国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 1 页 共 33 页
国投瑞银 瑞福深证100 指数分级 证券投资基金2013 年年度报 告 摘要
2013 年12 月31 日
基金管理 人：国投瑞银基金管理 有限公司
基金托管 人：中国工商银行股份 有限公司
送出日期 ：2014 年03 月31日
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 2 页 共 33 页
§1
重要 提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、 董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或
重大遗漏， 并对其内容的真实性、 准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。 本年
度报告已经全体独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2014年3月25日
复核了本报告中的财务指标、 净值表现、 利润 分配情况、 财务会计报告、 投资组合报
告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基
金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在作出投资决策前应
仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本年度报告摘要摘自年度报告正文， 投资者欲了解详细内容， 应阅读年度报告正
文。
本报告期自2013 年1月1日起至12月31日止。
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 3 页 共 33 页
§2
基金 简介
2.1 基金基本 情况
基金简称 国投瑞银瑞福分级封闭
基金主代码 121099
基金运作方式 契约型证券投资基金
基金合同生效日 2012年07月17日
基金管理人 国投瑞银基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 7,291,614,537.24
基金合同存续期 不定期
基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所
上市日期 2012年08月17日
下属分级基金的基金简称 国投瑞银瑞福优先封闭
国投瑞银瑞福进取封闭
（场内简称" 瑞福进取" ）
下属分级基金的交易代码 121007 150001
报告期末下属分级基金的份
额总额
3,645,807,267.96 3,645,807,269.28
2.2 基金产品 说明
投资目标
本基金通过被动的指数化投资管理，实现对深证100
价格指数的有效跟踪，力求将基金净值收益率与业绩
比较基准之间的日平均跟踪误差控制在0.35% 以内， 年
跟踪误差控制在4% 以内。
投资策略
本基金为被动式指数基金，原则上采用指数复制投资
策略，按照个股在基准指数中的基准权重构建股票组
合，并根据基准指数成份股及其权重的变动进行相
应调整，以复制和跟踪基准指数。
当预期指数成份股调整和成份股将发生分红、配股、
增发等行为时， 或者因特殊情况 （如股权分置改革等）
导致基金无法有效复制和跟踪基准指数时，基金
管理人可以对基金的投资组合进行适当调整，并可在
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 4 页 共 33 页
条件允许的情况下， 辅以金融衍生工具进行投资管理，
以有效控制基金的跟踪误差。
业绩比较基准
95% ×深证100 价格指数收益率＋5% ×银行活期存
款利率（税后） 。
风险收益特征
从基金资产整体运作来看，本基金为股票型基金，属
于高风险、高收益的基金品种，基金资产整体的预期
收益和预期风险高于货币市场基金、债券型基金和混
合型基金。
下属两级基金的风险收益特
征
瑞福优先份额将表现出低
风险、 低收益的明显特 征，
其预期收益和预期风险要
低于普通的股票型基金份
额
瑞福进取份额则表现出高
风险、 高收益的显著特征，
其预期收益和预期风险要
高于普通的股票型基金份
额
2.3 基金管理 人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 国投瑞银基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司
信息披
露负责
人
姓名 刘凯 赵会军
联系电话 400-880-6868 010-66105799
电子邮箱 service@ubssdic.com custody@icbc.com.cn
客户服务电话 400-880-6868 95588
传真 0755-82904048 010-66105798
2.4 信息披露 方式
登载基金年度报告正文的管
理人互联网网址
http://www.ubssdic.com
基金年度报告备置地点 深圳市福田区金田路4028号荣超经贸中心46层
§3
主要 财务指标、基金净值 表现及利润分配情况
3.1 主要会计 数据和财务指标
金额单位：人民币元
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 5 页 共 33 页
3.1.1 期间数据和指标 2013年
2012年07月17日-2012
年12月31日
本期已实现收益 29,551,162.68 -86,979,399.19
本期利润 -319,151,223.92 91,315,532.90
加权平均基金份额本期利润 -0.0438 0.0138
本期基金份额净值增长率 -4.38% 1.20%
3.1.2 期末数据和指标 2013年末 2012年末
期末可供分配基金份额利润 -0.7427 -0.7258
期末基金资产净值 6,843,441,826.43 7,382,429,816.78
期末基金份额净值 0.939 1.012
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入 、 投 资 收益 、 其 他收 入 （不 含公 允价值 变动 收益 ） 扣除
相关 费用 后的 余额 ，本 期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。
2 、 对 期末 可供 分配 利润 ， 采 用期末 资产 负债 表中 未分 配利润 与未 分配 利润 中已 实现部 分的 孰低 数 （ 为
期末余 额， 不是 当期 发生 数）。
3 、 以 上所 述基 金业 绩指 标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 （例 如封 闭式基 金交 易佣 金、 开
放式基 金申 购赎 回费 或基 金转换 费等 ）， 计入 费用 后实际 收益 水平 要低 于所 列数字 。
3.2 基金净值 表现
3.2.1 基金份额 净值增长率及其 与同期业绩比较基准收 益率的比较
阶段
份额净
值增长
率①
份额净
值增长
率标准
差②
业绩比
较基准
收益率
③
业绩比
较基准
收益率
标准差
④
①- ③ ②- ④
过去三个月 -3.30% 1.09% -3.00% 1.10% -0.30% -0.01%
过去六个月 5.96% 1.25% 5.92% 1.24% 0.04% 0.01%
过去一年 -4.38% 1.35% -4.53% 1.35% 0.15% 0.00%
自基金合同生效日起
至今
-3.23% 1.35% -3.61% 1.35% 0.38% 0.00%
注：1 、 由于 本基 金的 投资 标的为 深证100 指数 成份 股及备 选股 ， 现 金或 到期 日在一 年以 内的 政府 债
券不低 于基 金资 产净 值5% ， 因 此 ， 本 基金 将业 绩比 较基准 定为95% ×深 证100 价格 指数 收益 率＋5%
×银行 活期 存款 利率 （税 后）。
2 、本 基金 对业 绩比 较基 准 采用每 日再 平衡 的计 算方 法。
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 6 页 共 33 页
3.2.2 自基金合 同生效以来基金 份额累计净值增长率变 动及其与同期业绩比较 基准收益
率变动的 比较
国投瑞银瑞福分级封闭 基金基准
2012-08-14 2012-10-24 2012-12-31 2013-03-19 2013-05-30 2013-08-08 2013-10-24 2013-12-31
10%
8%
6%
4%
2%
0%
-2%
-4%
-6%
-8%
-10%
-12%
-14%
注：1 、本 基金 建仓 期为 自 基金合 同生 效日 起的3 个 月 。截至 建仓 期结 束， 本基 金各项 资产 配置 比例
符合基 金合 同及 招募 说明 书有关 投资 比例 的约 定。
2 、 本基 金由 国投 瑞银 瑞福 分级股 票型 证券 投资 基金 延期转 型并 于2012 年7月17 日合同 生效 。 2012 年7
月17日至8 月13 日为 本基 金 的过渡 期。 过渡 期间 ， 本 基金基 金资 产保 持为 现金 形式 （ 不能 变现 的资 产
除外） ，同 时基 金进 行了 瑞福优 先、 瑞福 进取 的赎 回、份 额折 算以 及申 购。 本基金 自2012 年8月14
日 进入 分级 运作 期， 开始 投资运 作。
3.2.3 自基金合 同生效以来基金 每年净值增长率及其与 同期业绩比较基准收益 率的比较
国投瑞银瑞福分级封闭 业绩基准
2012 年 2013 年
1%
0.5%
0%
-0.5%
-1%
-1.5%
-2%
-2.5%
-3%
-3.5%
-4%
-4.5%
注：本 基金 自2012 年8月14 日进入 分级 运作 期， 开始 投资运 作。2012 年度 自2012 年8月14日 起计 算，
不按整 个自 然年 度进 行折 算。
3.3 其他指标
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 7 页 共 33 页
金额单位：人民币元
其他指标 报告期间：2013年01 月01日至2013年12月31日
期末瑞福优先与瑞福进取两级基
金份额配比
1：1.000000000
期末瑞福优先份额净值 1.023
期末瑞福优先累计份额净值 1.086
期末瑞福进取份额净值 0.854
期末瑞福进取累计份额净值 0.854
瑞福优先的约定年化收益率 6.00%
§4
管理 人报告
4.1 基金管理 人及基金经理情况
4.1.1 基金管理 人及其管理基金 的经验
国投瑞银基金管理有限公司 （简称" 公司" ） ，原中融基金管理有限公司， 经中国证券监
督管理委员会批准， 于2002年6月13日正式成立， 注册资本1 亿元人民币。 公司是中国第
一家外方持股比例达到49% 的合资基金管理公司， 公司股东为国投信托有限公司 （国家
开发投资公司的全资子公司）及瑞士银行股份有限公司（UBS AG） 。公司拥有完善的
法人治理结构，建立了有效的风险管理及控制架构，以" 诚信、客户 关注、包容性、社
会责任" 作为公司的企 业文化。 截止2013 年12月底， 公司有员工145人,其中88人具有硕士
或博士学位；公司管理23只基金，其中包括2只创新型分级基金。
4.1.2 基金经理 （或基金经理小 组）及基金经理助理简 介
姓名 职务
任本基金的基金经理期限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
LU
RONG
QIANG
本基金
基金经
理、 量化
投资部
总监
2012年10月
30日
－ 14
澳大利亚籍，澳大利亚新
南威尔士大学基金管理专
业硕士，具有基金从业资
格。曾任康联首域投资基
金公司投资经理、投资分
析师；联邦基金公司数量
分析员、 投资绩效分析员；
美世投资管理顾问公司投
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 8 页 共 33 页
资分析师。 2008年2月加入
国投瑞银，曾任国投瑞银
新兴市场基金
（QDII-LOF ）基金经 理，
现兼任国投瑞银瑞和沪深
300指数分级基金、 国投瑞
银沪深300金融地产指数
基金（LOF ）和国投瑞 银
沪深300金融地产交易型
开放式指数基金（ETF ）
基金经理。
赵建
本基金
基金经
理
2013年09月
26日
－ 11
中国籍，博士，具有基金
从业资格。曾任职于上海
博弘投资有限公司、上海
数君投资有限公司、上海
一维科技有限公司。2010
年6月加入国投瑞银。 曾任
国投瑞银中证下游消费与
服务产业指数基金和本基
金的基金经理助理。
注： 任职 日期 和离 任日 期 均指公 司作 出决 定后 正式 对外公 告之 日 。 证 券从 业 的含义 遵从 行业 协会 《 证
券业从 业人 员资 格管 理办 法》的 相关 规定 。
4.2 管理人对 报告期内本基金运 作遵规守信情况的说明
在报告期内，本基金管理人遵守《证券法》、《证券投资基金法》及其系列法规、
《国投瑞银瑞福深证100指数分级证券投资基金基金合同》有关规定，本着恪守诚信、
审慎勤勉， 忠实尽职的原则， 为基金份额持有人的利益管理和运用基金资产。 在报告期
内，基金的投资决策规范，基金运作合法合规，没有损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对 报告期内公平交易 情况的专项说明
4.3.1 公平交易 制度和控制方法
管理人依据证监会 《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 的要求， 制定
了公平交易管理相关的 《公平交易管理规定》 、 《交易管理办法》 、 《异常交易管理规
定》等系列制度，并建立和完善了相应的控制措施和业务流程。
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 9 页 共 33 页
管理人公平交 易管理坚持以下原则：
1 、当管理人利益和基金持有人利益发生冲突时，坚持基金持有人利益优先；
2 、当不同资产委托人利益发生冲突时，应公平的对待不同的资产委托人；
3 、公平对待管理人旗下管理的不同投资组合；
4 、严禁直接或者通过第三方的交易安排在不同投资组合之间进行利益输送。
管理人有关公平交易控制制度的要点如下：
1 、不断完善投资决策、研究支持、交易管理的制度和流程，提高投资管理的科学
性和客观性，确保在公司内建立适用于所有投资组合的公平交易环境。
2 、公平交易的范围覆盖所有投资品种，以及一级市场申购、二级市场交易和公司
内部证券分配等所有投资管理活动，同时涵盖研究分析、授权、投资决策、交易执行、
业绩评估等投资管理活动相关的各个环节。
3 、合理设置各类资产管理业务之间以及各类资产管理业务内部的组织结构，在保
证各投资组合投资决策相对独立性的同时， 确保其在获得投资信息、 投资建议和实施投
资决策方面享有公平的机会。
4 、 建立科学的投资决策体系， 加强交易分配的内部控制， 通过严格的制度、 流程、
技术手段等保证公平交易原则的实现， 同时通过监察稽核， 事后分析及信息披露来加强
对公平交易的监督。
管理人有关公平交易控制方法的要点如下：
1 、以系统强制控制为优先措施。公司通过不断完善投资决策、研究支持、交易执
行相关的信息管理系统， 充分发挥系统的自动控制功能， 根据公平交易管理的要求， 在
系统中设置相应业务流转顺序、 控制阀值或者触发机制， 对触及阀值的行为视情况分别
采取警告、 强制禁止等控制措施或对特定业务自动执行必要的后续流程。 如： 符合交易
条件的不同投资组合的同向交易指令在交易系统中强制采用公平委托功能进行交易， 内
部研究报告在研究系统中一经发布会自动推送到所有基金经理、 投资经理， 控制阀值的
修改必须经监察稽核部通过系统进行复核并点击同意才能生效等。
2 、以双人复核、集体决策为控制的辅助手段。对于无法通过系统进行强制控制的
业务活动， 通过建立明确的业务规则和流程， 在关键控制点采取双人复核或集体决策等
控制机制， 通过分别对控制事项签署意见并顺序流转的要求， 实现对关键业务风险的管
理。 如： 以公司名义进行的一级市场申购结果分配， 需要经过严格的公平性审核， 由交
易部负责人、 运营部负责人、 监察稽核部负责人以及投资组合经理共同确认对分配结果
无异议并签署后才为有效。
3 、以日常监控为督促手段。公司交易部、监察稽核部、运营部设置专门岗位，分
别在交易过程中、 日中、 清算后对有关公平交易规则的执行情况进行监控， 并按既定的
报告要求及时揭示违反规定的情况， 监督督促公平交易制度的执行。 如： 交易部对相同
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 10 页 共 33 页
投资经理管理不同投资组合指令时间差的监督， 监察稽核部对日中不同组合交易相同证
券的价差分析以及运营部对银行间指令要素和签署情况的检查等。
4 、以事后专项稽核和定期公平交易分析为完善措施。内部审计专员负责不定期对
公司执行公平交易的情况进行专项稽核， 监察稽核部分别于每季度和每年度对公司管理
的不同 投资组合的整体收益率差异、 分投资类别 （股票、 债券） 的收 益率差异进行分析，
对连续四个季度期间内、 不同时间窗下 （如日内、3日内、5 日内） 公司管理的不同投资
组合同向交易的交易价差进行分析。 通过事后的专项稽核和定期分析， 发现控制薄弱环
节或交易价差异常， 将重新核查公司投资决策和交易执行环节的内部控制， 针对潜在问
题完善公平交易制度和流程。
5 、加强信息披露和接受外部监督。公司在各投资组合的定期报告中，披露公司整
体公平交易制度执行情况以及异常交易行为专项说明， 接受社会监督。 公司定期接受外
部审计的检查， 公平交易管理一直是外 部审计的重点之一。 基金评价机构在开展基金评
价业务时， 将公平交易制度的完善程度、 执行情况及信息披露作为评价内容之一。 公司
每季度会向证监会报告经投资组合经理、 督察长、 总经理签署后的公平交易制度执行情
况， 并对特定资产管理业务与证券投资基金之间的业绩比较、 异常交易行为做专项说明。
公司内部稽核或定期分析中发现公平交易管理中的异常问题， 也将在向证监会报送的监
察稽核季度报告和年度报告中做专项说明。证监会通过现场检查和非现场监管等方式，
也会对公司公平交易制度的执行情况进行检查和分析， 并会同证券交易所等对公司异常
交易行为进行 监控。 对于发现的不公平交易和利益输送行为， 将依法采取相关监管措施。
4.3.2 公平交易 制度的执行情况
本报告期内， 管理人通过制度、 流程和技术手段保证了公平交易原则的实现， 确保
本基金管理人旗下各投资组合在研究、 决策、 交易执行等各方面均得到公平对待， 通过
对投资交易行为的监控、 分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监督， 形
成了有效地公平交易体系。 本报告期， 本基金管理人各项公平交易制度流程均得到良好
地贯彻执行，未发现存在违反公平交易原则的现象。
报告期内，管理人于每季度和年度对公司管理的不同投资组合的整 体收益率差异、
分投资类别 （股票、 债券） 的收益率差异进行分析， 对连续四个季度期间内、 不同时间
窗下 （如日内、 3日内、 5日内） 公司管理的不同投资组合同向交易的交易价差进行分析。
本年度同向交易价差专项分析的情况如下：
1 、管理人对所有投资组合在过去连续四个季度内同向交易相同证券的交易价差的
溢价率进行分析， 对两 两组合同向交易成交价格均值的溢价率是否趋近于零进行T 检验，
检验在95% 的可信水平下，价格均值的溢价率趋近于零是否存在检验不通过的情况。
2 、管理人对所有投资组合在过去连续四个季度内同向交易相同证券的交易价差优
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 11 页 共 33 页
劣进行比较， 区分买优、 卖优、 买次、 卖次等情况分别分析两两组合在期间内交易时是
否存在显著优于另一方的异常情况，
3 、管理人对所有投资组合在过去连续四个季度内同向交易相同证券的交易价差区
分两两组合进行利益输送的模拟测算， 检查在过去四个季度内， 是否存在显著异常的情
况。
检验分析结果显示， 公司管理的所有投资组合， 在过去连续四个季度内未发现存在
违反公平交易原则的情况。
4.3.3 异常交易 行为的专项说明
本基金于本报告期内不存在异常交易行为。
基金管理人管理的所有投资组合在本报告期内未出现参与交易所公开竞价同日反
向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日总成交量5% 的交易情况。
4.4 管理人对 报告期内基金的投 资策略和业绩表现说明
4.4.1 报告期内 基金投资策略和 运作分析
2013 年， 美欧股市均创出新高， 东南亚等新兴市场股市大体走平。 与海外市场走势
相比，A 股全年表现暗淡， 上证综指全年下跌6.75% ， 沪深300 指数下 跌7.65% 。A 股市场
疲弱背后的原因在于中国经济在宏观和微观两个层次上的不景气。 宏观层面，2009 年金
融危机之后全球总消费需求偏弱， 企业普遍产能过剩， 投资需求依赖债务扩张的模式不
可长期持续； 而微观层面上看则是2013 年以来资金成本全面上升背景下的企业投资回报
率普遍降低。
本年度A 股市场大、 小 市值股票走势的结构化差异再次得到淋漓尽致的体现， 但与
2012 年相比， 两类股票走势强弱发生逆转，2013 年大市值股票普遍出现大幅下跌， 而
以创业板为代表的中小市值股票，因其成长潜力受到投资者普遍认同，全年涨幅颇大。
基金投资操作上， 作为指数基金， 投资操作以严格控制跟踪误差为主， 研究应对指
数成分股的停牌替代及调整等机 会成本。
4.4.2 报告期内 基金的业绩表现
截止报告期末， 本基金份额净值为0.939元， 本报告期份额净值增长率为-4.38%，同
期业绩比较基准收益率为-4.53% ，基金净值增 长率略高于业绩基准收益率0.15% ，主要
受报告期内指数成分股的调整及成份股替代停牌、 期间第一权重股停牌导致的估值调整
等因素的影响。期间第一权重股停牌导致的估值调整是本基金跟踪误差的一个重要来
源。 报告期内， 日均跟踪误差为0.08% ， 年化跟踪误差为1.25% ， 符合基金合同约定的跟
踪误差不超过0.35% 以及4.0% 的限制。
4.5 管理人对 宏观经济、证券市 场及行业走势的简要展 望
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 12 页 共 33 页
目前A 股市场整体估值水平无论与历史水平对比还是和外围市场相比都处于相对
较低水平。 虽然短期市场仍面临无风险利率持续上升、 地方政府债务如何破局及其负面
冲击的不确定， 但我们认为， 三中全会" 全面 深化改革决定" 呈现出 的改革决心和魄力将
消除中国经济和资本市场中长期发展的不确定性。 随着经济体制改革的深化和实体经济
的改善，市场估值水平有望回升，A 股市场存在较好的投资机会。
4.6 管理人对 报告期内基金估值 程序等事项的说明
本基金管理人从事基金估值业务的组织机构主要包括合规 与风险控制委员会、 估值
小组及运营部。 合规与风险控制委员会负责对估值政策进行评估， 并对基金估值程序进
行监督； 估值小组负责跟踪现行估值政策、 议定估值政策方案及特别估值程序的报告等
事项， 估值小组的成员包括运营部总监、 估值核算员、 基金经理或其他资产管理经理以
及监察稽核部指定人员；运营部负责日常的基金资产的估值业务，执行基金估值政策，
设立基金估值核算员岗位负责日常估值业务。 基金管理人参与估值的相关成员均具有相
应的专业胜任能力和相关工作经历。
本基金的日常估值程序由运营部基金估值核算员执行、运营部内部复核估值结果，
并与托管银行的估值结果核对一致。 基金估值政策的议定和修改采用集体讨论机制， 基
金经理作为估值小组成员， 对本基金持仓证券的交易情况、 信息披露情况保持应有的职
业敏感， 向估值小组提供估值参考信息， 参与估值政策讨论。 对需采用特别估值程序的
证券， 基金管理人及时启动特别估值程序， 由估值小组讨论议定特别估值方案并与托管
行沟通，在上报合规与风险控制委员会审议后由运营部具体执行。
本基金管理人参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突， 截止报告期末未与
外部估值定价服务机构签约。
4.7 管理人对 报告期内基金利润 分配情况的说明
根 据《基金合同》的约定，本基金在分级运作期内不进行收益分配。
§5
托管 人报告
5.1 报告期内 本基金托管人遵规 守信情况声明
2013 年，本基金托管人在对国投瑞银瑞和沪深300指数分级证券投资基金的托管过
程中， 严格遵守 《证券投资基金法》 及其他法律法规和基金合同的有关规定， 不存在任
何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对 报告期内本基金投 资运作遵规守信、净值 计算、利润分配等情况 的说明
2013 年， 国投瑞银瑞和沪深300指数分级证券投资基金的管理人-- 国 投瑞银基金管理
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 13 页 共 33 页
有限公司在国投瑞银瑞和沪深300指数分级证券投资基金的投资运作、基金资产净值计
算、 基金份额申购赎回价格计算、 基金费用开支等问题上， 不存在任何损害基金份额持
有人利益的行为， 在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。 本报告期内， 国
投瑞银瑞和沪深300 指数分级证券投资基金未进行利润分配。
5.3 托管人对 本年度报告中财务 信息等内容的真实、准 确和完整发表意见
本托管人依法对国投瑞银基金管理有限公司编制和披露的国投瑞银瑞和沪深300指
数分级证券投资基金2013年年度报告中财务指标、 净值表现、 利润分配情况、 财务会计
报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。
§6
审计 报告
经普华永道中天会计师事务所审计， 注册会计师为本基金出具了无保留意见的审计
报告, 投资者可通过年度报告正文查看审计报告全文。
§7
年度 财务报表
7.1 资产负债 表
会计主体：国投瑞银瑞福深证100指数分级证券投资基金
报告截止日：2013 年12月31日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2013年12月31日
上年度末
2012年12月31 日
资 产：
银行存款
366,597,921.65 79,818,290.10
结算备付金
存出保证金
45,628.22 17,963,313.37
交易性金融资产
6,487,623,454.62 7,290,514,120.96
其中：股票投资
6,487,623,454.62 6,991,619,120.96
基金投资
－ －
债券投资
－ 298,895,000.00
资产支持证券投资
－ －
衍生金融资产
－ －
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 14 页 共 33 页
买入返售金融资产
－ －
应收证券清算款
－ －
应收利息
73,356.10 4,029,533.00
应收股利
－ －
应收申购款
－ －
递延所得税资产
－ －
其他资产
－ －
资产总计
6,854,340,360.59 7,392,325,257.43
负债和所 有者权益 附注号
本期末
2013年12月31日
上年度末
2012年12月31 日
负 债：
短期借款
－ －
交易性金融负债
－ －
衍生金融负债
－ －
卖出回购金融资产款
－ －
应付证券清算款
－ －
应付赎回款
－ －
应付管理人报酬
5,880,760.04 5,763,394.62
应付托管费
1,293,767.22 1,267,946.81
应付销售服务费
－ －
应付交易费用
19,875.14 668,338.19
应交税费
－ －
应付利息
－ －
应付利润
－ －
递延所得税负债
－ －
其他负债
3,704,131.76 2,195,761.03
负债合计
10,898,534.16 9,895,440.65
所有者权 益：
实收基金
12,258,656,646.43 12,496,154,227.95
未分配利润
-5,415,214,820.00 -5,113,724,411.17
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 15 页 共 33 页
所有者权益合计
6,843,441,826.43 7,382,429,816.78
负债和所有者权益总计
6,854,340,360.59 7,392,325,257.43
注：1. 报告 截止日2013 年12 月31 日 ， 基 金份 额净 值0.939 元， 基 金份 额总 额7,291,614,537.24 份， 其 中
国投瑞 银瑞 福优 先封 闭份 额3,645,807,267.96 份 ，国 投瑞银 瑞福 进取 封闭 份额3,645,807,269.28 份。
2. 比较 财务 报表 的实 际编 制期间 为2012 年7月17 日 ( 基金合 同生 效日) 至2012 年12 月31 日。
7.2 利润表
会计主体：国投瑞银瑞福深证100指数分级证券投资基金
本报告期：2013年01月01日至2013年12 月31日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期2013年01月01
日至2013年12月31
日
上年度可比期间2012
年07月17日至2012 年
12月31日
一、收入
-225,206,880.98 132,439,245.27
1.利息收入
4,295,181.82 4,353,640.75
其中：存款利息收入
2,420,875.32 2,942,648.72
债券利息收入
1,874,306.50 1,410,992.03
资产支持证券利息收
入
－ －
买入返售金融资产收
入
－ －
其他利息收入
－ －
2.投资收益( 损失以 “- ” 填列)
118,598,606.61 -50,209,327.57
其中：股票投资收益
23,182,180.51 -53,923,529.16
基金投资收益
－ －
债券投资收益
59,750.00 -38,700.00
资产支持证券投资收
益
－ －
衍生工具收益
－ －
股利收益
95,356,676.10 3,752,901.59
3.公允价值变动收益 （损失以
“- ”号填列）
-348,702,386.60 178,294,932.09
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 16 页 共 33 页
4.汇兑收益 （损失以 “ －” 号
填列）
－ －
5.其他收入 （损失以 “- ” 号填
列）
601,717.19 －
减：二、 费用
93,944,342.94 41,123,712.37
1．管理人报酬
71,968,537.78 26,138,051.61
2．托管费
15,833,078.35 5,750,371.33
3．销售服务费
－ －
4．交易费用
4,222,321.76 8,458,915.76
5．利息支出
－ －
其中： 卖出回购金融资产支出
－ －
6．其他费用
1,920,405.05 776,373.67
三、 利润总 额 （亏损总额以 “- ”
号填列）
-319,151,223.92 91,315,532.90
减：所得税费用
－ －
四、净利 润（净亏损以“- ”
号填列）
-319,151,223.92 91,315,532.90
7.3 所有者权 益（基金净值）变 动表
会计主体：国投瑞银瑞福深证100指数分级证券投资基金
本报告期：2013年01月01日至2013年12 月31日
单位：人民币元
项 目
本期
2013年01月01日至2013年12月31日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初所有者权益 （基金净
值）
12,496,154,227.95
-5,113,724,
411.17
7,382,429,816.78
二、 本期经营活动产生的基金
净值变动数（本期利润）
-319,151,22
3.92
-319,151,223.92
三、 本期基金份额交易产生的
基金净值变动数 （净值减少以
“- ”号填列）
-237,497,581.52
17,660,815.
09
-219,836,766.43
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 17 页 共 33 页
其中：1.基金申购款 575,439,489.11
-38,896,556
.17
536,542,932.94
2.基金赎回款 -812,937,070.63
56,557,371.
26
-756,379,699.37
四、 本期向基金份额持有人分
配利润产生的基金净值变动
（净值减少以“- ”号填列）
－ － －
五、 期末所有者权益 （基金净
值）
12,258,656,646.43
-5,415,214,
820.00
6,843,441,826.43
项 目
上年度可比期间2012年07 月17日至2012年12月31日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初所有者权益 （基金净
值）
6,000,332,873.63
-2,040,298,
159.40
3,960,034,714.23
二、 本期经营活动产生的基金
净值变动数（本期利润）
－
91,315,532.
90
91,315,532.90
三、 本期基金份额交易产生的
基金净值变动数 （净值减少以
“- ”号填列）
6,495,821,354.32
-3,164,741,
784.67
3,331,079,569.65
其中：1.基金申购款 8,046,855,781.06
-3,438,755,
339.78
4,608,100,441.28
2.基金赎回款 -1,551,034,426.74
274,013,555
.11
-1,277,020,871.63
四、 本期向基金份额持有人分
配利润产生的基金净值变动
（净值减少以“- ”号填列）
－ － －
五、 期末所有者权益 （基金净
值）
12,496,154,227.95
-5,113,724,
411.17
7,382,429,816.78
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告7.1至7.4财务报表由下列负责人签署:
刘纯亮
—————————
基金管理公司负责人
刘纯亮
—————————
主管会计工作负责人
冯伟
—————————
会计机构负责人
7.4 报表附注
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 18 页 共 33 页
7.4.1 基金基本 情况
国投瑞银瑞福深证100指数分级证券投资基金是根据原国投瑞银瑞福分级股票型证
券投资基金( 以下简称" 国投瑞银瑞福基金") 基 金份额持有人大会2012 年6月8 日决议通
过的《关于国投瑞银瑞福分级股票型证券投资基金基金合同延期及修改相关事项的议
案》 ， 经中国证券监督 管理委员会( 以下简称" 中国证监会") 证监许可 字[2012] 880 号 《关
于核准国投瑞银瑞福分级股票型证券投资基金基金份额持有人大会决议的批复》 ， 由原
国投瑞银瑞福基金转型而来。 原国投瑞银瑞福基金存续期限至2012年7月16日止。 自2012
年7月17日起， 原国投瑞银瑞福基金更名为国投瑞银瑞福深证100指数分级证券投资基金
( 以下简称" 本基金") ， 《国投瑞银瑞福分级股票型证券投资基金基金合同》失效的同时
《国投瑞银瑞福深证100 指数分级证券投资基金基金合同》 生效。 本基金存续期限不定。
本基金的基金管理人为国投瑞银基金 管理有限公司， 基金托管人为中国工商银行股份有
限公司。
根据 《国投瑞银瑞福深证100 指数分级证券投资基金基金合同》 的相关规定， 本基金通
过基金收益分配的安排， 将基金份额分成预期收益与风险不同的两个级别， 即优先级基
金份额( 以下简称" 瑞福 优先份额") 和进取级基 金份额( 以下简称" 瑞福 进取份额") 。 本基金
自2012 年7月17日至2012年8月13日为过渡期。 本基金过渡期结束后的下一工作日开始为
本基金分级运作期的起始日；基金分级运作期为3年。基金分级运作期届满后，本基金
转换为" 国投瑞银瑞福 深证100指数证券投资基金(LOF)" 。 在分级运 作期内， 当瑞福进取
份额净值小于或等于0.25元或瑞福优先份额少于5000 万份时，本基金将提前转型为" 国
投瑞银瑞福深证100 指数型证券投资基金(LOF)" 。瑞福优先份额在分 级运作期开始后每
满六个月时开放一次， 接受投资者的集中申购与赎回， 瑞福优先份额集中申购与赎回的
开放日为分级运作期开始后每满六个月的最后一日( 如该日为非工作日，则为下一个工
作日) ；瑞福进取份额封闭运作，封闭期内不接受申购与赎回，封闭期为本基金的分级
运作期。 在瑞福优先份额的每次开放日， 本基金的基金管理人对瑞福优先份额进行基金
份额折算，瑞福优先份额的基金份额净值调整为1.000 元，基金份额持有人持有的瑞福
优先份额数按折算比例相应调整。经深圳证券交易所申请，瑞福进取份额于2012 年8月
17日在深圳证券交易所复牌。
根据 《中华人民共和国证券投资基金法》 和 《国投瑞银瑞福深证100 指数分级证券投资
基金基金合同》 的有关规定， 本基金的投资对象是具有良好流动性的金融工具， 包括国
内依法发行上市的股票( 包括创业板、中小板及其他经中国证监会核准上市的股票) 、债
券、 权证、 股指期货及法律、 法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。 本基金
投资于深证100 指数成份股票及其备选成份股票的市值不低于基金资产净值的80%；投
资于标的指数成份股票及其备选成份股票的市值加上买入、 卖出股指期货合约的轧差合
计值不低于基金资产净值的90% ； 本基金持有 的现金或者到期日在一年以内的政府债券
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 19 页 共 33 页
不低于基金资产净值的5% ；权证以及其他金融工具的投资比例符合法律法规和中国证
监会的规定。 本基金的 业绩比较基准为： 95% × 深证100 价格指数收益率＋5% × 银
行活期存款利率( 税后) 。
本财务报表由本基金的基金管理人国投瑞银基金管理有限公司于2014年3月25日批准报
出。
7.4.2 会计报表 的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于2006 年2月15日颁布的 《企业会计准则－基本准则》
和38项具体会计准则、 其后颁布的企业会计准则应用指南、 企业会计准则解释以及其他
相关规定( 以下合称" 企 业会计准则") 、 中国证 监会颁布的 《证券投资基金信息披露XBRL
模板第3号< 年度报告和半年度报告> 》、中国证券投资基金业协会颁布的《证券投资基
金会计核算业务指引》 、 《 国投瑞银瑞福深证100指数分级证券投资基金基金合同》 和
在财务报表附注7.4.4 所列示的中国证监会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作
编制。
7.4.3 遵循企业 会计准则及其他 有关规定的声明
本基金2013年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金
2013年12月31日的财务状况以及2013年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
7.4.4本报告期 所采用的会计政策 、会计估计与最近一期 年度报告相一致的说明
本基金本期采用的会计政策、会计估计与上年度可比期间相一致。
7.4.5 会计差错 更正的说明
本基金在本期无须说明的会计差错更正。
7.4.6 税项
根据财政部、 国家 税务总局财税[2002]128 号 《关于开放式证券投 资基金有关税收问
题的通知》 、 财税[2008]1 号 《关于企业所得税若干优惠政策的通知》 、 财税[2012]85 号
《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 及其他相关财税
法规和实务操作，主要税项列示如下：
(1) 以发行基金方式募 集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。基金买卖股票、
债券的差价收入不予征收营业税 。
(2) 对基金从证券市场 中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、
红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
(3) 对基金取得的企业 债券利息收入， 应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 20 页 共 33 页
缴20% 的个人所得税。 自2013年1月1日起， 对基金从上市公司取得的股息红利所得， 持
股期限在1个月以内( 含1个月) 的， 其股息红利 所得全额计入应纳税所得额； 持股期限在1
个月以上至1年( 含1年) 的， 暂减按50% 计入应 纳税所得额； 持股期限超过1年的， 暂减按
25% 计入应纳税所得额。 对基金持有的上市公司限售股， 解禁后取得的股息、 红利收入，
按照上述规定计算纳税， 持股时间自解禁日起计算； 解禁前取得的股息、 红利收入继续
暂减按50% 计入应纳税所得额。上述所得统一适用20% 的税率计征个人所得税。
(4) 基金卖出股票按0.1% 的税率缴纳股票交易印花税， 买入股票不征收股票交易印花税。
7.4.7 关联方关 系
关联方名称 与本基金的关系
国投瑞银基金管理有限公司
基金管理人、 瑞福优先封闭份额基金注册登
记机构、基金销售机构
中国工商银行股份有限公司(" 中国工商
银行")
基金托管人、基金代销机构
国投信托有限公司 基金管理人的股东
瑞士银行股份有限公司 基金管理人的股东
国投瑞银资产管理( 香港) 有限公司 基金管理人的子公司
国投瑞银资本管理有限公司 基金管理人的子公司
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
7.4.8 本报告期 及上年度可比期 间的关联方交易
7.4.8.1 通过关 联方交易单元进 行的交易
本基金本期及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的交易。
7.4.8.2 关联方 报酬
7.4.8.2.1 基金管 理费
单位：人民币元
项目
本期
2013年01月01 日至2013年12
月31日
上年度可比期间
2012 年07月17日至2012 年12
月31日
当期发生的基金应支
付的管理费
71,968,537.78 26,138,051.61
其中： 支付销售机构的 5,991,963.24 2,306,957.55
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 21 页 共 33 页
客户维护费
注：支 付基 金管 理人 国 投 瑞银基 金管 理有 限公 司 的 管理人 报酬 ，在 分级 运作 期内按 前一 日基 金资
产净值1.00% 的年 费率 计提 ，在转 换为 上市 开放 式基 金(LOF) 之后按前一 日基 金 资产净 值0.75%的年
费率计 提， 逐日 累计 至每 月月底 ，按 月支 付。 其计 算公式 为：
日管理 人报 酬＝ 前一 日基 金资产 净值 × 约定 年费 率/ 当年天 数。
7.4.8.2.2 基金托 管费
单位：人民币元
项目
本期
2013年01月01 日至2013年12
月31日
上年度可比期间
2012 年07月17日至2012 年12
月31日
当期发生的基金应支
付的托管费
15,833,078.35 5,750,371.33
注：支 付基 金托 管人 中 国 工商银 行的 托管 费， 在分 级运作 期内 按前 一日 基金 资产净 值0.22% 的 年费
率计提 ，在 转换 为上 市开 放式基 金(LOF) 之后按前 一 日基金 资产 净值0.15% 的年 费率计 提， 逐日 累计
至每月 月底 ，按 月支 付。 其计算 公式 为：
日托管 费＝ 前一 日基 金资 产净值 × 约定 年费 率/ 当 年天数 。
7.4.8.3 与关联 方进行银行间同 业市场的债券( 含 回购) 交易
本基金本期及上年度可比期间无与关联方进行的银行间同业市场的债券( 含回购) 交易。
7.4.8.4 各关联 方投资本基金的 情况
7.4.8.4.1 报告期 内基金管理人运 用固有资金投资本基金 的情况
份额单位：份
项目
( 国投瑞银瑞福优先封
闭)
本期
2013年01月01 日至2013年12
月31日
上年度可比期间
2012 年07月17日至2012 年12
月31日
基金合同生效日持有
的基金份额
－ 11,999,720.00
期初持有的基金份额 10,621,935.47 －
期间申购/ 买入总份额 － －
期间因拆分变动份额 650,126.37 -1,377,784.53
减：期间赎回/ 卖出总
份额
－ －
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 22 页 共 33 页
期末持有的基金份额 11,272,061.84 10,621,935.47
期末持有的基金份额
占基金总份额比例
0.31% 0.29%
份额单位：份
项目
( 国投瑞银瑞福进取封
闭)
本期
2013年01月01 日至2013年12
月31日
上年度可比期间
2012 年07月17日至2012 年12
月31日
期初持有的基金份额 38,099,267.00 －
期间申购/ 买入总份额 － 38,099,267.00
期间因拆分变动份额 － －
减：期间赎回/ 卖出总
份额
－ －
期末持有的基金份额 38,099,267.00 38,099,267.00
期末持有的基金份额
占基金总份额比例
1.05% 1.05%
注：基 金管 理人 国投 瑞银 基金管 理有 限公 司 上 年度 可比期 间 内 自深 圳证 券交 易所买 入本 基金 的交 易
委托国 信证 券股 份有 限公 司办理 。该 投资 的交 易费 率与交 易所 公告 费率 一致 。
7.4.8.4.2 报告期 末除基金管理人 之外的其他关联方投资 本基金的情况
本基金本期末及上年度末无除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况。
7.4.8.5 由关联 方保管的银行存 款余额及当期产生的利 息收入
单位：人民币元
关联方名称
本期2013年01月01日至2013年12
月31日
上年度可比期间
2012年07月17日至2012年12 月31
日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国工商银行 366,597,921.65 2,370,280.23 79,818,290.10 2,716,778.32
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中 国工 商银 行 保管， 按银 行同 业利 率计 息。
7.4.8.6 本基金 在承销期内参与 关联方承销证券的情况
本基金本期及上年度可比期间未在承销期内参与关联方承销证券。
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 23 页 共 33 页
7.4.8.7 其他关 联交易事项的说 明
本基金本期及上年度可比期间无须作说明的其他关联交易事项。
7.4.9 期末（2013年12 月31 日）本 基金持有的流通受限 证券
7.4.9.1 因认购 新发/ 增发证券而 于期末持有的流通受限 证券
本基金本期末无因认购新发/ 增发证券而流通受限的证券。
7.4.9.2 期末持 有的暂时停牌等 流通受限股票
金额单位：人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌原因
期末
估值单价
复牌
日期
复牌
开盘单价
数量
期末
成本总额
期末
估值总额
00056
2
宏源
证券
2013-
10-30
重大资产
重组
8.22 N/A N/A
5,441,
205
45,022,192
.19
44,726,705
.10
00062
5
长安
汽车
2013-
12-31
公告重
大事项
11.45
2014-
01-03
11.72
8,388,
536
55,328,550
.36
96,048,737
.20
注：本 基金 截至2013 年12 月31 日 止持 有以 上因 公布 的重大 事项 可能 产生 重大 影响而 被暂 时停 牌的 股
票，该 类股 票将 在所 公布 事项的 重大 影响 消除 后， 经交易 所批 准复 牌。
7.4.9.3 期末债 券正回购交易中 作为抵押的债券
7.4.9.3.1 银行间 市场债券正回购
本基金本期末无银行间市场债券正回购中作为抵押的债券。
7.4.9.3.2 交易所 市场债券正回购
本基金本期末无交易所市场债券正回购中作为抵押的债券。
7.4.10 有助于 理解和分析会计报 表需要说明的其他事项
(1) 公允价值
(a) 不以公允价值计量的 金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债， 其账面价值与
公允价值相差很小。
(b) 以公允价值计量的金 融工具
(i) 金融工具公允价值计量的方法
根据在公允价值计量中对计量整体具有重大意义的最低层级的输入值， 公允价值层级可
分为：
第一层级：相同资产或负债在活跃市场上( 未经调整) 的报价。
第二层级：直接( 比如取自价格) 或间接( 比如 根据价格推算的) 可观察到的、除第一层级
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 24 页 共 33 页
中的市场报价以外的资产或负债的输入值。
第三层级：以可观察到的市场数据以外的变量为基础确定的资产或负债的输入值( 不可
观察输入值) 。
(ii) 各层级金融工具公允价值
于2013 年12月31日， 本基金持有的以公允价值计量的金融工具中属于第一层级的余额为
6,346,848,012.32 元， 属于第二层级的余额为140,775,442.30 元， 无属于第三层级的余额
(2012 年12月31日：第一层级6,423,154,851.08 元，第二层级867,359,269.88 元，无属于第
三层级的余额) 。
(iii)公允价值所属层级间的重大变动
对于证券交易所上市的股票， 若出现重大事项停牌等情况， 本基金不会于停牌日至交易
恢复活跃日期间将相关股票的公允价值列入第一层级； 并根据估值调整中采用的不可观
察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票公允价值应属第二层级还是第三层
级。
(iv) 第三层级公允价值余额和本期变动金额
无。
(2) 除公允价值外，截至 资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§8
投资 组合报告
8.1 期末基金 资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产
的比例（% ）
1 权益投资 6,487,623,454.62 94.65
其中：股票 6,487,623,454.62 94.65
2 固定收益投资 － －
其中：债券 － －
资产支持证券 － －
3 金融衍生品投资 － －
4 买入返售金融资产 － －
其中：买断式回购的买入返售金融资产 － －
5 银行存款和结算备付金合计 366,597,921.65 5.35
6 其他各项资产 118,984.32 －
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 25 页 共 33 页
7 合计 6,854,340,360.59 100.00
8.2 期末按行 业分类的股票投资 组合
8.2.1 报告期末 （指数投资）按 行业分类的股票投资组 合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净值比
例(%)
A 农、林、牧、渔业 45,388,128.33 0.66
B 采矿业 210,010,090.10 30.70
C 制造业 3,953,709,089.10 57.77
D 电力、 热力、 燃气及水生产和供应业 39,323,010.75 0.57
E 建筑业 94,204,517.69 1.38
F 批发和零售业 193,022,878.02 2.82
G 交通运输、仓储和邮政业 － －
H 住宿和餐饮业 － －
I 信息传输、软件和信息技术服务业 177,225,340.46 2.59
J 金融业 774,670,340.29 11.32
K 房地产业 605,270,120.97 8.84
L 租赁和商务服务业 38,696,686.52 0.57
M 科学研究和技术服务业 － －
N 水利、环境和公共设施管理业 244,522,605.81 3.57
O 居民服务、修理和其他服务业 － －
P 教育 － －
Q 卫生和社会工作 － －
R 文化、体育和娱乐业 59,310,258.48 0.87
S 综合 52,270,388.10 0.76
合计 6,487,623,454.62 94.80
8.2.2 报告期末 （积极投资）按 行业分类的股票投资组 合
本基金本报告期末未持有积极投资股票。
8.3 期末按公 允价值占基金资产 净值比例大小排序的 前 十名 股票投资明细
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 26 页 共 33 页
8.3.1 期末指数 投资按公允价值 占基金资产净值比例大 小排序的 前十名股票投 资明细
金额单位：人民币元
序号
股票代
码
股票名称 数量( 股) 公允价值( 元)
占基金资产净
值比例（％）
1 000651 格力电器 11,518,833 376,205,085.78 5.50
2 000002 万
科Ａ 44,118,388 354,270,655.64 5.18
3 000001 平安银行 21,440,160 262,641,960.00 3.84
4 002024 苏宁云商 21,375,734 193,022,878.02 2.82
5 000776 广发证券 15,016,997 187,412,122.56 2.74
6 000333 美的集团 3,650,734 182,536,700.00 2.67
7 000895 双汇发展 3,225,439 151,853,668.12 2.22
8 000858 五 粮 液 9,144,931 143,209,619.46 2.09
9 000538 云南白药 1,400,966 142,884,522.34 2.09
10 002241 歌尔声学 3,565,527 125,078,687.16 1.83
注： 投资者欲了解本报 告期末基金投资的所 有 股票明细， 应阅读登载 于国投瑞银基金管理 有
限公司网站（http://www.ubssdic.com ）的年度 报告正文
8.3.2 期末积极投资按公 允价值占基金资产净值 比例大小排序的前五名 股票投资明细
本基金本报告期末未 持 有积极投资股票。
8.4 报告期内 股票投资组合的重 大变动
8.4.1 累计买入 金额超出期初基 金资产净值2% 或前20 名的 股票明细
金额单位：人民币元
序号
股票代
码
股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产净值比例
(%)
1 002450 康得新 108,927,531.34 1.48
2 002353 杰瑞股份 94,184,784.35 1.28
3 000725 京东方Ａ 91,742,404.58 1.24
4 000776 广发证券 78,284,880.42 1.06
5 002422 科伦药业 69,165,102.30 0.94
6 000039 中集集团 60,820,701.21 0.82
7 000400 许继电气 58,224,728.05 0.79
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 27 页 共 33 页
8 000012 南
玻Ａ 55,981,219.27 0.76
9 002202 金风科技 53,369,140.10 0.72
10 000009 中国宝安 52,117,237.48 0.71
11 000999 华润三九 52,025,385.84 0.70
12 002038 双鹭药业 41,475,171.38 0.56
13 000758 中色股份 40,068,038.24 0.54
14 000625 长安汽车 37,443,271.13 0.51
15 000750 国海证券 35,669,579.54 0.48
16 002241 歌尔声学 33,641,410.67 0.46
17 002415 海康威视 33,014,599.91 0.45
18 002500 山西证券 31,427,169.82 0.43
19 000027 深圳能源 26,059,443.48 0.35
20 000709 河北钢铁 22,621,665.00 0.31
注：" 买入金 额" 按 买卖成 交金额（ 成交单 价乘以 成 交数量） 填列， 不考虑 相 关交易费 用。
8.4.2 累计卖出 金额超出期初基 金资产净值2% 或前20 名的 股票明细
金额单位：人民币元
序号
股票代
码
股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资产净值比例
(%)
1 000002 万
科Ａ 92,583,654.26 1.25
2 000009 中国宝安 51,403,407.33 0.70
3 000758 中色股份 49,730,943.70 0.67
4 000625 长安汽车 46,514,106.55 0.63
5 002241 歌尔声学 42,540,228.54 0.58
6 000024 招商地产 42,142,298.72 0.57
7 000762 西藏矿业 37,190,305.02 0.50
8 000709 河北钢铁 35,629,223.87 0.48
9 002092 中泰化学 34,592,689.18 0.47
10 000725 京东方Ａ 34,133,775.88 0.46
11 000651 格力电器 33,391,804.12 0.45
12 000933 神火股份 32,658,668.98 0.44
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 28 页 共 33 页
13 000100 TCL 集团 31,894,876.99 0.43
14 002024 苏宁云商 31,756,743.66 0.43
15 000001 平安银行 31,047,787.14 0.42
16 000423 东阿阿胶 29,956,453.86 0.41
17 000538 云南白药 28,265,667.38 0.38
18 000527 美的电器 27,609,745.97 0.37
19 000157 中联重科 25,541,458.60 0.35
20 002081 金 螳 螂 25,307,570.52 0.34
注：" 卖出 金额" 按 买卖 成 交金额 （成 交单 价乘 以成 交数量 ）填 列， 不考 虑相 关交易 费用 。
8.4.3 买入股票 的成本总额及卖 出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 1,279,231,773.92
卖出股票收入（成交）总额 1,620,944,606.89
注：" 买入股 票成 本" 、" 卖出股票 收入" 均 按买 卖成 交 金额 （ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列， 不考 虑相
关交易 费用 。
8.5 期末按债 券品种分类的债券 投资组合
本基金本期末未持有债券资产。
8.6 期末按公 允价值占基金资产 净值比例大小排名的前 五名债券投资明细
本基金本期末未持有债券资产。
8.7 期末按公 允价值占基金资产 净值比例大小排名的 前 十名 资产支持证券投资 明细
本基金本期末未持有资产支持证券。
8.8 期末按公 允价值占基金资产 净值比例大小排名的前 五名权证投资明细
本基金本期末未持有权证。
8.9 报告期末 本基金投资的股指 期货交易情况说明
8.9.1 报告期末 本基金投资的股 指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未投资股指期货。
8.9.2 本基金投 资股指期货的投 资政策
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 29 页 共 33 页
为有效控制指数的跟踪误差， 本基金在注重风险管理的前提下， 以套期保值为目的，
适度运用股指期货。
本基金利用股指期货流动性好、 交易成本低和杠杆操作等特点， 通过股指期货就本
基金投资组合对标的指数的拟合效果进行及时、 有效地调整， 并提高投资组合的运作效
率等。 例如在本基金的建仓期或发生大额净申购时， 可运用股指期货有效减少基金组合
资产配置与跟踪标的之间的差距； 在本基金发生大额净赎回时， 可运用股指期货控制基
金较大幅度减仓时可能存在的冲击成本，从而确保投资组合对指数跟踪的效果。
8.10 报告期末 本基金投资的国 债期货交易情况说明
根据本基金合同规定，本基金不参与国债期货交易。
8.11 投资组合 报告附注
8.11.1 本基金投资的前十名证券中，包括" 五 粮液"9,144,931 股，市 值14,321万元，占基
金资产净值2.09% ； 根据宜宾五粮液股份有限公司2013年2月23日公告， 由于该公司控股
子公司" 宜宾五粮液酒 类销售有限责任公司" 违反 《中华人民共和国反垄断法》 ， 收到四
川省发展和改革委员会 《行政处罚决定书》 并对该公司进行了罚款处理。 基金管理人认
为， 本处罚有利于该公司改进销售工作管理， 处罚对公 司经营活动没有产生实质性影响，
未改变公司基本面，本基金对该股票的投资严格执行了基金管理人规定的投资决策程
序。
除上述情况外，本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有被监管部门立案调查的,
在报告编制日前一年内未受到公开谴责、处罚。
8.11.2 基金投资的前十名股票均属于基金合同规定备选股票库之内的股票。
8.11.3 期末其 他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 45,628.22
2 应收证券清算款 －
3 应收股利 －
4 应收利息 73,356.10
5 应收申购款 －
6 其他应收款 －
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 30 页 共 33 页
7 待摊费用 －
8 其他 －
9 合计 118,984.32
8.11.4 期末持 有的处于转股期的 可转换债券明细
本基金本报告期末未持有债券资产。
8.11.5 期末前 十名股票中存在流 通受限情况的说明
8.11.5.1 期末指 数投资前十名股 票中存在流通受限情况 的说明
本基金本报告期末指数投资前十名股票中未存在流通受限情况。
8.11.5.2 期末积 极投资前五名股 票中存在流通受限情况 的说明
本基金本报告期末未持有积极投资股票。
8.11.6 投资组 合报告附注的其他 文字描述部分
本基金本期未投资托管行股票、 未投资控股股东主承销的证券， 未从二级市场主动
投资分离交易可转债附送的权证， 投资流通受限证券未违反相关法规或本基金管理公司
的规定。
§9
基金 份额持有人信息
9.1 期末基金 份额持有人户数及 持有人结构
份额单位：份
份额
级别
持有人户数
( 户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有
份额
占总份
额
比例
持有
份额
占总份
额
比例
国投瑞
银瑞福
优先封
闭
40,724 89,524.78
2,457,493,6
67.52
67.41%
1,188,313,6
00.44
32.59%
国投瑞
银瑞福
70,760 51,523.56
1,121,799,5
55.00
30.77%
2,524,007,7
14.28
69.23%
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 31 页 共 33 页
进取封
闭
合计 111,484 65,405.03
3,579,293,2
22.52
49.09%
3,712,321,3
14.72
50.91%
注：以 上持 有人 信息 由中 国证券 登记 结算 有限 责任 公司提 供。
9.2 期末上市 基金前十名持有人
序号 持有人名称 持有份额（份） 占上市总份额比例
1
中国人寿再保险股份有限
公司
136,030,326.00 3.79%
2
泰康人寿保险股份有限公
司－分红－个人分红
-019L-FH002 深
92,277,843.00 2.57%
3 王荣 91,611,592.00 2.56%
4 华融证券股份有限公司 89,375,565.00 2.49%
5
国泰君安证券股份有限公
司
74,928,800.00 2.09%
6 青岛卓睿投资有限公司 58,782,381.00 1.64%
7
中国太平洋人寿保险股份
有限公司－传统－普通保
险产品
58,533,865.00 1.63%
8
银华基金公司－广发－华
融证券股份有限公司
49,999,000.00 1.39%
9
中国大地财产保险股份有
限公司
49,099,822.00 1.37%
10 宋伟铭 47,290,000.00 1.32%
注：以 上持 有人 信息 由中 国证券 登记 结算 有限 责任 公司提 供。
9.3 期末基金 管理人的从业人员 持有本基金的情况
项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业
人员持有本基金
国投瑞银瑞
福优先封闭
1,455,754.73 0.04%
国投瑞银瑞 59,288.54 －
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 32 页 共 33 页
福进取封闭
合计 1,515,043.27 0.02%
§10 开放式 基金份额变动
单位：份
国投瑞银瑞福优先封
闭
国投瑞银瑞福进取封
闭
基金合同生效日(2012 年07月17日)
基金份额总额
2,999,836,635.63 3,000,496,238.00
本报告期期初基金份额总额 3,645,807,242.09 3,645,807,269.28
本报告期期间基金总申购份额 536,542,932.94 －
减：本报告期期间基金总赎回份额 756,379,699.37 －
本报告期期间基金拆分变动份额 219,836,792.30 －
本报告期期末基金份额总额 3,645,807,267.96 3,645,807,269.28
§11 重大事 件揭示
11.1 基金份额 持有人大会决议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
11.2 基金管理 人、基金托管人 的专门基金托管部门的 重大人事变动
基金管理人重大人事变动如下：
1、自2013年2月21 日起包爱丽女士转任公司副总经理不再担任督察长， 由刘凯先生担任
公司督察长。
2、自2013年3月29 日起路博先生不再担任公司副总经理，由王书鹏先生接任。
3、自2013年5月2日起刘纯亮先生正式担任公司总经理。
上述人事变动均已按法律法规要求在指定媒体予以披露。
本报告期内，基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
11.3 涉及基金 管理人、基金财 产、基金托管业务的诉 讼
报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
11.4 基金投资 策略的改变
报告期内本基金投资策略未发生改变。
11.5 为基金进 行审计的会计师 事务所情况
报告期内本基金未更换会计师事务所， 普华永道中天会计师事务所已为本基金连续
国投瑞 银瑞 福深 证100 指 数 分级证 券投 资基 金2013 年 年度报 告摘要
第 33 页 共 33 页
提供审计服务2年。报告期内应支付给该事务所的报酬为142,000.00 元。
11.6 管理人、 托管人及其高级 管理人员受监管部门稽 查或处罚的情况
报告期内基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。
11.7 基金租用 证券公司交易单 元的有关情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易
单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备
注
成交金额
占股票
成交总额比例
佣金
占当期佣金
总量的比例
中投证券 1 1,163,434,429.78 42.68% 1,059,190.58 43.22%
国金证券 1 1,047,299,801.52 38.42% 926,756.10 37.81%
广发证券 1 214,792,187.75 7.88% 192,555.69 7.86%
东北证券 1 127,397,983.31 4.67% 115,983.50 4.73%
华创证券 1 102,127,733.06 3.75% 92,977.37 3.79%
浙商证券 1 52,929,387.29 1.94% 47,701.57 1.95%
信达证券 1 17,690,590.66 0.65% 15,654.94 0.64%
注：1 、 本基 金管 理人 在租 用证券 机构 交易 单元 上符 合中国 证监 会的 有关 规定 。 本基 金管 理人 将证 券
经营机 构的 注册 资本 、研 究水平 、财 务状 况、 经营 状况、 经营 行为 以及 通讯 交易条 件作 为基 金专 用
交易单 元的 选择 标准 ， 由 研究部 、 投资 部及 交易 部 对券商 进行 考评 并提 出交 易单元 租用 及更 换方 案。
根据董 事会 授权 ，由 公司 执行委 员会 批准 。
2 、本 报告 期本 基金 未发 生 交易所 债券 、回 购 和 权证 交易。
3 、除 上表 列示 租用 证券 公 司交易 单元 外， 本基 金本 报告期 延续 租用 中信 建投 证券、 安信 证券 各3 个
交易单 元 ， 延 续租 用中 信 证券 、 海 通证 券 、 瑞 银证 券、 国元 证券 、 银河 证券 、 中 银国际 证券 各2个交
易单元 ，延 续租 用国 信证 券、申 银万 国证 券、 平安 证券、 东方 证券 、招 商证 券、齐 鲁证 券、 东吴 证
券、山 西证 券、 广州 证券 、中金 公司 、高 华证 券 、 华融证 券、 西部 证券 、华 泰证券 、华 宝证 券、 民
生证券 、 南京 证券 、 东海 证券 、 长 江证 券 、 东 兴证 券、 兴业 证券 、 国海 证券 、 长 城证 券 、 德 邦证 券、
宏源证 券各1个 交易 单元 ， 并新增 租用 广州 证券 、中 原 证券 、方正 证 券各1个 交 易单元 ，退 租华 泰 证
券1个 交易 单元 。上 述租 用 证券公 司交 易单 元本 期均 未发生 交易 量。
国投瑞银 基金管理有限公司
二〇一四 年三月三十一日
