华泰柏瑞金字塔稳本增利债券型证券投资
基金2010年年度报告摘要
2010年12月31日
基金管理人：华泰柏瑞基金管理有限公司
基金托管人：招商银行股份有限公司
报告送出日期：2011 年3月30 日
华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
2
§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以
上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2011 年 3 月 29 日复核了本报告
中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本年度报告摘要摘自年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告正文。
经中国证监会批准，自 2010 年4 月30 日起，基金管理人中文名称由"友邦华泰基金管理有限
公司"变更为"华泰柏瑞基金管理有限公司"。经基金托管人同意，并报请中国证监会批准，本基金
名称自 2010 年 4 月 30 日起，由“友邦华泰金字塔稳本增利债券型证券投资基金”更名为“华泰
柏瑞金字塔稳本增利债券型证券投资基金”，基金简称为“华泰柏瑞稳本增利债券”，基金代码
保持不变。本基金、基金管理人更名等的详细内容见 2010 年 4 月 30 日刊登在中国证券报、上海
证券报、证券时报的《友邦华泰基金管理有限公司关于股东更名、公司更名及旗下基金更名的公
告》 。
本报告期自 2010 年1 月1日起至 2010年 12 月 31日止。
华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
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§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金简称 华泰柏瑞稳本增利债券
基金主代码 519519
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2007年 12月 3 日
基金管理人 华泰柏瑞基金管理有限公司
基金托管人 招商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 185,884,004.41
份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称： 华泰柏瑞稳本增利债券 A 华泰柏瑞稳本增利债券 B
下属分级基金的交易代码： 519519 460003
报告期末下属分级基金的份额总额 64,427,087.54 份 121,456,916.87 份
2.2 基金产品说明
投资目标 在控制本金下跌风险的前提下，充分利用资本市场各类资产定价不准确产生的
投资机会，实现基金资产的持续稳定增值。
投资策略 本基金将以固定收益类资产投资为基础，以其投资收益为保障，参照固定比例
组合保险机制（CPPI）对风险类资产上限进行动态调整，以有效保障投资组合
本金的安全。
业绩比较基准 中信全债指数×80% + 一年期银行定期存款税后收益率×20%
风险收益特征 属于主动管理的债券型基金，较低风险较低收益。
华泰柏瑞稳本增利债券 A 华泰柏瑞稳本增利债券 B
下属分级基金
的风险收益特
征
属于主动管理的债券型基金，
较低风险较低收益。
属于主动管理的债券型基金， 较低风险较
低收益。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 华泰柏瑞基金管理有限公司 招商银行股份有限公司
姓名 陈晖 张燕
联系电话 021-38601777 0755-83199084 信息披露负责人
电子邮箱 cs4008880001@huatai-pb.com yan_zhang@cmbchina.com
客户服务电话
400-888-0001 95555
传真 021-38601799 0755-83195201
华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
4
2.4信息披露方式
登载基金年度报告正文的管理人互联网网
址
http://www. huatai-pb.com
基金年度报告备置地点 上海市浦东新区民生路 1199 弄证大五道口广场 1
号楼 17 层
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
2010 年 2009 年 2008 年 3.1.1 期间数
据和指标 A类 B类 A类 B类 A类 B类
本期已实现收
益
15,516,696.92 6,981,785.23 18,775,252.82 19,104,315.28 49,011,210.54 25,095,354.1
1
本期利润 11,332,941.11 3,213,087.72 11,254,567.01 12,542,055.80 58,636,464.57 32,683,743.3
1
加权平均基金
份额本期利润
0.0471 0.0212 0.0589 0.0582 0.0707 0.0738
本期基金份额
净值增长率
1.52% 1.22% 5.98% 5.64% 9.37% 9.06%
2010 年 2009 年 2008 年 3.1.2 期末数
据和指标 A类 B类 A类 B类 A类 B类
期末可供分配
基金份额利润
0.0495 0.0393 0.0794 0.0725 0.0723 0.0692
期末基金资产
净值
67,617,113.55 126,225,945.89 260,479,717.49 173,650,516.00 347,840,533.66 320,208,076.
86
期末基金份额
净值
1.0495 1.0393 1.0823 1.0754 1.0955 1.0924
注：1、本基金于 2007 年12月 3 日由友邦华泰中短期债券投资基金（友邦短债）转型为华泰柏瑞
金字塔稳本增利债券型证券投资基金。原友邦短债基金的基金份额全部转为 A 类份额，B 类基金
份额于 2008年 1 月9 日开始销售。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费
用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资
收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益
加上本期公允价值变动收益。4、对期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
5
配利润中已实现部分的孰低数。5、 “基金份额累计净值增长率”为基金转型以来的指标。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
华泰柏瑞稳本增利债券 A
阶段
份额净值增
长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去三个月 -2.72% 0.45% -1.29% 0.08% -1.43% 0.37%
过去六个月 -1.85% 0.32% -0.49% 0.06% -1.36% 0.26%
过去一年 1.52% 0.24% 2.08% 0.05% -0.56% 0.19%
过去三年 17.68% 0.27% 11.51% 0.07% 6.17% 0.20%
过去五年 - - - - - -
自基金转型
起至今
（2007 年
12月03日
-2010年12
月 31 日）
18.84% 0.27% 11.95% 0.06% 6.89% 0.21%
华泰柏瑞稳本增利债券 B
阶段
份额净值增
长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去三个月 -2.80% 0.45% -1.29% 0.08% -1.51% 0.37%
过去六个月 -2.00% 0.32% -0.49% 0.06% -1.51% 0.26%
过去一年 1.22% 0.24% 2.08% 0.05% -0.86% 0.19%
过去三年 16.62% 0.27% 11.51% 0.07% 5.11% 0.20%
过去五年 - - - - - -
自基金转型
起至今
（2007 年
12月03日
-2010年12
月 31 日）
17.76% 0.27% 11.95% 0.06% 5.81% 0.21%
注：本基金的业绩基准由中信全债指数和一年期银行定期存款税后收益率按照 80%与 20%之比构
建，并每日进行再平衡。
3.2.2 自基金转型以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益
率变动的比较 华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
6
华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
注：
1、图示日期为 2007 年 12 月3 日至2010 年12月31 日。
2、 本基金于2007年 12月 3 日由友邦华泰中短期债券投资基金转型为华泰柏瑞金字塔稳本增利债
券型证券投资基金。
3、按转型后基金合同规定，本基金自转型日起 6 个月内为建仓期，截至报告日本基金的各项投资
比例已达到转型后基金合同第十三条（二）投资范围中规定的各项比例，投资于固定收益类资产
的比例不低于基金资产的 80%，投资于风险类资产（固定收益类资产以外的其它资产，包括股票、
权证等）的比例不超过基金资产的 20%。
3.2.3 自基金转型以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
7
华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
A级自基金转型以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的对比图
8
华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
注：
1、基金转型合同于 2007年 12 月3 日生效，2007年度的相关数据根据当年的实际存续期计算。
3.4 过去三年基金的利润分配情况
单位：人民币元
华泰柏瑞稳本增利债券 A
每10份基金份额
分红数
年度
现金形式发放总
额
再投资形式发
放总额
年度利润分配合
计
备注
2010 0.500 12,450,538.78 3,106,704.35 15,557,243.13 4 月30 日实施
2009 0.770 10,025,069.17 5,557,828.32 15,582,897.49 4 月20 日、12 月
28 日实施
2008 0.160 406,693.71 1,658,188.75 2,064,882.46 1 月8 日实施
合计 1.430 22,882,301.66 10,322,721.42 33,205,023.08
华泰柏瑞稳本增利债券 B
现金形式发放总额
再投资形式发
放总额
年度利润分配合
计
备注
每10份基金份额
分红数
年度
B 级自基金转型以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的对比图
9
华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
10
2010 0.500 5,288,386.51 2,568,484.76 7,856,871.27 4月30日实施
2009
0.770
11,183,305.99 4,625,175.47 15,808,481.46
4 月20 日、12 月
28 日实施
合计 1.270 16,471,692.50 7,193,660.23 23,665,352.73
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
本基金管理人为华泰柏瑞基金管理有限公司。华泰柏瑞基金管理有限公司是经中国证监会批
准，于 2004年 11 月 18日成立的合资基金管理公司，注册资本为 2 亿元人民币。目前的股东构成
为华泰证券股份有限公司、柏瑞投资有限责任公司（原 AIGGIC） 、和苏州新区高新技术产业股份
有限公司，出资比例分别为 49%、49%和 2%。目前公司旗下管理华泰柏瑞盛世中国股票型证券投资
基金、华泰柏瑞金字塔稳本增利债券型证券投资基金、上证红利交易型开放式指数证券投资基金、
华泰柏瑞积极成长混合型证券投资基金、华泰柏瑞价值增长股票型证券投资基金、华泰柏瑞货币
市场证券投资基金、华泰柏瑞行业领先股票型证券投资基金、华泰柏瑞量化先行股票型证券投资
基金、华泰柏瑞亚洲领导企业股票型证券投资基金、上证中小盘交易型开放式指数证券投资基金
和华泰柏瑞上证中小盘交易型开放式指数证券投资基金联接基金。截至 2010 年 12 月31 日，公司
基金管理规模为 195.31亿元。
注：公司外方股东 AIG Global Investment Corp. ( “美国国际集团投资有限公司”)已更
名为“PineBridge Investments LLC”（“柏瑞投资有限责任公司”） ，详细内容见我公司 2010
年 4 月30 日刊登在中国证券报、上海证券报、证券时报的《友邦华泰基金管理有限公司关于股东
更名、公司更名及旗下基金更名的公告》 。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
任本基金的基金经理（助理）期限
姓名 职务
任职日期 离任日期
证券从业年限 说明
沈涛 本 基 金
的基金
经理
2008 年 3 月
4日
- 17 年 沈涛先生，经济
学博士。2005
年 9 月至 2007
年 11 月任易方
达基金管理有华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
11
限公司月月收
益中短期债券
投资基金基金
经理。2007 年
11 月加入本公
司，2008 年 3
月起任华泰柏
瑞金字塔稳本
增利债券型基
金基金经理，
2009 年 5 月起
兼任华泰柏瑞
货币市场基金
基金经理。
注：证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。任职日期和离
职日期指基金管理公司作出决定之日。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券法》 、 《中华人民共和国证券投资
基金法》 、 《证券投资基金运作管理办法》及其他相关法律、法规的规定以及《友邦华泰金字塔稳
本增利债券型证券投资基金基金合同》的约定，在严格控制风险的基础上，忠实履行基金管理职
责，为基金份额持有人谋求最大利益。在本报告期内，基金投资管理符合有关法律、法规的规定
及基金合同的约定，不存在损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
报告期内，本基金管理人根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的要求，通
过科学完善的制度及流程，从事前、事中和事后等环节严格控制不同基金之间可能的利益输送。
首先投资部和研究部通过规范的决策流程来确保公平对待不同投资组合。其次集中交易室对投资
指令的合规性、有效性及合理性进行独立审核，在交易过程中启用投资交易系统中的公平交易模
块，确保公平交易的实施。同时，风险管理部对报告期内的交易进行日常监控和分析评估。 本报
告期内，上述公平交易制度总体执行情况良好。
4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较
注：本基金与本基金管理人旗下的其他投资组合的投资风格均不相同。
4.3.3 异常交易行为的专项说明 华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
12
报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
四季度开始，国内宏观政策进入了新的阶段。一方面是美国的进一步量化宽松持续向全球释
放流动性，国内的十二五规划也准备开始启动；另一方面则是通胀抬头，在农产品、基本金属等
多方面影响下，全球发展中国家通胀持续上升。在这样的背景下，政府定下了稳健的货币政策与
积极地财政政策的组合，期望在收紧流动性的同时，保持增长，调整结构。央行在四季度两次调
整存款利率，三次调整准备金率，这样的货币政策使债券市场整体收益率大幅上升，10 年期国债
在年末达到 4.0%附近水平，债券市场整体出现大幅调整。
而在股市方面，由于市场担心流动性持续抽紧，全年已有较大涨幅的多数中小市值个股出现
较大调整，而原本在 10 月初开始吸引投资者的大部分周期类大市值个股则又重新回到低位，四季
度基本呈现股债齐跌的市场格局。
基金在四季度在保持高流动性的同时，大幅降低了债券组合的持有久期；基金加大了对权益
类的投资，但四季度此类投资有所损失。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
本报告期末， 本基金A类和B类基金份额净值分别为1.0495元和1.0393元， 分别上涨1.52%
和 1.22%，同期本基金的业绩比较基准上涨 2.08%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望 11 年， 我们观察到在经济有所改善的同时， 通胀给局面的进一步明朗带来困惑。 一方面，
美国的多项数据说明金融危机后的恢复仍在继续，虽然仍然较为缓慢；国内的宏观经济也已经露
出结束向下调整开始新一轮景气的苗头；另一方面，持续的流动性泛滥终于在 10 年下半年造成全
球发展中国家通胀的显性化，并很有可能会持续相当一段时间，而中东问题给油价带来了极大的
不稳定性。目前看，11年的中期可能出现 CPI高点，但是通胀的控制并不等同于物价的下跌，温
和的通胀水平持续至 11 年末的可能性仍然较大。 如果出现这样的宏观环境而我们的多数企业已
经能在结构调整中得到新的增长，那么权益类资产的吸引力仍将超过固定收益。
本基金仍将延续稳定增长的特点，在控制风险的前提下，适当而争取更多收益。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本报告期内，基金管理人严格执行基金估值控制流程，定期评估估值技术的合理性，每日将
估值结果报托管银行复核后对外披露。参与估值流程的人员包括负责运营的副总经理以及投资研华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
13
究、风险控制、金融工程和基金事务部门负责人，基金经理不参与估值流程。参与人员的相关工
作经历均在五年以上。参与各方之间不存在任何重大利益冲突。已采用的估值技术相关参数或定
价服务均来自独立第三方。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
根据基金合同的规定，在符合有关基金分红条件的前提下，基金收益每年至少分配一次，基
金收益分配每年至多 4 次；全年基金收益分配比例不得低于年度基金可供分配收益的 60%；基金
收益分配后每基金份额净值不低于面值。本基金于 2010 年 4 月 30 日实施了本年度第一次收益分
配，每 10 份基金份额获得 0.50 元红利。截至本报告期末，基金可分配收益为 A 类：0.0495 元/
份和B 类：0.0393 元/份。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
托管人声明，在本报告期内，基金托管人——招商银行股份有限公司不存在任何损害基金份
额持有人利益的行为，严格遵守了《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、基
金合同，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内基金管理人在投资运作、基金资产净值的计算、利润分配、基金份额申购赎回价
格的计算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，严格遵守了《中
华人民共和国证券投资基金法》等有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定
进行。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本年度报告中财务指标、净值表现、财务会计报告、利润分配、投资组合报告等内容真实、
准确和完整,不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
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§6 审计报告
普华永道会计师事务所对本基金的年度报告出具了“无保留意见的审计报告” （普华永道中天
审字(2011)第 20385 号） ，投资者可通过年度报告正文查看审计报告全文。
§7 年度财务报表
7.1资产负债表
会计主体：华泰柏瑞金字塔稳本增利债券型证券投资基金
报告截止日： 2010 年12 月31 日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2010年12月 31 日
上年度末
2009年12月 31 日
资 产：
银行存款 7.4.7.1 5,811,588.01 98,690,657.43
结算备付金
826,317.29 1,860,813.70
存出保证金
510,000.00 510,000.00
交易性金融资产 7.4.7.2 185,498,955.06 372,450,530.76
其中：股票投资
13,345,091.50 10,097,148.89
基金投资
- -
债券投资
162,152,220.97 351,083,446.28
资产支持证券投资
10,001,642.59 11,269,935.59
衍生金融资产 7.4.7.3 - -
买入返售金融资产 7.4.7.4 15,000,000.00 -
应收证券清算款
- -
应收利息 7.4.7.5 3,343,171.02 2,799,195.08
应收股利
- -
应收申购款
131,523.12 127,199.80
递延所得税资产
- -
其他资产 7.4.7.6 - -
资产总计
211,121,554.50 476,438,396.77
负债和所有者权益 附注号
本期期末
2010年12月 31 日
上年度末
2009年12月 31 日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债
- -
卖出回购金融资产款
10,000,000.00 40,000,000.00
应付证券清算款
4,605,126.82 -华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
15
应付赎回款
561,096.46 228,356.47
应付管理人报酬
125,179.69 263,961.67
应付托管费
35,765.63 75,417.62
应付销售服务费
32,637.97 45,901.57
应付交易费用 7.4.7.7 349,779.42 616,544.19
应交税费
1,057,774.00 577,311.60
应付利息
7,787.52 5,329.74
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 7.4.7.8 503,347.55 495,340.42
负债合计
17,278,495.06 42,308,163.28
所有者权益：
实收基金 7.4.7.9 185,884,004.41 402,132,543.96
未分配利润 7.4.7.10 7,959,055.03 31,997,689.53
所有者权益合计
193,843,059.44 434,130,233.49
负债和所有者权益总计
211,121,554.50 476,438,396.77
注：报告截止日 2010 年 12 月 31 日，基金份额总额为 185,884,004.41 份，其中 A 类基金份额净
值 1.0495 元，A 类基金份额总额 64,427,087.54 份；B 类基金份额净值 1.0393 元，B 类基金份额
总额 121,456,916.87 份。
7.2 利润表
会计主体：华泰柏瑞金字塔稳本增利债券型证券投资基金
本报告期：2010 年1 月1 日至 2010 年12 月 31 日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2010 年1 月1 日至
2010年12月 31 日
上年度可比期间
2009年1月1日至2009
年12月31日
一、收入
20,825,603.09 32,098,307.30
1.利息收入
12,975,026.08 12,331,117.64
其中：存款利息收入 7.4.7.11 180,397.03 311,547.95
债券利息收入
12,396,661.81 11,559,223.19
资产支持证券利息收入
362,779.82 460,346.50
买入返售金融资产收入
35,187.42 -
其他利息收入
- -
2.投资收益 （损失以 “-” 填列）
15,752,370.82 33,375,150.36
其中：股票投资收益 7.4.7.12 10,303,124.84 30,008,632.37
基金投资收益
- -
债券投资收益 7.4.7.13 5,437,446.58 2,414,875.10
资产支持证券投资收益 7.4.7.14 - -华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
16
衍生工具收益
- -
股利收益 7.4.7.15 11,799.40 951,642.89
3.公允价值变动收益（损失以
“-”号填列）
7.4.7.16 -7,952,453.32 -14,082,945.29
4. 汇兑收益 （损失以"－"号填
列）
--
5.其他收入（损失以“-”号填
列）
7.4.7.17 50,659.51 474,984.59
减：二、费用
6,279,574.26 8,301,684.49
1．管理人报酬 7.4.10.2.1 2,970,671.29 3,144,320.14
2．托管费 7.4.10.2.2 848,763.16 898,377.17
3．销售服务费 7.4.10.2.3 488,151.58 712,546.29
4．交易费用 7.4.7.18 1,246,639.77 2,805,724.52
5．利息支出
545,889.18 558,452.41
其中：卖出回购金融资产支出
545,889.18 558,452.41
6．其他费用 7.4.7.19 179,459.28 182,263.96
三、利润总额
14,546,028.83 23,796,622.81
减：所得税费用
--
四、净利润（净亏损以“-”号
填列）
14,546,028.83 23,796,622.81
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：华泰柏瑞金字塔稳本增利债券型证券投资基金
本报告期：2010 年1 月1 日至 2010 年12 月 31 日
单位：人民币元
本期
2010年1 月1 日至 2010年 12月 31日
项目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
402,132,543.96 31,997,689.53 434,130,233.49
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 14,546,028.83 14,546,028.83
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填
列）
-216,248,539.55 -15,170,548.93 -231,419,088.48
其中：1.基金申购款 149,930,050.23 13,403,751.17 163,333,801.40
2.基金赎回款 -366,178,589.78 -28,574,300.10 -394,752,889.88华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
17
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金
净值变动（净值减少以
“-”号填列）
- -23,414,114.40 -23,414,114.40
五、期末所有者权益（基
金净值）
185,884,004.41 7,959,055.03 193,843,059.44
上年度可比期间
2009 年1 月1 日至 2009 年 12 月 31 日
项目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
610,639,133.45 57,409,477.07 668,048,610.52
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 23,796,622.81 23,796,622.81
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填
列）
-208,506,589.49 -17,817,031.40 -226,323,620.89
其中：1.基金申购款 382,430,067.52 37,693,295.10 420,123,362.62
2.基金赎回款 -590,936,657.01 -55,510,326.50 -646,446,983.51
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金
净值变动（净值减少以
“-”号填列）
- -31,391,378.95 -31,391,378.95
五、期末所有者权益（基
金净值）
402,132,543.96 31,997,689.53 434,130,233.49
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：
______陈国杰______
______房伟力______
____陈培____
基金管理公司负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
华泰柏瑞金字塔稳本增利债券型证券投资基金(原友邦华泰中短期债券投资基金) (以下简称
"本基金")经中国证券监督管理委员会(以下简称"中国证监会")证监基金字[2006]第 37 号《关于
同意友邦华泰中短期债券投资基金募集的批复》核准，由华泰柏瑞基金管理有限公司依照《中华
人民共和国证券投资基金法》和《友邦华泰中短期债券投资基金基金合同》负责公开募集。本基华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
18
金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币
5,652,942,702.72 元，业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字(2006)第 32
号验资报告予以验证。经向中国证监会备案， 《友邦华泰中短期债券投资基金基金合同》于 2006
年 4 月 13 日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为 5,654,301,635.20 份基金份额，其中
认购资金利息折合 1,358,932.48 份基金份额。本基金的基金管理人为华泰柏瑞基金管理有限公
司，基金托管人为招商银行股份有限公司。
根据本基金基金份额持有人大会审议通过的《关于友邦华泰中短期债券投资基金转型为友邦
华泰金字塔稳本增利债券型证券投资基金有关事项的议案》 ，并经中国证监会证监基金字[2007]
第 323 号《关于核准友邦华泰中短期债券投资基金基金份额持有人大会有关变更基金类别决议的
批复》 ， 本基金的基金类别自 2007 年12月 3 日起由原中短期债券基金转型为普通债券型基金。 《友
邦华泰金字塔稳本增利债券型证券投资基金基金合同》和《友邦华泰金字塔稳本增利债券型证券
投资基金托管协议》自 2007 年 12 月 3 日起生效，原《友邦华泰中短期债券投资基金基金合同》
和《友邦华泰中短期债券投资基金托管协议》自同一日起失效。
根据《友邦华泰金字塔稳本增利债券型证券投资基金基金合同》和《友邦华泰金字塔稳本增
利债券型证券投资基金招募说明书》并报中国证监会备案，自 2007 年 12 月 3 日起，本基金根据
申购费用和销售服务费收取方式的不同，将基金份额分为不同的类别。在投资者申购时分级收取
前端申购费用但免收销售服务费的称为 A 类，而不收取前端申购费用只从本类别基金资产中计提
销售服务费的称为 B 类。本基金 A 类、B 类两种收费模式并存，由于基金费用的不同，本基金 A
类基金份额和 B 类基金份额分别计算基金份额净值，计算公式为计算日各类别基金资产净值除以
计算日发售在外的该类别基金份额总数。投资人可自由选择申购某一类别的基金份额，但各类别
基金份额之间不能相互转换。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和实施转型后修订的《友邦华泰金字塔稳本增利债
券型证券投资基金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围自 2007 年 12 月 3 日起变更为具有
良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的债券、股票、权证以及法律法规或中国证监会
允许基金投资的其他金融工具。其中，固定收益类资产(包括国债、金融债、企业债、可转换债券、
资产支持证券、央行票据、债券回购、同业存款等)的比例不低于基金资产的 80%，投资于风险类
资产(固定收益类资产以外的其它资产，包括股票、权证等)的比例不超过基金资产的 20%。此外，华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
19
本基金可以参与一级市场新股申购，并持有因在一级市场申购所获得的股票以及因可转债转股所
形成的股票，也可以直接投资于二级市场中的股票、权证等，还可以持有股票所派发的权证、可
分离债券产生的权证。本基金持有现金或到期日在一年以内的政府债券(含政策性金融债、央行票
据)不低于基金资产净值的 5%，持有全部权证的市值不得超过基金资产净值的 3%。本基金的转型
后业绩比较基准为：中信标普全债指数×80%+一年期银行定期存款税后收益率×20%。
本财务报表由本基金的基金管理人华泰柏瑞基金管理有限公司于2011年3月30日批准报出。
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于 2006 年2 月15日颁布的《企业会计准则－基本准则》和 38
项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以及其他相关规定(以下
合称“企业会计准则”)、中国证监会公告[2010]5 号《证券投资基金信息披露 XBRL模板第 3 号<
年度报告和半年度报告>》 、中国证券业协会于 2007 年 5 月 15 日颁布的《证券投资基金会计核算
业务指引》 、 《华泰柏瑞金字塔稳本增利债券型证券投资基金基金合同》和在财务报表附注 7.4.4
所列示的中国证监会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金 2010年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金 2010 年12
月 31 日的财务状况以及 2010 年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
7.4.4本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本基金本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
7.4.5 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通
知》 、财税[2004]78 号《关于证券投资基金税收政策的通知》 、财税[2005]102 号《关于股息红利
个人所得税有关政策的通知》 、财税[2005]107 号《关于股息红利有关个人所得税政策的补充通
知》 、财税[2008]1 号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作，
主要税项列示如下：
(1)以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。
(2)基金买卖股票、债券的差价收入暂免征营业税和企业所得税。 华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
20
(3)对基金取得的企业债券利息收入，由发行债券的企业在向基金派发利息时代扣代缴 20%的
个人所得税，暂不征收企业所得税。对基金取得的股票的股息、红利收入，由上市公司在向基金
派发股息、红利时暂减按 50%计入个人应纳税所得额，依照现行税法规定即 20%代扣代缴个人所得
税，暂不征收企业所得税。
(4)基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
7.4.6 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
华泰柏瑞基金管理有限公司 基金管理人、B 类基金注册登记人、基金直销机构
招商银行股份有限公司 基金托管人、基金代销机构
华泰证券股份有限公司 基金管理人的股东、基金代销机构
华泰联合证券有限责任公司（“华泰联合
证券”）
基金管理人的股东华泰证券的控股子公司、基金代
销机构
柏瑞投资有限责任公司 基金管理人的股东
苏州新区高新技术产业股份有限公司 基金管理人的股东
注：关联方与基金进行的关联交易均在正常业务范围内按照一般商业条款而订立的。
7.4.7 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.7.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.7.1.1.1 股票交易
金额单位：人民币元
本期
2010年1月1 日至2010年12 月31
日
上年度可比期间
2009年1月1日至2009年12月31日
关联方名称
成交金额
占当期股票
成交总额的
比例(%)
成交金额
占当期股票
成交总额的
比例(%)
华泰证券股份有限公司 802,170,837.23 100.00 1,793,859,696.17 100.00
7.4.7.1.2 权证交易
注：本基金本期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行权证交易。
7.4.7.1.3 应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元 华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
21
本期
2010年1月1日至2010年12月31日
关联方名称
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
(%)
期末应付佣金余额
占期末应付
佣金总额的
比例(%)
华泰证券股份有限公司 669,937.09 100.00 346,795.02 100.00
上年度可比期间
2009年1月1日至2009年12月31日
关联方名称
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
(%)
期末应付佣金余额
占期末应付
佣金总额的
比例(%)
华泰证券股份有限公司 1,500,929.97 100.00 611,774.99 100.00
注：上述佣金在基金转型之前按债券和回购交易量的十万分之一点五计算，以扣除由交易所或中
国证券登记结算有限责任公司收取的费用，以及由券商承担的债券和回购交易的证券结算风险基
金后的净额列示，转型之后按股票交易量的千分之一计算，以扣除由中国证券登记结算有限责任
公司收取的证管费、经手费和由券商承担的证券结算风险基金后的净额列示。该类佣金协议的服
务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务。 本基金未租用其他
券商专用交易单元。
7.4.7.2 关联方报酬
7.4.7.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2010年1月1 日至2010年12
月31日
上年度可比期间
2009年1月1日至2009年12月31
日
当期发生的基金应支付
的管理费
2,970,671.29 3,144,320.14
其中： 支付给销售机构的
客户维护费
363,943.94 493,949.02
注：转型前，本基金应支付基金管理人报酬，按前一日基金资产净值的 0.45%的年费率计提。 转
型后，本基金应支付基金管理人报酬，按前一日基金资产净值的 0.70%的年费率计提，计算方法
如下： H = E × 0.70% ÷ 当年天数 H为每日应支付的管理人报酬 E 为前一日的基金资产净值 基
金管理人报酬每日计提，逐日累计至每月月底，按月支付，由基金托管人于次月前两个工作日内
从基金资产中一次性支付给基金管理人。
7.4.7.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目 本期 上年度可比期间 华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
22
2010年1月1 日至2010年12
月31日
2009年1月1日至2009年12月31
日
当期发生的基金应支付
的托管费
848,763.16 898,377.17
注： 转型前， 本基金应支付基金托管人托管费， 按前一日基金资产净值的 0.15%的年费率计提。 转
型后，本基金应支付基金托管人托管费，按前一日基金资产净值的 0.20%的年费率计提，计算方
法如下： H = E × 0.20% ÷ 当年天数 H 为每日应支付的托管费 E 为前一日的基金资产净值 基
金托管费每日计提，逐日累计至每月月底，按月支付，由基金托管人于次月前两个工作日内从基
金资产中一次性支取。
7.4.7.2.3 销售服务费
单位：人民币元
本期
2010年1月1 日至2010年12 月31日
当期发生的基金应支付的销售服务费
获得销售服务费的
各关联方名称
华泰柏瑞稳本增
利债券A
华泰柏瑞稳本增利
债券B
合计
华泰柏瑞基金管理有限公司 - 14,657.79 14,657.79
招商银行股份有限公司 - 60,152.45 60,152.45
华泰证券股份有限公司 - 156,452.01 156,452.01
华泰联合证券有限责任公司 - 1,791.47 1,791.47
合计 - 233,053.72 233,053.72
上年度可比期间
2009年1月1 日至2009年12 月31日
当期发生的基金应支付的销售服务费 获得销售服务费的
各关联方名称
华泰柏瑞稳本增
利债券A
华泰柏瑞稳本增利
债券B
合计
华泰柏瑞基金管理有限公司 - 33,310.38 33,310.38
招商银行股份有限公司 - 78,398.00 78,398.00
华泰证券股份有限公司 - 197,826.89 197,826.89
华泰联合证券有限责任公司 - 1,907.13 1,907.13
合计 - 311,442.40 311,442.40
注：转型前，本基金应支付销售机构的销售服务费，按前一日基金资产净值的 0.25%的年费率计
提。转型后，本基金 A 类基金份额不再计提销售服务费，B 类基金份额应支付销售机构的销售服
务费，按前一日基金资产净值的 0.30%的年费率计提，计算方法如下：
H = E × 0.30% ÷ 当年天数
H 为每日B 类基金份额应支付的销售服务费
E 为前一日的 B 类基金份额的基金资产净值 华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
23
基金销售服务费每日计提，逐日累计至每月月底，按月支付，由基金托管人于次月前两个工作日
内从基金资产中一次性支付给基金管理人，由基金管理人支付给各基金销售机构。
7.4.7.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
单位：人民币元
本期
2010年1月1 日至2010年12 月31日
债券交易金额 基金逆回购 基金正回购 银行间市场交易的
各关联方名称 基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息支出
招商银行股份有限公司 - 30,358,555.48 - - - -
上年度可比期间
2009年1月1 日至2009年12 月31日
债券交易金额 基金逆回购 基金正回购 银行间市场交易的
各关联方名称 基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息支出
招商银行股份有限公司 - 120,416,101.37 - - - -
7.4.7.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.7.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
份额单位：份
项目
本期
2010年1月1 日至2010年12 月31日
华泰柏瑞稳本增利债券A 华泰柏瑞稳本增利
债券 B
合计
基金转型日（ 2007 年12月
3 日 ）持有的基金份额
-- -
期初持有的基金份额 - 29,849,573.89 29,849,573.89
期间申购/买入总份额 -- -
期间因拆分变动份额 -- -
减：期间赎回/卖出总份额 -- -
期末持有的基金份额 - 29,849,573.89 29,849,573.89
期末持有的基金份额
占基金总份额比例
- 24.58% 16.06%
项目
上年度可比期间
2009年1月1 日至2009年12 月31日
华泰柏瑞稳本增利债券A 华泰柏瑞稳本增利
债券 B
合计
基金转型日（ 2007 年12月
3 日 ）持有的基金份额
-- -
期初持有的基金份额 - 39,849,573.89 39,849,573.89
期间申购/买入总份额 -- -华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
24
期间因拆分变动份额 -- -
减：期间赎回/卖出总份额 - 10,000,000.00 10,000,000.00
期末持有的基金份额 - 29,849,573.89 29,849,573.89
期末持有的基金份额
占基金总份额比例
- 18.49% 7.42%
注： “期末持有的基金份额占基金总份额比例”的计算中，对下属分级基金，比例的分母采用各自
级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额总额） 。
7.4.7.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
注：本报告期末及上年可比期间，除基金管理人之外的其他关联方未投资本基金。
7.4.7.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
本期
2010年1月1 日至2010年12 月31
日
上年度可比期间
2009年1月1 日至2009年12 月31日 关联方
名称
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
招商银行股份有限公司 5,811,588.01 159,767.86 98,690,657.43 280,985.20
注：本报告期，基金托管人招商银行股份有限公司保管的银行存款按银行间同业存款利率计息。
7.4.7.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
金额单位：人民币元
本期
2010年1月1日至2010年12月31日
基金在承销期内买入
关联方名称 证券代码 证券名称 发行方式 数量
(单位：股/张)
总金额
华泰证券股份有限公司 113001 中行转债 申购配售可转债 94,570 9,457,000.00
上年度可比期间
2009年1月1日至2009年12月31日
基金在承销期内买入
关联方名称 证券代码 证券名称 发行方式 数量
(单位：股/张)
总金额
- - - - - -
注：以上关联方为以上证券发行时的分销商成员。
7.4.7.7 其他关联交易事项的说明 华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
25
无。
7.4.8 期末（2010年12月31日）本基金持有的流通受限证券
7.4.8.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
注：本基金本报告期末未持有因认购新发/增发证券而流通受限的证券。
7.4.8.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
注：本基金本报告期末未持有暂时停牌的股票。
7.4.8.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.8.3.1 银行间市场债券正回购
截至本报告期末，本基金银行间市场债券正回购余额为 0。
7.4.8.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报告期末，基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额
10,000,000.00 元，于2011年 1月 4日到期。该类交易要求本基金在回购期内持有的证券交易所
交易的债券和/或在新质押式回购下转入质押库的债券，按证券交易所规定的比例折算为标准券
后，不低于债券回购交易的余额。
7.4.9 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1) 公允价值
(a) 不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允
价值相差很小。
(b) 以公允价值计量的金融工具
根据在公允价值计量中对计量整体具有重大意义的最低层级的输入值， 公允价值层级可分为：
第一层级：相同资产或负债在活跃市场上(未经调整)的报价。
第二层级：直接(比如取自价格)或间接(比如根据价格推算的)可观察到的、除第一层级中的
市场报价以外的资产或负债的输入值。
第三层级： 以可观察到的市场数据以外的变量为基础确定的资产或负债的输入值(不可观察输
入值)。
于 2010 年 12 月 31 日，本基金持有的以公允价值计量的金融工具中属于第一层级的余额为
70,938,812.47 元，属于第二层级的余额为 104,558,500.00 元，属于第三层级的余额为华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
26
10,001,642.59 元(2009年 12 月 31日：第一层级 152,775,595.17 元，第二层级 208,405,000.00
元，第三层级的余额为 11,269,935.59 元)。
本基金本期及上年度可比期间持有的以公允价值计量的金融工具的公允价值所属层级未发生
重大变动。第三层级的期末期初变动金额为处置相关资产支持证券。
(2) 除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的
比例（%）
1 权益投资 13,345,091.50 6.32
其中：股票 13,345,091.50 6.32
2 固定收益投资 172,153,863.56 81.54
其中：债券 162,152,220.97 76.81
资产支持证券 10,001,642.59 4.74
3 金融衍生品投资 - -
4 买入返售金融资产 15,000,000.00 7.10
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
5 银行存款和结算备付金合计 6,637,905.30 3.14
6 其他各项资产 3,984,694.14 1.89
7 合计 211,121,554.50 100.00
8.2 期末按行业分类的股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净值比
例（％）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采掘业 5,022,000.00 2.59
C 制造业 2,482,091.50 1.28
C0 食品、饮料
- -
C1
纺织、服装、皮毛 - -
C2
木材、家具 - -
C3
造纸、印刷 - -
C4
石油、化学、塑胶、塑料 - -华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
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C5
电子 - -
C6
金属、非金属 2,482,091.50 1.28
C7
机械、设备、仪表 - -
C8
医药、生物制品 - -
C99
其他制造业 - -
D 电力、煤气及水的生产和供应业 - -
E 建筑业 - -
F 交通运输、仓储业 - -
G 信息技术业 1,261,000.00 0.65
H 批发和零售贸易 - -
I 金融、保险业 4,580,000.00 2.36
J 房地产业 - -
K 社会服务业 - -
L 传播与文化产业 - -
M 综合类 - -
合计 13,345,091.50 6.88
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 601601 中国太保 200,000 4,580,000.00 2.36
2 000983 西山煤电 100,000 2,669,000.00 1.38
3 600362 江西铜业 54,950 2,482,091.50 1.28
4 601101 昊华能源 50,000 2,353,000.00 1.21
5 600288 大恒科技 100,000 1,261,000.00 0.65
注：投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细，应阅读登载于 www. Huatai-pb.com 网站
的年度报告正文。
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产净
值比例（％）
1 601601 中国太保 25,174,638.62 5.80
2 600000 浦发银行 14,700,829.50 3.39华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
28
3 600707 彩虹股份 13,660,702.13 3.15
4 000811 烟台冰轮 13,266,421.46 3.06
5 600458 时代新材 11,045,036.25 2.54
6 000933 神火股份 11,013,679.17 2.54
7 600089 特变电工 10,091,615.65 2.32
8 600104 上海汽车 9,522,578.26 2.19
9 600029 南方航空 9,388,832.51 2.16
10 601766 中国南车 9,111,137.00 2.10
11 600805 悦达投资 9,095,503.00 2.10
12 601299 中国北车 8,807,894.49 2.03
13 600362 江西铜业 8,788,199.25 2.02
14 000829 天音控股 8,557,729.05 1.97
15 600875 东方电气 8,487,096.48 1.95
16 600795 国电电力 8,168,289.40 1.88
17 000063 中兴通讯 8,135,886.09 1.87
18 002148 北纬通信 7,973,801.49 1.84
19 600835 上海机电 7,834,539.01 1.80
20 000729 燕京啤酒 7,465,827.97 1.72
注：不考虑相关交易费用。
8.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资产净
值比例（％）
1 601601 中国太保 20,351,027.14 4.69
2 600000 浦发银行 14,792,506.54 3.41
3 000811 烟台冰轮 14,089,609.38 3.25
4 600707 彩虹股份 13,776,052.63 3.17
5 600458 时代新材 11,934,187.18 2.75
6 000933 神火股份 10,547,189.26 2.43
7 600089 特变电工 10,473,343.02 2.41
8 600805 悦达投资 10,428,225.34 2.40
9 000829 天音控股 10,147,601.70 2.34
10 600104 上海汽车 9,176,689.87 2.11
11 600875 东方电气 9,129,485.60 2.10
12 601299 中国北车 9,095,994.32 2.10
13 600188 兖州煤业 9,044,024.82 2.08华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
29
14 601766 中国南车 8,839,537.00 2.04
15 600029 南方航空 8,444,718.35 1.95
16 000063 中兴通讯 8,304,072.00 1.91
17 600795 国电电力 8,025,374.84 1.85
18 600115 东方航空 7,834,240.00 1.80
19 002099 海翔药业 7,786,505.26 1.79
20 002148 北纬通信 7,713,714.22 1.78
注：不考虑相关交易费用。
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 400,978,645.74
卖出股票收入（成交）总额 404,441,376.41
注：不考虑相关交易费用。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值
比例（％）
1 国家债券 11,079,200.00 5.72
2 央行票据 75,146,500.00 38.77
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
4 企业债券 45,242,070.00 23.34
5 企业短期融资券 - -
6 可转债 30,684,450.97 15.83
7 其他 - -
8 合计 162,152,220.97 83.65
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 0801041 08 央行票据41 700,000 70,238,000.00 36.23
2 113001 中行转债 140,000 15,380,400.00 7.93
3 113002 工行转债 115,000 13,586,100.00 7.01
4 010112 21 国债⑿ 110,000 11,079,200.00 5.72
5 088039 08 兵器装备债 100,000 10,155,000.00 5.24华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
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8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细
金额单位：人民币元
序号 证券代码 证券名称 数量（份） 公允价值
占基金资产净
值比例(%)
1 119004 澜 电 03 100,000 10,001,642.59 5.16
注：投资者欲了解本报告期末基金投资的所有资产支持证券，应阅读登载于 www. Huatai-pb.com
网站的年度报告正文。
8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
注：本基金本报告期末未持有权证。
8.9 投资组合报告附注
8.9.1 报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查的， 也没有在报告
编制日前一年内受到公开谴责、处罚的。
8.9.1 基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的。
8.9.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 510,000.00
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 3,343,171.02
5 应收申购款 131,523.12
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 3,984,694.14
8.9.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 113001 中行转债 15,380,400.00 7.93
2 110009 双良转债 1,277,200.00 0.66华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
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8.9.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注：本基金报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人结构
机构投资者 个人投资者
份额
级别
持有人户
数(户)
户均持有的
基金份额
持有份额 占总份额比例 持有份额
占总份额
比例
A级 1046
61,593.77
34,792,454.10 54.00%
29,634,633.44 46.00%
B 级 5124
23,703.54
29,849,573.89 24.58%
91,607,342.98 75.42%
合计 6170
30,127.07
64,642,027.99 34.78%
121,241,976.42 65.22%
注：机构/个人投资者持有份额占总份额比例的计算中，对下属分级基金，比例的分母采用各自级
别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额总额） 。
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况
项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
A级 - -
B 级 14,389.58 0.01%
基金管理公司所有从业人员持
有本开放式基金
合计 14,389.58 0.01%
注：基金管理人的从业人员持有基金占基金总份额比例的计算中，对下属分级基金，比例的分母
采用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额
总额） 。
华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
32
§10 开放式基金份额变动
单位：份
项目
华泰柏瑞稳本
增利债券A
华泰柏瑞稳本增利
债券B
基金合同生效日（2007 年 12 月3 日）基金份
额总额
131,333,847.25 -
本报告期期初基金份额总额 240,664,049.11 161,468,494.85
本报告期基金总申购份额 95,852,150.35 54,077,899.88
减：本报告期基金总赎回份额 272,089,111.92 94,089,477.86
本报告期期末基金份额总额 64,427,087.54 121,456,916.87
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
报告期内未召开基金份额持有人大会。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
报告期内，根据基金管理人公司章程规定，并经基金管理人股东会审议通过，基金管理人的
独立董事林征女士、徐耀华先生及王学林先生因任期届满，不再担任公司独立董事，由朱小平先
生、 陈念良先生及薛加玉先生担任公司第三届董事会独立董事。 另外， 由于基金管理人的董事 Ravi
Mehrotra 先生因个人原因辞去董事职务，基金管理人的股东书面一致决定由 Soo Kok Beng
Peter(苏国明)先生担任公司第三届董事会董事， Ravi Mehrotra 先生不再担任基金管理人的董事。
上述人员的变更已报中国证券监督管理委员会及上海监管局备案。有关公告刊登在中国证券报、
上海证券报、证券时报及基金管理人网站上。
报告期内，基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
11.4 基金投资策略的改变
报告期内基金投资策略未改变。
华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
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11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
报告期内基金未改聘为其审计的会计师事务所。本报告期基金应支付给普华永道中天会计师
事务所有限公司的报酬为 45,000.00 元人民币，该事务所已向本基金提供了 5 年的审计服务。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
1.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
股票交易 应支付该券商的佣金
券商名称
交易单元数
量
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
备注
华泰证券 2 802,170,837.23 100.00% 669,937.09 100.00% -
注：1、选择代理证券买卖的证券经营机构的标准
1）资金雄厚，信誉良好。
2）财务状况良好，经营行为规范，最近一年未因重大违规行为而受到有关管理机关的处罚。
3）内部管理规范、严格，具备健全的内控制度，并能满足本基金运作高度保密的要求。
4）具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件，交易设施符合代理基金进行证券交易的需要，并
能为基金提供全面的信息服务。
5）研究实力较强，有固定的研究机构和专门研究人员，能及时、定期、全面地为基金提供宏观经
济、行业情况、市场走向、股票分析的研究报告及周到的信息服务，并能根据基金投资的特定要
求，提供专题研究报告。
2、选择代理证券买卖的证券经营机构的程序 基金管理人根据以上标准进行考察后确定证券经营
机构的选择。基金管理人与被选择的证券经营机构签订交易单元租用协议和证券研究服务协议。
3、本报告期内，无变更租用证券公司交易单元的情况。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
债券交易 债券回购交易 权证交易
券商名称
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例 华泰柏瑞稳本增利债券 2010 年度报告
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华泰证券 691,044,529.58 100.00% 812,100,000.00 100.00% - -
