光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2013 年年度报告摘 要
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光 大 保德 信 信用 添 益债 券 型证 券 投资 基 金
2013 年 年度 报告 摘要
2013 年 12 月 31 日
基 金管 理人： 光大 保德信 基金 管理有 限公 司
基 金托 管人： 中国 民生银 行股 份有限 公司
报 告送 出日期 ： 二 〇一 四年 三月三 十一 日
光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2013 年年度报告摘 要
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§ 1
重 要 提示
1.1 重 要提 示
基金管理人的董事会、 董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或重
大遗漏， 并对其内容的真实性、 准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。 本年度报
告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国民生银行股份 有限公司根据本基金合同规定， 于 2014 年 3 月 28 日
复核了本报告中的财务指标、 净值表现、 利润分配情况、 财务会计报告、 投资组合报告
等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基金
一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在作出投资决策前应仔
细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本年度报告摘要摘自年度报告正文， 投资者欲了解详细内容， 应阅读年度报告正文。
本报告中财务资料已经审计，安永华明会计师事务所为本基金财 务出具了 2013 年
度无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。
本报告期自2013年1 月1日起至12月31日止。
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§ 2
基 金 简介
2.1 基 金基 本情 况
基金简称 光大保德信信用添益债券
交易代码
360013
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2011年5月16日
基金管理人 光大保德信基金管理有限公司
基金托管人 中国民生银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 486,902,355.33份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称
光大保德信信用添益债券
A 类
光大保德信信用添益债券
C 类
下属分级基金的交易代码 360013 360014
报告期末下属分级基金的
份额总额
388,761,090.52 份 98,141,264.81 份
2.2 基 金产 品说 明
投资目标
本基金在充分控制 风险 和保持资产流动性 的基 础上，通
过严格的信用分析 和利 差变动趋势分析， 在获 取当期收
益的同时，力争实现基金资产的长期增值。
投资策略
本基金在充分考虑 债券 市场运行状况和特 征的 基础上，
将投资策略分解为 资产 配置策略、债券市 场投 资策略、
股票市场投资策略 和套 利投资策略。结合 国内 债券市场
的基本结构和流动 性分 析，本基金将债券 市场 投资策略
主要分为利率策略、 信用策略、 可转债策略和杠杆策略。
本基金将充分结合 宏观 经济和证券市场的 形势 ，运用丰
富的投资策略，在 严格 控制风险的前提下 ，力 争实现基
金资产的长期增值。
业绩比较基准 中债综合指数
风险收益特征
本基金为债券型基 金， 属于证券投资基金 中的 风险较低
的品种，其预期收 益和 风险高于货币市场 基金 ，但低于
股票型基金和混合型基金。
2.3 基 金管 理人 和基金托 管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 光大保德信基金管理有 中国民生银行股份有限
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限公司 公司
信息披露负责人
姓名 徐蓉 辛洁
联系电话 021-33074700-3110 010-58560666
电子邮箱 epfservice@epf.com.cn wenshuo@cmbc.com.cn
客户服务电话
400-820-2888，
021-53524620
95568
传真 021-63351152 010-58560794
2.4 信 息披 露方 式
登 载 基 金 年 度报 告 正 文的 管 理 人
互联网网址
www.epf.com.cn
基金年度报告备置地点 光大保德信基金管理有限公司、 中国民生银行股份
有限公司的办公场所 。
§ 3
主 要 财务指 标 、 基金 净值 表现 及 利润 分配情 况
3.1 主 要会 计数 据和财务 指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间
数 据和 指标
2013 年 2012 年
2011 年 5 月 16 日 （ 基金 合
同 生效 日）至 2011 年 12
月 31 日
光大保德信信用
添益债券 A 类
光大保德信信用
添益债券 C 类
光大保德信信用
添益债券 A 类
光大保德信信用
添益债券 C 类
光大保德信信用
添益债券 A 类
光大保德信信用
添益债券 C 类
本期已实现收益 16,846,621.55 8,043,219.06 26,839,139.75 17,325,392.92 8,706,181.79 11,855,248.13
本期利润 -23,025,219.96 -7,717,688.96 17,882,338.75 12,313,770.63 17,077,825.81 17,888,384.35
加 权 平 均 基 金 份
额本期利润
-0.0612 -0.0449 0.0515 0.0531 0.0496 0.0289
本 期 基 金 份 额 净
值增长率
-5.38% -5.70% 6.32% 6.04% 6.22% 6.02%
3.1.2 期末
数 据和 指标
2013 年末 2012 年末 2011 年末
光大保德信信用
添益债券 A 类
光大保德信信用
添益债券 C 类
光大保德信信用
添益债券 A 类
光大保德信信用
添益债券 C 类
光大保德信信用
添益债券 A 类
光大保德信信用
添益债券 C 类
期 末 可 供 分 配 基
金份额利润
-0.0611 -0.0686 0.0243 0.0189 0.0188 0.0165
期 末 基 金 资 产 净
值
365,003,231.83 91,410,216.24 336,636,703.30 172,166,201.15 316,573,847.06 257,788,011.64
期 末 基 金 份 额 净
值
0.939 0.931 1.041 1.036 1.052 1.050
注： （1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动
收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
（2） 所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用， 计入费用后实际收益水
平要低于所列数字。
（3） 期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰
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低数。
3.2 基 金净 值表 现
3.2.1 基 金份 额净 值增长 率及 其与同 期业 绩 比较 基准 收益率 的比 较
1．
光 大保德 信信 用添 益债 券 A 类 ：
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①－③ ②－④
过去三个月 -6.85% 0.26% -2.88% 0.10% -3.97% 0.16%
过去六个月 -9.10% 0.22% -4.94% 0.09% -4.16% 0.13%
过去一年 -5.38% 0.19% -4.65% 0.09% -0.73% 0.10%
合同成立至
今
6.86% 0.17% -3.74% 0.08% 10.60% 0.09%
2．
光 大保德 信信 用添 益债 券 C 类 ：
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①－③ ②－④
过去三个月 -6.99% 0.25% -2.88% 0.10% -4.11% 0.15%
过去六个月 -9.35% 0.21% -4.94% 0.09% -4.41% 0.12%
过去一年 -5.70% 0.19% -4.65% 0.09% -1.05% 0.10%
合同成立至
今
6.01% 0.17% -3.74% 0.08% 9.75% 0.09%
注：业绩比较基准 收益 率=100%* 中 债 综 合 指 数 收 益 率 ， 业 绩 比 较 基 准 在 每 个 交 易 日 实
现再平衡。
3.2.2 自 基 金 合 同 生 效以 来 基 金 份额累 计 净值增 长 率 变 动 及 其 与 同期业 绩 比 较 基 准 收益
率 变动 的比较
1、光大保德信信用添益债券 A 类
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2、光大保德信信用添益债券 C 类
注： 根据基金合同的规定， 本基金建仓期为 2011 年 5 月 16 日至 2011 年 11 月 15 日。
建 仓 期 结 束 时 本 基 金 各 项 资 产 配 置 比 例 符 合 本 基 金 合 同 规 定 的 比 例 限 制 及 投 资 组 合 的
比例范围。
3.2.3 自 基金 合同 生效以 来基 金每年 净值 增长 率 及其 与同期 业绩 比较基 准收 益率的 比较
1、光大保德信信用添益债券 A 类
2、光大保德信信用添益债券 C 类
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注： 本基金基金合同于 2011 年 5 月 16 日生效， 合同生效当年净值收 益率按实际存续
期计算，未按整个自然年度折算。
3.3 过 去三 年基 金的利润 分配 情况
1、光大保德信信用添益债券 A 类：
金额单位：人民币元
年度
每10 份基金
份额分红数
现金形式发放总
额
再投资形式发放
总额
年度利润分
配合计
备注
2013 0.500 8,032,630.71 8,411,379.74 16,444,010.45 -
2012 0.750 20,564,077.89 4,124,242.50 24,688,320.39 -
2011 0.100 2,139,835.00 459,232.60 2,599,067.60 -
合计 1.350 30,736,543.60 12,994,854.84 43,731,398.44 -
2、光大保德信信用添益债券 C 类：
金额单位：人民币元
年度
每10 份基金
份额分红数
现金形式发放总
额
再投资形式发放总
额
年度利润分
配合计
备注
2013 0.500 7,137,499.78 1,621,742.28 8,759,242.06 -
2012 0.750 13,253,131.64 3,466,104.63 16,719,236.27 -
2011 0.100 2,197,360.22 125,351.98 2,322,712.20 -
合计 1.350 22,587,991.64 5,213,198.89 27,801,190.53 -
§ 4
管 理 人报告
4.1 基 金管 理人 及基金经 理情 况
4.1.1 基 金管 理人 及其管 理基 金的经 验
光大保德信基金管理有限公司（以下简称“ 光大保德信”）成立于 2004 年 4 月，
由中国光大集团控股的光大证券股份有限公司和美国保德信金融集团旗下的保德信投
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资管理有限公司共同创建，公司总部设在上海，注册资本为人民币 1.6 亿元人民币，两
家股东分别持有 55% 和 45% 的股份。 公司主要从事基金募集、 基金销售、 资产管理和中
国证监会许可的其他业务 （涉及行政许可的凭许可证经营） ， 今后， 将在法律法规允许
的范围内为各类投资者提供更多资产管理服务。
截至 2013 年 12 月 31 日， 光大保德信旗下管理着 15 只开放式基金， 即光大保德信
量化核心证券投资基金、 光大保德信货币市场基金、 光大保德信红利股票型证券投资基
金、 光大保德信新增长股票型证券投资基金、 光大保德信优势配置股票型证券投资基金、
光大保德信增利收益债券型证券投资基金、光大保德信均衡精选股票型证券投资基金、
光大保德信动态优选灵活配置混合型证券投资基金、 光大保德信中小盘股票型证券投资
基金、 光大保德信信用添益债券型证券投资基金、 光大保德信行业轮动股票型证券投资
基金、 光大保德信添天利季度开放短期理财债券型证券投资基金、 光大保德信添盛双月
理财债券型证券投资基金、 光大保德信添天盈季度理财债券型证券投资基金和光大保德
信现金宝货币市场基金。
4.1.2 基 金经 理（ 或基金 经理 小组） 及基 金经理 助理 的简介
姓名 职务
任本基金的基金经理
（助理）期限
证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
陆欣
固定收益副
总监、基金
经理
2011-05-16 - 7 年
陆 欣 先 生 ， 复 旦 大 学 数 量 经
济学硕士， 中国注册会计师，
中 国 准 精 算 师 。 曾 任 中 国 银
行 全 球 金 融 市 场 部 上 海 交 易
中 心 债 券 分 析 员 ， 光 大 保 德
信 基 金 管 理 有 限 公 司 高 级 债
券 研 究 员 、 宏 观 分 析 师 ， 历
任 光 大 保 德 信 增 利 收 益 债 券
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 助
理 ， 现 任 本 基 金 管 理 人 固 定
收 益 副 总 监 ， 本 基 金 基 金 经
理 兼 光 大 保 德 信 增 利 收 益 债
券 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理。
注： 对基金的首任基金经理， 其任职日期指基金合同生效日， 离任日期指公司做出决定
之日；非首任基金经理，其任职日期和离任日期均指公司做出决定之日。
陆欣先生由于个人原因，于 2014 年 1 月 30 日离任，由陈晓女士接任。
陈晓女士简历：
陈晓女士，2007 年毕业于哈尔滨工业大学数学专业，2010 年获得南开大学精算学专业
硕士学位。
陈晓女士于 2010 年 7 月加入光大保德信基金管理有限公司， 先后担任投资部研究助理、
固定收益研究员、固定收益高级研究员。
4.2 管 理人 对报 告期内本 基金 运作遵 规守 信情况 的说 明
本报告期内， 本基金管理人严格遵守 《证券投资基金法》 及其他相关法律法规、 证
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监会规定和基金合同的约定， 本着诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 在
严格控制风险的前提下， 为基金份额持有人谋求最大利益。 报告期内未有损害基金份额
持有人利益的行为。
4.3 管 理人 对报 告期内公 平交 易情况 的专 项说明
4.3.1 公 平交 易制 度和控 制方 法
本基金管理人根据中国证监会颁布的 《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意
见》 等相关法律法规， 制定了 《光大保德信基金管理有限公司公平交易制度》 ， 并建立
《投资研究管理制度》 及细则、 《集中交易管理制度》 、 《异常交易监控与报告制度》 、
《投资对象备选库建立与维护管理办法》 等制度作为公平交易执行的制度保障。 在投资
管理活动中公平的对待公司管理包括开放式基金、 特定客户资产管理组合在内的所有组
合， 范围包括股票、 债券等所有投资品种， 以及一级市场申购、 二级市场交易等所有投
资活动， 同时包括授权、 研究分析、 投资决策、 交易执行、 业绩评估等投资管理活动相
关的各个环节。 实行事前控制、 事中监控、 事后分析的全过程控制， 形成有效的公平交
易体系。具体的控制方法包括：
事前控制：1 、 研 究人员 通 过 内 部 晨 会 、 邮件和 统 一 的 研 究 报 告 平台系 统 发 布 投 资
建议，确保各投资组合在获得投资信息、投资建议和投资决策等方面均享有平等机会；
2 、 各 个 投 资 主体 有 明确 的 职 责 和 权 限划 分 ，投 资 组 合 经 理 在权 限 范围 内 自 主 决 策 ， 不
同 投 资 组 合 经 理之 间 的持 仓 和 交 易 等 重大 非 公开 投 资 信 息 相 互隔 离 ；3 、建立规范的一
级市场股票债券询价申购和配售等审批流程、 银行间债券价格公允性审批流程； 建立和
定期维护二级市场投资对象备选库和银行间市场交易对手库。
事中监控：1 、 主 动管理 型 的 基 金 ， 严 禁 同一投 资 组 合 或 不 同 投 资组合 在 同 一 交 易
日进行股票的反向交易， 严禁不同投资组合在同一交易日进行债券的 反向交易， 确有需
要 进 行 日 内 反 向交 易 的， 需 要 进 行 严 格的 审 批流 程 ；2 、 交 易环 节 中所 有 指 令 严 格 按 照
“时间优先、 价格优先” 的原则执行指令， 交易所指令均需通过恒生系统公平交易模块
进行分发和委托下单。
事后分析： 对公平交易的事后分析主要集中在对同一投资组合或不同投资组合临近
交易日的反向交易和不同投资组合临近交易日的同向交易， 同时在每季度和每年度， 对
公司管理的不同投资组合的整体收益率差异、 分投资类别 （股票、 债券） 的收益率差异
进行分析，对连续四个季度期间内、不同时间窗下（如日内、3 日内、5 日内）公司管
理的不同投资组合同向交 易的交易价差进行分析。 特别的， 对同一投 资组合经理管理的
不同投资组合之间的同向交易和反向交易重点进行分析。 若出现异常交易行为， 则及时
进行核查并在向中国证监会报送的监察稽核季度报告和年度报告中对此做专项说明。
对于公平交易同向交易价差分析， 具体的分析方法如下： 第一步， 在 A 组合买入或
者卖出某只证券的当日（3 日、5 日）内，统计 A 组合在此期间的买入或者卖出该股票
的均价， 同时统计 B 组 合在同期、 同方向交易 同一只证券的均价， 然 后比较两者的均价
差异， 其中买入溢价率 = （B 组合交易均价/A 组合交易均价-1） ， 卖出溢价率 = （A
组合交易均价/B 组合交 易均价-1）；第二步，将发生的所有交易价差汇总进行 T 检验，
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置信区间 95% ，得到交易价差是否趋近于 0 的 判断结果，并计算 A 组合与 B 组合同向
交易中占优次数的比例为占优比例， 用溢价率 乘以成交量较少方的成交量计算得到 B 组
合对 A 组合溢价金额大小，将所有同向交易溢价金额求和，除以 A 组合平均资产净值
来计算对 A 组合净值的影响， 称为单位溢价率 。 判断同向交易价格是 否有显著差异有以
下四条标准： 交易价差不趋向于零、 样本数大于 30、 单位溢价率大于 1% 、 占优比例不
在 45%-55% 之间。
4.3.2 公 平交 易制 度 的执 行情 况
本报告期内， 各项公平交易制度流程均得到良好地贯彻执行。 在同向交易价差分析
中，本基金在同日内、3 日内、5 日内同向成 交价格与其他投资组合无显著差异，未发
现存在违反公平交易原则的现象。
4.3.3 异 常交 易行 为的专 项说 明
本报告期内未发现本基金存在异常交易行为。 本基金与其他投资组合未发生交易所
公开竞价同日反向交易。
4.4 管 理人 对报 告期内基 金的 投资策 略和 业绩表 现的 说明
4.4.1 报 告期 内基 金投资 策略 和运作 分析
2013 年宏观经济数据显示经济持续回落， 全 年投资同比增速下行至 19.6% ， 消费增
速也小幅下 滑至 13.1% ，进出口增速比较平稳。2013 年全年通胀水平同比上涨 2.6% ，
远低于 3.5％的调控目标。2013 年下半年以来货币政策收紧、资金利率抬升对信用膨胀
形成一定压制，也对实体经济形成一定冲击。2014 年 1 月 PMI 数据 开始明显走弱，短
期内增长放缓的趋势仍将持续， 通胀水平整体温和可控， 工业品价格和 PPI 也将在低位
运行。
在债券市场的运行方面， 2013 年， 利率债券收益率曲线上半年小幅下行后大幅平坦
化上行， 中长期品种利率产品收益率水平从年中低点一路上行 130 个基点以上， 短期品
种也出现相应的上行。 10 年期国债收益率从年中的 3.40% 上行到年底 4.60% 左右的水平。
在信用品种投资方面，2013 年信用债发行规模仍然维持在高位，信用债供给有所上升，
下半年流动性紧张叠加发债主体整体盈利日趋弱化，信用债收益率也大幅上行，3 年期
AAA 企业债收益率从 年中的 4.30% 左右上行到年底 6.20% 左右的水平。 中低等级的高收
益信用债上行幅度更大，市场风险偏好明显下降。
在基金的日常操作中，我们根据宏观经济的走势，在 2013 年降低了 低等级信用债
的配置，组合规避信用风险和流动性风险，但是组合持有长久期利率品种的仓位较高，
在利率市场化的背景下 ， 市场利率水平上行幅度高于预期， 造成全年基金净值下跌幅度
较大。
4.4.2 报 告期 内基 金的业 绩表 现
本报告期内本基金 A 类份额净值增长率为-5.38% ，业绩比较基准收益率为-4.65% ；
C 类份额净值增长率为-5.70% ，业绩比较基准 收益率为-4.65% 。
4.5 管 理人 对宏 观经济、 证券 市场及 行业 走势的 简要 展望
展望 2014 年，经济结 构性再平衡成为焦点，总量增长数据逐渐淡出；通胀中枢略
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有上行， 但整体风险可控。 新的强劲增长动力尚待形成， 经济可能将在较长时期内经历
一个降杠杆和去产能的过程， 房地产、 地方政府性债务等问 题比较突出， 资源环境约束
也明显加大， 经济增速和企业盈利向下的格局已经较为明朗， 但是政策层面改革初年 “稳
字当先” ， 社融层面直接融资渠道的拓宽将对冲部分间接融资渠道的收紧， 结构层面外
需的持续改善也对于内需的疲弱形成一定的缓冲， 这些共同决定经济增速的下行仍然在
窄幅区间震荡。 通胀方面， 二季度可能略有抬头， 但翘尾因素和需求疲弱决定今年总体
通胀压力较小。因此，对于 2014 年，经济和 通胀的组合并不是决定市场走势的焦点，
全年来看，最关键的决定因素是信用风险和流动性情况对市场的影响。
在这样的经济背景下， 我们预计宏观政策将以 调结构为主， 资金面将会呈现稳中偏
紧的态势， 信用风险也会逐步暴露。 我们将会关注国际国内经济形势的最新发展， 积极
关注各项财政政策和货币政策对市场的中长期影响， 在固定收益类资产投资方面， 我们
会适当降低组合久期， 在控制信用风险和流动性风险的前提下适当提高信用债资产的配
置，争取提高组合收益率的确定性和稳定性。
4.6 管 理人 对报 告期内基 金估 值程序 等事 项的说 明
报告期内， 本基金的估值业务严格遵守 《企业会计准则》 、 《证券投资基金会计核
算业务指引》 及监管机关有关规定和 《光大保德信基金管理有限公司基金估值委员会工
作制度》 进行 。 日常估值由基金管理人和本基金托管人一同进行， 基金份额净值由基金
管理人完成估值后， 经基金托管人复核无误后由基金管理人对外公布。 月末、 年中和年
末估值复核与基金会计的财务核对同时进行。
报告期内，公司设立由公司负责后台运营的高管、运营部代表（包括基金会计）、
监察稽核部代表、 投研部门代表、 IT 部代表以 及金融工程业务代表人员组成的估值委员
会。 公司估值委员会主要负责制定、 修订和完善基金估值政策和程序， 选择基金估值模
型及估值模型假设， 定期评价现有估值政策和程序的适用性及对估值程序执行情况进行
监督。基金估值政策的议定和 修改采用集体决策机制，对需采用特别估值程序的证券，
基金管理人及时启动特别估值程序， 由公司估值委员会讨论议定特别估值方案并与托管
行、审计师沟通后由运营部具体执行。
公司估值委员会的相关成员均具备相应的专业胜任能力和长期相关工作经历， 并具
有广泛的代表性， 成员包括监察稽核代表 1 人、 研究团队代表 1 人、 基金经理代表 2 人、
金融工程代表 1 人、运 营部代表 3 人、与估值 相关的 IT 工程师 1 人 、公司分管后台运
营的高管 1 人。估值委员会中的投研人员比例不超过三分之一。
公司估值委员会对各相关部门和代表人员的分工如下： 投资研究部门和运营 部共同
负责关注相关投资品种的动态， 评判基金持有的投资品种是否处于不活跃的交易状态或
光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2013 年年度报告摘 要
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者 最 近 交 易 日 后 经 济 环 境 发 生 了 重 大 变 化 或 证 券 发 行 机 构 发 生 了 影 响 证 券 价 格 的 重 大
事件， 从而确定估值日需要进行估值测算或者调整的投资品种； 运营部根据估值的专业
技术对需要进行估值政策调整的品种提出初步意见提交估值委员会讨论， 负责就估值政
策调整的合规事宜与监察稽核部协商， 负责执行基金估值政策进行日常估值业务并定期
审核估值政策和程序的一致性， 负责与托管行、 审计师、 基金同业、 监管机关沟通估值
调整事项； 监察稽核部就估值程序、 方法的合法合规发表意 见； 金融工程负责估值政策
调整对投资绩效的评估；IT 部就估值政策调整 的技术实现进行评估。
本基金管理人参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突； 截止报告期末未与
外部估值定价服务机构签约。
4.7 管 理人 对报 告期内基 金利 润分配 情况 的说明
根据相关法律法规和基金合同以及基金实际运作情况，2013-2-28 本 基金 A 类基金
份额每 10 份派发红利 0.300 元，C 类基金份额每 10 份派发红利 0.300 元。2013-6-21 本
基金 A 类基金份额每 10 份派发红利 0.200 元， C 类基金份额每 10 份派发红利 0.200 元。
4.8 管理 人 对会 计师事务 所出 具非标 准审 计报告 所涉 相关事 项的 说明
无
§ 5
托 管 人报告
5.1 报 告期 内本 基金托管 人遵 规守信 情况 声明
中国民生银行根据《光大保德信基金基金合同》和《光大保德信基金托管协议》，
托管光大保德信基金（以下简称“光大保德信基金”）。
本年度， 中国民生银行在光大保德信基金的托管过程中， 严格遵守了 《证券投资基
金法》 、 基金合同、 托管协议和其他有关规定， 依法安全保管了基金财产， 按规定如实、
独立地向中国证监会提交了本基金运作情况报告， 不存在损害基金份额持有人利益的行
为，完全尽职尽责地履行了基金托管人 应尽的义务。
5.2 托 管人 对报 告期内本 基金 投资运 作遵 规守信 、净 值计算 、利 润分配 等情 况的说 明
本年度， 按照国家相关法律法规、 基金合同、 托管协议和其他有关规定， 本托管人
对基金管理人—— 光 大 保 德 信 基 金 管 理 有 限 公 司 在 光 大 保 德 信 基 金 投 资 运 作 方 面 进 行
了监督， 对基金资产净值计算、 基金份额申购赎回价格的计算、 基金费用开支、 基金利
润 分 配 等 方 面 进 行 了 认 真 的 复 核 ， 未 发 现 基 金 管 理 人 有 损 害 基 金 份 额 持 有 人 利 益 的 行
为。 本年度， 基金管理 人 ——光大保德信基金管理有限公司严格遵守 《证券投资基金法》
等有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照基 金合同的规定进行。
报告期内，2013-2-28 本基金 A 类份额实施利润分配的金额为 9,650,020.17 元，C
类份额实施利润分配的金额为 4,844,075.37 元。2013-6-21 本基金 A 类份额实施利润分
配的金额为 6,793,990.28 元，C 类份额实施利润分配的金额为 3,915,166.69 元。
光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2013 年年度报告摘 要
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5.3 托 管人 对本 年度报告 中财 务信息 等内 容的真 实、 准确和 完整 发表意 见
由光大保德信基金管理人 ——光大保德信基金管理有限公司编制， 并经本托管人复
核审查的本年度报告中的财务指标、 净值表现、 财务会计报告、 投资组合报 告等内容真
实、准确和完整。
§ 6
审 计 报告
本基金指定的会计师 事 务所安永华明会计师 事 务所及其注册会计师 边卓 群 、黎 燕
对本基金 2013 年度财 务会计报告进行了审计，并于 2014 年 3 月 25 日为本基金出具了
无保留意见的审计报告，审计报告文号为 安永华明（2014）审字第 60467078_B10 号，
投资者可通过年度报告正文查看审计报告正文。
§ 7
年 度 财务报 表
7.1 资 产负 债表
会计主体： 光大保德信信用添益债券型证券投资基金
报告截止日：2013 年 12 月 31 日
单位：人民币元
资 产
本 期末
2013 年 12 月 31 日
上 年度 末
2012 年 12 月 31 日
资 产：
银行存款 373,726.11 3,067,986.22
结算备付金 15,916,729.67 12,894,605.45
存出保证金 69,570.95 250,000.00
交易性金融资产 949,426,942.06 891,371,725.00
其中：股票投资 - 7,330,000.00
基金投资 - -
债券投资 949,426,942.06 884,041,725.00
资产支持证券投资 - -
衍生金融资产 - -
买入返售金融资产 - -
应收证券清算款 1,720,001.37 39,972,177.82
应收利息 19,976,140.08 18,344,492.67
应收股利 - -
应收申购款 23,629.11 101,515.61
递延所得税资产 - -
其他资产 - -
资 产总 计 987,506,739.35 966,002,502.77
负 债和 所有者 权益
本 期末
2013 年 12 月 31 日
上 年度 末
2012 年 12 月 31 日
负 债：
短期借款 - -
光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2013 年年度报告摘 要
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交易性金融负债 - -
衍生金融负债 - -
卖出回购金融资产款 529,199,709.40 455,899,584.90
应付证券清算款 - -
应付赎回款 1,218,542.15 210,440.63
应付管理人报酬 286,250.84 317,966.11
应付托管费 81,785.96 90,847.47
应付销售服务费 27,184.30 46,372.77
应付交易费用 18,305.30 28,850.52
应交税费 - -
应付利息 15,683.82 36,357.90
应付利润 - -
递延所得税负债 - -
其他负债 245,829.51 569,178.02
负 债合 计 531,093,291.28 457,199,598.32
所 有者 权益：
实收基金 486,902,355.33 489,425,116.31
未分配利润 -30,488,907.26 19,377,788.14
所 有者 权益合 计 456,413,448.07 508,802,904.45
负 债和 所有者 权益 总计 987,506,739.35 966,002,502.77
注： 报告截止日 2013 年 12 月 31 日， 基金份额净值 0.937 元， 基金份额总额 486,902,355.33
份，其中 A 类基金份额参考净值 0.939 元，份额总额 388,761,090.52 份；C 类基金份额
参考净值 0.931 元，份额总额 98,141,264.81 份。
7.2 利 润表
会计主体： 光大保德信信用添益债券型证券投资基金
本报告期：2013 年 1 月 1 日至 2013 年 12 月 31 日
单位：人民币元
项 目
本期
2013 年 1 月 1 日至 2013
年 12 月 31 日
上 年度 可比期 间
2012 年 1 月 1 日至 2012
年 12 月 31 日
一 、收 入 -7,885,158.98 47,993,754.10
1.利息收入 42,455,560.13 40,680,803.71
其中：存款利息收入 386,954.22 360,408.07
债券利息收入 42,040,933.70 40,200,304.75
资产支持证券利息收入 - -
买入返售金融资产收入 27,672.21 120,090.89
其他利息收入 - -
2.投资收益（损失以 “- ” 填列） 5,184,772.81 21,150,464.64
其中：股票投资收益 560,933.97 1,069,430.89
基金投资收益 - -
债券投资收益 4,542,690.37 19,580,886.07
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资产支持证券投资收益 - -
衍生工具收益 - -
股利收益 81,148.47 500,147.68
3. 公允价值变动收益（损失以
“- ” 号填列）
-55,632,749.53 -13,968,423.29
4.汇兑收益（损失以 “ － ” 号填
列）
- -
5.其他收入 （损失以 “- ” 号填列） 107,257.61 130,909.04
减 ：二 、费用 22,857,749.94 17,797,644.72
1．管理人报酬 3,934,269.90 4,275,072.45
2．托管费 1,124,077.02 1,221,449.23
3．销售服务费 531,491.24 731,727.36
4．交易费用 29,636.13 113,918.08
5．利息支出 16,865,557.14 11,091,659.17
其中：卖出回购金融资产支出 16,865,557.14 11,091,659.17
6．其他费用 372,718.51 363,818.43
三、利润总 额 （ 亏 损总额 以 “- ”
号 填列 ）
-30,742,908.92 30,196,109.38
减：所得税费用 - -
四、净利润 （ 净亏 损以 “- ”号填
列）
-30,742,908.92 30,196,109.38
7.3 所 有者 权益 （基金净 值） 变动表
会计主体： 光大保德信信用添益债券型证券投资基金
本报告期：2013 年 1 月 1 日至 2013 年 12 月 31 日
单位：人民币元
项目
本期
2013 年 1 月 1 日至 2013 年 12 月 31 日
实 收基 金 未 分配 利润 所 有者 权益合 计
一 、 期 初 所 有 者 权 益
（基金净值）
489,425,116.31 19,377,788.14 508,802,904.45
二、 本期经营活动产生
的基金净值变动数 （本
期利润）
- -30,742,908.92 -30,742,908.92
三、 本期基金份额交易
产 生 的 基 金 净 值 变 动
数 （ 净 值 减 少 以 “- ” 号
填列）
-2,522,760.98 6,079,466.03 3,556,705.05
其中：1.基金申购款 1,238,070,465.65 43,984,294.50 1,282,054,760.15
2.基金赎回款 -1,240,593,226.63 -37,904,828.47 -1,278,498,055.10
四、 本期向基金份额持
有 人 分 配 利 润 产 生 的
基金净值变动 （净值减
- -25,203,252.51 -25,203,252.51
光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2013 年年度报告摘 要
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少以 “- ” 号填列）
五 、 期 末 所 有 者 权 益
（基金净值）
486,902,355.33 -30,488,907.26 456,413,448.07
项目
上 年度 可比期 间
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日
实 收基 金 未 分配 利润 所 有者 权益合 计
一 、 期 初 所 有 者 权 益
（基金净值）
546,521,220.81 27,840,637.89 574,361,858.70
二、 本期经营活动产生
的基金净值变动数 （本
期利润）
- 30,196,109.38 30,196,109.38
三、 本期基金份额交易
产 生 的 基 金 净 值 变 动
数 （ 净 值 减 少 以 “- ” 号
填列）
-57,096,104.50 2,748,597.53 -54,347,506.97
其中：1.基金申购款 1,391,278,533.85 75,488,735.08 1,466,767,268.93
2.基金赎回款 -1,448,374,638.35 -72,740,137.55 -1,521,114,775.90
四、 本期向基金份额持
有 人 分 配 利 润 产 生 的
基金净值变动 （净值减
少以 “- ” 号填列）
- -41,407,556.66 -41,407,556.66
五 、 期 末 所 有 者 权 益
（基金净值）
489,425,116.31 19,377,788.14 508,802,904.45
报表附注为财务报表的组成部分
本报告页码 （序号）从 7.1 至 7.4，财务报表由下列负责人签署：
基金管理公司负责人： 林昌， 主管会计工作负责人： 梅雷军， 会计机构负责人： 王永万
7.4 报 表附 注
7.4.1 基 金基 本情 况
光大保德 信信 用添益 债 券型证券 投资 基金( 以 下简称“ 本基金 ”) ， 系经中国 证券监
督管理委员会 （以下简称 “中国证监会” ） 证监许可[2011]465 号文 《关于核准光大保德
信信用添益债券型证券投资基金募集的批复》 的核准， 由基金管理人光大保德信基金管
理有限公司向社会公开发行募集， 基金合同于 2011 年 5 月 16 日正式生效， 首次设立募
集规模为 2,627,358,006.58 份基金份额。本基金为契约型开放式，存续期限不定。本基
金的基金管理人及注册登记机构为光大保德信基金管理有限公司， 基金托管人为中国民
生银行股份有限公司。
本基金基金份额分为 A 类和 C 类基金份额。对于 A 类基金份额，投资者申购时需
缴纳申购费， 赎回基金 份额时缴纳赎回费； 对 于 C 类基金份额， 投资者申购时无需缴纳
申购费，赎回基金份额时缴纳赎回费。赎回时份额持有不满 30 天的 ，收取赎回费，持
有满 30 天以上（含 30 天）的，不收取赎回费。
本 基 金 的 投 资 范 围 为 具 有 良 好 流 动 性 的 金 融 工 具 ， 包 括 国 内 依 法 发 行 上 市 的 股 票
光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2013 年年度报告摘 要
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（ 包 括 中 小 板 、创 业 板及 其 他 经 中 国 证监 会 核准 上 市 的 股 票 ） 、 债 券、 货 币 市 场 工 具 、
权证、 资产支持证券以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具 （但须符
合 中 国 证 监 会 的相 关 规定 ） 。 本 基 金 为债 券 型基 金 ， 可 投 资 的固 定 收益 类 品 种 主 要 包 括
公司债券、 企业债券、 可转换债券、 短期融资券、 金融债、 资产支持证券、 国债、 央行
票据等。本基金投资于固定收益类资产的比例不低于基金资产的 80% ，其中对金融债、
企业债、 公司债、 短期融资券、 可转债、 分离交易可转债、 资产支持证券等非国家信用
债券的投资比例不低于固定收益类资产的 80% 。 本基金投资于股票、 权证等非固定收益
类证券的比例为基金资产的 0% - 20% 。 现金或 到期日在一年之内的政府债券的投资比例
不低于基金资产净值的 5% 。本基金可以直接从二 级市场购入股票或权证、参与一级市
场股票首次发行或增发新股， 并可持有因可转债转股所形成的股票、 因所持股票派发以
及因投资可分离债券而产生的权证等。
本基金的业绩比较基准为：中债综合指数。
7.4.2 会 计报 表的 编制基 础
本财务报表系按照中国财政部 2006 年 2 月颁 布的《企业会计准则 — 基本准则》和
38 项具体会计准则、 其后颁布的应用指南、 解释以及其他相关规定 （以下合称 “企业 会
计 准 则 ” ） 编 制， 同 时， 对 于 在 具 体 会计 核 算和 信 息 披 露 方 面， 也 参考 了 中 国 证 券 投 资
基 金 业 协 会 修 订的 《 证券 投 资 基 金 会 计核 算 业务 指 引 》 、 中 国证 监 会 制定的《关于进一
步 规 范 证 券 投 资 基 金 估 值 业 务 的 指 导 意 见 》 、 《 关 于 证 券 投 资 基 金 执 行< 企业会计准则>
估值业务及份额净值计价有关事项的通知》 、 《证券投资基金信息披露管理办法》 、 《证券
投资基金信息披露内容与格式准则》 第 2 号 《年度报告的内容与格式》 、 《证券投资基金
信 息 披 露 编 报 规则 》第 3 号 《 会 计 报表 附注 的 编 制 及 披 露》 、 《 证券 投 资 基 金 信 息披 露
XBRL 模板第 3 号< 年 度报告和半年度报告> 》及其他中国证监会颁布的相关规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
7.4.3 遵 循企 业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明
本财务报表符合 企业会计准则的要求， 真实、 完整地反映了本基金于 2013 年 12 月
31 日的财务状况以及 2013 年度的经营成果和净值变动情况。
7.4.4 本 报告 期所 采用的 会计 政策、 会计 估计与 最近 一期年 度报 告相一 致的 说明
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一 致。
7.4.5 会 计政 策和 会计估 计变 更以及 差错 更正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策变 更的 说明
本基金本报告期无会计政策变更。
7.4.5.2 会 计估 计变 更的 说明
本基金本报告期无会计估计变更。
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7.4.5.3 差 错更 正的 说明
本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。
7.4.6 税项
7.4.6.1 印花税
经国务院批准， 财政部、 国家税务总局研究决定， 自 2008 年 4 月 24 日起， 调整证
券（股票）交易印花税税率，由原先的 3‰调整为 1‰；
经国务院批准， 财政部、 国家税务总局研究决定， 自 2008 年 9 月 19 日起， 调整由
出让方按证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变；
根据财 政部、 国家 税务 总局财 税字[2005]103 号文《 关于股 权分 置试 点改革 有关税
收政策问题的通知》 的规定， 股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对
价而发生的股权转让，暂免征收印花税。
7.4.6.2 营业税、企业所得税
根据财政部、 国家税务总局财税字[2004]78 号 文 《关于证券投资基金税收政策的通
知》的规定，自 2004 年 1 月 1 日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式
证券投资基金） 管理人运用基金买卖股票、 债 券的差价收入， 继续免征营业税和企业所
得税；
根据财 政部、 国家 税务 总局财 税字[2005]103 号文《 关于股 权分 置试 点改革 有关税
收政策问题的通知》 的规定， 股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东
支付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税；
根据财 政部、 国家 税务 总局财 税[2008]1 号文《关于 企业所 得税 若干 优惠政 策的通
知》 的规定， 对证券投资基金从证券市场中取得的收入， 包括买卖股票、 债券的差价收
入，股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
7.4.6.3 个人所得税
根据财 政部、 国家 税务 总局财 税字[2002]128 号文《 关于开 放式 证券 投资基 金有关
税收问题的通知》 的规定， 对基金取得的股票的股息、 红利收入， 债券的利息收入、 储
蓄存款利息收入， 由上市公司、 发行债券的企业和银行在向基金支付上述收入时代扣代
缴 20% 的个人所得税；
根据财 政部、 国家 税务 总局财 税字[2005]103 号文《 关于股 权分 置试 点改革 有关税
收政策问题的通知》 的规定， 股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东
支付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税；
根据财 政部、 国家 税务 总局财 税 字[2008]132 号文《 财政部 、国 家税 务总局 关于储
蓄存款利息所得有关个人所得税政策的通知》 的规定， 自 2008 年 10 月 9 日起， 对储蓄
存款利息所得暂免征收个人所得税；
根据财政部、 国家税务总局、 中国证监会财税[2012]85 号文 《关于实 施上市公司股
息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2013 年 1 月 1 日起，证券
投资基金从公开发行和转让市场取得的上市公司股票， 持股期限在 1 个月以内 （含 1 个
光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2013 年年度报告摘 要
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月）的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年（含 1
年） 的， 暂减按 50% 计入应纳税所得额 ； 持股期限超过 1 年的， 暂减按 25% 计入应纳税
所得额。
7.4.7 关 联方 关系
关联方名称 与本基金的关系
光大保德信基金管理有限公司
基金管理人、 注册登记 机构、 基金
销售机构
中国民生银行股份有限公司 基金托管人、基金销售机构
光大证券股份有限公司 基金管理人的股东、 基金销售机构
保德信投资管理有限公司 基金管理人的股东
注：以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.8 本 报告 期及 上年度 可比 期间的 关联 方交易
7.4.8.1 通 过关 联方 交易 单元 进行的 交易
7.4.8.1.1 股票 交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31 日
上年度可比期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31
日
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
光大证券 8,012,112.07 54.30% 4,619,290.76 8.29%
7.4.8.1.2 权 证交 易
本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行权证交易。
7.4.8.1.3 债 券交 易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31
日
上年度可比期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31
日
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
光大证券 - - 17,048,076.54 1.83%
光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2013 年年度报告摘 要
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7.4.8.1.4 债 券回 购交 易
本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行回购交易。
7.4.8.1.5 应 支付 关联 方的 佣金
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31 日
当期
佣金
占当期佣
金总量的
比例
期末应付佣金余
额
占期末应付
佣金总额的
比例
光大证券 7,089.89 53.59% 3,693.75 100.00%
关联方名称
上年度 可比 期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日
当期
佣金
占当期佣
金总量的
比例
期末应付佣金余
额
占期末应付
佣金总额的
比例
光大证券 3,753.18 7.63% - -
注:上述佣 金按市 场佣金 率计算,扣 除证券 公司需 承担的费 用(包括 但不限 于买(卖) 经手费 、
证券 结算风险基金 和买(卖)证管费等） 。管理人因此 从关联方获取 的其他服务 主要包括：为 本
基金提供 的证券 投 资研 究 成果和市 场信息 服务。
7.4.8.2 关 联方 报酬
7.4.8.2.1 基 金管 理费
单位：人民币元
项目
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月
31 日
上年度可比期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月
31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理费
3,934,269.90 4,275,072.45
其中： 支付销售机构的客
户维护费
646,313.46 1,125,349.23
注：基金管理费按前一日的基金资产净值的 0.70% 的年费率计提。计算方法如下：
H=E ×0.70%/ 当年天数
H 为每日应计提的基金 管理费
E 为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计提,， 按月支付。 由基金管理人于次月首日起 5 个工作日内向基金托管
人发送基金管理费划付指令， 经基金托管人复核后于 5 个工作日内从基金财产中一次性
支付给基金管理人。若遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。
7.4.8.2.2 基 金托 管费
单位：人民币元
光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2013 年年度报告摘 要
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项目
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月
31 日
上年度可比期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月
31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管费
1,124,077.02 1,221,449.23
注：基金托管费 按前一日的基金资产净值的 0.20% 的年费率计提。计算方法如下：
H=E ×0.20%/ 当年天数
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计提， 按月支付。 由基金管理人于次月首日起 5 个工作日内向基金托管
人并发送基金托管费划付指令， 经基金托管人复核后于 5 个工作日内从基金财产中一次
性支付给基金托管人，若遇法定节假日、休息日,支付日期顺延。
7.4.8.2.3 销 售服 务费
单位：人民币元
获得销售服务费的
各关联方名称
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31 日
当期发生的基金应支付 的销售服务费
光大保德信信用
添益债券 A 类
光大保德信信用添益
债券 C 类
合计
民生银行 - 171,719.24 171,719.24
光大保德信 - 132,374.39 132,374.39
光大证券 - 770.68 770.68
合计 - 304,864.31 304,864.31
获得销售服务费的
各关联方名称
上年度可比期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日
当期发生的基金应支付的销售服务费
光大保德信信用
添益债券A 类
光大保德信信用添益
债券C 类
合计
民生银行 - 288,386.98 288,386.98
光大保德信 - 134,704.91 134,704.91
光大证券 - 46.33 46.33
合计 - 423,138.22 423,138.22
注： 基金销售服务费可用于本基金的市场推广、 销售以及基金份额持有人服务等各项费
用。 本基金份额分为不 同的类别， 适用不同的 销售服务费率。 其中，A 类基金份额不收
取销售服务费，C 类基金份额销售服务费年费率为 0.30% 。 本基金 C 类基金份额销售服
务费计提的计算方法如下：
H=E ×0.30%/ 当年天数
H 为 C 类基金份额每日应计提的销售服务费
E 为 C 类基金份额前一日的基金资产净值
光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2013 年年度报告摘 要
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基金销售服务费每日计提， 按月支付。 由基金 管理人于次月首日起 5 个工作日内向基金
托管人发送基金销售服务费划付指令， 基金托管人复核后于 5 个工作日内从基金资产中
一次性支付给注册登记机构，由注册登记机构支付给基金销售机构。
7.4.8.3 与 关联 方进 行银行 间同 业市场 的债 券( 含 回购) 交易
本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方进行银行间同业市场的债券( 含回购) 交
易。
7.4.8.4 各 关联 方投 资本基 金的 情况
7.4.8.4.1 报 告期 内基 金管 理人 运用固 有资 金投资 本基 金的情 况
份额单位：份
项目
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31 日
上年度可比期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日
光大保德信信用
添益债券A 类
光大保德信信用
添益债券C 类
光大保德信信用
添益债券A 类
光大保德信信用
添益债券C 类
期初持有的基金
份额
29,960,781.84 - 49,960,781.84 -
期间申购/ 买 入 总
份额
29,999,000.00 - - -
期间因拆分变动
份额
- - - -
减 ： 期 间 赎 回/ 卖
出总份额
29,960,781.84 - 20,000,000.00 -
期末持有的基金
份额
29,999,000.00 - 29,960,781.84 -
期末持有的基金
份额占基金总份
额比例
7.72% - 9.27% -
注：本报告期内，基金管理人赎回本基金 29,960,781.84 份，赎回费 0 元，申购本基金
30,000,000 元，申购费 1000 元，按照招募说明书公示费率收费。
7.4.8.4.2 报 告期 末除 基金 管理 人之外 的其 他关联 方投 资本基 金的 情况
本基金除基金管理人之外的其他关联方于本报告期末及上年度末均未投资本基金。
7.4.8.5 由 关联 方保 管的银 行存 款余额 及当 期产生 的利 息收入
单位：人民币元
关联方名称
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31 日
上年度可比期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国民生银行
股份有限公司
373,726.11 40,594.84 3,067,986.22 34,619.99
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7.4.8.6 本 基金 在承 销期内 参与 关联方 承销 证券的 情况
本基金本报告期及上年度可比期间均未在承销期内直接购入关联方承销的证券。
7.4.9 期 末（2013 年 12 月 31 日） 本基 金持有的 流通 受限证 券
7.4.9.1 因 认购 新发/ 增发 证券 而于期 末持 有的流 通受 限证券
本基金无因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流通受限证券。
7.4.9.2 期 末持 有的 暂时停 牌 等 流通受 限股票
本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
7.4.9.3 期 末债 券正 回购交 易中 作为抵 押的 债券
7.4.9.3.1 银 行间 市场 债券 正回 购
截至本报告期末 2013 年 12 月 31 日止，本基金从事银行间市场债券正回购交易形
成的卖出回购金融资产款余额 181,199,709.40 元，是以如下债券作为质押：
金额单位：人民币元
债券代 码 债券名 称 回购到 期日
期末估 值
单价
数量（ 张） 期末估 值总 额
070203 07国开03 2014-01-02 99.51 100,000 9,951,000.00
110238 11国开38 2014-01-02 92.83 1,000,000 92,830,000.00
110244 11国开44 2014-01-02 94.46 300,000 28,338,000.00
120202 12国开02 2014-01-02 91.41 300,000 27,423,000.00
130231 13国开31 2014-01-02 88.15 300,000 26,445,000.00
130243 13国开43 2014-01-02 99.30 200,000 19,860,000.00
合计
- - 2,200,000 204,847,000.00
7.4.9.3.2 交 易所 市场 债券 正回 购
截至本报告期末 2013 年 12 月 31 日止，基金从事证券交易所债券正回购交易形成
的卖出回购证券款余额人民币 348,000,000.00 元， 于 2014 年 1 月 3 日到期。 该类交易要
求本基金在回购期内持有的证券交易所交易的债券和/ 或在新质押式回购下转入质押库
的债券，按证券交易所规定的比例折算为标准券后，不低于债券回购交易的余额。
7.4.10 有 助于 理解 和分析 会计 报表需 要说 明的其 他事 项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的其他重要事项。
光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2013 年年度报告摘 要
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§ 8
投 资 组合报 告
8.1 期 末基 金资 产组合情 况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的
比例（% ）
1 权益投资 - -
其中：股票 - -
2 固定收益投资 949,426,942.06 96.14
其中：债券 949,426,942.06 96.14
资产支持证券 - -
3 金融衍生品投资 - -
4 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售
金融资产
- -
5 银行存款和结算备付金合计 16,290,455.78 1.65
6 其他各项资产 21,789,341.51 2.21
7 合计 987,506,739.35 100.00
8.2 期 末按 行业 分类的股 票投 资组合
本基金本报告期末未持有股票。
8.3 期 末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 所有股 票投 资明细
本基金本报告期末未持有股票。
8.4 报 告期 内股 票投资组 合的 重大变 动
8.4.1 累 计买 入金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名 的股 票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金
资产净值比
例（％）
1 002311 海大集团 3,837,865.60 0.75
8.4.2 累 计卖 出金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名 的股 票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金
资产净值比
例（％）
1 601515 东风股份 6,744,115.43 1.33
2 002311 海大集团 4,174,246.47 0.82
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8.4.3 买 入股 票的 成本总 额及 卖出股 票的 收入总 额
单位：人民币元
买入股票的成本（成交）总额 3,837,865.60
卖出股票的收入（成交）总额 10,918,361.90
注：8.4.1 项 “买入金额” 、8.4.3 项 “买入股票成本” 均按买入成交金额 （成交单价乘
以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
8.5 期 末按 债券 品种分类 的债 券投资 组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值
占基金资产净值
比例（ ％）
1 国家债券 109,152,968.40 23.92
2 央行票据 - -
3 金融债券 450,891,000.00 98.79
其中：政策性金融债 450,891,000.00 98.79
4 企业债券 366,039,002.46 80.20
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债 23,343,971.20 5.11
8 其他 - -
9 合计 949,426,942.06 208.02
8.6 期 末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小排 名的 前五名 债券 投资明 细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资
产净值比
例（％）
1 130240 13 国开 40 1,500,000 138,030,000.00 30.24
2 010303 03 国债⑶ 1,214,430 109,152,968.40 23.92
3 110238 11 国开 38 1,000,000 92,830,000.00 20.34
4 120235 12 国开 35 500,000 45,825,000.00 10.04
5 120201 12 国开 01 500,000 43,825,000.00 9.60
8.7 期 末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小排 名的 所有资 产支 持证券 投资 明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 期 末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小排 名的 前五名 权证 投资明 细
本基金本报告期末未持有权证。
光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2013 年年度报告摘 要
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8.9 报 告期 末本 基金投资 的股 指期货 交易 情况说 明
本基金 合同 中尚 无股 指期 货的投 资政 策。
8.10 报 告期 末本 基金投 资的 国债期 货交 易情况 说明
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。
8.11 投 资组 合报 告附注
8.11.1 报 告 期 内 本 基 金 投 资 的 前 十 名 证 券 的 发 行 主 体 没 有 被 监 管 部 门 立 案 调 查 或 在 报
告编制日前一年受到证监会、证券交易所公开谴责、处罚的情况。
8.11.2 本报告期内基金 投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
8.11.3 期末其他 各项资产 构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 69,570.95
2 应收证券清算款 1,720,001.37
3 应收股利 -
4 应收利息 19,976,140.08
5 应收申购款 23,629.11
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 21,789,341.51
8.11.4 期 末 持有 的处于转 股期 的可转 换债 券明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 公允价值
占基金资产
净值比例
（％）
1 110020 南山转债 18,226,000.00 3.99
2 110015 石化转债 5,117,971.20 1.12
8.11.5 期 末 前十 名股票中 存在 流通受 限情 况的说 明
本基金本报告期末未持有股票。
§ 9
基 金 份额持 有人 信息
9.1 期 末基 金份 额持有人 户数 及持有 人结 构
份额单位：份
份额级别 持有人户 户均持有 持有人结构
光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2013 年年度报告摘 要
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数( 户) 的基金份
额
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额比
例
持有份额
占总份额比
例
光大保德信
信用添益债
券A 类
3,187 121,983.40 324,578,794.09 83.49% 64,182,296.43 16.51%
光大保德信
信用添益债
券C 类
2,493 39,366.73 24,622,025.43 25.09% 73,519,239.38 74.91%
合计 5,680 85,722.25 349,200,819.52 71.72% 137,701,535.81 28.28%
9.2 期 末基 金管 理人的从 业人 员持有 本开 放式基 金的 情况
项目 份额级别 持有份额总数 （份） 占基金总份额比例
基 金 管 理 公 司 所 有 从 业
人员持有本开放式基金
光大保德信信用添
益债券 A 类
9234.58 0%
光大保德信信用添
益债券 C 类
254495.33 0.26%
合计 263729.91 0.05%
注： 本公司高级管理人员、 基金投资和研究部门负责人、 本基金的基金经理均未持有本
基金的份额。
§ 10
开 放 式基金 份额变 动
单位：份
项目
光大保德信信用添益 债
券 A 类
光大保德信信用添益债
券 C 类
基金合同生效日(2011 年 5 月 16
日) 基金份额总额
677,320,442.33 1,950,037,564.25
本报告期期初基金份额总额 323,249,280 166,175,836.31
本报告期基金总申购份额 606,384,962.08 631,685,503.57
减：本报告期基金总赎回份额 540,873,151.56 699,720,075.07
本报告期基金拆分变动份额 - -
本报告期期末基金份额总额 388,761,090.52 98,141,264.81
§1 1 重 大事 件揭 示
11.1 基 金份 额持 有人大 会决 议
本报告期内未召开基金份额持有人大会。
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11.2 基 金管 理人 、基金 托管 人的专 门基 金托管 部门 的重大 人事 变动
本报告期内，经光大保德信基金管理有限公司七届二十三次董事会会议审议通过，
傅德修先生因个人原因自 2013 年 1 月 21 日起不再担任本基金管理人总经理， 由林昌先
生代任本基金管理人总经理职务。
本基金 托管人 2013 年 7 月 13 日发布公告， 根据业务需要， 聘任杨春萍为中国民生
银 行 资 产 托 管 部副 总 经理 （ 主 持 工 作 ） ， 同 时解 聘 刘 湣 棠 中 国民 生 银行 资产托管部总经
理职务。
11.3 涉 及基 金管 理人、 基金 财产、 基金 托管业 务的 诉讼
本报告期内未发生涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
11.4 基 金投 资策 略的改 变
本报告期本基金投资策略无改变。
11.5 为 基金 进行 审计的 会计 师事务 所情 况
本报告期内， 本基金未发生改聘为其审计的会计师事务所情况 。 报告年度应支付给
聘任安永华明会计师事务所的报酬情况是 7 万元， 目前该审计机构已提供审计服务的连
续年限为 3 年。
11.6 管 理人 、托 管人及 其高 级管理 人员 受稽查 或处 罚 等情况
本报告期内， 基金管理人、 托管人及其高级 管理人员未有受监管部门稽查或处罚的
情形发生。
11.7 基 金租 用证 券公司 交易 单元的 有关 情况
11.7.1 基 金 租用 证券公司 交易 单元进 行股 票投资 及佣 金支付 情况
金额单位：人民币元
券商名 称
交易
单元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备
注 成交金 额
占当期 股票
成交总 额的
比例
佣金
占当期 佣
金总量 的
比例
光大证 券 1 8,012,112.07 54.30% 7,089.89 53.59% -
东方证 券 1 6,744,115.43 45.70% 6,139.75 46.41% -
注： （1 ）报告期内 租用证券公司交易单元变更情况
报告期内未新增和停止租用交易单元。
（2）选择使用基金专用交易单元的证券经营机构的选择标准
基金管理人选择证券经营机构， 并选用其交易单元供本基金买卖证券专用， 应本着
安全、 高效、 低成本， 能够为本基金提供高质量增值研究服务的原则， 对该证券经营机
构的经营情况、治理情况、研究实力等进行综合考量。
基本选择标准如下：
实力雄厚，信誉良好，注册资本不少于 3 亿元人民币；
财务状况良好，各项财务指标显示公司经营状况稳定；
光大保德信信用添益债券型证券投资基金 2013 年年度报告摘 要
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经营行为规范，近两年未发生重大违规行为而受到证监会处罚；
内 部管理规范、 严格， 具备健全的内部控制制度， 并能满足基金运作 高度保密的要
求；
具备基金运作所需的高效、 安全的通讯条件， 交易设备符合代理本基金进行证券交
易的要求，并能为本基金提供全面的信息服务；
研究实力较强， 有固定的研究机构和专门的研究人员， 能及时为本基金提供高质量
的咨询服务；
对于某一领域的研究实力超群，或是能够提供全方面，高质量的服务。
（3）选择使用基金专用交易单元的证券经营机构的程序
投资研究团队按照（2 ）中列出的有关经营情况、治理情况的选择标准，对备选 的
证券经营机构进行初步筛选；
对 通 过 初 选 的 各 证 券 经 营 机 构 ， 投 资 研 究 团 队 各 成 员 在 其 分 管 行 业 或 领 域 的 范 围
内，对该机构所提供的研究报告和信息资讯进行评分。
根据各成员评分，得出各证券经营机构的综合评分。
投 资 研 究 团 队 根 据 各 机 构 的 得 分 排 名 ， 拟 定 要 选 用 其 专 用 交 易 单 元 的 证 券 经 营 机
构，并报本管理人董事会批准。
经董事会批准后， 由本管理人交易部门、 运营部门配合完成专用交易单元的具体租
用事宜。
11.7.2 基 金 租用 证券公司 交易 单元进 行其 他证券 投资 的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 回购交易 权证交易 其它交易
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
成交金额
占当期回
购成交总
额的比例
成交金
额
占当期
权证成
交总额
的比例
成交金额
占当期
基金成
交总额
的比例
光大证券 - - - - - - - -
东方证券 1,038,661,919.11 100.00% 35,632,500,000.00 100.00% - - - -
§1 2 影 响投 资者 决策的其 他重 要信息
无
光 大保 德信基 金管 理有限 公司
二 〇一 四年三 月三 十一日
