兴 全 保 本 混合 型 证 券 投资 基 金
2012 年 年度 报 告
2012 年12 月31 日
基金管 理人： 兴业全球基 金管理有限公司
基金托 管人： 兴业银行股 份有限公司
送出日 期：2013 年3 月30 日
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意 ，并 由董事 长签 发。
基金托 管人 兴业 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2013 年 3 月 22 日复核 了本报告
中的财务指标 、净值表 现 、利润分配情 况、财务 会 计报告、投资 组合报告 等 内容，保证 复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 期 自2012 年01 月01 日 起至 12 月31 日止 。
1.2 目录
§1 重要 提示及目录 ................................................................................................................................... 1
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 1
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 1
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 3
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 3
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 3
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 3
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 4
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 4
§3 主要财务指标、基金净 值表现及利润分配情 况 ............................................................................... 4
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 4
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 5
3.3 过 去三 年基 金的 利润 分配情 况 .................................................................................................. 7
§4 管理人报 告 ........................................................................................................................................... 8
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 ...................................................................................................... 8
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 .............................................................. 9
4.3 管 理人 对报 告期 内 公 平交易 情况 的专 项说 明 .......................................................................... 9
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 .......................................................... 9
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 10
4.6 管 理人 内部 有关 本基 金的监 察稽 核工 作情 况 ........................................................................ 10
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 11
4.8 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 12
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§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 12
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 12
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 12
5.3 托 管人 对本 年度 报告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见 ............................ 12
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 13
6.1 审 计报 告基 本信 息 .................................................................................................................... 13
6.2 审 计报 告的 基本 内容 ................................................................................................................ 13
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 14
7.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 14
7.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 15
7.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 16
7.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 17
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 39
8.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 39
8.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 39
8.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 40
8.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 41
8.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 42
8.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 43
8.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 43
8.8 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 43
8.9 投 资组 合报 告附 注 .................................................................................................................... 43
§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 44
9.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 44
9.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 44
§ 10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 45
§ 11 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 45
11.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 45
11.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 45
11.3 涉及 基金 管理 人、 基 金 财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 45
11.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 45
11.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 45
11.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 45
11.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 46
11.8 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 46
§ 12 影响投资者决策的其 他重要信息 ................................................................................................... 48
§ 13 备查文件目录 ................................................................................................................................... 49
13.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 49
13.2 存放 地 点 .................................................................................................................................. 49
13.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 49
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§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 兴全保 本混 合型 证券 投资 基金
基金简 称 兴全保 本混 合
基金主 代码 163411
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2011 年 8 月 3 日
基金管 理人 兴业全 球基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 兴业银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 852,011,602.31 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 本基金通过 特定组 合保险 策略，在确 保保本 周期到 期时的保本 底线
的基础 上， 寻求 组合 资产 的稳定 增长 。
投资策 略 1、基 于可 转债 投资 的 OBPI 策略 ，即 以可 转债 所隐 含的看 涨期 权代
替投资组合 保险策 略所要 求的看涨期 权，利 用可转 债自身特性 来避
免因为 频繁 调整 低风 险资 产与风 险资 产配 比带 来的 交易成 本。
2、 可 转债 与股 票替 代 的 TIPP 策 略， 即采 用时 间不 变 性投资 组合 保
险策略实现 保本目 标。同 时，本基金 将选择 转换溢 价率较小的 可转
债进行投资 ，但 当 可转债 市场无投资 合适品 种时， 本基金将用 股票
资产部 分或 全部 代替 可转 债的 TIPP 策略 实现 组合 保 险目的 。
业绩比 较基 准 3 年期 银行 定期 存款 税后 收益率
风险收 益特 征 本基金 为保 本混 合型 基金 ，属于 证券 投资 基金 中的 低风险 品种 。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 兴业全 球基 金管 理有 限公 司 兴业银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 冯晓莲 张志永
联系电 话 021-20398888 021-62677777
电子邮 箱 fengxl@xyfunds.com.cn zhangzhy@cib.com.cn
客户服 务电 话
4006780099 ，021-38824536 95561
传真 021-20398858 021-62159217
注册地 址 上海市 黄浦 区金 陵东 路 368 号 福州市 湖东 路 154 号
办公地 址 上海市 张杨 路500 号 时代 广场
19-20 楼
上海江 宁 路168 号兴 业大 厦20
楼（资 产托 管部 办公 地址 ）
邮政编 码 200122 200041
法定代 表人 兰荣 高建平
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2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 中国证 券报 、上 海证 券报
登载基 金年 度报 告正 文的 管理人 互联 网网 址 http://www.xyfunds.com.cn
基金年 度报 告备 置地 点 基金管 理人 、基 金托 管人 的办公 场所
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
会计师 事务 所 安 永 华 明 会 计 师 事 务 所 （ 特 殊 普 通
合伙）
上海市 浦东 新区 世纪 大 道 100 号环
球金融 中 心50 楼
注册登 记机 构 中国证 券登 记结 算有 限责 任公司 北京市 西城 区金 融大 街27 号投资 广
场22-23 层
基金保 证人 重庆市 三峡 担保 集团 有限 公司 重庆市 渝北 区青 枫北 路 12 号3 幢
§3 主要财 务指标、基金净值 表现及利润分配情 况
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和指 标
2012 年
2011 年 8 月 3 日( 基 金合 同生效
日)-2011 年12 月 31 日
本期已 实现 收益 -3,817,673.77 4,407,951.93
本期利 润 44,265,483.18 -22,051,028.62
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0418 -0.0154
本期加 权平 均净 值利 润率 4.14% -1.57%
本期基 金份 额净 值增 长率 3.87% -1.45%
3.1.2 期末 数据 和指 标 2012 年末 2011 年末
期末可 供分 配利 润 -5,613,827.22 -19,050,156.28
期末可 供分 配基 金份 额利 润 -0.0066 -0.0145
期末基 金资 产净 值 872,138,722.16 1,297,091,124.22
期末基 金份 额净 值 1.0236 0.9855
3.1.3 累计 期末 指标 2012 年末
2011 年末
基金份 额累 计净 值增 长率 2.36% -1.45%
注：1 、 上 述财 务指 标采 用 的计算 公式 ， 详见 中国 证 券监督 管理 委员 会发 布的 《证 券投 资基 金信 息
披露编 报规 则 第 1 号<主 要 财务指 标的 计算 及披 露>》 、 《证券 投资 基金 会计 核 算 业务指 引》 等相 关
法规。
2 、 本期 已实 现收 益指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 （ 不含 公 允价值 变动 收益 ） 扣
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除相关费用后 的余额， 本 期利润为本期 已实现收 益 加上本期公允 价值变动 收 益。期末可 供分配利
润采用 期末 资产 负债 表中 未分配 利润 与未 分配 利润 中已实 现部 分的 孰低 数。
3 、 上 述基 金业 绩指 标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 （ 例如 ： 开放式 基金 的 申 购赎
回费、 红利 再投 资费 、基 金转换 费等 ） ， 计入 费用 后 实际收 益水 平要 低于 所列 数字。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 2.23% 0.22% 1.09% 0.01% 1.14% 0.21%
过去六 个月 0.35% 0.21% 2.20% 0.01% -1.85% 0.20%
过去一 年 3.87% 0.24% 4.79% 0.01% -0.92% 0.23%
自基金 合同
生效至 今
2.36% 0.28% 7.01% 0.02% -4.65% 0.26%
注：本基金业 绩比较基 准 ：3 年期银行 定期存款 税 后收 益率。本 基金选择 三 年期银行定 期存款税
后收益率作为 业绩比较 基 准的原因如下 ：本基金 是 保本型基金， 保本周期 为 三年，保本 但不保证
收益率。以三 年期银行 定 期存款税后收 益率作为 本 基金的业绩比 较基准， 能 够使本基金 保本受益
人理性 判断 本基 金的 风险 收益特 征， 合理 地衡 量比 较本基 金保 本保 证的 有效 性。
本 基金 的业 绩基 准指 数按照 构建 公式 每交 易日 进行计 算， 按下 列公 式计 算：
Return t = 3 年 期银 行定期 存款 税后 收益 率 t/360
Benchmark t = （1+Return t ）× （1+Benchmark t-1 ）-1
其 中，t =1 ，2 ，3， …T，T 表 示时 间截 至日 。
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准
收 益率 变动的 比较
注：1 、净 值表 现所 取数 据 截至 到 2012 年12 月 31 日。
2 、按 照《 兴全 保本 混 合型证 券投 资基 金基 金合 同》的 规定 ，本 基金 建仓 期为 2011 年 8 月 3
日至2012 年2 月2 日。 建 仓期结 束时 本基 金各 项资 产配置 比例 符合 本基 金合 同规定 的比 例限 制 及
投资组 合的 比例 范围 。
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3.2.3 自 基金 合同生 效以 来基金 每年 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的
比较
注：2011 年度 数据 统计 期 间为 2011 年5 月 6 日 （ 基 金合同 生效 日） 至2011 年12 月 31 日， 数据
按实际 存续 期计 算， 不按 整个自 然年 度进 行折 算。
3.3 过 去三 年基金 的利 润分配 情况
本基金 自基 金合 同生 效之 日（2011 年8 月 3 日） 起 至今未 进行 利润 分配 。
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§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
兴业全 球基 金管 理有 限公 司是经 中国 证监 会（ 证监 基字[2003]100 号 文） 批 准，于 2003 年 9
月30 日成 立。2008 年1 月 2 日 ，中 国证 监会 批准 （证监 许可[2008]6 号） 了公司 股权 变更 申请 ，
全球人 寿保 险国 际公 司（AEGON International B.V ） 受让本 公 司 股权 并成 为公 司股东 。股 权转 让
完成后，兴业 证券股份 有 限公司的出资 占注册资 本 的 51%，全 球人寿保 险国 际公司的出资 占注册
资本的 49% 。同时公 司名 称由 “兴业基 金管理有 限 公司 ”更名为 “兴业全 球 人寿基金管理 有限公
司” 。 2008 年 7 月 7 日 ，经中 国证 监会 批 准 （证 监许可[2008]888 号文） ， 公司名 称由 “兴 业全
球人寿基金管 理有限公 司 ”变更为“ 兴 业全球基 金 管理有限公司 ”，同时 ， 公司注册资 本由人民
币1.2 亿元 变更 为人 民 币1.5 亿 元。
截止2012 年12 月 31 日 ， 公司旗 下管 理着 十三 只基 金， 分 别为 兴全 可转 债混 合型证 券投 资基
金、兴全趋势 投资混合 型 证券投资基金 （LOF） 、 兴 全货币市场证 券投资基 金 、兴全全球 视野股票
型证券投资基 金、兴全 社 会责任股票型 证券投资 基 金、兴全有机 增长灵活 配 置混合型证 券投资基
金、兴 全磐 稳增 利债 券型 证券投 资基 金、 兴全 合润 分级股 票型 证券 投资 基金 、兴全 沪 深 300 指数
增强型证券投 资基金（LOF ） 、兴全绿色投 资股票型 证 券投资基金（LOF） 、兴 全 保本混合型 证券投
资基金、兴全轻资产投资股票型证券投资基金（LOF ） 、 兴 全 商 业 模 式 优 选 股 票 型 证 券 投 资 基 金
（LOF）。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金 的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
杨云
本 基 金 和
兴 全 可 转
债 混 合 型
证 券 投 资
基 金 基 金
经理
2011 年8 月3
日
- 10 年
1974 年 生 ， 理 学
硕士， 历 任申 银万
国 证 券 研 究 所 金
融工程 部、 策 略部
研究员； 兴全 可转
债 混 合 型 证 券 投
资 基 金 的 基 金 经
理助理 。
肖娟 -
2011 年8 月3
日
2012 年 3 月 2 日 - -
注：1 、职 务指 截止 报告 期 末的职 务（ 报告 期末 仍在 任的） 或离 任前 的职 务（ 报告期 内离 任的 ） 。
2 、 任职 日期 指基金 合 同生效 之日 （ 基金 成立 时即 担任基 金经 理 ） 或 公司 作出 聘任决 定之 日 （基
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金成立 后担 任基 金经 理） ； 离任日 期指 公司 作出 解聘 决定之 日。
3 、“ 证券 从业 年限 ” 按其从 事证 券投 资、 研究 等业务 的年 限计 算。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人严格 遵循 了 《证 券投 资 基金法 》 及其 各项 实施 细 则、 《兴 全保 本混
合型证券投资 基金基金 合 同》和其他相 关法律法 规 的规定，本着 诚实信用 、 勤勉尽责、 取信于市
场、取信于社 会的原则 管 理和运用基金 资产，为 基 金份额持有人 谋求最大 利 益。本报告 期内，基
金投资管理符 合有关法 规 和基金合同的 规定，无 违 法违规、未履 行基金合 同 承诺或损 害 基金份额
持有人 利益 的行 为。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 和控 制方法
本基金 管理 人制 定了 《 兴 业全球 基金 管理 有限 公司 公平交 易制 度》 ， 并 将不 时 进行修 订 。 本 基
金管理人主要 从研究的 公 平、决策的公 平、交易 的 公平、公平交 易的监控 评 估、公平交 易的报告
和信息披露等 方面对公 平 交易行为进行 规范，从 而 达到保证本基 金管理人 管 理的不同投 资组合得
到公平 对待 、保 护投 资者 合法权 益的 目的 。
4.3.2 公 平交 易制度 的执 行情况
本报告期内， 本基金管 理 人严格按照《 证券投资 基 金法》 、 《证券投 资基金管 理公司公平交 易
制度指导意见 》及公司 相 关制度等规定 ，从投资 授 权、研究分析 、投资决 策 、交易执行 、业绩评
估等环 节严 格把 关， 确保 各投资 组合 之间 得到 公平 对待， 保护 投资 者的 合法 权益。
4.3.3 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 ，未 发现 可能 导致不 公平 交易 和利 益输 送的异 常交 易情 况。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2012 年年 初在 通胀 得到 明 显控制 、 经 济持 续回 落的 背景下 ， 央 行上 半年 两次 下调存 款准 备金
率和下半年两 次降息， 经 济运行在经历 了下滑后 的 企稳回暖。伴 随着金融 脱 媒化以及社 会融资结
构变化的进一 步加剧， 债 券市场上呈现 一定分 化 —— 利率债表现 相对平淡 ， 而信用债尤其 是中低
评级信用债表 现较好， 信 用债收益率陡 峭化下行 ， 中低等级券种 收益率全 面 走低，对收 益率的过
度追求我们认 为正在孕 育 债券市场的系 统性风险 。 值得一提的是 ，在信用 债 收益率普遍 走低的同
时，一 些信 用风 险事 件逐 步增多 。
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2012 年的 股市 与经 济及 政 策变化 的步 调较 为一 致， 同时在 经济 艰难 的情 况下 仅选择 温和 的货
币政策调整也 是政策的 干 扰相对较少的 一年。年 初 的反弹在随后 无论是经 济 的复苏还是 更强劲刺
激政策 的出 台很 快都 被证 伪的情 况下 ，仅 昙花 一现 ，市场 后续 经历 了长 达 9 个月左 右的 调整 。 年
底在经济复苏 格局 基本 比 较确定的背景 下，市场 才 迎来了快速的 大幅反弹 ， 并带动上证 指数年线
收红。 转债 市场 虽不 能与 信用债 相比 ，但 全年 表现 尚可， 整体 走势 节奏 与股 市相近 。
基于我们年初 对转债市 场 估值很低、债 性突出、 中 长期投资价值 显著的判 断 ，保本基金全 年
都保持了较高 的转债仓 位 ，在随后市场 的下跌中 ， 转债也没能幸 免，一些 重 仓转债由于 正股大幅
下跌，使得基 金净值一 度 表现不好。直 至年底股 市 的反弹带动转 债反弹， 才 使得基金净 值有所恢
复。随着转债 市场的上 涨 ，我们认为目 前转债价 格 已处于较为中 性的水平 ， 基金已逐步 大幅度退
出了转 债持 仓。 在固 定收 益投资 上基 金的 整体 策略 不够进 取， 因此 在 2012 年 没能很 好地 抓住 固定
收益市场的机 会，基金 未 来将提高对固 定收益投 资 的关注度。从 目前保本 基 金的净值状 况来看，
未来仍 需努 力， 特别 是在 大类资 产的 灵活 运作 上。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
本报告 期内 ，本 基金 净值 增长 率 3.87% ， 同期 业绩 比较基 准收 益 率4.79% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
2012 年投 资者 面对 的最 大 风险是 经济 减速 和因 此带 来的盈 利下 滑， 2013 年盈 利下滑 的趋 势可
能得到遏制， 另一方面 ， 通胀在上半年 就会有温 和 的反弹，但尚 不足以构 成 主要考虑的 风险。因
此股市在上 半 年的风险 将 不大，热点会 层出不穷 。 如果央行的货 币政策微 调 适当，股市 全年来看
可能整体上行 空间已不 大 ，但不存在较 大风险。 但 如果上半年货 币一直保 持 非常宽松的 状况，则
下半年 可能 面临 通胀 的再 次抬头 ， 因 此2013 年 无论 是股市 还是 债市 主要 的风 险可能 都发 生在 下 半
年。 债市 目前 的收 益率 水 平结合 通胀 和经 济的 情况 来看 ， 吸 引力 已经 不大 ， 甚至存 在一 定的 风险。
相对而 言，2013 年 股市 和 偏权益 的转 债将 比固 定收 益更有 吸引 力。
2013 年我 们在 股票 投资 策 略上会 相对 保持 积极 的心 态去寻 找机 会， 但规 避个 股的风 险将 依然
非常重 要， 股市 的分 化正 如经济 面临 的结 构调 整一 样， 很 多公 司目 前的 价格 依然存 在较 大的 风险 。
固定收益投资 上我们目 前 偏谨慎，风险 收益不够 匹 配，主要是短 久期为主 ， 下半年我们 认为可能
将存在固定收 益的较好 机 会，但仍需关 注。在可 转 债投资上我们 将更注重 前 瞻性和对各 种金融工
具的运 用， 目前 的可 转债 在机会 和估 值上 都已 相对 处于中 性， 最好 的时 间段 已经过 去。
4.6 管 理人 内部有 关本 基金的 监察 稽核工 作情 况
本基金管理人 通过以下 工 作的开展，有 力地保证 了 本基金整体运 作的合法 合 规，从而最大 程
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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度地保 护了 基金 份额 持有 人和其 他相 关当 事人 的合 法权益 ：
1 、 实时 风险 监控 ： 通过 风 控系统 对本 基金 的运 作进 行实时 监控 ， 每日 撰写 监 控日志 ， 在此 基
础上每 周撰 写信 息周 报， 对本基 金遵 守风 控指 标的 情况进 行汇 总、 分析 和提 示。
2 、 加强 事后 人工 分析 ， 并 定期撰 写风 险管 理报 告 。 除系统 控制 外 ， 公 司监 察 稽核部 还对 一些
无法嵌 入系 统的 风控 指标 进行了 事后 人工 计算 分析 和复核 ， 并 同样 反映 在监 控 日志和 信息 周报 中。
此外，在每个 季度结束 之 后，公司监察 稽核部会 对 基金的流动 性 进行压力 测 试并出具书 面报告，
对旗下 每只 基金 进行 全面 的风险 评价 并形 成风 险分 析报告 ，并 提交 公司 领导 和基金 经理 审阅 。
3 、 进 一步 加强 对公 平交 易 的监控 。 根 据监 管部 门的 要求以 及公 司公 平交 易相 关工作 的不 断深
入开展，公司 进一步明 确 了公平交易执 行和分析 中 的具体标准， 将公平交 易 问题分为交 易的公平
和投资策略 的公平， 主要 包括： （1）明 确交易室 的 分单规则及 其识别异 常下 单行为的职 责，保 证
交易的 公平 ； （2 ）通 过 T 检验、 模拟 利益 输送 金额 、具体 可疑 交易 分析 等方 法，对 以往 的下 单 及
交易记 录进 行分 析， 保证 投资策 略的 公平 。
4 、 季 度监 察稽 核和 专项 稽 核： 根 据中 国证 监会 《关 于 基金管 理公 司报 送监 察稽 核报告 的通 知》
以及 《证 券投 资基 金管 理 有限公 司监 察稽 核报 告内 容与格 式指 引 （试 行） 》 等 规定 ， 认 真做 好公 司
各季度监察稽 核工作。 对 照 中国证监会 的季度监 察 稽核项目表， 对本基金 的 守法合规情 况进行逐
条检视。此外 ，在公司 监 察稽核部对投 研部门展 开 的专项稽核中 ，也会对 本 基金的业务 进行全面
检查。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
本基金管理人 按照最新 的 估值准则、证 监会相关 规 定和基金合同 关于估值 的 约定，对基金 投
资品种 进行 估值 。 具体 估 值流程 为 ：1 、 估值 委员 会 制定旗 下基 金的 估值 政策 和流程 ， 选取 适当 的
估值方法、定 期对估值 政 策和程序进行 评价。采 用 的基金估值方 法、政策 和 程序应经估 值委员会
审议 ， 并 报管 理层 批准 后 方可实 施 。2 、 估值 方法 确 立后 ， 由IT 人员 或IT 人 员协助 估值 系统 开发
商及时 对系 统中 的参 数或 模型作 相应 的调 整或 对系 统进行 升级 ，以 适应 新的 估值方 法的 需要 。3 、
基金会计具体 负责执行 估 值委员会确定 的估值策 略 ，并通过与托 管行核对 等 方法确保估 值准确无
误；4 、 投 资人 员 （包括 基 金经理 ） 积极 关注 市场 环 境变化 及证 券发 行机 构有 关影响 证券 价格 的重
大事件 等可 能对 给估 值造 成影响 的因 素 ， 并 就可 能 带来的 影响 提出 建议 和意 见；5 、 监察 稽核 人员
参与估值方案 的制定， 确 保估值方案符 合相关法 律 法规及基金合 同的约定 ， 定期对估值 流程、系
统估值模型及 估值结果 进 行检查，确保 估值委员 会 决议的有效执 行，负责 基 金估值业务 的定期和
临时信 息披 露。
上述参 与估 值流 程人 员均 具有 3 年以 上相 关工 作经 历，具 备估 值业 务所 需的 专业胜 任能 力 。
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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上述参 与估 值流 程各 方之 间不存 在重 大利 益冲 突。
4.8 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
根据《基金法》 、 《兴全保 本混合型证券 投资基金 基 金合同》及其 他相关法 律 法规的规定， 本
报告期 内， 本基 金未 实施 利润分 配， 符合 本基 金基 金合同 的相 关规 定。
§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本托管人依据 《兴全保 本 混合型证券投 资基金合 同 》与《兴全保 本混合型 证 券投资基金托 管
协议》 ，自2011 年8 月3 日起托 管兴 全保 本混 合型 证券投 资基 金（ 以下 称本 基金） 的全 部资 产。
报告期内，本 托管人严 格 遵守《中华人 民共和国 证 券投资基金法 》及其他 有 关法律法规、 基
金合同和托管 协议的规 定 ，诚信、尽责 地履行了 基 金托管人义务 ，不存在 损 害本基金份 额持有人
利益的 行为 。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
报告期内，本 托管人根 据 国家有关法律 法规、基 金 合同和托管协 议的规定 ， 对基金管理人 在
本基金的投资 运作、基 金 资产净值的计 算、基金 收 益的计算、基 金费用开 支 等方面进行 了必要的
监督、 复核 和审 查， 未发 现其存 在任 何损 害 本 基金 份额持 有人 利益 的行 为。
5.3 托 管人 对本年 度报 告中财 务信 息等内 容的 真实、 准确 和完整 发表 意见
本托管人认真 复核了本 年 度报告中的财 务指标、 净 值表现、收益 分配情况 、 财务会计报告 、
投资组 合报 告等 内容 ，认 为其真 实、 准确 和完 整， 不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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§6 审计报 告
6.1 审 计报 告基本 信息
财务报 表是 否经 过审 计 是
审计意 见类 型 标准无 保留 意见
审计报 告编 号 安永华 明(2013) 审字 第60467611_B11 号
6.2 审 计报 告的基 本内 容
审计报 告标 题 审计报 告
审计报 告收 件人 兴全保 本混 合型 证券 投资 基金全 体基 金份 额持 有人
引言段 我 们 审 计了 后 附的 兴全 保本 混 合 型证 券 投资 基金 财务 报 表 ，包
括 2012 年 12 月 31 日 的 资产负 债表 和 2012 年 度的 利润表 和所
有者权 益（ 基金 净值 ）变 动表以 及财 务报 表附 注。
管理层 对财 务报 表的 责任 段 编 制 和 公允 列 报财 务报 表是 基 金 管理 人 兴业 全球 基金 管 理 有限
公 司 的责 任 。这 种责 任 包括 ： （1 ）按 照企 业 会计 准则 的 规定 编
制 财 务报 表 ，并 使其 实 现公 允 反映 ； （2） 设 计、 执行 和 维护 必
要 的 内 部控 制 ，以 使财 务报 表 不 存在 由 于舞 弊或 错误 而 导 致的
重大错 报。
注册会 计师 的责 任段 我 们 的 责任 是 在执 行审 计工 作 的 基础 上 对财 务报 表发 表 审 计意
见。 我们 按照 中国 注册 会 计师审 计准 则的 规定 执行 了审计 工作 。
中 国 注 册会 计 师审 计准 则要 求 我 们遵 守 中国 注册 会计 师 职 业道
德 守 则 ，计 划 和执 行审 计工 作 以 对财 务 报表 是否 不存 在 重 大错
报获取 合理 保证 。
审 计 工 作涉 及 实施 审计 程序 ， 以 获取 有 关财 务报 表金 额 和 披露
的 审 计 证据 。 选择 的审 计程 序 取 决于 注 册会 计师 的判 断 ， 包括
对 由 于 舞弊 或 错误 导致 的财 务 报 表重 大 错报 风险 的评 估 。 在进
行 风 险 评估 时 ，注 册会 计师 考 虑 与财 务 报表 编制 和公 允 列 报相
关 的 内 部控 制 ，以 设计 恰当 的 审 计程 序 ，但 目的 并非 对 内 部控
制 的 有 效性 发 表意 见。 审计 工 作 还包 括 评价 基 金 管理 人 选 用会
计 政 策 的恰 当 性和 作出 会计 估 计 的合 理 性， 以及 评价 财 务 报表
的总体 列报 。
我 们 相 信， 我 们获 取的 审计 证 据 是充 分 、适 当的 ，为 发 表 审计
意见提 供了 基础 。
审计意 见段 我 们 认 为， 上 述财 务报 表在 所 有 重大 方 面按 照企 业会 计 准 则的
规定编 制 ， 公允 反映 了兴 全 保本混 合型 证券 投资 基 金2012 年 12
月31 日的 财务 状况 以及2012 年度 的经 营成 果和 净值 变动情 况 。
注册会 计师 的姓 名 中国注 册会 计师 徐
艳 中 国注册 会计 师蒋 燕华
会计师 事务 所的 名称 安永华 明会 计师 事务 所（ 特殊普 通合 伙）
会计师 事务 所的 地址 中国
北京
审计报 告日 期 2013 年3 月15 日
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§7 年度财 务报表
7.1 资 产负 债表
会计主 体： 兴全 保本 混合 型证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2012 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2012 年 12 月31 日
上年度末
2011 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 7.4.7.1 10,231,225.81 53,245,011.02
结算备 付金
105,388.87 272,234.94
存出保 证金
250,000.00 250,000.00
交易性 金融 资产 7.4.7.2 859,068,132.79 1,234,572,641.19
其中： 股票 投资
79,422,670.59 19,229,711.00
基金投 资
- -
债券投 资
779,645,462.20 1,215,342,930.19
资产支 持证 券投 资
- -
衍生金 融资 产 7.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 - -
应收证 券清 算款
- -
应收利 息 7.4.7.5 8,500,337.53 12,556,869.18
应收股 利
- -
应收申 购款
5,949.45 53,866.49
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 7.4.7.6 - -
资产总 计
878,161,034.45 1,300,950,622.82
负债和所有者权益 附注号
本期 末
2012 年 12 月31 日
上年度末
2011 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 7.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
- -
应付赎 回款
4,299,350.23 1,810,488.82
应付管 理人 报酬
975,431.90 1,451,493.32
应付托 管费
150,066.45 223,306.67
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用 7.4.7.7 114,820.48 43,456.77
应交税 费
- -
应付利 息
- -
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 7.4.7.8 482,643.23 330,753.02
负债合 计
6,022,312.29 3,859,498.60
所有者权益：
实收基 金 7.4.7.9 852,011,602.31 1,316,141,280.50
未分配 利润 7.4.7.10 20,127,119.85 -19,050,156.28
所有者 权益 合计
872,138,722.16 1,297,091,124.22
负债和 所有 者权 益总 计
878,161,034.45 1,300,950,622.82
注：1 、报 告截 止 日 2012 年 12 月 31 日 ，基 金份 额 净值 1.0236 ， 基金 份额 总 额 852,011,602.31
份。
2 、本 基金 合同 于 2011 年 8 月 3 日生 效， 上年 度可比 期间 自 2011 年 8 月 3 日至 2011 年 12
月31 日。
7.2 利 润表
会计主 体： 兴全 保本 混合 型证券 投资 基金
本报告 期： 2012 年1 月1 日至2012 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2012 年1 月1 日至
2012 年12 月31 日
上年度可比期间
2011 年 8 月 3 日( 基
金合同生效日)至
2011 年12 月31 日
一、收入
63,531,432.70 -13,128,304.32
1.利息 收入
27,809,673.38 13,778,019.59
其中： 存款 利息 收入 7.4.7.11 2,319,683.63 1,048,882.57
债券利 息收 入
25,454,352.01 10,611,458.57
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
35,637.74 2,117,678.45
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填列）
-13,962,924.43 -1,118,425.29
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 -12,072,889.14 546,483.80
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 7.4.7.13 -2,670,038.56 -1,664,909.09
资产支 持证 券投 资收 益
- -
衍生工 具收 益 7.4.7.14 - -
股利收 益 7.4.7.15 780,003.27 -
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以“-”
号填列 ）
7.4.7.16 48,083,156.95 -26,458,980.55
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填列 ）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号填列 ） 7.4.7.17 1,601,526.80 671,081.93
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减： 二、费用
19,265,949.52 8,922,724.30
1．管 理人 报酬 7.4.10.2.1 13,969,805.65 7,509,130.99
2．托 管费 7.4.10.2.2 2,149,200.93 1,155,250.89
3．销 售服 务费
- -
4．交 易费 用 7.4.7.18 2,163,660.96 108,440.83
5．利 息支 出
643,425.48 7,372.44
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
643,425.48 7,372.44
6．其 他费 用 7.4.7.19 339,856.50 142,529.15
三、利润总额 （亏损 总额 以“-”号
填列）
44,265,483.18 -22,051,028.62
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （净亏 损以 “- ” 号填列）
44,265,483.18 -22,051,028.62
7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 兴全 保本 混合 型证券 投资 基金
本报告 期：2012 年1 月1 日至2012 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （基 金 净
值）
1,316,141,280.50 -19,050,156.28 1,297,091,124.22
二、 本 期经 营活 动产 生的 基 金
净值变 动数 （本 期利 润）
- 44,265,483.18 44,265,483.18
三、 本 期基 金份 额交 易产 生 的
基金净 值变 动数
（净值 减少 以“-” 号填 列 ）
-464,129,678.19 -5,088,207.05 -469,217,885.24
其中：1.基 金申 购款 12,939,921.02 134,168.60 13,074,089.62
2.基金 赎回 款 -477,069,599.21 -5,222,375.65 -482,291,974.86
四、 本 期向 基金 份额 持有 人 分
配 利 润 产 生 的 基 金 净 值 变 动
（净值 减少 以“-” 号填 列 ）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （基 金 净
值）
852,011,602.31 20,127,119.85 872,138,722.16
项目
上年度可比期间
2011 年 8 月 3 日( 基金合同生效日)至2011 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （基 金 净
值）
1,493,369,048.31 - 1,493,369,048.31
二、 本 期经 营活 动产 生的 基 金 - -22,051,028.62 -22,051,028.62
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净值变 动数 （本 期 利 润）
三、 本 期基 金份 额交 易产 生 的
基金净 值变 动数
（净值 减少 以“-” 号填 列 ）
-177,227,767.81 3,000,872.34 -174,226,895.47
其中：1.基 金申 购款 4,781,984.85 -69,982.15 4,712,002.70
2.基金 赎回 款 -182,009,752.66 3,070,854.49 -178,938,898.17
四、 本 期向 基金 份额 持有 人 分
配 利 润 产 生 的 基 金 净 值 变 动
（净值 减少 以“-”号 填列）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （基 金 净
值）
1,316,141,280.50 -19,050,156.28 1,297,091,124.22
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 兰荣______
______ 杨东______
____ 詹鸿 飞____
基金管 理公 司负 责人
主管 会计 工作 负责 人
会计 机构 负责 人
7.4 报 表附 注
7.4.1 基 金基 本情况
兴全保本混合 型证券投 资 基金(以下简称 “本基金 ”) ，系经中国证 券监督管 理 委员会（以 下
简称“ 中国证 监会 ”）证 监许可[2011]522 号文 《 关于核准兴全 保本混合型 证券投资基金 募集的
批复》 的核 准， 由兴 业全 球基金 管理 有限 公司 作为 管理人 向社 会公 开发 行募 集， 基 金合 同 于 2011
年8 月3 日 正式 生效 ， 首 次设立 募集 规模 为 1,493,369,048.31 份 基金 份额。 本基金 为契 约型 开放
式，存续期限 不定。本 基 金的基金管理 人为兴业 全 球基金管理有 限公司， 注 册登记机构 为中国证
券登记结算有 限责任公 司 ，基金托管人 为兴业银 行 股份有限公司 ，基金保 证 人为重庆市 三峡担保
集团有 限公 司 。
根据《兴全保 本混合型 证 券投资基金基 金合同》 的 规定，本基金 对持有人 认 购并持有到期 的
基金份额进行 保本，未 持 有到保本周期 到期日的 份 额持有人不适 用本条款 。 在保本周期 到期日，
如按基金份额 持有人认 购 并持有到期的 基金份额 与 到期日基金份 额净值的 乘 积加上认购 并持有到
期的基金份额 累计分红 款 项之和计算的 总金额低 于 其认购保本金 额，则基 金 管理人应补 足该保本
差额， 并在 保本 周期 到期 日后 20 个 工作 日内 将该 保 本差额 支付 给基 金份 额持 有人， 保证 人对 此提
供不可撤销的 连带责任 保 证。保本期间 为三年， 自 本基金基金合 同生效之 日 起至三年后 的对应日
止。保 本周期 届满时， 在 符合保本基金 存续条件 下 ，本基金将转 入下一保 本 周期。如果 保本周期
到期后，本基 金未能符 合 保本基金存续 条件，则 本 基金将按基金 合同的约 定 ，转型为非 保本的兴
全精选 股票 型证 券投 资基 金，基 金投 资、 基金 费率 等相关 内容 也将 根据 本合 同约定 做相 应修 改。
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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本基金投资范 围为具有 良 好流动性的金 融工具， 包 括投资于股票 （包括中 小 板、创业板以 及
其他经 中国 证监 会核 准上 市的股 票） 、 债 券 （包 括国 债、 金 融债 、 企 业债、 公 司债、 回购 、 央 行票
据、 可转 换债 券 、 资 产支 持证券 等） 、 货币 市场 工具 、 权 证及 中国 证监 会允 许 基金投 资的 其他 金融
工具 （但 需符 合中 国证 监 会的相 关规 定） 。 基金 的投 资组合 比例 为 ： 股 票 、 权 证等权 益类 资产 占基
金资产 的 0%-30% ； 债券 、 货币市 场工 具等 固定 收益 类资产 占基 金资 产 的 70%-100% ， 其 中基 金保 留
的现金 以及 投资 于到 期日 在一年 以内 的政 府债 券的 比例合 计不 低于 基金 资产 净值 的 5% 。
本基金 的业 绩比 较基 准 为3 年期 银行 定期 存款 税后 收益率 。
7.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本财务 报表 系按 照中 国财 政部 2006 年 2 月 颁布 的《 企业会 计准 则 — 基本 准则 》和 38 项具 体
会计准则、其 后颁布的 应 用指南、解释 以及其他 相 关规定（以下 合称 “企 业 会计准则 ” ）编制，
同时，对于在 具体会 计 核 算和信息披露 方面，也 参 考了中国证券 投资基金 业 投资基金协 会修订的
《证券 投资 基金 会计 核算 业务指 引》 、 中 国证 监会 制 定的 《 关于 进一 步规 范证 券投资 基金 估值 业务
的 指 导 意 见 》 、 《 关 于 证 券 投 资 基 金 执 行< 企 业 会 计 准 则> 估 值 业 务 及 份 额 净 值 计 价 有 关 事 项 的 通
知》 、 《 证券 投资 基金 信息 披露管 理办 法》 、 《证 券投 资基金 信息 披露 内容 与格 式准则 》 第 2 号《年
度报告 的内 容与 格式 》 、 《 证券投 资基 金信 息披 露编 报规则 》 第3 号 《会 计报 表 附注的 编制 及披 露》 、
《证券 投资 基金 信息 披 露XBRL 模板 第3 号<年 度报 告和半 年度 报告>》 及 其他 中国证 监会 颁布 的相
关规定 。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ， 真 实、 完整 地 反映了 本基 金 于2012 年12 月 31 日 的财
务状况 以 及2012 年 度的 经 营成果 和净 值变 动情 况。
7.4.4 重 要会 计政策 和会 计估计
本基金 财务 报表 所载 财务 信息依 照企 业会 计准 则、 《 证券投 资基 金会 计核 算业 务指引 》 和 其他
相关规 定所 厘定 的主 要会 计政策 和会 计估 计编 制。
7.4.4.1 会 计年 度
本基金 会计 年度 采用 公历 年度， 即每 年1 月1 日起 至 12 月 31 日止 。
7.4.4.2 记 账本 位币
本基金记账本 位币和编 制 本财务报表所 采用的货 币 均为人民币。 除有特别 说 明外，均以人 民
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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币元为 单位 表示 。
7.4.4.3 金 融资 产和金 融负 债的分 类
金融工 具是 指形 成本 基金 的金融 资产 （ 或负 债） ， 并 形成其 他单 位的 金融 负债 （或 资产 ） 或权
益工具 的合 同。
(1) 金 融资 产分 类
本基金的金融 资产于初 始 确认时分为以 下两类： 以 公允价值计量 且其变动 计 入当期损益的 金
融资产 、贷 款和 应收 款项 ；
本基金目前持 有的以公 允 价值计量且其 变动计入 当 期损益的金融 资产主要 包 括股票投资、 债
券投资 和衍 生工 具（ 主要 系权证 投资 ） ；
(2) 金 融负 债分 类
本基金的金融 负债于初 始 确认时归类为 以公允价 值 计量且其变动 计入当期 损 益的金融负债 和
其他金 融负 债。 本基 金目 前持有 的金 融负 债划 分为 其他金 融负 债。
7.4.4.4 金 融资 产和金 融负 债的初 始确 认、后 续计 量和终 止确 认
本基金 于成 为金 融工 具合 同的一 方时 确认 一项 金融 资产或 金融 负债 。
划分为以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融资产的股票 、债券等 ， 以及不作为有 效
套期工具的衍 生工具， 按 照取得时的公 允价值作 为 初始确认金额 ，相关的 交 易费用在发 生时计入
当期损 益；
在持有以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融资产期间取 得的利息 或 现金股利，应 当
确认为当期收 益。每日 ， 本基金将以公 允价值计 量 且其变动计入 当期损益 的 金融资产或 金融负债
的公允 价值 变动 计入 当期 损益；
处置该金融资 产或金融 负 债时，其公允 价值与初 始 入账金额之间 的差额应 确 认为投资收益 ，
同时调 整公 允价 值变 动收 益；
当收取该金融 资产现金 流 量的合同权利 终止，或 该 金融资产已转 移，且符 合 金融资产转移 的
终止确 认条 件的 ，金 融资 产将终 止确 认；
当金融 负债 的现 时义 务全 部或部 分已 经解 除的 ，该 金融负 债或 其一 部分 将终 止确认 ；
金融资产转移，是指本基 金将金融资产让与或交付 给该金融资产发行方以外 的另一方( 转入
方) ； 本 基金 已将 金融 资产 所有权 上几 乎所 有的 风险 和报酬 转移 给转 入方 的， 终 止确认 该金 融资 产；
保留了金融资 产 所有权 上 几乎所有的风 险和报酬 的 ，不终止确认 该金融资 产 ；本基金既 没有转移
也没有保留金 融资产所 有 权上几乎所有 的风险和 报 酬的，分别下 列情况处 理 ：放弃了对 该金融资
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产控制的，终 止确认该 金 融资产并确认 产生的资 产 和负债；未放 弃对该金 融 资产控制的 ，按照其
继续涉 入所 转移 金融 资产 的程度 确认 有关 金融 资产 ，并相 应确 认有 关负 债；
本基金 主要 金融 工具 的成 本计价 方法 具体 如下 ：
(1) 股 票投 资
买入股票于成 交日确认 为 股票投资，股 票投资成 本 ，按成交日应 支付的全 部 价款扣除交易 费
用入账 ；
卖出股 票于 成交 日确 认股 票投资 收益 ，卖 出股 票的 成本按 移动 加 权 平均 法于 成交日 结转 ；
(2) 债 券投 资
买入债券于成 交日确认 为 债券投资。债 券投资成 本 ，按成交日应 支付的全 部 价款扣除交易 费
用入账 ，其 中所 包含 的债 券应收 利息 单独 核算 ，不 构成债 券投 资成 本；
买入零息债券 视同到期 一 次性还本付息 的附息债 券 ，根据其发行 价、到期 价 和发行期限按 直
线法推 算内 含票 面利 率后 ，按上 述会 计处 理方 法核 算；
卖出债 券于 成交 日确 认债 券投资 收益 ，卖 出债 券的 成本按 移动 加权 平均 法结 转；
(3) 权 证投 资
买入权证于成 交日确认 为 权证投资。权 证投资成 本 按成交日应支 付的全部 价 款扣除交易费 用
后入账 ；
卖出权 证于 成交 日确 认 衍 生工具 投资 收益 ， 卖 出权 证 的成本 按移 动加 权平 均法 于成交 日结 转 ；
(4) 分 离交 易可 转债
申购新发行的 分离交易 可 转债于获得日 ，按可分 离 权证公允价值 占分离交 易 可转债全部公 允
价值的比例将 购买分离 交 易可转债实际 支付全部 价 款的一部分确 认为权证 投 资成本，按 实际支付
的全部 价款 扣减 可分 离权 证确定 的成 本确 认债 券成 本；
上市后 ，上 市流 通的 债券 和权证 分别 按上 述(2) 、(3) 中相 关原 则进 行计 算；
(5) 回 购协 议
基金持 有的 回购 协议 （ 封 闭式回 购） ， 以成 本列 示 ， 按实际 利率 （ 当实 际利 率 与合同 利率 差异
较小时 ，也 可以 用合 同利 率）在 实际 持有 期间 内逐 日计提 利息 。
7.4.4.5 金 融资 产和金 融负 债的估 值原 则
公允价值是指 在公平交 易 中熟悉情况的 交易双方 自 愿进行资产交 换或者债 务 清偿的金额。 本
基金的公允价 值的计量 分 为三个层次， 第一层次 是 本基金在计量 日能获得 相 同资产或负 债在活跃
市场上报价的 ，以该报 价 为依据确定公 允价值； 第 二层次是本基 金在计量 日 能获得类似 资产或负
债在活跃市场 上的报价 ， 或相同或类似 资产或负 债 在非活跃市场 上的报价 的 ，以该报价 为依据做
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必要调整确定 公允价值 ； 第三层次是本 基金无法 获 得相同或类似 资产可比 市 场交易价格 的，以其
他反映市场参 与者对资 产 或负债定价时 所使用的 参 数为 依据确定 公允价值 。 本基金主要 金融工具
的估值 方法 如下 ：
1) 股票 投资
(1) 上 市流 通的 股票 的估 值
上市流通的股 票按估值 日 该股票在证券 交易所的 收 盘价估值。估 值日无交 易 的但最近交易 日
后经济环境未 发生重大 变 化且证券发行 机构未发 生 影响证券价格 的重大事 件 的，按最近 交易日的
收盘价估值； 如最近交 易 日后经济环境 发生了重 大 变化或证券发 行机构发 生 了影响证券 价格的重
大事件，可参 考类似投 资 品种的现行市 价及重大 变 化因素，调整 最近交易 市 价，确定公 允价值。
如有充 足证 据表 明最 近交 易市价 不能 真实 反映 公允 价值， 调整 最近 交易 市价 ，确定 公允 价值 ；
(2) 未 上市 的股 票的 估值
A. 送股、转增 股、 公开 增 发新股或配股 的股票， 以 其在证券交易 所挂牌的 同 一证券估值日 的
估值方 法估 值；
B. 首次公开发 行的股票 ， 采用估值技术 确定公允 价 值，在估值技 术难以可 靠 计量公允价值 的
情况下 ，按 其成 本价 计算 ；
首次公开发行 有明确锁 定 期的股票，同 一股票在 交 易所上市后， 以其在证 券 交易所挂牌的 同
一证券 估值 日的 估值 方法 估值；
C. 非公 开发 行有 明确 锁定 期的股 票的 估值
本基金 投资 的非 公开 发行 的股票 按以 下方 法估 值：
a. 估 值日 在证 券交 易所 上 市交易 的同 一股 票的 市价 低于非 公开 发行 股票 的初 始取得 成本 时，
采用在 证券 交易 所的 同一 股票的 市价 作为 估值 日 该 非公开 发行 股票 的价 值；
b. 估 值日 在证 券交 易所 上 市交易 的同 一股 票的 市价 高于非 公开 发行 股票 的初 始取得 成本 时，
按中国 证监 会相 关规 定处 理；
2) 债 券投 资
(1) 证 券交 易所 市场 实行 净 价交易 的债 券按 估值 日收 盘价估 值。 估值 日无 交易 的 但最近 交易 日
后经济环境未 发生重大 变 化且证券发行 机构未发 生 影响证券价格 的重大事 件 的，按最近 交易日的
收盘价估值； 如最近交 易 日后经济环境 发生了重 大 变化或证券发 行机构发 生 了影响证券 价格的重
大事件，可参 考类似投 资 品种的现行市 价及重大 变 化因素，调整 最近交易 市 价，确定公 允价值。
如有充 足证 据表 明最 近 交 易市价 不能 真实 反映 公允 价值， 调整 最近 交易 市价 ，确定 公允 价值 ；
(2) 证券交易所市场未实行 净价交易的债券按估值日 收盘价减去债券收盘价中 所含的债券应
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收利息得到的 净价进行 估 值。估值日无 交易的但 最 近交易日后经 济环境未 发 生重大变化 且证券发
行机构未发生 影响证券 价 格的重大事件 的，按最 近 交易日债券收 盘净价估 值 ；如最近交 易日后经
济环境发生了 重大变化 或 证券发行机构 发生了影 响 证券价格的重 大事件， 可 参考类似投 资品种的
现行市价及重 大变化因 素 ，调整最近交 易市价， 确 定公允价值。 如有充足 证 据表明最 近 交易市价
不能真 实反 映公 允价 值， 调整最 近交 易市 价， 确定 公允价 值；
(3) 未 上市 债券 、交 易所 以 大宗交 易方 式转 让的 资产 支持证 券， 采用 估值 技术 确定公 允价 值，
在估值 技术 难以 可靠 计量 公允价 值的 情况 下， 按成 本进行 后续 计量 ；
(4) 在 全国 银行 间债 券市 场 交易的 债券 、 资 产支 持证 券等固 定收 益品 种， 采用 估值技 术确 定公
允价值 ；
3) 权 证投 资
(1) 上 市流 通的 权证 按估 值 日该权 证在 证券 交易 所的 收盘价 估值 。 估 值日 无交 易 的但最 近交 易
日后经济环境 未发生重 大 变化且证券发 行机构未 发 生影响证券价 格的重大 事 件的，按最 近交易日
的收盘价估值 ；如最近 交 易日后经济环 境发生了 重 大变化或证券 发 行机构 发 生了影响证 券价格的
重大事 件 ， 可 参考 类似 投 资品种 的现 行市 价及 重大 变化因 素 ， 调 整最 近交 易 市价 ， 确 定公 允价 值。
如有充 足证 据表 明最 近交 易市价 不能 真实 反映 公允 价值， 调整 最近 交易 市价 ，确定 公允 价值 ；
(2) 未 上市 流通 的权 证， 采 用估值 技术 确定 公允 价值 ， 在估 值技 术难 以可 靠计 量公允 价值 的情
况下， 按成 本计 量；
(3) 因 持有 股票 而享 有的 配 股权证 ，采 用估 值技 术确 定公允 价值 进行 估值 ；
4) 分离 交易 可转 债
分离交易可转 债，上市 日 前，采用估值 技术分别 对 债券和权证进 行估值； 自 上市日起，上 市
流通的 债券 和权 证分 别按 上述 2) 、3) 中的 相 关原 则 进行估 值；
5) 其他
(1) 如 有确 凿证 据表 明按 上 述方法 进行 估值 不能 客观 反映金 融资 产公 允价 值的 ， 基金管 理人 可
根据具 体情 况与 基金 托管 人商定 后， 按最 能反 映公 允价值 的方 法估 值；
(2) 如 有新 增事 项， 按国 家 最新规 定估 值。
7.4.4.6 金 融资 产和金 融负 债的抵 销
当本基 金具 有抵 销已 确认 金融资 产和 金融 负债 的法 定权利 ， 且 该种 法定 权利 现 在是可 执行 的，
同时本基金计 划以净额 结 算或同时变现 该金融资 产 和清偿该金融 负债时， 金 融资产和金 融负债以
相互抵销后的 金额在资 产 负债表内列示 。除此以 外 ，金融资产和 金融负债 在 资产负债表 内分别列
示，不 予相 互抵 销。
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7.4.4.7 实 收基 金
实收基金为对 外发行的 基 金份额总额所 对应的金 额 。由于申购和 赎回引起 的 实收基金份额 变
动分别于基金 申购确认 日 及基金赎回确 认日确认 。 上述申购和赎 回分别包 括 基金转换所 引起的转
入基金 的实 收基 金增 加和 转出基 金的 实收 基金 减少 。
7.4.4.8 损 益平 准金
损益平准金包 括已实现 损 益平准金和未 实现损益 平 准金。已实现 损益平准 金 指在申购或赎 回
基金份 额时 ， 申 购或 赎回 款 项中包 含的 按累 计未 分配 的已实 现收 益/( 损失)占基金 净值 比例 计算 的
金额。未实现 损益平准 金 指在申购或赎 回基金份 额 时，申购或赎 回款项中 包 含的按累计 未实现利
得/(损失) 占基 金净 值比 例 计算的 金额 。损 益平 准金 于基金 申购 确认 日或 基金 赎回确 认日 确认 。
未实现损益平 准金与已 实 现损益平准金 均在“损 益 平准金”科目 中核算， 并 于期末全额转 入
“未分 配利 润/( 累计 亏损 )” 。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的 确认和计 量
(1) 存 款利 息收 入按 存款 的 本金与 适用 的利 率逐 日计 提的金 额入 账。 若提 前支 取定期 存款 ， 按
协议规定的利 率及持有 期 重新计算存款 利息收入 ， 并根据提前支 取所实际 收 到的利息收 入与账面
已确认 的利 息收 入的 差额 确认利 息损 失， 列入 利息 收入减 项， 存款 利息 收入 以净额 列示 ；
(2) 债券利息收入按债券票 面价值与票面利率或内含 票面利率计算的金额扣除 应由债券发行
企业代 扣代 缴的 个人 所得 税后的 净额 确认 ，在 债券 实际持 有期 内逐 日计 提；
(3) 资 产支 持证 券利 息收 入 按证券 票面 价值 与票 面利 率计算 的金 额， 扣除 应由 资 产支持 证券 发
行企业 代扣 代缴 的个 人所 得税后 的净 额确 认， 在证 券实际 持有 期内 逐日 计提 ；
(4) 买 入返 售金 融资 产收 入 ， 按买 入返 售金 融资 产的 摊余成 本及 实际 利率 （当 实际利 率与 合同
利率差 异较 小时 ，也 可以 用合同 利率 ） ， 在回 购期 内 逐日计 提；
(5)股票投资 收益/(损失) 于卖出股票成 交日确认 ， 并按卖出股票 成交金额 与 其成本的差额 入
账；
(6) 债 券投 资收 益/( 损失) 于成交 日确 认， 并按 成交 总额与 其成 本、 应收 利息 的差额 入账 ；
(7) 衍生工具 收益/(损失) 于卖出权证成 交日确认 ， 并按卖出权证 成交金额 与 其成本的差额 入
账；
(8) 股 利收 益于 除息 日确 认 ， 并按 上市 公司 宣告 的分 红 派息比 例计 算的 金额 扣除 应由上 市公 司
代扣代 缴的 个人 所得 税后 的净额 入账 ；
(9) 公允价值 变动收益/(损失)系本基金持 有的采用 公 允价值模式计 量的交易 性 金融资产、 交
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易性金 融负 债等 公允 价值 变动形 成的 应计 入当 期损 益的利 得或 损失 ；
(10) 其他收 入在主要 风险 和报酬已经转 移给对方 ， 经济利益很可 能流入且 金 额可以可靠计 量
的时候 确认 。
7.4.4.10 费 用的 确认和 计量
(1) 基金管理 费按前一日 基 金资产净值 的 1.3% 年费率 逐日计提。若 保本周期到 期，本基金 转
型为“ 兴全 精选 股票 型证 券投资 基金 ”， 则管 理费 按前一 日基 金资 产净 值 的1.5% 年 费率 计提 。 ；
(2) 基金托管 费按前一日 基 金资产净值 的 0.2% 的年费 率计提。若保 本周期到期 ，本基金转 型
为“ 兴 全精 选股 票型 证券 投资基 金 ” ，则 托管 费按 前一日 基金 资产 净值 的0.25% 年 费率 计提。 ；
(3) 卖 出回 购金 融资 产 支 出 ， 按卖 出回 购金 融资 产的 摊余成 本及 实际 利率 （当 实际利 率与 合同
利率差 异较 小时 ，也 可以 用合同 利率 ）在 回购 期内 逐日计 提；
(4) 其 他费 用系 根 据 有关 法 规及相 应协 议规 定 ， 按 实 际支出 金额 ， 列入 当期 基 金费用 。 如果 影
响基金 份额 净值 小数 点后 第四位 的， 则采 用待 摊或 预提的 方法 。
7.4.4.11 基 金的 收益分 配政 策
(1) 在 符合 有关 基金 分红 条 件的前 提下 ， 本 基金 每年 收益分 配次 数最 多 为6 次 ， 每次 收益 分配
比例不 得低 于该 次可 供分 配利润 的 60% ， 若《 基金 合同》 生效 不 满3 个 月可 不进行 收益 分配 ；
(2) 保 本周 期内 ， 本 基金 仅 采用现 金分 红一 种收 益分 配方式 ， 不进 行 红 利再 投 资； 若本 基金 转
型为“ 兴全精 选股票型 证 券投资基金 ” 后，基金 收 益分配方式分 为现金分 红 与红利再投 资，投资
者可选择现金 红利或将 现 金红利自动转 为基金份 额 进行再投资； 若投资者 不 选择，本基 金默认的
收益分配方式 是现金分 红 ；投资者在不 同销售代 理 人处或者在同 一销售代 理 人处不同交 易账户下
的基金份额可 以设定不 同 的分红方式， 基金注册 登 记机构将以投 资者最后 一 次选择的分 红方式为
准；
(3) 基 金收 益分 配后 基金 份 额净值 不能 低于 面值 ； 即 基 金收益 分配 基准 日的 基金 份额净 值减 去
每单位 基金 份额 收益 分配 金额后 不能 低于 面值 ；
(4) 每 一基 金份 额享 有同 等 分配权 ；
(5) 法 律法 规或 监管 机关 另 有规定 的， 从其 规定 。
7.4.4.12 分 部报 告
无。
7.4.4.13 其 他重 要的会 计政 策和会 计估 计
无。
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7.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 本报 告期 无会 计政 策变更 。
7.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
本基金 本报 告期 无会 计估 计变更 。
7.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。
7.4.6 税项
7.4.6.1
印花 税
经国务 院批 准， 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定， 自 2008 年4 月24 日 起， 调整证 券 （ 股票）
交易印 花税 税率 ，由 原先 的 3‰ 调整 为 1‰ ；
经国务 院批 准， 财政 部、 国家 税 务总 局研 究决 定， 自 2008 年 9 月 19 日 起， 调整由 出让 方 按
证券（ 股票 ）交 易印 花税 税率缴 纳印 花税 ，受 让方 不再征 收， 税率 不变 ；
根据财政部、国 家税务总 局财税字[2005]103 号文 《关于股权分置 试点改革 有关税收政策 问
题的通知》的 规定，股 权 分置改革过程 中因非流 通 股股东向流通 股股东支 付 对价而发生 的股权转
让，暂 免征 收印 花税 。
7.4.6.2
营业 税、 企业 所 得税
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税 字[2004]78 号文 《 关于证 券投 资基 金税 收政 策的通 知》 的规
定， 自2004 年1 月1 日起 ， 对证 券投 资基 金 （封 闭 式证券 投资 基金 ， 开 放 式 证券投 资基 金） 管理
人运用 基金 买卖 股票 、债 券的差 价收 入， 继续 免征 营业税 和企 业所 得税 ；
根据财政部、国 家税务总 局财税字[2005]103 号文 《关于股权分置 试点改革 有关税收政策 问
题的通知》的 规定，股 权 分置改革中非 流通股股 东 通过对价方式 向流通股 股 东支付的股 份、现金
等收入 ，暂 免征 收流 通股 股东应 缴纳 的企 业所 得税 ；
根据财政部、 国家税务总 局财税[2008]1 号文《关 于企业所得税 若干优惠政 策的通知》的 规
定，对证券投 资基金从 证 券市场中取得 的收入， 包 括买卖股票、 债券的差 价 收入，股权 的股息、
红利收 入， 债券 的利 息收 入及其 他收 入， 暂不 征收 企业所 得税 。
7.4.6.3
个人 所得 税
根据财政部、国 家税务总 局财税字[2002]128 号文 《关于开放式证 券投资基 金有关税收问 题
的通知》的规 定，对基 金 取得的股票的 股息、红 利 收入，债券的 利息收入 、 储蓄存款利 息收入，
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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由上市 公司 、发 行债 券的 企业和 银行 在向 基金 支付 上述收 入时 代扣 代 缴20% 的个人 所得 税；
根据财政部、国 家税务总 局财税字[2005]107 号文 《关于股息红利 有关个人 所得税政策的 补
充通知 》 的规 定， 自2005 年6 月13 日起 ， 对 证券 投 资基金 从上 市公 司分 配取 得的股 息红 利所 得，
按照财 税[2005]102 号文 规定， 扣缴 义务 人在 代扣 代 缴个人 所得 税时 ， 减 按 50% 计算应 纳税 所得 额；
根据财政部、国 家税务总 局财税字[2005]103 号文 《关于股权分置 试点改革 有关税收政策 问
题的通知》的 规定，股 权 分置改革中非 流通股股 东 通过对价方式 向流通股 股 东支付的股 份、现金
等收入 ，暂 免征 收流 通股 股东应 缴纳 的个 人所 得税 ；
根据财政部、国 家税务总 局财税字[2008]132 号文 《财政部、国家 税务总局 关于储蓄存款 利
息所得 有关 个人 所得 税政 策的通 知》 的规 定， 自 2008 年 10 月 9 日起 ，对 储 蓄存款 利息 所得 暂免
征收个 人所 得税 。
7.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
7.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年12 月 31 日
上年度 末
2011 年 12 月 31 日
活期存 款 10,231,225.81 13,245,011.02
定期存 款 - 40,000,000.00
其中： 存款 期 限1-3 个月 - -
存款期 限3 个月-1 年 - 40,000,000.00
其他存 款 - -
合计： 10,231,225.81 53,245,011.02
7.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 73,800,224.44 79,422,670.59 5,622,446.15
债券
交易所 市场 523,574,883.82 539,486,462.20 15,911,578.38
银行间 市场 240,068,848.13 240,159,000.00 90,151.87
合计 763,643,731.95 779,645,462.20 16,001,730.25
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 837,443,956.39 859,068,132.79 21,624,176.40
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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项目
上年度 末
2011 年12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 18,978,002.78 19,229,711.00 251,708.22
债券
交易所 市场 1,094,974,227.69 1,068,128,930.19 -26,845,297.50
银行间 市场 147,079,391.27 147,214,000.00 134,608.73
合计 1,242,053,618.96 1,215,342,930.19 -26,710,688.77
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 1,261,031,621.74 1,234,572,641.19 -26,458,980.55
7.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
本基金 本报 告期 末及 上年 度末均 未持 有衍 生金 融资 产/负 债。
7.4.7.4 买 入返 售金融 资产
7.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
本基金 本报 告期 末及 上年 度末各 项买 入返 售金 融资 产余额 均为 零。
7.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
本基金 本报 告期 末及 上年 度末均 未通 过买 断式 逆回 购交易 取得 债券 。
7.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年12 月 31 日
上年度 末
2011 年 12 月 31 日
应收活 期存 款利 息 10,272.05 5,949.59
应收定 期存 款利 息 - 213,333.12
应收其 他存 款利 息 - -
应收结 算备 付金 利息 47.40 122.50
应收债 券利 息 8,490,016.09 12,337,460.91
应收买 入返 售证 券利 息 - -
应收申 购款 利息 1.99 3.06
其他 - -
合计 8,500,337.53 12,556,869.18
7.4.7.6 其 他资 产
本基金 本报 告期 末及 上年 度末均 无其 他资 产余 额。
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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7.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年 12 月 31 日
上年度 末
2011 年 12 月 31 日
交易所 市场 应付 交易 费用 112,738.18 41,406.77
银行间 市场 应付 交易 费用 2,082.30 2,050.00
合计 114,820.48 43,456.77
7.4.7.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2012 年 12 月 31 日
上年度 末
2011 年12 月 31 日
应付券 商交 易单 元保 证金 250,000.00 250,000.00
应付赎 回费 32,643.23 20,753.02
预提费 用 200,000.00 60,000.00
合计 482,643.23 330,753.02
7.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月1 日至2012 年12 月31 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 1,316,141,280.50 1,316,141,280.50
本期申 购 12,939,921.02 12,939,921.02
本期赎 回 （ 以“-” 号填 列 ） -477,069,599.21 -477,069,599.21
本期末 852,011,602.31 852,011,602.31
注：申 购含 红利 再投 、转 换入份 额， 赎回 含转 换出 份额。
7.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 4,205,181.01 -23,255,337.29 -19,050,156.28
本期利 润 -3,817,673.77 48,083,156.95 44,265,483.18
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
-6,001,334.46 913,127.41 -5,088,207.05
其中： 基金 申购 款 158,359.95 -24,191.35 134,168.60
基金赎 回款 -6,159,694.41 937,318.76 -5,222,375.65
本期已 分配 利润 - - -
本期末 -5,613,827.22 25,740,947.07 20,127,119.85
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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7.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年12 月
31 日
上年度 可比 期间
2011 年8 月3 日(基 金合 同 生效日)
至 2011 年12 月 31 日
活期存 款利 息收 入 851,257.10 808,574.60
定期存 款利 息收 入 1,449,028.00 213,333.12
其他存 款利 息收 入 - -
结算备 付金 利息 收入 19,390.40 26,971.79
其他 8.13 3.06
合计 2,319,683.63 1,048,882.57
7.4.7.12 股 票投 资收益
7.4.7.12.1 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月 1 日至 2012
年12 月 31 日
上年度 可比 期间
2011 年8 月3 日( 基金 合
同生效 日) 至 2011 年 12 月31
日
卖出股 票成 交总 额 832,391,901.59 27,757,397.27
减：卖 出股 票成 本总 额 844,464,790.73 27,210,913.47
买卖股 票差 价收 入 -12,072,889.14 546,483.80
7.4.7.13 债 券投 资收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2012年1月1 日至2012 年
12月31 日
上年度 可比 期间
2011年8月3 日( 基金 合同 生 效
日)至2011 年12 月31 日
卖出债 券 （ 债转 股及 债券 到
期兑付 ）成 交总 额
1,671,581,969.01 405,918,985.51
减： 卖 出债 券 （ 债转 股及 债
券到期 兑付 ）成 本总 额
1,653,052,122.54 406,088,253.51
减：应 收利 息总 额 21,199,885.03 1,495,641.09
债券投 资收 益 -2,670,038.56 -1,664,909.09
7.4.7.14 衍 生工 具收益
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未投 资衍 生工 具。
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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7.4.7.15 股 利收 益
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2011 年8 月3 日(基 金合 同 生效日)
至 2011 年12 月31 日
股票投 资产 生的 股利 收益 780,003.27 -
基金投 资产 生的 股利 收益 - -
合计 780,003.27 -
7.4.7.16 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2012 年1 月1 日至 2012
年12 月31 日
上年度 可比 期间
2011 年8 月 3 日(基 金合 同
生效日)至2011 年 12 月31 日
1.交易 性金 融资 产 48,083,156.95 -26,458,980.55
—— 股 票投 资 5,370,737.93 251,708.22
—— 债 券投 资 42,712,419.02 -26,710,688.77
—— 资 产支 持证 券投 资 - -
2.衍生 工具 - -
—— 权 证投 资 - -
3.其他 - -
合计 48,083,156.95 -26,458,980.55
7.4.7.17 其 他收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年12
月31 日
上年度 可比 期间
2011 年8 月3 日(基 金合 同生效 日)
至2011 年12 月 31 日
基金赎 回费 收入 1,589,539.05 670,368.68
其他收 入 2,447.88 57.95
转换费 收入 9,539.87 655.30
合计 1,601,526.80 671,081.93
7.4.7.18 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年12
月31 日
上年度 可比 期间
2011 年 8 月 3 日(基 金合 同生效
日)至2011 年 12 月31 日
交易所 市场 交易 费用
2,159,760.96 105,390.83
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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银行间 市场 交易 费用 3,900.00 3,050.00
合计
2,163,660.96 108,440.83
7.4.7.19 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年
12 月 31 日
上年度 可比 期间
2011 年 8 月 3 日(基 金合 同生
效日) 至2011 年 12 月31 日
审计费 用 100,000.00 60,000.00
信息披 露费 200,000.00 75,000.00
账户维 护费 用 21,000.00 1,500.00
银行手 续费 4,956.50 5,129.15
上清所 账户 维护 费 13,900.00 -
其他费 用 - 900.00
合计 339,856.50 142,529.15
7.4.7.20 分 部报 告
无。
7.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
7.4.8.1 或 有事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 重大 或有 事项。
7.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
截至财 务报 表批 准日 ，本 基金无 需要 披露 的资 产负 债表日 后事 项。
7.4.9 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
兴业全球基金管理有限公司（以下简称 “ 兴业全球基
金” ）
基金管 理人 ，基 金销 售机 构
兴业银 行股 份有 限公 司（ 以下简 称 “ 兴业 银行 ”） 基金托 管人 ，基 金销 售机 构
兴业证 券股 份有 限公 司（ 以下简 称 “ 兴业 证券 ”） 基金管 理人 的股 东， 基金 销售机 构
全球人 寿保 险国 际公 司（AEGON International B.V ） 基金管 理人 的股 东
注：以 下关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
7.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
以下关 联交 易均 在正 常业 务范围 内按 一般 商业 条款 订立。
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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7.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
7.4.10.1.1 股票 交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2012 年1 月 1 日至2012 年12 月 31 日
上年度 可比 期间
2011年8月3 日( 基金 合同 生 效日) 至2011 年12
月31日
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比例
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比例
兴业证券 1,570,060,206.78 100.00% 65,436,613.52 100.00%
7.4.10.1.2 债 券交 易
金额 单位 ：人 民币 元
关联方 名称
本期
2012 年1 月 1 日至2012 年12 月 31 日
上年度 可比 期间
2011年8月3 日( 基金 合同 生 效日) 至2011 年
12月31 日
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比例
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比例
兴业证券 2,155,904,289.36 100.00% 1,498,706,858.49 100.00%
7.4.10.1.3 债 券回 购交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2012 年1 月 1 日至2012 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2011年8月3 日( 基金 合同 生 效日) 至2011 年
12月31 日
回购成 交金 额
占当期 债券 回购
成交总 额的 比例
回购成 交金 额
占当期 债券 回购
成交总 额的 比例
兴业证券 714,700,000.00 100.00% 2,330,000,000.00 100.00%
7.4.10.1.4 权 证交 易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未通 过关 联方 交易单 元进 行权 证交 易。
7.4.10.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
金 额 单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2012年1月1 日至2012 年12 月31日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
兴业证券 1,042,011.39 100.00% 112,738.18 100.00%
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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关联方 名称
上年度 可比 期间
2011年8月3 日( 基金 合同 生 效日) 至2011 年12 月31 日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
兴业证券 41,418.30 100.00% 41,406.77 100.00%
注：上述佣金 按市场佣 金 率计算，扣除 证券公司 需 承担的费用（ 包括但不 限 于买（卖） 经手费、
证券结 算风 险基 金和 买 （ 卖） 证管 费等 ） 。 管 理人 因 此从关 联方 获取 的其 他服 务主要 包括 ： 为本 基
金提供 的证 券投 资研 究成 果和市 场信 息服 务。
7.4.10.2 关 联方 报酬
7.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2011 年8 月3 日( 基金 合同 生效日)
至 2011 年12 月 31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
13,969,805.65 7,509,130.99
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
6,705,283.47 3,402,192.71
注：基金管理 费按前一 日 的基金资产净 值的 1.30% 的年费率计提 。计算方 法 如下：每日应 支付的
基金管 理费=前 一日 的基 金 资产净 值 × 1.30 %/ 当 年天 数。
7.4.10.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2011 年8 月3 日( 基金 合同 生效日)
至 2011 年12 月 31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
2,149,200.93 1,155,250.89
注：基金托管 费按前一 日 的基金资产净 值的 0.20% 的年费率计提 。计算方 法 如下：每日应 支付的
基金托 管费=前 一日 的基 金 资产净 值 × 0.20 %/ 当 年天 数。
7.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未与 关联 方进 行银行 间同 业市 场的 债券 （ 含回 购） 交易 。
7.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
7.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
本基金 的基 金管 理人 本报 告期及 上年 度可 比期 间均 未运用 固有 资金 投资 本基 金。
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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7.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
本基金 除基 金管 理人 之外 的其他 关联 方于 本报 告期 末未投 资本 基金 。
7.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2012 年1 月 1 日至 2012 年 12 月 31
日
上年度 可比 期间
2011 年8 月3 日(基 金合 同生效 日) 至2011 年
12 月 31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
兴业银行 10,231,225.81 851,257.10 13,245,011.02 808,574.60
7.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 均未 在承 销期 内直接 购入 关联 方承 销证 券。
7.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
无。
7.4.11 利 润分 配情况
7.4.11.1 利 润分 配情况 —— 非货币 市场 基金
本基金 本报 告期 内未 进行 利润分 配。
7.4.12 期 末（ 2012 年12 月31 日 ） 本基 金持有 的流 通受 限证券
7.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
金额单 位： 人民 币元
7.4.12.1.2 受限 证券 类别 ： 债券
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位 ：
张）
期末
成本总 额
期末估 值
总额
备注
127001
海直
转债
2012 年
12 月24
日
2013 年
1 月 7
日
认购新
发证券
100.00 100.00 8,230 823,000.00 823,000.00 -
7.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
金额单 位： 人民 币元
股票
代码
股票名
称
停牌日 期
停牌原
因
期末
估值
单价
复牌日 期
复牌
开盘
单价
数量 （股 ）
期末
成本总 额
期末估 值总
额
备注
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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300006
莱美药
业
2012 年11 月
22 日
重大事
项公告
18.25 2013 年1 月31 日 20.08 62,373 1,091,032.50 1,138,307.25 -
7.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
7.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
本基金 本报 告期 末未 持有 银行间 市场 债券 正回 购交 易中作 为抵 押的 债券 。
7.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
本基金 本报 告期 末未 持有 交易所 市场 债券 正回 购交 易中作 为抵 押的 债券 。
7.4.13 金 融工 具风险 及管 理
7.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金在日常 经营活动 中 涉及的财务风 险主要包 括 信 用风险、流 动性风险 及 市场风险。本 基
金管理人制定 了政策和 程 序来识别及分 析这些风 险 ，并设定适当 的风险限 额 及内部控制 流程，通
过可靠 的管 理及 信息 系统 持续监 控上 述各 类风 险。
本基金 管理 人建 立了 以风 险控制 委员 会为 核心 的 、 由督察 长 、 风 险管 理委 员 会、 监察 稽核 部、
相关职 能部 门和 业务 部门 构成的 四级 风险 管理 架构 体系。
7.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违约、拒 绝支付到 期 本息，导致基 金资产损 失 和收益变化的 风险。本 基 金均投资于 具有良好
信用等级的证 券，且通 过 分散化投资以 分散信 用 风 险。本基金与 由本基金 管 理人管理的 其他基金
共同持 有一 家公 司发 行的 证券， 不得 超过 该证 券 的10% 。
本基金在交易 所进行的 交 易均与中国证 券登记结 算 有限责任公司 完成证券 交 收和款项清算 ，
因此违 约风 险发 生的 可能 性很小 ； 基 金在 进行 银行 间 同业市 场交 易前 均对 交易 对手进 行信 用评 估，
以控制 相应 的信 用风 险。
7.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险是 指基金所 持 金融工具变现 的难易程 度 。本基金的流 动性风险 一 方面来自于基 金
份额持有人可 随时要求 赎 回其持有的基 金份额， 另 一方面来自于 投资品种 所 处的交易市 场不活跃
而带来 的变 现困 难。
本基金所持大 部分证券 在 证券交 易所上 市，其余 亦 可在银行间同 业市场交 易 ，因此，除在 附
注7.4.12 中列 示的 部分 基 金资产 流通 暂时 受限 制不 能自由 转让 的情 况外 ， 其 余均能 及时 变现 。 此
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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外，本基金可 通过卖出 回 购金融资产方 式借入短 期 资金应对流动 性需求， 其 上限一般不 超过基金
持有的 债券 资产 的公 允价 值。
本基金管理人 每日预测 本 基金的流动性 需求，并 同 时通过独立的 风险管理 部 门设定流动性 比
例要求 ，对 流动 性指 标进 行持续 的监 测和 分析 。
7.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。
7.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指 基金的财 务 状况和现金流 量受市场 利 率变动而发生 波动的风 险 。本基金的生 息
资产主 要为 银行 存款 、结 算备付 金、 权证 存出 保证 金及债 券投 资等 。
7.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2012 年12
月 31 日
1 个月以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 10,231,225.81 - - - - - 10,231,225.81
结算备付金 105,388.87 - - - - - 105,388.87
存出保证金 - - - - - 250,000.00 250,000.00
交易性金融
资产
- 89,866,000.00 140,012,613.00 520,092,861.20 29,673,988.00 79,422,670.59 859,068,132.79
应收利息 - - - - - 8,500,337.53 8,500,337.53
应收申购款 596.42 - - - - 5,353.03 5,949.45
资产总计 10,337,211.10 89,866,000.00 140,012,613.00 520,092,861.20 29,673,988.00 88,178,361.15 878,161,034.45
负债
应付赎回款 - - - - - 4,299,350.23 4,299,350.23
应付管理人
报酬
- - - - - 975,431.90 975,431.90
应付托管费 - - - - - 150,066.45 150,066.45
应付交易费
用
- - - - - 114,820.48 114,820.48
其他负债 - - - - - 482,643.23 482,643.23
负债总计 - - - - - 6,022,312.29 6,022,312.29
利率敏感度
缺口
10,337,211.10 89,866,000.00 140,012,613.00 520,092,861.20 29,673,988.00 82,156,048.86 872,138,722.16
上年度末
1 个月以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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2011 年12
月 31 日
资产
银行存款 13,245,011.02 - 40,000,000.00 - - - 53,245,011.02
结算备付金 272,234.94 - - - - - 272,234.94
存出保证金 - - - - - 250,000.00 250,000.00
交易性金融
资产
- 30,000,000.00 178,545,316.15 429,081,221.51 577,716,392.53 19,229,711.00 1,234,572,641.19
应收利息 - - - - - 12,556,869.18 12,556,869.18
应收申购款 - - - - - 53,866.49 53,866.49
其他资产 - - - - - - -
资产总计 13,517,245.96 30,000,000.00 218,545,316.15 429,081,221.51 577,716,392.53 32,090,446.67 1,300,950,622.82
负债
应付赎回款 - - - - - 1,810,488.82 1,810,488.82
应付管理人
报酬
- - - - - 1,451,493.32 1,451,493.32
应付托管费 - - - - - 223,306.67 223,306.67
应付交易费
用
- - - - - 43,456.77 43,456.77
其他负债 - - - - - 330,753.02 330,753.02
负债总计 - - - - - 3,859,498.60 3,859,498.60
利率敏感度
缺口
13,517,245.96 30,000,000.00 218,545,316.15 429,081,221.51 577,716,392.53 28,230,948.07 1,297,091,124.22
注：1 、 表中 所示 为本 基金 资产及 交易 形成 负债 的公 允价值 ， 并按 照合 约规 定 的重新 定价 日或 到期
日孰早 者进 行了 分类 。
2 、 本 基金 合同 于2011 年8 月3 日 生效 。
7.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
假设
其他影 响债 券公 允价 值的 变量保 持不 变， 仅利 率发 生变动 ；
假设所 有期 限的 利率 保持 同方向 同幅 度的 变化 （即 平移收 益率 曲线 ） 。
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的 影响 金额 （单 位： 人民币 元）
本期末 （ 2012 年12 月31 日 ）
上年度 末（ 2011 年12 月31
日 ）
利率-1% 5,113,820.87 10,721,814.28
利率+1% -4,956,856.53 -10,309,958.47
注：1 、 上表 反映 了在 其他 变量不 变的 假设 下， 利率 发生合 理、 可能 的变 动时 ， 为交 易而 持有 的债
权公允 价值 的变 动将 对基 金净值 产生 的影 响。
2 、本 基金 合同 于2011 年8 月3 日生 效。
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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7.4.13.4.2 外 汇风 险
本基金 的所 有资 产及 负债 以人民 币计 价， 因此 无外 汇风险 。
7.4.13.4.3 其 他价 格风险
本基金其他价 格风险主 要 系市场价格风 险，市场 价 格风险是指基 金所持金 融 工具的公允价 值
或未来现金流 量因除市 场 利率和外汇汇 率以外的 市 场价格因素变 动而发生 波 动的风险。 本基金主
要投资于证券 交易所上 市 或银行间同业 市场交易 的 股票和债券， 所面临的 最 大市场价格 风险由所
持有的金融工 具的公允 价 值决定。本基 金通过投 资 组合的分散化 降低市场 价 格风险，并 且本基金
管理人 每日 对本 基金 所持 有的证 券价 格实 施监 控。
本基金 投资 组合 中股 票、 权证等 权益 类资 产占 基金 资产 的 0%-30% ； 债 券、 货 币市场 工具 等 固
定收益 类资 产占 基金 资产 的 70%-100% ， 其 中 基 金保 留的现 金以 及投 资于 到期 日在一 年以 内的 政 府
债券的 比例 合计 不低 于基 金资产 净值 的 5% 。 本基 金 面临的 整体 市场 价格 风险 列示如 下：
7.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年 12 月 31 日
上年度 末
2011 年12 月 31 日
公允价 值
占基金 资产
净值比 例
（%）
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
交易性 金融 资产-股 票投 资 79,422,670.59 9.11 19,229,711.00 1.48
交易性 金融 资产 －基金 投资 - - - -
交易性 金融 资产 －债 券投 资 779,645,462.20 89.39 1,215,342,930.19 93.70
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - -
其他 - - - -
合计 859,068,132.79 98.50 1,234,572,641.19 95.18
7.4.13.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
假设
假设单 个证 券的 公允 价值 和市场 组合 的公 允价 值依 照资本-资 产定 价模 型（CAPM ）
描述的 规律 进行 变动
使用本 基金 业绩 比较 基准 所对应 的市 场组 合进 行分 析
在业绩 基准 变 化 10% 时， 对 单个证 券相 应的 公允 价值 变化进 行加 总得 到基 金净 值 的
变化
分析 相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2012 年 12 月
31 日 ）
上年度 末 （ 2011 年 12 月
31 日 ）
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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业绩比 较基 准 +10% 17,332,157.47 -
业绩比 较基 准 -10% -17,332,157.47 -
注：1 、本 基金 管理 人运 用 CAPM 模 型方 法对 本基 金 的市场 价格 风险 进行 分析 。上表 为市 场价 格风
险的敏感性分 析，反映 了 在其他变量不 变的假设 下 ，证券投资价 格发生合 理 、可能的变 动时，将
对基金 净值 产生 的影 响。
2 、 本 基金 合同 于2011 年 8 月 3 日生 效 。 于2011 年 12 月 31 日 ， 本基 金持 有的交 易性 权益 类
投资公允价值 占基金资 产 净值的比例 为 1.48% ，因 此除市场利率 和外汇汇 率 以外的市场价 格因素
的变动 对于 本基 金资 产净 值无重 大影 响。
7.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
无。
§8 投资组 合报告
8.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 79,422,670.59 9.04
其中： 股票 79,422,670.59 9.04
2 固定收 益投 资 779,645,462.20 88.78
其中： 债券 779,645,462.20 88.78
资产 支持 证券 - -
3 金融衍 生品 投资 - -
4 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
5 银行存 款和 结算 备付 金合 计 10,336,614.68 1.18
6 其他各 项资 产 8,756,286.98 1.00
7 合计 878,161,034.45 100.00
8.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
A 农、林 、牧 、渔 业 19,724,049.40 2.26
B 采掘业 - -
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C 制造业 59,698,621.19 6.85
C0 食品、 饮料
- -
C1
纺织 、服 装、 皮毛 - -
C2
木材 、家 具 - -
C3
造纸 、印 刷 - -
C4
石油 、 化学 、 塑胶 、 塑 料 7,031,395.00 0.81
C5
电子 7,599,270.40 0.87
C6
金属 、非 金属 30,513,025.30 3.50
C7
机械 、设 备、 仪表 - -
C8
医药 、生 物制 品 14,554,930.49 1.67
C99
其他 制造 业 - -
D 电力、 煤气 及水 的生 产和 供应 业 - -
E 建筑业 - -
F 交通运 输、 仓储 业 - -
G 信息技 术业 - -
H 批发和 零售 贸易 - -
I 金融、 保险 业 - -
J 房地产 业 - -
K 社会服 务业 - -
L 传播与 文化 产业 - -
M 综合类 - -
合计 79,422,670.59 9.11
8.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 300344 太空板 业 1,371,898 22,608,879.04 2.59
2 002477 雏鹰农 牧 1,054,762 19,724,049.40 2.26
3 600253 天方药 业 2,158,732 13,103,503.24 1.50
4 300034 钢研高 纳 499,946 7,904,146.26 0.91
5 300088 长信科 技 499,952 7,599,270.40 0.87
6 002258 利尔化 学 504,500 5,322,475.00 0.61
7 002391 长青股 份 101,000 1,708,920.00 0.20
8 300006 莱美药 业 62,373 1,138,307.25 0.13
9 600867 通化东 宝 32,960 313,120.00 0.04
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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8.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
8.4.1
累 计买 入金 额超出 期初 基金 资产净 值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额 占期初 基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 600028 中国石 化 119,740,000.00 9.23
2 601318 中国平 安 66,547,461.08 5.13
3 600750 江中药 业 42,391,306.03 3.27
4 601398 工商银 行 39,490,000.00 3.04
5 600143 金发科 技 31,074,064.67 2.40
6 300344 太空板 业 26,802,314.76 2.07
7 002582 好想你 20,991,284.55 1.62
8 600383 金地集 团 20,717,456.66 1.60
9 600208 新湖中 宝 19,514,043.62 1.50
10 002304 洋河股 份 18,991,195.95 1.46
11 601601 中国太 保 18,851,292.44 1.45
12 002477 雏鹰农 牧 18,153,041.09 1.40
13 601669 中国水 电 17,941,137.21 1.38
14 600056 中国医 药 17,189,113.66 1.33
15 600376 首开股 份 16,151,193.82 1.25
16 600395 盘江股 份 15,959,674.94 1.23
17 601633 长城汽 车 15,344,115.15 1.18
18 002007 华兰生 物 14,516,913.46 1.12
19 600720 祁连山 13,652,368.40 1.05
20 601699 潞安环 能 13,620,067.00 1.05
注：“ 买入 金额 ”按 买卖 成交金 额（ 成交 单价 乘以 成交数 量） 填列 ，不 考虑 相关交 易费 用。
8.4.2
累 计卖 出金 额超出 期初 基金 资产净 值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股 票名 称 本期累 计卖 出金 额 占期初 基金 资产 净值 比例 （ ％）
1 600028 中国石 化 119,822,440.24 9.24
2 601318 中国平 安 67,855,452.53 5.23
3 601398 工商银 行 45,149,680.76 3.48
4 600750 江中药 业 41,466,289.29 3.20
5 600143 金发科 技 30,704,888.93 2.37
6 600383 金地集 团 20,027,677.02 1.54
7 600208 新湖中 宝 19,878,155.14 1.53
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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8 002582 好想你 19,542,307.73 1.51
9 601601 中国太 保 18,997,631.50 1.46
10 601669 中国水 电 17,126,667.20 1.32
11 002304 洋河股 份 16,444,205.02 1.27
12 600376 首开股 份 15,716,491.62 1.21
13 600056 中国医 药 15,676,682.92 1.21
14 600395 盘江股 份 15,102,603.20 1.16
15 601633 长城汽 车 14,885,188.79 1.15
16 002007 华兰生 物 14,347,674.23 1.11
17 601699 潞安环 能 12,979,202.50 1.00
18 601989 中国重 工 12,344,350.91 0.95
19 600586 金晶科 技 12,262,632.57 0.95
20 600720 祁连山 11,814,079.39 0.91
注： “ 卖出 金额 ”按 买卖 成 交金额 （成 交单 价乘 以成 交数量 ）填 列， 不考 虑相 关交易 费用 。
8.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 899,287,012.39
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 832,391,901.59
注： “买 入股 票成 本” 、 “ 卖 出股票 收入 ” 按 买卖 成交 金额 （ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列， 不考 虑
相关交 易费 用。
8.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 49,620,000.00 5.69
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 50,073,000.00 5.74
其中： 政策 性金 融债 50,073,000.00 5.74
4 企业债 券 163,729,321.00 18.77
5 企业短 期融 资券 140,466,000.00 16.11
6 中期票 据 - -
7 可转债 375,757,141.20 43.08
8 其他 - -
9 合计 779,645,462.20 89.39
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8.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排名的 前五 名债券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 110015 石化转债 2,000,000 205,820,000.00 23.60
2 113002 工行转 债 656,350 71,922,833.00 8.25
3 122009 08 新 湖债 570,000 60,756,300.00 6.97
4 129908 12 贴 现国 债 08 500,000 49,620,000.00 5.69
5 112090 12 中兴 01 500,000 48,800,000.00 5.60
8.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大 小 排名 的 所有 资产支 持证 券投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持 有 资产支 持证 券。
8.8 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排名的 前五 名权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
8.9 投 资组 合报告 附注
8.9.1
新湖中宝 股份 有限 公司 作 为持有 上市 公司 浙江 金洲 管道科 技股 份有 限公 司 5% 以上股 份的
股东， 将所 持有 的上 市公 司股票 在卖 出后 六个 月内 又买入 ，构 成《 证券 法》 第四十 七条 所
界定的 短线 交易 ，违 反了 深圳证 券交 易所 有关 规定 ，于 2011 年 11 月 30 日 收到深 圳证 券
交易所 对该 公司 给予 通报 批评的 处分 的决 定。
除上述 公司 外， 本 基金 投 资的前 十名 证券 的发 行主 体本期 未出 现被 监管 部门 立案调 查，
并且未 在报 告编 制日 前一 年内 受 到公 开谴 责、 处罚 的情形 。
8.9.2
本基金投 资的 前十 名股 票 中没有 投资 于超 出基 金合 同规定 备选 库之 外的 股票 。
8.9.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 250,000.00
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 8,500,337.53
5 应收申 购款 5,949.45
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 8,756,286.98
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8.9.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值
占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 110015 石化转 债 205,820,000.00 23.60
2 113002 工行转 债 71,922,833.00 8.25
3 110013 国投转 债 31,065,973.40 3.56
4 110016 川投转 债 28,744,180.40 3.30
5 113003 重工转 债 21,156,000.00 2.43
6 110019 恒丰转 债 8,530,166.40 0.98
8.9.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
金额单 位： 人民 币元
序号 股 票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的 公允
价值
占基金 资产 净值 比
例（% ）
流通受 限情 况说 明
1 300006 莱美药 业 1,138,307.25 0.13 重大事 项停 牌
8.9.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。
§9 基金份 额持有人信息
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
10,633 80,128.99 13,271,695.58 1.56% 838,739,906.73 98.44%
9.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理公 司所 有从 业人
员持有 本基 金
26,198.82 0.0031%
注：1 、本 公司 高级 管理 人 员、基 金投 资和 研究 部门 负责人 持有 本基 金份 额总 量的数 量区 间 为 0 。
2 、本 基金 的基 金经 理 持有本 基金 份额 总量 的数 量区间 为 0 。
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
第 45 页 共 50 页
§10 开放式 基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （ 2011 年 8 月 3 日 ） 基金 份额 总 额
1,493,369,048.31
本报告 期期 初基 金份 额总 额 1,316,141,280.50
本报告 期基 金总 申购 份额 12,939,921.02
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 477,069,599.21
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 852,011,602.31
注：总 申购 份额 含红 利再 投资、 转换 入份 额， 总赎 回份额 含转 换出 份额 。
§11 重大事 件揭示
11.1 基 金份 额持有 人大 会决议
报告期 内本 基金 未召 开基 金份额 持有 人大 会。
11.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
（1） 报告 期内 本基 金基 金 管理人 无重 大人 事变 动：
（2） 报告 期内 托管 人的 专 门基金 托管 部门 无重 大人 事变动 。
11.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
报告期 内无 涉及 本基 金管 理人、 基金 财产 、基 金托 管业务 的诉 讼事 项。
11.4 基 金投 资策略 的改 变
报告期 内本 基金 投资 策略 未发生 改变 。
11.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
本基金 自基 金合 同生 效日 起连 续 2 年 聘请 安永 华明 会计师 事务 所 （特 殊普 通 合伙 ） 为 本基 金
提供审 计服 务。 本年 度支 付给所 聘任 的会 计师 事务 所 10 万元 人民 币。
11.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
报告期 内本 基金 管理 人、 基金托 管人 的托 管业 务部 门及其 相关 高级 管理 人员 未受到 监管 部 门
的稽查 或处 罚。
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
第 46 页 共 50 页
11.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单
元数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
兴业证券 2 1,570,060,206.78 100.00% 1,042,011.39 100.00% -
注：根据中国 证监会的 有 关规定，我司 在综合考 量 证券经营机构 的财务状 况 、经营状况 、研究能
力、客 户服 务质 量的 基础 上，选 择基 金专 用交 易席 位。
11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券 成
交总额 的比 例
成交金 额
占当期 债券 回
购成交 总额 的
比例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例
兴业证券 2,155,904,289.36 100.00% 714,700,000.00 100.00% - -
11.8 其 他重 大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
旗下各 基金 2011 年 12 月31 日资产
净值公 告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年1 月 1 日
2
关 于 调 整 中 国 工 商 银 行 借 记 卡 基 金
网上直 销优 惠费 率的 公告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 2 月 27 日
3 关于聘 任公 司高 级管 理人 员的公 告 中国证 券报 、上 海证 券报 2012 年 3 月 6 日
4
关 于 兴 全 保 本 混 合 型 证 券 投 资 基 金
基金经 理变 更的 公告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 3 月 6 日
5
关 于 继 续 参 加 工 商 银 行 个 人 电 子 银
行基金 申购 费率 优惠 活动 的公告.
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 3 月 30 日
6
关 于 通 过 国 泰 君 安 证 券 自 助 式 交 易
系 统 申 购 旗 下 基 金 费 率 优 惠 活 动 的
公告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 4 月 9 日
7 关 于 旗 下 部 分 基 金 参 加 邮 储 银 行 手 中国证 券报 、上 海证 券报 2012 年 4 月 28 日
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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机 银 行 基 金 申 购 费 率 优 惠 活 动 的 公
告
8
关 于 增 加 渤 海 证 券 为 办 理 旗 下 基 金
定期定 额投 资业 务代 销机 构的公 告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 5 月 21 日
9 关于深 圳分 公司 成立 的公 告 中国证 券报 、上 海证 券报 2012 年 5 月 23 日
10
关 于 旗 下 部 分 基 金 参 加 华 融 证 券 定
期定额 费率 优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 5 月 31 日
11
关 于 在 山 西 证 券 开 通 旗 下 部 分 基 金
定期定 额投 资业 务的 公告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 6 月 1 日
12
关 于 在 天 相 投 顾 开 通 旗 下 基 金 定 期
定额投 资业 务的 公告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 6 月 4 日
13
关 于 旗 下 基 金 继 续 参 加 交 通 银 行 网
上银行 、 手机 银行 申购 优惠 费率的 公
告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 6 月 29 日
14
关 于 旗 下 部 分 基 金 参 加 中 国 银 行 手
机银行 申购 费率 优惠 活动 的公告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 6 月 30 日
15
关 于 旗 下 基 金 参 加 中 信 银 行 网 上 银
行、手 机银 行申 购优 惠费 率的公 告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 6 月 30 日
16
关 于 增 加 东 莞 农 村 商 业 银 行 为 旗 下
部分基 金代 销机 构的 公告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 7 月 5 日
17
关 于 增 加 深 圳 众 禄 基 金 销 售 有 限 公
司 为 旗 下 部 分 基 金 代 销 机 构 及 参 加
费率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 7 月 12 日
18
关 于 调 整 深 圳 众 禄 基 金 销 售 有 限 公
司部分 代销 业务 的公 告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 7 月 13 日
19
关 于 提 请 投 资 者 及 时 更 新 已 过 期 身
份证件 或者 身份 证明 文件 的公告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 8 月 16 日
20
关 于 增 加 平 安 银 行 为 旗 下 部 分 基 金
代销机 构的 公告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 10 月 22 日
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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21
关 于 在 中 国 银 行 开 通 兴 全 保 本 基 金
定 期 定 额 投 资 业 务 并 参 加 定 期 定 额
业务申 购费 率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 11 月 30 日
22
关 于 旗 下 部 分 基 金 参 加 中 国 银 行 手
机 银 行 基 金 申 购 费 率 优 惠 活 动 的 公
告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 11 月 30 日
23
关 于 开 通 支 付 宝 账 户 进 行 网 上 直 销
业务的 公告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 12 月 4 日
24
关 于 在 邮 储 银 行 开 通 基 金 转 换 业 务
的公告
中国证 券报 、 上 海证 券报
2012 年 12 月 6 日
25
关 于 再 次 提 请 投 资 者 及 时 更 新 已 过
期 身 份 证 件 或 者 身 份 证 明 文 件 的 公
告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 12 月 17 日
26
关 于 旗 下 部 分 基 金 参 加 平 安 银 行 费
率优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 12 月 31 日
27
关 于 旗 下 部 分 基 金 继 续 参 加 邮 储 银
行网上 银行 、 手机 银行 申购 费率优 惠
活动的 公告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 12 月 31 日
28
关于变 更公 司电 话总 机 、 传 真号码 及
直销中 心业 务电 话的 公告
中国证 券报 、上 海证 券报
2012 年 12 月 31 日
§12 影 响投 资者决策的其他重 要信息
无。
兴全保 本混合型证券投资基金 2012 年 年度报告
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§13 备查文 件目录
13.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 本基 金 设立的 文件
2 、 《兴 全保 本混 合型 证券 投资基 金基 金合 同》
3 、 《兴 全保 本混 合型 证券 投资基 金托 管协 议》
4 、 《兴 全保 本混 合型 证券 投资基 金更 新招 募说 明书 》
5 、 基 金管 理人 业务 资格 批件、 营业 执照 和公 司章 程
6 、 本 报告 期内 在中 国证 监会指 定报 纸上 公开 披露 的各项 公告 原件 。
13.2 存 放地 点
基金管 理人 、基 金托 管人 的办公 场所 。
13.3 查 阅方 式
投资者 可登 录基 金管 理人 互联网 站 （http://www.xyfunds.com.cn ） 查 阅， 或 在营业 时间 内至
基金管 理人 、基 金托 管人 办公场 所免 费查 阅。
基金管 理人 客户 服务 中心 电话：400-678-0099 ，021-38824536
兴业全 球基 金管 理有 限公 司
2013 年3 月30 日
