中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
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中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金
2010年半年度报告
2010 年 6月 30日
基金管理人：中银基金管理有限公司
基金托管人：招商银行股份有限公司
报告送出日期： 二〇一〇年八月二十八日
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1 重要提示及目录
1.1 重要提示
本基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或重大
遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本半年度报告已经三分
之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
本基金的托管人——招商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2010 年 8 月 26
日复核了本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等
内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
本基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一
定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在做出投资决策前应仔细阅
读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。本报告期自 2010年 2 月11 日起至 6 月30日止。
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1.2 目录
1? 重要提示及目录.......................................................................................................................2?
1.1? 重要提示...................................................................................................................................2?
1.2? 目录...........................................................................................................................................3?
2? 基金简介...................................................................................................................................5?
2.1? 基金基本情况...........................................................................................................................5?
2.2? 基金产品说明...........................................................................................................................5?
2.3? 基金管理人和基金托管人.......................................................................................................5?
2.4? 信息披露方式...........................................................................................................................6?
2.5? 其他相关资料...........................................................................................................................6?
3? 主要财务指标和基金净值表现...............................................................................................6?
3.1? 主要会计数据和财务指标.......................................................................................................6?
3.2? 基金净值表现...........................................................................................................................7?
4? 管理人报告...............................................................................................................................8?
4.1? 基金管理人及基金经理情况...................................................................................................8?
4.2? 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 .........................................................10?
4.3? 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明.....................................................................10?
4.4? 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 .........................................................10?
4.5? 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 .....................................................12?
4.6? 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................12?
4.7? 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明.....................................................................13?
5? 托管人报告.............................................................................................................................13?
5.1? 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明.........................................................................13?
5.2? 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 .....13?
5.3? 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 .....................14?
6? 半年度财务会计报告（未经审计）.....................................................................................14?
6.1? 资产负债表.............................................................................................................................14?
6.2? 利润表.....................................................................................................................................15?
6.3? 所有者权益（基金净值）变动表.........................................................................................16?
6.4? 报表附注.................................................................................................................................17?
7? 投资组合报告.........................................................................................................................34?
7.1? 期末基金资产组合情况.........................................................................................................34?
7.2? 期末按行业分类的股票投资组合.........................................................................................35?
7.3? 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 .............................35?
7.4? 报告期内股票投资组合的重大变动.....................................................................................37?
7.5? 期末按债券品种分类的债券投资组合.................................................................................38?
7.6? 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 .........................39?
7.7? 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细 .............39?
7.8? 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 .........................39?
7.9? 投资组合报告附注.................................................................................................................39?
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8? 基金份额持有人信息.............................................................................................................40?
8.1? 期末基金份额持有人户数及持有人结构.............................................................................40?
8.2? 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况 .....................................................40?
9? 开放式基金份额变动.............................................................................................................40?
10? 重大事件揭示.........................................................................................................................41?
10.1? 基金份额持有人大会决议.....................................................................................................41?
10.2? 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 .....................................41?
10.3? 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .........................................................41?
10.4? 基金投资策略的改变.............................................................................................................41?
10.5? 报告期内改聘会计师事务所情况.........................................................................................41?
10.6? 管理人、托管人及其高级管理人员受监管部门稽查或处罚的情况 .................................41?
10.7? 基金租用证券公司交易单元的有关情况.............................................................................42?
10.8? 其他重大事件.........................................................................................................................43?
11? 影响投资者决策的其他重要信息.........................................................................................45?
12? 备查文件目录.........................................................................................................................45?
12.1? 备查文件目录.........................................................................................................................45?
12.2? 存放地点.................................................................................................................................46?
12.3? 查阅方式.................................................................................................................................46?
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2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金
基金简称 中银蓝筹混合
基金主代码 163809
交易代码
163809
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2010年2月11日
基金管理人 中银基金管理有限公司
基金托管人 招商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 5,445,576,468.62份
基金合同存续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目标
在优化资产配置的基础上，精选价值相对低估的优质蓝筹上市
公司股票，力求获得基金资产的长期稳健增值。
投资策略
本基金充分发挥基金管理人的研究优势，将科学、规范的选股
方法与积极、灵活的资产配置相结合，通过精选业绩优良、经
营稳定、具备增长潜力、具有行业领先优势的蓝筹上市公司股
票，并结合基于“自上而下”的宏观经济研究和宏观经济政策
导向分析而确定的积极灵活的类别资产配置策略，以谋求基金
资产的长期稳健增值。
业绩比较基准
沪深300指数收益率×60% + 上证国债指数收益率×40%
风险收益特征
本基金是混合型基金，风险收益水平低于股票型基金，高于债
券型基金和货币市场基金。
注：无
2.3 基金管理人和基金托管人
项目
基金管理人 基金托管人
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名称
中银基金管理有限公司 招商银行股份有限公司
姓名 程明 张燕
联系电话
021-38834999 0755-83199084
信息披露负责人
电子邮箱
clientservice@bocim.com Yan_zhang@cmbchina.com
客户服务电话 021-38834788 400-888-5566 95555
传真 021-68873488 0755-83195201
注册地址
上海市银城中路 200 号中银
大厦 45 层
深圳市深南大道 7088 号招
商银行大厦
办公地址
上海市银城中路 200 号中银
大厦 45 层
深圳市深南大道7088号招商
银行大厦
邮政编码 200120 518040
法定代表人 贾建平 秦晓
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 上海证券报、中国证券报、证券时报
登载基金半年度报告正文的管理人
互联网网址
http://www.bocim.com
基金半年度报告备置地点 上海市银城中路 200 号中银大厦 45层
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京西城区金融大街27号投资广场
23 层
3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 报告期（2010 年 2 月 11 日（基金合同生效日） 至 2010 年
6 月 30 日）
本期已实现收益 -204,605,959.89
本期利润 -492,744,653.00
加权平均基金份额本期利润 -0.0845
本期加权平均净值利润率 -8.70%
本期基金份额净值增长率 -8.90%
3.1.2 期末数据和指标 报告期末(2010 年6 月30日)
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期末可供分配利润 -483,767,546.93
期末可供分配基金份额利润 -0.0888
期末基金资产净值 4,961,808,921.69
期末基金份额净值 0.911
3.1.3 累计期末指标 报告期末(2010 年6 月30日)
基金份额累计净值增长率 -8.90%
注： 1、 本基金合同生效日为 2010 年 02 月 11日， 本期主要财务指标的计算期间为 2010
年 02 月 11日至 2010 年06月 30 日。基金合同生效日至报告期末未满半年。
2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益
水平要低于所列数字。
3、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收
益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。期末
可供分配收益，采用期末资产负债表中未分配利润与为分配利润中已实现部分的孰低数（为
期末余额） ，即如果期末未分配利润（报表数，下同）的未实现部分为正数，则期末可供分
配利润的金额为期末未分配利润的已实现部分，如果期末未分配利润的未实现部分为负数，
则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润（已实现部分扣除未实现部分） 。
3.2 基金净值表现
3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值增
长率①
份额净值增
长率标准差
②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去一个
月
-2.67% 0.53% -4.47% 1.00% 1.80% -0.47%
过去三个
月
-9.44% 0.72% -14.19% 1.09% 4.75% -0.37%
自基金成
立起至今
-8.90% 0.62% -11.84% 0.98% 2.94% -0.36%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金
份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
（2010 年 2 月 11 日至 2010 年 6 月 30 日）
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注：本基金合同生效日(2010年 2月11 日)起至披露时点不满一年。按基金合同规定，
本基金自基金合同生效起 6 个月内为建仓期，截至报告日本基金尚在建仓期。
4 管理人报告
4.1
基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
中银基金管理有限公司前身为中银国际基金管理有限公司， 于2004年7月29日正式开
业，由中银国际和美林投资管理合资组建（2006 年9 月29日美林投资管理有限公司与贝莱
德投资管理有限公司合并，合并后新公司名称为“贝莱德投资管理有限公司”）。2007 年
12月 25 日，经中国证券监督管理委员会批复，同意中国银行股份有限公司直接控股中银基
金。公司注册地为中国上海市，注册资本为一亿元人民币，其中中国银行拥有 83.5％的股
权，贝莱德投资管理拥有 16.5％的股权。截至 2010 年 6 月 30 日，本管理人共管理九只开
放式证券投资基金： 中银中国精选混合型开放式证券投资基金、 中银货币市场证券投资基金、
中银持续增长股票型证券投资基金、中银收益混合型证券投资基金、中银动态策略股票型证
券投资基金、中银稳健增利债券型证券投资基金、中银行业优选灵活配置混合型证券投资基
金、中银中证 100 指数增强型证券投资基金及中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金，
同时管理着多个特定客户资产管理投资组合。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介
姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业 说明
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任职日期 离任日期
年限
甘霖 中银收益基
金经理、中
银蓝筹基金
经理
2010-02-11 - 16 中银基金管理有限公司
投资管理部权益投资助
理总监、副总裁(VP)，
工商管理硕士。曾任武
汉证券公司交易员、出
市代表、交易部经理。
2004 年加入中银基金
管理有限公司， 2007 年
8 月至今任中银收益基
金经理， 2010 年 2 月至
今任中银蓝筹基金经
理。 具有 16 年证券从业
年限。具备基金从业资
格。
孙庆瑞 中银中国基
金经理、中
银蓝筹基金
经理
2010-02-11 - 9 中银基金管理有限公司
投资管理部权益投资副
总监，副总裁(VP)，管
理学硕士。曾任长盛基
金管理有限公司全国社
保组合债券基金经理、
基金经理助理、债券研
究员，联合证券股份有
限公司债券研究员。
2006 年加入中银基金
管理有限公司， 2006 年
7月至 2010年 5月任中
银货币基金经理，2007
年 8 月至今任中银中国
基金经理，2006 年 10
月至 2008年 4月任中银
收益基金经理， 2010 年
2 月至今任中银蓝筹基
金经理。具有 9 年证券
从业年限。具备基金从
业资格。
注：1、首任基金经理的"任职日期"为基金合同生效日,非首任基金经理的"任职日期"
为公司公告之日,基金经理的"离任日期"均为公司公告之日;
2、证券从业年限的计算标准及含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
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4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》、中国证监会的有关规则和其
他有关法律法规的规定，严格遵循本基金合同，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用
基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。
本报告期内，本基金运作合法合规，无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
在本报告期内，本公司严格遵守法律法规关于公平交易的相关规定和《中银基金管理公
司公平交易管理制度》，确保本公司管理的不同投资组合在授权、研究分析、投资决策、交
易执行、业绩评估等投资管理活动和环节得到公平对待。各投资组合均严格按照法律、法规
和公司制度执行投资交易，本报告期内未发生异常交易行为。
4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较
无投资风格相似基金。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
无。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
一、宏观经济、行情回顾与运行分析
1. 宏观经济分析
上半年全球经济复苏增速明显放缓。美国在过了一季度的补库存高峰后，二季度一系列
经济数据低于预期。 特别是就业和消费数据连续两月表现疲软。 失业率下半年仍将维持高位；
零售销售额已持续两月超预期下滑。 同时新通过的金融监管法案对金融机构监管力度的加强
制约着美国经济复苏。欧洲虽然银行压力测试好于预期，但未来仍然存在着债务危机扩散的
可能，并且财政紧缩政策对其中期经济的拖累仍将明显，欧元年内仍可能下滑。目前欧盟长
债收益率持续创出自 2008 年金融危机以来的新低，反映市场表明了市场对不断推出财政紧
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缩计划的欧盟各国未来经济前景的悲观预期。
国内方面，从上半年的形势上看，还是延续了 09 年以来的复苏态势，但经济增长依然
是依靠投资维持。然而伴随信贷调控、房地产调控、地方融资平台清理等政策推出，货币供
应量先行指标出现明显下降态势。最近的数据显示中国经济增速在二季度末开始显著放缓，
而通胀率，房价和地方融资平台的清理等都还远远未达到调控初期设定的目标。未来影响宏
观走势主要取决于政策的着眼点。政策选择上如何兼顾经济转型长期目标，和对经济稳定发
展，扩大就业短期目标的匹配；另外就是如何在全球去杠杆的背景下，应对汇率、金融市场、
大宗商品市场的大幅波动对国内的冲击，这也是下半年宏观经济的不确定性的所在。
2. 行情回顾
2010 年上半年，由于年初的信贷控制，存款准备金率的上调，以及二季度对房地产的
政策调控，市场上半年出现了较大的下跌。区间，上证指数跌幅达到 26.8%，中小板的跌幅
10.03%，市场风格化特征比较明显。而从行业指数表现来看，防御类行业如医药、电子元器
件、食品饮料的跌幅分别只有 4.95%、6.36%、15.51%。而与投资相关联度高的煤炭、化工、
地产跌幅达到了 36.24%、36.21%、34.29%。表明市场对后市的谨慎态度。
3. 运行分析
本基金在春节前成立后，基于当时宏观面已有过热迹象，所以采取了稳妥的建仓节奏。
从建仓的结构来看，采取了均衡的行业配置，同时比较偏重蓝筹类公司。在地产调控政策的
出台后，整体还是受到了较大的影响。之后在结构上进行了大的调整。加大了防御性行业的
配置。 另外出于对国内经济快速下滑， 对地方融资平台的清理和对国外金融债务恶化的担心，
在仓位和结构上均采取了较为防御的策略。下阶段将关注一些估值低、业绩稳定，回调幅度
较大的大市值公司，并将重点采用自下而上的方式，寻找符合未来经济发展方向的消费、新
材料、3G、生物医药，节能减排等行业的公司。
4.4.2报告期内基金的业绩表现
截至 2010 年 6 月 30 日，本基金的累计单位净值为 0.911 元；2010 年本基金成立以来
基金净值增长率为-8.90%, 同期本基金比较基准增长率为-11.84%。
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4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
2010 年的上半年政策目标是对自 2009 年以来的短期刺激政策做个梳理了解，同时基于
对中长期经济健康持续的发展需要，国家出台了一系列的经济结构调整、行业扶持配套、区
域振兴计划以及收入结构调整等政策。同时对地产和地方融资平台继续调控。从短期看，由
于短期紧缩力度较大，经济下半年仍将面临较严峻形势。另外下半年股票供给面也面临着大
公司 IPO，银行融资，大小非减持等压力。市场在三季度较难出现趋势性上涨机会。但进入
六月后，市场由于过度的恐慌情绪，已经出现了较大调整幅度。短期看，经济下滑速度还没
有达到恶化的地步，而从较长时期角度看，四季度政策将随着调控目标的初步完成而转向考
虑明年做一个均衡的政策布局，这些都使得市场在年底面临较多的结构性机会。虽然这个过
程仍然面临着反复和犹豫，但此时也是布局的好时机。短期内中银蓝筹基金会适当加大股票
持仓比例，同时密切关注经济和政策的变化，自下而上挖掘中长期具增长潜力的个股，并为
2011 的市场提前做好布局。
作为基金管理者， 我们将一如既往地依靠团队的努力和智慧， 为投资人创造应有的回报。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
4.6.1 有关参与估值流程各方及人员的职责分工、 专业胜任能力和相关工作经历的描述
根据证监会的相关规定， 本公司为建立健全有效的估值政策和程序， 经公司执行委员会批准，
公司成立估值委员会，明确参与估值流程各方的人员分工和职责，由投资管理部、风险管理
部、基金运营部、法律合规与稽核部和信息披露相关人员担任委员会委员。估值委员会委员
具备应有的专业胜任能力和独立性，分工明确，在上市公司研究和估值、基金投资、投资品
种所属行业的专业研究、估值政策、估值流程和程序、基金的风险控制与绩效评估、会计政
策与基金核算以及相关事项的合法合规性审核和监督等各个方面具备专业能力和丰富经验。
估值委员会严格按照工作流程诚实守信、勤勉尽责地讨论和决策估值事项。日常估值项目由
基金运营部严格按照新会计准则、证监会相关规定和基金合同关于估值的约定执行。当经济
环境和证券市场发生重大变化时，针对特殊估值工作，按照以下工作流程进行：由公司估值
委员会依据行业协会提供的估值模型和行业做法选定与当时市场经济环境相适应的估值模
型并征求托管行、会计师事务所的相关意见，由投资部中央交易室做出提示，风险管理部相
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关人员负责估值相关数值的处理和计算，待运营部人员复核后，将估值结果反馈基金经理，
并提交公司估值委员会。 基金运营部将收到的公司估值委员会确认的公允价值数据传至托管
银行，并提示托管银行认真核查。当存有异议时，公司应做出合理解释，并与托管银行积极
商讨达成一致意见。公司按上述规定原则进行估值时，导致基金资产净值的变化在 0.25％
以上的，将聘请会计师事务所进行审核。基金运营部负责联系会计师事务所，会计师事务所
应对公司所采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。各方确认
无误后，基金运营部可使用上述公允价值进行日常的证券投资基金净值计算处理，将具体品
种公允价值手工维护入估值系统，与托管行核对无误后产生当日估值结果，并将结果反馈至
公司估值委员会，同时按流程对外公布。
4.6.2 基金经理参与或决定估值的程度
基金经理参与对估值问题的讨论，对估值结果提出反馈意见，与估值委员会共同商定估
值原则和政策。
4.6.3 本公司参与估值流程各方之间没有存在任何重大利益冲突。
4.6.4 本公司现没有签订任何与估值相关的定价服务。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金本报告期末可供分配利润为-483,767,546.93 元，未进行利润分配。
5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
托管人声明，在本报告期内，基金托管人——招商银行股份有限公司不存在任何损害基
金份额持有人利益的行为，严格遵守了《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律
法规、基金合同，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内基金管理人在投资运作、基金资产净值的计算、利润分配、基金份额申购赎
回价格的计算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，严格
遵守了《中华人民共和国证券投资基金法》等有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照
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基金合同的规定进行。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本半年度报告中财务指标、净值表现、财务会计报告、利润分配、投资组合报告等内容
真实、准确和完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
二○一○年八月二十六日
6 半年度财务会计报告（未经审计）
6.1 资产负债表
会计主体：中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金
报告截止日：2010年 6月 30 日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2010年6 月30 日
资 产：
银行存款 6.4.7.1 192,163,035.21
结算备付金
11,017,657.03
存出保证金
787,338.81
交易性金融资产 6.4.7.2 4,641,926,775.17
其中：股票投资
1,652,055,775.17
基金投资
-
债券投资
2,989,871,000.00
资产支持证券投资
-
衍生金融资产 6.4.7.3 -
买入返售金融资产 6.4.7.4 -
应收证券清算款
100,495,575.19
应收利息 6.4.7.5 25,734,220.83
应收股利
2,354.40
应收申购款
5,198,016.41
递延所得税资产
-
其他资产 6.4.7.6 -
资产总计
4,977,324,973.05
负债和所有者权益 附注号
本期末
2010年6 月30 日
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
15
负 债：
短期借款
-
交易性金融负债
-
衍生金融负债 6.4.7.3 -
卖出回购金融资产款
-
应付证券清算款
1,559,975.04
应付赎回款
2,818,715.70
应付管理人报酬
6,323,871.16
应付托管费
1,053,978.55
应付销售服务费
-
应付交易费用 6.4.7.7 3,050,052.72
应交税费
-
应付利息
-
应付利润
-
递延所得税负债
-
其他负债 6.4.7.8 709,458.19
负债合计
15,516,051.36
所有者权益：
实收基金 6.4.7.9 5,445,576,468.62
未分配利润 6.4.7.10 -483,767,546.93
所有者权益合计
4,961,808,921.69
负债和所有者权益总计
4,977,324,973.05
注：1、截止日 2010 年 06 月 30 日，基金份额净值 0.911 元，基金份额总额
5,445,576,468.62 份。
2、本基金合同于 2010 年02月 11 日生效，截至报告日本基金合同生效未满半年。
6.2 利润表
会计主体：中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金
本报告期：2010 年2 月11 日（基金合同生效日） 至 2010 年6月 30 日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2010年2 月11 日（基金合同生效
日） 至 2010 年6月 30日
一、收入
-446,751,227.69
1.利息收入
23,793,891.01
其中：存款利息收入 6.4.7.11 3,520,539.01
债券利息收入
16,944,663.39
资产支持证券利息收入
-
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
16
买入返售金融资产收入
3,328,688.61
其他利息收入
-
2.投资收益（损失以“-”填列）
-183,681,966.50
其中：股票投资收益 6.4.7.12 -193,582,581.09
基金投资收益
-
债券投资收益 6.4.7.13 -142,850.00
资产支持证券投资收益
-
衍生工具收益 6.4.7.14 -
股利收益 6.4.7.15 10,043,464.59
3.公允价值变动收益（损失以“-”号填
列）
6.4.7.16 -288,138,693.11
4.汇兑收益（损失以“－”号填列）
-
5.其他收入（损失以“-”号填列） 6.4.7.17 1,275,540.91
减：二、费用
45,993,425.31
1．管理人报酬 6.4.10.2.1 32,436,336.42
2．托管费 6.4.10.2.2 5,406,056.11
3．销售服务费
-
4．交易费用 6.4.7.18 7,942,487.74
5．利息支出
-
其中：卖出回购金融资产支出
-
6．其他费用 6.4.7.19 208,545.04
三、利润总额（亏损总额以“-”号填列） -492,744,653.00
减：所得税费用
-
四、净利润（净亏损以“-”号填列）
-492,744,653.00
注：本基金自 2010 年 2 月 11 日基金合同生效，无上年度可比数据。
6.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金
本报告期：2010 年2 月11 日（基金合同生效日） 至 2010 年6月 30 日
单位：人民币元
本期
2010年2 月11 日（基金合同生效日） 至 2010年 6月30日 项目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
6,183,631,055.91
-
6,183,631,055.91
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
-492,744,653.00
-492,744,653.00
三、本期基金份额交易产
-738,054,587.29
8,977,106.07
-729,077,481.22
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
17
生的基金净值变动数（净
值减少以“-”号填列）
其中：1.基金申购款
200,941,634.86
-8,250,120.88
192,691,513.98
2.基金赎回款 -938,996,222.15 17,227,226.95 -921,768,995.20
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金
净值变动（净值减少以
“-”号填列）
-- -
五、期末所有者权益（基
金净值）
5,445,576,468.62 -483,767,546.93 4,961,808,921.69
注：本基金自 2010 年 02 月 11 日基金合同生效，无上年度可比数据。
报告附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1至 6.4，财务报表由下列负责人签署：
基金管理公司负责人：贾建平，主管会计工作负责人：陈儒，会计机构负责人：乐妮
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管
理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2009]1425 号文批准《关于核准中银蓝筹精
选灵活配置混合型证券投资基金募集的批复》核准，由中银基金管理有限公司依照《中华人
民共和国证券投资基金法》和《中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金基金合同》负责
公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募
集人民币 6,181,247,984.67 元，业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验
字 (2010)第034 号验资报告予以验证。经向中国证监会备案， 《中银蓝筹精选灵活配置混合
型证券投资基金基金合同》于 2010年 2 月11 日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额
为 6,183,631,055.91 份基金份额，其中认购资金利息折合 2,383,071.24 份基金份额。本基
金的基金管理人为中银基金管理有限公司，基金托管人为招商银行股份有限公司。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基
金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法
发行、上市的股票、债券、货币市场工具、权证、资产支持证券以及法律法规或中国证监会
允许基金投资的其他金融工具。如法律法规或监管机构以后允许基金投资的其他品种，本基
金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。本基金投资组合中，股票资产占基金
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
18
资产的 30-80%，其中，基金持有全部权证的市值不超过基金资产净值的 3%，基金持有的现
金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。本基金投资于优质蓝筹上
市公司股票的资产不低于股票资产的 80%。本基金的业绩比较基准为：沪深 300 指数收益率
×60% + 上证国债指数收益率×40%。
根据《中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金基金合同》的规定，本基金的投资组
合应在基金成立 6 个月内达到基金合同规定的比例限制。截至 2010 年 06 月 30 日止，本基
金尚处于建仓期。
本财务报表由本基金的基金管理人中银基金管理有限公司于 2010 年 8 月 27 日批准报
出。
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日颁布的《企业会计准则－基本准
则》和 38 项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以及其
他相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会公告[2010]5 号关于发布《证券投资
基金信息披露XBRL 模板第3 号<年度报告和半年度报告>》 、 中国证券业协会于2007 年5 月
15 日颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》 、 《中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资
基金基金合同》和中国证监会允许的如财务报表附注 6.4.4 所列示的基金行业实务操作的
有关规定编制。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金 2010年2月11日(基金合同生效日) 至2010年6月30日止期间财务报表符合
企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金 2010 年 6 月 30 日的财务状况以及 2010
年2月11日(基金合同生效日) 至2010年6月30日止期间的经营成果和基金净值变动情况
等有关信息。
6.4.4 重要会计政策和会计估计
6.4.4.1 会计年度
本基金会计年度为公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。本期财务报表的实际编制期间
为 2010 年2月 11 日(基金合同生效日)至 2010年 6 月30 日。
6.4.4.2 记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
6.4.4.3 金融资产和金融负债的分类
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
19
(1) 金融资产的分类
金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应
收款项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金对金融资产的
持有意图和持有能力。本基金目前暂无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投
资。
本基金持有的股票投资和债券投资分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金
融资产。 以公允价值计量且其公允价值变动计入损益的金融资产在资产负债表中以交易性金
融资产列示。
本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产和各类
应收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资
产。
(2) 金融负债的分类
金融负债于初始确认时分类为： 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及其
他金融负债。 本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融
负债。本基金持有的其他金融负债包括卖出回购金融资产款和各类应付款项等。
6.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时， 于交易日按公允价值在资产
负债表内确认。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时发生的相关交易
费用计入当期损益； 支付的价款中包含已宣告但尚未发放的现金股利或债券起息日或上次除
息日至购买日止的利息，应当单独确认为应收项目。应收款项和其他金融负债的相关交易费
用计入初始确认金额。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产按照公允价值进行后续计量， 应收款
项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止或该金融资产所有权上几乎所有的风
险和报酬已转移时，终止确认该金融资产。终止确认的金融资产的成本按移动加权平均法于
交易日结转。
6.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
本基金持有的股票投资和债券投资按如下原则确定公允价值并进行估值：
(1) 存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无交
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
20
易， 但最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事
件的，按最近交易日的市场交易价格确定公允价值。
(2) 存在活跃市场的金融工具， 如估值日无交易且最近交易日后经济环境发生了重大变
化，参考类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市价以确定公允价值。
(3) 当金融工具不存在活跃市场， 采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格
验证具有可靠性的估值技术确定公允价值。 估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最
近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流
量折现法和期权定价模型等。采用估值技术时，尽可能最大程度使用市场参数，减少使用与
本基金特定相关的参数。
6.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。 当本基金依法有权抵销债
权债务且交易双方准备按净额结算时， 金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中
列示。
6.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。 由
于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。 上述申购
和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
6.4.4.8 损益平准金
损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。 已实现平准金指在申购或赎回基金份额
时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金额。未实
现平准金指在申购或赎回基金份额时， 申购或赎回款项中包含的按累计未实现损益占基金净
值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转
入未分配利润/(累计亏损)。
6.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量
股票投资在持有期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净
额确认为投资收益。 债券投资在持有期间应取得的按票面利率计算的利息扣除在适用情况下
由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认为利息收入。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确认为
公允价值变动损益；处置时其公允价值与初始确认金额之间的差额确认为投资收益，其中包
括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
21
应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算， 实际利率法与直线法差异较小
的也可按直线法计算。
6.4.4.10 费用的确认和计量
本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法逐日
确认。
其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算， 实际利率法与直线法差异
较小的也可按直线法计算。
6.4.4.11 基金的收益分配政策
每一基金份额享有同等分配权。本基金收益以现金形式分配，但基金份额持有人可选择
现金红利或将现金红利按分红除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资。 若期末
未分配利润中的未实现部分(包括基金经营活动产生的未实现损益以及基金份额交易产生的
未实现平准金等)为正数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润中的已实现部分；
若期末未分配利润的未实现部分为负数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润(已
实现部分相抵未实现部分后的余额)。
经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从所有者权益转出。
6.4.4.12 外币交易
6.4.4.13 分部报告
本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为
基础确定报告分部并披露分部信息。经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：
(1) 该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；(2)本基金管理人能够定期评价该
组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；(3)本基金能够取得该组成部分
的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的经
济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个经营分部。
本基金目前以一个经营分部运作。
6.4.4.14 其他重要的会计政策和会计估计
(1) 计量属性
本基金除特别说明对金融资产和金融负债采用公允价值等作为计量属性之外， 一般采用
历史成本计量。
(2) 重要会计估计及其关键假设
根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作， 本基金确定以下类
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
22
别股票投资和债券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下：
(a) 对于特殊事项停牌股票，根据中国证监会公告[2008]38 号《关于进一步规范证券
投资基金估值业务的指导意见》 ，本基金采用《中国证券业协会基金估值工作小组关于停牌
股票估值的参考方法》提供的指数收益法对重大影响基金资产净值的特殊事项停牌股票估
值， 通过停牌股票所处行业的行业指数变动以大致反映市场因素在停牌期间对于停牌股票公
允价值的影响。 上述指数收益法的关键假设包括所选取行业指数的变动能在重大方面基本反
映停牌股票公允价值的变动， 停牌股票的发行者在停牌期间的各项变化未对停牌股票公允价
值产生重大影响等。
(b) 在银行间同业市场交易的债券品种，根据中国证监会计字[2007]21 号《关于证券
投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》 采用估值技术确定
公允价值。本基金持有的银行间同业市场债券按现金流量折现法估值，具体估值模型、参数
及结果由中央国债登记结算有限责任公司独立提供。
6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1 会计政策变更的说明
无。
6.4.5.2 会计估计变更的说明
无。
6.4.5.3 差错更正的说明
无。
6.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税 [2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问
题的通知》 、财税[2004]78 号《关于证券投资基金税收政策的通知》 、财税[2005]102 号《关
于股息红利个人所得税有关政策的通知》 、财税[2005]103 号《关于股权分置试点改革有关
税收政策问题的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
(a) 以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。
(b) 基金买卖股票、债券的差价收入暂免征营业税和企业所得税。
(c) 对基金取得的企业债券利息收入， 由发行债券的企业在向基金派发利息时代扣代缴
20%的个人所得税，暂不征收企业所得税。对基金取得的股票的股息、红利收入，由上市公
司在向基金派发股息、红利时暂减按 50%计入个人应纳税所得额，依照现行税法规定即 20%
代扣代缴个人所得税，暂不征收企业所得税。
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
23
(d) 基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花
税。
(e) 基金作为流通股股东在股权分置改革过程中收到由非流通股股东支付的股份、 现金
等对价暂免征收印花税、企业所得税和个人所得税。
6.4.7 重要财务报表项目的说明
6.4.7.1银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2010年6月30日
活期存款 192,163,035.21
定期存款 -
其他存款 -
合计 192,163,035.21
6.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
本期末
2010年6月30日 项目
成本 公允价值 公允价值变动
股票 1,937,255,052.041,652,055,775.17 -285,199,276.87
交易所市场 -- -
银行间市场 2,992,810,416.24 2,989,871,000.00 -2,939,416.24 债券
合计 2,992,810,416.24 2,989,871,000.00 -2,939,416.24
资产支持证券 -- -
基金 -- -
其他 -- -
合计 4,930,065,468.284,641,926,775.17 -288,138,693.11
6.4.7.3 衍生金融资产/负债
无余额。
6.4.7.4 买入返售金融资产
6.4.7.4.1各项买入返售金融资产期末余额
无余额。
6.4.7.4.2期末买断式逆回购交易中取得的债券
无余额。
6.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
24
项目
本期末
2010年6月30日
应收活期存款利息 26,052.35
应收定期存款利息 -
应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 3,856.10
应收债券利息 25,704,312.38
应收买入返售证券利息 -
应收申购款利息 -
其他 -
合计 25,734,220.83
6.4.7.6 其他资产
无余额。
6.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2010年6月30日
交易所市场应付交易费用 3,044,232.72
银行间市场应付交易费用 5,820.00
合计 3,050,052.72
6.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2010年6月30日
应付券商交易单元保证金 500,000.00
应付赎回费 10,623.19
预提信息披露费 141,797.60
预提审计费用 57,037.40
合计 709,458.19
6.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
本期
2010年 2月11 日（基金合同生效日） 至 2010年 6 月30 日
项目
基金份额（份） 账面金额
基金合同生效日 6,183,631,055.91 6,183,631,055.91
本期申购 200,941,634.86 200,941,634.86
本期赎回（以“-”号填列） -938,996,222.15 -938,996,222.15
本期末 5,445,576,468.62 5,445,576,468.62
注：1、申购含转换入份额，赎回含转换出份额。
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
25
2、本基金自2010年 1 月6 日至2010 年 2 月 5 日止期间公开发售，共募集有效净认
购资金 6,181,247,984.67 元。根据《中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明
书》的规定，本基金设立募集期内认购资金产生的利息收入 2,383,071.24 元在本基金成立
后，折算为 2,383,071.24 份基金份额，划入基金份额持有人账户。
3、根据《中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金基金合同》及《中银蓝筹精选灵
活配置混合型证券投资基金招募说明书》的相关规定，本基金于 2010 年 2 月 11 日(基金合
同生效日)至2010年 4月1 日止期间暂不向投资人开放基金交易，申购业务、赎回业务及转
换业务自 2010 年4 月2 日起开始办理。
6.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
基金合同生效日 -- -
本期利润 -204,605,959.89 -288,138,693.11 -492,744,653.00
本期基金份额交易产生的
变动数
6,312,431.01 2,664,675.06 8,977,106.07
其中：基金申购款 -2,782,131.98 -5,467,988.90 -8,250,120.88
基金赎回款 9,094,562.99 8,132,663.96 17,227,226.95
本期已分配利润 -- -
本期末 -198,293,528.88 -285,474,018.05 -483,767,546.93
6.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2010年 2月11 日（基金合同生效日） 至 2010年6 月30
日
活期存款利息收入 1,506,936.33
定期存款利息收入 -
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 2,011,596.88
其他 2,005.80
合计 3,520,539.01
6.4.7.12 股票投资收益
6.4.7.12.1股票投资收益——买卖股票差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2010年 2月11 日（基金合同生效日） 至 2010年
6月30日
卖出股票成交总额 1,877,189,556.71
减：卖出股票成本总额 2,070,772,137.80
买卖股票差价收入 -193,582,581.09
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
26
6.4.7.13 债券投资收益
单位：人民币元
项目
本期
2010年2月11日（基金合同生效日） 至
2010年6月30日
卖出债券（债转股及债券到期兑付）成交总额 659,992,819.18
减：卖出债券（债转股及债券到期兑付）成本总额 655,927,050.00
减：应收利息总额 4,208,619.18
债券投资收益 -142,850.00
6.4.7.14 衍生工具收益
无。
6.4.7.15 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2010年2月11日（基金合同生效日） 至 2010年6月30日
股票投资产生的股利收益 10,043,464.59
基金投资产生的股利收益 -
合计 10,043,464.59
6.4.7.16 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目
本期
2010年2月11日（基金合同生效日） 至 2010年6月30日
1. 交易性金融资产 -288,138,693.11
——股票投资 -285,199,276.87
——债券投资 -2,939,416.24
——资产支持证券投资 -
——基金投资 -
2. 衍生工具 -
——权证投资 -
3.其他 -
合计 -288,138,693.11
6.4.7.17 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2010年2月11日（基金合同生效日） 至 2010年6月30日
基金赎回费收入 1,136,360.95
基金转换费收入 15,864.49
其他 123,315.47
合计 1,275,540.91
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
27
注：1、 本基金场内的赎回费率为 0.5%，场外的赎回费率按持有期间递减，赎回费总
额的 25%归入基金资产。
2、本基金的转换费总额的 25%归入转出基金的基金资产。
6.4.7.18 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2010年2月11日（基金合同生效日） 至 2010年6月30日
交易所市场交易费用 7,929,887.74
银行间市场交易费用 12,600.00
合计 7,942,487.74
6.4.7.19 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2010年2月11日（基金合同生效日） 至 2010年6月30日
审计费用 57,037.40
信息披露费 141,797.60
银行汇划费 7,310.04
银行间账户维护费 1,500.00
其他 900.00
合计 208,545.04
6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
6.4.8.1 或有事项
无。
6.4.8.2 资产负债表日后事项
无。
6.4.9 关联方关系
6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本基金本报告期不存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况。
6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的关系
中银基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构
招商银行股份有限公司(“招商银行”) 基金托管人、基金代销机构
6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
无。
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
28
6.4.10.2 关联方报酬
6.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2010年2月11日（基金合同生效日） 至 2010
年6月30日
当期发生的基金应支付的管理费 32,436,336.42
其中：支付销售机构的客户维护费 5,794,293.14
注：支付基金管理人中银基金管理有限公司的管理人报酬按前一日基金资产净值 1.5%
的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。
其计算公式为：日管理人报酬＝前一日基金资产净值 X 1.50% / 当年天数。
6.4.10.2.2基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2010年2月11日（基金合同生效日） 至 2010
年6月30日
当期发生的基金应支付的托管费 5,406,056.11
注：支付基金托管人招商银行的托管费按前一日基金资产净值 0.25%的年费率计提，逐
日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日托管费＝前一日基金资产净值 X 0.25% /
当年天数。
6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
无。
6.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
无。
6.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
本报告期末，基金管理人主要股东及其控制的机构未投资于本基金。
6.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
本期
2010年2月11日（基金合同生效日） 至 2010年6月30日 关联方名称
期末余额 当期利息收入
招商银行 192,163,035.21 1,506,936.33
注：本基金的银行存款由基金托管人招商银行保管，按银行同业利率计息。
6.4.10.6
本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
报告期内本基金未发生在承销期内参与关联方承销让券的情况。
6.4.11 利润分配情况
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
29
注：无。
6.4.12 期末（2010 年6月 30 日）本基金持有的流通受限证券
6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
注： 基金可使用以基金名义开设的股票账户， 选择网上或者网下一种方式进行新股申购。
其中基金作为一般法人或战略投资者认购的新股， 根据基金与上市公司所签订申购协议的规
定，在新股上市后的约定期限内不能自由转让；基金作为个人投资者参与网上认购获配的新
股，从新股获配日至新股上市日之间不能自由转让。
6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌日
期
停
牌
原
因
期末
估值
单价
复牌
日期
复牌
开盘
单价
数量
（股）
期末
成本总额
期末
估值总额
备注
60131
8
中国
平安
2010-06-
29
重
大
44.55 - -
2,734,57
8
132,675,9
06.04
121,825,4
49.90
6月29日
为年度股
6.4.12.1.1 受限证券类别：股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受限
类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单
位：
股 ）
期末
成本总额
期末
估值总额
备注
002424
贵州
百灵
2010-05-
26
2010-09-
03
新股
网下
申购
40.00 40.71 35,809
1,432,360
.00
1,457,784
.39
002440
闰土
股份
2010-06-
25
2010-07-
06
新股
网上
申购
31.20 31.20 1,000 31,200.00
31,200.00
002441
众业
达
2010-06-
25
2010-07-
06
新股
网上
申购
39.90 39.90 500 19,950.00
19,950.00
002442
龙星
化工
2010-06-
25
2010-07-
06
新股
网上
申购
12.50 12.50 500 6,250.00
6,250.00
300094
国联
水产
2010-06-
30
2010-07-
08
新股
网上
申购
14.38 14.38 500 7,190.00
7,190.00
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
30
资
产
重
组
事
项
东大会停
牌，从6月
30日起因
重大资产
重组事项
停牌。
6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
无。
6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
无。
6.4.13 金融工具风险及管理
6.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金在日常经营活动中面临的相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风
险。本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将相对风险控制在限定的范围之
内，使本基金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现“风险和收益相匹配”的风险收益目
标。
本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，建立了包括风险管理委员会、风险
控制委员会、督察长、风险管理部、法律合规与稽核部和相关业务部门构成的多级风险管理
架构体系。本基金的基金管理人在董事会下设立风险管理委员会，负责制定风险管理的宏观
政策，审议通过风险控制的总体措施等；在管理层层面设立风险控制委员会，讨论和制定公
司日常经营过程中风险防范和控制措施； 在业务操作层面风险管理职责主要由风险管理部负
责，协调并与各部门合作完成运作风险管理以及进行投资风险分析与绩效评估。风险管理部
对公司执行总裁负责，并由督察长分管。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的
方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和
出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资
产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的
限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将
风险控制在可承受的范围内。
6.4.13.2 信用风险
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
31
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任， 或者基金所投资证券之发
行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。 本基金的银行
存款存放在本基金的托管行中国工商银行，与该银行存款相关的信用风险不重大。本基金在
交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清
算，违约风险发生的可能性很小。在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估
并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程， 通过对投资品种信用等级评估来控制证
券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。于 2010 年6 月30 日，本基金持
有的信用类债券占基金资产净值的比例为 11.90%。
6.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。 本基金的流动性风险一方面来自于
基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额， 另一方面来自于投资品种所处的交易市
场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价
格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险， 本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进
行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的
基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控
制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
针对投资品种变现的流动性风险， 本基金的基金管理人通过独立的风险管理部门设定流
动性比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析，包括组合持仓集中度指标、组合在短
时间内变现能力的综合指标、 组合中变现能力较差的投资品种比例以及流通受限制的投资品
种比例等。本基金投资于一家公司发行的股票市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与
由本基金的基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的
10%。本基金所持大部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易，因此除
附注 6.4.12中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外，其余金融资产
均能以合理价格适时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流
动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。
本基金所持有的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计息， 可赎回基金
份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息， 因此账面余额即为未折现的合约到期现金流
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
32
量。
6.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素
的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。 利率
敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险， 其中浮动利率类金融
工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控， 并通过调整投资组
合的久期等方法对上述利率风险进行管理。
本基金持有的大部分金融资产和金融负债不计息， 因此本基金的收入及经营活动的现金
流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结
算备付金及债券投资等。
6.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2010年6月30日
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 192,163,035.21 - - - 192,163,035.21
结算备付金 11,017,657.03 - - - 11,017,657.03
存出保证金 - - - 787,338.81 787,338.81
交易性金融资产 2,268,590,000.00 370,691,000.00 350,590,000.00 1,652,055,775.17 4,641,926,775.17
应收证券清算款 - - -100,495,575.19 100,495,575.19
应收利息 - - -25,734,220.83 25,734,220.83
应收股利 - - - 2,354.40 2,354.40
应收申购款 - - -5,198,016.41 5,198,016.41
资产总计 2,471,770,692.24 370,691,000.00 350,590,000.00 1,784,273,280.81 4,977,324,973.05
负债
应付证券清算款 - - -1,559,975.04 1,559,975.04
应付赎回款 - - -2,818,715.70 2,818,715.70
应付管理人报酬 - - -6,323,871.16 6,323,871.16
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
33
应付托管费 - - -1,053,978.55 1,053,978.55
应付交易费用 - - -3,050,052.72 3,050,052.72
其他负债 - - - 709,458.19 709,458.19
负债总计 - - -15,516,051.36 15,516,051.36
利率敏感度缺口 2,471,770,692.24 370,691,000.00 350,590,000.00 1,768,757,229.45 4,961,808,921.69
注：表中所示为本基金资产及负债的公允价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到
期日孰早者予以分类。
6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币万元）
相关风险变量的变动
本期末
2010年6月30日
分析
市场利率下降25个基点 增加约939
市场利率上升25个基点 下降约927
6.4.13.4.2 外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。
本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
6.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇
汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。 本基金主要投资于证券交易所上市或银行
间同业市场交易的股票和债券， 所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情
况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中，采用“自上而下”的策略，通过
对宏观经济情况及政策的分析，结合证券市场运行情况，做出资产配置及组合构建的决定；
通过对单个证券的定性分析及定量分析，选择符合基金合同约定范围的投资品种进行投资。
本基金的基金管理人定期结合宏观及微观环境的变化，对投资策略、资产配置、投资组合进
行修正，来主动应对可能发生的市场价格风险。
本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。股票投资的比例范围为基金资产的
30%-80%；投资于优质蓝筹上市公司股票的资产不低于股票资产的 80%。此外，本基金的基
金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控， 定期运用多种定量方法对基金进行风险
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
34
度量，通过特定指标测试本基金面临的潜在价格风险，及时可靠地对风险进行跟踪和控制。
6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
本期末
2010年6月30日
项目
公允价值
占基金资产净值比例
（%）
交易性金融资产-股票投资 1,652,055,775.17 33.30
交易性金融资产-债券投资 2,989,871,000.00 60.26
衍生金融资产－权证投资 --
其他 --
合计 4,641,926,775.17 93.55
6.4.13.4.3.2其他价格风险的敏感性分析
于 2010 年6月 30 日，由于本基金运行期间不足一年，尚不存在足够的经验数据，因此
无法对本基金资产净值对于市场价格风险的敏感性作定量分析。
6.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
本报告期内没有有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项。
7 投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的比例
（%）
1 权益投资 1,652,055,775.17 33.19
其中：股票 1,652,055,775.17 33.19
2 固定收益投资 2,989,871,000.00 60.07
其中：债券 2,989,871,000.00 60.07
资产支持证券 - -
3 金融衍生品投资 - -
4 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融
资产
- -
5 银行存款和结算备付金合计 203,180,692.24 4.08
6 其他各项资产 132,217,505.64 2.66
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
35
7 合计 4,977,324,973.05 100.00
7.2 期末按行业分类的股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
A 农、林、牧、渔业 7,190.00 0.00
B 采掘业 189,791,549.70 3.83
C 制造业 899,284,240.63 18.12
C0
食品、饮料 286,833,428.43 5.78
C1
纺织、服装、皮毛 - -
C2
木材、家具 - -
C3
造纸、印刷 - -
C4
石油、化学、塑胶、塑料 129,712,095.54 2.61
C5
电子 - -
C6
金属、非金属 90,367,941.45 1.82
C7
机械、设备、仪表 97,394,217.47 1.96
C8
医药、生物制品 294,976,557.74 5.94
C99
其他制造业 - -
D 电力、煤气及水的生产和供应业 - -
E 建筑业 - -
F 交通运输、仓储业 20,201,410.83 0.41
G 信息技术业 19,933,007.60 0.40
H 批发和零售贸易 201,108,554.70 4.05
I 金融、保险业 283,679,751.07 5.72
J 房地产业 10,550,592.00 0.21
K 社会服务业 539,070.00 0.01
L 传播与文化产业 - -
M 综合类 26,960,408.64 0.54
合计 1,652,055,775.17 33.30
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产
净值比例
（％）
1 000858 五 粮 液7,730,717187,315,272.91 3.78
2 601318 中国平安2,734,578121,825,449.90 2.46
3 600028 中国石化15,473,923121,006,077.86 2.44
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
36
4 600518 康美药业8,951,210109,920,858.80 2.22
5 600511 国药股份4,303,808 93,693,900.16 1.89
6 600690 青岛海尔3,742,637 71,484,366.70 1.44
7 600195 中牧股份3,003,752 71,128,847.36 1.43
8 600016 民生银行10,601,186 64,137,175.30 1.29
9 600866 星湖科技6,074,435 61,230,304.80 1.23
10 000401 冀东水泥3,767,803 56,177,942.73 1.13
11 600858 银座股份2,074,490 52,712,790.90 1.06
12 600352 浙江龙盛4,680,800 42,595,280.00 0.86
13 000963 华东医药1,788,129 42,521,707.62 0.86
14 600141 兴发集团2,677,928 38,749,618.16 0.78
15 601699 潞安环能1,126,928 35,250,307.84 0.71
16 600373 *ST鑫新2,296,151 33,799,342.72 0.68
17 000983 西山煤电1,846,650 33,535,164.00 0.68
18 600309 烟台万华2,199,572 32,091,755.48 0.65
19 002024 苏宁电器2,770,009 31,578,102.60 0.64
20 600519 贵州茅台 222,906 28,389,308.16 0.57
21 600415 小商品城1,378,344 26,960,408.64 0.54
22 601166 兴业银行1,140,118 26,256,917.54 0.53
23 601607 上海医药1,510,346 24,739,467.48 0.50
24 600079 人福医药1,508,070 24,129,120.00 0.49
25 601939 建设银行4,340,634 20,400,979.80 0.41
26 601601 中国太保 811,943 18,487,942.11 0.37
27 600000 浦发银行1,301,474 17,700,046.40 0.36
28 601766 中国南车3,314,772 15,977,201.04 0.32
29 600697 欧亚集团 644,700 15,975,666.00 0.32
30 000028 一致药业 552,828 15,810,880.80 0.32
31 600050 中国联通2,806,600 14,959,178.00 0.30
32 601398 工商银行3,662,867 14,871,240.02 0.30
33 600315 上海家化 456,560 13,920,514.40 0.28
34 600422 昆明制药1,361,925 13,905,254.25 0.28
35 600787 中储股份2,020,741 13,397,512.83 0.27
36 000402 金 融 街1,268,100 10,550,592.00 0.21
37 000862 银星能源 742,513 7,581,057.73 0.15
38 600018 上港集团1,785,800 6,803,898.00 0.14
39 600859 王府井 114,165 3,881,610.00 0.08
40 002001 新 和 成 90,350 2,317,477.50 0.05
41 600704 中大股份 154,304 2,184,944.64 0.04
42 600498 烽火通信 64,700 1,612,324.00 0.03
43 002424 贵州百灵 35,809 1,457,784.39 0.03
44 600276 恒瑞医药 32,280 1,261,179.60 0.03
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
37
45 600410 华胜天成 95,480 1,118,070.80 0.02
46 000063 中兴通讯 56,550 1,088,022.00 0.02
47 002262 恩华药业 54,080 1,061,590.40 0.02
48 002296 辉煌科技 22,860 993,952.80 0.02
49 000425 徐工机械 32,400 992,412.00 0.02
50 002028 思源电气 29,700 754,380.00 0.02
51 002123 荣信股份 18,900 604,800.00 0.01
52 600138 中青旅 35,700 539,070.00 0.01
53 600586 金晶科技 43,600 390,656.00 0.01
54 002376 新北洋 4,600 161,460.00 0.00
55 002440 闰土股份 1,000 31,200.00 0.00
56 002441 众业达 500 19,950.00 0.00
57 300094 国联水产 500 7,190.00 0.00
58 002442 龙星化工 500 6,250.00 0.00
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1累计买入金额超出期末基金资产净值2%或前20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期末基金资
产净值比例
（％）
1 600016 民生银行 330,986,639.92 6.67
2 601318 中国平安 232,364,187.49 4.68
3 000858 五 粮 液 231,756,727.19 4.67
4 600028 中国石化 179,384,616.34 3.62
5 601601 中国太保 175,884,493.11 3.54
6 000983 西山煤电 167,643,230.15 3.38
7 601166 兴业银行 133,316,845.12 2.69
8 000401 冀东水泥 124,480,475.57 2.51
9 601939 建设银行 116,856,571.00 2.36
10 600518 康美药业 115,567,732.18 2.33
11 601699 潞安环能 111,395,125.34 2.25
12 600511 国药股份 111,196,978.45 2.24
13 600019 宝钢股份 93,829,804.11 1.89
14 600352 浙江龙盛 92,275,851.99 1.86
15 000898 鞍钢股份 88,458,502.71 1.78
16 600000 浦发银行 85,353,651.02 1.72
17 600866 星湖科技 81,344,023.43 1.64
18 600690 青岛海尔 74,744,267.61 1.51
19 600195 中牧股份 72,730,677.66 1.47
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
38
20 600031 三一重工 69,493,984.89 1.40
注： “买入金额”按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列，不考虑相关交易费用。
7.4.2累计卖出金额超出期末基金资产净值2%或前20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期末基金资
产净值比例
（％）
1 600016 民生银行 233,948,353.77 4.71
2 601601 中国太保 146,560,936.20 2.95
3 000983 西山煤电 112,513,315.90 2.27
4 601318 中国平安 93,615,990.34 1.89
5 601939 建设银行 88,620,418.67 1.79
6 600019 宝钢股份 79,320,812.44 1.60
7 601166 兴业银行 75,278,829.17 1.52
8 000898 鞍钢股份 72,483,067.05 1.46
9 601699 潞安环能 62,561,306.69 1.26
10 600031 三一重工 61,222,611.30 1.23
11 000401 冀东水泥 56,424,159.60 1.14
12 600000 浦发银行 52,594,308.51 1.06
13 600863 内蒙华电 44,988,946.30 0.91
14 600820 隧道股份 39,950,504.04 0.81
15 601398 工商银行 39,926,453.96 0.80
16 600216 浙江医药 37,389,762.96 0.75
17 000937 冀中能源 37,032,082.89 0.75
18 600352 浙江龙盛 36,902,990.55 0.74
19 600737 中粮屯河 27,356,275.41 0.55
20 600058 五矿发展 25,886,963.01 0.52
注： “卖出金额”按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列，不考虑相关交易费用。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票的成本（成交）总额 4,008,027,189.84
卖出股票的收入（成交）总额 1,877,189,556.71
注：“买入股票成本”、“卖出股票收入”均按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)
填列，不考虑相关交易费用。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值
占基金资产净值比
例（％）
1 国家债券 50,560,000.00 1.02
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
39
2 央行票据 1,599,166,000.00 32.23
3 金融债券 749,765,000.00 15.11
其中：政策性金融债 749,765,000.00 15.11
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 590,380,000.00 11.90
6 可转债 - -
7 其他 - -
8 合计 2,989,871,000.00 60.26
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资
产净值比
例（％）
1 0901042 09 央票42 7,000,000 687,120,000.00 13.85
2 0901046 09 央票46 4,000,000 392,560,000.00 7.91
3 1001037 10 央票37 3,000,000 300,240,000.00 6.05
4 080225 08 国开25 3,000,000 300,030,000.00 6.05
5 1081110 10 中铝业CP01 2,500,000 249,875,000.00 5.04
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
7.9 投资组合报告附注
7.9.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查， 或在报
告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
7.9.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
7.9.3期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 787,338.81
2 应收证券清算款 100,495,575.19
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
40
3 应收股利 2,354.40
4 应收利息 25,734,220.83
5 应收申购款 5,198,016.41
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 132,217,505.64
7.9.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.9.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分的
公允价值
占基金资
产净值比
例(%)
流通受限情况说明
1 601318 中国平安 121,825,449.90 2.46 重大资产重组
7.9.6投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于计算中四舍五入的原因，本报告分项之和与合计项之间可能存在尾差。
8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有人户
数(户)
户均持有的
基金份额
持有份额
占总份额比
例
持有份额
占总份额
比例
80,997 67,231.83 460,461,211.11 8.46% 4,985,115,257.51 91.54%
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理公司所有从业人员持有本
开放式基金
453,007.29 0.0083%
9
开放式基金份额变动
单位：份
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
41
基金合同生效日（2010年 2 月11 日）基金份额
总额
6,183,631,055.91
基金合同生效日起至报告期期末基金总申购份
额
200,941,634.86
减：基金合同生效日起至报告期期末基金总赎
回份额
938,996,222.15
基金合同生效日起至报告期期末基金拆分变动
份额
-
本报告期期末基金份额总额 5,445,576,468.62
10
重大事件揭示
10.1
基金份额持有人大会决议
本报告期内没有召开基金份额持有人大会。
10.2
基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
本报告期内基金管理人没有发生重大人事变动。
本报告期内基金托管人的专门基金托管部门没有发生重大人事变动。
10.3
涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期内没有发生涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
10.4
基金投资策略的改变
本报告期内基金投资策略没有发生改变。
10.5 报告期内改聘会计师事务所情况
本报告期内没有改聘会计师事务所。
10.6
管理人、托管人及其高级管理人员受监管部门稽查或处罚的情况
本报告期内管理人、托管人及其高级管理人员没有受到监管部门稽查或处罚。
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
42
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
股票交易 应支付该券商的佣金 备注
券商名称 交易单元数量
成交金额
占当期
股票成
交总额
的比例
佣金
占当期佣
金总量的
比例
申银万国证
券股份有限
公司
1 2,539,221,108.19 43.19% 2,158,337.83 43.66%
-
华泰联合 1 1,423,200,427.90 24.21% 1,156,358.65 23.39% -
东方证券股
份有限公司
1 1,158,343,490.90 19.70% 984,593.74 19.92%
-
中信证券股
份有限公司
1 758,233,090.56 12.90% 644,494.59 13.04%
-
中国国际金
融公司
1 - - - -
-
光大证券股
份有限公司
1 - - - -
-
安信证券股
份有限公司
1 - - - -
-
注：1、专用交易单元的选择标准和程序：根据中国证监会《关于加强证券投资基金监
管有关问题的通知》 （证监基字<1998>29 号）及《关于完善证券投资基金交易席位制度有
关问题的通知》的有关规定，本公司制定了租用证券公司专用交易单元的选择标准和程序。
本公司租用证券公司专用交易单元的选择标准主要包括：券商基本面评价（财务状况、经营
状况） 、券商研究机构评价（报告质量、及时性和数量） 、券商每日信息评价（及时性和有效
性）和券商协作表现评价等方面。本公司租用证券公司专用交易单元的选择程序：首先根据
租用证券公司专用交易单元的选择标准形成《券商研究所服务质量评分表》 ，然后根据评分
高低进行选择基金专用交易单元并与其签订交易单元租用协议。
2、报告期内租用证券公司交易单元的变更情况：2010 年 2月新租华泰联合证券有限责
任公司的深圳交易所交易单元和申银万国证券股份有限公司的上海交易所交易单元；2010
年 3 月新增中国国际金融公司的深圳交易所交易单元和安信证券股份有限公司、 中信证券股
份有限公司、东方证券股份有限公司和光大证券股份有限公司的上海交易所交易单元各一
个。
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
43
10.7.2基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
债券交易 回购交易 权证交易
券商名称
成交金额
占当期
债券成
交总额
的比例
成交金额
占当期回
购成交总
额的比例
成交金额
占当期
权证成
交总额
的比例
申银万国证
券股份有限
公司
- -40,490,800,000.00 97.12% - -
华泰联合 - - - - - -
东方证券股
份有限公司
- - 300,000,000.00 0.72% - -
中信证券股
份有限公司
- - 900,000,000.00 2.16% - -
中国国际金
融公司
- - - - - -
光大证券股
份有限公司
- - - - - -
安信证券股
份有限公司
- - - - - -
10.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
关于增加中国民生银行股份有限公司为中
银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金
代销机构的公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
www.bocim.com
2010-1-4
2
中银基金管理有限公司关于旗下部分基金
新增国信证券股份有限公司为代销机构的
公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
www.bocim.com
2010-1-5
3
关于增加中信银行股份有限公司为中银蓝
筹精选灵活配置混合型证券投资基金代销
机构的公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
www.bocim.com
2010-1-5
4
中银基金管理有限公司关于增加中信万通
为中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资
基金代销机构的公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
www.bocim.com
2010-1-9
5 中银基金管理有限公司关于增加银河证券 《中国证券报》、 2010-1-9
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
44
为中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资
基金代销机构的公告
《上海证券报》、
《证券时报》、
www.bocim.com
6
中银基金管理有限公司关于增加广发华福
证券为代销机构并开通定投业务及网上交
易费率优惠业务的公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
www.bocim.com
2010-1-15
7
中银基金管理有限公司关于增加广发证券
和天相投顾为中银蓝筹精选灵活配置混合
型证券投资基金代销机构的公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
www.bocim.com
2010-1-19
8
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基
金基金合同生效公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
www.bocim.com
2010-2-12
9
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基
金开放日常申购和赎回业务公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
www.bocim.com
2010-3-31
10 中银基金管理有限公司关于旗下中银蓝筹
精选灵活配置混合型证券投资基金开通基
金网上直销定期定额申购业务并实施相关
优惠的公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
www.bocim.com
2010-3-31
11 中银基金管理有限公司关于中银蓝筹精选
灵活配置混合型证券投资基金开通建设银
行基金定期定额申购业务及开展相关费率
优惠活动的公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
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2010-3-31
12 中银基金管理有限公司关于旗下中银蓝筹
精选灵活配置混合型证券投资基金开通交
通银行基金定期定额投资业务及参与定投
优惠活动的公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
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2010-3-31
13 中银基金管理有限公司关于旗下中银蓝筹
精选灵活配置混合型证券投资基金在民生
银行、中信银行、招商银行开通基金定期定
额投资业务的公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
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2010-3-31
14 中银基金管理有限公司关于旗下中银蓝筹
精选灵活配置混合型证券投资基金开通中
国银行网银申购、定投业务及参与相关费率
优惠活动的公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
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2010-3-31
15 中银基金管理有限公司关于旗下中银蓝筹
精选灵活配置混合型证券投资基金在中银
直销、中国银行、交通银行、民生银行、中
信银行、招商银行开通基金转换业务的公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
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2010-3-31
16 中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基 《中国证券报》、 2010-3-31
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
45
金网上交易申购费率优惠公告 《上海证券报》、
《证券时报》、
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17
中银基金管理有限公司关于旗下基金开通
工商银行网上申购费率优惠活动的公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
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2010-4-1
18
中银基金管理有限公司关于旗下七只基金
在中信银行开展网银申购（包括网银定投）
费率优惠活动的公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
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2010-5-28
19
中银基金管理有限公司关于旗下开放式基
金暂不参加中信银行网银定期定额投资费
率优惠活动的公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
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2010-6-2
20
中银基金管理有限公司关于增加天风证券
有限责任公司为代销机构的公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
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2010-6-28
21
中银基金管理有限公司关于旗下七只基金
在交通银行开展网银申购费率优惠活动的
公告
《中国证券报》、
《上海证券报》、
《证券时报》、
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2010-6-28
11 影响投资者决策的其他重要信息
根据中国证监会《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》 （中国证券监督管
理委员会公告［2008］38 号）以及中国证券业协会《关于发布中证协（SAC）基金行业股票
估值指数的通知》 （中证协发[2009]97 号）的有关规定，经与托管银行中国招商银行股份有
限公司商定，自 2010 年 6 月 30 日起，本基金管理人对本基金持有证券中国平安（代码：
601318）采用“指数收益法”予以估值，并对相关的基金资产净值进行了调整，在确定指数
时采用中证协 SAC 行业指数作为计算依据。上述调整已按要求公告。
12
备查文件目录
12.1 备查文件目录
1、中国证监会批准中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金募集的文件；
2、 《中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金基金合同》 ；
中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金 2010年半年度报告
46
3、 《中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金托管协议》 ；
4、 《中银蓝筹精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》 ；
5、基金管理人业务资格批件、营业执照、公司章程；
6、基金托管人业务资格批件、营业执照；
7、报告期内在指定报刊上披露的各项公告；
8、中国证监会要求的其他文件。
12.2 存放地点
基金管理人和基金托管人的办公场所，部分文件同时登载于基金管理人互联网站。
12.3 查阅方式
投资者可登录基金管理人互联网站查阅，或在营业时间内至基金管理人或基金托管人的
办公场所免费查阅。
中银基金管理有限公司
二〇一〇年八月二十八日
