富 安达 增强收 益债 券型证 券投 资基金
2013 年第3 季 度报 告
2013 年 9 月 30 日
基 金管 理人: 富安 达基金 管理 有限公 司
基 金托 管人: 交通 银行股 份有 限公司
报 告送 出日期 :2013 年 10 月23 日 §1
重要提 示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述
或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。基金托
管人交通银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2013 年10 月 22 日复核了本报
告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记
载、误导性陈述或者重大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理
和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。
投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资 料未经审计。
本报告期自2013 年7 月 1 日起至9 月 30 日止。
§2
基金产 品概 况
基金简称 富安达增强收益债券
基金主代码 710301
交易代码 710301
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2012 年7 月25 日
报告期末基金份额总额 69,149,898.05 份 投资目标
本基金将在控制风险与保持资产流动性的基础
上,力争为投资人获取超越业绩比较基准的投
资回报。
投资策略
本基金管理人在充分研究宏观市场形势以及微
观市场主体的基础上,采用自上而下的富安达
多维经济模型,运用定性与定量分析方法,结
合FED 模型,判断和预测经济发展周期及趋
势,综合比较大类资产的收益及风险情况,确
定债券、股票、现金等大类资产配置比例。本
基金通过久期配置、期限结构配置、类属配置
策略来实现对固定收益类资产的配置。
业绩比较基准
中债总指数收益率×90%+沪深 300 指数收益
率×10%。
风险收益特征
本基金是债券型证券投资基金,属于具有中低
风险收益特征的基金品种,其长期平均风险和
预期收益率低于股票型基金 、混合型基金,高
于货币市场基金。
基金管理人 富安达基金管理有限公司
基金托管人 交通银行股份有限公司
下属两级基金的基金简称
富安达增强收益债券
A
富安达增强收益债券
C
下属两级基金的交易代码 710301 710302
报告期末下属两级基金的份额总额 34,027,200.05 35,122,698.00
§3
主要财 务指 标和基 金净 值表现
3.1 主要 财务指 标
单位:人民币元
主要财务指标
报告期(2013 年7 月1 日-2013 年9 月30 日)
富安达增强收益债券 A
富安达增强收益债券
C
1.本期已实现收益 -472,038.04 -554,594.06
2.本期利润 844,357.98 799,347.15
3.加权平均基金份额本期利润 0.0193 0.0163
4.期末基金资产净值 35,005,037.51 35,943,768.95
5.期末基金份额净值 1.0287 1.0234
注:①所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后
实际收益水平要低于所列数字。
②本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变
动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值
变动收益。
3.2 基金 净值表 现
3.2.1 本报告 期基 金份额 净值 增长率 及其 与同期 业绩 比较基 准收 益率的 比较
富安达增强收益债券 A 阶段
净值增
长率①
净值增
长率标
准差②
业绩比
较基准
收益率
③
业绩比
较基准
收益率
标准差
④
①-③ ②-④
过去三个月 1.87% 0.33% -0.70% 0.17% 2.57% 0.16%
富安达增强收益债券 C
阶段
净值增
长率①
净值增
长率标
准差②
业绩比
较基准
收益率
③
业绩比
较基准
收益率
标准差
④
①-③ ②-④
过去三个月 1.76% 0.33% -0.70% 0.17% 2.46% 0.16%
注:①本基金业绩比较基准为:10%×沪深300 指数+90%×中债总财富总指数,
②本基金的业绩基准指数按照构建公式每交易日进行计算,按下列公式计算:
Return t =10% ×[沪深 300 指数t / 沪深300 指数(t-1)-1]+90%×[中债总财富
总指数t / 中债总财富总指数(t-1) -1]
Benchmark t =(1+Return t )×Benchmark(t-1)
其中,t =1 ,2,3,…T,T 表示时间截至日。
3.2.2 自基 金合同 生效 以来 基金累 计净 值增长 率变 动及其 与同 期业绩 比较 基准收
益 率变 动的比 较
本基金A 类累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
注:本基金于2012 年7 月25 日成立。根据《富安达增强收益债券型证券投资基
金基金合同》规定,本基金建仓期为 6 个月,建仓截止日为 2013 年 1 月24 日。
建仓期结束时本基金各项资产配置比例符合本基金合同规定的比例限制及投资组
合的比例范围。
本基金C 类累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
注:本基金于2012 年7 月25 日成立。根据《富安达增强收益债券型证券投资基
金基金合同》规定,本基金建仓期为 6 个月,建仓截止日为 2013 年 1 月24 日。建仓期结束时本基金各项资产配置比例符合本基金合同规定的比例限制及投资组
合的比例范围。
§4
管理人 报告
4.1 基金 经理( 或基 金经 理小 组)简 介
姓名 职务
任本基金的基金经理期限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
李飞
本基金
的基金
经理
2012 年7
月4 日
10 年
博士研究生,具有基金从
业资格,中国国籍,历任
上海技术应用技术学院财
政经济系教师;聚源数据
有限责任公司研究发展中
心项目经理;国盛证券有
限责任公司投资研究部高
级宏观债券研究员;金元
惠理基金管理有限公司投
资部基金经理。
黄强
本基金
的基金
经理、
富安达
策略精
选灵活
配置混
2012 年4
月25 日
2012 年 8
月27 日
19 年
硕士研究生,具有基金从
业资格,中国国籍,历任
浙江财政证券公司投资二
部投资经理,光大证券有
限公司资产管理部投资经
理、助理总经理、研究所
策略分析师,泰信基金管合型证
券投资
基金的
基金经
理、公
司研究
发展部
副总监
理有限公司投资理财部高
级投资经理,中信基金管
理有限公司上海分公司高
级经理、副总裁,光大保
德信基金管理有限公司高
级研究员、基金经理助
理、首席策略分析师。
注:1、基金经理任职日期和离任日期为公司作出决定后正式对外公告之日;担任
新成立基金的基金经理,即基金的首任基金经理,其任职日期为基金合同生效
日,其离职日期为公司作出决定后正式对外公告之日;
2、证券从业的含义遵从行业协会关于从业人员资格管理办法的相关规定。
4.2 管理 人对报 告期 内本 基金 运作遵 规守 信情况 的说 明
本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券法》、《中华人
民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》及其各项实施准
则、《富安达增强收益债券型证券投资基金合同》和其他有关法律法规的规定,本
着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为
基金份额持有人谋求最大利益,无损害基金份额持有人利益的行为。本基金无违
法、违规行为。本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。
4.3 公平 交易专 项说 明
4.3.1 公平交 易制 度的执 行情 况
本基金管理人根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度
指导意见》,制定了《富安达基金管理有限公司公平交易制度》,并建立了健全有效的公平交易执行和监控体系,涵盖了所有投资组合,并贯穿分工授权、研究
分析、投资决策、交易执行、业绩评估、监督检查各环节,确保公平对待旗下的
每一个投资组合。
本报告期内,公司严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意
见》和《富安达基金管理有限公司公平交易制度》。
从管理人旗下第二个投资组合成立之日起,监察稽核部定期对各基金公平交
易执行情况进行了统计分析,按照特定计算 周期,分 1 日、3 日、5 日和 10 日时
间窗分析同向交易中存在价格差异的样本。通过对各投资组合间以及单个组合与
组合类别间的公平交易结果分析,在特定时间窗内交易证券的溢价率和溢价金额
均在正常范围内,因此不构成潜在利益输送的显著性。
4.3.2 异常交 易行 为的专 项说 明
本报告期内,本基金不存在异常交易行为。
4.4 报告 期内基 金的 投资 策略 和运作 分析
三季度,中国经济企稳并略有反弹。发电量、工业增加值和采购经理指数等
指标显示生产开始恢复,需求订单逐渐上行。通胀总体稳定,但低基数等原因使
得季末和四季度CPI 会有所上升。货币政策基调稳中偏紧,央行继续进行逆回购
操作,银行间市场资金价格处于紧平衡状态。债券市场 7 月初小幅超跌反弹,但
随着一系列企业债评级下调和审计署启动地方债券摸底调查,债市继续调整,报
告期内中债总财富指数下跌 1.83% ,多数债券品种均出现了下跌,仅央票和短融微
幅上行。随着经济企稳,美国 QE 延迟退出和国内 IPO 的继续停止使得市场风险偏
好有所恢复,股市大幅反弹。转型成长性和自贸区等主题投资大行其道,创业板
大涨35% ,远跑赢沪深 300 指数9.5%的涨幅。报告期内我们降低了债券组合的杠
杆比例,逢高减持了转债,并对 股票做了一定的阶段性的投资。 4.5 报告 期内基 金的 业绩 表现
截至2013 年9 月30 日,富安达增强收益债券 A 份额净值为1.0287 元,C 份
额净值为1.0234 元;本报告期富安达增强收益债券 A 份额净值增长率为 1.87%,C
份额净值增长率为1.76% ,同期业绩比较基准增长率为-0.70%。
4.6 管理 人对宏 观经 济、 证券 市场及 行业 走势的 简要 展望
我们认为调整后的债市虽短期依然承压,但中期价值已经显现。目前制约因
素还是银行资金成本上升对债券收益率的牵引作用,短期通胀和增长因素或许不
利于债券投资,而对影子银行的整治也对高收益债券形成压力。因此我们将维持
中性的组合久期,优化持仓的信用资质。
§5
投资组 合报 告
5.1 报告 期末基 金资 产组 合情 况
金额单位:人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的比
例(%)
1 权益投资 8,769,026.93 6.99
其中:股票 8,769,026.93 6.99
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 106,018,097.00 84.47
其中:债券 106,018,097.00 84.47
资产支持证券 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中:买断式回购的买入返售金
融资产
- -
6 银行存款和结算备付金合计 3,886,162.62 3.10
7 其他各项资产 6,836,474.76 5.45
8 合计 125,509,761.31 100.00
注:由于四舍五入的原因,各比例的分项之和与合计可能有尾差。
5.2 报告 期末按 行业 分类 的股 票投资 组合
金额单位:人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净值比
例(%)
A 农、林、牧、渔业 230,000.00 0.32
B 采矿业 - -
C 制造业 7,213,776.93 10.17
D
电力、热力、燃气及水生产和供
应业
97,200.00 0.14
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 - - G 交通运输、仓储和邮政业 75,650.00 0.11
H 住宿和餐饮业 - -
I
信息传输、软件和信息技术服务
业
742,600.00 1.05
J 金融业 - -
K 房地产业 409,800.00 0.58
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 8,769,026.93 12.36
5.3 报告 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 十名 股票投 资明 细
金额单位:人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值
占基金资产净值比
例(%)
1 300155 安居宝 54,902 1,078,824.30 1.52 2 002022 科华生物 60,000 1,005,000.00 1.42
3 300088 长信科技 50,000 966,000.00 1.36
4 002588 史丹利 24,000 656,640.00 0.93
5 601965 中国汽研 60,000 606,600.00 0.85
6 600563 法拉电子 30,000 557,400.00 0.79
7 600622 嘉宝集团 60,000 409,800.00 0.58
8 300110 华仁药业 40,000 392,400.00 0.55
9 600728 佳都新太 25,000 356,000.00 0.50
10 000553 沙隆达A 30,000 332,400.00 0.47
5.4 报告 期末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合
金额单位:人民币元
序号 债券品种 公允价值
占基金资产净值比
例(%)
1 国家债券 3,622,125.50 5.11
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中:政策性金融债 - -
4 企业债券 49,001,096.00 69.07
5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 50,071,000.00 70.57
7 可转债 3,323,875.50 4.68
8 其他 - -
9 合计 106,018,097.00 149.43
5.5 报告 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 名的前 五名 债券投 资明 细
金额单位:人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值
占基金资产净
值比例(%)
1 1282517 12 杉杉MTN1 200,000 20,102,000.00 28.33
2 1282490 12 川国栋MTN1 200,000 19,960,000.00 28.13
3 1280345 12 昆明产投债 100,000 10,113,000.00 14.25
4 1282487 12 博源MTN1 100,000 10,009,000.00 14.11
5 112141 12 金王债 100,000 9,950,600.00 14.03
5.6 报告 期末 按公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排名的 前十 名资产 支持 证券投
资 明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 名的前 五名 权证投 资明 细
本基金本报告期末未持有权证。
5.8 报告 期末本 基金 投资 的股 指期货 交易 情况说 明
本基金本报告期末未持有股指期货。
5.9 报告 期末本 基金 投资 的国 债期货 交易 情况说 明
5.9.2 报告期 末本 基金投 资的 国债期 货持 仓和损 益明 细
本基金本报告期末未持有国债期货。
5.10 投 资组合 报告 附注
5.10.1 报 告期内 ,本基 金投 资决策 程序 符合相 关法 律法规 的要 求,未 发现 本基
金 投资 的前十 名证 券的发 行主 体本期 出现 被监管 部门 立案调 查, 或在报 告编 制日
前 一年 内受到 公开 谴责、 处罚 的情形 。
5.10.2 本 基金投 资的前 十名 股票未 超出 基金合 同规 定的备 选库 。
5.10.3 期末 其他 各项资 产构 成
单位:人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 42,727.38
2 应收证券清算款 2,503,442.24
3 应收股利 -
4 应收利息 4,289,108.96
5 应收申购款 1,196.18
6 其他应收款 - 7 其他 -
8 合计 6,836,474.76
5.10.4 报告 期末 持有的 处于 转股期 的可 转换债 券明 细
金额单位:人民币元
序号 债券代码 债券名称 公允价值 占基金资产净值比例(%)
1 110022 同仁转债 3,323,875.50 4.68
5.10.5 报告 期末 前十名 股票 中存在 流通 受限情 况的 说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
§6
开放式 基金 份额变 动
单位:份
富安达增强收益债
券A
富安达增强收益债
券C
本报告期期初基金份额总额 48,540,704.47 48,117,026.14
本报告期基金总申购份额 1,959,181.60 11,771,150.51
减:本报告期基金总赎回份额 16,472,686.02 24,765,478.65
本报告期基金拆分变动份额 - -
本报告期期末基金份额总额 34,027,200.05 35,122,698.00
§7
基金管 理人 运用固 有资 金投资 本公 司管理 基金 情况
本报告期内,基金管理人不存在运用固有资金投资本基金的情况。
§8
影响投 资者 决策的 其他 重要信 息
2013/07/05 关于增聘李飞先生为富安达增强收益债券型证券投资基金基金经理的
公告
2013/07/17 富安达增强收益债券型证券投资基金 2013 年第2 季度报告
2013/08/21 富安达基金管理有限公司关于旗下基金参与诺亚正行(上海)基金销
售投资顾问有限公司网上申购、定期定额费率优惠活动的公告
2013/08/28 富安达增强收益债券型证券投资基金基金经理变更公告
2013/08/29 富安达增强收益债券型证券投资基金 2013 年半年度报告
2013/09/06 富安达增强收益债券型证券投资基金招 募说明书(更新)
2013/09/06 富安达增强收益债券型证券投资基金招募说明书(更新)摘要
2013/09/26 关于增加万银财富(北京)基金销售有限公司为富安达基金管理有限
公司旗下基金代销机构及开通开放式基金非现场交易方式办理申购、定期定额投
资业务费率优惠活动的公告
§9
备查文 件目 录
9.1 备查 文件目 录
中国证监会批准富安达增强收益债券型证券投资基金设立的文件
《富安达增强收益债券型证券投资基金招募说明书》
《富安达增强收益债券型证券投资基金基金合同》
《富安达增强收益债券型证券投资基金托管协议》
《富安达基金管理有限公司开放式基金业务规则》
基金管理人业务资格批件和营业执照
基金托管人业务资格批件和营业执照
报告期内基金管理人在指定报刊上披露的各项公告
中国证监会要求的其他文件
9.2 存放 地点
上述备查文本存放在本基金管理人或基金托管人的办公场所。本报告存放在
本基金管理人及托管人住所,供公众查阅、复制。
9.3 查阅 方式
投资者可免费查阅,在支付工本费后,可在合理时间内取得上述文件的复制
件或复印件。相关公开披露的法律文件,投资者还可在本基金管理人网站
(www.fadfunds.com )查阅。
富 安达 基金管 理有 限公司
二 〇一 三年十 月二 十三日