民生加银稳 健成长股票 型证券投资 基金
更新招募说 明书摘要
2013 年第 2 号
基金管理人：民 生加银基金管理 有限公司
基金托管人：中 国银行股份有限 公司
二〇一三 年 七 月
更新招募说明书摘要
1
重要 提示
民生加 银稳 健成 长股 票型 证券投 资基 金经2010 年5 月4日中国 证监 会证 监许 可 【2010】 589
号文核 准募 集，基 金合 同于2010 年6 月29 日 正式 生效。
基金管 理人 保证 本招 募说 明书的 内容 真实 、 准确 、 完整 。 本 招募 说明 书经 中 国证监 会核
准， 但 中国 证监 会对 本基金 募 集的 核准， 并 不表 明 其对本 基金 的价 值和 收益 做出实 质性 判断
或保证 ，也 不表 明投 资于 本基金 没有 风险 。
证券投 资基 金 （ 以下 简称“ 基金”） 是 一种 长期 投资 工具 ， 其主 要功 能是 分散 投资 ， 降低
投资单 一证 券所 带来 的个 别风险 。 基 金不 同于 银行 储 蓄和债 券等 能够 提供 固定 收益预 期的 金
融 工 具， 投 资者 购买 基金， 既可 能按 其持 有份 额分享 基 金投 资所 产生 的收 益， 也可 能承 担基
金投资 所带 来的 损失 。
基金投资 者应 当充 分 了解 基金定 期定 额投 资和 零存 整取等 储蓄 方式 的区 别。 定 期定额 投
资是引 导投 资者 进行 长期 投资 、 平 均投 资成 本的 一 种简单 易行 的投 资方 式 ， 但并不 能规 避基
金投资 所固 有的 风险 ，不 能保证 投资 者获 得收 益， 也不是 替代 储蓄的 等效 理财 方 式。
基金在 投资 运作 过程 中可 能面临 各种 风险 ， 既包 括 市场风 险 ， 也 包括 基金 自 身的管 理风
险 、 技 术风 险和 合规 风险等 。 巨 额赎 回风 险是 开放式 基 金所 特有 的一 种风 险， 即当 单个 开放
日基金 的净 赎回 申请 与净 转出申 请之 和超 过上 一日 基金总 份额 的百 分之 十时 ， 投资者 将可 能
无法及 时赎 回持 有的 全部 基金份 额。
基 金 分为 股票 型基 金、 混合 型 基金、 债券 型基 金、 货 币 市场 基金 等不 同类 型， 投资 者投
资 不 同类 型的 基金 将获 得不 同 的收 益预 期， 也 将承担 不 同程 度的 风险。 一般来 说， 基金 的收
益预期 越高 ，投 资者 承担 的风险 也越 大。
本基金 按照 基金 份额 初始 面值1.00 元发 售， 在 市场 波动 等 因素 的影 响下， 基金份 额 净值
可能低 于基 金份 额初 始面 值，投 资者 存在 遭受 损失 的风险 。
民生加 银稳 健成 长股 票型 证券投 资基 金是 股票 型基 金， 通 常预 期风 险收 益水 平 高于货 币
市场基 金 、 债 券型 基金 、 混合型 基金 ， 属于 证券 投 资基金 中的 高预 期风 险收 益品种 。 本基 金
投资于 证券 市场 ， 基金 净 值会因 证券 市场 波动 等因 素产生 波动 。 投资 者在 投 资本基 金前 ， 应
仔细阅 读本 基金 的招 募说 明书及 基金 合同 ， 全面 认 识本基 金的 风险 收益 特征 和产品 特性 ， 充
分考 虑自身的风 险承受能力， 理性判断市场 ，对认购/ 申 购基金的意愿 、时机、数 量等投资
行为做 出独 立、 谨慎 决策 ，获得 基金 投资 收益 ，亦 承担基 金投 资中 出现 的各 类风险 ， 包 括 ：
因政治 、 经济 、 社 会等 环 境因素 对证 券价 格产 生影 响而形 成的 系统 性风 险 、 个别证 券特 有的更新招募说明书摘要
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非 系 统性 风险、 由于 基金投 资 者连 续大 量赎 回基 金产 生 的流 动性 风险、 基金管 理 人在 基金 管
理实施 过程 中产 生的 基金 管理风 险、 本基 金的 特定 风险等 。
投资有 风险 ， 投资 者认 购 （或 申购 ） 基 金时 应当 认 真阅读 基金 合同 、 招募 说 明书等 基金
法 律 文件， 了解 本基 金的风 险 收益 特征， 并根 据自身 的 投资 目的、 投资 期限、 投资 经验、 资
产状况 等判 断基 金是 否和 投资者 的风 险承 受能 力相 适应。 投资 者应 当通 过本 基 金管理人 或代
销机构 购买 本基 金， 基金 代销机 构名 单详 见基 金份 额发售 公告 。
基金管 理人 承诺 依 照恪 尽职 守、 诚实 信用 、 谨 慎勤勉 的 原则 管理 和运 用基 金资 产， 但由
于证券 投资 具有 一定 的风 险， 因此 不保 证投 资于 本 基金一 定盈 利 ， 也 不保 证 基金份 额持 有人
的最低 收益 。 本基 金的 过 往业绩 及其 净值 高低 并不 预示其 未来 业绩 表现 ， 基 金管理 人管 理的
其他基金的业绩也 不构成 对本基金业绩表现 的保证 。基金管理人提醒 投资者 基金投资“ 买者
自负” 原则，在做出 投资决 策后，基金运营状 况与基 金净值变化引致的 投资风 险，由投资者
自行负 担。
除 非 另有 说明， 本招 募说明 书 所载 内容 截止 日为2013年06 月29 日， 有关 财务 数据 和 净值
表现截 止日 为2013年3月31日（财 务数 据未 经审 计） 。
更新招募说明书摘要
3
目
录
重要提示
.................................................................................................................................................. 1
一、基金 管理人
...................................................................................................................................... 4
二、基金 托管人
...................................................................................................................................... 7
三、相关 服务机 构
................................................................................................................................ 11
四、基金 的名称
.................................................................................................................................... 24
五、基金 的类型
.................................................................................................................................... 25
六、基金 的投资 目标
............................................................................................................................ 25
七、基金 的投资 方向
............................................................................................................................ 25
八、基金 的投资 策略
............................................................................................................................ 25
九、业绩 比较基 准
................................................................................................................................ 32
十、风险 收益特 征
................................................................................................................................ 33
十一、基 金投资 组合报 告
.................................................................................................................... 33
十二、基 金业绩
.................................................................................................................................... 36
十三、基 金的费 用
................................................................................................................................ 36
十四、对 招募说 明书更 新部 分的说明
................................................................................................ 38
更新招募说明书摘要
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一 、基 金管理 人
（一） 基金管 理人 概况
名称： 民生 加银 基金 管理 有限公 司
注册地 址： 深圳 市福 田区 益田路 新世 界商 务中 心 42 楼
办公地 址： 深圳 市福 田区 益田路 新世 界商 务中 心 42 楼
法定代 表人 ：万青 元
成立时 间：2008 年 11 月 3 日
批准设 立机 关及 批准 设立 文号： 中国 证券 监督 管理 委员会 证监 许可[2008]1187 号
组织形 式： 有限 责任 公司 （中外 合资 ）
注册资 本： 人 民币 叁 亿元
存续期 间： 永续 经营
经营范 围： 基金 募集 、基 金销售 、资 产管 理和 中国 证监会 许可 的其 他业 务
股权结构： 公司股 东为中 国民生银行 股份有 限公司 （持股 63.33％） 、加拿 大 皇家银行
（ 持股 30％ ）、 三峡 财务 有限责任 公司 （持股 6.67％ ）。
电话：010-88566528
传真：010-88566500
联系人 ：胡 继聪
民生加 银基 金管 理有 限公 司设有 股东 会 、 董 事会 、 监事会 ； 董事 会下 设专 门 委员会 ： 审
计 委 员会、 合规 与风 险管理 委 员会、 薪酬 与提 名委员 会； 经营 管理 层下 设专门 委 员会： 投资
决 策 委员 会、 风 险控 制委员 会， 以及 设立 常设 部门： 深圳 管理 总部、 工会 办公 室、 监察 稽核
部 、 投 资部 、 研 究部、 专户 理 财部、 金融 工程 与产品 部、 渠道 管理 部、 市场策 划 中心、 机构
部、客 服与 电子 商务 中心 、运营 管理 部、 交易 部、 信息技 术部 、综 合管 理部 、财务 部。
截至 2013 年6 月29 日， 民生加 银基 金管 理有 限公 司管 理 16 只 开放 式基 金：民 生 加银
品 牌 蓝筹 灵活 配置 混合 型证 券 投资 基金、 民生 加银增 强 收益 债券 型证 券投 资基 金、 民生 加银
精选股 票型 证券 投资 基金 、 民 生加 银稳 健成 长股 票 型证券 投资 基金 、 民生 加 银内需 增长 股票
型证券 投资 基金 、 民生 加 银景气 行业 股票 型证 券投 资基金 、 民生 加银 中证 内 地资源 主题 指数
型证券 投资 基金 、 民生 加 银信用 双利 债券 型证 券投 资基金 、 民生 加银 红利 回 报灵活 配置 混合
型证券 投资 基金 、 民 生加 银 平稳增 利定 期开 放债 券型 证券投 资基 金民 生加 银现 金增利 货币 市
场基金 、 民生 加银 积极成长 混 合型 发起 式证 券投 资基 金、 民生 加银 家盈 理财7 天债 券型 证券
投 资 基金、 民生 加银 转债优 选 债券 型证 券投 资基 金、 民生 加银 家盈 理财 月度债 券 型证 券投 资更新招募说明书摘要
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基金、 民生 加银 策略 精选 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金。
（二） 主要 人员 情况
1． 基金 管理 人董 事会 成员
万青元 先生 ：董 事长 ，硕 士，高 级编 辑。 历任 中国 人民银 行金 融时 报社 记者 部副主 任 ，
中国民 生银 行总 行办 公室 公关策 划处 处长 ， 主任 助 理、 副主 任， 企业 文化 部 副总经 理 （主 持
工作） 。现 任中国 民生银行 董事会秘 书、董事 会办公 室主任、 民生加银 基金管 理有限公 司 党
委书记 、董 事长 。
俞岱曦 先生 ： 总经 理、 董事 ， 硕 士。 历 任鹏 华基 金管 理 有限 公司 行业 分析 师， 嘉实 基金
管理有 限公 司基 金经 理， 中银基 金管 理有 限公 司副 总经理 ，2011 年 9 月 加入民 生 加银 基金
管理有 限公 司， 现任 民生 加银基 金管 理有 限公 司党 委副书 记、 总经 理。
Frank Lippa 先生： 董事 ， 学士。 曾在 普华 永道 会计 事务所 从事 审计 、税 务监 督方面 的
工 作， 历任 加拿 大皇 家银行 高 级顾 问， 加 拿大 皇家银 行 投资 管理 公司 副总 裁、 首席 会计 师和
首席财 务官 。现 任加 拿大 皇家银 行资 产管 理公 司首 席运营 官和 首席 财务 官。
王维绛 先生 ： 董事 ， 学 士。 历任外 汇管 理局 储备 管理 司副司 长及 首席 投资 官 、 汇丰集 团
伦敦总 部及 香港 分行 全球 市场部 董事 总经 理、 加拿 大 皇家银 行香 港分 行资 本市 场部董 事总 经
理。现 任加 拿大 皇家 银行 中国区 董事 总经 理、 北京 分行行 长。
李镇光 先生 ： 董事 ， 博士 ， 高 级经 济师 。 历任 海口 丰信公 司总 经理 、 香港 景 邦经济 咨询
公 司 总经 理、 三 峡财 务有限 责 任公 司综 合管 理部 副经 理、 投资 银行 部副 经理、 经理 。 现 任三
峡财务 有限 责任 公司 党委 书记、 副总 经理 。
朱晓光 先生 ： 董事 ， 硕士 ， 高 级经 济师 。 历任 中国 银行北 京分 行财 会部 副科 长， 中国 民
生银行 总行 财会 部会 计处 处长 ， 中 国民 生银 行福 州 分行副 行长 ， 中国 民生 银 行中小 企业 金融
部副总 经理 兼财务 总监， 民 生 加银 基金 管理 有限 公司 督 察长。 现任 中国 民生银 行 中小 企业 金
融部副 总经 理兼 财务 总监 、民生 加银 基金 管理 有限 公司纪 委书 记、 副总 经理 。
张 亦 春先 生： 独 立董 事， 厦 门 大学 教授、 博士 生导师 。 历 任厦 门大 学经 济系讲 师、 经济
学 院 财金 系副 教授、 教授、 系副 主任、 系主 任、 厦门 大 学经 济学 院院 长。 现任 厦 门大 学金 融
研究所 所长 。
王波明 先生 ： 独 立董 事， 硕士。 历任 美国 BK 国际 商务公 司副 总裁 ， 美 国纽 约股票 交易
所经济 师 ， 北 京证 券交 易 所研究 设计 联合 办公 室副 总干事 。 现任 中国 证券 市 场研究 设计 中心
总干事 、财 讯传 媒集 团董 事局主 席。
于学会 先生 ：独立 董事 ，学 士 。从 事过 10 年企 业经营 管 理工 作。 历任 北京 市汉 华 律师更新招募说明书摘要
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事务所 律师 、北 京市 必浩 得律师 事务 所合 伙人 、律 师。现 任北 京市 众天 律师 事务所 合伙 人 、
律师。
2． 基金 管理 人监 事会 成员
袁 美 珍女 士： 监 事会 主席， 学士 。 历 任湖 北大 冶市劳 动 人事 局副 股长、 中央组 织 部老 干
部 局 副主 任、 中 国民 生银行 北 京管 理部 办公 室主 任兼 党 工办 主任 党委 委员、 纪 委 书记； 中国
民 生 银行 纪检 监察 室主 任、 纪委 副书 记。 现任 民生加 银 基金 管理 有限 公司 党委 副 书记、 监事
会主席 。
徐 敬 文先 生： 监 事， 硕 士， 美国 伊利 诺州 注册 会计师 ， 美 国注 册管 理会 计师， 特许 金融
分析师 。 曾在 加 拿大 皇家银 行 从事 战略 发展 与财 务分 析 工作， 其中 包括 加拿大 皇 家银 行资 产
管理公 司的 业务 发展 。现 任加皇 投资 管理 （亚 洲） 有限公 司亚 洲股 票市 场研 究分析 员。
李君波 先生 ： 监事 ， 硕 士。 历任三 峡财 务有 限责 任公 司投资 银行 部研 究员 ， 三 峡财务 有
限 责 任公 司研 究发 展部 研究 员、 副经 理， 现任 三峡 财务 有 限责 任公 司股 权投 资管 理 部副经理。
于 善 辉先 生： 监 事， 硕 士。 曾任 职于 天相 投资 顾问有 限 公司， 任分 析师、 金融 创 新部 经
理、总裁 助理、副 总经理 等职。2012 年 加入民生 加 银基金管 理有限公 司，现 任民生加 银基
金管理 有限 公司 总经 理助 理兼金 融工 程与 产品 部总 监、研 究部 负责 人。
董文艳 女士 ： 监事 ， 学 士。 曾就职 于河 南叶 县教 育局 办公室 从事 统计 工作 ， 中 国人民 银
行外管局 从事稽核 检查工 作。2008 年加 盟民生加 银 基金管理 有限公司 ，现任 民生加银 基金
管理有 限公 司深 圳管 理总 部负责 人兼 工会 办公 室主 任。
申晓辉 先生 ： 监事 ， 学 士。 历任长 盛基 金管 理有 限公 司市场 部机 构经 理 ， 摩 根 士丹利 华
鑫基金 管理 有限 公司 市场 部总监 助理 、 北京 中心 总 经理 ， 光 大保 德信 基金 管 理有限 公司 北京
分公司总 经理助理 ，益民 基金管理 有限公司 机构业 务部总经 理。2012 年加 入 民生加银 基金
管理有 限公 司， 现任 民生 加银基 金管 理有 限公 司机 构部总监 。
3． 基金 管理 人高 级管 理人员
万青元 先生 ：董 事长 ，简 历见上 。
俞岱曦 先生 ：总 经理 ，简 历见上 ，
朱晓光 先生 ：副 总经 理， 简历见 上。
张力女 士 ： 督 察长 ， 硕 士。 历任招 商银 行北 京分 行支 行行长 助理 ； 中国 民生 银 行北京 管
理部紫 竹支 行副 行长 、北 京管理 部投 资银 行处 处长 、北京 管理 部公 司部 总经 理；2008 年 10
月加入民生加银基金 管理 有限公司，曾任民生 加银 基金管理公司总经理 助理 兼渠道一部总
监，2012 年 1 月起 任民 生 加银基 金管 理有 限公 司督 察长。 更新招募说明书摘要
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吴剑飞先生 ：副总 经理， 硕士，13 年证券 从业经 历 。历任长盛 基金管 理公司 研究员；
泰达宏 利基 金管 理有 限公 司基金 经理 助理 和基 金经 理； 建信 基金 管理 有限 公 司基金 经理 、 投
资决策 委员 会委 员及 投资 部副总 监；2009 年至 2011 年， 任 职于 平安 资产 管理 公司， 担任 股
票投资 部总 经理 ；2011 年 9 月加 入民 生加 银基 金 管理有 限公 司， 现任 公司 副总经 理、 投资
决策委 员会 主席 。
林海先 生： 副总 经理， 硕 士。1995 年至 1999 年历 任中国 民生 银行 办公 室秘 书、 宣 传处
副处长； 1999 年至 2000 年 ， 任中国 民生 银行 北京 管 理部阜 成门 支行 副行 长； 2000 年至 2012
年 ， 历 任中 国民 生银 行金融 同 业部 处长、 公司 银行部 处 长、 董 事会 战略 发展与 投 资管 理委员
会办公 室处 长；2012 年 2 月加入 民生 加银 基金 管理 有限公 司， 现任 民生 加银 基金管 理有 限
公司副 总经 理。
4．本基 金基金 经理
蔡锋亮 先生 ：英 国格 拉斯 哥大学 国际 金融 硕士 ，7 年 证 券从 业经 历。自 2006 年起 在金
鹰基金 先后 从事 行业 研究 、策略 研究 、投 资助 理及 交易主 管等 相关 工作 ，2011 年 1 月 加入
民生加 银基 金管 理有 限公 司，任 基金 经理 助理 。自 2011 年 4 月起 至今 任民 生加 银 内需 增长
股票型 证券 投资 基金 基金 经理； 自 2011 年 11 月 起至 2013 年 4 月担 任民 生加银 景 气行 业股
票型证 券投 资基 金基 金经 理； 自 2011 年 7 月起 至今任 本 基金 基金 经理。
历任基 金经 理： 自 2010 年 6 月 29 日至 2011 年 7 月 28 日陈东 先生 任 本基金基 金 经理。
5．投资 决策 委员 会
投资决 策委 员会 由 5 名 成员 组 成， 设主席 1 名， 其他 委员 4 名。 名单 如下 ：
吴 剑 飞先 生， 投 资决 策委员 会 主席， 简历 见上； 于善 辉 先生， 投资 决策 委员会 委 员， 简
历 见 上； 乐 瑞祺 先生， 投资 决 策委 员会 委员， 现任公 司 投资 部副 总监； 陈廷国 先 生， 投 资决
策 委 员会 委员， 现任 公司专 户 理财 部首 席理 财师； 牛 洪 振先 生， 投 资决 策委员 会 委员， 现任
公司交 易部 总监 。
6．上述 人员 之间 不存 在亲属 关 系。
二 、基 金托管 人
（一）基本情况
名称： 中国 银行 股份 有限 公司（ 简称“中国 银行” ）
住所及 办公 地址 ：北 京市 西城区 复兴 门内 大 街1 号
首次注 册登 记日 期：1983 年10 月 31 日 更新招募说明书摘要
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注册资 本： 人民 币贰 仟柒 佰玖拾 壹亿 肆仟 柒佰 贰拾 贰万叁 仟壹 佰玖 拾伍 元整
法定代 表人 ：田 国立
基金托 管业 务批 准文 号： 中国证 监会 证监 基字 【1998 】24 号
托管及 投资 者服 务部 总经 理：李 爱华
托管部 门信 息披 露联 系人 ：唐州 徽
电话： （010 ）66594855
传真： （010 ）66594942
（二）基金托管部门 及主 要人员情况
中国银 行于 1998 年 设立 基 金托管 部， 为进 一步 树立 以投资 者为 中心 的服 务理 念，中 国
银行于2005 年3 月23 日正 式将基 金托 管部 更名 为托 管及投 资者 服务 部， 现有 员 工120 余人 。
另外， 中国 银行 在重 点分 行已开 展托 管业 务。
目前， 中 国银行拥 有证券 投资基金 、基金（ 一对多 、一对一） 、社保基 金、保 险基金 、
QFII 、QDII、 券商 资产 管 理计划 、 信 托计 划、 年金基 金、 理财 产品 、 私 募基金 、 资金 托管 等
门类齐 全的 托管 产品 体系 。 在国 内， 中国 银行 率先开 展 绩效 评估、 风险 管理等 增 值服 务， 为
各类客 户提 供个 性化 的托 管服务 ， 托管 资产 规模 居 同业前 列。
（三）证券投资基金 托管 情况
截至 2013 年 6 月 末， 中国银 行 已托 管长 盛创 新先 锋 混合、 长盛 同盛 封闭 、长 盛同智 优
势混合 （LOF ） 、大成 2020 生命 周期 混合 、大 成蓝筹 稳 健混 合、 大成 优选 LOF 、大 成景 宏封
闭 、 工 银大 盘蓝 筹股 票、 工 银 核心 价值 股票、 国泰沪 深 300 指数、 国泰 金鹿保 本 混合、 国泰
金 鹏 蓝筹 混合、 国泰 区位优 势 股票、 国投 瑞银 稳定增 利 债券、 海富 通股 票、 海 富 通货 币、 海
富 通 精选 贰号 混合、 海富通 收 益增 长混 合、 海 富通中 证 100 指 数（LOF ） 、 华 宝兴业 大盘 精选
股 票、 华宝 兴业 动力 组合股 票、 华宝 兴业 先进 成长股 票、 华夏 策略 混合 、 华 夏大 盘 精选 混合 、
华夏回报 二号混合 、华夏 回报混合 、华夏行 业股票(LOF)、嘉 实超短 债债券 、 嘉实成长 收益
混合、 嘉实 服务 增值 行业 混合、 嘉实 沪深 300 指数(LOF)、嘉 实货 币、 嘉实 稳健 混 合、 嘉实
研 究 精选 股票、 嘉实 增长混 合、 嘉实 债券、 嘉实 主题 混 合、 嘉 实回 报混 合、 嘉实价 值优 势股
票型 、 金鹰 成份 优选 股票、 金鹰 行业 优势 股票、 银河 成 长股 票、 易 方达 平稳增 长 混合、 易方
达 策 略成 长混 合、 易 方达策 略 成长 二号 混合、 易方达 积 极成 长混 合、 易 方达货 币、 易方 达稳
健 收 益债 券、 易方 达深证 100ETF 、 易方 达中 小盘 股票 、 易方 达深证 100ETF 联接 、 万家 180
指 数、 万家 稳健 增利 债券、 银华 优势 企业 混合、 银华 优 质增 长股 票、 银 华领先 策 略股 票 、景
顺长城动 力平衡混 合、景 顺长城优 选股票、 景顺长 城货币、 景顺长城 鼎益股 票(LOF) 、 泰信更新招募说明书摘要
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天 天 收益 货币、 泰信 优质生 活 股票、 泰信 蓝筹 精选股 票、 泰信 债券 增强 收益 、 招 商 先锋 混合 、
泰 达 宏利 精选 股票、 泰达宏 利 集利 债券、 泰达 宏利中 证 财富 大盘 指数、 华泰柏 瑞 盛世 中国 股
票、 华泰 柏瑞 积极 成长 混 合、 华泰 柏瑞 价值 增长 股 票、 华泰 柏瑞 货币 、 华泰柏 瑞 量化 现行 股
票型 、 南方 高增 长股 票(LOF) 、 国 富潜 力组 合股 票、 国 富 强化 收益 债券、 国富成 长 动力 股票 、
宝 盈 核心 优势 混合、 招商行 业 领先 股票、 东方 核心动 力 股票、 华安 行业 轮动股 票 型、摩 根 士
丹利华 鑫强 收益债 券型、 诺德中 小盘 股票 型 、 民生加 银 稳健 成长 股票 型、 博 时宏观 回报 债券
型、 易方 达岁 丰添 利债 券 型、 富兰 克林 国海 中小 盘 股票型 、 国联 安上 证大 宗 商品股 票交 易型
开放式 指数 、 国联 安上 证 大宗商 品股 票交 易型 开放 式指数 证券 投资 基金 联接 、 上证 中小 盘交
易型开 放式 指数 、 华泰 柏 瑞上证 中小 盘交 易型 开放 式指数 证券 投资 基金 联接 、 长 城中 小盘 成
长 股 票型、 易方 达医 疗保健 行 业股 票型、 景顺 长城稳 定 收益 债券 型、 上 证180 金融 交易 型开
放 式 指数 、国 泰上证 180 金融交 易型 开放 式指 数证 券投资 基金 联接 、诺德 优选 30 股票 型、
泰 达 宏利 聚利 分级 债券 型、 国联 安优 选行 业股 票型、 长盛 同鑫 保本 混合 型、 金 鹰 中证 技术 领
先 指 数增 强型、 泰信 中证 200 指数 、 大 成内 需增 长股票 型、 银华 永祥 保本 混合型 、 招商 深圳
电子信 息传 媒产 业 （TMT ）50 交易 型开 放式 指数 、 招商 深证 TMT50 交易 型开 放式 指 数证 券投
资基金联接 、嘉实 深证基 本面 120 交易 型开放式 指 数证券投资 基金联 接、深 证基本面 120
交 易 型开 放式 指数、 上证 180 成长 交易 型开 放式 指数、 华宝 兴业 上证 180 成长交 易 型开 放式
指数证 券投 资基 金联 接 、 易方达 资源 行业 股票 型 、 华安深 证300 指数、 嘉实信 用 债券 型、 平
安大华 行业 先锋 股票 型 、 华泰柏 瑞信 用增 利债 券型 、 泰信 中小 盘精 选股 票型、 海富 通国 策导
向 股 票型、 中邮 上证 380 指 数 增强 型、 泰 达宏 利中证 500 指数 分级 、 长盛 同 禧信用 增利 债券
型、银 华中 证内 地资 源主 题指数 分级 、平 安大 华深 证300 指 数增 强型 、嘉 实安 心 货币 市场、
上 投 摩根 健康 品质 生活 股票 型、 工银 瑞信 睿智 中证 500 指数 分级 、 招 商优 势企业 灵 活配 置混
合 型、 国泰 中小 板300 成长 交 易型 开放 式指 数、 国泰 中 小板 300 成 长交 易型 开放式 指数 证券
投资基 金联 接、 景顺 长城 优 信增利 债券 型、 诺德 周期 策 略股票 型、 长盛 电子 信息 产 业股票 型、
诺安中 证创 业成 长指 数分 级、 信 诚双 盈分 级债 券型、 嘉实 沪深 300 交易 型开放 式 指数、 民生
加 银 信用 双利 债券 型、 工银 瑞 信基 本面 量化 策略 股票 型、 信诚 周期 轮动 股票型 、 富 兰克 林国
海研究精选股票型、 诺安 汇鑫保本混合型、平 安大 华策略先锋混合型、 华宝 兴业中证短融
50 指数 债券 型、180 等权重 交 易型 开放 式指 数、 华安 双 月鑫 短期 理财 债券 型、 大成 景恒 保本
混合型 、 景顺 长城 上证180 等权 重交 易型 开放 式指 数证券 投资 基金 联接 、 上 投摩根 分红 添利
债 券 型、 嘉 实优 化红 利股票 型、 长盛 同鑫 二号 保本混 合 型、 招 商信 用增 强债券 型、 华宝 兴业
资源优 选股 票型 、 中证500 沪市 交易 型开 放式 指数 、 大成中 证 500 沪市 交易 型开 放 式指 数证更新招募说明书摘要
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券投资 基金 联接 、 博 时医疗 保 健行 业股 票型、 诺德深 证 300 指数 分级、 华夏安 康 信用 优选 债
券型、 汇添 富多 元收 益债 券型、 广 发双 债添 利债 券型 、长盛 添利 30 天理 财债券 型 、 信 诚理
财 7 日盈债 券型 、长盛 添利 60 天 理财 债券 型发 起式 、平安 大华 添利 债券 型、大成 理财 21
天债券 型发 起式 、 华泰 柏瑞稳 健 收益 债券 型、 信诚 添金分 级 债券 型、 国泰 现金 管理货 币 市场 、
国投瑞 银纯 债债 券型 、银 华中证 中票 50 指 数债 券型、华 安信 用增 强债 券型 、 长盛同 丰分 级
债券型、 汇添富理 财 21 天债券型 发起式、 国泰国 证房地产 业指数分 级、招 商央视财 经 50
指数 、 嘉实 中证 中期 企业债 指 数、 大成 中证100 交 易型开 放式 指数 、 长 盛纯债 债 券型、 华夏
双债增 强债 券型 、 泰 达宏利 信 用合 利定 期开 放债 券型 、 招 商安 润保 本混 合型、 长盛 上证 市值
百强交 易型 开放 式 、 长盛上 证 市值 百强 交易 型开 放式 指 数证 券投 资基 金联 接、 南方 中债 中期
票据指 数债 券型 发起 式 、 嘉实中 证金 边中 期国 债交 易型开 放式 、 嘉实 中证 金 边中期 国债 交易
型开方 式指 数证 券投 资基 金联接 、 国 投瑞 银中 高等级 债 券型、 上投 摩根 成长动 力 混合 型、 嘉
实丰益 纯债 定期 开放 债券 型、 大 成景 兴信 用债 债券型 、 海 富通 养老 收益 混合型 、 广 发聚 鑫债
券型 、 泰达 宏利 高票 息定期 开 放债 券型、 长盛 季季红 1 年期 定期 开放 债券 型、 诺安 信用 债券
一年定 期开 放债 券型 、 嘉 实海外 中国 股票(QDII) 、 银华全 球优 选(QDII-FOF) 、 长盛 环球 景气
行业大 盘精 选股 票型(QDII)、 华泰 柏瑞 亚洲 领导 企业 股票型(QDII) 、 信诚 金砖四 国 积极 配置
(QDII) 、 海 富通 大中 华精选 股 票型 （QDII）、 招商 标 普金砖 四国 指数(LOF-QDII ） 、 华宝 兴业
成熟市 场动 量优 选（QDII ） 、 大 成标普 500 等权 重指 数（QDII） 、 长信 标普 100 等权 重指 数
（QDII） 、 博时抗 通胀增 强 回报（QDII） 、华 安大中 华 升级股票 型（QDII） 、 信诚全球商品 主
题 （QDII ） 、 上投 摩根 全球 天然资源 股票 型、 工 银瑞信 中 国机 会全 球配 置股 票型 （QDII ） 、易
方达标 普全 球高 端消 费品 指数增 强型 （QDII） 、 建信 全球资 源股 票型 （QDII）、 恒生交 易型 开
放式指数（QDII）、 恒生交 易型开放式指数证券投资 基金联接（QDII）、 广发纳 斯达克 100
指数 （QDII）、 工 银瑞 银标 普全球 自然 资源 指数 证券 投资基 金 （LOF-QDII） 、 嘉实 美 国成 长股
票型证 券投 资基 金 （QDII ） 等214 只 证券 投资 基金， 覆盖 了股 票型 、 债 券型、 混合 型、 货币
型 、 指 数型 等多 种类 型的基 金， 满足 了不 同客 户多元 化 的投 资理 财需 求， 基金 托 管规 模位 居
同业前 列。
（四）托管业务的内 部控 制制度
中国银 行开 办各 类基 金托 管业务 均获 得相 应的 授权 ，自 1998 年 开办 托管 业务以 来 严格
按照相关法律法规的规定 以及监管部门的监管要求 ，以控制和防范基金托管 业务风险为 主
线， 制 定了 包括 托管 业务 授权管 理制 度、 业务 操作 规程、 员工 职业 道德 规范 、 保密 守则 等 在
内的各 项业 务管 理制 度， 将风险 控制 落实 到每 个工 作环节 ， 保 证托 管基 金资 产与银 行自 有 资更新招募说明书摘要
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产以及 各类 托管 资产 的相 互独立 和资 产的 安全 。 最 近一年 内， 中国 银行 托管 及投资 者服 务 部
及其高 级管 理人 员无 重大 违法违 规行 为， 未受 到中 国证监 会、 中国 银监 会及 其他有 关机 关 的
处罚。
（五）托管人对管理 人运 作基金进行监督的方 法和 程序
根据《 中华 人民 共和 国证 券投资 基金 法》 、 《证 券投 资基金 运作 管理 办法 》的 相关规 定 ，
基金托 管人 发现 基金 管理 人的投 资指 令违 反法 律、 行政法 规和 其他 有关 规定 ， 或者 违反 基 金
合同约 定的， 应当 拒绝 执 行， 立 即通知 基金 管理 人， 并及时 向国 务院 证券 监督 管理机 构报 告。
基金托 管人 如发 现基 金管 理人依 据交 易程 序已 经生 效的投 资指 令违 反法 律、 行 政法规 和其 他
有关规定， 或者违 反基金 合同约定的, 应当立 即通知 基金管理人 ，并及 时向国 务院证券监 督
管理机 构报 告。
三 、相 关服务 机构
（一） 销售 机构 及联 系人
1． 直销 机构
民生加 银基 金管 理有 限公 司
注册地 址： 深圳 市福 田区 益田路 新世 界商 务中 心 42 楼
办公地 址： 深圳 市福 田区 益田路 新世 界商 务中 心 42 楼
法定代 表人 ：万青 元
客服电 话：400-8888-388
联系人 ：汤 敏
电话：0755-23999809
传真：0755-23999810
网址：www.msjyfund.com.cn
2．代销 机构
（1） 中 国银 行股 份有 限公司
注册地 址： 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 1 号
办公地 址： 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 1 号
法定代 表人 ：肖 钢
客户服 务电 话：95566
联系人 ：侯燕 鹏
电话：010-66594838
传真：010-66594431 更新招募说明书摘要
12
网址：www.boc.cn
（2）中 国民 生银 行股 份有限 公 司
注册地 址： 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 2 号
办公地 址： 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 2 号
法定代 表人 ：董 文标
客服电 话：95568
联系人 ：杨成 茜
电话：010-57092619
传真：010-57092611
网址：www.cmbc.com.cn
（3） 兴 业银 行股 份有 限公司
注 册 地址 ：福 州市 湖东路 154 号
办 公 地址 ：福 州市 湖东路 154 号
法定代 表人 ：高 建平
电话：021-52629999
联系人 ：刘玲
客服电 话：95561
网址：www.cib.com.cn
（4） 中国 建设 银行 股份 有 限公司
注册地 址： 北京 市西 城区 金融大 街 25 号
办公地 址： 北京 市西 城区 闹市口 大 街 1 号院 1 号楼
法定代 表人 ：王洪 章
电话：010-66275654
传真：010-66275654
联系人 ：王琳
客服电 话：95533
网址：www.ccb.com
（5）交 通银 行股 份有 限公司
注册地 址： 上海 市浦 东新 区银城 中 路 188 号
办公地 址： 上海 市浦 东新区 银 城中路 188 号
法定代 表人 ：胡 怀邦
客服电 话：95559
联系人 ：曹 榕
电话：021-58781234
更新招募说明书摘要
13
传真 ：021-58408842
网址：www.95559.com.cn
（6）招 商银 行股 份有 限公司
注册地 址： 深圳 市深 南大 道 7088 号招 商银 行大 厦
办公地 址： 深圳 市深 南大 道 7088 号招 商银 行大 厦
法定代 表人 ：傅 育宁
客户电 话：95555
联系人 ：邓炯 鹏
电话：0755-83198888
传真：0755-83195050
网址：www.cmbchina.com
（7）中 信银 行股 份有 限公司
注册地 址： 北京 市东 城区 朝阳门 北大 街 8 号 富华 大厦 C 座
法定代 表人 ：
联系人 ：郭伟
电话：010-65550827
传真：010-65550827
客服电 话：95558
网址：http://bank.ecitic.com
（8）南 京银 行股 份有 限公司
注册地 址： 南京 市白 下区 淮海 路 50 号
办公地 址： 南京 市白 下区 淮海 路 50 号
法定代 表人 ：林 复
客服电 话：400-88-96400
联系人 ：翁俊
电话：025-86775337
传真：025-86775352
网址：www.njcb.com.cn
（9）北 京银 行股 份有 限公司
注册地 址： 北京 市西城 区金融大 街 甲 17 号首层
办公地 址： 北京 市西城 区金 融 大街丙 17 号
法定代 表人 ：闫 冰竹
客户服 务电 话：010-95526
联系人 ：谢小 华 更新招募说明书摘要
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电话：010-66223587
传真：010-66226045
网址：www.bankofbeijing.com.cn
（10） 平安 银行 股份 有限 公司
注册地 址： 广东 省深 圳市 深南东 路 5047 号
办公地 址： 广东 省深 圳市 深南东 路 5047 号
法定代 表人 ：孙建 一
客服电 话：95511-3
联系人 ：张莉
电话：021-38637673
传真：021-50979507
网址：www.bank.pingan.com
（11 ）上 海银 行股 份有限 公 司
注册地 址： 上海 市浦 东新 区银城 中 路 168 号
办公地 址： 上海 市浦 东新 区银城 中 路 168 号
法定代 表人 ： 范 一飞
开放式 基金 咨询 电话 ：021-962888
开放式 基金 业务 传真 ：021-68476111
联系人 ：夏雪
联系电 话：021-68475888
网址：www.bankofshanghai.com
（12）江 苏银 行股 份有 限公 司
注册地 址： 南京 市洪 武北 路 55 号 置地 广场
办公地 址： 南京 市洪 武北 路 55 号 置地 广场
法定代 表人 ：黄志 伟
客户服 务热 线：40086-96098
联系人 ：田春 慧
电话：025-58588167
传真：025-58588164
网址：www.jsbchina.cn
（13）渤 海银 行股 份有 限公 司
注册地 址： 天津 市河 西区 马场 道 201-205 号
办公地 址： 天津 市河 西区 马场 道 201-205 号
法定代 表人 ：刘 宝凤 更新招募说明书摘要
15
客服电 话：400-888-8811
联系人 ：王 宏
网址：www.cbhb.com.cn
（14）中 国银 河证 券股 份有 限 公司
注册地 址： 北京 市西 城区 金融大 街 35 号国 际企 业大厦 C 座
办公地 址： 北京 市西 城区 金融大 街 35 号国 际企 业大厦 C 座
法定代 表人 ：陈有 安
客服电 话： 400-888-8888
联系人 ：田 薇
电话：010-66568430
传真：010-66568990
网址：www.chinastock.com.cn
（15）中 信建 投证 券有 限责 任 公司
注册地 址： 北京 市朝 阳区 安立 路 66 号 4 号楼
办公地 址： 北京 市东 城区 朝阳门 内大 街 188 号
法定代 表人 ：张 佑君
开放式 基金咨 询电 话：400-8888-108
联系人 ：魏明
电话：010-85130579
传真：010-65182261
网址：www.csc108.com
（16）国 泰君 安证 券股 份有 限 公司
注册地 址： 上海 市浦 东新 区商城 路 618 号
办公地 址： 上海 市浦 东新 区银城 中 路 168 号 上海 银行 大厦 29 层
法定代 表人 ：万建 华
客户服 务热 线：400-8888-666
联系人 ：芮 敏祺
电话：021-38676666
传真：021-38670666
网址：www.gtja.com
（17）平 安证 券有 限责 任公 司
注册地 址： 深圳 市福 田区金 田 路大 中华 国际 交易 广场 8 楼
办公地 址： 深圳 市福 田区 金田路 大中 华国 际交 易广 场 8 楼
法定代 表人 ：杨 宇翔 更新招募说明书摘要
16
联系人 ：郑舒 丽
业务咨 询电 话：95511 转8
开放式 基金 业务 传真 ：0755-82400862
网站：http://www.pingan.com
（18）申 银万 国证 券股 份有 限 公司
注 册 地址 ：上 海市 常熟路 171 号
办 公 地址 ：上 海市 常熟路 171 号
法定代 表人 ：丁 国荣
客服电 话：021-962505
联系人 ：曹 晔
电话：021-54033888-2653
传真：021-54038844
网址：www.sywg.com
（19）华 泰证 券股 份有 限公 司
注册地 址： 江苏 省南 京市 中山东 路 90 号华 泰证 券大厦
办公地 址： 江苏 省南 京市 中山东 路 90 号华 泰证 券大厦
法定代 表人 ：吴 万善
客户服 务电 话：95597
联系人 ：庞晓 芸
电话： 0755-82492193
传真： 0755-82492962
网址：www.htsc.com.cn
（20）招 商证 券股 份有 限公 司
注册地 址： 深圳 市福 田区 益田路 江苏 大 厦 A 座 38-45 楼
办公地 址： 深圳 市福 田区 益田路 江苏 大 厦 A 座 38-45 楼
法定代 表人 ：宫 少林
客户服 务热 线：95565，400-8888-111
联系人 ：林生 迎
电话：0755-82943666
传真：0755-82943636
网址：www.newone.com.cn
（21）兴 业证 券股 份有 限公 司
注 册 地址 ：福 州市 湖东路 268 号
办公地 址： 上海 市浦 东新 区民生 路 1199 弄 证大 五道口 广场 1 号楼 21 层 更新招募说明书摘要
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法定代 表人 ：兰 荣
客户电 话：95562
联系人 ：谢 高得
电话：021-38565785
传真：021-38565955
网址：www.xyzq.com.cn
（22）海 通证 券股 份有 限公 司
注册地 址： 上海 市淮 海中 路 98 号
办 公 地址 ：上 海市 广东路 689 号
法定代 表人 ：王 开国
电话：021-23219000
传真：021-23219100
联系人 ：李 笑鸣
客服电 话：95553 或 拨打 各城市 营业 网点 咨询 电话
公司网 址：www.htsec.com
（23）华 福证 券有 限责 任公 司
注 册 地址 ：福 州市 五四路 157 号新 天地 大厦 7 、8 层
办 公 地址 ：福 州市 五四路 157 号新 天地 大厦 7 至 10 层
法定代 表人 ：黄 金琳
客服电 话：0591-96326
联系人 ：张 腾
电话：0591-87383623
传真：0591-87383610
网址：www.gfhfzq.com.cn
（24）国 信证 券股 份有 限公 司
注册地 址： 深圳 市罗 湖区 红岭中 路 1012 号 国信 证券大 厦 十六 层至 二十 六层
办公地 址： 深圳 市罗 湖区 红岭中 路 1012 号 国信 证券大 厦 十六 层至 二十 六层
法定代 表人 ：何 如
客服电 话：95536
联系人 ：齐 晓燕
电话：0755-82130833
传真：0755-82133952
网址：www.guosen.com.cn
（25）安 信证 券股 份有 限公 司 更新招募说明书摘要
18
注册地 址： 深圳市 福田 区金 田路 4018 号安 联大 厦 35 层、28 层 A02 单元
办公地 址： 深圳 市福 田区 深南大 道凤 凰大 厦 1 栋 9 层
法定代 表人 ：牛 冠兴
开放式 基金 咨询 电话 ：4008-001-001
联系人 ：陈 剑虹
联系电 话：0755-82558305
开放式 基金 业务 传真 ：0755-82558355
网址：www.essence.com.cn
（26） 中国 中投 证券 有限 责任公 司
注册地 址： 深圳 市福 田区 益田路 与福 中路 交界 处荣 超商务 中 心 A 栋第 18 层-21 层 及 第
04 层 01 、02 、03 、05 、11 、12 、13 、15 、16 、18 、19 、20 、21、22 、23 单元
办公地 址： 深 圳市 福田 区益 田路 6003 号荣 超商 务中心 A 栋第 04 、18 层至 21 层
法定代 表人 ：龙增 来
客服电 话：4006-008-008
联系人 ：刘毅
电话：0755-82023442
传真：0755-82026539
网址：www.china-invs.cn
（27）广 发证 券股 份有 限公 司
注册地 址： 广州 市天 河北 路 183-187 号大 都会 广场 43 楼（4301-4316 房）
办公地 址： 广州 市天 河北 路大都 会广 场5 、18 、19 、36、38、39、41、42、43 、44 楼
法定代 表人 ：孙树 明
客服电 话：95575 或致 电各 地 营业 网点
联系人 ：黄 岚
开放式 基金 咨询 电话 ：020-87555888
开放式 基金 业务 传真 ：020-87555303
网址： http://www.gf.com.cn
（28）国 联证 券股 份有 限公 司
注册地 址： 江苏 省无 锡市 县前东 街 168 号
办公地 址： 无锡 市县 前东 街 168 号 国联 大厦 6 楼-8 楼
法定代 表人 ：雷 建辉
客服电 话: 400-888-5288
联系人 ：沈刚
电话：0510-82831662 更新招募说明书摘要
19
传真：0510-82830162
网址：www.glsc.com.cn
（29）民 生证 券有 限责 任公 司
注册地 址： 北京 东城 区建 国门内 大 街 28 号 民生 金融中 心 A 座 16-18 层
办公地 址： 北京 东城 区建 国门内 大 街 28 号 民生 金融中 心 A 座 16-18 层
法定代 表人 ：余政
客服电 话：4006198888
联系人 ：赵 明
开放式 基金 业务 传真 ：010-85127917
公司网 站：www.mszq.com
（30）中 原证 券股 份有 限公 司
注册地 址： 河南 省郑 州市 郑东新 区商 务外环路 10 号
办公地 址： 河南 省郑 州市 郑东新 区商 务外 环 路 10 号
法定代 表人 ：菅明 军
客服电 话：0371-967218 或 4008139666
联系 人： 程 月艳
电话：0371-65585670
传真：0371-65585665
网址：www.ccnew.com
（31）东 海证 券有 限责 任公 司
注册地 址： 江苏 省常 州市 延陵西 路 23 号投 资广 场 18 、19 楼
办公地 址： 江苏 省常 州市 延陵西 路 23 号投 资广 场 18 、19 楼
法定代 表人 ：朱 科敏
客服电 话：400-888-8588 ；95531
联系 人： 梁旭
电话：0519-88157761
传真：0519-88157761
网址：http://www.longone.com.cn
（32）光 大证 券股 份有 限公 司
注册地 址： 上海 市静 安区 新闸 路 1508 号
办公地 址： 上海 市静 安区 新闸 路 1508 号
法定代 表人 ：徐 浩明
客服电 话：4008888788，10108998
联系人 ：刘 晨、李 芳芳 更新招募说明书摘要
20
电话：021-22169999
传真：021-22169134
网址：www.ebscn.com
（33）宏 源证 券股 份有 限公 司
注册地 址： 新疆 乌鲁 木齐 市文艺 路 233 号
办公地 址： 北京 西城 区太 平桥大 街 19 号
法人代 表人 ：冯 戎
客户服 务电 话：400-800-0562
联系人 ：李 巍
联系电 话：010-88085858
传真：010-88085195
网址：www.hysec.com
（34）长 江证 券股 份有 限公 司
注册地 址： 湖北 省武 汉市 新华路 特 8 号 长江 证券 大厦
办公地 址： 湖北 省武 汉市 新华路 特 8 号 长江 证券 大厦
法人代 表人 ：胡 运钊
客户服 务电 话：95579 或 4008-888-999
联系人 ：李 良
电话：027-65799999
传真：027-85481900
网址：www.95579.com
（35）中 航证 券有 限公 司
注册地 址： 南 昌市 抚河 北路 291 号
办公地 址： 南昌 市抚 河北 路 291 号
法人代 表人 ：杜 航
客户服 务电 话：400-8866-567
联系人 ：余 雅娜
电话：0791-6768763
传真：0791-6789414
网址：www.avicsec.com
（36）金 元证券 股份 有限 公司
注册地 址： 海口 市南 宝路 36 号 证券 大厦 4 楼
办公地 址： 深圳 市深 南大道 4001 号时 代金 融中 心 3 层
法定代 表人 ： 陆涛 更新招募说明书摘要
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客户服 务热 线：400-8888-228
联系人 ：许方 迪
电话：0755-83025022
传真：0755-83025625
网址：www.jyzq.cn
（37）中 信证 券股 份有 限公 司
注册地 址： 广东 省深 圳市 福田区 深南 大 道 7088 号招 商 银行 大厦第 A 层
办公地 址： 北京 市朝 阳区 亮马桥 路 48 号中 信证 券大厦
法定代 表人 ：王 东明
客服电 话：95558
联系人 ：陈 忠
电话：010-60838888
传真：010-60833739
网址：www.citics.com
（38）中 信万 通证 券有 限责 任 公司
法定代 表人 ：杨 宝林
注册地 址： 青岛 市崂 山区 苗岭 路29 号澳 柯玛 大厦15 层（1507-1510 室）
办公地 址： 青岛 市崂 山区 深圳 路222 号 青岛 国际 金融 广场 1 号楼第 20 层
注册时 间： 2004 年4 月29 日
注册资 本： 8 亿 元人 民币
营业期 限： 永久
基金业 务联 系人 ：吴 忠超
电话：0532-85022326
传真：0532-85022605
客户服 务电 话：95548
网址：www.zxwt.com.cn
（39）中 信证 券（ 浙江 ）有 限 责任 公司
注册地 址： 浙 江省 杭州 市滨 江 区江 南大道 588 号 恒鑫 大 厦主楼 19 、20 层
办公地 址： 浙 江省 杭州 市滨 江 区江 南大道 588 号 恒鑫 大 厦主楼 19 、20 层
法定代 表人 ：沈强
客服电 话：0571-95548
联系人 ：王霈 霈
电话：0571-87112510
传真：0571-86065161 更新招募说明书摘要
22
网址：www.bigsun.com.cn
（40）日 信证 券有 限责 任公 司
注册地 址： 呼和 浩特 市新 城区锡 林南 路18 号
办公地 址： 北京 西城 区闹 市口大 街1 号 长安 兴融 中心西楼11 层
法定代 表人 ：孔佑 杰
客服电 话：400-660-9839
联系人 ：文 思婷
电话：010-83991737
传真：010-66412537
网址：www.rxzq.com.cn
（41） 哈尔 滨银 行股 份有 限公司
注册地 址： 哈尔 滨市 道里 区尚志 大街160 号
办公地 址： 哈尔 滨市 道里 区尚志 大街160 号
法定代 表人 ：郭 志文
客服电 话：95537 或 400-60-95537
联系人 ：王 超
电话：0451-86779007
传真：0451-86779218
公司网 站：www.hrbb.com.cn
（42） 包商 银行 股份 有限 公司
注册地 址： 内蒙 古包 头市 钢铁大 街6 号
办公地 址： 内蒙 古包 头市 青山区 钢铁 大街10号中 环大 厦B 座1804室
法定代 表人 ：李 镇西
客服电 话：96016 或010-96016或各 城市 分行 咨询 电话
联系人 ：刘 芳
电话：0472-5189051
传真：0472-5188086
公司网 站：www.hrbb.com.cn
（43） 上海 好买 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 上海 市虹 口区 场中路685 弄37 号4号楼449室 更新招募说明书摘要
23
办公地 址： 上海 市浦 东南 路1118 号 鄂尔 多斯 国际 大厦903 ～906 室
法定代 表人 ：杨 文斌
客服电 话： 400-700-9665
联系人 ：阚 迪
电话：021-58870011-6702
传真：021-68596916
公司网 站：www.ehowbuy.com
（44）深 圳众 禄基 金销 售有 限 公司
注册地 址： 深圳 市罗 湖区 深南东 路5047号发 展银 行大 厦25 楼I 、J单元
办公地 址： 深圳市 罗湖 区深 南 东路5047号发 展银 行大 厦25 楼I 、J单元
法定代 表人 ：薛 峰
客服电 话：400-6788-887
联系人 ：童 彩平
电话：0755-33227950
传真：0755-82080798
公司网 站：www.zlfund.cn 及 www.jjmmw.com
（45） 杭州 数米 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 杭州 市余 杭区 仓前街 道海 曙路 东2 号
办公地 址： 浙江 省杭 州市 滨江区 江南 大道3588 号恒 生大厦12楼
法定代 表人 ：陈 柏青
客服电 话：4000-766-123
联系人 ：张 裕
电话：28829790 ，021-60897869
传真：0571-26698533
数米网 站：www.fund123.cn
基金 管理人可根 据《基金法》 、《运作办 法》、《销售 办法》和基 金合同等的规 定，
选择其 他符 合要 求的 机构 代理销 售本 基金 ，并 及时 履行公 告义 务。
（二） 基金 注册 登记 机构
名称： 民生 加银 基金 管理 有限公 司
注册地 址：深 圳市 福田 区益 田 路新 世界 商务 中心 42 楼 更新招募说明书摘要
24
办公地 址： 深圳 市福 田区 益田路 新世 界商 务中 心 42 楼
法定代 表人 ：万 青元
电话：0755-23999888
传真：0755-23999833
联系人 ：蔡海 峰
（三） 出具 法律 意见 书的 律师事 务所 和经 办律 师
名称： 上海 市通 力律 师事 务所
注册地 址： 上海 市浦 东新 区银城 中 路 68 号 时代 金融中 心 19 楼
办公地 址： 上海 市浦 东新 区银城 中 路 68 号 时代 金融中 心 19 楼
负责人 ：韩 炯
经办律 师： 吕红 、安 冬
电话：021-31358666
传真：021-31358600
联系人 ：安 冬
（四） 审计 基金 财产 的会 计师事 务所 和经 办注 册会 计师
名称： 安永 华明 会计 师事 务所（ 特殊 普通 合伙 ）
注册地 址： 北京 市东 城区 东长安 街 1 号 东方 广场 安永 大楼 17 层 01-12 室
办公地 址： 北京 市东 城区 东长安 街 1 号 东方 广场 安永 大楼 17 层 01-12 室
执行事 务合 伙人 ：Ng Albert Kong Ping 吴 港平
经办注 册会 计师 ：张 小东 、周刚
电话：010-58153000\0755-25028288
传真：010-85188298\0755-25026188
联系人 ：李 妍明
四 、基 金的名 称
民生加 银稳健 成长 股票 型证 券 投资 基金 更新招募说明书摘要
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五 、基 金的类 型
股票型
六 、基 金的投 资目 标
在充分 控制 基金 资产 风险 、 保 持基 金资 产流 动性 的 前提下 ， 主要 投资 于成 长 性良好 且经
营稳健 的企 业， 争取 实现 基金资 产的 长期 稳定 增值 。
七 、基 金的投 资方 向
本基金 的投 资范 围为 具有 良好流 动性 的金 融工 具 ， 包 括国内 依法 发行 上市 的股 票、 债券 、
货 币 市场 工具、 权证、 资产支 持 证券 以及 法律 法规 或中 国 证监 会允 许基 金投 资的 其 他金 融工
具。
本基金的投 资组合比 例为 ：股票资产 占基金资 产的 60%-95% ；债券、货币 市 场工具、
权 证、 现金、 资产 支持 证券以 及 法律 法规 或中 国证 监会 允 许基 金投 资的 其他 金融 工 具占 基金
资产的 5%-40% ， 其中， 基金持 有全 部权 证的 市值 不超过 基金 资产 净值 的 3% ， 现金 或者到
期日在 一年 以内 的政 府债 券不低 于基 金资 产净 值 5% 。
如法律 法规 或监 管机 构以 后允许 基金 投资 其他 品种 ， 基 金管 理人 在履 行适 当 程序后 ， 可
以将其 纳入 投资 范围 。
八 、基 金的投 资策 略
（一） 投资 策略
1． 资产 配置
本基金 在资 产配 置中 采取 自上而 下的 策略 ， 采用 定 性分析 和定 量分 析相 结合 的方法 ， 分
析全球 经济 发展 形势 、 中 国经济 发展 情况 、 经济 政 策、 市场 情况 等， 研究 和判 断股票 、 债券、
现金等 资产 的收 益和 风险 变化趋 势， 在遵 守基 金合 同 规定的 投资 范围 和投 资比 例等规 定 前提
下，确 定和 动态 调整 基金 资产在 股票 、债 券、 现金 等上的 配置 比例 。
定量分 析主 要是 通过 对于 中国及 世界 主要 国家 GDP 增速、 居民 消费 价格 指数 （CPI）、
工业品 出厂 价格 指数 （PPI ） 、社 会零 售品 消费 总额 增 速、固 定资 产投 资增 速、 进出口 增速 、
货币供 应量 M1 增 速、M2 增速、 大宗 商品 价格 、重 要行业 指数 、重 要行 业的 盈利情 况、 市
场 PE 、PB 估 值水 平、A-H 股溢 价、 市 场成 交量 等进 行 全面 分析 和深 度数 据挖 掘 工作； 定性更新招募说明书摘要
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分 析 主要 是通 过对 于宏 观经 济 增长 模式、 财政 政策、 货币 政策 、 产 业政 策、 市场 政 策等 进行
研 究， 判断 宏观 经济 和证券 市 场的 发展 趋势， 为基金 在 股票、 债券 、 现 金等资 产 之间 进行 配
置提供 决策 依据 。
2． 股票 投资
（1）行 业配 置
本基金在稳健投资的理念 下运用自上而下的策略对 基金股票资产进行适度均 衡行业配
置。即 在分 析国 内外 宏观 经济环 境的 基础 上， 通过 分析行 业的 特点 、发 展现 状、生 命周 期 、
景气程 度 ， 同 时比 较分 析 行业内 在价 值和 市场 估值 的差异 情况 ， 判断 各个 行 业的相 对投 资价
值 和 投资 时机， 确定 和动态 调 整本 基金 股票 资产 在各 行 业的 投资 比例； 其中本 基 金在 考虑 上
述因素 的前 提下 ，将 重点 关注处 于成 长期 、成 熟期 的行业 ，适 当关 注受 益于 国家政 策扶 持 、
经济转 型或 者经 济区 域性 转移等发 展机 遇的 处于 幼稚 期 、衰 退期 的行 业。
（2）个 股选 择
本 基 金认 为企 业具 有良 好的 成 长性， 是推 动股 价上升 的 重要 动力， 但是 ， 本基 金 股票 资
产投资 的企 业不 仅需 要具 有良好 的成 长性 ， 而且 要 求经营 稳健 。 这是 因为 企 业的成 长应 是又
好又快 的长 期可 持续 发展 ， 而 不是 不顾 实力 的短 时 期盲目 快速 扩张 ， 稳健 经 营是企 业保 持良
好成长 性的 必然 要求 ； 同 时， 稳健 经营 包含 着积 极 进取的 意味 ， 不是 固步 自 封， 强调 在安 全
与效率 兼顾 的基 础上 求得 长期可 持续 发展 。 此外 ， 拟进入 基金 股票 组合 的企 业， 还需 要经 过
估值水 平和 流动 性的 审慎 筛选。
1）成长 性良 好企 业的 选择
本基金 首先 通过 财务 指标 初步筛 选出 成长 性良 好的 企业， 然后 通过 外部 环境 和 企业内 部
因素分 析 ， 寻 找和 研究 支 持企业 成长 的内 外因 素 ， 并判断 这些 因素 在未 来是 否能够 继续 发挥
作 用 支持 企业 长期 可持 续发 展， 保持 企业 长期 良好成 长 性， 以 验证 财务 指标筛 选 结果， 并补
充经过 内外 因素 深入 细致 分析挖 掘出 的成 长性 良好 企业， 以弥 补单 纯依 靠财 务 指标选 择的 局
限性。
① 财务 指标 分析
本基金从反映企业成长水 平的指标和对于企业成长 产生影响的指标两个维度 开展企业
成长性 分析 ， 其中 ， 前 一 类指标 侧重 考察 企业 过往 的成长 状况 ， 后一 类指 标 侧重考 察企 业未
来的持 续成 长能 力。 具体 而 言， 反 映企 业成 长水 平的 指 标有净 利润 增长 率、 销售 收 入增长 率、
总 资 产增 长率、 主营 利润率 等， 它们 分别 反映 企业收 益 增长、 市场 扩张 能力 、 规 模 扩张 能力 、
成本控 制能 力等 ， 综合 以 上四项 指标 ， 可较 好地 反 映企业 在过 去一 段时 间的 成长速 度与 成长更新招募说明书摘要
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质 量。 对于 企业 成长 产生影 响 的指 标有 净资 产回 报率 、 营 业利 润比 率、 固定资 产 比率、 资产
负 债 率等， 它们 分别 反映企 业 的盈 利能 力、 主 业收益 稳 定性、 资产 结构 、 资本 结 构等 对企 业
成长的 影响 ，综 合以 上四 项指标 ，可 较好 地反 映企 业在未 来实 现持 续成 长的 潜力和 稳 定 性 。
本基金 将关 注依 靠上 述方 法计算 得出 成长 性指 标符 合以下 一项 或者 几项 标准 的企业 ：
A 高于 全市 场平 均水 平；
B 高于 行业 平均 水平 ；
C 高于 企业 自身 往年 平均水 平 。
② 外部 环境 分析
A 行业 成长 前景 分析
行 业 成长 前景 分析， 注重解 决 的是 企业 未来 的行 业成 长 空间 预测 问题。 本基金 认 为行 业
发展前 景分 析 ， 不 能仅 仅停 留在大 行业 的一 般性 粗略 分析中 ， 应当 深入 到相 关的 细分行 业中 ，
做到精 耕细 作式 的深 入研 究。 本基 金主 要从 以下 两 个方面 分析 ： 其一 ， 分 析 目前的 细分 行业
的 市 场竞 争结 构状 况， 包括 企 业数 量、 规 模分 布、 新 企 业进 入障 碍、 产 品差异 化 程度、 厂商
成本结 构等 方面 因素 ， 特别是 进 行市 场进 入 情况 分析 ， 判断目 前的 行业 市场 空间 大小； 其二 ，
分 析 影响 和推 动行 业市 场空 间 变化 的国 家产 业政 策、 技术 创新、 上下 游产 品供求 状 况等 相关
因素是 否在 发生 改变 以及 其对于 行业 市场 空间 的影 响， 研 究和 判断 行业 的未 来 成长空 间是 否
足够以 支持 企业 的长 期成 长发展 需要 。
B 突发 性环 境变 化分 析
对于国 内外 突然 出现 的社 会、 经济 、 政 治环 境的 重 大变化 ， 例如 ， 战 争、 恐 怖事件 、 流
行 性 疾病、 重大 经济 政策转 变、 金融 危机、 经济 危机 、 重 大的 技术 突破 等， 本 基 金将 及时 跟
进研究 ， 分析 其对 于相 关 行业的 短期 和中 长期 成长 发展的 影响 ， 以寻 找受 益 于环境 突发 性变
化而发 展壮 大 的行 业。
③企业 内部 因素 分析
A 发展 战略 分析
企业发 展战 略是 企业 在对 于市场 环境 、 企业 自身 、 竞 争对手 等情 况进 行综 合分 析判断 后
形成企 业成 长发 展方 向的 选择。 企业 发展 战略 分析 的 主要内 容是 研究 企业 发展 方向的 布局 以
及 历 史变 革情 况； 业 务范围 的 大小， 是坚 持主 营业务 为 主， 还 是多 元化 业务； 特别 关注 发展
战略在企业资金运作 上的 体现即募集资金的投 资项 目，分析投资项目是 否符 合企业发展战
略、是 强化 主营 业务 还是 增加企 业业 务范 围， 以及 分析和 测算 投资 项目 的收 益和风 险等 。
B 管理 能力 分析 更新招募说明书摘要
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企业管 理能 力是 在企 业发 展过程 中的 一种 重要 的企 业能力 ， 是影 响其 他能 力发挥 效 用的
关键因 素 ， 因此， 企业 在成 长 的同 时， 客 观上 要求其 管 理能 力的 相应 发展 和提 高， 否则， 企
业的发 展将 面临 无序 低效 的窘境 。成 长性 良好 的企 业管理 需要 先进 、科 学的 经营管 理理 念 ，
高素质 、 适度 稳定 的经 营 管理团 队 ， 健 全、 高效 的 组织机 构 ， 合 理、 有效 、 到位的 激励 约束
机制等 ， 因此 ， 本 基金 将 围绕以 上四 个方 面分 析企 业的管 理能 力 。 其 中， 本 基金将 重点 关注
企业的 经营 管理 团队 和激 励约束 机制 。 因为 ， 经营 管 理团队 在企 业的 组织 中具 有核心 和主 导
地 位， 通过 指挥、 协调 、 管 理 等作 用， 深 刻影 响着企 业 的生 存和 发展； 激励约 束 机制 直接 影
响着企 业全 体员 工的 工作 积极性 、主 动性 和创 造性 ，从而 影响 员工 为企 业创 造价值 的大 小 。
对于经 营管 理团 队分 析 ， 主要从 职业 经历 、 文化 知 识结构 、 核心 团队 的稳 定 性、 是否 具有 开
拓进取 精神 等方 面开 展。 对于激 励约 束机 制的 分析 ，主要 从绩效 考核 制度 、员 工 晋升 体系、
员工培 训制 度等方 面开 展。
C 市场 开发 能力 分析
市场开 发能 力是 企业 成长 发展的 内在 要求 ， 也是 企 业成长 发展 的外 在核 心表 现。 市场 开
发能力 主要 从产 品创 新开 发能力 ， 以顾 客为 导向 的质 量管理 能力 ， 品牌 管理 与营 销传播 能力 ，
从 原 材料 供应 商、 生 产商、 分销 商、 经销 商到 最终顾 客 之间 的供 应链 与销 售管 理 能力， 服务
与客户 关系 管理 能力 等方 面展开 分析 。 其中 ， 本基 金 将重点 关注 企业 以顾 客为 导向的 质量 管
理能力 、 供应 链与 销售 管 理能力 。 这是 因为 对于 一 家企业 而言 ， 拥有 顾客 是 生存和 发展 的前
提 ， 是 在激 烈的 市场 竞争中 实 现增 长的 关键； 良好的 供 应链 与销 售管 理能 力， 可以 有助 于企
业 降 低有 关成 本， 提 高对市 场 的应 变速 度， 增 加销售 量， 提高 产品 及服 务的品 质， 改善 企业
与顾客 及供 应商 等之 间的 关系。 对于 以顾 客为 导向 的质量 管理 能力 ，在 分析 质量管 理体 系 、
产品质 量的 基础 上 ， 本 基 金将重 点考 察企 业对 顾客 需求的 识别 和满 足程 度 ， 现有顾 客对 企业
的忠诚 度以 及企 业开 发新 顾客的 能力 。 对于 供应 链 的分析 ， 主要 从企 业与 外 部供应 商等 企业
之间的 信息 共享 程度 、 是 否建立 长期 互惠 互利 的战 略合作 关系 、 企业 是否 积 极参与 外部 供应
商等的 质量 管理 和质 量改 进； 对于 销售 管理 能力 的分 析， 不仅 要考 察企 业对于 分 销渠 道的 管
理，还 要研究 企业 对 于销 售的组 织、 人员 、服 务和 过程的 管理 。
D 企业 学习 与技 术创新 能 力分析
企业在 成长 壮大 的过 程中 ， 经 常遇 到两 个重 要问 题 ， 其一是 如何 适应 和应 对环 境变化 问
题 ， 其 二是 技术 瓶颈 问题。 这两 个问 题的 有效 解决， 需要 企业 具备 良好 的学习 与 技术 创新 能
力。 在市 场环 境日 益变 化 的知识 经济 时代 ， 企业 具 有良好的 学习 机制， 可以使 员 工和 企业 通
过学习 提升 员工 和企 业整 体的知 识水 平 ， 培 养员 工 和企业 的持 续创 新能 力 ， 有助于 解决 企业更新招募说明书摘要
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成长中 不断 出现 的问 题 ， 成为不 断前 进的 学习 型组 织。 本基 金对 于企 业学 习 与技术 创新 能力
的 分 析， 主 要从 学习 机制、 创新 机制、 员工 教育 培训 投 入、 技 术研 发投 入、 技 术 研发 的管 理
机 制 和激 励机 制、 研 发团队 特 别是 核心 技术 人员、 创 新 成果 以及 转化、 技术的 壁 垒和 专利 保
护 等 方面 展开。 其中 ， 本基 金 特别 关注 科技 转化 成果 、 技 术壁 垒保 护的 能力， 因为 只有 将技
术 成 功应 用于 生产， 并且产 品 符合 市场 需求， 才能最 终 体现 出技 术的 价值， 才 能 促使 企业 不
断成长 ； 因为 如果 新技 术 壁垒不 强或 者企 业没 有实 施有效 的专 利保 护措 施 ， 新技术 被后 来者
低成本 的模 仿， 将使 企业 的技术 创新 优势 逐渐 消耗 殆尽。
2）经营 稳健 企业 的选 择
本基金 认为 一个 经营 稳健 的企业 应包 括以 下三 个有 机联系 部分 ：健 全有 序的 内部控 制 ，
这 是 经营 稳健 的基 础； 稳健 合 理的 财务 安排， 这是经 营 稳健 的保 障； 协 调和谐 的 成长， 这是
经营稳 健的 表现 。
A 内控 健全 有序 性分 析
企业建 立并 实施 有力 有序 的内部 控制 ， 是企 业长 期 成长发 展的 重要 基础 。 本 基金将 从企
业 的 内控 文化 和氛 围、 内部 控 制规 章制 度、 内 控的组 织 机构、 外部 审计 报告、 是否 发生 风险
事件、舆 论报 道等 方面 分析 企 业内 控的 健全 有序 性。
B 财务 稳健 合理 性分 析
财务稳 健是 保持 企业 长期 良好成 长性 的必 然要 求。 本 基金将 重点 分析 企业 资本 结构的 合
理性 ， 关 注资 本成 本在 企 业发展 中是 否在 降低 ， 以 及是否 合理 安排 债权 资本 比例以 增加 股东
利 益； 分析 企业 负债 结构， 研究 是否 按照 合理 配比原 则 统筹 安排 短、 中、 长期 负 债， 特 别关
注企业 对于 短期 负债 比重 的控制 ，是 否会 发生 还债 期过于 集中 和还 债高 峰出 现过早 。
C 成长 协调 和谐 性分 析
本基金 主要 从以 下几 个方 面开展 企业 成长 协调 和谐 性分析 ： 其一 ， 分析 企业 成 长和外 部
环境以 及公 司资 源、 发展 阶 段的协 调性 ， 即 分析 企业 的 业务范 围、 扩张 步伐 是否 和 外部环 境、
公司资 源 、 发 展阶 段相 适 应， 是否 存在 不顾 公司 实 力而片 面追 求企 业成 长速 度的盲 目扩 张现
象； 其二 ， 分析 企业 在资 产增加 、 销售 额提 高 、 人 员增加 、 盈利 扩大 等方 面“ 量”的扩 张和 在
发展战 略、 企业 管理、 市 场开发 、 学 习与 技术 创新 等内在 能力 的“ 质” 的 提高 的协调 性， 是否
根据行 业和 公司 特点 ， 有计 划稳妥 的处 理好“ 量” 的扩 张与“ 质”的提 高的 和谐 成长 问 题； 其 三，
分析企 业的 投资 额和 利润 额的协 调性 ， 两者 是否 同 步增长 或者 预期 将同 步增 长， 是否 存在 企
业投资 额增 加速 度过 快而 影响企 业利 润、 股东 利益 的情形 。
3）估值 水平 和流 动性 的选择 更新招募说明书摘要
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本基金 对于 经过 上述 标准 筛选出 来的 企业 ， 进一 步 考量企 业的 估值 水平 和流 动性 ， 以 构
建股票 组合 。 本基 金将 根 据企业 的行 业特 性和 公司 自身特 征 ， 从 绝对 估值 和 相对估 值方 法的
角 度 开展 分析， 选择 适用于 该 企业 的估 值方 法， 并通 过 在行 业内、 全市 场内、 国际 同等 发展
阶段行 业等 范围 内进 行估 值水平 比较 ， 筛选 出具 有 足够安 全边 际的 企业 ； 此 外， 本基 金还 从
组合投 资流 动性 需要 的角 度出发 ， 结合 企业 价值 的 判断 ， 对 于企 业的 市值 规 模和市 场交 易情
况进行 分析 ，筛 选出 具有 足够流 动性 的企 业。
3 ． 债券 投资
本基金 的债 券投 资策 略主 要包括债 券投 资组 合策 略和 个 券选 择策 略。
（1）债 券投 资组 合策 略
本基金 的投 资组 合策 略采 用自上 而下 进行 分析 ， 从 宏观经 济和 货币 政策 等方 面分析 ， 判
断 未 来的 利率 走势， 从而确 定 债券 资产 的配 置策 略； 同时 ， 在 日常 的操 作中综 合 运用 久期 管
理、收 益率 曲线 形变 预测 等组合 管理 手段 进行 债券 日常管 理。
1） 久期 管理
本基金 通过 宏观 经济 及政 策形势 分析 ， 对未 来利 率 走势进 行判 断 ， 在 充分 保 证流动 性的
前提下 ，确 定债 券组 合久 期以及 可以 调整 的范 围。
2）收 益率 曲线 形变 预测
收益率 曲线 形状 的变 化将 直接影 响本 基金 债券 组合 的收益 情况 。本 基金 将根 据宏观 面 、
货币政策 面等 综合 因素， 对 收 益率 曲线 变化 进行 预测 ， 在 保证 债券 流动 性的前 提 下， 适 时采
用子弹 、杠 铃或 梯形 策略 构造组 合。
（2）个 券选 择策 略
在 个 券选 择上， 本基 金重 点考 虑 个券 的流 动性， 包括 是否 可 以进 行质 押融 资回 购等 要 素，
还将根 据对 未来 利率 走势 的判断 ， 综合 运用 收益 率 曲线估 值 、 信 用风 险分 析 等方法 来评 估个
券的投 资价 值 。 此 外， 对 于可转 换债 券等 内嵌 期权 的债券 ， 还将 通过 运用 金 融工程 的方 法对
期权价 值进 行判 断， 最终 确定其 投资 策略 。
本基金 将重 点关 注具 有以 下一项 或者 多项 特征 的债 券：
1） 信用 等级 高、 流动 性好；
2） 资信 状况 良好 、未 来信用 评级 趋于 稳定 或有 较大 改善的 企业 发行 的债 券；
3）在剩余 期限和信 用等级 等因素基 本一致的 前提下 ，运用收 益率曲线 模型或 其他相 关
估值模 型进 行估 值后 ，市 场交易 价格 被低 估的 债券 ；
4）公司基 本面良好 ，具备 良好的成 长空间与 潜力， 转股溢价 率合理、 有一定 下行保 护更新招募说明书摘要
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的可转 债。
4． 其他 金融 工具 的投 资策略
本基金 的权 证投 资将 以保 值为主 要投 资策 略 ， 以 充 分利用 权证 来达 到控 制下 跌风险 、 实
现保值 和锁 定收 益的 目的 。 本 基金 在权 证投 资中 以 对应的 标的 证券 的基 本面 为基础 ， 结合 权
证定价 模型 、 市场 供求 关 系、 交易 制度 设计 等多 种 因素对 权证 进行 定价 ； 利 用权证 衍生 工具
的 特 性， 通 过权 证与 证券的 组 合投 资， 来 达到 改善组 合 风险 收益 特征 的目 的， 包括 但不 限于
杠 杆 交易 策略、 看跌 保护组 合 策略、 保护 组合 成本策 略、 获利 保护 策略 、 买入 跨 式投 资策 略
等。
对于监 管机 构允 许基 金投 资的其 他金 融工 具， 本基 金将在 谨慎 分析 收益 性、 风险水 平 、
流动性 和金 融工 具自 身特 征的基 础上 进行 稳健 投资 ， 以 降低 组合 风险 ， 实现 基 金资产 的保 值
增值。
（二） 投资 决策 依据
1、国 家有 关法 律法 规和 基 金合同 的有 关规 定；
2、 国内 外宏 观经 济形 势及其 对 中国 证券 市场 的影 响；
3、 国家 货币 政策 、产 业政策 以 及证 券市 场政 策；
4、行 业发 展现 状 及前 景；
5、上 市公 司基 本面 及成 长 前景；
6、 股票 、债 券等 资产 的预期 收 益率 及风 险水 平。
（三） 投资 管理 程序
本基金 采用 投资 决策 委员 会领导 下的 基金 经理 负责 制。本 基金 的投 资管 理程 序如下 ：
1、研 究员 提供 研究 报告 ， 以研究 驱动 投资
本基金 严格 实行 研究 支持 投资决 策机 制 ， 加 强研 究 对投资 决策 的支 持工 作 ， 防止投 资决
策的随 意性 。 研究 员在 熟 悉基金 投资 目标 和投 资策 略的基 础上 ， 对其 分工 的 行业和 上市 公司
进 行 综合 研究、 深度 分析， 广泛 参考 和利 用外 部研究 成 果， 拜 访政 府机 构、 行 业 协会 等， 了
解国家 宏观 经济 政策 及行 业发展 状况 ， 调查 上市 公 司和相 关 的供 应商、 终端销 售 商， 考 察上
市公司真实经营状况 ，并 向投资决策委员会和 基金 经理定期或不定期提 供宏 观经济分析报
告、证 券市 场行 情报 告、 行业分 析报 告和 上市 公司 及发债 主体 研究 报告 等。
2、 投资 决策 委员 会审 议并决 定 基金 投资 重大 事项
投资决 策委 员会 将定 期分 析投资 研究 团队 所提 供的 研究报 告 ， 在 充分 讨论 宏 观经济 、 股
票 和 债券 市场 的基 础上， 根 据 基金 合同 规定 的投 资目 标、 投资 范围 和投 资策略 ， 依 据基 金管更新招募说明书摘要
32
理人的 投资 管理 制度 ， 确 定基金 的总 体投 资计 划 ， 包括基 金在 股票 、 债券 及 现金等 资产 上的
投资比 例等 重大 事项 。
3、基 金经 理构 建具 体的 投 资组合
基金经 理根 据投 资决 策委 员会的 资产 投资 比例 等决 议， 参考 研究 团队 的研 究 成果 ， 根 据
基 金 合同， 依据 专业 经验进 行 分析 判断， 在授 权范围 内 构建 具体 的投 资组 合， 并进 行组 合的
日常管 理。
4、交 易部 独立 执行 投资 交 易指令
基金管 理人 设置 独立 的交 易部， 由基 金经 理根 据投 资 方案的 要求 和授 权以 及市 场的运 行
特 点， 作出 投资 操作 的相关 决 定， 向 交易 部发 出投资 指 令。 交 易部 接到 基金经 理 的投 资指 令
后，根 据有 关规 定对 投资 指令的 合规 性、 合理 性和 有效性 进行 检查 ，确 保投 资指令 在合 法 、
合 规 的前 提下 得到 高效 的执 行， 对交 易情 况及 时反馈 ， 对 投资 指令 进行 监督； 如果 市场和个
股交易 出现 异常 情况 ，及 时提示 基金 经理 。
5、 基金 绩效 评估
基 金 经理 对投 资管 理策 略进 行 评估， 出具 自我 评估报 告。 金融 工程 小组 就投资 管 理进 行
持续评 估 ， 定 期提 出评 估报 告， 如发 现原 有的 投资 分析 和投资 决策 同市 场情 况有 较大的 偏离 ，
立即向 主管 领导 和投 资决 策委员 会报 告。 投资 决策 委 员会根 据基 金经 理和 金融 工程小 组的 评
估 报 告， 对 于基 金业 绩进 行评 估。 基金 经理 根据 投资 决策 委 员会 的意 见对 投资 组合 进 行调整。
6、 基金 风险 监控
监察稽核部对投资组合计 划的执行过程进行日常监 督和实时风险控制，包括 投资集中
度 、 投 资组 合比 例、 投资限 制、 投资 权限 等交 易情况 ， 风 险控 制委 员会 根据市 场 变化 对基 金
投资组 合进 行风 险评 估， 并提出 风险 防范 措施 。
7、投 资管 理程 序的 调整
基金管 理人 在保 证基 金份 额持有 人利 益的 前提 下 ， 有权根 据投 资需 要和 环境 变化 ， 对 投
资管理 的职 责分 工和 程序 进行调 整， 并在 更新 招募 说明书 中予 以公 告。
九 、业 绩比较 基准
业绩 比较 基准=沪深 300 指数 收 益率×80%+上证 国债指 数 收益 率×20%
基于沪深 300 指 数和上 证 国债指数具 有覆盖 面广、 编制合理、 透明度 高、运 用广泛、
市 场 代表 性强 的特 点， 本基金 采 用沪深 300 指数 和上 证国债 指数 加权 组成 的复 合型指 数作 为
本基金 业绩 比 较基 准， 能够 真 实反 映本 基金 的风 险收 益 特征， 同时 也能 较恰当 衡 量本 基金 的更新招募说明书摘要
33
投资业 绩。
在本基 金的 运作 过程 中 ， 如果发 生法 律法 规变 化 、 或者指 数编 制单 位停 止计 算编制 有关
指数 、 或 者出 现更 有代 表 性、 更权 威、 更为 市场 普 遍接受 的业 绩比 较基 准 ， 则基金 管理 人在
履行适 当程 序后 ，可 以对 业绩比 较基 准进 行变 更。
十 、风 险收益 特征
本基金属 于主动投资的股票型证券 投资基金，通常预期风险 收益水平高于货币市场 基
金、债 券型 基金 、混 合型 基金， 属于 证券 投资 基金 中的高 预期 风险 收益 品种 。
十 一、 基金投 资组 合报告
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述 或重大 遗
漏，并 对其 内容 的真 实性 、准确 性和 完整 性承 担个 别及连 带责 任。
基金托 管人 中国 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定复 核了 本投 资组 合报 告内容 ， 保
证复核 内容 不存 在虚 假记 载、误 导性 陈述 或者 重大 遗漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤勉 尽责 的原 则管 理 和运用 基金 资产 ， 但不 保 证基金 一定
盈利。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。 投资 有风 险 ， 投资者 在作 出投 资决 策前 应仔细 阅
读本基 金的 招募 说明 书。
本投资 组合 报告 截至 时间 为2013 年3 月31 日， 本报 告 中所列 财务 数据 未经 审计 。
1． 报告期 末基 金资 产组 合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 105,105,688.19 77.67
其中： 股票
105,105,688.19 77.67
2 固定收 益投 资
- -
其中： 债券
- -
资产 支持 证券
- -
3 金融衍 生品 投资 - -
4 买入返 售金 融资 产
15,000,000.00 11.08
其中： 买断 式回 购的 买入 返
售金融 资产
- -
5 银行存 款和 结算 备付 金合 计
14,996,742.80 11.08
6 其他资 产
226,927.06 0.17
7 合计
135,329,358.05
100.00
2． 报告期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%) 更新招募说明书摘要
34
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 7,592,040.00 5.71
C 制造业 56,825,366.25 42.73
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产
和供应 业
6,441,678.84 4.84
E 建筑业 6,459,304.00 4.86
F 批发和 零售 业 - -
G 交通运 输、 仓储 和邮政 业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术
服务业
4,639,777.12 3.49
J 金融业 1,516,500.00 1.14
K
房地产 业
13,992,621.98 10.52
L
租赁和 商务 服务 业
3,188,500.00 2.40
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理
业
- -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务
业
- -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
- -
S 综合 4,449,900.00 3.35
合计 105,105,688.19 79.04
3． 报告期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前十 名股 票投 资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公 允 价值 （元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 002571 德力股 份 478,586 6,082,828.06 4.57
2 600256 广汇能 源 210,000 4,449,900.00 3.35
3 002018 华星化 工 394,100 4,201,106.00 3.16
4 600157 永泰能 源 366,000 4,004,040.00 3.01
5 600332 广州药 业 119,930 3,922,910.30 2.95
6 600059 古越龙 山 319,973 3,871,673.30 2.91
7 300039 上海凯 宝 118,000 3,745,320.00 2.82
8 601117 中国化 学 400,000 3,712,000.00 2.79
9 002480 新筑股 份 249,945 3,604,206.90 2.71
10 002554 惠博普 260,000 3,588,000.00 2.70
4． 报告 期末 按债 券品 种分类 的 债券 投资 组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
更新招募说明书摘要
35
5．报 告期 末按 公允 价值 占 基金资 产净 值比 例大 小排 名的前 五名 债券 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
6．报 告期 末按 公允 价值 占 基金资 产净 值比 例大 小排 名的前 十名 资产 支持 证券 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7．报 告期 末按 公允 价值 占 基金资 产净 值比 例大 小排 名的前 五名 权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
8．报告 期末 本基 金投 资的股 指 期货 交易 情况 说明
（1） 报告 期末 本基 金投 资的股 指期 货持 仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
（2）本 基金 投资 股指 期货的 投 资政 策
本基金 尚未 在基 金合 同中 明确股 指期 货的 投资 策略 、 比 例限 制、 信息 披露 等 ， 本基金 暂
不参与 股指 期货 交易 。
9．投资 组合 报告 附注
（1） 本基 金投 资的 前十 名 证券的 发行 主体 没有 出现 被监管 部门 立案 调查 的、 或在报 告编 制
日前一 年内 受到 公开 谴责 、处罚 的情 形。
（2） 报告 期内 本基 金投 资 的前十 名股 票没 有超 出基 金合同 规定 的备 选股 票库 。
（3） 其他 资产 构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 89,275.74
2 应收证 券清 算款 121,848.79
3 应收股 利 -
4 应收利 息 4,838.85
5 应收申 购款 10,963.68
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 226,927.06
（4） 报告 期末 持有 的处 于转股 期的 可转 换债 券明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
（5） 报告 期末 前十 名股 票中存 在流 通受 限情 况的 说明 更新招募说明书摘要
36
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的
公允价 值( 元)
占基金 资产
净值比 例 （% ）
流通受 限情
况说明
1 600157 永泰能 源 4,004,040.00 3.01 重大事 项
（6） 投资 组合 报告 附注 的其他 文字 描述 部分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。
十 二、 基金业 绩
基 金 管理 人依 照恪 尽职 守、 诚实 信用 、 谨 慎勤 勉的原 则 管理 和运 用基 金财 产， 但不 保证
基 金 一定 盈利， 也不 保证最 低 收益。 基金 的过 往业绩 并 不代 表其 未来 表现。 投 资 有风 险， 投
资者在 做出 投资 决策 前应 仔细阅 读本 基金 的招 募说 明书。
本报告 期基 金份 额净 值增 长率及 其与 同期 业绩 比较 基准收 益率 的比 较
阶段
净值增 长
率①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
2012 年度 5.23% 1.25% 7.04% 1.02% -1.81% 0.23%
2011 年度 -34.93% 1.23% -19.67% 1.04% -15.26% 0.19%
2010 年 度（ 2010
年6 月 29 日至
2010 年12 月31
日）
-0.10% 1.20% 12.36% 1.28% -12.46% -0.08%
自基金 合同 生
效起至 今 （2013
年 3 月 31 日）
-29.50% 1.26% -3.97% 1.10% -25.53% 0.16%
注： 业绩比较 基准= 沪深 300 指数 收益 率×80%+ 上证 国债 指数 收益 率×20%
十三 、基金 的费 用
（一） 与基 金运 作有 关的 费用
1、基金 费用 的种 类
（1）基 金管 理人 的管 理费；
（2）基 金托 管人 的托 管费；
（3 ） 因基 金的 证券 交易 或结 算 而产 生的 费用 （ 包括但 不 限于 经手 费、 印 花税、 证管 费、
过户费 、手 续费 、券 商佣 金、权 证交 易的 结算 费及 其他类 似性 质的 费用 等） ； 更新招募说明书摘要
37
（4） 基金 合同 生效 以后 的 信息披 露费 用；
（5） 基金 份额 持有 人大 会 费用；
（6） 基金 合同 生效 以后 的 会计师 费和 律师 费；
（7） 基金 资产 的资 金汇 划 费用；
（8） 按照 国家 有关 法律 法 规规定 可以 列入 的其 他费 用。
2、基金 费用 计提 方法 、计提 标 准和 支付 方式
（1）基 金管 理人 的管 理费
在 通 常情 况下， 基金 管理费 按 前一 日基 金资 产净 值的 1.5% 年 费率 计提。 计算方 法 如下：
H ＝E×年 管理 费率 ÷当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金管理 费
E 为前 一日 基金 资产 净值
基金管 理费 每日 计提 ， 按 月支付 。 经基 金管 理人 与 基金托 管人 核对 一致 后 ， 由基金 托管
人 于 次月 首日起 3 个工 作日 内 从基 金财 产中 一次 性支 付 给基 金管 理人， 若遇法 定 节假 日、 休
息日或 不可 抗力 致使 无法 按时支 付的 ，顺 延至 最近 可支付 日。
（2）基 金托 管人 的托 管费
在 通 常情 况下， 基金 托管 费按 前 一日 基金 资产 净值的 0.25%年费 率计 提。 计 算方法 如 下：
H ＝E×年 托管 费率 ÷当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金托管 费
E 为前 一日 基金 资产 净值
基金托 管费 每日 计提 ， 按 月支付 。 经基 金管 理人 与 基金托 管人 核对 一致 后 ， 由基金 托管
人 于 次月 首日起 3 个工 作日 内 从基 金财 产中 一次 性支 付 给基 金托 管人， 若遇法 定 节假 日、 休
息日或 不可 抗力 致使 无法 按时支 付的 ，顺 延至 最近 可支付 日。
（3 ）本条 第（ 一） 款第 3 至第 8 项费 用由 基金管 理 人和 基金 托管 人根 据有 关 法规 及相
应协议 的规 定， 列入 当期 基金费 用。
（二） 与基 金销 售相 关费 用
1、申购 费用
本基金 的申 购费用 由申 购人 承 担， 主 要用 于本 基金的 市 场推 广、 销 售、 注册登 记 等各 项
费用， 不列 入基 金财 产。
本基金 的申购 费率 如下 ：
单笔申 购金 额 M 申购费 率 更新招募说明书摘要
38
M ＜100 万 1.50%
100 万 ≤M ＜200 万 1.00%
200 万 ≤M ＜500 万 0.50%
M ≥500 万 每笔 1000 元
投资者 同日 或异 日多 笔申 购， 须按 每笔 申购 所对 应 的费率 档次 分别 计费 。 当 需要采 取比
例配售 方式 对有 效申 购金 额进行 部分 确认 时， 投资 者 申购费 率按 照申 购申 请确 认金额 所对 应
的费率 计算 ，申 购申 请确 认金额 不受 申购 最低 限额 的限制 。
2、赎回 费用
赎回费 用由 基金 份额 持有 人承担 ， 在基 金份 额持 有 人赎回 基金 份额 时收 取 。 不低于 赎回
费总额 的 25% 应归 入 基金 财产， 其余 部分 用于 支付 注册登 记费 等相 关手 续费 。
本基金 的赎 回费 率如 下：
持有基 金时 间 T 赎回费 率
T ＜1 年 0.60%
1 年≤T ＜2 年 0.35%
T ≥2 年 0
注 ：上 表中，1 年按 365 天计 算。
投资者 通过日常申购所得 基金份额，持有期限自基金 注册登记机构确认登记 之日起计
算。
3、基金管 理人可以 在不违 反法律法 规规定及 基金合 同约定的 情形下根 据市场 情况制 定
基 金 促销 计划， 针对 以特定 交 易方 式 （如 网上 交易、 电话 交易 等） 等进 行基金 交 易的 投资 者
定期或 不定 期地 开展 基金 促销活 动 。 在 基金 促销 活 动期间 ， 按相 关监 管部 门 要求履 行必 要手
续后， 基金 管理 人可 以适 当调低 基金 申购 费率 和基 金赎回 费率 。
4、基金管 理人可以 在法律 法规和本 基金合同 规定范 围内调整 申购费率 和调低 赎回费 率
以及调整 收费 方式。 费率或 收 费方 式如 发生 变更， 基 金 管理 人应 在调 整实施 2 个工 作日 前在
至少一 种指 定媒 体上 公告 。
十 四、 对招募 说明 书更新 部分 的说明
本更新 招募 说明 书依 据 《 中华人 民共 和国 证券 投资 基金法 》 、 《证 券投 资基 金 运作管 理办
法》 、 《证 券投 资基 金销 售 管理办 法》 、 《 证券 投资 基 金信息 披露 管理 办法 》 及 其他有 关法 律法
规的要 求， 对 2013 年 02 月 05 日公 布的 《民 生加 银稳健成 长股 票型证 券投 资基 金 更新 招募
说 明书 2013 年第 1 号》 进 行了更 新， 主要 修改 内容 如下： 更新招募说明书摘要
39
1、在“重 要提示” 中，对 招募书明 书所载内 容截止 日期以及 有关财务 数据和 净值表 现
截止日 期进 行了 更新 。
2、在“三 、基金 管理人” 部分，更 新了“ （ 一）基金 管理人概 况” 、 “ （二 ）主要 人员 情
况” 、“（ 六 ）基金 管理 人的内 部 控制 制度” 中的 相关 信息。
3、在 “四 、基 金托 管人 ” 部分， 更新 了托 管人 相关 信息。
4、在 “五 、相 关服 务机 构 ”中， 对代 销机 构的 相关 信息进 行了 更新 。
5、在 “十 、 基金 投资” 中， 对“ （十 二） 基金 投资 组 合报告”内容 进行 了更 新。
6、在“ 十 一、基 金业 绩”中 ， 对基 金业 绩进 行了 更新 。
7、在“二十 四 、其 他应 披 露事项”中， 更新 了本 次更 新 内容 期间 的历 次公 告。
8、 在“附 件二、基 金 托管协议 内容摘要 ”中， 更新了“ 一、托管 协议当 事人”相 关信
息。
民生加 银基 金管 理有 限公 司
2013年7月31日
