新华灵活主题股票型证券投资基金 2013 年年度报告
新华灵活 主题股票 型证券投 资基金
2013 年年度报告
2013 年 12 月 31 日
基金管理人：新华基金管理有限公司
基金托管人：中信银行股份有限公司
报告送出日期：二〇一四年三月二十八日1
§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管 理人的董 事会、董事 保证本报 告所载资料 不存在虚 假记载、 误导性陈述 或重大遗 漏，并对
其内容 的真实性、 准确性和完整 性承担个别 及连带的法律 责任。本年 度报告已经全 部独立董事 签字同
意，并由董 事长签发 。
基金托管人 中信银行 股份有限公 司根据本 基金合同 规定，于 2014 年 3 月 27 日复核了本 报告中 的
财务指 标、净值表 现、利润分配 情况、财务 会计报告、投 资组合报告 等内容，保证 复核内容不 存在虚
假记载、误 导性陈述 或者重大遗 漏。
基金管理人 承诺以诚 实信用、勤 勉尽责的 原则管理 和运用基金 资产，但 不保证基金 一定盈利 。
基金的 过往业绩 并不代表其 未来表现 。投资有风 险，投资 者在作出 投资决策前 应仔细阅 读本基金
的招募说明 书及其更 新。
本报告中财 务资料已 经审计。
本报告期 自 2013 年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。2
1.2 目录
§1 重要提示及 目录 ................................................................................................................ 1
1.1 重要提示 ............................................................................................................................ 1
§2 基金简介 ............................................................................................................................ 4
2.1 基金基本情 况 .................................................................................................................... 4
2.2 基金产品说 明 .................................................................................................................... 4
2.3 基金管理人 和基金托 管人................................................................................................. 4
2.4 信息披露方 式 .................................................................................................................... 5
2.5 其他相关资 料 .................................................................................................................... 5
§3 主要财务指 标、基金 净值表现及 利润分配 情况............................................................. 5
3.1 主要会计数 据和财务 指标................................................................................................. 5
3.2 基金净值表 现 .................................................................................................................... 6
3.3
过去三 年基金的 利润分配情 况.......................................................................................... 8
§4 管理人报告 ........................................................................................................................ 8
4.1 基金管理人 及基金经 理情况............................................................................................. 8
4.2 管理人对报 告期内本 基金运作遵 规守信情 况的说明..................................................... 9
4.3 管理人对报 告期内公 平交易情况 的专项说 明................................................................. 9
4.4 管理人对报 告期内基 金的投资策 略和业绩 表现的说 明............................................... 10
4.5 管理人对宏 观经济、 证券市场及 行业走势 的简要展 望............................................... 11
4.6 管理人内部 有关本基 金的监察稽 核工作情 况............................................................... 11
4.7 管理人对报 告期内基 金估值程序 等事项的 说明........................................................... 12
4.8 管理人对报 告期内基 金利润分配 情况的说 明............................................................... 14
§5 托管人报告 ...................................................................................................................... 14
5.1 报告期内本 基金托管 人遵规守信 情况声明................................................................... 14
5.2 托管人对报 告期内本 基金投资运 作遵规守 信、净值 计算、利润 分配等情 况的说明14
5.3 托管人对本 年度报告 中财务信息 等内容的 真实、准 确和完整发 表意见................... 14
§6 审计报告 .......................................................................................................................... 14
6.1 管理层对财 务报表的 责任............................................................................................... 15
6.2 注册会计师 的责任 .......................................................................................................... 15
6.3 审计意见 .......................................................................................................................... 15
§7 年度财务报 表 .................................................................................................................. 16
7.1 资产负债表 ...................................................................................................................... 16
7.2 利润表 .............................................................................................................................. 17
7.3 所有者权益 （基金净 值）变动表................................................................................... 18
7.4 报表附注 .......................................................................................................................... 19
§8 投资组合报 告 .................................................................................................................. 38
8.1 期末基金资 产组合情 况................................................................................................... 38
8.2 期末按行业 分类的股 票投资组合................................................................................... 39
8.3 期末按公允 价值占基 金资产净值 比例大小 排序的所 有股票投资 明细....................... 39
8.4 报告期内股 票投资组 合的重大变 动............................................................................... 41
8.5 期末按债券 品种分类 的债券投资 组合........................................................................... 48
8.6 期末按公允 价值占基 金资产净值 比例大小 排名的前 五名债券投 资明细................... 48
8.7 期末按公允 价值占基 金资产净值 比例大小 排名的所 有资产支持 证券投资 明细....... 48
8.8 期末按公允 价值占基 金资产净值 比例大小 排名的前 五名权证投 资明细................... 483
8.9 报告期末本 基金投资 的股指期货 交易情况 说明........................................................... 48
8.10 报告期末本 基金投资 的国债期货 交易情况 说明........................................................... 49
8.11 投资组合报 告附注 .......................................................................................................... 49
§9 基金份额持 有人信息 ...................................................................................................... 50
9.1 期末基金份 额持有人 户数及持有 人结构....................................................................... 50
9.2 期末基金管 理人的从 业人员持有 本基金的 情况........................................................... 50
§10 开放式基金 份额变动 ...................................................................................................... 50
§11 重大事件揭 示 .................................................................................................................. 50
11.1 基金份额持 有人大会 决议............................................................................................... 50
11.2 基金管理人 、基金托 管人的专门 基金托管 部门的重 大人事变动............................... 51
11.3 涉及基金管 理人、基 金财产、基 金托管业 务的诉讼................................................... 51
11.4 基金投资策 略的改变 ...................................................................................................... 51
11.5 为基金进行 审计的会 计师事务所 情况........................................................................... 51
11.6 管理人、托 管人及其 高级管理人 员受稽查 或处罚等 情况........................................... 51
11.7 基金租用证 券公司交 易单元的有 关情况....................................................................... 51
11.8 其他重大事 件 .................................................................................................................. 53
§12 影响投资者 决策的其 他重要信息................................................................................... 55
§13 备查文件目 录 .................................................................................................................. 55
13.1 备查文件目 录 .................................................................................................................. 55
13.2 存放地点 .......................................................................................................................... 56
13.3 查阅方式 .......................................................................................................................... 564
§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 新华灵活主 题股票型 证券投资基 金
基金简称 新华灵活主 题股票
基金主代码 519099
交易代码 519099
基金运作方 式 契约型开放 式
基金合同生 效日 2011 年 7 月 13 日
基金管理人 新华基金管 理有限公 司
基金托管人 中信银行股 份有限公 司
报告期末基 金份额总 额 45,465,478.11 份
2.2 基金产品说明
投资目标
以主题投资为 核心，前瞻 性挖掘市场的 长期主题趋 势，动态把握 市
场阶段性的主 题转换，并 精选获益程度 高的主题个 股进行投资， 在
风险可控的 前提下追 求基金资产 净值的持 续、稳定 增长。
投资策略
本基金以战略 性与战术性 资产配置策略 为指导，围 绕市场的长期 性
和阶段性投资 主题进行动 态配置，并精 选获益程度 最高的主题个 股
群进行重点 投资。
业绩比较基 准 80% ×沪深 300 指数收益 率 + 20% ×上证国 债指数 收益率
风险收益特 征
本基金为股票 型基金，属 于证券投资基 金中的较高 预期风险收益 品
种，预期风险 和收益均高 于混合型基金 、债券型基 金和货币市场 基
金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 新华基金管 理有限公 司 中信银行股 份有限公 司
信 息 披 露
负责人
姓名 齐岩 朱义明
联系电话 010-88423386 010-65556899
电子邮箱 qiyan@ncfund.com.cn zhuyiming@citicbank.com
客户服务电 话 4008198866 95558
传真 010-88423310 010-65550832
注册地址
重 庆 市 江 北 区 建 新 东 路85 号 附1 号1
层1-1
北京东城区朝阳门北大 街8 号富华大
厦C 座
办公地址
重 庆 市 渝 中 区 较 场 口88 号 得 意 商 厦
A 座7-2; 北京 市海 淀区 西三环北 路11
北京东城区朝阳门北大 街8 号富华大
厦C 座5
号海通时代 商务中心C1 座
邮政编码 400010 100027
法定代表人 陈重 常振明
2.4 信息披露方式
本基金选定 的信息披 露报纸名称 中国证券报 、 上海证券 报、 证券时 报、 证券日 报
登载基金年 度报告正 文的管理人 互联网网 址 www.ncfund.com.cn
基金年度报 告备置地 点 基金管理人 、基金托 管人的办公 地。
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务 所 瑞华会计师 事务所（ 特殊普通合 伙）
北 京 市 东 城 区 永 定 门 西 滨 河 路8 号 院7 号
楼中海地产 广场西塔5-11 层
注册登记机 构 中国证券登 记结算有 限责任公司 北京市西城 区太平桥 大街17 号
§3 主要财务指标、基金净值 表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位： 人民币元
3.1.1 期间数据和指标 2013 年 2012 年
2011 年 7 月 13 日 （基
金合同生效日）至
2011 年 12 月 31 日
本期已实现 收益 31,519,655.03 -10,080,331.41 -26,810,403.57
本期利润 17,078,560.81 27,778,669.94 -50,165,367.23
加 权 平 均 基 金 份 额 本 期 利
润
0.1969 0.1395 -0.1720
本期加权平 均净值利 润率 19.07% 16.18% -18.31%
本期基金份 额净值增 长率 15.42% 17.51% -18.9%
3.1.2 期末数据和指标 2013 年末 2012 年末 2011 年末
期末可供分 配利润 4,558,737.70 -24,509,700.13 -44,578,339.36
期 末 可 供 分 配 基 金 份 额 利
润
0.1003 -0.1457 -0.1889
期末基金资 产净值 50,024,215.81 160,349,756.17 191,354,216.82
期末基金份 额净值 1.100 0.953 0.811
3.1.3 累计期末指标 2013 年末 2012 年末 2011 年末
基金份额累 计净值增 长率 10.00% -4.70% -18.90%
注：1 、本 期已实现收 益指基金本 期利息收 入、 投资收益、 其他收入 （不含公 允价值变动 收益） 扣6
除相关费用 后的余额 ，本期利润 为本期已 实现收益 加上本期公 允价值变 动收益；
2 、 以上所述 基金业绩 指标不包括 持有人认 购或交易 基金的各项 费用 （例如基 金申购费赎 回费等） ，
计入费用后 实际收益 水平要低于 所列数字 。
3 、 对期末可 供分配利 润， 采用期末资 产负债表 中未分配利 润与未分 配利润中 已实现部分 的孰低 数
（为期末余 额，不是 当期发生数 ） 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准 收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值增
长率标准差
②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基 准
收益率标准 差
④
①－③ ②－④
过去三个月 -2.31% 0.81% -2.45% 0.90% 0.14% -0.09%
过去六个月 9.89% 0.99% 5.06% 1.03% 4.83% -0.04%
过去一年 15.42% 1.09% -5.30% 1.11% 20.72% -0.02%
自 基 金 合 同
生效起至今
10.00% 1.15% -17.49% 1.08% 27.49% 0.07%
注：1 、 本基金股 票投资部 分的业绩比 较基准采 用沪深 300 指数， 债券投 资部分的业 绩比较基 准采
用上证国债 指数，复 合业绩比较 基准为：80%* 沪深 300 指数收 益率+20%* 上证国债指数收 益率
2 、本基金 对业绩比 较基准 采用每日再 平衡的计 算方法。
3.2.2 自基金 合同生效 以来基金 份额累计 净值增长 率变动 及其与同 期业绩比 较基准 收益率变 动的比
较
新华灵活主 题股票型 证券投资基 金
份额累计净 值增长率 与业绩比较 基准收益 率历史走 势对比图
（2011 年 7 月 13 日至 2013 年 12 月 31 日）7
注：本基金 于 2011 年 7 月 13 日基金合 同生效。
3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其 与同期业绩比较基准收益 率的比较
新华灵活主 题股票型 证券投资基 金
基金净值增 长率与业 绩比较基准 历史收益 率的对比 图
注：本基金 于 2011 年 7 月 13 日基金合 同生效， 合同生效 当年按实 际存续期 计算，不按 整个自然 年
度进行折算 。8
3.3 过去三年基金的利润分配情况
本基金于 2011 年 7 月 13 日基金合同 生效， 至 2013 年 12 月 31 日未进行 过利润分配 。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情 况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
新华基金管 理有限公 司经中国证 券监督管 理委员会 批复，于 2004 年 12 月 9 日注册成立 。注册 地
为重庆市， 是我国西 部首家基金 管理公司 。
截至 2013 年 12 月 31 日， 新华基金管 理有限公 司旗下管理 着十四只 开放式基 金， 即新华 优选分 红
混合型 证券投资基 金、新华优选 成长股票型 证券投资基金 、新华泛资 源优势灵活配 置混合型证 券投资
基金、 新华钻石品 质企业股票型 证券投资基 金、新华行业 周期轮换股 票型证券投资 基金、新华 中小市
值优选股票 型证券投 资基金、 新华灵 活主题股 票型证券投 资基金、 新华优选 消费股票型 证券投资 基金、
新华纯 债添利债券 发起式证券投 资基金、新 华行业轮换灵 活配置混合 型证券投资基 金、新华趋 势领航
股票型 证券投资基 金、新华安享 惠金定期开 放债券型证券 投资基金、 新华信用增益 债券型证券 投资基
金和新华壹 诺宝货币 市场基金。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理 的简介
姓名 职务
任本基金的 基金经理
（助理）期 限
证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
李昱
本 基 金
基 金 经
理 ， 新
华 优 选
成 长 股
票 型 证
券 投 资
基 金 基
金 经
理。
2011-07-11 - 16
管理 学硕士 ，历任 广发证券 股份
有 限 公 司 环 市 东 营 业 部 大 户 主
管， 广发证 券股份 有限公司 资产
管 理 部 投 资 经 理 。 李 昱 女 士 于
2010 年 3 月加 入新 华基金 管理
有限公司 ， 任专户 管理部负 责人。
现任 新华灵 活主题 股票型证 券投
资基 金基金 经理， 新华优选 成长
股票型证券 投资基金 基金经理。
贲兴振
本 基 金
基 金 经
理 ， 新
华 纯 债
添 利 债
2013-02-01 - 6
经济学硕士 ， 于 2007 年加 入新华
基金 管理有 限公司 ，先后负 责研
究煤炭、 电力、 金融、 通信设备、
电子 和有色 金属等 行业，历 任新
华优 选成长 股票型 证券投资 基金9
券 型 发
起 式 证
券 投 资
基 金 基
金 经
理 ， 新
华 壹 诺
宝 货 币
市 场 基
金 基 金
经 理 ，
新 华 优
选 成 长
股 票 型
证 券 投
资 基 金
基 金 经
理 助
理。
基金 经理助 理。现 任新华纯 债添
利债 券型发 起式证 券投资基 金基
金经 理，新 华灵活 主题股票 型证
券投 资基金 基金经 理，新华 壹诺
宝货币市场 基金基金 经理。
注：1 、此处的 任职日期 和离任日 期均指公 司作出决 定之日为准 。
2 、证券从 业的含义 遵从行 业协会《证 券业从业 人员资格管 理办法》 的相关规 定。
4.2 管理人对报告期内本基金 运作遵规守信情况的说明
本报告 期，新华 基金管理有 限公司作 为新华灵活 主题股票 型证券投 资基金的管 理人按照 《中华人
民共和 国证券投资基 金法》 、 《新华灵 活主题股票型 证券投资 基金基金合同 》以及其它 有关法律法规 的
规定， 本着诚实信 用、勤勉尽责 的原则管理 和运用基金资 产，在严格 控制风险的基 础上为持有 人谋求
最大利益。 运作整体 合法合规， 无损害基 金持有人 利益的行为 。
4.3 管理人对报告期内公平交 易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
根据中国证 监会颁布 的《证券投 资基金管 理公司公 平交易制度 指导意见 》 （2011 年修订） ，公司 制
定了 《新华 基金管理 有限公司公 平交易管 理制度》 。 制度的范围 包括境内 上市股票、 债券的一 级市场 申
购、二 级市场交易 等所有投资管 理活动，同 时包括授权、 研究分析、 投资决策、交 易执行等投 资管理
活动相关的 各个环节 。
场内交 易，投资 指令统一由 中央交易 室下达，并 且启动交 易系统公 平交易模块 。根据公 司制度，
严格禁止不 同投资组 合之间互为 对手方的 交易，严 格控制不同 投资组合 之间的同日 反向交易 。10
场外交 易中，对 于部分债券 一级市场 申购、非公 开发行股 票申购等 交易，中央 交易室根 据各投资
组合经 理申报的满 足价格条件的 数量进行比 例分配。如有 异议，由中 央交易室报投 资总监、督 察长、
金融工 程部和监察 稽核部，再次 进行审核并 确定最终分配 结果。如果 督察长认为有 必要，可以 召开风
险管理 委员会，对 公平交易的结 果进行评估 和审议。对于 银行间市场 交易、固定收 益平台、交 易所大
宗交易 ，投资组合 经理以该投资 组合的名义 向中央交易室 下达投资指 令，中央交易 室向银行间 市场或
交易对 手询价、成 交确认，并根 据“时间优 先、价格优先 ”的原则保 证各投资组合 获得公平的 交易机
会。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
报告期内， 基金管理 人严格执行 了《新华 基金管理 有限公司公 平交易制 度》的规定 。
基金管理人 对旗下所 有投资组合 间连续 4 个季度的 日内、 3 日内以及 5 日内股 票和债券交 易同向 交
易价差 分析及相应 情景分析表明 ：债券同向 交易频率偏低 ；股票同向 交易溢价率较 高的因素主 要是受
到市场 因素影响造 成个股当日价 格振幅较大 或者是组合经 理个人对交 易时机的判断 ，即成交价 格的日
内变化 较大以及投 资组合的成交 时间不一致 而导致个别组 合间的交易 价差较大，结 合通过对平 均溢价
率、买入/ 卖出溢价率以及利益输送金额等不同组合 不同时间段的同向交易价 差分析表明投资组合间不
存在利益输 送的可能 性。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
基金管 理人原则 上不允许同 日反向交 易行为的发 生，本报 告期内， 未发生有投 资组合参 与的交易
所公开竞价 同日反向 交易成交较 少的单边 成交量超 过该证券当 日成交量 的 5% 的情况。
4.4 管理人对报告期内基金的 投资策略和业绩表现的说 明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
本基金 2013 年取得了 15.42% ，总体大 幅跑赢比 较基准。回 顾 2013 年的操作 思路，年 初总体偏 向
防守， 选择了估值 具有安全边际 的品种，但 也错过了新兴 产业股票较 低的布局时期 ；进入第二 季度，
新兴产 业股票进入 狂热炒作期， 由于过于担 忧估值压力， 整个二、三 季度的仓位较 为保守；第 三季度
后期开始在 防守中积 极选股，配 置了环保 、医药、 大众消费品 等品种， 着重为 2014 年布局 。
总体看来，2013 年宏观经 济增速继续 下滑，通 胀压力有所 减缓；在 仓位控制 上较为正确 ，较好 地
回避了 上游和中游 周期品股票的 下跌；但是 由于对新经济 对股市带来 的影响认识不 足，过于坚 持价值
投资， 因此配置于 此方向的仓位 并不多；但 全年依赖自下 而上对个股 的筛选，仍获 得了较好的 绝对收
益。11
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
本基金成立 于 2011 年 7 月 13 日，截至 2013 年 12 月 31 日，本基 金份额净 值为 1.100 元，本报告
期份额净值 增长率 为 15.42% ，同期比 较基准的 增长率为-5.30% 。
4.5 管理人对宏观经济、证券 市场及行业走势的简要展 望
展望 2014 年， 我们认 为经济在上 半年至少 仍会保持 疲弱状态， 资金利率 高企的现状 很难根本 性改
变，改 革与转型将 继续深化。一 方面是产业 的充分调整， 一方面是转 型带来的经营 模式改变， 配合着
改革红利， 我们认为 新一轮的经 济周期正 在酝酿。
在新经 济、新技 术的影响之 下，传统 产业也在面 临改变。 比如互联 网带给传统 产业经营 模式和思
维模式的巨 大变化、 倡导节能环 保趋势等 ， 都会为 我们带来独 特的投资 机会。 如果说 2013 年是新兴 产
业在变革，2014 年可以 说是传统 产业在新 经济的影 响下寻求转 身或突破 。
基于上 述判断， 我们认为经 济下滑的 风险与细分 行业的高 景气仍会 并存。我们 将围绕时 代发展的
主题比 如电动汽车 爆发、节能环 保、消费升 级、互联网改 变生活等进 行个股选择和 行业配置， 争取为
基金持有人 创造更好 的收益。
4.6 管理人内部有关本基金的 监察稽核工作情况
报告期 内，本基 金管理人在 开展内部 监察稽核工 作时本着 合规运作 、防范风险 、保障基 金份额持
有人利 益的宗旨， 由独立于各业 务部门的督 察长和监察稽 核部对公司 的经营管理、 基金的投资 运作、
基金的 销售等公司 所有业务及员 工行为规范 等方面进行定 期和不定期 检查，及时发 现问题并督 促相关
部门进行整 改，并定 期制作监察 稽核报告 报中国证 监会、董事 会和公司 管理层。
本报告期内 ，基金管 理人内部监 察稽核工 作的重点 包括以下几 个方面：
一、督 察长和监 察稽核部督 促、协助 各业务部门 按照法律 法规和监 管机构规定 的要求， 完善各项
内部管 理制度和业 务流程，明确 风险控制职 责并具体落实 相应措施， 提高全体员工 的风险意识 ，有效
保障基金份 额持有人 的利益。
二、 督察长 和监察稽 核部针对各 部门具体 业务建立 了相应的检 查指标及 检查重点， 通过现场 检查、
电脑监 控、人员询 问、重点抽查 等一系列方 法，定期对公 司和基金日 常运作的各项 业务进行合 法合规
检查， 并对基金投 资交易行为过 程实施实时 监控，督促业 务部门不断 改进内部控制 和风险管理 ，并按
规定定期出 具监察稽 核报告报送 监管机关 、董事会 和公司管理 层。
三、根 据中国证 监会的规定 ，督察长 和监察稽核 部及时准 确地向监 管机关报送 各项报告 ，并对公12
司所有 对外信息， 包括基金法定 信息披露、 基金产品宣传 推介材料和 媒体稿件等的 合法合规情 况进行
事前审 阅，确保其 内容真实、准 确、完整并 符合中国证监 会的相关规 定。督察长和 监察稽核部 组织、
协调各 相关部门及 时完成信息披 露，确保公 司的信息披露 工作严格按 照中国证监会 规定的时间 和方式
进行。
四、在 全公司范 围内开展持 续的学习 和培训。督 察长和监 察稽核部 对公司员工 进行了法 律法规的
专项培 训，并组织 员工开展学习 、讨论，提 高和加深了公 司员工对基 金法律法规的 认识和理解 ，明确
风险控制职 责，树立 全员内控意 识。
通过上 述工作， 在本报告期 内，公司 对本基金的 管理始终 都能按照 法律法规、 基金合同 、招募说
明书和 公司制度进 行，充分维护 和保障了基 金持有人的合 法权益。本 基金管理人将 一如既往地 本着诚
实守信 、勤勉尽责 的原则管理和 运用资金资 产，以风险控 制为核心， 进一步提高内 部监察稽核 工作的
科学性和有 效性，努 力防范和控 制各种风 险，充分 保障基金份 额持有人 的合法权益 。
4.7 管理人对报告期内基金估 值程序等事项的说明
4.7.1 有关参与 估值流程 各方及人 员（或小 组）的职 责分工
4.7.1.1 估值工 作小组的 职责分工
公司建 立估值工 作小组对证 券估值负 责。估值工 作小组由 运作保障 部负责人、 基金会计 、投资管
理部、中央 交易室、 监察稽核部 人员组成 。每个成 员都可以指 定一个临 时或者长期 的授权人 员。
估值工作小 组职责：
① 制定估 值制度并 在必要 时修改；
② 确保估 值方法符 合现行 法规；
③ 批准证 券估值的 步骤和 方法；
④ 对异常 情况做出 决策。
运作保 障部负责 人是估值工 作小组的 组长，运作 保障部负 责人在基 金会计或者 其他两个 估值小组
成员的建议 下，可以 提议召集估 值工作小 组会议。
估值决策由 估值工作 小组 2/3 或以上多 数票通过 。
4.7.1.2 基金会 计的职责 分工
基金会 计负责日 常证券资产 估值。基 金会计和公 司投资管 理部相互 独立。在按 照本估值 制度和相
关法规估值 后，基金 会计定期将 证券估值 表向估值 工作小组报 告，至少 每月一次。
基金会计职 责：13
① 获得独 立、完整 的证券 价格信息；
② 每日证 券估值；
③ 检查价 格波动并 进行一 般准确性评 估；
④ 向交易 员或基金 经理核 实价格异常 波动，并 在必要时向 估值工作 小组报告 ；
⑤ 对每日 证券价格 信息和 估值结果进 行记录；
⑥ 对估值 调整和人 工估值 进行记录；
⑦ 向估值 工作小组 报送月 度估值报告 。
基金会计认 为必要， 可以提议召 开估值工 作小组会 议。
4.7.1.3 投资管 理部的职 责分工
① 接受监 察稽核部 对所投 资证券价格 异常波动 的问讯；
② 对停牌 证券、价 格异常 波动证券、 退市证券 提出估值建 议；
③ 评价并 确认基金 会计提 供的估值报 告；
④ 向估值 工作小组 报告任 何他/ 她认为 可能的估 值偏差。
4.7.1.4 中央交 易室的职 责分工
① 对基金 会计的证 券价格 信息需求做 出即时回 应；
② 通知基 金会计关 于证券 停牌、价格 突发性异 常波动、退 市等特定 信息；
③ 评价并 确认基金 会计提 供的估值报 告。
4.7.1.5 监察稽核 部的职责 分工
① 监督证 券的整个 估值过 程；
② 确保估 值工作小 组制定 的估值政策 得到遵守 ；
③ 确保公 司的估值 制度和 方法符合现 行法律、 法规的要求 ；
④ 评价现 行估值方 法是否 恰当反应证 券公允价 格的风险；
⑤ 对于估 值表中价 格异常 波动的证券 向投资部 问讯；
⑥ 对于认 为不合适 或者不 再合适的估 值方法提 交估值工作 小组讨论 。14
4.8 管理人对报告期内基金利 润分配情况的说明
本报告期内 ，本基金 未进行利润 分配。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵 规守信情况声明
自 2011 年 7 月 13 日新华 灵活主题股 票型证券 投资基金 （以下称 “新华 基金”或 “本基 金” ）成立
以来， 作为本基金 的托管人，中 信银行严格 遵守了《证券 投资基金法 》及其他有关 法律法规、 基金合
同和托 管协议的规 定，尽职尽责 地履行了托 管人应尽的义 务，不存在 任何损害基金 份额持有人 利益的
行为。
5.2 托管人对报告期内本基金 投资运作遵规守信、净值 计算、利润分配等情况的 说明
报告期 内，本托 管人按照国 家有关法 律法规、基 金合同和 托管协议 要求，对基 金管理人 ——新华
基金管 理有限公司 在本基金投资 运作方面进 行了监督，对 基金资产净 值计算、基金 份额申购赎 回价格
的计算 、基金费用 开支等方面进 行了认真的 复核，未发现 基金管理人 有损害基金份 额持有人利 益的行
为。
5.3 托管人对本年度报告中财 务信息等内容的真实、准 确和完整发表意见
由新华 基金管理 人——新华 基金管理 有限公司编 制，并经 本托管人 复核审查的 本年度报 告中的财
务指标、净 值表现、 收益分配、 财务会计 报告、投 资组合报告 等内容真 实、准确和 完整。
中信银行股 份有限公 司
2014 年 3 月 27 日
§6 审计报告
瑞华审字[2014]37100016 号
新华灵活主 题股票型 证券投资基 金全体基 金份额持 有人
我们审计了 后附的新 华灵活主题 股票型证 券投资基 金 （以下简 称新华主 题基金） 财务报 表， 包括15
2013 年 12 月 31 日的资 产负债表、2013 年度的 利润表、 所有者权 益（基金 净值）变动 表和财务 报表
附注。
6.1 管理层对财务报表的责任
按照企业会 计准则、 《新华 灵活主题股 票型证券 投资基金基 金合同》 和中国证 券监督管理 委员会 发
布的关于基金行业实务操作的有关规定编制 和公允列报财务报表是管理层的责任，这种责任包 括：(1)
按照企业会 计准则的 规定编制财 务报表， 并使其实 现公允反映 ；(2) 设计、 执行和维 护必要的 内部控制 ，
以使财务报 表不存在 由于舞弊或 错误导致 的重大错 报。
6.2 注册会计师的责任
我们的 责任是在 执行审计工 作的基础 上对财务报 表发表审 计意见。 我们按照中 国注册会 计师审计
准则的 规定执行了 审计工作。中 国注册会计 师审计准则要 求我们遵守 中国注册会计 师职业道德 守则，
计划和执行 审计工作 以对财务报 表是否不 存在重大 错报获取合 理保证。
审计工 作涉及实 施审计程序 ，以获取 有关财务报 表金额和 披露的审 计证据。选 择的审计 程序取决
于注册 会计师的判 断，包括对由 于舞弊或错 误导致的财务 报表重大错 报风险的评估 。在进行风 险评估
时，注 册会计师考 虑与财务报表 编制和公允 列报相关的内 部控制，以 设计恰当的审 计程序，但 目的并
非对内 部控制的有 效性发表意见 。审计工作 还包括评价管 理层选用会 计政策的恰当 性和作出会 计估计
的合理性， 以及评价 财务报表的 总体列报 。
我们相信， 我们获取 的审计证据 是充分、 适当的， 为发表审计 意见提供 了基础。
6.3 审计意见
我们认为， 新华主题 基金的财务 报表在所 有重大方 面已经按照 企业会计 准则、 《新华灵活 主题股票
型证券投资 基金基金 合同》 和中国 证券监督 管理委 员会发布的 关于基金 行业实务操 作的有关 规定编制 ，
公允反映了 新华主题 基金 2013 年 12 月 31 日的财 务状况以及 2013 年度的经 营成果和基 金净值变 动情
况。
瑞华会计师 事务所（ 特殊普通合 伙）
注册会计 师 李荣坤 张吉范
北京市东城 区永定门 西滨河路 8 号院 7 号楼中 海地产广场 西塔 5-11 层16
2014-03-26
§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体： 新华灵活 主题股票型 证券投资 基金
报告截止日 ：2013 年 12 月 31 日
单位：人 民币元
资 产 附注号
本期末
2013 年12 月31 日
上年度末
2012 年12 月31 日
资 产：
银行存款 7.4.7.1 4,616,962.27 8,347,915.45
结算备付金 2,432,606.99 298,325.27
存出保证金 332,400.91 521,399.03
交易性金融 资产 7.4.7.2 35,970,505.30 152,150,511.44
其中：股票 投资 35,970,505.30 152,150,511.44
基金投资 - -
债券投资 - -
资产支持证 券投资 - -
衍生金融资 产 - -
买入返售金 融资产 7.4.7.3 7,900,000.00 -
应收证券清 算款 423,274.55 -
应收利息 7.4.7.4 2,349.58 2,148.78
应收股利 - -
应收申购款 3,752.58 272,968.12
递延所得税 资产 - -
其他资产 7.4.7.5 - 42,301.04
资产总计 51,681,852.18 161,635,569.13
负债和所有者权益 附注号
本期末
2013 年12 月31 日
上年度末
2012 年12 月31 日
负 债：
短期借款 - -
交易性金融 负债 - -
衍生金融负 债 - -
卖出回购金 融资产款 - -
应付证券清 算款 360,938.88 -
应付赎回款 397,579.14 221,970.03
应付管理人 报酬 66,040.35 190,774.9317
应付托管费 11,006.72 31,795.83
应付销售服 务费 - -
应付交易费 用 7.4.7.6 404,031.52 319,359.53
应交税费 - -
应付利息 - -
应付利润 - -
递延所得税 负债 - -
其他负债 7.4.7.7 418,039.76 521,912.64
负债合计 1,657,636.37 1,285,812.96
所有者权益：
实收基金 7.4.7.8 45,465,478.11 168,233,217.46
未分配利润 7.4.7.9 4,558,737.70 -7,883,461.29
所有者权益 合计 50,024,215.81 160,349,756.17
负债和所有 者权益总 计 51,681,852.18 161,635,569.13
注：本基金 于 2011 年 7 月 13 日成立， 报告截止 日 2013 年 12 月 31 日，基 金份额净值 1.100 元，
基金份额总 额 45,465,478.11 份。
7.2 利润表
会计主体： 新华灵活 主题股票型 证券投资 基金
本报告期：2013 年 1 月 1 日至 2013 年 12 月 31 日
单位：人 民币元
项 目 附注号
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12
月31 日
上年度可比期间
2012 年1 月1 日至2012 年12
月31 日
一、收入 23,423,192.80 34,160,070.43
1. 利息收入 470,257.13 266,086.34
其中：存款 利息收入 7.4.7.10 170,644.86 266,086.34
债券利息收 入 - -
资产支持证 券利息收 入 - -
买入返售金 融资产收 入 299,612.27 -
其他利息收 入 - -
2. 投资收益 （损失以“-” 填列） 37,274,640.12 -4,205,072.57
其中：股票 投资收益 7.4.7.11 36,924,620.98 -5,499,709.14
基金投资收 益 - -
债券投资收 益 - -
资产支持证 券投资收 益 - -
衍生工具收 益 - -
股利收益 7.4.7.12 350,019.14 1,294,636.57
3. 公 允 价 值 变 动 收 益 （ 损 失 以 7.4.7.13 -14,441,094.22 37,859,001.3518
“-” 号填列）
4. 汇 兑 收 益 （ 损 失 以“ －” 号 填
列）
- -
5. 其他收入 （损失以“-” 号填列） 7.4.7.14 119,389.77 240,055.31
减：二、费用 6,344,631.99 6,381,400.49
1 ．管理人 报酬 1,360,095.84 2,578,324.82
2 ．托管费 226,682.72 429,720.80
3 ．销售服 务费 - -
4 ．交易费 用 7.4.7.15 4,241,787.76 2,863,062.87
5 ．利息支 出 - -
其中：卖出 回购金融 资产支出 - -
6 ．其他费 用 7.4.7.16 516,065.67 510,292.00
三、 利润总额 （亏损总额 以“-”
号填列）
17,078,560.81 27,778,669.94
减：所得税 费用 - -
四、 净利润 （净亏损以“-” 号填
列
17,078,560.81 27,778,669.94
7.3 所有者权益（基金净值） 变动表
会计主体： 新华灵活 主题股票型 证券投资 基金
本报告期：2013 年 1 月 1 日至 2013 年 12 月 31 日
单位：人民 币元
项目
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所 有者权益 （基金净值 ） 168,233,217.46 -7,883,461.29 160,349,756.17
二、本 期经营活 动产生的基 金净值变
动数（本期 利润）
- 17,078,560.81 17,078,560.81
三、本 期基金份 额交易产生 的基金净
值变动数（ 净值减少 以“-” 号填列）
-122,767,739.35 -4,636,361.82 -127,404,101.17
其中：1. 基金申 购款 6,160,544.90 244,742.93 6,405,287.83
2. 基金赎回 款 -128,928,284.25 -4,881,104.75 -133,809,389.00
四、本 期向基金 份额持有人 分配利润
产生的基金 净值变动 （净值减少 以“-”
号填列）
- - -
五、期末所 有者权益 （基金净值 ） 45,465,478.11 4,558,737.70 50,024,215.81
项目
上年度可比期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所 有者权益 （基金净值 ） 235,932,556.18 -44,578,339.36 191,354,216.8219
二、本 期经营活 动产生的基 金净值变
动数（本期 利润）
- 27,778,669.94 27,778,669.94
三、本 期基金份 额交易产生 的基金净
值变动数（ 净值减少 以“-” 号填列）
-67,699,338.72 8,916,208.13 -58,783,130.59
其中：1. 基金申 购款 11,227,951.06 -1,327,904.35 9,900,046.71
2. 基金赎回 款 -78,927,289.78 10,244,112.48 -68,683,177.30
四、本 期向基金 份额持有人 分配利润
产生的基金 净值变动 （净值减少 以“-”
号填列）
- - -
五、期末所 有者权益 （基金净值 ） 168,233,217.46 -7,883,461.29 160,349,756.17
报表附注为 财务报表 的组成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 ，财务 报表由下 列负责人 签署：
基金管理公 司负责人 ：陈重，主 管会计工 作负责人 ：张宗友， 会计机构 负责人：徐 端骞
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
新华灵活主题股票型证券投资基金( 以下简称“本基金”) 系经中国证券监督管理委员会（以下简
称 “中国证 监会” ） 证监许可 【2011 】798 号文件 “关于核 准新华灵 活主题股 票型证券投 资基金募 集的
批复” 批准, 由新华 基金管 理有限公司 作为发起 人， 于 2011 年 6 月 1 日至 7 月 8 日向社 会公开募 集， 募
集期间净认 购金额为 530,360,314.99 元, 认购资金 在募集期 间产生的 利息为 85,388.20 元，并 经国富浩
华会计师事 务所国号 验字（2011 ）第 65 号验资 报告予以验 证。2011 年 7 月 13 日办理基 金备案手 续，
基金合 同正式生效 。本基金为契 约型开放式 证券投资基金 ，存续期不 限定，本基金 管理人为新 华基金
管理有限公 司，基金 托管人为中 信银行股 份有限公 司。
根据《 新华灵活 主题股票型 证券投资 基金招募说 明书》及 《新华灵 活主题股票 型证券投 资基金基
金合同》 的有关规 定, 本基金主要 投资于具 有良好流 动性的金融 工具， 包括国内 依法发行上 市的股票 （包
括中小板 、创 业板以及 其它经中 国证监会 核准上市 的股票） 、债 券、 资产支持 证券、 权证及 法律法规 或
中国证监会 允许基金 投资的其他 金融工具 。
本基金股票 投资占基 金资产的比 例范围 为 60 —95% ，债券投资 占基金资 产的比例范 围为 0 —40% ，
资产支持证 券投资占 基金资产净 值的比例 范围为 0 —20% ，权证投 资占基金 资产净值的 比例范围为 0 —
3% ， 现金或 者到期日 在 1 年以内的政 府债券不 低于基金资 产净值 的 5% 。 此外， 如法律法 规或中国 证监
会允许基金 投资其他 品种的，基 金管理人 在履行适 当程序后， 可以将其 纳入本基金 的投资范 围。
本财务报表 由本基金 的基金管理 人新华基 金管理有 限公司于 2014 年 3 月 26 日批准报出 。20
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金以持 续经营为 基础，根据 实际发生 的交易和 事项，按照 财政部于 2006 年 2 月 15 日颁布 的
企业会计准 则( 以下简 称“企业会 计准则”) 、中国证 券业协会于 2012 年 11 月 16 日颁布的 《证券投 资
基金会 计核算业务指 引》 、 《新华 灵活主题股票 型证券投资 基金基金合同 》和中国证 券监督管理委 员会
发布的关于 基金行业 实务操作的 有关规定 进行确认 、计量和编 制财务报 表。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金 编制的财 务报表符合 企业会计 准则的要求 ，真实、 完整地反 映了本基金 的财务状 况、经营
成果和基金 净值变动 情况等相关 信息。
7.4.4 重要会计政策和会计估计
7.4.4.1 会计年度
本基金会计 年度为公 历 1 月 1 日起 至 12 月 31 日止。
7.4.4.2 记账本位币
本基金以人 民币为记 账本位币。
7.4.4.3 金融资产和金融负 债的分类
金融资 产于初始 确认时分类 为：以公 允价值计量 且其变动 计入当期 损益的金融 资产、贷 款和应收
款项、 可供出售金 融资产及持有 至到期投资 。金融资产的 分类取决于 本基金对金融 资产的持有 意图和
持有能 力。本基金 目前持有的股 票投资、债 券投资和衍生 工具（主要 为权证投资） 划分为以公 允价值
计量且 其变动计入 当期损益的金 融资产，其 他金融资产划 分为贷款和 应收款项，暂 无金融资产 划分为
可供出 售金融资产 或持有至到期 投资。除衍 生工具所产生 的金融资产 外，以公允价 值计量且其 公允价
值变动 计入损益的 金融资产在资 产负债表中 以交易性金融 资产列示。 衍生工具所产 生的金融资 产在资
产负债表中 以衍生金 融资产列示 。
金融负 债于初始 确认时分类 为：以公 允价值计量 且其变动 计入当期 损益的金融 负债及其 他金融负
债。本 基金目前暂 无划分为以公 允价值计量 且其变动计入 当期损益的 金融负债。除 衍生工具所 产生的
金融负 债外，以公 允价值计量且 其公允价值 变动计入损益 的金融负债 在资产负债表 中以交易性 金融负
债列示。衍 生工具所 产生的金融 负债在资 产负债表 中以衍生金 融负债列 示。
7.4.4.4 金融资产和金融负 债的初始确认、后续计量 和终止确认
（1 ）金融 资产和金 融负债 的初始确认 和终止确 认（证券投 资基金成 本计价方 法）
1 ）以公允 价值计量 且其变 动计入当期 损益的金 融资产
a 股票投资21
买入股 票于交易 日确认为股 票投资。 股票投资成 本按交易 日股票的 公允价值确 认，取得 时发生的
相关交易费 用直接记 入当期损益 。
卖出股票于 交易日确 认股票投资 收益/( 损失) 。出售 股票的成本 按移动加 权平均法于 交易日结 转。
b 债券投资
买入债 券于交易 日确认为债 券投资。 债券投资成 本按交易 日债券的 公允价值确 认，取得 时发生的
相关交易费用直接 记入当期损益，上 述公允价值不 包含债券起息日或 上次除息日至购买 日止的利息( 作
为应收利息 单独核算) 。
认购新 发行的分 离交易可转 债于交易 日按支付的 全部价款 确认为债 券投资，后 于权证实 际取得日
按 7.4.4.4 （1 ） 、1 ） 、c 所示 的方法单独 核算权证 成本，并相 应调整债 券投资成 本。
卖出 证券交易 所交易的 债券于 交易日确 认债券差 价收入/( 损失) 。卖出 银行间同 业市场 交易的债 券
于交易日确 认债券投 资收益/( 损失) 。出售 债券的成 本按移动加 权平均法 结转。
c 权证投资
买入权 证于交易 日确认为权 证投资， 权证投资成 本按交易 日权证的 公允价值确 认，取得 时发生的
相关交 易费用直接 记入当期损益 。因认购新 发行的分离交 易可转债而 取得的权证在 实际取得日 ，按权
证公允 价值占分离 交易可转债全 部公允价值 的比例将购买 分离交易可 转债实际支付 全部价款的 一部分
确认为权证 投资成本 。
卖出权证于 交易日确 认衍生工具 收益/( 损失) 。出售 权证的成本 按移动加 权平均法于 交易日结 转。
2 ）贷款和 应收款项
贷款和 应收款项 以公允价值 作为初始 确认金额， 采用实际 利率法以 摊余成本进 行后续计 量，终止
确认或摊销 时的收入 或支出计入 当期损益 ， 直线法 与实际利率 法确定的 金额差异较 小的可采 用直线法 ，
其中买入返 售金融资 产以融出资 金应付或 实际支付 的总额作为 初始确认 金额。
3 ）其他金 融负债
其他金 融负债以 公允价值作 为初始确 认金额，采 用实际利 率法以摊 余成本进行 后续计量 ，终止确
认或摊 销时的收入 或支出计入当 期损益，直 线法与实际利 率法确定的 金额差异较小 的可采用直 线法，
其中卖出回 购金融资 产款以融入 资金应收 或实际收 到的总额作 为初始确 认金额。
（2 ）金融 资产和金 融负债 的后续计量
本基金 持有的金 融资产和金 融负债的 后续计量与 其分类相 关联。对 于以公允价 值计量且 其变动计
入当期 损益的金融 资产或金融负 债，按照公 允价值后续计 量，公允价 值变动计入当 期损益；对 于其他
类别的金融 资产或金 融负债，采 用实际利 率法，按 摊余成本计 量。22
7.4.4.5 金融资产和金融负 债的估值原则
（1 ）估值 原则
公允价 值是指在 公平交易中 熟悉情况 的交易双方 自愿进行 资产交换 或者债务清 偿的金额 。存在活
跃市场 的金融资产 或金融负债以 活跃市场中 的报价确定公 允价值。不 存在活跃市场 的金融资产 或金融
负债采 用估值技术 确定公允价值 。采用估值 技术得出的结 果反映估值 日在公平交易 中可能采用 的交易
价格。 估值技术包 括参考熟悉情 况并自愿交 易的各方最近 进行的市场 交易中使用的 价格、参照 实质上
相同的其他 金融工具 的当前公允 价值、现 金流量折 现法和期权 定价模型 等。
1 ）对 存在活跃 市场的投 资品种 ，如 估值日有 市价的 ，采 用市价确 定公允价 值； 估值日 无市价， 但
最近交 易日后经济 环境未发生重 大变化且证 券发行机构未 发生影响证 券价格的重大 事件的，采 用最近
交易市价确 定公允价 值。
2 ） 对存在 活跃市场的 投资品种， 如估值日 无市价， 且最近交易 日后经济 环境发生了 重大变化 或证
券发行 机构发生了 影响证券价格 的重大事件 ，使潜在估值 调整对前一 估值日的基金 资产净值的 影响在
0.25 ％以上 的，参考 类似投资品 种的现行 市价及重 大变化等因 素，调整 最近交易市 价，确定 公允 价值 。
3 ） 当投资品 种不再存 在活跃市场 ， 且其潜 在估值调 整对前一 估值日的 基金资产 净值的影响在 0.25 ％
以上的, 采用市场参与者普遍认同，且被以往市场实际交易价格验证具有可靠 性的估值技术，确定投资
品种的公允 价值。
（2 ）主要 资产的估 值方法
1 ）股票投 资
上市交 易的股票 按其估值日 在证券交 易所挂牌的 市场交易 收盘价估 值；估值日 无交易且 最近交易
日后经 济环境未发 生重大变化的 ，按最近交 易日的市场交 易收盘价估 值；估值日无 交易且最近 交易日
后经济 环境发生了 重大变化的， 参考类似投 资品种的现行 市价及重大 变化因素，调 整最近交易 市价以
确定公允价 值并估值 。
首次公 开发行但 未上市的股 票按采用 估值技术确 定的公允 价值估值 ，在估值技 术难以可 靠计量公
允价值的情 况下按成 本估值。
首次公 开发行有 明确锁定期 的股票， 在同一股票 上市交易 后，在锁 定期内按估 值日证券 交易所挂
牌的同一股 票的市场 交易收盘价 估值。
由于送 股、转增 股、配股和 公开增发 形成的暂时 流通受限 制的股票 ，按估值日 在证券交 易所挂牌
的同一股票 的市场交 易收盘价估 值。
非公开 发行股票 在锁定期内 的估值方 法为：若在 证券交易 所挂牌的 同一股票的 市场交易 收盘价低
于非公 开发行股票 的初始投资成 本，按估值 日证券交易所 挂牌的同一 股票的市场交 易收盘价估 值；若23
在证券 交易所挂牌 的同一股票的 市场交易收 盘价高于非公 开发行股票 的初始投资成 本，按锁定 期内已
经过交易天 数占锁定 期内总交易 天数的比 例将两者 之间差价的 一部分确 认为估值增 值。
2 ）债券投 资
交易所 上市实行 净价交易的 债券按估 值日证券交 易所上市 的收盘价 为公允价值 。交易所 上市但未
实行净 价交易的债 券按估值日收 盘价减去债 券收盘价中所 含的债券应 收利息后的净 价为公允价 值。估
值日无 交易且最近 交易日后经济 环境未发生 重大变化的， 采用最近交 易日收盘价确 定公允价值 。估值
日无交易但 最近交易 日后经济环 境发生了 重大变化 的， 参考类似 投资品种 的现行市 价及重大 变化因素 ，
调整最近交 易市价， 确定公允价 值。
未上市 流通的债 券按采用估 值技术确 定的公允价 值估值， 如估值技 术难以可靠 计量，则 以成本计
量。
交易所 以大宗交 易方式转让 的资产支 持证券，采 用估值技 术确定公 允价值，在 估值技术 难以可靠
计量公允价 值的情况 下，按成本 进行后续 计量。
全国银 行间同业 市场交易的 债券、资 产支持证券 等固定收 益品种采 用估值技术 确定公允 价值。同
一债券同时 在两个或 两个以上市 场交易的 ，按债券 所处的市场 分别确定 公允价值。
3 ）权证投 资
因认购 新发行分 离交易可转 债而取得 的权证从实 际取得日 起到卖出 交易日或行 权日止， 上市交易
的权证 投资按估值 日在证券交易 所挂牌的该 权证投资的市 场交易收盘 价估值；估值 日无交易且 最近交
易日后 经济环境未 发生重大变化 的，按最近 交易日的市场 交易收盘价 估值；估值日 无交易且最 近交易
日后经 济环境发生 了重大变化的 ，参考类似 投资品种的现 行市价及重 大变化因素， 调整最近交 易市价
以确定公允 价值并估 值。
首次发 行未上市 交易的权证 投资按采 用估值技术 确定的公 允价值估 值；在估值 技术难以 可靠计量
公允价 值的情况下 按成本估值； 因持有股票 而享有的配股 权证以及停 止交易但未行 权的权证按 采用估
值技术确定 的公允价 值估值。
4 ） 如有确凿 证据表明 按上述方法 进行估值 不能客观 反映其公允 价值， 本基金 的管理人应 根据具 体
情况与基金 托管人商 定后按最能 反映公允 价值的价 格估值。
7.4.4.6 金融资产和金融负 债的抵销
本基金 持有的资 产和承担的 负债基本 为金融资产 和金融负 债。当本 基金依法有 权抵销债 权债务且
交易双 方准备按净 额结算时，金 融资产与金 融负债按抵销 后的净额在 资产负债表列 示。除此以 外，金
融资产和金 融负债在 资产负债表 内分别列 示，不予 相互抵销。24
7.4.4.7 实收基金
实收基金为 对外发行 基金份额所 募集的总 金额在扣 除损益平准 金分摊部 分后的余额 。 申购、 赎回 、
转换及分红 再投资等 引起的实收 基金的变 动分别于 交易确认日 认列。
7.4.4.8 损益平准金
损益平 准金包括 已实现平准 金和未实 现平准金。 已实现平 准金指在 申购或赎回 基金份额 时，申购
或赎回 款项中包含 的按累计未分 配的已实现 损益占基金净 值比例计算 的金额。未实 现平准金指 在申购
或赎回 基金份额 时，申购或 赎回款项 中包含的 按累计未实 现利得/( 损失) 占基金净值 比例计算 的金额。
损益平准金 于基金申 购确认日或 基金赎回 确认日认 列，并于期 末全额转 入未分配利 润/( 累计亏损) 。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的确认和计量
股票投资收 益/( 损失) 于交易日按 卖出股票 成交金额 与其成本的 差额确认 。
债券投资收 益/( 损失) 按卖出债券 成交金额 与其成本 和应收利息 的差额确 认。
衍生工具收 益于交易 日按卖出权 证成交金 额与其成 本的差额确 认。
股利收 益于除息 日按上市公 司宣告的 分红派息比 例计算的 金额扣除 由上市公司 代扣代缴 的个人所
得税后的净 额确认。
债券利 息收入按 债券票面价 值与票面 利率计算的 金额扣除 适用情况 下应由债券 发行企业 代扣代缴
的个人 所得税后的 净额，在债券 实际持有期 内逐日确认。 贴息债视同 到期一次性还 本付息的附 息债，
根据其 发行价、到 期价和发行期 限按直线法 推算内含票面 利率后确认 利息收入。若 票面利率与 实际利
率出现重大 差异则按 实际利率计 算利息收 入。
存款利息收 入按存款 的本金与适 用利率逐 日计提。
买入返 售金融资 产收入按到 期应收或 实际收到的 金额与初 始确认金 额的差额， 在回购期 内按实际
利率法逐日 确认，直 线法与实际 利率法确 定的收入 差异较小的 可采用直 线法。
公允 价值变动 收益/( 损失) 于估 值日按以 公允价值 计量且 其变动计 入当期损 益的金 融资产的 公允价
值变动形成 的利得或 损失确认。
7.4.4.10 费用的确认和计量
本基金的管 理人报酬 按前一日基 金资产净 值 1.5% 的年费率 逐日计提 。
本基金的托 管费按前 一日基金资 产净值 0.25% 的年费率逐 日计提。
卖出回 购金融资 产支出按到 期应付或 实际支付的 金额与初 始确认金 额的差额， 在回购期 内以实际
利率法逐日 确认，直 线法与实际 利率法确 定的支出 差异较小的 可采用直 线法。25
7.4.4.11 基金的收益分配政 策
1 、在符合 有关基金 分红条 件的前提下 ，本基金 每年收益分 配次数最 多为 12 次，每次收 益分配比
例不得低于 该次可供 分配利润 的 20% ，若《基 金合同》生 效不满 3 个月可不 进行收益分 配；
2 、 本基金 收益分配方 式分两种： 现金分红 与红利再 投资， 投资者可 选择现金 红利或将现 金红利 自
动转为 基金份额进 行再投资；若 投资者不选 择，本基金默 认的收益分 配方式是现金 分红；如投 资者在
不同销售机 构选择的 分红方式不 同，基金 注册登记 机构将以投 资者最后 一次选择的 分红方式 为准；
3 、 基金收益 分配后基 金份额净值 不能低于 面值； 即基金收 益分配基 准日的基 金份额净值 减去每 单
位基金份额 收益分配 金额后不能 低于面值 。
4 、每一基 金份额享 有同等 分配权；
5 、法律法 规或监管 机关另 有规定的， 从其规定 。
7.4.4.12 其他重要的会计政策和会计估计
本基金本报 告期内未 有其他重要 的会计政 策和会计 估计。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说 明
本基金报告 期未发生 会计政策变 更。
7.4.5.2 会计估计变更的说 明
本基金报告 期未发生 会计政策变 更。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金报告 期未发生 差错更正。
7.4.6 税项
根据财政部 、 国家税 务总局财税[2002]128 号文 《关于开放 式证券投 资基金有 关税收问题 的通知》 、
财税[2004]78 号文 《关于 证券投资基 金税收政 策的通知》 、 财税[2005]11 号文 《关于调整 证券( 股票) 交
易印花税税 率的通知 》 、 财税[2005]102 号文 《关于股 息红利个人 所得税有 关政策的通 知》 、 财税[2005]103
号文《关于股权分置试点改革有关 税收政策问题的通知》 、财税字[2005]107 号文《关于利息红利个 人
所得税政策 的补充通 知》 、自 2008 年 4 月 24 日起 执行的《关 于调整证 券（股票） 交易印花 税税率的
通知》及其 他相关税 务法规和实 务操作， 主要税项 列示如下：
（1 ）以发 行基金方 式募集 资金，不属 于营业税 征收范围， 不征收营 业税。
（2 ）基金 买卖股票 、债券 的差价收入 暂免征营 业税和企业 所得税。
（3 ）对基金取得的企 业债券利息收入 ，由发行债券 的企业在向基金派发 利息时代扣代 缴 20% 的26
个人所 得税，暂不 征收企业所得 税。对基金 取得的股票的 股息、红利 收入，由上市 公司在向基 金派发
股息、红利时暂减 按 50% 计入个人应纳税所得 额，依照现行税 法规定代扣代 缴个人所得税，暂不 征收
企业所得税 。
（4 ） 基金买 卖股票 于 2008 年 4 月 24 日前按 照 0.3% 的税率缴 纳股票交 易印花税， 自 2008 年 4 月
24 日起按 0.1% 的税率缴 纳。 经国务 院批准， 财政 部、 国家税 务总局决 定从 2008 年 9 月 19 日起， 调整
证券（股票 ）交易印 花税征收方 式，将现 行的对买 卖、继承、 赠与所书 立的 A 股、B 股股权转 让书据
按 0.1% 的税率对 双方当事 人征收证券 （股票） 交易印花税 ，调整为 单边征税 ，即对买卖 、继承、 赠与
所书立的Ａ 股、Ｂ股 股权转让书 据的出让 按 0.1% 的税率征 收证券（ 股票）交 易印花税， 对受让方 不再
征税。
（5 ）基金 作为流通 股股东 在股权分置 改革过程 中收到由非 流通股股 东支付的 股份、现金 等对价 ，
暂免征收印 花税、企 业所得税和 个人所得 税。
7.4.7 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 银行存款
单位：人民 币元
项目 本期末
2013 年 12 月 31 日
上年度末
2012 年 12 月 31 日
活期存款 4,616,962.27 8,347,915.45
定期存款 - -
存款期限 1 月以内 - -
存款期限 3 个月以上 - -
其他存款 - -
合计 4,616,962.27 8,347,915.45
7.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民 币元
项目
本期末
2013 年 12 月 31 日
成本 公允价值 公允价值变 动
股票 35,907,561.83 35,970,505.30 62,943.47
债券
交易所市场 - - -
银行间市场 - - -
合计 - - -
资产支持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -27
合计 35,907,561.83 35,970,505.30 62,943.47
项目
上年度末
2012 年 12 月 31 日
成本 公允价值 公允价值变 动
股票 137,646,473.75 152,150,511.44 14,504,037.69
债券
交易所市场 - - -
银行间市场 - - -
合计 - - -
资产支持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 137,646,473.75 152,150,511.44 14,504,037.69
7.4.7.3 买入返售金融资产
7.4.7.3.1 各项买入返售金融资产期末余额
单位：人民 币元
项目
本期末
2013 年12 月31 日
账面余额 其中；买断 式逆回购
交易所买入 返售证券 7,900,000.00 -
合计 7,900,000.00 -
项目
上年度末
2012 年12 月31 日
账面余额 其中；买断 式逆回购
交易所买入 返售证券 - -
合计 - -
7.4.7.4 应收利息
单位：人民 币元
项目
本期末
2013 年12 月31 日
上年度末
2012 年12 月31 日
应收活期存 款利息 980.85 2,001.16
应收定期存 款利息 - -
应收其他存 款利息 - -
应收结算备 付金利息 1,368.73 147.62
应收债券利 息 - -
应收买入返 售证券利 息 - -
应收申购款 利息 - -
其他 - -
合计 2,349.58 2,148.78
注：应收结 算备付金 利息包含结 算保证金 利息。
7.4.7.5 其他资产28
单位：人民 币元
项目
本期末
2013 年12 月31 日
上年度末
2012 年12 月31 日
其他应收款 - -
待摊费用 - 42,301.04
合计 - 42,301.04
7.4.7.6 应付交易费用
单位：人民 币元
项目 本期末
2013 年 12 月 31 日
上年度末
2012 年 12 月 31 日
交易所市场 应付交易 费用 404,031.52 319,359.53
银行间市场 应付交易 费用 - -
合计 404,031.52 319,359.53
7.4.7.7 其他负债
单位：人民 币元
项目
本期末
2013 年12 月31 日
上年度末
2012 年12 月31 日
应付券商交 易单元保 证金 - -
应付赎回费 340.80 544.12
信息披露费 - -
应付后端申 购费 - -
债券利息税 - -
预提费用 417,698.96 521,368.52
银行手续费 - -
审计费 - -
合计 418,039.76 521,912.64
7.4.7.8 实收基金
金额单位： 人民币元
项目
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31 日
基金份额（ 份） 账面金额
上年度末 168,233,217.46 168,233,217.46
本期申购 6,160,544.90 6,160,544.90
本期赎回（ 以“-” 号填列） -128,928,284.25 -128,928,284.25
本期末 45,465,478.11 45,465,478.11
7.4.7.9 未分配利润
单位：人民 币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润 合计29
上年度末 -24,509,700.13 16,626,238.84 -7,883,461.29
本期利润 31,519,655.03 -14,441,094.22 17,078,560.81
本期 基金份额 交易产 生
的变动数
-1,271,395.82 -3,364,966.00 -4,636,361.82
其中：基金 申购款 138,683.93 106,059.00 244,742.93
基金赎回款 -1,410,079.75 -3,471,025.00 -4,881,104.75
本期已分配 利润 - - -
本期末 5,738,559.08 -1,179,821.38 4,558,737.70
7.4.7.10 存款利息收入
单位：人民 币元
项目
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31
日
上年度可比 期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31
日
活期存款利 息收入 132,640.97 253,472.93
定期存款利 息收入 - -
其他存款利 息收入 - -
结算备付金 利息收入 38,003.89 12,613.41
其他 - -
合计 170,644.86 266,086.34
注：结算备 付金利息 收入包含结 算保证金 利息。
7.4.7.11 股票投资收益
单位：人民 币元
项目
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31 日
上年度可比 期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日
卖出股票成 交总额 1,643,581,706.95 1,080,894,975.29
减：卖出股 票成本总 额 1,606,657,085.97 1,086,394,684.43
买卖股票差 价收入 36,924,620.98 -5,499,709.14
7.4.7.12 股利收益
单位：人民 币元
项目
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31
日
上年度可比 期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31
日
股票投资产 生的股利 收益 350,019.14 1,294,636.57
基金投资产 生的股利 收益 - -
合计 350,019.14 1,294,636.57
7.4.7.13 公允价值变动收益
单位：人民 币元
项目名称 本期 上年度可比 期间30
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31
日
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31
日
1. 交易性金 融资产 -14,441,094.22 37,859,001.35
——股票投 资 -14,441,094.22 37,859,001.35
——债券投 资 - -
——资产支 持证券投 资 - -
——基金投 资 - -
2. 衍生工具 - -
——权证投 资 - -
3. 其他 - -
合计 -14,441,094.22 37,859,001.35
7.4.7.14 其他收入
单位：人民 币元
项目
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31 日
上年度可比 期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日
基金赎回费 收入 89,741.52 71,619.20
其他 29,633.37 168,436.11
转换费收入 14.88 -
合计 119,389.77 240,055.31
注： 根据 2012 年 7 月下发 的 《关于降 低证券、 期货 市场监管费 手费标准 等问题的通 知》( 发改价 格
[2012]2119 号) 规定, 自 2012 年 1 月 1 日期对 股票交 易监管费用 按交易额 的 0.04 ‰调整为 0.02 ‰; 对基金
和债券免收 交易监管 费; 其他指中 登公司退 还的 2012 年 1 月至 2012 年 8 月期间 多收取的、 已确认为 基
金资产的交 易监管费 。
7.4.7.15 交易费用
单位：人民 币元
项目
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31 日
上年度可比 期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日
交易所市场 交易费用 4,241,787.76 2,863,062.87
银行间市场 交易费用 - -
合计 4,241,787.76 2,863,062.87
7.4.7.16 其他费用
单位：人民 币元
项目
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31
日
上年度可比 期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日
审计费用 80,000.00 80,000.00
信息披露费 379,876.32 380,490.20
债券托管账 户维护费 - -31
银行划款手 续费 - -
债券帐户维 护费 18,000.00 18,000.00
其他 - -
银行结算费 用 38,189.35 31,801.80
合计 516,065.67 510,292.00
7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项
截至 2013 年 12 月 31 日， 本基金未发 生需要披 露的或有事 项。
7.4.8.2 资产负债表日后事 项
截至本报告 签发日， 本基金未发 生需要披 露的资产 负债表日后 事项。
7.4.9 关联方关系
关联方名称 与本基金的 关系
新华基金管 理有限公 司 基金管理人 、基金发 起人
中信银行股 份有限公 司 基金托管人
新华信托股 份有限公 司 基金管理人 股东
恒泰证券股 份有限公 司
基金管理人 股东
杭州永原网 络科技有 限公司 基金管理人 股东
注：本报告期内，本 公司原有股东陕 西蓝潼投资有 限公司将其持有的 30% 股权、上海大 众环境产
业有限公司 将其持有 的 13.75% 股权转 让给恒泰 证券股份有 限公司， 并已完成 证监会审批 和工商变 更登
记手续。
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.10.1.1 股票交易
本基金本报 告期及上 年度可比期 间均无通 过关联方 交易单元进 行股票交 易。
7.4.10.1.2 权证交易
本基金本报 告期及上 年度可比期 间均无通 过关联方 交易单元进 行权证交 易。
7.4.10.1.3 债券交易
本基金本报 告期及上 年度可比期 间均无通 过关联方 交易单元进 行债券交 易。
7.4.10.1.4 债券回购交易
本基金本报 告期及上 年度可比期 间均无通 过关联方 交易单元进 行债券回 购交易。
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民 币元32
项目
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31
日
上年度可比 期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付 的 管 理
费
1,360,095.84 2,578,324.82
其中： 支付销售 机构的客 户维护
费
645,909.86 1,220,548.11
注：1 、基金管 理人报酬 按前一日 基金资产 净值 1.5% 的年费率逐 日计提, 逐日累 计至每月月 底, 按月
支付。
其计算公式 为: 日管理 人报酬= 前一日基 金资产净 值×1.5%/ 当年天数
2 、本报告 期列示的 支付销 售机构的客 户维护费 为本期计提 金额。
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民 币元
项目
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31
日
上年度可比 期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付 的 托 管
费
226,682.72 429,720.80
注：基金托 管费按前 一日的基金 资产净 值 0.25% 的年费率 逐日计提 确认。
其计算公式 为: 日托管 人报酬= 前一日基 金资产净 值×0.25%/ 当年天 数。
7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券( 含回购) 交易
本报告期未 进行银行 债券( 含回购) 交易。
7.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本 基金的情况
报告期内基 金管理人 未发生运用 固有资金 投资本基 金的情况。
7.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方 投资本基金的情况
报告期内， 除基金管 理人之外的 其他关联 方未投资 本基金。
7.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的 利息收入
单位：人民 币元
关联方名称
本期
2013 年 1 月 1 日至 2013 年 12 月 31 日
上年度可比 期间
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日
期末余额 当期利息收 入 期末余额 当期利息收 入33
中信银行 4,616,962.27 132,640.97 8,347,915.45 253,472.93
7.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情 况
本基金在报 告期内未 参与关联方 承销证券 。
7.4.11 利润分配情况
本基金本报 告期间无 收益分配事 项。
7.4.12 期末（2013 年 12 月 31 日）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流通受限证券
截至报告期 期末本基 金未持有因 认购新发/ 增发流通 受限证券。
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
截至报告期 期末本基 金未持有暂 时停牌等 流通受限 股票。
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
本基金本报 告期内未 发生银行间 市场债券 正回购。
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
本基金本报 告期内未 发生交易所 市场债券 正回购。
7.4.13 金融工具风险及管理
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金 在日常经 营活动中涉 及的财务 风险主要包 括信用风 险、流动 性风险及市 场风险。 本基金管
理人制 定了政策和 程序来识别及 分析这些风 险，并设定适 当的风险限 额及内部控制 流程，通过 可靠的
管理及信息 系统持续 监控上述各 类风险。
本基金 管理人建 立了以风险 控制委员 会为核心的 、由督察 长、风险 管理委员会 、监察稽 核部、相
关职能部门 和业务部 门构成的四 级风险管 理架构体 系。
7.4.13.2 信用风险
信用风 险是指基 金在交易过 程中因交 易对手未履 行合约责 任，或者 基金所投资 证券之发 行人出现
违约、 拒绝支付到 期本息，导致 基金资产损 失和收益变化 的风险。本 基金均投资于 具有良好信 用等级
的证券 ，且通过分 散化投资以分 散信用风险 。本基金投资 于一家公司 发行的证券市 值不超过基 金资产
净值的 10% ，且本基金与 由本基金管理人管理 的其他基金共同 持有一家公司 发行的证券，不得超 过该
证券的 10% 。
本基金 在交易所 进行的交易 均与中国 证券登记结 算有限责 任公司完 成证券交收 和款项清 算，因此34
违约风险发 生的可能 性很小。
7.4.13.3 流动性风险
流动性 风险是指 基金所持金 融工具变 现的难易程 度。本基 金的流动 性风险一方 面来自于 基金份额
持有人 可随时要求 赎回其持有的 基金份额， 另一方面来自 于投资品种 所处的交易市 场不活跃而 带来的
变现困难。
本基金 所持大部 分证券在证 券交易所 上市，其余 亦可在银 行间同业 市场交易。 本基金可 通过卖出
回购金融资 产方式借 入短期资金 应对流动 性需求 ， 其上限一般 不超过基 金持有的债 券资产的 公允价值 。
本基金 所持有的金 融负债的合约 约定到期日 均为一年以内 且不计息， 因此账面余额 即为未折现 的合约
到期现金流 量。
本基金 管理人每 日预测本基 金的流动 性需求，并 同时通过 独立的风 险管理部门 设定流动 性比例要
求，对流动 性指标进 行持续的监 测和分析 。
7.4.13.4 市场风险
市场风 险是指基 金所持金融 工具的公 允价值或未 来现金流 量因所处 市场各类价 格因素的 变动而发
生波动的风 险，包括 利率风险、 外汇风险 和其他价 格风险。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风 险是指基 金的财务状 况和现金 流量受市场 利率变动 而发生波 动的风险。 本基金持 有的大部
分金融 资产和金融 负债不计息， 因此本基金 的收入及经营 活动的现金 流量在很大程 度上独立于 市场利
率变化 。本基金的 生息资产主要 为银行存款 、结算备付金 及债券投资 等。下表统计 了本基金面 临的利
率风险 敞口。表中 所示为本基金 资产及负债 的公允价值， 并按照合约 规定的利率重 新定价日或 到期日
孰早者予以 分类。
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民 币元
本期末
2013 年 12
月 31 日
1 个月以
内
1-3
个月
6 个月
以内
3 个月
-1 年
6 个月-1
年
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 - - - - -
4,616,962
.27
- -
- 4,616,962
.27
结算备付 - - - - - 2,432,606 - - - 2,432,60635
金 .99 .99
存出保证
金
- - - - -
332,400.9
1
- -
- 332,400.9
1
交易性金
融资产
- - - - - - - -
35,970,50
5.30
35,970,50
5.30
买入返售
金融资产
- - - - -
7,900,000
.00
- -
- 7,900,000
.00
应收证券
清算款
- - - - - - - -
423,274.5
5
423,274.5
5
应收利息 - - - - - - - - 2,349.58 2,349.58
应收申购
款
- - - - - - - -
3,752.58
3,752.58
其他资产 - - - - - - - - - -
资产总计 - - - - -
15,281,97
0.17
- -
36,399,88
2.01
51,681,85
2.18
负债
负债 - - - - - - - - - -
应付证券
清算款
- - - - - - - -
360,938.8
8
360,938.8
8
应付赎回
款
- - - - - - - -
397,579.1
4
397,579.1
4
应付管理
人报酬
- - - - - - - -
66,040.35
66,040.35
应付托管
费
- - - - - - - -
11,006.72
11,006.72
应付交易
费用
- - - - - - - -
404,031.5
2
404,031.5
2
其他负债 - - - - - - - -
418,039.7
6
418,039.7
6
负债总计 - - - - - - - -
1,657,636
.37
1,657,636
.37
利率敏感
度缺口
- - - - -
15,281,97
0.17
- -
34,742,24
5.64
50,024,21
5.81
上年度末 1 个月以 1-3 个月 6 个月以 3 个月-1 6 个月-1 1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计36
2012 年12
月31 日
内 内 年 年
资产
资产 - - - - - - - - - -
银行存款 - - - - -
8,347,915
.45
- -
- 8,347,915
.45
结算备付
金
- - - - -
298,325.2
7
- -
- 298,325.2
7
存出保证
金
- - - - - - - -
521,399.0
3
521,399.0
3
交易性金
融资产
- - - - - - - -
152,150,5
11.44
152,150,5
11.44
应收证券
清算款
- - - - - - - -
-
-
应收利息 - - - - - - - - 2,148.78 2,148.78
应收申购
款
- - - - - - - -
272,968.1
2
272,968.1
2
其他资产 - - - - - - - - 42,301.04 42,301.04
资产总计 - - - - -
8,646,240
.72
- -
152,989,3
28.41
161,635,5
69.13
负债
负债 - - - - - - - - - -
应付证券
清算款
- - - - - - - -
-
-
应付赎回
款
- - - - - - - -
221,970.0
3
221,970.0
3
应付管理
人报酬
- - - - - - - -
190,774.9
3
190,774.9
3
应付托管
费
- - - - - - - -
31,795.83
31,795.83
应付交易
费用
- - - - - - - -
319,359.5
3
319,359.5
3
其他负债 - - - - - - - -
521,912.6
4
521,912.6
437
负债总计 - - - - - - - -
1,285,812
.96
1,285,812
.96
利率敏感
度缺口
- - - - -
8,646,240
.72
- -
151,703,5
15.45
160,349,7
56.17
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
假设
其他市场变 量不变， 市场利率上 升 25 个基点
其他市场变 量不变， 市场利率下 降 25 个基点
分析
相关风险变 量的变动
对资产负债 表日基金 资产净值的
影响金额（ 单位：人 民币万元）
本期末
2013 年 12 月 31 日
上年度末
2012 年 12 月 31 日
市场利率上 升 25.00 bp 38,204.93 21,615.60
市场利率下 降 25.00 bp -38,204.93 -21,615.60
注：本基金 管理人运 用 XRISK SUITE 风险控制 系统对本基 金投资组 合中银行 存款、结算 备付金 、
债券资产做 出以上利 率风险的敏 感性分析 。
7.4.13.4.2 外汇风险
本基金的所 有资产及 负债以人民 币计价， 因此无重 大外汇风险 。
7.4.13.4.3 其他价格风险
在其他 价格风险 分析中，本 基金管理 人主要分析 市场价格 风险的影 响。市场价 格风险是 指基金所
持金融 工具的公允 价值或未来现 金流量因除 市场利率和外 汇汇率以外 的市场价格因 素变动而发 生波动
的风险 。本基金主 要投资于证券 交易所上市 或银行间同业 市场交易的 股票和债券， 所面临的最 大市场
价格风 险由所持有 的金融工具的 公允价值决 定。本基金通 过投资组合 的分散化降低 市场价格风 险，并
且本基金管 理人每日 对本基金所 持有的证 券价格实 施监控。 于 2013 年 12 月 31 日， 本基金面 临的整 体
市场价格风 险列示如 下：
7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位： 人民币元
项目
本期末
2013 年 12 月 31 日
上年度末
2012 年 12 月 31 日
公允价值
占基金资产
净值比例
（% ）
公允价值
占基金资产
净值比例
（% ）
交易性金融 资产- 股票投资 35,970,505.30 71.91 152,150,511.44 94.89
衍生金融资 产- 权证投资 - - - -
其他 - - - -
合计 35,970,505.30 71.91 152,150,511.44 94.8938
注： 本基金股 票投资占 基金资产 的比例范 围为 60-95% ， 债券投 资占基金 资产的 比例范围 为 0-40% ，
资产支持证 券投资占 基金资产净 值的比例 范围为 0 —20% ，权证投 资占基金 资产净值的 比例范围为 0 —
3% ， 现金或 者到期日 在 1 年以内的政 府债券不 低于基金资 产净值 的 5% 。 此外， 如法律法 规或中国 证监
会允许基金 投资其他 品种的，基 金管理人 在履行适 当程序后， 可以将其 纳入本基金 的投资范 围。
7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
假设
1. 其他市场 变量不变, 本基金业绩 比较基准 上升 1%
2. 其他市场 变量不变, 本基金业绩 比较基准 下降 1%
分析
相关风险变 量的变动
对资产负债 表日基金 资产净值的
影响金额（ 单位：人 民币万元）
本期末
2013 年 12 月 31 日
上年度末
2012 年 12 月 31 日
本 基 金 业 绩 比 较 基 准 上
升 1%
361,590.66 1,832,771.75
本 基 金 业 绩 比 较 基 准 下
降 1%
-361,590.66 -1,832,771.75
注：1. 本基金 的整体业 绩比较基 准为沪 深 300 指数收益率 ×80% ＋上证 国债指数收 益率×20% ；
2. 本基金 管理人运 用 XRisk suite 风险控制 系统对本 基金投资组 合中股票 资产做出以 上其他价 格风
险的敏感性 分析。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位： 人民币元
序号 项目 金额
占基金总资 产的比
例（% ）
1 权益投资 35,970,505.30 69.60
其中：股票 35,970,505.30 69.60
2 固定收益投 资 - -
其中：债券 - -
资产支持 证券 - -
3 金融衍生品 投资 - -
4 买入返售金 融资产 7,900,000.00 15.29
其中：买断 式回购的 买入返售金 融资产 - -
5 银行存款和 结算备付 金合计 7,049,569.26 13.64
6 其他各项资 产 761,777.62 1.4739
7 合计 51,681,852.18 100.00
8.2 期末按行业分类的股票投 资组合
金额单位： 人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产 净值比
例（％）
A 农、林、牧 、渔业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 21,925,809.55 43.83
D 电力、热力 、燃气及 水生产和供 应业 - -
E 建筑业 2,299,451.06 4.60
F 批发和零售 业 2,970,440.81 5.94
G 交通运输、 仓储和邮 政业 - -
H 住宿和餐饮 业 - -
I 信息传输、 软件和信 息技术服务 业 2,241,100.00 4.48
J 金融业 2,929,965.00 5.86
K 房地产业 1,563,150.00 3.12
L 租赁和商务 服务业 90,632.88 0.18
M 科学研究和 技术服务 业 - -
N 水利、环境 和公共设 施管理业 1,187,880.00 2.37
O 居民服务、 修理和其 他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会 工作 762,076.00 1.52
R 文化、体育 和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 35,970,505.30 71.91
8.3 期末按公允价值占基金资 产净值比例大小排序的所 有股票投资明细
金额单位： 人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产 净值
比例（％）
1 600803 威远生化 154,335 1,915,297.35 3.83
2 002157 正邦科技 237,852 1,850,488.56 3.70
3 002594 比亚迪 48,500 1,827,480.00 3.65
4 600887 伊利股份 42,000 1,641,360.00 3.28
5 603008 喜临门 130,800 1,394,328.00 2.79
6 002251 步 步 高 80,000 1,102,400.00 2.20
7 002387 黑牛食品 138,000 1,088,820.00 2.1840
8 600759 正和股份 135,000 1,075,950.00 2.15
9 000776 广发证券 85,100 1,062,048.00 2.12
10 600104 上汽集团 71,474 1,010,642.36 2.02
11 000876 新 希 望 70,000 1,003,100.00 2.01
12 002259 升达林业 150,000 994,500.00 1.99
13 000413 宝
石Ａ 58,300 987,019.00 1.97
14 002024 苏宁云商 100,000 903,000.00 1.81
15 002081 金 螳 螂 40,070 880,738.60 1.76
16 601628 中国人寿 55,900 845,767.00 1.69
17 600594 益佰制药 25,000 815,500.00 1.63
18 300295 三六五网 10,000 776,600.00 1.55
19 600446 金证股份 50,000 772,500.00 1.54
20 600763 通策医疗 23,800 762,076.00 1.52
21 000826 桑德环境 20,000 696,000.00 1.39
22 002241 歌尔声学 19,777 693,777.16 1.39
23 600588 用友软件 50,000 692,000.00 1.38
24 600056 中国医药 29,901 652,140.81 1.30
25 600089 特变电工 60,000 643,200.00 1.29
26 601318 中国平安 15,000 625,950.00 1.25
27 002431 棕榈园林 29,231 603,912.46 1.21
28 000716 南方食品 55,000 583,550.00 1.17
29 601117 中国化学 70,000 560,000.00 1.12
30 002235 安妮股份 50,000 530,500.00 1.06
31 002547 春兴精工 50,000 525,000.00 1.05
32 300070 碧水源 12,000 491,880.00 0.98
33 600510 黑牡丹 80,000 487,200.00 0.97
34 300019 硅宝科技 40,000 484,400.00 0.97
35 600261 阳光照明 34,477 478,885.53 0.96
36 600429 三元股份 56,600 461,856.00 0.92
37 002329 皇氏乳业 37,500 458,250.00 0.92
38 600315 上海家化 10,000 422,300.00 0.84
39 300177 中海达 15,000 401,250.00 0.80
40 600837 海通证券 35,000 396,200.00 0.79
41 002032 苏 泊 尔 26,900 391,664.00 0.78
42 002221 东华能源 30,000 312,900.00 0.63
43 002111 威海广泰 30,000 306,000.00 0.61
44 002242 九阳股份 30,000 296,400.00 0.59
45 002567 唐人神 30,223 285,002.89 0.57
46 002482 广田股份 13,000 254,800.00 0.51
47 000816 江淮动力 50,000 219,000.00 0.44
48 600300 维维股份 40,000 191,200.00 0.3841
49 000061 农 产 品 10,764 90,632.88 0.18
50 002317 众生药业 1,271 25,038.70 0.05
8.4 报告期内股票投资组合的 重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
金额单位： 人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买 入金额
占期初基金 资产净值
比例（％）
1 601318 中国平安 45,650,994.48 28.47
2 600383 金地集团 40,762,079.56 25.42
3 600048 保利地产 39,058,718.94 24.36
4 601166 兴业银行 35,631,702.93 22.22
5 600016 民生银行 33,267,330.74 20.75
6 000002 万
科Ａ 31,531,572.52 19.66
7 600837 海通证券 29,319,555.72 18.28
8 601788 光大证券 23,192,231.43 14.46
9 601601 中国太保 20,990,050.07 13.09
10 601288 农业银行 20,655,359.00 12.88
11 000001 平安银行 18,912,999.21 11.79
12 600498 烽火通信 17,261,255.85 10.76
13 600261 阳光照明 16,698,547.46 10.41
14 600030 中信证券 15,855,184.50 9.89
15 600000 浦发银行 15,733,959.32 9.81
16 002375 亚厦股份 14,932,493.45 9.31
17 300136 信维通信 14,546,073.22 9.07
18 000063 中兴通讯 14,228,054.64 8.87
19 002415 海康威视 13,553,350.82 8.45
20 000651 格力电器 12,904,329.34 8.05
21 600157 永泰能源 12,813,445.24 7.99
22 002482 广田股份 12,100,023.46 7.55
23 600104 上汽集团 11,954,142.70 7.46
24 601668 中国建筑 11,842,200.00 7.39
25 002241 歌尔声学 11,535,112.49 7.19
26 000024 招商地产 10,966,321.40 6.84
27 601398 工商银行 10,962,240.57 6.84
28 600535 天士力 10,917,352.68 6.81
29 601117 中国化学 10,754,466.07 6.71
30 600887 伊利股份 10,617,000.10 6.62
31 601169 北京银行 10,593,277.98 6.6142
32 601699 潞安环能 10,575,465.84 6.60
33 000157 中联重科 10,031,360.23 6.26
34 000826 桑德环境 9,678,867.34 6.04
35 000860 顺鑫农业 9,662,237.94 6.03
36 600703 三安光电 9,626,750.26 6.00
37 600031 三一重工 9,602,918.40 5.99
38 600585 海螺水泥 9,516,634.06 5.93
39 600718 东软集团 9,424,278.74 5.88
40 002431 棕榈园林 9,240,315.27 5.76
41 601669 中国电建 9,132,058.00 5.70
42 601886 江河创建 8,703,288.11 5.43
43 002024 苏宁云商 8,576,333.80 5.35
44 000525 红 太 阳 8,273,621.65 5.16
45 300113 顺网科技 8,174,954.61 5.10
46 002063 远光软件 8,066,790.02 5.03
47 600967 北方创业 7,950,940.42 4.96
48 002649 博彦科技 7,724,618.24 4.82
49 300058 蓝色光标 7,696,350.07 4.80
50 601939 建设银行 7,633,233.10 4.76
51 601688 华泰证券 7,532,788.13 4.70
52 002221 东华能源 7,487,579.98 4.67
53 600571 信雅达 7,364,418.18 4.59
54 002226 江南化工 7,351,372.28 4.58
55 002104 恒宝股份 7,282,740.68 4.54
56 300090 盛运股份 7,220,822.87 4.50
57 601628 中国人寿 7,192,679.16 4.49
58 002317 众生药业 7,185,265.91 4.48
59 601299 中国北车 6,852,070.80 4.27
60 002271 东方雨虹 6,841,150.67 4.27
61 002630 华西能源 6,781,633.40 4.23
62 600805 悦达投资 6,701,023.04 4.18
63 300079 数码视讯 6,496,909.44 4.05
64 000428 华天酒店 6,399,908.61 3.99
65 000050 深天马Ａ 6,383,801.10 3.98
66 300039 上海凯宝 6,365,903.46 3.97
67 300001 特锐德 6,181,634.07 3.86
68 600406 国电南瑞 6,123,520.83 3.82
69 000401 冀东水泥 6,024,228.40 3.76
70 600332 白云山 6,009,443.19 3.75
71 300251 光线传媒 5,761,930.19 3.59
72 300072 三聚环保 5,742,330.83 3.5843
73 002219 恒康医疗 5,686,192.83 3.55
74 601328 交通银行 5,615,188.17 3.50
75 002439 启明星辰 5,482,427.00 3.42
76 601607 上海医药 5,261,860.32 3.28
77 002236 大华股份 5,219,601.92 3.26
78 600741 华域汽车 5,170,257.11 3.22
79 000562 宏源证券 5,129,827.06 3.20
80 000712 锦龙股份 5,088,490.46 3.17
81 601231 环旭电子 4,965,879.09 3.10
82 600036 招商银行 4,965,832.43 3.10
83 600686 金龙汽车 4,819,865.65 3.01
84 000669 金鸿能源 4,770,568.44 2.98
85 300285 国瓷材料 4,657,604.85 2.90
86 600060 海信电器 4,650,487.98 2.90
87 002663 普邦园林 4,603,356.34 2.87
88 600329 中新药业 4,504,606.90 2.81
89 600067 冠城大通 4,472,201.96 2.79
90 000400 许继电气 4,373,214.38 2.73
91 300070 碧水源 4,333,747.64 2.70
92 600089 特变电工 4,321,116.91 2.69
93 002038 双鹭药业 4,300,710.78 2.68
94 600511 国药股份 4,225,251.00 2.64
95 600011 华能国际 4,153,779.11 2.59
96 300115 长盈精密 4,086,467.49 2.55
97 000999 华润三九 4,074,747.88 2.54
98 600712 南宁百货 4,004,340.00 2.50
99 600166 福田汽车 3,959,651.83 2.47
100 601901 方正证券 3,953,480.00 2.47
101 600519 贵州茅台 3,927,536.00 2.45
102 601857 中国石油 3,924,979.20 2.45
103 300074 华平股份 3,853,174.80 2.40
104 300055 万邦达 3,824,580.34 2.39
105 002146 荣盛发展 3,819,000.97 2.38
106 300027 华谊兄弟 3,727,091.01 2.32
107 601336 新华保险 3,699,605.90 2.31
108 300222 科大智能 3,659,446.50 2.28
109 300088 长信科技 3,647,805.99 2.27
110 300170 汉得信息 3,635,379.32 2.27
111 601088 中国神华 3,596,749.79 2.24
112 300105 龙源技术 3,578,624.40 2.23
113 600880 博瑞传播 3,531,444.40 2.2044
114 000718 苏宁环球 3,492,668.45 2.18
115 300194 福安药业 3,484,648.65 2.17
116 002138 顺络电子 3,460,341.67 2.16
117 000937 冀中能源 3,441,500.00 2.15
118 002055 得润电子 3,417,143.58 2.13
119 000528 柳
工 3,413,832.50 2.13
120 600292 中电远达 3,411,820.73 2.13
121 300322 硕贝德 3,387,697.20 2.11
122 600276 恒瑞医药 3,379,291.60 2.11
123 601766 中国南车 3,251,427.60 2.03
124 000100 TCL 集团 3,242,500.00 2.02
125 000705 浙江震元 3,218,788.07 2.01
注：本项“ 买入金额 ”均按买卖 成交金额 （成交单 价乘以数量 ）填列， 不考虑相关 交易费用 。
8.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
金额单位： 人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖 出金额
占期初基金 资产净值
比例（％）
1 601318 中国平安 47,663,695.02 29.72
2 600383 金地集团 40,614,726.00 25.33
3 600048 保利地产 38,554,048.15 24.04
4 601166 兴业银行 36,185,669.05 22.57
5 600016 民生银行 33,483,735.87 20.88
6 000002 万
科Ａ 31,165,838.17 19.44
7 600837 海通证券 29,314,269.37 18.28
8 601788 光大证券 26,364,324.93 16.44
9 601601 中国太保 20,620,391.69 12.86
10 601288 农业银行 20,554,065.60 12.82
11 000001 平安银行 19,522,682.15 12.18
12 600498 烽火通信 17,518,717.27 10.93
13 600261 阳光照明 16,956,534.67 10.57
14 600000 浦发银行 16,014,893.91 9.99
15 600030 中信证券 15,993,820.88 9.97
16 300072 三聚环保 15,907,400.62 9.92
17 002482 广田股份 15,775,172.55 9.84
18 002375 亚厦股份 15,695,874.11 9.79
19 600585 海螺水泥 15,016,189.02 9.36
20 000063 中兴通讯 14,802,878.31 9.23
21 300136 信维通信 14,255,569.67 8.89
22 002415 海康威视 14,022,278.50 8.74
23 002221 东华能源 13,273,734.49 8.2845
24 000651 格力电器 13,066,386.95 8.15
25 600157 永泰能源 12,899,325.84 8.04
26 000826 桑德环境 12,446,771.80 7.76
27 300222 科大智能 12,189,494.71 7.60
28 601668 中国建筑 11,653,560.25 7.27
29 002241 歌尔声学 11,158,332.01 6.96
30 600535 天士力 11,131,598.31 6.94
31 600104 上汽集团 10,970,430.13 6.84
32 000024 招商地产 10,945,671.34 6.83
33 601169 北京银行 10,916,811.27 6.81
34 300058 蓝色光标 10,888,435.94 6.79
35 002038 双鹭药业 10,876,049.15 6.78
36 601117 中国化学 10,863,351.30 6.77
37 601398 工商银行 10,849,300.00 6.77
38 601699 潞安环能 10,597,397.96 6.61
39 600031 三一重工 10,018,350.29 6.25
40 000860 顺鑫农业 9,959,792.40 6.21
41 600718 东软集团 9,823,495.12 6.13
42 600703 三安光电 9,719,518.60 6.06
43 000157 中联重科 9,651,399.08 6.02
44 600887 伊利股份 9,478,653.48 5.91
45 601886 江河创建 9,264,544.28 5.78
46 002431 棕榈园林 8,996,675.90 5.61
47 600967 北方创业 8,512,654.20 5.31
48 601669 中国电建 8,351,220.79 5.21
49 300006 莱美药业 8,309,075.07 5.18
50 002649 博彦科技 8,267,273.92 5.16
51 000525 红 太 阳 8,200,938.15 5.11
52 300113 顺网科技 8,195,295.42 5.11
53 002063 远光软件 8,135,988.49 5.07
54 600418 江淮汽车 8,103,853.46 5.05
55 000937 冀中能源 8,004,662.17 4.99
56 300197 铁汉生态 7,748,608.50 4.83
57 601939 建设银行 7,731,982.47 4.82
58 002317 众生药业 7,726,391.35 4.82
59 002226 江南化工 7,719,484.50 4.81
60 002024 苏宁云商 7,630,896.97 4.76
61 601688 华泰证券 7,575,611.30 4.72
62 300090 盛运股份 7,516,434.89 4.69
63 002104 恒宝股份 7,422,216.25 4.63
64 600571 信雅达 7,394,997.22 4.6146
65 002271 东方雨虹 7,175,357.80 4.47
66 300055 万邦达 7,133,751.27 4.45
67 000428 华天酒店 6,870,367.28 4.28
68 002630 华西能源 6,815,980.09 4.25
69 000338 潍柴动力 6,813,976.21 4.25
70 601299 中国北车 6,744,847.00 4.21
71 300079 数码视讯 6,744,462.87 4.21
72 300001 特锐德 6,744,104.67 4.21
73 600406 国电南瑞 6,523,253.21 4.07
74 000050 深天马Ａ 6,326,861.78 3.95
75 300039 上海凯宝 6,315,732.32 3.94
76 600805 悦达投资 6,288,501.59 3.92
77 601628 中国人寿 6,177,900.61 3.85
78 600425 青松建化 6,142,317.00 3.83
79 002219 恒康医疗 6,062,995.30 3.78
80 600332 白云山 5,974,916.49 3.73
81 600557 康缘药业 5,943,699.44 3.71
82 000401 冀东水泥 5,837,548.26 3.64
83 002439 启明星辰 5,803,801.98 3.62
84 300251 光线传媒 5,695,030.31 3.55
85 601328 交通银行 5,621,251.67 3.51
86 600403 大有能源 5,518,707.81 3.44
87 601607 上海医药 5,482,320.47 3.42
88 600741 华域汽车 5,388,974.40 3.36
89 601377 兴业证券 5,348,163.66 3.34
90 002673 西部证券 5,343,350.83 3.33
91 000562 宏源证券 5,278,714.78 3.29
92 002236 大华股份 5,199,950.17 3.24
93 002262 恩华药业 5,125,842.69 3.20
94 600036 招商银行 5,117,950.80 3.19
95 600686 金龙汽车 5,088,918.68 3.17
96 601231 环旭电子 5,069,408.14 3.16
97 000669 金鸿能源 5,040,355.20 3.14
98 000712 锦龙股份 4,919,237.93 3.07
99 300285 国瓷材料 4,917,128.72 3.07
100 002663 普邦园林 4,826,796.33 3.01
101 600060 海信电器 4,667,472.40 2.91
102 600511 国药股份 4,542,289.82 2.83
103 000400 许继电气 4,512,813.38 2.81
104 600329 中新药业 4,484,894.42 2.80
105 600509 天富热电 4,348,936.44 2.7147
106 600067 冠城大通 4,303,973.68 2.68
107 600395 盘江股份 4,303,366.62 2.68
108 000728 国元证券 4,236,553.90 2.64
109 000783 长江证券 4,232,148.58 2.64
110 600011 华能国际 4,203,995.77 2.62
111 002325 洪涛股份 4,157,075.05 2.59
112 600166 福田汽车 4,071,660.36 2.54
113 002273 水晶光电 4,058,219.35 2.53
114 000999 华润三九 4,029,436.98 2.51
115 600637 百视通 4,027,262.59 2.51
116 600712 南宁百货 3,999,347.02 2.49
117 002632 道明光学 3,974,129.33 2.48
118 300170 汉得信息 3,953,988.46 2.47
119 600089 特变电工 3,952,155.08 2.46
120 601857 中国石油 3,948,309.70 2.46
121 600276 恒瑞医药 3,938,095.86 2.46
122 300070 碧水源 3,908,803.62 2.44
123 300027 华谊兄弟 3,878,524.41 2.42
124 300115 长盈精密 3,871,264.20 2.41
125 601901 方正证券 3,871,141.76 2.41
126 002146 荣盛发展 3,865,498.48 2.41
127 000800 一汽轿车 3,760,026.93 2.34
128 300074 华平股份 3,758,362.49 2.34
129 002138 顺络电子 3,661,689.50 2.28
130 300210 森远股份 3,650,835.54 2.28
131 600880 博瑞传播 3,642,706.90 2.27
132 002055 得润电子 3,626,762.03 2.26
133 300194 福安药业 3,616,697.68 2.26
134 600292 中电远达 3,593,815.56 2.24
135 300088 长信科技 3,569,564.94 2.23
136 601336 新华保险 3,539,154.20 2.21
137 000528 柳
工 3,533,649.87 2.20
138 600519 贵州茅台 3,497,428.72 2.18
139 300105 龙源技术 3,496,230.50 2.18
140 601088 中国神华 3,461,755.20 2.16
141 000100 TCL 集团 3,420,156.64 2.13
142 300322 硕贝德 3,402,884.89 2.12
143 000049 德赛电池 3,401,554.04 2.12
144 600812 华北制药 3,381,418.21 2.11
145 002331 皖通科技 3,364,700.06 2.10
146 601766 中国南车 3,352,146.50 2.0948
147 002287 奇正藏药 3,332,859.37 2.08
148 000718 苏宁环球 3,316,611.37 2.07
149 002080 中材科技 3,282,174.23 2.05
150 600028 中国石化 3,239,344.64 2.02
注：本项“ 卖出金额 ”均按买卖 成交金额 （成交单 价乘以数量 ）填列， 不考虑相关 交易费用 。
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民 币元
买入股票的 成本（成 交）总额 1,504,918,174.05
卖出股票的 收入（成 交）总额 1,643,581,706.95
8.5 期末按债券品种分类的债 券投资组合
报告期末本 基金未持 有债券。
8.6 期末按公允价值占基金资 产净值比例大小排名的前 五名债券投资明细
报告期末本 金基金无 债券投资。
8.7 期末按公允价值占基金资 产净值比例大小排名的所 有资产支持证券投资明细
报告期末本 基金未持 有资产支持 证券。
8.8 期末按公允价值占基金资 产净值比例大小排名的前 五名权证投资明细
报告期末本 基金未持 有权证。
8.9 报告期末本基金投资的股 指期货交易情况说明
8.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明 细
本报告期末 本基金无 股指期货投 资。
8.9.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金合同 尚无股指 期货投资政 策。49
8.10 报告期末本基金投资的国 债期货交易情况说明
8.10.1 本基金投资国债期 货的投资政策
本基金合同 尚无国债 期货投资政 策。
8.10.2 报告期末本基金投 资的国债期货持仓和损益 明细
本报告期末 本基金无 国债期货投 资。
8.10.3 本基金投资国债期 货的投资评价
本报告期末 本基金无 国债期货投 资。
8.11 投资组合报告附注
8.11.1 本报告期 末本基金 投资的前 十名证券 没有被监 管部门立案 调查， 或在报 告编制日前 一年内受
到公开谴责 、处罚的 情形。
8.11.2 本报告期 末本基金 投资的前十 名股票没 有超出基金 合同规定 的备选股 票库。
8.11.3 期末其他各项资产构成
序号 名称 金额
1 存出保证金 332,400.91
2 应收证券清 算款 423,274.55
3 应收股利 -
4 应收利息 2,349.58
5 应收申购款 3,752.58
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 761,777.62
8.11.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报 告期末未 持有处于转 股期的可 转换债券 。
8.11.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报 告期末前 十名股票中 不存在流 通受限的 情况。
8.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍 五入的原 因，分 项之和与合 计项之间 可能存在尾 差。50
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数 及持有人结构
份额单位： 份
持有人户数
( 户)
户均持有的 基金
份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额
比例
持有份额
占总份额比
例
1,533 29,657.85 1,700,000.00 3.74% 43,765,478.11 96.26%
9.2 期末基金管理人的从业人 员持有本基金的情况
项目 持有份额总 数（份） 占基金总份 额比例
基金管理公 司所有从 业人员持有 本基金 415,393.71 0.914%
注：本 公司高级 管理人员、 基金投资 和研究部门 负责人持 有该只基 金（主题） 份额总量 的数量区
间为 10-50 万份；该 只基金的基 金经理持 有该只基 金份额总量 的数量区 间为 10-50 万份。
§10
开放式基金份额变动
单位 ： 份
基金合同生 效日(2011 年 7 月 13 日) 基金份 额总额
530,445,703.19
本报告期期 初基金份 额总额 168,233,217.46
本报告期基 金总申购 份额
6,160,544.90
减：本报告 期基金总 赎回份额 128,928,284.25
本报告期基 金拆分变 动份额
-
本报告期期 末基金份 额总额 45,465,478.11
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本报告期内 未召开基 金份额持有 人大会。51
11.2 基金管理人、基金托管人 的专门基金托管部门的重 大人事变动
2013 年 1 月 18 日，因工 作调动，孙 枝来先生 辞去新华基 金管理有 限公司总 经理一职。2013 年 3
月 22 日，因工 作调动， 张宗友先 生担任新 华基金管 理有限公司 总经理一 职。
11.3 涉及基金管理人、基金财 产、基金托管业务的诉讼
本报告期， 无涉及基 金管理人、 基金财产 、基金托 管业务的诉 讼。
11.4 基金投资策略的改变
本年度本基 金投资策 略无改变。
11.5 为基金进行审计的会计师 事务所情况
本报告期内 ，本基金 未发生改聘 会计师事 务所情况 。2013 年 7 月 1 日，国富 浩华会计师 事务所 更
名为瑞华会 计师事务 所 （特殊普 通合伙） 。 报告年度 应支付给其 报酬 80000 元人民币 。 审计年限 为 1 年。
自 2011 年至 2013 年，瑞 华会计师事 务所为本 基金连续提 供 3 年审计服 务。
11.6 管理人、托管人及其高级 管理人员受稽查或处罚等 情况
本报告 期本基金 管理人及其 副总经理 、督察长由 于旗下部 分基金采 取尾市集中 下单方式 ，致使相
关股票价格 异动，收 到重庆证监 局监管谈 话的决定 。
11.7 基金租用证券公司交易单 元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及 佣金支付情况
金额单位： 人民币元
券商名称 交易单元数 量
股票交易 应支付该券 商的佣金 备注
成交金额
占当期
股票成
交总额
的比例
佣金
占当期佣
金总量的
比例
长江证券 1 1,460,102,514.30 46.38% 1,026,407.96 46.12% -
平安证券 1 892,381,955.56 28.34% 633,946.03 28.48% -
广发证券 1 795,886,094.34 25.28% 565,395.46 25.40% -52
中金公司 1 - - - - -
注： 本基金 根据中国 证券监督管 理委员会 《关于加 强证券投资 基金监管 有关问题的 通知》 （证监 基
字[1998]29 号） 以及 《关于 完善证券投 资基金交 易席位制度 有关问题 的通知》 （证监基 金字[2007]48 号）
的有关规定 ，本基金 报告期内共 租用 4 个交易 席位。
一、交易席 位的分配 依据
交易席位的 分配以券 商实力及其 所提供的 研究支持 为基础，主 要考察点 包括：
1 、经营行 为稳健规 范，内 控制度健全 。
2 、具备基 金运作所 需的高 效、安全的 通讯条件 ，交易设施 满足基金 进行证券 交易的需要 。
3 、具有较 强的全方 位金融 服务能力和 水平。
二、交易席 位的选择 流程
1 、研究部 根据上述 标准考 察后确定选 用交易席 位的券商。
2 、与被选 中的证券 经营机 构签订席位 租用协议 。
三、交易量 的分配
交易量的分 配以券商 所提供的服 务及研究 支持为基 础，主要考 察点包括 ：
1 、券商提 供独立的 或第三 方研究报告 及服务， 包括宏观经 济、行业 分析、公 司研发、市 场数据 、
财经信 息、行业期 刊、组合分析 软件、绩效 评估、研讨会 、统计信息 、交易评估等 ，用以支持 投资决
策。
2 、 以季度为 单位对经 纪商通过评 分的方式 进行考核 ，由 基金经理 、 研究员和 交易员分别 打分， 根
据经纪商给 投资带来 的增值确定 经济商的 排名。
考核的 内容包括 上一季度经 纪交易执 行情况、提 供研究报 告数量、 研究报告质 量和及时 性、受邀
讲解次 数及效果、 主动推介次数 及效果等。 考核结果将作 为当期交易 量分配的依据 ，交易量大 小和评
分高低成正 比。
3 、中央交 易室负责 落实交 易量的实际 分配工作 。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投 资的情况
金额单位： 人民币元
券商名称
债券交易 回购交易 权证交易 其它交易
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
成交金额
占当期
回购成
交总额
的比例
成交金额
占当期
权证成
交总额
的比例
成交金额
占当期
基金成
交总额
的比例
长江证券 - - - - - - - -53
平安证券 - -
1,744,000,000.
00
100.00% - - - -
广发证券 - - - - - - - -
中金公司 - - - - - - - -
11.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方 式 法定披露日 期
1
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司关 于 旗 下 基 金 2012
年年度资产 净值的公 告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-1-4
2
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 高 级 管 理 人 员 变 更
公告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-1-21
3
新华灵活主 题股票型 证券投资基 金 2012 年
第 4 季度报 告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-1-22
4
新 华 灵 活 主 题 股 票 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理变更公告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-2-2
5
新 华 优 选 成 长 股 票 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理变更公告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 公
司网站
2013-2-2
6
新 华 灵 活 主 题 股 票 型 证 券 投 资 基 金 招 募 说
明书（更新 ）摘要
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-2-27
7
新 华 灵 活 主 题 股 票 型 证 券 投 资 基 金 招 募 说
明书（更新 ）全文
公司网站 2013-2-27
8
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 调 整 长 期 停 牌
股票估值方 法的公告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-3-14
9
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 高 级 管 理 人 员 变 更
公告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-3-28
10
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 继 续 参 加 中 国
工 商 银 行 股 份 有 限 公 司 个 人 电 子 银 行 基 金
申购费率优 惠活动的 公告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-3-29
11
新华灵活主 题股票型 证券投资基 金 2012 年
年度报告（ 摘要）
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-3-30
12 新华灵活主 题股票型 证券投资基 金 2012 年 公司网站 2013-3-3054
年度报告（ 正文）
13
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 调 整 旗 下 基 金
对账单服务 形式的公 告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-4-3
14
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 设 立 子 公 司 的
公告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-4-19
15
新华灵活主 题股票型 证券投资基 金 2013 年
第 1 季度报 告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-4-20
16
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 开 通 支 付 宝 公
司 网 上 直 销 业 务 并 参 加 费 率 优 惠 活 动 的 公
告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-5-11
17
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 代 销 机 构
的公告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-5-16
18
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 旗 下 部 分 基 金
继 续 参 加 重 庆 银 行 股 份 有 限 公 司 定 期 定 额
投 资 业 务 及 网 银 渠 道 基 金 申 购 费 率 优 惠 活
动的公告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-5-20
19
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 调 整 长 期 停 牌
股票估值方 法的公告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-6-14
20
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 旗 下 基 金 所 聘 审 计
机构更名的 公告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-6-18
21
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 调 整 长 期 停 牌
股票估值方 法的公告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-6-25
22
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 旗 下 部 分 基 金
直销渠道转 换费率的 公告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-6-27
23
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司关 于 旗 下 基 金 2013
年半年度最 后一个交 易日资产净 值的公告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-6-29
24
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司关 于 旗 下 基 金 2013
年半年度资 产净值的 公告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-7-1
25
新华灵活主 题股票型 证券投资基 金 2013 年
第 2 季度报 告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-7-17
26
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 旗 下 基 金 在 第
三方基金销 售机构开 通定投、 转换业务 以及
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
2013-7-2355
参加申购费 率优惠活 动的公告 券日报、公 司网站
27
新 华 灵 活 主 题 股 票 型 证 券 投 资 基 金 招 募 说
明书（更新 ）全文
公司网站 2013-8-26
28
新 华 灵 活 主 题 股 票 型 证 券 投 资 基 金 招 募 说
明书（更新 ）摘要
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-8-26
29
新华灵活主 题股票型 证券投资基 金 2013 年
半年度报告 （摘要）
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-8-28
30
新华灵活主 题股票型 证券投资基 金 2013 年
半年度报告 （正文）
公司网站 2013-8-28
31
关 于 延 长 中 国 农 业 银 行 金 穗 卡 基 金 网 上 交
易申购费率 优惠活动 时间的公告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-9-16
32
新华灵活主 题股票型 证券投资基 金 2013 年
第 3 季度报 告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-10-25
33
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 股 东 股 权 转 让 及 修
改公司章程 的公告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-12-3
34
新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 旗 下 基 金 增 加
和讯信息科 技有限公 司为代销机 构的公告
中 国 证 券 报 、 证 券 时
报 、 上 海 证 券 报 、 证
券日报、公 司网站
2013-12-25
§12 影响投资者决策的其他重 要信息
本报告期内 本基金未 有影响投资 者决策的 其他重要 信息。
§13 备查文件目录
13.1 备查文件目录
（一）中国 证监会批 准新华灵活 主题股票 型证券投 资基金募集 的文件
（二）关于 申请募集 新华灵活主 题股票型 证券投资 基金之法律 意见书
（三）新华 灵活主题 股票型证券 投资基金 托管协议
（四）新华 灵活主题 股票型证券 投资基金 基金合同
（五） 《新华基 金管理有 限公司开 放式基金 业务规则 》
（六）更新 的《新华 灵活主题股 票型证券 投资基金 招募说明书 》
（七） 基金管 理人业务 资格批件 、营业执 照和公司 章程56
（八） 基金托 管人业务 资格批件 及营业执 照
（九）中国 证监会要 求的其他文 件
13.2 存放地点
基金管理人 、基金托 管人住所。
13.3 查阅方式
投资者可在 营业时间 内免费查阅 ，也可按 工本费购 买复印件， 或通过本 基金管理人 网站查阅 。
新华基金管理有限公司
二〇一四年三月二十八日
