银河沪深 300 成长分级 2013 年第 3 季度报告
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银河沪深300 成 长 增强 指 数 分 级证 券 投 资
基金2013 年第 3 季 度报 告
2013 年9 月30 日
基金管 理人： 银河基金管 理有限公司
基金托 管人： 兴业银行股 份有限公司
报告 送 出日期：2013 年10 月25 日
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 兴业 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定 ， 于2013 年 10 月23 日复核 了本 报 告
中的财 务指 标、 净值 表现 和投资 组合 报告 等内 容， 保证复 核 内 容不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或
者重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2013 年07 月01 日 起至 09 月30 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 银河沪 深300 成 长分 级 （ 场内简 称： 银河 增强 ）
交易代 码 161507
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2013 年 3 月 29 日
报告期 末基 金份 额总 额 82,649,679.07 份
投资目 标
本基金 为增 强型 股票 指数 基金， 力求 对沪 深300 成 长指数 进行 有效
跟踪， 在严 格控 制跟 踪偏 离度和 跟踪 误差 的前 提下 进行相 对增 强的
组合管 理。 力争 控制 本基 金的净 值增 长率 与业 绩比 较基准 之间 的日
均跟踪 偏离 度的 绝对 值不 超过 0.5% ，年 跟踪 误差 不 超过 7.75% 。
投资策 略
本基金 以 “ 指数 化投 资为 主、 主动性 投资 为辅 ” ， 在 有效复 制目 标指
数的基 础上 ，在 一定 程度 内调整 个股 在投 资组 合中 的权重 ，力 求投
资收益 能够 跟踪 并适 度超 越目标 指数 。本 基金 将利 用数量 化模 型，
对跟踪 误差 及其 相关 指标 进行动 态管 理， 根据 结 果 对基金 投资 组合
进行相 应调 整； 并将 定期 或不定 期对 数量 化模 型进 行优化 改善 ，力
求减少 跟踪 误差 ，改 进指 数跟踪 效果 。
业绩比 较基 准 沪深 300 成 长指 数收 益率*95% + 活期 存款 利率 （税 后）*5% 。
风险收 益特 征
本基金 为股 票型 指数 基金 ， 预期 风险 大于货 币型 基 金、 债 券型 基金、
混合型 基金 。从 本基 金所 分离的 两类 基金 份额 看， 银河沪 深 300 成
长优先 份额 具有 低风 险、 收益相 对稳 定的 特征 ；银 河沪 深 300 成长
进取份 额具 有高 风险 、高 预期收 益的 特征 。
基金管 理人 银河基 金管 理有 限公 司 银河沪深 300 成长分级 2013 年第 3 季度报告
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基金托 管人 兴业银 行股 份有 限公 司
下属三级 基 金简 称
银河沪 深300 成 长分
级 （场 内简 称： 银河
增强）
银河沪 深300 成 长分
级 A （场 内简 称： 银 河
优先）
银河沪 深 300 成长
分级 B （场 内简 称 ：
银河进 取）
下属三级 基 金交 易代 码 161507 150121 150122
下属三级 基 金报 告期 末
基金份 额总 额
67,127,927.07 份 7,760,876.00 份 7,760,876.00 份
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2013 年 7 月 1 日 － 2013 年9 月 30 日 ）
1.本期 已实 现收 益 -3,988,827.26
2.本期 利润
6,104,988.39
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0482
4.期末 基金 资产 净值 84,363,974.30
5.期末 基金 份额 净值 1.021
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率 标
准差②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 4.08% 1.04% 5.41% 1.44% -1.33% -0.40%
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计 净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
注： 2013 年 03 月 29 日 本基金 成立 ，根 据《 银河 沪深 300 成 长增 强指 数分 级证券 投资 基金 基金
合同》 规定 ，本 基金 应自 基金合 同生 效日 起六 个月 内使基 金的 投资 组合 比例 符合基 金合 同的 有关
规定。 截止 本报 告期 末， 本基金 成立 未满 一年 。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业年
限
说明
任职日 期 离任日 期
罗博
银 河 沪 深
300 成长
增 强 指 数
分 级 证 券
投 资 基 金
的 基 金 经
理 、 银 河
沪深 300
2013 年3 月
29 日
- 8
中 共 党 员 ， 博 士 研 究 生 学
历， 曾 就职 于华 夏银 行， 中
信万通 证券 有限 公司 ， 期 间
从事企 业金 融 、 投 资银 行 业
务及上 市公 司购 并等 工作 。
2006 年 2 月 加入 银河 基 金
管理有 限公 司 ， 历 任产 品 设
计经理 、 衍生 品数 量化 投 资银河沪深 300 成长分级 2013 年第 3 季度报告
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价 值 指 数
证 券 投 资
基 金 的 基
金经理
研 究 员 、 行 业 研 究 员 等 职
务，2009 年12 月 起兼 任 银
河 沪 深 300 价 值 指 数 证 券
投资基 金的 基金 经理 。
王培
银 河 沪 深
300 成长
增 强 指 数
分 级 证 券
投 资 基 金
的 基 金 经
理 、 银 河
创 新 成 长
股 票 型 证
券 投 资 基
金 的 基 金
经理
2013 年5 月
8 日
- 6
硕士研 究生 学历 ， 曾就 职 于
国 泰 君 安 证 券 股 份 有 限 公
司研究 所 ， 从 事石 化化 工 行
业的研究分析工作。2009
年7 月加 入银 河基 金管 理 有
限公司 ， 历 任研 究员、 基 金
经理助 理等 职务 ，2011 年6
月 起 兼 任 银 河 创 新 成 长 股
票 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金
经理。
注：1 、上 表中 罗博 任职 日 期为基 金合 同成 立之 日， 王培任 职日 期为 我公 司做 出决定 之日 。
2、证 券从 业年 限按 其从 事 证券相 关行 业的 从业 经历 累计年 限计 算。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ，本 基金 管理 人严格 遵守 《证 券法 》、 《证券 投资 基金 法》 、《 基金合 同》 和其
他有关 法律 法规 的规 定， 本着“ 诚实 信用 、勤 奋律 己、创 新图 强” 的原 则管 理和运 用基 金资 产，
在合法 合规 的前 提下 谋求 基金资 产的 保值 和增 值， 努力实 现基 金份 额持 有人 的利益 ，无 损害 基金
份额持 有人 利益 的行 为， 基金投 资范 围、 投资 比例 及投资 组合 符合 有关 法规 及基金 合同 的规 定。
随业务 的发 展和 规模 的扩 大，本 基金 管理 人将 继续 秉承“ 诚信 稳健 、勤 奋律 己、创 新图 强”
的理念 ，严 格遵 守《 证券 法》、 《证 券投 资基 金法 》等法 律法 规的 规定 ，进 一步加 强风 险管 理和
完善内 部控 制体 系， 为基 金份额 持有 人谋 求长 期稳 定的回 报。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
本报告 期内 ， 公 司旗 下管 理的所 有投 资组 合严 格执 行相关 法律 法规 及公 司制 度， 在 授权 管理 、
研究分 析、 投资 决策 、交 易执行 、行 为监 控等 方面 对公平 交易 制度 予以 落实 ，确保 公平 对待 不同
投资组 合。 同时 ，公 司针 对不同 投资 组合 的整 体收 益率差 异以 及分 投资 类别 （股票 、债 券） 的收
益率差 异进 行了 分析 。
针对同 向交 易部 分， 本报 告期内 ，公 司对 旗下 管理 的所有 投资 组合 （完 全复 制的指 数基 金除
外） ， 连 续四 个季 度期 间 内、 不 同时 间窗 下 （日 内 、3 日 内、5 日内） 公开 竞 价交易 的证 券进 行了
价差分 析， 并针 对溢 价金 额、占 优比 情况 及显 著性 检验结 果进 行了 梳理 和分 析，未 发现 重大 异常银河沪深 300 成长分级 2013 年第 3 季度报告
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情况。
针对反 向交 易部 分， 公司 对旗下 不同 投资 组合 临近 日的反 向交 易（ 包括 股票 和债券 ）的 交易
时间、 交易 价格 进行 了梳 理和分 析， 未发 现重 大异 常情况 。本 报告 期内 ，不 存在所 有投 资组 合参
与的交 易所 公开 竞价 同日 反向交 易成 交较 少的 单边 成交量 超过 该证 券当 日成 交量 的 5% 的情 况(完
全复制 的指 数基 金除 外) 。
对于以 公司 名义 进行 的一 级市场 申购 等交 易， 各投 资组合 经理 均严 格按 照制 度规定 ，事 前确
定好申 购价 格和 数量 ，按 照价格 优先 、比 例分 配的 原则对 获配 额度 进行 分配 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 ，未 发现 本基 金与其 它投 资组 合之 间有 可能导 致不 公平 交易 和利 益输送 的异 常交
易。
4.4 报 告期 内基金 的投 资策略 和业 绩表现 的说 明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
三季度 ，上 证综 指上 涨 9.88% ，7 月 份上 证综 指上 涨0.74% ，8 月份 上涨5.25% ，9 月 份上 涨
3.64% 。三 季度 ，沪 深300 上涨9.47% ，创 业板 指数 上涨 35.21% ， 创业 板依 然 保持强 势。
三季度 操作 回顾
对三季 度市 场的 预判 是： 短 期市 场以 低位 震荡 为主 ，或有 反弹 ，但 力度 有限 ，大盘 需要 一个
底部企 稳的 过程 。
7 月份 基金 仓位 的上 升， 基 本上是 由基 金赎 回的 被动 加仓 ，8 月 中旬 开始 大幅 主 动加仓 ， 仓位
从75% 加到 了90% 。 现已 完 成建仓 期操 作， 基金 仓位 维持 在 90% 以上 。
三季度 加大 了银 行和 传媒 的配置 ，并 阶段 性的 增加 了有色 、建 材的 配置 ，现 有色、 建材 的配
置降到 了低 配的 水平 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
2013 年三 季度 ，本 基金 收 益率 为 4.08% ， 业绩 比较 基准收 益率 为 5.41% 。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例（%）
1 权益投 资 78,590,551.08 91.49
其中： 股票 78,590,551.08 91.49
2 固定收 益投 资 - - 银河沪深 300 成长分级 2013 年第 3 季度报告
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其中： 债券 - -
资产支 持证 券 - -
3 金融衍 生品 投资 - -
4 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售
金融资 产
- -
5 银行存 款和 结算 备付 金合 计 6,540,727.84 7.61
6 其他资 产 771,663.89 0.90
7 合计 85,902,942.81 100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
5.2.1 报 告期 末指数 投资 按行业 分类 的股票 投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 888,798.33 1.05
B 采 矿 业 - -
C 制造业 35,228,203.95 41.76
D
电力 、 热 力、 燃气 及水 生 产和
供应业
- -
E 建筑业 2,220,709.88 2.63
F 批发和 零售 业 2,137,670.58 2.53
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输 、 软 件和 信息 技 术服
务业
1,311,857.70 1.55
J 金融业 21,099,309.67 25.01
K 房地产 业 7,363,923.88 8.73
L 租赁和 商务 服务 业 1,612,460.78 1.91
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利 、 环 境和 公共 设施 管 理业 - -
O 居民服 务 、 修 理和 其他 服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 263,816.19 0.31
S 综合 - -
合计 72,126,750.96 85.49
5.2.2 报 告期 末积极 投资 按行业 分类 的股票 投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采掘业 - - 银河沪深 300 成长分级 2013 年第 3 季度报告
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C 制造业 583,000.00 0.69
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产
和供应 业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和 零售 业 - -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术
服务业
989,343.14 1.17
J 金融业 756,000.00 0.90
K 房地产 业 - -
L 租赁和 商务 服务 业 - -
M 科学研 究和 技术 服务 业 184,729.92 0.22
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理
业
585,225.30 0.69
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务
业
- -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 3,365,501.76 3.99
S 综合 - -
合计 6,463,800.12 7.66
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
5.3.1 报 告期 末指数 投资 按公允 价值 占基金 资产 净值比 例大 小排序 的前 十名股 票投 资
明细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值 （元 ）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600016 民生银 行 645,578 6,171,725.68 7.32
2 000002 万
科Ａ 512,456 4,678,723.28 5.55
3 600036 招商银 行 387,117 4,227,317.64 5.01
4 601633 长城汽 车 80,813 4,127,928.04 4.89
5 000651 格力电 器 141,105 3,747,748.80 4.44
6 600887 伊利股 份 77,238 3,450,993.84 4.09
7 000001 平安银 行 254,311 3,021,214.68 3.58
8 600703 三安光 电 123,331 2,502,385.99 2.97
9 000538 云南白 药 20,359 2,383,224.54 2.82
10 600015 华夏银 行 286,678 2,141,484.66 2.54
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5.3.2 报 告期 末积极 投资 按公允 价值 占基金 资产 净值比 例大 小排序 的前 五名股 票投 资
明细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股 ） 公允价 值 （ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 601098 中南传 媒 133,003 1,851,401.76 2.19
2 300336 新文化 15,000 934,500.00 1.11
3 601555 东吴证 券 100,000 756,000.00 0.90
4 300271 华宇软 件 21,568 659,765.12 0.78
5 300070 碧水源 14,379 585,225.30 0.69
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有债 券
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 名的 前五名 债券 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有债 券
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 名的 前十名 资产 支持证 券投 资明
细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 名的 前五名 权证 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证
5.8 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
5.8.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
注：本 基金 依据 基金 合同 的规定 ，以 量化 增强 和控 制跟踪 误差 相结 合， 现阶 段未进 行股 指期 货的
投资。
5.8.2 本 基金 投资股 指期 货 的投 资政 策
注：本 基金 依据 基金 合同 的规定 ，以 量化 增强 和控 制跟踪 误差 相结 合， 现阶 段未进 行股 指期 货的
投资。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.9.1 本 期国 债期货 投资 政策
注：本 基金 未投 资国 债期 货。 银河沪深 300 成长分级 2013 年第 3 季度报告
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5.9.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
注：本 基金 未投 资国 债期 货。
5.9.3 本 期国 债期货 投资 评价
注：本 基金 未投 资国 债期 货。
5.10 投 资组 合报告 附注
5.10.1
云南白 药股 份有 限公 司 于2012 年12 月 25 日 公告 ： 公司产 品云 南白 药胶 囊在 四川泸 州药 检所
抽检中 被发 现水 分项 不合 格，公 司已 对相 关产 品进 行召回 ，召 回金 额占 公司 上 年度 收入 的万 分之
1.19， 公司 公告 其生 产经 营情况 正常 。本 基金 对该 股票的 投资 符合 法律 法规 和公司 制度 。
报告期 内本 基金 投资 的前 十名证 券中 的其 余九 名股 票的发 行主 体没 有出 现被 监管部 门立 案调
查，或 在报 告编 制日 前一 年内受 到公 开谴 责、 处罚 的情形 。
5.10.2
本基金 投资 的前 十名 股票 中，没 有超 出基 金合 同规 定备选 股票 库之 外的 股票 。
5.10.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 146,604.18
2 应收证 券清 算款 593,893.89
3 应收股 利 -
4 应收利 息 2,824.96
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 28,340.86
8 其他 -
9 合计 771,663.89
5.10.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券
5.10.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
5.10.5.1 报 告期 末指数 投资 前十名 股票 中存在 流通 受限情 况的 说明
注： 本基 金本 报告 期末 指 数投资 前十 名股 票中 不存 在流通 受限 情况 银河沪深 300 成长分级 2013 年第 3 季度报告
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5.10.5.2 报 告期 末积极 投资 前五名 股票 中存在 流通 受限情 况的 说明
注： 本基 金本 报告 期末 积 极投资 前五 名股 票中 不存 在流通 受限 情况
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目
银河沪 深300 成长
分级
银河沪 深300 成
长分 级A
银河沪 深 300 成
长分 级B
报告期 期初 基金 份额 总额 124,842,330.01 22,483,152.00 22,483,152.00
报告期 期间 基金 总申 购份 额 53,324.12 - -
减:报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 87,212,279.06 - -
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 29,444,552.00 -14,722,276.00 -14,722,276.00
报告期 期末 基金 份额 总额 67,127,927.07 7,760,876.00 7,760,876.00
注：拆 分变 动份 额为 本基 金三类 份额 之间 的配 对转 换份额.
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本公司管理基 金情况
注：本 报告 期基 金管 理人 未运用 固有 资金 投资 本基 金。
§8 备查文 件目录
8.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 设立 银 河沪 深 300 成长 增强 指数 分级证 券投 资基 金的 文件
2 、《 银河 沪深300 成长 增 强指数 分级 证券 投资 基金 基金合 同》
3 、《 银河 沪深300 成长 增 强指数 分级 证券 投资 基金 托管协 议》
4 、中 国证 监会 批准 设立 银 河基金 管理 有限 公司 的文 件
5 、银 河沪 深300 成 长增 强 指数分 级证 券投 资基 金 财 务报表 及报 表附 注
6 、报 告期 内在 指定 报刊 上 披露的 各项 公告
8.2 存 放地 点
上海市 浦东 新区 世纪 大 道1568 号中 建大 厦15 楼
8.3 查 阅方 式
投资者 对本 报告 书如 有疑 问，可 咨询 本基 金管 理人 银河基 金管 理有 限公 司。
咨询电 话：(021)38568888 /400-820-0860
公司网 址：http://www.galaxyasset.com 银河沪深 300 成长分级 2013 年第 3 季度报告
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