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信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
1 
 
 
 
 
 
 
 
信达澳银 稳定 增 利 分 级债 券 型 证 券投 资
基 金 招 募 说明 书 （ 更 新） 
2014 年第1 期 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基金管理人：信达澳银基金管理有限公司 
基金托管人：中国建设银行股份有限公司 
二〇 一四年 六月 
 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
1 
重要提 示 
信达澳银 稳定增利 分级 债券 型证 券投资基 金（ 以下简称 “ 本基 金 ” ）于 2011 年
11 月 4 日经中国证监 会证监许可 【2011 】 1750 号文核准募集。 根据相关法律法规，
本基金基金合同已于 2012 年 5 月 7 日生效， 基金管理人于该日起正式开始对基金
财产进行运作管理。 
基金管理人保证招募说明书的内容真实、 准确、 完整 。 本招募说明书经中国证
监会核准， 但中国证监会对本基金募集的核准， 并不表明其对本基金的价值和收益
做出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。 
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，
基金管理人不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。 
本基金投资于证券市场， 基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动， 投资
者在投资本基金前， 应全面了解本基金的产品特性， 充分考虑自身的风险承受能力，
理性判断市场， 对认购基金的意愿、 时机、 数量等投资行为作出独立决策， 获得基
金投资收益， 亦承担基金投资中出现 的各类风险， 包括： 因整体政治 、 经济、 社会
等环境因素对证券价格产生影响而形成的系统性风险， 个别证券特有的非系统性风
险， 由于基金投资人连续大量赎回基金产生的流动性风险， 基金管理人在基金管理
实施过程中产生的基金管理风险等。 本基金是 债券型基金， 属于证券投资基金中较
低风险的基金品种 ， 长期风险收益特征高于货币市场基金 ， 低于股票 基金、 混合基
金。 另外， 本基金基金 合同生效之日起 3 年内， 经过基金份额分级后， 增利 A 为低
风险、收益相对稳定的基金份额； 增利 B 为较高风险、较高收益的基金份额。 
基金的过往业绩并不预示其未来表现。 
投资有风险， 投资者在进行投资决策前， 请仔细阅读本基金的 招募说明书 及基
金合同 。 
本招募说明书中与托管业务相关的更新信息已经本基金托管人复核。 本招募说
明书所载内容截止日为 2014 年 5 月 6 日， 所载财务数据和净值表现截至 2014 年 3
月 31 日（财务数据未 经审计） 。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
I 
目 录 
重要提 示 ............................................................................................................................................... 1 
一、绪言 ........................................................................................................................................................ 2 
二、释义 ........................................................................................................................................................ 2 
三 、 基 金管 理 人 ............................................................................................................................................ 8 
四 、 基 金托 管 人 .......................................................................................................................................... 23 
五 、 相 关服 务 机构 ...................................................................................................................................... 27 
六 、 基 金份 额 分级 ...................................................................................................................................... 34 
七 、 基 金的 募 集 .......................................................................................................................................... 40 
八 、 基 金合 同 的生 效 .................................................................................................................................. 41 
九、增利 A 的 基 金份 额 折算 ..................................................................................................................... 41 
十 、 基 金份 额 的申 购 与赎 回 ...................................................................................................................... 42 
十 一 、 基金 份 额的 上 市交 易 ...................................................................................................................... 58 
十 二 、 基金 转 型后 的 基金 转换 .................................................................................................................. 59 
十 三 、 基金 的 投资 ...................................................................................................................................... 61 
十 四 、 基金 的 业绩 ...................................................................................................................................... 72 
十五 、 基金 的 融资 、 融券 .......................................................................................................................... 74 
十 六 、 基金 财 产 .......................................................................................................................................... 75 
十 七 、 基金 资 产估 值 .................................................................................................................................. 75 
十 八 、 基金 收 益与 分 配 .............................................................................................................................. 80 
十 九 、 基金 的 费用 与 税收 .......................................................................................................................... 82 
二 十 、 基金 的 会计 与 审计 .......................................................................................................................... 84 
二 十 一 、基 金 的信 息 披露 .......................................................................................................................... 85 
二 十 二 、风 险 揭示 ...................................................................................................................................... 90 
二 十 三 、基 金 合同 的 变更 、终 止 与 基金 财 产的 清算 .............................................................................. 95 
二 十 四 、对 基 金份 额 持有 人的 服 务 .......................................................................................................... 98 
二 十 五 、招 募 说明 书 的存 放及 查 阅 方式 .................................................................................................. 99 
二 十 六 、其 他 应披 露 事项 ........................................................................................................................ 100 
二 十 七 、备 查 文件 .................................................................................................................................... 101 
附件一 基 金 合同 的 内容 摘要 .................................................................................................................. 101 
附件二 基 金 托管 协 议的 内容 摘 要 .......................................................................................................... 117 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
2 
一、绪 言 
基金管理人承诺本招募说明书不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大
遗漏， 并对其真实性、 准确性、 完整性承担法律责任。 本基金是根据本招募说明
书所载明的资料申请募集的。 本基金管理人没有委托或授权任何其他人提供未在
本招募说明书中载明的信息，或对本招募说明书作任何解释或者说明。 
本 招 募 说 明 书 根 据 《 中 华 人 民 共 和 国 证 券 投 资 基 金 法 》 （ 以 下 简 称 “ 《 基 金
法》 ” ） 、 《证 券投资 基 金销售管理 办法》 （以 下简称 “ 《销售 办法》 ” ） 、 《证券投资
基 金 运 作 管 理 办 法 》 （ 以 下 简 称 “ 《 运 作 办 法 》 ” ） 、 《 证 券 投 资 基 金 信 息 披 露 管 理
办 法 》 （ 以 下 简 称 “ 《 信 息 披 露 办 法 》 ” ） 及 其 他 有 关 规 定 以 及 《 信 达 澳 银 稳定增
利分级债券 型证券投资基金基金合同》 编写， 并经中国证监会核准。 基金合同是
约定基金当事人之间权利、 义务的法律文件。 投资者取得依基金合同所发行的基
金份额， 即成为基金份额持有人和本基金基金合同的当事人， 其持有基金份额的
行 为 本 身 即 表 明 其 对 基 金 合 同 的 承 认 和 接 受 ， 并 按 照 《 基 金 法 》 、 《 运 作 办 法 》 、
《信息披露办法》 、 《销售办法》 、 基金合同及其他有关规定享有权利、 承担义务；
基金投资者欲了解基金份额持有人的权利和义务， 应详细查阅 《信达 澳银 稳定增
利分级债券 型证券投资基金基金合同》 。 
二、释 义 
在本招募说明书中，除非文意另有所指，下列词语或简称具有如下含义： 
1. 基金或本基金：指 信 达澳银稳定增利分级债券型 证券投资基金 
2. 基金管理人：指 信达 澳银基金管理有限公司 
3. 基金托管人：指中国 建设银行股份有限公司 
4. 基金合同或本基金合 同： 指 《 信达澳银稳定增利分级债券型 证券投资基金
基金合同》 及对本基金合同的任何有效修订和补充 
5. 托管协议： 指基金管 理人与基金托管人就本基金签订之 《 信达澳银稳定增
利分级债券型 证券投资基金托管协议》及对该托管协议的任何有效修订和补充 
6. 招募说明书： 指 《 信达 澳银稳定增利分级债券型 证券投资基金招募说明书》信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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及其定期的更新 
7. 基金份额发售公告： 指 《 信达澳银稳定增利分级债券型 证券投资基金份额
发售公告》 
8. 法律法规： 指中国现行有效并公布实施的法律、 行政法规、 司法解 释、 部
门规章、 地方性法规、 地 方政府规章以及其他对基金合同当事人有约束力的决定、
决议、通知等 
9. 《基金法》 ：指 2003 年 10 月 28 日经第十届全国人民代表大会常务委员
会第五次会议通过， 自 2004 年 6 月 1 日起实 施的 《中华人民共和国证券投资基
金法》及颁布机关对其不时做出的修订 
10. 《销售办法》 ：指中 国证监会 2004 年 6 月 25 日颁布、同年 7 月 1 日实
施的《证券投资基金销售管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订 
11. 《信息披露办法》 ： 指中国证监会 2004 年 6 月 8 日颁布、 同年 7 月 1 日
实施的《证券投资基金信息披露管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订 
12. 《运作办法》 ：指中 国证监会 2004 年 6 月 29 日颁布、同年 7 月 1 日实
施的 《证券投资基金运作管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订 
13. 中国证监会：指中 国证券监督管理委员会 
14. 银行业监督管理机 构： 指中国人民银行和/ 或中国银行业监督管理委员会 
15. 基 金 合 同当 事 人：指 受 基 金 合同 约 束， 根据 基 金 合 同享 有 权利 并承 担 义
务的法律主体，包括基金管理人、基金托管人和基金份额持有人 
16. 个人投资者：指依 据有关法律法规规定可投资于证券投资基金的自然人 
17. 机 构 投 资者 ： 指依法 可 以 投 资证 券 投资 基金 的 、 在 中华 人 民共 和国 境 内
合法注册登记并存续或经有关政府部门批准设立并存续的企业法人、事业法人、
社会 团体或其他组织 
18. 合 格 境 外机 构 投资者 ： 指 符 合现 行 有效 的相 关 法 律 法规 规 定可 以投 资 于
中国境内 合法募集的证券投资基金 的中国境外的机构投资者 
19. 投 资 人 ：指 个 人投资 者 、 机 构投 资 者和 合格 境 外 机 构投 资 者以 及法 律 法
规或中国证监会允许购买证券投资基金的其他投资人的合称 
20. 基 金 份 额持 有 人：指 依 基 金 合同 和 招募 说明 书 合 法 取得 基 金份 额的 投 资
人 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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21. 基金销售业务： 指 基金管理人或代销机构宣传推介基金， 发售基金份额，
办理基金份额的申购、 赎回、 转换、 非交易过户、 转托管及定期定额投资等业务 
22. 销售机构：指直销 机构和代销机构 
23. 直销机构：指 信达 澳银 基金管理有限公司 
24. 代 销 机 构： 指 符合《 销 售 办 法》 和 中国 证监 会 规 定 的其 他 条件 ，取 得 基
金 代销业务资格并与基金管理人签订了基金销售服务代理协议， 代为办理基金销
售业务的机构 
25. 基金销售网点：指 直销机构的直销中心及代销机构的代销网点 
26. 注 册 登 记业 务 ：指基 金 登 记 、存 管 、过 户、 清 算 和 结算 业 务， 具体 内 容
包括投资人基金账户的建立和管理、基金份额注册登记、基金销售业务的确认、
清算和结算、代理发放红利、建立并保管基金份额持有人名册等 
27. 注 册 登 记机 构 ：指办 理 注 册 登记 业 务的 机构 。 本 基 金的 注 册 登 记机 构 为
中 国证券登记结算有限责任公司 
28. 基 金 账 户： 指 注册登 记 机 构 为投 资 人开 立的 、 记 录 其持 有 的、 基金 管 理
人所管理的基金份额余额及其变动情况的账户 
29. 基 金 交 易账 户 ：指销 售 机 构 为投 资 人开 立的 、 记 录 投资 人 通过 该销 售 机
构买卖 本基金的 基金份额变动及结余情况的账户 
30. 基金合同生效日： 指 基金募集达到法律法规规定及基金合同规定的条件，
基金管理人向中国证监会办理基金备案手续完毕， 并获得中国证监会书面确认的
日期 
31. 基 金 合 同终 止 日：指 基 金 合 同规 定 的基 金合 同 终 止 事由 出 现后 ，基 金 财
产清算完毕，清算结果报中国证监会备案 并予以公告的日期 
32. 基 金 募 集期 ： 指自基 金 份 额 发售 之 日起 至发 售 结 束 之日 止 的期 间， 最 长
不得超过 3 个月 
33. 存续期：指基金合 同生效至终止之间的不定期期限 
34. 工作日：指上海证 券交易所、深圳证券交易所的正常交易日 
35.T 日：指销售 机构 在规定时 间受 理投资 人 申购、赎 回或 其他业 务 申请的
工作日 
36.T+n 日：指自 T 日 起第 n 个工作日( 不包含 T 日) 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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37. 开放日：指为投资 人办理基金份额申购、赎回或其他业务的工作日 
38. 交易时间：指开放 日基金接受申购、赎回或其他交易的时间段 
39. 业 务 规 则： 指 《 信达 澳 银 基 金管 理 有限 公司 开 放 式 基金 业 务规 则》 以 及
深圳证券交易所、 中国证券登记结算有限责任公司发布实施的相关业务规则和实
施细则 
40. 认购：指在基金募 集期内，投资人申请购买基金份额的行为 
41. 申 购 ： 指基 金 合同生 效 后 ， 投资 人 根据 基金 合 同 和 招募 说 明书 的规 定 申
请购买基金份额的行为 
42. 赎 回 ： 指基 金 合同生 效 后 ， 基金 份 额持 有人 按 基 金 合同 规 定的 条件 要 求
将基金份额兑 换为现金的行为 
43. 基 金 转 换： 指 基金份 额 持 有 人按 照 本基 金合 同 和 基 金管 理 人届 时有 效 公
告规定的条件， 申请将其持有基金管理人管理的、 某一基金的基金份额转换为基
金管理人管理的、 且由同 一注册登记机构办理注册登记的其他基金基金份额的行
为 
44. 转 托 管 ：指 投 资人将 其 持 有 的同 一 基金 账户 下 的 基 金份 额 从某 一交 易 账
户转入另一交易账户的业务 
45. 定 期 定 额 投 资 计 划 ： 指 投 资 人 通 过 有 关 销 售 机 构 提 出 申 请 ， 约 定 每
期 扣 款 日 、 扣 款 金 额 及 扣 款 方 式 ， 由 销 售 机 构 于 每 期 约 定 扣 款 日 在 投 资 人
指 定 银 行 账 户 内 自 动 完 成 扣 款 及 基 金 申 购 申 请 的 一 种 投 资 方 式 
46. 元 ： 指 人 民 币 元 
47. 基金收益：指基金投资所得红利、股息、 债券利息、买卖证券价 差、银
行存款利息、 已实现的其他合法收入及因运用基金财产带来的成本和费用的节约 
48. 基 金 资 产总 值 ： 指基 金 拥 有 的各 类 有价 证券 、 银 行 存款 本 息、 基金 应 收
款项及其他资产的价值总和 
49. 基金资产净值：指 基金资产总值减去基金负债后的价值 
50. 基金份额净值：指 计算日基金资产净值除以计算日基金份额总数 
51. 基 金 资 产估 值 ：指计 算 评 估 基金 资 产和 负债 的 价 值 ，以 确 定基 金资 产 净
值和基金份额净值的过程 
52. 指 定 媒 体： 指 中国证 监 会 指 定的 用 以进 行信 息 披 露 的报 刊 、互 联网 网 站信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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及其他媒体 
53. 不 可 抗 力： 指 本基金 合 同 当 事人 无 法预 见、 无 法 抗 拒、 无 法避 免且 在 本
基金合同由基金管理人、 基金托管人签署之日后发生的， 使本基金合同当事人无
法全部或 部分履行本基金合同的任何事件， 包括但不限于洪水、 地震及其他自然
灾害、 战争、 骚乱、 火灾、 政府征用、 没收、 恐怖袭击、 传染病传播、 法律法规
变化、突发停电或其他突发事件、证券交易所非正常暂停或停止交易 
54. 基 金 份 额 分 级 ： 指 自 基 金 合 同 生 效 之 日 起 3 年 内 ， 本 基 金 的 基 金 份
额 划 分 为 增 利 A、增利 B 两 级 份 额 ， 两 者 的 份 额 配 比 原 则 上 不 超 过 7 ∶3 
55.增利 A：指 信达澳银 稳定增利分级债券 型 证 券 投 资 基 金 之 增 利 A 份 额 。
增利 A 根 据 基 金 合 同 的 规 定 获 取 约 定 收 益 ， 并 自 基 金 合 同 生 效 之 日 起 每 满 6
个 月 开 放 一 次 ， 接 受 申 购 与 赎 回 
56.增利 B：指 信达澳 银 稳定增利分级 债 券 型 证 券 投 资 基 金 之 增 利 B 份
额 。 本 基 金 在 扣 除 增 利 A 的 应 计 收 益 后 的 全 部 剩 余 收 益 归 增 利 B 享 有 ， 亏
损 以 增 利 B 的 资 产 净 值 为 限 由 增 利 B 承 担 ； 增 利 B 在 基 金 合 同 生 效 后 封 闭
运 作 ， 封 闭 期 为 3 年 
57.增利 A 的 开 放 日 ： 指 自 基 金 合 同 生 效 之 日 起 每 满 6 个 月 的 最 后 一 个
工 作 日 
58.增利 A 的 基 金 份 额 折 算 ： 指 自 基 金 合 同 生 效 之 日 起 每 满 6 个 月 的 最
后 一 个 工 作 日 ， 增 利 A 的 基 金 份 额 净 值 调 整 为 1.000 元 ， 其 基 金 份 额 数 按
折 算 比 例 相 应 增 加 或 减 少 的 行 为 
59.增利 B 的 封 闭 期 ： 指 自 基 金 合 同 生 效 之 日 起 至 3 年 后 对 应 日 止 。 如
该 对 应 日 为 非 工 作 日 ， 则 顺 延 至 下 一 个 工 作 日 
60. 基 金 合 同 生 效 后 3 年 期 届 满 日 ： 指 自 基 金 合 同 生 效 之 日 后 3 年 的 对
应 日 。 如 该 对 应 日 为 非 工 作 日 ， 则 顺 延 至 下 一 个 工 作 日 。 基 金 合 同 生 效 后 3
年 期 届 满 日 与 增 利 B 的 封 闭 期 届 满 日 相 同 
61. 基 金 合 同 生 效 后 3 年 期 届 满 时 的 基 金 转 换 ： 指 基 金 合 同 生 效 后 3 年
期 届 满 ， 本 基 金 将 按 照 基 金 合 同 约 定 转 换 为 上 市 开 放 式 基 金 （LOF ） 的 行 为 。
转 换 后 的 基 金 名 称 变 更 为 “ 信达澳银稳定增 利债券型 证 券 投 资 基 金 （LOF ） ” 
62. 上 市 交 易 公 告 书 ： 指 《 信达澳银稳定增利 分级 债 券 型 证 券 投 资 基 金 之信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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增利 B 份 额 上 市 交 易 公 告 书 》 
63. 上 市 交 易 所 ： 指 深 圳 证 券 交 易 所 
64. 场 外 ： 指 通 过 深 圳 证 券 交 易 所 外 的 销 售 机 构 办 理 本 基 金 基 金 份 额 的
认 购 、 申 购 和 赎 回 的 场 所 。 通 过 该 等 场 所 办 理 基 金 份 额 的 认 购 、 申 购 、 赎
回 也 称 为 场 外 认 购 、 场 外 申 购 、 场 外 赎 回 
65. 场 内 ： 指 通 过 深 圳 证 券 交 易 所 内 具 有 相 应 业 务 资 格 的 会 员 单 位 利 用
交 易 所 开 放 式 基 金 交 易 系 统 办 理 本 基 金 基 金 份 额 的 认 购 、 申 购 、 赎 回 和 上
市 交 易 的 场 所 。 通 过 该 等 场 所 办 理 基 金 份 额 的 认 购 、 申 购 、 赎 回 也 称 为 场
内 认 购 、 场 内 申 购 、 场 内 赎 回 
66. 巨 额 赎 回 ： 指 基 金 合 同 生 效 之 日 起 3 年 内 ， 在 增 利 A 的 单 个 开 放 日 ，
经 过 申 购 与 赎 回 申 请 的 成 交 确 认 后 ， 增 利 A 的 净 赎 回 金 额 超 过 本 基 金 前 一
日 增利 A 资 产 净 值 的 10% 时 的 情 形 ； 基 金 合 同 生 效 后 3 年 期 届 满 ， 本 基 金
转 换 为 上 市 开 放 式 基 金 （LOF ） 后 ， 在 单 个 开 放 日 ， 本 基 金 的 基 金 份 额 净 赎
回 申 请 （ 赎 回 申 请 总 数 加 上 基 金 转 换 中 转 出 申 请 份 额 总 数 后 扣 除 申 购 申 请
总 数 及 基 金 转 换 中 转 入 申 请 份 额 总 数 后 的 余 额 ） 超 过 上 一 日 本 基 金 总 份 额
的 10% 时 的 情 形 
67. 上 市 交 易 ： 指 投 资 人 通 过 场 内 会 员 单 位 以 集 中 竞 价 的 方 式 买 卖 基 金
份 额 的 行 为 
68. 注 册 登 记 系 统 ： 指 中 国 证 券 登 记 结 算 有 限 责 任 公 司 开 放 式 基 金 登 记
结 算 系 统 
69. 证 券 登 记 结 算 系 统 ： 指 中 国 证 券 登 记 结 算 有 限 责 任 公 司 深 圳 分 公 司
证 券 登 记 结 算 系 统 
70. 系统内转托管： 指 基 金 份 额 持 有 人 将 其 持 有 的 基 金 份 额 在 注 册 登 记 系
统 内 不 同 销 售 机 构 （ 网 点 ） 之 间 或 证 券 登 记 结 算 系 统 内 不 同 会 员 单 位 （ 席
位 ） 之 间 进 行 转 托 管 的 行 为 
71. 跨 系 统 转 托 管 ： 指 基 金 份 额 持 有 人 将 其 持 有 的 基 金 份 额 在 注 册 登 记
系 统 和 证 券 登 记 结 算 系 统 之 间 进 行 转 托 管 的 行 为 
72. 基 金 份 额 参 考 净 值 ： 指 本 基 金 基 金 合 同 生 效 后 3 年 期 内 ， 基 金 管 理
人 在 计 算 基 金 资 产 净 值 的 基 础 上 ， 采 用 “ 虚 拟 清 算 ” 原 则 分 别 计 算 并 公 告 增 利信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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A 和增利 B 的 基 金 份 额 参 考 净 值 ， 其 中 ， 增 利 A 的 基 金 份 额 参 考 净 值 计 算
日 不 包 括 增 利 A 的 开 放 日 和 增 利 B 的 封 闭 期 届 满 日 。 基 金 份 额 参 考 净 值 是
对 两 级 基 金 份 额 价 值 的 一 个 估 算 ， 并 不 代 表 基 金 份 额 持 有 人 可 获 得 的 实 际
价值 
三、基 金管理人 
( 一)


基金管理人概况 
名 称：信达澳银基金管理有限公司 
住 所：广东省深圳市福田区深南大道 7088 号招商 银行大厦 24 层 
办公地址：广东省深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 24 层 
邮政编码：518040 
成立日期：2006 年 6 月 5 日 
批准设立机关：中国证券监督管理委员会 
批准设立文号：中国证监会证监基金字【2006 】071 号 
法定代表人：何加武 
电话：0755-83172666 
传真：0755-83199091 
联系人： 郑妍 
经营范围：基金募集、基金销售、资产管理和中国证监会许可的其他业务 
组织形式：有限责任公司 
注册资本：壹亿元 
股本结构： 中国信达资产管理股份有限公司 出资 5400 万元， 占公司 总股本
的 54% ； 康联首域集团有限公司 （Colonial First State Group Limited ） 出资 4600
万元，占公司总股本的 46% 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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存续期间：持续经营 
( 二)


证券投资基金管理情况 
截至日期：2014 年 5 月 6 日 
1 、股票型证券投资基金 
（1 ） 信达澳银领先增长股票型证券投资基金 
（2 ） 信达澳银中小盘股票型证券投资基金 
（3 ） 信达澳银红利回报股票型证券投资基金 
（4 ） 信达澳银产业升级股票型证券投资基金 
（5 ） 信达澳银消费优选股票型证券投资基金 
2 、 混合型证券投资基金 
（1 ） 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金 
3 、 债券型证券投资基金 
（1 ） 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 
（2 ） 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金 
（3 ） 信达澳银信用债债券型证券投资基金 
( 三)


主要人员情况 
 
1 、董事、监事、高级管理人员 
董事： 
何加武先生， 董事长 。 中南财经大学本科毕业。1982 年8 月至 1996 年1 月
在中国建设银行总行工作，历任科长、副处长、处长、副主任。1996 年 1 月至
1997 年 6 月任中国信达信托投资公司副总经理， 1997 年6 月至2003 年6 月任宏
源证券股份有限公司总经理，2003 年6 月至 2005 年1 月任宏源证券股份有限公
司副董事长，2005 年 1 月至2006 年4 月任中国信达资产管理公司金融 风险研究
中心 研究员，2006 年 4 月起任信达澳银基金管理有限公司董事长。2013 年 3 月
12 日起任信达新兴财富资产管理有限公司董事长兼总裁。 
施普敦（Michael Stapleton ） 先 生 ， 副 董 事 长 ， 澳 大 利 亚 墨 尔 本 Monash
大学经济学学士。1996 年至1998 年担任JP 摩根投资管理有限公司 （澳大利亚）
机构客户 经理，1998 年加入康 联首域 投资有 限公司机 构业务 开发部 门，负责澳信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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大利亚机构客户销售和关系管理，2002 年加入首域投资国际 （伦敦） ， 历任机构
销售总监、机构业务开发主管，2009 年 6 月起担任首域投资有限公司（香港）
亚洲及日本区域董事总经理。 
酒正超先生， 董事， 北 方交通大学工商管理硕士， 助理研究员。1991 至1998
年在铁道部科学技术信息研究所担任编辑。1998 年至1999 年在中国信达信托投
资公司担任经理，从事证券承销工作。1999 年 5 月至 2007 年 11 月在中国信达
资产管理公司工作， 历任副经 理、 高级副经理、 高级经理、 部门总经理助理。 2007
年12 月至2009 年5 月 在信达证券股份有限公司工作并担任投资银行部董事总经
理。2009 年 5 月起于中国信达资产管理公司任股权管理部总经理助理、副总经
理，并于2013 年8 月开始主持股权管理部工作至今。 
黄慧玲（Ng Hui Lin ） 女 士 ， 董 事 ， 新 加 坡 国 立 大 学 工 商 管 理 学 士 。 历 任
DBS 资产管理公司 （DBS Asset Management） 营销主管， SG 资产管理公司 （SG Asset 
Management ）商业开发经理，亨德森全球投资（Henderson Global Investors ）
业务拓展经理， 首域投资有限公司 （新加坡） 渠道销售总监， 摩根士丹利投资管
理公司执行总监、副总裁。2010 年 4 月起任首域投资有限公司（新加坡）东南
亚区的董事总经理。 
支德勤先生， 独立董事， 湖北财经专科学校毕业， 高级经济师。 历任中国人
民银行襄樊分行行长、 中国人民银行西藏自治区分行副行长、 中国人民银行会计
司副司长、 中国人民银行武汉分行副行长、 中国银行业监督管理委员会湖北监管
局副局长、 中国银行业监督管理委员会河南监管局局长、 中国银行业监督管理委
员会湖北监管局巡视员、 中国银行业监督管理委员会党 委巡视组组长， 第十届湖
北省政协经济委员会副主任， 现任住房和城乡建设部住房公积金督察员、 武汉农
村商业银行股份有限公司独立董事。 支 德 勤 先 生 具 备 良 好 的 诚 信 记 录 及 职 业 操
守，未发现有被监管机构予以行政处罚或采取行政监管措施的情况。 
孙志新先生， 独立董事， 山西财经学院财政金融学学士， 高级经济师。 历任
中国建设银行总行人事教育部副处长， 总行教育部副主任， 总行监察室主任， 广
东省分行党组副书记、 副行长， 广西区分行党委书记、 行长， 总行人力资源部总
经理（党 委组织 部部长 ） ，总行 个人业 务管理 委员会副 主任， 总行党 校（高级研
修院）常 务副校 长，总 行人力资 源部总 经理（ 党委组织 部部长 ） ，总 行工会常务信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
11 
副主席， 总行监事会监事。 孙志新先生具备良好的诚信记录及职业操守， 未发现
有被监管机构予以行政处罚或采取行政监管措施的情况。 
刘颂兴先生，独立董事，香港中文大学工商管理硕士。历任 W.I.Carr （远
东） 有限公司投资分析师， 霸菱国际资产管理有限公司投资分析师、 投资经理，
纽约摩根担保信托公司 Intl 投资管理副经理， 景顺亚洲有限公司投资董事， 汇
丰资产管理（香港）有限公司（2005 年 5 月 起改组为汇丰卓誉投资管理公司）
股票董事，中银保诚资 产管理有限公司投资董 事，新鸿 基 地 产 有 限 公 司 企 业 策
划总经理，中国平安资 产管理（香港）有限公 司高级副总裁兼股票投 资董事，
中 国 国 际 金 融 （ 香 港 ） 有 限 公 司 资 产 管 理 部 执 行 董 事 ，Seekers Advisors （香
港） 有限公司执行董事兼投资总监。2012 年 6 月19 日起担任广发资产管理 （香
港）有限公司董事总经 理。刘颂兴先生具备良 好的诚信记录及职业操 守，未发
现有被监管机构予以行政处罚或采取行政监管措施的情况。 
监事： 
张国英女士，河北大 学 经济学硕士，历任中 国 人民银行石家庄市支行 团委
书记，中国建设银行河 北省分行副行长、党委 书记、中国信达资产管 理公司石
家庄办事处主任、党委 书记、中国信达资产管 理公司工会常务副主任 、纪委副
书记、党委组织部部长 和人力资源部总经理， 现任中国信达资产管理 股份有限
公司工会常务副主任、 纪委副书记和业务总监，2008 年11 月兼任信达澳银基金
管理有限公司监事 。 
潘广建先生， 英国伯明翰大学工商管理硕士， 加拿大注册会计师协会会计师。
曾任职于德勤会计师事务所稽核部、香港期货交易所监察部，1997 年起历任山
一证券分析员、证券及 期货事务监察委员会中 介团体及投资产品部助 理经理、
强制性公积金计划管理 局强制性公积金计划及 产品经理、景顺亚洲业 务发展经
理、 景顺长 城基金管理公司财务总监、AXA 国卫市场部总经理、 银联信托有限公
司市场及产品部主管、 荷兰银行投资管理有限 公司大中华区总经理助 理，2007
年 5 月起任首域投资（香港）有限公司中国业务开发董事，2007 年 8 月起兼任
信达澳银基金管理公司监事。 
高级管理人员： 
于建伟先生，总经理，中国社会科学院硕士、东北财经大学 EMBA 。26 年证信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
12 
券从业经历 ，具有证券与基金从业资格、基金业高管 人员任职资格 。1989 年至
1996 年在中国建设银行 信托投资公司工作，历任证券部副总经理、深圳证券业
务部总经理、 资产中介部负责人；1996 年至 2000 年任中国科技国际信托投资有
限公司天津赤峰道证券营业部总经理； 2000 年至2004 年任宏源证券有限公司北
京北洼路营业部总经理； 2004 年至2008 年任宏源证券有限公司营销经纪总部总
经理；2008 年至 2013 年 5 月任世纪证券有限 公司副总裁；2013 年 7 月加入信
达澳银基金管理有限公司。 
黄晖女士， 督察长， 加 拿大 Concordia University 经济学硕士。17 年证券、
基金从业经历，具有证券与基金从业资格、基金业高管人员任职资格。1999 年
起历任大成基金管理有 限公司研究部分析师、 市场部副总监、规划发 展部副总
监、机构理财部总监等 职务，其间两次 借 调 到 中 国 证 监 会 基 金 部 工 作 ， 参 与 老
基金重组、 首批开放式基金评审等工作 。2000-2001 年曾参与英国政府 “中国金
融人才培训计划” （FIST 项目） ， 赴伦敦任职于东方汇理证券公司 （伦敦） 。2005
年8 月加入信达澳银基金管理有限公司，任督察长兼董事会秘书。 
王战强先生， 副总经理兼投资总监， 武汉大学经济学硕士，17 年证券研究、
投资从业经历， 具有证券与基金从业资格。 历任国泰君安证券公司研究所电信行
业分析员、行业公司研究部主管、证券投资部研究主管。2006 年 6 月加入信达
澳银基金管理有限 公司 ， 历任投资研究部首席分析师、 投资副总监、 执行投资总
监、 投资总监、 总经理助理兼投资总监、 信达澳银精华灵活配置混合型证券投资
基金基金经理（2008 年 7 月 30 日至 2010 年 5 月 25 日） ，信达澳 银领先增长股
票型证券投资基金基金经理 （2008 年12 月 25 日至今） 、 信达澳银产业升级股票
型 证券投资基金基金经理（2013 年 12 月 19 日至今） 。 
于鹏先生 ， 副 总经理 ， 中国人民 大学 经济学 学 士。20 年 证券 、基金 从业经
历，具有证券与基金从 业资格，历任中国建设 银行总行信托投资公司 证券总部
驻武汉证券交易中心交 易员、计划财务部会计 、深 圳证券营业部计划 财务部副
经理、 经理； 中国信达信托投资公司北京证券营业部总经理助理兼计财部经理；
宏源证券股份有限公司 北京营业部副总经理、 机构管理总部业务监控 部经理兼
清算中心经理、资金财 务总部副总经理、资金 管理总部总经理兼客户 资金存管
中心总经理等职务。2005 年10 月加入信达澳银基金 管理有限公司， 历任财务总信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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监 、总经理助理兼财务总监 。 
其他经理层人员： 
封雪梅女士，总经理助理兼市场总监，首都经济贸易大学经济学硕士，16
年银行、基金从业经历 ，具有证券与基金从业 资格、中国注册会计师 资格。历
任中国工商银行北京分 行营业部 信 贷 部 经 理 ， 大 成 基 金 管 理 有 限 公 司 市 场 开 发
部产品设计师、金融工程部产品设计师、规划发展部高级经理；2006 年 2 月加
入信达澳银基金管理有 限公司，历任市场副总 监兼北京分公司副总经 理、市场
总监。 
周慢文先生，行政总监，北京大学经济学硕士。14 年基金从业经历，具有
基金从业资格， 历 任 大 成 基 金 管 理 有 限 公 司 研 究 发 展 部 研 究 员 助 理 、 市 场 部 产
品设计师、金融工程部 数量分析师、规划发展 部高级经理，宝盈基金 管理有限
公司市场开发部副总监，2006 年 2 月加入信 达澳银基金管理有限公司，历任公
司监察稽核副总监兼董事会办公室主任、 行政总监。2013 年3 月12 日起任信达
新兴财富资产管理有限公司 副总裁,2014 年5 月8 日起任信达新兴财富资产管理
有限公司常务副总裁 兼首席投资总监。 
2 、基金经理 
姓名 职务 
任本基金的基金经理
（助理）期限 
证券从
业年限 
说明 
任职日期 离任日期 
孔学
峰 
本基金的基金
经理，信达澳
银 稳 定 价 值 债
券 基 金 和 信 达
澳 银 信 用 债 债
券 基 金 基 金 经
理 ， 固 定 收 益
总监 
2012-5-7 - 10 年 
中央财经大学金融学硕士 。 历
任金元证券股份有限公司研
究员、固定收益总部副总经
理；2011 年 8 月加入 信达澳
银基金公司， 历任 投资研究部
下固定收益部 总经理、 固定收
益副总监、 固定收益总监、 信
达澳银稳定价值债券基金基
金经理 （2011 年9 月29 日起
至 今 ） 、 信 达 澳 银 信 用 债 债 券
基金基金经理（2013 年 5 月
14 日起至今） 。 
 
3 、公司投资审议委员会 
公司投资审议委员会由 6 名成员组成， 设主席 1 名， 执行委员 1 名 ， 委员 4信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
14 
名。名单如下： 
主席 ：于建伟， 总经理 
执行 委员：王战强， 副总经理兼投资总监 
委员 ：曾国富， 研究总监 
孔学峰， 固定收益总监、基金经理 
张俊生，投资总监助理 
钱翔，研究员 
上述人员之间不存在亲属关系。 
( 四)


基金管理人的职责 
按照《基金法》，基金管理人必须履行以 下职责： 
1. 依法募集基金, 办理或者委托经国务院证券监督管理机构认定的其他机
构代为办理基金份额的发售、申购、赎回和登记事宜； 
2. 办理基金备案手续； 
3. 对所管理的不同基金财产分别管理、分别记账, 进行证券投资； 
4. 按照基金合同的约定确定基金收益分配方案, 及时向基金份额持有人分
配收益； 
5. 进行基金会计核算并编制基金财务会计报告； 
6. 编制中期和年度基金报告； 
7. 计算并公告基金资产净值, 确定基金份额申购、赎回价格； 
8. 办理与基金财产管理业务活动有关的信息披露事项； 
9. 召集基金份额持有人大会； 
10. 保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和 其他相关资料； 
11. 以基金管理人名义, 代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施其
他法律行为； 
12. 国务院证券监督管理机构规定的其他职责。 
( 五)


基金管理人关于遵守法律法规的承诺 
1 、 基金管理人承诺严 格遵守 《证券法》 ， 并建立健全的内部控制制度， 采取
有效措施，防止违反《证券法》行为的发生； 
2 、 基金管理人承诺严 格遵守 《基金法》 、 《运作办法》 ， 建立健全的内部控制信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
15 
制度，采取有效措施，防止以下《基金法》 、 《运作办法》禁止的行为发生： 
（1 ）将基金管理人固有财产或者他人财产混同于基金财产从事证券投资； 
（2 ）不公平地对待其管理的不 同基金财产； 
（3 ）利用基金财产为基金份额持有人以外的第三人牟取利益； 
（4 ）向基金份额持有人违规承诺收益或者承担损失； 
（5 ）法律法规和中国证监会禁止的其他行为。 
3 、基金管理人承诺加 强人员管理，强化 职业 操守，督促和约束 员工 遵守国
家有关法律法规及行业规范，诚实信用、勤勉尽责，不从事以下活动： 
（1 ）越权或违规经营； 
（2 ）违反基金合同或托管协议； 
（3 ）损害基金份额持有人或其他基金相关机构的合法利益； 
（4 ）在向中国证监会报送的资料中弄虚作假； 
（5 ）拒绝、干扰、阻挠或严重影响中国证监会依法监管； 
（6 ）玩忽职守、滥用职权； 
（7 ）泄漏在任职期间 知悉的有关证券、 基金 的商业秘密，尚未 依法 公开的
基金投资内容、基金投资计划等信息； 
（8 ）除按本公司制度进行基金投资外，直接或间接进行其他股票交易； 
（9 ）协助、接受委托或以其它任何形式为其它组织或个人进行证券交易； 
（10 ）违反证券交易场 所业务规则，利用对敲、倒仓等手段操纵市场价格，
扰乱市场秩序； 
（11 ）故意损害基金投 资者及其它同业机构、人员的合法权益； 
（12 ）以不正当手段谋 求业务发展； 
（13 ）有悖社会公德， 损害证券投资基金人员形象； 
（14 ）信息披露不真实 ， 有误导、欺诈成分； 
（15 ）法律法规和中国 证监会禁止的其他行为。 
( 六)


基金管理人关于禁止性行为的承诺 
本基金财产不得用于下列投资或者活动： 
1 、承销证券； 
2 、向他人贷款或者提供担保； 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
16 
3 、从事承担无限责任的投资； 
4 、买卖其他基金份额，但国务院另有规定的除外； 
5 、向其基金管理人、 基金托管人出资或 者买 卖其基金管理人、 基金 托管人
发行的股票或者债券； 
6 、买卖与其基金管理 人、基金托管人有 控股 关系的股东或者与 其基 金管理
人、基金托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证
券； 
7 、从事内幕交易、操纵证 券交易价格及其他不正当的证券交易活动； 
8 、依照法律法规规定，由国务院证券监督管理机构规定禁止的其他活动。 
如法律法规或监管部门取消或调整上述限制， 本基金在履行适当程序后， 将
按照调整后的规定执行。 
( 七)


基金经理的承诺 
1 、依照有关法律法规 和基金合同的规定 ，本 着谨慎的原则为基 金份 额持有
人谋取最大利益； 
2 、不利用职务之便为自己及其代理人、受雇人或任何第三人谋取利益； 
3 、不违反现行有效的 有关法律法规、基 金合 同和中国证监会的 有关 规定，
泄漏在任职期间知悉的有关证券、 基金的商业秘密、 尚未依法公开的基金投资内
容、基金投资 计划等信息； 
4 、不从事损害基金财产和基金份额持有人利益的证券交易及其他活动。 
( 八)


基金管理人的内部控制制度 
本基金管理人为加强内部控制， 促进公司诚信、 合法、 有效经营， 保 障基金
份额持有人利益， 维护公司及公司股东的合法权益， 依据 《证券法》 、 《证券投资
基金公司管理办法》 、 《证券投资基金管理公司内部控制指导意见》等法律法规，
并结合公司实际情况，制定《信达澳银基金管理有限公司内部控制大纲》 。 
公司内部控制是指公司为防范和化解风险， 保证经营运作符合公司的发展规
划， 在充分考虑内外部环境的基础上， 通过建立组织机制、 运用管理方 法、 实施
操作程序与控制措施而形成的系统。 公司建立科学合理、 控制严密、 运行高效的
内部控制体系，制定科学完善的内部控制制度。 
公司内部控制制度由内部控制大纲、 基本管理制度、 部门业务规章等部分组信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
17 
成。 
公司董事会对公司建立内部控制系统和维持其有效性承担最终责任， 公司管
理层对内部控制制度的有效执行承担责任。 
1 、公司内部控制的总体目标 
（1 ）保证公司经营运 作严格遵守国家有 关法 律法规和行业监管 规则 ，自觉
形成守法经营、规范运作的经营思想和经营理念。 
（2 ）防范和化解经营 风险，提高经营管 理效 益，确保经营业务 的稳 健运行
和受托 资产的安全完整，实现公司的持续、稳定、健康发展。 
（3 ）确保基金、公司财务和其他信息真实、准确、完整、及时。 
2 、公司内部控制遵循以下原则 
（1 ）健全性原则。内 部控制涵盖公司的 各项 业务、各个部门或 机构 和各级
人员，并包括决策、执行、监督、反馈等各个环节。 
（2 ）有效性原则。通 过科学的内控手段 和方 法，建立合理的内 控程 序，维
护内控制度的有效执行。 
（3 ）独立性原则。公 司各机构、部门和 岗位 职责的设置保持相 对独 立，公
司基金财产、自有资产与其他资产的运作相互分离。 
（4 ）相互制约原则。公司设置的各部门、各岗位权责分明、 相互制衡。 
（5 ）成本效益原则。 公司运用科学化的 经营 管理方法降低运作 成本 ，提高
经济效益，以合理的成本控制达到最佳的内部控制效果。 
3 、公司制定内部控制制度遵循以下原则 
（1 ）合法合规性原则 。公司内控制度符 合国 家法律、法规、规 章和 各项规
定。 
（2 ）全面性原则。内 部控制制度涵盖公 司经 营管理的各个环节 ，不 得留有
制度上的空白或漏洞。 
（3 ）审慎性原则。制 定内部控制制度以 审慎 经营、防范和化解 风险 为出发
点。 
（4 ）适时性原则。随 着有关法律法规的 调整 和公司经营战略、 经营 方针、
经营理念等内外部环境的变化进行及时的修改或完善 内部控制制度。 
4 、内部控制的基本要素 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
18 
内部控制的基本要素包括控制环境、 风险评估、 控制活动、 信息沟通和内部
监控。 
（1 ）控制环境构成公 司内部控制的基础 ，控 制环境包括经营理 念和 内控文
化、公司治理结构、组织结构、员工道德素质等内容。 
（2 ）公司管理层牢固 树立内控优先和风 险管 理理念，培养全体 员工 的风险
防范意识， 营造一个浓厚的内控文化氛围， 保证全体员工及时了解国家法律法规
和公司规章制度，使风险意识贯穿到公司各个部门、各个岗位和各个环节。 
（3 ）健全公司法人治 理结构，充分发挥 独立 董事和执行监事的 监督 职能，
禁止不正当关 联交易、 利益输送和内部人控制现象的发生， 保护投资者利益和公
司合法权益。 
（4 ）公司的组织结构 体现职责明确、相 互制 约的原则，各部门 有明 确的授
权分工，操作相互独立。公司建立决策科学、运营规范、管理高效的运行机制，
包括民主、 透明的决策程序和管理议事规则， 高效、 严谨的业务执行系统， 以及
健全、有效的内部监督和反馈系统。 
（5 ）依据公司自身经 营特点设立顺序递 进、 权责统一、严密有 效的 内控防
线： 
①各岗位职责明确， 有详细的岗位说明书和业务流程， 各岗位人员在上岗前
均应知悉并以书面方式承诺遵守，在授权范围内承担责任。 
②建立重 要业务处理凭据传递和信息沟通制度， 相关部门和岗位之间相互监
督制衡。 
③公司督察长和内部监察稽核部门独立于其他部门， 对内部控制制度的执行
情况实行严格的检查和反馈。 
（6 ）建立有效的人力 资源管理制度，健 全激 励约束机制，确保 公司 各级人
员具备与其岗位要求相适应的职业操守和专业胜任能力。 
（7 ）建立科学严密的 风险评估体系，对 公司 内外部风险进行识 别、 评估和
分析，及时防范和化解风险。 
（8 ）建立严谨、有效 的授权管理制度， 授权 控制贯穿于公司经 营活 动的始
终。 
①确保股东会、 董事会、 执行监事和管理层充分了解和履行各自的职权， 建信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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立健全公司授权标准和程序，保证授权制度的贯彻执行。 
② 公司各业务部门、分支机构和各级人员在规定授权范围内行使相应的职
责。 
③公司重大业务的授权采取书面形式，明确授权书的授权内容和时效。 
④公司适当授权， 建立授权评价和反馈机制， 包括已获授权的部门和人员的
反馈和评价，对已不适用的授权及时修改或取消授权。 
（9 ）建立完善的资产 分离制度，公司资 产与 基金财产、不同基 金的 资产之
间和其他委托资产，实行独立运作，分别核算。 
（10 ） 建 立 科 学 、 严 格 的 岗 位 分 离 制 度 ， 明 确 划 分 各 岗 位 职 责 ， 投 资 和 交
易、 交易和清算、 基金会计和公司会计 等重要岗位不得有人员的重叠。 重要业务
部门和岗位进行物理隔离。 
（11 ）制订切实有效的 紧急应变措施，建立危机处理机制和程序。 
（12 ）维护信息沟通渠 道的畅通，建立清晰的报告系统。 
（13 ） 建 立 有 效 的 内 部 监 控 制 度 ， 设 置 督 察 长 和 独 立 的 监 察 稽 核 部 门 ， 对
公司内部控制制度的执行情况进行持续的监督， 保证内部控制制度落实。 公司定
期评价内部控制的有效性， 并根据市场环境、 新的金融工具、 新的技术应用和新
的法律法规等情况进行适时改进。 
5 、内部控制的主要内容 
（1 ）公司自觉遵守国 家有关法律法规， 按照 投资管理业务的性 质和 特点严
格制定 管理规章、 操作流程和岗位手册， 明确揭示不同业务可能存在的风险点并
采取控制措施。 
（2 ）研究业务控制主要内容包括： 
①研究工作保持独立、客观。 
②建立严密的研究工作业务流程，形成科学、有效的研究方法。 
③建立投资对象备选库制度， 根据基金合同要求， 在充分研究的基础上建立
和维护备选库。 
④建立研究与投资的业务交流制度，保持通畅的交流渠道。 
⑤建立研究报告质量评价体系。 
（3 ）投资决策业务控制主要内容包括： 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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①严格遵守法律法规的有关规定， 符合基金合同所规定的投资目标、 投资范
围、投资策略、投资组合和投资限制等要求。 
②健全投资决策授权制度， 明确界定投资权限， 严格遵守投资限制， 防止越
权决策。 
③ 投资决策有充分的投资依据，重要投资有详细的研究报告和风险分析支
持，并有决策记录。 
④建立投资风险评估与管理制度，在设定的风险权限额度内进行投资决策。 
⑤建立科学的投资管理业绩评价体系， 包括投资组合情况、 是否符合基金产
品特征和决策程序、基金绩效归属分析等内容。 
（4 ）基金交易业务控制主要内容包括： 
①基金交易实行集中交易制度， 基金经理不得直接向交易员下达投资指令或
者直接进行交易。 
②建立交易监测系统、预警系统和交易反馈系统，完善相关 的安全设施。 
③交易管理部门审核投资指令， 确认其合法、 合规与完整后方可执行， 如出
现指令违法违规或者其他异常情况，应当及时报告相应部门与人员。 
④ 公司执行公平的交易分配制度，确保不同投资者的利益能够得到公平对
待。 
⑤建立完善的交易记录制度，及时核对并存档保管每日投资组合列表等。 
⑥建立科学的交易绩效评价体系。 
根据内部控制的原则，制定场外交易、网下申购等特殊交易的流程和规则。 
（5 ） 建立严格有效的 制度， 防止不正当关联交易损害基金份额持有人利益。
基金投资涉及关联交易的， 在相关投资研究报告中特别说明， 并报公司风险 控制
委员会审议批准。 
（6 ）公司在审慎经营 和合法规范的基础 上力 求金融创新。在充 分论 证的前
提下周密考虑金融创新品种或业务的法律性质、 操作程序、 经济后果等， 严格控
制金融新品种、新业务的法律风险和运行风险。 
（7 ）建立和完善客户 服务标准、销售渠 道管 理、广告宣传行为 规范 ，建立
广告宣传、销售行为法律审查制度，制定销售人员准则，严格奖惩措施。 
（8 ）制定详细的注册 登记工作流程，建 立注 册登记电脑系统、 数据 定期核信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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对、备份制度，建立客户资料的保密保管制度。 
（9 ）公司按照法律、 法规和中国证监会 有关 规定，建立完善的 信息 披露制
度 ，保证公开披露的信息真实、准确、完整、及时。 
（10 ）公司配备专人负 责信息披露工作，进行信息的组织、审核和发布。 
（11 ） 加强对公司及基 金信息披露的检查和评价， 对存在的问题及时提出改
进办法，对出现的失误提出处理意见，并追究相关人员的责任。 
（12 ）掌握内幕信息的 人员在信息公开披露前不得泄露其内容。 
（13 ） 根 据 国 家 法 律 法 规 的 要 求 ， 遵 循 安 全 性 、 实 用 性 、 可 操 作 性 原 则 ，
严格制定信息系统的管理制度。 
信息技术系统的设计开发符合国家、 金融行业软件工程标准的要求， 编写完
整的技术资料； 在实现业务电子化时， 设置保密系统和相 应控制机制， 并保证计
算机系统的可稽性， 信息技术系统投入运行前， 经过业务、 运营、 监 察稽核等部
门的联合验收。 
（14 ） 通 过 严 格 的 授 权 制 度 、 岗 位 责 任 制 度 、 门 禁 制 度 、 内 外 网 分 离 制 度
等管理措施，确保系统安全运行。 
（15 ） 计 算 机 机 房 、 设 备 、 网 络 等 硬 件 要 求 符 合 有 关 标 准 ， 设 备 运 行 和 维
护整个过程实施明确的责任管理，严格划分业务操作、技术维护等方面的职责。 
（16 ） 公 司 软 件 的 使 用 充 分 考 虑 到 软 件 的 安 全 性 、 可 靠 性 、 稳 定 性 和 可 扩
展性， 具备身份验证、 访问控制、 故障恢复、 安全保护、 分权制约等 功能。 信息
技术系统设计、 软件开发等技术人员不 得介入实际的业务操作。 用户使用的密码
口令定期更换， 不得向他人透露。 数据库和操作系统的密码口令分别由不同人员
保管。 
（17 ） 对 信 息 数 据 实 行 严 格 的 管 理 ， 保 证 信 息 数 据 的 安 全 、 真 实 和 完 整 ，
并能及时、 准确地传递到会计等各职能部门； 严格计算机交易数据的授权修改程
序，并坚持电子信息数据的定期查验制度。 
建立电子信息数据的即时保存和备份制度，重要数据异地备份并且长期保
存。 
（18 ） 信 息 技 术 系 统 定 期 稽 核 检 查 ， 完 善 业 务 数 据 保 管 等 安 全 措 施 ， 进 行
排除故障、灾难恢复的演习，确保系统可靠、稳定、安全地运行。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
22 
（19 ） 依 据 《 中 华 人 民 共 和 国 会 计 法 》 、 《 金 融 企 业 会 计 制 度 》 、 《 证 券 投 资
基金会计核算办法》 、 《企业财务通则》 等国家有关法律、 法规制订基金会计制度、
公司财务制度、 会计工作操作流程和会计岗位工作手册， 并针对各个风险控制点
建立严密的会计系统控制。 
（20 ） 明 确 职 责 划 分 ， 在 岗 位 分 工 的 基 础 上 明 确 各 会 计 岗 位 职 责 ， 禁 止 需
要相互监督的岗位由一人独自操作全过程。 
（21 ） 以 基 金 为 会 计 核 算 主 体 ， 独 立 建 账 、 独 立 核 算 ， 保 证 不 同 基 金 之 间
在名册登记、 账户设置、 资金划拨、 账簿记录等方面相互独立。 基金会计核算与
公司会计核算相互独立。 
（22 ）采取适当的会计 控制措施， 以确保会计核算系统的正常运转。 
①建立凭证制度， 通过凭证设计、 登录、 传递 、 归档等一系列凭证管理制度，
确保正确记载经济业务，明确经济责任。 
②建立账务组织和账务处理体系， 正确设置会计账簿， 有效控制会计记账程
序。 
③建立复核制度，通过会计复核和业务复核防止会计差错的产生。 
（23 ） 采 取 合 理 的 估 值 方 法 和 科 学 的 估 值 程 序 ， 公 允 反 映 基 金 所 投 资 的 有
价证券在估值时点的价值。 
（24 ）规范基金清算交 割工作，在授权范围内，及时准确地完成基金清算，
确保基金财产的安全。 
（25 ） 建 立 严 格 的 成 本 控 制 和 业 绩 考 核 制 度 ， 强 化 会 计 的 事 前 、 事 中和事
后监督。 
（26 ）制订完善的会计 档案保管和财务交接制度，财会部门妥善保管密押、
业务用章、 支票等重要凭据和会计档案， 严格会计资料的调阅手续， 防止会计数
据的毁损、散失和泄密。 
（27 ） 严 格 制 定 财 务 收 支 审 批 制 度 和 费 用 报 销 运 作 管 理 办 法 ， 自 觉 遵 守 国
家财税制度和财经纪律。 
（28 ） 公 司 设 立 督 察 长 ， 对 董 事 会 负 责 ， 经 董 事 会 聘 任 ， 报 中 国 证 监 会 核
准。 根据公司监察稽核工作的需要和董事会授权， 督察长可以列席公司相关会议，
调阅公司相关档案，就内部控制制度的执行情况独立地履行检查、评价、报告、信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
23 
建议职能。 督察长定期和不定期向董事会 报告公司内部控制执行情况， 董事会对
督察长的报告进行审议。 
（29 ） 公 司 设 立 监 察 稽 核 部 门 ， 对 公 司 管 理 层 负 责 ， 开 展 监 察 稽 核 工 作 ，
公司保证监察稽核部门的独立性和权威性。 
（30 ） 明 确 监 察 稽 核 部 门 及 内 部 各 岗 位 的 具 体 职 责 ， 配 备 充 足 的 监 察 稽 核
人员， 严格监察稽核人员的专业任职条件， 严格监察稽核的操作程序和组织纪律。 
（31 ） 强 化 内 部 检 查 制 度 ， 通 过 定 期 或 不 定 期 检 查 内 部 控 制 制 度 的 执 行 情
况，确保公司各项经营管理活动的有效运行。 
（32 ） 公 司 董 事 会 和 管 理 层 重 视 和 支 持 监 察 稽 核 工 作 ， 对 违 反 法 律 、 法 规
和公司内部控制制度的，追究有关部门 和人员的责任。 
6 、基金管理人关于内部控制制度的声明 
（1 ）本公司承诺以上关于内部控制制度的披露真实、准确。 
（2 ）本公司承诺根据市场变化和公司业务发展不断完善内部控制制度。 
四、基 金托管人 
 
（一） 基金托管人情况 
1、 基本情况 
名称：中国建设银行股份有限公司(简称：中国建设银行) 
住所：北京市西城区金融大街 25 号 
办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院1 号楼 
法定代表人：王洪章 
成立时间：2004 年09 月17 日 
组织形式：股份有限公司 
注册资本：贰仟伍佰亿壹仟零玖拾柒万柒仟肆佰捌拾陆元整 
存续期间：持续经 营 
基金托管资格批文及文号：中国证监会证监基字[1998]12 号 
联系人：田


青 
联系电话：(010)6759 5096 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
24 
中国建设 银行 拥有悠 久 的经营历 史， 其前身 “ 中国人民 建设 银行” 于 1954
年成立，1996 年易名为 “中国建设银行” 。 中 国建设银行是中国四大商业银行之
一。中国建设银行股份有限公司由原中国建设银行于 2004 年 9 月分 立而成立，
承继了原 中国建 设银行 的商业银 行业务 及相关 的资产和 负债。 中国建 设银行(股
票代码：939)于 2005 年 10 月 27 日在香港联 合交易所主板上市，是中国四大商
业银行中首家在海外公开上市 的银行。2006 年9 月11 日， 中国建设银行又作为
第一家H 股公司晋身恒生指数。2007 年9 月 25 日中国建设银行A 股在上海证券
交 易 所 上 市 并 开 始 交 易 。A 股 发 行 后 中 国 建 设 银 行 的 已 发 行 股 份 总 数 为 ：
250,010,977,486 股(包括240,417,319,880 股H 股及9,593,657,606 股A 股)。 
截至 2013 年12 月31 日， 中国建设银行资产总额 153,632.10 亿元， 较上年
增长9.95% ； 客户贷款和垫款总额 85,900.57 亿元， 增长14.35%； 客户存款总额
122,230.37 亿元，增长 7.76%。营业收入5,086.08 亿元，较上年增长 10.39%，
其中，利息净收入增长 10.29%，净利息收益率(NIM)为 2.74%；手续费及佣金净
收入1,042.83 亿元， 增长 11.52%， 占营业收入比重为 20.50%。 成本费用开支得
到有效控制， 成本收入比为 29.65%。 实现利润总额 2,798.06 亿元， 较上年增长
11.28% ； 净利润2,151.22 亿元， 增长11.12% 。 资产质量保持稳定， 不良贷款率
0.99% ，拨备覆盖率 268.22%；资本充足率与核心一级资本充足率分别为 13.34%
和10.75% ，保持同业领先。 
中国建设银行在中国内地设有分支机构14,650个，服务于306.54 万公司客
户、2.91亿个人客户， 与中国经济战略性行业的主导企业和大量高端客户保持密
切合作关系； 在香港、 新加坡、 法兰克福、 约翰内斯堡、 东京、 大阪、 首尔、 纽
约、 胡志明市、 悉尼、 墨尔本、 台北、 卢森堡 设有海外分行， 拥有建行亚洲、 建
银国际、建行伦敦、建行俄罗斯、建行迪拜、建行欧洲、建信基金、建信租赁、
建信信托、建信人寿等多家子公司。 






2013 年， 本集团的出色业绩与良好表现受到市场与业界的充分认可， 先后荣
获国内外102项奖项，多项综合排名进一步 提高，在英国《银行家》杂志“全球
银行1000 强排名” 中位列第5， 较上年上升2位； 在美国 《福布斯》 杂志发布的 “2013
年度全球上市公司2000 强排名”中，位列第2，较上年上升13位。此外，本集团
还荣获了国内外重要机构授予的包括公司治理、 中小企业服务、 私人银行、 现金信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
25 
管理、 托管、 投行、 养 老金、 国际业务、 电子商务和企业社会责任等领域的多个
专项奖。 
中国建设 银行 总行设 投 资托管业 务部 ，下设 综 合处、基 金市 场处、 证 券保 险
资产市场处、 理财信托股权市场处、QFII托管处、 养老金托管处、 清算处、 核算
处、监督 稽核处 等9 个 职能处室 ， 在上 海设有 投资托管 服务上 海备份 中心，共有
员工220 余 人。自2007 年起，托 管部连 续聘请 外部会计 师事务 所对托 管业务进行
内部控制审计，并已经成为常规化的内控工作手段。 
2、 主要人员情况 
杨新丰， 投资托管业务部总经理， 曾就职于中国建设银行江苏省分行、 广东
省分行、 中国建设银行总行会计部、 营运管理部， 长期从事计划财务、 会计结算、
营运管理等工作，具有丰富的客户服务和业务管理经验。 
纪伟， 投资托管业务部副总经理， 曾就职于中国建设银行南通分行、 中国建
设银行总行计划财务部、 信贷经营部、 公司业务部， 长期从事大客户的客户管理
及服 务工作，具有丰富的客户服务和业务管理经验。 
张军红， 投资托管业务部副总经理， 曾就职于中国建设银行青岛分行、 中国
建设银行总行零售业务部、 个人银行业务部、 行长办公室， 长期从事零售业务和
个人存款业务管理等工作，具有丰富的客户服务和业务管理经验。 
郑绍平， 投资托管业务部副总经理， 曾就职于中国建设银行总行投资部、 委
托代理部， 长期从事客户服务、 信贷业务管理等工作， 具有丰富的客户服务和业
务管理经验。 
黄秀莲， 投资托管业务部副总经理， 曾就职于中国建设银行总行会计部， 长
期从事托管业务管理等工作，具有丰富的客户服务和业务管理经 验。 
3、 基金托管业务经营情况 
作为国内首批开办证券投资基金托管业务的商业银行， 中国建设银行一直秉
持 “以客户为中心” 的经营理念， 不断加强风险管理和内部控制， 严格履行托管
人的各项职责， 切实维护资产持有人的合法权益， 为资产委托人提供高质量的托
管服务。 经过多年稳步发展， 中国建设银行托管资产规模不断扩大， 托管业务品
种不断增加， 已形成包括证券投资基金、 社保基金、 保险资金、 基本养老个人账
户、QFII 、 企业年金等产品在内的托管业务体系， 是目前国内托管业务品种最齐信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
26 
全的商业银行之一。截至 2013 年 12 月 31 日 ，中国建设银行已 托管 349 只证券
投资基金。 中国建设银行专业高效的托管服务能力和业务水平， 赢得了业内的高
度认同。 中国建设银行自 2009 年至2012 年连续四年被国际权威杂志 《全球托管
人》 评为 “中国 最佳托 管银行” ；获和 讯网的 中国“最 佳资产 托管银 行”奖； 境
内权威经济媒体 《每日经济观察》 的“ 最佳基金托管银行 ” 奖； 中央国债登记结
算有限责任公司的“优秀托管机构”奖。 
（二） 基金托管人的内部控制制度 
1、 内部控制目标 
作为基金托管人， 中国建设银行严格遵守国家有关托管业务的法律法规、 行
业监管规章和本行内有关管理规定， 守法经营、 规范运作、 严格 监察， 确保业务
的稳健运行， 保证基金财产的安全完整， 确保有关信息的真实、 准确、 完整、 及
时，保护基金份额持有人的合法权益。 
2、 内部控制组织结构 
中国建设银行设有风险与内控管理委员会， 负责全行风险管理与内部控制工
作， 对托管业务风险控制工作进行检查指导。 投资托管业务部专门设置了监督稽
核处， 配备了专职内控监督人员负责托管业务的内控监督工作， 具有独立行使监
督稽核工作职权和能力。 
3、 内部控制制度及措施 
投资托管业务部具备系统、 完善的制度控制体系， 建立了管理制度、 控制制
度、 岗位职责、 业务操作流程， 可以保证托管业务的规范 操作和顺利进行； 业务
人员具备从业资格； 业务管理严格实行复核、 审核、 检查制度， 授权工作实行集
中控制， 业务印章按规程保管、 存放、 使用， 账户资料严格保管， 制约机制严格
有效； 业务操作区专门设置， 封闭管理， 实施音像监控； 业务信息由专职信息披
露人负责， 防止泄密； 业务实现自动化操作， 防止人为事故的发生， 技术系统完
整、独立。 
（三） 基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序 
1、 监督方法 
依照 《基金法》 及其配套法规和基金合同的约定， 监督所托管基金的投资运
作。利用 自行开 发的“ 托管业务 综合系 统 —— 基金监督 子系统 ” ，严 格 按照现行信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
27 
法律法规以及基金合同规定， 对基金管理人运作基金的投资比例、 投资范围、 投
资组合等情况进行监督，并定期编写基金投资运作监督报告，报送中国证监会。
在日常为基金投资运作所提供的基金清算和核算服务环节中， 对基金管理人发送
的投资指令、基金管理人对各基金费用的提取与开支情况进行检查监督。 
2、 监督流程 
（1 ）每 工作日 按时通 过基金监 督子系 统，对 各基金投 资运作 比例控 制指标
进行例行监控， 发现投资比例超标等异常情况， 向基金管理人发出书面通知， 与
基金管理人进行情况核实，督促其纠正，并及时报告中国证监会。 
（2 ）收 到基金 管理 人 的划款指 令后， 对涉及 各基金的 投资范 围、投 资对象
及交易对手等内容进行合法合规性监督。 
（3 ）根 据基金 投资运 作监督情 况，定 期编写 基金投资 运作监 督报告 ，对各
基金投资运作的合法合规性、 投资独立性和风格显著性等方面进行评价， 报送中
国证监会。 
（4 ）通 过技术 或非技 术手段发 现基金 涉嫌违 规交易， 电话或 书面要 求基金
管理人进行解释或举证，并及时报告中国证监会。 
五、相 关服务机构 
（一）销售机构 
1 、增利 A 的销售 机构 
（1 ）直销机构 
名称：信达澳银基金管理有限公司 
住所：广东省深圳市福田区深南大道 7088 号 招商银行大厦 24 层 
办公地址：广东省深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 24 层 
法定代表人：何加武 
电话：0755-83077068 
传真：0755-83077038 
联系人：王丽燕 
公司网址：www.fscinda.com 
邮政编码：518040 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
28 
（2 ） 代销机构 
序号 名称 注 册地 址 
法 定代 表
人 
办 公地 址 客 服电 话 联 系人 网站 
1 
中国建设
银行股份
有限公司 
北京市西城区金
融大街25 号 
王洪章 
北京市西
城区闹市
口大街1 号
院 1 号楼 
95533 何奕 www.ccb.com 
2 
招商银行
股份有限
公司 
深圳市深南大道
7088 号招商银
行大厦 
傅育宁 
同“ 注册
地址 ” 
95555 邓炯鹏 
www.cmbchin
a.com 
3 
交通银行
股份有限
公司 
上海市浦东新区
银城中路 188 号 
胡怀邦 
同“ 注册
地址 ” 
95559 张作伟 
www.bankcom
m.com 
4 
中信银行
股份有限
公司 
北京市东城区朝
阳门北大街 8 号
富华大厦 C 座 
常振明 
同“ 注册
地址 ” 
95558 赵树林 
bank.ecitic
.com 
5 
平安银行
股份有限
公司 
深圳市深南中路
1099 号平安大
厦 
孙建一 
同“ 注册
地址 ” 
4006-699
-999/075
5-961202 
刘晓楠 
www.bank.pi
ngan.com 
6 
杭州银行
股份有限
公司 
浙江省杭州市凤
起路432 号 
马时雍 
同“ 注册
地址 ” 
0571-965
23/400-8
888-508 
严峻 
www.hccb.co
m.cn 
7 
信达证券
股份有限
公司 
北京市西城区闹
市口大街 9 号院
1 号楼 
张志刚 
同“ 注册
地址 ” 
400-800-
8899 
唐静 
www.cindasc
.com 
8 
中国银河
证券股份
有限公司 
北京市西城区金
融大街35 号国
际企业大厦 C 座 
陈有安 
同“ 注册
地址 ” 
4008-888
-888 
田薇、
宋明 
www.chinast
ock.com.cn 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
29 
9 
中信建投
证券 股份
有限公司 
北京市朝阳区安
立路66 号4 号楼 
王常青 
北京市朝
阳门内大
街 188 号 
400-8888
-108 
权唐 
www.csc108.
com 
10 
华龙证券
有限责任
公司 
甘肃省兰州市静
宁路308 号 
李晓安 
同“ 注册
地址 ” 
0931-888
8088 
李昕田 
www.hlzqgs.
com 
11 
中信证券
股份有限
公司 
广东省深圳市福
田区中心 3 路8
号 
王东明 
北京市朝
阳区亮马
桥路 48 号
中信证券
大厦 18 层 
95558 
腾艳、
刘彤 
www.cs.ecit
ic.com 
12 
国泰君安
证券股份
有限公司 
上海市浦东新区
商城路618 号 
万建华 
上海市浦
东新区银
城中路 168
号上海银
行大厦 29
层 
400-8888
-666 
吴倩 
www.gtja.co
m 
13 
申银万国
证券股份
有限公司 
上海市徐汇区 长
乐路989 号世纪
商贸广场 45 层 
储晓明 
上海市长
乐路989 号
世纪商贸
广场 40 层 
021-9625
05 
曹晔 
www.sywg.co
m.cn 
14 
光大证券
股份有限
公司 
上海市静安区新
闸路1508 号 
薛峰 
同“ 注册
地址 ” 
400-8888
-788/955
25 
刘晨 
www.ebscn.c
om 
15 
兴业证券
股份有限
公司 
福建省福州市湖
东路99 号 
兰荣 
同“ 注册
地址 ” 
95562 夏中苏 
www.xyzq.co
m.cn 
16 
海通证券
股份有限
上海市淮海中路
98 号 
王开国 
上海市广
东路689 号
400-8888
-001/021
徐月、
李笑鸣 
www.htsec.c
om 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
30 
公司 海通证券
大厦 
-95553 
17 
招商证券
股份有限
公司 
深圳市福田区益
田路江苏大厦 A
座38-45 层 
宫少林 
同“ 注册
地址 ” 
95565/40
0-8888-1
11 
黄婵君 
www.newone.
com.cn 
18 
国信证券
股份有限
公司 
深圳市罗湖区红
岭中路1012 号
国信证券 大厦6
楼 
何如 
深圳市罗
湖区红岭
中路 1012
号国信证
券大厦 16
层至 26 层 
95536 李颖 
www.guosen.
com.cn 
19 
广发证券
股份有限
公司 
广州天河区天河
北路183-187 号
大都会广场 43
楼（4301-4316
房） 
孙树明 
广东省广
州天河北
路大都会
广场 5、 18、
19、 36、 38、
41 和42 楼 
95575 黄岚 
www.gf.com.
cn 
20 
安信证券
股份有限
公司 
深圳市福田区金
田路4018 号安
联大厦 
牛冠兴 
同“ 注册
地址 ” 
4008-001
-001 
郑向溢 
www.essence
.com.cn 
21 
平安证券
有限责任
公司 
深圳市福田区金
田路大中华国际
交易广场 8 楼 
杨宇翔 
同“ 注册
地址 ” 
400-8816
-168 
吴琼 
www.pingan.
com 
22 
世纪证券
有限责任
公司 
深圳市福田区深
南大道7088 号
招商银行大厦
41 层 
卢长才 
同“ 注册
地址 ” 
0755-831
99509 
袁媛 
www.csco.co
m.cn 
23 
华福证券
有限责任
福州市五四路
157 号新天地大
黄金琳 
福州市五
四路157 号
0591-963
26 
张宗锐 
www.gfhfzq.
com.cn 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
31 
公司 厦7、8 层 新天地大
厦 7 至10
层 
24 
华泰证券
股份有限
公司 
江苏省南京市中
山东路90 号 
吴万善 
同“ 注册
地址 ” 
95597 
肖亦玲
庞晓芸 
www.htsc.co
m.cn 
25 
广州证券
有限责任
公司 
广州市先烈中路
69 号东山广场
主楼十七楼 
吴志明 
同“ 注册
地址 ” 
020-9613
03/87322
668 
林洁茹 
www.gzs.com
.cn 
26 
新时代证
券有限责
任公司 
北京市海淀区北
三环西路 99 号
院1 号楼 15 层
1501 
刘汝军 
北京市海
淀区北三
环西路 99
号院1 号楼
15 层1501 
400-698-
9898 
宋旸 
www.xsdzq.c
n 
27 
长江证券
股份有限
公司 
武汉市新华路特
8 号长江证券大
厦 
胡运钊 
同“ 注册
地址 ” 
95579/40
08-888-9
99 
李良 
www.95579.c
om 
28 
中信万通
证券有限
责任公司 
青岛市崂山区苗
岭路29 号澳柯
玛大厦15 层
（1507-1510
室） 
杨宝林 
崂山区深
圳路222 号
青岛国际
金融广场 1
号楼第 20
层 
95548 吴忠超 
www.zxwt.co
m.cn 
29 
中信证券
（浙江）
有限责任
公司 
浙江省杭州市滨
江区江南大道
588 号恒鑫大厦
主楼19、20 层 
沈强 
杭州市解
放东路 29
号迪凯银
座 22、23
楼 
0571-955
48 
李珊 
www.bigsun.
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32 
30 
浙商证券
股份有限
公司 
浙江省杭州市杭
大路1号黄龙世
纪广场A座 
吴承根 
上海市长
乐路 1219
号长鑫大
厦 18 楼 
（浙江省
内）
967777 
张智 
www.stocke.
com.cn 
31 
天相投资
顾问有限
公司 
北京市西城区金
融街19 号富凯
大厦B 座 701 
林义相 
北京市 西城
区新街 口外
大街 28 号 C
座 5 层 
010-6604
5678 
尹伶 
www.txsec.c
om/ 
www.jjm.com
.cn



32 
深圳众禄
基金销售
有限公司 
深圳市罗湖区深
南东路5047 号
发展银行大厦
25 楼I、J 单元 
薛峰 
同“ 注册
地址 ” 
4006-788
-887 
童彩平 
www.zlfund.
cn 及
www.jjmmw.c
om 
33 
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基金管理人可根据有关法律法规的要求， 选择其他符合要求的机构新增为增
利 A 的销售机构，并及时公告。 
2 、增利 B 的场内 销售 机构 
增利 B 的场内 销售机构为具有基金代销资格的深圳证券交易所会员单位，
具体 销售 机构见深圳证券交易所网站（www.szse.com ） 。 
（二）注册登记机构 
名称：中国证券登记结算有限责任公司 
住所： 北京市西城区金融大街 27 号投资广场 23 层 
办公地址： 北京市西城区太平桥大街 17 号 
法定代表人：金颖 
电话：010-59378839 
传真：010-59378907 
联系人： 朱立元 
（三）律师事务所和经办律师 
名称：上海源泰律师事务所 
住所：上海市浦东南路 256 号华夏银行大 厦 1405 室 
办公地址：上海市浦东南路 256 号华夏银行大 厦 1405 室 
负责人：廖海 
联系电话：021-51150298 
传真：021-51150398 
联系人： 刘佳 
经办律师：刘佳 、徐莘 
（四）会计师事务所和经办注册会计师 
名称：德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）北京分所 
住所：北京市东城区东长安街 1 号东方经贸城西二办公楼 8 层 
办公地址：北京市东城区东长安街 1 号东方经贸城西二办公楼 8 层 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
34 
法定代表人：陈建明 
联系电话：010-85207788 
传真：010-85181218 
联系人： 孙茜 
经办注册会计师： 郭新华、孙茜 
六、 基 金份额分级 
(一)基金份额分级 
本基金基金合同生效之 日起 3 年内，本基金的 基金份额分为增利 A、增利 B
两类，所募集的基金资产合并运作。 
1、基金份额配比 
本基金募集设立时，增利 A、增利 B 的份额配 比将不超过 7:3。 本基金基金
合同生效之日起 3 年内 的每一个开放日，经注册登记人确认后的增利 A、增利 B
的份额配比原则上不超过 7:3。 
本基金基金合同生效之日起 3 年内，增利 A 自基金合同生效之日起每满 6
个月开放一次， 增利 B 封闭运作并上市交易。 在增利 A 的每次开放日， 基金管理
人将对增利A 进行基金份额折算， 增利 A 的基金份额净值调整为 1.000 元， 基金
份额持有人持有的增利 A 份额数按折算比例相应增减。在增利 A 的单个开放日，
如果增利A 没有赎回或者净赎回份额极小， 增利 A、 增利B 在该次开放日后的份
额配比可能会出现大于 7:3 的情形； 如果增利 A 的净赎回份额较多， 增利 A、增
利B 在该次开放日后的份额配比可能会出现小于 7:3 的情形。 
2、增利 A 的运作 
（1 ）收益率 
增利 A 根据基金合同的规定获取约定收益， 其收益率将在每个开放日设定一
次 并公告 。计算公式为： 
增利 A 的年收益率（单利）＝ 1.3×1 年期银行定期存款利率 
在基金合同生效日当日， 基金管理人将根据届时中国人民银行公布并执行的
金融机构人民币1 年期银行定期存款 基准利率设定增利 A 的首次年收益率， 该收
益率即为增利A 基金合同生效后最初 6 个月的年收益率， 适用于基金合同生效日信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
35 
（含） 到第1 个开放日 （含） 的时间段； 在增 利 A 的每个开放日 （最后 1 个开放
日除外） ，基金 管理人 将根据该 日中国 人民银 行公布并 执行的 金融机 构人民币 1
年期银行 定期存 款基准 利率重新 设定增 利 A 的年收益 率，该 收益率 即为增利 A
接下来6 个月的年收益率， 适用于该开放日 （不含） 到下个开放日 （含） 的时间
段； 在增利A 的最后 1 个开放日， 基金管理人将根据该日中国人民银行公布并执
行的金融机构人民币 1 年期银行定期存款基准利率重新设定增利 A 的年收益率，
该收益率适用于该开放日 （不含） 到基金合同生效后 3 年期届满日 （含） 的时间
段。 
例 1： 在本基金基金合同生效日， 如果 1 年期银行定期存款利率为 3%，则 A
的年收益率（单利）为：A 的年收益率（单利）＝ 1.3×3%＝3.9% 
（2 ）开放日 
增利A 在基金合同生效后每满6 个月 （该6 个月 ， 下称为“增利A 开放周期 ”）
开放一次，接受投资人的申购与赎回。 
增利 A 的开放日为自基金合同生效之日起每满 6 个月的最后一个工作日。 增
利A 的第 n （
16 n ??
） 个开放日为基金合同生效满 n*6 个月的最后一个工作日。 
因不可抗力或其他情形致使基金无法按时开放申购与赎回的， 开放日为不可
抗力或其他情形影响因素消除之日的下一个工作日。 
增利 A 的第一次开放日为基金合同生效日至 6 个月满的日期， 如该日为非工
作日，则为该日之前的最后一个工作日；第二次开放日为基金合同生效之日至
12 个月满 的日期 ，如 该日为非 工作日 ，则为 该日之前 的最后 一个工 作日；以此
类推。 如基金合同的生效日为 2011 年4 月4 日， 基金合同生效之日起满 6 个月、
满12 个月、 满 18 个月的日期分别为 2011 年 10 月3 日、2012 年4 月 3 日、2012
年 10 月 3 日，以此类推。假设 2011 年 10 月 3 日为非工作日，在其之前的最后
一个工作日为2011 年9 月30 日， 则第一次开放日为 2011 年9 月30 日。 其他各
个开放日的计算类同。 
（3 ）基金份额折算 
本基金基金合同生效之日起每满 6 个月的最后一个工作日， 基金管理人将对
增利A 进行基金份额折算， 增利 A 的基金份额净值调整为 1.000 元， 基金份额持
有人持有的增利A 份额数按折算比例相应增减。 增利 A 的基金份额折算基准日与信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
36 
开放日为同一个工作日。 
增利 A 的 基金 份额折 算具体见 基金 合同第 七 部分以及 基金 管理人 届 时发布
的相关公告。 
（4 ）规模限制 
本基金 基金合同生效之日起 3 年内的每个开放日， 经注册登记人确认后的增
利 A 的份额/增利 B 的 份额原则上不得超过 7/3。具体规模限制及其控制措施见
招募说明书、基金份额发售公告以及基金管理人发布的其他相关公告。 
3、增利 B 的运作 
（1 ）增利B 封闭运作，封闭期内不接受申购与赎回。 
增利 B 的封闭期为自基金合同生效之日起至 3 年后对应日止。 如该对应日为
非工作日，则顺延至下一个工作日。 
（2 ）本 基金基 金合同 生效后 六 个月内 ，在符 合基金上 市交易 条件下 ，增利
B 将申请在深圳证券交易所上市交易。 本基金的增利 B 份额已于 2012 年 7 月 16
日在深圳 证券交易所上市交易。 
（3 ）本基金在扣除增利 A 的应计收益后的全 部剩余收益归增利 B 享 有，亏
损以增利 B 的资产净值为限由增利 B 承担。基金管理人并不承诺或保证增利 A
的约定应得收益， 即如在本基金资产出现极端损失情况下， 增利 A 仍可能面临无
法取得约定应得收益乃至投资本金受损的风险，此时增利 B 剩余资产可能为 0。 
4、基金份额发售 
增利 A、增利B 将分别通过各自销售机构的销售网点独立进行公开发售。 
5、基金份额净值计算 
本基金的基金份额净值计算公式如下： 
T 日基金份额净值＝T 日闭市后的基金资产净值/T 日基金份额的余额数量 
本基 金基金合同生效之日起 3 年内，T 日基金份额的余额数量为增利 A 和增
利B 的份额总额； 本基金基金合同生效后 3 年期满并转为上市开放式基金 （LOF）
后，T 日基金份额的余额数量为该 LOF 基金的份额总额。 
本基金基金份额净值的计算， 保留到小数点后 3 位， 小数点后第 4 位四舍五
入，由此产生的误差计入基金财产。 
T 日的基金份额净值在当天收市后计算，并按照基金合同的约定进行公告。信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
37 
如遇特殊情况，基金份额净值可以适当延迟计算或公告，并向中国证监会备案。 
6、增利 A 和增利 B 的基金份额净值计算 
本基金基金合同生效后， 在增利 A 的开放日计算增利 A 的基金份额净值； 在
增利B 的封闭期届满日分别计算增利 A 和增利 B 的基金份额净值。 
（1 ）增利A 的基金份额净值计算 
本基金基金合同生效后， 在增利 A 的某一开放日或者增利 B 的封闭期届满日
（T 日） ， 设
T
NAV
为 T 日闭市后的基金资产净值，
aT
F
为T 日增利A 的份额余额，
b
F
为T 日增利 B 的份额余额，
aT
P
为T 日增利 A 的基金份额净值。 
1）增利 A 份额应计收益计算 
RY
TA
?
? 日 增 利 份 额 应 计 收 益
运 作 当 年 实 际 天 数
（公式1） 
①若 T 日为第一次 开放日， 则Y 为自基金成立日至 T 日的运作天数 （含基金
成立日和 T 日） ，
R
为基金合同生效日（含）到第一次开放日（含）的时间段增
利A 适用的年收益率。 
②若 T 日为第二、 三、 四、 五、 六次开放日， 则 Y 为自增利A 上一次开放日
（不含） 至T 日 （含） 的运作天数 ，
R
为上一次开放日 （不含） 到该开 放日 （含）
的时间段增利A 适用的年收益率 。 
③若 T 日为增利 B 的封闭期届满日，则
R
为在增利A 第六次开放日（不含）
到基金合同生效后 3 年期届满日（含 ）的时间段增利 A 适用的收益率,Y 为自增
利A 第六次开放日（不含）至 T 日（含）的运作天数。 
2）如果 T 日 闭市后 的 基金资产 净值 大于或 等 于 “T 日增 利 A 的份 额余额
×(1.00 元加上T 日增利 A 份额应计收益)” ，则： 
aT
P 1 .000 T A ? ＝ 日 增 利 份 额 应 计 收 益
（公式 2） 
公式 1 中， 运作当年实际天数指增利 A 上一次开放日 （如T 日为第一次开放
日，则为基金成立日）所在年度的实际天数。 
3）如果 T 日闭市后的基金资产净值小于 “T 日增利 A 的份额余额 ×(1.00
元加上T 日增利A 份额应计收益 )”，则： 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
38 
aT T at
P NAV / F ?
（公式3） 
（2 ）增利B 的基金份额净值计算 
设
bT
P
为增利 B 封闭期届满日（T 日）增利 B 的基金份额净值，增利 B 的基
金份额净值计算公式如下： 
? ?
bT T at aT b
P NAV F P / F ,0 MAX ? ? ? （ ） （公式 4） 
增利 A、 增利B 的基金份额净值的计算， 保留到小数点后 8 位， 小数点后第
9 位四舍五入，由此产生的误差计入基金财产。 
例 2： 本基金基金合同 生效后3 年期届满日， 设自增利 A 第六次开放日 （不
含） 至届满日 （含） 的 运作天数为 1 天， 基金运作当年的实际天数为 365 天， 基
金资产净值为37 亿元， 增利 A、 增利B 的份 额余额分别为21 亿份和 9 亿份， 增
利A 第六次开放日 （不含） 到届满日 （含） 的时间段增利 A 适用的收益率为 4.55%。
则增利A、增利B 的基金份额净值计算如下：



4.55% 1
A 0.00012466( )
365
?
?? 增 利 份 额 应 计 收 益 元 
A 1 .000 0.00012466 1.00012466( ) ?? 增 利 的 基 金 份 额 净 值 ＝ 元 
4.55% 1
B 37 21 (1 / 9,0 1.77748691( )
365
MAX
? ??
? ? ? ? ?
??
??
增 利 的 基 金 份 额 净 值 （ ) ） 元 
7、增利 A 和增利 B 的基金份额参考净值计算 
本基金基金合同生效后、 增利 B 的封闭期届满日之前， 基金管理人在计算基
金资产净 值的基 础上， 采用 “虚 拟清算 ”原则 分别计算 并公告 增利 A 和增利 B
的基金份 额参考 净值， 其中，增 利 A 的 基金 份额参考 净值计 算日不 包括增利 A
的开放日和增利B 的封闭期届满日。 基金份额参考净值是对两级基金份额价值的
一个估算，并不代表基金份额持有人可获得的实际价值。 
（1 ）增利A 的基金份额参考净值计算 
本基金基金合同生效后、 增利 B 封闭期届满日之前， 在增利 A 的非开放日 （T
日） ， 设
T
NAV
为T 日闭市后的基金资产净值，
aT
F
为T 日增利A 的份额余额，
b
F
为T 日增利 B 的份额余额，
aT
P
为T 日增利A 的基金份额参考净值。 
1）增利 A 份额应计收益计算 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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RY
TA
?
? 日 增 利 份 额 应 计 收 益
运 作 当 年 实 际 天 数
（公式5） 
①若 T 日处于第一个增利 A 开放周期， 即介于基金成立日 （含） 和距基金合
同生效之日起满6 个月的开放日 （不含） 之间，则 Y 为自基金成立日至 T 日的运
作天数 （含基金成立日和 T 日） ，
R
为基金合同生效日 （含） 到第一次开放日 （含）
的时间段增利A 适用的年收益率。 
②若 T 日处于第二、 三、 四、 五、 六个增利 A 开放周期， 即介于前一开放日
（不含） 和该增利A 开放周期的开放日 （不含） 之间， 则 Y 为自前一开放日 （不
含） 至 T 日（含）的运作天数 ，
R
为前一次开放日（不含）到 T 日所处增利 A
开放周期的开放日（含）的时间段增利 A 适用的年收益率 。 
③若 T 日介于增利 A 的第六次开放日 （不含） 和基金合同生效后 3 年期届满
日（不含）之间，则
R
为在增利 A 第六次开放 日（不含）到基金合同 生效后 3
年期届满日 （含） 的时 间段增利 A 适用的收益率,Y 为自增利A 第六次开放日 （不
含）至T 日（含）的运作天数。 
2）如果 T 日 闭市后 的 基金资产 净值 大于或 等 于 “T 日增 利 A 的份 额余额
×(1.00 元加上T 日增利 A 份额应计收益)” ，则： 
aT
P 1 .000 T A ? ＝ 日 增 利 份 额 应 计 收 益 （公式 6 ） 
公式 5 中，运作当年 实际天数指增利 A 上 一次开放日（如 T 日 之前增利 A
尚未进行开放，则为基金成立日）所在年度的实际天数。 
3）如果 T 日闭市后的基金资产净值小于 “T 日增利 A 的份额余额 ×(1.00
元加上T 日增利A 份额应计收益 )”，则： 
aT T at
P NAV / F ?
（公式7） 
（2 ）增利B 的基金份额参考净值计算 
设
bT
P
为 T 日增利 B 的基金 份额参考净值，增利 B 的基金份额参考净值计 算
公式如下： 
? ?
bT T at aT b
P NAV F P / F ,0 MAX ? ? ? （ ） （公式 8） 
上式中，在本基金基金合同生效后 3 年内的增 利 A 非开放日，
aT
P
为增利 A信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
40 
的基金份额参考净值；在增利 A 的开放日，
aT
P
为增利A 的基金份额净值。 
增利 A、 增利B 的基金份额参考净值的计算， 保留到小数点后 3 位， 小数点
后第4 位四舍五入，由此产生的误差计入基金财产。 
T 日的增利 A 和增利 B 的基金份额参考净值在当天收市后计算， 并按照基金
合同的约定进行公告。 如遇 特殊情况， 基金份额参考净值可以适当延迟计算或公
告，并向中国证监会备案。 
例 3： 本基金基金合同生效之日起 3 年内， 设 T 为份额参考净值计算日， 自
增利 A 前一开放日（不含）至 T 日（含）的运作天数为 40 天，基金运作当年的
实际天数为 365 天，基金资产净值为 31 亿元，增利 A、增利 B 的份额余额分别
为 21 亿份和 9 亿份， 前一次开放日（不含）到 T 日所处增利 A 开放 周期的开放
日 （含） 的时间段增利 A 适用的年收益率为 4.55%。 则增利A、 增利 B 的基金份
额参考净值计算如下： 
4.55% 40
A 0.005( )
365
?
?? 增 利 份 额 应 计 收 益 元 
A 1 .000 0.005 1.005( ) ?? 增 利 的 基 金 份 额 参 考 净 值 ＝ 元 
4.55% 40
B 31 21 1 / 9,0 1 .099( )
365
MAX
? ? ? ??
? ? ? ? ?
?? ??
?? ??
增 利 的 基 金 份 额 参 考 净 值 （ ） 元 
(二)基金合同生效后 3 年期届满时的基金份额转换 
本基金基金合同生效后 3 年期届满， 本基金将按照基金合同约定转换为上市
开放式基金 （LOF） ， 增 利 A、 增利B 的基金份额将以各自的基金份额净值为基准
转换为上市开放式基金（LOF）份额，并办理基金的申购与赎回业务。 
本基金基 金合 同生效 后 3 年期 届满 时的基 金转换见 本招 募说明 书 第十二部
分及基金管理人届时发布的相关公告。 
七、基 金的募集 
本基金由基金管理人依照 《基金法》 、 《运作办法 》 、 《销售办法》 、 《信息披露
办法》 、基金合同及其他有关规定募集。 
本基金于 2011 年 11 月 4 日经中国证监会证监许可 【2011 】1750 号文核准信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
41 
募集。 
本基金为分级债券型证券投资基金， 运作方式为契约型。 本基金基金合同生
效之日起 3 年内，增 利 A 自基金合同生效之日起每满 6 个月开放 一次，增利 B
封闭运作并上市交易； 本基金基金合同生效后 3 年期届满， 本基金 转换为上市开
放式基金（LOF ） 。 
增利 A 和增利 B 募集 期间基金份额净值为人民币 1.00 元，按面值 销售。 
本基金自 2012 年 4 月 16 日起向社会公开募 集，2012 年 4 月 27 日提 前结
束募集。增利 A 募集份额总额为 212,844,998.32 份 ， 募 集 金 额 净 额 为
212,746,460.77 元人 民币； 增利 B 募集份额总额为 91,240,495.45 份，募集金
额净额为 91,191,200.00 元人民币；本基金的有效认购户数为 3,219 户。 
八、基 金合同的生效 
(一)基金合同的生效 
根据有关规定，本基金满足基金合同生效条件，基金合同于 2012 年 5 月 7
日起生效。自基金合同生效日起，本基金管理人正式开始管理本基金。 
(二)基金存续期内的基金份额持有人数量和资金数额 
基金合同生效后的存续期内，基金份额 持有人数量不满 200 人或者 基金资
产净值低于 5000 万元 ， 基金管理人应当及时报告中国证监会； 基金份额持有人
数量连续20 个工作日达不到 200 人， 或连续 20 个工作日基金资产净值低于 5000
万元，基金管理人应当向中国证监会说明出现上述情况的原因并提出解决方案。
法律法规另有规定时，从其规定。 
九、增 利 A 的 基 金份额折 算 
本基金基金合同生效之日起3 年内， 增利A 将按 以下规则进行基金份额折算。 
（一）折算基准日 
本基金基金合同生效之日起 3 年内， 增利 A 的基金份额折算基准日为自基金
合同生效之日起每满 6 个月的最后一个工作日。 增利 A 的基金份额折算基准日与
其开放日为同一个工作日。 基金份额折算基准日的具体计算见招募说明书第六部信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
42 
分中 “增利 A 的运作 ”的相关内容。 
本招募说明书更新期间，增利 A 于折算基准 日 2014 年 5 月 6 日进 行了第 四
次份额折算。 
（二）折算对象 
基金份额折算基准日登记在册的增利 A 所有份额。 
（三）折算频率 
自基金合同生效之日起每满 6 个月折算一次。 
（四）折算方式 
折算日日终， 增利 A 的基金份额净值调整为 1.000 元， 折算后， 基金份额持
有人持有的增利A 的份额数按照折算比例相应增减。 增利 A 的基金份额折算公式
如下： 
增利 A 的折算比例＝折 算日折算前增利 A 的基金份额净值／1.000 
增利 A 经折算后的份额数＝折算前增利 A 的份额数×增利A 的折算比例 
增利 A 经折算后的份额数采用四舍五入的方式保留到小数点后 2 位， 由此产
生的误差计入基金财产。 
在实施基金份额折算时， 折算日折算前增利 A 的基金份额净值、 增利 A 的折
算比例的具体计算见基金管理人届时发布的相关公告。 
(五)基金份额折算期间的基金业务办理 
为保证基金份额折算期间本基金的平稳运作， 基金管理人可根据深圳证券交
易所、 中国证券登记结算有限责任公司的相关业务规定暂停增利 B 的上市交易等
业务，具体见基金管理人届 时发布的相关公告。 
(六)基金份额折算的公告 
1、基金份额折算方案须最迟于实施日前 2 日 在至少一家指定媒体和基金管
理人网站公告，并报中国证监会备案。 
2、基金份额折算结束后，基金管理人应在 2 日内在至少一家指定媒体和基
金管理人网站公告，并报中国证监会备案。 
十、基 金份额的申购与赎 回 
本基金基金合同生效之日起 3 年内，投资人可在增利 A 的开放日对增利 A信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
43 
进行申购与赎回； 本基金基金合同生效后 3 年期届满， 本基金转换为上市开放式
基金（LOF ）后，投资人可通过场外或场内两种方式对本基金进行申购与赎回。 
(一)增利A 的申购与赎回 
1、申购与赎回的开放日 
增利 A 自基金合同生效后每满 6 个月开放一次， 接受投资人的申购与赎回。 
本基金办理增利A 的申购与赎回的开放日为自基金合同生效后每满6 个月的
最后一个工作日， 开放日的具体计算见招募说明书第六部分中 “增利 A 的运作”
的相关内容。 因不可抗力或其他情形致使基金无法按时开放增利 A 的申购与赎回
的，开放日为不可抗力或其他情形影响因素消除之日的下一个工作日。 
增利 A 的 开放 日以及 开放日办 理申 购与赎 回 业务的具 体事 宜见基 金 管理人
届时发布的相关公告。 
增利 A 的第一个开放日为 2012 年11 月 6 日。 
增利 A 的第二个开 放日为2013 年5 月 6 日。 
增利 A 的第三个开放日为 2013 年11 月 6 日。 
增利 A 的第四个开放日为 2014 年5 月 6 日。 
2、申购与赎回的账户 
投资人办理增利 A 的申购、 赎回应使用经本基金注册登记机构及基金管理人
认可的账户（账户开立、使用的具体事宜见相关业务公告） 。 
3、申购与赎回场所 
增利 A 的销售机构包括基金管理人和基金管理人委托的代销机构。 
基金投资人应当在销售机构办理基金销售业务的营业场所或按销售机构提
供的其他 方式办 理增 利 A 的申 购与赎 回。 具体的销 售网点 请详见 本招募说 明书
“ 五、相 关服务 机构中 “ （一） 销售机 构 ”” 的相关描 述。 基 金管理 人可根据情
况变更或增减基金代销机构，并予以公告。 
未来在基金管理人列明的情况下， 投资者可通过基金管理人或其指定的代销
机构以电话、 传真或网上交易等形式进行基金的申购与赎回， 具体办法届时另行
公告。 
4、申购与赎回的原则 
（1 ）“确定价 ”原则，即增利 A 的申购、赎 回价格以人民币 1.000 元为基信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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准进行计算； 
（2 ） “金额申购、 份额赎回 ”原则， 即申购以金额申请， 赎回以份额申请； 
（3 ）当 日的申 购与赎 回申请可 以在基 金管理 人规定的 时间以 内撤销 。基金
管理人、基金注册登记机构另有规定的，从其规定； 
（4 ）赎 回遵循 “先进 先出 ”原 则，即 按照投 资人认购 、申购 的先后 次序进
行顺序赎回； 
（5 ）基 金管理 人、基 金注册登 记机构 可根据 基金运作 的实际 情况并 在不影
响基金份额持有人实质利益的前提下调整上述原则。 基金管理人必须在新规则开
始实施前按照 《信息披露办法》 的有关规定在指定媒体及基金管理人网站公告并
报中国证监会备案。 
5、申购与赎回的程序 
（1 ）申购和赎回的申请方式 
基金投资人必须根据基金销售机构规定的程序， 在开放日的业务办理时间向
基金销售机构提出申购或赎回的申请。 
投资人在申购增利 A 时 须按销售机构规定的方式备足申购资金, 投资人在提
交增利A 的赎回申请时， 必须有足够的基金份额余额， 否则所提交的申购、 赎回
申请无效而不予成交。 
（2 ）申购和赎回申请的确认时间 
在每一个开放日 （T 日） 的下一个工作日 （T+1 日） ， 增利A 的基金注册登记
机构对投资人的申购与赎回申请进行有效性确认和成交确认。在 T＋2 日后（包
括该日） 投资人 可向销售机构或以销售机构规定的方式查询申购与赎回的成交情
况。 
注册登记机构或基金管理人 可以在法律法规允许的范围内， 根据业务规则，
依法对上述申购和赎回申请的确认时间进行调整， 并于调整实施日前按照 《信息
披露办法》的有关规定在指定媒体 上公告并报中国证监会备案。 
（3 ）申购和赎回申请的成交确认原则 
在每一个开放日，本基金以增利 B 的份额为基准，在不超过 7/3 倍增利 B
的份额范围内对增利 A 的申购进行确认。 
赎回申请将以投资人持有的增利 A 经折算后的份额数为上限进行确认，若信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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申请赎回的份额小于等于投资人持有的增利 A 经折算后的份额数，且不存在本
基金合同规定的暂停赎回的情形的， 则注册登记人全部予以确认； 若申请赎回的
份额大于投资人持有的增利 A 经折算后的份额数，且不存在本基金合同规定的
暂停赎回的情形的，则注册登记人按照投资人持有的增利 A 经折算后的份额数
进行确 认。 
在每一个 开放 日，经 注 册登记人 确认 有效的 增 利 A 的赎 回申 请全部 予以成
交。 在发生巨额赎回的情形时， 按照本部分 “(一)增利A 的申购与赎回” 对巨额
赎回的有关规定执行。 
对于增利 A 的申购申请， 如果对增利 A 的全部有效申购申请进行确认后， 增
利A 的份额小于或等于 7/3 倍增利B 的份额， 则所有经确认有效的增利 A 的申购
申请全部予以成交确认； 如果对增利 A 的全部有效申购申请进行确认后， 增利 A
的份额大于7/3 倍增利 B 的份额， 则在经确认后的增利 A 份额不超过 7/3 倍增利
B 的份额范围内，对全部有效申购申请按比例进行成交确认。 
增利 A 每次 开 放日的 申购与赎 回申 请确认 办 法及确认 结果 见基金 管 理人届
时发布的相关公告。 
基金销售机构对增利 A 申购和赎回申请的受理并不代表该申请一定成功， 而
仅代表销售机构确实接收到增利 A 申购和赎回申请。 增利 A 申购和赎回申请的确
认以注册登记机构的确认结果为准。 
（4 ）申购和赎回的款项支付 
申购采用全额缴款方式， 若申购资金在规定时间内未全额到账则申购申请无
效，若申购申请无效或申购未经确认，申购款项 本金将退回投资人账户。 
投资人 T 日赎回申请 经确认后 ，基金管理人将通过基金注册登记机构及其
相关基金销售机构在 T ＋7 日 （包括该日） 内将赎 回款项划往基金份额持有人账
户。在发生巨额赎回的情形时，款项的支付办法 按照基金合同的有关条款处理。 
6、 申购与赎回的数额限制 
（1 ）增利 A 在代销机 构的首次单笔最低申购金额为人民币 1,000 元 ，追加
申购的单笔最低申购金额为人民币 100 元； 本公司直销网点的首次单笔最低申购
金额为人民币1,000 元， 追加申购的单笔最低认购金额为人民币 100 元。 各销售
机构对最低申购限额及交易级差有其他规定的，以各销售机构的业务规定为准。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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（2 ）基金份额持有人可将其全部或部分增利 A 份额赎回，单笔赎 回不得少
于100 份。 某笔赎回导致基金份额持有 人在某一销售机构全部交易账户的增利 A
份额余额少于100 份的， 基金管理人有权强制该基金份额持有人全部赎回其在该
销售机构全部交易账户持有的基金份额。 
（3 ）本基金对单个投资者累计持有的基金份额上限不作限制。 
（4 ）基 金管理 人可根 据市场情 况，在 法律法 规允许的 情况下 ，调整 上述对
申购的金额和赎回的份额的数量限制， 基金管理人必须在调整生效前依照 《信息
披露办法》 的有关规定至少在一家指定媒体及基金管理人网站公告并报中国证监
会备案。 
7、 申购与赎回的费用 
增利 A 不收取申购费用 和赎回费用。 
基金管理人可以在基金合同约定的范围内调整 费率或收费方式， 并最迟应于
新的费率或收费方式实施日前 依照 《信息披露办法》 的有关规定在指定媒体上公
告。 
8、 申购和赎回的数额和价格 
(1) 增利A 基金份额的申购、赎回价格为人民币 1.000 元。 
(2) 申购份额的计算及余额的处理方式： 申购份额＝申购金额／1.000 
申购的有效份额单位为份 ， 上述计算结果均按四舍五入方法， 保留到小数点
后2 位，由此产生的收益或损失由基金财产承担。 
例 7： 在增利A 的开放日， 某投资者投资 10,000 元申购增利A， 则其可得到
的增利A 份额计算如下： 
申购份额＝10,000/1.00 ＝10,000 份 
(3) 赎回金额的计算及处理方式： 赎回金额＝赎回份额 ×1.000 
赎回金额单位为元。上述计算结果均按四舍五入方法，保留到小数点后 2
位，由此产生的收益或损失由基金财产承担。 
例 8： 在增利A 的开放日， 某投资者赎回 10,000 份增利A， 则其可得到的赎
回金额计算如下： 
赎回金额＝ 10,000×1.00 ＝10,000 元 
9、 申购与赎回的注册登记 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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增利 A 申购与赎回的注册登记业务， 按照中国证券登记结算有限责任公司的
有关规定办理。 
投资人申购增利 A 份额成功后， 基金注册登记机构在 T+1 日为投资人登记权
益并办理注册登记手续。 
投资 人赎回增利 A 份额成功后， 基金注册登记机构在 T+1 日为投资人办理扣
除权益的注册登记手续。 
中国证券登记结算有限责任公司可依法对上述相关规定予以调整， 并最迟于
开始实施前3 个工作日在至少一家指定媒体公告。 
10、 拒绝或暂停申购的情形 
除非出现如下情形， 基金管理人不得暂停或拒绝基金投资人对增利 A 的申购
申请： 
（1 ）不可抗力的原因导致基金无法正常运作； 
（2 ）证 券交易 场所在 交易时间 非正常 停市， 导致当日 基金资 产净值 无法计
算； 
（3 ）基 金资产 规模过 大，使基 金管理 人无法 找到合适 的投资 品种， 或可能
对基金业绩产生负面影响，从而损害现 有基金份额持有人的利益； 
（4 ）根据申购规则和程序导致部分或全部申购申请没有得到成交确认； 
（5 ）法律法规规定或中国证监会认定的其他可暂停申购的情形； 
（6 ）基金管理人认为会有损于现有基金份额持有人利益的某笔申购。 
发生上述情形之一的，申购款项将全额退还投资人。发生上述（1 ） 到（5 ）
项暂停申购情形时， 基金管理人应当在至少一家指定媒体及基金管理人网站刊登
暂停申购公告。 
11、 暂停赎回或者延缓支付赎回款项的情形及处理方式 
（1 ）除 非出现 如下情 形，基金 管理人 不得拒 绝接受或 暂停基 金份额 持有人
对增利A 的赎回申请或者延缓支付 赎回款项： 
1）不可抗力的原因导致基金管理人不能支付赎回款项； 
2）证券 交易场 所依法 决定临时 停市， 导致基 金管理人 无法计 算当日 基金资
产净值； 
3） 增利 A 在开放日巨额赎回， 导致本基金的现金支付出现困难； （具体处理
方式详见本条“ （2）巨额赎回的情形及处理方式” ） 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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4）法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。 
发生上述 情形之 一的， 除上述第 （3） 项规定 外， 基金 管理人 应在当 日立即
向中国证监会备案。 已确认成功的赎回申请， 基金管理人将足额支付； 如暂时不
能足额支付的， 可延期支付部分赎回款项， 按每个赎回申请人已被接受的赎回申
请 量占已接受赎回申请总量的比例分配给赎回申请人， 未支付部分由基金管理人
按照发生的情况制定相应的处理办法在后续工作日予以支付。 
（2 ）巨额赎回的 情形及处理方式 
单个开放日，经过申购与赎回申请的成交确认后，增利 A 的净赎回金额超
过本基金前一日 增利 A 资产净值的 10% 时， 即认为发生了巨额赎回 。 
当出现巨额赎回时， 基金管理人可以根据本基金当时的资产组合状况决定支
付全部赎回款项或延缓支付部分赎回款项。 
1）支付 全部赎 回款项 ：当基金 管理人 认为有 能力支付 投资者 的全部 赎回申
请时，按正常赎回程序执行。 
2）延缓 支付部 分赎回 款项：当 基金管 理人认 为支付投 资者的 赎回申 请有困
难或认为支付投资者的赎回申请可能会对基金的资产净值造成较大波动时， 基金
管理人在当日接受赎回比例不低于上一日增利 A 资产净值的10%的前提下， 对其
余已经接受的有效赎回申请可以延缓支付赎回款项，但不得超过 20 个工作日，
并应当在指定媒体公告。 对于单个基金份额持有人的赎回申请， 应当按照其申请
赎回份额占当日申请赎回总份额的比例， 确定该单个基金份额持有人当日办理的
赎回份额。 
3）巨额赎回的公告：当发生巨额赎回并顺延赎回时，基金管理人应在 2 日
内通过指定媒体或基金代销机构的网点刊登公告。 
（二）基金合同生效后 3 年期届满并进行基金转换后的申购与赎回 
1.申购和赎回场所 
本基金的申购与赎回将通过销售机构进行。 本基金的场外销售机构包括基金
管理人和基金管理人委托的代销机构， 场外申购的基金份额登记在注册登记系统
下； 本基金的场内销售机构为具有相应业务资格的深圳证券交易所会员单位， 场
内申购的基金份额登记在证券登记结算系统下 。 基金管理人可根据情况变更或增
减代销机构， 并予以公告。 若基金管理人或其指定的代销机构 开通电话、 传真或信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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网上等 交易方式， 投资人可以通过上述方式 进行申购与赎回， 具体办法 由基金管
理人 另行公告。 
2.申购与赎回的账户 
投资人办理本基金申购、 赎回应使用经注册登记机构及基金管理人认可的账
户（账户开立、使用的具体事宜见相关业务公告） 。 
3.申购和赎回的开放日及时间 
本基金的申购、 赎回自转换为上市开放式基金 （LOF） 之日起不超过 30 日内
开始办理。 
投资人在开放日办理基金份额的申购和赎回， 具体办理时间为上海证券交易
所、 深圳证券交易所的正常交易日的交易时间， 但基金管理人根据法律法规、中
国证监会的要求 或本基金合同的规定公告暂停申购、 赎回时除外。 开 放日的具体
业务办理时间在招募说明书或相关公告中载明。 
基金合同生效 后， 若出现新的证券交易市场、 证券交易所交易时间变更或其
他特殊情况， 基金管理人将视情况对前述开放日及开放时间进行相应的调整， 但
应在实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒体上公告。 
在确定申购开始与赎回开始时间后， 基金管理人应在申购、 赎回开放日前依
照《信息披露办法》的有关规定在指定媒体上公告申购与赎回的开始时间。 
基金管理人不得在 基金合同约定之外的日期或者时间办理基金份额的申购、
赎回或者转换。 投资人在 基金合同约定之外的日期和时间提出申购、 赎回或转换
申请的，其基金份额申购、赎回价格为下一开放日基金份额申购 、赎回的价格。 
4.申购与赎回的原则 
(1)“ 未知价 ” 原 则， 即申购、 赎回 价格以 申 请当日收 市后 计算的 基 金份额
净值为基准进行计算； 
(2)“ 金额申购、份额赎回 ”原则，即申购以金额申请，赎回以份额申请； 
(3) 场 外 赎 回 遵 循 “ 先 进 先 出 ” 原 则 ， 即 按 照 投 资 人 认 购 、 申 购 的 先 后 次 序 进
行顺序赎回； 
(4) 当日的申购与赎回申请可以在基金管理人规定的时间以内撤销。 
基金管理人可根据基金运作的实际情况 依法对上述原则进行调整 。 基金管理
人必须在新规则开始实施前依照 《信息披露办法》 的有关规定在指定媒体上公告。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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5.申购与赎回的程序 
（1 ）申购和赎回的申请方式 
投资人必须根据销售机构规定的程序， 在 开放日的具体业务办理时间内提出
申购或赎回的申请。 
投资人在提交申购申请时须按销售机构规定的方式备足申购资金， 投资人在
提交赎回申请时须持有足够的基金份额余额， 否则所提交的申购、 赎回申请无效。 
（2 ）申购和赎回申请的确认 
基金管理人应以交易时间结束前受理申购和赎回申请的当天作为申购或赎
回申请日(T 日)， 在正常情况下， 本基金注册登记机构在 T+1 日内对该交易的有
效性进行确认。T 日提交的有效申请， 投资人可在 T+2 日后(包括该日)到销售网
点柜台或以销售机构规定 的其他方式查询申请的确认情况。 基金销售机构对申购
和赎回申请的受理并不代表申请一定成功，而仅代表销售机构确实接收到申请。
申购和赎回的确认以注册登记机构或基金管理人的确认结果为准。 
（3 ）申购和赎回的款项支付 
申购采用全额缴款方式， 若申购资金在规定时间内未全额到账则申购申请无
效， 若申购申请无效或申购未经确认 ， 基金管理人或基金管理人指定的代销机构
将投资人已缴付的申购款项 本金退还给投资人。 
投资人 赎回申请 经确认后， 基金管理人通过注册登记机构及其他相关销售机
构在 T＋7 日(包括该日)内将赎回款项划往基金份额持有人的银行 账户。 在发生
巨额赎回时，款项的支付办法按照本基金合同有关条款处理。 
6、申购与赎回的数额限制 
（1 ）投资者场外通过代销机构首次申购单笔最低金额为人民币 1,000 元，
追加申购单笔最低金额为人民币 100 元； 投资者通过直销中心首次申购单笔最低
金额为人民币1,000 元， 追加申购单笔最低金额为人民币 100 元。 基金投资者将
当期分配的基金收益转购基金份额时，不受最低申购金额的限制。 
（2 ）本基金场内申购的单笔申购最低金额为人民币 1,000 元。 
（3 ）基 金份额 持有人 可将其全 部或部 分基金 份额赎回 ，单笔 赎回不 得少于
100 份。 某笔赎回导致基金份额持有人在某一销售机构全部交易账户的基金份额
余额少于100 份的， 基金管理人有权强制该基金份额持有人全部赎回其在该销售信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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机构全部交易账户持有的基金份额。 如因分红再投资、 非交易过户、 转托管、 巨
额赎回、 基金转换等原因导致的账户余额少于 100 份的情况， 不受此限， 但再次
赎回时必须一次性全部赎回。 
（4 ）本基金对单个投资者累计持有的基金份额上限不作限制。 
（5 ）基 金管理 人可根 据市场情 况，在 法律法 规允许的 情况下 ，调整 上述对
申购的金额和赎回的份额的数量限制， 基金管理人必须在调整生效前依照 《信息
披露办法》的有关 规定至少在一家指定媒体公告并报中国证监会备案。 
7、申购费用和赎回费用 
本基金不收取申购费用。 
本基金的赎回费用在投资者赎回本基金份额时收取， 扣除用于市场推广、 注
册登记费和其他手续费后的余额归基金财产， 赎回费归入基金财产的比例不得低
于赎回费总额的25% 。 
本基金的场外赎回费率如下表所示： 
持 有期 T 适 用的 赎回费 率 
T≤30 天 0.1% 
T>30 天 0 
本基金由原有增利 A、增利B 份额转入的场外份额不收取赎回费。 
本基金的场内赎回费率为固定 0.1%。 由原有增利 A、 增利B 份额转入的场内
份额赎回费率为固定 0.1%。 
基金管理人可以在基金合同约定的范围内调整费率或收费方式， 并最迟应于
新的费率或收费方式实施日前依照 《信息披露办法》 的有关规定在指定媒体上公
告。 
基金管理人可以在不违反法律法规规定及基金合同约定的情形下根据市场
情况制定基金促销计划， 针对以特定交易方式(如网上交易、 电话交易等)等进行
基金交易的投资人定期或不定期地开展基金促销活动。 在基金促销活动期间， 按
相关监管部门要求履行必要手续后，基金管理人可以适当调低基金赎回费率。 
8、申购和赎回的数额和价格 
（1 ）本基金申购份额的计算 
本基金申购份额的计算公式： 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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申购份额＝申购金额／申购当日基金份额净值 
例 9：某投资者通过场外投资 10,000 元申购本基金，假定申购当日基金份
额净值为1.050 元，则其可得到的申购份额为： 
申购份额＝10,000 ／1.050＝9,523.81 份 
（2 ）本基金赎回金额的计算 
采用 “份额赎回 ”方式，赎回价格以T 日的基金份额净值为基准进行计算，
计算公式： 
赎回总金额＝赎回份额 ×T 日基金份额净值 
赎回费用＝赎回总金额 ×赎回费率 
净赎回金额＝赎回总金额－赎回费用 
例 10：某投资者赎回本基金 10,000 份，持有时间为 20 天，对应的赎回费
率为 0.1% ，假设赎回当日的基金份额净值是 1.050 元，则其可得到的赎回金额
为： 
赎回总金额＝ 10,000×1.050 ＝10,500 元 
赎回费用＝ 10,500×0.10% ＝10.50 元 
净赎回金额＝10,500 －10.5＝10,489.50 元 
（3 ）本基金基金份额净值的计算 
T 日基金份额净值＝T 日闭市后的基金资产净值／T 日基金份额的余额数量 
T 日的基金份额净值在当天收市后计算，并在 T+1 日内公告。遇特殊情况，
基金份额净值可以适当延迟计算或公告， 并报中国证监会备案。 本基金基金份额
净值的计算， 保留到小数点后 3 位， 小数点后第 4 位四舍五入， 由此产生的误差
计入基金财产。 
（4 ）申购份额、余额的处理方式 
申购的有效份额为按实际确认的申购金额在扣除相应的费用后， 以当日基金
份额净值为基准计算， 其中， 通过场外方式申购的， 申购份额计算结果保留到小
数点后2 位， 小数点后两位以后的部分四舍五入， 由此产生的误差计入基金财产；
通过场内方式申购的， 申购份额计算结果保留到整数位， 计算所得整数位后小数
部分的份额对应的资金返还至投资者资金账户。 
例 11：如例 9，某投资 者通过场外投资 10,000 元申购本基金，假定申购当信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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日的基金份额净值为 1.050 元，则其可得到的 申购份额为9,523.81 份。 
如果该投资者选择通过场内申购， 则因场内份额保留至整数份， 故投资者申
购所得份额为9,523 份， 不足1 份部分对应的申购资金返还给投资者。 计算方法
如下： 
实际净申购金额＝ 9,523×1.050＝9,999.15 元 
退款金额＝10,000 －9,999.15＝0.85 元 
（5 ）赎回金额的处理方式： 
赎回金额为按实际确认的有效赎回份额乘以当日基金份额净值为基准并扣
除相应的费用， 赎回金额计算结果保留到小数点后 2 位， 小数点后两 位以后的部
分四舍五入，由此产生的误差计入基金财产。 
9．申购和赎回 的注册登记 
本基金申购与赎回的注册登记业务， 按照中国证券登记结算有限责任公司的
有关规定办理。 
投资人申购基金成功后， 基金注册登记机构在 T+1 日为投资人登记权益并办
理注册登记手续，投资人自 T+2 日（含该日）后有权赎回该部分基金份额。 
投资人赎回基金成功后， 基金注册登记机构在 T+1 日为投资人办理扣除权益
的注册登记手续。 
中国证券登记结算有限责任公司可依法对上述相关规定予以调整， 并最迟于
开始实施前 3 个工作日在指定媒体公告。 
10. 拒绝或暂停申购的情形 
发生下列情况时，基金管理人可拒绝或暂停接受投资人的申购申请： 
(1) 因不可抗力导致基金无法正常运作。 
(2) 证券交 易所 交易时 间非正常 停市 ，导致 基 金管理人 无法 计算当 日 基金资
产净值。 
(3) 发生本基金合同规定的暂停基金资产估值情况。 
(4) 基金管 理人 认为接 受某笔或 某些 申购申 请 可能会影 响或 损害现 有 基金份
额持有人利益时。 
(5) 基金资 产规 模过大 ，使基金 管理 人无法 找 到合适的 投资 品种， 或 其他可
能对基金业绩产生负面影响，从而损害现有基金份额持有人利益的情形。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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(6) 法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。 
发生除上述第 4 项外的暂停申购情形时， 基金管理人应当根据有关规定在指
定媒体上刊 登暂停申购公告。 如果投资人的申购申请被拒绝， 被拒绝的申购款项
将退还给投资人。 在暂停申购的情况消除时， 基金管理人应及时恢复申购业务的
办理。 
11. 暂停赎回或延缓支付赎回款项的情形 
发生下列情形时， 基金管理人可暂停接受投资人的赎回申请或延缓支付赎回
款项： 
（1) 因不可抗力导致基金无法正常运作 。 
（2) 证券交易所交易时间非正常停市， 导致基金管理人无法计算当日基金资
产净值。 
（3) 连续两个或两个以上开放日发生巨额赎回。 
（4) 发生本基金合同规定的暂停基金资产估值情况。 
（5) 法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。 
发生上述情形时， 基金管理人应在当日报中国证监会备案， 已接受的赎回申
请， 基金管理人应足额支付； 如暂时不能足额支付， 应将可支付部分按单个账户
申请量占申请总量的比例分配给赎回申请人， 未支付部分可延期支付， 并以后续
开放日的基金份额净值为依据计算赎回金额。 若连续两个或两个以上开放日发生
巨额赎回， 延期支付最长不得超过 20 个工作 日 ，并在指定媒体上公告 。投资人
在申请赎回时可事先选择将当日可能未获受理部分予以撤销。 在暂停赎回的情况
消除时，基金管理人应及时恢复赎回业务的办理并予以公告。 
12. 巨额赎回的情形及处理方式 
（1 ）巨额赎回的认定 
若本基金单个开放日内 的基金份额净赎回申请( 赎回申请份额总数加 上基金
转换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额
总数后的余额) 超过前一 开放日的基金总份额的 10% ， 即认为是发生了巨额赎回。 
（2 ）巨额赎回的处理方式 
当基金出现巨额赎回时， 基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况决定
全额赎回或部分延期赎回。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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1)全额赎回： 当基金管理人认为有能力支付投资人的全部赎回申请时， 按正
常赎回程序执行。 
2)部分延期赎回： 当基金管理人认为支付投资人的赎回申请有困难或认为因
支付投资人的赎 回 申 请 而 进 行 的 财 产 变 现 可 能 会 对 基 金 资 产 净 值 造 成 较 大 波 动
时，基金 管理人 在当日 接受赎回 比例不 低于上 一开放日 基金总 份额 的 10％的前
提下， 可对其余赎回申请延期办理。 对于当日的赎回申请， 应当按单个账户赎回
申请量占赎回申请总量的比例，确定当日受理的赎回份额；对于未能赎回部分，
投资人在提交赎回申请时可以选择延期赎回或取消赎回。 选择延期赎回的， 将自
动转入下一个开放日继续赎回， 直到全部赎回为止； 选择取消赎回的， 当日未获
受理的部分赎回申请将被撤销。延期的赎回申请与下一开放日赎回申请一并处
理，无优先权并以下一开放日的基金份额净值 为基础计算赎回金额，以此类推，
直到全部赎回为止 。 如投资人在提交赎回申请时未作明确选择， 投资人未能赎回
部分作自动延期赎回处理。部分顺延赎回不受单笔赎回最低份额的限制。 
3)暂停赎回： 连续 2 日以上(含本数)发生巨额赎回， 如基金管理人认为有必
要，可暂停接受基金的赎回申请；已经接受的赎回申请可以延缓支付赎回款项，
但不得超过20 个工作日，并应当在指定媒体上进行公告。 
（3 ）巨额赎回的公告 
当发生上述延期赎回并 延期办理时， 基金管理人应 当通过邮寄、 传真或者招
募说明书规定的其他方式在 3 个交易日内通知基金份额持有人， 说明有关 处理方
法，同时在 指定媒体上刊登公告。 
13. 暂停申购或赎回的公告和重新开放申购或赎回的公告 
（1 ）发 生上述 暂停申 购或赎回 情况的 ，基金 管理人当 日应立 即向中 国证监
会备案，并在规定期限内在指定媒体上刊登暂停公告。 
(2) 如发生暂停的时间为 1 日，基金管理人应 于重新开放日，在指定媒体上
刊登基金重新开放申购或赎回公告， 并公布最近 1 个开放日的基金份额净值 。 
(3) 如发生暂停的时间超过 1 日但少于 2 周， 暂停结束，基金重新开放申购
或赎回时， 基金管理人应提前 2 日在指定媒体上刊登基金重新开放申购或赎回公
告，并公告最近1 个开放日的基 金份额净值。 
(4) 如发生暂停的时间超过 2 周，暂停期间，基 金管理人应每 2 周至少 刊登信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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暂停公告 1 次。暂停 结束，基金重新开放申购或赎回时，基金管理人应提前 2
日在指定媒体上连续刊登基金重新开放申购或赎回公告， 并公告最近 1 个开放日
的基金份额净值。 
（三）基金转换 
基金管理人可以根据相关法律法规以及本基金合同的规定决定开办本基金
( 本基金基金合同生效之日起 3 年内， 为增利 A) 与基金管理人管理的、 且由同一
注册登记机构办理注册登记的其他基金之间的转换业务， 基金转换可以收取一定
的转换费， 相关规则由基金管理人届时根据相关法律法规及 本基金合同的规定制
定并公告。 
（四）基金的非交易过户 
基金的非交易过户是指不采用申购、 赎回等基金交易方式， 将一定数量的基
金份额按照一定规则从某一投资人基金账户转移到另一投资人基金账户的行为，
或者按照相关法律法规或国家有权机关要求的方式进行处理的行为。 基金注册登
记机构只受理继承、 捐赠和司法强制执行而产生的非交易过户 以及注册登记机构
认可、 符合法律法规的其它非交易过户 。 
继承是指基金份额持有人死亡，其持有的基金份额由其合法的继承人继承；
捐赠是指基金份额持有人将其合法持有的基金份额捐赠给福利性质的基金会或
社会团体； 司法强制执行是指司法机构依据生效司法文书将基金份额持有人持有
的基金份额强制划转给其他自然人、 法人或其他组织， 或者按照相关法律法规或
国家有权机关要求的方式处分。基金注册登记机构受理上述情况下的非交易过
户， 其他销售机构不得办理该项业务。 办理非交易过户必须提供基金注册登记机
构要求提供的相关资料， 对于符合条件的非交易过户申请按基金注册登记机构的
规定办理，并按基金注册登记机构规定的标准收费。 
（五）基金的转托管 
基金份额持有人可办理已持有基金份额在不同交易账户之间的转托管， 基金
销售机构可以按照规定的标准收取转托管费。 
1.本基金基金合同生效之日起 3 年内的转托管 
本基金基金合同生效之日起 3 年内， 增利 A 的基金份额登记在注册登记系统
基金份额持有人开放式基金账户下， 基金份额持有人可将持有的增利 A 份额在注信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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册登记系统内不同销售机构 （网点） 之间进行转托管。 具体办理方法参照业务规
则的有关规定以及基金代销机构的业务规则。 
增利 B 的转托管与以下 “本基金转换为上市开放式基金 （LOF） 后的转 托管 ”
相同。 
2.本基金转换为上市开放式基金（LOF）后的转托管 
本基金的份额采用分系统登记的原则。 场外的基金份额登记在注册登记系统
基金份额持有人开放式基 金账户下； 场内的基金份额登记在证券登记结算系统基
金份额持有人证券账户下。 登记在证券登记结算系统中的基金份额既可以在深圳
证券交易所上市交易， 也可以直接申请场内赎回。 登记在注册登记系统中的基金
份额可申请场外赎回。 
本基金的转托管包括系统内转托管和跨系统转托管。 
（1 ）系统内转托管 
1）系统 内转托 管是指 基金份额 持有人 将持有 的基金份 额在注 册登记 系统内
不同销售机构 （网点） 之间或证券登记结算系统内不同会员单位 （席位） 之间进
行转托管的行为。 
2）基金 份额登 记在注 册登记系 统的基 金份额 持有人在 变更办 理基金 赎回业
务的销售机构（ 网点）时，可办理已持有基金份额的系统内转托管。 
3）基金 份额登 记在证 券登记结 算系统 的基金 份额持有 人在变 更办理 上市交
易或场内赎回的会员单位（席位）时，可办理已持有基金份额的系统内转托管。 
具体办理方法参照业务规则的有关规定以及基金代销机构的业务规则。 
（2 ）跨系统转托管 
1）跨系 统转托 管是指 基金份额 持有人 将持有 的基金份 额在注 册登记 系统和
证券登记结算系统之间进行转托管的行为。 
2 ）本基金跨系统转托管的具体业务按照业务规则办理。 
（六）定期定额投资计划 
基金管理人可以为投资人办理定期定额投资计划， 具体规则由基金管 理人在
届时发布公告或更新的招募说明书中确定。 投资人在办理定期定额投资计划时可
自行约定每期扣款金额， 每期扣款金额必须不低于基金管理人在相关公告或更新
的招募说明书中所规定的定期定额投资计划最低申购金额。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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（七）基金的冻结和解冻 
基金注册登记机构只受理国家有权机关依法要求的基金份额的冻结与解冻，
以及注册登记机构认可、 符合法律法规的其他情况下的冻结与解冻。 基金份额被
冻结的，被冻结部分产生的权益一并冻结，被冻结部分份额仍然参与收益分配。 
十一 、 基金份额的上市交 易 
（一）上市交易的基金份额 
本基金基金合同生效后 3 年内， 在增利 B 符合法律法规和深圳证券交易所规
定的上市条件的情况下，增利 B 的基金份额将申请在深圳证券交易所上市交易。
增利B 上市后， 登记在证券登记结算系统中的增利 B 份额可直接在深圳证券交易
所上市交易； 登记在注册登记系统中的增利 B 份额可通过办理跨系统转托管业务
将基金份额转托管在证券登记结算系统中，再上市交易。 
本基金基金合同生效后 3 年期届满， 本基金按照基金合同约定及深圳证券交
易所规则 转换为 上市开 放式基金 （LOF） 份额 ，转换后 的基金 份额将 继续在深圳
证券交易所上市交易。 基金上市后， 登记在证券登记结算系统中的基金份额可直
接在 深圳证券交易所上市交易； 登记在注册登记系统中的基金份额可通过办理跨
系统转托管业务将基金份额转托管在证券登记结算系统中，再上市交易。 
（二）上市交易的地点 
深圳证券交易所。 
（三）上市交易的时间 
增利 B 在基金合同生效后 六个月内开始在深圳证券交易所上市交易。 
本基金基金合同生效后 3 年期届满， 本基金按照基金合同约定及深圳证券交
易所规则 转换为 上市开 放式基金 （LOF） 份额 后，本基 金将自 转换为 上市开放式
基金（LOF ）之日起 30 日内继续在深圳证券交易所上市交易。 
在确定上市交易时间后， 基金管理人最迟在上市前 3 个工作日在至 少一家指
定媒体和基金管理人网站上公告。 
增利 B 份额已于 2012 年7 月16 日在深圳证券交易所上市交易。 
（四）上市交易的规则 
1、增利 B 上市首日的开盘参考价为其前一工作日的基金份额参考净值； 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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2、 本基金转换为上市开放式基金 （LOF ） 后， 本基金上市首日的开盘参考价
为前一个工作日的基金份额净值； 
3、本基金实行价格涨跌幅限制，涨跌幅比例为 10%，自上市首日起实行； 
4、本基金买入申报数量为 100 份或其整数倍； 
5、本基金申报价格最小变动单位为 0.001 元人民币； 
6、本基金上市交易遵循《深圳证券交易所交易规则》及 相关规定。 
（五）上市交易的费用 
本基金 （本基金基金合同生效之日起 3 年内， 指增利B） 上市交易的费用按
照深圳证券交易所相关规则及有关规定执行。 
（六）上市交易的行情揭示 
本基金 （本基金基金合同生效之日起 3 年内， 指增利B） 在深圳证券交易所
挂牌交易， 交易行情通过行情发布系统揭示。 行情发布系统同时揭示前一交易日
的基金份额净值 （本基金基金合同生效之日起 3 年内， 为增利B 的基金份额参考
净值） 。 
（七）上市交易的停复牌与暂停、终止上市 
本基金（本基金基金合同生效之日起 3 年内，指增利B）的停复牌与暂停、
终止上市按照相关法律法 规、中国证监会及深圳证券交易所的相关规定执行。 
(八)相关法律法规、 中国证监会及深圳证券交易所对基金上市交易的规则等
相关规定内容进行调整的， 本基金基金合同相应予以修改， 且此项修改无须召开
基金份额持有人大会。 
 
十二 、 基金转型后的基金 转换 
（一）基金转型后的基金存续形式 
本基金基金合同生效后 3 年期届满，本基金无需召开基金份额持有人大会，
自动转换为上市开放式基金 （LOF） ， 基金名称 变更为 “信达澳银稳定增利债券型
证券投资基金（LOF ）”。增利 A、增利 B 的基金份额将以各自的基金份额净值
为基准转换为上市开放式基金（LOF）份额，并办理基金的申购与赎回业务。 
本基金转 换为 上市开 放 式基金（LOF ） 后，基 金份额仍 将在 深圳证 券 交易所信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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上市交易。 
（二）基金转型时增利 A、增利B 的处理方式 
本基金基金合同生效后 3 年期届满日， 投资人持有的增利A、 增利 B 份额将
直接 转换为 “信达澳银稳定增利债券型证券投资基金（LOF）”份额 。 
本基金基金合同生效后 3 年期届满日为自基金合同生效之日后 3 年的对应
日。 如该对应日为非工作日， 则顺延至下一个工作日。 基金合同生效后 3 年期届
满日与增利B 的封闭期届满日相同。 
（三）基金转型时的份额转换规则 
1、份额转换基准 日 
本基金基金合同生效后 3 年期届满日， 即本基金基金合同生效之日起 3 年后
的对应日，如该日为非工作日，则顺延至下一个工作日。 
2、份额转换方式 
在份额转 换基 准日日 终 ，本基金 转换 成上市 开 放式基金 （LOF ）后的 基金份
额净值调整为1.000 元。 
在份额转换基准日日终， 以份额转换后 1.000 元的基金份额净值为基准， 增
利A、增利 B 按照各自的基金份额净值转换成上市开放式基金（LOF ）份额。 
份额转换计算公式： 
增利 A 份额 （或增利 B 份额） 的转换比率＝份额转换基准日增利 A （或增利
B）的基金份额净值/1.000 
增利 A （或增利 B） 基金份额持有人持有的转换后上市开放式基金 （LOF）份
额＝基金份额持有人持有的转换前增利 A （或增利 B） 的份额数×增利 A 份额 （或
增利B 份额）的转换比率 
在进行份 额转 换时， 增 利 A、增 利 B 的场外 份额将转 换成 上市开 放 式基金
（LOF）场外份额，且均登记在注册登记系统下；增利 B 的场内份额 将转换成上
市开放式基金（LOF ）场内份额，仍登记在证券登记结算系统下。 
在实施基金份额转换时， 增利 A 份额 （或增利 B 份额） 的转换比率、 增利 A
（或增利 B）基 金份额 持有人持 有的转 换后上 市开放式 基金（LOF ） 份额的具体
计算见基金管理人届时发布的 相关公告。 
3、份额转换后的基金运作 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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增利 A、 增利B 的份额全部转换为上市开放式基金 （LOF） 份额之日 起 30 日
内， 本基金将上市交易， 并接受场外与场内申购和赎回。 份额转换后本基金上市
交易、开始办理申购与赎回的具体日期见基金管理人届时发布的相关公告。 
4、份额转换的公告 
（1 ）本基金基金合同生效后 3 年期届满时， 本基金将转换为上市开放式基
金（LOF） ， 基金管理人 将依照相关法律法规的规定就本基金进行基金转换的相关
事宜进行公告，并报中国证监会备案； 
（2 ） 在本基金基金合同生效后 3 年期届满日前 30 个工作日， 基金管理人将
就 本基金进行基金转换的相关事宜进行提示性公告。 
（3 ）增利 A、增利 B 进行份额转换结束后，基金管理人应在 2 日内在至少
一家指定媒体和基金管理人网站公告，并报中国证监会备案。 
(四)基金转型后基金的投资管理 
本基金基金合同生效后 3 年期届满、 转换为上市开放式基金 （LOF ） 后， 投
资管理的相关内容将保持不变。如法律法规或监管部门的相关规定发生变化的，
本基金履行适当程序后，投资管理的相关内容可随之改变并及时公告。 
十三 、 基金的投资 
( 一)


投资目标 
在严格控制风险的前提下， 主要通过深入分析固定收益类金融工具的公允价
值并进行投资，追 求基金资产的长期稳定收益 。 
( 二)


投资范围 
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具， 包括国内依法发行上市的
股票（ 包 括中小 板、创 业板及其 他经中 国证监 会核准上 市的股 票 ） 、 债券、货币
市场工具、 权证、 资产 支持证券以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他
金融工具(但须符合中国证监会的相关规定) 。 
本基金主要投资于固定收益类金融工具， 包括企业债券、 公司债券、 短期融
资券、 地方政府债券、 金融债券、 商业银行次级债、 可转换公司债券 （含分离交
易的可转 换公司 债券） 、资产支 持证券 、债券 回购、国 债、中 央银行 票据，以及
法律法规或监管部门允许基金投资的其他固定收益类金融工具 。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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本基金也可投资于股票、 权证以及法律法规或监管部门允许基金投资的其他
权益类金融工具。 本基金 不直接从二级市场买入股票、 权证等权益类资产， 但可
以参与一级市场新股申购或增发新股， 并可持有因可转债转股所形成的股票、 因
所持股票所派发的权证以及因投资分离交易的可 转换公司债券而产生的权证。 
如法律法规或监管机构以后允许基金投资的其他品种， 基金管理人在履行适
当程序后，可以将其纳入投资范围。 
基 金 的 投 资 组 合 比 例 为 ： 债 券 等 固 定 收 益 类 金 融 工 具 不 低 于 基 金 资 产 的
80% ，股票等权 益类金 融工具不 超过基 金资产 的 20% ；基金保 留的 现金或者到
期日在一年以内的政府债券比例合计不低于基金资产净值的 5% 。 
( 三)


投资策略 
本基金通过 自上而下和自下而上 相结合的方法， 对债券的公允价值进行深入
分析，精选价值被低估的债券，在动态调整组合久期和债券品种配置的基础上，
有效构建投资组合，优化组合收益。 
1 、资产配 置策略 
资产配置层面主要通过对宏观经济、 市场利率、 债券供求、 申购赎回现金流
情况等因素的综合分析， 决定债券、 新股申购、 现金等资产的配置比例， 并确定
债券组合的久期。 若债券组合的预期持有期收益率远大于回购利率和新股申购收
益率，则本基金倾向于配置较多的债券，否则将降低债券资产的配置比例。 
2 、债券投资策略 
（1 ）类属资产配置 
本基金将市场细分为不同类属， 定期跟踪分析不同类属的风险收益特征， 并
结合该类属的市场容量、 流动性确定其投资比例范围， 把上述数据和目标久期等
输入债券类属配置模型得到债券组合中不同类属配置比例。 
本基金还将根据市场实际利率与公允值的差异、 市场风险水平对最优配置比
例进行调整。 当市场实际利率高于公允值时， 本基金将逐步增加这类资产的头寸，
目的是获得有吸引力的收入流，反之亦然。 
（2 ）收益率曲线配置策略 
本基金将分析收益率曲线形态的变化， 通过预测收益率曲线形态的变化， 决
定采用骑乘、 子弹、 杠铃或者梯形等策略。 当预测收益率曲线为陡峭正向且较为信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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稳定不发生形变时， 采用骑乘策略及兼用杠杆放大策略； 当预测收益率曲线平移
或平坦化时，采取哑铃形或梯形策略构建高凸性组合；当预测收益率陡峭化时，
采用子弹形策略 。 
（3 ）信用债投资 策略 
本基金信用债投资策略的核心是分散化及风险收益率的优化。 
本基金将保持组合内各券种的分散化及券种之间的低相关性以获得正超额
收益。 
本基金在个券选择方面采用风险收益率优化策略。 本基金首先采取与股票投
资相似的公司分析方式， 对信用债发行人的公司治理、 发展前景、 经营管理、 财
务状况及偿债能力作出综合评价， 从而判断企业债的信用风险和估值水平。 本基
金同时对信用市场进行跟踪分析， 关注宏观经济、 政策环境、 信用环境等对市场
利差水平的影响。 本基金将根据个券的估值及在市场中的水平动态调整组合， 买
入低估和风险收益相对高的个券，卖 出高估和风险收益相对低的个券。 
（4 ）可转债投资策略 
本基金对可转债的投资将主要采用公司分析方式，依据QGV 、ITC 、MDE
体系全面评价正股的投资价值和债券的信用风险， 并分别对期权部分和债券部分
进行估值， 从而客观评判可转债的投资价值。 同时， 本基金将全面分析可转债市
场各券种的股债性、 流动性、 收益率、 信用水平等特征， 根据本基金的类属配置
策略、流动性管理要求和前述个券投资价值，精选个券投资。 
（5 ）国债及中央银行票据投资策略 
本基金对该类品种的投资主要专注于对影响利率水平及其预期、 通胀水平及
其预期的各种参数的分析 和判断，如国际国内经济周期、GDP 增长率及其变化
趋势、通货膨胀率及其预期、财政货币政策等，以期预测未来的利率期限结构，
并基于该期限结构进行估值， 以期对个券的利率风险和投资价值作出较准确的判
断，策略性地决定债券投资的久期、期限结构，从而管理债券投资风险和收益。
在平稳的市场利率环境下， 通过回购套利投资国债及中央银行票据可以获得具备
较好流动性的利差收益。 对于跨市场发行的国债， 由于银行间和交易所市场构成
差异， 还可获得跨市场交易的套利收益。 国债及中央银行票据具备良好的抵押回
购融资功能，对放大基金资产投资，应急大额基金 赎回起到流动性支持作用。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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（6 ）资产支持证券投资策略 
资产支持证券的定价受市场利率、 发行条款、 标的资产的构成及质量、 提前
偿还率等多种因素影响。本基金将在基本面分析和债券市场宏观分析的基础上，
对资产支持证券的交易结构风险、 信用风险、 提前偿还风险和利率风险等进行分
析， 采取包括收益率曲线策略、 信用利差曲线策略、 预期利率波动率策略等积极
主动的投资策略投资于资产支持证券。 
3 、 新股投资策略 
本基金在参与新股（包括增发）申购时，主要通过分析上市公司的基本面，
结合一级市场资金供求状况、当前市场估值水平及对锁定期内市场走势 的预判
等， 审慎选择定价合理的新股进行申购。 通过参与申购所获得的新股， 本基金管
理人将通过考察市场环境、 股票估值等各方面因素， 决定在股票锁定期到期后继
续持有还是在二级市场卖出。 
4、权证投资策略 
本基金将根据权证对应公司基本面研究成果确定权证的合理估值， 充分考虑
权证资产的收益性、 流动性及风险性特征以选择权证的卖出时机， 追求较为稳健
的当期收益。 
(四)


投资决策依据和投资程序 
1.决策依据 
（1 ）国家有关法律、法规和基金合同的规定； 
（2 ）国家宏观经济环境及其对证券市场、债券市场的影响； 
（3 ）国家货币政策、财政政策以及 证券市场政策； 
（4 ）货币市场、资本市场资金供求状况及未来走势。 
2.投资决策程序 
本基金采用分级负责制的投资决策方式。 公司设立投资审议委员会， 作为公
司投资管理的最高决策和监督机构。 投资审议委员会定期或在认为必要时， 评估
基金投资业绩， 监控基金投资组合风险， 并对基金重大投资计划做出决策。 基金
经理是本基金投资团队的重要成员，一方面积极参与投资团队的投资研究工作，
另一方面在公司授权下主动行使投资决策和本基金的投资组合管理职责。 本基金
力求通过包括基金经理在内的整个投资团队全体人员的共同努力来争取良好的信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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投资业绩。 在投 资过程中， 采取分级授权的投资决策机制， 对于不同的投资规模，
决策程序有所不同。 通过这样的决策流程既充分调动投资团队的集体智慧， 也使
得基金经理的主观能动性得到充分的发挥。 在合理控制投资风险的前提下， 追求
本基金持有人最优化的投资收益。 
（1 ）基 金经理 与投研 团队根据 市场的 趋势、 运行的格 局和特 点，并 结合本
基金合同、投资风格拟定投资策略报告。 
（2 ）基金经理根据投资策略构建基金的投资组合。 
（3 ）公 司投资 审议委 员会定期 或不定 期讨论 并评议本 基金的 投资业 绩和投
资组合风险， 并在认为必要时要求投资团队和基金经理提出控制投资组合 风险和
改善投资业绩的方案， 方案经会议审议后， 基金经理根据方案和投资流程调整投
资组合； 
（4 ）监 察稽核 部实时 监控本基 金投资 的全过 程并及时 制止违 反本基 金合规
控制要求的投资行为， 对基于有关法规和本基金合同要求的该等合规建议基金经
理及投资团队必须在合理时间内无条件执行。 监察稽核部定期向公司风险管理委
员会报告基金投资风险评估情况。 
（5 ）基金经理对已投资品种进行跟踪，对投资组合进行动态调整。 
本基金管理人有权根据市场变化和实际情况的需要，对上述投资决策程序
做出调整。 
( 五)


业绩比较基准 
本基金的业绩比较基准为：中国债券总指 数。 
中国债券总指数由中央国债登记结算有限责任公司编制， 拥有独立的数据源
和自主的编制方法， 反映中国债券市场投资回报状况， 可以作为本基金投资的基
准。 
随着法律法规和市场环境发生变化， 如果上述业绩比较基准 （或其权重） 不
适用本基金、 或者本基金业绩比较基准中所使用的指数暂停或终止发布， 或者推
出更权威的能够表征本基金风险收益特征的指数， 本基金管理人可以依据维护基
金份额持有人合法权益的原则， 根据实际情况对业绩比较基准进行相应调整。 调
整业绩比较基准应经基金托管人同意， 基金管理人应在调整前 2 个工作日在至少
一种指定媒体上予以 公告，并报中国证监会备案。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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( 六)


风险收益特征 
本基金为债券型基金， 属于证券投资基金中较低风险的基金品种， 其风险收
益预期高于货币市场基金，低于混合型基金和股票型基金。 
本基金基金合同生效之日起 3 年内，经过基 金份额分级后，增利 A 为低风
险、收益相对稳定的基金份额；增利 B 为较高风险、较高收益的基金份额 。 
( 七)


投资禁止行为与限制 
1. 组合限制 
本基金在投资策略上兼顾投资原则以及开放式基金的固有特点， 通过分散投
资降低基金财产的非系统性风险， 保持基金组合良好的流动性。 基金的投资组合
将遵循以下限制： 
(1) 本基金持有一家上市公司的 股票，其市值不超过基金资产净值的 10％； 
(2) 本基金持有的全部权证，其市值不得超过基金资产净值的 3 ％； 
(3) 本基金 管理 人管理 的全部基 金持 有一家 公 司发行的 证券 ，不超 过 该证券
的10％； 
(4) 本 基 金 管 理 人 管 理 的 全 部 基 金 持 有 的 同 一 权 证 ， 不 得 超 过 该 权 证 的
10 ％； 
(5) 本基金 进入 全国银 行间同业 市场 进行债 券 回购的资 金余 额不得 超 过基金
资产净值的 40％，在全国银行间同业市场中的债券回购最长期限为 1 年，债券
回购到期后不展期 ； 
(6) 本基金遵循基金合同关于投资范围和投资比例的约定； 
(7) 本基金 投资 于同一 原始权益 人的 各 类资 产 支持证券 的比 例，不 得 超过基
金资产净值的10％； 
(8) 本 基 金 持 有 的 全 部 资 产 支 持 证 券 ， 其 市 值 不 得 超 过 基 金 资 产 净 值 的
20 ％； 
(9) 本基金 持有的 同一( 指同一信 用级别)资产 支持证券 的比例 ，不得 超过该
资产支持证券规模的 10％； 
(10) 本基金管理人管理的全部基金投资于同一原始权益人的各类资产支持
证券，不得超过其各类资产支持证券合计规模的 10％； 
(11) 本基金应投资于信用级别评级为 BBB 以上(含BBB)的资产支持证券。 基信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
67 
金持有资产支持证券期间， 如果其信用等级下降、 不再符合投资标准， 应在评级
报告发布之日起3 个月 内予以全部卖出； 
(12) 基金财产参与股票发行申购， 本基金所申报的金额不超过本基金的总资
产，本基金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量； 
(13) 本基金在任何交易日买入权证的总金额， 不得超过上一交易日基金资产
净值的0.5％； 
(14) 保持不低于基金资产净值 5 ％的现金或者到期日在一年以内的政府债
券； 
(15) 本基金投资流通受限证券，基金管理人应事先根据中国证监会相关规
定， 与基金托管人在本基金托管协议中明确基金投资流通受限证券的比例， 根据
比例进行投资。 基金管理人应制订严格的投资决策流程和风险控 制制度， 防范流
动性风险、法律风险和操作风险等各种风险。 
(16) 法律法规、基金合同规定的其他比例限制。 
如果法律法规对本基金合同约定投资组合比例限制进行变更的， 以变更后的
规定为准。 法律法规或监管部门取消上述限制， 如适用于本基金， 则 在履行适当
程序后 本基金投资 可 不再受相关限制。 
因证券市场波动、 上市公司合并、 基金规模变动、 股权分置改革中支付对价
等基金管理人之外的因素致使基金投资比例不符合上述规定投资比例的， 基金管
理人应当在 10 个交易 日内进行调整。 
基金管理人应当自 基金 合同生效之日起 6 个 月内使基金的投资 组合 比例符
合基金合同的有关约定。 基金托管人对基金的投资的监督与检查自本基金合同生
效之日起开始。 
2. 禁止行为 
为维护基金份额持有人的合法权益，基金财产不得用于下列投资或者活动： 
(1) 承销证券； 
(2) 向他人贷款或者提供担保； 
(3) 从事承担无限责任的投资； 
(4) 买卖其他基金份额，但是国务院另有规定的除外； 
(5) 向其基 金管 理人、 基金托管 人出 资或者 买 卖其基金 管理 人、基 金 托管人信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
68 
发行的股票或者债券； 
(6) 买卖与 其基 金管理 人、基金 托管 人有控 股 关系的股 东或 者与其 基 金管理
人、基金托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者 承 销 期 内 承 销 的 证
券； 
(7) 从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动； 
(8) 依照法律法规有关规定，由中国证监会规定禁止的其他活动； 
(9) 法律法 规或 监管部 门取消上 述限 制，如 适 用于本基 金， 则 在履 行 适当程
序后 本基金投资 可不再受相关限制。 
( 八)


基金管理人代表基金行使 股东权利的 处理原则及方法 
1.基金管理人按照国家有关规定代表基金独立行使股东权利， 保护基金份额
持有人的利益； 
2.不谋求对上市公司的控股，不参与所投资上市公司的经营管理； 
3.有利于基金财产的安全与增值； 
4.不通过关联交易为自身、 雇员、 授权代理人 或任何存在利害关系的第三人
牟取任何不当利益。 
( 九)


基金的投资组合报告 
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈
述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 
基金托管人中国建设银行股份有限公司复核了本次更新招募说明书中的 投
资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保
证基金一定盈利。 
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在作出投资决策
前应仔细阅读本 基金的招募说明书。 
本投资组合报告期为 2014 年 1 月 1 日至 2014 年 3 月 31 日。本报 告中财
务资料未经审计。 
一）报告期末基金资产组合情况 
序号 项目 金额（元） 
占基金总资
产的比例 （%） 
1 权益投资 
4,067,700.00 3.41 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
69 
 其中：股票 
4,067,700.00 3.41 
2 固定收益投资 
105,523,669.70 88.34 
 其中：债券 
105,523,669.70 88.34 
 资产支持证券 
- - 
3 贵金属投资 
- - 
4 金融衍生品投资 
- - 
5 买入返售金融 资产



- - 
 其中： 买断式回购的买入返售金融资产


 
- - 
6 银行存款和结算备付金合计



3,656,255.80 3.06 
7 其他资产


 
6,204,793.48 5.19 
8 合计





 
119,452,418.98





100.00 
二）报告期末按行业分类的股票投资组合 
代码 行业类别 公允价值（元） 
占基金资产净值比例
(%) 
A 农、林、牧、渔业 - - 
B 采矿业 - - 
C 制造业 - - 
D 
电力、热 力、燃 气及水 生
产和供应业 
- - 
E 建筑业 - - 
F 批发和零售业 - - 
G 交通运输、仓储和邮政业 - - 
H 住宿和餐饮业 - - 
I 
信息传输 、软件 和信息 技
术服务业 
- - 
J 金融业 - - 
K 房地产业 - - 
L 租赁和商务服务业 4,067,700.00 3.46 
M 科学研究和技术服务业 - - 
N 
水利、环境和公共设施管
理业 
- - 
O 
居民服务、修理和其他服
务业 
- - 
P 教育 - - 
Q 卫生和社会工作 - - 
R 文化、体育和娱乐业 - - 
S 综合 - - 
 合计 4,067,700.00 3.46 
三） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
70 
细 
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值 （元） 
占基金资产净
值比例（％） 
1 601888 中国国旅 130,000 4,067,700.00 3.46 
注：本基金本报告期末仅持有上述股票。 
四）报告期末按债券品种分类的债券投资组合 
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例 （％） 
1 国家债券 
- - 
2 央行票据 
- - 
3 金融债券 
5,007,000.00 4.26 
 其中：政策性金融债 
5,007,000.00 4.26 
4 企业债券 
91,528,669.70 77.87 
5 企业短期融资券 
- - 
6 中期票据 
- - 
7 可转债 
8,988,000.00 7.65 
8 其他 
- - 
9 合计 
105,523,669.70 89.77 
五） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明
细 
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 
占基金资产净
值比例（％） 
1 
1280136 12 黔开投债 200,000 20,514,000.00 17.45 
2 
1280185 12 普洱国资债 200,000 19,790,000.00 16.84 
3 
122663 12 科发债 140,290 13,895,724.50 11.82 
4 
1280146 12 徐州新盛债 100,000 10,286,000.00 8.75 
5 
122630 12 惠投债 100,070 9,906,930.00 8.43 
六） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证
券投资明细 
注： 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 
七） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小 排序的前五名贵金属投资
明细 
注：本基金本报告期末未持有 贵金属。 
八） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
71 
细 
本基金本报告期末未持有权证。 
九） 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 
1 、本期国债期货投资政策 
注：本基金未参与投资国债期货。 
2 、报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 
注：本基金本报告期末未持有国债期货。 
3 、本期国债期货投资评价 
注：本基金未参与投资国债期货。 
十）投资组合报告附注 
1 、 本基金投资的前十 名证券的发行主体 报告 期内被监管部门立 案调 查，或
在报告编制日 前一年内受到公开谴责、处罚的情形及相关投资决策程序说明。 
11 中利债（112094 ）于 2013 年 8 月 29 日 发布公告，即《中利科技集团股
份有限公司关于江苏证监局监管关注函的整改报告》 ， 其主要内容在于对 《关于
对中利科技集团股份有限公司风险事项的监管关注函》 中所提到问题的整改， 涉
及（1） 上市公 司运作 及信息披 露方面 ；（2 ）公司内 部控制 不强； （3）三 会运
作不规范。公司在整改报告中已经提出了整改措施，并已整改完毕。 
基金管理人认为， 中利科技在收到关注函后立即着手组织实施和落实， 并已
经完成整改， 以保障公司经营的平稳运行及 维护股东权益。 基金管理人经审慎分
析，认为该事件对中利科技的经营不构成严重影响，对 11 中利债的 价值也不构
成严重影响。 
除 11 中利债（112094 ）外，其余的本基金投资的前十名证券的发行主体报
告期内没有被监管部门立案调查，也没有在报告编制日前一年内受到公开谴责、
处罚的情形。 
2 、本基金投资的前十 名股票中，没有投 资超 出基金合同规定备 选股 票库的
情形。 
3 、其他资产构成 
序号 名称 金额（元） 
1 存出保证金 
11,953.44 
2 应收证券清算款 
1,500,459.58 
3 应收股利 
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72 
4 应收利息 
4,692,380.46 
5 应收申购款 
- 
6 其他应收款 
- 
7 待摊费用 
- 
8 其他 
- 
9 合计 
6,204,793.48 
4 、报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 
序号 债券代码 债券名称 公允价值(元) 占基金资产净值比例（％） 
1 
110020 南山转债 8,988,000.00 7.65 
5 、报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 
序号 股票代码 股票名称 
流通受限部分
的公允价值
(元) 
占基金资
产净值比
例（%） 
流通受限情况说明 
1 601888 中国国旅 4,067,700.00 3.46 非公开发行 
6 、投资组合报告附注的其他文字描述部分 
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项可能存在尾差。 
十四 、 基金的业绩 
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金财产， 但不保
证基金一定盈利， 也不保证最低收益。 基金的过往业绩并不预示其未来表现。 投
资有风险， 投资者在进行投资决策前， 请仔细阅读本基金的 《招募说明书》 及 《基
金合同》 。 
（一）基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较（截至
2014 年 3 月 31 日） ： 
 
 
 
 
 
阶段 
份额净
值增长
份额净值增
长率标准差
业绩比较
基准收益
业绩比较基
准收益率标
①－ ③ 
② －
④ 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
73 
率① ② 率③ 准差④ 
2012 年
（ 2012 年
5 月 7 日至
2012 年 12
月 31 日） 
2.01% 0.13% 2.00% 0.08% 0.01% 0.05% 
2013 年
（ 2013 年
1 月 1 日至
2013 年 12
月 31 日 ） 
-6.43%


0.39%


-2.10%


0.11%


-4.33%


0.28%



2014 年
（ 2014 年
1 月 1 日至
2014 年 3
月 31 日） 
2.17% 0.32% 2.45% 0.11% -0.28% 0.21% 
自基金合同
生效日起至
今 （ 2012
年 5 月 7 日
至 2014 年
3 月 31 日） 
-2.48% 0.31% 2.30% 0.10% -4.78% 0.21% 
 
 
（二） 基金合同生效以来基金份额净值的变动情况， 并与同期业绩比较基准
的变动的比较 （截至 2014 年 3 月 31 日） ： 
 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
74 
 
 
注：1 、 本基金基金合同于 2012 年 5 月 7 日 生效。 
2 、 本基金的投资组合 比例为：固定收益 类资 产 （含可转换债券 ）的 比例不
低于基金资产的 80%, 持有股票等权益类 证券 的比例不超过基金 资产 的 20%, 现
金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5% 。 本基金按规定
在合同生效后六个月内达到上述规定的投资比例。 
 
 
十五 、 基金的融资、融券 
本基金可以按照国家的有关规定进行融资、融券。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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十六 、 基金财产 
(一)基金资产总值 
基金资产总值是指基金拥有的各类有价证券、 银行存款本息、 基金应收款项
以及其他资产的价值总和。 
(二)基金资产净值 
基金资产净值是指基金资 产总值减去负债后的价值。 
(三)基金财产的账户 
本基金财产以基金名义开立银行存款账户， 以基金托管人的名义开立证券交
易清算资金的结算备付金账户， 以基金托管人和本基金联名的方式开立基金证券
账户， 以本基金的名义开立银行间债券托管账户。 开立的基金专用账户与基金管
理人、 基金托管人、 基 金销售机构和注册登记机构自有的财产账户以及其他基金
财产账户相独立。 
(四)基金财产的处分 
基金财产独立于基金管理人、 基金托管人和代销机构的固有财产， 并由基金
托管人保管。 基金管理人、 基金托管人因基金财产的管理、 运用或者其他情形而
取得的财产和 收益归入基金财产。 基金管理人、 基金托管人可以按基金合同的约
定收取管理费、 托管费以及其他基金合同约定的费用。 基金财产的债权、 不得与
基金管理人、 基金托管人固有财产的债务相抵销， 不同基金财产的债权债务， 不
得相互抵销。 基金管理人、 基金托管人以其自有资产承担法律责任， 其债权人不
得对基金财产行使请求冻结、扣押和其他权利。 
基金管理人、 基金托管人因依法解散、 被依法撤销或者被依法宣告破产等原
因进行清算的，基金财产不属于其清算财产。 
除依据 《基金法》 、 基金合同及其他有关规定处分外， 基金财产不得被处分。
非因基金财产本身承担的债 务，不得对基金财产强制执行。 
十七 、 基金资产估值 
(一)估值日 
本基金的估值日为本基金相关的证券交易场所的正常营业日以及国家法律信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
76 
法规规定需要对外披露基金净值的非营业日。 
(二)估值方法 
1、证券交易所上市的有价证券的估值 
（1 ） 交易所上市的有价证券 （包括股票、 权证等） ， 以其估值日在证券交易
所挂牌的市价 （收盘价） 估值； 估值日无交易的， 且最近交易日后经济环境未发
生重大变化， 以最近交易日的市价 （收盘价） 估值； 如最近交易日后经济环境发
生了重大变化的， 可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素， 调整最近交
易市价，确定 公允价格； 
（2 ）交 易所上 市实行 净价交易 的债券 按估值 日收盘价 估值， 估值日 没有交
易的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交易日的收盘价估值。
如最近交易日后经济环境发生了重大变化的， 可参考类似投资品种的现行市价及
重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价格； 
（3 ）交 易所上 市未实 行净价交 易的债 券按估 值日收盘 价减去 债券收 盘价中
所含的债券应收利息得到的净价进行估值； 估值日没有交易的， 且最近交易日后
经济环境未发生重大变化， 按最近交易日债券收盘价减去债券收盘价中所含的债
券应收利息得到的净价进行估值。如最近交易 日后经济环境发生了重大变化的，
可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素， 调整最近交易市价， 确定公允
价格； 
（4 ） 交易所上市不存在活跃市场的有价证券， 采用估值技术确定公允价值。
交易所上市的资产支持证券， 采用估值技术确定公允价值， 在估值技术难以可靠
计量公允价值的情况下，按成本估值。 
2、处于未上市期间的有价证券应区分如下情况处理： 
（1 ）送 股、转 增股、 配股和公 开增发 的新股 ，按估值 日在证 券交易 所挂牌
的同一股票的市价 （收盘价） 估值； 该日无交易的， 以最近一日的市价 （收盘价）
估值； 
（2 ）首 次公开 发行未 上市的股 票、债 券和权 证，采用 估值技 术确定 公允价
值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。 
（3 ）首 次公开 发行有 明确锁定 期的股 票，同 一股票在 交易所 上市后 ，按交
易所上市的同一股票的市价（收盘价）估值；非公开发行有明确锁定期的股票，信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
77 
按监管机构或行业协会有关规定确定公允价值。 
3、全国 银行间 债券市 场交易的 债券、 资产支 持证券等 固定收 益品种 ，采用
估值技术确定公允价值。 
4、同一 债券同 时在两 个或两个 以上市 场交易 的，按债 券所处 的市场 分别估
值。 
5、如有 确凿证 据表明 按上述方 法进行 估值不 能客观反 映其公 允价值 的，基
金管理人可根据 具 体 情 况 与 基 金 托 管 人 商 定 后 ， 按 最 能 反 映 公 允 价 值 的 价 格 估
值。 
6、相关 法律法 规以及 监管部门 有强制 规定的 ，从其规 定。如 有新增 事项，
按 国家最新规定估值。 
如基金管理人或基金托管人发现基金估值违反基金合同订明的估值方法、 程
序及相关法律法规的规定或者未能充分维护基金份额持有人利益时， 应立即通知
对方，共同查明原因，双方协商解决。 
根据有关法律法规， 基金资产净值计算和基金会计核算的义务由基金管理人
承担。 本基金的基金会计责任方由基金管理人担任， 因此， 就与本基金有关的会
计问题， 如经相关各方在平等基础上充分讨论后， 仍无法达成一 致的意见， 按照
基金管理人对基金资产净值的计算结果对外予以公布。 
(三)估值对象 
基金所拥有的股票、 权证、 债券和银行存款本息、 应收款项、 其它投资等资
产。 
(四)估值程序 
基金日常估值由基金管理人进行。 基金管理人根据本基金合同的相关约定完
成对基金 资产估 值后， 将基金份 额净值 和/或 基金份额 参考净 值结果 发送基金托
管人， 经基金托管人复核无误后， 由基金管理人对外公布。 月末、 年中和年末估
值复核与基金会计账目的核对同时进行。 
(五)估值错误的处理 
基金管理人和基金托管人将采取必要、 适当、 合理的措施确保基金资产估值
的准确性、及 时性。当基金份额净值小数点后 3 位以内(含第3 位)发生差错时，
视为基金份额净值错误。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
78 
本基金合同的当事人应按照以下约定处理： 
1.差错类型 
本基金运作过程中，如果由于基金管理人或基金托管人、或注册登记机构、
或代销机构、 或投资人自身的过错造成差错， 导致其他当事人遭受损失的， 过错
的责任人（ “ 差 错 责 任 方 ” ）应当对由于该差错遭受损失当事人 (“ 受损方”)
的直接损失按下述 “ 差错处理原则”给予赔偿，承担赔偿责任。 
上述差错的主要类型包括但不限于： 资料申报差错、 数据传输差错、 数据计
算差错、 系统故障差错、 下达指令差错等； 对于因 技术原因引起的差错， 若系同
行业现有技术水平不能预见、 不能避免、 不能克服， 则属不可抗力， 按照下述规
定执行。 
由于不可抗力原因造成投资人的交易资料灭失或被错误处理或造成其他差
错， 因不可抗力原因出现差错的当事人不对其他当事人承担赔偿责任， 但因该差
错取得不当得利的当事人仍应负有返还不当得利的义务。 
2.差错处理原则 
(1) 差错已发生， 但尚未给当事人造成损失时， 差错责任方应及时协调各方，
及时进行更正， 因更正差错发生的费用由差错责任方承担； 由于差错责任方未及
时更正已产生的差错， 给当事人造成损失的， 由差错责任方对直接损失 承担赔偿
责任； 若差错责任方已经积极协调， 并且有协助义务的当事人有足够的时间进行
更正而未更正， 则其应当承担相应赔偿责任。 差错责任方应对更正的情况向有关
当事人进行确认，确保差错已得到更正。 
(2) 差错责 任方 对有关 当事人的 直接 损失负 责 ，不对间 接损 失负责 ， 并且仅
对差错的有关直接当事人负责，不对第三方负责。 
(3) 因差错 而获 得不当 得利的当 事人 负有及 时 返还不当 得利 的义务 。 但差错
责任方仍应对差错负责。 如果由于获得不当得利的当事人不返还或不全部返还不
当得利造成其他当事人的利益损失 (“受损方 ”)， 则差错责任方应赔偿受损方的
损 失， 并在其支付的赔偿金额的范围内对获得不当得利的当事人享有要求交付不
当得利的权利；如果获得不当得利的当事人已经将此部分不当得利返还给受损
方， 则受损方应当将其已经获得的赔偿额加上已经获得的不当得利返还的总和超
过其实际损失的差额部分支付给差错责任方。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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(4) 差错调整采用尽量恢复至假设未发生差错的正确情形的方式。 
(5) 差错责 任方 拒绝进 行赔偿时 ，如 果因基 金 管理人 行为 造 成基金 财 产损失
时， 基金托管人应为基金的利益向基金管理人追偿， 如果因基金托管人 行为造成
基金财产损失时， 基金管理人应为基金的利益向基金托管人追偿。 基金管 理人和
托管人之外的第三方造成基金财产的损失， 并拒绝进行赔偿时， 由基金管理人负
责向差错责任方追偿； 追偿过程中产生的有关费用， 应列入基金费用， 从基金资
产中支付。 
(6) 如果出 现差 错责任 方未按规 定对 受损方 进 行赔偿， 并且 依据法 律 法规、
基金合同或其他规定， 基金管理人自行或依据法院判决、 仲裁裁决对受损方承担
了赔偿责任， 则基金管理人有权向出现过错的当事人进行追索， 并有权要求其赔
偿或补偿由此发生的费用和遭受的直接损失。 
(7) 按法律法规规定的其他原则处理差错。 
3.差错处理程序 
差错被发现后，有关的当事人应当及时进行处理， 处理的程序如下： 
(1) 查明差 错发 生的原 因，列明 所有 的当事 人 ，并根据 差错 发生的 原 因确定
差错的责任方； 
(2) 根据差错处理原则或当事人协商的方法对因差错造成的损失进行评估； 
(3) 根据差 错处 理原则 或当事人 协商 的方法 由 差错的责 任方 进行更 正 和赔偿
损失； 
(4) 根据差 错处 理的方 法，需要 修改 基金注 册 登记机构 交易 数据的 ， 由基金
注册登记机构进行更正，并就差错的更正向有关当事人进行确认。 
4.基金份额净值差错处理的原则和方法如下： 
(1) 基金份 额净 值计算 出现错误 时， 基金管 理 人应当立 即予 以纠正 ， 通报基
金托管人，并采取合理的措 施防止损失进一步扩大。 
(2) 错误 偏差达 到基金 份额净 值的 0.25% 时， 基金管 理人应 当通报 基 金托管
人并报中 国证监 会备案 ；错误偏 差达到 基金份 额净值的 0.5% 时， 基 金管理人应
当公告。 
(3) 因基金 份额 净值计 算错误， 给基 金或基 金 份额持有 人造 成损失 的 ， 应由
基金管理人先行赔付，基金管理人按差错情形，有权向其他当事人追偿。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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(4) 基 金 管 理 人 和 基 金 托 管 人 由 于 各 自 技 术 系 统 设 置 而 产 生 的 净 值 计 算 尾
差，以基金管理人计算结果为准。 
(5) 前述内容如法律法规或监管机关另有规定的，从其规定处理。 
(六)暂停估值的情形 
1.基金投资所涉及 的证券交易市场遇法定节假日或因其他原因暂停营业时； 
2.因不可抗力或其它情形致使基金管理人、 基金托管人无法准确评估基金资
产价值时； 
3.占基金相当比例的投资品种的估值出现重大转变， 而基金管理人为保障投
资人的利益，已决定延迟估值； 
4.中国证监会和基金合同认定的其它情形。 
(七)基金净值的确认 
用于基金信息披露的基金资产净值、基金份额净值和/或增利 A 和增 利 B 的
基金份额参考净值 由基金管理人负责计算， 基金托管人负责进行复核。 基金管理
人应于每个开放日交易结束后计算当日的基金资产净值并发送给基金托管人。 基
金托管人对净 值计算结果复核确认后发送给基金管理人， 由基金管理人对基金净
值予以公布。 
(八)特殊情况的处理 
1.基金管理人或基金托管人按估值方法的第 5 项进行估值时， 所造成的误差
不作为基金资产估值错误处理。 
2. 由于不可抗力原因， 或由于证券交易所及登记结算公司发送的数据错误，
或国家会计政策变更、 市场规则变更等， 基金管理人和基金托管人虽然已经采取
必要、 适当、 合理的措施进行检查， 但未能发现错误的， 由此造成的基金资产估
值错误， 基金管理人和基金托管人免除赔偿责任。 但基金管理人应当积极采取必
要的措施消除由此造成的影响 。 
十八 、 基金收 益与分配 
(一)基金利润的构成 
基金利润指基金利息收入、 投资收益、 公允价 值变动收益和其他收入扣除相
关费用后的余额；基金已实现收益指基金利润减去公允价值变动收益后的余额。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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(二)基金可供分配利润 
基金可供分配利润指截至收益分配基准日基金未分配利润与未分配利润中
已实现收益的孰低数。 
(三)收益分配原则 
1、本基金基金合同生效之日起 3 年内的收益分配原则 
本基金基金合同生效之日起 3 年内，本基金的收益分配原则如下： 
(1) 本基金基金合同生效之日起 3 年内，本基金不进行收益分配； 
(2) 法律法规或监管机关另有规定的，从其 规定。 
2、本基金转换为上市开放式基金（LOF ）后的收益分配原则 
本基金基金合同生效后 3 年期届满，本基金 转换为上市开放式基金（LOF）
后，本基金的收益分配原则如下： 
(1) 本基金的每份基金份额享有同等分配权； 
(2) 收益分 配时 所发生 的银行转 账或 其他手 续 费用由投 资人 自行承 担 。当投
资人的现金红利小于一定金额， 不足以支付银行转账或其他手续费用时， 基金注
册登记机构可将投资人的现金红利按除权 日 的单位净值自动转为基金份额； 
(3) 本基金收益每年最多分配 6 次，每次基金 收益分配比例不低于收益分配
基准日可供分配利润的 20% ； 
(4) 本基金收益分配方式分为两种：现金分红与红利再投资。 
场外的基金份额， 投资人可选择现金红利或将现金红利按除权日的单位净值
自动转为基金份额进行再投资； 若投资人不选择， 本基金默认的收益分配方式是
现金分红； 投资人在不同销售机构的不同交易账户可选择不同的分红方式， 如投
资人在某一销售机构交易账户不选择收益分配方式， 则按默认的收益分配方式处
理。 
场内的基金份额的分红方式为现金分红，投资人不能选择其他的分红方式，
具体收益分配程序等有关事项遵循深圳证券交易所及中国证券登记结算有限责
任公司的相关规定； 
(5) 基金红 利发 放日距 离收益分 配基 准日（ 即 可供分配 利润 计算截 至 日）的
时间不得超过15 个工作日； 
(6) 基金收 益分 配后每 一基金份 额净 值不能 低 于面值， 即基 金收益 分 配基准信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
82 
日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值； 
(7) 法律法规或监管机构另有规定的从其规定。 
(四)收益分配方案 
基金收益分配方案中应载明收益分配基准日以及该日的可供分配利润、 基金
收益分配对象、 分配原则、 分配时间、 分配数额及比例、 分配方式、 支付方式等
内容。 
(五)收益分配的时间和程序 
1.基金收益分配方案由基金管理人拟订， 由基金托管人复核， 依照 《 信息披
露办法》的有关规定在指定媒体上公告并 报中国证监会备案； 
2. 在收益分配方案公布 后， 基金管理人依据具 体方案的规定就支付的现金红
利向基金托管人发送划款指令， 基金托管人按照基金管理人的指令及时进行分红
资金的划付 。 
十九 、 基金的费用与税收 
(一)基金费用的种类 
1.基金管理人的管理费； 
2.基金托管人的托管费； 
3.基金财产拨划支付的银行费用； 
4.基金合同生效后的基金信息披露费用； 
5.基金份额持有人大会费用； 
6.基金合同生效后与基金有关的会计师费和律师费； 
7.基金的证券交易费用； 
8.基金销售服务费； 
9.基金上市初费和上市月费； 
10. 依法可以在基金财产中列支的其他费用。 
( 二) 上述基金费用由基金管理人在法律规定的范围内参照公允的市场价格
确定，法律法规另有规定时从其规定。 
(三)基金费用计提方法、计提标准和支付方式 
1.基金管理人的管理费 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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在通常情况下，基金管理费按前一日基金资产净值的 0.7% 年费率计 提。计
算方法如下： 
H＝ E×年管理费率 ÷当年天数 
H 为每日应计提的基金管理费 
E 为前一日基金资产净值 
基金管理费每日计提， 按月支付。 由基金管理人向基金托管人发送基金管理
费划付指令， 经基金托管人复核后于次月 首日起 5 个工作日内从基金财产中一次
性支付给基金管理人，若遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。 
2.基金托管人的托管费 
在通常情况下，基金托管费按前一日基金资产净值的 0.2% 年费率计 提。计
算方法如下： 
H＝ E×年托管费率 ÷当年天数 
H 为每日应计提的基金托管费 
E 为前一日基金资产净值 
基金托管费每日计提， 按月支付。 由基金管理人向基金托管人发送基金托管
费划付指令， 经基金托管人复核后于次月首日起 5 个工作日内从基金财产中一次
性支付给基金托管人，若遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。 
3.基金销售服务费 
基金销售服务费 用于支付销售机构佣金、 基金的营销费用以及基金份额持有
人服务费等。 
本基金的 基金 销售服 务 费按前一 日基 金资产 净 值的 0.4%年 费率 计提 。基金
销售服务费费的计算方法如下： 
H＝ E×0.4%÷当年天数 
H 为每日应计提的基金销售服务费 
E 为前一日的基金资产净值 
基金销售服务费每日计提， 按月支付， 由基金 管理人向基金托管人发送基金
销售服务费划款指令， 经基金托管人复核后于次月首日起 5 个工作日内从基金财
产中划出， 由基金管理人按相关合同规定支付给基金销售机构。 若遇法定节假日、
休息日, 支付日期顺延。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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4．除管 理费、 托管费 和基金销 售 服务 费之外 的基金费 用，由 基金托 管人根
据其他有关法规及相应协议的规定， 按费用支出金额支付， 列入或摊入当期基金
费用。 
(四)不列入基金费用的项目 
基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基
金财产的损失，以及处理与基金运作无关的事项发生的费用等不列入基金费用。
基金合同生效前所发生的信息披露费、 律师费和会计师费以及其他费用不从基金
财产中支付。 
(五)基金管理人和基金托管人可根据基金发展情况调整基金管理费率、 基金
托管费率或基金销售服务费率。 基金管理人必须最迟于新的费率实施日 2 日前在
指定媒体上刊登 公告。 
(六)基金税收 
基金和基金份额持有人根据国家法律法规的规定，履行纳税义务 。 
二十 、 基金的会计与审计 
(一)基金的会计政策 
1.基金管理人为本基金的会计责任方； 
2.本基金的会计年度为公历每年的 1 月 1 日至12 月31 日； 
3.本 基金的会计核算以人民币为记账本位币，以人民币元为记账单位； 
4.会计制度执行国家有关的会计制度； 
5.本基金独立建账、独立核算； 
6.基金管理人保留完整的会计账目、 凭证并进行日常的会计核算， 按照有关
规定编制基金会计报表； 
7.基金托管人定期与基金管理人就基金的会计核算、 报表编制等 进行核对并
书面确认。 
(二)基金的审计 
1. 基金管理人聘请具有从事证券相关业务资格的会计师事务所及其注册会
计师对本基金年度财务报表 及其他规定事项 进行审计。 会计师事务所及其注册会
计师与基金管理人、基金托管人相互独立。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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2.会计师事务所更换经办注册会计师 时 ，应事先征得基金管理人同意。 
3. 基金管理人( 或 基金托 管人) 认为有 充足理 由 更换会计 师事务 所，经 基金托
管人( 或基金管理人) 同 意， 并报中国证监会备案后可以更换。 就更换会计师事务
所，基金管理人应当 依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒体上公告 。 
二十 一 、基金的信息披 露 
基金的信 息披露 应符合 《基金法 》 、 《 运作办 法 》 、 《信 息披露 办法》 、 基金合
同及其他有关规定。 基金管理人、 基金托管人和其他基金信息披露义务人应当依
法披露基金信息，并保证所披露信息的真实性、准确性和完整性。 
本基金信息披露义务人包括基金管理人、 基金托管人、 召集基金份额持有人
大会的基金份额持有人等法律法规和中国证监会规定的自然人、法人和其他组
织。 基金管理人、 基金 托管人和其他基金信息披露义务人应按规定将应予披露的
基金信息披露事项在规定时间内通过指定媒体和基金管理人、 基金托管人的互联
网网站( 以下简称“ 网站”) 等媒介披露。 
本基金信息披露义务人承诺公开披露的基金信息，不得有下列行为： 
1.虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏； 
2.对证券投资业绩进行预测； 
3.违规承诺收益或者承担损失； 
4.诋毁其他基金管理人、基金托管人或者基金份额销售机构； 
5.登载任何自然人、法人或者其他组织的祝贺性、恭维性或推荐性的文字； 
6.中国证监会禁止的其他行为。 
本基金公开披露的信息应采用中文文本。 如同时采用外文文本的， 基金信息
披露义务人应保证两种文本的内容一致。 两种文本发生歧义的， 以中文文本为准。 
本基金公开披露的信息采用阿拉伯数字； 除特别 说明外， 货币单位为人民币
元。 
公开披露的基金信息包括： 
(一)招募说明书 
招募说明书是基金向社会公开发售时对基金情况进行说明的法律文件。 
基金管理 人按照 《基金 法》 、 《 信息披 露办法 》 、基金合 同编制 并在基 金份额信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
86 
发售的3 日前，将基金招募说明书登载在指定媒体和网站上。基金合同生效后，
基金管理人应当在每 6 个月结束之日起 45 日 内，更新招募说明书并登载在网站
上，将更新的招募说明书摘要登载在指定媒体上。基金管理人将在公告的 15 日
前向中国证监会报送更新的招募说明书， 并就有关更新内容提供书面说明。 更新
后的招募说明书公告内容的截 止日为每6 个月的最后 1 日。 
(二)基金合同、托管协议 
基金管理人应在基金份额发售的 3 日前， 将基金合同摘要登载在指定媒体和
网站上；基金管理人、基金托管人应将基金合同、托管协议登载在各自网站上。 
(三)基金份额发售公告 
基金管理人将按照 《基金法》 、 《信息披露办法》 的有关规定， 就基金份额发
售的具体事宜编制基金份额发售公告， 并在披露招募说明书的当日登载于指定媒
体和网站上。 
(四)基金合同生效公告 
基金管理人将在基金合同生效的次日在指定媒体和网站上登载基金合同生
效公告。基金合同生效公告中将说明基金募集情况。 
（五）上 市交易公告书 
本基金获准在证券交易所上市交易后， 基金管理人最迟在上市前 3 个工作日
在至少一家指定媒体和基金管理人网站上公告。 
(六)基金资产净值公告、基金份额净值公告、基金份额累计净值公告 
1.基金合同生效后， 在增利 A 的首次开放日或者增利 B 上市交易前， 基金管
理人应当 至少每 周公告 一次基金 资产净 值、基 金份额净 值以及 增利 A 和增利 B
的基金份额参考净值； 
2.在增利 A 的首次开放或者增利 B 上市交易后， 基金管理人应当在每个交易
日的次日， 通过网站、 基金份额销售网点以及其他媒介， 披露基金份额净值、 增
利A 和增利 B 的基金份额参考净 值； 
3.基金管理人应当公告半年度和年度最后一个市场交易日基金资产净值、 基
金份额净值以及增利 A 和增利B 的基金份额参考净值。 基金管理人应当在前款规
定的市场交易日的次日， 将基金资产净值、 基金份额净值、 增利 A 和增利 B 的基
金份额参考净值登载在指定媒体上。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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4． 本基金基金合同生效后 3 年期届满， 本基金转换为上市开放式基金 （LOF）
后， 基金管理人应当在每个交易日的次日， 通过网站、 基金份额销售网点以及其
他媒介， 披露本基金的基金份额净值和基金份额累计净值； 基金管理人应当公告
半年度和年度最后一个市场交易日基金资产净值和基金份额 净值。 基金管理人应
当在前款规定的市场交易日的次日， 将基金资产净值、 基金份额净值和基金份额
累计净值登载在指定媒体上。 
(七)基金份额申购、赎回价格公告 
基金管理人应当在本基金的基金合同、 招募说明书等信息披露文件上载明基
金份额申购、 赎回价格的计算方式及有关申购、 赎回费率， 并保证投资人能够在
基金份额发售网点查阅或者复制前述信息资料。 
(八)基金年度报告、基金半年度报告、基金季度报告 
1.基金管理人应当在每年结束之日起 90 日内 ，编制完成基金年度报告，并
将年度报告正文登载于网站上， 将年度报告摘要登载在指定媒体上。 基金 年度报
告需经具有从事证券相关业务资格的会计师事务所审计后，方可披露； 
2.基金管理人应当在上半年结束之日起 60 日内， 编制完成基金半年度报告，
并将半年度报告正文登载在网站上，将半年度报告摘要登载在指定媒体上； 
3.基金管理人应当在每个季度结束之日起 15 个工作日内，编制完成基金季
度报告，并将季度报告登载在指定媒体和网站上； 
4.基金合同生效不足 2 个月的， 本基金管理人可以不编制当期季度报告、 半
年度报告或者年度报告。 
5.本基金基金合同生效之日起 3 年内， 基金 季度报告、 半年度报告和 年度报
告应该公告增利A 的年收益率、增 利A 和增利 B 的份额配比。 
6. 基金定期报告应当按有关规定分别报中国证监会和基金管理人主要办公
场所所在地中国证监会派出机构备案。 
(九)临时报告与公告 
在基金运作过程中发生如下可能对基金份额持有人权益或者基金份额的价
格产生重大影响的事件时，有关信息披露义务人应当在 2 日内编制临时报告书，
予以公告， 并在公开披露日分别报中国证监会和基金管理人主要办公场所所在地
中国证监会派出机构备案： 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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1.基金份额持有人大会的召开及决议； 
2.终止基金合同； 
3.转换基金运作方式； 
4.更换基金管理人、基金托管人； 
5.基金管理人、 基金托管人的法定名称、住所发生变更； 
6.基金管理人股东及其出资比例发生变更； 
7.基金募集期延长； 
8.基金管理人的董事长、 总经理及其他高级管理人员、 基金经理和基金托管
人基金托管部门负责人发生变动； 
9.基金管理人的董事在一年内变更超过 50%； 
10. 基金管 理人 、基金 托管人基 金托 管部门 的 主要业务 人员 在一年 内 变动超
过30%； 
11. 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼； 
12. 基金管理人、基金托管人受到监管部门的调查； 
13. 基金管 理人 及其董 事、总经 理及 其他高 级 管理人员 、基 金经理 受 到严重
行政处罚，基 金托管人及其基金托管部门负责人受到严重行政处罚； 
14. 重大关联交易事项； 
15. 基金收益分配事项； 
16. 管理费 、托 管费、 基金销售 服务 费等费 用 计提标准 、计 提方式 和 费率发
生变更； 
17. 基金份额净值计价错误达基金份额净值 0.5%； 
18. 基金改聘会计师事务所； 
19. 基金变更、增加或减少代销机构； 
20. 基金更换注册登记机构； 
21. 增利A 办理申购、赎回； 
22、增利 A 进行基金份额折算； 
23、增利 A 的收益率设定及其调整； 
24、本基金基金合同生效后 3 年期届满时的基金转换； 
25、 本基金基金合同生效后 3 年期届满， 本基金转换为上市开放式基金 （LOF）信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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后的上市交易以及开始办理申购、赎回； 
26. 本基金申购、赎回费率及其收费方式发生变更； 
27. 本基金发生巨额赎回并延期支付； 
28. 本基金连续发生巨额赎回并暂停接受赎回申请； 
29. 本基金暂停接受申购、赎回申请后重新接受申购、赎回； 
30. 中国证监会 或本基金合同规定的其他事项。 
(十)澄清公告 
在本基金合同存续期限内， 任何公共媒体中出现的或者在市场上流传的消息
可能对基金份额价格产生误导性影响或者引起较大波动的， 相关信息披露义务人
知悉后应当立即对该消息进行公开澄清，并 将有关情况立即报告中国证监会。 
(十一)基金份额持有人大会决议 
(十二)中国证监会规定的其他信息 
(十三)信息披露文件的存放与查阅 
基金合同、 托管协议、 招募说明书或更新后的招募说明书、 年度报告、 半年
度报告、 季度报告和基金份额净值公告等文本文件在编制完成后， 将存放于基金
管理人所在地、 基金托管人所在地， 供公众查阅。 投资人在支付工本费后， 可在
合理时间内取得上述文件复制件或复印件。 
本基金的上市交易公告书公布后， 应当分别置备于基金管理人和本基金上市
交易的证券交易所，供公众查阅。 
投资人也可在基金管理人指定的网站上进 行查阅。 本基金的信息披露事项将
在指定媒体上公告。 
本基金的信息披露将严格按照法律法规和基金合同的规定进行。 
（十四）暂停或延迟披露基金相关信息 
当出现下述情况之一时， 基金管理人和基金托管人可暂停或延迟披露基金相
关信息： 
(1) 不可抗力； 
(2) 基 金 投 资 所 涉 及 的 证 券 交 易 市 场 遇 法 定 节 假 日 或 因 其 他 原 因 暂 停 营 业
时； 
(3) 法律法规、基金合同或中国证监会规定的情况 。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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二十 二 、风险揭示 
( 一)


市场风险 
本基金主要投资于证券市场， 而证券市场价格受政治、 经济、 投资心理和交
易制度等各种因素的影响会产生波动， 从而对本基金投资产生潜在 风险， 导致基
金收益水平发生波动。 
1 、 政策风险 
货币政策、 财政政策、 产业政策等国家宏观经济政策的变化对货币市场产生
一定影响，从而导致投资对象价格波动，影响基金收益而产生的风险。 
2 、 经济周期风险 
证券市场是国民经济的晴雨表， 而经济运行则具有周期性的特点。 随宏观经
济运行的周期性变化， 基金所投资于证券的收益水平也会随之变化， 从而产生风
险。 
3 、 利率风险 
金融市场利率的变化直接影响着债券的价格和收益率， 也会影响企业的融资
成本和利润，进而影响基金持仓证券的收益水平。 
4 、 收益率曲线风险 
不同信用水平货币市场投资品种应具有不同短期收 益率曲线结构， 若收益率
曲线没有如预期变化导致基金投资决策出现偏差将影响基金的收益水平。 
5 、 购买力风险 
基金收益的一部分将通过现金形式来分配， 而现金可能因为通货膨胀的影响
而使购买力下降，从而使基金的实际投资收益下降。 
6 、 国际竞争风险 
随着中国市场开放程度的提高， 上市公司的发展必然要受到国际市场同类技
术或同类产品公司的强有力竞争， 部分上市公司有可能不能适用新的行业形势而
业绩下滑。 尤其是中国加入 WTO 以后， 中国 境内公司将面临前所未有的市场竞
争，上市公司在这些因素的影响下将存在更大不确定性。 
7 、 上市公司经营风险 
上市公司 的经营状况受多种因素的影响， 如管理能力、 行业竞争、 市 场前景、信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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技术更新、 财务状况、 新产品研究开发等都会导致公司盈利发生变化。 如果基金
所投资的上市公司经营不善， 其股票价格可能下跌， 或者能够用于分配的利润减
少， 使基金投资收益下降。 上市公司还可能出现难以预见的变化。 虽然基金可以
通过投资多样化来分散这种非系统风险，但不能完全避免。 
( 二)


信用风险 
基金交易对手方发生交易违约或者基金持仓债券的发行人拒绝支付债券本
息，导致基金财产损失。 
( 三)


管理风险 
1 、 在基金管 理运 作过程 中 ，基金管 理人 的知识 、 经验、判 断、 决策、 技 能
等会影响其对信息的 占有以及对经济形势、 证券价格走势的判断， 从而影响基金
收益水平。 
2 、 基金管理人的管理手段和管理技术等因素的变化也会影响基金收益水
平。 
( 四)


流动性风险 
流动性风险是指因证券市场交易量不足， 导致证券不能迅速、 低成本地变现
的风险。 流动性风险还包括基金出现巨额赎回， 致使没有足够的现金应付赎回支
付所引致的风险 。 
( 五)


本基金特有风险 
（1 ）特定投资对象风险 
本基金为债券型基金， 在具体投资管理中， 本基金主要投资债券类资产， 同
时 少量投资权益类资产 ，因此，本基金可能因 投资债券类资产而面临 较高的市
场系统性风险，也可能面临 股票市场表现不好 甚至出现亏损所带来的风险。 
（2 ）增利 A 的特有风险 
1）流动性风险 
增利 A 自基金合同生效之日起每满 6 个月的 最后一个工作日开放一次，基
金份额持有人只能在开放日赎回 增利 A 份额，在非开放日，基金份额持有人将
不能赎回 增利 A 而出现流动性风险。 另外， 因不可抗力等原因， 增利 A 的开放
日可能延后，导致基金份额持有人不能按期赎回而出现风险。 
2）利率风险 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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在增利 A 的每次开放 日，本基金将根据届时执行的 1 年期银行定期 存款利
率设定 增利 A 的年收益率。 如果 开放日利率下调， 增利 A 的年收益率将相应向
下进行调整；如果在非 开放日出现利率上调， 增利 A 的年收益率并不会立即进
行相应调整，而是等到 下一个开放日 再 根 据 实 际 情 况 作 出 调 整 ， 从 而 出 现 利 率
风险。 
3）开放日的赎回风险 
在增利 A 的每次开放日， 增利 A 将同时进行基金份额折算， 增利 A 的基金
份额净值调整为 1.000 元，并相应对 增利 A 的份额数进行增减。基金份额折算
后，基金份额持有人赎回 增利 A 时，可能出现新增份额不能全部赎回的风险。 
4）基金的收益分配 
自基金合同生效之日起 3 年内， 本基金将不进行收益分配。 对于 增利 A，在
基金合同生效之日起每满 6 个月的最后一个工作日，基金管理人将根据 基金合
同 的约定对 增利 A 实施基金份额折算。 增利 A 进行基金份额折算后， 如果出现
新增份额的情形，投资 者可通过赎回折算后新 增份额的方式获取投资 回报，但
是，投资者通过赎回折 算后的新增份额以获取 投资回报的方式并不等 同于基金
收益分配，投资者可能 须承担相应的交易成本 ，还可能面临基金份额 赎回的价
格波动风险。 
5）极端情形下的损失风险 
增利 A 具有低风险、收益相对稳定的特征，但是，本基金为 增利 A 设置的
收益率并非保证收益， 在极端情况下，如果基 金在短期内发生大幅度 的投资亏
损， 增利 A 可能不能获得收益甚至可能面临投资受损的风险。 
6）基金转型后风险收益特征变化风险 
基金合 同生效后 3 年期届满日，本基金将转换为上市开放式基金（LOF），
基金类 型为 债券型 。在 基金转 型前 ，基金 份额 持有人 可选 择将其 持有 的 增利 A
份 额 赎 回 、 或 是 转 入 “ 信 达 澳 银 稳 定 增 利 债 券 型 证 券 投 资 基 金 （LOF ） ” 。 投 资
者不选择的，其持有的 增利 A 份额将被默认为转入“ 信达澳银稳定增利 债券型
证券投资基金 （LOF ） ” 份额。 增利 A 的基金份额转入本基金转型后的上市开放
式 基 金 （LOF ） 份 额 后 ， 基 金 份 额 持 有 人 所 持 有 的 基 金 份 额 将 面 临 风 险 收 益 特信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
93 
征变化的风险。 
（3 ）增利 B 的特有风 险 
1）杠杆机制风险 
在基金合同生效之日起 3 年内的分级基金运作期 内，本基金在扣除 增利 A
的应计收益分配后的全部剩余收益将归 增利 B 享有，亏损以增利 B 的资产净值
为限由 增利 B 承担，因此， 增利 B 在可能获取放大的基金资产增值收益预期的
同时， 也将 以 B 自身净 值为限 承担基金投资的全部亏损 且优先分配增利 A 的应
计收益 和本金，极端情况下， 增利 B 可能遭受 全部的投资损失。 
2）利率风险 
在增利 A 的每次开放日，本基金将根据届时执行的 1 年期银行存款 利率重
新设定 增利 A 的年收益率， 如果届时的利率上调， 增利 A 的年收益率将相应向
上作出调整， 增利 B 的 资产分配份额将减少，从而出现利率风险。 
3） 份额配比变化风险 
本基金的 增利 A 、 增利 B 的份额配比原则上不 超过 7:3 ， 由于增利 A 、 增利
B 将独立发售， 两级份额在基金募集设立时的具体份额配比可能低于 7:3 ， 存在
不确定性； 本基金成立后， 增利 B 封闭运作， 增利 A 则在基金合同生效后每满
6 个月开放一次。由于 增利 A 每次开放后的 基金 份额是不确定的，在 增利 A 每
次开放结束后， 增利 A 、增利 B 的份额配比 可能发生变化。两级份额配比 的不
确定性及其变化将引起 增利 B 的杠杆率变化， 出现 份额配比变化风险。 
4）杠杆率变动风险 
增利 B 具有较高风险、较高收益预期的特性，由于 增利 B 内含杠杆机制，
基金资产净值的波动将 以一定的杠杆倍数反映到 增利 B 的基金份额参考净值波
动上，但是， 增利 B 的 预期收益杠杆率并不是固定的， 取决于增利 A 和增利 B
的资产净值比，增利 B 的基金份额参考净值越高，杠杆率越低，收益放大效应
越弱，从而产生杠杆率变动风险。 
5）上市交易风险 
增利 B 的封闭期为 3 年，封闭期内上市交易。 增利 B 上市交易后可能因信
息披露导致基金停牌，投资者在停牌期间不能买卖 增利 B 份额，产生风险； 增信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
94 
利 B 上市后也可能因交 易对手不足产生流动性风险。 
6）折/ 溢价交易风险 
增利 B 上市交易后，受市场供求关系等的影响， 增利 B 的上市交易价格与
其基金份额参 考净值之间可能发生偏离从而出现折/ 溢价交易的风险。 
7）基金的收益分配 
自基金合同生效之日起 3 年内，本基金将不进行收益分配。 增利 B 上市交
易后，投资者可通过买 卖基金份额的方式获取 投资回报，但是，投资 者通过变
现基金份额以获取投资 回报可能须承担相应的 交易成本，还可能面临 基金份额
价格波动及折价交易等风险。 
8）基金转型后风险收益特征变化风险 
基金合同生效后 3 年期届满日，本基金将转换为上市开放式基金（LOF），
基金类型为债券型。在基金转型时，所有 增利 B 份额将自动转入本基金转型后
的上市开放式基金（LOF ）份额。在基金份 额转换后，增利 B 将 不再内含杠杆
机制，基金份额持有人所持有的基金份额将面临风险收益特征变化的风险。 
另外，本基金转型后，原有 增利 B 的基金份 额持有人持有的转换后的基金
份额，可能会因其业务 办理所在证券公司的业 务资格等方面的原因， 不能顺利
赎回。此时，投资者可 选择卖出或者通过转托 管业务转入具有基金代 销资格的
证券公司后赎回基金份额 。 
( 六)


其他风险 
1 、 因技术因素而产生的风险，如电脑系统不可靠产生的风险； 
2 、 因基金业 务快 速发展 而 在制度建 设、 人员配 备 、内控制 度建 立等方 面 不
完善而产生的风险； 
3 、 因人为因素而产生的风险，如内幕交易、欺诈等 行为产生的风险； 
4 、 对主要业务人员如基金经理的依赖而可能产生的风险； 
5 、 因业务竞争压力可能产生的风险； 
6 、 其他风险。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
95 
二十 三 、基金合同的变更 、终止与基金财产 的清算 
(一)基金合同的变更 
1.基金合同变更内容对基金合同当事人权利、 义务产生重大影响的， 应召开
基金份额持有人大会，基金合同变更的内容应经基金份额持有人大会决议同意。 
(1) 转换基金运作方式，但本基金在基金合同生效后 3 年期届满时转 换为上
市开放式基金（LOF ）除外； 
(2) 变更基金类别； 
(3) 变更基 金投 资目标 、投资范 围或 投资策 略 （法律法 规、 中国证 监 会或基
金合 同另有规定的除外） ； 
(4) 变更基金份额持有人大会程序； 
(5) 更换基金管理人、基金托管人； 
(6) 提高基 金管 理人、 基金托管 人的 报酬标 准 。但根据 适用 的相关 规 定提高
该等报酬标准的除外； 
(7) 本基金与其他基金的合并； 
(8) 对基金合同当事人权利、义务产生重大影响的其他事项； 
(9) 法律法规、基金合同或中国证监会规定的其他情形。 
但出现下列情况时， 可不经基金份额持有人大会决议， 由基金管理人和基金
托管人同意变更后公布，并报中国证监会备案： 
(1) 调低基 金管 理费、 基金托管 费、 基金销 售 服务费和 其他 应由基 金 承担的
费用； 
(2) 在法律 法规 和本基 金合同规 定的 范围内 变 更基金的 申购 费率、 调低 赎回
费率或 变更 收费方式； 
(3) 因相应的法律法规发生变动必须对基金合同进行修改； 
(4) 对 基 金 合 同 的 修 改 不 涉 及 本 基 金 合 同 当 事 人 权 利 义 务 关 系 发 生 重 大 变
化； 
(5) 基金合同的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响； 
(6) 法律法规要求增加的基金费用的收取； 
(7) 按照法 律法 规或本 基金合同 规定 不需召 开 基金份额 持有 人大会 的 其他情信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
96 
形。 
2. 关于变更基金合同的基金份额持有人大会决议应报中国证监会核准或备
案， 并于中国证监会核准或出具无异议意见后生效执行， 并自生效之日起 2 日内
在至少一种指定媒体公告。 
(二)本基金合同的终止 
有下列情形之一的，本基金合同在履行相关程序后将终止： 
1.基金份额持有人大会决定终止的； 
2.基金管理人因解散、 破产、 撤销等事由， 不 能继续担任基金管理人的职务，
而在6 个月内无其他适当的基金管理公司承接其原有权利义务； 
3.基金托管人因解散、 破产、 撤销等事由， 不 能继续担任基金托管人的职务，
而在6 个月内无其他适当的托管机构承接其原有权利义务； 
4.基金合同生效 满 3 年后，连续 90 个工作日基金份额持有人数量不满 200
人的； 
5.基金合同生效 满3 年 后， 连续90 个工作日基 金资产净值低于3000 万元的；



6.基金合同生效 满3 年后， 连续90 个工作日基金前 10 大份额持有人持有基
金份额总数超过基金总份额 90%的； 
7.中国证监会规定的其他情况。 
(三)基金财产的清算 
1.基金财产清算组 
(1) 基金合 同终 止时， 成立基金 财产 清算组 ， 基金财产 清算 组在中 国 证监会
的监督下进行基金清算。 
(2) 基金财 产清 算组成 员由基金 管理 人、基 金 托管人、 具有 从事证 券 相关业
务资格的注册会计师、 律师以及中国证监会指定的人员组成。 基金财产清算组可
以聘用必要的工作人员。 
(3) 基金财 产清 算组负 责基金财 产的 保管、 清 理、估价 、变 现和分 配 。基金
财产清算组可以依法进行必要的民事活动。 
2.基金财产清算程序 
基金合同终止， 应当按法律法规和本基金合同的有关规定对基金财产进行清
算。基金财产清算程序主要包括： 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
97 
(1) 基金合同终止后，发布基金财产清算公告； 
(2) 基金合同终止时，由基金财产清算组统一接管基金财产； 
(3) 对基金财产进行清理和确认； 
(4) 对基金财产进行估价和变现； 
(5) 聘请会计师事务所对清算报告进行审计； 
(6) 聘请律师事务所出具法律意见书； 
(7) 将基金财产清算结果报告中国证监会； 
(8) 参加与基金财产有关的民事诉讼； 
(9) 公布基金财产清算结果； 
(10) 对基金剩余财产进行分配。 
3.清算费用 
清算费用是指基金财产清算组在进行基金财产清算过程中发生的所有合理
费用，清算费用由基金财产清算组优先从基金财产中支付。 
4.基金财产按下列顺序清偿： 
(1) 支付清算费用； 
(2) 交纳所欠税款； 
(3) 清偿基金债务； 
(4) 分配给基金份额持有人。 
基金财产未按前款(1)－(3)项规定清偿前，不分配给基金份额持有人。 
本基金基金合同生效之日起 3 年内，如果本基金发生基金财产清算的情形，
则依据基金财产清算的分配方 案， 将基金财产清算后的全部剩余资产扣除基金财
产清算费用、 交纳所欠税款并清偿基金债务后， 将优先满足增利 A 的本金及应计
收益分配， 剩余部分 （如有） 由增利 B 的基金份额持有人根据其持有的基金份额
比例进行分配。 
本基金基金合同生效后 3 年期届满，本基金 转换为上市开放式基金（LOF）
后， 如果发生基金财产清算的情形， 则依据基金财产清算的分配方案， 将基金财
产清算后的全部剩余资产扣除基金财产清算费用、 交纳所欠税款并清偿基金债务
后，按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。 
5.基金财产清算的公告 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
98 
基金财产 清算 公告于 基 金合同终 止 并 报中国 证 监会备案 后 5 个工作 日内由
基金财产清算组公告； 清算过程中的有关重大事项须及时公告； 基金财产清算结
果经会计师事务所审计， 律师事务所出具法律意见书后， 由基金财产清算组报中
国证监会备案并公告。 
6.基金财产清算账册及文件的保存 
基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存 15 年以上。 
二十 四 、对基金份额持有 人的服务 
基金管理人承诺为基 金 份额持有人提供一系 列 的服务，并将根据基金 份额
持有人的需要和市场的变化增加、修改这些服务项目。 
（一） 服务内容 
1 、 基金份额持有人注册登记服务 
基金管理人委托注册登记机构为基金份额持有人 提供注册登记服务。 基金注
册登记机构配备安全、 完善的电脑系统及通讯系统， 准确、 及时地为基金投资者
办理基金账户、 基金份额的登记、 管理、 托管与转托管， 股东名册的管理， 权益
分配时红利的登记、 派发， 基金交易份额的清算过户和基金交易资金的交收等服
务。 
2 、 红利再投资服务 
本基金基金合同生效后 3 年期届满，本基金转换为上市开放式基金（LOF ）
后 ， 本基金收益分配时， 若场外 基金份额持有人选择红利再投资形式进行基金收
益分配， 该持有人当期分配所得基金收益将按 除权日的基金份额净值自动转基金
份额，且不收取任何申购费用。 
3 、 定期定额投资计划 
基金管理人在合适时机将为基金投资者提供定期定额投资的服务。 通过定期
定额投资计划， 投资者可以通过固定的渠道， 定期定额申购基金份额， 该定期申
购计划不受最低申购金额的限制，以另行公告为准。 
4 、 多种收费方式选择 
基金管理人在合适时机将为基金投资者提供多种收费方式购买本基金， 满足
基金投资者多样化的投资需求，具体实施办法见有关公告。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
99 
5 、 基金网上交易服务 
基金管理人已经开通网上交易服务。 在未来市场和技术条件成熟时， 基金管
理人将提供更多类型的基金电子交易服务。 
6 、 理财服务 
基金管理人将定期通过纸质信函、 电邮、 短信 等方式为基金份额 持有人提供
免费的对账通知服务，基金份额持有人可根据需要主动定制对账通知服务的方
式， 基金管理人将按基金份额持有人需求提供相应的对账服务。 基金管理人还定
期或不定期提供丰富的理财资讯服务， 组织理财讲堂， 由基金经理或研究员担任
讲师，为投资者介绍理财知识、市场热点等。 
基金管理人提供多样化服务模式， 包括客服热线、 网站查询、 网站在 线客服、
留言板， 实行工作日人工服务、7 ×24 小时自 助服务方式， 基金份额持有人可与
基金管理人及时沟通， 参与基金管理人举办的各种互动活动。 基金管理人也将妥
善处理基金份额持有人提出的建议或投诉 。 
（二） 联系方式 
1 、 信达澳银公司客服电话：400-8888-118/0755-83160160/83077039 （传
真） 
2 、信达澳银公司网址：www.fscinda.com 
3 、信达澳银直销中心电话：0755-83077068/83077038 （传真） 
二十 五 、招募说明书的存 放及查阅方式 
（一） 招募说明书的存放地点 
本招募说明书存放在基金管理人、 销售机构和注册登记机构的办公场所， 并
刊登在基金管理人的网站上。 
（二） 招募说明书的查阅方式 
投资者可在办公时间免费查阅本基金的招募说明书， 也可按工本费购买本招
募说明书的复印件，但应以 本基金招募说明书的正本为准。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
100 
二十六 、 其他应披露事项 
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 
1 
信达澳 银稳 定增 利分 级债 券型证 券投 资
基金之 信达 利 A 份额 折算 和申购 与赎 回
结果的 公告 （重 要期 后事 项） 
证监会 指定 信息 披露
报纸、 公司 网站 
2014 年 5 月 8 日 
2 
信达澳 银稳 定增 利分 级债 券型证 券投
资基金 之信 达 利 A 份 额折 算业务 办理
期间信 达 利 B 份 额暂 停交 易公告 
证监会 指定 信息 披露
报纸、 公司 网站 
2014 年 5 月 6 日 
3 
关于信 达澳 银稳 定增 利分 级债券 型证 券
投资基 金之 信达 利 A 份额 开放申 购、 赎
回业务 的公 告 
证监会 指定 信息 披 露
报纸、 公司 网站 
2014 年 4 月 30 日 
4 
信达澳 银稳 定增 利分 级债 券型证 券投
资基金 之信 达 利 A 份 额折 算方案 的公
告 
证监会 指定 信息 披露
报纸、 公司 网站 
2014 年 4 月 30 日 
5 
信达澳 银稳 定增 利分 级债 券型证 券投
资基金 之信 达 利 A 份 额开 放申购 赎回
业务期 间信 达 利 B 份 额风 险提示 性公
告 
证监会 指定 信息 披露
报纸、 公司 网站 
2014 年 4 月 30 日 
6 
信达澳 银稳 定增 利分 级债 券型证 券投 资
基金2014 年第1 季 度报 告 
证监会 指定 信息 披露
报纸、 公司 网站 
2014 年 4 月 19 日 
7 
信达澳 银基 金管 理公 司关 于高级 管理 人
员变更 的公 告 
证监会 指定 信息 披露
报纸、 公司 网站 
2014 年 3 月 31 日 
8 
信达澳 银稳 定增 利分 级债 券型证 券投
资基 金2013 年 年度 报告 及 摘要 
证监会 指定 信息 披露
报纸、 公司 网站 
2014 年 3 月 28 日 
9 
信达澳 银基 金管 理有 限公 司董事 、监
事、 高 级管 理人 员以 及其 他从业 人员 在
子公司 兼任 职务 及领 薪情 况的公 告 
证监会 指定 信息 披露
报纸、 公司 网站 
2014 年 3 月 20 日 
10 
信达澳 银基 金管 理有 限公 司关于 增加 齐
鲁证券 为代 销机 构、 参加 基金申 购费 率
优惠活 动的 公告 
证监会 指定 信息 披露
报纸、 公司 网站 
2014 年 1 月 22 日 
11 
信达澳 银稳 定增 利分 级债 券型证 券投 资
基金2013 年第4 季 度报 告 
证监会 指定 信息 披露
报纸、 公司 网站 
2014 年 1 月 21 日 
12 
信达澳 银基 金管 理有 限公 司旗下 基金
年度净 值公 告 
证监会 指定 信息 披露
报纸、 公司 网站 
2014 年 1 月 2 日 
13 
信达澳 银 稳 定增 利分 级债 券 型证 券投 资
基金更 新招 募说 明书 及摘 要 （2013 年第
2 期） 
证监会 指定 信息 披露
报纸、 公司 网站 
2013 年 12 月 20 日 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
101 
14 
关于增 加和 讯网 为代 销机 构、开 通转 换
业务、 参加 基金 申购 费率 优惠活 动的 公
告 
证监会 指定 信息 披露
报纸、 公司 网站 
2013 年 11 月 20 日 
15 
信达澳 银稳 定增 利分 级债 券型证 券投
资基金 之信 达 利 A 份 额折 算和申 购与
赎回结 果的 公告 
证监会 指定 信息 披露
报纸、 公司 网站 
2013 年 11 月 8 日 
 
 
 
二十 七 、备查文件 
（一） 中 国 证 监 会 核 准 信 达 澳 银 稳 定 增 利 分 级 债 券 型 证 券 投 资 基 金 募 集 的
文件 
（二） 《信达澳银 稳定增利分级债券型证券投资基金基金合同》 
（三） 《信达澳银 稳定增利分级债券型证券投资基金托管协议》 
（四） 法律意见书 
（五） 基金管理人业务资格批件和营业执照 
（六） 基金托管人业务资格批件和营业执照 
（七） 中国证监会要求的其他文件 
以上第 （ 六） 项备查文件存放在基金托管人的办 公场所， 其他文件存放在基
金管理人的办公场所、 营业场所。 基金投资者在营业时间内可免费查阅， 在支付
工本费后，可在合理时间内取得上述文件的复制件或复印件。 
附件一 基金合同 的 内容摘 要 
一 、基 金份额 持有 人、基 金管 理人和 基金 托管人 的权 利、义 务 
（一）基金份额持有人的权利、义务 
投资人自依基金合同、 招募说明书取得基金份额即成为基金份额持有人和基
金合同当事人， 直至其不再持有本基金的基金份额， 其持有基金份额的行为本身
即表明其对基金合同的完全承认和接受。 基金份额持有人作为基金合同当事人并
不以在基金合同上书面签章或签字为必要条 件。 
根据《基金法》及其他有关法律法规，基金份额持有人的权利为： 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
102 
1. 分享基金财产收益； 
2. 参与分配清算后的剩 余基金财产； 
3. 依法申请赎回其持有 的基金份额； 
4. 按照规定要求召开基 金份额持有人大会； 
5. 出席或者委派代表出 席基金份额持有人大会， 对基金份额持有人大 会审议
事项行使表决权； 
6. 查阅或者复制公开披 露的基金信息资料； 
7. 监督基金管理人的投 资运作； 
8. 对基金管理人、 基金 托管人、 基金份额销售机构损害其合法权益的行为依
法提起诉讼； 
9. 法律法规和基金合同 规定的其他权利。 
本基金基金合同生效之日起 3 年内，增利 A 、增利 B 的基金份额 持有人持
有的每一份基金份额按照基金合同约定在各自份额级别内具有同等的合法权益；
本基金基金合同生效后 3 年期届满，本基金转换为上市开放式基金（LOF ）后，
每份基金份额具有同等的合法权益。 
根据《基金法》及其他有关法律法规，基金份额持有人的义务为： 
1. 遵守法律法规、基金 合同及其他有关规定； 
2. 缴纳基金认购、申购 款项及法律法规和基金合同所规定的费用； 
3. 在持有的基金份额范 围内，承担基金亏损或者基金合同终止的有限责任； 
4. 不从事任何有损基金 及其他基金份额持有人合法权益的活动； 
5. 执行生效的基金份额 持有人大会决议； 
6. 返 还 在 基 金 交 易 过 程 中 因 任 何 原 因 ， 自 基 金 管 理 人 及 基 金 管 理 人 的 代 理
人、基金托管人、代销机构、其他基金份额持有人处获得的不当得利； 
7. 法律法规和基金合同 规定的其他义务。 
（二）基金管理人的权利、义务 
根据《基金法》及其他有关法律法规，基金管理人的权利为： 
1. 自本基金合同生效之 日起， 依照有关法律法 规和本基金合同的规定独立运
用基金财产； 
2. 依 照 基 金 合 同 获 得 基 金 管 理 费 以 及 法 律 法 规 规 定 或 监 管 部 门 批 准 的 其 他信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
103 
收入； 
3. 发售基金份额； 
4. 依照有关规定行使因 基金财产投资于证券所 产生的权利； 
5. 在符合有关法律法规 的前提下，制订和调整有关基金认购、申购、赎回、
转换、 非交易过户、 转托管等业务的规则， 在法律法规和本基金合同规定的范围
内决定和调整基金的除调高托管费率和管理费率之外的相关费率结构和收费方
式； 
6. 根据本基金合同及有 关规定监督基金托管人， 对于基金托管人违反 了本基
金合同或有关法律法规规定的行为， 对基金财产、 其他当事人的利益造成重大损
失的情形， 应及时呈报中国证监会， 并采取必要措施保护基金及相关当事人的利
益； 
7. 在基金合同约定的范 围内，拒绝或暂停受理申购和赎回申请； 
8. 在法律法规允许的前 提下，为基金的利益依法为基金进行融资、融券； 
9. 自行担任或选择、 更换注册登记机构， 获取 基金份额持有人名册， 并对注
册登记机构的代理行为进行必要的监督和检查； 
10. 选 择 、 更换 代 销机构 ， 并 依 据基 金 销售 服务 代 理 协 议和 有 关法 律法 规 ，
对其行为进行必要的监督和检查； 
11.选择、更换律师事 务所、会计师事务所、证券经纪商或其他为基金提供
服务的外部机构； 
12. 在基金托管人更换 时，提名新的基金托管人； 
13. 依法召集基金份额 持有人大会； 
14. 法律法规和基金合 同规定的其他权利。 
根据《基金法》及其他有关法律法规 ，基金管理人的义务为： 
1. 依法募集基金， 办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为办理基金
份额的发售、申购、赎回和登记事宜； 
2. 办理基金备案手续； 
3. 自基金合同生效之日 起， 以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金财
产； 
4. 配备足够的具有专业 资格的人员进行基金投资分析、 决策， 以专业化的经信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
104 
营方式管理和运作基金财产； 
5. 建立健全内部风险控 制、 监察与稽核、 财务 管理及人事管理等制度， 保证
所管理的基金财产和管理人的财产相互独立， 对所管理的不同基金分别管理， 分
别记账，进行证券投资； 
6. 除 依 据 《 基金 法 》 、基 金 合 同 及 其 他 有 关 规定 外 ， 不 得 为 自 己 及 任何 第 三
人谋取利益，不得委托第三人运作基金财产； 
7. 依法接受基金托管人 的监督； 
8. 计算并公告基金资产 净值，确定基金份额申购、赎回价格； 
9. 采取适当合理的措施 使计算基金份额认购、 申购、 赎回和注销价格的方法
符合基金合同等法律文件的规定； 
10. 按规定受理申购和 赎回申请，及时、足额支付赎回款项； 
11. 进行基金会计核算 并编制基金财务会计报告； 
12. 编制中期和年度基 金报告； 
13. 严格按照 《基金法》 、 基金合同及其他有关规定， 履行信息披露及报告义
务； 
14. 保守基金商业秘密， 不 得泄露基金投资计划、 投资意向等， 除 《基 金法》 、
基金合同及其他有关规定另有规定外， 在基金信息公开披露前应予保密， 不得向
他人泄露； 
15. 按 照 基 金合 同 的约定 确 定 基 金收 益 分配 方案 ， 及 时 向基 金 份额 持有 人 分
配收益； 
16. 依据 《基金法》 、 基 金合同及其他有关规定召集基金份额持有人大会或配
合基金托管人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会； 
17. 按 照 法 律法 规 规定的 期 限 保 存基 金 财产 管理 业 务 活 动的 记 录、 账册 、 报
表和其他相关资料； 
18. 以 基 金 管理 人 名义， 代 表 基 金份 额 持有 人利 益 行 使 诉讼 权 利或 者实 施 其
他法律行为； 
19. 组 织 并 参加 基 金财产 清 算 小 组， 参 与基 金财 产 的 保 管、 清 理、 估价 、 变
现和分配； 
20. 因 违 反 基金 合 同导致 基 金 财 产的 损 失或 损害 基 金 份 额持 有 人合 法权 益 ，信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
105 
应当承担赔偿责任，其赔偿责任不因其退任而免除； 
21. 基 金 托 管人 违 反基金 合 同 造 成基 金 财产 损失 时 ， 应 为基 金 份额 持有 人 利
益向基金托管人追偿； 
22. 按规定向基金托管 人提供基金份额持有人名册资料； 
23. 面 临 解 散、 依 法被撤 销 或 者 被依 法 宣告 破产 时 ， 及 时报 告 中国 证监 会 并
通知基金托管人； 
24. 执行生效的基金份 额持有人大会决议； 
25. 不从事任何有损基 金及其他基金当事人利益的活动； 
26. 依 照 法 律法 规 为基金 的 利 益 对被 投 资公 司行 使 股 东 权利 ， 为基 金的 利 益
行使因基金财产投资于证券所产生的权利，不谋求对上市公司的控股和直接管
理； 
27. 法律法规、中国证 监会和基金合同规定的其他义务。 
( 三) 基金托管人的权利 、义务 
根据《基金法》及其他有关法律法规，基金托管人的权利为： 
1. 依 基 金 合 同 约 定 获 得 基 金 托 管 费 以 及 法 律 法 规 规 定 或 监 管 部 门 批 准 的 其
他收入； 
2. 监督基金管理人对本 基金的投资运作； 
3. 自本基金合同生效之 日起，依法保管基金资产； 
4. 在基金管理人更换时 ，提名新任基金管理人； 
5. 根据本基金合同 及有 关规定监督基金管理人， 对于基金管理人违反 本基金
合同或有关法律法规规定的行为， 对基金资产、 其他当事人的利益造成重大损失
的情形， 应及时呈报中国证监会， 并采取必要措施保护基金及相关当事人的利益； 
6. 依法召集基金份额持 有人大会； 
7. 按规定取得基金份额 持有人名册资料； 
8. 法律法规和基金合同 规定的其他权利。 
根据《基金法》及其他有关法律法规，基金托管人的义务为： 
1. 安全保管基金财产； 
2. 设立专门的基金托管 部， 具有符合要求的营 业场所， 配备足够的、 合格的
熟悉基金托管业务的专职人员，负责基金财产托管事宜； 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
106 
3. 对所托管的不同基金 财产分别设置账户，确保基金财产的完整与独立； 
4. 除 依 据 《 基金 法 》 、基 金 合 同 及 其 他 有 关 规定 外 ， 不 得 为 自 己 及 任何 第 三
人谋取利益，不得委托第三人托管基金财产； 
5. 保管由基金管理人代 表基金签订的与基金有关的重大合同及有关凭证； 
6. 按规定开设基金财产 的资金账户和证券账户； 
7. 保守基金商业秘密， 除 《基金法》 、 基金合 同及其他有关规定另有规定外，
在基金信息公开披露前应予保密，不得向他人泄露； 
8. 对基金财务会计报告 、 中期和年度基金报告出具意见， 说明基金管理人在
各重要方面的运作是否严格按照基金合同的 规定进行； 如果基金管理人有未执行
基金合同规定的行为，还应当说明基金托管人是否采取了适当的措施； 
9. 按法律法规规定的期 限保存基金托管业务活动的记录、 账册、 报表和其他
相关资料； 
10. 按 照 基 金合 同 的约定 ， 根 据 基金 管 理人 的投 资 指 令 ，及 时 办理 清算 、 交
割事宜； 
11. 办理与基金托管业 务活动有关的信息披露事项； 
12. 复核、 审查基金管 理人计算的基金资产净值和基金份额申购、 赎回价格； 
13. 按照规定监督基金 管理人的投资运作； 
14. 按规定制作相关账 册并与基金管理人核对； 
15. 依 据 基 金管 理 人的指 令 或 有 关规 定 向基 金份 额 持 有 人支 付 基金 收益 和 赎
回款项； 
16. 按 照 规 定召 集 基金份 额 持 有 人大 会 或配 合基 金 管 理 人、 基 金份 额持 有 人
依法自行召集基金份额持有人大会； 
17. 因 违 反 基金 合 同导致 基 金 财 产损 失 ，应 承担 赔 偿 责 任， 其 赔偿 责任 不 因
其退任而免除； 
18. 基 金 管 理人 因 违反基 金 合 同 造成 基 金财 产损 失 时 ， 应为 基 金向 基金 管 理
人追偿； 
19. 参 加 基 金财 产 清算小 组 ， 参 与基 金 财产 的保 管 、 清 理、 估 价、 变现 和 分
配； 
20. 面 临 解 散、 依 法被撤 销 或 者 被依 法 宣告 破产 时 ， 及 时报 告 中国 证监 会 和信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
107 
银行业监督管理机构，并通知基金管理人； 
21. 执行生效的基金份 额持有人大会决 议； 
22. 不从事任何有损基 金及其他基金当事人利益的活动； 
23. 建立并保存基金份 额持有人名册； 
24. 法律法规、中国证 监会和基金合同规定的其他义务。 
 
二 、基 金份额 持有 人大会 召集 、议事 及表 决的程 序和 规则 
( 一) 基金份额持有人大 会由基金份额持有人组成。 
1 、本基金基金合同生 效之日起 3 年内，基金 份额持有人大会的审议事项应
分别由增利 A 、增利 B 的基金份额持有人独立进行表决。增利 A 、增利 B 的基
金份额持有人持有的每一份基金份额在各自份额级别内拥有同等的投票权。 
2 、本基金基金合同生 效后 3 年期届满，本基 金无需召开基金份 额持有人大
会， 自动 转换 为上 市开 放式 基金 （LOF ） 。基 金份 额持 有人 持有 的每 一基 金份额
具有同等的投票权。 
( 二) 召开事由 
1. 当出现或需要决定下 列事由之一的， 经基金管理人、 基金托管人或持有基
金份额 10% 以上( 含 10% ，下同) 的基金份额持有人( 以基金管理人收到提议当日
的基金份额计算，下同) 提议时，应当召开基金份额持有人大会： 
(1) 终止基金合同； 
(2) 转换基金运作方式，但本基金在基金合同生效后 3 年期届满时转 换为上
市开放式基金（LOF ）除外； 
(3) 变更基金类别； 
(4) 变 更 基 金 投 资 目 标 、 投 资 范 围 或 投 资 策 略 （ 法 律 法 规 、 中 国 证 监 会 或基
金合同另有规定的除外） ； 
(5) 变更基金份额持有人大会程序； 
(6) 更换基金管理人、基金托管人； 
(7) 提 高 基 金 管 理 人 、 基 金 托 管 人 的 报 酬 标 准 ， 但 法 律 法 规 要 求 提 高 该 等报
酬标准的除外； 
(8) 本基金与其他基金的合并； 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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(9) 对基金合同当事人权利、义务产生重大影响的其他事项； 
(10) 法律法规、基金合同或中国证监会规定的其他情形。 
本基金基金合同生效之日起 3 年内， 依据基金合同享有基金份额持有人大会
召集提议权、 自行召集权、 提案权、 会议表决权、 新任基金管理人和基金托管人
提名权的单独或合计持有本基金 总份额 10% 以上（含 10% ）基金 份额的基金份
额 持 有 人 或 类 似 表 述 均 指 “ 单 独 或 合 计 持 有 增 利 A 、增利 B 各 自 的 基 金 总 份 额
10% 以上（含 10% ） 基金份额的基金份额持有人 ” 或其类似表述。 
2. 出 现 以 下 情 形 之 一 的 ， 可 由 基 金 管 理 人 和 基 金 托 管 人 协 商 后 修 改 基 金 合
同，不需召开基金份额持有人大会： 
(1) 调 低 基 金 管 理 费 、 基 金 托 管 费 、 基 金 销 售 服 务 费 和 其 他 应 由 基 金 承 担的
费用； 
(2) 在 法 律 法 规 和 本 基 金 合 同 规 定 的 范 围 内 变 更 基 金 的 申 购 费 率 、 调 低 赎回
费率或变更收费方式； 
(3) 因相应的法律法规发生变动必须对基金合同进行修改； 
(4) 对 基 金 合 同 的 修 改 不 涉 及 本 基 金 合 同 当 事 人 权 利 义 务 关 系 发 生 重 大 变
化； 
(5) 基金合同的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响； 
(6) 法律法规要求增加的基金费用的收取； 
(7) 按 照 法 律 法 规 或 本 基 金 合 同 规 定 不 需 召 开 基 金 份 额 持 有 人 大 会 的 其 他情
形。 
( 三) 召集人和召集方式 
1. 除法律法规或本基金 合同另有约定外， 基金 份额持有人大会由基金管理人
召集。基金管理人未按规定召集或者不能召集时，由基金托管人召集。 
2. 基金托管人认为有必 要召开基金份额持有人大会的， 应当向基金管 理人提
出书面提议。基金管理人应当自收到书面提议之日起 10 日内决定是 否召集，并
书面告知基金托管人。基金管理人决定召集的，应当自出具书面决定之日起 60
日内召开； 基金管理人决定不召集， 基金托管人仍认为有必要召开的， 应当自行
召集。 
3. 代表基金份额 10%以上的基金份额持有人 认为有必要召开基金份 额持有信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
109 
人大会的， 应当向基金管理人提出书面提议。 基金管理人应当自收到书面提议之
日起 10 日内决定是否 召集，并书面告知提出提议的基金份额持有人代表和基金
托管人。基金管理人决定召集的，应当自出具书面决定之日起 60 日 内召开；基
金管理人 决定不 召集， 代表基金 份额 10% 以 上的基金 份额持 有人仍 认为有必要
召开的， 应当向基金托管人提出书面提议。 基金托管人应当自收到书面提议之日
起 10 日内决定是否召 集，并书面告知提出提议的基金份额持有人代表和基金管
理人；基金托管人决定召集的，应当自出具书面决定之日起 60 日内 召开。 
4. 代表基金份额 10%以上的基金份额持有人 就同一事项要求召开基 金份额
持有人大 会，而 基金管 理人、基 金托管 人都不 召集的， 代表基 金份 额 10% 以上
的基金份额持有人有权自行召集基金份额持有人大会，但应当至少提前 30 日向
中国证监会备案。 
5. 基金份额持有人依法 自行召集基金份额持有人大会的， 基金管理人、 基金
托管人应当 配合，不得阻碍、干扰。 
( 四) 召开基金份额持有 人大会的通知时间、通知内容、通知方式 
1. 基 金 份 额 持 有 人 大 会 的 召 集 人( 以 下 简 称 “ 召集人”) 负责 选 择 确 定 开 会 时
间、 地点、 方式和权益登记日。 召开基金份额持有人大会， 召集人必须于会议召
开日前 30 日在指定媒 体公告。基金份额持有人大会通知须至少载明以下内容： 
(1) 会议召开的时间、地点和出席方式； 
(2) 会议拟审议的主要事项； 
(3) 会议形式； 
(4) 议事程序； 
(5) 有权出席基金份额持有人大会的基金份额持有人权益登记日； 
(6) 代理投票的授 权委 托书的内容要求( 包括 但不限 于代理人身 份、 代理权限
和代理有效期限等) 、送达时间和地点； 
(7) 表决方式； 
(8) 会务常设联系人姓名、电话； 
(9) 出席会议者必须准备的文件和必须履行的手续； 
(10) 召集人需要通知的其他事项。 
2. 采用通讯方式开会并 进行表决的情况下， 由 召集人决定通讯方式和书面表信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
110 
决方式，并在会议通知中说明本次基金份额持有人大会所采取的具体通讯方式、
委托的公证机关及其联系方式和联系人、 书面表决意见寄交的截止时间和收取方
式。 
3. 如召集人为基金管理 人， 还应另行书面通知 基金托管人到指定地点对书面
表决意见的计票进行监督； 如召集人 为基金托管人， 则应另行书面通知基金管理
人到指定地点对书面表决意见的计票进行监督； 如召集人为基金份额持有人， 则
应另行书面通知基金管理人和基金托管人到指定地点对书面表决意见的计票进
行监督。基金管理人或基金托管人拒不派代表对书面表决意见的计票进行监督
的，不影响计票和表决结果。 
( 五) 基金份额持有人出 席会议的方式 
1. 会议方式 
(1) 基 金 份 额 持 有 人 大 会 的 召 开 方 式 包 括 现 场 开 会 和 通 讯 方 式 或 法 律 法 规和
监管机关允许的其他方式开会。 
(2) 现 场 开 会 由 基 金 份 额 持 有 人 本 人 出 席 或 通 过 授 权 委 托 书 委 派 其 代 理 人出
席， 现场开会时基金管理人 和基金托管人的授权代表应当出席， 如基金管理人或
基金托管人拒不派代表出席的，不影响表决效力。 
(3) 通 讯 方 式 开 会 指 按 照 本 基 金 合 同 的 相 关 规 定 以 通 讯 的 方 式 开 会 、 以 书面
方式或经中国证监会允许基金管理人规定的其他方式进行表决。 
(4) 会议的召开方式由召集人确定。 
2. 召开基金份额持有人 大会的条件 
(1) 现场开会方式 
在同时符合以下条件时，现场会议方可举行： 
1) 对到会者在权益登记日持有基金份额的统计显示， 全部有效凭证所对应的
基金份额应占权益登记日基金总份额的 50% 以上( 含 50% ，下同) （本基金基金
合同生效之日起 3 年内，指 “ 有效的增利 A 和增利 B 各自的基金份额分别合计占
该级基金总份额的 50% 以上（含 50% ）” ； 
2) 到 会 的 基 金 份 额 持 有 人 身 份 证 明 及 持 有 基 金 份 额 的 凭 证 、 代 理 人 身 份 证
明、 委托人持有基金份额的凭证及授权委托代理手续完备， 到会者出具的相关文
件符合有关法律法规和基金合同及会议通知的规定， 并且持有基金份额的凭证与信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
111 
基金管理人持有的注册登记资料相符。 
(2) 通讯开会方式 
在同时符合以下条件时，通讯会议方可举行： 
1) 召集人按本基金合同规定公布会议通知后， 在 2 个工作日内连续公布相关
提示性公告； 
2) 召集人 按基金 合同规 定通知基 金 托管 人或/ 和基金管 理人( 分别 或 共同称为
“ 监督人”)到指定地点对 书面表决意见的计票进行监督； 
3) 召 集 人 在 监 督 人 和 公 证 机 关 的 监 督 下 按 照 会 议 通 知 规 定 的 方 式 收 取 和 统
计基金份额持有人的书面表决意见， 如基金管理人或基金托管人经通知拒不到场
监督的，不影响表决效力； 
4) 本 人 直 接 出 具 书 面 意 见 和 授 权 他 人 代 表 出 具 书 面 意 见 的 基 金 份 额 持 有 人
所代表的 基金份 额占权 益登记日 基金总 份额 的 50% 以上（本 基金 基金合同 生效
之日起 3 年内， 指“ 基金份额持有人所持有的增利 A 和增利 B 各自 的基金份额分
别合计不小于在权益登记日该级基金总份额的 50% （含 50% ）” ； 
5) 直 接 出 具 书 面 意 见 的 基 金 份 额 持 有 人 或 受 托 代 表 他 人 出 具 书 面 意 见 的 代
理人提交的持有基金份额的凭证、 授权委托书等文件符合法律法规、 基金合同和
会议通知的规定，并与注册登记机构记录相符。 
( 六) 议事内容与程序 
1. 议事内容及提案权 
(1) 议 事 内 容 为 本 基 金 合 同 规 定 的 召 开 基 金 份 额 持 有 人 大 会 事 由 所 涉 及 的内
容。 
(2) 基金管理人、 基金托管人、 单独或合并持有权益登记日本基金总份额 10%
以上的基金份额持有人可以在大会召集人发出会议通知前就召开事由向大会召
集人提交需由基金份额持有人大会审议表决的提案。 
(3) 对于基金 份 额 持 有 人 提 交 的 提 案 ， 大 会 召 集 人 应 当 按 照 以 下 原 则 对 提案
进行审核： 
关联性。大会召集人对于基金份额持有人提案涉及事项与基金有直接关系，
并且不超出法律法规和基金合同规定的基金份额持有人大会职权范围的， 应提交
大会审议； 对于不符合上述要求的， 不提交基金份额持有人大会审议。 如果召集信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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人决定不将基金份额持有人提案提交大会表决， 应当在该次基金份额持有人大会
上进行解释和说明。 
程序性。 大会召集人可以对基金份额持有人的提案涉及的程序性问题做出决
定。 如将其提案进行分拆或合并表决， 需征得原提案人同意； 原提案人不同意变
更的， 大会主持 人可以就程序性问题提请基金份额持有人大会做出决定， 并按照
基金份额持有人大会决定的程序进行审议。 
(4) 单独或合并持有权益登记日基金总份额 10％以上的基金份额持有人提交
基金份额持有人大会审议表决的提案， 基金管理人或基金托管人提交基金份额持
有人大会审议表决的提案， 未获基金份额持有人大会审议通过， 就同一提案再次
提请基金份额持有人大会审议， 其时间间隔不少于 6 个月。 法律法规 另有规定的
除外。 
(5) 基 金 份 额 持 有 人 大 会 的 召 集 人 发 出 召 开 会 议 的 通 知 后 ， 如 果 需 要 对 原有
提案进行修改，应当在基金份额持有人大会召开前 30 日及时公告。 否则，会议
的召开日期应当顺延并保证至少与公告日期有 30 日的间隔期。 
2. 议事程序 
(1) 现场开会 
在现场开会的方式下， 首先由大会主持人按照规定程序宣布会议议事程序及
注意事项， 确定和公布监票人， 然后由大会主持人宣读提案， 经讨论后进行表决，
经合法执业的律师见证后形成大会决议。 
大会由召集人授权代表主持。 基金管理人为召集人的， 其授权代表未能主持
大会的情况下， 由基金托管人授权代表主持； 如果基金管理人和基金托管人授权
代表均未能主持大会， 则由出席大会的基金份额持有人和代理人以所代表的基金
份额 50% 以上 （本基金 基金合同生 效之日起 3 年内， 指 “ 出席大会的增利 A 和增
利 B 各自的基金份额持有人和代理人所代表的该级基金份额 50%以上 ” ） 多数选
举产生一名代表作为该次基金份额持有人大会的主持人。 
召集人应当制作出席会 议人员的签名册。签名 册载明参加会议人员姓 名( 或
单位名称) 、 身份证号码、 持有或代表有表决权的基金份额数量、 委托人姓名( 或
单位名称) 等事项。 
(2) 通讯方式开会 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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在通讯表决开会的方式下，首先由召集人提前 30 日公布提案，在 所通知的
表决截止日期后第 2 个工作日在公证机关 及 监督人的监督下由召 集 人统计全部
有效表决并形成决议。 如监督人经通知但 拒绝到场监督， 则在公证机关监督下形
成的决议有效。 
（3 ）在法律法规和监 管机关允许的情况 下， 本基金亦可采用网 络、 电话等
其他非现场方式由基金份额持有人对其代表进行授权或召开基金份额持有人大
会，会议程序比照现场开会或通讯开会。 
3. 基金份额持有人大会 不得对未事先公告的议事内容进行表决。 
( 七) 决议形成的条件、 表决方式、程序 
1. 基金份额持有人所持 每份基金份额有一票表决权。 但在本基金基金 合同生
效之日起 3 年内，基金份额持有人大会的审议事项应分别由增利 A 、增利 B 的
基金份额持有人独立进行表决， 且增利 A 、 增利 B 的基金份额持有人所持每份基
金份额在其对应的基金份额级别内享有平等表决权。 
2. 基金份额持有人大会 决议分为一般决议和特别决议： 
(1) 一般决议 
一 般 决 议 须 经 出 席 会 议 的 基 金 份 额 持 有 人( 或 其 代 理 人) 所 持 表 决 权 的 50%
以上 （本基金基金合同生效之日起 3 年内， 指 “ 出席大会的增利 A 和增利 B 各自
的基金份额持有人或代理人所持表决权的 50% 以上” ） 通过方为有效， 除下列(2)
所规定的须以特别决议通过事项以外的其他事项均以一般决议的方式通过； 
(2) 特别决议 
特别决议须经出席会议的基金份额持有人( 或其代理人) 所持表决权的三分
之二以上( 含三分之 二) （本基金基金合同生效之日起 3 年内， 指“ 参加大会的增利
A 和增利 B 各自的基金 份额持有人或其代理人所持表决权的三分之二以上 （含三
分之二） ” ） 通 过 方为有 效 ； 涉 及 更 换 基金 管理 人 、 更 换 基 金 托管 人、 转 换 基 金
运作方式 （本基金在基金合同生效后 3 年期届满时转换为上市开放式基金 （LOF ）
除外） 、终止基金合同必须以特别决议通过方为有效。 
3. 基金份额持有人大会 决定的事项，应当依法报中国证监会核准或者备案，
并予以公告。 
4. 采取通讯方式进行表 决时， 除非在计票时有充分的相反证据证明， 否则表信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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面符合法律法规和会议通知规定的书面表决意见 即视为有效的表决， 表决意见模
糊不清或相互矛盾的视为弃权表决， 但应当计入出具书面意见的基金份额持有人
所代表的基金份额总数 。 
5. 基金份额持有人大会 采取记名方式进行投票表决。 
6. 基 金 份 额 持 有 人 大 会 的 各 项 提 案 或 同 一 项 提 案 内 并 列 的 各 项 议 题 应 当 分
开审议、逐项表决。 
( 八) 计票 
1. 现场开会 
(1) 如 基 金 份 额 持 有 人 大 会 由 基 金 管 理 人 或 基 金 托 管 人 召 集 ， 则 基 金 份 额持
有人大会的主持人应当在会议开始后宣布在出席会议的基金份额持有人和代理
人中推举两名基金份额持有人代表与大会召集人授权的一名监督员共同担任监
票人； 如大会由基金份额持 有人自行召集， 基金份额持有人大会的主持人应当在
会议开始后宣布在出席会议的基金份额持有人和代理人中推举两名基金份额持
有人代表与基金管理人、 基金托管人授权的一名监督员共同担任监票人； 但如果
基金管理人和基金托管人的授权代表未出席， 则大会主持人可自行选举三名基金
份额持有人代表担任监票人。 
(2) 监 票 人 应 当 在 基 金 份 额 持 有 人 表 决 后 立 即 进 行 清 点 ， 由 大 会 主 持 人 当场
公布计票结果。 
(3) 如大会主持人对于提交的表决结果有异议， 可以对投票数进行重新清点；
如大会主持人未进行重新清点， 而出席大会的基金份额持有人或代理人对大会主
持人宣 布的表决结果有异议， 其有权在宣布表决结果后立即要求重新清点， 大会
主持人应当立即重新清点并公布重新清点结果。重新清点仅限一次。 
2. 通讯方式开会 
在通讯方式开会的情况下， 计票方式为： 由大 会召集人授权的两名监票人在
监督人派出的授权代表的监督下进行计票，并由公证机关对其计票过程予以公
证； 如监督人经通知但拒绝到场监督， 则大会召集人可自行授权 3 名监票人进行
计票，并由公证机关对其计票过程予以公证。 
( 九) 基金份额持有人大 会决议报中国证监会核准或备案后的公告时间、 方式 
1. 基金份额持有人大会 通过的一般决议和特别决议， 召集 人应当自通 过之日信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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起 5 日内报中国证监会核准或者备案。 基金份额持有人大会决定的事项自中国证
监 会 依 法 核 准 或 者 出 具 无 异 议 意 见 之 日 起 生 效 。 关 于 本 章 第( 二) 条所规定的第
(1)-(8) 项 召 开 事 由 的 基 金 份 额 持 有 人 大 会 决 议 经 中 国 证 监 会 核 准 生 效 后 方 可 执
行， 关于本章第( 二) 条 所规定的第(9) 、(10) 项召开事由的基金份额持有人大会决
议经中国证监会核准或出具无异议意见后方可执行。 
2. 生效的基金份额持有 人大会决议对全体基金份额持有人、 基金管理人、 基
金托管人均有约束力。 基金管理人、 基金托管人和基金份额持有人应当执行生效
的基金份额持有 人大会决议。 
3. 基金份额持有人大会 决议应自生效之日起 2 日内在指定媒体公告。 如果采
用通讯方式进行表决，在公告基金份额持有人大会决议时，必须将公证书全文、
公证机构、公证员姓名等一同公告。 
( 十) 法律法规或监管部 门对基金份额持有人大会另有规定的，从其规定。 
 
三 、基 金合同 解除 和终止 的事 由、程 序 
( 一) 基金合同的变更 
1. 基金合同变更内容对 基金合同当事人权利、 义务产生重大影响的， 应召开
基金份额持有人大会，基金合同变更的内容应经基金份额持有人大会决议同意。 
(1) 转换基金运作方式，但本基金在基金合同生效后 3 年期届满 时转 换为上
市开放式基金（LOF ）除外； 
(2) 变更基金类别； 
(3) 变 更 基 金 投 资 目 标 、 投 资 范 围 或 投 资 策 略 （ 法 律 法 规 、 中 国 证 监 会 或基
金合同另有规定的除外） ； 
(4) 变更基金份额持有人大会程序； 
(5) 更换基金管理人、基金托管人； 
(6) 提 高 基 金 管 理 人 、 基 金 托 管 人 的 报 酬 标 准 。 但 根 据 适 用 的 相 关 规 定 提高
该等报酬标准的除外； 
(7) 本基金与其他基金的合并； 
(8) 对基金合同当事人权利、义务产生重大影响的其他事项； 
(9) 法律法规、基金合同或中国证监会规定的其他情形。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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但出现下列情况时， 可不经基金份额持有人大会决议， 由 基金管理人和基金
托管人同意变更后公布，并报中国证监会备案： 
(1) 调 低 基 金 管 理 费 、 基 金 托 管 费 、 基 金 销 售 服 务 费 和 其 他 应 由 基 金 承 担的
费用； 
(2) 在 法 律 法 规 和 本 基 金 合 同 规 定 的 范 围 内 变 更 基 金 的 申 购 费 率 、 调 低 赎回
费率或变更收费方式； 
(3) 因相应的法律法规发生变动必须对基金合同进行修改； 
(4) 对 基 金 合 同 的 修 改 不 涉 及 本 基 金 合 同 当 事 人 权 利 义 务 关 系 发 生 重 大 变
化； 
(5) 基金合同的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响； 
(6) 法律法规要求增加的基金费用的收取； 
(7) 按 照 法 律 法 规 或 本 基 金 合 同 规 定 不 需 召 开 基 金 份 额 持 有 人 大 会 的 其 他情
形。 
2. 关 于 变 更 基 金 合 同 的 基 金 份 额 持 有 人 大 会 决 议 应 报 中 国 证 监 会 核 准 或 备
案， 并于中国证监会核准或出具无异议意见后生效执行， 并自生效之日起 2 日内
在至少一种指定媒体公告。 
( 二) 本基金合同的终止 
有下列情形之一的，本基金合同在履行相关程序后将终止： 
1. 基金份额持有人大会 决定终止的； 
2. 基金管理人因解散、 破产、 撤销等事由， 不能继续担任基金管理人的职务，
而在 6 个月内无其他适当的基金管理公司承接其原有权利义务； 
3. 基金托管人因解散、 破产、 撤销等事由， 不能继续担任基金托管人的职务，
而在 6 个月内无其他适 当的托管机构承接其原有权利义务； 
4. 基金合同生效满 3 年 后，连续 90 个工作日 基金份额持有人数量不满 200
人的；



5. 基金合同生效满 3 年后，连续 90 个工作日基金资产净值低于 3000 万元
的；



6. 基金合同生效满 3 年后，连续 90 个工作日基金前 10 大份额持有人持有
基金份额总数超过基金总份额 90% 的； 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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7. 中国证监会规定的其 他情况。 
四 、争 议的解 决方 式 
对于因基金合同的订立、 内容、 履行和解释或与基金合同有关的争议， 基金
合同当事人应尽量通过协商、 调解途径解决。 不愿或者不能通过协商、 调解解决
的， 任何一方均有权将争议提 交中国国际经济贸易仲裁委员会， 按照中国国际经
济贸易仲裁委员会届时有效的仲裁规则进行仲裁。 仲裁地点为北京市。 仲裁裁决
是终局的，对各方当事人均有约束力，仲裁费用由败诉方承担。 
争议处理期间， 基金合同当事人应恪守各自的职责， 继续忠实、 勤勉、 尽责
地履行基金合同规定的义务，维护基金份额持有人的合法权益。 
本基金合同受中国法律管辖。 
五 、基 金合同 存放 地和投 资者 取得合 同的 方式 
基金管理人应在基金份额发售的 3 日前， 将基金合同摘要登载在指定媒体和
网站上；基金管理人、基金托管人应将基金合同、托管协议登载在各自网站上。
本基金合同 可印制成册， 供投资人在基金管理人、 基金托管人、 代销机构和注册
登记机构办公场所查阅，但其效力应以基金合同正本为准。 
附件二 基金托管 协议的内 容摘要 
一 、基 金托管 协议 当事人 
（一）基金管理人 
名称：信达澳银基金管理有限公司 
（二）基金托管人 
名称：中国建设银行股份有限公司( 简称：中国建设银行) 
 
二 、基 金托管 人对 基金管 理人 的业务 监督 和核查 
（一） 基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定， 对基金投资
范围、投资对象进行监督。基金合同明确约定基金投资风格或证券选择标准的，
基金管理人应按照基金托管人要求的格式提 供投资品种池， 以便基金托管人运用
相关技术系统， 对基金实际投资是否符合基金合同关于证券选择标准的约定进行
监督，对存在疑义的事项进行核查。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具， 包括国内依法发行上市的
股票（ 包 括中小 板、创 业板及其 他经中 国证监 会核准上 市的股 票 ） 、 债券、货币
市场工具、 权证、 资产 支持证券以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他
金融工具( 但须符合中国证监会的相关规定) 。 
本基金主要投资于固定收益类金融工具， 包括企业债券、 公司债券、 短期融
资券、 地方政府债券、 金融债券、 商业银行次级债、 可转换公司债券 （含分离交
易的可转 换公司 债券） 、资产支 持证券 、债券 回购、国 债、中 央银行 票据，以及
法律法规或监管部门允许基金投资的其他固定收益类金融工具。 
本基金也可投资于股票、 权证以及法律法规或监管部门允许基金投资的其他
权益类金融工具。 本基金 不直接从二级市场买入股票、 权证等权益类资产， 但可
以参与一级市场新股申购或增发新股， 并可持有因可转债转股所形成的股票、 因
所持股票所派发的权证以及因投资分离交易的可转换公司债券而产生的权证。 
如法律法规或监管机构以后允许基金投资的其他品种， 基金管理人在履行适
当程序后，可以将其纳入投资范围。 
（二） 基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定， 对基金投资、
融资比例进行监督。基金托管人按下述比例和调整期限进行监督： 
(1) 本基金持有一家上市公司的股票，其市值不超过基金资产净值的 10％； 
(2) 本基金持有的全部权证，其市值不得超过基金资产净值的 3 ％； 
(3) 本 基 金 进 入 全 国 银 行 间 同 业 市 场 进 行 债 券 回 购 的 资 金 余 额 不 得 超 过 基金
资产净值的 40％， 在 全国银行间同业市场中的债券回购最长期限为 1 年， 债券
回购到期后不展期； 
(4) 债券等固定收益类金融工具不低于基金资产的 80% ，股票等权益类金融
工具不超 过基金 资产的 20% ；基金保 留的 现金或者 到期日 在一年 以内的政 府债
券比例合计不低于基金资产净值的 5% ； 
(5) 本 基 金 投 资 于 同 一 原 始 权 益 人 的 各 类 资 产 支 持 证 券 的 比 例 ， 不 得 超 过基
金资产净值的 10％； 
(6) 本基金持有的全部资产支持证券， 其市值不得超过基金资产净值的 20％； 
(7) 本基金持有的同一( 指同一信用级别) 资产支持证券的比例， 不得超过该资
产支持证券规模的 10 ％； 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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(8) 本基金应投资于信用级别评级为 BBB 以上( 含 BBB) 的资产支持证 券。 基
金持有资产支持证券期间， 如果其信用等级下降、 不再符合投资标准， 应在评级
报告发布之日起 3 个月内予以全部卖出； 
(9) 基 金 财 产 参 与 股 票 发 行 申 购 ， 本 基 金 所 申 报 的 金 额 不 超 过 本 基 金 的 总资
产，本基金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量； 
(10) 本基金在任何交易日买入权证的总金额， 不得超过上一交易日基金资产
净值的 0.5 ％； 
(11) 本基金持有的所有 流通受限证券， 其公允价值不得超过本基金资产净值
的 15% ；本基金 持有 的同一流 通受限 证券， 其公允价 值不得 超过本 基金资产净
值的 5% 。 
如果法律法规对上述投资组合比例限制进行变更的，以变更后的规定为准。
法律法规或监管部门取消上述限制， 如适用于本基金 ， 则在履行适当程序后本基
金投资可不再受相关限制。 
因证券市场波动、 上市公司合并、 基金规模变动、 股权分置改革中支付对价
等基金管理人之外的因素致使基金投资比例不符合上述规定投资比例的， 基金管
理人应当在 10 个交易 日内进行调整。 
基金管理人应当自 基金 合同生效之日起 6 个 月内使基金的投资 组合 比例符
合基金合同的有关约定。 基金托管人对基金的投资的监督与检查自本基金合同生
效之日起开始。 
（三） 基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定， 对本托管协
议第十五条第九款基金投资禁止行为进行监督。 基金托管人通过事后监督方式对
基金 管理人基金投资禁止行为和关联交易进行监督。 根据法律法规有关基金禁止
从事关联交易的规定， 基金管理人和基金托管人应事先相互提供与本机构有控股
关系的股东、 与本机构有其他重大利害关系的公司名单及有关关联方发行的证券
名单。 基金管理人和基金托管人有责任确保关联交易名单的真实性、 准确性、 完
整性，并负责及时将更新后的名单发送给对方。 
若基金托管人发现基金管理人与关联交易名单中列示的关联方进行法律法
规禁止基金从事的关联交易时， 基金托管人应及时提醒基金管理人采取必要措施
阻止该关联交易的发生， 如基金托管人采取必要措施后仍无法阻止 关联交易发生
时， 基金托管人有权向中国证监会报告。 对于基金管理人已成交的关联交易， 基
金托管人事前无法阻止该关联交易的发生， 只能进行事后结算， 基金托管人不承信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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担由此造成的损失，并向中国证监会报告。 
（四） 基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定， 对基金管理
人参与银行间债券市场进行监督。 基金管理人应在基金投资运作之前向基金托管
人提供符合法律法规及行业标准的、 经慎重选择的、 本基金适用的银行间债券市
场交易对手名单， 并约定各交易对手所适用的交易结算方式。 基金管理人应严格
按照交易对手名单的范围在银行间债券市场选择交 易对手。 基金托管人监督基金
管理人是否按事前提供的银行间债券市场交易对手名单进行交易。 基金管理人可
以每半年对银行间债券市场交易对手名单及结算方式进行更新， 新名单确定前已
与本次剔除的交易对手所进行但尚未结算的交易， 仍应按照协议进行结算。 如基
金管理人根据市场情况需要临时调整银行间债券市场交易对手名单及结算方式
的， 应向基金托管人说明理由， 并在与交易对手发生交易前 3 个工作日内与基金
托管人协商解决。 
基金管理人负责对交易对手的资信控制， 按银行间债券市场的交易规则进行
交易， 并负责解决因交易对手不履行合同而造成的纠纷及损失 ， 基金托管人不承
担由此造成的任何法律责任及损失。 若未履约的交易对手在基金托管人与基金管
理人确定的时间前仍未承担违约责任及其他相关法律责任的， 基金管理人可以对
相应损失先行予以承担， 然后再向相关交易对手追偿。 基金托管人则根据银行间
债券市场成交单对合同履行情况进行监督。 如基金托管人事后发现基金管理人没
有按照事先约定的交易对手或交易方式进行交易时， 基金托管人应及时提醒基金
管理人，基金托管人不承担由此造成的任何损失和责任。 
（五） 基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定， 对基金管理
人投资流通受限证券进行监督。 
基金管理人投资流通受限证券， 应事先根据中国证监会相关规定， 明确基金
投资流通受限证券的比例， 制订严格的投资决策流程和风险控制制度， 防范流动
性风险、 法律风险和操作风险等各种风险。 基金托管人对基金管理人是否遵守相
关制度、流动性风险处置预案以及相关投资额度和比例等的情况进行监督。 
1. 本基金投资的受限证 券须为经中国证监会批准的非公开发行股票、 公开发
行股票网下配售部分等在发行时明确一定期限锁定期的可交易证券， 不包括由于
发布重大消息或其他原因而临时停牌的证券、 已发行未上市证券、 回购交易中的信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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质押券等流通受限证券。本基金 不投资有锁定期但锁定期不明确的证券。 
本基金投资的受限证券限于可由中国证券登记结算有限责任公司或中央国
债登记结算有限责任公司负责登记和存管， 并可在证券交易所或全国银行间债券
市场交易的证券。 
本基金投资的受限证券应保证登记存管在本基金名下， 基金管理人负责相关
工作的落实和协调， 并确保基金托管人能够正常查询。 因基金管理人原因产生的
受限证券登记存管问题，造成基金托管人无法安全保管本基金资产的责任与损
失，及因受限证券存管直接影响本基金安全的责任及损失，由基金管理人承担。 
本基金投资受限证券，不得预付任何形式的保证金。 
2. 基 金 管 理 人 投 资非公 开 发 行 股 票 ， 应 制 订流 动 性 风 险 处 置 预 案 并经 其 董
事会批准。 风险处置预案应包括但不限于因投资受限证券需要解决的基金投资比
例限制失调、 基金流动性困难以及相关损失的应对解决措施， 以及有关异常情况
的处置。 基金管理人应在首次投资流通受限证券前向基金托管人提供基金投资非
公开发行股票相关流动性风险处置预案。 
基金管理人对本基金投资受限证券的流动性风险负责， 确保对相关风险采取
积极有效的措施， 在合理的时间内有效解决基金运作的流动性问题。 如因基金巨
额赎回或市场发生剧烈变动等原因而导致基金现金周转困难时， 基 金管理人应保
证提供足额现金确保基金的支付结算， 并承担所有损失。 对本基金因投资受限证
券导致的流动性风险， 基金托管人不承担任何责任。 如因基金管理人原因导致本
基金出现损失致使基金托管人承担连带赔偿责任的， 基金管理人应赔偿基金托管
人由此遭受的损失。 
3. 本基金投资非公开发 行股票， 基金管理人应 至少于投资前三个工作日向基
金托管人提交有关书面资料，并保证向基金托管人提供的有关资料真实、准确、
完整。 有关资料如有调整， 基金管理人应及时提供调整后的资料。 上述书面资料
包括但不限于： 
（1 ）中国证监会批准发行非公开发行股票的批准文 件。 
（2 ）非公开发行股票有关发行数量、发行价格、锁定期等发行资料。 
（3 ）非公开发行股票 发行人与中国证券 登记 结算有限责任公司 或中 央国债
登记结算有限责任公司签订的证券登记及服务协议。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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（4 ）基金拟认购的数量、价格、总成本、账面价值。 
4. 基 金 管 理 人 应 在本基 金 投 资 非 公 开 发 行 股票 后 两 个 交 易 日 内 ， 在中 国 证
监会指定媒体披露所投资非公开发行股票的名称、 数量、 总成本、 账 面价值， 以
及总成本和账面价值占基金资产净值的比例、锁定期等信息。 
5. 基金托管人根据有 关规定有权对基金管理人进行以下事项监督： 
（1 ）本基金投资受限 证券时的法律法规遵守情况。 
（2 ）在基金投资受限 证券管理工作方面 有关 制度、流动性风险 处置 预案的
建立与完善情况。 
（3 ）有关比例限制的执行情况。 
（4 ）信息披露情况。 
6. 相关法律法规对基金 投资受限证券有新规定的，从其规定。 
（六） 基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定， 对基金资产
净值计算、基金份额净值计算和/ 或增利 A 和增利 B 的基金份额参考净值计算、
增利 A 的年收益率计算（基金托管人应每 6 个月复核 1 次增利 A 的年 收益率） 、
应收资金到账、 基金费用开支及收入确定、 基金收益分配、 相关信息披露、 基金
宣传推介材料 中登载基金业绩表现数据等进行监督和核查。 
（七） 基金托管人发现基金管理人的上述事项及投资指令或实际投资运作违
反法律法规、 基金合同和本托管协议的规定， 应及时以电话提醒或书面提示等方
式通知基金管理人限期纠正。 基金管理人应积极配合和协助基金托管人的监督和
核查。 基金管理人收到书面通知后应在下一工作日前及时核对并以书面形式给基
金托管人发出回函， 就基金托管人的疑义进行解释或举证， 说明违规原因及纠正
期限， 并保证在规定期限内及时改正。 在上述规定期限内， 基金托管人有权随时
对通知事项进行复查， 督促基金管理人改正。 基金管理人对基 金托管人通知的违
规事项未能在限期内纠正的，基金托管人应报告中国证监会。 
（八） 基金管理人有义务配合和协助基金托管人依照法律法规、 基金合同和
本托管协议对基金业务执行核查。 对基金托管人发出的书面提示， 基金管理人应
在规定时间内答复并改正， 或就基金托管人的疑义进行解释或举证； 对基金托管
人按照法律法规、 基金合同和本托管协议的要求需向中国证监会报送基金监督报
告的事项，基金管理人应积极配合提供相关数据资料和制度等。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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（九）若基金托管人发现基金管理人依据交易程序已经生效的指令违反法
律、 行政法规和其他有关规定， 或者违反基金合 同约定的， 应当立即通知基金管
理人，由此造成的损失由基金管理人承担。 
（十） 基金托管人发现基金管理人有重大违规行为， 应及时报告中国证监会，
同时通知基金管理人限期纠正， 并将纠正结果报告中国证监会。 基金管理人无正
当理由， 拒绝、 阻挠对方根据本托管协议规定行使监督权， 或采取拖延、 欺诈等
手段妨碍对方进行有效监督， 情节严重或经基金托管人提出警告仍不改正的， 基
金托管人应报告中国证监会。 
 
三 、基 金管理 人对 基金托 管人 的业务 核查 
（一） 基金管理人对基金托管人履行托管职责情况进行核查， 核查事项包括
基金托管人安全保管基金财产、 开设 基金财产的资金账户和证券账户、 复核基金
管理人计算的基金资产净值、基金份额净值和/ 或增利 A 和增利 B 的 基金份额参
考净值、增利 A 的年收益率（基金托管人应每 6 个月复核 1 次增 利 A 的年收益
率） 、根 据基金 管理人 指令办理 清算交 收、相 关信息披 露和监 督基金 投资运作等
行为。 
（二） 基金管理人发现基金托管人擅自挪用基金财产、 未对基金财产实行分
账管理、 未执行或无故延迟执行基金管理人资金划拨指令、 泄露基金投资信息等
违反《基 金法》 、基金 合同、本 协议及 其他有 关规定时 ，应及 时以书 面形式通知
基金托管人限期纠正。 基金托管人收到通知后应及时核对并 以书面形式给基金管
理人发出回函， 说明违规原因及纠正期限， 并保证在规定期限内及时改正。 在上
述规定期限内， 基金管理人有权随时对通知事项进行复查， 督促基金托管人改正。
基金托管人应积极配合基金管理人的核查行为， 包括但不限于： 提交 相关资料以
供基金管理人核查托管财产的完整性和真实性， 在规定时间内答复基金管理人并
改正。 
（三） 基金管理人发现基金托管人有重大违规行为， 应及时报告中国证监会，
同时通知基金托管人限期纠正， 并将纠正结果报告中国证监会。 基金托管人无正
当理由， 拒绝、 阻挠对方根据本协议规定行使监督权， 或采取拖延、 欺诈等 手段
妨碍对方进行有效监督， 情节严重或经基金管理人提出警告仍不改正的， 基金管信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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理人应报告中国证监会。 
 
四 、基 金财产 的保 管 
（一）基金财产保管的原则 
1. 基金财产应独立于基 金管理人、基金托管人的固有财产。 
2. 基金托管人应安全保 管基金财产。 
3. 基金托管人按照规定 开设基金财产的资金账户和证券账户。 
4. 基金托管人对所托管 的不同基金财产分别设置账户， 确保基金财产 的完整
与独立。 
5. 基金托管人按照基金 合同和本协议的约定保管基金财产， 如有特殊 情况双
方可另行协商解决。基金托管人未经基金管理人的指令，不得自行运用、处分、
分配本基金的任何资产 （不包含基金托管人依据中国结算公司结算数据完成场内
交易交收、托管资产开户银行扣收结算费和账户维护费等费用） 。 
6. 对于因为基金投资产 生的应收资产， 应由基 金管理人负责与有关当事人确
定到账日期并通知基金托管人， 到账日基金财产没有到达基金账户的， 基金托管
人应及时通知基金管理人采取措施进行催收。 由此给基金财产造成损失的， 基金
管理人应负责向有关当事人追偿基金财产的损失， 基金托管人对此不承担任何责
任。 
7. 除依据法律法规和基 金合同的规定外， 基金 托管人不得委托第三人托管基
金财产。 
（二）基金募集期间及 募集资金的验资 
1. 基 金 募 集 期 间 募 集 的 资 金 应 存 于 基 金 管 理 人 在 基 金 托 管 人 的 营 业 机 构 开
立的 “ 基金募集专户 ” 。 该账户由基金管理人开立并管理。 
2. 基金募集期满或基金 停止募集时，募集的基金份额总额、基金募集金额、
基金份额持有人人数符合 《基金法》 、 《运作办法》 等有关规定后， 基金管理人应
将属于基金财产的全部资金划入基金托管人开立的基金银行账户， 同时在规定时
间内， 聘请具有从事证券相关业务资格的会计师事务所进行验资， 出具验资报告。
出具的验资报告由参加验资的 2 名或 2 名以上 中国注册会计师签字方为有效。 
3. 若基金募集期限届满 ， 未能达到基金合同生效的条件， 由基金管理人按规信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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定办理退款等事宜。 
（三）基金银行账户的开立和管理 
1. 基金托管人可以基金 的名义在其营业机构开立基金的银行账户， 并 根据基
金管理人合法合规的指令办理资金收付。 本基金的银行预留印鉴由基金托管人保
管和使用。 
2. 基金银行账户的开立 和使用， 限于满足开展本基金业务的需要。 基金托管
人和基金管理人不得假借本基金的名义开立任何其他银行账户； 亦不得使用基金
的任何账户进行本基金业务以外的活动。 
3. 基金银行账户的开立 和管理应符合银行业监督管理机构的有关规定。 
4. 在符合法律法规规定 的 条件下， 基金托管人 可以通过基金托管人专用账户
办理基金资产的支付。 
（四）基金证券账户和结算备付金账户的开立和管理 
1. 基金托管人在中国证 券登记结算有限责任公司上海分公司、 深圳分 公司为
基金开立基金托管人与基金联名的证券账户。 
2. 基金证券账户的开立 和使用， 仅限于满足开展本基金业务的需要。 基金托
管人和基金管理人不得出借或未经对方同意擅自转让基金的任何证券账户， 亦不
得使用基金的任何账户进行本基金业务以外的活动。 
3. 基金证券账户的开立 和证券账户卡的保管由基金托管人负责， 账户 资产的
管理和运用由基金管理人负责。 
4. 基 金 托 管 人 以 基 金 托 管 人 的 名 义 在 中 国 证 券 登 记 结 算 有 限 责 任 公 司 开 立
结算备付金账户， 并代表所托管的基金完成与中国证券登记结算有限责任公司的
一级法人清算工作，基金管理人应予以积极协助。结算备付金、结算互保基金、
交收价差资金等的收取按照中国证券登记结算有限责任公司的规定执行。 
5. 若 中 国 证 监 会 或 其 他 监 管 机 构 在 本 托 管 协 议 订 立 日 之 后 允 许 基 金 从 事 其
他投资品种的投资业务， 涉及相关账户的开立、 使用的， 若无相关规定， 则基金
托管人比照上述关于账户开立、使用的规定执行。 
（五）债券托管专户的开设和管理 
基金合同生效后， 基金托管人根据 中国人民银行、 中央国债登记结算有限责
任公司的有关规定， 在中央国债登记结算有限责任公司开立债券托管账户， 并代信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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表基金进行银行间市场债券的结算。 基金管理人和基金托管人共同代表基金签订
全国银行间债券市场债券回购主协议。 
（六）其他账户的开立和管理 
1. 因 业 务 发 展 需 要 而 开 立 的 其 他 账 户 ， 可 以 根 据 法 律 法 规 和 基 金 合 同 的 规
定，由基金托管人负责开立。新账户按有关规定使用并管理。 
2. 法 律 法 规 等 有 关 规 定 对 相 关 账 户 的 开 立 和 管 理 另 有 规 定 的 ， 从 其 规 定 办
理。 
（七）基金财产投资的有关有价凭证等的保管 
基金财产投资的有关实物证券等有价凭证由基金托管人存放于基金托管人
的保管库， 也可存入中央国债登记结算有限责任公司、 中国证券登记结算有限责
任公司上海分公司/ 深圳分公司或票据营业中心的代保管库，保管凭证由基金托
管人持有。 实物证券等有价凭证的购买和转让， 由基金管理人和基金托管人共同
办理。基金托管人对由基金托管人以外机构实际有效控制的证券不承担保管责
任。 
（八）与基金财产有关的重大合同的保管 
与基金财产有关的重大合同的签署， 由基金管理人负责。 由基金管理人代表
基金签署的、 与基金财产有关的重大合同的原件分别由基金管理人、 基金托管人
保管。 除本协议另有规定外， 基金管理人代表基金签署的与基金财产有关的重大
合同包括但不限于基金年度审计合同、 基金信息披露协议及基金投资业务中产生
的重大合同， 基金管理人应保证基金管理人和基金托管人至少各持有一份正本的
原件。 基金管理人应在重大合同签署后及时以加密方式将重大合同传真给基金托
管人， 并在三十个工作日内将正本送达基金托管人处。 重大合同的保管期限为基
金合同终止后 15 年。 
 
五 、基 金资产 净值 计算和 会计 复核 
1. 基金资产净值 
基金资产净值是指基金资产总值减去负债后的金额。 
本基金基金合同生效之日起 3 年内， 基金管理人将按照基金合同约定分别计
算基金份额净值、增利 A 和增利 B 的基金 份额净值和/ 或基金份额参考净值。 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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本基金在基金合同生效后 3 年期届满时转换为上市开放式基金（LOF ）后，
基金份额净值是指基金资产净值除以基金份额总数， 基金份额净值的计算， 精确
到 0.001 元，小数点后 第四位四舍五入，国家另有规定的，从其规定。 
基金管理人按照基金合同约定分别计算基金资产净值、基金份额净值和/ 或
增利 A 和增利 B 的基 金份额参考净值，经基金托管人复核，按规定公告。 
2. 复核程序 
基金管理人按照基金合同约定对基金资产进行估值后，将基金份额净值和/
或增利 A 和增利 B 的 基金份 额参考净值结果发送基金托管人，经基金托管人复
核无误后，由基金管理人对外公布。 
3. 根据有关法律法规， 基金资产净值、基金份额净值和/ 或增利 A 和 增利 B
的基金份额参考净值计算及基金会计核算的义务由基金管理人承担。 本基金的基
金会计责任方由基金管理人担任， 因此， 就与本基金有关的会计问题， 如经相关
各方在平等基础上充分讨论后， 仍无法达成一致意见的， 按照基金管理人对基金
资产净值的计算结果对外予以公布。 
 
六 、基 金份额 持有 人名册 的保 管 
基金管理人和基金托管人须分别妥善保管的基金份额持有人名册， 包括基金
合同生效日、基金合同终止 日、基金份额持有人大会权益登记日、增利 A 的开
放日、 增利 B 封闭期届满日、 每年 6 月 30 日、12 月 31 日的基金份 额持有人名
册。基金份额持有人名册至少应包括基金份额持有人的名称和持有的基金份额。
本基金的基金注册登记机构为中国证券登记结算有限责任公司。 基金份额持有人
名册由基金注册登记机构根据基金管理人的指令编制和保管， 基金管理人和基金
托管人应分别保管基金份额持有人名册， 保存期不少于 15 年。 如不 能妥善保管，
则按相关法规承担责任。 
基金管理人应当及时向基金托管人提交下列日期的基金份额持有人名册： 基
金合同生效日、基金合同终 止日、基金份额持有人大会权益登记日、增利 A 的
开放日、 增利 B 封闭期届满日、 每年 6 月 30 日、 每年 12 月 31 日的 基金份额持
有人名册。 基金份额持有人名册的内容必须包括基金份额持有人的名称和持有的
基金份额。其中每年 12 月 31 日的基金份额 持有人名册应于下月前十个工作日信达澳银基金管理有限公司 信达澳银稳定增利分级债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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内提交； 基金合同生效日、 基金合同终止日等涉及到基金重要事项日期的基金份
额持有人名册应于发生日后十个工作日内提交。 
在基金托管人要求或编制半年报和年报前， 基金管理人应将有关资料送交基
金托管人， 不得无故拒绝或延误提供， 并保证其的真实性、 准确性和完整性。 基
金托管 人 不 得 将 所 保 管 的 基 金 份 额 持 有 人 名 册 用 于 基 金 托 管 业 务 以 外 的 其 他 用
途，并应遵守保密义务，法律法规另有规定或有权机关另有要求的除外。 
 
七 、争 议解决 方式 
因本协议产生或与之相关的争议， 双方当事人应通过协商、 调解解决， 协商、
调解不能解决的， 任何一方均有权将争议提交中国国际经济贸易仲裁委员会， 仲
裁地点为北京市， 按照中国国际经济贸易仲裁委员会届时有效的仲裁规则进行仲
裁。仲裁裁决是终局的，对当事人均有约束力，仲裁费用由败诉方承担。 
争议处理期间， 双方当事人应恪守基金管理人和基金托管人职责， 各自继续
忠实、 勤勉、 尽责地履行基 金合同和本托管协议规定的义务， 维护基金份额持有
人的合法权益。 
本协议受中国法律管辖。 
 
八 、基 金托管 协议 的变更 与终 止 
（一）托管协议的变更程序 
本协议双方当事人经协商一致， 可以对协议进行修改。 修改后的新协议， 其
内容不得与基金合同的规定有任何冲突。 基金托管协议的变更报中国证监会核准
或备案后生效。 
（二）基金托管协议终止出现的情形 
1. 基金合同终止； 
2. 基金托管人解散、依 法被撤销、破产或由其他基金托管人接管基金资产； 
3. 基金管理人解散、 依 法被撤销、 破产或由其他基金管理人接管基金管理权； 
4. 发生法律法规或基 金 合同规定的终止事项。 
 
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2014 年 6 月 18 日