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博 时 主题行 业 股票证 券 投资基 金
2012 年半年 度 报告
2012 年 6 月 30 日
基 金 管理 人 ： 博 时 基金 管 理有 限 公司
基 金 托管 人 ： 中 国 建设 银 行股 份 有限 公 司
报 告 送出 日 期：2012 年 8 月25 日
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§1 重要 提示及目录
1.1 重要提 示
基金管 理人 的董事 会、 董事保 证本 报告所 载资 料不存 在虚 假记载 、误 导性陈 述或 重大遗
漏，并 对其内 容的 真实 性、准 确性和 完整 性承 担个别 及连带 的法 律责 任。本 半年度 报告 已经
三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本 基金合同规定，于 2012 年 8 月 24 日复核
了本报 告中的 财务 指标 、净值 表现、 利润 分配 情况、 财务会 计报 告、 投资组 合报告 等内 容，
保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管 理人 承诺以 诚实 信用、 勤勉 尽责的 原则 管理和 运用 基金资 产， 但不保 证基 金一定
盈利。
基金的 过往 业绩并 不代 表其未 来表 现。投 资有 风险， 投资 者在作 出投 资决策 前应 仔细阅
读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2012 年1 月1 日起至6 月30 日止。
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
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1.2 目录
§1 重 要提 示及 目录 .........................................................................................................................................1
1.1 重 要提 示 .............................................................................................................................................1
1.2 目录 .....................................................................................................................................................2
§2 基金 简介 .....................................................................................................................................................4
2.1 基 金基 本情 况 .....................................................................................................................................4
2.2 基 金产 品说 明 .....................................................................................................................................4
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .................................................................................................................4
2.4 信 息披 露方 式 .....................................................................................................................................5
2.5 其 他相 关资 料 .....................................................................................................................................5
§3 主 要财 务指 标和 基金 净值表 现 .................................................................................................................5
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .................................................................................................................5
3.2 基 金净 值表 现 .....................................................................................................................................5
§4 管 理人 报告 .................................................................................................................................................6
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .............................................................................................................6
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ......................................................................8
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ..................................................................................9
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ..................................................................9
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ..................................................................9
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 ............................................................................10
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ................................................................................10
§5 托 管人 报告 ...............................................................................................................................................10
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ....................................................................................10
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ................10
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告中财 务信 息等 内容 的真 实、准 确和 完整 发表 意见 ................................ 11
§6 半 年度 财务 会计 报告 （未经 审计 ） ....................................................................................................... 11
6.1 资 产负 债表 ....................................................................................................................................... 11
6.2 利 润表 ...............................................................................................................................................12
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ...................................................................................................13
6.4 报 表附 注 ...........................................................................................................................................14
§7 投 资组 合报 告 ...........................................................................................................................................26
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ...................................................................................................................26
7.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ...................................................................................................27
7.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ........................................27
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动................................................................................................29
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合............................................................................................30
7.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名债 券投 资明 细 ....................................31
7.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ........................31
7.8 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名权 证投 资明 细 ....................................31
7.9 投 资组 合报 告附 注 ...........................................................................................................................31
§8 基 金份 额持 有 人 信息 ...............................................................................................................................32
8.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ........................................................................................32
8.2 期 末上 市基 金前 十名 持有人 ...........................................................................................................32
8.3 期 末基 金管 理人 的从 业人 员 持有 本基 金的 情况 ............................................................................32
§9 开 放式 基金 份额 变动 ...............................................................................................................................33
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§10 重大 事件 揭示 .........................................................................................................................................33
10.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ............................................................................................................33
10.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 .............................................33
10.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .................................................................33
10.4 基金 投资 策略 的改 变 ....................................................................................................................33
10.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .........................................................................................33
10.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .........................................................33
10.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 ......................................................................................33
10.8 其他 重大 事件 .................................................................................................................................34
§11 影响 投资 者决 策的 其 他重要 信息 .........................................................................................................35
§12 备查 文件 目录 .........................................................................................................................................35
12.1 备查 文件 目录 ................................................................................................................................35
12.2 存放 地点 ........................................................................................................................................36
12.3 查阅 方式 ........................................................................................................................................36
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
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§2 基金 简介
2.1 基金基 本情 况
基金名 称 博时主 题行 业股 票证 券投 资基金
基金简 称 博时主 题行 业股 票（LOF ）
场内简 称 博时主 题
基金主 代码 160505
交易代 码
160505
基金运 作方 式 契约型 上市 开放 式
基金合 同生 效日 2005年1 月6 日
基金管 理人 博时基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 6,797,813,145.27 份
基金合 同存 续期 不定期
基金份 额上 市的 证券 交易 所 深圳证 券交 易所
上市日 期 2005年2 月22 日
2.2 基金产 品说 明
投资目 标
分享中 国城 市化 、 工 业化 及消费 升级 进程 中经 济与 资本市 场的 高
速成长 ，谋 求基 金资 产的 长期稳 定增 长。
投资策 略
本基金 采取 价值 策略 指导 下的行 业增 强型 主动 投资 策略
业绩比 较基 准
80%× 富时 中国A600 指数 ＋ 20% × 富 时中 国国 债指 数
风险收 益特 征
本基金 是一 只主 动型 的股 票基金 ， 基 金的 风险 与预 期收益 都要 高
于平衡 型基 金 ，属 于证 券 投资基 金中 的中 高风 险品 种。 本基 金力
争在严 格控 制风 险的 前提 下，谋 求实 现基 金资 产的 长期稳 定增
长。
2.3 基金管 理人 和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 博时基 金管 理有 限公 司 中国建 设银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 孙麒清 尹东
联系电 话 0755-83169999 010-67595003
电子邮 箱 service@bosera.com yindong.zh@ccb.com
客户服 务电 话 95105568 010-67595096
传真 0755-83195140 010-66275865
注册地 址
广 东 省 深 圳 市 福 田 区 深 南 大 道
7088 号招 商银 行大 厦 29 层
北京市 西城 区金 融大 街 25 号
办公地 址
广 东 省 深 圳 市 福 田 区 深 南 大 道
7088 号招 商银 行大 厦 29 层
北京市 西城 区闹 市口 大 街 1 号
院 1 号楼
邮政编 码 518040 100033
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法定代 表人 杨鶤 王洪章
2.4 信息披 露方 式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 中国证 券报 、证 券时 报、 上海证 券报
登载基 金半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 http://www.bosera.com
基金半 年度 报告 备置 地点 基金管 理人 、基 金托 管人 处
2.5 其他相 关资 料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 中国证 券登 记结 算有 限责 任公司 北京市 西城 区太 平桥 大 街 17 号
§3 主要 财务指标和 基金 净值表现
3.1 主要 会 计数 据和 财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期 （2012 年 1 月 1 日至 2012 年6 月30 日 ）
本期已 实现 收益 5,373,563.85
本期利 润 734,394,262.54
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.1065
本期加 权平 均净 值利 润率 6.75%
本期基 金份 额净 值增 长率 7.25%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期末 （2012 年6 月 30 日 ）
期末可 供分 配利 润 403,059,588.14
期末可 供分 配基 金 份 额利 润 0.0593
期末基 金资 产净 值 10,815,921,355.43
期末基 金份 额净 值 1.591
3.1.3 累计 期末 指标 报告期末 （2012 年6 月 30 日 ）
基金份 额累 计净 值增 长率 369.81%
注： 本 期已 实现 收益 指基 金本期 利息 收入 、 投 资收 益、 其 他收 入 （ 不含 公允 价值变 动收 益） 扣除 相关
费用后 的余 额， 本期 利润 为本期 已实 现收 益加 上本 期公允 价值 变动 收益 。
上述基 金业 绩指 标不 包括 持有人 认购 或交 易基 金的 各项费 用 ， 计 入费 用后 实 际收益 水平 要低 于所 列数
字。
3.2 基金净 值表 现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率 及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值增 长
率标准 差②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
过去一 个月 -0.13% 0.98% -4.88% 0.88% 4.75% 0.10%
过去三 个月 4.74% 0.95% 0.89% 0.89% 3.85% 0.06%
过去六 个月 7.25% 1.07% 4.83% 1.08% 2.42% -0.01%
过去一 年 -6.81% 1.09% -15.39% 1.09% 8.58% 0.00%
过去三 年 1.06% 1.26% -13.79% 1.25% 14.85% 0.01%
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
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自基金 成立 起至 今 369.81% 1.45% 117.50% 1.55% 252.31% -0.10%
注： 本 基金 的业 绩比 较基 准为：80% ×富 时中 国A600 指数 ＋20% × 富时 中国 国 债指数 。
由于基 金资 产配 置比 例处 于动态 变化 的过 程中 ， 需 要通过 再平 衡来 使资 产的 配置比 例符 合基 金合 同要
求，基 准指 数每 日按 照 80% 、20% 的比 例采 取再 平衡 ，再用 每日 连乘 的计 算方 式得到 基准 指数 的时 间序 列 。
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基 金 份额 累计 净值增 长 率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率变
动 的比 较
注： 本 基金 的 基 金合 同于2005 年 1 月 6 日生 效。 按 照本基 金的 基金 合同 规定, 自基金 合同 生效 之日 起
6 个月 内使 基金 的投 资组 合比例 符合 本基 金合 同第 十二条 “ （ 五） 投资 范围” 、 “ （九 ）投 资限 制” 的有 关 约
定。 本 基金 建仓 期结 束时 各项资 产配 置比 例符 合合 同约定 。
§4 管理 人报告
4.1 基金管 理人 及基金经 理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基 金的经 验
博时基 金管 理有 限公 司 （以下 简称 “公 司” ） 经中国 证监 会证 监基 字[1998]26 号文 批准
设立。 注册资 本为 一亿 元人民 币，总 部设 在深 圳，在 北 京、 上海 、郑 州、沈 阳、成 都设 有分
公司， 此外， 还设 有海 外子公 司：博 时基 金（ 国际） 有限公 司。 目前 公司股 东为招 商证 券股
份有限公司， 持有股份 49% ； 中国长城资产管理公司， 持有股份 25%； 天津港 （集团） 有限 公
司， 持有股份 6％； 璟安实业有限公司， 持有股份 6％； 上海盛业资产管理有限公司， 持有股
份 6％； 丰益实业发展有限公司， 持有股份 6％； 广厦建设集团有限责任公司， 持有股份 2%。
博 时 基 金 管 理 有 限 公 司 是 中 国 内 地 首 批 成 立 的 五 家 基 金 管 理 公 司 之 一 。 “ 为 国 民 创 造 财
富” 是博时的使命。 博时的投资理念是 “做投资价值的发现者” 。 截至 2012 年6 月30 日， 博
时基金 公司共 管理 三十 只开放 式基金 和二 只封 闭式基 金，并 且受 全国 社会保 障基金 理事 会委
托管理部分社保基金， 以及多个企业年金账户， 公募基金资产规模逾 1194 亿元人民币， 累计
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分红 570.26 亿元人民币， 是目前我国资产管理规模最大的基金公司之一， 养老金资产管理规
模在同业中名列前茅。
1 、基 金业绩
根据银河证券基金研究中心统计，截至 2012 年 6 月 29 日，开放式 基金中，博时超大盘
ETF 及超大盘 ETF 联接 基金上半年收益率在同类型 115 只基金中分列第二和第四；另外，博
时主题行业基金、博时创业成长基金、博时裕祥分 级债 A 类、博时信用债 A/B/C 类的上半年
收益率都进入了同类型基金的前 30%。 封闭式基金中， 基金裕隆上半年收益率在同类的 25 只
基金中排名第三。
2 、客 户服务
2012 年1 月至6 月， 博时基金共举办各类渠道培训活动共计 83 场； “博时e 视界”共
举办视频直播活动 23 场，在线人数累计 2164 人次；1 月 5 日举办“2012 博时基金投资策略
媒体交流会 ”，到会 50 多家媒体。1 月 6 日在中华世纪坛举办“博时基金投资论坛暨 2012
投资策略交流会” ， 到会约 220 名机构和零售高端客户， 通过这些活动， 博时与投资者充分沟
通了当前市场的热点 问题，受到了投资者的广泛欢迎。
3 、品 牌获奖
1) 6 月28 日， 世界品牌实验室(WBL) 在京发布 2012 年 （第九届） 《中国 500 最具价值品
牌》排行榜，博时基金以 61.92 亿元的品牌价值位列第 220 名，成为入选该榜单四家基金公
司中的第一名。
2) 2012 年 5 月 25 日，在由 21 世纪经济报道主办的 “2011 年度赢基金奖 ”评选中，博
时基金荣获 “2011 年度中国最佳基金公司 ”奖项。
3) 2012 年4 月20 日， 由上海证券报社主办的第九届中国 “金基金” 奖 评选揭晓， 博时
基金管理有限公司获得 2011 年度“金基金 ?TOP 公司奖” ，博时主 题行 业股票基金获得 2011
年度“五年期金基金·股票型基金奖” ，博时价值增长混合基金获得 2011 年度“一年期金基
金?偏股混合型基金奖” 。
4) 3 月 28 日，由理财周报主办的“2012 中国金融品牌管理者年会暨 2011 中国金融品
牌「金象奖」颁奖典礼”在京举行。 “博时抗通胀增强回报基金”营销事件荣获 2011 中国金
融品牌「金象奖」之“2011 中国金融品牌年度十大营销事件” 。
5) 3 月 28 日，中证报“2012 年金牛基金论坛暨第九届中国基金业金牛奖颁奖盛典”在
京举行。 博时基金荣膺六项大奖， 分别是： 博时基金管理有限公司荣获 “金牛基金 管理公司” 、
博时裕隆封闭荣获 “五年期封闭式金牛基金” 、 博时主题行业荣获 “ 五年期股票型金牛基金” 、
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
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博时第三产业荣获“2011 年度股票型金牛基金” 、博时特许价值荣获“2011 年度股票型金牛
基金” 、博时价值增长荣获“2011 年度混合型金牛基金” 。
6) 3 月26 日， 在 “晨星 2012 年度基金奖” 中， 我司旗下两只产品获得提名： 博时主题
行业股票基金获得 “晨 星 2012 年度股票型基金奖” 提名、 博时价值 增长混合基金获得 “晨 星
2012 年度混合型基金奖”提名。
7) 3 月26 日，在“证券时报 2011 年度中国基金业明星奖”中，我司共获得七项大 奖：
博时基 金管 理有限 公司 获得“2011 年 度十大 明星基 金公 司奖” 、博 时特许 价值 股票基 金获 得
“ 三 年 持 续 回 报 股 票 型 明 星 基 金 奖 ” 、 博 时 主 题 行 业 股 票 基 金 和 博 时 特 许 价 值 股 票 基 金 获 得
“2011 年度股票型明星基金奖” 、博时价值增长基金和博时价值增长贰号基金获得“2011 年
度平衡混合型明星基金奖” 、博时裕隆封闭获得“2011 年度封闭式明星基金奖” 。
4 、其 他大事 件
1) 博时标普500 指数型证券投资基金 首募顺利结束并于 6 月14 日正式成立。
2) 博时于 5 月 15 日开通支付宝支付渠道，成为首家在直销网上交易中引入支付宝渠道
的基金公司。
3) 博时 上证自然资源 ETF 于5 月11 日起在上证所上市， 交易代码为 510410 ， 日常申购、
赎回业务也同步开放。
4) 博时天颐债券型证券投资基金首募顺利结束并于 2 月29 日正式成立。
5) 上证自然资源交易型开放式指数证券投资基金 及联接基金于 2012 年 3 月 5 日至 3 月
30 日完成了首次募集 。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理 小组） 及基 金经理 助理 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理
（助理 ）期 限
证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
邓晓峰
基金经
理/价值
组投资
总监
2007-3-14 - 10
1996 年起 先后 在深 圳市 银 业 工贸 有限 公司 、 国
泰君安 证券 股份 有限 公司 工作 。 2005 年 加入 博
时公司 ， 历 任基 金经 理助 理、 社 保股 票基 金经
理。 现 任价 值组 投资 总监 、 博时 主题 行业 基金
经理， 兼任 社保 股票 基金 经理。
注： 上 述人 员的 任职 日期 和离任 日期 均指 公司 作出 决定之 日， 证券 从业 年限 计算的 起始 时间 按照 从事
证券行 业开 始时 间计 算 。
4.2 管理人 对报 告期内本 基金 运作遵 规守 信情况 的说 明
在本报 告期 内，本 基金 管理人 严格 遵循了 《中 华人民 共和 国证券 投资 基金法 》及 其各项
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
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实施细则、 《博时主题行业股票证券投资基金基金合同》 和其他相关法律法规的规定， 并本着
诚实信 用、勤 勉尽 责 、 取信于 市场、 取信 于社 会的原 则管理 和运 用基 金资产 ，为基 金持 有人
谋求最 大利益 。本 报告 期内， 基金投 资管 理符 合有关 法规和 基金 合同 的规定 ，没有 损害 基金
持有人利益的行为。
4.3 管理人 对报 告期内公 平交 易情况 的专 项说明
4. 3.1 公平 交易 制度的 执行 情况
报告期内，本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》
和公司制定的公平交易相关制度 。
4.3.2 异常交 易行 为的专 项说 明
报告期内未发现本基金存在异常交易行为 。
4.4 管理人 对报 告期内基 金的 投资策 略和 业绩表 现 的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策 略 和运作 分析
一、市场回顾
市场对今年经济增长的 放缓已有预期，但预期 实现、企业盈利下滑时 ，市场却已陷入实
体经济 的走弱 信号 与投 资者信 心下滑 的正 反馈 循环。 当大规 模的 经济 刺激政 策并未 出现 时，
信心终于崩溃 。 央行的连续降息行为也被解读为实体经济超意外地下滑。 悲观情绪主导市场。
大部分市场参与者躲到白酒、医药等行业抱团取暖。
二、 上半年基金管理回顾
对电力和保险行业的增持是我们上半年主要决策。 经过2011 年股债双杀之后， 保险行业
处于投资回报率和新增保单增速双重周期性的低点，但后面 3-4 年将迎来投资回报率上升和
新增保单上升 的双重上升周期。 电力行业方面， 中国固定资产投资强度最大的阶段正在过去，
煤炭价格的拐点开始浮现。经历多年亏损后，电力行业的春天正在到来。电力公司过去几年
不断提高经营杠杆， 资产负债率的扩张达到极限。 即使行业的总资产回报率只达到正常水平，
股东权益的回报都将达到超高水平。基于上述原因，我们对这两个市场 有分歧的行业进行了
布局 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表 现
截止2012 年6 月30 日， 本基金份额净值为1.591 元， 累计净值为3.407 元。 报告期内，
本基金份额净值增长率为 7.25%，同期业绩基准增长率为 4.83%。
4.5 管理人 对宏 观经济、 证券 市场及 行业 走势的 简要 展望
A 股市场的估值水平在较低的水平下不断下探。本轮经济的调整期仍在持续，但我们认
为硬着陆的概率仍低。实体经济有希望在一到两个季度内见底，并实现缓慢而轻微的复苏。
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一旦经济下滑的过程结束，过度反映了悲观预期的资本市场的估值水平将得到修复。
现在是最坏的年代，资本市场表现低迷，世界经济动荡不安，投资人承担了损失和巨大
的压力。现在也是最好的年代，对价值投资者来说，有这么多具备竞争优势的企业，以如此
低的估值水平呈现在我们面前，使我们可以从容布局，细细耕耘，等待收获 。
4.6 管理人 对报 告期内基 金估 值程序 等事 项的说 明
本基金管理人为确保基金估值工作符合相关法律法规和基金合同的规定，确保基金资产
估值的公平、合理，有效维护投资人的利益，设立了博时基金管理有限公司估值委员会（以
下简称“估值委员会”），制定了估值政策和估值程序。估值委员会成员由主管运营的副总
经理、督察长、投资总监、研究部负责人、运作部负责人等成员组成，基金经理原则上不参
与估值委员会的工作，其估值建议经估值委员会成员评估后审慎采用。估值委员会成员均具
有 5 年以上专业工作经历，具备良好的专业经验和专业胜任能力，具有绝对 的独立性。估值
委员会的职责主要包括有： 保证基金估 值的公 平、 合理； 制订健全、 有效的估值政策和程序；
确保对投资品种进行估值时估值政策和程序的一贯性；定期对估值政策和程序进行评价等。
参与估值流程的各方还包括本基金托管银行和会计师事务所。托管人根据法律法规要求
对基金估值及净值计算履行复核责任，当存有异议时，托管银行有责任要求基金管理公司作
出合理解释， 通过积极商讨达成一致意见。 会计师事务所对估值委员会采用的相关估值模型、
假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。上述参与估值流程各方之间不存在任何重大
利益冲突。
报告 期内，本基金管理人未与任何第三方签订与估值相关的定价服务。
4.7 管理人 对报 告期内基 金利 润分配 情况 的说明
报告期内， 本基金于 2012 年1 月13 日发布了分红公告， 以截止到 2011 年12 月31 日的
可供分配利润为基准，向 基金份额持有人每 10 份基金份额派发红利 0.88 元 。
§5 托管 人报告
5.1 报告期 内本 基金托管 人遵 规守信 情况 声明
本报告 期， 中国建 设银 行股份 有限 公司在 本基 金的托 管过 程中， 严格 遵守了 《证 券投资
基金法》 、 基金合同、 托管协议和其他有关规定， 不存在损害基金份 额持有人利益的行为， 完
全尽职尽责地履行了基金托管人 应尽的义务。
5.2 托管人 对报 告期内本 基金 投资运 作遵 规守信 、净 值计算 、利 润分配 等情 况的说 明
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
11 11
本报告 期， 本托管 人按 照国家 有关 规定、 基金 合同、 托管 协议和 其他 有关规 定， 对本基
金的基 金资产 净值 计算 、基金 费用开 支等 方面 进行了 认真的 复核 ，对 本基金 的投资 运作 方面
进行了监督 ，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为 。
报告期内，本基金实施利润分配的金额为 590,661,103.12 元。
5.3 托管人 对本 半年度报 告中 财务信 息等 内容的 真实 、准确 和完 整发表 意见
本托管 人复 核审查 了本 报告中 的财 务指标 、净 值表现 、利 润分配 情况 、 财务 会计 报告、
投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
§6 半年 度财务会计报告 （未经审计）
6.1 资产负 债表
会计主体： 博时主题行业股票证券投资基金
报告截止日：2012 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
资产 附注号
本期末
2012 年 6 月 30 日
上年度末
2011 年12 月 31 日
资产：
银行存 款 6.4.3.1 659,077,743.75 107,448,901.96
结算备 付金
6,700,382.40 6,837,547.69
存出保 证金
1,649,038.30 2,411,404.69
交易性 金融 资产 6.4.3.2 10,137,248,271.90 9,982,535,761.58
其中： 股票 投资
9,981,861,570.70 9,253,186,693.98
基金投 资
- -
债券投 资
155,386,701.20 729,349,067.60
资产支 持证 券投 资
- -
衍生金 融资 产 6.4.3.3 - -
买入返 售金 融资 产 6.4.3.4 - -
应收证 券清 算款
- -
应收利 息 6.4.3.5 503,933.26 12,954,309.82
应收股 利
36,015,782.67 -
应收申 购款
2,113,675.66 18,163,607.29
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 6.4.3.6 - -
资产总 计
10,843,308,827.94 10,130,351,533.03
负债和所有者权益 附注号
本期末
2012 年 6 月 30 日
上年度末
2011 年12 月 31 日
负债：
短期借 款
- -
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
12 12
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 6.4.3.3 - -
卖出回 购金 融 资 产款
- -
应付证 券清 算款
- 13,415,546.71
应付赎 回款
4,930,438.71 4,228,620.99
应付管 理人 报酬
13,356,590.57 12,782,944.08
应付托 管费
2,226,098.41 2,130,490.68
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用 6.4.3.7 2,055,026.00 2,347,094.55
应交税 费
3,569,288.09 3,569,288.09
应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 6.4.3.8 1,250,030.73 1,335,725.84
负债合 计
27,387,472.51 39,809,710.94
所有者权益：
实收基 金 6.4.3.9 6,797,813,145.27 6,423,265,263.00
未分配 利润 6.4.3.10 4,018,108,210.16 3,667,276,559.09
所有者 权益 合计
10,815,921,355.43 10,090,541,822.09
负债和 所有 者权 益总 计
10,843,308,827.94 10,130,351,533.03
注：报 告截 止 日2012 年6 月30 日， 基金 份额 净值1.591 元， 基金 份额 总额6,797,813,145.27 份。
6.2 利润表
会计主体： 博时主题行业股票证券投资基金
本报告期：2012 年1 月1 日至2012 年6 月30 日
单位： 人民 币元
项目 附注号
本期
2012 年 1 月 1 日至
2012 年6 月30 日
上年度可比期间
2011 年1 月1 日至
2011 年 6 月 30 日
一、收入
837,310,820.44 610,165,040.54
1. 利息 收入
7,351,154.34 5,263,087.60
其中： 存款 利息 收入 6.4.3.11 2,576,879.54 3,244,991.72
债券利 息收 入
3,966,841.89 1,242,579.79
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
807,432.91 775,516.09
其他利 息收 入
- -
2. 投资 收益 （损 失以 “ － ”填列 ）
100,391,064.85 824,371,439.43
其中： 股票 投资 收益 6.4.3.12 -42,118,967.96 671,014,307.42
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 6.4.3.13 2,641,512.34 619,271.26
资产支 持证 券投 资收 益
- -
衍生工 具收 益 6.4.3.14 - -
股利收 益 6.4.3.15 139,868,520.47 152,737,860.75
3. 公允 价值 变动 收益 （损 失 以 “ －” 号填 列） 6.4.3.16 729,020,698.69 -220,588,915.58
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
13 13
4. 汇兑 收益 （损 失以 “－ ”号填 列）
- -
5. 其他 收入 （损 失以 “ － ”号 填 列） 6.4.3.17 547,902.56 1,119,429.09
减：二、费用
102,916,557.90 115,275,781.80
1.管理 人报 酬
81,153,492.84 88,865,518.30
2.托管 费
13,525,582.11 14,810,919.74
3.销售 服务 费
- -
4.交易 费用 6.4.3.18 7,982,029.22 11,339,288.71
5.利息 支出
- -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
- -
6.其他 费用 6.4.3.19 255,453.73 260,055.05
三、利润总额 （亏损总 额 以“ － ” 号填列）
734,394,262.54 494,889,258.74
减：所 得税 费用
- -
四、净利润（净亏损 以“ －”号填列）
734,394,262.54 494,889,258.74
6.3 所有者 权益 （基金净 值） 变动表
会计主体： 博时主题行业股票证券投资基金
本报告期：2012 年1 月1 日至2012 年6 月30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （基 金
净值）
6,423,265,263.00 3,667,276,559.09 10,090,541,822.09
二、 本 期经 营活 动产 生的 基
金净值 变动 数（ 本期 利润 ）
- 734,394,262.54 734,394,262.54
三、 本 期基 金份 额交 易产 生
的基金 净值 变动 数 （ 净值 减
少以“ － ” 号填 列）
374,547,882.27 207,098,491.65 581,646,373.92
其中：1. 基 金申 购款 791,283,575.91 452,010,208.05 1,243,293,783.96
2. 基金 赎回 款 -416,735,693.64 -244,911,716.40 -661,647,410.04
四、 本 期向 基金 份额 持有 人
分 配 利 润 产 生 的 基 金 净 值
变动 （ 净值 减少 以 “ －”号
填列）
- -590,661,103.12 -590,661,103.12
五、 期末 所有 者权 益 （基 金
净值）
6,797,813,145.27 4,018,108,210.16 10,815,921,355.43
项目
上年度可比期间
2011 年 1 月 1 日至 2011 年 6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （基 金
净值）
6,400,103,312.88
5,253,261,690.76
11,653,365,003.64
二、 本 期经 营活 动产 生的 基
金净值 变动 数（ 本期 利润 ）
-
494,889,258.74
494,889,258.74
三、 本 期基 金份 额交 易产 生
130,064,452.60
57,490,854.60
187,555,307.20
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
14 14
的基金 净值 变动 数 （ 净值 减
少以“ － ” 号填 列）
其中：1. 基 金申 购款
1,090,920,479.62
880,050,541.22
1,970,971,020.84
2. 基金 赎回 款
-960,856,027.02
-822,559,686.62
-1,783,415,713.64
四、 本 期向 基金 份额 持有 人
分 配 利 润 产 生 的 基 金 净 值
变动 （ 净值 减少 以 “ －”号
填列）
-
-530,277,013.26
-530,277,013.26
五、 期末 所有 者权 益 （基 金
净值）
6,530,167,765.48
5,275,364,790.84
11,805,532,556.32
报表附 注为 本财 务报 表的 组成部 分。
本报 告6.1 至6.4 财 务报 表由下 列负 责人 签署 ：
--------- 何宝------------
------- 王德英---------
-------- 成江--------
基金管 理公 司负 责人 ：何 宝
主 管会 计工 作负 责人： 王德 英
会计 机构负 责人 ：成 江
6.4 报表附 注
6.4.1 本报告 期所 采用的 会计 政策、 会计 估计与 最近 一期年 度报 告相一 致的 说明
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年 度报告相一致。
6.4.2 税项
根据财政部、 国家税务总局财税[2002]128号《 关于开放式证券投资基金有关税收问题的
通知》 、 财税[2004]78 号 《关于证券投资基金 税收政策的通知》 、 财 税[2005]102 号 《关于 股 息
红利个 人所 得税 有关政 策的通 知》 、财 税[2005]107 号《 关于 股息 红利 有关个 人所 得税 政策的
补充通 知》 、财税[2008]1 号《 关于 企业所 得税 若干优 惠政 策的通 知》 及其他 相关 财税法 规和
实务操作，主要税项列示如下：
(1)以发 行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。
(2)基金买卖股票、债券的差价收入暂免征营业税和企业所得税。
(3)对基金取得的企业债券利息收入，由发行债券的企业在向基金派发利息时代扣代缴
20% 的个人所得税， 暂 不征收企业所得税。 对 基金取得的股票的股息、 红利收入， 由上市公 司
在向基金派发股息、 红利时暂减按 50%计入个人应纳税所得额， 依照现行税法规定即 20% 代扣
代缴个人所得税，暂不征收企业所得税。
(4)基金卖出股票按0.1% 的税率缴纳股票交易印花税， 买入股票不征收股票交易印花税 。
6.4.3 重 要财 务报表 项目 的说 明
6.4.3.1 银 行存款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年 6 月 30 日
活期存 款 659,077,743.75
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
15 15
定期存 款 -
其他存 款 -
合计 659,077,743.75
6.4.3.2 交 易性金 融资产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012年6月30 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 11,168,646,568.66 9,981,861,570.70 -1,186,784,997.96
债券
交易所 市场 144,208,121.65 155,386,701.20 11,178,579.55
银行间 市场 - - -
合计 144,208,121.65 155,386,701.20 11,178,579.55
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 11,312,854,690.31 10,137,248,271.90 -1,175,606,418.41
6.4.3.3 衍 生金 融资产/ 负债
无余额 。
6.4.3.4 买 入返 售金融资 产
无余额 。
6.4.3.5 应 收利息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年 6 月 30 日
应收活 期存 款利 息 135,405.13
应收定 期存 款利 息 -
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 3,015.20
应收债 券利 息 365,512.93
应收买 入返 售证 券利 息 -
应收申 购款 利息 -
其他 -
合计 503,933.26
6.4.3.6 其 他资 产
无余额。
6.4.3.7 应 付交易 费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年 6 月 30 日
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
16 16
交易所 市场 应付 交易 费用 2,055,026.00
银行间 市场 应付 交易 费用 -
合计 2,055,026.00
6.4.3.8 其 他负债
单位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年 6 月 30 日
应付券 商交 易单 元保 证金 1,000,000.00
应付赎 回费 6,372.77
预提费 用 243,657.96
合计 1,250,030.73
6.4.3.9 实 收基金
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月1 日至2012 年6 月30 日
基金份 额（ 份） 账面金额
上年度 末 6,423,265,263.00 6,423,265,263.00
本期申 购 791,283,575.91 791,283,575.91
本期赎 回 （ 以“ －” 号填 列） -416,735,693.64 -416,735,693.64
本期末 6,797,813,145.27 6,797,813,145.27
注：申 购含 红利 再投 份额 。
于2012 年6 月30 日 ，本 基金于 深交 所上 市的 基金 份额 为 281,594,302.00 份， 托管 在场 外未 上市 交
易的基 金份 额 为 6,516,218,843.27 份。 上市 的基 金 份额 登 记在 证券 登记 结算 系统， 可选 择按 市价 流通 或
按基金 份额 净值 申购 或赎 回； 未上 市的 基金份 额 登 记在注 册登 记系 统， 按基 金份额 净值 申购 或赎 回， 通 过
跨系统 转登 记可 实施 基金 份额在 两个 系统 之间 的转 换 。
6.4.3.10 未分配 利润
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 940,100,569.10 2,727,175,989.99 3,667,276,559.09
本期利 润 5,373,563.85 729,020,698.69 734,394,262.54
本期基 金份 额交 易产 生的 变动数 48,246,558.31 158,851,933.34 207,098,491.65
其中： 基金 申购 款 69,463,310.21 382,546,897.84 452,010,208.05
基金赎 回款 -21,216,751.90 -223,694,964.50 -244,911,716.40
本期已 分配 利润 -590,661,103.12 - -590,661,103.12
本期末 403,059,588.14 3,615,048,622.02 4,018,108,210.16
6.4.3.11 存款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
活期存 款利 息收 入 2,484,598.78
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
17 17
定期存 款利 息收 入 -
其他存 款利 息收 入 -
结算备 付金 利息 收入 77,572.69
其他 14,708.07
合计 2,576,879.54
6.4.3.12 股票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2012 年 1 月 1 日至 2012 年 6 月 30 日
卖出股 票成 交总 额 2,615,146,595.22
减： 卖 出股 票成 本总 额 2,657,265,563.18
买卖股票 差 价收 入 -42,118,967.96
6.4.3.13 债券投 资收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2012年1月1 日至2012 年6 月30日
卖出债 券（ 、债 转股 及债 券到期 兑付 ）成 交总 额 615,551,369.87
减： 卖 出债 券 （ 、 债 转股 及债券 到期 兑付 ） 成 本总 额 596,788,761.64
减：应 收利 息总 额 16,121,095.89
债券投 资收 益 2,641,512.34
6.4.3.14 衍生工 具收益
无。
6.4.3.15 股利收 益
单位： 人民 币元
项目
本期
2012年1月1 日至2012 年6 月30日
股票投 资产 生的 股利 收益 139,868,520.47
基金投 资产 生的 股利 收益 -
合计 139,868,520.47
6.4.3.16 公允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2012年1月1 日至2012 年6 月30日
1. 交易 性金 融资 产 729,020,698.69
—— 股 票投 资 718,913,755.50
—— 债 券投 资 10,106,943.19
—— 资 产支 持证 券投 资 -
—— 基 金投 资 -
2. 衍生 工具 -
—— 权 证投 资 -
3. 其他 -
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
18 18
合计 729,020,698.69
6.4.3.17 其他收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2012年1月1 日至2012 年6 月30日
基金赎 回费 收入 495,186.15
印花税 返还 52,706.26
其他 10.15
合计 547,902.56
6.4.3.18 交易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2012年1月1 日至2012 年6 月30日
交易所 市场 交易 费用 7,982,029.22
银行间 市场 交易 费用 -
合计 7,982,029.22
6.4.3.19 其他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2012年1月1 日至2012 年6 月30日
审计费 用 64,644.58
信息披 露费 149,178.12
银行汇 划费 2,795.77
上市费 29,835.26
银行间 帐户 服务 费 9,000.00
合计 255,453.73
6.4.4 或有事 项、 资产负 债表 日后事 项的 说明
6.4.4.1 或 有事项
无。
6.4.4.2 资 产负 债表日后 事项
无。
6.4.5 关 联方 关系
6.4.5.1 本 报告 期存在控 制关 系或其 他重 大利害 关系 的关联 方发 生变化 的情 况
本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
6.4.5.2 本 报告 期与基金 发生 关联交 易的 各关联 方
关联方 名称 与本基 金的 关系
博时基 金管 理有 限公 司（ “ 博时 基金 ”） 基金管 理人 、 基 金销 售机构
中国建 设银行 股 份有 限公 司( “ 中国 建设 银行 ”) 基金托 管人 、基 金代 销机 构
招商证 券股 份有 限公 司（ “ 招商证 券” ） 基金管 理人 的股 东、 基金 代销机 构
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19 19
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.6 本报告 期及 上年度 可比 期间的 关联 方交易
6.4.6.1 通 过关 联方交易 单元 进行的 交易
6.4.6.1.1 股 票交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2012 年1 月 1 日至2012 年6 月 30 日
上年度 可比 期间
2011 年1 月1 日至2011 年6 月30 日
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比 例
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比例
招商证 券 503,838,821.27
9.68% 708,020,293.88 9.14%
6.4.6.1.2 权证 交易
无。
6.4.6.1.3 应 支付关 联方 的佣 金
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2012年1月1 日至2012 年6 月30日
当期佣 金 占当期 佣金 总量 的比 例 期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣金 总额 的
比例
招商证 券 411,151.06 9.51% 411,151.06 20.01%
关联方 名称
上年度 可比 期间
2011年1月1 日至2011 年6 月30日
当期佣 金 占当期 佣金 总量 的比 例 期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣金 总额 的
比例
招商证 券 433,665.29 7.85% 433,665.29 16.25%
上述佣 金按 市场 佣金 率计 算，以 扣除 由中 国证 券登 记结算 有限 责任 公司 收取 的证管 费、 经手 费
后的净 额列 示。
该类佣 金协 议的 服务 范围 还包括 佣金 收取 方为 本基 金提供 的证 券投 资研 究成 果和市 场信 息服 务等 。
6.4.6.2 关 联方报 酬
6.4.6.2.1 基金 管理 费
单位： 人民 币元
项目
本期
2012年1月1 日至2012 年6 月30日
上年度 可比 期间
2011年1月1 日至2011 年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 81,153,492.84 88,865,518.30
其中 ： 支 付销 售机 构的 客户 维护 费 6,758,975.18 7,818,226.84
注： 支 付基 金管 理人 博时 基金管 理有 限公 司的 管理 人报酬 按前 一日 基金 资产 净值 1.5% 的年 费率 计提 ，
逐日累 计至 每月 月底 ，按 月支付 。
其计算 公式 为： 日管 理人 报酬＝ 前一 日基 金资 产净 值 × 1.5% / 当年 天数 。
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20 20
6.4.6.2.2 基金 托管 费
单位： 人民 币元
项目
本期
2012年1月1 日至2012 年6 月30日
上年度 可比 期间
2011年1月1 日至2011 年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 13,525,582.11 14,810,919.74
注： 支 付基 金托 管人 中国 建设银 行的 托管 费按 前一 日基金 资产 净 值 0.25% 的 年费率 计提 ，逐 日累 计至
每月月 底， 按月 支付 。
其计算 公式 为： 日托 管费 ＝前一 日基 金资 产净 值 × 0.25% / 当年 天数 。
6.4.6.3 与 关联方 进行银 行间 同业市 场的 债券 （ 含回 购 ）交易
无。
6.4.6.4 各 关联方 投资本 基金 的情况
6.4.6.4.1 报 告期内 基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
无。
6.4.6.4.2 报 告期末 除基 金管 理人 之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
无。
6.4.6.5 由 关联方 保管的 银行 存款余 额及 当期产 生的 利息收 入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2012 年1月1 日至2012 年6 月30日
上年度 可比 期间
2011 年1 月1 日至2011 年6 月30日
期 末余 额 当期利 息收 入 期 末余 额 当期利 息收 入
中国建 设银 行 659,077,743.75 2,484,598.78 82,149,197.13 3,175,963.56
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中国 建设 银行 保管， 按银 行同 业利 率计 息 。
6.4.6.6 本 基金在 承销期 内参 与关联 方承 销证券 的情 况
无。
6.4.6.7 其 他关 联交易事 项的 说明
无。
6.4.7 利 润分 配情况
单位： 人民 币元
序
号
权益登
记日
除息日
每10 份
基金份 额
分红数
现金形式
发放总额
再投资 形式
发放总额
利润分 配合计 备注
1 2012/1/17
2012/1/17 （ 场外 ）
2012/1/18 （ 场内 ）
0.880 218,817,054.43 371,844,048.69 590,661,103.12 -
合 - - 0.880 218,817,054.43 371,844,048.69 590,661,103.12 -
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计
6.4.8 期 末（2012 年 6 月 30 日） 本基金 持有的 流通 受限证 券
6.4.8.1 因 认购新 发/增 发证 券而于 期末 持有的 流通 受限证 券
无。
6.4.8.2 期 末持有 的暂时 停牌 等流通 受限 股票
无。
6.4.8.3 期 末债券 正回购 交易 中作为 抵押 的债券
无。
6.4.9 金 融工 具 风险 及管理
6.4.9.1 风 险管理 政策和 组织 架构
本基金 是一 只进行 主动 投资的 股票 型证券 投资 基金， 属于 中高风 险品 种。本 基金 投资的
金融工 具主要 包括 股票 投资和 债券投 资等 。本 基金在 日常经 营活 动中 面临的 与这些 金融 工具
相关的 风险主 要包 括信 用风险 、流动 性风 险及 市场风 险。本 基金 的基 金管理 人从事 风险 管理
的主要目标是争取在严格控制风险的前提下， 谋求实现基金资产的长期稳定增长的投资目标。
本基金 的基 金管理 人 建 立了董 事会 领导， 以风 险管理 委员 会为核 心的 ，由总 经理 、督察
长、监 察法律 部、 风险 管理部 和相关 业务 部门 构成的 风险管 理架 构体 系。本 基金的 基金 管理
人奉行 全面风 险管 理体 系的建 设，董 事会 负责 制定公 司的风 险管 理政 策，对 风险管 理负 完全
的和最 终的责 任； 在董 事会下 设立风 险管 理委 员会， 负责批 准公 司风 险管理 系统文 件和 批准
每一个 部门的 风险 级别 ，以及 负责解 决重 大的 突发的 风险； 督察 长独 立行使 督察权 利， 直接
对董事 会负责 ，向 风险 管理委 员会提 交独 立的 风险管 理报告 和风 险管 理建议 ；监察 法律 部负
责对公 司风险 管理 政策 和措施 的执行 情况 进行 监察， 并为每 一 个 部门 的风险 管理系 统的 发展
提供协 助，使 公司 在一 种风险 管理和 控制 的环 境中实 现业务 目标 ；风 险管理 部负责 建立 和完
善公司 投资风 险管 理制 度与流 程，组 织实 施公 司投资 风险管 理与 绩效 分析工 作，确 保公 司各
类投资风险得到良好监督与控制。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方
法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出
现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产
所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化 报告，确定风险损失的限
度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风
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险控制在可承受的范围内 。
6.4.9.2 信 用风险
信用风 险是 指基金 在交 易过程 中因 交易对 手未 履行合 约责 任，或 者基 金所投 资证 券之发
行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金 的基 金管理 人在 交易前 对交 易对手 的资 信状况 进行 了充分 的评 估。本 基金 的银行
存款存 放在本 基金 的托 管行中 国建设 银行 ，与 该银行 存款相 关的 信用 风险不 重大。 本基 金在
交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易 对手完成证券交收和款项清
算，违 约风险 可能 性很 小；在 银行间 同业 市场 进行交 易前均 对交 易对 手进行 信用评 估并 对证
券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证
券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。于 2012 年6 月 30 日，本基金持
有的信用类债券占基金资产净值的比例为 1.46%(2011 年12 月31 日：1.78%)。
6.4.9.3 流 动性风 险
流动性 风险 是指基 金所 持金融 工具 变现的 难易 程度。 本基 金的流 动性 风险一 方面 来自于
基金份 额持有 人可 随时 要求赎 回其持 有的 基金 份额， 另一方 面来 自于 投资品 种所处 的交 易市
场不活 跃而带 来的 变现 困难或 因投资 集中 而无 法在市 场出现 剧烈 波动 的情况 下以合 理的 价格
变现。
针对兑 付赎 回资金 的流 动性风 险， 本基金 的基 金管理 人每 日对本 基金 的申购 赎回 情况进
行严密 监控并 预测 流动 性需求 ，保持 基金 投资 组合中 的可用 现金 头寸 与之相 匹配。 本基 金的
基金管 理人在 基金 合同 中设计 了巨额 赎回 条款 ，约定 在非常 情况 下赎 回申请 的处理 方式 ，控
制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
针对投资品种变现的流动性风险， 本基金的基金管理人通过独立的风 险管理部门设定流
动性比 例要求 ，对 流动 性指标 进行持 续的 监测 和分析 ，包括 组合 持仓 集中度 指标、 组合 在短
时间内 变现能 力的 综合 指标、 组合中 变现 能力 较差的 投资品 种比 例以 及流通 受限制 的投 资品
种比例 等。 本基金 投资 于一家 公司 发行的 股票 市值不 超过 基金资 产净 值的 10% ，且 本基金与
由本基金的基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的10%。
本基金 所持证 券 均 在证 券交易 所上市 ， 因 此均 能根据 本基金 的基 金管 理人的 投资意 图， 以合
理的价 格适时 变现 。此 外，本 基金可 通 过 卖出 回购金 融资产 方式 借入 短期资 金应对 流动 性需
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求， 其上限 一般不超过基金持有的债券投资的公允价值 。
于2012 年6 月30 日， 本基金所持有的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内
且不计息，可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未
折现的合约到期现金流量 。
6.4.9.4 市 场风险
市场风险是 指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的
变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险 。
6.4.9.4.1 利率 风险
利率风 险是 指金融 工具 的公允 价值 或现金 流量 受市场 利率 变动而 发生 波动的 风险 。利率
敏感性 金融工 具均 面临 由于市 场利率 上升 而导 致公允 价值下 降的 风险 ，其中 浮动利 率类 金融
工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结算备付金及债券投资等，其余大部分
金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动的现金流量在很大程度上独立于
市场利率变化。本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控 。
6.4.9.4.1.1 利率 风险敞 口
单位： 人民 币元
本期末
2012 年6 月 30 日
1 年以内 1－5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存 款 659,077,743.75 - - - 659,077,743.75
结算备 付金 6,700,382.40 - - - 6,700,382.40
存出保 证金 - - - 1,649,038.30 1,649,038.30
交易性 金融 资产 155,386,701.20 - - 9,981,861,570.70 10,137,248,271.90
应收股 利 - - - 36,015,782.67 36,015,782.67
应收利 息 - - - 503,933.26 503,933.26
应收申 购款 - - - 2,113,675.66 2,113,675.66
资产总计 821,164,827.35 - - 10,022,144,000.59 10,843,308,827.94
负债
应付赎 回款 - - - 4,930,438.71 4,930,438.71
应付管 理人 报酬 - - - 13,356,590.57 13,356,590.57
应付托 管费 - - - 2,226,098.41 2,226,098.41
应付交 易费 用 - - - 2,055,026.00 2,055,026.00
应交税 费 - - - 3,569,288.09 3,569,288.09
其他负 债 - - - 1,250,030.73 1,250,030.73
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负债总计 - - - 27,387,472.51 27,387,472.51
利率敏感度缺口 821,164,827.35 - - 9,994,756,528.08 10,815,921,355.43
上年度 末
2011 年12 月 31 日
1 年以 内 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行存 款 107,448,901.96 - - - 107,448,901.96
结算备 付金 6,837,547.69 - - - 6,837,547.69
存出保 证金 140,741.00 - - 2,270,663.69 2,411,404.69
交易性 金融 资产 550,000,000.00 59,684,464.00 119,664,603.60 9,253,186,693.98 9,982,535,761.58
应收利 息 - - - 12,954,309.82 12,954,309.82
应收申 购款 - - - 18,163,607.29 18,163,607.29
资产总计 664,427,190.65 59,684,464.00 119,664,603.60 9,286,575,274.78 10,130,351,533.03
负债
应付证 券清 算款 - - - 13,415,546.71 13,415,546.71
应付赎 回款 - - - 4,228,620.99 4,228,620.99
应付管 理人 报酬 - - - 12,782,944.08 12,782,944.08
应付托 管费 - - - 2,130,490.68 2,130,490.68
应付交 易费 用 - - - 2,347,094.55 2,347,094.55
应交税 费 - - - 3,569,288.09 3,569,288.09
其他负 债 - - - 1,335,725.84 1,335,725.84
负债总计 - - - 39,809,710.94 39,809,710.94
利率敏感度缺口 664,427,190.65 59,684,464.00 119,664,603.60 9,246,765,563.84 10,090,541,822.09
注： 表中 所示 为本 基金 资 产及负 债的 公允 价值 ， 并 按照合 约规 定的 利率 重新 定价日 或到 期日 孰早 予以 分类 。
6.4.9.4.1.2 利率 风险的 敏感 性分析
于2012 年6 月30 日，本基金持有的交易性债券投资公允价值占基金资产净值的比例为
1.46%(2011 年12 月31 日： 7.23%)， 因此市场利率的变动对于本基金资产净值无重大影响(2011
年 12 月31 日：同)。
6.4.9.4.2 外汇 风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风 险。
本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险 。
6.4.9.4.3 其他 价格 风险
其他价 格 风 险是指 基金 所持金 融工 具的公 允价 值或未 来现 金流量 因除 市场利 率和 外汇汇
率以外 的市场 价格 因素 变动而 发生波 动的 风险 。本基 金主要 投资 于证 券交易 所上市 或银 行间
同业市 场交易 的股 票和 债券， 所面临 的其 他价 格风险 来源于 单个 证券 发行主 体自身 经营 情况
或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
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本基金 的基 金管理 人在 构建和 管理 投资组 合的 过程中 ，采 用“自 上而 下”的 策略 ，通过
对宏观 经济情 况及 政策 的分析 ，结合 证券 市场 运行情 况， 做 出资 产配 置及组 合构建 的决 定；
通过对 单个证 券的 定性 分析及 定量分 析， 选择 符合基 金合同 约定 范围 的投资 品种进 行投 资。
本基金 的基金 管理 人定 期结合 宏观及 微观 环境 的变化 ，对投 资策 略、 资产配 置、投 资组 合进
行修正，来主动应对可能发生的市场价格风险。
本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。本基金主要投资于股票，股票资产占
基金净值的比例范围为 60%-95%，本基金保留的现金以及投资于到期日在一年以内的政府债
券等短期金融工具的资产比例合计不低于 5%。 此外， 本基金的基金管理人每日对本基金所持
有的证券价格实施监控， 定期运用多种 定量方法对基金进行风险度量， 包括VaR(Value at Risk)
指标等来测试本基金面临的潜在价格风险，及时可靠地对风险进行跟踪和控制 。
6.4.9.4.3.1 其他 价格风 险敞 口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2012 年 6 月 30 日
上年度 末
2011 年 12 月 31 日
公允价 值
占基金 资产
净值比 例 （%）
公允价 值
占基金 资产
净值比 例 （% ）
交易性 金融 资产-股 票投 资 9,981,861,570.70 92.29 9,253,186,693.98 91.70
衍生金 融资 产- 权证 投资 - - - -
其 他 - - - -
合计 9,981,861,570.70 92.29 9,253,186,693.98 91.70
6.4.9.4.3.2 其他 价格风 险的 敏感性 分析
假设 除富时 中 国A600 指数 以 外 的其 他 市场 变量 保持 不变
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 万元）
本期末
2012 年 6 月 30 日
上年度 末
2011 年12 月 31 日
1. 富 时中 国A600 指数 上升 5% 增加 约43,531 增加 约42,014
2. 富 时中 国A600 指 数下 降5% 下降 约43,531 下降 约42,014
6.4.10 有助 于理 解和分 析会 计报表 需要 说明的 其他 事项
(1) 公允价值
(a) 不以公允价值计量的金融工具
不以公 允价 值计量 的金 融资产 和负 债主要 包括 应收款 项和 其他金 融负 债，其 账面 价值与
公允价值相差很小。
(b) 以公允价值计量的金融工具
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26 26
(i) 金融工具公允价值计量的方法
根据在 公允 价值计 量中 对计量 整体 具有重 大意 义的最 低层 级的输 入值 ，公允 价值 层级可
分为：
第一层级：相同资产或负债在活跃市场上(未经调整)的报价。
第二层 级：直 接( 比如 取自价 格)或 间接(比 如 根据价 格推算 的) 可观 察到的 、除第 一层级
中 的市场报价以外的资产或负债的输入值。
第三层级： 以可观察到的市场数据以外的变量为基础确定的资产或负债的输入值(不可观
察输入值)。
(ii) 各层次金融工具公允价值
于2012 年6 月30 日 ， 本 基 金 持 有 的 以 公 允 价 值 计 量 的 金 融 工 具 中 属 于 第 一 层 级 的 余 额 为
10,137,248,271.90 元， 无 属 于 第 二 层 级 和 第 三 层 级 的 余 额(2011 年12 月31 日 ： 第 一 层 级
9,432,535,761.58元，第二层级550,000,000.00元，无第三层级)。
(iii) 公允价值所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票和债券， 若出现重大事项停牌、 或交易不活跃(包括涨跌停时
的交易不活跃)等情况， 本基金分别于停牌日至交易恢复活跃日期间、 及交易不活跃期间不将
相关股 票和债 券的 公允 价值列 入第一 层级 ；并 根据估 值调整 中采 用的 不可观 察输入 值对 于公
允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层级或第三层级。
(iv) 第三层次公允价值 余 额和本期变动金额
无。
(2) 除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项 。
§7 投资 组合报告
7.1 期末基 金资 产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 9,981,861,570.70 92.06
其中： 股票 9,981,861,570.70 92.06
2 固定收 益投 资 155,386,701.20 1.43
其中： 债券 155,386,701.20 1.43
资产 支持 证券 - -
3 金融衍 生品 投资 - -
4 买入返 售金 融资 产 - -
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其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
5 银行存 款和 结算 备付 金合 计 665,778,126.15 6.14
6 其他各 项资 产 40,282,429.89 0.37
7 合计 10,843,308,827.94 100.00
7.2 期末 按 行业 分类的股 票投 资组合
金额单 位： 人民 币元
代码 行业类 别 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （% ）
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采掘业 1,651,000.00 0.02
C 制造业 2,535,656,035.36 23.44
C0
食品 、饮 料 194,968,874.86 1.80
C1
纺织 、服 装、 皮毛 - -
C2
木材 、家 具 - -
C3
造纸 、印 刷 - -
C4
石油 、化 学、 塑胶 、塑料 241,255,467.16 2.23
C5
电子 10,998,504.66 0.10
C6
金属 、非 金属 317,975,179.84 2.94
C7
机械 、设 备、 仪表 1,690,845,763.32 15.63
C8
医药 、生 物制 品 79,612,245.52 0.74
C99
其他 制造 业 - -
D 电力、 煤气 及水 的生 产和 供应业 1,354,386,661.81 12.52
E 建筑业 731,459,846.36 6.76
F 交通运 输、 仓储 业 239,020,000.00 2.21
G 信息技 术业 441,057,166.31 4.08
H 批发和 零售 贸易 220,630,391.94 2.04
I 金融、 保险 业 3,476,799,389.11 32.15
J 房地产 业 898,230,416.11 8.30
K 社会服 务业 - -
L 传播与 文化 产业 - -
M 综合类 82,970,663.70 0.77
合计 9,981,861,570.70 92.29
7.3 期末按 公允 价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 所有股 票投 资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值 比例
（%）
1 601318 中国平 安 23,548,941 1,077,128,561.34 9.96
2 000002 万 科Ａ 100,731,921 897,521,416.11 8.30
3 600104 上汽集 团 58,284,248 832,881,903.92 7.70
4 601668 中国建 筑 218,999,954 731,459,846.36 6.76
5 600795 国电电 力 229,353,420 619,254,234.00 5.73
6 600036 招商银 行 56,500,000 616,980,000.00 5.70
7 601601 中国太 保 25,454,699 564,585,223.82 5.22
8 600886 国投电 力 119,012,945 516,516,181.30 4.78
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
28 28
9 601628 中国人 寿 26,650,604 487,706,053.20 4.51
10 601398 工商银 行 80,000,000 316,000,000.00 2.92
11 600660 福耀玻 璃 39,449,897 308,498,194.54 2.85
12 600741 华域汽 车 27,405,725 245,829,353.25 2.27
13 601006 大秦铁 路 34,000,000 239,020,000.00 2.21
14 000550 江铃汽 车 9,500,000 202,825,000.00 1.88
15 600718 东软集 团 19,999,956 172,199,621.16 1.59
16 600015 华夏银 行 18,000,000 170,460,000.00 1.58
17 002024 苏宁电 器 18,957,690 159,055,019.10 1.47
18 601633 长城汽 车 8,800,000 156,640,000.00 1.45
19 601288 农业银 行 55,000,000 142,450,000.00 1.32
20 000858 五 粮 液 3,999,982 131,039,410.32 1.21
21 600271 航天信 息 5,584,489 105,602,686.99 0.98
22 600050 中国联 通 26,999,965 100,439,869.80 0.93
23 600016 民生银 行 15,999,925 95,839,550.75 0.89
24 600011 华能国 际 14,000,000 90,300,000.00 0.83
25 600805 悦达投 资 8,892,890 82,970,663.70 0.77
26 000539 粤电力 Ａ 11,534,875 76,130,175.00 0.70
27 600309 烟台万 华 4,999,717 66,746,221.95 0.62
28 000792 盐湖股 份 1,899,836 64,157,461.72 0.59
29 000063 中兴通 讯 4,499,641 62,814,988.36 0.58
30 601126 四方股 份 4,058,019 59,368,817.97 0.55
31 002470 金正大 3,979,852 52,693,240.48 0.49
32 000999 华润三 九 2,200,000 48,070,000.00 0.44
33 000876 新 希 望 2,599,532 38,940,989.36 0.36
34 600694 大商股 份 1,144,704 38,290,348.80 0.35
35 300274 阳光电 源 2,735,602 34,249,737.04 0.32
36 002152 广电运 通 1,889,274 31,173,021.00 0.29
37 002001 新 和 成 1,199,704 25,349,745.52 0.23
38 601877 正泰电 器 1,599,937 24,415,038.62 0.23
39 600690 青岛海 尔 2,000,000 23,440,000.00 0.22
40 600827 友谊股 份 2,035,484 23,021,324.04 0.21
41 600642 申能股 份 4,880,991 22,501,368.51 0.21
42 300305 裕兴股 份 645,629 21,505,901.99 0.20
43 300195 长荣股 份 867,105 21,356,796.15 0.20
44 002372 伟星新 材 1,445,106 20,404,896.72 0.19
45 601369 陕鼓动 力 1,899,673 17,590,971.98 0.16
46 000600 建投能 源 3,956,636 16,815,703.00 0.16
47 000895 双汇发 展 243,311 15,056,084.68 0.14
48 002595 豪迈科 技 718,192 13,243,460.48 0.12
49 601208 东材科 技 1,199,691 8,757,744.30 0.08
50 002223 鱼跃医 疗 559,901 8,314,529.85 0.08
51 600251 冠农股 份 433,850 8,126,010.50 0.08
52 600563 法拉电 子 499,876 7,628,107.76 0.07
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
29 29
53 600585 海螺水 泥 499,958 7,409,377.56 0.07
54 002242 九阳股 份 849,831 6,254,756.16 0.06
55 600674 川投能 源 900,000 6,228,000.00 0.06
56 002250 联化科 技 300,000 5,175,000.00 0.05
57 600517 置信电 气 399,931 4,587,208.57 0.04
58 600863 内蒙华 电 500,000 3,950,000.00 0.04
59 601607 上海医 药 350,000 3,734,500.00 0.03
60 601336 新华保 险 100,000 3,424,000.00 0.03
61 600183 生益科 技 654,446 3,370,396.90 0.03
62 000418 小天鹅 Ａ 299,958 2,546,643.42 0.02
63 002007 华兰生 物 100,000 2,458,000.00 0.02
64 002662 京威股 份 99,969 2,138,336.91 0.02
65 000651 格力电 器 100,000 2,085,000.00 0.02
66 002032 苏 泊 尔 164,881 2,067,607.74 0.02
67 601179 中国西 电 500,000 1,990,000.00 0.02
68 600486 扬农化 工 100,000 1,815,000.00 0.02
69 601808 中海油 服 100,000 1,651,000.00 0.02
70 600030 中信证 券 100,000 1,263,000.00 0.01
71 600261 阳光照 明 100,000 1,190,000.00 0.01
72 600837 海通证 券 100,000 963,000.00 0.01
73 600597 光明乳 业 100,000 932,000.00 0.01
74 000869 张 裕Ａ 13,000 874,380.00 0.01
75 600639 浦东金 桥 100,000 709,000.00 0.01
76 000543 皖能电 力 100,000 701,000.00 0.01
77 002534 杭锅股 份 30,600 550,188.00 0.01
78 002563 森马服 饰 10,000 263,700.00 0.00
79 601100 恒立油 缸 15,000 165,000.00 0.00
7.4 报告期 内股 票投资组 合的 重大变 动
7.4.1 累 计买 入金额 超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额 占期初 基金 资产 净值 比例 （%）
1 601628 中国人 寿 430,596,062.33 4.27
2 600795 国电电 力 370,160,468.54 3.67
3 600271 航天信 息 115,245,294.39 1.14
4 600016 民生银 行 108,774,832.31 1.08
5 600690 青岛海 尔 107,981,196.78 1.07
6 000792 盐湖股 份 101,466,375.60 1.01
7 601318 中国平 安 100,391,166.34 0.99
8 600674 川投能 源 90,531,246.54 0.90
9 600030 中信证 券 84,052,514.06 0.83
10 601601 中国太 保 81,887,507.53 0.81
11 600309 烟台万 华 81,314,166.83 0.81
12 000063 中兴通 讯 74,621,036.45 0.74
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
30 30
13 600837 海通证 券 70,400,911.89 0.70
14 601126 四方股 份 67,181,139.27 0.67
15 300274 阳光电 源 55,882,660.70 0.55
16 000568 泸州老 窖 46,805,057.03 0.46
17 000999 华润三 九 46,088,322.94 0.46
18 000876 新 希 望 43,360,681.33 0.43
19 000869 张 裕Ａ 38,483,468.74 0.38
20 601633 长城汽 车 34,899,753.89 0.35
注： 本 项的 “买 入金 额” 均按买 入成 交金 额（ 成交 单价乘 以成 交数 量） 填列 ，不考 虑相 关交 易 费 用 。
7.4.2 累 计卖 出金额 超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额 占期初 基金 资产 净值 比例 （%）
1 601006 大秦铁 路 381,391,178.17 3.78
2 000002 万 科Ａ 198,897,772.24 1.97
3 601398 工商银 行 136,212,825.76 1.35
4 000895 双汇发 展 121,355,167.02 1.20
5 600690 青岛海 尔 108,388,696.75 1.07
6 601288 农业银 行 107,071,939.74 1.06
7 000792 盐湖股 份 97,500,925.94 0.97
8 600030 中信证 券 90,964,265.97 0.90
9 600674 川投能 源 88,276,527.27 0.87
10 600048 保利地 产 87,201,333.14 0.86
11 600104 上汽集 团 86,898,314.77 0.86
12 600837 海通证 券 75,026,279.25 0.74
13 600519 贵州茅 台 64,559,517.26 0.64
14 000999 华润三 九 64,354,986.37 0.64
15 600325 华发股 份 61,099,075.69 0.61
16 601633 长城汽 车 54,392,137.26 0.54
17 000568 泸州老 窖 52,991,564.46 0.53
18 300274 阳光电 源 52,658,959.23 0.52
19 600739 辽宁成 大 49,437,582.06 0.49
20 600563 法拉电 子 42,614,792.27 0.42
注：本 项 “卖 出金 额” 均 按卖出 成交 金额 （成 交单 价乘以 成交 数量 ）填 列， 不考虑 相关 交易 费用 。
7.4.3 买 入股 票的成 本总 额及 卖出股 票的 收入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票 成 本（ 成交 ）总 额 2,667,026,684.40
卖出股 票 收 入（ 成交 ）总 额 2,615,146,595.22
注： 本项 “ 买入 股票 成本 ” 、 “ 卖出 股票 收入 ” 均 按买卖 成交 金额 （ 成交 单 价乘以 成交 数量 ） 填列，
不考虑 相关 交易 费用 。
7.5 期末 按 债券 品种分类 的债 券投资 组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （% ）
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
31 31
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 - -
其中： 政策 性金 融债 - -
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 155,386,701.20 1.44
8 其他 - -
9 合计 155,386,701.20 1.44
7.6 期末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小排 名的 前五名 债券 投资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （% ）
1 110013 国投转 债 792,480 85,159,900.80 0.79
2 110018 国电转 债 453,560 51,011,893.20 0.47
3 113001 中行转 债 110,800 10,760,896.00 0.10
4 110016 川投转 债 58,330 6,056,987.20 0.06
5 113003 重工转 债 22,960 2,397,024.00 0.02
7.7 期末按 公允 价值占基 金资 产净值 比 例 大小排 名的 所有资 产支 持证券 投资 明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 期末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小排 名的 前五名 权证 投资明 细
本基金本报告期末未持有权证。
7.9 投资组 合报 告附注
7.9.1 报告 期内基 金投资 的前 十名证 券的 发行主 体没 有被监 管部 门立案 调查 ，或在 报告 编制
日 前一 年内受 到公 开谴责 、处 罚。
7.9.2 基 金投 资的前 十名 股票 中，没 有投 资超出 基金 合同规 定备 选股票 库之 外的股 票 。
7.9.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 1,649,038.30
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 36,015,782.67
4 应收利 息 503,933.26
5 应收申 购款 2,113,675.66
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 40,282,429.89
7.9.4 期 末持 有的处 于转 股期 的可转 换债 券明细
金额单 位： 人民 币元
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
32 32
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （% ）
1 110013 国投转 债 85,159,900.80 0.79
2 110018 国电转 债 51,011,893.20 0.47
3 113001 中行转 债 10,760,896.00 0.10
4 110016 川投转 债 6,056,987.20 0.06
7.9.5 期 末前 十名股 票中 存在 流通受 限情 况的说 明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
7.9.6 投资组 合报 告附注 的其 他文字 描述 部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§8 基金 份额持有人信息
8.1 期末基 金份 额持有人 户数 及持有 人结 构
份额单 位： 份
持有人 户
数 （户 ）
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额 占总份 额比 例 持有份 额 占总份 额比 例
448,085 15,170.81 765,587,794.05 11.26% 6,032,225,330.32 88.74%
8.2 期末上 市基 金前十名 持有 人
序号 持有人 名称 持有份 额（ 份） 占上市 总份 额比 例
1
魏威 5,059,095.00 1.80%
2
浙商 证券 有限 责任 公司 3,000,000.00 1.07%
3
永诚 财产 保险 股份 有限 公 司－传 统保 险产 品 2,000,000.00 0.71%
4
赵素 萍 1,600,000.00 0.57%
5
王凤 娜 1,512,000.00 0.54%
6
刘志 巍 1,420,085.00 0.50%
7
杨柳 1,165,270.00 0.41%
8
王志 博 1,095,343.00 0.39%
9
张洁 芳 992,700.00 0.35%
10
邱厚 钰 984,809.00 0.35%
注：上 述基 金份 额持 有人 为场内 持有 人。
8.3 期末基 金管 理人的从 业人 员持有 本基 金的情 况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理公 司所 有从 业人 员持有 本基 金 324,287.51 0.00%
注：1 、本 公司 高级 管理 人 员、基 金投 资和 研究 部门 负责人 未持 有本 基金 ；
2、本 基金 的基 金经 理 未 持 有本基金 。
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
33 33
§9 开放 式基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （2005 年1 月6 日） 基金 份额 总额 1,209,641,741.07
本报告 期期 初基 金份 额总 额 6,423,265,263.00
本报告 期基 金总 申购 份额 791,283,575.91
减：本 报告 期基 金总 赎回 份额 416,735,693.64
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 6,797,813,145.27
§10 重大事 件揭示
10.1 基 金份额 持有 人大 会决 议
本报告期内未召开持有人大会。
10.2 基 金管理 人、 基金 托管 人的专 门基 金托管 部门 的重大 人事 变动
本报告期内，本基金管理人 、基金托管人的专门托管部门 未发生重大人事变动 。
10.3 涉 及基金 管理 人、 基金 财产、 基金 托管业 务的 诉讼
本报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
10.4 基 金投资 策略 的改 变
本报告期内本基金投资策略未改变。
10.5 为 基金进 行审 计的 会计 师事务 所情 况
本 基 金 自 基 金 合 同 生 效 日 起 聘 请 普 华 永 道 中 天 会 计 师 事 务 所 有 限 公 司 为 本 基 金 提 供 审
计服务。
10.6 管 理人、 托管 人及 其高 级管理 人员 受稽查 或处 罚等情 况
本报告期内， 基金管理人、 基金托管人涉及托管业务的部门及其高级管理人员没有受到
监管部门稽查或处罚等情况 。
10.7 基金 租用 证券公司 交易 单元 的 有关 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单
元数量
股票交易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金额
占当期 股票 成
交总额 的比 例
佣金
占 当期 佣金
总量的 比例
渤海证 券 1 1,392,233,440.55 26.73% 1,183,395.00 27.39% -
中 投证 券 2 813,453,367.43 15.62% 691,183.58 16.00% -
银河证 券 1 563,914,457.76 10.83% 479,624.07 11.10% -
国泰君 安 5 519,413,908.62 9.97% 433,408.28 10.03% -
招商证 券 2 503,838,821.27 9.68% 411,151.06 9.51% -
中信建 投 2 370,581,861.67 7.12% 316,334.43 7.32% 新增1 个
财通证 券 1 238,015,999.85 4.57% 198,409.22 4.59% -
东方证 券 2 185,178,020.78 3.56% 113,422.28 2.62% -
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
34 34
中信证 券 3 148,894,389.41 2.86% 127,531.22 2.95% 新增1 个
湘财证 券 1 135,174,921.59 2.60% 87,863.10 2.03% -
山西证 券 1 126,074,330.74 2.42% 105,709.35 2.45% -
瑞银证 券 1 101,708,605.57 1.95% 87,084.95 2.02% 新增
长江证 券 1 80,764,112.05 1.55% 68,650.76 1.59% 新增
海通证 券 1 28,313,590.09 0.54% 17,342.41 0.40% 新增
华泰证 券 1 -
- -
- -
浙商证 券 1 -
- -
- -
广发证 券 1 -
- -
- -
高华证 券 1 -
- -
- -
华宝证 券 1 -
- -
- -
日信证 券 1 -
- -
- -
长城证 券 1 -
- -
- -
兴业证 券 1 -
- -
- -
安信证 券 1 -
- -
- -
申银万 国 1 -
- -
- -
注： 本 基金 根据 中国 证券 监督管 理委 员会 《关 于完 善证券 投资 基金 交易 席位 制度有 关问 题的 通知 》 （证
监基字[2007]48 号） 的有 关规定 要求 ， 我 公司 在比 较了多 家证 券经 营机 构的 财务状 况、 经营 状况、 研 究水
平后， 向多 家券 商租 用了 基金专 用交 易席 位。
1、基 金专 用交 易席 位的 选 择标准 如下 ：
(1)经 营行 为稳 健规 范， 内 控制度 健全 ，在 业内 有良 好的声 誉；
(2) 具 备基 金运 作所 需 的高效 、安 全的 通讯 条件 ，交易 设施 满足 基金 进行 证券交 易的 需要 ；
(3) 具 有较强 的全方 位金 融服务 能力和 水平， 包括 但不限 于：有 较好的 研究 能力和 行业分 析能力，能
及时、 全面 地向 公司 提供 高质量 的关 于宏 观、 行业 及市场 走向 、个 股分 析的 报告及 丰富 全面 的信 息服 务 ；
能根据 公司 所管 理基 金的 特定要 求 ， 提 供专门 研究 报告 ， 具 有开 发量化 投资 组合模 型的 能力 ； 能 积极 为 公
司投资 业务 的开 展， 投资 信息的 交流 以及 其他 方面 业务的 开展 提供 良好 的服 务和支 持。
2 、基 金专 用交 易席 位的选 择程 序如 下：
(1) 本 基金 管理 人根 据 上述标 准考 察后 确定 选用 交易席 位的 证 券 经营 机构 ；
(2) 基 金管 理人 和被 选 中的证 券经 营机 构签 订席 位租用 协议 。
10.8 其他 重大 事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
关于博 时基 金管 理有 限公 司旗下 部分 基金 继续 参加 交通银 行股
份有限 公司 网上 及手 机银 行申购 业务 费率 优惠 活动 的公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012-6-29
2
关于博 时基 金管 理有 限公 司旗下 部分 基金 参加 交通 银行股 份有
限公司 网上 银行 、 手 机银 行基金 营养 组合 申购 费率 “折上 折” 优
惠活动 的公 告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012-6-29
3
关于博 时基 金管 理有 限公 司旗下 部分 基金 参加 江苏 银行股 份有
限公司 网上 银行 申购 费率 优惠活 动的 公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012-6-29
4 关于开 通机 构直 销网 上交 易业务 和费 率优 惠的 公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012-6-25
5
博时基 金管 理有 限公 司关 于开通 中国 银行 借记 卡直 销网上 交易
和费率 优惠 的公 告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012-6-11
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
35 35
6 博时基 金管 理有 限公 司成 都分公 司成 立的 公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012-5-25
7
博时基 金管 理有 限公 司关 于开通 支 付 宝基 金专 户直 销网上 交易
和费率 优惠 的公 告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012-5-15
8
博时基 金管 理有 限公 司关 于与通 联支 付网 络服 务股 份有限 公司
合作开 通中 国邮 政储 蓄银 行借记 卡直 销网 上交 易和 费率优 惠的
公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012-5-2
9
博时基 金管 理有 限公 司旗 下部分 开放 式基 金参 加中 国邮政 储蓄
银行股 份有 限公 司手 机银 行申购 费率 优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012-4-27
10
关于博 时基 金管 理有 限公 司旗下 部分 基金 参加 中国 工商银 行股
份有限 公司 个人 电子 银 行 基金申 购费 率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012-3-30
11
关于博 时基 金管 理有 限公 司旗下 部分 基金 参加 江苏 银行股 份有
限公司 网上 银行 申购 费率 优惠活 动的 公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012-3-30
12
博时基 金管 理有 限公 司关 于与通 联支 付网 络服 务股 份有限 公司
合作开 通中 国建 设银 行借 记卡直 销网 上交 易和 费率 优惠的 公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012-3-12
13
关于博 时基 金管 理有 限公 司旗下 部分 基金 参加 交通 银行股 份有
限公司 网上 银行 、 手 机银 行基金 营养 组合 申购 费率 “折上 折” 优
惠活动 的公 告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012-1-16
14
关于博 时基 金管 理有 限公 司旗下 部分 开放 式基 金参 加汉口 银行
股份有 限公 司电 子渠 道申 购费率 与定 期定 额申 购费 率优惠 活动
的公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012-1-16
15 博时主 题行 业股 票证 券投 资基金 分红 公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012-1-13
16
博时基 金管 理有 限公 司关 于与通 联支 付网 络服 务股 份有限 公司
合作开 通中 国农 业银 行借 记卡直 销网 上交 易和 费率 优惠的 公告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012-1-9
17
博时基 金管 理有 限公 司旗 下部分 开放 式基 金参 加中 国邮政 储蓄
银行有 限责 任公 司网 上银 行申购 费率 优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012-1-6
18
博时基 金管 理有 限公 司关 于直销 投资 者汇 款交 易业 务规则 变更
的提示 性公 告
中国证 券报 、上 海
证券报 、证 券时 报
2012-1-4
§11 影响投 资者决策的其 他重要信息
2012 年 1 月 16 日, 托 管人中国建设银行股份有限公司发布关于董事长任职的公告，自
2012 年1 月16 日起，王洪章先生就任本行董事长、执行董事 。
§12 备查文 件目 录
12.1 备 查文件 目录
12.1.1 中国证监会批准博时主题行业股票证券投资基金设立的文件
12.1.2 《博时主题行业股票证券投资基金基金合同》
博时主题行业股票证券投资基金 2012 年半年度报告
36 36
12.1.3 《博时主题行业股票证券投资基金托管协议》
12.1.4 基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程
12.1.5 博时主题行业股票证券投资基金各年度审计报告正本
12.1.6 报告期内博时主题行业股票证券投资基金在指定报刊上各项公告的原稿
12.2 存 放地点
基金管理人、基金托管人处。
12.3 查 阅方式
投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本 费购买复印件
投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人博时基金管理有限公司
博时一线通 ：95105568 （免长途话费）
博 时基 金管理 有限 公司
2012 年 8 月 25 日
