民生加银增强收益债券型证券投资基金 2012 年年度报告
民生加银增强收益 债券 型 证券投资 基金
2012 年年度报告
2012 年 12 月 31 日
基金管理人：民生 加银基金管理有 限公司
基金托管人：中国 建设银行股份有 限公司
送出日期：2013 年 3 月 29 日
民生加银增强收益债券型证券投资基金 2012 年年度报告
§1
重要提示及目 录
1.1 重要提示
基金管理 人的董 事会 、 董 事保证本 报告所 载资料 不 存在虚假 记载 、 误导 性陈 述或重
大遗漏， 并对 其内容 的真 实性、 准确性 和完整 性承 担个别及 连带的 法律责 任 。 本年 度报
告已经三 分之二 以上独 立 董事签字 同意， 并由董 事 长签发。
基金托管 人中国 建设银 行 股份有限 公司根 据本基 金 合同规定， 于 2013 年3 月25 日
复核了本 报告中 的财务 指 标、 净值表 现、 利润 分配 情况、 财务 会计报 告、 投 资组合报 告
等内容， 保证复 核内容 不 存在虚假 记载、 误导性 陈 述或者重 大遗漏 。
基金管理 人承诺 以诚实 信 用、 勤 勉尽责 的原则 管理 和运用基 金资产 ， 但 不保 证基金
一定盈利。 基 金的过 往业 绩并不代 表其未 来表现 。 投资有风 险， 投资者 在作 出投资决 策
前应仔细 阅读本 基金的 招 募说明书 及其更 新。
安永华明 会计师 事务所 （ 特殊普通 合伙） 为本基 金 出具了无 保留意 见的审 计 报告，
请投资者 注意阅 读。
本报告期 自 2012 年 1 月1 日起至2012 年12 月31 日止。
民生加银增强收益债券型证券投资基金 2012 年年度报告
1.2 目录
§1
重要 提示 及目 录
..................................................................................................................... 2
1.1 重要提 示
................................................................................................................................... 2
1.2 目录 ........................................................................................................................................... 3
§2
基金 简介
................................................................................................................................. 5
2.1 基金基 本情 况
........................................................................................................................... 5
2.2 基金产 品说 明
........................................................................................................................... 5
2.3 基金管 理人 和基 金托 管人
....................................................................................................... 5
2.4 信息披 露方 式
............................................................................................................................ 6
2.5 其它相 关资 料
........................................................................................................................... 6
§3 主要财 务指 标、 基金 净值表 现及 利润 分配 情况
................................................................... 7
3.1 主要会 计数 据和 财务 指标
....................................................................................................... 7
3.2 基金净 值表 现
.........................................................................................................................
8
3.3 过去三 年基 金的 利润 分配情 况
............................................................................................. 10
§4 管理人 报告
............................................................................................................................. 12
4.1 基金管 理人 及基 金经 理情 况
................................................................................................. 12
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明
......................................................... 13
4.3 管理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明
..................................................................... 13
4.4 管理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说 明
..................................................... 13
4.5 管理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展 望
..................................................... 14
4.6 管理人 内部 有关 本基 金的监 察稽 核工 作情 况
..................................................................... 14
4.7 管理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明
................................................................. 14
4.8 管理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明
..................................................................... 15
§5 托管人 报告
............................................................................................................................. 16
5.1 报告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明
......................................................................... 16
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明
..... 16
5.3 托 管人 对本 年度 报告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见
......................... 16
§6 审计 报告
................................................................................................................................. 17
6.1 审计报 告基 本信 息
................................................................................................................. 17
6.2 审计报 告的 基本 内容
............................................................................................................. 17
§7
年度 财务 报表
....................................................................................................................... 18
7.1 资产负 债表
.............................................................................................................................. 18
7.2 利润表
..................................................................................................................................... 19
7.3 所有者 权益 （基 金净 值）变 动表
......................................................................................... 20
7.4 报表附 注
................................................................................................................................. 21
8.1 期末基 金资 产组 合情 况
......................................................................................................... 42
8.2 期末按 行业 分类 的股 票投资 组合
......................................................................................... 42
8.3 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细
............................. 43
8.4 报告期 内权 益投 资组 合的重 大变 动
..................................................................................... 44
8.5 期末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合
................................................................................. 46
8.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名债 券投 资明 细
......................... 46
8.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的所有 资产 支持 证券 投资 明细
............. 46
8.8 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名权 证投 资明 细
......................... 46民生加银增强收益债券型证券投资基金 2012 年年度报告
8.9 投资组 合报 告附 注
................................................................................................................. 47
§9 基金份 额持 有人 信息
............................................................................................................. 48
9.1 期末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构
............................................................................. 48
9.2 期末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 的情 况
..................................................... 48
§10
开放 式基 金份 额变 动
......................................................................................................... 49
§11 重大 事件 揭示
....................................................................................................................... 50
11.1 基金 份额 持有 人大 会决议
................................................................................................... 50
11.2 基金 管理 人、 基金 托管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动
................................... 50
11.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼
....................................................... 50
11.4 基金 投资 策略 的改 变
........................................................................................................... 50
11.5 为基 金进 行审 计的 会计师事 务所 情况
............................................................................... 50
11.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况
............................................... 50
11.7 基金 租用 证券 公司 交易单元 的有 关情 况
............................................................................ 50
11.8 其它 重大 事件
....................................................................................................................... 53
§12
影响 投资 者决 策的 其它重 要信 息
..................................................................................... 56
§13
备查 文件 目录
..................................................................................................................... 56
民生加银增强收益债券型证券投资基金 2012 年年度报告
§2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 民生加银 增强收 益债券 型 证券投资 基金
基金简称 民生加银 增强收 益债券
基金主代 码 690002
基金运作 方式 契约型开放式
基金合同 生效日 2009 年7 月21 日
基金管理 人 民生加银 基金管 理有限 公 司
基金托管 人 中国建设 银行股 份有限 公 司
报告期末 基金份 额总额 203,846,022.54 份
基金合同 存续期 不定期
A 类 C 类
下属两级 的基金 简称： 民生加银 增强收 益债券A 民生加银 增强收 益债券C
下属两级 的交易 代码： 690002 690202
报告期末 下属两 级基金 的
份额总额
96,626,446.58 份 107,219,575.96 份
2.2 基金产品说明
投资目标
本 基金在控 制基金资 产风险 、保持资 产流动性 的基础 上，通过 积极
主 动的投资 管理，追 求基金 资产的长 期稳定增 值，争 取实现超 过业
绩比较基 准的投 资业绩 。
投资策略
本 基金奉行“自上而 下”和“自下而 上”相结 合的主 动式投资 管理
理 念，采用 价值分析 方法， 在分析和 判断财政 、货币 、利率、 通货
膨 胀等宏观 经济运行 指标的 基础上， 自上而下 确定和 动态调整 大类
资产比例 和债券 的组合 目 标久期、 期 限结构 配置及 类属配置； 同时，
采用“自 下而上” 的投 资 理念， 在研 究分析 信用风 险、 流动性 风险、
供 求关系、 收益率水 平、税 收水平等 因素基础 上，自 下而上的 精选
个 券，把握 固定收益 类金融 工具投资 机会；同 时，根 据股票一 级市
场 资金供求 关系、股 票二级 市场交易 状况、基 金的流 动性等情 况，
本基金将 积极参 与新股 发 行申购、 增发新 股申购 等 权益类资 产投资，
适当参与 股票二 级市场 投 资，以增 强基金 资产的 获 利能力。
业绩比较 基准 中国债券 综合指 数收益 率
风险收益 特征
本 基金是债 券型证券 投资基 金，通常 预期风险 收益水 平低于股 票型
基 金和混合 型基金， 高于货 币市场基 金，为证 券投资 基金中的 较低
风险品种
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理 人 基金托管 人
名称 民生加银 基金管 理有限 公 司 中国建设 银行股 份有限民生加银增强收益债券型证券投资基金 2012 年年度报告
公司
信息披露
负责人
姓名 张力 田青
联系电话 0755-23999888 010-67595096
电子邮箱 zhangli@msjyfund.com.cn tianqing1.zh@ccb.com
客户服务 电话 400-8888-388 010-67595096
传真 0755-23999800 010-66275853
注册地址
深圳市福 田区益 田路6009 号新世
界商务中 心42 楼
北京市西 城区金 融大街
25 号
办公地址
深圳市福 田区益 田路6009 号新世
界商务中 心42 楼
北京市西 城区闹 市口大
街1 号院1 号楼
邮政编码 518026 100033
法定代表 人 万青元 王洪章
2.4 信息披露方式
本基金选 定的信 息披露 报 纸名称 《中国证 券报》 、 《上海 证 券报》 、 《 证券时 报》
登载基金年度报 告正文 的管理人互联
网网址
http://www.msjyfund.com.cn
基金年度 报告备 置地点 基金管理 人和基 金托管 人 的住所
2.5 其它相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事 务所
安永华明 会计师 事务所 （特殊
普通合伙 ）
北京市东 城区东 长安街 1 号东方 广场
安永大楼17 层01-12 室
注册登记 机构 民生加银 基金管理有限 公司
深圳市福 田区益 田路6009 号新世 界商
务中心 42 楼 民生加银增强收益债券型证券投资基金 2012 年年度报告
§3 主要财务指标、 基金净值表现及 利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位： 人民币 元
3.1.1 期 间数据 和指标 2012 年 2011 年 2010 年
A 类 C 类 A 类 C 类 A 类 C 类
本期已实 现收益 8,165,558.01 11,115,619.11 -4,310,765.29 -6,129,074.38 40,155,429.26 25,547,685.92
本期利润 13,977,900.88 16,160,832.24 -10,099,407.15 -15,031,919.97 46,947,926.08 32,363,150.48
加权平均 基金份 额本期 利 润 0.1466 0.1087 -0.0611 -0.0691 0.0937 0.0930
本期加权 平均净 值利润 率 13.20% 9.87% -5.70% -6.50% 8.72% 8.70%
本期基金 份额净 值增长 率 13.74% 13.20% -5.07% -5.46% 9.83% 9.46%
3.1.2 期 末数据 和指标 2012 年末 2011 年末 2010 年末
期末可供 分配利 润 11,847,768.10 11,376,247.90 4,268,587.42 3,706,829.29 30,347,596.03 22,555,737.98
期末可供 分配基 金份额 利 润 0.1226 0.1061 0.0362 0.0254 0.0716 0.0651
期末基金 资产净 值 115,166,274.75 125,948,414.65 123,562,287.36 151,476,903.67 468,009,348.65 380,270,422.92
期末基金 份额净 值 1.192 1.175 1.048 1.038 1.104 1.098
3.1.3 累 计期末 指标 2012 年末 2011 年末 2010 年末
基金份额 累计净 值增长 率 22.62% 20.88% 7.81% 6.79% 13.57% 12.96%
注： ① 所述基 金业绩 指标 不包括持 有人认 购或交 易 基金的各 项费用 ， 计 入费 用后实际 收
益水平要 低于所 列数字 。
②本期已 实现收 益指基 金 本期利息 收入、 投资 收益 、 其他 收入 （不 含公允 价 值变动
收益） 扣 除相关 费用后 的 余额， 本 期利润 为本期 已 实现收益 加上本 期公允 价 值变动收 益。
③期末可 供分配 利润， 采 用期末资 产负债 表中未 分 配利润期 末余额 和未分 配 利润中
已实现部 分的期 末余额 的 孰低数。 表 中的 “期末” 均 指报告期 最后一 日， 即 12 月 31 日，
无论该日 是否为 开放日 或 交易所的 交易日 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
分级 A
阶段
份额净
值增长
率①
份额净值增
长率标准 差
②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去三个 月 5.30% 0.33% -0.13% 0.02% 5.43% 0.31%
过去六个 月 5.30% 0.33% -1.14% 0.04% 6.44% 0.29%
过去一年 13.74% 0.34% 0.37% 0.06% 13.37% 0.28%
过去三年 18.59% 0.35% 2.24% 0.07% 16.35% 0.28%
自基金合 同
生效起至 今
22.62% 0.33% 1.82% 0.07% 20.80% 0.26%
分级 C
阶段
份额净
值增长
率①
份额净值 增
长率标准 差
②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较 基准
收益率标 准差
④
①－③ ②－④
过去三个 月 5.19% 0.34% -0.13% 0.02% 5.32% 0.32%
过去六个 月 5.10% 0.33% -1.14% 0.04% 6.24% 0.29%
过去一年 13.20% 0.34% 0.37% 0.06% 12.83% 0.28%
过去三年 17.13% 0.34% 2.24% 0.07% 14.89% 0.27%
自基金合 同
生效起至 今
20.88% 0.33% 1.82% 0.07% 19.06% 0.26%
3.2.2 自基金合同生 效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益
率变动的比较
基金累计 份额净 值增长 率 与同期业 绩比较 基准
收益率的 历史走 势对比 图 （分级 A ）
-5%
0%
5%
10%
15%
20%
25%
2009-7-22 2010-1-15 2010-7-16 2011-1-13 2011-7-13 2012-1-6 2012-7-6 2012-12-28
A 类累计份额净值增长率 业绩比较基准增长率
基金累计 份额净 值增长 率 与同期业 绩比较 基准
收益率的 历史走 势对比 图 （分级 C ）
-5%
0%
5%
10%
15%
20%
25%
2009-7-22 2010-1-15 2010-7-16 2011-1-13 2011-7-13 2012-1-6 2012-7-6 2012-12-28
C 类累计份额净值增长率 业绩比较基准增长率
注： 本 基金合 同于 2009 年 7 月 21 日生效 ， 本 基 金建仓期 为自基 金合同 生 效日起的6 个
月。 截 至建仓 期结束 及本 报告期末 ， 本 基金各 项资 产配置比 例符合 基金合 同 及招募说 明
书有关投 资比例 的约定 。
3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比
较
自基金合 同生效 以来基 金 每年净值 增长率 及其与
同期业绩 比较基 准收益 率 的对比图 （分级A）
-10%
-5%
0%
5%
10%
15%
2009 年 2010 年 2011 年 2012 年
基金累计份额净值增长率 业绩比较基准收益率
自基金合 同生效 以来基 金 每年净值 增长率 及其与
同期业绩 比较基 准收益 率 的对比图 （分级C）
-10%
-5%
0%
5%
10%
15%
2009 年 2010 年 2011 年 2012 年
基金累计份额净值增长率 业绩比较基准收益率
注： 本基金 合同于2009 年 7 月 21 日生效， 合同 生效当年 按实际 存续期 计 算， 不按
整个自然 年度进 行折算 。
3.3 过去三年基金的利润分配情况
分级 A
单位：人 民币元
年度
每10份基 金
份额分红 数
现金形式 发放
总额
再投资形 式发
放总额
年度利润 分配
合计
备注
2012年 - - - -
2011年 - - - -
2010年 0.300 15,647,323.08 564,358.83 16,211,681.91
2010 年6
月24 日
第一次分
红， 每 10
份分配
0.300 元
合计 0.300 15,647,323.08 564,358.83 16,211,681.91
分级 C
单位：人 民币元
年度
每10份基
金份额分
红数
现金形式 发放总
额
再投资形 式发
放总额
年度利润 分配
合计
备注
2012年 - - - -
2011年 - - - -
2010年 0.300 10,310,662.05 689,646.24 11,000,308.29
2010 年6
月24 日
第一次分
红， 每 10
份分配
0.300 元
合计 0.300 10,310,662.05 689,646.24 11,000,308.29
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
民 生加银基 金管理 有限公司 （以下简 称“公 司” ）是 由中国民 生银行 股份有限 公司、 加
拿大皇家 银行和 三峡财 务 有限责任 公司共 同发起 设 立的中外 合资基 金管理 公 司。经 中国
证监会[2008]1187 号文批准， 于 2008 年 11 月 3 日在深 圳正式 成立，2012 年注 册资本
增加至3 亿元人 民币。
截至 2012 年 12 月 31 日 ，公司共 管理十一 只开 放 式基金： 民生加 银品牌 蓝 筹灵活配 置
混合型证 券投资 基金、 民 生加银增 强收益 债券型 证 券投资基 金、 民生 加银精 选股票型 证
券投资基 金、 民生 加银稳 健成长股 票型证 券投资 基 金、 民生加 银内需 增长股 票型证券 投
资基金 、 民 生加银 景气行 业股票型 证券投 资基金、 民生加银 中证内 地资源 主 题指数型 证
券投资基 金、 民生 加银信 用双利债 券型证 券投资 基 金、 民生加 银红利 回报灵 活配置混 合
型证券投 资基金、 民生加 银平稳增 利定期 开放债 券 型证券投 资基金、 民生加 银现金增 利
货币市场 基金。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金 的基金 经理
（助理） 期限
证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
乐瑞
祺
基金
经理
2009 年
9 月 10 日
/ 8 年
复旦大学经济学硕 士，8 年证
券从业经历。曾任 衡泰 软件定
量研究部定量分析 师， 从事固
定收益产品定价及 风险 管理系
统开发工 作。2004 年加 入博时
基金管理有限公司 ，担 任固定
收益部基金经理助 理， 从事固
定 收益投 资及研究 业务。2009
年进入民生加银基 金管 理有限
公司工作，负责固 定收 益投资
及研究业务，现任 投资 部副总
监、投资决策委员 会委 员。自
2011 年 11 月起 至今担 任民生
加银景气行业股票 型证 券投资
基金基金 经理。 自2012 年4 月
25 日起至 今担任 民生加 银信用
双利债券型证券投 资基 金基金
经理； 自2009 年9 月起 至今担
任本基金 基金经 理。
注：①上 述任职 日期、 离 任日期根 据本基 金管理 人 对外披露 的任免 日期填 写 。
②证券从 业的含 义遵从 行 业协会《 证券业 从业人 员 资格管理 办法》 的相关 规 定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期 内， 基金 管理人 严格遵守 《 证券投 资基金 法》 及其他 相关法 律法规 、 证监
会规定和 基金合 同的约 定 ， 本着诚实信 用 、 勤勉 尽 责的原则 管理和 运用基 金 资产， 在严
格控制风 险的前 提下， 为 基金份额 持有人 谋求最 大 利益。 本报告 期内 ， 基 金 运作整体 合
法合规， 无损害 基金份 额 持有人利 益的行 为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
公司严格 执行《 证券投 资 基金管理 公司公 平交易 制 度指导意 见》 ，完 善了公 司公平
交易制度， 制 度的范 围包 括境内上 市股票 、 债 券的 一级市场 申购 、 二级 市场 交易等所 有
投资管理 活动， 同时 包括 授权、 研究分 析、 投资 决 策、 交易执行 、 监控等 投 资管理活 动
相关的各 个环节 ，形成 了 有效的公 平交易 执行体 系 。
对于场内 交易， 公司启 用 了交易系 统中的 公平交 易 程序， 在 指令分 发及指 令 执行阶
段， 均由系统 强制执 行公 平委托 ； 此外 ， 公司严 格 控制不同 投资组 合之间 的 同日反向 交
易。
对于场外 交易 ， 公司 完善 银行间市 场交易 、 交 易所 大宗交易 等非集 中竞价 交 易的交
易分配制 度， 保证各 投资 组合获得 公平的 交易机 会 。 对于 部分债 券一级 市场 申购、 非公
开发行股 票申购 等以公 司 名义进行 的交易， 各 投资 组合经理 在交易 前独立 地 确定各投 资
组合的交 易价格 和数量 ， 公司按照 价格优 先、比 例 分配的原 则对交 易结果 进 行分配。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
公司于每 季度、 每年 度对 旗下管理 的不同 投资组 合 的整体收 益率 、 分投 资类 别 （股
票、 债券） 的 收益率 进行 分析， 对连 续四个 季度期 间内不同 时间窗 下 （日内 、3日内、5
日内） 公司管 理的不 同投 资组合同 向交易 的交易 价 差进行分 析。 本报告 期内 ， 本基 金管
理人公平 交易制 度得到 良 好地贯彻 执行， 未发现 存 在违反公 平交易 原则的 情 况。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
公司严格 控制不 同投资 组 合之间的 同日反 向交易， 禁止可能 导致不 公平交 易 和利益
输送的同 日反向 交易。 本 报告期内 ， 本 基金未 发现 可能的异 常交易 情况 ， 不 存在所有 投
资组合参 与的交 易所公 开 竞价同日 反向交 易成交 较 少的单边 成交量 超过该 证 券当日成
交量的5% 的情况 。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2012 年前三季 度国内 经 济增速延 续了下 滑趋势 ，GDP 同比增 速从 2011 年 四季度
的 8.7% 下降 至 2012 年 第三季度 的 7.4% ， 随着 经济增速 下滑 ， 央行 于 2 月和 5 月两 次
下调存款 准备金 率， 并于 6 月和 7 月 两次下 调存贷 款基准利 率， 同时通 过公 开市场操 作
投放流动 性。在 货币政 策 放松的推 动下，2012 年 四季度 GDP 小幅回 升至 7.9%，但全
年增速为 7.8% ，远低 于 2011 年 9.3% 的水平 。不 过货币政 策宽松 的力度 低 于预期， 显
示出国家 对经济 下滑的 容 忍度进一 步提升 。
债券市场 上看，2012 年 信用债表 现最为 突出， 主 要在于宏 观经济 软着陆 以 及流动
性充裕下 ，信用 利差的 收 窄，利率 债则表 现表现 相 对平稳， 仅存在 波段性 的 操作机会，
可转债在 第四季 度大放 异 彩， 主要原因 是股票 市场 的大幅反 弹以及 可转债 自 身估值的 修
复。
本基金在 2012 年主 要以 信用债投 资为主 ，较好 的 把握了信 用债利 差收窄 的 行情，
同时在第 四季度 重仓持 有 了电力、 银行以 及石化 等 转债，在 转债投 资上也 较 为成功。
权益投资 上， 本基金 在食 品饮料 ， 房地 产以及 汽车 等行业的 配置上 较为成 功 ， 在控
制风险的 基础上 ，为本 基 金提供了 增强型 的收益 。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至 2012 年 12 月 31 日 ， 本基金 A 类份额净 值为 1.192 元， 本报告 期内 份额净值
增长率为 13.74% ；本基 金 C 类份额净值为 1.175 元，本报告 期内份 额净 值增长率 为
13.20% ， 同期业 绩比较 基准收益 率为 0.37% 。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
宏观经济 方面， 我们认 为 2013 年经济增长 将保 持温和复 苏的态 势，物 价 水平将整
体维持在 较低水 平， 但须 警惕下半 年通胀 将进入 上 升通道 。 货币 政策方 面 ， 今年仍将 保
持稳健的 基调， 但预 计会 对通胀进 行预调 控； 而财 政政策将 较为宽 松， 财政 赤字规模 将
继续放大 ，结构 性减税 空 间扩大。
2013 年是新 一届政 府贯 彻施政纲 领的元 年， 也 是 重启改革 的元年 ， 当然 我 们也认
为是股票 重新归 来的元 年 ， 我们 认为在 多年的 估值 压抑以及 中国经 济重新 走 上复苏 ， 改
革红利释 放的背 景下， 股 票市场将 在 2013 年 给投 资者带来 较好的 回报。
基于以上 判断， 对于 债券 市场， 我们将 维持相 对谨 慎的态度 ， 主 要基于 通胀 预期的
回升，在 具体操 作上我 们 将控制组 合的久 期，投 资 的目标也 主要是 基于获 取 票息收入，
对于资本 利得收 入我们 在 2013 年不能有过 多期 望。在权 益投资 上，我 们 将相对积 极，
重点配置 将以金 融、 大消 费为主 ， 同时 我们认 为随 着城镇化 进程的 推进以 及 深入， 汽车
股的行情 也值得 期待。 最 后，我们 继续看 好可转 债 市场在 2013 年的表 现。
感谢持有 人对基 金经理 的 信任， 我们将 在严格 控制 风险的基 础上 ， 力争 获取 增强型
的收益， 为您的 财富增 值 做出应有 的努力 与贡献 。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
报告期内 ，管理 人内部 对 本基金的 监察稽 核工作 主 要针对本 基金投 资运作 的 合法、
合规性， 由督 察长领 导独 立于各业 务部门 的监察 稽 核部进行 监察 ， 通过 实时 监控、 定期
检查、 专项 检查、 不 定期 抽查等方 式， 及时 发现问 题， 提出整 改意见 并跟踪 改进落实 情
况， 并按照中 国证监 会的 要求将 《季度 监察稽 核报 告》 和 《年度监 察稽核 报 告》 提交给
公司全体 董事审 阅，并 向 中国证监 会、深 圳证监 局 上报。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
根据中国 证监会 相关规 定 及基金合 同约定 ， 本 基金 管理人严 格按照 新准则 、 中国证
监会相关 规定和 基金合 同 关于估值 的约定 ， 对 基金 所持有的 投资品 种进行 估 值。 本 基金
托管人根 据法律 法规要 求 履行估值 及净值 计算的 复 核责任 。 其中 ， 本基 金管 理人为了 确
保估值工 作的合 规开展 ， 建立了负 责估值 工作决 策 和执行的 专门机 构， 组成 人员包括 分
管运营的 公司领 导、 督察长、 投 资总监 、 运营 管理 部、 交 易部、 研究部 、 投 资部、 监察
稽核部各 部门负 责人及 其 指定的相 关人员。 研 究部 参加人员 应包含 金融工 程 小组及相 关
行业研究 员。 分管运 营的 公司领导 任估值 小组组 长 。 且基 金经理 不参与 其管 理基金的 相
关估值业 务。本 报告期 内 ，参与估 值流程 各方之 间 无重大利 益冲突 。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金本 报告期 未进行 利 润分配。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期， 中 国建设 银行 股份有限 公司在 本基金 的 托管过程 中， 严格遵 守了 《证券 投资
基金法》 、 基金合 同、托 管协议和 其他有 关规定 ， 不存在损 害基金 份额持 有 人利益的 行
为，完全 尽职尽 责地履 行 了基金托 管人应 尽的义 务 。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期， 本托管 人按照 国家有关 规定、 基 金合同 、 托管协议 和其他 有关规 定， 对本基
金的基金 资产净 值计算 、 基金费用 开支等 方面进 行 了认真的 复核 ， 对本 基金 的投资运 作
方面进行 了监督 ，未发 现 基金管理 人有损 害基金 份 额持有人 利益的 行为。
报告期内 ，本基 金未实 施 利润分配 。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人 复核审 查了本 报 告中的财 务指标 、净值 表 现、利润 分配情 况、财 务 会计报告、
投资组合 报告等 内容， 保 证复核内 容不存 在虚假 记 载、误导 性陈述 或者重 大 遗漏。
§6 审计报告
6.1 审计报告基本信息
财务报表 是否经 过审计 是
审计意见 类型 标准无保 留意见
审计报告 编号 安永华明 （2013 ）审字 第60950520_H03 号
6.2 审计报告的基本内容
审计报告 标题 审计报告
审计报告 收件人 民生加银 增强收 益债券 型 证券投资 基金全 体基金 份 额持有人
引言段
我们审计了 后附的 民生加 银增强收益 债券型 证券投 资基金财务 报
表，包括 2012 年 12 月 31 日的资产负 债表，2012 年度的利 润表
及所有者 权益（ 基金净 值 ）变动表 以及财 务报表 附 注。
管理层对 财务报 表
的责任段
编制和公允 列报财 务报表 是基金管理 人民生 加银基 金管理有限 公
司的责任。 这种责 任包括 ： （1）按照 企业会计 准则 的规定编制 财
务报表，并 使其实 现公允 反映； （2） 设计、执 行和 维护必要的 内
部控制， 以 使财务 报表不 存在由于 舞弊或 错误而 导 致的重大 错报。
注册会计 师的责 任
段
我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意
见。我们按 照中国 注册会 计师审计准 则的规 定执行 了审计工作 。
中国注册会 计师审 计准则 要求我们遵 守中国 注册会 计师职业道 德
守则，计划 和执行 审计工 作以对财务 报表是 否不存 在重大错报 获
取合理保 证。
审计工作涉 及实施 审计程 序，以获取 有关财 务报表 金额和披露 的
审计证据。 选择的 审计程 序取决于注 册会计 师的判 断，包括对 由
于舞弊或错 误导致 的财务 报表重大错 报风险 的评估 。在进行风 险
评估时，注 册会计 师考虑 与财务报表 编制和 公允列 报相关的内 部
控制，以设 计恰当 的审计 程序，但目 的并非 对内部 控制的有效 性
发表意见。 审计工 作还包 括评价基金 管理人 选用会 计政策的恰 当
性和作出 会计估 计的合 理 性，以及 评价财 务报表 的 总体列报 。
我们相信， 我们获 取的审 计证据是充 分、适 当的， 为发表审计 意
见提供了 基础。
审计意见 段
我们认为， 上述财 务报表 在所有重大 方面按 照企业 会计准则的 规
定编制， 公 允反映 了民生 加银增强 收益债 券型证 券 投资基金2012
年12 月31 日的财务状况 以及2012 年度的 经营成 果和净值 变动情
况。
注册会计 师的姓 名 张小东 周
刚
会计师事 务所的 名
称
安永华明 会计师 事务所 （ 特殊普通 合伙）
会计师事 务所的 地
址
中国 北京
审计报告 日期 2013 年 3 月 25 日
§7
年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体 ：民生 加银增 强 收益债券 型证券 投资基 金
报告截止 日：2012 年 12 月 31 日
单位：人 民币元
资 产 附注号
本期末
2012 年12 月31 日
上年度末
2011 年 12 月 31 日
资 产：
银行存款 7.4.7.1 18,441,534.42 8,799,466.97
结算备付 金
11,081,185.47 8,283,410.19
存出保证 金
250,000.00 266,427.79
交易性金 融资产 7.4.7.2 434,262,338.57 327,875,113.85
其中：股 票投资
48,801,738.27 52,525,433.95
基金投资
- -
债券投资
385,460,600.30 275,349,679.90
资产支持 证券投 资
- -
衍生金融 资产 7.4.7.3 - -
买入返售 金融资 产 7.4.7.4 - -
应收证券 清算款
- 586,710.46
应收利息 7.4.7.5 3,401,995.71 3,033,483.56
应收股利
- -
应收申购 款
324,244.09 397.60
递延所得 税资产
- -
其他资产 7.4.7.6 - -
资产总计
467,761,298.26 348,845,010.42
负债和所有者权益 附注号
本期末
2012 年12 月 31 日
上年度末
2011 年12 月31 日
负 债：
短期借款
- -
交易性金 融负债
- -
衍生金融 负债 7.4.7.3 - -
卖出回购 金融资 产款
221,000,000.00 65,000,000.00
应付证券 清算款
- 5,316,658.47
应付赎回 款
2,025,513.09 370,327.45
应付管理 人报酬
144,108.10 165,850.59
应付托管 费
41,173.75 47,385.89
应付销售 服务费
46,493.35 52,280.03
应付交易 费用 7.4.7.7 150,910.42 165,739.10
应交税费
2,642,021.96 2,070,700.40
应付利息
106,290.42 26,812.50
应付利润
- -
递延所得 税负债
- -
其他负债 7.4.7.8 490,097.77 590,064.96
负债合计
226,646,608.86 73,805,819.39
所有者权益：
实收基金 7.4.7.9 203,846,022.54 263,863,268.17
未分配利 润 7.4.7.10 37,268,666.86 11,175,922.86
所有者权 益合计
241,114,689.40 275,039,191.03
负债和所 有者权 益总计
467,761,298.26 348,845,010.42
注： 报告截止 日2012 年12 月 31 日， 基金份 额总 额 203,846,022.54 份 ，其中 民生 加银
增强收益 债券型 证券投 资 基金A 级份额 净值1.192 元， 份额总 额96,626,446.58 份；
民生加银增强收益债券型证券投资基金 C 级 份额净值 1.175 元，份额总额
107,219,575.96 份。
7.2 利润表
会计主体 ：民生 加银增 强 收益债券 型证券 投资基 金
本报告期 ：2012 年 1 月1 日至2012 年12 月31 日
单位：人 民币元
项 目 附注号
本期
2012 年1 月1 日至
2012 年12 月31 日
上年度可比期间
2011 年 1 月1 日至
2011 年 12 月31 日
一、收入
39,163,516.72 -13,113,658.39
1.利息收 入
12,759,862.93 16,191,251.68
其中：存 款利息 收入 7.4.7.11 207,667.36 304,938.55
债券利息 收入
12,505,071.13 15,856,546.15
资产支持 证券利 息收入
- -
买入返售 金融资 产收入
47,124.44 29,766.98
其 他利息 收入
- -
2.投资收 益（损 失以"-" 填列 ）
15,521,575.46 -14,705,912.08
其中：股 票投资 收益 7.4.7.12 2,265,485.16 -3,293,638.70
基金投资 收益
- -
债券投资 收益 7.4.7.13 12,547,151.69 -11,939,571.65
资产支持 证券投 资收益
- -
衍生工具 收益 7.4.7.14 - -
股利收益 7.4.7.15 708,938.61 527,298.27
3.公允价 值变动 收益（ 损 失以
"-"号填列 ）
7.4.7.16 10,857,556.00 -14,691,487.45
4. 汇兑收益（损失以"-" 号填
列）
- -
5.其他收 入（损 失以"-" 号填
列）
7.4.7.17 24,522.33 92,489.46
减：二、费用
9,024,783.60 12,017,668.73
1．管理人 报酬 7.4.10.2.1 1,886,313.92 2,897,934.18
2．托管费 7.4.10.2.2 538,946.80 827,981.25
3．销售服 务费 7.4.10.2.3 652,622.14 935,547.69
4．交易费 用 7.4.7.18 1,037,371.18 1,146,086.45
5．利息支 出
4,533,762.98 5,831,869.58
其中：卖 出回购 金融资 产 支出
4,533,762.98 5,831,869.58
6．其他费 用 7.4.7.19 375,766.58 378,249.58
三、 利润总额 （亏损总额以"-"
号填列）
30,138,733.12 -25,131,327.12
所得税费 用（以"-"号填 列）
- -
四、 净利润 （净亏损以"-"号填
列）
30,138,733.12 -25,131,327.12
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体 ：民生 加银增 强 收益债券 型证券 投资基 金
本报告期 ：2012 年 1 月1 日至2012 年12 月31 日
单位：人 民币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期 初所 有者权 益（基
金净值）
263,863,268.17 11,175,922.86 275,039,191.03
二、本期经营活动 产生的
基金净值变 动数（ 本期利
润）
- 30,138,733.12 30,138,733.12
三、本期基金份额 交易产
生的基金净 值变动 数（净
值减少以"-"号填 列）
-60,017,245.63 -4,045,989.12 -64,063,234.75
其中：1. 基金申 购款 236,458,464.89 29,648,707.17 266,107,172.06
2.基金赎 回款 -296,475,710.52 -33,694,696.29 -330,170,406.81
四、本期向基金份 额持有
人分配利润 产生的 基金净
值变动（净值减少以"-"
号填列）
- - -
五、 期 末所 有者权 益（基
金净值）
203,846,022.54 37,268,666.86 241,114,689.40
项目
上年度可比期间
2011 年1 月1 日至 2011 年12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期 初所 有者权 益（基
金净值）
770,397,477.49 77,882,294.08 848,279,771.57
二、本期经营活动 产生的
基金净值变 动数（ 本期利
- -25,131,327.12 -25,131,327.12
润）
三、本期基金份额 交易产
生的基金净 值变动 数（净
值减少以"-"号填 列）
-506,534,209.32 -41,575,044.10 -548,109,253.42
其中：1. 基金申 购款 87,906,424.01 7,111,127.48 95,017,551.49
2.基金赎 回款 -594,440,633.33 -48,686,171.58 -643,126,804.91
四、本期向基金份 额持有
人分配利润 产生的 基金净
值变动（净值减少以"-"
号填列）
- - -
五、 期 末所 有者权 益（基
金净值） 263,863,268.17 11,175,922.86 275,039,191.03
报表附注 为财务 报表的 组 成部分。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报 表由下列 单位/负 责人签 署：
俞岱曦
朱晓光
洪锐珠
—————————
—————————
————————
基金管理 公司负 责人
主管会计 工作负 责人
会计机构 负责人
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
民生加银 增强收 益债券 型 证券投资 基金(以 下简称 “本基金 ”) ， 系经 中国 证券监督 管理
委 员会(以下 简称“ 中国证 监会”)证 监许可[2009] 第473 号 《关于 核准民 生加 银增强 收
益债券型 证券投 资基金 募 集的批复 》 核 准， 由 基金 管理人民 生加银 基金管 理 有限公司 向
社会公开发行募集，基金合同于2009 年07 月21 日 正式生效，首次设立募集规模为
1,590,933,744.79份基 金 份额。 本基金 为契约 型开 放式， 存续期 限不定 。 本 基金的基 金
管理人为 民生加 银基金 管 理有限公 司， 注册登 记机 构为民生 加银基 金管理 有 限公司 ， 基
金托管人 为中国 建设银 行 股份有限 公司（ 以下简 称 “中国建 设银行 ”）。
根据 《民生加 银增强 收益 债券型证 券投资 基金基 金 合同》 和 《民生 加银增 强 收益债券 型
证券投资 基金招 募说明 书 》 的有关规定 ， 本基金 自 募集期起 根据认 购费 、 申 购费及销 售
服务费收 取方式 的不同 ， 将基金份 额分为 不同的 类 别。 在 投资者 认购或 申购 基金时收 取
认 购费、 申购费的 ，称为A 类基金 份额； 不收取 认购 费、申 购费，而 是从本类 别基金 资
产 中计提销 售服务 费的，称 为C类 基金份额 。本基金A类、C类两 种收费模 式并 存，由 于
基金费用 的不同 ， 本 基金A类基金份 额和C 类基金 份 额分别计 算基金 份额净 值 ， 计算 公式
为计算日 各类别 基金资 产 净值除以 计算日 发售在 外 的该类别 基金份 额总数。 投资者可 自
行选择认 购、申 购的基 金 份额类别 ，但各 类别基 金 份额之间 不能相 互转换 。
根据 《中华人 民共和 国证 券投资基 金法 》 和 《民 生 加银增强 收益债 券型证 券 投资基金 基
金合同》 的 有关规 定， 本 基金的投 资范围 为国内 依 法发行上 市的股 票、 债券 、 货币市场
工具、权 证、资 产支持 证 券以及法 律法规 或中国 证 监会允许 基金投 资的其 他 金融工具。
本基金各 类资产 的投资 比 例为： 投资于 固定收 益类 金融工具 资产占 基金资 产 比例不低 于
80%， 基金保 持不低 于基金 资产净 值5%的 现金或 者到 期日在 一年以 内的政 府债 券。本基
金还可投 资于一 级市场 新 股申购、 持有 可转债 转股 所得股票 、 二 级市场 股票 和权证 、 法
律法规或 中国证 监会允 许 基金投资 的其他 金融工 具 ， 但上述非固 定收益 类金 融工具的 投
资 比例合 计不超 过基金 资产 的20%，其 中基金 持有全 部权证 的市值 不超过 基金 资产净 值
的3%。本 基金的 业绩比 较 基准为： 中国债 券综合 指 数收益率 。
7.4.2 会计报表的编制基础
本 财务报 表系按 照中国 财政 部2006年2 月颁布 的《企 业会计 准则— 基本准 则》 和38项具
体会计准 则、 其 后颁布 的 应用指南 、 解释 以及其 他 相关规定 （以下 合称 “ 企 业会计准 则” ）
编制， 同时， 对 于在具 体 会计核算 和信息 披露方 面 ， 也参考了 中国证券 业协 会制定的 《证
券投资基 金会计 核算业 务 指引》 、 中国证 监会制 定 的 《关 于进一 步规范 证券 投资基金 估
值业务的 指导意 见》 、 《 关于证券 投资基 金执行< 企业会计 准则>估 值业务 及份额净 值计
价有关事 项的通 知》 、 《 证券投资 基金信 息披露 管 理办法》 、 《 证券投 资基 金信息披 露
内 容与格 式准则》 第2 号《 年度报 告的内容 与格式》 、《证 券投资基 金信息披 露编报 规
则 》第3 号《会 计报表 附注 的编制 及披露》 、《证券 投资基 金信息披 露XBRL模 板第3 号<
年度报告 和半年 度报告> 》及其他 中国证 监会颁 布 的相关规 定。
本财务报 表以本 基金持 续 经营为基 础列报 。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报 表符合 企业会 计 准则的要 求， 真实、 完整 地反映了 本基金 于2012 年12月31日的
财务状况 以及2012年度 的 经营成果 和净值 变动情 况 。
7.4.4 重要会计政策和会计估计
本基金财 务报表 所载财 务 信息根据 下列依 照企业 会 计准则及 应用指 南、 《证 券投资基 金
会计核算 业务指 引》和 其 他相关规 定所厘 定的主 要 会计政策 和会计 估计编 制 。
7.4.4.1 会计年 度
本基金会 计年度 采用公 历 年度，即 每年1月1日起 至12月31日止。
7.4.4.2 记账本 位币
本基金记 账本位 币和编 制 本财务报 表所采 用的货 币 均为人民 币。 除有特 别说 明外， 均以
人民币元 为单位 表示。
7.4.4.3 金融资 产和金融负债的分类
金融工具 是指形 成本基 金 的金融资 产 （或 负债） ， 并形成其 他单位 的金融 负 债 （或资 产）
或权益工 具的合 同。
(1) 金融资产 分类
本基金的 金融资 产于初 始 确认时分 为以下 两类： 以 公允价值 计量且 其变动 计 入当期
损益的金 融资产 、贷款 和 应收款项 ；
本基金持有 的以公允价 值计量且其变动计入当期损益的金融资产主要包括股票投
资、债券 投资和 衍生工 具 （主要系 权证投 资）。
(2) 金融负债 分类
本基金的金 融负债 于初 始确认时归类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的
金融负债 和其他 金融负 债 。本基金 持有的 金融负 债 划分为其 他金融 负债。
7.4.4.4 金融资 产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
本基金于 成为金 融工具 合 同的一方 时确认 一项金 融 资产或金 融负债 。
划分为以 公允价 值计量 且 其变动计 入当期 损益的 金 融资产的 股票 、 债券 等， 以及不作 为
有效套期 工具的 衍生工 具 ， 按照 取得时 的公允 价值 作为初始 确认金 额， 相关 的交易费 用
在发生时 计入当 期损益 ；
在持有以 公允价 值计量 且 其变动计 入当期 损益的 金 融资产期 间取得 的利息 或 现金股利，
应当确认 为当期 收益 。 每 日， 本 基金将 以公允 价值 计量且其 变动计 入当期 损 益的金融 资
产或金融 负债的 公允价 值 变动计入 当期损 益；
处置该金 融资产 或金融 负 债时， 其公允 价值与 初始 入账金额 之间的 差额应 确 认为投资 收
益，同时 调整公 允价值 变 动收益；
当收取该 金融资 产现金 流 量的合同 权利终 止， 或该 金融资产 已转移 ， 且 符合 金融资产 转
移的终止 确认条 件的， 金 融资产将 终止确 认；
当金融负 债的现 时义务 全 部或部分 已经解 除的， 该 金融负债 或其一 部分将 终 止确认；
金融资产转移 ，是 指本 基金将金融资产让与或交付给该金融资产发行方以外的另一方
(转入方) ； 本 基金已 将金 融资产所 有权上 几乎所 有 的风险和 报酬转 移给转 入 方的， 终止
确认该金 融资产 ； 保 留了 金融资产 所有权 上几乎 所 有的风险 和报酬 的， 不终 止确认该 金
融资产 ； 本基 金既没 有转 移也没有 保留金 融资产 所 有权上几 乎所有 的风险 和 报酬的 ， 分
别下列情 况处理 ： 放 弃了 对该金融 资产控 制的 ， 终 止确认该 金融资 产并确 认 产生的资 产
和负债 ； 未放 弃对该 金融 资产控制 的， 按照其 继续 涉入所转 移金融 资产的 程 度确认有 关
金融资产 ，并相 应确认 有 关负债。
本基金主 要金融 工具的 成 本计价方 法具体 如下：
(1) 股票投资
买入股票 于成交 日确认 为 股票投资 ， 股 票投资 成本 ， 按成 交日应 支付的 全部 价款扣
除交易费 用入账 ；
卖出股票 于成交 日确认 股 票投资收 益， 卖出股 票的 成本按移 动加权 平均法 于 成交日
结转。
(2) 债券投资
买入债券 于成交 日确认 为 债券投资 。 债 券投资 成本 ， 按成 交日应 支付的 全部 价款扣
除交易费 用入账 ，其中 所 包含的债 券应收 利息单 独 核算，不 构成债 券投资 成 本；
买入零息 债券视 同到期 一 次性还本 付息的 附息债 券 ， 根据 其发行 价、 到 期价 和发行
期限按直 线法推 算内含 票 面利率后 ，按上 述会计 处 理方法核 算；
卖出债券 于成交 日确认 债 券投资收 益，卖 出债券 的 成本按移 动加权 平均法 结 转。
(3) 权证投资
买入权证 于成交 日确认 为 权证投资。 权 证投资 成本 按成交日 应支付 的全部 价 款扣除
交易费用 后入账 ；
卖出权证 于成交 日确认 衍 生工具投 资收益， 卖 出权 证的成本 按移动 加权平 均 法于成
交日结转 。
(4) 分离交易 可转债
申购新发 行的分 离交易 可 转债于获 得日， 按可 分离 权证公允 价值占 分离交 易 可转债
全部公允价值 的比 例将 购买分离交易可转债实际支付全部价款的一部分确认为权证投
资成本， 按实际 支付的 全 部价款扣 减可分 离权证 确 定的成本 确认债 券成本 ；
上市后， 上市流 通的债 券 和权证分 别按上 述(2)、(3) 中相关 原则进 行计算 。
(5) 回购协议
基金持有 的回购 协议 （封 闭式回购） ， 以 成本列 示 ， 按实际利率 （ 当实际 利 率与合
同利率差 异较小 时，也 可 以用合同 利率） 在实际 持 有期间内 逐日计 提利息 。
7.4.4.5 金融资 产和金融负债的估值原则
公允价值是指 在公 平交 易中熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金
额。 本 基金的 公允价 值的 计量分为 三个层 次， 第一 层次是本 基金在 计量日 能 获得相同 资
产或负债 在活跃 市场上 报 价的， 以该报 价为依 据确 定公允价 值； 第二层 次是 本基金在 计
量日能获 得类似 资产或 负 债在活跃 市场上 的报价， 或相同或 类似资 产或负 债 在非活跃 市
场上的报 价的 ， 以该 报价 为依据做 必要调 整确定 公 允价值 ； 第三 层次是 本基 金无法获 得
相同或类 似资产 可比市 场 交易价格 的， 以其他 反映 市场参与 者对资 产或负 债 定价时所 使
用的参数 为依据 确定公 允 价值。本 基金主 要金融 工 具的估值 方法如 下：
1) 股票投资
(1) 上市流通 的股票 的估值
上市流通 的股票 按估值 日 该股票在 证券交 易所的 收 盘价估值。 估 值日无 交易 的但最近 交
易日后经 济环境 未发生 重 大变化且 证券发 行机构 未 发生影响 证券价 格的重 大 事件的，按
最近交易 日的收 盘价估 值 ； 如最近交易 日后经 济环 境发生了 重大变 化或证 券 发行机构 发
生了影响 证券价 格的重 大 事件， 可参考 类似投 资品 种的现行 市价及 重大变 化 因素， 调整
最近交易 市价， 确定公 允 价值。 如 有充足 证据表 明 最近交易 市价不 能真实 反 映公允价 值，
调整最近 交易市 价，确 定 公允价值 。
(2) 未上市的 股票的 估值
A. 送股、转增股、公开增发新 股或配股的股票，以其在 证券交易所挂牌的同一证 券
估值日的 估值方 法估值 ；
B. 首次公开发行的股票，采用 估值技术确定公允价值， 在估值技术难以可靠计量 公
允价值的 情况下 ，按其 成 本价计算 ；
首次公开发行有明确锁定期 的股票，同一股票在交易 所上市后，以其在证券交 易
所挂牌的 同一证 券估值 日 的估值方 法估值 ；
C. 非公开发 行有明 确锁定 期 的股票的 估值
本基金投 资的非 公开发 行 的股票按 以下方 法估值 ：
a. 估值日在证券交易所上市 交易的同一股票的市价低 于非公开发行股票的初始 取
得成本时 ， 采用 在证券 交 易所的同 一股票 的市价 作 为估值日 该非公 开发行 股 票的
价值；
b. 估值日在证券交易所上市 交易的同一股票的市价高 于非公开发行股票的初始 取
得成本时 ，按中 国证监 会 相关规定 处理。
2) 债券投资
(1) 证 券交 易所市 场实 行净 价交 易的 债券按 估值 日收盘价 估值 。估值 日无 交易的但 最
近交易日后经济环境未发生 重大变化且证券发行机构 未发生影响证券价格的重 大
事件的，按最近交易日的收 盘价估值；如最近交易日 后经济环境发生了重大变 化
或证券发行机构发生了影响 证券价格的重大事件，可 参考类似投资品种的现行 市
价及重大变化因素，调整最 近交易市价，确定公允价 值。如有充足证据表明最 近
交易市价 不能真 实反映 公 允价值， 调整最 近交易 市 价，确定 公允价 值；
(2) 证 券交 易所市 场未 实行 净价 交易 的债券 按估 值日收盘 价减 去债券 收盘 价中所含 的
债券应收利息得到的净价进 行估值。估值日无交易的 但最近交易日后经济环境 未
发生重大变化且证券发行机 构未发生影响证券价格的 重大事件的，按最近交易 日
债券收盘净价估值；如最近 交易日后经济环境发生了 重大变化或证券发行机构 发
生了影响 证券价 格的重 大 事件， 可参考 类似投 资品 种的现行 市价及 重大变 化 因素，
调整最近交易市价，确定公 允价值。如有充足证据表 明最近交易市价不能真实 反
映公允价 值，调 整最近 交 易市价， 确定公 允价值 ；
(3) 未 上市 债券、 交易 所以 大宗 交易 方式转 让的 资产支持 证券 ，采用 估值 技术确定 公
允价值， 在估值 技术难 以 可靠计量 公允价 值的情 况 下，按成 本进行 后续计 量 ；
(4) 在 全国 银行间 债券 市场 交易 的债 券、资 产支 持证券等 固定 收益品 种， 采用估值 技
术确定公 允价值 。
3) 权证投资
(1) 上市流通的权证按估值日该 权证在证券交易所的收盘 价估值。估值日无交易的 但
最近交易日后经济环境 未发生重大变化且证券 发行机构未发生影响证 券价格的重
大事件的 ， 按最近 交易日 的收盘价 估值； 如 最近交 易日后经 济环境 发生了 重 大变化
或证券发 行机构 发生了 影 响证券价 格的重 大事件， 可参考类 似投资 品种的 现 行市价
及重大变 化因素， 调整最 近交易市 价， 确定 公允价 值。 如有充 足证据 表明最 近交易
市价不能 真实反 映公允 价 值，调整 最近交 易市价 ， 确定公允 价值；
(2) 未上市流通的权证，采用估 值技术确定公允价值，在 估值技术难以可靠计量公 允
价值的情 况下， 按成本 计 量；
(3) 因持有股 票而享 有的配 股 权证，采 用估值 技术确 定 公允价值 进行估 值。
4) 分离交易 可转债
分离交易可转债，上市日前 ，采用估值技术分别对债 券和权证进行估值；自上 市
日起，上 市流通 的债券 和 权证分别 按上述2) 、3) 中 的相关原 则进行 估值。
5) 其他
(1) 如有确凿证据表明按上述方 法进行估值不能客观反映 金融资产公允价值的，基 金
管理人可 根据具 体情况 与 基金托管 人商定 后，按 最 能反映公 允价值 的方法 估 值；
(2) 如有新增 事项， 按国家 最 新规定估 值。
7.4.4.6 金融资 产和金融负债的抵销
当本基金 具有抵 销已确 认 金融资产 和金融 负债的 法 定权利， 且该 种法定 权利 现在是可执
行的， 同时本 基金计 划以 净额结算 或同时 变现该 金 融资产和 清偿该 金融负 债 时， 金 融资
产和金融 负债以 相互抵 销 后的金额 在资产 负债表 内 列示。 除此以 外， 金 融资 产和金融 负
债在资产 负债表 内分别 列 示，不予 相互抵 销。
7.4.4.7 实收基 金
实收基金 为对外 发行的 基 金份额总 额所对 应的金 额 。 由于申购和 赎回引 起的 实收基金 份
额变动分 别于基 金申购 确 认日及基 金赎回 确认日 确 认。 上述申购 和赎回 分别 包括基金 转
换所引起 的转入 基金的 实 收基金增 加和转 出基金 的 实收基金 减少。
7.4.4.8 损益平 准金
损益平准 金包括 已实现 损 益平准金 和未实 现损益 平 准金。 已实现 损益平 准金 指在申购 或
赎 回基金 份额时， 申购或赎 回款项 中包含的 按累计未 分配的 已实现收 益/( 损失)占基 金
净值比例 计算的 金额 。 未 实现损益 平准金 指在申 购 或赎回基 金份额 时， 申购 或赎回款 项
中 包含的 按累计未 实现利得/(损失)占基 金净值 比例 计算的 金额。损 益平准金 于基金 申
购确认日 或基金 赎回确 认 日确认。
未实现损 益平准 金与已 实 现损益平 准金均 在 “损益 平准金” 科 目中核算， 并 全额转入 “未
分配利润/( 累计 亏损)”。
7.4.4.9 收入/（损失）的确认和计量
(1) 存款利息 收入按 存款的 本 金与适用 的利率 逐日计 提 的金额入 账。
(2) 债券利息 收入 按债券 票面价 值与票 面利 率或内 含票面 利率计 算的 金额扣 除应由 债
券发行企 业代扣 代缴的 个 人所得税 后的净 额确认， 在债券实 际持有 期内逐 日 计提；
(3) 资产支持 证券 利息收 入按证 券票面 价值 与票面 利率计 算的金 额， 扣除应 由资产 支
持证券发行企 业代扣代 缴的 个人所得税 后的净额 确认 ，在证券实 际持有期 内逐 日
计提；
(4) 买入返售 金融 资产收 入，按 买入返 售金 融资产 的摊余 成本及 实际 利率（ 当实际 利
率与合同 利率差 异较小 时 ，也可以 用合同 利率） ， 在回购期 内逐日 计提；
(5) 股票投资 收益/( 损失)于 卖出股票 成交日 确认， 并 按卖出股 票成交 金额与 其 成本的
差额入账 ；
(6) 债券投资 收益/( 损失)于 卖出债券 成交日 确认， 并 按成交总 额与其 成本 、 应 收利息
的差额入 账；
(7) 衍生工具 收益/( 损失)于 卖出衍生 工具成 交日确 认 ， 并按卖 出衍生 工具成 交 金额与
其成本的 差额入 账；
(8) 股利收益 于除 息日确 认，并 按上市 公司 宣告的 分红派 息比例 计算 的金额 扣除应 由
上市公司 代扣代 缴的个 人 所得税后 的净额 入账；
(9) 公允价值变动收益/( 损失) 系本基金持有的采用公允价值模式计量的交易性金融
资产、交 易性金 融负债 等 公允价值 变动形 成的应 计 入当期损 益的利 得或损 失 ；
(10) 其他收入 在主 要风险 和报酬 已经转 移给 对方， 经济利 益很可 能流 入且金 额可以 可
靠计量的 时候确 认。
7.4.4.10 费用的确认和计量
(1) 基金管理 费按前 一 日基 金 资产净值 的0.7% 的年费 率 逐日计提 ；
(2) 基金托管 费按前 一日基 金 资产净值 的0.2% 的年费 率 逐日计提 ；
(3) 基金销售 服务费 按前一 日C类基金资 产净值 的0.4% 的年费率 逐日计 提；
(4) 卖出回购证券支出， 按卖 出回购金融资产的摊 余成 本及实际利率（当实 际利 率与
合同利率 差异较 小时， 也 可以用合 同利率 ）在回 购 期内逐日 计提；
(5) 其他费用 系根据 有关法 规 及相应协 议规定， 按实际 支出金额， 列入当 期基金 费用。
如果影响 基金份 额净值 小 数点后第 四位的 ，则采 用 待摊或预 提的方 法。
7.4.4.11 基金的收益分配政策
(1) 基金同一 基金份 额类别 内 的每份基 金份额 享有同 等 收益分配 权， 但由于 本基 金A类
基金份额 不收取 销售服 务 费，C类基 金份额 收取销 售服务费 ， 各基 金份额 类 别对应
的基金可 供分配 利润将 有 所不同；
(2) 收 益分 配时 所发 生的 银行转 账或 其他 手续 费用 由投资 人自 行承 担。 当投 资人的 现
金红利小于一 定金额时 ，基 金注册登记 机构可将 投资 人的现金红 利按除息 日的 基
金份额净 值自动 转为基 金 份额，具 体业务 规则， 请 见招募说 明书等 相关公 告；
(3) 本基金在 符合有 关分红 条 件的前提 下收益 每年最 多 分配6次 ， 每次 基金收 益 分配比
例不低于 截止收 益分配 基 准日可供 分配利 润的50% ；
(4) 若基金合 同生效 不满3个 月则可不 进行收 益分配 ；
(5) 本基金收 益分配 方式分 为 两种： 现 金分红 与红利 再 投资， 基 金份额 持有人 可 对A类、
C类基金份 额分别 选择不 同的分红 方式， 投 资人可 选择现金 红利或 将现金 红 利按除
息日的基金份 额净值自 动转 为基金份额 进行再投 资； 若投资人不 选择，本 基金 默
认的收益 分配方 式是现 金 分红；
(6) 基 金收 益分 配后 基金 份额净 值不 能低 于面 值， 即基金 收益 分配 基准 日的 基金份 额
净值减去 每单位 基金份 额 收益分配 金额后 不能低 于 面值；
(7) 法律法规 或监管 机构另 有 规定的， 从其规 定。
7.4.4.12 其他重要的会计政策和会计估计
本基金本 报告期 无其他 重 要的会计 政策和 会计估 计 需要披露 。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政 策变更的说明
本基金本 报告期 无会计 政 策变更。
7.4.5.2 会计估 计变更的说明
本基金本 报告期 无会计 估 计变更。
7.4.5.3 差错更 正的说明
本基金本 报告期 无重大 会 计差错的 内容和 更正金 额 。
7.4.6 税项
1. 印花税
经 国务院 批准 ，财政 部、国 家税务 总局 研究决 定，自2008 年4 月24日 起，调整 证券
（股票） 交易印 花税税 率 ，由原先 的3‰调 整为1 ‰；
经 国务院 批准 ，财政 部、国 家税务 总局 研究决 定，自2008 年9 月19日 起，调整 由出
让方按证 券（股 票）交 易 印花税税 率缴纳 印花税 ， 受让方不 再征收 ，税率 不 变；
根 据财 政部 、国家 税务 总局 财税 字[2005]103号文《 关于 股权 分置试 点改 革有 关税
收政策问 题的通 知》 的规 定， 股 权分置 改革过 程中 因非流通 股股东 向流通 股 股东支付 对
价而发生 的股权 转让， 暂 免征收印 花税。
2. 营业税、企业所得税
根据财政 部、 国家税 务总 局财税字[2004]78 号文 《 关于证券 投资基 金税收 政 策的通
知》 的规定， 自2004年1 月1日起， 对 证券投 资基 金 （封闭式证 券投资 基金 ， 开放 式证券
投资基金） 管理人 运用基 金买卖股 票、 债券 的差价 收入， 继续 免征营 业税和 企业所得 税 ；
根 据财 政部 、国家 税务 总局 财税 字[2005]103号文《 关于 股权 分置试 点改 革有 关税
收政策问 题的通 知》 的规 定， 股 权分置 改革中 非流 通股股东 通过对 价方式 向 流通股股 东
支付的股 份、现 金等收 入 ，暂免征 收流通 股股东 应 缴纳的企 业所得 税；
根 据财 政部、 国家 税务总局 财税[2008]1号 文《关于 企业 所得税 若干 优惠政策 的 通
知》 的规定， 对证券 投资 基金从证 券市场 中取得 的 收入， 包括 买卖股 票、 债 券的差价 收
入，股权 的股息 、红利 收 入，债券 的利息 收入及 其 他收入， 暂不征 收企业 所 得税。
3. 个人所得税
根 据财 政部 、国家 税务 总局 财税 字[2002]128号文《 关于 开放 式证券 投资 基金 有关
税收问题 的通知》 的规定 ， 对基金取 得的股 票的股 息、 红利收 入、 债券 的利 息收入及 储
蓄利息收 入， 由上 市公司 、 债券发行 企业及 金融机 构在向基 金派发 股息、 红 利收入、 债
券的利息 收入及 储蓄利 息 收入时代 扣代缴20% 的个 人所得税 ；
根 据财 政部 、国家 税务 总局 财税 字[2005]107号 文《 关于 股息 红利有 关个 人所得税
政 策的补 充通知 》的规 定， 自2005年6 月13 日 起，对 证券投 资基金 从上市 公司 分配取 得
的股息红 利所得 ， 按 照财 税[2005]102号文 规定 ， 扣缴义务 人在代 扣代缴 个 人所得税 时，
减按50%计 算应纳 税所得 额；
根 据财 政部 、国家 税务 总局 财税 字[2005]103号文《 关于 股权 分置试 点改 革有 关税
收政策问 题的通 知》 的规 定， 股 权分置 改革中 非流 通股股东 通过对 价方式 向 流通股股 东
支付的股 份、现 金等收 入 ，暂免征 收流通 股股东 应 缴纳的个 人所得 税。
根 据财 政部 、国家 税务 总局 财税[2008]132号《 财政 部国 家税 务总局 关于 储蓄 存 款
利 息所得 有关个 人所得 税政 策的通 知》， 自2008年10 月9日 起暂免 征收储 蓄存 款利息 所
得个人所 得税。
7.4.7 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 银行存 款
单位：人 民币元
项目
本期末
2012 年12 月31 日
上年度末
2011 年12 月31 日
活期存款 18,441,534.42 8,799,466.97
定期存款 - -
其他存款 - -
合计 18,441,534.42 8,799,466.97
注：本基 金于本 期及上 年 度可比期 间未投 资定期 存 款及其他 存款。
7.4.7.2 交易性 金融资产
单位 ：人民 币元
项目
本期末
2012 年12 月31 日
成本 公允价值 公允价值 变动
股票 43,585,351.06 48,801,738.27 5,216,387.21
债券
交易所市 场 320,186,777.96 331,966,961.10 11,780,183.14
银行间市 场 53,090,913.41 53,493,639.20 402,725.79
合计 373,277,691.37 385,460,600.30 12,182,908.93
资产支持 证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 416,863,042.43 434,262,338.57 17,399,296.14
项目
上年度末
2011 年12 月31 日
成本 公允价值 公允价值 变动
股票 52,465,941.70 52,525,433.95 59,492.25
债券
交易所市 场 218,938,992.83 223,741,679.90 4,802,687.07
银行间市 场 49,928,439.18 51,608,000.00 1,679,560.82
合计 268,867,432.01 275,349,679.90 6,482,247.89
资产支持 证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 321,333,373.71 327,875,113.85 6,541,740.14
7.4.7.3 衍生金 融资产/负债
本基金于 本期末 及上年 度 末均无衍 生金融 资产/负债。
7.4.7.4 买入返 售金融资产
本基金于 本期末 及上年 度 末均无买 入返售 金融资 产 。
7.4.7.5 应收利 息
单位：人 民币元
项目
本期末
2012 年12 月31 日
上年度末
2011 年12 月31 日
应收活期 存款利 息 4,785.51 1,638.76
应收定期 存款利 息 - -
应收其他 存款利 息 - -
应收结算 备付金 利息 5,485.15 4,670.74
应收债券 利息 3,391,725.05 3,027,174.06
应收买入 返售证 券利息 - -
应收申购 款利息 - -
其他 - -
合计 3,401,995.71 3,033,483.56
7.4.7.6 其他资 产
本基金于 本期末 及上年 度 末均无其 他资产 。
7.4.7.7 应付交 易费用
单位：人 民币元
项目
本期末
2012 年12 月31 日
上年度末
2011 年12 月31 日
交易所市 场应付 交易费 用 148,623.98 165,389.10
银行间市 场应付 交易费 用 2,286.44 350.00
合计 150,910.42 165,739.10
7.4.7.8 其他负 债
单位：人 民币元
项目
本期末
2012 年12 月31 日
上年度末
2011 年12 月31 日
应付券商 交易单 元保证 金 250,000.00 250,000.00
应付赎回 费 97.77 64.96
预提费用 240,000.00 340,000.00
合计 490,097.77 590,064.96
7.4.7.9 实收基 金
1.民生加 银增强收益债券型证券投资基金A 级
金额单位 ：人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年12 月31 日
基金份额 （份） 账面金额
上年度末 117,867,240.17 117,867,240.17
本期申购 82,504,847.46
82,504,847.46
本期赎回 （以“- ”号填 列） -103,745,641.05
-103,745,641.05
本期末 96,626,446.58
96,626,446.58
注: 申购 含转换 入份额 ， 赎回含转 换出份 额。
2.民生加 银增强收益债券型证券投资基金C 级
金额单位 ：人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年12 月31 日
基金份额 （份） 账面金额
上年度末 145,996,028.00 145,996,028.00
本期申购 153,953,617.43
153,953,617.43
本期赎回 （以“- ”号填 列） -192,730,069.47
-192,730,069.47
本期末 107,219,575.96
107,219,575.96
注: 申购 含转换 入份额 ， 赎回含转 换出份 额。
7.4.7.10 未分配利润
1.民生加 银增强收益债券型证券投资基金A 级
单位：人 民币元
项目 已实现部 分 未实现部 分 未分配利 润合计
上年度末 4,268,587.42 1,426,459.77 5,695,047.19
本期利润 8,165,558.01
5,812,342.87
13,977,900.88
本期基金份额交易产生的 -586,377.33
-546,742.57
-1,133,119.90
变动数
其中：基 金申购 款 7,816,557.04
3,328,778.92
11,145,335.96
基金赎回 款 （以 “-”
号填列） -8,402,934.37
-3,875,521.49
-12,278,455.86
本期已分 配利润 - - -
本期末 11,847,768.10
6,692,060.07
18,539,828.17
2.民生加 银增强收益债券型证券投资基金C 级
单位：人 民币元
项目 已实现部 分 未实现部 分 未分配利 润合计
上年度末 3,706,829.29 1,774,046.38 5,480,875.67
本期利润 11,115,619.11
5,045,213.13
16,160,832.24
本期基金份额交易产生 的
变动数
-3,446,200.50
533,331.28
-2,912,869.22
其中：基 金申购 款 10,267,885.09
8,235,486.12
18,503,371.21
基金赎回 款 （以 “-”
号填列）
-13,714,085.59
-7,702,154.84
-21,416,240.43
本期已分 配利润 - - -
本期末 11,376,247.90
7,352,590.79
18,728,838.69
7.4.7.11 存款利息收入
单位：人 民币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年
12 月31 日
上年度可 比期间
2011 年1 月1 日至2011 年12
月31 日
活期存款 利息收 入 97,264.77 148,916.55
定期存款 利息收 入 - -
其他存款 利息收 入 - -
结算备付 金利息 收入 109,466.29 144,080.39
其他 936.30 11,941.61
合计 207,667.36 304,938.55
注：其他 为申购 款利息 收 入。
7.4.7.12 股票投资收益
单位：人 民币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年
12 月31 日
上年度可 比期间
2011 年1 月1 日至 2011
年12 月31 日
卖出股票 成交总 额 341,556,583.64 409,157,579.16
减：卖出 股票成 本总额 339,291,098.48 412,451,217.86
买卖股票 差价收 入 2,265,485.16 -3,293,638.70
7.4.7.13 债券投资收益
单位：人 民币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012
年12 月31 日
上年度可 比期间
2011 年1 月1 日至2011
年12 月31 日
卖出债券（ 债转 股及债券 到 期兑
付）成交 总额
553,474,204.90 1,069,881,529.11
减：卖出债 券（ 债转 股 及债券到
期兑付） 成本总 额
527,331,335.73 1,067,168,792.71
减：应收 利息总 额 13,595,717.48 14,652,308.05
债券投资 收益 12,547,151.69 -11,939,571.65
7.4.7.14 衍生工具收益
本基金于 本期及 上年度 可 比期间均 无衍生 金融工 具 收益。
7.4.7.15 股利收益
单位：人 民币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年
12 月31 日
上年度可 比期间
2011 年1 月1 日至 2011
年12 月31 日
股票投资 产生的 股利收 益 708,938.61 527,298.27
基金投资 产生的 股利收 益 - -
合计 708,938.61 527,298.27
7.4.7.16 公允价值变动收益
单位：人 民币元
项目名称
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年
12 月31 日
上年度可 比期间
2011 年1 月1 日至2011 年
12 月31 日
1.交易性 金融资 产 10,857,556.00 -14,691,487.45
——股票 投资 5,156,894.96 -6,980,561.43
——债券 投资 5,700,661.04 -7,710,926.02
——资产 支持证 券投资 - -
2.衍生工 具 - -
——权证 投资 - -
3.其他 - -
合计 10,857,556.00 -14,691,487.45
7.4.7.17 其他收入
单位：人 民币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年
12 月31 日
上年度可 比期间
2011 年1 月1 日至 2011 年
12 月31 日
基金赎回 费收入 24,203.27 91,803.38
转换费收 入 319.06 686.08
合计 24,522.33 92,489.46
注：1.本 基金的 赎回费 率 按持有期 间递减 ，赎回 费 总额的 25% 归入 基金资 产。
2. 本基金的 转换费由转 出基金赎回费和基金申购补差费构成，其中赎回费部分的
25%归入转 出基金 的基金 资产。
7.4.7.18 交易费用
单位：人 民币元
项目
本期
2012 年 1 月1 日至 2012 年12
月31 日
上年度可 比期间
2011 年1 月1 日至2011 年12
月31 日
交易所市 场交易 费用 1,035,363.68 1,139,186.45
银行间市 场交易 费用 2,007.50 6,900.00
合计 1,037,371.18 1,146,086.45
7.4.7.19 其他费用
单位：人 民币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年12
月31 日
上年度可 比期间
2011 年1 月1 日至 2011 年
12 月31 日
审计费 40,000.00 40,000.00
信息披露 费 300,000.00 300,000.00
债券账户 维护费 18,000.00 18,000.00
银行费用 17,766.58 20,249.58
合计 375,766.58 378,249.58
7.4.7.20 分部报告
截至本期 末， 本基金 仅在 中国大陆 境内从 事证券 投 资单一业 务， 因此 ， 无 需 作披露的 分
部报告。
7.4.8 或有事项、资产负债 表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事 项
截至资产 负债表 日，本 基 金无需要 说明的 重大或 有 事项。
7.4.8.2 资产负 债表日后事项
1） 本基金 于2013 年3 月6 日 对本基金 份额持 有人按 每10 份基 金份额 分配人 民 币1.000
元进行分 红， 其中 ， 本 基 金 A 类基 金现金 形式发 放 总额人民 币 17,261,569.02 元 ，再投
资形式发放总额人民币 2,735,740.43 元，本基金 A 类基金实际分配收益为人民币
19,997,309.45 元；本基 金 C 类基金 现金形 式发放 总额人民 币 14,270,014.22 元，再 投
资形式发放总额人民币 3,534,204.25 元，本基金 C 类基金实际分配收益为人民币
17,804,218.47 元。
2 ）除上 述事项 外，截 至本 财务报 表批准日 ，本基金 并无其 它需作披 露的资产 负债表 日
后事项。
7.4.9 关联方关系
关联方名 称 与本基金 的关系
民生加银 基金管 理有限 公 司( “民 生加银
基金公司 ”)
基金管理 人、 注册 登记机 构、 基金销 售机 构
中国建设 银行股份有限 公司 （ “中 国建设
银行” ）
基金托管 人、基 金代销 机 构
中国民生 银行股 份有限 公 司 （ “中 国民生
银行” ）
基金管理 人的股 东、基 金 代销机构
加拿大皇 家银行 基金管理 人的股东
三峡财务 有限责 任公司 基金管理 人的股 东
注：于2012 年度， 并无 与本基金 存在控 制关系 或 其他重大 影响关 系的关 联 方发生变 化
的情况。
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
以下关联 交易均 在正常 业 务范围内 按一般 商业条 款 订立。
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.10.1.1 股票交易
本基金于 本期及 上年度 可 比期间均 无通过 关联方 交 易单元进 行的股 票交易 。
7.4.10.1.2 权证交易
本基金于 本期及 上年度 可 比期间均 无通过 关联方 交 易单元进 行的权 证交易 。
7.4.10.1.3 应支付关联方的佣金
本基金于 本期末 及上年 度 末均无应 支付关 联方的 佣 金。
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人 民币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至
2012 年12 月31 日
上年度可 比期间
2011 年1 月1 日至
2011 年12 月31 日
当期发生 的基金 应支付 的 管理费 1,886,313.92 2,897,934.18
其中：支 付销售 机构的 客 户维护费 296,026.22 404,650.40
注:1)基金 管理费 按前一 日的基金 资产净 值的0.70% 的年费率 计提。 计算方 法如下：
H=E×0.70%/当年 天数
H为每日应 支付的 基金管 理费
E为前一日 的基金 资产净 值
基金管理 费每日 计提,逐 日累计至 每个月 月末， 按 月支付。
2) 基金管理 费于2012年末尚 未支付的 金额 为人民 币144,108.10 元 ，于2011年末 尚未
支付的金 额为人 民币165,850.59元。
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人 民币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012
年12 月31 日
上年度可 比期间
2011 年1 月1 日至
2011 年12 月31 日
当期发生 的基金 应支付 的 托管费 538,946.80 827,981.25
注:1)基金 托管费 按前一 日的基金 资产净 值的0.20% 的年费率 计提。 计算方 法如下：
H=E×0.20%/当年 天数
H为每日应 支付的 基金托 管费
E为前一日 的基金 资产净 值
基金托管 费每日 计提， 逐 日累计至 每个月 月末， 按 月支付。
2) 基金托管费于2012 年末 尚未支付的金额 为人民币41,173.75 元，于2011年末尚未
支付的金 额为人 民币47,385.89元。
7.4.10.2.3 销售服务费
单位：人 民币元
获得销售 服务费 的
各关联方 名称
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年12 月31 日
民生加银 增强收 益债券 型 证券投资 基金C级
当期发生 的基金 应支付 的 销售
服务费
2012-12-31 应付
销售服务费余额
中国建设 银行 228,150.90 16,501.12
中国民生 银行 339,669.89 23,866.18
民生加银 基金公 司 1,554.25
108.38
合计 569,375.04 40,475.68
获得销售 服务费 的
各关联方 名称
上年度可 比期间
2011 年1 月1 日至 2011 年12 月31 日
民生加银 增强收 益债券 型 证券投资 基金 C 级
当期发生 的基金 应支付 的 销售
服务费
2011-12-31 应付
销售服务费余额
中国建设 银行 351,059.39 20,836.90
中国民生 银行 414,557.00 25,684.02
民生加银 基金公 司 88,064.02 40.05
合计 853,680.41 46,560.97
注： 民生 加银增强 收益 债券型证 券投资 基金 A 级 份额不收 取销售 服务费， C 类基金 份额
销售服务 费年费 率为 0.40%。本基金 C 类 基金份 额销售服 务费计 提的计 算 方法如
下：
H=E×0.40%/当年 天数
H为C类基 金份额 每日应 计 提的销售 服务费
E为C类基 金份额 前一日 的 基金资产 净值
基金销售服务费每日计算 ，按月支付给民生加银基 金公司，再由民生加银 基 金公司
计算并支 付给各 基金销 售 机构。
7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易
本基金于 本期及 上年度 可 比期间均 未与关 联方进 行 银行间同 业市场 的债券 （ 含回购 ） 交
易。
7.4.10.4 各 关联方投资本基金的情况
7.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
基金管理 人于本 期及上 年 度可比期 间均未 运用固 有 资金投资 本基金 。
7.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
本报告期 及上年 度可比 期 间均无除 基金管 理人之 外 的其他关 联方投 资本基 金 的情况。
7.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人 民币元
关联方
名称
本期
2012 年 1 月 1 日至
2012 年 12 月31 日
上年度可 比期间
2011 年1 月1 日至2011
年12 月31 日
期末余额 当期利息 收入 期末余额 当期利息 收入
中国建设 银
行
18,441,534.42 97,264.77 8,799,466.97 148,916.55
注：本基 金的银 行存款 由 基金托管 人中国 建设银 行 保管，按 银行同 业利率 计 息。
7.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金于 本期及 上年度 可 比期间均 未在承 销期内 参 与关联方 承销证 券。
7.4.11 利润分配情况
本基金于 本期未 进行利 润 分配。
7.4.12 期末（2012 年 12 月 31 日）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
证券代
码
证券名称
成功认购
日
可流通日
流通受
限类型
认购价格
期末估
值单价
数量
（张）
期末
成本总额
期末
估值总额
备注
127001 海直转债 12/24/2012 01/07/2013 新债未上市 100.00 100.00 4,940 494,000.00 494,000.00 -
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票代
码
股票名称 停牌日期 停牌原因
期末
估值单
价
复牌日期
复牌
开盘单
价
数量
（股）
期末
成本总额
期末
估值总额
备注
002546 新联电子 11/07/2012 资产重组 15.61 01/22/2013 17.17 1,000 18,275.08 15,610.00 -
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
截至本报 告期末 2012 年 12 月 31 日止 ，本基 金未 持有从事 银行间 市场债 券 正回购交 易
中作为抵 押的债 券。
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报 告期末 2012 年 12 月 31 日止 ，本基 金从 事证券交 易所债 券正回 购 交易形成 的
卖出回购 证券款 余额 221,000,000.00 元 ，于 2013 年01 月04 日到 期。 该类 交易要求 本
基 金在回 购期内持 有的证券 交易所 交易的债 券和/或 在新质 押式回购 下转入质 押库的 债
券，按证 券交易 所规定 的 比例折算 为标准 券后， 不 低于债券 回购交 易的余 额 。
7.4.13 金融工具风险及管理
7.4.13.1 风险管理政策和组 织架构
本基金是 债券型 证券投 资 基金， 属于较 低风险 品种 。 本基 金投资 的金融 工具 主要包括 股
票投资 、 债券 投资及 权证 投资等 。 本基 金在日 常经 营活动中 面临的 与这些 金 融工具相 关
的风险主 要包括 信用风 险 、 流动 性风险 及市场 风险 。 本基 金的基 金管理 人从 事风险管 理
的主要目 标是争 取将以 上 风险控制 在限定 的范围 之 内， 使本基金 在风险 和收 益之间取 得
最佳的平 衡以实 现 “ 风险 和收益高 于货币 市场基 金 而低于股 票型基 金和混 合 型基金 ， 谋
求稳定和 可持续 的绝对 收 益”的风 险收益 目标。
本基金的 基金管 理人奉 行 全面风险 管理体 系的建 设 ，建立了 以风险 控制委 员 会为核心
的、 由督察 长、 风险 控制 委员会、 监 察稽核 部、 金 融工程小 组和相 关业务 部 门构成的 风
险管理架 构体系 。 本 基金 的基金管 理人在 董事会 下 设立合规 与风险 管理委 员 会， 负 责制
定风险管 理的宏 观政策 ， 审议通过 风险控 制的总 体 措施等 ； 在管 理层层 面设 立风险控 制
委员会 ， 讨论 和制定 公司 日常经营 过程中 风险防 范 和控制措 施； 在业务 操作 层面风险 管
理职责主 要由监 察稽核 部 负责， 协调金 融工程 小组 及其他各 部门完 成运作 风 险管理 ， 并
进行投资 风险分 析与绩 效 评估。监 察稽核 部对公 司 总经理负 责，并 由督察 长 分管。
本基金的 基金管 理人对 于 金融工具 的风险 管理方 法 主要是通 过定性 分析和 定 量分析的
方法去估 测各种 风险产 生 的可能损 失。 从定性 分析 的角度出 发， 判断风 险损 失的严重 程
度和出现 同类风 险损失 的 频度。 而从定 量分析 的角 度出发 ， 根据 本基金 的投 资目标 ， 结
合基金资 产所运 用金融 工 具特征通 过特定 的风险 量 化指标、 模型 ， 日常的 量 化报告 ， 确
定风险损 失的限 度和相 应 置信程度， 及 时可靠 地对 各种风险 进行监 督、 检查 和评估 ， 并
通过相应 决策， 将风险 控 制在可承 受的范 围内。
7.4.13.2 信用风险
信用风险 是指基 金在交 易 过程中因 交易对 手未履 行 合约责任， 或 者基金 所投 资证券之 发
行人出现 违约、 拒绝支 付 到期本息 等情况 ，导致 基 金资产损 失和收 益变化 的 风险。
本基金的 基金管 理人在 交 易前对交 易对手 的资信 状 况进行了 充分的 评估。 本 基金的银 行
存款存放 在本基 金的托 管 行中国建 设银行 ， 与 该银 行存款相 关的信 用风险 不 重大。 本基
金在交易所进 行的 交易 均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收
和款项清 算， 违约风 险可 能性很小 ； 在 银行间 同业 市场进行 交易前 均对交 易 对手进行 信
用评估并 对证券 交割方 式 进行限制 以控制 相应的 信 用风险。
本基金的 基金管 理人建 立 了信用风 险管理 流程， 通 过对投资 品种信 用等级 评 估来控制 证
券发行人 的信用 风险， 且 通过分散 化投资 以分散 信 用风险。
本基金债 券投资 的信用 评 级情况按 《中 国人民 银行 信用评级 管理指 导意见 》 设定的标 准
统计及汇 总。
7.4.13.2 ．1 按短期信用评级列示的债券投资
短期信用 评级
本期末
2012 年12 月31 日
上年度末
2011 年12 月31 日
A-1 - -
A-1 以下 - -
未评级 9,996,000.00 13,024,700.00
合计 9,996,000.00 13,024,700.00
注:未评级 债券为 国债、 政策性金 融债和 央行票 据 。
7.4.13.2 ．2 按长期信用评级列示的债券投资
长期信用 评级
本期末
2012 年12 月31 日
上年度末
2011 年12 月31 日
AAA 186,745,161.70 120,993,511.40
AAA 以下 184,531,838.60 79,274,971.70
未评级 4,187,600.00 62,056,496.80
合计 375,464,600.30 262,324,979.90
注:未评级 债券为 国债、 政策性金 融债和 央行票 据 。
7.4.13.3 流动性风险
流动性风 险是指 基金所 持 金融工具 变现的 难易程 度 。 本基金的流 动性风 险一 方面来自 于
基金份额 持有人 可随时 要 求赎回其 持有的 基金份 额 ， 另一方面来 自于投 资品 种所处的 交
易市场不活跃 而带 来的 变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以
合理的价 格变现 。
针对兑付 赎回资 金的流 动 性风险， 本基 金的基 金管 理人每日 对本基 金的申 购 赎回情况 进
行严密监 控并预 测流动 性 需求， 保持基 金投资 组合 中的可用 现金头 寸与之 相 匹配。 本基
金的基金 管理人 在基金 合 同中设计 了巨额 赎回条 款 ， 约定在非常 情况下 赎回 申请的处 理
方式，控 制因开 放申购 赎 回模式带 来的流 动性风 险 ，有效保 障基金 持有人 利 益。
针对投资 品种变 现的流 动 性风险， 本基 金的基 金管 理人通过 独立的 风险管 理 部门设定 流
动性比例 要求， 对流 动性 指标进行 持续的 监测和 分 析， 包 括组合 持仓集 中度 指标、 组合
在短时间 内变现 能力的 综 合指标、 组合 中变现 能力 较差的投 资品种 比例以 及 流通受限 制
的投资品 种比例 等。 本基 金投资于 一家公 司发行 的 股票市值 不超过 基金资 产 净值的 10% ，
且本基金与由 本基 金的 基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得
超过该证 券的10%。 本基 金所持大 部分证 券在证 券 交易所上 市，其 余亦可 在 银行间同 业
市场交易 ，因此 除附 注 7.4.12 中列示 的部分 基金 资产流通 暂时受 限制不 能 自由转让 的
情况外， 其余 金融资 产均 能以合理 价格适 时变现 。 此外， 本基金 可通过 卖出 回购金融 资
产方式借 入短期 资金应 对 流动性需 求， 其上限 一般 不超过基 金持有 的债券 投 资的公允 价
值。
除卖出回 购金融 资产按 余 额计息外， 本 基金所 持有 的其他金 融负债 的合约 约 定到期日 均
为一个月 以内且 不计息 ， 可赎回基 金份额 净值(所 有者权益) 无固定 到期日 且不计息 ， 因
此账面余 额即为 未折现 的 合约到期 现金流 量。
7.4.13.4 市场风险
市场风险 是指基 金所持 金 融工具的 公允价 值或未 来 现金流量 因所处 市场各 类 价格因素
的变动而 发生波 动的风 险 ，包括利 率风险 、外汇 风 险和其他 价格风 险。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风险 是指金 融工具 的 公允价值 或现金 流量受 市 场利率变 动而发 生波动 的 风险。 利率
敏感性金 融工具 均面临 由 于市场利 率上升 而导致 公 允价值下 降的风 险， 其中 浮动利率 类
金融工具还面 临每 个付 息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风
险。
本基金持 有的利 率敏感 性 资产主要 为银行 存款 、 结 算备付金 及债券 投资等 。 本基金的 基
金管理人 定期对 本基金 面 临的利率 敏感性 缺口进 行 监控， 并通过 调整投 资组 合的久期 等
方法对上 述利率 风险进 行 管理。 下表统 计了本 基金 面临的利 率风险 敞口 。 表 中所示为 本
基金资产 及负债 的公允 价 值， 并按照合 约规定 的利 率重新定 价日或 到期日 孰 早者予以 分
类。
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人 民币元
本期末
2012 年 12 月 31 日 1 个月以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资
产 :
银行存款 18,441,534.42 - - - - - 18,441,534.42
结算备付金 11,081,185.47 - - - - - 11,081,185.47
存出保证金 - - - - - 250,000.00 250,000.00
交易性金融资产 10,965,644.10 - 22,938,516.90
302,862,616.42
48,693,822.88 48,801,738.27 434,262,338.57
应收利息 - - - - - 3,401,995.71 3,401,995.71
应收申购款 150,218.69 - - - - 174,025.40 324,244.09
其他资产 - - - - - - -
资产总计: 40,638,582.68 - 22,938,516.90 302,862,616.42
48,693,822.88
52,627,759.38 467,761,298.26
负债:
卖出回购金融资产 款 221,000,000.00 - - - - - 221,000,000.00
应付证券清算款 - - - - - - -
应付赎回款 - - - - - 2,025,513.09 2,025,513.09
应付管理人报酬 - - - - - 144,108.10 144,108.10
应付托管费 - - - - - 41,173.75 41,173.75
应付销售服务费 - - - - - 46,493.35 46,493.35
应付交易费用 - - - - - 150,910.42 150,910.42
应交税费 - - - - - 2,642,021.96 2,642,021.96
应付利息 - - - - - 106,290.42 106,290.42
其他负债 - - - - - 490,097.77 490,097.77
负债总计 221,000,000.00 - - - - 5,646,608.86 226,646,608.86
利率敏感度缺口 -180,361,417.32 - 22,938,516.90 302,862,616.42
48,693,822.88
46,981,150.52 241,114,689.40
上年度末
2011 年 12 月 31 日 1 个月以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资
产 :
银行存款 8,799,466.97 - - - - - 8,799,466.97
结算备付金 8,283,410.19 - - - - - 8,283,410.19
存出保证金 - - - - - 266,427.79 266,427.79
交易性金融资产 13,024,700.00 - - 160,872,042.30 101,452,937.60 52,525,433.95 327,875,113.85
应收证券清算款 - - - - - 586,710.46 586,710.46
应收利息 - - - - - 3,033,483.56 3,033,483.56
应收申购款 - - - - - 397.60 397.60
其他资产 - - - - - - -
资产总计: 30,107,577.16 - - 160,872,042.30 101,452,937.60 56,412,453.36 348,845,010.42
负债:
卖出回购金融资产 款 65,000,000.00 - - - - - 65,000,000.00
应付证券清算款 - - - - - 5,316,658.47 5,316,658.47
应付赎回款 - - - - - 370,327.45 370,327.45
应付管理人报酬 - - - - - 165,850.59 165,850.59
应付托管费 - - - - - 47,385.89 47,385.89
应付销售服务费 - - - - - 52,280.03 52,280.03
应付交易费用 - - - - - 165,739.10 165,739.10
应付利息 - - - - - 26,812.50 26,812.50
应交税费 - - - - - 2,070,700.40 2,070,700.40
其他负债 - - - - - 590,064.96 590,064.96
负债总计 65,000,000.00 - - - - 8,805,819.39 73,805,819.39
利率敏感度缺口 -34,892,422.84 - - 160,872,042.30 101,452,937.60 47,606,633.97 275,039,191.03
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
假设
下表为利 率风险 的敏感 性 分析，反 映了在 其他变 量 不变的假 设下， 利率发 生
合理、可 能的变 动时， 为 交易而持 有的债 券公允 价 值的变动 将对基 金资产 净
值产生的 影响。 正数表 示 可能增加 基金资 产净值 ， 负数表示 可能减 少基金 资
产净值。
分析
相关风险 变量的 变动
对资产负 债表日 基金资 产 净值的
影响金额 （单位 ：人民 币 万元）
本期末
2012 年12 月31 日
上年度末
2011 年12 月31 日
1.市场利 率下降25 个基 点 274 178
2.市场利 率上升25 个基 点 -270 -174
7.4.13.4.2 外汇风险
本基金持 有的所 有资产 及 负债以人 民币计 价，因 此 无重大外 汇风险 。
7.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格 风险是 指基金 所 持金融工 具的公 允价值 或 未来现金 流量因 除市场 利 率和外汇
汇率以外 的市场 价格因 素 变动而发 生波动 的风险。 本基金主 要投资 于证券 交 易所上市 或
银行间同 业市场 交易的 股 票和债券， 所 面临的 其他 价格风险 来源于 单个证 券 发行主体 自
身经营情 况或特 殊事项 的 影响，也 可能来 源于证 券 市场整体 波动的 影响。
本基金的 基金管 理人在 构 建和管理 投资组 合的过 程 中， 采用 “自上 而下 ” 和 “自下而 上”
相结合的 策略， 通过 对宏 观经济情 况及政 策的分 析 ， 结合 证券市 场运行 情况 ， 做出 资产
配置及组 合构建 的决定 ； 通过对单 个证券 的定性 分 析及定量 分析 ， 选择 符合 基金合同 约
定范围的 投资品 种进行 投 资。 本 基金的 基金管 理人 定期结合 宏观及 微观环 境 的变化，对
投资策略 、资产 配置、 投 资组合进 行修正 ，来主 动 应对可能 发生的 市场价 格 风险。
本基金通 过投资 组合的 分 散化降低 其他价 格风险 。 本基金是 债券型 基金 ， 投 资于固定 收
益类金融 工具资 产占基 金 资产比例 不低于80%， 基 金保持不 低于基 金资产 净 值 5%的现 金
或者到期 日在一 年以内 的 政府债券， 非 固定收 益类 金融工具 的投资 比例合 计 不超过基 金
资产的20% ，其 中基金 持 有全部权 证的市 值不超 过 基金资产 净值的3%。
7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位 ：人民 币元
项目
本期末
2012 年12 月31 日
上年度末
2011 年12 月31 日
公允价值
占基金资 产
净值比例 （% ）
公允价值
占基金资 产
净值比例 （% ）
交易性金 融资产- 股票投 资 48,801,738.27 20.24 52,525,433.95 19.10
衍生金融 资产-权 证投资 - - - -
合计 48,801,738.27 20.24 52,525,433.95 19.10
7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
于 2012 年 12 月 31 日， 本基金持 有的交 易性权 益 类投资公 允价值 占基金 资 产净值的 比
例为 20.24%(2011 年 12 月 31 日：19.10%)，因 此 除市场利 率和外 汇汇率 以 外的市场 价
格因素的 变动对 于本基 金 资产净值 无重大 影响(2011 年12 月31 日：同)。
7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
7.4.14.1 承诺事项
截至资产 负债表 日，本 基 金无需要 说明的 承诺事 项 。
7.4.14.2 其他事项
截至资产 负债表 日，本 基 金无需要 说明的 其他重 要 事项。
7.4.14.3 财务报表的批准
本财务报 表已于2013 年3 月 25 日 经本基 金的基 金管理人 批准。
§8
投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位 ：人民 币 元
序号 项目 金额 占基金总 资产的 比例
（%）
1 权益投资 48,801,738.27 10.43
其中：股 票
48,801,738.27 10.43
2 固定收益 投资
385,460,600.30 82.41
其中：债 券
385,460,600.30 82.41
资产支持 证券
- -
3 金融衍生 品投资 - -
4 买入返售 金融资 产
- -
其中：买 断式回 购的买 入
返售金融 资产
- -
5 银行存款 和结算 备付金 合
计
29,522,719.89 6.31
6 其他资产
3,976,239.80 0.85
7 合计
467,761,298.26
100.00
8.2 期末按行业分类的股票投资组合
金额单 位：人民币 元
代码 行业类别 公允价值 占基金资 产净值 比例
(%)
A 农、林、 牧、渔 业 - -
B 采掘业 2,065,800.00 0.86
C 制造业 31,181,794.25 12.93
C0 食品、饮 料 6,445,251.90 2.67
C1 纺织、服 装、皮 毛 609,650.00 0.25
C2 木材、家 具 - -
C3 造纸、印 刷 - -
C4 石 油、化 学、塑 胶、塑
料
1,599,911.83 0.66
C5 电子 33,700.00 0.01
C6 金属、非 金属 2,241,150.00 0.93
C7 机械、设 备、仪 表 20,033,520.52 8.31
C8 医药、生 物制品 218,610.00 0.09
C99 其他制造 业 - -
D 电力、煤 气及水 的生产 和 288,000.00 0.12
供应业
E 建筑业 65,869.72 0.03
F 交通运输 、仓储 业 - -
G 信息技术 业 - -
H 批发和零 售贸易 239,600.00 0.10
I 金融、保 险业 4,173,800.00 1.73
J 房地产业 4,519,848.80 1.87
K 社会服务 业 6,225,255.50 2.58
L 传播与文 化产业 41,770.00 0.02
M 综合类 - -
合计 48,801,738.27 20.24
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位 ： 人民 币 元
序号 股票代码 股票名称 数量（股 ） 公允价值
占基金资 产净值 比
例（％）
1 600418 江淮汽车 640,260 4,372,975.80 1.81
2 600066 宇通客车 170,000 4,284,000.00 1.78
3 600104 上汽集团 210,000 3,704,400.00 1.54
4 002051 中工国际 121,163 3,562,192.20 1.48
5 601601 中国太保 120,000 2,700,000.00 1.12
6 002116 中国海诚 159,928 2,278,974.00 0.95
7 601717 郑煤机 205,000 2,115,600.00 0.88
8 600660 福耀玻璃 240,000 2,104,800.00 0.87
9 600887 伊利股份 94,905 2,086,011.90 0.87
10 000926 福星股份 199,984 1,889,848.80 0.78
11 000651 格力电器 70,000 1,785,000.00 0.74
12 000059 辽通化工 219,943 1,497,811.83 0.62
13 600519 贵州茅台 7,000 1,463,140.00 0.61
14 000858 五 粮 液 40,000 1,129,200.00 0.47
15 600741 华域汽车 100,000 1,118,000.00 0.46
16 000671 阳 光 城 70,000 1,085,000.00 0.45
17 002304 洋河股份 10,000 933,700.00 0.39
18 002508 老板电器 50,000 917,500.00 0.38
19 600239 云南城投 100,000 865,000.00 0.36
20 002142 宁波银行 80,000 852,800.00 0.35
21 600809 山西汾酒 20,000 833,200.00 0.35
22 000937 冀中能源 60,000 829,800.00 0.34
23 601766 中国南车 150,007 744,034.72 0.31
24 600261 阳光照明 80,000 692,800.00 0.29
25 600048 保利地产 50,000 680,000.00 0.28
26 601088 中国神华 25,000 633,750.00 0.26
27 600015 华夏银行 60,000 621,000.00 0.26
28 002029 七 匹 狼 30,000 566,400.00 0.23
29 600157 永泰能源 60,000 564,600.00 0.23
30 000888 峨眉山Ａ 19,901 384,089.30 0.16
31 600886 国投电力 50,000 288,000.00 0.12
32 600495 晋西车轴 20,000 283,600.00 0.12
33 600859 王府井 10,000 239,600.00 0.10
34 600085 同仁堂 10,000 178,200.00 0.07
35 603001 奥康国际 5,000 102,100.00 0.04
36 600425 青松建化 10,000 98,900.00 0.04
37 000961 中南建设 4,801 65,869.72 0.03
38 002293 罗莱家纺 1,000 43,250.00 0.02
39 000423 东阿阿胶 1,000 40,410.00 0.02
40 000933 神火股份 5,000 37,650.00 0.02
41 600111 包钢稀土 1,000 37,450.00 0.02
42 300251 光线传媒 1,000 34,990.00 0.01
43 300128 锦富新材 1,000 19,660.00 0.01
44 002546 新联电子 1,000 15,610.00 0.01
45 002056 横店东磁 1,000 14,040.00 0.01
46 601928 凤凰传媒 1,000 6,780.00 0.00
8.4 报告期内权益投资组合的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期 初基金资产净值 2% 或前 20 名 的股票明细
金额单位 ：人民 币 元
序号 股票代码 股票名称 本期累计 买入金 额
占期初基 金资产 净值比
例（％）
1
600519 贵州茅台 15,442,287.53 5.61
2
601336 新华保险 11,050,363.65 4.02
3
000858 五 粮 液 10,438,848.23 3.80
4
000568 泸州老窖 9,208,376.06 3.35
5
600066 宇通客车 8,769,778.91 3.19
6
600376 首开股份 8,351,225.46 3.04
7
002304 洋河股份 8,316,990.08 3.02
8
601601 中国太保 7,980,263.00 2.90
9
600176 中国玻纤 7,273,591.05 2.64
10
600104 上汽集团 7,244,092.14 2.63
11
600458 时代新材 6,797,604.50 2.47
12
000581 威孚高科 6,696,951.51 2.43
13
600887 伊利股份 6,527,086.43 2.37
14
000002 万
科Ａ 6,357,874.11 2.31
15
000024 招商地产 6,146,195.31 2.23
16
000933 神火股份 6,022,290.11 2.19
17
600048 保利地产 5,824,787.34 2.12
18
600739 辽宁成大 5,074,636.15 1.85
19
000927 一汽夏利 5,042,048.66 1.83
20
601628 中国人寿 4,932,108.31 1.79
注： “本 期累计 买入金 额 ” 均按买 入成交 金额 （ 成 交单价乘 以成交 数量） 填 列， 不考 虑
相关交易 费用。
8.4.2 累计卖出金额超出期 初基金资产净值 2% 或前 20 名 的股票明细
金额单位 ：人民 币 元
序号 股票代码 股票名称 本期累计 卖出金 额
占期初基 金资产 净值比 例
（％）
1 600519 贵州茅台 18,574,574.41 6.75
2 600066 宇通客车 13,778,091.86 5.01
3 600887 伊利股份 13,112,561.28 4.77
4 000858 五 粮 液 11,227,978.28 4.08
5 601336 新华保险 10,947,595.86 3.98
6 000568 泸州老窖 9,210,534.95 3.35
7 600376 首开股份 9,030,843.50 3.28
8 600048 保利地产 8,513,548.33 3.10
9 600176 中国玻纤 7,877,659.14 2.86
10 601166 兴业银行 7,645,861.50 2.78
11 002051 中工国际 7,576,381.62 2.75
12 601601 中国太保 7,487,578.61 2.72
13 000581 威孚高科 6,649,155.39 2.42
14 000024 招商地产 6,512,413.96 2.37
15 002304 洋河股份 6,389,778.58 2.32
16 600458 时代新材 6,361,262.03 2.31
17 000002 万
科Ａ 6,193,396.86 2.25
18 000933 神火股份 5,969,924.06 2.17
19 000895 双汇发展 5,035,618.30 1.83
20 000927 一汽夏利 4,994,326.31 1.82
注： “本期累 计卖出 金额 ” 均按卖出 成交金 额 （成 交单价乘 以成交 数量） 填 列， 不考虑
相关交易 费用。
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币 元
买入股票 成本（ 成交） 总 额 330,410,507.84
卖出股票 收入（ 成交） 总 额 341,556,583.64
注：“买 入股票 成本” 、 “卖出股 票收入 ”均按 买卖成交 金额（ 成交单 价 乘以成交 数
量）填列 ，不考 虑相关 交 易费用。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位 ：人民 币 元
序号 债券品种 公允价值
占基金资 产净值 比例
（％）
1 国家债券 4,187,600.00 1.74
2 央行票据 9,996,000.00 4.15
3 金融债券 - -
其中：政 策性金 融债 - -
4 企业债券 250,961,820.30
104.08
5 企业短期 融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债 120,315,180.00 49.90
8 其他 - -
9 合计 385,460,600.30 159.87
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
金额单位 ：人民 币 元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资 产净
值比例（ ％）
1 110013 国投转债 207,000 25,251,930.00 10.47
2 122023 09 万业债 225,650 23,298,362.50 9.66
3 110015 石化转债 210,000 21,611,100.00 8.96
4 122927 09 海航债 210,000 21,420,000.00 8.88
5 122952 09 赣州债 200,000 20,200,000.00 8.38
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细
本基金本 报告期 末未持 有 资产支持 证券。
8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本 报告期 末未持 有 权证投资 。
8.9 投资组合报告附注
8.9.1 报 告期内 本基金 投 资的前十 名证券 中没有 发 行主体被 监管部 门立案 调 查的、 或在
报告编制 日前一 年内受 到 公开谴责 、处罚 的情形 。
8.9.2 报 告期内 本基金 投 资的前十 名股票 没有超 出 基金合同 规定的 备选股 票 库。
8.9.3 期末其它各项资产构成
单位：人 民币元
序号 名称 金额
1 存出保证 金 250,000.00
2 应收证券 清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 3,401,995.71
5 应收申购 款 324,244.09
6 其他应收 款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 3,976,239.80
8.9.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
序号 债券代码 债券名称 公允价值( 元) 占基金资 产净值 比例（ ％ ）
1 110013 国投转债 25,251,930.00 10.47
2 110015 石化转债 21,611,100.00 8.96
3 113002 工行转债 19,724,400.00 8.18
4 113001 中行转债 19,270,000.00 7.99
5 113003 重工转债 13,751,400.00 5.70
6 110018 国电转债 10,137,600.00 4.20
8.9.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本 报告期 末前十 名 股票中不 存在流 通受限 情 况。
8.9.6 投资组合报告附注的其它文字描述部分
由于四舍 五入的 原因， 分 项之和与 合计项 之间可 能 存在尾差 。
§9 基金份额持有人 信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位 ：份
份额
级别
持有
人户
数
(户)
户均持有 的
基金份额
持有人结 构
机构投资 者 个人投资 者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
A
类
2,805 34,447.93 30,324,850.33 31.38% 66,301,596.25 68.62%
C
类
3,137 34,179.02 291,018.70 0.27% 106,928,557.26 99.73%
合
计
5,942 34,305.96
30,615,869.03
15.02% 173,230,153.51 84.98%
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 份额级别 持有份额 总数（ 份） 占基金总 份额比 例
基金管理 公司所 有
从业人员 持有本 基
金
A 类 4,970.18 0.01%
C 类 968.99 0.00%
合计 5,939.17 0.00%
注：1.本公司高级管理人员、 基金投资和研究部门负责人持有该只基金份额总量
的数量区间是0。
2.本只基金的基金经理持有该只基金份额总量的数量区间是0。
§10
开放式基金 份额变动
单位：份
A 类 C 类
基金合同 生效日 （2009 年7 月21 日）
基金份额 总额
346,070,312.35 1,244,863,432.44
本报告期 期初基 金份额 总 额 117,867,240.17 145,996,028.00
本报告期 基金总 申购份 额 82,504,847.46 153,953,617.43
减：本 报 告期基 金总赎 回 份额 103,745,641.05 192,730,069.47
本报告期 基金拆 分变动 份 额 - -
本报告期 期末基 金份额 总 额 96,626,446.58 107,219,575.96
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
报告期内 无基金 份额持 有 人大会决 议。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
11.2.1 基金管理人的重大人事变动
1. 2012 年 2 月 2 日， 本基金 管理人公 告原督 察长朱 晓 光先生担 任本公 司副总 经 理， 张
力女士接 任督察 长。
2. 2012 年 2 月 8 日 ，本基 金管理人 公告俞 岱曦先 生 担任本公 司总经 理。
3. 2012 年 3 月 21 日，本 基 金管理人 公告吴剑飞 先生担任本公 司 副总 经理。
4. 2012 年 12 月 1 日，本 基 金管理人 公告林海 先生 担 任本公司 副总经 理。
11.2.2 基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
2012 年11 月 15 日， 经中 国建设银 行研究 决定， 聘 任杨新丰 为中国 建设银 行 投资托管 业
务部总经 理， 其 任职资 格 已经中国 证监会 审核批 准 （证监许 可 〔2012〕961 号） 。 聘 任郑
绍平为中 国建设 银行投 资 托管业务 部副总 经理， 其 任职资格 已经中 国证监 会 审核批准
（证监许 可〔2012 〕1036 号） 。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期 基金管 理人、 基 金财产、 基金托 管人基 金 托管业务 没有发 生诉讼 事 项。
11.4 基金投资策略的改变
本报告期 基金投 资策略 没 有改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本 报告 期支付 给安永 华明会 计师 事务所 的报酬 为 40,000.00 元人民 币。截至 本报 告期
末，该事 务所已 向本基 金 提供 2 年 的审计 服务。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本基金管 理人、 托管人 及 其高级管 理人员 没有发 生 受监管部 门稽查 或处罚 的 情形。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位 ：人民 币 元
券商名称
交易单
元数量
股票交易 应支付该 券商的 佣金
备注
成交金额 占当期股 佣金 占当期佣 金
票成交总
额的比例
总量的比 例
中信建投 证券有 限责任 公司
1 85,090,512.22 12.68% 76,052.49 13.18% -
国信证券 股份有 限公司
1 77,923,887.22 11.61% 65,234.85 11.30% -
中国中投 证券有 限责任公司
1 63,286,747.63 9.43% 54,453.96 9.43% -
长江证券 股份有 限公司
1 62,924,356.56 9.37% 53,089.14 9.20% -
安信证券 股份有 限公司
2 62,910,792.64 9.37% 53,496.36 9.27% -
东海证券 有限责 任公司
1 61,141,944.91 9.11% 53,416.74 9.25% -
中信证券 股份有 限公司
1 41,004,420.61 6.11% 34,853.74 6.04% -
申银万 国 证券股 份有限 公司
1 40,796,844.63 6.08% 35,491.53 6.15% -
民生证券 股份有 限公司
1 34,534,219.45 5.15% 30,362.96 5.26% -
华泰证券 股份有 限公司
1 32,866,589.80 4.90% 27,936.53 4.84% -
齐鲁证券 有限责 任公司
1 32,572,758.68 4.85% 28,163.90 4.88% -
兴业证券 股份有 限公司
1 19,874,493.34 2.96% 16,148.24 2.80% -
海通证券 股份有 限公司
1 13,241,944.56 1.97% 11,255.66 1.95% -
国金证券 股份有 限公司
1 11,542,086.35 1.72% 10,507.91 1.82% -
平安证券 有限责 任公司
1 11,179,507.75 1.67% 9,796.86 1.70% -
山西证券 股份有 限公司
1 10,531,682.13 1.57% 8,557.00 1.48% -
中国银河 证券股 份有限 公司 2 3,702,084.00 0.55% 3,165.64 0.55%
本报告
期新增
深圳交
易单元
光大证券 股份有 限公司
1 2,379,786.04 0.35% 2,105.85 0.36% -
中银国际 证券有 限责任 公司
2 1,878,567.87 0.28% 1,592.10 0.28% 本报告期
新增深圳
交易单元
东吴证券 股份有 限公司 1 1,065,115.09 0.16% 902.69 0.16%
本报
告期
新增
中国国际 金融有 限公司
2 767,004.00 0.11% 623.16 0.11% -
国泰君安 证券股 份有限 公司
1 - - - - -
金元证券 股份有 限公司
1 - - - - -
广发证券 股份有 限公司
1 - - - - -
招商证券 股份有 限公司
1 - - - - -
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其它证券投资的情况
金额单 位：人民币 元
券商名称 债券交易 债券回购 交易 权证交易
成交金额
占当期债
券
成交总额
的比例
成交金额
占当期债
券回购成
交总额的
比例
成交金
额
占当期
权证成
交总额
的比例
中信建投 证券有 限责任 公司
323,695,655.26 32.41% 3,059,200,000.00 18.68% - -
国信证券 股份有 限公司
11,485,719.88 1.15% - - - -
中国中投 证券有 限责任 公司
134,400,368.33 13.46% 2,136,500,000.00 13.04% - -
长江证券 股份有 限公司
9,330,467.47 0.93% - - - -
安信证券 股份有 限公司
114,191,963.48 11.43% 1,341,700,000.00 8.19% - -
东海证券 有限责 任公司
8,504,097.26 0.85% - - - -
中信证券 股份有 限公司
15,911,716.00 1.59% 568,000,000.00 3.47% - -
申银万国 证券股 份有限 公司
90,392,896.12 9.05% 2,675,800,000.00 16.34% - -
民生证券 股份有 限公司
46,388,654.54 4.64% 2,027,500,000.00 12.38% - -
华泰证券 股份有 限公司
53,640,460.72 5.37% 256,000,000.00 1.56% - -
齐鲁证券 有限责 任公司
86,260,235.43 8.64% 1,312,000,000.00 8.01% - -
兴业证券 股份有 限公司
2,708,457.00 0.27% - - - -
海通证券 股份有 限公司
13,535,469.19 1.36% 252,500,000.00 1.54% - -
国金证券 股份有 限公司
12,131,833.07 1.21% 943,000,000.00 5.76% - -
平安证券 有限责 任公司
45,529,545.73 4.56% 1,014,500,000.00 6.19% - -
山西证券 股份有 限公司
3,847,873.23 0.39% - - - -
中国银河 证券股 份有限 公司
20,983,773.93 2.10% 793,000,000.00 4.84% - -
光大证券 股份有 限公司
4,208,716.25 0.42% - - - -
中银国际 证券有 限责任 公司
- - - - - -
东吴证券 股份有 限公司
- - - - - -
中国国际 金融有 限公司
1,701,952.07 0.17% - - - -
国泰君安 证券股 份有限 公司
- - - - - -
金元证券 股份有 限公司
- - - - - -
广发证券 股份有 限公司
- - - - - -
招商证券 股份有 限公司
- - - - - -
注：由于 四舍五 入的原 因 ，百分比 分项之 和与合 计 可能有尾 差。
①为了贯 彻中国 证监会 的 有关规定 ，我公 司制定 了 选择券商 的标准 ，即：
ⅰ实力雄 厚，信 誉良好 ， 注册资本 不少于3 亿元 人 民币；
ⅱ研究实 力较强 ， 有 固定 的研究机 构和专 门的研 究 人员， 能及时 为基金 提供 高质量
的资讯服 务， 包括宏 观经 济报告、 行业 报告、 市 场 分析、 个股分 析报告 、 市 场数据统 计
及其它专 门报告 等，并 能 根据基金 投资的 特定要 求 ，提供专 门研究 报告；
ⅲ财务状 况良好 ，各项 财 务指标显 示公司 经营状 况 稳定；
ⅳ经营行 为规范， 内部管 理规范、 严 格， 具备 健全 的内部控 制制度， 并能满 足基金
运作高度 保密的 要求；
ⅴ具备基 金运作 所需的 高 效、 安 全的通 讯条件 ， 交 易设施符 合代理 基金进 行 证券交
易的要求 ，并能 为基金 提 供全面的 信息服 务。
②券商专 用交易 单元选 择 程序：
ⅰ投研能 力打分： 由投资 、 研究、 交 易部相关 人员 对券商投 研及综 合能力 进 行打分，
填写《券 商评价 表》
ⅱ指定租 用方案 ： 由 交易 部根据评 价结果 ， 结 合公 司租用席 位要求 制定具 体 的席位
租用方案 ；
ⅲ公司领 导审批 ：公司 领 导对席位 租用方 案进行 审 批或提供 修改意 见；
ⅳ交易部 洽谈 ： 交易 部指 派专人就 租用事 宜等业 务 与券商一 并进行 洽谈 ， 并 起草相
关书面协 议；
ⅴ律师审 议：席 位租用 协 议交公司 监察稽 核部的 律 师进行法 律审计 ；
vi 交易部 经办 ： 席位租 用 协议生效 后， 由 交易部 专 人与券商 进行联 系， 具 体 办理租
用手续；
vii 连通测试 ：信息 技术 部接到交 易部通 知后， 将 联络券商 技术人 员对租 用 席位进
行连通等 方面的 测试；
viii 通知 托管行 ：信息 技术部测 试通过 后，应 及 时通知投 资部、 交易部 及 运营部 ，
由运营部 通知托 管行有 关 席位的具 体信息 ；
ix 席位启 用： 交易席 位正 式使用 ， 投资 部、 交易部 、 运营 部有关 人员须 提前 做好席
位启用的 准备工 作。
本基金管 理人与 被选择 的 券商签订 交易单 元租用 协 议，并通 知基金 托管人 。
③本基金 本期新 增中国 银 河证券股 份有限 公司、 中 银国际证 券有限 责任公 司 及东吴
证券股份 有限公 司交易 单 元作为本 基金交 易单元 。
11.8 其它重大事件
序
号
公告事项 法定披露 方式 法定披露 日期
1
民生加银 基金管 理有限 公司 旗下证
券投资基 金2011 年12 月31 日基金
资产净值 公告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年1 月 4 日
2
民生加银 基金管 理有限 公司 关于旗
下开放式 基金在 部分销 售机 构开通
基金转换 业务的 公告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年1 月 4 日
3
民生加银 增强收 益债券 型证 券投资
基金 2011 年第 4 季度报告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年1 月 20 日
4
民生加银 基金管 理有限 公司 关于高
级管理人 员变更 公告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年2 月 2 日
5
民生加银 基金管 理有限 公司 关于高
级管理人 员变更 公告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年2 月 2 日
6
民生加银 基金管 理有限 公司 关于高
级管理人 员变更 公告
中国证券 报、上 海证券 报、
证券时报 、公司 网站
2012 年2 月 8 日
7
民生加银 基金管 理有限 公司 关于增
加代销机 构及开 通相关 业务 的公告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年2 月 15 日
8 民生加银 增强收 益债券 型证 券投资 中国证券 报、上 海证券 报 、 2012 年3 月 2 日
基金更新 招募说 明书（2012 年第 1
号）及摘 要
证券时报 、公司 网站
9
民生加银 基金管 理有限 公司 关于高
级管理人 员变更 公告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年3 月 21 日
10
民生加银 增强收 益债券 型证 券投资
基金 2011 年年度报告及摘 要
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年3 月 26 日
11
民生加银 基金管 理有限 公司 关于旗
下开放式 基金参 与国泰 君安 证券自
助式交易 申购费 率优惠 活动 的公告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年3 月 30 日
12
民生加银 中证内 地资源 主题 指数型
证券投资 基金开 放日常 基金 转换业
务的公告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年4 月 10 日
13
民生加银 基金管 理有限 公司 关于旗
下开放式 基金在 民生证 券和 中信万
通证券开 通基金 转换业 务的 公告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年4 月 12 日
14
民生加银 增强收 益债券 型证 券投资
基金 2012 年第 1 季度报告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年4 月 23 日
15
民生加银 基金管 理有限 公司 关于提
请投资者 及时更 新过期 身份 证件或
身份证明 文件的 公告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年6 月 5 日
16
民生加银 基金管 理有限 公司 关于增
加日信证 券为代 销机构 及开 通相关
业务的公 告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年6 月 14 日
17
民生加银 基金管 理有限 公司 关于旗
下开放式 基金参 与交通 银行 、中信
银行、江 苏银行 网上银 行等 电子银
行申购费 率优惠 活动的 公告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年6 月 29 日
18
民生加银 基金管 理有限 公司 旗下证
券投资基 金 2012 年 6 月 30 日基金
资产净值 公告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年7 月 2 日
19
民生加银 增强收 益债券 型证 券投资
基金 2012 年第 2 季度报告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年7 月 18 日
20
民生加银 信用双 利债券 型证 券投资
基金开放 日常申 购、赎 回、 转换和
定期定额 投资业 务的公告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年7 月 19 日
21
民生加银 基金管 理有限 公司 关于旗
下开放式 基金参 与上海 好买 基金销
售有限公 司非现 场方式 交易 申购费
率优惠活 动的公 告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年7 月 25 日
22
民生加银 基金管 理有限 公司 关于旗
下开放式 基金增 加上海 好买 基金销
售有限公 司为代 销机构 的公 告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年7 月 25 日
23 民生加银 基金管 理有限 公司 关于旗 中国证券 报、上 海证券 报 、 2012 年7 月 27 日
下开放式 基金在 上海好 买基 金销售
有限公司 开通转 换业务 的公 告
证券时报 、公司 网站
24
民生加银 基金管 理有限 公司 关于旗
下开放式 基金增 加深圳 众禄 基金销
售有限公 司为代 销机构 并开 通定期
定额投资 、基金 转换业 务及 参加费
率优惠活 动的公 告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年8 月 3 日
25
民生加银 基金管 理有限 公司 关于旗
下开放式 基金增 加哈尔 滨银 行股份
有限公司 为代销 机构并 开通 定期定
额投资和 基金转 换业务 的公 告
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年8 月 13 日
26
民生加银 增强收 益债券 型证 券投资
基金更新 招募说 明书（2012 年第 2
号）及摘 要
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年8 月 24 日
27
民生加银 增强收 益债券 型证 券投资
基金 2012 年半年度报告及 摘要
中国证券 报、上 海证券 报 、
证券时报 、公司 网站
2012 年8 月 29 日
28
民生加银 基金关 于旗下 基金 增加包
商银行为 代销机 构并开 通定 投和转
换的公告
中国证券 报、上 海证券 报、 证
券时报、 公司网 站
2012 年9 月 7 日
29
民生加银 红利回 报灵活 配置 混合型
基金开放 日常申 购、赎 回、 转换和
基金定投 业务的 公告
中国证券 报、上 海证券 报、 证
券时报、 公司网 站
2012 年9 月 26 日
30
民生加银 增强收 益债券 型证 券投资
基金 2012 年第 3 季度报告
中国证券 报、上 海证券 报、 证
券时报、 公司网 站
2012 年10 月26 日
31
民生加银 基金关 于旗下 基金 在中信
万通证券 开通基 金定投 业务 的公告
中国证券 报、上 海证券 报、 证
券时报、 公司网 站
2012 年11 月16 日
32
民生加银 基金关 于旗下 开放 式基金
参与广发 证券基 金定投 费率 优惠活
动的公告
中国证券 报、上 海证券 报、 证
券时报、 公司网 站
2012 年11 月26 日
33
民生加银 基金管 理有限 公司 关于旗
下开放式 基金参 与中国 银行 基金代
销业务优 惠营销 活动的 公告
中国证券 报、上 海证券 报、 证
券时报、 公司网 站
2012 年11 月28 日
34
民生加银 基金管 理有限 公司 关于高
级管理人 员变更 公告
中国证券 报、上 海证券 报、 证
券时报、 公司网 站
2012 年12 月 1 日
35
民生加银 基金管 理有限 公司 关于再
次提请投 资者及 时更新 已过 期身份
证件或者 身份证 明文件 的公 告
中国证券 报、上 海证券 报、 证
券时报、 公司网 站
2012 年12 月26 日
36
关于民生 加银旗 下部分 基金 继续参
加平安银 行基金 申购费 率优 惠活动
的公告
中国证券 报、上 海证券 报、 证
券时报、 公司网 站
2012 年12 月31 日
37
关于民生 加银旗 下基金 继续 参加中
信建投证 券基金 定投费 率优 惠活动
的公告
中国证券 报、上 海证券 报、 证
券时报、 公司网 站
2012 年12 月31 日
38
民生加银 基金管 理有限 公司 关于增
加注册资 本及修 改《公 司章 程》的
公告
中国证券 报、上 海证券 报、 证
券时报、 公司网 站
2012 年12 月31 日
§12
影响投资者 决策的其它重要 信息
1、2012 年 1 月 16 日, 托 管人中国 建设银 行股份 有 限公司发 布关于 董事长 任 职的公告 ，
自 2012 年 1 月 16 日起 ， 王洪章先 生就任 本行董 事 长、执行 董事。
2、2012 年 11 月15 日 ， 根据工作 需要， 中国建 设 银行投资 托管服 务部更 名 为投资托 管
业务部。
§13
备查文件目 录
13.1 备查文件目录
13.1.1 中 国证监 会核准 基金募集 的文件 ；
13.1.2 《 民生加 银增强 收 益债券型 证券投 资基金 招 募说明书 》
13.1.3 《 民生加 银增强 收 益债券型 证券投 资基金 基 金合同》 ；
13.1.4 《 民生加 银增强 收 益债券型 证券投 资基金 托 管协议》 ；
13.1.5 基 金管理 人业务 资格批件 、营业 执照；
13.1.6 基 金托管 人业务 资格批件 、营业 执照。
13.2 存放地点
备查文件 存放于 基金管 理 人和/或基 金托管 人的住 所。
13.3 查阅方式
投 资者可到 基金管 理人和/ 或基金 托管人的 办公场所 、营业场 所及网 站免费查 阅备查 文
件。在支 付工本 费后， 投 资者可在 合理时 间内取 得 备查文件 的复制 件或复 印 件。
民生加银基金管理有限公司
2013 年3 月29 日
