海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
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海富通稳进增利分级债券型证券投资基金
2012 年 年 度报 告 摘要
2012 年 12 月 31 日
基金管理人：海富通基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
报告送出日期：二〇一三年三月二十七日
海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
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§1 重要提示
1.1 重要提示
基 金管 理人 的董 事会、 董事 保证 本报 告所 载资料 不存 在虚 假记 载、 误导性 陈述 或重 大遗 漏， 并对
其 内容 的真实 性、 准确性和 完整 性承担 个别 及连带的 法律 责任。 本年 度报告已 经三 分之二 以上 独立董
事签字 同意 ，并 由董 事长 签发。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同 规 定， 于 2013 年 3 月 26 日复 核了 本报 告
中 的财 务指标 、净 值表现、 利润 分配情 况、 财务会计 报告 、投资 组合 报告等内 容， 保证复 核内 容不存
在虚假 记载 、误 导性 陈述 或者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，但 不保 证基金 一定 盈利 。
基 金的 过往 业绩 并不代 表其 未来 表现 。投 资有风 险， 投资 者在 作出 投资决 策前 应仔 细阅 读本 基金
的招募 说明 书及 其更 新。
本年度 报告 摘要 摘自 年度 报告正 文， 投资 者欲 了解 详细内 容， 应阅 读年 度报 告正文 。
本报告 期 自 2012 年 1 月 1 日起 至 12 月 31 日止 。
海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
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§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金简 称 海富通 稳进 增利 分级 债券
基金主 代码 162308
基金运 作方 式 契约型 基金 ，本 基金 基金 合同生 效后 ，封 闭期 为三 年（含 三年 ），
封闭期 届满 后转 为上 市开 放式基 金（LOF ）。
基金合 同生 效日 2011 年 9 月 1 日
基金管 理人 海富通 基金 管理 有限 公司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 220,512,565.45 份
基金合 同存 续期 不定期
基金份 额上 市的 证券 交易 所 深圳证 券交 易所
上市日 期 2011-11-28
下属分 级基 金的 基金 简称 海富通 稳进 增利 分级 债 券A
（场内 简称 ：增 利 A ）
海富通 稳进 增利 分级 债 券B
（场内 简称 ：增 利 B ）
下属分 级基 金的 交易 代码 150044 150045
报 告 期 末 下 属 分 级 基 金 的 份 额
总额
176,410,051.34 份 44,102,514.11 份
2.2 基金产品说明
投资目 标
本基金在 控制 风险和 保持 资产适当 流动 性的基 础上 ，通过 积极主 动
的投资 管理 ，力 争实 现基 金资产 的长 期稳 定增 值。
投资策 略
本基金为 债券 型基金 ，对 债券类资 产的 投资比 例不 低于基 金资产 的
80%。 在此 约束 下本 基金 通 过对宏 观经 济趋 势 、 金 融 货币政 策和 利率
趋势的判 断， 对固定 收益 类资产、 权益 类资产 和货 币资产 等的预 期
收益进行 动态 跟踪， 从而 决定其配 置比 例。固 定收 益类资 产中， 本
基金将 采取 久期 管理 、 收 益率曲 线策 略 、 类 属配 置 等积极 投资 策略 ，
在不同 券种 之间 进行 配置 。
业绩比 较基 准 本基金 业绩 比较 基准=中 证 全债指 数 × 90% ＋沪 深 300 指数 ×10 ％
风险收 益特 征
本基金为 债券 型基金 ，属 于证券投 资基 金中的 较低 风险品 种，其 预
期风险与 预期 收益高 于货 币市场基 金， 低于混 合型 基金和 股票型 基
金。
下属两 级基 金的 风险 收益 特征
增利A 份额 将表 现出 低风 险、收
益相对 稳定 的特 征
增利 B 份额 则表 现出 较高 风险、
收益相 对较 高的 特 征
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
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名称 海富通 基金 管理 有限 公司 中国建 设银 行股 份有 限公 司
信息披露
负责人
姓名 奚万荣 田青
联系电 话 021-38650891 010-67595096
电子邮 箱 wrxi@hftfund.com tianqing1.zh@ccb.com
客户服 务电话 40088-40099 010-67595096
传真 021-33830166 010-66275853
2.4 信息披露方式
登载基 金年 度报 告正 文的 管理人 互联 网网 址 http://www.hftfund.com
基金年 度报 告备 置地 点 基金管 理人 及基 金托 管人 的住所
§3 主要财务指标、基金 净值 表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额 单 位： 人民 币元
3.1.1 期间数据和指标 2012 年
2011 年 9 月1 日 （基金合 同生效
日）至2011 年 12 月 31 日
本期已 实现 收益 20,854,271.87 2,121,666.51
本期利 润 25,414,572.48 4,382,265.25
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.1153 0.0199
本期基 金份 额净 值增 长率 11.27% 2.00%
3.1.2 期末数据和指标 2012 年末 2011 年末
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.1042 0.0096
期末基 金资 产净 值 250,309,403.18 224,894,830.70
期末基 金份 额净 值 1.135 1.020
注：1、 本期已实现收益指基金本期利息收入 、投资收益、其他收入( 不含公允价值变动收益)扣除
相关费 用后 的余 额, 本期 利 润为本 期已 实现 收益 加上 本期公 允价 值变 动收 益。
2、 所述 基金业 绩指 标不 包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用,计 入费 用后 实 际收益 水平 要低 于所
列数字 。
3 、 期末可 供分配利 润,采用期 末资产负 债表中未 分配利 润与未分 配利润中 已实现 部分的孰 低数( 为
期末余 额, 不是 当期 发生 数) 。
4、本 基金 合同 于 2011 年 9 月 1 日生 效， 合同 生效 当年期 间的 数据 和指 标按 实际存 续期 计算 。 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
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3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长 率 及其与同期业绩比较 基准 收益率的比较
阶段
份额净 值
增长率①
份额净 值 增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 1.89% 0.12% 1.63% 0.13% 0.26% -0.01%
过去六 个月 1.43% 0.19% 0.79% 0.13% 0.64% 0.06%
过去一 年 11.27% 0.18% 4.20% 0.14% 7.07% 0.04%
自基金合同
生效起 至今
13.50% 0.16% 7.38% 0.14% 6.12% 0.02%
注： 海富 通稳 进增 利业 绩 比较基 准= 中 证全 债指 数×90% ＋ 沪深 300 指数 ×10 ％。 再平 衡频 率为 月
度。 月初 以来(MTD) 业 绩 比较基 准收 益率 计算 公式 如下 ： 海富 通稳 进增 利业 绩比较 基 准 MTD 收益 率=
中证全 债指 数 MTD 收 益 率×90% ＋ 沪深 300 指数 MTD 收 益率 ×10 ％。
3.2.2 自 基金 合同 生效 以来基 金 份额 累计 净值 增长 率变 动 及其 与同 期业 绩比 较基 准 收益 率变 动的 比
较
海富通 稳进 增利 分级 债券 型证券 投资 基金
份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率历 史走 势对比 图
（2011 年9 月1 日至 2012 年 12 月 31 日）
注 ：按 照本 基金合 同规 定， 本基 金建 仓期为 基金 合同 生效 之日 起六个 月。 建仓 期结 束至 今，本基金
的各项 投资 比例 均达 到基 金合同 第十 四部 分（ 二） 投资范 围、 （六 ）投 资限 制 中规定 的各 项比 例。
3.2.3 自基金合同生效以来 基金每年净值增长率 及其 与同期业绩比较基准 收益 率的比较 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
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海富通 稳进 增利 分级 债 券 型证券 投资 基金
自基金 合同 生效 以来 净值 增长率 及其 与同 期业 绩比 较基准 收益 率的 对比 图
注：图 中列 示 的2011 年 度 基金净 值增 长率 按该 年度 本基金 实际 存续 期 9 月1 日（基 金合 同生 效 日 ）
起至 12 月31 日 止计 算。
3.3 过去三年基金的利润 分配情况
金额单 位： 人民 币元
年度
每10份 基金
份额分 红数
现金 形 式发 放总额 再投资 形式 发放 总额 年度利 润分 配合计 备注
2012 - - - - -
2011 - - - - -
合计 - - - - -
注：本 基金 合同 于 2011 年 9 月 1 日 生效, 未 发生 利 润分配 的情 况。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情 况
4.1.1 基金管理人及其管理 基金的经验
基金管 理人 海富 通基 金管 理有限 公司 经中 国证 监会 证监基 金字[2003]48 号 文 批准， 由海 通证 券股 份
有限公 司和 富通 基金 管理 公司（ 现更 名为 “法 国巴 黎投资 管 理 BE 控股 公司 ” ） 于 2003 年 4 月 1 日共海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
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同 发起 设立。 本海 富通稳进 增利 分级债 券型 证券投资 基金 是基金 管理 人管理的 第十 九只公 募基 金；除
本 基金 外，基 金管 理人目前 还管 理着海 富通 精选证券 投资 基金、 海富 通收益增 长证 券投资 基金 、海富
通 货币 市场证 券投 资基金、 海富 通股票 证券 投资基金 、海 富通强 化回 报混合型 证券 投 资基 金、 海富通
风 格优 势股票 型证 券投资基 金、 海富通 精选 贰号混合 型证 券投资 基金 、海富通 中国 海外精 选股 票型证
券 投资 基金、 海富 通稳健添 利债 券型证 券投 资基金、 海富 通领先 成长 股票型证 券投 资基金 、海 富通中
证 100 指数 证券 投资 基金 （LOF ） 、 海富 通中 小盘 股 票型证 券投 资基 金 、 上 证 周期行 业 50 交 易型 开放 式
指数证 券投 资基 金、 海富 通上证 周期 行 业 50 交易 型 开放式 指数 证券 投资 基金 联接基 金、 海富 通稳 固收
益债券 型证 券投 资基 金、 海富通 大中 华精 选股 票型 证券投 资基 金、 上证 非周 期行业 100 交易 型开 放 式
指数证 券投 资基 金、 海富 通上证 非周 期行 业 100 交 易型开 放式 指数 证券 投资 基金联 接基 金、 海富 通 国
策导向 股票 型证 券投 资基 金和海 富通 中证 内地 低碳 经济主 题指 数证 券投 资基 金二十 只公 募基 金。
4.1.2 基金经理（或基金经 理小组） 及基金经理 助理 的 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理
（助理 ）期限 证券从 业
年限
说明
任职日 期
离任日
期
张丽洁
本基金
的基金
经理；
海富通
货币基
金经理
2011-09-01 - 10 年
经济学 硕士 学位 ，2002 年7 月至
2004 年7 月 就职 于南 京银 行股份
有限公 司，从 事债 券交易 工作，
2004 年8 月 加入 海富 通基 金管理
有限公 司，任 助理 固定收 益 分析
师、 组合 经理 ，2008 年 2 月起任
海富通 货币 基金 经理 。2011 年 9
月起兼 任海富 通稳 进增利 分级债
券基金 经理 。
注：1 、对 基金 的首 任基 金 经理， 其任 职日 期指 基金 合同生 效日 ，离 任日 期指 公司做 出决 定之 日 ；
非首任 基金 经理 ，其 任职 日期和 离任 日期 均指 公司 做出决 定之 日。
2、证 券从 业年 限的 计算 标 准：自 参加 证券 行业 的相 关工作 开始 计算 。
3、 本基 金管 理人 于 2013 年 1 月 8 日 发布 公告 ， 自 2013 年 1 月 6 日起 增聘 邵 佳民先 生担 任海 富通
稳进增 利分 级债 券型 证券 投资基 金基 金经 理;2013 年 1 月 31 日 发布 公告,张 丽洁女 士不 再担 任该 基 金 基
金经理 。
4.2 管理人对报告期内本 基金 运作遵规守信情况的 说明
本报告期内,本基金管理人 认真遵循《中华人民共和 国证券投资基金法》及其 他有关法律法规、基
金合同 的规 定, 本着 诚实 信 用、 勤勉 尽职 的原 则管 理 和运用 基金 资产,没 有发 生 损害基 金份 额持 有人 利益海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
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的行为 。
4.3 管理人对报告期内 公 平交 易 情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度 和控制 方法
公司根 据证 监 会 2011 年 发 布的 《 证券 投资 基金 管理 公司公 平交 易制 度指 导意 见》 的 具体 要求， 持
续 完善 了公司 投资 交易业务 流程 和公平 交易 制度。制 度和 流程覆 盖了 境内上市 股票 、债券 的一 级市场
申 购、 二级市 场交 易 等投资 管理 活动， 涵盖 了授权、 研究 分析、 投资 决策、交 易执 行、业 绩评 估等投
资管理 活动 相关 的各 个环 节。 同 时， 公 司投 资交 易 业务组 织架 构保 证了 各投 资组合 投资 决策 相对 独立 ，
确 保其 在获得 投资 信息、投 资建 议和实 施投 资决策方 面享 有公平 的机 会。同时 ，公 司建立 了严 格的投
资交易 行为 监控 制度 ， 公 司投资 交易 行为 监控 体系 由交易 室、 投资 部、 监察 稽核部 和风 险管 理部 组成 ，
各 部门 各司其 职， 对投资交 易行 为进行 事前 、事中和 事后 的全程 监控 ，保证公 平交 易制度 的执 行和实
现。
4.3.2 公平交易制度的执行 情况
报 告期 内， 公司 严格遵 守法 律法 规关 于公 平交易 的相 关规 定， 确保 本公司 管理 的不 同投 资组 合在
授 权、 研究分 析、 投资决策 、交 易执行 、业 绩评估等 投资 管理活 动和 环节得到 公平 对待。 各投 资组合
均严格 按照 法律 、法 规和 公司制 度执 行投 资交 易， 保证公 平交 易制 度的 执行 和实现 。
报 告期 内， 对公 司旗下 所有 投资 组合 的整 体收益 率差 异、 分投 资类 别（股 票、 债券 ）的 收益 率差
异进行 了分 析， 并采 集了 连续四 个季 度期 间内 、 不 同时间 窗下 （如 日内 、3 日内、5 日 内） 公司 管 理 的
不同投 资组 合同 向交 易的 样本， 对其 进行 了 95% 置 信区间 ，假 设溢 价率 为 0 的 T 分 布检 验， 结合 该时
间 窗下 组合互 相之 间的模拟 输送 金额、 贡献 度、交易 占优 比等指 标综 合判断是 否存 在不公 平交 易或利
益输送 的可 能。 结果 表明 ，报告 期内 公司 对旗 下各 投资组 合公 平对 待， 不存 在利益 输送 的行 为。
4.3.3 异常交易行为 的专项 说明
本 报告 期内 ，未 发现本 基金 进行 可能 导致 不公平 交易 和利 益输 送的 异常交 易， 未发 生投 资组 合参
与的交 易所 公开 竞价 同日 反向交 易成 交较 少的 单边 交易量 超过 该证 券当 日成 交量 的 5% 的 情形 。
4.4 管理人对报告期内基 金的 投资策略和业绩表现 的说明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和运作分析
2012 年 ，经 济增 长速 度有 所降低 ，全 年 GDP 增长 7.8% ，而 物价 上涨 减缓 ，CPI 上涨 2.6% 。 宏观
经 济为 债券市 场提 供了良好 的投 资环境 。中 央银行放 松了 货币政 策， 全年下调 存款 准备金 率和 利率各
两 次。 利率市 场化 也开始启 动， 商业银 行的 居民存款 利率 允许在 一定 范围内浮 动， 商业银 行理 财产品海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
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规模也 呈现 爆发 式增 长。
从债券 市场 看，2012 年一 级市场 发行 高速 度增 长， 中低信 用等 级的 债券 增加 更多。 城投 企业 获 得
贷款的 难度 增加 ，他 们更 多地转 向债 券市 场。2012 年新发 行城 投债 数量 相对 于 2011 年 ，增 长 200% 以
上 。由 于政府 主管 部门从防 范风 险的角 度出 发，加强 了制 度建设 ，城 投债在信 用方 面带给 投资 者的压
力减少 。其 他信 用品 种中 ，个别 发 行 人出 现了 信用 事件， 但在 市场 各方 的积 极参与 下， 均平 稳度 过。
因此，2012 年债 券市 场整 体上涨 ，低 信用 等级 品种 表现更 好。 以代 表性 的七 年期 AA 级 别城 投 债
为例， 发行 利率 从年 初 的 8% 以上 降低 到年 底 的 7% 以下。 由于 企业 盈利 数据 不理想 ，投 资者 信心 受到
影响， 股票 市场 全年 表现 不佳， 并带 动可 转换 债券 持续调 整。
2012 年 管理 人的 总体 投资 策略是 ，对 中等 信用 资质 的中长 期债 券进 行重 点投 资和集 中投 资， 减 少
和低配 权益 类资 产， 以获 得超额 收益 。基 金部 分采 用了杠 杆策 略， 加大 投资 力度。
4.4.2 报告期内基金的业绩 表现
报告期 内， 海富 通稳 进增 利债券 型证 券投 资基 金净 值增长 率为 11.27% ， 同期 业绩比 较基 准收 益 率
为 4.20% 。
4.5 管理人对宏观 经济、 证券 市场及行业走势的简 要展 望
基金管 理人 认为 ，2013 年 债券市 场当 以谨 慎为 主。 目前货 币政 策已 经实 质性 地转向 宽松 ，加 上 全
球 普遍 性的货 币宽 松行为， 在给 股票市 场带 来支持的 同时 ，却给 债券 市场带来 了通 货膨胀 的担 忧。降
低 融资 成本， 增加 直接融资 等要 求，客 观上 会推动更 多的 信用债 发行 。在股票 市场 有所表 现时 ，场外
资 金是 否继续 支持 需要研究 。目 前债券 市场 已经积累 了一 定涨幅 ，有 一定的获 利回 吐压力 。如 果再看
长 远一 些，债 券市 场的基本 面 并 无大的 问题 。降低融 资成 本，需 要在 基准利率 、市 场利率 上做 文章，
整 体利 率水平 应该 趋于下降 ；整 个社会 虽然 可能短期 加杠 杆，但 中期 应该降杠 杆， 对债券 市场 也形成
支 撑。 通货膨 胀有 可能形成 短期 上升趋 势， 看中期走 势应 该可控 。从 目前看， 短期 股票市 场的 表现可
能优于 债券 。
4.6 管理人对报告期内基 金估 值程序等事项的说明
本基金 管理 人设 立估 值委 员会, 委员 会成 员具有 3 年 以上的 基金 及相 关行 业工 作经验 、专 业技 术 技
能,并且能够在估值委员会 相关工作中保持独立性。 估值委员会负责制定、更 新本基金管理人管理的 基
金的估 值政 策和 程序 。
估值委员会下设估值 工作 小组。估值工作小组充分 听取相关部门的建议, 并和 相关托管人充分协商
后,向 估值 委员会 提交估 值建 议报告 以及 估值政 策和程 序评估 报告,以 便估值 委员 会决策 。 估值政 策经海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
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估值委 员会 审阅 同意,并 经 本公司 总裁 办公 会批 准后 实施。
基金 会计 部按 照批 准后 的 估值政 策进 行估 值。
除了投 资总 监外,其 他基 金 经理不 是估 值委 员会 和估 值工作 小组 的成 员, 不参 与 估值政 策的 决策 。 但
是对于 非活 跃投 资品 种, 基 金经理 可以 向估 值工 作小 组提供 估值 建议 。
上述参 与估 值流 程各 方之 间无任 何重 大利 益冲 突。
对于在 交易 所上 市的 证券, 采用交 易所 发布 的行 情信 息来 估 值 。 对 于固 定收 益 品种, 采用 证券 投资 基
金估值 工作 小组 免费 提供 的固定 收益 品种 的估 值处 理标准 。
4.7 管理人对报告期内基 金利 润分配情况的说明
根据基 金合 同的 规定 ，在 封闭期 内， 本基 金不 对基 金份额 所分 离的 增利 A 与 增利 B 基 金份 额进 行
收益分 配。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵 规守信情况声明
本报告 期， 中国 建设 银行 股份有 限公 司在 本基 金的 托管过 程中 ，严 格遵 守了 《证券 投资 基金 法 》 、
基 金合 同、托 管协 议和其他 有关 规定， 不存 在损害基 金份 额持有 人利 益的行为 ，完 全尽职 尽责 地履行
了基金 托管 人应 尽的 义务 。
5.2 托管人对报告期内本 基金 运作遵规守信 、净值 计算 、利润分配 等情况的 说明
本 报告 期， 本托 管人按 照国 家有 关规 定、 基金合 同、 托管 协议 和其 他有关 规定 ，对 本基 金的 基金
资 产净 值计算 、基 金费用开 支等 方面进 行了 认真的复 核， 对本基 金的 投资运作 方面 进行了 监督 ，未发
现基金 管理 人有 损害 基金 份额持 有人 利益 的行 为。
报告期 内， 本基 金未 实施 利润分 配。
5.3 托管人对本 年度报告 中财 务信息等内容的真实 、准 确和完整发表意见
本 托管 人复 核审 查了本 报告 中的 财务 指标 、净值 表现 、利 润分 配情 况、财 务会 计报 告、 投资 组合
报告等 内容 ，保 证复 核内 容不存 在虚 假记 载、 误导 性陈述 或者 重大 遗漏 。 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
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§6 审计报告
普华 永 道中 天会 计师 事务 所有限 公司 为本 基金 出具 了 标准 无保 留意 见的 审计 报告。
投资者 可通 过年 度报 告正 文查看 审计 报告 全文 。
§7 年度财务报 表
7.1 资产负债表
会计主 体： 海富 通稳 进增 利分级 债券 型证 券投 资基 金
报告截 止日 ：2012 年 12 月 31 日
单位 ：人 民币 元
资 产
本期末
2012 年12 月31 日
上年度末
2011 年12 月31 日
资 产：
银行存 款 2,470,877.79 14,479,975.50
结算备 付金 2,922,259.92 931,091.73
存出保 证金 - 46.55
交易性 金融 资产 274,356,200.34 270,129,512.90
其中： 股票 投资 3,407,239.68 251,050.00
基金投 资 - -
债券投 资 270,948,960.66 269,878,462.90
资产支 持证 券投 资 - -
衍生金 融资 产 - -
买入返 售金 融资 产 5,600,000.00 -
应收证 券清 算款 2,381,448.84 -
应收利 息 8,267,842.04 2,403,101.17
应收股 利 - -
应收申 购款 - -
递延所 得税 资产 - -
其他资 产 - -
资产总 计 295,998,628.93 287,943,727.85
负债和所有者权益
本期末
2012 年12 月31 日
上年度末
2011 年12 月31 日
负 债：
短期借 款 - -
交易性 金融 负债 - -
衍生金 融负 债 - -
卖出回 购金 融资 产款 40,000,000.00 54,000,000.00 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
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应付证 券清 算款 4,785,903.50 8,559,748.24
应付赎 回款 - -
应付 管 理人 报酬 148,278.13 133,408.70
应付托 管费 42,365.19 38,116.76
应付销 售服 务费 - -
应付交 易费 用 12,055.65 16,818.69
应交税 费 320,498.20 54,898.20
应付利 息 30,125.08 25,906.56
应付利 润 - -
递延所 得税 负债 - -
其他负 债 350,000.00 220,000.00
负债合 计 45,689,225.75 63,048,897.15
所有者权益：
实收基 金 220,512,565.45 220,512,565.45
未分配 利润 29,796,837.73 4,382,265.25
所有者 权益 合计 250,309,403.18 224,894,830.70
负债和 所有 者权 益总 计 295,998,628.93 287,943,727.85
注： 1、 报告 截止 日 2012 年 12 月 31 日 ， 基 金份 额 净值 1.135 元 ， 基 金份 额总 额 220,512,565.45 份，
其中 A 类基 金份 额 176,410,051.34 份，B 类 基金 份 额 44,102,514.11 份。
2、本 财务 报表 的实 际编 制 期间 为 2012 年 度和 2011 年 9 月 1 日( 基金 合同 生效 日) 至 2011 年 12 月
31 日 止期 间。
7.2 利润表
会计主 体： 海富 通稳 进增 利分级 债券 型证 券投 资基 金
本报告 期 ：2012 年 1 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日
单位 ：人 民币 元
项 目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31
日
上年度可比期间
2011 年9 月1 日 （基 金合 同 生效
日）至2011 年12 月31 日
一、收入 32,264,098.74 5,779,822.51
1.利息 收入 15,635,459.37 3,855,050.93
其中： 存款 利息 收入 126,004.63 962,330.52
债券利 息收 入 15,467,644.17 2,274,449.33
资产支 持证 券利 息收 入 - -
买入返 售金 融资 产收 入 41,810.57 618,271.08
其他利 息收 入 - -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填列） 12,053,338.76 -370,573.71
其中： 股票 投资 收益 644,035.95 -453,110.10 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
12
基金投 资收 益 - -
债券投 资收 益 11,403,493.67 82,536.39
资产支 持证 券投 资收 益 - -
衍生工 具收 益 - -
股利收 益 5,809.14 -
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以“-”
号填列 ）
4,560,300.61 2,260,598.74
4.汇兑 收益 （ 损失 以 “－ ” 号 填列 ） - -
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号填列 ） 15,000.00 34,746.55
减：二、费用 6,849,526.26 1,397,557.26
1．管 理人 报酬 1,679,862.80 516,722.90
2．托 管费 479,960.87 147,635.06
3．销 售服 务费 - -
4．交 易费 用 362,114.46 27,221.92
5．利 息支 出 3,874,181.85 439,388.33
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出 3,874,181.85 439,388.33
6．其 他费 用 453,406.28 266,589.05
三、 利润总额 （亏损总额 以 “-”号
填列）
25,414,572.48 4,382,265.25
减：所 得税 费用 - -
四、 净利润 （净亏损以 “-” 号填列 25,414,572.48 4,382,265.25
7.3 所有者权益（基金净 值） 变动表
会计主 体： 海富 通稳 进增 利分级 债券 型证 券投 资基 金
本报告 期：2012 年 1 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期 初所 有者 权益 （基 金净值 ） 220,512,565.45 4,382,265.25 224,894,830.70
二 、本 期经 营活 动产 生的基 金净 值变
动数（ 本期 利润 ）
- 25,414,572.48 25,414,572.48
三 、本 期基 金份 额交 易产生 的基 金净
值变动 数（ 净值 减少 以“- ”号填 列 ）
- - -
其中：1. 基 金申 购款 - - -
2. 基金 赎回 款 - - -
四 、本 期向 基金 份额 持有人 分配 利润
产生的 基金 净值 变动 （ 净值 减少以 “-”
号填列 ）
- - -
五、期 末所 有者 权益 （基 金净值 ） 220,512,565.45 29,796,837.73 250,309,403.18 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
13
项目
上年度可比期间
2011 年9 月1 日 （基 金合 同 生效日 ）至2011 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期 初 所 有者 权益 （基 金净值 ） 220,512,565.45 - 220,512,565.45
二 、本 期经 营活 动产 生的基 金净 值变
动数（ 本期 利润 ）
- 4,382,265.25 4,382,265.25
三 、本 期基 金份 额交 易产生 的基 金净
值变动 数（ 净值 减少 以“- ”号填 列 ）
- - -
其中：1. 基 金申 购款 - - -
2. 基金 赎回 款 - - -
四 、本 期向 基金 份额 持有人 分配 利润
产生的 基金 净值 变动 （ 净值 减少以 “-”
号填列 ）
- - -
五、期 末所 有者 权益 （基 金净值 ） 220,512,565.45 4,382,265.25 224,894,830.70
报告附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告 7.1 至 7.4 ， 财务 报 表由下 列负 责人 签署 ：
基金管 理公 司负 责人 ：田 仁灿， 主管 会计 工作 负责 人：阎 小庆 ，会 计机 构负 责人： 高勇 前
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
海 富通 稳进增 利分 级债券型 证券 投资基 金( 以 下简称“ 本基 金”) 经 中国 证券监督 管理 委员会( 以下
简称“ 中国 证监 会”) 证监 基金字[2011] 第 907 号《 关于核 准海 富通 稳进 增利 分级债 券型 证券 投资 基 金
募 集的 批复》 核准 ，由海富 通基 金管理 有限 公司依照 《中 华人民 共和 国证券投 资基 金法》 和《 海 富通
稳进增 利分 级债 券型 证券 投资基 金基 金合 同 》 负 责 公开募 集 。 本 基金 为契 约 型开放 式 ， 封 闭期 为三 年( 含
三年) ，封闭期届满后转为上市开放式基金(LOF) 。首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币
220,476,482.86 元， 业经 普 华永道 中天 会计 师事 务所 有限公 司普 华永 道中 天验 字(2011) 第 338 号 验资 报
告予以 验证 。 经 向中 国证 监会备 案， 《海 富通 稳进 增 利分级 债券 型证 券投 资基 金基金 合同 》 于 2011 年 9
月 1 日 正式 生效 ， 基 金合 同生效 日的 基金 份额 总额 为 220,512,565.45 份 基金 份额， 其中 认购 资金 利 息 折
合 36,082.59 份 基金 份额。 本基金 的基 金管 理人 为海 富通基 金管 理有 限公 司， 基金托 管人 为中 国建 设 银
行股份 有限 公司 。
根 据《 海富 通稳 进增利 分级 债券 型证 券投 资基金 基金 合同 》和 《海 富通稳 进增 利分 级债 券型 证券
投资基 金招 募说 明书 》 并 报中国 证监 会备 案， 本基 金基金 合同 生效 后， 封闭 期为三 年( 含 三年) ， 封 闭 期
届满后 转为 上市 开放 式基 金(LOF) 。 本基金 通过 场外 、 场 内两 种方 式公 开发 售 。 基金发 售结 束后 ， 场外 、
场内认 购的 全部 份额 将 按 8： 2 的 比率 确认 为增 利 A 份额与 增 利 B 份额 。 两 类 基金份 额的 基金 资产 合并海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
14
运作。 在本 基金 封闭 期， 增利 A 份 额与 增利 B 份额 同时 在 深圳 证券 交易 所分 别上市 和交 易。 本基 金 增
利 A 份 额和 增利 B 份 额在 封闭期 末具 有不 同的 资产 及收益 的分 配安 排， 即增 利 A 份 额和 增利 B 份额的
风 险和 收益特 性不 同。投资 人可 自由选 择申 购某一类 别的 基金份 额， 但各类别 基金 份额之 间不 能相互
转换。
根据 《 中华 人民 共和 国证 券投资 基金 法》 和 《 海富 通稳进 增利 分级 债券 型证 券投资 基金 基金 合同 》
的 有关 规定， 本基 金的投资 范围 为依法 公开 发行、上 市的 债券， 包括 国债，金 融债 ，公司 债券 ，可转
换 债券 ，资产 支持 证券，中 央银 行票据 ，债 券回购， 银行 定期存 款， 大额存单 以及 中国证 监会 允许基
金 投 资 的 其 他 固 定 收 益 类 金 融 工 具 。 本 基 金 投 资 于 债 券 等 固 定 收 益 类 资 产 的 比 例 不 低 于 基 金 资 产 的
80％， 投资 于股 票( 包 括中 小板、 创业 板及 其他 经中 国证监 会核 准上 市的 股票) 等权益 类证 券的 比例 不 超
过基金 资产 的 20% ，且 权 证投资 不超 过基 金资 产净 值的 3% ； 基金 转为 上市 开 放式基 金(LOF) 后，本基
金将保 持不 低于 基金 资产 净值 5% 的现 金或 到期 日在 一年以 内的 政府 债券 。 本 基金的 业绩 比较 基准 为 中
证全债 指数 ×90% ＋ 沪深 300 指 数×10 ％。
本财务 报表 由本 基金 的基 金管理 人海 富通 基金 管理 有限公 司 于 2013 年 3 月 22 日批 准报 出。
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 颁布的 《企 业会 计准 则－ 基本准 则》 和 38 项具
体会计准则 、其后 颁布的 企业会计准 则应用 指南、 企业会计准 则解释 以及其 他相关规定( 以 下合称 “企
业会计 准则 ”) 、 中 国证 监 会公告[2010]5 号 《证 券投 资基金 信息 披 露 XBRL 模板第 3 号< 年 度报 告和 半
年度报 告> 》 、 中国 证券 业 协会 于 2007 年 5 月 15 日 颁布的 《证 券投 资基 金会 计核算 业务 指引 》 、 《 海富
通稳进 增利 分级 债券 型证 券投资 基金 基 金合 同》 和 在财务 报表 附注 7.4.4 所 列示的 中国 证监 会发 布的
有关规 定及 允许 的基 金行 业实务 操作 编制 。
7.4.3 遵循企业会计准则及 其他有关规定的声明
本基 金 2012 年 度财 务报 表 符合企 业会 计准 则的 要求 ， 真实、 完整 地反 映了 本基 金 2012 年 12 月 31
日的财 务状 况以 及 2012 年 度的经 营成 果和 基金 净值 变动情 况等 有关 信息 。
7.4.4 本报告期所采用的会 计政策、会计估计与 最近 一期年度报告相一致 的说 明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。
7.4.5 会计政策和会计估计 变更以及差错更正的 说明
7.4.5.1 会计政策变更的 说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。
7.4.5.2 会计估计变更的 说 明
本基金 本报 告期 未 发 生会 计估计 变更 。 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
15
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金 在本 报告 期间 无须 说明的 会计 差错 更正 。
7.4.6 税项
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2002]128 号 《关 于 开放式 证券 投资 基金 有关 税收问 题的 通知 》 、 财
税[2005]102 号《 关于 股息 红利个 人所 得税 有关 政策 的通知 》 、 财税[2005]107 号《关 于股 息红 利有 关 个
人所得 税政 策的 补充 通知 》 、 财税[2008]1 号 《 关于 企 业所得 税若 干优 惠政 策的 通知》 及其 他相 关财 税法
规和实 务操 作， 主要 税项 列示如 下：
(1) 以发行 基金 方式 募集 资金 不属于 营业 税征 收范 围， 不征收 营业 税。
(2) 对基金 从证 券市 场中 取得 的收入 ， 包括 买卖 股票 、 债券的 差价 收入 ， 股权 的 股息 、 红 利收 入，
债券的 利息 收入 及其 他收 入，暂 不征 收企 业所 得税 。
(3) 对基金取得 的企业债 券利 息收入，由 发行债券 的企 业在向基金 支付利息 时代 扣代缴 20% 的个
人所得税。 对基金取 得的 股票的股息 、红利收 入， 由上市公司 在向基金 派发 股息、红利 时暂减 按 50%
计入个 人应 纳税 所得 额， 依照现 行税 法规 定 即 20% 代扣代 缴个 人所 得税 。
(4) 基金卖 出股 票 按 0.1% 的税 率缴纳 股票 交易 印花 税， 买入股 票不 征收 股票 交易 印花税 。
7.4.7 关联方关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
海富通 基金 管理 有限 公司 基金管 理人 、基 金销 售机 构
中国建 设银 行股 份有 限公 司 (“ 中国 建设 银行 ”) 基金托 管人 、基 金销 售机 构
海通证 券股 份有 限公 司(“ 海通证 券”) 基金管 理人 的股 东、 基金 销售机 构
法 国 巴 黎 投 资 管 理 BE 控股公司(BNP Paribas
Investment Partners BE Holding)
基金管 理人 的股 东
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
7.4.8 本报告期及上年度可 比期间的关联方交易
7.4.8.1 通过关联方交易 单 元 进行的交易
7.4.8.1.1 股票交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2011 年9 月1 日 （基 金合 同 生效
日）至2011 年12 月31 日
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的
比例
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
海通证 券 6,081,989.02 2.62% 8,064,490.38 50.32%
7.4.8.1.2 权证交易 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
16
本基金 本期 及上 年度 可比 期间未 通过 关联 方交 易单 元进行 权证 交易 。
7.4.8.1.3 应支付关联方的 佣金
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日
当期
佣金
占当期 佣金 总
量的比 例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣金
总额的 比例
海通证 券 5,382.01 2.78% 5,382.01 49.95%
关联方 名称
上年度 可比 期间
2011 年9 月1 日 （基 金合 同 生效日 ）至2011 年12 月31 日
当期
佣金
占当期 佣金 总
量的比 例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣金
总额的 比例
海通证 券 6,671.24 50.14% 6,607.43 49.90%
注：1. 上述佣金参考市场 价格经本基金的基金管理 人与对方协商 确定，以扣 除由中国证券登记结
算有限 责任 公司 收取 的证 管费和 经手 费的 净额 列示 。
2. 该类佣金协议的服务范 围还包括佣金收取方为本 基金提供的证券投资研究 成果和市场信息服务
等。
7.4.8.2 关联方报酬
7.4.8.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31
日
上年度 可比 期间
2011 年9 月1 日 （基 金合 同 生效
日）至2011 年12 月31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付 的 管 理
费
1,679,862.80 516,722.90
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护
费
401,652.57 167,238.58
注：支 付基 金管 理人 海富 通基金 管理 有限 公司 的管 理人报 酬按 前一 日基 金资 产净值 0.7% 的年 费 率
计提， 逐日 累计 至每 月月 底，按 月支 付。 其计 算公 式为：
日管理 人报 酬＝ 前一 日基 金资产 净值 X 0.7% / 当年 天数。
7.4.8.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31
日
上年度 可比 期间
2011 年9 月1 日 （基 金合 同 生效
日）至2011 年12 月31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付 的 托 管 479,960.87 147,635.06 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
17
费
注：支 付基 金托 管人 中国 建设 银 行的 托管 费按 前一 日基金 资产 净值 0.2% 的年 费率计 提， 逐日 累 计
至每月 月底 ，按 月支 付。 其计算 公式 为：
日托管 费＝ 前一 日基 金资 产净值 X 0.2% / 当年 天数 。
7.4.8.3 与关联方进行银 行 间同业市场的债券( 含回购) 交易
本基金 本年 度及 上年 度可 比期间 未与 关联 方进 行银 行间同 业市 场的 债券( 含回 购) 交易 。
7.4.8.4 各关联方投资本 基 金的情况
7.4.8.4.1 报告期内基金管 理人运用固有资金投 资本 基金的情况
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间基 金管 理人 未运 用固有 资金 投资 本基 金。
7.4.8.4.2 报告期末除基金 管理 人 之外的其他关 联方 投资本基金的情况
海富通稳进增利分级 债券 A
份额单 位： 份
关联方 名称
海富通 稳进 增利 分级 债券A 本 期末
2012 年12 月31 日
海富通 稳进 增利 分级 债券A 上 年度 末
2011 年12 月31 日
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额
占基金 总份 额的
比例
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额 占基
金总份 额的 比例
海通证 券 - - 48,001,360.00 21.77%
海富通稳进增利分级 债券 B
份额单 位： 份
关联方 名称
海富通 稳进 增利 分级 债券B 本期末
2012 年12 月31 日
海富通 稳进 增利 分级 债券B 上年度 末
2011 年12 月31 日
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额
占基金 总份 额的
比例
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额 占基
金总份 额的 比例
海通证 券 - - 12,000,340.00 5.44%
注 ：本 基金 管理 人的股 东海 通证 券股 份有 限公司 投资 本基 金的 费率 按照本 基金 公告 的条 款执 行，
不存在 费率 优惠 的情 况。
7.4.8.5 由关联方保管的 银 行存款余额及当期产 生的 利息收入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日
上年度 可比 期间
2011 年 9 月 1 日（ 基金 合 同生效 日）
至 2011 年 12 月 31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国建 设银 行 2,470,877.79 65,939.91 14,479,975.50 75,693.35
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中国 建设 银行 保管, 按银 行同 业利 率计 息 。 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
18
7.4.8.6 本基金在承销期 内 参与关联方承销证券 的情 况
金额单 位： 人民 币元
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日
关联方 名称 证券代 码 证券名 称 发行方 式
基金在 承销 期内 买入
数量（ 单位 ： 股/张 ） 总金额
海通证 券 113003 重工转 债 首次公 开发 行 11,020 1,102,000.00
上年度 可比 期间
2011 年 9 月 1 日（ 基金 合 同生效 日） 至 2011 年 12 月 31 日
关联方 名称 证券代 码 证券名 称 发行方 式
基金在 承销 期内 买入
数量（ 单位 ：股/张） 总金额
- - - - - -
7.4.8.7 其他关联交易事 项 的说明
本基金 本报 告期 内无 其他 关联交 易事 项。
7.4.9 期末（2012 年 12 月 31 日）本基金持有的流通 受限证券
7.4.9.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流 通受 限证券
本基金 本报 告期 末未 持有 因认购 新发/ 增发 证 券 而流 通受限 证券 。
7.4.9.2 期末持有的暂时 停 牌 等流通受限 股票
本基金 本期 末未 持有 暂时 停牌等 流通 受限 股票 。
7.4.9.3 期末债券正回购 交 易中作为抵押的债券
7.4.9.3.1 银行间市场债券 正回购
本基金 本报 告期 末无 从事 银行间 市场 债券 正回 购交 易作为 抵押 的债 券。
7.4.9.3.2 交易所市场债券 正回购
截至本 报告 期 末 2012 年 12 月 31 日 止， 本基 金从 事 证券交 易所 债券 正回 购交 易形成 的卖 出回 购证
券款余 额 40,000,000.00 元 ，分别 于 2013 年 1 月 8 日和 2013 年 1 月 10 日( 先后) 到期。 该类 交易 要求 本
基金 转 入质 押库 的债 券， 按证券 交易 所规 定的 比例 折算为 标准 券后 ，不 低于 债券回 购交 易的 余额 。
7.4.10 有助于理解和分析 会计报表需要说明的 其他 事项
(1) 公允价 值
(a) 不以公 允价 值计 量的 金融 工具
不 以公 允价 值计 量的金 融资 产和 负债 主要 包括应 收款 项和 其他 金融 负债， 其账 面价 值与 公允 价值
相差很 小。
(b) 以公允 价值 计量 的金 融工 具
(i) 金融工 具公 允价 值计 量的 方法 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
19
根据在 公允 价值 计量 中对 计量整 体具 有重 大意 义的 最低层 级的 输入 值， 公允 价值层 级可 分为 ：
第一层 级： 相同 资产 或负 债在活 跃市 场上( 未经 调整) 的报价 。
第二层级： 直接( 比如取 自 价格) 或间接( 比如 根据价 格推算的) 可观 察到的、 除 第一层级中 的市场 报
价以外 的资 产或 负债 的输 入值。
第三层级：以可观察到的市场数据以外的变量为基础确定的资产或负债的输入值( 不 可 观 察 输 入
值) 。
(ii) 各层级 金融 工具 公允 价值
于 2012 年 12 月 31 日 ， 本 基 金 持 有 的 以 公 允 价 值 计 量 的 金 融 工 具 中 属 于 第 一 层 级 的 余 额 为
211,342,200.34 元， 属于 第 二层级 的余 额为 63,014,000.00 元 ，无 属于 第三 层级 的余额(2011 年 12 月 31
日：第 一层 级 129,303,512.90 元 ，第 二层 级 140,826,000.00 元， 无属 于第 三层 级 的余额) 。
(iii) 公允价 值所 属层 级间 的重 大变动
对于证券交 易所上市 的股 票和债券， 若出现重 大事 项停牌、交 易不活跃( 包 括 涨跌停时的 交易不 活
跃) 、或属于非 公开发行 等 情况，本基 金不会 于停牌 日至交易恢 复活跃 日期间 、交易不活 跃期间 及限售
期 间将 相关股 票和 债券的公 允价 值列入 第一 层级；并 根据 估值调 整中 采用的不 可观 察输入 值对 于公允
价值的 影响 程度 ，确 定相 关股票 和债 券公 允价 值应 属第二 层级 还是 第三 层级 。
(iv) 第三层 级公 允价 值余 额和 本期变 动金 额
无。
(2) 除公允 价值 外， 截至 资产 负债表 日本 基 金 无需 要说 明的其 他重 要事 项。
§8 投资组合报 告
8.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比
例（% ）
1 权益投 资 3,407,239.68 1.15
其中： 股票 3,407,239.68 1.15
2 固定收 益投 资 270,948,960.66 91.54
其中： 债券 270,948,960.66 91.54
资产 支持 证券 - -
3 金融衍 生品 投资 - -
4 买入返 售金 融资 产 5,600,000.00 1.89 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
20
其中： 买断 式回 购的 买入 返 售金 融资 产 - -
5 银行存 款和 结算 备付 金合 计 5,393,137.71 1.82
6 其他各 项资 产 10,649,290.88 3.60
7 合计 295,998,628.93 100.00
8.2 期末按行业分类的股 票投 资组合
金额单 位： 人民 币元
代码 行业类 别 公允价 值
占基金 资产 净值 比
例（％ ）
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采掘业 - -
C 制造业 - -
C0
食品 、饮 料 - -
C1
纺织 、服 装、 皮毛 - -
C2
木材 、家 具 - -
C3
造纸 、印 刷 - -
C4
石油 、化 学、 塑胶 、塑料 - -
C5
电子 - -
C6
金属 、非 金属 - -
C7
机械 、设 备、 仪表 - -
C8
医药 、生 物制 品 - -
C99
其他 制造 业 - -
D 电力、 煤气 及水 的生 产和 供应业 - -
E 建筑业 - -
F 交通运 输、 仓储 业 1,535,239.68 0.61
G 信息技 术业 - -
H 批发和 零售 贸易 - -
I 金融、 保险 业 - -
J 房地产 业 - -
K 社会服 务业 - -
L 传播与 文化 产业 1,872,000.00 0.75
M 综合类 - -
合计 3,407,239.68 1.36
8.3 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小排序 的 前 十名 股票投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％） 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
21
1 600088 中视传 媒 200,000 1,872,000.00 0.75
2 000099 中信海 直 199,901 1,535,239.68 0.61
注： 投 资者 欲了 解本 报告 期末基 金投 资的 所有 股票 明细， 应阅 读登 载于www.hftfund.com 网 站的 年度
报告正 文。
8.4 报告期内股票投资组 合的 重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期 初基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600518 康美药 业 15,017,710.02 6.68
2 600054 黄山旅 游 14,752,558.38 6.56
3 601101 昊华能 源 9,110,460.22 4.05
4 600068 葛洲坝 9,008,327.90 4.01
5 002292 奥飞动 漫 8,960,982.42 3.98
6 000960 锡业股 份 7,824,282.74 3.48
7 002128 露天煤 业 7,412,463.35 3.30
8 002155 辰州矿 业 7,019,576.18 3.12
9 000002 万 科Ａ 5,857,338.48 2.60
10 000099 中信海 直 5,005,217.29 2.23
11 600583 海油工 程 3,485,669.46 1.55
12 600547 山东黄 金 2,847,454.69 1.27
13 600749 西藏旅 游 2,781,905.41 1.24
14 000630 铜陵有 色 2,746,639.12 1.22
15 600581 八一钢 铁 2,168,342.80 0.96
16 002500 山西证 券 2,028,293.00 0.90
17 600088 中视传 媒 1,847,230.00 0.82
18 600383 金地集 团 1,840,755.54 0.82
19 601333 广深铁 路 1,760,000.00 0.78
20 601336 新华保 险 1,543,906.00 0.69
注： “ 买入 金额 ”按 买入 成 交金额( 成交 单价 乘以 成交 数量)填列,不 考虑 相关 交易 费用。
8.4.2 累计卖出金额超出期 初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600518 康美药 业 15,516,866.61 6.90
2 600054 黄山旅 游 14,830,139.02 6.59
3 601101 昊华能 源 9,345,915.90 4.16 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
22
4 600068 葛洲坝 9,176,065.74 4.08
5 002292 奥飞动 漫 8,260,027.05 3.67
6 000960 锡业股 份 7,634,336.88 3.39
7 002128 露天煤 业 7,491,864.41 3.33
8 002155 辰州矿 业 7,146,532.92 3.18
9 000002 万 科Ａ 5,749,419.62 2.56
10 600583 海油工 程 3,676,696.97 1.63
11 000099 中信海 直 3,542,543.83 1.58
12 600547 山东黄 金 2,872,625.12 1.28
13 600749 西藏旅 游 2,792,852.79 1.24
14 000630 铜陵有 色 2,745,048.40 1.22
15 600581 八一钢 铁 2,281,040.71 1.01
16 002500 山西证 券 2,116,136.98 0.94
17 601333 广深铁 路 1,733,090.78 0.77
18 600383 金地集 团 1,731,000.00 0.77
19 601336 新华保 险 1,644,333.25 0.73
20 601857 中国石 油 1,557,000.00 0.69
注： “ 卖出 金额 ”按 卖出 成 交金额( 成交 单价 乘以 成交 数量)填列,不 考虑 相关 交易 费用。
8.4.3 买入股票的成本总额 及卖出股票的收入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票的 成本 （成 交） 总额 117,246,360.00
卖出股 票的 收入 （成 交） 总额 114,862,904.53
注： “ 买入股 票成 本” 、 “ 卖出股 票收 入” 均按 买卖 成交金 额( 成 交单价 乘以 成 交数量) 填列, 不考 虑
相关交 易费 用。
8.5 期末按债券品种分类 的债 券投资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 - -
其中： 政策 性金 融债 - -
4 企业债 券 243,346,887.46 97.22
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 27,602,073.20 11.03
8 其他 - - 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
23
9 合计 270,948,960.66 108.25
8.6 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小排名 的前 五名债券投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 1280030 12 丹 投债 200,000 21,576,000.00 8.62
2 1280031 12 徐州 开发 债 200,000 21,210,000.00 8.47
3 111051 09 怀 化债 200,000 21,096,000.00 8.43
4 122740 12 延 城投 200,000 20,800,000.00 8.31
5 122661 12 怀 化债 200,000 20,650,000.00 8.25
8.7 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小排名 的 前 十名 资产支持证券投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
8.8 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小排名 的前 五名权证投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
8.9 投资组合报告附注
8.9.1 报 告期 内,本 基金 投 资的前 十名 证券 的发 行主 体没有 出现 被监 管部 门立 案调查,或 在报 告编 制
日前一 年内 受到 公开 谴责 、处罚 的情 形。
8.9.2 本基 金投 资的 前十 名 股票中,没 有投 资于 超出 基 金合同 规定 备选 股票 库之 外的股 票。
8.9.3 期末其他各项资产构 成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 -
2 应收证 券清 算款 2,381,448.84
3 应收股 利 -
4 应收利 息 8,267,842.04
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 - 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
24
9 合计 10,649,290.88
8.9.4 期末持有的处于转股 期的可转换债券明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 125089 深机转 债 4,572,550.00 1.83
2 113001 中行转债 4,817,500.00 1.92
3 110015 石化转 债 9,261,900.00 3.70
4 113003 重工转 债 5,441,323.20 2.17
8.9.5 期末前十名股票中存 在流通受限情况的说 明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人 户数 及持有人结构
份额单 位： 份
份额
级别
持有人 户
数(户)
户均持 有的 基
金份额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份
额
比例
海富通 稳进 增
利分级 债 券 A
2,279 77,406.78 102,446,083.76 58.07% 73,963,967.58 41.93%
海富通 稳进 增
利分级 债 券 B
2,898 15,218.26 11,434,287.19 25.93% 32,668,226.92 74.07%
合计 5,177 42,594.66 113,880,370.95 51.64% 106,632,194.50 48.36%
注 ：本 表基 金机构/个 人投资 者持 有份 额占总 份额 比例 的计 算中 ，A 、B 级 比例分 母为 各自 级别的
份额， 对合 计数 ，比 例的 分母采 用基 金份 额的 合计 数（即 期末 基金 份额 总额 ） 。
9.2 期末上市基金前十名 持有 人
海富通 稳进 增利 分级 债券A
序号 持有人 名称 持有份 额（ 份） 占上市 总份 额比 例
1 中国太 平洋 财产 保险 股份 有限公 司 15,999,920.00 12.65%
2 东北证 券－ 建行 －东 北证 券 3 号 主题 投
资集合 资产 管理 计划
12,001,000.00 9.49%
3 中 信 证 券 － 中 信 － 中 信 证 券 季 季 增 利 纯
债集合 资产 管理 计划
11,947,333.00 9.44% 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
25
4 安信证 券－ 农行 －安 信理 财 1 号 债券 型
集合资 产管 理计 划
8,349,175.00 6.60%
5 安 邦 人 寿 保 险 股 份 有 限 公 司 － 积 极 型 投
资组合
6,654,351.00 5.26%
6 安 信 证 券 － 浦 发 － 安 信 证 券 策 略 精 选 集
合资产 管理 计划
6,569,983.00 5.19%
7 中 信 信 托 有 限 责 任 公 司 － 企 业 年 金 资 金
信托 12
4,140,297.00 3.27%
8 安 信 证 券 － 广 发 － 安 信 证 券 基 金 宝 集 合
资产管 理计 划
4,035,586.00 3.19%
9 华信财 产保 险股 份有 限公 司－自 有资 金 4,009,325.00 3.17%
10 杨帆 4,001,360.00 3.16%
海富通 稳进 增利 分级 债券B
序号 持有人 名称 持有份 额（ 份） 占上市 总份 额比 例
1 安 信 证券 － 广发 －安 信证券 基 金宝 集
合资产 管理 计划
3,337,823.00 10.51%
2 中国太 平洋 财产 保险 股份 有限公 司 1,540,400.00 4.85%
3 厦 门 国 际 信 托 有 限 公 司- 紫 鑫 二 号 集
合资金 信托
1,430,070.00 4.50%
4 东北证 券－ 建行 －东 北证 券 3 号 主题
投资集 合资 产管 理计 划
1,421,150.00 4.47%
5 厦门国 际信 托有 限公 司- 紫鑫一号 集 1,198,830.00 3.77%
6 李景川 656,900.00 2.07%
7 厦 门 国 际 信 托 有 限 公 司- 紫 鑫 五 号 证
券投资 集合 资金 信托 计划
600,000.00 1.89%
8 厦 门 国 际 信 托 有 限 公 司- 紫 鑫 三 号 证
券投资 集合 资金 信托 计划
600,000.00 1.89%
9 杨帆 560,340.00 1.76%
10 唐小明 498,936.00 1.57%
9.3 期末基金管理人的从 业人 员持有本基金的情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理公 司所 有从 业
人员持 有本 基金
海富通 稳进 增
利分级 债 券 A
1,590.96 0.0009%
海富通 稳进 增
利分级 债 券 B
397.74 0.0009%
合计 1,988.70 0.0009%
注：1 、本 基金 本报 告期 末 ，本公 司高 级管 理人 员、 基金投 资和 研究 部门 负责 人未持 有本 基金 。
2、本 基金 本报 告期 末， 本 基金的 基金 经理 未持 有本 基金。 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
26
§10
重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会 决议
本报告 期内 本基 金未 召开 基金份 额持 有人 大会 。
10.2 基金管理人、基金托 管人 的专门基金托管部门 的重 大人事变动
2012 年 9 月 10 日 ，余 毓繁先生因 工作调 动辞去 监事职务， 公司股 东会聘 请谷若鸿(Mr. Laurent
couraudon) 先 生继任 监事 职 务。
2012 年 11 月 15 日， 经中 国建设 银行 研究 决定 ，聘 任杨新 丰为 中国 建设 银行 投资托 管业 务部 总 经
理，其 任职 资格 已经 中国 证监会 审核 批准 （证 监许 可〔2012 〕961 号 ） 。 聘任 郑绍平 为中 国建 设银 行 投
资托管 业务 部副 总经 理， 其任职 资格 已经 中国 证监 会审核 批准 （证 监许 可〔2012 〕1036 号） 。
10.3 涉及基金管理人、基 金财 产、基金托管业务的 诉讼
报告期 无基 金管 理人 、基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼事 项。
10.4 基金投资策略的改变
报告期 内本 基金 投资 策略 未发生 改变 。
10.5 为基金进行审计的会 计师 事务所情况
报告期 内, 本基 金未 改聘 为 其审计 的会 计师 事务 所。 本年度 应付 的审 计费 用 是 50,000 元。 目前 事务
所已提 供审 计服 务的 连续 年限 是 2 年。
10.6 管理人、托管人及其 高级 管理人员受稽查或处 罚等 情况
本基金 的管 理人 、托 管人 及其高 级管 理人 员报 告期 内未受 监管 部门 的稽 查或 处罚。
10.7 基金租用证券公司 交 易单 元 的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司 交易单元进行股票投 资及 佣金支付情况 海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
27
金额单 位： 人民 币元
券商名 称 交易单 元数 量
股票交易 应支付 该券 商的 佣金 备注
成交金额
占当期
股票成
交总额
的比例
佣金
占当期 佣
金总量 的
比例
海通证 券 2 6,081,989.02 2.62% 5,382.01 2.78% -
中金公 司 1 - - - - -
申银万 国 1 8,257,485.51 3.56% 7,018.66 3.63% -
中信证 券 2 - - - - -
招商证 券 2 - - - - -
中银国 际 2 47,977,939.11 20.69% 40,782.44 21.07% -
安信证 券 2 - - - - -
瑞银证 券 1 8,302,394.99 3.58% 7,297.84 3.77% -
国元证 券 1 7,210,902.76 3.11% 6,129.37 3.17% -
华泰证 券 1 14,730,399.09 6.35% 11,968.63 6.18% -
东北证 券 1 - - - - -
中投证 券 1 19,581,330.30 8.45% 16,643.98 8.60% -
国都证 券 1 - - - - -
民生证 券 1 7,289,770.59 3.14% 6,305.15 3.26% -
宏源证 券 1 - - - - -
国金证 券 1 - - - - -
国泰君 安 1 31,157,910.90 13.44% 26,484.61 13.68% -
齐鲁证 券 1 - - - - -
财富证 券 1 10,113,842.97 4.36% 8,596.66 4.44% -
光大证 券 1 - - - - -
东兴证 券 1 - - - - -
德邦证 券 1 17,054,881.14 7.36% 14,263.33 7.37% -
红塔证 券 1 46,008,955.49 19.84% 37,382.67 19.31% -
国信证 券 2 - - - - -
银河证 券 1 8,077,707.66 3.48% 5,339.87 2.76% -
上海证 券 1 - - - - -
广发证 券 1 - - - - -
注：本 基金 本报 告期 新增 广发证 券一 个交 易单 元， 退租东 海证 券一 个交 易单 元。
(1) 交易单 元的 选择 标准 本 基金的 管理 人对 证券 公司 的综合 实力 及声 誉评 估、 研究水 平评 估和 综 合
服务支 持评 估三 个部 分进 行打分,进 行主 观性 评议, 独 立的评 分, 形成 证券 公司 排 名及交 易单 元租 用意 见 。
(2) 交易单 元的 选择 程序 本 基金的 管理 人按 照如 下程 序进行 交易 单元 的选 择:
<1> 推 荐 。 投 资部 业务 人员 推荐, 经投 资部 部门 会议 讨 论, 形 成重 点评 估的 证券 公 司备选 池, 从中 进行
甄选。 原则 上, 备选 池中 的 证券公 司个 数不 得少 于最 后选择 个数 的 200% 。
<2> 甄选 。由投 资部 全体 业务人员 遵照 《海富 通基 金管理有 限公 司证券 公司 评估系统 》的 规定, 进海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
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行主观 性评 议, 独立 的评 分, 形成证 券公 司排 名及 交易 单元租 用意 见, 并报 公司 总 裁办公 会核 准。
<3> 核 准。 在完 成对 证券 公司的 初步 评估 、甄 选和 审核后, 由 基金 管理 人的 总 裁办公 会核 准。
10.7.2 基金租用证券公司 交易单元进行其他证 券投 资的情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 回购交 易 权证交易
成交金 额
占当期
债券 成
交总额
的比例
成交金 额
占当期
回购成
交总额
的比例
成交金 额
占当期
权证成
交总额
的比例
海通证 券 147,234,706.92 16.96% 49,100,000.00 0.59% - -
中金公 司 - - - - - -
申银万 国 24,199,214.81 2.79% 868,000,000.00 10.51% - -
中信证 券 - - - - - -
招商证 券 26,768,960.43 3.08% - - - -
中银国 际 107,658,149.10 12.40% 978,000,000.00 11.85% - -
安信证 券 - - - - - -
瑞银证 券 254,123,741.38 29.28% 3,983,400,000.00 48.25% - -
国元证 券 22,865,533.36 2.63% 150,000,000.00 1.82% - -
华泰证 券 13,416,572.95 1.55% 60,000,000.00 0.73% - -
东北证 券 - - - - - -
中投证 券 60,520,746.61 6.97% 707,000,000.00 8.56% - -
国都证 券 - - - - - -
民生证 券 40,013,419.10 4.61% 600,000,000.00 7.27% - -
宏源证 券 - - - - - -
国金证 券 - - - - - -
国泰君 安 84,394,229.84 9.72% 375,000,000.00 4.54% - -
齐鲁证 券 - - - - - -
财富证 券 8,560,604.70 0.99% 153,000,000.00 1.85% - -
光大证 券 - - - - - -
东兴证 券 - - - - - -
德邦证 券 29,982,819.52 3.45% 195,000,000.00 2.36% - -
红塔证 券 20,905,750.80 2.41% 32,000,000.00 0.39% - -
国信证 券 - - - - - -
银河证 券 27,242,021.47 3.14% 104,500,000.00 1.27% - -
上海证 券 - - - - - -
广发证 券 - - - - - -
§11
影响投资者决策的其 他重 要信息
海富通 基金 管理 有限 公 司 成立 于 2003 年 4 月 ，是 中 国首批 获准 成立 的中 外合 资基金 管理 公司 。
从 2003 年 8 月 开始， 海富 通先后 募集 成立 了 21 只 公 募基金 。 截 至 2012 年 12 月 31 日， 海富 通管海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
29
理的公 募基 金资 产规 模 近 343 亿 元人 民币 。
作为国 家人 力资 源和 社会 保障部 首批 企业 年金 基金 投资管 理人 ， 截 至 2012 年 12 月 31 日， 海富 通
为 70 多家 企业 超过 207 亿 元的企 业年 金基 金担 任了 投资管 理人 。 作为 首批 特 定客户 资产 管理 业务 资格
的基金 管理 公司 ，截 至 2012 年 12 月 31 日 ，海 富通 旗下专 户理 财管 理资 产规 模超 过 37 亿 元。2010 年
12 月， 海富 通基 金管 理有 限公 司 被全 国社 会保 障基 金理事 会选 聘为 境内 委托 投资管 理人 。 2012 年 9 月，
中国保 监会 公告 确认 海富 通基金 为首 批保 险资 金投 资管理 人之 一。
2004 年末 开始 ，海 富通 为 QFII （合格境 外机构 投资 者） 及其 他多 个海 内外 投 资组合 担任 投资 咨询
顾问， 截 至 2012 年 12 月 31 日 ，投 资咨 询及 海外 业 务规模 超 过 218 亿元 人民 币。
2010 年 11 月 25 日， 海富 通全资 香港 子公 司—— 海 富通资 产管 理（ 香港 ）有 限公司 正式 开业 ， 注
册资本 为 6000 万 港元 。2011 年 12 月， 海富 通资 产 管理（ 香港 ）有 限公 司获 得证监 会核 准批 复 RQFII
（ 人民 币合格 境外 机构投 资 者） 业务资 格， 准许在香 港筹 集人民 币资 金投资境 内证 券市场 ，并 首批获
得国家 外汇 管理 局批 准 的 11 亿 元人 民币 RQFII （人 民币合 格境 外机 构投 资者 ） 投资 额度。 2012 年 2 月，
海富通 资产 管理 （香 港） 有限公 司已 募集 发行 了首 只 RQFII 产品。
2012 年 3 月 ，国 内权 威财 经媒体 《中 国证 券报 》等 授予海 富通 基金 管理 有限 公司“ 中国 基金 业 金
牛基金 管理 公司 ” 大 奖， 《 证券时 报》 授予 海富 通精 选混合 基金 “2011 年中 国 基金业 明星 奖 — 五年 持续
回报平 衡混 合型 明星 基金 ”荣誉 。
海富通 同时 还在 不断 践行 其社会 责任 。公 司自 2008 年启动 “绿 色与 希望- 橄榄 枝公益 环保 计划 ” ，
针 对汶 川震区 受灾 学校、上 海民 工小学 、安 徽老区小 学进 行了物 资捐 赠，向内 蒙古 库伦旗 捐建 了环保
公 益林 。几年 来， 海富通的 公益 行动进 一步 升级，持 续为 上海民 工小 学学生捐 献生 活物资 ，并 向安徽
农 村小 学捐献 图书 室，并与 “壹 基金” 合作 参与救助 孤儿 公益项 目。 此外，海 富通 还积极 推进 投资者
教 育工 作，推 出了 以“幸福 投资 ”为主 题和 特色的投 资者 教育活 动， 向投资者 传播 长期投 资、 理性投
资的理 念。
本基金 托管 人中 国建 设银 行股份 有限 公司 的重 大事 项：
1、 2012 年 1 月 16 日, 托管 人中国 建设 银行 股份 有限 公司发 布关 于董 事长 任职 的 公告 ， 自 2012 年 1
月 16 日起 ，王 洪章 先生 就 任本行 董事 长、 执行 董事 。
2、2012 年 11 月 15 日 ， 根据工 作需 要， 中国 建设 银行投 资托 管服 务部 更名 为投资 托管 业务 部。
海富通稳进增利分级债券型证券投资基金 2012 年年度报告摘 要
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海富通基金管理有限公司
二〇一三年三月二十七日
