上证380 交易 型 开 放 式指 数 证 券 投资 基 金
2012 年 半年 度 报 告
2012 年6 月30 日
基金管 理人： 南方基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国建设银 行股份有限公司
送出日 期：2012 年8 月29 日
南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二
以上独 立董 事签 字同 意， 并由董 事长 签发 。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2012 年 8 月 28 日 复核 了本
报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容， 保证复核
内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅 读本基金
的招募 说明 书及 其更 新。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2012 年1 月1 日起 至6 月 30 日止 。
南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 5
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标和基金净 值表现 ........................................................................................................... 6
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 6
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 7
3.3 其 他指 标 ...................................................................................................................................... 8
§4 管理人报告 ........................................................................................................................................... 8
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 ...................................................................................................... 8
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 .............................................................. 9
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 10
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 10
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 11
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 12
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 12
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 13
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 13
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 13
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告中财 务信 息等 内容 的真 实、准 确和 完整 发表 意见 ........................ 13
§6 半年度财务会计报告（ 未经审计） ................................................................................................. 13
6.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 13
6.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 14
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 15
6.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 16
§7 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 29
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 29
7.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 29
7.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 30
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 40
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 42
7.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 42
7.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 42
7.8 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 42
7.9 投 资组 合报 告附 注 .................................................................................................................... 42
§8 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 43 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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8.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 43
8.2 期 末上 市基 金前 十名 持有人 .................................................................................................... 43
8.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 的情况 ........................................................ 44
§9 开放式基金份额变动 ......................................................................................................................... 44
§ 10 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 44
10.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 44
10.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 44
10.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 44
10.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 45
10.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 45
10.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 45
10.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 45
10.8 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 46
§ 11 影响投资者决策的其 他重要信息 ................................................................................................... 47
§ 12 备查文件目录 ................................................................................................................................... 47
12.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 47
12.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 47
12.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 47
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§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 上证 380 交 易型 开放 式指 数证券 投资 基金
基金简 称 南方上 证 380ETF
基金主 代码 510290
交易代 码 510290
基金运 作方 式 交易型 开放 式
基金合 同生 效日 2011 年9 月 16 日
基金管 理人 南方基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 250,448,915.00 份
基金合 同存 续期 不定期
基金份 额上 市的 证券 交易 所 上海证 券交 易所
上市日 期 2011-11-08
注：本 基金 在交 易所 行情 系统净 值揭 示等 其他 信息 披露场 合下 ，可 简称 为“ 3 80ETF ” 。
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 紧密跟 踪标 的指 数， 追求 跟踪偏 离度 和跟 踪误 差最 小化。
投资策 略 本基金为完 全被动式指数基金，采用 完全复制法，按照成份股 在标的指数中的
基准权重构 建指 数化投资组合，并根 据标的指数成份股及其权 重的变化进行相
应调整 。
当预期成份 股发生调整和成份股发生 配股、增发、分红等行为 时，或因基金的
申购和赎回 等对本基金跟踪标的指数 的效果可能带来影响时， 或因某些特殊情
况导致流动 性不足时，或其他原因导 致无法有效复制和跟踪标 的指数时，基金
管理人可以 对投资组合管理进行适当 变通和调整，从而使得投 资组合紧密地跟
踪标的 指数 。
本基金可投 资股指期货和其他经中国 证监会允许的衍生金融产 品。本基金投资
股指期货将 根据风险管理的原则，以 套期保值为目的，对冲系 统性风险和某些
特殊情况下 的流动性风险等， 主要采 用流动性好、交易活跃的 股指期货合约，
通过多头或 空头套期保值等策略进行 套期保值操作。本基金力 争利用股指期货
的杠杆作用 ，降低股票仓位频繁调整 的交易成本和跟踪误差， 达到有效跟踪标
的指数 的目 的。
业绩比 较基 准 本基金 业绩 比较 基准 为标 的指数 。本 基金 标的 指数 为上 证 380 指数 ，简 称 380
指数。
风险收 益特 征 本基金属股 票基金，风险与收益高于 混合基金、债券基金与货 币市场基金。本
基金为指数 型基金，主要采用完全复 制法跟踪标的指数的表现 ，具有与标的指
数、以 及标 的指 数所 代表 的股票 市场 相似 的风 险收 益特征 。
2.3 基 金管 理人 和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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名称 南方基 金管 理有 限公 司 中国建 设银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 鲍文革 尹东
联系电 话 0755-82763888 010-67595003
电子邮 箱 manager@southernfund.com yindong.zh@ccb.com
客户服 务电 话
400-889-8899 010-67595096
传真 0755-82763889 010-66275853
注册地 址 深 圳 市 福 田 中 心 区 福 华 一 路 六
号 免 税 商 务 大 厦塔 楼 31、32 、
33 层 整层
北京市 西城 区金 融大 街 25 号
办公地 址 深 圳 市 福 田 中 心 区 福 华 一 路 六
号 免 税 商 务 大 厦塔 楼 31、32 、
33 层 整层
北 京 市 西 城 区 闹 市 口 大 街 一 号
院一号 楼
邮政编 码 518048 100033
法定代 表人 吴万善 王洪章
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 中国证 券报 、上 海证 券报 、证券 时报
登载基 金半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 http://www.nffund.com
基金半 年度 报告 备置 地点 基金管 理人 、基 金托 管人 的办公 地址
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 中国证 券登 记结 算有 限责 任公司 北京市 西城 区太 平桥 大 街17 号
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2012 年1 月1 日 - 2012 年6 月 30 日 )
本期已 实现 收益 -10,285,175.11
本期利 润 8,637,673.37
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0347
本期加 权平 均净 值利 润率 3.94%
本期基 金份 额净 值增 长率 4.89%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2012 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配利润 -37,000,693.74
期末可 供分 配基 金份 额利 润 -0.1477
期末基 金资 产净 值 213,448,221.26
期末基 金份 额净 值 0.8523 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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3.1.3 累计 期末 指标 报告期 末( 2012 年6 月 30 日 )
基金份 额累 计净 值增 长率 -14.77%
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入 、 投 资 收益 、 其 他收 入( 不含 公允 价值变 动收 益) 扣除
相关费 用后 的余 额, 本期 利 润为本 期已 实现 收益 加上 本期公 允价 值变 动收 益。
2、期末 可供分配 利润 ，采用期末资 产负债表 中 未分配利润与 未分配 利 润 中已实现部分 的孰低
数（为 期末 余额 ，不 是当 期发生 数） 。
3、所述 基金业绩 指标 不包括持有人 认购或交 易 基金的各项费 用，计入 费 用后实际收益 水平要
低于所 列数 字。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 -7.10% 1.19% -7.26% 1.20% 0.16% -0.01%
过去三 个月 1.50% 1.18% 1.17% 1.18% 0.33% 0.00%
过去六 个月 4.89% 1.54% 4.67% 1.54% 0.22% 0.00%
自基金 合同
生效起 至今
-14.77% 1.41% -16.22% 1.56% 1.45% -0.15%
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
注：1. 基金合 同中关于 基 金投资比例的 约定，本 基 金将全部或接 近全部的 基 金资产用于 跟踪标的
指数的表现， 正常情况 下 ，本基金的指 数化投资 比 例不低于基金 资产净值 的 95% 。本基金 的建仓
期为三 个月 ，建 仓期 结束 时各项 资产 配置 比例 符合 基金合 同约 定。
2. 本基 金自 基金 合同 生 效日（2011 年 09 月16 日 ）至报 告期 末不 满一 年。
3.3 其 他指 标
注：无 。
§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
南方基金管理 有限公司是 经中国证监会 证监基字[1998]4 号文 批准，由南 方证 券有限 公司 、
厦门国际信托投资公司、 广西信托投资公司共同发 起设立。2000 年， 经 中 国证 监 会 证 监 基 金 字
[2000]78 号文 批准 进行 了 增资扩 股 ， 注 册资 本达 到1 亿元 人民 币 。2005 年 ， 经中国 证监 会证 监基南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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金字[2005]201 号 文 批 准 进 行 增 资 扩 股 ， 注 册 资 本 达 1.5 亿 元 人 民 币 。2010 年 ， 经 证 监 许 可
[2010]1073 号 文核 准深 圳 市机场 （集 团） 有限 公司 将其持 有 的 30% 股权 转让 给深圳 市投 资控 股有
限公司 。 目前 股权 结构 ： 华泰证 券股 份有 限公 司 45%、深 圳 市投 资控 股有 限公 司 30% 、 厦门 国际 信
托有限 公 司15% 及兴 业证 券股份 有限 公 司 10% 。 公司 在北京 、 上海 、 合肥 等地 设有分 公司 ， 在香 港
设有子 公司--南 方东 英资 产管理 有限 公司 。
截至 报告 期末 ，公 司管 理 资产规 模近 2,000 亿元 ， 旗下管 理 32 只 开放 式基 金 ，2 只封 闭式
基金， 多个 全国 社保 、企 业年金 和专 户理 财投 资组 合。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理
（助理 ）期 限
证券
从业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
杨德
龙
本 基 金
基 金 经
理
2011 年 9
月 16 日
- 6
1981 年出 生， 北京 大学 经 济学硕 士、
清华大 学工 学学 士， 具有 基 金从业 资
格。2006 年加入 南方基 金，历 任研
究部高 级策 略分 析师 、 高 级 行业研 究
员；2010 年 8 月 至今 ， 任小康 ETF
和南方 小康 基金 经理 ；2011 年 9 月
至今， 任南 方上 证 380ETF 及联接 基
金基金 经理 。
罗文
杰
本 基 金
的 基 金
经 理 助
理
2011 年10
月 10 日
- 7
美国南 加州 大学 金融 数学 专业硕 士、
美国加 州大 学计 算机 专业 硕士， 双硕
士 学 历 。 曾 任 职 于 美 国 Open Link
Financial 公司 、 美 国摩 根 斯坦利 公
司， 参 与利 率及 衍生 品定 价 模型的 相
关工 作。2008 年 加盟南方基金 ，现
任 数 量 化 投 资 部 金 融 工 程 研 究 员 ；
2011 年 2 月至 今， 任南 方 小康及 小
康 ETF 、南 方 300 、南 方 500 、深 成
ETF 及 南方 深成 基金 经理 助理 ；2011
年 10 月 至今， 任南方 上证 380ETF
及其联 接基 金的 基金 经理 助理。
注：1 、 对 基金 的首 任基 金 经理 ， 其 “任 职日 期 ” 为 基金合 同生 效日 ， “ 离 职 日期 ” 为根 据公 司决
定确定的解聘 日期，除 首 任基金经理外 ， “任职 日 期 ”和“离任 日期 ”分 别 指根据公司 决定确定
的聘任 日期 和解 聘日 期。
2、 证券 从业 的含 义遵 从行业 协会 《证 券业 从业 人员资 格管 理办 法》 的相 关规定 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内， 本基金管 理 人严格遵守《 中华人民 共 和国证券投 资 基金法》 、 《 证券投资基金 运南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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作管理办法》 、 《证券投 资 基金销售管 理办法》 和《 证券投资基 金信息披 露管 理办法》等 有关法 律
法规及 各项 实施 准则 、 《 南 方上 证380 交易 型开 放式 指数证 券投 资基 金基 金合 同》 和 其他 有关 法律
法规的规定， 本着诚实 信 用、勤勉尽责 的原则管 理 和运用基金资 产，在严 格 控制风险的 基础上，
为基金持有人 谋求最大 利 益。本报告期 内，基金 运 作整体合法合 规，没有 损 害基金持有 人利益。
基金的 投资 范围 、投 资比 例及投 资组 合符 合有 关法 律法规 及基 金合 同的 规定 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
本报告 期 内 ， 本基 金管 理 人严格 执行 《 证券 投资 基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见》 ， 完 善
相应制度及流 程，通过 系 统和人工等各 种方式在 各 业务环节严格 控制交易 公 平执行，公 平对待旗
下管理 的所 有基 金和 投资 组合。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本基金于本报 告期内不 存 在异常交易行 为。本报 告 期内基金管理 人管理的 所 有投资组合参 与
的交易所公开竞价同日 反 向交易成交较少的单边 交 易量超过该证券当日 成交 量的 5% 的 交 易 次数
为 14 次， 其中 12 次是 由 于报告 期初 指数 基金 成份 股调整 ，1 次 是由 于接 受 大额申 购使 得基 金规
模增大 ，配 置债 券所 需，1 次 是由 于社 保 201 组合 调整 ， 选择 期限 与收 益匹 配较好 的债 券进 行 投
资的需 要。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2012 年上 半年 ，市 场震 荡 ，上 证 380 指数 涨幅+4.67% 。
期间我们通 过自建的 “指 数化交易系 统” 、 “日内 择 时交易模型” 、 “跟踪误 差 归因分析系 统” 、
“ETF 现金 流精算系 统 ” 等，将本基金 的跟踪误 差 指标控制在较 好水平， 并 通过严格的风 险管理
流程， 确保 了 本ETF 基金 的安全 运作 。
我们对 本基 金报 告期 内跟 踪误差 归因 分析 如下 ：
①大额 申购 赎回 带来 的成 份股权 重偏 差， 对此 我们 通过日 内择 时交 易争 取跟 踪误差 最小 化；
②报告期内原 指数成份 股 “天方药业” 等长期停 牌 证券，引起的 成份股权 重 偏离及基金整 体
仓位的 微小 偏离 ；
③6 月底前后 ，我们根 据 指数每半年度 成份股调 整 进行了基金调 仓，事前 我 们制定了详细 的
调仓方案，在 实施过程 中 引入多方校验 机制防范 风 险发生，从实 施结果来 看 ，效果良好 ，跟踪误
差控制 在理 想范 围内 。 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
自本基金建仓 完毕至报告 期末年化跟踪 误差为 0.335 ％，较好的完 成了基金合 同中控制年 化
跟踪误 差不 超 过2％ 的投 资目标 。
截至报 告期 末， 本基 金份 额净值 为 0.8523 元， 报 告期内 ，份 额净 值增 长率 为 4.89 ％ ，同 期
业绩基 准增 长率 为4.67 ％。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
今年以来，中 央针对经 济 增速下滑推出 的宽松货 币 政策和相对积 极财政政 策 ，能否令中国 经
济实现软着陆 ，市场仍 存 在很大分歧。 虽然央行 已 经两次下调存 款准备金 率 ，但企业贷 款意愿低
迷，前五个月 我国贷款 规 模一直处于较 低水平。 虽 然下调存款准 备金率等 数 量型工具仍 是短期内
主要调控手段 ，但采用 降 息等价格型手 段来降低 融 资成本，可以 释放更加 宽 松的信号。 值得注意
的是， 目前 实施 货币 政策 要防范 陷入 “流 动性 陷阱 ” ，以免 货币 政策 “失 灵” 。
在全球经济 增 速低迷的 背 景下，中国也 面临着经 济 放缓的局面。 但和欧美 发 达国家相比中 国
仍可依靠降息 、下调存 款 准备金率、财 政刺激计 划 等传统的政策 工具。如 果 下半年经济 增速没有
企稳回升，央 行可以再 次 降息和下调存 款准备金 率 ，促使银行加 大贷款力 度 ；也可以在 不威胁到
政府偿 付能 力的 前提 下 ， 增加基 础设 施开 支和 对消 费者的 补贴 。 面对 经济 困 境， 中国 显然 有更 多
灵活的 办法 来应 对。
短期来看，A 股走势仍 将 受国内外经济 走势和政 策 放松力度的影 响。考虑 到 希腊大选结果 降
低了希 腊退 出欧 元区 的可 能性， 减轻 了全 球投 资者 的担忧 情绪 ，A 股市 场有 望 迎来一 波小 幅反 弹。
中期来看，欧 债危机的 解 决之路依然漫 长，国内 经 济见底企稳后 还将保持 较 低增速水平 ，三季度
需要等 待更 多 的 政策 利好 信号和 流动 性进 一步 改善 ，A 股 市场 才能 迎来 较大 幅度反 弹。
目前市 场估 值处 于相 对低 位， 在 经济 冷、 政策 热的 组 合下， 市场 呈现 震荡 向上 走势。 上证380
指数样 本空 间是 除上 证 180 以外的 沪市 A 股 ，代 表 了上海 市场 成长 性好 、盈 利能力 强的 新兴 蓝筹
企业，属于反 弹弹性较 大 的指数，在反 弹行情中 ， 或有较好的表 现，其长 期 成长性明显 优于大中
盘指数 。
本基金 为指 数基 金 ， 作 为 基金管 理人 ， 我们 将通 过 严格的 投资 管理 流程 、 精 确的数 量化 计算 、
精益求 精的工 作态度、 恪 守指数化投资 的宗旨， 实 现对标的指数 的有效跟 踪 ，为持有人 提供与之
相近的 收益 。投 资者 可以 根据自 身对 证券 市场 的判 断及投 资风 格， 借助 投资 本基金 参与 市场 。 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
根据中国证监 会相关规 定 和基金合同约 定，本基 金 管理人应严格 按照新准 则 、中国证监会 相
关规定和基金 合同关于 估 值的约定，对 基金所持 有 的投资品种进 行估值。 本 基金托管人 根据法律
法规要求履行 估值及净 值 计算的复核责 任。会计 师 事务所在估值 调整导致 基 金资产净值 的变化在
0.25% 以上 时对 所采 用的 相 关估值 模型 、 假 设及 参数 的适当 性 发 表审 核意 见并 出具报 告。 定价 服务
机构按照商业 合同约定 提 供定价服务。 其中，本 基 金管理人为了 确保估值 工 作的合规开 展，建立
了负责估值工 作决策和 执 行的专门机构 ，组成人 员 包括督察长、 数量化投 资 部总监、监 察稽核总
监及基 金会 计负 责人 等 。 其中 ， 超 过三 分之 二以 上 的人员 具 有10 年以 上的 基 金从业 经验 ， 且具 有
风控、合规、 会计方面 的 专业经验。同 时，根据 基 金管理公司制 订的相关 制 度，负责估 值工作决
策和执 行的 机构 成员 中不 包括基 金经 理。 本报 告期 内，参 与估 值流 程各 方之 间无重 大利 益冲 突。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本基金合同约 定， 本基 金 的收益分配原 则为：当 基 金份额净值增 长率超过 标 的指数同期增 长
率达 到1% 以上 时， 可进 行 收益分 配。 在收 益评 价日 ， 基金 管理 人计 算基 金份 额净值 增长 率和 标的
指数同期增长 率。基金 份 额净值增长率 为收益评 价 日基金份额净 值与基金 上 市前一日基 金份额净
值之比 减 去 1 乘以 100% （ 期间如 发生 基金 份额 折算 ，则以 基金 份额 折算 日为 初始日 重新 计算 ） ；
标的指数同期 增长率为 收 益评价日标的 指数收盘 值 与基金上市前 一日标的 指 数收盘值之 比减去 1
乘以 100% （期间如 发生基 金份额折算， 则以基金 份 额折算日为初 始日重新 计 算） 。本基金以 使收
益分配后基金 份额净 值 增 长率尽可能贴 近标的指 数 同期增长率为 原则进行 收 益分配。基 于本基金
的性质和特点 ，收益分 配 后有可能使除 息后的基 金 份额净值低于 面值；本 基 金每年收益 分配次数
最多 为12 次， 基金 份额 每 次基金 收益 分配 比例 由基 金管理 人根 据上 述原 则确 定。 基 金收 益分 配基
准日即 期末 可供 分配 利润 计算截 止日 ； 本 基金 收益 分配采 取现 金分 红方 式 ； 若 《 基金 合同 》 生效
不满3 个月 可不 进行 收益 分配； 每一 基金 份额 享有 同等分 配权 ； 法 律法 规或 监管机 关另 有规 定的 ，
从其规 定。
根据上 述分 配原 则以 及基 金的实 际运 作情 况， 本报 告期本 基金 未有 分配 事项 。
南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内 本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本报告期，中 国建设银 行 股份有限公司 在本基金 的 托管过程中， 严格遵守 了 《证券投资基 金
法》 、 基 金合 同 、 托 管协 议 和其他 有关 规定 ， 不存 在 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 ， 完全 尽职 尽
责地履 行了 基金 托管 人应 尽的义 务
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
本报告期，本 托管人按 照 国家有关规定 、基金合 同 、托管协议和 其他有关 规 定，对本基金 的
基金资产净值 计算、基 金 费用开支等方 面进行了 认 真的复核，对 本基金的 投 资运作方面 进行了监
督，未 发现 基金 管理 人有 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为。
报告期 内， 本基 金未 实施 利润分 配。
5.3 托 管人 对本半 年度 报告中 财务 信息等 内容 的真实 、准 确和完 整发 表意见
本托管人复核 审查了本 报 告中的财务指 标、净值 表 现、利润分配 情况、财 务 会计报告、投 资
组合报 告等 内容 ，保 证复 核内容 不存 在虚 假记 载、 误导性 陈述 或者 重大 遗漏 。
§6 半年度 财务会计报告（未 经审计）
6.1 资 产负 债表
会计主 体： 上证 380 交易 型开放 式指 数证 券投 资基 金
报告截 止日 ： 2012 年6 月30 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2012 年 6 月30 日
上年度末
2011 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 6.4.3.1 745,574.61 1,783,967.36
结算备 付金
5,089.63 2,898,748.74
存出保 证金
- -
交易性 金融 资产 6.4.3.2 212,324,786.26 211,017,923.87
其中： 股票 投资
212,324,786.26 211,017,923.87
基金投 资
- -
债券投 资
- -
资产支 持证 券投 资
- -
衍生金 融资 产 6.4.3.3 - -
买入返 售金 融资 产 6.4.3.4 - -
应收证 券清 算款
1,019,274.31 27,137.08
应收利 息 6.4.3.5 147.06 1,836.52 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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应收股 利
111,955.25 -
应收申 购款
- -
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 6.4.3.6 - -
资产总 计
214,206,827.12 215,729,613.57
负债和所有者权益 附注号
本期末
2012 年 6 月30 日
上年度末
2011 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债
- -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
- 213,220.51
应付赎 回款
- -
应付管 理人 报酬
89,412.57 105,294.03
应付托 管费
17,882.52 21,058.79
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用 6.4.3.7 359,634.24 305,509.70
应交税 费
- -
应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 6.4.3.8 291,676.53 182,356.80
负债合 计
758,605.86 827,439.83
所有者权益：
实收基 金 6.4.3.9 250,448,915.00 264,448,915.00
未分配 利润 6.4.3.10 -37,000,693.74 -49,546,741.26
所有者 权益 合计
213,448,221.26 214,902,173.74
负债和 所有 者权 益总 计
214,206,827.12 215,729,613.57
注： 报告 截止 日2012 年6 月 30 日， 基金 份额 净 值0.8523 元， 基金 份额 总额250,448,915.00 份。
6.2 利 润表
会计主 体： 上证 380 交易 型开放 式指 数证 券投 资基 金
本报告 期：2012 年1 月1 日至2012 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2012 年 1 月1 日至2012 年 6 月 30 日
一、收入
9,627,123.77
1.利息 收入
4,260.10
其中： 存款 利息 收入 6.4.3.11 4,260.10
债券利 息收 入
-
资产支 持证 券利 息收 入
-
买入返 售金 融资 产收 入
- 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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其他利 息收 入
-
2.投资 收益 （损 失以 “- ”填列）
-9,297,197.74
其中： 股票 投资 收益 6.4.3.12 -10,621,091.15
基金投 资收 益
-
债券投 资收 益 6.4.3.13 -
资产支 持证 券投 资收 益
-
衍生工 具收 益 6.4.3.14 -
股利收 益 6.4.3.15 1,323,893.41
3.公允 价值 变动 收益 （ 损 失以 “-”号
填列）
6.4.3.16 18,922,848.48
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填列 ）
-
5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填列 ） 6.4.3.17 -2,787.07
减：二、费用
989,450.40
1．管 理人 报酬 6.4.6.2.1 544,851.08
2．托 管费 6.4.6.2.2 108,970.22
3．销 售服 务费 6.4.6.2.3 -
4．交 易费 用 6.4.3.18 95,166.42
5．利 息支 出
-
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
-
6．其 他费 用 6.4.3.19 240,462.68
三、 利润总额 （亏 损总额 以 “-”号
填列）
8,637,673.37
减：所 得税 费用
-
四、 净利润 （净亏损 以 “- ” 号填列）
8,637,673.37
注：本 基金 合同 生效 日 为2011 年9 月16 日， 本财 务报告 的编 制期 间无 上年 同 期对 比数 。
6.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 上证 380 交易 型开放 式指 数证 券投 资基 金
本报告 期：2012 年1 月1 日至2012 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （ 基
金净值 ）
264,448,915.00 -49,546,741.26 214,902,173.74
二、 本期 经营 活动 产生 的
基金净 值变 动数 （ 本期 利
润）
- 8,637,673.37 8,637,673.37
三、 本期 基金 份额 交易 产
生的基 金净 值变 动数
（ 净 值 减 少 以 “- ” 号 填
-14,000,000.00 3,908,374.15 -10,091,625.85 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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列）
其中：1. 基 金申 购款 52,000,000.00 -5,619,837.05 46,380,162.95
2. 基金 赎回 款 -66,000,000.00 9,528,211.20 -56,471,788.80
四、 本期 向基 金份 额持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 （ 净 值 减 少 以
“- ” 号填 列）
- - -
五、 期 末所 有者 权益 （ 基
金净值 ）
250,448,915.00 -37,000,693.74 213,448,221.26
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告6.1 至6.4 财 务报 表由下 列负 责人 签署 ：
______ 高良 玉______
______ 鲍 文革______
____ 鲍文 革____
基金管 理公 司负 责人
主管 会计 工作 负责 人
会计 机构 负责 人
6.4 报 表附 注
6.4.1 本 报告 期所采 用的 会计政 策、 会计估 计与 最近一 期年 度报告 相一 致的说 明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告完 全一 致。
6.4.2 会 计政 策和会 计估 计变更 以 及 差错更 正的 说明
6.4.2.1 会 计政 策变更 的说 明
本报告 期无 会计 政策 变更 。
6.4.2.2 会 计估 计变更 的说 明
本报告 期无 会计 估计 变更 。
6.4.2.3 差 错更 正的说 明
本报告 期无 重大 会计 差错 的内容 和更 正金 额。
6.4.3 重 要财 务报表 项目 的说明
6.4.3.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年 6 月 30 日
活期存 款 745,574.61
定期存 款 -
其中： 存款 期 限1-3 个月 -
其他存 款 -
合计： 745,574.61
南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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6.4.3.2 交 易性 金融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年 6 月 30 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 235,030,349.04 212,324,786.26 -22,705,562.78
债券
交易所 市场 - - -
银行间 市场 - - -
合计 - - -
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 235,030,349.04 212,324,786.26 -22,705,562.78
注： 于 2012 年 6 月 30 日 ，股票 投资 的公 允价 值和 公允价 值变 动包 含的 可退 替代款 的估 值增 值 为
零。
6.4.3.3 衍 生金 融资产/负债
无余额。
6.4.3.4 买 入返 售金融 资产
6.4.3.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
无余额。
6.4.3.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
无余额。
6.4.3.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年 6 月 30 日
应收活 期存 款利 息 144.76
应收定 期存 款利 息 -
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 2.30
应收债 券利 息 -
应收买 入返 售证 券利 息 -
应收申 购款 利息 -
其他 -
合计 147.06
南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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6.4.3.6 其 他资 产
无余额。
6.4.3.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年 6 月 30 日
交易所 市场 应付 交易 费用 359,634.24
银行间 市场 应付 交易 费用 -
合计 359,634.24
6.4.3.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2012 年 6 月 30 日
应付券 商交 易单 元保 证金 -
应付赎 回费 -
预提费 用 206,863.02
指数使 用费 82,691.06
应付替代款
84.85
可退替代款
2,037.60
合计 291,676.53
6.4.3.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年6 月30 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 264,448,915.00 264,448,915.00
本期申 购 52,000,000.00 52,000,000.00
本期赎 回( 以"-" 号填列) -66,000,000.00 -66,000,000.00
本期末 250,448,915.00 250,448,915.00
6.4.3.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 -12,869,454.50 -36,677,286.76 -49,546,741.26
本期利 润 -10,285,175.11 18,922,848.48 8,637,673.37 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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本期基金份额交易
产生的 变动 数
674,067.49 3,234,306.66 3,908,374.15
其中： 基金 申购 款 -3,711,459.72 -1,908,377.33 -5,619,837.05
基金赎 回款 4,385,527.21 5,142,683.99 9,528,211.20
本期已 分配 利润 - - -
本期末 -22,480,562.12 -14,520,131.62 -37,000,693.74
6.4.3.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
活期存 款利 息收入 3,329.12
定期存 款利 息收 入 -
其他存 款利 息收 入 -
结算备 付金 利息 收入 930.98
其他 -
合计 4,260.10
6.4.3.12 股 票投 资收益
6.4.3.12.1 股 票投 资收益 项目 构成
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
股票投 资收 益—— 买 卖股 票差价 收入 -3,516,682.95
股票投 资收 益—— 赎 回差 价收入 -7,104,408.20
股票投 资收 益—— 申 购差 价收入 -
合计 -10,621,091.15
6.4.3.12.2 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
卖出股 票成 交总 额 30,136,890.79
减：卖 出股 票成 本总 额 33,653,573.74
买卖股 票差 价收 入 -3,516,682.95
6.4.3.12.3 股 票投 资收益 —— 赎回差 价收 入
单位 ：人 民币 元 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
赎回基 金份 额对 价总 额 56,471,788.80
现金支 付赎 回款 总额 88,772.80
赎回股 票成 本总 额 63,487,424.20
赎回差 价收 入 -7,104,408.20
6.4.3.13 债 券投 资收益
无发生额。
6.4.3.14 衍 生工 具收益
无发生额。
6.4.3.15 股 利收 益
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
股票投 资产 生的 股利 收益 1,323,893.41
基金投 资产 生的 股利 收益 -
合计 1,323,893.41
6.4.3.16 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
1.交易 性金 融资 产 18,922,848.48
—— 股 票投 资 18,922,848.48
—— 债 券投 资 -
—— 资 产支 持证 券投 资 -
2.衍生 工具 -
—— 权 证投 资 -
3.其他 -
合计 18,922,848.48
6.4.3.17 其 他收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
基金赎 回费 收入 -
替代损 益收入 -2,787.07 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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合计 -2,787.07
注：替代损益 收入是指 投 资者采用可以 现金替代 方 式申购本基金 时，补入 被 替代股票的 实际买入
成本与申购确 认日估值 的 差额，或强制 退款的被 替 代股票在强制 退款计算 日 与申购确认 日估值的
差额。
6.4.3.18 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
交易所 市场 交易 费用
95,166.42
银行间 市场 交易 费用 -
合计
95,166.42
6.4.3.19 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
审计费 用 27,847.82
信息披 露费 149,179.94
上市年 费 29,835.26
银行费 用 908.60
指数使 用费
32,691.06
合计 240,462.68
6.4.4 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
6.4.4.1 或 有事 项
无。
6.4.4.2 资 产负 债表日 后事 项
无。
6.4.5 关 联方 关系
6.4.5.1 本 报告 期与基 金 发 生关联 交易 的各关 联方
关联方 名称 与本基 金的 关系
南方基 金管 理有 限公 司(“ 南方基 金”) 基金管 理人 、基 金销 售机 构
中 国 建 设 银 行 股 份 有 限 公 司 (“ 中 国 建 设
银行”)
基金托 管人
华泰证 券股 份有 限公 司(“ 华泰证 券”) 基金管 理人 的股 东、 基金 代销机 构 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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兴业证 券股 份有 限公 司 基金管 理人 的股 东、 基金 代销机 构
厦门国 际信 托有 限公 司 基金管 理人 的股 东
华 泰 联 合 证 券 有 限 责 任 公 司 (“ 华 泰 联 合
证券”)
基金管 理人 的股 东华 泰证 券的控 股子 公司 、 基 金代
销机构
南方上 证 380 交 易型 开放 式指数 证券 投资
基金联 接基 金(“ 上证380ETF 联接 基金 ”)
本基金 的基 金管 理人 管理 的其他 基金
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.6 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
6.4.6.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
无。
6.4.6.2 关 联方 报酬
6.4.6.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年6
月 30 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
544,851.08
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
-
注： 支 付基 金管 理人 南方 基金的 管理 人报 酬按 前一 日基金 资产 净 值0.5% 的 年 费率计 提， 逐日 累计
至每月 月底 ，按 月支 付。 其计算 公式 为：
日管理 人 报 酬＝ 前一 日基 金资产 净值 ×0.5% / 当 年 天数。
6.4.6.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年6
月 30 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
108,970.22
注： 支 付基 金托 管人 中国 建设银 行的 托管 费按 前一 日基金 资产 净 值0.1% 的 年 费率计 提， 逐日 累计
至每月 月底 ，按 月支 付。 其计算 公式 为：
日托管 费＝ 前一 日基 金资 产净值 ×0.1% / 当年 天数 。
6.4.6.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
无。
南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
第 23 页 共 47 页
6.4.6.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
6.4.6.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
无。
6.4.6.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
份额单 位： 份
关联方 名称
本期末
2012 年 6 月 30 日
上年度 末
2011 年 12 月 31 日
持有的
基金份 额
持有的 基金
份额
占基金 总份
额的比 例
持有的
基金份 额
持有的 基金
份额
占基金 总份
额的比 例
上证 380ETF 联接
基金
164,000,000.00 65.48% 152,000,000.00 57.48%
华泰证券 5,000,000.00 2.00% 5,002,208.00 1.89%
华泰联合证券 473.00 0.0002% 473.00 0.0002%
6.4.6.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2012 年 1 月1 日至2012 年 6 月 30 日
期末余 额 当期利 息收 入
中国建设银行 745,574.61 3,329.12
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中国 建设 银行 保管， 按银 行同 业利 率计 息。
6.4.6.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
无。
6.4.6.7 其 他关 联交易 事项 的说明
无。
6.4.7 利 润分 配情况
无。
6.4.8 期 末（2012 年 6 月 30 日 ）本 基金持 有的 流通受 限证 券
6.4.8.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
无。
南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
第 24 页 共 47 页
6.4.8.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
金额单 位： 人民 币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末
估值单
价
复牌
日期
复牌
开盘单 价
数量（ 股）
期末
成本总 额
期末估 值
总额
备注
600499
科达
机电
2012
年 6 月
20 日
重大
事项
停牌
10.28
2012
年 7 月
2 日
10.11 87,596 1,123,408.91 900,486.88 -
600780
通宝
能源
2012
年 1 月
18 日
重大
事项
停牌
6.70 - - 75,500 475,378.46 505,850.00 -
600392
*ST 天
成
2012
年 1 月
23 日
重大
事项
停牌
9.82
2012
年 8 月
1 日
10.31 20,300 336,444.98 199,346.00 -
600436
片仔
癀
2012
年 6 月
29 日
重大
事项
停牌
87.89
2012
年 7 月
2 日
91.19 12,350 928,769.52 1,085,441.5 -
注： 本基金截至 2012 年 6 月 30 日止持有以 上因公布的重大事项可能产生重大影响
而被暂时停牌的股票， 该类股票将在所公布事项的重大影响消除后， 经交易所批准复
牌。
6.4.8.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为 抵 押的债 券
无。
6.4.9 金 融工 具风险 及管 理
6.4.9.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金 是指 数型 基金 ，紧 密跟踪 上 证 380 指数 ，具 有与标 的指 数以 及标 的指 数所代 表的 股 票
市场相似的风 险收益特 征 ，属于证券投 资基金中 风 险较高、收益 较高的品 种 。本基金以 标的指数
成份股 、备 选成 份股 为主 要投资 对象 。本 基金 采用 完全复 制法 ，跟 踪上 证 380 指数 ，以 完全 按照
标的指数成份 股组成及 其 权重构建基金 股票投资 组 合为原则，进 行被动式 指 数化投资。 股票在投
资组合 中的 权重 原则 上根 据标的 指数 成份 股及 其权 重的变 动而 进行 相应 调整 。 但在因 特殊 情况(如
流动性 不足 等) 导致 无法 获 得足 够 数量 的股 票时 ， 基 金 管理人 将搭 配使 用其 他合 理方法 进行 适当 的
替代， 力求 与标 的指 数的 跟踪偏 离度 与跟 踪误 差的 最小化 。
本基金的基金 管理人奉 行 全面风险管理 体系的建 设 ，建立了以风 险控制委 员 会为核心的、 由
督察长、风险 控制委员 会 、监察稽核部 、风险管 理 部和相关业务 部门构成 的 四级风险管 理架构体
系。本基金的 基金管理 人 在董事会下设 立风险管 理 委员会，负责 制定风险 管 理的宏观政 策，审议南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
第 25 页 共 47 页
通过风险控制 的总体措 施 等；在管理层 层面设立 风 险控制委员会 ，讨论和 制 定公司日常 经营过程
中风险防范和 控制措施 ； 在业务操作层 面风险管 理 职责主要由监 察稽核部 和 风险管理部 负责，协
调并与各部门 合作完成 运 作风险管理以 及进行投 资 风险分析与绩 效评估。 监 察稽核部和 风险管理
部对公 司总 经理 负责 。
本基金的基金 管理人对 于 金融工具的风 险管理方 法 主要是通过定 性分析和 定 量分析的方法 去
估测各种风险 产生的可 能 损失。从定性 分析的角 度 出发，判断风 险损失的 严 重程度和出 现同类风
险损失的频度 。而从定 量 分析的角度出 发，根据 本 基金的投资目 标，结合 基 金资产所运 用金融工
具特征 通过 特定 的风 险量 化指标 、 模型 ， 日 常的 量 化报告 ， 确定 风险 损失 的 限度和 相应 置信 程度 ，
及时可 靠地 对各 种风 险进 行监督 、 检查 和评 估， 并 通过相 应 决 策 ， 将 风险 控 制在可 承受 的范 围内 。
6.4.9.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违 约、 拒绝 支付 到期 本息等 情况 ，导 致基 金资 产损失 和收 益变 化的 风险 。
本基金的基金 管理人在 交 易前对交易对 手的资信 状 况进行了充分 的评估。 本 基金的银行存 款
存放在本基金 的托管行 中 国建设银行， 与该银行 存 款相关的信用 风险不重 大 。本基金在 交易所进
行的交易均以 中国证券 登 记结算有限责 任公司为 交 易对手完成证 券交收和 款 项清算，违 约风险发
生的可 能性 很小 。
本基金的基金 管理人建 立 了信用风险管 理流程， 通 过对投资品种 信用等级 评 估来控制证券 发
行人的信用风 险，且通 过 分散化投资以 分散信用 风 险。信用等级 评估以内 部 信用评级为 主，外部
信用评级为辅 。内部债 券 信用评级主要 考察发行 人 的经营风险、 财务风险 和 流动性风险 ，以及信
用产品的条款 和担保人 的 情况等。此外 ，本基金 的 基金管理人根 据信用产 品 的内部评级 ，通过单
只信用产品投 资占基金 资 产净值的比例 及占发行 量 的比例进行控 制，通过 分 散化投资以 分散信用
风险。 于2012 年6 月30 日，本 基金 未持 有信 用类 债券。
6.4.9.3 流 动性 风险
流动性风险是 指基金所 持 金融工具变现 的难易程 度 。本基金的流 动性风险 来 自调 整基金投 资南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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组合时，由于 部分成份 股 流动性差，导 致本基金 难 以及时完成组 合调整， 或 承受较大市 场冲击成
本，从 而造 成基 金投 资组 合收益 偏离 标的 指数 收益 的风险 。
针对投资品种 变现的流 动 性风险，本基 金的基金 管 理人通过独立 的风险管 理 部门设定流动 性
比例要求，对 流动性指 标 进行持续的监 测和分析 ， 包括组合持仓 集中度指 标 、组合在短 时间内变
现能力的综合 指标、组 合 中变现能力较 差的投资 品 种比例以及流 通受限制 的 投资品种比 例等。本
基金所 持证 券在 证券 交易 所上市 ，因 此除 附 注 6.4.8 中列 示的 部分 基金 资产 流通暂 时受 限制 不能
自由转 让的 情况 外， 其余 均能 根 据本 基金 的基 金管 理人的 投资 意图 ，以 合理 的价格 适时 变现 。
于 2012 年 6 月 30 日 ，本 基金所 持有 的全 部金 融负 债的合 约约 定到 期日 均为 一个月 以内 且 不
计息。 本基 金赎 回基 金份 额采用 一篮 子股 票形 式， 流动性 风险 相对 较低 。
6.4.9.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。
6.4.9.4.1 利 率风 险
利率风险是指 金融工具 的 公允价值或现 金流量受 市 场利率变动而 发生波动 的 风险。利率敏 感
性金融工具均 面临由于 市 场利率上升而 导致公允 价 值下降的风险 ，其中浮 动 利率类金融 工具还面
临每个 付息 期间 结束 根据 市场利 率重 新定 价时 对于 未来现 金流 影响 的风 险。
本基金持有的 利率敏感 性 资产主要为银 行存款及 结 算备付金等， 其余金融 资 产和金融负债 不
计息，因此本 基金的收 入 及经营活动的 现金流量 在 很大程度上独 立于市场 利 率变化。本 基金的基
金管理 人定 期对 本基 金面 临的利 率敏 感性 缺口 进行 监控。
6.4.9.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2012 年6 月30 日
1 年以 内 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行存 款 745,574.61 - - - 745,574.61
结算备 付金 5,089.63 - - - 5,089.63
交易性 金融 资产 - - - 212,324,786.26 212,324,786.26 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
第 27 页 共 47 页
应收证 券清 算款 - - - 1,019,274.31 1,019,274.31
应收利 息 - - - 147.06 147.06
应收股 利 - - - 111,955.25 111,955.25
资产总 计 750,664.24 - - 213,456,162.88 214,206,827.12
负债
应付管 理人 报酬 - - - 89,412.57 89,412.57
应付托 管费 - - - 17,882.52 17,882.52
应付交 易费 用 - - - 359,634.24 359,634.24
其他负 债 - - - 291,676.53 291,676.53
负债总 计 - - - 758,605.86 758,605.86
利率敏 感度 缺口 750,664.24 - - 212,697,557.02 213,448,221.26
上年度 末
2011 年12 月 31 日
1 年以 内 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行存 款 1,783,967.36 - - - 1,783,967.36
结算备 付金 2,898,748.74 - - - 2,898,748.74
交易性 金融 资产 - - - 211,017,923.87 211,017,923.87
应收证 券清 算款 - - - 27,137.08 27,137.08
应收利 息 - - - 1,836.52 1,836.52
其他资 产 4,682,716.10 - - 211,046,897.47 215,729,613.57
资产总 计
负债 - - - 213,220.51 213,220.51
应付管 理人 报酬 - - - 105,294.03 105,294.03
应付托 管费 - - - 21,058.79 21,058.79
应付交 易费 用 - - - 305,509.70 305,509.70
其他负 债 - - - 182,356.80 182,356.80
负债总 计 - - - 827,439.83 827,439.83
利率敏 感度 缺口 4,682,716.10 - - 210,219,457.64 214,902,173.74
注：表 中所示 为本基金 资 产及负债的公 允价值， 并 按照合约规定 的利率重 新 定价日或到 期日孰早
者予以 分类 。
6.4.9.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
注： 于2012 年06 月 30 日 ， 本 基金 未持 有交 易性 债 券投资 ， 因此 市场 利率 的 变动对 于本 基金 资产
净值无 重大 影响 。
6.4.9.4.2 外 汇风 险
外汇风 险是 指金 融工 具的 公允价 值或 未来 现金 流量 因外汇 汇率 变动 而发 生波 动的风 险。 本基
金的所 有资 产及 负债 以人 民币计 价， 因此 无重 大外 汇风险 。 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
第 28 页 共 47 页
6.4.9.4.3 其 他价 格风险
其他价格风险 是指基金 所 持金融工具的 公允价值 或 未来现金流量 因除市场 利 率和外汇汇率 以
外的市场价格 因素变动 而 发生波动的风 险。本基 金 主要投资于证 券交易所 上 市交易的股 票，所面
临的其他价格 风险来源 于 单个证券发行 主体自身 经 营情况或特殊 事项的影 响 ，也可能来 源于证券
市场整 体波 动的 影响 。
本基金 采用 完全 复制 法， 跟踪上 证 380 指 数指 数， 以完全 按照 标的 指数 成份 股组成 及其 权 重
构建基金股票 投资组合 为 原则，通过指 数化分散 投 资降低其他价 格风险。 本 基金投资组 合中，上
证 380 指数 指数 成份 股和 备选成 份股 股票 投资 比例 不低于 基金 资产 净值 的 95% ， 权 证、 股指 期货
及其他金融工 具的投资 比 例依照法律法 规或监管 机 构的规定执行 。此外， 本 基金的基金 管理人每
日对本基金所 持有的证 券 价格实施监控 ，定期运 用 多种定量方法 对基金进 行 风险度量， 来测试本
基金面 临的 潜在 价格 风险 ，及时 可靠 地对 风险 进行 跟踪和 控制 。
6.4.9.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年6 月30 日
上年度 末
2011 年12 月 31 日
公允价 值
占基金
资产净
值比例
（%）
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
交易性 金融 资产-股 票投 资 212,324,786.26 99.47 211,017,923.87 98.19
交易性 金融 资产 －基金 投资 - - - -
交易性 金融 资产 －债 券投 资 - - - -
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - -
其他 - - - -
合计 212,324,786.26 99.47 211,017,923.87 98.19
6.4.9.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
注： 于 2012 年 6 月 30 日 ，本基 金成 立尚 未满 一年 ，无足 够历 史经 验数 据计 算其他 价格 风险 对 基
金资产 净值 的影 响。
6.4.9.4.4 采 用风 险价值 法管 理风险
南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
第 29 页 共 47 页
6.4.10 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
无。
§7 投资组 合报告
7.1 期 末基 金 资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（%）
1 权益投 资 212,324,786.26 99.12
其中： 股票 212,324,786.26 99.12
2 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产 支持 证券 - -
3 金融衍 生品 投资 - -
4 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
5 银行存 款和 结算 备付 金合 计 750,664.24 0.35
6 其他各 项资 产 1,131,376.62 0.53
7 合计 214,206,827.12 100.00
注：上 表中 的股 票投 资项 含可退 替代 款估 值增 值， 而 8.2 的合 计项 中不 含可 退替代 款估 值增 值。
7.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
7.2.1 指 数投 资按行 业分 类的股 票投 资组合
金额单位 ： 人民 币 元
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 1,419,166.00 0.66
B 采掘业 4,735,066.06 2.22
C 制造业 112,360,128.93 52.64
C0 食品、 饮 料 12,206,887.96 5.72
C1 纺织、 服装 、皮 毛 3,212,283.00 1.50
C2 木材、 家具 747,340.00 0.35
C3 造纸、 印刷 2,265,180.00 1.06
C4 石油、 化学 、塑 胶、 塑料 19,417,072.75 9.10
C5 电子 3,814,301.50 1.79
C6 金属、 非金 属 20,643,198.01 9.67
C7 机械、 设备 、仪 表 31,629,143.97 14.82
C8 医药、 生物 制品 17,953,496.74 8.41
C99 其他制 造业 471,225.00 0.22
D
电力、 煤气 及水 的生 产和 供应
业
13,795,929.09 6.46
E 建筑业 7,790,632.65 3.65 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
第 30 页 共 47 页
F 交通运 输、 仓储 业 16,825,398.54 7.88
G 信息技 术业 9,758,294.16 4.57
H 批发和 零售 贸易 27,028,636.39 12.66
I 金融、 保险 业 - -
J 房地产 业 6,650,934.09 3.12
K 社会服 务业 5,201,933.86 2.44
L 传播与 文 化 产业 4,770,071.00 2.23
M 综合类 1,988,595.49 0.93
合计 212,324,786.26 99.47
7.2.2 积 极投 资按行 业分 类的股 票投 资组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有积 极投 资。
7.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
7.3.1 期 末指 数投资 按公 允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的所 有股 票投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净
值比例 （% ）
1 600315 上海家 化 54,199 2,114,302.99 0.99
2 601991 大唐发 电 345,200 1,943,476.00 0.91
3 600066 宇通客 车 81,420 1,828,693.20 0.86
4 600881 亚泰集 团 327,164 1,799,402.00 0.84
5 600660 福耀玻 璃 225,052 1,759,906.64 0.82
6 600694 大商股 份 50,759 1,697,888.55 0.80
7 600153 建发股 份 231,900 1,660,404.00 0.78
8 600079 人福医 药 68,216 1,581,929.04 0.74
9 600199 金种子 酒 62,500 1,561,250.00 0.73
10 601018 宁波港 616,608 1,560,018.24 0.73
11 601727 上海电 气 340,200 1,551,312.00 0.73
12 600827 友谊股 份 133,200 1,506,492.00 0.71
13 600702 沱牌舍 得 40,800 1,479,000.00 0.69
14 600779 水井坊 60,300 1,463,481.00 0.69
15 601333 广深铁 路 488,000 1,434,720.00 0.67
16 600832 东方明 珠 255,777 1,373,522.49 0.64
17 600300 维维股 份 144,400 1,368,912.00 0.64
18 600267 海正药 业 73,980 1,293,170.40 0.61
19 600588 用友软 件 84,540 1,290,080.40 0.60
20 600138 中青旅 71,700 1,289,166.00 0.60 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
第 31 页 共 47 页
21 600718 东软集 团 147,100 1,266,531.00 0.59
22 600478 科力远 43,499 1,203,617.33 0.56
23 601888 中国国 旅 42,313 1,194,072.86 0.56
24 600570 恒生电 子 85,500 1,173,060.00 0.55
25 600637 百视通 89,500 1,172,450.00 0.55
26 601918 国投新 集 95,864 1,170,499.44 0.55
27 600027 华电国 际 276,600 1,158,954.00 0.54
28 600062 华润双 鹤 59,200 1,129,536.00 0.53
29 600997 开滦股 份 106,600 1,116,102.00 0.52
30 600859 王府井 39,931 1,092,512.16 0.51
31 600157 永泰能 源 120,100 1,090,508.00 0.51
32 600436 片仔癀 12,350 1,085,441.50 0.51
33 600886 国投电 力 243,028 1,054,741.52 0.49
34 601933 永辉超 市 38,900 1,054,190.00 0.49
35 600141 兴发集 团 50,500 1,044,845.00 0.49
36 600582 天地科 技 69,908 1,010,170.60 0.47
37 600200 江苏吴 中 107,700 986,532.00 0.46
38 600635 大众公 用 211,174 984,070.84 0.46
39 600018 上港集 团 367,600 977,816.00 0.46
40 600688 S 上石 化 168,200 975,560.00 0.46
41 601558 华锐风 电 138,900 973,689.00 0.46
42 601872 招商轮 船 296,459 954,597.98 0.45
43 600601 方正科 技 379,000 951,290.00 0.45
44 600059 古越龙 山 65,800 938,966.00 0.44
45 600332 广州药 业 40,800 935,136.00 0.44
46 600008 首创股 份 189,959 928,899.51 0.44
47 600805 悦达投 资 98,000 914,340.00 0.43
48 600717 天津港 144,600 913,872.00 0.43
49 600508 上海能 源 49,900 904,687.00 0.42
50 600499 科达机 电 87,596 900,486.88 0.42
51 600750 江中药 业 32,200 898,702.00 0.42
52 601098 中南传 媒 93,000 890,940.00 0.42
53 600808 马钢股 份 412,190 882,086.60 0.41
54 600170 上海建 工 119,800 864,956.00 0.41
55 600432 吉恩镍 业 65,100 864,528.00 0.41
56 600594 益佰制 药 43,580 862,884.00 0.40
57 600022 山东钢 铁 333,474 857,028.18 0.40
58 600500 中化国 际 126,600 855,816.00 0.40
59 600528 中铁二 局 126,000 851,760.00 0.40 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
第 32 页 共 47 页
60 600260 凯乐科 技 72,900 850,014.00 0.40
61 601566 九牧王 30,000 835,500.00 0.39
62 600426 华鲁恒 升 112,968 834,833.52 0.39
63 600522 中天科 技 97,340 830,310.20 0.39
64 600879 航天电 子 104,200 821,096.00 0.38
65 600210 紫江企业 198,500 817,820.00 0.38
66 600755 厦门国 贸 160,900 804,500.00 0.38
67 601877 正泰电 器 52,100 795,046.00 0.37
68 600312 平高电 气 113,114 791,798.00 0.37
69 600820 隧道股 份 88,700 789,430.00 0.37
70 601369 陕鼓动 力 84,900 786,174.00 0.37
71 600458 时代新 材 62,500 784,375.00 0.37
72 600377 宁沪高 速 131,800 773,666.00 0.36
73 600787 中储股 份 87,000 772,560.00 0.36
74 600110 中科英 华 198,600 770,568.00 0.36
75 600572 康恩贝 72,100 766,423.00 0.36
76 600586 金晶科 技 170,500 758,725.00 0.36
77 600880 博瑞传 播 75,900 756,723.00 0.35
78 600616 金枫酒业 53,000 755,250.00 0.35
79 600269 赣粤高 速 201,600 753,984.00 0.35
80 600651 飞乐音 响 106,400 751,184.00 0.35
81 600978 宜华木 业 158,000 747,340.00 0.35
82 600729 重庆百 货 26,300 742,186.00 0.35
83 600557 康缘药 业 50,200 741,956.00 0.35
84 600858 银座股 份 62,889 740,832.42 0.35
85 600098 广州控 股 106,700 738,364.00 0.35
86 600517 置信电 气 64,100 735,227.00 0.34
87 600388 龙净环 保 29,500 729,830.00 0.34
88 600502 安徽水 利 57,800 727,702.00 0.34
89 600112 长征电 气 61,520 717,938.40 0.34
90 600546 山煤国 际 34,200 715,464.00 0.34
91 600668 尖峰集 团 59,400 712,800.00 0.33
92 600351 亚宝药 业 109,300 711,543.00 0.33
93 600122 宏图高 科 156,500 710,510.00 0.33
94 600704 物产中 大 79,623 709,440.93 0.33
95 600584 长电科 技 147,300 707,040.00 0.33
96 600872 中炬高 新 137,600 704,512.00 0.33
97 600425 青松建 化 59,500 703,885.00 0.33
98 600521 华海药 业 46,500 702,615.00 0.33 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
第 33 页 共 47 页
99 600298 安琪酵 母 28,500 701,385.00 0.33
100 600456 宝钛股 份 37,200 698,244.00 0.33
101 600511 国药股 份 49,600 694,400.00 0.33
102 600720 祁连山 65,600 686,832.00 0.32
103 600470 六国化 工 72,100 684,950.00 0.32
104 600543 莫高股 份 44,400 683,760.00 0.32
105 600867 通化东 宝 87,200 679,288.00 0.32
106 600067 冠城大 通 121,920 679,094.40 0.32
107 600597 光明乳 业 72,500 675,700.00 0.32
108 600595 中孚实 业 120,800 674,064.00 0.32
109 600326 西藏天 路 66,100 659,678.00 0.31
110 600998 九州通 49,100 656,958.00 0.31
111 600575 芜湖港 84,150 651,321.00 0.31
112 600410 华胜天 成 78,818 646,307.60 0.30
113 600815 厦工股 份 69,000 638,250.00 0.30
114 600096 云天化 47,900 635,154.00 0.30
115 600161 天坛生 物 44,500 635,015.00 0.30
116 600183 生益科 技 122,910 632,986.50 0.30
117 600525 长园集 团 89,500 631,870.00 0.30
118 600236 桂冠电 力 157,487 623,648.52 0.29
119 600422 昆明制 药 33,300 620,379.00 0.29
120 600439 瑞贝卡 114,040 618,096.80 0.29
121 600783 鲁信创 投 38,600 616,056.00 0.29
122 600765 中航重 机 79,700 614,487.00 0.29
123 600835 上海机 电 69,600 607,608.00 0.28
124 600638 新黄浦 72,012 605,620.92 0.28
125 600778 友好集 团 53,800 604,712.00 0.28
126 600587 新华医 疗 24,005 599,644.90 0.28
127 600491 龙元建 设 98,200 595,092.00 0.28
128 600428 中远航 运 146,000 594,220.00 0.28
129 600176 中国玻 纤 60,322 592,965.26 0.28
130 600403 大有能 源 28,800 592,416.00 0.28
131 600993 马应龙 34,339 592,347.75 0.28
132 600350 山东高 速 166,200 591,672.00 0.28
133 600069 银鸽投 资 99,800 588,820.00 0.28
134 600201 金宇集 团 38,800 587,820.00 0.28
135 601718 际华集 团 185,800 587,128.00 0.28
136 600017 日照港 212,400 586,224.00 0.27
137 600724 宁波富 达 74,900 582,722.00 0.27 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
第 34 页 共 47 页
138 600596 新安股 份 93,800 580,622.00 0.27
139 600195 中牧股 份 33,700 574,922.00 0.27
140 600330 天通股 份 81,300 571,539.00 0.27
141 600742 一汽富 维 29,200 570,860.00 0.27
142 600531 豫光金 铅 30,600 568,548.00 0.27
143 600021 上海电 力 103,100 567,050.00 0.27
144 600611 大众交 通 108,000 565,920.00 0.27
145 600078 澄星股 份 68,700 562,653.00 0.26
146 600033 福建高 速 237,000 559,320.00 0.26
147 600790 轻纺城 85,500 559,170.00 0.26
148 600685 广船国 际 37,900 559,025.00 0.26
149 600240 华业地 产 62,050 557,209.00 0.26
150 600409 三友化 工 85,200 556,356.00 0.26
151 601258 庞大集 团 90,500 552,050.00 0.26
152 600026 中海发 展 109,200 551,460.00 0.26
153 600496 精工钢 构 70,900 549,475.00 0.26
154 600797 浙大网 新 116,300 547,773.00 0.26
155 600831 广电网络 68,100 546,843.00 0.26
156 600171 上海贝 岭 93,100 545,566.00 0.26
157 600004 白云机 场 79,400 540,714.00 0.25
158 600197 伊力特 38,800 538,932.00 0.25
159 600545 新疆城 建 93,400 536,116.00 0.25
160 600761 安徽合 力 62,120 535,474.40 0.25
161 600261 阳光照 明 44,550 530,145.00 0.25
162 600139 西部资 源 57,198 525,649.62 0.25
163 600801 华新水 泥 41,900 524,588.00 0.25
164 600380 健康元 106,780 522,154.20 0.24
165 601880 大连港 174,200 520,858.00 0.24
166 600322 天房发 展 142,058 507,147.06 0.24
167 600780 通宝能 源 75,500 505,850.00 0.24
168 600308 华泰股 份 141,100 503,727.00 0.24
169 600435 北方导 航 64,300 503,469.00 0.24
170 600628 新世界 73,430 502,995.50 0.24
171 600697 欧亚集 团 21,935 501,653.45 0.24
172 600284 浦东建 设 68,872 501,388.16 0.23
173 600509 天富热 电 63,000 498,960.00 0.23
174 600063 皖维高 新 177,640 495,615.60 0.23
175 600227 赤天化 131,300 492,375.00 0.23
176 600307 酒钢宏 兴 141,300 490,311.00 0.23 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
第 35 页 共 47 页
177 600963 岳阳林 纸 116,500 489,300.00 0.23
178 600416 湘电股 份 73,586 488,611.04 0.23
179 600387 海越股 份 53,300 488,228.00 0.23
180 600754 锦江股 份 30,900 488,220.00 0.23
181 600289 亿阳信 通 79,700 487,764.00 0.23
182 600038 哈飞股 份 29,100 485,679.00 0.23
183 600268 国电南 自 54,100 483,113.00 0.23
184 600559 老白干 酒 16,900 482,326.00 0.23
185 600737 中粮屯 河 80,601 480,381.96 0.23
186 600120 浙江东 方 52,400 478,936.00 0.22
187 600888 新疆众 和 46,143 476,657.19 0.22
188 600580 卧龙电 气 95,000 475,950.00 0.22
189 600662 强生控 股 109,100 473,494.00 0.22
190 600056 中国医 药 21,500 471,925.00 0.22
191 600612 老凤祥 18,300 471,225.00 0.22
192 600606 金丰投 资 59,700 470,436.00 0.22
193 600292 九龙电 力 35,400 469,404.00 0.22
194 600323 南海发 展 67,450 462,707.00 0.22
195 600449 宁夏建 材 49,600 462,272.00 0.22
196 600830 香溢融 通 54,900 462,258.00 0.22
197 600329 中新药 业 37,300 462,147.00 0.22
198 600785 新华百 货 25,100 459,832.00 0.22
199 600175 美都控 股 165,760 459,155.20 0.22
200 600106 重庆路 桥 125,380 458,890.80 0.21
201 600995 文山电 力 66,100 457,412.00 0.21
202 601216 内蒙君 正 64,800 451,656.00 0.21
203 600748 上实发 展 74,800 449,548.00 0.21
204 600467 好当家 63,100 448,010.00 0.21
205 600270 外运发 展 62,500 445,000.00 0.21
206 600257 大湖股 份 59,000 438,370.00 0.21
207 600479 千金药 业 36,800 437,920.00 0.21
208 600303 曙光股 份 79,400 436,700.00 0.20
209 600581 八一钢 铁 66,200 436,258.00 0.20
210 600006 东风汽 车 138,100 435,015.00 0.20
211 600373 中文传 媒 29,900 429,364.00 0.20
212 600825 新华传 媒 72,200 428,868.00 0.20
213 600117 西宁特 钢 76,800 428,544.00 0.20
214 600578 京能热 电 53,500 428,535.00 0.20
215 600824 益民集 团 88,500 428,340.00 0.20 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
第 36 页 共 47 页
216 600121 郑州煤 电 54,300 425,712.00 0.20
217 600101 明星电 力 39,220 424,752.60 0.20
218 600577 精达股 份 74,700 421,308.00 0.20
219 600784 鲁银投 资 79,701 417,633.24 0.20
220 600295 鄂尔多 斯 42,300 417,078.00 0.20
221 600846 同济科 技 86,300 416,829.00 0.20
222 600976 武汉健 民 21,200 416,580.00 0.20
223 600589 广东榕 泰 72,700 413,663.00 0.19
224 600487 亨通光 电 21,424 411,769.28 0.19
225 600874 创业环 保 75,100 410,046.00 0.19
226 600290 华仪电 气 62,500 407,500.00 0.19
227 600133 东湖高 新 60,000 407,400.00 0.19
228 600622 嘉宝集 团 66,100 406,515.00 0.19
229 600420 现代制 药 29,800 404,684.00 0.19
230 600866 星湖科 技 76,000 402,800.00 0.19
231 600481 双良节 能 55,914 400,344.24 0.19
232 600510 黑牡丹 54,920 398,170.00 0.19
233 600339 天利高 新 69,900 397,731.00 0.19
234 600468 百利电 气 31,520 394,315.20 0.18
235 600116 三峡水 利 32,300 393,414.00 0.18
236 600285 羚锐制 药 34,700 392,457.00 0.18
237 600193 创兴资 源 39,550 390,754.00 0.18
238 600280 南京中 商 12,400 390,476.00 0.18
239 600495 晋西车 轴 36,500 388,725.00 0.18
240 601107 四川成 渝 112,077 387,786.42 0.18
241 601000 唐山港 58,400 387,776.00 0.18
242 600255 鑫科材 料 62,100 386,883.00 0.18
243 600673 东阳光 铝 42,900 383,955.00 0.18
244 600113 浙江东 日 33,000 383,460.00 0.18
245 600190 锦州港 92,500 380,175.00 0.18
246 600967 北方创 业 20,900 380,171.00 0.18
247 601010 文峰股 份 25,500 379,185.00 0.18
248 600527 江南高 纤 96,098 374,782.20 0.18
249 600433 冠豪高 新 50,700 374,673.00 0.18
250 600438 通威股 份 59,400 373,032.00 0.17
251 600172 黄河旋 风 55,240 370,108.00 0.17
252 600360 华微电 子 93,700 369,178.00 0.17
253 600337 美克股 份 61,000 366,000.00 0.17
254 601890 亚星锚 链 46,800 365,508.00 0.17 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
第 37 页 共 47 页
255 601678 滨化股 份 34,200 364,572.00 0.17
256 601519 大智慧 70,390 363,916.30 0.17
257 600128 弘业股 份 34,100 362,824.00 0.17
258 600363 联创光 电 51,200 360,448.00 0.17
259 600686 金龙汽 车 53,500 350,960.00 0.16
260 600864 哈投股 份 56,600 350,920.00 0.16
261 600507 方大特 钢 89,800 349,322.00 0.16
262 600829 三精制 药 30,000 348,600.00 0.16
263 600051 宁波联 合 41,800 346,522.00 0.16
264 600382 广东明 珠 47,200 346,448.00 0.16
265 600480 凌云股 份 43,300 346,400.00 0.16
266 600501 航天晨 光 40,300 344,968.00 0.16
267 600226 升华拜 克 49,000 344,960.00 0.16
268 600776 东方通 信 66,000 343,200.00 0.16
269 600469 风神股 份 38,800 342,992.00 0.16
270 600693 东百集 团 47,400 340,806.00 0.16
271 601801 皖新传 媒 31,400 340,376.00 0.16
272 600676 交运股 份 74,500 339,720.00 0.16
273 600367 红星发 展 30,200 338,542.00 0.16
274 601777 力帆股 份 49,300 336,719.00 0.16
275 600644 乐山电 力 39,510 336,230.10 0.16
276 600282 南钢股 份 133,860 335,988.60 0.16
277 600710 常林股 份 55,300 334,012.00 0.16
278 601100 恒立油 缸 30,300 333,300.00 0.16
279 600460 士兰微 75,000 331,500.00 0.16
280 600475 华光股 份 26,500 331,250.00 0.16
281 600802 福建水 泥 46,200 330,330.00 0.15
282 600639 浦东金 桥 46,299 328,259.91 0.15
283 600327 大东方 54,100 325,682.00 0.15
284 600054 黄山旅 游 21,800 325,474.00 0.15
285 600088 中视传 媒 28,600 324,324.00 0.15
286 600862 南通科 技 71,700 324,084.00 0.15
287 600782 新钢股 份 72,200 322,734.00 0.15
288 600231 凌钢股 份 69,400 322,710.00 0.15
289 601886 江河幕 墙 17,900 322,021.00 0.15
290 600075 新疆天 业 45,400 321,886.00 0.15
291 600810 神马股 份 38,200 318,206.00 0.15
292 601126 四方股 份 21,500 314,545.00 0.15
293 600488 天药股 份 56,200 314,158.00 0.15 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
第 38 页 共 47 页
294 600626 申达股 份 85,900 313,535.00 0.15
295 600131 岷江水 电 52,200 312,678.00 0.15
296 600633 浙报传 媒 20,700 309,051.00 0.14
297 600966 博汇纸 业 61,000 308,660.00 0.14
298 600423 柳化股 份 48,300 306,705.00 0.14
299 600328 兰太实 业 37,200 302,808.00 0.14
300 600979 广安爱 众 71,700 302,574.00 0.14
301 600039 四川路 桥 61,439 301,665.49 0.14
302 600249 两面针 62,200 301,048.00 0.14
303 600683 京投银 泰 64,000 299,520.00 0.14
304 600563 法拉电 子 19,400 296,044.00 0.14
305 600343 航天动 力 24,800 295,120.00 0.14
306 600983 合肥三 洋 36,800 294,400.00 0.14
307 600310 桂东电 力 23,800 294,168.00 0.14
308 600459 贵研铂 业 16,400 288,312.00 0.14
309 600283 钱江水 利 29,600 286,824.00 0.13
310 601011 宝泰隆 24,675 286,230.00 0.13
311 600368 五洲交 通 72,000 285,120.00 0.13
312 600667 太极实 业 56,702 283,510.00 0.13
313 600536 中国软 件 19,500 283,140.00 0.13
314 600185 格力地 产 46,400 278,864.00 0.13
315 601003 柳钢股 份 88,501 277,893.14 0.13
316 600333 长春燃 气 39,800 276,212.00 0.13
317 600897 厦门空 港 20,600 275,010.00 0.13
318 600105 永鼎股 份 46,000 274,620.00 0.13
319 601139 深圳燃 气 33,700 272,296.00 0.13
320 601177 杭齿前 进 27,200 271,456.00 0.13
321 600375 华菱星 马 27,500 271,425.00 0.13
322 600277 亿利能 源 52,910 270,899.20 0.13
323 600624 复旦复 华 47,700 268,551.00 0.13
324 600477 杭萧钢 构 56,000 267,120.00 0.13
325 600725 云维股 份 53,200 262,808.00 0.12
326 601008 连云港 69,190 262,230.10 0.12
327 601636 旗滨集 团 33,488 261,876.16 0.12
328 600650 锦江投 资 33,700 260,501.00 0.12
329 600743 华远地 产 65,500 259,380.00 0.12
330 600012 皖通高 速 60,400 256,096.00 0.12
331 600666 西南药 业 35,100 255,879.00 0.12
332 600857 工大首 创 27,100 255,553.00 0.12 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
第 39 页 共 47 页
333 600684 珠江实 业 38,210 252,186.00 0.12
334 600318 巢东股 份 23,300 250,242.00 0.12
335 600806 昆明机 床 40,400 243,208.00 0.11
336 600592 龙溪股 份 31,100 241,025.00 0.11
337 600712 南宁百 货 56,460 238,825.80 0.11
338 600345 长江通 信 20,544 236,666.88 0.11
339 600658 电子城 30,100 235,683.00 0.11
340 600828 成商集 团 39,430 234,608.50 0.11
341 600152 维科精 华 30,400 234,080.00 0.11
342 600523 贵航股 份 24,900 233,811.00 0.11
343 601208 东材科 技 31,900 232,870.00 0.11
344 601518 吉林高 速 83,800 221,232.00 0.10
345 601908 京运通 27,600 216,108.00 0.10
346 600114 东睦股 份 20,300 206,248.00 0.10
347 600981 汇鸿股 份 44,600 204,714.00 0.10
348 600561 江西长 运 22,500 202,050.00 0.09
349 600392 *ST 天成 20,300 199,346.00 0.09
350 600258 首旅股 份 16,000 195,040.00 0.09
351 600233 大杨创 世 17,100 192,033.00 0.09
352 600097 开创国 际 17,500 190,400.00 0.09
353 600513 联环药 业 18,420 189,357.60 0.09
354 600071 凤凰光 学 28,700 187,985.00 0.09
355 600548 深高速 49,500 183,645.00 0.09
356 600070 浙江富 润 25,280 177,971.20 0.08
357 600975 新五丰 20,300 177,422.00 0.08
358 600119 长江投 资 27,000 176,040.00 0.08
359 600184 光电股 份 10,000 172,200.00 0.08
360 600807 天业股 份 25,800 169,764.00 0.08
361 600279 重庆港 九 23,600 167,324.00 0.08
362 600990 四创电 子 12,200 167,140.00 0.08
363 600560 金自天 正 23,150 165,985.50 0.08
364 600371 万向德 农 11,800 164,964.00 0.08
365 600446 金证股 份 27,600 162,840.00 0.08
366 601137 博威合 金 11,100 158,730.00 0.07
367 600889 南京化 纤 31,800 158,682.00 0.07
368 601222 林洋电 子 16,635 157,533.45 0.07
369 600619 海立股 份 22,000 156,860.00 0.07
370 600278 东方创 业 27,100 155,554.00 0.07
371 600081 东风科 技 21,700 155,372.00 0.07 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
第 40 页 共 47 页
372 601058 赛轮股 份 18,200 153,244.00 0.07
373 600822 上海物 贸 27,400 150,700.00 0.07
374 601113 华鼎锦 纶 33,200 150,396.00 0.07
375 601218 吉鑫科 技 15,600 142,272.00 0.07
376 600262 北方股 份 11,700 142,038.00 0.07
377 600845 宝信软 件 7,830 122,539.50 0.06
378 601567 三星电 气 13,850 121,326.00 0.06
379 600648 外高桥 13,400 113,230.00 0.05
380 600623 双钱股 份 10,800 104,976.00 0.05
381 600841 上柴股 份 5,980 73,255.00 0.03
7.3.2 期 末积 极投资 按公 允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的所 有股 票投资 明细
注：本基 金本报 告期末 未持 有积极投 资。
7.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
7.4.1 累 计买 入金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 600660 福 耀玻 璃 1,734,289.51 0.81
2 601018 宁波港 1,548,989.16 0.72
3 600199 金种子 酒 1,542,479.13 0.72
4 600832 东方明 珠 1,365,300.64 0.64
5 601888 中国国 旅 1,182,928.27 0.55
6 600637 百视通 1,158,498.00 0.54
7 600635 大众公 用 1,005,778.94 0.47
8 600432 吉恩镍 业 853,030.00 0.40
9 600879 航天电 子 818,864.00 0.38
10 600143 金发科 技 730,292.37 0.34
11 600867 通化东 宝 675,800.00 0.31
12 600595 中孚实 业 675,766.00 0.31
13 600121 郑州煤 电 628,545.00 0.29
14 600638 新黄浦 605,282.68 0.28
15 601718 际华集 团 586,756.00 0.27
16 600133 东湖高 新 572,578.00 0.27
17 600021 上海电 力 564,480.55 0.26 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
第 41 页 共 47 页
18 600240 华业地 产 555,513.50 0.26
19 600322 天房发 展 506,035.48 0.24
20 600332 广州药 业 498,844.01 0.23
注：买入包括 二级市场 上 主动的买入、 新股、配 股 、债转股、换 股及行权 等 获得的股票 ，买入金
额按成 交金 额（ 成交 单价 乘以成 交数 量） 填列 ，不 考虑相 关交 易费 用。
7.4.2 累 计卖 出金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占 期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 600011
华能国 际 3,535,776.55 1.65
2 600535
天士力 2,028,103.42 0.94
3 600143
金发科 技 1,940,210.16 0.90
4 600060
海信电 器 1,544,911.56 0.72
5 600072
中船股 份 900,615.96 0.42
6 600970
中材国 际 892,634.17 0.42
7 600636
三爱富 846,787.15 0.39
8 600238
海南椰 岛 821,904.23 0.38
9 600971
恒源煤 电 739,698.76 0.34
10 600251
冠农股 份 620,676.90 0.29
11 601800
中国交 建 515,142.11 0.24
12 600087
*ST 长油 491,558.20 0.23
13 600961
株冶集 团 460,377.00 0.21
14 600529
山东药 玻 430,347.40 0.20
15 600022
山东钢 铁 429,455.80 0.20
16 600218
全柴动 力 410,012.00 0.19
17 600020
中原高 速 390,957.00 0.18
18 600590
泰豪科 技 385,760.76 0.18
19 600567
山鹰纸 业 383,730.48 0.18
20 600253
天方药 业 364,474.01 0.17
注：卖出包括 二级市场 上 主动的卖出、 换股、要 约 收购、发行人 回购及行 权 等减少的股 票，卖出
金额按 成交 金额 （成 交单 价乘以 成交 数量 ）填 列， 不考虑 相关 交易 费用 。
7.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 34,182,218.61
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 30,136,890.79 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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注：买 入股 票成 本、 卖出 股票收 入均 按买 卖成 交金 额（成 交单 价乘 以成 交数 量）填 列， 不考 虑相
关交易 费用 。
7.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有债 券。
7.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排名的 前五 名债券 投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有债 券。
7.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排名 的 所有 资产支 持证 券投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
7.8 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排名的 前五 名权证 投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
7.9 投 资组 合报告 附注
7.9.1
本基金投资的 前十名证 券 的发行主体本 期没有出 现 被监管部门立 案调查， 或 在报告编制日 前
一年内 受到 公开 谴责 、处 罚的情 形。
7.9.2
本基金 投资 的前 十名 股票 没有超 出基 金合 同规 定的 备选股 票库 。
7.9.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 -
2 应收证 券清 算款 1,019,274.31
3 应收股 利 111,955.25
4 应收利 息 147.06
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 1,131,376.62
南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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7.9.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。
7.9.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
7.9.5.1 期 末指 数投资 前十 名股票 中存 在流通 受限 情况的 说明
注：本 基金 本报 告期 末前 十名股 票中 不存 在流 通受 限情况 。
7.9.5.2 期 末积 极投资 前五 名股票 中存 在流通 受限 情况的 说明
注：本 基金 本报 告期 末未 持有积 极投 资。
7.9.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
无。
§8 基金份 额持有人信息
8.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
持有人
户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
中国建 设银 行股 份有 限公
司－南 方上 证 380 交易 型
开放式 指数 证券 基金 联接
基金
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
1,662 150,691.28 202,922,205.00 81.02% 47,526,710.00 18.98% 164,000,000.00 65.48
%
注：机构投资 者“持有 份 额”和“占总 份额比例 ” 数据中已包含 “中国建 设 银行股份有 限公司－
南方上 证380 交 易型 开放 式指数 证券 基金 联接 基金 ” 的“ 持有 份额 ”和 “占 总份额 比例 ”数 据。
8.2 期 末上 市基金 前十 名持有 人
序号 持有人 名称 持有份 额 （ 份） 占上市 总份 额
比例
1 太 平 人 寿 保 险 有 限 公 司 － 投 连 － 个 险 投 连 动 力 增 长 －
022L-TL002 沪
20,006,388.00
7.99%
2 广发证券股份有限公司 6,000,000.00 2.40%
3 华泰证券股份有限公司 5,000,000.00 2.00%
4 中国银河证券股份有限公司 2,388,344.00 0.95%
5 王立成 2,269,000.00 0.91% 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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6 福建省财富投资集团股份有限公司 2,176,939.00 0.87%
7 红塔证券股份有限公司 1,804,400.00 0.72%
8 盛旭东 1,265,542.00 0.51%
9 王双双 1,145,600.00 0.46%
10 曾晖 1,000,000.00 0.40%
中国 建设银行股份 有限公司－ 南方上 证 380 交易型
开放式 指数 证券 基金 联接 基金
164,000,000.00
65.48%
8.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理公 司所 有从 业人
员持有 本开 放式 基金
- -
注：本 公司 高级 管理 人员 、基金 投资 和研 究部 门负 责人、 本基 金基 金经 理未 持有本 基金 份额 。
§9 开放式 基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （2011 年9 月 16 日 ）基 金份 额总 额 252,448,915.00
本报告 期期 初基 金份 额总 额 264,448,915.00
本报告 期基 金总 申购 份额 52,000,000.00
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 66,000,000.00
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 250,448,915.00
§10 重大事 件揭示
10.1 基 金份 额持有 人大 会决 议
本报告 期内 无基 金份 额持 有人大 会决 议。
10.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人未发 生重 大人 事变 动 。 基金托 管人 的专 门基 金托 管部门 在本 报告
期内没 有发 生重 大人 事变 动。
10.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期内 ，无 涉及 基金 管理人 、基 金财 产、 基金 托管业 务的 诉讼 。
南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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10.4 基 金投 资策略 的改 变
本报告 期内 本基 金投 资策 略未改 变。
10.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
本报告 期内 本基 金未 更换 会计师 事务 所。
10.6 管 理人 、托管 人及 其高 级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本报告 期内 ，基 金管 理人 、基金 托管 人及 其高 级管 理人员 未受 监管 部门 稽查 或处罚 。
10.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
10.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
国金证券 1 48,629,758.84 78.01% 42,453.76 78.44% -
开源证券 1 7,585,553.25 12.17% 6,448.96 11.92% -
齐鲁证券 1 3,080,943.42 4.94% 2,619.27 4.84% -
第一创业 1 2,262,491.87 3.63% 1,941.67 3.59% -
银河证券 1 777,362.00 1.25% 660.88 1.22% -
银泰证券 1 - - - - -
中山证券 1 - - - - -
中邮证券 1 - - - - -
安信证券 1 - - - - -
华泰证券 1 - - - - -
申银万国 1 - - - - -
中金公司 1 - - - - -
10.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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的比例
国金证券 - - - - - -
开源证券 - - - - - -
齐鲁证券 - - - - - -
第一创业 - - - - - -
银河证券 - - - - - -
银泰证券 - - - - - -
中山证券 - - - - - -
中邮证券 - - - - - -
安信证券 - - - - - -
华泰证券 - - - - - -
申银万国 - - - - - -
中金公司 - - - - - -
注：1 、 为 节约 交易 单元 资 源， 我公 司在 交易 所交 易 系统升 级的 基础 上 ， 对 同 一银行 托管 基金 进行
了席位 整合 。
2、 根 据中 国证 监会 《 关于 完善证 券投 资基 金交 易席 位制度 有关 问题 的通 知》 （ 证监基 金字[2007]48
号）的 有关 规定 ，我 公司 制定了 租用 证券 公司 交易 单元的 选择 标准 和程 序：
A：选 择标 准
a、公 司经 营行 为规 范， 财 务 状况 和经 营状 况良 好；
b、公司具有 较强的研 究能 力,能及时、 全面地为 基金 提供高质量 的宏观经 济研 究、行业研 究及市
场走向 、个 股分 析报 告和 专门研 究报 告；
c、公 司内 部管 理规 范， 能 满足基 金操 作的 保密 要求 ；
d、建 立了 广泛 的信 息网 络,能及 时提 供准 确的 信息 资 讯服务 。
B：选 择流 程
公司研 究部 门定 期对 券商 服务质 量从 以下 几方 面进 行量化 评比 ， 并 根据 评比 的 结果选 择交 易单 元 ：
a、 服务 的主 动性 。 主要 针 对证券 公司 承接 调研 课题 的态度 、 协助 安排 上市 公 司调研 、 以及 就有 关
专题提 供研 究报 告和 讲座 ；
b、研 究报 告的 质量 。主 要 是指证 券公 司所 提供 研 究 报告是 否详 实， 投资 建议 是否准 确；
c、 资 讯提 供的 及时 性及 便 利性 。 主 要是 指证 券公 司 提供资 讯的 时效 性 、 及 时 性以及 提供 资讯 的渠
道是否 便利 、提 供的 资讯 是否充 足全 面。
10.8 其 他重 大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期 南方上证 380ETF2012 年半年 度报告
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1 · 关于注意防范冒用南方基金名
义进行 的非 法证 券活 动的 提示
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报
2012 年 6 月 25 日
2 · 南方基金关于开通电子直销汇
款交易 的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报
2012 年 3 月 26 日
3 · 关于注意防范冒用南方基金名
义进行 的非 法证 券活 动的 提示
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报
2012 年 1 月 9 日
§11 影响投 资者决策的其他重 要信息
2012 年1 月 16 日, 托管 人 中国建 设银 行股 份有 限公 司发布 关于 董事 长任 职的 公告， 自 2012
年1 月16 日起 ，王 洪章 先 生就任 中国 建设 银行 股份 有限公 司董 事长 、执 行董 事 。
§12 备查文 件目录
12.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 设立 上 证 380 交易 型开 放式 指数 证券投 资基 金的 文件 。
2 、上 证380 交 易型 开放 式 指数证 券投 资基 金基 金合 同。
3 、上 证380 交 易型 开放 式 指数证 券投 资基 金托 管协 议。
4 、中 国证 监会 批准 设立 南 方基金 管理 有限 公司 的文 件。
5 、报 告期 内在 选定 报刊 上 披露的 各项 公告 。
12.2 存 放地 点
深圳市 福田 中心 区福 华一 路 6 号 免税 商务 大 厦31-33 楼
12.3 查 阅方 式
网站：http://www.nffund.com
