银 华 信 用 双利 债 券 型 证券 投 资 基 金
2013 年 年度 报 告 摘要
2013 年12 月31 日
基金管 理人: 银华基金管 理有限公司
基金托 管人: 中国建设银 行股份有限公司
送出日 期:2014 年3 月28 日
银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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§1 重要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ,
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意 ,并 由董事 长签 发。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定, 于 2014 年 3 月 26 日 复核 了本
报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容, 保证复核
内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 , 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ,投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本年度 报告 摘要 摘自 年度 报告正 文, 投资 者欲 了解 详 细内容,应 阅读 年度 报告 正 文。
本报告 财务 资料 已经 审计 。
本报告 期 自2013 年1 月1 日起 至12 月 31 日止 。 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 银华信 用双 利债 券型 证券 投资基 金
基金简 称 银华信 用双 利债 券
基金主 代码 180025
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2010 年 12 月3 日
基金管 理人 银华基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 183,268,948.00 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称 : 银华信 用双 利债 券 A 银华信 用双 利债 券 C
下属分 级基 金的 交易 代码 : 180025 180026
报告期 末 下 属分 级基 金的 份额总 额 109,035,980.42 份 74,232,967.58 份
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 本基金 在严 格控 制风 险的 前提下 , 通过 积极 主动 地 投资管 理 , 力 争使 投资 者 当
期收益 最大 化, 并保 持长 期稳定 的投 资回 报。
投资策 略 本基金 将坚 持稳 健配 置策 略, 在严 格控 制风 险的 基 础上 , 追 求较 高的 当期 收 入
和总回 报。
本基金 主要 投资 国债 、央 行票据 、政 策性 金融 债、 金融债 、企 业债 、公 司 债 、
短期融 资券、 地方 政府 债 、 正回购、 逆回 购、 可 转 换公司 债券 ( 含可 分离 交 易
的可转 换债 券) 、 资 产支 持证券 等债 券资 产。 本基 金投资 于债 券资 产比 例 不 低
于基金 资产 的 80% ,其 中 信用债 券投 资不 低于 本基 金债券 资产 的 80% 。同 时 ,
本基金 可以 投资 股票 、 权 证等权 益类 工具 , 但合 计 投资比 例不 得超 过基 金资 产
的20% , 其中 权证 的投 资 比例不 高于 基金 资产 净值 的3% 。 现 金或 者到 期日 在 一
年以内 的政 府债 券不 低于 基金资 产净 值 的 5% 。
业绩比 较基 准 40%× 中债 国债 总全 价指 数 收益率 +60% × 中 债企 业债 总全价 指数 收益 率。
风险收 益特 征 本基金 为债 券型 基金 , 属 于证券 投资 基金 中的 较低 风险品 种 , 其 预期 风险 与 预
期收益 高于 货币 市场 基金 ,低于 混合 型基 金和 股票 型基金 。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 银华基 金管 理有 限公 司 中国建 设银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 凌宇翔 田青
联系电 话 (010)58163000 (010 )67595096
电子邮 箱 yhjj@yhfund.com.cn tianqing1.zh@ccb.com
客户服 务电 话
4006783333,(010)85186558 (010 )67595096 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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传真 (010)58163027 (010 )66275853
2.4 信 息披 露方式
登载基 金年 度报 告正 文的 管理人 互联 网网 址 http://www.yhfund.com.cn
基金年 度报 告备 置地 点 基金管 理人 及基 金托 管人 办公地 址
§3 主要财 务指标、基金净值 表现及利润分配情 况
3.1 主要 会 计数据 和 财 务指标
金额单 位: 人民 币元
3.1.1 期间
数据和指标
2013 年 2012 年 2011 年
银华信用双利债
券 A
银华信用双利
债券 C
银华信用双利债
券 A
银华信用双利债
券 C
银华信用双利债
券 A
银华信用双利债
券 C
本期已实现
收益
6,873,066.24 4,875,720.49 42,061,856.78 17,785,979.66 -12,953,680.66 -8,337,712.05
本期利润 4,388,092.50 2,278,902.27 39,869,726.30 16,674,244.84 -9,121,765.77 -3,653,524.83
加权平均基
金份额本期
利润
0.0226 0.0160 0.0698 0.0636 -0.0086 -0.0058
本期加权平
均净值利润
率
2.13% 1.52% 6.85% 6.28% -0.86% -0.58%
本期基金份
额净值增长
率
0.48% 0.10% 6.31% 5.83% -1.70% -2.10%
3.1.2 期末
数据和指标
2013 年末 2012 年末 2011 年末
期末可供分
配利润
5,306,359.02 2,661,050.32 13,994,215.30 6,459,039.13 -17,872,944.23 -8,844,224.33
期末可供分
配基金份额
利润
0.0487 0.0358 0.0438 0.0350 -0.0219 -0.0260
期末基金资
产净值
114,342,339.44 76,894,017.90 333,832,958.85 190,890,526.69 802,826,729.05 332,802,779.12
期末基金份
额净值
1.049 1.036 1.044 1.035 0.982 0.978
3.1.3 累计
期末指标
2013 年末 2012 年末 2011 年末
基金份额累 4.90% 3.60% 4.40% 3.50% -1.80% -2.20% 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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计净值增长
率
注:1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 ( 不含 公 允价值 变动 收益 ) 扣
除相关 费用 后的 余额 ,本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。
2、期 末可 供分 配利 润采 用 期末资 产 负 债表 未分 配利 润与未 分配 利润 中已 实现 部分的 孰低 数。
3、本 报告 所列 示的 基金 业 绩指标 不包 括持 有人 认购 或交易 基金 的各 项费 用, 例如: 基金 的认 购、
申购、 赎回 费等 ,计 入费 用后实 际收 益水 平要 低于 所列数 字。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
银华信 用双 利债 券 A
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①-③ ②-④
过去三 个月 -1.13% 0.14% -3.17% 0.11% 2.04% 0.03%
过去六 个月 -1.22% 0.12% -5.25% 0.10% 4.03% 0.02%
过去一 年 0.48% 0.15% -4.27% 0.10% 4.75% 0.05%
过去三 年 5.01% 0.16% -2.09% 0.10% 7.10% 0.06%
自基金 合同
生效起 至今
4.90% 0.16% -2.10% 0.10% 7.00% 0.06%
银华信 用双 利债 券 C
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①-③ ②-④
过去三 个月 -1.24% 0.14% -3.17% 0.11% 1.93% 0.03%
过去六 个月 -1.43% 0.12% -5.25% 0.10% 3.82% 0.02%
过去一 年 0.10% 0.15% -4.27% 0.10% 4.37% 0.05%
过去三 年 3.70% 0.16% -2.09% 0.10% 5.79% 0.06%
自基金 合同
生效起 至今
3.60% 0.16% -2.10% 0.10% 5.70% 0.06%
注: 本 基金 的业 绩比 较基 准为: 40% × 中 债国 债总 全 价指数 收益 率 +6 0%× 中债 企 业债 总全 价指 数收
益率。中债企 业债总指 数 、中债国债总 指数是由 中 央国债登记结 算有限责 任 公司(简称 “中债公
司” )编制的 、分别反 映 我国国债市场 和企业债 市 场整体价格和 投资回报 情 况的指数。 其中,中
债国债总指数 样本券包 括 在银行间债券 市场、柜 台 以及上海证券 交易所流 通 交易的所有 记帐式国
债;中债企业 债总指数 样 本券包括在银 行间债券 市 场、柜台以及 上海证券 交 易所流通交 易的所有
中央企业债和 地方企业 债 。该两个指数 具有广泛 的 市场代表性, 能够分别 反 映我国国债 、企业 债
市场的 总体 走势 。 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩 比较 基准 收
益 率变 动的比 较
银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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注:按基金合 同 规定, 本 基金自基金合 同生效起 六 个月为建仓期 ,建仓期 结 束时各项资 产配置比
例已达到基金 合同的规 定 :投资于债券 资产比例 不 低于基金资产 的 80% ,其 中信用债券投 资不低
于本基金债券 资产的 80% 。同时,本基 金可以投 资 股票、权证等 权益类工 具 ,但合计投资 比例不
得超过 基金 资产 的 20% , 其中权 证的 投资 比例 不高 于基金 资产 净值 的 3% 。 现 金或者 到期 日在 一年
以内的 政府 债券 不低 于基 金资产 净值 的 5% 。 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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3.2.3
自 基金 合同 生效以 来基 金每 年净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的
比较
注:合 同生 效当 年按 实际 存续期 计算 ,不 按整 个自 然年度 进行 折算 。 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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3.3 过 去三 年基金 的利 润分配 情况
注:本 基金 于2013 年度 、2012 年度 及2011 年 度均 未进行 利润 分配 。
§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
银华基 金管 理有 限公 司成 立于 2001 年 5 月 28 日, 是经中 国证 监会 批准(证 监 基金字[2001]7
号文) 设立 的全 国性 资产 管 理公司 。 公 司注 册资 本为2 亿元 人民 币, 公司 的股 东 及其出 资比 例分 别
为: 西 南证 券股 份有 限公 司 49% 、 第 一创 业证 券股 份有限 公 司29% 、 东 北证 券股份 有限 公 司 21% 及
山西海 鑫实 业股 份有 限公 司 1% 。 公 司的 主要 业务 是 基金募 集、 基金 销售 、 资 产管理 及中 国证 监会
许可的 其他 业务 。公 司注 册地为 广 东 省深 圳市 。
截至 2013 年 12 月 31 日, 本基金 管理 人管 理着 35 只 证券投 资基 金, 具体 包括 银华优 势企 业
证券投 资基 金、 银华 保本 增 值证 券投 资基 金、 银华- 道琼 斯 88 精选 证券 投资 基 金、银 华货 币市 场
证券投资基金 、银华核 心 价值优选股票 型证券投 资 基金、银华优 质增长股 票 型证券投资 基金、银
华富裕主题股 票型证券 投 资基金、银华 领先策略 股 票型证券投资 基金、银 华 全球核心优 选证券投
资基金 、 银华 内需 精选 股 票型证 券投 资基 金(LOF) 、 银华增 强收 益债 券型 证券 投资基 金 、 银 华和 谐
主题灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金、 银华 沪深300 指数证 券投 资基 金(LOF) 、 银华深 证 100 指 数分
级证券投资基 金、银华 信 用债券型证券 投资基金 (LOF ) 、银华成长 先锋混合 型 证券投资基 金、银
华信用 双 利 债券 型证 券投 资基金 、 银华 抗通 胀主 题 证券投 资基 金 (LOF ) 、 银 华中证 等权 重 90 指数
分级证 券投 资基 金、 银华 永祥保 本混 合型 证券 投资 基金、 银华 消费 主题 分级 股票型 证券 投资 基金 、
银华中证内地 资源主题 指 数分级证券投 资基金、 银 华永泰积极债 券型证券 投 资基金、银 华中小盘
精选股 票型 证券 投资 基金 、 银 华纯 债信 用主 题债 券 型证券 投资 基金 (LOF ) 、 上证 50 等 权重 交易 型
开放式 指数 证券 投资 基金 、 银华 上证50 等权 重交 易 型 开放 式指 数证 券投 资基 金联接 基金 、 银 华中
证中 票50 指数 债券 型证 券 投资基 金 (LOF ) 、 银华 永 兴纯债 分级 债券 型发 起式 证券投 资基 金 、 银 华
交易型 货币 市场 基金 、银 华中证 成长 股债 恒定 组 合 30/70 指数 证券 投资 基金 、银华 信用 四季 红债
券型证券投资 基金、银 华 中证转债指数 增强分级 证 券投资基金、 银华信用 季 季红债券型 证券投资
基金和 银华 中 证 800 等权 重指数 增强 分级 证券 投资 基金。 同时 ,本 基金 管理 人管理 着多 个全 国 社
保基金 、企 业年 金和 特定 客户资 产管 理投 资组 合。 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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4.1.2 基 金经 理(或 基金 经理小 组) 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 (助
理)期 限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
经 惠 云 女
士
本 基 金 的
基金经 理
2012 年9 月
5 日
- 4.5 年
硕士学 位。2009 年7 月 北 京大
学 毕 业后 加 盟银 华基 金管理 有
限 公 司, 曾 担任 固定 收益类 研
究 员 、基 金 经理 助理 职务, 自
2013 年8 月5 日起 担任 本 基金
以 及 银华 中 证成 长股 债恒定 组
合 30/70 指数 证券 投资 基 金基
金经理 。 具有 从业 资格 。 国 籍:
中国。
王 怀 震 先
生
本 基 金 的
基金经 理
2010 年 12
月3 日
2013 年8 月
26 日
8 年
硕 士 学位 。 曾在 新疆 证券研 究
所 、 浙商 银 行、 招商 证券从 事
行 业 研究 、 债券 研究 、债 券交
易 投 资等 工 作, 历任 研究员 、
债券交 易员 、 投 资经 理等 职 位。
2008 年 4 月至 2013 年 8 月任
职 于 银华 基 金管 理有 限公司 ,
历 任 债券 研 究员 、基 金经理 助
理及基 金经 理等 职。2011 年 8
月 19 日至 2012 年 11 月 26 日
期 间 兼任 银 华信 用债 券型证 券
投资基 金基 金经 理, 自 2011 年
12 月28 日起 至2013 年8 月26
日 兼 任银 华 永泰 积极 债券型 证
券投资 基金 基金 经理 , 自 2013
年 5 月 22 日起至 2013 年8 月
26 日 兼任 银华 中证 成长 股 债恒
定组合 30/70 指数 证券 投 资基
金 基 金经 理 。具 有从 业资格 。
国籍: 中国 。
注:1 、此 处的 任职 日期 和 离任日 期 均 指基 金合 同生 效日或 公司 作出 决定 之日 。
2、证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本基金管理人 在本报告 期 内严格遵守《 中华人民 共 和国证券法》 、 《 中华人民 共和国证券投 资
基金法》 、 《证 券投资基 金 运作管理办 法》 、 《证券 投 资基金销售 管理办法》 、 《 证券投资基 金信息 披
露管理 办法 》 及其 各项 实 施准则 、 《 银华 信用 双利 债 券型证 券投 资基 金基 金合 同》 和其 他有 关法 律
法规的 规定,本 着诚 实信 用 、 勤勉 尽责 的原 则管 理和 运 用基金 资产,在 严格 控制 风 险的基 础上,为基银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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金份额 持有 人谋 求最 大利 益,无 损害 基金 份额 持有 人 利益的 行为 。 本基 金无 违 法、 违规 行为 。 本 基
金投资 组合 符合 有关 法规 及基金 合同 的约 定。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 和控 制方法
根据中 国证 监会 颁布 的 《 证券投 资基 金管 理公 司公 平交易 制度 指导 意见 》 , 本 基金管 理人 制定
了公司层面的 《银华基 金 管理有限公司 公平交易 制 度》, 对投资 部、固定 收 益部、量化 投资部、
研究部、交易 管理部、 监 察稽核部等相 关所有业 务 部门进行了制 度上的约 束 。该制度适 用于本基
金管理人所管 理的公募 基 金、社保组合 、企业年 金 及特定客户资 产管理组 合 等,规范 的 范围包括
但不限于境内 上市股票 、 债券的一级市 场申购、 二 级市场交易等 投资管理 活 动,同时包 括授权、
研究分 析、 投资 决策 、交 易执行 、业 绩评 估等 投资 管理活 动相 关的 各个 环节 。
为了规范本基 金管理人 各 投资组合的证 券投资指 令 的执行过程, 完善公平 交 易制度,确保 各
投资组合享有 公平的交 易 执行机会,本 基金管理 人 根据《证券投 资基金管 理 公司公平交 易制度指
导意见 》 及 《银 华基 金管 理有限 公司 公平 交易 制度 》 , 制 定了 《 银华 基金 管理 有限公 司公 平交 易执
行制度 》 ,规 定了公平 交 易的执行流 程及特殊 情况 的审批机制 ;明确了 交易 执行环节的 集中交 易
制度, 并对 交 易 执行 环节 的内部 控制 措施 进行 了完 善。
此外,为了加 强对异常 交 易行为的日常 监控,本 基 金管理人还制 定了《银 华 基金管理有限 公
司异常 交易 监控 实施 细则 》 , 规 定了 异常 交易 监控 的 范围以 及异 常交 易发 生后 的分析 、 说明 、 报 备
流程。
对照 2011 年 8 月份 新修 订 的《证 券投 资基 金管 理公 司公平 交易 制度 指导 意见 》 ,本基 金管 理
人又对上述制 度进行了 修 改完善,进一 步修订了 公 平交易的范围 ,修订了 对 不同投资组 合同日反
向交易 的监 控重 点 , 并 强 调了本 基金 管理 人内 部控 制的要 求 , 具 体控 制方 法 为:1 、 交 易所 市场 的
公平交易均通 过恒生交 易 系统实现,不 掺杂任何 的 人 为判断,所 有交易均 通 过恒生投资 系统公平
交易模 块电 子化 强制 执行 , 公 平交 易程 序自 动启 动 ;2 、 一般 情况 下 , 场外 交 易指令 以组 合的 名义
下达,执行交 易员以组 合 的名义进行一 级市场申 购 投标及二级市 场交易, 并 确保非集中 竞价交易
与投资 组合 一一 对应 , 且 各投资 组合 获得 公平 的交 易机会 ;3 、 对 于部 分债 券 一级市 场申 购 、 非 公
开发行股票申 购等以基 金 管理人名义进 行的交易 , 各投资组合经 理在交易 前 独立地确定 各投资组
合的交 易价 格和 数量 , 交 易管理 部按 照价 格优 先 、 比例分 配的 原则 对交 易结 果进行 分配 ;4 、 本 基
金管理 人使 用恒 生O3.2 系 统的公 平交 易稽 核分 析模 块, 定 期及 不定 期进 行报 告分析 , 对 公平 交易
的情况 进行 检查 ,以 规范 操作流 程, 适应 公平 交易 的需要 。
综上所述,本 基金管理 人 通过事前构建 控制环境 、 事中强化落实 执行、事 后 进行双重监督 ,银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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来确保 公平 交易 制度 得到 切实执 行。
4.3.2 公 平交 易制度 的执 行情况
4.3.2.1 整 体执 行情 况说 明
报告期内,本 基金管理 人 根据《银华基 金管理有 限 公司公平交易 制度》及 相 关配套制度, 在
研究分析、投 资决策、 交 易执行、业绩 评估等各 个 环节,建立了 健全有效 的 公平交易执 行体系,
公平对 待旗 下的 每一 个投 资组合 。具 体执 行情 况如 下:
在研究分析环 节,本基 金 管理人构建了 统一的研 究 平台,为旗下 所有投资 组 合公平地提供 研
究支持 。
在投资决策环 节,各基 金 经理、投资经 理严格遵 守 本基金管理人 的各项投 资 管理制度和投 资
授权制 度, 保证 各投 资组 合的独 立投 资决 策机 制。
在交易 执行 环节 , 本 基金 管理人 实行 集中 交易 制度 , 按照 “ 时间 优先 、 价 格 优先、 比例 分配、
综合平 衡” 的原 则, 确保 各投资 组合 享有 公平 的交 易执行 机会 。
在事后监控环 节,本基 金 管理人定期对 股票交易 情 况进行分析, 并出具公 平 交易执行情况 分
析报告;另外 ,本基金 管 理人还对公平 交易制度 的 遵守和相关业 务流程的 执 行情况进行 定期和不
定期的 检查 ,并 对发 现的 问题 进 行及 时报 告。
本基金管理人 在本报告 期 内严格执行了 公平交易 制 度的相关规定 ,未出现 违 反公平交易制 度
的情况 。
4.3.2.2 同 向交 易价 差专 项分析
本基金 管理 人对 旗下 所有 投资组 合过 去四 个季 度不 同时间 窗内 (1 日 内、3 日 内及5 日内 ) 同
向交易 的交 易价 差 从 T 检 验(置 信度 为 95% )和 溢 价率占 优频 率两 个方 面进 行了专 项分 析。 分析
过程及 分析 结果 如下 :
报告期 内, 纳入 分析 范围 的投资 组合 共 有 100 个。 本基金 管理 人首 先对 上述 投资组 合进 行 两
两任意 组合 , 共 产生4950 对组合 , 然 后统 计任 意一 对投资 组合 在同 一时 间窗 内同向 交易 过同 一股
票的情 况, 并对 统计 结果 进行分 析。
当时间 窗 为 1 日 时, 共 有 445 对投 资组 合存 在同 向 交易的 情况 ,其 中 有 117 对投资 组合 未通
过T 检 验, 进一 步计 算溢 价率为 正的 概率 , 结 果显 示有 29 对 组合 的正 溢价 率 占比大 于 55% , 其中
有27 对均 属于 指数 基金 或 量化专 户与 其他 基金 的同 日同向 交易 , 由 于我 公司 的 指数基 金或 量化 专
户的交 易均 采取 组合 指令 的交易 方式 进行 成交 , 因 此这 27 对 组合 间不 存在 利 益输送 的行 为; 剩下
2 对组 合的 基金 经理 均承 诺相互 间不 存在 利益 输送 ;
当时间 窗 为 3 日 时, 共 有 796 对投 资组 合存 在同 向 交易的 情况 ,其 中 有 336 对投资 组合 未通银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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过 T 检验 ,进 一步 计算 溢 价率为 正的 概率 ,结 果显 示有 182 对组 合的 正溢 价 率占比 大于 55%,其
中有 157 对 均属 于指 数基 金或量 化专 户与 其他 基金 的同日 或相 邻日 同向 交易 ,由于 我公 司的 指 数
基金或 量化 专户 的交 易均 采取组 合指 令的 交易 方式 进行成 交, 因此 这 157 对 组合间 不存 在利 益 输
送的行 为; 剩 下25 对组 合 的基金 经理 均承 诺相 互间 不存在 利益 输送 ;
当时间 窗 为 5 日 时, 共 有 955 对投 资组 合存 在同 向 交易的 情况 ,其 中 有 576 对投资 组合 未通
过 T 检验 ,进 一步 计算 溢 价率为 正的 概率 ,结 果显 示有 378 对组 合的 正溢 价 率占比 大于 55%,其
中有 310 对 均属 于指 数基 金或 量 化专 户与 其他 基金 的同日 或相 邻日 同向 交易 ,由于 我公 司的 指 数
基金或 量化 专户 的交 易均 采取组 合指 令的 交易 方式 进行成 交, 因此 这 310 对 组合间 不存 在利 益 输
送的行 为; 剩 下68 对组 合 的基金 经理 均承 诺相 互间 不存在 利益 输送 。
4.3.3 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 ,本 基金 未发 现存在 可能 导致 不公 平交 易和利 益输 送的 异常 交易 行为。
本报告期内, 本基金管 理 人所有投资组 合参与的 交 易所公开竞价 同日反向 交 易成交较少的 单
边交易 量超 过该 证券 当日 成交量 的 5%的 情况 有 14 次,原 因是 指数 型投 资组 合投资 策略 需要 , 未
导致不 公平 交易 和利 益输 送。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2013 年经 济弱 势开 局, 二 季度触 及年 内低 点, 随后 在 政府释 放稳 增长 信号 和强 调底线 管理 后,
市场预期得到 修复并推 动 库存周期启动 ,同时发 达 经济体复苏对 出口拉动 作 用开始显现 ,中国经
济企稳回升, 四季度总 体 保持平稳。除 了库存周 期 和海外因素的 拉动,房 地 产销售旺盛 拉动地产
产业链 景气 度持 续高 涨, 这也成 为 2013 年托 底经 济 的一个 重要 支撑 力量 。
通胀方面,虽 然三季度 经 济反弹曾给通 胀造成一 定 压力,但由于 经济总体 回 升力度和持续 性
较弱, 同时 工业 品面 临产 能过剩 压力 ,使 得 PPI 持 续处于 通缩 区间 ,CPI 在 2.0-3.2% 之 间低 位震
荡。
2013 年随 着美 国量 化宽 松 政策导 致的 变化 ,中 国的 外汇占 款规 模经 历了 剧烈 变动,1-5 月份
在新一 轮量 化宽 松政 策的 推动下 ,外 资大 幅流 入, 银行间 流动 性泛 滥, 接 着 5 月中 旬美 联储 首次
释放转 向信 号, 热钱 流动 方向发 生逆 转, 新兴 市场 货币大 幅贬 值, 中 国 6-7 两月的 外汇 占款 也 由
净流入 骤变 为净 流出 ,四 季度又 出现 修复 。
上半年流动性 过剩导致 信 用创造活动旺 盛,杠杆 率 不断提升,金 融风险积 聚 ,更关键的是 ,
2013 年的 信用 扩张 更多 反 映在影 子银 行层 面, 这导 致负债 结构 和期 限结 构的 复杂 化 , 因 为为 了控银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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制持续攀升的 杠杆和表 外 影子银行融资 活动,央 行 货币政 策基调 持续偏紧 , 即便是在热 钱大幅流
出的背 景下 ,也 强调 “保 持定力 、精 准发 力” ,以 促 进金融 机构 主动 去杠 杆和 控制社 会融 资规 模,
这造成 了下 半年 银行 间资 金面的 进一 步紧 张。
在经济基本面 和流动性 的 共同作用下, 债券市场 起 伏较大,上半 年债券尤 其 是信用债表现 亮
眼, 下半 年则 遭受 重创 , 多个品 种收 益率 创下 历史 新高 。 股 票市 场在 改革 预 期的支 撑下 表现 分化 ,
成长股 和创 业板 涨幅 较大 ,传统 产业 扎堆 的大 盘蓝 筹股不 断震 荡下 跌。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至报 告期 末, 本基 金 A 类基金 份额 净值 为 1.049 元,本 报告 期 A 类基 金份 额净值 增长 率为
0.48% ,同 期业绩比较 基准 收益率为-4.27% ;截 至报 告期末,本基 金 C 类基 金 份额净值为 1.036
元,本 报告 期C 类基 金份 额净值 增长 率 为 0.10% , 同期业 绩比 较基 准收 益率 为-4.27% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
展望2014 年, 经济 虽有 转 弱的迹 象 , 但 前景 仍不 明 朗, 而在 杠杆 和去 产能 还 没有达 到明 显效
果的背景下, 央行的货 币 政策仍会维持 目前偏紧 的 基调,同时高 杠杆导致 融 资具有一定 刚性,在
紧平衡 的资 金面 环境 下市 场供需 失衡 还会 持续 ,预 计短期 内债 券市 场上 涨空 间有限 。
另一方面,近 期政府已 经 着手酝酿加强 对影子银 行 的监管,央行 也持续维 持 了紧平衡的资 金
环境来促使金 融机构主 动 降杠杆,以达 到控制杠 杆 增长速度和去 产能的目 的 ,未来国内 金融环境
有可能进一步 趋紧。如 果 未来融资扩张 速度能够 得 到有效控制, 经济动能 放 缓并接近政 府目标区
间的下限,央 行货币政 策 放松空间打开 ,债券市 场 才有可能迎来 趋势性拐 点 。在这个过 程中,随
着金融 环境 的持 续收 紧, 信用风 险爆 破的 概率 也会 增加, 市场 风险 偏好 下降 将导致 信用 利差 走扩 ,
债券市 场可 能会 表现 出品 种分化 和板 块轮 动的 特点 。
基于以上判断 ,本基金 拟 等待信 号出现 和趋势确 立 后再伺机提高 杠杆和拉 长 久期。此外, 本
基金仍 会继 续密 切关 注市 场出现 的波 段性 机会 ,以 尽可能 提高 基金 的业 绩。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
报告期内,本 基金管理 人 严格遵守《企 业会计准 则》 、 《证券投资基 金会计核 算 业务指引》 以
及中国证监会 相关规定 和 基金合同的约 定,日常 估 值由基金管理 人同基金 托 管人一同进 行,基金
份额净值由基 金管理人 完 成估值后,经 基金托管 人 复核无误后由 基金管理 人 对外公布。 月末、年
中和年 末估 值复 核与 基金 会计账 目的 核对 同时 进行 。
本基金管理人 设立估值 委 员会(委员包 括估值业 务 分管领导 以及 投资部、 研 究部、监察稽 核
部、 运作 保障 部等 部门 负 责人及 相关 业务 骨干 ) , 负 责研究 、 指导 基金 估值 业 务。 估值 委员 会委 员银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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和负责基金日 常估值业 务 的基金会计均 具有专业 胜 任能力和相关 工作经历 。 基金经理不 介入基金
日常估值业务 ;估值委 员 会决议之前会 与涉及基 金 的基金经理进 行充分沟 通 。运作保障 部负责执
行估值 委员 会制 定的 估值 政策及 决议 。
参与估值流程 各方之间 不 存在任何重大 利益冲突 ; 本基金管理人 未签约与 估 值相关的任何 定
价服务 。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本基金 本报 告期 内依 据基 金合同 约定 和基 金运 作情 况,未 进行 利润 分配 。
§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本报告期,中 国建设银 行 股份有限公司 在本基金 的 托管过程中, 严格遵守 了 《证券投资基 金
法》 、 基 金合 同 、 托 管协 议 和其他 有关 规定 , 不存 在 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 , 完全 尽职 尽
责地履 行了 基金 托管 人应 尽的义 务。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
本报告期,本 托管人按 照 国家有关规定 、基金合 同 、托管协议和 其他有关 规 定,对本基金 的
基金资产净值 计算、基 金 费用开支等方 面进行了 认 真的复核,对 本基金的 投 资运作方面 进行了监
督,未 发现 基金 管理 人有 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 。
报告期 内, 本基 金未 实施 利润分 配。
5.3 托 管人 对本年 度报 告中财 务信 息等内 容的 真实、 准确 和完整 发表 意见
本托管人复核 审查了本 报 告中的财务指 标、净值 表 现、利润分配 情况、财 务 会计报告、投 资
组合报 告等 内容 ,保 证复 核内容 不存 在虚 假记 载、 误导性 陈述 或者 重大 遗漏 。
§6 审计报 告
本基 金2013 年 度财 务会 计 报告经 安永 华明 会计 师事 务所 (特 殊普 通合 伙) 审 计, 注册 会计 师
出具了 标准 无保 留意 见的 审计报 告, 投资 者可 通过 年度报 告正 文查 看审 计报 告全文 。
银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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§7 年度财 务报表
7.1 资 产负 债表
会计主 体: 银华 信用 双利 债券型 证券 投资 基金
报告截 止日 : 2013 年 12 月31 日
单位: 人民 币元
资 产
本期末
2013 年 12 月 31 日
上年度末
2012 年 12 月31 日
资 产:
银行存 款 40,305,284.56 13,750,534.37
结算备 付金 9,006,793.52 4,250,409.86
存出保 证金 37,010.81 -
交易性 金融 资产 274,692,900.30 563,699,537.90
其中: 股票 投资 - -
基金投 资 - -
债券投 资 274,692,900.30 563,699,537.90
资产支 持证 券投 资 - -
衍生金 融资 产 - -
买入返 售金 融资 产 30,225,284.89 -
应收证 券清 算款 - 17,099,168.40
应收利 息 6,441,132.41 7,533,965.14
应收股 利 - -
应收申 购款 6,962.49 55,630.25
递延所 得税 资产 - -
其他资 产 - -
资产总 计 360,715,368.98 606,389,245.92
负债和所有者权益
本期末
2013 年 12 月 31 日
上年度末
2012 年 12 月31 日
负 债:
短期借 款 - -
交易性 金融 负债 - -
衍生金 融负 债 - -
卖出回 购金 融资 产款 126,399,865.30 76,999,835.00
应付证 券清 算款 39,570,560.43 -
应付赎 回款 964,044.25 1,890,171.17
应付管 理人 报酬 118,099.42 320,883.13
应付托 管费 33,742.70 91,680.90
应付销 售服 务费 27,176.50 66,201.94
应付交 易费 用 8,303.03 19,018.30
应交税 费 2,231,792.80 2,130,175.20
应付利 息 14,380.75 38,245.47 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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应付利 润 - -
递延所 得税 负债 - -
其他负 债 111,046.46 109,549.27
负债合 计 169,479,011.64 81,665,760.38
所有者权益:
实收基 金 183,268,948.00 504,270,231.11
未分配 利润 7,967,409.34 20,453,254.43
所有者 权益 合计 191,236,357.34 524,723,485.54
负债和 所有 者权 益总 计 360,715,368.98 606,389,245.92
注: 报 告截 止 日2013 年12 月 31 日 , 银 华信 用双 利 债券份 额净 值1.043 元, 银华信 用双 利债 券 A
类基金 份额 净值 人民 币 1.049 元, 银华 信用 双利 债 券 C 类 基金 份额 净值 人民 币 1.036 元 ;基 金份
额总 额 183,268,948.00 份 ,其中 银华 信用 双利 债 券 A 类 基金 份额 总 额 109,035,980.42 份, 银华
信用双 利债 券C 类基 金份 额总 额 74,232,967.58 份。
7.2 利 润表
会计主 体: 银华 信用 双利 债券型 证券 投资 基金
本报告 期:2013 年1 月1 日至2013 年12 月 31 日
单位: 人民 币元
项 目
本期
2013 年1 月1 日至 2013 年12
月31 日
上年度可比期间
2012 年1 月1 日至 2012 年
12 月31 日
一、收入 15,962,517.85 74,877,472.30
1.利息 收入 18,050,872.18 42,876,252.64
其中: 存款 利息 收入 280,357.04 578,399.34
债券利 息收 入 17,737,573.61 42,267,858.97
资产支 持证 券利 息收 入 - -
买入返 售金 融资 产收 入 32,941.53 29,994.33
其他利 息收 入 - -
2.投资 收益 ( 损失 以 “- ” 填 列) 2,975,749.44 35,170,593.01
其中: 股票 投资 收益 -67,212.99 3,967,658.93
基金投 资收 益 - -
债券投 资收 益 3,042,962.43 31,202,934.08
资产支 持证 券投 资收 益 - -
衍生工 具收 益 - -
股利收 益 - -
3.公允 价值 变动 收益 (损 失以
“- ”号填列 )
-5,081,791.96 -3,303,865.30
4.汇兑 收益 (损 失以 “- ”号填
列)
- -
5.其他 收入 (损 失以 “- ”号填
列)
17,688.19 134,491.95 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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减: 二、费用 9,295,523.08 18,333,501.16
1.管 理人 报酬 2,511,929.96 5,976,927.41
2.托 管费 717,694.17 1,707,693.53
3.销 售服 务费 604,764.32 1,067,767.72
4.交 易费 用 207,787.51 115,664.50
5.利 息支 出 4,784,076.74 8,959,385.11
其中: 卖出 回购 金 融 资产 支出 4,784,076.74 8,959,385.11
6.其 他费 用 469,270.38 506,062.89
三、 利润总额 (亏损总额 以 “-”
号填列)
6,666,994.77 56,543,971.14
减:所 得税 费用 - -
四、 净利润 (净 亏损以 “-”号
填列)
6,666,994.77 56,543,971.14
7.3 所 有者 权益( 基金 净值) 变动 表
会计主 体: 银华 信用 双利 债券型 证券 投资 基金
本报告 期:2013 年1 月1 日至2013 年12 月 31 日
单位: 人民 币元
项目
本期
2013 年1 月 1 日至 2013 年12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 (基
金净值 )
504,270,231.11 20,453,254.43 524,723,485.54
二、 本 期经 营活 动产 生的
基金净 值变 动数 (本 期利
润)
- 6,666,994.77 6,666,994.77
三、 本 期基 金份 额交 易产
生的基 金净 值变 动数
(净值减少以“- ”号填
列)
-321,001,283.11 -19,152,839.86 -340,154,122.97
其中:1. 基 金申 购款 138,828,325.81 7,674,013.27 146,502,339.08
2. 基金 赎回 款 -459,829,608.92 -26,826,853.13 -486,656,462.05
四、 本 期向 基金 份额 持有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 ( 净 值 减 少 以
“- ” 号填 列)
- - -
五、 期 末所 有者 权益 (基
金净值 )
183,268,948.00 7,967,409.34 191,236,357.34 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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项目
上年度可比期间
2012 年1 月 1 日至 2012 年12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初 所 有者 权益 (基
金净值 )
1,157,942,195.85 -22,312,687.68 1,135,629,508.17
二、 本 期经 营活 动产 生的
基金净 值变 动数 (本 期利
润)
- 56,543,971.14 56,543,971.14
三、 本 期基 金份 额交 易产
生的基 金净 值变 动数
(净值减少以“- ”号填
列)
-653,671,964.74 -13,778,029.03 -667,449,993.77
其中:1. 基 金申 购款 195,111,106.32 3,572,992.98 198,684,099.30
2. 基金 赎回 款 -848,783,071.06 -17,351,022.01 -866,134,093.07
四、 本 期向 基金 份额 持有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 ( 净 值 减 少 以
“- ” 号填 列)
- - -
五、 期 末所 有者 权益 (基
金净值 )
504,270,231.11 20,453,254.43 524,723,485.54
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署:
______ 王立 新______
______杨清______
____龚飒____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
7.4 报 表附 注
7.4.1 基 金基 本情况
银华信 用双 利债 券型 证券 投资基 金 (以 下简 称 “本 基 金” ) , 系 经中 国证 券监 督 管理委 员会 ( 以
下简称“中国 证监会 ” )证 监许可[2010]1377 号 文《 关于核准银华 信用双利债 券型证券投资 基金
募集的 批复 》 的 核准 , 由 银 华基金 管理 有限 公司 于2010 年 11 月1 日至 2010 年11 月 30 日 向社 会
公开募 集, 基金 合同 于 2010 年 12 月 3 日正 式生 效 。本基 金为 契约 型开 放式 ,存续 期限 不定 。本
基金将 基金 份 额 分为 A 类和 C 类不同 的类 别。 在投 资者认 购、 申购 基金 时收 取认购 、申 购费 用 而
不计提 销售 服务 费的 ,称 为 A 类 基金 份额 ;在 投资 者认购 、申 购基 金份 额时 不收取 认购 、申 购 费
用而是从本类别基金资产中计提销售服务费的, 称为 C 类 基 金 份 额 。 首 次 募 集 规 模 为
1,582,368,616.81 份 A 类 基金份 额,1,479,770,381.31 份 C 类基 金份 额。 银 华信用 双利 债 券 A银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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类及C 类收 到的 实收 基金 分别折 合 成 A 类和 C 类基 金份额 , 合 计折 合 3,062,138,998.12 份基 金份
额。本基金的 基金管理 人 和注册登记机 构为银华 基 金管理有限公 司,基金 托 管 人为中国 建设银行
股份有 限公 司。
本基 金 A 类、C 类基 金份 额分别 设置 代码 。由 于基 金费用 的不 同, 本基 金 A 类基金 份额 和 C
类基金 份额 将分 别计 算基 金 份额 净值 。 投 资者 在认 购、 申 购基 金份 额时 可自 行选择 基金 份额 类别 。
有关基金份额 类别的具 体 设置、费率水 平等由基 金 管理人确定, 并在招募 说 明书中公告 。根据基
金销售情况, 在符合法 律 法规且不损害 已有基金 份 额持有人权益 的情况下 , 基金管理人 在履行适
当程序后可以 增加新的 基 金份额类别、 或者在法 律 法规和基金合 同规定的 范 围内变更现 有基金份
额类别的申购 费率、赎 回 费率或变更收 费方式、 或 者停止现有基 金份额 类 别 的销售等, 调整前基
金管理 人需 及时 公告 并报 中国证 监会 备案 。本 基金 不同基 金份 额类 别之 间不 得互相 转换 。
本基金主要投 资国债、 央 行票据、政策 性金融债 、 金融债、企业 债、公司 债 、短期融资券 、
地方政 府债 、 正 回购、 逆 回购、 可转 换公 司债 券 ( 含可分 离交 易的 可转 换债 券) 、 资 产支 持证 券等
债券资产。本 基金投资 于 债券资产比例 不低于基 金 资产的 80% ,其中信 用债 券投资不低于 本基金
债券资产的 80% 。同 时, 本基金可以投 资股票、 权 证等权益类工 具,但合 计 投资比例不得 超过基
金资产 的 20% , 其中 权证 的投资 比例 不高 于基 金资 产净值 的 3% 。 现金 或者 到 期日在 一年 以内 的政
府债券 不低 于基 金资 产净 值的 5% 。 信用 债券 指金 融 债、 企业 债 、 公 司债 、 短 期融资 券 、 地 方政 府
债、 可转 换公 司债 券 (含 可分离 交 易 的可 转换 债券 ) 、 资 产支 持证 券等 除国 债 、 央 行票 据和 政策 性
金融债外的非 国家信用 的 债券资产。如 法律法规 或 中国证监会以 后允许基 金 投资其他品 种,基金
管理人 在履 行适 当程 序后 , 可 以将 其纳 入投 资范 围 。 本 基金 的业 绩比 较基 准 为: 4 0%× 中债 国债 总
全价指 数收 益率 +60% × 中 债企业 债总 全价 指数 收益 率。
7.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本财务 报表 系按 照中 国财 政部 2006 年 2 月 颁布 的《 企业会 计准 则 — 基本 准则 》和 38 项具 体
会计准则、其 后颁布的 应 用指南、解释 以及其他 相 关规定(以下 合称 “企 业 会计准则 ” )编制,
同时,对于在 具体会计 核 算和信息披露 方面,也 参 考了中国证券 投资基金 业 协会修订的 《证券投
资基金 会计 核算 业务 指引 》 、 中国 证监 会制 定的 《关 于 进一步 规范 证券 投资 基金 估值业 务的 指导 意
见》 、 《关于证 券投资基 金 执行<企业会 计准则>估 值 业务及份额 净值计价 有关 事项的通知》 、 《证券
投资基 金信 息披 露管 理办 法》 、 《 证券 投资 基金 信息 披露内 容与 格式 准则 》 第 2 号《 年度 报告 的内
容与格 式》 、 《证 券投 资基 金信息 披露 编报 规则 》 第 3 号《 会计 报表 附注 的编 制及披 露》 、 《证 券投
资基金 信息 披 露XBRL 模板第 3 号<年 度报 告和 半年 度 报告> 》及 其他 中国 证监 会 颁布的 相关 规定 。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
第 21 页 共 38 页
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 , 真 实、 完整 地 反映了 本基 金 于2013 年12 月 31 日 的财
务状况 以 及2013 年 度的 经 营成果 和净 值变 动情 况。
7.4.4 本 报告 期所采 用的 会计政 策、 会计估 计与 最近一 期年 度报告 相一 致的说 明
本基金 本报 告期 所采 用的 会计政 策、 会计 估计 与最 近一期 年度 报告 相一 致。
7.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 本报 告期 无会 计政 策变更 。
7.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
本基金 本报 告期 无会 计估 计变更 。
7.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。
7.4.6 税项
7.4.6.1 印 花税
经国务 院批 准, 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定, 自 2008 年4 月24 日 起, 调整证 券 ( 股票)
交易印 花税 税率 ,由 原先 的 3‰ 调整 为 1‰ ;
经国务 院批 准 , 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定, 自 2008 年 9 月 19 日 起, 调整由 出让 方 按
证券( 股票 )交 易印 花税 税率缴 纳印 花税 ,受 让方 不再征 收, 税率 不变 ;
根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题
的通知 》 的 规定 , 股 权分 置 改革过 程中 因非 流通 股股 东向流 通股 股东 支付 对价 而发生 的股 权转 让,
暂免征 收印 花税 。
7.4.6.2 营业 税 、企 业所 得税
根据财 政部 、 国家 税务 总 局财税[2004]78 号 文 《关 于证券 投资 基金 税收 政策 的通知 》 的 规定,
自2004 年1 月1 日 起 , 对 证券投 资基 金 (封 闭式 证 券投资 基金 , 开放 式证 券 投资基 金 ) 管 理人 运
用基金 买卖 股票 、债 券的 差价收 入, 继续 免征 营业 税和企 业所 得税 ;
根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题
的通知》的规 定,股权 分 置改革中非流 通股股东 通 过对价方式向 流通股股 东 支付的股份 、现金等
收入, 暂免 征收 流通 股股 东应缴 纳的 企业 所得 税; 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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根据财政部、 国家税务总 局财税[2008]1 号文《关 于企业所得税 若干优惠政 策的通知》的 规
定,对证券投 资基金从 证 券市场中取得 的收入, 包 括买卖股票、 债券的差 价 收入,股权 的股息、
红利收 入, 债券 的利 息收 入及其 他收 入, 暂不 征收 企业所 得税 。
7.4.6.3 个 人所 得税
根据财政部、国 家税务总 局财税[2002]128 号文《 关于开放式证券 投资基金 有关税收问题 的
通知》的规定 ,对基金 取 得的股票的股 息、红利 收 入、债券的利 息收入、 储 蓄存款利息 收入,由
上市公 司、 发行 债券 的企 业和银 行在 向基 金支 付上 述收入 时代 扣代 缴20% 的 个人所 得税 ;
根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]107 号文《 关于股息红利有 关个人所 得税政策的补 充
通知》 的规 定, 自 2005 年 6 月 13 日 起, 对证 券投 资基金 从上 市公 司分 配取 得的股 息红 利所 得,
按照财 税[2005]102 号文 规定, 扣缴 义务 人在 代扣 代 缴个人 所得 税时 , 减 按50% 计算应 纳税 所得 额;
根据财 政部 、 国 家税 务总 局、 中 国证 监会 财税[2012]85 号 文 《 关于 实施 上市 公司股 息红 利差
别化个 人所 得税 政策 有关 问题的 通知 》 的规 定, 自2013 年1 月1 日 起 , 证 券投 资基金 从公 开发 行
和转让 市场 取得 的上 市公 司股票 ,持 股期 限在 1 个 月以内 (含 1 个 月) 的, 其股息 红利 所得 全 额
计入应 纳税 所 得 额; 持股 期限 在 1 个 月以 上 至1 年 (含 1 年) 的, 暂减 按50% 计入应 纳税 所得 额;
持股期 限超 过1 年的 , 暂 减按 25% 计 入应 纳税 所得 额。 上 述所 得统 一适 用20% 的税率 计征 个人 所得
税;
根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题
的通知》的规 定,股权 分 置改革中非流 通股股东 通 过对价方式向 流通股股 东 支付的股份 、现金等
收入, 暂免 征收 流通 股股 东应缴 纳的 个人 所得 税;
根据财政部、国 家税务总 局财税[2008]132 号《财 政部国家税务总 局关于储 蓄存款利息所 得
有关个 人所 得税 政策 的通 知》的 规定 ,自 2008 年 10 月 9 日起 ,对 储蓄 存款 利息所 得暂 免征 收个
人所得 税。
7.4.7 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
西南证 券股 份有 限公 司( “西南 证券 ”) 基金管 理人 股东 、基 金代 销 机构
第一创 业证 券股 份有 限公 司( “ 第一 创业 ”) 基金管 理人 股东 、基 金代 销机构
东北证 券股 份有 限公 司( “东北 证券 ”) 基金管 理人 股东 、基 金代 销机构
山西海 鑫实 业股 份有 限公 司 基金管 理人 股东
银华基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、基 金销 售机 构
中国建 设银 行股 份有 限公 司( “ 中国 建设 银行 ”) 基金托 管人 、基 金代 销机 构
银华财 富资 本管 理( 北京) 有限公 司 基金管 理人 的全 资子 公司
注:以 下关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
第 23 页 共 38 页
7.4.8 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
7.4.8.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
7.4.8.1.1 股 票交 易
金额单 位: 人民 币元
关联方 名称
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2012年1月1 日至2012 年12 月31日
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比例
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比例
东北证券 15,157,098.96 13.44% 26,280,938.93 99.85%
7.4.8.1.2 债 券交 易
金额 单位 :人 民币 元
关联方 名称
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2012年1月1 日至2012 年12 月31日
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比例
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比例
东北证券 7,044,876.88 0.49% 18,504,807.54 1.62%
西南证券 43,902,673.21 3.06% 60,786,817.60 5.33%
第一创业证券 9,172,903.55 0.64% 68,491,620.20 6.01%
7.4.8.1.3 债 券回 购交易
金额单 位: 人民 币元
关联方 名称
本期
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2012年1月1 日至2012 年12 月31日
回购成 交金 额
占当期 债券 回购
成交总 额的 比例
回购成 交金 额
占当期 债券 回购
成交总 额的 比例
西南证券 1,069,900,000.00 5.90% 770,000,000.00 3.75%
第一创业证券 537,800,000.00 2.96% 1,877,900,000.00 9.15%
7.4.8.1.4 权 证交 易
注:本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间均 未通 过关 联方交 易单 元进 行权 证交 易。
7.4.8.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
金 额 单位: 人民 币元
关联方 名称
本期
2013年1月1 日至2013 年12 月31 日 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付
佣金总 额的
比例
东北证券 13,412.56 13.24% - -
西南证券 - - - -
第一创业证券 - - - -
关联方 名称
上年度 可比 期间
2012年1月1 日至2012 年12 月31 日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付
佣金总 额的
比例
东北证券 21,353.32 99.84% - -
西南证券 - - - -
第一创业证券 - - - -
注:上述佣金 按市场佣 金 率计算,以扣 除由中国 证 券登记结算有 限责任公 司 收取证管费 和经手费
后的净额列示 。该类佣 金 协议的服务范 围还包括 佣 金收取方为本 基金提供 的 证券投资研 究成果和
市场信 息服 务。
7.4.8.2 关 联方 报酬
7.4.8.2.1 基 金管 理费
单位: 人民 币元
项目
本期
2013 年1 月 1 日至 2013 年 12
月 31 日
上年度 可比 期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
2,511,929.96 5,976,927.41
其中: 支付 销售 机构 的客
户维护 费
963,109.86 2,215,418.98
注:基 金管 理费 按前 一日 的基金 资产 净值 的0.70% 的年费 率计 提。 计算 方法 如下:
H=E×0 .70% / 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金管理费每 日计提, 按 月支付。由基 金管理人 向 基金托管人发 送基金管 理 费划付指令 ,经基金
托管人复核后 于次月首 日 起五个工作日 内从基金 财 产中一次性支 付给基金 管 理人,若遇 法定节假
日、休 息日 ,支 付日 期顺 延。
7.4.8.2.2 基 金托 管费
单位: 人民 币元 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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项目
本期
2013 年1 月 1 日至 2013 年 12
月 31 日
上年度 可比 期间
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
717,694.17 1,707,693.53
注:基 金托 管费 按前 一日 的基金 资产 净值 的0.20% 的年费 率计 提。 计算 方法 如下:
H=E×0 .20% / 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金托 管费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金托管费每 日计提, 按 月支付。由基 金管理人 向 基金托管人发 送基金托 管 费划付指令 ,经基金
托管人复核后 于次月首 日 起五个工作日 内从基金 财 产中一次性支 付给基金 托 管人,若遇 法定节假
日、休 息日 ,支 付日 期顺 延。
7.4.8.2.3 销 售服 务费
单位: 人民 币元
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
本期
2013 年 1 月 1 日至 2013 年 12 月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
银华信 用双 利债
券A
银华信 用双 利债 券 C 合计
中国建 设银 行 - 285,995.10 285,995.10
银华基 金管 理有 限公 司 - 113,459.14 113,459.14
第一创 业 - 48.55 48.55
合计 - 399,502.79 399,502.79
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务 费
银 华 信 用 双 利 债
券A
银华信 用双 利债 券 C 合计
中国建 设银 行 - 664,251.07 664,251.07
银华基 金管 理有 限公 司 - 153,535.12 153,535.12
第一创 业 - 205.17 205.17
合计 - 817,991.36 817,991.36
注:基金销售 服务费可 用 于本基金的市 场推广、 销 售以及基金份 额持有人 服 务等各项费 用。本基
金分为 不同 的类 别 , 适 用 不同的 销售 服务 费率 。 其 中, 本基 金A 类基 金份 额 不收取 销售 服务 费 ,C
类基金 份额 销售 服务 费年 费率 为 0.40% 。 本基 金C 类 基金 份额 销售 服务 费计 提的计 算方 法如 下:
H=E×0 .40% / 当 年天 数
H 为 C 类基 金份 额每 日应 计提的 销售 服务 费 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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E 为 C 类基 金份 额前 一日 的基金 资产 净值
基金销售服务 费每日计 提 ,按月支付。 由基金管 理 人向基金托管 人发送销 售 服务费划付 指令,经
基金托管人复 核后于次 月 首日起五个工 作日内从 基 金财产中一次 性支付给 基 金管理人, 若遇法定
节假日 、休 息日 ,支 付日 期顺延 。
7.4.8.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
注: 本基 金本 报告 期及 上 年度可 比期 间均 未与 关联 方进行 银行 间同 业市 场的 债券 (含 回购 ) 交 易 。
7.4.8.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
7.4.8.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
注:本 基金 的管 理人 于本 报告期 及上 年度 可比 期间 均未运 用固 有资 金投 资本 基金。
7.4.8.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
注:本 基金 除基 金管 理人 之外的 其他 关联 方于 本报 告期末 及上 年度 末均 未持 有本基 金份 额。
7.4.8.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位: 人民 币元
关联方
名称
本期
2013 年 1 月1 日至2013 年 12 月 31 日
上年度 可比 期间
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国建设银行股 份
有限公司
40,305,284.56 157,060.72 13,750,534.37 422,124.53
7.4.8.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
注:本 基金 于本 报告 期及 上年度 可比 期间 均未 在承 销期内 参与 关联 方承 销证 券。
7.4.8.7 其 他关 联交易 事项 的说明
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 无需 要说 明的 其他关 联交 易事 项。
7.4.9 期 末(2013 年 12 月31 日) 本基金 持有 的流通 受限 证券
7.4.9.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
注:本 基金 本报 告期 末未 持有因 认购 新发/增 发证 券 而于期 末流 通受 限的 证券 。
7.4.9.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
注:本 基金 本报 告期 末未 持有暂 时停 牌等 流通 受限 股票。 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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7.4.9.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
7.4.9.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末2013 年12 月 31 日 止, 本 基金 从事 银行间 市场 债券 正回 购交 易形成 的卖 出回
购证券 款余 额人 民 币29,399,865.30 元, 是以 如下 债券作 为质 押:
金额单 位: 人民 币元
债券代 码 债券名 称
回购到 期
日
期末估 值单 价 数量( 张) 期末估 值总 额
130212 13 国开12 2014 年1 月
2 日
98.30 300,000 29,490,000.00
合计
300,000 29,490,000.00
7.4.9.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末2013 年12 月 31 日 止, 基 金从 事证 券交易 所债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回购
证券款 余额 为人 民 币 97,000,000.00 元 ,分 别 于 2014 年 1 月2 日及 2014 年 1 月 3 日 (先 后) 到
期。 该 类交 易要 求本 基金 在 回购期 内持 有的 证券 交易 所交易 的债 券和/或 在新 质 押式回 购下 转入 质
押库的 债券 ,按 证券 交易 所规定 的比 例折 算为 标准 券后, 不低 于债 券回 购交 易的余 额。
7.4.10 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
7.4.10.1 承诺 事项
截至资 产负 债表 日, 本基 金无需 要说 明的 承诺 事项 。
7.4.10.2 其他 事项
截至资 产负 债表 日, 本基 金无需 要说 明的 其他 重要 事项。
7.4.10.3 财务 报表 的批 准
本财务 报表 已 于2014 年3 月25 日经 本基 金的 基金 管 理人批 准。
§8 投资组 合报告
8.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位: 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例(%)
1 权益投 资 - -
其中: 股票 - - 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
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2 固定收 益投 资 274,692,900.30 76.15
其中: 债券 274,692,900.30 76.15
资产 支持 证券 - -
3 金融衍 生品 投资 - -
4 买入返 售金 融资 产 30,225,284.89 8.38
其中: 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
5 银行存 款和 结算 备付 金合 计 49,312,078.08 13.67
6 其他各 项资 产 6,485,105.71 1.80
7 合计 360,715,368.98 100.00
8.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
注:本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。
8.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前十 名 股票 投资 明细
注:本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。
8.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
8.4.1
累 计买 入金 额超出 期初 基金 资产净 值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位: 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 (% )
1 600030 中信证 券 10,810,324.64 2.06
2 000998 隆平高 科 10,354,890.10 1.97
3 000729 燕京啤 酒 9,022,218.00 1.72
4 600031 三一重 工 7,588,412.53 1.45
5 300104 乐视网 4,802,208.86 0.92
6 601222 林洋电 子 2,778,341.38 0.53
7 600425 青松建 化 2,502,467.00 0.48
8 002630 华西能 源 2,353,563.29 0.45
9 601318 中国平 安 2,070,150.60 0.39
10 000598 兴蓉投 资 1,477,492.61 0.28
11 000826 桑德环 境 1,377,860.40 0.26
12 300105 龙源技 术 1,283,254.82 0.24
注:“ 买入 金额 ”按 成交 金额( 成交 单价 乘以 成交 数量) 填列 ,不 考虑 交易 费 用。
8.4.2
累 计卖 出金 额超出 期初 基金 资产净 值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位: 人民 币元 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
第 29 页 共 38 页
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 (% )
1 600030 中信证 券 11,450,943.47 2.18
2 000998 隆平高 科 10,053,170.61 1.92
3 000729 燕京啤 酒 7,905,625.72 1.51
4 600031 三一重 工 7,068,976.27 1.35
5 300104 乐视网 6,600,780.30 1.26
6 601222 林洋电 子 2,794,814.67 0.53
7 600425 青松建 化 2,342,870.84 0.45
8 002630 华西能 源 2,142,627.54 0.41
9 601318 中国平 安 1,999,000.00 0.38
10 000826 桑德环 境 1,353,557.04 0.26
11 300105 龙源技 术 1,323,854.78 0.25
12 000598 兴蓉投 资 1,317,750.00 0.25
注: “ 卖出 金额 ”按 成交 金 额(成 交单 价乘 以成 交数 量)填 列, 不考 虑 交 易费 用。
8.4.3
买 入股 票的 成本总 额及 卖出 股票的 收入 总额
单位: 人民 币元
买入股 票成 本( 成交 )总 额 56,421,184.23
卖出股 票收 入( 成交 )总 额 56,353,971.24
注: “ 买入 股票 成本 总额 ” 和“卖 出股 票收 入总 额” 均按买 卖成 交金 额( 成交 单价乘 以成 交数 量)
填列, 不考 虑交 易费 用。
8.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位: 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值
比例( %)
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 49,351,000.00 25.81
其中: 政策 性金 融债 49,351,000.00 25.81
4 企业债 券 206,030,900.30 107.74
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 19,311,000.00 10.10
7 可转债 - -
8 其他 - -
9 合计 274,692,900.30 143.64
银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
第 30 页 共 38 页
8.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排名的 前五 名债券 投资 明细
金额单 位: 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公允价 值
占基金 资产 净值
比例( %)
1 130212 13 国开 12 300,000 29,490,000.00 15.42
2 124241 13 烟 开发 196,000 18,620,000.00 9.74
3 124140 13 沧 建投 100,000 10,600,000.00 5.54
4 124363 13 郑 投资 100,000 10,400,000.00 5.44
5 122720 12 甬 城投 100,000 10,392,048.22 5.43
8.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排名的 所有 资产支 持证 券投资 明细
注:本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
8.8 期 末按 公允价 值 占 基金资 产净 值比例 大小 排名的 前五 名权证 投资 明细
注:本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
8.9 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
注:本 基金 本报 告期 末未 投资国 债期 货。
8.10 投 资组 合报告 附注
8.10.1
本 基金 投资 的前十 名证 券的 发行主 体本 期不存 在被 监管部 门立 案调查 ,或 在
报 告编 制日前 一年 内受到 公开 谴责、 处罚 的情形 。
8.10.2
本 基金 本报 告期末 未持 有股 票,因 此不 存在投 资的 前十名 股票 超出基 金合 同
规 定的 备选股 票库 之外的 情形 。
8.10.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位: 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 37,010.81
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 6,441,132.41
5 应收申 购款 6,962.49
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 6,485,105.71
银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
第 31 页 共 38 页
8.10.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
注:本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。
8.10.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
注:本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。
8.10.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ,各 比例的 分项 之和 与合 计可 能有尾 差。
§9 基金份 额持有人信息
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位: 份
份额级 别
持有人
户数
(户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
银 华 信 用 双 利
债券A
2,709 40,249.53 497,897.44 0.46% 108,538,082.98 99.54%
银 华 信 用 双 利
债券C
1,564 47,463.53 149,253.73 0.20% 74,083,713.85 99.80%
合计 4,273 42,889.99 647,151.17 0.35% 182,621,796.83 99.65%
注: 分级 基金 机构/ 个人 投 资者持 有份 额占 总份 额比 例的计 算中 , 对下 属分 级 基金 , 比 例的 分母 采
用各自级别的 份额,对 合 计数,比例的 分母采用 下 属分级基金份 额的合计 数 (即期末基 金份额总
额) 。
9.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数( 份)
占基金 总份 额
比例
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金
银华信 用双 利债 券A - -
银华信 用双 利债 券C 2,000.27 0.00%
合计
2,000.27 0.00%
注:1 、 对 于分 级基 金, 下 属分级 份额 比例 的分 母采 用各自 级别 的份 额 , 合 计 数比例 的分 母采 用期
末基金 份额 总额 。
2、 截 至本 报告 期末 , 本基 金管理 人高 级管 理人 员 、 基金投 资和 研究 部门 负责 人持有 本基 金份 额总
量的数 量区 间 为0; 本基 金的基 金经 理持 有本 基金 份额总 量的 数量 区间 为 0 。 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
第 32 页 共 38 页
§10 开放式 基金份额变动
单位: 份
项目
银华信 用双 利债
券A
银华信 用双 利债
券 C
基金合 同生 效日 (2010 年12 月3 日)基
金份额 总额
1,582,368,616.81 1,479,770,381.31
本报告 期期 初基 金份 额总 额 319,838,743.55 184,431,487.56
本报告 期 基 金总 申购 份额 17,912,900.02 120,915,425.79
减:本 报告 期基 金总 赎回 份额 228,715,663.15 231,113,945.77
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 - -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 109,035,980.42 74,232,967.58
注:本 期申 购中 包含 转入 份额, 本期 赎回 中包 含转 出份额 。
§11 重大事 件揭示
11.1 基 金份 额持有 人大 会决议
本报告 期内 ,无 基金 份额 持有人 大会 决议 。
11.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
11.2.1 基 金管 理人 的重 大 人事变 动
11.2.1.1
2013 年2 月8 日, 本基 金管 理人 发布 关 于副总 经理 离任 的公 告 , 经本基 金管 理人
董事会 批准 ,鲁 颂宾 先生 自 2013 年2 月7 日 起不 再 担任本 基金 管理 人公 司副 总经理 职务 。
11.2.1.2
2013 年 9 月 11 日, 本基 金管 理人 发布 关于副 总经 理离 任的 公告 ,经本 基金 管 理
人董事 会批 准, 陆文 俊先 生自 2013 年9 月9 日起 不 再担任 本基 金管 理人 公司 副总经 理职 务。
11.2.2 基 金托 管人 的专 门 基金托 管部 门的 重大 人事 变动
本基金 托管 人 2013 年 12 月 5 日发 布任 免通 知, 聘 任 黄秀 莲 为中 国建 设银 行投 资托管 业务部
副总经 理。
11.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期内 ,无 涉及 基金 管理人 、基 金财 产、 基金 托管业 务的 诉讼 。
银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
第 33 页 共 38 页
11.4 基 金投 资策略 的改 变
本报告 期内 ,基 金投 资策 略未发 生改 变。
11.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
本报告 期由 安永 华明 会计 师事务 所 ( 特殊 普通 合伙 ) 为本 基金 提供 审计 服务 , 报告 期内 本 基
金应支 付给 安永 华明 会计 师事务 所 ( 特殊 普通 合伙 ) 的报 酬共 计人 民币100,000 元 。 该 审计 机 构
已经连 续3 年为 本基 金提 供审计 服务 。
11.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本报告 期内 ,基 金管 理人 、托管 人及 其高 级管 理人 员无受 稽查 或处 罚等 情况 。
11.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位: 人民 币元
券商名 称
交易
单元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的
比例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
国都证券有限责任公司 2 24,593,878.49 21.81% 21,763.08 21.48% -
国信证券股份有限公司 3 15,662,914.83 13.89% 14,259.46 14.08% -
东北证券股份有限公司 3 15,157,098.96 13.44% 13,412.56 13.24% -
中银国际证券有限责任公司 2 13,712,250.90 12.16% 12,133.89 11.98% -
中信证券股份有限公司 3 11,257,154.00 9.98% 10,248.24 10.12% -
广发证券股份有限公司 2 7,905,625.72 7.01% 7,197.30 7.10% -
光大证券股份有限公司 2 6,852,031.80 6.08% 6,238.03 6.16% -
华宝证券有限责任公司 1 5,473,170.64 4.85% 4,982.77 4.92% -
齐鲁证券有限公司 1 4,978,989.20 4.41% 4,532.88 4.47% -
国泰君安证券股份有限公司 2 4,572,617.60 4.05% 4,162.89 4.11% -
兴业证券股份有限公司 3 2,609,423.33 2.31% 2,375.53 2.34% -
平安证券有限责任公司 2 - - - - -
中国银河证券股份 有限公司 1 - - - - -
华融证券股份有限公司 1 - - - - -
新时代证券有限责任公司 1 - - - - -
民生证券股份有限公司 2 - - - - -
瑞银证券有限责任公司 1 - - - - - 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
第 34 页 共 38 页
东兴证券股份有限公司 2 - - - - 新增 2 个交
易单元
湘财证券有限责任公司 1 - - - - -
渤海证券股份有限公司 1 - - - - -
东莞证券有限责任公司 1 - - - - -
首创证券有限责任公司 2 - - - - -
长江证券股份有限公司 2 - - - - -
中国民族证券有限责任公司 1 - - - - -
开源证券有限责任公司 2 - - - - 新增 2 个交
易单元
江海证券有限公司 2 - - - - -
宏源证券股份有限公司 2 - - - - -
东吴证券股份有限公司 1 - - - - -
长城证券有限责任公司 3 - - - - -
西南证券股份有限公司 1 - - - - -
德邦证券有限责任公司 1 - - - - -
华安证券股份有限公司 1 - - - - 新增 1 个交
易单元
中国中投证券有限责任公司 1 - - - - -
东方证券股份有限公司 2 - - - - -
海通证券股份有限公司 2 - - - - 新增 2 个交
易单元
红塔证券股份有限公司 2 - - - - -
华泰证券股份有限公司 3 - - - - -
日信证券有限责任公司 1 - - - - -
第一创业证券股份有限公司 2 - - - - -
国金证券股份有限公司 2 - - - - -
中信万通证券有限责任公司 1 - - - - -
安信证券股份有限公司 3 - - - - -
中信建投证券股份有限公司 1 - - - - -
中国国际金融有限公司 2 - - - - -
华福证券有限责任公司 1 - - - - 新增 1 个交
易单元
方正证券股份有限公司 1 - - - - -
广州证券有限责任公司 1 - - - - -
招商证券股份有限公司 2 - - - - -
中原证券股份有限公司 2 - - - - - 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
第 35 页 共 38 页
上海证券有限责任公司 1 - - - - -
太平洋证券股份有限公司 2 - - - - 新增 2 个交
易单元
北京高华证券有限责任公司 1 - - - - -
西部证券股份有限公司 1 - - - - -
申银万国证券股份有限公司 1 - - - - -
华创证券有限责任公司 2 - - - - -
注:1 、 基金 专用 交易 单元 的选择 标准 为该 证券 经营 机构具 有较 强的 研究 服务 能力 , 能 及时 、 全面 、
定期向基金管 理人提供 高 质量的咨询服 务,包括 宏 观经济报告、 行业报告 、 市场走向分 析报告、
个股分 析报 告、 市场 服务 报告以 及全 面的 信息 服务 。
2、 基 金专 用交 易单 元的 选 择程序 为根 据标 准进 行考 察后 , 确 定证 券经 营机 构 的选择 。 经公 司批 准
后与被 选择 的证 券经 营机 构签订 协议 。
11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位: 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例
国都证券有限
责任公司
- - - - - -
国信证券股份
有限公司
171,832,280.35 11.99% 209,300,000.00 1.15% - -
东北证券股份
有限公司
7,044,876.88 0.49% - - - -
中银国际证券
有限责任公司
14,083,557.98 0.98% 7,000,000.00 0.04% - -
中信证券股份
有限公司
108,516,378.54 7.57% 1,208,500,000.00 6.66% - -
广发证券股份
有限公司
7,682,138.97 0.54% 480,300,000.00 2.65% - -
光大证券股份
有限公司
14,187,604.78 0.99% 214,000,000.00 1.18% - -
华宝证券有限
责任公司
113,762,107.29 7.94% 1,127,600,000.00 6.21% - -
齐鲁证券有限
公司
54,421,221.87 3.80% 443,000,000.00 2.44% - -
国泰君安证券
股份有限公司
- - 50,000,000.00 0.28% - - 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
第 36 页 共 38 页
兴业证券股份
有限公司
- - 70,000,000.00 0.39% - -
平安证券有限
责任公司
- - 23,600,000.00 0.13% - -
中国银河证券
股份有限公司
499,950.00 0.03% 230,300,000.00 1.27% - -
华融证券股份
有限公司
- - - - - -
新时代证券 有
限责任公司
- - - - - -
民生证券股份
有限公司
11,582,382.48 0.81% 17,800,000.00 0.10% - -
瑞银证券有限
责任公司
- - 41,000,000.00 0.23% - -
东兴证券股份
有限公司
14,628,157.54 1.02% 1,326,800,000.00 7.31% - -
湘财证券有限
责任公司
5,099,883.10 0.36% 186,000,000.00 1.02% - -
渤海证券股份
有限公司
- - 369,100,000.00 2.03% - -
东莞证券有限
责任公司
- - - - - -
首创证券有限
责任公司
- - - - - -
长江证券股份
有限公司
2,400,996.32 0.17% 282,200,000.00 1.56% - -
中国民族证券
有限责任公司
10,017,377.72 0.70% 390,300,000.00 2.15% - -
开源证券有限
责任公司
- - - - - -
江海证券有限
公司
- - - - - -
宏源证券股份
有限公司
- - - - - -
东吴证券股份
有限公司
- - - - - -
长城证券有限
责任公司
13,232,481.23 0.92% 162,000,000.00 0.89% - -
西南证券股份
有限公司
43,902,673.21 3.06% 1,069,900,000.00 5.90% - -
德邦证券有限
责任公司
8,054,582.33 0.56% 475,000,000.00 2.62% - -
华安证券股份
有限公司
- - - - - - 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
第 37 页 共 38 页
中国中投证券
有限责任公司
- - - - - -
东方证券股份
有限公司
22,125,827.50 1.54% 112,500,000.00 0.62% - -
海通证券股份
有限公司
20,245,102.95 1.41% 261,200,000.00 1.44% - -
红塔证券股份
有限公司
- - - - - -
华泰证券股份
有限公司
- - - - - -
日信证券有限
责任公司
- - - - - -
第一创业证券
股份有限公司
9,172,903.55 0.64% 537,800,000.00 2.96% - -
国金证券股份
有限公司
17,713,050.38 1.24% 526,600,000.00 2.90% - -
中信万通证券
有限责任公司
8,118,546.74 0.57% 117,147,000.00 0.65% - -
安信证券股份
有限公司
69,870,019.47 4.87% 1,256,000,000.00 6.92% - -
中信建投证券
股份有限公司
10,529,325.07 0.73% 390,000,000.00 2.15% - -
中国国际金融
有限公司
1,998,564.50 0.14% 392,600,000.00 2.16% - -
华福证券有限
责任公司
- - - - - -
方正证券股份
有限公司
2,092,704.87 0.15% 300,000,000.00 1.65% - -
广州证券有限
责任公司
98,531,180.41 6.87% 1,137,500,000.00 6.27% - -
招商证券股份
有限公司
37,977,250.85 2.65% 184,000,000.00 1.01% - -
中原证券股份
有限公司
15,336,151.30 1.07% 32,000,000.00 0.18% - -
上海证券有限
责任公司
100,746.47 0.01% 905,700,000.00 4.99% - -
太平洋证券股
份有限公司
- - - - - -
北京高华证券
有限责任公司
- - - - - -
西部证券股份
有限公司
55,032,632.27 3.84% 1,156,700,000.00 6.37% - -
申银万国证券
股份有限公司
408,886,579.85 28.52% 463,000,000.00 2.55% - - 银华信用双利债券 2013 年年度 报告 摘要
第 38 页 共 38 页
华创证券有限
责任公司
54,761,912.83 3.82% 1,990,000,000.00 10.97% - -
§12 影响投 资者决策的其他重 要信息
无。
银华基金管理有限公司
2014 年3 月28 日