1
泰达宏利价值优 化型成长 类行业证券投资基 金、周期类行业
证券投 资基金、稳定类行 业证券投资基金
更新招 募说明书 摘要
基金管理人：泰达宏利基金管理有限公司
基金托管人：交通银行股份有限公司
泰达宏利价值优化型成长类行业证券投资基金、 周期类行业证券投资基金、 稳定
类行业证券投资基金于 2003 年 2 月 13 日获中国证监会证监基金字 【2003 】 21 号文批
准募集，基金合同于 2003 年 4 月 25 日正式生效。
本基金管理人保证招募说明书的内容真实、 准确、 完整。 本招募说明书经中国证
监会核 准， 但中国证监会对 本基金募集的核准， 并不表明其对本基金的价值和收益作
出实质性判断或保证，也不表明投资于 本基金没有风险。
投资有风险，投资人认购（或申购）本基金时应认真阅读本招募说明书。
基金的过往业绩并不预示本基金的未来表现。
本基金管理人依照恪尽职守 、诚实信用、谨慎 勤勉的原则管理和运用基金 财产，
但不保证 本基金一定盈利，也不保证最低收益。
本摘要根据本基金的基金合同和基金招募说明书编写， 并经中国证监会核准。 基
金合同是约定基金当事人之间权利、 义务的法律文件。 基金投资人自依基金合同取得
基金份额， 即成为基金份额持有人和本基金合同的当事人， 其持有 基金份额的行为本
身 即 表 明 其对 基 金合 同的 承 认 和 接受 ， 并按 照《 基 金 法 》 、 《 运作 办 法》 、 基 金 合同 及
其它有关规定享有权利、 承担义务。 基金投资人欲了解基金份额持有人的权利和义务，
应详细查阅基金合同。
本更新招募说明书 已经本基金托管人交通银行股份有限公司复核， 所载内容截止
日为 2011 年 4 月 25 日 ， 有关财务数据和净值表现截止日为 2011 年 3 月 31 日。 财务
数据未经审计。
2
一 、基金管理人
（一）基金管理人概况
公司名称：泰达宏利 基金管理有限公司
成立日期：2002 年 6 月 6 日
注册地址：北京市西城区金融大街 7 号英蓝国际金 融中心南楼三层
办公地址：北京市西城区金融大街 7 号英蓝国际金融中心 南楼三层
法定代表人：刘惠文
组织形式：有限责任公司
联系电话：010-66577725
联系人：邢颖
注册资本：1.8 亿元人民币
股 权 结 构 ： 北方国际信 托股份有限公司 ：51 ％ ； 宏利资产管理 （香港 ） 有限公司 ：
49％。
（二）主要人员情况
1、董事会成员
刘惠文先生，董事长。 毕业于吉林大学经济系，经济学学士学位，高级经济师。
1996 年至 2001 年任天 津泰达集团有限公司总经理。2001 年至 2006 年担任天津泰达
投资控股有限公司董事长兼总经理。2006 年至 2010 年任天津泰达 投资控股有限公司
董事长。2010 年起任天津市泰达国际控股 （集团） 有限公司董事长。 兼任渤海财产保
险股份有限公司董事长、 北方信托国际投资股份有限公司董事长， 渤海银行股份有限
公司董事、渤海证券有限公司董事等职。
刘振宇先生，董事。 毕业于天津师范大学和南开大学，拥有法学学士学位和经济
学博士学位，律师、经济师。2000 年至2002 年任天津泰达集团有限公司投资部副部
长。2002 年至2008 年任天津泰达投资控股有限公司资产管理部经理。2008 年任天津
市泰达国际控股 （集团） 有限公司总经理助理。2010 年起任天津市泰达国际控股 （集
团） 有限公司副总经理。 兼任恒安标准人寿保险有限公司董事、 渤海财产保险股份有
限公司董事等职。 3
孙泉先生， 董事。 拥有 天津南开大学经济学学士和经济学硕士学位及美国芝加哥
罗斯福大学工商管理硕士学位。1988 年任职天津开发区信托投资公司， 负责信贷和外
汇管理工作；1989 年任职天津开发区管理委员会政策研究室， 负责区域发展、 国企改
革、 对外合作政策的研究和制定工作； 1997 年任职天津经济技术开发区总公司企划部，
负责企业发展战略研究和计划经营管理工作； 2001 年任职天津泰达投资控股公司资
产管理部， 负责泰达控股重组并购、 资源整合、 上市筹备和金融类、 实业类企业的经
营管理工作。 现任天津泰达投资控股公司资产管理部经理， 渤海产业基金投资管理公
司、恒安标准人寿保险公司和天津钢管集团股份有限公司董事 等职。
施德林(Marc Howard Sterling) 先生，美国国籍 ，董事。 心理学学士学位、法学博
士学位及银行法硕士学位。 施先生为宏利金融亚洲区行政副总裁， 掌管宏利金融在中
国和台湾的业务。 施先生于亚洲从事 金融服务业 超过二十一年， 其中在宏利工作十 七
年 ， 五年则为专责有关 金融服务的执业律师。 施先生为宏利保险策划 开拓中国、 越南
及澳门市场 ，并为宏利资产管理 策划开拓中国及台湾市场。施先生 分别自 1993 年及
2000 年管理宏利在中国及台湾业务， 并于 1999 至2005 年成功开拓及经营宏利在越南
之业务 。 现任宏利金融亚洲区行政副总裁、 中宏人寿保险有限公司 董事长及宏利证券
投资信托股份有限公司主席 。
雷柏剛（Robert Allen Cook ）先生，加拿大国籍，董事。 毕业于加拿大多伦多大
学及卡尔加里大学， 持有金融学工商管理硕士学位。 雷先生为宏利金融亚洲区高级行
政副总裁兼总经理， 并为宏利金融执行委员会成员。 雷先生统领宏利金融于中国内地 、
香港、 印尼、 日本、 马 来西亚、 菲律宾、 新加坡、 台湾、 泰国、 越南 等地的业务发展。
雷先生于2007 年出任现职前曾担任美国保险业务部行政副总裁， 掌管恒康人寿保险、
恒 康 长 期 护理 、 恒 康金融 网 络 等 业务 单 位 。 雷 先 生 服 务宏 利 逾 三十载 ， 历 任 美国 、
加拿大、 国际及企业业务部多项管理要职， 曾驻多伦多、 沃特卢、 波士顿、 英格兰等
地， 现常驻香港。 雷先生于策略规划、 保险及年金产品管理、 销售、 市场推广等领域
均饶富经验。 现任宏利金融亚洲区高级行政副总裁兼总经理、 宏利国际控股有限公司
总裁兼首席行政总监 及 宏利资产管理(香港)有限公司 主席。
王裕闵先生， 美国国籍， 董事。 纽约大学工商管理硕士学位及麻省理工学院的学
士学位。 王先生是宏利资产管理亚洲区定息收益投资主管。 王先生常驻香港， 统领亚
洲区十个国家和地区的定息收益业务。在 2010 年 8 月出任现职前， 王先生为宏利北
亚洲区投资主管。 王先生在加盟宏利前， 曾于美联银行纽约及香港分部担任要职， 前4
后共九年。 期间曾为该银行定息收益部创办并统辖环球结构性信贷产品业务， 其后更
出任该行环球市场及投资银行部亚洲区主管，常驻香港。王先生早于 1987 年便已加
入纽约 M&T 银行担任分 析员，后历任交易员及投资组合管理要员逾 11 年之久， 并于
1998 年晋身纽约 Structured Credit Partners 的创办人之一。 现任宏利资产管理
亚洲区定息收益投资主管。
汪丁丁先生， 独立董事， 毕业于北京师范学院数学系， 中国科学院数学力学部理
学硕士学位，1990 年获夏威夷大学经济学博士学位。1984 年至1998 年先后担任中国
科学院系统科学研究所助理研究员、 美国东西方中心人口研究所访问学者、 博士后研
究员、 香港大学经济与金融学院助理教授、 德国杜依斯堡大学经济系客座教授、 北京
大学中国经济研究中心副教授及美国夏威夷大学经济系访问教授。 目前担任北京大学
及 浙江大学教授，自 2007 年至今，担任东北财经大学“社会与行为”跨学科教育中
心学术委员会主席兼主任。
周小明先生，独立董事 。毕业于浙江大学法学院，中国政法大学法学硕士学位、
民商法法学博士 学位。1990 年起先后任职于浙江大学、 中国人民银行非银行金融机构
监管司、 君泽君律师事务所、 安信信托投资股份有限公司。 曾担任全国人大常委会财
经委员会 《信托法》 、 《证券投资基金法》 起草小组成员、 安信信托投资股份有限公
司总裁。目前担任中国人民大学信托与基金研究所所长、君泽君律师事务所合伙人、
清华大学法学院联合法律硕士导师 、 中国信托业 协会培训与资格办公室副主任 、 《中
国信托业发展报告》主编。
孔晓艳女士， 独立董事， 毕业于中山大学法律系， 法学学士和法学硕士学位， 一
级律师。1993 年至 1997 年任天津市对外经济律师事务所专职律师。1997 年至 1999
年任香港Livasari&Co. 律师行中国法律顾问。1999 年至2004 年任嘉德律师事务所专
职律师、 高级合伙人。2004 年至今任嘉德恒时律师事务所专职律师、 高级合伙人。 兼
全国第九届妇女代表、 天津市第十一届、 第十二届政协委员、 天津市财政局和税务局
特邀监察员、 天津市津滨发展股份有限公司独立董事、 天津律 协金融业务委员会主任、
中国国际经济贸易仲裁委员会仲裁员、 天津仲裁委员会仲裁员、 天津第五届、 第六届
律协常务理事。
范小云女士， 独立董事， 毕业于南开大学金融学系， 经济学博士学位。 毕业于南
开大学金融学系，经济学博士学位。1997 年至 2005 年历任南开大 学金融学系讲师、
副教授。2005 年起任南开大学金融学系教授、 副主任、 国际金融研究中心主任。20015
年至 2005 年担任《南开经济研究》副主编。目前为教育部哲学社会科学重大攻关项
目首席专家， 南开大学金融学系教授、 副主任、 国际金融研究中心主任； 兼任中国金
融学会理事、中国国 际金融学会理事。
2、监事会成员
邢吉海先生， 监事。 毕 业于天津干部管理学院财会专业， 会计师。1995 年至 1997
年任天津泰达国际酒店集团副总经理兼财务总监。1997 年至2000 年 任职于天津经济
开发区财政局。2000 年至2001 年任天津开发区总公司财务中心主任。2001 年起任天
津泰达投资控股有限公司监事、 财务中心主任。 兼任天津市泰达国际控股 （集团） 有
限公司董事、 渤海财产保险股份有限公司董事、 天津泰达股份有限公司董事、 天津津
滨发展股份有限公司董事、天津滨海能源发展股份有限公司监事会主席等职。
杜汶高先生， 监事 。 毕业于美国卡内基美隆大学， 持有数学及管理科学理学士学
位， 现 为 宏利资产管理( 亚洲) 总裁兼亚洲区主管 及 宏利资产管理( 香港) 有限公司董
事， 掌握亚洲及日本的投资事务， 专责管理宏利于区内不断壮大的资产， 并确保公司
的投资业务符合监管规定。 出任现职前， 杜先生掌管宏利于亚洲区(香港除外)的投资
事务。2001 年至2004 年， 负责波士顿领导机构息差产品的开发工作。 杜先生于 2001
年加入宏利， 之前任职于一家环球评级机构， 曾获派驻纽约、 伦敦及悉尼担任杠杆融
资及资产担保证券等不同部门的主管，拥有二十 三年的资本市场经验。
王泉先生，监事。管理学学士、经济学硕士。2002 年 3 月加入泰达 宏利基金管
理有限公司工作至今， 历任基金运营部基金会计、 基金运营部副总经理、 基金运营部
总经理。
3、总经理及其他高级管理人员
缪钧伟先生， 总经理。 毕业于复旦大学和香港城市大学， 获得理学学士、 经济学
硕士和金融学博士学位；1998 年 10 月至 2003 年 2 月任证监会基金 部副处长；2003
年 3 月至 2006 年 8 月 任海富通基金管理有限公司副总经理。2007 年 2 月起任泰达 宏
利 基金管理有限公司总经理。
刘青山先生， 副总经理兼投资研究总监。 毕业于中国人民大学， 获史学学士和管
理 学硕士。 1997 年就职于华夏证券基金部， 参与筹建华夏基金管理公司， 从事投资研
究工作。 2001 年起参与筹建湘财合丰基金管理有限公司 （泰达 宏利基金管理有限公司6
前身） 并工作至今， 期间历任研究部负责人、 基金经理、 投资副总监， 投资总监兼总
经理助理。2006 年 11 月起任泰达宏利基金管理有限公司副总经理兼投资研究总监。
傅国庆先生， 副总经理。 毕业于南开大学和美国罗斯福大学， 获文学 学士和工商
管理硕士学位。1993 年至 2006 年就职于北 方国际信托股份有限公司，从事信托业务
管理工作，期间曾任办公室主任、研发部经理、信托业务总部 总经理、董事会秘书、
以及公司副总经理。2006 年 9 月起任泰达宏利 基金管理有限公司财务总监。
张萍女士，督察长。毕业于中国人民大学和中国科学院，管理学和理学双硕士。
先后任职于中信公司、 毕马威国际会计师事务所等公司， 从事财务管理和管理咨询工
作。2002 年起在嘉实基金管理有限公司工作， 任监察稽核部副总监。2005 年 10 月起
任泰达 宏利基金管理有限公司风险管理部总监 。2006 年 11 月起任泰 达宏利 基金管理
有限公司督察长。
4、基金经理
（1）泰达成长基金：
梁辉先生， 泰达成长基金基金经理， 硕士。2002 年3 月起任职于泰达宏利基金管
理有限公司， 曾担任公司研究部行业研究员、 基金经理助理、 研究部总监、 金融工程
部总经理，现担任基金投资部总经理。9 年基金从业经验，具有证券从业资格、基金
从业资格。
李源女士， 泰达 成长基金基金经理， 毕业于美国纽约州立大学布法罗分校，EMBA
硕士。 1993 年7 月至 1994 年就职于中国稀土开发公司任总经理秘书；1994 年至 1995
年就职于北京国际经济技术合作公司任项目经理；1995 年至1999 年 8 月就职于中国
研究公司任分析员；1999 年8 月至2000 年9 月加入 IDC 国际数据公司，担任市场高
级分析员； 2000 年10 月至2009 年7 月加入中国国际金融有限公司， 先后担任研究部
经理、 高级经理、 副总 经理。2009 年8 月加入泰达 宏利基金管理有限公司， 担任研究
部副总监兼基金经理助理。 自 2010 年 1 月起 担任泰达成长基金基金经理。 李源女士
具备9 年证券投资研究管理经验，具有基金从业资格。
该基金历任基金经理： 自2003 年4 月至 2005 年4 月由刘青山先生担任基金经
理。 自 2005 年 4 月起 至 2008 年 8 月由梁辉 先生担任基金经理。 自 2008 年 8 月起至
2010 年1 月由王勇先生担任基金经理。
（2）泰达周期基金： 7
刘金玉先生，泰达周期 基金基金经理，管理学硕士。2002 年 9 月至 2003 年 12
月就职于中国平安集团资产管理中心基金管理部任研究员；2003 年 12 月至 2009 年
12 月就职于华夏基金管理有限公司任行业研究主管；2009 年12 月加入泰达 宏利基金
管理有限公司，担任研究部副总监。 自 2010 年 3 月起担任本基金基 金经理。 刘金玉
先生具备7 年基金公司工作经验，9 年证券投资管理经验，具有基金从业资格。
陈桥宁先生，泰达周期基金基金经理， 经济学硕士。1996 年7 月至 2000 年 8 月
就职于中国石化石家庄炼油化工股份有限公司任助理工程师；2003 年6 月至2004 年
6 月就职于奇瑞汽车有限公司任经济师；2004 年 7 月至 2005 年 2 月就职于世华国际
金融信息有限公司任分析师；2005 年3 月至2007 年4 月就职于天相投资顾问有限公
司任首席分析师； 2007 年4 月加盟泰达宏利基金管理有限公司， 先后担任研究部研究
员、研究主管。4 年基金从业经验，6 年证券从业经验，具有基金从业资格。
该基金历任基金经理： 自 2003 年 4 月至 2004 年 7 月由曾昭雄先生 担任基金经
理；自2004 年7 月至 2005 年2 月由史博先生担任基金经理 ；自2005 年 2 月至 2007
年 4 月由温震宇先生担任基金经理 。自 2007 年 3 月 20 日至 2008 年 8 月 5 日，由魏
延军先生担任基金经理； 自2007 年11 月至2009 年5 月， 由梁辉先生担任 基金经理；
自2009 年3 月至2011 年3 月，由吴俊峰先生担任基金经理。
（3）泰达稳定基金：
胡涛先生，泰达 稳定基金基金经理。美国印第安纳大学凯利商学院 MBA，CFA，
1999 年7 月至2000 年 7 月就职于北京证券有限责任公司任投资银行部经理，2002 年
6 月至2003 年6 月就职 于中国国际金融有限公司任股票研究经理， 2003 年7 月至2004
年4 月就职于长盛基金管理有限公司任研究员，2004 年9 月至2007 年4 月就职于友
邦华泰基金管理有限公司任基金经理助理。胡涛先生于 2007 年 4 月 加盟泰达 宏利基
金 管 理 有 限 公司 ， 先 后担 任 专 户 投 资部 副 总 经理 、 研 究 部 研究 主 管 等职 务 ， 自 2009
年6 月起担任本基金基金经理。8 年基金从业经验，10 年证券从业经验， 具有基金从
业资格。
焦云女士，泰达 稳定基金基金经理，北京大学金融学硕士。2004 年 8 月至 2007
年4 月就职于大成基金管理有限公司任研究员； 2007 年4 月加入泰达宏利 基金管理有
限公司，先后担任研究员、研究主管， 自2009 年12 月起担任本基 金基金经理。7 年
基金从业经验，7 年证券投资管理经验，具有基金从业资格。
该基金历任基金经理： 自2003 年4 月至 2005 年4 月由康赛波担任基金经理；8
自2005 年4 月至2005 年9 月由吴剑飞担任基金经理；自 2005 年9 月至 2009 年 6 月
由李泽刚担任基金经理。
5、投资决策委员会成员
投资决策委员会成员包括公司总经理缪钧伟， 副总经理兼投资总监及基金经理刘
青山， 投资部总经理兼基金经理梁辉， 研究部总监兼基金经理陈少平， 交易部负责人
陈力。
6、上述人员之间均不存在近亲属关系。
（三）基金管理人的职责
1 、 依 法 募 集基 金 ， 办理 或 者 委 托 经国 务 院 证 券 监 督 管 理 机构 认 定 的其 他 机 构 代
为办理基金份额的发售、申购、赎回和登记事宜；
2、办理本基金备案手续；
3、对所管理的不同基金财产分别管理、分别记账，进行证券投资；
4 、 按照 基 金 合同的 约 定 确 定基 金 收 益分配 方 案 ， 及时 向 基 金份额 持 有 人 分配 收
益；
5、进行基金会计核算并编制基金财务会计报告；
6、编制季度、半年度和年度基金报告；
7、计算并公告基金资产净值，确定基金份额申购、赎回价格；
8、办理与基金财产管理业务活动有关的信息披露事项；
9、召集基金份额持有人大会；
10、保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料；
11 、 以基金管理人名义， 代表本基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施其他
法律行为；
12、国务院证券监督管理机构规定的其他职责。
（ 四）基金管理人承诺
1 、 基 金 管 理人 承 诺 不从 事 违 反 《 证券 法 》 的行 为 ， 并 承 诺建 立 健 全的 内 部 控 制
制度，采取有效措施，防止违反《证券法》行为的发生；
2 、 基 金 管 理人 承 诺 不从 事 违 反 《 基金 法 》 的行 为 ， 并 承 诺建 立 健 全内 部 风 险 控
制制度，采取有效措施，防止下列行为的发生： 9
（1）基金之间相互投资；
（2）以基金的名义使用不属于基金名下的资金买卖证券；
（3 ） 从 事 任何 形 式 的证 券 承 销 或 者从 事 除 证券 监 管 机 构 允许 以 外 的其 他 证 券 自
营业务；
（4）从事资金拆借业务；
（5）动用银行信贷资金从事基金投资；
（6）将基金财产用于抵押、担保、资金拆借或者贷款；
（7）从事证券信用交易；
（8）以基金财产进行房地产投资；
（9）从事可能使基金财产承担无限责任的投资；
（10） 将基金财产投资于与基金托管人或者基金管理人有利害关系的公司发行的
证券。
3、基金管理人承诺不从事证券法规规定禁止从事的其他行为。
4 、 基 金 管 理人 承 诺 加强 人 员 管 理 ，强 化 职 业操 守 ， 督 促 和约 束 员 工遵 守 国 家 有
关法律、法规、规章及行业规范，诚实信用、勤勉尽责，不从事以下活动：
（1）越权或违规经营；
（2）违反基金合同或托管协议；
（3）故意损害基金份额持有人或其他基金相关机构的合法权益；
（4）在包括向中国证监会报送的资料中进行虚假信息披露；
（5）拒绝、干扰、阻挠或严重影响中国证监会依法监管；
（6）玩忽职守、滥用职权；
（7 ） 泄 露 在任 职 期 间知 悉 的 有 关 证券 、 基 金的 商 业 秘 密 、尚 未 依 法公 开 的 基 金
投资内容、基金投资计划等信息；
（8）除按本公司制度进行基金运作投资外，直 接或间接进行其他股票投资；
（9）协助、接受委托或以其他任何形式为其他组织或个人进行证券交易；
（10） 违反证券交易场所业务规则， 利用对敲 、 倒仓等手段操纵市场价格， 扰乱
市场秩序；
（11 ）贬损同行，以提高自己；
（12）在公开信息披露和广告中故意含有虚假、误导、欺诈成分；
（13）以不正当手段谋求业务发展； 10
（14）有悖社会公德，损害证券投资基金人员形象；
（15）其他法律、行政法规禁止的行为。
5、基金经理承诺
（1 ） 依 照 有关 法 律 、法 规 、 规 章 和基 金 合 同的 规 定 ， 本 着谨 慎 的 原则 为 基 金 份
额持有人谋取最大利益；
（2）不利用职务之便为自己、受雇人或任何第三者谋取利益；
（3 ） 不 泄 露在 任 职 期间 知 悉 的 有 关证 券 、 基金 的 商 业 秘 密， 尚 未 依法 公 开 的 基
金投资内容、基金投资计划等信息；
（4）不以任何形式为其他组织或个人进行证券交易。
（五）基金管理人的内部控制制度
1、内部控制的原则
（1 ） 全 面 性原 则 ： 内部 控 制 必 须 覆盖 公 司 的所 有 部 门 和 岗位 ， 渗 透各 项 业 务 过
程和业务环节；
（2 ） 独 立 性原 则 ： 设立 独 立 的 监 察稽 核 与 风险 管 理 部 ， 监察 稽 核 与风 险 管 理 部
保持高度的独立性和权威性，负责对公司各部门风险控制工作进行稽核和检查；
（3 ） 相 互 制约 原 则 ：各 部 门 在 内 部组 织 结 构的 设 计 上 要 形成 一 种 相互 制 约 的 机
制，建立不同岗位之间的制衡体系；
（4 ） 定 性 和定 量 相 结合 原 则 ： 建 立完 备 的 风险 管 理 指 标 体系 ， 使 风险 管 理 更 具
客观性和操作性。
2、内部控制的体系结构
公司的内部控制体系结构是一个分工明确、 相互牵制的组织结构， 由最高管理层
对 内部控制负最终责任， 各个业务部门负责本部门的风险评估和监控， 监察稽核部负
责监察公司的风险管理措施的执行。具体而言，包括如下组成部分：
董事会： 负责制定公司的 内部控制政策， 对 内部控制负完全的和最终的责任。 董
事会下设合规控制委员会、资格审查委员会 和薪酬委员会。
督察长： 独立行使督察权利； 直接对董事会负责； 及时向合规控制委员会提交有
关公司规范运作和风险控制方面的工作报告。
投资决策委员会： 负责指导基金财产的运作、 制定本基金的资产配置方案和基本
的投资策略。 11
风险控制委员会：负责对 公司营运和基金投资运作的风险进行 全面测量和监控。
监察稽核部和风险管理部： 分别负责对公司风险管理政策和措施的执行情况进行
监察， 并为每一个部门的风险管理系统的发展提供协助， 使公司在一种风险管理和控
制的环境中实现业务目标。
业务部门： 风险管理是每一个业务部门最首要的责任。 部门经理对 本部门的风险
负全部责任， 负责履行公司的风险管理程序， 负责本部门的风险管理系统的开发、 执
行和维护，用于识别、监控和降低风险。
3、内部控制的措施
（1 ） 建 立 、健 全 内 控体 系 ， 完 善 内控 制 度 ：公 司 建 立 、 健全 了 内 控 体系，高管
人员关于内控有明确的分工， 确保各项业务活动有恰当的组织和授权， 确保监察稽核
工作是独立的，并得到高管人员的支持，同时置备操作手册，并定期更新。
（2 ） 建 立 相互 独立 、相 互 制 衡 的 内控 机 制 ：建 立 、 健 全 了各 项 制 度， 做 到 公司
资产和基金资产独立、 投资决策 独立， 基金交易集中， 形成不同部门， 不同岗位之间
的制衡机制， 从制度上减少和防范风险。
（3 ） 建 立 、健 全 岗 位责 任 制 ： 建 立、 健 全 了岗 位 责 任 制 ，使 每 个 员工 都 明 确 自
己的任务、职责，并及时将各自工作领域中的风险隐患上报，以防范和减少风险。
（4 ） 建 立 风险 分 类 、识 别 、 评 估 、报 告 、 提示 程 序 ： 建 立了 风 险 控制 小 组 ， 使
用适合的程序， 确认和评估与公司运作有关的风险； 公司建立了自下而上的风险报告
程序， 对风险隐患进行层层汇报， 使各个层次的人员及时掌握风险状况， 从而以最快
速度作出决策。
（5 ） 建 立 内部 监 控 系统 ： 建 立 了 有效 的 内 部监 控 系 统 ， 如电 脑 预 警系 统 、 投 资
监控系统，能对可能出现的各种风险进行全 面和实时的监控。
（6 ） 使 用 数量 化 的 风险 管 理 手 段 ：采 取 数 量化 、 技 术 化 的风 险 控 制手 段 ， 建 立
数量化的风险管理模型， 用以提示指数趋势、 行业及个股的风险， 以便公司及时采取
有效的措施，对风险进行分散、控制和规避，尽可能地减少损失。
（7 ） 提 供 足够 的 培 训： 制 定 了 完 整的 培 训 计划 ， 为 所 有 员工 提 供 足够 和 适 当 的
培训，使员工明确其职责所在，控制风险。
4、基金管理人关于内部合规控制声明书
（1）本公司承诺以上关于内部控制 制度的披露真实、准确；
（2）本公司承诺根据市场变化和公司发展不断完善内部合规控制。 12
二 、 基 金 托 管 人
一、基金托管人基本情况
（一）基金托管人概况
公司法定中文名称：交通银行股份有限公司（简称：交通银行）
公司法定英文名称：BANK OF COMMUNICATIONS CO.,LTD
法定代表人：胡怀邦
住所：上海市浦东新区银城中路 188 号
办公地址：上海市浦东新区银城中路 188 号
邮政编码：200336
注册时间：1987 年 3 月 30 日
注册资本：562.59 亿元
基金托管资格批文及文号：中国证监会证监基字[1998]25 号
联系人：张咏东
电话：021-32169999
交通银行始建于 1908 年，是中国历史最悠久的银行之一，也是近代中国发钞行
之一。交通银行先后于 2005 年 6 月和 2007 年 5 月在香港联交所、上交所挂牌上市，
是中国 2010 年上海世博会唯一的商业银行全球合作伙伴。根据 英国《银行家》杂志
公 布的 2009 年全球 1000 家银行排名，交通银行 总资产排名位列第 56 位 ，一级资本
排 名位列第 49 位。 截止 2010 年 12 月末， 交通银行资产 总额超过人民币 3.95 万亿元，
2010 年实现净利润人民币 390.42 亿元。
交通银行总行设资产 托管部。现有员工具有多年基金、证券和银行的从业经验，
具备基金从业资格 ， 以及 经济师、 会计师、 工 程师和律师 等中高级专业技术 职称， 员
工的学历层次较高， 专业分布合理， 职业技能优良， 职业道德素质过硬， 是一支诚实
勤勉、积极进取、开拓创新、奋发向上的 资产托管从业人员队伍。
( 二) 主要人员情况
牛 锡 明 先 生 ， 交 通 银 行 行 长 ， 哈 尔 滨 工 业 大 学 经 济 学 硕 士 ， 高 级 经 济 师 。2009
年 12 月起担任交通银 行副董事长、行长。
王滨先生， 交通银行副行长， 主管交通银行资产托管业务， 南开大学经济学博士，
高级经济师。 曾任交通银行北京分行副行长、 交通银行天津分行行长、 交通银行北京13
分行行长。2006 年 1 月至今任交通银行副行长、党委委员兼北京分行党 委书记。
谷娜莎女士， 交通银行资产托管部总经理。 大学学历， 经济师。 曾任交通银行研
究开发部主任科员、 交通银行信托部代理业务处副处长、 交通银行证券投资基金托管
部规划处副处长、 交通银行证券投资基金托管部内控巡查处处长； 2001 年 1 月任交通
银行证券投资基金托管部总经理助理，2002 年 5 月起任交通银行资产托管部副总经
理，2007 年 12 月起任交通银行资产托管部总经理。
（三）基金托管业务经营情况
截止 2011 年 3 月末 ， 交通银行共托管证券投资基金 52 只， 包括 博时现金收益货
币 、 博时 新 兴成 长股 票、 长 城久 富 股票(LOF) 、富国 汉 兴 封闭 、富 国天 益 价值 股 票 、
光大保德信中小盘股票、 国泰金鹰增长股票、 海富通精选混合、 华安安顺封闭、 华安
宝利配置混合、 华安策略优选股票、 华安创新股票、 华夏蓝筹混合(LOF) 、 华夏债券、
汇丰晋信 2016 周期混合、汇丰晋信龙腾股票、汇丰晋信动态策略混合、汇丰晋信平
稳增利债券、汇丰晋信大盘股票、汇丰晋信低碳先锋股票、汇丰晋信消费红利股票、
建信优势动力封闭、 金鹰红利价值混合、 金鹰中小盘精选混合、 大摩货币、 农银恒久
增利债券、 农银行业成长股票、 农银平衡双利混合、 鹏华普惠封闭、 鹏华普天收益混
合、鹏华普天债券、鹏华中国 50 混合、鹏华信用增利债券、融通行业景气混合、泰
达宏利成长股票、泰达宏利风险预算混合、泰达宏利稳定股票、泰达宏利周期股票、
天治创新先锋股票、 天治核心成长股票(LOF) 、 万家公用事业行业股票(LOF) 、 易方达
科汇灵活配置混合、易方达科瑞封闭、易方达上证 50 指数、易方达科讯股票、银河
银富货币、银华货币、中海优质成长混合、兴全磐稳增利债券、华富中证 100 指数、
工银瑞信双利债券、 长信量化先锋股票 。 此外， 还托管了全国社会保障基金、 保险资
产、企业年金、QFII 、QDII 、信托计划、证券 公司集合资产计划、ABS 、产业基金、
专户 理财等 12 类产品，托管资产规模超过七千亿元。
二、基金托管人的内部控制制度
（一）内部控制目标
严格遵守国家法律法规、 行业规章及行内相关管理规定， 加强内部管理， 保证资
产托管部业务规章的健全和各项规章的贯彻执行， 通过对各种风险的梳理、 评估、 监
控， 有效地实现对各项业务风险的监控和管理， 确保业务稳健运行， 保护基金持有人
的合法权益。
（二）内部控制原则 14
1 、 全 面 性 原则 ： 通 过各 个 处 室 自 我监 控 和 专门 内 控 处 室 的风 险 监 控的 内 部 控 制
机制覆盖各项业务、 各个部门和各级人员， 并渗透到决策、 执行、 监督、 反馈等各个
经营环节，建立全面的 风险管理监督机制。
2 、 独 立 性 原则 ： 交 通银 行 资 产 托 管部 独 立 负责 受 托 基 金 资产 的 保 管， 保 证 基 金
资产与交通银行的自有资产相互独立，对不同的受托基金分别设置账户，独立核算，
分账管理。
3 、 制 衡 性 原则 ： 贯 彻适 当 授 权 、 相互 制 约 的原 则 ， 从 组 织结 构 的 设置 上 确 保 各
处室和各岗位权责分明、 相互牵制， 并通过有效的相互制衡措施消除内部控制中的盲
点。
4 、 有 效 性 原则 ： 在 岗位 、 处 室 和 内控 处 室 三级 内 控 管 理 模式 的 基 础上 ， 形 成 科
学合理的内部控制决策机制、 执行机制和监督机制， 通过行之有效的控制流程、 控制
措施，建立合理的内控程序，保障内控管理的有 效执行。
5 、 效 益 性 原则 ： 内 部控 制 与 基 金 托管 规 模 、业 务 范 围 和 业务 运 作 环节 的 风 险 控
制要求相适应， 尽量降低经营运作成本， 以合理的控制成本实现最佳的内部控制目标。
（三）内部控制制度及措施
根据 《证券投资基金法》 、 《中华人民共和国商业银行法》 等法律法规， 基金托管
人 制定了一整套严密、 高效的 证券投资基金托管 管理规章制度， 确保基金托管业务运
行的规范、 安全、 高效， 包括 《交通银行资产托管业务管理暂行办法》 、 《交通银行资
产托管部内部风险控制制度》 、 《交通银行资产托管部项目开发管理办法》 、 《交通银行
资产托管部信息披露制度》 、 《 交通银行资产托管部保密工作制度》 、 《交通银行资产托
管业务从业人员守则》 、 《交通银行资产托管部业务资料管理制度》 、 《交通银行资产托
管部监察守则》 等， 并根据市场变化和基金业务的发展不断加以完善。 做到业务分工
合理， 技术系统完整独立， 业务管理制度化， 核心作业区实行封闭管理， 有关信息披
露由专人负责。
基金托管人通过基金托管业务各环节风险的事前揭示、 事中控制和事后稽核的动
态管理过程来实施内部风险控制， 为了保障内控管理的有效执行， 聘请国际著名会计
师事务所对基金托管业务运行进行内部控制评审。
三、基金托管人对基金管理人运 作基金进行监督的方法和程序
根据 《证券投资基金法》 、 《证券投资基金运作管理办法》 和有关证券法规的规定，
基金托管人对基金的投资对象、 基金资产的投资组合比例、 基金资产的核算、 基金资15
产净值的计算、 基金管理人报酬的计提和支付、 基金托管人报酬的计提和支付、 基金
的申购 资金的到账与赎回 资金的划付、 基金收益分配等行为的合法性、 合规性进行监
督和核查。
基金托管人发现基金管理人有违反 《证券投资基金法》 、 《证券投资基金运作管理
办法》等有关证券法规和《基金合同》的行为，应当及时通知基金管理人予以纠正，
基金管理人收到通知后及时核对确 认并进行调整。 基金托管人有权对通知事项进行复
查， 督促基金管理人改正。 基金管理人对基金托管人通知的违规事项未能及时纠正的，
基金托管人须报告中国证监会。
基金托管人发现基金管理人有重大违规行为， 须立即报告中国证监会， 同时通知
基金管理人限期纠正。
四、其他事项
最 近 一 年 内 交 通 银 行 及 其 负 责 资 产 托 管 业 务 的 高 级 管 理 人 员 无 重 大 违 法 违 规 行
为， 未受到中国人民银行、 中国证监会、 中国银监会及其他有关机关的处罚。 负责基
金托管业务的高级管理人员在基金管理公司无兼职的情况。
16
三 、 相 关 服 务 机 构
（一）直销机构
泰达宏利基金管理有限 公司
地址：北京市西城区金融大街 7 号英蓝国际金融中心 南楼三层
邮编：100033
传真：010-66577760/61
客户服务电话：400-698-8888（免长话费）或010-66555662
联系人：延慧、 崔冉
联系电话：010-66577619 、010-66577617
网址：http://www.mfcteda.com
网上直销网址：https://etrade.mfcteda.com/etrading/
（二）代销机 构
1) 交 通银 行股份 有限 公司
注册地址：上海市浦东新区银城中路 188 号
办公地址：上海市浦东新区银城中路 188 号
法定代表人：胡怀邦
客服电话：95559
银行网址：www.bankcomm.com
2) 中国 工 商银行 股份 有限公 司
注册地址：中国北京市西城区复兴门内大街 55 号
办公地址：中国北京市西城区复兴门内大街 55 号
法定代表人：姜建清
客服电话：95588
银行网站：www.icbc.com.cn 17
3) 中 国建 设银行 股份 有限公 司
注册地址：北京市西城区金融大街 25 号
办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院 1 号楼
法定代表人：郭树清
客服电话：95533
银行网站：www.ccb.com
4) 中 国农 业银行 股份 有限公 司
注册地址：北京市 东城区建国门内大街 69 号
办公地址：北京市东城区建国门内大街 69 号
法定代表人：项俊波
客服电话：95599
银行网站：www.abchina.com
5) 中 国银 行股份 有限 公司
注册地址：北京市西城区复兴门内大街 1 号
办公地址：北京市西城区复兴 门内大街 1 号
法定代表人：肖 钢
客服电话：95566
银行网站：www.boc.cn
6) 招 商银 行股份 有限 公司
注册地址：深圳市福田区深南大道 7088 号
办公地址：深圳市福田区深南大道 7088 号
法定代表人：傅育宁
客服电话：95555
联系人：邓炯鹏
公司网站：www.cmbchina.com 18
7) 上 海浦 东发展 银行 股 份有 限公 司
注册地址：上海市浦东新区浦东南路 500 号
办公地址：上海市中山东一路 12 号
法定代表人：吉晓辉
电话： （021）61618888
传真： （021）63604199
联系人：倪苏云、虞谷云
客户服务热线：95528
公司网站：www.spdb.com.cn
8) 中 国邮 政储蓄 银行 有限责 任公 司（泰 达成 长基金 ）
住所、办公地址：北京市西城区宣武门西大街 131 号
法定代表人：刘安东
联系人：陈春林
传真： （010）66415194
客服电话：95580
网址：www.psbc.com
9) 深 圳发 展银行 股份 有限公 司
注册地址：深圳深南中路 5047 号深圳发展银行大厦
办公地址：深圳深南中路 5047 号深圳发展银行大厦
法定代表人：肖遂宁
客户服务电话: 95501
联系人：张青
传真：0755-25841098
公司网址：www.sdb.com.cn
19
10) 兴 业银 行股份 有限 公司
注册地址：福州市湖东路 154 号
办公地址：福州市五一中路 32 号元洪大厦
法定代表人：高建平
客户服务电话：95561
传真：021-62569070
联系人：刘玲
网站：www.cib.com.cn
11) 中 信银 行股份 有限 公司
注册地址：北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 C 座
法定代表人： 孔丹
客服电话：95558
联系人：丰靖
电话：010-65550827
传真：010-65550827
网址：http://bank.ecitic.com
12) 东 莞银 行股份 有限 公司
注册地址：东莞市运河东一路 193 号
办公地址：东莞市运河东一路 193 号
法定代表人：廖玉林
电话：0769－22119061
传真：0769－22117730
联系人：胡昱
客服电话：0769－96228 或拨打各营业网点咨询电话
公司网址：www.dongguanbank.cn
20
13) 渤 海银 行股份 有限 公司
注册地址：天津市河西区马场道 201-205 号
办公地址：天津市河西区马场道 201-205 号
法定代表人：刘宝凤
电话：022-58316666
传真：022-58316259
联系人：王宏
客户服务热线：400 888 8811
公司网站：www.cbhb.com.cn
14) 宁 波银 行股份 有限 公司
注册地址： 宁波市江东区中山东路 294 号
办公地址： 宁波市鄞州区宁南南路 700 号
法定代表人： 陆华裕
电话：0574-89068340
传真：0574-87050024
联系人： 胡技勋
客户服务热线：96528 （上海地区 962528）
公司网站： www.nbcb.com.cn
15) 华 夏银 行股份 有限 公司
注册地址：北京市东城区建国门内大街 22 号
办公地址：北京市东城区建国门内大街 22 号
法定代表人：吴建
电话：010－85238667
联系人：郑鹏
客户服务电话：95577
网址：www.hxb.com.cn 21
16) 北 京银 行股份 有限 公司
注册地址：北京市西城区金融大街甲 17 号首层
办公地址：北京市西城区金融大街丙 17 号
法定代表人：闫冰竹
联系人：王曦
传真：010-66226045
客户服务电话：95526
公司网站：www.bankofbeijing.com.cn
17) 湘 财证 券有限 责任 公司
注册地址：湖南省长沙市黄兴中路 63 号中山国际大厦 12 楼
办公地址：湖南省长沙市天心区湘府中路 198 号标志商务中心A 栋 11 层
法定代表人：林俊波
客服电话：400-888-1551
传真: 021- 68865680
联系人：钟康莺
联系电话：021-68634518
公司网站：www.xcsc.com
18) 渤 海证 券股份 有限 公司
注册地址：天津经济技术开发区第二大街 42 号写字楼101 室
办公地址：天津市南开区宾水西道 8 号
法定代表人：杜庆平
联系人：王兆权
电话：022-28451861
传真：022-28451892
电子邮箱：wangzq@bhzq.com
客户服务电话: 4006515988
网址：www.bhzq.com 22
19) 中国 银 河证券 股份 有限公 司
注册地址：北京市西城区金融大街 35 号国际企业大厦 C 座
办公地址：北京市西城区金 融大街 35 号国际企业大厦 C 座
法定代表人：顾伟国
客服电话：4008-888-888
电话：010-66568047
联系人：李洋
公司网站：www.chinastock.com.cn
20) 广 发证 券股份 有限 公司
注册地址：广州市天河北路 183 号大都会广场 43 楼
办公地址：广东广州天河北路大都会广场 36、38、41 和 42 楼
法定代表人：王志伟
客服电话：95575 或致电各地营业网点
传真：020-87555305
联系人：黄岚
公司网站：www.gf.com.cn
21) 中 信建 投证券 有限 责任公 司
注册地址：北京市朝阳区安立路 66 号 4 号楼
办公地址：北京市东城区朝内大街 188 号
法定代表人：张佑君
客服电话：4008888108
传真：010－65182261
公司网站： www.csc108.com
22) 国 泰君 安证券 股份 有限公 司
注册地址：上海市浦东新区商城路 618 号
办公地址：上海市浦东新区银城中路 168 号上海银行大厦 29 楼 23
法定代表人：万建华
客服电话：4008888666
联系人：芮敏祺
公司网站：www.gtja.com
23) 平 安证 券有限 责任 公司
注册地址：深圳市福田区金田路大中华国际交易广场 8 楼
办公地址：深圳市福田区金田路大中华国际交易广场 8 楼
法定代表人：杨宇翔
联系人：郑舒丽
全国免费业务咨询电话：4008816168
传真：0755-82400862
网址：www.PINGAN.com
24) 东 方证 券股份 有限 公司
注册地址：上海市中山南路 318 号 2 号楼 22 层-29 层
办公地址：上海市中山南路 318 号 2 号楼 21 层-29 层
法定代表人：潘鑫军
客服电话：95503
联系人：吴宇
公司网站：www.dfzq.com.cn
25) 世 纪证 券有限 责任 公司
注册地址：深圳市深南大道 7088 号招商银行大厦 40-42 层
办公地址：深圳市深南大道 7088 号招商银行大厦 40-42 层
法定代表人：卢长才
联系人：张婷
客服电话：0755-83199511
公司网站：www.csco.com.cn 24
26) 申 银万 国证券 股份 有限公 司
注册地址：上海市常熟路 171 号
办公地址：上海市常熟路 171 号
法定代表人： 丁国荣
联系人：李清怡
联系电话：021-54033888
客服电话：021－962505
网址：www.sw2000.com.cn
27) 齐 鲁证 券有限 公司
注册地址：济南市经七路 86 号
法定代表人：李玮
客服电话：95538
网址：www.qlzq.com.cn
28) 中 银国 际证券 有限 责任公 司
注册地址：上海市浦东新区银城中路 200 号中银大厦 39 层
办公地址：上海市浦东新区银城中路 200 号中银大厦 40 层
法定代表人：唐新宇
客服电话：4006208888
传真：021-50372474
联系人：张静
公司网站：www.bocichina.com
29) 华 泰证 券股份 有限 公司
注册地址：江苏省南京市中山东路 90 号华泰证券大厦
办公地址：江苏省南京市中山东路 90 号华泰证券大厦
法定代表人：吴万善
客户服务电话：025-95597 25
传真：025-84579763
联系人：程高峰
公司网站：www.htsc.com.cn
30) 华 泰联 合证券 有限 责任公 司
注册地址：深圳市福田 区中心区中心广场香港 中旅大厦第五层（01A 、02、03、
04）、 17A 、18A 、24A 、25A 、26A
办公地址：深圳市福田中心区中心广场香港中旅大厦第 5 层、17 层、18 层、24
层、25 层、26 层
法定代表人：马昭明
联系人：盛宗凌
联系电话：0755-82492000
客户服务电话： 95513
传真：0755-82492962
公司网址：www.lhzq.com
31) 光 大证 券股份 有限 公司
注册地址：上海市静安区新闸路 1508 号
办公地址：上海市静安区新闸路 1508 号
法定代表人：徐浩明
联系人：刘晨、李芳芳
客户服务电话：4008888788
10108998
传真：021-22169134
公司网址：www.ebscn.com
32) 新 时代 证券有 限责 任公司
注册地址：北京市西城区金融大街 1 号 A 座 8 层
办公地址：北京市西城区金融大街 1 号 A 座 8 层
法定代表人：马金声
联系人：孙恺 26
客户服务电话：4006989898
公司网址：www.xsdzq.cn
33) 招 商证 券股份 有限 公司
注册地址：深圳市福田区益田路江苏大厦 38-45 层
办公地址：深圳市福田区益田路江苏大厦 38-45 层
法定代表人：宫少林
联系人：林生迎
联系电话：0755-82943666
传真：0755-82943636
客户服务电话：95565 ，4008888111
公司网址：www.newone.com.cn
34) 长 城证 券有限 责任 公司
注册地址：深圳市福田区深南大道 6008 号特区报业大厦 14、16、17 层
办公地址：深圳市福田区深南大道 6008 号特区报业大厦 14、16、17 层
法定代表人：黄耀华
联系人：匡婷
传真：0755-83515567
客户服务电话：0755-33680000
400 6666 888
公司网址：www.cc168.com.cn
35) 南 京证 券有限 责任 公司
注册地址：江苏省南京市大钟亭 8 号
办公地址：江苏省南京市大钟亭 8 号
法定代表人：张华东
联系人：徐翔
联系电话：025-83367888
客户服务电话：400 828 5888 27
公司网址：www.njzq.com.cn
36) 兴 业证 券股份 有限 公司
注册地址：福州市湖东路 268 号
办公地址：浦东新区民生路 1199 弄证大五道口广场 1 号楼 21 层
法定代表人：兰荣
联系人：谢高得
联系电话：021-38565785
客户服务电话：4008888123
公司网址：www.xyzq.com.cn
37) 海 通证 券股份 有限 公司
注册地址：上海市淮海中路 98 号
办公地址：上海市广东路 689 号海通证券大厦
法定代表人：王开国
客服电话：95553 或拨打各城市营业网点咨询电话
联系人: 金芸、李笑鸣
联系电话：021－23219000
公司网站：www.htsec.com
38) 广 州证 券有限 责任 公司
注册地址：广州市先烈中路 69 号东山广场主楼 17 楼
办公地址：广州市先烈中路 69 号东山广场主楼 17 楼
法定代表人：吴志明
客服电话：020-961303
联系电话：020-87322668
传真：020-87325036
联系人：林洁茹
网址：www.gzs.com.cn 28
39) 广 发华 福证券 有限 责任公 司
注册地址：福州市五四路 157 号新天地大厦 7、8 层
办公地址：福州市五四路 157 号新天地大厦 7 至10 层
法定代表人：黄金琳
客服电话：96326 （福建省内）
传真：0591-87383610
联系人：张腾
公司网站：www.gfhfzq.com.cn
40) 国 信证 券股份 有限 公司
注册地址：深圳市罗湖区红岭中路 1012 号国信证券大厦十六层至二十六层
办公地址：深圳市罗湖区红岭中路 1012 号国信证券大厦十六层至二十六 层
法定代表人：何如
客服电话：95536
联系人：齐晓燕
联系电话：0755－82130833
公司网站：www.guosen.com.cn
41) 金 元证 券股份 有限 公司
注册地址：海南省海口市南宝路 36 号证券大厦 4 层
办公地址：深圳市深南大道 4001 号时代金融中心 17 楼
法定代表人：陆涛
客户服务电话：4008-888-228
传真：0755-83025625
联系人：马贤清
网站：www.jyzq.cn
42) 德 邦证 券有限 责任 公司
注册地址：上海市普 陀区曹杨路510 号南半幢 9 楼 29
办公地址：上海市福山路 500 号城建大厦 26 楼
法定代表人：姚文平
客服电话：4008888128
传真：021-68767032
联系人：罗芳
公司网站：www.tebon.com.cn
43) 安 信证 券股份 有限 公司
注册地址：深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28 层A02 单元
办公地址：深圳市福田区深南大道 2008 号凤凰大厦 1 栋9 层
法人代表人：牛冠兴
开放式基金咨询电话：4008001001
联系人：陈剑虹
联系电话：0755-82558305
网址：www.essence.com.cn
44) 东 海证 券有限 责任 公司
注册地址：江苏省常州市延陵西路 23 号投资广场 18-19 楼
办公地址：江苏省常州市延陵西路 23 号投资广场 18-19 楼
法定代表人：朱科敏
联系人：李涛
电话：0519-88157761
传真：0519-88157761
公司网络地址：www.longone.com.cn
客户服务热线：021-52574550，0519-8166222 ，0379-64912266
免费服务热线：400-888-8588
45) 国 都证 券有限 责任 公司
注册地址：北京市东城区东直门南大街 3 号国华投资大厦9 层10 层（100007） 30
办公地址：北京市东城区东直门南大街 3 号国华投资大厦9 层10 层（100007）
法定代表人：常喆
客户服务电话：400-818-8118
网址：www.guodu.com
46) 财 富证 券有限 责任 公司
注册地址：长沙市芙蓉中路二段 80 号顺天国际财富中心 26 楼（410005 ）
办公地址：长沙市芙蓉中路二段 80 号顺天国际财富中心 26 楼（410005）
法定代表人：周晖
联系人：郭磊
联系电话：0731-4403319
开放式基金业务传真：0731-4403439
网址：www.cfzq.com
47) 宏 源证 券股份 有限 公司
注册地址：新疆乌鲁木齐市文艺路 233 号宏源大厦
办公地址：北京市西城区太平桥大街 19 号宏源证券
法人：冯戎
联系人：李巍
联系电话：010-88085858
客服电话：4008-000-562
网址：www.hysec.com
48) 长 江证 券股份 有限 公司
注册地址：武汉市新华路特 8 号长江证券大厦
法定代表人：胡运钊
客户服务热线：95579 或 4008-888-999
联系人：李良
电话：027-65799999 31
传真：027-85481900
长江证券客户服务网站 ：www.95579.com
49) 方正 证 券股份 有限 公司
注册地址：湖南省长沙市芙蓉中路二段华侨国际大厦 22－24 层
公司地址：湖南省长沙市芙蓉中路二段华侨国际大厦 22－24 层
法定代表人：雷杰
客户服务热线：95571
网址：www.foundersc.com
50) 民 生证 券有限 责任 公司
注册地址：北京市东城区建国门内大街 28 号民生金融中心A 座16-18 层
办公地址：北京市东城区建国门内大街 28 号民生金融中心A 座16-18 层
法定代表人：岳献春
公司网址：www.mszq.com
客服热线：4006198888
51) 国 金证 券股份 有限 公司
注册地址：成都市东城根上街 95 号
办公地址：成都市东城根上街 95 号
法定代表人：冉云
公司网址： www.gjzq.com.cn
客服热线：
4006 600109
52) 中 信证 券股份 有限 公司
注册地址：广东省深圳市福田区 深南大道 7088 号招商银行大厦第A 层
办公地址：北京市朝阳区新源南路 6 号京城大厦 3 层
法定代表人：王东明
公司网址：www.citics.com 32
客服热线：95558
53) 天 相投 资顾问 有限 公司
注册地址：北京市西城区金融街 19 号富凯大厦 B 座
办公地址：北京市金融大街 5 号新盛大厦 B 座4 层
法定代表人：林义相
客服电话： 010-66045678
联系人：林爽
天相投顾网-网址： www.txsec.com
天相基金网-网址：www.txjijin.com
（ 三）注册登记机构
名称：泰达 宏利基金管理有限公司
注册地址： 北京市西城区金融大街 7 号英蓝国际金融中心 南楼三层
办公地址： 北京市西城区金融大街 7 号英蓝国际金融中心 南楼三层
法定代表人： 刘惠文
联系人：王泉
电话：010－66577768
传真：010－66577750
（ 四）律师事务所
名称：上海源泰律师事务所
注册地址：上海市浦东新区浦东南路 256 号华夏银行大厦 14 楼
负责人：廖海
电话： （021）51150298
传真： （021）51150398
经办律师：廖海
（ 五）会计师事务所
名称：普华永道中天会计师事务所有限公司 33
住所：上海市浦东新区陆家嘴环路 1233 号汇亚大厦 1604-1608 室
办公地址：上海市卢湾区湖滨路 202 号企业天地 2 号楼普华永道中心 11 楼
法定代表人：杨绍信
联系电话： （021）23238888
传真： （021）23238800
四 、 基 金 的 名 称
本基金的名称： 泰达宏利价值优化型成长类行业证券投资基金、 周期类行业证券
投资基金、稳定类行业证券投资基金。
五 、 基 金 的 类 型
契约型开放式。
六、基金的投资目标
泰达成长、 泰达周期、 泰达稳定分别主要投资于成长、 周期、 稳定三个行业类别
中内在价值被相对低估，并与同行业类别上市公司相比具有更高增长潜力的上市公
司。 在有效控制投资组合风险的前提下， 为基金份额持有人提供长期稳定的投资回报。
七 、 基 金 的 投 资 方 向
泰达成长、 泰达周期、 泰达稳定是三只相互独立的行业类别证券投资基金， 共同
构成本系列基金。 本系列基金的投资范围仅限于具有良好流动性的金融工具， 包括投
资于国内依法公开发行、 上市的股票和债券以及中国证监会允许基金投资的其它金融
工具。泰达成 长、泰达周期、泰达稳定的股票投资部分分别主要投资于成长、周期、
稳定三个行业类别中依据市净率 （P/B ） 和市 盈率与每股预期收益增长率之比 （PEG ）
所确定的具有增长潜力的价值型股票， 即本系列基金所定义的价值优化型股票。 在股34
票投资中严格遵循： （1） 各行业类别基金投资于该基金类型所对应行业类别股票的比
重不低于该基金股票净值的 80% （一级市场认购股票除外） ； （2）各只行业类别基金
的股票投资以价值优化型股票为主要投资对象。
八、基金的投资策略
本系列基金每只行业类别基金采用“自上而下”的投资方法，具体体现在资产配
置、行 业配置和个股选择的全过程中。
本系列基金管理人根据对宏观经济变化、 资本市场发展动态及行业结构调整的分
析判断， 确定本系列基金每只行业类别基金 在股票、 债券、 现金和其它投资品种间的
资产配置比例， 并通过对国家产业政策、 行业发展状况的分析研究， 确定各行业类别
基金的 行业配置比例。
在资产配置、行业配置完成后，基金管理人主要通过 P/B、PEG 指标来确定价值
优化型股票， 在个股 PEG 值计算中，本系列基金管理人从以下几个方面评估上市公
司的每股预期收益增长率 G：
? 公司的商业模式
? 所处行业发展前景
? 产品市场前景分析， 包括产品本 身市场分析、 主要竞争对手、 上下游产品关
联性及定价能力、替代产品分析等
? 公司的核心竞争力分析，包括管理者素质、市场营销能力、技术创新能力、
专有技术、特许权、品牌、重要客户等
? 公司财务状况及财务管理能力， 包括财务安全性指标， 反映行业特性的主要
财务指标、 公司股权与债权融资能力与成本分析、 公司再投资收益率分析等
? 公司潜在风险及应对措施
以价值优化型股票为基础，结合考虑满足以下条件的相关股票，组成本系列基
金股票备选库：
ⅰ.股票P/B 、 PEG 某单项指标特优，另一项指标未能反映其真实状况。
ⅱ. 上市公司 资产重组或生产经营管理方面发生重大改变， 将 可能 会对公司
经营业绩和未来发展前景产生重大和实质性影响 。
ⅲ. 公司拥有未被市场认识的或被市场低估的资源， 导致公司会计帐面值低35
于公司内在价值。
ⅳ.研究部利用其它股票定价模型分析确定的投资价值被严重低估的股票。
基金经理在股票备选库的范围内进行股票投资。
九、基金的业绩比较基准
泰达成长：65％×富时中国 A600 成长行业指数＋35％×上证国债指数
泰达周期：65％×富时中国 A600 周期行业指数＋35％×上证国债指数
泰达稳定：65％×富时中国 A600 稳定行业指数＋35％×上证国债指数
十、基金的风险收益特征
本系列基金在证券投资基金中属于较高风险的基金品种。
十一、基金投资组合报告（未经审计）
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或
重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
本基金托管人交通银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2011 年 5 月 19
日复核了本报告中的财务指标、 净值表现和投资组合报告等内容， 保证复核内容不存
在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
本投资组合报告所载数据截止 2011 年3 月 31 日， 本报告中所列财务数据未经审
计。
泰达 成 长基金
（一） 报告期末基金资产组合（单位：元）
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比
例（%）
1 权益投资 1,688,935,076.99 73.99
其中：股票
1,688,935,076.99 73.99
2 固定收益投资
475,858,328.80 20.85
其中：债券
475,858,328.80 20.85
资产支持证券
- - 36
3 金融衍生品投资 - -
4 买入返售金融资产
- -
其中： 买断式回购的买入
返售金融资产
- -
5 银行存款和结算备付金
合计
102,892,247.94 4.51
6 其他资产
15,033,658.16 0.66
7 合计
2,282,719,311.89
100.00
（二） 报告期末按行业分类的股票投资组合（单位：元）
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例
(%)
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采掘业 - -
C 制造业 1,379,091,138.85 60.75
C0 食品、饮料 - -
C1 纺织、服装、皮毛 - -
C2 木材、家具 - -
C3 造纸、印刷 - -
C4 石油、 化学、 塑胶、 塑
料
136,404,882.82 6.01
C5 电子 157,650,759.36 6.94
C6 金属、非金属 293,883,568.70 12.95
C7 机械、设备、仪表
614,781,109.73 27.08
C8 医药、生物制品
176,370,818.24 7.77
C99 其他制造业 - -
D 电力、 煤气及水的生产和
供应业
- -
E 建筑业 25,251,541.25 1.11
F 交通运输、仓储业 39,218,769.66 1.73
G 信息技术业
169,979,647.73 7.49
H 批发和零售贸易
13,923,134.05 0.61
I 金融、保险业 46,819,845.45 2.06
J 房地产业 - -
K 社会服务业 - -
L 传播与文化产业
14,651,000.00 0.65
M 综合类 - -
合计
1,688,935,076.99 74.40
（三）报告期末 按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票明细（单位：
元） 37
序 号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元）
占基金资产
净值比例
（％）
1 600111 包钢稀土 1,030,141 89,982,816.35 3.96
2 000012 南
玻Ａ 3,719,852 76,628,951.20 3.38
3 600150 中国船舶 945,429 73,128,933.15 3.22
4 002073 软控股份 3,004,986 72,931,010.22 3.21
5 000063 中兴通讯 2,343,351 70,300,530.00 3.10
6 600801 华新水泥 1,400,000 70,210,000.00 3.09
7 000550 江铃汽车 1,957,900 67,547,550.00 2.98
8 000597 东北制药 3,313,799 60,377,417.78 2.66
9 002484 江海股份 2,183,841 59,837,243.40 2.64
10 000527 美的电器 3,013,483 56,472,671.42 2.49
（四） 报告期末按券种分类的债券投资组合（单位：元）
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比
例（％）
1 国家债券 101,386,328.80 4.47
2 央行票据 345,004,000.00 15.20
3 金融债券 29,468,000.00 1.30
其中：政策性金融债 29,468,000.00 1.30
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 可转债 - -
7 其他 - -
8 合计 475,858,328.80 20.96
（五） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 （单
位：元 ）
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元）
占基金资产净值比例
（％）
1 1001032 10 央票32 1,200,000 118,152,000.00 5.20
2 1001060 10 央票60 800,000 78,368,000.00 3.45
3 1101015 11 央票15 700,000 69,517,000.00 3.06
4 010112 21 国债⑿ 469,860 47,023,588.80 2.07
5
100041
10 附息国
债41
300,000 29,682,000.00 1.31
（六）报告附注
1、报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案
调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
2、基金投资的前十名股票均未超出基金合同规定的备选股票库。 38
3、其他资产（单位：元）
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 4,517,571.62
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 8,996,406.84
5 应收申购款 1,519,679.70
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 15,033,658.16
4、报告期末本基金未持有处于转股期的可转换债券。
5、报告期末前十名股票中未存在流通受限情况。
6、报告期末本基金未持有权证。
7、报告期末基金未持有资产支持证券。
8、由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
泰达 周 期基金
（一） 报告期末基金资产组合（单位：元）
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例
（%）
1 权益投资 731,263,871.32 70.38
其中：股票
731,263,871.32 70.38
2 固定收益投资
214,957,917.60 20.69
其中：债券
214,957,917.60 20.69
资产支持证券
- -
3 金融衍生品投资 - -
4 买入返售金融资产
- -
其中： 买断式回购的买入
返售金融资产
- -
5 银行存款和结算备付金
合计
84,948,778.43 8.18
6 其他资产
7,778,398.44 0.75
7 合计
1,038,948,965.79
100.00
（二） 报告期末按行业分类的股票投资组合（单位：元）
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比
例(%)
A 农、林、牧、渔业 - - 39
B 采掘业 - -
C 制造业 597,662,990.84 58.69
C0 食品、饮料 8,623,907.50 0.85
C1 纺织、服装、皮毛 12,611,222.10 1.24
C2 木材、家具 - -
C3 造纸、印刷 - -
C4 石油、 化学、 塑胶、 塑
料
13,582,916.28 1.33
C5 电子 3,282,520.00 0.32
C6 金属、非金属 228,797,971.40 22.47
C7 机械、设备、仪表
323,970,215.56 31.81
C8 医药、生物制品
6,794,238.00 0.67
C99 其他制造业 - -
D 电力、 煤气及水的生产和
供应业
- -
E 建筑业 23,019,341.78 2.26
F 交通运输、仓储业 - -
G 信息技术业
- -
H 批发和零售贸易
- -
I 金融、保险业 32,489,866.75 3.19
J 房地产业 64,108,847.25 6.30
K 社会服务业 - -
L 传播与文化产业
- -
M 综合类 13,982,824.70 1.37
合计
731,263,871.32 71.81
（三） 报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票明细（单位：元）
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元）
占基金资
产净值比
例（％）
1 600801 华新水泥 1,291,090 64,748,163.50 6.36
2 000550 江铃汽车 1,722,066 59,411,277.00 5.83
3 600585 海螺水泥 1,297,000 52,554,440.00 5.16
4 000401 冀东水泥 1,253,524 35,098,672.00 3.45
5 000680 山推股份 1,564,779 35,035,401.81 3.44
6 600031 三一重工 1,116,303 31,167,179.76 3.06
7 600048 保利地产 2,179,580 29,271,759.40 2.87
8 002073 软控股份 1,178,843 28,610,519.61 2.81
9 600150 中国船舶 323,150 24,995,652.50 2.45 40
10 000012 南
玻Ａ 1,164,435 23,987,361.00 2.36
（四） 报告期末按券种分类的债券投资组合（单位：元）
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例
（％）
1 国家债券 45,632,529.60 4.48
2 央行票据 158,282,000.00 15.54
3 金融债券 9,934,000.00 0.98
其中：政策性金融债 9,934,000.00 0.98
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 可转债 1,109,388.00 0.11
7 其他 - -
8 合计 214,957,917.60 21.11
（五） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 （单
位：元）
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元）
占基金资产净值比例
（％）
1 1001032 10 央票 32 800,000 78,768,000.00 7.73
2 1101015 11 央票 15 500,000 49,655,000.00 4.88
3 0801047 08 央票 47 200,000 20,032,000.00 1.97
4 030002 03 国债 02 200,000 19,852,000.00 1.95
5 010112 21 国债 ⑿ 150,000 15,012,000.00 1.47
（六）报告附注
1. 报 告 期 内 基 金 投 资 的 前 十 名 证 券 的 发 行 主 体 未 出 现 被 监 管 部 门 立 案 调 查 的 情
况，在报告编制日前一年内未受到公开谴责、处罚。
2、基金投资的前十名股票均未超出基金合同规定的备选股票库。
3、其他资产（单位：元）
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 1,343,153.21
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 4,141,646.78
5 应收申购款 2,293,598.45
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 7,778,398.44
4、报告期末持有 的处于转股期的可转换债券。 41
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值( 元)
占基金 资产 净值 比例
（％）
1 110009 双良转 债 1,109,388.00 0.11
5、报告期末前十名股票中未存 在流通受限情况。
6、报告期末基金未持有权证。
7、报告期末基金未持有资产支持证券。
8、由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
泰达 稳 定基金
（一） 报告期末基金资产组合（单位：元）
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例
（%）
1 权益投资 152,947,403.35 74.99
其中：股票
152,947,403.35 74.99
2 固定收益投资
43,707,887.00 21.43
其中：债券
43,707,887.00 21.43
资 产支持证券
- -
3 金融衍生品投资 - -
4 买入返售金融资产
- -
其中： 买断式回购的买入
返售金融资产
- -
5 银行存款和结算备付金
合计
5,118,990.71 2.51
6 其他资产
2,184,365.82 1.07
7 合计
203,958,646.88
100.00
（二） 报告期末按行业分类的股票投资组合（单位：元）
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例
(%)
A 农、林、牧、渔业 4,366,159.00 2.16
B 采掘业 - -
C 制造业 40,401,855.21 20.00
C0 食品、饮料 27,205,776.98 13.47
C1 纺织、服装、皮毛 2,083,158.00 1.03
C2 木材、家具 - -
C3 造纸、印刷 563,580.00 0.28
C4 石油、 化学、 塑胶、 塑
料
5,374,727.15 2.66
C5 电子 - - 42
C6 金属、非金属 - -
C7 机械、设备、仪表 5,174,613.08 2.56
C8 医药、生物制品 - -
C99 其他制造业 - -
D 电力、 煤气及水的生产和
供应业
2,079,774.90 1.03
E 建筑业 4,804,749.00 2.38
F 交通运输、仓储业 12,655,482.12 6.27
G 信息技术业 16,717,591.59 8.28
H 批发和零售贸易 28,275,192.84 14.00
I 金融、保险业 26,550,529.38 13.14
J 房地产业 - -
K 社会服务业 15,127,903.78 7.49
L 传播与文化产业 - -
M 综合类 1,968,165.53 0.97
合计 152,947,403.35 75.72
（三） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票明细（单位：
元）
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元）
占基金资产
净值比例
（％）
1 000669 领先科 技 282,957 9,535,650.90 4.72
2 600859 王府井 176,880 7,200,784.80 3.56
3 600559 老白干 酒 210,883 6,431,931.50 3.18
4 000061 农 产 品 376,769 6,292,042.30 3.11
5 000562 宏源证 券 350,305 6,126,834.45 3.03
6 600125 铁龙物 流 369,100 6,020,021.00 2.98
7 300144 宋城股 份 132,070 5,998,619.40 2.97
8 600030 中信证 券 423,381 5,914,632.57 2.93
9 600837 海通证 券 576,300 5,791,815.00 2.87
10 002024 苏宁电 器 419,100 5,377,053.00 2.66
（四） 报告期末按券种分类的债券投资组合（单位：元）
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例
（％）
1 国家债券 3,558,856.80 1.76
2 央行票据 39,542,000.00 19.58
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
4 企业债券 - - 43
5 企业短期融资券 - -
6 可转债 607,030.20 0.30
7 其他 - -
8 合计 43,707,887.00 21.64
（五） 报告期末按市值占 基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细（单位：
元）
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元）
占基金资产净值比例
（％）
1 1001032 10 央票 32 300,000 29,538,000.00 14.62
2 0801038 08 央票 38 100,000 10,004,000.00 4.95
3 010110 21 国债 ⑽ 20,000 2,000,800.00 0.99
4 010308 03 国债 ⑻ 15,640 1,558,056.80 0.77
5 113001 中行转 债 5,670 607,030.20 0.30
（六）报告附注
1、报告期内基金投资的前十名证券的发行主体未出现被监管部门立案调查的情
况，在报告编制前一年内未受到公开谴责、处罚。
2、基金投资的前十名股票均未超出基金合同规定的备选股票库。
3、其他资产（单位：元）
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 877,979.99
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 1,281,205.73
5 应收申购款 25,180.10
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 2,184,365.82
4、报告期末持有 的处于转股期的可转换债券。
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值( 元)
占基金 资产 净值 比例
（％）
1 113001 中行转 债 607,030.20 0.30
5、本报告期末前十名股票中未存在流通受限的情况。
6、报告期末基金未持有权证 。
7、报告期末基金未持有资产支持证券。
8、由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
44
十 二 、 基 金 的 业 绩
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但
不保证基金一定 盈利， 也不保证最低收益。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投
资有风险，投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本基金合同生效日为 2003 年4 月25 日，基 金合同生效以来的投资业绩及与同期
业绩比较 基准的比较如下表所示：
（一）截止2011 年3 月31 日基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益
率的比较 ：
泰 达成 长基金
阶段 净值增长 率
净值增长 率
标准差
业绩比较 基准
收益率
业绩比较 基准
收益率标 准差
①- ③ ②- ④
① ② ③ ④
2003 年 4 月 25 日
-12 月 31 日
-1.41% 0.56% -7.34% 0.78% 5.93% -0.22%
2004 年 1 月 1 日
-12 月 31 日
17.09%
0.95% -8.54% 1.02% 25.63% -0.07%
2005 年 1 月 1 日
-12 月 31 日
11.42% 0.97% -7.13% 0.98% 18.55% -0.01%
2006 年 1 月 1 日
-12 月 31 日
81.74 ％ 1.26％ 54.13 ％ 1.06 ％ 27.61 ％ 0.20 ％
2007 年 1 月 1 日
-12 月 31 日
110.40% 1.64% 81.63% 1.54% 28.77% 0.10%
2008 年 1 月 1 日
-12 月 31 日
-31.61% 1.83% -34.32% 1.92% 2.71% -0.09%
2009 年 1 月 1 日
-12 月 31 日
52.12% 1.30% 51.26% 1.21% 0.86% 0.09%
2010 年 1 月 1 日
至 12 月 31 日
22.32% 1.33% 9.02% 1.12% 13.30% 0.21%
2011 年 1 月 1 日
至 3 月 31 日
-5.89% 1.29% -3.79% 0.91% -2.10% 0.38%
基金合同 生效以
来至 2011 年 3 月
31 日
489.11% 1.32% 129.58% 1.27% 359.53% 0.05%
泰 达周 期基金
45
阶段 净值增长 率
净值增长 率
标准差
业绩比较 基准收
益率
业绩比较 基准
收益率标 准差
①- ③ ②- ④
① ② ③ ④
2003 年 4 月 25 日
-12 月 31 日
11.98% 0.69% -1.86% 0.64% 13.84% 0.05%
2004 年 1 月 1 日
-12 月 31 日
3.12% 1.08% -14.31% 0.90% 17.43% 0.18%
2005 年 1 月 1 日
-12 月 31 日
3.87% 1.07% -4.37% 0.99% 8.24% 0.08%
2006 年 1 月 1 日
-12 月 31 日
137.80 ％ 1.29％ 70.60 ％ 1.37 ％ 67.20 ％ -0.08 ％
2007 年 1 月 1 日
-12 月 31 日
81.77% 1.82% 105.32% 1.63% -23.55% 0.19%
2008 年 1 月 1 日
-12 月 31 日
-40.52% 1.80% -49.54% 2.01% 9.02% -0.21%
2009 年 1 月 1 日
-12 月 31 日
71.49% 1.80% 66.62% 1.52% 4.87% 0.28%
2010 年 1 月 1 日
至 12 月 31 日
9.51% 1.30% 1.50% 1.15% 8.01% 0.15%
2011 年 1 月 1 日
至 3 月 31 日
-1.00% 1.24% 3.38% 1.03% -4.38% 0.21%
基金合同 生效以
来至 2011 年 3 月
31 日
473.28% 1.44% 148.50% 1.37% 324.78% 0.07%
泰 达稳 定基金
阶段 净值增长 率
净值增长 率
标准差
业绩比较 基准
收益率
业绩比较 基准
收益率标 准差
①- ③ ②- ④
① ② ③ ④
2003 年 4 月 25 日
-12 月 31 日
5.10% 0.55% -3.70% 0.71% 8.80% -0.16%
2004 年 1 月 1 日
-12 月 31 日
1.82% 0.90% -9.97% 0.84% 11.79% 0.06%
2005 年 1 月 1 日
-12 月 31 日
6.52% 0.97% -0.36% 0.86% 6.88% 0.11%
2006 年 1 月 1 日
-12 月 31 日
135.33 ％ 1.19 ％ 76.12 ％ 1.11 ％ 59.21 ％ 0.08 ％
2007 年 1 月 1 日
-12 月 31 日
74.10% 1.61% 76.76% 1.45% -2.66% 0.16%
2008 年 1 月 1 日
-12 月 31 日
-46.00% 1.79% -43.98% 1.89% -2.02% -0.10%
2009 年 1 月 1 日 42.03% 1.51% 52.68% 1.27% -10.65% 0.24% 46
-12 月 31 日
2010 年 1 月 1 日
至 12 月 31 日
5.99% 1.27% -11.15% 0.95% 17.14% 0.32%
2011 年 1 月 1 日
至 3 月 31 日
-6.47% 1.03% 2.82% 0.76% -9.29% 0.27%
基金合同 生效以
来至 2011 年 3 月
31 日
255.10% 1.31% 110.15% 1.21% 144.95% 0.10%
（二） 自基金合同生效以来基金份额净值的变动情况， 并与同期业绩比较基准的
变动比较图
泰 达宏 利成长 基金
泰 达宏 利周期 基金 47
泰 达宏 利稳定 基金
48
十 三 、 基 金 的 费 用 与 税 收
（一） 本系列基金发生的费用按照公平原则经托管人认定后由各行业类别基金单
独承担或由各行业类别基金分摊。
（二）基金运作费用的种类
1、基金管理人的管理费；
2、基金托管人的托管费；
3、基金证券交易费用；
4、基金的信息披露费用；
5、基金的会计师费和律师费；
6、按照国家有关规定可以列支的其它费用。
各行业类别基金费用由基金托管人从该基金资产中支付。
（三）基金运作费用计提方法、计提 标准和支付方式
1、基金管理人的管理费
基金管理人的管理费， 在通常情况下， 按前一日的各行业类别基金资产净值之和
的 1.5％的年费率计提。计算方法如下：
H=E× l.5％÷当年天数
H：为每日应计提的本系列基金管理费；
E：为前一日各行业类别基金资产净值的和。
基金管理人的管理费每日计算， 逐日累计至每月月底， 按月支付， 由基金托管人
于次月前两个工作日内从各行业类别基金资产中一次性支付给基金管理人。
2、基金托管人的托管费
基金托管人的托管费， 在通常情况下， 按前一日的各行业类别基金资产净值之和
的0.25%的年费率计提。计算方法如下：
H＝E×0.25%÷当年天数
H：为每日应支付的本系列基金托管费；
E：为前一日的本系列基金各行业类别基金资产净值的和。
基金托管费每日计算， 逐日累计至每月月底， 按月支付， 由基金托管人于次月前
两个工作日内从基金资产中一次性支取。 49
3、 上述 （二） 基金费用第 3－6 项费用由基金托管人根据有关法规及相应协议规
定， 按费用实际支出金额， 由基金托管人从本系列基金每只行业类别基金资产中支付。
4 、 经 基 金 管理 人 与 基金 托 管 人 协 商一 致 ， 可以 调 低 基 金 管理 人 的 管理 费 及 基 金
托管费，并报中国证监会核准后公告，无须 召开基金份额持有人大会通过。
（四）申购、赎回的费用
1、申购费
申购费率如下：
申购金额（M） 费率
M<50万 1.50％
50万≤M <250万 1.20％
250万≤M <500万 0.75％
500万≤M <1000万 0.50％
M≥1000万 每笔1000元
2、赎回费
赎回费率如下：
连续持有期限（日历日） 适用的赎回费率
1 天－365 天 0.5%
366 天（含）－730 天 0.25％
731 天（含）以上 0
说明： ①认购期持有期限起始日为基金合同生效日； 申购期持有期 限起始日为基
金申购的注册登记日。持有期限的截止日为基金赎回的注册登记日。
②投资人对本系列基金任意一子基金连续持有期限超过 365 天，赎回费率为
0.25% ； 连续持有期限超过 730 天,赎回费率为零。 期间如进行基金转换， 持有期限可
以累计。
③赎回费的25％划归基金资产。
50
（五）不列入基金费用的项目
基 金 管 理 人 和 基 金 托 管 人 因 未 履 行 或 未 完 全 履 行 义 务 导 致 的 费 用 支 出 或 本 系 列
基金资产的损失，以及处理与基金运作无关的事项发生的费用等不列入基金费用。
（六）基金税收
本系列基金每只行业类别基金及基金份额持有人应依据国家有关规 定依法纳税。
十四、对招募说明书更新部分的说明
（一）对基金管理人部分内容的更新
对“一、基金管理人”中的部分内容进行了更新。
（二）对基金托管人的更新
在 “二、 基金托管人” 部分， 对基金托管人基本情况和相关业务经营情况进行了
更新。
（三）对相关服务机构的更新：
在“三、相关服务机构”部分，对直销机构、代销机构的部分信息进行了更新。
（四） 在 “九、 基 金的业绩比较基准” 部分， 对基金的业绩比较基准进行了更名。
（五） 在 “十一 、 基金 的投资 组合报告” 部分， 更新了本基金最近一期投资组合
报 告的内容。
（六）更新了“十二 、基金的业绩”部分的内容。
（七）对部分其他表述进行了更新。
泰达宏利基金管理有限公司
2011 年 6 月9 日
