长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2009 年年度报告 第 1 页 共 50 页
长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金
2011 年年度报告
2011 年 12 月 31日
基金管理人：长盛基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
送出日期：2012 年 3 月28 日
长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 1 页 共 53 页
§1
重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或
重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年
度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国建设银行股份有限公司（以下简称：中国建设银行）根据本基金
合同规定，于2012年 3月27日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情
况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈
述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基
金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在做出投资决策前应
仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本年度报告财务资料已经审计，普华永道中天会计师事务所有限公司为本基金出
具了无保留意见的审计报告。
本报告期自2011 年1月1日起至12月31 日止。 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 2 页 共 53 页
1.2 目录
§1
重要提示及目录 .................................................... 1
1.1 重要提示........................................................ 1
1.2 目录............................................................ 2
§2
基金简介 .......................................................... 4
2.1 基金基本情况.................................................... 4
2.2 基金产品说明 .................................................... 4
2.3 基金管理人和基金托管人 .......................................... 5
2.4 信息披露方式 .................................................... 5
2.5 其他相关资料 .................................................... 5
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ........................... 6
3.1 主要会计数据和财务指标 .......................................... 6
3.2 基金净值表现 .................................................... 6
3.3 其他指标 ........................................................ 8
3.4 自基金合同生效以来基金的利润分配情况 ............................ 8
§4
管理人报告 ....................................................... 10
4.1 基金管理人及基金经理情况....................................... 10
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ................... 11
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明......................... 11
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明................. 12
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ................. 12
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况......................... 13
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明....................... 14
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明......................... 14
§5
托管人报告 ....................................................... 16
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明........................... 16
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的
说明............................................................... 16
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见... 16 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 3 页 共 53 页
§6
审计报告 ........................................................ 17
6.1 审计报告基本信息............................................... 17
6.2 审计报告的基本内容............................................. 17
§7
年度财务报表 ..................................................... 18
7.1 资产负债表 ..................................................... 18
7.2 利润表......................................................... 19
7.3 所有者权益(基金净值)变动表..................................... 20
7.4 报表附注....................................................... 21
§8
投资组合报告 .................................................... 41
8.1 期末基金资产组合情况........................................... 41
8.2 期末按行业分类的股票投资组合................................... 41
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细..... 42
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动................................. 43
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合............................... 44
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细... 44
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细
................................................................... 44
8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细... 45
8.9 投资组合报告附注............................................... 45
§9
基金份额持有人信息 ............................................... 46
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ............................. 46
9.2 期末上市基金前十名持有人 ....................................... 46
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况 ................. 47
§10
开放式基金份额变动 .............................................. 47
§11
重大事件揭示 .................................................... 48
11.1 基金份额持有人大会决议........................................ 48
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动........ 48
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .................. 48
11.4 基金投资策略的改变 ............................................ 48 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 4 页 共 53 页
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .............................. 48
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .............. 48
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ............................ 48
11.8 其他重大事件 .................................................. 51
§12
影响投资者决策的其他重要信息 .................................... 52
§13 备查文件目录 ..................................................... 53
13.1 备查文件目录 .................................................. 53
13.2 存放地点 ...................................................... 53
13.3 查阅方式 ...................................................... 53
§2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金
基金简称 长盛同庆封闭
基金主代码 160806
交易代码 160806
基金运作方式
契约型。封闭期为三年，自基金合同生效之日，至三年期末对
应日止。封闭期届满后，转换为上市开放式基金（LOF ）。
基金合同生效日 2009年 5月 12日
基金管理人 长盛基金管理有限公司
基金托管人 中国建设银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 14,686,733,239.06份
基金合同存续期
封闭期为三年，自基金合同生效之日，至三年期末对应日止。
封闭期届满后，转换为上市开放式基金（LOF） ，合同存续期为
不定期。
基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所
上市日期 2009年 5月 26日
下属分级基金的基金简称 长盛同庆封闭A 长盛同庆封闭 B
下属分级基金的交易代码 150006 150007
报告期末下属分级基金的份
额总额
5,874,693,295.62份 8,812,039,943.44份
2.2 基金产品说明
投资目标
本基金投资于具有稳健成长和业绩优良的上市公司股票，力求在有效控制
风险的前提下实现基金资产的稳健、持续增值。
投资策略
本基金在股票投资上，通过优选业绩优良、成长性稳定、在行业内具有核
心竞争优势的上市公司股票进行投资，以谋求基金资产的长期稳定增长。
在对市场趋势的有效判断的前提下，进行稳健的战略资产配置和积极的行长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 5 页 共 53 页
业配置，同时根据对上市公司充分的基本面分析，挖掘行业中的价值个股。
本基金的债券投资采取稳健的投资管理方式，获得与风险相匹配的投资收
益。在实际的投资运作中，本基金将运用久期控制策略、收益率曲线策略、
类别选择策略、个券选择策略等多种策略，获取债券市场的长期稳定收益。
业绩比较基准 沪深 300指数收益率×70%+中证全债指数收益率×30%
风险收益特征
从基金资产整体运作来看，本基金为股票型基金，属于高风险、高收益的
基金品种，基金资产整体的预期收益和预期风险高于货币市场基金、债券
型基金和混合型基金。
下属分级基金的
风险收益特征
长盛同庆封闭 A 将表现出低风险、
收益相对稳定的特征。
长盛同庆封闭 B 将表现出高风险、收
益相对较高的特征。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 长盛基金管理有限公司 中国建设银行股份有限公司
信息披露
负责人
姓名 叶金松 尹东
联系电话 010-82019988 010-67595003
电子邮箱 yejs@csfunds.com.cn yindong.zh@ccb.cn
客户服务电话 400-888-2666、010-62350088 010-67595096
传真 010-82255988 010-66275853
注册地址
深圳市福田区福中三路 1006 号诺
德中心八楼GH单元
北京市西城区金融大街25号
办公地址
北京市海淀区北太平庄路 18 号城
建大厦A座20-22 层
北京市西城区闹市口大街1
号院 1号楼
邮政编码 100088 100033
法定代表人 凤良志 王洪章
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》 、 《上海证券报》 、 《证券时报》
登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.csfunds.com.cn
基金年度报告备置地点 基金管理人和基金托管人的办公地址
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所 普华永道中天会计师事务所有限公司
上海市湖滨路202号普华永道中心11
楼
注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京市西城区太平桥大街17 号
长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 6 页 共 53 页
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1期间数据和指标 2011年 2010 年
2009 年 5 月12 日 （基
金合同生效日）-2009
年 12 月31 日
本期已实现收益 -2,268,443,160.18
-78,452,181.22
356,773,811.54
本期利润 -3,770,288,151.57 -652,058,191.31
1,596,393,164.24
加权平均基金份额本期利润 -0.2567
-0.0444
0.1087
本期加权平均净值利润率 -25.94% -4.32% 10.44%
本期基金份额净值增长率 -24.06% -4.06% 10.90%
3.1.2期末数据和指标 2011年末 2010 年末 2009 年末
期末可供分配利润 -2,825,953,178.64
278,321,630.32
356,773,811.54
期末可供分配基金份额利润 -0.1924
0.0190 0.0243
期末基金资产净值 11,860,780,060.42
15,631,068,211.99 16,283,126,403.30
期末基金份额净值 0.808 1.064 1.109
3.1.3累计期末指标 2011年末 2010 年末 2009 年末
基金份额累计净值增长率 -19.20% 6.40% 10.90%
注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用
后实际收益水平要低于所列数字。
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值
变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变
动收益。
3、期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实
现部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数） 。表中的“期末”均指本报告期最
后一日，即12月31 日。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值增
长率①
份额净值增长率
标准差②
业绩比较基准收
益率③
业绩比较基准收
益率标准差④
①－③ ②－④
过去三个月 -8.91% 1.06% -5.12% 0.98% -3.79% 0.08%
过去六个月 -20.94% 0.99% -15.35% 0.95% -5.59% 0.04%
过去一年 -24.06% 1.00% -16.47% 0.91% -7.59% 0.09%
自基金合同生
效起至今
-19.20% 1.25% -6.02% 1.12% -13.18% 0.13% 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 7 页 共 53 页
注： 本基金业绩比较基准＝沪深300指数收益率×70%+中证全债指数收益率×30%
沪深300指数是由上海和深圳证券市场中选取300只A股作为样本编制而成的成
份股指数。沪深300指数样本覆盖了沪深市场六成左右的市值，具有良好的市场代表
性。 沪深300指数是沪深证券交易所第一次联合发布的反映A股市场整体走势的指数。
中证全债指数是中证指数公司编制的综合反映银行间债券市场和沪深交易所债
券市场的跨市场债券指数。该指数的样本由银行间市场和沪深交易所市场的国债、金
融债券及企业债券组成，为债券投资者提供投资分析工具和业绩评价基准。
由于基金资产配置比例处于动态变化的过程中，需要通过再平衡来使资产的配置
比例符合基金合同要求，基金基准指数每日按照 70%、30%的比例采取再平衡，再用连
锁计算的方式得到基准指数的时间序列。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较
基准收益率变动的比较
长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 8 页 共 53 页
3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益
率的比较
注：长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金合同于2009年5月 12日生效，合
同生效当年按照实际存续期计算，未按整个自然年度折算。
3.3 其他指标
金额单位：人民币元
其他指标 报告期(2011年1月1日-2011年12月31日)
长盛同庆封闭A与长盛同庆封闭B基金份额配比 4:6
期末长盛同庆封闭A份额参考净值 1.148
期末长盛同庆封闭A份额累计参考净值 1.148
期末长盛同庆封闭B份额参考净值 0.581
期末长盛同庆封闭B份额累计参考净值 0.581
长盛同庆封闭A的预计年收益率 5.60%
3.4 自基金合同生效以来基金的利润分配情况
单位：人民币元
年度
每10份基金
份额分红数
现金形式
发放总额
再投资形式
发放总额
年度利润
分配合计
备注
2011年 - - - - 2011年度未分配收益 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 9 页 共 53 页
2010年 - - - - 2010年度未分配收益
2009年 - - - - 2009年度未分配收益
合计 - - - - - 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 10 页 共 53 页
§4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
本基金管理人经中国证监会证监基字[1999]6 号文件批准，于1999 年3月成立，
注册资本为人民币15000 万元。目前，本公司股东及其出资比例为：国元证券股份有
限公司（以下简称“国元证券” ）占注册资本的 41%；新加坡星展银行有限公司占注册
资本的 33%；安徽省信用担保集团有限公司占注册资本的 13%；安徽省投资集团有限
责任公司占注册资本的 13%。截止2011年12 月31日，基金管理人共管理两支封闭式
基金、十七支开放式基金，并于 2002年12月，首批取得了全国社保基金管理资格。
基金管理人于2007年 9月，取得合格境内机构投资者资格，并于 2008 年2月，取得
从事特定客户资产管理业务资格。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基金经理
（助理）期限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
王宁
本基金基
金经理， 长
盛成长价
值证券投
资基金基
金经理， 投
资管理部
总监。
2009 年 5 月
12日
- 13 年
男，1971 年 10 月出生，中国国
籍。毕业于北京大学光华管理学
院，EMBA。历任华夏基金管理有
限公司基金经理助理，兴业基金
经理等职务。 2005年 8月加盟长
盛基金管理有限公司，曾任投资
管理部基金经理助理、长盛动态
精选基金基金经理等职务。现任
投资管理部总监，长盛成长价值
证券投资基金基金经理，长盛同
庆可分离交易股票型证券投资
基金（本基金）基金经理。
黄建军
本基金经
理助理， 行
业研究员。
2011 年 8 月
30日
— 4 年
男，1978 年 12 月出生，中国国
籍。2004 年毕业于中国人民大
学，获经济学硕士。历任保利房
地产（集团）股份有限公司业务
经理，国元证券股份有限公司研
究员，华夏基金管理有限公司研
究员等职。 2010 年3 月加入长盛
基金管理有限公司，现任行业研
究员，长盛同庆可分离交易股票长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 11 页 共 53 页
型证券投资基金（本基金）基金
经理助理。
田间
本基金经
理助理， 行
业研究员。
2011 年 8 月
30日
— 3 年
女，1978 年 11 月出生，中国国
籍。毕业于中央财经大学，获硕
士学位。自 2008 年 7 月起加入
长盛基金管理有限公司，现任行
业研究员，长盛同庆可分离交易
股票型证券投资基金（本基金）
基金经理助理。
黄瑞庆
本基金基
金经理。
2009 年 5 月
12日
2011年1月
11 日
9 年
男， 1974年 9月出生， 中国国籍。
2002年 7月毕业于厦门大学， 获
博士学位。历任融通基金管理有
限公司研究员；长城基金管理有
限公司金融工程小组组长，长城
货币市场基金基金经理； 自 2005
年9月起加入长盛基金管理有限
公司，曾任社保组合经理，长盛
中证100指数证券投资基金基金
经理，专户理财部总监，投资管
理部副总监。曾任本基金基金经
理，目前已离职。
注：1、上表基金经理及基金经理助理的任职日期和离任日期均指公司决定确定
的聘任日期和解聘日期；
2、“证券从业年限”中“证券从业”的含义遵从行业协会《证券业从业人员资
格管理办法》的相关规定等。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格按照《证券投资基金法》及其各项实施准则、 《长
盛同庆可分离交易股票型证券投资基金基金合同》和其他有关法律法规、监管部门的
相关规定，依照诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在认真控制投资风
险的基础上， 为基金份额持有人谋求最大利益， 没有损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本报告期内，本基金管理人严格按照《证券投资基金管理公司公平交易制度指导
意见》及公司相关制度等规定，从投资授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩
评估等环节严格把关，通过系统和人工等方式在各个环节严格控制交易公平执行，确
保公平对待不同投资组合，切实防范利益输送，保护投资者的合法权益。
4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 12 页 共 53 页
本基金管理人管理的投资组合中没有与本基金投资风格相似的投资组合，暂无法
对本基金的投资业绩进行比较。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
本报告期内，本基金未发生异常交易情况。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
2011 年国际资本市场不断出现危机，欧洲债券危机不断扩大，美国国债被下调
评级，黄金白银冲高回落，美元恢复避险功能。全球股票市场之中，美国股市表现良
好，欧洲股市大幅度下跌。
国内资本市场在内外不利因素的不断刺激下，地方政府债务、房地产整顿，高利
贷资金链条断裂等系列突发事件，导致国内股票反复下跌，出现股票和债券市场同时
低迷的少有状态。
传统的生产三要素之中，土地、人力在各国政府的宽松资金环境下，不断上涨，
导致政府为抑制通货膨胀，采取紧缩的货币政策，资金价格终于在 2011 年出现爆发
性上涨，各行各业在资金链条不断收紧循环之中不断负相强化，导致股票市场不断下
跌。
2011 年同庆基金股票组合通过对国内外市场的谨慎分析，股票整体仓位基本保
持保守的投资状态，没有突破中性水平，通过数据分析，时机选择为组合提供相对正
贡献，但是由于对食品饮料消费尤其白酒在组合之中防御转进攻作用的欠缺认识，尤
其是在食品安全日益引起百姓重视的 2011 年，对食品饮料消费尤其白酒行业逆势表
现强劲，缺乏反思，数据分析组合股票和个股出现负贡献。
2011 年同庆基金在固定收益方面，积极利用市场资金出现阶段性不断紧张的时
机，进行资金交易所逆回购操作，取得无风险收益，为组合提供正贡献。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截止报告期末，本基金份额净值为 0.808 元，本报告期份额净值增长率为
-24.06%，同期业绩比较基准增长率为-16.47%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
目前市场宏观策略分析普遍认为宏观经济处于不断探底过程， 但是有的产品好像
2011年底还在涨价。明年如果宏观政策放松，是财政政策还是货币政策超预期，存款长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 13 页 共 53 页
数据会发生什么变化，能否回流银行体系，人民币汇率怎么波动，他们是否会影响宏
观政策放松效果，政策的结果是放松还是对冲？CPI 和实际利率是什么关系，CPI 如
果下降速度过快，对于目前社会资产配置偏重资产价格变化获得盈利的公司和个人产
生什么影响。欧洲债券危机如何演变？欧洲央行等的不断降息的政策，是否会加速资
金撤离传统金融机构。
同庆基金认为对股票市场的变化应该给与更加充分的重视和分析，比如分红政
策、退市预期、新股发行的制度变化预期，股指期货、融资融券等交易制度变化，社
保等新的投资主体正在建立过程之中。市场各种制度的变化对市场将产生长期的影
响。当一种人们习以为常的投资模式走向极致的时候，市场规律自然通过另一种极端
方式实现价值回归。
同庆基金将继续按照追求累计业绩的投资管理方式设计投资组合， 控制组合下行
风险，提高组合上涨收益，为同庆基金持有人提供长期持续稳定增长回报。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
报告期内，本基金管理人在内部监察工作中一切从合规运作，保障基金持有人利
益出发，由独立于各业务部门的监察稽核部对公司经营、基金运作及员工行为的合规
性进行定期和不定期检查，发现问题及时敦促有关部门整改，并定期制作监察报告报
公司管理层。工作内容具体如下：
1、继续加大合规培训力度，采取多样化的方式对员工进行合规培训，特别加强
了对投资、研究及销售人员的合规培训，深化员工合规意识。
2、结合新法规、新监管要求，以及公司新业务的发展，及时推动公司各部门补
充、修订、完善、优化各项业务制度与流程，以保证公司内控制度的合法合规、全面、
适时、有效。
3、紧密跟踪与投资运作相关的法律、法规、基金合同及公司制度规定，全面掌
控基金投资运作风险点，以前述风险点为依据，时时检查、监督各基金投资运作，加
强对基金投资交易的风险控制及合规检查。
4、采用定期与不定期相结合的稽核、检查方式，推进公司内部控制制度的落实。
报告期内，公司监察稽核部按照年初工作计划，开展专项稽核工作，内容涵盖基金投
资、研究、交易、销售、基金估值、登记注册、公司财务、产品开发等等；此外，公
司监察稽核部根据业务发展需要，以及日常监督、检查中发现问题，随时增加了多项长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 14 页 共 53 页
的检查、稽核项目。针对发现问题，监察稽核部要求相关业务部门限期改进，并就改
进情况进行检查验收。
5、继续加强对员工个人行为合规性的检查监督。
本基金管理人承诺：在今后的工作中，我们将继续以保障基金份额持有人的利益
为宗旨，不断提高内部监察工作的科学性和有效性，努力防范各种风险，保障公司、
基金合规运作。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
根据中国证监会相关规定及本基金合同约定，本基金管理人严格按照《企业会计
准则》、中国证监会相关规定和基金合同关于估值的约定，对基金所持投资品种进行
估值。本基金管理人制订了证券投资基金估值政策与估值程序，设立基金估值小组，
参考行业协会估值意见和独立第三方机构估值数据，确保基金估值的公平、合理。
本基金管理人制订的证券投资基金估值政策与估值程序确定了估值目的、估值
日、估值对象、估值程序、估值方法以及估值差错处理、暂停估值和特殊情形处理等
事项。本基金管理人设立了由公司副总经理（担任估值小组组长）、督察长（担任估
值小组组长）及投资管理部、金融工程及量化投资部、研究发展部、监察稽核部、业
务运营部等部门负责人组成的基金估值小组，负责研究、指导并执行基金估值业务。
小组成员均具有多年证券、基金从业经验，具备基金估值运作、行业研究、风险管理
或法律合规等领域的专业胜任能力。
基金经理参与估值原则和方法的讨论，但不参与估值原则和方法的最终决策和日
常估值的执行。
参与估值流程的各方还包括本基金托管人和会计师事务所。托管人根据法律法规
要求对基金估值及净值计算履行复核责任，当存有异议时，托管人有责任要求基金管
理公司作出合理解释，通过积极商讨达成一致意见。会计师事务所对估值委员会采用
的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。上述参与估值流程
各方之间不存在任何重大利益冲突。
本基金未签约与任何估值相关的定价服务。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
根据《证券投资基金运作管理办法》的规定及本基金基金合同第十九节中对基金
利润分配原则的约定，本基金在封闭期内不单独对基金份额所分离的同庆A与同庆B基长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 15 页 共 53 页
金份额进行利润分配。
长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 16 页 共 53 页
§5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了《证
券投资基金法》 、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人
利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况
的说明
本报告期，本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，
对本基金的基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，对本基金的
投资运作方面进行了监督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。
本报告期内，本基金未实施利润分配。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计
报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗
漏。 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 17 页 共 53 页
§6
审计报告
6.1 审计报告基本信息
财务报表是否经过审计 是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 普华永道中天审字(2012)第 20338号
6.2 审计报告的基本内容
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金全体基金份额持有人
引言段
我们审计了后附的长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金的财务报表，
包括2011年12月 31 日的资产负债表、2011年度的利润表和所有者权益
(基金净值)变动表以及财务报表附注。
管理层对财务报表的
责任段
编制和公允列报财务报表是长盛同庆封闭基金的基金管理人长盛基金管
理有限公司管理层的责任。这种责任包括：
（1）按照企业会计准则和中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监
会”)发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制财务报表，并使其
实现公允反映；
（2）设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊
或错误导致的重大错报。
注册会计师的责任段
我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。 我们按
照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。 中国注册会计师审计
准则要求我们遵守中国注册会计师职业道德守则， 计划和执行审计工作以
对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证
据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误
导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，注册会计师
考虑与财务报表编制和公允列报相关的内部控制，以设计恰当的审计程
序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管
理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报
表的总体列报。
审计意见段
我们认为， 上述长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金的财务报表在所
有重大方面按照企业会计准则和在财务报表附注中所列示的中国证监会
发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制， 公允反映了长盛同庆可
分离交易股票型证券投资基金 2011 年 12 月 31 日的财务状况以及 2011
年度的经营成果和基金净值变动情况。
注册会计师的姓名 汪棣 张鸿
会计师事务所的名称 普华永道中天会计师事务所有限公司
会计师事务所的地址 中国 ? 上海市
审计报告日期 2012年3月20日
长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 18 页 共 53 页
§7
年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金
报告截止日：2011年12月31日
单位：人民币元
资
产 附注号
本期末
2011 年12 月 31日
上年度末
2010 年 12月 31日
资
产：
银行存款 7.4.7.1 1,317,365,083.78
1,426,645,047.67
结算备付金
10,979,311.55
38,710,901.01
存出保证金
8,440,908.16
3,024,541.73
交易性金融资产 7.4.7.2 8,280,594,406.28
13,195,640,814.90
其中：股票投资
8,280,594,406.28
13,195,640,814.90
基金投资
- -
债券投资
- -
资产支持证券投资
- -
衍生金融资产 7.4.7.3
- -
买入返售金融资产 7.4.7.4 2,557,755,036.63
1,000,000,000.00
应收证券清算款
- -
应收利息 7.4.7.5 4,198,253.83
975,715.32
应收股利
- -
应收申购款
- -
递延所得税资产
- -
其他资产 7.4.7.6
- -
资产总计
12,179,333,000.23
15,664,997,020.63
负债和所有者权益 附注号
本期末
2011 年12 月 31日
上年度末
2010 年 12月 31日
负
债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 7.4.7.3
- -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
287,371,260.96
-
应付赎回款
-
-
应付管理人报酬
15,576,296.71
20,237,783.45
应付托管费
2,596,049.44
3,372,963.90
应付销售服务费
-
-
应付交易费用 7.4.7.7 10,579,332.70
8,918,061.29
应交税费
- - 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 19 页 共 53 页
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 7.4.7.8 2,430,000.00
1,400,000.00
负债合计
318,552,939.81
33,928,808.64
所有者权益:
实收基金 7.4.7.9 14,686,733,239.06 14,686,733,239.06
未分配利润 7.4.7.10 -2,825,953,178.64
944,334,972.93
所有者权益合计
11,860,780,060.42 15,631,068,211.99
负债和所有者权益总计
12,179,333,000.23
15,664,997,020.63
注：报告截止日2011年12月31日，基金份额净值：0.808元，基金份额总额：
14,686,733,239.06份，其中A类基金份额总额5,874,693,295.62份，B类基金份额总
额8,812,039,943.44份。
7.2 利润表
会计主体：长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金
本报告期：2011年1月1日至2011年12月31日
单位：人民币元
项
目 附注号
本期
2011年1月1日至2011
年12 月 31日
上年度可比期间
2010年1月1日至2010
年12 月 31日
一、收入
-3,420,648,896.57 -338,095,337.15
1.利息收入
102,091,953.73 22,864,958.63
其中：存款利息收入 7.4.7.11 19,501,109.82 15,470,704.57
债券利息收入
10,168.99 864,095.55
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
82,580,674.92 6,530,158.51
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”号填列）
-2,020,895,858.91 212,645,714.31
其中：股票投资收益 7.4.7.12 -2,089,217,189.06 128,195,483.90
基金投资收益
- -
债券投资收益 7.4.7.13 5,323,033.41 6,183,085.63
资产支持证券投资收益
- -
衍生工具收益 7.4.7.14 - -
股利收益 7.4.7.15 62,998,296.74 78,267,144.78
3.公允价值变动收益（损失以“-”
号填列）
7.4.7.16 -1,501,844,991.39 -573,606,010.09
4.汇兑收益（损失以“-”号填列）
- -
5.其他收入（损失以“-”号填列） 7.4.7.17 - -
减：二、费用
349,639,255.00 313,962,854.16
1.管理人报酬
218,305,225.25 226,365,347.48 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 20 页 共 53 页
2.托管费
36,384,204.19 37,727,557.88
3.销售服务费
- -
4.交易费用 7.4.7.18 94,403,572.68 49,325,565.56
5.利息支出
- -
其中：卖出回购金融资产支出
- -
6.其他费用 7.4.7.19 546,252.88 544,383.24
三、利润总额（亏损总额以“-”号
填列）
-3,770,288,151.57 -652,058,191.31
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“-”号填列）
-3,770,288,151.57 -652,058,191.31
7.3 所有者权益(基金净值)变动表
会计主体：长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金
本报告期：2011年1月1日至2011年12月31日
单位：人民币元
项
目
本期
2011 年 1月 1日至 2011 年12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值） 14,686,733,239.06 944,334,972.93 15,631,068,211.99
二、 本期经营活动产生的基金净值
变动数（本期利润）
- -3,770,288,151.57 -3,770,288,151.57
三、 本期基金份额交易产生的基金
净值变动数（净值减少以“-”号
填列）
-
-
-
其中：1.基金申购款 -
-
-
2.基金赎回款 -
-
-
四、 本期向基金份额持有人分配利
润产生的基金净值变动 （净值减少
以“-”号填列）
-
-
-
五、期末所有者权益（基金净值） 14,686,733,239.06 -2,825,953,178.64 11,860,780,060.42
项
目
上年度可比期间
2010 年 1月 1日至 2010 年12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值） 14,686,733,239.06 1,596,393,164.24 16,283,126,403.30
二、 本期经营活动产生的基金净值
变动数（本期利润）
- -652,058,191.31 -652,058,191.31
三、 本期基金份额交易产生的基金
净值变动数（净值减少以“-”号
填列）
-
-
-
其中：1.基金申购款 -
-
-
2.基金赎回款 -
-
-
四、 本期向基金份额持有人分配利
润产生的基金净值变动 （净值减少
以“-”号填列）
-
-
-
长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 21 页 共 53 页
五、期末所有者权益（基金净值） 14,686,733,239.06 944,334,972.93 15,631,068,211.99
注：报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 7.1至7.4 财务报表由下列负责人签署：
周
兵
杨思乐
戴君棉
—————————
—————————
————————
基金管理公司负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督
管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可 ?2009]第209号《关于核准长盛同庆
可分离交易股票型证券投资基金募集的批复》 核准， 由长盛基金管理有限公司依照 《中
华人民共和国证券投资基金法》和《长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金基金合
同》负责公开募集。本基金为契约型基金，封闭期为三年(含三年)，封闭期届满后转
为上市开放式基金(LOF)，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币
14,685,567,143.82元(其中场内募集人民币 4,853,047,143.82元，场外募集人民币
9,832,520,000.00元)，业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字
(2009)第 093 号验资报告予以验证。经向中国证监会备案， 《长盛同庆可分离交易股
票型证券投资基金基金合同》于 2009年5月 12日正式生效，基金合同生效日的基金
份额总额为 14,686,733,239.06 份，其中认购资金利息折合 1,166,095.24 份，按照
基金合同约定的 4:6 比例份额分离为同庆 A 基金份额 5,874,693,295.62 份和同庆 B
基金份额 8,812,039,943.44 份。本基金的基金管理人为长盛基金管理有限公司，基
金托管人为中国建设银行股份有限公司。
根据《长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金基金合同》和《长盛同庆可分离
交易股票型证券投资基金招募说明书》 并报中国证监会备案， 本基金基金合同生效后，
在封闭期内， 基金份额持有人的总认购份额自动按 4:6的比例分离成预期收益与风险
不同的两个份额类别，即稳健收益类基金份额(基金份额简称“同庆 A 基金份额”)
和积极收益类基金份额(基金份额简称“同庆 B基金份额”)，两类基金份额的基金资
产合并运作。在封闭期末，本基金净资产优先分配同庆 A基金份额的本金及约定应得
收益； 在优先分配同庆 A基金份额的本金及约定应得收益后本基金的剩余净资产分配
予同庆B 基金份额。 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 22 页 共 53 页
深圳证券交易所(以下简称“深交所”)深证上[2009]第 2009 号文审核同意，本
基金13,216,295,898.00份基金份额于2009年5月26日在深交所挂牌交易 (其中同
庆 A 基金份额为 5,285,105,718.00 份，同庆 B 基金份额为 7,931,190,180.00 份)。
在封闭期内，同庆A与同庆 B两类基金份额同时在深交所分别上市和交易。初始基金
份额持有人或二级市场投资者可以在市场内单独交易同庆 A或者同庆 B份额。 未上市
交易的基金份额托管在场外， 基金份额持有人可通过跨系统转托管业务将其转至深交
所场内后即可上市流通。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《长盛同庆可分离交易股票型证券投
资基金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为国内依法公开发行、上市的股票、
债券及中国证监会批准的允许基金投资的其他金融工具。本基金类别资产配置比例
为：封闭期内股票投资占基金资产的比例为60%-100%，债券投资占基金资产的0%－
40%；封闭期后股票投资占基金资产的比例为60%-95%，债券投资占基金资产的5%－
40%；现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%。其中，权证
投资比例占基金资产净值的比例不高于3%。本基金的业绩比较基准为：沪深300指数
收益率×70%+中证全债指数收益率×30%。
本财务报表由本基金的基金管理人长盛基金管理有限公司于2012年3月20日批
准报出。
7.4.2会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于2006年 2月15日颁布的 《企业会计准则－基本
准则》和 38 项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解
释以及其他相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会公告[2010]5号《证
券投资基金信息披露 XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》 、 中国证券业协会于
2007年 5 月15日颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》 、 《长盛同庆可分离交易
股票型证券投资基金基金合同》 和在财务报表附注7.4.4所列示的中国证监会发布的
有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金2011年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基
金2011年12月31日的财务状况以及2011年度的经营成果和基金净值变动情况等有
关信息。 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 23 页 共 53 页
7.4.4 重要会计政策和会计估计
7.4.4.1会计年度
本基金会计年度为公历 1月1日起至12 月31日止。
7.4.4.2记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
7.4.4.3金融资产和金融负债的分类
1、金融资产的分类
金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融
资产、应收款项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基
金对金融资产的持有意图和持有能力。 本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产
及持有至到期投资。
本基金目前持有的股票投资、债券投资和衍生工具(主要为权证投资)分类为以
公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。 除衍生工具所产生的金融资产在资
产负债表中以衍生金融资产列示外， 以公允价值计量且其公允价值变动计入损益的金
融资产在资产负债表中以交易性金融资产列示。
本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产
和各类应收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的
非衍生金融资产。
2、金融负债的分类
金融负债于初始确认时分类为： 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负
债及其他金融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当
期损益的金融负债。本基金持有的其他金融负债包括卖出回购金融资产款和各类应付
款项等。
7.4.4.4金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，于交易日按公允价
值在资产负债表内确认。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时
发生的相关交易费用计入当期损益； 对于支付的价款中包含已宣告但尚未发放的现金
股利或债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，单独确认为应收项目。应收款项
和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 24 页 共 53 页
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后
续计量；对于应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止或该金融资产所有权上几乎所
有的风险和报酬已转移时，终止确认该金融资产。终止确认的金融资产的成本按移动
加权平均法于交易日结转。
7.4.4.5金融资产和金融负债的估值原则
本基金持有的股票投资、 债券投资和衍生工具(主要为权证投资)按如下原则确定
公允价值并进行估值：
1、存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日
无交易，但最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价
格的重大事件的，按最近交易日的市场交易价格确定公允价值。
2、存在活跃市场的金融工具，如估值日无交易且最近交易日后经济环境发生了
重大变化，参考类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市价以确
定公允价值。
3、当金融工具不存在活跃市场，采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交
易价格验证具有可靠性的估值技术确定公允价值。估值技术包括参考熟悉情况并自愿
交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当
前公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。采用估值技术时，尽可能最大程度
使用市场参数，减少使用与本基金特定相关的参数。
7.4.4.6金融资产和金融负债的抵销
本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。 当本基金依法有权
抵销债权债务且交易双方准备按净额结算时，金融资产与金融负债按抵销后的净额在
资产负债表中列示。
7.4.4.7实收基金
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额。每份基金份额面值为 1.00元。
7.4.4.8 收入/（损失）的确认和计量
股票投资在持有期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税
后的净额确认为投资收益。债券投资在持有期间应取得的按票面利率或者发行价计算
的利息扣除在适用情况下由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认为利长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 25 页 共 53 页
息收入。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动
确认为公允价值变动损益；于处置时，其公允价值与初始确认金额之间的差额确认为
投资收益，其中包括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。
应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算， 实际利率法与直线法差
异较小的则按直线法计算。
7.4.4.9 费用的确认和计量
本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方
法逐日确认。
其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算， 实际利率法与直线
法差异较小的也可按直线法计算。
7.4.4.10 基金的收益分配政策
本基金在封闭期内， 不单独对基金份额所分离的同庆 A与同庆B基金份额进行收
益分配；在封闭期届满，按照本基金在封闭期内所约定的资产及收益分配规则单独计
算出同庆 A 与同庆 B 份额各自的份额净值并转换为上市开放式基金(LOF)份额，基金
份额持有人可通过赎回基金份额实现应得收益。
经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从所有者权益转出。
7.4.4.11 分部报告
本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营
分部为基础确定报告分部并披露分部信息。
经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分： (1) 该组成部分能够在日
常活动中产生收入、发生费用；(2)本基金的基金管理人能够定期评价该组成部分的
经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；(3)本基金能够取得该组成部分的财
务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的
经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个经营分部。
本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要进行分部报告的披露。
7.4.4.12 其他重要的会计政策和会计估计
根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作， 本基金确定
以下类别股票投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下： 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 26 页 共 53 页
(a) 对于证券交易所上市的股票和债券， 若出现重大事项停牌或交易不活跃(包括
涨跌停时的交易不活跃)等情况，本基金根据中国证监会公告[2008]38 号《关于进一
步规范证券投资基金估值业务的指导意见》 ，根据具体情况采用《中国证券业协会基
金估值工作小组关于停牌股票估值的参考方法》提供的指数收益法等估值技术进行估
值。
(b) 对于在锁定期内的非公开发行股票，根据中国证监会基金部通知[2006]37 号
《关于进一步加强基金投资非公开发行股票风险控制有关问题的通知》 ，若在证券交
易所挂牌的同一股票的市场交易收盘价低于非公开发行股票的初始投资成本，按估值
日证券交易所挂牌的同一股票的市场交易收盘价估值；若在证券交易所挂牌的同一股
票的市场交易收盘价高于非公开发行股票的初始投资成本，按锁定期内已经过交易天
数占锁定期内总交易天数的比例将两者之间差价的一部分确认为估值增值。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明：
本年度及上年度可比期间不存在会计政策变更。
7.4.5.2 会计估计变更的说明：
本年度及上年度可比期间不存在会计估计变更。
7.4.5.3 差错更正的说明：
本年度及上年度可比期间不存在差错更正。
7.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税
收问题的通知》 、财税[2004]78 号《关于证券投资基金税收政策的通知》 、财税
[2005]102号《关于股息红利个人所得税有关政策的通知》 、财税[2005]107 号《关于
股息红利有关个人所得税政策的补充通知》 、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优
惠政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
1、以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。
2、基金买卖股票、债券的差价收入暂免征营业税和企业所得税。
3、对基金取得的企业债券利息收入，由发行债券的企业在向基金派发利息时代
扣代缴20%的个人所得税，暂不征收企业所得税。对基金取得的股票的股息、红利收
入，由上市公司在向基金派发股息、红利时暂减按 50%计入个人应纳税所得额，依照长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 27 页 共 53 页
现行税法规定即20%代扣代缴个人所得税，暂不征收企业所得税。
4、基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易
印花税。
7.4.7 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2011年 12 月31 日
上年度末
2010 年 12 月 31日
活期存款
1,317,365,083.78 1,426,645,047.67
定期存款
-
-
其他存款
-
-
合计
1,317,365,083.78 1,426,645,047.67
7.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2011年 12月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 9,116,426,055.06
8,280,594,406.28
-835,831,648.78
债券
交易所市场
-
-
-
银行间市场
-
-
-
合计
-
-
-
资产支持证券 -
-
-
基金 -
-
-
其他 -
-
-
合计 9,116,426,055.06
8,280,594,406.28
-835,831,648.78
项目
上年度末
2010年 12月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 12,529,627,472.29 13,195,640,814.90 666,013,342.61
债券
交易所市场
-
-
银行间市场
-
-
合计
-
-
资产支持证券 -
-
-
基金 -
-
-
其他 -
-
-
合计 12,529,627,472.29 13,195,640,814.90 666,013,342.61
7.4.7.3 衍生金融资产/负债
本基金本期末及上年度末未持有衍生金融资产/负债。
7.4.7.4 买入返售金融资产
7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 28 页 共 53 页
单位: 人民币元
项目
本期末
2011年 12 月31 日
账面余额 其中；买断式逆回购
交易所买入返售证券 - -
银行间买入返售证券 2,557,755,036.63 -
合计 2,557,755,036.63 -
项目
上年度末
2010 年 12 月31 日
账面余额 其中；买断式逆回购
交易所买入返售证券 1,000,000,000.00 -
银行间买入返售证券 - -
合计 1,000,000,000.00 -
7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
本基金本期末及上年度末未持有因买断式逆回购而取得的债券。
7.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2011 年 12月 31 日
上年度末
2010 年 12 月 31日
应收活期存款利息 252,031.92
184,219.44
应收定期存款利息 - -
应收其他存款利息 - -
应收结算备付金利息 4,940.70
13,548.80
应收债券利息 - -
应收买入返售证券利息 3,941,281.21
777,947.08
应收申购款利息 - -
其他 - -
合计 4,198,253.83
975,715.32
7.4.7.6 其他资产
本基金本期末及上年度末未持有其他资产。 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 29 页 共 53 页
7.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2011 年 12 月31 日
上年度末
2010 年 12月 31日
交易所市场应付交易费用 10,535,499.68
8,917,366.29
银行间市场应付交易费用 43,833.02
695.00
合计 10,579,332.70
8,918,061.29
7.4.7.8其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2011 年12 月 31日
上年度末
2010 年 12 月31 日
应付券商交易单元保证金 2,000,000.00 1,250,000.00
预提费用 430,000.00 150,000.00
合计 2,430,000.00 1,400,000.00
7.4.7.9 实收基金
A类基金
金额单位：人民币元
项目
本期
2011 年 1月 1日至 2011 年12 月 31日
基金份额(份) 账面金额
上年度末
5,874,693,295.62 5,874,693,295.62
本期申购 - -
本期赎回(以“-”号填列) - -
本期末 5,874,693,295.62 5,874,693,295.62
B类基金
金额单位：人民币元
项目
本期
2011年 1 月1 日至2011年 12月 31 日
基金份额(份) 账面金额
上年度末 8,812,039,943.44 8,812,039,943.44
本期申购 - -
本期赎回(以“-”号填列) - -
本期末 8,812,039,943.44 8,812,039,943.44
注：截至 2011 年 12 月 31 日止，本基金于深交所上市的基金份额为
14,438,970,356.00份(其中同庆A基金份额 5,774,255,616.00份，同庆 B基金份额
8,664,714,740.00份)，托管在场外未上市交易的基金份额为 247,762,883.06份(其
中同庆 A 基金份额 100,437,679.62 份，同庆 B 基金份额 147,325,203.44 份)。上市
的基金份额登记在证券登记结算系统，可按市价流通。通过跨系统转登记可实现基金
份额在两个系统之间的转换。
长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 30 页 共 53 页
7.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 278,321,630.32 666,013,342.61 944,334,972.93
本期利润 -2,268,443,160.18
-1,501,844,991.39 -3,770,288,151.57
本期基金份额交易产生的
变动数
- - -
其中：基金申购款 - - -
基金赎回款 - - -
本期已分配利润 - - -
本期末 -1,990,121,529.86
-835,831,648.78
-2,825,953,178.64
7.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2011年 1月 1日至
2011年 12月 31日
上年度可比期间
2010 年1 月 1日至
2010 年12 月 31日
活期存款利息收入 18,125,368.66
15,199,982.95
定期存款利息收入 - -
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 1,375,741.16
270,721.62
其他 - -
合计 19,501,109.82
15,470,704.57
7.4.7.12 股票投资收益——买卖股票差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2011年1 月 1日至
2011年12 月 31日
上年度可比期间
2010 年 1月 1日至
2010 年 12月 31日
卖出股票成交总额 31,072,116,713.51 16,513,849,758.92
减：卖出股票成本总额 33,161,333,902.57
16,385,654,275.02
买卖股票差价收入 -2,089,217,189.06
128,195,483.90
7.4.7.13 债券投资收益
单位：人民币元
项目
本期
2011 年1 月1 日至
2011 年12 月31 日
上年度可比期间
2010 年1 月 1日至
2010 年12 月 31日
卖出债券成交总额 71,613,202.40
357,815,194.06
减：卖出债券成本总额 66,280,000.00
348,314,112.61
减：应收利息总额 10,168.99
3,317,995.82
债券投资收益 5,323,033.41
6,183,085.63
7.4.7.14 衍生工具收益——买卖权证差价收入
本基金本期及上年度可比期间未取得衍生工具收益。
长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 31 页 共 53 页
7.4.7.15 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2011 年 1月 1日至
2011 年 12月 31 日
上年度可比期间
2010 年1 月 1日至
2010 年12 月 31日
股票投资产生的股利收益 62,998,296.74
78,267,144.78
基金投资产生的股利收益 - -
合计 62,998,296.74
78,267,144.78
7.4.7.16 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2011年 1 月1 日至
2011年 12 月31 日
上年度可比期间
2010 年1 月 1日至
2010 年12 月 31日
1.交易性金融资产 -1,501,844,991.39 -573,606,010.09
——股票投资 -1,501,844,991.39 -573,171,608.72
——债券投资 - -434,401.37
——资产支持证券投资 - -
——基金投资 - -
2.衍生工具 - -
——权证投资 - -
3.其他 - -
合计 -1,501,844,991.39 -573,606,010.09
7.4.7.17 其他收入
本基金本期及上年度可比期间未取得其他收入。
7.4.7.18 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2011年 1月 1 日至
2011年 12月 31 日
上年度可比期间
2010 年1 月 1日至
2010 年12 月 31日
交易所市场交易费用 94,403,572.68
49,322,515.56
银行间市场交易费用 - 3,050.00
合计 94,403,572.68
49,325,565.56
7.4.7.19 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2011年1 月 1日至
2011年12 月 31日
上年度可比期间
2010 年1 月 1 日至
2010 年12 月 31日
信息披露费
270,000.00 270,000.00
审计费用
160,000.00 170,000.00
上市年费
60,000.00 60,000.00
银行划款手续费
38,252.88 26,383.24
债券托管账户维护费
18,000.00 18,000.00
其他
- - 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 32 页 共 53 页
合计 546,252.88 544,383.24
7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1或有事项
无。
7.4.8.2资产负债表日后事项
无。
7.4.9关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
长盛基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构
中国建设银行股份有限公司(“中国建设银行”) 基金托管人、基金代销机构
国元证券股份有限公司(“国元证券”) 基金管理人的股东、基金代销机构
新加坡星展资产管理有限公司 基金管理人的原股东（2011 年 9月 2日前）
新加坡星展银行有限公司 基金管理人的股东(自 2011 年 9月 2日起)
安徽省信用担保集团有限公司 基金管理人的股东
安徽省投资集团有限责任公司 基金管理人的股东
注：
1. 根据本基金的基金管理人 2011年9月 2日发布的公告， 经中国证监会证监许
可[2011]1315号文核准， 本基金的基金管理人原股东新加坡星展资产管理有限公司将
其持有的本基金的基金管理人 33%股权全部转让给新加坡星展银行有限公司。此次变
更后本基金的基金管理人的股东及持股比例为：国元证券股份有限公司 41%，新加坡
星展银行有限公司 33%，安徽省信用担保集团有限公司 13%，安徽省投资集团有限责
任公司13%。
2. 下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.10.1.1 股票交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2011年1月1 日至
2011年12 月31 日
上年度可比期间
2010 年 1月 1 日至
2010年12月31日
成交金额
占当期股票成
交总额的比例
成交金额
占当期股票成
交总额的比例
国元证券 18,905,523,365.87 31.10% 13,223,034,317.99 41.59%
7.4.10.1.2 权证交易
本基金本期及上年度可比期间未通过关联方交易单元发生权证交易。 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 33 页 共 53 页
7.4.10.1.3债券交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2011年1月1 日至
2011年12 月31 日
上年度可比期间
2010年 1 月 1 日至
2010年12月31日
成交金额
占当期债券
成交总额的比例
成交金额
占当期债券成
交总额的比例
国元证券 - -
39,556,591.90
75.37%
7.4.10.1.4应支付关联方佣金
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2011年1月1日至2011年12月31日
当期佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
国元证券
16,069,635.20 31.53%
3,805,033.05
36.12%
关联方名称
上年度可比期间
2010年1月1日至2010年12月31日
当期佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
国元证券 11,239,532.36 42.19% 1,918,499.76 21.51%
注：1、上述佣金按市场佣金率计算，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司
收取的证管费和经手费后的净额列示。债券及权证交易不计佣金。
2、该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成
果和市场信息服务。
7.4.10.2关联方报酬
7.4.10.2.1基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2011 年1 月 1 日至
2011 年12 月 31 日
上年度可比期间
2010 年 1 月 1日至
2010 年 12 月 31日
当期发生的基金应支付的管理费 218,305,225.25 226,365,347.48
其中：支付销售机构的客户维护费 882,812.71 1,000,419.23
注：支付基金管理人长盛基金管理有限公司的基金管理费按前一日基金资产净值
1.5%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日基金管理费＝前一日基金资产净值×1.5%/当年天数。
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2011 年1 月 1 日至
2011 年12 月 31 日
上年度可比期间
2010 年1 月 1日至
2010 年12 月 31日 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 34 页 共 53 页
当期发生的基金应支付的托管费 36,384,204.19 37,727,557.88
注：支付基金托管人中国建设银行的基金托管费按前一日基金资产净值 0.25%的
年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日基金托管费＝前一日基金资产净值×0.25%/当年天数。
7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易：
单位：人民币元
本期
2011年1月 1日至 2011 年 12月 31 日
银行间市场交易的
各关联方名称
债券交易金
额
基金逆回购 基金正回购
基金
买入
基金
卖出
交易金额 利息收入
交易
金额
利息支
出
中国建设银行 - - 5,068,455,000.00 3,137,486.58 - -
上年度可比期间
2010年1月 1日至 2010 年 12月 31 日
银行间市场交易的
各关联方名称
债券交易金
额
基金逆回购 基金正回购
基金
买入
基金
卖出
交易金额 利息收入
交易
金额
利息支
出
中国建设银行- - - - - - -
7.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
基金管理人本期及上年度可比期间未运用固有资金投资本基金。
7.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
除基金管理人之外的其他关联方本期及上年度可比期间未投资本基金。
7.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2011年1 月1 日至
2011年12 月31 日
上年度可比期间
2010年 1 月 1 日至
2010年 12 月 31 日
期末金额 当期利息收入 期末金额 当期利息收入
中国建设银行 1,317,365,083.78 18,125,368.66 1,426,645,047.67 15,199,982.95
注：本基金的银行存款由基金托管人中国建设银行保管，按银行同业利率计息。
7.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金本期及上年度可比期间未在承销期内参与关联方承销证券。
7.4.10.7 其他关联交易事项的说明
本基金本报告期及上年度可比期间无须作说明的其他关联交易事项。 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 35 页 共 53 页
7.4.11 利润分配情况
本基金本期无利润分配事项。
7.4.12 期末（2011年12月31日）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
7.4.12.1.1 受限证券类别：股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通受限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
(单位：股)
期末
成本总额
期末
估值总额
备注
601336 新华保险 2011/12/09 2012/03/16 新股网下申购 23.25 27.87 554,378 12,889,288.50 15,450,514.86
002641 永高股份 2011/12/02 2012/03/08 新股网上申购 18.00 13.91 1,000,000 18,000,000.00 13,910,000.00
合计
30,889,288.50
29,360,514.86
注：基金可使用以基金名义开设的股票账户，选择网上或者网下一种方式进行新
股申购。其中基金作为一般法人或战略投资者认购的新股，根据基金与上市公司所签
订申购协议的规定，在新股上市后的约定期限内不能自由转让；基金作为个人投资者
参与网上认购获配的新股，从新股获配日至新股上市日之间不能自由转让。
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
本基金本期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
本基金本期末无银行间市场债券正回购中作为抵押的债券。
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
本基金本期末无交易所市场债券正回购中作为抵押的债券。
7.4.13 金融工具风险及管理
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金是一只进行主动投资的股票型证券投资基金，属于中高风险品种。本基金
投资的金融工具主要包括股票投资、债券投资及权证投资等。本基金在日常经营活动
中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本
基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将以上风险控制在限定的范围之
内，使本基金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现“风险和收益相匹配”的风险
收益目标。
本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设， 建立了以风险控制管理委员
会为核心的、由风险控制管理委员会、风险控制委员会、监察稽核部与金融工程部、长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 36 页 共 53 页
相关业务部门构成的四级风险管理架构体系。本基金的基金管理人在董事会下设立风
险控制管理委员会， 负责制定风险管理的宏观政策， 审议通过风险控制的总体措施等；
在管理层层面设立风险控制委员会，讨论和制定公司日常经营过程中风险防范和控制
措施；在业务操作层面风险管理职责主要由监察稽核部与金融工程部负责，协调并与
各部门合作完成运作风险管理以及进行投资风险分析与绩效评估。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量
分析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失
的严重程度和出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投
资目标，结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的
量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、
检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
7.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证
券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风
险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金
的银行存款存放在本基金的托管行中国建设银行，与该银行存款相关的信用风险不重
大。本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成
证券交收和款项清算，违约风险可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易
对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来
控制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
于2011年12月 31日，本基金未持有信用类债券( 2010年12月 31日：本基金
未持有信用类债券)。
7.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。本基金的流动性风险来自于
投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现
剧烈波动的情况下以合理的价格变现。
针对投资品种变现的流动性风险，本基金的基金管理人通过独立的风险管理部门长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 37 页 共 53 页
设定流动性比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析，包括组合持仓集中度指
标、组合在短时间内变现能力的综合指标、组合中变现能力较差的投资品种比例以及
流通受限制的投资品种比例等。本基金投资于一家公司发行的股票市值不超过基金资
产净值的10%，且本基金与由本基金的基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司
发行的证券不得超过该证券的 10%。本基金所持证券均在证券交易所上市，因此除附
注 7.4.12 中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外，以合理的
价格适时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性
需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。
本基金所持有的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计息，因此
账面余额即为未折现的合约到期现金流量。
7.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价
格因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风
险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中
浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现
金流影响的风险。
基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结算备付金、买入返售金融资产及
债券投资等，其余大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动
的现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金的基金管理人定期对本基金面
临的利率敏感性缺口进行监控。
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2011 年12 月31 日
1 年以内 1 至 5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 1,317,365,083.78 - - -
1,317,365,083.78
结算备付金 10,979,311.55 - - -
10,979,311.55
存出保证金 - - - 8,440,908.16 8,440,908.16
交易性金融资产 - - - 8,280,594,406.28 8,280,594,406.28
买入返售金融资产 2,557,755,036.63 - - -
2,557,755,036.63
应收利息 - - - 4,198,253.83 4,198,253.83 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 38 页 共 53 页
资产总计 3,886,099,431.96 - - 8,293,233,568.27 12,179,333,000.23
负债
应付证券清算款 -
- - 287,371,260.96 287,371,260.96
应付管理人报酬 -
- - 15,576,296.71 15,576,296.71
应付托管费 -
- - 2,596,049.44 2,596,049.44
应付交易费用 -
- - 10,579,332.70 10,579,332.70
其他负债 -
- - 2,430,000.00 2,430,000.00
负债总计 -
- - 318,552,939.81
318,552,939.81
利率敏感度缺口 3,886,099,431.96 - - 7,974,680,628.46 11,860,780,060.42
上年度末
2010 年12 月31 日
1 年以内 1 至 5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 1,426,645,047.67
- - -
1,426,645,047.67
结算备付金 38,710,901.01
- - -
38,710,901.01
存出保证金 -
- - 3,024,541.73
3,024,541.73
交易性金融资产 -
- - 13,195,640,814.90
13,195,640,814.90
买入返售金融资产 1,000,000,000.00
- - -
1,000,000,000.00
应收利息 -
- - 975,715.32
975,715.32
资产总计 2,465,355,948.68
- - 13,199,641,071.95
15,664,997,020.63
负债
应付管理人报酬 -
- - 20,237,783.45
20,237,783.45
应付托管费 -
- - 3,372,963.90
3,372,963.90
应付交易费用 -
- - 8,918,061.29
8,918,061.29
其他负债 -
- - 1,400,000.00
1,400,000.00
负债总计 -
- - 33,928,808.64
33,928,808.64
利率敏感度缺口 2,465,355,948.68
- - 13,165,712,263.31
15,631,068,211.99
注：表中所示为本基金资产及负债的公允价值，并按照合约规定的利率重新定价
日或到期日孰早者予以分类。
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
于 2011 年 12 月 31 日，本基金未持有交易性债券投资，因此市场利率的变动对
于本基金资产净值无重大影响(2010年12月 31日：同)。
7.4.13.4.2 外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动
的风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
7.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率
和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易
所上市或银行间同业市场交易的股票和债券，所面临的其他价格风险来源于单个证券
发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 39 页 共 53 页
本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中，采用“自上而下”的策略，
通过对宏观经济情况及政策的分析，结合证券市场运行情况，做出资产配置及组合构
建的决定；通过对单个证券的定性分析及定量分析，选择符合基金合同约定范围的投
资品种进行投资。 本基金的基金管理人定期结合宏观及微观环境的变化， 对投资策略、
资产配置、投资组合进行修正，来主动应对可能发生的市场价格风险。
本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。本基金封闭期内股票投资占基
金资产的比例为60%-100%，债券投资占基金资产的 0%－40%。此外，本基金的基金管
理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风
险度量，包括VaR(Value at Risk)指标等来测试本基金面临的潜在价格风险，及时可
靠地对风险进行跟踪和控制。
7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2011年 12月 31 日
公允价值 占基金资产净值比例(%)
交易性金融资产－股票投资 8,280,594,406.28 69.81
衍生金融资产－权证投资 - -
其他 - -
合计
8,280,594,406.28 69.81
项目
上年度末
2010年 12月 31 日
公允价值 占基金资产净值比例(%)
交易性金融资产－股票投资 13,195,640,814.90 84.42
衍生金融资产－权证投资 - -
其他 - -
合计 13,195,640,814.90 84.42
7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
假设
除业绩比较基准(附注 7.4.1)以外的其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额(单位：人民币元)
本期末
2011 年 12 月31 日
上年度末
2010 年 12 月 31日
1.业绩比较基准(附注 7.4.1)上升
5%
增加627,602,900.36 增加 867,653,384.24
2.业绩比较基准(附注 7.4.1)下降
5%
下降627,602,900.36 下降 867,653,384.24 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 40 页 共 53 页
7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
（1）公允价值
（a）不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面
价值与公允价值相差很小。
（b）以公允价值计量的金融工具
(i) 金融工具公允价值计量的方法
根据在公允价值计量中对计量整体具有重大意义的最低层级的输入值，公允价值
层级可分为：
第一层级：相同资产或负债在活跃市场上(未经调整)的报价。
第二层级：直接(比如取自价格)或间接(比如根据价格推算的)可观察到的、除第
一层级中的市场报价以外的资产或负债的输入值。
第三层级：以可观察到的市场数据以外的变量为基础确定的资产或负债的输入值
(不可观察输入值)。
(ii) 各层次金融工具公允价值
于2011年12月31日，本基金持有的以公允价值计量的金融工具中属于第一层级的
余额为8,280,594,406.28元，无属于第二，第三层级的余额(2010年12月31日：第一
层级13,056,480,814.90元，第二层级139,160,000.00元，无第三层级)。
(iii) 公允价值所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨
跌停时的交易不活跃)、或属于非公开发行等情况，本基金分别于停牌日至交易恢复
活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间不将相关股票和债券的公允价值列入第一层
级；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股
票和债券公允价值应属第二层级或第三层级。
(iv) 第三层次公允价值余额和本期变动金额
无。
（2）除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 41 页 共 53 页
§8
投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%）
1 权益投资 8,280,594,406.28 67.99
其中：股票 8,280,594,406.28 67.99
2 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产支持证券 - -
3 金融衍生品投资 - -
4 买入返售金融资产 2,557,755,036.63 21.00
其中： 买断式回购的买入返售金
融资产
- -
5 银行存款和结算备付金合计 1,328,344,395.33 10.91
6 其他各项资产 12,639,161.99 0.10
7 合计 12,179,333,000.23 100.00
8.2 期末按行业分类的股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值 占基金资产净值比例(%)
A 农、林、牧、渔业 12,020,807.44 0.10
B 采掘业 793,451,346.84 6.69
C 制造业 2,879,375,003.41 24.28
C0 食品、饮料 483,619,190.78 4.08
C1 纺织、服装、皮毛 - -
C2 木材、家具 - -
C3 造纸、印刷 - -
C4 石油、化学、塑胶、塑料 490,694,023.26 4.14
C5 电子 320,908,900.56 2.71
C6 金属、非金属 155,246,885.96 1.31
C7 机械、设备、仪表 1,057,149,317.27 8.91
C8 医药、生物制品 371,756,685.58 3.13
C99 其他制造业 - -
D 电力、煤气及水的生产和供应业 45,687,082.44 0.39
E 建筑业 424,962,846.75 3.58
F 交通运输、仓储业 - -
G 信息技术业 524,237,911.72 4.42
H 批发和零售贸易 114,330,901.56 0.96
I 金融、保险业 2,902,644,762.99 24.47
J 房地产业 474,968,247.43 4.00
K 社会服务业 - -
L 传播与文化产业 99,305,340.16 0.84
M 综合类 9,610,155.54 0.08
合计 8,280,594,406.28 69.81 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 42 页 共 53 页
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值 占基金资产净值比例(%)
1 600016 民生银行 100,648,247 592,818,174.83 5.00
2 600036 招商银行 49,405,109 586,438,643.83 4.94
3 601628 中国人寿 30,473,170 537,546,718.80 4.53
4 600050 中国联通 100,045,403 524,237,911.72 4.42
5 600000 浦发银行 49,589,219 421,012,469.31 3.55
6 000002 万
科Ａ 50,003,409 373,525,465.23 3.15
7 600030 中信证券 30,218,936 293,425,868.56 2.47
8 601989 中国重工 56,317,773 287,783,820.03 2.43
9 600085 同仁堂 20,000,000 280,600,000.00 2.37
10 601328 交通银行 49,764,695 222,945,833.60 1.88
11 600837 海通证券 30,000,000 222,300,000.00 1.87
12 600839 四川长虹 95,008,200 203,317,548.00 1.71
13 600028 中国石化 26,841,902 192,724,856.36 1.62
14 002216 三全食品 6,057,868 192,034,415.60 1.62
15 601186 中国铁建 49,536,160 187,742,046.40 1.58
16 600582 天地科技 10,087,942 186,626,927.00 1.57
17 601918 国投新集 15,230,485 169,515,298.05 1.43
18 601766 中国南车 36,422,826 157,710,836.58 1.33
19 600429 三元股份 29,999,748 157,198,679.52 1.33
20 600309 烟台万华 12,054,029 155,496,974.10 1.31
21 600010 包钢股份 37,681,283 155,246,885.96 1.31
22 601299 中国北车 36,407,294 154,730,999.50 1.30
23 000581 威孚高科 4,281,831 153,674,914.59 1.30
24 601857 中国石油 15,448,932 150,472,597.68 1.27
25 601390 中国中铁 49,999,933 125,999,831.16 1.06
26 600060 海信电器 9,898,262 117,591,352.56 0.99
27 600596 新安股份 17,602,579 114,416,763.50 0.96
28 601808 中海油服 7,890,497 114,333,301.53 0.96
29 601669 中国水电 27,193,391 111,220,969.19 0.94
30 000031 中粮地产 26,695,469 101,442,782.20 0.86
31 601098 中南传媒 10,985,104 99,305,340.16 0.84
32 000059 辽通化工 11,525,498 87,593,784.80 0.74
33 600583 海油工程 15,866,480 87,265,640.00 0.74
34 000930 中粮生化 10,976,270 66,296,670.80 0.56
35 000963 华东医药 2,322,150 61,815,633.00 0.52
36 600667 太极实业 10,000,000 54,900,000.00 0.46
37 600267 海正药业 1,592,494 50,593,534.38 0.43
38 000501 鄂武商Ａ 3,012,152 45,935,318.00 0.39
39 601158 重庆水务 7,601,844 45,687,082.44 0.39
40 600458 时代新材 4,110,861 45,301,688.22 0.38
41 600055 万东医疗 4,324,302 45,275,441.94 0.38
42 000858 五 粮 液 1,334,083 43,757,922.40 0.37
长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 43 页 共 53 页
43 600348 阳泉煤业 2,704,151 41,049,012.18 0.35
44 600062 双鹤药业 2,600,202 40,563,151.20 0.34
45 601899 紫金矿业 9,971,372 38,090,641.04 0.32
46 000927 一汽夏利 5,936,719 36,273,353.09 0.31
47 601106 中国一重 11,029,253 35,073,024.54 0.30
48 601336 新华保险 938,538 26,157,054.06 0.22
49 000822 山东海化 3,455,582 19,074,812.64 0.16
50 002641 永高股份 1,000,000 13,910,000.00 0.12
51 600737 中粮屯河 2,058,596 12,372,161.96 0.10
52 600598 北大荒 1,388,084 12,020,807.44 0.10
53 000799 酒 鬼 酒 500,000 11,755,000.00 0.10
54 601718 际华集团 2,809,987 9,610,155.54 0.08
55 600713 南京医药 1,691,504 6,579,950.56 0.06
56 000729 燕京啤酒 9,150 123,433.50 0.00
57 600199 金种子酒 5,430 80,907.00 0.00
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金资产净值的比例(%)
1 600050 中国联通 1,353,476,822.99
8.66
2 000758 中色股份 981,736,345.90
6.28
3 600036 招商银行 647,594,053.68
4.14
4 600016 民生银行 630,891,601.97
4.04
5 601899 紫金矿业 573,414,920.47
3.67
6 601628 中国人寿 487,172,100.22
3.12
7 600000 浦发银行 466,478,487.77
2.98
8 000002 万
科Ａ 402,938,004.57
2.58
9 600030 中信证券 396,594,011.72
2.54
10 000858 五 粮 液 390,929,549.56
2.50
11 600027 华电国际 377,648,934.83
2.42
12 601766 中国南车 363,886,621.67
2.33
13 600585 海螺水泥 361,484,335.15
2.31
14 601901 方正证券 353,903,940.06
2.26
15 601106 中国一重 346,045,884.86
2.21
16 600795 国电电力 345,589,325.97
2.21
17 600839 四川长虹 343,048,471.64
2.19
18 601699 潞安环能 336,161,237.98
2.15
19 601288 农业银行 329,735,726.95
2.11
20 600068 葛洲坝 322,954,167.05
2.07
21 601333 广深铁路 318,895,604.82 2.04
8.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值的比例(%) 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 44 页 共 53 页
1 000758 中色股份 1,155,638,742.12
7.39
2 600256 广汇股份 784,886,236.44
5.02
3 000069 华侨城Ａ 741,386,745.25
4.74
4 600050 中国联通 718,387,374.60
4.60
5 600016 民生银行 702,671,103.18
4.50
6 600739 辽宁成大 635,206,500.37
4.06
7 601288 农业银行 574,078,986.83
3.67
8 601857 中国石油 552,748,205.69
3.54
9 000063 中兴通讯 539,926,307.20
3.45
10 600585 海螺水泥 525,094,705.74
3.36
11 601766 中国南车 521,111,955.46
3.33
12 601002 晋亿实业 520,799,108.23
3.33
13 601299 中国北车 498,882,418.02
3.19
14 601106 中国一重 408,887,328.20
2.62
15 601899 紫金矿业 401,645,272.92
2.57
16 601179 中国西电 384,180,366.00
2.46
17 601901 方正证券 382,606,200.78
2.45
18 600036 招商银行 380,588,914.73
2.43
19 601166 兴业银行 373,826,497.66
2.39
20 600271 航天信息 369,252,155.62
2.36
21 600111 包钢稀土 329,271,075.52
2.11
22 600498 烽火通信 329,187,521.00
2.11
23 600027 华电国际 326,766,344.18
2.09
24 600028 中国石化 314,116,416.89
2.01
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 29,748,132,485.34
卖出股票收入（成交）总额 31,072,116,713.51
注：本项中8.4.1、8.4.2、8.4.3表中的“买入金额” （或“买入股票成本” ） 、 “卖
出金额” （或“卖出股票收入” ）均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，
不考虑相关交易费用。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资
明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 45 页 共 53 页
8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
8.9 投资组合报告附注
8.9.1 声明本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案
调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
本报告期内基金投资的前十名证券的发行主体无被监管部门立案调查记录，无在
报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。
8.9.2 声明基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库。
基金投资的前十名股票，均为基金合同规定备选股票库之内的股票。
8.9.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 8,440,908.16
2
应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4
应收利息 4,198,253.83
5 应收申购款 -
6
其他应收款 -
7 待摊费用 -
8
其他 -
9
合计 12,639,161.99
8.9.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.9.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
8.9.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 46 页 共 53 页
§9
基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
份额级别
持有人户
数(户)
户均持有的基
金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额
比例
持有份额
占总份额
比例
长盛同庆
封闭 A
13,368 439,459.40 3,965,779,513.72 67.51% 1,908,913,781.90 32.49%
长盛同庆
封闭 B
30,683 287,196.17 4,684,934,973.67 53.17% 4,127,104,969.77 46.83%
合计
44,051 333,402.95 8,650,714,487.39 58.90% 6,036,018,751.67 41.10%
注：以上信息中的上市部份持有人信息由中国证券登记结算有限责任公司提供。
9.2 期末上市基金前十名持有人
长盛同庆封闭 A
序号 持有人名称 持有份额（份）
占上市总份
额比例
1 中国人寿保险股份有限公司 534,009,404.00
9.25%
2 新华人寿保险股份有限公司 449,227,579.00
7.78%
3 MORGAN STANLEY & CO. INTERNATIONAL PLC 206,132,576.00
3.57%
4
中国太平洋人寿保险股份有限公司－分红-个人
分红
205,792,982.00
3.56%
5 栾川伏牛山投资开发有限公司 145,071,845.00
2.51%
6
中国人民人寿保险股份有限公司－分红－个险
分红
144,514,118.00
2.50%
7 中国对外经济贸易信托有限公司－新股Ｃ1 116,296,932.00
2.01%
8 中海信托股份有限公司-浦江之星７５号 115,409,342.00
2.00%
9 中英人寿保险有限公司 110,832,567.00
1.92%
10 财通证券有限责任公司 106,000,000.00
1.84%
长盛同庆封闭 B
序号 持有人名称 持有份额（份）
占上市总份
额比例
1 中国人寿保险股份有限公司 1,990,419,908.00
22.97%
2 中国人寿保险（集团）公司 478,319,832.00
5.52%
3
中国人寿财产保险股份有限公司－传统－普通
保险产品
358,040,188.00
4.13%
4 幸福人寿保险股份有限公司-分红 309,716,619.00
3.57% 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 47 页 共 53 页
5
中国人民财产保险股份有限公司－传统－普通
保险产品
218,524,941.00
2.52%
6
光大证券－光大－光大阳光基中宝（阳光２号
二期）集合资产管
217,677,836.00
2.51%
7 中英人寿保险有限公司 165,517,043.00
1.91%
8 信诚人寿保险有限公司－分红－个险分红 152,463,398.00
1.76%
9 信诚人寿保险有限公司 138,717,182.00
1.60%
10
中国太平洋人寿保险股份有限公司－传统－普
通保险产品
137,363,839.00
1.59%
注：以上信息中持有人为场内持有人，由中国证券登记结算有限责任公司提供。
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况
项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理公司所有从业
人员持有本开放式基金
长盛同庆封闭 A - -
长盛同庆封闭 B - -
合计 - -
§10
开放式基金份额变动
单位：份
长盛同庆封闭 A 长盛同庆封闭 B
基金合同生效日（2009年5 月 12 日）
基金份额总额
5,874,693,295.62 8,812,039,943.44
本报告期期初基金份额总额 5,874,693,295.62 8,812,039,943.44
本报告期基金总申购份额 - -
减：本报告期基金总赎回份额 - -
本报告期基金拆分变动份额 - -
本报告期期末基金份额总额 5,874,693,295.62 8,812,039,943.44
注：本基金封闭期为三年，自基金合同生效之日，至三年期末对应日止。封闭期
内不接受投资者的申购与赎回。
长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 48 页 共 53 页
§11
重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本报告期未召开基金份额持有人大会。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
11.2.1 本基金管理人的高级管理人员重大人事变动情况
本基金管理人于 2011年5月14日发布公告，经长盛基金管理有限公司第五届董
事会第十五次会议审议通过，并报中国证监会审核批准，聘任公司副总经理周兵先生
担任公司总经理，陈礼华先生不再担任公司总经理。
11.2.2 基金经理的变动情况
本基金管理人于 2011年1月13日发布公告，经公司第五届董事会第十三次会议
审议批准，同意黄瑞庆先生不再担任本基金基金经理。
11.2.3 本基金托管人的基金托管部门重大人事变动情况
本基金托管人 2011 年 2 月 9 日发布公告，经中国建设银行研究决定，聘任杨新
丰为中国建设银行投资托管服务部副总经理（主持工作） ，其任职资格已经中国证监
会审核批准（证监许可〔2011〕115号） 。解聘罗中涛中国建设银行投资托管服务部总
经理职务。本基金托管人 2011年1月31日发布任免通知，解聘李春信中国建设银行
投资托管服务部副总经理职务。本基金托管人 2011年10月24日发布任免通知,聘任
张军红为中国建设银行投资托管服务部副总经理。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
11.4 基金投资策略的改变
本报告期基金投资策略没有改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本基金聘任的会计师事务所为普华永道中天会计师事务所有限公司，本报告期内
本基金未更换会计师事务所，本报告期支付给该会计师事务所的报酬 160,000.00元，
已连续提供审计服务 3年。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
基金管理人、托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。
长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 49 页 共 53 页
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易
单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
成交金额
占当期股票成
交总额的比例
佣金
占当期佣金
总量的比例
海通证券 1 3,696,132,733.48 6.08% 3,141,701.74 6.16%
联合证券 1 1,827,755,259.37 3.01% 1,485,063.04 2.91%
高华证券 1 - - - -
兴业证券 1 3,413,288,353.23 5.61% 2,773,322.90 5.44%
申银万国 1 4,321,917,142.03 7.11% 3,673,615.13 7.21%
国泰君安 1 4,085,771,466.98 6.72% 3,472,882.85 6.81%
银河证券 1 369,356,951.33 0.61% 313,950.24 0.62%
国元证券 1 18,905,523,365.87 31.10% 16,069,635.20 31.53%
招商证券 1 5,336,184,922.72 8.78% 4,335,693.58 8.51%
中投证券 1 817,571,390.53 1.34% 694,936.78 1.36%
中金公司 1 - - - -
中信证券 1 1,265,472,963.95 2.08% 1,075,640.35 2.11%
国信证券 1 1,925,926,496.11 3.17% 1,564,830.36 3.07%
长江证券
1 3,408,449,172.50 5.61% 2,897,164.85 5.68%
东兴证券 1 5,262,558,177.02 8.66% 4,473,165.41 8.78%
中航证券 1 4,318,359,661.13 7.10% 3,508,693.75 6.88%
东方证券 1 1,515,584,851.55 2.49% 1,231,423.12 2.42%
东北证券 1 319,507,002.55 0.53% 259,600.87 0.51%
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易
单元
数量
债券交易 债券回购交易
成交金额
占当期债券成
交总额的比例
成交金额
占当期债券回购
成交总额的比例
海通证券 1 - - 8,400,000,000.00 5.99%
联合证券 1 - - - -
高华证券 1 - - - -
兴业证券 1 - - - -
申银万国 1 71,613,202.40 100.00% 500,000,000.00
0.36%
国泰君安 1 - - 13,838,400,000.00
9.87%
银河证券 1 - - - -
国元证券 1 - - 53,842,100,000.00
38.40%
招商证券 1 - - - -
中投证券 1 - - 11,900,000,000.00
8.49%
中金公司 1 - - - -
中信证券 1 - - - -
国信证券 1 - - - -
长江证券
1 - - 32,564,300,000.00
23.22%
东兴证券 1 - - 19,185,300,000.00
13.68% 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 50 页 共 53 页
中航证券 1 - - - -
东方证券 1 - - - -
东北证券 1 - - - -
注：1、本公司选择证券经营机构的标准
（1）研究实力较强，有固定的研究机构和专门研究人员，能及时为本公司提供
高质量的咨询服务，包括宏观经济报告、行业报告、市场走向分析、个股分析报告等，
并能根据基金投资的特定要求，提供专门研究报告。
（2）资力雄厚，信誉良好。
（3）财务状况良好，各项财务指标显示公司经营状况稳定。
（4）经营行为规范，最近两年未因重大违规行为而受到中国证监会和中国人民
银行处罚。
（5）内部管理规范、严格，具备健全的内控制度，并能满足基金运作高度保密
的要求。
（6）具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件，交易设施符合代理本公司基
金进行证券交易的需要，并能为本公司基金提供全面的信息服务。
2、本公司租用券商交易单元的程序
（1）研究机构提出服务意向，并提供相关研究报告；
（2）研究机构的研究报告需要有一定的试用期。试用期视服务情况和研究服务
评价结果而定；
（3）研究发展部、投资管理等部门试用研究机构的研究报告后，按照研究服务
评价规定，对研究机构进行综合评价；
（4）试用期满后，评价结果符合条件，双方认为有必要继续合作，经公司领导
审批后，我司与研究机构签定《研究服务协议》 、 《券商交易单元租用协议》 ，并办理
基金专用交易单元租用手续。评价结果如不符合条件则终止试用；
（5）本公司每两个月对签约机构的服务进行一次综合评价。经过评价，若本公
司认为签约机构的服务不能满足要求，或签约机构违规受到国家有关部门的处罚，本
公司有权终止签署的协议，并撤销租用的交易单元；
（6）交易单元租用协议期限为一年，到期后若双方没有异议可自动延期一年。
3、报告期内租用证券公司交易单元的变更情况
（1）本基金报告期内新增租用交易单元情况： 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 51 页 共 53 页
序号 证券公司名称 交易单元所属市场 数量
1 中航证券 深圳 1
2 东兴证券 上海 1
3 东方证券 深圳 1
4 东北证券 深圳 1
（2）本基金报告期内停止租用交易单元情况：无
11.8其他重大事件
除上述事项之外，均已作为临时报告在指定媒体披露过的其他在本报告期内发生
的重大事件如下：
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金招募说明书(更新)
《中国证券
报》 、 《上海证券
报》 、 《证券时
报》及本公司网
站
2011-12-08
2 长盛基金管理有限公司关于公司股东变更的公告 同上 2011-09-02
3 长盛基金管理有限公司关于设立成都分公司的公告 同上 2011-07-28
4 长盛基金管理有限公司关于电话总机变更的公告 同上 2011-07-06
5 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金招募说明书(更新) 同上 2011-06-21
6 长盛基金管理有限公司总经理变更公告 同上 2011-05-14
7
长盛基金管理有限公司关于由周兵先生代为履行公司总经理职
务的公告
同上 2011-03-30
8 长盛基金管理有限公司关于调整基金经理的公告 同上 2011-01-13
长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 52 页 共 53 页
§12
影响投资者决策的其他重要信息
2011 年10月28 日， 托管人中国建设银行股份有限公司发布关于董事长辞任的公
告，根据国家金融工作的需要，郭树清先生已向中国建设银行股份有限公司（ “本行” ）
董事会（ “董事会” ）提出辞呈，请求辞去本行董事长、执行董事等职务。根据《中华
人民共和国公司法》等相关法律法规和本行章程的规定，郭树清先生的辞任自辞呈送
达本行董事会之日起生效。
2012 年 1 月 16 日,托管人中国建设银行股份有限公司发布关于董事长任职的公
告，自2012 年1月16 日起，王洪章先生就任本行董事长、执行董事。 长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金 2011 年年度报告 第 53 页 共 53 页
§13 备查文件目录
13.1备查文件目录
1、中国证监会核准基金募集的文件；
2、 《长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金基金合同 》；
3、 《长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金托管协议》；
4、 《长盛同庆可分离交易股票型证券投资基金招募说明书》 ；
5、法律意见书；
6、基金管理人业务资格批件、营业执照；
7、基金托管人业务资格批件、营业执照。
13.2存放地点
备查文件存放于基金管理人和/或基金托管人的住所。
13.3查阅方式
投资者可到基金管理人和/或基金托管人的办公场所和/或管理人互联网站免费
查阅备查文件。在支付工本费后，投资者可在合理时间内取得备查文件的复制件或复
印件。
投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人长盛基金管理有限公司。
客户服务中心电话：400-888-2666、010-62350088。
网址：http://www.csfunds.com.cn。
