中邮上证380 指数增强型证券投资基金
2013年年度报告
2013年12月31日
基金管理人：中邮创业基金管理有限公司
基金托管人：中国银行股份有限公司
送出日期：
2014年3 月29日
中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 2 页 共 57 页
§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
中邮上证 380 指数增强型证券投资基金管理人——中邮创业基金管理有限公司的董事会及董
事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性
和完整性承担个别及连带责任。本年度报告已经全部独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国银行股份有限公司（简称：中国银行）根据本基金合同规定，于 2014 年 03
月28日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等
内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告财务资料已经审计，致同会计师事务所(特殊普通合伙)为本基金出具了标准无保留意
见的审计报告，请投资者注意阅读。
本报告期自2013年1月1日起至12月 31日止。 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 3 页 共 57 页
1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本情况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基金产品说明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基金管理人和基金托管人 .......................................................................................................... 8
2.4 信息披露方式 .............................................................................................................................. 9
2.5 其他相关资料 .............................................................................................................................. 9
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ............................................................................... 9
3.1 主要会计数据和财务指标 .......................................................................................................... 9
3.2 基金净值表现 ............................................................................................................................ 10
3.3 过去三年基金的利润分配情况 ................................................................................................ 12
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 12
4.1 基金管理人及基金经理情况 .................................................................................................... 12
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................ 12
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................ 13
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 15
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................ 16
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ........................................................................ 16
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 17
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 18
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 18
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 18
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 18
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 18
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 18
6.1 审计报告基本信息 .................................................................................................................... 18
6.2 审计报告的基本内容 ................................................................................................................ 19
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 19
7.1 资产负债表 ................................................................................................................................ 19
7.2 利润表 ........................................................................................................................................ 21
7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ............................................................................................ 22
7.4 报表附注 .................................................................................................................................... 23
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 43
8.1 期末基金资产组合情况 ............................................................................................................ 43
8.2 期末按行业分类的股票投资组合 ............................................................................................ 44
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................................ 45
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ........................................................................................ 49
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 .................................................................................... 50
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 ............................ 50
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细 ................ 50
8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 ............................ 50 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 4 页 共 57 页
8.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 .................................................................... 51
8.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................................................. 51
8.11 投资组合报告附注 .................................................................................................................. 51
§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 52
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 52
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................................................... 52
§ 10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 52
§ 11 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 53
11.1 基金份额持有人大会决议 ...................................................................................................... 53
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...................................... 53
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .......................................................... 53
11.4 基金投资策略的改变 .............................................................................................................. 53
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................. 53
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................. 53
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .............................................................................. 53
11.8 其他重大事件 .......................................................................................................................... 54
§ 12 备查文件目录 ................................................................................................................................... 57
12.1 备查文件目录 .......................................................................................................................... 57
12.2 存放地点 .................................................................................................................................. 57
12.3 查阅方式 .................................................................................................................................. 57
中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 5 页 共 57 页
§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 中邮上证380 指数增强型证券投资基金
基金简称 中邮上证380 指数增强
基金主代码 590007
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2011年11月 22 日
基金管理人 中邮创业基金管理有限公司
基金托管人 中国银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 28,553,853.33份
基金合同存续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目标 本基金为股票指数增强型基金，以指数化分散投资为
主，适度的增强型主动管理为辅，在严格控制跟踪偏
离风险的前提下，力争获得超越业绩比较基准的投资
收益，分享中国经济增长的成果。在正常市场情况下，
本基金力求控制基金净值增长率与业绩比较基准之间
的日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.5%，年化跟踪误
差不超过7.75%。 如因指数编制规则调整或其他因素导
致跟踪偏离度和跟踪误差超过上述范围，基金管理人
应采取合理措施避免跟踪偏离度、跟踪误差进一步扩
大。
投资策略 本基金为股票指数增强型基金，以上证 380 指数为基
金投资组合跟踪的标的指数。本基金以指数化分散投
资为主要投资策略， 在此基础上进行适度的主动增强，
在基本面深入研究与数量化投资技术的结合中，谋求
基金投资组合在严控跟踪偏离风险与力争获得适度超
额收益之间的最佳匹配。
当预期成分股发生调整和成分股发生分红、配股、增
发等行为时，或因基金的申购和赎回等对本基金跟踪
基准指数的效果可能带来影响时，或因某些特殊情况
导致流动性不足时，或因其他原因导致无法有效复制
和跟踪基准指数时，基金管理人可以对投资组合管理
进行适当变通和调整，并辅之以金融衍生产品投资管
理等，最终使跟踪误差控制在限定的范围之内。
本基金的投资策略包括以下几个层面：
1. 资产配置策略
本基金为股票指数增强型基金，采用“被动投资为主，
主动增强为辅”的投资策略。为实现有效跟踪并力争
超越标的指数的投资目标，在资产类别配置上，本基中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 6 页 共 57 页
金投资于股票资产占基金资产的比例为90-95%，其中
投资于标的指数成分股及备选成分股的资产占基金资
产的比例不低于 80%，其余基金资产可适当投资于债
券、权证、货币市场工具、资产支持证券以及法律法
规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须
符合中国证监会的相关规定)。
2. 股票投资策略
本基金被动投资组合采用完全复制的方法进行组合构
建，按照成分股在上证 380 指数成分股权重分散化投
资于上证 380 指数成分股；主动投资组合构建主要依
据对上市公司宏观和微观的深入研究， 优先在上证 380
指数成分股中对行业、个股进行适度超配或者低配；
同时，在公司股票池的基础上，根据研究员的研究成
果，谨慎地挑选上证 380 指数成分股以外的股票作为
增强股票库，进入基金股票池，构建主动型投资组合。
(1)构建被动投资组合
本基金采用完全复制基准指数的方法，按照个股在基
准指数中的权重构建指数化股票投资组合，并根据基
准指数成分股及其权重的变动而进行相应调整。当遇
到基准指数成分股调整或停牌、流动性不足等其他市
场因素而无法根据指数权重配置某成分股时，本基金
将首选与该成分股行业属性一致、相关性高的其他成
分股进行替代； 若成分股中缺乏符合要求的替代品种，
本基金将在成分股之外选择行业属性一致、相关性高
且基本面优良的替代品种。
(2)构建增强型投资组合
本基金以指数化分散投资为主，基于中国证券市场作
为一个新兴市场并非完全有效及指数编制本身的局限
性，在严格控制跟踪误差的前提下，辅以适度的增强
型主动管理；其目的有二，一是为了在跟踪目标指数
的基础上适度获取超额收益；二是补偿较高的交易成
本及其他费用。增强投资的方法包括：
1)仓位调整
在能够明确判断市场将经历一段长期下跌过程时，基
金的股票投资仓位可进行下调，股票资产最低可下调
到占基金资产净值的 90%以适度规避市场系统性风险。
2)基本面优化
基本面优化提高具备以下一项或多项特征股票的投资
权重：
●上市公司基本面较好(根据财务指标等判断)，具有
鲜明的竞争优势，有持续增长能力。
●中长期估值水平明显高于目前估值水平，在同行业
中，股票相对估值偏低。
●其他特殊个股，例如预期将纳入指数的个股。
●包括一级市场新股在内的具有重大投资机会的非成中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 7 页 共 57 页
分股。
将降低具备以下一项或多项特征股票的投资权重：
●基本面较差，缺乏核心竞争力，经营业绩下滑。
●中长期估值水平明显低于目前估值水平，在同行业
中，股票相对估值偏高。
●短期内股价涨幅过高， 预期短期内股价将大幅回调。
●其他特殊个股， 例如预期将从指数中剔除的个股等。
3)个股优选
本基金将依托于本公司投研团队的研究成果，精选成
分股之外的股票作为增强股票库，在合适的时机选择
增强股票库中估值合理、成长明确的品种进行适量优
化配置，获取超额收益。另外，本基金也可以适当投
资一级市场申购的股票（包括新股与增发） 。
3. 债券投资策略
本基金债券投资的目的是在保证基金资产流动性的基
础上，有效利用基金资产，提高基金资产的投资收益。
本基金将通过对宏观经济形势和宏观经济政策分析，
预测未来的利率趋势，并据此积极调整债券组合的平
均久期；通过对债券市场收益率曲线的期限结构进行
分析，预测收益率曲线的变化趋势，制定组合的期限
结构配置策略；通过对不同类型债券的信用风险、流
动性、税赋水平等因素进行分析，研究同期限的国债、
金融债、央票、企业债、公司债、短期融资券之间的
利差和变化趋势，制定债券类属配置策略。
4. 股票组合调整策略
本基金为股票指数增强型基金，基金所构建的指数化
投资组合将根据标的指数成分股及其权重的变动而进
行相应调整。同时，本基金还将根据法律法规中的投
资比例限制、申购赎回变动情况、成分股流动性异常、
成分股调整及配股、分红、增发等因素变化，对基金
投资组合进行适时调整，以保证基金净值增长率与业
绩比较基准间的高度正相关和跟踪误差最小化。
(1)定期调整
本基金所构建的指数化投资组合将根据所跟踪的上证
380 指数对其成分股的调整而进行相应的跟踪调整。 根
据标的指数的编制规则及调整公告，基金经理在指数
成分股调整生效前，分析并确定组合调整策略，并报
投资决策委员会批准。基金经理通过执行批准后的组
合调整策略，尽量减少成分股变更带来的跟踪偏离度
和跟踪误差。
(2)不定期调整
若基金投资组合表现与指数组合表现偏离超过基金管
理人确定的预警水平，基金经理将根据市场状况及个
股权重偏离状况，制定组合调整策略，降低组合跟踪
偏离度。 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 8 页 共 57 页
5. 跟踪误差控制策略
本基金采取“跟踪误差”和“跟踪偏离度”这两个指
标对投资组合进行监控与评估。其中，跟踪误差为核
心监控指标，跟踪偏离度为辅助监控指标，以求控制
投资组合相对于业绩比较基准的偏离风险。
业绩比较基准 本基金业绩比较基准为：上证380指数收益率×95% +
银行活期存款利率(税后)×5%。
上证 380 指数是上海证券交易所和中证指数有限公司
于2010年11月29日新推出的代表上交所中小市值成
长性新兴蓝筹股指数，以反映传统蓝筹股之外的一批
规模适中、成长性好、盈利能力强的上市公司股票的
整体表现。 该指数在确定样本空间时， 除剔除上证180
指数样本股外，还剔除了上市时间不足一个季度的股
票、暂停上市的股票、经营状况异常或最近财务报告
严重亏损的股票、股价波动较大市场表现明显受到操
作的股票， 以及成立 5 年以上且最近五年未派发现金
红利或送股的公司，然后按照营业收入增长率、净资
产收益率、成交金额和总市值的综合排名，根据行业
配比原则确定各二级行业内上市公司家数，选择排名
前 380 名的公司作为上证 380 指数样本股。上证 380
指数以2003 年12 月31 日为基日， 基点为 1000 点；
指数样本每半年定期调整一次，实施时间分别为每年
的1 月和7 月的第一个交易日。 在两次定期调整之间，
若上证380 指数样本股进入上证 180 指数， 该样本立
即被调出上证 380 指数，并由该调出样本同行业排名
最靠前的样本补足。
随着市场环境的变化，如果上述业绩比较基准不适用
本基金时(如基金变更投资比例范围， 或原指数供应商
变更或停止原指数的编制及发布，或今后法律法规发
生变化，又或市场推出代表性更强、投资者认同度更
高且更能够表征本基金风险收益特征的指数等)， 本基
金管理人可以依据维护基金份额持有人合法权益的原
则，根据实际情况对业绩比较基准进行相应调整。调
整业绩比较基准应经基金托管人同意，报中国证监会
备案，基金管理人应在调整前 3 个工作日在中国证监
会指定的信息披露媒体上刊登公告。
风险收益特征 本基金是股票指数增强型基金，属于较高预期风险、
较高预期收益的证券投资基金品种，其预期风险与收
益高于混合型基金、债券型基金和货币市场基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 中邮创业基金管理有限公司 中国银行股份有限公司 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 9 页 共 57 页
信息披露负责人
姓名 侯玉春 唐州徽
联系电话 010-82295160－157 95566
电子邮箱 houyuc@postfund.com.cn fcid@bankofchina.com
客户服务电话
010－58511618 95566
传真 010-82295155 010-66594942
注册地址 北京市海淀区西直门北大街
60号首钢国际大厦 10 层
北京市西城区复兴门内大街 1 号
办公地址 北京市海淀区西直门北大街
60号首钢国际大厦 10 层
北京市西城区复兴门内大街 1 号
邮政编码 100082 100818
法定代表人 吴涛 田国立
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报、证券日报
登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.postfund.com.cn
基金年度报告备置地点 基金管理人和基金托管人的办公场所。
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所 致同会计师事务所（特殊普通合伙） 北京市建国门外大街22号塞特广场五层
注册登记机构 中邮创业基金管理有限公司 北京市海淀区西直门北大街60号首钢国
际大厦10层
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 2013年 2012年
2011年 11月 22 日
(基金合同生效
日)-2011年12月31
日
本期已实现收益 3,683,766.63 1,728,152.35 218,221.95
本期利润 4,743,114.15 4,895,444.60 -2,433,014.91
加权平均基金份额本期利润 0.1376 0.0642 -0.0058
本期加权平均净值利润率 14.12% 6.60% -0.58%
本期基金份额净值增长率 13.23% -2.07% -0.40%
3.1.2 期末数据和指标 2013年末 2012年末 2011年末
期末可供分配利润 761,300.06 -4,661,455.91 -880,703.08
期末可供分配基金份额利润 0.0267 -0.0799 -0.0043 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 10 页 共 57 页
期末基金资产净值 29,809,550.23 53,770,176.78 204,015,239.73
期末基金份额净值 1.044 0.922 0.996
3.1.3 累计期末指标 2013年末 2012年末 2011年末
基金份额累计净值增长率 10.44% -2.47% -0.40%
注：1.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣
除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。2.所述基金业绩
指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。3.期
末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数（为期末
余额，不是当前发生额） 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月 1.46% 1.36% -1.63% 1.32% 3.09% 0.04%
过去六个月 18.64% 1.31% 17.77% 1.29% 0.87% 0.02%
过去一年 13.23% 1.31% 13.25% 1.28% -0.02% 0.03%
自基金合同
生效起至今
10.44% 1.24% -4.65% 1.34% 15.09% -0.10%
注：所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低
于所列数字。
上证380指数是上海证券交易所和中证指数有限公司于2010年11月29日新推出的代表上交
所中小市值成长性新兴蓝筹股指数，以反映传统蓝筹股之外的一批规模适中、成长性好、盈利能
力强的上市公司股票的整体表现。该指数在确定样本空间时，除剔除上证 180 指数样本股外，还
剔除了上市时间不足一个季度的股票、暂停上市的股票、经营状况异常或最近财务报告严重亏损
的股票、股价波动较大市场表现明显受到操作的股票，以及成立 5 年以上且最近五年未派发现金
红利或送股的公司，然后按照营业收入增长率、净资产收益率、成交金额和总市值的综合排名，
根据行业配比原则确定各二级行业内上市公司家数，选择排名前 380 名的公司作为上证 380 指数
样本股。 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 11 页 共 57 页
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
注：按相关法规及基金合同规定，本基金自合同生效日起 3 个月内为建仓期，报告期内本基金的
各项投资比例符合基金合同的有关规定。
3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比
较
中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 12 页 共 57 页
3.3 过去三年基金的利润分配情况
单位：人民币元
年度
每10份基金份额
分红数
现金形式发放
总额
再投资形式发
放总额
年度利润分配合
计
备注
2013 - - - -
2012 0.600 4,846,804.47 335,608.22 5,182,412.69
2011 - - - -
合计 0.600 4,846,804.47 335,608.22 5,182,412.69
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
基金管理人中邮创业基金管理有限公司成立于 2006 年 5 月 18 日，旗下目前管理九只开放式
基金产品，分别为中邮核心优选股票型证券投资基金、中邮核心成长股票型证券投资基金、中邮
核心优势灵活配置混合型证券投资基金、中邮核心主题股票型证券投资基金、中邮中小盘灵活配
置混合型证券投资基金、中邮上证 380 指数增强型证券投资基金、中邮战略新兴产业股票型证券
投资基金、中邮稳定收益债券型证券投资基金、中邮定期开放债券型证券投资基金。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基金经理（助
理）期限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
方何
基金
经理
2011年11月
22 日
- 7年
理学硕士，7 年金融从业经历，2000
年 9 月至 2004 年 7 月在安徽大学统
计学专业学习；2004 年 9 月至 2006
年7月在中国人民大学概率论与数理
统计专业学习并获得硕士学位；2006
年4月至2011年11月任中邮创业基
金管理有限公司研究员，负责金融工
程研究；现任中邮上证 380指数增强
型证券投资基金基金经理、中邮中小
盘灵活配置混合型证券投资基金基
金经理。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守了公平交易管理制度的规定，各基金在研究、投资、交中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 13 页 共 57 页
易等各方面受到公平对待，确保各基金获得公平交易的机会。
报告期内，本基金的投资决策、投资交易程序、投资权限等各方面均符合规定的要求；交易
行为合法合规，未出现异常交易、操纵市场的现象；未发生内幕交易的情况；相关的信息披露真
实、完整、准确、及时；基金各种账户类、申购赎回及其他交易类业务、注册登记业务均按规定
的程序、规则进行，未出现重大违法违规或违反基金合同的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
1、公平交易制度
本基金管理人根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法规制定了《中邮基
金管理有限公司公平交易制度》 。公司的公平交易制度所规范的业务范围既包括所有投资组合品
种，即涵盖封闭式基金、开放式基金、社保组合、企业年金、特定客户资产管理组合等；也规范
所有一级市场申购、二级市场交易等所有投资管理活动，并且包括授权、研究分析、投资决策、
交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的所有业务环节。
公司严格遵守法律法规关于公平交易的相关规定， 在投资管理活动中公平对待不同投资组合，
严格禁止直接或者通过与第三方的交易安排在不同投资组合之间进行利益输送。
公司按照规定严格将投资管理职能和交易执行职能进行隔离，以时间优先、价格优先、
综合平衡、比例实施、保证各基金间的利益公平为原则建立和完善集中交易制度，确保各投
资组合享有公平的交易执行机会。
投资组合经理对公平交易执行过程或公平交易结果发生争议情况下，相关交易员应该先暂停
执行交易并报告交易部总经理，由交易部总经理与相关投资组合经理就争议内容进行协调处理，
经协调后方可执行；若无法达成一致意见，则由交易部总经理根据公司制度报公司总经理和监察
稽核部门协调解决。
监察稽核部每季度依照相关法律法规及本制度的规定，对公司所管理的各投资组合公平交易
制度执行情况进行监督检查，并出具检查报告，经总经理、投资总监、投资组合经理确认并签署
后将有关公平交易情况的专项说明报告转发至相关部门作为编制定期报告的内容。
2、控制方法
监察稽核部建立投资交易行为监督和评估制度， 对不同投资组合，尤其是同一位投资组合经
理管理的不同投资组合同日同向交易和反向交易的交易时机和交易价差进行监控，同时对不同投
资组合临近交易日的同向交易和反向交易的交易时机和交易价差进行分析。如若发现异常交易行
为，监察稽核部有权要求相关投资经理、交易部等相关责任部门、责任人做出说明。监察稽核部中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 14 页 共 57 页
要求相关责任部门、责任人就异常交易行为做出说明的，相关责任部门、责任人须在三个工作日
内，提交异常交易行为情况说明，经督察长、总经理签字后，报监察稽核部备查。
为更好执行公平交易制度，公司加快了升级衡泰风险与绩效评估 4.0 系统的进度，其业界通
用的公平交易模块即将得到使用。公司目前使用的公平交易模型可以通过设置参数出具季度和连
续12个月公平交易价差分析报告，相关投资组合经理应对异常交易情况进行合理性解释，并最终
形成有关公平交易情况的专项说明报告发送至相关各部门。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
1、整体执行情况说明
本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合， 制定并严格遵守相应的制度和流程，
通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。 报告期内， 本基金管理人严格执行了 《证
券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和《中邮基金管理有限公司公平交易制度》及相关
配套制度，在研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等各个环节，建立了健全有效的公平交
易执行体系，公平对待旗下的每一个投资组合。具体执行情况如下： 在研究分析环节，本基金管
理人构建了统一的研究平台，为旗下所有投资组合公平地提供研究支持；在投资决策环节，各基
金经理、投资经理严格遵守本基金管理人的各项投资管理制度，保证各投资组合的独立投资决策
机制；在交易执行环节，本基金管理人实行集中交易制度，按照“时间优先、价格优先、比例分
配、综合平衡”的原则，确保各投资组合享有公平的交易执行机会；在事后分析和监督环节，本
基金管理人定期对股票和债券的同向交易情况进行分析，并出具公平交易价差分析报告；另外，
本基金管理人还对公平交易制度的遵守和相关业务流程的执行情况进行检查，对发现的问题进行
及时报告。
2、同向交易价差专项分析
本基金管理人对旗下投资组合过去连续四个季度不同时间窗口内（1 交易日内、3 交易日内及
5 交易日内）同向交易的交易价差从 T 检验（置信度为 95%） 、组合模拟贡献率、组合模拟贡献
率/基金净值增长率三个方面进行了专项分析。分析过程及分析结果如下：
报告期内，纳入股票类同向交易价差分析范围的投资组合共有 10 个，纳入债券类同向交易
价差分析范围的投资组合共有 15 个。本基金管理人对股票类投资组合进行两两任意组合，共产生
90对组合，然后统计任意一对投资组合在同一时间窗口内同向交易过同一股票的情况，并对统计
结果进行分析。
当时间窗口为 1 交易日时，共有 62对投资组合存在同向交易的情况，其中有 7 对投资组合
未通过 T 检验，但是这 7 对投资组合的组合模拟贡献率均小于 1%，组合模拟贡献率/基金净值增中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 15 页 共 57 页
长率均小于5%，未发现可能导致不公平交易的行为。
当时间窗口为 3 交易日时，共有 67对投资组合存在同向交易的情况，其中有12 对投资组合
未通过T 检验，但是这 12对投资组合的组合模拟贡献率均小于 1%，组合模拟贡献率/基金净值增
长率均小于5%，未发现可能导致不公平交易的行为。
当时间窗口为5交易日时，共有68对投资组合存在同向交易的情况，其中有 16 对投资组合
未通过 T 检验，这 16 对投资组合中有 15 对投资组合的模拟贡献率小于 1%、组合模拟贡献率/基
金净值增长率均小于 5%，另外有 1 对投资组合的模拟贡献率虽然大于 1%，但其组合模拟贡献率/
基金净值增长率小于5%，未发现可能导致不公平交易的行为。
本基金管理人对债券类投资组合进行两两任意组合，共产生 210 对组合，然后统计任意一对
投资组合在同一时间窗口内同向交易过同一债券的情况，并对统计结果进行分析。
当时间窗口为 1 交易日时，共有 4 对投资组合存在同向交易的情况，所有投资组合对均通
过T 检验，未发现可能导致不公平交易的行为。
当时间窗口为 3 交易日时，共有4对投资组合存在同向交易的情况，所有投资组合对均通过
T 检验，未发现可能导致不公平交易的行为。
当时间窗口为 5 交易日时，共有 5 对投资组合存在同向交易的情况，所有投资组合对均通
过T 检验，未发现可能导致不公平交易的行为。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
报告期内，未发现本基金存在异常交易行为。
报告期内，所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量未超过
该证券当日成交量的5%。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
今年初市场承接去年底关于改革预期、经济复苏以及城镇化主题继续反弹，并于 2 月中旬大
盘股指数达到高点，此后市场风格转移，中小创业板持续反弹，而主板权重板块则在经济低迷下
受到持续压制，并在 6 月份的流动性危机下上证综指创出近几年的新低。下半年经济环比改善，
流动性缓解，加上上海自贸区、十八届三中全会的改革预期下，主板市场涌现出国企改革等一些
热点，但总体上来看全年机会不多，而以中小创业板为代表的新经济板块热点持续活跃，走出价
量齐升的牛市行情，市场分化程度之极端为历史罕见。
本基金在做好常规跟踪复制之外，着重利用数量化策略进行增强投资，主要策略为量化多因中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 16 页 共 57 页
子选股；全年根据各阶段行情变动，总结多因子有效性，实时调整模型参数。虽在年中由于持续
的大额净赎回与净申购、上海自贸区概念股极端炒作等原因，曾阶段性跑输基金基准，但全年总
体与之持平（考虑基金费用因素，实际上应有一定的超额收益） 。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
本基金报告期内复权净值增长率 13.23%，与基金基准基本持平。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望2014年，在深化改革大基调下，经济还将底部徘徊甚至短期有进一步下蹲可能，债务高
企、资源错配等将导致流动性持续趋紧，IPO 重启、“新三板”分流也对市场形成压制。但深化
改革所带来的资源配置以及全要素生产力的提升将指出破局的方向，而且当前蓝筹股的历史性低
估值也为市场提供了较好支撑。
具体到一季度而言，两会前后政策层面有进一步深化改革政策推出的预期，流动性较上年末
有较大幅度改善，经济数据也尚可，市场上围绕改革与转型相关的热点应该众多，其中有基本面
支撑的传统行业积极向新经济转型的个股是我们较为看好的投资标的。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
在本报告期内，本基金管理人致力于建立和健全公司内部控制制度，努力防范和化解公司各
项经营管理活动中的风险，促进公司诚信、合法、有效经营，切实保障基金份额持有人的利益。
公司已建立了督察长制度，督察长全权负责公司的监察与稽核工作，对基金运作的合法合规
性进行全面检查与监督，遇有重大风险事件立即向公司董事长和中国证监会报告。公司设立了独
立于各业务部门的监察稽核部，由督察长直接领导。监察稽核部按照规定的权限和程序，通过日
常实时监控、现场专项检查、定期监察稽核评估等方法，独立地开展基金运作和公司管理的合规
性稽核，发现问题及时提出改进建议并督促相关部门进行整改，同时定期向公司董事和管理层出
具监察稽核报告。
本报告期内，基金管理人主要内部监察稽核工作如下：
1．制度建设不断完善
基金管理人进一步健全公司内控体系，保持了良好的内控环境、完善了内部控制的三道防线，
并根据公司实际业务情况细化了岗位风险控制。在制订部门规章制度和业务流程时，将内控要求
融入到各业务规范当中。同时根据公司业务的发展及监管部门法律法规的更新， 对公司和部门制
度进行持续的完善、修订及补充。根据新《基金法》 ， 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 17 页 共 57 页
公司制定了《中邮创业基金管理有限公司基金从业人员证券投资管理制度》 、 《中邮创业基金
管理有限公司关联交易管理制度》 。根据业务发展需要和监管要求，各个业务部门也都不断修改和
完善自身的部门制度。投研、交易、固定收益、金融工程、人力资源等部门均根据实际工作需要
对本部门制度进行了较大完善。公司反洗钱内控制度方面，根据人民银行《金融机构洗钱和恐怖
融资风险评估及客户分类管理指引》 ，公司制定了《中邮创业基金管理有限公司洗钱和恐怖融资风
险评估及客户分类管理制度》 ，进一步完善了公司的制度体系。
2．日常监察稽核工作
为规范基金投资运作、防范风险、更好的保护基金份额持有人的利益，对基金投资运作进行
日常的监察工作，保障研究、投资决策、交易执行等环节严格执行法律法规及基金合同的有关规
定。在日常实时电脑监控中，对基金投资及相关业务进行事中的风险控制，保障公司管理的基金
规范运作。此外对信息技术、基金的注册登记、基金会计、信息披露等业务进行例行检查。
3．专项与常规监察稽核工作
根据监管部门的要求及公司业务开展情况，对相关业务部门进行专项和常规监察稽核。报告
期内，对公司的研究、投资、交易、固定收益业务、三条底线、防范内幕交易进行了专项稽核。
对信息技术、公共事务部、营销部等进行了常规稽核。通过检查发现内部控制薄弱点，及时提出
了整改意见及建议。
4．定期监察稽核及内控检查评估工作
每季度对公司及基金运作的合法合规性及内部控制情况进行检查，对公司各项业务的制度建
设、制度执行、风险控制等情况进行评估，发现内控的薄弱环节，并提出相应改进措施，促进公
司内部控制和风险管理水平的加强和提高。
在本报告期内，本基金管理人运用基金财产进行投资严格按照招募说明书所披露的投资决策
程序进行，无不当内幕交易和关联交易。没有发生重大违法违规行为。
在今后的工作中，本基金管理人将继续坚持内部控制优先原则，不断提高监察稽核工作的科
学性和有效性，努力防范和控制各种风险，充分保障基金份额持有人的合法权益。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理公司于本报告期内成立估值小组，成员由总经理、督察长、基金清算部经理、基
金经理及基金会计组成。估值小组负责确定基金估值程序及标准以及对突发事件的处理，在采用
估值政策和程序时，充分考虑参与估值流程各方及人员的经验、专业胜任能力和独立性，通过估
值委员会、参考行业协会估值意见、参考独立第三方机构估值数据等一种或多种方式的有效结合，
减少或避免估值偏差的发生。 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 18 页 共 57 页
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本报告期内根据相关法律法规、基金合同及基金运作情况，未进行利润分配。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人” ）在对中邮上证380指数增强型证
券投资基金（以下称“本基金”）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律
法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责
地履行了应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说
明
本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议
的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购
赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金
份额持有人利益的行为。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告（注：财务会计报告中的“金
融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内） 、投资组合报告等数据真实、准确和完整。
中国银行股份有限公司
2014年 3月28日
§6 审计报告
6.1 审计报告基本信息
财务报表是否经过审计 是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 致同审字（2014）第 110ZA0690号
中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 19 页 共 57 页
6.2 审计报告的基本内容
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人 中邮上证380指数增强型证券投资基金全体基金份额持有人。
引言段 我们审计了后附的中邮上证 380 指数增强型证券投资基金（以下简
称中邮上证380基金）财务报表，包括2013年12月31日的资产负
债表，2013年度的利润表、所有者权益（基金净值）变动表和财务
报表附注。
管理层对财务报表的责任段 编制和公允列报财务报表是中邮上证 380 基金的基金管理人中邮创
业基金管理有限公司管理层的责任，这种责任包括： （1）按照企业
会计准则的规定编制财务报表，并使其实现公允反映； （2）设计、
执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误
导致的重大错报。
注册会计师的责任段 我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注
册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道德守则，计
划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保
证。
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审
计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞
弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。 在进行风险评估时，
注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相关的内部控制，以设
计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审
计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的
合理性，以及评价财务报表的总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见
提供了基础。
审计意见段 我们认为，中邮上证 380 基金财务报表在所有重大方面按照企业会
计准则的规定编制，公允反映了中邮上证380基金2013年 12月 31
日的财务状况以及2013年度的经营成果和所有者权益（基金净值）
变动情况。
注册会计师的姓名 李惠琦
邓传洲
会计师事务所的名称 致同会计师事务所（特殊普通合伙）
会计师事务所的地址 中国北京 朝阳区建国门外大街 22 号
赛特广场5层 邮编100004
审计报告日期 2014年3月 10日
§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：中邮上证380指数增强型证券投资基金 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 20 页 共 57 页
报告截止日： 2013年 12月 31日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2013 年12 月 31日
上年度末
2012 年12 月 31日
资 产：
银行存款 7.4.7.1 2,199,453.54 3,526,364.09
结算备付金
61,724.46 115,852.69
存出保证金
10,266.66 250,000.00
交易性金融资产 7.4.7.2 28,283,471.30 49,538,651.95
其中：股票投资
28,283,471.30 49,538,651.95
基金投资
- -
债券投资
- -
资产支持证券投资
- -
衍生金融资产 7.4.7.3 - -
买入返售金融资产 7.4.7.4 - -
应收证券清算款
148,034.73 985,205.57
应收利息 7.4.7.5 435.13 714.43
应收股利
- -
应收申购款
41,088.25 22,522.04
递延所得税资产
- -
其他资产 7.4.7.6 - -
资产总计
30,744,474.07 54,439,310.77
负债和所有者权益 附注号
本期末
2013 年12 月 31日
上年度末
2012 年12 月 31日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
519,005.28 71,714.06
应付赎回款
56,376.51 67,665.97
应付管理人报酬
24,815.47 42,472.69
应付托管费
4,963.09 8,494.54
应付销售服务费
- -
应付交易费用 7.4.7.7 38,188.01 58,531.76
应交税费
- -
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 7.4.7.8 291,575.48 420,254.97
负债合计
934,923.84 669,133.99
所有者权益：
实收基金 7.4.7.9 28,553,853.33 58,338,870.19 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 21 页 共 57 页
未分配利润 7.4.7.10 1,255,696.90 -4,568,693.41
所有者权益合计
29,809,550.23 53,770,176.78
负债和所有者权益总计
30,744,474.07 54,439,310.77
注：报告截止日2013年12 月 31 日，基金份额净值1.044元,基金份额总额28,553,853.33 份。
7.2 利润表
会计主体：中邮上证380指数增强型证券投资基金
本报告期：2013年1月1日至 2013年12月 31 日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2013年1月1日至2013
年 12 月31 日
上年度可比期间
2012 年 1 月 1日至
2012 年 12 月 31 日
一、收入
6,164,392.69 7,569,603.68
1.利息收入
20,285.42 134,483.75
其中：存款利息收入 7.4.7.11 20,001.95 110,945.28
债券利息收入
- 11.01
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
283.47 23,527.46
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”填列）
5,034,228.33 4,026,261.93
其中：股票投资收益 7.4.7.12 4,598,521.73 3,331,685.13
基金投资收益
- -
债券投资收益 7.4.7.13 - 4,678.99
资产支持证券投资收益
- -
衍生工具收益 7.4.7.14 - -
股利收益 7.4.7.15 435,706.60 689,897.81
3.公允价值变动收益（损失以
“-”号填列）
7.4.7.16 1,059,347.52 3,167,292.25
4. 汇兑收益（损失以“-”号填
列）
- -
5.其他收入（损失以“-”号填
列）
7.4.7.17 50,531.42 241,565.75
减：二、费用
1,421,278.54 2,674,159.08
1．管理人报酬 7.4.10.2.1 338,021.58 759,884.74
2．托管费 7.4.10.2.2 67,604.29 151,976.88
3．销售服务费
- -
4．交易费用 7.4.7.18 311,661.42 1,019,446.24
5．利息支出
- -
其中：卖出回购金融资产支出
- -
6．其他费用 7.4.7.19 703,991.25 742,851.22
三、 利润总额 （亏损总额以 “-”
号填列）
4,743,114.15 4,895,444.60 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 22 页 共 57 页
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“-”号
填列）
4,743,114.15 4,895,444.60
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：中邮上证380指数增强型证券投资基金
本报告期：2013年1月1日至 2013年12月 31 日
单位：人民币元
项目
本期
2013 年1 月1 日至 2013 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初所有者权益 （基
金净值）
58,338,870.19 -4,568,693.41 53,770,176.78
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润）
- 4,743,114.15 4,743,114.15
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填
列）
-29,785,016.86 1,081,276.16 -28,703,740.70
其中：1.基金申购款 23,780,854.82 71,953.48 23,852,808.30
2.基金赎回款 -53,565,871.68 1,009,322.68 -52,556,549.00
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“-”号填列）
- - -
五、 期末所有者权益 （基
金净值）
28,553,853.33 1,255,696.90 29,809,550.23
项目
上年度可比期间
2012 年1 月1 日至 2012 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初所有者权益 （基
金净值）
204,895,942.81 -880,703.08 204,015,239.73
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润）
- 4,895,444.60 4,895,444.60
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填
-146,557,072.62 -3,401,022.24 -149,958,094.86 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 23 页 共 57 页
列）
其中：1.基金申购款 44,705,005.55 -1,310,522.69 43,394,482.86
2.基金赎回款 -191,262,078.17 -2,090,499.55 -193,352,577.72
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“-”号填列）
- -5,182,412.69 -5,182,412.69
五、 期末所有者权益 （基
金净值）
58,338,870.19 -4,568,693.41 53,770,176.78
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 - 至 - 财务报表由下列负责人签署：
______周克______
______周克______
____吕伟卓____
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
中邮上证 380 指数增强型证券投资基金（以下简称“本基金”）经中国证券监督管理委员会
（以下简称“中国证监会”） 证监许可[2011]1261 号《关于核准中邮上证 380 指数增强型证券
投资基金募集的批复》核准，由中邮创业基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金
法》 、 《证券投资基金运作管理办法》 、 《证券投资基金销售管理办法》等有关规定和《中邮上证 380
指数增强型证券投资基金基金合同》发起，并于2011年 11 月 22 日募集成立。本基金为契约型开
放式，存续期限不定，首次设立募集包括认购资金利息共募集456,870,635.87元，业经京都天华
会计师事务所有限公司京都天华验字（2011）第 0203号验资报告予以验证。本基金的基金管理人
为中邮创业基金管理有限公司，基金托管人为中国银行股份有限公司。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《中邮上证 380 指数增强型证券投资基金基金合
同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股
票、债券、权证、货币市场工具、资产支持证券以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他
金融工具。在正常市场情况下，本基金投资组合中各类资产占基金净值的目标比例为：股票资产
占基金资产的比例为90-95%，其中投资于标的指数成分股及其备选成分股的资产占基金资产的比
例不低于 80%；现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%；其他金融工具
的投资比例符合法律法规和监管机构的规定。
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金财务报表以基金持续经营为基础编制，执行财政部 2006 年 2 月 15 日颁布的企业会计中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 24 页 共 57 页
准则和中国证券业协会2007 年5月 15 日颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》 、中国证监会
2010年 2月 8 日颁布的证监会公告[2010]5 号《证券投资基金信息披露 XBRL模板 3号<年度报告
和半年度报告>》及中国证监会发布的关于基金行业实务操作的有关规定。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金基于上述编制基础的财务报表符合企业会计准则的要求，真实完整地反映了基金财务
状况、经营成果和所有者权益（基金净值）变动等有关信息。
7.4.4 重要会计政策和会计估计
7.4.4.1 会计年度
本基金采用公历年度，即从每年 1月1 日至 12 月31 日为一个会计期间。
7.4.4.2 记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类
（1）金融资产的分类
根据本基金的业务特点和风险管理要求，本基金将所持有的金融资产在初始确认时划分为以
公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、贷款、应收款项。除与权证投资有关的金融资
产外， 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在资产负债表中以交易性金融资产列示；
与权证投资有关的金融资产在资产负债表中以衍生金融资产列示。
本基金持有的股票投资、 债券投资分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。
本基金持有的各类应收款项等在活跃市场没有报价、回收金额固定或可以确定的非衍生金融
资产分类为贷款与应收款项。
（2）金融负债的分类
根据本基金的业务特点和风险管理要求，本基金将持有的金融负债在初始确认时划分为公允
价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金融负债。除与权证投资有关的金融负债外，
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债在资产负债表中以交易性金融负债列示，与权
证投资有关的金融负债在资产负债表中以衍生金融负债列示。
本基金目前持有的金融负债全部为其他金融负债，包括各类应付款项等。
7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
（1）股票投资 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 25 页 共 57 页
买入股票于交易日确认为股票投资。股票投资成本按交易日股票的公允价值入账，应支付的
相关交易费用直接计入当期损益。资金交收日，按实际支付的价款与证券登记结算机构进行清算。
卖出股票于交易日确认股票投资收益。股票投资收益按卖出股票成交总额与其成本和估值增
值或减值的差额入账，同时将原计入该卖出股票的公允价值变动损益转入股票投资收益，卖出股
票应逐日结转成本，结转的方法采用移动加权平均法。
股票持有期间分派的股票股利，应于除权除息日根据上市公司股东大会决议公告，按股权登
记日持有的股数及送股或转增比例，计算确定增加的股票数量，在本账户“数量”栏进行记录。
因持有股票而享有的配股权，配股除权日在配股缴款截止日之后的，在除权日按所配的股数确认
未流通部分的股票投资，与已流通部分分别核算。配股除权日在配股缴款截止日之前的，按照权
证的有关原则进行核算。
股票投资应分派的现金股利，在除息日确认为股利收入。
估值日对持有的股票估值时，按当日与上一日估值的差额，将估值增值或减值计入公允价值
变动损益。
（2）债券投资
买入债券于交易日确认债券投资；债券投资按交易日债券的公允价值（不含支付价款中所包
含的应收利息）入账，应支付的全部价款中包含债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，应
作为应收利息单独核算，不构成债券投资成本，应支付的相关交易费用直接计入当期损益。资金
交收日，按实际支付的价款与证券登记结算机构进行资金交收。
持有债券期间，每日确认利息收入，计入应收利息和利息收入科目。
债券派息日，按应收利息金额，与证券登记结算机构进行资金交收。
估值日对持有的债券估值时，按当日与上一日估值的差额，将估值增值或减值计入公允价值
变动损益。
卖出债券应于交易日确认债券投资收益。债券投资收益按卖出债券应收取的全部价款与其成
本、应收利息和估值增值或减值的差额入账。同时将原计入该卖出债券的公允价值变动损益转入
债券投资收益，卖出债券应逐日结转成本，结转的方法采用移动加权平均法。
到期收回债券本金和利息，债券投资收益按收回债券应收取的全部价款与其成本、应收利息
和估值增值或减值的差额入账。 同时将原计入该收回债券的公允价值变动损益转入债券投资收益。
可转换债券转股时，按可转换股票的公允价值计入股票投资科目，按应收取的现金余额返还
扣除可转换股票的公允价值后的余额，与可转换债券成本、应收利息和估值增值或减值的差额计
入债券投资收益，同时，将原计入该转换债券的公允值变动损益转入债券投资收益。 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 26 页 共 57 页
（3）权证投资
买入权证于交易日确认为权证投资。权证投资成本按交易日权证的公允价值入账，应支付的
相关交易费用直接计入当期损益。资金交收日，按实际支付的价款与证券登记结算机构进行清算。
获赠权证（包括配股权证）在除权日应按持有的股数及获赠比例，计算确定增加的权证数量，
在本账户“数量”栏进行记录。
卖出权证于交易日确认衍生工具收益。衍生工具收益按卖出权证成交总额与其成本和估值增
值或减值的差额入账，同时将原计入该卖出权证的公允价值变动损益转入衍生工具收益。
权证行权按结算方式分为证券结算方式和现金结算方式，具体核算如下：
A、证券结算方式
认购权证以证券结算方式行权时，按股票的公允价值确认股票投资成本，按股票公允价值与
权证成本、估值增值或减值、行权价款及相关费用的差额确认衍生工具收益，同时将原计入该权
证的公允价值变动损益转入衍生工具收益。
认沽权证以证券结算方式行权时，按认沽权证的理论价值与账面价值之差（若有）确认衍生
工具收益，按行权价款扣除费用后的余额与权证投资成本、估值增值或减值、结转的股票投资成
本、估值增值或减值、认沽权证的理论价值与账面价值之差（若有）的差额确认股票投资收益，
同时，将原计入卖出股票和原计入权证的公允价值变动损益转入股票投资收益和衍生工具收益。
B、现金结算方式
权证以现金结算方式行权时，按确定的金额扣减交易费用后的余额与结转的权证成本、估值
增值或减值的差额确认衍生工具收益，同时，将原计入该权证的公允价值变动损益转入衍生工具
收益。
放弃行权，在放弃行权确定日，按结转的权证成本、估值增值或减值，确认衍生工具收益，
同时，将原计入该权证的公允价值变动损益转入衍生工具收益。
（4） 资产支持证券
取得资产支持证券时，按公允价值入账；取得资产支持证券支付的款项时，区分属于资产支
持证券投资本金部分和证券投资收益部分，将收到的本金部分冲减成本，将收到的收益部分冲减
应计利息（若有）后的差额，记入资产支持证券利息收入，其他与资产支持证券投资相关业务的
账务处理比照债券投资。
（5） 买入返售金融资产和卖出回购金融资产
根据返售协议，按照应付和实际支付的金额确认入账；返售前，按照实际利率逐日计提利息，
合同利率与实际利率差异较小的，也可采用合同利率计算确定利息收入；返售日，按照应收或实中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 27 页 共 57 页
际收到的金额与账面余额和应收利息的差额，计算确认利息收入。
根据回购协议，按照应收和实际收到的金额确认入账；融资期限内，按照实际利率逐日计提
利息，合同利率与实际利率差异较小的，也可采用合同利率计算确定利息收入；到期回购时，按
照应付或实际支付的金额与账面余额和应付利息的差额，计算确认利息支出。
（6） 其他金融负债
其他金融负债以公允价值作为初始确认金额，采用实际利率法以摊余成本进行后续计量，终
止确认或摊销时的收入或支出计入当期损益，直线法与实际利率法确定的金额差异较小的可采用
直线法。
7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
本基金估值原则遵循中国证券监督管理委员会2007年6月8 日发布的 《关于证券投资基金执
行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知 》 （证监会计字[2007]21 号）的有关
规定，具体估值方法如下：
（1）股票投资
上市交易的股票按其估值日在证券交易所挂牌的市场交易收盘价估值；估值日无市价，但最
近交易日后经济环境未发生重大变化的，应采用最近交易市价确定公允价值。估值日无市价，且
最近交易日后经济环境发生了重大变化的，应参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调
整最近交易市价，确定公允价值。有充足证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值的，应对
最近交易的市价进行调整，确定公允价值；首次发行未上市的股票采用估值技术确定公允价值，
在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本计量；送股、转增股、配股和公开增发新股
等发行未上市股票，按交易所上市的同一股票的市价估值；首次公开发行有明确锁定期的股票，
同一股票在交易所上市后，按交易所上市的同一股票的市价估值；非公开发行有明确锁定期的股
票，按下列办法进行估值：
如果估值日非公开发行有明确锁定期的股票的初始取得成本高于在证券交易所上市交易的同
一股票的市价，应采用在证券交易所上市交易的同一股票的市价作为估值日该股票的价值。
如果估值日非公开发行有明确锁定期的股票的初始取得成本低于在证券交易所上市交易的同
一股票的市价，应按以下公式确定该股票的价值：
FV=C+（P-C）*（D1-Dr）/D1
其中：
FV为估值日该非公开发行有明确锁定期的股票的价值；
C 为该非公开发行有明确锁定期的股票的初始取得成本（因权益业务导致市场价格除权时，中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 28 页 共 57 页
应于除权日对其初始取得成本作相应调整） ；
P为估值日在证券交易所上市交易的同一股票的市价；
D1为该非公开发行有明确锁定期的股票的锁定其所含的交易所的交易天数；
Dr 为估值日剩余锁定期，即估值日至锁定期结束所含的交易所的交易天数（不含估值日当
天） 。
按照证监会公告[2008] 38 号—《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》以及
《中国证券业协会基金估值工作小组停牌股票估值的参考方法》的要求，本基金对长期停牌股票
按“指数收益法”进行估值。
（2）债券投资
上市债券按其估值日在证券交易所挂牌的市场交易收盘净价估值；估值日无市价，但最近交
易日后经济环境未发生重大变化的，应采用最近交易市价确定公允价值。估值日无市价，且最近
交易日后经济环境发生了重大变化的，应参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最
近交易市价，确定公允价值。有充足证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值的，应对最近
交易的市价进行调整，确定公允价值；全国银行间债券市场交易的债券采用估值技术确定公允价
值；未上市流通的债券在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本计量。
（3）权证投资
上市权证按其估值日在证券交易所挂牌的市场交易收盘价估值；估值日无市价，但最近交易
日后经济环境未发生重大变化的，应采用最近交易市价确定公允价值。估值日无市价，且最近交
易日后经济环境发生了重大变化的，应参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近
交易市价，确定公允价值。有充足证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值的，应对最近交
易的市价进行调整，确定公允价值；首次发行未上市的权证，采用估值技术确定公允价值，在估
值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本计量；因持有股票而享有的配股权，以及停止交
易、但未行权的权证，采用估值技术确定公允价值。
（4）其他投资品种
交易所以大宗交易方式转让的资产支持证券，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以
可靠计量公允价值的情况下，按成本进行后续计量；
资产支持证券等固定收益品种采用估值技术确定公允价值。
（5）估值不能客观反映其公允价值的处理
如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值，基金管理人应根据具体情
况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值。 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 29 页 共 57 页
（6）实际投资成本与估值的差异处理
实际投资成本与估值的差异计入“公允价值变动损益”科目。
7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
当本基金依法有权抵销债权债务且交易双方准备按净额结算时，金融资产与金融负债按抵销
后的净额在资产负债表列示。除此以外，金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示不得相互
抵消。
7.4.4.7 实收基金
本基金单位总额不固定，基金单位总数随时增减。基金合同生效时，实收基金按实际收到的
基金单位发行总额入账；基金合同生效后，实收基金应于基金申购、赎回确认日根据基金契约和
招募说明书中载明的有关事项进行确认和计量。
7.4.4.8 损益平准金
基金管理公司于收到基金投资人申购或转换申请之日起在规定的工作日内，对该交易的有效
性进行确认。确认日，按实收基金的余额占基金净值的比例，计算有效申购或转换款中含有的实
收基金部分，确认并增加实收基金，按基金申购或转换款与实收基金的差额，确认并增加损益平
准金。
基金管理公司于收到基金投资人赎回或转换申请之日起在规定的工作日内，对该交易的有效
性进行确认。确认日，按实收基金的余额占基金净值的比例，对基金赎回款或转换转出款中含有
的实收基金，确认并减少实收基金，按基金赎回款或转换转出款与实收基金的差额，确认并减少
损益平准金。
7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量
（1）股票投资收益
于卖出股票交易日确认，按卖出股票成交总额与其成本的差额入账；
（2）债券投资收益
于卖出债券交易日确认，按应收取的全部价款与其成本、应收利息的差额入账。
（3）股利收入
于除息日确认，按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额入账。
（4）债券利息收入
在债券实际持有期内逐日计提，按摊余成本和实际利率计算确定的金额入账。
（5）存款利息收入
中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 30 页 共 57 页
逐日计提，按本金与适用的利率计提的金额入账。
（6）买入返售证券收入
在证券持有期内采用实际利率逐日计提，按计提的金额入账。
（7）公允价值变动损益
于估值日，对采用公允价值模式计量的交易性金融资产、交易性金融负债等公允价值变动形
成的损益进行确认；卖出股票、债券、权证等资产时，将原计入该卖出资产的公允价值变动损益
转入股票投资收益、债券投资收益、衍生工具收益等科目。
7.4.4.10 费用的确认和计量
（1）基金管理人报酬
按前一日基金资产净值 1.00%的年费率逐日计提。
（2）基金托管费
按前一日基金资产净值 0.20%的年费率逐日计提。
（3）交易费用
对股票、债券、资产支持证券、基金、权证等交易过程中发生的，可直接归属于取得或处置
某项基金资产或承担某项基金负债的新增外部成本，包括支付给交易代理机构的规费、佣金、代
征的税金及其他必要的可以正确估算的支出，在资产交易日确认各项交易费用。
（4）利息支出
对银行借款利息支出、交易性金融负债利息支出和卖出回购金融资产支出，在借款期或融资
期内按实际利率逐日计提并确认入账。
7.4.4.11 基金的收益分配政策
本基金收益分配方式分为两种：现金分红与红利再投资，基金投资者可选择现金红利或将现
金红利按除息日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资；若投资者不选择，本基金默认的
收益分配方式是现金分红；每份基金份额享有同等分配权；基金收益分配后基金份额净值不能低
于面值，即基金收益分配基准日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面
值；本基金收益每年最多分配 12 次，每次基金收益分配比例不低于期末可供分配利润的50%，收
益分配比例以期末可供分配利润为基准计算，基金期末可供分配利润指期末资产负债表中未分配
利润与未分配利润中已实现收益的孰低数；法律法规或监管机构另有规定的从其规定。 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 31 页 共 57 页
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
本报告期内本基金无会计政策变更。
7.4.5.2 会计估计变更的说明
本报告期内本基金无会计估计变更。
7.4.5.3 差错更正的说明
本报告期内本基金无差错更正。
7.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通
知》 、财税字[2004]78 号《关于证券投资基金税收政策的通知》 、财税[2008]1 号《财政部国家税
务总局关于企业所得税若干优惠政策的通知》 、财税[2012]85 号《财政部 国家税务总局 证监会
关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》及其他相关税务法规和实务
操作，本基金主要税项列示如下：
1．以发行基金方式募集资金，不属于营业税征收范围，不征收营业税。
2．自 2013 年 1 月 1 日起，对基金取得的企业债券利息收入，由发行债券的企业在向基金派
发利息时代扣代缴 20%的个人所得税，暂不征收企业所得税；基金从公开发行和转让市场取得的
上市公司股票，持股期限在 1 个月以内（含1 个月）的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；
持股期限在 1 个月以上至 1 年（含 1 年）的，暂减按 50%计入应纳税所得额；持股期限超过 1 年
的，暂减按25%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得。
3．基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
4. 对证券投资基金从证券市场中取得的收入， 包括买卖股票、 债券的差价收入， 股权的股息、
红利收入、债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
7.4.7 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2013年12月 31 日
上年度末
2012年 12月 31 日
活期存款 2,199,453.54 3,526,364.09
定期存款 - -
其中：存款期限1-3个月 - - 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 32 页 共 57 页
其他存款 - -
合计： 2,199,453.54 3,526,364.09
7.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2013年12月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 26,708,068.39 28,283,471.30 1,575,402.91
债券
交易所市场 - - -
银行间市场 - - -
合计 - - -
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 26,708,068.39 28,283,471.30 1,575,402.91
项目
上年度末
2012年12月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 49,022,596.56 49,538,651.95 516,055.39
债券
交易所市场 - - -
银行间市场 - - -
合计 - - -
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 49,022,596.56 49,538,651.95 516,055.39
7.4.7.3 衍生金融资产/负债
本基金本期末及上年度末未持有衍生金融资产/负债。
7.4.7.4 买入返售金融资产
7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
本基金本期末及上年度末未持有买入返售金融资产。
7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
本基金本期末及上年度末未持有买断式逆回购金融资产。 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 33 页 共 57 页
7.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2013年 12月 31 日
上年度末
2012年12月 31 日
应收活期存款利息 402.83 662.33
应收定期存款利息 - -
应收其他存款利息 - -
应收结算备付金利息 27.70 52.10
应收债券利息 - -
应收买入返售证券利息 - -
应收申购款利息 - -
其他 4.60 -
合计 435.13 714.43
7.4.7.6 其他资产
本基金本期末及上年度末未持有其他资产。
7.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2013年12月 31 日
上年度末
2012年 12月 31 日
交易所市场应付交易费用 38,188.01 58,531.76
银行间市场应付交易费用 - -
合计 38,188.01 58,531.76
7.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2013年12月 31 日
上年度末
2012年12月 31 日
应付券商交易单元保证金 - 250,000.00
应付赎回费 158.45 254.97
预提审计费用 80,000.00 120,000.00
预提信息披露费 150,000.00 -
应付指数使用费 50,000.00 50,000.00
其他 11,417.03 -
合计 291,575.48 420,254.97
中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 34 页 共 57 页
7.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
项目
本期
2013年1月 1日至 2013年 12月 31日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 58,338,870.19 58,338,870.19
本期申购 23,780,854.82 23,780,854.82
本期赎回(以"-"号填列) -53,565,871.68 -53,565,871.68
- 基金拆分/份额折算前 - -
基金拆分/份额折算变动份额 - -
本期申购 - -
本期赎回(以"-"号填列) - -
本期末 28,553,853.33 28,553,853.33
7.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 -4,661,455.91 92,762.50 -4,568,693.41
本期利润 3,683,766.63 1,059,347.52 4,743,114.15
本期基金份额交易产生的变动数 1,738,989.34 -657,713.18 1,081,276.16
其中：基金申购款 -666,285.29 738,238.77 71,953.48
基金赎回款 2,405,274.63 -1,395,951.95 1,009,322.68
本期已分配利润 - - -
本期末 761,300.06 494,396.84 1,255,696.90
7.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2013年1月1日至2013年12
月 31日
上年度可比期间
2012年1月1日至2012年12月31
日
活期存款利息收入 18,069.74 83,886.62
定期存款利息收入 - -
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 1,146.06 26,449.30
其他 786.15 609.36
合计 20,001.95 110,945.28
中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 35 页 共 57 页
7.4.7.12 股票投资收益
7.4.7.12.1 股票投资收益——买卖股票差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2013年1月1日至2013
年 12月 31日
上年度可比期间
2012年1月1日至 2012年
12 月 31 日
卖出股票成交总额 110,665,627.22 324,376,257.83
减：卖出股票成本总额 106,067,105.49 321,044,572.70
买卖股票差价收入 4,598,521.73 3,331,685.13
7.4.7.13 债券投资收益
单位：人民币元
项目
本期
2013年1月1日至2013年
12月31日
上年度可比期间
2012年1月1日至2012年12月
31日
卖出债券（债转股及债券到期
兑付）成交总额
- 71,690.00
减：卖出债券（债转股及债券
到期兑付）成本总额
- 67,000.00
减：应收利息总额 - 11.01
债券投资收益 - 4,678.99
注：本基金本年度无债券投资收益。
7.4.7.14 衍生工具收益
本报告期及上年度可比期间本基金无衍生工具投资。
7.4.7.15 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2013年 1月 1日至 2013年12
月 31日
上年度可比期间
2012年1月1日至 2012年 12
月31日
股票投资产生的股利收益 435,706.60 689,897.81
基金投资产生的股利收益 - -
合计 435,706.60 689,897.81
7.4.7.16 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2013年1月1日至 2013
上年度可比期间
2012年1月1日至 2012年中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 36 页 共 57 页
年12月31日 12 月 31 日
1.交易性金融资产 1,059,347.52 3,167,292.25
——股票投资 1,059,347.52 3,167,292.25
——债券投资 - -
——资产支持证券投资 - -
2.衍生工具 - -
——权证投资 - -
3.其他 - -
合计 1,059,347.52 3,167,292.25
7.4.7.17 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2013年1月1日至2013年
12月 31 日
上年度可比期间
2012年1月1日至2012年12
月 31日
基金赎回费收入 50,531.42 241,565.75
合计 50,531.42 241,565.75
注：本基金的赎回费率按持有期间递减，赎回费总额的25%归入基金资产。
7.4.7.18 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2013年1月1日至 2013年 12月 31
日
上年度可比期间
2012年1月1日至2012年12月
31 日
交易所市场交易费用 311,661.42 1,019,446.24
银行间市场交易费用 - -
合计
311,661.42 1,019,446.24
7.4.7.19 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2013年1月1日至2013年12月
31 日
上年度可比期间
2012年 1月 1日至 2012年 12
月 31日
审计费用 80,000.00 120,000.00
信息披露费 400,000.00 400,000.00
银行费用 5,591.25 9,351.22
债券帐户维护费 18,000.00 13,500.00
指数使用费 200,000.00 200,000.00
其他 400.00 -
合计 703,991.25 742,851.22 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 37 页 共 57 页
7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项
本报告期内，本基金不存在或有事项。
7.4.8.2 资产负债表日后事项
截至2014年3月10日，本基金不存在应披露的资产负债表日后事项。
7.4.9 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
中邮创业基金管理有限公司 基金管理人、基金注册登记机构、基金销售机构
中国银行股份有限公司 基金托管人、基金代销机构
首创证券有限责任公司 基金管理人的股东、基金代销机构
中国邮政集团公司 基金管理人的股东
三井住友银行股份有限公司 基金管理人的股东
中国邮政储蓄银行股份有限公司 基金管理人股东控股的公司、基金代销机构
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
本报告期内及上年度可比期间，本基金未通过关联方交易单元进行交易。
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2013年1月 1日至 2013年 12
月 31日
上年度可比期间
2012年1月1日至2012年12月31
日
当期发生的基金应支付
的管理费
338,021.58 759,884.74
其中： 支付销售机构的客
户维护费
127,795.22 186,414.49
注：支付基金管理人中邮创业基金管理有限公司的基金管理费，按前一日基金资产净值的 1.00%
计提，逐日累计至每月月底，按月支付。计算公式为：
日基金管理人报酬＝前一日基金资产净值×1.00%／当年天数
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 38 页 共 57 页
项目
本期
2013年1月 1日至 2013年 12
月 31日
上年度可比期间
2012年1月1日至2012年12月31
日
当期发生的基金应支付
的托管费
67,604.29 151,976.88
注：支付基金托管人中国银行股份有限公司的基金托管费，按前一日基金资产净值的 0.20%计提，
逐日累计至每月月底，按月支付。计算公式为：
日基金托管费＝前一日基金资产净值×0.20%／当年天数
7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本报告期内及上年度可比期间本基金未与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易。
7.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
份额单位：份
项目
本期
2013年1月1日至2013年12
月 31日
上年度可比期间
2012年1月1日至2012年12月
31 日
基金合同生效日（ 2011 年
11月 22 日 ） 持有的基金份
额
4,999,400.00 4,999,400.00
期初持有的基金份额 - -
期间申购/买入总份额 - -
期间因拆分变动份额 - -
减：期间赎回/卖出总份额 - -
期末持有的基金份额 4,999,400.00 4,999,400.00
期末持有的基金份额
占基金总份额比例
17.51% 8.57%
7.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
本报告期末及上年度末除基金管理人之外的其他关联方未投资本基金。
7.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2013年1月 1日至2013年 12 月31日
上年度可比期间
2012年 1月 1日至 2012年 12月31日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国银行股份有限
公司
2,199,453.54 18,069.74 3,526,364.09 83,886.62 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 39 页 共 57 页
注：本基金的银行存款由基金托管人中国银行保管,按银行同业利率计息。
7.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本报告期内及上年度可比期间本基金未在承销期内参与认购关联方承销的证券。
7.4.10.7 其他关联交易事项的说明
本报告期内及上年度可比期间本基金不存在其他应披露的关联交易事项。
7.4.11 利润分配情况
本报告期内本基金未进行利润分配。
7.4.12 期末（2013 年 12 月31 日）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
本基金本期末未持有因认购新发/增发证券而流通受限的证券。
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票代码 股票名称 停牌日期 停牌原因
期末
估值单价
复牌
日期
复牌
开盘单价
数量（股）
期末
成本总额
期末估值
总额
备
注
600572 康恩贝 2013 年11 月 25 日 重大事项 13.51 - - 20,000 206,000.00 270,200.00 -
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
本基金本期末未持有债券正回购交易中作为抵押的债券。
7.4.13 金融工具风险及管理
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构
（1）风险管理政策
本基金管理人根据中国证监会的要求，建立了科学合理层次分明的内控组织架构、控制程序、
控制措施和控制职责。
本基金管理人已建立了一套较为完整的决策流程和业务操作流程，每个员工各司其责，监察
稽核部定期对各部门、各业务流程进行监察稽核，充分保证了各项管理制度和业务流程的有效执
行。
（2）风险管理组织架构
本基金管理人建立了以风险控制委员会为核心的、由督察长、风险控制委员会、监察稽核部、
相关职能部门和业务部门构成的风险管理架构体系。 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 40 页 共 57 页
公司上述风险管理职能部门运转正常，充分发挥各自的职能，不断揭示并化解各类风险。
7.4.13.2 信用风险
信用风险指基金在交易过程中可能发生交收违约或者所投资债券的发行人违约、拒绝支付到
期本息等情况,从而导致基金资产损失和收益变化的风险。 本基金均投资于具有良好信用等级的证
券，而且通过分散化投资以分散信用风险。本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过资金资
产净值的 10%，且本基金与由本基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券，不得
超过该证券的10%。
本基金在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券交收和款项清算，
因此违约风险发生的可能性很小。
7.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金所持金融工具变现的困难而导致损失的风险。本基金的流动性风险来自
于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难。本基金所持大部分股票均是交易相对活跃
的大盘股，变现能力较强。
本基金管理人设专人通过独立的检测系统对流动性指标进行监测和分析，并进行动态调整，
充分保证本基金有充足的现金流。
7.4.13.4 市场风险
市场风险是指金融工具或证券的价值对市场参数变化的敏感性，是基金资产运作中所不可避
免地承受因市场任何波动而产生的风险。本基金管理人已建立了一套较完整的系统性风险预警和
监控系统，利用设定系统参数对市场风险进行度量和监控。主要通过调整 VaR 的最高和最低限以
及日常VaR的值，实现对市场风险的控制和管理。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指基金的财务状况和现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。本基金持有的
大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动的现金流量在很大程度上独立
于市场利率变化。本基金的生息资产主要为银行存款、结算备付金及债券投资等。下表统计了本
基金面临的利率风险敞口。表中所示为本基金资产及负债的公允价值，并按照合约规定的利率重
新定价日或到期日孰早者予以分类。
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
1年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 41 页 共 57 页
2013年12月 31 日
资产
银行存款 2,199,453.54 - - - 2,199,453.54
结算备付金 61,724.46 - - - 61,724.46
存出保证金 10,266.66 - - - 10,266.66
交易性金融资产 - - - 28,283,471.30 28,283,471.30
衍生金融资产 - - - - -
买入返售金融资产 - - - - -
应收证券清算款 - - - 148,034.73 148,034.73
应收利息 - - - 435.13 435.13
应收股利 - - - - -
应收申购款 - - - 41,088.25 41,088.25
其他资产 - - - - -
资产总计 2,271,444.66 - - 28,473,029.41 30,744,474.07
负债
应付证券清算款 - - - 519,005.28 519,005.28
应付赎回款 - - - 56,376.51 56,376.51
应付管理人报酬 - - - 24,815.47 24,815.47
应付托管费 - - - 4,963.09 4,963.09
应付销售服务费 - - - - -
应付交易费用 - - - 38,188.01 38,188.01
应交税费 - - - - -
应付利息 - - - - -
应付利润 - - - - -
其他负债 - - - 291,575.48 291,575.48
负债总计 - - - 934,923.84 934,923.84
利率敏感度缺口 2,271,444.66 - - 27,538,105.57 29,809,550.23
上年度末
2012年12月 31 日
1 年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
银行存款 3,526,364.09 - - - 3,526,364.09
结算备付金 115,852.69 - - - 115,852.69
存出保证金 - - - 250,000.00 250,000.00
交易性金融资产 - - - 49,538,651.95 49,538,651.95
衍生金融资产 - - - - -
买入返售金融资产 - - - - -
应收证券清算款 - - - 985,205.57 985,205.57
应收利息 - - - 714.43 714.43
应收股利 - - - - -
应收申购款 - - - 22,522.04 22,522.04
其他资产 - - - - - 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 42 页 共 57 页
资产总计 3,642,216.78 - - 50,797,093.99 54,439,310.77
负债
应付证券清算款 - - - 71,714.06 71,714.06
应付赎回款 - - - 67,665.97 67,665.97
应付管理人报酬 - - - 42,472.69 42,472.69
应付托管费 - - - 8,494.54 8,494.54
应付销售服务费 - - - - -
应付交易费用 - - - 58,531.76 58,531.76
应交税费 - - - - -
应付利息 - - - - -
应付利润 - - - - -
其他负债 - - - 420,254.97 420,254.97
负债总计 - - - 669,133.99 669,133.99
利率敏感度缺口 3,642,216.78 - - 50,127,960.00 53,770,176.78
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
本基金本期末及上年度末未持有债券投资，因此市场利率的变动对于本基金资产净值无重大
影响。
7.4.13.4.2 其他价格风险
7.4.13.4.2.1 其他价格风险敞口
市场价格风险
市场价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以
外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场
交易的股票和债券，所面临的最大市场价格风险由所持有的金融工具的公允价值决定。本基金通
过投资组合的分散化降低市场价格风险，并且本基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施
监控。
本基金资产投资于具有良好流动性的金融工具， 包括国内依法发行上市的股票(包括中小板和
创业板，及其他经中国证监会核准上市的股票)、债券、权证、货币市场工具、资产支持证券以及
法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会的相关规定)。如法律
法规或监管机构以后允许基金投资的其他品种，基金管理人履行适当程序后，可以将其纳入投资
范围。本基金投资于股票资产占基金资产的比例为90-95%，其中投资于标的指数成分股及其备选
成分股的资产占基金资产的比例不低于 80%；现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金
资产净值的5%；其他金融工具的投资比例符合法律法规和监管机构的规定。
金额单位：人民币元 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 43 页 共 57 页
项目
本期末
2013年 12月 31 日
上年度末
2012年12月 31 日
公允价值
占基金资产
净值比例 （%）
公允价值
占基金资产
净值比例（%）
交易性金融资产-股票投资 28,283,471.30 94.88 49,538,651.95 92.13
交易性金融资产－基金投资 - - - -
交易性金融资产－债券投资 - - - -
衍生金融资产－权证投资 - - - -
其他 - - - -
合计 28,283,471.30 94.88 49,538,651.95 92.13
7.4.13.4.2.2 其他价格风险的敏感性分析
假设
固定其它市场变量，当本基金基准上涨 1%
固定其它市场变量，当本基金基准下跌 1%
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末 （ 2013年 12月
31日 ）
上年度末（ 2012年 12月
31日 ）
基金净资产变动 283,434.42 421,014.67
基金净资产变动 -283,434.42 -421,014.67
注：我们利用 CAPM 模型计算得到上述结果；其中，无风险收益率取 13 年 12月 31 日十年期国债
收益率 4.57%，利用 13 年初以来基金日收益率与基金基准日收益率计算得到基金的 Beta 系数为
1.00。
7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
无。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的
比例（%）
1 权益投资 28,283,471.30 92.00
其中：股票 28,283,471.30 92.00
2 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产支持证券 - -
3 金融衍生品投资 - - 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 44 页 共 57 页
4 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
5 银行存款和结算备付金合计 2,261,178.00 7.35
6 其他各项资产 199,824.77 0.65
7 合计 30,744,474.07 100.00
注： 由于四舍五入的原因报告期末基金资产组合各项目公允价值占基金总资产的比例分项之和与
合计可能有尾差。
8.2 期末按行业分类的股票投资组合
8.2.1 期末指数投资按行业分类的股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
A
农、林、牧、渔业 228,420.00 0.77
B
采矿业 453,120.00 1.52
C
制造业 13,364,441.24 44.83
D
电力、热力、燃气及水生产和供应业 1,753,710.00 5.88
E
建筑业 706,800.00 2.37
F
批发和零售业 3,239,928.00 10.87
G
交通运输、仓储和邮政业 2,512,107.86 8.43
H
住宿和餐饮业 160,200.00 0.54
I
信息传输、软件和信息技术服务业 424,900.00 1.43
J
金融业 - -
K
房地产业 778,700.00 2.61
L
租赁和商务服务业 264,300.00 0.89
M
科学研究和技术服务业 - -
N
水利、环境和公共设施管理业 - -
O
居民服务、修理和其他服务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和社会工作 - -
R
文化、体育和娱乐业 924,360.50 3.10
S
综合 468,380.00 1.57
合计 25,279,367.60 84.80
注：由于四舍五入原因公允价值占基金资产净值的比例分项之和与合计可能有尾差。 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 45 页 共 57 页
8.2.2 期末积极投资按行业分类的股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
A
农、林、牧、渔业 - -
B
采矿业 - -
C
制造业 1,628,545.70 5.46
D
电力、热力、燃气及水生产和供应业 - -
E
建筑业 195,060.00 0.65
F
批发和零售业 - -
G
交通运输、仓储和邮政业 - -
H
住宿和餐饮业 - -
I
信息传输、软件和信息技术服务业 304,158.00 1.02
J
金融业 416,500.00 1.40
K
房地产业 320,000.00 1.07
L
租赁和商务服务业 - -
M
科学研究和技术服务业 - -
N
水利、环境和公共设施管理业 - -
O
居民服务、修理和其他服务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和社会工作 - -
R
文化、体育和娱乐业 - -
S
综合 139,840.00 0.47
合计 3,004,103.70 10.08
注：由于四舍五入原因公允价值占基金资产净值的比例分项之和与合计可能有尾差。
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
8.3.1 期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净
值比例（%）
1 603766 隆鑫通用 55,000 517,550.00 1.74
2 600153 建发股份 70,000 500,500.00 1.68
3 600422 昆明制药 20,000 471,800.00 1.58 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 46 页 共 57 页
4 600697 欧亚集团 23,600 442,028.00 1.48
5 600694 大商股份 15,000 433,200.00 1.45
6 600195 中牧股份 26,681 419,692.13 1.41
7 600587 新华医疗 6,000 419,460.00 1.41
8 600368 五洲交通 85,000 391,000.00 1.31
9 600056 中国医药 17,000 370,770.00 1.24
10 600298 安琪酵母 20,000 345,400.00 1.16
11 601000 唐山港 111,960 342,597.60 1.15
12 600062 华润双鹤 15,000 335,550.00 1.13
13 601098 中南传媒 28,950 318,160.50 1.07
14 600729 重庆百货 14,500 315,810.00 1.06
15 601231 环旭电子 15,000 315,750.00 1.06
16 600004 白云机场 45,419 315,662.05 1.06
17 600201 金宇集团 12,000 309,240.00 1.04
18 600859 王府井 17,000 308,720.00 1.04
19 600481 双良节能 26,000 296,660.00 1.00
20 600827 友谊股份 30,000 296,100.00 0.99
21 600005 武钢股份 130,000 286,000.00 0.96
22 600403 大有能源 40,000 284,800.00 0.96
23 600511 国药股份 15,000 283,050.00 0.95
24 601058 赛轮股份 20,000 280,400.00 0.94
25 600527 江南高纤 40,000 279,200.00 0.94
26 600572 康恩贝 20,000 270,200.00 0.91
27 600138 中青旅 15,000 264,300.00 0.89
28 600805 悦达投资 24,000 263,280.00 0.88
29 600335 国机汽车 20,000 259,800.00 0.87
30 601333 广深铁路 93,000 259,470.00 0.87
31 600897 厦门空港 17,319 258,572.67 0.87
32 601515 东风股份 10,000 258,100.00 0.87
33 600396 金山股份 35,000 256,900.00 0.86
34 600184 光电股份 12,000 256,800.00 0.86
35 600238 海南椰岛 35,000 255,500.00 0.86
36 600522 中天科技 23,250 253,890.00 0.85
37 600594 益佰制药 7,781 253,816.22 0.85
38 601801 皖新传媒 20,000 249,400.00 0.84
39 600580 卧龙电气 40,000 249,200.00 0.84
40 601567 三星电气 25,110 245,324.70 0.82
41 600801 华新水泥 20,000 242,800.00 0.81
42 600387 海越股份 12,000 241,920.00 0.81 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 47 页 共 57 页
43 600391 成发科技 20,000 241,400.00 0.81
44 600021 上海电力 52,000 241,280.00 0.81
45 600262 北方股份 16,737 238,836.99 0.80
46 600426 华鲁恒升 35,000 236,950.00 0.79
47 600658 电子城 20,000 234,800.00 0.79
48 600409 三友化工 50,000 232,500.00 0.78
49 601877 正泰电器 9,300 231,384.00 0.78
50 600097 开创国际 18,000 228,420.00 0.77
51 600563 法拉电子 10,000 227,100.00 0.76
52 600987 航民股份 40,000 226,000.00 0.76
53 600761 安徽合力 18,000 217,620.00 0.73
54 600446 金证股份 14,000 216,300.00 0.73
55 600863 内蒙华电 63,000 214,830.00 0.72
56 600343 航天动力 15,000 213,600.00 0.72
57 600557 康缘药业 7,000 212,940.00 0.71
58 600161 天坛生物 10,000 212,600.00 0.71
59 600284 浦东建设 20,000 211,400.00 0.71
60 600337 美克股份 35,000 210,000.00 0.70
61 600486 扬农化工 6,000 209,940.00 0.70
62 600570 恒生电子 10,000 208,600.00 0.70
63 601222 林洋电子 10,000 207,700.00 0.70
64 601158 重庆水务 35,000 206,150.00 0.69
65 600783 鲁信创投 10,000 205,100.00 0.69
66 600521 华海药业 15,000 203,250.00 0.68
67 601608 中信重工 60,000 202,200.00 0.68
68 600459 贵研铂业 10,000 201,700.00 0.68
69 601965 中国汽研 15,000 201,000.00 0.67
70 600688 上海石化 65,000 198,250.00 0.67
71 600657 信达地产 60,000 193,800.00 0.65
72 601126 四方股份 10,000 192,500.00 0.65
73 600038 哈飞股份 7,000 192,430.00 0.65
74 600873 梅花集团 30,000 187,200.00 0.63
75 600612 老凤祥 8,000 186,560.00 0.63
76 603366 日出东方 13,000 184,210.00 0.62
77 600507 方大特钢 50,000 183,500.00 0.62
78 600510 黑牡丹 30,000 182,700.00 0.61
79 600642 申能股份 40,000 182,000.00 0.61
80 600039 四川路桥 30,000 181,200.00 0.61
81 600499 科达机电 9,000 180,810.00 0.61 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 48 页 共 57 页
82 600373 中文传媒 10,000 178,800.00 0.60
83 600825 新华传媒 20,000 178,000.00 0.60
84 601311 骆驼股份 16,000 174,400.00 0.59
85 600978 宜华木业 30,000 171,900.00 0.58
86 600125 铁龙物流 30,000 170,700.00 0.57
87 601991 大唐发电 40,000 169,600.00 0.57
88 601666 平煤股份 32,000 168,320.00 0.56
89 600185 格力地产 20,000 167,400.00 0.56
90 601727 上海电气 45,000 166,500.00 0.56
91 601369 陕鼓动力 25,000 166,250.00 0.56
92 601107 四川成渝 57,939 165,705.54 0.56
93 600578 京能电力 45,000 163,350.00 0.55
94 600420 现代制药 10,000 162,900.00 0.55
95 600098 广州发展 30,000 161,400.00 0.54
96 600754 锦江股份 10,000 160,200.00 0.54
97 600712 南宁百货 40,000 158,800.00 0.53
98 601139 深圳燃气 20,000 158,200.00 0.53
99 600248 延长化建 20,000 157,400.00 0.53
100 600487 亨通光电 7,440 157,207.20 0.53
101 601886 江河创建 20,000 156,800.00 0.53
102 600270 外运发展 15,000 152,850.00 0.51
103 600017 日照港 60,000 152,400.00 0.51
104 600548 深高速 45,000 151,650.00 0.51
105 600350 山东高速 50,000 151,500.00 0.51
8.3.2 期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净
值比例（%）
1 002385 大北农 29,982 490,205.70 1.64
2 601099 太平洋 70,000 416,500.00 1.40
3 300331 苏大维格 8,000 333,040.00 1.12
4 600208 新湖中宝 100,000 320,000.00 1.07
5 300300 汉鼎股份 15,550 304,158.00 1.02
6 000625 长安汽车 20,000 229,000.00 0.77
7 300001 特锐德 10,000 228,800.00 0.77
8 000731 四川美丰 20,000 197,800.00 0.66
9 002310 东方园林 6,000 195,060.00 0.65 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 49 页 共 57 页
10 000059 辽通化工 30,000 149,700.00 0.50
11 600256 广汇能源 16,000 139,840.00 0.47
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产净
值比例（％）
1 600251 冠农股份 1,137,152.60 2.11
2 300001 特锐德 1,097,436.79 2.04
3 000059 辽通化工 930,300.00 1.73
4 300285 国瓷材料 917,179.00 1.71
5 300068 南都电源 871,149.50 1.62
6 600153 建发股份 840,960.00 1.56
7 600387 海越股份 809,700.00 1.51
8 600005 武钢股份 782,700.00 1.46
9 600658 电子城 721,404.00 1.34
10 600884 杉杉股份 717,116.00 1.33
11 600832 东方明珠 715,041.21 1.33
12 300337 银邦股份 690,678.00 1.28
13 600089 特变电工 686,761.00 1.28
14 600805 悦达投资 660,450.00 1.23
15 002073 软控股份 658,705.00 1.23
16 300331 苏大维格 647,860.00 1.20
17 600409 三友化工 645,796.00 1.20
18 002064 华峰氨纶 638,000.00 1.19
19 601012 隆基股份 629,068.95 1.17
20 600694 大商股份 618,700.00 1.15
注：买入金额均按买入成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
8.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资产净
值比例（％）
1 600067
冠城大通 1,469,837.00 2.73
2 600251
冠农股份 1,394,162.00 2.59 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 50 页 共 57 页
3 600388
龙净环保 1,134,477.00 2.11
4 300285
国瓷材料 1,079,752.24 2.01
5 600832
东方明珠 1,048,865.00 1.95
6 600720
祁连山 1,041,608.45 1.94
7 600153
建发股份 968,960.39 1.80
8 300001
特锐德 873,478.38 1.62
9 600724
宁波富达 851,606.90 1.58
10 600110
中科英华 842,668.00 1.57
11 600239
云南城投 797,512.00 1.48
12 002064
华峰氨纶 794,400.00 1.48
13 300068
南都电源 785,002.00 1.46
14 600570
恒生电子 776,975.63 1.44
15 600038
哈飞股份 769,071.00 1.43
16 601918
国投新集 755,270.77 1.40
17 600070
浙江富润 753,623.50 1.40
18 600387
海越股份 748,826.00 1.39
19 601012
隆基股份 720,015.69 1.34
20 000059
辽通化工 713,727.00 1.33
注：卖出金额均按卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 83,752,577.32
卖出股票收入（成交）总额 110,665,627.22
注：买入股票成本及卖出股票收入均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相
关交易费用。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本期末未持有债券。
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
本基金本期末未持有债券。
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细
本基金本期末未持有资产支持证券。
8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本期末未持有权证。 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 51 页 共 57 页
8.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
8.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本期末未持有股指期货。
8.9.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金本期末未持有股指期货。
8.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
8.10.1 本期国债期货投资政策
根据基金合同中投资范围的规定，本基金不参与国债期货的投资。
8.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本期末未持有国债期货。
8.10.3 本期国债期货投资评价
本基金本期末未持有国债期货。
8.11 投资组合报告附注
8.11.1
本报告期内基金投资的前十名证券的发行主体无被监管部门立案调查，无在报告编制日前一
年内受到公开谴责、处罚。
8.11.2
基金投资的前十名股票，均为基金合同规定备选股票库之内股票。
8.11.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 10,266.66
2 应收证券清算款 148,034.73
3 应收股利 -
4 应收利息 435.13
5 应收申购款 41,088.25
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 199,824.77
中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 52 页 共 57 页
8.11.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.11.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
8.11.5.1 期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本期末指数投资前十名股票中不存在流通受限情况。
8.11.5.2 期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本期末积极投资前五名股票中不存在流通受限情况。
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人户数
(户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额 占总份额比例 持有份额 占总份额比例
2,940 9,712.20 5,731,739.25 20.07% 22,822,114.08 79.93%
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员持有本基金 1,242,468.73 4.3513%
注：1、本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有本基金份额总量的数量区间为 0
万份。
2、本基金的基金经理持有本基金份额总量的数量区间为 0万份。
§10 开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日（2011 年11 月 22 日）基金份额总额
456,870,635.87
本报告期期初基金份额总额 58,338,870.19
本报告期基金总申购份额 23,780,854.82
减:本报告期基金总赎回份额 53,565,871.68
本报告期基金拆分变动份额 - 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 53 页 共 57 页
本报告期期末基金份额总额 28,553,853.33
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本报告期没有举行基金份额持有人大会。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
经本公司总经理办公会议审议通过，自2013年5月 27日起增聘陈钢同志担任中邮核心优选
股票型证券投资基金基金经理；自2013年 7月 23日起，厉建超同志不再担任中邮战略新兴产业
股票型证券投资基金基金经理；自 2013年8月23日起增聘刘格菘同志担任中邮核心成长股票型
证券投资基金基金经理。
2013 年 3 月 17 日中国银行股份有限公司公告，肖钢先生辞去中国银行股份有限公司董事长
职务。2013年6月1日中国银行股份有限公司公告，自 2013年5月 31 日起，田国立先生就任本
行董事长、执行董事、董事会战略发展委员会主席及委员。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管人业务的诉讼事项。
11.4 基金投资策略的改变
本报告期本基金投资策略没有改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本报告期内未改聘为本基金进行审计的会计师事务所。报告期内应支付给会计师事务所的审
计费用为人民币捌万元整，目前该会计师事务所已连续为本基金提供审计服务三个会计年度。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 54 页 共 57 页
券商名称
交易单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
银河证券 1 150,065,586.78 77.21% 136,619.65 77.36% -
齐鲁证券 1 44,285,956.66 22.79% 39,992.77 22.64% -
天风证券 1 - - - - -
注：1. 选择专用交易单元的标准和程序：
（1) 券商经纪人财务状况良好、经营行为规范、风险管理先进、投资风格与中邮创业基金管
理有限公司有互补性、在最近一年内无重大违规行为。
（2) 券商经纪人具有较强的综合服务能力：能及时、全面、定期提供高质量的关于宏观、行
业、资本市场、个股分析的报告及丰富全面的信息咨询服务；有很强的分析能力，能根据中邮创
业基金管理有限公司所管理基金的特定要求，提供研究报告，具有开发量化投资组合模型的能力
以及其他综合服务能力。
（3) 券商经纪人能提供最优惠合理的佣金率：与其他券商经纪人相比，该券商经纪人能够提
供最优惠合理的佣金率。
基金管理人根据以上标准进行考察后确定证券公司的选择。基金管理人与被选择的证券公司
签订委托协议，报中国证监会备案并通知基金托管人。
2、报告期内租用交易单元变更情况：本报告期内本基金不存在交易单元退租情况。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 债券回购交易 权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
银河证券 - - 1,000,000.00 100.00% - -
齐鲁证券 - - - - - -
天风证券 - - - - - -
11.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1 中邮上证380指数增强型证券投资
基金更新招募说明书（2012年第2
号）
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 1月4日
2 中邮创业基金管理有限公司旗下
基金 2012年 12月 31 日资产净值
公告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 1月4日
3 中邮创业基金管理有限公司关于
增加东方证券、方正证券为代销机
构的公告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 1月 12日 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 55 页 共 57 页
4 中邮上证380指数增强型证券投资
基金 2012年第4季度报告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 1月 22日
5 关于中邮创业基金管理有限公司
旗下基金开通数米基金销售公司
网上交易申购费率优惠活动的公
告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 3月6日
6 中邮创业基金管理有限公司关于
增加数米基金销售公司为代销机
构的公告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 3月6日
7 中邮创业基金管理有限公司旗下
部分基金参加工商银行个人电子
银行申购基金费率优惠的公告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 3月 29日
8 中邮上证380指数增强型证券投资
基金2012年年度报告 摘要
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 3月 30日
9 中邮上证380指数增强型证券投资
基金 2012年年度报告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 3月 30日
10 中邮创业基金管理有限公司参加
北京展恒基金销售有限公司网上
申购费率优惠活动的公告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 4月3日
11 中邮创业基金管理有限公司参加
和讯信息科技有限公司基金电子
交易平台申购费率优惠活动的公
告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 4月 18日
12 中邮创业基金管理有限公司关于
增加和讯信息科技有限公司为代
销机构的公告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 4月 18日
13 中邮上证380指数增强型证券投资
基金 2013年第1季度报告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 4月 20日
14 中邮创业基金管理有限公司旗下
基金2013年6月30日资产净值公
告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 7月1日
15 关于中邮创业基金管理有限公司
旗下基金开通交通银行网上银行、
手机银行基金申购费率优惠活动
的公告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 7月2日
16 中邮上证380指数增强型证券投资
基金更新招募说明书（2013年第1
号）
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 7月6日
17 关于中邮创业基金管理有限公司
旗下基金开通深圳众禄基金销售
有限公司、上海好买基金销售有限
公司网上交易申购费率优惠活动
的公告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 7月 13日
18 中邮创业基金管理有限公司关于 中国证券报\上海证券报\证 2013年 7月 13日 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 56 页 共 57 页
增加深圳众禄基金销售有限公司、
上海好买基金销售有限公司为代
销机构的公告
券时报\证券日报
19 中邮上证380指数增强型证券投资
基金 2013年第2季度报告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 7月 17日
20 中邮上证380指数增强型证券投资
基金 2013年半年度报告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 8月 28日
21 关于中邮创业基金管理有限公司
旗下基金开通浙江同花顺基金销
售有限公司、上海天天基金销售有
限公司、万银财富（北京）基金销
售有限公司、诺亚正行（上海）基
金销售投资顾问有限公司、上海长
量基金销售投资顾问有限公司网
上交易申购费率优惠活动的公告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 8月 29日
22 中邮创业基金管理有限公司关于
增加浙江同花顺基金销售有限公
司、上海天天基金销售有限公司、
万银财富（北京）基金销售有限公
司、诺亚正行（上海）基金销售投
资顾问有限公司、上海长量基金销
售投资顾问有限公司为代销机构
的公告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 8月 29日
23 中邮创业基金管理有限公司关于
增加诚浩证券有限责任公司、平安
银行股份有限公司、国海证券股份
有限公司、民生证券有限责任公
司、东兴证券股份有限公司、国信
证券股份有限公司为代销机构的
公告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 9月 27日
24 中邮创业基金管理有限公司关于
增加深圳市新兰德证券投资咨询
有限公司为代销机构的公告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年 10月 9日
25 关于中邮创业基金管理有限公司
旗下部分基金开通深圳市新兰德
证券投资咨询有限公司、中期时代
基金销售（北京）有限公司网上交
易申购费率优惠活动的公告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年10月 12 日
26 中邮创业基金管理有限公司关于
增加中期时代基金销售（北京）有
限公司为代销机构的公告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年10月 12 日
27 关于中邮创业基金管理有限公司
旗下部分基金开通华融证券股份
有限公司网上交易申购费率优惠
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年10月 19 日 中邮上证 380 指数增强 2013 年年度报告
第 57 页 共 57 页
活动的公告
28 中邮创业基金管理有限公司关于
增加华融证券股份有限公司为代
销机构的公告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年10月 19 日
29 中邮创业基金管理有限公司旗下
部分基金参加晋商银行股份有限
公司定投申购业务的公告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年10月 25 日
30 中邮创业基金管理有限公司关于
增加晋商银行股份有限公司为代
销机构的公告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年10月 25 日
31 中邮上证380指数增强型证券投资
基金 2013年第3季度报告
中国证券报\上海证券报\证
券时报\证券日报
2013年10月 26 日
§12 备查文件目录
12.1 备查文件目录
1. 中国证监会批准中邮上证 380指数增强型证券投资基金募集的文件
2.《中邮上证380指数增强型证券投资基金基金合同》
3.《中邮上证380指数增强型证券投资基金托管协议》
4.《中邮上证380指数增强型证券投资基金招募说明书》
5. 基金管理人业务资格批件、营业执照
6. 基金托管人业务资格批件、营业执照
7. 报告期内基金管理人在指定报刊上披露的各项公告
12.2 存放地点
基金管理人或基金托管人的办公场所。
12.3 查阅方式
投资者可于营业时间查阅，或登陆基金管理人网站查阅。
投资者可在营业时间免费查阅。也可在支付工本费后，在合理时间内取得上述文件的复印件。
投资者对本报告书如有疑问，可咨询基金管理人中邮创业基金管理有限公司。
客户服务中心电话：010-58511618
400-880-1618
基金管理人网址：www.postfund.com.cn
中邮创业基金管理有限公司
2014年 3月29日
