中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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中欧沪深 300指数增强型证券投资基金（LOF）
2011 年半年度报告
2011 年 6 月 30 日
基金管理人：中欧基金管理有限公司
基金托管人：兴业银行股份有限公司
报告送出日期： 二〇一一年八月二十六日
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1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗
漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经
三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人兴业银行股份有限公司根据本基金合同规定， 于2011年8 月24日复核了本
报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证
复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定
盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅
读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2011 年1月1日起至6月 30日止。
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1.2 目录
1 重要提示及目录 ....................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 ................................................................................................................................... 2
1.2 目录 ........................................................................................................................................... 3
2 基金简介 ................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本情况 ........................................................................................................................... 5
2.2 基金产品说明 ........................................................................................................................... 5
2.3 基金管理人和基金托管人 ....................................................................................................... 6
2.4 信息披露方式 ........................................................................................................................... 6
2.5 其他相关资料 ........................................................................................................................... 6
3 主要财务指标和基金净值表现 ............................................................................................... 6
3.1 主要会计数据和财务指标 ....................................................................................................... 6
3.2 基金净值表现 ........................................................................................................................... 7
4 管理人报告 ............................................................................................................................... 8
4.1 基金管理人及基金经理情况 ................................................................................................... 8
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ........................................................... 9
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ....................................................................... 9
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 ......................................................... 10
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ..................................................... 10
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ................................................................. 10
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ..................................................................... 11
5 托管人报告 ............................................................................................................................. 11
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ......................................................................... 11
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ..... 11
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ..................... 11
6 半年度财务会计报告（未经审计） ..................................................................................... 12
6.1 资产负债表 ............................................................................................................................. 12
6.2 利润表 ..................................................................................................................................... 13
6.3 所有者权益（基金净值）变动表 ......................................................................................... 14
6.4 报表附注 ................................................................................................................................. 15
7 投资组合报告 ......................................................................................................................... 29
7.1 期末基金资产组合情况 ......................................................................................................... 29
7.2 期末按行业分类的股票投资组合 ......................................................................................... 30
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ............................. 31
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ..................................................................................... 39
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ................................................................................. 41
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 ......................... 41
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细 ............. 41
7.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 ......................... 41
7.9 投资组合报告附注 ................................................................................................................. 41
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8 基金份额持有人信息 ............................................................................................................. 42
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ............................................................................. 42
8.2 期末上市基金前十名持有人 ................................................................................................. 42
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况 ..................................................... 43
9 开放式基金份额变动 ............................................................................................................. 43
10 重大事件揭示 ......................................................................................................................... 43
10.1 基金份额持有人大会决议 ..................................................................................................... 43
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ..................................... 43
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ......................................................... 44
10.4 基金投资策略的改变 ............................................................................................................. 44
10.5 报告期内改聘会计师事务所情况 ......................................................................................... 44
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ................................................. 44
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ............................................................................. 44
10.8 其他重大事件 ......................................................................................................................... 45
11 备查文件目录 ......................................................................................................................... 47
11.1 备查文件目录 ......................................................................................................................... 47
11.2 存放地点 ................................................................................................................................. 47
11.3 查阅方式 ................................................................................................................................. 47
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2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 中欧沪深300指数增强型证券投资基金（LOF）
基金简称 中欧沪深300指数增强（LOF）
基金主代码 166007
交易代码
166007
基金运作方式 契约型上市开放式（LOF）
基金合同生效日 2010年6月24日
基金管理人 中欧基金管理有限公司
基金托管人 兴业银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 259,508,291.00份
基金合同存续期 不定期
基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所
上市日期 2010年8月16日
2.2 基金产品说明
投资目标
本基金以沪深300指数作为基金投资组合跟踪的标的指数， 在对
标的指数有效跟踪的被动投资基础上， 结合增强型的主动投资，
力求控制本基金净值增长率与业绩比较基准之间的日平均误差
不超过0.5%，年化跟踪误差不超过7.75%， 以实现高于标的指数
的投资收益和基金资产的长期增值。
投资策略
本基金结合深入的基本面研究及数量化投资技术，在指数化投
资的基础上对投资组合进行适度优化调整，在控制与业绩比较
基准偏离风险的前提下，力求取得超越标的指数的投资收益。
业绩比较基准 95%×沪深300指数收益率+5%×银行活期存款利率（税后）
风险收益特征
本基金是一只股票指数增强型基金，属于较高预期风险、较高
预期收益的证券投资基金品种，其预期风险与收益高于混合型
基金、债券型基金与货币市场基金。
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2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 中欧基金管理有限公司 兴业银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名 黎忆海 张志永
联系电话 021-68609600 021-62677777-212004
电子邮箱 liyihai@lcfunds.com zhangzhy@cib.com.cn
客户服务电话
021-68609700、
400-700-9700
95561
传真 021-33830351 021-62159217
注册地址
上海市浦东新区花园石桥路
66 号东亚银行金融大厦8层
福州市湖东路 154号
办公地址
上海市浦东新区花园石桥路
66 号东亚银行金融大厦8层
上海市江宁路 168号兴业大
厦 20楼
邮政编码 200120 200041
法定代表人 唐步 高建平
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》 、 《上海证券报》 、 《证券时报》
登载基金半年度报告正文的管理人
互联网网址
www.lcfunds.com
基金半年度报告备置地点 基金管理人、基金托管人的办公场所
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司
中国北京市西城区金融大街27号投
资广场22-23 层
3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 报告期（2011年 1月 1日至 2011年 6月 30日）
本期已实现收益 2,283,283.80
本期利润 -7,195,891.31
加权平均基金份额本期利润 -0.0243
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本期加权平均净值利润率 -2.43%
本期基金份额净值增长率 -3.42%
3.1.2 期末数据和指标 报告期末(2011 年 6月 30 日)
期末可供分配利润 -6,845,265.58
期末可供分配基金份额利润 -0.0264
期末基金资产净值 252,663,025.42
期末基金份额净值 0.9736
3.1.3 累计期末指标 报告期末(2011 年 6月 30 日)
基金份额累计净值增长率 1.34%
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变
动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的
孰低数（为期末余额，不是当期发生数） 。
3、所述基金业绩指标不包括基金份额持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后
实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去一个月 2.14% 1.11% 1.35% 1.13% 0.79% -0.02%
过去三个月 -4.72% 1.02% -5.27% 1.04% 0.55% -0.02%
过去六个月 -3.42% 1.14% -2.51% 1.17% -0.91% -0.03%
过去一年 1.35% 1.11% 17.91% 1.33% -16.56% -0.22%
自基金合同生
效起至今
1.34% 1.10% 10.00% 1.36% -8.66% -0.26%
注：本基金大类资产的投资比例为：股票资产占基金资产的 90%-95%，其中被动投资于
标的指数成份股及备选成份股的比例不低于基金资产的 80%；现金或者到期日在一年以内的
政府债券不少于基金资产净值的 5%；其他金融工具的投资比例符合法律法规和监管机构的
规定。根据本基金的大类资产投资标的及具体比例范围，具有较强代表性的沪深 300指数成
为股票资产的标的指数， 比较基准中股票的权重95%。 比较基准每个交易日进行一次再平衡，
每个交易日在加入损益后根据设定的权重比例进行大类资产之间的再平衡， 使大类资产比例
保持恒定。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
中欧沪深300指数增强型证券投资基金（LOF）
份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
（2010年6月 24 日至 2011 年6月 30 日）
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注： 本基金合同生效日为 2010 年 6 月24 日， 建仓期为 2010 年6 月24 日至2010 年
12 月 23 日，建仓期结束时各项资产配置比例符合本基金基金合同规定；本报告期内，本
基金各项资产配置比例符合本基金基金合同规定。
4 管理人报告
4.1
基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
中欧基金管理有限公司经中国证监会（证监基字[2006]102 号文）批准，于 2006 年 7
月 19 日正式成立。股东为意大利意联银行股份合作公司、国都证券有限责任公司、平顶山
煤业（集团）有限责任公司，注册资本为 1.2亿元人民币。截至2011年6 月30 日，本基金
管理人共管理 9 只开放式基金，即中欧新趋势股票型证券投资基金（LOF）、中欧新蓝筹灵
活配置混合型证券投资基金、中欧稳健收益债券型证券投资基金、中欧价值发现股票型证券
投资基金、中欧中小盘股票型证券投资基金（LOF）、中欧沪深 300 指数增强型证券投资基
金(LOF)、中欧增强回报债券型证券投资基金、中欧新动力股票型证券投资基金（LOF）和中
欧鼎力分级债券型证券投资基金。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介
姓名 职务
任本基金的基金经理（助理）期限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
林钟斌 本基金基
金经理，
2010-06-24 - 12年 世界经济学硕士。历任招
商证券研究发展中心研
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研究部总
监
究员、行业研究主管，融
通基金管理有限公司研
究策划部总监助理。2009
年 6月加入中欧基金管理
有限公司，任研究部副总
监、中欧稳健收益债券型
证券投资基金基金经理、
研究部总监、中欧沪深
300 指数增强型证券投资
基金（LOF）基金经理。
注：1、任职日期和离任日期一般情况下指公司作出决定之日；若该基金经理自基金合
同生效日起即任职，则任职日期为基金合同生效日。
2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券投资基金法》及其各项实施细则、《中欧
沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚
实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产，为基金份额持有
人谋求最大利益。 本报告期内， 基金投资管理符合有关法规和基金合同的规定， 无违法违规、
未履行基金合同承诺或损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
报告期内，本基金管理人严格按照《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》及
公司相关制度等规定，从研究分析、投资决策、交易执行等环节严格把关，通过系统和人工
等方式在各个环节严格控制交易公平执行，确保公平对待不同投资组合，保护投资者的合法
权益。
4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较
截至报告期末，本基金管理人旗下暂无与本基金投资风格相似的其他投资组合，因此无
法进行业绩比较。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
报告期内，本基金不存在异常交易行为。
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4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
2011年上半年，受高涨的CPI以及紧缩的货币政策的影响，经济增速呈现放缓态势，A
股市场震荡向下。上半年中欧沪深 300指数基金增强组合在 1月份减持小盘股的力度不够，
导致净值增长略微落后于比较基准。2 月份开始对增强组合做出调整，紧跟行业轮动节奏，
取得一定的增强效果。
4.4.2报告期内基金的业绩表现
本报告期内，基金份额净值增长率为-3.42%，同期业绩比较基准增长率为-2.51%，基金
投资收益低于同期业绩比较基准。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
欧债危机的阴影挥之不去，美国主权信用评级首次被下调，外围经济存在不确定性，将
制约全球股市的上涨空间。国内，CPI增速将从高位缓慢回落，考虑外围经济不确定性增大，
宏观经济政策最紧的时点应该已经过去。实体经济将逐渐企稳回升，但如果考虑 CPI增速仍
处于较高水平、地方政府融资平台的问题有待消化、房地产调控政策仍将持续等因素，短期
对经济回升的幅度仍不能寄以太高的期望。判断A股处于底部区域，但上涨空间仍受制于国
外经济的一些不确定因素，出现震荡向上、反复波动的概率较大。
下半年增强部分将重点配置成长性好，而估值相对合理的个股。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
报告期内，本基金管理人严格按照本公司制订的《估值委员会议事规则》以及相关法律
法规的规定，有效地控制基金估值流程。公司估值委员会主席为公司分管运营副总经理，成
员包括总经理、督察长、投资总监，基金运营部总监，监察稽核部总监以及基金核算、金融
工程、行业研究等方面的骨干。估值委员会负责基金估值相关工作的评估、决策、执行和监
督，确保基金估值的公允、合理，防止估值被歪曲进而对基金持有人产生不利影响。基金经
理如认为估值有被歪曲或有失公允的情况，可向估值委员会报告并提出相关意见和建议。
本基金管理人按照最新的估值准则、证监会相关规定和基金合同关于估值的约定，对基
金投资品种进行估值。具体估值流程为：基金日常估值由基金管理人进行，基金托管人按基
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金合同规定的估值方法、时间、程序进行复核，基金份额净值由基金管理人完成估值后，将
估值结果以 XBRL 形式报给基金托管人，基金托管人复核无误后签章返回给基金管理人，由
基金管理人依据本基金合同和有关法律法规的规定予以公布。 报告期内相关基金估值政策的
变更由托管银行进行复核确认。
上述参与估值流程人员均具有估值业务所需的专业胜任能力及相关工作经历。 上述参与
估值流程各方之间不存在重大利益冲突。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金本报告期内未实施利润分配。截止本报告期末，根据本基金基金合同和相关法律
法规的规定，本基金无需实施利润分配。
5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
报告期内， 本托管人严格遵守 《中华人民共和国证券投资基金法》 及其他有关法律法规、
基金合同和托管协议的规定，诚信、尽责地履行了基金托管人义务，不存在损害本基金份额
持有人利益的行为。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
报告期内，本托管人根据国家有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对基金管理
人在本基金的投资运作、基金资产净值的计算、基金收益的计算、基金费用开支等方面进行
了必要的监督、复核和审查，未发现其存在任何损害本基金份额持有人利益的行为；基金管
理人在报告期内，严格遵守了《证券投资基金法》等有关法律法规，在各重要方面的运作严
格按照基金合同的规定进行。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人认真复核了本半年度报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计
报告、投资组合报告等内容，认为其真实、准确和完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者
重大遗漏。
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6 半年度财务会计报告（未经审计）
6.1 资产负债表
会计主体：中欧沪深 300指数增强型证券投资基金（LOF）
报告截止日：2011年6月30 日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2011 年6 月30 日
上年度末
2010年 12月 31 日
资 产：
银行存款 6.4.7.1 16,312,098.97 26,781,538.12
结算备付金
273,144.02 785,027.80
存出保证金
228,966.09 401,307.58
交易性金融资产 6.4.7.2 239,543,377.15 331,409,612.71
其中：股票投资
239,543,377.15 331,409,612.71
基金投资
- -
债券投资
- -
资产支持证券投资
- -
衍生金融资产 6.4.7.3 - -
买入返售金融资产 6.4.7.4 - -
应收证券清算款
- -
应收利息 6.4.7.5 3,048.74 7,039.80
应收股利
286,692.11 -
应收申购款
4,169.98 79,500.46
递延所得税资产
- -
其他资产 6.4.7.6 - -
资产总计
256,651,497.06 359,464,026.47
负债和所有者权益 附注号
本期末
2011 年6 月30 日
上年度末
2010 年 12月 31 日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 6.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
3,037,216.63 1,951,249.37
应付赎回款
293,869.88 650,709.96
应付管理人报酬
203,137.20 317,138.07
应付托管费
30,470.59 47,570.71
应付销售服务费
- -
应付交易费用 6.4.7.7 199,349.72 604,140.18
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应交税费
- -
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 6.4.7.8 224,427.62 355,452.39
负债合计
3,988,471.64 3,926,260.68
所有者权益：
实收基金 6.4.7.9 259,508,291.00 352,687,899.80
未分配利润 6.4.7.10 -6,845,265.58 2,849,865.99
所有者权益合计
252,663,025.42 355,537,765.79
负债和所有者权益总计
256,651,497.06 359,464,026.47
注：1、报告截止日 2011 年 6 月 30 日，基金份额净值 0.9736 元，基金份额总额
259,508,291.00 份。
2、本财务报表的实际编制期间为 2011年上半年度和 2010年6 月24 日（基金合同生效
日）至2010年6月30 日止期间。
6.2 利润表
会计主体：中欧沪深 300指数增强型证券投资基金（LOF）
本报告期：2011年1月1日至 2011年6月30日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2011 年 1 月1 日至2011
年6 月 30日
上年度可比期间
2010 年6 月24 日（基金
合同生效日） 至 2010年6
月 30日
一、收入
-4,313,168.89 144,118.90
1.利息收入
82,775.47 144,254.90
其中：存款利息收入 6.4.7.11 82,665.49 144,254.90
债券利息收入
109.98 -
资产支持证券利息收
入
- -
买入返售金融资产收入
- -
其他利息收入
- -
2.投资收益 （损失以 “-” 填列）
4,955,200.45 -
其中：股票投资收益 6.4.7.12 2,837,242.97 -
基金投资收益
- -
债券投资收益 6.4.7.13 63,807.32 -
资产支持证券投资收
益
- -
衍生工具收益 6.4.7.14 - -
股利收益 6.4.7.15 2,054,150.16 -
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
第 14 页 共 47 页
3.公允价值变动收益（损失以
“-”号填列）
6.4.7.16 -9,479,175.11 -136.00
4.汇兑收益（损失以“－”号
填列）
- -
5.其他收入（损失以“-”号填
列）
6.4.7.17 128,030.30 -
减：二、费用
2,882,722.42 245,064.47
1．管理人报酬
1,476,267.57 197,614.46
2．托管费
221,440.22 29,642.17
3．销售服务费
- -
4．交易费用 6.4.7.18 901,878.75 2.63
5．利息支出
- -
其中： 卖出回购金融资产支出
- -
6．其他费用 6.4.7.19 283,135.88 17,805.21
三、 利润总额 （亏损总额以 “-”
号填列）
-7,195,891.31 -100,945.57
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“-”
号填列）
-7,195,891.31 -100,945.57
6.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：中欧沪深 300指数增强型证券投资基金（LOF）
本报告期：2011年1月1日至 2011年6月30日
单位：人民币元
项目
本期
2011 年1 月 1日至 2011 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
352,687,899.80 2,849,865.99 355,537,765.79
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- -7,195,891.31 -7,195,891.31
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数（净
值减少以“-”号填列）
-93,179,608.80 -2,499,240.26 -95,678,849.06
其中：1.基金申购款 7,288,185.26 -68,452.30 7,219,732.96
2.基金赎回款 -100,467,794.06 -2,430,787.96 -102,898,582.02
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金
净值变动（净值减少以
- - -
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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“-”号填列）
五、期末所有者权益（基
金净值）
259,508,291.00 -6,845,265.58 252,663,025.42
项目
上年度可比期间
2010 年6 月24 日（基金合同生效日）至 2010 年 6月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
1,202,197,493.33 - 1,202,197,493.33
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- -100,945.57 -100,945.57
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数（净
值减少以“-”号填列）
- - -
其中：1.基金申购款 - - -
2.基金赎回款 - - -
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金
净值变动（净值减少以
“-”号填列）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值）
1,202,197,493.33 -100,945.57 1,202,096,547.76
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1至 6.4，财务报表由下列负责人签署：
基金管理公司负责人：刘建平，主管会计工作负责人：黄桦，会计机构负责人：丁驿雯
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金(LOF)(以下简称“本基金”)经中国证券监督管
理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2010]第588号 《关于核准中欧沪深 300指数
增强型证券投资基金(LOF)募集的批复》核准，由中欧基金管理有限公司依照《中华人民共
和国证券投资基金法》和《中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金(LOF)基金合同》负责公
开募集。本基金为上市契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共
募集 1,201,873,408.58 元，业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字
(2010)第 163 号验资报告予以验证。经向中国证监会备案， 《中欧沪深 300 指数增强型证券
投资基金(LOF)基金合同》于 2010年 6 月 24 日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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为1,202,197,493.33 份基金份额，其中认购资金利息折合324,084.75份基金份额。本基金
的基金管理人为中欧基金管理有限公司，基金托管人为兴业银行股份有限公司。
经深圳证券交易所(以下简称“深交所”)深证上字[2010]第 254号文审核同意， 本基金
57,032,620 份基金份额于 2010 年 8 月 16 日在深交所挂牌交易。上市的基金份额登记在证
券登记结算系统，可选择按市价流通或按基金份额净值申购或赎回；未上市的基金份额登记
在注册登记系统，按基金份额净值申购或赎回。通过跨系统转登记可实现基金份额在两个系
统之间的转换。
根据 《中华人民共和国证券投资基金法》 和 《中欧沪深300 指数增强型证券投资基金(LOF)
基金合同》的有关规定，本基金的投资范围限于具有良好流动性的金融工具，包括股票、债
券、权证、货币市场工具、资产支持证券以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金
融工具。本基金投资于股票资产占基金资产的比例为 90%-95%，其中被动投资于标的指数成
份股及备选成份股的比例不低于基金资产的80%；现金或者到期日在一年以内的政府债券不
低于基金资产净值的 5%。本基金以沪深 300 指数作为基金投资组合跟踪的标的指数，力求
控制本基金的净值增长率与业绩比较基准之间的日平均误差不超过 0.5%，年化跟踪误差不
超过7.75%。本基金的业绩比较基准为：95%×沪深 300指数收益率+5%×银行活期存款利率
(税后)。
本财务报表由本基金的基金管理人中欧基金管理有限公司于 2011 年 8 月 26 日批准报
出。
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于 2006年2 月15日颁布的《企业会计准则－基本准则》
和 38 项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以及其他相
关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会公告[2010]5号《证券投资基金信息披露
XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》 、 中国证券业协会于2007年5月15日颁布的 《证
券投资基金会计核算业务指引》 、 《中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金(LOF)基金合同》
和在财务报表附注 6.4.4 所列示的中国证监会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作
编制。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金 2011 年半年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金
2011 年 6 月 30 日的财务状况以及 2011 年 1 月 1 日至 2011 年 6 月 30 日半年度经营成果和
基金净值变动情况等有关信息。
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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6.4.4本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告一致。
6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1 会计政策变更的说明
无。
6.4.5.2 会计估计变更的说明
无。
6.4.5.3 差错更正的说明
无。
6.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收问题
的通知》 、财税[2004]78号《关于证券投资基金税收政策的通知》 、财税[2005]102 号《关于
股息红利个人所得税有关政策的通知》 、财税[2005]107 号《关于股息红利有关个人所得税
政策的补充通知》 、财税[2008]1 号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》及其他相关财
税法规和实务操作，主要税项列示如下：
(1)以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。
(2)基金买卖股票、债券的差价收入暂免征营业税和企业所得税。
(3)对基金取得的企业债券利息收入，由发行债券的企业在向基金派发利息时代扣代缴
20%的个人所得税，暂不征收企业所得税。对基金取得的股票的股息、红利收入，由上市公
司在向基金派发股息、红利时暂减按 50%计入个人应纳税所得额，依照现行税法规定即 20%
代扣代缴个人所得税，暂不征收企业所得税。
(4)基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花
税。
6.4.7 重要财务报表项目的说明
6.4.7.1银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2011年6月30日
活期存款 16,312,098.97
定期存款 -
其他存款 -
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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合计 16,312,098.97
6.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2011年6月30日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 240,134,059.75 239,543,377.15 -590,682.60
债券
交易所市场 - - -
银行间市场 - - -
合计 - - -
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 240,134,059.75 239,543,377.15 -590,682.60
6.4.7.3 衍生金融资产/负债
截至2011年 6月 30日止，本基金未持有衍生金融资产及负债。
6.4.7.4 买入返售金融资产
6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
截至2011年 6月 30日止，本基金未持有买入返售金融资产。
6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
截至2011年 6月 30日止，本基金未持有买断式逆回购交易中取得的债券。
6.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2011年6月30日
应收活期存款利息 2,938.04
应收定期存款利息 -
应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 110.70
应收债券利息 -
应收买入返售证券利息 -
应收申购款利息 -
其他 -
合计 3,048.74
6.4.7.6 其他资产
截至2011年 6月 30日止，本基金无其他资产余额。
6.4.7.7 应付交易费用
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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单位：人民币元
项目
本期末
2011年6月30日
交易所市场应付交易费用 199,349.72
银行间市场应付交易费用 -
合计 199,349.72
6.4.7.8其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2011年6月30日
应付券商交易单元保证金 -
应付赎回费 627.24
应付审计费 24,795.19
应付信息披露费 158,684.51
预提上市费 29,752.78
指数使用费 10,567.90
合计 224,427.62
6.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
项目
本期
2011年 1月 1日至 2011年 6月 30日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 352,687,899.80 352,687,899.80
本期申购 7,288,185.26 7,288,185.26
本期赎回（以“-”号填列） -100,467,794.06 -100,467,794.06
本期末 259,508,291.00 259,508,291.00
注：1. 申购含红利再投、转换入份额；赎回含转换出份额。
2. 截至 2011年 6月 30日止，本基金于深交所上市的基金份额为6,663,781.00 份，托
管在场外未上市交易的基金份额为 252,844,510.00 份。上市的基金份额登记在证券登记结
算系统，可选择按市价流通或按基金份额净值申购或赎回；未上市的基金份额登记在注册登
记系统，按基金份额净值申购或赎回。通过跨系统转登记可实现基金份额在两个系统之间的
转换。
6.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 13,419,036.83 -10,569,170.84 2,849,865.99
本期利润 2,283,283.80 -9,479,175.11 -7,195,891.31
本期基金份额交易产生的
变动数
-3,915,143.85 1,415,903.59 -2,499,240.26
其中：基金申购款 304,184.13 -372,636.43 -68,452.30
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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基金赎回款 -4,219,327.98 1,788,540.02 -2,430,787.96
本期已分配利润 - - -
本期末 11,787,176.78 -18,632,442.36 -6,845,265.58
6.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2011年1月1日至2011年 6月30日
活期存款利息收入 79,297.87
定期存款利息收入 -
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 3,365.25
其他 2.37
合计 82,665.49
6.4.7.12 股票投资收益
单位：人民币元
项目
本期
2011年 1月 1日至 2011年 6月 30日
卖出股票成交总额 325,519,877.30
减：卖出股票成本总额 322,682,634.33
买卖股票差价收入 2,837,242.97
6.4.7.13 债券投资收益
单位：人民币元
项目
本期
2011年1月1日至2011年6月30日
卖出债券（债转股及债券到期兑付）成交总额 805,917.30
减：卖出债券（债转股及债券到期兑付）成本总额 742,000.00
减：应收利息总额 109.98
债券投资收益 63,807.32
6.4.7.14 衍生工具收益
6.4.7.14.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入
本基金本报告期内无权证投资收益。
6.4.7.15 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2011年1月1日至2011年6月30日
股票投资产生的股利收益 2,054,150.16
基金投资产生的股利收益 -
合计 2,054,150.16
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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6.4.7.16 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目
本期
2011年1月1日至2011年6月30日
1.交易性金融资产 -9,479,175.11
——股票投资 -9,479,175.11
——债券投资 -
——资产支持证券投资 -
——基金投资 -
2.衍生工具 -
——权证投资 -
3.其他 -
合计 -9,479,175.11
6.4.7.17 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2011年1月1日至2011年6月30日
基金赎回费收入 127,971.70
转换费收入 58.60
合计 128,030.30
注：1. 本基金的场内赎回费率为赎回金额的 0.5%，场外赎回费率按持有期间递减，赎
回费总额的25%归入基金资产。
2. 基金之间的转换费由赎回费和申购费补差两部分构成，其中赎回费部分的 25%归入
转出基金的基金资产。
6.4.7.18 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2011年1月1日至2011年6月30日
交易所市场交易费用 901,878.75
银行间市场交易费用 -
合计 901,878.75
6.4.7.19 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2011年1月1日至2011年6月30日
审计费用 24,795.19
信息披露费 158,684.51
银行费用 335.50
债券账户服务费 9,000.00
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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指数使用费 60,567.90
上市费 29,752.78
合计 283,135.88
注：根据《中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金(LOF)基金合同》及《中证指数有限
公司指数使用许可协议》 ，本基金的指数使用费从基金财产中列支，收取标准为每年本基金
的资产净值的0.016%，收取下限为每季度 5 万元。
在通常情况下，指数使用费按前一日的基金资产净值的 0.016%的年费率计提，逐日累
计，每季支付一次。计算方法如下：
日指数使用费＝前一日基金资产净值 ×0.016% / 当年天数。
6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
6.4.8.1 或有事项
截至2011年 6月 30日止，本基金无需要在财务报表附注中披露的重大或有事项。
6.4.8.2 资产负债表日后事项
截至财务报表批准报出日， 本基金无需要在财务报表附注中披露的重大资产负债表日后
事项。
6.4.9 关联方关系
6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本报告期内，与本基金存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的关系
中欧基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构
兴业银行股份有限公司(“兴业银行”) 基金托管人、基金代销机构
国都证券有限责任公司(“国都证券”) 基金管理人的股东、基金代销机构
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
6.4.10.1.1股票交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2011年1月1日至2011年6月30日
上年度可比期间
2010年6月24日 （基金合同生效日） 至2010
年6月30日
成交金额
占当期股票成
交总额的比例
成交金额
占当期股票成
交总额的比例
国都证券 125,953,108.07 22.28% - -
6.4.10.1.2权证交易
本基金本报告期内及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行权证交易。
6.4.10.1.3债券交易
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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本基金本报告期内及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行债券交易。
6.4.10.1.4债券回购交易
本基金本报告期内及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行债券回购交易。
6.4.10.1.5应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2011年1月1日至2011年6月30日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付
佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
国都证券 102,842.33 21.92% 17,024.79 8.54%
关联方名称
上年度可比期间
2010年6月24日（基金合同生效日）至2010年6月30日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付
佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
国都证券 - - - -
注：1. 上述佣金按市场佣金率计算，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的
证管费和经手费后的净额列示。
2. 该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市
场信息服务等。
6.4.10.2 关联方报酬
6.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2011年1月1日至2011年6月30日
上年度可比期间
2010年6月24日（基金合同生效
日）至2010年6月30日
当期发生的基金应支付的管
理费
1,476,267.57 197,614.46
其中：支付销售机构的客户
维护费
365,874.29 46,244.70
注：支付基金管理人中欧基金管理有限公司的基金管理费按前一日基金资产净值 1.00%
的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日基金管理费＝前一日基金资产净值 × 1.00% / 当年天数。
6.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2011年1月1日至2011年6月30日
上年度可比期间
2010年6月24日（基金合同生效
日）至2010年6月30日
当期发生的基金应支付的托
管费
221,440.22 29,642.17
注：支付基金托管人兴业银行的托管费按前一日基金资产净值 0.15%的年费率计提，逐
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值 × 0.15% / 当年天数。
6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本基金本报告期内及上年度可比期间不存在与关联方进行银行间同业市场的债券 （含回
购）交易的情况。
6.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本报告期内及上年度可比期间本基金管理人不存在运用固有资金投资本基金的情况。
6.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
本报告期末以及上年度末本基金除基金管理人之外的其他关联方不存在投资本基金的
情况。
6.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方名称
本期
2011年1月1日至2011年6月30日
上年度可比期间
2010年6月24日（基金合同生效日）至
2010年6月30日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
兴业银行 16,312,098.97 79,297.87 1,202,121,767.77 144,254.90
注：本基金的银行存款由基金托管人兴业银行保管，按银行同业利率计息。
6.4.10.6
本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金本报告期内及上年度可比期间不存在在承销期内参与关联方承销证券的情况。
6.4.11 利润分配情况
本基金本报告期内未实施利润分配。
6.4.12 期末（2011 年6月30 日）本基金持有的流通受限证券
6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
本基金本报告期末未持有因认购新发/增发证券而流通受限的证券。
6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌日期
停牌
原因
期末
估值
单价
复牌
日期
复牌
开盘
单价
数量
（股）
期末
成本总额
期末
估值总额
备
注
00065
2
泰达股
份
2010-11-22
公告
重大
事项
7.68 2011-07-08 7.68 65,289 539,943.39 501,419.52 -
00087
6
新 希
望
2011-06-29
公告
重大
19.95 2011-07-05 21.95 147,055 2,846,558.14 2,933,747.25 -
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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事项
00093
2
华菱钢
铁
2011-06-30
重大
资产
重组
4.11 2011-07-01 4.14 1 4.39 4.11 -
00095
9
首钢股
份
2010-10-29
重大
资产
重组
4.42 - - 80,478 340,829.18 355,712.76 -
60017
0
上海建
工
2011-06-29
重大
资产
重组
15.59 2011-07-04 16.25 16,164 225,376.12 251,996.76 -
60021
6
浙江医
药
2011-06-27
公告
重大
事项
31.39 2011-07-04 32.60 10,539 359,398.98 330,819.21 -
60036
9
西南证
券
2011-03-01
公告
重大
事项
11.87 - - 23,600 301,759.73 280,132.00 -
60199
8
中信银
行
2011-06-29
配股
停牌
4.75 2011-07-07 4.59 89,711 495,467.18 426,127.25 -
注： 本基金截至2011年6月30日止持有以上因公布的重大事项可能产生重大影响而被
暂时停牌的股票，该类股票将在所公布事项的重大影响消除后，经交易所批准复牌。
6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
于本报告期末，本基金无银行间市场债券正回购交易中作为抵押的债券。
6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
于本报告期末，本基金无交易所市场债券正回购交易中作为抵押的债券。
6.4.13 金融工具风险及管理
6.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金是一只股票指数增强型基金，以沪深300 指数作为基金投资组合跟踪的标的指
数， 在对标的指数有效跟踪的被动投资基础上， 结合增强型的主动投资， 属于较高预期风险、
较高预期收益的证券投资基金品种。本基金投资范围限于具有良好流动性的金融工具，包括
股票、债券、权证、货币市场工具、资产支持证券以及法律法规或中国证监会允许基金投资
的其他金融工具。 本基金在日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用
风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将以上
风险控制在限定的范围之内， 使本基金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现高于标的指
数的投资收益和基金资产的长期增值。
本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，建立了以风险控制委员会为核心
的、由督察长、风险控制委员会、监察稽核部和相关业务部门构成的风险管理架构体系。风
险控制委员会负责协助确立公司风险控制的原则、目标和策略，并就风险控制重要事项提出
意见和建议。督察长负责组织和指导公司的监察稽核工作。监察稽核部独立于公司各业务部
门开展监察稽核工作，根据监管机构及公司内部控制的要求对基金投资进行定期、不定期检
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
第 26 页 共 47 页
查，出具监察稽核报告，进而从合规层面对基金投资进行风险控制。公司设立金融工程部，
负责进行风险的实时监控和定期计算，并定期出具基金投资业绩和风险分析报告。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的
方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和
出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资
产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的
限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将
风险控制在可承受的范围内。
6.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任， 或者基金所投资证券之发
行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。 本基金的银行
存款存放在本基金的托管行兴业银行，与该银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易
所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算， 违
约风险可能性很小； 在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割
方式进行限制以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程， 通过对投资品种信用等级评估来控制证
券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。于 2011年6月 30 日，本基金未
持有交易性债券投资（2010年 12 月 31 日：同） 。
6.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。 本基金的流动性风险一方面来自于
基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额， 另一方面来自于投资品种所处的交易市
场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价
格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险， 本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进
行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的
基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控
制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
针对投资品种变现的流动性风险， 本基金的基金管理人通过独立的风险管理部门设定流
动性比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析，包括组合持仓集中度指标、组合在短
时间内变现能力的综合指标、 组合中变现能力较差的投资品种比例以及流通受限制的投资品
种比例等。本基金投资于一家公司发行的股票市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与
由本基金的基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的
10%。本基金所持大部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易，因此除
附注6.4.12中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外，其余金融资产
均能以合理价格适时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流
动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。
本基金所持有的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计息， 可赎回基金
份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息， 因此账面余额即为未折现的合约到期现金流
量。
6.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素
的变动而发生波动的风险，包括利率风险和其他价格风险。
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
第 27 页 共 47 页
6.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。 利率
敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险， 其中浮动利率类金融
工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金持有的利率敏感性资产为银行存款和结算备付金等， 其余金融资产和金融负债均
不计息，因此本基金的收入及经营活动的现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基
金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控。
6.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2011年 6月 30 日
1年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 16,312,098.97 - - - 16,312,098.97
结算备付金 273,144.02 - - - 273,144.02
存出保证金 - - - 228,966.09 228,966.09
交易性金融资产 - - - 239,543,377.15 239,543,377.15
应收利息 - - - 3,048.74 3,048.74
应收股利 - - - 286,692.11 286,692.11
应收申购款 - - - 4,169.98 4,169.98
资产总计 16,585,242.99 - - 240,066,254.07 256,651,497.06
负债
应付证券清算款 - - - 3,037,216.63 3,037,216.63
应付赎回款 - - - 293,869.88 293,869.88
应付管理人报酬 - - - 203,137.20 203,137.20
应付托管费 - - - 30,470.59 30,470.59
应付交易费用 - - - 199,349.72 199,349.72
其他负债 - - - 224,427.62 224,427.62
负债总计 - - - 3,988,471.64 3,988,471.64
利率敏感度缺口 16,585,242.99 - - 236,077,782.43 252,663,025.42
上年度末
2010年12月31日
1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
银行存款 26,781,538.12 - - - 26,781,538.12
结算备付金 785,027.80 - - - 785,027.80
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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存出保证金 - - - 401,307.58 401,307.58
交易性金融资产 - - - 331,409,612.71 331,409,612.71
应收利息 - - - 7,039.80 7,039.80
应收申购款 - - - 79,500.46 79,500.46
资产总计 27,566,565.92 - - 331,897,460.55 359,464,026.47
负债
应付证券清算款 - - - 1,951,249.37 1,951,249.37
应付赎回款 - - - 650,709.96 650,709.96
应付管理人报酬 - - - 317,138.07 317,138.07
应付托管费 - - - 47,570.71 47,570.71
应付交易费用 - - - 604,140.18 604,140.18
其他负债 - - - 355,452.39 355,452.39
负债总计 - - - 3,926,260.68 3,926,260.68
利率敏感度缺口 27,566,565.92 - - 327,971,199.87 355,537,765.79
注：表中所示为本基金资产及负债的公允价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到
期日孰早予以分类。
6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
于2011年6月30 日，本基金未持有交易性债券投资（2010年12月 31日：0%） ，因此
市场利率的变动对于本基金资产净值无重大影响（2010年12月 31日：同） 。
6.4.13.4.2 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率以外的
市场价格因素变动而发生波动的风险。 本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场
交易的股票和债券， 所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事
项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中， 通过对宏观经济情况及政策的分
析，结合证券市场运行情况，做出资产配置及组合构建的决定；通过对单个证券的定性分析
及定量分析，选择符合基金合同约定范围的投资品种进行投资。本基金的基金管理人定期结
合宏观及微观环境的变化，对投资策略、资产配置、投资组合进行修正，来主动应对可能发
生的市场价格风险。
本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。 本基金投资于股票资产占基金资产的
比例为 90%-95%，其中被动投资于标的指数成份股及备选成份股的比例不低于基金资产的
80%；现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%。
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6.4.13.4.2.1其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2011年6月30日
上年度末
2010年 12月 31 日
公允价值
占基金资产
净值比例
（%）
公允价值
占基金资产
净值比例
（%）
交易性金融资产-股
票投资
239,543,377.15 94.81 331,409,612.71 93.21
衍生金融资产-权证
投资
- - - -
其他 - - - -
合计 239,543,377.15 94.81 331,409,612.71 93.21
6.4.13.4.2.2其他价格风险的敏感性分析
假设 除业绩比较基准(6.4.1)以外的其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币万元）
本期末
2011年 6月 30日
上年度末
2010年 12月 31 日
业绩比较基准(附注
6.4.1)上升5%
增加约1,217
增加约1,022
业绩比较基准(附注
6.4.1)下降5%
减少约1,217 减少约1,022
7 投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的
比例（%）
1 权益投资 239,543,377.15 93.33
其中：股票 239,543,377.15 93.33
2 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产支持证券 - -
3 金融衍生品投资 - -
4 买入返售金融资产 - -
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
5 银行存款和结算备付金合计 16,585,242.99 6.46
6 其他各项资产 522,876.92 0.20
7 合计 256,651,497.06 100.00
7.2 期末按行业分类的股票投资组合
7.2.1 指数投资期末按行业分类的股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
A 农、林、牧、渔业 1,181,442.26 0.47
B 采掘业 25,487,724.71 10.09
C 制造业 79,176,666.25 31.34
C0
食品、饮料 12,784,068.03 5.06
C1
纺织、服装、皮毛 758,867.76 0.30
C2
木材、家具 - -
C3
造纸、印刷 - -
C4
石油、化学、塑胶、塑料 5,059,948.53 2.00
C5
电子 2,325,995.78 0.92
C6
金属、非金属 19,789,530.68 7.83
C7
机械、设备、仪表 29,267,838.06 11.58
C8
医药、生物制品 8,798,606.55 3.48
C99
其他制造业 391,810.86 0.16
D 电力、煤气及水的生产和供应业 4,900,297.40 1.94
E 建筑业 6,501,643.73 2.57
F 交通运输、仓储业 8,563,321.61 3.39
G 信息技术业 6,745,361.32 2.67
H 批发和零售贸易 6,569,991.50 2.60
I 金融、保险业 57,517,017.80 22.76
J 房地产业 10,514,283.16 4.16
K 社会服务业 1,858,560.00 0.74
L 传播与文化产业 417,952.23 0.17
M 综合类 4,879,878.19 1.93
合计 214,314,140.16 84.82
7.2.2 积极投资期末按行业分类的股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
A 农、林、牧、渔业 - -
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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B 采掘业 - -
C 制造业 15,253,003.55 6.04
C0
食品、饮料 2,611,794.15 1.03
C1
纺织、服装、皮毛 948,812.70 0.38
C2
木材、家具 - -
C3
造纸、印刷 - -
C4
石油、化学、塑胶、塑料 1,062,400.00 0.42
C5
电子 1,570,760.00 0.62
C6
金属、非金属 - -
C7
机械、设备、仪表 7,901,086.70 3.13
C8
医药、生物制品 1,158,150.00 0.46
C99
其他制造业 - -
D 电力、煤气及水的生产和供应业 - -
E 建筑业 - -
F 交通运输、仓储业 1,176,000.00 0.47
G 信息技术业 7,466,433.44 2.96
H 批发和零售贸易 - -
I 金融、保险业 - -
J 房地产业 - -
K 社会服务业 - -
L 传播与文化产业 1,333,800.00 0.53
M 综合类 - -
合计 25,229,236.99 9.99
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
7.3.1期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产
净值比例
（％）
1 600036 招商银行 798,675 10,398,748.50 4.12
2 601318 中国平安 130,516 6,300,007.32 2.49
3 600016 民生银行 928,331 5,319,336.63 2.11
4 601328 交通银行 810,563 4,490,519.02 1.78
5 600000 浦发银行 436,189 4,292,099.76 1.70
6 601088 中国神华 128,489 3,872,658.46 1.53
7 600030 中信证券 274,462 3,589,962.96 1.42
8 000002 万 科Ａ 380,381 3,214,219.45 1.27
9 600519 贵州茅台 14,711 3,127,999.93 1.24
10 601601 中国太保 123,408 2,763,105.12 1.09
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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11 601398 工商银行 594,600 2,651,916.00 1.05
12 000858 五 粮 液 73,884 2,639,136.48 1.04
13 600031 三一重工 120,144 2,167,397.76 0.86
14 600585 海螺水泥 77,786 2,159,339.36 0.85
15 002024 苏宁电器 163,463 2,093,961.03 0.83
16 600111 包钢稀土 28,310 2,022,183.30 0.80
17 601006 大秦铁路 231,653 1,897,238.07 0.75
18 601668 中国建筑 466,925 1,881,707.75 0.74
19 000001 深发展Ａ 108,708 1,855,645.56 0.73
20 000651 格力电器 78,650 1,848,275.00 0.73
21 601939 建设银行 373,680 1,845,979.20 0.73
22 600837 海通证券 194,508 1,754,462.16 0.69
23 600050 中国联通 329,577 1,730,279.25 0.68
24 601169 北京银行 171,955 1,714,391.35 0.68
25 600104 上海汽车 88,625 1,660,832.50 0.66
26 601989 中国重工 119,868 1,652,979.72 0.65
27 000063 中兴通讯 57,771 1,633,763.88 0.65
28 000157 中联重科 104,528 1,607,640.64 0.64
29 601857 中国石油 146,255 1,592,716.95 0.63
30 600048 保利地产 139,047 1,528,126.53 0.60
31 000983 西山煤电 61,396 1,485,783.20 0.59
32 601899 紫金矿业 205,057 1,484,612.68 0.59
33 000527 美的电器 80,132 1,473,627.48 0.58
34 600900 长江电力 192,552 1,388,299.92 0.55
35 600028 中国石化 162,066 1,333,803.18 0.53
36 600089 特变电工 102,652 1,328,316.88 0.53
37 000568 泸州老窖 29,304 1,322,196.48 0.52
38 600015 华夏银行 117,021 1,272,018.27 0.50
39 600547 山东黄金 28,015 1,256,192.60 0.50
40 600019 宝钢股份 206,912 1,247,679.36 0.49
41 601699 潞安环能 35,856 1,176,435.36 0.47
42 600362 江西铜业 32,305 1,144,889.20 0.45
43 600348 国阳新能 46,908 1,132,359.12 0.45
44 601288 农业银行 400,847 1,122,371.60 0.44
45 600383 金地集团 174,091 1,115,923.31 0.44
46 000338 潍柴动力 24,553 1,115,442.79 0.44
47 601766 中国南车 156,461 1,114,002.32 0.44
48 000792 盐湖股份 18,804 1,109,436.00 0.44
49 601628 中国人寿 58,333 1,093,743.75 0.43
50 600795 国电电力 359,746 1,064,848.16 0.42
51 600887 伊利股份 63,040 1,049,616.00 0.42
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
第 33 页 共 47 页
52 600256 广汇股份 43,320 1,030,149.60 0.41
53 600739 辽宁成大 35,434 985,065.20 0.39
54 600489 中金黄金 36,001 982,467.29 0.39
55 600068 葛洲坝 81,567 977,988.33 0.39
56 601168 西部矿业 64,931 962,277.42 0.38
57 600395 盘江股份 26,859 891,450.21 0.35
58 600406 国电南瑞 24,554 891,310.20 0.35
59 000895 双汇发展 13,298 878,598.86 0.35
60 600690 青岛海尔 31,305 874,974.75 0.35
61 601299 中国北车 129,272 866,122.40 0.34
62 000069 华侨城Ａ 108,955 861,834.05 0.34
63 000423 东阿阿胶 20,644 851,771.44 0.34
64 601988 中国银行 271,241 851,696.74 0.34
65 600010 包钢股份 101,208 845,086.80 0.33
66 000425 徐工机械 33,956 841,769.24 0.33
67 601600 中国铝业 75,121 827,082.21 0.33
68 600188 兖州煤业 23,106 815,641.80 0.32
69 601390 中国中铁 199,391 795,570.09 0.31
70 600518 康美药业 59,906 788,362.96 0.31
71 600309 烟台万华 42,118 788,027.78 0.31
72 002202 金风科技 51,246 765,102.78 0.30
73 000060 中金岭南 56,839 755,958.70 0.30
74 601618 中国中冶 189,961 748,446.34 0.30
75 601919 中国远洋 90,198 747,741.42 0.30
76 000009 中国宝安 42,753 736,206.66 0.29
77 000039 中集集团 33,591 734,971.08 0.29
78 601788 光大证券 53,213 731,678.75 0.29
79 000709 河北钢铁 160,914 727,331.28 0.29
80 601958 金钼股份 37,725 726,206.25 0.29
81 601009 南京银行 80,849 725,215.53 0.29
82 601186 中国铁建 119,728 724,354.40 0.29
83 601898 中煤能源 71,234 712,340.00 0.28
84 000402 金 融 街 95,326 712,085.22 0.28
85 600005 武钢股份 171,510 711,766.50 0.28
86 000937 冀中能源 26,988 684,145.80 0.27
87 600875 东方电气 26,200 668,100.00 0.26
88 600018 上港集团 171,210 667,719.00 0.26
89 000630 铜陵有色 27,614 665,497.40 0.26
90 600276 恒瑞医药 22,168 664,374.96 0.26
91 000623 吉林敖东 21,439 660,535.59 0.26
92 000401 冀东水泥 26,385 659,361.15 0.26
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
第 34 页 共 47 页
93 600415 小商品城 52,952 650,780.08 0.26
94 600132 重庆啤酒 11,320 649,768.00 0.26
95 600029 南方航空 81,942 642,425.28 0.25
96 601111 中国国航 64,892 622,314.28 0.25
97 000538 云南白药 10,823 617,776.84 0.24
98 600881 亚泰集团 73,696 613,887.68 0.24
99 000933 神火股份 39,816 605,601.36 0.24
100 000783 长江证券 55,449 597,185.73 0.24
101 000528 柳 工 26,325 595,734.75 0.24
102 000100 TCL 集团 197,984 591,972.16 0.23
103 600058 五矿发展 17,126 587,079.28 0.23
104 600150 中国船舶 7,733 572,164.67 0.23
105 000825 太钢不锈 110,818 570,712.70 0.23
106 600100 同方股份 54,257 567,528.22 0.22
107 600497 驰宏锌锗 25,727 567,280.35 0.22
108 600642 申能股份 110,495 560,209.65 0.22
109 600123 兰花科创 13,370 558,598.60 0.22
110 600741 华域汽车 49,321 548,942.73 0.22
111 000878 云南铜业 24,735 541,943.85 0.21
112 601688 华泰证券 43,678 539,423.30 0.21
113 000768 西飞国际 48,970 539,159.70 0.21
114 600143 金发科技 32,658 537,550.68 0.21
115 600660 福耀玻璃 51,706 535,674.16 0.21
116 601727 上海电气 76,669 530,549.48 0.21
117 000758 中色股份 14,893 526,467.55 0.21
118 601607 上海医药 31,021 521,152.80 0.21
119 000725 京东方Ａ 190,103 518,981.19 0.21
120 000960 锡业股份 17,685 514,633.50 0.20
121 600999 招商证券 27,950 513,721.00 0.20
122 600177 雅戈尔 51,984 513,082.08 0.20
123 601117 中国化学 57,652 510,796.72 0.20
124 000012 南 玻Ａ 30,700 506,550.00 0.20
125 600550 天威保变 28,092 505,936.92 0.20
126 000652 泰达股份 65,289 501,419.52 0.20
127 000024 招商地产 27,181 497,412.30 0.20
128 002073 软控股份 24,000 494,400.00 0.20
129 601106 中国一重 101,873 494,084.05 0.20
130 002142 宁波银行 44,946 489,012.48 0.19
131 000898 鞍钢股份 71,910 488,988.00 0.19
132 600655 豫园商城 44,841 487,870.08 0.19
133 600583 海油工程 75,623 485,499.66 0.19
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
第 35 页 共 47 页
134 600009 上海机场 37,532 480,409.60 0.19
135 600832 东方明珠 61,857 479,391.75 0.19
136 600271 航天信息 18,420 475,972.80 0.19
137 600115 东方航空 90,845 472,394.00 0.19
138 000778 新兴铸管 44,674 471,310.70 0.19
139 600153 建发股份 52,183 464,428.70 0.18
140 600600 青岛啤酒 13,551 462,631.14 0.18
141 600320 振华重工 68,664 456,615.60 0.18
142 600664 哈药股份 28,987 455,095.90 0.18
143 601333 广深铁路 109,656 450,686.16 0.18
144 000800 一汽轿车 31,707 448,971.12 0.18
145 000422 湖北宜化 21,278 445,348.54 0.18
146 002304 洋河股份 3,518 443,830.88 0.18
147 601001 大同煤业 26,083 443,411.00 0.18
148 600549 厦门钨业 10,635 440,608.05 0.17
149 600694 大商股份 11,442 437,427.66 0.17
150 600166 福田汽车 49,163 426,734.84 0.17
151 601998 中信银行 89,711 426,127.25 0.17
152 000059 辽通化工 31,215 423,899.70 0.17
153 002106 莱宝高科 14,000 423,500.00 0.17
154 002155 辰州矿业 12,928 422,616.32 0.17
155 000680 山推股份 23,600 415,124.00 0.16
156 600535 天士力 10,046 413,191.98 0.16
157 601808 中海油服 23,052 411,708.72 0.16
158 600196 复星医药 37,096 403,604.48 0.16
159 000729 燕京啤酒 23,535 399,388.95 0.16
160 000969 安泰科技 20,062 391,810.86 0.16
161 600352 浙江龙盛 40,505 388,037.90 0.15
162 600598 北大荒 27,708 387,912.00 0.15
163 600970 中材国际 14,170 387,266.10 0.15
164 600376 首开股份 29,202 385,758.42 0.15
165 600997 开滦股份 24,072 384,189.12 0.15
166 600169 太原重工 37,768 383,345.20 0.15
167 600631 百联股份 25,743 383,055.84 0.15
168 000839 中信国安 36,720 382,255.20 0.15
169 002007 华兰生物 11,215 380,637.10 0.15
170 000562 宏源证券 22,712 379,517.52 0.15
171 600125 铁龙物流 35,585 375,065.90 0.15
172 600703 三安光电 22,797 373,870.80 0.15
173 000625 长安汽车 40,820 373,503.00 0.15
174 600208 新湖中宝 59,940 373,426.20 0.15
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
第 36 页 共 47 页
175 600809 山西汾酒 5,288 370,424.40 0.15
176 600812 华北制药 32,097 369,757.44 0.15
177 600649 城投控股 44,853 364,206.36 0.14
178 600316 洪都航空 11,196 360,847.08 0.14
179 600085 同仁堂 10,116 360,736.56 0.14
180 600811 东方集团 51,941 357,354.08 0.14
181 000959 首钢股份 80,478 355,712.76 0.14
182 600219 南山铝业 37,604 353,853.64 0.14
183 000728 国元证券 30,920 349,396.00 0.14
184 600582 天地科技 15,745 348,594.30 0.14
185 000869 张 裕Ａ 3,500 345,800.00 0.14
186 600859 王府井 8,600 343,742.00 0.14
187 002128 露天煤业 15,690 341,257.50 0.14
188 600418 江淮汽车 30,433 338,110.63 0.13
189 601866 中海集运 92,814 337,842.96 0.13
190 000061 农 产 品 21,142 337,426.32 0.13
191 601101 昊华能源 5,338 336,881.18 0.13
192 600588 用友软件 16,262 335,972.92 0.13
193 600108 亚盛集团 55,168 334,869.76 0.13
194 002001 新 和 成 11,343 334,051.35 0.13
195 600221 海南航空 46,566 332,481.24 0.13
196 600062 双鹤药业 13,358 331,144.82 0.13
197 600216 浙江医药 10,539 330,819.21 0.13
198 002422 科伦药业 5,598 330,282.00 0.13
199 600066 宇通客车 14,171 327,916.94 0.13
200 600516 方大炭素 24,970 327,856.10 0.13
201 600839 四川长虹 97,358 325,175.72 0.13
202 600808 马钢股份 92,864 323,166.72 0.13
203 000876 新 希 望 16,138 321,953.10 0.13
204 600331 宏达股份 24,100 320,771.00 0.13
205 601018 宁波港 100,000 320,000.00 0.13
206 601818 光大银行 95,223 318,997.05 0.13
207 601179 中国西电 51,050 311,405.00 0.12
208 601158 重庆水务 37,369 308,667.94 0.12
209 600118 中国卫星 13,746 308,047.86 0.12
210 600879 航天电子 25,186 306,261.76 0.12
211 600635 大众公用 51,285 302,581.50 0.12
212 000807 云铝股份 27,955 300,795.80 0.12
213 600595 中孚实业 29,925 300,447.00 0.12
214 600267 海正药业 8,000 298,720.00 0.12
215 600779 水井坊 13,323 298,701.66 0.12
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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216 002092 中泰化学 22,542 295,751.04 0.12
217 002146 荣盛发展 29,774 291,785.20 0.12
218 600239 云南城投 22,521 289,620.06 0.11
219 600895 张江高科 30,169 284,795.36 0.11
220 600432 吉恩镍业 12,666 282,198.48 0.11
221 600369 西南证券 23,600 280,132.00 0.11
222 600500 中化国际 27,961 279,330.39 0.11
223 600508 上海能源 11,295 275,259.15 0.11
224 000999 华润三九 15,302 274,670.90 0.11
225 600546 山煤国际 8,783 273,941.77 0.11
226 600717 天津港 33,364 272,917.52 0.11
227 601918 国投新集 21,813 265,246.08 0.10
228 600675 中华企业 38,609 262,541.20 0.10
229 600266 北京城建 17,392 261,749.60 0.10
230 000968 煤 气 化 10,317 261,329.61 0.10
231 600312 平高电气 25,559 259,423.85 0.10
232 000559 万向钱潮 32,000 257,280.00 0.10
233 600037 歌华有线 25,117 255,942.23 0.10
234 600170 上海建工 16,164 251,996.76 0.10
235 000780 平庄能源 15,755 250,504.50 0.10
236 600528 中铁二局 28,422 246,987.18 0.10
237 601118 海南橡胶 20,000 246,400.00 0.10
238 600804 鹏博士 31,196 246,136.44 0.10
239 600220 江苏阳光 48,767 245,785.68 0.10
240 600008 首创股份 43,123 244,076.18 0.10
241 600456 宝钛股份 8,448 243,809.28 0.10
242 002399 海普瑞 6,248 241,860.08 0.10
243 601888 中国国旅 10,235 241,853.05 0.10
244 600428 中远航运 32,968 238,028.96 0.09
245 002122 天马股份 18,478 236,518.40 0.09
246 000690 宝新能源 46,953 235,704.06 0.09
247 000612 焦作万方 13,145 234,506.80 0.09
248 600971 恒源煤电 5,800 234,088.00 0.09
249 000027 深圳能源 30,960 233,438.40 0.09
250 600481 双良节能 15,825 228,829.50 0.09
251 600096 云天化 11,466 228,058.74 0.09
252 600893 航空动力 12,930 223,559.70 0.09
253 000021 长城开发 26,060 215,776.80 0.09
254 600269 赣粤高速 45,661 215,063.31 0.09
255 000718 苏宁环球 26,630 213,040.00 0.08
256 002069 獐 子 岛 8,735 212,260.50 0.08
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
第 38 页 共 47 页
257 000951 中国重汽 11,390 210,487.20 0.08
258 600674 川投能源 14,541 208,517.94 0.08
259 600026 中海发展 24,626 207,843.44 0.08
260 601718 际华集团 45,000 207,000.00 0.08
261 600863 内蒙华电 23,334 206,739.24 0.08
262 600183 生益科技 22,382 205,466.76 0.08
263 600737 中粮屯河 19,975 204,743.75 0.08
264 600823 世茂股份 13,972 204,410.36 0.08
265 601717 郑煤机 5,600 204,176.00 0.08
266 000686 东北证券 10,077 202,547.70 0.08
267 000031 中粮地产 35,360 202,259.20 0.08
268 002244 滨江集团 15,733 193,515.90 0.08
269 600380 健康元 20,729 190,914.09 0.08
270 601377 兴业证券 11,000 189,530.00 0.08
271 601558 华锐风电 6,000 175,380.00 0.07
272 600307 酒钢宏兴 31,902 174,822.96 0.07
273 600517 置信电气 14,460 174,532.20 0.07
274 600109 国金证券 11,811 171,850.05 0.07
275 600151 航天机电 14,851 171,232.03 0.07
276 600161 天坛生物 9,996 169,432.20 0.07
277 600300 维维股份 32,608 167,931.20 0.07
278 600718 东软集团 14,410 163,985.80 0.06
279 601098 中南传媒 17,000 162,010.00 0.06
280 002415 海康威视 3,975 156,177.75 0.06
281 002500 山西证券 16,000 146,400.00 0.06
282 000961 中南建设 13,717 144,577.18 0.06
283 002294 信立泰 4,280 143,765.20 0.06
284 601268 二重重装 13,258 143,716.72 0.06
285 002028 思源电气 10,415 142,581.35 0.06
286 600004 白云机场 17,979 141,854.31 0.06
287 601107 四川成渝 25,140 141,286.80 0.06
288 601369 陕鼓动力 12,824 140,679.28 0.06
289 000776 广发证券 3,574 140,279.50 0.06
290 002493 荣盛石化 4,400 135,916.00 0.05
291 000927 一汽夏利 18,680 131,880.80 0.05
292 000685 中山公用 7,044 117,212.16 0.05
293 002405 四维图新 3,761 117,155.15 0.05
294 002498 汉缆股份 6,000 115,980.00 0.05
295 601933 永辉超市 4,500 108,855.00 0.04
296 000536 华映科技 4,510 104,722.20 0.04
297 002385 大北农 3,128 101,347.20 0.04
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
第 39 页 共 47 页
298 002310 东方园林 900 81,000.00 0.03
299 600998 九州通 5,000 61,750.00 0.02
300 601519 大智慧 3,800 59,432.00 0.02
301 600102 莱钢股份 1 9.48 0.00
302 000631 顺发恒业 1 6.55 0.00
303 000089 深圳机场 1 5.53 0.00
303 600236 桂冠电力 1 5.53 0.00
305 601003 柳钢股份 1 5.24 0.00
306 000932 华菱钢铁 1 4.11 0.00
307 600282 南钢股份 1 4.01 0.00
308 601872 招商轮船 1 3.83 0.00
309 601588 北辰实业 1 3.66 0.00
310 600027 华电国际 1 3.32 0.00
7.3.2期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产
净值比例
（％）
1 002313 日海通讯 124,228 5,401,433.44 2.14
2 000876 新 希 望 130,917 2,611,794.15 1.03
3 000651 格力电器 101,529 2,385,931.50 0.94
4 300145 南方泵业 121,000 2,239,710.00 0.89
5 002006 精功科技 30,000 1,722,300.00 0.68
6 300154 瑞凌股份 107,000 1,570,760.00 0.62
7 000063 中兴通讯 50,000 1,414,000.00 0.56
8 300104 乐视网 60,000 1,333,800.00 0.53
9 600029 南方航空 150,000 1,176,000.00 0.47
10 600079 人福医药 52,500 1,158,150.00 0.46
11 300171 东富龙 27,428 1,121,805.20 0.44
12 000973 佛塑科技 80,000 1,062,400.00 0.42
13 002029 七 匹 狼 29,931 948,812.70 0.38
14 300183 东软载波 15,000 651,000.00 0.26
15 000400 许继电气 14,000 431,340.00 0.17
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资
产净值比例
（％）
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1 000157 中联重科 11,142,848.86 3.13
2 000983 西山煤电 8,703,073.92 2.45
3 002313 日海通讯 8,063,405.90 2.27
4 002106 莱宝高科 8,036,764.79 2.26
5 002386 天原集团 7,269,903.02 2.04
6 600016 民生银行 7,157,801.28 2.01
7 000063 中兴通讯 7,116,070.68 2.00
8 000651 格力电器 6,679,898.95 1.88
9 000002 万 科Ａ 6,394,596.58 1.80
10 600761 安徽合力 6,174,172.99 1.74
11 600276 恒瑞医药 5,713,016.86 1.61
12 002006 精功科技 5,707,010.60 1.61
13 000568 泸州老窖 5,659,243.77 1.59
14 600079 人福医药 5,278,524.68 1.48
15 601318 中国平安 4,521,698.92 1.27
16 300195 长荣股份 4,043,074.82 1.14
17 000401 冀东水泥 3,842,900.96 1.08
18 601601 中国太保 3,760,720.46 1.06
19 000488 晨鸣纸业 3,533,365.54 0.99
20 600183 生益科技 3,506,698.40 0.99
注：买入金额均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资
产净值比例
（％）
1 600016 民生银行 13,757,348.51 3.87
2 000157 中联重科 11,241,789.93 3.16
3 000983 西山煤电 9,611,478.84 2.70
4 002006 精功科技 9,342,645.53 2.63
5 300048 合康变频 8,935,812.46 2.51
6 600036 招商银行 8,802,808.71 2.48
7 000568 泸州老窖 7,977,107.64 2.24
8 000002 万 科Ａ 7,843,561.60 2.21
9 002106 莱宝高科 7,341,058.09 2.06
10 002386 天原集团 7,339,733.00 2.06
11 000063 中兴通讯 6,851,866.59 1.93
12 600761 安徽合力 6,367,058.40 1.79
13 000651 格力电器 5,084,220.65 1.43
14 601601 中国太保 4,994,121.32 1.40
15 600276 恒瑞医药 4,575,698.03 1.29
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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16 300105 龙源技术 4,548,216.34 1.28
17 000401 冀东水泥 4,378,201.88 1.23
18 300195 长荣股份 4,109,407.60 1.16
19 600079 人福医药 4,058,343.48 1.14
20 600000 浦发银行 3,889,975.79 1.09
注：卖出金额均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票的成本（成交）总额 240,295,573.88
卖出股票的收入（成交）总额 325,519,877.30
注：买入股票成本、卖出股票收入均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，
不考虑相关交易费用。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
7.9 投资组合报告附注
7.9.1
本基金投资的前十名证券的发行主体本报告期内没有被监管部门立案调查，或
在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
7.9.2 本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选库之外的股票。
7.9.3期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 228,966.09
2 应收证券清算款 -
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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3 应收股利 286,692.11
4 应收利息 3,048.74
5 应收申购款 4,169.98
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 522,876.92
7.9.4期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.9.5.1期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末指数投资前十名股票中不存在流通受限情况。
7.9.5.2期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分的
公允价值
占基金资
产净值比
例(%)
流通受限情况说明
1 000876 新希望 2,611,794.15 1.03 公告重大事项
7.9.6投资组合报告附注的其他文字描述部分
本报告中因四舍五入原因， 投资组合报告中市值占总资产或净资产比例的分项之和与合
计可能存在尾差。
8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人户
数(户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额比
例
持有份额
占总份额
比例
7,140 36,345.70 23,866,944.23 9.20% 235,641,346.77 90.80%
8.2 期末上市基金前十名持有人
序号 持有人名称 持有份额（份） 占上市总份额比例
1 李国庆 1,000,070.00 15.01%
2 李鸣 517,656.00 7.77%
3 曾美双 297,050.00 4.46%
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
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4 李坚 200,006.00 3.00%
5 王子辰 200,000.00 3.00%
6 贾彩荣 198,000.00 2.97%
7 黄小菊 185,000.00 2.78%
8 孙家康 116,018.00 1.74%
9 胡玮 108,200.00 1.62%
10 祁璇 101,700.00 1.53%
注：以上均为场内持有人。
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理公司所有从业人员持有本
开放式基金
15,428.10 0.01%
9
开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日（2010年6月 24 日）基金份额
总额
1,202,197,493.33
本报告期期初基金份额总额 352,687,899.80
本报告期基金总申购份额 7,288,185.26
减：本报告期基金总赎回份额 100,467,794.06
本报告期基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 259,508,291.00
10 重大事件揭示
10.1
基金份额持有人大会决议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
10.2
基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
10.2.1 基金管理人的重大人事变动
本报告期内，基金管理人于 2011年1月22日发布公告，马文胜先生自 2011年 1月 19
日起不再担任中欧基金管理有限公司督察长职务，由朱彦先生担任该职务。相关变更事项已
按规定向中国证监会和上海证监局报告。
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
第 44 页 共 47 页
10.2.2 报告期内，本基金托管人的专门基金托管部门未发生重大人事变动。
10.3
涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
10.4
基金投资策略的改变
报告期内本基金投资策略未发生改变。
10.5 报告期内改聘会计师事务所情况
本基金自合同生效日起聘请普华永道会计师事务所有限公司为本基金提供审计服务。 报
告期内本基金未改聘会计师事务所。
10.6
管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内本基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受监管部门的稽查或处罚。
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称 交易单元数量
股票交易 应支付该券商的佣金 备注
成交金额
占当期
股票成
交总额
的比例
佣金
占当期佣
金总量的
比例
中信证券 1 142,844,644.07 25.27% 116,061.94 24.74% -
国都证券 2 125,953,108.07 22.28% 102,842.33 21.92% -
中金公司 1 64,250,467.70 11.37% 54,612.52 11.64% -
申银万国 1 50,444,887.04 8.92% 42,878.31 9.14% -
招商证券 1 40,427,737.99 7.15% 32,847.87 7.00% -
广发证券 1 37,281,744.03 6.59% 31,689.22 6.75% -
华泰联合 1 27,918,370.92 4.94% 23,731.45 5.06% -
中邮证券 1 24,648,366.16 4.36% 20,951.86 4.47% -
光大证券 1 22,787,022.01 4.03% 19,368.86 4.13% -
国金证券 1 21,158,873.09 3.74% 17,985.28 3.83% -
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
第 45 页 共 47 页
西藏同信 1 4,106,704.89 0.73% 3,336.58 0.71% -
长江证券 1 3,508,546.91 0.62% 2,850.76 0.61% -
瑞银证券 1 - - - - -
中信建投 1 - - - - -
注：1、根据中国证监会的有关规定，我司在综合考量证券经营机构的财务状况、经营
状况、研究能力的基础上，选择基金专用交易席位，并由公司董事会授权管理层批准。
2、本报告期内，新增西藏同信深圳交易单元、长江证券深圳交易单元、瑞银证券深圳
交易单元和中信建投上海交易单元。
10.7.2基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 回购交易 权证交易
成交金额
占当期
债券成
交总额
的比例
成交金额
占当期回
购成交总
额的比例
成交金额
占当期
权证成
交总额
的比例
中信证券 - - - - - -
国都证券 - - - - - -
中金公司 758,712.60 94.14% - - - -
申银万国 - - - - - -
招商证券 - - - - - -
广发证券 - - - - - -
华泰联合 - - - - - -
中邮证券 - - - - - -
光大证券 47,204.70 5.86% - - - -
国金证券 - - - - - -
西藏同信 - - - - - -
长江证券 - - - - - -
瑞银证券 - - - - - -
中信建投 - - - - - -
10.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1 中欧基金管理有限公司旗下基金2010年12
月31日基金资产净值、基金份额净值和基金
份额累计净值公告
公司网站 2011-01-01
2
中欧基金管理有限公司关于督察长变更的
公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、《证券时
报》、公司网站
2011-01-22
3 中欧沪深300指数增强型证券投资基金 《中国证券报》、《上 2011-01-22
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
第 46 页 共 47 页
（LOF）2010年第4季度报告 海证券报》、《证券时
报》、公司网站
4 中欧沪深300指数增强型证券投资基金
(LOF)更新招募说明书（2011 年第 1 号）
公司网站 2011-02-01
5 中欧沪深300指数增强型证券投资基金
(LOF)更新招募说明书摘要（2011 年第 1
号）
《中国证券报》、《上
海证券报》、《证券时
报》、公司网站
2011-02-01
6
中欧基金管理有限公司关于新增英大证券
有限责任公司为旗下基金代销机构的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、《证券时
报》、公司网站
2011-02-23
7 中欧基金管理有限公司关于旗下部分基金
在英大证券有限责任公司开通基金转换业
务的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、《证券时
报》、公司网站
2011-02-23
8
中欧基金管理有限公司关于新增中信证券
股份有限公司为旗下基金代销机构的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、《证券时
报》、公司网站
2011-03-15
9 中欧基金管理有限公司关于旗下部分基金
在中信证券股份有限公司开通基金转换业
务的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、《证券时
报》、公司网站
2011-03-15
10
中欧基金管理有限公司关于注册登记（分
TA）系统升级的通知
《中国证券报》、《上
海证券报》、《证券时
报》、公司网站
2011-03-18
11 中欧沪深300指数增强型证券投资基金
（LOF）2010年年度报告
公司网站 2011-03-30
12
中欧沪深300指数增强型证券投资基金
（LOF）2010年年度报告摘要
《中国证券报》、《上
海证券报》、《证券时
报》、公司网站
2011-03-30
13
中欧基金管理有限公司关于新增爱建证券
有限责任公司为旗下基金代销机构的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、《证券时
报》、公司网站
2011-04-15
14 中欧基金管理有限公司关于旗下部分基金
在爱建证券有限责任公司开通定期定额投
资业务的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、《证券时
报》、公司网站
2011-04-15
15 中欧基金管理有限公司关于旗下部分基金
在爱建证券有限责任公司开通基金转换业
务的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、《证券时
报》、公司网站
2011-04-15
16
中欧沪深300指数增强型证券投资基金
（LOF）2011年第1季度报告
《中国证券报》、《上
海证券报》、《证券时
报》、公司网站
2011-04-20
17 中欧基金管理有限公司关于旗下部分基金
在中信证券股份有限公司开通定期定额投
资业务的公告
《中国证券报》、《上
海证券报》、《证券时
报》、公司网站
2011-04-29
中欧沪深 300 指数增强型证券投资基金（LOF）2011 年半年度报告
第 47 页 共 47 页
11
备查文件目录
11.1 备查文件目录
1、中欧沪深300指数增强型证券投资基金（LOF）相关批准文件
2、 《中欧沪深300 指数增强型证券投资基金（LOF）基金合同》
3、 《中欧沪深300 指数增强型证券投资基金（LOF）托管协议》
4、 《中欧沪深300 指数增强型证券投资基金（LOF）招募说明书》
5、基金管理人业务资格批件、营业执照
6、本报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露的各项公告
11.2 存放地点
基金管理人、基金托管人的办公场所。
11.3 查阅方式
投资者可登录基金管理人网站(www.lcfunds.com)查阅，或在营业时间内至基金管理人、
基金托管人办公场所免费查阅。
投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人中欧基金管理有限公司：
客户服务中心电话：021-68609700，400-700-9700
中欧基金管理有限公司
二〇一一年八月二十六日
