长 城 中 小 盘成 长 股 票 型证 券 投 资 基金
2012 年 年度 报 告 摘要
2012 年12 月31 日
基金管 理人： 长城基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国银行股 份有限公司
送出日 期：2013 年3 月26 日
长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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§1 重要提 示
1.1 重要提示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意 ，并 由董事 长签 发。
基金托 管人 中国 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2013 年03 月 22 日复核 了本 报 告
中的财务指标 、净值表 现 、利润分配情 况、财务 会 计报告、投资 组合报告 等 内容，保证 复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本年度 报告 摘要 摘自 年度 报告正 文， 投资 者欲 了解 详细内 容， 应阅 读年 度报 告正文 。
本报告 期 自2012 年01 月01 日 起至 12 月31 日止 。
§2 基金简 介
2.1 基金基本情况
基金简 称 长城中 小盘 股票
基金主 代码 200012
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2011 年 1 月27 日
基金管 理人 长城基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 395,318,074.63 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目 标 本 基 金重 点投 资于 具有 较高 成 长性 的中 小盘 股票 ，在
控 制 风险 的前 提下 ，采 用积 极 主动 的投 资策 略， 力求
实现基 金资 产持 续增 值。
投资策 略 本基金 为股 票型 证券 投资 基金 ， 将 采用 “ 自上 而下 ” 的
策 略 进行 基金 的大 类资 产配 置 。本 基金 主要 通过 对宏长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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观 经 济运 行周 期、 财政 及货 币 政策 、利 率走 势、 证券
市 场 估值 水平 等可 能影 响证 券 市场 的重 要因 素进 行研
究 和 预测 ，分 析股 票市 场、 债 券市 场、 现金 等大 类资
产 的 预期 风险 和收 益， 动态 调 整基 金大 类资 产的 投资
比例， 以控 制系 统性 风险 。
业绩比 较基 准 40% × 天 相 中 盘 指 数 收 益 率 +4 0% × 天相小盘指数收益
率+20% × 中 债总 财富 指数 收益率 。
风险收 益特 征 本 基 金为 股票 型证 券投 资基 金 ，预 期风 险和 预期 收益
率 高 于混 合型 基金 、债 券型 基 金、 货币 市场 基金 ，同
时 本 基金 追求 个股 的成 长收 益 ，所 以为 高风 险、 高收
益产品 。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 长城基 金管 理有 限公 司 中国银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 车君 唐州徽
联系电 话 0755-23982338 010-66594855
电子邮 箱 chejun@ccfund.com.cn tgxxpl@bank-of-china.com
客户服 务电 话
400-8868-666 95566
传真 0755-23982328 010-66594942
2.4 信息 披露方式
登载基金年度报告正文的管理人互联网 网
址
www.ccfund.com.cn
基金年 度报 告备 置地 点 深圳市 福田 区益 田 路 6009 号新世 界商 务中 心 41 层
§3 主要财 务指标、基金 净值表现及利润分 配情况
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 2012 年
2011 年1 月27 日(基 金合 同
生效日)-2011 年12 月31
日
本期已 实现 收益 -71,417,150.11 -20,290,280.87
本期利 润 -2,187,826.93 -93,775,656.99
加权平 均基 金份 额本 期利 润 -0.0053 -0.1760 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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本期基 金份 额净 值增 长率 -0.63% -20.80%
3.1.2 期末 数据 和指 标 2012 年末 2011 年末
期末可 供分 配基 金份 额利 润 -0.2187 -0.2080
期末基 金资 产净 值 311,068,007.30 350,586,251.91
期末基 金份 额净 值 0.787 0.792
注：①本期已 实现收益 指 基金本期利息 收入、投 资 收益、其他收 入（不含 公 允价值变动 收益）扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。
②上述基金业 绩指标不 包 括持有人交 易 基金的各 项 费用，计入费 用后实际 收 益水平要低 于所列数
字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基 金份 额净 值增长 率及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 4.24% 1.11% 5.15% 1.07% -0.91% 0.04%
过去六 个月 -0.88% 1.17% -0.89% 1.07% 0.01% 0.10%
过去一 年 -0.63% 1.27% 4.41% 1.12% -5.04% 0.15%
过去三 年 - - - - - -
过去五 年 - - - - - -
自基金 合同
生效日 起至
今
-21.30% 1.12% -15.15% 1.11% -6.15% 0.01%
注：从D1 到 Dn 时间 区间 业绩比 较基 准的 收益 率由 D0 到 D1 区间 内每 个交 易 日收益 率的 合成 计算
而来， 计算 公式 如下 ：
从 D1 到 Dn 时 间区 间业 绩 比较基 准收 益率=（1+D1 日业绩 比较 基准 收益 率） × （1+D2 日业 绩比 较
基准收 益率 ） × ?? × （1+ Dn 日业 绩比 较基 准收 益 率）-1
这里的 每日 业绩 比较 基准 收益率 计算 公式 如下 ：
长城中小盘基 金业绩比较 基准每日收益 率 =40 %× 天 相中盘指数日 收益率 +4 0% × 天相小盘指 数日收
益率+2 0%× 中债 总财 富指 数日收 益率 。
指数收 益率 均以 当日 收盘 价相对 于上 一交 易日 收盘 价计算 而成 。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准 收
益 率变 动的比 较 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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注： 本 基金 合同 规定 本基 金投资 组合 为： 股票 投资 占基金 资产 的比 例范 围 为60-95% ； 债 券投 资占
基金资 产的 比例 范围 为 0-35% ； 权证 投资 占基 金资 产 净值的 比例 范围 为 0-3% ； 现金以 及到 期日 在
1 年 以内 的政 府债 券不 低 于基金 资产 净值 的 5%。 本 基金以 不低 于 80% 的股 票 资产投 资于 具有 较高
成长性 和基 本面 良好 的中 小盘股 票。 本基 金的 建仓 期为自 本基 金基 金合 同生 效日 起 6 个 月， 建 仓
期满时 ，各 项资 产配 置比 例符合 基金 合同 约定 。
3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的 比
较 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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注：合 同生 效当 年按 实际 存续期 计算 ，不 按整 个自 然年度 进行 折算 。
3.3 过去三年基金的利润 分配情况
注：本 基金 基金 合同 于 2011 年 01 月27 日生 效， 自 基金合 同生 效以 来未 进行 利润分 配。
§4 管理人 报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基 金管 理人 及其管 理基 金的经 验
长城基 金管 理有 限公 司是 经中国 证监 会批 准设 立的 第 15 家基 金管 理公 司， 由 长城证 券有 限 责
任公司 （40 ％） 、 东 方证 券 股份有 限公 司 （15 ％） 、 西 北证券 有限 责任 公司 （15 ％） 、 北 方国 际信 托
投资股 份有 限公 司 （15 ％） 、 中 原信 托投 资有 限公 司 （15 ％ ） 于2001 年 12 月27 日共 同出 资设 立，
当时注 册资 本为 壹亿 元人 民币。2007 年5 月 21 日 ， 经中国 证监 会批 准， 公司 完成股 权结 构调 整，
现有股东为长 城证券有限 责任公司（47.059% ） 、东 方证券股份有 限公司（17.647% ） 、北方 国际信
托股份 有限 公司 （17.647% ）和中 原信 托有 限公 司（17.647%）。 2007 年 10 月 12 日，经 中国 证监长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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会批准，将注 册资本增 加 至壹亿伍仟万 元人民币 。 公司经营范围 是基金募 集 、基金销售 、资产管
理和中国证监 会许可的 其 他业务。截止 本报告期 末 ，公司管理的 基金有封 闭 式基金：久 嘉证券投
资基金；开放 式基金： 长 城久富核心成 长股票型 证 券投资基金（LOF） 、长 城 久恒平衡型 证券投资
基金、 长城 久泰 沪 深 300 指数证 券投 资基 金、 长城 货币市 场证 券投 资基 金、 长城消 费增 值股 票 型
证券投资基金 、长城安 心 回报混合型证 券投资基 金 、长城品牌优 选股票型 证 券投资基金 、长城稳
健增利债券型 证券投资 基 金、长 城双动 力股票型 证 券投资基金 、 长城景气 行 业龙头灵活 配置混合
型证券投资基 金、长城 中 小盘成长股票 型证券投 资 基金、长城积 极增利债 券 型证券投资 基金、长
城久兆 中小 板 300 指 数分 级证券 投资 基金 、长 城优 化升级 股票 型证 券投 资基 金、长 城保 本混 合 型
证券投 资基 金。
4.1.2 基 金经 理（ 或基金 经理 小组） 及基 金经理 助理 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
杨建华
公 司 总 经
理 助 理 、
投资总
监 、 基 金
管 理 部 总
经 理 、 本
基 金 的 基
金 经 理 、
长 城 久 富
和 长 城 久
泰 基 金 的
基金经 理
2011 年 1 月
27 日
- 12 年
男，中国
籍 ， 北 京
大 学 力 学
系 理 学 学
士 ， 北 京
大 学 光 华
管 理 学 院
经 济 学 硕
士 ， 注 册
会 计 师 。
曾 就 职 于
华 为 技 术
有 限 公 司
财 务 部 、
长 城 证 券
有 限 责 任
公 司 投 资
银 行 部 ，
2001 年10
月 进 入 长
城 基 金 管
理 公 司 ，
曾 任 基 金
经理助
理、 “ 长
城 安 心 回
报 混 合 型长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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证 券 投 资
基金 ” 基
金经理 。
注：① 上述 任职 日期 、离 任日期 根据 公司 做出 决定 的任免 日期 填写 。
②证券 从业 年限 的计 算方 式遵从 证券 业协 会《 证券 业从业 人员 资格 管理 办法 》的相 关规 定。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信 情况的说明
本报告期内， 本基金管 理 人严格遵守了 《证券投 资 基金法》 、 《长城 中小盘成 长 股票型证券 投
资基金基金合 同》和其 他 有关法律法规 的规定， 以 诚实信用、勤 勉尽责的 原 则管理和运 用基金资
产， 在控 制和 防范 风险 的 前提下 ， 为基 金份 额持 有 人谋求 最大 的利 益 ， 未 出 现投资 违反 法律 法规 、
基金合同约定 和相关规 定 的情况，无因 公司未勤 勉 尽责或操作不 当而导致 基 金财产损失 的情况，
不存在 损害 基金 份额 持有 人利益 的行 为。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项 说明
4.3.1 公 平交 易制 度和控 制方 法
根据《中华人 民共和国 证 券投资基金法》 、 《证券投 资基金管理公 司管理办 法 》和《证券投 资
基金管理公司 公平交易 制 度指导意见》 的规定， 本 基金管理人制 定并实施 了 《长城基金 管理有限
公司公 平交 易管 理制 度》 。
本基金管理人 通过信息 系 统以及人工控 制等方法 ， 严格保证公平 交易制度 的 执行。在投资 决
策环节，本基 金管理人 制 定和完善投资 授权制度 、 投资对象库和 交易对手 库 管理制度、 投资信息
保密措施，保 证各投资 组 合投资决策的 独立性。 在 交易执行环节 ，本基金 管 理人建立和 完善公平
的交易分配制 度，按照 价 格优先、时间 优先、综 合 平衡、比例分 配的原则 ， 保证了交易 在各投资
组合间 的公 平。 在风 险监 控环节 ，本 基金 管理 人内 控等相 关部 门进 行事 前、 事中、 事后 的监 控。
4.3.2 公 平交 易制 度的 执 行情 况
报告期 内 ， 本 基金 管理 人 严格执 行了 《 证券 投资 基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见 》 和 《 长
城基金 管理 有限 公司 公平 交易管 理制 度》 的规 定， 不同投 资者 的利 益得 到了 公平对 待。
本基金 管理 人严 格控 制不 同投资 组合 之间 的同 日反 向交易 ， 对 同向 交易 的价 差 进行事 后分 析，
定期出具公平 交易稽核 报 告。本报告期 报告认为 ， 本基金管理人 旗下投资 组 合的同向交 易价差均
在合理 范围 内， 结果 符合 相关政 策法 规和 公司 制度 的规定 。
4.3.3 异 常交 易行 为的专 项说 明 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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报告期内未发 现本基金 存 在异常交易行 为，没有 出 现基金参与的 交易所公 开 竞价同日反向 交
易成交 较少 的单 边交 易量 超过该 证券 当日 成交 量 的5%的现 象。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业 绩表现的说明
4.4.1 报 告期 内基 金投资 策略 和运作 分析
本报告期内， 我国所处 的 外部经济环境 依然疲弱 ， 但是不确定性 大为降低 。 美国尽管受到 国
债规模不断膨 胀的困扰 ， 宏观经济仍然 缓慢复苏 ， 失业率水平也 开始缓慢 下 降，美联储 在三季度
末推出了新一 轮量化宽 松 政策，并且在 年末推出 了 后续政策以维 持弱复苏 的 格局，努力 降低失业
率。相比之下 欧元区国 家 则继续纠结于 财政紧缩 和 刺激增长两种 解决主权 债 务危机途径 之中，但
是并无新的危 机因素出 现 。国内 宏观经 济最终呈 现 出探底回升的 态势：通 胀 指标终于开 始稳步回
落并在 年底 达 到2.5% 的 较 低水平 ； 伴 随 着 CPI 的回 落， 货 币政 策也 有所 松动 ， 年内 多次 下调 存款
准备金率和存 贷款利率 ， 进入下半年后 持续采用 公 开市场操作调 节流动性 ， 并稳步推进 利率市场
化；发改委适 时放行地 方 投资项目，固 定资产投 资 增速也企稳回 升。在流 动 性放松和“ 稳增长”
措施的推动下 ，房地产 市 场逐步回暖， 宏观经济 也 终于在三季度 末见底后 缓 慢复苏。金 融领域则
是创新 主题 贯穿 全年 。A 股 市场2012 年总 体呈 现宽 幅 震荡的 走势 ， 各 主要 板块 全年都 有阶 段性 的
表现，年底在 “十八大 ” 胜利召开后， 在多重政 策 呵护下蓝筹股 出现快速 的 估值修复行 情。全年
沪深 300 指 数收 益率 为 7.55% ， 中小 板综 合指 数收 益 率为-1.63% 。本 基金 一季 度受拖 累于 中小 盘
股的惯 性下 跌 ， 二 季度 增 配医药 股 、 地 产股 后净 值 表现所 提升 ， 但是 四季 度 又受到 “ 塑化 剂事 件”
和限制公款消 费等政策 对 白酒股的负面 影响。全 年 净值表现并不 理想，在 此 我们向本基 金持有人
深表歉 意。
4.4.2 报 告期 内基 金的业 绩表 现
本报告 期内 ，本 基金 比较 基准收 益率 为 4.41 ％， 本 基金净 值增 长率 为 -0.63 % 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走 势的简要展 望
展望 2013 年，我们 认为 外部需求依然 难见大的 起 色，但是面临 的不确定 性 降低，依赖外 需
拉动国内宏观 经济增长 并 不现实，因此 经济复苏 仍 然要依靠内需 。新一届 政 府 “新型工 业化、信
息化、城镇化 、农业现 代 化 ”的政策在 “两会” 后 将逐步细化， 宏观经济 有 望在持续的 温和复苏
中走上依靠内 需增长的 转 型之路。预计 全年通胀 水 平虽有上行压 力但仍能 维 持在合理水 平，货币
政策将 比上 年相 对宽 松 ， 金融创 新继 续深 化 。 经 过 2012 年 底蓝 筹股 估值 修复 后， 目前 估值 水平 仍
处于合 理偏 低水 平。 因此 总体上 我们 判断 ，证 券市 场活跃 程度 将好 于2012 年 。从全 年的 角 度 看，长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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我们将积极把 握经济结 构 转型的方向， 重点关注 新 型城镇化，努 力把握好 经 济结构转型 、新型城
镇化主题下的 建筑建材 、 地产、金融、 铁路设备 等 板块，以及改 善民生、 提 高居民收入 背景下的
医药、 汽车 、家 电、 环保 等板块 中孕 育的 投资 机会 。
4.6 管理人对报告期内基 金估值程序等事项 的说明
1 、有 关参 与估 值流 程各 方 及人员 的职 责分 工、 专业 胜任能 力和 相关 工作 经历
公司成立了基 金估值委 员 会，为基金估 值业务的 最 高决策机构， 由公司分 管 估值业务副总 经
理、运行保障 部经理、 基 金会计、基金 经理和行 业 研究员、金融 工程研究 员 等组成，公 司监察稽
核人员 列席 基金 估值 委员 会。
基金估值委员 会负责制 定 、修订和完善 基金估值 政 策和程序，定 期对估值 政 策和程序进行 评
价，在发生了 影响估值 政 策和程序的有 效性及适 用 性的情况后及 时修订估 值 方法，以保 证其持续
适用。基金会 计凭借其 专 业技能和对市 场产品长 期 丰富的估值经 验以及对 相 关法律法规 的熟练掌
握，对没有市 价的投资 品 种的估值方法 在其专业 领 域提供专业意 见。基金 经 理及研究员 凭借其丰
富的专业技能 和对市场 产 品的长期深入 的跟踪研 究 ，对没有市价 的投资品 种 综合宏观经 济、行业
发展、及个股 状况等各 方 面因素 ，从价 值投资的 角 度进行理论分 析，并根 据 分析 的结果 向基金估
值委员会建议 应采用的 估 值方法及合理 的估值区 间 。金融工程人 员根据基 金 估值委员会 提出的多
种估值方法预 案，利用 金 融工程研究体 系各种经 济 基础数据和数 量化工具 ， 针对不同的 估值方法
及估值模型进 行演算， 为 估值委员会寻 找公允的 、 操作性较强的 估值方法 提 供数理依据 。监察稽
核人员对估值 委员会做 出 的决议进行合 规性审查 ， 对估值委员提 交的基金 估 值信息披露 文件进行
合规性 审查 。
基金估值委员 会成员均 具 有五年以上证 券、基金 行 业工作经验， 具备专业 胜 任能力；基金 会
计具有会计从 业资格和 基 金行业从业资 格，精通 基 金估值政策、 流程和标 准 ，具有五年 以上基金
估值和会计核 算工作经 验 ；基金经理和 研究员均 拥 有五年以上基 金、证券 投 资工作经验 ，精通投
资、研 究理 论知 识和 工具 方法。
2 、基 金经 理参 与或 决定 估 值的程 度
基金经 理作 为估 值委 员会 成员， 凭借 其丰 富的 专业 技 能和对 市场 产品 的长 期深 入的跟 踪研 究，
向基金估值委员会 建议应 采用的估值方法及 合理的 估值区间。 基 金 经理 有 权出 席 估 值 委 员 会会
议，但 不得 干涉 估值 委员 会作出 的决 定及 估值 政策 的执行 。
3 、参与估值流 程各方之 间 存在的任何重 大利益冲 突 估值委员会秉 承基金持 有 人利益至上 的
宗旨， 在估 值方 法的 选择 上力求 客观 、 公 允 ， 在 数 据的采 集方 面力 求公 开、 获取方 便、 操作 性强、长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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不易操 纵。 本基 金管 理人 旗下管 理的 基金 ， 其 参与 估 值流程 各方 之间 不存 在任 何重大 的利 益冲 突 。
4 、已 签约 的任 何定 价服 务 的性质 与程 度
本基金 管理 人尚 未就 没有 市价的 投资 品种 的定 价服 务签署 任何 协议 。
4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的 说明
根据《长城中 小盘成长 股 票型证券投资 基金基金 合 同》关于收益 分配原则 的 规定，本基金 收
益分配 每年 至 多 6 次 ；每 次基金 收益 分配 比例 不得 低于收 益分 配基 准日 可供 分配利 润 的 10%。基
金的收益分配 比例以收 益 分配基准日可 供分配利 润 为基准计算。 基金合同 生 效不满三个 月，收益
可不分配；基 金红利发 放 日距离收益分 配基准日 （ 即可供分配利 润计算截 止 日）的时间 不得超过
15 个 工作 日； 基 金收 益分 配基准 日的 基金 份额 净值 减去每 单位 基金 份额 收益 分配金 额后 不能 低 于
面值（ 基金 收益 分配 基准 日即可 供分 配利 润计 算截 止日） 。
本基 金2011 年1 月27 日 成立， 截止 本报 告期 末， 本 基金可 供分 配利 润为-86,445,429.53 元，
不进行 收益 分配 。
§5 托管人 报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声 明
本报告 期内 ， 中国 银行 股 份有限 公司 （ 以下 称 “本 托管人 ” ） 在 对长 城中 小盘 成长股 票型 证券
投资基 金 （ 以下 称 “ 本基 金” ） 的托 管过 程中 ， 严 格 遵守 《 证券 投资 基金 法》 及其他 有关 法律 法规 、
基金合同和托 管协议的 有 关规定，不存 在损害基 金 份额持有人利 益的行为 ， 完全尽职尽 责地履行
了应尽 的义 务。
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规 守信、 净 值计算 、 利润分配 等
情况的 说明
本报告期内， 本托管人 根 据《证券投资 基金法》 及 其他有关法律 法规、基 金 合同和托管协 议
的规定，对本 基金管理 人 的投资运作进 行了必要 的 监督，对基金 资产净值 的 计算、基金 份额申购
赎回价格的计 算以及基 金 费用开支等方 面进行了 认 真地复核，未 发现本基 金 管理人存在 损害基金
份额持 有人 利益 的行 为。 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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5.3 托管人对本年度报告 中财务信息等内容 的真实、 准确和完整 发表意见
本报告 中的 财务 指标 、 净 值表现 、 收 益分 配情 况、 财务会 计报 告 （ 注： 财务 会计报 告中 的 “ 金
融工具 风险 及管 理” 部分 未在托 管人 复核 范围 内） 、 投资组 合报 告等 数据 真实 、准确 和完 整。
§6 审计报 告
安永华明会计 师事务所 为 本基金出具了 标准无保 留 意见的审计报 告，投资 者 可通过年度报 告
正文查 看审 计报 告全 文。
§7 年度财 务报表
7.1 资产 负债表
会计主 体： 长城 中小 盘成 长股票 型证 券投 资基 金
报告截 止日 ： 2012 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2012 年 12 月31 日
上年度末
2011 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款
30,704,891.23 55,241,490.48
结算备 付金
279,867.07 233,293.73
存出保 证金
750,000.00 500,000.00
交易性 金融 资产
273,752,354.93 295,981,679.38
其中： 股票 投资
273,752,354.93 295,981,679.38
基金投 资
- -
债券投 资
- -
资产支 持证 券投 资
- -
衍生金 融资 产
- -
买入返 售金 融资 产
- -
应收证 券清 算款
7,291,027.09 -
应收利 息
7,731.98 12,073.54
应收股 利
- -
应收申 购款
7,112.86 78,712.63
递延所 得税 资产
- -
其他资 产
- -
资产总 计
312,792,985.16 352,047,249.76
负债和所有者权益 附注号 本期末 上年度末 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
第 13 页 共 29 页
2012 年 12 月31 日 2011 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债
- -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
- -
应付赎 回款
124,542.03 223,478.00
应付管 理人 报酬
369,148.84 472,280.21
应付托 管费
61,524.82 78,713.36
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用
264,911.78 131,184.01
应交税 费
- -
应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债
904,850.39 555,342.27
负债合 计
1,724,977.86 1,460,997.85
所有者权益：
实收基 金
395,318,074.63 442,657,904.64
未分配 利润
-84,250,067.33 -92,071,652.73
所有者 权益 合计
311,068,007.30 350,586,251.91
负债和 所有 者权 益总 计
312,792,985.16 352,047,249.76
注： （1 ） 报 告截 止日2012 年12 月 31 日， 基金 份额 净值 0.787 元， 基金 份额 总额 395,318,074.63
份。
（2 ） 本基 金合 同于 2011 年 1 月 27 日 生效 。比 较 财务报 表的 实际 编制 期间 系自 2011 年 1 月 27
日（基 金合 同生 效日 ）起 至 2011 年12 月31 日止 。
7.2 利润表
会计主 体： 长城 中小 盘成 长股票 型证 券投 资基 金
本报告 期： 2012 年1 月1 日至2012 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2012 年1 月1 日至
2012 年12 月31 日
上年度可比期间
2011 年1 月27 日(基
金合同生效日)至
2011 年12 月31 日
一、收入
5,841,502.37 -83,697,933.48
1.利息 收入
262,806.89 2,727,180.00
其中： 存款 利息 收入
262,806.89 973,898.86 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
第 14 页 共 29 页
债券利 息收 入
- -
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
- 1,753,281.14
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填列）
-63,689,913.33 -13,623,448.74
其中： 股票 投资 收益
-67,323,876.60 -16,509,708.73
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益
- -
资产支 持证 券投 资收 益
- -
衍生工 具收 益
- -
股利收 益
3,633,963.27 2,886,259.99
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以 “-”
号填列 ）
69,229,323.18 -73,485,376.12
4.汇兑 收益 （ 损失 以 “- ” 号填列 ）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “-” 号填列 ）
39,285.63 683,711.38
减： 二、费用
8,029,329.30 10,077,723.51
1．管 理人 报酬
4,851,559.64 7,070,876.08
2．托 管费
808,593.25 1,178,479.28
3．销 售服 务费
- -
4．交 易费 用
1,990,718.82 1,449,718.02
5．利 息支 出
- -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
- -
6．其 他费 用
378,457.59 378,650.13
三、利润总额（亏损 总额 以“-”
号填列）
-2,187,826.93 -93,775,656.99
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （ 净亏损以 “-” 号填
列）
-2,187,826.93 -93,775,656.99
7.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 长城 中小 盘成 长股票 型证 券投 资基 金
本报告 期：2012 年1 月1 日至2012 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基
金净值 ）
442,657,904.64 -92,071,652.73 350,586,251.91 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
第 15 页 共 29 页
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的
基 金 净 值 变 动 数 （ 本 期 利
润）
- -2,187,826.93 -2,187,826.93
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “-” 号填 列）
-47,339,830.01 10,009,412.33 -37,330,417.68
其中：1. 基 金申 购款 17,081,351.64 -3,714,765.48 13,366,586.16
2. 基金 赎回 款 -64,421,181.65 13,724,177.81 -50,697,003.84
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ）
- - -
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基
金净值 ）
395,318,074.63 -84,250,067.33 311,068,007.30
项目
上年度可比期间
2011 年1 月27 日(基金合同生效日)至 2011 年 12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基
金净值 ）
953,329,491.75 - 953,329,491.75
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的
基 金 净 值 变 动 数 （ 本 期 利
润）
- -93,775,656.99 -93,775,656.99
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “-” 号填 列）
-510,671,587.11 1,704,004.26 -508,967,582.85
其中：1. 基 金申 购款 39,836,815.22 -1,836,945.10 37,999,870.12
2. 基金 赎回 款 -550,508,402.33 3,540,949.36 -546,967,452.97
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ）
- - -
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基
金净值 ）
442,657,904.64 -92,071,652.73 350,586,251.91
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 杨光 裕______
______ 熊 科金______
____ 彭洪 波____
基金管 理公 司负 责人
主管 会计 工作 负责 人
会计 机构 负责 人 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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7.4 报表附注
7.4.1 基 金基 本情 况
长城中小盘成 长股票型 证 券投资基金(以 下简称 “ 本 基金 ”)，系 经中国证 券监 督管理委员 会
（以下简称 “ 中国证监 会 ”）证监许可 【2010 】1721 号文 “关于 核准长城 中 小盘 成长股票 型证
券投资 基金 募集 的批 复 ” 的核准 ，由 长城 基金 管理 有限公 司作 为发 起人 于 2010 年 12 月 20 日至
2011 年1 月25 日向 社会 公开募 集， 。 基 金合 同于 2011 年1 月 27 日 生效 。 本 基 金为契 约型 开放 式，
存续期 限不 定。 首次 设立 募集规 模为 为人 民币 953,329,491.75 元， 折合 953,329,491.75 份基 金
份额。本基金 的基金管 理 人为长城基金 管理有限 公 司，注册登记 机构为长 城 基金管理有 限公司，
基金托 管人 为中 国银 行股 份有限 公司 （以 下简 称“ 中国银 行” ） 。
本基金的投资 范围为具 有 良好流动性的 金融工具 ， 包括国内依法 发行上市 的 股票（包括创 业
板） 、 债 券 、 货 币市 场工 具 、 权 证 、 资 产支 持证 券以 及法律 法规 或中 国证 监会 允许基 金投 资的 其他
金融工具。如 法律法规 或 监管机构今后 允许基金 投 资其他品种， 基金管理 人 在履行适当 程序后，
可以将 其纳 入投 资范 围。 本基金 的业 绩比 较基 准为 ： 40% × 天 相中 盘指 数收 益 率 +40% × 天 相小 盘指
数收益 率 +2 0%× 中债 总财 富指数 收益 率。
7.4.2 会 计报 表的 编制基 础
本财务 报表 系按 照中 国财 政部 2006 年 2 月 颁布 的《 企业会 计准 则 — 基本 准则 》和 38 项具 体
会计准则、 其 后颁布的 应 用指南、解释 以及其他 相 关规定（以下 合称 “企 业 会计准则 ” ）编制，
同时， 对于 在具 体会 计核 算和信 息披 露方 面， 也参 考了中 国证 券投 资基 金业 协会修 订并 发布 的 《 证
券投资 基金 会计 核算 业务 指引》 、 中 国证 监会 制定 的 《关于 进一 步规 范证 券投 资基金 估值 业务 的指
导意见 》 、 《 关于 证券 投资 基 金执行<企 业会 计准 则> 估 值业务 及份 额净 值计 价有 关事项 的通 知》 、 《证
券投资 基金 信息 披露 管理 办法》 、 《证 券投 资基 金信 息披露 内容 与格 式准 则》 第 2 号 《年 度报 告 的
内容与 格式 》 、 《 证券 投资 基金信 息披 露编 报规 则》 第 3 号 《会 计报 表附 注的 编制及 披露 》 、 《 证 券
投资基 金信 息披 露XBRL 模 板第3 号< 年度 报告 和半 年 度报告>》 及 其他 中国 证监 会颁布 的相 关规 定。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
7.4.3 遵 循企 业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ， 真 实、 完整 地 反映了 本基 金 于2012 年12 月 31 日 的财
务状况 以 及2012 年 度期 间 的经营 成果 和净 值变 动情 况。
长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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7.4.4 本 报告 期所 采用的 会计 政策、 会计 估计与 最近 一期年 度报 告相一 致的 说明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。
7.4.5 差 错更 正的 说明
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。
7.4.6 税项
1. 印花 税
经国务 院批 准， 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定， 自 2008 年4 月24 日 起， 调整证 券 （ 股票）
交易印 花税 税率 ，由 原先 的 3? 调整 为 1? ；
经国务 院批 准， 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定， 自 2008 年 9 月 19 日 起， 调整由 出让 方 按
证券（ 股票 ）交 易印 花税 税率缴 纳印 花税 ，受 让方 不再征 收， 税率 不变 ；
根据财政部、国 家税务总 局财税字[2005]103 号文 《关于股权分置 试点改革 有关税收政策 问
题的通知》的 规定，股 权 分置改革过程 中因非流 通 股股东向流通 股股东支 付 对价而发生 的股权转
让，暂 免征 收印 花税 。
2. 营业 税、 企业 所得 税
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税 字[2004]78 号文 《 关于证 券投 资基 金税 收政 策的通 知》 的规
定， 自2004 年1 月1 日起 ， 对证 券投 资基 金 （封 闭 式证券 投资 基金 ， 开 放式 证券投 资基 金） 管理
人运用 基金 买卖 股票 、债 券的差 价收 入， 继续 免征 营业税 和企 业所 得税 ；
根据财政部、国 家税务总 局财税字[2005]103 号文 《关于股权分置 试点改革 有关税收政策 问
题的通知》的 规定，股 权 分置改革中非 流通股股 东 通过对价方式 向流通股 股 东支付的股 份、现金
等收入 ，暂 免征 收流 通股 股东应 缴纳 的企 业所 得税 ；
根据财 政部、 国家税务总 局财税[2008]1 号文《关 于企业所得税 若干优惠政 策的通知》的 规
定，对证券投 资基金从 证 券市场中取得 的收入， 包 括买卖股票、 债券的差 价 收入，股权 的股息、
红利收 入， 债券 的利 息收 入及其 他收 入， 暂不 征收 企业所 得税 。
3. 个人 所得 税
根据财政部、国 家税务总 局财税字[2002]128 号文 《关于开放式证 券投资基 金有关税收问 题
的通知》的规 定，对基 金 取得的股票的 股息、红 利 收入、债券的 利息收入 及 储蓄利息收 入，由上
市公司、债券 发行企业 及 金融机构在向 基金派发 股 息、红利收入 、债券的 利 息收入及储 蓄利息收
入时代 扣代 缴20% 的 个人 所得税 ；
根据财政部、国 家税务总 局财税字[2005]107 号文 《关于股息红利 有关个人 所得税政策的 补长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
第 18 页 共 29 页
充通知 》 的规 定， 自2005 年6 月13 日起 ， 对 证券 投 资基金 从上 市公 司分 配取 得的股 息红 利所 得，
按照财 税[2005]102 号文 规定， 扣缴 义务 人在 代扣 代 缴个人 所得 税时 ， 减 按 50% 计算应 纳税 所得 额；
根据财政部、国 家税务总 局财税字[2005]103 号文 《关于股权分置 试点改革 有关税收政策 问
题的通知》的 规定，股 权 分置改革中非 流通股股 东 通过对价方式 向流通股 股 东支付的股 份、现金
等收入 ，暂 免征 收流 通股 股东应 缴纳 的个 人所 得税 。
根据财政部、国 家税务总 局财税[2008]132 号《财 政部国家税务总 局关于储 蓄存款利息所 得
有关个 人所 得税 政策 的通 知》 ， 自 2008 年10 月9 日 起暂免 征收 储蓄 存款 利息 所得个 人所 得税 。
7.4.7 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
长城基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、注 册登 记机 构、基 金销 售机 构
中国银 行 基金托 管人 、基 金代 销机 构
长城证 券有 限责 任公 司（ “长城 证券 ”） 基金管 理人 股东 、基 金代 销机构
东方证 券股 份有 限公 司（ “东方 证券 ”） 基金管 理人 股东 、基 金代 销机构
中原信 托有 限公 司 基金管 理人 股东
北方国 际信 托股 份有 限公 司 基金管 理人 股东
注：于 本期 ，并 无与 本基 金存在 控制 关系 或其 他重 大影响 关系 的关 联方 发生 变化的 情况 。
以下关 联交 易均 在正 常业 务范围 内按 一般 商业 条款 订立。
7.4.8 本 报告 期及 上年度 可比 期间的 关联 方交易
7.4.8.1 通 过关 联方 交易 单元 进行的 交易
7.4.8.1.1 股 票交 易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2012 年1 月1 日至2012 年12 月 31 日
上年度 可比 期间
2011年1月27 日( 基金 合同 生效日)至2011 年
12月31 日
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的
比例
成交金额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
长城证券 478,895,402.39 36.70% 508,589,677.18 46.98%
7.4.8.1.2 债 券交 易
注：本 基金 本期 及上 年度 可比期 间未 通过 关联 方交 易单元 进行 债券 交易 。
7.4.8.1.3 债 券回 购交 易 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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注：本 基金 本期 及上 年度 可比期 间未 通过 关联 方交 易单元 进行 债券 回购 交易 。
7.4.8.1.4 权 证交 易
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 未通 过关 联方 交易单 元进 行权 证交 易。
7.4.8.1.5 应 支付 关联 方的 佣金
金 额 单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2012年1月1 日至2012 年12 月31日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
长城证券 406,237.48 36.08% 105,606.14 39.86%
关联方 名称
上年度 可比 期间
2011年1月27 日( 基金 合同 生效日)至2011 年12 月31 日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
长城证券 413,231.92 46.06% 91,944.12 70.09%
注：上述佣 金按市场 佣金 率计算,扣除 券商需承 担的 费用(包括但 不限于买( 卖) 经手费、证 券结算
风险基 金和 上海 证券 交易 所买( 卖)证 管费 等。
管理人因此从 关联方获 取 的其他服务主 要包括： 为 本基金提供的 证券投资 研 究成果和市 场信息服
务。
7.4.8.2 关 联方 报酬
7.4.8.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2011 年1 月27 日( 基金 合同 生效日)
至 2011 年12 月 31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
4,851,559.64 7,070,876.08
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
1,779,142.56 2,438,860.50
注:1) 基金 管理 费按 前一 日 的基金 资产 净值 的1.5% 的 年费率 计提 。计 算方 法如 下：
H=E×1 .5%/ 当年 天数
H 为每 日应 支付 的基 金管 理费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金管理费每 日计提， 按 月支付。经基 金管理人 与 基金托管人核 对一致后 ， 由基金托管 人于次月
首日 起3 个 工作 日内 从基 金财产 中一 次性 支付 给基 金管理 人。 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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2)本期 末本 基金 未支 付的 管理费 余额 人民 币369,148.84 元。 （2011 年： 人民 币 472,280.21 元。 ）
7.4.8.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2011 年1 月27 日( 基金 合同 生效日)
至 2011 年12 月 31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
808,593.25 1,178,479.28
注:1 ） 基金 托管 费按 前一 日的基 金资 产净 值 的0.25% 的年 费率 计提 。计 算方 法 如下：
H=E×0 .25% / 当 年天 数
H 为每 日应 支付 的基 金托 管费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金托管费每 日计提， 按 月支付。经基 金管理人 与 基金托管人核 对一致后 ， 由基金托管 人于次月
首日 起3 个 工作 日内 从基 金财产 中一 次性 支付 给基 金托管 人。
2）本 期末 本基 金未 支付 的 托管费 余额 人民 币61,524.82 元 。 （2011 年： 人民 币 78,713.36 元 。 ）
7.4.8.3 与 关联 方进 行银 行间 同业市 场的 债券( 含 回购)交易
注：本 基金 本期 及上 年度 可比期 间未 与关 联方 进行 银行间 同业 市场 的债 券( 含 回购) 交易 。
7.4.8.4 各 关联 方投 资本 基金 的情况
7.4.8.4.1 报 告期内 基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
份 额单 位： 份
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2011 年 1 月 27 日( 基金 合 同生效
日)至2011 年 12 月31 日
基金合 同生 效日 （ 2011 年
1 月 27 日 ）持 有的 基金 份
额
20,003,000.15 20,003,000.15
期初持 有的 基金 份额 20,003,000.15 -
期间申 购/ 买入 总份 额 - -
期间因 拆分 变动 份额 - -
减：期 间赎 回/ 卖出 总份 额 - -
期末持 有的 基金 份额 20,003,000.15 20,003,000.15
期末持 有的 基金 份 额
占基金 总份 额比 例
5.06% 4.52% 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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注: 基 金管 理人 认购 本基 金 的费率 与本 基金 法律 文件 规定一 致。
7.4.8.4.2 报 告期 末除 基金 管理 人之外 的其 他关联 方投 资本基 金的 情况
注：除 基金 管理 人之 外的 其他关 联方 于本 期末 及上 年度末 未持 有本 基金 份额 。
7.4.8.5 由 关联 方保 管的 银行 存款余 额及 当期产 生的 利息收 入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年 12 月 31
日
上年度 可比 期间
2011 年1 月27 日(基 金合 同生效 日)至2011 年
12 月 31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国银行 30,704,891.23 255,076.44 55,241,490.48 940,329.24
注: 本 基金 的银 行存 款由 基 金托管 人中 国银 行保 管， 按银行 同业 利率 计息 。
7.4.8.6 本 基金 在承 销期 内参 与关联 方承 销证券 的情 况
注：本 基金 本期 及上 年度 可比期 间未 在承 销期 内直 接购入 关联 方承 销证 券。
7.4.9 期 末（ 2012 年 12 月31 日 ）本 基金持有 的流 通受限 证券
7.4.9.1 因 认购 新发/ 增发 证券 而于期 末持 有的流 通受 限证券
注：本 基金 未有 因认 购新 发/增 发证 券而 于期 末持 有 流通受 限 的 证券 。
7.4.9.2 期 末持 有的 暂时 停牌 等流通 受限 股票
注：本 基金 于本 期末 未持 有暂时 停牌 等流 通受 限股 票。
7.4.9.3 期 末债 券正 回购 交易 中作为 抵押 的债券
7.4.9.3.1 银 行间 市场 债券 正回 购
注： 截 至本 报告 期末2012 年 12 月31 日止 ， 本 基金 从事银 行间 市场 债券 正回 购交易 形成 的卖 出回
购证券 款余 额 为0.00 元, 无质押 债券 。
7.4.9.3.2 交 易所 市场 债券 正回 购
注： 截 至本 报告 期末2012 年 12 月31 日止 ， 本 基金 从事证 券交 易所 债券 正回 购交易 形成 的卖 出回
购证券 款余 额 为0.00 元, 无质押 债券 。
7.4.10 有 助于 理解 和分析 会计 报表需 要说 明的其 他事 项
注：本 基金 无其 他需 要说 明的事 项。 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
第 22 页 共 29 页
§8 投资组 合报告
8.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比例
（%）
1 权益投 资 273,752,354.93 87.52
其中： 股票 273,752,354.93 87.52
2 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产 支持 证券 - -
3 金融衍 生品 投资 - -
4 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
5 银行存 款和 结算 备付 金合 计 30,984,758.30 9.91
6 其他各 项资 产 8,055,871.93 2.58
7 合计 312,792,985.16 100.00
8.2 期末按行业分类的股 票投资组合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （% ）
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采掘业 16,378,149.40 5.27
C 制造业 186,688,029.03 60.02
C0 食品、 饮料
82,453,468.24 26.51
C1
纺织 、服 装、 皮毛 - -
C2
木材 、家 具 - -
C3
造纸 、印 刷 - -
C4
石油 、 化学 、 塑胶 、 塑 料 - -
C5
电子 2,792,829.39 0.90
C6
金属 、非 金属 7,155,000.00 2.30
C7
机械 、设 备、 仪表 12,147,904.00 3.91
C8
医药 、生 物制 品 82,138,827.40 26.41
C99
其他 制造 业 - -
D 电力、 煤气 及水 的生 产和 供应 业 - -
E 建筑业 6,084,780.00 1.96
F 交通运 输、 仓储 业 - - 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
第 23 页 共 29 页
G 信息技 术业 6,919,108.40 2.22
H 批发和 零售 贸易 26,239,088.10 8.44
I 金融、 保险 业 9,251,800.00 2.97
J 房地产 业 5,084,400.00 1.63
K 社会服 务业 6,000,000.00 1.93
L 传播与 文化 产业 1,587,000.00 0.51
M 综合类 9,520,000.00 3.06
合计 273,752,354.93 88.00
8.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小排序的前十名股 票投资明
细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（%）
1 000568 泸州老 窖 680,000 24,072,000.00 7.74
2 000513 丽珠集 团 505,084 17,576,923.20 5.65
3 600062 华润双 鹤 737,650 16,744,655.00 5.38
4 600519 贵州茅 台 64,080 13,394,001.60 4.31
5 600199 金种子 酒 680,000 13,062,800.00 4.20
6 000895 双汇发 展 210,000 12,159,000.00 3.91
7 000028 国药一 致 294,777 10,405,628.10 3.35
8 002294 信立泰 270,000 10,341,000.00 3.32
9 300026 红日药 业 300,220 10,165,449.20 3.27
10 600805 悦达投 资 800,000 9,520,000.00 3.06
注 ： 投 资 者 欲 了 解 本 报 告 期 末 基 金 投 资 的 所 有 股 票 明 细 ， 应 阅 读 登 载 于 本 基 金 管 理 人 网 站
（www.ccfund.com.cn ） 的 年度报 告正 文。
8.4 报告期内股票投资组 合的重大变动
8.4.1 累 计买 入金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600383 金地集 团 34,749,155.22 9.91
2 600519 贵州茅 台 22,330,398.87 6.37
3 600048 保利地 产 21,236,107.20 6.06 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
第 24 页 共 29 页
4 000651 格力电 器 20,964,556.75 5.98
5 600199 金种子 酒 20,302,523.13 5.79
6 601336 新华保 险 20,121,878.41 5.74
7 002146 荣盛发 展 17,732,270.88 5.06
8 600376 首开股 份 15,699,918.07 4.48
9 600062 华润双 鹤 15,433,603.07 4.40
10 000024 招商地 产 14,226,863.17 4.06
11 000513 丽珠集 团 13,877,407.60 3.96
12 600325 华发股 份 12,733,933.71 3.63
13 300164 通源石 油 12,435,580.25 3.55
14 000961 中南建 设 11,977,987.48 3.42
15 300026 红日药 业 11,458,506.24 3.27
16 000999 华润三 九 11,401,255.17 3.25
17 601169 北京银 行 11,256,359.10 3.21
18 600079 人福医 药 10,364,660.90 2.96
19 600403 大有能 源 10,228,066.36 2.92
20 601166 兴业银 行 10,149,456.00 2.89
21 600805 悦达投 资 8,584,394.61 2.45
22 600123 兰花科 创 7,699,931.00 2.20
23 000522 白云山 Ａ 7,262,232.90 2.07
24 600741 华域汽 车 7,147,563.00 2.04
25 000858 五 粮 液 7,067,045.00 2.02
注：买 入金 额按 买卖 成交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不 考虑 相关 交易费 用
8.4.2 累 计卖 出金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600383 金地集 团 29,764,254.64 8.49
2 000651 格力电 器 22,207,951.12 6.33
3 601336 新华保 险 21,027,077.65 6.00
4 600048 保利地 产 20,841,666.15 5.94
5 000858 五 粮 液 20,374,578.32 5.81
6 002146 荣盛发 展 18,282,372.69 5.21
7 002317 众生药 业 13,667,277.40 3.90
8 000024 招商地 产 13,246,513.74 3.78
9 600519 贵州茅 台 13,178,856.74 3.76 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
第 25 页 共 29 页
10 601169 北京银 行 12,877,094.93 3.67
11 600325 华发股 份 12,482,103.97 3.56
12 600376 首开股 份 12,463,709.65 3.56
13 600887 伊利股 份 10,910,484.60 3.11
14 000961 中南建 设 10,166,476.86 2.90
15 300026 红日药 业 9,951,862.82 2.84
16 000792 盐湖股 份 9,947,730.73 2.84
17 600702 沱牌舍 得 9,903,474.00 2.82
18 002152 广电运 通 9,306,756.45 2.65
19 002250 联化科 技 9,199,271.77 2.62
20 600415 小商品 城 8,629,107.27 2.46
21 600406 国电南 瑞 8,372,335.70 2.39
22 000522 白云山 Ａ 8,009,894.00 2.28
23 600079 人福医 药 7,823,203.00 2.23
24 600123 兰花科 创 7,807,141.50 2.23
25 600518 康美药 业 7,758,203.11 2.21
26 601166 兴业银 行 7,485,800.00 2.14
注：卖 出金 额按 买卖 成交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不 考虑 相关 交易费 用
8.4.3 买 入股 票的 成本总 额及 卖出股 票的 收入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 640,470,419.42
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 664,605,190.45
注：买入股票 成本和卖 出 股票收入均按 买卖成交 金 额（成交单价 乘以成交 数 量）填列， 不考虑相
关交易 费用
8.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有债 券。
8.6 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小排名的前五名债 券投资明
细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有债 券。 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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8.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小排名的前十名资 产支持证
券投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
8.8 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小排名的前五名权 证投资明
细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
8.9 投资组合报告附注
8.9.1 基金投 资的前十 名证券 的发行主 体本期未 出现被 监管部门 立案调查 ，或在 报告编制 日前一
年内受 到公 开谴 责、 处罚 的情形 。
8.9.2 基金 投资 的前 十名 股票中 ，未 有投 资于 超出 基金合 同规 定备 选股 票库 之外股 票。
8.9.3 期 末其 他 各 项资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 750,000.00
2 应收证 券清 算款 7,291,027.09
3 应收股 利 -
4 应收利 息 7,731.98
5 应收申 购款 7,112.86
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 8,055,871.93
8.9.4 期 末持 有的 处于转 股期 的可转 换债 券明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。
8.9.5 期 末前 十名 股票中 存在 流通受 限情 况的说 明
注：本 基金 本报 告期 末前 十名股 票 中 不存 在流 通受 限情况 。
8.9.6 投资组 合报 告附注 的其 他文字 描述 部分
注：由 于四 舍五 入的 原因 ，分项 之和 与合 计项 之间 可能存 在尾 差。 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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§9 基金份 额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
8,143 48,546.98 34,043,594.85 8.61% 361,274,479.78 91.39%
9.2 期末基金管理人的从 业人员持有本 基金 的情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理公 司所 有从 业人
员持有 本基 金
- -
§10 开放式基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （ 2011 年 1 月 27 日 ） 基金 份额 总额
953,329,491.75
本报告 期期 初基 金份 额总 额 442,657,904.64
本报告 期基 金总 申购 份额 17,081,351.64
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 64,421,181.65
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 395,318,074.63
§11 重大事件揭 示
11.1 基 金份额持有人大会 决议
本基金 本报 告期 内无 基金 份额持 有人 大会 决议 。
11.2 基 金管理人、基金托 管人的专门基金托 管部门的重大人事 变动
1 、基 金管 理人 重大 人事 变 动
长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
第 28 页 共 29 页
经 公 司 第 四 届 董 事 会 第 十 二 次 会 议 审 议 并 决 议 ， 并 经 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会 证 监 许 可
【2012 】881 号 文核 准批 复，聘 任彭 洪波 先生 和桑 煜先生 为公 司副 总经 理。
2 、基 金托 管人 的专 门基 金 托管部 门的 重大 人事 变动
本报告 期， 基金 托管 人的 专门基 金托 管部 门无 重大 人事变 动。2013 年 3 月 17 日， 根据 国 家
金 融 工 作 需 要 ， 肖 钢 先 生 辞 去 中 国 银 行 股 份 有 限 公 司 董 事 长 职 务 。 中 国 银 行 股 份 有 限 公 司 已 于
2013 年3 月17 日公 告上 述事项 。
11.3 涉 及基金管理人、基 金财产、基金托管 业务的诉讼
本基金 本报 告期 内无 涉及 本基金 管理 人、 基金 财产 、基金 托管 业务 的诉 讼事 项。
11.4 基 金投资策略的改变
本基金 本报 告期 投资 策略 无改变 。
11.5 为 基金进行审计的会 计师事务所情况
1 、本 期未 有改 聘会 计师 事 务所。
2 、本 基金 本报 告期 应支 付 给会计 师事 务所 的报 酬为 人民币 五万 元。
3 、目 前为 本基 金提 供审 计 服务的 会计 师事 务所 为安 永华明 会计 师事 务所 （特 殊普通 合伙 ） ，
为本基 金提 供审 计服 务两 年。
11.6 管 理人、托管人及其 高级管理人员受稽 查或处罚等情况
本基金 本报 告期 基金 管理 人、 基金 托管 人涉 及托 管 业务机 构及 其高 级管 理人 员未受 到任 何 稽
查或处 罚。
11.7 基金租 用证券公司交 易单元的有关情况
11.7.1 基 金 租用 证券公司 交易 单元进 行股 票投资 及佣 金支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
佣金
占当期 佣金
总量的 比例 长城中小盘股票 2012 年年度报 告摘要
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例
长城证券 1 478,895,402.39 36.70% 406,237.48 36.08% -
光大证券 1 419,776,527.51 32.17% 366,821.79 32.58% -
华泰证券 1 244,478,272.17 18.73% 215,433.45 19.13% -
银河证券 1 148,190,265.55 11.36% 125,591.48 11.15% -
齐鲁证券 1 13,677,642.25 1.05% 11,940.58 1.06% -
英大证券 1 - - - - -
注：1 、报 告期 内租 用证 券 公司交 易单 元的 变更 情况 ：
本报告 期内 共新 增5 个交 易单元 ，截 止本 报告 期末 共计 5 个交 易单 元。
2、专 用席 位的 选择 标准 和 程序
本基金管理人 负责选择 代 理本基金证券 买卖的证 券 经营机构，使 用其席位 作 为基金的专 用交易席
位，选 择的 标准 是：
(1) 实 力雄 厚， 信誉 良好 ， 注册资 本不 少 于3 亿 元人 民币；
(2) 财 务状 况良 好， 各项 财 务指标 显示 公司 经营 状况 稳定；
(3) 经 营行 为规 范， 最近 两 年未发 生重 大违 规行 为而 受到中 国证 监会 处罚 ；
(4) 内 部管 理规 范、 严格 ， 具备健 全的 内控 制度 ，并 能满足 基 金 运作 高度 保密 的 要求 ；
(5) 具 备基 金运 作所 需的 高 效、安 全的 通讯 条件 ，交 易设施 符合 代理 本基 金进 行证券 交易 的需 要，
并能为 本基 金提 供全 面的 信息服 务；
(6) 研 究实 力较 强， 有 固定 的研究 机构 和专 门的 研究 人员， 能及 时为 本基 金提 供 高质量 的咨 询服 务，
包括宏 观经 济报 告、 行业 报告、 市场 走向 分析 、个 股分析 报告 及其 他专 门报 告。
根据上 述标 准考 察确 定后 ，基金 管理 人和 被选 中的 证券经 营机 构签 订委 托协 议，并 通知 托管 人。
基金管理人应 根据有关 规 定，在基金的 中期报告 和 年度报告中将 所选证券 经 营机构的有 关情况、
基金通 过该 证券 经营 机构 买 卖证 券的 成交 量、 支付 的佣金 等予 以披 露。
11.7.2 基 金 租用 证券公司 交易 单元进 行其 他证券 投资 的情况
注：本 报告 期本 基金 租用 证券公 司交 易单 元未 有进 行其他 证券 投资 。
