融通标普中国可转债指数增强型证券投资基金
2013年第3季度报告
2013 年9月30 日
基金管理人：融通基金管理有限公司
基金托管人：中国农业银行股份有限公司
报告送出日期：2013 年10月25 日
融通标普中国可转债指数增强型证券投资基金2013年第 3季度报告
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§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告中所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国农业银行股份有限公司根据本基金合同规定， 于 2013年 10 月 22日复核了本
报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈
述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2013 年7 月1日起至 2013年 9 月30 日止。
§2 基金产品概况
基金简称 融通标普中国可转债指数增强
交易代码 161624
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2013年 3月26 日
报告期末基金份额总额 222,882,465.42 份
投资目标
本基金为增强型指数基金，对指数投资部分，采
用最优复制法的投资策略，按照成份券在标的指
数中的基准权重构建指数化投资组合，并根据标
的指数成份券及其权重的变化进行相应调整。本
基金对主动投资部分，采取积极配置策略，利用
可转债兼具债券和股票的特性，力争实现在控制
基金资产下跌风险和保证投资组合流动性的基
础上，为投资者获得超越业绩比较基准的稳健收
益。
投资策略
本基金为增强型指数基金，对指数投资部分，采
用最优复制法的投资策略，主要以标的指数的成
份券及其备选成份券构成为基础，综合考虑跟踪
效果、操作风险等因素构建组合，并根据本基金
资产规模、日常申购赎回情况、市场流动性以及
交易所可转债交易特性等情况，对投资组合进行
优化调整，以保证对标的指数的有效跟踪。对主
动投资部分，采取积极配置策略，力争在有效跟
踪标的指数的基础上，获取超越基准的业绩表
现。如果未来可转债市场出现流动性不足、券种融通标普中国可转债指数增强型证券投资基金2013年第 3季度报告
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数量下降或其它不可预见的异常情况，导致本基
金无法有效对指数进行跟踪和合理配置，本基金
可选择在主动投资部分适当增加对其它金融工
具的投资比例，以作为对可转债投资的临时性替
代。
业绩比较基准
标普中国可转债价格指数×95%+银行活期存款
利率(税后)×5%
风险收益特征
本基金是债券型指数基金，长期平均风险和预期
收益率低于股票基金、混合基金，高于货币市场
基金，属于较低风险、较低收益的品种。
基金管理人 融通基金管理有限公司
基金托管人 中国农业银行股份有限公司
下属两级基金的基金简称
融通标普中国可转债指
数增强A
融通标普中国可转债
指数增强C
下属两级基金的交易代码 161624 161625
报告期末下属两级基金的份额总额 124,027,863.59 份 98,854,601.83 份
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位：人民币元
主要财务指标 报告期（ 2013年 7月 1日 － 2013年 9 月30 日 ）
融通标普中国可转债指数增
强A
融通标普中国可转债指
数增强C
1．本期已实现收益 -1,552,525.92 -1,383,572.84
2．本期利润 2,192,925.50 1,785,125.53
3．加权平均基金份额本期利润 0.0129 0.0124
4．期末基金资产净值 121,751,745.34 96,805,903.55
5．期末基金份额净值 0.982 0.979
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
融通标普中国可转债指数增强A
阶段
净值增长
率①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基准收
益率标准差④
①－③ ②－④
过去三个
月
0.61% 0.53% 1.81% 0.52% -1.20% 0.01%
融通标普中国可转债指数增强C
阶段
净值增长
率①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基准收
益率标准差④
①－③ ②－④
过去三个
月
0.41% 0.53% 1.81% 0.52% -1.40% 0.01%融通标普中国可转债指数增强型证券投资基金2013年第 3季度报告
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3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益
率变动的比较
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注：本基金合同生效日为 2013 年3月 26 日。
§4 管理人报告
4.1 基金经理（或基金经理小组）简介
任本基金的基金经理
期限 姓名 职务
任职日期 离任日期
证券
从业
年限
说明
张李陵 本基金的基金
经理、 融通债券
基金经理、 融通
七天理财债券
基金经理
2013年3
月26日
- 7 清华大学经济学硕士、理学学士，
具有证券从业资格。2006 年 7 月至
2012 年 7 月在招商银行总行工作，
主要从事债券投资和交易。2012 年
7 月加入融通基金管理有限公司。
注：任职日期根据基金管理人对外披露的任职日期填写；证券从业年限以从事证券业务相关
工作的时间为计算标准。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、《融通标普
中国可转债指数增强型证券投资基金基金合同》的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和融通标普中国可转债指数增强型证券投资基金2013年第 3季度报告
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运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益，无损害基金持有人利益
的行为。基金投资组合符合有关法律、法规的规定及基金合同的约定。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本基金管理人一直坚持公平对待旗下所有投资组合的原则，并制定了相应的制度和流程，在
授权、研究、决策、交易和业绩评估等各个环节保证公平交易制度的严格执行。报告期内，本基
金管理人严格执行了公平交易的原则和制度。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本基金报告期内未发生异常交易。
4.4 报告期内基金投资策略和运作分析
三季度以来，宏观经济从前期的低点有所反弹：基建投资持续发力；消费增速保持稳定；进
出口增速超预期上行；通胀依然保持相对低位;企业利润增速有所好转；基本面因素利好权益市场
的表现。资金面方面，钱荒之后央行为了维持货币市场的稳定，不断通过公开市场投放资金，稳
定了市场预期，也部分对冲了外汇占款流出的负面影响，有利于风险偏好的释放。在上述利好的
推动下，权益市场出现了震荡上行的行情。具体走势上，每当月末资金收紧时，对资金的恐慌会
暂时压制权益走势，但月末安全度过后，权益市场则会再度上行。可转债亦跟随股票市场震荡上
行。
投资方面，三季度融通标普中国可转债指数增强基金保持了相对较高的仓位，比较紧密的跟
踪了指数。配置上，基金小幅超配了兼具债性和股性的大中盘转债。
展望 4 季度，预计经济增长仍然维持平稳，经济增速可能有所下滑，但是仍将维持在 7 以上。
通胀同比有望小幅反弹，但大概率不会触及调控红线。资金方面，外汇占款可能略有改善，但央
行的政策取向偏中性，超额存款准备金的补充来源不多，资金面改善幅度受限。四季度基本面和
流动性的边际改善幅度可能弱于三季度，总体更偏中性。投资方面，基金将继续选取转股动力较
强、基本面良好、有下修空间的转债，以及股票估值低、债底保护高的个券进行投资。
4.5 报告期内基金的业绩表现
本报告期 A类基金份额净值增长率为 0.61%，C类基金份额净值增长率为 0.41%，同期业绩比
较基准为 1.81%。 融通标普中国可转债指数增强型证券投资基金2013年第 3季度报告
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§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）
1 权益投资 - -
其中：股票
- -
2 固定收益投资
238,665,708.21 94.78
其中：债券
238,665,708.21 94.78
资产支持证券 - -
3 金融衍生品投资 - -
4 买入返售金融资产
- -
其中： 买断式回购的买入返售
金融资产
--
5 银行存款和结算备付金合计 11,734,140.05 4.66
6 其他资产
1,406,812.77 0.56
7 合计
251,806,661.03 100.00
5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
本基金本报告期末未持有股票。
5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
本基金本报告期末未持有股票。
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%）
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 9,987,000.00 4.57
其中：政策性金融债 9,987,000.00 4.57
4 企业债券 9,997,369.86 4.57
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债 218,681,338.35 100.06
8 其他 - -
9 合计 238,665,708.21 109.20
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%）
1 113001 中行转债 581,590 58,176,447.70 26.62
2 110023 民生转债 404,420 42,791,680.20 19.58融通标普中国可转债指数增强型证券投资基金2013年第 3季度报告
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3 110015 石化转债 406,150 39,758,023.50 18.19
4 113002 工行转债 312,160 34,596,692.80 15.83
5 110020 南山转债 262,420 26,478,178.00 12.11
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资
明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.8 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.8.1 本期国债期货投资政策
本基金本报告期末未持有国债期货。
5.8.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
截止本报告期末，本基金未投资国债期货。
5.8.3 本期国债期货投资评价
本基金本报告期末未持有国债期货。
5.9 投资组合报告附注
5.9.1 ? 本基金投资的前十名证券的发行主体报告期内没有被监管部门立案调查，或在报告编制
日前一年内受到公开谴责、处罚。
5.9.2 其他资产构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 28,366.96
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 1,369,342.53
5 应收申购款 9,103.28
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 1,406,812.77
5.9.3 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
序号 债券代码 债券名称 公允价值(元) 占基金资产净值比例（%）
1 113001 中行转债 58,176,447.70 26.62
2 110023 民生转债 42,791,680.20 19.58融通标普中国可转债指数增强型证券投资基金2013年第 3季度报告
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3 110015 石化转债 39,758,023.50 18.19
4 113002 工行转债 34,596,692.80 15.83
5 110020 南山转债 26,478,178.00 12.11
6 113003 重工转债 16,712,553.00 7.65
5.9.4 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末未持有股票。
§6 开放式基金份额变动
单位：份
项目
融通标普中国可转债指
数增强A
融通标普中国可转债
指数增强C
报告期期初基金份额总额 188,861,461.81 165,675,729.92
报告期期间基金总申购份额 121,983.45 10,086,261.58
减:报告期期间基金总赎回份额 64,955,581.67 76,907,389.67
报告期期间基金拆分变动份额 - -
报告期期末基金份额总额 124,027,863.59 98,854,601.83
§7 基金管理人运用固有资金投资本公司管理基金情况
本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。
§8 备查文件目录
8.1 备查文件目录
（一）中国证监会批准融融通标普中国可转债指数增强型证券投资基金设立的文件
（二）《融通标普中国可转债指数增强型证券投资基金基金合同》
（三）《融通标普中国可转债指数增强型证券投资基金托管协议》
（四）《融通标普中国可转债指数增强型证券投资基金招募说明书》
（五）融通基金管理有限公司业务资格批件和营业执照
（六）报告期内在指定报刊上披露的各项公告
8.2 存放地点
基金管理人、基金托管人处。
8.3 查阅方式
投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件，或登陆本基金管理人网站融通标普中国可转债指数增强型证券投资基金2013年第 3季度报告
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http://www.rtfund.com查询。
融通基金管理有限公司
二〇一三年十月二十五日
