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国泰双利债券证券投资基金 
更新招募说明书 
（2012年第一号） 
 
 
 
 
 
 
基金管理人：国泰基金管理有限公司 
基金托管人：中国建设银行股份有限公司 
截止日：二○一二年三月十一日 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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重要提示 
国泰双利债券证券投资基金（以下简称“本基金” ）经中国证监会 2009 年 1 月 22 日证
监许可[2009]75 号文核准募集。 
基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中国证监会核
准，但中国证监会对本基金募集的核准，并不表明其对本基金的价值和收益作出实质性判断
或保证，也不表明投资于本基金没有风险。 
本基金投资于证券市场，基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动，投资人根据所
持有的基金份额享受基金收益，同时承担相应的投资风险。本基金投资中的风险包括：因整
体政治、经济、社会等环境因素对证券市场价格产生影响而形成的系统性风险，个别证券特
有的非系统性风险，由于基金份额持有人连续大量赎回基金产生的流动性风险，基金管理人
在基金管理实施过程中产生的积极管理风险，基金的特定风险等。国泰双利债券证券投资基
金是债券基金，风险低于股票基金、混合基金，高于货币市场基金，属于较低风险、较低收
益的品种。投资人在投资本基金之前，请仔细阅读本基金的招募说明书和基金合同，全面认
识本基金的风险收益特征和产品特性，并充分考虑自身的风险承受能力，理性判断市场，谨
慎做出投资决策。 
本基金投资于债券等固定收益类品种的比例不低于基金资产的 80%，投资于股票、权证
等权益类品种的比例不超过基金资产的 20%，基金保留的现金或者到期日在一年以内的政府
债券不低于基金资产净值的 5%。 
基金的过往业绩并不预示其未来表现。 
基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成对本基金业绩表现的保证。 基金管理人依照
恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保证基金一定盈利，也不
保证最低收益。 
投资者在进行投资决策前，请仔细阅读本基金的《招募说明书》及《基金合同》 。 
本招募说明书中涉及的与托管相关的基金信息已经本基金托管人复核。 本招募说明书所
载内容截止日为 2012 年 3 月 11 日，投资组合报告为 2011 年 4 季度报告，有关财务数据和
净值表现截止日为 2011年 12 月 31日。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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目 录 
一、绪言..................................................................... 3 
二、释义..................................................................... 3 
三、基金管理人............................................................... 7 
四、基金托管人.............................................................. 18 
五、相关服务机构............................................................ 21 
六、基金的募集.............................................................. 33 
七、基金合同的生效.......................................................... 34 
八、基金份额的申购与赎回.................................................... 34 
九、基金的投资.............................................................. 43 
十、基金的业绩.............................................................. 54 
十一、基金的财产............................................................ 55 
十二、基金资产的估值........................................................ 56 
十三、基金的收益与分配...................................................... 62 
十四、基金的费用与税收...................................................... 63 
十五、基金的会计与审计...................................................... 65 
十六、基金的信息披露........................................................ 66 
十七、风险揭示.............................................................. 70 
十八、基金合同的变更、终止与基金财产的清算.................................. 73 
十九、基金合同的内容摘要.................................................... 75 
二十、基金托管协议的内容摘要................................................ 90 
二十一、对基金份额持有人的服务.............................................. 98 
二十二、其他应披露的事项................................................... 101 
二十三、招募说明书存放及查阅方式........................................... 102 
二十四、备查文件........................................................... 102 
 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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一、绪言 
本招募说明书依据《中华人民共和国证券投资基金法》 （以下简称《基金法》 ） 、 《证券投
资基金运作管理办法》 （以下简称《运作办法》 ） 、 《证券投资基金销售管理办法》 （以下简称
《销售办法》 ） 、 《证券投资基金信息披露管理办法》 （以下简称《信息披露办法》 ） 、 《证券投
资基金信息披露内容与格式准则第5号<招募说明书的内容与格式>》 等有关法律法规以及 《国
泰双利债券证券投资基金基金合同》编写。 
基金管理人承诺本招募说明书不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其
真实性、准确性、完整性承担法律责任。本基金是根据本招募说明书所载明的资料申请募集
的。本基金管理人没有委托或授权任何其他人提供未在本招募说明书中载明的信息，或对本
招募说明书作任何解释或者说明。 
本招募说明书根据本基金的基金合同编写，并经中国证监会核准。基金合同是约定基金
当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金合同取得基金份额，即成为基金份
额持有人和基金合同的当事人， 其持有基金份额的行为本身即表明其对基金合同的承认和接
受，并按照《基金法》 、基金合同及其他有关规定享有权利、承担义务。基金投资人欲了解
基金份额持有人的权利和义务，应详细查阅基金合同。 
二、释义 
在本招募说明书中，除非文意另有所指，下列词语或简称具有如下含义： 
1、基金或本基金：指国泰双利债券证券投资基金 
2、基金管理人：指国泰基金管理有限公司 
3、基金托管人：指中国建设银行股份有限公司 
4、基金合同或本基金合同：指《国泰双利债券证券投资基金基金合同》及对本基金合
同的任何有效修订和补充 
5、托管协议：指基金管理人与基金托管人就本基金签订之《国泰双利债券证券投资基
金托管协议》及对该托管协议的任何有效修订和补充 
6、招募说明书：指《国泰双利债券证券投资基金招募说明书》及其定期的更新 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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7、基金份额发售公告：指《国泰双利债券证券投资基金基金份额发售公告》 
8、法律法规：指中国现行有效并公布实施的法律、行政法规、规范性文件、司法解释、
行政规章以及其他对基金合同当事人有约束力的决定、决议、通知等 
9、 《基金法》 ：指 2003 年10月 28 日经第十届全国人民代表大会常务委员会第五次会议
通过，自 2004 年 6 月 1 日起实施的《中华人民共和国证券投资基金法》及颁布机关对其不
时做出的修订 
10、 《销售办法》 ：指中国证监会 2011年 6 月9 日颁布、同年 10 月1 日实施的《证券投
资基金销售管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订 
11、 《信息披露办法》 ：指中国证监会 2004 年 6 月 8 日颁布、同年 7 月 1 日实施的《证
券投资基金信息披露管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订 
12、 《运作办法》 ：指中国证监会 2004年 6 月29 日颁布、同年 7 月1 日实施的《证券投
资基金运作管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订 
13、中国证监会：指中国证券监督管理委员会 
14、银行业监督管理机构：指中国人民银行和/或中国银行业监督管理委员会 
15、基金合同当事人：指受基金合同约束，根据基金合同享有权利并承担义务的法律主
体，包括基金管理人、基金托管人和基金份额持有人 
16、个人投资者：指年满 18 周岁，合法持有现时有效的中华人民共和国居民身份证、
军人证件等有效身份证件的中国公民，以及中国证监会批准的其他可以投资基金的自然人 
17、机构投资者：指依法可以投资开放式证券投资基金的、在中华人民共和国境内合法
注册登记并存续或经有关政府部门批准设立并存续的企业法人、事业法人、社会团体或其他
组织 
18、合格境外机构投资者：指符合现时有效的相关法律法规规定可以投资于中国境内证
券市场的中国境外的机构投资者 
19、投资人：指个人投资者、机构投资者和合格境外机构投资者以及法律法规或中国证
监会允许购买证券投资基金的其他投资人的合称 
20、基金份额持有人：指依基金合同和招募说明书合法取得基金份额的投资人 
21、基金销售业务：指基金管理人或代销机构宣传推介基金，发售基金份额，办理基金
份额的申购、赎回、转换、非交易过户、转托管及定期定额投资等业务 
22、销售机构：指直销机构和代销机构 
23、直销机构：指国泰基金管理有限公司 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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24、代销机构：指符合《销售办法》和中国证监会规定的其他条件，取得基金代销业务
资格并与基金管理人签订了基金销售服务代理协议，代为办理基金销售业务的机构 
25、基金销售网点：指直销机构的直销中心及代销机构的代销网点 
26、注册登记业务：指基金登记、存管、过户、清算和结算业务，具体内容包括投资人
基金账户的建立和管理、基金份额注册登记、基金销售业务的确认、清算和结算、代理发放
红利、建立并保管基金份额持有人名册等 
27、注册登记机构：指办理注册登记业务的机构。基金的注册登记机构为国泰基金管理
有限公司或接受国泰基金管理有限公司委托代为办理注册登记业务的机构 
28、基金账户：指注册登记机构为投资人开立的、记录其持有的、基金管理人所管理的
基金份额余额及其变动情况的账户 
29、基金交易账户：指销售机构为投资人开立的、记录投资人通过该销售机构买卖本基
金的基金份额变动及结余情况的账户 
30、基金合同生效日：指基金募集达到法律法规规定及基金合同规定的条件，基金管理
人向中国证监会办理基金备案手续完毕，并获得中国证监会书面确认的日期 
31、 基金合同终止日： 指基金合同规定的基金合同终止事由出现后， 基金财产清算完毕，
清算结果报中国证监会备案并予以公告的日期 
32、基金募集期：指自基金份额发售之日起至发售结束之日止的期间，最长不得超过 3
个月 
33、存续期：指基金合同生效至终止之间的不定期期限 
34、工作日：指上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日 
35、T 日：指销售机构在规定时间受理投资人申购、赎回或其他业务申请的工作日 
36、T+n 日：指自T 日起第n 个工作日(不包含T日) 
37、开放日：指为投资人办理基金份额申购、赎回或其他业务的工作日 
38、交易时间：指开放日基金接受申购、赎回或其他交易的时间段 
39、 《业务规则》 ：指《国泰基金管理有限公司开放式基金业务规则》 ，是规范基金管理
人所管理的开放式证券投资基金注册登记方面的业务规则， 由基金管理人和投资人共同遵守 
40、认购：指在基金募集期内，投资人申请购买基金份额的行为 
41、申购：指基金合同生效后，投资人根据基金合同和招募说明书的规定申请购买基金
份额的行为 
42、赎回：指基金合同生效后，基金份额持有人按基金合同规定的条件要求将基金份额国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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兑换为现金的行为 
43、销售服务费：指从基金资产中计提的，用于本基金市场推广、销售以及基金份额持
有人服务的费用 
44、基金份额类别：指根据认购/申购费用、销售服务费用收取方式的不同将基金份额
分为不同的类别，各基金份额类别分别设置代码，分别计算和公告基金份额净值和基金份额
累计净值 
45、 基金转换： 指基金份额持有人按照基金合同和基金管理人届时有效公告规定的条件，
申请将其持有基金管理人管理的、某一基金的基金份额转换为基金管理人管理的、且由同一
注册登记机构办理注册登记的其他基金基金份额的行为 
46、转托管：指基金份额持有人在本基金的不同销售机构之间实施的变更所持基金份额
销售机构的操作 
47、定期定额投资计划：指投资人通过有关销售机构提出申请，约定每期扣款日、扣款
金额及扣款方式， 由销售机构于每期约定扣款日在投资人指定银行账户内自动完成扣款及基
金申购申请的一种投资方式 
48、巨额赎回：指本基金单个开放日，基金净赎回申请(赎回申请份额总数加上基金转
换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总数后的余额)
超过上一开放日基金总份额的 10% 
49、元：指人民币元 
50、基金收益：指基金投资所得红利、股息、债券利息、买卖证券价差、银行存款利息、
已实现的其他合法收入及因运用基金财产带来的成本和费用的节约 
51、基金资产总值：指基金拥有的各类有价证券、银行存款本息、基金应收申购款及其
他资产的价值总和 
52、基金资产净值：指基金资产总值减去基金负债后的价值 
53、基金份额净值：指计算日基金资产净值除以计算日基金份额总数 
54、基金资产估值：指计算评估基金资产和负债的价值，以确定基金资产净值和基金份
额净值的过程 
55、指定媒体：指中国证监会指定的用以进行信息披露的报刊、互联网网站及其他媒体 
56、不可抗力：指基金合同当事人无法预见、无法抗拒、无法避免且在基金合同由基金
管理人、基金托管人签署之日后发生的，使基金合同当事人无法全部或部分履行基金合同的
任何事件，包括但不限于洪水、地震及其他自然灾害、战争、骚乱、火灾、政府征用、没收、国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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恐怖袭击、传染病传播、法律法规变化、突发停电或其他突发事件、证券交易所非正常暂停
或停止交易 
三、基金管理人 
（一）基金管理人概况 
名称：国泰基金管理有限公司 
设立日期：1998 年3 月5日 
住所：上海市浦东新区世纪大道 100 号上海环球金融中心 39楼 
办公地址：上海市浦东新区世纪大道 100 号上海环球金融中心 39 楼 
法定代表人：陈勇胜 
注册资本：1.1 亿元人民币 
联系人：何晔 
联系电话： （021）38561743 
股本结构： 
股东名称 股权比例 
中国建银投资有限责任公司 60% 
意大利忠利集团 30% 
中国电力财务有限公司 10% 
 
（二）基金管理人管理基金的基本情况 
截至 2012 年3 月11 日，本基金管理人共管理 3只封闭式证券投资基金：金泰证券投资
基金、金鑫证券投资基金、国泰估值优势可分离交易股票型证券投资基金(创新型封闭式)，
以及 19 只开放式证券投资基金：国泰金鹰增长证券投资基金、国泰金龙系列证券投资基金
（包括 2 只子基金，分别为国泰金龙行业精选证券投资基金、国泰金龙债券证券投资基金） 、
国泰金马稳健回报证券投资基金、国泰货币市场证券投资基金、国泰金鹿保本增值混合证券
投资基金、国泰金鹏蓝筹价值混合型证券投资基金、国泰金鼎价值精选混合型证券投资基金
（由金鼎证券投资基金转型而来） 、国泰金牛创新成长股票型证券投资基金、国泰沪深 300
指数证券投资基金（由国泰金象保本增值混合证券投资基金转型而来） 、国泰双利债券证券国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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投资基金、国泰区位优势股票型证券投资基金、国泰中小盘成长股票型证券投资基金（LOF）
（由金盛证券投资基金转型而来） 、国泰纳斯达克 100 指数证券投资基金、国泰价值经典股
票型证券投资基金（LOF） 、上证 180 金融交易型开放式指数证券投资基金、国泰上证 180
金融交易型开放式指数证券投资基金联接基金、国泰保本混合型证券投资基金、国泰事件驱
动策略股票型证券投资基金、国泰信用互利分级债券型证券投资基金。另外，本基金管理人
于 2004 年获得全国社会保障基金理事会社保基金资产管理人资格，目前受托管理全国社保
基金多个投资组合。2007 年11月 19日，本基金管理人获得企业年金投资管理人资格。2008
年 2 月 14 日，本基金管理人成为首批获准开展特定客户资产管理业务（专户理财）的基金
公司之一，并于 3 月 24 日经中国证监会批准获得合格境内机构投资者（QDII）资格，成为
目前业内少数拥有“全牌照”的基金公司之一，囊括了公募基金、社保、年金、专户理财和
QDII 等管理业务资格。 
 
（三）主要人员情况 
1、董事会成员 
陈勇胜，董事长，硕士研究生，高级经济师，20 年证券从业经历。1982 年起在中国建
设银行总行、中国投资银行总行工作。历任综合计划处、资金处副处长、国际结算部副总经
理（主持工作） 。1992 年起任国泰证券有限公司国际业务部总经理，公司总经理助理兼北京
分公司总经理，1998年3 月起任国泰基金管理有限公司董事、总经理，1999年 10 月起任公
司董事长、党委书记。 
陈良秋，董事，大学本科。1993 年 7 月起在中国建设银行厦门市分行工作，历任业务
科副经理、办公室副总经理、支行副行长、行长。2006 年10 月起在中国建投工作，任企业
管理部总经理助理、副总经理、投资部负责人，兼任中投科信科技股份有限公司董事。2007
年 11 月起任公司董事。 
徐志斌，董事，硕士研究生。2001 年 8 月起，先后在高盛集团工作，历任环球控制部
高级分析师、项目经理、团队经理；运营风险管理部总监、执行董事；市场风险管理部执行
董事。2010 年 4 月起在中国建投风险管理部工作，2010 年 4 月起任中国建投风险管理部业
务总监。2010 年11 月起任公司董事。 
Philippe SETBON，董事，硕士研究生，EFFAS 注册金融分析师。1993 年起历任 BOISSY 
GESTION SA (AZUR – GMF Group)首席执行官、ROTHSCHILD ET COMPAGNIE GESTION SA 股国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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票投资部总监、GENERALI FINANCES SA 副总经理/投资总监、GENERALI INVESTMENT FRANCE 
S.A/GENERALI INVESTMENTS 首席执行官/投资总监、GENERALI INVESTMENTS 忠利投资董事会
主席/首席执行官。并兼任 Generali Investments SICAV (卢森堡)主席、Generali 
Investments Deutschland 监事会主席、Generali Fund Management 副主席、Generali 
Investments SGR 副主席、THALIA SA (Lugano)、TENAX(UK)、Generali Hedge Fund 
SICAV(Lugano)董事会成员等职务。2010 年6 月起任公司董事。 
游一冰，董事，大学本科，英国特许保险学会高级会员（FCII）及英国特许保险师
（Chartered Insurer） 。1994 年起历任中国保险（欧洲)控股有限公司总裁助理、忠利保险
有限公司英国分公司、忠利亚洲中国地区总经理、中意财产保险有限公司董事、总经理，兼
任中意人寿保险有限公司董事。2010 年6 月起任公司董事。 
张和之，董事，硕士研究生、高级会计师。曾任水利电力部机关财务处主任科员，能源
部机关财务处副处长，电力部机关事务局经营财务处处长,国家电力公司中兴实业发展总公
司副总经理、 总会计师、 副董事长、 中国电力财务有限公司副董事长、 党组副书记 （正局级） 、
正局级调研员。2004年2 月起任公司董事。 
金旭，董事，硕士研究生，19 年证券从业经历。1993 年 7 月至 2001 年 11 月在中国证
监会工作， 历任法规处副处长、 深圳监管专员办事处机构处副处长、 基金监管部综合处处长。
2001 年 11 月至 2004 年 7 月在华夏基金管理有限公司任党支部副书记、副总经理。2004 年
7 月至2006年 1 月在宝盈基金管理有限公司任总经理。 2006年 1 月至2007 年5 月在梅隆全
球投资有限公司北京代表处任首席代表。2007 年 5 月担任国泰基金管理有限公司总经理。
2007年 11 月起任公司董事、党委副书记。 
吴鹏，独立董事，博士研究生。著名律师，执业范围包括金融证券。曾在日本著名律师
事务所从事与中国相关法律工作，日本西南大学讲授中国法律。1993年回国从事律师工作，
现为北京中伦律师事务所合伙人，中国国际经济贸易仲裁委员会仲裁员。2001 年 5 月起任
公司独立董事。 
王军，独立董事，博士研究生，教授。1986 年起在对外经济贸易大学法律系、法学院
执教，任助教、讲师、副教授、教授、博士生导师、法学院副院长、执行院长。兼任国务院
学位委员会第六届学科评议组法学组成员、中国法学会国际经济法学研究会常务副会长、中
国法学会民法学研究会常务理事、中国国际经济贸易仲裁委员会仲裁员、新加坡国际仲裁中
心仲裁员、北京仲裁委员会仲裁员、大连仲裁委仲裁员、北京市华贸硅谷律师事务所兼职律
师等职。2010 年6 月起任公司独立董事。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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刘秉升，独立董事，大学学历，高级经济师。1980 年起任吉林省长白县马鹿沟乡党委
书记；1982 年起任吉林省长白朝鲜族自治县县委常委、常务副县长；1985 年起任吉林省抚
松县县委常委、常务副县长；1989年起任中国建设银行吉林省白山市支行行长、党委书记；
1995 年起任中国建设银行长春市分行行长、党委书记；1998 年起任中国建设银行海南省分
行行长、党委书记。2007 年任海南省银行业协会会长。2010年 11 月起任公司董事。 
韩少华，独立董事，大学专科，高级会计师。1964 年起在中国建设银行河南省工作，
历任河南省分行副处长、处长；南阳市分行行长、党组书记；分行总会计师。2003 年至 2008
年任河南省豫财会计师事务所副所长。2010年11 月起任公司董事。 
2、监事会成员 
唐建光，监事会主席，大学本科。1982 年 1 月至 1988 年 10 月在煤炭工业部基建司任
工程师；1988 年 10 月至 1993 年 7 月在中国统配煤矿总公司基建局任副处长；1993 年 7 月
至 1995 年9月在中煤建设开发总公司总经理办公室任处长；1995年 9 月至 1998 年 10 月在
煤炭部基建管理中心工作，先后任综合处处长、中心副主任；1998 年 10 月至 2005 年 1 月
在中国建设银行资产保全部任副总经理；2005 年 1 月进入中国建银投资有限责任公司，先
后任资产处置部负责人、总经理、资产管理处置部总经理、负责人，现任中国建银投资有限
责任公司企业管理部高级业务总监。2010年 11月起担任本公司监事会主席。 
Amerigo BORRINI，监事，大学本科，CFA，金融咨询师。1967 年起历任忠利集团会计
结算部、忠利集团金融分析师、忠利集团基金经理、忠利集团资产管理公司财务部首席执行
官、忠利集团财务部总监、忠利集团总经理助理、忠利集团首席风险官。2010 年 6 月起任
本公司监事。 
李芝樑，监事，硕士研究生。曾任中建一局集团第五建筑工程公司宣传部干事，中国电
力财务有限公司债券基金部副经理、经理，投资银行部主任，发展研究中心主任兼董事会办
公室常务副主任。现任中国电力财务有限公司董事会办公室主任。2004 年 2 月起任本公司
监事。 
沙骎，监事，硕士研究生。1998 年 5 月至 1999 年 11 月任职于国泰君安证券，1999 年
11 月至 2000 年 11 月任职于平安保险集团，2000 年 11 月至 2008 年 1 月任职于宝盈基金管
理有限公司。2008年 2 月加入国泰基金管理有限公司；2008年 2 月至2009 年8 月任交易部
总监；2009年9 月至2011 年6 月任研究部总监；2011 年1 月至2012 年2月兼任公司投资
副总监；2012 年 2 月起兼任公司投资总监。2011 年 4 月起任国泰保本混合型证券投资基金
的基金经理；2011 年 6 月起兼任国泰金鹿保本增值混合证券投资基金的基金经理。2010 年国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 11
11 月起担任公司职工监事。 
王骏，监事，硕士研究生。曾任国泰君安证券公司会计、清算部经理，2001 年10月加
入国泰基金管理有限公司，从事基金登记核算工作，现任运营管理部总监。2007年 11 月起
任公司职工监事。 
3、高级管理人员 
陈勇胜，董事长，简历情况见董事会成员介绍。 
金旭，总经理，简历情况见董事会成员介绍。 
巴立康，硕士研究生，高级会计师，19 年证券从业经历。1993 年4 月至 1998 年4月在
华夏证券工作，历任营业部财务经理、公司计划财务部副总经理兼上海分公司财务部经理。
1998 年 4 月至 2007 年 11 月在华夏基金管理有限公司工作，历任综合管理部总经理、基金
运作部总经理、基金运营总监、稽核总监。现任公司副总经理兼北京分公司总经理。 
梁之平，本科，15 年证券从业经历。曾任国泰君安证券股份有限公司国际业务部研究
部经理，大成基金管理有限公司基金运营部总监、市场部总监兼客户服务中心总监、委托投
资部总监，2008 年4 月加入国泰基金管理有限公司，任总经理助理兼财富管理中心总经理，
2011年 1 月至 2012 年2月兼任深圳分公司总经理， 2010 年4月起任公司副总经理兼财富管
理中心总经理。 
李峰，硕士研究生，16年银行证券基金从业经历。1996年5 月至2003年 6 月任荷兰商
业银行上海分行中国区监察主管，2003年 7 月至2005年 5 月任国联安基金管理有限公司监
察稽核专员，2005 年 5 月至 2007 年 3 月任信诚基金管理有限公司督察长，2007 年 4 月至
2009 年 1 月任美国雷曼兄弟亚洲投资有限公司上海代表处中国区合规总监。2009 年 2 月加
盟国泰基金管理有限公司，现任公司督察长。 
4、本基金基金经理 
（1）现任基金经理 
胡永青，男，硕士研究生，8 年证券从业经历，2003 年 2 月至 2008 年 8 月就职于天安
保险， 任固定收益组合经理， 2008 年8 月至2011年 8 月就职于信诚基金， 任投资经理， 2011
年 8 月加入国泰基金管理有限公司，2011 年 12月 5 日起担任国泰双利债券基金、国泰货币
市场证券投资基金的基金经理。 
（2）历任基金经理 
自基金合同生效至 2009 年 5 月，由林勇担任基金经理；2009 年 6 月 1 日至 2009 年 7
月 15 日，由林勇、赵峰共同担任基金经理；自 2009 年7 月16 日至2009年 9 月9 日，由赵国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 12
峰担任基金经理；自 2009 年9 月10日至 2011 年12月 4 日，由赵峰、范迪钊共同担任基金
经理；自 2011 年 12 月 5 日至 2012 年 1 月 8 日，由赵峰、范迪钊、胡永青共同担任基金经
理；自 2012年 1 月9 日至 2012 年2月 9 日，由范迪钊、胡永青共同担任基金经理；自 2012
年 2 月10 日至今，由胡永青担任基金经理。 
5、投资决策委员会 
本基金管理人设有公司投资决策委员会，其成员在公司总经理、分管副总经理、投资总
监、研究开发部、固定收益部、基金管理部、财富管理中心、市场体系等负责人员中产生。
公司总经理可以推荐上述人员以外的投资管理相关人员担任成员， 督察长和运营体系负责人
列席公司投资决策委员会会议。公司投资决策委员会主要职责是根据有关法规和基金合同，
审议并决策公司投资研究部门提出的公司整体投资策略、基金大类资产配置原则，以及研究
相关投资部门提出的重大投资建议等。 
投资决策委员会成员组成如下： 
金旭女士：总经理 
梁之平先生：副总经理兼财富管理中心总经理 
张人蟠先生：总经理助理 
周向勇先生：总经理助理 
刘夫先生：投资副总监 
沙骎先生：投资总监 
张则斌先生：财富管理中心投资总监 
黄焱先生：投资总监兼基金管理部总监 
张玮先生：投资总监兼研究部总监 
裴晓辉先生：固定收益投资总监兼固定收益部总监 
6、上述成员之间均不存在近亲属或家属关系。 
 
（四）基金管理人的职责 
1、依法募集基金，办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为办理基金份额的发
售、申购、赎回和登记事宜； 
2、办理基金备案手续； 
3、对所管理的不同基金财产分别管理、分别记账，进行证券投资； 
4、按照基金合同的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有人分配收益； 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 13
5、进行基金会计核算并编制基金财务会计报告； 
6、编制季度、半年度和年度基金报告； 
7、计算并公告基金资产净值，确定基金份额申购、赎回价格； 
8、办理与基金财产管理业务活动有关的信息披露事项； 
9、召集基金份额持有人大会； 
10、保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料； 
11、 以基金管理人名义， 代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施其他法律行为； 
12、法律法规、中国证监会和基金合同规定的其他职责。 
 
（五）基金管理人的承诺 
1、本基金管理人承诺严格遵守现行有效的相关法律、法规、规章、基金合同和中国证
监会的有关规定，建立健全内部控制制度，采取有效措施，防止违反现行有效的有关法律、
法规、规章、基金合同和中国证监会有关规定的行为发生。 
2、本基金管理人承诺严格遵守《证券法》 、 《基金法》及有关法律法规，建立健全内部
控制制度，采取有效措施，防止下列行为发生： 
（1）将其固有财产或者他人财产混同于基金财产从事证券投资； 
（2）不公平地对待其管理的不同基金财产； 
（3）利用基金财产为基金份额持有人以外的第三人谋取利益； 
（4）向基金份额持有人违规承诺收益或者承担损失； 
（5）法律法规或中国证监会禁止的其他行为。 
3、本基金管理人承诺加强人员管理，强化职业操守，督促和约束员工遵守国家有关法
律、法规及行业规范，诚实信用、勤勉尽责，不从事以下活动： 
（1）越权或违规经营； 
（2）违反基金合同或托管协议； 
（3）故意损害基金份额持有人或其他基金相关机构的合法利益； 
（4）在向中国证监会报送的资料中弄虚作假； 
（5）拒绝、干扰、阻挠或严重影响中国证监会依法监管； 
（6）玩忽职守、滥用职权； 
（7）违反现行有效的有关法律、法规、规章、基金合同和中国证监会的有关规定，泄
漏在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密，尚未依法公开的基金投资内容、基金投资国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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计划等信息； 
（8）违反证券交易场所业务规则，利用对敲、倒仓等手段操纵市场价格，扰乱市场秩
序； 
（9）贬损同行，以抬高自己； 
（10）以不正当手段谋求业务发展； 
（11）有悖社会公德，损害证券投资基金人员形象； 
（12）在公开信息披露和广告中故意含有虚假、误导、欺诈成分； 
（13）其他法律、行政法规以及中国证监会禁止的行为。 
4、基金经理承诺 
（1）依照有关法律法规和基金合同的规定，本着谨慎的原则为基金份额持有人谋取最
大利益； 
（2）不利用职务之便为自己、受雇人或任何第三者谋取利益； 
（3）不泄露在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密，尚未依法公开的基金投资
内容、基金投资计划等信息； 
（4）不以任何形式为其他组织或个人进行证券交易。 
 
（六）基金管理人的内部控制制度 
1、内部控制制度概述 
基金管理人为防范和化解经营运作中面临的风险，保证经营活动的合法合规和有效开
展，制定了一系列组织机制、管理方法、操作程序与控制措施，形成了公司完整的内部控制
体系。该内部控制体系涵盖了内部会计控制、风险管理控制和监察稽核制度等公司运营的各
个方面，并通过相应的具体业务控制流程来严格实施。 
（1）内部风险控制遵循的原则 
1）全面性原则：内部风险控制必须覆盖公司所有部门和岗位，渗透各项业务过程和业
务环节； 
2）独立性原则：公司设立独立的稽核监察部，稽核监察部保持高度的独立性和权威性，
负责对公司各部门内部风险控制工作进行稽核和检查； 
3）相互制约原则：公司及各部门在内部组织结构的设计上形成一种相互制约的机制，
建立不同岗位之间的制衡体系； 
4）保持与业务发展的同等地位原则：公司的发展必须建立在风险控制制度完善和稳固国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 15
的基础上，内部风险控制应与公司业务发展放在同等地位上； 
5）定性和定量相结合原则：建立完备风险控制指标体系，使风险控制更具客观性和操
作性。 
（2）内部会计控制 
公司根据国家有关法律法规和财务会计准则的要求，建立了完善的内部会计控制制度，
实现了职责分离和岗位相互制约，确保会计核算的真实、准确、完整，并保证各基金会计核
算和公司财务管理的相互独立，保护基金资产的独立、安全。 
（3）风险管理控制制度 
公司为有效控制管理运营中的风险，建立了一整套完整的风险管理控制制度，其内容由
一系列的具体制度构成，主要包括：岗位分离和空间分离制度、投资管理控制制度、信息技
术控制、营销业务控制、信息披露制度、资料保全制度和独立的稽核制度、人力资源管理以
及相应的业务控制流程等。通过这些控制制度和流程，对公司面临的投资风险和管理风险进
行有效的控制。 
（4）监察稽核制度 
公司实行独立的监察稽核制度，通过对稽核监察部充分授权，对公司执行国家有关法律
法规情况、以及公司内部控制制度的遵循情况和有效性进行全面的独立监察稽核，确保公司
经营的合法合规性和内部控制的有效性。 
2、基金管理人内部控制要素 
（1）控制环境 
公司经过多年的管理实践，建立了良好的控制环境，以保证内部会计控制和管理控制的
有效实施，主要包括科学的公司治理结构、合理的组织结构和分级授权、注重诚信并关注风
险的道德观和经营理念、独立的监察稽核职能等方面。 
1）公司建立并完善了科学的治理结构，目前有独立董事 3 名。董事会下设提名及资格
审查委员会、薪酬委员会、考核委员会等专业委员会，对公司重大经营决策和发展规划进行
决策及监督； 
2）在组织结构方面，公司设立的分管领导议事会议、总经理办公会议、投资决策委员
会、风险控制委员会等机构分别负责公司经营、基金投资和风险控制等方面的决策和监督控
制。同时公司各部门之间有明确的授权分工和风险控制责任，既相互独立，又相互合作和制
约，形成了合理的组织结构、决策授权和风险控制体系； 
3）公司一贯坚持诚信为投资者服务的道德观和稳健经营的管理理念。在员工中加强职国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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业道德教育和风险观念，形成了诚信为本和稳健经营的企业文化； 
4）公司稽核监察部拥有对公司任何经营活动进行独立监察稽核的权限，并对公司内部
控制措施的实施情况和有效性进行评价和提出改进建议。 
（2）控制的性质和范围 
1）内部会计控制 
公司建立了完善的内部会计控制，保证基金核算和公司财务核算的独立性、全面性、真
实性和及时性。 
首先， 公司根据国家有关法律法规、 有关会计制度和准则， 制定了完善的公司财务制度、
基金会计制度以及会计业务控制流程，做好基金业务和公司经营的核算工作，真实、完整、
准确地记录和反映基金运作情况和公司财务状况。 
其次，公司将基金会计和公司财务核算从人员上、空间上和业务活动上严格分开，保证
两者相互独立，各基金之间做到独立建账、独立核算，保证基金资产和公司资产之间、以及
各基金资产之间的相互独立性。 
公司建立了严格的岗位职责分离控制、凭证与记录控制、资产接触控制、独立稽核等制
度，确保在基金核算和公司财务管理中做到对资源的有效控制、有关功能的相互分离和各岗
位的相互监督等。 
另外公司还建立了严格的财务管理制度，执行严格的预算管理和财务费用审批制度，加
强成本控制和监督。 
2）风险管理控制 
公司在经营管理中建立了有效的风险管理控制体系，主要包括： 
岗位分离和空间隔离制度：为保证各部门的相对独立性，公司建立了明确的岗位分离制
度；同时实行空间隔离制度，建立防火墙，充分保证信息的隔离和保密； 
投资管理业务控制：通过建立完整的研究业务控制、投资决策控制、交易业务控制，完
善投资决策委员会的投资决策职能和风险控制委员会的风险控制职能， 实行投资总监和基金
经理分级授权制度和股票池制度，进行集中交易，以及稽核监察部对投资交易实时监控等，
加强投资管理控制，做到研究、投资、交易、风险控制的相互独立、相互制约和相互配合，
有效控制操作风险；建立了科学先进的投资风险量化评估和管理体系，控制投资业务中面临
的市场风险、集中风险、流动性风险等；建立了科学合理的投资业绩绩效评估体系，对投资
管理的风险和业绩进行及时评估和反馈； 
信息技术控制：为保证信息技术系统的安全稳定，公司在硬件设备运行维护、软件采购国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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维护、网络安全、数据库管理、危机处理机制等方面均制定实施了完善的制度和控制流程； 
营销业务控制：公司制定了完善的市场营销、客户开发和客户服务制度，以保证在营销
业务中对有关法律法规的遵守，以及对经营风险的有效控制； 
信息披露控制和资料保全制度：公司制定了规范的信息披露管理办法，保证信息披露的
及时、准确和完整；在资料保全方面，建立了完善的信息资料保全备份系统，以及完整的会
计、统计和各种业务资料档案； 
独立的监察稽核制度：稽核监察部有权对公司各业务部门工作进行稽核检查，并保证稽
核的独立性和客观性。 
3）内部控制制度的实施 
公司制定了公司风险控制制度，对公司面临的主要风险进行辨识和评估，制定了风险控
制原则。在风险控制委员会总体方针指导下，各部门根据各自业务特点，对业务活动中存在
的风险点进行了揭示和梳理，有针对性地建立了详细的风险控制流程，并在实际业务中加以
控制。 
（3）内部控制实施情况检查 
公司稽核监察部在进行风险评估的基础上， 对公司各业务活动中内部控制措施的实施情
况进行定期和不定期的监察稽核，重点是业务活动中风险暴露程度较高的环节，以确保公司
经营合法合规、以及内部控制制度的有效遵循。 
在确保现有内部控制制度实施情况的基础上，公司会根据新业务开展和市场变化情况，
对内部控制制度进行及时的更新和调整，以适应公司经营活动的变化。公司稽核监察部在对
内部控制制度的执行情况进行监察稽核的基础上， 也会重点对内部控制制度的有效性进行评
估，并提出相应改进建议。 
（4）内部控制实施情况的报告 
公司建立了有效的内部控制制度实施报告流程， 各部门对于内部控制制度实施过程中出
现的失效情况须及时向公司高级管理层和稽核监察部报告， 使公司高级管理层和稽核监察部
及时了解内部控制出现的问题并作出妥善处理。 
稽核监察部在对内部控制实施情况的监察中， 对发现的问题均立即向公司高级管理层报
告， 并提出相应的建议， 对于重大问题， 则通过督察长及时向公司董事长和中国证监会报告。
同时稽核监察部定期出具独立的监察稽核报告，直接报公司董事长和中国证监会。 
3、内部控制制度声明 
基金管理人保证以上披露真实、准确，并承诺公司将根据市场变化和业务发展不断完善国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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内部控制制度，切实维护基金份额持有人的合法权益。 
 
四、基金托管人 
（一）基金托管人情况 
1、基本情况 
名称：中国建设银行股份有限公司(简称：中国建设银行) 
住所：北京市西城区金融大街 25 号 
办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院1号楼 
法定代表人：王洪章 
成立时间：2004 年09月17 日 
组织形式：股份有限公司 
注册资本：贰仟叁佰叁拾陆亿捌仟玖佰零捌万肆仟元 
存续期间：持续经营 
基金托管资格批文及文号：中国证监会证监基字[1998]12号 
联系人：尹


东 
联系电话：(010) 6759 5003 
中国建设银行股份有限公司拥有悠久的经营历史，其前身“中国人民建设银行”于 1954
年成立，1996 年易名为“中国建设银行” 。中国建设银行是中国四大商业银行之一。中国建
设银行股份有限公司由原中国建设银行于 2004 年 9 月分立而成立，承继了原中国建设银行
的商业银行业务及相关的资产和负债。中国建设银行(股票代码：939)于 2005 年 10 月 27
日在香港联合交易所主板上市，是中国四大商业银行中首家在海外公开上市的银行。2006
年 9 月 11 日，中国建设银行又作为第一家 H 股公司晋身恒生指数。2007 年 9 月 25 日中国
建设银行 A股在上海证券交易所上市并开始交易。A 股发行后中国建设银行的已发行股份总
数为：250,010,977,486股(包括 240,417,319,880股 H 股及9,593,657,606股 A 股)。 
截至2011 年9月30日， 中国建设银行资产总额117,723.30亿元， 较上年末增长8.90%。
截至 2011 年 9 月 30 日止九个月，中国建设银行实现净利润 1,392.07 亿元，较上年同期增
长 25.82%。年化平均资产回报率为 1.64%，年化加权平均净资产收益率为 24.82%。利息净国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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收入 2,230.10 亿元，较上年同期增长 22.41%。净利差为 2.56%，净利息收益率为 2.68%，
分别较上年同期提高 0.21 和 0.23 个百分点。手续费及佣金净收入 687.92 亿元，较上年
同期增长 41.31%。 
中国建设银行在中国内地设有 1.3万余个分支机构，并在香港、新加坡、法兰克福、约
翰内斯堡、东京、首尔、纽约、胡志明市及悉尼设有分行，在莫斯科、台北设有代表处，海
外机构已覆盖到全球 13 个国家和地区，基本完成在全球主要金融中心的网络布局，24 小
时不间断服务能力和基本服务架构已初步形成。中国建设银行筹建、设立村镇银行 33 家，
拥有建行亚洲、建银国际，建行伦敦、建信基金、建信金融租赁、建信信托、建信人寿、中
德住房储蓄银行等多家子公司，为客户提供一体化全面金融服务能力进一步增强。 
中国建设银行得到市场和业界的支持和广泛认可。2011 年上半年，中国建设银行主要
国际排名位次持续上升，先后荣获国内外知名机构授予的 50 多个重要奖项。中国建设银行
在英国《银行家》2011 年“世界银行品牌 500 强”中位列第 10，较去年上升 3 位；在美
国《财富》世界 500 强中排名第 108 位，较去年上升 8 位。中国建设银行连续第三年获得
香港《亚洲公司治理》杂志颁发的“亚洲企业管治年度大奖” ，先后摘得《亚洲金融》 、 《财
资》 、 《欧洲货币》等颁发的“中国最佳银行” 、 “中国国内最佳银行”与“中国最佳私人银行”
等奖项。 
中国建设银行总行设投资托管服务部， 下设综合制度处、 基金市场处、 资产托管处、 QFII
托管处、基金核算处、基金清算处、监督稽核处和投资托管团队、涉外资产核算团队、养老
金托管服务团队、养老金托管市场团队、上海备份中心等 12 个职能处室、团队，现有员工
130 余人。自 2008 年以来中国建设银行托管业务持续通过 SAS70 审计，并已经成为常规化
的内控工作手段。 
2、主要人员情况 
杨新丰，投资托管服务部副总经理（主持工作） ，曾就职于中国建设银行江苏省分行、
广东省分行、中国建设银行总行会计部、营运管理部，长期从事计划财务、会计结算、营运
管理等工作，具有丰富的客户服务和业务管理经验。 
纪伟，投资托管服务部副总经理，曾就职于中国建设银行南通分行、中国建设银行总行
计划财务部、信贷经营部、公司业务部，长期从事大客户的客户管理及服务工作，具有丰富
的客户服务和业务管理经验。 
张军红，投资托管服务部副总经理，曾就职于中国建设银行青岛分行、中国建设银行零
售业务部、个人银行业务部、行长办公室，长期从事零售业务和个人存款业务管理等工作，国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 20
具有丰富的客户服务和业务管理经验。 
3、基金托管业务经营情况 
作为国内首批开办证券投资基金托管业务的商业银行，中国建设银行一直秉持“以客户
为中心”的经营理念，不断加强风险管理和内部控制，严格履行托管人的各项职责，切实维
护资产持有人的合法权益，为资产委托人提供高质量的托管服务。经过多年稳步发展，中国
建设银行托管资产规模不断扩大，托管业务品种不断增加，已形成包括证券投资基金、社保
基金、保险资金、基本养老个人账户、QFII、企业年金等产品在内的托管业务体系，是目前
国内托管业务品种最齐全的商业银行之一。截至 2011 年 12 月 31 日，中国建设银行已托管
224 只证券投资基金。建设银行专业高效的托管服务能力和业务水平，赢得了业内的高度认
同。2011 年，中国建设银行以总分第一的成绩被国际权威杂志《全球托管人》评为 2011 年
度“中国最佳托管银行” ；并获和讯网 2011 年中国“最佳资产托管银行”奖。 
 
（二）基金托管人的内部控制制度 
1、内部控制目标 
作为基金托管人，中国建设银行严格遵守国家有关托管业务的法律法规、行业监管规章
和本行内有关管理规定，守法经营、规范运作、严格监察，确保业务的稳健运行，保证基金
财产的安全完整，确保有关信息的真实、准确、完整、及时，保护基金份额持有人的合法权
益。 
2、内部控制组织结构 
中国建设银行设有风险与内控管理委员会，负责全行风险管理与内部控制工作，对托管
业务风险控制工作进行检查指导。投资托管服务部专门设置了监督稽核处，配备了专职内控
监督人员负责托管业务的内控监督工作，具有独立行使监督稽核工作职权和能力。 
3、内部控制制度及措施 
投资托管服务部具备系统、完善的制度控制体系，建立了管理制度、控制制度、岗位职
责、业务操作流程，可以保证托管业务的规范操作和顺利进行；业务人员具备从业资格；业
务管理严格实行复核、审核、检查制度，授权工作实行集中控制，业务印章按规程保管、存
放、使用，账户资料严格保管，制约机制严格有效；业务操作区专门设置，封闭管理，实施
音像监控；业务信息由专职信息披露人负责，防止泄密；业务实现自动化操作，防止人为事
故的发生，技术系统完整、独立。 
 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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（三）基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序 
1、监督方法 
依照《基金法》及其配套法规和基金合同的约定，监督所托管基金的投资运作。利用自
行开发的“托管业务综合系统——基金监督子系统” ，严格按照现行法律法规以及基金合同
规定，对基金管理人运作基金的投资比例、投资范围、投资组合等情况进行监督，并定期编
写基金投资运作监督报告，报送中国证监会。在日常为基金投资运作所提供的基金清算和核
算服务环节中，对基金管理人发送的投资指令、基金管理人对各基金费用的提取与开支情况
进行检查监督。 
2、监督流程 
（1）每工作日按时通过基金监督子系统，对各基金投资运作比例控制指标进行例行监
控，发现投资比例超标等异常情况，向基金管理人发出书面通知，与基金管理人进行情况核
实，督促其纠正，并及时报告中国证监会。 
（2）收到基金管理人的划款指令后，对涉及各基金的投资范围、投资对象及交易对手
等内容进行合法合规性监督。 
（3）根据基金投资运作监督情况，定期编写基金投资运作监督报告，对各基金投资运
作的合法合规性、投资独立性和风格显著性等方面进行评价，报送中国证监会。 
（4）通过技术或非技术手段发现基金涉嫌违规交易，电话或书面要求基金管理人进行
解释或举证，并及时报告中国证监会。 
五、相关服务机构 
（一）基金份额发售机构 
1、直销机构 
序号 机 构 名 称 机 构 信 息 
地址： 上海市浦东新区世纪大道 100号上海环球金融中心 39
楼 
电话：021-38561759 传真：021-68775881 
客户服务专线：400-888-8688，021-38569000 
1 
国泰基金管理有限
公司上海直销柜台 
联系人：蔡丽萍 网址：www.gtfund.com 
2 
国泰基金管理有限
公司北京直销柜台
地址：中国北京市西城区金融大街 7 号第5 层 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 22
电话：010-66553078 传真：010-66553082 
联系人：王彬 
网站：www.gtfund.com 登录网上交易页面 
3 
国泰基金电子交易
平台 
电话：021-38561739 联系人：徐怡 
2、代销机构 
序号 机 构 名 称 机 构 信 息 
注册地址：北京市西城区复兴门内大街 1 号 
法定代表人：肖钢 联系人：客户服务中心 1 
中国银行股份有限
公司 
客服电话：95566 网址：www.boc.cn 
注册地址：北京市西城区金融大街 25 号 
办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院1号楼 
法定代表人：王洪章 客服电话：95533 
2 
中国建设银行股份
有限公司 
网址：www.ccb.com 
注册地址：北京市东城区建国门内大街 69 号 
办公地址：北京市东城区建国门内大街 69 号 
法定代表人：蒋超良 客户服务电话：95599 
联系人：滕涛 传真：010-85109219 
3 
中国农业银行股份
有限公司 
网址：www.95599.cn 
注册地址：北京市西城区复兴门内大街 55 号（100005） 
办公地址：北京市西城区复兴门内大街 55 号（100005） 
法定代表人：姜建清 电话：95588 
4 
中国工商银行股份
有限公司 
网址：www.icbc.com.cn 
注册地址：上海市银城中路 188 号 
法定代表人：胡怀邦 客服电话：95559 
联系人：曹榕 电话：021-58781234 
5 
交通银行股份有限
公司 
网址：www.bankcomm.com 
注册地址：深圳市深南大道 7088 号招商银行大厦 
法定代表人：傅育宁 联系人：邓炯鹏 
电话：0755-83198888 传真：0755-83195109 
6 
招商银行股份有限
公司 
客户服务热线：95555 
网址：www.cmbchina.com 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 23
注册地址：上海市浦东新区浦东南路 500 号 
办公地址：上海市中山东一路 12 号 
法定代表人：吉晓辉 电话：021-61618888 
联系人：汤嘉惠、虞谷云 客户服务热线：95528 
7 
上海浦东发展银行
股份有限公司 
网址：www.spdb.com.cn 
注册地址：北京市东城区建国门内大街 22 号 
办公地址：北京市东城区建国门内大街 22 号 
法定代表人：吴建 客服服务热线：95577 
8 
华夏银行股份有限
公司 
网址：www.hxb.com.cn 
注册地址：北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 C 座 
法定代表人：孔丹 联系人：丰靖 
电话：010-65550827 传真：010-65550827 
9 
中信银行股份有限
公司 
客服电话：95558 网址：bank.ecitic.com 
注册地址：北京市西城区复兴门内大街 2 号 
法定代表人：董文标 联系人：董云巍、吴海鹏 
电话：010-58351666 传真：010-83914283 
10 
中国民生银行股份
有限公司 
客服电话：95568 网址：www.cmbc.com.cn 
注册地址：北京市西城区金融大街 17 号首层 
法定代表人：闫冰竹 联系人：王曦 
电话：010-66223584 传真：010-66226045 
客服电话：010-95526 
11 
北京银行股份有限
公司 
网址：www.bankofbeijing.com.cn 
注册地址：上海市浦东新区浦东大道 981 号 
法定代表人：胡平西 联系人：吴海平 
电话：021-38576977 传真：021-50105124 
12 
上海农村商业银行
股份有限公司 
客服电话：021-962999 网址：www.srcb.com 
注册地址： 广东省深圳市罗湖区深南东路 3038 号合作金融大
厦 
法定代表人：李伟 联系人：曾明


宋永成 
电话：0755-25188269 传真：0755-25188785 
13 
深圳农村商业银行
股份有限公司 
客服电话：4001961200 网址：www.961200.net 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 24
注册地址：大连市中山区中山路 88号天安国际大厦 49 楼 
法定代表人：陈占维 联系人：李鹏 
电话：0411-82308602 传真： 0411-82311420 
14 
大连银行股份有限
公司 
客服电话：400-664-0099 网址：www.bankofdl.com 
注册地址：洛阳市新区开元大道与通济街交叉口 
法定代表人：王建甫 联系人：胡艳丽 
电话：0379-65921977 传真：0379-65920155 
客服电话：0379-96699 
15 
洛阳银行股份有限
公司 
网址：www.bankofluoyang.com.cn 
注册地址：杭州市庆春路 46 号杭州银行大厦 
法定代表人：吴太普 联系人：严峻 
电话：0571-85163127 传真：0571-85179591 
16 
杭州银行股份有限
公司 
客服电话：400-888-8508 网址：www.hzbank.com.cn
注册地址：天津市河西区马场道 201-205 号 
法定代表人：刘宝凤 联系人：王宏 
电话：022-58316666 传真：022-58316259 
17 
渤海银行股份有限
公司 
客服电话：400-888-8811 网址：www.cbhb.com.cn 
注册地址：青岛市市南区香港中路 68 号华普大厦 
法定代表人：郭少泉 联系人：滕克 
电话：0532-85709732 传真：0532-85709725 
客服电话：96588（青岛）400-669-6588（全国） 
18 
青岛银行股份有限
公司 
网址：www.qdccb.com 
注册地址：深圳市福田区益田路与福中路交界处荣超商务中
心 A栋第 18 层-21 层及第 04 层
01.02.03.05.11.12.13.15.16.18.19.20.21.22.23 单元



法定代表人：龙增来 联系人：刘毅 
电话：0755-82023442 客服电话：400-600-8008 
19 
中国中投证券有限
责任公司 
网址：www.china-invs.cn 
注册地址：上海市浦东新区商城路 618 号 
法定代表人：万建华 联系人：芮敏祺 
20 
国泰君安证券股份
有限公司 
电话：021-38676161 传真：021-38670161 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 25
客服电话：400-888-8666 网址：www.gtja.com 
注册地址：新疆维吾尔自治区乌鲁木齐市文艺路 233 号 
法定代表人：冯戎 联系人：李巍 
电话：010-88085858 传真：010-88085195 
21 
宏源证券股份有限
公司 
客服电话：400-800-0562 网址：www.hysec.com 
注册地址：广州市中山二路 18 号电信广场 36、37 层 
法定代表人：张建军 联系人：罗创斌 
电话：020-37865070 传真：020-22373718-1013
22 
万联证券有限责任
公司 
客服电话：400-888-8133 网址：www.wlzq.com.cn 
注册地址：北京市朝阳区安立路 66号 4 号楼 
法定代表人：王常 联系人：魏明 
电话：010-85130588 传真：010-65182261 
23 
中信建投证券股份
有限公司 
客服电话：400-888-8108 网址：www.csc108.com 
注册地址：上海市淮海中路 98 号 
法定代表人：王开国 联系人：李笑鸣 
电话：021-23219000 传真：021-23219100 
客服电话：400-888-8001（全国） ，021-95553 
24 
海通证券股份有限
公司 
网址：www.htsec.com 
注册地址：北京市西城区金融大街 35 号国际企业大厦 C 座 
法定代表人：顾伟国 联系人：田薇 
电话：010-66568430 传真：010-66568990 
25 
中国银河证券股份
有限公司 
网址：www.chinastock.com.cn 
注册地址：浙江省杭州市滨江区江南大道 588 号恒鑫大厦 19
楼 
法定代表人：沈强 联系人：丁思聪 
电话：0571-87112510 客服电话：0571-96598 
26 
中信金通证券有限
责任公司 
网址：www.bigsun.com.cn 
注册地址：上海市常熟路 171 号 
法定代表人：丁国荣 联系人：邓寒冰 
电话：021-54033888 传真：021-54038844 
27 
申银万国证券股份
有限公司 
客服电话：021-962505 网址：www.sw2000.com.cn国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 26
注册地址：上海市中山南路 318 号2 号楼22 层-29 层 
法定代表人：王益民 联系人：吴宇 
电话：021-63325888 传真：021-63326173 
28 
东方证券股份有限
公司 
客服电话：95503 网址：www.dfzq.com.cn 
注册地址：苏州工业园区翠园路 181 号商旅大厦 18-21 层 
法定代表人：吴永敏 联系人：方晓丹 
电话：0512-65581136 传真：0512-65588021 
29 
东吴证券股份有限
公司 
客服电话：0512-33396288 网址：www.dwzq.com.cn 
注册地址：广州市天河北路 183 号大都会广场 43 楼 
办公地址：广东广州天河北路大都会广场 36、41 和42 楼 
法定代表人：王志伟 联系人：黄岚 
电话：020-87555888 传真：020-87555305 
30 
广发证券股份有限
公司 
客服电话：95575 网址：www.gf.com.cn 
注册地址：江西省南昌市永叔路 15号 
办公地址：江西省南昌市北京西路 88号江信国际金融大厦 4
楼 
法定代表人：曾小普 联系人：徐美云 
电话：0791-6285337 传真：0791-6288690 
31 
国盛证券有限责任
公司 
网址：www.gsstock.com 
注册地址：北京市东城区建国门内大街 28 号民生金融中心 A
座 16-18 层 
法定代表人：余政 联系人：赵明 
电话：010-85127622 传真：010-85127917 
32 
民生证券有限责任
公司 
客服电话：400-619-8888 网址：www.mszq.com 
注册地址：上海市西藏中路 336 号 
法定代表人：郁忠民 联系人：张瑾 
电话：021-53519888 传真：021-53519888 
33 
上海证券有限责任
公司 
客服电话：021-962518 网址：www.962518.com 
注册地址：上海市静安区新闸路 1508 号 
法定代表人：徐浩明 联系人：刘晨 
34 
光大证券股份有限
公司 
电话：021-22169999 传真：021-22169134 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 27
客服电话：10108998、400-888-8788 
网址：www.ebscn.com 
注册地址：青岛市崂山区苗岭路 29 号澳柯玛大厦 15 层
1507-1510室 
办公地址：青岛市崂山区深圳路 222 号青岛国际金融广场 1
号楼第20 层（266061） 
法定代表人：张智河 联系人：吴忠超 
电话：0532-85022273 传真：0532-85022605 
35 
中信万通证券有限
责任公司 
客服电话：0532-96577 网址：www.zxwt.com.cn 
注册地址：深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 A
层 
法定代表人：王东明 联系人：陈忠 
电话：010-84588888 传真：010-84865560 
36 
中信证券股份有限
公司 
网址：www.ecitic.com 
注册地址：江苏省南京市中山东路 90 号华泰证券大厦 
办公地址：江苏省南京市中山东路 90 号华泰证券大厦 
法定代表人：吴万善 联系人：张小波 
电话：025-84457777 网址：www.htzq.com.cn 
37 
华泰证券有限责任
公司 
客服电话：95597 
注册地址：武汉市新华路特 8 号长江证券大厦 
法定代表人：胡运钊 联系人：李良 
电话：021-63219781 传真：021-51062920 
38 
长江证券股份有限
公司 
客服电话：95579 网址：www.95579.com 
注册地址：广西南宁市滨湖路 46 号 
法定代表人：张雅锋 联系人：武斌 
电话：0755-83707413 传真：0755-83700205 
客服电话：400-888-8100（全国） 、96100（广西） 
39 
国海证券有限责任
公司 
网址：www.ghzq.com.cn 
注册地址：天津市经济技术开发区第一大街 29号 
办公地址：天津市河西区宾水道 3号 
40 
渤海证券股份有限
公司 
法定代表人：杜庆平 联系人：王兆权 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 28
电话：022-28451861 传真：022-28451892 
客服电话：400-651-5988 网址：www.bhzq.com 
注册地址：郑州市郑东新区商务外环路 10 号 
办公地址：郑州市郑东新区商务外环路 10 号 17 层 
法定代表人：石保上 联系人：程月艳、耿铭 
电话：0371-65585670 传真：0371-65585665 
客服电话：400-813-9666/0371-967218 
41 
中原证券股份有限
公司 
网址：www.ccnew.com 
注册地址：深圳市罗湖区红岭中路 1012 号国信证券大厦
16-26楼 
法定代表人：何如 联系人：齐晓燕 
电话：0755-82130833 传真：0755-82133952 
42 
国信证券股份有限
公司 
客服电话：95536 网址：www.guosen.com.cn
注册地址：深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座38-45 层 
法定代表人：宫少林 联系人：黄健 
电话：0755-82943666 传真：0755-82943636 
网址：www.newone.com.cn 
43 
招商证券股份有限
公司 
客服电话：400-888-8111\95565 
注册地址：福建省福州市湖东路 268 号证券大厦 
法定代表人：兰荣 联系人：谢高得 
电话：021-38565785 传真：021-38565783 
44 
兴业证券股份有限
公司 
客服电话：400-888-8123 网址：www.xyzq.com.cn 
注册地址：山东省济南市市中区经七路 86 号 
办公地址：山东省济南市市中区经七路 86 号 
法定代表人：李玮 联系人：吴阳 
电话：0531-68889155 传真：0531-68889752 
45 齐鲁证券有限公司 
客服电话：95538 网址：www.qlzq.com.cn 
注册地址：深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28
层 A02 单元 
法定代表人：牛冠兴 联系人：陈剑虹 
46 
安信证券股份有限
公司 
联系电话：0755-82825551 传真：0755-82558355 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 29
客服电话：400-800-1001 网址： www.essence.com.cn
注册地址：东莞市莞城区可园南路 1 号金源中心 30 楼 
法定代表人：游锦辉 联系人：梁健伟 
电话：0769-22119341 传真：0769-22116999 
47 
东莞证券有限责任
公司 
客服电话：0769-961130 网址：www.dgzq.com.cn 
注册地址：内蒙古呼和浩特市新城区新华东街 111 号 
法定代表人：庞介民 联系人：常向东 
电话：0471-4913998 传真：0471-4930707 
48 
恒泰证券股份有限
公司 
客服电话：0471-4961259 网址：www.cnht.com.cn 
注册地址：深圳市深南大道 7088 号招商银行大厦 40-42 楼 
法定代表人：卢长才 联系人：王飞 
电话：0755-83199511 客服电话：0755-83199511
49 
世纪证券有限责任
公司 
传真：0755-83199545 网址：www.csco.com.cn 
注册地址：厦门市莲前西路二号莲富大厦十七楼 
法定代表人：傅毅辉 联系人：卢金文 
电话：0592-5161642 传真：0592-5161140 
50 厦门证券有限公司 
客服电话：0592-5163588 网址：www.xmzq.cn 
注册地址：上海市浦东新区世纪大道 100 号环球金融中心 57
层 
法定代表人：陈林 联系人：刘闻川 
电话：021-68778081 传真 021-68778117 
51 
华宝证券有限责任
公司 
客服电话：400-820-9898 网址：www.cnhbstock.com
注册地址：深圳市福田区深南中路华能大厦三十、三十一层
法定代表人：赵文安 联系人：王睿 
电话：0755-83007069 传真：0755-83007167 
52 
英大证券有限责任
公司 
客服电话：400-869-8698 网址：www.ydsc.com.cn 
注册地址：北京市建国门外大街 1 号国贸大厦 2 座 27 层及
28 层 
法定代表人：李剑阁 联系人：罗文雯 
电话：010-65051166 传真：010-65051156 
53 
中国国际金融有限
公司 
网址：www.cicc.com.cn 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 30
注册地址：福州市五四路 157 号新天地大厦 7、8 层 
法定代表人：黄金琳 联系人：张腾 
电话：0591-87278701 传真：0591-87841150 
54 
华福证券有限责任
公司 
客服电话：0591-96326 网址：www.hfzq.com.cn 
注册地址：北京市西城区金融街 19号富凯大厦 B 座701 
法定代表人：林义相 联系人：林爽 
电话：010-66045608 传真：010-66045500 
55 
天相投资顾问有限
公司 
客服电话：010-66045678 网址：www.txsec.com 
注册地址：北京市西城区闹市口大街 9 号院1号楼 
法定代表人：高冠江 联系人：唐静 
电话：010-88656100 传真：010-88656290 
56 
信达证券股份有限
公司 
客服电话：400-800-8899 网址：www.cindasc.com 
注册地址：北京市西城区金融大街 5 号新盛大厦 A 座6-9层
法定代表人：赵大建 联系人：李微 
电话：010-59355941 传真：010-66553791 
57 
中国民族证券有限
责任公司 
客服电话：400-889-5618 网址：www.e5618.com 
注册地址：甘肃省兰州市静宁路 308 号 
法定代表人：李晓安 联系人：李昕田 
电话：0931-8888088 传真：0931-4890515 
客服电话：0931-4890100、4890619、4890618 
58 
华龙证券有限责任
公司 
网址：www.hlzqgs.com 
注册地址：安徽省合肥市寿春路 179 号 
法定代表人：凤良志 联系人：祝丽萍 
电话：0551-2257012 传真：0551-2272100 
59 
国元证券股份有限
公司 
客服电话：95578 网址：www.gyzq.com.cn 
注册地址：陕西省西安市东新街 232 号信托大厦 16-17 楼 
法定代表人：刘建武 联系人：冯萍 
电话：029-87406488 传真：029-87406387 
60 
西部证券股份有限
公司 
客服电话：95582 网址：www.westsecu.com 
61 
德邦证券有限责任
公司
注册地址：上海市普陀区曹杨路 510 号南半幢9楼 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 31
法定代表人：姚文平 联系人：罗芳 
电话：021-68761616 传真：021-68767981 
客服电话：4008888128 网址：www.tebon.com.cn 
注册地址：南昌市抚河北路 291 号 
法定代表人：杜航 联系人：余雅娜 
电话：0791-6768763 传真：0791-6789414 
62 中航证券有限公司 
客服电话：400-8866-567 网址：www.avicsec.com 
注册地址：江苏省常州市延陵西路 23 号投资广场 18-19 楼 
法定代表人：朱科敏 联系人：李涛 
电话：0519-88157761 传真：0519-88157761
 
 
63 
东海证券有限责任
公司 
客服电话：400-888-8588 网址： www.longone.com.cn
注册地址：湖南省长沙市芙蓉中路二段华侨国际大厦 22－24
层 
法定代表人：雷杰 联系人：郭瑞军 
电话：0731-85832503 传真：0731-85832214 
64 
方正证券股份有限
公司 
客服电话：95571 网址：www.foundersc.com
注册地址：太原市府西街 69 号山西国际贸易中心东塔楼 
法定代表人：侯巍 联系人：郭熠 
电话：0351-8686659 传真：0351-8686619 
65 
山西证券股份有限
公司 
客服电话：400-666-1618 网址：www.i618.com.cn 
注册地址：湖南省长沙市黄兴中路 63 号中山国际大厦 12 楼
法定代表人：林俊波 联系人：钟康莺 
电话：021-68634518 传真：021-68865680 
66 
湘财证券有限责任
公司 
客服电话：400-888-1551 网址：www.xcsc.com 
注册地址：北京市西城区月坛北街 26 号 
法定代表人：丁之锁 联系人：陶颖 
电话：010-58568040 传真：010-58568062 
67 
华融证券股份有限
公司 
客服电话：010-58568118 网址：www.hrsec.com.cn 
注册地址：呼和浩特市新城区锡林南路 18 号 
法定代表人：孔佑杰 联系人：陈韦杉 
68 
日信证券有限责任
公司 
电话：010-66413306 传真：010-66412537 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 32
客服电话：010-88086830 网址：www.rxzq.com.cn 
注册地址：黑龙江省哈尔滨市香坊区赣水路 56号 
法定代表人：孙名扬 联系人：张宇宏 
电话：0451-82336863 传真：0451-82287211 
69 江海证券有限公司 
客服电话：400-666-2288 网址：www.jhzq.com.cn 
注册地址：广州市越秀区先烈中路 69 号东山广场主楼 17 楼
法定代表人：刘东 联系人：林洁茹 
电话：020-88836999 传真： 020-88836654 
70 
广州证券有限责任
公司 
客服电话：020-961303 网址： www.gzs.com.cn 
注册地址：青海省西宁市长江路 53号 
法定代表人：林小明 联系人：王斌 
电话：0755-33331188 传真：0755-33329815 
71 
天源证券经纪有限
公司 
客服电话：4006543218 网址：www.tyzq.com.cn 
 
（二）注册登记机构 
序号 机 构 名 称 机 构 信 息 
注册地址：上海市浦东新区世纪大道100号上海环球金融中
心39楼 
办公地址：上海市浦东新区世纪大道100号上海环球金融中
心39楼 
法定代表人：陈勇胜 传真：021-38561800 
联系人：何晔 
1 
国泰基金管理有限
公司 
客户服务专线：400-888-8688，021-38569000 
 
（三）出具法律意见书的律师事务所 
序号 机 构 名 称 机 构 信 息 
注册地址：上海市浦东南路256号华夏银行大厦14楼 
负责人：廖海 联系人：廖海 
电话：021-51150298 传真：021-51150398 
1 
上海源泰律师事务
所 
经办律师：廖海、安冬 
 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 33
（四）审计基金财产的会计师事务所 
序号 机 构 名 称 机 构 信 息 
注册地址：中国上海市浦东新区陆家嘴环路1318号星展银行
大厦6楼 
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法人代表：杨绍信 联系人：单峰 
电话：021-61238888 传真：021-61238800 
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普华永道中天会计
师事务所有限公司 
经办注册会计师：汪棣、单峰 
六、基金的募集 
（一）基金募集的依据 
本基金由基金管理人依照《基金法》 、 《运作办法》 、 《销售办法》 、基金合同的相关规定、
并经中国证券监督管理委员会《关于核准国泰双利债券证券投资基金募集的批复》 （证监许
可[2009]75号文）核准募集。 
 
（二）基金类型和存续期限 
1、基金的类别：债券基金。 
2、基金的运作方式：契约型开放式。 
3、基金存续期限：不定期。 
 
（三）基金份额的认购 
本基金自 2009 年 2 月 18 日起向社会公开募集，于 2009 年 3 月 6 日提前结束本基金的
募集工作。经普华永道中天会计师事务所有限公司验资，本次募集的净认购金额为
1,979,957,326.32元人民币， 折合基金份额1,979,957,326.32份， 其中A类284,166,428.66
份，C 类1,695,790,897.66 份；认购资金在募集期间产生的银行利息共计 256,562.72 元人
民币，折合基金份额 256,562.72 份，已分别计入各基金份额持有人的基金账户，归各基金
份额持有人所有，其中 A 类34,702.43 份，C 类 221,860.29 份。上述资金总额已于 2009 年
3 月10 日全额划入本基金在基金托管人中国建设银行股份有限公司开立的基金托管专户。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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按照每份基金份额面值人民币 1.00 元计算，本基金募集期间含本息共募集
1,980,213,889.04 份基金份额，其中 A 类284,201,131.09 份，C 类1,696,012,757.95 份；
有效认购户数为 11595户，其中 A类 3063 户，C 类8532 户。 
七、基金合同的生效 
根据有关规定， 本基金满足基金合同生效条件， 基金合同于 2009 年 3 月 11 日正式生效。
自基金合同生效日起，本基金管理人正式开始管理本基金。 
八、基金份额的申购与赎回 
（一）申购与赎回的场所 
本基金的销售机构包括基金管理人和基金管理人委托的代销机构。 
1、基金管理人的直销中心及网上交易系统； 
2、各代销机构开办开放式基金业务的营业网点。 
基金管理人可根据情况变更或增减基金的销售机构，并按规定予以公告。 
投资人应当在销售机构办理基金销售业务的营业场所或按销售机构提供的其他方式办
理基金的申购与赎回。 
 
（二）申购与赎回的开放日及时间 
1、开放日及开放时间 
投资人在开放日办理基金份额的申购和赎回等业务， 申购与赎回的开放日为上海证券交
易所、深圳证券交易所交易日。但基金管理人根据法律法规、中国证监会的要求或基金合同
的规定公告暂停申购、赎回时除外。在开放日的具体业务办理时间为上海证券交易所、深圳
证券交易所交易日的交易时间。 
基金合同生效后， 若出现新的证券交易市场、 证券交易所交易时间变更或其他特殊情况，
基金管理人将视情况对前述开放日及开放时间进行相应的调整，但应在实施日前依照《信息
披露办法》的有关规定在指定媒体上公告。 
2、申购与赎回的开始日及业务办理时间 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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基金管理人自基金合同生效之日起不超过 3 个月开始办理申购， 具体业务办理时间在申
购开始公告中规定。 
基金管理人自基金合同生效之日起不超过 3 个月开始办理赎回， 具体业务办理时间在赎
回开始公告中规定。 
在确定申购开始与赎回开始时间后，基金管理人应在申购、赎回开放日前依照《信息披
露办法》的有关规定在指定媒体上公告申购与赎回的开始时间。 
基金管理人不得在基金合同约定之外的日期或者时间办理基金份额的申购、 赎回或者转
换。投资人在基金合同约定之外的日期和时间提出申购、赎回或转换申请的，其基金份额申
购、赎回价格为下一开放日基金份额申购、赎回的价格。 
 
（三）申购与赎回的原则 
1、 “未知价”原则，即申购、赎回价格以申请当日收市后计算的基金份额净值为基准进
行计算； 
2、 “金额申购、份额赎回”原则，即申购以金额申请，赎回以份额申请； 
3、赎回遵循“先进先出”原则，即按照投资人认购、申购的先后次序进行顺序赎回； 
4、当日的申购与赎回申请可以在基金管理人规定的时间以内撤销； 
5、本基金份额分为多个类别，适用不同的申购费率或销售服务费率，投资人在申购时
可自行选择基金份额类别。



基金管理人可根据基金运作的实际情况依法对上述原则进行调整。 基金管理人必须在新
规则开始实施前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒体上公告。 
 
（四）申购与赎回的程序 
1、申购与赎回的申请方式 
投资人必须根据销售机构规定的程序， 在开放日的具体业务办理时间内提出申购或赎回
的申请。 
投资人在提交申购申请时须按销售机构规定的方式备足申购资金， 投资人在提交赎回申
请时须持有足够的基金份额余额，否则所提交的申购、赎回申请无效。 
2、申购与赎回申请的确认 
基金管理人应以交易时间结束前受理申购和赎回申请的当天作为申购或赎回申请日(T
日)，在正常情况下，本基金注册登记机构在 T+1 日内对该交易的有效性进行确认。T 日提国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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交的有效申请， 投资人可在 T+2 日后(包括该日)到销售网点柜台或以销售机构规定的其他方
式查询申请的确认情况。 
3、申购与赎回的款项支付 
申购采用全额缴款方式，若申购资金在规定时间内未全额到账则申购不成功。若申购不
成功或无效， 基金管理人或基金管理人指定的代销机构将投资人已缴付的申购款项退还给投
资人。 
投资人赎回申请成功后，基金管理人将在 T＋7 日(包括该日)内支付赎回款项。在发生
巨额赎回时，款项的支付办法参照基金合同有关条款处理。 
 
（五）申购与赎回的数额限制 
1、投资人每次最低申购金额为 1,000.00 元(含申购费)。 
2、投资人可多次申购，对单个投资人累计持有份额不设上限限制。法律法规、中国证
监会另有规定的除外。 
3、投资人可将其全部或部分基金份额赎回。单笔赎回申请最低份数为 1000 份，若某投
资人在销售网点保留的基金份额不足 1000 份或某笔赎回导至该持有人在该销售网点保留的
基金份额少于 1000 份，则剩余部分基金份额赎回时必须一起赎回。 
4、基金管理人可以根据市场情况，在法律法规允许的情况下，调整上述规定申购金额
和赎回份额的数量限制。基金管理人必须在调整前依照《信息披露办法》的有关规定在指定
媒体上公告并报中国证监会备案。 
 
（六）申购与赎回的费率 
1、对于 A 类基金份额，投资人在申购时需交纳前端申购费，费率按申购金额递减，具
体如下： 
申购金额（M，含申购费） 前端申购费率 
M＜50 万 1.0% 
50 万≤M＜200 万 0.8% 
200 万≤M＜500 万 0.5% 
M≥500 万 按笔收取，1000 元/笔 
申购费用由申购人承担，不列入基金财产，主要用于本基金的市场推广、销售、注册登国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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记等各项费用。 
2、本基金C类基金份额不收取申购费。 
3、本基金 A 类、C 类基金份额均收取赎回费，赎回费用由赎回基金份额的基金份额持
有人承担，在基金份额持有人赎回基金份额时收取。其中，不低于赎回费总额的 25%应归入
基金财产，其余用于支付注册登记费和其他必要的手续费。 
本基金 A 类基金份额的赎回费率 
持有期限 A 类基金份额赎回费率 
1 年以内（含） 0.1% 
1 年至2 年（含） 0.05% 
2 年以上 0.0% 
本基金 C 类基金份额的赎回费率 
持有期限 C 类基金份额赎回费率 
30 天内（含） 0.1% 
30 天以上 0.0% 
注：就赎回费的计算而言，1 年指365 天，2 年为 730 天，依此类推。 
4、基金管理人可以在基金合同约定的范围内调整费率或收费方式，并最迟应于新的费
率或收费方式实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒体上公告。 
5、基金管理人可以在不违反法律法规规定及基金合同约定的情形下根据市场情况制定
基金促销计划，针对以特定交易方式(如网上交易、电话交易等)等进行基金交易的投资人定
期或不定期地开展基金促销活动。在基金促销活动期间，按相关监管部门要求履行必要手续
后，基金管理人可以适当调低基金申购费率和基金赎回费率。 
 
（七）申购份数与赎回金额的计算方式 
1、申购份数的计算 
（1）当投资人选择申购 A 类基金份额时，申购份数的计算方法如下： 
① 申购费用适用比例费率时，申购份数的计算方法如下： 
净申购金额＝申购金额/(1＋前端申购费率) 
前端申购费用＝申购金额－净申购金额 
申购份数＝净申购金额/申购当日 A类基金份额净值 
② 申购费用为固定金额时，申购份数的计算方法如下： 
前端申购费用＝固定金额 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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净申购金额=申购金额－前端申购费用 
申购份数＝净申购金额/申购当日 A类基金份额净值 
（2）当投资人选择申购 C 类基金份额时，申购份数的计算方法如下： 
申购份数＝申购金额/申购当日 C 类基金份额净值 
（3）本基金申购份数的计算结果按照四舍五入方法，保留小数点后 2 位，由此产生的
收益或损失由基金财产承担。 
例三：假定 T 日基金的A类基金份额净值为 1.230 元，C 类基金份额净值为 1.200 元。
四笔申购金额分别为 1,000.00 元、100 万元、400 万元和 1000 万元，申购 A 类基金份额；
另有一笔申购金额为 10 万元，申购 C 类基金份额，则各笔申购负担的前端申购费用和获得
的基金份数计算如下： 
 申购1 申购2 申购3 申购4 申购5 
申购金额(元，a) 1,000.00 1,000,000.00 4,000,000.00 10,000,000.00 100,000.00
适用前端申购费率(b) 1% 0.8% 0.5% - -
净申购金额 
(c=a/(1+b)) 
990.10 992,063.49 3,980,099.50 9,999,000.00 100,000.00
前端申购费(d=a-c) 9.90 7,936.51 19,900.50 1,000.00 -
该类基金份额净值(e) 1.230 1.230 1.230 1.230 1.200
申购份数(=c/e) 804.96 806,555.68 3,235,853.25 8,129,268.29 83,333.33
2、赎回金额的计算 
（1）当投资人赎回 A 类基金份额时，赎回金额的计算方法如下： 
赎回金额＝赎回份数×T日 A 类基金份额净值 
赎回费用＝赎回金额×赎回费率 
净赎回金额=赎回金额-赎回费用 
（2）当投资人赎回 C 类基金份额时，赎回金额的计算方法如下： 
赎回金额＝赎回份数×T日 C 类基金份额净值 
赎回费用＝赎回金额×赎回费率 
净赎回金额=赎回金额-赎回费用 
例四：假定某投资人在 T 日赎回10,000 份A 类基金份额，持有期限 10 天，该日 A 类基
金份额净值为 1.250 元，则其获得的赎回金额计算如下： 
赎回金额=10,000×1.250=12,500.00元 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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赎回费用＝12,500×0.1%＝12.50 元 
净赎回金额=12,500-12.50＝12,487.50 元 
例五：假定某投资人在 T 日赎回10,000 份C 类基金份额，持有 20 天，该日 C 类基金份
额净值为 1.225 元，则其获得的赎回金额计算如下： 
赎回金额=10,000×1.225=12,250.00元 
赎回费用＝12,250×0.1%＝12.25 元 
净赎回金额=12,250-12.25＝12,237.75 元 
（3）本基金赎回金额的计算结果按四舍五入方法，保留到小数点后 2 位，由此产生的
收益或损失由基金财产承担。 
（4）本基金份额净值的计算，保留到小数点后 3 位，小数点后第 4 位四舍五入，由此
产生的收益或损失由基金财产承担。T 日的基金份额净值在当天收市后计算，并在 T+1 日内
公告。遇特殊情况，经中国证监会同意，可以适当延迟计算或公告。 
 
（八）申购与赎回的注册登记 
1、投资人申购基金成功后，正常情况下，基金注册登记机构在 T+1 工作日为投资人增
加权益并办理注册登记手续，投资人自 T+2 工作日起有权赎回该部分基金份额。 
2、投资人赎回基金成功后，正常情况下，基金注册登记机构在 T+1 工作日为投资人扣
除权益并办理相应的注册登记手续。 
基金管理人可在法律法规允许的范围内，对上述注册登记办理时间进行调整，并最迟于
开始实施前 2 日予以公告。 
 
（九）拒绝或暂停申购的情形 
发生下列情况时，基金管理人可拒绝或暂停接受投资人的申购申请： 
1、因不可抗力导致基金无法正常运作。 
2、证券交易所交易时间非正常停市，导致基金管理人无法计算当日基金资产净值。 
3、发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况。 
4、基金管理人认为接受某笔或某些申购申请可能会影响或损害现有基金份额持有人利
益时。 
5、基金资产规模过大，使基金管理人无法找到合适的投资品种，或其他可能对基金业国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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绩产生负面影响，从而损害现有基金份额持有人利益的情形。 
6、法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。 
发生上述暂停申购情形时， 基金管理人应当根据有关规定在指定媒体上刊登暂停申购公
告。如果投资人的申购申请被拒绝，被拒绝的申购款项将退还给投资人。在暂停申购的情况
消除时，基金管理人应及时恢复申购业务的办理。 
 
（十）暂停赎回或延缓支付赎回款项的情形 
发生下列情形时，基金管理人可暂停接受投资人的赎回申请或延缓支付赎回款项： 
1、因不可抗力导致基金无法正常运作。 
2、证券交易所交易时间非正常停市，导致基金管理人无法计算当日基金资产净值。 
3、连续2 个或 2 个以上开放日发生巨额赎回。 
4、发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况。 
5、法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。 
发生上述情形时，基金管理人应在当日报中国证监会备案，已接受的赎回申请，基金管
理人应足额支付；如暂时不能足额支付，应将可支付部分按单个账户申请量占申请总量的比
例分配给赎回申请人，未支付部分可延期支付，并以后续开放日的基金份额净值为依据计算
赎回金额。若连续两个或两个以上开放日发生巨额赎回，延期支付最长不得超过 20 个工作
日，并在指定媒体上公告。投资人在申请赎回时可事先选择将当日可能未获受理部分予以撤
销。在暂停赎回的情况消除时，基金管理人应及时恢复赎回业务的办理并予以公告。 
 
（十一）巨额赎回的情形及处理方式 
1、巨额赎回的认定 
若本基金单个开放日内的基金份额净赎回申请(赎回申请份额总数加上基金转换中转出
申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总数后的余额)超过前一
开放日的基金总份额的 10%，即认为是发生了巨额赎回。 
2、巨额赎回的处理方式 
当基金出现巨额赎回时， 基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况决定全额赎回或
部分延期赎回。 
（1）全额赎回：当基金管理人认为有能力支付投资人的全部赎回申请时，按正常赎回
程序执行。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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（2）部分延期赎回：当基金管理人认为支付投资人的赎回申请有困难或认为因支付投
资人的赎回申请而进行的财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动时， 基金管理人在当
日接受赎回比例不低于上一开放日基金总份额的 10%的前提下，可对其余赎回申请延期办
理。对于当日的赎回申请，应当按单个账户赎回申请量占赎回申请总量的比例，确定当日受
理的赎回份额； 对于未能赎回部分， 投资人在提交赎回申请时可以选择延期赎回或取消赎回。
选择延期赎回的， 将自动转入下一个开放日继续赎回， 直到全部赎回为止； 选择取消赎回的，
当日未获受理的部分赎回申请将被撤销。延期的赎回申请与下一开放日赎回申请一并处理，
无优先权并以下一开放日的基金份额净值为基础计算赎回金额，以此类推，直到全部赎回为
止。如投资人在提交赎回申请时未作明确选择，投资人未能赎回部分作自动延期赎回处理。 
（3）暂停赎回：连续 2 日以上(含本数)发生巨额赎回，如基金管理人认为有必要，可
暂停接受基金的赎回申请；已经接受的赎回申请可以延缓支付赎回款项，但不得超过 20 个
工作日，并应当在指定媒体上进行公告。 
3、巨额赎回的公告 
当发生上述延期赎回并延期办理时，基金管理人应当通过邮寄、传真或者基金管理人网
站在 3 个交易日内通知基金份额持有人，说明有关处理方法，同时在指定媒体上刊登公告。 
 
（十二）暂停申购或赎回的公告和重新开放申购或赎回的公告 
1、发生上述暂停申购或赎回情况的，基金管理人当日应立即向中国证监会备案，并在
规定期限内在指定媒体上刊登暂停公告。 
2、如发生暂停的时间为 1 日，基金管理人应于重新开放日，在指定媒体上刊登基金重
新开放申购或赎回公告，并公布最近 1 个开放日的基金份额净值。 
3、如发生暂停的时间超过 1 日但少于 2 周，暂停结束，基金重新开放申购或赎回时，
基金管理人应提前 2 日在指定媒体上刊登基金重新开放申购或赎回公告， 并公告最近 1 个开
放日的基金份额净值。 
4、如发生暂停的时间超过 2 周，暂停期间，基金管理人应每 2 周至少刊登暂停公告 1
次。暂停结束，基金重新开放申购或赎回时，基金管理人应提前 2 日在指定媒体上连续刊登
基金重新开放申购或赎回公告，并公告最近 1个开放日的基金份额净值。 
 
（十三）基金转换 
基金管理人可以根据相关法律法规以及基金合同的规定决定开办本基金与基金管理人国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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管理的、且由同一注册登记机构办理注册登记的其他基金之间的转换业务，基金转换可以收
取一定的转换费， 相关规则由基金管理人届时根据相关法律法规及基金合同的规定制定并公
告，并提前告知基金托管人与相关机构。 
 
（十四）基金的非交易过户 
基金的非交易过户是指基金注册登记机构受理继承、 捐赠和司法强制执行而产生的非交
易过户以及注册登记机构认可、符合法律法规的其它非交易过户。无论在上述何种情况下，
接受划转的主体必须是依法可以持有本基金基金份额的投资人。 
继承是指基金份额持有人死亡，其持有的基金份额由其合法的继承人继承；捐赠指基金
份额持有人将其合法持有的基金份额捐赠给福利性质的基金会或社会团体； 司法强制执行是
指司法机构依据生效司法文书将基金份额持有人持有的基金份额强制划转给其他自然人、 法
人或其他组织。办理非交易过户必须提供基金注册登记机构要求提供的相关资料，对于符合
条件的非交易过户申请按基金注册登记机构的规定办理， 并按基金注册登记机构规定的标准
收费。 
 
（十五）基金的转托管 
基金份额持有人可办理已持有基金份额在不同销售机构之间的转托管， 基金销售机构可
以按照规定的标准收取转托管费。 
 
（十六）定期定额投资计划 
基金管理人可以为投资人办理定期定额投资计划， 具体规则由基金管理人在届时发布公
告或更新的招募说明书中确定。投资人在办理定期定额投资计划时可自行约定每期扣款金
额， 每期扣款金额必须不低于基金管理人在相关公告或更新的招募说明书中所规定的定期定
额投资计划最低申购金额。 
 
（十七）基金的冻结和解冻 
基金注册登记机构只受理国家有权机关依法要求的基金份额的冻结与解冻， 以及注册登
记机构认可、符合法律法规的其他情况下的冻结与解冻。基金账户或基金份额被冻结的，被
冻结部分份额仍然参与收益分配与支付， 但被冻结基金份额收益分配转增的基金份额一并被
冻结。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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九、基金的投资 
（一）投资目标 
通过主要投资于债券等固定收益类品种， 在严格控制风险和保持基金资产流动性的前提
下，力争为基金份额持有人谋求较高的当期收入和投资总回报。 
 
（二）投资理念 
价格终将反映价值。 
 
（三）投资范围 
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行、上市的国债、金
融债、公司债、企业债、可转换公司债券(含可分离交易的可转换公司债券)、资产支持证券、
短期融资券、债券回购、央行票据等固定收益类品种，还可投资于一级市场新股申购、持有
可转债转股所得的股票、投资二级市场股票、权证等以及中国证监会允许基金投资的其它金
融工具。 
如法律法规或监管机构以后允许基金投资的其他品种，基金管理人在履行适当程序后，
可以将其纳入投资范围。 
基金的投资组合比例为： 本基金投资于债券等固定收益类品种的比例不低于基金资产的
80%，投资于股票、权证等权益类品种的比例不超过基金资产的 20%，基金保留的现金或者
到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。 
本基金对固定收益类品种的投资，将重点关注流动性较好、风险水平合理、到期收益率
与信用质量相对较高的债券品种。本基金对股票等权益类品种的投资，将重点关注兼具稳定
的高分红能力、良好盈利增长能力的上市公司股票，以增强本基金的股息收益和资本增值能
力。 
 
（四）投资策略 
1、大类资产配置策略 
本基金的大类资产配置主要通过对宏观经济运行状况、国家财政和货币政策、国家产业
政策以及资本市场资金环境、证券市场走势的分析，预测宏观经济的发展趋势，并据此评价国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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未来一段时间股票、债券市场相对收益率，主动调整股票、债券类资产在给定区间内的动态
配置，以使基金在保持总体风险水平相对稳定的基础上，优化投资组合。 
2、固定收益类资产投资策略 
（1）久期调整策略 
利率变化是影响债券价格的重要因素， 本基金通过对宏观经济变量 （包括国内生产总值、
工业增长、货币信贷、固定资产投资、消费、外贸差额、财政收支、价格指数和汇率等）和
宏观经济政策（包括货币政策、财政政策、产业政策、外贸和汇率政策等）进行分析，预测
未来的利率变化趋势。在利率变化方向判断的基础上，确定恰当的久期目标，合理控制利率
风险。在预期利率整体上升时，降低组合的平均久期；在预期利率整体下降时，提高组合的
平均久期。 
（2）收益率曲线策略 
在久期确定的基础上,根据对收益率曲线形状变化的预测，采用子弹型策略、哑铃型策
略或梯形策略，在长期、中期和短期债券间进行配置，以从长、中、短期债券的相对价格变
化中获利。 
（3）债券类属配置策略 
本基金对不同类型固定收益品种的信用风险、税赋水平、市场流动性、市场风险等因素
进行分析，研究不同类型的债券品种、不同市场上债券品种的利差和变化趋势，制定债券类
属配置策略，以获取不同债券类属之间利差变化所带来的投资收益。 
（4）骑乘策略 
债券投资收益的来源主要由两大部分组成，第一部分是票息收入，第二部分是资本利得
收入。在票息收入固定的情况下，通过主动式债券投资的管理，尽可能多的获取资本利得收
入是提高本基金收益的重要手段。而资本利得收入主要是通过债券收益率下降取得的，因此
本基金可以通过骑乘策略在个券收益率下降时获得资本利得。 
（5）息差策略 
息差策略是指利用回购利率低于债券收益率的情形， 通过正回购将所获得资金投资于债
券的策略。息差策略实际上也就是国债回购放大套利策略，进行放大策略时，必须考虑回购
资金成本与债券收益率之间的关系，只有当债券收益率高于回购资金成本(即回购利率)时，
息差策略才能取得正的收益。 
（6）利差策略 
利差策略是指对两个期限相近的债券的利差进行分析， 从而对利差水平的未来走势作出国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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判断，进而相应的进行债券置换。 
（7）信用策略 
本基金管理人将建立内部信用评级制度，包括发行人主体评级和债券评级。内部评级系
统分为企业基本素质、财务结构、偿债能力、经营能力、经营效益以及发展前景等六方面构
成。研究员将根据国民经济运行的周期阶段，分析企业的市场地位、管理水平、发展趋势、
财务状况和长期、 短期流动性指标等情况， 结合债券担保条款、 抵押品估值及债券其他要素，
最后综合评价出债券发行人信用风险、 评价债券的信用级别。 同时结合收益率曲线形变判断，
不同信用等级产品利差变动判断以及单个券种信用等级变动的判断等来挖掘特定类别资产
或特定券种的投资价值。 
（8）可转换公司债券投资策略 
可转换公司债券(含可分离交易的可转换公司债券)兼具权益类证券与固定收益类证券
的特性，具有抵御下行风险、分享股票价格上涨收益的特点。本基金在对可转换公司债券条
款和发行债券公司基本面进行深入分析研究的基础上， 利用可转换公司债券定价模型进行估
值分析，投资具有较高安全边际和良好流动性的可转换公司债券，获取稳健的投资回报。



（9）资产支持证券投资策略 
本基金将分析资产支持证券的资产特征，估计违约率和提前偿付比率，并利用收益率曲
线和期权定价模型，对资产支持证券进行估值。本基金将严格控制资产支持证券的总体投资
规模并进行分散投资，以降低流动性风险。 
3、股票投资策略 
（1）新股申购策略 
在股票发行市场上,股票供求关系不平衡经常导致股票发行价格与二级市场价格之间存
在一定的价差，从而使得新股申购成为一种风险较低的投资方式。本基金将研究首次发行
(IPO)股票及增发新股的上市公司基本面，根据股票市场整体定价水平，估计新股上市交易
的合理价格，同时参考一级市场资金供求关系，制定相应的新股申购策略。本基金对于通过
参与新股申购所获得的股票，将根据其市场价格相对于其合理内在价值的高低，确定继续持
有或者卖出。 
（2）股票二级市场投资策略 
本基金股票二级市场的投资策略，采用定量和定性分析相结合的方法，自下而上精选出
兼具稳定的高分红能力、良好盈利增长能力的上市公司股票，以增强本基金的股息收益和资
本增值能力。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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1）红利上市公司筛选 
本基金综合考察上市公司分红记录和分红预期等指标来筛选红利股。 具体选股标准包括
满足以下一项或多项特征的股票： 
① 在过去3年中至少有 2 年实施分红； 
② 过去2 年平均股息率高于市场平均水平； 
③ 预期股息率高于市场平均水平的上市公司。 
符合上述特征之一的上市公司，构成本基金的红利股股票池。 
2）盈利能力分析 
本基金管理人认为， 企业在行业中的相对竞争优势是企业保持持续优于行业平均盈利水
平的坚实基础，而企业的盈利增长能力必将在其股票价格上得到反映。因而，本基金将通过
企业竞争优势分析和财务指标分析，在红利股股票池内，筛选出兼具良好盈利增长能力的上
市公司，并且在它们的股票价格没有反映出它们的价值时作投资布局，以增强本基金的股息
收益和资本增值能力。 
本基金将从企业的公司治理、管理层、发展战略、市场份额、成本控制、技术水平及创
新能力、政策因素等多方面，考察企业在行业中的竞争优势。在上述分析的基础上，本基金
还将考察企业的现金流、主营业务利润率、资产负债结构、净资产收益率等财务指标，从中
挑选出指标值优于同行业平均水平的上市公司，构建本基金的备选股票池。 
3)相对价值评估 
在本基金备选股票池范围内，本基金利用相对价值评估，形成可投资的股票组合。相对
价值评估主要从市场整体估值比较、国际估值比较两个角度进行。市场整体估值比较着重考
察公司估值相比较市场整体估值水平的折溢价幅度； 国际估值比较则将国内公司的有关估值
与国际公司相应指标进行比较。通过上述两个角度的估值比较，重点选择估值水平相对较低
的个股进行投资。具体采用的方法包括股息贴现模型、自由现金流贴现模型、市盈率法、市
净率法、PEG、EV/EBITDA等方法。 
4、权证投资策略 
本基金的权证投资将以权证的市场价值分析为基础， 配以权证定价模型寻求其合理估值
水平，充分考虑权证资产的收益性、流动性及风险收益特征，通过资产配置、品种与类属选
择，追求在风险可控的前提下实现稳健的超额收益。 
未来，随着证券市场的发展、金融工具的丰富和交易方式的创新等，基金还将积极寻求
其他投资机会，履行适当程序后更新和丰富组合投资策略。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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（五）业绩比较基准 
本基金业绩比较基准： 
中证全债指数收益率×90% +上证红利指数收益率×10% 
本基金为债券基金，债券组合的业绩基准采用了中证全债指数。中证全债指数作为中证
指数有限公司提供的中证系列指数之一，具有一定的优势和市场影响力。中证全债指数从上
海证券交易所、深圳证券交易所和银行间市场选择国债、金融债及企业债组成样本券，能够
较好的反映债券市场变动的全貌，市场代表性较强，比较适合作为本基金债券组合的业绩比
较基准。股票组合的业绩基准采用了上证红利指数。上证红利指数挑选在上海证券交易所上
市的现金股息率高、分红比较稳定、具有一定规模及流动性的 50 只股票作为样本，以反映
上海证券市场高红利股票的整体状况和走势，因此该指数与本基金重点投资于“红利股”的
理念是相符的，比较适合作为本基金股票组合的业绩比较基准。 
将来如有更合适的指数推出，基金管理人可以根据本基金的投资范围和投资策略，确定
变更基金的业绩比较基准。业绩比较基准的变更需经基金管理人与基金托管人协商一致。基
金管理人最迟应于新的业绩比较基准实施前 2 日在至少一种指定媒体上进行公告并报中国
证监会备案。 
 
（六）风险收益特征 
本基金为债券基金，其长期平均风险和预期收益率低于股票基金、混合基金，高于货币
市场基金。 
 
（七）投资决策 
1、投资依据 
（1）有关法律、法规、基金合同等的相关规定； 
（2）经济运行态势和证券市场走势。 
2、投资管理体制 
本基金管理人实行投资决策委员会领导下的基金经理团队制。 投资决策委员会负责制定
基金投资方面的整体投资计划与投资原则；决定有关基准指数重大调整的应对决策、其他重
大组合调整决策以及重大的单项投资决策；基金经理根据投资决策委员会的决策，负责投资
组合的构建、调整和日常管理等工作。 
3、投资程序 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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（1）金融工程部运用风险监测模型以及各种风险监控指标，结合公司内外研究报告，
对市场预期风险和投资组合风险进行风险测算与归因分析，依此提出研究分析报告。 
（2）投资决策委员会依据金融工程部、研究开发部等部门提供的研究报告，定期召开
或遇重大事项时召开投资决策会议，决策相关事项。基金经理根据投资决策委员会的决议，
进行基金投资管理的日常决策。 
（3）基金经理以基金合同、投资决策委员会决议、金融工程部和研究开发部研究报告
等为依据建立基金的投资组合。 
（4）交易管理部根据基金经理下达的交易指令制定交易策略，完成具体证券品种的交
易。 
（5）金融工程部等部门根据市场变化定期和不定期对基金进行投资绩效评估，并提供
相关绩效评估报告。稽核监察部对投资计划的执行进行日常监督和实时风险控制。 
（6）基金经理结合个券的基本面情况、流动性状况、基金申购和赎回的现金流量情况、
金融工程部和稽核监察部的绩效评估报告和对各种风险的监控和评估结果， 对投资组合进行
监控和调整。 
（7）本基金管理人在确保基金份额持有人利益的前提下有权根据市场环境变化和实际
需要调整上述投资程序,并予以公告。 
4、关于交易过程的说明 
本基金管理人所管理的各基金将独立、平等地使用公司统一的中央交易平台。交易管理
部公平、及时地处理所有投资产品的交易指令。基金经理小组必须遵守投资组合决定权和交
易下单权严格分离的规定，经由交易管理部统一下达交易指令。 
基金管理人向基金托管人提供其银行间债券市场交易的交易对手库。 交易对手库由银行
间市场成员中财务状况较好、实力雄厚、信用等级较高的交易对手组成，并报投资决策委员
会批准后实施。 
交易对手库由公司固定收益部发起更新，交易对手库的更新包括定期更新和临时更新，
定期更新为每半年一次，固定收益部应于每半年初整理更新交易对手库清单，并报投资决策
委员会审批后交固定收益投资经理和交易管理部实施。当银行间成员资质发生重大变化时，
固定收益部应及时发起临时调整。上述调整应及时通知基金托管人。 
基金管理人参与银行间债券市场交易的交易对手应符合交易对手库的范围。 基金托管人
对基金管理人参与银行间债券市场交易的交易对手是否符合交易对手库进行监督。 
 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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（八）投资限制 
1、组合限制 
本基金在投资策略上兼顾投资原则以及开放式基金的固有特点， 通过分散投资降低基金
财产的非系统性风险，保持基金组合良好的流动性。基金的投资组合将遵循以下限制： 
（1）本基金持有一家上市公司的股票，其市值不超过基金资产净值的 10%； 
（2）本基金持有的全部权证，其市值不得超过基金资产净值的 3%； 
（3）本基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券，不超过该证券的 10%； 
（4）本基金管理人管理的全部基金持有的同一权证，不得超过该权证的 10%； 
（5）本基金进入全国银行间同业市场进行债券回购的资金余额不得超过基金资产净值
的40%； 
（6）本基金投资于债券等固定收益类品种的比例不低于基金资产的 80%，投资于股票、
权证等权益类品种的比例不超过基金资产的 20%； 
（7）本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例，不得超过基金资产净
值的10%； 
（8）本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过基金资产净值的 20%； 
（9）本基金持有的同一(指同一信用级别)资产支持证券的比例，不得超过该资产支持
证券规模的 10%； 
（10）本基金管理人管理的全部基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券，不得
超过其各类资产支持证券合计规模的 10%； 
（11）本基金应投资于信用级别评级为 BBB 以上(含 BBB)的资产支持证券。基金持有资
产支持证券期间，如果其信用等级下降、不再符合投资标准，应在评级报告发布之日起 3
个月内予以全部卖出； 
（12）基金财产参与股票发行申购，本基金所申报的金额不超过本基金的总资产，本基
金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量； 
（13）本基金在任何交易日买入权证的总金额，不得超过上一交易日基金资产净值的
0.5%； 
（14）保持不低于基金资产净值 5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券； 
（15）如果法律法规对基金合同约定投资组合比例限制进行变更的，以变更后的规定为
准。法律法规或监管部门取消上述限制，如适用于本基金，则本基金投资不再受相关限制。 
因证券市场波动、上市公司合并、基金规模变动、股权分置改革中支付对价等基金管理国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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人之外的因素致使基金投资比例不符合上述规定投资比例的，基金管理人应当在 10 个交易
日内进行调整。 
对于因基金份额拆分、大比例分红等集中持续营销活动引起的基金净资产规模在 10 个
交易日内增加 10 亿元以上的情形，而导致证券投资比例低于基金合同约定的，基金管理人
履行相关程序后可将调整时限从 10 个交易日延长到 3 个月。法律法规或监管部门另有规定
的，从其规定。 
基金管理人应当自基金合同生效之日起 6 个月内使基金的投资组合比例符合基金合同
的有关约定。基金托管人对基金的投资的监督与检查自基金合同生效之日起开始。 
2、禁止行为 
为维护基金份额持有人的合法权益，基金财产不得用于下列投资或者活动： 
（1）承销证券； 
（2）向他人贷款或者提供担保； 
（3）从事承担无限责任的投资； 
（4）买卖其他基金份额，但是国务院另有规定的除外； 
（5）向其基金管理人、基金托管人出资或者买卖其基金管理人、基金托管人发行的股
票或者债券； 
（6）买卖与其基金管理人、基金托管人有控股关系的股东或者与其基金管理人、基金
托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券； 
（7）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动； 
（8）依照法律法规有关规定，由中国证监会规定禁止的其他活动； 
（9）法律法规或监管部门取消上述限制，如适用于本基金，则本基金投资不再受相关
限制。 
 
（九）基金管理人代表基金行使股东及债权人权利的处理原则及方法 
1、基金管理人按照国家有关规定代表基金独立行使股东及债权人权利，保护基金份额
持有人的利益； 
2、不谋求对上市公司的控股，不参与所投资上市公司的经营管理； 
3、有利于基金财产的安全与增值； 
4、不通过关联交易为自身、雇员、授权代理人或任何存在利害关系的第三人牟取任何
不当利益。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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（十）基金的融资、融券 
本基金可以按照国家的有关规定进行融资、融券。 
 
（十一）基金投资组合报告 
本基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或重大
遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定， 于2012年1月18日复核
了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、
误导性陈述或者重大遗漏。 
本投资组合报告所载数据截止 2011年 12 月 31日。 
1、报告期末基金资产组合情况 
序号 项目 金额（元） 
占基金总资产的
比例（%） 
1 权益投资 45,000.00 0.00 
 其中：股票 45,000.00 0.00 
2 固定收益投资 1,246,861,616.00 77.65 
 其中：债券 1,246,861,616.00 77.65 









 资产支持证券 - - 
3 金融衍生品投资 - - 
4 买入返售金融资产 146,000,459.00 9.09 
 其中：买断式回购的买入返售金融资产 - - 
5 银行存款和结算备付金合计 112,615,658.62 7.01 
6 其他各项资产 100,287,375.13 6.25 
7 合计 1,605,810,108.75 100.00 
2、报告期末按行业分类的股票投资组合 
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%）
A 农、林、牧、渔业 - - 
B 采掘业 - - 
C 制造业 45,000.00 0.00 
C0








 食品、饮料 45,000.00 0.00 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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C1








 纺织、服装、皮毛 - - 
C2








 木材、家具 - - 
C3








 造纸、印刷 - - 
C4








 石油、化学、塑胶、塑料 - - 
C5








 电子 - - 
C6








 金属、非金属 - - 
C7








 机械、设备、仪表 - - 
C8








 医药、生物制品 - - 
C99








 其他制造业 - - 
D 电力、煤气及水的生产和供应业 - - 
E 建筑业 - - 
F 交通运输、仓储业 - - 
G 信息技术业 - - 
H 批发和零售贸易 - - 
I 金融、保险业 - - 
J 房地产业 - - 
K 社会服务业 - - 
L 传播与文化产业 - - 
M 综合类 - - 
 合计 45,000.00 0.00 
3、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值 占基金资产净值比例（%）
1 002650 加加食品 1,500 45,000.00 0.00 
4、报告期末按债券品种分类的债券投资组合 
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%）
1 国家债券 101,528,311.50 6.55 
2 央行票据 338,222,000.00 21.80 
3 金融债券 89,407,000.00 5.76 
 其中：政策性金融债 89,407,000.00 5.76 
4 企业债券 500,347,043.40 32.26 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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5 企业短期融资券 181,452,000.00 11.70 
6 中期票据 - - 
7 可转债 35,905,261.10 2.31 
8 其他 - - 
9 合计 1,246,861,616.00 80.38 
5、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值(元) 
占基金资产净
值比例（%） 
1 1101094 11央行票据94 1,200,000 115,968,000.00 7.48 
2 1101096 11央行票据96 1,000,000 96,640,000.00 6.23 
3 010203 02国债⑶ 835,410 83,666,311.50 5.39 
4 1180170 11新光债 800,000 79,752,000.00 5.14 
5 1101088 11央行票据88 800,000 77,304,000.00 4.98 
6、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细 
本基金本报告期末未持有资产支持证券。 
7、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 
本基金本报告期末未持有权证。 
8、投资组合报告附注 
（1）本报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在报告
编制日前一年受到公开谴责、处罚的情况。 
（2）基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的情况。 
（3）其他资产构成 
序号 名称 金额（元） 
1 存出保证金 304,594.39 
2 应收证券清算款 880,827.89 
3 应收股利 - 
4 应收利息 15,979,904.04 
5 应收申购款 83,122,048.81 
6 其他应收款 - 
7 待摊费用 - 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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8 其他 - 
9 合计 100,287,375.13 
（4）报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 
序号 债券代码 债券名称 公允价值(元) 
占基金资产净
1 110013 国投转债 26,419,240.80 1.70 
2 113001 中行转债 4,729,000.00 0.30 
3 110011 歌华转债 3,298,338.00 0.21 
4 125887 中鼎转债 937,080.80 0.06 
5 110078 澄星转债 521,601.50 0.03 
（5）报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 
序号 股票代码 股票名称 
流通受限部分的 
公允价值(元) 
占基金资产
净值比例 （%） 
流通受限情况
说明 
1 002650 加加食品 45,000.00 0.00 新股流通受限
 
十、基金的业绩 
本基金业绩截止日为 2011 年12月 31日，并经基金托管人复核。 
本基金管理人依照恪守职守、诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保
证基金一定盈利，也不保证最低收益。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，
投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 
（一）国泰双利债券 A 
阶段 
净值增
长率① 
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基准收
益率标准差④
①-③ ②-④
2009年3月11日至
2009年12月31日
10.17% 0.26% 5.03% 0.22% 5.14% 0.04%
2010 年度 9.05% 0.28% 0.44% 0.17% 8.61% 0.11%
2011 年度 -4.79% 0.34% 3.31% 0.17% -8.10% 0.17%
自2009年3月11日
至2011年12月31日
14.38% 0.30% 8.99% 0.19% 5.39% 0.11%
（二）国泰双利债券 C 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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阶段 
净值增
长率① 
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基准收
益率标准差④
①-③ ②-④ 
2009年 3月 11 日至
2009年 12 月 31 日 
9.87% 0.25% 5.03% 0.22% 4.84% 0.03% 
2010 年度 8.43% 0.27% 0.44% 0.17% 7.99% 0.10% 
2011 年度 -5.18% 0.34% 3.31% 0.17% -8.49% 0.17% 
自2009年3月11日至
2011年12月31 日 
12.96% 0.29% 8.99% 0.19% 3.97% 0.10% 
十一、基金的财产 
（一）基金资产总值 
基金资产总值是指基金拥有的各类有价证券、银行存款本息、基金应收申购款以及其他
资产的价值总和。 
其构成主要有： 
1、银行存款及其应计利息； 
2、清算备付金及其应计利息； 
3、根据有关规定缴纳的保证金及其应收利息； 
4、应收证券交易清算款； 
5、应收申购款； 
6、股票投资及其估值调整； 
7、债券投资及其估值调整和应计利息； 
8、权证投资及其估值调整； 
9、其他投资及其估值调整； 
10、其他资产等。 
 
（二）基金资产净值 
基金资产净值是指基金资产总值减去负债后的价值。 
 
（三）基金财产的账户 
本基金财产以基金名义开立银行存款账户， 以基金托管人的名义开立证券交易清算资金国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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的结算备付金账户，以基金托管人和本基金联名的方式开立基金证券账户，以本基金的名义
开立银行间债券托管账户。开立的基金专用账户与基金管理人、基金托管人、基金销售机构
和注册登记机构自有的财产账户以及其他基金财产账户相独立。 
 
（四）基金财产的处分 
基金财产独立于基金管理人、 基金托管人和代销机构的固有财产， 并由基金托管人保管。
基金管理人、基金托管人因基金财产的管理、运用或者其他情形而取得的财产和收益归入基
金财产。基金管理人、基金托管人可以按基金合同的约定收取管理费、托管费以及其他基金
合同约定的费用。 基金财产的债权、 不得与基金管理人、 基金托管人固有财产的债务相抵销，
不同基金财产的债权债务，不得相互抵销。基金管理人、基金托管人以其自有资产承担法律
责任，其债权人不得对基金财产行使请求冻结、扣押和其他权利。 
基金管理人、基金托管人因依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产等原因进行清算
的，基金财产不属于其清算财产。 
除依据《基金法》 、基金合同及其他有关规定处分外，基金财产不得被处分。非因基金
财产本身承担的债务，不得对基金财产强制执行。 
十二、基金资产的估值 
（一）估值目的 
基金资产估值的目的是客观、准确地反映基金资产的价值，依据经基金资产估值后确定
的基金资产净值而计算出的基金份额净值，是计算基金申购与赎回价格的基础。 
 
（二）估值日 
本基金的估值日为本基金相关的证券交易场所的正常营业日以及国家法律法规规定需
要对外披露基金净值的非营业日。 
 
（三）估值对象 
基金所拥有的股票、权证、债券和银行存款本息、应收款项、其它投资等资产。 
 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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（四）估值程序 
1、基金份额净值是按照每个开放日闭市后，基金资产净值除以当日基金份额的余额数
量计算，精确到 0.001元，小数点后第四位四舍五入。国家另有规定的，从其规定。 
每个工作日计算基金资产净值及基金份额净值，并按规定公告。 
2、基金管理人应每个工作日对基金资产估值。基金管理人每个开放日对基金资产估值
后，将基金份额净值结果发送基金托管人，经基金托管人复核无误后，由基金管理人对外公
布。月末、年中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。 
 
（五）估值方法 
1、股票估值方法： 
（1）上市流通股票按估值日其所在证券交易所的收盘价估值；估值日无交易的，但最
近交易日后经济环境未发生重大变化的，以最近交易日的收盘价估值；估值日无交易，且最
近交易日后经济环境发生了重大变化的，将参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，
调整最近交易日收盘价，确定公允价值进行估值。如有充足证据表明最近交易日收盘价不能
真实地反映公允价值的，应对最近交易日的收盘价进行调整，确定公允价值进行估值。 
（2）未上市股票的估值： 
1）首次发行未上市的，按成本计量；



2）送股、转增股、配股和公开增发新股等发行未上市的股票，按估值日在证券交易所
挂牌的同一股票的市价估值； 
3）首次公开发行有明确锁定期的股票，同一股票在交易所上市后，按交易所上市的同
一股票的市价估值； 
4）非公开发行有明确锁定期的流通受限股票，按监管机构或行业协会有关规定确定公
允价值； 
（3）在任何情况下，基金管理人如采用本项第(1)－(2)小项规定的方法对基金资产进
行估值，均应被认为采用了适当的估值方法。但是，如果基金管理人认为按本项第(1)－(2)
小项规定的方法对基金资产进行估值不能客观反映其公允价值的， 基金管理人可根据具体情
况，并与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值； 
（4）国家有最新规定的，按其规定进行估值。 
2、债券估值方法： 
（1）证券交易所市场实行净价交易的债券按估值日收盘价估值，估值日无交易的，但国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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最近交易日后经济环境未发生重大变化的，以最近交易日的收盘价估值；估值日无交易，且
最近交易日后经济环境发生了重大变化的，将参考类似投资品种的现行市价及重大变化因
素，调整最近交易日收盘价，确定公允价值进行估值。如有充足证据表明最近交易日收盘价
不能真实地反映公允价值的，应对最近交易日的收盘价进行调整，确定公允价值进行估值； 
（2）证券交易所市场未实行净价交易的债券按估值日收盘价减去债券收盘价中所含的
应收利息得到的净价进行估值，估值日无交易的，但最近交易日后经济环境未发生重大变化
的，按最近交易日债券收盘价减去所含的最近交易日债券应收利息后的净价进行估值；估值
日无交易， 且最近交易日后经济环境发生了重大变化的， 将参考类似投资品种的现行市价 （净
价）及重大变化因素，调整最近交易日收盘价（净价） ，确定公允价值进行估值。如有充足
证据表明最近交易日收盘价（净价）不能真实地反映公允价值的，应对最近交易日的收盘价
(净价)进行调整，确定公允价值进行估值； 
（3）发行未上市债券采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值
的情况下，按成本进行后续计量； 
（4）在全国银行间债券市场交易的债券、资产支持证券等固定收益品种，采用估值技
术确定公允价值； 
（5）同一债券同时在两个或两个以上市场交易的，按债券所处的市场分别估值； 
（6）在任何情况下，基金管理人如采用本项第(1)－(5)小项规定的方法对基金资产进
行估值，均应被认为采用了适当的估值方法。但是，如果基金管理人认为按本项第(1)－(5)
小项规定的方法对基金资产进行估值不能客观反映其公允价值的， 基金管理人在综合考虑市
场成交价、市场报价、流动性、收益率曲线等多种因素基础上形成的债券估值，基金管理人
可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值； 
（7）国家有最新规定的，按其规定进行估值。 
3、权证估值方法： 
（1）基金持有的权证，从持有确认日起到卖出日或行权日止，上市交易的权证按估值
日在证券交易所挂牌的该权证的收盘价估值；估值日无交易，且最近交易日后经济环境发生
了重大变化的，将参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易日收盘价，
确定公允价值进行估值。如有充足证据表明最近交易日收盘价不能真实地反映公允价值的，
应对最近交易日的收盘价进行调整，确定公允价值进行估值； 
未上市交易的权证采用估值技术确定公允价值； 在估值技术难以可靠计量公允价值的情
况下，按成本计量； 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 59
（2） 在任何情况下， 基金管理人如采用本项第(1)小项规定的方法对基金资产进行估值，
均应被认为采用了适当的估值方法。但是，如果基金管理人认为按本项第(1)小项规定的方
法对基金资产进行估值不能客观反映其公允价值的，基金管理人可根据具体情况，并与基金
托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值； 
（3）国家有最新规定的，按其规定进行估值。 
4、如基金管理人或基金托管人发现基金估值违反基金合同订明的估值方法、程序及相
关法律法规的规定或者未能充分维护基金份额持有人利益时，应立即通知对方，共同查明原
因，双方协商解决。 
5、根据有关法律法规，基金资产净值计算和基金会计核算的义务由基金管理人承担。
本基金的基金会计责任方由基金管理人担任，因此，就与本基金有关的会计问题，如经相关
各方在平等基础上充分讨论后，仍无法达成一致的意见，按照基金管理人对基金资产净值的
计算结果对外予以公布。 
 
（六）估值错误的处理 
基金管理人和基金托管人将采取必要、适当、合理的措施确保基金资产估值的准确性、
及时性。 当基金份额净值小数点后 3位以内(含第3 位)发生差错时， 视为基金份额净值错误。 
基金合同的当事人应按照以下约定处理： 
1、差错类型 
本基金运作过程中， 如果由于基金管理人或基金托管人、 或注册登记机构、 或代销机构、
或投资人自身的过错造成差错，导致其他当事人遭受损失的，过错的责任人应当对由于该差
错遭受损失的当事人(“受损方”)按下述“差错处理原则”给予赔偿，承担赔偿责任。 
上述差错的主要类型包括但不限于：资料申报差错、数据传输差错、数据计算差错、系
统故障差错、下达指令差错等；对于因技术原因引起的差错，若系同行业现有技术水平不能
预见、不能避免、不能克服，则属不可抗力，按照下述规定执行。 
由于不可抗力原因造成投资人的交易资料灭失或被错误处理或造成其他差错， 因不可抗
力原因出现差错的当事人不对其他当事人承担赔偿责任， 但因该差错取得不当得利的当事人
仍应负有返还不当得利的义务。 
2、差错处理原则 
（1）差错已发生，但尚未给当事人造成损失时，差错责任方应及时协调各方，及时进
行更正，因更正差错发生的费用由差错责任方承担；由于差错责任方未及时更正已产生的差国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 60
错，给当事人造成损失的，由差错责任方对直接损失承担赔偿责任；若差错责任方已经积极
协调，并且有协助义务的当事人有足够的时间进行更正而未更正，则其应当承担相应赔偿责
任。差错责任方应对更正的情况向有关当事人进行确认，确保差错已得到更正。 
（2）差错的责任方对有关当事人的直接损失负责，不对间接损失负责，并且仅对差错
的有关直接当事人负责，不对第三方负责。 
（3）因差错而获得不当得利的当事人负有及时返还不当得利的义务。但差错责任方仍
应对差错负责。 如果由于获得不当得利的当事人不返还或不全部返还不当得利造成其他当事
人的利益损失(“受损方”)，则差错责任方应赔偿受损方的损失，并在其支付的赔偿金额的
范围内对获得不当得利的当事人享有要求交付不当得利的权利； 如果获得不当得利的当事人
已经将此部分不当得利返还给受损方， 则受损方应当将其已经获得的赔偿额加上已经获得的
不当得利返还的总和超过其实际损失的差额部分支付给差错责任方。 
（4）差错调整采用尽量恢复至假设未发生差错的正确情形的方式。 
（5）差错责任方拒绝进行赔偿时，如果因基金管理人过错造成基金财产损失时，基金
托管人应为基金的利益向基金管理人追偿，如果因基金托管人过错造成基金财产损失时，基
金管理人应为基金的利益向基金托管人追偿。 基金管理人和托管人之外的第三方造成基金财
产的损失，并拒绝进行赔偿时，由基金管理人负责向差错方追偿；追偿过程中产生的有关费
用，应列入基金费用，从基金资产中支付。 
（6）如果出现差错的当事人未按规定对受损方进行赔偿，并且依据法律法规、基金合
同或其他规定，基金管理人自行或依据法院判决、仲裁裁决对受损方承担了赔偿责任，则基
金管理人有权向出现过错的当事人进行追索， 并有权要求其赔偿或补偿由此发生的费用和遭
受的损失。 
（7）按法律法规规定的其他原则处理差错。 
3、差错处理程序 
差错被发现后，有关的当事人应当及时进行处理，处理的程序如下： 
（1）查明差错发生的原因，列明所有的当事人，并根据差错发生的原因确定差错的责
任方； 
（2）根据差错处理原则或当事人协商的方法对因差错造成的损失进行评估； 
（3）根据差错处理原则或当事人协商的方法由差错的责任方进行更正和赔偿损失； 
（4）根据差错处理的方法，需要修改基金注册登记机构交易数据的，由基金注册登记
机构进行更正，并就差错的更正向有关当事人进行确认。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 61
4、基金份额净值差错处理的原则和方法如下： 
（1）基金份额净值计算出现错误时，基金管理人应当立即予以纠正，通报基金托管人，
并采取合理的措施防止损失进一步扩大。 
（2）错误偏差达到基金份额净值的 0.25%时，基金管理人应当通报基金托管人并报中
国证监会备案；错误偏差达到基金份额净值的 0.5%时，基金管理人应当公告。 
（3）因基金份额净值计算错误，给基金或基金份额持有人造成损失的，应由基金管理
人先行赔付，基金管理人按差错情形，有权向其他当事人追偿。 
（4）基金管理人和基金托管人由于各自技术系统设置而产生的净值计算尾差，以基金
管理人计算结果为准。 
（5）前述内容如法律法规或监管机关另有规定的，从其规定处理。 
 
（七）暂停估值的情形 
1、基金投资所涉及的证券交易市场遇法定节假日或因其他原因暂停营业时； 
2、因不可抗力或其它情形致使基金管理人、基金托管人无法准确评估基金资产价值时； 
3、中国证监会和基金合同认定的其它情形。 
 
（八）基金净值的确认 
用于基金信息披露的基金资产净值和基金份额净值由基金管理人负责计算， 基金托管人
负责进行复核。 基金管理人应于每个开放日交易结束后计算当日的基金资产净值并发送给基
金托管人。基金托管人对净值计算结果复核确认后发送给基金管理人，由基金管理人对基金
净值予以公布。 
 
（九）特殊情况的处理 
1、基金管理人或基金托管人按股票估值方法的第(3)项、债券估值方法的第(6)项或权
证估值方法的第(2)项进行估值时，所造成的误差不作为基金资产估值错误处理。 
2、由于不可抗力原因，或由于证券交易所及登记结算公司发送的数据错误，或国家会
计政策变更、市场规则变更等，基金管理人和基金托管人虽然已经采取必要、适当、合理的
措施进行检查，但未能发现错误的，由此造成的基金资产估值错误，基金管理人和基金托管
人免除赔偿责任。但基金管理人应当积极采取必要的措施消除由此造成的影响。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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十三、基金的收益与分配 
（一）基金收益的构成 
1、买卖证券差价； 
2、基金投资所得红利、股息、债券利息； 
3、银行存款利息； 
4、已实现的其他合法收入； 
5、持有期间产生的公允价值变动。 
因运用基金财产带来的成本或费用的节约应计入收益。 
 
（二）基金净收益 
基金净收益为基金收益扣除按国家有关规定应在基金收益中扣除的费用后的余额。 
 
（三）收益分配原则 
本基金收益分配应遵循下列原则： 
1、由于基金费用的不同，不同类别的基金份额在收益分配数额方面可能有所不同，基
金管理人可对各类别基金份额分别制定收益分配方案， 同一类别内的每一基金份额享有同等
分配权； 
2、收益分配时所发生的银行转账或其他手续费用由投资人自行承担。当投资人的现金
红利小于一定金额，不足以支付银行转账或其他手续费用时，基金注册登记机构可将投资人
的现金红利按除息日的基金份额净值自动转为基金份额； 
3、本基金收益每年最多分配 12 次，每次基金收益分配比例不低于可分配收益的 20%； 
4、若基金合同生效不满 3 个月则可不进行收益分配； 
5、本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，基金份额持有人可对 A类、C
类基金份额分别选择不同的分红方式，选择采取红利再投资形式的，同一类别基金份额的现
金红利将按除息日该类别的基金份额净值转成相应的同一类别的基金份额；若投资人不选
择，本基金默认的收益分配方式是现金分红； 
6、基金投资当期出现净亏损，则不进行收益分配； 
7、基金当期收益应先弥补上期亏损后，方可进行当期收益分配； 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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8、基金收益分配后基金份额净值不能低于面值； 
9、法律法规或监管机构另有规定的从其规定。 
 
（四）收益分配方案 
基金收益分配方案中应载明基金收益分配对象、 分配原则、 分配时间、 分配数额及比例、
分配方式、支付方式等内容。 
 
（五）收益分配的时间和程序 
1、基金收益分配方案由基金管理人拟订，由基金托管人复核，依照《信息披露办法》
的有关规定在指定媒体上公告并报中国证监会备案； 
2、在收益分配方案公布后，基金管理人依据具体方案的规定就支付的现金红利向基金
托管人发送划款指令，基金托管人按照基金管理人的指令及时进行分红资金的划付。 
十四、基金的费用与税收 
（一）基金运作费用 
1、基金费用的种类 
（1）基金管理人的管理费； 
（2）基金托管人的托管费； 
（3）销售服务费； 
（4）基金财产拨划支付的银行费用； 
（5）基金合同生效后的基金信息披露费用； 
（6）基金份额持有人大会费用； 
（7）基金合同生效后与基金有关的会计师费和律师费； 
（8）基金的证券交易费用； 
（9）依法可以在基金财产中列支的其他费用。 
2、上述基金费用由基金管理人在法律规定的范围内参照公允的市场价格确定，法律法
规另有规定时从其规定。 
3、基金费用计提方法、计提标准和支付方式 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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（1）基金管理人的管理费 
在通常情况下，基金管理费按前一日基金资产净值的 0.7%年费率计提。计算方法如下： 
H＝E×年管理费率÷当年天数 
H 为每日应计提的基金管理费 
E 为前一日基金资产净值 
基金管理费每日计提， 按月支付。 由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划付指令，
经基金托管人复核后于次月首日起 3 个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人， 若
遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。 
（2）基金托管人的托管费 
在通常情况下，基金托管费按前一日基金资产净值的 0.2%年费率计提。计算方法如下： 
H＝E×年托管费率÷当年天数 
H 为每日应计提的基金托管费 
E 为前一日基金资产净值 
基金托管费每日计提， 按月支付。 由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划付指令，
经基金托管人复核后于次月首日起 3 个工作日内从基金财产中一次性支付给基金托管人， 若
遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。 
（3）销售服务费 
销售服务费可用于本基金市场推广、销售以及基金份额持有人服务等各项费用。本基金
份额分为不同的类别，适用不同的销售服务费率。其中，A 类不收取销售服务费，C 类销售
服务费年费率为 0.4%。 
C 类基金份额的销售服务费计算方法如下： 
H＝E×R÷当年天数 
H 为C 类基金份额每日应计提的销售服务费 
E 为C 类基金份额前一日基金资产净值 
R 为C 类基金份额适用的销售服务费率 
销售服务费每日计提， 按月支付。 由基金管理人向基金托管人发送销售服务费划付指令，
经基金托管人复核后于次月首日起 3 个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人， 若
遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。 
（4）除管理费、托管费和销售服务费之外的基金费用，由基金托管人根据其他有关法
规及相应协议的规定，按费用支出金额支付，列入或摊入当期基金费用。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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4、不列入基金费用的项目 
基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的损
失，以及处理与基金运作无关的事项发生的费用等不列入基金费用。基金合同生效前所发生
的信息披露费、律师费和会计师费以及其他费用不从基金财产中支付。 
5、基金管理人和基金托管人可根据基金发展情况调整基金管理费率和基金托管、销售
服务费。基金管理人必须最迟于新的费率实施日 2 日前在指定媒体上刊登公告。 
 
（二）基金销售费用 
本基金认购费的费率水平、计算公式、收取方式和使用方式请详见本招募说明书“六、
基金的募集”中“(十一)认购费用”以及“(十三)认购份数的计算”中的相关规定。 
本基金申购费、赎回费的费率水平、计算公式、收取方式和使用方式请详见本招募说明
书“八、基金份额的申购与赎回”中的“(六)申购与赎回的费率”与“(七)申购份数与赎回
金额的计算方式”中的相关规定。 
 
（三）基金税收 
基金和基金份额持有人根据国家法律法规的规定，履行纳税义务。 
十五、基金的会计与审计 
（一）基金的会计政策 
1、基金管理人为本基金的会计责任方； 
2、本基金的会计年度为公历每年的 1 月 1 日至 12 月 31 日，如果基金募集所在的会计
年度，基金合同生效少于 2 个月，可以并入下一个会计年度； 
3、本基金的会计核算以人民币为记账本位币，以人民币元为记账单位； 
4、会计制度执行国家有关的会计制度； 
5、本基金独立建账、独立核算； 
6、基金管理人保留完整的会计账目、凭证并进行日常的会计核算，按照有关规定编制
基金会计报表； 
7、基金托管人定期与基金管理人就基金的会计核算、报表编制等进行核对并书面确认。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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（二）基金的审计 
1、基金管理人聘请具有从事证券相关业务资格的会计师事务所及其注册会计师对本基
金年度财务报表及其他规定事项进行审计。会计师事务所及其注册会计师与基金管理人、基
金托管人相互独立。 
2、会计师事务所更换经办注册会计师时，应事先征得基金管理人同意。 
3、基金管理人(或基金托管人)认为有充足理由更换会计师事务所，经基金托管人(或基
金管理人)同意，并报中国证监会备案后可以更换。就更换会计师事务所，基金管理人应当
依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒体上公告。 
十六、基金的信息披露 
基金的信息披露应符合《基金法》 、 《运作办法》 、 《信息披露办法》 、基金合同及其他有
关规定。基金管理人、基金托管人和其他基金信息披露义务人应当依法披露基金信息，并保
证所披露信息的真实性、准确性和完整性。 
本基金信息披露义务人包括基金管理人、基金托管人、召集基金份额持有人大会的基金
份额持有人等法律法规和中国证监会规定的自然人、法人和其他组织。基金管理人、基金托
管人和其他基金信息披露义务人应按规定将应予披露的基金信息披露事项在规定时间内通
过中国证监会指定的全国性报刊(以下简称“指定报刊”)和基金管理人、基金托管人的互联
网网站(以下简称“网站”)等媒介披露。 
本基金信息披露义务人承诺公开披露的基金信息，不得有下列行为： 
1、虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏； 
2、对证券投资业绩进行预测； 
3、违规承诺收益或者承担损失； 
4、诋毁其他基金管理人、基金托管人或者基金份额发售机构； 
5、登载任何自然人、法人或者其他组织的祝贺性、恭维性或推荐性的文字； 
6、中国证监会禁止的其他行为。 
本基金公开披露的信息应采用中文文本。如同时采用外文文本的，基金信息披露义务人
应保证两种文本的内容一致。两种文本发生歧义的，以中文文本为准。 
本基金公开披露的信息采用阿拉伯数字；除特别说明外，货币单位为人民币元。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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公开披露的基金信息包括： 
（一）招募说明书 
招募说明书是基金向社会公开发售时对基金情况进行说明的法律文件。 
基金管理人按照《基金法》 、 《信息披露办法》 、基金合同编制并在基金份额发售的 3 日
前，将基金招募说明书登载在指定报刊和网站上。基金合同生效后，基金管理人应当在每 6
个月结束之日起 45 日内，更新招募说明书并登载在网站上，将更新的招募说明书摘要登载
在指定报刊上。基金管理人将在公告的 15 日前向中国证监会报送更新的招募说明书，并就
有关更新内容提供书面说明。更新后的招募说明书公告内容的截止日为每 6 个月的最后 1
日。 
 
（二）基金合同、托管协议 
基金管理人应在基金份额发售的 3日前，将基金合同摘要登载在指定报刊和网站上；基
金管理人、基金托管人应将基金合同、托管协议登载在各自网站上。 
 
（三）基金份额发售公告 
基金管理人将按照《基金法》 、 《信息披露办法》的有关规定，就基金份额发售的具体事
宜编制基金份额发售公告，并在披露招募说明书的当日登载于指定报刊和网站上。 
 
（四）基金合同生效公告 
基金管理人将在基金合同生效的次日在指定报刊和网站上登载基金合同生效公告。 基金
合同生效公告中将说明基金募集情况。 
 
（五）基金资产净值公告、基金份额净值公告、基金份额累计净值公告 
1、本基金的基金合同生效后，在开始办理基金份额申购或者赎回前，基金管理人将至
少每周公告一次基金资产净值和基金份额净值； 
2、在开始办理基金份额申购或者赎回后，基金管理人将在每个开放日的次日，通过网
站、基金份额发售网点以及其他媒介，披露开放日的基金份额净值和基金份额累计净值； 
3、 基金管理人将公告半年度和年度最后一个市场交易日基金资产净值和基金份额净值。
基金管理人应当在上述市场交易日的次日，将基金资产净值、基金份额净值和基金份额累计
净值登载在指定报刊和网站上。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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（六）基金份额申购、赎回价格公告 
基金管理人应当在本基金的基金合同、招募说明书等信息披露文件上载明基金份额申
购、赎回价格的计算方式及有关申购、赎回费率，并保证投资人能够在基金份额发售网点查
阅或者复制前述信息资料。 
 
（七）基金年度报告、基金半年度报告、基金季度报告 
1、基金管理人应当在每年结束之日起 90 日内，编制完成基金年度报告，并将年度报告
正文登载于网站上，将年度报告摘要登载在指定报刊上。基金年度报告需经具有从事证券相
关业务资格的会计师事务所审计后，方可披露； 
2、基金管理人应当在上半年结束之日起 60 日内，编制完成基金半年度报告，并将半年
度报告正文登载在网站上，将半年度报告摘要登载在指定报刊上； 
3、基金管理人应当在每个季度结束之日起 15 个工作日内，编制完成基金季度报告，并
将季度报告登载在指定报刊和网站上； 
4、基金合同生效不足 2 个月的，本基金管理人可以不编制当期季度报告、半年度报告
或者年度报告。 
5、基金定期报告应当按有关规定分别报中国证监会和基金管理人主要办公场所所在地
中国证监会派出机构备案。 
 
（八）临时报告与公告 
在基金运作过程中发生如下可能对基金份额持有人权益或者基金份额的价格产生重大
影响的事件时，有关信息披露义务人应当在 2日内编制临时报告书，予以公告，并在公开披
露日分别报中国证监会和基金管理人主要办公场所所在地中国证监会派出机构备案： 
1、基金份额持有人大会的召开及决议； 
2、终止基金合同； 
3、转换基金运作方式； 
4、更换基金管理人、基金托管人； 
5、基金管理人、基金托管人的法定名称、住所发生变更； 
6、基金管理人股东及其出资比例发生变更； 
7、基金募集期延长； 
8、基金管理人的董事长、总经理及其他高级管理人员、基金经理和基金托管人基金托国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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管部门负责人发生变动； 
9、基金管理人的董事在一年内变更超过 50%； 
10、基金管理人、基金托管人基金托管部门的主要业务人员在一年内变动超过 30%； 
11、涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼； 
12、基金管理人、基金托管人受到监管部门的调查； 
13、基金管理人及其董事、总经理及其他高级管理人员、基金经理受到严重行政处罚，
基金托管人及其基金托管部门负责人受到严重行政处罚； 
14、重大关联交易事项； 
15、基金收益分配事项； 
16、管理费、托管费和销售服务费等费用计提标准、计提方式和费率发生变更； 
17、基金份额净值计价错误达基金份额净值 0.5%； 
18、基金改聘会计师事务所； 
19、基金变更、增加或减少代销机构； 
20、基金更换注册登记机构； 
21、本基金开始办理申购、赎回； 
22、本基金申购、赎回费率及其收费方式发生变更； 
23、本基金发生巨额赎回并延期支付； 
24、本基金连续发生巨额赎回并暂停接受赎回申请； 
25、本基金暂停接受申购、赎回申请后重新接受申购、赎回； 
26、中国证监会或基金合同规定的其他事项。 
 
（九）澄清公告 
在基金合同存续期限内， 任何公共媒体中出现的或者在市场上流传的消息可能对基金份
额价格产生误导性影响或者引起较大波动的， 相关信息披露义务人知悉后应当立即对该消息
进行公开澄清，并将有关情况立即报告中国证监会。 
 
（十）基金份额持有人大会决议 
 
（十一）中国证监会规定的其他信息 
 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 70
（十二）信息披露文件的存放与查阅 
基金合同、托管协议、招募说明书或更新后的招募说明书、年度报告、半年度报告、季
度报告和基金份额净值公告等文本文件在编制完成后，将存放于基金管理人所在地、基金托
管人所在地，供公众查阅。投资人在支付工本费后，可在合理时间内取得上述文件复制件或
复印件。 
投资人也可在基金管理人指定的网站上进行查阅。 本基金的信息披露事项将在指定媒体
上公告。 
本基金的信息披露将严格按照法律法规和基金合同的规定进行。 
十七、风险揭示 
证券投资基金（以下简称“基金”）是一种长期投资工具，其主要功能是分散投资，降
低投资单一证券所带来的个别风险。 基金不同于银行储蓄和债券等能够提供固定收益预期的
金融工具，投资人购买基金，既可能按其持有份额分享基金投资所产生的收益，也可能承担
基金投资所带来的损失。 
基金在投资运作过程中可能面临各种风险，既包括市场风险，也包括基金自身的管理风
险、技术风险和合规风险等。巨额赎回风险是开放式基金所特有的一种风险，即当单个交易
日基金的净赎回申请超过基金总份额的百分之十时， 投资人将可能无法及时赎回持有的全部
基金份额。 
基金分为股票基金、混合基金、债券基金、货币市场基金等不同类型，投资人投资不同
类型的基金将获得不同的收益预期，也将承担不同程度的风险。一般来说，基金的收益预期
越高，投资人承担的风险也越大。 
投资人应当充分了解基金定期定额投资和零存整取等储蓄方式的区别。 定期定额投资是
引导投资人进行长期投资、平均投资成本的一种简单易行的投资方式。但是定期定额投资并
不能规避基金投资所固有的风险，不能保证投资人获得收益，也不是替代储蓄的等效理财方
式。 
投资人应当认真阅读本基金基金合同、招募说明书等基金法律文件，了解本基金的风险
收益特征，并根据自身的投资目的、投资期限、投资经验、资产状况等判断基金是否和投资
人的风险承受能力相适应。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 71
投资人应当通过本基金管理人或代销机构购买和赎回基金， 基金代销机构名单详见本基
金的招募说明书或相关公告。 
本基金在认购期内按 1.00 元面值发售并不改变基金的风险收益特征。投资人按 1.00
元面值购买基金份额以后，有可能面临基金份额净值跌破 1.00 元，从而遭受损失的风险。 
（一）投资于本基金的主要风险 
1、市场风险 
证券市场价格因受各种因素的影响而引起的波动，将使本基金资产面临潜在的风险。市
场风险可以分为债券投资风险和股票投资风险。 
（1）债券投资风险主要包括： 
① 利率风险 
市场利率波动会导致债券市场的收益率和价格的变动，如果市场利率上升，本基金持有
债券将面临价格下降、本金损失的风险，而如果市场利率下降，债券利息的再投资收益将面
临下降的风险。 
② 收益率曲线风险 
如果基金对长、中、短期债券的持有结构与基准存在差异，长、中、短期债券的相对价
格发生变化时，基金资产的收益可能低于基准。 
③ 利差风险 
债券市场不同期限、 不同类属债券之间的利差变动导致相应期限和类属债券价格变化的
风险。 
④ 信用风险 
基金在交易过程中发生交收违约，或者基金所投资债券之发行人出现违约、拒绝支付到
期本息，或由于债券发行人信用质量降低导致债券价格下降，造成基金资产损失的风险。 
⑤ 市场供需风险 
如果宏观经济环境、 政府财政政策、 市场监管政策、 市场参与主体经营环境等发生变化，
债券市场参与主体可用资金数量和债券市场可供投资的债券数量可能发生相应的变化， 最终
影响债券市场的供需关系，造成基金资产投资收益的变化。 
⑥ 购买力风险 
基金投资所取得的收益率有可能低于通货膨胀率， 从而导致投资者持有本基金资产实际
购买力下降。 
（2）股票投资风险主要包括： 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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① 国家货币政策、财政政策、产业政策等的变化对证券市场产生一定的影响，导致市
场价格水平波动的风险。 
② 宏观经济运行周期性波动，对股票市场的收益水平产生影响的风险。 
③ 上市公司的经营状况受多种因素影响，如市场、技术、竞争、管理、财务等都会导
致公司盈利发生变化，从而导致股票价格变动的风险。 
2、流动性风险 
在市场或个券流动性不足的情况下，基金管理人可能无法迅速、低成本地调整基金投资
组合，从而对基金收益造成不利影响。 
由于开放式基金的特殊要求，本基金必须保持一定的现金比例以应付赎回要求，在管理
现金头寸时，有可能存在现金不足的风险和现金过多带来的收益下降风险。 
3、积极管理风险 
在个股的实际操作过程中，基金管理人可能限于知识、技术、经验等因素而影响其对相
关信息、经济形势和证券价格走势的判断，其选出的个股的业绩表现不一定持续优于其他股
票。 
4、操作或技术风险 
相关当事人在业务各环节操作过程中， 因内部控制存在缺陷或者人为因素造成操作失误
或违反操作规程等引致的风险，例如，越权违规交易、会计部门欺诈、交易错误、IT 系统
故障等风险。 
在开放式基金的各种交易行为或者后台运作中， 可能因为技术系统的故障或者差错而影
响交易的正常进行或者导致投资人的利益受到影响。这种技术风险可能来自基金管理公司、
销售机构、证券交易所、注册登记机构等等。 
5、其他风险 
战争、自然灾害等不可抗力因素的出现，将会严重影响证券市场的运行，可能导致基金
资产的损失。金融市场危机、行业竞争、代理商违约、托管行违约等超出基金管理人自身直
接控制能力之外的风险，可能导致基金或者基金份额持有人利益受损。 
 
（二）声明 
1、本基金未经任何一级政府、机构及部门担保。投资人自愿投资于本基金，须自行承
担投资风险。 
2、除基金管理人直接办理本基金的销售外，本基金还通过代销机构销售，但是，本基国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 73
金并不是代销机构的存款或负债，也没有经代销机构担保或者背书，代销机构并不能保证其
收益或本金安全。 
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证本基金一
定盈利，也不保证最低收益。本基金的过往业绩及其净值高低并不预示其未来业绩表现。基
金管理人提醒投资人基金投资的“买者自负”原则，在做出投资决策后，基金运营状况与基
金净值变化引致的投资风险，由投资人自行负担。 
十八、基金合同的变更、终止与基金财产的清算 
（一）基金合同的变更 
1、基金合同变更内容对基金合同当事人权利、义务产生重大影响的，应召开基金份额
持有人大会，基金合同变更的内容应经基金份额持有人大会决议同意。 
（1）转换基金运作方式； 
（2）变更基金类别； 
（3）变更基金投资目标、投资范围或投资策略； 
（4）变更基金份额持有人大会程序； 
（5）更换基金管理人、基金托管人； 
（6）提高基金管理人、基金托管人的报酬标准和销售服务费用标准。但法律法规要求
提高该等报酬标准的除外； 
（7）本基金与其他基金的合并； 
（8）对基金合同当事人权利、义务产生重大影响的其他事项； 
（9）法律法规、基金合同或中国证监会规定的其他情形。 
但出现下列情况时，可不经基金份额持有人大会决议，由基金管理人和基金托管人同意
变更后公布，并报中国证监会备案： 
（1）调低基金管理费、基金托管费、销售服务费和其他应由基金承担的费用； 
（2）在法律法规和基金合同规定的范围内变更本基金的基金份额类别设置或调低各类
别基金份额的申购费率、赎回费率、销售服务费率或收费方式； 
（3）法律法规要求增加的基金费用的收取； 
（4）基金管理人、代销机构、注册登记机构在法律法规规定的范围内调整有关基金认国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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购、申购、赎回、转换、非交易过户、转托管等业务的规则； 
（5）因相应的法律法规发生变动必须对基金合同进行修改； 
（6）对基金合同的修改不涉及基金合同当事人权利义务关系发生变化； 
（7）基金合同的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响； 
（8）按照法律法规或基金合同规定不需召开基金份额持有人大会的其他情形。 
2、关于变更基金合同的基金份额持有人大会决议应报中国证监会核准或备案，并于中
国证监会核准或出具无异议意见后生效执行， 并自生效之日起 2 日内在至少一种指定媒体公
告。 
 
（二）基金合同的终止 
有下列情形之一的，本基金合同经中国证监会核准后将终止： 
1、基金份额持有人大会决定终止的； 
2、基金管理人因解散、破产、撤销等事由，不能继续担任基金管理人的职务，而在 6
个月内无其他适当的基金管理公司承接其原有权利义务； 
3、基金托管人因解散、破产、撤销等事由，不能继续担任基金托管人的职务，而在 6
个月内无其他适当的托管机构承接其原有权利义务； 
4、中国证监会规定的其他情况。 
 
（三）基金财产的清算 
1、基金财产清算组 
（1）基金合同终止时，成立基金财产清算组，基金财产清算组在中国证监会的监督下
进行基金清算。 
（2）基金财产清算组成员由基金管理人、基金托管人、具有从事证券相关业务资格的
注册会计师、律师以及中国证监会指定的人员组成。基金财产清算组可以聘用必要的工作人
员。 
（3）基金财产清算组负责基金财产的保管、清理、估价、变现和分配。基金财产清算
组可以依法进行必要的民事活动。 
2、基金财产清算程序 
基金合同终止，应当按法律法规和基金合同的有关规定对基金财产进行清算。基金财产
清算程序主要包括： 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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（1）基金合同终止后，发布基金财产清算公告； 
（2）基金合同终止时，由基金财产清算组统一接管基金财产； 
（3）对基金财产进行清理和确认； 
（4）对基金财产进行估价和变现； 
（5）聘请会计师事务所对清算报告进行审计； 
（6）聘请律师事务所出具法律意见书； 
（7）将基金财产清算结果报告中国证监会； 
（8）参加与基金财产有关的民事诉讼； 
（9）公布基金财产清算结果； 
（10）对基金剩余财产进行分配。 
3、清算费用 
清算费用是指基金财产清算组在进行基金财产清算过程中发生的所有合理费用， 清算费
用由基金财产清算组优先从基金财产中支付。 
4、基金财产按下列顺序清偿： 
（1）支付清算费用； 
（2）交纳所欠税款； 
（3）清偿基金债务； 
（4）按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。 
基金财产未按前款(1)－(3)项规定清偿前，不分配给基金份额持有人。 
5、基金财产清算的公告 
基金财产清算公告于基金合同终止并报中国证监会备案后 5 个工作日内由基金财产清
算组公告； 清算过程中的有关重大事项须及时公告； 基金财产清算结果经会计师事务所审计，
律师事务所出具法律意见书后，由基金财产清算组报中国证监会备案并公告。 
6、基金财产清算账册及文件的保存 
基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存 15 年以上。 
十九、基金合同的内容摘要 
（一）基金份额持有人、基金管理人和基金托管人的权利、义务 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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1、基金份额持有人的权利 
根据《基金法》及其他有关法律法规，基金份额持有人的权利为： 
（1）分享基金财产收益； 
（2）参与分配清算后的剩余基金财产； 
（3）依法申请赎回其持有的基金份额； 
（4）按照规定要求召开基金份额持有人大会； 
（5）出席或者委派代表出席基金份额持有人大会，对基金份额持有人大会审议事项行
使表决权； 
（6）查阅或者复制公开披露的基金信息资料； 
（7）监督基金管理人的投资运作； 
（8）对基金管理人、基金托管人、基金份额发售机构损害其合法权益的行为依法提起
诉讼； 
（9）法律法规和基金合同规定的其他权利。 
每份基金份额具有同等的合法权益。 
2、基金份额持有人的义务 
根据《基金法》及其他有关法律法规，基金份额持有人的义务为： 
（1）遵守法律法规、基金合同及其他有关规定； 
（2）交纳基金认购、申购款项及法律法规和基金合同所规定的费用； 
（3）在持有的基金份额范围内，承担基金亏损或者基金合同终止的有限责任； 
（4）不从事任何有损基金及其他基金份额持有人合法权益的活动； 
（5）执行生效的基金份额持有人大会决议； 
（6）返还在基金交易过程中因任何原因，自基金管理人及基金管理人的代理人、基金
托管人、代销机构、其他基金份额持有人处获得的不当得利； 
（7）法律法规和基金合同规定的其他义务。 
3、基金管理人的权利 
根据《基金法》及其他有关法律法规，基金管理人的权利为： 
（1）自本基金合同生效之日起，依照有关法律法规和本基金合同的规定独立运用基金
财产； 
（2）依照基金合同获得基金管理费以及法律法规规定或监管部门批准的其他收入； 
（3）发售基金份额； 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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（4）依照有关规定行使因基金财产投资于证券所产生的权利； 
（5）在符合有关法律法规的前提下，制订和调整有关基金认购、申购、赎回、转换、
非交易过户、转托管等业务的规则，在法律法规和本基金合同规定的范围内决定和调整基金
的除调高托管费率、管理费率和销售服务费之外的相关费率结构和收费方式； 
（6）根据本基金合同及有关规定监督基金托管人，对于基金托管人违反了本基金合同
或有关法律法规规定的行为，对基金财产、其他当事人的利益造成重大损失的情形，应及时
呈报中国证监会，并采取必要措施保护基金及相关当事人的利益； 
（7）在基金合同约定的范围内，拒绝或暂停受理申购和赎回申请； 
（8）在法律法规允许的前提下，为基金的利益依法为基金进行融资、融券； 
（9）自行担任或选择、更换注册登记机构，获取基金份额持有人名册，并对注册登记
机构的代理行为进行必要的监督和检查； 
（10）选择、更换代销机构，并依据基金销售服务代理协议和有关法律法规，对其行为
进行必要的监督和检查； 
（11）选择、更换律师、审计师、证券经纪商或其他为基金提供服务的外部机构； 
（12）在基金托管人更换时，提名新的基金托管人； 
（13）依法召集基金份额持有人大会； 
（14）法律法规和基金合同规定的其他权利。 
4、基金管理人的义务 
根据《基金法》及其他有关法律法规，基金管理人的义务为： 
（1）依法募集基金，办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为办理基金份额的
发售、申购、赎回和登记事宜； 
（2）办理基金备案手续； 
（3）自基金合同生效之日起，以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产； 
（4）配备足够的具有专业资格的人员进行基金投资分析、决策，以专业化的经营方式
管理和运作基金财产； 
（5）建立健全内部风险控制、监察与稽核、财务管理及人事管理等制度，保证所管理
的基金财产和管理人的财产相互独立，对所管理的不同基金分别管理，分别记账，进行证券
投资； 
（6）除依据《基金法》 、基金合同及其他有关规定外，不得为自己及任何第三人谋取利
益，不得委托第三人运作基金财产； 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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（7）依法接受基金托管人的监督； 
（8）计算并公告基金资产净值，确定基金份额申购、赎回价格； 
（9）采取适当合理的措施使计算基金份额认购、申购、赎回和注销价格的方法符合基
金合同等法律文件的规定； 
（10）按规定受理申购和赎回申请，及时、足额支付赎回款项； 
（11）进行基金会计核算并编制基金财务会计报告； 
（12）编制中期和年度基金报告； 
（13）严格按照《基金法》 、基金合同及其他有关规定，履行信息披露及报告义务； 
（14）保守基金商业秘密，不得泄露基金投资计划、投资意向等，除《基金法》 、基金
合同及其他有关规定另有规定外，在基金信息公开披露前应予保密，不得向他人泄露； 
（15）按照基金合同的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有人分配收益； 
（16）依据《基金法》 、基金合同及其他有关规定召集基金份额持有人大会或配合基金
托管人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会； 
（17）保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料； 
（18）以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施其他法律行
为； 
（19）组织并参加基金财产清算小组，参与基金财产的保管、清理、估价、变现和分配； 
（20）因违反基金合同导致基金财产的损失或损害基金份额持有人合法权益，应当承担
赔偿责任，其赔偿责任不因其退任而免除； 
（21）基金托管人违反基金合同造成基金财产损失时，应为基金份额持有人利益向基金
托管人追偿； 
（22）按规定向基金托管人提供基金份额持有人名册资料； 
（23）面临解散、依法被撤销或者被依法宣告破产时，及时报告中国证监会并通知基金
托管人； 
（24）执行生效的基金份额持有人大会决议； 
（25）不从事任何有损基金及其他基金当事人利益的活动； 
（26）依照法律法规为基金的利益对被投资公司行使股东权利，为基金的利益行使因基
金财产投资于证券所产生的权利，不谋求对上市公司的控股和直接管理； 
（27）法律法规、中国证监会和基金合同规定的其他义务。 
5、基金托管人的权利 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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根据《基金法》及其他有关法律法规，基金托管人的权利为： 
（1）依基金合同约定获得基金托管费以及法律法规规定或监管部门批准的其他收入； 
（2）监督基金管理人对本基金的投资运作； 
（3）自本基金合同生效之日起，依法保管基金资产； 
（4）在基金管理人更换时，提名新任基金管理人； 
（5）根据本基金合同及有关规定监督基金管理人，对于基金管理人违反本基金合同或
有关法律法规规定的行为，对基金资产、其他当事人的利益造成重大损失的情形，应及时呈
报中国证监会，并采取必要措施保护基金及相关当事人的利益； 
（6）依法召集基金份额持有人大会； 
（7）按规定取得基金份额持有人名册资料； 
（8）法律法规和基金合同规定的其他权利。 
6、基金托管人的义务 
根据《基金法》及其他有关法律法规，基金托管人的义务为： 
（1）安全保管基金财产； 
（2）设立专门的基金托管部，具有符合要求的营业场所，配备足够的、合格的熟悉基
金托管业务的专职人员，负责基金财产托管事宜； 
（3）对所托管的不同基金财产分别设置账户，确保基金财产的完整与独立； 
（4）除依据《基金法》 、基金合同及其他有关规定外，不得为自己及任何第三人谋取利
益，不得委托第三人托管基金财产； 
（5）保管由基金管理人代表基金签订的与基金有关的重大合同及有关凭证； 
（6）按规定开设基金财产的资金账户和证券账户； 
（7）保守基金商业秘密，除《基金法》 、基金合同及其他有关规定另有规定外，在基金
信息公开披露前应予保密，不得向他人泄露； 
（8）对基金财务会计报告、中期和年度基金报告出具意见，说明基金管理人在各重要
方面的运作是否严格按照基金合同的规定进行； 如果基金管理人有未执行基金合同规定的行
为，还应当说明基金托管人是否采取了适当的措施； 
（9）保存基金托管业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料； 
（10）按照基金合同的约定，根据基金管理人的投资指令，及时办理清算、交割事宜； 
（11）办理与基金托管业务活动有关的信息披露事项； 
（12）复核、审查基金管理人计算的基金资产净值和基金份额申购、赎回价格； 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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（13）按照规定监督基金管理人的投资运作； 
（14）按规定制作相关账册并与基金管理人核对； 
（15）依据基金管理人的指令或有关规定向基金份额持有人支付基金收益和赎回款项； 
（16） 按照规定召集基金份额持有人大会或配合基金份额持有人依法自行召集基金份额
持有人大会； 
（17）因违反基金合同导致基金财产损失，应承担赔偿责任，其赔偿责任不因其退任而
免除； 
（18）基金管理人因违反基金合同造成基金财产损失时，应为基金向基金管理人追偿； 
（19）参加基金财产清算小组，参与基金财产的保管、清理、估价、变现和分配； 
（20）面临解散、依法被撤销或者被依法宣告破产时，及时报告中国证监会和银行业监
督管理机构，并通知基金管理人； 
（21）执行生效的基金份额持有人大会决议； 
（22）不从事任何有损基金及其他基金当事人利益的活动； 
（23）建立并保存基金份额持有人名册； 
（24）法律法规、中国证监会和基金合同规定的其他义务。 
 
（二）基金份额持有人大会召集、议事及表决的程序和规则 
1、 基金份额持有人大会由基金份额持有人或基金份额持有人的合法授权代表共同组成。
基金份额持有人持有的每一基金份额具有同等的投票权。 
2、召开事由 
（1）当出现或需要决定下列事由之一的，经基金管理人、基金托管人或持有基金份额
10%以上(含10%，下同)的基金份额持有人(以基金管理人收到提议当日的基金份额计算，下
同)提议时，应当召开基金份额持有人大会： 
1）终止基金合同； 
2）转换基金运作方式； 
3）变更基金类别； 
4）变更基金投资目标、投资范围或投资策略； 
5）变更基金份额持有人大会程序； 
6）更换基金管理人、基金托管人； 
7）提高基金管理人、基金托管人的报酬标准和销售服务费用标准，但法律法规要求提国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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高该等报酬标准的除外； 
8）本基金与其他基金的合并； 
9）对基金合同当事人权利、义务产生重大影响的其他事项； 
10）法律法规、基金合同或中国证监会规定的其他情形。 
（2）出现以下情形之一的，可由基金管理人和基金托管人协商后修改基金合同，不需
召开基金份额持有人大会： 
1）调低基金管理费、基金托管费、销售服务费和其他应由基金承担的费用； 
2）在法律法规和本基金合同规定的范围内变更本基金的基金份额类别设置或调低各类
别基金份额的申购费率、赎回费率、销售服务费率或收费方式； 
3）法律法规要求增加的基金费用的收取； 
4）基金管理人、代销机构、注册登记机构在法律法规规定的范围内调整有关基金认购、
申购、赎回、转换、非交易过户、转托管等业务的规则； 
5）因相应的法律法规发生变动必须对基金合同进行修改； 
6）对基金合同的修改不涉及本基金合同当事人权利义务关系发生变化； 
7）基金合同的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响； 
8）按照法律法规或本基金合同规定不需召开基金份额持有人大会的其他情形。 
3、召集人和召集方式 
（1）除法律法规或本基金合同另有约定外，基金份额持有人大会由基金管理人召集。
基金管理人未按规定召集或者不能召集时，由基金托管人召集。 
（2）基金托管人认为有必要召开基金份额持有人大会的，应当向基金管理人提出书面
提议。基金管理人应当自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集，并书面告知基金托管
人。基金管理人决定召集的，应当自出具书面决定之日起 60 日内召开；基金管理人决定不
召集，基金托管人仍认为有必要召开的，应当自行召集。 
（3）代表基金份额 10%以上的基金份额持有人认为有必要召开基金份额持有人大会的，
应当向基金管理人提出书面提议。基金管理人应当自收到书面提议之日起 10 日内决定是否
召集，并书面告知提出提议的基金份额持有人代表和基金托管人。基金管理人决定召集的，
应当自出具书面决定之日起 60 日内召开；基金管理人决定不召集，代表基金份额 10%以上
的基金份额持有人仍认为有必要召开的，应当向基金托管人提出书面提议。基金托管人应当
自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集，并书面告知提出提议的基金份额持有人代表
和基金管理人；基金托管人决定召集的，应当自出具书面决定之日起 60 日内召开。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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（4）代表基金份额 10%以上的基金份额持有人就同一事项要求召开基金份额持有人大
会，而基金管理人、基金托管人都不召集的，代表基金份额 10%以上的基金份额持有人有权
自行召集基金份额持有人大会，但应当至少提前 30 日向中国证监会备案。 
（5）基金份额持有人依法自行召集基金份额持有人大会的，基金管理人、基金托管人
应当配合，不得阻碍、干扰。 
4、召开基金份额持有人大会的通知时间、通知内容、通知方式 
（1）基金份额持有人大会的召集人(以下简称“召集人”)负责选择确定开会时间、地
点、方式和权益登记日。召开基金份额持有人大会，召集人必须于会议召开日前 30 日在指
定媒体公告。基金份额持有人大会通知须至少载明以下内容： 
1）会议召开的时间、地点和出席方式； 
2）会议拟审议的主要事项； 
3）会议形式； 
4）议事程序； 
5）有权出席基金份额持有人大会的基金份额持有人权益登记日； 
6）代理投票的授权委托书的内容要求(包括但不限于代理人身份、代理权限和代理有效
期限等)、送达时间和地点； 
7）表决方式； 
8）会务常设联系人姓名、电话； 
9）出席会议者必须准备的文件和必须履行的手续； 
10）召集人需要通知的其他事项。 
（2）采用通讯方式开会并进行表决的情况下，由召集人决定通讯方式和书面表决方式，
并在会议通知中说明本次基金份额持有人大会所采取的具体通讯方式、 委托的公证机关及其
联系方式和联系人、书面表决意见寄交的截止时间和收取方式。 
（3）如召集人为基金管理人，还应另行书面通知基金托管人到指定地点对书面表决意
见的计票进行监督；如召集人为基金托管人，则应另行书面通知基金管理人到指定地点对书
面表决意见的计票进行监督；如召集人为基金份额持有人，则应另行书面通知基金管理人和
基金托管人到指定地点对书面表决意见的计票进行监督。 基金管理人或基金托管人拒不派代
表对书面表决意见的计票进行监督的，不影响计票和表决结果。 
5、基金份额持有人出席会议的方式 
（1）会议方式 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 83
1）基金份额持有人大会的召开方式包括现场开会和通讯方式开会。 
2）现场开会由基金份额持有人本人出席或通过授权委托书委派其代理人出席，现场开
会时基金管理人和基金托管人的授权代表应当出席， 如基金管理人或基金托管人拒不派代表
出席的，不影响表决效力。 
3）通讯方式开会指按照本基金合同的相关规定以通讯的书面方式进行表决。 
4）会议的召开方式由召集人确定，但决定转换基金运作方式、基金管理人更换或基金
托管人更换、终止基金合同的事宜必须以现场开会方式召开基金份额持有人大会。 
（2）召开基金份额持有人大会的条件 
1）现场开会方式 
在同时符合以下条件时，现场会议方可举行： 
① 对到会者在权益登记日持有基金份额的统计显示，全部有效凭证所对应的基金份额
应占权益登记日基金总份额的 50%以上(含 50%，下同)； 
② 到会的基金份额持有人身份证明及持有基金份额的凭证、代理人身份证明、委托人
持有基金份额的凭证及授权委托代理手续完备， 到会者出具的相关文件符合有关法律法规和
基金合同及会议通知的规定， 并且持有基金份额的凭证与基金管理人持有的注册登记资料相
符。 
2）通讯开会方式 
在同时符合以下条件时，通讯会议方可举行： 
① 召集人按本基金合同规定公布会议通知后，在 2 个工作日内连续公布相关提示性公
告； 
② 召集人按基金合同规定通知基金托管人或/和基金管理人(分别或共同称为 “监督人” )
到指定地点对书面表决意见的计票进行监督； 
③ 召集人在监督人和公证机关的监督下按照会议通知规定的方式收取和统计基金份额
持有人的书面表决意见，如基金管理人或基金托管人经通知拒不到场监督的，不影响表决效
力； 
④ 本人直接出具书面意见和授权他人代表出具书面意见的基金份额持有人所代表的基
金份额占权益登记日基金总份额的 50%以上； 
⑤ 直接出具书面意见的基金份额持有人或受托代表他人出具书面意见的代理人提交的
持有基金份额的凭证、授权委托书等文件符合法律法规、基金合同和会议通知的规定，并与
注册登记机构记录相符。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 84
6、议事内容与程序 
（1）议事内容及提案权 
1）议事内容为本基金合同规定的召开基金份额持有人大会事由所涉及的内容。 
2）基金管理人、基金托管人、单独或合并持有权益登记日本基金总份额 10%以上的基
金份额持有人可以在大会召集人发出会议通知前就召开事由向大会召集人提交需由基金份
额持有人大会审议表决的提案。 
3）对于基金份额持有人提交的提案，大会召集人应当按照以下原则对提案进行审核： 
关联性。大会召集人对于基金份额持有人提案涉及事项与基金有直接关系，并且不超出
法律法规和基金合同规定的基金份额持有人大会职权范围的，应提交大会审议；对于不符合
上述要求的，不提交基金份额持有人大会审议。如果召集人决定不将基金份额持有人提案提
交大会表决，应当在该次基金份额持有人大会上进行解释和说明。 
程序性。大会召集人可以对基金份额持有人的提案涉及的程序性问题做出决定。如将其
提案进行分拆或合并表决，需征得原提案人同意；原提案人不同意变更的，大会主持人可以
就程序性问题提请基金份额持有人大会做出决定， 并按照基金份额持有人大会决定的程序进
行审议。 
4）单独或合并持有权益登记日基金总份额 10％以上的基金份额持有人提交基金份额持
有人大会审议表决的提案， 基金管理人或基金托管人提交基金份额持有人大会审议表决的提
案，未获基金份额持有人大会审议通过，就同一提案再次提请基金份额持有人大会审议，其
时间间隔不少于 6 个月。法律法规另有规定的除外。 
5）基金份额持有人大会的召集人发出召开会议的通知后，如果需要对原有提案进行修
改，应当在基金份额持有人大会召开前 30 日及时公告。否则，会议的召开日期应当顺延并
保证至少与公告日期有 30 日的间隔期。 
（2）议事程序 
1）现场开会 
在现场开会的方式下，首先由大会主持人按照规定程序宣布会议议事程序及注意事项，
确定和公布监票人，然后由大会主持人宣读提案，经讨论后进行表决，经合法执业的律师见
证后形成大会决议。 
大会由召集人授权代表主持。基金管理人为召集人的，其授权代表未能主持大会的情况
下，由基金托管人授权代表主持；如果基金管理人和基金托管人授权代表均未能主持大会，
则由出席大会的基金份额持有人和代理人以所代表的基金份额 50%以上多数选举产生一名国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 85
代表作为该次基金份额持有人大会的主持人。 
召集人应当制作出席会议人员的签名册。签名册载明参加会议人员姓名(或单位名称)、
身份证号码、持有或代表有表决权的基金份额数量、委托人姓名(或单位名称)等事项。 
2）通讯方式开会 
在通讯表决开会的方式下，首先由召集人提前 30 日公布提案，在所通知的表决截止日
期后第 2 个工作日在公证机关及监督人的监督下由召集人统计全部有效表决并形成决议。 如
监督人经通知但拒绝到场监督，则在公证机关监督下形成的决议有效。 
（3）基金份额持有人大会不得对未事先公告的议事内容进行表决。 
7、决议形成的条件、表决方式、程序 
（1）基金份额持有人所持每一基金份额享有平等的表决权。 
（2）基金份额持有人大会决议分为一般决议和特别决议： 
1）一般决议 
一般决议须经出席会议的基金份额持有人(或其代理人)所持表决权的 50%以上通过方
为有效，除下列 2)所规定的须以特别决议通过事项以外的其他事项均以一般决议的方式通
过； 
2）特别决议 
特别决议须经出席会议的基金份额持有人(或其代理人)所持表决权的三分之二以上(含
三分之二)通过方为有效；涉及更换基金管理人、更换基金托管人、转换基金运作方式、终
止基金合同必须以特别决议通过方为有效。 
（3）基金份额持有人大会决定的事项，应当依法报中国证监会核准或者备案，并予以
公告。 
（4）采取通讯方式进行表决时，除非在计票时有充分的相反证据证明，否则表面符合
法律法规和会议通知规定的书面表决意见即视为有效的表决， 表决意见模糊不清或相互矛盾
的视为弃权表决，但应当计入出具书面意见的基金份额持有人所代表的基金份额总数。 
（5）基金份额持有人大会采取记名方式进行投票表决。 
（6）基金份额持有人大会的各项提案或同一项提案内并列的各项议题应当分开审议、
逐项表决。 
8、计票 
（1）现场开会 
1）如基金份额持有人大会由基金管理人或基金托管人召集，则基金份额持有人大会的国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 86
主持人应当在会议开始后宣布在出席会议的基金份额持有人和代理人中推举两名基金份额
持有人代表与大会召集人授权的一名监督员共同担任监票人； 如大会由基金份额持有人自行
召集， 基金份额持有人大会的主持人应当在会议开始后宣布在出席会议的基金份额持有人和
代理人中推举两名基金份额持有人代表与基金管理人、 基金托管人授权的一名监督员共同担
任监票人；但如果基金管理人和基金托管人的授权代表未出席，则大会主持人可自行选举三
名基金份额持有人代表担任监票人。 
2）监票人应当在基金份额持有人表决后立即进行清点，由大会主持人当场公布计票结
果。 
3）如大会主持人对于提交的表决结果有异议，可以对投票数进行重新清点；如大会主
持人未进行重新清点， 而出席大会的基金份额持有人或代理人对大会主持人宣布的表决结果
有异议，其有权在宣布表决结果后立即要求重新清点，大会主持人应当立即重新清点并公布
重新清点结果。重新清点仅限一次。 
（2）通讯方式开会 
在通讯方式开会的情况下，计票方式为：由大会召集人授权的两名监票人在监督人派出
的授权代表的监督下进行计票，并由公证机关对其计票过程予以公证；如监督人经通知但拒
绝到场监督，则大会召集人可自行授权 3 名监票人进行计票，并由公证机关对其计票过程予
以公证。 
9、基金份额持有人大会决议报中国证监会核准或备案后的公告时间、方式 
（1）基金份额持有人大会通过的一般决议和特别决议，召集人应当自通过之日起 5 日
内报中国证监会核准或者备案。 基金份额持有人大会决定的事项自中国证监会依法核准或者
出具无异议意见之日起生效。 
（2）生效的基金份额持有人大会决议对全体基金份额持有人、基金管理人、基金托管
人均有约束力。基金管理人、基金托管人和基金份额持有人应当执行生效的基金份额持有人
大会决议。 
（3）基金份额持有人大会决议应自生效之日起 2 日内在指定媒体公告。如果采用通讯
方式进行表决，在公告基金份额持有人大会决议时，必须将公证书全文、公证机构、公证员
姓名等一同公告。 
10、法律法规或监管部门对基金份额持有人大会另有规定的，从其规定。 
 
（三）基金合同的变更、终止与基金财产的清算 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 87
1、基金合同的变更 
（1）基金合同变更内容对基金合同当事人权利、义务产生重大影响的，应召开基金份
额持有人大会，基金合同变更的内容应经基金份额持有人大会决议同意。 
1）转换基金运作方式； 
2）变更基金类别； 
3）变更基金投资目标、投资范围或投资策略； 
4）变更基金份额持有人大会程序； 
5）更换基金管理人、基金托管人； 
6）提高基金管理人、基金托管人的报酬标准和销售服务费用标准。但法律法规要求提
高该等报酬标准的除外； 
7）本基金与其他基金的合并； 
8）对基金合同当事人权利、义务产生重大影响的其他事项； 
9）法律法规、基金合同或中国证监会规定的其他情形。 
但出现下列情况时，可不经基金份额持有人大会决议，由基金管理人和基金托管人同意
变更后公布，并报中国证监会备案： 
1）调低基金管理费、基金托管费、销售服务费和其他应由基金承担的费用； 
2）在法律法规和本基金合同规定的范围内变更本基金的基金份额类别设置或调低各类
别基金份额的申购费率、赎回费率、销售服务费率或收费方式； 
3）法律法规要求增加的基金费用的收取； 
4）基金管理人、代销机构、注册登记机构在法律法规规定的范围内调整有关基金认购、
申购、赎回、转换、非交易过户、转托管等业务的规则； 
5）因相应的法律法规发生变动必须对基金合同进行修改； 
6）对基金合同的修改不涉及本基金合同当事人权利义务关系发生变化； 
7）基金合同的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响； 
8）按照法律法规或本基金合同规定不需召开基金份额持有人大会的其他情形。 
（2）关于变更基金合同的基金份额持有人大会决议应报中国证监会核准或备案，并于
中国证监会核准或出具无异议意见后生效执行， 并自生效之日起 2 日内在至少一种指定媒体
公告。 
2、本基金合同的终止 
有下列情形之一的，本基金合同经中国证监会核准后将终止： 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 88
（1）基金份额持有人大会决定终止的； 
（2）基金管理人因解散、破产、撤销等事由，不能继续担任基金管理人的职务，而在
6 个月内无其他适当的基金管理公司承接其原有权利义务； 
（3）基金托管人因解散、破产、撤销等事由，不能继续担任基金托管人的职务，而在
6 个月内无其他适当的托管机构承接其原有权利义务； 
（4）中国证监会规定的其他情况。 
3、基金财产的清算 
（1）基金财产清算组 
1）基金合同终止时，成立基金财产清算组，基金财产清算组在中国证监会的监督下进
行基金清算。 
2）基金财产清算组成员由基金管理人、基金托管人、具有从事证券相关业务资格的注
册会计师、 律师以及中国证监会指定的人员组成。 基金财产清算组可以聘用必要的工作人员。 
3）基金财产清算组负责基金财产的保管、清理、估价、变现和分配。基金财产清算组
可以依法进行必要的民事活动。 
（2）基金财产清算程序 
基金合同终止，应当按法律法规和本基金合同的有关规定对基金财产进行清算。基金财
产清算程序主要包括： 
1）基金合同终止后，发布基金财产清算公告； 
2）基金合同终止时，由基金财产清算组统一接管基金财产； 
3）对基金财产进行清理和确认； 
4）对基金财产进行估价和变现； 
5）聘请会计师事务所对清算报告进行审计； 
6）聘请律师事务所出具法律意见书； 
7）将基金财产清算结果报告中国证监会； 
8）参加与基金财产有关的民事诉讼； 
9）公布基金财产清算结果； 
10）对基金剩余财产进行分配。 
（3）清算费用 
清算费用是指基金财产清算组在进行基金财产清算过程中发生的所有合理费用， 清算费
用由基金财产清算组优先从基金财产中支付。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 89
（4）基金财产按下列顺序清偿： 
1）支付清算费用； 
2）交纳所欠税款； 
3）清偿基金债务； 
4）按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。 
基金财产未按前款 1)－3)项规定清偿前，不分配给基金份额持有人。 
（5）基金财产清算的公告 
基金财产清算公告于基金合同终止并报中国证监会备案后 5 个工作日内由基金财产清
算组公告； 清算过程中的有关重大事项须及时公告； 基金财产清算结果经会计师事务所审计，
律师事务所出具法律意见书后，由基金财产清算组报中国证监会备案并公告。 
（6）基金财产清算账册及文件的保存 
基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存 15 年以上。 
 
（四）争议的处理 
对于因基金合同的订立、内容、履行和解释或与基金合同有关的争议，基金合同当事人
应尽量通过协商、调解途径解决。不愿或者不能通过协商、调解解决的，任何一方均有权将
争议提交中国国际经济贸易仲裁委员会， 按照中国国际经济贸易仲裁委员会届时有效的仲裁
规则进行仲裁。仲裁地点为北京市。仲裁裁决是终局的，对各方当事人均有约束力，仲裁费
用由败诉方承担。 
争议处理期间，基金合同当事人应恪守各自的职责，继续忠实、勤勉、尽责地履行基金
合同规定的义务，维护基金份额持有人的合法权益。 
本基金合同受中国法律管辖。 
 
（五）基金合同存放地和投资者取得基金合同的方式 
本基金合同可印制成册，供投资人在基金管理人、基金托管人、代销机构和注册登记机
构办公场所查阅。 投资人在支付工本费后， 可在合理时间内取得本基金合同复制件或复印件，
但其效力应以基金合同正本为准。 
 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 90
二十、基金托管协议的内容摘要 
（一）托管协议当事人 
1、基金管理人 
名称：国泰基金管理有限公司 
住所：上海市浦东新区峨山路 91 弄98号 201A 
办公地址：上海浦东新区世纪大道 100 号上海环球金融中心 39 楼 
邮政编码：200120 
法定代表人：陈勇胜 
成立日期：1998 年3 月5日 
批准设立机关及批准设立文号：中国证监会证监基字[1998]5 号 
组织形式：有限责任公司 
注册资本：壹亿壹千万元人民币 
存续期间：持续经营 
经营范围：基金管理业务、发起设立基金及中国证监会批准的其他业务 
2、基金托管人 
名称：中国建设银行股份有限公司(简称：中国建设银行) 
住所：北京市西城区金融大街 25 号 
办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院1号楼 
邮政编码：100033 
法定代表人：王洪章 
成立日期：2004 年09月17 日 
基金托管业务批准文号：中国证监会证监基字[1998]12 号 
组织形式：股份有限公司 
注册资本：贰仟叁佰叁拾陆亿捌仟玖佰零捌万肆仟元 
存续期间：持续经营 
经营范围：吸收公众存款；发放短期、中期、长期贷款；办理国内外结算；办理票据承
兑与贴现；发行金融债券；代理发行、代理兑付、承销政府债券；买卖政府债券、金融债券；
从事同业拆借；买卖、代理买卖外汇；从事银行卡业务；提供信用证服务及担保；代理收付国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 91
款项及代理保险业务；提供保管箱服务；经中国银行业监督管理机构等监管部门批准的其他
业务。 
 
（二）基金托管人与基金管理人之间的业务监督、核查 
1、基金托管人对基金管理人的业务监督和核查 
（1）基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定，对基金投资范围、投资
对象进行监督。基金合同明确约定基金投资风格或证券选择标准的，基金管理人应按照基金
托管人要求的格式提供投资品种池和交易对手库，以便基金托管人运用相关技术系统，对基
金实际投资是否符合基金合同关于证券选择标准的约定进行监督， 对存在疑义的事项进行核
查。 
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行、上市的国债、金
融债、公司债、企业债、可转换公司债券(含可分离交易的可转换公司债券)、资产支持证券、
短期融资券、债券回购、央行票据等固定收益类品种，还可投资于一级市场新股申购、持有
可转债转股所得的股票、投资二级市场股票、权证等以及中国证监会允许基金投资的其它金
融工具。 
如法律法规或监管机构以后允许基金投资的其他品种，基金管理人在履行适当程序后，
可以将其纳入投资范围。 
基金的投资组合比例为： 本基金投资于债券等固定收益类品种的比例不低于基金资产的
80%，投资于股票、权证等权益类品种的比例不超过基金资产的 20%，基金保留的现金或者
到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。 
（2）基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定，对基金投资、融资比例
进行监督。基金托管人按下述比例和调整期限进行监督： 
1）本基金持有一家上市公司的股票，其市值不超过基金资产净值的 10%； 
2）本基金持有的全部权证，其市值不得超过基金资产净值的 3%； 
3）本基金进入全国银行间同业市场进行债券回购的资金余额不得超过基金资产净值的
40%； 
4）本基金投资于债券等固定收益类品种的比例不低于基金资产的 80%，投资于股票、
权证等权益类品种的比例不超过基金资产的 20%；



5）本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例，不得超过基金资产净值
的10%； 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 92
6）本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过基金资产净值的 20%； 
7）本基金持有的同一(指同一信用级别)资产支持证券的比例，不得超过该资产支持证
券规模的 10%； 
8）本基金应投资于信用级别评级为 BBB 以上(含 BBB)的资产支持证券。基金持有资产
支持证券期间，如果其信用等级下降、不再符合投资标准，应在评级报告发布之日起 3 个月
内予以全部卖出； 
9）基金财产参与股票发行申购，本基金所申报的金额不超过本基金的总资产，本基金
所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量； 
10）本基金在任何交易日买入权证的总金额，不得超过上一交易日基金资产净值的
0.5%； 
11）保持不低于基金资产净值 5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券； 
12）如果法律法规对上述投资组合比例限制进行变更的，以变更后的规定为准。法律法
规或监管部门取消上述限制，如适用于本基金，则本基金投资不再受相关限制。 
因证券市场波动、上市公司合并、基金规模变动、股权分置改革中支付对价等基金管理
人之外的因素致使基金投资比例不符合上述规定投资比例的，基金管理人应当在 10 个交易
日内进行调整。 
对于因基金份额拆分、大比例分红等集中持续营销活动引起的基金净资产规模在 10 个
交易日内增加 10 亿元以上的情形，而导致证券投资比例低于基金合同约定的，基金管理人
履行相关程序后可将调整时限从 10 个交易日延长到 3 个月。法律法规及监管部门另有规定
的从其规定。 基金管理人应当自基金合同生效之日起 6 个月内使基金的投资组合比例符合基
金合同的有关约定。基金托管人对基金投资的监督与检查自基金合同生效之日起开始。 
（3）基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定，对本托管协议第十五条
第九款基金投资禁止行为进行监督。 基金托管人通过事后监督方式对基金管理人基金投资禁
止行为和关联交易进行监督。根据法律法规有关基金禁止从事关联交易的规定，基金管理人
和基金托管人应事先相互提供与本机构有控股关系的股东、 与本机构有其他重大利害关系的
公司名单及有关关联方发行的证券名单。 基金管理人和基金托管人有责任确保关联交易名单
的真实性、准确性、完整性，并负责及时将更新后的名单发送给对方。 
若基金托管人发现基金管理人与关联交易名单中列示的关联方进行法律法规禁止基金
从事的关联交易时，基金托管人应及时提醒基金管理人采取必要措施阻止该关联交易的发
生，如基金托管人采取必要措施后仍无法阻止关联交易发生时，基金托管人有权向中国证监国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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会报告。对于基金管理人已成交的关联交易，基金托管人事前无法阻止该关联交易的发生，
只能进行事后结算，基金托管人不承担由此造成的损失，并向中国证监会报告。 
（4）基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定，对基金管理人参与银行
间债券市场进行监督。 基金管理人应在基金投资运作之前向基金托管人提供符合法律法规及
行业标准的、经慎重选择的、本基金适用的银行间债券市场交易对手名单，并约定各交易对
手所适用的交易结算方式。 基金管理人应严格按照交易对手名单的范围在银行间债券市场选
择交易对手。 基金托管人监督基金管理人是否按事前提供的银行间债券市场交易对手名单进
行交易。基金管理人可以每半年对银行间债券市场交易对手名单及结算方式进行更新，新名
单确定前已与本次剔除的交易对手所进行但尚未结算的交易，仍应按照协议进行结算。如基
金管理人根据市场情况需要临时调整银行间债券市场交易对手名单及结算方式的， 应向基金
托管人说明理由，并在与交易对手发生交易前 3 个工作日内与基金托管人协商解决。 
基金管理人负责对交易对手的资信控制，按银行间债券市场的交易规则进行交易，并负
责解决因交易对手不履行合同而造成的纠纷及损失， 基金托管人不承担由此造成的任何法律
责任及损失。 若未履约的交易对手在基金托管人与基金管理人确定的时间前仍未承担违约责
任及其他相关法律责任的，基金管理人可以对相应损失先行予以承担，然后再向相关交易对
手追偿。基金托管人则根据银行间债券市场成交单对合同履行情况进行监督。如基金托管人
事后发现基金管理人没有按照事先约定的交易对手或交易方式进行交易时， 基金托管人应及
时提醒基金管理人，基金托管人不承担由此造成的任何损失和责任。 
（5）基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定，对基金资产净值计算、
基金份额净值计算、应收资金到账、基金费用开支及收入确定、基金收益分配、相关信息披
露、基金宣传推介材料中登载基金业绩表现数据等进行监督和核查。 
（6） 基金托管人发现基金管理人的上述事项及投资指令或实际投资运作违反法律法规、
基金合同和本托管协议的规定， 应及时以电话提醒或书面提示等方式通知基金管理人限期纠
正。基金管理人应积极配合和协助基金托管人的监督和核查。基金管理人收到书面通知后应
在下一工作日前及时核对并以书面形式给基金托管人发出回函， 就基金托管人的疑义进行解
释或举证，说明违规原因及纠正期限，并保证在规定期限内及时改正。在上述规定期限内，
基金托管人有权随时对通知事项进行复查，督促基金管理人改正。基金管理人对基金托管人
通知的违规事项未能在限期内纠正的，基金托管人应报告中国证监会。 
（7）基金管理人有义务配合和协助基金托管人依照法律法规、基金合同和本托管协议
对基金业务执行核查。对基金托管人发出的书面提示，基金管理人应在规定时间内答复并改国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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正，或就基金托管人的疑义进行解释或举证；对基金托管人按照法律法规、基金合同和本托
管协议的要求需向中国证监会报送基金监督报告的事项， 基金管理人应积极配合提供相关数
据资料和制度等。 
（8）若基金托管人发现基金管理人依据交易程序已经生效的指令违反法律、行政法规
和其他有关规定，或者违反基金合同约定的，应当立即通知基金管理人，由此造成的损失由
基金管理人承担。 
（9）基金托管人发现基金管理人有重大违规行为，应及时报告中国证监会，同时通知
基金管理人限期纠正，并将纠正结果报告中国证监会。基金管理人无正当理由，拒绝、阻挠
对方根据本托管协议规定行使监督权，或采取拖延、欺诈等手段妨碍对方进行有效监督，情
节严重或经基金托管人提出警告仍不改正的，基金托管人应报告中国证监会。 
2、基金管理人对基金托管人的业务核查 
（1）基金管理人对基金托管人履行托管职责情况进行核查，核查事项包括基金托管人
安全保管基金财产、开设基金财产的资金账户和证券账户、复核基金管理人计算的基金资产
净值和基金份额净值、根据基金管理人指令办理清算交收、相关信息披露和监督基金投资运
作等行为。 
（2）基金管理人发现基金托管人擅自挪用基金财产、未对基金财产实行分账管理、未
执行或无故延迟执行基金管理人资金划拨指令、泄露基金投资信息等违反《基金法》 、基金
合同、本协议及其他有关规定时，应及时以书面形式通知基金托管人限期纠正。基金托管人
收到通知后应及时核对并以书面形式给基金管理人发出回函，说明违规原因及纠正期限，并
保证在规定期限内及时改正。 在上述规定期限内， 基金管理人有权随时对通知事项进行复查，
督促基金托管人改正。基金托管人应积极配合基金管理人的核查行为，包括但不限于：提交
相关资料以供基金管理人核查托管财产的完整性和真实性， 在规定时间内答复基金管理人并
改正。 
（3）基金管理人发现基金托管人有重大违规行为，应及时报告中国证监会，同时通知
基金托管人限期纠正，并将纠正结果报告中国证监会。基金托管人无正当理由，拒绝、阻挠
对方根据本协议规定行使监督权，或采取拖延、欺诈等手段妨碍对方进行有效监督，情节严
重或经基金管理人提出警告仍不改正的，基金管理人应报告中国证监会。 
 
（三）基金财产的保管 
1、基金财产保管的原则 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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（1）基金财产应独立于基金管理人、基金托管人的固有财产。 
（2）基金托管人应安全保管基金财产。 
（3）基金托管人按照规定开设基金财产的资金账户和证券账户。 
（4）基金托管人对所托管的不同基金财产分别设置账户，确保基金财产的完整与独立。 
（5）基金托管人根据基金管理人的指令，按照基金合同和本协议的约定保管基金财产，
如有特殊情况双方可另行协商解决。 
（6）对于因为基金投资产生的应收资产，应由基金管理人负责与有关当事人确定到账
日期并通知基金托管人，到账日基金财产没有到达基金账户的，基金托管人应及时通知基金
管理人采取措施进行催收。由此给基金财产造成损失的，基金管理人应负责向有关当事人追
偿基金财产的损失，基金托管人对此不承担任何责任。 
（7）除依据法律法规和基金合同的规定外，基金托管人不得委托第三人托管基金财产。 
2、基金募集期间及募集资金的验资 
（1）基金募集期间募集的资金应存于基金管理人在基金托管人的营业机构开立的“基
金募集专户” 。该账户由基金管理人开立并管理。 
（2）基金募集期满或基金停止募集时，募集的基金份额总额、基金募集金额、基金份
额持有人人数符合《基金法》 、 《运作办法》等有关规定后，基金管理人应将属于基金财产的
全部资金划入基金托管人开立的基金银行账户，同时在规定时间内，聘请具有从事证券相关
业务资格的会计师事务所进行验资，出具验资报告。出具的验资报告由参加验资的 2 名或2
名以上中国注册会计师签字方为有效。 
（3）若基金募集期限届满，未能达到基金合同生效的条件，由基金管理人按规定办理
退款等事宜。 
3、基金银行账户的开立和管理 
（1）基金托管人可以基金的名义在其营业机构开立基金的银行账户，并根据基金管理
人合法合规的指令办理资金收付。本基金的银行预留印鉴由基金托管人保管和使用。 
（2）基金银行账户的开立和使用，限于满足开展本基金业务的需要。基金托管人和基
金管理人不得假借本基金的名义开立任何其他银行账户； 亦不得使用基金的任何账户进行本
基金业务以外的活动。 
（3）基金银行账户的开立和管理应符合银行业监督管理机构的有关规定。 
（4）在符合法律法规规定的条件下，基金托管人可以通过基金托管人专用账户办理基
金资产的支付。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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4、基金证券账户和结算备付金账户的开立和管理 
（1）基金托管人在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司、深圳分公司为基金开
立基金托管人与基金联名的证券账户。 
（2）基金证券账户的开立和使用，仅限于满足开展本基金业务的需要。基金托管人和
基金管理人不得出借或未经对方同意擅自转让基金的任何证券账户， 亦不得使用基金的任何
账户进行本基金业务以外的活动。 
（3）基金证券账户的开立和证券账户卡的保管由基金托管人负责，账户资产的管理和
运用由基金管理人负责。 
（4）基金托管人以基金托管人的名义在中国证券登记结算有限责任公司开立结算备付
金账户，并代表所托管的基金完成与中国证券登记结算有限责任公司的一级法人清算工作，
基金管理人应予以积极协助。结算备付金、结算互保基金、交收价差资金等的收取按照中国
证券登记结算有限责任公司的规定执行。 
（5）若中国证监会或其他监管机构在本托管协议订立日之后允许基金从事其他投资品
种的投资业务，涉及相关账户的开立、使用的，若无相关规定，则基金托管人比照上述关于
账户开立、使用的规定执行。 
5、债券托管专户的开设和管理 
基金合同生效后，基金托管人根据中国人民银行、中央国债登记结算有限责任公司的有
关规定，在中央国债登记结算有限责任公司开立债券托管账户，并代表基金进行银行间市场
债券的结算。 基金管理人和基金托管人共同代表基金签订全国银行间债券市场债券回购主协
议。 
6、其他账户的开立和管理 
（1）因业务发展需要而开立的其他账户，可以根据法律法规和基金合同的规定，由基
金托管人负责开立。新账户按有关规定使用并管理。 
（2）法律法规等有关规定对相关账户的开立和管理另有规定的，从其规定办理。 
7、基金财产投资的有关有价凭证等的保管 
基金财产投资的有关实物证券等有价凭证由基金托管人存放于基金托管人的保管库， 也
可存入中央国债登记结算有限责任公司、中国证券登记结算有限责任公司上海分公司/深圳
分公司或票据营业中心的代保管库，保管凭证由基金托管人持有。实物证券等有价凭证的购
买和转让，由基金管理人和基金托管人共同办理。基金托管人对由基金托管人以外机构实际
有效控制的证券不承担保管责任。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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8、与基金财产有关的重大合同的保管 
与基金财产有关的重大合同的签署， 由基金管理人负责。 由基金管理人代表基金签署的、
与基金财产有关的重大合同的原件分别由基金管理人、基金托管人保管。除本协议另有规定
外，基金管理人代表基金签署的与基金财产有关的重大合同包括但不限于基金年度审计合
同、基金信息披露协议及基金投资业务中产生的重大合同，基金管理人应保证基金管理人和
基金托管人至少各持有一份正本的原件。 基金管理人应在重大合同签署后及时以加密方式将
重大合同传真给基金托管人，并在三十个工作日内将正本送达基金托管人处。重大合同的保
管期限为基金合同终止后 15 年。 
 
（四）基金资产净值计算与复核 
1、基金资产净值 
基金资产净值是指基金资产总值减去负债后的金额。 
基金份额净值是指基金资产净值除以基金份额总数，基金份额净值的计算，精确到
0.001 元，小数点后第四位四舍五入，国家另有规定的，从其规定。 
基金管理人每个工作日计算基金资产净值及基金份额净值，经基金托管人复核，按规定
公告。 
2、复核程序 
基金管理人每开放日对基金资产进行估值后，将基金份额净值结果发送基金托管人，经
基金托管人复核无误后，由基金管理人对外公布。 
3、根据有关法律法规，基金资产净值计算和基金会计核算的义务由基金管理人承担。
本基金的基金会计责任方由基金管理人担任，因此，就与本基金有关的会计问题，如经相关
各方在平等基础上充分讨论后，仍无法达成一致意见的，按照基金管理人对基金资产净值的
计算结果对外予以公布。 
 
（五）基金份额持有人名册的保管



基金份额持有人名册至少应包括基金份额持有人的名称和持有的基金份额。 基金份额持
有人名册由基金注册登记机构根据基金管理人的指令编制和保管， 基金管理人和基金托管人
应分别保管基金份额持有人名册，保存期不少于 15 年。如不能妥善保管，则按相关法规承
担责任。 
在基金托管人要求或编制半年报和年报前，基金管理人应将有关资料送交基金托管人，国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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不得无故拒绝或延误提供，并保证其的真实性、准确性和完整性。基金托管人不得将所保管
的基金份额持有人名册用于基金托管业务以外的其他用途，并应遵守保密义务。 
 
（六）争议解决方式 
因本协议产生或与之相关的争议，双方当事人应通过协商、调解解决，协商、调解不能
解决的，任何一方均有权将争议提交中国国际经济贸易仲裁委员会，仲裁地点为北京市，按
照中国国际经济贸易仲裁委员会届时有效的仲裁规则进行仲裁。仲裁裁决是终局的，对当事
人均有约束力，仲裁费用由败诉方承担。 
争议处理期间， 双方当事人应恪守基金管理人和基金托管人职责， 各自继续忠实、 勤勉、
尽责地履行基金合同和本托管协议规定的义务，维护基金份额持有人的合法权益。 
本协议受中国法律管辖。 
 
（七）托管协议的变更、终止与基金财产的清算 
1、托管协议的变更程序 
本协议双方当事人经协商一致，可以对协议进行修改。修改后的新协议，其内容不得与
基金合同的规定有任何冲突。基金托管协议的变更报中国证监会核准或备案后生效。 
2、基金托管协议终止出现的情形 
（1）基金合同终止； 
（2）基金托管人解散、依法被撤销、破产或由其他基金托管人接管基金资产； 
（3）基金管理人解散、依法被撤销、破产或由其他基金管理人接管基金管理权； 
（4）发生法律法规或基金合同规定的终止事项。 
二十一、对基金份额持有人的服务 
基金管理人承诺为基金份额持有人提供一系列的服务。以下是主要的服务内容，基金管
理人根据基金份额持有人的需要和市场的变化，有权增加、修改这些服务项目。 
（一）客户服务专线 
1、理财咨询 
每周一至周五，8:30—20:00，人工理财咨询、账户查询、投资人个人资料完善等。 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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2、全天候的 7×24 小时电话自助查询（基金净值、账户信息、公司介绍、产品介绍、
交易费率等） 。 
3、7×24 小时留言信箱。若不在人工服务时间或座席烦忙，可留言，基金管理人会尽
快在 2 个工作日内回电。 
4、直销客户在签订远程交易协议后可以开通电话自助交易和传真交易。 
 
（二）信访服务 
1、投资人可以通过信函、电邮、传真等信访方式提出咨询、建议、投诉等需求，基金
管理人将尽快给予回复，并在处理进程中随时给予跟踪反馈。 
2、对于在非工作日送达的信件，基金管理人将顺延一个工作日回复。 
 
（三）公司网站服务



1、信息查询：基金净值、公司动态、公司和基金的公告、投资人个人账户信息、销售
网点、企业年金信息等。 
2、基金网上交易：工商银行借记卡用户、农业银行借记卡用户、建设银行借记卡用户、
招商银行借记卡用户、兴业银行借记卡用户等可以通过基金管理人网站实现网上开户和交
易。 
3、网站客户资料修改：投资人可在基金管理人网站的账户查询栏下实现客户资料的修
改和完善。 
4、网站“投资者教育”栏目：分为新手上路、客户服务知识库、最新热点问题、理财
工具等小栏目，并提供关键字搜索，包括基金知识、交易指南、公司产品、活动动态、市场
热点等信息，加强基金管理人与投资人之间的交流与沟通。 
5、操作指南：无论是直销、代销，还是网上交易的投资人都能获得详细的操作流程。 
6、在线服务：WEBCALL 人工在线咨询服务（每周一至周五，8：30-20：00） 、客户留言
版、交易指南、直销类单据下载。 
7、短信与电子邮件定制：通过“账户查询”系统订制免费短信和电子邮件资讯。 
8、信息披露：按照法律规定披露基金管理人管理基金的持仓、资产、投资收益等信息，
供投资人定期了解基金运作的最新情况。 
9、理财资讯：目前理财资讯产品包括《市场周刊》 、 《季度策略报告》 、 《国泰基金快讯》 、
《最新市场新闻》 、 《市场热点要闻点评》等，与投资人展示公司的市场研究成果，交流市场国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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研判观点。 
10、互动专区：提供投资人参与公司各种理财活动的在线平台，包括最新活动介绍、现
场活动报道、在线活动参与等。 
 
（四）短信提示发送服务 
投资人可以通过拨打基金管理人客户服务电话、网站申请订制（退订）免费的手机短信
资讯。内容包括基金净值、交易确认、手机月度对账单、生日节日祝福、相关基金资讯信息
以及移动资讯刊物等。 
 
（五）资料寄送服务 
投资人可以通过拨打基金管理人客户服务电话、 网站申请订制 （退订） 免费的纸制资讯。
在获取准确的邮政地址和邮政编码的前提下，基金管理人将负责向订制客户寄送以下资料： 
1、基金投资者对账单 
基金投资者对账单包括季度对账单与年度对账单。季度对账单每季度提供，在每季度结
束后 1 个月内向有交易的订制持有人以书面形式寄送，若投资者在季度期内无交易发生，基
金注册登记人不邮寄该季度对账单， 年度对账单在每年度结束后 1 个月内对所有订制持有人
以书面形式寄送。 
2、其他相关的信息资料。 
 
（六）电子邮件电子刊物发送服务



投资人可以通过拨打基金管理人客户服务电话、网站申请订制（退订）免费的电子邮件
资讯。 基金管理人定期或不定期向订制邮件服务的投资人发送电子资讯和电子月度交易对账
单等。 
 
（七）交易服务



1、多样化的委托下单方式：投资者可以通过基金管理人直销机构及其代理销售机构提
供的柜台下单、电话下单、传真下单、网上交易下单等多种交易服务。 
基金管理人向投资人提供包括工商银行借记卡用户、农业银行借记卡用户、建设银行借
记卡用户、招商银行借记卡用户、兴业银行借记卡用户等可以通过公司网站进行的电子化基
金交易，并享受相应交易费率优惠。投资人欲了解更多网上交易详情，可登录国泰基金网站国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
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www.gtfund.com 查询。 
2、基金间转换服务：投资人可以在同一销售机构，对基金管理人旗下的符合转换规则
基金产品进行转换，投资人可登录国泰基金网站 www.gtfund.com 查询。若新增销售机构开
通此项业务，本基金管理人或代销机构将及时予以公告。 
3、定期定额投资计划：投资人可以在本基金销售机构申请，约定每期扣款时间、扣款
金额及扣款方式， 由销售机构于每期约定扣款日在投资人指定银行账户内自动完成扣款及基
金申购申请。具体业务规则和办理时间详见我公司发布在指定信息披露媒体及公司网站公
告。 
 
（八）投诉受理 
1、投资人可以通过拨打基金管理人客户服务中心电话或以书信、电子邮件、传真等方
式，对基金公司和销售网点所提供的服务进行投诉。 
2、对于工作日受理的投诉，原则上采取当日回复，对于不能及时回复的投诉，基金管
理人承诺将充分与投资人做好沟通。 
3、对于非工作日提出的投诉，基金管理人将在顺延的工作日回复。 
 
（九）联系基金管理人 
1、网址：www.gtfund.com 
2、电子邮箱：service@gtfund.com 
3、客户服务热线：400-888-8688（全国免长途话费） ，021-38569000 
4、客户服务传真：021-38561700 
5、基金管理人办公地址：上海市浦东新区世纪大道 100 号上海环球金融中心 39 楼 
邮编：200120 
二十二、其他应披露的事项 
公告名称 报纸 日期 
国泰基金管理有限公司关于增加 2 家代销
渠道代理销售旗下基金并开通定期定额投
资、转换业务的公告 
《中国证券报》 、 《上海证券报》 、
《证券时报》 
2011-09-23国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 102
国泰基金管理有限公司高级管理人员变更
的公告 
《中国证券报》 、 《上海证券报》 、
《证券时报》 
2011-10-29
国泰双利债券证券投资基金基金经理变更
公告 
《中国证券报》 2011-12-07
国泰双利债券证券投资基金2011年第一次
分红公告 
《中国证券报》 2011-12-08
国泰基金管理有限公司关于在广发证券开
通旗下基金定期定额投资计划及参加定投
申购费率优惠活动的公告 
《中国证券报》 、 《上海证券报》 、
《证券时报》 
2011-12-13
国泰基金管理有限公司关于旗下开放式基
金继续参加华夏银行网上银行和定投基金
申购费率优惠活动的公告 
《中国证券报》 、 《上海证券报》 、
《证券时报》 
2011-12-29
国泰基金管理有限公司关于旗下开放式基
金继续参加中国农业银行网上银行基金申
购费率优惠活动的公告 
《中国证券报》 、 《上海证券报》 、
《证券时报》 
2011-12-29
国泰双利债券证券投资基金基金经理变更
公告 
《中国证券报》 2012-01-11
国泰双利债券证券投资基金基金经理变更
公告 
《中国证券报》 2012-02-14
关于国泰金龙债券基金、国泰双利债券基
金和国泰信用互利分级债券基金增设特定
申购费率的公告 
《中国证券报》 2012-03-09
国泰基金管理有限公司关于提请投资者及
时更新已过期身份证件或者身份证明文件
等信息的公告 
《中国证券报》 、 《上海证券报》 、
《证券时报》 
2012-03-09
二十三、招募说明书存放及查阅方式 
本基金招募说明书公布后，置备于基金管理人的住所，投资者可免费查阅。投资者在支
付工本费后，可在合理时间内取得上述文件复印件。 
二十四、备查文件 
以下备查文件等文本存放在基金管理人的办公场所和营业场所， 在办公时间内可供免费
查阅。 
（一）中国证监会核准国泰双利债券证券投资基金募集的文件 
（二） 《国泰双利债券证券投资基金基金合同》 国泰双利债券证券投资基金更新招募说明书（2012年第一号） 
 103
（三） 《国泰双利债券证券投资基金托管协议》 
（四）法律意见书 
（五）基金管理人业务资格批件、营业执照 
（六）基金托管人业务资格批件、营业执照 
 
 
 
国泰基金管理有限公司 
二○一二年四月二十四日