安信证券投资基金 2010 年年度报告
1
安信证券投资基金
2010年年度报告
2010年 12月 31日
基金管理人：华安基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
报告送出日期：2011年 3月 26日
安信证券投资基金 2010 年年度报告
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§1
重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重
大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报
告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2011年3月23日
复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告
等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金
一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔
细阅读本基金的招募说明书。
本报告期自2010年1月1日起至12月31日止。
安信证券投资基金 2010 年年度报告
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1.2目录
§1 重要提示及目录.........................................................................................................................2
1.1 重要提示.....................................................................................................................................2
1.2
目录.............................................................................................................................................3
§2 基金简介.....................................................................................................................................5
2.1 基金基本情况.............................................................................................................................5
2.2 基金产品说明.............................................................................................................................5
2.3 基金管理人和基金托管人.........................................................................................................5
2.4 信息披露方式.............................................................................................................................6
2.5 其他相关资料.............................................................................................................................6
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 .....................................................................6
3.1 主要会计数据和财务指标 .........................................................................................................6
3.2 基金净值表现.............................................................................................................................7
3.3
过去三年基金的利润分配情况 .................................................................................................8
§4 管理人报告.................................................................................................................................9
4.1 基金管理人及基金经理情况 .....................................................................................................9
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ...........................................................10
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 .......................................................................10
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ....................................................... 11
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 .......................................................12
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 .......................................................................12
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ...................................................................13
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 .......................................................................15
§5 托管人报告...............................................................................................................................16
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ...........................................................................16
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明........16
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ...........................16
§6 审计报告...................................................................................................................................16
§7 年度财务报表...........................................................................................................................18
7.1 资产负债表...............................................................................................................................18
7.2 利润表.......................................................................................................................................19
7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ...........................................................................................20
7.4 报表附注...................................................................................................................................21
§8 投资组合报告...........................................................................................................................43
8.1 期末基金资产组合情况...........................................................................................................43
8.2 期末按行业分类的股票投资组合 ...........................................................................................43
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ...............................44
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 .......................................................................................46
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ...................................................................................47
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 ...........................48
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细................48
8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 ...........................48 安信证券投资基金 2010 年年度报告
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8.9 投资组合报告附注...................................................................................................................48
§9 基金份额持有人信息...............................................................................................................49
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ...............................................................................49
9.2
期末上市基金前十名持有人 ...................................................................................................49
§10 重大事件揭示...........................................................................................................................50
10.1 基金份额持有人大会决议.......................................................................................................50
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 .......................................50
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ...........................................................50
10.4 基金投资策略的改变...............................................................................................................50
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ...................................................................................51
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ...................................................51
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ...............................................................................51
10.8 其他重大事件...........................................................................................................................53
§11 备查文件目录...........................................................................................................................54
11.1 备查文件目录...........................................................................................................................54
11.2 存放地点...................................................................................................................................54
11.3 查阅方式...................................................................................................................................54
安信证券投资基金 2010 年年度报告
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§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 安信证券投资基金
基金简称 华安安信封闭
基金主代码 500003
交易代码
500003
基金运作方式 契约型封闭式
基金合同生效日 1998年6月22日
基金管理人 华安基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 2,000,000,000份
基金合同存续期 15年
基金份额上市的证券交易所 上海证券交易所
上市日期 1998年6月26日
2.2 基金产品说明
投资目标
本基金的投资目标是为投资者分散和减少
投资风险，确保基金资产的安全，并谋求基
金长期稳定的投资收益。
投资策略
本基金为成长型基金， 本基金的证券资产将
不低于基金资产总额的80%，其中投资于国
债的比例控制在基金资产净值的 20-50%，
股票资产的比例控制在 45-80%，现金比例
根据运作情况调整。在股票资产中，70%投
资于具有良好成长性的上市公司股票。
本基金界定的成长型股票主要指主业发展
前景良好， 在同行业的上市公司中具有较强
的竞争优势，财务状况良好，能保持较高的
业绩增长， 预期收入或利润增长率不低于同
期GDP增长率的上市公司股票。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 华安基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司
姓名 冯颖 赵会军 信息披露负责人
联系电话 021-38969999 010-66105799 安信证券投资基金 2010 年年度报告
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电子邮箱 fengying@huaan.com.cn custody@icbc.com.cn
客户服务电话 40088-50099 95588
传真 021-68863414 010-66105798
注册地址
上海市浦东南路360号新上
海国际大厦38楼
北京市西城区复兴门内大街
55号
办公地址
上海市浦东南路360号新上
海国际大厦2楼、37楼、38
楼
北京市西城区复兴门内大街
55号
邮政编码 200120 100140
法定代表人 李勍 姜建清
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报
登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 www.huaan.com.cn
基金年度报告备置地点
上海市浦东南路360号新上海国际大厦
38楼
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所
普华永道中天会计师事务所
有限公司
上海市湖滨路202号普华永道中心
11楼
注册登记机构
中国证券登记结算有限责任公司
上海分公司
上海市陆家嘴东路166号中保大厦
36楼
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 2010 年 2009 年 2008 年
本期已实现收益 172,944,951.49 643,107,712.48 437,901,405.50
本期利润 120,442,809.81 1,310,750,437.34 -2,026,254,078.50
加权平均基金份额本期利润 0.0602 0.6554 -1.0131
本期加权平均净值利润率 4.53% 44.53% -52.70%
本期基金份额净值增长率 5.05% 57.95% -41.08%
3.1.2 期末数据和指标 2010 年末 2009 年末 2008 年末
期末可供分配利润 254,333,310.08 881,388,358.59 559,724,036.31
期末可供分配基金份额利润 0.1272 0.4407 0.2799安信证券投资基金 2010 年年度报告
7
期末基金资产净值 2,670,917,283.46 3,350,474,473.65 2,559,724,036.31
期末基金份额净值 1.3355 1.6752 1.2799
3.1.3 累计期末指标 2010 年末 2009 年末 2008 年末
基金份额累计净值增长率 913.30% 864.57% 510.67%
注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如：封闭式基金交易佣金，
开放式基金的申购赎回费、红利再投资费、基金转换费等） ，计入费用后实际收益水平要低于所列数
字。
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除
相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3、期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数
（为期末余额，不是当期发生数） 。
3.2 基金净值表现
3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月 5.13% 2.50% - - - -
过去六个月 22.30% 2.36% - - - -
过去一年 5.05% 2.44% - - - -
过去三年 -2.23% 2.89% - - - -
过去五年 321.58% 3.01% - - - -
自基金成立起
至今
913.30% 2.63% - - - -
注：本基金合同中没有规定业绩比较基准。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益
率变动的比较
安信证券投资基金
累计份额净值增长率历史走势图
（1998年6月22日至2010年12月31日） 安信证券投资基金 2010 年年度报告
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3.2.3 过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
3.3
过去三年基金的利润分配情况
金额单位：人民币元
年度
每10份基金
份额分红数
现金形式发放
总额
再投资形式发
放总额
年度利润分配
合计
备注 安信证券投资基金 2010 年年度报告
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2010年 4.000 800,000,000.00 - 800,000,000.00
2009年 2.600 520,000,000.00 - 520,000,000.00 -
2008年 10.700 2,140,000,000.00 - 2,140,000,000.00 -
合计 17.300 3,460,000,000.00 - 3,460,000,000.00 -
§4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1基金管理人及其管理基金的经验
华安基金管理有限公司经中国证监会证监基金字[1998]20 号文批准于 1998 年 6 月
设立，是国内首批基金管理公司之一，注册资本 1.5 亿元人民币，公司总部设在上海陆
家嘴金融贸易区。目前的股东为上海电气（集团）总公司、上海国际信托有限公司、上
海工业投资（集团）有限公司、上海锦江国际投资管理有限公司和国泰君安投资管理股
份有限公司。
截至 2010 年 12 月 31 日，公司旗下共管理了华安安信封闭、华安安顺封闭 2 只封
闭式证券投资基金，华安创新混合、华安中国 A股增强指数、华安现金富利货币、华安
宝利配置混合、华安上证 180ETF、上证 180ETF 联接基金、华安宏利股票、华安中小
盘成长股票、华安策略优选股票、华安核心优选股票、华安稳定收益债券、华安动态灵
活混合、华安强化收益债券、华安行业轮动股票、华安上证龙头 ETF、上证龙头 ETF
联接基金、华安国际配置、华安香港精选股票、华安稳固收益债券等 19只开放式基金，
管理资产规模达到 825.65亿人民币。
4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介
任本基金的基金经理期限
姓名 职务
任职日期 离任日期
证券从业
年限
说明
陈俏宇
本基金
的基金
经理
2008-2-13 - 14年
工商管理硕士， 中国注册会计
师协会非执业会员，14年证
券、基金从业经历。曾在上海
万国证券公司发行部、 申银万
国证券有限公司国际业务部、安信证券投资基金 2010 年年度报告
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上海申银万国证券研究所有
限公司行业部工作。 2003年加
入华安基金管理有限公司， 曾
任研究发展部高级研究员、 专
户理财部投资经理、 安顺证券
投资基金和华安宏利基金经
理助理， 2007年3月至2008年2
月担任安顺证券投资基金、 华
安宏利基金经理，2008年2月
起担任本基金的基金经理，
2008年10月22日起同时担任
华安核心优选股票型证券投
资基金的基金经理。
注：1、此处的任职日期和离任日期均指公司作出决定之日，即以公告日为准。
2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内， 本基金管理人严格遵守有关法律法规及 《安信证券投资基金基金合同》
等有关基金法律文件的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在
控制风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益，不存在违法违规或未履行基金合
同承诺的情形。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1公平交易制度的执行情况
公司旗下不同基金、包括特定客户账户对同一证券进行交易的业务，均纳入《交易
端公平交易管理办法》进行管理。
对于场内交易，公司《交易端公平交易管理办法-交易所业务》规定不同基金、账
户同向买卖同一证券的交易分配原则是“时间优先、价格优先、比例分配、综合平衡” ，
不同基金、账户同向买卖同一证券完全通过交易系统进行比例分配，实现公平交易。本
报告期内，场内业务的公平交易运作良好，未出现异常情况。
对于场外交易，公司制定《交易端公平交易管理办法-银行间业务》以及《基金（账安信证券投资基金 2010 年年度报告
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户）参与新股询价与申购业务管理办法》等制度对其进行规范，执行情况良好，未出现
异常情况。
公司合规监察稽核部负责对各账户公平交易的事后监察，分别于每季度和每年度对
公司管理的不同投资组合的整体收益率差异、分投资类别的收益率差异以及不同时间窗
口同向交易的交易价差进行分析。
4.3.2本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较
华安旗下以成长为投资风格的有 3个基金：华安中小盘成长股票、华安创新混合、
基金安信封闭。2010年全年，三基金净值增长率分别为：华安中小盘成长股票 1.69%、
华安创新混合 5.04%、华安安信封闭 5.05%，三基金的业绩增长率差异未超过 5%。
4.3.3异常交易行为的专项说明
本报告期没有出现异常交易。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
2010年可谓是纠结的一年，不仅反映在指数上上下下的纠结上，也反映在各板块投
资机会的纠结上。虽然整体上受政策扶持的行业和稳定增长型公司受到投资者的认同，
但从阶段性来看，周期板块亦有短暂但幅度不小的反弹机会。不同指数一年来的表现差
异较大，从一侧面折射出板块间的机会差异。
本基金认为在美国次贷后危机时代，全球重建竞争格局的再平衡将是较漫长的过
程。流动性预期的改变会给市场整体估值带来一定压力，估值溢价相对更容易赋予具有
良好发展前景或政策支持的战略新兴产业，以及盈利具有稳定增长特征的部分防御性公
司，而作为完善交易机制一部分的股指期货并不会改变权重股的投资机会。因此，本基
金在报告期内基本上以医药为主的泛消费板块和代表新经济方向信息技术等行业的配
置为主，虽在市场风格切换的某些阶段受到一定冲击，但整体配置效果良好。而对于周
期性板块的配置则不尽理想，其中房地产行业的年初配置带来的损失导致对于阶段性的
大幅反弹机会犹豫不决，而对于金融板块的减持也略显迟缓。
安信证券投资基金 2010 年年度报告
12
4.4.2报告期内基金的业绩表现
截至 2010 年 12 月 31 日，本基金份额净值为 1.3355 元，本报告期份额净值增长率
为 5.05%，同期上证综指下跌 14.31%，深圳成指下跌 9.06%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望 2011 年，本基金认为在经济稳步复苏的过程中，通胀压力有所增加，宏观调
控的相机抉择策略将继续延续，甚至在某些阶段内将表现为常态性调控特征。我们判断
通胀因素不排除演绎为先机会后风险，因此对于静态估值出现安全边际的板块可以相对
乐观，但仍不宜过于乐观，而把握政策主线可能是较现实的中期投资策略。包容性增长
的提出意味中国经济将逐步由追求总量增长向社会和经济的协调发展与可持续发展的
方向转向，我们将围绕民生与和谐发展的目标，努力把握投资机会。
基于上述认识，本基金一方面将以更积极和开放的心态去解读低估值板块的外部环
境变化和内生稳定性因素，从而把握其中的投资机会。另一方面我们仍将视野立足于经
济转型过程中的投资机会，其中将重点关注传统行业中那些具有转型动力和潜力的优势
企业，期望业绩增长和估值提升带来超额投资收益。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
本报告期内，公司合规监察工作从保障基金合规运作、维护基金份额持有人利益出
发，对公司后台运行、基金运作、基金销售及员工行为的合规性进行定期和不定期检查，
在强化员工的合规意识的同时，推动公司风险控制机制的完善与优化，保证各项法规和
管理制度的落实。
在本报告期内，本基金管理人内部监察工作重点集中于以下几个方面：
（1）继续深化“主动合规”的管理理念，落实《合规手册》 ，规范公司在业务运作、
道德规范、反洗钱、利益冲突、客户信息保密、市场营销和客户投诉处理、投资和交易
行为等环节的行为；
（2）由公司督察长牵头与基金经理、投资经理一对一进行合规谈话，要求基金经
理和投资经理在投资运作中严格遵守法律法规、基金合同、公司规章制度的各项规定，
严格把握职业操守，坚决不碰“老鼠仓、内幕交易、利益输送”三条底线，并进行了合
规考试； 安信证券投资基金 2010 年年度报告
13
（3）通过合规培训以强化员工的合规意识和风险控制意识。本报告期内公司组织
的合规培训包括：公司及基金行业违规及操作失误案例的合规培训；投资流程标准化操
作培训；防止内幕交易、违规买卖股票和利用未公开信息交易的培训；基金销售合规培
训等等；
（4）按照中国证监会要求，组织投资研究部门对投资、研究、风险管理、投资人
员管理等方面进行了一次全面性的自查，自查情况良好，基本达到了中国证监会的监管
要求；
（5）除保持投资、交易、核算、销售等相关业务活动进行日常合规性监察同时，
强化了在基金新产品开发过程中的合规支持；
（6）有计划地对公司相关业务部门进行了多次全面或专项稽核，进一步强化了对
公司制度执行和风控措施的落实。
本基金管理人承诺将一如既往地本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资
产，不断提高内部监察稽核工作的科学性和有效性，努力防范和控制各种风险，保障基
金份额持有人的合法权益。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
1、估值政策及重大变化
无。
2、估值政策重大变化对基金资产净值及本报告期损益的影响
无。
3、有关参与估值流程各方及人员的职责分工、专业胜任能力和相关工作经历的描
述
（1）公司方面：
公司建立基金估值委员会，组成人员包括：首席投资官、基金投资部总经理、研究
发展部总经理、固定收益部总经理、金融工程部总经理、基金运营部总经理及相关负责
人员。
主要职责包括：证券发行机构发生了严重影响证券价格的重大事件时，负责评估重
大事件对投资品种价值的影响程度、 评估对基金估值的影响程度、 确定采用的估值方法、
确定该证券的公允价值；同时将采用确定的方法以及采用该方法对相关证券估值后与基安信证券投资基金 2010 年年度报告
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金的托管银行进行沟通。
相关人员专业胜任能力及工作经历:
王国卫，首席投资官，研究生学历。曾在上海国际信托投资公司证券投资信托部、
投资银行部工作，1998年加入华安基金管理有限公司，曾任华安安信封闭的基金经理、
华安 180指数增强型基金、基金安久的基金经理，投资总监。现任华安基金管理有限公
司首席投资官。
李炳旺先生，研究生学历， 24年基金业工作经验。曾任台湾国际证券投资信托股份
有限公司信息技术部暨注册登记部经理、台湾摩根富林明证券投资信托股份有限公司市
场部经理、注册登记部协理、信息技术部副总经理、综合规划部副总经理，现任华安基
金管理有限公司副总裁。
尚志民，基金投资部总经理，工商管理硕士，曾在上海证券报研究所、上海证大投
资管理有限公司工作，进入华安基金管理有限公司后曾先后担任公司研究发展部高级研
究员，华安安顺封闭、基金安瑞、华安创新混合基金经理，现任华安安顺封闭、华安宏
利股票的基金经理，基金投资部总经理。
宋磊，研究发展部总经理，工学硕士，曾在大鹏证券、上海申银万国证券研究所从
事证券研究工作， 2000年 2月加入华安基金管理有限公司，在基金研究发展部从事化工
行业研究，现任华安动态灵活配置混合基金经理，研究发展部总经理。
黄勤，固定收益部总经理，经济学硕士，13 年银行、基金从业经历。曾在上海银行
资金部从事债券投资、交易工作。 2004年 8月加入华安基金管理有限公司，曾任固定收
益部债券投资经理，现任华安现金富利货币、华安强化收益债券的基金经理，固定收益
部总经理。
许之彦,金融工程部总经理, 理学博士，CQF(国际数量金融工程师)。曾在广发证券
和中山大学经济管理学院博士后流动站从事金融工程工作， 2005年加入华安基金管理有
限公司，曾任研究发展部数量策略分析师，现任华安中国 A 股增强指数、华安上证
180ETF及华安上证 180ETF联接、华安上证龙头 ETF 和华安上证龙头 ETF 联接的基金
经理，金融工程部总经理。
朱永红，经济学学士，ACCA 英国特许公认会计师公会会员，CPA中国注册会计师
协会非执业会员。曾在上海众华沪银会计师事务所工作。2000 年 10 月加入华安基金管
理有限公司，2010年 11 月 19日离职前任基金运营部总经理。
安信证券投资基金 2010 年年度报告
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（2）托管银行
托管银行根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任，并且认真核查公司采
用的估值政策和程序。
（3）会计师事务所
对相关估值模型、假设及参数的适当性出具审核意见和报告。
4、基金经理参与或决定估值的程度
本基金的基金经理未参与基金的估值。
5、参与估值流程各方之间存在的任何重大利益冲突
参与估值流程各方之间无任何重大利益冲突。
6、已签约的任何定价服务的性质与程度等信息
无。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
1、2009年度在本报告期内实施的利润分配：
向全体持有人按每 10 份基金份额收益分配金额 4.00 元。红利发放的公告日：2010
年 3 月 26 日，权益登记日：2010 年 3 月 31 日，除息日：2010 年 4 月 1 日，红利划出
日：2010年 4月 8日。
2、2010年度收益分配方案。
2010年度，将向全体持有人按每 10份基金份额收益分配金额 1.20元。红利发放的
公告日：2011年 3月 18日，权益登记日：2011年 3月 23日，除息日：2011年 3月 24
日，红利划出日：2011年 3月 30日。 安信证券投资基金 2010 年年度报告
16
§5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
2010年，本基金托管人在对安信证券投资基金的托管过程中，严格遵守《证券投资
基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人利益
的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
2010年， 安信证券投资基金的管理人——华安基金管理有限公司在安信证券投资基
金的投资运作、基金资产净值计算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额
持有人利益的行为，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。本报告期内，
安信证券投资基金对基金份额持有人进行了一次利润分配，分配金额为 800,000,000.00
元。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人依法对华安基金管理有限公司编制和披露的安信证券投资基金 2010 年年
度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进
行了核查，以上内容真实、准确和完整。
§6 审计报告
普华永道中天审字(2011)第 20343号
安信证券投资基金全体基金份额持有人：
我们审计了后附的安信证券投资基金 (以下简称“基金安信”)的财务报表，包括
2010年 12 月 31日的资产负债表、 2010年度的利润表和所有者权益(基金净值)变动表以
及财务报表附注。
一、 管理层对财务报表的责任 安信证券投资基金 2010 年年度报告
17
按照企业会计准则和中国证券监督管理委员会发布的有关规定及允许的基金行业
实务操作编制财务报表是基金安信的基金管理人华安基金管理有限公司管理层的责任。
这种责任包括：
(1) 设计、实施和维护与财务报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存在由于
舞弊或错误而导致的重大错报；
(2) 选择和运用恰当的会计政策；
(3) 作出合理的会计估计。
二、 注册会计师的责任
我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注
册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守职业
道德规范，计划和实施审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的
审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风
险的评估。在进行风险评估时，我们考虑与财务报表编制相关的内部控制，以设计恰当
的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选
用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
三、 审计意见
我们认为，上述财务报表已经按照企业会计准则和在财务报表附注中所列示的中国
证券监督管理委员会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制，在所有重大方面
公允反映了基金安信 2010年 12月 31日的财务状况以及 2010年度的经营成果和基金净
值变动情况。
安信证券投资基金 2010 年年度报告
18
普华永道中天
注册会计师
会计师事务所有限公司
————————
汪
棣
中国 · 上海市
注册会计师
————————
2011年 3月 25日
金
毅
-
§7
年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：安信证券投资基金
报告截止日：2010年 12月 31日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2010年12月31日
上年度末
2009年12月31日
资 产：
银行存款 7.4.7.1 63,328,164.66 67,334,973.77
结算备付金
3,795,715.98 5,004,954.45
存出保证金
848,780.49 1,811,113.42
交易性金融资产 7.4.7.2 2,599,662,350.20 3,307,153,868.73
其中：股票投资
2,052,716,348.20 2,609,025,174.93
基金投资
--
债券投资
546,946,002.00 698,128,693.80
资产支持证券投
资
--
衍生金融资产 7.4.7.3 --
买入返售金融资产 7.4.7.4 --
应收证券清算款
5,965,282.59 6,835,917.66
应收利息 7.4.7.5 9,754,182.72 8,794,651.34
应收股利
--
应收申购款
--
递延所得税资产
--
其他资产 7.4.7.6 --
资产总计
2,683,354,476.64 3,396,935,479.37安信证券投资基金 2010 年年度报告
19
负债和所有者权益 附注号
本期末
2010年12月31日
上年度末
2009年12月31日
负 债：
短期借款
--
交易性金融负债
--
衍生金融负债 7.4.7.3 --
卖出回购金融资产款
--
应付证券清算款
3,996,292.13 36,766,105.16
应付赎回款
--
应付管理人报酬
3,435,830.73 4,237,964.35
应付托管费
572,638.44 706,327.39
应付销售服务费
--
应付交易费用 7.4.7.7 2,168,431.88 2,633,608.82
应交税费
--
应付利息
--
应付利润
--
递延所得税负债
--
其他负债 7.4.7.8 2,264,000.00 2,117,000.00
负债合计
12,437,193.18 46,461,005.72
所有者权益：
实收基金 7.4.7.9 2,000,000,000.00 2,000,000,000.00
未分配利润 7.4.7.10 670,917,283.46 1,350,474,473.65
所有者权益合计
2,670,917,283.46 3,350,474,473.65
负债和所有者权益总计
2,683,354,476.64 3,396,935,479.37
注：报告截止日 2010 年 12月 31 日，基金份额净值 1.3355 元，基金份额总额 2,000,000,000.00 份。
7.2 利润表
会计主体：安信证券投资基金
本报告期：2010年 1月 1日至 2010年 12月 31日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2010年1月1日至
2010年12月31日
上年度可比期间
2009年1月1日至
2009年12月31日
一、收入
181,956,073.86 1,382,554,118.78
1.利息收入
20,112,610.23 22,660,183.80
其中：存款利息收入
7.4.7.11 1,231,615.95 1,373,298.24
债券利息收入
18,874,702.59 21,283,113.25
资产支持证券利息收入
--
买入返售金融资产收入
6,291.69 3,772.31
其他利息收入
--安信证券投资基金 2010 年年度报告
20
2.投资收益（损失以“-”填列）
214,327,680.53 692,238,723.21
其中：股票投资收益
7.4.7.12 206,139,763.66 662,174,062.52
债券投资收益
7.4.7.13 -1,021,546.49 13,986,021.57
基金投资收益
--
资产支持证券投资收益
--
衍生工具收益
7.4.7.14 --
股利收益
7.4.7.15 9,209,463.36 16,078,639.12
3.公允价值变动收益（损失以“-”
号填列）
7.4.7.16
-52,502,141.68 667,642,724.86
4.汇兑收益（损失以“－”号填列） --
5.其他收入（损失以“-”号填列）
7.4.7.17 17,924.78 12,486.91
减：二、费用
61,513,264.05 71,803,681.44
1．管理人报酬
40,137,914.40 44,132,613.11
2．托管费
6,689,652.27 7,355,435.49
3．销售服务费
--
4．交易费用
7.4.7.18 11,111,025.97 17,418,730.60
5．利息支出
696,280.28 853,013.84
其中：卖出回购金融资产支出
696,280.28 853,013.84
6．其他费用
7.4.7.19 2,878,391.13 2,043,888.40
三、利润总额（亏损总额以“-”号
填列）
120,442,809.81 1,310,750,437.34
减：所得税费用
--
四、净利润（净亏损以“-”号填列 120,442,809.81 1,310,750,437.34
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：安信证券投资基金
本报告期：2010年 1月 1日至 2010年 12月 31日
单位：人民币元
本期
2010年1月1日至2010年12月31日 项目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值） 2,000,000,000.00 1,350,474,473.65 3,350,474,473.65
二、本期经营活动产生的基金净
值变动数（本期利润）
- 120,442,809.81 120,442,809.81
三、本期基金份额交易产生的基
金净值变动数（净值减少以“-”
号填列）
-- -
其中：1.基金申购款 -- -
2.基金赎回款 -- -
四、本期向基金份额持有人分配 - -800,000,000.00 -800,000,000.00安信证券投资基金 2010 年年度报告
21
利润产生的基金净值变动（净值
减少以“-”号填列）
五、期末所有者权益（基金净值） 2,000,000,000.00 670,917,283.46 2,670,917,283.46
上年度可比期间
2009年1月1日至2009年12月31日 项目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值） 2,000,000,000.00 559,724,036.31 2,559,724,036.31
二、本期经营活动产生的基金净
值变动数（本期利润）
- 1,310,750,437.34 1,310,750,437.34
三、本期基金份额交易产生的基
金净值变动数（净值减少以“-”
号填列）
-- -
其中：1.基金申购款 -- -
2.基金赎回款 -- -
四、本期向基金份额持有人分配
利润产生的基金净值变动（净值
减少以“-”号填列）
- -520,000,000.00 -520,000,000.00
五、期末所有者权益（基金净值） 2,000,000,000.00 1,350,474,473.65 3,350,474,473.65
报告附注为财务报表的组成部分
本报告7.1至7.4财务报表由下列负责人签署：
李勍 李炳旺 陈林
—————————
—————————
————————
基金管理公司负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1基金基本情况
安信证券投资基金(以下简称“本基金”)由华安基金管理有限公司、上海国际信托
投资公司(后更名为上海国际信托有限公司)、山东证券有限责任公司(后更名为天同证券
有限责任公司)三家发起人依照《证券投资基金管理暂行办法》及其他有关规定和《安
信证券投资基金基金契约》(后更名为《安信证券投资基金基金合同》)发起，经中国证
券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监基金字(1998)22号文批准，于 1998年
6月 22日募集成立。本基金为契约型封闭式，存续期 15年，发行规模为 20亿份基金份
额。
本基金的基金管理人为华安基金管理有限公司，基金托管人为中国工商银行股份有安信证券投资基金 2010 年年度报告
22
限公司。本基金经上海证券交易所(以下简称“上交所”)上证上字(1998)第 040 号文审
核同意，于 1998年 6月 26日在上交所挂牌交易。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和中国证监会证监基金字(1998)22 号文的
有关规定，本基金的投资范围为国内依法公开发行、上市的股票、债券及中国证监会批
准的允许基金投资的其他金融工具。本基金投资组合中，投资于股票的比例合计不超过
基金资产净值的 80%，投资于国家债券的比例不低于基金资产净值的 20%。
本财务报表由本基金的基金管理人华安基金管理有限公司于 2011年 3月 25日批准
报出。
7.4.2会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于 2006年 2月 15日颁布的《企业会计准则－基本准
则》和 38 项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以
及其他相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会公告[2010]5 号《证券投资基
金信息披露 XBRL 模板第 3号<年度报告和半年度报告>》 、 中国证券业协会于 2007年 5
月 15 日颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》 、 《安信证券投资基金基金合同》和
在财务报表附注所列示的中国证监会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
7.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金 2010 年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金
2010 年 12 月 31 日的财务状况以及 2010 年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信
息。
7.4.4重要会计政策和会计估计
7.4.4.1会计年度
本基金会计年度为公历 1月 1日起至 12月 31日止。
7.4.4.2记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
7.4.4.3金融资产和金融负债的分类 安信证券投资基金 2010 年年度报告
23
(1) 金融资产的分类
金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资
产、应收款项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金对
金融资产的持有意图和持有能力。本基金目前暂无金融资产分类为可供出售金融资产及
持有至到期投资。
本基金持有的股票投资、债券投资和衍生工具(主要为权证投资)分类为以公允价值
计量且其变动计入当期损益的金融资产。除衍生工具所产生的金融资产在资产负债表中
以衍生金融资产列示外，以公允价值计量且其公允价值变动计入损益的金融资产在资产
负债表中以交易性金融资产列示。
本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产和
各类应收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍
生金融资产。
(2) 金融负债的分类
金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
及其他金融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损
益的金融负债。本基金持有的其他金融负债包括卖出回购金融资产款和各类应付款项
等。
7.4.4.4金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，于交易日按公允价值在
资产负债表内确认。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时发生的
相关交易费用计入当期损益；支付的价款中包含已宣告但尚未发放的现金股利或债券起
息日或上次除息日至购买日止的利息，应当单独确认为应收项目。应收款项和其他金融
负债的相关交易费用计入初始确认金额。
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后续计安信证券投资基金 2010 年年度报告
24
量；对于应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止或该金融资产所有权上几乎所有
的风险和报酬已转移时，终止确认该金融资产。终止确认的金融资产的成本按移动加权
平均法于交易日结转。
7.4.4.5金融资产和金融负债的估值原则
本基金持有的股票投资、债券投资和衍生工具(主要为权证投资)按如下原则确定公
允价值并进行估值：
(1) 存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无
交易，但最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的
重大事件的，按最近交易日的市场交易价格确定公允价值。
(2) 存在活跃市场的金融工具，如估值日无交易且最近交易日后经济环境发生了重
大变化，参考类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市价以确定公
允价值。
(3) 当金融工具不存在活跃市场，采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易
价格验证具有可靠性的估值技术确定公允价值。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易
的各方最近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允
价值、现金流量折现法和期权定价模型等。采用估值技术时，尽可能最大程度使用市场
参数，减少使用与本基金特定相关的参数。
7.4.4.6金融资产和金融负债的抵销
本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金依法有权抵
销债权债务且交易双方准备按净额结算时，金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产
负债表中列示。
安信证券投资基金 2010 年年度报告
25
7.4.4.7实收基金
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额。每份基金份额面值为 1.00元。
7.4.4.8损益平准金
不适用。
7.4.4.9收入/(损失)的确认和计量
股票投资在持有期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后
的净额确认为投资收益。债券投资在持有期间应取得的按票面利率计算的利息扣除在适
用情况下由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认为利息收入。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确
认为公允价值变动损益；处置时其公允价值与初始确认金额之间的差额确认为投资收
益，其中包括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。
应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异
较小的也可按直线法计算。
7.4.4.10费用的确认和计量
本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法
逐日确认。
其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法
差异较小的也可按直线法计算。
7.4.4.11基金的收益分配政策
每一基金份额享有同等分配权。基金收益分配采取现金方式。若期末未分配利润中
的未实现部分为正数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润中的已实现部分；
若期末未分配利润的未实现部分为负数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润
(已实现部分相抵未实现部分后的余额)。具体收益分配政策请参见本基金合同的相关章
节。
安信证券投资基金 2010 年年度报告
26
经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从所有者权益转出。
7.4.4.12分部报告
本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分
部为基础确定报告分部并披露分部信息。
经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：(1) 该组成部分能够在日常
活动中产生收入、发生费用；(2)本基金管理人能够定期评价该组成部分的经营成果，以
决定向其配置资源、评价其业绩；(3)本基金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果
和现金流量等有关会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足
一定条件的，则合并为一个经营分部。
本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要进行分部报告的披露。
7.4.4.13其他重要的会计政策和会计估计
重要会计估计及其关键假设
根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，本基金确定以
下类别股票投资和债券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下：
(a) 对于特殊事项停牌股票，根据中国证监会公告[2008]38 号《关于进一步规范证
券投资基金估值业务的指导意见》 ，本基金采用《中国证券业协会基金估值工作小组关
于停牌股票估值的参考方法》提供的指数收益法对重大影响基金资产净值的特殊事项停
牌股票估值，通过停牌股票所处行业的行业指数变动以大致反映市场因素在停牌期间对
于停牌股票公允价值的影响。上述指数收益法的关键假设包括所选取行业指数的变动能
在重大方面基本反映停牌股票公允价值的变动，停牌股票的发行者在停牌期间的各项变
化未对停牌股票公允价值产生重大影响等。
(b) 对于在锁定期内的非公开发行股票， 根据中国证监会基金部通知[2006]37 号 《关
于进一步加强基金投资非公开发行股票风险控制有关问题的通知》 ，若在证券交易所挂安信证券投资基金 2010 年年度报告
27
牌的同一股票的市场交易收盘价低于非公开发行股票的初始投资成本，按估值日证券交
易所挂牌的同一股票的市场交易收盘价估值；若在证券交易所挂牌的同一股票的市场交
易收盘价高于非公开发行股票的初始投资成本，按锁定期内已经过交易天数占锁定期内
总交易天数的比例将两者之间差价的一部分确认为估值增值。
(c) 在银行间同业市场交易的债券品种， 根据中国证监会证监会计字[2007]21 号 《关
于证券投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》 采用估
值技术确定公允价值。本基金持有的银行间同业市场债券按现金流量折现法估值，具体
估值模型、参数及结果由中央国债登记结算有限责任公司独立提供。
7.4.5会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1会计政策变更的说明
无。
7.4.5.2会计估计变更的说明
无。
7.4.5.3差错更正的说明
无。
7.4.6税项
根据财政部、国家税务总局财税[1998]55号《关于证券投资基金税收问题的通知》 、
财税[2004]78号《关于证券投资基金税收政策的通知》 、财税[2005]102号《关于股息红
利个人所得税有关政策的通知》 、财税[2005]107号《关于股息红利有关个人所得税政策
的补充通知》 、财税[2008]1 号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》及其他相关财税
法规和实务操作，主要税项列示如下：
(1) 以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。
(2) 基金买卖股票、债券的差价收入暂免征营业税和企业所得税。
(3) 对基金取得的企业债券利息收入，由发行债券的企业在向基金派发利息时代扣安信证券投资基金 2010 年年度报告
28
代缴 20%的个人所得税，暂不征收企业所得税。对基金取得的股票的股息、红利收入，
由上市公司在向基金派发股息、红利时暂减按 50%计入个人应纳税所得额，依照现行税
法规定即 20%代扣代缴个人所得税，暂不征收企业所得税。
(4) 基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印
花税。
7.4.7重要财务报表项目的说明
7.4.7.1银行存款
单位：人民币元
项目 本期末
2010年 12月 31日
上年度末
2009年 12月 31日
活期存款 63,328,164.66 67,334,973.77
定期存款 --
其他存款 --
合计 63,328,164.66 67,334,973.77
7.4.7.2交易性金融资产
单位：人民币元
本期末
2010年12月31日 项目
成本 公允价值 公允价值变动
股票 1,630,364,043.95 2,052,716,348.20 422,352,304.25
交易所市场 163,623,432.87 163,474,002.00 -149,430.87
银行间市场 389,090,900.00 383,472,000.00 -5,618,900.00 债券
合计 552,714,332.87 546,946,002.00 -5,768,330.87
资产支持证券 -- -
基金 -- -
其他 -- -
合计 2,183,078,376.82 2,599,662,350.20 416,583,973.38
上年度末
2009年 12月 31日 项目
成本 公允价值 公允价值变动
股票 2,140,551,287.04 2,609,025,174.93 468,473,887.89
交易所市场 99,758,506.63 101,846,693.80 2,088,187.17
银行间市场 597,757,960.00 596,282,000.00 -1,475,960.00 债券
合计 697,516,466.63 698,128,693.80 612,227.17安信证券投资基金 2010 年年度报告
29
资产支持证券 -- -
基金 -- -
其他 -- -
合计 2,838,067,753.67 3,307,153,868.73 469,086,115.06
7.4.7.3 衍生金融资产/负债
无余额。
7.4.7.4 买入返售金融资产
无余额。
7.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2010年12月31日
上年度末
2009年12月31日
应收活期存款利息 11,280.04 16,555.03
应收定期存款利息 - -
应收其他存款利息 - -
应收结算备付金利息 1,328.50 1,751.70
应收债券利息 9,741,539.58 8,776,310.01
应收买入返售证券利息 - -
应收申购款利息 - -
其他 34.60 34.60
合计 9,754,182.72 8,794,651.34
7.4.7.6 其他资产
无余额。
7.4.7.7应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2010年 12月 31日
上年度末
2009年 12月 31日
交易所市场应付交易费用 2,167,881.88 2,631,210.32
银行间市场应付交易费用 550.00 2,398.50
合计 2,168,431.88 2,633,608.82
7.4.7.8其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2010年12月31日
上年度末
2009年12月31日 安信证券投资基金 2010 年年度报告
30
应付券商交易单元保证金 1,750,000.00 1,750,000.00
应付赎回费 - -
应付后端申购费 - -
债券利息税 - -
银行手续费 - -
预提费用 514,000.00 367,000.00
合计 2,264,000.00 2,117,000.00
7.4.7.9实收基金
金额单位：人民币元
本期
2010年1月1日至2010年12月31日 项目
基金份额（份） 账面金额
上年度末 2,000,000,000.00 2,000,000,000.00
本期申购 - -
本期赎回（以“-”号填列） - -
本期末 2,000,000,000.00 2,000,000,000.00
注：按照《安信证券投资基金招募说明书》的约定，在本基金存续期间，基金发起人持有的基金份
额不低于基金单位总份额的 1.5%。
7.4.7.10未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 881,388,358.59 469,086,115.06 1,350,474,473.65
本期利润 172,944,951.49 -52,502,141.68 120,442,809.81
本期基金份额交易
产生的变动数
---
其中：基金申购款 ---
基金赎回款 ---
本期已分配利润 -800,000,000.00 - -800,000,000.00
本期末 254,333,310.08 416,583,973.38 670,917,283.46
7.4.7.11存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2010年1月1日至
2010年12月31日
上年度可比期间
2009年1月1日至
2009年12月31日 安信证券投资基金 2010 年年度报告
31
活期存款利息收入 1,193,525.60 1,314,611.99
定期存款利息收入 --
其他存款利息收入 --
结算备付金利息收入 38,090.35 58,686.25
其他 --
合计 1,231,615.95 1,373,298.24
7.4.7.12股票投资收益－买卖股票差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2010年1月1日至
2010年12月31日
上年度可比期间
2009年1月1日至
2009年12月31日
卖出股票成交总额 3,910,743,413.52 5,831,251,047.94
减：卖出股票成本总额 3,704,603,649.86 5,169,076,985.42
买卖股票差价收入 206,139,763.66 662,174,062.52
7.4.7.13债券投资收益
单位：人民币元
项目
本期
2010年1月1日至
2010年12月31日
上年度可比期间
2009年1月1日至
2009年12月31日
卖出债券（债转股及债券到期兑付）成交总额 414,261,694.50 1,031,132,770.10
减：卖出债券（债转股及债券到期兑付）成本总额 411,209,614.56 988,332,510.87
减：应收利息总额 4,073,626.43 28,814,237.66
债券投资收益 -1,021,546.49 13,986,021.57
7.4.7.14衍生工具收益——买卖权证差价收入
无余额。
7.4.7.15股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2010年1月1日至
2010年12月31日
上年度可比期间
2009年1月1日至
2009年12月31日
股票投资产生的股利收益 9,209,463.36 16,078,639.12
基金投资产生的股利收益 --
合计 9,209,463.36 16,078,639.12
安信证券投资基金 2010 年年度报告
32
7.4.7.16公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2010年1月1日至
2010年12月31日
上年度可比期间
2009年1月1日至
2009年12月31日
1.交易性金融资产 -52,502,141.68 667,642,724.86
——股票投资 -46,121,583.64 701,819,262.69
——债券投资 -6,380,558.04 -34,176,537.83
——资产支持证券投资 --
——基金投资 --
2.衍生工具 --
——权证投资 --
3.其他 --
合计 -52,502,141.68 667,642,724.86
7.4.7.17其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2010年1月1日至
2010年12月31日
上年度可比期间
2009年1月1日至
2009年12月31日
印花税手续费返还 17,890.29 12,486.91
其他 34.49 -
合计 17,924.78 12,486.91
7.4.7.18交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2010年1月1日至
2010年12月31日
上年度可比期间
2009年1月1日至
2009年12月31日
交易所市场交易费用 11,108,250.97 17,410,075.35
银行间市场交易费用 2,775.00 8,655.25
合计 11,111,025.97 17,418,730.60
7.4.7.19其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2010年1月1日至
2010年12月31日
上年度可比期间
2009年1月1日至
2009年12月31日 安信证券投资基金 2010 年年度报告
33
审计费用 94,000.00 94,000.00
信息披露费 300,000.00 300,000.00
上市年费 60,000.00 60,000.00
红利手续费 2,400,000.00 1,560,000.00
债券托管账户维护费 18,000.00 18,000.00
其他 2,000.00 2,000.00
银行划款手续费 4,391.13 9,888.40
合计 2,878,391.13 2,043,888.40
7.4.8或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1或有事项
无。
7.4.8.2资产负债表日后事项
本基金的基金管理人拟定的 2010 年度的末期分红为 240,000,000.00 元，每 10 份基
金份额可获得分配收益 1.20元，年度总收益分配比例为 94.36%。
7.4.9关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
华安基金管理有限公司 基金发起人、基金管理人
中国工商银行股份有限公司
(“中国工商银行”) 基金托管人
上海国际信托有限公司
(“上海国际信托”) 基金发起人、基金管理人的股东
上海电气(集团)总公司 基金管理人的股东
上海工业投资(集团)有限公司 基金管理人的股东
上海锦江国际投资管理有限公司 基金管理人的股东
国泰君安投资管理股份有限公司 基金管理人的股东
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.10本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1通过关联方交易单元进行的交易
7.4.10.1.1股票交易
无。
7.4.10.1.2权证交易 安信证券投资基金 2010 年年度报告
34
无。
7.4.10.1.3应支付关联方的佣金
无。
7.4.10.2关联方报酬
7.4.10.2.1基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2010年1月1日至
2010年12月31日
上年度可比期间
2009年1月1日至
2009年12月31日
当期发生的基金应支付的管理费 40,137,914.40 44,132,613.11
其中：支付销售机构的客户维护费 --
注: 支付基金管理人华安基金管理有限公司的管理人报酬按前一日基金资产净值 1.5%的年费率计
提，逐日累计至每月月底，按月支付。
其计算公式为：日管理人报酬＝前一日基金资产净值 X 1.5% / 当年天数。如持有现金比例高
于基金资产净值的 20%(由于卖出回购证券和现金分红的原因造成可以除外)，超出部分不计提基金
管理人报酬
7.4.10.2.2基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2010年1月1日至
2010年12月31日
上年度可比期间
2009年1月1日至
2009年12月31日
当期发生的基金应支付的托管费 6,689,652.27 7,355,435.49
注：支付基金托管人中国工商银行的托管费按前一日基金资产净值 0.25%的年费率计提，逐日累计
至每月月底，按月支付。
其计算公式为：日托管费＝前一日基金资产净值×0.25%/当年天数。
7.4.10.3与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
无。
7.4.10.4各关联方投资本基金的情况
7.4.10.4.1报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
份额单位：份
项目
本期
2010年 1月 1日至
2010年 12月 31日
上年度可比期间
2009年 1月 1日至
2009年 12月 31日
期初持有的基金份额 14,433,600.00 14,433,600.00
期间申购/买入总份额 14,104,870.00 -安信证券投资基金 2010 年年度报告
35
期间因拆分变动份额 --
减：期间赎回/卖出总份额 --
期末持有的基金份额 28,538,470.00 14,433,600.00
期末持有的基金份额占基金
总份额比例
1.43% 0.72%
7.4.10.4.2报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
份额单位：份
本期末
2010年 12月 31日
上年度末
2009年 12月 31日
关联方名称
持有的
基金份额
持有的基金份
额占基金总份
额的比例
持有的
基金份额
持有的基金
份额占基金
总份额的比
例
上海国际信
托有限公司
18,000,000.00 0.90% 18,000,000.00 0.90%
7.4.10.5由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
本期
2010年 1月 1日至
2010年 12月 31日
上年度可比期间
2009年 1月 1日至
2009年 12月 31日
关联方名称
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国工商银行
股份有限公司
63,328,164.66 1,193,525.60 67,334,973.77 1,314,611.99
注：本基金的银行存款由基金托管人中国工商银行保管，按银行同业利率计息。
7.4.10.6本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
无。
7.4.10.7其他关联交易事项的说明
无。
7.4.11利润分配情况
单位：人民币元
序号
权益
登记日
除息日
每10份
基金份额
分红数
现金形式
发放总额
再投资
形式
发放总额
利润分配合计 备注
1 2010-03-31 2010-04-01 4.00 800,000,000.00 - 800,000,000.00 2009年度分红安信证券投资基金 2010 年年度报告
36
合计 - - 4.00 800,000,000.00 - 800,000,000.00 -
注：本基金的基金管理人拟定的 2010 年度的末期分红为 240,000,000.00 元，每 10 份基金份额可获
得分配收益 1.20 元，年度总收益分配比例为 94.36%。
7.4.12期末（2010年 12月 31日）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
7.4.12.1.1 受限证券类别：股票
证券
代码
证券名称
成功
认购日
可流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位：股）
期末
成本总额
期末
估值总额
备
注
300157 恒泰艾普 2010-12-29 2011-1-7
新股网
上认购
57.00 57.00 500 28,500.00 28,500.00 -
300158 振东制药 2010-12-29 2011-1-7
新股网
上认购
38.80 38.80 500 19,400.00 19,400.00 -
合计
47,900.00 47,900.00
注：基金可使用以基金名义开设的股票账户，选择网上或者网下一种方式进行新股申购。其中基金
作为一般法人或战略投资者认购的新股，根据基金与上市公司所签订申购协议的规定，在新股上市
后的约定期限内不能自由转让；基金作为个人投资者参与网上认购获配的新股，从新股获配日至新
股上市日之间不能自由转让。
7.4.12.2期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票
代码
股票名称
停牌
日期
停牌
原因
期末
估值单价
复牌
日期
复牌
开盘单价
数量（股）
期末
成本总额
期末
估值总额
备注
600518 康美药业 2010-12-28 配股
停牌
19.71 2011-01-06 17.29 1,359,900 19,123,307.37 26,803,629.00 -
600315 上海家化 2010-12-04 资产
重组
37.13 未知 未知 170,000 5,775,323.32 6,312,100.00 -
合计
24,898,630.69 33,115,729.00
7.4.12.3期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.12.3.1银行间市场债券正回购
截至报告期末 2010 年 12 月 31 日止，本基金无银行间市场债券正回购交易中作为
抵押的债券。
7.4.12.3.2交易所市场债券正回购 安信证券投资基金 2010 年年度报告
37
截至报告期末 2010 年 12 月 31 日止，本基金无交易所市场债券正回购交易中作为
抵押的债券。
7.4.13金融工具风险及管理
7.4.13.1风险管理政策和组织架构
本基金是一只进行主动投资的股票型证券投资基金，属于中高风险品种。本基金投
资的金融工具主要包括股票投资、债券投资及权证投资等。本基金在日常经营活动中面
临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的
基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将以上风险控制在限定的范围之内，使本基
金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现“风险和收益相匹配”的风险收益目标。
本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，建立了以风险控制委员会为核
心的、由督察长、风险控制委员会、监察稽核部、风险管理部等相关业务部门构成的风
险管理架构体系。本基金的基金管理人在董事会下设立风险管理委员会，负责制定风险
管理的宏观政策， 审议通过风险控制的总体措施等； 在管理层层面设立风险控制委员会，
讨论和制定公司日常经营过程中风险防范和控制措施；在业务操作层面风险管理职责主
要由监察稽核部和风险管理部负责，协调并与各部门合作完成运作风险管理和投资风险
管理、绩效评估等。监察稽核部对公司执行总裁负责，并由督察长分管。风险管理部向
分管副总裁和总裁汇报工作。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分
析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严
重程度和出现同类风险损失的频度。从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，
结合基金资产所运用金融工具，通过特定的风险量化指标、模型，形成常规的量化报告，
确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，
并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
7.4.13.2信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券
之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
安信证券投资基金 2010 年年度报告
38
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的
银行存款存放在本基金的托管行中国工商银行，与该银行存款相关的信用风险不重大。
本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券
交收和款项清算，违约风险可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进
行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控
制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。于 2010年 12月 31日，
本基金未持有信用类债券(2009年 12月 31日：同)。
7.4.13.3流动性风险
流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。本基金的流动性风险来自于投
资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈
波动的情况下以合理的价格变现。
针对投资品种变现的流动性风险，本基金的基金管理人通过独立的风险管理部门设
定流动性比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析，包括组合持仓集中度指标、
组合在短时间内变现能力的综合指标、组合中变现能力较差的投资品种比例以及流通受
限制的投资品种比例等。本基金投资于一家公司发行的股票市值不超过基金资产净值的
10%，且本基金与由本基金的基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券
不得超过该证券的 10%。本基金所持大部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间
同业市场交易，因此除附注中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况
外，其余均能根据本基金的基金管理人的投资意图，以合理的价格适时变现。此外，本
基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基
金持有的债券投资的公允价值。
本基金所持有的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计息，因此账
面余额即为未折现的合约到期现金流量。
安信证券投资基金 2010 年年度报告
39
7.4.13.4市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格
因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。
利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利
率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响
的风险。
本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结算备付金及债券投资等。本基金
的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久
期等方法对上述利率风险进行管理。
7.4.13.4.1.1利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2010年12月31 日
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 63,328,164.66 - - - 63,328,164.66
结算备付金 3,795,715.98 - - - 3,795,715.98
存出保证金 98,780.49 - - 750,000.00 848,780.49
交易性金融资产 310,397,244.00 172,920,423.00 63,628,335.00 2,052,716,348.20 2,599,662,350.20
应收证券清算款 - - - 5,965,282.59 5,965,282.59
应收利息 - - - 9,754,182.72 9,754,182.72
资产总计 377,619,905.13 172,920,423.00 63,628,335.00 2,069,185,813.51 2,683,354,476.64
负债
应付证券清算款 - - - 3,996,292.13 3,996,292.13
应付管理人报酬 - - - 3,435,830.73 3,435,830.73
应付托管费 - - - 572,638.44 572,638.44
应付交易费用 - - - 2,168,431.88 2,168,431.88
其他负债 - - - 2,264,000.00 2,264,000.00
负债总计 - - - 12,437,193.18 12,437,193.18
利率敏感度缺口 377,619,905.13 172,920,423.00 63,628,335.00 2,056,748,620.33 2,670,917,283.46
本期末
2009年12月31 日
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 67,334,973.77 - - - 67,334,973.77
结算备付金 5,004,954.45 - - - 5,004,954.45安信证券投资基金 2010 年年度报告
40
存出保证金 98,780.49 - - 1,712,332.93 1,811,113.42
交易性金融资产 359,278,000.00 338,850,693.80 - 2,609,025,174.93 3,307,153,868.73
应收证券清算款 - - - 6,835,917.66 6,835,917.66
应收利息 - - - 8,794,651.34 8,794,651.34
资产总计 431,716,708.71 338,850,693.80 - 2,626,368,076.86 3,396,935,479.37
负债
应付证券清算款 - - - 36,766,105.16 36,766,105.16
应付管理人报酬 - - - 4,237,964.35 4,237,964.35
应付托管费 - - - 706,327.39 706,327.39
应付交易费用 - - - 2,633,608.82 2,633,608.82
其他负债 - - - 2,117,000.00 2,117,000.00
负债总计 - - - 46,461,005.72 46,461,005.72
利率敏感度缺口 431,716,708.71 338,850,693.80 - 2,579,907,071.14 3,350,474,473.65
注：表中所示为本基金资产及负债的公允价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早予
以分类。
7.4.13.4.1.2利率风险的敏感性分析
假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币万元）
相关风险变量的变动
本期末
2010年 12月 31日
上年度末
2009年 12月 31日
分析
市场利率上升25个基点 减少约 42 减少约 57
市场利率下降25个基点 增加约 42 增加约 58
7.4.13.4.2外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的
风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
7.4.13.4.3其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和
外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上
市或银行间同业市场交易的股票和债券，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主
体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中，采用“自上而下”的策略，
通过对宏观经济情况及政策的分析，结合证券市场运行情况，做出资产配置及组合构建安信证券投资基金 2010 年年度报告
41
的决定；通过对单个证券的定性分析及定量分析，选择符合基金合同约定范围的投资品
种进行投资。本基金的基金管理人定期结合宏观及微观环境的变化，对投资策略、资产
配置、投资组合进行修正，来主动应对可能发生的市场价格风险。
本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。 本基金投资组合中， 投资于股票、
债券的比例合计不低于基金资产净值的 80%， 投资于国家债券的比例不低于基金资产净
值的 20%。此外，本基金的基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期
运用多种定量方法对基金进行风险度量，包括 VaR(Value at Risk)指标等来测试本基金面
临的潜在价格风险，及时可靠地对风险进行跟踪和控制。
7.4.13.4.3.1其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
本期末
2010年 12月 31日
上年度末
2009年 12月 31日
项目
公允价值
占基金资
产净值比
例（%）
公允价值
占基金资
产净值比
例（%）
交易性金融资产-股票投资 2,052,716,348.20 76.852,609,025,174.93 77.87
衍生金融资产-权证投资 -- - -
其他 -- - -
合计 2,052,716,348.20 76.852,609,025,174.93 77.87
7.4.13.4.3.2其他价格风险的敏感性分析
假设
除“中信标普 300指数 X 75%+中信标普国债指数 X 20%+金融同业存款利率 X
5%”以外的其他市场变量保持不变
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币亿元）
相关风险变量的变动
本期末
2010年 12月 31日
上年度末
2009年 12月 31日
分析 1. “中信标普 300
指数X 75%+中信标普
国债指数X 20%+金融
同业存款利率X 5%”
上升5%
增加约1.06 增加约1.40
2. “中信标普 300
指数X 75%+中信标普
国债指数X 20%+金融
减少约1.06 减少约1.40安信证券投资基金 2010 年年度报告
42
同业存款利率X 5%”
下降5%
7.4.14有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1) 公允价值
(a) 不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价
值与公允价值相差很小。
(b) 以公允价值计量的金融工具
根据在公允价值计量中对计量整体具有重大意义的最低层级的输入值，公允价值层
级可分为：
第一层级：相同资产或负债在活跃市场上(未经调整)的报价。
第二层级：直接(比如取自价格)或间接(比如根据价格推算的)可观察到的、除第一
层级中的市场报价以外的资产或负债的输入值。
第三层级：以可观察到的市场数据以外的变量为基础确定的资产或负债的输入值
(不可观察输入值)。
于 2010 年 12 月 31 日，本基金持有的以公允价值计量的金融工具中属于第一层级
的余额为 2,183,074,621.20元，第二层级的余额为 416,587,729.00元，无属于第三层级的
余额。 (2009 年 12月 31日：第一层级 2,596,116,868.73元，第二层级 711,037,000.00元，
无第三层级。)
对于持有的重大事项停牌股票，本基金将相关股票公允价值所属层级于停牌期间从
第一层级转入第二层级，并于复牌后从第二层级转回第一层级(2009年度：同)。对于持
有的非公开发行股票，本基金于限售期内将相关股票公允价值所属层级列入第二层级，
并于限售期满后从第二层级转入第一层级(2009年度：同)。
(2) 除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。 安信证券投资基金 2010 年年度报告
43
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的
比例（%）
1 权益投资 2,052,716,348.20 76.50
其中：股票 2,052,716,348.20 76.50
2 固定收益投资 546,946,002.00 20.38
其中：债券 546,946,002.00 20.38
资产支持证券 - -
3 金融衍生品投资 - -
4 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售
金融资产
- -
5 银行存款和结算备付金合计 67,123,880.64 2.50
6 其他各项资产 16,568,245.80 0.62
7 合计 2,683,354,476.64 100.00
8.2 期末按行业分类的股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采掘业 57,771,908.25 2.16
C 制造业 1,199,952,653.76 44.93
C0
食品、饮料 126,646,109.04 4.74
C1
纺织、服装、皮毛 - -
C2
木材、家具 - -
C3
造纸、印刷 - -
C4
石油、化学、塑胶、塑料 109,479,106.28 4.10
C5
电子 93,546,072.37 3.50
C6
金属、非金属 118,449,355.12 4.43
C7
机械、设备、仪表 427,423,010.98 16.00
C8
医药、生物制品 276,445,569.00 10.35
C99
其他制造业 47,963,430.97 1.80
D 电力、煤气及水的生产和供应业 - -
E 建筑业 172,148,560.00 6.45 安信证券投资基金 2010 年年度报告
44
F 交通运输、仓储业 - -
G 信息技术业 378,648,068.41 14.18
H 批发和零售贸易 70,396,860.00 2.64
I 金融、保险业 112,427,153.28 4.21
J 房地产业 - -
K 社会服务业 28,821,144.50 1.08
L 传播与文化产业 - -
M 综合类 32,550,000.00 1.22
合计 2,052,716,348.20 76.85
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净
值比例（％）
1 600570 恒生电子 6,370,000 128,992,500.00 4.83
2 601318 中国平安 2,001,908 112,427,153.28 4.21
3 002007 华兰生物 1,600,000 77,424,000.00 2.90
4 600276 恒瑞医药 1,100,000 65,516,000.00 2.45
5 600298 安琪酵母 1,393,118 61,687,265.04 2.31
6 600316 洪都航空 2,280,000 61,012,800.00 2.28
7 002024 苏宁电器 4,500,000 58,950,000.00 2.21
8 002202 金风科技 2,620,000 58,426,000.00 2.19
9 002250 联化科技 1,398,699 57,346,659.00 2.15
10 002106 莱宝高科 862,688 57,153,080.00 2.14
11 002038 双鹭药业 950,000 56,050,000.00 2.10
12 600068 葛洲坝 4,790,000 55,564,000.00 2.08
13 002375 亚厦股份 580,000 53,348,400.00 2.00
14 002065 东华软件 1,580,000 48,616,600.00 1.82
15 600525 长园集团 2,102,737 47,963,430.97 1.80
16 600673 东阳光铝 2,510,000 46,008,300.00 1.72
17 600271 航天信息 1,501,951 41,318,672.01 1.55
18 300010 立思辰 1,502,908 39,526,480.40 1.48
19 600585 海螺水泥 1,302,859 38,668,855.12 1.45
20 000858 五 粮 液 1,108,800 38,397,744.00 1.44
21 600741 华域汽车 3,513,550 35,873,345.50 1.34
22 002089 新 海 宜 1,313,900 33,793,508.00 1.27
23 601699 潞安环能 550,000 32,802,000.00 1.23
24 600284 浦东建设 1,651,700 32,703,660.00 1.22
25 600770 综艺股份 1,500,000 32,550,000.00 1.22安信证券投资基金 2010 年年度报告
45
26 600582 天地科技 1,216,899 31,627,205.01 1.18
27 600970 中材国际 750,000 30,532,500.00 1.14
28 600475 华光股份 1,200,000 28,668,000.00 1.07
29 000630 铜陵有色 800,000 28,040,000.00 1.05
30 300055 万邦达 199,565 27,001,144.50 1.01
31 600518 康美药业 1,359,900 26,803,629.00 1.00
32 000895 双汇发展 305,300 26,561,100.00 0.99
33 000933 神火股份 995,665 24,941,408.25 0.93
34 002335 科华恒盛 399,500 23,318,815.00 0.87
35 600071 凤凰光学 1,878,750 23,146,200.00 0.87
36 600066 宇通客车 1,062,950 22,353,838.50 0.84
37 002139 拓邦股份 1,051,870 22,236,531.80 0.83
38 601607 上海医药 1,000,000 21,840,000.00 0.82
39 600288 大恒科技 1,690,000 21,310,900.00 0.80
40 600100 同方股份 800,000 21,208,000.00 0.79
41 000629 *ST钒钛 1,800,000 20,772,000.00 0.78
42 002396 星网锐捷 491,100 20,729,331.00 0.78
43 000063 中兴通讯 730,000 19,929,000.00 0.75
44 000999 华润三九 730,000 18,651,500.00 0.70
45 002123 荣信股份 390,000 18,525,000.00 0.69
46 002152 广电运通 307,600 16,727,288.00 0.63
47 002013 中航精机 500,000 16,270,000.00 0.61
48 002409 雅克科技 378,173 15,663,925.66 0.59
49 000012 南 玻Ａ 790,000 15,602,500.00 0.58
50 002271 东方雨虹 390,000 15,366,000.00 0.58
51 300152 燃控科技 250,000 12,872,500.00 0.48
52 601717 郑煤机 300,000 12,726,000.00 0.48
53 600160 巨化股份 544,384 12,346,629.12 0.46
54 002206 海 利 得 516,210 11,227,567.50 0.42
55 601299 中国北车 1,479,500 10,489,655.00 0.39
56 600079 人福医药 398,000 10,141,040.00 0.38
57 000963 华东医药 290,000 9,532,300.00 0.36
58 600372 ST昌河 250,000 7,982,500.00 0.30
59 002449 国星光电 170,000 7,454,500.00 0.28
60 002476 宝莫股份 235,500 6,582,225.00 0.25
61 600315 上海家化 170,000 6,312,100.00 0.24
62 300115 长盈精密 54,446 3,517,211.60 0.13
63 002376 新北洋 68,300 3,223,077.00 0.12
64 002475 立讯精密 56,901 3,184,748.97 0.12
65 300012 华测检测 50,000 1,820,000.00 0.07
66 000625 长安汽车 146,747 1,395,563.97 0.05安信证券投资基金 2010 年年度报告
46
67 002262 恩华药业 58,800 1,393,560.00 0.05
68 002251 步 步 高 20,000 521,000.00 0.02
69 300157 恒泰艾普 500 28,500.00 0.00
70 300158 振东制药 500 19,400.00 0.00
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产净
值比例（％）
1 600000 浦发银行 86,502,658.19 2.58
2 002007 华兰生物 72,153,024.32 2.15
3 002008 大族激光 67,945,443.76 2.03
4 600100 同方股份 58,669,153.93 1.75
5 600068 葛洲坝 54,182,909.50 1.62
6 600216 浙江医药 53,578,441.77 1.60
7 601699 潞安环能 48,584,041.09 1.45
8 600316 洪都航空 48,047,981.35 1.43
9 002250 联化科技 45,359,987.34 1.35
10 600525 长园集团 45,013,714.08 1.34
11 601318 中国平安 44,392,167.62 1.32
12 600202 哈空调 44,315,172.53 1.32
13 002375 亚厦股份 43,958,134.00 1.31
14 000937 冀中能源 43,930,050.78 1.31
15 601628 中国人寿 43,721,624.02 1.30
16 000063 中兴通讯 40,423,570.96 1.21
17 600016 民生银行 39,425,163.13 1.18
18 600741 华域汽车 38,723,604.33 1.16
19 601601 中国太保 38,277,032.94 1.14
20 600271 航天信息 38,179,101.03 1.14
注：本项“买入金额”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
8.4.2累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资产净
值比例（％）
1 600036 招商银行 139,436,054.97 4.16安信证券投资基金 2010 年年度报告
47
2 600196 复星医药 128,937,971.29 3.85
3 601169 北京银行 125,751,912.74 3.75
4 600239 云南城投 102,476,047.80 3.06
5 000651 格力电器 102,362,846.74 3.06
6 600588 用友软件 97,968,182.99 2.92
7 601666 平煤股份 83,521,703.04 2.49
8 600415 小商品城 76,310,107.67 2.28
9 600000 浦发银行 72,613,425.93 2.17
10 600557 康缘药业 70,963,505.86 2.12
11 600585 海螺水泥 69,372,410.56 2.07
12 600166 福田汽车 69,245,461.28 2.07
13 002092 中泰化学 68,515,622.76 2.04
14 600316 洪都航空 67,174,760.02 2.00
15 000718 苏宁环球 65,705,518.37 1.96
16 002008 大族激光 65,098,727.69 1.94
17 600216 浙江医药 62,139,351.71 1.85
18 000063 中兴通讯 61,707,139.68 1.84
19 600016 民生银行 60,590,110.29 1.81
20 600038 哈飞股份 56,871,721.76 1.70
注：本项“卖出金额”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关
交易费用。
8.4.3买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票的成本（成交）总额 3,400,556,170.43
卖出股票的收入（成交）总额 3,910,743,413.52
注：本项“买入股票的成本（成交）总额”和“卖出股票的收入（成交）总额”均按买卖成交金额
（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值
占基金资产净值比例
（％）
1 国家债券 163,474,002.00 6.12
2 央行票据 89,958,000.00 3.37
3 金融债券 293,514,000.00 10.99
其中：政策性金融债 293,514,000.00 10.99安信证券投资基金 2010 年年度报告
48
4 企业债券 --
5 企业短期融资券 --
6 可转债 --
7 其他 --
8 合计 546,946,002.00 20.48
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产
净值比例
（％）
1 080216 08国开16 600,000 62,094,000.00 2.32
2 080202 08国开02 500,000 51,220,000.00 1.92
3 070219 07国开19 500,000 50,550,000.00 1.89
4 050227 05国开27 500,000 49,975,000.00 1.87
5 070220 07国开20 500,000 49,570,000.00 1.86
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
8.9 投资组合报告附注
8.9.1 本报告期内，本基金投资的前十名证券的发行主体不存在被监管部门立案调查的，
在本报告编制日前一年内也不存在受到公开谴责、处罚的情况。
8.9.2 本基金投资前十名股票中，不存在投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股
票。
8.9.3期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 848,780.49
2 应收证券清算款 5,965,282.59安信证券投资基金 2010 年年度报告
49
3 应收股利 -
4 应收利息 9,754,182.72
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 16,568,245.80
8.9.4期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.9.5期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票不存在流通受限情况。
§9
基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有人户数
(户)
户均持有的基
金份额
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份额
比例
62,903 31,794.99 1,130,167,118.0056.51%869,832,882.00 43.49%
9.2 期末上市基金前十名持有人
序
号
持有人名称 持有份额
（份）
占上市总份
额比例
1 中国人寿保险股份有限公司 199,825,829 9.99%
2 中国人寿保险（集团）公司 186,609,228 9.33%
3 中国太平洋人寿保险股份有限公司－传统－
普通保险产品
115,530,896 5.78%
4 太平人寿保险有限公司 66,445,631 3.32%
5 中国太平洋人寿保险股份有限公司－分红－
个人分红
61,342,645 3.07%
6 中国太平洋财产保险股份有限公司－传统－
普通保险产品－013C－CT001 沪
55,283,301 2.76% 安信证券投资基金 2010 年年度报告
50
7 阳光人寿保险股份有限公司－分红保险产品 36,093,151 1.80%
8 宝钢集团有限公司 26,750,000 1.34%
9 天平汽车保险股份有限公司－自有资金 25,503,750 1.28%
10 嘉禾人寿保险股份有限公司－传统－普通保
险产品
25,425,962 1.27%
§10 重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
1、本基金管理人重大人事变动如下：
（1） 2010年 1月 16日，本基金管理人发布关于董事变更的公告，经本公司股东会
审议通过，选举董鑑华先生、王松先生担任本公司董事，徐建国先生不再担任本公司董
事。
（2） 2010年 5月 13日，本基金管理人发布关于总经理任职的公告，经本公司董事
会会议审议通过，聘任李勍先生任本公司总经理。董事长俞妙根先生不再兼任总经理职
务。
2、本基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动如下：
经证监会审批，晏秋生任资产托管部副总经理
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内无涉及本基金财产、基金托管业务的诉讼。报告期内基金管理人无涉及本
基金财产的诉讼。
10.4 基金投资策略的改变
报告期内无基金投资策略的改变。 安信证券投资基金 2010 年年度报告
51
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本报告期内本基金未改聘为基金审计的会计师事务所。
报告年度支付给聘任会计师事务所的报酬情况：94,000.00元。
目前的审计机构已提供审计服务的连续年限：自 2007年 6月 5日起至今。
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内无管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况。
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
股票交易 应支付该券商的佣金 备注
券商名称
交易
单元
数量
成交金额
占当期股票
成交总额的
比例
佣金
占当期佣金
总量的比例
光大证券股份有
限公司
1 1,625,163,798.85 23.00% 1,381,380.54 23.36%
-
上海证券有限责
任公司
1 1,345,945,855.18 19.05% 1,144,049.68 19.34%
-
中银国际证券有
限责任公司
1 1,245,920,324.40 17.63% 1,012,318.45 17.12%
-
海通证券股份有
限公司
1 1,095,378,261.80 15.50% 931,070.66 15.74%
-
国信证券股份有
限公司
2 553,745,304.76 7.84% 453,472.67 7.67%
-
中国银河证券股
份有限公司
1 497,475,441.55 7.04% 404,201.49 6.83%
-
申银万国证券股
份有限公司
1 234,283,797.88 3.32% 190,359.57 3.22%
-
招商证券股份有
限公司
1 220,290,848.21 3.12% 187,246.65 3.17%
-
红塔证券股份有
限公司
1 209,879,454.16 2.97% 178,398.63 3.02%
-
国泰君安证券股
份有限公司
1 37,273,192.50 0.53% 31,682.25 0.54%
-
安信证券投资基金 2010 年年度报告
52
10.7.2基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
债券交易 回购交易
券商名称
成交金额
占当期债券成交
总额的比例
成交金额
占当期回购成交
总额的比例
光大证券股份有限公司 23,205,985.10 23.53%290,000,000.00 75.32%
上海证券有限责任公司 71,092.00 0.07%30,000,000.00 7.79%
中银国际证券有限责任
公司
- - - -
海通证券股份有限公司 64,520,626.30 65.42% 65,000,000.00 16.88%
国信证券有限责任公司 4,803,612.50 4.87% - -
中国银河证券股份有限
公司
924,883.00 0.94% - -
申银万国证券股份有限
公司
- - - -
招商证券股份有限公司 - - - -
红塔证券股份有限公司 5,096,000.00 5.17% - -
国泰君安证券股份有限
公司
- - - -
注： 1 、券商专用交易单元选择标准：
基金管理人负责选择证券经营机构，选用其交易单元供本基金证券买卖专用，选择标准为：
（1）内部管理规范、严谨；具备健全的内控制度，并能满足基金运作高度保密的要求；
（2）研究实力较强，有固定的研究机构和专门研究人员，能够针对本基金业务需要，提供高质
量的研究报告和较为全面的服务；
（3）具有战略规划和定位，能够积极推动多边业务合作，最大限度地调动整体资源，为基金投
资赢取机会；
（4）其他有利于基金持有人利益的商业合作考虑。
2、券商专用交易单元选择程序：
(1) 对交易单元候选券商的综合服务进行评估
由研究发展部或基金投资部/市场部分别牵头并组织相关人员依据上述交易单元选择标准和《券
商服务评价办法》 ，对候选交易单元的券商服务质量和综合实力进行评估。
(2) 填写《新增交易单元申请审核表》
研究发展部或基金投资部/市场部汇总对各候选交易单元券商的综合评估结果，择优选出拟新增
单元，填写《新增交易单元申请审核表》 ，对拟新增交易单元的必要性和合规性进行阐述。
(3) 候选交易单元名单提交分管副总经理审批 安信证券投资基金 2010 年年度报告
53
公司分管副总经理对研究发展部或基金投资部/市场部提交的《新增交易单元申请审核表》及其
对券商综合评估的结果进行审核，并签署审批意见。
(4)协议签署及通知托管人
基金管理人与被选择的券商签订《证券交易单元使用协议》 ，并通知基金托管人。
3、本报告期内，本基金交易单元变更情况如下：
无。
10.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
关于旗下基金持有的“上海汽车”股票
估值调整的公告
上海证券报、 证券时报、
中国证券报、公司网站
2011-02-19
2
安信证券投资基金 2009 年度收益分配
公告，向本基金的全体持有人按每 10
份基金份额派发现金红利 4.00 元
上海证券报、 证券时报、
中国证券报、公司网站 2010-03-26
3
关于北京分公司办公地址变更的公告
上海证券报、 证券时报、
中国证券报、公司网站
2010-06-18
4
关于旗下基金持有的“中国平安”股票
估值调整的公告
上海证券报、 证券时报、
中国证券报、公司网站
2010-07-02
5
关于旗下基金持有的“中国平安”股票
恢复按市价估值的公告
上海证券报、 证券时报、
中国证券报、公司网站
2010-09-06
6
关于设立华安资产管理（香港）有限公
司的公告
上海证券报、 证券时报、
中国证券报、公司网站
2010-12-03
7
关于广州分公司办公地址变更的公告
上海证券报、 证券时报、
中国证券报、公司网站
2010-12-17
8
安信证券投资基金 2010 年度收益分配
公告，向本基金的全体持有人按每 10
份基金份额派发现金红利 1.20 元
上海证券报、 证券时报、
中国证券报、公司网站 2011-03-18
安信证券投资基金 2010 年年度报告
54
§11 备查文件目录
11.1 备查文件目录
1、 《安信证券投资基金基金合同》
2、 《安信证券投资基金招募说明书》
3、 《安信证券投资基金托管协议》
4、中国证监会批准安信证券投资基金设立的文件；
5、本报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露的各项公告原件；
6、基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程；
7、基金托管人业务资格批件和营业执照；
11.2 存放地点
上述文件的存放地点和查阅方式如下：
存放地点：基金管理人和基金托管人的办公场所，并登载于基金管理人互联网站
http://www.huaan.com.cn。
11.3 查阅方式
查阅方式：投资者可登录基金管理人互联网站查阅，或在营业时间内至基金管理人
或基金托管人的办公场所免费查阅。
华安基金管理有限公司
2011年 3月 26 日
