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富兰克林国海策略回报灵活配置混合型 
证券投资基金 
 
 
 
 
 
 
5 招募说明书 
 
 
 
 
 
 



 基金管理人：国海富兰克林基金管理有限公司 
基金托管人：中国农业银行股份有限公司 
 



富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书 
重要提示 
本基金的募集申请经中国证监会证监许可[2011]497号文核准。 
基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中
国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）核准，但中国证监会对本基
金募集的核准，并不表明其对本基金的价值和收益做出实质性判断或保证，也不
表明投资于本基金没有风险。 
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财
产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。 
本基金投资于证券市场，基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动，投
资者根据所持有份额享受基金的收益，但同时也要承担相应的投资风险。基金投
资中的风险包括：因整体政治、经济、社会等环境因素对证券价格产生影响而形
成的系统性风险，个别证券特有的非系统性风险，由于基金份额持有人连续大量
赎回基金产生的流动性风险，基金管理人在基金管理实施过程中产生的基金管理
风险，某一基金的特定风险等。富兰克林国海策略回报灵活配置混合型基金为混
合型基金，属证券投资基金中的中高风险收益品种。投资有风险，投资者在进行
投资决策前，请仔细阅读本基金的《招募说明书》及《基金合同》。 
基金的过往业绩并不预示其未来表现。 
 
























基金管理人：国海富兰克林基金管理有限公司 
基金托管人：中国农业银行股份有限公司 



富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















 
目 录 
 
第一部分


 绪言..........................................................................................................1 
第二部分


 释义..........................................................................................................2 
第三部分


 基金管理人..............................................................................................8 
第四部分


 基金托管人............................................................................................17 
第五部分


 相关服务机构........................................................................................22 
第六部分


 基金的募集............................................................................................24 
第七部分


 基金合同的生效....................................................................................27 
第八部分


 基金份额的申购与赎回........................................................................29 
第九部分


 基金份额的登记....................................................................................39 
第十部分


 基金的投资............................................................................................41 
第十一部分


 基金的财产........................................................................................48 
第十二部分


 基金资产估值....................................................................................49 
第十三部分


基金的收益与分配..............................................................................56 
第十四部分


 基金费用与税收................................................................................58 
第十五部分


 基金的会计与审计............................................................................60 
第十六部分


 基金的信息披露................................................................................61 
第十七部分


 风险揭示............................................................................................66 
第十八部分


 基金合同的变更、终止与基金财产清算........................................70 
第十九部分


 基金合同摘要....................................................................................72 
第二十部分


 托管协议摘要....................................................................................96 
第二十一部分


 对基金份额持有人的服务..........................................................114 
第二十二部分


 招募说明书的存放及查阅方式..................................................117 
第二十三部分


 备查文件......................................................................................118 
 富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第一部分


 绪言 
本招募说明书依据《中华人民共和国证券投资基金法》（以下简称“《基
金法》”）、《证券投资基金运作管理办法》（以下简称“《运作办
法》”）、《证券投资基金销售管理办法》（以下简称“《销售办法》”）、
《证券投资基金信息披露管理办法》（以下简称“《信息披露办法》”）和其
他有关法律法规的规定，以及《富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投
资基金基金合同》(以下简称“基金合同”)编写。 
本基金管理人承诺本招募说明书不存在任何虚假记载、误导性陈述或重大
遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担法律责任。 
本基金是根据本招募说明书所载明的资料申请募集的。本招募说明书由本
基金管理人解释。本基金管理人没有委托或授权任何其他人提供未在本招募说
明书中载明的信息，或对本招募说明书做出任何解释或者说明。 
本招募说明书根据本基金的基金合同编写，并经中国证监会核准。基金合
同是约定基金当事人之间权利、义务的法律文件。投资者自依基金合同取得基
金份额，即成为基金份额持有人和基金合同的当事人，其持有基金份额的行为
本身即表明其对基金合同的承认和接受，并按照《基金法》、基金合同及其他
有关规定享有权利、承担义务。投资者欲了解基金份额持有人的权利和义务，
应详细查阅基金合同。 
 
 
1富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第二部分


 释义 
本招募说明书中除非文意另有所指，下列词语或简称具有如下含义： 
基金或本基金： 指富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资
基金； 
基金合同： 指《富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投
资基金基金合同》及对基金合同的任何有效修订和
补充； 
招募说明书： 指《富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投
资基金招募说明书》及其定期的更新； 
发售公告： 
 
指《富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投
资基金份额发售公告》； 
托管协议： 指《富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投
资基金托管协议》及其任何有效修订和补充； 
《业务管理规则》： 指《国海富兰克林基金管理有限公司开放式基金业
务管理规则》，是规范基金管理人所管理的开放式
证券投资基金注册登记方面的业务规则，由基金管
理人和基金投资者共同遵守； 
中国： 就基金合同而言，指中华人民共和国，但不包括香
港特别行政区、澳门特别行政区及台湾地区； 
中国证监会： 指中国证券监督管理委员会； 
中国银监会： 指中国银行业监督管理委员会； 
《基金法》： 指 2003 年 10 月 28 日经第十届全国人民代表大会常
务委员会第五次会议通过，自 2004 年 6 月 1 日起实
施的《中华人民共和国证券投资基金法》及颁布机
关对其不时作出的修订；



《销售办法》： 指 2004 年 6 月 25 日由中国证监会公布并于 2004 年
7月1日起 施行的《证券投资基金销售管理办法》及
不时做出的修订； 
《运作办法》： 指中国证监会 2004年6月29日颁布、同年7月1
 
2富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















日实施的《证券投资基金运作管理办法》及对其不
时作出的修订； 
《信息披露办法》： 指中国证监会 2004年6月8日颁布、同年7月1日
实施的《证券投资基金信息披露管理办法》及不时
做出的修订； 
元： 指人民币元； 
基金合同当事人： 
 
指受基金合同约束，根据基金合同享有权利并承担
义务的法律主体，包括基金管理人、基金托管人和
基金份额持有人； 
基金管理人： 指国海富兰克林基金管理有限公司； 
基金托管人： 指中国农业银行股份有限公司； 
注册登记业务： 指基金登记、存管、过户、清算和结算业务，具体
内容包括基金投资者基金账户的建立和管理、基金
份额注册登记、基金销售业务的确认、清算和结
算、代理发放红利、建立并保管基金份额持有人名
册等； 
注册登记机构： 
 
指办理注册登记业务的机构。基金的注册登记机构
为国海富兰克林基金管理有限公司或接受国海富兰
克林基金管理有限公司委托代为办理注册登记业务
的机构； 
基金投资者： 指个人投资者、机构投资者和合格境外机构投资
者，以及法律法规或中国证监会允许购买证券投资
基金的其他投资者； 
个人投资者： 指符合法律法规规定的条件可以投资证券投资基金
的自然人； 
机构投资者： 指符合法律法规规定可以投资证券投资基金的在中
华人民共和国注册登记或经政府有关部门批准设立
的机构； 
合格境外机构投资者： 指符合《合格境外机构投资者境内证券投资管理办
 
3富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















法》及其他相关法律法规规定的条件，经中国证监
会批准可投资于中国证券市场，并取得国家外汇管
理局额度批准的中国境外的机构投资者； 
基金份额持有人： 指依招募说明书和基金合同合法取得基金份额的基
金投资者； 
基金募集期限： 指基金合同和招募说明书中载明，并经中国证监会
核准的基金份额募集期限，自基金份额发售之日起
最长不超过3个月； 
基金合同生效日： 指基金募集期结束后达到法律法规规定及基金合同
约定的备案条件，基金管理人向中国证监会办理基
金备案手续完毕，并收到其书面确认的日期； 
存续期： 指基金合同生效至终止之间的不定期期限； 
工作日： 指上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易
日； 
日： 指公历日； 
月： 指公历月； 
认购： 指在基金募集期内，投资者按照基金合同和招募说
明书和注册登记机构的相关业务规则的规定申请购
买本基金基金份额的行为； 
申购： 指在基金合同生效后的存续期间，投资者按照和招
募说明书和注册登记机构的相关业务规则申请购买
本基金基金份额的行为； 
赎回： 指在基金合同生效后的存续期间，基金份额持有人
按基金合同和招募说明书和注册登记机构的相关业
务规则规定的条件要求基金管理人将其持有的基金
份额兑换成现金的行为； 
基金转换： 指基金份额持有人按基金管理人规定的条件，申请
将其持有的基金管理人管理的某一基金的基金份额
转换为基金管理人管理的其他基金的基金份额的行
 
4富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















为；



转托管： 指基金份额持有人在本基金的不同销售机构之间实
施变更所持基金份额销售机构的操作；



非交易过户： 指不采用申购、赎回等基金交易方式，将一定数量
的基金份额按照一定规则从某一投资者基金账户转
移到另一投资者基金账户的行为，但相关法律法规
或者有权机关另有要求的除外； 
巨额赎回： 指在本基金单个开放日，基金净赎回申请(赎回申请
份额总数加上基金转换中转出申请份额总数后扣除
申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总数
后的余额)超过上一日基金总份额的10%的情形； 
定期定额投资计划： 指基金投资者通过有关销售机构提出申请，约定每
期扣款日、扣款金额及扣款方式，由销售机构于每
期约定扣款日在基金投资者指定银行账户内自动完
成扣款及基金申购申请的一种投资方式； 
投资指令： 指基金管理人在运用基金财产进行投资时，向基金
托管人发出的资金划拨及实物券调拨等指令； 
基金销售业务： 指基金的宣传推介、认购、申购、赎回、转换、非
交易过户、转托管及定期定额投资等业务； 
代销机构： 指符合《销售办法》和中国证监会规定的其他条
件，取得基金代销业务资格并与基金管理人签订了
基金销售服务代理协议，代为办理基金销售业务的
机构； 
销售机构： 指直销机构和代销机构； 
直销机构： 指国海富兰克林基金管理有限公司； 
基金销售网点： 指直销机构的直销中心及代销机构的代销网点； 
指定媒体： 指中国证监会指定的用以进行信息披露的报刊（以
下简称“指定报刊”）和互联网网站等媒体； 
基金账户： 指注册登记机构为基金投资者开立的、记录其持有
 
5富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















的、基金管理人所管理的基金份额余额及其变动情
况的账户； 
基金交易账户： 指销售机构为基金投资者开立的、记录基金投资者
通过该销售机构办理交易业务而引起的基金份额的
变动及结余情况的账户； 
开放日： 指为基金投资者办理基金份额申购、赎回或其他业
务的工作日； 
交易时间： 指开放日基金接受申购、赎回或其他交易的时间
段； 
T 日： 指销售机构在规定时间受理基金投资者申购、赎回
或其他基金业务申请的工作日； 
T+n日： 指自 T 日起第 n 个工作日(不包含 T 日)，n 指自然
数； 
基金收益： 指基金投资所得红利、股息、债券利息、票据投资
收益、买卖证券价差、银行存款利息以及已实现的
其他合法收入及因运用基金财产带来的成本和费用
的节约； 
基金资产总值： 指基金拥有的各类有价证券、银行存款本息、基金
应收款项及其他资产的价值总和； 
基金资产净值： 指基金资产总值减去基金负债后的净资产值； 
基金份额净值： 指计算日基金资产净值除以计算日基金份额总数的
数值； 
基金资产估值： 指计算评估基金资产和负债的价值，以确定基金资
产净值和基金份额净值的过程； 
法律法规： 指中国现行有效并公布实施的法律、行政法规、司
法解释、部门规章、地方性法规、地方政府规章及
其他对基金合同当事人有约束力的规范性文件及对
该等法律法规不时作出的修订；



不可抗力： 指基金合同当事人不能预见、不能避免且不能克
 
6富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















服，且在基金合同由基金管理人、基金托管人签署
之日后发生的，使基金合同当事人无法全部或部分
履行基金合同的任何事件，包括但不限于洪水、地
震及其他自然灾害、战争、骚乱、火灾、政府征
用、没收、法律法规变化、突发停电或其他突发事
件、证券交易所非正常暂停或停止交易。 
 
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第三部分


 基金管理人 
一、基金管理人概况 
名称：国海富兰克林基金管理有限公司 
注册地址：广西南宁市琅东滨湖路46号 
办公地址：上海浦东新区富城路99号震旦国际大楼18楼 
法定代表人：吴显玲 
成立日期：2004年11月15日 
批准设立机关及批准设立文号：中国证监会证监基金字[2004]145号 
组织形式：有限责任公司 
注册资本：2.2亿元人民币 
存续期限：50年 
联系人：陈明月 
联系电话：021-38555555 
股权结构：国海证券有限责任公司持有 51%股权，邓普顿国际股份有限公
司持有49%股权 
 
二、主要人员情况 
（一）董事会成员 
董事长吴显玲女士，中共党员，管理学硕士，经济师。历任中国人民银行
广西壮族自治区金融管理处主任科员，广西证券交易中心副总经理（主持全面
工作），广西证券登记有限责任公司法定代表人、总经理，广西证券有限责任
公司副总裁，国海证券有限责任公司副总经理，国海富兰克林基金管理有限公
司督察长。现任国海富兰克林基金管理有限公司董事长。 
副董事长 William Y. Yun 先生，工商管理学硕士，历任 Fiduciary Trust 
Company International 总裁、Franklin Templeton Institutional, LLC 总
裁，现任富兰克林邓普顿投资集团执行副总裁。 
董事温昌伟先生，中共党员，大学本科学历，高级经济师。历任广西梧州
大酒店总经理，梧州地区电业公司总经理。现任广西桂东电力股份有限公司董
事长兼总裁。 
 
8富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















董事梁国坚先生，大学本科学历。历任广西梧州远东美容保健用品有限公
司董事长兼总经理，广西索芙特有限公司董事长。现任广西索芙特股份有限公
司董事长兼总经理。 
董事 Gregory E. McGowan 先生，博士学历。现任邓普顿国际股份有限公司
执行副总裁，国海富兰克林基金管理有限公司股东代表等职务。 
独立董事平雷先生，中共党员，大学本科学历，高级工程师。历任广西壮
族自治区体改委副主任、党委书记，广西壮族自治区证券管理委员会副主任，
广西壮族自治区人大财经委主任委员。现已退休。 
独立董事张忠国先生，中共党员，硕士研究生学历，高级会计师。历任广
西柳州地区财政局副局长，广西鹿寨县人民政府副县长，柳州地区行署副秘书
长、财办主任，广西财政厅预算处处长，广西财政厅总会计师、副厅长（享受
正厅级待遇）。现任广西注册会计师协会会长。 
独立董事洪荣光先生，MBA商学硕士。历任台湾亚洲证券股份有限公司董
事长及第一大股东（后与元大京华证券股份有限公司合并）、H&Q（Hambrecht 
& Quist Group）汉茂风险投资公司董事、越南国家投资基金公司董事、邓普顿
新兴市场信托股份有限公司董事、邓普顿开发中国投资信托基金（卢森堡）董
事、台股指数基金公司（英国）董事、菲律宾信安银行董事、富兰克林邓普顿
国际基金董事、益民基金管理有限公司独立董事。现任兴亚置业集团（中国）
董事长、亚洲环球证券公司（香港）董事长、菲律宾信安银行独立董事。 
独立董事陈伟力女士，大学本科学历。历任美国斯坦福大学访问学者，中
国新技术创业投资公司副总经理，中国国际技术智力合作公司总经理兼党委书
记。现任天津市海运股份有限公司独立董事。 
（二）监事会成员 
监事会主席何雅玲女士，本科学历。曾在麦坚时律师事务所，隶属摩根大
通资产管理的 JF 资产管理有限公司工作。现任富兰克林邓普顿投资(亚洲)有限
公司首席法律顾问-亚洲区。 
监事李慧女士，中共党员，硕士研究生学历。历任广西证券有限责任公司
上海营业部财务部及交易部经理，广西证券有限责任公司稽核部总经理。现任
国海证券有限责任公司稽核监察部总经理。 
 
9富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















监事张志强先生，硕士研究生学历，特许金融分析师（CFA）。曾在美国
Enreach Technology Inc.、海通证券股份有限公司、友邦华泰基金管理有限公
司工作。2007年4月加入国海富兰克林基金管理有限公司，现任首席数量分析
师和业务发展部总经理。 
（三）经营管理层人员 
代理总经理李雄厚先生，中山大学经济学硕士。历任中国工商银行深圳市
分行业务发展部高级经理、宝安证券营业部负责人、上海证券业务部筹建负责
人，鹏华基金管理有限公司市场部渠道销售主管，招商基金管理有限公司营销
管理部总监，友邦华泰基金管理有限公司副总经理，景顺投资管理有限公司
（INVESCO HK）机构业务联席总监、国海富兰克林基金管理有限公司副总经
理。现任国海富兰克林基金管理有限公司代理总经理。 
（四）督察长 
督察长李彪先生，硕士研究生，副研究员。历任内蒙古大学经济系讲师、
中国证监会海南证监局期货机构监管处副处长、证券机构监管处处长、稽查处
处长、国海富兰克林基金管理有限公司督察长助理。现任国海富兰克林基金管
理有限公司督察长。 
（五）基金经理 
朱国庆先生， CFA，CPA（非执业），复旦大学应用经济学硕士，复旦大学
应用数学学士。曾任上海浦东发展银行社会保险基金部投资经理，大鹏证券有
限公司投资银行部项目经理，平安证券有限公司销售交易部门负责人，国海富
兰克林基金管理有限公司筹备组成员。现任富兰克林国海潜力组合股票型证券
投资基金的基金经理兼权益投资团队负责人。 
（六）投资决策委员会成员 
本基金采取集体投资决策制度。 
投资决策委员会由下述委员组成：李雄厚先生（公司代理总经理，兼任投
资决策委员会代理主席）；张晓东先生（基金经理）；朱国庆先生（本基金基
金经理兼权益类投资团队负责人）；徐荔蓉先生（基金经理兼研究分析部总经
理）。李彪先生（督察长）有权列席投资决策委员会的任何会议。 
（七）上述人员之间不存在近亲属关系。 
 
 
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三、基金管理人的职责 
1、依法募集基金，办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为办理基
金份额的发售、申购、赎回和登记事宜； 
2、办理基金备案手续； 
3、对所管理的不同基金财产分别管理、分别记账，进行证券投资； 
4、按照基金合同的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有人分
配收益； 
5、进行基金会计核算并编制基金财务会计报告； 
6、编制季度、半年度和年度基金报告； 
7、计算并公告基金资产净值，确定基金份额申购、赎回价格； 
8、办理与基金财产管理业务活动有关的信息披露事项； 
9、召集基金份额持有人大会； 
10、保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料； 
11、以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施
其他法律行为； 
12、有关法律法规和中国证监会规定的其他职责。 
 
四、基金管理人的承诺 
（一）基金管理人将遵守《证券法》、《基金法》、《运作办法》、《销
售办法》、《信息披露办法》等法律法规的相关规定，并建立健全内部控制制
度，采取有效措施，防止违法违规行为的发生。 
（二）基金管理人不从事下列行为： 
1、将其固有财产或者他人财产混同于基金财产从事证券投资； 
2、不公平地对待其管理的不同基金财产； 
3、利用基金财产为基金份额持有人以外的第三人牟取利益； 
4、向基金份额持有人违规承诺收益或者承担损失； 
5、依照法律、行政法规有关规定，由中国证监会规定禁止的其他行为。 
（三）基金经理承诺 
1、依照有关法律法规和基金合同的规定，本着谨慎的原则为基金份额持有
人谋取最大利益； 
 
11富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















2、不利用职务之便为自己、代理人、代表人、受雇人或任何其他第三人牟
取不当利益； 
3、不泄漏在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密、尚未依法公开的
基金投资内容、基金投资计划等信息； 
4、不以任何形式为其他组织或个人进行证券交易。 
 
五、基金管理人的风险管理和内部控制制度 
（一）风险管理体系 
本基金在运作过程中面临的风险主要包括市场风险、信用风险、流动性风
险、管理风险、操作或技术风险、合规性风险以及其他风险。 
针对上述各种风险，本基金管理人建立了一套完整的风险管理体系，具体
包括以下内容： 
1、建立风险管理环境。具体包括制定风险管理战略、目标，设置相应的组
织机构，配备相应的人力资源与技术系统，设定风险管理的时间范围与空间范
围等内容。 
2、识别风险。辨识组织系统与业务流程中存在的风险以及风险存在和发生
的原因。 
3、分析风险。检查存在的控制措施，分析风险发生的可能性及其引起的后
果。 
4、度量风险。评估风险水平的高低，既有定性的度量手段，也有定量的度
量手段。定性的度量是把风险水平划分为若干级别，每一种风险按其发生的可
能性与后果的严重程度分别进入相应的级别。定量的方法则是设计一定的风险
指标，测量其数值的大小。 
5、处理风险。将风险水平与既定的标准相对比，对级别较低的风险加以监
控，对较为严重的风险实施一定的管理计划，对于后果极其严重的风险，则及
时准备相应的应急处理措施。 
6、监视与检查。对已有的风险管理系统要监视及评价其管理绩效，在必要
时加以改变。 
7、报告与咨询。建立风险管理的报告系统，使公司股东、公司董事会、公
司高级管理人员及监管部门及时了解公司风险管理状况，并向其寻求咨询意
 
12富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















见。 
（二）内部控制制度 
1、内部控制的原则 
（1）全面性原则。内部控制制度覆盖公司的各项业务、各个部门和各级人
员，并渗透到决策、执行、监督、反馈等各个经营环节。 
（2）独立性原则。基金管理人设立独立的督察长与监察稽核部门，并使它
们保持高度的独立性与权威性。 
（3）相互制约原则。公司部门和岗位的设置权责分明、相互牵制，并通过
切实可行的相互制衡措施来消除内部控制中的盲点。 
（4）重要性原则。公司的发展必须建立在风险控制完善和稳固的基础上，
内部风险控制与公司业务发展同等重要。 
2、内部控制的主要内容 
基金管理人内部控制的主要内容包括：业务控制、资金管理控制、会计系
统控制、信息技术系统控制、信息披露控制、监察稽核控制、人事控制等。 
（1）业务控制 
业务控制包括市场开发业务控制、投资管理业务控制、开放式基金业务控
制、金融创新业务控制等。 
市场开发业务控制主要内容包括：针对市场开发的各项业务建立明确的职
责分工，实行岗位分离制度，保证各项业务的有效性和可靠性，同时加强内部
牵制，防止错误及舞弊行为发生；制定基金销售的标准化流程，选用先进的电
子销售系统，以不断提高基金销售的服务质量和避免差错事故的发生；制定统
一的客户资料和销售资料管理制度，妥善保管各类资料；实施对客户的审查制
度，对客户情况及资金情况进行严格的审查，事先明确双方的权利与义务，防
范新的电子交易方式下的各种风险。 
研究业务控制主要内容包括：研究工作保持独立、客观；建立了严密的研
究工作业务流程，形成科学、有效的研究方法；建立了投资对象备选库制度，
研究部门根据基金合同要求，在充分研究的基础上建立和维护备选库；建立了
投资分析例会制度，沟通信息，交流经验，研究对策，提高投资决策的准确性
和及时性；建立了研究报告质量评价体系。 
投资决策业务控制主要内容包括：投资决策严格遵守法律法规的有关规
 
13富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















定，符合基金合同所规定的投资目标、投资范围、投资策略、投资组合和投资
限制等要求；明确界定投资权限，严格遵守投资限制，防止越权决策；建立了
投资决策审批制度。投资决策委员会负责审核基金经理提出的资产配置计划，
包括各种证券的持仓比例以及行业分布比例。基金经理按经审核同意的投资方
案开展业务，不做出超过其授权范围的投资决策；建立了投资风险评估与管理
制度，在设定的风险权限额度内进行投资决策；建立了科学的投资管理业绩评
价体系，包括投资组合情况、是否符合基金产品特征和决策程序、基金绩效归
属分析等内容。 
基金交易业务控制主要内容包括：基金交易实行集中交易制度，基金经理
不直接向交易员下达投资指令或者直接进行交易；制定了基金投资交易业务的
标准化流程并注意流程在各部门之间的衔接和监控，并有书面凭证；建立了交
易员交易上限控制制度。中央交易室针对个别交易员的从业经验及能力设置相
应交易限额，交易限额在交易系统上设定并由交易系统自动监控，以避免因交
易员经验不足、执行交易量过大等因素对交易执行质量可能造成的不良影响；
建立了完善的交易记录制度，每日投资组合列表等及时核对并存档保管。 
（2）资金管理控制 
资金管理控制主要内容包括：基金资金独立于基金管理人的自有资金。基
金管理人的自有资金与基金资金分开并互为封闭，不相互转款、拆借、垫付，
不混合使用；坚持了资金营运安全性、流动性和效益性相统一的经营原则。资
金的筹措和使用严格按照法律法规及基金管理人有关规定执行并统一管理，以
提高资金使用效益，并注意其安全性和流动性。 
（3）会计系统控制 
基金管理人采取了适当的会计控制措施，明确会计凭证、会计账簿和财务
会计报告的处理程序，以确保基金管理人会计核算系统的正常运转。具体内容
包括： 
基金管理人建立了凭证制度，通过凭证设计、登录、传递、归档等一系列
凭证管理制度，确保正确记载经济业务，明确经济责任；基金管理人建立了账
务组织和账务处理体系，正确设置会计账簿，有效控制会计记账程序；基金管
理人建立了复核制度，通过会计复核和业务复核防止会计差错的产生。 
（4）信息技术系统控制 
 
14富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















信息技术系统的设计开发符合国家、金融行业软件工程标准的要求，编写
了完整的技术资料；在实现业务电子化时，设置保密系统和相应控制机制，并
保证了信息技术系统的可稽性；信息技术系统投入运行前，已经过业务、运
营、监察稽核等部门的联合验收。 
（5）信息披露控制 
信息披露控制包括：基金管理人按照《中华人民共和国公司法》、《证券
法》、《基金法》、《信息披露办法》及其配套的信息披露内容与格式准则和
编报规则等法律法规和中国证监会有关规定，建立完善的信息披露制度，能够
保证公开披露的信息真实、准确、完整、及时；基金管理人公开披露的信息包
括：招募说明书、基金合同、托管协议、定期报告、临时报告、法律法规以及
中国证监会规定应予披露的其他信息。基金管理人严格执行信息披露的作业流
程，各部门各司其职，并承担其相应的责任。 
（6）监察稽核控制 
监察稽核控制包括：基金管理人设立了督察长，全权负责基金管理人的监
察稽核工作。督察长的任命符合中国证监会的任职条件，经董事会聘任，报中
国证监会核准。督察长对董事会负责，任期由基金管理人章程规定；根据基金
管理人监察稽核工作的需要和董事会授权，督察长可以列席基金管理人相关会
议，调阅基金管理人相关档案，就内部控制制度的执行情况独立地履行检查、
评价、报告、建议职能。督察长对于在稽核监察中所掌握的信息资料负有保密
责任。督察长定期和不定期向董事会报告基金管理人内部控制执行情况，董事
会对督察长的报告进行审议；督察长独立出具监察季报、年报及其他报告，直
接报送董事会和中国证监会，同时抄送总经理。如发现基金管理人有重大违规
行为，立即向基金管理人的董事会和中国证监会及相关派出机构报告。 
（7）人力资源管理控制 
人力资源管理控制包括：本基金管理人建立了合理的员工报酬体系，合理
确定员工报酬水平。过低的报酬会影响人力资源的质量和运行效益，而过高的
报酬会损害基金管理人的利益，所以确定工资制度时坚持了效益优先，兼顾公
平的原则；基金管理人建立了管理人员的选聘和培养制度。制定科学的管理人
员选聘政策和方法，使优秀人才脱颖而出；制定管理人员培养制度，不断提高
其管理水平；制定了员工的业绩评价和激励方案，充分调动了其积极性。 
 
15富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















（8）内幕交易和关联交易控制 
内幕交易和关联交易控制包括：严格规范和界定禁止员工从事的活动，并
要求员工严格遵守；完善电脑监控系统，在线实时监控基金的投资、交易活
动，防止利用基金财产对敲作价等操纵市场的行为，尤其注意观察大额买卖股
票的现象；设置投资限制表。按内幕交易的明确规定限制买卖的股票，对限制
表中的股票严禁购买，监察稽核部门根据限制表监控基金投资；对员工行为进
行监察，防止出现与基金从业人员操守不符的行为，以及有关法律法规禁止基
金从业人员从事的行为；对员工加强职业道德教育。 
实现集中交易制度、防火墙制度、信息控制制度，从制度上防止内幕交易
的发生。 
3、基金管理人关于内部控制的声明 
（1）本公司确知建立、实施和维持内部控制制度是本公司董事会及管理层
的责任； 
（2）上述关于内部控制的披露真实、准确； 
（3）本公司承诺将根据市场环境变化及公司发展不断完善内部控制制度。 
 
16富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第四部分


 基金托管人 
 
一、基金托管人基本情况 
（一）基金托管人的基本情况 
名称：中国农业银行股份有限公司（简称中国农业银行） 
住所：北京市东城区建国门内大街69号 
办公地址：北京市西城区复兴门内大街28号凯晨世贸中心东座 
法定代表人：项俊波 
成立日期：2009年1月15日 
注册资本：32,479,411.7万元人民币 
存续期间：持续经营 
联系电话：010-63201510 
传真：010-63201816 
联系人：李芳菲 
中国农业银行股份有限公司是中国金融体系的重要组成部分,总行设在北
京。经国务院批准，中国农业银行整体改制为中国农业银行股份有限公司并于
2009年1月15日依法成立。中国农业银行股份有限公司承继原中国农业银行
全部资产、负债、业务、机构网点和员工。中国农业银行网点遍布中国城乡，
成为国内网点最多、业务辐射范围最广，服务领域最广，服务对象最多，业务
功能齐全的大型国有商业银行之一。在海外，中国农业银行同样通过自己的努
力赢得了良好的信誉，每年位居《财富》世界500强企业之列。作为一家城乡
并举、联通国际、功能齐备的大型国有商业银行，中国农业银行一贯秉承以客
户为中心的经营理念，坚持审慎稳健经营、可持续发展，立足县域和城市两大
市场，实施差异化竞争策略，着力打造“伴你成长”服务品牌，依托覆盖全国
的分支机构、庞大的电子化网络和多元化的金融产品，致力为广大客户提供优
质的金融服务，与广大客户共创价值、共同成长。 
中国农业银行是中国第一批开展托管业务的国内商业银行，经验丰富，服
务优质，业绩突出，2004 年被英国《全球托管人》评为中国“最佳托管银
行”。2007年中国农业银行通过了美国SAS70内部控制审计，并获得无保留意 
 
17富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















见的 SAS70 审计报告，表明了独立公正第三方对中国农业银行托管服务运作流
程的风险管理、内部控制的健全有效性的全面认可。中国农业银行着力加强能
力建设，品牌声誉进一步提升，在 2010 年首届“‘金牌理财’TOP10 颁奖盛
典”中成绩突出，获“最佳托管银行”奖。2010 年再次荣获《首席财务官》杂
志颁发的“最佳资产托管奖”。 
中国农业银行证券投资基金托管部于 1998 年 5 月经中国证监会和中国人民
银行批准成立，2004 年 9 月更名为托管业务部，内设养老金管理中心、技术保
障处、营运中心、委托资产托管处、保险资产托管处、证券投资基金托管处、
境外资产托管处、综合管理处、风险管理处，拥有先进的安全防范设施和基金
托管业务系统。 
（二）主要人员情况 
中国农业银行托管业务部现有员工 130 名，其中高级会计师、高级经济
师、高级工程师、律师等专家 10 余名，服务团队成员专业水平高、业务素质
好、服务能力强，高级管理层均有 20 年以上金融从业经验和高级技术职称，精
通国内外证券市场的运作。 
（三）基金托管业务经营情况 
截止2011年2月1日，中国农业银行托管的封闭式证券投资基金和开放式证
券投资基金共90只，包括富国天源平衡混合型证券投资基金、华夏平稳增长混
合型证券投资基金、大成积极成长股票型证券投资基金、大成景阳领先股票型
证券投资基金、大成创新成长混合型证券投资基金、长盛同德主题增长股票型
证券投资基金、裕阳证券投资基金、汉盛证券投资基金、裕隆证券投资基金、
景福证券投资基金、鸿阳证券投资基金、丰和价值证券投资基金、久嘉证券投
资基金、长盛成长价值证券投资基金、宝盈鸿利收益证券投资基金、大成价值
增长证券投资基金、大成债券投资基金、银河稳健证券投资基金、银河收益证
券投资基金、长盛中信全债指数增强型债券投资基金、长信利息收益开放式证
券投资基金、长盛动态精选证券投资基金、景顺长城内需增长开放式证券投资
基金、万家增强收益债券型证券投资基金、大成精选增值混合型证券投资基
金、长信银利精选开放式证券投资基金、富国天瑞强势地区精选混合型证券投
资基金、鹏华货币市场证券投资基金、中海分红增利混合型证券投资基金、国
泰货币市场证券投资基金、新华优选分红混合型证券投资基金、交银施罗德精
 
18富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















选股票证券投资基金、泰达荷银货币市场基金、交银施罗德货币市场证券投资
基金、景顺长城资源垄断股票型证券投资基金、大成沪深300指数证券投资基
金、信诚四季红混合型证券投资基金、富国天时货币市场基金、富兰克林国海
弹性市值股票型证券投资基金、益民货币市场基金、长城安心回报混合型证券
投资基金、中邮核心优选股票型证券投资基金、景顺长城内需增长贰号股票型
证券投资基金、交银施罗德成长股票型证券投资基金、长盛中证100指数证券投
资基金、泰达荷银首选企业股票型证券投资基金、东吴价值成长双动力股票型
证券投资基金、鹏华动力增长混合型证券投资基金、宝盈策略增长股票型证券
投资基金、国泰金牛创新成长股票型证券投资基金、益民创新优势混合型证券
投资基金、中邮核心成长股票型证券投资基金、华夏复兴股票型证券投资基
金、富国天成红利灵活配置混合型证券投资基金、长信双利优选灵活配置混合
型证券投资基金、富兰克林国海深化价值股票型证券投资基金、申万巴黎竞争
优势股票型证券投资基金、新华优选成长股票型证券投资基金、金元比联成长
动力灵活配置混合型证券投资基金、天治稳健双盈债券型证券投资基金、中海
蓝筹灵活配置混合型证券投资基金、长信利丰债券型证券投资基金、金元比联
丰利债券型证券投资基金、交银施罗德先锋股票型证券投资基金、东吴进取策
略灵活配置混合型开放式证券投资基金、建信收益增强债券型证券投资基金、
银华内需精选股票型证券投资基金(LOF)、大成行业轮动股票型证券投资基金、
交银施罗德上证180公司治理交易型开放式指数证券投资基金联接基金、上证
180公司治理交易型开放式指数证券投资基金、富兰克林国海沪深300指数增强
型证券投资基金、南方中证500指数证券投资基金(LOF)、景顺长城能源基建股
票型证券投资基金、中邮核心优势灵活配置混合型证券投资基金、工银瑞信中
小盘成长股票型证券投资基金、东吴货币市场证券投资基金、博时创业成长股
票型证券投资基金、招商信用添利债券型证券投资基金、易方达消费行业股票
型证券投资基金、富国汇利分级债券型证券投资基金、大成景丰分级债券型证
券投资基金、兴业沪深300指数增强型证券投资基金(LOF)、工银瑞信深证红利
交易型开放式指数证券投资基金、工银瑞信深证红利交易型开放式指数证券投
资基金联接基金、富国可转换债券证券投资基金、大成深证成长40交易型开放
式指数证券投资基金、大成深证成长40交易型开放式指数证券投资基金联接基
金、泰达宏利领先中小盘股票型证券投资基金、交银施罗德信用添利债券证券
 
19富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















投资基金、东吴中证新兴产业指数证券投资基金。 
 
二、基金托管人的内部风险控制制度说明



（一）内部控制目标



严格遵守国家有关托管业务的法律法规、行业监管规章和行内有关管理规
定,守法经营、规范运作、严格监察,确保业务的稳健运行,保证基金财产的安全
完整,确保有关信息的真实、准确、完整、及时,保护基金份额持有人的合法权
益。



（二）内部控制组织结构



风险管理委员会总体负责中国农业银行的风险管理与内部控制工作,对托
管业务风险管理和内部控制工作进行监督和评价。托管业务部专门设置了风险
管理处,配备了专职内控监督人员负责托管业务的内控监督工作,独立行使监督
稽核职权。



（三）内部控制制度及措施



具备系统、完善的制度控制体系，建立了管理制度、控制制度、岗位职
责、业务操作流程，可以保证托管业务的规范操作和顺利进行；业务人员具备
从业资格；业务管理实行严格的复核、审核、检查制度，授权工作实行集中控
制，业务印章按规程保管、存放、使用，账户资料严格保管，制约机制严格有
效；业务操作区专门设置，封闭管理，实施音像监控；业务信息由专职信息披
露人负责，防止泄密；业务实现自动化操作，防止人为事故的发生，技术系统
完整、独立。



 
三、基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序



基金托管人通过参数设置将《基金法》、《运作办法》、基金合同、托管
协议规定的投资比例和禁止投资品种输入监控系统，每日登录监控系统监督基
金管理人的投资运作，并通过基金资金账户、基金管理人的投资指令等监督基
金管理人的其他行为。



当基金出现异常交易行为时，基金托管人应当针对不同情况进行以下方式
的处理：



1、电话提示。对媒体和舆论反映集中的问题，电话提示基金管理人；



 
20富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















2、书面警示。对本基金投资比例接近超标、资金头寸不足等问题，以书
面方式对基金管理人进行提示；



3、书面报告。对投资比例超标、清算资金透支以及其他涉嫌违规交易等行
为，书面提示有关基金管理人并报中国证监会。 
 
21富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第五部分


 相关服务机构 
 
一、基金份额发售机构 
（一）直销机构 
名称：国海富兰克林基金管理有限公司 
注册地址：广西南宁市琅东滨湖路46号 
办公地址：上海浦东富城路99号震旦国际大楼18楼 
法定代表人：吴显玲 
联系人：白雨杉 
联系电话：021-38555678 
（二）代销机构 
1、中国农业银行股份有限公司 
住所：北京市东城区建国门内大街69号 
办公地址：北京市东城区建国门内大街69号 
法定代表人：项俊波 
统一客户服务电话：95599 
公司网站：www.abchina.com 
2、国海证券有限责任公司 
注册地址：广西南宁市滨湖路46号国海大厦 
法定代表人：张雅锋



电话：0755－83707413 
传真：0755－83700205 
联系人：武斌 
客户服务电话：400-888-8100（全国）、96100（广西） 
公司网站：www.ghzq.com.cn 
3、其他代销机构及其基本信息详见发售公告。 
 
二、注册登记机构 
名称：国海富兰克林基金管理有限公司 
注册地址：广西南宁市琅东滨湖路46号 
 
22富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















办公地址：上海浦东富城路99号震旦国际大楼18楼



法定代表人：吴显玲 
电话：021-3855 5601 
联系人：董卫军 
 
三、出具法律意见书的律师事务所 
名称：上海源泰律师事务所 
住所：上海市浦东南路256号华夏银行大厦1405室 
办公地址：上海市浦东南路256号华夏银行大厦1405室 
负责人：廖海 
联系电话：021-51150298 
传真：021-51150398 
联系人：廖海 
经办律师：梁丽金、刘佳 
 
四、审计基金财产的会计师事务所 
名称：普华永道中天会计师事务所有限公司 
住所：上海市浦东新区东昌路568号 
办公地址：上海湖滨路202号普华永道中心11楼 
法定代表人：杨绍信 
电话：021-6123 8888 
传真：021-6123 8800 
经办注册会计师：薛竞


单峰 
 
23富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第六部分


 基金的募集 
 
本基金由基金管理人依照《基金法》、《运作办法》、《销售办法》、
《信息披露办法》等有关法律法规及基金合同，经 2011 年 4 月 6 日中国证监会
证监许可[2011]497号文件核准募集。 
 
一、基金类别、运作方式和存续期间 
基金类别：混合型 
基金运作方式：契约型开放式 
存续期间：不定期 
 
二、募集方式和募集场所 
本基金将通过基金管理人的直销网点及基金代销机构的代销网点公开发售
（具体名单参见发售公告）。除法律法规另有规定外，任何与基金份额发售有
关的当事人不得提前发售基金份额。 
销售机构对认购申请的受理并不代表该申请一定成功，而仅代表销售机构
确实接收到认购申请。认购的确认以注册登记机构的确认结果为准。 
 
三、募集期 
本基金的募集期自基金份额发售之日起不超过 3 个月。具体发售时间详见
发售公告。 
 
四、募集对象 
中国境内的个人投资者和机构投资者、合格境外机构投资者及法律法规或
中国证监会允许购买证券投资基金的其他投资者。 
 
五、基金份额初始面值、认购价格 
基金份额初始面值为人民币1.00元，按面值发售。 
 
六、认购方式与费率结构 
 
24富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















（一）认购时间安排 
基金投资者的认购时间安排由基金管理人根据有关法律法规和基金合同确
定，并在发售公告中列明。 
（二）认购费率 
本基金以认购金额为基数采用比例费率计算认购费，具体认购费率如下： 
 
认购金额（含认购费） 费率 
100万元以下 1.20% 
100万元（含）以上，500万元以下 0.60% 
500万元（含）以上 1000元/笔 
 
基金认购费不列入基金财产，主要用于基金的市场推广、销售、注册登记
等募集期间发生的各项费用。 
（三）认购份额的计算 
本基金认购采用金额认购的方式, 基金认购份额的具体计算方法如下： 
净认购金额=认购金额/（1＋认购费率） 
认购费用 =认购金额-净认购金额 
认购份数=（净认购金额＋认购期间的利息）/基金份额初始面值 
认购份额计算结果保留到小数点后 2 位，小数点后 2 位以后的部分四舍五
入，由此产生的误差在基金财产中列支。 
例一：某投资者投资 5,000 元认购富兰克林国海策略回报灵活配置混合型
证券投资基金，认购期间利息为2元，则其可得到的基金份额计算如下： 
净认购金额＝5,000/（1+1.2%）＝4,940.71元 
认购费用=5,000-4,940.71=59.29元 
认购份额＝（4,940.71＋2）/1.00＝4,942.71份 
即投资者投资 5,000 元认购富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投
资基金，可得到4,942.71份基金份额。 
（四）认购手续 
基金投资者欲认购本基金，需开立基金管理人的基金账户，若已经在基金
管理人处开立基金账户，则不需要再次办理开户手续，发售期内基金销售网点
 
25富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















同时为基金投资者办理开户和认购手续。在发售期间，基金投资者应按照基金
销售机构的规定，到相应的基金销售网点填写认购申请书，并足额缴纳认购
款。 
基金投资者认购应提交的文件和办理的手续请详细查阅发售公告。 
（五）认购的方式及确认 
1、基金投资者认购采用全额缴款的认购方式； 
2、基金投资者认购前，需按销售机构规定的方式备足认购款； 
3、基金募集期内，基金投资者可多次认购基金份额，认购费按每笔认购单
独计算。认购申请一经受理不得撤销； 
4、当日（T 日）在规定时间内提交的申请，基金投资者通常应自 T+2 日
起及时到网点查询交易情况，自基金合同生效日第四个工作日起，可以到网点
打印交易确认书。 
 
七、认购的限制 
代销网点以及直销网上交易基金投资者每次认购本基金的最低金额为 500
元（含认购费），直销柜台基金投资者首次认购本基金的最低金额为 100,000 
元（含认购费），追加认购的最低金额为500元。 
募集期间不设置基金投资者单个账户最高认购金额限制。 
 
八、募集资金利息的处理方式 
有效认购款项在基金募集期间形成的利息，在基金合同生效后，折算成基
金份额计入基金投资者的账户，具体份额以注册登记机构的记录为准。 
 
九、募集资金的保管 
基金合同生效前，基金投资者的认购款项只能存入专用账户，任何人不得
动用。 
 
 
26富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第七部分


 基金合同的生效 
 
一、基金备案的条件 
本基金募集期限届满，具备下列条件的，基金管理人应当按照规定办理验
资和基金备案手续： 
1、基金募集份额总额不少于2亿份，基金募集金额不少于2亿元人民币； 
2、基金份额持有人的人数不少于200人。 
 
二、基金的备案 
基金募集期限届满，具备上述基金备案条件的，基金管理人应当自募集期
限届满之日起 10 日内聘请法定验资机构验资，自收到验资报告之日起 10 日
内，向中国证监会提交验资报告，办理基金备案手续。 
 
三、基金合同的生效 
1、自中国证监会书面确认之日起，基金备案手续办理完毕，基金合同生
效； 
2、基金管理人应当在收到中国证监会确认文件的次日对基金合同生效事宜
予以公告。 
 
四、基金募集失败的处理方式 
基金募集期限届满，不能满足基金备案的条件的，则基金募集失败。基金
管理人应当： 
1、以其固有财产承担因募集行为而产生的债务和费用； 
2、在基金募集期限届满后 30 日内返还基金投资者已缴纳的款项，并加计
同期银行存款利息。 
3、基金管理人、基金托管人及销售机构不得请求报酬。基金管理人、基金
托管人和销售机构为基金募集支付之一切费用应由各方各自承担。 
 
五、基金存续期内的基金份额持有人数量和资产规模 
基金合同生效后的存续期内，基金份额持有人数量不满 200 人或者基金资
 
27富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















产净值低于 5000 万元，基金管理人应当及时报告中国证监会；基金份额持有人
数量连续 20 个工作日达不到 200 人，或连续 20 个工作日基金资产净值低于
5000 万元，基金管理人应当及时向中国证监会报告，说明出现上述情况的原因
并提出解决方案。法律法规另有规定时，从其规定。 
 
28富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第八部分


 基金份额的申购与赎回 
 
一、申购与赎回的场所 
本基金的申购与赎回将通过基金管理人的直销中心及代销机构的代销网点
进行。具体的销售网点将由基金管理人在招募说明书或其他公告中列明。基金
管理人可根据情况变更或增减代销机构，并予以公告。基金投资者可以在销售
机构办理基金销售业务的营业场所或按销售机构提供的其他方式办理基金的申
购与赎回。 
 
二、申购与赎回的开放日及时间 
（一）申购、赎回开始日及业务办理时间 
本基金的申购、赎回自基金合同生效日起不超过3个月的时间开始办理。 
在确定申购开始时间与赎回开始时间后，由基金管理人在开始日前依照
《信息披露办法》的有关规定在至少一种指定媒体和基金管理人的公司网站上
公告。 
（二）开放日及开放时间 
本基金的开放日为上海证券交易所和深圳证券交易所同时开放交易的工作
日。具体业务办理时间即开放时间为上海证券交易所、深圳证券交易所的正常
交易日的交易时间。但基金管理人根据法律法规、中国证监会的要求或基金合
同的规定公告暂停申购、赎回时除外。 
基金合同生效后，若出现新的证券交易市场、证券交易所交易时间变更或
其他特殊情况，基金管理人将视情况对前述开放日及开放时间进行相应的调整
并公告。 
基金管理人不得在基金合同约定之外的日期或者时间办理基金份额的申
购、赎回或者转换。投资人在基金合同约定之外的日期和时间提出申购、赎回
或转换申请的，均作为下次办理基金份额申购、赎回时间所在开放日的交易申
请处理，其基金份额申购、赎回价格为下次办理基金份额申购、赎回时间所在
开放日的价格。 




三、申购与赎回的原则 
 
29富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















1、“未知价”原则，即基金份额的申购与赎回价格以申请当日收市后计算
的基金份额净值为基准进行计算； 
2、基金采用金额申购和份额赎回的方式，即申购以金额申请，赎回以份额
申请； 
3、基金份额持有人赎回时，基金管理人按“先进先出”的原则，对该基金
份额持有人账户在该销售机构托管的基金份额进行处理，即按照基金份额持有
人认购、申购的先后次序进行顺序赎回，以确定所适用的赎回费率； 
4、当日的申购与赎回申请可以在基金管理人规定的时间以内撤销； 
5、基金管理人可根据基金运作的实际情况并在不损害基金份额持有人权益
的情况下可更改上述原则，但最迟应在新的原则实施前依照有关规定在指定媒
体及基金管理人网站上予以公告。 
 
四、申购与赎回的程序 
（一）申购和赎回的申请方式 
基金投资者须按销售机构规定的程序，在开放日的具体业务办理时间内提
出申购或赎回的申请。 
投资者申购本基金，须按销售机构规定的方式全额交付申购款项。 
投资者提交赎回申请时，其在销售机构（网点）必须有足够的基金份额余
额。 
（二）申购和赎回申请的确认 
T 日开放时间结束前收到的申请，注册登记机构在 T+1 日内（包括该日）
为基金投资者对该交易的有效性进行确认。T 日提交的有效申请，基金投资者
可在 T+2 日后（包括该日）到销售网点柜台或以销售机构规定的其他方式查询
申请的确认情况。 
销售机构对申购申请的受理并不代表该申请一定成功，而仅代表销售机构
确实接收到申购申请。申请的确认以注册登记机构的确认结果为准。 
（三）申购和赎回的款项支付 
申购采用全额缴款方式，若申购资金在规定时间内未全额到账则申购不成
功。若申购不成功或无效，基金管理人或基金管理人指定的代销机构将基金投
 
30富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















资者已缴付的申购款项本金退还给基金投资者，由此产生的利息等损失由基金
投资者自行承担。 
基金投资者赎回申请成功后，基金管理人将指示基金托管人按有关规定支
付赎回款项，并通过注册登记机构及相关销售机构在 T＋7 日(包括该日)内支付
赎回款项。在发生巨额赎回时，款项的支付办法参照基金合同有关条款处理。 
 
五、申购与赎回的数额限制 
（一）代销网点和直销网上交易基金投资者每次申购本基金的最低金额为
500 元（含申购费）。直销柜台基金投资者首次申购本基金的最低金额为
100,000 元（含申购费），追加申购的最低金额为 500 元，已在直销柜台有该
基金认购记录的投资者不受首次申购最低金额的限制。代销网点的基金投资者
欲转入直销网点进行交易要受直销网点最低金额的限制。基金投资者当期分配
的基金收益转购基金份额时，不受最低申购金额的限制。基金管理人可根据市
场情况，调整本基金首次申购的最低金额。 
（二）基金份额持有人在销售机构赎回时，每次对本基金的赎回申请不得
低于 500 份基金份额。基金份额持有人赎回时或赎回后在销售机构（网点）保
留的基金份额余额不足500份的，在赎回时需一次全部赎回。 
（三）基金管理人可根据市场情况，在法律法规允许的情况下，合理调整
对申购金额和赎回份额的数量限制，基金管理人进行前述调整前依照有关规定
在指定媒体和基金管理人网站上公告。 
 
六、申购和赎回的价格、费用及其用途 
（一）本基金的申购费率如下： 
 
申购金额（含申购费） 费率 
100万元以下 1.50% 
100万元（含）以上，500万元以下 0.75% 
500万（含）以上 1000元/笔 
 
（二）本基金的赎回费率如下： 
 
31富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















持有时间 赎回费率 
1年以下 0.50％ 
1年（含1年）至2年 0.25％ 
2年（含2年）以上 0 
 
（三）基金申购份额的计算 
本基金的申购金额包括申购费用和净申购金额。其中， 
净申购金额=申购金额/（1＋申购费率） 
申购费用 =申购金额-净申购金额 
申购份数=净申购金额/T日基金份额净值 
例二：假定 T 日本基金的份额净值为 1.200 元，两笔申购金额分别为 1 万元
和200万元，则各笔申购负担的申购费用和获得的该基金份额计算如下：



 申购1 申购2 
申购金额（元，A） 10,000 2,000,000 
适用申购费率（B） 1.50% 0.75% 
申购费（C＝A-D） 147.78 14,888.34 
净申购金额（D＝A/（1+B）） 9,852.22 1,985,111.66 
申购份额（＝D/1.2000） 8,210.18 1,654,259.72 
 
（四）基金赎回金额的计算 
本基金的净赎回金额为赎回金额扣减赎回费用。其中， 
赎回金额＝赎回份数×T 日基金份额净值 
赎回费用＝赎回金额×赎回费率 
净赎回金额=赎回金额－赎回费用 
例三：假定某投资者在 T 日赎回 10,000 份，该日该基金份额净值为 1.250
元，其在认购/申购时已交纳认购/申购费用，持有年限不足 1 年，则其获得的
赎回金额计算如下： 
赎回金额＝赎回份数×T 日基金份额净值 
＝10,000×1.250＝12,500元 
 
32富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书



























 赎回费用＝赎回金额×赎回费率 


















 ＝12,500×0.5%＝62.5元 






 净赎回金额＝赎回金额－赎回费用 















 ＝12,500 －62.5＝12,437.5元 
（五）T 日的基金份额净值在当日收市后计算，并在 T+1 日内公告。遇特
殊情况，经中国证监会同意，可以适当延迟计算或公告。 
（六）申购份额、余额的处理方式：申购的有效份额为按实际确认的申购
金额在扣除申购费后，以申请当日基金份额净值为基准计算，计算结果保留到
小数点后 2 位，小数点后 2 位以后的部分四舍五入，由此误差产生的损失由基
金财产承担，产生的收益归基金财产所有。 
（七）赎回金额的处理方式：赎回金额为按实际确认的有效赎回份额乘以
申请当日基金份额净值的金额，净赎回金额为赎回金额扣除赎回费用的金额，
计算结果保留到小数点后 2 位，小数点后 2 位以后的部分四舍五入，由此误差
产生的损失由基金财产承担，产生的收益归基金财产所有。 
（八）基金份额净值的计算公式为：基金份额净值＝基金资产净值总额/基
金份额总数。基金份额净值的计算保留到小数点后 3 位，小数点后第 4 位四舍
五入，由此误差产生的损失由基金财产承担，产生的收益归基金财产所有。 
（九）本基金的申购费由投资者承担，不列入基金财产，主要用于支付本
基金的市场推广、销售、注册登记等各项费用。 
（十）赎回费由赎回基金份额的基金份额持有人承担，其中 25%的部分归
入基金财产，其余部分用于支付注册登记费等相关手续费。 
（十一）基金管理人可以在法律法规和基金合同规定范围内调整申购费
率、调低赎回费率或调整收费方式，费率如发生变更，基金管理人依照《信息
披露办法》有关规定于新的费率或收费方式实施日前在指定媒体和基金管理人
网站上刊登公告。 
（十二）对特定交易方式（如网上交易、电话交易等），基金管理人可以
按中国证监会要求履行必要手续后，采用低于柜台交易方式的基金申购费率和
基金赎回费率。 
（十三）基金管理人可以在不违背法律法规规定及基金合同约定的情况下
根据市场情况制定基金促销计划，针对基金投资者定期和不定期地开展基金促
 
33富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















销活动。在基金促销活动期间，基金管理人可以按中国证监会要求履行必要手
续后，对基金投资者适当调整基金申购费率和赎回费率和转换费率。 
 
七、申购和赎回的注册登记 
（一）经基金销售机构同意，基金投资者提出的申购和赎回申请，在基金
管理人规定的时间之前可以撤销。 
（二）基金投资者 T 日申购基金成功后，正常情况下，注册登记机构在 T
＋1 日为基金投资者增加权益并办理注册登记手续，基金投资者自 T＋2 日起
有权赎回该部分基金份额。 
（三）基金投资者 T 日赎回基金成功后，正常情况下，注册登记机构在 T
＋1 日为基金投资者扣除权益并办理相应的注册登记手续。 
（四）基金管理人可在法律法规允许的范围内，对上述注册登记办理时间
进行调整，并最迟于开始实施前 3 个工作日在指定媒体及基金管理人网站上公
告。 
 
八、巨额赎回的认定及处理方式 
（一）巨额赎回的认定 
若本基金单个开放日内的基金份额净赎回申请(赎回申请份额总数加上基金
转换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额
总数后的余额)超过前一日的基金总份额的10%，即认为是发生了巨额赎回。 
（二）巨额赎回的处理方式 
当基金出现巨额赎回时，基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况决
定全额赎回或部分顺延赎回。 
1、全额赎回：当基金管理人认为有能力支付基金份额持有人的赎回申请
时，按正常赎回程序执行。 
2、部分顺延赎回：当基金管理人认为支付基金份额持有人的赎回申请有困
难或认为支付基金份额持有人的赎回申请而进行的财产变现可能会对基金资产
净值造成较大波动时，基金管理人在当日接受赎回比例不低于上一日基金总份
额的 10％的前提下，对其余赎回申请延期办理。对于当日的赎回申请，应当按
单个账户赎回申请量占赎回申请总量的比例，确定当日受理的赎回份额；基金
 
34富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















份额持有人未能赎回部分，在基金份额持有人提交赎回申请时可以选择延期赎
回或取消赎回。选择延期赎回的，将自动转入下一个开放日继续赎回，直到全
部赎回申请办理完成为止；选择取消赎回的，当日未获赎回的部分申请将被撤
销。延期的赎回申请与下一开放日赎回申请一并处理，无优先权并以该开放日
的基金份额净值为基础计算赎回金额。如基金份额持有人在提交赎回申请时未
作明确选择，基金份额持有人未能赎回部分作自动延期赎回处理。 
（三）巨额赎回的公告 
当发生巨额赎回并顺延赎回时，基金管理人应在2日内通过中国证监会指
定媒体、基金管理人的公司网站或代销机构的网点刊登公告，并在公开披露日
向中国证监会和基金管理人主要办公场所所在地中国证监会派出机构备案，并
通过邮寄、传真或者招募说明书规定的其他方式在3个工作日内通知基金份额
持有人，并说明有关处理方法。 
连续 2 日以上(含本数)发生巨额赎回，如基金管理人认为有必要，可暂停
接受基金的赎回申请；已经接受的赎回申请可以延缓支付赎回款项，但不得超
过20个工作日，并应当在指定媒体和基金管理人网站上进行公告。 
 
九、拒绝或暂停申购、暂停赎回的情形及处理 
（一）发生下列情况时，基金管理人可拒绝或暂停接受基金投资者的申购
申请： 
1、因不可抗力导致基金无法正常运作； 
2、证券交易所交易时间非正常停市，导致基金管理人无法计算当日基金资
产净值； 
3、发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况； 
4、基金管理人、基金托管人、基金销售机构或注册登记机构的技术保障或
人员支持等不充分； 
5、基金资产规模过大，使基金管理人无法找到合适的投资品种，或其他可
能对基金业绩产生负面影响，或基金管理人认为会损害已有基金份额持有人利
益的申购； 
6、法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。 
 
35富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















发生上述暂停申购情形时，基金管理人应当根据有关规定在指定媒体和基
金管理人网站上刊登暂停申购公告。如果基金投资者的申购申请被拒绝，被拒
绝的申购款项将退还给基金投资者。在暂停申购的情况消除时，基金管理人应
及时恢复申购业务的办理。 
（二）发生下列情形时，基金管理人可暂停接受基金投资者的赎回申请或
延缓支付赎回款项： 
1、因不可抗力导致基金管理人不能支付赎回款项。 
2、证券交易所交易时间依法决定临时停市，导致基金管理人无法计算当日
基金资产净值。 
3、连续两个或两个以上开放日发生巨额赎回，导致本基金的现金支付出现
困难。 
4、发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况。 
5、基金管理人认为会有损于现有基金份额持有人利益的赎回。 
6、法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。 
发生上述情形时，基金管理人应在当日向中国证监会报告，已接受的赎回
申请，基金管理人应按时足额支付；如暂时不能足额支付，可支付部分按单个
账户申请量占申请总量的比例分配给赎回申请人，未支付部分可延期支付，并
以后续开放日的基金份额净值为依据计算赎回金额，若出现上述第 3 项所述情
形，按基金合同的相关条款处理。基金份额持有人在申请赎回时可事先选择将
当日可能未获受理部分予以撤销。在暂停赎回的情况消除时，基金管理人应及
时恢复赎回业务的办理并公告。 
（三）暂停申购或赎回期间结束，基金重新开放时，基金管理人应按规定
公告并报中国证监会备案。 
1、如果发生暂停的时间为 1 天，第 2 个工作日基金管理人应依照有关规定
在指定报刊和基金管理人网站上刊登基金重新开放申购或赎回的公告，并公告
最近1 个开放日的基金份额净值。 
2、如果发生暂停的时间超过 1 天但少于 2 周（含 2 周），则在暂停期结
束、基金重新开放申购或赎回时，基金管理人应依照《信息披露办法》的有关
规定，在指定报刊和基金管理人网站上刊登基金重新开放申购或赎回公告，并
公告最近1个开放日的基金份额净值。 
 
36富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















3、如果发生暂停的时间超过 2 周，暂停期间，基金管理人应每两周至少重
复刊登暂停公告一次；当连续暂停时间超过 2 个月时，可对重复刊登暂停公告
的频率进行调整。在暂停期结束、基金重新开放申购或赎回时，基金管理人应
依照《信息披露办法》的有关规定，在中国证监会指定报刊和基金管理人网站
上刊登基金重新开放申购或赎回公告，并公告最近 1 个开放日的基金份额净
值。 
 
十、定期定额投资计划 
在各项条件成熟的情况下，基金管理人可以为基金投资者办理定期定额投
资计划服务，具体规则由基金管理人在届时发布的公告或更新的招募说明书中
确定。投资者在办理定期定额投资计划时可自行约定每期扣款金额，该等每期
扣款金额必须不低于基金管理人在相关公告或更新的招募说明书中所规定的定
期定额投资计划最低申购金额。 
 
十一、基金转换 
基金管理人可以根据相关法律法规以及基金合同的规定决定开办本基金与
基金管理人管理的其他基金之间的转换业务，基金转换可以收取一定的转换
费，相关规则由基金管理人届时根据相关法律法规及基金合同的规定制定并公
告，并及时告知基金托管人与相关机构。 
 
十二、非交易过户 
非交易过户是指不采用申购、赎回等基金交易方式， 将一定数量的基金份
额按照一定规则从某一基金投资者基金账户转移到另一基金投资者基金账户的
行为。注册登记机构受理继承、捐赠、司法强制执行和经注册登记机构认可的
其他情况下的非交易过户。无论在上述何种情况下，接受划转的主体必须是依
法可以持有本基金基金份额投资者。但相关法律法规或者有权机关另有要求的
除外。 
其中： 
“继承”指基金份额持有人死亡,其持有的基金份额由其合法的继承人继
承； 
 
37富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















“捐赠”仅指基金份额持有人将其合法持有的基金份额捐赠给福利性质的
基金会或社会团体的情形； 
“司法强制执行”是指司法机构依据生效司法文书将基金份额持有人持有
的基金份额强制划转给其他自然人、法人、社会团体或其他组织。 
办理非交易过户业务必须提供注册登记机构规定的相关资料。 
符合条件的非交易过户申请自申请受理日起，2 个月内办理；申请人按注
册登记机构规定的标准缴纳过户费用。注册登记机构受理上述情况下的非交易
过户的，其他销售机构不得办理该项业务。 
 
十三、转托管 
基金份额持有人可办理已持有基金份额在不同销售机构之间的转托管，基
金销售机构可以按照规定的标准收取转托管费。 
如果出现基金管理人、注册登记机构、办理转托管的销售机构因技术系统
性能限制或其它合理原因，可以暂停该业务或者拒绝基金份额持有人的转托管
申请。 
 
十四、基金的冻结与解冻 
基金账户和基金份额冻结、解冻的业务，由注册登记机构办理。



注册登记机构只受理国家有权机关依法要求的基金账户或基金份额的冻结
与解冻以及注册登记机构认可的其他情况的基金账户或基金份额的冻结与解
冻。基金账户或基金份额被冻结的，被冻结部分产生的权益一并冻结，法律法
规、中国证监会或法院判决、裁定另有规定的除外。 
当基金份额处于冻结状态时，注册登记机构或其他相关机构应拒绝该部分
基金份额的赎回申请、转出申请、非交易过户以及基金的转托管。被冻结部分
份额仍然参与收益分配。 
 
 
 
38富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第九部分


 基金份额的登记 
一、基金份额注册登记业务 
本基金的注册登记业务指基金登记、存管、清算和结算业务，具体内容包
括基金投资者基金账户建立和管理、基金份额注册登记、基金份额销售业务的
确认、清算和结算、代理发放红利、建立并保管基金份额持有人名册等。 
 
二、基金份额注册登记业务办理机构 
本基金的注册登记业务由基金管理人或基金管理人委托的其他符合条件的
机构办理。基金管理人委托其他机构办理本基金注册登记业务的，应与代理机
构签订委托代理协议，以明确基金管理人和代理机构在注册登记业务中的权利
和义务，保护基金投资者和基金份额持有人的合法权益。 
 
三、基金份额注册登记机构的权利 
基金份额注册登记机构享有以下权利： 
1、建立和管理基金投资者基金份额账户； 
2、取得注册登记费； 
3、保管基金份额持有人开户资料、交易资料、基金份额持有人名册等； 
4、在符合法律法规的情况下，且不损害基金份额持有人利益的前提下，制
定、修改、调整《业务管理规则》； 
5、在法律法规允许的范围内，对注册登记业务的办理时间进行调整，并依
照有关规定在指定媒体和基金管理人网站上公告； 
6、法律法规规定的其他权利。 
 
四、基金份额注册登记机构的职责 
注册登记机构履行如下职责： 
1、配备足够的专业人员办理本基金的注册登记业务； 
2、严格按照法律法规和基金合同规定的条件办理基金的注册登记业务； 
3、保存基金份额持有人名册及相关的申购、赎回与转换等业务记录15年
以上； 
 
39富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















4、对基金份额持有人的基金账户信息负有保密义务，因违反该保密义务对
基金投资者或基金造成的损失，须承担相应的赔偿责任，但监管部门和司法强
制检查情形除外； 
5、按基金合同、招募说明书和有关公告规定为基金投资者办理非交易过户
业务、转托管和提供其他必要服务； 
6、法律法规规定的其他义务。 
 
 
 
 
40富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第十部分


 基金的投资 
一、投资目标 
基于基本面研究和证券市场分析，采取灵活的资产配置策略，合理配置股
票、债券和现金资产比重，以及各大类资产中不同子类资产占比，在有效控制
风险前提下，追求基金资产的长期稳健增值。 
 
二、投资范围 
本基金投资于国内依法公开发行或上市的股票、债券等金融工具及法律、
法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具，具体包括：股票（包括中小
板股票、创业板股票及其他经中国证监会核准上市的股票）、债券、衍生工具
(权证等)以及法律、法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。如法律
法规或监管机构以后允许基金投资其他金融衍生产品或其它品种的，本基金管
理人在履行适当程序后，可以将其纳入本基金的投资范围。 
 
本基金的投资组合比例为：股票资产占基金资产的 30%－80%；债券、现金
类资产以及中国证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的 20－70%。
其中，现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%；权证
市值占基金资产净值的比例不超过3%。 
 
三、投资理念 
证券市场随着经济基本面的变化呈现周期性波动，积极有效的资产配置是
取得长期良好投资回报的主要决定因素。本基金将遵循经济周期性波动的规
律，灵活地调整股票和固定收益资产的投资比例，动态控制组合风险，力争长
期稳定的投资回报。 
 
四、投资策略 
本基金基于对宏观经济和资本市场中长期趋势的判断来进行基金中长期资
产配置。在股票投资方面，本基金将通过深度挖掘具有核心竞争力和良好发展
前景的个股构建基金股票投资组合。在债券投资方面，以中长期利率趋势分析
为主，结合经济周期、宏观经济运行中的价格指数、资金供求分析、货币政
策、财政政策研判及收益率曲线分析，在保证流动性和风险可控的前提下，实
施积极的债券投资组合管理。 
 
41富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















（一）资产配置策略 
本基金贯彻“自上而下”的资产配置策略，通过对宏观经济周期、国家经
济政策、证券市场流动性和大类资产相对收益特征等因素的综合分析，在遵守
大类资产投资比例限制的前提下进行积极的资产配置，对基金组合中股票、债
券、短期金融工具的配置比例进行调整和优化，平衡投资组合的风险与收益。
本基金在进行资产配置时，重点考察宏观经济状况、资金流动性、资产估值水
平和市场因素这四个方面。 
 宏观经济状况：重点关注反映国家经济增长情况及通胀水平的宏观经济
指标、财政政策与货币政策、工业企业经营情况等； 
 资金流动性：主要考察货币环境变化对利率、汇率等关键金融变量的影
响，关注市场资金在各个资产市场间的流动，包括货币供应量、商业银行
信贷、资金流动情况等； 
 资产估值水平：通过对各类资产的相对估值和绝对估值指标的对比分
析， 寻找相对的估值洼地； 
 市场因素：主要分析反映投资者情绪和市场动量特征等方面的指标来判
断未来市场的变化趋势。 
本基金通过对上述指标的深入分析和综合评估，从长期、中期和短期三个
视角综合考察各类资产的配置时机和配置比例。 
（1） 长期资产配置 
本基金的长期资产配置主要参考投资时钟理论，通过对宏观经济指标及货
币财政政策的分析，判断我国宏观经济所处的状态。在经济衰退阶段重点配置
固定收益类资产；在经济复苏和繁荣阶段主要配置股票等权益类资产；在经济
陷入滞胀阶段，则增加货币市场工具和现金的持有比例。由于国家宏观经济政
策和产业政策的调整会对经济周期产生一定的影响，市场对政策的预期变化也
会带来市场波动的风险，因此本基金在评估资产配置时机时也将考虑国家宏观
政策变化对经济周期的影响。 
（2） 中期资产配置 
本基金的中期资产配置策略重点考察资金流动性因素和市场估值水平。利
用股债吸引力模型（FED 模型）来判断股票资产和债券资产的相对吸引力，利
用 M1、M2 等货币供应量指标评估市场的流动性；通过各类资产的相对估值和
 
42富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















绝对估值指标的对比分析，寻找相对的估值洼地。 
（3） 短期资产配置 
本基金将在中期资产配置的基础上，结合投资者情绪、市场成交量、市场
动量等特征对大类资产配置进行调整。 
（二）股票投资策略 
通过自下而上的基本面研究，选择具有核心竞争力、具备持续成长能力且
估值具有吸引力的上市公司股票，获取公司成长和估值提升带来的双重收益。
在选择个股时，主要关注公司的成长性和估值两方面因素。 
1、成长性因素 
选择具有持续、稳定的盈利增长历史，且预期盈利能力将保持稳定增长的
公司。在评估上市公司成长性方面，主要考察公司所在行业的发展前景、公司
成长速度、成长质量和公司的成长驱动因素。 
（1） 行业发展前景 
主要从行业的生命周期、行业景气度、产业政策、产业链景气传导、行业
竞争格局等方面，分析上市公司所处行业的发展前景。 
（2） 公司成长速度 
结合公司所处行业特征及在行业中的相对竞争地位，分析公司的成长速
度，重点考察公司的业务增长、利润增长等，挖掘具有较高成长速度的上市公
司。 
（3） 公司成长质量 
主要分析公司的利润构成、利润率、资产收益率及其变化，同时考察公司
的财务状况、现金流特征，以及公司的研发能力、管理能力、核心技术等竞争
优势，评估公司的成长是否来自其内在优势，以及这些支撑公司成长的因素是
否具备持续性。 
（4） 公司成长驱动因素 
主要从公司的核心竞争力、商业盈利模式、公司治理结构和管理团队素质
等方面考察公司保持较快成长速度的驱动因素。 
2、估值因素 
结合公司所处行业的特点及业务模式，运用相对估值指标和绝对估值模型
相结合，纵向分析和横向对比的方法，评估上市公司的投资价值和安全边际。 
 
43富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















本基金在综合分析上市公司成长性和股票估值水平的基础上，选择具备持
续成长能力且估值合理或低估的上市公司股票。此外，在投资管理过程中，也
将关注公司信息、公司行为、行业政策、市场特征等催化剂因素，以优化个股
选择和组合调整策略。 
（三）债券投资策略



本基金通过对宏观经济、货币政策、财政政策、资金流动性等影响市场利
率的主要因素进行深入研究，结合新券发行情况，综合分析市场利率和信用利
差的变动趋势，采取久期调整、收益率曲线配置和券种配置等积极投资策略，
把握债券市场投资机会，以获取稳健的投资收益。 
（四）权证投资策略



本基金在进行权证投资时，将通过对权证标的证券基本面的研究，结合权
证定价模型确定其合理估值水平，谨慎地进行投资，在控制下跌风险、实现保
值的前提下，追求较为稳定的增值收益。



（五）其他衍生工具投资策略



本基金将密切跟踪国内各种衍生产品的动向，一旦有新的产品推出市场，
将在相应法律法规的框架内，制订符合本基金投资目标的投资策略，在充分考
虑衍生产品风险和收益特征的前提下，谨慎进行投资。 
（六）本基金投资程序如下： 
本基金通过对不同层次的决策主体明确授权范围，建立完善的投资决策运
作体系： 
1、投资决策委员会会议：投资决策委员会为基金管理人的最高投资决策机
构，由投资决策委员会主席主持，对基金经理或其他投资决策委员会成员提交
的基金投资计划、投资策略重大调整、投资范围和权限等重大投资决策事项进
行深入分析、讨论并做出决议。 
2、基金经理根据投资决策委员会授权和会议决议，在研究分析部的研究支
持下，根据市场情况，进行投资组合的构建或调整。在组合构建和调整的过程
中，基金经理必须严格遵守有关法律法规、基金合同的投资限制及其他要求。 
3、中央交易室按照有关制度流程负责执行基金经理的投资指令，并担负一
线风险监控职责。 
4、风险控制部按照有关法律法规、基金合同和公司制度流程，对基金的投
资行为和投资组合进行持续监控，并定期进行风险分析和报告，确保基金投资
承担的风险在适当的范围内。 
 
44富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















5、风险管理和业绩分析会议：由投资决策委员会主席主持，投资总监、研
究主管和风险管理经理参加。风险管理经理向会议提交最新的投资风险和业绩
评估报告，会议讨论基金投资合规控制和风险管理事项并形成决议，同时依据
绩效分析的结果提出组合调整建议。 
6、基金经理根据风险管理和业绩分析会议的决议或建议，对投资组合进行
调整，以确保遵守各项合规控制和风险管理要求。 
 
五、业绩比较基准 
本基金的业绩比较基准为60% × 沪深300指数收益率 + 40% × 中债国债
总指数收益率（全价）。 
沪深300指数衡量股票投资部分的业绩，中债国债总指数（全价）衡量基金
债券投资部分的业绩。 
如果今后证券市场中出现更具代表性的业绩比较基准，或有更权威、更科
学的复合指数权重比例，本基金管理人可以依据维护基金份额持有人合法权益
的原则，根据实际情况在履行适当的程序后对业绩比较基准进行相应调整。 
 
六、风险收益特征 
本基金是混合型基金，混合型基金的风险高于货币市场基金和债券型基
金，低于股票型基金，属于中高风险、中高收益的品种。 
 
七、投资禁止行为与限制 
（一）为维护基金份额持有人的合法权益，本基金禁止从事以下行为： 
1、承销证券； 
2、向他人贷款或者提供担保； 
3、从事承担无限责任的投资； 
4、买卖其他基金份额，但是国务院另有规定的除外； 
5、向基金管理人、基金托管人出资或者买卖基金管理人、基金托管人发行
的股票或者债券； 
6、买卖与基金管理人、基金托管人有控股关系的股东或者与基金管理人、
基金托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券； 
7、从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动； 
 
45富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















8、依照法律法规有关规定，由中国证监会规定禁止的其他活动。 
若法律法规或监管部门取消上述禁止性规定，履行适当程序后，本基金投
资可不受上述规定限制。 
（二）基金投资组合比例限制 
1、本基金持有一家上市公司的股票，其市值不超过基金资产净值的10%； 
2、本基金与由本基金管理人管理的其他基金持有一家公司发行的证券，不
超过该证券的10%； 
3、进入全国银行间同业市场的债券回购融入的资金余额不得超过基金资产
净值的40%，债券回购最长期限为１年，债券回购到期后不得展期； 
4、本基金参与股票发行申购，本基金所申报的金额不超过本基金的总资
产，本基金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量； 
5、保持不低于基金资产净值5％的现金或者到期日在一年以内的政府债
券； 
6、本基金投资权证，在任何交易日买入的总金额，不超过上一交易日基金
资产净值的0.5%，基金持有的全部权证的市值不超过基金资产净值的 3％，本
基金管理人管理的全部基金持有同一权证的比例不超过该权证的10％；投资于
其他权证的投资比例，遵从法律法规或监管部门的相关规定； 
7、本基金持有的同一（指同一信用级别）资产支持证券的比例，不得超过
该资产支持证券规模的10％；本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证
券的比例，不得超过该基金资产净值的10%；基金管理人管理的全部证券投资基
金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券，不得超过其各类资产支持证券
合计规模的10%；本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过该基金资产
净值的20％； 
8、本基金应投资于信用级别评级为BBB 以上(含BBB)的资产支持证券。基
金持有资产支持证券期间，如果其信用等级下降、不再符合投资标准，应在评
级报告发布之日起3 个月内予以全部卖出； 
9、本基金不得违反基金合同中有关投资范围、投资策略、投资比例的规
定； 
10、法律法规或监管部门对上述比例限制另有规定的，从其规定。 
基金管理人应当自基金合同生效之日起六个月内使基金的投资组合比例符
合基金合同的约定。在符合相关法律法规规定的前提下，因证券市场波动、上
市公司合并、基金规模变动等非本基金管理人的因素致使基金的投资组合不符
 
46富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















合上述1-3项以及5-9项规定的投资比例的，基金管理人应当在10个交易日内进
行调整。法律法规或监管部门另有规定的，从其规定。 
若法律法规或监管部门取消上述限制，履行适当程序后，本基金投资可不
受上述规定限制。 
（三）若将来法律法规或中国证监会的相关规定发生修改或变更，致使本
款前述第 1 项和第 2 项约定的任何投资禁止行为和投资组合比例限制被修改或
取消的，基金管理人在履行适当程序后，本基金可相应调整禁止行为和投资限
制规定。 
 
八、投资组合比例调整 
基金管理人应当自基金合同生效之日起 6 个月内使基金的投资组合比例符
合基金合同的约定。在符合相关法律法规规定的前提下，因证券市场波动、上
市公司合并、基金规模变动、股权分置改革中支付对价等基金管理人之外的因
素致使基金投资不符合基金合同约定的投资比例规定的，基金管理人应当在 10
个交易日内进行调整。 
 
九、基金的融资、融券 
本基金可以按照有关法律法规和政策的规定进行融资和融券。 
 
十、基金管理人代表基金份额持有人利益行使股东权利及因基金财产投资于证
券所产生的其他权利的处理原则及方法 
1、基金管理人按照国家有关规定代表基金独立行使股东权利，保护基金份
额持有人的利益； 
2、不谋求对上市公司的控股，不参与所投资上市公司的经营管理； 
3、有利于基金财产的安全与增值； 
4、不通过关联交易为自身、雇员、授权代理人或任何存在利害关系的第三
人牟取任何不当利益。 
 
47富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第十一部分


 基金的财产 
一、基金资产总值 
基金资产总值是指基金拥有的各类有价证券、银行存款本息、基金应收款
项申购款以及其他资产的价值总和。 
 
二、基金资产净值 
基金资产净值是指基金资产总值减去基金负债后的金额。 
 
三、基金财产的账户 
本基金财产以基金名义开立银行存款账户，以基金托管人的名义开立证券
交易清算资金的结算备付金账户，以基金托管人和本基金联名的方式开立基金
证券账户，以本基金的名义开立银行间债券托管账户。开立的基金专用账户与
基金管理人、基金托管人、代销机构和注册登记机构自有的财产账户以及其他
基金财产账户相独立。 
 
四、基金财产的保管和处分 
基金财产独立于基金管理人、基金托管人和代销机构的固有财产，并由基
金托管人保管。基金管理人、基金托管人因基金财产的管理、运用或者其他情
形而取得的财产和收益归入基金财产。基金管理人、基金托管人可以按基金合
同的约定收取管理费、托管费以及其他基金合同约定的其他费用。基金管理
人、基金托管人以其自有财产承担法律责任，其债权人不得对基金财产行使请
求冻结、扣押和其他权利。 
基金管理人、基金托管人因依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产等
原因进行清算的，基金财产不属于其清算财产。 
基金财产的债权，不得与基金管理人、基金托管人固有财产的债务相抵
销；不同基金财产的债权债务，不得相互抵销。 
除依据《基金法》、基金合同及其他有关规定处分外，基金财产不得被处
分。非因基金财产本身承担的债务，不得对基金财产强制执行。 
 
 
48富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第十二部分


 基金资产估值 
一、估值目的 
基金资产的估值目的是客观、准确地反映基金相关金融资产的公允价值，
并为基金份额提供计价依据。 
 
二、估值日 
本基金的估值日为相关的证券交易场所的正常交易日，以及国家法律法规
规定需要对外披露基金净值的非交易日。 
 
三、估值对象 
基金依法拥有的股票、债券、权证及其他基金资产和负债。 
 
四、估值方法 
（一）股票估值方法： 
1、上市股票的估值： 
上市流通股票按估值日其所在证券交易所的收盘价估值；估值日无交易
的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，以最近交易日的收盘价估值；
如果估值日无交易，且最近交易日后经济环境发生了重大变化的，将参考类似
投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易日收盘价，确定公允价值
进行估值。 
2、未上市股票的估值： 
（1）首次发行未上市的股票，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难
以可靠计量公允价值的情况下，按成本价估值； 
（2）送股、转增股、配股和公开增发新股等发行未上市的股票，按估值日
在证券交易所上市的同一股票的估值价格进行估值； 
（3）首次公开发行有明确锁定期的股票，同一股票在交易所上市后，按估
值日在证券交易所上市的同一股票的估值价格进行估值； 
（4）非公开发行的且在发行时明确一定期限锁定期的股票，按监管机构或
行业协会有关规定确定公允价值。 
 
49富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















3、在任何情况下，基金管理人如采用本项第（1）－（2）小项规定的方法
对基金资产进行估值，均应被认为采用了适当的估值方法。但是，如果基金管
理人认为按本项第（1）－（2）小项规定的方法对基金资产进行估值不能客观
反映其公允价值的，基金管理人可根据具体情况，并与基金托管人商定后，按
最能反映公允价值的价格估值。 
4、国家有最新规定的，按其规定进行估值。 
（二）债券估值方法： 
1、在证券交易所市场挂牌交易且实行净价交易的债券按估值日收盘价估
值；估值日没有交易的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交
易日的收盘价估值；如果估值日无交易，且最近交易日后经济环境发生了重大
变化的，将参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易日收
盘价，确定公允价值进行估值。 
2、在证券交易所市场挂牌交易且未实行净价交易的债券按估值日收盘价减
去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值；估值日没有交易
的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交易日债券收盘价减去
债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价估值；如果估值日无交易，且最
近交易日后经济环境发生了重大变化的，将参考类似投资品种的现行市价及重
大变化因素，调整最近交易日收盘价，确定公允价值进行估值。









3、首次发行未上市债券采用估值技术确定的公允价值进行估值，在估值技
术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。 
4、交易所以大宗交易方式转让的资产支持证券，采用估值技术确定公允价
值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本进行后续计量。 
5、在全国银行间债券市场交易的债券、资产支持证券等固定收益品种，采
用估值技术确定公允价值。 
6、同一债券同时在两个或两个以上市场交易的，按债券所处的市场分别估
值。 
7、在任何情况下，基金管理人如采用本项第 1－6 小项规定的方法对基金
资产进行估值，均应被认为采用了适当的估值方法。但是，如果基金管理人认
为按本项第 1－6 小项规定的方法对基金资产进行估值不能客观反映其公允价值
 
50富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















的，基金管理人在综合考虑市场成交价、市场报价、流动性、收益率曲线等多
种因素基础上形成的债券估值，基金管理人可根据具体情况与基金托管人商定
后，按最能反映公允价值的价格估值。 
8、国家有最新规定的，按其规定进行估值。 
（三）权证估值方法： 
1、基金持有的权证，从持有确认日起到卖出日或行权日止，上市交易的权
证按估值日在证券交易所挂牌的该权证的收盘价估值；估值日没有交易的，且
最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交易日的收盘价估值；如最近
交易日后经济环境发生了重大变化的，可参考类似投资品种的现行市价及重大
变化因素，调整最近交易市价，确定公允价格。 
2、首次发行未上市的权证，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以
可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。 
3、因持有股票而享有的配股权，以及停止交易、但未行权的权证，采用估
值技术确定公允价值进行估值。 
4、在任何情况下，基金管理人如采用本项第 1－3 项规定的方法对基金资
产进行估值，均应被认为采用了适当的估值方法。但是，如果基金管理人认为
按本项第 1－3 项规定的方法对基金资产进行估值不能客观反映其公允价值的，
基金管理人可根据具体情况，并与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的
价格估值。 
5、国家有最新规定的，按其规定进行估值。 
（四）其他有价证券等资产按国家有关规定进行估值。 
 
五、估值程序 
基金日常估值由基金管理人进行。基金份额净值由基金管理人完成估值
后，将估值结果以书面形式报给基金托管人，基金托管人按基金合同规定的估
值方法、时间、程序进行复核，基金托管人复核无误后签章返回给基金管理
人，由基金管理人依据基金合同和有关法律法规的规定予以公布。月末、年中
和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。 
 
 
51富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















六、估值错误的处理 
基金管理人和基金托管人将采取必要、适当、合理的措施确保基金资产估
值的准确性、及时性。 
基金合同的当事人应按照以下约定处理： 
（一）差错类型 
本基金运作过程中，如果由于基金管理人或基金托管人或注册登记机构或
代销机构或基金投资者自身的过错造成差错，导致其他当事人遭受损失的，差
错的责任人应当对由于该差错遭受损失的当事人（“受损方”）按下述“差错
处理原则”给予赔偿，承担赔偿责任。 
上述差错的主要类型包括但不限于：资料申报差错、数据传输差错、数据
计算差错、系统故障差错、下达指令差错等；对于因技术原因引起的差错，若
系同行业现有技术水平不能预见、不能避免、不能克服，则属不可抗力，按照
下述规定执行。 
由于不可抗力原因造成基金投资者的交易资料灭失或被错误处理或造成其
他差错，因不可抗力原因出现差错的当事人不对其他当事人承担赔偿责任，但
因该差错取得不当得利的当事人仍应负有返还不当得利的义务。 
（二）差错处理原则 
1、差错已发生，但尚未给当事人造成损失时，差错责任方应及时协调各
方，及时进行更正，因更正差错发生的费用由差错责任方承担；由于差错责任
方未及时更正已产生的差错，给当事人造成损失的，由差错责任方承担；若差
错责任方已经积极协调，并且有协助义务的当事人有足够的时间进行更正而未
更正，则其应当承担相应赔偿责任。差错责任方应对更正的情况向有关当事人
进行确认，确保差错已得到更正； 
2、差错的责任方对可能导致有关当事人的直接损失负责，不对间接损失负
责，并且仅对差错的有关直接当事人负责，不对第三方负责； 
3、因差错而获得不当得利的当事人负有及时返还不当得利的义务。但差错
责任方仍应对差错负责。如果由于获得不当得利的当事人不返还或不全部返还
不当得利造成其他当事人的利益损失，则差错责任方应赔偿受损方的损失，并
在其支付的赔偿金额的范围内对获得不当得利的当事人享有要求交付不当得利
 
52富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















的权利；如果获得不当得利的当事人已经将此部分不当得利返还给受损方，则
受损方应当将其已经获得的赔偿额加上已经获得的不当得利返还的总和超过其
实际损失的差额部分支付给差错责任方； 
4、差错调整采用尽量恢复至假设未发生差错的正确情形的方式； 
5、差错责任方拒绝进行赔偿时，如果因基金管理人的行为造成基金财产损
失时，基金托管人应为基金的利益向基金管理人追偿，如果因基金托管人的行
为造成基金财产损失时，基金管理人应为基金的利益向基金托管人追偿。基金
管理人和托管人之外的第三方造成基金财产的损失，并拒绝进行赔偿时，由基
金管理人负责向差错方追偿；追偿过程中产生的有关费用，由责任方承担，不
列入基金费用项目； 
6、如果出现差错的当事人未按规定对受损方进行赔偿，并且依据法律法
规、基金合同或其他规定，基金管理人自行或依据法院判决、仲裁裁决对受损
方承担了赔偿责任，则基金管理人有权向有责任的当事人进行追索，并有权要
求其赔偿或补偿由此发生的费用和遭受的损失； 
7、按法律法规规定的其他原则处理差错。 
（三）差错处理程序 
差错被发现后，有关的当事人应当及时进行处理，处理的程序如下： 
1、查明差错发生的原因，列明所有的当事人，并根据差错发生的原因确定
差错的责任方； 
2、根据差错处理原则或当事人协商的方法对因差错造成的损失进行评估； 
3、根据差错处理原则或当事人协商的方法由差错的责任方进行更正和赔偿
损失； 
4、根据差错处理的方法，需要修改基金注册登记机构交易数据的，由基金
注册登记机构进行更正，并就差错的更正向有关当事人进行确认。 
（四）基金份额净值差错处理的原则和方法 
1、当基金份额净值小数点后 3 位以内（含第 3 位）发生差错时，视为基金
份额净值错误；基金份额净值出现错误时，基金管理人应当立即予以纠正，通
报基金托管人，并采取合理的措施防止损失进一步扩大；当错误达到或超过基
金资产净值的 0.25%时，基金管理公司应当及时通知基金托管人并报中国证监
 
53富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















会；错误偏差达到基金份额净值的 0.5%时，基金管理人应当公告、通报基金托
管人并报中国证监会备案；当发生净值计算错误时，由基金管理人负责处理，
由此给基金份额持有人和基金造成损失的，应由基金管理人先行赔付，基金管
理人按差错情形，有权向其他当事人追偿。



2、当基金份额净值计算差错给基金和基金份额持有人造成损失需要进行赔
偿时，基金管理人和基金托管人应根据实际情况界定双方承担的责任，经确认
后按以下条款进行赔偿：



（1）本基金的基金会计责任方由基金管理人担任，与本基金有关的会计问
题，如经双方在平等基础上充分讨论后，尚不能达成一致时，按基金会计责任
方的建议执行，由此给基金份额持有人和基金造成的损失，由基金管理人负责
赔付；



（2）若基金管理人计算的基金份额净值已由基金托管人复核确认后公告，
而且基金托管人未对计算过程提出疑义或要求基金管理人书面说明，份额净值
出错且造成基金份额持有人损失的，应根据法律法规的规定对基金份额持有人
或基金支付赔偿金，就实际向基金份额持有人或基金支付的赔偿金额，其中基
金管理人承担50%，基金托管人承担50%； 
（3）如基金管理人和基金托管人对基金份额净值的计算结果，虽然多次重
新计算和核对，尚不能达成一致时，为避免不能按时公布基金份额净值的情
形，以基金管理人的计算结果对外公布，由此给基金份额持有人和基金造成的
损失，由基金管理人负责赔付；



（4）由于基金管理人提供的信息错误（包括但不限于基金申购或赎回金额
等），进而导致基金份额净值计算错误而引起的基金份额持有人和基金的损
失，由基金管理人负责赔付。 
3、基金管理人和基金托管人由于各自技术系统设置而产生的净值计算尾
差，以基金管理人计算结果为准。 
4、前述内容如法律法规或者监管部门另有规定的，从其规定。如果行业有
通行做法，基金管理人和基金托管人应本着平等和保护基金份额持有人利益的
原则进行协商。 
 
 
54富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















七、暂停估值的情形 
1、基金投资所涉及的证券交易所遇法定节假日或因其他原因暂停营业时； 
2、因不可抗力或其他情形致使基金管理人、基金托管人无法准确评估基金
资产价值时； 
3、占基金相当比例的投资品种的估值出现重大转变，而基金管理人为保障
基金份额持有人的利益，已决定延迟估值； 
4、如果出现基金管理人认为属于紧急事故的任何情况，会导致基金管理人
不能出售或评估基金资产的； 
5、中国证监会和基金合同认定的其他情形。 
 
八、基金净值的确认 
用于基金信息披露的基金资产净值和基金份额净值由基金管理人负责计
算，基金托管人负责进行复核。基金管理人应于每个工作日交易结束后将当日
的净值计算结果发送给基金托管人。基金托管人对净值计算结果复核确认后发
送给基金管理人，由基金管理人依据基金合同和有关法律法规的规定对基金净
值予以公布。 
基金份额净值的计算精确到 0.001 元，小数点后第四位四舍五入。国家另
有规定的，从其规定。 
 
九、特殊情形的处理 
（一）基金管理人或基金托管人按股票估值方法的第 3 项、债券估值方法
的第 7 项、权证估值方法的第 4 项进行估值时，所造成的误差不作为基金资产
估值错误处理。 
（二）由于证券交易所及登记结算公司发送的数据错误，有关会计制度变
化或由于其他不可抗力原因，基金管理人和基金托管人虽然已经采取必要、适
当、合理的措施进行检查，但是未能发现该错误而造成的基金份额净值计算错
误，基金管理人、基金托管人可以免除赔偿责任。但基金管理人、基金托管人
应积极采取必要的措施消除由此造成的影响。 
 
 
55富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第十三部分


基金的收益与分配 
一、基金利润的构成 
基金利润指基金利息收入、投资收益、公允价值变动收益和其他收入扣除
相关费用后的余额；基金已实现收益指基金利润减去公允价值变动收益后的余
额。 
 
二、基金可供分配利润 
基金可供分配利润指截至收益分配基准日（即可供分配利润计算截至日，
下同）资产负债表中基金未分配利润与未分配利润中已实现收益的孰低数。 
 
三、收益分配原则 
本基金收益分配应遵循下列原则： 
1.本基金的每份基金份额享有同等分配权； 
2.在符合有关基金分红条件的前提下，本基金每年收益分配次数最多为 4
次，每份基金份额每次分配比例不得低于收益分配基准日每份基金份额可供分
配利润的10%；若基金合同生效不满3个月，可不进行收益分配； 
3.基金收益分配基准日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额
后不能低于面值；



4.本基金收益分配方式分为两种：现金分红与红利再投资，基金投资者可
选择现金红利或将现金红利自动转为基金份额进行再投资；若基金投资者不选
择，本基金默认的收益分配方式是现金分红；



5.法律法规或监管机构另有规定的从其规定。 
在不影响基金投资者利益的情况下，基金管理人可在法律法规允许的前提
下酌情调整以上基金收益分配原则，此项调整不需要召开基金份额持有人大
会，但应根据《信息披露办法》于变更实施前 2 日内在指定媒体和基金管理人
网站上公告。 
 
四、收益分配方案 
基金收益分配方案中应载明基金收益分配基准日可供分配利润、基金收益
分配对象、分配时间、分配数额及比例、分配方式等内容。 
 
56富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















五、收益分配的时间和程序 
1.本基金收益分配方案由基金管理人拟定、由基金托管人核实后确定，基
金管理人按法律法规的规定公告并向中国证监会备案。 
2.本基金收益分配的发放日距离收益分配基准日的时间不超过 15 个工作
日。在分配方案公布后(依据具体方案的规定)，基金管理人就支付的现金红利
向基金托管人发送划款指令，基金托管人按照基金管理人的指令及时进行分红
资金的划付。 
3.法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。 
 
六、收益分配中发生的费用 
若收益分配时所发生的银行转账或其他手续费用由基金份额持有人自行承
担的，当基金份额持有人的现金红利小于一定金额，不足于支付银行转账或其
他手续费用时，注册登记机构可将基金份额持有人的现金红利自动转为基金份
额。红利再投资的计算方法，依照《业务管理规则》执行。 
 
 
57富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第十四部分


 基金费用与税收 
一、基金的费用的种类 
1、基金管理人的管理费； 
2、基金托管人的托管费； 
3、基金合同生效后的信息披露费用； 
4、基金份额持有人大会费用； 
5、基金合同生效后与基金有关的会计师费、律师费； 
6、基金的证券交易费用； 
7、基金财产拨划支付的银行费用； 
8、按照国家有关规定和基金合同约定可以在基金财产中列支的其他费用。 
上述基金费用由基金管理人在法律法规规定的范围内按照公允的市场价格
确定，法律法规和基金合同另有规定时从其规定。 
 
二、基金费用计提方法、计提标准和支付方式 
1、基金管理人的管理费 
在通常情况下，基金管理费按前一日基金资产净值的年费率计提。计算方
法如下： 
H＝E×年管理费率÷当年天数，本基金年管理费率为1.5% 
H为每日应计提的基金管理费 
E为前一日基金资产净值 
基金管理费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金管
理费划付指令，经基金托管人复核后于次月首日起 3 个工作日内从基金财产中
一次性支付给基金管理人，若遇法定节假日、休息日或不可抗力致使无法按时
支付的，支付日期顺延至最近可支付日支付。 
2、基金托管人的基金托管费 
在通常情况下，基金托管费按前一日基金资产净值的年费率计提。计算方
法如下： 
H＝E×年托管费率÷当年天数，本基金年托管费率为0.25% 
H为每日应计提的基金托管费 
E为前一日基金资产净值 
 
58富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















基金托管费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金托
管费划付指令，经基金托管人复核后于次月首日起 3 个工作日内从基金财产中
一次性支付给基金托管人，若遇法定节假日、休息日或不可抗力致使无法按时
支付的，支付日期顺延至最近可支付日支付。 
3、本部分第一条第 3 至第 7 项费用由基金托管人根据其他有关法律法规及
相应协议的规定，按费用支出金额支付，列入或摊入当期基金费用。 
 
三、不列入基金费用的项目 
基金募集期间的律师费、会计师费和信息披露费用不得从基金财产中列
支，基金收取认购费的，可以从认购费中列支。基金管理人与基金托管人因未
履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金资产的损失，以及处理与基金运
作无关的事项发生的费用等不列入基金费用。 
其他具体不列入基金费用的项目依据中国证监会有关规定执行。 
 
四、费用调整 
基金管理人和基金托管人可根据基金发展情况调整基金管理费率和基金托
管费率。降低基金管理费率和基金托管费率，无须召开基金份额持有人大会。
基金管理人必须依照《信息披露办法》有关规定最迟于新的费率实施前 2 日内
在指定媒体上刊登公告。 
 
五、基金税收 
基金和基金份额持有人根据国家法律法规的规定，履行纳税义务。 
 
 
59富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第十五部分


 基金的会计与审计 
一、基金会计政策 
1、基金管理人为本基金的会计责任方； 
2、本基金的会计年度为公历每年的1月1日至12月31日，如果基金合同
生效所在的会计年度，基金合同生效少于3个月，可以并入下一个会计年度； 
3、本基金的会计核算以人民币为记账本位币，以人民币元为记账单位； 
4、会计制度执行国家有关的会计制度； 
5、本基金独立建账、独立核算； 
6、基金管理人及基金托管人分别保留完整的会计账目、凭证并进行日常的
会计核算，按照有关规定编制基金会计报表； 
7、基金托管人定期与基金管理人就基金的会计核算、报表编制等进行核对
并书面确认。 
 
二、基金的审计 
1、基金管理人聘请具有从事证券相关业务资格的会计师事务所及其注册会
计师对本基金年度财务报表及其他规定事项进行审计。会计师事务所及其注册
会计师与基金管理人、基金托管人相互独立。 
2、会计师事务所更换经办注册会计师时，应事先征得基金管理人同意。 
3、基金管理人认为有充足理由更换会计师事务所，经基金托管人同意，并
报中国证监会备案后可以更换。基金管理人应当依据《信息披露办法》中的有
关规定在指定媒体和基金管理人网站上公告。 
 
 
60富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第十六部分


 基金的信息披露 
基金信息披露义务人应当在中国证监会规定时间内，将应予披露的基金信
息通过至少一种中国证监会指定媒体和基金管理人、基金托管人的互联网网站
等媒介披露，并保证投资者能够按照基金合同约定的时间和方式查阅或者复制
公开披露的信息资料。 
基金信息披露义务人在承诺公开披露的基金信息时，不得有下列行为： 
1、虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏； 
2、对证券投资业绩进行预测； 
3、违规承诺收益或者承担损失； 
4、诋毁其他基金管理人、基金托管人或者基金份额销售机构； 
5、登载任何自然人、法人或者其他组织的祝贺性、恭维性或推荐性的文
字； 
6、中国证监会禁止的其他行为。 
基金公开披露的信息应采用中文文本。如同时采用外文文本的，基金信息
披露义务人应保证两种文本的内容一致。两种文本发生歧义的，以中文文本为
准。 
基金公开披露的信息采用阿拉伯数字；除特别说明外，货币单位为人民币
元。 
（一）基金招募说明书、基金合同、基金托管协议 
基金募集申请经中国证监会核准后，基金管理人在基金份额发售 3 日前，
将招募说明书、基金合同摘要登载在指定媒体和基金管理人网站上；基金管理
人、基金托管人应当将基金合同、托管协议登载在网站上。 
基金合同生效后，基金管理人在每 6 个月结束之日起 45 日内，更新招募说
明书并登载在网站上，将更新后的招募说明书摘要登载在指定媒体和基金管理
人网站上；基金管理人在公告的 15 日前向中国证监会报送更新的招募说明书，
并就有关更新内容提供书面说明。 
（二）发售公告 
基金管理人应当就基金份额发售的具体事宜编制发售公告，并在披露招募
说明书的当日登载于指定媒体和基金管理人网站上。 
（三）基金合同生效公告 
 
61富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















基金管理人应当在基金合同生效的次日在指定媒体和基金管理人网站上登
载基金合同生效公告。 
（四）基金开始申购、赎回公告 
基金管理人应于申购开始日、赎回开始日前在指定媒体及基金管理人网站
上公告。 
（五）基金资产净值、基金份额净值公告 
基金合同生效后，在开始办理基金份额申购或者赎回前，基金管理人应当
至少每周公告一次基金资产净值和基金份额净值。 
在开始办理基金份额申购或者赎回后，基金管理人应当在每个开放日的次
日，通过网站、申购赎回代理机构以及其他媒介，披露开放日的基金份额净值
和基金份额累计净值。 
基金管理人应当公告半年度和年度最后一个市场交易日基金资产净值和基
金份额净值。基金管理人应当在前款规定的市场交易日的次日，将基金资产净
值、基金份额净值和基金份额累计净值登载在指定媒体和基金管理人网站上。 
（六）基金定期报告，包括基金年度报告、基金半年度报告和基金季度报
告 
基金管理人应当在每年结束之日起 90 日内，编制完成基金年度报告，并将
年度报告正文登载于网站上，将年度报告摘要登载在指定媒体和基金管理人网
站上。基金年度报告的财务会计报告应当经过审计。 
基金管理人应当在上半年结束之日起 60 日内，编制完成基金半年度报告，
并将半年度报告正文登载在网站上，将半年度报告摘要登载在指定媒体和基金
管理人网站上。 
基金管理人应当在每个季度结束之日起 15 个工作日内，编制完成基金季度
报告，并将季度报告登载在指定媒体和基金管理人网站上。 
基金合同生效不足 2 个月的，基金管理人可以不编制当期季度报告、半年
度报告或者年度报告。 
基金定期报告在公开披露的第 2 个工作日，分别报中国证监会和基金管理
人主要办公场所所在地中国证监会派出机构备案。报备应当采用电子文本和书
面报告两种方式。 
（七）临时报告 
 
62富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















基金发生重大事件，有关信息披露义务人应当在 2 日内编制临时报告书，
予以公告，并在公开披露日分别报中国证监会和基金管理人主要办公场所所在
地中国证监会派出机构备案。 
前款所称重大事件，是指可能对基金份额持有人权益或者基金份额的价格
产生重大影响的下列事件： 
1、基金份额持有人大会的召开； 
2、终止基金合同； 
3、转换基金运作方式； 
4、更换基金管理人、基金托管人； 
5、基金管理人、基金托管人的法定名称、住所发生变更； 
6、基金管理人股东及其出资比例发生变更； 
7、基金募集期延长； 
8、基金管理人的董事长、总经理及其他高级管理人员、基金经理和基金托
管人基金托管部门负责人发生变动； 
9、基金管理人的董事在一年内变更超过50%； 
10、基金管理人、基金托管人基金托管部门的主要业务人员在一年内变动
超过30%； 
11、涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼； 
12、基金管理人、基金托管人受到监管部门的调查； 
13、基金管理人及其董事、总经理及其他高级管理人员、基金经理受到严
重行政处罚，基金托管人及其基金托管部门负责人受到严重行政处罚； 
14、重大关联交易事项； 
15、基金收益分配事项； 
16、管理费、托管费等费用计提标准、计提方式和费率发生变更； 
17、基金份额净值计价错误达基金份额净值0.5%； 
18、基金改聘会计师事务所； 
19、基金变更、增加或减少销售代理机构； 
20、基金更换注册登记机构； 
21、本基金开始办理申购、赎回； 
22、本基金申购、赎回费率及其收费方式发生变更； 
 
63富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















23、本基金发生巨额赎回并延期支付； 
24、本基金暂停接受申购、赎回申请； 
25、本基金暂停接受申购、赎回申请后重新接受申购、赎回申请； 
26、基金推出新业务或服务； 
27、中国证监会规定的其他事项。 
（八）澄清公告 
在基金合同存续期限内，任何公共媒体中出现的或者在市场上流传的消息
可能对基金份额价格产生误导性影响或者引起较大波动的，相关信息披露义务
人知悉后应当立即对该消息进行公开澄清，并将有关情况立即报告中国证监
会。 
（九）基金份额持有人大会决议 
基金份额持有人大会决定的事项，应当依法报中国证监会核准或者备案，
并予以公告。召开基金份额持有人大会的，召集人应当至少提前 30 日公告基金
份额持有人大会的召开时间、会议形式、审议事项、议事程序和表决方式等事
项。 
基金份额持有人依法自行召集基金份额持有人大会，基金管理人、基金托
管人对基金份额持有人大会决定的事项不依法履行信息披露义务的，召集人应
当履行相关信息披露义务。 
（十）信息披露事务管理 
基金管理人、基金托管人应当建立健全信息披露管理制度，指定专人负责
管理信息披露事务。 
基金信息披露义务人公开披露基金信息，应当符合中国证监会相关基金信
息披露内容与格式准则的规定。 
基金托管人应当按照相关法律法规、中国证监会的规定和基金合同的约
定，对基金管理人编制的基金资产净值、基金份额净值、基金份额申购、赎回
价格、基金定期报告和定期更新的招募说明书等公开披露的相关基金信息进行
复核、审查，并向基金管理人出具书面文件或者盖章确认。 
基金管理人、基金托管人应当在指定报刊中选择披露信息的报刊。 
基金管理人、基金托管人除依法在指定媒体和基金管理人网站上披露信息
外，还可以根据需要在其他公共媒体披露信息，但是其他公共媒体不得早于指
 
64富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















定媒体和基金管理人网站披露信息，并且在不同媒介上披露同一信息的内容应
当一致。 
（十一）信息披露文件的存放与查阅 
招募说明书公布后，应当分别置备于基金管理人、基金托管人和基金份额
发售机构的住所，供公众查阅、复制。 
基金定期报告公布后，应当分别置备于基金管理人和基金托管人的住所，
以供公众查阅、复制。 
基金投资者在支付工本费后，可在合理时间内取得上述文件复制件或复印
件。 
(十二)暂停或延迟信息披露的情形 
1.因不可抗力或其他情形致使基金管理人、基金托管人无法准确评估基金
资产价值时； 
2.基金投资所涉及的证券交易市场遇法定节假日或因其他原因暂停营业
时； 
3.法律法规、基金合同或中国证监会规定的情况。 
 
 
65富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第十七部分


 风险揭示 
证券投资基金（以下简称“基金”）是一种长期投资工具，其主要功能是
分散投资，降低投资单一证券所带来的个别风险。基金不同于银行储蓄和债券
等能够提供固定收益预期的金融工具，投资者购买基金，既可能按其持有份额
分享基金投资所产生的收益，也可能承担基金投资所带来的损失。 
基金在投资运作过程中可能面临各种风险，既包括市场风险，也包括基金
自身的管理风险、技术风险和合规风险等。巨额赎回风险是开放式基金所特有
的一种风险，即当单个交易日基金的净赎回申请超过基金总份额的百分之十
时，投资者将可能无法及时赎回持有的全部基金份额。 
基金分为股票型基金、混合型基金、债券型基金、货币市场基金等不同类
型，投资者投资不同类型的基金将获得不同的收益预期，也将承担不同程度的
风险。一般来说，基金的收益预期越高，投资者承担的风险也越大。 
投资者应当充分了解基金定期定额投资和零存整取等储蓄方式的区别。定
期定额投资是引导投资者进行长期投资、平均投资成本的一种简单易行的投资
方式。但是定期定额投资并不能规避基金投资所固有的风险，不能保证投资者
获得收益，也不是替代储蓄的等效理财方式。 
投资者应当认真阅读本基金基金合同、招募说明书等基金法律文件，了解
本基金的风险收益特征，并根据自身的投资目的、投资期限、投资经验、资产
状况等判断基金是否和投资者的风险承受能力相适应。 
投资者应当通过本基金管理人或代销机构购买和赎回基金，基金代销机构
名单详见本基金的招募说明书以及相关公告。 
本基金在募集期内按1.00元面值发售并不改变基金的风险收益特征。投资
者按1.00元面值购买基金份额以后，有可能面临基金份额净值跌破1.00元、从
而遭受损失的风险。 
一、投资于本基金的风险 
本基金是一只灵活配置混合型基金，属于基金类型中具有中高等级风险的
基金品种，本基金的预期风险与预期收益都高于货币市场基金和债券型基金。 
（一）市场风险 
证券市场价格因受经济因素、政治因素、投资心理和交易制度等各种因素
的影响而引起的波动，将对本基金资产产生潜在风险，主要包括： 
 
66富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















1、政策风险 
货币政策、财政政策、产业政策等国家政策的变化对证券市场产生一定的
影响，导致市场价格波动，影响基金收益而产生风险。 
2、经济周期风险 
证券市场是国民经济的晴雨表，而经济运行具有周期性的特点。宏观经济
运行状况将对证券市场的收益水平产生影响，从而产生风险。 
3、利率风险 
金融市场利率波动会导致股票市场及债券市场的价格和收益率的变动，同
时直接影响企业的融资成本和利润水平。基金投资于股票和债券，收益水平会
受到利率变化的影响。 
4、上市公司经营风险 
上市公司的经营状况受多种因素影响，如市场、技术、竞争、管理、财务
等都会导致公司盈利发生变化，从而导致基金投资收益变化。 
5、购买力风险 
如果发生通货膨胀，基金投资于证券所获得的收益可能会被通货膨胀抵
消，从而影响基金资产的保值增值。 
（二）信用风险 
指基金在交易过程发生交收违约，或者基金所投资债券之发行人出现违
约、拒绝支付到期本息，导致基金资产损失。 
（三）债券收益率曲线变动风险 
债券收益率曲线变动风险是指与收益率曲线非平行移动有关的风险，单一
的久期指标并不能充分反映这一风险的存在。 
（四）再投资风险 
再投资风险反映了利率下降对固定收益证券利息收入再投资收益的影响，
这与利率上升所带来的价格风险（即前面所提到的利率风险）互为消长。具体
为当利率下降时，基金从投资的固定收益证券所得的利息收入进行再投资时，
将获得较少的收益率。 
（五）流动性风险 
指基金资产不能迅速转变成现金，或者不能应付可能出现的投资者大额赎
回的风险。 
 
67富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















在开放式基金交易过程中，可能会发生巨额赎回的情形。巨额赎回可能会
产生基金仓位调整的困难，导致流动性风险，甚至影响基金份额份额净值。 
（六）管理风险 
在基金管理运作过程中，可能因基金管理人对经济形势和证券市场等判断
有误、获取的信息不全等影响基金的收益水平。基金管理人和基金托管人的管
理水平、管理手段和管理技术等对基金收益水平存在影响。 
（七）操作或技术风险 
指相关当事人在业务各环节操作过程中，因内部控制存在缺陷或者人为因
素造成操作失误或违反操作规程等引致的风险，例如，越权违规交易、会计部
门欺诈、交易错误、IT系统故障等风险。 
在开放式基金的各种交易行为或者后台运作中，可能因为技术系统的故障
或者差错而影响交易的正常进行或者导致投资者的利益受到影响。这种技术风
险可能来自基金管理公司、注册登记机构、销售机构、证券交易所、证券登记
结算机构等等。 
（八）合规性风险 
指基金管理或运作过程中，违反国家法律、法规的规定，或者基金投资违
反法规及基金合同有关规定的风险。 
（九）本基金特有风险 
本基金属于混合型基金，通过在股票、债券和现金等各类资产之间进行配
置来降低风险，提高收益。如果债券市场和股票市场同时出现整体下跌，本基
金的净值表现将受到影响。基金虽然采用自上而下资产配置的投资策略，但并
不能完全抵御两个市场同时下跌的风险。此外，在股市大幅上涨时也不能完全
保证基金净值能够完全跟随或超越大盘走势。 
（十）其他风险 
战争、自然灾害等不可抗力因素的出现，将会严重影响证券市场的运行，
可能导致基金资产的损失。金融市场危机、行业竞争、代理商违约、托管行违
约等超出基金管理人自身直接控制能力之外的风险，可能导致基金或者基金份
额持有人利益受损。 
二、声明 
 
68富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















本基金未经任何一级政府、机构及部门担保。投资者自愿投资于本基金，
须自行承担投资风险。除基金管理人直接办理本基金的销售外，本基金还通过
基金代销机构代理销售，但是，基金资产并不是代销机构的存款或负债，也没
有经基金代销机构担保收益，代销机构并不能保证其收益或本金安全。 
 
 
 
69富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第十八部分


 基金合同的变更、终止与基金财产清算 
一、基金合同的变更 
（一）按照法律法规或基金合同的规定，对基金合同的变更应当召开基金
份额持有人大会的，基金合同变更的内容应经基金份额持有人大会决议通过，
并依法报中国证监会核准，自中国证监会核准之日起生效。 
（二）但出现下列情况时，可不经基金份额持有人大会决议，由基金管理
人和基金托管人同意变更后公布经修订的基金合同，并报中国证监会备案： 
1、调低基金管理费、基金托管费； 
2、在法律法规和基金合同规定的范围内调整基金的申购费率、调低赎回费
率或变更或增加收费方式； 
3、因相应的法律法规发生变动必须对基金合同进行修改； 
4、基金合同的修改不涉及基金合同当事人权利义务关系； 
5、基金合同的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响； 
6、按照法律法规或基金合同规定不需召开基金份额持有人大会的其他情
形。 
二、基金合同的终止 
有下列情形之一的，在履行相关程序后基金合同终止： 
1、基金份额持有人大会决定终止的； 
2、基金管理人职责终止，而在6个月内没有新的基金管理人承接的； 
3、基金托管人职责终止，而在6个月内没有新的基金托管人承接的； 
4、相关法律法规和中国证监会规定的其他情况。 
 
三、基金财产的清算 
（一）基金财产清算小组 
1、基金合同终止后，成立基金清算小组，基金清算小组在中国证监会的监
督下进行基金清算。 
2、基金清算小组成员由基金管理人、基金托管人、具有从事证券相关业务
资格的注册会计师、律师以及中国证监会指定的人员组成。基金清算小组可以
聘用必要的工作人员。 
 
70富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















3、基金清算小组负责基金财产的保管、清理、估价、变现和分配。基金清
算小组可以依法进行必要的民事活动。 
（二）基金财产清算程序 
1、基金合同终止时，由基金清算小组统一接管基金财产； 
2、对基金财产进行清理和确认； 
3、对基金财产进行估价和变现； 
4、制作清算报告； 
5、聘请会计师事务所对清算报告进行审计； 
6、聘请律师事务所对清算报告出具法律意见书； 
7、将基金清算结果报告中国证监会； 
8、公布基金清算报告； 
9、对基金剩余财产进行分配。 
（三）清算费用 
清算费用是指基金清算小组在进行基金清算过程中发生的所有合理费用，
清算费用由基金清算小组优先从基金财产中支付。 
（四）基金财产按下列顺序清偿： 
1、支付清算费用； 
2、交纳所欠税款； 
3、清偿基金债务； 
4、按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。 
基金财产未按前款1－3项规定清偿前，不分配给基金份额持有人。 
（五）基金财产清算的公告 
基金财产清算报告于基金合同终止情形发生并报中国证监会备案后5个工
作日内由基金清算小组公告；清算过程中的有关重大事项须及时公告；基金财
产清算结果经会计师事务所审计，律师事务所出具法律意见书后，由基金财产
清算小组报中国证监会备案并公告。 
（六）基金财产清算账册及文件的保存 
基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存15年以上。 
 
71富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第十九部分


 基金合同摘要 
一、基金份额持有人、基金管理人和基金托管人的权利、义务 
（一）基金管理人 
1、基金管理人的权利 
（1）自本基金合同生效之日起，依照有关法律法规和基金合同的规定独立
运用基金财产； 
（2）依照本基金合同获得基金管理人报酬以及法律法规规定或中国证监会
批准的其他费用； 
（3）依照有关规定为基金的利益行使因基金财产投资于证券所产生的权
利； 
（4）在符合有关法律法规和本基金合同的前提下，制订和调整有关基金认
购、申购、赎回、转换、非交易过户、转托管等业务的规则，决定基金的除调
高托管费和管理费之外的费率结构和收费方式； 
（5）根据本基金合同及有关规定监督基金托管人，对于基金托管人违反了
本基金合同或有关法律法规规定的行为，对基金财产、其他基金当事人的利益
造成重大损失的情形，应及时呈报中国证监会和银行业监督管理机构，并采取
必要措施保护基金及相关基金当事人的利益； 
（6）在基金合同约定的范围内，拒绝或暂停受理申购、赎回和转换申请； 
（7）自行担任注册登记机构或选择、更换注册登记机构，并对注册登记机
构的代理行为进行必要的监督和检查； 
（8）选择、更换代销机构，并依据销售代理协议和有关法律法规，对其行
为进行必要的监督和检查； 
（9）在基金托管人更换时，提名新的基金托管人； 
（10）依法召集基金份额持有人大会； 
（11）选择、更换律师事务所、会计师事务所、证券经纪商或其他为基金
提供服务的外部机构； 
（12）根据国家有关规定，在法律法规允许的前提下，以基金的名义依法
为基金融资、融券； 
（13）法律法规规定的其他权利。 
2、基金管理人的义务 
 
72富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















（1）依法募集基金，办理或者委托经由证监会认定的其他机构代为办理基
金份额的发售、申购、赎回和注册登记事宜； 
（2）办理基金备案手续； 
（3）自基金合同生效之日起，以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基
金财产； 
（4）配备足够的具有专业资格的人员进行基金投资分析、决策，以专业化
的经营方式管理和运作基金财产； 
（5）建立健全内部风险控制、监察与稽核、财务管理及人事管理等制度，
保证所管理的基金财产和基金管理人的财产相互独立，对所管理的不同基金财
产分别管理，分别记账，进行证券投资； 
（6）除依据《基金法》、基金合同及其他有关规定外，不得为自己及任何
第三人谋取利益，不得委托第三人运作基金财产； 
（7）依法接受基金托管人的监督； 
（8）计算并公告基金资产净值，确定基金份额申购、赎回价格； 
（9）采取适当合理的措施使计算基金份额认购、申购、赎回价格的方法符
合基金合同等法律文件的规定； 
（10）按规定受理基金份额的申购和赎回申请，及时、足额支付赎回款
项； 
（11）进行基金会计核算并编制基金财务会计报告； 
（12）编制季度、半年度中期和年度基金报告； 
（13）严格按照《基金法》、基金合同及其他有关规定，履行信息披露及
报告义务； 
（14）保守基金商业秘密，不得泄露基金投资计划、投资意向等。除《基
金法》、基金合同及其他有关规定另有规定外，在基金信息公开披露前应予保
密，不得向他人泄露； 
（15）按照基金合同的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有
人分配收益； 
（16）依据《基金法》、基金合同及其他有关规定召集基金份额持有人大
会或配合基金托管人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会； 
（17）保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料； 
 
73富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















（18）以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实
施其他法律行为； 
（19）组织并参加基金财产清算小组，参与基金财产的保管、清理、估
价、变现和分配； 
（20）因违反基金合同导致基金财产的损失或损害基金份额持有人合法权
益，应当承担赔偿责任，其赔偿责任不因其退任而免除； 
（21）基金托管人违反基金合同造成基金财产损失时，应为基金份额持有
人利益向基金托管人追偿； 
（22）按规定向基金托管人提供基金份额持有人名册资料； 
（23）建立并保存基金份额持有人名册； 
（24）面临解散、依法被撤销或者被依法宣告破产时，及时报告中国证监
会并通知基金托管人； 
（25）执行生效的基金份额持有人大会的决定； 
（26）不从事任何有损基金及其他基金合同当事人合法权益的活动； 
（27）依照法律法规为基金的利益对被投资公司行使股东权利，为基金的
利益行使因基金财产投资于证券所产生的权利，不谋求对上市公司的控股和直
接管理； 
（28）法律法规、基金合同规定的以及中国证监会要求的其他义务。 
（二）基金托管人 
1、基金托管人的权利 
（1）获得基金托管费； 
（2）监督基金管理人对本基金的投资运作； 
（3）自本基金合同生效之日起，依法保管基金财产； 
（4）在基金管理人更换时，提名新任基金管理人； 
（5）根据本基金合同及有关规定监督基金管理人，对于基金管理人违反本
基金合同或有关法律法规规定的行为，对基金财产、其他基金合同当事人的利
益造成重大损失的情形，应及时呈报中国证监会，并采取必要措施保护基金及
相关基金合同当事人的利益； 
（6）依法召集基金份额持有人大会； 
（7）按规定取得基金份额持有人名册； 
 
74富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















（8）法律法规规定的其他权利。 
2、基金托管人的义务 
（1）以诚实信用、勤勉尽责的原则持有并安全保管基金财产； 
（2）设立专门的基金托管部，具有符合要求的营业场所，配备足够的、合
格的熟悉基金托管业务的专职人员，负责基金财产托管事宜； 
（3）建立健全内部风险控制、监察与稽核、财务管理及人事管理等制度，
确保基金财产的安全，保证其托管的基金财产与基金托管人自有财产以及不同
的基金财产相互独立；对所托管的不同基金财产分别设置账户，独立核算，分
账管理，保证不同基金之间在名册登记、账户设置、资金划拨、账册记录等方
面相互独立； 
（4）除依据《基金法》、基金合同及其他有关规定外，不得为自己及任何
第三人谋取利益，不得委托第三人托管基金财产； 
（5）保管由基金管理人代表基金签订的与基金有关的重大合同及有关凭
证； 
（6）按规定开设基金财产的资金账户和证券账户； 
（7）保守基金商业秘密。除《基金法》、基金合同及其他有关规定另有规
定外，在基金信息公开披露前应予保密，不得向他人泄露； 
（8）对基金财务会计报告、季度、半年度和年度基金报告出具意见，说明
基金管理人在各重要方面的运作是否严格按照基金合同的规定进行；如果基金
管理人有未执行基金合同规定的行为，还应当说明基金托管人是否采取了适当
的措施； 
（9）保存基金托管业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料不少于
15年； 
（10）按照基金合同的约定，根据基金管理人的投资指令，及时办理清
算、交割事宜； 
（11）办理与基金托管业务活动有关的信息披露事项； 
（12）复核、审查基金管理人计算的基金资产净值和基金份额申购、赎回
价格； 
（13）按照规定监督基金管理人的投资运作； 
（14）按规定制作相关账册并与基金管理人核对； 
 
75富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















（15）依据基金管理人的指令或有关规定向基金份额持有人支付基金收益
和赎回款项； 
（16）按照规定召集基金份额持有人大会或配合基金份额持有人依法自行
召集基金份额持有人大会； 
（17）因违反基金合同导致基金财产损失，应承担赔偿责任，其赔偿责任
不因其退任而免除； 
（18）按规定监督基金管理人按照法律法规规定和基金合同履行其义务，
基金管理人因违反基金合同造成基金财产损失时，应为基金向基金管理人追
偿； 
（19）根据本基金合同和托管协议规定建立并保存基金份额持有人名册； 
（20）参加基金财产清算组，参与基金财产的保管、清理、估价、变现和
分配； 
（21）面临解散、依法被撤销、破产或者由接管人接管其资产时，及时报
告中国证监会和中国银监会，并通知基金管理人； 
（22）执行生效的基金份额持有人大会的决定； 
（23）法律法规、基金合同规定的以及中国证监会要求的其他义务。 
（三）基金份额持有人 
1、基金投资者自依招募说明书、基金合同取得基金份额即成为基金份额持
有人和基金合同当事人，直至其不再持有本基金的基金份额，其持有基金份额
的行为本身即表明其对基金合同的完全承认和接受。基金份额持有人作为基金
合同当事人并不以在基金合同上书面签章或签字为必要条件。 
每份基金份额具有同等的合法权益。 
2、基金份额持有人的权利 
（1）分享基金财产收益； 
（2）参与分配清算后的剩余基金财产； 
（3）依法转让或者申请赎回其持有的基金份额； 
（4）按照规定要求召开基金份额持有人大会； 
（5）出席或者委派代表出席基金份额持有人大会，对基金份额持有人大会
审议事项行使表决权； 
（6）查阅或者复制公开披露的基金信息资料； 
 
76富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















（7）监督基金管理人的投资运作； 
（8）对基金管理人、基金托管人、基金份额代销机构损害其合法权益的行
为依法提起诉讼； 
（9）法律法规和基金合同规定的其他权利。 
3、基金份额持有人的义务 
（1）遵守法律法规、基金合同及其他有关规定； 
（2）缴纳基金认购、申购款项及法律法规、基金合同和招募说明书规定的
费用； 
（3）在持有的基金份额范围内，承担基金亏损或者基金合同终止的有限责
任； 
（4）不从事任何有损基金及其他基金份额持有人合法权益的活动； 
（5）执行生效的基金份额持有人大会决议； 
（6）遵守基金管理人、基金托管人及销售机构和注册登记机构的相关交易
及业务规则； 
（7）返还在基金交易过程中因任何原因，自基金管理人、基金托管人及基
金管理人的代理人处获得的不当得利； 
（8）法律法规和基金合同规定的其他义务。 
（四）基金合同当事人各方的权利义务以基金合同为依据，不因基金账户
名称而有所改变。 
 
二、基金份额持有人大会 
(一)基金份额持有人大会由基金份额持有人或基金份额持有人的合法授权
代表共同组成。基金份额持有人持有的每一基金份额拥有平等的投票权。 
(二)召开事由 
1、当出现或需要决定下列事由之一的，应当召开基金份额持有人大会： 
（1）终止基金合同； 
（2）转换基金运作方式； 
（3）变更基金类别； 
（4）变更基金投资目标、投资范围或投资策略； 
（5）变更基金份额持有人大会议事程序； 
 
77富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















（6）更换基金管理人、基金托管人； 
（7）提高基金管理人、基金托管人的报酬标准。但根据法律法规的要求提
高该等报酬标准的除外； 
（8）本基金与其他基金的合并； 
（9）对基金合同当事人权利、义务产生重大影响，需召开基金份额持有人
大会的变更基金合同等其他事项； 
（10）法律法规、基金合同或中国证监会规定的其他情形。 
2、出现以下情形之一的，可由基金管理人和基金托管人协商后修改，不需
召开基金份额持有人大会： 
（1）调低基金管理费、基金托管费、其他应由基金或基金份额持有人承担
的费用； 
（2）在法律法规和本基金合同规定的范围内调整基金的申购费率、调低赎
回费率或变更收费方式； 
（3）因相应的法律法规发生变动必须对基金合同进行修改； 
（4）基金合同的修改不涉及本基金合同当事人权利义务关系发生变化； 
（5）基金合同的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响； 
（6）根据法律法规或中国证监会的相关规定，本基金推出新业务或服务； 
（7）经中国证监会允许,基金管理人、注册登记机构、代销机构在法律法
规规定的范围内调整《业务管理规则》及非交易过户、转托管等业务规则； 
（8）按照法律法规或本基金合同规定不需召开基金份额持有人大会的其他
情形。 
(三)召集人和召集方式 
1、除法律法规或本基金合同另有约定外，基金份额持有人大会由基金管理
人召集，会议时间、地点、方式和权益登记日由基金管理人选择确定。基金管
理人未按规定召集或者不能召集时，由基金托管人召集。 
2、基金托管人认为有必要召开基金份额持有人大会的，应当向基金管理人
提出书面提议。基金管理人应当自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集，
并书面告知基金托管人。基金管理人决定召集的，应当自出具书面决定之日起
60 日内召开；基金管理人决定不召集，基金托管人仍认为有必要召开的，应当
自行召集并确定会议时间、地点、方式和权益登记日。 
 
78富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















3、代表基金份额 10%以上（以上含本数，下同）的基金份额持有人就同一
事项要求召开基金份额持有人大会的，应当向基金管理人提出书面提议。基金
管理人应当自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集，并书面告知提出提议
的基金份额持有人代表和基金托管人。基金管理人决定召集的，应当自出具书
面决定之日起 60 日内召开；基金管理人决定不召集，代表基金份额 10%以上的
基金份额持有人仍认为有必要召开的，应当向基金托管人提出书面提议。基金
托管人应当自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集，并书面告知提出提议
的基金份额持有人代表和基金管理人；基金托管人决定召集的，应当自出具书
面决定之日起60日内召开。 
4、代表基金份额 10%以上的基金份额持有人就同一事项要求召开基金份额
持有人大会，而基金管理人、基金托管人都不召集的，代表基金份额 10%以上
的基金份额持有人有权自行召集基金份额持有人大会，但应当至少提前 30 日向
中国证监会备案。 
5、基金份额持有人依法自行召集基金份额持有人大会的，基金管理人、基
金托管人应当配合，不得阻碍、干扰。 
(四)召开基金份额持有人大会的通知时间、通知内容、通知方式 
1、基金份额持有人大会的召集人(以下简称“召集人”)负责选择确定开会
时间、地点、方式和权益登记日。召开基金份额持有人大会，召集人必须于会
议召开日前 30 日在指定媒体和基金管理人网站上公告。基金份额持有人大会通
知须至少载明以下内容： 
（1）会议召开的时间、地点和出席方式； 
（2）会议拟审议的主要事项； 
（3）会议形式； 
（4）议事程序； 
（5）有权出席基金份额持有人大会的权益登记日； 
（6）授权委托书的内容要求(包括但不限于代理人身份、代理权限和代理
有效期限等)、送达时间和地点； 
（7）表决方式； 
（8）会务常设联系人姓名、电话； 
（9）出席会议者必须准备的文件和必须履行的手续； 
 
79富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















（10）召集人需要通知的其他事项。 
2、采用通讯方式开会并进行表决的情况下，由召集人决定通讯方式和书面
表决方式，并在会议通知中说明本次基金份额持有人大会所采取的具体通讯方
式、委托的公证机关及其联系方式和联系人、书面表达意见的寄交的截止时间
和收取方式。 
3、如召集人为基金管理人，还应另行书面通知基金托管人到指定地点对书
面表决意见的计票进行监督；如召集人为基金托管人，则应另行书面通知基金
管理人到指定地点对书面表决意见的计票进行监督；如召集人为基金份额持有
人，则应另行书面通知基金管理人和基金托管人到指定地点对书面表决意见的
计票进行监督。基金管理人或基金托管人拒不派代表对书面表决意见的计票进
行监督的，不影响计票和表决结果。 
(五)基金份额持有人出席会议的方式 
1、会议方式 
（1）基金份额持有人大会的召开方式包括现场开会和通讯方式开会。 
（2）现场开会由基金份额持有人本人出席或通过授权委托书委派其代理人
出席，现场开会时基金管理人和基金托管人的授权代表应当出席，基金管理人
或基金托管人拒不派代表出席的，不影响表决效力。 
（3）通讯方式开会指按照本基金合同的相关规定以通讯的书面方式进行表
决。在法律法规或或监管机构允许的情况下，在符合会议通知载明形式的前提
下，基金份额持有人也可以采用网络、电话或其他方式授权他人代为出席会议
并表决。 
2、召开基金份额持有人大会的条件 
（1）现场开会方式 
在同时符合以下条件时，现场会议方可举行： 
1） 经核对、汇总，到会者出示的在权益登记日持有基金份额的凭证显
示，全部有效凭证所对应的基金份额应占权益登记日基金总份额的 50%以上
（含50%，下同）； 
2）亲自出席会议者持有基金份额持有人凭证和受托出席会议者出具的委托
人持有基金份额的凭证及授权委托等文件符合有关法律法规和基金合同及会议
 
80富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















通知的规定，并且持有基金份额的凭证与注册登记机构提供的注册登记资料相
符。 
未能满足上述条件的情况下，则召集人可另行确定并公告重新开会的时间
(至少应在 25 个工作日后)和地点，但确定有权出席会议的基金份额持有人资格
的权益登记日不变。 
（2）通讯开会方式 
在同时符合以下条件时，通讯会议方可举行： 
1）召集人按本基金合同规定公布会议通知后，在表决截止日前公布 2 次相
关提示性公告； 
2）召集人在基金托管人(如果基金托管人为召集人，则为基金管理人)和公
证机关的监督下按照会议通知规定的方式收取和统计基金份额持有人的书面表
决意见，基金管理人或基金托管人经通知拒不参加收取和统计书面表决意见
的，不影响表决效力； 
3）本人直接出具书面意见或授权他人代表出具书面意见的基金份额持有人
所代表的基金份额应占权益登记日基金总份额的50%以上； 
4）直接出具书面意见的基金份额持有人或受托代表他人出具书面意见的代
表，同时提交的持有基金份额的凭证和受托出席会议者出具的委托人持有基金
份额的凭证和授权委托书等文件符合法律法规、基金合同和会议通知的规定，
并与注册登记机构记录相符； 
如果开会条件达不到上述的条件，则召集人可另行确定并公告重新表决的
时间(至少应在 25 个工作日后)，且确定有权出席会议的基金份额持有人资格的
权益登记日不变。 
(六)议事内容与程序 
1、议事内容及提案权 
（1）议事内容为本基金合同规定的召开基金份额持有人大会事由所涉及的
内容以及会议召集人认为需提交基金份额持有人大会讨论的其他事项。 
（2）基金管理人、基金托管人、单独或合并持有权益登记日本基金总份额
10%以上的基金份额持有人可以在大会召集人发出会议通知前就召开事由向大会
召集人提交需由基金份额持有人大会审议表决的提案；也可以在会议通知发出
后向大会召集人提交临时提案，临时提案应当在大会召开日前 35 日提交召集
 
81富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















人。召集人对于临时提案应当在大会召开日前 30 日公告。否则，会议的召开日
期应当顺延并保证至少与临时提案公告日期有30日的间隔期。 
（3）对于基金份额持有人提交的提案(包括临时提案)，大会召集人应当按
照以下原则对提案进行审核： 
关联性。大会召集人对于基金份额持有人提案涉及事项与基金有直接关
系，并且不超出法律法规和基金合同规定的基金份额持有人大会职权范围的，
应提交大会审议；对于不符合上述要求的，不提交基金份额持有人大会审议。
如果召集人决定不将基金份额持有人提案提交大会表决，应当在该次基金份额
持有人大会上进行解释和说明。 
程序性。大会召集人可以对基金份额持有人的提案涉及的程序性问题作出
决定。如将其提案进行分拆或合并表决，需征得原提案人同意；原提案人不同
意变更的，大会主持人可以就程序性问题提请基金份额持有人大会作出决定，
并按照基金份额持有人大会决定的程序进行审议。 
（4）单独或合并持有权益登记日基金总份额 10%以上的基金份额持有人提
交基金份额持有人大会审议表决的提案、基金管理人或基金托管人提交基金份
额持有人大会审议表决的提案，未获基金份额持有人大会审议通过，就同一提
案再次提请基金份额持有人大会审议，其时间间隔不少于 6 个月。法律法规另
有规定的除外。 
（5）基金份额持有人大会的召集人发出召开会议的通知后，如果需要对原
有提案进行修改，应当最迟在基金份额持有人大会召开日前 30 日公告。否则，
会议的召开日期应当顺延并保证至少与公告日期有30日的间隔期。 
2、议事程序 
（1）现场开会 
在现场开会的方式下，首先由大会主持人按照规定程序宣布会议议事程序
及注意事项，确定和公布监票人，然后由大会主持人宣读提案，经讨论后进行
表决，经合法执业的律师见证后形成大会决议。 
大会由基金管理人授权代表主持。在基金管理人授权代表未能主持大会的
情况下，由基金托管人授权代表主持；如果基金管理人和基金托管人授权代表
均未能主持大会，则由出席大会的基金份额持有人和代理人以所代表的基金份
额 50%以上多数选举产生一名代表作为该次基金份额持有人大会的主持人。基
 
82富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















金管理人和基金托管人不出席或主持基金份额持有人大会，不影响基金份额持
有人大会作出的决议的效力。 
召集人应当制作出席会议人员的签名册。签名册载明参加会议人员姓名(或
单位名称)、身份证号码、住所地址、持有或代表有表决权的基金份额、委托人
姓名(或单位名称)等事项。 
（2）通讯方式开会 
在通讯表决开会的方式下，首先由召集人提前 30 日公布提案，在所通知的
表决截止日期第 2 日在公证机构监督下由召集人统计全部有效表决并形成决
议。 
3、基金份额持有人大会不得对未事先公告的议事内容进行表决。 
(七)决议形成的条件、表决方式、程序 
1、基金份额持有人所持每一基金份额享有平等的表决权。 
2、基金份额持有人大会决议分为一般决议和特别决议： 
（1）一般决议 
一般决议须经出席会议的基金份额持有人及其代理人所持表决权的 50%以
上通过方为有效，除下列(2)所规定的须以特别决议通过事项以外的其他事项均
以一般决议的方式通过； 
（2）特别决议 
特别决议须经出席会议的基金份额持有人及代理人所持表决权的三分之二
以上通过方为有效；更换基金管理人、更换基金托管人、转换基金运作方式、
终止基金合同必须以特别决议通过方为有效。 
3、基金份额持有人大会决定的事项，应当依法报中国证监会核准，或者备
案，并予以公告。 
4、采取通讯方式进行表决时，除非在计票时有充分的相反证据证明，否则
表面符合法律法规和会议通知规定的书面表决意见即视为有效的表决，表决意
见模糊不清或相互矛盾的视为弃权表决，但应当计入出具书面意见的基金份额
持有人所代表的基金份额总数。 
5、基金份额持有人大会采取记名方式进行投票表决。 
6、基金份额持有人大会的各项提案或同一项提案内并列的各项议题应当分
开审议、逐项表决。 
 
83富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















(八)计票 
1、现场开会 
（1）如基金份额持有人大会由基金管理人或基金托管人召集，则基金份额
持有人大会的主持人应当在会议开始后宣布在出席会议的基金份额持有人和代
理人中推举两名基金份额持有人代表与大会召集人授权的一名监督员共同担任
监票人；如大会由基金份额持有人自行召集或大会虽然由基金管理人或基金托
管人召集，但是基金管理人或基金托管人未出席大会的，基金份额持有人大会
的主持人应当在会议开始后宣布在出席会议的基金份额持有人和代理人中推举
3 名基金份额持有人担任监票人。基金管理人或基金托管人不出席大会的，不
影响计票的效力及表决结果。 
（2）监票人应当在基金份额持有人表决后立即进行清点，由大会主持人当
场公布计票结果。 
（3）如会议主持人对于提交的表决结果有怀疑，可以对投票数进行重新清
点；如会议主持人未进行重新清点，而出席会议的基金份额持有人或代理人对
会议主持人宣布的表决结果有异议，其有权在宣布表决结果后立即要求重新清
点，会议主持人应当立即重新清点并公布重新清点结果。重新清点仅限一次。 
（4）计票过程应由公证机关予以公证。 
2、通讯方式开会 
在通讯方式开会的情况下，计票方式为：由大会召集人授权的两名监督员
在基金托管人授权代表(如果基金托管人为召集人，则为基金管理人授权代表)
的监督下进行计票，并由公证机关对其计票过程予以公证。基金管理人或基金
托管人不派代表监督计票的，不影响计票效力及表决结果。但基金管理人或基
金托管人应当至少提前两个工作日通知召集人，由召集人邀请无直接利害关系
的第三方担任监督计票人员。 
(九)基金份额持有人大会决议报中国证监会核准或备案后的公告时间、方
式 
1、基金份额持有人大会通过的一般决议和特别决议，召集人应当自通过之
日起 5 日内报中国证监会核准或者备案。基金份额持有人大会决定的事项自中
国证监会依法核准或者出具无异议意见之日起生效，并在生效后方可执行。 
 
84富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















2、生效的基金份额持有人大会决议对全体基金份额持有人、基金管理人、
基金托管人均有约束力。基金管理人、基金托管人和基金份额持有人应当执行
生效的基金份额持有人大会的决定。 
3、基金份额持有人大会决议应自生效之日起 2 个工作日内在指定媒体和基
金管理人网站上公告。 
4、如果采用通讯方式进行表决，在公告基金份额持有人大会决议时，必须
将公证书全文、公证机关、公证员姓名等一同公告。 
 
三、基金收益与分配 
(一) 基金利润的构成 
基金利润指基金利息收入、投资收益、公允价值变动收益和其他收入扣除
相关费用后的余额；基金已实现收益指基金利润减去公允价值变动收益后的余
额。












(二)基金可供分配利润 
基金可供分配利润指截至收益分配基准日（即可供分配利润计算截至日，
下同）资产负债表中基金未分配利润与未分配利润中已实现收益的孰低数。 
(三)收益分配原则 
本基金收益分配应遵循下列原则： 
1.本基金的每份基金份额享有同等分配权； 
2.在符合有关基金分红条件的前提下，本基金每年收益分配次数最多为 4
次，每份基金份额每次分配比例不得低于收益分配基准日每份基金份额可供分
配利润的10%；若基金合同生效不满3个月，可不进行收益分配； 
3.基金收益分配基准日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额
后不能低于面值；



4.本基金收益分配方式分为两种：现金分红与红利再投资，基金投资者可
选择现金红利或将现金红利自动转为基金份额进行再投资；若基金投资者不选
择，本基金默认的收益分配方式是现金分红；



5.法律法规或监管机构另有规定的从其规定。 
在不影响基金投资者利益的情况下，基金管理人可在法律法规允许的前提
下酌情调整以上基金收益分配原则，此项调整不需要召开基金份额持有人大
 
85富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















会，但应根据《信息披露办法》于变更实施前 2 日内在指定媒体和基金管理人
网站上公告。 
(四)收益分配方案 
基金收益分配方案中应载明基金收益分配基准日可供分配利润、基金收益
分配对象、分配时间、分配数额及比例、分配方式等内容。 
(五)收益分配方案的确定、公告与实施 
1.本基金收益分配方案由基金管理人拟定、由基金托管人核实后确定，基
金管理人按法律法规的规定公告并向中国证监会备案。 
2.本基金收益分配的发放日距离收益分配基准日的时间不超过 15 个工作
日。在分配方案公布后(依据具体方案的规定)，基金管理人就支付的现金红利
向基金托管人发送划款指令，基金托管人按照基金管理人的指令及时进行分红
资金的划付。 
3.法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。 
（六）收益分配中发生的费用 
若收益分配时所发生的银行转账或其他手续费用由基金份额持有人自行承
担的，当基金份额持有人的现金红利小于一定金额，不足于支付银行转账或其
他手续费用时，注册登记机构可将基金份额持有人的现金红利自动转为基金份
额。红利再投资的计算方法，依照《业务管理规则》执行。 
 
四、基金费用计提方法、计提标准和支付方式 
1、基金管理人的管理费 
在通常情况下，基金管理费按前一日基金资产净值的年费率计提。计算方
法如下： 
H＝E×年管理费率÷当年天数，本基金年管理费率为1.5% 
H为每日应计提的基金管理费 
E为前一日基金资产净值 
基金管理费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金管
理费划付指令，经基金托管人复核后于次月首日起3个工作日内从基金财产中
一次性支付给基金管理人，若遇法定节假日、休息日或不可抗力致使无法按时
支付的，支付日期顺延至最近可支付日支付。 
 
86富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















2、基金托管人的托管费 
在通常情况下，基金托管费按前一日基金资产净值的年费率计提。计算方
法如下： 
H＝E×年托管费率÷当年天数，本基金年托管费率为0.25% 
H为每日应计提的基金托管费 
E为前一日基金资产净值 
基金托管费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金托
管费划付指令，经基金托管人复核后于次月首日起3个工作日内从基金财产中
一次性支付给基金托管人，若遇法定节假日、休息日或不可抗力致使无法按时
支付的，支付日期顺延至最近可支付日支付。 
3、上述(一)中3到7项费用由基金托管人根据其他有关法律法规及相应协
议的规定，按费用支出金额支付，列入或摊入当期基金费用。 
 
五、基金财产的投资方向和投资限制 
(一)投资目标 
基于基本面研究和证券市场分析，采取灵活的资产配置策略，合理配置股
票、债券和现金资产比重，以及各大类资产中不同子类资产占比，在有效控制
风险前提下，追求基金资产的长期稳健增值。 
 
（二）投资范围 
本基金投资于国内依法公开发行或上市的股票、债券等金融工具及法律、
法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具，具体包括：股票（包括中小
板股票、创业板股票及其他经中国证监会核准上市的股票）、债券、衍生工具
(权证等)以及法律、法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。如法律
法规或监管机构以后允许基金投资其他金融衍生产品或其它品种的，本基金管
理人在履行适当程序后，可以将其纳入本基金的投资范围。 
本基金的投资组合比例为：股票资产占基金资产的 30%－80%；债券、现金
类资产以及中国证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的 20－70%。
其中，现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%；权证
市值占基金资产净值的比例不超过3%。 
 
87富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















 
（三）投资禁止行为与限制






1、组合限制



（1）本基金持有一家上市公司的股票，其市值不超过基金资产净值的
10%； 
（2）本基金与由本基金管理人管理的其他基金持有一家公司发行的证券，
不超过该证券的10%； 
（3）进入全国银行间同业市场的债券回购融入的资金余额不得超过基金资
产净值的40%，债券回购最长期限为１年，债券回购到期后不得展期； 
（4）本基金参与股票发行申购，本基金所申报的金额不超过本基金的总资
产，本基金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量； 
（5）保持不低于基金资产净值5％的现金或者到期日在一年以内的政府债
券； 
（6）本基金投资权证，在任何交易日买入的总金额，不超过上一交易日基
金资产净值的0.5%，基金持有的全部权证的市值不超过基金资产净值的 3％，
本基金管理人管理的全部基金持有同一权证的比例不超过该权证的10％；投资
于其他权证的投资比例，遵从法律法规或监管部门的相关规定； 
（7）本基金持有的同一（指同一信用级别）资产支持证券的比例，不得超
过该资产支持证券规模的10％；本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持
证券的比例，不得超过该基金资产净值的10%；基金管理人管理的全部证券投资
基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券，不得超过其各类资产支持证
券合计规模的10%；本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过该基金资
产净值的20％； 
（8）本基金应投资于信用级别评级为BBB 以上(含BBB)的资产支持证券。
基金持有资产支持证券期间，如果其信用等级下降、不再符合投资标准，应在
评级报告发布之日起3 个月内予以全部卖出； 
（9）本基金不得违反基金合同中有关投资范围、投资策略、投资比例的规
定； 
（10）法律法规或监管部门对上述比例限制另有规定的，从其规定。 
 
88富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















基金管理人应当自基金合同生效之日起六个月内使基金的投资组合比例符
合基金合同的约定。在符合相关法律法规规定的前提下，因证券市场波动、上
市公司合并、基金规模变动等非本基金管理人的因素致使基金的投资组合不符
合上述（1）—（3）项以及（5）—（9）项规定的投资比例的，基金管理人应
当在10个交易日内进行调整。法律法规或监管部门另有规定的，从其规定。 
若法律法规或监管部门取消上述限制，履行适当程序后，本基金投资可不
受上述规定限制。 
2、禁止行为 
为维护基金份额持有人的合法权益，本基金禁止从事下列行为： 
1、承销证券； 
2、向他人贷款或者提供担保； 
3、从事承担无限责任的投资； 
4、买卖其他基金份额，但是国务院另有规定的除外； 
5、向基金管理人、基金托管人出资或者买卖基金管理人、基金托管人发行
的股票或者债券； 
6、买卖与基金管理人、基金托管人有控股关系的股东或者与基金管理人、
基金托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券； 
7、从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动； 
8、依照法律法规有关规定，由中国证监会规定禁止的其他活动。 
若法律法规或监管部门取消上述禁止性规定，履行适当程序后，本基金投
资可不受上述规定限制。 
 
六、基金资产净值的计算方法和公告方式 
基金资产净值是指基金资产总值减去基金负债后的净资产值。 
（一）基金资产净值的计算方法 
1、股票估值方法： 
（1）上市股票的估值： 
 
89富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















上市流通股票按估值日其所在证券交易所的收盘价估值；估值日无交易
的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，以最近交易日的收盘价估值；
如果估值日无交易，且最近交易日后经济环境发生了重大变化的，将参考类似
投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易日收盘价，确定公允价值
进行估值。 
（2）未上市股票的估值： 
① 首次发行未上市的股票，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以
可靠计量公允价值的情况下，按成本价估值； 
② 送股、转增股、配股和公开增发新股等发行未上市的股票，按估值日在
证券交易所上市的同一股票的估值价格进行估值； 
③ 首次公开发行有明确锁定期的股票，同一股票在交易所上市后，按估值
日在证券交易所上市的同一股票的估值价格进行估值； 
④ 非公开发行的且在发行时明确一定期限锁定期的股票，按监管机构或行
业协会有关规定确定公允价值。 
（3）在任何情况下，基金管理人如采用本项第（1）－（2）小项规定的方
法对基金资产进行估值，均应被认为采用了适当的估值方法。但是，如果基金
管理人认为按本项第（1）－（2）小项规定的方法对基金资产进行估值不能客
观反映其公允价值的，基金管理人可根据具体情况，并与基金托管人商定后，
按最能反映公允价值的价格估值。 
（4）国家有最新规定的，按其规定进行估值。 
2、债券估值方法： 
（1）在证券交易所市场挂牌交易且实行净价交易的债券按估值日收盘价估
值；估值日没有交易的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交
易日的收盘价估值；如果估值日无交易，且最近交易日后经济环境发生了重大
变化的，将参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易日收
盘价，确定公允价值进行估值。 
（2）在证券交易所市场挂牌交易且未实行净价交易的债券按估值日收盘价
减去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值；估值日没有交易
的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交易日债券收盘价减去
 
90富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价估值；如果估值日无交易，且最
近交易日后经济环境发生了重大变化的，将参考类似投资品种的现行市价及重
大变化因素，调整最近交易日收盘价，确定公允价值进行估值。









（3）首次发行未上市债券采用估值技术确定的公允价值进行估值，在估值
技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。 
（4）交易所以大宗交易方式转让的资产支持证券，采用估值技术确定公允
价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本进行后续计量。 
（5）在全国银行间债券市场交易的债券、资产支持证券等固定收益品种，
采用估值技术确定公允价值。 
（6）同一债券同时在两个或两个以上市场交易的，按债券所处的市场分别
估值。 
（7）在任何情况下，基金管理人如采用本项第（1）－（6）小项规定的方
法对基金资产进行估值，均应被认为采用了适当的估值方法。但是，如果基金
管理人认为按本项第（1）－（6）小项规定的方法对基金资产进行估值不能客
观反映其公允价值的，基金管理人在综合考虑市场成交价、市场报价、流动
性、收益率曲线等多种因素基础上形成的债券估值，基金管理人可根据具体情
况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值。 
（8）国家有最新规定的，按其规定进行估值。 
3、权证估值方法： 
（1）基金持有的权证，从持有确认日起到卖出日或行权日止，上市交易的
权证按估值日在证券交易所挂牌的该权证的收盘价估值；估值日没有交易的，
且最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交易日的收盘价估值；如最
近交易日后经济环境发生了重大变化的，可参考类似投资品种的现行市价及重
大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价格。 
（2）首次发行未上市的权证，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难
以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。 
（3）因持有股票而享有的配股权，以及停止交易、但未行权的权证，采用
估值技术确定公允价值进行估值。 
 
91富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















（4）在任何情况下，基金管理人如采用本项第（1）－（3）项规定的方法
对基金资产进行估值，均应被认为采用了适当的估值方法。但是，如果基金管
理人认为按本项第（1）－（3）项规定的方法对基金资产进行估值不能客观反
映其公允价值的，基金管理人可根据具体情况，并与基金托管人商定后，按最
能反映公允价值的价格估值。 
（5）国家有最新规定的，按其规定进行估值。 
4、其他有价证券等资产按国家有关规定进行估值。 
 
（二）基金资产净值、基金份额净值的公告 
基金合同生效后，在开始办理基金份额申购或者赎回前，基金管理人应当
至少每周公告一次基金资产净值和基金份额净值。 
在开始办理基金份额申购或者赎回之后，基金管理人应当在每个开放日的
次日，通过网站、基金份额销售网点以及其他媒介，披露开放日的基金份额净
值和基金份额累计净值。 
基金管理人应当公告半年度和年度最后一个市场交易日基金资产净值和基
金份额净值。基金管理人应当在前述最后一个市场交易日的次日，将基金资产
净值、基金份额净值和基金份额累计净值登载在指定媒体和基金管理人网站
上。 
 
七、基金合同的变更、终止与基金财产的清算 
(一)基金合同的变更 
1.按照法律法规或本基金合同的规定，对基金合同的变更应当召开基金份
额持有人大会的，基金合同变更的内容应经基金份额持有人大会决议通过，并
依法报中国证监会核准，自中国证监会核准之日起生效。 
2.但出现下列情况时，可不经基金份额持有人大会决议，由基金管理人和
基金托管人同意变更后公布经修订的基金合同，并报中国证监会备案： 
（1）调低基金管理费、基金托管费； 
（2）在法律法规和本基金合同规定的范围内调整基金的申购费率、调低赎
回费率或变更或增加收费方式； 
（3）因相应的法律法规发生变动必须对基金合同进行修改； 
 
92富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















（4）基金合同的修改不涉及本基金合同当事人权利义务关系； 
（5）基金合同的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响； 
（6）按照法律法规或本基金合同规定不需召开基金份额持有人大会的其他
情形。 
(二)基金合同的终止 
有下列情形之一的，在履行相关程序后本基金合同终止： 
1.基金份额持有人大会决定终止的； 
2.基金管理人职责终止，而在6个月内没有新的基金管理人承接的； 
3.基金托管人职责终止，而在6个月内没有新的基金托管人承接的； 
4.相关法律法规和中国证监会规定的其他情况。 
(三)基金财产的清算 
1.基金财产清算小组 
（1）基金合同终止后，成立基金清算小组，基金清算小组在中国证监会的
监督下进行基金清算。 
（2）基金清算小组成员由基金管理人、基金托管人、具有从事证券相关业
务资格的注册会计师、律师以及中国证监会指定的人员组成。基金清算小组可
以聘用必要的工作人员。 
（3）基金清算小组负责基金财产的保管、清理、估价、变现和分配。基金
清算小组可以依法进行必要的民事活动。 
2.基金财产清算程序 
（1）基金合同终止时，由基金清算小组统一接管基金财产； 
（2）对基金财产进行清理和确认； 
（3）对基金财产进行估价和变现； 
（4）制作清算报告； 
（5）聘请会计师事务所对清算报告进行审计； 
（6）聘请律师事务所对清算报告出具法律意见书； 
（7）将基金清算结果报告中国证监会； 
（8）公布基金清算报告； 
（9）对基金剩余财产进行分配。 
3.清算费用 
 
93富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















清算费用是指基金清算小组在进行基金清算过程中发生的所有合理费用，
清算费用由基金清算小组优先从基金财产中支付。 
4.基金财产按下列顺序清偿： 
（1）支付清算费用； 
（2）交纳所欠税款； 
（3）清偿基金债务； 
（4）按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。 
基金财产未按前款（1）—（3）项规定清偿前，不分配给基金份额持有
人。 
5.基金财产清算的公告 
基金财产清算报告于基金合同终止情形发生并报中国证监会备案后 5 个工
作日内由基金清算小组公告；清算过程中的有关重大事项须及时公告；基金财
产清算结果经会计师事务所审计，律师事务所出具法律意见书后，由基金财产
清算小组报中国证监会备案并公告。 
6.基金财产清算账册及文件的保存 
基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存15年以上。 
 
八、争议的处理 
对于因本基金合同产生或与本基金合同有关的争议，基金合同当事人应尽
量通过协商、调解途径解决。不愿或者不能通过协商、调解解决的，任何一方
均有权将争议提交中国国际经济贸易仲裁委员会，按照中国国际经济贸易仲裁
委员会届时有效的仲裁规则进行仲裁。仲裁地点为北京市。仲裁裁决是终局
的，对当事人均有约束力。 
争议处理期间，基金合同当事人应恪守各自的职责，继续忠实、勤勉、尽
责地履行基金合同规定的义务，维护基金份额持有人的合法权益。 
本基金合同适用中华人民共和国法律并从其解释。 
 
九、基金合同存放地和投资者取得基金合同的方式 
 
94富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















基金合同存放在基金管理人和基金托管人住所，基金投资者在支付工本费
后，可在合理时间内取得上述文件复印件，基金合同条款及内容应以基金合同
正本为准。 
 
95富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第二十部分


 托管协议摘要 
一、托管协议当事人 
（一）基金管理人 
名称：国海富兰克林基金管理有限公司 
注册地址：广西南宁市琅东滨湖路46号 
办公地址：上海浦东新区富城路99号震旦国际大楼18楼 
邮政编码：200120 
法定代表人：吴显玲 
成立日期：2004年11月15日 
批准设立机关及批准设立文号：中国证监会证监基金字[2004]145号 
组织形式：有限责任公司 
注册资本：2.2亿元人民币 
存续期间：50年 
经营范围：基金管理业务、发起设立基金及中国证券监督管理委员会批准
的其他业务。 
 
（二）基金托管人 
名称：中国农业银行股份有限公司 
注册地址：北京市东城区建国门内大街69号 
办公地址：北京市西城区复兴门内大街28号凯晨世贸中心东座 
邮政编码：100031 
法定代表人：项俊波 
成立时间：2009年1月15日 
基金托管资格批准文号：中国证监会证监基字[1998]23号 
注册资金：32,479,411.7万元人民币 
存续期间：持续经营 
经营范围：吸收公众存款；发放短期、中期、长期贷款；办理国内外结
算；办理票据承兑与贴现；发行金融债券；代理发行、代理兑付、承销政府债
券；买卖政府债券、金融债券；从事同业拆借；买卖、代理买卖外汇；结汇、
售汇；从事银行卡业务；提供信用证服务及担保；代理收付款项；提供保管箱
 
96富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















服务；代理资金清算；各类汇兑业务；代理政策性银行、外国政府和国际金融
机构贷款业务；贷款承诺；组织或参加银团贷款；外汇存款；外汇贷款；外汇
汇款；外汇借款；发行、代理发行、买卖或代理买卖股票以外的外币有价证
券；外币票据承兑和贴现；自营、代客外汇买卖；外币兑换；外汇担保；资信
调查、咨询、见证业务；企业、个人财务顾问服务；证券公司客户交易结算资
金存管业务；证券投资基金托管业务；企业年金托管业务；产业投资基金托管
业务；合格境外机构投资者境内证券投资托管业务；代理开放式基金业务；电
话银行、手机银行、网上银行业务；金融衍生产品交易业务；经国务院银行业
监督管理机构等监管部门批准的其他业务；保险兼业代理业务。 
 
二、基金托管人对基金管理人的业务监督和核查 
（一）基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定，对基金投
资范围、投资对象进行监督。基金合同明确约定基金投资风格或证券选择标准
的，基金管理人应按照基金托管人要求的格式提供投资品种池和交易对手库，
以便基金托管人运用相关技术系统，对基金实际投资是否符合基金合同关于证
券选择标准的约定进行监督，对存在疑义的事项进行核查。 
本基金投资于国内依法公开发行或上市的股票、债券等金融工具及法律、
法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具，具体包括：股票（包括中小
板股票、创业板股票及其他经中国证监会核准上市的股票）、债券、衍生工具
(权证等)以及法律、法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。如法律
法规或监管机构以后允许基金投资其他金融衍生产品或其它品种的，本基金管
理人在履行适当程序后，可以将其纳入本基金的投资范围。 
 
本基金的投资组合比例为：股票资产占基金资产的 30%－80%；债券、现金
类资产以及中国证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的 20－70%。
其中，现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%；权证
市值占基金资产净值的比例不超过3%。 
 
 
 
97富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















（二）基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定，对基金投
资、融资、融券比例进行监督。基金托管人按下述比例和调整期限进行监督： 
1、本基金持有一家上市公司的股票，其市值不超过基金资产净值的10%； 
2、本基金与本基金管理人管理的其他基金持有一家公司发行的证券，其市
值不超过该证券的10%； 
3、进入全国银行间同业市场的债券回购融入的资金余额不超过基金资产净
值的40%；债券回购最长期限为１年，债券回购到期后不得展期； 
4、本基金参与股票发行申购，本基金所申报的金额不超过本基金的总资
产，本基金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量； 
5、本基金在任何交易日买入权证的总金额，不得超过上一交易日基金资产
净值的 5‰；本基金持有的全部权证，其市值不得超过基金资产净值的 3％；本
基金与本基金管理人管理的其他基金持有的同一权证，不得超过该权证的 10
％；投资于其他权证的投资比例，遵从法律法规或监管部门的相关规定； 
6、本基金持有的同一（指同一信用级别）资产支持证券的比例，不得超过
该资产支持证券规模的 10%；本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证
券的比例，不得超过该基金资产净值的 10%；本基金管理人管理的全部证券投
资基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券，不得超过其各类资产支持
证券合计规模的 10%；本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过该基
金资产净值的20%； 
7、保持不低于基金资产净值 5%的现金或者到期日在一年以内的政府债
券； 
8、本基金应投资于信用级别评级为 BBB 以上(含 BBB)的资产支持证券。基
金持有资产支持证券期间，如果其信用等级下降、不再符合投资标准，应在评
级报告发布之日起3 个月内予以全部卖出； 
9、本基金不得违反基金合同中有关投资范围、投资策略、投资比例的规
定； 
10、法律法规或监管部门对上述比例限制另有规定的，从其规定。 
 
98富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















因证券市场波动、上市公司合并、基金规模变动等基金管理人之外的因素
致使基金投资比例不符合上述 1-3 项以及 5-9 项规定的投资比例的，基金管理
人应当在10个交易日内进行调整。 
基金管理人应当自基金合同生效之日起 6 个月内使基金的投资组合比例符
合基金合同的有关约定。法律法规或监管部门另有规定的，从其规定。 
上述投资组合限制条款中，若属法律法规的强制性规定，则当法律法规或
监管部门取消上述限制，在履行适当程序后，本基金投资可不受上述规定限
制。 
基金托管人对基金投资的监督和检查自基金合同生效之日起开始。 
（三）基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定，对本协议
第十五条第九项基金投资禁止行为进行监督。基金托管人通过事后监督方式对
基金管理人基金投资禁止行为和关联交易进行监督。根据法律法规有关基金禁
止从事关联交易的规定，基金管理人和基金托管人相互提供与本机构有控股关
系的股东、与本机构有其他重大利害关系的公司名单及有关关联方交易证券名
单。基金管理人和基金托管人有责任确保关联交易名单的真实性、准确性、完
整性，并负责及时将更新后的名单发送给对方。 
若基金托管人发现基金管理人与关联交易名单中列示的关联方进行法律法
规禁止基金从事的关联交易时，基金托管人应及时提醒并协助基金管理人采取
必要措施阻止该关联交易的发生，如基金托管人采取必要措施后仍无法阻止关
联交易发生时，基金托管人有权向中国证监会报告。对于基金管理人已成交的
关联交易，如基金托管人事前已严格遵循了监督流程仍无法阻止该关联交易的
发生，而只能按相关法律法规和交易所规则进行事后结算，则基金托管人不承
担由此造成的损失，并应向中国证监会报告。 
（四）基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定，对基金管
理人参与银行间债券市场进行监督。基金管理人应在基金投资运作之前向基金
托管人提供经慎重选择的、本基金适用的银行间债券市场交易对手名单，基金
管理人可以每半年对银行间债券市场交易对手名单进行更新，如基金管理人根
据市场情况需要临时调整银行间债券市场交易对手名单，应向基金托管人说明
理由，在与交易对手发生交易前 3 个工作日内与基金托管人协商解决。基金管
理人收到基金托管人书面确认后，被确认调整的名单开始生效，新名单生效前
 
99富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















已与本次剔除的交易对手所进行但尚未结算的交易，仍应按照协议进行结算。
基金管理人负责对交易对手的资信控制，按银行间债券市场的交易规则进行交
易，基金托管人则根据银行间债券市场成交单对合同履行情况进行监督，但不
承担交易对手不履行合同造成的损失。如基金托管人事后发现基金管理人没有
按照事先约定的交易对手或交易方式进行交易时，基金托管人应及时提醒基金
管理人，基金托管人不承担由此造成的任何损失和责任。 
（五）基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定，对基金资
产净值计算、基金份额净值计算、应收资金到账、基金费用开支及收入确定、
基金收益分配、相关信息披露、基金宣传推介材料中登载基金业绩表现数据等
进行监督和核查。 
如果基金管理人未经基金托管人的审核擅自将不实的业绩表现数据印制在
宣传推介材料上，则基金托管人对此不承担任何责任，并将在发现后立即报告
中国证监会。 
（六）基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定，对基金投
资流通受限证券进行监督。 
1、基金投资流通受限证券，应遵守《关于规范基金投资非公开发行证券行
为的紧急通知》、《关于基金投资非公开发行股票等流通受限证券有关问题的
通知》等有关法律法规规定。 
2、流通受限证券，包括由《上市公司证券发行管理办法》规范的非公开发
行股票、公开发行股票网下配售部分等在发行时明确一定期限锁定期的可交易
证券,不包括由于发布重大消息或其他原因而临时停牌的证券、已发行未上市证
券、回购交易中的质押券等流通受限证券。





































































3、在首次投资流通受限证券之前，基金管理人应当制定相关投资决策流
程、风险控制制度、流动性风险控制预案等规章制度。基金管理人应当根据基
金流动性的需要合理安排流通受限证券的投资比例，并在风险控制制度中明确
具体比例，避免基金出现流动性风险。上述规章制度须经基金管理人董事会批
准。上述规章制度经董事会通过之后，基金管理人应当将上述规章制度以及董
事会批准上述规章制度的决议提交给基金托管人。 
4.在投资流通受限证券之前，基金管理人应至少提前一个交易日向基金托
管人提供有关流通受限证券的相关信息，具体应当包括但不限于如下文件（如
 
100富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















有）： 
拟发行数量、定价依据、监管机构的批准证明文件复印件、基金管理人与
承销商签订的销售协议复印件、缴款通知书、基金拟认购的数量、价格、总成
本、划款账号、划款金额、划款时间文件等。基金管理人应保证上述信息的真
实、完整。 
5、基金托管人在监督基金管理人投资流通受限证券的过程中，如有合理理
由认为因市场出现剧烈变化导致基金管理人的具体投资行为可能对基金财产造
成较大风险，基金托管人有权要求基金管理人对该风险的消除或防范措施进行
补充和整改，并做出书面说明。否则，基金托管人经事先书面告知基金管理
人，有权拒绝执行其有关指令。因拒绝执行该指令造成基金财产损失的，基金
托管人不承担任何责任，并有权报告中国证监会。 
6、基金管理人应保证基金投资的受限证券登记存管在本基金名下，并确保
证基金托管人能够正常查询。因基金管理人原因产生的受限证券登记存管问
题，造成基金财产的直接损失或基金托管人无法安全保管基金财产的责任与损
失，由基金管理人承担。 
7、如果基金管理人未按照本协议的约定向基金托管人报送相关数据或者报
送了虚假的数据，导致基金托管人不能履行托管人职责的，基金管理人应依法
承担相应法律后果。除基金托管人未能依据基金合同及本协议履行职责外，因
投资流通受限证券产生的损失，基金托管人按照本协议履行监督职责后不承担
上述损失。 
（七）基金托管人发现基金管理人的上述事项及投资指令或实际投资运作中
违反法律法规和基金合同的规定，应及时以书面形式通知基金管理人限期纠
正。基金管理人应积极配合和协助基金托管人的监督和核查。基金管理人收到
通知后应在下一工作日前及时核对并以书面形式给基金托管人发出回函，就基
金托管人的疑义进行解释或举证，说明违规原因及纠正期限，并保证在规定期
限内及时改正。在上述规定期限内, 基金托管人有权随时对通知事项进行复查, 
督促基金管理人改正。基金管理人对基金托管人通知的违规事项未能在限期内
纠正的，基金托管人应报告中国证监会。基金托管人发现基金管理人依据交易
程序已经生效的投资指令违反法律、行政法规和其他有关规定，或者违反基金
合同约定的，应当立即通知基金管理人，并报告中国证监会。 
 
101富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















（八）基金管理人有义务配合和协助基金托管人依照法律法规、基金合同
和本托管协议对基金业务执行核查。对基金托管人发出的书面提示，基金管理
人应在规定时间内答复并改正，或就基金托管人的疑义进行解释或举证；对基
金托管人按照法规要求需向中国证监会报送基金监督报告的事项，基金管理人
应积极配合提供相关数据资料和制度等。 
（九）基金托管人发现基金管理人有重大违规行为，应及时报告中国证监
会，同时通知基金管理人限期纠正，并将纠正结果报告中国证监会。基金管理
人无正当理由，拒绝、阻挠对方根据本协议规定行使监督权，或采取拖延、欺
诈等手段妨碍对方进行有效监督，情节严重或经基金托管人提出警告仍不改正
的，基金托管人应报告中国证监会。 
 
三、基金管理人对基金托管人的业务核查 
（一）基金管理人对基金托管人履行托管职责情况进行核查，核查事项包
括基金托管人安全保管基金财产、开设基金财产的资金账户和证券账户、复核
基金管理人计算的基金资产净值和基金份额净值、根据基金管理人指令办理清
算交收、相关信息披露和监督基金投资运作等行为。 
（二）基金管理人发现基金托管人擅自挪用基金财产、未对基金财产实行
分账管理、未执行或无故延迟执行基金管理人资金划拨指令、泄露基金投资信
息等违反《基金法》、基金合同、本协议及其他有关规定时，应及时以书面形
式通知基金托管人限期纠正。基金托管人收到通知后应在下一工作日前及时核
对并以书面形式给基金管理人发出回函，说明违规原因及纠正期限，并保证在
规定期限内及时改正。在上述规定期限内，基金管理人有权随时对通知事项进
行复查, 督促基金托管人改正。基金托管人应积极配合基金管理人的核查行
为，包括但不限于：提交相关资料以供基金管理人核查托管财产的完整性和真
实性，在规定时间内答复基金管理人并改正。 
（三）基金管理人发现基金托管人有重大违规行为，应及时报告中国证监
会，同时通知基金托管人限期纠正，并将纠正结果报告中国证监会。基金托管
人无正当理由，拒绝、阻挠对方根据本协议规定行使监督权，或采取拖延、欺
诈等手段妨碍对方进行有效监督，情节严重或经基金管理人提出警告仍不改正
的，基金管理人应报告中国证监会。 
 
102富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















 
四、基金财产的保管 
（一）基金财产保管的原则 
1、基金财产应独立于基金管理人、基金托管人的固有财产。 
2、基金托管人应安全保管基金财产。未经基金管理人依据合法程序作出的
合法合规指令，基金托管人不得自行运用、处分、分配基金的任何财产。如果
基金财产（包括实物证券、银行定期存款存单等有价凭证）在基金托管人保管
期间损坏、灭失的，对于可归责于基金托管人的，应由基金托管人承担赔偿责
任。 
3、基金托管人按照规定开设基金财产的资金账户和证券账户。 
4、基金托管人对所托管的不同基金财产分别设置账户，与基金托管人的其
他业务和其他基金的托管业务实行严格的分账管理，确保基金财产的完整与独
立。 
5、基金托管人根据基金管理人的指令，按照基金合同和本协议的约定保管
基金财产，如有特殊情况双方可另行协商解决。 
6、对于因为基金投资产生的应收资产，应由基金管理人负责与有关当事人
确定到账日期并通知基金托管人，到账日基金财产没有到达基金账户的，基金
托管人应及时通知基金管理人采取措施进行催收。由此给基金财产造成损失
的，基金托管人对此不承担任何责任，可配合基金管理人进行追偿。 
7、除依据法律法规和基金合同的规定外，基金托管人不得委托第三人托管
基金财产。 
（二）基金募集期间及募集资金的验资 
1、基金募集期间的资金应存于基金管理人在具有托管资格的商业银行开设
的基金认购专户。该账户由基金管理人开立并管理。 
2、基金募集期满或基金停止募集时，募集的基金份额总额、基金募集金
额、基金份额持有人人数符合《基金法》、《运作办法》等有关规定后，基金
管理人应将属于基金财产的全部资金划入基金托管人开立的基金银行账户，同
时在规定时间内，聘请具有从事证券相关业务资格的会计师事务所进行验资，
出具验资报告。出具的验资报告由参加验资的 2 名或 2 名以上中国注册会计师
签字方为有效。 
 
103富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















3、若基金募集期限届满，未能达到基金合同生效的条件，由基金管理人按
规定办理退款等事宜，基金托管人应提供充分协助。 
（三）基金资金账户的开立和管理 
1、基金托管人应负责本基金的资金账户的开设和管理。基金托管人应严格
管理基金在基金托管人处开立的账户、及时核查账户余额。 
2、基金托管人可以本基金的名义在其营业机构开设本基金的资金账户，并
根据基金管理人合法合规的指令办理资金收付。本基金的银行预留印鉴由基金
托管人保管和使用。本基金的一切货币收支活动，包括但不限于投资、支付赎
回金额、支付基金收益、收取申购款，均需通过本基金的资金账户进行。 
3、基金资金账户的开立和使用，限于满足开展本基金业务的需要。基金托
管人和基金管理人不得假借本基金的名义开立任何其他银行账户；亦不得使用
基金的任何账户进行本基金业务以外的活动。 
4、基金资金账户的开立和管理应符合相关法律法规的有关规定。 
5、在符合法律法规规定的条件下，基金托管人可以通过基金托管人专用账
户办理基金资产的支付。 
（四）基金证券账户的开立和管理 
1、基金托管人在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司、深圳分公司
为基金开立基金托管人与基金联名的证券账户。 
2、基金证券账户的开立和使用，限于满足开展本基金业务的需要。基金托
管人和基金管理人不得出借或未经对方书面同意擅自转让基金的任何证券账
户，亦不得使用基金的任何账户进行本基金业务以外的活动。 
3、 基金托管人以自身法人名义在中国证券登记结算有限责任公司开立结
算备付金账户，并代表所托管的基金完成与中国证券登记结算有限责任公司的
一级法人清算工作，基金管理人应予以积极协助。结算备付金的收取按照中国
证券登记结算有限责任公司的规定执行。 
4、基金证券账户的开立和证券账户卡的保管由基金托管人负责，账户资产
的管理和运用由基金管理人负责。 
5、在本托管协议生效日之后，本基金被允许从事其他投资品种的投资业
务，涉及相关账户的开设、使用的，按有关规定开设、使用并管理；若无相关
规定，则基金托管人应当比照并遵守上述关于账户开设、使用的规定。 
 
104富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















（五）债券托管专户的开设和管理 
基金合同生效后，基金托管人根据中国人民银行、中央国债登记结算有限
责任公司的有关规定，以基金名义在中央国债登记结算有限责任公司开立债券
托管与结算账户，并代表基金进行银行间市场债券的结算。基金管理人和基金
托管人同时代表基金签订全国银行间债券市场债券回购主协议。 
（六）其他账户的开立和管理 
1、因业务发展需要而开立的其他账户，可以根据法律法规和基金合同的规
定，在基金管理人和基金托管人商议后由基金托管人负责开立。新账户按有关
规则使用并管理。 
2、法律法规等有关规定对相关账户的开立和管理另有规定的，从其规定办
理。 
（七）基金财产投资的有关有价凭证等的保管 
基金财产投资的有关实物证券、银行定期存款存单等有价凭证由基金托管
人负责妥善保管，保管凭证由基金托管人持有。实物证券及银行定期存款存单
等有价凭证的购买和转让，由基金托管人根据基金管理人的指令办理。属于基
金托管人实际有效控制下的实物证券在基金托管人保管期间的损坏、灭失，由
此产生的责任应由基金托管人承担。基金托管人对基金托管人以外机构实际有
效控制的证券不承担保管责任。 
（八）与基金财产有关的重大合同的保管 
由基金管理人代表基金签署的、与基金有关的重大合同的原件分别由基金
管理人、基金托管人保管。除协议另有规定外，基金管理人在代表基金签署与
基金有关的重大合同时应保证基金一方持有两份以上的正本，以便基金管理人
和基金托管人至少各持有一份正本的原件。基金管理人在该等合同签署后及时
通过专人送达、挂号邮寄等安全方式将合同原件送达基金托管人处。重大合同
的保管期限为基金合同终止后15年。 
对于无法取得二份以上的正本的，基金管理人应向基金托管人提供加盖公
章的合同传真件，未经双方协商或未在合同约定范围内，合同原件不得转移。 
 
五、基金资产净值计算和复核 
（一）基金资产净值的计算及复核程序 
 
105富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















1、基金资产净值 
基金资产净值是指基金资产总值减去负债后的净资产值。 
基金份额净值是指基金资产净值除以基金份额总数。基金份额净值的计
算，精确到 0.001 元，小数点后第四位四舍五入，由此产生的误差计入基金财
产。国家另有规定的，从其规定。 
每个工作日计算基金资产净值及基金份额净值，并按规定公告。 
2、复核程序 
基金管理人每个工作日对基金资产进行估值后，将基金份额净值结果发送
基金托管人，经基金托管人复核无误后，由基金管理人对外公布。 
（二）基金资产估值方法和特殊情形的处理 
1、估值对象 
基金依法拥有的股票、债券、权证及其他基金资产和负债。 
2、估值方法 
（1）股票估值方法： 
1）上市股票的估值： 
上市流通股票按估值日其所在证券交易所的收盘价估值；估值日无交易
的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，以最近交易日的收盘价估值；
如果估值日无交易，且最近交易日后经济环境发生了重大变化的，将参考类似
投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易日收盘价，确定公允价值
进行估值。 
2）未上市股票的估值。 
①首次发行未上市的股票，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以
可靠计量公允价值的情况下，按成本价估值；



②送股、转增股、配股和公开增发新股等发行未上市的股票，按估值日在
证券交易所上市的同一股票的估值价格进行估值； 
③首次公开发行有明确锁定期的股票，同一股票在交易所上市后，按估值
日在证券交易所上市的同一股票的估值价格进行估值； 
④非公开发行的且在发行时明确一定期限锁定期的股票，按监管机构或行
业协会有关规定确定公允价值。 
 
106富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















3）在任何情况下，基金管理人如采用本项第 1）－2）小项规定的方法对
基金资产进行估值，均应被认为采用了适当的估值方法。但是，如果基金管理
人认为按本项第 1）－2）小项规定的方法对基金资产进行估值不能客观反映其
公允价值的，基金管理人可根据具体情况，并与基金托管人商定后，按最能反
映公允价值的价格估值； 
4）国家有最新规定的，按其规定进行估值。 
（2）债券估值方法： 
1）在证券交易所市场挂牌交易且实行净价交易的债券按估值日收盘价估
值；估值日没有交易的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交
易日的收盘价估值；如果估值日无交易，且最近交易日后经济环境发生了重大
变化的，将参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易日收
盘价，确定公允价值进行估值。 
2）在证券交易所市场挂牌交易且未实行净价交易的债券按估值日收盘价减
去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值；估值日没有交易
的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交易日债券收盘价减去
债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价估值；如果估值日无交易，且最
近交易日后经济环境发生了重大变化的，将参考类似投资品种的现行市价及重
大变化因素，调整最近交易日收盘价，确定公允价值进行估值。 
3）首次发行未上市债券采用估值技术确定的公允价值进行估值，在估值技
术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。 
4）交易所以大宗交易方式转让的资产支持证券，采用估值技术确定公允价
值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本进行后续计量。 
5）在全国银行间债券市场交易的债券、资产支持证券等固定收益品种，采
用估值技术确定公允价值。 
6）同一债券同时在两个或两个以上市场交易的，按债券所处的市场分别估
值。 
7)在任何情况下，基金管理人如采用本项第 1）－6）小项规定的方法对基
金资产进行估值，均应被认为采用了适当的估值方法。但是，如果基金管理人
认为按本项第 1）－6）小项规定的方法对基金资产进行估值不能客观反映其公
允价值的，基金管理人在综合考虑市场成交价、市场报价、流动性、收益率曲
 
107富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















线等多种因素基础上形成的债券估值，基金管理人可根据具体情况与基金托管
人商定后，按最能反映公允价值的价格估值。 
8）国家有最新规定的，按其规定进行估值。 
（3）权证估值方法： 
1)基金持有的权证，从持有确认日起到卖出日或行权日止，上市交易的权
证按估值日在证券交易所挂牌的该权证的收盘价估值；估值日没有交易的，且
最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交易日的收盘价估值；如最近
交易日后经济环境发生了重大变化的，可参考类似投资品种的现行市价及重大
变化因素，调整最近交易市价，确定公允价格。 
2)首次发行未上市的权证，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以
可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。 
3) 因持有股票而享有的配股权，以及停止交易、但未行权的权证，采用估
值技术确定公允价值进行估值。 
4）在任何情况下，基金管理人如采用本项第 1）－3）项规定的方法对基
金资产进行估值，均应被认为采用了适当的估值方法。但是，如果基金管理人
认为按本项第 1）－3）项规定的方法对基金资产进行估值不能客观反映其公允
价值的，基金管理人可根据具体情况，并与基金托管人商定后，按最能反映公
允价值的价格估值。 
5）国家有最新规定的，按其规定进行估值。 
（4）其他有价证券等资产按国家有关规定进行估值。 
如基金管理人或基金托管人发现基金估值违反基金合同订明的估值方法、
程序及相关法律法规的规定或者未能充分维护基金份额持有人利益时，应立即
通知对方，共同查明原因，双方协商解决。 
3、特殊情形的处理 
基金管理人、基金托管人按股票估值方法的第 3）项、债券估值方法的第
7）项、权证估值方法的第 4）项进行估值时，所造成的误差不作为基金份额净
值错误处理。 
（三）基金份额净值错误的处理方式 
（1）当基金份额净值小数点后 3 位以内(含第 3 位)发生差错时，视为基金
份额净值错误；基金份额净值出现错误时，基金管理人应当立即予以纠正，通
 
108富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















报基金托管人，并采取合理的措施防止损失进一步扩大；错误偏差达到或超过
基金资产净值的 0.25%时，基金管理公司应当及时通知基金托管人并报中国证
监会；错误偏差达到或超过基金份额净值的 0.50%时，基金管理人应当公告、
通报基金托管人并报中国证监会备案；当发生净值计算错误时，由基金管理人
负责处理，由此给基金份额持有人和基金造成直接损失的，应由基金管理人先
行赔付，基金管理人按差错情形，有权向其他当事人追偿。 
（2）当基金份额净值计算差错给基金和基金份额持有人造成直接损失需要
进行赔偿时，基金管理人和基金托管人应根据实际情况界定双方承担的责任，
经确认后按以下条款进行赔偿： 
①本基金的基金会计责任方由基金管理人担任。与本基金有关的会计问
题，如经双方在平等基础上充分讨论后，尚不能达成一致时，按基金会计责任
方的建议执行，由此给基金份额持有人和基金造成的直接损失，由基金管理人
负责赔付。 
②若基金管理人计算的基金份额净值已由基金托管人复核确认后公告，而
且基金托管人未对计算过程提出疑义或要求基金管理人书面说明，份额净值出
错且造成基金份额持有人损失的，应根据法律法规的规定对基金投资者或基金
支付赔偿金，就实际向基金投资者或基金支付的赔偿金额，其中基金管理人承
担50%，基金托管人承担50%。 
③如基金管理人和基金托管人对基金份额净值的计算结果，虽然多次重新
计算和核对，尚不能达成一致时，为避免不能按时公布基金份额净值的情形，
以基金管理人的计算结果对外公布，由此给基金份额持有人和基金造成的直接
损失，由基金管理人负责赔付。 
④由于基金管理人提供的信息错误（包括但不限于基金申购或赎回金额
等），基金托管人在采取必要的措施后仍不能发现该错误，进而导致基金份额
净值计算错误而引起的基金份额持有人和基金的直接损失，由基金管理人负责
赔付。 
（3）由于证券交易所及登记结算公司发送的数据错误，有关会计制度变化
或由于其他不可抗力原因，基金管理人和基金托管人虽然已经采取必要、适
当、合理的措施进行检查，但是未能发现该错误而造成的基金份额净值计算错
 
109富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















误，基金管理人、基金托管人可以免除赔偿责任。但基金管理人、基金托管人
应积极采取必要的措施消除由此造成的影响。 
（4）基金管理人和基金托管人由于各自技术系统设置而产生的净值计算尾
差，以基金管理人计算结果为准。 
（5）前述内容如法律法规或监管机关另有规定的，从其规定处理。如果行
业有通行做法，双方当事人应本着平等和保护基金份额持有人利益的原则进行
协商。 
（四）暂停估值与公告基金份额净值的情形 
（1）基金投资所涉及的证券交易所遇法定节假日或因其他原因暂停营业
时； 
（2）因不可抗力或其他情形致使基金管理人、基金托管人无法准确评估基
金资产价值时； 
（3）占基金相当比例的投资品种的估值出现重大转变，而基金管理人为保
障基金份额持有人的利益，决定延迟估值时； 
（4）如果出现基金管理人认为属于紧急事故的任何情况，会导致基金管理
人不能出售或评估基金资产时； 
（5）中国证监会和基金合同认定的其他情形。 
（五）基金会计制度 
按国家有关部门规定的会计制度执行。 
（六）基金账册的建立 
基金管理人进行基金会计核算并编制基金财务会计报告。基金管理人独立
地设置、记录和保管本基金的全套账册。若基金管理人和基金托管人对会计处
理方法存在分歧，应以基金管理人的处理方法为准。若当日核对不符，暂时无
法查找到错账的原因而影响到基金资产净值的计算和公告的，以基金管理人的
账册为准。 
（七）基金财务报表与报告的编制和复核 
1、财务报表的编制 
基金管理人应当及时编制并对外提供真实、完整的基金财务会计报告。月
度报表的编制，基金管理人应于每月终了后 5 工作日内完成；招募说明书在基
金合同生效后每 6 个月更新并公告一次，于该等期间届满后 45 日内公告。季度
 
110富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















报告应于每个季度结束之日起 15 个工作日内编制完毕并予以公告；半年度报告
在会计年度半年终了后 60 日内编制完毕并予以公告；年度报告在于会计年度终
了后 90 日内编制完毕并予以公告。基金合同生效不足 2 个月的，基金管理人可
以不编制当期季度报告、半年度报告或者年度报告。 
2、报表复核 
基金管理人在月度报表完成当日，将报表盖章后提供给基金托管人复核；
基金托管人在收到后应在 3 日内进行复核，并将复核结果书面通知基金管理
人。基金管理人在季度报告完成当日，将有关报告提供给基金托管人复核，基
金托管人应在收到后 7 个工作日内完成复核，并将复核结果书面通知基金管理
人。基金管理人在半年度报告完成当日，将有关报告提供给基金托管人复核，
基金托管人应在收到后 30 日内完成复核，并将复核结果书面通知基金管理人。
基金管理人在年度报告完成当日，将有关报告提供基金托管人复核，基金托管
人应在收到后 45 日内完成复核，并将复核结果书面通知基金管理人。基金管理
人和基金托管人之间的上述文件往来均以加密传真的方式或双方商定的其他方
式进行。 
基金托管人在复核过程中，发现双方的报表存在不符时，基金管理人和基
金托管人应共同查明原因，进行调整，调整以双方认可的账务处理方式为准；
若双方无法达成一致，以基金管理人的账务处理为准。核对无误后，基金托管
人在基金管理人提供的报告上加盖托管业务部门公章或者出具加盖托管业务专
用章的复核意见书，双方各自留存一份。如果基金管理人与基金托管人不能于
应当发布公告之日之前就相关报表达成一致，基金管理人有权按照其编制的报
表对外发布公告，基金托管人有权就相关情况报中国证监会备案。 
（八）基金管理人应每季向基金托管人提供基金业绩比较基准的基础数据
和编制结果。 
 
六、基金份额持有人名册的登记和保管 
本基金的基金管理人和基金托管人须分别妥善保管的基金份额持有人名
册，包括基金合同生效日、基金合同终止日、基金权益登记日、基金份额持有
人大会权益登记日、每年6月30日、12 月 31 日的基金份额持有人名册。基金
份额持有人名册的内容至少应包括基金份额持有人的名称和持有的基金份额。 
 
111富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















基金份额持有人名册由注册登记机构编制，由基金管理人审核并提交基金
托管人保管。基金托管人有权要求基金管理人提供任意一个交易日或全部交易
日的基金份额持有人名册，基金管理人应及时提供，不得拖延或拒绝提供。 
基金管理人应及时向基金托管人提交基金份额持有人名册。每年 6 月 30 日
和 12 月 31 日的基金份额持有人名册应于下月前十个工作日内提交；基金合同
生效日、基金合同终止日等涉及到基金重要事项日期的基金份额持有人名册应
于发生日后十个工作日内提交。 
基金管理人和基金托管人应妥善保管基金份额持有人名册，保管方式可以
采用电子或文档的形式，保存期限为 15 年。基金托管人不得将所保管的基金
份额持有人名册用于基金托管业务以外的其他用途，并应遵守保密义务。若基
金管理人或基金托管人由于自身原因无法妥善保管基金份额持有人名册，应按
有关法律法规规定各自承担相应的责任。 
 
七、争议解决方式 
因本协议产生或与之相关的争议，双方当事人应通过协商、调解解决，协
商、调解不能解决的，任何一方均有权将争议提交中国国际经济贸易仲裁委员
会，仲裁地点为北京市，按照中国国际经济贸易仲裁委员会届时有效的仲裁规
则进行仲裁。仲裁裁决是终局的，对当事人均有约束力。 
争议处理期间，双方当事人应恪守基金管理人和基金托管人职责，各自继
续忠实、勤勉、尽责地履行基金合同和本托管协议规定的义务，维护基金份额
持有人的合法权益。 
本协议适用中华人民共和国法律并从其解释。 
 
八、托管协议的变更与终止 
（一）托管协议的变更程序 
本协议双方当事人经协商一致，可以对协议进行修改。修改后的新协议，
其内容不得与基金合同的规定有任何冲突。基金托管协议的变更报中国证监会
核准后生效。 
（二）基金托管协议终止的情形 
1、基金合同终止； 
 
112富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















2、发生法律法规或基金合同规定的终止事项。 
 
 
113富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第二十一部分


 对基金份额持有人的服务 
基金管理人承诺为基金份额持有人提供一系列的服务，并将根据基金份额
持有人的需要和市场的变化增加、修改这些服务项目。主要的服务项目如下：



 
一、基金份额注册登记服务



本基金管理人同时兼任本基金的注册登记机构，在公司内部设立了专门的
运营部门负责基金份额持有人的注册与过户登记业务，配备先进、高效的电脑
系统及通讯系统，准确、及时地为基金份额持有人办理基金账户业务、汇总和
储存并管理基金的所有认购、申购和赎回信息，确保基金份额持有人的注册与
过户登记工作的准确和顺利进行。 




二、资料寄送



1、每次申购交易结束后，基金投资者可在 T+2 个工作日后通过销售机构
的网点查询和打印交易确认单; 
2、每次认购交易结束后，基金投资者可在T+2 个工作日后通过销售机构的
网点查询交易情况，最终确认份额以基金成立后的确认份额为准。 
3、本公司默认的对账单方式为月度电子邮件形式对账单，基金投资者也可
选择按季度或年度发送。我司将在每期结束后的5 个工作日内向基金投资者发
送基金账户对账单或其他重要资料。本公司提示，凡无法接收电子邮件对账单
的基金投资者，须在开户成功后与本公司客户服务中心联系（4007004518（免
长途费）、95105680（免长途费）和021-38789555），我们在核对基金投资者
联系方式完整无误后，可为基金投资者保留纸质对账单的寄送方式。纸质对账
单的寄送将按基金份额持有人的不同频率选择（季度、半年度、年度），为每
期内有交易的基金投资者寄送。



 
三、红利再投资



本基金收益分配时，基金份额持有人可以选择将所获红利再投资于本基
金，注册登记机构将其所获红利按除息日的基金份额净值自动转为基金份额。
红利再投资免收申购费用。基金份额持有人可以随时选择更改基金分红方式。



 
 
114富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















四、定期定额投资



本基金将通过销售机构为基金份额持有人提供定期定额投资的服务，即基
金份额持有人可通过固定的渠道，采用定期定额的方式申购基金份额。定期定
额投资不受最低申购金额限制，具体实施时间和业务规则详见相关公告。 




五、资讯服务



1、手机短信服务



基金份额持有人可以通过本基金管理人网站和客户服务热线人工应答预留
手机号码，按需要定制短信内容并选择发送频率，我们将根据定制要求提供相
应服务。



2、电子邮件服务



基金份额持有人可以在本基金管理人网站注册，登录定制所需要的各类公
开信息。如果留下个人邮箱，将会收到定制的信息。



 
六、客户服务中心



1、客户服务电话



呼叫中心自动语音系统提供每周7 天、每天24 小时的自助语音服务和查询
服务，客户可通过电话收听最新公告信息、基金份额净值、自助查询基金账户
余额信息、交易确认情况等。同时，呼叫中心在工作时间提供人工应答服务。



2、网上客户服务中心



网上客户服务中心为基金份额持有人提供查询服务、资讯服务以及相互交
流的平台。注册登录后，基金份额持有人可以查询个人账户资料，包括基金持
有情况、基金交易明细、基金分红实施情况等；此外，还可以修改个人账户资
料，查询热点问题及其解答，查阅投资刊物，或提交投诉和建议等等。



公司网址：WWW.FTSFUND.COM



电子信箱：SERVICE@FTSFUND.COM



 
七、客户投诉处理



基金份额持有人可以通过基金管理人提供的网上投诉栏目、呼叫中心自动
语音留言、呼叫中心人工坐席、书信、电子邮件、传真等渠道对基金管理人和
 
115富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















销售机构所提供的服务进行投诉。基金份额持有人还可以通过代销机构的服务
电话对该代销机构提供的服务进行投诉。



 
八、服务渠道



1、咨询电话：4007004518（免长途费）、95105680（免长途费）和021-
3878 9555



2、网站及在线客服：WWW.FTSFUND.COM



3、传真：021-6887 0708



4、电邮：SERVICE@FTSFUND.COM 
5、其他，如邮寄等。 
 
116富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第二十二部分


 招募说明书的存放及查阅方式 
招募说明书在编制完成后，将存放于基金管理人的住所、基金托管人的住
所、有关销售机构及其网点，供公众查阅。基金投资者在支付工本费后，可在
合理时间内取得上述文件复制件或复印件。基金投资者也可在基金管理人指定
的网站上进行查阅。 
基金管理人和基金托管人保证文本的内容与公告的内容完全一致。 
 
 
117富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金招募说明书





















第二十三部分


 备查文件 
备查文件等文本存放在基金管理人、基金托管人和销售机构的办公场所和
营业场所，在办公时间内可供免费查阅。 
（一）中国证监会核准富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基
金募集的文件 
（二）《富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金基金合同》 
（三）《富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金托管协议》 
（四）关于申请募集富兰克林国海策略回报灵活配置混合型证券投资基金
之法律意见书 
（五）基金管理人业务资格批件、营业执照 
（六）基金托管人业务资格批件、营业执照 
（七）中国证监会要求的其他文件 
 
 
 
 















































































 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
国海富兰克林基金管理有限公司 
2011年6月30日 
 
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