大成深证成长40 交 易 型开 放 式 指 数 证 券 投 资
基金联接基金 2012 年 半年 度 报 告
2012 年 6 月30 日
基金管 理人： 大成基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国农业银 行股份有限公司
送出日 期：2012 年8 月25 日
大成深 证成长 40ETF 联接基金 2012 年半年度报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的董事会 、董 事保证本报告所载资 料不 存在虚假记载、误导 性陈 述或重大遗漏，
并对其内容的真实性 、 准 确性和完整性承担个 别及 连带的法律责任。 本半年 度报告已经三分之二
以上独立董事签字同 意， 并由董事长签发。
基金托管人中国农业 银行 股份有限公司根据本 基金 合同 规定， 于2012 年8 月 21 日复核了本
报告中的财务指标、 净 值 表现、 利润分配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容， 保证复核
内容不存在虚假记载 、误 导性陈述或者重大遗 漏。
基金管理人承诺以诚 实信 用、 勤勉尽责的原 则管理 和运用基金资产， 但不保 证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不 代表 其未来表现。 投资 有风险 ， 投资者在作出投 资决策 前应仔细阅读本
基金的招募说明书及 其更 新。
本报告中财务资料未 经审 计 。
本报告期自2012 年 1 月 1 日起至6 月30 日止。
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 1
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 1
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 2
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 4
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 4
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 4
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 5
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 5
2.5 其 他相 关资 料 ............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标和基金净 值表现 ........................................................................................................... 6
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 6
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 7
§4 管理人报告 ........................................................................................................................................... 7
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 ...................................................................................................... 7
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 .............................................................. 9
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 .......................................................................... 9
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 10
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 11
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 11
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 12
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 12
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 12
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 12
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告中财 务信 息等 内容 的真 实、准 确和 完整 发表 意见 ........................ 13
§6 半年度财务会计报告（ 未经审计） ................................................................................................. 13
6.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 13
6.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 14
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 15
6.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 16
§7 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 30
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 30
7.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 30
7.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 31
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 31
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 33
7.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 33
7.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 33
7.8 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 33
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前十 名基 金投 资明 细 ............................ 33
7.10 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 34
§8 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 34
8.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 34
8.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 的情况 ....................................................... 35
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§9 开放式基金份额变动 ......................................................................................................................... 35
§ 10 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 35
10.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 35
10.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 35
10.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 35
10.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 35
10.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 35
10.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽 查 或处 罚等情 况 .................................................. 36
10.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 36
10.8 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 38
§ 11 备查文件目录 ................................................................................................................................... 39
11.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 39
11.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 39
11.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 39
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§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 大成深 证成 长 40 交 易型 开 放式指 数证 券投 资基 金联 接基金
基金简 称 大成深 证成 长40ETF 联接
基金主 代码 090012
交易代 码 090012
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2010 年 12 月 21 日
基金管 理人 大成基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国农 业银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 1,971,608,344.91 份
基金合 同存 续期 不定期
2.1.1 目 标基 金基本 情况
基金名 称 深证成 长 40 交 易型 开放 式 指数证 券 投 资基 金
基金主 代码 159906
基金运 作方 式 交易型 开放 式(ETF)
基金合 同生 效日 2010 年12 月 21 日
基金份 额上 市的 证券 交易 所 深圳证 券交 易所
上市日 期 2011 年2 月23 日
基金管 理人 大成基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国农 业银 行股 份有 限公 司
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 通过投 资于 深证 成长40 交 易型开 放式 指数 证券 投资 基
金 ， 紧密 跟踪 标的 指数 ，追 求 跟踪 偏离 度和 跟踪 误差
最小化 。
投资策 略 本基金 以深 证成 长 40ETF 作为其 主要 投资 标的 ，方 便
特定的 客户 群通 过本 基金 投资深 证成 长40ETF 。 本 基 金
并不参 与深 证成 长 40ETF 的管理 。本 基金 主要 以一 级
市场申 购的 方式 投资 于目 标 ETF ， 获 取基 金份 额净 值 上
涨带来 的收 益； 在目 标 ETF 基金 份额 二级 市场 交易 流
动性较 好的 情况 下 ， 也 可以 通过二 级市 场买 卖目 标 ETF
的基金 份额 。
业绩比 较基 准 深证成 长 40 价格 指数 ×9 5% ＋银 行活 期存 款利 率（ 税
后）× 5%
风险收 益特 征 本 基 金属 股票 基金 ，预 期风 险 与预 期收 益高 于混 合基
金、 债 券基 金与 货币 市场 基金。 本基 金为 指数 型基 金，
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紧 密 跟踪 标的 指数 ，具 有与 标 的指 数以 及标 的指 数所
代表的 股票 市场 相似 的风 险收益 特征 。
2.2.1 目 标基 金产品 说明
投资目 标 紧密跟 踪标 的指 数， 追求 与标的 指数 相似 的投 资回 报。
投资策 略 本 基 金主 要采 取完 全复 制法 ， 即完 全按 照标 的指 数的
成 份 股组 成及 其权 重构 建投 资 组合 ，并 根据 标的 指数
成 份 股及 其权 重的 变动 进行 相 应调 整。 当预 期指 数成
份 股 发生 调整 和成 份股 发生 配 股、 增发 、分 红等 行为
时 ， 或因 基金 的申 购和 赎回 等 对本 基金 跟踪 标的 指数
的 效 果可 能带 来影 响时 ，或 因 某些 特殊 情况 导致 流动
性 不 足时 ，或 其他 原因 导致 无 法有 效复 制和 跟踪 标的
指 数 时， 基金 管理 人可 以对 投 资组 合管 理进 行适 当变
通和调 整， 从而 使得 投资 组合紧 密地 跟踪 标的 指数 。
业绩比 较基 准 深证成长 40 价 格指 数
风险收 益特 征 本 基 金属 股票 基金 ，预 期风 险 与预 期收 益高 于混 合基
金、 债 券基 金与 货币 市场 基金。 本基 金为 指数 型基 金，
主 要 采用 完全 复制 法跟 踪标 的 指数 的表 现， 具有 与标
的 指 数以 及标 的指 数所 代表 的 股票 市场 相似 的风 险收
益特征 。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 大成基 金管 理有 限公 司 中国农 业银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 杜鹏 李芳菲
联系电 话 0755-83183388 010-66060069
电子邮 箱 dupeng@dcfund.com.cn lifangfei@abchina.com
客户服 务电 话
4008885558 95599
传真 0755-83199588 010-63201816
注册地 址 深 圳 市 福 田 区 深 南 大 道
7088 号招 商银 行大 厦32 层
北京市东城区建国门内大 街 69
号
办公地 址 深 圳 市 福 田 区 深 南 大 道
7088 号招 商银 行大 厦32 层
北京市西城区复兴门内大 街 28
号凯晨 世贸 中心 东 座 F9
邮政编 码 518040 100031
法定代 表人 张树忠 蒋超良
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 《证券 时报 》 、 《上 海证 券 报》 、 《中 国证 券报 》
登载基 金半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 http://www.dcfund.com.cn
基金半 年度 报告 备置 地点 深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大
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厦32 层大 成基 金管 理有 限 公司
北京市西城区复兴门内大 街 28 号凯晨世贸
中心东座 F9 中国农业银 行股份有限公司托
管业务 部
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 大成基 金管 理有 限公 司 深圳市 福田 区深 南大 道7088 号招 商银 行大 厦32 层
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金 额 单位： 人民 币元
3.1.1 期间数据和指标 报告期(2012 年 1 月1 日 - 2012 年6 月30 日 )
本期已 实现 收益 -33,410,413.81
本期利 润 91,509,623.37
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0440
本期加 权平 均净 值利 润率 5.62%
本期基 金份 额净 值增 长率 5.63%
3.1.2 期末数据和指标 报告期末( 2012 年6 月30 日 )
期末可 供分 配利 润 -417,665,430.63
期末可 供分 配基 金份 额利 润 -0.2118
期末基 金资 产净 值 1,553,942,914.28
期末基 金份 额净 值 0.788
3.1.3 累计期末指标 报告期末( 2012 年6 月30 日 )
基金份 额累 计净 值增 长率 -21.20%
注：1. 本期 已实现收 益指 基金本期利 息收入、 投资 收益、其他 收入(不含 公允 价值变动收 益)扣除
相关费 用后 的余 额, 本期 利 润为本 期已 实现 收益 加上 本期公 允价 值变 动收 益。
2. 期 末 可 供 分 配 利润 ， 采用 期 末 资 产 负 债 表 中 未分配 利 润 与 未 分 配 利 润中 已实 现 部 分 的 孰 低数
（为期 末余 额， 不是 当期 发生数 ） 。
3. 所 述基 金业 绩指 标不 包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ， 计 入费 用后 实 际收益 水平 要低 于
所列数 字。
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3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 -1.01% 0.89% -1.30% 0.89% 0.29% 0.00%
过去三 个月 3.82% 0.98% 3.59% 1.00% 0.23% -0.02%
过去六 个月 5.63% 1.26% 5.43% 1.28% 0.20% -0.02%
过去一 年 -14.53% 1.24% -14.86% 1.26% 0.33% -0.02%
自基金 合同
生效起 至今
-21.20% 1.11% -24.17% 1.24% 2.97% -0.13%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
-40%
-30%
-20%
-10%
0%
10%
10-12-21 11-5-9 11-9-25 12-2-11 12-6-29
大成深证成长4 0 E T F 联接 业绩比较基准
注：按 基金 合同 规定 ，本 基金自 基金 合同 生效 起 6 个月内 为建 仓期 。截 至报 告期末 ，本 基金 各 项
资产配 置比 例 已 符合 基金 合同的 规定 。
§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
大成基 金管 理有 限公 司经 中国证 监会 证监 基金 字[1999]10 号文 批准 ， 于1999 年4 月12 日正
式成立 ，是 中国 证监 会批 准成立 的首 批十 家基 金管 理公司 之一 ，注 册资 本 为 2 亿元 人民 币， 注册
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地为深 圳 。 目 前公 司由 四 家股东 组成 ， 分别 为中 泰 信托有 限责 任公 司(48%) 、 光大证 券股 份有 限公
司(25%) 、 中国 银河 投资 管 理有限 公司(25%) 、 广东 证 券股份 有限 公司(2%) 。截 至 2012 年 6 月 30
日，本 基金 管理 人共 管 理 3 只封 闭式 证券 投资 基金 ：景宏 证券 投资 基金 、景 福证券 投资 基金 、大
成优选 股票 型证 券投 资基 金， 1 只ETF 及1 只ETF 联 接基金 ： 深 证成 长40ETF 及 大成深 证成 长40ETF
联接基 金，1 只创 新型 基 金：大 成景 丰分 级债 券型 证券投 资基 金，1 只 QDII 基金： 大成 标普 500
等权重 指数 基金 及 21 只 开 放式证 券投 资基 金： 大成 价值增 长证 券投 资基 金、 大成债 券投 资基 金、
大成蓝筹稳健 证券投资 基 金、大成精选 增值混合 型 证券投资基金 、大成货 币 市场证券投 资基金、
大成沪 深300 指 数证 券投 资基金 、 大 成财 富管 理 2020 生命 周期 证券 投资 基金 、 大成积 极成 长股 票
型证券 投资 基金 、大 成创 新成长 混合 型证 券投 资基 金(LOF) 、 大成 景阳 领先 股 票型证 券投 资基 金、
大成强化收益 债券型证 券 投资基金、大 成策略回 报 股票型证券投 资基金、 大 成行业轮动 股票型证
券投资基金、 大成中证 红 利指数证券投 资基金、 大 成核心双动力 股票型证 券 投资基金、 大成保本
混合型证券投 资基金、 大 成内需增长股 票型证券 投 资基金、大成 中证内地 消 费主题指数 证券投资
基金、大成可 转债增强 债 券型证券投资 基金、大 成 新锐产业股票 型证券投 资 基金、大成 景恒保本
混合型 证券 投资 基金 。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助
理）期 限 证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
何光明
先生
本基金基
金经理
2010 年12
月 21 日
2012 年2
月 8 日
18 年
工学硕 士 。1999 年 加入 大 成
基 金 管理 有限 公 司， 历任研
究 员 、策 略分 析 师、 大成精
选 增 值混 合型 证 券投 资基金
基金经 理（2004 年 12 月 15
日至 2006 年 1 月 20 日） 、 大
成 价 值增 长证 券 投资 基金基
金 经 理助 理、 大 成积 极成长
基金基 金经 理助 理 。2008 年
01 月 12 日起 担任 大成 价 值
增 长 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理。2010 年 12 月 21 日至
2012 年2 月8 日 担 任深 证 成
长 40 交易 型 开放 式 指数证
券 投 资基 金及 大 成 深 证成长
40 交 易型 开放 式指 数证 券 投
资 基 金联 接基 金 基金 经理。
具 有 基金 从业 资 格。 国籍：
中国。
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苏秉毅
先生
本基金基
金经理
2012 年2
月9 日
- 7 年
经济学 硕士 。2004 年 9 月至
2008 年5 月就 职于 华夏 基 金
管 理 有限 公司 基 金运 作部。
2008 年加 入大 成基 金管 理 有
限 公 司， 历任 产 品设 计师、
高 级 产品 设计 师 、基 金经理
助理。2011 年 3 月 3 日至
2012 年2 月8 日 担 任深 证 成
长 40 交易 型 开放 式 指数证
券 投 资基 金及 大 成深 证成长
40 交 易型 开放 式指 数证 券 投
资 基 金联 接基 金 基金 经理助
理。2012 年 2 月 9 日起 担 任
深 证 成长 40 交易 型 开放式
指 数 证券 投资 基 金及 大成深
证成长 40 交 易型 开 放式指
数 证 券投 资基 金 联接 基金基
金经理 。 具有 基金 从业 资格 。
国籍： 中国 。
注：1 、任 职日 期、 离任 日 期为本 基金 管理 人作 出决 定之日 。
2 、证 券从 业年 限的 计算 标 准遵从 行业 协会 《证 券业 从业人 员资 格管 理办 法》 的相关 规定 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人严格 遵守 《 证券 法》 、 《 证券投 资基 金法 》 、 《大 成 深证成 长 40 交易
型开放 式指 数证 券投 资基 金联接 基金 基金 合同 》 和 其他有 关法 律法 规的 规定 ， 在基 金管 理运 作中 ，
大成深 证成 长 40 交 易型 开 放式指 数证 券投 资基 金联 接基金 的投 资范 围 、 投 资 比例 、 投 资组 合、 证
券交易行为、 信息披露 等 符合有关法律 法规、行 业 监管规则和基 金合同等 规 定，本基金 没有发生
重大违法违规 行为，没 有 运用基金财产 进行内幕 交 易和操纵市场 行为以及 进 行有损基金 投资人利
益的关 联交 易 ， 整 体运 作 合法 、 合 规 。 本 基金 将继 续以取 信于 市场 、 取信 于 社会投 资公 众为 宗旨 ，
承诺将一如既 往地本着 诚 实信用、勤勉 尽责的原 则 管理和运用基 金财产， 在 规范基金运 作和严格
控制投 资风 险的 前提 下， 努力为 基金 份额 持有 人谋 求最大 利益 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
根据《证 券投 资基金管 理 公司公平交易 制度指导 意 见》的规定， 公司制订 了 《大成基金管 理
有限公 司公 平交 易制 度》 、 《大成 基金 管理 有限 公司 异常交 易监 控与 报告 制度 》 。 公司 旗下 投资 组合
严格按照制度 的规定， 参 与股票、债券 的一级市 场 申购、二级市 场交易等 投 资管理活动 ，内容包
括授权、研究 分析、投 资 决策、交易执 行、业绩 评 估等与投资管 理活动相 关 的各个环节 。研究部
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负责提供投资 研究支持 ， 投资部门负责 投资决策 ， 交易管理部负 责实施交 易 并实时监控 ，监察稽
核部负责事前 监督、事 中 检查和事后稽 核，风险 管 理部负责对交 易情况进 行 合理性分析 ，通过多
部门的 协作 互控 ， 保 证了 公平交 易的 可操 作、 可稽 核和可 持续 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
公司风 险管 理部 定期 对投 资组合 间同 向交 易、 反向 交 易等可 能存 在异 常交 易的 行为进 行分 析。
2012 年上 半年， 公司 旗下 主动投 资组 合间 股票 交易 存在两 笔同 日反 向交 易， 与 市场成 交情 况比 较，
两笔交易成交 均价与市 场 均价不存在明 显差异， 且 同日反向交易 成交较少 的 单边交易量 占该股当
日市场 成交 量比 例均 低 于1% 。 主 动型 投资 组合 与指 数型投 资组 合之 间或 指数 型投资 组合 之间 存在
股票同日反向 交易，其 中 参与交易所公 开竞价同 日 反向交易成交 较少的单 边 交易量超过 该股当日
成交 量5% 的情 况有3 次， 原因是 指数 型投 资组 合投 资策略 需要 ； 投 资组 合间 存在债 券同 日反 向 交
易，但投资组 合间的交 易 价格比较一致 ，与市场 成 交均价较为接 近，且各 投 资组合成交 量占市场
成交量 比例 不 足5% ， 基 于 此公司 认为 ， 投 资组 合间 债券的 同日 反向 交易 不存 在异常 交易 行为 ； 相
邻交易日反向 交易的市 场 成交比例、成 交均价等 交 易结果数据表 明该类交 易 不对市场产 生重大影
响，无异常； 而投资组 合 间虽然存在同 向交易行 为 ，但结合交易 价差分布 统 计分析和潜 在利益输
送金额 统计 结果 ，投 资组 合间不 存在 利益 输送 的可 能性。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内 基金 投资 策略和 运作 分析
上半年，宏观 经济开始 呈 现软着陆的态 势。宏观 经 济基本面不容 乐观，工 业 增加值、PMI 等
重要数据均表 明经济增 速 仍在下滑当中 。此外， 受 欧债危机冲击 ，上半年 进 出口也严重 低于市场
预期。 总体 来说 ，经 济恶 化程度 在市 场预 期当 中。
随着通胀继续 温和回落 ， 货币政策也有 了腾挪的 空 间。货币政策 正在向缓 和 的方向发展， 为
刺激经济增长 ，央行通 过 降息、降准、 逆回购等 一 系列措施释放 流动性， 无 论是实体经 济还是股
票市场 流动 性都 得到 了一 定程度 的改 善。
相对走差的宏 观经济基 本 面，加上逐步 放松的资 金 面，市场出现 了一定的 分 歧。先是 走出 一
波估值修复行 情，然后 又 大幅调整。在 行业方面 ， 有色金属、房 地产、非 银 行金融等行 业领涨大
市。 上 半年A 股 市场 基准 沪深 300 指 数上 涨4.94% ， 本基金 标的 指数 深证 成 长40 指 数上 涨 5.65% ，
涨幅高 于大 盘。
上半年 ，根 据基 金合 同的 约定， 投资 于目 标 ETF 份 额的资 产不 低于 基金 资产 净值 的 90%，通
过完全 复制 法等 方式 ，使 联接基 金和 目 标 ETF 的走 势基本 一致 。本 季年 化跟 踪误 差 1.20% ，日 均
大成深 证成长 40ETF 联接基金 2012 年半年度报告
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偏离 度0.06% ， 各项 操作 与指标 均符 合基 金合 同的 要求。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截止本 报告 期末 ， 本 基金 份额资 产净 值 为0.788 元 ， 本报 告期 基金 份额 净值 增长率 为 5.63% ，
同期业 绩比 较基 准收 益率 为 5.43%， 高于 业绩 比较 基准的 表现 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
宏观经济正在 处于经济 周 期的末段，增 速下滑已 经 成为投资者的 共识，企 业 盈利压力加大 ，
上市公 司业 绩将 受到 直接 的影响 ， 即将 公布 的中 报 预计有 所反 映 。 在 短期 内 ， 经 济还 在探 底当 中，
没有走 出低 谷的 迹象 ，上 市公司 未来 预期 盈利 增速 也不容 乐观 。
面对相对严峻 的经济形 势 ，政府较大可 能执行较 为 宽松的货币政 策，释放 更 多流动性，温 和
回落的通胀水 平也给了 货 币政策放松的 空间。在 财 政政策方面， 房地产 调 控 依旧严厉， 房地产开
发投资拉动作 用下降， 而 基建投资与制 造业投资 基 本保持平稳， 总体来说 ， 投资拉动经 济力度有
限，将 主要 集中 在促 民生 和刺激 经济 转型 方面 。
基于以 上的 分析 ，我 们对 下半 年 A 股 市场 持相 对谨 慎的态 度。 除非 市场 预期 经济很 快探 底 回
升， 将于 年内 开启 新的 经 济周期 ， 并在 三季 度提 前 反映 ， 否 则很 难出 现系 统 性的行 情 。 另 一方 面，
场内资金较上 半年相对 充 裕，场内资金 的流动将 产 生结构性的机 会，部分 受 到青睐的行 业和个股
可望走 出较 为理 想的 行情 。 相 对而 言， 受经 济周 期 影响较 小 ， 业 绩稳 定增 长 的行业 会有 较好 收益 。
此外，政策面 存在较大 的 不确 定性，随 着经济刺 激 政策的陆续出 台，相关 受 益行业和个 股也将有
所表现 。
组合管 理上 ， 我 们将 严格 遵守基 金合 同约 定， 保持 目标 ETF 份 额不 低于 基金 资产净 值 的 90% ，
使联接 基金 和目 标 ETF 的 走势基 本一 致， 力争 实现 紧密跟 踪标 的指 数的 投资 目标。 若由 于申 购 赎
回等原 因需 要调 整组 合， 我们将 主要 通过 一级 市场 申购或 赎回 的方 式， 增持 或减持 目 标 ETF 份额。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
本基金管理人 指导基金 估 值业务的领导 小组为公 司 估值委员会， 公司估值 委 员会主要负责 估
值政策和估值 程序的制 定 、修订以及执 行情况的 监 督。估值委员 会由 股票 投 资部、研究 部、固定
收益部、风险 管理部、 基 金运营部、监 察稽核部 、 委托投资部指 定人员组 成 。公司估值 委员会的
相关成 员均 具备 相应 的专 业胜任 能力 和相 关工 作经 历， 估 值委 员会 成员 中包 括 两名投 资组 合经 理 。
股票投 资部 、 研究 部、 固 定收益 部 、 风 险管 理部 和 委托投 资部 负责 关注 相关 投资品 种的 动态 ，
评判基金持有 的投资品 种 是否处于不活 跃的交易 状 态或者最近交 易日后经 济 环境发生了 重大变化
或证券发行机 构发生了 影 响证券价格的 重大事件 ， 从而确定估值 日需要进 行 估值测算或 者调整的
大成深 证成长 40ETF 联接基金 2012 年半年度报告
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投资品种；提 出合理的 数 量分析模型对 需要进行 估 值测算或者调 整的投资 品 种进行公允 价值定价
与计量；定期 对估值政 策 和程序进行评 价，以保 证 其持续适用； 基金运营 部 负责日常的 基金资产
的估值业务， 执行基金 估 值政策，并负 责与托管 行 沟通估值调整 事项；监 察 稽核部负责 审核估值
政策和程序的 一致性， 监 督估值委员会 工作流程 中 的风险控制， 并负责估 值 调整事项的 信息披露
工作。
本基金的日常 估值程序 由 基金运营部基 金估值核 算 员执行，并与 托管银行 的 估值结果核对 一
致。基金估值 政策的议 定 和修改采用集 体讨论机 制 ，基金经理及 投资经理 作 为估值小组 成员，对
本基金持仓证 券的交易 情 况、信息披露 情况保持 应 有的职业敏感 ，向估值 委 员 会提供估 值参考信
息，参与估值 政策讨论 。 对需采用特别 估值程序 的 证券，基金管 理人及时 启 动特别估值 程序，由
估值委 员会 讨论 议定 特别 估值方 案并 与托 管行 沟通 后由基 金运 营部 具体 执行 。
本基金管理人 参与估值 流 程各方之间不 存在任何 重 大利益冲突， 截止报告 期 末未与外部估 值
定价服 务机 构签 约。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本基金管理人 严格按照 本 基金基金合同 的规定进 行 收益分配。本 报告期内 本 基金无收益分 配
事项。
§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
在托管 大成 深证 成 长40 交 易型开 放式 指数 证券 投资 基金联 接基 金 的 过程 中， 本 基金托 管人 —
中国农业银行 股份有限 公 司 严格遵守《 证券投资 基 金法》 等相关 法律法规 的 规定以及《 大成深证
成长 40 交 易型 开放 式指 数 证券投 资基 金联 接基 金 基 金合同 》 、 《 大成 深证 成长 40 交易 型开 放式 指
数证券 投资 基金 联接 基金 托管协 议》 的约 定， 对 大 成 深证成 长 40 交 易型 开放 式 指数证 券投 资基 金
联接基 金基金 管 理人 —大成 基金 管理 有限 公司2012 年1 月1 日至2012 年6 月30 日基 金的 投资 运
作，进行了认 真、独立 的 会计核算和必 要的投资 监 督，认真履行 了托管人 的 义务，没有 从事任何
损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运 作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
托管人 认为 ， 大成 基 金管 理 有限公 司在 大成 深证 成 长40 交 易型 开放 式指 数证 券 投资基 金联 接
基金的 投资 运作 、 基金 资 产净值 的计 算 、 基 金份 额 申购赎 回价 格的 计算 、 基 金费用 开支 等问 题上 ，
不存在损害基 金份额持 有 人利益的行为 ；在报告 期 内，严格遵守 了《证券 投 资基金法》 等有关法
大成深 证成长 40ETF 联接基金 2012 年半年度报告
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律法规 ，在 各重 要方 面的 运作严 格按 照基 金合 同的 规定进 行。
5.3 托 管人 对本半 年度 报告中 财务 信息等 内容 的真实 、准 确和完 整发 表意见
本托管人认为 ， 大成基 金 管理有限公司 的信息披 露 事务符合《证 券投资基 金 信息披露管理 办
法》 及 其他 相关 法 律 法规 的规定 ， 基 金管 理人 所编 制和披 露的 大成 深证 成 长40 交 易型 开放 式指 数
证券投资基金 联接基金 半 年度 报告中的 财务指标 、 净值表现、收 益分配情 况 、财务会计 报告、投
资组合 报告 等信 息真 实、 准确、 完整 ，未 发现 有损 害基金 持有 人利 益的 行为 。
§6 半年度 财务会计报告（未 经审计）
6.1 资 产负 债表
会计主 体： 大成 深证 成 长40 交 易型 开放 式指 数证 券 投资基 金联 接基 金
报告截 止日 ： 2012 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2012 年 6 月 30 日
上年度末
2011 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 6.4.2.1 81,177,820.18 89,198,164.83
结算备 付金
- 467,660.40
存出保 证金
1,000,000.00 1,000,000.00
交易性 金融 资产 6.4.2.2 1,473,225,365.28 1,486,888,801.15
其中： 股票 投资
17,892,865.28 35,630,801.15
基金 投资
1,455,332,500.00 1,451,258,000.00
债券投 资
- -
资产支 持证 券投 资
- -
衍生金 融资 产 6.4.2.3 - -
买入返 售金 融资 产 6.4.2.4 - -
应收证 券清 算款
- -
应收利 息 6.4.2.5 15,170.47 19,234.75
应收股 利
- -
应收申 购款
32,554.88 17,113.45
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 6.4.2.6 - -
资产总 计
1,555,450,910.81 1,577,590,974.58
负债和所有者权益 附注号
本期末
2012 年 6 月 30 日
上年度末
2011 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 6.4.2.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
- -
大成深 证成长 40ETF 联接基金 2012 年半年度报告
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应付证 券清 算款
- -
应付赎 回款
694,895.31 275,021.87
应付管 理人 报酬
48,173.00 57,765.20
应付托 管费
9,634.63 11,553.02
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用 6.4.2.7 50,070.69 113,602.03
应交税 费
- -
应付利 息
- -
应付利 润
- -
其他负 债
705,222.90 910,532.89
递延所 得税 负债 6.4.2.8 - -
负债合 计
1,507,996.53 1,368,475.01
所有者权益：
实收基 金 6.4.2.9 1,971,608,344.91 2,113,710,448.71
未分配 利润 6.4.2.10 -417,665,430.63 -537,487,949.14
所有者 权益 合计
1,553,942,914.28 1,576,222,499.57
负债和 所有 者权 益总 计
1,555,450,910.81 1,577,590,974.58
注： 报告 截止日 2012 年 6 月 30 日，基 金份 额净 值 0.788 元 ，基 金份 额总额 1,971,608,344.91
份。
6.2 利 润表
会计主 体： 大成 深证 成 长40 交 易型 开放 式指 数证 券 投资基 金联 接基 金
本报告 期：2012 年1 月1 日至 2012 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2012 年1 月1 日至
2012 年 6 月 30 日
上年度可比期间
2011 年 1 月 1 日至
2011 年 6 月30 日
一、收入
92,477,028.25 -179,899,547.62
1.利息 收入
359,237.26 3,180,664.60
其中： 存款 利息 收入 6.4.2.11 359,237.26 3,180,641.11
债券利 息收 入
- 23.49
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
- -
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 “- ”填列）
-33,013,982.67 -22,247,159.69
其中： 股票 投资 收益 6.4.2.12 -375,450.97 6,293,252.99
基金 投资 收益 6.4.2.13 -32,697,932.90 -29,734,645.00
债券投 资收 益 6.4.2.14 - 21,408.51
资产支 持证 券投 资收 益
- -
衍生工 具收 益 6.4.2.15 - -
股利收 益 6.4.2.16 59,401.20 1,172,823.81
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以“- ” 6.4.2.17 124,920,037.18 -161,950,179.51
大成深 证成长 40ETF 联接基金 2012 年半年度报告
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号填列 ）
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填列 ）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填列 ） 6.4.2.18 211,736.48 1,117,126.98
减： 二、费用
967,404.88 5,950,240.29
1．管 理人 报酬 6.4.5.2.1 315,645.38 3,653,863.29
2．托 管费 6.4.5.2.2 63,129.13 730,772.67
3．销 售服 务费
- -
4．交 易费 用 6.4.2.19 372,717.47 1,375,068.09
5．利 息支 出
- -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
- -
6．其 他费 用 6.4.2.20 215,912.90 190,536.24
三、利润总额（亏损 总额 以“-”
号填列）
91,509,623.37 -185,849,787.91
减：所 得税 费用
- -
四、净利润（净亏损 以“- ”号填
列）
91,509,623.37 -185,849,787.91
6.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 大成 深证 成 长40 交 易型 开放 式指 数证 券 投资基 金联 接基 金
本报告 期：2012 年1 月1 日至 2012 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
2,113,710,448.71 -537,487,949.14 1,576,222,499.57
二、 本 期经 营活 动产 生的
基金净 值变 动数 （本 期利
润）
- 91,509,623.37 91,509,623.37
三、 本 期基 金份 额交 易产
生的基 金净 值变 动数
（ 净 值 减 少 以 “- ” 号 填
列）
-142,102,103.80 28,312,895.14 -113,789,208.66
其中：1. 基 金申 购款 143,910,513.00 -30,670,870.49 113,239,642.51
2. 基金 赎回 款 -286,012,616.80 58,983,765.63 -227,028,851.17
四、 本 期向 基金 份额 持有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 （ 净 值 减 少 以
“- ” 号填 列）
- - -
五、 期 末所 有者 权益 （基 1,971,608,344.91 -417,665,430.63 1,553,942,914.28
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金净值 ）
项目
上年度可比期间
2011 年1 月1 日至 2011 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
3,129,970,939.79 11,920,116.30 3,141,891,056.09
二、 本 期经 营活 动产 生的
基金净 值变 动数 （本 期利
润）
- -185,849,787.91 -185,849,787.91
三、 本 期基 金份 额交 易产
生的基 金净 值变 动数
（ 净 值 减 少 以 “- ” 号 填
列）
-854,130,160.89 -2,568,850.87 -856,699,011.76
其中：1. 基 金申 购款 37,524,156.16 -538,746.84 36,985,409.32
2. 基金 赎回 款 -891,654,317.05 -2,030,104.03 -893,684,421.08
四、 本 期向 基金 份额 持有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 （ 净 值 减 少 以
“- ” 号填 列）
- - -
五、 期 末所 有者 权益 （基
金净值 ）
2,275,840,778.90 -176,498,522.48 2,099,342,256.42
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告6.1 至6.4 财 务报 表由下 列负 责人 签署 ：
______ 王颢______
______ 刘彩 晖______
____范瑛____
基金管 理公 司负 责人
主管 会计 工作 负责 人
会计 机构 负责 人
6.4 报 表附 注
6.4.1 本 报告 期所采 用的 会计政 策、 会计估 计与 最近一 期年 度报告 相一 致的说 明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告一 致。
6.4.2 重 要财 务报表 项目 的说明
6.4.2.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年6 月30 日
活期存 款 81,177,820.18
定期存 款 -
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其中： 存款 期 限1-3 个月 -
其他存 款 -
合计 81,177,820.18
6.4.2.2 交 易性 金融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年 6 月 30 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 20,879,271.64 17,892,865.28 -2,986,406.36
债券
交易所 市场 - - -
银行间 市场 - - -
合计 - - -
资产支 持证 券 - - -
基金 1,830,760,453.32 1,455,332,500.00 -375,427,953.32
其他 - - -
合计 1,851,639,724.96 1,473,225,365.28 -378,414,359.68
注：基 金投 资均 为本 基金 持有的 目标 ETF 的份 额， 按估值 日目 标 ETF 的 份额 净值确 定公 允价 值 。
本基金 可采 用股 票组 合申 赎的方 式或 证券 二级 市场 交易的 方式 进行 目 标 ETF 份额的 买卖 。
6.4.2.3 衍 生金 融资产/负债
无余额 。
6.4.2.4 买 入返 售金融 资产
6.4.2.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
无余额 。
6.4.2.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
无余额 。
6.4.2.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年6 月30 日
应收活 期存 款利 息 14,967.97
应收定 期存 款利 息 -
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 -
应收债 券利 息 -
应收买 入返 售证 券利 息 -
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应收申 购款 利息 -
其他 202.50
合计 15,170.47
6.4.2.6 其 他资 产
无余额 。
6.4.2.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年 6 月 30 日
交易所 市场 应付 交易 费用 50,070.69
银行间 市场 应付 交易 费用 -
合计 50,070.69
6.4.2.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2012 年6 月30 日
应付券 商交 易单 元保 证金 500,000.00
应付赎 回费 1,317.27
预提费 用 203,878.22
其他 27.41
合计 705,222.90
6.4.2.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 2,113,710,448.71 2,113,710,448.71
本期申 购 143,910,513.00 143,910,513.00
本期赎 回( 以"-" 号填列) -286,012,616.80 -286,012,616.80
本期末 1,971,608,344.91 1,971,608,344.91
注：申 购含 转换 入份 额； 赎回含 转换 出份 额。
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6.4.2.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 -64,098,488.75 -473,389,460.39 -537,487,949.14
本期利 润 -33,410,413.81 124,920,037.18 91,509,623.37
本期基金份额交易
产生的 变动 数
5,658,319.64 22,654,575.50 28,312,895.14
其中： 基金 申购 款 -4,383,882.70 -26,286,987.79 -30,670,870.49
基金赎 回款 10,042,202.34 48,941,563.29 58,983,765.63
本期已 分配 利润 - - -
本期末 -91,850,582.92 -325,814,847.71 -417,665,430.63
6.4.2.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年6 月 30 日
活期存 款利 息收 入 354,226.75
定期存 款利 息收 入 -
其他存 款利 息收 入 -
结算备 付金 利息 收入 911.78
其他 4,098.73
合计 359,237.26
6.4.2.12 股 票投 资收益
6.4.2.12.1 股 票投 资收益 项目 构成
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年6 月 30 日
股票投 资收 益—— 买 卖股 票差价 收入 2,489.53
股票投 资收 益—— 申购 目标 ETF 差价 收入 -377,940.50
合计 -375,450.97
6.4.2.12.2 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
卖出股 票成 交总 额 158,494,842.98
减：卖 出股 票成 本总 额 158,492,353.45
大成深 证成长 40ETF 联接基金 2012 年半年度报告
第 20 页
买卖股 票差 价收 入 2,489.53
6.4.2.12.3 股 票投 资收益 —— 申购目标 ETF 差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
申购基 金份 额总 额
45,248,000.00
减：现 金支 付申 购款 总额 -64,465.30
减：申 购股 票成 本总 额
45,690,405.80
申购差 价收 入 -377,940.50
6.4.2.13 基 金投 资收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年6 月 30 日
卖出/ 赎回 基金 成交 总额
131,756,111.20
减：卖 出/ 赎回 基金 成本 总 额
164,454,044.10
基金投 资收 益
-32,697,932.90
6.4.2.14 债 券投 资收益
无。
6.4.2.15 衍生 工 具收益
无。
6.4.2.16 股 利收 益
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至 2012 年6 月 30 日
股票投 资产 生的 股利 收益 59,401.20
基金投 资产 生的 股利 收益 -
合计 59,401.20
6.4.2.17 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2012 年1 月1 日至2012 年6 月30 日
1.交易 性金 融资 产 124,920,037.18
—— 股 票投 资 1,639,493.08
大成深 证成长 40ETF 联接基金 2012 年半年度报告
第 21 页
—— 债 券投 资 -
—— 基 金投 资 123,280,544.10
—— 资 产支 持证 券投 资 -
2.衍生 工具 -
—— 权 证投 资 -
3.其他 -
合计 124,920,037.18
6.4.2.18 其 他收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年6 月30 日
基金赎 回费 收入 80,746.67
转换费 收入 130,989.81
合计 211,736.48
注：1. 本基 金的 赎回 费率 按持有 期间 递减 ，赎 回费 总额 的 25% 归入 基金 资产 。
2. 本 基金 的转 换费 由转 出 基金赎 回费 和基 金申 购补 差费两 部分 构成 ， 其 中赎 回费部 分 的 25% 归入
转出基 金的 基金 资产 。
6.4.2.19 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
交易所 市场 交易 费用
372,717.47
银行间 市场 交易 费用 -
合计
372,717.47
6.4.2.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年6 月30 日
审计费 用 54,700.10
信息披 露费 149,178.12
银行费 用 3,034.68
帐户维 护费 9,000.00
合计 215,912.90
大成深 证成长 40ETF 联接基金 2012 年半年度报告
第 22 页
6.4.3 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
6.4.3.1 或 有事 项
无。
6.4.3.2 资 产负 债表日 后事 项
无。
6.4.4 关 联方 关系
6.4.4.1 本 报告 期存在 控制 关系或 其他 重大利 害关 系的关 联方 发生变 化 的 情况
本基金 本报 告期 存在 控制 关系或 其他 重大 利害 关系 的关联 方未 发生 变化 。
6.4.4.2 本 报告 期与基 金发 生关联 交易 的各关 联方
关联方 名称 与本基 金的 关系
大成基 金管 理有 限公 司(“ 大成基 金”) 基金管 理人 、 注 册登 记机 构、 基 金销 售机 构
中国农 业银 行股 份有 限公 司 (“ 中国 农业 银行 ”) 基金托 管人 、基 金代 销机 构
中泰信 托有 限责 任公 司 基金管 理人 的股 东
光大证 券股 份有 限公 司(“ 光大证 券”) 基金管 理人 的股 东、 基金 代销机 构
中国银 河投 资管 理有 限公 司 基金管 理人 的股 东
广东证 券股 份有 限公 司(“ 广东证 券”) 基金管 理人 的股 东
深证成 长 40 交 易型 开放 式 指数证 券投 资基 金 本基金 的目 标 ETF
注：1. 中 国证 监会 于2005 年 11 月6 日 作出 对广 东 证券取 消业 务许 可并 责令 关闭的 行政 处罚 。
2. 下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.5 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
6.4.5.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
6.4.5.1.1 股 票交 易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2012 年 1 月 1 日至2012 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2011 年1月1 日至2011 年6 月30日
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的
比例
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的
比例
光大证券 212,231,563.28 100.00% 1,108,588,368.99 86.99%
6.4.5.1.2 基 金交 易
金额 单位 ：人 民币 元
关联方 名称
本期
2012 年1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
上年度 可比 期间
2011年1月1 日至2011 年6 月30日
大成深 证成长 40ETF 联接基金 2012 年半年度报告
第 23 页
成交金 额
占当期 基金
成交总额 的 比例
成交金 额
占当期 基金
成交总额 的 比例
光大证券
177,004,111.20 100.00% 3,037,167,570.00 100.00%
注 ： 基 金 交 易 额 中 包 括 基 金 申 购 赎 回 和 买 入 卖 出 成 交 金 额 ， 其 中 基 金 申 购 赎 回 金 额
177,004,111.20 元( 上年 度可比 期间 ：3,037,167,570.00 元) ，基 金买 入卖 出 金额 零 元( 上年 度可
比期间 ：零元) 。
6.4.5.1.3 权 证交 易
无。
6.4.5.1.4 应 支付 关联方 的佣 金
金 额 单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2012年1月1 日至2012 年6 月30日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
光大证券 173,162.79 100.00% 50,070.69 100.00%
关联方 名称
上年度 可比 期间
2011年1月1 日至2011 年6 月30日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
光大证券 900,734.06 86.99% 260,836.59 100.00%
注：1. 上 述佣 金按 市场 佣 金率计 算， 以扣 除由 中国 证券登 记结 算有 限责 任公 司收取 的证 管费 和经
手费后 的净 额列 示。
2. 该类佣 金协议的 服务 范围还包括佣 金收取方 为 本基金提供的 证券投资 研 究成果和市场 信息服
务等。
6.4.5.2 关 联方 报酬
6.4.5.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012
年 6 月 30 日
上年度 可比 期间
2011 年 1 月 1 日至 2011 年6
月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 315,645.38 3,653,863.29
其中： 支 付销 售机 构的 客 户维护 费
1,348,973.99 2,115,510.69
注：支 付基 金管 理人 大成 基金的 管理 人报 酬按 前一 日基金 资产 净值 扣除 所持 有目 标 ETF 基金 份 额
部分的 基金 资产 后的 余额( 若为负 数， 则取 零) 的0.5% 的年 费率 计提 ， 逐 日累 计 至每月 月底 ， 按 月
支付。 其计 算公 式为 ：
大成深 证成长 40ETF 联接基金 2012 年半年度报告
第 24 页
日管理人报酬 ＝(前一日基 金资产净值 – 前一日所 持 有目标 ETF 基金份 额部分 的基金资产)X
0.5% / 当 年天 数。
6.4.5.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012
年 6 月 30 日
上年度 可比 期间
2011 年 1 月 1 日至 2011 年6
月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 63,129.13 730,772.67
注：支 付基 金托 管人 中国 农业银 行的 托管 费按 前一 日基金 资产 净值 扣除 所持 有目 标 ETF 基金 份 额
部分的 基金 资产 后的 余额( 若为负 数， 则取 零) 的0.1% 的年 费率 计提 ， 逐 日累 计 至 每月 月底 ， 按 月
支付。 其计 算公 式为 ：
日托管 费＝(前 一日 基金 资 产净值 –前 一日 所持 有目 标 ETF 基金 份额 部分 的基 金资产)X 0.1%
/ 当年 天数 。
6.4.5.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
无。
6.4.5.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
6.4.5.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
份额单 位： 份
项目
本期
2012 年1 月1 日至2012 年
6 月 30 日
上年度 可比 期间
2011 年1 月1 日至2011 年6 月30
日
基金合 同生 效日 （ 2010 年 12
月21 日 ） 持有 的基 金份 额
- -
期初持 有的 基金 份额 100,002,000.02 100,002,000.02
期间申 购/ 买入 总份 额 - -
期间因 拆分 变动 份额 - -
减：期 间赎 回/ 卖出 总份 额 30,530,000.00 -
期末持 有的 基金 份额 69,472,000.02 100,002,000.02
期末持 有的 基金 份额
占基金 总份 额比 例
3.52% 4.39%
注：本 基金 管理 人投 资本 基金的 费率 标准 严格 按照 法律法 规及 交易 所相 关规 定计算 并支 付。
6.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
无。
大成深 证成长 40ETF 联接基金 2012 年半年度报告
第 25 页
6.4.5.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2012 年1 月1 日至2012 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2011 年 1 月 1 日至 2011 年 6 月 30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国农业银行 81,177,820.18 354,226.75 123,255,431.15 3,130,863.72
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中国 农业 银行 保管， 按银 行同 业利 率计 息。
6.4.5.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
无。
6.4.5.7 其 他关 联交易 事项 的说明
于本报 告期 末， 本基 金持有 1,892,500,000.00 份目标 ETF 基金 份额 （2011 年 12 月 31 日 ：
2,004,500,000.00 份） ， 占其总 份额 的比 例 为 96.18% (2011 年 12 月 31 日：95.38%) 。
6.4.6 利 润分 配情况
6.4.6.1 利 润分 配情况 —— 非货币 市场 基金
无。
6.4.7 期 末（ 2012 年6 月30 日 ） 本基 金持有 的流 通受 限证券
6.4.7.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
无。
6.4.7.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
无。
6.4.7.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
6.4.7.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
于本报 告期 末， 本基 金无 银行间 市场 债券 正回 购交 易中作 为抵 押的 债券 。
6.4.7.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
于本报 告期 末， 本基 金无 交易所 市场 债券 正回 购交 易中作 为抵 押的 债券 。
6.4.8 金 融工 具风险 及管 理
6.4.8.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金属于交 易型开放 式 指数证券投资 基金联接 基 金，风险与收 益高于混 合 基金、债券基 金
与货币市场基 金。本基 金 为完全被动式 指数型基 金 ，紧密跟踪标 的指数， 具 有和标的指 数所代表
大成深 证成长 40ETF 联接基金 2012 年半年度报告
第 26 页
的股票市场相 似的风险 收 益特征，属于 证券投资 基 金中风险较高 、收益较 高 的品种。本 基金投资
的金融工具主 要包括基 金 投资、股票投 资及债券 投 资。本基金在 日常经营 活 动中面临的 与这些金
融工具相关的 风险主要 包 括信用风险、 流动性风 险 及市 场风险。 本基金的 基 金管理人从 事风险管
理的主要目标 是争取将 以 上风险控制在 限定的范 围 之内，使本基 金在风险 和 收益之间取 得最佳的
平衡以 实现 “紧 密跟 踪标 的指数 ，追 求跟 踪偏 离度 和跟踪 误差 最小 化” 的风 险收益 目标 。
本基金 的基 金管 理人 奉行 全面风 险管 理体 系的 建设 ， 建立了 以由 高层 监控(董 事 会合规 审计 和
风险控 制委 员会 、公 司投 资风险 控制 委员 会) 、专 业 监控( 监察 稽核 部、 风险 管 理部) 、部 门互 控、
岗位自控构成 的风险管 理 架构体系。本 基金的基 金 管理人在董事 会下设立 合 规审计和风 险控制委
员会，对公司 整体运营 风 险进行监督， 监督风险 控 制措施的执行 ； 在管理 层 层面设立投 资风险控
制委员会，通 过定期会 议 讨论涉及投资 风险的重 大 议题，形成正 式决议提 交 投委会；在 业务操作
层面，监察稽 核部履行 合 规控制职责， 通过定期 、 不定期检查内 控制度的 执 行情况、对 重大风险
点以专项稽核 的方式确 保 公司内控制度 、流程得 到 贯彻执行。风 险管理部 履 行风险量化 评估分析
职责。
本基金的基金 管理人对 于 金融工具的风 险管理方 法 主要是通过定 性分析和 定 量分析的方法 去
估测各种风险 产生的可 能 损失。从定性 分析的角 度 出发，判断风 险损失的 严 重程度和出 现同类风
险损失的频度 。而从定 量 分析的角度出 发，根据 本 基金的投资目 标，结 合 基 金资产所运 用金融工
具特征 通过 特定 的风 险量 化指标 、 模型 ， 日 常的 量 化报告 ， 确定 风险 损失 的 限度和 相应 置信 程度 ，
及时可 靠地 对各 种风 险进 行监督 、 检查 和评 估， 并 通过相 应决 策 ， 将 风险 控 制在可 承受 的范 围内 。
6.4.8.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违 约、 拒绝 支付 到期 本息等 情况 ，导 致基 金资 产损失 和收 益变 化的 风险 。
本基金的基金 管理人在 交 易前对交易对 手的资信 状 况进行了充分 的评估。 本 基金的银行存 款
存放在本基 金的托管 行 中 国农业 银行 ，与该银 行存 款相关的信 用风险不 重大 。本基金 在 交易所 进
行的交易均以 中国证券 登 记结算有限责 任公司为 交 易对手完成证 券交收和 款 项清算，违 约风险可
能性很 小。
本基金的基金 管理人建 立 了信用风险管 理流程， 通 过对投资品种 信用等级 评 估来控制证券 发
行人的 信用 风险 ， 且通 过 分散化 投资 以分 散信 用风 险。 于 2012 年 6 月 30 日 ， 本 基金 未持 有信 用
类债券(2011 年12 月31 日 ：同)。
大成深 证成长 40ETF 联接基金 2012 年半年度报告
第 27 页
6.4.8.3 流 动性 风险
流动性风险是 指基金所 持 金融工具变现 的难易程 度 。本基金的流 动性风险 一 方面来自于基 金
份额持有人可 随时要求 赎 回其持有的基 金份额， 另 一方面来自于 投资品种 所 处的交易市 场不活跃
而带来 的变 现困 难 或 因投 资集中 而无 法在 市场 出现 剧烈波 动的 情况 下以 合理 的价格 变现 。
针对兑付赎回 资金的流 动 性风险，本基 金的基金 管 理人每日对本 基金的申 购 赎回情况进行 严
密监控并预测 流动性需 求 ，保持基金投 资组合中 的 可用现金头寸 与之相匹 配 。本基金的 基金管理
人在基金合同 中设计了 巨 额赎回条款， 约定在非 常 情况下赎回申 请的处理 方 式，控制因 开放申购
赎回模 式带 来的 流动 性风 险，有 效保 障基 金持 有人 利益。
针对投资品种 变现的流 动 性风险，本基 金的基金 管 理人通过独立 的风险管 理 部门设定流动 性
比例要求，对 流动性指 标 进行持续的监 测和分析 ， 包括组合持仓 集中度指 标 、 组合在短 时间内变
现能力的综合 指标、组 合 中变现能力较 差的投资 品 种比例以及流 通受限制 的 投资品种比 例等。本
基金所 持目 标ETF 份 额能 通过股 票组 合赎 回或 二级 市场交 易卖 出， 所持 股票 均 在证券 交易 所上 市，
均能以 合理 价格 适时 变现 。
本基金所持有 的全部金 融 负债的合约约 定到期日 均 为一个月以内 且不计息 ， 可赎回基金份 额
净值( 所有 者权 益)无 固定 到期日 且不 计息 ，因 此账 面余额 即为 未折 现的 合约 到期现 金流 量。
6.4.8.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。
6.4.8.4.1 利 率风 险
利率风险是指 金融工具 的 公允价值或现 金流量受 市 场利率变动而 发生波动 的 风险。利率敏 感
性金融工具均 面临由于 市 场利率上升而 导致公允 价 值下降的风险 ，其中浮 动 利率类金融 工具还面
临每个 付息 期间 结束 根据 市场利 率重 新定 价时 对于 未来现 金流 影响 的风 险。
本基金的基金 管理人定 期 对本基金面临 的利率敏 感 性缺口进行监 控，并通 过 调整投资组合 的
久期等 方法 对上 述利 率风 险进行 管理 。
本基金持有的 大部分金 融 资产和金融负 债不计息 ， 因此本基金的 收入及经 营 活动的现金流 量
在很大程度上 独立于市 场 利率变化。本 基金持有 的 利率敏感性资 产主 要为 银 行存款 及 结 算备付金
等。
6.4.8.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
大成深 证成长 40ETF 联接基金 2012 年半年度报告
第 28 页
本期末
2012 年6 月30 日
1 年以 内 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行存 款 81,177,820.18 - - - 81,177,820.18
存出保 证金 - - - 1,000,000.00 1,000,000.00
交易性 金融 资产 - - - 1,473,225,365.28 1,473,225,365.28
应收利 息 - - - 15,170.47 15,170.47
应收申 购款 - - - 32,554.88 32,554.88
其他资 产 - - - - -
资产总 计 81,177,820.18 - - 1,474,273,090.63 1,555,450,910.81
负债
应付赎 回款 - - - 694,895.31 694,895.31
应付管 理人 报酬 - - - 48,173.00 48,173.00
应付托 管费 - - - 9,634.63 9,634.63
应付交 易费 用 - - - 50,070.69 50,070.69
其他负 债 - - - 705,222.90 705,222.90
负债总 计 - - - 1,507,996.53 1,507,996.53
利率敏 感度 缺口 81,177,820.18 - - 1,472,765,094.10 1,553,942,914.28
上年度 末
2011 年12 月 31 日
1 年以 内 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行存 款 89,198,164.83 - - - 89,198,164.83
结算备 付金 467,660.40 - - - 467,660.40
存出保 证金 500,000.00 - - 500,000.00 1,000,000.00
交易性 金融 资产 - - - 1,486,888,801.15 1,486,888,801.15
应收利 息 - - - 19,234.75 19,234.75
应收申 购款 - - - 17,113.45 17,113.45
资产总 计 90,165,825.23 - - 1,487,425,149.35 1,577,590,974.58
负债
应付赎 回款 - - - 275,021.87 275,021.87
应付管 理人 报酬 - - - 57,765.20 57,765.20
应付托 管费 - - - 11,553.02 11,553.02
应付交 易费 用 - - - 113,602.03 113,602.03
其他负 债 - - - 910,532.89 910,532.89
负债总 计 - - - 1,368,475.01 1,368,475.01
利率敏 感度 缺口 90,165,825.23 - - 1,486,056,674.34 1,576,222,499.57
注：表中所示 为本基金 资 产及负债的公 允价值， 并 按照合约规定 的利率重 新 定价 日或到 期日孰早
者予以 分类 。
6.4.8.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
于2012 年6 月30 日 ， 本 基金 未 持有 交易 性债 券投 资(2011 年12 月31 日：同)， 因此 市场 利
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率的变 动对 于本 基金 资产 净值无 重大 影响(2011 年12 月 31 日 ：同) 。
6.4.8.4.2 外 汇风 险
外汇风 险是 指金 融工 具的 公允价 值或 未来 现金 流量 因外汇 汇率 变动 而发 生波 动的风 险。 本基
金的所 有资 产及 负债 以人 民币计 价， 因此 无重 大外 汇风险 。
6.4.8.4.3 其 他价 格风险
其他价格风险 是指基金 所 持金融工具的 公允价值 或 未来现金流量 因除市场 利 率和外汇汇率 以
外的市场价格 因素变动 而 发生波动的风 险。 本基 金 所面临的其他 价格风 险 来 源于单个证 券发行主
体自身 经营 情况 或特 殊事 项的影 响， 也可 能来 源于 证券市 场整 体波 动的 影响 。
本基金通过把 全部或接 近 全部的基金资 产投资于 目 标 ETF、标 的指数成 份股 和备选成份股 进
行被动 式指 数化 投资 ，正 常情况 下投 资于 目 标 ETF 的比例 不低 于基 金资 产净 值的 90% ；本 基金 投
资于目 标 ETF 的 方式 以申 购和赎 回为 主， 但在 目标 ETF 二级 市场 流动 性较 好 的情况 下， 为了 更好
地实现本基金 的投资目 标 ，也可以通过 二级市场 交 易买卖目标 ETF。本 基金 的基金管理人 每日对
本基金所持有 的证券价 格 实施监控，定 期运用多 种 定量方法对基 金进行风 险 度量，来测 试本基金
面临的 潜在 价格 风险 ，及 时可靠 地对 风险 进行 跟踪 和控制 。
6.4.8.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年 6 月 30 日
上年度 末
2011 年12 月 31 日
公允价 值
占基金
资产净
值比例
（% ）
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
交易性 金融 资产-股 票投 资 17,892,865.28 1.15 35,630,801.15 2.26
交易性 金融 资产 －基金 投资 1,455,332,500.00 93.65 1,451,258,000.00 92.07
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - 0.00 - 0.00
其他 - 0.00 - 0.00
合计 1,473,225,365.28 94.81 1,486,888,801.15 94.33
6.4.8.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
假设 除业绩 比较 基准 以外 的其 他市场 变量 保持 不变
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额( 单位 ：人 民币 万 元)
本期末
2012 年 6 月 30 日
上年度 末
2011 年12 月 31 日
大成深 证成长 40ETF 联接基金 2012 年半年度报告
第 30 页
1. 业 绩比 较基 准上 升 5% 增加 约7611 增加 约 6,562
2. 业 绩比 较基 准下降 5% 下降 约7611 下降 约 6,562
6.4.9 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
无。
§7 投资组 合报告
7.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（%）
1 权益投 资 17,892,865.28 1.15
其中： 股票 17,892,865.28 1.15
2 基金投 资 1,455,332,500.00 93.56
3 固定收 益投 资 - 0.00
其中： 债券 - 0.00
资产 支持 证券 - 0.00
4 金融衍 生品 投资 - 0.00
5 买入返 售金 融资 产 - 0.00
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - 0.00
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 81,177,820.18 5.22
7 其他各 项资 产 1,047,725.35 0.07
8 合计 1,555,450,910.81
100.00
7.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
金额单 位： 人民 币元
代码 行业类 别 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
A 农、林 、牧 、渔 业 - 0.00
B 采掘业 - 0.00
C 制造业 9,026,900.00 0.58
C0 食品、 饮料
3,374,280.00 0.22
C1
纺织 、服 装、 皮毛 - 0.00
C2
木材 、家 具 - 0.00
C3
造纸 、印 刷 - 0.00
C4
石油 、 化学 、 塑 胶 、 塑 料 - 0.00
C5
电子 - 0.00
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C6
金属 、非 金属 - 0.00
C7
机械 、设 备、 仪表 5,652,620.00 0.36
C8
医药 、生 物制 品 - 0.00
C99
其他 制造 业 - 0.00
D 电力、 煤气 及水 的生 产和 供应 业 - 0.00
E 建筑业 - 0.00
F 交通运 输、 仓储 业 - 0.00
G 信息技 术业 - 0.00
H 批发和 零售 贸易 8,865,965.28 0.57
I 金融、 保险 业 - 0.00
J 房地产 业 - 0.00
K 社会服 务业 - 0.00
L 传播与 文化 产业 - 0.00
M 综合类 - 0.00
合计 17,892,865.28 1.15
7.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 000501 鄂武商 Ａ 595,831 8,865,965.28 0.57
2 000581 威孚高 科 206,300 5,652,620.00 0.36
3 000858 五 粮 液 103,000 3,374,280.00 0.22
7.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
7.4.1 累 计买 入金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 000581 威孚高 科 11,421,241.58 0.72
2 000651 格力电 器 4,547,515.67 0.29
3 000157 中联重 科 4,154,995.20 0.26
4 000063 中兴通 讯 3,389,935.80 0.22
5 002304 洋河股 份 2,948,923.22 0.19
6 000568 泸州老 窖 2,913,827.49 0.18
7 000527 美的电 器 2,665,403.10 0.17
8 000423 东阿阿 胶 2,462,914.06 0.16
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9 000895 双汇发 展 2,291,545.97 0.15
10 000538 云南白 药 1,439,509.48 0.09
11 002202 金风科 技 1,284,984.00 0.08
12 000528 柳
工 971,764.00 0.06
13 000869 张
裕Ａ 835,745.00 0.05
14 002007 华兰生 物 816,938.00 0.05
15 002106 莱宝高 科 816,700.00 0.05
16 002415 海康威 视 776,713.00 0.05
17 002081 金 螳 螂 770,954.00 0.05
18 002241 歌尔声 学 724,962.00 0.05
19 002123 荣信股 份 661,623.51 0.04
20 002069 獐 子 岛 623,463.00 0.04
注：买入包括 二级市场 上 主动的买入、 新股、配 股 、债转股、换 股及行权 等 获得的股票 ，买入金
额按成 交金 额（ 成交 单价 乘以成 交数 量） 填列 ，不 考虑相 关交 易费 用。
7.4.2 累 计卖 出金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计 卖 出金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 000157
中联重 科 19,655,369.97 1.25
2 000858
五 粮 液 16,625,482.66 1.05
3 000651
格力电 器 12,997,392.55 0.82
4 000650
仁和药 业 11,697,112.70 0.74
5 000063
中兴通 讯 8,909,953.30 0.57
6 002304
洋河股 份 8,733,503.27 0.55
7 000568
泸州老 窖 8,341,281.99 0.53
8 000527
美的电 器 6,905,037.68 0.44
9 000423
东阿阿 胶 6,518,933.64 0.41
10 000581
威孚高 科 6,338,042.17 0.40
11 000895
双汇发 展 5,946,910.42 0.38
12 000528
柳
工 4,378,630.16 0.28
13 000538
云南白 药 3,709,083.03 0.24
14 002202
金风科 技 3,101,322.82 0.20
15 002415
海康威 视 2,283,957.04 0.14
16 002081
金 螳 螂 2,213,515.13 0.14
17 002007
华兰生 物 2,172,164.20 0.14
18 002241
歌尔声 学 1,988,390.40 0.13
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19 000869
张
裕Ａ 1,938,125.91 0.12
20 000963
华东医 药 1,864,153.00 0.12
注：卖出包括 二级市场 上 主动的卖出、 换股、要 约 收购、发行人 回购及行 权 等减少的股 票，卖出
金额按 成交 金额 （成 交单 价乘以 成交 数量 ）填 列， 不考虑 相关 交易 费用 。
7.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额
53,736,720.30
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 158,494,842.98
注：买 入股 票成 本、 卖出 股票收 入均 按买 卖成 交金 额（成 交单 价乘 以成 交数 量）填 列， 不考 虑相
关交易 费用 。
7.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
7.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排名的 前五 名债券 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
7.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排名 的 所有 资产支 持证 券投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.8 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排名的 前五 名权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
7.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前十 名基金 投资 明细
序
号
基金名 称
基金
类型
运作方 式 管理人 公允价 值（ 元）
占基金 资
产净值 比
例（% ）
1
大成深 证成 长
40ETF
股票
型
交易型 开
放式(ETF)
大成基 金管
理有限 公司
1,455,332,500.00 93.65
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7.10 投 资组 合报告 附注
7.10.1 本 基金 投资的 前十 名证券 的发 行主体 未出 现本期 被监 管部门 立案 调查， 或 在报
告 编制 日前一 年内 受到公 开谴 责、处 罚的 情形。
7.10.2 本 基金 投资的 前十 名股票 中， 没 有投资 于超 出基 金合 同规定 的备 选股票 库之 外
的 股票 。
7.10.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 1,000,000.00
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 15,170.47
5 应收申 购款 32,554.88
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 1,047,725.35
7.10.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
7.10.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
本 基金 本报 告期 末投 资的前 十名 股票 中不 存在 流通受 限情 况。
7.10.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入原 因， 分项 之和与 合计 可能 有尾 差。
§8 基金份 额持有人信息
8.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
54,186 36,385.94 160,509,505.05 8.14% 1,811,098,839.86 91.86%
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注：持 有人 户数 为有 效户 数，即 存量 份额 大于 零的 账户数 。
8.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理公 司所 有从 业人
员持有 本基 金
32,528.00 0.0016%
注：1 、本 公司 高级 管理 人 员、基 金投 资和 研究 部门 负责人 持有 该只 基金 份额 总量的 数量 区间:0 ；
2、该 只基 金的 基金 经理 持 有该只 基金 份额 总量 的数 量区间:0。
§9 开放式 基金份额变动
份额单 位： 份
基金合 同生 效日 （2010 年12 月 21 日 ）基 金份 额总 额 3,129,970,939.79
本报告 期期 初基 金份 额总 额 2,113,710,448.71
本报告 期基 金总 申购 份额 143,910,513.00
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 286,012,616.80
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 1,971,608,344.91
§10 重大事 件揭示
10.1 基 金份 额持有 人大 会决议
报 告期 内无 基金 份额 持有人 大会 决议 。
10.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
报 告期 内没 有涉 及本 基金管 理人 、基 金托 管人 的专门 基金 托管 部门 的重 大人事 变动 。
10.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本 报告 期内 没有 涉及 本基 金管理 人、 基金 财产 、基 金托管 业务 的诉 讼事 项。
10.4 基 金投 资策略 的改 变
本 基金 投资 策略 在本 报告期 内没 有重 大改 变。
10.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
本基 金聘任的 为本基 金审计的会计 师事务所 为 普华永道中天 会计师事 务 所有限公司， 该事务
所自基 金合 同生 效日 起为 本基金 提供 审计 服务 至今 。
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10.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本 报告 期， 本基 金管 理人、 托管 人及 高级 管理 人员未 受到 监管 部门 稽查 或处罚 。
10.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
10.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
光大证券 2 212,231,563.28 100.00% 173,162.79 100.00% -
海通证券 1 -
0.00%
-
0.00%
-
红塔证券 1 -
0.00%
-
0.00%
-
民生证券 1 -
0.00%
-
0.00%
-
南京证券 1 -
0.00%
-
0.00%
-
平安证券 1 -
0.00%
-
0.00%
-
齐鲁证券 1 -
0.00%
-
0.00%
-
瑞银证券 1 -
0.00%
-
0.00%
-
上海证券 1 -
0.00%
-
0.00%
-
申银万国 1 -
0.00%
-
0.00%
-
世纪证券 1 -
0.00%
-
0.00%
-
兴业证券 1 -
0.00%
-
0.00%
-
银河证券 2 -
0.00%
-
0.00%
-
英大证券 1 -
0.00%
-
0.00%
-
招商证券 2 -
0.00%
-
0.00%
-
中金公司 1 -
0.00%
-
0.00%
-
中信证券 3 -
0.00%
-
0.00%
-
中银国际 1 -
0.00%
-
0.00%
-
广发证券 1 -
0.00%
-
0.00%
-
国金证券 1 -
0.00%
-
0.00%
-
国泰君安 1 -
0.00%
-
0.00%
-
国信证券 1 -
0.00%
-
0.00%
-
安信证券 1 -
0.00%
-
0.00%
-
北京高华 2 -
0.00%
-
0.00%
-
长城证券 2 -
0.00%
-
0.00%
-
东北证券 1 -
0.00%
-
0.00%
-
方正证券 1 -
0.00%
-
0.00%
-
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合计 34 212,231,563.28 100.00% 173,162.79 100.00% -
注：1. 本 报告 期内 本基 金 未 退租 、未 新增 交易 单元 。
2. 租 用券 商专 用交 易单 元 的选择 标准 和程 序：
根据中 国证 监会 颁布 的 《 关于完 善证 券投 资基 金交 易席位 制度 有关 问题 的通 知》 （ 证监 基金 字
[2007]48 号） 的有 关规 定 ，本公 司制 定了 租用 证券 公司交 易单 元的 选择 标准 和程序 。
租 用证 券 公 司交 易单 元的选 择标 准主 要包 括：
（1） 财务 状况 良好 ， 最近一 年无 重大 违规 行为 ；
（2） 经营 行为 规范 ， 内控制 度健 全， 能满 足各 投资组 合运 作的 保密 性要 求；
（3） 研究 实力 较强 ， 能提供 包括 研究 报告 、路 演服务 、协 助进 行上 市公 司调研 等研 究服 务 ；
（4 ） 具 备各 投资 组合 运作所 需的 高效 、 安全 的 通讯条 件 ， 有 足够 的交 易 和清算 能力 ， 满足 各
投资组 合证 券交 易需 要；
（5） 能提 供投 资组 合 运作、 管理 所需 的其 他券 商服务 ；
（6） 相关 基金 合同 、 资产管 理合 同以 及法 律法 规规定 的其 他条 件。
租 用 证券公司 交易单 元的程序：首 先根据租 用 证券公司交易 单元的选 择 标准形成《券 商服务
评价表 》 ， 然后 根据 评分 高 低进行 选择 基金 交易 单元 。
10.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名称
债券交易 基金交易
成交金额
占当期债券
成交总额的比例
成交金额
占当期 基金
成交总额的比例
光大证券 -
0.00%
177,004,111.20 100.00%
海通证券 -
0.00%
-
0.00%
红塔证券 -
0.00%
-
0.00%
民生证券 -
0.00%
-
0.00%
南京证券 -
0.00%
-
0.00%
平安证券 -
0.00%
-
0.00%
齐鲁证券 -
0.00%
-
0.00%
瑞银证券 -
0.00%
-
0.00%
上海证券 -
0.00%
-
0.00%
申银万国 -
0.00%
-
0.00%
世纪证券 -
0.00%
-
0.00%
兴业证券 -
0.00%
-
0.00%
银河证券 -
0.00%
-
0.00%
英大证券 -
0.00%
-
0.00%
大成深 证成长 40ETF 联接基金 2012 年半年度报告
第 38 页
招商证券 -
0.00%
-
0.00%
中金公司 -
0.00%
-
0.00%
中信证券 -
0.00%
-
0.00%
中银国际 -
0.00%
-
0.00%
广发证券 -
0.00%
-
0.00%
国金证券 -
0.00%
-
0.00%
国泰君安 -
0.00%
-
0.00%
国信证券 -
0.00%
-
0.00%
安信证券 -
0.00%
-
0.00%
北京高华 -
0.00%
-
0.00%
长城证券 -
0.00%
-
0.00%
东北证券 -
0.00%
-
0.00%
方正证券 -
0.00%
-
0.00%
合计 - - 177,004,111.20 100.00%
10.8 其 他重 大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
大成深 证成 长 40 交 易型 开 放式指 数证 券
投资基 金联 接基 金 2011 年第 4 季 度报 告
中国证 监会 指定 报刊 及本
公司网 站
2012-1-20
2
大成深 证成 长 40 交 易型 开 放式指 数证 券
投资基 金联 接基 金更 新招 募说明 书
中国证 监会 指定 报刊 及本
公司网 站
2012-2-4
3
大成深 证成 长 40 交 易型 开 放式指 数证 券
投资基 金联 接基 金更 新招 募说明 书摘 要
中国证 监会 指定 报刊 及本
公司网 站
2012-2-4
4
大成深 证成 长 40 交 易型 开 放式指 数证 券
投资基 金联 接基 金基 金经 理变更 公告
中国证 监会 指定 报刊 及本
公司网 站
2012-2-11
5
大成深 证成 长 40 交 易型 开 放式指 数证 券
投资基 金联 接基 金 2011 年 年度报 告
中国证 监会 指定 报刊 及本
公司网 站
2012-3-28
6
大成深 证成 长 40 交 易型 开 放式指 数证 券
投资基 金联 接基 金 2011 年 年度报 告摘 要
中国证 监会 指定 报刊 及本
公司网 站
2012-3-28
7
大成深 证成 长 40 交 易型 开 放式指 数证 券
投资基 金联 接基 金 2012 年第 1 季 度报 告
中国证 监会 指定 报刊 及本
公司网 站
2012-4-21
8
关于赎 回公 司持 有旗 下部 分开放 式基 金的
公告
中国证 监会 指定 报刊 及本
公司网 站
2012-6-8
大成深 证成长 40ETF 联接基金 2012 年半年度报告
第 39 页
§11 备查文 件目录
11.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 设立 大 成深证 成 长40 交易 型开 放 式指数 证券 投资 基金 联接 基金的 文件 ；
2 、《 大成 深证 成长40 交 易型开 放式 指数 证券 投资 基金联 接基 金基 金合 同》 ；
3 、《 大成 深证 成长40 交 易型开 放式 指数 证券 投资 基金联 接基 金托 管协 议》 ；
4 、大 成基 金管 理有 限公 司 批准文 件、 营业 执照 、公 司章程 ；
5 、本 报告 期内 在指 定报 刊 上披露 的各 种公 告原 稿。
11.2 存 放地 点
本报告 存放 在本 基金 管理 人和托 管人 的办 公住 所。
11.3 查 阅方 式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅， 或登 录本 基金 管理 人 网站 http://www.dcfund.com.cn 进 行查
阅。
投资者 对本 报告 书如 有疑 问，可 咨询 本基 金管 理人 大成基 金管 理有 限公 司。
客户服 务中 心电 话：400-888-5558 （ 免长 途通 话费 用 ）
国际互 联网 址：http://www.dcfund.com.cn
大成基 金管 理有 限公 司
2012 年 8 月25 日
