上 证 社 会 责任 交 易 型 开放 式 指 数 证券 投 资
基金2014 年第 1 季 度报 告
2014 年3 月31 日
基金管 理人： 建信基金管 理有限责任公司
基金托 管人： 中国工商银 行股份有限公司
报告送 出日期：2014 年 4 月22 日
责任 ETF2014 年第 1 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 工商 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于2014 年 4 月 18 日复 核了 本
报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容， 保 证复 核内 容不 存在 虚假记 载、 误导 性陈
述或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2014 年1 月1 日起 至3 月 31 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 责任ETF
基金主 代码 510090
交易代 码 510090
基金运 作方 式 交易型 开放 式
基金合 同生 效日 2010 年 5 月 28 日
报告期 末基 金份 额总 额 398,081,114.00 份
投资目 标
紧密跟 踪标 的指 数， 追求 跟踪偏 离度 和跟 踪误 差最 小
化，实 现与 标的 指数 表现 相一致 的长 期投 资收 益。
投资策 略
本基金 主要 采取 完全 复制 策略跟 踪标 的指 数的 表现 ， 即
按照标 的指 数的 成份 股票 的构成 及其 权重 构建 基金 股
票投资 组合 ， 并 根据 标的 指数成 份股 票及 其权 重的 变动
进行相 应调 整。
业绩比 较基 准 上证社 会责 任指 数
风险收 益特 征
本基金 属于 股票 指数 型基 金， 其 风险 和预 期收 益高 于货
币市场 基金 、 债 券基 金、 混合基 金。 本基 金为 指数 型基
金， 具 有和 标的 指数 所代 表的股 票市 场相 似的 风险 收益
特征 ， 属 于证 券投 资基 金 中较 高 风险 、 较高 预期 收 益的
品种。
基金管 理人 建信基 金管 理有 限责 任公 司
基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司
责任 ETF2014 年第 1 季度报告
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§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2014 年 1 月 1 日 － 2014 年3 月 31 日 ）
1.本期 已实 现收 益 -2,658,116.49
2.本期 利润
-20,245,889.48
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 -0.0499
4.期末 基金 资产 净值 303,788,083.77
5.期末 基金 份额 净值 0.763
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入、 投 资 收益、 其他 收入 （ 不含 公 允价值 变动 损益） 扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动损 益。
2、 所述 基金 业绩 指标 不包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ， 计 入费 用后 实际收 益水 平要 低 于
所列数 字。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率 标
准差②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 -6.15% 1.17% -5.97% 1.18% -0.18% -0.01%
责任 ETF2014 年第 1 季度报告
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
注：本 报告 期， 本基 金的 投资组 合比 例符 合基 金合 同的要 求。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业年
限
说明
任职日 期 离任日 期
叶乐天
本 基 金 的
基金经 理
2012 年3 月
21 日
- 5
硕士 。 曾 就职 于中 国国 际 金
融有限 公司 ， 先后 担任 市 场
风险管 理分 析员 、 量化 分 析
经理， 从事 风险 模型、 量 化
研究与 投资 ； 2011 年9 月加
入我公 司 ， 担 任基 金经 理 助
理。2012 年3 月 21 日起任
上 证 社 会 责 任 交 易 型 开 放
式 指 数 证 券 投 资 基 金 及 其
联接基 金的 基金 经理 ；2013
年 3 月 28 日 起任 建信 央 视责任 ETF2014 年第 1 季度报告
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财经 50 指数 分级 发起 式 证
券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 ；
2014 年1 月 27 日 起任 中 证
500 指 数增 强基 金经 理。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ，基 金管 理人 不存在 损害 基 金 份额 持有 人利益 的行 为。 基金 管理 人勤勉 尽责 地为
基金份 额持 有人 谋求 利益 ，严格 遵守 了《 证券 法》 、《证 券投 资基 金法 》、 其他有 关法 律法 规的
规定和 《上 证社 会责 任交 易型开 放式 指数 证券 投资 基金基 金合 同》 的规 定。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
为了公 平对 待投 资人 ，保 护投资 人利 益， 避免 出现 不正当 关联 交易 、利 益输 送等违 法违 规行
为，公 司根 据《 证券 投资 基金法 》、 《证 券投 资基 金管理 公司 内部 控制 指导 意见》 、《 证券 投资
基金公 司公 平交 易制 度指 导意见 》、 《基 金管 理公 司特定 客户 资产 管理 业务 试点办 法》 等法 律法
规和公 司内 部制 度， 制定 和 修订 了《 公平 交易 管理 办法》 、《 异常 交易 管理 办法》 、《 公司 防范
内幕交 易管 理办 法》 、《 利益冲 突管 理办 法》 等风 险管控 制度 。公 司使 用的 交易系 统中 设置 了公
平交易 模块 ，一 旦出 现不 同基金 同时 买卖 同一 证券 时，系 统自 动切 换至 公平 交易模 块进 行操 作，
确保在 投资 管理 活动 中公 平对待 不同 投资 组合 ，严 禁直接 或通 过第 三方 的交 易安排 在不 同投 资组
合之间 进行 利益 输送 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 未出 现所 有投 资组合 参与 的交 易所 公开 竞价同 日反 向交 易成 交较 少的单 边交 易量
超过该 证券 当日 成交 量 的5 ％的 情况 。本 报告 期， 未 发现本 基金 存在 异常 交易 行为。
4.4 报 告期 内基金 的投 资策略 和业 绩表现 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
在报告 期内 ，本 基金 根据 基金合 同规 定， 采取 了对 指数的 被动 复制 策略 ，将 年化跟 踪误 差和
日均跟 踪偏 离度 控制 在了 基金合 同约 定的 范围 之内 。
报告期 内， 本基 金跟 踪误 差主要 来自 基金 净值 保留 位数有 限造 成的 舍入 误差 以及所 持股 票组
合与所 跟踪 标的 指数 在权 重结构 上的 差异 。 权重 结构 上的差 异源 自部 分股 票由 于舍入 取整 等原 因 ，
申购赎 回清 单文 件中 各股 票的权 重与 标的 指数 相比 有所变 化。 本基 金管 理人 在量化 分析 基础 上，
采取了 适当 的组 合调 整策 略，尽 可能 地控 制了 基金 的跟踪 误差 与偏 离度 。 责任 ETF2014 年第 1 季度报告
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4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
本报告 期基 金净 值增 长率-6.15% ， 波动 率1.17% ， 业绩 比较基 准收 益率-5.97% ， 波动 率 1.18% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
2014 年一 季度， 受低 迷的 经济数 据拖 累， 标的 指数 整体呈 现震 荡下 行的 走势 。 投资 者普 遍 对
中短期 经济 形势 较为 悲观 ，这种 悲观 情绪 也体 现在 股指期 货的 不同 寻常 的负 基差上 。展 望 2014
年二季 度， 市场 整体 仍是 结构性 行情 ，投 资机 会主 要出现 在改 革转 型受 益个 股和指 数上 ，投 资者
需密切 关注 改革 动态 。
本基金 管理 人将 根据 基金 合同， 以量 化分 析研 究为 基础， 克服 各种 因素 的不 利影响 ，不 断优
化和改 进量 化模 型， 将基 金的跟 踪误 差及 偏离 度保 持在较 低水 平。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （%）
1 权益投 资 302,184,947.14 99.19
其中： 股票 302,184,947.14 99.19
2 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产支 持证 券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售
金融资 产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 2,464,877.21 0.81
7 其他资 产 4,328.87 0.00
8 合计 304,654,153.22 100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
5.2.1 报 告期 末 指数 投资 按行业 分类 的股票 投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采 矿 业 17,257,876.41 5.68 责任 ETF2014 年第 1 季度报告
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C 制造业 73,897,284.99 24.33
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产和
供应业
3,505,260.16 1.15
E 建筑业 17,961,220.13 5.91
F 批发和 零售 业 10,391,339.51 3.42
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 2,733,558.09 0.90
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服
务业
7,622,764.22 2.51
J 金融业 152,801,252.31 50.30
K 房地产 业 14,706,469.32 4.84
L 租赁和 商务 服务 业 1,307,922.00 0.43
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 - -
S 综合 - -
合计 302,184,947.14 99.47
注：以 上行 业分 类 以2014 年 3 月31 日的 证监 会行 业 分类标 准为 依据 。
5.2.2 报 告期 末积极 投资 按行业 分类 的股票 投资 组合
无。
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
5.3.1 报 告期 末指数 投资 按公允 价值 占基金 资产 净值比 例大 小排序 的前 十名股 票投 资
明细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 601318 中国平 安 814,730 30,601,258.80 10.07
2 600016 民生银 行 3,845,008 29,452,761.28 9.70
3 600036 招商银 行 2,809,095 27,585,312.90 9.08
4 601166 兴业银 行 1,945,830 18,524,301.60 6.10
5 600000 浦发银 行 1,905,092 18,517,494.24 6.10
6 601328 交通银 行 2,672,831 10,103,301.18 3.33
7 601601 中国太 保 535,138 8,455,180.40 2.78
8 600104 上汽集 团 563,090 7,798,796.50 2.57
9 601088 中国神 华 561,411 7,764,314.13 2.56
10 601668 中国建 筑 2,553,107 7,429,541.37 2.45
责任 ETF2014 年第 1 季度报告
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5.3.2 报 告期 末积极 投资 按公允 价值 占基金 资产 净值比 例大 小排序 的前 五名股 票投 资
明细
无。
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
无。
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
无。
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资
明细
无。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
无。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
无。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
无。
5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 本报 告期 末未 投资 股指期 货。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货 交易 情况 说明
5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 报告 期内 未投 资于 国债期 货。
5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
无。
5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 报告 期内 未投 资于 国债期 货。 责任 ETF2014 年第 1 季度报告
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5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1 本 基金 该报告 期内 投资前 十名 证券的 发行 主体均 无被 监管部 门立 案调查 和在
报 告编 制日前 一年 内受到 公开 谴责、 处罚 。
5.11.2 基 金投 资的前 十名 股票未 超出 基金合 同规 定的投 资范 围。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 3,793.96
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 534.91
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 4,328.87
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
无。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
5.11.5.1 报 告期 末 指数 投资 前十名 股票 中存在 流通 受限情 况的 说明
无。
5.11.5.2 报 告期 末积极 投资 前五名 股票 中存在 流通 受限情 况的 说明
无。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 413,581,114.00
报告期 期间 基金 总申 购份 额 1,500,000.00
减:报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 17,000,000.00
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 （ 份额 减少 以"-"
填列）
-
报告期 期末 基金 份额 总额 398,081,114.00
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§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
无。
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
无。
§8 备查文 件目录
8.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 核准 上证 社 会责任 交易 型开 放式 指数 证券投 资基 金募 集设 立的 文件；
2 、《 上证 社会 责任 交易 型 开放式 指数 证券 投资 基金 基金合 同》 ；
3 、《 上证 社会 责任 交易 型 开放式 指数 证券 投资 基金 招募说 明书 》；
4 、《 上证 社会 责任 交易 型 开放式 指数 证 券 投资 基金 托管协 议》 ；
5 、基 金管 理人 业务 资格 批 件和营 业执 照；
6 、基 金托 管人 业务 资格 批 件和营 业执 照；
7 、报 告期 内基 金管 理人 在 指定报 刊上 披露 的各 项公 告。
8.2 存 放地 点
基金管 理人 或基 金托 管人 处。
8.3 查 阅方 式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅。 也可 在支 付工 本费 后， 在 合理 时间 内取 得上 述文件 的复 印 件 。
建信基金管理有限责任公司
2014 年 4 月22 日
