信达澳银 信达澳银 信达澳银 信达澳银产业升级 产业升级 产业升级 产业升级股票型证券投资基金 股票型证券投资基金 股票型证券投资基金 股票型证券投资基金 201 201 201 2012 2 2 2 年第 年第 年第 年第 3 3 3 3 季度报告 季度报告 季度报告 季度报告
201 201 201 2012 2 2 2 年 年 年 年 9 9 9 9 月 月 月 月 3 3 3 30 0 0 0 日 日 日 日
基金管理人 基金管理人 基金管理人 基金管理人: : : :信达澳银基金管理有限公司 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银基金管理有限公司 信达澳银基金管理有限公司
基金托管人 基金托管人 基金托管人 基金托管人: : : :中国建设银行股份有限公司 中国建设银行股份有限公司 中国建设银行股份有限公司 中国建设银行股份有限公司
报告 报告 报告 报告送出日期 送出日期 送出日期 送出日期: : : :201 201 201 2012 2 2 2 年 年 年 年 10 10 10 10 月 月 月 月 24 24 24 24 日 日 日 日信达澳银产业升级股票型证券投资基金 2012年第 3季度报告
1
§1 §1 §1 §1重要提示 重要提示 重要提示 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或
重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定, 于2012年10月22
日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存
在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基
金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应
仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2012年 7月 1日起至 9月30日止。
§ § § §2 2 2 2基金产品概况 基金产品概况 基金产品概况 基金产品概况
基金简称 信达澳银产业升级股票
基金主代码 610006
交易代码 610006
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2011年6 月13日
报告期末基金份额总额 363,767,816.84份
投资目标
把握经济结构调整中的传统产业升级和新兴产业发展的战
略性机遇,精选受益于产业升级和新兴产业发展的个股,
在严格控制风险的前提下,力争实现基金资产的长期稳定
增值。
投资策略
本基金以中国经济转型过程中传统产业升级和新兴产业发
展作为投资主线,并通过“自上而下”和“自下而上”相
结合的方法构建基金的资产组合。一方面,本基金通过“自
上而下”的深入分析,在对国内外宏观经济发展趋势、国
家相关政策深入研究的基础上,优化大类资产配置、甄选
受益行业;另一方面,通过“自下而上”的深入分析精选
公司素质高、核心竞争力突出、估值合理的公司,依靠这
些公司的出色能力来抵御行业的不确定性和各种压力,力
争获得超越行业平均水平的良好回报。
业绩比较基准 沪深300指数收益率×80%+中国债券总指数收益率×20%
风险收益特征 本基金是股票型基金,长期风险与预期收益高于混合型基信达澳银产业升级股票型证券投资基金 2012年第 3季度报告
2
金、债券型基金及货币市场基金,属于风险及预期收益较
高的证券投资基金产品。
基金管理人 信达澳银基金管理有限公司
基金托管人 中国建设银行股份有限公司
§3 §3 §3 §3主要财务指标和基金净值表现 主要财务指标和基金净值表现 主要财务指标和基金净值表现 主要财务指标和基金净值表现
3.1主要财务指标 3.1主要财务指标 3.1主要财务指标 3.1主要财务指标
单位:人民币元
主要财务指标 报告期(2012年7 月1日-2012年 9月30日)
1.本期已实现收益 -6,051,454.83
2.本期利润 -20,411,485.88
3.加权平均基金份额本期利润 -0.0550
4.期末基金资产净值 285,793,439.04
5.期末基金份额净值 0.786
注:1、上述基金业绩指标不包括基金份额持有人认购或交易基金的各项费用(例如,
开放式基金的认购、申购及赎回费等),计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值
变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变
动收益。
3.2基金净值表现 3.2基金净值表现 3.2基金净值表现 3.2基金净值表现
3. 3. 3. 3.2 2 2 2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 .1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 .1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 .1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
净值增
长率①
净值增长
率标准差
②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①-③ ②-④
过去三个月 -6.54% 1.12% -5.52% 0.95% -1.02% 0.17% 信达澳银产业升级股票型证券投资基金 2012年第 3季度报告
3
3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收 3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收 3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收 3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较 益率变动的比较 益率变动的比较 益率变动的比较
注:1、本基金基金合同于2011年 6月13日生效,2011年7 月11日开始办理申购、
赎回业务。
2、本基金的投资组合比例为:股票等权益类资产为基金资产的60%-95%,债券等
固定收益类资产及中国证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的5%-40%, 权
证占基金资产净值的0%-3%, 基金保留的现金或者到期日在一年以内的政府债券的比
例合计不低于基金资产净值的5%; 基金投资受益于产业升级的股票不低于股票资产的
80%。本基金按规定在合同生效后六个月内达到上述规定的投资比例。
§4 §4 §4 §4管理人报告 管理人报告 管理人报告 管理人报告
4.1基金经理 4.1基金经理 4.1基金经理 4.1基金经理( ( ( (或基金经理小组 或基金经理小组 或基金经理小组 或基金经理小组) ) ) )简介 简介 简介 简介
姓名 职务
任本基金的基金经理期限 证券
从业
年限
说明
任职日期 离任日期
张俊生
本基金基金
经理、 信达澳
2011-6-13 - 7年
中国科学技术大学管理学硕士。 2005
年至 2006 年就职于广东发展银行总信达澳银产业升级股票型证券投资基金 2012年第 3季度报告
4
银红利回报
股票基金基
金经理、 投资
研究部高级
分析师
行,任信用风险政策组主任;2006
年至 2009 年,就职于鹏华基金管理
有限公司研究部,任研究员;2009
年7月加入信达澳银基金公司, 历任
信达澳银中小盘股票基金基金经理
助理、 信达澳银领先增长股票基金基
金经理助理。
注:1、基金经理的任职日期、离任日期为根据公司决定确定的任职或离任日期。
2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定
等。
4.2 4.2 4.2 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内,本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》、《证券投资基金销售
管理办法》、《证券投资基金运作管理办法》、基金合同和其他有关法律法规、监管
部门的相关规定,依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产,
在严格控制投资风险的基础上,为基金持有人谋求最大利益,没有发生损害基金持有
人利益的行为。
4.3公平交易专项说明 4.3公平交易专项说明 4.3公平交易专项说明 4.3公平交易专项说明
4.3.1公平交易制度的执行情况 4.3.1公平交易制度的执行情况 4.3.1公平交易制度的执行情况 4.3.1公平交易制度的执行情况
本基金管理人已经建立了投资决策及交易内控制度,确保在投资管理活动中公平
对待不同投资组合,维护投资者的利益。本基金管理人建立了严谨的公平交易机制,
确保不同基金在买卖同一证券时,按照比例分配的原则在各基金间公平分配交易量。
公司对报告期内公司所管理的不同投资组合的整体收益率差异、分投资类别(股票、
债券)的收益率差异进行了分析;利用数据统计和重点审查价差原因相结合的方法,
对连续四个季度内、不同时间窗口(日内、3 日内、5 日内)公司管理的不同投资组
合同向交易价差进行了分析;对部分债券一级市场申购、非公开发行股票申购等以公
司名义进行的交易进行了审核和监控,未发现公司所管理的投资组合存在违反公平交
易原则的情形。
4.3. 4.3. 4.3. 4.3.2 2 2 2异常交易行为的专项说明 异常交易行为的专项说明 异常交易行为的专项说明 异常交易行为的专项说明
报告期内未发现本基金存在异常交易行为,报告期内本公司所管理的投资组合未
发生交易所公开竞价的同日反向交易。
4.4报告期内基金投 4.4报告期内基金投 4.4报告期内基金投 4.4报告期内基金投资策略和运作分析 资策略和运作分析 资策略和运作分析 资策略和运作分析
三季度A股市场经历了持续的下跌,主要在于宏观经济处于持续回落状态,虽然
货币与财政政策有预调微调,但对实体经济的拉动尚需一定时间。与此同时,企业盈
利也明显下滑,市场整体估值水平面临调整压力。
考虑到经济的低迷和企业利润的下滑态势短期难以扭转,基于对三季度行情的谨信达澳银产业升级股票型证券投资基金 2012年第 3季度报告
5
慎判断,本基金逐步降低了股票仓位并适度降低了组合弹性。降低了部分受宏观下滑
影响较大的周期性行业配置,如工程机械、煤炭、建筑建材等行业。降低了政策调控
压力较大,估值明显受压的房地产板块。考虑到金融改革政策预期基本兑现,减持了
企业盈利与A股市场表现明显相关的券商、保险等行业。增加了行业景气和业绩增长
较为稳定的消费类行业如白酒、 医药和纺织服装等板块。 增加了部分具备较高成长性,
符合产业升级政策导向的节能环保、TMT等相关板块。
展望四季度,考虑到经济景气季节性回升及预调微调政策的影响逐步体现,我们
认为四季度经济回落态势有望逐步企稳,资本市场也在经历了前期大幅调整的基础
上,有望迎来一定反弹空间。但经济触底回升和行情仍会有所反复,而个股投资机会
也会呈现明显的结构化特点,行情较为分化。在此阶段,更多的会自下而上精选个股,
对于未来业绩增长较为确定的板块和个股会重点配置。对于业绩增长有较大不确定性
及未来股东减持压力较大的个股,仍需保持谨慎。
4.5报告期内基金的业绩表现 4.5报告期内基金的业绩表现 4.5报告期内基金的业绩表现 4.5报告期内基金的业绩表现
截至报告期末,本基金份额净值为0.786元,份额累计净值为0.786元,报告期
内份额净值增长率为-6.54%,同期业绩比较基准收益率为-5.52%。
§5 §5 §5 §5投资组合报告 投资组合报告 投资组合报告 投资组合报告
5 5 5 5.1报告期末基金资产组合情况 .1报告期末基金资产组合情况 .1报告期末基金资产组合情况 .1报告期末基金资产组合情况
序
号
项目 金额(元)
占基金总资产
的比例(%)
1 权益投资 207,386,657.53 69.90
其中:股票 207,386,657.53 69.90
2 固定收益投资 - -
其中:债券 - -
资产支持证券 - -
3 金融衍生品投资 - -
4 买入返售金融资产 56,000,000.00 18.88
其中: 买断式回购的买入返售金融资产 - -
5 银行存款和结算备付金合计 32,882,860.54 11.08
6 其他资产 407,224.91 0.14
7 合计 296,676,742.98
100.00
5 5 5 5.2报告期末按行业分类的股票投资组合 .2报告期末按行业分类的股票投资组合 .2报告期末按行业分类的股票投资组合 .2报告期末按行业分类的股票投资组合
代码 行业类别 公允价值(元)
占基金资产净值
比例(%)
A 农、林、牧、渔业 3,411,129.18 1.19 信达澳银产业升级股票型证券投资基金 2012年第 3季度报告
6
B 采掘业 7,509,600.00 2.63
C 制造业 119,343,666.88 41.76
C0 食品、饮料 44,506,860.60 15.57
C1 纺织、服装、皮毛 9,066,569.20 3.17
C2 木材、家具 - -
C3 造纸、印刷 - -
C4 石油、化学、塑胶、塑料 4,249,967.50 1.49
C5 电子 16,541,571.00 5.79
C6 金属、非金属 5,870,400.81 2.05
C7 机械、设备、仪表 20,013,547.06 7.00
C8 医药、生物制品 19,094,750.71 6.68
C99 其他制造业 - -
D 电力、煤气及水的生产和供应业 12,314,247.43 4.31
E 建筑业 16,784,058.11 5.87
F 交通运输、仓储业 - -
G 信息技术业 2,979,516.40 1.04
H 批发和零售贸易 20,389,131.18 7.13
I 金融、保险业 - -
J 房地产业 15,500,820.56 5.42
K 社会服务业 2,857,926.87 1.00
L 传播与文化产业 3,392,365.80 1.19
M 综合类 2,904,195.12 1.02
合计 207,386,657.53 72.57
5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元)
占基金资产
净值比例
(%)
1 600519 贵州茅台 46,467 11,421,588.60 4.00
2 300032 金龙机电 559,340 10,543,559.00 3.69
3 000858 五 粮 液 302,331 10,249,020.90 3.59
4 000024 招商地产 447,456 9,307,084.80 3.26
5 600741 华域汽车 870,700 8,254,236.00 2.89
6 300005 探路者 455,091 8,009,601.60 2.80
7 002375 亚厦股份 297,899 7,521,949.75 2.63 信达澳银产业升级股票型证券投资基金 2012年第 3季度报告
7
8 600547 山东黄金 180,000 7,509,600.00 2.63
9 600048 保利地产 575,626 6,193,735.76 2.17
10 000799 酒 鬼 酒 112,177 6,136,081.90 2.15
5 5 5 5.4 .4 .4 .4报告期末按债券品种分类的债券投资组合 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
注:本基金本报告期末未持有债券。
5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 5.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
注:本基金本报告期末未持有债券。
5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资 5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资 5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资 5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明 明 明 明
细 细 细 细
注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名 5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名 5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名 5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 权证投资明细 权证投资明细 权证投资明细
注:本基金本报告期末未持有权证。
5.8投资组合报告附注 5.8投资组合报告附注 5.8投资组合报告附注 5.8投资组合报告附注
5.8.1 5.8.1 5.8.1 5.8.1 本基金投资的前十名证券的发行主体报告期内没有被监管部门立案调查 本基金投资的前十名证券的发行主体报告期内没有被监管部门立案调查 本基金投资的前十名证券的发行主体报告期内没有被监管部门立案调查 本基金投资的前十名证券的发行主体报告期内没有被监管部门立案调查, , , ,也没 也没 也没 也没
有在报告编制日前一年内受到公开谴责 有在报告编制日前一年内受到公开谴责 有在报告编制日前一年内受到公开谴责 有在报告编制日前一年内受到公开谴责、 、 、 、处罚的情形 处罚的情形 处罚的情形 处罚的情形。 。 。 。
5.8.2 5.8.2 5.8.2 5.8.2 本基金投资的前十名股票中 本基金投资的前十名股票中 本基金投资的前十名股票中 本基金投资的前十名股票中, , , ,没有投资超出基金合同规定备选股票库的情形 没有投资超出基金合同规定备选股票库的情形 没有投资超出基金合同规定备选股票库的情形 没有投资超出基金合同规定备选股票库的情形。 。 。 。
5.8.3其他资产构成 5.8.3其他资产构成 5.8.3其他资产构成 5.8.3其他资产构成
序号 名称 金额(元)
1 存出保证金 317,901.50
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 40,329.67
5 应收申购款 48,993.74
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 407,224.91
5.8.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 5.8.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 5.8.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 5.8.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.8.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 5.8.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 5.8.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 5.8.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注:本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
5.8.6投资组合报告附注的其他文字描述部分 5.8.6投资组合报告附注的其他文字描述部分 5.8.6投资组合报告附注的其他文字描述部分 5.8.6投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因,分项之和与合计项可能存在尾差。
信达澳银产业升级股票型证券投资基金 2012年第 3季度报告
8
§6 §6 §6 §6开放式基金份额变动 开放式基金份额变动 开放式基金份额变动 开放式基金份额变动
单位:份
报告期期初基金份额总额 385,959,786.59
报告期期间基金总申购份额 1,440,189.07
减:报告期期间基金总赎回份额 23,632,158.82
报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以“-”填列) -
报告期期末基金份额总额 363,767,816.84
§7 §7 §7 §7影响投资者决策的其他重要信息 影响投资者决策的其他重要信息 影响投资者决策的其他重要信息 影响投资者决策的其他重要信息
无。
§8 §8 §8 §8备查文件目录 备查文件目录 备查文件目录 备查文件目录
8.1备查文件目录 8.1备查文件目录 8.1备查文件目录 8.1备查文件目录
1、中国证监会核准基金募集的文件;
2、《信达澳银产业升级股票型证券投资基金基金合同》;
3、《信达澳银产业升级股票型证券投资基金托管协议》;
4、法律意见书;
5、基金管理人业务资格批件、营业执照;
6、基金托管人业务资格批件、营业执照;
7、本报告期内公开披露的基金资产净值、基金份额净值及其他临时公告。
8.2存放地点 8.2存放地点 8.2存放地点 8.2存放地点
备查文件存放于基金管理人和/或基金托管人的住所。
8.3查阅方式 8.3查阅方式 8.3查阅方式 8.3查阅方式
投资者可到基金管理人和/或基金托管人的办公场所、营业场所及网站免费查阅备查
文件。在支付工本费后,投资者可在合理时间内取得备查文件的复制件或复印件。