华 夏 沪深 300 交 易 型开 放 式指 数 证券 投 资基 金 联接 基 金
（ 原 华夏 沪深 300 指 数证 券 投资 基 金）
2012 年 年度 报告
2012 年 12 月 31 日
基金管理人：华夏基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
报告送出日期：二〇一三年三月二十八日华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
2
§ 1 重 要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、 董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或重
大遗漏， 并对其内容的真实性、 准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。 本年度报
告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长 签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定， 于 2013 年 3 月 26 日
复核了本报告中的财务指标 、 净值表现、 利润分配情况、 财务会计报告、 投资组合报告
等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
根据基金管理人 2012 年 12 月 21 日刊登的《华夏基金管理有限公司关于华夏沪深
300 指数证券投资基金修订基金合同部分条款的公告》，华夏沪深 300 指数证券投资基
金自 2012 年 12 月 25 日转为华夏沪深 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金，
并相应修订基金合同条款。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基金
一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在作出投资决策前应仔
细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中的财务资料经审计， 普华永道中天会计师事务所有限公司为本基金出具了
无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。
本报告期自 2012 年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
3
1.2 目录
§ 1 重 要提 示及 目录 ............................................................................................................................... 2
§ 2 基 金简 介 ........................................................................................................................................... 4
§ 3 主 要财 务指 标、 基金 净 值表现 及利 润分 配情 况 ........................................................................... 5
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 ...................................................................................................... 5
3.2 基 金净 值表 现 .......................................................................................................................... 6
3.3 过 去三 年基 金的 利润 分 配情况 ............................................................................................... 7
§ 4 管 理人 报告 ....................................................................................................................................... 8
§ 5
托 管人 报告 ................................................................................................................................... 12
§ 6 审 计报 告 ......................................................................................................................................... 12
§ 7 年 度财 务报 表 ................................................................................................................................. 14
7.1 资 产负 债表 ............................................................................................................................ 14
7.2 利 润表 .................................................................................................................................... 15
7.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ........................................................................................ 16
7.4 报 表附 注 ................................................................................................................................ 17
§ 8 投 资组 合报 告 ................................................................................................................................. 34
8.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ........................................................................................................ 34
8.2 期 末投 资目 标基 金明 细 ........................................................................................................ 34
8.3 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ........................................................................................ 34
8.4 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ............................ 35
8.5 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 .................................................................................... 42
8.6 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 ................................................................................ 43
8.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名债 券投 资明 细 ........................ 44
8.8 期 末按 公允 价值 占 基 金资产 净值 比例 大小 排名 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ............ 44
8.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名权 证投 资明 细 ........................ 44
8.10 投资 组合 报告 附注 .............................................................................................................. 44
§ 9 基 金份 额持 有人 信息 ..................................................................................................................... 45
9.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ............................................................................ 45
9.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 ................................................................ 45
§ 10 开 放式 基金 份额 变动 ................................................................................................................... 45
§ 11 重大 事件 揭示 ............................................................................................................................... 46
§ 12 备 查文 件目 录 ............................................................................................................................... 49
华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
4
§ 2 基 金简介
2.1 基金基本情况
基金名 称 华夏沪 深300 交 易型 开放 式 指数证 券投 资基 金联 接基 金
基金简 称 华夏沪 深300ETF 联接
基金主 代码 000051
交易代 码
000051
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2009年7月10 日
基金管 理人 华夏基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 27,756,194,055.50 份
基金合 同存 续期 不定期
2.1.1目标基金基本情况
基金名 称 华夏沪 深 300 交 易型 开放 式指数 证券 投资 基金
基金主 代码 510330
基金运 作方 式 交易型 开放 式
基金合 同生 效日 2012 年 12 月 25 日
基金份 额上 市的 证券 交易 所 上海证 券交 易所
上市日 期 2013 年 1 月 16 日
基金管 理人 名称 华夏基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 名称 中国工 商银 行股 份有 限公 司
2.2 基金产品说明
投资目 标
采 用 指数 化投 资 方式 ，追求 对 标的 指数 的 有效 跟踪， 获 得与 标的
指数收 益相 似的 回报 及适 当的其 他收 益。
投资策 略
本 基 金 主 要 通 过 交 易 所 买 卖 或 申 购 赎 回 的 方 式 投 资 于 目 标ETF 的
份 额 。根 据投 资 者申 购、赎 回 的现 金流 情 况， 本基金 将 综合 目标
ETF 的流动性 、 折 溢价 率 、 标的指 数成 份股 流 动 性等 因素分 析 ， 对
投 资 组合 进行 监 控和 调整， 密 切跟 踪标 的 指数 。基金 也 可以 通过
买入标 的指 数成 份股 来跟 踪标的 指数 。 基金 还可 适度 参与目 标ETF
基金份 额交 易和 申购 、赎 回之间 的套 利， 以增 强基 金收益 。
业绩比 较基 准
本基金的业绩比较基准 为 沪深300指数收益率× 95% ＋1% （指年收
益率， 评价 时应 按期 间折 算）。
风险收 益特 征
本 基 金属 于股 票 基金 ，风险 与 收益 高于 混 合基 金、债 券 基金 与货
币市场 基金 。
2.2.1目标基金产品说明
投资目 标 紧密跟 踪标 的指 数， 追求 跟踪偏 离度 和跟 踪误 差最 小化。 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
5
投资策 略
本基金主要采用组合复 制策 略及适当的替代性策 略以更好的跟 踪
标的指 数， 实现 基金 投资 目标。
业绩比 较基 准 本基金 业绩 比较 基准 为沪 深 300 指数 。
风险收 益特 征
本基金属于股票基金， 风险与收益高于混合基金 、债券基金与 货
币市场基金。基金主要 投资于标的指数成份股及 备选成份股， 在
股票基 金中 属于 较高 风险 、较高 收益 的产 品。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 华夏基 金管 理有 限公 司 中国工 商银 行股 份有 限公 司
信 息 披 露 负
责人
姓名 崔雁巍 赵会军
联系电 话 400-818-6666 010-66105799
电子邮 箱 service@ChinaAMC.com custody@icbc.com.cn
客户服 务电 话 400-818-6666 95588
传真 010-63136700 010-66105798
注册地 址
北 京 市 顺 义 区 天 竺 空 港 工 业
区 A 区
北京市 西城 区复 兴门 内大 街 55 号
办公地 址
北京市 西城 区金 融大 街 33 号
通泰大 厦 B 座 12 层
北京市 西城 区复 兴门 内大 街 55 号
邮政编 码 100033 100140
法定代 表人 王东明 姜建清
2.4 信息披露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 《中国 证券 报 》 、 《上 海证 券报》 、 《证 券时 报》
登载基 金年 度报 告正 文的 管理人 互联 网网 址 www.ChinaAMC.com
基金年 度报 告备 置地 点 基金管 理人 和基 金托 管人 的住所
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地 址
会计师 事务 所
普华永道中天会计师事务所
有限公 司
上海市 湖滨 路 202 号普 华 永道中
心 11 楼
注册登 记机 构 华夏基 金管 理有 限公 司
北京市 西城 区金 融大 街 33 号通泰
大厦 B 座 12 层
§ 3 主 要财务指标 、基金净 值表现 及利润分配 情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 2012 年 2011 年 2010 年
本期已 实现 收益 -4,375,956,703.16 -585,041,034.75 -214,373,937.73
本期利 润 1,874,275,626.89 -5,164,455,122.65 -2,859,647,829.71
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0720 -0.2043 -0.1043
本期加 权平 均净 值利 润率 10.22% -24.56% -12.03%
本期基 金份 额净 值增 长率 9.47% -23.44% -11.52% 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
6
3.1.2 期末 数据 和指 标 2012 年末 2011 年末 2010 年末
期末可 供分 配利 润 -7,227,266,903.23 -8,415,104,647.07 -3,006,237,854.78
期末可 供分 配基 金份 额利 润 -0.2604 -0.3240 -0.1168
期末基 金资 产净 值 20,528,927,152.27 17,555,602,879.14 22,730,050,578.37
期末基 金份 额净 值 0.740 0.676 0.883
3.1.3 累计 期末 指标 2012 年末 2011 年末 2010 年末
基 金份 额累 计净 值增 长率 -26.00% -32.40% -11.70%
注： ① 所述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ，计 入费 用后实 际收 益水 平
要低于 所列 数字 。
② 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、其他 收入 （不 含公 允价 值变动 收益 ）扣 除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。
③ 期末 可供 分配 利润 为期 末资产 负债 表中 未分 配利 润与未 分配 利润 中已 实现 部分的 孰低 数。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－ ③ ②－④
过去三 个月 9.79% 1.23% 9.77% 1.22% 0.02% 0.01%
过去六 个月 3.06% 1.18% 2.87% 1.18% 0.19% 0.00%
过去一 年 9.47% 1.22% 8.18% 1.22% 1.29% 0.00%
过去三 年 -25.85% 1.33% -24.97% 1.32% -0.88% 0.01%
自 基 金 合 同 生
效起至 今
-26.00% 1.37% -20.95% 1.45% -5.05% -0.08%
3.2.2 自 基 金 合 同 生 效以 来 基 金 份额累 计 净值增 长 率 变 动 及 其 与 同期业 绩 比 较 基 准 收 益
率变动的比较
华夏沪 深 300 交 易型 开放 式指数 证券 投资 基金 联接 基金 （ 原华 夏沪 深 300 指 数证券 投资 基金 ）
份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率历 史走 势对比 图
（2009 年 7 月 10 日至 2012 年 12 月 31 日） 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
7
3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
华夏沪 深 300 交 易型 开放 式指数 证券 投资 基金 联接 基金 （ 原华 夏沪 深 300 指 数证券 投资 基金 ）
自基金 合同 生效 以来 基金 每年净 值增 长率 及其 与同 期业绩 比较 基准 收益 率的 对比图
注：本 基金 合同 于 2009 年 7 月 10 日生 效， 合同 生 效当年 按实 际存 续期 计算 ，不按 整个 自然 年
度进行 折算 。
3.3 过去三年基金的利润分配情况
本基金过去三年无利润分配事项。 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
8
§4 管 理人 报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
华夏基金管理有限公司成立于 1998 年 4 月 9 日，是经中国证监会批准成立的首批
全国性基金管理公司之一。 公司总部设在北京， 在北京、 上海、 深圳、 成都、 南京、 杭
州、 广州 和青岛设有分公司， 在香 港 及深圳设有子公司。 公司是首批全国社保基金管理
人、 首批企业年金基金管理人、 境内首批 QDII 基金管理人、 境内首 只 ETF 基金管理人，
以及特定客户资产管理人 、 保险资金投资管理人， 香港子公司是首批 RQFII 基金管理人。
华夏基金是业务领域最广泛的基金管理公司之一。
2012 年， 华夏基金继续坚持以深入的投资研究为基础， 高度重视风险管理， 同时积
极把握投资机会， 旗下主动管理的股票型、 混合型基金表现稳健， 部分基金业绩 表现良
好； 固定收益类基金均实现了 正收益， 总体表现优于 行业平均水平。 凭借规范的经营管
理及良好的品牌声誉，华夏基金 荣获多家机构评选的多个奖项 ，主要奖项包括：2012
年 3 月， 在 《中国证券报》 主办的 “ 第九届中国基金业金牛奖 ”评选中， 华夏基金第七
次荣获 “年度金牛基金管理公司奖 ”，所管理的基金荣获 6 个单项奖；在《证券时报》
主办的 “2011 年度中国基金业明星基金奖 ”评选中， 华夏基金第四次荣获 “年度十大明
星基金公司奖 ”， 并获得评委会特别颁发的 “五年持续回报明星基金公司奖 ”， 所管理
的基金荣获 5 个单项奖。2012 年 4 月， 在 《上 海证券报》 主办的第九届中国 “金基金”
评选中，华夏基金第七次荣获年度 “金基金?TOP 公司奖”，所管理的基金荣获 4 个单
项奖。
在客户服务方面，2012 年，华夏基金继续以客户需求为导向， 持续 提高服务质量：
推出华夏基金活期通账户服务， 客户可通过活期通 账户办理华夏现金增利证券投资基金
的快速取现、 余额理财、 信用卡还款 等业务， 客户 资金使用效率大幅提高； 推出移动客
户端基金交易功能， 客户可通过 iPhone 、 iPad 以及 Android 版移动客户端办理基金开户、
申购、 赎回、 转换、 定期定额投资等业务； 推出关联账户查询服务， 客户可通过网上查
询系统一站式查询指定关联人的基金投资情况。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
9
方军
本 基 金 的 基
金经理 、 数量
投 资 部 副 总
经理
2009-07-01 - 13 年
硕士。1999 年 7 月加 入华 夏基金
管 理 有 限 公 司 ， 曾 任 研 究 员 ， 华
夏 成 长 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 助
理 、 兴 华 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理
助 理 和 华 夏 回 报 证 券 投 资 基 金 基
金经理 助理 等。
张弘弢
本 基 金 的 基
金经理 、 数量
投 资 部 副 总
经理
2009-07-10 - 12 年
硕士。2000 年 4 月加 入华 夏基金
管 理 有 限 公 司 ， 曾 任 研 究 发 展 部
总经理 等。
注： ① 上述 任职 日期 、离 任日期 根据 本基 金管 理人 对外披 露的 任免 日期 填写 。
② 证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内， 本基金管理人严格遵守 《证券投资基金法》 、 《证券投资基金销售管理
办法》 、 《证券投资基金运作管理办法》 、基金合同和其他有关法律法规、监管部门的相
关规定， 依照诚实信用、 勤勉尽责、 安全高效的原则管理和运用基金资产， 在认真控制
投资风险的基础上， 为基金份额持有人谋求最大利益， 没有损害基金份额持有人利益的
行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易 情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
本基金管理人根据 《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 等法规制定了
《华夏基金管理有限公司公平交易制度》 。公司通过科学、制衡的投资决策体系，加强
交易分配环节的内部控制， 并通过工作制度、 流程和技术手段保证公平交易原则的实现。
同时，通过监察稽核、事后分析和信息披露来保证公平交易过程和结果的监督。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合， 制定并严格遵守相应的制
度和流程， 通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平 执行。 报告期内， 本基金
管理人严格执行了 《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 和 《华夏基金管理
有限公司公平交易制度》的规定。
本基金管理人通过统计检验的方法对管理的不同投资组合，在不同时间窗下（1 日
内、3 日内、5 日内）的本年度同向交易价差进行了专项分析，未发现违反公平交易原
则的异常情况。
4.3.3 异常交易行为的专项说明 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
10
报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
报告期内， 本基金出现 3 次涉及本基金的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的
单边交易量超过该证券当日成交量 5% 的情况，为本基金因被动跟踪标的指数和 其他组
合发生的反向交易。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2012 年， 国际方面， 为应对欧洲主权债务危机以及经济复苏缓慢， 欧洲、 美国、 日
本等发达国家和地区在下半年陆续采取了多种方式持续释放流动性： 欧洲央行提出了购
买成员国债券的计划， 美国、 日本等发达国家推出了新一轮的量化宽松政策。 在上述流
动性的推动下，全球主要证券市场 2012 年度都出现较大幅度的上涨。国内方面， 经济
在前 3 季度继续放缓， 第 4 季度相关经济指标显现一定的温和复苏迹象， 通胀较 2011
年有较为明显 回落； 宏观政策 也进行了相应微调 ， 央行两次下调法定存款准备金率， 自
2008 年底以来首次降低存贷款基准利率 ，并在下半年进行了较为频繁的公开市场操作；
同时， “十八大”顺利召开，提出了“新四化” 、 “收入倍增”等方针和规划。
国内证券市场 投资者 对政策放松力度和经济基本面企稳 等的预期成为影响市场表
现的重要因素。2012 年， 国内证券市场出现了 “N ” 型走势。 年初， 由于相关宏观政策
进行微调， 投资者预期政府会进一步放松调控， 经济即将触底回升， 市场出现了较为明
显的上涨， 沪深 300 指数期间涨幅超过 15% （1 月 4 日-5 月 7 日） ； 但从 5 月上旬以后，
主要经济数据揭示国内经济继续放缓， 投资者担忧政府调控政策放松不及预期， 国内经
济进一步衰退，市场出现了较大幅度的持续下跌，期间沪深 300 指数下跌超过 20% （5
月 7 日-12 月 4 日） ， 上证综合指数于 12 月 4 日盘中跌至 1949 点， 创下 3 年来的新低；
其后随着经济基本面数据持续向好， 境外投资者通过 RQFII 、 QFII 等 方式大量投资境内
蓝筹股， 为 A 股市场提供了增量资金， A 股市场出现了大幅反弹， 12 月 4 日至 12 月 31
日反弹幅度接近 20% 。全年，沪深 300 指数上涨了 7.55% 。
报告期内， 本基金在做好跟 踪标的指数的基础上， 研究并认真应对成份股调整、 限
制投资股票替代投资等工作，努力为投资者 取得了 更好的相对收益。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至 2012 年 12 月 31 日， 本基金份额净值为 0.740 元， 本报告期份额净值增长率为
9.47% ，同期业绩比较基准增长率为 8.18% 。本基金本报告期跟踪偏离度为+1.29% 。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
11
展望 2013 年，国内经济 继续保持企稳或者缓慢复苏的可能性较大， 通货膨胀仍然
在可控范围内， 宏观政策方面不会发生大的改变。 市场方面， 如果全球流 动性宽松状况
不发生大的变化， 主要发达国家的经济保持稳定， 国内经济继续保持复苏态势， 则目前
处于历史较低估值水平的沪深 300 指数仍有较好的投资机会； 反之， 则会 出现震荡的走
势。
本基金 已于 2012 年 12 月 25 日转为华夏沪深 300ETF 的联接基金， 我 们 将根据基金
合同要求， 在紧密跟踪标的指数的基础上， 做好 相关投资工作， 并力争和业绩基准保持
一致。
珍惜基金份额持有人的每一分投资和每一份信任， 本基金将继续奉行华夏基金管理
有限公司 “ 为信任奉献回报 ” 的经营理念， 规范运作， 审慎投资， 勤勉尽责地为基金份
额持有人谋求长期、稳定的回 报。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
报告期内，本基金管理人在监察稽核工作中加大了对日常业务的检查范围及频率，
及时对公司投研、 营销等业务开展合规检查， 重点开展了对分公司、 理财中心业务的专
项检查和员工行为合规的专项检查； 加大了对各项业务的合规培训和考试力度， 针对公
司员工尤其是投研人员组织了多次合规培训和合规考试， 提高了员工的风险意识与合规
意识；进一步完善内部相关规章制度，促进了公司业务的合规运作。
报告期内， 本基金管理人所管理的基金整体运作合法合规。 本基金管理人将继续以
风险控制为核心， 坚持基金 份额持有人利益优先的原则， 提高监察稽核工作的科学性和
有效性，切实保障基金安全、合规运作。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
根据中国证监会相关规定及基金合同约定， 本基金管理人应严格按照新准则、 中国
证监会相关规定和基金合同关于估值的约定， 对基金所持有的投资品种进行估值。 本基
金托管人根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任。 会计师事务所在估值调整
导致基金资产净值的变化在 0.25% 以上时对所采用的相关估值模型、 假设及参数的适当
性发表审核意见并出具报告。 定价服务机构按照商业合同约定提供定价服务。 其中， 本
基金管理人为了确保估值工作的合规开展，建立了负责估值工作决策和执行的专门机
构， 组成人员包括督察长、 投资风险负责人、 证券研究工作负责人、 法律监察负责人及
基金会计负责人等。其中，近三分之二的人员具有 10 年以上的基金从业经验，且具有
风控、 证券研究、 合规、 会计方面的专业经验。 同时， 根据基金管理公司制定的相关制华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
12
度， 估值工作决策机构的成员中不包括基金经理。 本报告期内， 参与估值流程各方之间
无重大利益冲突。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金本报告期未进行利润分配，符合相关法规及基金合同的规定。
§5 托 管人 报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
2012 年， 本基金托管人在对 华夏沪深 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金
（原华夏沪深 300 指数证券投资基金） 的托管过程中， 严格遵守 《证券投资基金法》 及
其他法律法规和基金合同的有关规定， 不存在任何损害基金份额持有人利益的行为， 完
全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金 投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
2012 年， 华夏沪深 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300
指数证券投资基金） 的管理人 ——华夏基金管理有限公司在 华夏沪深 300 交易型开放式
指数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基金） 的投资运作、 基金资
产净值计算、 基金份额申购赎回价格计算、 基金费用开支等问题上， 不存在任何损害基
金份额持有人利益的行为， 在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。 本报告
期内， 华夏沪深 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证
券投资基金） 未进行利润分配。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人依法对华夏基金管理有限公司编制和披露 的华夏沪深 300 交 易型开放式指
数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基金） 2012 年年度报告中财务
指标、 净值表现、 利润分配情况、 财务会计报告、 投资组合报告等内容进行了核查， 以
上内容真实、准确和完整。
§ 6 审 计报 告
普华永道中天审字(2013) 第 21278 号
华夏沪深 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金全体基金份额持有人：
我们审计了后附的华夏沪深 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金( 以下简华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
13
称 “华夏沪深 300ETF 联接基金”) 的财务报表 ， 包括 2012 年 12 月 31 日的资产负债表、
2012 年度的利润表和所有者权益( 基金净值) 变动表以及财务报表附注。
6.1 管理层对财务报表的责任
编制和公允列报财务报表是 华夏沪深 300ETF 联接基金的基金管理人华夏基金管理
有限公司管理层的责任。这种责任包括：
（1） 按照企业会计准则和中国证券监督管理委员会 （以下简称 “中国证监会” ） 发
布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制财务报表，并使其实现公允反映；
（2）设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导
致的重大错报 。
6.2 注册会计师的责任
我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表 发表审计意见。 我们按照中国注
册会计师审计准则的规定执行了审计工作。 中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国
注册会计师职业道德守则， 计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取
合理保证。
审计工作涉及实施审计程序， 以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。 选择的
审计程序取决于注册会计师的判断， 包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风
险的评估。 在进行风险评估时， 注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相关的内部
控制， 以设计恰当的审计程序， 但目的并非对内部控制的有效性发表意见。 审计工作还
包括评价管理层选用会 计政策的恰当性和作出会计估计的合理性， 以及评价财务报表的
总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础 。
6.3 审计意见
我们认为，上述华夏沪深 300ETF 联接基金的 财务报表在所有重大方面按照企业会
计准则和在财务报表附注中所列示的中国证监会发布的有关规定及允许的基金行业实
务操作编制， 公允反映了华夏沪深 300ETF 联 接基金 2012 年 12 月 31 日的财务状况以及
2012 年度的经营成果和基金净值变动情况 。
普华永道中天会计师事务所有限公司
注册会计师
许康玮
洪磊
上海 市湖滨路 202 号普华永道中心 11 楼
2013-03-26 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
14
§ 7 年 度财 务报 表
7.1 资产负债表
会计主体： 华夏沪深 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指
数证券投资基金）
报告截止日：2012 年 12 月 31 日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2012 年 12 月 31 日
上年度末
2011 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 7.4.7.1 355,271,755.02 154,136,893.75
结算备 付金
9,818,489.58 4,056,584.45
存出保 证金
1,000,000.00 1,122,396.83
交易性 金融 资产 7.4.7.2 20,216,603,687.86 17,403,999,818.88
其中： 股票 投资
3,611,710,126.96 16,664,832,291.98
基金投 资
15,921,962,804.58 -
债券投 资
682,930,756.32 739,167,526.90
资产支 持证 券投 资
- -
衍生金 融资 产 7.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 - -
应收证 券清 算 款
1,478,841.84 22,736,411.32
应收利 息 7.4.7.5 14,713,006.17 15,745,664.29
应收股 利
- -
应收申 购款
13,213,727.28 4,689,821.30
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 7.4.7.6 - -
资产总 计
20,612,099,507.75 17,606,487,590.82
负债和所有者权益 附注号
本期末
2012 年 12 月 31 日
上年度末
2011 年 12 月 31 日
负债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 7.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
- -
应付赎 回款
72,024,101.37 10,838,562.29
应付管 理人 报酬
7,289,768.90 7,688,716.52
应付托 管费
1,457,953.76 1,537,743.33
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用 7.4.7.7 1,103,587.15 29,924,500.60
应交税 费
- - 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
15
应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 7.4.7.8 1,296,944.30 895,188.94
负债合 计
83,172,355.48 50,884,711.68
所有者权益：
实收基 金 7.4.7.9 27,756,194,055.50 25,970,707,526.21
未分配 利润 7.4.7.10 -7,227,266,903.23 -8,415,104,647.07
所有者 权益 合计
20,528,927,152.27 17,555,602,879.14
负债 和 所有 者权 益总 计
20,612,099,507.75 17,606,487,590.82
注：报 告截 止 日 2012 年 12 月 31 日， 基金 份额 净值 0.740 元， 基金 份额 总 额 27,756,194,055.50
份。
7.2 利润表
会计主体： 华夏沪深 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指
数证券投资基金）
本报告期：2012 年 1 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2012 年 1 月 1 日至
2012 年 12 月 31 日
上年度可比期间
2011 年 1 月 1 日至
2011 年 12 月 31 日
一、收入
1,990,367,687.36 -5,028,981,542.27
1.利息 收入
24,077,718.76 26,365,087.15
其中： 存款 利息 收入 7.4.7.11 1,646,169.11 1,888,174.14
债券利 息收 入
22,431,549.65 24,476,913.01
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
- -
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 ―- ‖ 填 列）
-4,285,536,599.49 -478,867,330.44
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 -4,606,558,076.01 -706,916,878.22
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 7.4.7.13 3,970,091.42 -4,020,539.21
资产支 持证 券投 资收 益
- -
衍生工 具收 益 7.4.7.14 - -
股利收 益 7.4.7.15 317,051,385.10 232,070,086.99
3. 公 允 价 值 变 动 收 益 （ 损 失 以
―- ‖ 号填列）
7.4.7.16 6,250,232,330.05 -4,579,414,087.90
4.汇兑 收益 （损 失以 ― －‖ 号填
列）
- -
5.其他 收入 （ 损失 以 ―- ‖ 号填列 ） 7.4.7.17 1,594,238.04 2,934,788.92
减： 二、费用
116,092,060.47 135,473,580.38
1．管 理人 报酬
91,149,491.65 105,287,485.32 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
16
2．托 管费
18,229,898.29 21,057,497.11
3．销 售服 务费
- -
4．交 易费 用 7.4.7.18 6,137,089.28 7,634,924.50
5．利 息支 出
174,564.21 1,090,407.53
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
174,564.21 1,090,407.53
6．其 他费 用 7.4.7.19 401,017.04 403,265.92
三、 利润总额 （ 亏损总额 以 “- ”
号填列）
1,874,275,626.89 -5,164,455,122.65
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （净 亏损以 “- ” 号填
列）
1,874,275,626.89 -5,164,455,122.65
7.3 所有者 权益（基金净值）变动表
会计主体： 华夏沪深 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指
数证券投资基金）
本报告期：2012 年 1 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日
单位：人民币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基 金
净值）
25,970,707,526.21 -8,415,104,647.07 17,555,602,879.14
二、 本期 经营 活动 产生 的 基
金净值 变动 数（ 本期 利润 ）
- 1,874,275,626.89 1,874,275,626.89
三、 本期 基金 份额 交易 产 生
的基金 净值 变动 数 （净 值 减
少以 ―- ‖ 号填 列）
1,785,486,529.29 -686,437,883.05 1,099,048,646.24
其中：1.基 金申 购款 6,195,687,869.69 -1,935,476,267.36 4,260,211,602.33
2.基金 赎回 款 -4,410,201,340.40 1,249,038,384.31 -3,161,162,956.09
四、 本期 向基 金份 额持 有 人
分配利润产生的基金净 值
变 动 （ 净 值 减 少 以 ―- ‖ 号填
列）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基 金
净值）
27,756,194,055.50 -7,227,266,903.23 20,528,927,152.27
项目
上年度可比期间
2011 年 1 月 1 日至 2011 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基 金
净值）
25,736,288,433.15 -3,006,237,854.78 22,730,050,578.37
二、 本期 经营 活动 产生 的 基
金净值 变动 数（ 本期 利润 ）
- -5,164,455,122.65 -5,164,455,122.65
三、 本期 基金 份额 交易 产 生 234,419,093.06 -244,411,669.64 -9,992,576.58 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
17
的基金 净值 变动 数 （净 值 减
少以 ―- ‖ 号填 列）
其中：1.基 金申 购款 6,006,888,116.90 -973,420,078.83 5,033,468,038.07
2.基金 赎回 款 -5,772,469,023.84 729,008,409.19 -5,043,460,614.65
四、 本期 向基 金份 额持 有 人
分配利润产生的基金净值
变动 （ 净 值 减 少 以 ―- ‖ 号填
列）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基 金
净值）
25,970,707,526.21 -8,415,104,647.07 17,555,602,879.14
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：
王东明
崔雁巍
崔雁巍
基金管理公司负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
华夏沪深 300 交易型开放式指数证券投 资基金联接基金 （原名华夏沪深 300 指数证
券投资基金， 以下简称 ― 本基金‖ ） 经中国证券 监督管理委员会 （以下简称 ― 中国证监会‖ ）
证监许可[2009]531 号 《关于核准华夏沪深 300 指数证券投资基金募集的批复》核准，
由华夏基金管理有限公司依照 《中华人民共和国证券投资基金法》 、 《证券投资基金销
售管理办法》 、 《证券 投资基金运作管理办法》 、 《华夏沪深 300 指 数证券投资基金基
金合同》 及其他有关法律法规负责公开募集。 本基金为契约型开放式， 存续期限为不定
期。 本基金自 2009 年 7 月 6 日至 2009 年 7 月 8 日期间共募集 24,771,692,420.44 元 （不
含认购资金利息） ， 业 经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字 （2009）
第 718 号予以验证。 经向中国证监会备案， 《 华夏沪深 300 指数证券投资基金基金合同》
于 2009 年 7 月 10 日正式生效， 基金合同生效日的基金份额总额为 24,771,957,170.09 份
基金份额， 其中认购资金利息折合 264,749.65 份基金份额。 本基金的基金管理人为华夏
基金管理有限公司，基金托管人为中国工商银行股份有限公司。
根据 《中华人民共和国证券投资基金法》 和 《华夏沪深 300 交易型开放式指数证券
投资基 金联接基金基金合同》 的有关规定， 本基金主要投资于目标 ETF 基金份额、 标的
指数成份股、备选成份股。为更好地实现投资目标，基金还可投资于非成份股、债券、
权证以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。
7.4.2 会计报表的编制基础 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
18
本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日颁布的 《企业会计准则－基本准
则》和 38 项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以
及其他相关规定( 以下合称 ― 企业会计准则‖) 、 中国证券投资基金业协会于 2012 年 11 月
16 日颁布的 《证券投资基金会计核算业务 指引》 、 中国证监会发布的 《证券投资基金信
息披露 XBRL 模板第 3 号< 年度报告和半年度报告> 》和中国证监会允许的如财务报表
附注 7.4.4 所列示的基金行业实务操作的有关规定编制。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求， 真实、 完整地反映了本基金 2012 年 12 月 31
日的财务状况以及 2012 年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
7.4.4 重要会计政策和会计估计
7.4.4.1 会计年度
本基金会计年度为公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
7.4.4.2 记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类
1 、金融资产的分类
金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资
产、 应收款项、 可供出售金融资产及持有至到期投资。 金融资产的分类取决于本基金对
金融资产的持有意图和持有能力。 本基金目前暂无金融资产分类为可供出售金融资产及
持有至到期投资。
本基金目前持有的基金投资、 股票投资和债券投资分类为以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融资产。 以公允价值计量且其公允价值变动计入损益的金融资产在资
产负债表中以交易性金融资产列示。
本基金持有的其他金融资产分类为应收款项， 包括银行存款和各类应收款项等。 应
收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。
2 、金融负债的分类
金融负债于初始确认时分类为： 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
及其他金融负债。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债包括交易性金融负
债及衍生金融负债等。本基金持有的其他金融负债包括各类应付款项等。
7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
19
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时， 于交易日按公允 价值在
资产负债表内确认。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产， 取得时发生的
相关交易费用计入当期损益； 支付的价款中包含已宣告但尚未发放的现金股利或债券起
息日或上次除息日至购买日止的利息， 单独确认为应收项目。 应收款项和其他金融负债
的相关交易费用计入初始确认金额。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产及金融负债按照公允价值进行
后续计量，应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止或该金融资产所有权上几乎所有
的风险和报酬已转移时， 终止确认 该金融资产。 终止确认的金融资产的成本按移动加权
平均法于交易日结转。
7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
本基金持有的基金投资、股票投资和债券投资按如下原则确定公允价值并进行估
值：
1 、存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无
交易， 但最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的
重大事件的，按最近交易日的市场交易价格确定公允价值。
2 、存在活跃市场的金融工具，如估值日无交易且最近交易日后经济环境发生了重
大变化或证券发行机构发生了影响证券价格的重大事件 ， 参考类似投资品种的现行市价
及重大变化等因素，调整最近交易市价以确定公允价值。
3 、当金融工具不存在活跃市场，采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易
价格验证具有可靠性的估值技术确定公允价值。 估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易
的各方最近进行的市场交易中使用的价格、 参照实质上相同的其他金融工具的当前公允
价值、 现金流量折现法和期权定价模型等。 采用估值技术时， 尽可能最大程度使用市场
参数，减少使用与本基金特定相关的参数。
7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负 债。 当本基金依法有权抵
销债权债务且交易双方准备按净额结算时， 金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产
负债表中列示。
7.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
20
额。由于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认
列。 上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的
实收基金减少。
7.4.4.8 损益平准金
损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。 已实现平准金指在申购或赎回基金
份额时， 申购或赎回款项中包含的按累计 未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金
额。 未实现平准金指在申购或赎回基金份额时， 申购或赎回款项中包含的按累计未实现
损益占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认
列，并于期末全额转入未分配利润。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的确认和计量
基 金投资在持有期间应取得的现金红利于除息日确认为投资收益， 股票投资在持有
期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额确认为投资收
益。 债券投资在持有期间应取得的按票面利率计算的利息扣除在适用情况下由债券发行
企业代扣代缴的个人所得 税后的净额确认为利息收入。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确
认为公允价值变动损益；处置时其公允价值与初始确认金额之间的差额确认为投资收
益，其中包括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。
应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算， 实际利率法与直线法差异
较小的按直线法近似计算。
7.4.4.10 费用的确认和计量
本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法
逐日确认。
其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算， 实际利率法与 直线法
差异较小的按直线法近似计算。
7.4.4.11 基金的收益分配政策
每 一基金份额享有同等分配权。 本基金收益以现金形式分配， 但基金份额持有人可
选择现金红利或将现金红利按分红权益再投资日的基金份额净值自动转为基金份额进
行再投资。 期末可供分配利润指期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现收
益的孰低数。经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从所有者权益转出。
7.4.4.12 其他重要的会计政策和会计估计 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
21
根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作， 本基金确定以
下类别股票投资和债券投资的公允 价值时采用的估值方法及其关键假设如下：
1 、对于特殊事项停牌股票，根据中国证监会公告[2008]38 号《关于 进一步规范证
券投资基金估值业务的指导意见》 ，本基金参考《中国证券业协会基金估值工作小组关
于停牌股票估值的参考方法》对重大影响基金资产净值的特殊事项停牌股票进行估值。
2 、 对于在锁定期内的非公开发行股票， 根据中国证监会基金部通知[2006]37 号 《关
于进一步加强基金投资非公开发行股票风险控制有关问题的通知》 ，若在证券交易所挂
牌的同一股票的市场交易收盘价低于非公开发行股票的初始投资成本， 按估值日证券交
易所挂牌的同一股票的市场交易收盘价估值； 若在证券交易所挂牌的同一股票的市场交
易收盘价高于非公开发行股票的初始投资成本， 按锁定期内已经过交易天数占锁定期内
总交易天数的比例将两者之间差价的一部分确认为估值增值。
3 、 在银行间同业市场交易的债券品种， 根据中国证监会证监会计字[2007]21 号 《关
于证券投资基金执行< 企业会计准则> 估值业务及份额净值计价有关事项的通知》 采用估
值技术确定公允价值。 本基金持有的银行间同业市场债券按现金流量折现法估值， 具体
估值模型、参数及结果由中央国债登记结算有限责任公司独立提供。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期无会计政策变更。
7.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期无会计估计变更。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。
7.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号 《关于开放式证券投资基金有关税收
问题的通知》 、财税[2004]78 号《关于证券投 资基金税收政策的通知》 、财税[2005]102
号 《关于股息红利个人所得税有关政策的通知》 、 财税[2005]103 号 《 关于股权分置试点
改革有关税收政策问题的通知》 、 财税[2005]107 号 《关于股息红利有关个人所得税政策
的补充通知》 、 财税[2008]1 号 《关于企业所得 税若干优惠政策的通知》 及其他相关财税
法规和实务操作，主要税项列示如下：
1 、以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
22
2 、基金买卖股票、债券的差价收入暂免征营业税和企业所得税。
3 、对基金取得的股票的股息、红利收入、债券的利息收入，由上市公司、债券发
行企业在向基金派发股息、红利收入、债券的利息收入时代扣代缴 20% 的个人所得税。
其中， 对基金从上市公司分配取得的股息红利所得， 扣缴义务人在代扣代缴个人所得税
时，减按 50% 计算应纳税所得额。
4 、 基金卖出股票按 0.1% 的税率缴纳股票交易印花税， 买入股票不征收股票交易印
花税。
5 、基金作为流通股股东在股权分置改革过程中收到由非流通股股东支付的股份、
现金等对价暂免征收印花税、企业所得税和个人所得税。
7.4.7 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2012 年 12 月 31 日
上年度 末
2011 年 12 月 31 日
活期存 款 355,271,755.02 154,136,893.75
定期存 款 - -
其他存 款 - -
合计 355,271,755.02 154,136,893.75
7.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2012 年 12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 4,190,378,248.65 3,611,710,126.96 -578,668,121.69
债券
交易所 市场 333,171,288.53 333,100,756.32 -70,532.21
银行间 市场 349,945,800.00 349,830,000.00 -115,800.00
合计 683,117,088.53 682,930,756.32 -186,332.21
资产支 持证 券 - - -
基金 15,428,874,403.00 15,921,962,804.58 493,088,401.58
其他 - - -
合计 20,302,369,740.18 20,216,603,687.86 -85,766,052.32
项目
上年度 末
2011 年 12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 23,001,709,154.36 16,664,832,291.98 -6,336,876,862.38
债券
交易所 市场 217,067,046.89 217,303,526.90 236,480.01
银行间 市场 521,222,000.00 521,864,000.00 642,000.00
合计 738,289,046.89 739,167,526.90 878,480.01 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
23
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 23,739,998,201.25 17,403,999,818.88 -6,335,998,382.37
7.4.7.3 衍生金融资产/ 负债
本基金本报告期末及上年度末均无衍生金融资产/ 负债余额。
7.4.7.4 买入返售金融资产
7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
本基金本报告期末及上年度末均未持有买入返售金融资产。
7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
本基金本报告期末及上年度末均未持有买断式逆回购交易中取得的债券。
7.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2012 年 12 月 31 日
上年度 末
2011 年 12 月 31 日
应收活 期存 款利 息 72,771.73 34,554.89
应收定 期存 款利 息 - -
应收其 他存 款利 息 - -
应收结 算备 付金 利息 4,860.13 2,007.94
应收债 券利 息 14,635,374.31 15,709,101.46
应收买 入返 售证 券利 息 - -
应收申 购款 利息 - -
其他 - -
合计 14,713,006.17 15,745,664.29
7.4.7.6 其他资产
本基金本报告期末及上年度末均无其他资产余额。
7.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2012 年 12 月 31 日
上年度 末
2011 年 12 月 31 日
交易所 市场 应付 交易 费用 1,103,587.15 29,924,100.60
银行间 市场 应付 交易 费用 - 400.00
合计 1,103,587.15 29,924,500.60
7.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2012 年 12 月 31 日
上年度 末
2011 年 12 月 31 日 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
24
应付券 商交 易单 元保 证金 750,000.00 750,000.00
应付赎 回费 182,444.30 20,688.94
预提费 用 364,500.00 124,500.00
合计 1,296,944.30 895,188.94
7.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 25,970,707,526.21 25,970,707,526.21
本期申 购 6,195,687,869.69 6,195,687,869.69
本期赎 回（以 ―- ‖ 号填 列） -4,410,201,340.40 -4,410,201,340.40
本期末 27,756,194,055.50 27,756,194,055.50
7.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 -1,416,822,887.21 -6,998,281,759.86 -8,415,104,647.07
本期利 润 -4,375,956,703.16 6,250,232,330.05 1,874,275,626.89
本 期 基 金 份 额 交 易 产 生 的
变动数
-136,917,645.16 -549,520,237.89 -686,437,883.05
其中： 基金 申购 款 -473,128,305.94 -1,462,347,961.42 -1,935,476,267.36
基金赎 回款 336,210,660.78 912,827,723.53 1,249,038,384.31
本期已 分配 利润 - - -
本期末 -5,929,697,235.53 -1,297,569,667.70 -7,227,266,903.23
7.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至
2012 年 12 月 31 日
上年度 可比 期间
2011 年 1 月 1 日至
2011 年 12 月 31 日
活期存 款利 息收 入 1,560,348.25 1,770,163.31
定期存 款利 息收 入 - -
其他存 款利 息收 入 - -
结算备 付金 利息 收入 69,704.28 109,577.80
其他 16,116.58 8,433.03
合计 1,646,169.11 1,888,174.14
7.4.7.12 股票投资收益
7.4.7.12.1 股票投资收益项目构成
单位：人民币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至
上年度 可比 期间
2011 年 1 月 1 日至 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
25
2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日
股 票 投 资 收 益 —— 买卖股
票差价 收入
-1,282,210,011.97 -706,916,878.22
股 票 投 资 收 益 —— 赎回差
价收入
- -
股 票 投 资 收 益 —— 申购差
价收入
-3,324,348,064.04 -
合计 -4,606,558,076.01 -706,916,878.22
7.4.7.12.2 股票投资收益 ——买卖股票差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至
2012 年 12 月 31 日
上年度 可比 期间
2011 年 1 月 1 日至
2011 年 12 月 31 日
卖出股 票成 交总 额 3,682,623,581.06 5,151,494,749.83
减： 卖 出股 票成 本总 额 4,964,833,593.03 5,858,411,628.05
买卖股 票差 价收 入 -1,282,210,011.97 -706,916,878.22
7.4.7.12.3 股票投资收益 ——申购差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至
2012 年 12 月 31 日
上年度 可比 期间
2011 年 1 月 1 日至
2011 年 12 月 31 日
申购基 金份 额总 额 15,428,874,403.00 -
减：现 金支 付申 购款 总额 - -
减：申 购股 票成 本总 额 18,753,222,467.04 -
申购差 价收 入 -3,324,348,064.04 -
7.4.7.13 债券投资收益
单位：人民币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2011 年1 月1 日至2011 年12 月31 日
卖出债 券 （债 转股 及债 券到 期
兑付） 成交 总额
1,054,871,643.80 1,590,214,889.65
减： 卖 出债 券 （ 债转 股及 债券
到期兑 付） 成本 总额
1,021,973,716.04 1,561,376,534.69
减： 应 收利 息总 额 28,927,836.34 32,858,894.17
债券投 资收 益 3,970,091.42 -4,020,539.21
7.4.7.14 衍生工具收益
7.4.7.14.1 衍生工具收益 ——买卖权证差价收入
本基金本报告期及上年度可比期间均无衍生工具收益。
7.4.7.15 股利收益 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
26
单位：人民币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2011 年1 月1 日至2011 年12 月31 日
股票投 资产 生的 股利 收益 317,051,385.10 232,070,086.99
基金投 资产 生的 股利 收益 - -
合计 317,051,385.10 232,070,086.99
7.4.7.16 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名 称
本期
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2011 年1 月1 日至2011 年12 月31 日
1.交易 性金 融资 产 6,250,232,330.05 -4,579,414,087.90
——股 票投 资 5,758,208,740.69 -4,578,114,399.61
——债 券投 资 -1,064,812.22 -1,299,688.29
——资 产支 持证 券投 资 - -
——基 金投 资 493,088,401.58 -
2.衍生 工具 - -
——权 证投 资 - -
3.其他 - -
合计 6,250,232,330.05 -4,579,414,087.90
7.4.7.17 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2011 年1 月1 日至2011 年12 月31 日
基金赎 回费 收入 1,594,238.04 2,934,788.92
合计 1,594,238.04 2,934,788.92
注： 本基 金赎 回时 份额 持 有不 满 1 年 的 ， 收 取 0.5% 的赎回 费 ， 持 有满 1 年 以 上 （ 含 1 年） 的， 赎
回费 为 0。 其中 ，赎 回费 总额 的 25 ％归 入基 金资 产 。
7.4.7.18 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2011 年1 月1 日至2011 年12 月31 日
交易所 市场 交易 费用 6,126,864.28 7,626,624.50
银行间 市场 交易 费用 10,225.00 8,300.00
合计 6,137,089.28 7,634,924.50
7.4.7.19 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至
2012 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2011 年1 月1 日至
2011 年12 月31 日
审计费 用 120,000.00 120,000.00
信息披 露费 240,000.00 240,000.00 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
27
银行费 用 23,017.04 24,940.92
银行间 账户 维护 费 18,000.00 18,000.00
其他 - 325.00
合计 401,017.04 403,265.92
7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金无或有事项。
7.4.8.2 资产负债表日后事项
截至财务报表批准日，本基金无资产负债表日后事项。
7.4.9 关联方关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
华夏基 金管 理有 限公 司
基金 管理人、基金 注册登记机 构、基
金销售 机构
中国工 商银 行股 份有 限公 司（ ― 中国 工商 银行 ‖ ） 基金托 管人 、基 金销 售机 构
中信证 券股 份有 限公 司 (― 中信证 券 ‖) 基金管 理人 的股 东、 基金 销售机 构
南方工 业资 产管 理有 限责 任公司 基金管 理人 的股 东
山东省 农村 经济 开发 投资 公司 基金管 理人 的股 东
POWER CORPORATION OF CANADA 基金管 理人 的股 东
青岛海 鹏科 技投 资有 限公 司 基金管 理人 的股 东
无锡市 国联 发展 （集 团） 有限公 司 基金管 理人 的股 东
华夏沪 深300 交 易型 开放 式 指数证 券投 资基 金 本基金 是该 基金 的联 接基 金
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.10.1.1 股票交易
本基金本报告期及上 年度可比期间均未通过关联方交易单元进行股票交易。
7.4.10.1.2 权证交易
本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行权证交易。
7.4.10.1.3 债券交易
本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行债券交易。
7.4.10.1.4 债券回购交易
本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行回购交易。
7.4.10.1.5 应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元
关联方 名称
本期
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
28
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末 应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
中信证 券 - - - -
关联方 名称
上年度 可比 期间
2011 年1 月1 日至2011 年12 月31 日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
中信证 券 - - 1,337,080.04 4.47%
注：上 述佣 金按 市场 佣金 率计算 ，以 扣除 由中 国证 券登记 结算 有限 责任 公司 收取证 管费 、经 手
费和由 券商 承担 的证 券结 算风险 基金 后的 净额 列示 。
该类佣 金协 议的 服务 范围 还包括 佣金 收取 方为 本基 金提供 的证 券投 资研 究成 果和市 场信 息服
务。
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至
2012 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2011 年1 月1 日至
2011 年12 月31 日
当 期 发 生的 基 金应 支
付的管 理费
91,149,491.65 105,287,485.32
其 中 ： 支付 销 售机 构
的客户 维护 费
24,157,543.83 27,640,970.74
注： ① 支付 基金 管理 人的 基金管 理人 报酬 按前 一日 基金资 产净 值扣 除基 金资 产中目 标 ETF 份额
所对应 资产 净值 后剩 余部 分( 剩余 部分 若为 负数 则取 0) 的 0.5% 年费 率计 提， 逐 日累计 至每 月月 底，
按月支 付。
② 基金 管理 人报 酬计 算公 式为： 日基 金管 理人 报酬 ＝( 前一 日的 基金 资产 净值 –前一 日基 金资 产
中目 标 ETF 份额所对 应资 产净值) × 0.5% / 当年天 数 。若前 一日 的基 金资 产净 值扣除 基金 资产 中目
标 ETF 份额所对 应资 产净 值后剩 余部 分为 负数 ，则 按 0 计 算。
③ 客户 维护 费是 指基 金管 理人与 基金 销售 机构 约定 的用以 向基 金销 售机 构支 付客户 服务 及销 售
活动中 产生 的相 关费 用， 该费用 从基 金管 理人 收取 的基金 管理 费中 列支 ，不 属于从 基金 资产 中列 支
的费用 项目 。
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至
2012 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2011 年1 月1 日至
2011 年12 月31 日 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
29
当期发生的基金应 支付的托
管费
18,229,898.29 21,057,497.11
注： ① 支付 基金 托管 人的 基金托 管费 按前 一日 基金 资产净 值扣 除基 金资 产中 目标 ETF 份额所 对
应资产 净值 后剩 余部 分( 剩 余部分 若为 负数 则 取 0) 的 0.1% 的 年费 率计 提， 逐日 累计至 每月 月底 ，按
月支付 。
② 基金 托管 费计 算公 式为 ：日基 金托 管费 ＝( 前 一日 的基金 资产 净值 –前 一日 基 金资产 中目 标
ETF 份额所 对应 资产净 值) × 0.1% / 当 年天 数。 若前 一日的 基金 资产 净值 扣除 基金资 产中 目 标 ETF
份额所 对应 资产 净值 后剩 余部分 为负 数， 则 按 0 计 算。
7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券( 含回购) 交易
本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方进行银行间同业市场的债券( 含回
购) 交易。
7.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本基金本报告期及上年度可比期间均无基金管理人运用固有资金投资本基金的情
况。
7.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投 资本基金的情况
本基金本报告期末及上年度末均无除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的
情况。
7.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方 名称
本期
2012 年1 月1 日至2012 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2011 年1 月1 日至2011 年12 月31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国工 商银 行 355,271,755.02 1,560,348.25 154,136,893.75 1,770,163.31
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中 国 工商 银行 保管， 按银 行同 业利 率计 息。
7.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
金额单位：人民币元
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 12 月 31 日
关联方 名称 证券代 码 证券名 称 发行方 式
基金在 承销 期内 买入
数量（ 单位 ：
股/ 张）
总金额
- - - - - -
上年度 可比 期间 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
30
2011 年 1 月 1 日至 2011 年 12 月 31 日
关联方 名称 证券代 码 证券名 称 发行方 式
基金在 承销 期内 买入
数量（ 单位 ：
股/ 张）
总金额
中信证 券 601336 新华保 险 新股发 行 52,464 1,219,788.00
中信证 券 601558 华锐风 电 新股发 行 2,000 180,000.00
中信证 券 125089 深机转 债
可 转 换 公
司 债 券 公
开发行
13,410 1,341,000.00
7.4.10.7 其他关联交易事项的说明
截至 2012 年 12 月 31 日止， 本基金持有 15,417,800,721 份目标 ETF 基金份额(2011
年 12 月 31 日：0 份) ，占其总份额的比例为 96.24%(2011 年 12 月 31 日：0%) 。
7.4.11 利润分配情况
本基金本报告期无利润分配事项。
7.4.12 期末（2012 年 12 月 31 日）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
7.4.12.1.1 受限 证券 类别 ：
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受限
类型
认购
价格
期末估 值
单价
数量( 单 位：
股)
期末
成本总 额
期末
估值总 额
备
注
000562 宏源证 券 2012-06-28 2013-06-29
非公开
发行流
通受限
13.22 16.16 4,000,000 52,880,000.00 64,640,000.00 -
600863 内蒙华 电 2012-03-21 2013-03-21
非公开
发行流
通受限
7.76 7.50 5,000,000 38,800,000.00 37,500,000.00 -
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌 等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末估
值单价
复牌
日期
复牌开
盘单价
数量
( 单位： 股)
期末
成本总 额
期末
估值总 额
备
注
000002 万科 A 2012-12-26
筹 划 重 大
事项
10.12 2013-01-21 11.13 6,656,300 72,229,117.85 67,361,756.00 -
000527 美的电 器 2012-08-27
筹 划 重 大
资 产 重 组
事项
9.69 - - 1,137,670 15,800,002.67 11,024,022.30 -
600100 同方股 份 2012-12-27
筹 划 重 大
事项
7.48 2013-01-10 7.90 1,098,735 10,662,770.14 8,218,537.80 - 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
31
601618 中国中 冶 2012-12-28
董 事 会 审
议 控 股 子
公司 重要
事项
2.26 2013-01-04 2.33 3,430,600 15,173,162.33 7,753,156.00 -
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
截至本报告期末 2012 年 12 月 31 日止，本基金没有因从事银行间市场债券正回购
交易形成的卖出回购证券款余额。
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报告期末 2012 年 12 月 31 日止，本基金没有因从事交易所市场债券正回购
交易形成的卖出回购证券款余额。
7.4.13 金融工具风险及管 理
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金一贯的风险管理政策是使基金投资风险可测、 可控、 可承担。 本基金管理人
建立了由风险管理委员会、 督察长、 法律监察部、 稽核部、 风险管理部和相关业务部门
构成的多层次风险管理架构体系。 风险管理团队在识别、 衡量投资风险后， 通过正式报
告的方式， 将分析结果及时传达给基金经理、 投资总监、 投资决策委员会和风险管理委
员会，协助制定风险控制决策，实现风险管理目标。
本基金管理人主要通过定性分析和定量分析的方法， 估测各种金融工具风险可能产
生的损失。 本基金管理人从定性分析的角度出发， 判断 风险损失的严重性； 从定量分析
的角度出发， 根据本基金的投资目标， 结合基金资产所运用的金融工具特征， 通过特定
的风险量化指标、 模型和日常的量化报告， 确定风险损失的限度和相应置信程度， 及时
对各种风险进行监督、 检查和评估， 并制定相应决策， 将风险控制在预期可承受的范围
内。
7.4.13.2 信用风险
信用风险是指由于基金所投资债券的发行人出现违约、 拒绝支付到期本息， 债券发
行人信用评级降低导致债券价格下降， 或基金在交易过程中发生交收违约， 而造成基金
资产损失的可能性。
本基金管理人通过信用分析团队建立了内部评级体系和交易对手 库， 对发行人及债
券投资进行内部评级， 对交易对手的资信状况进行充分评估、 设定授信额度， 以控制可
能出现的信用风险。 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
32
7.4.13.3 流动性风险
流动性风险是在市场或持有资产流动性不足的情况下，基金管理人可能无法迅速、
低成本地调整基金投资组合，从而对基金收益造成不利影响。
本基金管理人通过限制投资集中度来管理投资品种变现的流动性风险。 本基金所投
资的证券在证券交易所或银行间市场交易，除在 ― 7.4.12 期末本基金持有的流通受限证
券‖ 中列示的部分基金资产流通暂时受限制的情况外，其余均能及时变现。
7.4.13.4 市场风险
市场风险是指由于市场变化或波动所引起的资产损失的可能性， 本基金管理人通过
监测组合 Beta 值等指 标来衡量市场风险。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指利率变动引起组合中资产特别是债券投资的市场价格变动， 从而影响
基金投资收益的风险。
本基金为 ETF 联接基 金，主要通过投资于目标 ETF 基金份额、标 的指数成份股、
备选成份股来跟踪标的指数。因此，利率风险不是本基金的主要风险。
7.4.13.4.2 外汇风险
本基金持有的金融工具以人民币计价，因此无重大外汇风险。
7.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险 为除市场利率和外汇汇率以外的市场因素发生变动时产生的价格波
动风险。本基金为 ETF 联接基金，主要投资 于目标 ETF 基金份额 、标的指数成份股、
备选成份股。本基金的其他价格风险与目标 ETF 基金相似。
本基金管理人通常用 Beta 值等指标来衡量市 场价格风险。
7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2012 年 12 月 31 日
上年度 末
2011 年 12 月 31 日
公允价 值
占基金 资产
净值比 例
（% ）
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
交易性 金融 资产- 股票 投资 3,611,710,126.96 17.59 16,664,832,291.98 94.93
交易性 金融 资产- 基金 投资 15,921,962,804.58 77.56 - -
衍生金 融资 产- 权证投 资 - - - -
合计 19,533,672,931.54 95.15 16,664,832,291.98 94.93 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
33
7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
假设
1 、 估 测组 合市 场价 格风 险 的数据 为沪 深300 指 数变 动 时， 各 类持 仓资 产相 应的 理论变 动
值对基 金资 产净 值的 影响 金额。
2 、假 定沪 深300 指数 变化5% ，其 他市 场变 量均 不发 生变化 。
3 、Beta 系数 的计 算方 法与 目标ETF 基金相同 。
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末
2012 年 12 月 31 日
上年度 末
2011 年 12 月 31 日
+5% 1,018,748,009.93 841,074,085.78
-5% -1,018,748,009.93 -841,074,085.78
7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
7.4.14.1 金融工具公允价值计量的方法
根据企业会计准则的相关规 定， 以公允价值计量的金融工具， 其公允价值的计量可
分为三个层级：
第一层级： 对存在活跃市场报价的金融工具， 可以相同资产/ 负债在活跃市场上的报
价确定公允价值。
第二层级： 对估值日活跃市场无报价的金融工具， 可以类似资产/ 负债在活跃市场上
的报价为依据做必要调整确定公允价值； 对估值日不存在活跃市场的金融工具， 可以相
同或类似资产/ 负债在非活跃市场上的报价为依据做必要调整确定公允价值。
第三层级： 对无法获得相同或类似资产可比市场交易价格的金融工具， 可以其他反
映市场参与者对资产/ 负债定价时所使用的参数为依据确定公允价值。
7.4.14.2 各层级金融工具公允价值
截至 2012 年 12 月 31 日止，本基金持有的以公允价值计量的金融工具第一层级的
余额为 19,753,609,665.56 元，第二层级的余额为 462,994,022.30 元，第三层级的余额为
0 元。 （截至 2011 年 12 月 31 日止：第一层级的余额为 16,756,135,818.88 元，第二层级
的余额为 647,864,000.00 元，第三层级的余额为 0 元。 ）
7.4.14.3 公允价值所属层级间的重大变动
对于特殊事项停牌的股票， 本基金将相关股票公允价值所属层级于其进行估值调整
之日起从第一层级转入第二层级或第三层级， 于股票复牌并恢复市价估值之日起从第二
层级或第三层级转入第一层级。 对于持有的非公开发行股票， 本基金于限售期内将相关
股票公允价值所属层级列入第二层级， 于限售期满并恢复市价估值之日起从第二层级转
入第一层级。 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
34
7.4.14.4 第三层级公允价值本期变动金额
本基金持有的以公允价值计量的金融工具第三层级公允价值本期未发生变动。
§ 8 投 资组 合报 告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产
的比例 （％ ）
1 权益投 资 3,611,710,126.96 17.52
其中： 股票 3,611,710,126.96 17.52
2 基金投 资 15,921,962,804.58 77.25
3 固定收 益投 资 682,930,756.32 3.31
其中： 债券 682,930,756.32 3.31
资产 支持 证券 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返 售金
融资产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 365,090,244.60 1.77
7 其他各 项资 产 30,405,575.29 0.15
8 合计 20,612,099,507.75 100.00
8.2 期末投资目标基金明细
金额单位：人民币元
序号 基金名 称
基金
类型
运作方
式
管理人 公允价 值
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1
华 夏 沪 深
300ETF
股票型
交易型
开放式
华夏基 金管
理有限 公司
15,921,962,804.58 77.56
8.3 期末按行业分类的股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类 别 公允价 值
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
A 农、林 、牧 、渔 业 20,954,361.72 0.10
B 采掘业 353,838,755.63 1.72
C 制造业 1,220,060,949.66 5.94
C0
食品 、饮 料 250,275,777.93 1.22
C1
纺织 、服 装、 皮毛 8,602,340.60 0.04
C2
木材 、家 具 - -
C3
造纸 、印 刷 - -
C4
石油 、 化学 、 塑胶 、 塑料 73,659,479.45 0.36 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
35
C5
电子 81,265,812.70 0.40
C6
金属 、非 金属 262,302,072.30 1.28
C7
机械 、设 备、 仪表 375,243,449.07 1.83
C8
医药 、生 物制 品 163,932,718.36 0.80
C99
其他 制造 业 4,779,299.25 0.02
D 电力、 煤气 及水 的生 产和 供 应业 131,385,451.63 0.64
E 建筑业 130,175,423.73 0.63
F 交通运 输、 仓储 业 85,420,072.70 0.42
G 信息技 术业 82,599,085.46 0.40
H 批发和 零售 贸易 80,405,133.83 0.39
I 金融、 保险 业 1,196,608,112.11 5.83
J 房地产 业 215,116,309.16 1.05
K 社会服 务业 35,316,814.18 0.17
L 传播与 文化 产业 15,963,229.52 0.08
M 综合类 43,866,427.63 0.21
合计 3,611,710,126.96 17.59
8.4 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股 票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产
净值比 例
（％）
1 600036 招商银 行 8,991,152 123,628,340.00 0.60
2 600016 民生银 行 15,475,400 121,636,644.00 0.59
3 601318 中国平 安 2,283,700 103,428,773.00 0.50
4 600837 海通证 券 9,450,875 96,871,468.75 0.47
5 601166 兴业银 行 5,740,938 95,816,255.22 0.47
6 600000 浦发银 行 8,414,798 83,474,796.16 0.41
7 000002 万科 A 6,656,300 67,361,756.00 0.33
8 000562 宏源证 券 4,000,000 64,640,000.00 0.31
9 600519 贵州茅 台 283,004 59,153,496.08 0.29
10 601088 中国神 华 2,257,472 57,226,915.20 0.28
11 601288 农业银 行 19,613,400 54,917,520.00 0.27
12 600887 伊利股 份 2,456,520 53,994,309.60 0.26
13 601328 交通银 行 10,364,300 51,199,642.00 0.25
14 601601 中国太 保 2,147,571 48,320,347.50 0.24
15 600104 上汽集 团 2,503,219 44,156,783.16 0.22
16 000651 格力电 器 1,720,466 43,871,883.00 0.21
17 601668 中国建 筑 10,400,351 40,561,368.90 0.20
18 600048 保利地 产 2,862,000 38,923,200.00 0.19
19 600863 内蒙华 电 5,000,000 37,500,000.00 0.18
20 600111 包钢稀 土 991,086 37,116,170.70 0.18
21 000858 五粮液 1,278,200 36,083,586.00 0.18
22 601939 建设银 行 6,618,674 30,445,900.40 0.15 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
36
23 000776 广发证 券 1,956,830 30,174,318.60 0.15
24 601169 北京银 行 3,173,557 29,514,080.10 0.14
25 000001 平安银 行 1,797,400 28,794,348.00 0.14
26 000157 中联重 科 3,022,838 27,840,337.98 0.14
27 601818 光大银 行 8,727,858 26,619,966.90 0.13
28 600585 海螺水 泥 1,375,013 25,368,989.85 0.12
29 600011 华能国 际 3,470,626 24,780,269.64 0.12
30 601006 大秦铁 路 3,552,000 24,011,520.00 0.12
31 600256 广汇能 源 1,441,700 23,629,463.00 0.12
32 600900 长江电 力 3,286,720 22,579,766.40 0.11
33 600015 华夏银 行 2,171,700 22,477,095.00 0.11
34 600031 三一重 工 2,120,403 22,455,067.77 0.11
35 601628 中国人 寿 1,024,873 21,932,282.20 0.11
36 600383 金地集 团 3,070,200 21,552,804.00 0.10
37 601857 中国石 油 2,376,444 21,483,053.76 0.10
38 601899 紫金矿 业 5,524,500 21,158,835.00 0.10
39 600050 中国联 通 5,792,730 20,274,555.00 0.10
40 600028 中国石 化 2,920,510 20,209,929.20 0.10
41 002304 洋河股 份 214,986 20,073,242.82 0.10
42 002024 苏宁电 器 3,005,535 19,986,807.75 0.10
43 000069 华侨 城 A 2,534,700 19,010,250.00 0.09
44 600547 山东黄 金 482,954 18,429,524.64 0.09
45 600019 宝钢股 份 3,656,900 17,882,241.00 0.09
46 600999 招商证 券 1,633,591 17,234,385.05 0.08
47 600489 中金黄 金 1,008,414 16,769,924.82 0.08
48 000568 泸州老 窖 459,231 16,256,777.40 0.08
49 000338 潍柴动 力 639,728 16,191,515.68 0.08
50 601788 光大证 券 1,131,506 15,954,234.60 0.08
51 000538 云南白 药 234,230 15,927,640.00 0.08
52 601688 华泰证 券 1,565,375 15,340,675.00 0.07
53 600690 青岛海 尔 1,136,813 15,233,294.20 0.07
54 000983 西山煤 电 1,081,500 15,043,665.00 0.07
55 000423 东阿阿 胶 363,100 14,672,871.00 0.07
56 601989 中国重 工 3,034,720 14,475,614.40 0.07
57 000725 京东 方 A 6,337,780 14,386,760.60 0.07
58 600518 康美药 业 1,084,633 14,252,077.62 0.07
59 601988 中国银 行 4,860,112 14,191,527.04 0.07
60 000895 双汇发 展 243,382 14,091,817.80 0.07
61 000024 招商地 产 468,200 13,994,498.00 0.07
62 601699 潞安环 能 638,200 13,970,198.00 0.07
63 601009 南京银 行 1,507,000 13,864,400.00 0.07
64 600362 江西铜 业 572,517 13,660,255.62 0.07
65 000100 TCL 集团 6,203,800 13,586,322.00 0.07
66 600739 辽宁成 大 901,755 13,517,307.45 0.07 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
37
67 601377 兴业证 券 1,070,775 13,149,117.00 0.06
68 600276 恒瑞医 药 435,538 13,109,693.80 0.06
69 000063 中兴通 讯 1,343,202 13,096,219.50 0.06
70 600795 国电电 力 4,880,000 12,834,400.00 0.06
71 601299 中国北 车 2,841,250 12,814,037.50 0.06
72 601186 中国铁 建 2,123,018 12,462,115.66 0.06
73 000629 攀钢钒 钛 3,000,116 12,360,477.92 0.06
74 600348 阳泉煤 业 833,568 12,111,743.04 0.06
75 601766 中国南 车 2,431,800 12,061,728.00 0.06
76 600535 天士力 213,885 11,821,423.95 0.06
77 000792 盐湖股 份 441,078 11,820,890.40 0.06
78 600089 特变电 工 1,811,200 11,700,352.00 0.06
79 600309 烟台万 华 748,000 11,676,280.00 0.06
80 000402 金融街 1,699,212 11,469,681.00 0.06
81 600406 国电南 瑞 703,539 11,277,730.17 0.05
82 601117 中国化 学 1,365,506 11,251,769.44 0.05
83 000527 美的电 器 1,137,670 11,024,022.30 0.05
84 000783 长江证 券 1,172,084 11,017,589.60 0.05
85 600315 上海家 化 213,841 10,903,752.59 0.05
86 601390 中国中 铁 3,448,051 10,482,075.04 0.05
87 601111 中国国 航 1,718,652 10,311,912.00 0.05
88 601168 西部矿 业 1,304,671 10,228,620.64 0.05
89 601669 中国水 电 2,648,223 10,116,211.86 0.05
90 600123 兰花科 创 498,390 10,112,333.10 0.05
91 000970 中科三 环 308,233 10,045,313.47 0.05
92 601600 中国铝 业 1,943,148 9,968,349.24 0.05
93 601898 中煤能 源 1,273,069 9,955,399.58 0.05
94 601607 上海医 药 894,037 9,932,751.07 0.05
95 000425 徐工机 械 858,065 9,893,489.45 0.05
96 600029 南方航 空 2,521,500 9,859,065.00 0.05
97 002081 金螳螂 223,283 9,828,917.66 0.05
98 600010 包钢股 份 1,772,400 9,570,960.00 0.05
99 000728 国元证 券 851,623 9,487,080.22 0.05
100 002422 科伦药 业 168,580 9,443,851.60 0.05
101 000630 铜陵有 色 483,610 9,140,229.00 0.04
102 002236 大华股 份 195,104 9,043,070.40 0.04
103 601901 方正证 券 2,049,092 9,036,495.72 0.04
104 000060 中金岭 南 997,565 9,027,963.25 0.04
105 002415 海康威 视 286,042 8,898,766.62 0.04
106 601018 宁波港 3,427,156 8,807,790.92 0.04
107 600150 中国船 舶 377,957 8,783,720.68 0.04
108 002241 歌尔声 学 230,883 8,704,289.10 0.04
109 000581 威孚高 科 272,811 8,702,670.90 0.04
110 600066 宇通客 车 339,111 8,545,597.20 0.04 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
38
111 600642 申能股 份 1,917,747 8,476,441.74 0.04
112 600009 上海机 场 679,342 8,464,601.32 0.04
113 002142 宁波银 行 790,470 8,426,410.20 0.04
114 600660 福耀玻 璃 957,600 8,398,152.00 0.04
115 600196 复星医 药 790,735 8,294,810.15 0.04
116 600100 同方股 份 1,098,735 8,218,537.80 0.04
117 600600 青岛啤 酒 243,829 8,060,986.74 0.04
118 600741 华域汽 车 720,528 8,055,503.04 0.04
119 600085 同仁堂 447,600 7,976,232.00 0.04
120 600068 葛洲坝 1,449,380 7,957,096.20 0.04
121 600583 海油工 程 1,355,300 7,955,611.00 0.04
122 000625 长安汽 车 1,187,694 7,898,165.10 0.04
123 601958 金钼股 份 667,784 7,819,750.64 0.04
124 000623 吉林敖 东 457,270 7,773,590.00 0.04
125 601618 中国中 冶 3,430,600 7,753,156.00 0.04
126 600005 武钢股 份 2,783,900 7,711,403.00 0.04
127 000012 南玻 A 923,338 7,617,538.50 0.04
128 600549 厦门钨 业 190,846 7,439,177.08 0.04
129 000878 云南铜 业 490,629 7,423,216.77 0.04
130 002155 辰州矿 业 368,036 7,390,162.88 0.04
131 600188 兖州煤 业 402,990 7,346,507.70 0.04
132 000768 中航飞 机 879,900 7,320,768.00 0.04
133 600694 大商股 份 204,371 7,208,165.17 0.04
134 600809 山西汾 酒 172,312 7,178,517.92 0.03
135 601666 平煤股 份 818,798 6,992,534.92 0.03
136 600143 金发科 技 1,293,442 6,971,652.38 0.03
137 600369 西南证 券 780,296 6,968,043.28 0.03
138 600177 雅戈尔 881,304 6,962,301.60 0.03
139 600376 首开股 份 525,025 6,888,328.00 0.03
140 000937 冀中能 源 497,385 6,878,834.55 0.03
141 000009 中国宝 安 770,419 6,779,687.20 0.03
142 601992 金隅股 份 834,847 6,762,260.70 0.03
143 600208 新湖中 宝 1,555,200 6,702,912.00 0.03
144 000709 河北钢 铁 2,485,700 6,661,676.00 0.03
145 601808 中海油 服 405,801 6,655,136.40 0.03
146 601633 长城汽 车 279,973 6,635,360.10 0.03
147 600153 建发股 份 942,504 6,625,803.12 0.03
148 600881 亚泰集 团 1,308,040 6,566,360.80 0.03
149 000758 中色股 份 317,750 6,482,100.00 0.03
150 600108 亚盛集 团 947,000 6,468,010.00 0.03
151 002146 荣盛发 展 460,534 6,442,870.66 0.03
152 000039 中集集 团 553,500 6,381,855.00 0.03
153 600166 福田汽 车 946,412 6,369,352.76 0.03
154 600415 小商品 城 950,500 6,311,320.00 0.03 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
39
155 600497 驰宏锌 锗 443,860 6,280,619.00 0.03
156 000960 锡业股 份 315,819 6,278,481.72 0.03
157 002038 双鹭药 业 158,282 6,261,635.92 0.03
158 600703 三安光 电 456,943 6,250,980.24 0.03
159 600832 东方明 珠 1,119,800 6,226,088.00 0.03
160 600875 东方电 气 445,400 6,186,606.00 0.03
161 000999 华润三 九 259,219 6,143,490.30 0.03
162 600267 海正药 业 409,638 6,099,509.82 0.03
163 002353 杰瑞股份 126,825 6,041,943.00 0.03
164 600637 百视通 377,794 5,995,590.78 0.03
165 600395 盘江股 份 344,800 5,868,496.00 0.03
166 600886 国投电 力 1,013,966 5,840,444.16 0.03
167 601717 郑煤机 565,794 5,838,994.08 0.03
168 000825 太钢不 锈 1,607,600 5,803,436.00 0.03
169 002385 大北农 268,618 5,802,148.80 0.03
170 601333 广深铁 路 1,981,100 5,784,812.00 0.03
171 600062 华润双 鹤 254,726 5,782,280.20 0.03
172 600655 豫园商 城 799,761 5,742,283.98 0.03
173 002202 金风科 技 1,063,600 5,732,804.00 0.03
174 600115 东方航 空 1,627,701 5,713,230.51 0.03
175 000422 湖北宜 化 512,992 5,699,341.12 0.03
176 600674 川投能 源 679,736 5,682,592.96 0.03
177 600649 城投控 股 1,035,570 5,664,567.90 0.03
178 600271 航天信 息 381,900 5,659,758.00 0.03
179 600252 中恒集 团 615,836 5,622,582.68 0.03
180 600352 浙江龙 盛 921,000 5,590,470.00 0.03
181 600839 四川长 虹 2,705,500 5,573,330.00 0.03
182 600219 南山铝 业 807,618 5,507,954.76 0.03
183 600804 鹏博士 914,485 5,450,330.60 0.03
184 000933 神火股 份 720,962 5,428,843.86 0.03
185 600340 华夏幸 福 190,523 5,378,464.29 0.03
186 000528 柳工 530,200 5,307,302.00 0.03
187 600058 五矿发 展 308,684 5,300,104.28 0.03
188 600827 友谊股 份 607,448 5,211,903.84 0.03
189 600811 东方集 团 948,953 5,152,814.79 0.03
190 000401 冀东水 泥 372,567 5,141,424.60 0.03
191 601106 中国一 重 1,816,700 5,123,094.00 0.02
192 600259 广晟有 色 87,297 5,105,128.56 0.02
193 000046 泛海建 设 939,956 5,075,762.40 0.02
194 601888 中国国 旅 184,347 5,054,794.74 0.02
195 000800 一汽轿 车 605,777 5,040,064.64 0.02
196 002310 东方园 林 79,743 4,999,088.67 0.02
197 000898 鞍钢股 份 1,280,100 4,966,788.00 0.02
198 002092 中泰化 学 687,934 4,898,090.08 0.02 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
40
199 002375 亚厦股 份 184,278 4,879,681.44 0.02
200 600893 航空动 力 386,060 4,875,937.80 0.02
201 600027 华电国 际 1,236,068 4,870,107.92 0.02
202 600109 国金证 券 271,969 4,851,926.96 0.02
203 002594 比亚迪 234,855 4,779,299.25 0.02
204 002106 莱宝高 科 312,017 4,776,980.27 0.02
205 000729 燕京啤 酒 840,600 4,740,984.00 0.02
206 000778 新兴铸 管 733,684 4,739,598.64 0.02
207 002500 山西证 券 644,400 4,723,452.00 0.02
208 000876 新希望 377,436 4,714,175.64 0.02
209 600125 铁龙物 流 650,900 4,679,971.00 0.02
210 000718 苏宁环 球 587,517 4,659,009.81 0.02
211 600779 水井坊 238,000 4,610,060.00 0.02
212 002001 新和成 243,836 4,584,116.80 0.02
213 000061 农产品 788,700 4,495,590.00 0.02
214 600157 永泰能 源 474,789 4,467,764.49 0.02
215 600997 开滦股 份 436,400 4,460,008.00 0.02
216 000869 张裕 A 94,394 4,436,518.00 0.02
217 600971 恒源煤 电 343,870 4,429,045.60 0.02
218 601101 昊华能 源 331,280 4,412,649.60 0.02
219 600160 巨化股 份 473,302 4,373,310.48 0.02
220 601800 中国交 建 813,061 4,309,223.30 0.02
221 002007 华兰生 物 204,600 4,304,784.00 0.02
222 601118 海南橡 胶 755,930 4,293,682.40 0.02
223 601001 大同煤 业 464,407 4,291,120.68 0.02
224 600718 东软集 团 553,720 4,258,106.80 0.02
225 601179 中国西 电 1,221,408 4,250,499.84 0.02
226 600096 云天化 327,820 4,248,547.20 0.02
227 601866 中海集 运 1,729,400 4,219,736.00 0.02
228 600169 太原重 工 1,161,100 4,214,793.00 0.02
229 600664 哈药股 份 679,139 4,197,079.02 0.02
230 600598 北大荒 506,182 4,130,445.12 0.02
231 600582 天地科 技 363,384 4,124,408.40 0.02
232 600316 洪都航 空 300,415 4,121,693.80 0.02
233 002128 露天煤 业 305,198 4,095,757.16 0.02
234 600118 中国卫 星 322,672 3,946,278.56 0.02
235 600516 方大炭 素 442,250 3,927,180.00 0.02
236 600498 烽火通 信 172,305 3,921,661.80 0.02
237 601933 永辉超 市 155,514 3,920,507.94 0.02
238 600895 张江高 科 554,969 3,895,882.38 0.02
239 600216 浙江医 药 184,600 3,880,292.00 0.02
240 600432 吉恩镍 业 282,100 3,808,350.00 0.02
241 600970 中材国 际 308,600 3,801,952.00 0.02
242 000969 安泰科 技 359,600 3,797,376.00 0.02 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
41
243 601918 国投新 集 387,811 3,711,351.27 0.02
244 600331 宏达股 份 553,121 3,700,379.49 0.02
245 601158 重庆水 务 693,387 3,681,884.97 0.02
246 600170 上海建 工 470,300 3,673,043.00 0.02
247 601928 凤凰传 媒 534,403 3,623,252.34 0.02
248 600221 海南航 空 843,365 3,567,433.95 0.02
249 600588 用友软 件 356,217 3,512,299.62 0.02
250 600859 王府井 144,534 3,463,034.64 0.02
251 600528 中铁二 局 515,300 3,442,204.00 0.02
252 000807 云铝股 份 642,075 3,383,735.25 0.02
253 000686 东北证 券 201,117 3,358,653.90 0.02
254 601099 太平洋 611,095 3,342,689.65 0.02
255 600508 上海能 源 207,482 3,338,385.38 0.02
256 601098 中南传 媒 372,195 3,327,423.30 0.02
257 000961 中南建 设 239,300 3,283,196.00 0.02
258 601555 东吴证 券 406,390 3,275,503.40 0.02
259 600770 综艺股 份 528,224 3,269,706.56 0.02
260 600550 天威保 变 491,385 3,198,916.35 0.02
261 601369 陕鼓动 力 353,637 3,189,805.74 0.02
262 601336 新华保 险 108,318 3,121,724.76 0.02
263 002073 软控股 份 408,100 3,085,236.00 0.02
264 002069 獐子岛 195,222 3,080,603.16 0.02
265 000059 辽通化 工 450,100 3,065,181.00 0.01
266 600266 北京城 建 204,000 3,037,560.00 0.01
267 600132 重庆啤 酒 197,000 3,027,890.00 0.01
268 600037 歌华有 线 450,293 3,016,963.10 0.01
269 002344 海宁皮 城 113,277 3,010,902.66 0.01
270 002405 四维图 新 254,357 2,983,607.61 0.01
271 002299 圣农发 展 279,178 2,981,621.04 0.01
272 000750 国海证 券 248,100 2,974,719.00 0.01
273 600022 山东钢 铁 1,340,573 2,935,854.87 0.01
274 600873 梅花集 团 534,099 2,900,157.57 0.01
275 000703 恒逸石 化 255,886 2,850,570.04 0.01
276 601558 华锐风 电 528,250 2,778,595.00 0.01
277 000780 平庄能 源 288,659 2,765,353.22 0.01
278 600546 山煤国 际 134,900 2,745,215.00 0.01
279 600372 中航电 子 172,434 2,733,078.90 0.01
280 002431 棕榈园 林 114,178 2,626,094.00 0.01
281 600456 宝钛股 份 147,320 2,613,456.80 0.01
282 000596 古井贡 酒 75,843 2,599,898.04 0.01
283 002570 贝因美 115,544 2,551,211.52 0.01
284 000559 万向钱 潮 539,485 2,422,287.65 0.01
285 002673 西部证 券 163,666 2,397,706.90 0.01
286 002122 天马股 份 425,336 2,347,854.72 0.01 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
42
287 000968 煤气化 176,361 2,176,294.74 0.01
288 002399 海普瑞 108,657 2,037,318.75 0.01
289 601258 庞大集 团 371,900 1,922,723.00 0.01
290 002603 以岭药 业 77,984 1,814,687.68 0.01
291 600783 鲁信创 投 162,026 1,790,387.30 0.01
292 601233 桐昆股 份 228,100 1,640,039.00 0.01
293 601216 内蒙君 正 251,028 1,561,394.16 0.01
294 002378 章源钨 业 58,159 1,416,753.24 0.01
295 601238 广汽集 团 146,107 892,713.77 0.00
296 000883 湖北能 源 127,920 889,044.00 0.00
8.5 报告期内股票投资组合的重大变动
8.5.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金
资产净 值比
例（％ ）
1 000651 格力电 器 158,407,289.85 0.90
2 600011 华能国 际 100,972,576.78 0.58
3 600104 上汽集 团 95,682,094.21 0.55
4 601288 农业银 行 86,707,971.70 0.49
5 601818 光大银 行 85,908,668.81 0.49
6 600036 招商银 行 72,750,407.40 0.41
7 601166 兴业银 行 71,559,402.42 0.41
8 000629 攀钢钒 钛 70,940,365.50 0.40
9 601939 建设银 行 68,644,568.80 0.39
10 601669 中国水 电 65,255,768.59 0.37
11 000725 京东 方 A 61,258,553.85 0.35
12 600000 浦发银 行 61,081,875.62 0.35
13 601318 中国平 安 56,421,753.00 0.32
14 000562 宏源证 券 56,139,208.58 0.32
15 600315 上海家 化 54,225,438.47 0.31
16 600863 内蒙华 电 54,161,938.03 0.31
17 601901 方正证 券 52,912,142.36 0.30
18 601377 兴业证 券 50,653,704.17 0.29
19 000581 威孚高 科 49,380,518.06 0.28
20 601328 交通银 行 49,150,673.29 0.28
注： ― 买入 金额 ‖ 按买 入成 交金额 （成 交单 价乘 以成 交数量 ）填 列， 不考 虑相 关交易 费用 。
8.5.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金
资产净 值比华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
43
例（％ ）
1 600481 双良节 能 138,442,723.80 0.79
2 601328 交通银 行 137,156,857.69 0.78
3 000651 格力电 器 122,513,890.02 0.70
4 600881 亚泰集 团 86,725,263.72 0.49
5 000562 宏源证 券 68,015,667.56 0.39
6 600837 海通证 券 64,547,596.77 0.37
7 601166 兴业银 行 64,321,335.67 0.37
8 000776 广发证 券 54,628,695.78 0.31
9 601718 际华集 团 54,068,074.68 0.31
10 601318 中国平 安 46,532,816.85 0.27
11 600320 振华重 工 45,793,272.94 0.26
12 600000 浦发银 行 45,137,798.35 0.26
13 601727 上海电 气 43,001,718.39 0.24
14 600582 天地科 技 42,475,723.85 0.24
15 600266 北京城 建 42,372,376.14 0.24
16 600887 伊利股 份 41,966,972.58 0.24
17 000402 金融街 38,315,319.73 0.22
18 601388 怡球资 源 38,033,676.42 0.22
19 601919 中国远 洋 37,784,866.67 0.22
20 000961 中南建 设 35,815,105.28 0.20
注： ― 卖出 金额 ‖ 按卖 出成 交金额 （成 交单 价乘 以成 交数量 ）填 列， 不考 虑相 关交易 费用 。
8.5.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入 总额
单位：人民币元
买入股 票的 成本 （成 交） 总额 4,906,725,154.36
卖出股 票的 收入 （成 交） 总额 3,682,623,581.06
注： ― 买入 股票 成本 ‖ 、 ― 卖 出股票 收入 ‖ 均 按买 卖成 交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不
考虑相 关交 易费 用。
8.6 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产
净值比 例
（％）
1 国家债 券 398,035,000.00 1.94
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 249,850,000.00 1.22
其 中： 政策 性金 融债 249,850,000.00 1.22
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 35,045,756.32 0.17 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
44
8 其他 - -
9 合计 682,930,756.32 3.33
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 019202 12 国债 02 1,500,000 150,060,000.00 0.73
2 120405 12 农发 05 1,000,000 100,050,000.00 0.49
3 120001 12 附 息国 债 01 1,000,000 99,980,000.00 0.49
4 120228 12 国开 28 1,000,000 99,770,000.00 0.49
5 020051 12 贴债 01 1,000,000 97,970,000.00 0.48
8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.9 期末按 公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
8.10 投资组合报告附注
8.10.1 报告期内， 本基金投资决策程序符合相关法律法规的要求， 未发现本基金投资的
前十名证券的发行主体本期出现被监管部门立案调查， 或在报告编制日前一年内受到公
开谴责、处罚的情形。
8.10.2 基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
8.10.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 1,000,000.00
2 应收证 券清 算款 1,478,841.84
3 应收股 利 -
4 应收利 息 14,713,006.17
5 应收申 购款 13,213,727.28
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 30,405,575.29
8.10.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
金额单位：人民币元
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 125089 深机转 债 12,169,293.12 0.06 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
45
2 113001 中行转 债 11,465,650.00 0.06
3 110011 歌华转 债 7,509,510.00 0.04
4 110017 中海转 债 3,798,393.20 0.02
5 110015 石化转 债 102,910.00 0.00
8.10.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
金额单位：人民币元
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分
的公允 价值
占基金 资产
净值比 例
（％）
流通受 限情 况说 明
1 000002 万科 A 67,361,756.00 0.33 筹划重 大事 项
2 000562 宏源证 券 64,640,000.00 0.31 非公开 发行 流通 受限
8.10.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§ 9 基 金份 额持 有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人 户
数( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份 额
比例
598,120 46,405.73 2,785,558,764.71 10.04% 24,970,635,290.79 89.96%
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份）
占基金 总份
额比例
基金管 理公 司所 有从 业人 员持有 本基 金 14,962,832.56 0.05%
注：截 至本 报告 期末 ，本 公司高 级管 理人 员、 基金 投资和 研究 部门 负责 人持 有本基 金份 额总 量
的数量 区间 为 100 万 份以 上；本 基金 的基 金经 理未 持有本 基金 份额 。
§ 10 开 放式 基金 份额变动
单位：份
基金合 同生 效日(2009 年 7 月 10 日) 基 金份 额总 额 24,771,957,170.09
本报告 期期 初基 金份 额总 额 25,970,707,526.21
本报告 期基 金总 申购 份额 6,195,687,869.69
减：本 报告 期基 金总 赎回 份额 4,410,201,340.40
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 - 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
46
本报告 期期 末基 金份 额总 额 27,756,194,055.50
§1 1 重 大 事件 揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本报告期内，本基金未召开基金份额持有人大会。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
本基金管理人于 2012 年 4 月 21 日发布公告， 聘任林浩先生为华夏基金管理有限公
司（以下简称 ― 本公司‖ ）副总经理；于 2012 年 5 月 7 日发布公告 ，王亚伟先生不再担
任本公司副总经 理。 本基金管理人于 2012 年 5 月 11 日发布公告， 经本公司股东会 2012
年 第 一 次 临 时 会 议 审 议 通 过 ， 选 举 组 成 本 公 司 第 四 届 董 事 会 ； 经 本 公 司 第 四 届 董 事 会
2012 年第一次临时会议审议通过， 选举王东明先生为本公司董事长， 范勇宏先生为本公
司副董事长， 同意滕天鸣先生任本公司总经理， 范勇宏先生不再担任本公司总经理。 根
据中国 证监会 证监 许可[2012]877 号批复，滕 天鸣先 生任华 夏基金 管 理有限 公司总 经理
已获得中国证监会核准。
本报告期内，本基金托管人的专门基金托管部门未发生重大人事变动。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金 托管业务的诉讼
本报告期无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
11.4 基金投资策略的改变
根据本基金管理人 2012 年 12 月 21 日发布的 《华夏基金管理有限公司关于华夏沪
深 300 指数证券投资基金修订基金合同部分条款的公告》 ， 本基金的投资策略修订为 ― 本
基金主要通过交易所买卖或申购赎回的方式投资于目标 ETF 的份额 。根据投资者申购、
赎回的现金流情况， 本基金将综合目标 ETF 的流动性、 折溢价率、 标的指数成份股流动
性等因素分析， 对投资组合进行监控和调整， 密切跟踪标的指数。 基金也可以通过买入
标的指数成份股 来跟踪标的指数。 基金还可适度参与目标 ETF 基金 份额交易和申购、 赎
回之间的套利，以增强基金收益。 ‖
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本基金本报告期应支付给普华永道中天会计师事务所有限公司的报酬为 120,000 元
人民币。截至本报告期末，该事务所已向本基金提供 4 年的审计服务。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚 等情况
本基金管理人、 基金托管人涉及托管业务的部门及其高级管理人员在本报告期内未华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
47
受到任何处分。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单 元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名 称
交易
单元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的
比例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
海通证 券 1 3,914,027,403.13 46.70% 370,169.47 63.08% -
国金证 券 1 2,052,232,275.66 24.48% 102,608.38 17.49% -
中银国 际证 券 1 1,660,618,746.31 19.81% 53,506.84 9.12% -
光大证 券 1 755,146,390.26 9.01% 60,500.83 10.31% -
注： ① 为了 贯彻 中国 证监 会的有 关规 定， 我公 司制 定了选 择券 商的 标准 ，即 ：
ⅰ 经营 行为 规范 ，在 近一 年内无 重大 违规 行为 。
ⅱ 公司 财务 状况 良好 。
ⅲ 有良 好的 内控 制度 ，在 业内有 良好 的声 誉。
ⅳ 有较 强的 研究 能力 ，能 及时、 全面 、定 期提 供质 量较高 的宏 观、 行业 、公 司和证 券市 场研 究
报告， 并能 根据 基金 投资 的特殊 要求 ，提 供专 门的 研究报 告。
ⅴ 建立 了广 泛的 信息 网络 ，能及 时提 供准 确的 信息 资讯和 服务 。
② 券商 专用 交易 单元 选择 程序：
ⅰ 对交 易单 元候 选券 商的 研究服 务进 行评 估
本基金 管理 人组 织相 关人 员依据 交易 单元 选择 标准 对交易 单元 候选 券商 的服 务质量 和研 究实 力
进行评 估， 确定 选用 交易 单元的 券商 。
ⅱ 协议 签署 及通 知托 管人
本基金 管理 人与 被选 择的 券商签 订交 易单 元租 用协 议，并 通知 基金 托管 人。
③ 除本 表列 示外 ，本 基金 还选择 了广 发证 券、 中投 证券和 中信 证券 的交 易单 元作为 本基 金交 易
单元， 本报 告期 无股 票交 易及应 付佣 金。
④ 在上 述租 用的 券商 交易 单元中 ，本 期没 有新 增的 券商交 易单 元， 国金 证券 、华泰 证券 和中 银
国际证 券的 交易 单元 为本 基金本 期剔 除的 券商 交易 单元。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元 进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名 称
债券交 易 回购交 易 基金交 易
成交金 额
占当期 债
券成交 总
成交金 额
占当期 债
券成交 总
成交
金额
占当期
基金成华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
48
额的比 例 额的比 例 交总额
的比例
海通证 券 98,609,218.00 62.77% 1,793,000,000.00 87.42% - -
国金证 券 40,490,930.10 25.78% 258,000,000.00 12.58% - -
中银国 际证 券 15,204,791.15 9.68% - - - -
光大证 券 2,783,258.61 1.77% - - - -
11.8 其他重大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
华 夏 基 金管 理 有限 公 司关于 调 整 基金 对账
单服务 方式 的公 告
中国证 监会 指定 报刊 及网 站 2012-03-10
2
华 夏 基 金管 理 有限 公 司关于 旗 下 基金 投资
非公开 发行 股票 的公 告
中国证 监会 指定 报刊 及网 站 2012-03-23
3
华 夏 基 金管 理 有限 公 司关于 旗 下 部分 开放
式 基 金 参加 中 国工 商 银行个 人 电 子银 行基
金申购 费率 优惠 活动 的公 告
中国证 监会 指定 报刊 及网 站 2012-03-31
4 华夏基 金管 理有 限公 司公 告 中 国证 监会 指定 报刊 及网 站 2012-04-21
5 华夏基 金管 理有 限公 司公 告 中国证 监会 指定 报刊 及网 站 2012-05-07
6 华夏基 金管 理有 限公 司公 告两则 中国证 监会 指定 报刊 及网 站 2012-05-11
7
华 夏 基 金管 理 有限 公 司关于 旗 下 部分 开放
式 基 金 参加 交 通银 行 网上银 行 、 手机 银行
基金申 购费 率优 惠活 动的 公告
中国证 监会 指定 报刊 及网 站 2012-06-29
8
华 夏 基 金管 理 有限 公 司关于 旗 下 基金 投资
非公开 发行 股票 的公 告
中国证 监会 指定 报刊 及网 站 2012-06-30
9
华 夏 基 金管 理 有限 公 司关于 设 立 上 海 联洋
投 资 理 财中 心 暨上 海 分公司 营 业 场所 变更
的公告
中国证 监会 指定 报刊 及网 站 2012-07-17
10
华 夏 基 金管 理 有限 公 司关于 旗 下 部分 开放
式 基 金 新增 河 北银 行 股份有 限 公 司为 代销
机构的 公告
中国证 监会 指定 报刊 及网 站 2012-08-15
11
华 夏 基 金管 理 有限 公 司关于 调 整 中国 农业
银 行 金 穗借 记 卡基 金 电子交 易 优 惠费 率的
公告
中国证 监会 指定 报刊 及网 站 2012-09-18
12
华 夏 基 金管 理 有限 公 司关于 设 立 北京 朝外
大街投 资理 财中 心的 公告
中国证 监会 指定 报刊 及网 站 2012-09-25
13
华 夏 基 金管 理 有限 公 司关于 设 立 青岛 分公
司的公 告
中国证 监会 指定 报刊 及网 站 2012-11-08
14
华 夏 基 金管 理 有限 公 司关于 设 立 北京 东四
环投资 理财 中心 的公 告
中国证 监会 指定 报刊 及网 站 2012-11-22
15
华 夏 基 金管 理 有限 公 司关于 旗 下 部分 开放
式 基 金 参加 中 国银 行 基金申 购 及 定期 定额
申购费 率优 惠活 动的 公告
中国证 监会 指定 报刊 及网 站 2012-11-30 华夏沪深 300 交易型开放式指 数证券投资基金联接基金 （原华夏沪深 300 指数证券投资基 金）2012 年年度报告
49
16
华 夏 基 金 管理 有 限 公司 关于 华 夏 沪深 300
指 数 证 券投 资 基金 修 订基金 合 同 部分 条款
的公告
中国证 监会 指定 报刊 及网 站 2012-12-21
17
华 夏 基 金管 理 有限 公 司关 于 提 请 投资 者及
时更新 身份 证件 或者 身份 证明文 件的 公告
中国证 监会 指定 报刊 及网 站 2012-12-28
18
华 夏 基 金管 理 有限 公 司关于 设 立 华夏 资本
管理有 限公 司的 公告
中国证 监会 指定 报刊 及网 站 2012-12-31
§ 12 备查文件目录
12.1 备查文件目录
12.1.1 中国证监会核准基金募集的文件；
12.1.2 《华夏沪深 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金合同》 ；
12.1.3 《华夏沪深 300 交易型开放式指数证券投资基金联接基金托管协议》 ；
12.1.4 法律意见书；
12.1.5 基金管理人业务资格批件、营业执照；
12.1.6 基金托管人业务资格批件、营业执照。
12.2 存放地点
备查文件存放于基金管理人和/ 或基金托管人的住所。
12.3 查阅方式
投 资 者 可 到 基 金 管 理 人 和/ 或 基 金 托 管 人 的 住 所 免 费 查 阅 备 查 文 件 。 在 支 付 工 本 费
后，投资者可在合理时间内取得备查文件的复制件或复印件。
华夏基金管理有限公司
二〇一三年三月二十八日
