南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
2012年6 月30日
基金管理人：南方基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
送出日期：2012年8 月29日
南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
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§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二
以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2012 年 8 月 20 日复核了本
报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核
内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金
的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2012年1月1日起至6月 30日止。 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本情况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基金产品说明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基金管理人和基金托管人 .......................................................................................................... 6
2.4 信息披露方式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其他相关资料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标和基金净值表现 ........................................................................................................... 7
3.1 主要会计数据和财务指标 .......................................................................................................... 7
3.2 基金净值表现 .............................................................................................................................. 7
§4 管理人报告 ........................................................................................................................................... 9
4.1 基金管理人及基金经理情况 ...................................................................................................... 9
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................ 10
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................ 10
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 10
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................ 11
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 12
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 12
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 13
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 13
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 13
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ........................ 13
§6 半年度财务会计报告（未经审计） ................................................................................................. 14
6.1 资产负债表 ................................................................................................................................ 14
6.2 利润表 ........................................................................................................................................ 15
6.3 所有者权益（基金净值）变动表 ............................................................................................ 16
6.4 报表附注 .................................................................................................................................... 17
§7 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 31
7.1 期末基金资产组合情况 ............................................................................................................ 31
7.2 期末按行业分类的股票投资组合 ............................................................................................ 31
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................................ 32
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ........................................................................................ 40
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 .................................................................................... 41
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 ............................ 41
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细 ................ 41
7.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 ............................ 41
7.9 投资组合报告附注 .................................................................................................................... 42
§8 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 43
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 43
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况 ........................................................ 43
§9 开放式基金份额变动 ......................................................................................................................... 43 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
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§ 10 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 44
10.1 基金份额持有人大会决议 ...................................................................................................... 44
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...................................... 44
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .......................................................... 44
10.4 基金投资策略的改变 .............................................................................................................. 44
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................. 44
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................. 44
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .............................................................................. 44
10.8 其他重大事件 .......................................................................................................................... 46
§ 11 备查文件目录 ................................................................................................................................... 48
11.1 备查文件目录 .......................................................................................................................... 48
11.2 存放地点 .................................................................................................................................. 48
11.3 查阅方式 .................................................................................................................................. 48
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§2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 南方沪深300 指数证券投资基金
基金简称 南方沪深300 指数
基金主代码 202015
前端交易代码 202015
后端交易代码 202016
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2009年 3月 25日
基金管理人 南方基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 2,893,046,976.07份
基金合同存续期 不定期
注：本基金在交易所行情系统净值揭示等其他信息披露场合下，可简称为“南方 300”。
2.2 基金产品说明
投资目标 本基金进行被动式指数化投资， 通过严格的投资纪律约束
和数量化的风险管理手段， 力争控制本基金的净值增长率
与业绩比较基准之间的日平均跟踪误差不超过 0.3%，年
跟踪误差不超过 4%，以实现对沪深 300指数的有效跟踪。
投资策略 本基金为完全被动式指数基金，原则上采用指数复制法，
按照成份股在沪深 300指数中的基准权重构建指数化投
资组合， 并根据标的指数成份股及其权重的变化进行相应
调整。
当预期成份股发生调整和成份股发生配股、增发、分红等
行为时， 或因基金的申购和赎回等对本基金跟踪标的指数
的效果可能带来影响时， 或因某些特殊情况导致流动性不
足时，或其他原因导致无法有效复制和跟踪标的指数时，
基金管理人可以对投资组合管理进行适当变通和调整， 并
辅之以金融衍生产品投资管理等， 最终使跟踪误差控制在
限定的范围之内。
业绩比较基准 沪深300指数收益率×95%＋一年期银行定期存款收益率
（税后）×5%
风险收益特征 本基金属股票基金，风险与收益高于混合基金、债券基金
与货币市场基金。本基金为指数型基金，主要采用指数复
制法跟踪标的指数的表现，具有与标的指数、以及标的指
数所代表的股票市场相似的风险收益特征。
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2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 南方基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名 鲍文革 赵会军
联系电话 0755-82763888 010-66105799
电子邮箱 manager@southernfund.com custody@icbc.com.cn
客户服务电话
400-889-8899 95588
传真 0755-82763889 010-66105798
注册地址 深圳市福田中心区福华一路
六号免税商务大厦塔楼 31、
32、33 层整层
北京市西城区复兴门内大街 55
号
办公地址 深圳市福田中心区福华一路
六号免税商务大厦塔楼 31、
32、33 层整层
北京市西城区复兴门内大街 55
号
邮政编码 518048 100140
法定代表人 吴万善 姜建清
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报
登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.nffund.com
基金半年度报告备置地点 基金管理人、基金托管人的办公地址
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 南方基金管理有限公司 深圳市福田中心区福华一路六号免
税商务大厦塔楼31、32、33 层整层
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§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 报告期(2012年1月1日 - 2012年6 月 30 日 )
本期已实现收益 -126,219,815.08
本期利润 122,930,328.66
加权平均基金份额本期利润 0.0439
本期加权平均净值利润率 5.02%
本期基金份额净值增长率 5.43%
3.1.2 期末数据和指标 报告期末( 2012年6 月 30 日 )
期末可供分配利润 -429,107,716.80
期末可供分配基金份额利润 -0.1483
期末基金资产净值 2,463,939,259.27
期末基金份额净值 0.8517
3.1.3 累计期末指标 报告期末( 2012年6 月 30 日 )
基金份额累计净值增长率 -2.88%
注：1.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除
相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2.期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低
数（为期末余额，不是当期发生数） 。
3.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要
低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去一个月 -5.44% 1.04% -6.14% 1.04% 0.70% 0.00%
过去三个月 1.13% 1.06% 0.32% 1.07% 0.81% -0.01%
过去六个月 5.43% 1.26% 4.82% 1.26% 0.61% 0.00%
过去一年 -17.81% 1.28% -18.05% 1.28% 0.24% 0.00%
过去三年 -21.30% 1.49% -20.59% 1.49% -0.71% 0.00%
自基金合同
生效起至今
-2.88% 1.48% 3.31% 1.49% -6.19% -0.01%
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3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
注：本基金建仓期为三个月，建仓期结束时各项资产配置比例符合合同约定。由于本基金正式跟
踪标的指数起始日为2009年5月1日， 因此上图未能体现本基金建仓期之后拟合业绩基准的情况。
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§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
南方基金管理有限公司是经中国证监会证监基字[1998]4 号文批准，由南方证券有限公司、
厦门国际信托投资公司、广西信托投资公司共同发起设立。2000 年，经中国证监会证监基金字
[2000]78号文批准进行了增资扩股，注册资本达到1 亿元人民币。2005年，经中国证监会证监基
金字[2005]201 号文批准进行增资扩股，注册资本达 1.5 亿元人民币。2010 年，经证监许可
[2010]1073 号文核准深圳市机场（集团）有限公司将其持有的 30%股权转让给深圳市投资控股有
限公司。目前股权结构：华泰证券股份有限公司 45%、深圳市投资控股有限公司 30%、厦门国际信
托有限公司15%及兴业证券股份有限公司 10%。公司在北京、上海、合肥等地设有分公司，在香港
设有子公司--南方东英资产管理有限公司。
截至报告期末，公司管理资产规模近 2,000 亿元，旗下管理 32 只开放式基金，2 只封闭式
基金，多个全国社保、企业年金和专户理财投资组合。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基金经理
（助理）期限
证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
潘海宁
本 基 金
的 基 金
经理
2009年3月
25 日
- 11
会计学学士，具有基金从业资格。
曾先后任职于兴业证券股份有限
公司、富国基金管理有限公司。
2003 年 3 月加入南方基金，历任
行业研究员、基金开元基金经理
助理、投资部总监助理、数量化
投资部总监助理等职务。2009 年
3 月至今， 任南方300指数基金经
理；2009年 12 月至今，任南方深
成ETF及联接基金基金经理； 2011
年 2 月至今，任南方 500 基金经
理。
罗文杰
本 基 金
的 基 金
经 理 助
理
2011年2月
28 日
- 7
美国南加州大学金融数学专业硕
士、美国加州大学计算机专业硕
士，双硕士学历。曾任职于美国
Open Link Financial公司、美国
摩根斯坦利公司，参与利率及衍
生品定价模型的相关工作。2008
年加盟南方基金，现任数量化投南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
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资部金融工程研究员；2011 年 2
月至今，任南方小康及小康 ETF、
南方 300、南方 500、深成ETF及
南方深成基金经理助理；2011 年
10 月至今， 任南方上证 380ETF及
其联接基金的基金经理助理。
注：1.对基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日；除首任基金经理外，“任职
日期”指根据公司决定确定的聘任日期；
2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内,本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》 、 《证券投资基金运作管
理办法》和《证券投资基金销售管理办法》等有关法律法规及其各项实施准则，并严格按照《南
方沪深300指数证券投资基金基金合同》的各项规定,本着诚实守信、勤勉尽责的原则管理和运用
基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金持有人谋求与标的指数相近的收益。 本报告期内,基金
运作整体合法合规,无损害基金持有人利益的行为。基金的投资范围、投资比例及投资组合符合有
关法律法规及基金合同的规定。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 ，完善
相应制度及流程，通过系统和人工等各种方式在各业务环节严格控制交易公平执行，公平对待旗
下管理的所有基金和投资组合。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本基金于本报告期内不存在异常交易行为。本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与
的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的交易次数
为 14 次，其中 12 次是由于报告期初指数基金成份股调整，1 次是由于接受大额申购使得基金规
模增大，配置债券所需，1 次是由于社保 201 组合调整，选择期限与收益匹配较好的债券进行投
资的需要。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2012年以来，中央针对经济增速下滑推出了稳健偏松的货币政策和相对积极的财政政策，使
得上半年沪深300指数相对去年末的低点有所回升，涨幅为+4.94%。
南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
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期间我们通过自建的“指数化交易系统” 、 “日内择时交易模型” 、 “跟踪误差归因分析系统”
等，将本基金的跟踪误差指标控制在较好水平，并通过严格的风险管理流程，确保了本基金的安
全运作。
我们对本基金报告期内跟踪误差归因分析如下：
①接受大额申购、赎回所带来的股票仓位偏离，对此我们通过日内择时交易争取跟踪误差最
小化；
②个别长期停牌证券，引起的成份股权重偏离及基金整体仓位的微小偏离；
③部分成份股分红引起的基金净值相对于业绩基准的正向偏离；
④6 月底前后，我们根据指数每半年度的成份股调整进行了基金调仓，事前我们制定了详细
的调仓方案，在实施过程中引入多方校验机制防范风险发生，从实施结果来看，效果良好，跟踪
误差控制在理想范围内。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
自本基金建仓完成至报告期末年化跟踪误差为 0.613％，今年初至报告期末年化跟踪误差为
0.422％，较好的完成了基金合同中控制年化跟踪误差不超过 4％的投资目标，并保持业内同类领
先。
截至报告期末，本基金份额净值为 0.8517 元，报告期内，份额净值增长率为 5.43％，同期
业绩基准增长率为4.82％。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
在全球经济增速低迷的背景下，中国也面临着经济放缓的局面。但和欧美发达国家相比，中
国仍可依靠降息、下调存款准备金率、财政刺激计划等传统的政策工具。如果下半年经济增速没
有企稳回升，央行可以再次降息和下调存款准备金率，促使银行加大贷款力度；也可以在不威胁
到政府偿付能力的前提下，增加基础设施开支和对消费者的补贴。面对经济困境，中国显然有更
多灵活的办法来应对。
另一方面， 我们看到中国是在全球经济衰退中为数不多的几个依然保持经济增长的国家之一，
但国内 A 股的走势与深受金融危机和主权债务危机的美欧及部分东南亚国家的股指相比，似乎并
未同步反应中国经济的相对强势。相信每位投资者都可以对这样的现象分析出自己的观点，但我
们始终认为长期而言股市仍应与国民经济的发展保持一致。下半年随着更多的政策利好信号和流
动性进一步改善，A股市场中长期的投资价值正逐渐显现。 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
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本基金为指数基金，作为基金管理人，我们将通过严格的投资管理流程、精确的数量化计算、
精益求精的工作态度、恪守指数化投资的宗旨，实现对标的指数的有效跟踪，为持有人提供与之
相近的收益。投资者可以根据自身对证券市场的判断及投资风格，借助投资本基金参与市场。
对于没有太多精力专注于股市的投资者，我们认为通过本基金进行定期定投，不失为一种较
为省心省力且长期效果不俗的投资方式。而对于那些股市经验丰富的投资者，我们建议在主动配
置个股的同时，可根据自己对市场走势的判断，用部分仓位通过指数基金进行快速加减仓的波段
操作，这也是目前较多专业机构投资者的惯用方法。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
根据中国证监会相关规定和基金合同约定，本基金管理人应严格按照新准则、中国证监会相
关规定和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种进行估值。本基金托管人根据法律
法规要求履行估值及净值计算的复核责任。会计师事务所在估值调整导致基金资产净值的变化在
0.25%以上时对所采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。定价服务
机构按照商业合同约定提供定价服务。其中，本基金管理人为了确保估值工作的合规开展，建立
了负责估值工作决策和执行的专门机构，组成人员包括督察长、数量化投资部总监、监察稽核总
监及基金会计负责人等。其中，超过三分之二以上的人员具有10年以上的基金从业经验，且具有
风控、合规、会计方面的专业经验。同时，根据基金管理公司制订的相关制度，负责估值工作决
策和执行的机构成员中不包括基金经理。本报告期内，参与估值流程各方之间无重大利益冲突。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金合同约定，本基金的收益分配原则为：在符合有关基金分红条件的前提下，本基金每
年收益分配次数最多为 12 次，全年分配比例不得低于年度可供分配收益的 20%，若《基金合同》
生效不满 3 个月可不进行收益分配；本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资
者可选择现金红利或将现金红利按除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资；若投资
者不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红；基金投资当期出现净亏损，则不进行收益分
配；基金当年收益应先弥补上一年度亏损后，才可进行当年收益分配；基金收益分配后基金份额
净值不能低于面值；每一基金份额享有同等分配权；法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。
根据上述分配原则以及基金的实际运作情况，本报告期本基金不符合基金合同约定的收益分
配条件，未有收益分配事项。
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§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
2012年上半年，本基金托管人在对南方沪深 300 指数证券投资基金的托管过程中，严格遵守
《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人利
益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
2012年上半年，南方沪深300指数证券投资基金的管理人——南方基金管理有限公司在南方
沪深 300 指数证券投资基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金
费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，在各重要方面的运作严格按照
基金合同的规定进行。本报告期内，南方沪深300指数证券投资基金未进行利润分配。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人依法对南方基金管理有限公司编制和披露的南方沪深 300 指数证券投资基金 2012
年半年度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行
了核查，以上内容真实、准确和完整。
南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
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§6 半年度财务会计报告（未经审计）
6.1 资产负债表
会计主体：南方沪深300指数证券投资基金
报告截止日： 2012年6月30日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2012年 6 月 30日
上年度末
2011 年 12月 31 日
资 产：
银行存款 6.4.3.1 118,895,478.37 114,428,994.42
结算备付金
1,724,532.91 272,557.20
存出保证金
589,519.06 391,448.19
交易性金融资产 6.4.3.2 2,333,588,325.29 2,101,182,686.51
其中：股票投资
2,333,588,325.29 2,101,182,686.51
基金投资
- -
债券投资
- -
资产支持证券投资
- -
衍生金融资产 6.4.3.3 - -
买入返售金融资产 6.4.3.4 - -
应收证券清算款
14,411,162.33 -
应收利息 6.4.3.5 21,407.13 23,659.03
应收股利
4,662,087.88 -
应收申购款
1,197,992.29 514,377.25
递延所得税资产
- -
其他资产 6.4.3.6 - -
资产总计
2,475,090,505.26 2,216,813,722.60
负债和所有者权益 附注号
本期末
2012年 6 月 30日
上年度末
2011 年 12月 31 日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 6.4.3.3 - -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
7,172,193.15 -
应付赎回款
779,497.33 290,504.31
应付管理人报酬
1,309,593.80 1,216,171.77
应付托管费
302,213.97 280,655.03
应付销售服务费
- -
应付交易费用 6.4.3.7 1,383,666.84 865,964.59
应交税费
- -
应付利息
- -
应付利润
- - 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 15 页 共 48 页
递延所得税负债
- -
其他负债 6.4.3.8 204,080.90 400,082.78
负债合计
11,151,245.99 3,053,378.48
所有者权益：
实收基金 6.4.3.9 2,893,046,976.07 2,740,610,982.25
未分配利润 6.4.3.10 -429,107,716.80 -526,850,638.13
所有者权益合计
2,463,939,259.27 2,213,760,344.12
负债和所有者权益总计
2,475,090,505.26 2,216,813,722.60
注：报告截止日 2012 年 6 月 30 日，基金份额净值 0.8517 元，基金份额总额 2,893,046,976.07
份。
6.2 利润表
会计主体：南方沪深300指数证券投资基金
本报告期： 2012年1月1日 至 2012年6月30日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2012 年 1月 1 日至
2012 年6 月 30日
上年度可比期间
2011 年1 月1 日至
2011 年 6月 30日
一、收入
135,328,134.01 -62,408,051.72
1.利息收入
467,087.29 446,314.19
其中：存款利息收入 6.4.3.11 466,476.11 444,817.74
债券利息收入
611.18 1,496.45
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
- -
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”填列）
-114,925,338.91 9,391,191.38
其中：股票投资收益 6.4.3.12 -143,009,733.48 -13,627,151.11
基金投资收益
- -
债券投资收益 6.4.3.13 252,242.42 411,074.85
资产支持证券投资收益
- -
衍生工具收益 6.4.3.14 - -
股利收益 6.4.3.15 27,832,152.15 22,607,267.64
3.公允价值变动收益（损失以“-”
号填列）
6.4.3.16 249,150,143.74 -72,704,626.46
4.汇兑收益（损失以“-”号填列）
- -
5.其他收入（损失以“-”号填列） 6.4.3.17 636,241.89 459,069.17
减：二、费用
12,397,805.35 12,031,794.44
1．管理人报酬 6.4.6.2.1 7,906,143.22 7,115,842.95
2．托管费 6.4.6.2.2 1,824,494.56 1,642,117.53
3．销售服务费 6.4.6.2.3 - -
4．交易费用 6.4.3.18 2,462,246.10 3,066,033.22
5．利息支出
- - 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 16 页 共 48 页
其中：卖出回购金融资产支出
- -
6．其他费用 6.4.3.19 204,921.47 207,800.74
三、利润总额（亏损总额以“-”
号填列）
122,930,328.66 -74,439,846.16
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“-”号填
列）
122,930,328.66 -74,439,846.16
6.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：南方沪深300指数证券投资基金
本报告期：2012年1月1日 至 2012年6 月 30 日
单位：人民币元
项目
本期
2012 年1 月 1日至 2012 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初所有者权益 （基
金净值）
2,740,610,982.25 -526,850,638.13 2,213,760,344.12
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润）
- 122,930,328.66 122,930,328.66
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填
列）
152,435,993.82 -25,187,407.33 127,248,586.49
其中：1.基金申购款 802,060,360.94 -102,900,493.27 699,159,867.67
2.基金赎回款 -649,624,367.12 77,713,085.94 -571,911,281.18
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“-”号填列）
- - -
五、 期末所有者权益 （基
金净值）
2,893,046,976.07 -429,107,716.80 2,463,939,259.27
项目
上年度可比期间
2011 年1 月 1日至 2011 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初所有者权益 （基
金净值）
1,708,467,053.03 273,575,609.92 1,982,042,662.95
二、本期经营活动产生 - -74,439,846.16 -74,439,846.16 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 17 页 共 48 页
的基金净值变动数（本
期利润）
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填
列）
883,090,343.26 65,862,285.76 948,952,629.02
其中：1.基金申购款 1,277,650,519.86 93,816,975.65 1,371,467,495.51
2.基金赎回款 -394,560,176.60 -27,954,689.89 -422,514,866.49
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“-”号填列）
- -171,295,230.36 -171,295,230.36
五、 期末所有者权益 （基
金净值）
2,591,557,396.29 93,702,819.16 2,685,260,215.45
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署：
______高良玉______
______鲍文革______
____鲍文革____
基金管理公司负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
6.4 报表附注
6.4.1 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告完全一致。
6.4.2 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.2.1 会计政策变更的说明
本报告期无会计政策变更。
6.4.2.2 会计估计变更的说明
本报告期无会计估计变更。
6.4.2.3 差错更正的说明
本报告期无重大会计差错。
南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 18 页 共 48 页
6.4.3 重要财务报表项目的说明
6.4.3.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2012年6月30日
活期存款 118,895,478.37
定期存款 -
其中：存款期限1-3个月 -
其他存款 -
合计： 118,895,478.37
6.4.3.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2012年 6月 30日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 2,671,876,919.19 2,333,588,325.29 -338,288,593.90
债券
交易所市场 - - -
银行间市场 - - -
合计 - - -
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 2,671,876,919.19 2,333,588,325.29 -338,288,593.90
6.4.3.3 衍生金融资产/负债
无。
6.4.3.4 买入返售金融资产
无。
6.4.3.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2012年 6月 30日
应收活期存款利息 20,708.64
应收定期存款利息 -
应收其他存款利息 - 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 19 页 共 48 页
应收结算备付金利息 698.49
应收债券利息 -
应收买入返售证券利息 -
应收申购款利息 -
其他 -
合计 21,407.13
6.4.3.6 其他资产
无。
6.4.3.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2012年 6月 30日
交易所市场应付交易费用 1,383,666.84
银行间市场应付交易费用 -
合计 1,383,666.84
6.4.3.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2012年6月30日
应付券商交易单元保证金 -
应付赎回费 4,154.76
预提费用 199,926.14
合计 204,080.90
6.4.3.9 实收基金
金额单位：人民币元
项目
本期
2012年 1月 1日至 2012年 6月 30日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 2,740,610,982.25 2,740,610,982.25
本期申购 802,060,360.94 802,060,360.94
本期赎回(以"-"号填列) -649,624,367.12 -649,624,367.12
- 基金拆分/份额折算前 - -
基金拆分/份额折算变动份额 - -
本期申购 - - 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 20 页 共 48 页
本期赎回(以"-"号填列) - -
本期末 2,893,046,976.07 2,893,046,976.07
注：申购含红利再投、转换入份额，赎回含转换出份额。
6.4.3.10 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 45,959,897.10 -572,810,535.23 -526,850,638.13
本期利润 -126,219,815.08 249,150,143.74 122,930,328.66
本期基金份额交易
产生的变动数
-195,535.17 -24,991,872.16 -25,187,407.33
其中：基金申购款 -9,936,817.57 -92,963,675.70 -102,900,493.27
基金赎回款 9,741,282.40 67,971,803.54 77,713,085.94
本期已分配利润 - - -
本期末 -80,455,453.15 -348,652,263.65 -429,107,716.80
6.4.3.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2012年 1月 1日至 2012年 6月 30日
活期存款利息收入 452,908.84
定期存款利息收入 -
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 11,606.09
其他 1,961.18
合计 466,476.11
6.4.3.12 股票投资收益
6.4.3.12.1 股票投资收益——买卖股票差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2012年1月1日至2012年6月30日
卖出股票成交总额 755,175,922.81
减：卖出股票成本总额 898,185,656.29
买卖股票差价收入 -143,009,733.48
南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 21 页 共 48 页
6.4.3.13 债券投资收益
单位：人民币元
项目
本期
2012年1月1日至2012年6月30日
卖出债券（债转股及债券到期兑付）成交总额 3,970,853.60
减：卖出债券（债转股及债券到期兑付）成本总额 3,718,000.00
减：应收利息总额 611.18
债券投资收益 252,242.42
6.4.3.14 衍生工具收益
无
6.4.3.15 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2012年1月1日至2012年 6月30日
股票投资产生的股利收益 27,832,152.15
基金投资产生的股利收益 -
合计 27,832,152.15
6.4.3.16 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2012年1月1日至2012年6月30日
1.交易性金融资产 249,150,143.74
——股票投资 249,150,143.74
——债券投资 -
——资产支持证券投资 -
2.衍生工具 -
——权证投资 -
3.其他 -
合计 249,150,143.74
6.4.3.17 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2012年 1月 1日至 2012年 6月 30日
基金赎回费收入 280,875.39
转换费收入 355,366.50 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 22 页 共 48 页
合计 636,241.89
6.4.3.18 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2012年 1月 1日至 2012年6月30日
交易所市场交易费用
2,462,246.10
银行间市场交易费用 -
合计
2,462,246.10
6.4.3.19 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2012年 1月 1日至 2012年 6月 30日
审计费用 46,246.20
信息披露费 149,179.94
银行费用 495.33
帐户维护费 9,000.00
合计 204,921.47
6.4.4 或有事项、资产负债表日后事项的说明
6.4.4.1 或有事项
无
6.4.4.2 资产负债表日后事项
无
6.4.5 关联方关系
6.4.5.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
6.4.5.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的关系
南方基金管理有限公司(“南方基金公
司”)
基金管理人、注册登记机构、基金销售机构
中国工商银行股份有限公司(“中国工商
银行”)
基金托管人、基金代销机构 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 23 页 共 48 页
华泰证券股份有限公司(“华泰证券”) 基金管理人的股东、基金代销机构
兴业证券股份有限公司(“兴业证券”) 基金管理人的股东、基金代销机构
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.6 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
6.4.6.1 通过关联方交易单元进行的交易
6.4.6.1.1 股票交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2012年1月1日至2012年6月30日
上年度可比期间
2011年1月1日至2011年6月30日
成交金额
占当期股票
成交总额的
比例
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
兴业证券 127,112,778.23 7.78% 52,312,147.40 2.33%
华泰证券 - - 141,113,940.73 6.29%
6.4.6.1.2 权证交易
无。
6.4.6.1.3 应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2012年1月1日至2012年6月30日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
兴业证券 103,997.27 7.52% 103,997.27 7.52%
华泰证券 - - - -
关联方名称
上年度可比期间
2011年1月1日至2011年6月30日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
华泰证券 119,947.02 6.37% 119,947.02 6.34%
兴业证券 42,503.91 2.26% 42,503.91 2.25%
注：1. 上述佣金按市场佣金率计算，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的证管费和经
手费后的净额列示。
2. 该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信
息服务等。 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 24 页 共 48 页
6.4.6.2 关联方报酬
6.4.6.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2012年1月1日至2012年6月30日
上年度可比期间
2011年1月1日至2011年6月30日
当期发生的基金
应支付的管理费
7,906,143.22 7,115,842.95
其中：支付销售机
构的客户维护费
760,516.93 818,433.90
注：支付基金管理人南方基金公司的管理人报酬按前一日基金资产净值 0.65%的年费率计提，逐
日累计至每月月末，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值 × 0.65% ÷ 当年天数。
6.4.6.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2012年1月1日至2012年6月30日
上年度可比期间
2011年1月1日至2011年6月30日
当期发生的基金应支付
的托管费
1,824,494.56 1,642,117.53
注：支付基金托管人中国工商银行的托管费按前一日基金资产净值 0.15%的年费率计提，逐日累
计至每月月末，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值 × 0.15% ÷ 当年天数。
6.4.6.2.3 销售服务费
无。
6.4.6.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
无。
6.4.6.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.6.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
份额单位：份
项目
本期
2012年1月1 日至 2012年 6
月 30日
上年度可比期间
2011年1月1日至 2011年6 月
30 日
期初持有的基金份额 87,879,458.91 87,879,458.91
期间申购/买入总份额 70,521,684.47 -
期间因拆分变动份额 - -
减：期间赎回/卖出总份额 - - 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 25 页 共 48 页
期末持有的基金份额 158,401,143.38 87,879,458.91
期末持有的基金份额
占基金总份额比例
5.48% 3.39%
注：期间申购总份额含红利再投、转换入份额，期间赎回总份额含转换出份额。
6.4.6.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
无。
6.4.6.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2012年1月1日至2012年6月30日
上年度可比期间
2011年 1月 1日至 2011年 6月 30日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国工商银行 118,895,478.37 452,908.84 140,106,516.46 412,038.22
注：本基金的银行存款由基金托管人中国工商银行保管，按银行同业利率计息。
6.4.6.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
无。
6.4.6.7 其他关联交易事项的说明
无。
6.4.7 利润分配情况
6.4.7.1 利润分配情况——非货币市场基金
无。
6.4.8 期末（ 2012 年 6 月30 日 ）本基金持有的流通受限证券
6.4.8.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
无。
6.4.8.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌日
期
停牌原因
期末
估值单
价
复牌日
期
复牌
开盘单价
数量
（股）
期末
成本总额
期末估值总
额
备
注
000059
辽通
化工
2012 年6
月26 日
重大事项公
告
7.91
2012年7
月 3 日
8.15 287,041 2,963,985.41 2,270,494.31 -
002500
山西
证券
2012 年5
月15 日
重大资产重
组
8.19 - - 238,050 2,045,280.11 1,949,629.50 - 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
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6.4.8.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.8.3.1 银行间市场债券正回购
无。
6.4.8.3.2 交易所市场债券正回购
无。
6.4.9 金融工具风险及管理
6.4.9.1 风险管理政策和组织架构
本基金投资的金融工具主要包括股票投资、债券投资及权证投资等。本基金在日常经营活动
中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金
管理人从事风险管理的主要目标是争取将相对风险控制在限定的范围之内，使本基金在风险和收
益之间取得最佳的平衡以实现“相对收益高、风险适中”的风险收益目标。
本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，建立了以风险控制委员会为核心的、由
督察长、风险控制委员会、监察稽核部、风险管理部和相关业务部门构成的四级风险管理架构体
系。本基金的基金管理人在董事会下设立风险管理委员会，负责制定风险管理的宏观政策，审议
通过风险控制的总体措施等；在管理层层面设立风险控制委员会，讨论和制定公司日常经营过程
中风险防范和控制措施；在业务操作层面风险管理职责主要由监察稽核部和风险管理部负责，协
调并与各部门合作完成运作风险管理以及进行投资风险分析与绩效评估。监察稽核部和风险管理
部对公司总经理负责。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去
估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风
险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工
具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，
及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
6.4.9.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人
出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款
存放在本基金的托管行中国工商银行，与该银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
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行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可
能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制
以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发
行人的信用风险。信用等级评估以内部信用评级为主，外部信用评级为辅。内部债券信用评级主
要考察发行人的经营风险、财务风险和流动性风险，以及信用产品的条款和担保人的情况等。此
外，本基金的基金管理人根据信用产品的内部评级，通过单只信用产品投资占基金资产净值的比
例及占发行量的比例进行控制，通过分散化投资以分散信用风险。
6.4.9.3 流动性风险
流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。本基金的流动性风险一方面来自于基金
份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃
而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严
密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理
人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购
赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
针对投资品种变现的流动性风险，本基金的基金管理人通过独立的风险管理部门设定流动性
比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析，包括组合持仓集中度指标、组合在短时间内变
现能力的综合指标、组合中变现能力较差的投资品种比例以及流通受限制的投资品种比例等。本
基金所持证券均在证券交易所上市，因此除附注 6.4.8 中列示的部分基金资产流通暂时受限制不
能自由转让的情况外，其余金融资产均能以合理价格适时变现。
本基金所持有的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计息，可赎回基金份额
净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合约到期现金流量。
6.4.9.3.1 金融资产和金融负债的到期期限分析
6.4.9.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动
而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
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6.4.9.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感
性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面
临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结算备付金及债券投资等。本基金的基金管
理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述利
率风险进行管理。
6.4.9.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2012年6月30日
1年以内 1-5 年 5年以上 不计息 合计
资产
银行存款 118,895,478.37 - - - 118,895,478.37
结算备付金 1,724,532.91 - - - 1,724,532.91
存出保证金 - - - 589,519.06 589,519.06
交易性金融资产 - - - 2,333,588,325.29 2,333,588,325.29
应收证券清算款 - - - 14,411,162.33 14,411,162.33
应收利息 - - - 21,407.13 21,407.13
应收股利 - - - 4,662,087.88 4,662,087.88
应收申购款 915,113.93 - - 282,878.36 1,197,992.29
资产总计 121,535,125.21 - - 2,353,555,380.05 2,475,090,505.26
负债
应付证券清算款 - - - 7,172,193.15 7,172,193.15
应付赎回款 - - - 779,497.33 779,497.33
应付管理人报酬 - - - 1,309,593.80 1,309,593.80
应付托管费 - - - 302,213.97 302,213.97
应付交易费用 - - - 1,383,666.84 1,383,666.84
其他负债 - - - 204,080.90 204,080.90
负债总计 - - - 11,151,245.99 11,151,245.99
利率敏感度缺口 121,535,125.21 - - 2,342,404,134.06 2,463,939,259.27
上年度末
2011年 12 月 31 日
1年以内 1-5 年 5年以上 不计息 合计
资产
银行存款 114,428,994.42 - - - 114,428,994.42
结算备付金 272,557.20 - - - 272,557.20
存出保证金 - - - 391,448.19 391,448.19
交易性金融资产 - - - 2,101,182,686.51 2,101,182,686.51
应收利息 - - - 23,659.03 23,659.03 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
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应收申购款 10,668.15 - - 503,709.10 514,377.25
其他资产 - - - - -
资产总计 114,712,219.77 - - 2,102,101,502.83 2,216,813,722.60
负债
应付赎回款 - - - 290,504.31 290,504.31
应付管理人报酬 - - - 1,216,171.77 1,216,171.77
应付托管费 - - - 280,655.03 280,655.03
应付交易费用 - - - 865,964.59 865,964.59
其他负债 - - - 400,082.78 400,082.78
负债总计 - - - 3,053,378.48 3,053,378.48
利率敏感度缺口 114,712,219.77 - - 2,099,048,124.35 2,213,760,344.12
注：表中所示为本基金资产及负债的公允价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早
者予以分类。
6.4.9.4.1.2 利率风险的敏感性分析
于 2012 年 6 月 30 日，本基金未持有交易性债券投资，因此市场利率的变动对于本基金资产
净值无重大影响。
6.4.9.4.2 外汇风险
6.4.9.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以
外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场
交易的股票和债券，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的
影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中，通过对宏观经济情况及政策的分析，
结合证券市场运行情况，做出资产配置及组合构建的决定；通过对单个证券的定性分析及定量分
析，选择符合基金合同约定范围的投资品种进行投资。本基金的基金管理人定期结合宏观及微观
环境的变化，对投资策略、资产配置、投资组合进行修正，来主动应对可能发生的市场价格风险。
本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。本基金资产投资于具有良好流动性的金融
工具，包括沪深300 指数的成份股及其备选成份股、新股（一级市场初次发行或增发） 、现金或者
到期日在一年以内的政府债券等。其中，沪深 300 指数的成份股及其备选成份股的投资比例不低
于基金资产净值的 90％， 现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。 此外，
本基金的基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进
行风险度量，包括VaR(Value at Risk)指标等来测试本基金面临的潜在价格风险，及时可靠地对
风险进行跟踪和控制。 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
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6.4.9.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2012年6月30日
上年度末
2011年 12月 31 日
公允价值
占基金资产
净值比例
（%）
公允价值
占基金资
产净值比
例（%）
交易性金融资产-股票投资 2,333,588,325.29 94.71 2,101,182,686.51 94.91
交易性金融资产－基金投资 - - - -
交易性金融资产－债券投资 - - - -
衍生金融资产－权证投资 - - - -
其他 - - - -
合计 2,333,588,325.29 94.71 2,101,182,686.51 94.91
6.4.9.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
假设 除沪深300指数以外的其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币万元）
本期末（ 2012年6月
30 日 ）
上年度末（ 2011年 12月
31 日 ）
沪深300指数上升 5% 增加约 11,434 增加约10,333
沪深300指数下降 5% 减少约 11,434 减少约10,333
6.4.10 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
无。
南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
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§7 投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%）
1 权益投资 2,333,588,325.29 94.28
其中：股票 2,333,588,325.29 94.28
2 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产支持证券 - -
3 金融衍生品投资 - -
4 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
5 银行存款和结算备付金合计 120,620,011.28 4.87
6 其他各项资产 20,882,168.69 0.84
7 合计 2,475,090,505.26 100.00
7.2 期末按行业分类的股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值 占基金资产净值比例 （％）
A 农、林、牧、渔业 14,924,565.61 0.61
B 采掘业 223,599,295.66 9.07
C 制造业 839,659,465.03 34.08
C0 食品、饮料
173,023,607.20 7.02
C1
纺织、服装、皮毛 10,588,295.16 0.43
C2
木材、家具 - -
C3
造纸、印刷 - -
C4
石油、化学、塑胶、塑料 53,822,771.40 2.18
C5
电子 45,966,752.91 1.87
C6
金属、非金属 194,266,114.13 7.88
C7
机械、设备、仪表 256,638,414.48 10.42
C8
医药、生物制品 105,353,509.75 4.28
C99
其他制造业 - -
D 电力、煤气及水的生产和供应业 58,135,057.96 2.36
E 建筑业 81,967,743.95 3.33
F 交通运输、仓储业 67,995,176.74 2.76
G 信息技术业 70,559,239.17 2.86
H 批发和零售贸易 79,341,953.30 3.22
I 金融、保险业 731,873,066.37 29.70 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
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J 房地产业 139,146,339.00 5.65
K 社会服务业 18,564,758.65 0.75
L 传播与文化产业 7,821,663.85 0.32
M 综合类 - -
合计 2,333,588,325.29 94.71
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 601318 中国平安 1,586,692 72,575,292.08 2.95
2 600016 民生银行 10,696,513 64,072,112.87 2.60
3 600036 招商银行 5,856,177 63,949,452.84 2.60
4 601328 交通银行 12,117,430 55,013,132.20 2.23
5 600519 贵州茅台 196,699 47,040,565.85 1.91
6 601166 兴业银行 3,575,592 46,411,184.16 1.88
7 600000 浦发银行 5,300,066 43,089,536.58 1.75
8 600030 中信证券 3,261,383 41,191,267.29 1.67
9 000002 万科 A 4,584,173 40,844,981.43 1.66
10 600837 海通证券 3,832,081 36,902,940.03 1.50
11 601088 中国神华 1,561,845 35,110,275.60 1.42
12 601601 中国太保 1,488,551 33,016,061.18 1.34
13 601288 农业银行 11,948,466 30,946,526.94 1.26
14 000858 五粮液 898,760 29,443,377.60 1.19
15 600111 包钢稀土 688,142 27,154,083.32 1.10
16 601939 建设银行 6,390,882 26,841,704.40 1.09
17 601988 中国银行 8,620,476 24,309,742.32 0.99
18 601668 中国建筑 7,103,368 23,725,249.12 0.96
19 600048 保利地产 2,028,159 22,999,323.06 0.93
20 000157 中联重科 2,163,233 21,697,226.99 0.88
21 000651 格力电器 997,110 20,789,743.50 0.84
22 002304 洋河股份 153,422 20,642,930.10 0.84
23 601169 北京银行 2,083,641 20,357,172.57 0.83
24 600031 三一重工 1,438,447 20,023,182.24 0.81
25 601006 大秦铁路 2,816,065 19,796,936.95 0.80
26 000001 深发展Ａ 1,213,119 18,390,884.04 0.75
27 002024 苏宁电器 1,987,850 16,678,061.50 0.68
28 601818 光大银行 5,744,402 16,314,101.68 0.66 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
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29 600900 长江电力 2,344,081 15,939,750.80 0.65
30 600887 伊利股份 757,033 15,579,739.14 0.63
31 600015 华夏银行 1,621,820 15,358,635.40 0.62
32 601857 中国石油 1,651,979 14,950,409.95 0.61
33 600050 中国联通 4,015,059 14,936,019.48 0.61
34 600104 上汽集团 1,044,263 14,922,518.27 0.61
35 601899 紫金矿业 3,742,035 14,519,095.80 0.59
36 600999 招商证券 1,244,252 14,445,765.72 0.59
37 600585 海螺水泥 947,050 14,035,281.00 0.57
38 000568 泸州老窖 330,081 13,965,727.11 0.57
39 600383 金地集团 2,117,485 13,721,302.80 0.56
40 600256 广汇能源 995,736 13,412,563.92 0.54
41 000063 中兴通讯 931,692 13,006,420.32 0.53
42 601628 中国人寿 710,302 12,998,526.60 0.53
43 600028 中国石化 2,009,140 12,657,582.00 0.51
44 601788 光大证券 952,964 12,550,535.88 0.51
45 000776 广发证券 420,441 12,541,755.03 0.51
46 000983 西山煤电 746,123 11,639,518.80 0.47
47 600518 康美药业 728,819 11,238,388.98 0.46
48 600547 山东黄金 336,977 11,066,324.68 0.45
49 000338 潍柴动力 372,692 11,065,225.48 0.45
50 000069 华侨城Ａ 1,721,737 10,984,682.06 0.45
51 601989 中国重工 2,083,809 10,814,968.71 0.44
52 600019 宝钢股份 2,487,906 10,747,753.92 0.44
53 000527 美的电器 961,602 10,625,702.10 0.43
54 000792 盐湖股份 301,268 10,173,820.36 0.41
55 600739 辽宁成大 646,278 10,081,936.80 0.41
56 600489 中金黄金 464,638 9,999,009.76 0.41
57 000423 东阿阿胶 247,800 9,914,478.00 0.40
58 600795 国电电力 3,645,184 9,841,996.80 0.40
59 000783 长江证券 1,080,405 9,831,685.50 0.40
60 000538 云南白药 164,307 9,740,118.96 0.40
61 600011 华能国际 1,491,700 9,621,465.00 0.39
62 600362 江西铜业 393,073 9,398,375.43 0.38
63 601699 潞安环能 435,892 9,040,400.08 0.37
64 600690 青岛海尔 762,984 8,942,172.48 0.36
65 000629 攀钢钒钛 1,355,942 8,922,098.36 0.36
66 000895 双汇发展 143,481 8,878,604.28 0.36
67 601600 中国铝业 1,415,300 8,732,401.00 0.35 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 34 页 共 48 页
68 600348 阳泉煤业 569,483 8,713,089.90 0.35
69 600089 特变电工 1,248,106 8,449,677.62 0.34
70 600276 恒瑞医药 292,819 8,406,833.49 0.34
71 000425 徐工机械 585,987 8,403,053.58 0.34
72 601009 南京银行 984,184 8,385,247.68 0.34
73 600406 国电南瑞 447,665 8,366,858.85 0.34
74 000100 TCL 集团 4,014,000 8,148,420.00 0.33
75 000024 招商地产 326,232 8,002,470.96 0.32
76 601669 中国水电 1,818,495 7,946,823.15 0.32
77 601299 中国北车 1,954,863 7,839,000.63 0.32
78 601168 西部矿业 902,742 7,727,471.52 0.31
79 000725 京东方Ａ 4,038,482 7,713,500.62 0.31
80 600029 南方航空 1,662,714 7,665,111.54 0.31
81 601377 兴业证券 729,217 7,642,194.16 0.31
82 601766 中国南车 1,673,403 7,630,717.68 0.31
83 000402 金融街 1,146,780 7,488,473.40 0.30
84 601111 中国国航 1,183,295 7,277,264.25 0.30
85 600309 烟台万华 512,013 6,835,373.55 0.28
86 601898 中煤能源 866,835 6,709,302.90 0.27
87 000630 铜陵有色 336,650 6,497,345.00 0.26
88 601186 中国铁建 1,457,808 6,487,245.60 0.26
89 600068 葛洲坝 990,898 6,470,563.94 0.26
90 600535 天士力 146,724 6,414,773.28 0.26
91 600100 XD同方股 752,998 6,340,243.16 0.26
92 600600 青岛啤酒 164,796 6,293,559.24 0.26
93 601390 中国中铁 2,428,325 6,240,795.25 0.25
94 600369 西南证券 549,919 6,219,583.89 0.25
95 600642 申能股份 1,343,630 6,194,134.30 0.25
96 000878 云南铜业 335,356 6,002,872.40 0.24
97 600150 中国船舶 261,071 5,996,800.87 0.24
98 600010 包钢股份 1,216,811 5,938,037.68 0.24
99 000060 中金岭南 683,851 5,894,795.62 0.24
100 000623 吉林敖东 338,821 5,875,156.14 0.24
101 600123 兰花科创 324,572 5,861,770.32 0.24
102 002241 歌尔声学 160,596 5,860,148.04 0.24
103 600009 上海机场 456,250 5,812,625.00 0.24
104 601958 金钼股份 458,350 5,807,294.50 0.24
105 600315 上海家化 148,585 5,796,300.85 0.24
106 601618 中国中冶 2,307,039 5,721,456.72 0.23 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 35 页 共 48 页
107 600549 厦门钨业 129,198 5,673,084.18 0.23
108 601666 平煤股份 559,084 5,657,930.08 0.23
109 600875 东方电气 315,170 5,647,846.40 0.23
110 600583 海油工程 920,914 5,608,366.26 0.23
111 002081 金螳螂 147,254 5,595,652.00 0.23
112 000012 南玻 A 621,635 5,594,715.00 0.23
113 600196 复星医药 541,052 5,578,246.12 0.23
114 000709 河北钢铁 2,011,450 5,491,258.50 0.22
115 002142 宁波银行 546,250 5,451,575.00 0.22
116 000039 中集集团 408,317 5,430,616.10 0.22
117 601117 中国化学 934,450 5,391,776.50 0.22
118 600085 同仁堂 308,347 5,380,655.15 0.22
119 600177 雅戈尔 632,654 5,371,232.46 0.22
120 601991 大唐发电 946,545 5,329,048.35 0.22
121 600188 兖州煤业 280,320 5,320,473.60 0.22
122 002422 科伦药业 113,660 5,303,375.60 0.22
123 601998 中信银行 1,303,381 5,213,524.00 0.21
124 600143 金发科技 873,237 5,213,224.89 0.21
125 600660 福耀玻璃 664,005 5,192,519.10 0.21
126 000009 中国宝安 516,495 5,164,950.00 0.21
127 002415 海康威视 189,446 5,152,931.20 0.21
128 600005 武钢股份 1,911,939 5,143,115.91 0.21
129 000581 威孚高科 187,346 5,133,280.40 0.21
130 000728 国元证券 465,070 5,073,913.70 0.21
131 601919 中国远洋 1,084,750 5,033,240.00 0.20
132 600415 小商品城 644,462 5,026,803.60 0.20
133 000937 冀中能源 328,540 5,016,805.80 0.20
134 600066 宇通客车 223,326 5,015,901.96 0.20
135 600271 航天信息 262,356 4,961,151.96 0.20
136 600881 亚泰集团 897,222 4,934,721.00 0.20
137 002155 辰州矿业 254,060 4,918,601.60 0.20
138 601607 上海医药 455,206 4,857,048.02 0.20
139 600166 福田汽车 665,308 4,756,952.20 0.19
140 600376 首开股份 353,879 4,685,357.96 0.19
141 002202 金风科技 727,443 4,662,909.63 0.19
142 600694 大商股份 139,111 4,653,262.95 0.19
143 600703 三安光电 341,831 4,652,319.91 0.19
144 600809 山西汾酒 123,030 4,637,000.70 0.19
145 601808 中海油服 280,416 4,629,668.16 0.19 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
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146 000528 柳工 372,965 4,628,495.65 0.19
147 600115 东方航空 1,105,550 4,621,199.00 0.19
148 601717 郑煤机 397,664 4,612,902.40 0.19
149 000768 西飞国际 586,640 4,605,124.00 0.19
150 601018 宁波港 1,818,464 4,600,713.92 0.19
151 000562 宏源证券 276,794 4,578,172.76 0.19
152 600153 建发股份 635,851 4,552,693.16 0.18
153 600252 中恒集团 413,620 4,533,275.20 0.18
154 600058 五矿发展 203,009 4,533,190.97 0.18
155 601901 方正证券 866,600 4,402,328.00 0.18
156 600741 华域汽车 489,317 4,389,173.49 0.18
157 600497 驰宏锌锗 310,169 4,364,077.83 0.18
158 000729 燕京啤酒 597,290 4,360,217.00 0.18
159 000933 神火股份 477,326 4,353,213.12 0.18
160 000625 长安汽车 890,490 4,345,591.20 0.18
161 000869 张裕 A 64,455 4,335,243.30 0.18
162 600655 豫园商城 544,506 4,290,707.28 0.17
163 000960 锡业股份 214,681 4,229,215.70 0.17
164 002353 杰瑞股份 86,915 4,215,377.50 0.17
165 600395 盘江股份 156,794 4,214,622.72 0.17
166 000800 一汽轿车 385,395 4,185,389.70 0.17
167 000422 湖北宜化 340,189 4,167,315.25 0.17
168 000758 中色股份 217,842 4,132,462.74 0.17
169 600827 友谊股份 365,300 4,131,543.00 0.17
170 600779 水井坊 168,402 4,087,116.54 0.17
171 000999 华润三九 185,462 4,052,344.70 0.16
172 600832 东方明珠 754,407 4,051,165.59 0.16
173 002106 莱宝高科 199,000 3,993,930.00 0.16
174 601333 广深铁路 1,338,370 3,934,807.80 0.16
175 600649 城投控股 544,099 3,928,394.78 0.16
176 601106 中国一重 1,238,450 3,913,502.00 0.16
177 600259 广晟有色 59,100 3,896,463.00 0.16
178 601118 海南橡胶 558,381 3,836,077.47 0.16
179 000825 太钢不锈 1,079,000 3,808,870.00 0.15
180 600804 鹏博士 633,830 3,764,950.20 0.15
181 000876 新希望 246,875 3,698,187.50 0.15
182 600839 四川长虹 1,748,881 3,690,138.91 0.15
183 002385 大北农 189,850 3,683,090.00 0.15
184 600219 南山铝业 549,596 3,682,293.20 0.15 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
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185 600125 铁龙物流 432,797 3,670,118.56 0.15
186 600208 新湖中宝 882,314 3,643,956.82 0.15
187 002001 新和成 171,868 3,631,570.84 0.15
188 600267 海正药业 206,723 3,613,518.04 0.15
189 600811 东方集团 656,620 3,598,277.60 0.15
190 000401 冀东水泥 255,206 3,588,196.36 0.15
191 600588 用友软件 231,828 3,537,695.28 0.14
192 600320 振华重工 836,391 3,529,570.02 0.14
193 601888 中国国旅 125,050 3,528,911.00 0.14
194 600718 东软集团 406,951 3,503,848.11 0.14
195 600372 中航电子 194,260 3,494,737.40 0.14
196 002038 双鹭药业 108,215 3,484,523.00 0.14
197 601001 大同煤业 317,022 3,471,390.90 0.14
198 000898 鞍钢股份 873,533 3,406,778.70 0.14
199 601633 长城汽车 190,267 3,386,752.60 0.14
200 600893 航空动力 257,967 3,356,150.67 0.14
201 002007 华兰生物 136,437 3,353,621.46 0.14
202 002310 东方园林 57,037 3,348,642.27 0.14
203 002092 中泰化学 437,312 3,345,436.80 0.14
204 600971 恒源煤电 236,760 3,298,066.80 0.13
205 601179 中国西电 825,298 3,284,686.04 0.13
206 601101 昊华能源 189,436 3,243,144.32 0.13
207 600674 川投能源 467,101 3,232,338.92 0.13
208 600216 浙江医药 127,859 3,215,653.85 0.13
209 601918 国投新集 262,900 3,210,009.00 0.13
210 600266 北京城建 210,516 3,197,738.04 0.13
211 600108 亚盛集团 645,357 3,181,610.01 0.13
212 600331 宏达股份 390,928 3,143,061.12 0.13
213 600895 张江高科 366,742 3,142,978.94 0.13
214 000718 苏宁环球 387,014 3,134,813.40 0.13
215 601928 凤凰传媒 361,436 3,108,349.60 0.13
216 600062 华润双鹤 162,460 3,099,736.80 0.13
217 600997 开滦股份 292,307 3,060,454.29 0.12
218 000061 农产品 524,025 3,039,345.00 0.12
219 000778 新兴铸管 453,884 3,036,483.96 0.12
220 000969 安泰科技 245,140 2,998,062.20 0.12
221 600859 王府井 109,530 2,996,740.80 0.12
222 000839 中信国安 445,550 2,994,096.00 0.12
223 600664 哈药股份 454,001 2,991,866.59 0.12 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
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224 600132 重庆啤酒 137,476 2,968,106.84 0.12
225 601933 永辉超市 109,052 2,955,309.20 0.12
226 601992 金隅股份 442,338 2,941,547.70 0.12
227 600352 浙江龙盛 506,119 2,900,061.87 0.12
228 600863 内蒙华电 366,700 2,896,930.00 0.12
229 000046 泛海建设 647,337 2,893,596.39 0.12
230 002146 荣盛发展 264,719 2,885,437.10 0.12
231 601866 中海集运 1,126,852 2,850,935.56 0.12
232 600550 天威保变 325,060 2,837,773.80 0.12
233 600169 太原重工 803,488 2,820,242.88 0.11
234 002069 獐子岛 134,665 2,807,765.25 0.11
235 600498 烽火通信 104,847 2,779,493.97 0.11
236 600118 中国卫星 217,072 2,732,936.48 0.11
237 600221 海南航空 559,882 2,732,224.16 0.11
238 600109 国金证券 189,457 2,726,286.23 0.11
239 000703 恒逸石化 163,831 2,724,509.53 0.11
240 600160 巨化股份 268,440 2,711,244.00 0.11
241 601158 重庆水务 454,639 2,677,823.71 0.11
242 601558 华锐风电 380,806 2,669,450.06 0.11
243 600316 洪都航空 203,717 2,654,432.51 0.11
244 600873 梅花集团 384,754 2,597,089.50 0.11
245 002299 圣农发展 179,372 2,590,131.68 0.11
246 600516 方大炭素 302,875 2,586,552.50 0.10
247 000807 云铝股份 437,370 2,576,109.30 0.10
248 601336 新华保险 75,100 2,571,424.00 0.10
249 600432 吉恩镍业 192,062 2,550,583.36 0.10
250 000680 山推股份 431,440 2,523,924.00 0.10
251 601555 东吴证券 284,015 2,510,692.60 0.10
252 600598 北大荒 336,776 2,508,981.20 0.10
253 600508 上海能源 136,913 2,482,232.69 0.10
254 600812 华北制药 389,640 2,478,110.40 0.10
255 002128 露天煤业 188,520 2,465,841.60 0.10
256 601098 中南传媒 255,150 2,444,337.00 0.10
257 600770 综艺股份 209,196 2,401,570.08 0.10
258 600500 中化国际 353,928 2,392,553.28 0.10
259 600970 中材国际 207,061 2,389,483.94 0.10
260 600170 上海建工 328,600 2,372,492.00 0.10
261 002073 软控股份 281,265 2,357,000.70 0.10
262 600022 山东钢铁 914,400 2,350,008.00 0.10 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 39 页 共 48 页
263 600528 中铁二局 345,493 2,335,532.68 0.09
264 600418 江淮汽车 427,249 2,311,417.09 0.09
265 601566 九牧王 82,200 2,289,270.00 0.09
266 000059 辽通化工 287,041 2,270,494.31 0.09
267 600037 歌华有线 301,325 2,268,977.25 0.09
268 601369 陕鼓动力 232,800 2,155,728.00 0.09
269 000686 东北证券 121,111 2,075,842.54 0.08
270 002344 海宁皮城 79,593 2,075,785.44 0.08
271 000961 中南建设 165,878 2,066,839.88 0.08
272 000780 平庄能源 192,100 2,013,208.00 0.08
273 600595 中孚实业 358,736 2,001,746.88 0.08
274 601099 太平洋 284,730 1,964,637.00 0.08
275 600546 XD山煤国 93,900 1,964,388.00 0.08
276 002405 四维图新 163,749 1,955,163.06 0.08
277 002500 山西证券 238,050 1,949,629.50 0.08
278 600456 宝钛股份 101,875 1,912,193.75 0.08
279 000559 万向钱潮 377,295 1,897,793.85 0.08
280 002431 棕榈园林 72,710 1,875,190.90 0.08
281 000968 煤气化 121,599 1,854,384.75 0.08
282 002122 天马股份 281,298 1,817,185.08 0.07
283 600096 云天化 131,426 1,742,708.76 0.07
284 600183 生益科技 336,970 1,735,395.50 0.07
285 601718 际华集团 548,000 1,731,680.00 0.07
286 600783 鲁信创投 105,777 1,688,200.92 0.07
287 000021 长城开发 312,335 1,680,362.30 0.07
288 002493 荣盛石化 105,350 1,615,015.50 0.07
289 002399 海普瑞 75,767 1,606,260.40 0.07
290 600151 航天机电 235,739 1,525,231.33 0.06
291 601258 庞大集团 248,247 1,514,306.70 0.06
292 002603 以岭药业 52,305 1,441,002.75 0.06
293 600307 酒钢宏兴 387,472 1,344,527.84 0.05
294 002378 章源钨业 40,600 1,285,396.00 0.05
295 601216 内蒙君正 181,752 1,266,811.44 0.05
296 601233 桐昆股份 136,855 1,196,112.70 0.05
297 601268 二重重装 160,050 981,106.50 0.04
298 002570 贝因美 40,350 813,052.50 0.03
299 002594 比亚迪 37,400 742,764.00 0.03
南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 40 页 共 48 页
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产净值
比例（％）
1 601939 建设银行 21,443,664.37 0.97
2 600036 招商银行 18,946,609.25 0.86
3 600016 民生银行 18,311,927.85 0.83
4 601288 农业银行 17,409,129.01 0.79
5 601328 交通银行 17,216,856.30 0.78
6 601318 中国平安 17,142,756.31 0.77
7 601818 光大银行 15,360,476.73 0.69
8 601988 中国银行 13,943,650.45 0.63
9 601166 兴业银行 12,937,518.63 0.58
10 600000 浦发银行 12,822,852.74 0.58
11 600519 贵州茅台 11,322,135.07 0.51
12 601088 中国神华 10,909,677.58 0.49
13 000629 攀钢钒钛 10,547,485.65 0.48
14 600030 中信证券 10,388,554.11 0.47
15 000002 万科A 10,344,061.62 0.47
16 600011 华能国际 9,702,548.00 0.44
17 600837 海通证券 9,277,035.62 0.42
18 601601 中国太保 8,361,160.13 0.38
19 000858 五粮液 8,057,511.54 0.36
20 601669 中国水电 8,017,865.66 0.36
注：买入包括二级市场上主动的买入、新股、配股、债转股、换股及行权等获得的股票，买入金
额按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资产净值
比例（％）
1 601939 建设银行 23,935,780.21 1.08
2 601328 交通银行 23,350,169.72 1.05
3 600036 招商银行 19,973,928.33 0.90
4 600016 民生银行 19,077,664.10 0.86 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 41 页 共 48 页
5 601318 中国平安 18,234,324.94 0.82
6 601166 兴业银行 13,620,453.87 0.62
7 600000 浦发银行 13,390,545.65 0.60
8 600519 贵州茅台 11,774,327.28 0.53
9 601088 中国神华 11,452,995.45 0.52
10 600030 中信证券 10,899,849.00 0.49
11 000002 万科A 10,725,646.69 0.48
12 600837 海通证券 10,345,170.97 0.47
13 601601 中国太保 8,856,718.34 0.40
14 000858 五粮液 8,418,233.58 0.38
15 601988 中国银行 6,934,080.02 0.31
16 601668 中国建筑 6,436,760.85 0.29
17 600111 包钢稀土 6,111,039.31 0.28
18 601006 大秦铁路 5,934,018.14 0.27
19 601857 中国石油 5,916,887.16 0.27
20 601169 北京银行 5,809,724.42 0.26
注：卖出包括二级市场上主动的卖出、换股、要约收购、发行人回购及行权等减少的股票，卖出
金额按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 881,441,151.33
卖出股票收入（成交）总额 755,175,922.81
注：买入股票成本、卖出股票收入均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相
关交易费用。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 42 页 共 48 页
7.9 投资组合报告附注
7.9.1
本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前
一年内受到公开谴责、处罚的情形。
7.9.2
本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
7.9.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 589,519.06
2 应收证券清算款 14,411,162.33
3 应收股利 4,662,087.88
4 应收利息 21,407.13
5 应收申购款 1,197,992.29
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 20,882,168.69
7.9.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.9.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 43 页 共 48 页
§8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人户数
(户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
71,447 40,492.21 1,391,013,483.77 48.08% 1,502,033,492.30 51.92%
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理公司所有从业人
员持有本开放式基金
8,186,657.77 0.2830%
注：本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有该只基金份额总量的数量区间为 100
万份以上；本只基金的基金经理持有该只基金份额总量的数量区间10万份至50万份（含） 。
§9 开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日（2009年3月 25 日）基金份额总额 1,580,754,997.47
本报告期期初基金份额总额 2,740,610,982.25
本报告期基金总申购份额 802,060,360.94
减:本报告期基金总赎回份额 649,624,367.12
本报告期基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 2,893,046,976.07
南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 44 页 共 48 页
§10 重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
本报告期内，本基金的基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门未发生重大人事变动。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期内，无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
10.4 基金投资策略的改变
本报告期内本基金投资策略未改变。
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本报告期内本基金未更换会计师事务所。
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本报告期内，基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票
成交总额的比例
佣金
占当期佣金
总量的比例
国信证券 2 327,399,926.94 20.04% 279,086.98 20.17% -
申银万国 2 308,992,798.02 18.92% 261,717.60 18.91% -
长江证券 1 246,845,918.91 15.11% 209,820.82 15.16% -
中银证券 1 177,015,797.10 10.84% 151,232.47 10.93% -
中投证券 1 152,594,545.35 9.34% 129,705.56 9.37% -
兴业证券 1 127,112,778.23 7.78% 103,997.27 7.52% -
银河证券 2 112,359,462.76 6.88% 95,974.20 6.94% - 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 45 页 共 48 页
广发证券 1 66,631,921.89 4.08% 56,430.35 4.08% -
平安证券 2 42,187,919.60 2.58% 35,434.81 2.56% -
湘财证券 1 31,507,872.06 1.93% 25,600.21 1.85% -
国泰君安 1 30,204,196.37 1.85% 25,674.01 1.86% -
方正证券 1 10,579,324.87 0.65% 8,992.56 0.65% -
华泰证券 1 - - - - -
浙商证券 1 - - - - -
光大证券 1 - - - - -
注：交易单元的选择标准和程序。
根据中国证监会《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》 （证监基金字[2007]48
号）的有关规定，我公司制定了租用证券公司交易单元的选择标准和程序：
A：选择标准
1、公司经营行为规范，财务状况和经营状况良好；
2、公司具有较强的研究能力,能及时、全面地为基金提供高质量的宏观经济研究、行业研究及市
场走向、个股分析报告和专门研究报告；
3、公司内部管理规范，能满足基金操作的保密要求；
4、建立了广泛的信息网络,能及时提供准确的信息资讯服务。
B：选择流程
公司研究部门定期对券商服务质量从以下几方面进行量化评比，并根据评比的结果选择席位：
1、服务的主动性。主要针对证券公司承接调研课题的态度、协助安排上市公司调研、以及就有关
专题提供研究报告和讲座；
2、研究报告的质量。主要是指证券公司所提供研究报告是否详实，投资建议是否准确；
3、资讯提供的及时性及便利性。主要是指证券公司提供资讯的时效性、及时性以及提供资讯的渠
道是否便利、提供的资讯是否充足全面。
10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 债券回购交易 权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
国信证券 - - - - - -
申银万国 - - - - - - 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 46 页 共 48 页
长江证券 - - - - - -
中银证券 3,970,853.60 100.00% - - - -
中投证券 - - - - - -
兴业证券 - - - - - -
银河证券 - - - - - -
广发证券 - - - - - -
平安证券 - - - - - -
湘财证券 - - - - - -
国泰君安 - - - - - -
方正证券 - - - - - -
华泰证券 - - - - - -
浙商证券 - - - - - -
光大证券 - - - - - -
10.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
南方基金关于旗下部分基金参加
中信银行网上银行和移动银行优
惠活动的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2012年 6月29日
2
南方基金关于旗下部分基金参与
交通银行网上银行、手机银行基
金申购费率优惠活动的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2012年 6月29日
3
关于注意防范冒用南方基金名义
进行的非法证券活动的提示
中国证券报、上海证券
报、证券时报 2012年 6月25日
4
南方基金管理有限公司网上直销
关于开通电脑 PC 客户端交易的
公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2012年 6月25日
5
南方基金管理有限公司关于旗下
部分基金在中天证券推出基金定
投业务的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2012年 6月 5日
6
南方基金管理有限公司关于恢复
直销电话交易服务的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报 2012年 6月 5日
7
南方基金关于旗下部分基金参加
华融证券网上交易系统基金定投
申购费率优惠活动的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2012年 5月31日
8
南方基金关于旗下部分基金参加
重庆银行网银申购及网银定投申
购费率优惠活动的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2012年 5月22日
9
南方基金管理有限公司关于旗下
部分基金在渤海证券推出基金定
中国证券报、上海证券
报、证券时报 2012年 5月21日 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 47 页 共 48 页
期定额投资业务的公告
10
南方基金关于旗下部分基金参加
中国农业银行网上银行基金申购
费率优惠活动的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2012年 5月 2日
11
南方基金管理有限公司关于旗下
部分基金参加邮储银行手机银行
基金申购费率优惠活动的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2012年 5月 2日
12
南方沪深300指数证券投资基金
2012年第1季度报告
中国证券报、上海证券
报、证券时报 2012年 4月23日
13
南方基金关于旗下部分基金参加
国泰君安自助式交易系统申购费
率优惠活动的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2012年 4月 9日
14
南方基金关于旗下部分基金参加
中国工商银行个人电子银行基金
申购费率优惠活动的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2012年 3月31日
15
南方基金关于开通电子直销汇款
交易的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报 2012年 3月26日
16
南方基金关于开通光大银行卡网
上直销交易的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报 2012年 3月26日
17
南方基金关于电子直销开通多交
易账户的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报 2012年 3月26日
18
南方基金关于暂停直销电话交易
系统服务的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报 2012年 3月23日
19
南方基金关于暂停网上直销交易
系统服务的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报 2012年 3月23日
20
南方基金关于南方 300基金增加
邮储银行为代销机构及开通定投
和转换业务并参与网上交易费率
优惠活动的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2012年 3月16日
21
南方基金关于开展农行卡网上直
销费率优惠的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报 2012年 3月 6日
22
南方基金关于南方深成基金增加
国信证券为代销机构并开通定投
及转换业务的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2012年 2月24日
23
南方基金关于旗下南方稳健等21
只开放式证券投资基金增加五矿
证券为代销机构的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2012年 2月20日
24
南方基金关于南方现金增利基金
B 级增加中国民生银行为代销机
构的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2012年 2月15日
25
南方基金关于旗下部分基金参加
齐鲁证券网上交易系统网上委托
申购及定投申购费率优惠活动的
公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2012年 2月13日 南方沪深 300 指数证券投资基金 2012 年半年度报告
第 48 页 共 48 页
26
南方基金关于旗下部分基金增加
德邦证券为代销机构及开通定投
和转换业务并参与网上交易费率
优惠活动的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2012年 1月 9日
27
南方基金关于旗下部分基金增加
华西证券为代销机构并开通定投
及转换业务的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2012年 1月 9日
28
南方基金管理有限公司关于旗下
基金在华夏银行开通转换业务的
公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2012年 1月 9日
29
关于注意防范冒用南方基金名义
进行的非法证券活动的提示
中国证券报、上海证券
报、证券时报 2012年 1月 9日
§11 备查文件目录
11.1 备查文件目录
1、中国证监会批准设立南方沪深 300指数证券投资基金的文件。
2、南方沪深300指数证券投资基金基金合同。
3、南方沪深300指数证券投资基金托管协议。
4、中国证监会批准设立南方基金管理有限公司的文件。
5、报告期内在选定报刊上披露的各项公告。
11.2 存放地点
深圳市福田中心区福华一路 6号免税商务大厦31-33 楼
11.3 查阅方式
网站：http://www.nffund.com
