大成景恒保本混合型证券投资基金
2013 年年度报告 摘要
2013 年12 月 31 日
基金管理人： 大成基金管理有限公 司
基金托管人： 中国银行股份有限公 司
送出日期：2014 年 3 月 29 日
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 1 页
§1 重要提示
基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载 资料不存 在虚假记载、误导性陈述 或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准 确性和完整性承 担个别及连 带的法律责任。本年度报 告已经三分之二 以
上独立董事 签字同意 ，并由董 事长签发 。
基金托管人 中国银行 股份有限 公司根据 本基金合 同规 定，于 2014 年 3 月 27 日复核 了本报告
中的 财务指标、净值表现 、利润分配情况 、财务会计 报告、投资组合报告等内 容，保证复核内 容
不存在虚假 记载、误 导性陈述 或者重大 遗漏。
基金管理人 承诺以诚 实信用 、 勤勉 尽责的原 则管理和 运用基金资 产， 但 不保证 基金一定 盈利 。
基金的过往业绩并不代表 其未来表现。投资 有风险， 投资者在作出投资决策前 应仔细阅读本
基金的招募 说明书及 其更新。
本年度报告 摘要摘自 年度报告 正文，投 资者欲了 解详 细内容，应 阅读年度 报告正文 。
本报告财务资料已经审计 。安永华明会计师 事务所（ 特殊普通合伙）为本基金 出具了无保留
意见的审计 报告，请 投资者注 意阅读。
本报告 期自 2013 年 01 月 01 日 起至 12 月 31 日 止。
§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金简称 大成景恒保 本混合
基金主代码 090019
交易代码 090019
基金运作方 式 契约型开放 式
基金合同生 效日 2012 年6 月15 日
基金管理人 大成基金管 理有限公 司
基金托管人 中国银行股 份有限公 司
报告期末基 金份额总 额 589,848,006.05 份
基金合同存 续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目标 本基 金通过运 用组合保 险策略， 在为符合 保本条件 的
投资 金额提供 保本保障 的基础上 ，追求基 金资产的 长
期增值。
投资策略 本 基金 投资采 用 VPPI 可变 组合 保险策 略（Variable
Proportion Portfolio Insurance）。 VPPI 策略是 国际
投资 管理领域 中一种常 见的投资 组合保险 机制，将 基
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 2 页
金资 产动态优 化分配在 保本资产 和风险资 产上；并 根
据数 量分析、 市场波动 等来调整 、修正风 险资产与 保
本资 产在投资 组合中的 比重，在 大概率保 证风险资 产
可能 的损失金 额不超过 扣除相关 费用后的 安全垫的 基
础上 ，积极参 与分享市 场可能出 现的风险 收益，从 而
在 保 证 本 金 安 全 的 前 提 下 实 现 基 金 资 产 长 期 稳 定 增
值。 保本资产 主要包括 货币市场 工具和债 券等 低风 险
资产 ， 其中债 券包括国 债、 金融债、 企 业债、 公司 债、
债券 回购、央 行票据、 中期票据 、可转换 债券、可 分
离交 易债券、 短期融资 券、银行 存款、资 产支持证 券
以及 经法律法 规或中国 证监会允 许投资的 其他债券 类
金融 工具；风 险资产主 要包括股 票、股指 期货、权 证
等高风险资 产。
业绩比较基 准 3 年期银行定 期存款利 率（税后 ） 。指按 照基金合 同生
效日 或新的保 本周期开 始日中国 人民银行 公布并执 行
的同 期金融机 构人民币 存款基准 利率（按 照四舍五 入
的方法保留 到小数点 后第 2 位 ，单位为 百分数） 计算
的与当期保 本周期同 期限的税 后收益率 。
风险收益特 征 本基 金为保本 混合型基 金产品， 属证券投 资基金中 的
低风险收益 品种。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 大成基金管 理有限公 司 中国银行股 份有限公 司
信息披露负 责人
姓名 杜鹏 唐州徽
联系电话 0755-83183388 95566
电子邮箱 dupeng@dcfund.com.cn fcid@bankofchina.com
客户服务电 话
4008885558 95566
传真 0755-83199588 010-66594942
2.4 信息披露方式
登载基金年 度报告正 文的管理 人互联网 网址 http://www.dcfund.com.cn
基金年度报 告备置地 点 深圳市福田 区深南大 道 7088 号 招商银行 大厦 32
层大成基金 管理有限 公司
北京市西城 区复兴门 内大街 1 号 中国银 行股份
有限公司托 管及投资 者服务部
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分 配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位： 人民币元
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 3 页
3.1.1 期间 数据和指 标
2013 年
2012 年6 月15 日(基金 合同
生效日)-2012 年12 月31
日
本期已实现 收益 -14,364,772.17 6,970,050.85
本期利润 -4,044,727.35 -2,793,601.97
加权平均基 金份额本 期利润 -0.0055 -0.0029
本期基金份 额净值增 长率 -0.90% -0.30%
3.1.2 期末 数据和指 标 2013 年末 2012 年末
期末可供分 配基金份 额利润 -0.0178 -0.0027
期末基金资 产净值 582,621,025.10 887,410,843.43
期末基金份 额净值 0.988 0.997
注：1 、 本期已实 现收益指 基金本期 利息收入 、 投资 收 益、 其他 收入(不含 公允价值 变动收益)扣除
相关费用后 的余额， 本期利润 为本期已 实现收益 加上 本期公允价 值变动收 益。
2、 所述 基金业绩 指标不包 括持有人 交易基金 的各项费 用， 计入 费用后实 际收益 水平要低 于所列数
字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比 较基准收益率 的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月 -0.70% 0.13% 1.11% 0.01% -1.81% 0.12%
过去六个月 -1.89% 0.11% 2.24% 0.01% -4.13% 0.10%
过去一年 -0.90% 0.11% 4.53% 0.01% -5.43% 0.10%
自基金合同
生效起至今
-1.20% 0.09% 7.20% 0.01% -8.40% 0.08%
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 4 页
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值 增长率变动及 其与同期业绩比较基准收益率变动的
比较
-6%
-3%
0%
3%
6%
9%
12-6-15 12-11-3 13-3-24 13-8-12 13-12-31
大成景恒保本混合 业绩比较基准
注： 按基金 合同规定 ，本基金 自基金合 同生效起 6 个 月内为建仓 期。截至 报告期末 ，本基金 各项
资产配置比 例已符合 基金合同 的规定。
3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长 率及其与 同期 业绩比较基准收益率的比较
注：2012 年 净值增长 率表现期 间为 2012 年 6 月15 日(基金合同生 效日)至2012 年 12 月31 日。
3.3 过去三年基金的利润分配情况
本基金自 2012 年 6 月15 日(基 金合同生 效日)以 来未 有收益分配 事项 。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
大成基金管 理有限公 司经中国 证监会证 监基金字[1999]10 号文批 准， 于 1999 年 4 月12 日正
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 5 页
式成立，是 中国证监 会批准成 立的首批 十家基金 管理 公司之一， 注册资本 为 2 亿元 人民币， 注册
地为深圳。 目前 公司由四 家股东组 成， 分别为 中泰信 托有限责任 公司(48%) 、 光大证券 股份有限 公
司(25%) 、 中 国银河投 资管理有 限公司(25%) 、 广 东证 券股份有限 公司(2%) 。 截至2013 年 12 月31
日，本基金管理人共管 理 2 只封闭式证 券投资基金 ：景宏证券投资基金及景 福证券投资基金 ，4
只ETF 及2 只ETF 联 接基金： 深证 成长 40ETF 、 大成 深证成长 40ETF 联接 基金、 中证 500 沪市 ETF
及大成中证 500 沪市ETF 联接 基金 、 中证 100ETF 、中证 500 深市 ETF ，1 只QDII 基金 ： 大成 标普
500 等权 重指 数基金 及 31 只开 放式证券 投资基金 ： 大 成景丰债券 型证券投 资基金 （LOF ） 、 大 成价
值增长证券投资基金、大 成债券投资基金 、大成蓝筹 稳健证券投资基金、大成 精选增值混合型 证
券投资基金 、 大成货 币市场证 券投资基 金、 大成 沪深300 指数证券 投资基 金、 大成 财富管理 2020
生命周期证券投资基金、 大成积极成长股 票型证券投 资基金、大成创新成长混 合型证券投资基 金
(LOF) 、 大成景 阳领先股 票型证券 投资基金、 大成强化 收益债券型 证券投资 基金、 大成策 略回报 股
票型证券投资基金、大成 行业轮动股票型 证券投资基 金、大成中证红利指数证 券投资基金、大 成
核心双动力股票型证券投 资基金、大成保 本混合型证 券投资基金、大成内需增 长股票型证券投 资
基金、大成中证内地消费 主题指数证券投 资基金、大 成可转债增强债券型证券 投资基金、大成 新
锐产业股票型证券投资基 金、大成景恒保 本混合型证 券投资基金、大成优选股 票型证券投资基 金
（LOF ） 、 大成现 金增利货 币市场基 金、 大成月 添利理 财债券型证 券投资基 金、 大成理 财 21 天债 券
型发起式基金、大成现金 宝场内实时申赎 货币市场基 金、大成景安短融债券型 证券投资基金、 大
成景兴信用债债券型证券 投资基金、大成 景旭纯债债 券型证券投资基金及大成 景祥分级债券型 证
券投资基金 。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经 理助理简介
姓名 职务
任本基金的 基金经理 （助
理）期限
证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
王磊先
生
本基金
基金经
理
2013 年 7
月17 日
- 9 年
经济学硕士。 2003 年5 月至2012
年 10 月曾任 证券时报 社公司新
闻部记者、 世 纪证券投 资银行部
业务董事、 国 信证券经 济研究所
分 析 师 及 资 产 管 理 总 部 专 户 投
资经理、 中银 基金管理 有限公司
专户理财部 投资经理 及总监 （主
持工作） 。 2012 年11 月 加入大成
基金管理有限公司。2013 年 6
月7 日起担任 大成强化 收益债券
型证券投基金基金经理。2013
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 6 页
年 7 月 17 日起任大成景恒保本
混合型证券 投资基金 基金经理。
2013 年 11 月 9 日起任 大成可转
债 增 强 债 券 型 证 券 投 资 基 金 基
金经理。 具有 基金从业 资格。 国
籍：中国
朱文辉
先生
本基金
基金经
理
2012 年 6
月15 日
2013 年11 月
8 日
13 年
工商管理硕 士。2000 年 9 月至
2002 年 1 月就职于平 安保险集
团 总 公 司 投 资 管 理 中 心 任 债 券
研究员；2002 年 1 月至 2003 年
1 月就职于东 方保险股 份有限公
司 投 资 管 理 中 心 任 债 券 投 资 经
理。2003 年 1 月至 2005 年 12
月 就 职 于 生 命 人 寿 保 险 股 份 有
限 公 司 资 产 管 理 部 任 助理总经
理；2006 年 1 月至 2010 年 12
月 就 职 于 汇 丰 晋 信 基 金 管 理 有
限 公 司 基 金 投 资 部 任 固 定 收 益
投资副总监 ，2008 年 12 月3 日
至2010 年12 月4 日兼 任汇丰晋
信 平 稳 增 利 债 券 型 证 券 投 资 基
金基金经理。 2011 年加 入大成基
金管理有限 公司，2011 年 6 月4
日至2013 年11 月8 日 任大成保
本 混 合 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理。2011 年 11 月 30 日至 2013
年 11 月 8 日任大成可转债增强
债券基金基金经理。2012 年 6
月 15 日至 2013 年 11 月 8 日任
大 成 景 恒 保 本 混 合 型 证 券 投 资
基金基金经 理。 具有基 金从业资
格。国籍： 中国
黄海峰
先 生
本基金
基金经
理助理
2013 年10
月28 日
- 9 年
南开大学经 济学学士，2004 年7
月至 2010 年 5 月就职于深圳农
村 商 业 银 行 ， 任 资 金 部 投 资 经
理；2010 年 5 月至 2012 年 10
月 就 职 于 博 时 基 金 管 理 有 限 公
司， 任交易部 交易员；2012 年7
月至 2013 年 5 月就职于银华基
金管理有限 公司， 任固 定收益部
基金经理助 理； 2013 年7 月加入
大 成 基 金 管 理 有 限 公 司 固 定 收
益部。 2013 年 10 月14 日起任大
成 现 金 宝 场 内 实 时 申 赎 货 币 市
场基金基金经理助理。2013 年
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 7 页
10 月 28 日起 大成景恒 保本混合
型证券投资 基金基金 经理助理。
具有基金从 业资格。 国 籍： 中国
注：1 、任职 日期、离 任日期为 本基金管 理人作 出决 定之日。
2、证券从业 年限的计 算标准遵 从行业协 会《证 券业 从业人员资 格管理办 法》的相 关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信 情况的说明
本报告期内，本基金管理 人严格遵守《证 券法》 、 《证 券投资基金法》 、 《大成景恒 保本混合型
证券投资基金基金合同》 和其他有关法律 法规的规定 ，在基金管理运作中，大 成景恒保本混合 型
证券投资基 金的投资 范围、 投资比例 、 投资 组合、 证 券交易行为 、 信息 披露等符 合有关法 律法规、
行业监管规则和基金合同 等规定，本基金 没有发生重 大违法 违规行为，没有运 用基金财产进行 内
幕交易和操纵市场行为以 及进行有损基金 投资人利益 的关联交易，整体运作合 法、合规。本基 金
将继续以取信于市场、取 信于社会投资公 众为宗旨， 承诺将一如既往地本着诚 实信用、勤勉尽 责
的原则管理和运用基金财 产，在规范基金 运作和严格 控制投资风险的前提下， 努力为基金份额 持
有人谋求最 大利益。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项 说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
根据《证券投资基金管理 公司公平交易制度 指导意见 》的规定，基金管理人制 订了《大成基
金管理有限 公司公平 交易制度》 及 《 大成基金 管理有 限公司异常 交易监控 与报告制 度》 。 基金管 理
人旗下投资组合严格按照 制度的规定，参 与股票、债 券的一级市场申购、二级 市场交易等投资 管
理活动，内容包括授权、 研究分析、投资 决策、交易 执行、业绩评估等与投资 管理活动相关的 各
个环节。研究部负责提供 投资研究支持， 投资部门负 责投资决策，交易管理部 负责实施交易并 实
时监控，监察稽核部负责 事前监督、事中 检查和事后 稽核，风险管理部负责对 交易情况进行合 理
性分析，通 过多部门 的协作互 控，保证 了公平交 易的 可操作、可 稽核和可 持续。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
报告期内， 基金管理 人严格执 行了公平 交易的原 则和 制度。
基金 管理人 运用统计 分析方法 和工具， 对旗下所 有投 资组合间连续 4 个 季度的日 内、3 日内
及 5 日内股票及债券 交易同向 交易价差 进行分析 。分 析结果表明 ：债券交 易同向交 易频率较 低；
股票同向交易溢价率较大 主要来源于市场 因素（如个 股当日价格振幅较高）及 组合经理交易时 机
选择，即投资组合成交时 间不一致以及成 交价格的日 内较大变动导致个别些组 合间的成交价格 差
异较大，但 结合交易 价差专项 统计分析 ，未发现 违反 公平交易原 则的异常 情况。
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 8 页
4.3.3 异常交易行为的专项说明
报告期内，基金管理人旗 下所有投资组合未 发现存在 异常交易行为。主动投资 组合间股票交
易存在 11 笔 同日反向 交易 ， 原因为 投资策略 需要 。 主 动型投资组 合与指数 型投资组 合之间或 指数
型投资组合之间存在股票 同日反向交易， 参与交易所 公开竞价同日反向交易成 交较少的单边交 易
量超过该股 当日成交 量 5%的仅 有 2 笔， 原因为投 资策 略需要； 主 动投资组 合间债券 交易存在1 笔
同日反向交易，原因为投 资策略需要。投 资组合间相 邻交易日反向交易的市场 成交比例、成交 均
价等交易结 果数据表 明该类交 易不对市 场产生重 大影 响，无异常 。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业 绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2013 年宏观经 济运行平 稳，全年 GDP 同 比增长 7.7% ，通胀形势 稳定，全年 CPI 增长 2.6% 。
从2013 年情 况看 ， 基本面 因素基本 符合市场 预期 ， 全 年债券市场 走势主要 受到了政 策面和资 金面
超预期扰动，债券市场经 历罕见的剧烈波动 。中债综 合财富（总值）指数全年 下跌 0.47%， 其中
下半年下跌 2.74% ，半年 跌幅创历 史之最。 股票市场 行情严重分 化，创业 板指全年 暴涨 82.73%，
上证 50 则大 跌 15.23% 。 在大 盘股拖 累下， 整体震荡 下行， 沪 深 300 指 数跌幅为 7.65% ， 中证可 转
债指数跌幅 为 1.42% 。
在组合操作上，下半年基 于对债市偏空看法 ，我们全 面降低资产久期，减 持了 长久期债券，
在收益不断走高过程中逐 步增持中高评级 优质信用债 ，力争在控制久期和信用 风险前提下提高 组
合静态收益，以积累更高 安全垫。股票仓 位维持稳定 ，适时降低大盘股仓位， 通过分散持股和 精
选个股来增 强收益。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至报告期 末，本基 金份额净 值为 0.988 元，本 报告 期份额净值 增长率为-0.90% ， 同期业绩
比较基准增 长率为 4.53% ，低 于业绩比 较基准的 表现 。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走 势的简要展望
展望 2014 年 ， 从国 外看， 欧美日低 利率有望 维持， 发 达经济体复 苏趋势渐 强， 但 新兴市场 在
美国缩减 QE 规模影响 下可能面 临资金外 流、 货币贬值 和经济失衡 等问题 ， 整体 看外围市 场不确定
性和复杂性 比 2013 年 有所增加。 从国内看， 我国的经 济面临调结 构和改革 压力， 短期内 难以出 现
一个整体的向上趋势，改 革的力度和进程 将更为深刻 地影响经济运行。基于上 述基本判断，我 们
认为资本市场整体震荡为 主，债券市场关 注资金面和 央行货币政策变化，股票 市场主要抓改革 和
产业热点。
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 9 页
本基金 2014 年将继续 保持高比 例的固定 收益证 券投 资， 加大 波段操作 力度 ， 重点关 注宏微观
经济数据指标和政策动向 ，根据基本面、 资金面和政 策面灵活调整债券资产仓 位和久期，在确 保
安全性和流动性基础上博 取更高收益。权 益类操作将 密切关注改革、结构调整 和新兴产业发展 态
势，通过仓 位控制来 调整风险 敞口，深 入挖掘个 股来 增强收益。
我们非常感 谢基金份 额持有人 的信任和 支持， 我 们将 按照本基金 合同和风 险收益特 征的要求，
严格控制投 资风险， 积极 进行资产 配置， 适时 调整组 合结构， 研究新 的投资品 种和挖掘 投资机 会，
力争获得与 基金风险 特征一致 的稳定收 益回报给 投资 者。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项 的说明
本基金管理人指导基金估 值业务的领导小组 为公司估 值委员会，公司估值委员 会主要负责估
值政策和估值程序的制定 、修 订以及执行 情况的监督 。估值委员会由股票投资 部、研究部、固 定
收益部、风险管理部、基 金运营部、监察 稽核部、委 托投资部指定人员组成。 公司估值委员会 的
相关成员均 具备相应 的专业胜 任能力和 相关工作 经历 ， 估值委员会 成员中包 括两名投 资组合经 理。
股票投资部、 研 究部、 固定 收益部、 风险 管理部 和委 托投资部负 责关注相 关投资品 种的动态，
评判基金持有的投资品种 是否处于不活跃 的交易状态 或者最近交易日后经济环 境发生了重大变 化
或证券发行机构发生了影 响证券价格的重 大事件，从 而确定估值日需要进行估 值测算或者调整 的
投资品种；提出合理的数 量分析模型 对需 要进行估值 测算或者调整的投资品种 进行公允价值定 价
与计量；定期对估值政策 和程序进行评价 ，以保证其 持续适用；基金运营部负 责日常的基金资 产
的估值业务，执行基金估 值政策，并负责 与托管行沟 通估值调整事项；监察稽 核部负责审核估 值
政策和程序的一致性，监 督估值委员会工 作流程中的 风险控制，并负责估值调 整事项的信息披 露
工作。
本基金的日常估值程序由 基金运营部基金估 值核算员 执行，并与托管银行的估 值结果核对一
致。基金估值政策的议定 和修改采用集体 讨论机制， 基金经理及投资经理作为 估值小组成员， 对
本基金持仓证券的交易情 况、信息披露 情 况保持应有 的职业敏感，向估值委员 会提供估值参考 信
息，参与估值政策讨论。 对需采用特别估 值程序的证 券，基金管理人及时启动 特别估值程序， 由
估值委员会 讨论议定 特别估值 方案并与 托管行沟 通后 由基金运营 部具体执 行。
本基金管理人参与估值流 程各方之间不存在 任何重大 利益冲突，截止报告期末 未与外部估值
定价服务机 构签约。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的 说明
本基金管理人严格按照本 基金基金合同的规 定进行收 益分配。本报告期内本基 金无收益分配
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 10 页
事项。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声 明
本报告期内，中国银行股 份有限公 司（以下 称“本托 管人”）在对 大成景恒保 本混合型证券
投资基金 （以下称“本基 金”）的托管过 程中，严格 遵守《证券投资基金法》 及其他有关法律 法
规、基金合同和托管协议 的有关规定，不 存在损害基 金份额持有人利益的行为 ，完全尽职尽责 地
履行了应尽 的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规 守信、净值计 算、利润分配等情况的说明
本报告期内，本托管人根 据《证券投资基金 法》及其 他有关法律法规、基金合 同和托管协议
的规定，对本基金管理人 的投资运作进行 了必要的监 督，对基金资产净值的计 算、基金份额申 购
赎回价格的计算以及基金 费用开支等方面 进 行了认真 地复核，未发现本基金管 理人存在损害基 金
份额持有人 利益的行 为。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容 的真实、准确 和完整发表意见
本报告中的 财务指标 、 净 值表现 、 收益 分配情况 、 财 务会计报告 （注 ： 财务 会计报 告中的 “金
融工具风险 及管理” 部分未在 托管人复 核范围内 ） 、 投资组合报 告等数据 真实、准 确和完整 。
§6 审计报告
本基金 2013 年度财务 会计报告 已经安永 华明会 计师 事务所 （特殊普 通合伙） 审 计， 注册会计
师签字出具了标淮无保留 意见的审计报告 。投资者欲 了解本基金审计报吿详细 内容，应阅读年 度
报告正文。
§7 年度财务报表
7.1 资产负债 表
会计主体： 大成景恒 保本混合 型证券投 资基金
报告截止日 ： 2013 年12 月 31 日
单位：人民 币元
资 产
本期末
2013 年 12 月 31 日
上年度末
2012 年 12 月 31 日
资 产：
银行存款 101,338,954.94 44,963,254.68
结算备付金 2,644,997.67 263,860.96
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 11 页
存出保证金 96,615.23 -
交易性金融 资产 420,772,397.24 835,661,746.40
其中：股票 投资 52,200,444.54 -
基金投资 - -
债券投资 368,571,952.70 835,661,746.40
资产支持证 券投资 - -
衍生金融资 产 - -
买入返售金 融资产 79,500,489.25 -
应收证券清 算款 - -
应收利息 5,433,127.34 13,886,898.50
应收股利 - -
应收申购款 989.79 -
递延所得税 资产 - -
其他资产 - -
资产总计 609,787,571.46 894,775,760.54
负债和所有者权益
本期末
2013 年 12 月 31 日
上年度末
2012 年 12 月 31 日
负 债：
短期借款 - -
交易性金融 负债 - -
衍生金融负 债 - -
卖出回购金 融资产款 - -
应付证券清 算款 24,869,062.21 5,504,499.72
应付赎回款 904,649.15 669,004.69
应付管理人 报酬 601,774.79 916,326.72
应付托管费 100,295.81 152,721.12
应付销售服 务费 - -
应付交易费 用 321,477.80 2,125.00
应交税费 188,252.80 -
应付利息 - -
应付利润 - -
递延所得税 负债 - -
其他负债 181,033.80 120,239.86
负债合计 27,166,546.36 7,364,917.11
所有者权益：
实收基金 589,848,006.05 889,849,565.84
未分配利润 -7,226,980.95 -2,438,722.41
所有者权益 合计 582,621,025.10 887,410,843.43
负债和所有 者权益总 计 609,787,571.46 894,775,760.54
注：1 、报告截止 日 2013 年 12 月 31 日 ， 基 金 份 额 净 值 人 民 币 0.9880 元 ， 基 金 份 额 总 额
589,848,006.05 份。
2、本基金合 同生效日 为 2012 年 6 月 15 日, 本财 务报 表比较期间 的实际编 制期间 为 2012 年 6 月
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 12 页
15 日(基金合 同生效 日)至2012 年12 月31 日。
7.2 利润表
会计主体： 大成景恒 保本混合 型证券投 资基金
本报告期： 2013 年1 月1 日至 2013 年12 月 31 日
单位：人民 币元
项 目
本期
2013 年1 月1 日至 2013
年12 月 31 日
上年度可比期间
2012 年 6 月 15 日(基金合
同生效日)至2012 年12 月
31 日
一、收入 7,778,530.58 4,801,304.56
1.利息收入 23,893,668.48 16,436,279.79
其中：存款 利息收入 715,328.78 566,888.58
债券利息收 入 22,079,244.47 12,408,437.64
资产支持证 券利息收 入 - -
买入返售金 融资产收 入 1,099,095.23 3,460,953.57
其他利息收 入 - -
2.投资收益 （损失以 “-”填列 ） -27,763,476.24 -2,782,987.22
其中：股票 投资收益 -4,470,714.45 -
基金投资收 益 - -
债券投资收 益 -23,438,830.75 -2,782,987.22
资产支持证 券投资收 益 - -
衍生工具收 益 - -
股利收益 146,068.96 -
3.公允价值 变动收益 （损失以 “-”号填
列）
10,320,044.82 -9,763,652.82
4.汇兑收益 （损失以 “-”号填 列） - -
5.其他收入 （损失以 “-”号填 列） 1,328,293.52 911,664.81
减：二、费用 11,823,257.93 7,594,906.53
1．管理人报 酬 8,905,866.07 6,305,915.52
2．托管费 1,484,311.05 1,050,985.87
3．销售服务 费 - -
4．交易费用 1,001,389.64 6,674.57
5．利息支出 - -
其中：卖出 回购金融 资产支出 - -
6．其他费用 431,691.17 231,330.57
三、 利润总额 （亏损总额以 “- ” 号填列） -4,044,727.35 -2,793,601.97
减：所得税 费用 - -
四、净利润（净亏 损以“- ”号填列） -4,044,727.35 -2,793,601.97
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 13 页
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体： 大成景恒 保本混合 型证券投 资基金
本报告期：2013 年 1 月1 日至2013 年 12 月 31 日
单位：人民 币元
项目
本期
2013 年 1 月 1 日至2013 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
889,849,565.84 -2,438,722.41 887,410,843.43
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- -4,044,727.35 -4,044,727.35
三、本期基金份额交易产
生的基金净 值变动数
（净值减少 以 “- ” 号 填列）
-300,001,559.79 -743,531.19 -300,745,090.98
其中：1.基 金申购款 1,826,502.29 2,364.23 1,828,866.52
2. 基金赎回 款 -301,828,062.08 -745,895.42 -302,573,957.50
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动（净 值减少以 “-”
号填列）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值）
589,848,006.05 -7,226,980.95 582,621,025.10
项目
上年度可比期间
2012 年6 月 15 日(基金合同生效日)至 2012 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
1,071,726,792.02 - 1,071,726,792.02
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- -2,793,601.97 -2,793,601.97
三、本期基金份额交易产
生的基金净 值变动数
（净值减少 以 “- ” 号 填列）
-181,877,226.18 354,879.56 -181,522,346.62
其中：1.基 金申购款 813,766.77 -3,441.62 810,325.15
2. 基金赎回 款 -182,690,992.95 358,321.18 -182,332,671.77
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
- - -
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 14 页
值变动（净 值减少以 “-”
号填列）
五、期末所有者权益（基
金净值）
889,849,565.84 -2,438,722.41 887,410,843.43
报表 附注为 财务报表 的组成部 分。
本报告 7.1 至7.4 财 务报表由 下列负责 人签署：
______ 张树 忠______
______ 刘彩晖______
____ 范瑛____
基金管理人 负责人
主管会计 工作负责 人
会 计机构负 责人
7.4 报表附注
7.4.1 本报告期所采用的会计政策、会计估计 与最近一期年 度报告相一致的说明
本报告期所 采用的会 计政策、 会计估计 与最近一 期年 度报告相一 致。
7.4.2 税项
1. 印花税
经国务院批 准， 财 政部 、 国家税 务总局研 究决定 ， 自2008 年4 月24 日起 ， 调整 证券 （股票）
交易印花税 税率，由 原先的 3‰ 调整为 1‰ ；
经国务院批 准，财政 部、国家 税务总局 研究决定 ，自 2008 年9 月 19 日起， 调整由出 让方按
证券（股票 ）交易印 花税税率 缴纳印花 税，受让 方不 再征收，税 率不变；
根据财政部、国家税务总局财 税字[2005]103 号文《 关于股权分置试点改革有关税 收政策问
题的通知》的规定，股权 分置改革过程中 因非流通股 股东向流通股股东支付对 价而发生的股权 转
让，暂免征 收印花税 。
2. 营业税、 企业所得 税
根据财政部 、 国家税 务总局财 税字[2004]78 号文 《关 于证券投资 基金税收 政策的通 知》 的规
定， 自 2004 年1 月1 日起 ， 对证 券投资 基金 （ 封闭式 证券投资基 金， 开 放式证券 投资基金 ） 管 理
人运用基金 买卖股票 、债券的 差价收入 ，继续免 征营 业税和企业 所得税；
根据财政部、国家税务总局财 税字[2005]103 号文《 关于股权分置试点改革有关税 收政策问
题的通知》的规定，股权 分置改革中非流 通股股东通 过对价方式向流通股股东 支付的股份、现 金
等收入，暂 免征收流 通股股东 应缴纳的 企业所得 税；
根据财政部、国家税务总局 财税[2008]1 号文《关 于 企业所得税若干优惠政策的 通知》的规
定，对证券投资基金从证 券市场中取得的 收入，包括 买 卖股票、债券的差价收 入，股权的股息 、
红利收入， 债券的利 息收入及 其他收入 ，暂不征 收企 业所得税。
3. 个人所得 税
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 15 页
根据财政部、国家税务总局财 税字[2002]128 号文《 关于开放式证券投资基金有关 税收问题
的通知》的规定，对基金 取得的股票的股 息、红利收 入、债券的利息收入及储 蓄利息收入，由 上
市公司、债券发行企业及 金融机构在向基 金派发股息 、红利收入、债券的利息 收入及储蓄利息 收
入时代扣代 缴 20% 的 个人所得 税；
根据财政部、国家税务总局财 税[2008]132 号《财政 部国家税务总局关于储蓄存款 利息所得
有关个人所 得税政策 的通知 》 ， 自 2008 年 10 月9 日 起暂免征收 储蓄存款 利息所得 个人所得 税；
根据财政部、国家税务总局财 税字[2005]107 号文《 关于股息红利有关个人所得税 政策的补
充通知》 的规定， 自 2005 年6 月13 日起， 对证 券投 资基金从上 市公司分 配取得的 股息红利 所得，
按照财税[2005]102 号文规定 ， 扣缴 义务人在 代扣代缴 个人所得税 时， 减 按 50%计 算应纳税 所得额 ；
根据财政部 、 国家税 务总局、 中国证监 会财税[2012]85 号文 《关 于实施上 市公司股 息红利差
别化个人所 得税政策 有关问题 的通知》 的 规定， 自 2013 年 1 月 1 日起， 个人 从公开发 行 和转让 市
场取得的上 市公司股 票，持股 期限在 1 个月 以内（含 1 个月）的，其 股息红 利所得全 额计入应 纳
税所得额； 持股期限在 1 个月以上至 1 年（含 1 年） 的，暂减按 50% 计入应纳 税所得 额；持股 期
限超过 1 年 的，暂减 按 25%计 入应纳税 所得额。 上述 所得统一适 用 20%的 税率计征 个人所得 税;
根据财政部、国家税务总局财 税字[2005]103 号文《 关于股权分置试点改革有关税 收政策问
题的通知》的规定，股权 分置改革中非流 通股股东通 过对价方式向流通股股东 支付的股份、现 金
等收入，暂 免征收流 通股股东 应缴纳的 个人所得 税。
7.4.3 关联方关系
关联方名称 与本基金的 关系
大成基金管 理有限公 司 (“大成 基金 ”) 基金管理人 、注册登 记机构、 基金销售 机构
中国银行股 份有限公 司 (“中国 银行 ”) 基金托管人 、基金代 销机构
中泰信托有 限责任公 司 基金管理人 的股东
光大证券股 份有限公 司 (“光大 证券 ”) 基金管理人 的股东、 基金代销 机构
中国银河投 资管理有 限公司 基金管理人 的股东
广东证券股 份有限公 司 (“广东 证券 ”) 基金管理人 的股东
大成国际资 产管理有 限公司 基金管理人 的子公司
大成创新资 本管理有 限公司 基金管理人 的合资子 公司
注：1 、本基 金基金管 理人于 2013 年 10 月 29 日 成立 了子公司大 成创新资 本管理有 限公司， 其中
大成基金管 理有限公 司持有 52% 的股权 。
2、中国证监 会于 2005 年11 月 6 日作出 对广东 证券 取消业务许 可并责令 关闭的行 政处罚。
3、以下关联 交易均在 正常业务 范围内按 一般商 业条 款订立。
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 16 页
7.4.4 本报告期及上年度可比期间的关联方交 易
7.4.4.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.4.1.1 股票交易
金额单位： 人民币元
关联方名称
本期
2013 年1 月1 日至 2013 年 12 月 31 日
上年度可比 期间
2012 年6 月15 日(基金 合同生效 日)至2012 年
12月31日
成交金额
占当期股票
成交 总额的
比例
成交金额
占当期股票
成交总额的 比
例
光大证券 227,843,473.73 34.02% - 0.00%
债券交易
金额单位 ：人民币 元
关联方名称
本期
2013 年 1 月1 日至 2013 年 12 月 31 日
上年度可比 期间
2012 年6月15 日( 基金 合同生效 日)至2012 年
12月31日
成交金额
占当期债券
成交总额的
比例
成交金额
占当期债券
成交总额的 比
例
光大证券 698,009,995.78 65.95% - 0.00%
债券回购交易
金额单位： 人民币元
关联方名称
本期
2013 年 1 月1 日至 2013 年 12 月 31 日
上年度可比 期间
2012 年6月15 日( 基金 合同生效 日)至2012 年
12月31日
回购成交金 额
占当期债券
回购
成交总额的
比例
回购成交金 额
占当期债券
回购
成交总额的 比
例
光大证券 2,885,000,000.00 69.42% - 0.00%
7.4.4.1.2 权证交易
本期及上年 度可比期 间无关联 方权证交 易。
7.4.4.1.3 应支付关联方的佣金
金额 单位：人 民币 元
关联方名称
本期
2013 年1月1 日至2013 年12月31 日
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 17 页
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣 金余额
占期末应付 佣
金总额的比 例
光大证券 205,319.18 34.12% 23,921.40 7.62%
关联方名称
上年度可比 期间
2012 年6月15 日(基金 合同生效 日)至2012 年12月31 日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣 金余额
占期末应付 佣
金总额的比 例
- - 0.00 - 0.00
注：1. 上述佣金 参考市场 价格经本 基金的基 金管理人 与对方协商 确定， 以扣除 由中国证 券登记结
算有限责任 公司收取 的证管费 和经手费 的净额列 示。
2. 该类 佣金 协议的 服务 范围 还包 括佣 金收取 方为 本基 金提 供的 证券 投资 研究成 果和 市场 信
息服务等。
7.4.4.2 关联方报酬
7.4.4.2.1 基金管理费
单位：人民 币元
项目
本期
2013 年1 月1 日至 2013 年 12
月31 日
上年度可比 期间
2012 年6 月15 日(基 金合同 生效日)
至 2012 年 12 月 31 日
当期发生的基金应支付
的管理费
8,905,866.07 6,305,915.52
其中： 支付销 售机构的 客
户维护费
3,658,709.24 2,591,158.65
注：1 ）基金 管理费按 前一日的 基金资产 净值的 1.20% 的年费率计 提。计算 方法如下 ：
H=E×1.20%/ 当年天数
H 为每日应计 提的基 金管理费
E 为前一日基 金资产 净值
基金管理费每日计提，按 月支付。经基金 管理人与基 金托管人核对一致后，由 基金托管人于次 月
首日起 3 个工作日内 从基金财 产中一次 性支付给 基金 管理人。保 本周期内 ，本基金 的担保费 用从
基金管理人 的管理费 收入中列 支，由基 金管理人 支付 给担保人。
2）基金管理 费于 2013 年末 尚未支付 的金额为 人民币 601,774.79 元，基 金管理费 于 2012 年末尚
未支付的金 额为人民 币 916,326.72 元。
7.4.4.2.2 基金托管费
单位：人民 币元
项目
本期
2013 年1 月1 日至 2013 年 12
月31 日
上年度可比 期间
2012 年6 月15 日(基 金合同 生效日)
至 2012 年 12 月 31 日
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 18 页
当期发生的基金应支付
的托管费
1,484,311.05 1,050,985.87
注：1) 基金 托管人的 基金托管 费按基金 财产净值 的 0.20% 年费率计 提。计算 方法如下 ：
H=E×0.20%/ 当年天数
H 为每日应计 提的基 金托管费
E 为前一日的 基金财 产净值
基金托管费每日计提，按 月支付。经基金 管理人与基 金托管人核对一致后，由 基金托管 人于次 月
首日起 3 个 工作日内 从基金财 产中一次 性支付给 基金 托管人。
2)基金托管 费于 2013 年末尚未 支付的金 额为人 民币 100,295.81 元 ， 基金托 管费于 2012 年末 尚未
支付的金额 为人民币152,721.12 元。
7.4.4.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含 回购)交易
本基金本期 及上年度 可比期间 未与关联 方进行银 行间 同业市场的 债券（含 回购）交 易。
7.4.4.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.4.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资 本基金的情况
本基金的管 理人于本 报告期及 上年度可 比期间未 运用 固有资金投 资本基金 。
7.4.4.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联 方投资本基金 的情况
本基金除基 金管理人 之外的其 他关联方 于本报告 期及 上年度可比 期间未持 有本基金 份额。
7.4.4.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产 生的利息收入
单位：人民 币元
关联方
名称
本期
2013 年1 月1 日至 2013 年12 月 31
日
上年度可比 期间
2012 年6 月15 日(基金 合同生效 日)至2012 年
12 月31 日
期末余额 当期利息收 入 期末余额 当期利息收 入
中国银行 51,338,954.94 296,765.36 44,963,254.68 464,088.98
注：本基金 的银行存 款由基金 托管人中 国银 行保 管， 按银行同业 利率计息 。
7.4.4.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券 的情况
本基金于本 报告期及 上年度可 比期间未 在承销期 内参 与关联方承 销证券。
7.4.4.7 其他关联交易事项的说明
本基金本期 及上年度 可比期间 无其他关 联交易事 项。
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 19 页
7.4.5 期末（ 2013 年12 月31 日 ）本基金持有的流通受限 证券
7.4.5.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流 通受限证券
本基金本报 告期末未 持有因认 购新发/增 发证券 而于 年末流通受 限证券。
7.4.5.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
本基金本报 告期末未 持有暂时 停牌等流 通受限的 股票 。
7.4.5.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.5.3.1 银行间市 场债券正回购
截至本报告 期末 2013 年12 月31 日止， 本基金未 持有 从事银行间 市场债券 正回购交 易中作为
抵押的债券 。
7.4.5.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报告 期末 2013 年12 月31 日止， 本基金未 持有 从事交易所 市场债券 正回购交 易中作为
抵押的债券 。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位： 人民币元
序号 项目 金额 占基金总资 产的比例
（%）
1 权益投资 52,200,444.54 8.56
其中：股票 52,200,444.54 8.56
2 固定收益投 资 368,571,952.70 60.44
其 中：债券 368,571,952.70 60.44
资产 支持证券 - 0.00
3 金融衍生品 投资 - 0.00
4 买入返售金 融资产 79,500,489.25 13.04
其中：买断 式回购的 买入返售 金融资产 - 0.00
5 银行存款和 结算备付 金合计 103,983,952.61 17.05
6 其他各项资 产 5,530,732.36 0.91
7 合计 609,787,571.46 100.00
8.2 期末按行业分类的股票投资组合
金额单位 ：人民币 元
代码 行业类别 公允价值 占基金资产 净值比例 （%）
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 20 页
A
农、林、牧 、渔业 - 0.00
B
采矿业 - 0.00
C
制造业 31,160,389.34 5.35
D
电力、热力 、燃气及 水生产和 供
应业
- 0.00
E
建筑业 4,623,755.20 0.79
F
批发和零售 业 - 0.00
G
交通运输、 仓储和邮 政业 - 0.00
H
住宿和餐饮 业 - 0.00
I
信息传输、 软件和信 息技术服 务
业
2,980,800.00 0.51
J
金融业 7,493,500.00 1.29
K
房地产业 4,631,000.00 0.79
L
租赁和商务 服务业 - 0.00
M
科学研究和 技术服务 业 - 0.00
N
水利、环境 和公共设 施管理业 - 0.00
O
居民服务、 修理和其 他服务业 - 0.00
P
教育 - 0.00
Q
卫生和社会 工作 - 0.00
R
文化、体育 和娱乐业 - 0.00
S
综合 1,311,000.00 0.23
合计 52,200,444.54 8.96
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大 小排序的 前十 名 股票投资明细
金额单位： 人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产 净值
比例（%）
1 600309 万华化学 200,000 4,140,000.00 0.71
2 002285 世联地产 200,000 3,152,000.00 0.54
3 000333 美的集团 50,000 2,500,000.00 0.43
4 300206 理邦仪器 100,000 2,460,000.00 0.42
5 600315 上海家化 49,934 2,108,712.82 0.36
6 601166 兴业银行 200,000 2,028,000.00 0.35
7 002686 亿利达 119,836 2,025,228.40 0.35
8 600887 伊利股份 50,000 1,954,000.00 0.34
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 21 页
9 600016 民生银行 250,000 1,930,000.00 0.33
10 000001 平安银行 150,000 1,837,500.00 0.32
注：投资者欲了解本报告 期末基金投资的 所有股票明 细，应阅读登载于大成基 金管理有限公司 网
站(http://www.dcfund.com.cn) 的年度 报告正文。
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1
累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的 股票明细
金额单位： 人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买 入金额
占期初基金 资产净值
比例（%）
1 600016
民生银行
18,271,905.95
2.06
2 600036
招商银行
16,844,585.66
1.90
3 000656
金科股份
7,338,624.83
0.83
4 600837
海通证券
5,875,378.00
0.66
5 601628
中国人寿
5,870,800.00
0.66
6 600030
中信证券
5,869,477.61
0.66
7 000039
中集集团
5,745,120.28
0.65
8 601336
新华保险
5,722,537.83
0.64
9 002570
贝因美
5,609,334.11
0.63
10 600309
万华化学
5,450,000.88
0.61
11 601169
北京银行
5,400,403.61
0.61
12 600887
伊利股份
5,044,890.52
0.57
13 600276
恒瑞医药
4,728,093.42
0.53
14 600157
永泰能源
4,507,997.66
0.51
15 300206
理邦仪器
4,447,804.94
0.50
16 300002
神州泰岳
4,368,117.56
0.49
17 300133
华策影视
4,147,139.19
0.47
18 600108
亚盛集团
3,978,792.85
0.45
19 600073
上海梅林
3,838,940.21
0.43
20 002648
卫星石化
3,769,495.94
0.42
注：本期累 计买入金 额指买入 成交金额 （成交单 价乘 以成交数量 ），不考 虑相关交 易费用。
8.4.2
累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的 股票明细
金额单位： 人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖 出金额
占期初基金 资产净值
比例（% ）
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 22 页
1 600036 招商银行 15,946,414.24
1.80
2 600016 民生银行 15,944,807.03
1.80
3 000656 金科股份 7,325,010.31
0.83
4 000039 中集集团 5,886,107.13
0.66
5 600030 中信证券 5,863,500.00
0.66
6 601336 新华保险 5,820,863.89
0.66
7 002570 贝因美 5,796,434.39
0.65
8 601628 中国人寿 5,549,753.13
0.63
9 601169 北京银行 5,019,544.70
0.57
10 600276 恒瑞医药 4,676,601.67
0.53
11 600108 亚盛集团 4,293,113.42
0.48
12 600157 永泰能源 4,267,416.47
0.48
13 300002 神州泰岳 4,198,619.43
0.47
14 002648 卫星石化 3,955,201.80
0.45
15 300133 华策影视 3,882,001.29
0.44
16 600837 海通证券 3,829,800.00
0.43
17 002226 江南化工 3,644,839.81
0.41
18 300207 欣旺达 3,485,779.74
0.39
19 600000 浦发银行 3,401,341.38
0.38
20 600518 康美药业 3,373,700.00
0.38
注：本期累 计卖出金 额指卖出 成交金额 （成交单 价乘 以成交数量） ，不考虑 相关交易 费用。
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入 总额
单位：人民 币元
买入股 票成 本（成交 ）总额 362,279,884.19
卖出股票收 入（成交 ）总额 307,537,109.19
注：买入股票成本、卖出 股票收入均按买 卖成交金额 （成交单价乘以成交数量 ）填列，不考虑 相
关交易费用 。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位： 人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产 净值比例 （%）
1 国家债券 - 0.00
2 央行票据 - 0.00
3 金融债券 29,793,000.00 5.11
其中：政策 性金融债 29,793,000.00 5.11
4 企业债券 70,779,165.00 12.15
5 企业短期融 资券 159,444,000.00 27.37
6 中期票据 107,431,000.00 18.44
7 可转债 1,124,787.70 0.19
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 23 页
8 其他 - 0.00
9 合计 368,571,952.70 63.26
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大 小排名的前五 名债券投资明细
金额单位： 人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产 净值
比例（%）
1 041351012 13 雅砻江
CP001
300,000 30,015,000.00 5.15
2 122214 12 大秦债 306,800 29,998,904.00 5.15
3 041361033 13 萧国资
CP001
300,000 29,865,000.00 5.13
4 130236 13 国开 36 300,000 29,793,000.00 5.11
5 1380375 13 即墨债 200,000 20,036,000.00 3.44
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大 小排名 的前十 名 资产支持证券投资明细
本基金本报 告期末未 持有资产 支持证券 。
8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大 小排名的前五 名权证投资明细
本基金本报 告期末未 持有权证 。
8.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情 况说明
8.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和 损益明细
本基金本报 告期未投 资股指期 货。
8.9.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金本报 告期未投 资股指期 货。
8.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情 况说明
8.10.1 本期国债期货投资政策
本基金本报 告期未投 资国债期 货。
8.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和 损益明细
本基金本报 告期未投 资国债期 货。
8.10.3 本期国债期货投资评价
本基金本报 告期未投 资国债期 货。
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 24 页
8.11 投资组合报 告附注
8.11.1 报告期内基金投资的前十名证券的发行 主体被监管部 门立案调查的， 或在报告编制日前一
年内受到公开谴责、处罚的情形
上海家化联 合股份有 限公司 （ “上 海家化” ） 于2013 年 11 月 21 日发布 《关于 收到中国 证监会
<调查通知书>的公告 》, 称公司于 2013 年 11 月20 日 公司收到中 国证券监 督管理委 员会 《调查通
知书》 （编号 ：沪调查 通字 2013-1-64 号 ） ，因公 司涉 嫌未按规定 披露信息 ，中国证 券监督管 理委
员会决定对 上海家化 立案稽查 。本基金 投资上海 家化 的决策流程 符合本基 金管理人 投资管理 制度
的相关规定 。本基金 管理人的 投研团队 对 上海家 化受 调查事件进 行了及时 分析和跟 踪研究， 认为
该调查不会 对上海家 化投资价 值构成实 质性负面 影响 。
8.11.2
本基金投资的前十名股票中，没有投 资于超出基金 合同规定的备选股票库之外的股票。
8.11.3 期末其他各项资产构成
单位：人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 96,615.23
2 应收证券清 算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 5,433,127.34
5 应收申购款 989.79
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 5,530,732.36
8.11.4 期末持有的处于转股 期的可转换债券明 细
金额单位： 人民币元
序号
债券代码 债券名称 公允价值
占基金资产 净值
比例（%）
1 125089 深机转债 1,124,787.70 0.19
8.11.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的 说明
本基金本报 告期末前 十名股票 中不存在 流通受限 情况 。
8.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五 入原因， 分项之和 与合计可 能有尾差 。
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 25 页
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位： 份
持有人户数
( 户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
4,185 140,943.37 7,788,059.84 1.32% 582,059,946.21 98.68%
注：持有人 户数为有 效户数， 即存量份 额大于零 的账 户。
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金 的情况
项目 持有份额总 数（份） 占基金总份 额比例
基金管理人 所有从业 人员
持有本基金
1,980.60 0.0003%
注：1 、本公 司高级管 理人员、 基金投资 和研究 部门 负责人持有 本基金份 额总量的 数量区间:0 ；
2、本基金的 基金经理 持有本基 金份额总 量的数 量区 间:0。
§10 开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生 效日（ 2012 年6 月15 日 ）基金份 额总 额
1,071,726,792.02
本报告期期 初基金份 额总额 889,849,565.84
本报告期基 金总申购 份额 1,826,502.29
减:本报告期 基金总赎 回份额 301,828,062.08
本报告期基 金拆分变 动份额 -
本报告期期 末基金份 额总额 589,848,006.05
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
报告期内无 基金份额 持有人大 会决议。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基 金托 管部门的重大 人事变动
基金托管人 在本报告 期内重大 人事变动 情况：
报告期内基 金托管人 的专门基 金托管部 门无重大 人事 变动。
2013 年 3 月 17 日 中国银行 股份有限 公司公告 ，肖钢 先生辞去中 国银行股 份有限公 司董事长
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 26 页
职务。
2013 年6 月1 日中国 银行股份 有限公司 公告， 自 2013 年 5 月 31 日起， 田 国立先生 就任本 行
董事长、执 行董事、 董事会战 略发展委 员会主席 及委 员。
基金管理人 在本报告 期内重大 人事变动 情况：
基金管理人于 2013 年 10 月 11 日发布了《大 成基金 管理有限公 司关于高 级管理人 员变更的
公告》 ，刘明 先生担任 大成基金 管理 有限 公司副 总经 理职务。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管 业务的诉讼
本报告期内 没有涉及 本基金管 理人、基 金财产、 基金 托管业务的 诉讼事项 。
11.4 基金投资策略的改变
本基金投资 策略在本 报告期内 没有重大 改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本 基金聘任 的为本基 金审计 的会计师 事务所为 安永华明 会计师事 务所（特 殊普通 合伙） ，本
年度应支付 的审计费 用为 7 万 元整。该 事务所自 基金 合同生效日 起为本基 金提供审 计服务至 今。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽 查或处罚等情 况
本报告期， 本基金管 理人、 托 管人及高 级管理人 员未 受到监管部 门稽查或 处罚。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投 资及佣金支付 情况
金额单位： 人民币元
券商名称
交易单元
数量
股票交易 应支付该券 商的佣金
备注
成交金额
占当期股票
成交总额的 比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
光大证券 2 227,843,473.73 34.02% 205,319.18 34.12% -
广发证券 1 181,286,893.91 27.07% 165,042.00 27.43% -
招商 证券 2 140,656,220.49 21.00% 124,919.70 20.76% -
安信证券 2 68,069,948.94 10.16% 60,236.24 10.01% -
英大证券 1 43,244,207.18 6.46% 38,267.07 6.36% 新增
长江证券 1 8,716,249.13 1.30% 7,935.27 1.32% -
东方证券 1 - 0.00% - 0.00% -
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 27 页
东海证券 1 - 0.00% - 0.00% 新增
东莞证券 1 - 0.00% - 0.00% -
东吴证券 1 - 0.00% - 0.00% 新增
中航证券 1 - 0.00% - 0.00% -
中金公司 2 - 0.00% - 0.00% -
中投证券 1 - 0.00% - 0.00% -
中信证券 2 - 0.00% - 0.00% -
中银国际 1 - 0.00% - 0.00% -
渤海证券 2 - 0.00% - 0.00% -
财富证券 1 - 0.00% - 0.00% 新增
广州证券 1 - 0.00% - 0.00% -
国都证券 1 - 0.00% - 0.00% -
国海证券 1 - 0.00% - 0.00% -
国泰君安 1 - 0.00% - 0.00% 新增
国信证券 1 - 0.00% - 0.00% -
海通证券 2 - 0.00% - 0.00% -
华宝证券 1 - 0.00% - 0.00% -
华福证券 1 - 0.00% - 0.00% -
华林证券 1 - 0.00% - 0.00% 新增
华泰证券 2 - 0.00% - 0.00% 新增
华鑫证券 1 - 0.00% - 0.00% -
江海证 券 1 - 0.00% - 0.00% 新增
民生证券 1 - 0.00% - 0.00% -
民族证券 1 - 0.00% - 0.00% 新增
齐鲁证券 1 - 0.00% - 0.00% 新增
申银万国 1 - 0.00% - 0.00% 新增
天源证券 1 - 0.00% - 0.00% -
万和证券 1 - 0.00% - 0.00% -
万联证券 1 - 0.00% - 0.00% 新增
西南证券 1 - 0.00% - 0.00% 新增
湘财证券 1 - 0.00% - 0.00% -
银河证券 1 - 0.00% - 0.00% -
注： 根据中国证 监会颁布 的 《关于完 善证券投 资基金 交易席位制 度有关问 题的通知》 （ 证监基金 字
[2007]48 号 ）的有关 规定，本 公司制定 了租用证 券公 司交易单元 的选择标 准和程序 。
租用证券公 司交易单 元的选择 标准主要 包括：
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 28 页
（一）财务 状况良好 ，最近一 年无重大 违规行为 ；
（二）经营 行为规范 ，内控制 度健全， 能满足各 投资 组合运作的 保密性要 求；
（三）研究 实力较强 ，能提供 包括研究 报告、路 演服 务、协助进 行上市公 司调研等 研究服务 ；
（四）具备各投资组合运 作所需的高效 、 安全的通讯 条件，有足够的交易和清 算能力，满足各 投
资组合证券 交易需要 ；
（五）能提 供投资组 合运作、 管理所需 的其他券 商服 务；
（六）相关 基金合同 、资产管 理合同以 及法律法 规规 定的其他条 件。
租用证券公司交易单元的 程序：首先根据 租用证券公 司交易单元的选择标准形 成《券商服务评 价
表》 ，然后根 据评分高 低进行选 择基金交 易单元 。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证 券投资的情况
金额单位： 人民币元
券商名称
债券交易 债券回购交 易 权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的 比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权
证
成交总额
的比例
光大证券 698,009,995.78 65.95% 2,885,000,000.00 69.42% - 0.00%
广发证券 264,778,933.68 25.02% 617,900,000.00 14.87% - 0.00%
招商证券 34,004,926.20 3.21% 38,000,000.00 0.91% - 0.00%
安信证券 2,061,855.40 0.19% - 0.00% - 0.00%
英大证券 642,254.61 0.06% - 0.00% - 0.00%
长江证券 58,908,997.16 5.57% 615,000,000.00 14.80% - 0.00%
东方证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
东海证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
东莞证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
东吴证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
中航证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
中金公司 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
中投证 券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
中信证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
中银国际 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
渤海证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
财富证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
广州证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
国都证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
大 成景 恒保 本混 合型 证券 投资 基金 2013 年 年 度报 告摘要
第 29 页
国海证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
国泰君安 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
国信证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
海通证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
华宝证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
华福证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
华林证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
华泰证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
华鑫证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
江海证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
民生证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
民族证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
齐鲁证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
申银万国 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
天源证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
万和证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
万联证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
西南证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
湘财证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
银河证券 - 0.00% - 0.00% - 0.00%
§12 影响投资者决策的其他重要信息
基金管理人 于 2014 年 1 月 25 日发 布了《大 成基金管 理有限公司 关于高级 管理人员 变更的
公告》 ， 经 大成基金 管理有限 公司第五 届董事会 第二 十八次会议 审议通过 ， 王颢 先生不再 担任大
成基金管理 有限公司 总经理， 由董事长 张树忠先 生代 任公司总经 理。
大成基金管 理有限公 司
2014 年3 月29 日
