对话 研究 要闻 研报 私募
滚动 公告 动态 专题 创投
 
净值 评级 申赎 重仓股 新发基金
排行 费率 分红 关注度 私募排行
 
微博 论坛
APP 基金吧
 
开户 超市 优选基金 定投频道 活期盈
登陆 热销 新发基金 帮助中心 定期盈
大摩量化配置(233015)

大摩量化配置:更新招募说明书摘要(2013年第2号)

 
摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招募 说明书 摘要 摩 根 士 丹 利 华 鑫 量 化 配 置 股 票 型 证 券 投 资 基 金 招 募 说 明 书( 更新) 摘要 (2013 年第2 号)





摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招募 说明书 摘要 基金管理人 :摩根 士丹利华鑫 基金管 理有限公司 基金托管人 :中国 农业银行股 份有限 公司 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 【重要提示】 摩根士丹利华鑫量 化配置股票型证券投资 基金 (以下简称 “本基 金” ) 于 2012 年 9 月 18 日经中国证 券监督管理委员会 证监许可 【2012】 1238 号 文核准募集。 本基金的基金合同 于 2012 年 12 月 11 日正式 生效。 本基金为契约 型开放式基金。 投资有风险,投资 人投资于本基金时应认 真阅读招募 说明书。 基金的过往业绩并 不预示其未来表现。 本摘要根据基金合 同和基金招募说明书编 写, 并经中国证监会核 准。 基金合 同是约定基金当事 人之间权利、 义务的法律文件。 基金投资人自依基金合同取得 基金份额, 即成为基金份额持有人和本基 金合同的当事人, 其持有基金份额的行 为 本身即 表明其 对基金合 同的承 认和接 受,并按 照《基 金法》 、 《运作办 法》 、基 金合同及其他有关 规定享有权利、 承担义务。 基金投资人欲了解 基金份额持有人 的权利和义务,应 详细查阅基金合同。 本招募说明书 (更 新) 所载内容截止日为 2013 年 12 月 11 日, 有关 财务数 据和净值表现 截止 日为 2013 年 9 月 30 日( 财务数据未经审计) 。 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 目


录 一、基 金管 理人 ............................................................................................................................... 3 二、基 金托 管人 ............................................................................................................................... 9 三、相 关服 务机 构 ......................................................................................................................... 14 四、基 金的 名称 ............................................................................................................................. 28 五、基 金的 运作 方式 与类 型 ......................................................................................................... 28 六、基 金的 投资 目标 ..................................................................................................................... 34 七、 基 金的 投资 方向 ..................................................................................................................... 35 八、基 金的 投资 投资 ..................................................................................................................... 35 九、基 金的 业绩 比较 基准 ............................................................................................................. 42 十、基 金的 风险 收益 特征 ............................................................................................................. 35 十一、 基金 的投 资组 合报 告 ......................................................................................................... 35 十二、 基金 的业 绩 ......................................................................................................................... 40 十三、 基金 的费 用与 税收 ............................................................................................................. 41 十四、 对招 募说 明书 更新 部分的 说明 ......................................................................................... 44 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 3 一、基 金管 理人 (一) 基金 管理 人概 况 名称: 摩根 士丹 利华 鑫基 金管理 有限 公司 注册地 址: 深圳 市福 田区 中心四 路 1 号 嘉里 建设 广 场第二 座 第 17 层 01-04 室 办公地 址: 深圳 市福 田 区 中心四 路 1 号 嘉里 建设 广 场第二 座 第 17 层 法定代 表人 :王 文学 成立日 期:2003 年 3 月 14 日 批准设 立机 关及 批准 设立 文号: 中国 证监 会证 监基 金字[2003]33 号 注册资 本:22,750 万 元人 民币 联系人 :赵 婧 联系电 话: (0755 )88318883 股 权 结 构 应 为 : 华 鑫 证 券 有 限 责 任 公 司 (39.560% ) 、 摩 根 士 丹 利 国 际 控 股 公 司 (37.363% ) 、 深 圳市 招融 投资控 股有 限公 司 (10.989% ) 、 汉 唐证 券有 限责 任公 司 (6.593%)、 深圳市 中技 实业 (集 团) 有限公 司(5.495%)。 (二) 主要 人员 情况 1 、董 事会 成 员 王文学 先生 ,英 国格 林威 治大学 项目 管理 硕士 。2011 年 6 月 起至 今任 摩根 士 丹利华 鑫 证券有 限责 任公 司董 事长 , 2011 年 11 月 起至 今兼 任 华鑫证 券有 限责 任公 司副 董事长 。 1993摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 4 年 7 月至 2011 年 11 月先 后担任 西安 证券 有限 责任 公司副 总经 理、 总经 理、 董事长 ,人 民 银行西 安分 行体 改、 外汇 管理、 稽核 副处 长, 华鑫 证券有 限责 任公 司董 事长 。 现任 本公 司董 事长。 Carlos Alfonso Oyarbide Seco 先 生 ,西 班牙 巴塞 罗 那大学 经济 学学 士 ,美 国 宾夕法 尼 亚大学 沃顿 商学 院商 业管 理硕士 。2007 年 6 月 起至 今任摩 根士 丹利 董事 总 经 理及中 国首 席 营运官 , 曾 任摩 根士 丹利 并购部 门董 事总 经理 、 摩 根士丹 利西 班牙 财富 管理 子公司 首席 执行 官,瑞 士信 贷( 香港 )有 限公司 董事 总经 理及 金融 机构部 主管 。现 任本 公司 副董事 长。 Navtej Singh Nandra 先 生 , 德 里大 学商学 学士 , 印 度管理 学院 工商 管理 硕士 。2010 年 6 月起 至今 任摩 根士 丹利 董事总 经理 、 摩根 士丹 利 投资管 理国 际业 务主 管 、 摩根士 丹利 房地 产和商 业银 行策 略主 管, 曾任博 思艾 伦咨 询公 司全 球金融 服务 业务 合伙 人, 美林证 券全 球投 资银行 首席 运营 官、Nuveen 资 产管 理公 司和 MLITS 印 度董 事、 美林 证券 多 样化金 融服务 业务主管、美林证 券全球 资产管理部首席运 营官、Edelweiss 资本 董事,Edelweiss Tokio 人寿保 险有 限公 司董 事,DTZ 控股 公司资 深顾 问。 现任本 公司 董事 。 于华先 生, 北京 大学 经济 学学士 , 鲁 汶大 学工 商管 理硕士 、 金 融博 士, 美国 特许金 融分 析师(CFA ) 。 曾任 深圳证 券交易所 综合 研究所 所长 ,加拿大 鲍尔 集团亚 太分 公司基金 与保 险业务 副总 裁 , 加 拿大 伦敦 人寿保 险公 司北 京代 表处 首席代 表 , 大 成基 金管 理有 限公司 董事 、 总经理 ,摩 根士 丹利 亚洲 有限公 司董 事总 经理 、中 国投资 管理 业务 主管 。现 任本公 司董 事 、 总经理 。 洪家新 先生 , 华 东师 范大 学金融 学院 世界 经济 专业 研究生 ,同 济大 学 EMBA 研究生 。 2000 年 10 月起 至今 任华 鑫证券 有限 责任 公司 副监 事长、 副总 裁、 总裁 兼法 定代表 人。 曾 任飞乐 音响 证券 投资 公司 总经理 , 西 安证 券有 限责 任公司 总经 理助 理, 华鑫 证券有 限责 任公摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 5 司筹委 会组 长。 现任 本公 司董事 。 赵恒先 生, 西安 大学 计划 统计学 专业 ,经 济学 学士 。1985 年 9 月起 至今 任人 民银行 西 安分行 金融 研究 所研 究室 干部、 西安 证券 有限 责任 公司总 经理 助理 、 副 总经 理、 总 经理 , 华 鑫证券 有限 责任 公司 总监 、副总 裁。 现任 本公 司董 事。 洪小源 先生 ,北 京大 学经 济学硕 士, 澳大 利亚 国立 大 学科 学硕 士。2011 年 9 月起至 今 任招商 局集 团有 限公 司总 裁助理 。2007 年 5 月 起至 今任招 商局 金融 集团 有限 公司总 经理 ; 任招商 銀行股 份有限 公司 (上交 所及香 港联交 所上 市) 、招 商证券 股份 有限公 司(上 交所上 市) 、 招商 局中国 基金 有限 公司 ( 香港 联交 所上 市) 、 中诚信 托有 限责 任公 司、 长城证 劵有限 责任公 司董 事 ; 任招 商局 中国投 资管 理有 限公 司、 招商昆 仑股 权投 资管 理有 限公司 、 海达 远 东保险 顾问 有限 公司 、 招 商局保 险有 限公 司和 招商 局( 英国) 控股 有限 公司 董事 长。 现 任本 公 司董事 。 张嵩涛 先生 ,英 国兰 开夏 大学工 商管 理学 学士 ,拉 夫堡大 学金 融学 硕士 。2007 年 9 月 起至今 任深 圳市 中技 实业 (集团 )有 限公 司金 融事 业部经 理助 理。 现任 本公 司董事 。 Andrew Gordon Williamson 先生 , 英 国南 安普 顿大 学 社会科 学理 学士 。 曾 任 Coopers & Lybrand 会 计事 务所 (英 国伦敦 ) 审计 师,Coopers & Lybrand 会计 事务所 ( 香港 ) 审 计经 理, 汇 丰银行 集团 ( 香港 ) 财务 会计师 、 香港 区会 计经理、 亚太 区首 席会 计 师、 亚太 区财 务 策划主 管。 现任 本公 司独 立董事 ,兼 任杭 州工 商信 托股份 有限 公司 独立 董事 。 Paul M. Theil 先 生 , 耶 鲁 大 学 东 亚 研 究 学 士 、 硕 士 , 哈 佛 大 学 商 学 院 工 商 管 理 硕 士 (MBA ) 、法学院 法律博 士(JD ) 。目前担任中 安 信业董事长,曾任摩根士 丹利亚洲私募股 权部门 主管 、美 国驻 华大 使馆一 秘。 现任 本公 司独 立董事 。 苗复春 先生 ,中 国人 民大 学经济 专业 硕士 。2007 年 5 月 起至 今任 中国 人寿 养老保 险公摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 6 司顾问 。 曾 任内 蒙古 商业 局、 计 委科 长, 中国 社科 院技术 经济 研究 所助 理研 究员, 国务 院技 术经济 研究 中心 研究 员, 国务院 办公 厅副 局长 , 外 经贸部 办公 厅主 任, 中央 财经领 导小 组 办 公室局 长, 中国 人寿 保险 公 司副总 经理 , 中 国人 寿保 险 股份有 限公 司执 行董 事、 执 行副总 裁, 中国人 寿保 险集 团公 司副 总裁。 现任 本公 司独 立董 事。 陈宏民 先生 , 加 拿大 英属 哥伦比 亚大 学博 士后 。 现 任上海 交通 大学 安泰 产业 组织与 技术 创新研 究中 心主 任, 教授 , 博士 生导 师。 曾任 教于 上海新 联纺 织品 进出 口公 司职工 大学 。 现 任本公 司独 立董 事。 何斐先 生, 北京 大学 法学 学士, 美国 南方 卫理 会大 学法学 硕士 、法 律博 士。1992 年 5 月起至 今任 北京 市海 问律 师事务 所合 伙人 。 曾任 教于 北京大 学法 律系 。 现任 本公 司独立 董 事 。 2 、监 事会 成员 陈海东 先生 ,南 开大 学经 济学士 ,上 海财 经大 学经 济学硕 士。2011 年 12 月 起至今 任 华鑫证 券有 限责 任公 司副 总裁 、 合 规总 监, 曾任 天 津住房 公积 金管 理中 心主 管会计 , 厦门 国 际信托 投资 公司 天津 证券 营业部 部门 副经 理, 天同 证券有 限责 任公 司资 产管 理部投 资经 理 , 兴安证 券有 限责 任公 司资 产管理 部副 总经 理, 华鑫 证券有 限责 任公 司财 务部 副总经 理、 客户 资产存 管中 心总 经理 、合 规稽核 部总 经理 。现 任本 公司监 事长 。 蒋 蓓怡女 士,新 加坡 南洋理 工大学 会计学 士, 美国特 许金融 分析师 (CFA)。 2011 年 12 月起 至今 任摩 根士 丹利 中国区 首席 风险 官执 行董 事,曾 任德 意志 银行 (中 国)有 限公 司 上海分 行风 险管 理部 执行 董事、 德意 志银 行亚 太总 部风险 管理 部助 理副 总裁 、 德勤 会计 师事 务所高 级分 析师 ,安 达信 会计师 事务 所高 级分 析师 。现任 本公 司监 事。 吴慧峰 先生 ,上 海财 经大 学会计 系学 士, 北京 大学 国家经 济研 究院 硕士 ,1999 年 起至 今担任 招商 局金 融集 团有 限公司 副总 经理 、 总 经理 助理、 财务 部经 理、 人力 资源部 经理 , 兼摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 7 任招商 局中 国投 资管 理有 限公司 董事 、 招 商证 券股 份有限 公司 监事 , 曾 任上 海诚南 房地 产开 发有限 公司 财务 部副 经理 , 中国南 山开 发集 团股 份有 限公司 结算 中心 主任 。 现任 本公司 监 事 。 成立立 女士 ,英 国兰 开夏 电子工 程学 士, 英国 兰卡 斯特大 学金 融专 业硕 士。2005 年起 至今任 深圳 市中 技实 业( 集团) 有限 公司 金融 事业 部经理 。现 任本 公司 监事 。 张力女 士, 中国 人民 大学 劳动经 济专 业硕 士。2008 年 10 月加 入本 公司 ,现 任总经 理 助理。 曾就 职于 深圳 达能 益 力饮品 有限 公司 , 深 圳益 力 康源饮 品有 限公 司和 联合 饼干 ( 中国) 有限公 司。 现任 本公 司职 工监事 。 梅萍女 士, 武汉 理工 大学 第三产 业经 济专 业经 济学 硕士。2006 年 6 月加 入本 公司, 现 任销售 服务 部总 监兼 客户 服务中 心主 任 。 曾 就职 于长 江证券 有限 责任 公司 和武 汉新兰 德证 券 投资顾 问有 限公 司。 现任 本公司 职工 监事 。 3 、公 司高 级管 理人 员 于华先 生, 总经 理, 简历 同上。 徐卫先 生, 北京 大学 经济 管理系 硕士 、具 有法 律职 业资格 证书 ,20 年证 券基 金行业 从 业经 历 。 先 后在 中国 证监 会深圳 监管 局政 策法 规处 、 市场 处、 机构 监管 处、 基金监 管处 、 机 构监管 二处 等部 门工 作, 历任副 主任 科员 、主 任科 员、副 处长 、处 长等 职务 。2009 年 7 月 加入本 公司 ,现 任本 公司 副总经 理。 秦红女 士, 北京 大学 国民 经济管 理学 学士 , 具 有 15 年基金 从业 经历 。 曾 任职 博时基 金 管理有 限公 司行 政管 理部 经理 、 市 场发 展部经 理 、 北京分 公司 总经 理, 易方 达基金 管理 有限 公司北 京分 公司 总经 理, 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司渠道 销售 部总 监。2009 年 4 月 加入 本 公司, 现任 本公 司副 总经 理,兼 任中 央财 经大 学理 财规划 师培 训班 基金 讲师 。 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 8 沈良先生 ,加 拿大西 安大 略大学工 商管 理硕士 ,美 国特许金 融分 析师(CFA ) ,英国 特 许公认 会计 师 (ACCA ) , 具有 11 年 金融 行业 工作 经 历。 曾 任香 港普 华永 道会 计师事 务所 审 计员, 加拿 大宏 利金 融有 限公司 企业 精算 和融 资经 理, 宏 利人 寿保 险 ( 国际) 有限公 司亚 太 区地区 发展 高级 经理 、 投 资分析 师 , 中 宏人寿 保险 有限公 司投 资总 监, 摩根 士丹利 亚洲 有 限 公司执 行董 事、 摩根 士丹 利投资 管理 亚太 区首 席行 政官。2011 年 9 月加 入本 公司, 现任 本 公司副 总经 理。 孙要国 先生 , 英 国格林 威 治大学 项目 管理 专业 硕士 。 16 年 证券 基金 行业 从业 工作经 历。 曾任职 于西 安证 券有 限责 任公 司 总经 理办 公室 、 华 鑫证券 有限 责任 公司 总裁 办公室 , 曾 任华 鑫证券 有限 责任 公司 深圳 营业部 总经 理。2009 年 4 月加入 本公 司, 现任 本公 司副总 经理 兼 董事会 秘书 。 李锦女 士, 吉林 大学 经济 管理学 院国 际金 融专 业硕 士研究 生,16 年 证券 从业 经验。 曾 就职于 巨田 证券 有限 责任 公司, 历任 交易 管理 总部 综合管 理部 经理 助理 、 总 经理办 公室 主任 助理, 资产 管理 部理 财部 副经理 、经 理, 研究 所研 究员;2003 年 9 月加 入本 公司, 曾任 基 金运营 部副 总监 、总 监, 总经理 助理 兼基 金运 营部 总监, 现任 本公 司督 察长 。 4 、本 基金 基金 经理 张靖先 生, 武汉 大学 金融 学硕士 , 8 年证 券从 业经 历 , 曾任 职于 平安 证券 有限 责任公 司, 历任权 证研 究员 、数 量研 究员和 风险 经理 、股 票研 究员、 金融 工程 研究 员、 高级业 务总 监 。 2009 年 12 月 加入 本公 司 ,2011 年 5 月 起任 摩根 士 丹利华 鑫多 因子 精选 策略 股票型 证券 投 资基金 基金 经理 ,2012 年 12 月起 任本 基金 基金 经 理。 5 、投 资决 策委 员会 成员 主任委 员: 徐卫 先生 ,本 公司副 总经 理。 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 9 委





员: 钱斌先 生, 基 金投资 部总 监、 基 金经 理 ; 陈强兵 先生 , 研究 管理 部总监; 张 大铮先 生, 固 定收 益投 资 部总监 ; 刘钊 先生, 数量 化投资 部总 监、 基 金经 理 ; 胡明女 士, 交 易管理 部总 监; 卞亚 军先 生, 基 金经 理。 6 、上 述人 员之 间不 存在 近 亲属关 系。 二、基 金托 管人 (一) 基金 托管 人基 本情 况


名称: 中国 农业 银行 股份 有限公 司( 以下 使用 其全 称或简 称“ 中 国农 业银 行 ” ) 住所: 北京 市东 城区 建国 门内大 街 69 号 办公地 址: 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 28 号 凯晨 世 贸中心 东座 法定代 表人 :蒋 超良 成立时 间:2009 年 1 月 15 日 注册资 金:32,479,411.7 万元人 民币 存续期 间: 持续 经营 电话: (010 )63201510 传真: (010 )63201816 联系人 :李 芳菲 中国农 业银行股份有 限公司是中 国金融体系的 重要组成部 分, 总行设在北 京。经国务 院 批准, 中国 农业 银行 整体 改制为 中国 农业 银行 股份 有限公 司并 于 2009 年 1 月 15 日 依法 成摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 10 立。 中 国农 业银 行股 份有 限公司 承继 原中 国农 业银 行全部 资产 、 负 债、 业务、 机构网 点和 员 工。 中 国农 业银 行网 点遍 布中国 城乡 , 成 为国 内网 点最多 、 业 务辐 射范 围最 广, 服 务领 域最 广, 服 务对 象最 多, 业务 功能齐 全的 大型 国有 商业 银行之 一。 在海 外, 中国 农业银 行同 样通 过自己 的努 力赢 得了 良好 的信誉 ,每 年位 居《 财富 》世 界 500 强企 业之 列。 作为一 家城 乡 并举 、 联 通国 际、 功能 齐 备的大 型国 有商 业银 行, 中国农 业银 行一 贯秉 承以 客户为 中心 的经 营理 念 , 坚 持审 慎稳 健经 营、 可 持续 发展, 立足 县域 和城市 两大 市场 , 实 施差 异化竞 争策 略, 着力打 造“ 伴 你成 长” 服 务品 牌, 依 托覆 盖全 国的 分支 机构、 庞大 的电 子化 网络 和多元 化的 金 融产品 ,致 力为 广大 客户 提供优 质的 金融 服务 ,与 广大客 户共 创价 值、 共同 成长。 中国农 业银 行是 中国 第一 批开展 托管 业务 的国 内商 业银行 , 经验 丰富 , 服 务 优质 , 业 绩 突出,2004 年被 英国 《全 球托管 人》 评为 中国“ 最佳 托管银 行 ” 。2007 年中 国农 业银行 通过 了美国 SAS70 内部 控制 审计, 并获 得无 保留 意见 的 SAS70 审计 报告 ,表 明了独 立公 正第 三方对 中国 农业 银行 托管 服务运 作 流 程的 风险 管理 、 内部 控制 的健 全有 效性 的全面 认可 。 中 国农业 银行 着力 加强 能力 建设 , 品 牌声 誉进 一步 提 升, 在 2010 年首 届“ ‘ 金 牌 理财 ’TOP10 颁 奖盛典” 中成 绩突 出, 获“ 最 佳托管 银行” 奖。2010 年 再次荣 获 《 首席 财务官 》 杂志颁 发的“ 最 佳资产 托管 奖 ” 。 中国农 业银 行证 券投 资基 金托管 部 于 1998 年 5 月经 中国证 监会 和中 国人 民银 行批准 成 立,2004 年 9 月 更名 为托 管业务 部, 内设 养老 金管 理中心 、技 术保 障处 、营 运中心 、委 托 资产托 管处 、 保 险资 产托 管处、 证券 投资 基金 托管 处、 境 外资 产托 管处 、 综 合管理 处、 风险 管理处 ,拥 有先 进的 安全 防范 设 施和 基金 托管 业务 系统。


(二) 主要 人员 情况


中国农 业银 行托 管业 务部 现有员 工 140 余 名, 其中 高级会 计师 、高 级经 济师 、高级 工摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 11 程师 、 律 师等 专家 10 余 名 , 服 务团 队成 员专业 水平 高、 业务 素质 好、 服务 能 力强 , 高 级管 理层均 有 20 年 以上 金融 从 业经验 和高 级技 术职 称, 精通国 内外 证券 市场 的运 作。


(三) 基金 托管 业务 经营 情况


截止 2013 年 9 月 30 日, 中国农 业银 行托 管的 封闭 式证券 投资 基金 和开 放式 证券投 资 基金 共 176 只, 包括 富国 天源平 衡混 合型 证券 投资 基金、 华夏 平稳 增长 混合 型证券 投资 基 金、 大成 积极 成长股 票型 证券投 资基 金 、 大成 景 阳 领先股 票型 证券 投资 基金 、 大 成创 新成 长 混合型 证券 投资 基金 、 长 盛同德 主题 增长 股票 型证 券投资 基金 、 博 时内 需增 长灵活 配置 混合 型证券 投资 基金 、 汉 盛证 券投资 基金 、 裕 隆证 券投 资基金 、 景 福证 券投 资基 金、 鸿 阳证 券投 资基金 、 丰 和价 值证 券投 资基金 、 久 嘉证 券投 资基 金、 长 盛成 长价 值证 券投 资基金 、 宝 盈鸿 利收益 证券 投资 基金 、 大 成价值 增长 证券 投资 基金 、 大 成债 券投 资基金 、 银 河稳健 证券 投资 基金 、 银 河收 益证券 投资 基金 、 长 盛中 信全债 指数 增强型 债券 投资 基金 、 长 信利息 收益 开 放 式证券 投资 基金 、 长 盛动 态精选 证券 投资 基金 、 景 顺长城 内需 增长 开放 式证 券投资 基 金 、 万 家增强 收益 债券 型证 券投 资基金 、 大 成精 选增 值混 合型证 券投 资基 金、 长信 银利精 选开 放式 证券投 资基 金、 富国 天瑞 强势地 区精 选混 合型 证券 投资基 金、 鹏华 货币 市场 证券投 资基 金 、 中海分 红增 利混 合型 证券 投资基 金、 国泰 货币 市场 证券投 资基 金、 新华 优选 分红混 合型 证券 投资基 金 、 交 银施罗 德精 选股票 证券 投资 基金 、 泰 达宏利 货币 市场 基金 、 交 银施罗 德货 币 市 场证券 投资 基金 、景 顺长 城资源 垄断 股票 型证 券投 资基金 、大 成沪 深 300 指 数证券 投资 基 金、 信诚 四季 红混合 型证 券投资 基金 、 富国天 时货 币市场 基金 、 富兰克 林国 海弹性 市值 股 票 型证券 投资 基金 、 益 民货 币市 场 基金 、 长城安 心回 报混合 型证 券投 资基 金、 中邮核 心优 选 股 票型证 券投 资基 金、 景顺 长城内 需增 长贰 号股 票型 证券投 资基 金、 交银 施罗 德成长 股票 证券 投资基 金、 长盛 中 证 100 指数证 券投 资基 金、 泰达 宏利首 选企 业股 票型 证券 投资基 金、 东 吴价值 成长 双动 力股 票型 证券投 资基 金、 鹏华 动力 增长混 合型 证券 投资 基金 、 宝盈 策略 增长摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 12 股票型 证券 投资 基金 、 国 泰金牛 创新 成长 股票 型证 券投资 基金 、 益 民创 新优 势混合 型证 券投 资基金 、 中邮 核心成 长股 票型证 券投 资基 金、 华夏 复兴股 票型 证券 投资 基金 、 富 国天 成红 利 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金、 长信 双利 优选 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 、 富兰 克林 国海 深化价 值股 票型 证券 投资 基金、 申万 巴黎 竞争 优势 股票型 证券 投资 基金 、 新 华优选 成长 股票 型证券 投资 基金 、 金 元惠 理成长 动力 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金 、 天 治稳 健双盈 债券 型证 券投资 基金 、 中海蓝 筹灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金、 长信 利丰 债券型 证券 投资基 金 、 金 元 惠理丰 利债 券型 证券 投资 基金、 交银 施罗 德先 锋股 票证券 投资 基金 、 东 吴进 取策略 灵活 配置 混合型 开放 式证 券投 资基 金、 建 信收 益增 强债 券型 证券投 资基 金、 银华 内需 精选股 票型 证券 投资基 金(LOF) 、 大 成行 业 轮动股 票型 证券 投资 基金 、 交银 施罗 德上 证 180 公 司治理 交易 型 开放 式 指数 证券 投资 基金 联接基 金、 上 证 180 公司 治理交 易型 开放 式指 数证 券投资 基金 、 富兰克 林国 海沪 深 300 指 数增强 型证 券投 资基 金、 南方中 证 500 交 易型 开放 式指数 证券 投 资基金 联接 基金(LOF) 、 景 顺长城 能源 基建 股票 型证 券投资 基金 、 中 邮核心 优 势灵活 配置 混 合型证 券投 资基 金 、 工 银瑞 信中小 盘成 长股 票型 证券 投资基 金 、 东 吴货 币市 场证 券投资 基金 、 博时创 业成 长股 票型 证券 投资基 金、 招商 信用 添利 债券型 证券 投资 基金 、 易 方达消 费行 业股 票型证 券投 资基 金 、 富 国汇 利分级 债券 型证 券投 资基 金、 大成 景丰 分级 债券 型证 券投资 基金 、 兴全沪 深 300 指数 增强 型 证 券投 资基 金(LOF) 、 工 银 瑞信深 证红 利交 易型 开放 式指数 证券 投 资基金 、 工 银瑞 信深 证红 利交易 型开 放式 指数 证券 投资基 金联 接基 金、 富国 可转换 债券 证券 投资基 金、 大成 深证 成长 40 交 易型 开放 式指 数证 券 投资基 金、 大成 深证 成长 40 交 易型 开 放式指 数证 券投 资基 金联 接基金 、 泰 达宏 利领 先中 小盘股 票型 证券 投资 基金 、 交银 施罗 德信 用添利 债券 证券 投资 基金 、 东吴 中证 新兴 产业 指数 证券投 资基 金、 工银 瑞信 四季收 益债 券型 证券投 资基 金、 招商 安瑞 进取债 券型 证券 投资 基金 、汇添 富社 会责 任股 票型 证券投 资基 金 、 工银瑞信消费 服务行业 股 票型证券投资 基金、易 方 达黄金主 题证 券投资基 金 (LOF ) 、中 邮摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 13 中小盘 灵活 配置 混合 型证 券投资 基金 、 浙 商聚 潮产 业成长 股票 型证 券投 资基 金、 嘉 实领 先成 长股票 型证 券投 资基 金 、 广发中 小 板 300 交 易型 开 放式指 数证 券投 资基 金 、 广发中 小 板 300 交易型 开放 式指 数证 券投 资基金 联接 基金 、 南 方保 本混合 型证 券投 资基 金、 交银施 罗德 先进 制造股 票证 券投 资基 金、 上投摩 根新 兴动 力股 票型 证券投 资基 金、 富兰 克林 国海策 略回 报灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金、 金 元惠 理保 本混 合型 证券投 资基 金、 招商 安达 保本混 合型 证券 投资基 金、 交银 施罗 德深 证 300 价值 交易 型开 放式 指数证 券投 资基 金、 南方 中国中 小盘 股 票指数 证券 投资 基金 (LOF ) 、 交 银施 罗德 深 证 300 价值交 易型 开放 式指 数证 券投资 基金 联 接基金 、 富 国中 证 500 指 数增强 型证 券投 资基 金 (LOF ) 、 长 信内 需成 长股 票 型证券 投资 基 金、 大成 中证 内地消 费主 题指数 证券 投资 基金 、 中 海消费 主题 精选 股票 型证 券投资 基金 、 长 盛同瑞 中 证 200 指数 分级 证券投 资基 金、 景顺 长城 核心竞 争力 股票 型证 券投 资基金 、汇 添 富信用 债债 券型 证券 投资 基金、 光大 保德 信行 业轮 动股票 型证 券投 资基 金、 富兰克 林国 海亚 洲 (除 日本 ) 机 会股 票型 证券投 资基 金、 汇添 富逆 向投资 股票 型证 券投 资基 金、 大 成新 锐产 业股票 型证 券投 资基 金、 申万菱 信中 小板 指数 分级 证券投 资基 金、 广发 消费 品精选 股票 型证 券投资 基金 、鹏 华金 刚保 本混合 型证 券投 资基 金、 汇添富 理 财 14 天债 券型 证 券投资 基金 、 嘉实全 球房 地产 证券 投资 基金、 金元 惠理 新经 济主 题股票 型证 券投 资基 金、 东吴保 本混 合型 证券投 资基 金 、建 新社 会 责任股 票型 证券 投资 基金 、嘉 实理 财宝 7 天 债券 型 证券投 资基 金、 富兰克 林国 海恒 久信 用债 券型证 券投 资基 金、 大成 月添利 理财 债券 型证 券投 资基金 、 安 信目 标收益 债券 型证 券投 资基 金、 富国 7 天 理财 宝债 券 型证券 投资 基金 、 交银 施 罗德理 财 21 天 债券型证券投 资基金、 易 方达中债新综 合指数发 起 式证券投资 基 金(LOF ) 、 工银瑞信信 用 纯债债 券型 证券 投资 基金 、 大成 现金 增利 货币 市场 基金、 景顺 长城 支柱 产业 股票型 证券 投资 基金、 易方 达月 月利 理财 债券型 证券 投资 基金 、 摩 根士丹 利华 鑫量 化配 置股 票型证 券投 资基 金、 东 方央 视财 经 50 指数 增强型 证券 投资 基金 、 交 银施罗 德纯 债债 券型 发起 式证券 投资 基摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 14 金、 鹏 华理 财 21 天 债券 型 证券投 资基 金、 国泰 民安 增利债 券型 发起 式证 券投 资基金 、 万 家 14 天理 财债 券型 证券 投资 基金、 华安 纯债 债券 型发 起式证 券投 资基 金、 金元 惠理惠 利保 本 混合型 证券 投资 基金 、南 方中 证 500 交易 型开 放式 指数证 券投 资基 金、 招商 双债增 强分 级 债券 型 证券 投资 基金 、 景 顺长城 品质 投资 股票 型证 券投资 基金 、 中 海可 转换 债券债 券型 证券 投资基 金、 融通 标普 中国 可转债 指数 增强 型证 券投 资基金 、 大 成现 金宝 场内 实时申 赎货 币市 场基金 、 交 银施 罗德 荣祥 保本混 合型 证券 投资 基金 、 国泰 中国 企业 境外 高收 益债券 型证 券投 资基金 、富 兰克 林国 海焦 点驱动 灵活 配置 混合 型证 券投资 基金 、景 顺长 城沪 深 300 等权 重 交易型 开放 式指 数证 券投 资基金 、 广 发聚 源定 期开 放债券 型证 券投 资基 金、 大成景 安短 融债 券型证 券投 资基 金、 嘉实 研究阿 尔法 股票 型证 券投 资基金 、 新 华行 业轮 换灵 活配置 混合 型证 券投资 基金 、 富 国目 标收 益一年 期纯 债债 券型 证券 投资基 金、 汇添 富高 息债 债券型 证券 投资 基金、 东方 利群 混合 型发 起式证 券投 资基 金、 南方 稳利一 年定 期开 放债 券型 证券投 资基 金 、 景顺长 城四 季金 利纯 债债 券型证 券投 资基 金、 华夏 永福养 老理 财混 合型 证券 投资基 金、 嘉实 丰益信 用定 期开 放债 券型 证券投 资基 金、 国泰 国证 医药卫 生行 业指 数分 级证 券投资 基金 、 交 银施罗 德定 期支 付双 息平 衡混合 型证 券投 资基 金、 光大保 德信 现金 宝货 币市 场基金 、 易 方达 投资级 信用 债债 券型 证券 投资基 金、 广发 趋势 优选 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金、 华润 元大 保本混 合型 证券 投资 基金 、 长盛 双月 红一 年期 定期 开放债 券型 证券 投资 基金 、 富国 国有 企业 债债券 型证 券投 资基 金。 三、相 关服 务机 构 (一) 基金 份额 销售 机构 1 、直 销机 构 (1 ) 摩根 士丹 利华 鑫基 金 管理有 限公 司直 销中 心 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 15 注册地 址: 深圳 市福 田区 中心四 路 1 号 嘉里 建设 广 场第二 座 第 17 层 01-04 室 办公地 址: 深圳 市福 田区 中心四 路 1 号 嘉里 建设 广 场第二 座 第 17 层 联系人 :吴 海灵 电话: (0755 )88318898 传真: (0755 )82990631 (2 ) 摩根 士丹 利华 鑫基 金 管理有 限公 司北 京分 公司 注册地 址: 北京 市西 城区 太平桥 大 街 18 号丰 融国 际 大厦 1005 室 办公地 址: 北京 市西 城区 太平桥 大 街 18 号丰 融国 际 大厦 1005 室 联系人 :田 毅东 电话: (010 )66155568-6100 传真: (010 )66158135 (3 ) 摩根 士丹 利华 鑫基 金 管理有 限公 司上 海分 公司 注册地 址: 上海 市浦 东新 区陆家 嘴环 路 1000 号 恒 生银行 大 厦 45 楼 011-111 单元 办公地 址: 上海 市浦 东新 区陆家 嘴环 路 1000 号 恒 生银行 大 厦 45 楼 011-111 单元 联系人 :田 毅东 电话: (021 )63343311-2100 传真: (021 )63343988 (4 ) 摩根 士丹 利华 鑫基 金 管理有 限公 司网 上直 销系 统 交易系 统网 址:https://etrade.msfunds.com.cn/etrading 目前支 持的 网上 直销 银行 卡: 中国 建设 银行 龙卡 借 记卡 、 招 商银 行“ 一 卡通” 借 记卡 、 光摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 16 大银行 借记 卡、 中信 银行 借记卡 、 兴 业银 行借 记卡 、 上海 浦东 发展 银行 借记 卡、 广 发银 行借 记卡、 南京 银行 借记 卡、 金华银 行借 记卡 、 温 州银 行借记 卡、 浙商 银行 借记 卡、 顺 德农 村商 业银行 借记 卡和 上海 农村 商业银 行借 记卡 。 全国统 一客 服电 话:400-8888-668 客户服 务信 箱:Services@msfunds.com.cn 深圳 、 北 京或 上海 的投 资 人单笔 认购 金额 超 过 100 万元 (含 100 万 元) 人民 币以上 的, 可拨打 直销 中心 的上 述电 话进行 预约 ,本 公司 将提 供上门 服务 。 2 、其 他销 售机 构 (1 ) 中国 农业 银行 股份 有 限公司 注册地 址: 北京 市东 城区 建国门 内大 街69 号 办公地 址: 北京 市东 城区 建国门 内大 街69 号 法定代 表人 :蒋 超良 客户服 务电 话:95599 网址:http://www.abchina.com (2 ) 中国 建设 银行 股份 有 限公司 注册地 址: 北京 市西 城区 金融大 街25 号 办公地 址: 北京 市西 城区 闹市口 大街1号院1 号楼 法定代 表人 :王 洪章 客户服 务电 话:95533 网址:http://www.ccb.com (3 ) 交通 银行 股份 有限 公 司 注册地 址: 上海 市浦 东新 区银城 中路188 号 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 17 办公地 址: 上海 市浦 东新 区银城 中路188 号 法定代 表人 :牛 锡明 客户服 务电 话:95559 网址:http://www.bankcomm.com (4 ) 招商 银行 股份 有限 公 司 注册地 址 : 深圳 市深 南大 道7088 号 招商 银行 大厦 办公地 址: 深圳 市深 南大 道7088 号 招商 银行 大厦 法定代 表人 : 傅 育宁 客户服 务电 话:95555 网址:http://www.cmbchina.com (5 ) 中信 银行 股份 有限 公 司


注册地 址: 北京 市东 城区 朝阳门 北大 街8 号富 华大 厦C 座


办公地 址: 北京 市东 城区 朝阳门 北大 街8 号富 华大 厦C 座 客户服 务电 话:95558


网址:http://bank.ecitic.com (6 ) 上海 浦东 发展 银行 股 份有限 公司 注册地 址: 上海 市浦 东新 区浦东 南路500 号 办公地 址: 上海 市中 山东 一路12 号 法定代 表人 :吉 晓辉 客户服 务电 话:95528 网址:http:// www.spdb.com.cn (7 ) 烟台 银行 股份 有限 公 司 注 册地 址: 山东 省烟 台市 芝罘区 海港 路25 号 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 18 办公地 址: 山东 省烟 台市 芝罘区 海港 路25 号 法定代 表人 :叶 文君 联系人 :王 淑华 电话:0535-6699660 客户服 务电 话:4008-311-777 网址: http:// www.yantaibank.net


(8 ) 河北 银行 股份 有限 公 司 注册地 址: 石家 庄市 平安 北大街28 号


办公地 址: 石家 庄市 平安 北大街28 号


法定代 表人 : 乔志 强 客户服 务电 话:400-612-9999 网址: http://www.hebbank.com (9 ) 哈尔 滨银 行股 份有 限 公司 注册地 址: 哈尔 滨市 道里 区尚志 大街160 号 办公地 址: 哈尔 滨市 道里 区尚志 大街160 号 法定代 表人 :郭 志文 客户服 务电 话:95537 、400-60-95537 网址:http:// www.hrbb.com.cn (10 )华 鑫证 券有 限责 任 公司 注册地 址: 深圳 市福 田区 金田路4018 号 安联 大厦28 层A01 、B01 (b )单 元 办公地 址: 上海 市肇 嘉浜 路750 号 法定代 表人 :洪 家新 联系人 :陈 敏 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 19 联系电 话:021-64339000-807 客户服 务电 话:021-32109999 ,029-68918888 网址:http://www.cfsc.com.cn (11 )中 信证 券股 份有 限 公司 注册地 址: 广东 省深 圳市 福田区 中心 三路8 号 卓越 时 代广场 (二 期) 北座 办公地 址: 北京 市朝 阳区 亮马桥 路48 号 中信 证券 大 厦 法定代 表人 :王 东明 联系人 :陈 忠 联系电 话:010-60838888 客户服 务电 话:95558 网址:http:// www.citics.com (12 )中 信建 投证 券股 份 有限公 司 注册地 址: 北京 市朝 阳区 安立路66 号4号楼 办公地 址: 北京 市朝 阳门 内大街188 号 法定代 表人 :王 常青 联系人 :权 唐 联系电 话:010-85130577 客户服 务电 话:400-8888-108 网址:http://www.csc108.com (13 )中 国银 河证 券股 份 有限公 司 注册地 址: 北京 市西 城区 金融大 街35 号 国际 企业 大 厦C 座 办公地 址: 北京 市西 城区 金融大 街35 号 国际 企业 大 厦C 座 法定代 表人 :陈 有安 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 20 联系人 :田 薇 联系电 话:010-66568536 网址:http://www.chinastock.com.cn (14 )信 达证 券股 份有 限 公司 注册地 址: 北京 市西 城区 闹市口 大街9号院1 号楼 办公地 址: 北京 市西 城区 闹市口 大街9号院1 号楼 法定代 表人 :高 冠江 联系人 :唐 静 联系电 话:010-63081000 客户服 务电 话:400-800-8899 网址:http://www.cindasc.com (15) 民生证 券股 份有 限公 司 注册地 址: 北京 市东 城区 建国门 内大 街28 号 民生 金 融中心A 座16-18 层 办公地 址: 北京 市东 城区 建国门 内大 街28 号 民生 金 融中心A 座16-18 层 法定代 表人 :余 政 联系人 :赵 明 联系电 话:010-85127622 客户服 务电 话:4006-19-8888 网址:http://www.mszq.com (16 )海 通证 券股 份有 限 公司 注册地 址: 上海 市淮 海中 路98 号 办公地 址: 上海 市广 东路689 号 海通 证券 大厦10 楼 法定代 表人 :王 开国 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 21 联系人 :金 芸、 李笑 鸣 联系电 话:021-23219000 客户服 务电 话:400-8888-001、95553 网址:http://www.htsec.com (17 )国 泰君 安证 券股 份 有限公 司 注册地 址: 上海 市浦 东新 区商城 路618 号 办公地 址: 上海 市浦 东新 区银城 中路168 号上 海银 行 大厦29 楼 法定代 表人 :万 建华 联系人 :芮 敏祺 联系电 话:021-38676161 客户服 务电 话:400-8888-666 网址:http://www.gtja.com (18 )申 银万 国证 券股 份 有限公 司 注册地 址: 上海 市常 熟路171 号 办公地 址: 上海 市常 熟路171 号 法定代 表人 :储 晓明 联系电 话:021-54033888 客户服 务电 话:95523 或4008895523 网址:http://www.sywg.com (19 )光 大证 券股 份有 限 公司 注册地 址: 上 海市 静安 区 新闸路1508 号 办公地 址: 上 海市 静安 区 新闸路1508 号 法定代 表人 :袁 长清 (代 行) 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 22 联系人 :刘 晨、 李芳 芳 联系电 话:021-22169999 客户服 务电 话:400-8888-788、10108998 网址:http://www.ebscn.com (20 )兴 业证 券股 份有 限 公司 注册地 址: 福州 市湖 东路268 号 办公地 址: 浦东 新区 民生 路1199 弄 证大 ?五 道口 广 场1号楼21 层 法定代 表人 :兰 荣 联系人 :谢 高得 联系电 话:021-38565785 客户服 务电 话:400-8888-123 网址:http://www.xyzq.com.cn (21 )长 江证 券股 份有 限 公司 注册地 址: 武汉 市新 华路 特8 号 长江 证券 大厦 办公地 址: 武汉 市新 华路 特8 号 长江 证券 大厦 法定代 表人 :胡 运钊 联系人 :李 良 联系电 话:027-65799999 客户服 务电 话:95579 , 4008-888-999 网址:http://www.95579.com (22 )东 方证 券股 份有 限 公司 注册地 址: 上海 市中 山南 路318 号2 号楼21 层-29层 办公地 址: 上海 市中 山南 路318 号2 号楼21 层-29层 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 23 法定代 表人 :潘 鑫军 联系人 :吴 宇


联系电 话:021-63325888 客户服 务电 话:95503 网址:http://www. dfzq.com.cn


(23 )华 泰证 券股 份有 限 公司 注册地 址: 江苏 省南 京市 中山东 路90 号 华泰 证券 大 厦 办公地 址: 江苏 省南 京市 中山东 路90 号 华泰 证券 大 厦














深圳市福 田区 深南大 道4011 号港 中旅 大 厦24 楼 法定代 表人 :吴 万善 联系人 : 庞 晓芸 联系电 话:0755-82492193 客户服 务电 话:95597 网址:http://www.htsc.com.cn (24 )齐 鲁证 券有 限公 司 注册地 址: 山东 省济 南市 经十路128 号 办公地 址: 济南 市经 七路86 号23 层 法定代 表人 :李 玮 联系人 :王 霖 联系电 话:0531-68889157 客户服 务电 话:95538 网址:http://www.qlzq.com.cn (25 )中 信万 通证 券有 限 责任公 司 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 24 注册地 址: 青岛 市崂 山区 苗岭路29 号澳 柯玛 大厦15 层(1507-1510 室) 办公地 址: 青岛 市崂 山区 深圳路222 号青 岛国 际金 融 广场1 号楼 第20 层 法定代 表人 :杨 宝林 联系人 :吴 忠超 联系电 话:0532-85022326 客户咨 询电 话:0532-96577 公司网 址:http://www.zxwt.com.cn (26 )中 信证 券( 浙江 ) 有限责 任公 司 注册地 址: 浙江 省杭 州市 滨江区 江南 大道588 号恒 鑫 大厦主 楼19 、20 层 办公地 址: 浙江 省杭 州市 滨江区 江南 大道588 号恒 鑫 大厦主 楼19 、20 层 法定代 表人 :沈 强 联系人 :丁 思聪 联系电 话:0571-87112510 客户服 务电 话:0571-95548 网址:http://www.bigsun.com.cn (27 )山 西证 券股 份有 限 公司 注册地 址: 山西 省太 原市 府西街69 号山 西国 际贸 易 中心东 塔楼 办公地 址: 山西 省太 原市 府西街69 号山 西国 际贸 易 中心东 塔楼 法定代 表人 :侯 巍 联系人 :郭 熠 联系电 话:0351-8686659 客户服 务电 话:400-666-1618 网址:http://www.i618.com.cn 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 25 (28 )华 龙证 券有 限责 任 公司 注册地 址: 甘肃 省兰 州市 东岗西 路638 号 财富 大厦 办公地 址: 甘肃 省兰 州市 东岗西 路638 号 财富 大厦 法定代 表人 :李 晓安 联系人 :李 昕田 联系电 话:0931-8784656 客户服 务电 话:400-689-8888 网址:http://www.hlzqgs.com (29 )东 海证 券股 份有 限 公司


注册地 址: 江苏 省常 州延 陵西路23 号投 资广 场18 层


办公地 址: 上海 市浦 东新 区东方 路1928 号东 海证 券 大厦


法定代 表人 :刘 化军


联系人 :王 一彦 联系电 话:021-20333333 客户服 务电 话:95531 ,400-8888-588


网址:http://www.longone.com.cn (30 )东 吴证 券股 份有 限 公司 注册地 址 : 苏州 工业 园区 翠园路181 号商 旅大 厦 办公地 址: 苏州 工 业 园区 星阳街5 号 法定代 表人 :吴 永敏 联系人 :方 晓丹 联系电 话:0512-65581136 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 26 客户服 务电 话:4008-601555 网址:http://www.dwzq.com.cn (31 )方 正证 券股 份有 限 公司 注册地 址: 湖南 长沙 芙蓉 中路2 段华 侨国 际大 厦22-24 层 办公地 址: 湖南 长沙 芙蓉 中路2 段华 侨国 际大 厦22-24 层 法定代 表人 :雷 杰 联系人 :彭 博 联系电 话:0731-85832343 客户服 务电 话:95571 网址:http://www.foundersc.com (32 )安 信证 券股 份有 限 公司 注册地 址: 深圳 市福 田区 金田路4018 号 安联 大厦35 层、28 层A02 单元 办公地 址: 深圳 市福 田区 金田路4018 号 安联 大厦35 层、28 层A02 单元 法定代 表人 :牛 冠兴 联系人 :陈 剑虹 联系电 话:0755-82558305 客户服 务电 话:4008-001-001 网址:http://www.essence.com.cn (33 )中 国中 投证 券有 限 责任公 司 注册地 址 : 深圳 市福 田区 益田路 与福 中路 交界 处荣 超商务 中心A 栋第18 层-21 层及第04 层01 、02 、03 、05 、11 、12、13 、15、16 、18 、19 、20 、21 、22 、23 单元 办公地 址: 深圳 市福 田区 益田路6003 号 荣超 商务 中 心A 栋第04 、18层至21 层 法定代 表人 : 龙 增来 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 27 联系人 :刘毅 联系电 话:0755-82023442 客户服 务电 话:400-600-8008 、95532 网址:http:// www.china-invs.cn (34 )招 商证 券股 份有 限 公司 注册地 址: 深圳 市福 田区 益田路 江苏 大厦A 座38 —45 层 办公地 址: 深圳 市福 田区 益田路 江苏 大厦A 座38 —45 层 法定代 表人 :宫 少林 联系人 :林 生迎 联系电 话:0755-82960223 客户服 务电 话:400-8888-111、0755-26951111 网址:http://www.newone.com.cn (35 )国 信证 券股 份有 限 公司 注册地 址: 深圳 市罗 湖区 红岭中 路1012 号国 信证 券 大厦十 六层 至二 十六 层 办公地 址: 深圳 市罗 湖区 红岭中 路1012 号国 信证 券 大厦十 六层 至二 十六 层 法定代 表人 :何 如 联系人 :齐 晓燕 联系电 话:0755-82130833 客户服 务电 话:95536 网址:http://www.guosen.com.cn (36 )平 安证 券有 限责 任 公司 注册地 址: 深圳 市福 田区 金田路 大中 华国 际交 易广 场8 楼 办公地 址: 深圳 市福 田区 金田路 大中 华国 际交 易广 场8 楼 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 28 法定代 表人 :杨 宇翔 联系人 :郑 舒丽 联系电 话:0755-22626391 客户服 务电 话:400-8816-168 网址:http:// stock.pingan.com (37 )国 海证 券股 份有 限 公司 注册地 址: 广西 南宁 市滨 湖路46 号 办公地 址: 深圳 市福 田区 竹子林 四路 紫竹 七道18 号 光大银 行大 厦30 楼 法定代 表人 :张 雅锋 联系人 :牛 孟宇 联系电 话:0755-83709350 客户服 务电 话 :400-8888-100( 全国 )、95563 网址:http://www.ghzq.com.cn (38 )广 发证 券股 份有 限 公司 注册地 址: 广州 天河 区天 河北路183-187 号大 都会 广 场43 楼(4301-4316房) 办公地 址: 广东 省广 州天 河北路 大都 会广 场5 、18 、19、36 、38、39 、41 、42 、43 、 44 楼 法定代 表人 :孙 树明 联系人 :黄 岚 联系电 话:020-87555888


客户服 务电 话:95575


网址:http://www.gf.com.cn (39 )华 福证 券有 限责 任 公司 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 29 注册地 址: 福州 市五 四 路157 号 新天 地大 厦7 、8 层 办公地 址: 福州 市五 四路157 号 新天 地大 厦7 至10 层 法定代 表人 :黄 金琳 联系人 :张 腾 联系电 话:0591-87383623 客户服 务电 话:96326 ( 福建省 外请 加拨0591 ) 网址: http://www.gfhfzq.com.cn (40 )东 莞证 券有 限责 任 公司 注册地 址: 广东 省东 莞市 可园南 路1 号金 源中 心30 楼 办公地 址: 广东 省东 莞市 可园南 路1 号金 源中 心30 楼 法定代 表人 :张 运勇 联系人 :苏 卓仁 联系电 话:0769-22112062 客服电 话:961130 网址:http://www.dgzq.com.cn (41 )天 相投 资顾 问有 限 公司 注册地 址: 北京 市西 城区 金融街19 号富 凯大 厦B 座701 办公地 址: 北京 市西 城区 金融街5 号 新盛 大厦B 座4 层 法定代 表人 :林 义相 联系人 :林 爽 联系电 话: 010-66045608 客户服 务电 话:010-66045678 网址: http://www.txsec.com 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 30 (42 )和 讯信 息科 技有 限 公司 注册地 址: 北京 市朝 阳区 朝外大 街22 号 泛利 大厦10 层 办公地 址: 北京 市朝 阳区 朝外大 街22 号 泛利 大厦10 层 法定代 表人 :王 莉 联系人 :李 延鹏 联系电 话:0755-82721122-8625 客户服 务电 话:400-920-0022 网址:http://licaike.hexun.com (43 )深 圳众 禄基 金销 售 有限公 司 注册地 址: 深圳 市罗 湖区 深南东 路5047 号发 展银 行 大厦25 楼I 、J单元


办公地 址: 深圳 市罗 湖区 深南东 路5047 号发 展银 行 大厦25 楼I 、J单元


法定代 表人 :薛 峰 联系人 :汤 素娅 联系电 话: 0755-33227950 客户服 务电 话:4006-788-887 网址: 众禄 基金 网 http://www.zlfund.cn 基金买 卖网 http://www.jjmmw.com (44 )杭 州数 米基 金销 售 有限公 司 注册地 址: 杭州 市余 杭区 仓前街 道海 曙路 东2 号 办公地 址: 浙江 省杭 州市 滨江区 江南 大道3588 号 恒 生大厦12 楼 法定代 表人 :陈 柏青 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 31 联系人 :周 嬿旻 联系电 话: 0571-28829790 ;021-60897869 客户服 务电 话:4000-766-123 网址:http://www.fund23.cn (45 )浙 江同 花顺 基金 销 售有限 公司 注册地 址: 浙江 省杭 州市 文二西 路1 号元 茂大 厦903


办公地 址: 浙江 省杭 州市 文二西 路1 号元 茂大 厦903


法定代 表人 :李 晓涛 联系人 :杨 翼 联系电 话:0571-88920897 ,0571-88911818-8565 客户服 务电 话:4008-773-772,0571-88920897 网址:http:// www.5ifund.com (46 )上 海好 买基 金销 售 有限公 司 注册地 址: 上海 市虹 口区 场中路685 弄37 号4 号楼449 室 办公地 址: 上海 市浦 东新 区浦东 南路1118 号 鄂尔 多 斯国际 大厦903-906 室 法定代 表人 :杨 文斌 联系人 :蒋 章 联系电 话:021-58870011 客户服 务电 话:400-700-9665 网址:http://www.ehowbuy.com (47 )上 海天 天基 金销 售 有限公 司 注册地 址: 浦东 新区 峨山 路613 号6 幢551 室 办公地 址: 上海 市徐 汇区 龙田路195 号3C 座9 楼 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 32 法定代 表人 :其 实 联系人 :潘 世友 联系电 话:021-54509998-7019 客户服 务电 话:400-1818-188 网址:http://www.1234567.com.cn (48 )上 海长 量基 金销 售 投资顾 问有 限公 司 注册地 址: 上海 市浦 东新 区高翔 路526 号2 幢220 室 办公地 址: 上海 市浦 东新 区浦东 大道555 号裕 景国 际B 座16 层 法定代 表人 :张 跃伟 联系人 :沈 雯斌 联系电 话:021-58788678-8201 客户服 务电 话:400-089-1289 网址:http://www.erichfund.com (49 )诺 亚正 行( 上海 ) 基金销 售投 资顾 问有 限公 司 注册地 址: 上海 市金 山区 廊下镇 漕廊 公路7650 号205 室 办公地 址: 上海 市浦 东新 区陆家 嘴银 城中 路68 号 时 代金融 中心8 楼801 法定代 表人 :汪 静波 联系人 :方 成 联系电 话:021-38602377 客户服 务电 话:400-821-5399 网址:http://www.noah-fund.com (50 )深 圳市 新兰 德证 券 投资咨 询有 限公 司 注册地 址: 深圳 市福 田区 华强北 路赛 格科 技 园 4 栋 10 层 1006# 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 33 办公地 址: 深圳 市福 田区 华强北 路赛 格科 技 园 4 栋 10 层 1006# 法定代 表人 :马 令海 联系人 : 侯敏 电话: 0755-88394666 客户服 务电 话:400-850-7771 网址:http://t.jrj.com 基金管 理人 可以 根据 情况 变化增 加或 者减 少销 售机 构, 并 另行 公告。 销售 机构 可以根 据 情况变 化增 加或 者减 少其 销售城 市、 网点 ,并 另行 公告。 (二) 登记 机构 名称: 摩根 士丹 利华 鑫基 金管理 有限 公司 注册地 址: 深圳 市福 田区 中心四 路 1 号 嘉里 建设 广 场第二 座 第 17 层 01-04 室 办公地 址: 深圳 市福 田区 中心四 路 1 号 嘉里 建设 广 场第二 座 第 17 层 法定代 表人 :王 文学 联系人 :刘 芳冰 电话: (0755 )88318721 (三) 出具 法律 意见 书的 律师事 务所 名称: 上海 市通 力律 师事 务所 注册地 址: 上海 市银 城中 路 68 号时 代金 融中 心 19 楼 办公地 址: 上海 市银 城中 路 68 号时 代金 融中 心 19 楼 负责人 :韩 炯 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 34 联系人 :安 冬 电话:021-31358666 经办律 师: 吕红 、安 冬


(四) 审计 基金 财产 的会 计师事 务所 名称: 普华 永道 中天 会计 师事务 所 ( 特殊 普通 合伙 ) 注册地 址: 上海 市浦 东新 区陆家 嘴环 路 1233 号 汇 亚大 厦 1604 -1608 室 办公地 址: 上海 市浦 东新 区陆家 嘴环 路 1318 号 星 展银行 大 厦 6 楼 法人代 表: 杨绍 信 联系人 : 王灵 联系电 话: (021 )23236850 经办注 册会 计师 :单 峰、 王灵 四、基 金的 名称 本基金 名称 : 摩 根士 丹利 华鑫 量 化配 置股 票型 证券 投资基 金 五 、基 金 的 运作 方式 与类 型 (一) 本基 金的 运作 方式 :契约 型开 放式 (二) 本基 金 的 类型 : 股 票型证 券投 资基 金 六、基 金的 投资 目标 本基金 通过 数量 化模 型, 优化资 产配 置权 重, 力争 在降低 组合 风险 的同 时, 获得超 越 比 较基准 的超 额收 益。 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 35 七、基 金的 投资 方向 本基金 的投 资范 围为 具有 良好流 动性 的金 融工 具 , 包括国 内依 法发 行上 市的 股票 (包 含 中小板 、 创 业板 及其 他经 中国证 监会 核准 上市 的股 票) 、 债券 ( 包括 交易 所和 银行间 两个 市 场的国 债、 金融 债、 企 业 债与可 转换 债、 中期 票据 、 短期 融资 券等) 、 银行 存款、 货币 市场 工具 、 权 证、 资产 支持 证 券、 股指 期货 以及法 律法 规和中 国证 监会 允许 基金 投资的 其他 金融 工具 ( 但须 符合 中国 证监 会的相 关规 定) 。 如法律 法规 或监 管机 构以 后允许 基金 投资 其他 品种 , 基 金管 理人 在履 行适 当 程序后 , 可 以将其 纳入 投资 范围 。 基金的 投资 组合 比例 为 : 股票资 产占 基金 资产 的 60%-95% ; 除 股票 外的 其他 资产占 基 金资产 的比 例范 围 为 5% -40% , 其 中权 证资 产占 基 金资产 净值 的比 例范 围 为 0 -3% , 每个 交易日 日终 在扣 除股 指期 货合约 需缴 纳的 交易 保证 金后 , 保 持现 金或 到期 日在 一年以 内的 政 府债券 不低 于基 金资 产净 值的 5% 。 八、基 金的 投资 投资 ( 一) 投资 策略 1 、资 产配 置策 略 本基金 实行 在公 司投 资决 策委员 会统 一指 导下 的资 产配置 机制 。 投资 决策 委员 会定期 或 针对特 定事 件临 时召 开, 讨论、 确定 具体 的基 金资 产未来 一段 时期 内在 权益 类资产 及固 定收 益类资 产之 间的 配置 比例 范围, 形成 资产 配置 相关 决议。 基金 经理 根据 投资 决策委 员会 关于 资产配 置的 决议 具体 执行 并实施 资产 配置 方案 。 为了有 效实 施数 量化 投资 策略 , 本 基金 将在 投资 决策 委员会 关于 资产 配置 决议 的允许 范摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 36 围内, 采取 相对 稳定 的股 票持仓 比例 控制 措施 , 降 低由于 股票 持仓 比例 波动 过于频 繁影 响到 数量化 投资 策略 的效 果。 资产配 置采 取“ 自 上而 下” 的 多因素 分析 决策 支持 , 结 合定性 分析 和定 量分 析, 对股票 资 产和固 定收 益类 资产 的风 险收益 特征 进行 分析 预测 ,确 定 中长 期的 资产 配置 方案。 在实施 资产 配置 时, 主要 考察三 方面 的因 素: 宏观 经济因 素 、 政 策及法 规因 素和资 本 市 场因素 。 宏观经 济因 素是 资产 配置 的重点 考量 对象 。 本 基金 重点考 察全 球经 济发 展状 况、 国 际间 贸易和 资本 流动 、国 际间 贸易壁 垒和 文化 差异 等定 性因素 和中 国劳 动力 分布 、GDP 、CPI 、 PPI 、 投资、 消费 、 进 出口 、 货币 流动 性状 况、 利 率 、 汇率 等定 量因 素, 评 估 宏观经 济变 量 变化趋 势及 对固 定收 益投 资品和 权益 类投 资品 的影 响,并 做出 适当 的资 产配 置策略 。 政策及 法规 因素 方面 主要 关注政 府货 币政 策、 财政 政策和 产业 政策 的变 动趋 势, 评 估其 对各行 业领 域及 资本 市场 的影响 ; 关 注资 本市 场制 度和政 策的 变动 趋势 , 评 估其对 资本 市场 体系建 设的 影响 。 资本市 场因 素方 面主 要关 注市场 估值 的比 较 、 市 场预 期变化 趋势 、 资金 供求 变化 趋势等 。 在此基 础上 ,对 市场 估值 进行整 体评 估, 依据 评估 结果决 定资 产配 置方 案。 当资本 市场 、 国家财 经政 策等发 生重 大变 化, 或发 生其他 重大 事件 (包 括但 不限于 重 大 自然灾 害、 战争 等不 可预 测 事件等 ) , 可 能导 致各 类别 资产的 风险 收益 特征 发生 显著变 化时 , 投资决 策委 员会 将临 时组 织集体 讨论 并确 定特 定时 期的资 产配 置方 案。 2 、行 业配 置策 略 本基金 采用 结合 行业 多因 子阿尔 法模 型(Multi-Factor Industry Alpha Model) 和 Black-Litterman 资产 配置 模型(B-L Model) 的 量化 模 型以及 其他 量化 模型 进行 行业配 置。 本基金 所指 行业 多因 子阿 尔法模 型 ( 以下 称多 因子 模型) 是建 立在 已被 国际 市场广 泛应 用的多 因子 模型 的基 础上 , 根据 中国 资本 市场 的实 际情况 , 由 本基 金管 理的 金融工 程团 队开摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 37 发的更 具有 针对 性和 适用 性的量 化行 业选 择模 型。 本 基金所 指Black-Litterman 资产配 置模 型 (以下 称BL 模 型) 已成 为 国际上 主流 的量 化配 置模 型,该 模型 能较 好地 结合 各项资 产的 预 期 收益 率和 历史 收益 率, 形成新 的市 场收 益预 期, 从而使 得各 项资 产配 置权 重的优 化结 果更 加有效 。 首先 , 本 基金 通过量 化方 法分析 各个 行业 的股 价表 现与宏 观经 济 、 本行 业内 、 上 下游 产 业链指 标之 间的 关系 ,并 结合各 行业 的估 值水 平、 一致预 期、 盈利 水平 、动 量反转 等指 标 , 从中筛 选出 最有 效的 指标 和因子 建立 多因 子模 型, 获得各 行业 的预 期收 益率 ;其次 ,运 用 BL 模 型结 合多 因子 模型 的 预测结 果, 对行 业配 置权 重进行 优化 。 (1 ) 多因 子模 型 A. 备选 因子 库 不同行 业的 市场 表现 对于 货币信 贷政 策、 财政 政策 、 物价 体系 、 投 资、 进 出口 等宏观 经 济环境 的变 化有 不同 反 应 ;行业 产销 量、 产品 价格 、库存 等因 素将 揭示 本行 业的景 气状 况 , 从而影 响行 业股 价的 市场 表现; 上下 游产 业的 运行 状况将 改变 本行 业的 供求 状况, 从而 引起 行业股 价的 变化 ; 行 业的 估值水 平、 一致 预期 等市 场特性 将对 行业 未来 收益 率产生 一定 的影 响。 本基 金通 过深入 研究 传统投 资理 论 、 总结 分析 投资团 队多 年积 累的 投资 经验 , 构 建备 选 因子库 。 本基金 定期 或不 定期 对备 选因子 库进 行更 新, 首先 是对现 有因 子数 据的 更新 ; 其 次, 添 加值得 研究 、 跟 踪和 检验 的新因 子; 再次, 添加 复合 因子, 即利 用若 干因 子之 间的内 生关 系, 通过汇 总、 剥离 、调 整等 方法获 得的 综合 因子 。 B. 模型 的入 选因 子 本基金 结合 中国 市场 的行 业投资 逻辑 , 经 过全 面而 细致的 实证 检验 , 从 备选 因子库 中对 行业收 益最 有解 释力 的若 干因子 ,构 建多 因子 模型 。 由于因 子的 有效 性会 随着 宏观经 济周 期的 变化 、行 业发展 阶段 的演 进等 因素 发生变 化 ,摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 38 本基金 定期 和不 定期 重复 从备选 因子 库中 挑选 有效 因子的 过程 ,建 立入 选因 子的更 新机 制 , 力求提 高多 因子 模型 的适 应力和 生命 力。 C. 模型 入选 因子 的权 重 入选模 型的 若干 因子 对行 业收益 的重 要性 是不 同的 , 例如, 有些 行业 注重 宏观 经济周 期 的变化 , 有些 行业注 重规 模的扩 张 , 有 些行业 注重 盈利能 力的 提升 , 有 些行 业注重 估值的变 化等等 。多 因子 模型 将采 用OLS 等方 法评 价因 子的 重要程 度给 不同 入选 因子 配以不 同的 权 重,以 反映 市场 的侧 重点 。 在因子 发挥 效用 的同 时, 其重要 性也 会随 之发 生变 化。 因 此本 基金 对因 子权 重也设 置了 更新机 制, 定期 重复 权重 分配过 程。 (2 ) 权重 优化 模型 本基金 采用BL 模型 最终 确 定各行 业的 投资 权重 。BL 模型能 将基 金管 理人 对各 行业的 预 期收益 观点 与市 场均 衡状 态下个 行业 隐含 的超 额收 益率及 市场 权重 相结 合 , 以 风险调 整收 益 最大化 的目 标下 ,实 现各 行业的 合理 和优 化的 配置 。 具体到 本基 金来 讲 , 由 于各 行业隐 含的 超额 收益 率及 市场权 重可 由历 史收 益率 以及市 场 权重计 算得 出; 多因 子模 型通过 各项 有效 因子 对各 行业的 预期 收益 进行 评估 , 提供 预期 收益 观点。BL 模型 采用 贝叶 斯 方法把 隐含 的超 额收 益率 和预期 收益 观点 结合 起来 ,对均 衡的 市 场权重 进行 调节 ,使 得组 合达到 最优 的风 险调 整收 益。 3 、股 票配 置策 略 股票配 置是 本基 金量 化资 产配置 的实 施阶 段, 股票 配置策 略将 直接 影响 到实 施效果 , 本 基金的 股票 配置 策略 以拟 合和超 越行 业平 均收 益为 目的。 本基金 从以 下几 个维 度构 建各行 业的 股票 配置 策略 : 首先, 需考 虑行 业内 股票 的权重 分 布。 每个 行业 内股票 权重 集中度 都不 尽相 同, 对于 个股权 重较 为集 中的 行业 , 若 干权 重股 的 收益能 够较 好地 拟合 行业 平均收 益 , 而 个股权 重分 散的行 业则 不然 。 其 次 , 行业内 股票 的收摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 39 益分布 。 每个 行业内 个股 的市场 表现 一致 程度 也不 尽相同 , 对于 一致性 较强 的行业 , 拟合 行 业平均 收益 的难 度较 低, 而 一致性 较弱 的行 业的 难度 较大。 再次, 行业 内股 票的 流动性 分布 。 对于个 股流 动性 较好 的行 业, 满 足基 金交 易需 求的 股票品 种较 多, 而在 流动 性差行 业中 的股 票配置 数量 将受 到限 制。 最后, 行业 目标 配置 权重 。 对于 目标 权重 较高 的行 业, 更 多数 量的 股票能 缓和 流动 性问 题, 同时对 行业 平均 收益 率的 拟合程 度也 较高 。 除 了以 上情况 以外 , 还 需考虑 基金 的股 票品 种的 投资禁 止行 为、 比例 限制 等各方 面的 因素 。 在行业 内选 股策 略上 , 本 基金采 用量 化模 型的 方法 进行选 股。 量化 选股 模型 包括但 不限 于以下 两种 : 一种 是持 有行 业内若 干权 重股 , 并优 化其 在基金 中的 权重 以拟 合行 业平均 收益 ; 另一种 是通 过量 化多 因子 选股模 型挑 选优 势个 股, 从而超 越行 业平 均收 益, 其中因 子主 要包 括价值 因子 、成 长因 子、 基本面 因子 、一 致预 期和 市场因 子等 。本 基金 综合 考虑以 上因 素 , 根据市 场状 况的 变化 ,定 期或不 定期 修订 行业 的股 票配置 策略 。 4 、其 他金 融工 具投 资策 略 (1 ) 固定 收益 投资 策略 本基金 遵循 中长 期资 产配 置策略 , 进行 国债 、 金 融 债、 公司 债等 固定收 益类 证券以 及可 转换债 券的 投资 。 由 公司 固定收 益投 资团 队独 立提 出具体 的投 资策 略及 投资 建议, 通过 评估 货币政 策、 财政 政策 和国 际环境 等因 素, 分析 市场 价格中 隐含 的对 经济 增长 、 通货 膨胀 、 违 约概率 、 提 前偿 付速 度等 因素的 预测 , 根 据固 定收 益市场 中存 在的 各种 投资 机会的 相对 投资 价值和 相关 风险 决定 总体 的投资 策略 及类 属( 政府 、企业/ 公司 、可 转换 债券 、资产 支持 证 券等) 和期 限 ( 短期、 中 期和长 期) 等部 分的 投资 比例, 并基 于价 值分 析精 选投资 品种 构建 固定收 益投 资组 合。 本基金 采用 的主 要固 定收 益投资 策略 包括 : 利 率预 期策略 、 收益 率 曲线 策略 、 信 用利 差 策略、 公司/ 企业 债券 策略 、可转 换债 券策 略等 。 (2 ) 股指 期货 投资 策略 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 40 本基金 以套 期保 值为 目的 ,参与 股指 期货 交易 。 本基金 参与 股指 期货 投资 时机和 数量 的决 策建 立在 对证券 市场 总体 行情 的判 断和组 合 风险收 益分 析的 基础 上 。 基 金管理 人将 根据 宏观 经济 因素 、 政 策及 法规 因素 和资 本市场 因素 , 结合定 性和 定量 方法 ,确 定投资 时机 。基 金管 理人 另根据CAPM 模 型计 算得 到的组 合Beta 值, 结合 股票 投资的 总体 规模 , 以 及中 国证监 会的 相关限 定和 要求 , 确 定参 与股指 期货 交 易 的投资 比例 。 若相关 法律 法规 发生 变化 时, 基 金管 理人 期货 投资 管 理从 其最 新规 定, 以符 合上述 法律 法规和 监管 要求 的变 化。 (3 ) 权证 投资 策略 本基金 对权 证的 投资 建立 在对标 的证 券和 组合 收益 风险分 析的 基础 上, 以 Black-Scholes 模 型和 二叉 树期权 定价 模型 为基 础对 权证进 行分 析定 价, 并根 据市场 情况 对 定价模 型和 参数 进行 适当 修正。 若法律 法规 或监 管机 构以 后允许 基金 投资 其他 品种 ,本基 金管 理人 在履 行适 当程序 后 , 可以将 其纳 入投 资范 围并 及时制 定相 应的 投资 策略 。 ( 二) 投资程序 本基金 实行 投资 决策 委员 会领导 下的 基金 经理 负责 制, 强 调团 队合 作, 充 分发 挥集体 智 慧。 投资 决策 委员 会负 责制 定基金 的 资 产配 置策 略和 风险控 制策 略 , 并 对基 金经 理进行 授权 。 基金经 理在 投资 决策 委员 会的授 权范 围内 行使 投资 管理权 限。 1 、投 资决 策依 据 (1 ) 遵守 国家 有关 法律 法 规和基 金合 同的 有关 规定 ; (2 ) 根据投 资研 究团 队对 国内外 宏观 经济 、 金 融市 场、 行 业及 上市 公司 等方 面的独 立、 客观的 研究 成果 进行 决策 ;


摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 41 (3 ) 以维 护基 金份 额持 有 人利益 为基 金投 资决 策的 准则。 2 、投 资程 序 本基金 管理 人建 立了 严格 、 规范 的投 资决 策程 序, 主要包 括投 资研 究、 投资 决策、 组合 构建、 交易 执行 、风 险与 绩效评 估、 组合 调整 等环 节,具 体如 下: (1 ) 投资 研究 本基金 管理 人 研 究团 队独 立开展 研究 工作 , 依 托内 部研究 平台 , 充 分利 用整 合外部 信息 以及券 商等 外部 研究 机构 的研究 成果 , 强化 研究 对投 资决策 的支 持 , 防 止投 资决 策的随 意性 。 研究员 在熟 悉基 金投 资目 标和投 资策 略的 基础 上 , 对 其分工 的行 业和 行业 内上 市公司 进行 跟 踪研究 、 深 度分 析, 撰写 研究报 告、 投资 建议 报告 , 供基 金经 理及 投资 决策 委员会 参考 。 本 基金管 理人 另设 有固 定收 益投资 部 , 专 门负责 债券 投资研 究 。 此 外, 研究 团 队设有 专门 的宏 观经济 研究 员, 负责 跟踪 分析各 种宏 观经 济数 据以 及政府 的产 业政 策, 为资 产配置 决策 提供 支持。 (2 ) 投资 决策 投资决 策委 员会 是基 金投 资的最 高决 策机 构 , 依 据研 究团队 提供 的研 究成 果以 及风险 管 理团队 提供 的风 险监 测指 标及风 控建 议等 , 负 责判 断未来 一段 时间 内证 券市 场的走 势, 决定 基金总 体投 资策 略及 基金 资产在 权益 类、 固定 收益 类等资 产间 的配 置比 例范 围。 如 遇重 大事 项,投 资决 策委 员会 随时 召开临 时会 议做 出决 议。 (3 ) 组合 构建 基金经 理根 据投 资决 策委 员会的 资产 配置 比例 等决 议, 参 考研 究团 队的 研究 成果, 在遵 守基金 合同 的前 提下 , 依 据专业 经验 进行 分析 判断 , 决 定具 体投 资品种 并选 择交易 时机 , 在 授权范 围内 构建 具体 的投 资组合 , 进 行组 合的 日常 管理。 重大 单项 投资 决定 须经投 资决 策委 员会批 准。 (4 ) 交易 执行 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 42 本基金 实行 集中 交易 制度 。 基金 经理 将投 资指 令下 达给交 易团 队, 由交 易团 队的交 易主 管分配 给交 易员 执行 交易 指令。 交易 团队 同时 承担 一线风 险监 控职 责。 (5 ) 风险 与绩 效评 估 投资风 险管 理团 队由 风险 管理团 队和 监察 稽核 团队 组成 。 风 险管 理团 队定 期或 不定期 对 基金投 资风 险与 绩效 进行 评估, 并提 供相 应的 评估 报告; 监察 稽核 团队 对基 金投资 的合 规性 进行日 常监 控及 事后 检查 。 投资决 策委 员会 和基 金经 理通过 风险 报告 能够 随时 了解组 合承 担 的风险 水平 以及 是否 符合 既定的 投资 策略 。绩 效评 估能够 确认 组合 是否 实现 了预期 投资 目 标、 组合 收益 的来源 及投 资策略 成功 与否 , 基 金经 理可以 据以 检讨 投资 策略 , 进 而调 整投 资 组合。 同时 , 风 险管 理委 员会根 据投 资风 险管 理团 队提供 的报 告, 结合 市场 、 法律 等环 境的 变化, 对基 金进 行风 险评 估,并 提出 风险 防范 措施 及改进 建议 。 (6 ) 组合 调整 基金经 理将 跟踪 行业 状况 、 证券 市场 和上 市公 司的 发展变 化, 结合 基金 申购 和赎回 的现 金流量 情况 , 以及组 合风 险与绩 效评 估的 结果 , 对 投资组 合进 行动 态调 整, 使之不 断得 到 优 化。 本基金 管理 人在 确保 基金 份额持 有人 利益 的前 提下 , 有权根 据市 场环 境变 化和 实际需 要 调整上 述投 资程 序, 并在 更新的 招募 说明 书中 公告 。 九、基 金的 业绩 比较 基准 本基金 的整 体业 绩比 较基 准采用 : 80% ? 沪深300 指 数收 益率+20% ? 中 信标 普全 债指 数 收益率 本基金 股票 投资 部分 的业 绩比较 基准 是沪 深300 指 数 , 债 券投 资部 分的 业绩 比 较基准 是 中信标 普全 债指 数。 本基金 采用 沪深300 指数 作 为股票 投资 部分 的业 绩比 较基准 主要 基于 以下 原因 : 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 43 1 、 沪 深300 指 数是 沪深 证 券交易 所第 一次 联合 发布 的反映A 股市 场整 体走 势的 指数, 由 中证指 数公 司编 制和 维护 ,是在 上海 和深 圳证 券市 场中选 取300 只A 股作 为样 本编制 而成 。 2 、该 指数 样本 对沪 深市 场 的覆盖 度高 , 具有 良好 的 市场代 表性 , 投资 人可 以 方便地 从 报纸、 互联 网等 财经 媒体 中获取 。 3 、沪 深300 指 数引 进国 际 指数编 制和 管理 的经 验, 编制方 法清 晰透 明, 具有 独立性 和 良好的 市场 流动 性; 与市 场整体 表现 具有 较高 的相 关度, 且指 数历 史表 现强 于市场 平均 收益 水平。 因此 , 沪 深300 指 数是 衡量 本基金 股票 投资 业绩 的理 想基准 。 同时 , 根据 本基 金的目 标 资产配 置比 例来 分配 权重 , 本基金 的业 绩比 较基 准中 加入了 中信 标普 全债 指数 并按照 本基 金 的目标 资产 配置 比例 来安 排。 如果上 述基 准指 数停 止计 算编制 或更 改名 称, 或者 今后法 律法 规发 生变 化, 又或者 市场 推出更 具权 威、 且更 能够 表征本 基金 风 险 收益 特征 的指数 , 则 基金 管理 人将 视情况 经与 基金 托管人 协商 同意 后调 整本 基金的 业绩 比较 基准 , 而 无需召 开基 金份 额持 有人 大会审 议, 并应 及时公 告并 报证 监会 备案 ,同时 在更 新的 招募 说明 书中列 示。 十、基 金的 风险 收益 特征 本基金 为股 票型 基金 , 其 预期风 险和 预期 收益 高于 货币市 场基 金 、 债券 型基 金、 混合 型 基金, 属于 证券 投资 基金 中较高 预期 风险 、较 高预 期收益 的基 金产 品。 十一、 基金 的投 资组 合报 告 基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载 、 误 导性 陈述 或重大 遗 漏,并 对其 内容 的真 实性 、准确 性和 完整 性承 担个 别及连 带责 任。


基 金托 管人 中国 农业 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定, 于2013 年10 月22 日 复核摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 44 了本报 告中 的财 务指 标、 净值表 现和 投资 组合 报告 等内容 ,保 证复 核内 容不 存在虚 假记 载 、 误导性 陈述 或者 重大 遗漏 。 1 、 报告期 末基 金资 产组 合情 况 序号 项目 金额( 元) 占基金 总资 产的比 例 (% ) 1 权益投 资 37,978,400.55 71.91 其中: 股票 37,978,400.55 71.91 2 固定收 益投 资 1,491.23 0.00 其中: 债券 1,491.23 0.00 资产支 持证 券 - - 3 金融衍 生品 投资


- - 4 买入返 售金 融资 产 - - 其中: 买断 式回 购的 买入 返售 金融资 产 - - 5 银行存 款和 结算 备付 金合 计 2,574,402.24 4.87 6 其他各 项资 产


12,257,002.96 23.21 7 合计 52,811,296.98 100.00 注: 报告 期末 , 本基 金因 基金规 模变 动导 致现 金类 资产比 例被 动超 标 。 本 基 金已于10 月8 日 完成上 述被 动超 标事 项调 整,符 合法 律法 规及 基金 合同的 有关 规定 。 2 、 报告期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 45 代码 行业类 别 公允价 值( 元) 占 基 金 资 产 净值比例 (%) A 农、林 、牧 、渔 业 46,234.00 0.09 B 采矿业 781,919.84 1.49 C 制造业 17,455,615.10 33.32 D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和 供应业 1,183,657.68 2.26 E 建筑业 214,017.74 0.41 F 批发和 零售 业 4,529,861.41 8.65 G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 1,792,309.60 3.42 H 住宿和 餐饮 业 248,747.00 0.47 I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服 务业 377,262.68 0.72 J 金融业 6,314,866.56 12.05 K 房地产 业 3,503,868.88 6.69 L 租赁和 商务 服务 业 111,479.00 0.21 M 科学研 究和 技术 服务 业 - - N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 1,217,818.15 2.32 O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - - 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 46 P 教育 - - Q 卫生和 社会 工作 - - R 文化、 体育 和娱 乐业 45,553.91 0.09 S 综合 155,189.00 0.30 合计 37,978,400.55 72.49 3 、 报告期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前十 名股 票投 资明 细 序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值( 元) 占 基 金 资 产 净值比例 (%) 1


600036 招商银 行 90,145 984,383.40 1.88 2


600016 民生银 行 101,236 967,816.16 1.85 3


600887 伊利股 份 20,364 909,863.52 1.74 4


000651 格力电 器 32,357 859,401.92 1.64 5


601166 兴业银 行 68,596 766,217.32 1.46 6


002353 杰瑞股 份 10,868 761,629.44 1.45 7


600000 浦发银 行 72,818 734,733.62 1.40 8


601998 中信银 行 166,200 623,250.00 1.19 9


601989 中国重 工 95,887 584,910.70 1.12 10


000333 美的集 团 13,032 563,503.68 1.08 4 、 报告期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 47 序号 债券品 种 公允价 值( 元) 占 基 金 资 产 净 值 比例( %) 1 国家债 券 - - 2 央行票 据 - - 3 金融债 券 - - 其中: 政策 性金 融债 - - 4 企业债 券 - - 5 企业短 期融 资券 - - 6 中期票 据 - - 7 可转债 1,491.23 0.00 8 其他 - - 9 合计 1,491.23 0.00 5 、 报告期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名债 券投 资明 细 序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公 允 价 值 (元) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 (%) 1 128002 东华转 债 12 1,491.23 0.00 注:本 基金 本报 告期 末仅 持有以 上债 券。 6 、 报告 期末 按公 允价 值 占基金 资产 净值 比例 大小 排名的 前十 名资 产支 持证 券投资 明 细 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 48 本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。 7 、报 告期 末按 公允 价值 占 基金资 产净 值比 例大 小排 名的前 五名 权证 投资 明细 本基金 本报 告期 末未 持有 权证。 8 、 报告 期末 本基 金投 资 的股指 期货 交易 情况 说明 8.1 报告期 末本 基金 投资 的股指 期货 持仓 和损 益明 细 报告期 内, 本基 金未 参与 股指期 货交 易; 截至 报告 期末, 本基 金未 持有 股指 期货 合 约 。 8.2 本基金 投资 股指 期货 的投资 政策 根据本 基金 基金 合同 的规 定,本 基金 以套 期保 值为 目的, 参与 股指 期货 交易 。 本基金 参与 股指 期货 投资 时机和 数量 的决 策建 立在 对证券 市场 总体 行情 的判 断和组 合 风险收 益分 析的 基础 上。 基金管 理人 将根 据宏 观经 济因素 、 政 策及 法规 因素 和资本 市场 因素, 结合 定性 和定 量方 法, 确 定投 资时 机。 基金 管理人 另根 据CAPM 模型 计算得 到的 组合Beta 值 ,结 合股 票投 资的总 体规 模, 以及 中国 证监会 的相 关限 定和 要求 ,确定 参 与股指 期货 交易 的投 资比 例。 若相关 法律 法规 发生 变化 时, 基 金管 理人 期货 投资 管理从 其最 新规 定, 以符 合上述 法律 法规和 监管 要求 的变 化。 报告期 内, 本基 金未 参与 股指期 货交 易。 9 、报 告期 末本 基金 投资 的 国债期 货交 易情 况说 明 9.1 本期国 债期 货投 资政 策 根据本 基金 基金 合同 规定 ,本基 金不 参与 国债 期货 交易。 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 49 9.2 报告期 末本 基金 投资 的国债 期货 持仓 和损 益明 细 根据本 基金 基金 合同 规定 ,本基 金不 参与 国债 期货 交易。 9.3 本期国 债期 货投 资评 价 根据本 基金 基金 合同 规定 ,本基 金不 参与 国债 期货 交易。 10、 投资 组合 报告 附注 10.1 本 基金 投资 的前 十名 证券的 发行 主体 未出 现本 报告期 内被 监管 部门 立案 调查 , 或 在 报告编 制日 前一 年内 受到 公开谴 责、 处罚 的情 形。 10.2 本基金 投资 的前 十名 股票没 有超 出基 金合 同规 定的备 选 股 票库 。 10.3 其他资 产构 成 序号 名称 金额( 元) 1 存出保 证金 37,964.23 2 应收证 券清 算款 12,210,918.39 3 应收股 利 104.25 4 应收利 息 2,781.59 5 应收申 购款 5,234.50 6 其他应 收款 - 7 待摊费 用 - 8 其他 - 9 合计 12,257,002.96 10.4 报告期 末持 有的 处于 转股期 的可 转换 债券 明细 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 50 本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转债 。 10.5 报告期 末前 十名 股票 中存在 流通 受限 情况 的说 明 本基金 本报 告期 末 前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。 十二、 基金 的业绩 基金管 理人 依照 恪尽 职守 、 诚 实信 用、 谨慎 勤勉 的 原则管 理和 运用 基金 财产 , 但 不保 证 基金一 定盈 利, 也不 保证 最低收 益。 基金 的过 往业 绩并不 代表 其未 来表 现。 投资有 风险 , 投 资者在 做出 投资 决策 前应 仔细阅 读本 基金 的招 募说 明书。 1 、自 基金 合同 生效 以来 至2013 年9 月30 日, 本基 金 份额净 值增 长率 与同 期业 绩比较 基 准收益 率比 较表 : 阶段 净值增 长率① 净值增长 率 标准差② 业绩比较 基 准收益率 ③ 业绩比较 基准收 益率标准 差④ ①-③ ②-④ 2012 年 12 月 11 日至 2012 年 12 月 31 日 0.20% 0.04% 8.87% 1.25% -8.67% -1.21% 2013 年 1 月 1 日至 2013 年 6 月 30 日 -7.09% 1.07% -9.71% 1.20% 2.62% -0.13% 自基金合 同生 效起至 2013 年 9 月 30 日 5.50% 1.05% 5.87% 1.20% -0.37% -0.15% 2 、 自基 金合 同生 效以 来基 金份额 累计 净值 增长 率变 动及其 与同 期业 绩比 较基 准收益 率 变动的 比较 摩根士 丹利 华鑫 量化 配置 股票 型 证券 投资 基金 累计净 值增 长率 与业 绩比 较基准 收益 率的 历史 走 势 对比图 : (2012 年12月11 日至2013 年9 月30日) 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 51 十 三 、 基金 的费 用与 税收 ( 一) 与基金运 作有 关的 费 用 1. 基金 费用的 种类 (1 ) 基金 管理 人的 管理 费 ; (2 ) 基金 托管 人的 托管 费 ; (3 ) 基金 合同 生效 后与 基 金相关 的信 息披 露费 用; (4 ) 基金 合同 生效 后与 基 金相关 的会 计师 费、 律师 费和诉 讼费 ; (5 ) 基金 份额 持有 人大 会 费用; (6 ) 基金 的证 券交 易费 用 ; (7 ) 基金 的银 行汇 划费 用 ; 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 52 (8 ) 基金 的开 户费 用; (9 ) 按照 国家 有关 规定 和 基金合 同约 定, 可以 在基 金财产 中列 支的 其他 费用 。 2. 基金 费用计 提方 法、 计 提标准 和支 付方 式 (1 ) 基金 管理 人的 管理 费


本基金 的管 理费 按前 一日 基金资 产净 值的1.5 % 年 费 率计提 。管 理费 的计 算方 法如 下 : H =E ×1.5 % ÷ 当 年天 数 H 为 每日 应计 提的 基金 管 理费 E 为 前一 日的 基金 资产 净值 基金管 理费 每日 计算 , 逐 日累计 至每 月月 末, 按月 支付 , 由 基金 管理人 向基 金托管 人 发 送基金 管理 费划 款 指 令 , 基金托 管人 复核 后于 次月 前5 个 工作 日内 从基 金财 产 中一次 性支 付 给基金 管理 人。 若遇 法定 节假日 、公 休假 等, 支付 日期顺 延。 (2 ) 基金 托管 人的 托管 费 本基金 的托 管费 按前 一日 基金资 产净 值的0.25% 的 年费率 计提 。托 管费 的计 算方法 如 下: H =E ×0.25 % ÷ 当年 天数 H 为 每日 应计 提的 基金 托 管费 E 为 前一 日的 基金 资产 净值 基金托 管费 每日 计算 , 逐 日累计 至每 月月 末, 按月 支付 , 由 基金 管理人 向基 金托管 人 发 送基金 托管 费划 款指 令, 基金托 管人 复核 后于 次月 前5 个工 作日 内从 基金 财 产中一 次性 支 取。若 遇法 定节 假日 、公 休日等 ,支 付日 期顺 延。 (3 ) 上述“ 一、 基金 费用 的种类 中第3 -8 项 费用” , 根据有 关法 规及 相应 协议 规定, 按摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 53 费用实 际支 出金 额列 入当 期费用 ,由 基金 托管 人从 基金财 产中 支付 。 (二) 与基 金销 售有 关的 费用 1. 申购 费用 投资人 在一 天内 如果 有多 笔申购 , 适 用费 率按 单笔 分别计 算。 本基 金的 申购 费用最 高不 超过申 购金 额 的 5% 。 申 购 费用由 投资 人承 担 , 不 列 入基金 财产 , 主要 用于 本 基金的 市场 推 广、销 售等 各项 费用 。 本基金 自2013 年11 月1 日 起, 对 于通 过 本 公司 直销 中 心申购 本基 金的 养老 金客 户实施 特 定申购 费率 。 养老 金客 户指 基本养 老基 金与 依法 成立 的养老 计划 筹集 的 资 金及 其投资 运营 收 益形成 的补 充养 老基 金等 , 包括 全国 社会 保障 基金、 可以投 资基 金的 地方 和行 业社会 保障 基 金、 企 业年 金单 一计 划以 及集合 计划 。 如 将来 出现 经养老 基金 监管 部门 认可 的新的 养老 基金 类型, 基金 管理 人可 在招 募说明 书更 新时 或发 布临 时公告 将其 纳入 养老 金客 户范围 , 并 按规 定向中 国证 监会 备案 。 通过基 金管 理人 的直 销中 心申购 本基 金基 金份 额的 养老金 客户 申购 费率 见下 表: 申购金 额(M ) 申购费 率 M <100万元 0.6% 100万 元≤M <500 万元 0.4% M ≥500万元 每笔1000 元 除养老 金客 户外 的其 他投 资者申 购本 基金 基金 份额 申购费 率见 下表 : 申购金 额(M ) 申购费 率 M <100 万元 1.50% 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 54 100 万元≤M <500 万元 1.00% M ≥500 万元 每笔 1000 元 2. 赎回 费用 本基金 的赎 回费 用按 基金 份额持 有人 持有 时间 的增 加而递 减 。 赎 回费 用由 赎回 基金份 额 的基金 份额 持有 人承 担, 在基金 份额 持有 人赎 回基 金份额 时收 取。 赎回 费用 最高不 超过 赎回 金额 的 5% 。 不 低于 赎回 费 总额 的 25% 归基 金财 产 , 其余用 于支 付登 记费 和其 他必要 的手 续 费。具 体赎 回费 率结 构如 下: 持有年 限(Y ) 赎回费 率 Y <1 年 0.50% 1 年≤Y <2 年 0.25% Y ≥2 年 0% 注:1 年指 365 天。 3. 转换费用 本基金 转换 费用 由转 出基 金的赎 回费 和转 出与 转入 基金的 申购 费补 差两 部分 构成 , 具 体 收取情 况视 每次 转换 时两 只基金 的申 购费 率差 异情 况和赎 回费 率而 定 。 基 金转 换费用 由基 金 份额持 有人 承担 ,计 算方 法如下 :


转出金 额= 转出 份额× 转出 基金当 日基 金份 额净 值


转出基 金赎 回费 =转 出金 额× 转出 基金 赎回 费率


摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 55 转入总 金额 =转 出金 额- 转 出基金 赎回 费 申购补 差费 =转 入总 金额× 申购补 差费 率/ (1 +申 购 补差费 率)


转换费 用= 转出 基金 赎回 费+申 购补 差费


(1 ) 对于 实行 级差 申购 费 率 (不 同申 购金 额对 应不 同申购 费率) 的基 金, 申购 补差费 率 =转入 总金 额对 应的 转入 基金申 购费 率 - 转入总金 额对应 的转 出基 金申 购费 率,若 转入 总 金额对 应的 转出 基金 申购 费率≥ 转 入总 金额 对应 的转 入基金 申购 费率 ,则 申购 补差费 为0 。


(2 ) 计算 基金 转换 费用 所 涉及的 申购 费率 和赎 回费 率均按 基金 合同 、 招募 说 明书及 相 关公告 的规 定费 率执 行 , 对 于通过 本公 司网 上交 易 、 费 率优惠 活动 期间 发生 的基 金转换 业务 , 按照本 公司 最新 公告 的相 关费率 计算 基金 转换 费用 。 ( 三) 不列 入基 金费 用的 项目 下列费 用不 列入 基金 费用 : 1 、 基金 管理 人和 基金 托管 人因未 履行 或未 完全 履行 义务导 致的 费用 支出 或基 金财产 的 损失; 2 、基 金管 理人 和基 金托 管 人处理 与基 金运 作无 关的 事项发 生的 费用 ; 3 、基 金合 同生 效前 的相 关 费用; 4 、其 他根 据相 关法 律法 规 及中国 证监 会的 有关 规定 不得列 入基 金费 用的 项目 。 ( 四) 基金税收 本基金 运作 过程 中涉 及的 各纳税 主体 ,其 纳税 义务 按国家 税收 法律 、法 规执 行。 十 四、 对招 募说 明书 更新 部分的 说明 本招募 说明 书依 据 《基 金 法》 、 《运 作办 法》 、 《 销售办 法》 、 《 信息 披露 办法》 及其 它有关 法律 法规 的要 求, 对2013 年7 月24 日 刊登 的 《摩根 士丹 利华 鑫量 化配 置股 票 型证 券基 金招募 说明 书》 进行 了更 新,主 要更 新的 内容 如下 : 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 56 序号 修改部 分 说明 1 重要提 示 更新了 本招 募说 明书 所载 内容截 止日 期 2 三、基 金管 理人 更新了 “ 主 要人 员情 况” 的 有关信 息 3 四、基 金托 管人 根据基 金托 管人 提供 的信 息更新 了有 关信 息 4 五、相 关服 务机 构 根据服 务机 构的 实际 情况 更新了 相关 机构 的信 息 5 八、 基 金份 额的 申购 、 赎回与 转换 更新了“ 申购与赎回的数量 限制” 中申购的最低金额 以 及“ 申 购 份 额 与 净 赎 回 金 额 的 计 算 ”中 增 加 了 对 通 过 直 销 中 心 申 购的养 老金 客户 实施 特定 申购费 率 的 相关 说明 6 九、基 金的 投资 更新了 最近 一期 投资 组合 报告的 内容 ,即 截至 2013 年 9 月 30 日的 基金 投资 组合 报 告


7 十、基 金的 业绩 更新了 基金 的投 资业 绩 , 即截至 2013 年 9 月 30 日 的基金 投资业 绩 8 二十一 、 对 基 金 份 额 持有人 的服 务 修改了 对基 金份 额持 有人 服务的 个别 文字 表述 9 二十二 、 其 他 应 披 露 事项 根据最 新情 况对 相关 应披 露事项 进行 了更 新 摩根士丹利华鑫基 金管理有限公司 二〇 一四年一月二十三日 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金





















































招 募说明书 摘要 57