大成保本混合型证券投资基金
2011 年 半 年度 报 告 摘要
2011 年 6 月30 日
基金管理人： 大成 基 金 管 理 有 限公 司
基金托管人： 中国 工 商 银 行 股 份有 限 公 司
送出日期：2011 年 8 月27 日
大成保本混 合型证券投资基金 2011 年半年 度报告 摘要
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§1 重要提示
基金管理人的董事会 、 董 事保证本报告所载资 料不 存在虚假记载、误导 性陈 述或重大遗漏，
并对其内容的真实性 、 准 确性和完整性承担个 别及 连带 的法律责任。 本半年 度报告已经三分之二
以上独立董事签字同 意， 并由董事长签发。
基金托管人 中国工商 银行 股份有限公司 （以下简称 “ 中国工商银行” ） 根据本 基金合同规定，
于2011 年8 月23 日复核了本报告中的财务指 标、 净值表现 、 利润 分配情况 、 财务会计报告 、 投
资组合报告等内容， 保证 复核内容不存在虚假 记载 、误导性陈述或者重 大遗 漏。
基金管理人承诺以诚 实信 用、 勤勉尽责的原 则管理 和运用基金资产， 但不保 证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不 代表 其未来表现。 投资 有风险 ， 投资者在作出投 资决策 前应仔细阅读本
基金的招募说明书 及 其更 新 。
本半年度报告摘要摘 自半 年度报告正文，投资 者欲 了解详细内容，应阅 读半 年度报告正文。
本报告中财务资料未 经审 计。
本报告期自2011 年 4 月 20 日（基金合同生效日） 起至6 月 30 日止。
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§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金简 称 大成保 本混 合
基金主 代码 090013
交易代 码 090013
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2011 年 4 月 20 日
基金管 理人 大成基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 1,378,300,614.96 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目 标
依照保 证合 同 ， 本 基金 通 过运用 组合 保险 策略 ， 在 为符合 保本 条件 的投 资金 额
提供保 本保 障的 基础 上， 追求基 金资 产的 长期 增值 。
投资策 略
本基金 投资 采 用 VPPI 可 变 组合保 险策 略（Variable Proportion Portfolio
Insurance）。 VPPI 策略 是 国际投 资管 理领 域中 一种 常见的 投资 组合 保险 机制 ，
将基金 资产 分配 在保 本资 产和风 险资 产上 ； 并根 据 数量分 析 、 市 场波 动等 来 调
整、 修正 风险 资产 与保 本 资产在 投资 组合 中的 比重 ， 在 保证 风险 资产 可能 的 损
失额不 超过 扣除 相关 费用 后的保 本资 产的 潜在 收益 与基金 前期 收益 的基 础 上 ，
参与分 享市 场可 能出 现的 风险收 益 ， 从 而保 证本 金 安全 ， 并 实现 基金 资产 长 期
增值 。 保 本资 产主 要包 括 货币市 场工 具和 债券 等低 风险资 产 ， 其 中债 券包 括 国
债、 金 融债 、 企 业债 、 公 司债、 债券 回购 、 央 行票 据、 可 转换 债券 、 可 分 离 债
券、 短期 融资 券 、 资 产支 持证券 以及 经法 律法 规或 中国证 监会 允许 投资 的 其 他
债券类 金融 工具 ；风 险资 产主要 包括 股票 、权 证等 高风险 资产 。
业绩比 较基 准
3 年期 银行 定期 存款 利率 （ 税后） 。 指按 照基 金合 同生 效日或 新的 保本 周期 开始
日中国 人民 银行 公布 并执 行的同 期金 融机 构人 民币 存款基 准利 率 （ 按照 四 舍 五
入的方 法保 留到 小数 点后 第 2 位， 单位 为百 分数 ） 计算的 与当 期保 本周期同期
限的税 后收 益率 。
风险收 益特 征 本基金 为保 本混 合型 基金 产品， 属证 券投 资基 金中 的低风 险收 益品 种。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 大成基 金管 理有 限公 司 中国工 商银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 杜鹏 蒋松云
联系电 话 0755-83183388 010-66105799
电子邮 箱 dupeng@dcfund.com.cn custody@icbc.com.cn
客户服 务电 话
4008885558 95588
传真 0755-83199588 010-66105798
2.4 信息披露方式
登载基 金半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 http://www.dcfund.com.cn
基金半 年度 报告 备置 地点 深圳市 福田 区深 南大 道 7088 号 招商 银行 大 厦 32
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层大成 基金 管理 有限 公司
北 京 市西 城区 复兴 门内 大街 55 号 中国 工商 银行
托管业 务部
§3 主要财务指标和基金 净值表现
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额 单位 ：人 民币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期( 2011 年4 月20 日至2011 年 6 月30 日 )
本期已 实现 收益 6,037,362.87
本期利 润 995,863.61
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0006
本期基 金份 额净 值增 长率 0.00%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2011 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.0003
期末基 金资 产净 值 1,378,741,478.60
期末基 金份 额净 值 1.000
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入 、 投 资 收益 、 其 他收 入( 不含 公允 价值变 动收 益) 扣 除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。
2、 所述基金业 绩指标不 包 括持有人交易 基金的各 项 费用，计入费 用后实际 收 益水平要低 于所列
数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长 率及其与同期业绩比 较基 准收益率的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 -0.20% 0.07% 0.39% 0.00% -0.59% 0.07%
自基金 合同
生效起 至今
0.00% 0.05% 0.93% 0.00% -0.93% 0.05%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动
的比较
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注：1 、本 基金 合同 于2011 年4 月 20 日 生效 ，截 至 报告日 本基 金合 同生 效未 满一年 。
2 、 按 基金 合同 规定， 本基金 自基 金合 同生 效之 日起 6 个月 内使 基金 的投 资组合 比例 符合 基 金
合同的 约定 ，截 至报 告日 本基金 的各 项投 资比 例已 达到基 金合 同中 规定 的各 项比例 。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基金管理人及其管 理基金的经验
大成基 金管 理有 限公 司经 中国证 监会 证监 基金 字[1999]10 号文 批准， 于1999 年4 月12 日正
式成立 ，是 中国 证监 会批 准成立 的首 批十 家基 金管 理公司 之一 ，注 册资 本 为 2 亿元 人民 币， 注册
地为深 圳 。 目 前公 司由 四 家股东 组成 ， 分别 为中 泰 信托投 资有 限责 任公 司(48%) 、 光大 证券 股份 有
限公司(25%) 、中国银 河投 资管理有限公司(25%) 、广 东证券股份有限 公司(2%) 。截至 2011 年 6
月30 日， 本基 金管 理人 共 管理 3 只封 闭式 证券 投资 基金： 景宏 证券 投资 基金 、 景福证 券投 资基 金、
大成优 选股 票型 证券 投资 基 金， 1 只 ETF 及 1 只 ETF 联接基金： 深证 成 长 40ETF 及大成深证 成长
40ETF 联接基金，1 只创 新型基 金： 大 成景 丰分 级 债券型 证券 投资 基金，1 只 QDII 基金： 大成 标
普 500 等权 重指 数基 金 及 17 只 开放 式证 券投 资基 金 ： 大成 价值 增长 证券 投资 基金、 大成 债券 投资
基金、大成蓝 筹稳健证 券 投资基金、大 成精选增 值 混合型证券投 资基金、 大 成货币市场 证券投资
基金 、 大 成沪 深 300 指 数 证券投 资基 金 、 大 成财 富 管理 2020 生命 周期 证券 投 资基金 、 大成 积极 成
长股票 型证 券投 资基 金 、 大成创 新成 长混 合型 证券 投资基 金(LOF) 、 大成 景阳 领先股 票型 证券 投资
基金、大成强 化收益债 券 型证券投资基 金、大成 策 略回报股票型 证券投资 基 金、大成行 业轮动股
票型证券投资 基金、大 成 中证红利指数 证券投资 基 金、大成核心 双动力股 票 型证券投资 基金 、 大
成保本 混合 型证 券投 资基 金 和大 成内 需增 长 股 票型 证券投 资基 金 。
4.1.2 基金经理（或基金 经理小组）及基金经 理助 理简介
姓名 职务 任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限 证券从 说明
-0.30%
0.00%
0.30%
0.60%
0.90%
1.20%
11-4-20 11-5-13 11-6-07 11-6-29
大成保本 混合 业绩比较 基准
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任职日 期 离任日 期 业年限
陈 尚 前
先生
本基金
基金经
理、 固定
收益部
总监
2011 年 4 月 20
日
- 12 年 南 开 大 学 经 济 学 博 士 。
曾 任 中 国 平 安 保 险 公 司
投资管理中 心 债 券 投 资
室 主 任 和 招 商 证 券 股 份
有 限 公 司 研 究 发 展 中 心
策略部 经理 。2002 年加
盟 大 成 基 金 管 理 有 限 公
司，2003 年 6 月至2009
年 5 月曾 任大 成债 券基
金基金 经理 。2008 年 8
月 6 日开 始担 任大 成强
化 收 益 债 券 基 金 基 金 经
理，2010 年10 月15 日
开 始 兼 任 大 成 景 丰 分 级
债 券 型 证 券 投 资 基 金 基
金 经 理 ， 现 同 时 担 任 公
司 固 定 收 益 部 总 监 ， 负
责 公 司 固 定 收 益 证 券 投
资 业 务 。 具 有 基 金 从 业
资格。 国籍 ：中 国。
朱 文 辉
先生
本基金
基金经
理
2011 年 6 月 4 日 - 11 年 工商管 理硕 士。2000 年
9 月至 2002 年 1 月 就职
于 平 安 保 险 集 团 总 公 司
投资管理中 心 任 债 券 研
究员；2002 年 1 月至
2003 年 1 月就 职于 东方
保 险 股 份 有 限 公 司 投 资
管 理 中 心 任 债 券 投 资 经
理。2003 年 1 月至2005
年12 月就 职于 生命 人寿
保 险 股 份 有 限 公 司 资 产
管 理 部 任 助 理 总 经 理 ；
2006 年 1 月至 2010 年
12 月 就职 于汇 丰晋 信基
金 管 理 有 限 公 司 基 金 投
资 部 任 固 定 收 益 投 资 副
总监，2008 年 12 月 3
日至 2010 年 12 月 4 日
兼 任 汇 丰 晋 信 平 稳 增 利
债 券 型 证 券 投 资 基 金 基
金经理 。2011 年加 入大
成 基 金 管 理 有 限 公 司 ，
2011 年6 月 4 日开 始担
任 大 成 保 本 混 合 型 证 券
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投 资 基 金 基 金 经 理 。 具
有基金 从业 资格 。 国籍：
中国。
注： 1 、任 职日 期、 离任 日期为 本基 金管 理人 作出 决定之 日。
2、证 券从 业年 限的 计算 标 准遵从 行业 协会 《证 券业 从业人 员资 格管 理办 法》 的相关 规定 。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信情 况的 说明
本报告期内 ，本基 金管理 人严格遵守 《证券 法》 、 《 证券投资基 金法》 、 《 大成 保本混合型 证券
投资基金 基金 合同》和 其 他有关法律法 规的规定 ， 在基金管理运 作中， 大 成 保本混合型 证券投资
基金的投资范 围、投资 比 例、投资组合 、证券交 易 行为、信息披 露等符合 有 关法律法规 、行业监
管规则和基金 合同等规 定 ，本基金没有 发生重大 违 法违规行为， 没有运用 基 金财产进行 内幕交易
和操纵市场行 为以及进 行 有损基金投资 人利益的 关 联交易，整体 运作合法 、 合规。本基 金将继续
以取信于市场 、取信于 社 会投资公众为 宗旨，承 诺 将一如既往地 本着诚实 信 用、勤勉尽 责的原则
管理和运用基 金财产， 在 规范基金运作 和严格控 制 投资风险的前 提下，努 力 为基金份额 持有人谋
求最大 利益 。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项说 明
4.3.1 公平交易制度的执 行情况
本基金 管理 人严 格执 行 《 公平交 易制 度》 和 《 异常 交易监 控与 报告 制度 》 ， 公 平对待 旗下 各投
资组合，所管 理的不同 投 资组合的整体 收益率、 分 投资类别（股 票、债券 ） 的收益 率以 及不同时
间窗内 （同 日内 、5 日内 、10 日内 ）同 向 、 反向 交 易的交 易价 格并 未发 现异 常差异 。
4.3.2 本投资组合与其他 投资风格相似的投资 组合 之间的业绩比较
根据各 基金 合同 ， 本 基金 与本基 金管 理人 旗下 的其 他投资 组合 的投 资风 格不 同。
4.3.3 异常交易行为的专 项说明
本报告 期内 本基 金不 存在 可能导 致不 公平 交易 和利 益输送 的异 常交 易行 为。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业绩 表现 的说明
4.4.1 报告期内基金投资 策略和运作分析
2011 年上 半年， 国内 居民 消费价 格指 数继 续走 高， 货币政 策持 续紧 缩， 通 货 膨胀对 居民 收入
和消费 的侵 蚀以 及货 币信 贷紧缩 对经 济活 动的 抑制 开始显 现， 从工 业增 加值 、 房地产 与汽 车销 量、
企业库 存等 指标 来看 ，经 济增长 下滑 迹象 明显 。而 从海外 经济 来看 ，美 国消 费支出 低于 预期 、日
本地震 对供 应链 的负 面影 响以及 欧洲 主权 债务 危机 的拖延 ，内 外需 共振 放缓 。整体 经济 表现 出更
多的滞 胀特 征。 与此 同时 ，市场 流动 性出 现超 预期 紧张，3 个月 SHIBOR 利 率 创出 近 5 年 新高 。
由于市 场资 金成 本明 显上 升和对 经济 增长 前景 的担 忧加剧 ，A 股市 场一 季度 结构分 化明 显，
二季度 出现 普跌 。总 体来 讲，股 指的 下跌 主要 来自 估值的 不断 下移 ，盈 利的 变化相 对较 小。 流动
性紧缩 程度 超市 场预 期可 能是导 致估 值收 缩的 重要 原因。
债券市 场方 面， 由于 通货 膨胀不 断上 升导 致加 息预 期增强 ，市 场利 率随 货币 政策收 紧不 断走
高，收 益率 曲线 有所 上移 并持续 平坦 化。 金融 债的 升幅明 显大 于国 债。 信用 债方面 ，短 融受 流动
性影响 信用 利差 有所 扩大 ，新债 供给 加速 以及 市场 对信用 风险 的担 忧导 致交 易所信 用债 在 5 月中
旬后出 现大 幅调 整， 大盘 转债下 跌幅 度甚 至超 过正 股。
本基金 于2011 年4 月 20 日合同 生效 ，目 前仍 处于 建仓期 。基 于“ 严格 风险 控制， 追求 稳健
收益” 的投 资原 则， 考虑 到本基 金的 产品 特征 ，结 合对当 前股 票市 场和 债券 市场的 总体 判 断 ，本
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基金通 过固 定收 益证 券投 资积累 安全 垫为 主要 投资 目标： 在大 类资 产配 置上 ，显著 低配 权益 类资
产和新 股认 购， 超配 固定 收益类 资产 ；为 防范 利率 上升风 险， 投资 品种 主要 为浮动 利率 金融 债券
和较短 期限 的高 等级 短融 企业债 ；信 用品 种以 投资 高等级 为主 ，减 少信 用风 险暴露 。
本报告 期内 ，由 于本 基金 显著低 配权 益类 资产 和新 股认购 ，有 效规 避了 二季 度股票 市场 的下
跌；同 时， 低久 期和 高信 用等级 的固 定收 益投 资 组 合策略 ，使 得本 基金 在规 避利率 风险 的同 时，
保持了 投资 组合 较高 的流 动性， 也明 显减 少 了 整体 组合净 值的 波动 性。
4.4.2 报告期内基金的业 绩表现
截至报告期 末，本基 金份 额净 值为 1.00 元 ，本报 告期 （自基 金合同生 效至 今） 份额净 值增
长率为 0.00%， 同期 业绩 比较基 准增 长率 为 0.93% ， 略低 于同期 业 绩比 较基 准的表 现。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走势 的简 要展望
展望下 半年 ，宏 观经 济将 出现新 的变 化： 经济 增长 在短期 触底 后微 弱反 弹， 通货膨 胀在 创新
高后维 持高 位， 之后 可能 出现缓 慢下 滑。 保持 偏紧 的货币 政策 成为 必然 ，信 贷政策 缺乏 明显 放松
的空间 ，但 在财 政政 策上 存在结 构性 放松 的可 能。 其中， 地方 政府 债务 的影 响及其 解决 方案 值得
观察。
在此背 景下 ，基 于权 益类 市场 前 期调 整和 市场 对政 策放松 的预 期， 预计 股票 市场将 会呈 现底
部震荡 格局 ，低 估值 的蓝 筹股板 块和 部分 充分 调整 后的成 长类 股票 可能 出现 修复行 情。 转债 类资
产，尤 其是 大盘 转债 ，受 到债性 和股 票低 估值 的支 持，存 在战 略性 建仓 的投 资机会 。债 券市 场方
面，由 于市 场前 期对 加息 预期反 映相 对充 分， 中短 端利率 产品 相对 价值 突出 ，尤其 是较 高等 级的
中期信 用产 品具 有明 显的 配置价 值。
2011 年下 半年， 本基 金将 继续通 过固 定收 益证 券投 资积累 安全 垫为 主要 投资 目标， 适当 增 加
固定收 益组 合的 久期 ，并 加大配 置较 高等 级的 中期 信用产 品获 取持 有期 收益 ；逐步 加大 对可 转债
的战略 性配 置； 根据 宏观 经济和 市场 预期 的变 化精 选增长 相对 确定 和估 值合 理的优 质上 市公 司进
行投资 。
我们非 常感 谢基 金份 额持 有人的 信任 和支 持， 我们 将继续 按照 本基 金合 同和 风险收 益特 征的
要求， 严格 控制 投资 风险 ，积极 进行 资产 配置 ，适 时调整 组合 结构 ，研 究新 的投资 品种 和挖 掘投
资机会 ，力 争获 得与 基金 风险特 征一 致的 稳定 收益 回报给 投资 者。
4.6 管理人对报告期内基 金估值程序等事项的 说明
本基金 管理 人指 导基 金估 值业务 的领 导小 组为 公司 估值委 员会 ，公 司估 值委 员会主 要负 责估
值政策 和估 值程 序的 制定 、修订 以及 执行 情况 的监 督。估 值委 员会 由股 票投 资 部、 固定 收益 部、
金融工 程部 、基 金运 营部 、监察 稽核 部、 委托 投资 部指定 人员 组成 。公 司估 值委员 会的 相关 成员
均具备 相应 的专 业胜 任能 力和相 关工 作经 历， 估值 委员 会 8 名 成员 中包 括两 名 投资 组合 经理 。
股票投 资部 、固 定收 益部 、金融 工程 部和 委托 投资 部负责 关注 相关 投资 品种 的动态 ，评 判基
金持有 的投 资品 种是 否处 于不活 跃的 交易 状态 或者 最近交 易日 后经 济环 境发 生了重 大变 化或 证券
发行机 构发 生了 影响 证券 价格的 重大 事件 ，从 而确 定估值 日需 要进 行估 值测 算或者 调整 的投 资品
种； 提 出合 理的 数量 分析 模 型对需 要进 行估 值测 算或 者调整 的投 资品 种进 行公 允价值 定价 与 计 量；
定期对 估值 政策 和程 序进 行评价 ，以 保证 其持 续适 用；基 金运 营部 负责 日常 的基金 资产 的估 值业
务，执 行基 金估 值政 策， 并负责 与托 管行 沟通 估值 调整事 项； 监察 稽核 部负 责审核 估值 政策 和程
序的一 致性 ，监 督估 值委 员会工 作流 程中 的风 险控 制，并 负责 估值 调整 事项 的信息 披露 工作 。
本基金 的日 常估 值程 序由 基金运 营部 基金 估值 核算 员执行 ，并 与托 管银 行的 估值结 果核 对一
致。基 金估 值政 策的 议定 和修改 采用 集体 讨论 机制 ，基金 经理 及投 资经 理作 为估值 小组 成员 ，对
本基金 持仓 证券 的交 易情 况、信 息披 露情 况保 持应 有的职 业敏 感， 向估 值委 员会提 供估 值参 考信
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息，参 与估 值政 策讨 论。 对需采 用特 别估 值程 序的 证券， 基金 管理 人及 时启 动特别 估值 程序 ，由
估值委 员会 讨论 议定 特别 估值方 案并 与托 管行 沟通 后由基 金运 营部 具体 执行 。
本基金管理人 参与估值 流 程各方之间不 存在任何 重 大利益冲突， 截止报告 期 末未与外部估 值
定价服 务机 构签 约。
4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的说 明
本基金管理 人严格 按照 本 基金 基金合 同的规 定进行 收益分配。 本报告 期内本 基金无收益 分配
事项。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声明
2011 年上 半年 ， 本 基 金托管 人在 对大 成保 本混 合型证 券投 资基 金的 托管 过程中 ， 严格 遵守 《证
券投资基金法 》及其他 法 律法规和基金 合同的有 关 规定，不存在 任何损害 基 金份额持有 人利益的
行为， 完全 尽职 尽责 地履 行了基 金托 管人 应尽 的义 务。
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规守 信、 净值计算、利润分配 等情 况的说明
2011 年 上半年， 大 成保本混合型 证券投资基 金的管理人—— 大成基金 管理有限公司 在大成
保本混合型证 券投资基 金 的投资运作、 基金资产 净 值计算、基金 份额申购 赎 回价格计算 、基金费
用开支等问题 上，不存 在 任何损害基金 份额持有 人 利益的行为， 在各重要 方 面的运作严 格按照基
金合同 的规 定进 行。
5.3 托管人对半年度报告 中财务信息等内容的 真实 、准确和完整发表意 见
本托管人依法 对大成基金 管理有限公司 编制和披露 的大成保本混 合型证券投 资基金 2011 年
半年度报告中 财务指标 、 净值表现、利 润分配情 况 、财务会计报 告、投资 组 合报告等内 容进行了
核查， 以上 内容 真实 、准 确和完 整。
§6 半年度财务会计报告 （未经审计）
6.1 资产负债表
会计主 体： 大成 保本 混合 型 证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2011 年6 月30 日
单位： 人民 币元
资 产
本期末2011 年 6 月 30 日
资 产：
银行存 款 71,794,250.07
结算备 付金 5,408,133.98
存出保 证金 -
交易性 金融 资产 1,229,264,176.40
其中： 股票 投资 2,126,300.00
基金投 资 -
债券投 资 1,227,137,876.40
资产支 持证 券投 资 -
衍生金 融资 产 -
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买入返 售金 融资 产 50,000,000.00
应收证 券清 算款 10,007,909.74
应收利 息 14,117,918.66
应收股 利 24,300.00
应收申 购款 211,431.55
递延所 得税 资产 -
其他资 产 -
资产总 计 1,380,828,120.40
负债和所有者权益 本期末2011 年 6 月 30 日
负 债：
短期借 款 -
交易性 金融 负债 -
衍生金 融负 债 -
卖出回 购金 融资 产款 -
应付证 券清 算款 -
应付赎 回款 327,561.26
应付管 理人 报酬 1,452,505.81
应付托 管费 242,084.29
应付销 售服 务费 -
应付交 易费 用 11,663.76
应交税 费 -
应付利 息 -
应付利 润 -
递延所 得税 负债 -
其他负 债 52,826.68
负债合 计 2,086,641.80
所有者权益： -
实收基 金 1,378,300,614.96
未分配 利润 440,863.64
所有者 权益 合计 1,378,741,478.60
负债和 所有 者权 益总 计 1,380,828,120.40
注：报 告截 止日 2011 年 6 月 30 日， 基金 份额 净 值 1.000 元， 基金 份额 总 额 1,378,300,614.96
份。
6.2 利润表
会计主 体： 大成 保本 混合 型 证券 投资 基金
本报告 期： 2011 年4 月20 日 至 2011 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目
本期 2011 年4 月20 日
（基金合同生效日） 至 2011 年 6 月 30 日
一、收入 5,391,000.50
1.利息 收入 9,116,201.53
其中： 存款 利息 收入 363,682.51
大成保本混 合型证券投资基金 2011 年半年 度报告 摘要
第 10 页
债券利 息收 入 6,806,808.24
资产支 持证 券利 息收 入 -
买入返 售金 融资 产收 入 1,945,710.78
其他利 息收 入 -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填列） -160,113.55
其中： 股票 投资 收益 -6,595.00
基金投 资收益 -
债券投 资收 益 -177,818.55
资产支 持证 券投 资收 益 -
衍生工 具收 益 -
股利收 益 24,300.00
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以“-” 号填 列） -5,041,499.26
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ” 号填列 ） -
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号填列 ） 1,476,411.78
减：二、费用 4,395,136.89
1．管 理人 报酬 3,708,041.03
2．托 管费 618,006.85
3．销 售服 务费 -
4．交 易费 用 15,305.51
5．利 息支 出 -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出 -
6．其 他费 用 53,783.50
三、利润总额（亏损 总额 以“-”号填列） 995,863.61
减：所 得税 费用 -
四、净利润（净亏损 以“- ”号填列） 995,863.61
6.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 大成 保本 混合 型 证券 投资 基金
本报告 期：2011 年4 月 20 日 至 2011 年6 月30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2011 年 4 月 20 日 （基金合同生效日）至2011 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （ 基 金净值 ） 1,672,116,147.63 - 1,672,116,147.63
二、本期经营活动产生的基金净
值变动 数（ 本期 利润 ）
- 995,863.61 995,863.61
三、本期基金份额交易产生的基
金净值 变动 数
（净值 减少 以“-” 号填 列 ）
-293,815,532.67 -554,999.97 -294,370,532.64
其中：1.基 金申 购款 912,215.44 -622.20 911,593.24
2.基金 赎回 款 -294,727,748.11 -554,377.77 -295,282,125.88
四、本期向基金份额持有人分配
利润产生的基金净值变动（净值
- - -
大成保本混 合型证券投资基金 2011 年半年 度报告 摘要
第 11 页
减少以 “- ”号 填列 ）
五、 期 末所 有者 权益 （ 基 金净值 ） 1,378,300,614.96 440,863.64 1,378,741,478.60
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 王颢______
______ 刘彩 晖______
____范瑛____
基金管 理公 司负 责人
主管 会计 工作 负责 人
会计 机构 负责 人
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
大成保本混合型证券投资基金（以下简称“本基金” ）经 中国证券监督管理委员会(以下简 称
“中国 证监 会 ”)证 监许 可 【2011 】321 号文 《 关于 核准 大成 保本 混合 型证 券投 资基金 募集 的批 复》
核准， 由大成基金管理有限公司 依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《 大成保本混合型证
券投资基金 基金合同》 负责 公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集 不
包括认 购资 金利 息 共 募集 人民 币1,671,789,514.54 元， 业经 普华 永道 中天 会 计师事 务所 有限 公司
普华永道 中天 验字(2011) 第139 号验 资报 告予 以验 证。 经 向中 国证 监会 备案 ， 《大成 保本 混合 型 证
券投资基金 基 金 合 同 》 于 2011 年 4 月 20 日 正式生效， 基 金 合 同 生 效 日 的 基 金 份 额 总额 为
1,672,116,147.63 份 ，其 中认购 资金 利息 折合 326,633.09 份基 金份 额 。 本基 金的基 金管 理 人 为
大成基 金管 理有 限公 司 ， 基金托 管人 为中国 工商 银 行股份 有限 公司 。
根据《 中华人民共和国证券投资基金法 》和《大成保本混合型证券投资基金 基金合同》的 有
关规定， 本基金投资范围限于具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包括
中小板 、 创 业板 及其 他经 中国证 监会 核准 上市 的股 票） 、 债 券、 货币 市场 工具 、 权证、 资产 支持 证
券以及 法律 法规 或中 国证 监会允 许基 金投 资的 其他 金融工 具（ 但须 符合 中国 证监会 的相 关规 定 ） 。
本基金是保本型基金，在一个保本周期内，对 基金持有人认购并持有到期的基金份额的投资金额
进行保本 。本基金股票、权证等风险资产 投资比例范围为基金资产 的 0% －40% ，其中权证 的投 资
比例范 围为 基金 资产 净 0% —3%； 债券、 货币 市场 工具 等保本 资产 的投 资比 例范 围为基 金资 产 的 60%
－100% ，其中资产支持证券投资比例范围为基金资产净值 的 0% －20% ，现金或者到期 日在一年 以
内的政 府债 券不 低于 基金 资产净 值 的5%。 本基 金的 业绩比 较基 准 为 3 年 期银 行定期 存款 利率 （ 税
后） 。
6.4.2 会计报表的编制基 础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年2 月15 日 颁布的 《企 业会 计准 则－ 基本准 则》 和 38
项具体 会计 准则 、 其 后颁 布的企 业会 计准 则应 用指 南、 企 业会 计准 则解 释以 及其他 相关 规定(以下
合称 “ 企业 会计 准则 ”) 、 中国证 监会 公告[2010]5 号 《证 券投 资基 金信 息披 露XBRL 模 板第3 号<
年度报 告和 半年 度报 告>》 、中国 证券 业协 会 于 2007 年 5 月 15 日 颁布 的《 证券 投资基 金会 计核 算
业务指引》 、 《 大成保本 混 合型证券投 资基金 基 金合 同》和中国 证监会允 许的 基金行业实 务操作 的
有关规 定编 制 。
6.4.3 遵循企业会计准则 及其他有关规定的声 明
本基 金 2011 年半年 度 财 务报表 符合 企业 会计 准则 的要求 ，真 实、 完整 地反 映了本 基 金 2011
年6 月30 日的 财务 状况 以 及 本期 的经 营成 果和 基金 净值变 动情 况等 有关 信息 。
6.4.4 重要会计政策和会 计估计
6.4.4.1 会计年度
本基金 会计 年度 为公 历 1 月1 日起至 12 月31 日止 。 本基 金2011 年 上半 年度 会计报 表的 实 际
编制时 间 为2011 年4 月20 日（ 基金 合同 生效 日） 至 2011 年6 月30 日。
6.4.4.2 记账本位币
本基金 的记 账本 位币 为人 民币 。
6.4.4.3 金融资产和金融 负债的分类
(1) 金融资 产的 分类
金融资产于 初始确认 时分 类为：以公 允价值计 量且 其变动计入 当期损益 的金 融资产、应 收款
大成保本混 合型证券投资基金 2011 年半年 度报告 摘要
第 12 页
项、可供出 售金融资 产及 持有至到期 投资。金 融资 产的分类取 决于本基 金对 金融资产的 持有意 图
和持有 能力 。本 基金 现无 金融资 产分 类为 可供 出售 金融资 产及 持有 至到 期投 资。
本基金持有 的股票投 资、 债券投资和 衍生工具( 主要 为权证投资) 分类为以 公允 价值计量且 其
变动计入当 期损益的 金融 资产。除衍 生工具所 产生 的金融资产 在资产负 债 表 中以衍生金 融资产 列
示外，以公 允价值计 量且 其公允价值 变动计入 损益 的金融资产 在资产负 债表 中以交易性 金融资 产
列示。
本基金持有 的其他金 融资 产分类为应 收款项， 包括 银行存款、 买入返售 金融 资产和各类 应收
款项等 。应 收款 项是 指在 活跃市 场中 没有 报价 、回 收金额 固定 或可 确定 的非 衍生金 融资 产。
(2) 金融负 债的 分类
金融负债于初 始确认时 分 类为：以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融负债及其他 金
融负债。本基 金 现无金 融 负债分类为以 公允价值 计 量且其变动计 入当期损 益 的金融负债 。本基金
持有的 其他 金融 负债 包括 各类应 付款 项等 。
6.4.4.4 金融资产和金融 负债的初始确认、后 续计 量和终止确认
金融资产或 金融负债 于本 基金成为金 融工具合 同的 一方时，于 交易日按 公允 价值在资产 负债
表内确认。 以公允价 值计 量且其变动 计入当期 损益 的金融资产 ，取得时 发生 的相关交易 费用计 入
当期损益； 对于支付 的价 款中包含已 宣告但尚 未发 放的现金股 利或债券 起息 日或上次除 息日至 购
买日止的利 息，单独 确认 为应收项目 。应收款 项和 其他金融负 债的相关 交易 费用计入初 始确认 金
额。
对于以公允 价值计量 且其 变动计入当 期损益的 金融 资产，按照 公允价值 进行 后续计量； 对于
应收款 项和 其他 金融 负债 采用实 际利 率法 ， 以 摊余 成本进 行后 续计 量。
当收取 某项 金融 资产 现金 流量的 合同 权利 已终 止或 该金融 资产 所有 权上 几乎 所有的 风险 和
报酬已 转移 时， 终止 确认 该金融 资产 。终 止确 认的 金融资 产的 成本 按移 动加 权平均 法于 交易 日结
转。
6.4.4.5 金融资产和金融 负债的估值原则
本基金持有 的股票投 资、 债券投资和 衍生工具( 主要 为权证投资) 按如下原 则确 定公允价值 并
进行估 值：
(1) 存在活跃市场 的金融工 具 按其估值日的 市场交易 价 格确定公允价 值；估值 日 无交易，但
最近交易日 后经济环 境未 发生重大变 化且证券 发行 机构未发生 影响证券 价格 的重大事件 的，按 最
近交易 日的 市场 交易 价格 确定公 允价 值。
(2) 存在活跃市场 的金融工 具 ，如估值日无 交易且最 近 交易日后经济 环境发生 了 重大变化，
参考类 似投 资品 种的 现行 市价及 重大 变化 等因 素， 调整最 近交 易市 价以 确定 公允价 值。
(3) 当金融 工具 不存 在活 跃市 场，采 用市 场参 与者 普遍 认同且 被以 往市 场实 际交 易价格 验证
具有可 靠性 的估 值技 术确 定公允 价值 。估 值技 术包 括参考 熟悉 情况 并自 愿交 易的各 方最 近进 行的
市场交 易中 使用 的价 格、 参照实 质上 相同 的其 他金 融工具 的当 前公 允价 值、 现金流 量折 现法 和期
权定价 模型 等。 采用 估值 技术时 ，尽 可能 最大 程度 使用市 场参 数， 减少 使用 与本 基 金特 定相 关的
参数。
6.4.4.6 金融资产和金融 负债的抵销
本基金 持有 的资 产和 承担 的负债 基本 为金 融资 产和 金融负 债 。 当 本基 金依 法 有权抵 销债 权债
务且交 易双 方准 备按 净额 结算时 ，金 融资 产与 金融 负债按 抵销 后的 净额 在资 产负债 表中 列示 。
6.4.4.7 实收基金
实收基 金为 对外 发行 基金 份额所 募集 的总 金额 在扣 除损益 平准 金分 摊部 分后 的余额 。 由于 申
购和赎 回引 起的 实收 基金 变动分 别于 基金 申购 确认 日及基 金赎 回确 认日 认列 。上述 申购 和赎 回分
别包括 基金 转换 所引 起的 转入基 金的 实收 基金 增加 和转出 基金 的实 收基 金减 少 。
6.4.4.8 损益平准金
损益平 准金 包括 已实 现平 准金和 未实 现平 准金 。已 实现平 准金 指在 申购 或赎 回基金 份额 时 ，
申购或 赎回 款项 中包 含的 按累计 未分 配的 已实 现损 益占基 金净 值比 例计 算的 金额。 未实 现平 准金
指在申 购或 赎回 基金 份额 时，申 购或 赎回 款项 中包 含的按 累计 未实 现损 益占 基金净 值比 例计 算的
金额。 损益 平准 金于 基金 申购确 认日 或基 金赎 回确 认日认 列， 并于 期末 全额 转入未 分配 利润/(累
计亏损)。
6.4.4.9 收入/(损失)的确 认和计量
股票投资在 持有期间 应取 得的现金股 利扣除由 上市 公司代扣代 缴的个人 所得 税后的净额 确认
为投资收益 。债券投 资在 持有期间应 取得 的按 票面 利率计算的 利息扣除 在适 用情况下由 债券发 行
大成保本混 合型证券投资基金 2011 年半年 度报告 摘要
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企业代 扣代 缴的 个人 所得 税后的 净额 确认 为利 息收 入。
以公允价值 计量且其 变动 计入当期损 益的金融 资产 在持有期间 的公允价 值变 动确认为公 允价
值变动损益 ；于处置 时， 其公允价值 与初始确 认金 额之间的差 额确认为 投资 收益，其中 包括从 公
允价值 变动 损益 结转 的公 允价值 累计 变动 额。
应收款 项在 持有 期间 确认 的利息 收入 按实 际利 率法 计算 ， 实 际利 率法 与直 线 法差异 较小 的则
按直线 法计 算 。
6.4.4.10 费用的确认和计 量
本基金 的管 理人 报酬 和托 管费在 费用 涵盖 期间 按基 金合同 约定 的费 率和 计算 方法逐 日确 认。
其他金 融负 债在 持有 期间 确认的 利息 支出 按实 际利 率法计 算 ， 实 际利 率法 与 直线法 差异 较小
的则 按 直线 法计 算 。
6.4.4.11 基金的收益分配 政策
每一基金份 额享有同 等分 配权。本基 金收益以 现金 形式分配， 但基金份 额持 有人可选择 现金
红利或将现 金红利按 分红 除权日的基 金份额净 值自 动转为基金 份额进行 再投 资。若期末 未分配 利
润 中 的 未 实 现 部分( 包 括 基金 经 营 活 动 产 生的 未 实 现损 益 以 及 基 金 份额 交 易 产生 的 未 实 现 平 准金
等) 为 正数 ， 则期末 可供 分 配利润 的金 额为 期末 未分 配利润 中的 已实 现部 分 ； 若期末 未分 配利 润的
未实现 部分 为负 数， 则期 末 可供分 配利 润的 金额 为期 末未分 配利 润( 已实 现部 分 相抵未 实现 部分 后
的余额)。 具体 收益 分配 政 策请参 见本 基金 合同 中的 相关章 节。
经宣告 的拟 分配 基金 收益 于分红 除权 日从 所有 者权 益转出 。
6.4.4.12 分部报告
本基金以内 部组织结 构、 管理要求、 内部报告 制度 为依据确定 经营分部 ，以 经营分部为 基础
确定报告分 部并披露 分部 信息。经营 分部是指 本基 金内同时满 足下列条 件的 组成部分：(1) 该组
成部分 能够 在日 常活 动中 产生收 入 、 发 生费 用 ；(2) 本基金 的基 金 管 理人 能够 定期评 价该 组成 部 分
的经营 成果 ， 以 决定 向其 配置资 源、 评价 其业 绩；(3) 本基 金能 够取 得 该 组成 部分的 财务 状况 、 经
营成果和现 金流量等 有关 会计信息。 如果两个 或多 个经营分部 具有相似 的经 济特征，并 且满足 一
定条件 的， 则合 并为 一个 经营分 部。
本基金 目前 以一 个单 一的 经营分 部运 作， 不需 要进 行分部 报告 的披 露 。
6.4.4.13 其他重要的会计 政策和会计估计
重要会 计估 计及 其关 键假 设
根据本基金 的估值原 则和 中国证监会 允许的基 金行 业估值实务 操作，本 基金 确定以下类 别 股
票投资 的公 允价 值时 采用 的估值 方法 及其 关键 假设 如下：
对于特 殊事 项停 牌股 票 ， 根据中 国证 监会 公告[2008]38 号 《关 于进 一步 规范 证 券投资 基金 估
值业务 的指 导 意 见》 ， 本 基 金采用 《中 国证 券业 协会 基金估 值工 作小 组关 于停 牌股票 估值 的参 考方
法》提 供的 指数 收益 法对 重大影 响基 金资 产净 值的 特殊事 项停 牌股 票估 值， 通过停 牌股 票所 处行
业的行 业指 数变 动以 大致 反映市 场因 素在 停牌 期间 对于停 牌股 票公 允价 值的 影响。 上述 指数 收益
法的关 键假 设包 括所 选取 行业指 数的 变动 能在 重大 方面基 本反 映停 牌股 票公 允价值 的变 动， 停牌
股票的 发行 者在 停牌 期间 的各项 变化 未对 停牌 股票 公允价 值产 生重 大影 响等 。本基 金采 用的 行业
指数为 中证 协(SAC) 基金 行 业股票 估值 指数 。
6.4.5 会计政策和会计估 计变更以及差错更正 的说 明
6.4.5.1 会计政策变更的 说明
无。
6.4.5.2 会计估计变更的 说明
无。
6.4.5.3 差错更正的说明
无。
6.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的 通
知》 、 财税[2004]78 号 《 关 于证券 投资 基金 税收 政策 的通知 》 、 财 税[2005]102 号 《关 于股 息红 利个
人所得 税有 关政 策的 通知 》 、财税[2005]107 号 《关 于 股息红 利有 关个 人所 得税 政策的 补充 通知 》 、
财税[2008]1 号 《 关于 企业 所得税 若干 优惠 政策 的通 知》 及 其他相 关财 税法 规 和实务 操作， 主要 税
项列示 如下 ：
(1) 以发行 基金 方式 募集 资金 不属于 营业 税征 收范 围， 不征收 营业 税。
(2) 基金买 卖股 票、 债券 的差 价收入 暂免 征营 业税 和企 业所得 税。
大成保本混 合型证券投资基金 2011 年半年 度报告 摘要
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(3) 对基金取得的 企业债券 利 息收入，由发 行债券的 企 业在向基金派 发利息时 代 扣代缴 20%
的个人所得 税，暂不 征收 企业所得税 。对基金 取得 的股票的股 息、红利 收入 ，由上市公 司在向 基
金派发 股息 、 红利 时暂 减 按 50% 计入 个人 应纳 税所 得额 ， 依 照现 行税 法规 定 即20% 代扣 代缴 个人 所
得税， 暂不 征收 企业 所得 税。
(4) 基金卖 出股 票 按 0.1% 的 税 率缴纳 股票 交易 印花 税， 买入股 票不 征收 股 票 交易 印花税 。
6.4.7 关联方关系
6.4.7.1 本报告期与基金 发生关联交易的各关 联方
关联方 名称 与本基 金的 关系
大成基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、 基 金注 册登 记机构 、 基金销 售 机 构
中国工 商银 行 股 份有 限公 司（“ 中 国工 商银 行”） 基金托 管人 、基 金代 销机 构
光大证 券股 份有 限公 司 基金管 理人 的股 东、 基金 代销机 构
中泰信 托投 资有 限责 任公 司 基金管 理人 的股 东
广东证 券股 份有 限公 司 基金管 理人 的股 东
中国银 河投 资管 理有 限公 司 基金管 理人 的股 东
注：1 、中 国证 监会 于2005 年 11 月6 日 作出 对广 东 证券取 消 业 务许 可并 责令 关闭的 行政 处罚 。
2 、下 述关 联交 易均 在正 常 业务范 围内 按一 般商 业条 款订立 。
6.4.8 本报告期及上年度 可比期间的关联方交 易
6.4.8.1 通过关联方交易 单元进行的交易
无。
6.4.8.2 关联方报酬
6.4.8.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2011 年 4 月 20 日( 基金 合 同生效 日) 至 2011 年 6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 3,708,041.03
其中 ： 支 付销 售机 构的 客 户维护 费 1,300,006.70
注： 支 付基 金管 理人 大成 基金的 管理 人报 酬按 前一 日基金 资产 净值 1.2%的 年 费率计 提， 逐日 累计
至每月 月底 ，按 月支 付。 其计算 公式 为：
日管理 人报 酬＝ 前一 日基 金资产 净值 X 1.2% / 当 年天数 。
6.4.8.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2011 年4 月20 日( 基金 合 同生效 日) 至 2011 年 6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 618,006.85
注：支付基金 托管人中 国 银行的托管费 按前一日 基 金资产净值 0.20% 的年费 率计提，逐日 累计至
每月月 底， 按月 支付 。其 计算公 式为 ：
日托管 费＝ 前一 日基 金资 产净值 X 0.20% / 当年 天 数。
6.4.8.3 与关联方进行银 行间同业市场的债券(含回购)交易
无。
6.4.8.4 各关联方投资本 基金的情况
6.4.8.4.1 报告期内基金 管理人运用固有资金 投资 本基金的情况
无。
6.4.8.4.2 报告期末除基 金管理人之外的其他 关联 方投资本基金的情况
无。
6.4.8.5 由关联方保管的 银行存款余额及当期 产生 的利息收入
单位： 人民 币元
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关联方 名称
本期
2011 年 4 月 20 日（ 基金 合同生 效日 ） 至2011 年6 月 30 日
期末余 额
当期利 息收 入
中国工商 银行 71,794,250.07 335,232.60
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中国 工商 银行 保管， 按银 行同 业利 率计 息。
6.4.8.6 本基金在承销期 内参与关联方承销证 券的 情况
金额单 位： 人民 币元
本期
2011 年 4 月20 日（ 基金 合同生 效日 ） 至2011 年6 月30 日
关联方
名称
证券
代码
证券名 称 发行方 式
基金在 承销 期内 买入
数量
(单位 ：股)
总金额
光大证 券 300224 正海磁 材 首次公 开发 行 500 10,545.00
6.4.8.7 其他关联交易事 项的说明
无。
6.4.9 期末（ 2011 年6 月30 日 ）本基金持有的 流通受限证券
6.4.9.1 因认购新发/增发 证券而于期末持有的 流通 受限证券
无。
6.4.9.2 期末持有的暂时 停牌等流通受限股票
无。
6.4.9.3 期末债券正回购 交易中作为抵押的债 券
6.4.9.3.1 银行间市场债 券正回购
于本报 告期 末， 本基 金无 银行间 市场 债券 正回 购交 易中作 为抵 押的 债券 。
6.4.9.3.2 交易所市场债 券正回购
于本报 告期 末， 本基 金无 交易所 市场 债券 正回 购交 易中作 为抵 押的 债券 。
§7 投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 2,126,300.00 0.15
其中： 股票 2,126,300.00 0.15
2 固定收 益投 资 1,227,137,876.40 88.87
其中： 债券 1,227,137,876.40 88.87
资产 支持 证券 - 0.00
3 金融衍 生品 投资 - 0.00
4 买入返 售金 融资 产 50,000,000.00 3.62
其中： 买 断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - 0.00
5 银行存 款和 结算 备付 金合 计 77,202,384.05 5.59
6 其他各 项资 产 24,361,559.95 1.76
7 合计 1,380,828,120.40
100.00
7.2 期末按行业分类的股 票投资组合
金额 单位 ：人 民币 元
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代码 行业类 别 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （% ）
A 农、林 、牧 、渔 业 - 0.00
B 采掘业 - 0.00
C 制造业 2,126,300.00 0.15
C0 食品、 饮料
2,126,300.00 0.15
C1
纺织 、服 装、 皮毛 - 0.00
C2
木材 、家 具 - 0.00
C3
造纸 、印 刷 - 0.00
C4
石油 、 化学 、 塑 胶 、 塑 料 - 0.00
C5
电子 - 0.00
C6
金属 、非 金属 - 0.00
C7
机械 、设 备、 仪表 - 0.00
C8
医药 、生 物制 品 - 0.00
C99
其他 制造 业 - 0.00
D 电力、 煤气 及水 的生 产和 供应 业 - 0.00
E 建筑业 - 0.00
F 交通运 输、 仓储 业 - 0.00
G 信息技 术业 - 0.00
H 批发和 零售 贸易 - 0.00
I 金融、 保险 业 - 0.00
J 房地产 业 - 0.00
K 社会服 务业 - 0.00
L 传播与 文化 产业 - 0.00
M 综合类 - 0.00
合计 2,126,300.00 0.15
7.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的 前十名股票投资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股）
公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比
例（% ）
1 600519 贵州茅 台 10,000 2,126,300.00 0.15
注：投资者欲 了解本报 告 期末基金投资 的所有股 票 明细，应阅读 登载于大 成 基金管理有 限公司网
站(http://www.dcfund.com.cn) 的半 年度 报告 正文 。
7.4 报告期内股票投资组 合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出 期末基金资产净值 2%或前20 名的股票投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期末 基金 资产 净值
比例（%）
1 600519 贵州茅 台 1,880,000.00 0.14
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2 601288 农业银 行 1,390,000.00 0.10
3 300223 北京君 正 87,600.00 0.01
4 300225 金力泰 14,000.00 0.00
5 300224 正海磁 材 10,545.00 0.00
注：本 期累 计买 入金 额指 买入成 交金 额（ 成交 单价 乘以成 交数 量） ，不 考虑 相 关交易 费用 。
7.4.2 累计卖出金额超出 期末基金资产净值 2%或前20 名的股票投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期末 基金 资产 净值
比例（%）
1 601288 农业银 行 1,390,000.00 0.10
2 300223 北京君 正 80,800.00 0.01
3 300225 金力泰 13,200.00 0.00
4 300224 正海磁 材 11,550.00 0.00
注：本 期累 计卖 出金 额指 卖出成 交金 额（ 成交 单价 乘以成 交数 量） ，不 考虑 相 关交易 费用 。
7.4.3 买入股票的成本总 额及卖出股票的收入 总额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 3,382,145.00
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 1,495,550.00
注：上 述金 额均 指成 交金 额（ 成 交单 价乘 以成 交数 量）， 不考 虑相 关交 易费 用。
7.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （% ）
1 国家债 券 22,602,676.40 1.64
2 央行票 据 99,490,000.00 7.22
3 金融债 券 296,640,000.00 21.52
其中： 政策 性金 融债 296,640,000.00 21.52
4 企业债 券 159,786,000.00 11.59
5 企业短 期融 资券 640,082,000.00 46.43
6 中期票 据 - 0.00
7 可转债 8,537,200.00 0.62
8 其他 - 0.00
9 合计 1,227,137,876.40 89.00
7.6 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排名 的前五名债券投资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （% ）
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1 110227 11 国开 27 3,000,000 296,640,000.00 21.52
2 1181152 11 京投 CP01 1,600,000 159,712,000.00 11.58
3 1181048 11 中 广核 CP01 1,200,000 119,940,000.00 8.70
4 1081248 10 宁 波港 CP02 1,000,000 100,340,000.00 7.28
5 1081284 10 武钢 CP02 1,000,000 100,070,000.00 7.26
7.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的 前十名资产支持证 券投 资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.8 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排名 的前五名权证投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
7.9 投资组合报告附注
7.9.1
报 告期 内基 金投 资 的前十 名证 券的 发行 主体 无被监 管部 门立 案调 查的 ， 或在报 告编 制日 前
一年内 受到 公开 谴责 、处 罚的情 形。
7.9.2
基 金投 资的 前十 名 股票中 ，没 有投 资于 超出 基金合 同规 定备 选股 票库 之外股 票。
7.9.3 期末其他各项资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 -
2 应收证 券清 算款 10,007,909.74
3 应收股 利 24,300.00
4 应收利 息 14,117,918.66
5 应收申 购款 211,431.55
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 24,361,559.95
7.9.4 期末持有的处于转 股期的可转换债券明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值( 元)
占基金 资产 净值 比例 （% ）
1 113001 中行转 债 4,223,200.00 0.31
7.9.5 期末前十名股票中 存在流通受限情况的 说明
本 基金 本报 告期 末前 十名股 票中 未存 在流 通受 限情况 。
7.9.6 投资组合报告附注 的其他文字描述部分
由于四 舍五 入原 因， 分项 之和与 合计 可能 有尾 差。
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§8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
持有人
户数( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
18,392 74,940.22 73,427,610.66 5.33% 1,304,873,004.30 94.67%
8.2 期末基金管理人的从 业人员持有本开放式 基金 的情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理公 司所 有从 业人 员持有 本开 放式 基金 41,610.04 0.003%
§9 开放式基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （ 2011 年 4 月 20 日 ） 基金 份额 总额
1,672,116,147.63
本报告 期基 金总 申购 份额 912,215.44
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 294,727,748.11
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 1,378,300,614.96
§10 重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会 决议
报告期 内无 基金 份额 持有 人大会 决议 。
10.2 基金管理人、基金托 管人的专门 基金托管 部门 的重大人事变动
报告期 内没 有涉 及本 基金 管理人 、基 金托 管人 的专 门基金 托管 部门 的重 大人 事变动 。
10.3 涉及基金管理人、基 金财产、基金托管业 务的 诉讼
本报告 期内 没有 涉及 本基 金管理 人、 基金 财产 、基 金托管 业务 的诉 讼事 项。
10.4 基金投资策略的改变
本基金 投资 策略 在本 报告 期内没 有重 大改 变。
10.5 为基金进行审计的会 计师事务所情况
本基金聘任的 为本基金 审 计的会计师事 务所为 普 华 永道中天会计 师事务所 有 限公司 ，该事 务
所自基 金合 同生 效日 起为 本基金 提供 审计 服务 至今 。
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第 20 页
10.6 管理人、托管人及其 高级管理人员 受稽查 或处 罚等情况
本报告 期， 本基 金管 理人 、托管 人及 高级 管理 人员 未受到 监管 部门 稽查 或处 罚。
10.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券 公司 交易单元进行股票投 资及 佣金支付情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单
元数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
中信证 券 1 4,660,000.00 97.79% 3,961.00 97.88%
申银万 国 1 105,550.00 2.21% 85.76 2.12%
合计 2 4,765,550.00 100.00% 4,046.76 100.00%
10.7.2 基金租用证券 公司 交易单元进行其他证 券投 资的情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比例
成交金 额
占当期 债券 回购
成交总 额的 比例
中信证 券 46,233,843.00 77.30% 4,929,000,000.00 100.00%
申银万 国 13,573,531.69 22.70% - -
合计 59,807,374.69 100.00% 4,929,000,000.00 100.00%
注：中国证监会颁布的《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》（证监基金字
[2007]48 号） 的有 关规 定 ，本公 司制 定了 租用 证券 公司交 易单 元的 选择 标准 和程序 。
租用证 券公 司交 易单 元的 选择标 准主 要包 括：
（一） 财务 状况 良好 ，最 近一年 无重 大违 规行 为；
（二） 经营 行为 规范 ，内 控制度 健全 ，能 满足 各投 资组合 运作 的保 密性 要求 ；
（三 ） 研 究实 力较 强 ， 能 提供包 括研 究报 告 、 路 演 服务 、 协 助进 行上 市公 司 调研等 研究 服务 ；
（四）具备各 投资组合 运 作所需的高效 、安全的 通 讯条件，有足 够的交易 和 清算能力，满 足
各投资 组合 证券 交易 需要 ；
（五） 能提 供投 资组 合运 作、管 理所 需的 其他 券商 服务；
（ 六） 相关 基金 合同 、资 产管理 合同 以及 法律 法规 规定的 其他 条件 。
租用证券公司 交易单元 的 程序：首先根 据租用证 券 公司交易单元 的选择标 准 形成《券商服 务
评价表 》， 然后 根据 评分 高低进 行选 择基 金交 易单 元。
本报告 期内 租用 交易 单元 变更情 况 ， 新增 席位 ： 中 信证券 、申 银万 国 。
大成基 金管 理有 限公 司
二○一 一年 八月 二十 七日
