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万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
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万家和 谐增长混合型证券 投资基金 2012 年年度报 告 
 
 
2012 年12 月31 日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基金管 理人： 万家基金管 理有限公司



 
基金托 管人： 兴业银行股 份有限公司



 
送出日 期：2013 年3 月30 日



 
 
 
 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
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§1 重要提示 及目录 
1.1 重要提示 
基金管理 人的董 事会、 董 事保证本 报告所 载资料 不 存在虚假 记载、 误导性 陈 述或重大 遗漏, 并对其
内容的 真实 性、 准确 性和 完整性 承担 个别 及连 带的 法律责 任。 本年 度报 告已 经三分 之二 以上 独立 董 事 签
字同意,并 由董 事长 签发 。 
基金托 管人 兴业 银行 根据 本基金 合同 规定,于2013 年 3 月22 日复 核了 本 报 告 中的财 务指 标、 净值
表现、利 润分配 情况 、财 务会计报 告、投 资组 合报 告等内容,保证 复核内 容不 存在虚假 记载、 误导 性陈
述或者 重大 遗漏 。



基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产,但 不保 证 基金一 定盈 利。


 
基金的过 往业绩 并不代 表 其未来表 现。投 资有风 险, 投资者在 作出投 资决策 前 应仔细阅 读本基 金的
招募说 明书 及其 更新 。 
本 报 告 财务 资 料 已经 审 计, 安 永 华 明会 计 师 事务 所 为本 基 金 出具 了 无 保留 意 见的 审 计 报告, 请 投资
者注意 阅读 。 
本报告 期 自2012 年1 月1 日起 至12 月 31 日止 。


 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
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1.2 目录 
§1 重要提 示及 目录 ...................................................................................................................................... 2 
1.1 重要提 示 .......................................................................................................................................... 2 
1.2 目录 .................................................................................................................................................. 3 
§2 基金简 介 .................................................................................................................................................. 5 
2.1 基金基 本情 况 .................................................................................................................................. 5 
2.2 基金产 品说 明 .................................................................................................................................. 5 
2.3 基金管 理人 和基 金托 管人 ............................................................................................................... 5 
2.4 信息披 露方 式 .................................................................................................................................. 6 
2.5 其他相 关资 料 .................................................................................................................................. 6 
§3 主要财 务指 标、 基金 净值 表现及 利润 分配 情况 ................................................................................... 6 
3.1 主要会 计数 据和 财务 指标 ............................................................................................................... 6 
3.2 基金净 值表 现 .................................................................................................................................. 7 
3.3 过去三 年基 金的 利润 分配 情况 ....................................................................................................... 8 
§4 管理人 报告 .............................................................................................................................................. 8 
4.1 基金管 理人 及基 金经 理情 况 ........................................................................................................... 8 
4.2 管理人 对报 告期 内本 基金 运作遵 规守 信情 况的 说明 ................................................................... 9 
4.3 管理人 对报 告期 内公 平交 易情况 的专 项说 明 ............................................................................... 9 
4.4 管理人 对报 告期 内基 金的 投资策 略和 业绩 表现 的说 明 ............................................................. 10 
4.5 管理人 对宏 观经 济、 证券 市场及 行业 走势 的简 要展 望 ............................................................. 10 
4.6 管理人 内部 有关 本基 金的 监察稽 核工 作情 况 ............................................................................. 10 
4.7 管理人 对报 告期 内基 金估 值程序 等事 项的 说明 ......................................................................... 11 
4.8 管理人 对 报 告期 内基 金利 润分配 情况 的说 明 ............................................................................. 11 
§5 托管人 报告 ............................................................................................................................................ 11 
5.1 报告期 内本 基金 托管 人遵 规守信 情况 声明 ................................................................................. 11 
5.2 托管人 对报 告期 内本 基金 投资运 作遵 规守 信、 净值 计算等 情况 的说 明 ................................. 11 
5.3 托管人 对本 年度 报告 中财 务信息 等内 容的 真实 、准 确和完 整发 表意 见 ................................. 11 
§6 审计报 告 ................................................................................................................................................ 12 
6.1 审计报 告基 本信 息......................................................................................................................... 12 
6.2 审计报 告的 基本 内容..................................................................................................................... 12 
§7 年度财 务报 表 ........................................................................................................................................ 13 
7.1 资产负 债表 .................................................................................................................................... 13 
7.2 利润表 ............................................................................................................................................ 14 
7.3 所有者 权益 （基 金净 值） 变动表 ................................................................................................. 15 
7.4 报表附 注 ........................................................................................................................................ 16 
§8 投资组 合报 告 ........................................................................................................................................ 33 
8.1 期末基 金资 产组 合情 况 ................................................................................................................. 33 
8.2 期末按 行业 分类 的股 票投 资组合 ................................................................................................. 33 
8.3 期末按 公允 价值 占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的所 有股票 投资 明细 ..................................... 34 
8.4 报告期 内股 票投 资组 合的 重大变 动 ............................................................................................. 36 
8.5 期末按 债券 品种 分类 的债 券投资 组合 ......................................................................................... 39 
8.6 期末按 公允 价值 占基 金资 产净值 比例 大小 排名 的前 五名债 券投 资明 细 ................................. 40 
8.7 期末按 公允 价值 占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的所 有资产 支持 证券 投资 明细 ..................... 40 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
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8.8 期末按 公允 价值 占基 金资 产净值 比例 大小 排名 的前 五名权 证投 资明 细 ................................. 40 
8.9 投资组 合报 告附 注......................................................................................................................... 40 
§9 基金份 额持 有人 信息 ............................................................................................................................ 41 
9.1 期末基 金份 额持 有人 户数 及持有 人结 构 ..................................................................................... 41 
9.2 期末基 金管 理人 的从 业人 员持有 本基 金的 情况 ......................................................................... 41 
§10 开放式 基金 份额 变动......................................................................................................................... 41 
§11 重大事 件揭 示 .................................................................................................................................... 41 
11.1 基金份 额持 有人 大会 决议 ......................................................................................................... 41 
11.2 基金管 理人 、基 金托 管人 的专门 基金 托管 部门 的重 大人事 变动 ......................................... 41 
11.3 涉及基 金管 理人 、基 金财 产、基 金托 管业 务的 诉讼 ............................................................. 42 
11.4 基金投 资策 略的 改变 ................................................................................................................. 42 
11.5 为基金 进行 审计 的会 计师 事务所 情况 ..................................................................................... 42 
11.6 管理人 、托 管人 及其 高级 管理人 员受 稽查 或处 罚等 情况 ..................................................... 42 
11.7 基金租 用证 券公 司交 易单 元的有 关情 况 ................................................................................. 42 
11.8 其他重 大事 件............................................................................................................................. 44 
§12 备查文 件目 录 .................................................................................................................................... 45 
12.1 备查 文件 名称 ................................................................................................................................... 45 
12.2 备查 文件 存放 地点............................................................................................................................ 45 
12.3 备查 文件 查阅 方式............................................................................................................................ 45 
 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
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§2 基金简介 
2.1 基金基本情况 
基金名 称 万家和 谐增 长混 合型 证券 投资基 金 
基金简 称 万家和 谐增 长混 合 
基金主 代码 519181 
交易代 码 519181 （前 ） 519182 （后 ） 
基金运 作方 式 契约型 开放 式 
基金合 同生 效日 2006 年 11 月 30 日 
基金管 理人 万家基 金管 理有 限公 司 
基金托 管人 兴业银 行股 份有 限公 司 
报告期 末基 金份 额总 额 2,851,987,750.13 份 
基金合 同存 续期 不定期 
 
2.2 基金产品说明 
投资目 标 
本基金 通过 有效 配置 股票 、 债券投 资比 例, 平衡 长期 买入持 有
和 事 件 驱 动投 资 的优 化 选择 策 略, 控 制投 资 风险, 谋取 基 金 资
产的长 期稳 定增 值。 
投资策 略 
本 基 金 最 大特 点 是突 出 和谐 增 长, 主 要包 含 二层 含 义: 一、资
产 配 置 的 和谐, 通 过有 效 配置 股 票 、 债券 资 产比 例, 谋求 基 金
资产在 股票 、 债券 投资 中 风险 、 收 益的 和谐 平衡; 二 、 长 期买
入持有 和事 件驱 动投 资的 和谐, 通过 对不 同行 业、 不 同股票 内
在 价 值 与 市 场价 格 的 偏离程 度 和 其 市 场价 格 向 内在价 值 的 回
归 速 度 的 分 析, 谋 求 基 金 资 产 在 不 同 行 业 和 不 同 股 票 投 资 中
长期投 资和 事件 驱动 投资 的和谐 平衡 。 
业绩比 较基 准 沪深 300 指数 × 65%+ 中证 全债指 数 × 30%+ 同业 存款 利率 × 5% 
风险收 益特 征 
本 基 金 是 混 合 型 基 金, 其 预 期 收 益 及 风 险 水 平 介 于 股 票 型 基
金与债 券型 基金 之间,属 于 中等风 险收 益水 平基 金。 
 
2.3 基金管理人和基金托 管人 
项目 基金管 理人 基金托 管人 
名称 万家基 金管 理有 限公 司 兴业银 行股 份有 限公 司 
信 息 披 露 负 责
人 
姓名 兰剑 张志永 
联系电 话 021-38619810 021-62677777*212004 
电子邮箱 lanj@wjasset.com zhangzhy@cib.com.cn 
客户服 务电 话 4008880800 95561 
传真 021-38619888 021-62159217 
注册地 址 
上海市 浦东 新区 浦电 路 360 号陆
家嘴投 资大 厦9 楼 
福州市 湖东 路 154 号 
办公地 址 
上海市 浦东 新区 浦电 路 360 号陆
家嘴投 资大 厦9 楼 
上海市 江宁 路168 号兴 业 大厦20
楼 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
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邮政编 码 200122 200041 
法定代 表人 毕玉国 高建平 
 
2.4 信息披露方式 
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 《中国 证券 报》 、 《上 海证 券 报》 及《 证券 时报 》 
登载基 金 年 度报 告正 文的 管理人 互联 网网 址 http://www.wjasset.com 
基金 年 度报 告备 置地 点 基金管 理人 办公 场所 




2.5 其他相关资料 
项目 名称 办公地 址 
会计师 事务 所 
安永华 明会 计师 事务 所 
北京市 东城 区东 长安 街 1 号东方
广场东 方经 贸城 安永 大 楼16 层 
注册登 记机 构 
中国证 券登 记结 算有 限责 任公司 
北京西城区金融大街 27 号投资
广场 23 层 
 




§3 主要财务指标、基金 净值 表现及利润分配情况 
3.1 主要会计数据和财务 指标 
金额单 位： 人民 币元 
3.1.1 期 间 数 据 和 指
标 
2012 年 2011 年 2010 年 
本期已 实现 收益 -214,306,935.46 -342,749,173.26 33,016,972.10 
本期利 润 -29,183,411.18 -510,447,072.76 -128,831,579.83 
加权平均基金份额本
期利润 
-0.0089 -0.1661 -0.0405 
本期加权平均净值利
润率 
-1.87% -28.65% -6.22% 
本期基金份额净值增
长率 
-0.43% -25.52% -5.52% 
3.1.2 期 末 数 据 和 指
标 
2012 年末 2011 年末 2010 年末 
期末可 供分 配利 润 -1,016,692,048.98 -1,028,262,868.28 -572,269,177.01 
期末可供分配基金份
额利润 
-0.3565 -0.2954 -0.1817 
期末基 金资 产净 值 1,376,521,241.70 1,687,308,937.81 2,049,569,397.19 
期末基 金份 额净 值 0.4827 0.4848 0.6509 
3.1.3 累计 期末 指标 2012 年末 2011 年末 2010 年末 
基金份额累计净值增
长率 
-0.21% 0.23% 34.57% 
 注:(1) 本期 已实 现收 益指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入( 不含 公允 价值变 动收 益) 扣除 相
关费用 后的 余额,本 期利 润 为本期 已实 现收 益加 上本 期公允 价值 变动 收益; 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
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 (2) 所述基 金业绩 指标 不包括持 有人认 购或交 易 基金的各 项费用, 计入 费用 后实际收 益水平 要低于 所
列数字; 
(3) 期 末可 供分 配利 润采 用 期末资 产负 债表 中未 分配 利润与 未分 配利 润中 已实 现部分 的孰 低数 。 
3.2 基金净值表现 
3.2.1


基金份额净值增长率 及其 与同期业绩比较基准 收益 率的比较 
阶段 
份额净 值
增长率 ① 
份额净 值增 长
率标准 差② 
业绩比 较基
准收益 率③ 
业绩比 较基
准收益 率标
准差④ 
①－③ ②－④ 
过去3 个月 3.12% 1.02% 6.72% 0.83% -3.60% 0.19% 
过去6 个月 -1.99% 1.16% 1.98% 0.80% -3.97% 0.36% 
过去1 年 -0.43% 1.32% 6.47% 0.83% -6.90% 0.49% 
过去3 年 -29.93% 1.27% -15.85% 0.91% -14.08% 0.36% 
过去5 年 -54.32% 1.61% -29.20% 1.29% -25.12% 0.32% 
自 基 金 合 同
生效起 至今 
-0.21% 1.69% 49.42% 1.33% -49.63% 0.36% 
 注:业 绩比 较基 准= 沪深300 指数 ×6 5%+ 中证 全债 指 数 ×30 %+ 同 业存 款利 率×5% 
3.2.2


自基金合同生效以来 基金 份额累计净值增长率 变动 及其与同期业绩比较 基准 收益率变动的比较 




 
注:本 基金 成立 于2006 年11 月30 日, 建仓 期为 六个 月,建仓 期结 束时 各项 资产 配 置比例 符合 法律 法
规和基 金合 同要 求。 报告 期末各 项资 产配 置比 例符 合法律 法规 和基 金合 同要 求。 
3.2.3


过去五年基金每年净 值增 长率及其与同期业绩 比较 基准收益率的 比较 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
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3.3 过去三年基金的利润 分配 情况 
 本基金 过去 三年 未分 配利 润。 
§4 管理人报告 
4.1 基金管理人及基金经 理情 况 
4.1.1


基金管理人及其管理 基金 的经验 
 万家基金 管理有 限公司 经 中国证监 会证监 基金字[2002]44 号文批 准设立 。公 司现股东 为齐鲁 证券
有限公司 、新疆 国际 实业 股份有限 公司和 山东 省国 有资产投 资控股 有限 公司, 住所地及 办公地 点均 为上
海市浦 东新 区浦 电路 360 号 9 楼, 注册 资本 1 亿 元 人民币 。目 前管 理是 十四 只开放 式基 金, 分别 为万 家
180 指 数证 券投 资基 金、 万家增 强收 益债 券型 证券 投资基 金、 万家 公用 事业 行业股 票型 证券 投资 基 金 、
万家货 币市 场证 券投 资基 金、 万 家和 谐增 长混 合型 证券投 资基 金、 万家 双引 擎灵活 配置 混合 型证 券 投 资
基金、 万 家精 选股 票型 证 券投资 基金、 万家 稳健 增 利债券 型证 券投 资基 金、 万家中 证红 利指 数型 证券 投
资基金、 万家 添利 分级 债 券型证 券投 资基 金、 万 家 中证创 业成 长指 数分 级证 券投资 基金、 万家 信用 恒 利
债券型 证券 投资 基金 、万 家 14 天 理财 债券 型证 券投 资基金 和万 家岁 得利 定期 开放债 券型 发起 式证 券 投
资基金 。 
4.1.2


基金经理（或基金经 理小 组）及基金经理助理 简介 
姓名 职务 
任本基 金的 基金 经
理(助理)期限 证券从
业年限 
说明 
任职日
期 
离任日
期 
吕宜振 
本 基 金 基
金经理,
公 司 总 经
理 
2011 年
9 月 30
日 
2013 年
1 月4 日 
11 年 
博士学位, 曾 任 易 方 达 基 金 管 理 有 限 公 司 研 究
主 管 、 信 诚 基 金 管 理 有 限 公 司 研 究 总 监 、 天 弘
基金管 理有 限公 司投 资总 监等职 。2011 年 5 月
起加入 本公 司,2011 年 8 月担任 本公 司副 总经
理。2012 年 12 月起 任本 公司总 经理 。 
华光磊 
本 基 金 基
金 经 理 、
2013 年
1 月4 日 
- 8 年 
学士学 位,2004 年 8 月 进 入光大 证券 研究 所工
作, 于 2008 年 获得 新财 富 房地产 行业 最佳 分析万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
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研究总 监 师第三 名( 团队);2008 年 12 月加 入光 大证 券资
产管理 总部,2009 年 9 月 加入天 弘基 金, 分别 担
任研究 员 、 基 金经 理助 理等 职务;2011 年 5 月加
入万家 基金,先 后担 任研 究 总监助 理 、 研 究总 监
等职务 。2013 年起 担任 本 基金基 金经 理。 
宁冬莉 
本 基 金 基
金经理 
2011 年
6 月3 日 
- 6 年 
博士学位, 曾 任 东 方 证 券 管 理 有 限 公 司 宏 观 与
股票策 略高 级分 析师 。2008 年 4 月 加入 万家 基
金管理 有限 公司,曾 担任 行 业研究 员 、 基 金经 理
助理。 
 注:1、 任职 日期 以及 离任 日期均 以基 金公 告为 准。 






2 、证 券从 业含 义遵 从 行业协 会《 证券 业从 业人 员资格 管理 办法 》的 相关 规定。 
4.2 管理人对报告期内本 基金 运作遵 规守信情况的 说明 
 本基金管 理人严 格遵守 基 金合同、 《 证券 投资基 金法 》 、 《证券 投资基 金运作 管 理办法》 等法律 、法
规和监 管部 门的 相关 规定, 依照诚 实信 用、 勤勉 尽责、 安全高 效的 原则 管理 和运 用基金 资产,在 认真 控制
投资风 险的 基础 上, 为基 金 持有人 谋取 最大 利益,没 有 损害基 金持 有人 利益 的行 为。 
4.3 管理人对报告期内公 平交 易情况的专项说明 
4.3.1


公平交易制度和控制 方法 
根据 中国证监会颁 布的《证券 投资基金管理 公司公平交 易制度指导意 见》,公司制 定了《万家基 金
管理有限 公司公 平交 易管 理办法》 ，涵盖 了研究 、授 权、投资 决策和 交易 执行 等投资管 理活动 的 各 个环
节， 严 禁直 接或 通过 第三 方 的交易 安排 在不 同投 资组 合之间 进行 利益 输送 ， 确 保 公平对 待不 同投 资组 合。 
在投资 决策 上： （1） 公司 对不同 类别 的投 资组 合分 别设定 独立 的投 资部 门， 公募基 金经 理和 特定 客
户资产 管理 投资 经理 不得 互相兼 任。 （2） 公司 投资 管理实 行分 层次 决策， 投 资决策 委员 会下 设的 公 募 基
金投资 决策 小组 和专 户投 资决策 小组 分别 根据 公募 基金和 专户 投资 组合 的规 模、 风格 特征 等因 素合 理 确
定各投 资组 合经 理的 投资 权限 ， 投资 组合 经理 在授 权范围 内自 主决 策， 超过 投资权 限的 操作 需经 过 严 格
的逐级 审批 程序 。 （3） 公 司接受 的外 部研 究报 告、 研究员 撰写 的研 究报 告等 均通过 统一 的投 研管 理 平 台
发布， 确保 各投 资组 合经 理在获 得投 资信 息、 投资 建议和 实施 决策 方面 享有 公平的 机会 。 
在交易 执行 上： （1） 公司 将投资 管理 职能 和交 易执 行职能 相隔 离 ， 实 行集 中 交易制 度； （2 ） 对于 交
易公开 竞价 交易 ， 所有 指 令必须 通过 系统 下达 ， 公 司执行 交易 系统 中的 公平 交易程 序； （3 ） 对于 债券 一
级市场 申购 、 非 公开 发行 股票申 购等 非集 中竞 价交 易， 各 投资 组合 经理 在交 易前独 立地 确定 各投 资 组 合
的交易 价格 和数 量， 公司 按照价 格优 先、 比例 分配 的原则 对交 易结 果进 行分 配；（ 4 ）对 于银 行间 交易 ，
交易部 按照 时间 优先 、价 格优先 的原 则公 平公 正的 进行询 价并 完成 交易 。 
在行为 监控 上， 公 司定 期 对不同 投资 组合 的同 向交 易价差、 反向 交易， 场外 交易对 手议 价的 价格 公
允性及 其他 异常 交易 情况 进行监 控及 分析 ， 基 金经 理对异 常交 易情 况进 行合 理性解 释并 留存 记录 ， 并 定
期编制 公平 交易 分析 报告 ，由投 资组 合经 理、 督察 长、总 经理 审核 签署 。 
4.3.2


公平交易制度的执行 情况 
公司定 期进 行同 向交 易价 差分析， 即采 集公 司旗 下 管理的 所有 组合， 连续 四 个季度 期间 内， 不 同时
间窗下 （日 内、3 日 内、5 日内） 的同 向交 易样本 ， 对两两 组合 之间 的同 向交 易价差 均值 进行 原假 设 为
0，95% 的置 信 水 平下 的 t 检验 ， 并对 结论 进行 跟踪 分析， 分析 结果 显示 在样 本数量 大 于 30 的前 提下 ，
组合之 间 在 同向 交易 方面 不存在 违反 公平 交易 行为 。 
4.3.3


异常交易行为的专项 说明 
本报告 期内 未发 现本 基金 有可能 导致 不公 平交 易和 利益输 送的 异常 交易 。 
本报告期 内无下 列情况: 所 有投资组 合参与 的交易 所 公开竞价 同日反 向交易 成 交较少的 单边交 易量
超过该 证券 当日 成交 量 的5%。 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 10 
4.4 管理人对报告期内基 金的 投资策略和业绩表现 的说 明 
4.4.1


报告期内基金投资策 略和 运作分析 
 2012 年 A 股 市场 波动 较大,结构 分化 明显 。在 中国 经 济转型 期的 下行 过程 中, 传 统周期 性行 业盈 利
能力出 现较 大幅 度下 滑, 同 时对经 济转 型的 前景 预期 不明朗 更使 得投 资者 信心 受挫, 上证 指数 11 月 底跌
至1943 点 的低 位。 而 随后 一个月,基 于对 新一 届政 府 深化改 革的 强烈 憧憬,同 时 宏观经 济触 底回 升, 股票
市场出 现了 戏剧 性的 反转。 以银行 为代 表的 金融 板块 出现大 幅上 涨, 而随 着赚 钱 效应的 发散,市 场活 跃度
显著上 升, 并出 现大 幅反 弹 。我们 总体 认为 目前 的上 涨是对 前期 过度 悲观 的估 值修复 。









基 于对 经济 阶段 见底 企稳的 判断,本 基金 四季 度 增加了 金融、 地 产 和汽 车等 强周期 行业 的配 置, 其他
对于医 药, 食品 饮料 等消 费 板块中 的优 质个 股采 取持 有策略 。 
4.4.2


报告期内基金业绩 的 表现 
 截至报告 期末,本 基金份 额 净值为 0.4827 元, 本报告 期份额净 值增长 率为-0.43%, 同期业 绩比较 基
准增长 率 为6.47% 。 
4.5 管理人 对宏观经济、 证券 市场及行业走势的简 要展 望 
 中国经济 目前正 处于缓 慢 复苏的阶 段,但 复苏的 力度 偏弱。我 们认为 目前经 济 回升主要 受以下 三方
面拉动:1) 政 府换 届 后新 一轮 基 建 逐步 启 动,对 经 济起到 托 底 作用;2)地 产 销售 拉动 新 开 工回 暖, 地产 产
业链开始 自我启 动加速;3) 工业企业 库存重 建以及 资 本开支的 上升。 但本轮 经 济的复苏 可能是 一个相 对
缓慢而 且曲 折的 过程,且 受 到众多 如房 地产 政策、 货 币政策、 产 能 过剩、 通胀 等等要 素条 件制 约, 因此 我
们不认为 市场会 很快 出现 系统性上 涨机会 。随 着估 值修复进 程的告 一段 落以 及强复苏 预期的 被证 伪, 市
场可能 会出 现显 著的 结构 分化。 






我 们判 断企 业盈 利在 2013 年 将温 和回 升, 市场 流动性 处于 中性 水平.由 于 周期品 库存 已降 至中 性水
平,2013 年终 端需求 将企 稳且可能 季节性 上升, 周期 性行业表 现上半 年整体 有 望优于消 费。资 产配置 倾
向于低 估值 板块,避免 IPO 开闸和 限售 股解 禁冲 击估 值的风 险。 
从中长期 配置角 度来看, 我 们将重点 关注以 下两个 维 度的投资 机会:1) 符合 经济 转型方向 的产业, 比
如消费、 医疗、 环保、 天 然气等行 业;2) 供需结 构或 竞争格局 可能发 生显著 变 化的传统 行业。 随着经 济
转型的推 进和改 革的 不断 深入,我 们认为 未来资 本市 场不缺乏 投资机 会,甚 至可 能呈现结 构性牛 市,但行
业之间 的分 化 甚 至行 业内 不同企 业的 分化 在所 难免 。 
我们将主 要精力 集中于 个 股与行业 的深入 研究, 坚持 着眼于找 出那些 能持续 成 长的优秀 企业并 采取
长期持 有的 策略 。并 将继 续以积 极的 态度 、严 谨的 专业精 神, 争取 为投 资者 获 取较好 回报 。 
4.6 管理人内部有关本基 金的 监察稽核工作情况 
 报告期内, 基金 管理人 为防 范和化解 经营风 险,确 保经 营业务的 稳健运 行和受 托 资产的安 全完整, 主
要做了 以下 工作: 
(一)加 强风 控文 化建 设 
报告期 内, 公司 延续 了对 合 规和风 控工 作前 瞻性、 有效 性和专 业性 的工 作要 求, 定 位于为 公司 各项 业务 防
范和提示 风险, 对投研 提供 辅助决策 支持, 通过事 前审 核、事中 控制、 事后 稽核, 不断梳理 和优化 制度 流
程、防 范操 作风 险等 手段 以确保 公司 各项 业务 合法 合规。 
(二)精 简制 度流 程 
为加强 内控 管理,保 证公 司 各项制 度流 程的 有效 性、 及时性 、 完 备性, 报告 期内 公司对 制度 流程 进行 了精
简。修 订后 的制 度流 程, 内 容更 为 紧凑,更 具操 作性, 也更符 合法 律法 规要 求及 业务发 展需 要。 
(三)定 期和 临时 稽核 工作 
报告期 内, 按 计划 完 成了 每个 季 度 的定 期 稽核 和专 项稽 核, 检查 内 容基 本 覆盖 公司 各 业 务部 门和 业 务环
节,检 查完 成后 出具 监察 稽 核报告 和建 议书,并 对整 改 情况进 行跟 踪。 
(四)绩 效评 估和 风险 管理 工作 
报告期内,合规 稽核部 门对 公司管理 层及时 提供 各类 业绩数据 和业绩 归因 分析; 每日制作 风控日 报,定期
制 作 绩 效评 估 和风 控周 报、 月 报 、公 平 交易 报告 等;对 基 金 运作 中的 风 险点 及时 向 基 金经 理进 行 提示;万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 11 
根 据 新 的公 平 交易 法规 要求 对 风 控系 统 进行 了升 级;通 过 对 投资 交易 系 统的 监控 和 风 控指 标的 设 立, 以
及对新股 申购、 新股 询价 其他事前 审批工 作对 基金 投资进行 有效的 合规 管理; 报告期内 未发生 大的 投资
违规情 况以 及不 正当 关联 交易、 利益 输送 等损 害基 金份额 持有 人利 益的 行为 。 
(五)防 控内 幕交 易机 制 
报告期内,公司 完善了 防控 内幕交易 的机制 。对 《内 部控制大 纲》 、 《 投资管 理 制度》 、 《 投资管 理人员 管
理办法 》 、 《 保密 制度 》 《 员 工投资 申报 及行 为监 控管 理办法 》等 制度 进行 修订, 强化制 度约 束。 
(六)投 资管 理人 员行 为管 理 
报告期内,电话 录音和 上网 行为监控 方面加 大了 查听 和查看的 范围和 频率 。尤 其是加强 了对投 研人 员的
监控, 确保 公司 对内 幕交 易 等行为 的稽 核力 度。 
4.7 管理人对报告期内基 金估 值程序等事项的说明 
1、参 与估 值流 程各 方及 人 员(或 小组) 的职 责分 工、 专业胜 任能 力和 相关 工作 经历 
公 司 成 立了 估 值委 员会, 定期 评 价 现行 估 值政 策和 程序, 在 发生 了 影响 估 值政 策和 程 序 有效 性及 适 用性
的情况 后及 时修 订估 值方 法。 估值 委员 会由 督察 长 、 基 金运 营部 负责 人 、 合 规稽核 部负 责人 、 权益 投 资
部负责人 、固定 收益 部负 责人等组 成。估 值委 员会 的成员均 具备专 业胜 任能 力和相关 从业资 格,精 通各
自领域 的理 论知 识, 熟悉 政 策法规,并 具有 丰富 的实 践 经验。 
2、基 金经 理参 与或 决定 估 值的程 度 
基金经 理可 参与 估值 原则 和方法 的讨 论, 但不 介入 基 金日常 估值 业务 。 
3、参 与估 值流 程 各 方之 间 存在的 任何 重大 利益 冲突 
参与估 值流 程各 方之 间不 存在重 大利 益冲 突。 
4、已 签约 的与 估值 相关 的 任何定 价服 务的 性质 与程 度 
本 基 金 管理 人 与中 央 国债登 记 结 算有 限 责任 公 司签署 了 《 中债 收 益率 曲 线和中 债 估 值最 终 用户 服 务协
议》 。 
4.8 管理人对报告期内基 金利 润分配情况的说明 
 本基金 在报 告期 内未 实施 利润分 配。 
 
§5 托管人报告 
5.1 报告期内本基金托管 人遵 规守信情况声明 
 报告期内, 本托管 人严 格遵 守《中华 人民共 和国证 券 投资基金 法》及 其他有 关 法律法规 、基金 合同
和托管 协议 的规 定, 诚信 、 尽责地 履行 了基 金托 管人 义务, 不存 在损 害本 基金 份 额持 有 人利 益的 行为 。 
5.2 托管人对报告期内本 基金 投资运作遵规守信、 净值 计算等情况的说明 
 报告期 内, 本托 管人 根据 国 家有关 法律 法规、 基金 合同 和托管 协议 的规 定, 对基 金 管理人 在本 基金 的
投资运 作 、 基 金资 产净 值 的计算 、 基金 收益 的计 算 、 基 金费 用开 支等 方面 进 行了必 要的 监督 、 复核 和 审
查,未发 现其存 在任何 损害 本基金份 额持有 人利 益的 行为;基 金管理 人在报 告期 内, 严格 遵守了 《证券 投
资基金 法》 等有 关法 律法 规,在 各重 要方 面的 运作 严 格按照 基金 合同 的规 定进 行。 
5.3 托管人对本年度报告 中财 务信息等内容的真实 、准 确和完整发表意见 
 本托管 人认 真复 核了 本年 度报告 中的 财务 指标 、 净 值表现 、 收益 分配 情况 、 财务会 计报 告 、 投 资组
合报告 等内 容, 认为 其真 实 、准确 和完 整, 不存 在虚 假 记载、 误导 性陈 述或 者重 大遗漏 。 
 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 12 
§6 审计报告 
6.1 审计报告基本信息 
财务报 表是 否经 过审 计 是 
审计意 见类型 标准无 保留 意见 
审计报 告编 号 安永华 明(2013) 审 字第 60778298_B06 号 




6.2 审计报告的基本内容 
审计报 告标 题 审计报 告 
审计报 告收 件人 
万家和谐增长混合型证券投资基金全体基金份额
持有人 
引言段 
我们审计了后附的万家和谐增长混合型证券投资
基金的 财务 报表,包括2012 年12 月31 日的 资产 负
债表、 2012 年度 的利 润表 和所有 者权 益( 基金 净值)
变动表 以及 财务 报表 附注 。 
管理层 对财 务报 表的 责任 段 
编制和公允列报财务报表是万家和谐增长混合型
证券投资基金的基金管理人万家基金管理有限公
司的责 任。 这种 责任 包括:(1) 按 照企 业会 计准 则的
规 定 编 制 财 务 报 表, 并 使 其 实 现 公 允 反 映;(2) 设
计 、 实 施和 维护 必 要的 内部 控 制,以 使 财务 报 表不
存在由 于舞 弊或 错误 而导 致的重 大错 报。 
注册会 计师 的责 任段 
我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报
表发表 审计 意见 。 我 们按 照中国 注册 会计 师审 计准
则的规 定执 行了 审计 工作 。 中国 注册 会计 师审 计准
则 要 求 我们 遵守 中 国注 册会 计 师 职业 道德 守 则, 计
划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大
错报获 取合 理保 证。 



审 计 工作 涉 及实 施 审计程 序, 以 获取 有 关财 务 报
表金额 和披 露的 审计 证据 。 选择 的审 计程 序取 决于
注 册 会 计师 的判 断, 包括 对由 于 舞 弊或 错误 导 致的
财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估
时, 注 册会 计 师考 虑 与财 务报 表 编 制和 公允 列 报相
关 的 内 部 控 制, 以 设 计 恰 当 的 审 计 程 序, 但 目 的 并
非对内 部控 制的 有效 性发 表意见 。 审 计工 作还 包括
评价基金管理人选用会计政策的恰当性和作出会
计估计 的合 理性,以 及评 价 财务报 表的 总体 列报。 
我们相 信, 我们 获取 的审 计 证据是 充分 、 适 当的, 为
发表审 计意 见提 供了 基础 。 
审计意 见段 
我们认为, 上 述财 务 报表 在所 有 重 大方 面按 照 企业
会 计 准 则的 规定 编 制,公 允反 映 了 万家 和谐 增 长混
合型证 券投 资基 金 2012 年 12 月 31 日 的财 务状 况
以及 2012 年度 的经 营成 果 和净值 变动 情况 。 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 13 
注册会 计师 的姓 名 徐


艳 汤


骏 
会计师 事务 所的 名称 安永华 明会 计师 事务 所( 特 殊普通 合伙) 
会计师 事务 所的 地址 中国


北京 
审计报 告日 期 2013 年 3 月 18 日 




§7 年度财务报表 
7.1 资产负债表 
会计主 体： 万家 和谐 增长 混合型 证券 投资 基金 
报告截 止日 ：2012 年12 月 31 日 
单位： 人民 币元 
资产 附注号 
本期末 
2012 年 12 月 31 日 
上年度末 
2011 年12 月 31 日 
资 产：






银行存 款 7.4.7.1 252,327,905.16 140,715,949.43 
结算备 付金


2,969,437.77 5,081,161.20 
存出保 证金


2,750,000.00 1,410,283.99 
交易性 金融 资产 7.4.7.2 1,167,225,510.23 1,363,239,457.46 
其中： 股票 投资


1,087,625,510.23 1,313,159,457.46 









基金 投资


- - 
债券投 资


79,600,000.00 50,080,000.00 
资产支 持证 券投 资


- - 
衍生金 融资 产 7.4.7.3 - - 
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 - 146,000,539.00 
应收证 券清 算款


- - 
应收利 息 7.4.7.5 1,046,497.71 160,391.36 
应收股 利


- - 
应收申 购款


19,643.12 50,844,292.69 
递延所 得税 资产


- - 
其他资 产 7.4.7.6 - - 
资产总 计


1,426,338,993.99 1,707,452,075.13 
负债和所有者权益 附注号 
本期末 
2012 年 12 月 31 日 
上年度末 
2011 年12 月 31 日 
负 债：






短期借 款


- - 
交易性 金融 负债


- - 
衍生金 融负 债 7.4.7.3 - - 
卖出回 购金 融资 产款


- - 
应付证 券清 算款


42,081,012.98 14,015,307.38 
应付赎 回款


320,373.22 198,149.63 
应付管 理人 报酬


1,695,937.65 2,133,382.12 
应付托 管费


282,656.26 355,563.68 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 14 
应付销 售服 务费


- - 
应付交 易费 用 7.4.7.7 2,037,727.99 1,540,714.06 
应交税 费


- - 
应付利 息


- - 
应付利 润


- - 
递延所 得税 负债


- - 
其他负 债 7.4.7.8 3,400,044.19 1,900,020.45 
负债合 计


49,817,752.29 20,143,137.32 
所有者 权益 ：






实收基 金 7.4.7.9 1,631,615,566.96 1,991,134,445.70 
未分配 利润 7.4.7.10 -255,094,325.26 -303,825,507.89 
所有者 权益 合计


1,376,521,241.70 1,687,308,937.81 
负债和 所有 者权 益总 计


1,426,338,993.99 1,707,452,075.13 
 注: 报 告 截 止 日 2012 年 12 月 31 日, 基 金 份 额 净 值 0.4827 元, 基 金 份 额 总 额
2,851,987,750.13 份。 
7.2 利润表 
会计主 体： 万家 和谐 增长 混 合型 证券 投资 基金 
本报告 期：2012 年1 月1 日至2012 年12 月 31 日 
单位： 人民 币元 
项 目 附注号 
本期 
2012 年1 月1 日至2012 年12
月 31 日 
上年度可比期间 
2011 年1 月1 日至2011 年12
月31 日 
一、收入


15,835,186.50 -448,455,357.86 
1.利息 收入


4,287,949.67 2,709,987.77 
其中： 存款 利息 收入 7.4.7.11 2,743,202.31 2,224,712.28 
债券利 息收 入


1,212,751.85 80,797.52 
资 产 支 持 证 券 利 息
收入 
 - - 
买 入 返 售 金 融 资 产
收入 
 331,995.51 404,477.97 
其他利 息收 入


- - 
2.投资 收益 （损 失以 “- ”
填列） 
 -174,010,076.87 -283,473,958.71 
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 -188,298,307.37 -296,317,917.09 









基金 投资 收益


- - 
债券投 资收 益 7.4.7.13 1,466,775.90 2,882,319.99 
衍生工 具收 益 7.4.7.14 - - 
股利收 益 7.4.7.15 12,821,454.60 9,961,638.39 
3. 公允价值变动收益（损
失以“-” 号填 列） 
7.4.7.16 185,123,524.28 -167,697,899.50 
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”
号填列 ） 
 - - 
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 7.4.7.17 433,789.42 6,512.58 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 15 
号填列 ） 
减： 二、费用


45,018,597.68 61,991,714.90 
1．管 理人 报酬


23,487,106.93 26,715,468.96 
2．托 管费


3,914,517.87 4,452,578.23 
3．销 售服 务费


- - 
4．交 易费 用 7.4.7.18 17,145,792.73 30,400,946.33 
5．利 息支 出


46,305.98 - 
6．其 他费 用 7.4.7.19 424,874.17 422,721.38 
三、利润总额（亏损总额
以“- ”号 填列 ） 
 -29,183,411.18 -510,447,072.76 
减：所 得税 费用


- - 
四、 净利润 （净亏损以 “-”
号填列） 
 -29,183,411.18 -510,447,072.76 




7.3 所有者权益（基金净 值） 变动表 
会计主 体： 万家 和谐 增长 混合型 证券 投资 基金 
本报告 期：2012 年1 月1 日至2012 年12 月 31 日



单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2012 年 1 月 1 日至 2012 年12 月 31 日 
实收基金 未分配利润 所有者权益合计 
一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基
金净值 ） 
1,991,134,445.70 -303,825,507.89 1,687,308,937.81 
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的
基 金 净 值 变 动 数 （ 本 期 利
润） 
- -29,183,411.18 -29,183,411.18 
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产
生的基 金净 值变 动数 
（净值 减少 以 “-” 号填 列） 
-359,518,878.74 77,914,593.81 -281,604,284.93 
其中：1.基 金申 购款 305,060,692.66 -50,162,083.46 254,898,609.20 
2.基金 赎回 款 -664,579,571.40 128,076,677.27 -536,502,894.13 
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ） 
- - - 
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基
金净值 ） 
1,631,615,566.96 -255,094,325.26 1,376,521,241.70 
项目 
上年度可比期间 
2011 年 1 月 1 日至 2011 年12 月 31 日 
实收基金 未分配利润 所有者权益合计 
一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基
金净值 ） 
1,801,360,600.33 248,208,796.86 2,049,569,397.19 
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的 - -510,447,072.76 -510,447,072.76 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 16 
基 金 净 值 变 动 数 （ 本 期 利
润） 
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产
生的基 金净 值变 动数 
（净值 减少 以 “-” 号填 列） 
189,773,845.37 -41,587,231.99 148,186,613.38 
其中：1.基 金申 购款 329,245,910.61 -33,407,756.97 295,838,153.64 
2.基金 赎回 款 -139,472,065.24 -8,179,475.02 -147,651,540.26 
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ） 
- - - 
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基
金净值 ） 
1,991,134,445.70 -303,825,507.89 1,687,308,937.81 




报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。 
本报告 7.1 至 7.4 财务 报 表由下 列负 责人 签署 ： 
毕玉国




















李杰























 陈广益











 
基金管 理公 司负 责人








主 管会 计工 作负 责人


 会计机 构负 责人 
7.4 报表附注 
7.4.1


基金基本情况 
 万 家 和 谐 增 长 混 合 型 证 券 投 资 基 金 ( 以 下 简 称 “ 本 基 金 ”), 系 经 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会
(以下 简称 “中 国证 监会 ”) 证监 基金 字[2006]211 号 文 《关 于同 意万 家和 谐增 长 混合型 证券 投资基
金 募 集 的 批 复 》 的 核 准, 由 万 家 基 金 管 理 有 限 公 司 作 为 发 起 人 向 社 会 公 开 发 行 募 集, 基 金 合 同 于
2006 年11 月30 日正 式生 效,首 次设 立募 集规 模为491,748,090.03 份 基金 份 额。本 基金 的基 金管
理人为万 家基金管理有限公司,注册登记机构为中国证券登记 结算有限责任公司, 基金托管人为 兴
业银行 股份 有限 公司 。 






2007 年7 月 19 日(拆 分日), 本基 金管 理人 万家 基金管 理有 限公 司对 本基 金进行 了基 金份 额 拆
分。拆 分前,本 基金 的基 金 份额净 值为 人民 币 1.7480 元,根 据基 金份 额拆 分公 式, 计 算精 确到 小数
点 后 第 9 位( 第 9 位以后舍 去) 为 人 民 币 1.747971119 元 。 本 基 金 管 理 人 于 拆 分 日, 按照
1:1.747971119 的拆 分比 例对本 基金 进行 拆分 。拆 分后, 基金 份额 净值 为人 民 币 1.0000 元,基 金份
额面值 为人 民 币0.5721 元。 
本基金 投资 于具 有良 好流 动性的 金融 工具,主 要包 括 国内依 法发 行上 市的 股票 、债券 及法 律、
法规或 中国 证监 会允 许基 金投资 的其 他金 融工 具 。 本基金 通过 配 置 股票 、 债 券投资 比例,平 衡长 期
买入持 有和 事件 驱动 投资 的优化 选择 策略,谋 取基 金 资产的 长期 稳定 增值 。 本 基金的 业绩 比较 基准
为:沪深 300 指数 ×6 5%+ 中 证全债 指数 ×30 %+ 同 业存 款 利率 ×5% 。 
7.4.2


会计报表的编制基础 
本财务 报表 系按 照中 国财 政部 2006 年2 月颁 布的 《 企业会 计准 则- 基本 准则 》 和 38 项具 体会
计准则、 其后颁布的应用指南、解 释以及其他相关规定(以下合称 “企业会计准则 ”) 编制,同时,
对于在 具体 会计 核算 和信 息披露 方面,也 参考 了中 国 证券投 资基 金业 协会 制定 的 《证 券投 资基 金会
计核算 业务 指引 》 、 中国 证 监会制 定的 《 关于 进一 步 规范证 券投 资基 金估 值业 务的指 导意 见》 、 《 关
于证券投资 基金执行< 企业会计准则>估值业务及份额净值计价有 关事项的通知》 、 《 证券投资基金
信息披 露管 理办 法》 、 《证 券投资 基金 信息 披 露 内容 与格式 准则 》 第2 号 《年 度 报告 的 内容 与格 式》 、
《证券 投资 基金 信息 披露 编报规 则》 第 3 号《 会计 报表附 注的 编制 及披 露》 、 《证券 投资 基金 信 息
披露XBRL 模板 第3 号<年 度报告 和半 年度 报告>》 及 其他中 国证 监会 颁布 的相 关规定 。 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 17 
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。 
7.4.3


遵循企业会计准则及 其他 有关规定的声明 
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求,真 实、 完整 地 反映了 本基 金于 2012 年 12 月 31 日的 财
务状况 以 及2012 年 度的 经 营成果 和净 值变 动情 况。 
7.4.4


重要会计政策和会计 估计 
 本基金财 务报表 所载财 务 信息依照 企业会 计准则 、 《 证券 投资 基金会 计核算 业 务指引》 和其他 相关
规定所 厘定 的主 要会 计政 策和会 计估 计编 制。 
7.4.4.1 会计年度 
 本基金 会计 年度 采用 公历 年度, 即每 年1 月1 日起 至 12 月 31 日止 。 
7.4.4.2 记账本位币 
 本基金记 账本位 币和编 制 本财务报 表所采 用的货 币 均为人民 币。除 有特别 说 明外,均以 人民 币元为
单位表 示。 
7.4.4.3 金融资产和金融负债 的分 类 
 金融工具 是指形 成本基 金 的金融资 产(或 负债), 并形 成其他单 位的金 融负债(或 资产)或权 益工 具的
合同。 
(1) 金融资 产分 类 
本基金的 金融资 产于 初始 确认时分 为以下 两类: 以公 允价值计 量且其 变动 计入 当期损益 的金融 资产 、贷
款和应 收款项; 
本基金 目前 持有 的以 公允 价值计 量且 其变 动计 入当 期损益 的金 融资 产主 要包 括股票 投资、 债券 投资 和 衍
生工具(主 要系 权证 投资); 
(2) 金融负 债分 类 
本 基 金 的金 融 负债 于 初始确 认 时 归类 为 以公 允 价值计 量 且 其变 动 计入 当 期损益 的 金 融负 债 和其 他 金融
负债。 本基 金目 前持 有的 金融负 债划 分为 其他 金融 负债。 
7.4.4.4 金融资产和金融负债 的初 始确认、后续计量和 终止 确认 
 本基金 于成 为金 融工 具合 同的一 方时 确认 一项 金融 资产或 金融 负债 。 






划 分为以 公允价 值计 量且其变 动计入 当期损 益 的金融资 产的股 票、债 券 等,以及不 作为 有效套 期工
具的衍 生工 具, 按照 取得 时 的公允 价值 作为 初始 确认 金额, 相关 的交 易费 用在 发 生时计 入当 期损 益; 
在持有以 公允价 值计量 且 其变动计 入当期 损益的 金 融资产期 间取得 的利息 或 现金股利, 应当 确认为
当期收益 。每日,本基 金将 以公允价 值计量 且其 变动 计入当期 损益的 金融 资产 或金融负 债的公 允价 值变
动计入 当期 损益; 
处 置 该 金融 资 产 或金 融 负债 时, 其 公允 价 值 与初 始 入账 金 额 之间 的 差 额应 确 认为 投 资 收益, 同 时调
整公允 价值 变动 收益; 
当 收 取 该金 融 资 产现 金 流量 的 合 同权 利 终 止,或 该 金融 资 产 已转 移, 且 符合 金 融资 产 转 移的 终 止确
认条件 的, 金融 资产 将终 止 确认; 
当金融 负债 的现 时义 务全 部或部 分已 经解 除的,该 金 融负债 或其 一部 分将 终止 确认; 
金 融 资 产转 移, 是 指本 基 金将 金 融 资产 让 与 或交 付 给该 金 融 资产 发 行 方以 外 的另 一 方( 转入 方); 本
基 金 已 将金 融 资产 所有 权上 几 乎 所有 的 风险 和报 酬转 移 给 转入 方的, 终 止确 认该 金 融 资产; 保留 了 金融
资 产 所 有权 上 几乎 所有 的风 险 和 报酬 的,不 终 止确 认该 金 融 资产; 本基 金 既没 有转 移 也 没有 保留 金 融资
产所有权 上几乎 所有 的风 险和报酬 的,分 别下列 情况 处理:放 弃了对 该金融 资产 控制的, 终止确 认该金 融
资 产 并 确认 产 生的 资产 和负 债; 未放 弃 对该 金 融资 产控 制 的,按 照 其继 续 涉入 所转 移 金 融资 产的 程 度确
认有 关 金融 资产,并 相应 确 认有关 负债; 
本基金 主要 金融 工具 的成 本计价 方法 具体 如下: 
(1) 股票投 资 
买入股 票于 成交 日确 认为 股票投 资, 股票 投资 成本, 按成交 日应 支付 的全 部价 款扣除 交易 费用 入账; 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 18 
卖出股 票于 成交 日确 认股 票投资 收益,卖 出股 票的 成 本按移 动加 权平 均法 于成 交日结 转; 
(2) 债券投 资 
买入债 券于 成交 日确 认为 债券投 资。 债 券投 资成 本, 按成交 日 应 支付 的全 部价 款扣除 交易 费用 入账,其中
所包含 的债 券应 收利 息单 独核算,不 构成 债券 投资 成 本; 
买入零息 债券视 同到 期一 次性还本 付息的 附息 债券, 根据其发 行价、 到期 价和 发行期限 按直线 法 推 算内
含票面 利率 后, 按上 述会 计 处理方 法核 算; 
卖出债 券于 成交 日确 认债 券投资 收益,卖 出债 券的 成 本按移 动加 权平 均法 结转; 
(3) 权证投 资 
买入权 证于 成交 日确 认为 权证投 资。 权证 投资 成本 按成交 日应 支付 的全 部价 款扣除 交易 费用 后入 账; 
卖出权 证于 成交 日确 认衍 生工具 投资 收益,卖 出权 证 的成本 按移 动加 权平 均法 于成交 日结 转; 
(4) 分离交 易可 转债 
申购新发 行的分 离交 易可 转债于获 得日, 按可分 离权 证公允价 值占分 离交 易可 转债全部 公允价 值的 比例
将购买分 离交易 可转 债实 际支付全 部价款 的一 部分 确认为权 证投资 成本, 按实 际支付的 全部价 款扣 减 可
分离权 证确 定的 成本 确认 债券成 本; 
上市后,上 市流 通的 债券 和 权证分 别按 上述(2) 、(3) 中相关 原则 进行 计算; 
(5) 回购协 议 
基 金 持有 的 回购 协 议( 封 闭式 回 购), 以 成本 列 示, 按 实际 利 率(当 实 际利 率与 合 同利 率 差异 较 小时, 也可
以用合 同利 率) 在实 际持 有 期间内 逐日 计提 利息 。 
7.4.4.5 金融资产和金融负债 的估 值原则 
 公允价 值是 指在 公平 交易 中熟悉 情况 的交 易双 方自 愿进行 资产 交换 或者 债务 清偿的 金额。 本基 金 的
公允价值 的计量 分为 三个 层次,第 一层次 是本基 金在 计量日能 获得相 同资 产或 负债在活 跃市场 上报 价的,
以该报价 为依据 确定 公允 价值;第 二层 次 是本基 金在 计量日能 获得类 似资 产或 负债在活 跃市场 上的 报价,
或 相 同 或类 似 资产 或负 债在 非 活 跃市 场 上的 报价 的,以 该 报 价为 依据 做 必要 调整 确 定 公允 价值; 第 三层
次是本基 金无法 获得 相同 或类似资 产可比 市场 交易 价格的, 以其他 反映市 场参 与者对资 产或负 债定 价时
所使用 的参 数为 依据 确定 公允价 值。 本基 金主 要金 融工具 的估 值方 法如下: 
1)


股 票投 资 
(1) 上市流 通的 股票 的估 值 
上市流 通的 股票 按估 值日 该股票 在证 券交 易所 的收 盘价估 值。 估 值日 无交 易的 但最近 交易 日后 经济 环 境
未 发 生 重大 变 化且 证券 发行 机 构 未发 生 影响 证券 价格 的 重 大事 件的, 按 最近 交 易 日 的 收盘 价估 值; 如最
近交易日 后经济 环境 发生 了重大变 化或证 券发 行机 构发生了 影响证 券价 格的 重大事件,可参 考类似 投资
品种的 现行 市价 及重 大变 化因素,调 整最 近交 易市 价,确定 公允 价值。 如有 充足 证据表 明最 近交 易市 价不
能真实 反映 公允 价值,调 整 最近交 易市 价, 确定 公允 价 值; 
(2) 未上市 的股 票的 估值 
A. 送 股、转 增股、 公开增 发 新股或配 股的股 票,以 其在 证券交易 所挂牌 的同一 证 券估值日 的估值 方法
估值; 
B. 首次公开 发行的 股票, 采用 估值技术 确定公 允价值,在 估值技术 难以可 靠计量 公 允价值的 情况下, 按
其成本 价计 算; 
C. 首 次 公 开发 行 有 明确 锁 定期 的 股 票,同 一 股 票在 交 易所 上 市 后,以 其 在 证券 交 易所 挂 牌 的同 一 证券
估值日 的估 值方 法估 值; 
D. 非公开 发行 有明 确锁 定期 的股票 的估 值 
本基金 投资 的非 公开 发行 的股票 按以 下方 法估 值: 
a.估值日 在证券 交易 所上 市交易的 同一股 票的 市价 低于非公 开发行 股票 的初 始取得成 本时, 采用在 证券
交易所 的同 一 股 票的 市价 作为估 值日 该非 公开 发行 股票的 价值; 
b.估值日 在证券 交易 所上 市交易的 同一股 票的 市价 高于非公 开发行 股票 的初 始取得成 本时, 按中国 证监万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 19 
会相关 规定 处理; 
2) 债券投 资 
(1) 证券交 易所 市场 实行 净价 交易的 债券 按估 值日 收盘 价估值。 估值 日无 交易 的但 最近交 易日 后经 济 环
境 未 发 生重 大 变化 且证 券发 行 机 构未 发 生影 响证 券价 格 的 重大 事件 的, 按最 近交 易 日 的收 盘价 估 值; 如
最近交易 日后经 济环 境发 生了重大 变化或 证券 发行 机构发生 了影响 证券 价格 的重大事 件,可 参考类 似投
资品种 的现 行市 价及 重大 变化因 素, 调整 最近 交易 市 价,确 定公 允价 值。 如 有充 足证据 表明 最近 交易 市价
不能真 实反 映公 允价 值, 调 整最近 交易 市价,确 定公 允 价值; 
(2) 证 券 交 易 所市 场 未 实行 净价 交 易 的 债券 按 估 值日 收盘 价 减 去 债券 收 盘 价中 所含 的 债 券 应收 利 息得
到的净 价进 行估 值。 估 值日 无交易 的但 最近 交易 日后 经济环 境未 发生 重大 变化 且证券 发行 机构 未发 生 影
响 证 券 价格 的 重大 事件 的,按 最 近 交易 日 债券 收盘 净价 估 值;如 最 近交 易 日后 经济 环 境 发生 了重 大 变化
或 证 券 发行 机 构发 生了 影响 证 券 价格 的 重大 事件, 可参 考 类 似投 资品 种 的现 行市 价 及 重大 变化 因 素, 调
整最近 交易 市价,确 定公 允 价值。 如 有充 足证 据表 明最 近交易 市价 不能 真 实 反映 公允价 值, 调整 最近 交易
市价, 确定 公允 价值; 
(3) 未上市 债券、 交易 所以 大宗 交易方 式转 让的 资产 支持 证券, 采用 估值 技术 确定 公 允价值,在 估值 技术
难以可 靠计 量公 允价 值的 情况下,按 成本 进行 后续 计 量; 
(4) 在全国 银行 间债 券市 场交 易的债 券、 资产 支持 证券 等固定 收益 品种,采 用估 值 技术确 定公 允价 值; 
3) 权证投 资 
(1) 上市流 通的 权证 按估 值日 该权证 在证 券交 易所 的收 盘价估 值。 估 值日 无交 易的 但最近 交易 日后 经 济
环 境 未 发生 重 大变 化且 证券 发 行 机构 未 发生 影响 证券 价 格 的重 大事 件 的,按 最近 交 易 日的 收盘 价 估值;
如最近交 易日后 经 济 环境 发生了重 大变化 或证 券发 行机构发 生了影 响证 券价 格的重大 事件, 可参考 类似
投资品 种的 现行 市价 及重 大变化 因素,调 整最 近交 易 市价, 确定 公允 价值。 如有 充足证 据表 明最 近交 易市
价不能 真实 反映 公允 价值, 调整最 近交 易市 价, 确定 公 允价值; 
(2) 未上市流 通的权 证,采 用估 值技术确 定公允 价值, 在估 值技术难 以可靠 计量公 允 价值的情 况下, 按成
本计量; 
(3) 因持有 股票 而享 有的 配股 权证, 采用 估值 技术 确定 公 允价值 进行 估值; 
4) 分离交 易可 转债 
分 离 交易 可 转债, 上市 日 前, 采 用 估值 技 术分 别对 债 券和 权 证进 行 估值; 自上 市 日起, 上 市流 通 的 债 券和
权证分 别按 上 述2) 、3) 中 的相关 原则 进行 估值; 
5) 其他 
(1) 如有确凿 证据表 明按上 述 方法进行 估值不 能客观 反 映金融资 产公允 价值的,基 金管理人 可根据 具体
情况与 基金 托管 人商 定后, 按最能 反映 公允 价值 的方 法估值; 
如有新 增事 项, 按国 家最 新 规定估 值。 
7.4.4.6 金融资产和金融负债 的抵 销 
 当 本 基 金具 有 抵 销已 确 认金 融 资 产和 金 融 负债 的 法定 权 利, 且该 种 法 定权 利 现在 是 可 执行 的, 同时
本基金计 划以净 额结 算或 同时变现 该金融 资产 和清 偿该金融 负债时, 金融 资产 和金融负 债以相 互抵 销后
的金额 在资 产负 债表 内列 示。除 此以 外, 金融 资产 和 金融负 债在 资产 负债 表内 分别列 示, 不予 相互 抵销 。 
7.4.4.7 实收基金 
 实收基 金为 对外 发行 的基 金份额 总额 所对 应的 金额。 由于申 购和 赎回 引起 的实 收基金 份额 变动 分 别
于基金 申购 确认 日及 基金 赎回确 认日 确认。 上述 申购 和赎回 分别 包括 基金 转换 所引起 的转 入基 金的 实 收
基金增 加和 转出 基金 的实 收基金 减少 。 
7.4.4.8 损益平准金 
 损益平 准金 包括 已实 现损 益平准 金和 未实 现损 益平 准金。 已 实现 损益 平准 金指 在申购 或赎 回基 金 份
额时, 申购 或赎 回款 项中 包 含的按 累计 未分 配的 已实 现收益/(损失) 占基 金净 值 比例计 算的 金额。 未实 现
损 益 平 准金 指 在申 购或 赎回 基 金 份额 时,申 购 或赎 回款 项 中 包含 的按 累 计未 实现 利 得/(损失)占 基 金净万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 20 
值比例 计算 的金 额。 损益 平准金 于基 金申 购确 认日 或基金 赎回 确认 日确 认。 






未 实现损 益平准 金与 已实现损 益平准 金均在 “ 损益平准 金 ” 科 目中核 算, 并于期末 全额转 入 “未分
配利润/(累 计亏 损)” 。 
7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量 
(1) 存款利息 收入按 存款的 本 金与适用 的利率 逐日计 提 的金额入 账。若 提前支 取 定期存款, 按协 议规定
的利率及 持有期 重新 计算 存款利息 收入, 并根据 提前 支取所实 际收到 的利 息收 入与账面 已确认 的利 息收
入的差 额确 认利 息损 失, 列 入利息 收入 减项,存 款利 息 收入以 净额 列示; 
(2) 债 券 利 息 收入 按 债 券票 面价 值 与 票 面利 率 或 内含 票面 利 率 计 算的 金 额 扣除 应由 债 券 发 行企 业 代扣
代缴的 个人 所得 税后 的净 额确认,在 债券 实际 持有 期 内逐日 计提; 
(3) 资产支持 证券利 息收入 按 证券票面 价值与 票面利 率 计算的金 额, 扣 除应由 资产 支持证券 发 行企 业代
扣代缴 的个 人所 得税 后的 净额确 认, 在证 券实 际持 有 期内逐 日计 提; 
(4) 买 入 返 售金 融 资 产收 入, 按买 入 返 售金 融 资 产的 摊 余成 本 及 实际 利 率( 当实 际 利率 与 合 同利 率 差异
较小时,也 可以 用合 同利 率),在回 购期 内逐 日计 提; 
(5) 股票投 资收 益/( 损失) 于 卖 出股票 成交 日确 认, 并按 卖 出股票 成交 金额 与其 成本 的差额 入账; 
(6) 债券投 资收 益/( 损失) 于 成 交日确 认, 并按 成交 总额 与 其成本 、应 收利 息的 差额 入账; 
(7) 衍生工 具收 益/( 损失) 于 卖 出权证 成交 日确 认, 并按 卖 出权证 成交 金额 与其 成本 的差额 入账; 
(8) 股利收益 于除息 日确认, 并 按上市 公 司宣告 的分红 派 息比例计 算的金 额扣除 应 由上市公 司代扣 代缴
的个人 所得 税后 的净 额入 账; 
(9) 公允价值 变动收 益/(损失) 系本基金 持有的 采用公 允 价值模式 计量的 交易性 金 融资产、 交易性 金融
负债等 公允 价值 变动 形成 的应计 入当 期损 益的 利得 或损失; 
(10) 其 他 收 入 在 主 要 风 险 和 报 酬 已 经 转 移 给 对 方, 经 济 利 益 很 可 能 流 入 且 金 额 可 以 可 靠 计 量 的 时 候 确
认。 
7.4.4.10


费用的确认和计量 
(1) 基金管 理费 按前 一日 基金 资产净 值 的1.50% 的 年费 率逐日 计提; 
(2) 基金托 管费 按前 一日 基金 资产净 值 的0.25% 的 年费 率逐日 计提; 
(3) 卖 出 回 购金 融 资 产支 出, 按卖 出 回 购金 融 资 产的 摊 余成 本 及 实际 利 率( 当实 际 利率 与 合 同利 率 差异
较小时,也 可以 用合 同利 率)在回 购期 内逐 日计 提; 
(4) 其他费 用系 根据 有关 法规 及相应 协议 规定,按 实际 支 出金额,列 入当 期基 金费 用 。 如果影 响基 金份 额
净值小 数点 后第 四位 的, 则 采用待 摊或 预提 的方 法。 
7.4.4.11


基金的收益分配政策 
(1) 每 一基 金份 额享 有同 等分配 权; 
(2) 基 金收 益分 配后 基金 份额净 值不 能低 于面 值; 
(3) 基 金投 资当 期出 现净 亏损, 则不 进行 收益 分配; 
(4) 基 金当 年收 益应 先弥 补上一 年度 亏损 后, 才可 进 行当年 收益 分配; 
(5) 在 符合 有 关基 金 分红条 件 的 前提 下, 本基 金 每年收 益 分 配次 数 最多 为 六次,分 配 比 例不 低 于可 分 配
收益 的50% 。 
(6) 本 基金 收 益分 配 方式分 两 种: 现金 分 红与 红 利再投 资, 投 资者 可 选择 现 金红利 或 将 现金 红 利按 权 益
登 记 日 除权 后 的基 金份 额净 值 自 动转 为 基金 份额 进行 再 投 资; 若 投资 者 不选 择, 本 基 金默 认 的收 益 分配
方式是 现金 分红; 
(7) 当 日申购 的基金 份额 自下一个 工作日 起享有 基 金的分配 权益; 当日赎 回的 基金份额 自下一 个工作 日
起不享 有基 金的 分配 权益; 
(8) 法 律法 规或 监管 机构 另有规 定的 从其 规定 。 
7.4.5


会计政策和会计估计 变更 以及差错 更正的说明 
7.4.5.1 会计政策变更的说明 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 21 
 本基金 本报 告期 无会 计政 策变更 。 
7.4.5.2 会计估计变更的说明 
 本基金 本报 告期 无会 计估 计变更 。



7.4.5.3 差错更正的说明 
 本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。 
7.4.6


税项 
1 印花 税 






经 国务 院批 准, 财政 部 、国家 税务 总局 研究 决定, 自 2008 年 4 月 24 日起,调 整证券(股票)交 易印 花
税税率,由 原先 的 3‰ 调整为 1‰ ; 
经国务 院批 准, 财政 部、 国 家税务 总局 研究 决定, 自2008 年9 月19 日起, 调整 由 出让方 按证 券( 股票)
交易印 花税 税率 缴纳 印花 税,受 让方 不再 征收, 税率 不变; 
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税 字[2005]103 号文 《 关于股 权分 置试 点改 革有 关税收 政策 问题 的通
知》 的规 定, 股权 分置 改革 过程中 因非 流通 股股 东向 流通股 股东 支付 对价 而发 生的股 权转 让, 暂免 征收 印
花税。 
2 营业 税、 企业 所得 税 
根据财 政部 、 国家 税务 总 局财税 字[2004]78 号文 《 关于证 券投 资基 金税 收政 策的通 知 》 的 规定, 自
2004 年 1 月 1 日起, 对证 券投资 基金(封 闭式 证券 投 资基金,开 放式 证券 投资 基 金) 管 理人 运用 基金 买卖
股票、 债券 的差 价收 入, 继 续免征 营业 税和 企业 所得 税; 
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税 字[2005]103 号文 《 关于股 权分 置试 点 改 革有 关税收 政策 问题 的通
知》 的 规定, 股权 分置 改革 中非流 通股 股东 通过 对价 方式向 流通 股股 东支 付的 股份、 现金 等收 入,暂免征
收流通 股股 东应 缴纳 的企 业所得 税; 
根据财政 部、国 家税务 总 局财税[2008]1 号文 《关 于企业所 得税若 干优惠 政 策的通知 》的规 定, 对
证券投资 基金从 证券 市场 中取得的 收入, 包括买 卖股 票、债券 的差价 收入, 股权 的股息、 红利收 入,债券
的利息 收入 及其 他收 入, 暂 不征收 企业 所得 税。 
3 个人 所得 税 
根据财 政部 、 国 家税 务总 局 财税字[2002]128 号 文 《关 于开放 式证 券投 资基 金有 关税收 问题 的通 知》
的规定, 对基金 取得的 股 票 的股息、 红利收 入,债 券的 利息收入 、储蓄 存款 利息 收入,由 上市公 司、发 行
债券的 企业 和银 行在 向基 金支付 上述 收入 时代 扣代 缴 20% 的个 人所 得税 。 
根据财 政部 、 国 家税 务总 局 财税字[2005]107 号 文 《 关 于股息 红利 有关 个人 所得 税政策 的补 充通 知》
的规定, 自 2005 年 6 月 13 日起, 对 证 券 投 资 基 金 从 上 市 公 司 分 配 取 得 的 股 息 红 利 所 得, 按照财税
[2005]102 号文 规定,扣 缴 义务人 在代 扣代 缴个 人所 得税时,减按 50% 计 算应 纳 税所得 额。 
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税 字[2005]103 号文 《 关于股 权分 置试 点改 革有 关税收 政策 问题 的通
知》 的 规定, 股权 分置 改革 中非流 通股 股东 通过 对价 方式向 流通 股股 东支 付的 股份、 现金 等收 入,暂免征
收流通 股股 东应 缴纳 的个 人所得 税。 
根据财 政部 、 国家 税务 总 局财税 字[2008]132 号文 《 财政部 、 国家 税务 总局 关 于储蓄 存款 利息 所得
有关个 人所 得税 政策 的通 知》 的 规定, 自2008 年10 月9 日起,对 储蓄 存款 利息 所得暂 免征 收个 人所 得 税 。 
7.4.7


重要财务报表项目的 说明 
7.4.7.1 银行存款 
单位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2012 年12 月 31 日 
上年度 末 
2011 年 12 月 31 日 
活期存 款 252,327,905.16 140,715,949.43 
定期存 款 - - 
其中： 存款 期 限1-3 个月 - - 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 22 
其他存 款 - - 
合计 252,327,905.16 140,715,949.43 
 
7.4.7.2 交易性金融资产 
单位： 人民 币元



项目 
本期末 
2012 年 12 月 31 日 
成本 公允价 值 公允价 值变 动 
股票 1,016,162,363.97 1,087,625,510.23 71,463,146.26 
债券 
交 易 所 市
场 
79,960,000.00 79,600,000.00 -360,000.00 
银 行 间 市
场 
- - - 
合计 79,960,000.00 79,600,000.00 -360,000.00 
资产支 持证 券 - - - 
其他 - - - 
合计 1,096,122,363.97 1,167,225,510.23 71,103,146.26 
项目 
上年度 末 
2011 年 12 月 31 日 
成本 公允价 值 公允价 值变 动 
股票 1,427,309,835.48 1,313,159,457.46 -114,150,378.02 
债券 
交 易 所 市
场 
- - - 
银 行 间 市
场 
49,950,000.00 50,080,000.00 130,000.00 
合计 49,950,000.00 50,080,000.00 130,000.00 
资产支 持证 券 - - - 
其他 - - - 
合计 1,477,259,835.48 1,363,239,457.46 -114,020,378.02 




7.4.7.3 衍生金融资产/负债 
 本基金 本报 告期 末及 上年 度末均 无衍 生金 融资 产/ 负 债余额 。 
7.4.7.4 买入返售金融资产 
7.4.7.4.1


各项买入返售金融资 产期 末余额 
项目 
上年度 末 
2011 年 12 月 31 日 
账面余 额 其中: 买断 式逆 回购 
银行间 市场 146,000,539.00 - 
交易所 市场 - - 
合计 146,000,539.00 - 
 本基金 本报 告期 末未 持有 买入返 售金 融资 产。 
7.4.7.4.2


期末买断式逆回购交 易中 取得的债券 
本基金 本报 告期 末及 上年 度末均 未持 有买 断式 逆回 购交易 中取 得的 债券 。 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 23 
7.4.7.5 应收利息 
单位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2012 年 12 月 31 日 
上年度 末 
2011 年12 月 31 日 
应收活 期存 款利 息 95,983.35 60,559.39 
应收定 期存 款利 息 - - 
应收其 他存 款利 息 - - 
应收结 算备 付金 利息 1,336.30 2,286.50 
应收债 券利 息 947,178.08 35,409.84 
应收买 入返 售证 券利 息 - 60,001.99 
应收申 购款 利息 1,999.98 2,133.64 
其他 - - 
合计 1,046,497.71 160,391.36 
 
7.4.7.6 其他资产 
本基金 本报 告期 末及 上年 度末均 无其 他资 产余 额。 
7.4.7.7 应付交易费用 
单位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2012 年12 月 31 日 
上年度 末 
2011 年 12 月 31 日 
交易所 市场 应付 交易 费用 2,037,377.99 1,540,040.06 
银行间 市场 应付 交易 费用 350.00 674.00 
合计 2,037,727.99 1,540,714.06 
 
7.4.7.8 其他负债 
单位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2012 年12 月 31 日 
上年度 末 
2011 年 12 月 31 日 
应付券 商交 易单 元保 证金 3,000,000.00 1,500,000.00 
应付赎 回费 44.19 20.45 
应付后 端申 购费 - - 
预提 信 息披 露费 300,000.00 300,000.00 
预提 审 计费 100,000.00 100,000.00 
合计 3,400,044.19 1,900,020.45 




7.4.7.9 实收基金 
 金额单 位： 人民 币元 
项目 
本期 
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日 
基金份 额（ 份） 账面金 额 
上年度 末 3,480,429,560.27 1,991,134,445.70 
本期申 购 533,265,316.21 305,060,692.66 
本期赎 回 （ 以“-” 号填 列 ） -1,161,707,126.35 -664,579,571.40 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 24 
本期末 2,851,987,750.13 1,631,615,566.96 
 注: 申购 含红 利再 投、 转 换入份 额, 赎回 含转 换出 份 额。 
7.4.7.10


未分配利润 
单位： 人民 币元 
项目 已实 现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计 
上年度 末 -1,028,262,868.28 724,437,360.39 -303,825,507.89 
本期利 润 -214,306,935.46 185,123,524.28 -29,183,411.18 
本 期 基 金 份 额 交 易 产 生
的变动 数 
225,877,754.76 -147,963,160.95 77,914,593.81 
其中： 基金 申购 款 -174,772,184.55 124,610,101.09 -50,162,083.46 
基金赎 回款 400,649,939.31 -272,573,262.04 128,076,677.27 
本期已 分配 利润 - - - 
本期末 -1,016,692,048.98 761,597,723.72 -255,094,325.26 
 
7.4.7.11


存款利息收入 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2012 年 1 月 1 日至 2012 年12
月 31 日 
上年度 可比 期间 
2011 年 1 月 1 日至 2011 年12
月 31 日 
活期存 款利 息收 入 2,660,895.16 2,080,024.22 
定期存 款利 息收 入 - - 
其他存 款利 息收 入 - - 
结算备 付金 利息 收入 77,056.44 137,647.85 
其他 5,250.71 7,040.21 
合计 2,743,202.31 2,224,712.28 




7.4.7.12


股票投资收益 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2012 年 1 月 1 日至 2012 年12 月
31 日 
上年度 可比 期间 
2011 年 1 月 1 日至 2011 年12 月
31 日 
卖出股 票成 交总 额


5,730,294,617.79 9,881,690,119.05 
减： 卖 出股 票成 本总 额 5,918,592,925.16 10,178,008,036.14 
买卖股 票差 价收 入 -188,298,307.37 -296,317,917.09 
 
7.4.7.13


债券投资收益 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 12 月
31 日 
上年度 可比 期间 
2011 年1 月1 日至2011 年12 月
31 日 
卖出债券（、债转股及 债 券到期
兑付 ） 成交 总 额 
71,724,316.89 60,233,463.77 
减：卖出 债 券（ 、债 转 股及 债 券 69,935,311.48 56,892,060.27 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 25 
到期兑 付） 成本 总额 
减： 应 收利 息总 额 322,229.51 459,083.51 
债券投 资收 益 1,466,775.90 2,882,319.99 
 
7.4.7.14


衍生工具收益 
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 无衍 生工 具收 益。 
7.4.7.15


股利收益 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2012 年1 月1 日至2012 年12 月
31 日 
上年度 可比 期间 
2011 年1 月1 日至2011 年12 月
31 日 
股票投 资产 生的 股利 收益 12,821,454.60 9,961,638.39 
基金投 资产 生的 股利 收益 - - 
合计 12,821,454.60 9,961,638.39 
 
7.4.7.16


公允价值变动收益 
单位： 人民 币元 
项目名 称 
本期 
2012 年 1 月 1 日至 2012 年12
月 31 日 
上年度 可比 期间 
2011 年1 月 1 日至 2011 年12
月 31 日 
1.交易 性金 融资 产 185,123,524.28 -167,697,899.50 
—— 股 票投 资 185,613,524.28 -163,929,968.30 
—— 债 券投 资 -490,000.00 -3,767,931.20 
—— 资 产支 持证 券投 资 - - 
2.衍生 工具 - - 
—— 权 证投 资 - - 
3.其他 - - 
合计 185,123,524.28 -167,697,899.50 
 
7.4.7.17


其他收入 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2012 年 1 月 1 日至 2012 年12 月
31 日 
上年度 可比 期间 
2011 年1 月 1 日至2011 年12 月
31 日 
基金赎 回费 收入 170,357.39 5,801.35 
基金转 换费 收入 263,432.03 711.23 
合计 433,789.42 6,512.58 
 
7.4.7.18


交易费用 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2012 年 1 月 1 日至 2012 年12 月
31 日 
上年度 可比 期间 
2011 年1 月 1 日至 2011 年12 月
31 日 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 26 
交易所 市场 交易 费用 17,145,267.73 30,400,546.33 
银行间 市 场 交易 费用 525.00 400.00 
合计 17,145,792.73 30,400,946.33 
 
7.4.7.19


其他费用 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2012 年1 月1 日至 2012 年 12 月
31 日 
上年度 可比 期间 
2011 年 1 月 1 日至 2011 年12
月 31 日 
审计费 用 100,000.00 100,000.00 
信息披 露费 300,000.00 300,000.00 
银行汇 划费 6,874.17 4,721.38 
帐户维 护费 18,000.00 18,000.00 
回购手 续费 - - 
其他费 用 - - 
合计 424,874.17 422,721.38 




7.4.8


或有事项、资产负债 表日 后事项的说明 
7.4.8.1 或有事项 
截至资 产负 债表 日, 本基 金 无需要 说明 的重 大或 有事 项。 
7.4.8.2 资产负债表日后事项 
 1. 本基 金持 有 “ 莱美 医药 ”股票 估值 方法 变更 



根据 本基 金的 基金 管理 人于 2013 年1 月15 日发 布的 《关 于旗 下基 金持 有的 “莱美 药业 ”股 票估 值 方
法变更 的提 示性 公告 》, 本 基金持 有的 “莱 美医 药”( 股票代 码 300006) 于 2012 年 11 月 22 日发 布停 牌
公告, 该公 司股 票 自2012 年11 月22 日起 停牌; 经 与 本基金 托管 行协 商一 致, 本 基金的 基金 管理 人决 定于
2013 年 1 月 14 日起 对本 基金所 持有 的 “ 莱美 药业 ”股票 采用 “指 数收 益法 ”进行 估值,直 至其 恢复 交
易时止 。 
7.4.9


关联方关系 
关联方 名称 与本基 金的 关系 
万家基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、 发 起人 、 基 金销售 机构 
兴业银 行股 份有 限公 司 基金托 管人 、基 金代 销机 构 
齐鲁证 券有 限公 司 基金管 理人 股东 、基 金代 销机构 
上海久 事公 司 基金管 理人 股东 
深圳市 中航 投资 管理 有限 公司 基金管 理人 股东 
山东省 国有 资产 投资 控股 有限公 司 基金管 理人 股东 
注:1、 本报 告期 内, 新疆 国 际实业 股份 有限 公司 分别 于 2012 年 2 月和 7 月竞 拍上海 久事 公司
和深圳 市中 航投 资管 理有 限公司 挂牌 出让 的本 基金 管理人 万家 基金 管理 有限 公司 的 20% 的股 权。 该
两起股 权转 让事 项于2013 年2 月 6 日经 中国 证券 监 督管理 委员 会证 监许 可[2013]119 号《 关于 核
准万家 基金 管理 有限 公司 变更股 权的 批复 》 核准,并 已办理 完毕 工商 变更 登记 手续 。 本 次股 权转 让
后,本 基金 管理 人的 股权 结 构变更 为: 齐鲁 证券 有限 公 司持股 49%, 新疆 国际 实业 股份有 限公 司持 股
40%, 山 东省 国有 资产 投资 控股有 限公 司持 股11% 。 
2、 关 联方 交易 均在 正常 业 务范围 内按 一般 商业 条款 订立。 
7.4.10 本报告期及上年度可 比期 间的关联 方交易 
7.4.10.1


通过关联方交易单元 进行 的交易 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 27 
7.4.10.1.1 股票交易 
 金额 单位 ：人 民币 元 
关联方 名称 
本期 
2012 年1 月1 日至2012 年12 月 31 日 
上年度 可比 期间 
2011 年 1 月 1 日至 2011 年 12 月
31 日 
成交金 额 
占当期 股
票成交 总
额的比 例 
成交金 额 
占当期 股
票成交 总
额的比 例 
齐鲁证 券 2,574,452,500.20 22.91% 3,000,466,267.16 14.93% 
 
7.4.10.1.2 权证交易 
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未通 过关 联方 交易单 元进 行权 证交 易。 
7.4.10.1.3 债券交易 
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未通 过关 联 方 交易单 元进 行债 券交 易。 
7.4.10.1.4 债券回购交易 
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未通 过关 联方 交易单 元进 行回 购交 易。 
7.4.10.1.5 应支付关联方的佣金 
金额单 位： 人民 币元 
关联方 名称 
本期 
2012 年 1 月 1 日至 2012 年12 月 31 日 
当期佣 金 
占当期 佣金
总量的 比例 
期末应 付佣 金余 额 
占期末 应付
佣金总 额的
比例 
齐鲁证 券 2,190,724.71 22.85% 480,267.86 23.57% 
关联方 名称 
上年度 可比 期间 
2011 年 1 月 1 日至 2011 年12 月 31 日 
当期佣 金 
占当期 佣金
总量的 比例 
期末应 付佣 金余 额 
占期末 应付
佣金总 额的
比例 
齐鲁证 券 2,550,384.62 15.20% 18,521.19 1.20% 
注: 上述佣 金按 市场 佣金 率计 算,以 扣除 由中 国证 券登 记 结算有 限责 任公 司收 取证 管费、 经手
费和由券 商承担的证券结算风险基 金后的净额列示。该类佣 金协议的服务范围还包括 佣金收取方
为本基 金提 供的 证券 投资 研究成 果和 市场 信息 服务 。 
7.4.10.2


关联方报酬 
7.4.10.2.1 基金管理费 
单位： 人民 币 元 
项目 
本期 
2012 年1 月1 日至 2012 年 12
月31 日 
上年度 可比 期间 
2011 年 1 月 1 日至 2011 年12
月 31 日 
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 23,487,106.93 26,715,468.96 
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 4,652,298.92 6,019,474.31 
注:基 金管 理费 按前 一日 的 基金资 产净 值 的1.50% 的 年费率 计提 。计 算方 法如 下:





 
H=E×1 .50% ÷ 当 年天 数 
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 28 
E 为前 一日 的基 金资 产净 值 
基金管 理费 每日 计提, 按 月 支付。 由 基金 管理 人向 基金 托管人 发送 基金 管理 费划 付指令,经 基金 托管
人复核 后于 次月 首日 起2 个工作 日内 从基 金财 产中 一次性 支付 给基 金管 理人。 若遇不 可抗 力致 使无 法 按
时支付 的, 顺延 至最 近 可 支 付日支 付。 
7.4.10.2.2 基金托管费 
单位： 人民 币 元 
项目 
本 期 
2012 年1 月1 日至 2012 年 12
月31 日 
上年度 可比 期间 
2011 年 1 月 1 日至 2011 年12
月 31 日 
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 3,914,517.87 4,452,578.23 
注: 基金托 管费 按前 一日 的基 金资产 净值 的 0.25% 的年 费率计 提。 计算 方法 如下:





 
H=E×0 .25% ÷ 当 年天 数 
H 为每 日应 计提 的基 金托 管费 
E 为前 一日 的基 金资 产净 值 
基金托 管费 每日 计提, 按 月 支付。 由 基金 管理 人向 基金 托管人 发送 基金 托管 费划 付指令,基 金托 管人
复核后 于次 月首 日 起2 个 工作日 内从 基金 财产 中一 次性支 付给 基金 托管 人。 若 遇不可 抗力 致使 无法 按 时
支付的,顺 延至 最近 可支 付 日支付 。 
7.4.10.3


与关联方进行银行间 同业 市场的债券(含回购)交易 
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未与 关联 方进 行银行 间同 业市 场的 债券( 含回购)交 易。 
7.4.10.4


各关联方投资本基金 的情 况 
7.4.10.4.1 报告期内基金管理人 运用 固有资金投资本基金 的情 况 



份额 单位 ： 份






项目 
本期 
2012 年1 月1 日至 2012 年 12 月
31 日 
上年度 可比 期间 
2011 年 1 月 1 日至 2011 年12
月 31 日 
基金合 同生 效日(2006 年 11 月30
日)持 有的 基金 份额 
- - 
期初持 有的 基金 份额 52,173,346.43 25,120,014.22 
期间申 购/ 买入 总份 额 - 27,053,332.21 
期间因 拆分 变动 的份 额 - - 
减：期 间赎 回/ 卖出 总份 额 - - 
期末持 有的 基金 份额 52,173,346.43 52,173,346.43 
期 末 持 有 的 基 金 份 额 占 基 金 总 份
额比例 
1.83% 1.50% 
注: 基 金管 理人 认购 及申 购本基 金份 额时 所适 用的 费率与 本基 金公 告的 费率 一致。 期 间
申购/ 买入 总份 额含 红利 再 投、转 换入 份额 。期 间赎 回/卖 出总 份额 转换 出份 额。 
7.4.10.4.2 报告期末除基金管理 人之 外的其他关联方投资 本基 金的情况 
本基金 除基 金管 理人 之外 的其他 关联 方于 报告 期末 及上年 度末 均未 投资 本基 金。 
7.4.10.5


由关联方保管的银行 存款 余额及当期产生的利 息收 入 
单位： 人民 币元 
关联方 
名称 
本期 
2012 年1 月1 日至2012 年12 月 31 日 
上年度 可比 期间 
2011 年 1 月 1 日至 2011 年 12 月
31 日 
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 29 
兴业银 行 252,327,905.16 2,660,895.16 140,715,949.43 2,080,024.22 
注: 本基金的 证 券 交 易 结 算 资 金 通 过 托 管 银 行 备 付 金 账 户 转 存 于 中 国 证 券 登 记 结 算 有 限 责 任 公
司,2012 年度 获得 的利 息 收入为 人民 币77,056.44 元(2011 年度: 人民 币137,647.85 元),2012 年末 结算
备付金 余额 为人 民 币2,969,437.77 元(2011 年末: 人 民币 5,081,161.20 元)。 
7.4.10.6


本基金在承销期内参 与关 联方承销证券的情况 
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未在 承销 期内 直接购 入关 联方 承销 的证 券。 
7.4.11 利润分配情况 
7.4.11.1


利润分配情况 
本基金 本报 告期 未进 行利 润分配 。 
7.4.12 期末（2012 年12 月 31 日）本基金持有的流通 受限 证券 
7.4.12.1


因认购新发/增发证券而 于期末持有的流通受 限证 券 
本基金 无因 认购 新发/ 增 发 证券而 于期 末持 有的 流通 受限证 券。 
7.4.12.2


期末持有的暂时停牌 等流 通受限 股票 
金额单 位： 人民 币元 
股票代 码 股票名 称 停牌日 期 
停牌原
因 
期末 
估值单
价 
复牌日 期 
复牌 
开盘单
价 
数量（ 股） 
期末 
成本总 额 
期末 
估值总 额 
备注 
000002 万


科Ａ 2012-12-26 
重大事
项停牌 
10.12 2013-01-21 11.13 4,800,000 40,760,742.74 48,576,000.00 - 
300006 莱美药 业 2012-11-22 
重大事
项停牌 
18.25 2013-01-31 20.08 1,949,589 31,485,654.96 35,579,999.25 - 
 
7.4.12.3


期末债券正回购交易 中作 为抵押的债券 
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回 购 
截至本 报告 期 末2012 年12 月 31 日止,本 基金 无因 从事银 行间 市场 债券 正回 购交易 形成
的卖出 回购 金融 资产 款余 额。 
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回 购 
截至本 报告 期 末2012 年12 月 31 日止,本 基金 无因 从事证 券交 易所 债券 正回 购交易 形成
的卖出 回购 金融 资产 款余 额。 
7.4.13 金融工具风险及管理 
7.4.13.1


风险管理政策和组织 架构 
本基金 在日 常经 营活 动中 涉及的 财务 风险 主要 包括 信用风 险、 流动 性风 险及 市场风 险。 本基 金管 理
人制定 了政 策和 程序 来识 别及分 析这 些风 险, 并设 定 适当的 风险 限额 及内 部控 制流程,通 过可 靠的 管理
及信息 系统 持续 监控 上述 各类风 险。 
本基金 管理 人将 风险 管理 融入各 业务 层面,建 立了 三 道防线:以 各岗 位目 标责 任 制为基 础, 形成 第一
道防线;通 过相 关部 门、 相 关岗位 之间 相互 监督 制衡, 形成第 二道 防线;由 监察 稽 核部门 、督 察长 对各 岗
位、各 部门 、各 机构 、各 项业务 实施 监督 反馈,形 成 第三道 防线 。 
7.4.13.2


信用风险 
信用风 险是 指基 金在 交易 过程中 因交 易 对 手未 履行 合约责 任, 或者 基金 所投 资 证券之 发行 人出 现违
约、拒 绝支 付到 期本 息, 导 致基金 资产 损失 和收 益变 化的风 险。 本基 金均 投资 于具有 良好 信用 等级 的证
券,且 通过 分散 化投 资以 分 散信用 风险 。本 基金 投资 于一家 上市 公司 发行 的股 票市值 不超 过基 金资 产净
值的10%, 且本 基金 与由 本 基金管 理人 管理 的其 他基 金共同 持有 一家 公司 发行 的证券, 不 得超 过该 证券
的10% 。 



本基 金的 银行 存款 均存 放于信 用良 好的 银行,申 购 交易均 通过 具有 基金 销售 资格的 金融 机构 进万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 30 
行。 另外,在 交易 所进 行的 交易均 与中 国证 券登 记结 算有限 责 任 公司 完成 证券 交收和 款项 清算,因 此违 约
风险发 生的 可能 性很 小; 基 金在进 行银 行间 同业 市场 交易前 均对 交易 对手 进行 信用评 估, 以控 制相 应的
信用风 险。 
7.4.13.3


流动性风险 
流动性 风险 是指 基金 所持 金融工 具变 现的 难易 程度。 本基金 的流 动性 风险 一方 面来自 于基 金份 额 持
有人可 随时 要求 赎回 其持 有的基 金份 额, 另一 方面 来 自于投 资品 种所 处的 交易 市场不 活跃 而带 来的 变现
困难。 
本基金 所持 大部 分证 券在 证券交 易所 上市,其 余亦 可 在银行 间同 业市 场交 易; 因此,除 在附 注
7.4.12 中 列示 的本 基金 于 年末持 有的 流通 受限 证券 外,本 年末 本基 金的 其他 资 产均能 及时 变现 。此 外,
本基金 可通 过卖 出回 购金 融资产 方式 借入 短期 资金 应对流 动性 需求,其 上限 一 般不超 过基 金持 有的 债券
投资的 公允 价值 。 
本基金管 理人每 日预测 本 基金的流 动性需 求,并 同时 通过独立 的风险 管理部 门 设定流动 性比例 要求,
对流动 性指 标进 行持 续的 监测和 分析 。 
7.4.13.4


市场风险 
市场风 险是 指基 金所 持金 融工具 的公 允价 值或 未来 现金流 量因 所处 市场 各类 价格因 素的 变动 而发
生波动 的风 险, 包括 利率 风 险、外 汇风 险和 其他 价格 风险。 
7.4.13.4.1 利率风险 
利率风 险是 指基 金的 财务 状况和 现金 流量 受市 场利 率变动 而发 生波 动的 风险。 本基金 的生 息资 产 主
要为银 行存 款、 结算 备付 金、买 入返 售金 融资 产、 部分应 收申 购款 及债 券投 资等。 
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口 
单位： 人民 币元 
本期末 
2012 年12 月 31
日 
1 个月以内 
1-3 
个月 
3 个月 
-1 年 
1-5 年 5 年以上 不计息 合计 
资产












银行存款 252,327,905.16 - - - - - 252,327,905.16 
结算备付金 2,969,437.77 - - - - - 2,969,437.77 
存出保证金 - - - - - 2,750,000.00 2,750,000.00 
交易性金融资产 - - 79,600,000.00 - - 1,087,625,510.23 1,167,225,510.23 
衍生金融资产 - - - - - - - 
买 入 返 售 金 融 资
产 
- - - - - - - 
应收证券清算款 - - - - - - - 
应收利息 - - - - - 1,046,497.71 1,046,497.71 
应收股利 - - - - - - - 
应收申购款 - - - - - 19,643.12 19,643.12 
其他资产 - - - - - - - 
资产总计 255,297,342.93 - 79,600,000.00 - - 1,091,441,651.06 1,426,338,993.99 
负债












短期借款 - - - - - - - 
交易性金融负债 - - - - - - - 
衍生金融负债 - - - - - - - 
卖 出 回 购 金 融 资
产款 
- - - - - - - 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 31 
应付证券清算款 - - - - - 42,081,012.98 42,081,012.98 
应付赎回款 - - - - - 320,373.22 320,373.22 
应付管理人报酬 - - - - - 1,695,937.65 1,695,937.65 
应付托管费 - - - - - 282,656.26 282,656.26 
应付销售服务费 - - - - - - - 
应付交易费用 - - - - - 2,037,727.99 2,037,727.99 
应交税费 - - - - - - - 
应付利息 - - - - - - - 
应付利润 - - - - - - - 
其他负债 - - - - - 3,400,044.19 3,400,044.19 
负债总计 - - - - - 49,817,752.29 49,817,752.29 
利率敏感度缺口 255,297,342.93 - 79,600,000.00 - - 1,041,623,898.77 1,376,521,241.70 
上年度末 
2011 年12 月 31
日 
1 个月以内 
1-3 
个月 
3 个月 
-1 年 
1-5 年 5 年以上 不计息 合计 
资产












银行存款 140,715,949.43 - - - - - 140,715,949.43 
结算备付金 5,081,161.20 - - - - - 5,081,161.20 
存出保证金 - - - - - 1,410,283.99 1,410,283.99 
交易性金融资产 - - - - 50,080,000.00 1,313,159,457.46 1,363,239,457.46 
衍生金融资产 - - - - - - - 
买 入 返 售 金 融 资
产 
146,000,539.00 - - - - - 146,000,539.00 
应收证券清算款 - - - - - - - 
应收利息 - - - - - 160,391.36 160,391.36 
应收股利 - - - - - - - 
应收申购款 50,841,418.24 - - - - 2,874.45 50,844,292.69 
其他资产 - - - - - - - 
资产总计 342,639,067.87 - - - 50,080,000.00 1,314,733,007.26 1,707,452,075.13 
负债












短期借款 - - - - - - - 
交易性金融负债 - - - - - - - 
衍生金融负债 - - - - - - - 
卖 出 回 购 金 融 资
产款 
- - - - - - - 
应付证券清算款 - - - - - 14,015,307.38 14,015,307.38 
应付赎回款 - - - - - 198,149.63 198,149.63 
应付管理人报酬 - - - - - 2,133,382.12 2,133,382.12 
应付托管费 - - - - - 355,563.68 355,563.68 
应付销售服务费 - - - - - - - 
应付交易费用 - - - - - 1,540,714.06 1,540,714.06 
应交税费 - - - - - - - 
应付利息 - - - - - - - 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 32 
应付利润 - - - - - - - 
其他负债 - - - - - 1,900,020.45 1,900,020.45 
负债总计 - - - - - 20,143,137.32 20,143,137.32 
利率敏感度缺口 342,639,067.87 - - - 50,080,000.00 1,294,589,869.94 1,687,308,937.81 
注:该 表统 计了 本基 金的 利 率风险 敞口。 表中 所示 为本 基金资 产及 负债 的公 允价 值,并 按照 合约 规定
的重新 定价 日或 到期 日孰 早者进 行了 分类 。 
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感 性分 析 
假设 
1, 该利 率敏 感性 分析 基于 本基金 于资 产负 债表 日的 利率风 险状 况; 
2, 该利 率敏 感性 分析 假定 所有期 限利 率均 以相 同幅 度变 动 25 个 基点, 且除 利 率之外
的其他 市场 变量 保持 不变; 
3, 该利 率敏 感性 分析 并未 考虑管 理层 为减 低利 率风 险而可 能采 取的 风险 管理 活动; 
分析 
相关风 险变 量的
变动 
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的 影响 金额 （单 位： 人民币 元


） 
本期末(2012 年12 月 31 日) 上年度 末(2011 年 12 月 31 日) 
1. 基准 利率下降
25 个 基点 
87,300.00 1,010,200.00 
2. 基准 利率上升
25 个 基点 
-87,000.00 -987,400.00 
注:上 表为 利率 风险 的敏 感 性分析,反 映了 在其 他变 量 不变的 假设 下, 利率 发生 合 理、 可 能
的变动 时, 为交 易而 持有 的 债券公 允价 值的 变动 将对 基金净 值产 生的 影响 。 
7.4.13.4.2 外汇风险 
本基金 的所 有资 产及 负债 以人民 币计 价, 因此 无重 大 外汇风 险。 
7.4.13.4.3 其他价格风险 
本基金 所面 临的 其他 价格 风险主 要系 市场 价格 风险。 市场价 格风 险是 指基 金所 持金融 工具 的公 允 价
值或未 来现 金流 量因 除市 场利率 和外 汇汇 率以 外的 市场价 格因 素变 动而 发生 波动的 风险。 本基 金主 要 投
资于证券 交易所 上市 或银 行间同业 市场 交 易的 股票 和债券, 所面临 的最大 市场 价格风险 由所持 有的 金融
工具的公 允价值 决定 。本 基金通过 投资组 合的 分散 化降低市 场价格 风险, 并且 本基金管 理人每 日对 本基
金所持 有的 证券 价格 实施 监控。 
7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口 
金额单 位： 人民 币元 
项目 
本期 末 
2012 年 12 月 31 日 
上年度 末 
2011 年 12 月 31 日 
公允价 值 
占基金 资产
净值比 例
（%） 
公允价 值 
占基金 资
产净值 比
例（% ） 
交易性 金融 资产-股
票投资 
1,087,625,510.23 79.01 1,313,159,457.46 77.83 
交易性 金融 资产-债
券投资 
79,600,000.00 5.78 50,080,000.00 2.97 
衍生金 融资 产－ 权证
投资 
- - - - 
其他 - - - - 
合计 1,167,225,510.23 84.80 1,363,239,457.46 80.79 
注：本 基金 股票 资产 占基 金资产 净值 的 30%-95%; 权 证资产 占基 金资 产净 值的 0%-3%; 现金 、短 期 金
融工具、 债券等 资产占 基 金资产净 值的 5%-70%,其中, 现金或 者到期 日在一 年 以内的政 府债券 的比例 合万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 33 
计不低 于基 金资 产净 值 的5%。于 资产 负债 表日,本 基 金面临 的整 体市 场价 格风 险列示 如上 表。 
7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感 性分 析 
假设 
1. 本基 金的市 场价格 风险主 要源 于证券 市场的 系统性 风险,即 从长期 来看,本基 金所
投 资 的 证 券 与 业 绩 比 较 基 准 的 变 动 呈 线 性 相 关, 且 报 告 期 内 的 相 关 系 数 在 资 产 负 债
表日后 短期 内保 持不 变; 
2. 以下 分析 中, 除市 场基 准 发生变 动, 其他 影响 基金 资 产净值 的风 险变 量保 持不 变。 
分析 
相关风 险变 量的
变动 
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的 影响 金额 （单 位： 人民币 元


） 
本期末(2012 年12 月 31 日) 上年度 末(2011 年 12 月 31 日) 
1. 股 票 基 准 指 数
下降 100 个 基点 
-10,520,800.00 -9,802,500.00 
2. 股 票 基 准 指 数
上升 100 个 基点 
10,520,800.00 9,802,500.00 
注:本 基金 管理 人运 用资 本-资产 定价 模型 方法 对本 基 金的市 场价 格风 险进 行分 析。 上表 为市 场价 格
风险的敏 感性分 析,反 映了 在其他变 量不变 的假 设下, 证券市场 组合的 价格 发生 合理、可 能的变 动时, 将
对基金 资产 净值 产生 的影 响。 
 
§8 投资组合报告 
8.1 期末基金资产组合情 况 
金额单 位： 人民 币元 
序号 项目 金额 
占基金 总资 产的 比例
（%） 
1 权益投 资 1,087,625,510.23 76.25 
 其中： 股票 1,087,625,510.23 76.25 
2 固定收 益投 资 79,600,000.00 5.58 
 其中： 债券 79,600,000.00 5.58 
 资产支 持证 券 - - 
3 金融衍 生品 投资 - - 
4 买入返 售金 融资 产 - 0.00 
 
其中 ： 买 断式 回购 的买 入 返售
金融资 产 
- - 
5 银行存 款和 结算 备付 金合 计 255,297,342.93 17.90 
6 其他各项 资产 3,816,140.83 0.27 
7 合计 1,426,338,993.99 100.00 




8.2 期末按行业分类的股 票投 资组合 
金额单 位： 人民 币元 
代码 行业类 别 公允价 值 
占基金 资产 净值 比例
（%） 
A 农、林 、牧 、渔 业 700,000.00 0.05 
B 采掘业 340,400.00 0.02 
C 制造业 626,009,634.19 45.48 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 34 
C0 食品、 饮料


223,610,462.81 16.24 
C1








 纺织 、服 装、 皮毛 1,367,220.00 0.10 
C2








 木材 、家 具 0.00 0.00 
C3








 造纸 、印 刷 0.00 0.00 
C4








 石油 、 化学 、 塑 胶 、 塑
料 
82,841,796.93 6.02 
C5








 电子 86,118,391.04 6.26 
C6








 金属 、非 金属 1,336,179.20 0.10 
C7








 机械 、设 备、 仪表 100,445,468.80 7.30 
C8








 医药 、生 物制 品 130,290,115.41 9.47 
C99








 其他 制造 业 0.00 0.00 
D 电力 、 煤 气及 水的 生产 和 供应
业 
172,800.00 0.01 
E 建筑业 50,585,200.00 3.67 
F 交通运 输、 仓储 业 0.00 0.00 
G 信息技 术业 37,713,500.00 2.74 
H 批发和 零售 贸易 68,951,346.00 5.01 
I 金融、 保险 业 187,029,030.04 13.59 
J 房地产 业 111,047,800.00 8.07 
K 社会服 务业 375,000.00 0.03 
L 传播与 文化 产业 4,700,800.00 0.34 
M 综合类 0.00 0.00 
 合计 1,087,625,510.23 79.01 




8.3 期末按公 允价值占基 金资 产净值比例大小排序 的所 有股票投资明细 
金额单 位： 人民 币元 
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （%） 
1 002157 正邦科 技 8,323,560 66,172,302.00 4.81 
2 601318 中国平 安 1,354,942 61,365,323.18 4.46 
3 601886 江河幕 墙 2,280,000 49,704,000.00 3.61 
4 000002 万


科Ａ 4,800,000 48,576,000.00 3.53 
5 000568 泸州老 窖 1,249,578 44,235,061.20 3.21 
6 600280 南京中 商 1,150,300 41,203,746.00 2.99 
7 600436 片仔癀 367,360 40,012,851.20 2.91 
8 000100 TCL 集团 18,000,000 39,420,000.00 2.86 
9 300006 莱美药 业 1,949,589 35,579,999.25 2.58 
10 601328 交通银 行 7,000,000 34,580,000.00 2.51 
11 600887 伊利股 份 1,499,749 32,964,483.02 2.39 
12 300170 汉得信 息 1,900,000 31,996,000.00 2.32 
13 002412 汉森制 药 1,599,654 31,993,080.00 2.32 
14 600600 青岛啤 酒 949,805 31,400,553.30 2.28 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 35 
15 300285 国瓷材 料 869,985 29,570,790.15 2.15 
16 600048 保利地 产 2,020,000 27,472,000.00 2.00 
17 000963 华东医 药 800,000 27,200,000.00 1.98 
18 000848 承德露 露 1,911,884 26,211,929.64 1.90 
19 000562 宏源证 券 1,200,000 22,620,000.00 1.64 
20 000024 招商地 产 720,000 21,520,800.00 1.56 
21 600596 新安股 份 2,800,000 21,000,000.00 1.53 
22 600066 宇通客 车 808,451 20,372,965.20 1.48 
23 002138 顺络电 子 1,507,847 19,134,578.43 1.39 
24 601633 长城汽 车 800,000 18,960,000.00 1.38 
25 000725 京东方 Ａ 7,999,923 18,159,825.21 1.32 
26 601601 中国太 保 799,915 17,998,087.50 1.31 
27 300210 森远股 份 1,000,000 15,920,000.00 1.16 
28 002250 联化科 技 802,375 15,646,312.50 1.14 
29 000651 格力电 器 600,000 15,300,000.00 1.11 
30 600309 烟台万 华 974,800 15,216,628.00 1.11 
31 601336 新华保 险 499,848 14,405,619.36 1.05 
32 002661 克明面 业 449,749 14,302,018.20 1.04 
33 600030 中信证 券 1,000,000 13,360,000.00 0.97 
34 000581 威孚高 科 407,000 12,983,300.00 0.94 
35 601398 工商银 行 3,000,000 12,450,000.00 0.90 
36 600837 海通证 券 1,000,000 10,250,000.00 0.74 
37 002146 荣盛发 展 650,000 9,093,500.00 0.66 
38 300241 瑞丰光 电 511,572 7,903,787.40 0.57 
39 000338 潍柴动 力 300,000 7,593,000.00 0.55 
40 300142 沃森生 物 200,000 7,470,000.00 0.54 
41 300298 三诺生 物 121,346 6,868,183.60 0.50 
42 300146 汤臣倍 健 115,000 6,693,000.00 0.49 
43 600276 恒瑞医 药 200,000 6,020,000.00 0.44 
44 000063 中兴通 讯 500,000 4,875,000.00 0.35 
45 300186 大华农 346,935 4,787,703.00 0.35 
46 300058 蓝色光 标 200,000 4,600,000.00 0.33 
47 002305 南国置 业 500,000 3,160,000.00 0.23 
48 002038 双鹭药 业 62,541 2,474,121.96 0.18 
49 300005 探路者 60,000 1,026,000.00 0.07 
50 600062 华润双 鹤 40,000 908,000.00 0.07 
51 600702 沱牌舍 得 29,945 862,715.45 0.06 
52 002421 达实智 能 50,000 842,500.00 0.06 
53 002241 歌尔声 学 22,000 829,400.00 0.06 
54 600199 金种子 酒 40,000 768,400.00 0.06 
55 002505 大康牧 业 100,000 700,000.00 0.05 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 36 
56 300228 富瑞特 装 19,905 676,770.00 0.05 
57 000671 阳 光 城 40,000 620,000.00 0.05 
58 600104 上汽集 团 35,000 617,400.00 0.04 
59 600239 云南城 投 70,000 605,500.00 0.04 
60 002571 德力股 份 29,320 544,179.20 0.04 
61 000792 盐湖股 份 20,000 536,000.00 0.04 
62 600096 云天化 40,000 518,400.00 0.04 
63 000625 长安汽 车 75,000 498,750.00 0.04 
64 002236 大华股 份 10,000 463,500.00 0.03 
65 600535 天士力 8,000 442,160.00 0.03 
66 000629 攀钢钒 钛 100,000 412,000.00 0.03 
67 000961 中南建 设 30,000 411,600.00 0.03 
68 600518 康美药 业 30,000 394,200.00 0.03 
69 600231 凌钢股 份 80,000 380,000.00 0.03 
70 000418 小天鹅 Ａ 40,000 376,800.00 0.03 
71 000069 华侨城 Ａ 50,000 375,000.00 0.03 
72 002327 富安娜 10,340 341,220.00 0.02 
73 600395 盘江股 份 20,000 340,400.00 0.02 
74 002589 瑞康医 药 10,000 330,000.00 0.02 
75 600284 浦东建 设 30,000 263,100.00 0.02 
76 002450 康得新 10,000 243,000.00 0.02 
77 002262 恩华药 业 8,000 217,600.00 0.02 
78 600557 康缘药 业 10,000 208,000.00 0.02 
79 002273 水晶光 电 10,000 207,300.00 0.02 
80 002482 广田股 份 10,000 206,500.00 0.02 
81 002508 老板电 器 10,000 183,500.00 0.01 
82 600886 国投电 力 30,000 172,800.00 0.01 
83 002408 齐翔腾 达 6,603 110,666.28 0.01 
84 300133 华策影 视 6,000 100,800.00 0.01 
85 300145 南方泵 业 5,000 94,800.00 0.01 
 
8.4 报告期内股票投资组 合的 重大变动 
8.4.1


累计买入金额超出期 初基 金资产净值2%或前20 名 的股票明细 
金额单 位： 人民 币元 
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额 占期初 基金 资产 净值 比例 （%） 
1 000407 胜利股 份 153,508,100.60 9.10 
2 600837 海通证 券 105,778,670.72 6.27 
3 000002 万


科Ａ 99,042,106.82 5.87 
4 601555 东吴证 券 89,800,054.82 5.32 
5 600048 保利地 产 82,728,960.86 4.90 
6 002408 齐翔腾 达 81,881,767.22 4.85 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 37 
7 002477 雏鹰农 牧 78,502,243.77 4.65 
8 601318 中国平 安 73,603,230.38 4.36 
9 000651 格力电 器 71,803,847.76 4.26 
10 601886 江河幕 墙 70,908,370.24 4.20 
11 002157 正邦科 技 64,762,234.57 3.84 
12 002055 得润电 子 64,386,379.46 3.82 
13 601233 桐昆股 份 62,186,192.17 3.69 
14 002655 共达电 声 58,201,801.92 3.45 
15 600176 中国玻 纤 55,704,170.11 3.30 
16 000049 德赛电 池 55,697,686.52 3.30 
17 601688 华泰证 券 54,605,209.59 3.24 
18 002138 顺络电 子 54,140,211.15 3.21 
19 600426 华鲁恒 升 52,578,431.20 3.12 
20 601377 兴业证 券 50,759,664.51 3.01 
21 600141 兴发集 团 50,280,648.61 2.98 
22 000562 宏源证 券 49,820,270.63 2.95 
23 600549 厦门钨 业 49,672,288.70 2.94 
24 000568 泸州老 窖 48,960,731.22 2.90 
25 600702 沱牌舍 得 48,531,944.91 2.88 
26 600031 三一重 工 47,784,774.25 2.83 
27 600498 烽火通 信 46,932,480.12 2.78 
28 000422 湖北宜 化 46,569,954.23 2.76 
29 600362 江西铜 业 46,180,187.28 2.74 
30 000157 中联重 科 44,416,090.96 2.63 
31 600809 山西汾 酒 41,377,091.84 2.45 
32 600436 片仔癀 39,266,144.19 2.33 
33 000100 TCL 集团 39,160,000.00 2.32 
34 601633 长城汽 车 38,087,857.60 2.26 
35 600157 永泰能 源 38,038,859.61 2.25 
36 000527 美的电 器 37,959,981.19 2.25 
37 300322 硕贝德 36,474,941.89 2.16 
38 600079 人福医 药 36,452,597.60 2.16 
39 000970 中科三 环 36,198,049.65 2.15 
40 600600 青岛啤 酒 36,160,135.04 2.14 
41 002638 勤上光 电 35,975,322.52 2.13 
42 002456 欧菲光 35,648,326.52 2.11 
43 600406 国电南 瑞 35,508,707.36 2.10 
44 600596 新安股 份 35,422,476.33 2.10 
45 600309 烟台万 华 35,293,414.57 2.09 
46 600280 南京中 商 35,240,655.36 2.09 
47 600585 海螺水 泥 35,062,455.23 2.08 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 38 
48 002482 广田股 份 34,790,218.48 2.06 
49 000718 苏宁环 球 34,786,732.05 2.06 
50 000423 东阿阿 胶 34,604,979.21 2.05 
51 300251 光线传 媒 34,554,328.53 2.05 
52 002146 荣盛发 展 34,001,114.83 2.02 
53 002505 大康牧 业 33,952,080.17 2.01 
54 300241 瑞丰光 电 33,830,865.57 2.01 
55 601328 交通银 行 33,767,743.96 2.00 
注:1 、 买 入包 括基 金二 级 市场上 主动 的买 入 、 新 股、 配股 、 债 转股 、 换 股及 行权 等获得 的股 票,“ 买
入金额 ”按 买卖 成交 金额( 成交单 价乘 以成 交数 量) 填列,不 考虑 相关 交易 费用 。 
8.4.2


累计卖出金额超出期 初基 金资产净值2%或前20 名 的股票明细 
金额单 位： 人民 币元 
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额 占期初 基金 资产 净值 比例 （%） 
1 000407 胜利股 份 140,458,903.90 8.32 
2 002157 正邦科 技 109,611,682.02 6.50 
3 600406 国电南 瑞 105,127,206.70 6.23 
4 002603 以岭药业 98,455,384.08 5.84 
5 600837 海通证 券 95,448,428.24 5.66 
6 002477 雏鹰农 牧 89,999,008.95 5.33 
7 601555 东吴证 券 88,639,872.21 5.25 
8 002408 齐翔腾 达 74,077,326.70 4.39 
9 300058 蓝色光 标 71,256,995.45 4.22 
10 601566 九牧王 70,965,941.58 4.21 
11 300210 森远股 份 67,140,589.11 3.98 
12 600176 中国玻 纤 65,978,549.59 3.91 
13 600141 兴发集 团 62,369,661.91 3.70 
14 601233 桐昆股 份 62,059,145.49 3.68 
15 000049 德赛电 池 61,381,236.65 3.64 
16 600048 保利地 产 60,391,900.52 3.58 
17 002037 久联发 展 59,912,078.80 3.55 
18 600426 华鲁恒 升 59,028,283.02 3.50 
19 000002 万


科Ａ 58,524,567.42 3.47 
20 600702 沱牌舍 得 58,460,725.26 3.46 
21 000651 格力电 器 57,162,677.64 3.39 
22 002055 得润电 子 56,936,412.61 3.37 
23 002410 广联达 55,547,682.77 3.29 
24 002655 共达电 声 53,950,115.92 3.20 
25 600267 海正药 业 53,265,907.48 3.16 
26 600535 天士力 52,830,387.02 3.13 
27 000422 湖北宜 化 51,318,655.76 3.04 
28 300274 阳光电 源 51,207,514.10 3.03 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 39 
29 002293 罗莱家 纺 50,004,679.27 2.96 
30 601888 中国国 旅 48,399,407.02 2.87 
31 300322 硕贝德 48,341,475.28 2.87 
32 601377 兴业证 券 48,116,787.68 2.85 
33 300170 汉得信 息 47,794,683.01 2.83 
34 000963 华东医 药 46,895,708.37 2.78 
35 600031 三一重 工 46,202,724.66 2.74 
36 600498 烽火通 信 46,012,739.43 2.73 
37 300135 宝利沥 青 45,761,467.22 2.71 
38 601688 华泰证 券 45,061,236.74 2.67 
39 600362 江西铜 业 44,540,311.33 2.64 
40 300157 恒泰艾 普 44,467,188.38 2.64 
41 000157 中联重 科 44,348,022.97 2.63 
42 600422 昆明制 药 44,305,434.86 2.63 
43 600549 厦门钨 业 44,140,947.79 2.62 
44 000970 中科三 环 43,591,050.16 2.58 
45 002138 顺络电 子 42,750,435.19 2.53 
46 600079 人福医 药 42,537,112.20 2.52 
47 002456 欧菲光 41,926,606.31 2.48 
48 600809 山西汾 酒 41,067,370.82 2.43 
49 601886 江河幕 墙 39,259,556.27 2.33 
50 000527 美的电 器 39,148,371.61 2.32 
51 600157 永泰能 源 39,082,297.57 2.32 
52 002638 勤上光 电 36,807,723.37 2.18 
53 300251 光线传 媒 36,628,194.27 2.17 
54 600585 海螺水 泥 36,129,216.85 2.14 
55 600805 悦达投 资 35,924,862.16 2.13 
56 000750 国海证 券 35,848,982.07 2.12 
57 000718 苏宁环 球 34,477,127.50 2.04 
注:卖 出主 要指 二级 市场 上 主动的 卖出、 换股、 要约 收购、 发 行人 回购 及行 权 等减少 的股 票,“ 卖出
金额 ” 按买 卖成 交金 额( 成 交单价 乘以 成交 数量)填列, 不考 虑相 关交 易费 用。 
8.4.3


买入股票的成本总额 及卖 出股票的收入总额 
单位： 人民 币元 
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 5,507,445,453.65 
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 5,730,294,617.79 
注:买 入包 括基 金 二 级市 场 上主动 的买 入 、 新 股 、 配 股、 债转 股 、 换 股及 行权 等获得 的股 票,“ 买入
金额 ” 按 买卖成 交金 额(成 交单价乘 以成交 数量) 填列, 不考虑 相关交 易费用 。卖 出主要指 二级市 场上 主
动的卖 出、 换 股、 要 约收 购、 发行 人回 购及 行权 等 减少的 股票 ,“ 卖出 金额 ” 按买卖 成交 金额(成 交单 价
乘以成 交数 量) 填列, 不考 虑相关 交易 费用 。 
8.5 期末按债券品种分类 的债 券投资组合 
金额单 位： 人民 币元 
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （% ） 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 40 
1 国家债 券 79,600,000.00 5.78 
2 央行票 据 - - 
3 金融债 券 - - 
 其中： 政策 性金 融债 - - 
4 企业债 券 - - 
5 企业短 期融 资券 - - 
6 中期票 据 - - 
7 可转债 - - 
8 其他 - - 
9 合计 79,600,000.00 5.78 




8.6 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小排名 的前 五名债券投资明细 
金额单 位： 人民 币元


 
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （% ） 
1 019211 12 国债 11 800,000 79,600,000.00 5.78 




8.7 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小排序 的所 有资产支持证 券投资 明细 
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券



8.8 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小排名 的前 五名权证投资明细 
本基金 本报 告期 末未 持有 权证 
8.9 投资组合报告附注 
8.9.1


本 基 金 投 资 的 前 十 名 证 券 的 发 行 主 体 不 存 在 被 监 管 部 门 立 案 调 查 的, 在 报 告 编 制 日 前 一 年 内 也
不存在 受到 公开 谴责 、处 罚的情 况。 
8.9.2


本基 金投 资的 前十 名股 票 中,不 存在 投资 于超 出基 金 合同规 定备 选股 票库 之外 的股票 。 
8.9.3


期末 其他各项资产构 成 
单位： 人民 币元 
序号 名称 金额 
1 存出保 证金 2,750,000.00 
2 应收证 券清 算款 - 
3 应收股 利 - 
4 应收利 息 1,046,497.71 
5 应收申 购款 19,643.12 
6 其他应 收款 - 
7 待摊费 用 - 
8 其他 - 
9 合计 3,816,140.83 




8.9.4


期末持有的处于转股 期的 可转换债券明细 
本基金 报告 期末 未持 有可 转换债 券。



8.9.5


期末前十名股票中存 在流 通受限情况的说明 
金额单 位： 人民 币元






序号 股票代 码 股票名 称 流通受 限部 分的 公允 价值 
占基金 资产 净
值比例 （% ） 
流通受 限情 况说
明 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 41 
1 000002 万


科Ａ 48,576,000.00 3.53 重大事 项停 牌 
2 300006 莱美药 业 35,579,999.25 2.58 重大事 项停 牌 
 
§9 基金份额持有人信息 
9.1 期末基金份额持有人 户数 及持有人结构 
份额单 位： 份


 
持有人 户
数(户) 
户均持 有的
基金份 额 
持有人 结构 
机构投 资者 个人投 资者 
持有份 额 
占总份 额
比例 
持有份 额 
占总份 额
比例 
137,489 20,743.39 353,472,039.89 12.39% 2,498,515,710.24 87.61% 
 
9.2 期末基金管理人的 从 业人 员持有本基金 的情况 
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例 
基金管 理 公 司所 有 从 业人 员持有 本
基金 
5,092.00 0.00% 
注:截 至本 报告 期末, 本公 司高级 管理 人员、 基金 投资 和研究 部门 负责 人持 有本 基金份 额总 量的 数 量
区间 为0, 本基 金的 基金 经 理持有 本基 金份 额总 量的 数量区 间 为 0。



 
§10


开放式基金份额变动 
单位： 份 
基金合 同生 效日(2006 年11 月30 日) 基金 份额 总 额 491,748,090.03 
本报告 期期 初基 金份 额总 额 3,480,429,560.27 
本报告 期基 金总 申购 份额 533,265,316.21 
减： 本 报告 期基 金总 赎回 份额 1,161,707,126.35 
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 - 
本报告 期期 末基 金份 额总 额 2,851,987,750.13 




 
§11


重大事件揭示 
11.1 基金份额持有人大会 决议 
 报告期 内未 召开 基金 份额 持有人 大会 。 
11.2 基金管理人、基金托 管人 的专门基金托管部门 的重 大人事变动 
基金管 理人: 
1、 经中 国证 券监 督管 理委 员会证 监许 可[2012]512 号核准, 李 振伟 先生 担任 我公司 督察 长, 甘世 雄先 生
不再担 任公 司督 察长,我 公 司于 2012 年4 月 21 日发 布了上 述人 事变 动的 公告 。 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 42 
2、 本公 司于2012 年6 月2 日发布 高级 管理 人员 变更 的公告,杨 峰先 生因 个人 原 因辞去 公司 总经 理职 务,
并由公 司董 事长 毕玉 国先 生代为 履行 总经 理职 务。 
3、 经中 国证 券监 督管 理委 员会证 监许 可[2012]1597 号核准,吕 宜振 先生 担任 我 公司总 经理 职务,本 公司
董事长 毕玉 国先 生不 再代 为履行 总经 理职 务, 我公 司 于 2012 年12 月6 日 发布 了上述 人事 变动 的公 告。 
基金托 管人 ： 
本报告 期内 ，中 国证 监会 核准吴 若曼 女士 担任 本基 金托管 人基 金托 管部 门总 经理。 
11.3 涉及基金管理人、基 金财 产、基金托管业务的 诉讼 
 报告期 内无 涉及 基金 管理 人、基 金财 产、 基金 托管 业务的 诉讼 。 
11.4 基金投资策略的改变 
 报告期 期内 基金 投资 策略 未发生 改变 。 
11.5 为基金进行审计的会 计师 事务所情况 
 自2009 年4 月起,本 基金 聘请安 永华 明会 计师 事务 所为本 基金 提供 审计 服务 。 






本基金 2012 年 度需 向 安永华 明会 计师 事务 所支 付审计 费 100,000.00 元。 
11.6 管理人、托管人及其 高级 管理人员受稽查或处 罚等 情况 






报 告期 内,本 基金 管理 人、托 管人 及其 高级 管理 人员无 受稽 查或 处罚 的情 况。 
11.7 基金租用证券公司交 易单 元的有关情况 
11.7.1 基金租用证券公司交 易单 元进行股票投资及佣 金支 付情况 
金额单 位： 人民 币元 
券商名 称 
交易单
元数量 
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金 
备注 
成交金 额 
占当期股
票成交 总
额的比 例 
佣金 
占当期 佣
金 
总量的 比
例 
齐鲁证 券 2 2,574,452,500.20 22.91% 2,190,724.71 22.85% 
新 增 一 个
交易单 元 
国泰君 安 1 1,228,588,400.49 10.93% 1,015,061.06 10.59% - 
国金证 券 1 1,196,600,195.32 10.65% 1,045,061.74 10.90% 
新 增 一 个
交易单 元 
国信证 券 1 912,156,468.23 8.12% 788,897.71 8.23% - 
招商证 券 2 821,849,747.90 7.31% 695,370.45 7.25% - 
申银万 国 1 677,532,870.96 6.03% 590,644.34 6.16% - 
东方证 券 2 583,327,876.21 5.19% 475,492.67 4.96% - 
银河证 券 1 518,609,715.67 4.61% 422,955.63 4.41% - 
联合证 券 1 501,175,214.97 4.46% 437,538.44 4.56% - 
海通证 券 1 500,353,370.34 4.45% 433,723.32 4.52% - 
国海证 券 1 306,645,698.79 2.73% 268,317.06 2.80% 
新 增 一 个
交易单 元 
兴业证 券 1 259,291,928.12 2.31% 221,536.20 2.31% 
新 增 一 个
交易单 元 
东兴证 券 1 222,728,058.48 1.98% 192,817.37 2.01% 
新 增 一 个
交易单 元 
民生证 券 1 192,049,067.41 1.71% 160,798.88 1.68% 
新 增 一 个
交易单 元 
浙商证 券 1 157,408,264.42 1.40% 143,304.29 1.49% 新 增 一 个万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 43 
交易单 元 
东吴证 券 1 145,689,770.35 1.30% 123,836.29 1.29% 
新 增 一 个
交易单 元 
光大证 券 1 143,681,234.14 1.28% 122,125.15 1.27% - 
华融证 券 1 101,875,302.96 0.91% 92,748.35 0.97% 
新 增 一 个
交易单 元 
中邮证 券 2 54,857,768.52 0.49% 44,572.16 0.46% - 
华泰证 券 1 54,515,832.17 0.49% 49,630.78 0.52% - 
东北证 券 2 52,824,751.66 0.47% 46,744.85 0.49% 
新 增 一 个
交易单 元 
中航证 券 1 31,526,034.13 0.28% 26,796.50 0.28% - 
安信证 券 1 - - - - 
新 增 一 个
交易单 元 
财富证 券 1 - - - - - 
东海证 券 1 - - - - - 
红塔证 券 1 - - - - - 
华创证 券 1 - - - - 
新 增 一 个
交易单 元 
平安证 券 1 - - - - - 
山西证 券 1 - - - - - 
英大证 券 1 - - - - - 
中金 1 - - - - - 
中投证 券 1 - - - - - 
中信建 投 1 - - - - - 
 注:本基金 根据中 国证 券监 督管理委 员会《 关于完 善 证券投资 基金交 易席位 制 度有关问 题的通 知》
(证监 基字[2007]48 号) 的 有关规 定要 求, 我公 司在 比 较了多 家证 券经 营机 构的 财务状 况、 经营 状况 、 研
究水平 后, 向多 家券 商租 用 了基金 专用 交易 席位 。 
 1、基 金专 用交 易席 位的 选择标 准如 下:



(1)经 营行 为稳 健规 范,内 控制度 健全,在 业内 有良 好 的声誉;



(2)具 备基 金运 作所 需的 高 效、安 全的 通讯 条件,交 易 设施满 足基 金进 行证 券交 易的需 要; 
(3)具 有较 强的 全方 位金 融 服务能 力和 水平,包 括但 不 限于: 有较 好的 研究 能力 和 行业分 析能 力, 能 及 时、
全面地向 公司提 供高 质量 的关于宏 观、行 业及 市场 走向、个 股分析 的报 告及 丰富全面 的信息 服务; 能根
据公司所 管理基 金的 特定 要求,提 供专门 研究报 告, 具有开发 量化投 资组 合模 型的能力;能积 极为公 司投
资业务 的开 展, 投资 信息 的 交流以 及其 他方 面业 务的 开展提 供良 好的 服务 和支 持。 
2、基 金专 用交 易席 位的 选 择程序 如下: 
(1)本 基金 管理 人根 据上 述 标准考 察后 确定 选用 交易 席位的 证券 经营 机构 。 
(2)基 金管 理人 和被 选中 的 证券经 营机 构签 订席 位租 用协议 
3、报 告期 内基 金租 用证 券 公司交 易单 元的 变更 情况: 



 2012 年 席位增 加:齐鲁 证券、东 北证券 、 东吴 证 券 、东兴 证券、 民生证 券 、国金证 券、兴 业证券 、
国海证 券、 安信 证券 、华 创证券 、华 融证 券、 浙商 证券各 一个 。 
11.7.2 基金租用证券公司交 易单 元进行其他证券投资 的情 况 
金额单 位: 人民 币元 
券商名 称 
债券回 购交 易 
成交金 额 占当期 债券 回购 成万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 44 
交总额 的比 例 
齐鲁证 券 0.00 0.00% 
国泰君 安 0.00 0.00% 
国金证 券 0.00 0.00% 
国信证 券 0.00 0.00% 
招商证 券 0.00 0.00% 
申银万 国 196,000,000.00 61.44% 
东方证 券 0.00 0.00% 
银河证 券 0.00 0.00% 
联合证 券 73,000,000.00 22.88% 
海通证 券 50,000,000.00 15.67% 
国海证 券 0.00 0.00% 
兴业证 券 0.00 0.00% 
东兴证 券 0.00 0.00% 
民生证 券 0.00 0.00% 
浙商证 券 0.00 0.00% 
东吴证 券 0.00 0.00% 
光大证 券 0.00 0.00% 
华融证 券 0.00 0.00% 
中邮证 券 0.00 0.00% 
华泰证 券 0.00 0.00% 
东北证 券 0.00 0.00% 
中航证 券 0.00 0.00% 
安信证 券 - - 
财富证 券 - - 
东海证 券 - - 
红塔证 券 - - 
华创证 券 - - 
平安证 券 - - 
山西证 券 - - 
英大证 券 - - 
中金 - - 
中投证 券 - - 
中信建 投 - - 
 
11.8 其他重大事件 
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期 
1 
《 万家基金管理有限公司关于公司
住所变 更的 公告 》, 公司 住 所由上 海
市浦东 新区 福山 路450 号23 层变更
为上海 市浦 东新 区浦 电路 360 号 9
层。 住 所变 更日 期为2012 年2 月 23
日。 
中 国证券 报、上海 证券报、 证
券时报 、公 司网 站 
2012-02-24 万家和谐增长混合型证券投资基金 2012 年年度报告 
 45 




§12


备查文件目录 
12.1 备查文件名称 
1、中 国证 监会 批准 万家 和 谐增长 混合 型证 券投 资基 金发行 及募 集的 文件 。 
2、 《万 家和 谐增 长混 合型 证券投 资基 金基 金合 同》 。 
3、 《万 家和 谐增 长混 合型 证券投 资基 金托 管协 议》 。 
4、万 家基 金管 理有 限公 司 批准成 立文 件、 营业 执照 、公司 章程 。 
5、本报 告期内 在中国 证监 会指定报 纸上公 开披 露的 基金净值 、季度 报告 、更 新招募说 明书及 其他 临时
公告。 
6、万 家和 谐增 长混 合型 证 券投资 基 金2012 年 年度 报 告原文 。 
12.2 备查文件存放地点 
基金管 理人 和基 金托 管人 的办公 场所 ，并 登载 于基 金管理 人网 站： 
12.3 备查文件查阅方式 
投资者 可在 营业 时间 至基 金管理 人办 公场 所免 费查 阅或登 录基 金管 理人 网站 查阅。 
 
 
 
万家基 金管 理有 限公 司 
2013 年3 月30 日
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