南 方 全 球 精选 配 置 证 券投 资 基 金
2012 年 半年 度 报 告
2012 年6 月30 日
基金管 理人： 南方基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国工商银 行股份有限公司
送出日 期：2012 年8 月29 日
南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二
以上独 立董 事签 字同 意， 并由董 事长 签发 。
基金托 管人 中国 工商 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2012 年08 月 20 日复 核了 本
报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容， 保证复核
内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2012 年1 月1 日起 至6 月 30 日止 。
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 5
2.4 境 外资 产托 管人 .......................................................................................................................... 6
2.5 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 6
2.6 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标和基金净 值表现 ........................................................................................................... 7
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 7
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 7
§ 4 管理人报告 ........................................................................................................................................... 8
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 ...................................................................................................... 8
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 10
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 10
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 10
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 11
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 11
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 12
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 12
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 12
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 12
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告中财 务信 息等 内容 的真 实、准 确和 完整 发表 意见 ........................ 12
§6 半年度财务会计报告（ 未经审计） ................................................................................................. 13
6.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 13
6.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 14
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 15
6.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 16
§7 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 32
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 32
7.2 期 末在 各个 国家 （地 区）证 券市 场的 权益 投资 分布 ............................................................ 33
7.3 期 末按 行业 分类 的权 益投资 组合 ............................................................................................ 33
7.4 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 权益 投资 明细 ................................ 34
7.5 报 告期 内权 益投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 39
7.6 期 末按 债券 信用 等级 分类的 债券 投资 组合 ............................................................................ 41
7.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 41
7.8 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 41
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名金 融衍 生品 投资 明细 ................ 41
7.10 期末 按公 允价 值占 基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前十 名基 金投 资明 细 .......................... 41
7.11 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 42
§8 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 43 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
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8.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 43
8.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 的情况 ........................................................ 43
§9 开放式基金份额变动 ......................................................................................................................... 43
§ 10 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 44
10.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 44
10.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 44
10.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 44
10.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 44
10.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 44
10.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 44
10.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 44
10.8 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 48
§ 11 备查文件目录 ................................................................................................................................... 49
11.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 49
11.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 49
11.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 49
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§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 南方全 球精 选配 置证 券投 资基金
基金简 称 南方全 球精 选配 置(QDII-FOF)
基金主 代码 202801
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2007 年9 月 19 日
基金管 理人 南方基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 17,610,827,267.86 份
基金合 同存 续期 不定期
注：本 基金 在交 易所 行情 系统净 值揭 示等 其他 信息 披露场 合下 ，可 简称 为“ 南方全 球” 。
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 通过基 金全 球化 的资 产配 置和组 合管 理， 实现 组合 资产的 分散 化投 资， 在
降低组 合波 动性 的同 时， 实现基 金资 产的 最大 增值 。
投资策 略 本基金 在基 金资 产的 配置 上采取 战略 性资 产配 置和 战术性 资 产 配置 相结 合
的配置 策略 ，在 有效 分散 风险的 基础 上， 提高 基金 资产的 收益 。
1、战 略性 资产 配置 策略 （Strategic Asset Allocation ）
在宏观 经济 与地 区经 济分 析、 掌握 全球 经济 趋势 的 基础上， 通过 量化 分析 ，
确定资 产种 类 (Asset Class) 与 权重 ，并 定期 进行 回 顾和动 态调 整。
2、战 术性 资产 配置 策略 （Tactical Asset Allocation ）
在成熟 市场 和新 兴市 场中 根据不 同国 家和 地区 经济 发展及 证券 市场 的发 展
变化对 资产 进行 国家 及区 域配置 ，在 不同 国家 的配 置比例 上采 用“ 全球 资
产配置 量化 ”模 型进 行配 置和调 整。 由于 短期 市场 会受到 一些 非理 性或 者
非基本 面因 素的 影响 而产 生波动 ，基 金经 理将 根据 对不同 因素 的研 究与 判
断，对 基金 投资 组合 进行 调整， 以降 低投 资组 合的 投资风 险。
本基金 的大 部分 资产 将投 资于 ETF 基 金、 股票 型基 金和在 香港 市场 投资 于
公开发 行、 上市 的股 票。 利用定 量和 定性 的方 式筛 选基金 ，在 香港 市场 的
选股策 略的 主要 标准 ：
市场及 行业 地位 （market position ） 、估 值（intrinsic value ） 、盈 利预
期（earning surprise ） 、 和良好 的趋 势（investment trend）。
业绩比 较基 准 60%×M SCI 世界 指数 （MSCI World Index ） + 40% ×MSC I 新兴 市场 指数 （MSCI
Emerging Markets Index）。
风险收 益特 征 本基金 为基 金中 基金 ，属 于中等 偏高 预期 风险 和预 期收益 的证 券投 资基 金
品种， 其预 期风 险和 收益 水平低 于全 球股 票型 基金 、高于 债券 基金 及货 币
市场基 金。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
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名称 南方基 金管 理有 限公 司 中国工 商银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 鲍文革 赵会军
联系电 话 0755-82763888 010-66105799
电子邮 箱 manager@southernfund.com custody@icbc.com.cn
客户服 务电 话
400-889-8899 95588
传真 0755-82763889 010-66105798
注册地 址 深圳市 福田 中心 区福 华一 路六
号免税 商务 大厦 塔 楼 31 、32 、
33 层 整层
北京市 西城 区复 兴门 内大 街 55
号
办公地 址 深圳市 福田 中心 区福 华一 路六
号免税 商务 大厦 塔 楼 31 、32 、
33 层 整层
北京市 西城 区复 兴门 内大 街 55
号
邮政编 码 518048 100140
法定代 表人 吴万善 姜建清
2.4 境 外资 产托管 人
项目 境外资 产托 管人
名称
英文 The Bank of New York Mellon
中文 纽约梅 隆银 行有 限公 司
注册地 址 One Wall Street New York, NY10286
办公地 址 One Wall Street New York, NY10286
邮政编 码 10286
2.5 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 中国证 券报 、上 海证 券报 、证券 时报
登载基 金半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 http://www.nffund.com
基金半 年度 报告 备置 地点 基金管 理人 、基 金托 管人 的办公 地址
2.6 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 南方基 金管 理有 限公 司 深圳市 福田 中心 区福 华一 路六号 免
税商务 大厦 塔 楼31 、32 、33 层整 层
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§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额 单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2012 年1 月1 日 - 2012 年6 月 30 日)
本期已 实现 收益 -405,641,481.56
本期利 润 326,849,805.14
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0182
本期加 权平 均净 值利 润率 2.82%
本期基 金份 额净 值增 长率 2.82%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2012 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配利 润 -6,684,159,146.73
期末可 供分 配基 金份 额利 润 -0.3795
期末基 金资 产净 值 10,926,668,121.13
期末基 金份 额净 值 0.620
3.1.3 累计 期末 指标 报告期 末( 2012 年6 月 30 日 )
基金份 额累 计净 值增 长率 -38.00%
注： 1、本期 已实现收 益 指基金本期 利息收入 、投 资 收益、其 他收入（ 不含 公允价值变 动收益 ）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益。
2、 期末可供 分配利 润，采用期末 资产负债 表 中未分配利润 与未分配 利 润中已实现部 分的孰
低数（ 为期 末余 额， 不是 当期发 生数 ） 。
3、 所述基金 业绩指 标不包括持有 人认购或 交 易基金的各项 费用，计 入 费用后实际收 益水平
要低于 所列 数字 。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较
基准收 益
率标准 差
④
①－③ ②－④
过去一 个月 2.31% 1.05% 4.38% 1.18% -2.07% -0.13%
过去三 个月 -7.19% 0.97% -5.75% 1.05% -1.44% -0.08%
过去六 个月 2.82% 0.89% 6.11% 0.92% -3.29% -0.03%
过去一 年 -18.95% 1.29% -12.35% 1.29% -6.60% 0.00%
过去三 年 -0.64% 1.15% 28.02% 1.17% -28.66% -0.02%
自基金 合同
生效起 至今
-38.00% 1.15% -24.43% 1.17% -13.57% -0.02%
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准
收 益率 变动的 比较
注：本 基金 建仓 期为 六个 月，建 仓期 结束 时各 项资 产配置 比例 符合 合同 约定 。
§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
南方基金管理 有限公司是 经中国证监会 证监基字[1998]4 号文 批准，由南 方证 券有限公司 、
厦门国际信托投资公司、 广西信托投资公司共同发 起设立。2000 年， 经 中 国证 监 会 证 监 基 金 字
[2000]78 号文 批准 进行 了 增资扩 股 ， 注 册资 本达 到1 亿元 人民 币 。2005 年 ， 经中国 证监 会证 监基
金字[2005]201 号 文 批 准 进 行 增 资 扩 股 ， 注 册 资 本 达 1.5 亿 元 人 民 币 。2010 年 ， 经 证 监 许 可
[2010]1073 号 文核 准深 圳 市机场 （集 团） 有限 公司 将其持 有 的 30% 股权 转让 给深圳 市投 资控 股有
限公司 。 目前 股权 结构 ： 华泰证 券股 份有 限公 司 45%、深 圳 市投 资控 股有 限公 司 30% 、 厦门 国际 信
托有限 公 司15% 及兴 业证 券股份 有限 公 司 10% 。 公司 在北京 、 上海 、 合肥 等地 设有分 公司 ， 在香 港南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
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设有子 公司--南 方东 英资 产管理 有限 公司 。
截至 报告 期末 ，公 司管 理 资产规 模近 2,000 亿元 ， 旗下管 理 32 只 开放 式基 金 ，2 只封 闭式
基金， 多个 全国 社保 、企 业年金 和专 户理 财投 资组 合。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理
（助理 ）期 限
证券
从业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
黄
亮
本基金
的基金
经理
2009 年6
月 25 日
- 11 年
北京大 学工 商管 理硕 士 ， 具 有基金 从业
资格。 曾任 职于 招商 证券 股份有 限公
司、天 华投 资有 限责 任公 司，2005 年
加入南 方基 金国 际业 务部 ，负 责 QD II
产品设 计及 国际 业务 开拓 工作，2007
年 9 月至 2009 年 5 月， 担 任南方 全球
基金经 理助 理；2009 年6 月至今 ，担
任南方 全球 基金 经理 ；2010 年 12 月至
今，任 南方 金砖 基金 经理 ；2011 年 9
月至今 ， 任南 方中 小盘 指数 基金基 金经
理。
徐明宇
本基金
的基金
经理
2010 年4
月 1 日
- 14 年
CFA （ 注册 金融 分析 师） ， 美 国斯坦 福大
学工商 管理 硕士 ， 普林 斯 顿 大学化 学硕
士。曾 获得 美国 证券 及期 货从业 资格 ，
具有中 国基 金从 业资 格 。 曾 先后担 任美
国雷曼 兄弟 公司 对冲 基金 部研究 员 、 美
国银行 自营 部投 资经 理、 美国 RTIMC
对冲基 金投 资经 理。2008 年加入 南方
基金， 负责 海外 市场 研究 ；2009 年 6
月至 2010 年 2 月， 任国 际 业务 部 QDII
专户投 资经 理。2010 年4 月至今 ，任
南方全 球基 金经 理。
蔡青
本基金
的基金
经理助
理
2011 年6
月 20 日
- 5 年
英国朴 茨矛 斯大 学金 融决 策分析 专业
硕士，2006 年7 月 加入 南 方基金 ，担
任国际 业务 部高 级研 究员 ， 负责港 股汽
车及消 费品 行业 研究 ；2011 年6 月至
今，担 任南 方全 球基 金经 理助理 。
注：1 、 对 基金 的首 任基 金 经理 ， 其 “任 职日 期 ” 为 基金合 同生 效日 ， “ 离 职 日期 ” 为根 据公 司决
定确定的解聘 日期，对 此 后的非首任基 金经理， “ 任职日期 ”和 “离任日 期 ”分别指根 据公司决
定确定 的聘 任日 期和 解聘 日期。
2 、证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
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4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内， 本基金管 理 人严格遵守《 中华人民 共 和国证券投资 基金法》 、 《 证券投资基金 运
作管理办法》 、 《证券投 资 基金销售管 理办法》 和《 证券投资基 金信息披 露管 理办法》等 有关法 律
法规及 各项 实施 准则 、 《 南 方全球 精选 配置 证券 投资 基金基 金合 同》 和其 他有 关法律 法规 的规 定，
本着诚实信用 、勤勉尽 责 的原则管理和 运用基金 资 产，在严格控 制风险的 基 础上，为基 金持有人
谋求最大利益 。本报告 期 内，基金运作 整体合法 合 规，没有损害 基金持有 人 利益。基金 的投资范
围、投 资比 例及 投资 组合 符合有 关法 律法 规及 基金 合同的 规定 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人严格 执行 《 证券 投资 基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见》 ， 完 善
相应制度及流 程，通过 系 统和人工等各 种 方式在 各 业务环节严格 控制交易 公 平执行，公 平对待旗
下管理 的所 有基 金和 投资 组合。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本基金 于本 报告 期内 不存 在异常 交易 行为 。本 报告 期内基 金管 理人 管理 的所 有投资 组合 参与
的交易 所公 开竞 价同 日反 向交易 成交 较少 的单 边交 易量超 过该 证券 当日 成交 量的 5% 的 交易 次数
为14 次， 其中12 次 是由 于报告 期初 指数 基金 成份 股调整 ，1 次是 由于 接受 大额申 购使 得基 金规
模增大 ，配 置债 券所 需，1 次是 由于 社保201 组合 调整， 选择 期限 与收 益匹 配较好 的债 券进 行投
资的需 要。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投 资 策略和 运作 分析
2012 年全 球市 场为 投资 者 开了一 个好 头。 一季 度受 强劲宏 观经 济数 据和 上升 的市场 预期 交互
影响，国际市 场各类资 产 整体表现良好 ，而伴随 着 欧洲央行两轮 长期债融 资 计划的实施 以及希腊
债务危机获得 阶段性解 决 ，投资者信心 大增。股 市 、大宗商品市 场、企业 、 高收益债券 市场均普
遍呈现 正收 益。 新兴 市场 和周期 性行 业表 现尤 为出 色。
在经历 了一 季度 的整 体大 幅上涨 后， 二季 度 出 现反 复并不 出人 意外 。 受 欧元 区整体 经济 衰退 、
美国各项经济 数据低于 预 期、和各地区 企业盈利 预 期被不断下调 影响，全 球 股市普遍下 落回调近
一半的 一季 度涨 幅 。 与 此 同时 ， 原 油价 格大 幅回 落 、 黄 金重 回1600 美元 ， 但 农产品 受天 气因 素影
响整体 强劲反 弹至 历史 高 位。美国除房 地产市场 表 现亮眼外，其 余各项宏 观 数据均显示 出并不乐
观的经济前景 。 而五、 六 月份 的希腊和 法国选举 让 投资人 对欧洲 刚刚萌芽 的 信心再次消 失，德国南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
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经济的 显著下 滑 也显示 了 欧洲经 济衰正 在深化。 新 兴市场在通胀 回落的同 时 也面临着经 济放缓的
困境，各国央 行纷纷采 取 减息的应对政 策。 中国 也 于六月正式进 入减息周 期 ，稳增长再 次成为政
府的主要考量 。 巴西、 印 尼等经济体受 全球原材 料 需求减弱 的影 响显著， 而 印度货币贬 值等现象
均表现 出新 兴市 场对 于全 球经济 增长 的推 动力 不尽 人意。
综合来看， 尽 管二季度 市 场出现了较大 的调整， 报 告期内各主要 市场的回 报 良好，成熟市 场
整体表 现优 于新 兴市 场，MSCI 成熟 市场 指数 上升 6.84%，MSCI 新 兴市 场指 数上升 4.85% 。在 国家
配置上， 本基 金 上半年 在 市场配置上实 行 超配美 国 、新加坡、香 港和德国 ， 低配其他新 兴市场国
家的策略；在 行业配置 上 ，本基金上半 年变化不 大 ，和基准的差 异主要体 现 在现金配置 和周期性
行业的相对低 配较多。 在 个股选择上， 腾讯控股 、 中银香港等个 股均取得 了 较好回报， 但由于半
年来对 港股 整体 维持 了较 高的配 置， 对基 金业 绩造 成了一 定拖 累。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
本基金 2012 年 上半 年 基 金 净值增 长 2.82% ， 基金 基 准增长 6.11% 。基 金净 值 和基准 均以 人民
币计价 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
展望下半年， 本基金认 为 投资机会的发 掘将主要 来 自于全球经济 再平衡过 程 中所体现出的 结
构性和阶段性 机遇。一 方 面，下半年全 球各市场 仍 将陷于周期性 的衰退之 中 ，欧元区的 混乱、新
兴市场的增长 潜力下降 和 全球大宗商品 处于高位 印 证了全球经济 距离 真正 德 复苏还有很 长的路要
走。另一方面 ，全球范 围 内的流动性充 裕又为风 险 资产价格提供 了有力支 撑 ，综合经济 走势与流
动性环境的双 重因素， 市 场结构性、阶 段性的机 会 值得关注。下 半年，本 基 金将维持年 初以来市
场在大区间内 震荡的基 本 判断，合理调 节股票仓 位 ，同时将侧重 于对宏观 形 势的紧密跟 踪和不断
与本投 资团 队底 线假 设的 参照对 比， 利用 市场 波动 性加大 提供 的时 间窗 口， 把握结 构性 投资 机会 ，
谨慎勤 勉、 恪尽 职守 ，为 投资者 追求 稳定 持续 的当 期收益 。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
根据中国证监 会相关规 定 和基金合同约 定，本基 金 管理人应严格 按照新准 则 、中国证监会 相
关规定和基金 合同关于 估 值的约定，对 基金所持 有 的投资品种进 行估值。 本 基金托管人 根据法律
法规要求履行 估值及净 值 计算的复核责 任。会计 师 事务所在估值 调整导致 基 金资产净值 的变化在
0.25% 以上 时对 所采 用的 相 关估值 模型 、 假 设及 参数 的适当 性发 表审 核意 见并 出具报 告。 定价 服务
机构按照商业 合同约定 提 供定价服务。 其中，本 基 金管理人为了 确保估值 工 作的合规开 展，建立
了负责估值工 作决策和 执 行的专门机构 ，组成人 员 包括督察长、 数量化投 资 部总监、监 察稽核总南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
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监及基 金会 计负 责人 等 。 其中 ， 超 过三 分之 二以 上 的人员 具 有10 年以 上的 基 金从业 经验 ， 且具 有
风控、合规、 会计方面 的 专业经验。同 时，根据 基 金管理公司制 订的相关 制 度，负责估 值工作决
策和执 行的 机构 成员 中不 包括基 金经 理。 本报 告期 内，参 与估 值流 程各 方之 间无重 大利 益冲 突。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本基金合同约 定，本基 金 的收益分配原 则为：在 符 合有关基金分 红条件的 前 提下，本基金 每
年收益 分配 次数 最多 为 12 次， 全年 分配 比例 不得 低 于年度 可供 分配 收益 的 60% ， 若 基金 合同 生效
不满 3 个月 可不 进行 收益 分配； 本基 金收 益分 配方 式分两 种： 现金 分红 与红 利再投 资， 投资 人 可
选择现金红利 或将现金 红 利按除权日的 基金份额 净 值自动转为基 金份额进 行 再投资；若 投资者不
选择，本基金 默认的收 益 分配方式是现 金分红； 基 金投资 当期出 现净亏损 ， 则不进行收 益分配；
基金当年收益 应先弥补 上 一年度亏损后 ，才可进 行 当年收益分配 ；基金收 益 分配后基金 份额净值
不能低 于面 值； 每一 基金 份额享 有同 等分 配权 ；法 律法规 或监 管机 关另 有规 定的， 从其 规定 。
根据上述分配 原则以及 基 金的实际运作 情况，本 报 告期本基金不 符合基金 合 同约定的收益 分
配条件 ，未 有收 益分 配事 项。
§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
2012年上半 年，本基 金托 管人在对 南方 全球精选 配 置 证券投资基 金的托管 过 程中，严格遵 守
《证券投资基 金法》及 其 他法律法规和 基金合同 的 有关规定，不 存在任何 损 害基金份额 持有人利
益的行 为， 完全 尽职 尽责 地履行 了基 金托 管人 应尽 的义务 。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
2012年上半 年， 南方 全球 精选配置 证券 投资基金 的 管理人 ——南 方基金管 理 有限公司在南方
全球精选配置 证券投资 基 金的投资运作 、基金资 产 净值计算、基 金份额申 购 赎回价格计 算、基金
费用开支等问 题上，不 存 在任何损害基 金份额持 有 人利益的行为 ，在各重 要 方面的运作 严格按照
基金合 同的 规定 进行 。本 报告期 内， 南方 全球 精选 配置 证 券投 资基 金未 进行 利润分 配。
5.3 托 管人 对本半 年度 报告中 财务 信息等 内容 的 真实 、准 确和完 整发 表意见
本托管人依法 对 南方基 金 管理有限公司 编制和披 露 的 南方全球精 选配置 证 券 投资基金2012 年
半年度报告中 财务指标 、 净值表现、利 润分配情 况 、财务会计报 告、投资 组 合报告等内 容进行了
核查， 以上 内容 真实 、准 确和完 整。 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
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二○一 二年 八月 二十 日
§6 半年度 财务会计报告（未 经审计）
6.1 资 产负 债表
会计主 体： 南 方全 球精 选 配置证 券投 资基 金
报告截 止日 ：2012 年6 月30 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2012 年 6 月 30 日
上年度末
2011 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 6.4.3.1 559,221,242.59 351,253,303.58
结算备 付金
1,818,181.82 -
存出保 证金
1,834.25 1,824.08
交易性 金融 资产 6.4.3.2 10,018,423,966.71 10,340,100,609.01
其中： 股票 投资
3,060,633,334.25 3,375,293,288.86
基金 投资
6,957,790,632.46 6,964,807,320.15
债券投 资
- -
资产支 持证 券投 资
- -
衍生金 融资 产 6.4.3.3 - -
买入返 售金 融资 产 6.4.3.4 250,000,000.00 293,080,759.62
应收证 券清 算款
118,690,933.58 6,772,623.34
应收利 息 6.4.3.5 135,895.55 372,663.95
应收股 利
36,050,489.14 15,793,998.17
应收申 购款
569,753.43 144,483.03
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 6.4.3.6 - -
资产总 计
10,984,912,297.07 11,007,520,264.78
负债和所有者权益 附注号
本期末
2012 年 6 月 30 日
上年度末
2011 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 6.4.3.3 21,099,279.80 10,027,311.69
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
- -
应付赎 回款
17,969,041.04 7,740,145.70
应付管 理人 报酬
16,284,433.85 17,483,972.08
应付托 管费
2,640,718.97 2,835,238.73
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用 6.4.3.7 1,450.63 3,832.48
应交税 费
- - 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
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应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 6.4.3.8 249,251.65 495,002.89
负债合 计
58,244,175.94 38,585,503.57
所有者权益：
实收基 金 6.4.3.9 17,610,827,267.86 18,180,007,917.86
未分配 利 润 6.4.3.10 -6,684,159,146.73 -7,211,073,156.65
所有者 权益 合计
10,926,668,121.13 10,968,934,761.21
负债和 所有 者权 益总 计
10,984,912,297.07 11,007,520,264.78
6.2 利 润表
会计主 体： 南方 全球 精选 配置证 券投 资基 金
本报告 期：2012 年1 月1 日 至 2012 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2012 年1 月1 日至2012
年 6 月30 日
上年度可比期间
2011 年1 月1 日至2011
年 6 月 30 日
一、收入
470,369,517.21 44,414,316.18
1.利息 收入
4,018,142.31 4,638,877.24
其中： 存款 利息 收入 6.4.3.11 679,593.37 934,644.07
债券利 息收 入
- -
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
3,338,548.94 3,704,233.17
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 “- ”填列）
-259,776,790.00 707,314,927.58
其中： 股票 投资 收益 6.4.3.12 -242,704,910.76 247,717,587.41
基金 投资 收益 6.4.3.13 -162,828,711.32 231,528,710.45
债券投 资收 益 6.4.3.14 - -
资产支 持证 券投 资收 益
- -
衍生工 具收 益 6.4.3.15 30,700,060.00 116,546,581.31
股利收 益 6.4.3.16 115,056,772.08 111,522,048.41
3.公允 价值 变动 收益 （损 失 以 “- ”
号填列 ）
6.4.3.17 732,491,286.70 -648,992,614.79
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ” 号填列 ）
-6,542,672.54 -18,804,059.96
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号填列 ） 6.4.3.18 179,550.74 257,186.11
减：二、费用
143,519,712.07 174,422,510.76
1．管 理人 报酬 6.4.6.2.1 106,683,969.28 134,737,663.90
2．托 管费 6.4.6.2.2 17,300,103.11 21,849,350.88
3．销 售服 务费
- -
4．交 易费 用 6.4.3.19 19,150,577.38 17,569,945.11
5．利 息支 出
- - 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
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其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
- -
6．其他费用 6.4.3.20 385,062.30 265,550.87
三、利润总额（亏损 总额 以“-”
号填列）
326,849,805.14 -130,008,194.58
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （净亏损以 “- ” 号填
列）
326,849,805.14 -130,008,194.58
6.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 南方 全球 精选 配置证 券投 资基 金
本报告 期：2012 年1 月1 日 至 2012 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月1 日至 2012 年 6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
18,180,007,917.86 -7,211,073,156.65 10,968,934,761.21
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润 ）
- 326,849,805.14 326,849,805.14
三、本期基金份额交易
产生的 基金 净值 变动 数
（ 净 值减 少以 “- ” 号填
列）
-569,180,650.00 200,064,204.78 -369,116,445.22
其中：1.基 金申 购款 20,500,717.61 -7,260,943.68 13,239,773.93
2.基金 赎回 款 -589,681,367.61 207,325,148.46 -382,356,219.15
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“- ”号填 列）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
17,610,827,267.86 -6,684,159,146.73 10,926,668,121.13
项目
上年度可比期间
2011 年 1 月1 日至 2011 年 6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
20,255,383,931.69 -4,956,344,025.05 15,299,039,906.64 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
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二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润 ）
- -130,008,194.58 -130,008,194.58
三、本期基金份额交易
产生的 基金 净值 变动 数
（ 净 值减 少以 “- ” 号填
列）
-1,440,328,862.69 351,670,304.82 -1,088,658,557.87
其中：1.基 金申 购款 23,034,834.72 -5,691,926.26 17,342,908.46
2.基金 赎回 款 -1,463,363,697.41 357,362,231.08 -1,106,001,466.33
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“- ”号填 列）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
18,815,055,069.00 -4,734,681,914.81 14,080,373,154.19
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 高良 玉______
_____ 鲍 文革______
____ 鲍文革____
基 金管 理公司 负责 人
主管 会计 工作负 责人
会计机 构负 责人
6.4 报 表附 注
6.4.1 本 报告 期所采 用的 会计政 策、 会计估 计与 最近一 期年 度报告 相一致 的说 明
本报告 期所 采 用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告完 全一 致。
6.4.2 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
6.4.2.1 会 计政 策变更 的说 明
无。
6.4.2.2 会 计估 计变更 的说 明
无。
6.4.2.3 差 错更 正的说 明
无。
6.4.3 重 要财 务报表 项目 的说明
6.4.3.1 银 行存 款
单位： 人民 币元 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 17 页 共 49 页
项目
本期末
2012 年6 月30 日
活期存 款 559,221,242.59
定期存 款 -
其中： 存款 期 限1-3 个月 -
其他存 款 -
合计： 559,221,242.59
(a) 货 币资 金中 包括 以下 外 币余额 ：
本期末
2012 年6 月30 日
外币金 额 汇率 折合人 民币
港元 507,874,163.60 0.81522 414,029,175.65
美元 5,001,564.86 6.3249 31,634,397.58
欧元 25,616.95 7.871 201,631.01
日元 65.00 0.07965 5.18
合计
445,865,209.42
6.4.3.2 交 易性 金融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年 6 月 30 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 3,477,764,584.43 3,060,633,334.25 -417,131,250.18
债券
交易所 市场 - - -
银行间 市场 - - -
合计 - - -
资产支 持证 券 - - -
基金 7,384,804,468.79 6,957,790,632.46 -427,013,836.33
其他 - - -
合计 10,862,569,053.22 10,018,423,966.71 -844,145,086.51
6.4.3.3 衍 生金 融资产/负债
单位： 人 民币 元
项目
本期末
2012 年6 月30 日
合同/ 名义 金额
公允价 值
备注
资产 负债
利率衍 生工 具 - - -
南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 18 页 共 49 页
货币衍 生工 具 1,273,918,860.00 - 21,099,279.80
权益衍 生工 具 - - -
其他衍 生工 具 - - -
合计 1,273,918,860.00 - 21,099,279.80
6.4.3.4 买 入返 售金融 资产
6.4.3.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
单 位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年6 月30 日
账面余 额 其中； 买断 式逆 回购
交易所 买入 返售 证券 250,000,000.00 -
银行间 买入 返售 金融 资产 - -
合计 250,000,000.00 -
6.4.3.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
无 余额 。
6.4.3.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年6 月30 日
应收活 期存 款利 息 38,688.39
应收定 期存 款利 息 -
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 818.20
应收债 券利 息 -
应收买 入返 售证 券利 息 96,388.96
应收申 购款 利息 -
其他 -
合计 135,895.55
6.4.3.6 其 他资 产
无余额 。
6.4.3.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目 本期末 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 19 页 共 49 页
2012 年 6 月 30 日
交易所 市场 应付 交易 费用 -
银 行间 市场 应付 交易 费用 1,450.63
合计 1,450.63
6.4.3.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2012 年 6 月 30 日
应付券 商交 易单 元保 证金 -
应付赎 回费 1,090.05
预提费 用 248,161.60
合计 249,251.65
6.4.3.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 18,180,007,917.86 18,180,007,917.86
本期申 购 20,500,717.61 20,500,717.61
本期赎 回( 以"-" 号填列) -589,681,367.61 -589,681,367.61
本期末 17,610,827,267.86 17,610,827,267.86
注：申 购含 红利 再投 、转 换入份 额， 赎回 含转 换出 份额。
6.4.3.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末
-5,553,545,277.69 -1,657,527,878.96 -7,211,073,156.65
本期利 润 -405,641,481.56 732,491,286.70 326,849,805.14
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
181,289,453.63 18,774,751.15 200,064,204.78
其中： 基金 申购 款 -6,528,843.80 -732,099.88 -7,260,943.68
基金赎 回款 187,818,297.43 19,506,851.03 207,325,148.46
本期已 分配 利润 - - -
本期末 -5,777,897,305.62 -906,261,841.11 -6,684,159,146.73
南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
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6.4.3.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
活期存 款利 息收 入 672,237.39
定期存 款利 息收 入 -
其他存 款利 息收 入 -
结算备 付金 利息 收入 7,348.85
其他 7.13
合计 679,593.37
6.4.3.12 股 票投 资收益
6.4.3.12.1 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入
单位 ：人 民币 元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
卖出股 票成 交总 额 2,156,797,501.49
减：卖 出股 票成 本总 额 2,399,502,412.25
买卖股 票差 价收 入 -242,704,910.76
6.4.3.13 基 金投 资收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
卖出/ 赎回 基金 成交 总额 5,149,375,417.85
减：卖 出/ 赎回 基金 成本 总 额 5,312,204,129.17
基金投 资收 益 -162,828,711.32
6.4.3.14 债 券投 资收益
无。
6.4.3.15 衍 生工 具收益
6.4.3.15.1 衍 生工 具收益 —— 其他衍 生工 具收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年6 月30 日
外汇远 期投 资收 益 30,700,060.00
股指期 货投 资收 益 - 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
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权证行 权投 资收 益 -
合计 30,700,060.00
6.4.3.16 股 利收 益
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
股票投 资产 生的 股利 收益 52,799,987.15
基金投 资产 生的 股利 收益 62,256,784.93
合计 115,056,772.08
6.4.3.17 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月30 日
1.交易 性金 融资 产 743,563,254.81
—— 股 票投 资 293,866,702.59
—— 债 券投 资 -
—— 资 产支 持证 券投 资 -
—— 基 金投 资 449,696,552.22
2.衍生 工具 -11,071,968.11
—— 权 证投 资 -
—— 外 汇远 期投 资 -11,071,968.11
3.其他 -
合计 732,491,286.70
6.4.3.18 其 他收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
基金赎 回费 收入 8,298.25
其他 171,252.49
合计 179,550.74
注：本 基金 的赎 回费 率随 申请份 额持 有时 间增 加而 递减， 赎回 费 的25% 归基 金 资产 所有 。
6.4.3.19 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年6 月30 日 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 22 页 共 49 页
交易所 市场 交易 费用
19,150,577.38
银行间 市场 交易 费用
-
合计
19,150,577.38
6.4.3.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年 6 月 30 日
审计费 用 94,481.66
信息披 露费 149,179.94
付现费 用 124,843.94
银行汇 划费 7,556.76
账户维 护费 9,000.00
合计 385,062.30
6.4.4 或 有事 项、资 产负 债表 日 后事 项的说 明
6.4.4.1 或 有事 项
无。
6.4.4.2 资 产负 债表日 后事 项
无。
6.4.5 关 联方 关系
6.4.5.1 本 报告 期存在 控制 关系或 其他 重大利 害关 系的关 联方 发生变 化的 情况
本报告 期存 在控 制关 系或 其他重 大利 害关 系的 关联 方未发 生变 化。
6.4.5.2 本 报告 期与基 金发 生关联 交易 的各关 联方
关联方 名称 与本基 金的 关系
南方基 金管 理有 限公 司( “ 南方基 金”) 基金管 理人 、注 册登 记机 构、基 金销 售机 构
中国工 商银 行股 份有 限公 司 (“ 中国 工商 银行 ”) 基金托 管人 、基 金代 销机 构
纽约梅 隆银 行股 份有 限公 司 (“ 纽约 梅隆 银行 ”) 境外资 产托 管人
华泰证 券股 份有 限公 司 基金管 理人 的 股 东、 基金 代销机 构
华泰金 融控 股( 香港) 有限 公司(“ 华 泰香 港 ”) 基金管 理人 的股 东华 泰证 券的子 公司
下述关 联交 易均 在正 常业 务范围 内按 一般 商业 条款 订立。
南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 23 页 共 49 页
6.4.6 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
6.4.6.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
6.4.6.1.1 股 票交 易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年 6 月 30 日
上年度 可比 期间
2011年1月1 日至2011 年6 月30日
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
华泰香港 217,906,379.31 5.52% 550,373,380.59 9.80%
6.4.6.1.2 基 金交 易
关联方 名称
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
上年度 可比 期间
2011年1月1 日至2011 年6 月30日
成交金 额
占当期 基金
成交总 额的
比例
成交金 额
占当期 基金
成交总 额的 比
例
华泰香港 1,673,442,711.07 16.77% 700,609,473.31 10.24%
6.4.6.1.3 权 证交 易
无。
6.4.6.1.4 应 支付 关联方 的佣 金
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2012年1月1 日至2012 年6 月30日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
华泰香港 1,274,284.64 9.26% - -
关联方 名称
上年度 可比 期间
2011年1月1 日至2011 年6 月30日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
华泰香港 1,088,487.37 10.07% - -
注：上述佣金 按市场佣 金 率计算，香港 市场按交 易 金额的 0.12% 、美 国市场 按交易数量每 股（或
份额）2 美 分收 取；
该类 佣金协议 的服务 范围还包括佣 金收取方 为 本基金提供的 证券投资 研 究成果和市场 信 息服
务。 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 24 页 共 49 页
6.4.6.2 关 联方 报酬
6.4.6.2.1 基 金管 理费
单位 ：人 民币 元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年6
月 30 日
上年度 可比 期间
2011 年 1 月 1 日至 2011
年 6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 106,683,969.28 134,737,663.90
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 13,853,086.09 17,460,826.72
注：支付基金 管理人南 方 基金公司的管 理人报酬 按 前一日基金资 产净值 1.85% 的年费率计提 ，逐
日累计 至每 月月 底， 按月 支付。 其计 算公 式为 ： 日 管 理人报 酬＝ 前一 日基 金资 产净值 X 1.85% / 当
年天数 。
6.4.6.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年6
月 30 日
上年度 可比 期间
2011 年 1 月 1 日至 2011
年 6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 17,300,103.11 21,849,350.88
注： 支 付基 金托 管人 中国 工商银 行的 托管 费按 前一 日基金 资产 净 值0.3% 的 年 费率计 提， 逐日 累计
至每月 月底 ，按 月支 付。 其计算 公式 为： 日托 管费 ＝前一 日基 金资 产净 值 X 0.3% / 当 年天 数。
6.4.6.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
无。
6.4.6.4 各 关联 方投 资 本基 金的情 况
6.4.6.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
无。
6.4.6.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
无。
6.4.6.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单 位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2012 年 1 月1 日至2012 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2011 年1 月1 日至2011 年6 月30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国工商银行 113,366,135.19 672,237.39 77,996,412.79 922,737.32
纽约梅隆银行 445,855,107.40 - 452,809,102.84 -
合计 559,221,242.59 672,237.39 530,805,515.63 922,737.32 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
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注：本基金的 银行存款 分 别由基金托管 人中国工 商 银行和境外资 产托管人 纽 约梅隆银行 保管，按
适用利 率或 约定 利率 计息 。
6.4.6.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
无。
6.4.6.7 其 他关 联交易 事项 的说明
关联方
名称
本期
2012 年1 月1 日至
2012 年6 月 30 日
上年度 可比 期间
2011 年1 月1 日至
2011 年 6 月 30 日
期末 未 结算
协议余额
(单位 ：美 元)
当期交易
协议金 额
( 单位 ：美 元)
期末未 结算
协议余额
(单位 ：美 元)
当期交易
协议金 额
( 单位 ：美 元)
中国工 商银 行 107,000,000.00 100,000,000.00 600,000,000.00 600,000,000.00
关联方
名称
期末 未 结算
协议余额
(单位 ：日 元)
当期交易
协议金 额
(单位 ： 日 元)
期末未 结算
协议余额
( 单位 ： 日 元)
当期交易
协议金 额
( 单位 ： 日 元)
中国工 商银 行 7,640,000,000.00 6,140,000,000.00 18,318,270,000.00 18,318,270,000.00
本基金与基金 托管人中 国 工商银行进行 外汇远期 交 易，按合同约 定汇率远 期 卖出美元买入 人
民币及 卖出 日元 买入 人民 币。 于 2012 年 6 月 30 日 ，因上 述外 汇远 期交 易确 认的衍 生金 融负 债 余
额人民 币 21,099,279.80 元(2011 年 6 月 30 日 ：确 认的衍 生金 融负 债余 额人 民币 25,222,778.39
元) 。
6.4.7 利 润分 配情况
6.4.7.1 利 润分 配情况 —— 非货币 市场 基金
无。
6.4.8 期 末（2012 年 6 月 30 日 ）本 基金持 有的 流通受 限证 券
6.4.8.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
无。
6.4.8.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
无。
6.4.8.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
无。
南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 26 页 共 49 页
6.4.9 金 融工 具风险 及管 理
6.4.9.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金投资的 金融工具 主 要包括股票投 资、基金 投 资及衍生工具 等。本基 金 在日常经营活 动
中面临的与这 些金融工 具 相关的风险主 要包括信 用 风险、流动性 风险及市 场 风险。本基 金的基金
管理人从事风 险管理的 主 要目标是争取 将以上风 险 控制在限定的 范围之内 ， 使本基金在 风险和收
益之间 取得 最佳 的平 衡以 实现“ 风险 和收 益相 匹配 ”的风 险收 益目 标。
本基金的基金 管理人奉 行 全面风险管理 体系的建 设 ，建立了以风 险控制委 员 会为核心的、 由
督察长、风险 控制委员 会 、监察稽核部 、风险管 理 部和相关业务 部门构成 的 四级风险管 理架构体
系。本基金的 基金管理 人 在董事会下设 立风险管 理 委员会，负责 制定风险 管 理的宏观政 策，审议
通过风险控制 的总体措 施 等；在管理层 层面设立 风 险控制委员会 ，讨论和 制 定公司日常 经营过程
中风险防范和 控制措施 ； 在业务操作层 面风险管 理 职责主要由监 察稽核部 和 风险管理部 负责，协
调并与各部门 合作完成 运 作风险管理以 及进行投 资 风险分析与绩 效评估。 监 察稽核部和 风险管理
部对公 司总 经理 负责 。
本基金的基金 管理人对 于 金融工具的风 险管理方 法 主要是通过定 性分析和 定 量分析的方法 去
估测各种风险 产生的可 能 损失。从定性 分析的角 度 出发，判断风 险损失的 严 重程度和出 现同类风
险损失的频度 。而从定 量 分析的角度出 发，根据 本 基金的投资目 标，结合 基 金资产所运 用金融工
具特征 通过 特定 的风 险量 化指标 、 模型 ， 日 常的 量 化报告 ， 确定 风险 损失 的 限度和 相应 置信 程度 ，
及时可 靠地 对各 种风 险进 行监督 、 检查 和评 估， 并 通过相 应决 策 ， 将 风险 控 制在可 承受 的范 围内 。
6.4.9.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违 约、 拒绝 支付 到期 本息等 情况 ，导 致基 金资 产损失 和收 益变 化的 风险 。
本基金的基金 管理人在 交 易前对交易对 手的资信 状 况进行了充分 的评估。 本 基金的银行存 款
存放在本基金 的托管行 中 国工商银行及 境外资产 托 管人纽约梅隆 银行，与 银 行存款相关 的信用风
险不重大。本 基金在境 外 交易所进行的 交易均通 过 有资格的经纪 商进行证 券 交收和款项 清算，在
境内交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清
算，违约风险 发生的可 能 性很小；在银 行间同业 市 场进行交易前 均对交易 对 手进行信用 评估以控
制相应 的信 用风 险。
本基金的基金 管理人建 立 了信用风险管 理流程， 通 过对投资品种 信用等 级 评 估来控制证券 发
行人的 信用 风险 ，且 通过 分散化 投资 以分 散信 用风 险。本 基金 于 2012 年 6 月 30 日 未持 有债 券类南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 27 页 共 49 页
投资(2011 年 12 月 31 日 ：同) 。
6.4.9.3 流 动性 风险
流动性风险是 指基金所 持 金融工具变现 的难易程 度 。本基金的流 动性风险 一 方面来自于基 金
份额持有人可 随时要求 赎 回其持有的基 金份额， 另 一方面来自于 投资品种 所 处的交易市 场不活跃
而带来 的变 现困 难或 因投 资集中 而无 法在 市场 出现 剧烈波 动的 情况 下以 合理 的价格 变现 。
针对兑付赎回 资金的流 动 性风险，本基 金的基金 管 理人每日对本 基金的申 购 赎回情况进行 严
密监控并预测 流动性需 求 ，保持基 金投 资组合中 的 可用现金头寸 与之相匹 配 。本基金的 基金管理
人在基金合同 中设计了 巨 额赎回条款， 约定在非 常 情况下赎回申 请的处理 方 式，控制因 开放申购
赎回模 式带 来的 流动 性风 险，有 效保 障基 金持 有人 利益。
针对投资品种 变现的流 动 性风险，本基 金的基金 管 理人通过独立 的风险管 理 部门设定流动 性
比例要求，对 流动性指 标 进行持续的监 测和分析 ， 包括组合持仓 集中度指 标 、组合在短 时间内变
现能力的综合 指标、组 合 中变现能力较 差的投资 品 种比例以及流 通受限制 的 投资品种比 例等。本
基金投资于同 一机构发 行 的证券市值不 超过基金 资 产净值的 10% ，且本 基金 与由本 基金的 基金管
理人管理的其他基金共同持有同一机构发行的具有投票权的证券不得超过该类证券发行总量的
10% 。 本基 金投 资于 每只 境 外基金 的比 例不 超过 基金 资产净 值 的 20% 。 本 基金 所 持所有 证券 和衍 生
工具均在境内 外证券交 易 所上市或在场 外市场交 易 ，因此均能及 时变现。 此 外，本基金 可通过参
与证券借贷交 易和正回 购 交易融入短期 资金应对 流 动性需求，所 有已售出 而 未回购证券 总市值不
得超过 本基 金总 资产 的 50% 。
于 2012 年 6 月 30 日 ，本 基金所 持有 的全 部金 融负 债的合 约约 定到 期日 均为 一年以 内且 不 计
息，可赎回 基金份额 净值( 所有者权益) 无固定到 期 日 且不计息， 因此账面 余额 即为未折现 的合约
到期现 金流 量。
下表按资产负 债表日至 衍 生工具合约到 期日的剩 余 期限，对本基 金所持有 的 衍生工具投资 进
行了统 计。 表中 所示 为未 折现的 合约 到期 现金 流量 。
2012 年 6 月 30 日 1 个月以内 1 个月至 3 个月 6 个月以内 6 个月至 1 年 合计
外 汇远期投 资
( 卖 出美元)
- 流入( 人民币) 44,625,000.00 - - 630,437,500.00 675,062,500.00
- 流出( 美元) 7,000,000.00 - - 100,000,000.00 107,000,000.00
2012 年 6 月 30 日 1 个月以内 1 个月至 3 个月 6 个月以内 6 个月至 1 年 合计
南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
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外 汇远期投 资
( 卖 出日元)
- 流入( 人民币) 122,820,000.00 - 93,694,400.00 382,341,960.00 598,856,360.00
- 流出( 日元) 1,500,000,000.00 - 1,240,000,000.00 4,900,000,000.00 7,640,000,000.00
6.4.9.4 市 场风 险
市场风险 是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。
6.4.9.4.1 利 率风 险
利率风险是指 金融工具 的 公允价值或现 金流量受 市 场利率变动而 发生波动 的 风险。利率敏 感
性金融工具均 面临由于 市 场利率上升而 导致公允 价 值下降的风险 ，其中浮 动 利率类金融 工具还面
临每个 付息 期间 结束 根据 市场利 率重 新定 价时 对于 未来现 金流 影响 的风 险。
本基金持有的 利率敏感 性 资产主要为银 行存款、 结 算备付金、货 币市场基 金 以及买入返售 金
融资产，其余 金融资产 和 金融负债均不 计息，因 此 本基金的收入 及 经营活 动 的现金流量 在很大程
度上独 立于 市场 利率 变化 。本基 金的 基金 管理 人定 期对本 基金 面临 的利 率敏 感性缺 口进 行监 控。
6.4.9.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2012 年6 月30 日
1 年以 内
1-5 年 5 年
以上
不计息 合计
资产
银行存 款 559,221,242.59 - - - 559,221,242.59
结算备 付金 1,818,181.82 - - - 1,818,181.82
存出保 证金 - - - 1,834.25 1,834.25
交易性 金融 资产 617,142,811.11 - - 9,401,281,155.60 10,018,423,966.71
应收证 券清 算款 - - - 118,690,933.58 118,690,933.58
买入返 售金 融资 产 250,000,000.00 - - - 250,000,000.00
应收利 息 - - - 135,895.55 135,895.55
应收股 利 - - - 36,050,489.14 36,050,489.14
应收申 购款 14,994.19 - - 554,759.24 569,753.43
资产总 计 1,428,197,229.71 - - 9,556,715,067.36 10,984,912,297.07
负债
衍生金 融负 债 - - - 21,099,279.80 21,099,279.80
应付赎 回款 - - - 17,969,041.04 17,969,041.04
应付管 理人 报酬 - - - 16,284,433.85 16,284,433.85
应付托 管费 - - - 2,640,718.97 2,640,718.97 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 29 页 共 49 页
应付交 易费 用 - - - 1,450.63 1,450.63
其他负 债 - - - 249,251.65 249,251.65
负债总 计 - - - 58,244,175.94 58,244,175.94
利率敏 感度 缺口 1,428,197,229.71 - - 9,498,470,891.42 10,926,668,121.13
上年度 末
2011 年12 月 31 日
1 年以 内
1-5 年 5 年
以上
不计息 合计
资产
银行存 款 351,253,303.58 - - - 351,253,303.58
存出保 证金 - - - 1,824.08 1,824.08
交易性 金融 资产 - - - 10,340,100,609.01 10,340,100,609.01
买入返 售金 融资 产 293,080,759.62 - - - 293,080,759.62
应收证 券清 算款 - - - 6,772,623.34 6,772,623.34
应收利 息 - - - 372,663.95 372,663.95
应收股 利 - - - 15,793,998.17 15,793,998.17
应收申 购款 3,574.26 - - 140,908.77 144,483.03
资产总 计 644,337,637.46 - - 10,363,182,627.32 11,007,520,264.78
负债
衍生金 融负 债 - - - 10,027,311.69 10,027,311.69
应付赎 回款 - - - 7,740,145.70 7,740,145.70
应付管 理人 报酬 - - - 17,483,972.08 17,483,972.08
应付托 管费 - - - 2,835,238.73 2,835,238.73
应付交 易费 用 - - - 3,832.48 3,832.48
其他负 债 - - - 495,002.89 495,002.89
负债总 计 - - - 38,585,503.57 38,585,503.57
利率敏 感度 缺口 644,337,637.46 - - 10,324,597,123.75 10,968,934,761.21
注：表中所示 为本基金 资 产及负债的公 允价值， 并 按照合约规定 的利率重 新 定价日或到 期日孰早
者予以 分类 。
6.4.9.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
于2012 年6 月30 日 ， 本 基金未 持有 交易 性债 券投 资(2011 年12 月31 日： 同)， 因此 市场 利
率的变 动对 于本 基金 资产 净值无 重大 影响(2011 年12 月 31 日 ：同) 。
6.4.9.4.2 外 汇风 险
外汇风险是指 金融工具 的 公允价值或未 来现金流 量 因外汇汇率变 动而发生 波 动的风险。本 基
金持有以非记 账本位币 人 民币计价的资 产和负债 ， 因此存在相应 的外汇风 险 。本基金的 基金管理
人每日 对本 基金 的外 汇风 险进行 监控 ，并 通过 外汇 远期投 资交 易对 上述 外汇 风险进 行管 理。
6.4.9.4.2.1 外 汇风 险敞口
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年6 月30 日 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 30 页 共 49 页
美元
折合人民 币
港币
折合人民 币
欧元
折合人民 币
日元
折合
人民
币
人民币 合计
以外币计价的资产
银行存款 31,634,397.58 414,029,175.65 201,631.01 5.18 113,356,033.17 559,221,242.59
结算备付金 - - - - 1,818,181.82 1,818,181.82
存出保证金 - 1,834.25 - - - 1,834.25
交易性金融资产 5,753,819,560.28 4,142,065,389.93 122,539,016.50 - - 10,018,423,966.71
买入返售金融资产 - - - - 250,000,000.00 250,000,000.00
应收股利 2,398,741.29 33,651,747.85 - - - 36,050,489.14
应收利息 140.60 - - - 135,754.95 135,895.55
应收申购款 - - - - 569,753.43 569,753.43
应收证券清算款 107,690,018.29 11,000,915.29 - - - 118,690,933.58
资产合计 5,895,542,858.04 4,600,749,062.97 122,740,647.51 5.18 365,879,723.37 10,984,912,297.07
以外币计价的负债
衍生金融负债 - - - - 21,099,279.80 21,099,279.80
应付赎回款 - - - - 17,969,041.04 17,969,041.04
应付赎回款 - - - - 16,284,433.85 16,284,433.85
应付托管费 - - - - 2,640,718.97 2,640,718.97
应付交易费用 - - - - 1,450.63 1,450.63
其它负债 - - - - 249,251.65 249,251.65
负债合计 - - - - 58,244,175.94 58,244,175.94
资产负债表外汇风
险敞口净额
5,895,542,858.04 4,600,749,062.97 122,740,647.51
5.18 307,635,547.43
10,926,668,121.13
项目
上年度末
2011 年 12 月 31 日
美元
折合人民 币
港币
折合人民 币
欧元
折合 人民 币
日元
折合
人民
币
人民币 合计
以外币计价的资产
银行存款 51,343,849.83 230,320,510.62 209,098.35 2.51 69,379,842.27 351,253,303.58
存出保证金 - 1,824.08 - - - 1,824.08
交易性金融资产 5,558,318,808.92 4,667,342,652.21 114,439,147.88 - - 10,340,100,609.01
买入返售金融资产 - - - - 293,080,759.62 293,080,759.62
应收证券清算款 3,694,906.80 3,077,716.54 - - - 6,772,623.34
应收利息 - - - 0.28 372,663.67 372,663.95
应收股利 3,148,427.22 12,645,570.95 - - - 15,793,998.17
应收申购款 - - - - 144,483.03 144,483.03
资产合计 5,616,505,992.77 4,913,388,274.40 114,648,246.23 2.79 362,977,748.59 11,007,520,264.78
以外币计价的负债
衍生金融负债 - - - - 10,027,311.69 10,027,311.69 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 31 页 共 49 页
应付赎回款 - - - - 7,740,145.70 7,740,145.70
应付管理人报酬 - - - - 17,483,972.08 17,483,972.08
应付托管费 - - - - 2,835,238.73 2,835,238.73
应付交易费用 - - - - 3,832.48 3,832.48
其他负债 - - - - 495,002.89 495,002.89
负债合计 - - - - 38,585,503.57 38,585,503.57
资产负债表外汇风
险敞口净额
5,616,505,992.77 4,913,388,274.40 114,648,246.23 2.79 324,392,245.02 10,968,934,761.21
6.4.9.4.2.2 外 汇风 险的敏 感性 分析
假
设
除汇率 以外 的其 他市 场变 量保持 不变
分
析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （2012 年 6 月 30 日 ） 上年度 末（2011 年 12 月31 日）
所有外 币均 相对 人民
币升 值5% 增加 约 46,620 增加 约35,423
所有外 币均 相对 人民
币贬 值5% 减少 约 46,620 减少 约35,423
6.4.9.4.3 其 他价 格风险
其他价格风险是指基金所 持金融工具的公允价值或 未来现金流量因除市场利 率和外汇汇率
以外的市场价 格因素变 动 而发生波动的 风险。本 基 金主要投资于 证券交易 所 上市交易的 股票和基
金，所面临的 其他价格 风 险来源于单个 证券发行 主 体自身经营情 况或特殊 事 项的影响， 也可能来
源于证 券 市 场整 体波 动的 影响。
本基金的基金 管理人在 构 建和管理投资 组合的过 程 中，采取战略 性资产配 置 和战术性资产 配
置相结 合的 配置 策略 ， 在 宏观经 济与 地区 经济 分析 、 掌 握全 球经 济趋 势的 基 础上 ， 通 过量 化分 析，
确定资产种类 与权重， 并 定期进行回顾 和动态调 整 。本基金将全 球股票市 场 分为成熟市 场和新兴
市场两类，根 据全球经 济 以及区域化经 济发展， 结 合全球范围的 资本流动 ， 确定两类市 场具体的
资产配置比例 并定期进 行 调整，争取构 建具备中 长 期发展潜力的 资产组合 。 在成熟市场 和新兴市
场中根据不同 国家和地 区 经济发展及证 券市场的 发 展变化对资产 进行国家 及 区域配 置， 在不同国
家或地区的配 置比例上 采 用“全球资产 配置量化 ” 模型进行配置 和调整。 由 于短期市场 会受到一
些非理性或者 非基本面 因 素的影响而产 生波动， 基 金经理将根据 对不同因 素 的研究与判 断，对基
金投资 组合 进行 调整 ，以 降低投 资组 合的 投资 风险 。
本基金通过投 资组合的 分 散化降低其他 价格风险 。 本基金投资组 合中基金 和 股票投资比例 为
基金资 产 的60%-100% ， 货 币市场 工具 及其 他金 融工 具占基 金资 产 的 0%-40% 。 此外 ， 本 基金 的基 金南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 32 页 共 49 页
管理人每日对 本基金所 持 有的证券价格 实施监控 ， 定期运用多种 定量方法 对 基金进行风 险度量，
包括VaR(Value at Risk) 指标等 来测 试本 基金 面临 的潜在 价格 风险 ，及 时可 靠地对 风险 进行 跟 踪
和控制 。
6.4.9.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年 6 月 30 日
上年度 末
2011 年12 月 31 日
公允价 值
占基金
资产净
值比例
（%）
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
交易性 金融 资产-股 票投 资 3,060,633,334.25 28.01 3,375,293,288.86 30.77
交易性 金融 资产 －基金 投资 6,957,790,632.46 63.68 6,964,807,320.15 63.50
交易性 金融 资产 －债 券投 资 - - - -
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - -
其他 - - - -
合计 10,018,423,966.71 91.69 10,340,100,609.01 94.27
6.4.9.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
假设
除业绩 比较 基准 以外 的其 他市场 变量 保持 不变
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2012 年6 月30 日 ）
上年度 末 （ 2011 年12 月31
日 ）
1. 业 绩比 较基 准上 升 5% 增加 约 51,650 增加 约46,070
2. 业 绩比 较基 准下 降 5% 减少 约 51,650 减少 约46,070
6.4.10 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
无。
§7 投资组 合报告
7.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位: 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产
的比例 （% ） 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 33 页 共 49 页
1 权益投 资 3,060,633,334.25 27.86
其中： 普通 股 票 3,060,633,334.25 27.86
存托凭 证 - -
优先股 - -
房地产 信托 凭证 - -
2 基金投 资 6,340,647,821.35 57.72
3 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产 支持 证券 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
其中： 远期 - -
期货 - -
期权 - -
权证 - -
5 买入返 售金 融资 产 250,000,000.00 2.28
其 中 ： 买 断 式 回 购 的 买 入 返 售 金 融 资
产
- -
6 货币市 场工 具 617,142,811.11 5.62
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计 561,039,424.41 5.11
8 其他各 项资 产 155,448,905.95 1.42
9 合计 10,984,912,297.07 100.00
注：上 述货 币市 场工 具均 为货币 市场 基金 投资 。
7.2 期 末在 各个国 家（ 地区） 证券 市场的 权益 投资分 布
金额单 位: 人民 币元
国家( 地区) 公允价 值 占基金 资产 净值 比例(%)
中国香 港 3,060,633,334.25 28.01
合计 3,060,633,334.25 28.01
7.3 期 末按 行业分 类的 权益投 资组 合
金额单 位: 人民 币元
行业类 别 公允价 值 占基金 资产 净值 比例(%)
通讯
373,690,847.98 3.42
非必需 消费 品
797,693,128.69 7.30
必需消 费品
179,050,546.41 1.64
能源
87,704,628.48 0.80
金融
1,220,537,497.30 11.17
保健
136,771,488.97 1.25 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 34 页 共 49 页
工业
41,647,144.14 0.38
材料
91,976,218.24 0.84
科技
59,607,255.96 0.55
公用事 业
71,954,578.08 0.66
合计 3,060,633,334.25 28.01
注：本基 金对以 上行业 分类 采用彭博 行业分 类标准 。
7.4 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 权益投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序
号
公司名 称
( 英文)
公司名 称
( 中文)
证券
代码
所在证
券市场
所属
国家
（地
区）
数量( 股) 公允价 值 占基
金资
产净
值比
例
(%)
1 Tencent
Holdings
Limited
腾讯控股有限
公司
700
HK
香港
交易所
中国 1,300,000 239,511,636.00 2.19
2 BOC Hong Kong
(Holdings)
Limited
中银香港( 控
股) 有限公司
2388
HK
香港
交易所
中国 11,200,000 215,478,950.40 1.97
3 Haitong
Securities
CO.,LTD.
海通证券股份
有限公司
6837
HK
香港
交易所
中国 19,900,000 174,882,624.84 1.60
4 Hong Kong
Exchanges And
Clearing
Limited
香港交易及结
算所有限公司
388
HK
香港
交易所
中国 1,834,229 164,483,018.19 1.51
5 China Minsheng
Banking
Corp.,Ltd.
中国民生银行
股份有限公司
1988
HK
香港
交易所
中国 29,000,000 162,416,280.60 1.49
6 Luk Fook
Holdings
(International
)Limited
六福集团( 国
际) 有限公司
590
HK
香港
交易所
中国 11,035,000 144,475,000.36 1.32
7 China Unicom
(Hong Kong)
Limited
中国联合网络
通信( 香港) 股
份有限公司
762
HK
香港
交易所
中国 16,864,000 134,179,211.98 1.23
8 SJM Holdings
Limited
澳门博彩控股
有限公司
880
HK
香港
交易所
中国 11,500,000 133,875,428.40 1.23
9 New China Life
Insurance
新华人寿保险
股份有限公司
1336
HK
香港
交易所
中国 5,000,000 120,448,755.00 1.10 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 35 页 共 49 页
Company Ltd.
10 Guangzhou
Pharmaceutical
Company
Limited
广州药业股份
有限公司
874
HK
香港
交易所
中国 8,500,000 95,348,131.20 0.87
11 Evergrande
Real Estate
Group Limited
恒大地产集团
有限公司
3333
HK
香港
交易所
中国 27,000,000 86,502,994.20 0.79
12 LOCCITANE
INTERNATIONAL
S.A.
LOCCITANE
INTERNATIONAL
S.A.
973
HK
香港
交易所
中国 4,453,250 77,508,580.23 0.71
13 Sands China
Ltd.
金沙中国有限
公司
1928
HK
香港
交易所
中国 3,700,000 73,899,693.00 0.68
14 Kunlun Energy
Company
Limited
昆仑能源有限
公司
135
HK
香港
交易所
中国 7,000,000 70,418,703.60 0.64
15 Ping An
Insurance
(Group)
Company Of
China, Ltd.
中国平安保险
( 集团) 股份有
限公司
2318
HK
香港
交易所
中国 1,350,000 67,903,749.90 0.62
16 FAR EAST
HORIZON
LIMITED
远东宏信有限
公司
3360
HK
香港
交易所
中国 15,200,000 67,532,824.80 0.62
17 The Wharf
(Holdings)
Limited
九龙仓集团有
限公司
4 HK 香港
交易所
中国 1,886,197 65,427,667.81 0.60
18 Sa Sa
International
Holdings
Limited
莎莎国际控股
有限公司
178
HK
香港
交易所
中国 16,000,000 63,261,072.00 0.58
19 Chow Sang Sang
Holdings
International
Limited
周生生集团国
际有限公司
116
HK
香港
交易所
中国 4,700,000 57,473,010.00 0.53
20 Zhaojin Mining
Industry
Company
Limited
招金矿业股份
有限公司
1818
HK
香港
交易所
中国 6,800,000 55,989,309.60 0.51
21 ZTE
Corporation
中兴通讯股份
有限公司
763
HK
香港
交易所
中国 4,500,000 54,807,240.60 0.50
22 Vinda
International
Holdings
维达国际控股
有限公司
3331
HK
香港
交易所
中国 5,300,000 49,514,832.36 0.45 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 36 页 共 49 页
Limited
23 Brilliance
China
Automotivve
Hoidings
Limited
华晨中国汽车
控股有限公司
1114
HK
香港
交易所
中国 8,500,000 46,703,953.80 0.43
24 China Pacific
Insurance
(Group) Co.,
Ltd.
中国太平洋保
险( 集团) 股份
有限公司
2601
HK
香港
交易所
中国 2,000,000 40,597,956.00 0.37
25 China Life
Insurance
Company
Limited
中国人寿保险
股份有限公司
2628
HK
香港
交易所
中国 2,450,000 39,865,888.44 0.36
26 Sino
Biopharmaceuti
cal Limited
中国生物制药
有限公司
1177
HK
香港
交易所
中国 16,000,000 36,391,420.80 0.33
27 Hengdeli
Holdings
Limited
亨得利控股有
限公司
3389
HK
香港
交易所
中国 17,500,000 34,809,894.00 0.32
28 Huadian Power
International
Corporation
Limited
华电国际电力
股份有限公司
1071
HK
香港
交易所
中国 17,100,000 32,620,213.08 0.30
29 China Foods
Ltd.
中国食品有限
公司
506
HK
香港
交易所
中国 4,600,000 28,537,591.32 0.26
30 Shirble
Department
Store Holdings
(China)
Limited
岁宝百货控股
( 中国) 有限公
司
312
HK
香港
交易所
中国 47,022,000 27,599,957.88 0.25
31 Huaneng Power
International,
Inc.
华能国际电力
股份有限公司
902
HK
香港
交易所
中国 5,500,000 26,095,192.20 0.24
32 Beijing
Capital
International
Airport
Company
Limited
北京首都国际
机场股份有限
公司
694
HK
香港
交易所
中国 6,800,000 26,054,431.20 0.24
33 Hysan
Development
Company
Limited
希慎兴业有限
公司
14 HK 香港
交易所
中国 1,000,000 23,885,946.00 0.22 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 37 页 共 49 页
34 Techtronic
Industries Co.
Ltd.
创科实业有限
公司
669
HK
香港
交易所
中国 3,000,000 23,796,271.80 0.22
35 Magic Holdings
International
Limited
美即控股国际
有限公司
1633
HK
香港
交易所
中国 10,671,758 23,489,542.50 0.21
36 WING HANG
BANK,Limited
永亨银行有限
公司
302
HK
香港
交易所
中国 360,000 21,966,918.12 0.20
37 Goodbaby
International
Holdings
Limited
好孩子国际控
股有限公司
1086
HK
香港
交易所
中国 10,800,000 19,809,846.00 0.18
38 NINE DRAGONS
PAPER
(HOLDINGS)
LIMITED
玖龙纸业( 控
股) 有限公司
2689
HK
香港
交易所
中国 5,200,000 18,270,710.64 0.17
39 Sinopec
Kantons
Holdings
Limited
中石化冠德控
股有限公司
934
HK
香港
交易所
中国 3,800,000 17,285,924.88 0.16
40 Dah Sing
Financial
Holdings
Limited
大新金融集团
有限公司
440
HK
香港
交易所
中国 830,000 16,239,182.40 0.15
41 Emperor Watch
And Jewellery
Limited
英皇钟表珠宝
有限公司
887
HK
香港
交易所
中国 26,000,000 14,837,004.00 0.14
42 Greatview
Aseptic
Packaging
Company
Limited
纷美包装有限
公司
468
HK
香港
交易所
中国 4,380,000 14,496,894.22 0.13
43 China Power
International
Development
Limited
中国电力国际
发展有限公司
2380
HK
香港
交易所
中国 8,000,000 13,239,172.80 0.12
44 Greentown
China Holdings
Limited
绿城中国控股
有限公司
3900
HK
香港
交易所
中国 2,000,000 13,141,346.40 0.12
45 ORIENTAL WATCH
HOLDINGS
LIMITED
东方表行集团
有限公司
398
HK
香港
交易所
中国 6,800,000 11,364,166.80 0.10
46 Air China
Limited
中国国际航空
股份有限公司
753
HK
香港
交易所
中国 3,000,000 11,103,296.40 0.10 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 38 页 共 49 页
47 GUOTAI JUNAN
INTERNATIONAL
HOLDINGS
LIMITED
国泰君安国际
控股有限公司
1788
HK
香港
交易所
中国 4,700,000 10,728,295.20 0.10
48 Samson Holding
Ltd.
顺诚控股有限
公司
531
HK
香港
交易所
中国 14,000,000 10,500,033.60 0.10
49 Dalian Port
(PDA) Company
Limited
大连港股份有
限公司
2880
HK
香港
交易所
中国 7,100,000 9,955,466.64 0.09
50 Guangshen
Railway
Company
Limited
广深铁路股份
有限公司
525
HK
香港
交易所
中国 5,200,000 9,792,422.64 0.09
51 Poly (Hong
Kong)
Investments
Limited
保利( 香港) 投
资有限公司
119
HK
香港
交易所
中国 2,400,000 8,119,591.20 0.07
52 MAN WAN
HOLDINGS
LIMITED
敏华控股有限
公司
1999
HK
香港
交易所
中国 3,000,000 7,801,655.40 0.07
53 Haier
Electronics
Group Co., Ltd
海尔电器集团
有限公司
1169
HK
香港
交易所
中国 1,000,000 7,532,632.80 0.07
54 Hopson
Development
Holdings Ltd.
合生创展集团
有限公司
754
HK
香港
交易所
中国 2,000,000 7,418,502.00 0.07
55 Sparkle Roll
Group Limited
耀莱集团有限
公司
970
HK
香港
交易所
中国 18,700,000 7,393,637.79 0.07
56 Trinity
Limited
利邦控股有限
公司
891
HK
香港
交易所
中国 1,300,000 5,161,157.82 0.05
57 Hua Han
Bio-Pharmaceut
ical Holdings
Ltd.
华瀚生物制药
控股有限公司
587
HK
香港
交易所
中国 4,440,640 5,031,936.97 0.05
58 Chinasoft
International
Ltd.
中软国际有限
公司
354
HK
香港
交易所
中国 3,200,000 4,800,015.36 0.04
59 Avichina
Industry And
Technology
Company
Limited
中国航空科技
工业股份有限
公司
2357
HK
香港
交易所
中国 1,600,000 3,326,097.60 0.03
60 Dongyue Group
Limited
东岳集团有限
公司
189
HK
香港
交易所
中国 1,100,000 3,219,303.78 0.03 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 39 页 共 49 页
61 NEO-NEON
HOLDINGS
LIMITED
真明丽控股有
限公司
1868
HK
香港
交易所
中国 2,700,000 2,311,148.70 0.02
注：本基金 对以上 证券代 码采用当 地市场 代码。
7.5 报 告期 内权益 投资 组合的 重大 变动
7.5.1 累 计买 入金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 权益投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序
号
公司名 称( 英文) 证券代 码
本期累 计买 入金
额
占期初
基金资
产净值
比例
（％）
1 Haitong Securities CO.,LTD. 6837 HK 188,453,573.40 1.72
2 China National Building Material Company
Limited
3323 HK 155,690,982.41 1.42
3 Zoomlion Heavy Industry Science And
Technology Co., Ltd.
1157 HK 154,013,104.11 1.40
4 Evergrande Real Estate Group Limited 3333 HK 112,859,445.13 1.03
5 Guangzhou Pharmaceutical Company Limited 874 HK 83,574,924.83 0.76
6 China Minsheng Banking Corp.,Ltd. 1988 HK 75,334,971.19 0.69
7 ZTE Corporation 763 HK 65,924,638.24 0.60
8 Sunshine Oilsands Ltd. 2012 HK 62,947,816.88 0.57
9 COSCO Pacific Limited 1199 HK 54,609,773.70 0.50
10 Brilliance China Automotivve Hoidings
Limited
1114 HK 54,178,965.93 0.49
11 Shirble Department Store Holdings (China)
Limited
312 HK 48,628,927.44 0.44
12 China Merchants Holdings (International)
Company Limited
144 HK 47,850,877.97 0.44
13 China Shipping Container Lines Company
Limited
2866 HK 45,009,863.59 0.41
14 China Life Insurance Company Limited 2628 HK 42,277,882.99 0.39
15 China Pacific Insurance (Group) Co., Ltd. 2601 HK 41,708,443.56 0.38
16 FAR EAST HORIZON LIMITED 3360 HK 41,417,216.00 0.38
17 Weichai Power Co., Ltd. 2338 HK 40,931,331.38 0.37
18 China Coal Energy Company Limited 1898 HK 38,273,545.68 0.35
19 Kunlun Energy Company Limited 135 HK 37,098,174.23 0.34
20 Citic Securities Company Limited 6030 HK 34,045,697.94 0.31
注：1 、本 基金 对以 上证 券 代码采 用当 地市 场代 码。
2 、买 入金 额按 成交 金额 （ 成交单 价乘 以成 交数 量） 填列， 不考 虑相 关交 易费 用。 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 40 页 共 49 页
7.5.2 累 计卖 出金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 权益投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序
号
公司名 称( 英文) 证券代 码
本期累 计卖 出金
额
占期初
基金资
产净值
比例
（％）
1 China Life Insurance Company Limited 2628 HK 222,086,845.57 2.02
2 Alibaba.com Ltd. 1688 HK 162,276,045.12 1.48
3 Zoomlion Heavy Industry Science And
Technology Co., Ltd.
1157 HK 154,608,171.74 1.41
4 China National Building Material Company
Limited
3323 HK 151,057,385.38 1.38
5 Picc Property And Casualty Company Limited. 2328 HK 133,345,856.56 1.22
6 China Merchants Bank Co., Ltd. 3968 HK 94,949,228.44 0.87
7 China Telecom Corporation Limited 728 HK 85,864,694.86 0.78
8 China Citic Bank Corporation Limited 998 HK 73,272,091.67 0.67
9 Weichai Power Co., Ltd. 2338 HK 72,430,457.70 0.66
10 Citic Securities Company Limited 6030 HK 67,273,939.10 0.61
11 Galaxy Entertainment Group Limited 27 HK 61,788,591.41 0.56
12 Sunshine Oilsands Ltd. 2012 HK 60,191,619.39 0.55
13 Kunlun Energy Company Limited 135 HK 58,350,880.09 0.53
14 Tencent Holdings Limited 700 HK 52,561,156.48 0.48
15 Zijin Mining Group Company Limited 2899 HK 51,380,310.95 0.47
16 Evergrande Real Estate Group Limited 3333 HK 46,579,130.83 0.42
17 COSCO Pacific Limited 1199 HK 45,802,884.66 0.42
18 China Merchants Holdings (International)
Company Limited
144 HK 44,411,075.27 0.40
19 China Coal Energy Company Limited 1898 HK 39,977,717.52 0.36
20 China Shipping Container Lines Company
Limited
2866 HK 32,964,440.03 0.30
注：1 、本 基金 对以 上证 券 代码采 用当 地市 场代 码。
2 、卖 出金 额按 成交 金额 （ 成交单 价乘 以成 交数 量） 填列， 不考 虑相 关交 易费 用。
7.5.3 权 益投 资的买 入成 本总额 及卖 出收入 总额
单位: 人 民币 元
买入成 本（ 成交 ）总 额 1,790,975,755.05
卖出收 入（ 成交 ）总 额 2,156,797,501.49
注：买入成本 和卖出收 入 均按买卖成交 金额（成 交 单价乘以成交 数量）填 列 ，不考虑相 关交易费
用。 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 41 页 共 49 页
7.6 期 末按 债券信 用等 级分类 的债 券投资 组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
7.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排名的 前五 名债券 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
7.8 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 名的 所有 资产支 持证 券投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排名的 前五 名金融 衍生 品投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 衍生品 类别 衍生品 名称 公允价 值
占基金 资产
净值比 例(%)
1 远期投 资 汇率远 期( 日元 兑人 民币) 3,132,751.80 0.03
2 远期投 资 汇率远 期( 美元 兑人 民币) 108,500.00 0.00
3 远期投 资 汇率远 期( 日元 兑人 民币) -789,390.12 -
4 远期投 资 汇率远 期( 美元 兑人 民币) -1,402,500.00 -
5 远期投 资 汇率远 期( 美元 兑人 民币) -1,580,000.00 -
7.10 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排名 的 前十 名基金 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序
号
基金名 称
基金
类型
运作
方式
管理人 公允价 值（ 元）
占基
金资
产净
值比
例
（％
）
1 Hang Seng Investment
Index Funds Series -
H-Share Index ETF
（恒 生H 股 指数 基金 ）
ETF
基金
契约
型开
放式
基金
Hang Seng
Investment
Management Ltd （恒
生投资 管理 公司 ）
1,055,362,086.39 9.66
2 JPM Lux Liquidity
Institutional Fund
（摩根 大通 货币 市场
基金）
货币
式基
金
契约
型开
放式
基金
JP Morgan Asset
Management （摩 根大
通资产 管理 公司 ）
617,142,811.11 5.65
3 SPDR S&P 500 ETF
TRUST （SPDR 美 国标 普
500 指 数基 金）
ETF
基金
契约
型开
放式
基金
StateStreet Global
Advisors （ 道富 环球
投资管 理公 司）
392,161,825.97 3.59
4 Market Vectors
Russia ETF （ 俄罗 斯
指数基 金）
ETF
基金
契约
型开
放式
Van Eck Associates
Corp （ 范埃 克资 产管
理公司 ）
313,330,435.48 2.87 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 42 页 共 49 页
基金
5 WisdomTree Emerging
Markets Equity
Income Fund
（WisdomTree 新兴 市
场收益 性股 票基 金）
ETF
基金
契约
型开
放式
基金
WisdomTree
ETFs/USA （ 美国
WisdomTree 指 数基
金管理 公司 ）
294,923,762.10 2.70
6 iShares MSCI South
Korea Index Fund （安
硕韩国 指数 基金 ）
ETF
基金
契约
型开
放式
基金
BlackRock Fund
Advisors （ 贝莱 德基
金管理 公司 ）
291,200,925.96 2.67
7 Ishares MSCI United
Kingdom Index Fund
（安 硕MSCI 英 国指 数
基金）
ETF
基金
契约
型开
放式
基金
BlackRock Fund
Advisors （ 贝莱 德基
金管理 公司 ）
279,939,631.26 2.56
8 WisdomTree Japan
Hedged EQ （WISDOMTREE
日本指 数基 金）
ETF
基金
契约
型开
放式
基金
WisdomTree
ETFs/USA （ 美国
WisdomTree 指 数基
金管理 公司 ）
230,846,200.20 2.11
9 DB Platinum IV -
Croci US （德 意志 银
行美国 指数 增强 基金 ）
量化
指数
增强
基金
契约
型开
放式
基金
DB Platinum
Advisors （ 德意 志银
行投资 管理 ）
230,283,284.10 2.11
10 SPDR S&P China ETF
（SPDR 中 国指 数基 金）
ETF
基金
契约
型开
放式
基金
SSGA Funds
Management Inc （道
富环球 投资 管理 公
司）
221,592,871.50 2.03
7.11 投 资组 合报告 附注
7.11.1
本基金投资的 前十名证 券 的发行主体本 期没有出 现 被监管部门立 案调查， 或 在报告编制日 前
一年内 受到 公开 谴责 、处 罚的情 形。
7.11.2
本基金 投资 的前 十名 股票 没有超 出基 金合 同规 定的 备选股 票库 。
7.11.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 1,834.25
2 应收证 券清 算款 118,690,933.58 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 43 页 共 49 页
3 应收股 利 36,050,489.14
4 应收利 息 135,895.55
5 应收申 购款 569,753.43
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 155,448,905.95
7.11.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
7.11.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。
§8 基金份 额持有人信息
8.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有 人结 构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
915,649 19,233.16 89,206,106.53 0.51% 17,521,621,161.33 99.49%
8.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理公 司所 有从 业人
员持有 本开 放式 基金
2,826,407.30 0.0160%
注：本 公司 高级 管理 人员 、基金 投资 和研 究部 门 负 责人及 本基 金基 金经 理未 持有本 基金 份额 。
§9 开放式 基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （2007 年9 月 19 日） 基 金份 额总 额 29,998,151,206.40
本报告 期期 初基 金份 额总 额 18,180,007,917.86
本报告 期基 金总 申购 份额 20,500,717.61
减：本 报告 期基 金总 赎回 份额 589,681,367.61 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 44 页 共 49 页
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 17,610,827,267.86
§10 重大事 件揭示
10.1 基 金份 额持有 人大 会决议
报告期 内无 基金 份额 持有 人大会 决议 。
10.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
本报告 期内 ，本 基金 的基 金管理 人、 基金 托管 人的 专门基 金托 管部 门未 发生 重大人 事 变 动 。
10.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期内 无涉 及基 金管 理人、 基金 财产 、基 金托 管业务 的诉 讼。
10.4 基 金投 资策略 的改 变
本报告 期内 本基 金投 资策 略未改 变。
10.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
本报告 期内 本基 金未 更换 会计师 事务 所。
10.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本报告 期内 ，基 金管 理人 、基金 托管 人及 其高 级管 理人员 未受 监管 部门 稽查 或处罚 。
10.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
10.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
股票交 易
应支付 该券 商的 佣
金
备
注
成交金 额
占当期 股
票
成交总 额
的比例
佣金
占当期
佣金
总量的
比例
BOCI Securities Limited 801,977,167.84 20.31% 1,754,994.74 13.03% -
First Shanghai Securities Ltd. 613,166,072.41 15.53% 927,442.52 6.89% - 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 45 页 共 49 页
Haitong International Securities Co.,Ltd 458,259,459.08 11.61% 2,318,372.19 17.22% -
China Merchants Securities(HK)Co Ltd 450,924,153.74 11.42% 649,318.94 4.82% -
Goldman Sachs (Asia)L.L.C 409,114,580.69 10.36% 1,297,088.88 9.63% -
GuangFa Securities (Hong Kong)Business Limited 372,741,049.28 9.44% 511,664.06 3.80% -
China Everbright Securities (HK) Limited 268,436,153.63 6.80% 484,098.81 3.59% -
Huatai Financial Holdings (Hong Kong) Limited 217,906,379.31 5.52% 1,247,284.64 9.26% -
Oriental Patron Securities Limited 180,027,622.95 4.56% 572,276.16 4.25% -
SinoPac Securities (Asia) Limited 97,539,869.31 2.47% 309,482.61 2.30% -
UBS Securities Asia Limited 68,880,389.50 1.74% 1,539,447.68 11.43% -
Deutsche Bank A.G.London 4,406,662.20 0.11% 3,084.66 0.02% -
Guotai Junan (Hong Kong) Limitied 4,367,703.20 0.11% 5,241.24 0.04% -
CITI Group Global Markets Asia Limited 25,993.40 0.00% 25.99 0.00% -
Morgan Stanley Asia Limited - - 1,132,582.64 8.41% -
Commerzbank - - 710,270.72 5.27% -
Nomura （Hong Kong ）Limited - - 4,264.84 0.03% -
Knight Capital Americas, L.P. - - 59.17 0.00% -
China Construction Bank International Securities
Limited
- - - - -
CSC Securities (Hong Kong) Limited - - - - -
Merrill Lynch （Asia Pacific ）Ltd - - - - -
Credit Suisse(Hong Kong) Limited - - - - -
Daiwa Capital Markets Hong Kong Limited - - - - -
CITIC Securities International Company Limited - - - - -
Ping An of China Securities (HK) Co. Ltd. - - - - -
J.P. Morgan Securities (Asia Pacific)Limited - - - - -
Yuanta Securities (Hong Kong) Company Limited - - - - -
China International Capital Corporation Hong Kong
Securities Limited
- - - - -
BNP Paribas Corporate & Investment Banking - - - - -
BOCOM International Securities Limited - - - - -
Cantor Fitzgerald - - - - -
CLSA Limited - - - - -
ICBC International Securities Limited - - - - -
KGI Asia Limited - - - - -
PIPER JAFFRAY ASIA SECURITIES LIMITED - - - - -
RBC Dominion Securities Inc. - - - - -
Taifook Securities Co.Ltd. - - - - -
The Hongkong and Shanghai Banking Corporation - - - - - 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 46 页 共 49 页
Limited
10.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券回 购交 易 基金交 易
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期
权证
成交总
额的比
例
BOCI Securities Limited - - 198,901,156.54
1.99%
First Shanghai Securities Ltd. - - 159,702,697.30
1.60%
Haitong International Securities Co.,Ltd - - 164,030,598.74
1.64%
China Merchants Securities(HK)Co Ltd - - 198,394,804.97
1.99%
Goldman Sachs (Asia)L.L.C - - 2,552,682,871.95
25.58%
GuangFa Securities (Hong Kong)Business Limited - - 138,859,355.93
1.39%
China Everbright Securities (HK) Limited - - 215,662,685.40
2.16%
Huatai Financial Holdings (Hong Kong) Limited - - 1,673,442,711.07
16.77%
Oriental Patron Securities Limited - - 25,714,358.57
0.26%
SinoPac Securities (Asia) Limited - - 273,295,123.43
2.74%
UBS Securities Asia Limited - - 1,935,308,902.87
19.39%
Deutsche Bank A.G.London - - - -
Guotai Junan (Hong Kong) Limitied - - - -
CITI Group Global Markets Asia Limited - - - -
Morgan Stanley Asia Limited - - 1,662,954,814.96
16.66%
Commerzbank - - 776,817,652.21
7.78%
Nomura （Hong Kong ）Limited - - 4,044,491.82
0.04%
Knight Capital Americas, L.P. - - 44,141.66
0.00%
China Construction Bank International
Securities Limited
- - - -
CSC Securities (Hong Kong) Limited - - - -
Merrill Lynch （Asia Pacific ）Ltd - - - -
Credit Suisse(Hong Kong) Limited - - - -
Daiwa Capital Markets Hong Kong Limited - - - -
CITIC Securities International Company Limited - - - -
Ping An of China Securities (HK) Co. Ltd. - - - -
J.P. Morgan Securities (Asia Pacific)Limited - - - -
Yuanta Securities (Hong Kong) Company Limited - - - - 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
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China International Capital Corporation Hong
Kong Securities Limited
- - - -
BNP Paribas Corporate & Investment Banking - - - -
BOCOM International Securities Limited - - - -
Cantor Fitzgerald - - - -
CLSA Limited - - - -
ICBC International Securities Limited - - - -
KGI Asia Limited - - - -
PIPER JAFFRAY ASIA SECURITIES LIMITED - - - -
RBC Dominion Securities Inc. - - - -
Taifook Securities Co.Ltd. - - - -
The Hongkong and Shanghai Banking Corporation
Limited
- - - -
华泰证券 1,335,000,000.00 100.00% - -
注：1 、本 基金 本报 告期 内 新增 1 家券 商, Knight Capital Americas, L.P. 。
2 、券 商选 择标 准和 程序 ：
为保障公司境 外证券投 资 的顺利开展， 规范券商 选 择及交易量分 配标准与 原 则，基金管 理人明确
了券商 选择 、考 核及 交易 量的分 配等 流程 。
A. 券 商的 选择 。 券 商的 交 易执行 能力 、 研 究实 力和 提供的 研究 服务 、IPO 的 支持等 是选 择券 商以
及分配 交易 量最 主要 的原 则和标 准， 包 括 以下 几个 方面：
(a) 交易执 行能力。 主要 指券商是否对 投资指令 进 行了有效的执 行以及能 否 取得较高质量 的成交
结果。衡量交 易执行能 力 的指标主要有 ：是否完 成 交易、成交的 及时性、 成 交价格、对 市场的影
响等。
(b) 研究机 构的实力 和水 平。主要是指 券商能否 所 提供高质量的 宏观经济 研 究、行业研究 及市场
走向、 个股 分析 报告 和专 题研究 报告 ，报 告内 容是 否详实 ，投 资建 议是 否准 确。
(c) 提供研 究服务的 质量 。主要指券商 承接调研 课 题的态度、协 助安排上 市 公司调研、以 及就有
关专题 提供 研究 报告 和讲 座。
(d) IPO 的 支持 。是 指券 商是否 有充 足的 IPO 资源 ，是否 能够 在 IPO 项 目上 给予一 定的 支持 。
国际业 务部 根据 上述 标准 对境外 券商 进行 遴选 ，筛 选出符 合条 件的 券商 开立 交易账 户。
B. 券 商交 易量 分仓 标准
公司在 券商 的交 易量 分配 上主要 采取 如下 标准 ：
(a) IPO 的支 持。 基金 经 理在每 月初 根据 券商 在 IPO 上的支 持以 及未 来 IPO 项目的 分配 对该 部分
交易量 进行 分配 。 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
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(b) 研究上 的支持。 每季 度由投资 人员 （基金经 理 、基金经理助 理、研究 员 ）对各券商的 研究支
持进行 打分 根据 各券 商的 得分进 行交 易量 的分 配。
(c) 交 易执 行能 力。 该部 分交易 量由 交易 部根 据券 商的执 行能 力进 行分 配， 每季度 一次 。
(d) 成交数 据的准确 与及 时。由运作保 障部根据 券 商成交数据的 准确性与 及 时性进行分配 ，每季
度一次 。
国际业务部统 计上述分 配 结果，拟定交 易量分仓 比 例，单一券商 的分配比 例 不能超过 30% ，如 统
计结果 超过 了该 上限 ，由 国际业 务部 进行 调整 。分 仓结果 报备 投决 会后 ，由 交易部 实施 。
交易券 商的 评价 和交 易量 的分配 比例 于每 季度 末最 后一周 进行 ， 新 的分 配标 准 在下季 度进 行实 施 。
10.8 其 他重 大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
南 方 基 金关 于旗 下 部分 基金 参 加 中信 银行 网 上
银行和 移动 银行 优惠 活动 的公告
中国 证券 报、 上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年6 月29 日
2
南 方 基 金关 于旗 下 部分 基金 参 与 交通 银行 网 上
银行、 手机 银行 基金 申购 费率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年6 月29 日
3
南 方 基 金管 理有 限 公司 网上 直 销 关于 开通 电 脑
PC 客 户端 交易 的公 告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年6 月25 日
4
南 方 基 金管 理有 限 公司 关于 旗 下 部分 基金 在 中
天证券 推出 基金 定投 业务 的公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年 6 月 5 日
5
南 方 基 金管 理有 限 公司 关于 恢 复 直销 电话 交 易
服务的 公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年 6 月 5 日
6
南 方 基 金关 于旗 下 部分 基金 参 加 华融 证券 网 上
交易系 统基 金定 投申 购费 率优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年5 月31 日
7
南 方 基 金关 于旗 下 部分 基金 参 加 重庆 银行 网 银
申购及 网银 定投 申购 费率 优惠活 动的 公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年5 月22 日
8
南 方 基 金管 理有 限 公司 关于 旗 下 部分 基金 在 渤
海证券 推出 基金 定期 定额 投资业 务的 公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年5 月21 日
9
南 方 基 金关 于旗 下 部分 基金 参 加 中国 农业 银 行
网上银 行基 金申 购费 率优 惠活动 的公 告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年 5 月 2 日
10
南 方 基 金管 理有 限 公司 关于 旗 下 部分 基金 参 加
邮 储 银 行手 机银 行 基金 申购 费 率 优惠 活动 的 公
告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报 2012 年 5 月 2 日
11
南 方 基 金关 于旗 下 部分 基金 参 加 国泰 君安 自 助
式交易 系统 申购 费率 优惠 活动的 公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年 4 月 9 日
12
南 方 基 金关 于旗 下 部分 基金 参 加 中国 工商 银 行
个人电 子银 行基 金申 购费 率优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年3 月31 日
13 南方基 金关 于开 通电 子直 销汇款 交易 的公 告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年3 月26 日
14
南 方 基 金关 于开 通 光大 银行 卡 网 上直 销交 易 的
公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年3 月26 日 南方全球精选配置(QDII-FOF)2012 年半年度报告
第 49 页 共 49 页
15 南方基 金关 于电 子直 销开 通多交 易账 户的 公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年3 月26 日
16
南 方 基 金关 于暂 停 直销 电话 交 易 系统 服务 的 公
告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年3 月23 日
17
南 方 基 金关 于暂 停 网上 直销 交 易 系统 服务 的 公
告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年3 月23 日
18
南 方 基 金关 于开 展 农行 卡网 上 直 销费 率优 惠 的
公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年 3 月 6 日
19
南 方 基 金关 于 旗 下南 方 稳健 等 21 只 开 放式 证
券投资 基金 增加 五矿 证券 为代销 机构 的公 告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年2 月20 日
20
南 方 基 金关 于旗 下 部分 基金 参 加 齐鲁 证券 网 上
交 易 系 统网 上委 托 申购 及定 投 申 购费 率优 惠 活
动的公 告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报 2012 年2 月13 日
21
关 于 注 意防 范冒 用 南方 基金 名 义 进行 的非 法 证
券活动 的提 示
中国证 券 报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012 年 1 月 9 日
§11 备查文 件目录
11.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 设立 南 方全球 精选 配置 证券 投资 基金的 文件 。
2 、南 方全 球精 选配 置证 券 投资基 金基 金合 同。
3 、南 方全 球精 选配 置证 券 投资基 金托 管协 议。
4 、中 国证 监会 批准 设立 南 方基金 管理 有限 公司 的文 件。
5 、报 告期 内在 选定 报刊 上 披露的 各项 公告 。
11.2 存 放地 点
深圳市 福田 中心 区福 华 1 路6 号 免税 商务 大 厦31 至 33 楼
11.3 查 阅方 式
网站：http://www.nffund.com
