兴 业 合 润 分 级 股 票 型 证 券 投 资 基 金
2010 年 半 年度 报 告
2010 年 6 月 30 日
基 金 管 理 人 ： 兴 业 全 球 基 金 管 理 有 限 公 司
基 金 托 管 人 ： 招 商 银 行 股 份 有 限 公 司
报 告 送 出 日 期 ： 二 〇 一 〇 年 八 月 二 十 八 日
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
2
§1 重 要 提 示 及 目 录
1.1 重 要提 示
基金管理人的董事会、 董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈
述或重大遗漏， 并对其内容的真实性、 准确性和完整性承担个别及连带的法律责
任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金的托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2010 年 8 月
26 日复 核了本 报告 中 的财务 指标 、 净值 表现 、利润 分配情 况、 财务 会计报 告、
投资组合报告等内容， 保证复核内容不存在虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏。
本基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不
保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在作出投资决策
前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2010 年 4 月 22 日 （基金合同生效
日）起至 6 月 30 日止。
1.2 目 录
§1 重要提示及目录............................................................................................... 2
1.1 重要提示........................................................................................................... 2
1.2 目录................................................................................................................... 2
§2 基金简介........................................................................................................... 4
2.1 基金基本情况................................................................................................... 4
2.2 基金产品说明................................................................................................... 4
2.3 基金管理人和基金托管人............................................................................... 5
2.4 信息披露方式................................................................................................... 5
2.5 其他相关资料................................................................................................... 5
§3 主要财务指标和基金净值表现....................................................................... 6
3.1 主要会计数据和财务指标............................................................................... 6
3.2 基金净值表现................................................................................................... 6
§4 管理人报告....................................................................................................... 8
4.1 基金管理人及基金经理情况........................................................................... 8
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明................................... 9
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明............................................... 9
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现说明................................. 10
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望..............................11
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明..........................................11
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
3
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明............................................. 12
§5 托管人报告..................................................................................................... 12
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明................................................. 12
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、 净值计算、 利润分配等情况
的说明......................................................................................................................... 12
5.3 托 管 人 对 本 半 年 度 报 告 中 财 务 信 息 等 内 容 的 真 实 、 准 确 和 完 整 发 表 意 见
………………………………………………………………………..…..…..12
§6 半年度财务会计报告（未经审计）............................................................. 13
6.1 资产负债表..................................................................................................... 13
6.2 利润表............................................................................................................. 14
6.3 所有者权益（基金净值）变动表................................................................. 15
6.4 报表附注......................................................................................................... 16
§7 投资组合报告................................................................................................. 38
7.1 期末基金资产组合情况................................................................................. 38
7.2 期末按行业分类的股票投资组合................................................................. 39
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细..... 39
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动............................................................. 41
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合......................................................... 42
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细. 43
7.7 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 名 的 所 有 资 产 支 持 证 券 投 资
明细 …………………………………………………………………………....…..43
7.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细. 43
7.9 投资组合报告附注......................................................................................... 43
§8 基金份额持有人信息..................................................................................... 44
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构..................................................... 44
8.2 期末上市基金前十名持有人......................................................................... 44
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况............................. 45
§9 开放式基金份额变动..................................................................................... 45
§10 重大事件揭示................................................................................................. 46
10.1 基金份额持有人大会决议............................................................................. 46
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动............. 46
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼................................. 46
10.4 基金投资策略的改变..................................................................................... 46
10.5 报告期内改聘会计师事务所情况................................................................. 46
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受监管部门稽查或处罚的情况......... 46
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况..................................................... 46
10.8 其他重大事件................................................................................................. 47
§11 备查文件目录................................................................................................. 49
11.1 备查文件目录................................................................................................. 49
11.2 存放地点......................................................................................................... 49
11.3 查阅方式......................................................................................................... 49
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
4
§2 基 金 简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名称 兴业合润分级股票型证券投资基金
基金简称 兴业合润分级股票
基金主代码 163406
基金运作方式 契约型上市开放式
基金合同生效日 2010年4月22日
基金管理人 兴业全球基金管理有限公司
基金托管人 招商银行股份有限公司
报告期末基金份额
总额
3,114,111,768.42份
基金份额上市的证
券交易所
深圳证券交易所
上市日期 2010年5月31日
下属分级基金的基
金简称
兴业合润 分级股票 合润A 合润B
下属分级基金的交
易代码
163406 150016 150017
报告期末下属分级
基金的份额总额
2,874,499,258.42 份 95,845,004.00份 143,767,506.00份
2.2 基 金产 品说明
投资目标
本基金通过定量与定性相结合精选股票， 以追求当期收益
与实现长期资本增值。
投资策略
本基金以定性与定量研究相结合， 在股票与债券等资产类
别之间进行资产配置。 本基金通过动态跟踪海内外主要经
济体的GDP 、 CPI 、 利率 等宏观经济指标， 以及估值水平、
盈利预期、 流动性、 投 资者心态等市场指标， 确定未来市
场变动趋势。 本基金通过全面评估上述各种关键指标的变
动趋势， 对股票、 债券等大类资产的风险和收益特征进行
预测。
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
5
业绩比较基准 80%× 沪深300指数＋20%× 中证国债指数
风险收益特征
本基金为股票型基金产品， 基金资产整体的预期收益和预
期风险均较高，属于较高风险、较高收益的基金品种。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管 人
项目
基金管理人 基金托管人
名称
兴业全球基金管理有限公司 招商银行股份有限公司
姓名 杜建新 张燕
联系电话
021-58368998 0755-83199084
信 息 披 露
负责人
电子邮箱
dujx@xyfunds.com.cn yan_zhang@cmbchina.com
客户服务电话 4006780099，021-38824536 95555
传真 021-58368858 0755-83195201
注册地址
上海市黄浦区金陵东路 368
号
深圳市深南大道 7088 号招
商银行大厦
办公地址
上海市张杨路 500 号时代广
场 20 楼
深圳市深南大道 7088 号招
商银行大厦
邮政编码 200122 518040
法定代表人 兰荣 秦晓
2.4 信 息披 露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报
登 载 基 金 半 年 度 报 告 正 文 的 管 理 人
互联网网址
www.xyfunds.com.cn
基金半年度报告备置地点 基金管理人、基金托管人的办公场所
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 中国北京市西城区金融大街 27
号投资广场 22-23 层
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
6
§3 主 要 财 务 指 标 和 基 金 净 值 表 现
3.1 主 要会 计数据 和财 务指 标
金额单位：人民币元
3.1.1 期 间数 据和 指标
报 告期 （2010 年 4 月 22 日 （基金 合同 生效日 ）
至 2010 年 6 月 30 日）
本期已实现收益 -95,958,709.79
本期利润 -249,278,572.29
加权平均基金份额本期利润 -0.0761
本期加权平均净值利润率 -7.80%
本期基金份额净值增长率 -7.80%
3.1.2 期 末数 据和 指标 报 告期 末(2010 年 6 月 30 日)
期末可供分配利润 -242,928,139.25
期末可供分配基金份额利润 -0.0780
期末基金资产净值 2,871,183,629.17
期末基金份额净值 0.9220
3.1.3 累 计期 末指 标 报 告期 末(2010 年 6 月 30 日)
基金份额累计净值增长率 -7.80%
注： 1、 上述财务指标采 用的计算公式， 详见中国证券监督管理委员会发布的 《证
券投资基金信息披露编报规则第 1 号< 主要财务指标的计算及披露> 》 、 《证券投资
基金会计核算业务指引》等相关法规。
2、本 期已 实现收 益指 基金本 期利 息收入 、投 资收益 、其 他收入 （不 含公允
价值变动收益） 扣除相关费用后的余额， 本期利润为本期已实现收益加上本期公
允价值变动收益。
3、上 述基 金业绩 指标 不包括 持有 人认购 或交 易基金 的各 项费用 （例 如：开
放式基 金的申 购赎 回费 、红利 再 投资 费、 基金 转换费 等） ， 计入 费用 后实际 收益
水平要低于所列数字。
4、本基金成立于 2010 年 4 月 22 日，截止 2010 年 6 月 30 日，本基 金成立
不满六个月。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净 值增长 率及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较
阶 段
份 额净 值
增 长率①
份 额净 值
增 长率 标
准 差②
业 绩比 较
基 准收 益
率③
业 绩比 较
基 准收 益
率 标准 差
④
①－ ③ ②－ ④
过去一个月 -5.26% 1.02% -6.08% 1.33% 0.82% -0.31%
自 基 金 合 同
生效起至今
-7.80% 0.90% -16.68% 1.48% 8.88% -0.58%
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
7
注： 本基金业绩比较基准的选取上主要基于如下考虑： 沪深 300 指数和中证
国债指数具有较强的代表性。沪深 300 指数选 择中国 A 股市场市值 规模最大、
流动性强和基本因素良好的 300 家上市公司作 为样本股，充分反映了 A 股市场
的行业代表性，描述了沪深 A 股市场的总体 趋势，是目前市场上较有影响力的
股票投资业绩比较基准。 中证国债指数反映了交易所国债整体走势， 是目前市场
上较有影响力的债券投资业绩比较基准。
本基金的业绩基准指数按照构建公式每交易日进行计算，按下列公式计算：
Return
t
=80%×( 沪深 300 指数
t
/ 沪深 300 指 数
t-1
-1)+20％×( 中证国 债指数
t
/
中证国债指数
t-1
-1)
Benchmark
t
= （1+Return
t
）×Benchmark
t-1
其中，t =1，2，3，…T ，T 表示时间截至日。
3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 份 额 累 计 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比
较 基准 收益率 变动 的比较
兴业合润分级股票型证券投资基金
份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
（2010 年 4 月 22 日至 2010 年 6 月 30 日）
注：1、净值表现所取数据截至到 2010 年 6 月 30 日。
2、按 照《 兴业合 润分 级股票 型证 券投资 基金 基金合 同》 的规定 ，本 基金应
自 2010 年 4 月 22 日成立起六个月内， 达到本基金合同规定的比例限制及本基金
投资组合的比例范围，目前本基金还在建仓期内。
3、本基金成立于 2010 年 4 月 22 日，截止 2010 年 6 月 30 日，本基 金成立
不满一年。
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
8
§4 管 理 人 报 告
4.1 基 金管 理人 及基金 经理 情况
4.1.1 基 金管 理人 及其管 理基 金的经 验
兴业全球基金管理有限公司是经中国证监会（证监基字[2003]100 号 文）批
准， 于 2003 年 9 月 30 日 成立。 2008 年 1 月 2 日， 中国证监会批准 （证监许可[2008]6
号）了公司股权变更申请，全球人寿保险国际公司（AEGON International N.V ）
受让本公司股权并成为公司股东。 股权转让完成后， 兴业证券股份有限公司的出
资占注册资本的 51% ，全球人寿保险国际公司的出资占注册资本的 49% 。同时
公司名称由“ 兴业基金管理有限公司” 更名为“ 兴业全球人寿基金管理有限公司” 。
2008 年 7 月 7 日， 经中国证监会批准 （证监许可[2008]888 号文） ， 公司名称由
“ 兴业全球人寿基金管理有限公司” 变更为“ 兴 业全球基金管理有限公司” ，同时，
公司注册资本由人民币 1.2 亿元变更为人民币 1.5 亿元。
截止 2010 年 6 月 30 日， 公司旗下管理着八只基金， 分别为兴业可转债混合
型证券投资基金、 兴业趋势投资混合型证券投资基金 （LOF ） 、 兴业货币市场证
券投资基金、 兴业全球视野股票型证券投资基金、 兴业社会责任股票型证券投资
基金、 兴业有机增长灵活配置混合型证券投资基金、 兴业磐稳增利债券型债券投
资基金、兴业合润分级股票型证券投资基金。
4.1.2 基 金经 理（ 或基金 经理 小组） 及基 金经理 助理 的简介
任 本基 金的基 金经 理期限
姓 名 职 务
任 职日 期 离 任日 期
证 券从
业 年限
说 明
张惠萍 本 基 金
基 金 经
理
2010-04-22 - 7 年 1976 年 生 ， 经 济 学 硕
士。 2002 年 6 月加入兴
业 基 金 管 理 有 限 公 司
（筹） ， 历任兴业基金管
理 有 限公 司研 究 策划 部
行 业 研究 员、 兴 业趋 势
投 资 混合 型证 券 投资 基
金 （LOF ） 基 金 经 理 助
理；2008 年 1 月 31 日
起 至 今任 兴业 趋 势投 资
混 合 型 证 券 投 资 基 金
（LOF ）基金经理。
王海涛 基 金 管
理 部 总
监 助 理
2010-05-25 - 4 年 1972 年生， 沃顿商学院
MBA 。历任 DEC 中国
有 限 公司 工程 师 ，中 国
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
9
兼 本 基
金 基 金
经理
惠 普 沈阳 分公 司 部门 经
理 ， 北京 百特 赛 威计 算
机 网 络 有 限 公 司 总 经
理 ， 美 国 Business
Excellence Inc. 投 资 经
理 ， 摩根 士丹 利 亚洲 有
限 公 司全 球财 富 管理 部
副总裁。
注：1 、职务 指截 止报 告期末 的职 务 （报 告期 末仍在 任的） 或离 任前 的职务 （报
告期内离任的） 。
2、任 职日 期指基 金合 同生效 之日 （基金 成立 时即担 任基 金经理 ）或 公司作
出聘任 决定之 日（ 基金 成立后 担 任基 金经 理） ；离任 日期指 公司 作出 解聘决 定之
日。
3 、“ 证 券 从 业年 限” 按照 中 国 证 券 业协 会 《 证券 业 从 业 人 员资 格 管 理办 法》
的相关规定计算。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基 金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内， 本基金管理人严格遵循了 《证券投资基金法》 及其各项实施细
则、 《兴业合润分级股票型证券投 资基金基金合同》 和其他相关法律法规的规定，
本着诚实信用、 勤勉尽责、 取信于 市场、 取信于社会的原则管理和运用基金资产，
为基金份额持有人谋求最大利益。 本报告期内， 基金投资管理符合有关法规和基
金合同的规定， 无违法违规、 未履行基金合同承诺或损害基金份额持有人利益的
行为。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平 交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制 度的执 行情 况
本报告期内， 本基金管理人 严格按照 《证券投资基金法》 、 《证券投 资基金
管理公司公平交易制度指导意见》 及公司相关制度等规定， 从投资授权、 研究分
析、 投资决策、 交易执行、 业绩评估等环节严格把关， 确保各投资组合之间得到
公平对待，保护投资者的合法权益。
4.3.2 本 投资 组合 与其他 投资 风格相 似的 投资组 合之 间的业 绩比 较
目前， 本基金管理人管理的投资组合中没有与本基金投资风格相似的投资组
合，暂无法对本基金的投资业绩进行比较。
4.3.3 异 常交 易行 为的专 项说 明
本报告期内，未发现可能导致不公平交易和利益输送的异常交易情况。
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
10
4.4 管 理人 对报告 期内 基金 的 投资 策略和 业绩 表现说 明
4.4.1 报 告期 内基 金投资 策略 和运作 分析
2010 年上 半年 ，国 内 宏观经 济总 体运 行平 稳 ，企业 延续 去年 的盈 利 复苏 趋
势， 但流动性的逐步收紧和“ 政策退出” 的预期 在一定程度上压制了股市上涨的空
间。 一季度上证指数基本在 2900～3300 点区间内窄幅震荡， 但结构性热点纷呈，
区域振兴、 创业板、 手机支付、 战略新兴产业等主题投资此起彼伏， 而在未来经
济结构转型中处于不利地位的金融、 地产、 钢铁、 水泥、 煤炭等传统行业尽管估
值较低却纷纷被投资者抛弃， 股价出现较大幅度的调整。 进入二季度，A 股市场
结束了一季度以来的震荡盘整行情， 指数出现了大幅下跌， 从 4 月份高点位置最
大跌幅超过 25% ， 股指最初的下跌主要受国家对地产行业出台较为严厉的调控政
策， 导致地产股以及地产相关产业链板块的大幅调整， 后续受国内银行大规模融
资以及对地方融资平台担忧的影响， 银行股也出现了一定幅度的调整。 而欧洲债
务危机引发了对全球经济复苏放缓甚至二次探底的担忧， 也是制约境内外股市表
现 的 重 要 因 素 。 而 年 初 以 来 表 现 强 劲 的 代 表“ 结 构 转 型” 的 新 兴 产 业 由 于 估 值 过
高， 在 6 月份也出现了较为激烈的估值回归； 基金普遍超配的医药股在药品降价
预期的触发下也成为大家快速杀跌的板块。 从指数和行业的表现来看， 上半年中
小板综指跌幅 9.25% ，而同期沪深 300 指数跌 幅 27.98% ，中小板股票要远远跑
赢沪深 300 所代表的大盘股。 按照申万行业指数， 跌幅最小的行业依次为电子元
器件、 医药生物、 食品 饮料、 餐饮旅游， 跌幅 较大的行业分别为黑色金属、 化工、
房地产、采掘。
本基金在 4 月底成立并开始建仓， 当时权重股已经经历了一波下跌， 而中小
市值的股票仍在高位， 因此从均衡配置的角度， 配置了中长期相对看好的稳定增
长板块， 如医药、 商业零售， 也配置了一部分前期调整较多的地产、 家电等周期
类股票， 同时符合结构转型的新兴产业中也精选了一些新能源汽车、 节能环保类
股票， 由 于在建仓初期仓位快速提升至 30% 左右， 导致基金净值在市场最初的下
跌中受到了损失，尤其在指数从 2500 点位置 快速下挫的过程中，净值下跌的速
度较快。在 6 月底左右，基于对政策放松的预期以及估值的角度增加了对银行、
煤炭、 水泥、 地产等低估值周期类股票的配置， 迎接可能的超跌反弹和估值纠偏
行情。
4.4.2 报 告期 内基 金的业 绩表 现
本基金成立以来至 2010 年 6 月 30 日基金份额净值下跌 7.80% ， 同期基金业
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
11
绩比较基准下跌 16.68% ，超越业绩比较基准 8.88 个百分点左右。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证 券 市场 及行业 走势 的简要 展望
展望下半年， 国内宏观经济增速会有所放缓， 但不会出现急速下滑。 从出口
角度看， 下半年的形势将不容乐观， 欧洲受债务危机的影响， 经济复苏的进程会
放慢； 美国在就业没有明显改善的情况下， 消费者信心指数大幅波动， 尤其在一
系列刺激政策面临到期的情况下， 消费需求有所回落。 从国内投资看， 尽管商品
房投资增速会下滑， 但保障性住房的投资可在一定程度上加以弥补， 再加上下半
年中央财政投资力度可能会加大， 使得下半年的投资增速可以保持相对平稳， 不
会出现大幅下滑。 从企业微观层面看， 下半年部分行业的环比利润增速将面临下
滑，但要出现 08 年下半年那种极端恶劣的情形可能性较小。
从证券市场来看， 上半年市场已经承受了以银行为主的巨大的融资压力， 下
半年这方面的压力会大大减轻，政策调控和流动性方面的压力也会好于上半年，
市场投资环境会相对宽松， 目前周期类股票的股价中已经包含了对未来经济下滑
或结构转型的较为悲观预期， 周期类股票存在超跌反弹和估值修复的机会， 但从
中长期来看医药、 消费仍是未来具备较大成长空间的行业， 代表结构转型的一些
新兴产业个股在估值趋于合理后也同样存在投资机会。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金 估 值程 序等事 项的 说明
本基金管理人按照最新的估值准则、 证监会相关规定和基金合同关于估值的
约定， 对基金 投资 品种 进行估 值 。具 体估 值流 程为：1、估 值委 员会 制定旗 下基
金的估值政策和流程，选取适当的估值方法、定期对估值政策和程序进行评价。
采用的基金估值方法、 政策和程序应经估值委员会审议， 并报管理层批准后方可
实施。2、估值方法确立后，由 IT 人员或 IT 人员协助估值系统开发商及时对系
统 中 的 参 数 或 模 型 作 相 应 的 调 整 或 对 系 统 进 行 升 级 ， 以 适 应 新 的 估 值 方 法 的 需
要。3 、基金 会计 具体 负责执 行估 值 委员 会确 定的估 值策略 ，并 通过 与托管 行核
对等方 法确保 估值 准确 无误；4、 投 资人 员（ 包括基 金经理 ）积 极关 注市场 环境
变 化 及 证 券 发 行 机 构 有 关 影 响 证 券 价 格 的 重 大 事 件 等 可 能 对 给 估 值 造 成 影 响 的
因素， 并就可 能带 来的 影响提 出 建议 和意 见；5、监 察稽核 人员 参与 估值方 案的
制定， 确保估值方案符合相关法律法规及基金合同的约定， 定期对估值流程、 系
统估值模型及估值结果进行检查， 确保估值委员会决议的有效执行， 负责基金估
值业务的定期和临时信息披露。
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
12
上述参与估值流程人员均具有 3 年以上相关工作经历， 具备估值业务所需的
专业胜任能力。上述参与估值流程各方之间不存在重大利益冲突。
本基金未签订任何与估值相关的定价服务。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金 利 润分 配情况 的说 明
根据本基金基金合同的约定， 本基金不进行收益分配， 运作期内也不单独对
合润 A 份额与合润 B 份额进行收益分配。
§5 托 管 人 报 告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人 遵 规守 信情况 声明
托管人声明， 在本报告期内， 基金托管人——招商银行股份有限公司不存在
任何损害基金份额持有人利益的行为， 严格遵守了 《中华人民共和国证券投资基
金法》及其他有关法律法规、基金合同，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。
5.2 托 管 人 对 报 告 期 内 本 基 金 投 资 运 作 遵 规 守 信 、 净 值 计 算 、 利 润 分 配 等
情 况的 说明
本报告期内基金管理人在投资运作、 基金资产净值的计算、 利润分配、 基金
份额申购赎回价格的计算、 基金费用开支等问题上， 不存在任何损害基金份额持
有人利益的行为， 严格遵守了 《中华人民共和国证券投资基金法》 等有关法律法
规，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。
5.3 托 管 人 对 本 半 年 度 报 告 中 财 务 信 息 等 内 容 的 真 实 、 准 确 和 完 整 发 表 意
见
本半年度报告中财务指标、 净值表现、 财务会计报告、 利润分配、 投资组合
报告等内容真实、准确和完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
13
§6 半 年 度 财 务 会 计 报 告 （ 未 经 审 计 ）
6.1 资 产负 债表
会计主体：兴业合润分级股票型证券投资基金
报告截止日：2010 年 6 月 30 日
单位：人民币元
资 产 附 注号
本 期末
2010 年 6 月 30 日
资 产：
银行存 款 6.4.7.1 1,204,389,018.79
结算备 付金 20,364,432.77
存出保 证金 -
交易性 金融资产 6.4.7.2 1,624,104,651.28
其中： 股票投资 1,369,280,200.88
基 金投资 -
债券投资 254,824,450.40
资产支持证券投资 -
衍生金 融资产 6.4.7.3 -
买入返 售金融资产 6.4.7.4 -
应收证 券清算款 64,810,951.31
应收利 息 6.4.7.5 564,201.67
应收股 利 -
应收申 购款 1,862,200.22
递延所 得税资产 -
其他资 产 6.4.7.6 58,812.95
资产总 计 2,916,154,268.99
负 债和 所有者 权益 附 注号
本 期末
2010 年 6 月 30 日
负 债：
短期借 款 -
交易性 金融负债 -
衍生金 融负债 -
卖出回 购金融资产款 -
应付证 券清算款 -
应付赎 回款 34,870,379.76
应付管 理人报酬 3,825,524.15
应付托 管费 637,587.36
应付销 售服务费 -
应付交 易费用 6.4.7.7 5,416,967.33
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
14
应交税 费 -
应付利 息 -
应付利 润 -
递延所 得税负债 -
其他负 债 6.4.7.8 220,181.22
负债合 计 44,970,639.82
所 有者 权益：
实收基 金 6.4.7.9 3,114,111,768.42
未分配 利润 6.4.7.10 -242,928,139.25
所有者 权益合计 2,871,183,629.17
负债和 所有者权益总计 2,916,154,268.99
注： 1、 报告截止日 2010 年 6 月 30 日， 兴业合润分级股票基金份额净值为 0.9220
元， 份额总额 2,874,499,258.42 份； 合润 A 基金份额参考净值为 1.0000 元， 份额
总 额 95,845,004.00 份 ； 合 润 B 基 金 份 额 参 考 净 值 为 0.8700 元 ， 份 额 总 额
143,767,506.00 份。
2、 本基金合同于 2010 年 4 月 22 日生效， 本报表实际编制期间为 2010 年 4
月 22 日（基金合同生效日）至 2010 年 6 月 30 日，不满六个月。
6.2 利 润表
会计主体：兴业合润分级股票型证券投资基金
本报告期：2010 年 4 月 22 日（基金合同生效日） 至 2010 年 6 月 30 日
单位：人民币元
项 目 附 注号
本 期
2010 年 4 月 22 日（基金 合同 生
效 日） 至 2010 年 6 月 30 日
一 、收 入 -229,544,053.45
1.利息收入 3,475,556.03
其中：存款利息收入 6.4.7.11 2,338,943.58
债券利息收入 391,456.92
资产支持证券利息收入 -
买入返售金融资产收入 745,155.53
其他利息收入 -
2.投资收益（损失以“-” 填列） -80,117,556.90
其中：股票投资收益 6.4.7.12 -83,396,423.93
基金投资收益 -
债券投资收益 6.4.7.13 -
资产支持证券投资收益 -
衍生工具收益 6.4.7.14 -
股利收益 6.4.7.15 3,278,867.03
3. 公 允 价 值 变 动 收 益 （ 损 失 以“-” 6.4.7.16 -153,319,862.50
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
15
号填列）
4.汇兑收益（损失以“ －” 号填列） -
5.其他收入（损失以“-” 号填列） 6.4.7.17 417,809.92
减 ：二 、费用 19,734,518.84
1．管理人报酬 6.4.10.2.1 9,053,728.73
2．托管费 6.4.10.2.2 1,508,954.78
3．销售服务费 -
4．交易费用 6.4.7.18 9,066,624.49
5．利息支出 -
其中：卖出回购金融资产支出 -
6．其他费用 6.4.7.19 105,210.84
三 、 利 润 总 额 （ 亏 损 总 额 以“-” 号
填 列）
-249,278,572.29
减：所得税费用 -
四 、 净利 润 （ 净亏损 以“-”号 填 列 ） -249,278,572.29
注：本基金合同于 2010 年 4 月 22 日生效，上表中“ 本期” 指 2010 年 4 月 22
日至 2010 年 6 月 30 日期间，不满六个月。
6.3 所 有者 权益（ 基金 净值 ） 变动 表
会计主体：兴业合润分级股票型证券投资基金
本报告期：2010 年 4 月 22 日（基金合同生效日） 至 2010 年 6 月 30 日
单位：人民币元
本 期
2010 年 4 月 22 日（ 基金 合同 生效日 ）至 2010 年 6 月
30 日
项 目
实 收基 金 未 分配 利润 所 有者 权益合 计
一 、 期 初 所 有 者 权 益
（基金净值）
3,328,967,444.30 - 3,328,967,444.30
二、 本期 经营活动产生
的基金净值变动数 （本
期利润）
- -249,278,572.29 -249,278,572.29
三、 本期 基金份额交易
产 生 的 基 金 净 值 变 动
数 （ 净 值 减 少 以“-” 号
填列）
-214,855,675.88 6,350,433.04 -208,505,242.84
其中：1.基金申购款 41,508,427.01 -1,057,318.33 40,451,108.68
2.基金赎回款 -256,364,102.89 7,407,751.37 -248,956,351.52
四、 本期 向基金份额持
有 人 分 配 利 润 产 生 的
基金净值变动 （净值减
少以“-” 号填列）
- - -
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
16
五 、 期 末 所 有 者 权 益
（基金净值）
3,114,111,768.42 -242,928,139.25 2,871,183,629.17
注：本基金合同于 2010 年 4 月 22 日生效，上表中“ 本期” 指 2010 年 4 月 22
日至 2010 年 6 月 30 日期间，不满六个月。
报告附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4，财务报表由下列负责人签署：
基金管理公司负责人： 兰荣， 主管会计工作负责人： 杨东， 会计机构负责人：
詹鸿飞
6.4 报 表附 注
6.4.1 基 金基 本情 况
兴业 合润 分级股 票型证 券投资基 金( 以下简 称“ 本基金”) ， 系经中 国证 券监督
管理委员会 （以下简 称“ 中国证 监会” ）证监 基 金字[2010]299 号文《关于同意兴
业合润分级股票型证券投资基金募集的批复》 的核准， 由兴业全球基金管理有限
公司 （原名“ 兴业基金管理有限公司” ） 作为发起人向社会公开发行募集， 基金合
同于 2010 年 4 月 22 日 正式生效 ，首次设立募集规模为 3,328,967,444.30 份基金
份额。 本基金为契约型上市开放式， 存续期限不定。 本基金的基金管理人及注册
登记机构为兴业全球基金管理有限公司，基金托管人为招商银行股份有限公司。
本基 金投资范围为具有良好 流动性的金融工具， 包括依法公开发行上市的股
票、 国债、 金融债、 企业债、 公司 债、 回购、 央行票据、 可转换债券、 权证、 资
产支持证券以及经中国证监会批准允许基金投资的其它金融工具。
本基 金的业绩比较基准为：80%× 沪深 300 指 数＋20%× 中证国债指 数。
6.4.2 会 计报 表的 编制基 础
本财 务报表系按照中国财政 部 2006 年 2 月颁布的《企业会计准则—基本准
则》和 38 项具体会计 准则、其后颁布的应用指南、解释以及其他相关规定（以
下合称“ 企业会计准则” ） 编制， 同时， 对于在 具体会计核算和信息披露方面， 也
参考了 中国证 券业 协会 制定的 《 证券 投资 基金 会计核 算业务 指引 》 、 中国证 监会
制定的 《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》 、 《关于证券投资基
金执行< 企业会计准则> 估值业务及份额净值计价有关事项的通知》 、 《证券投资基
金信息披露管理办法》 、 《证券投资基金信息披露内容与格式准则》 第 2 号 《年度
报告的内容与格式》 、 《证券投资基金信息披露编报规则》 第 3 号 《会计报表附注
的编制及披露》 、 《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号< 年度报 告和半年度
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
17
报告> 》及其他中国证监会颁布的相关规定。
6.4.3 遵 循企 业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明
本 财 务报 表符 合企 业 会计 准 则的 要求 ，真 实、完 整 地反 映了 本基 金于 2010
年 6 月 30 日的财务状况以及 2010 年上半年度的经营成果和净值变动情况。
本财 务报表以本基金持续经 营为基础列报。
6.4.4 重 要会 计政 策和会 计估 计
6.4.4.1 会 计年 度
本基 金会计年度采用公历年 度，即每年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
6.4.4.2 记 账本 位币
本基金记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币。 除有 特别说
明外，均以人民币元为单位表示。
6.4.4.3 金 融资 产和 金融 负债 的分类
金 融 工具 是指 形成 本基金 的 金融 资产 （或 负债） ， 并形 成其 他单 位的金 融 负
债（或资产）或权益工具的合同。
(1) 金融资产分类
本基 金的金融资产于初始确 认时分为以下两类： 以公允价值计量且其变动计
入当期损益的金融资产、贷款和应收款项；
本 基 金 目 前 持 有 的 以 公 允 价 值 计 量 且 其 变 动 计 入 当 期 损 益 的 金 融 资 产 主 要
包括股票投资、债券投资和衍生工具（主要系权证投资） ；
(2) 金融负债分类
本 基 金 的 金 融 负 债 于 初 始 确 认 时 归 类 为 以 公 允 价 值 计 量 且 其 变 动 计 入 当 期
损益的金融负债和其他金融负债。 本基金目前持有的金融负债划分为其他金融负
债。
6.4.4.4 金 融资 产和 金融 负债 的初始 确认 、后续 计量 和终止 确认
本基 金于成为金融工具合同 的一方时确认一项金融资产或金融负债。
划分 为以公允价值计量且其 变动计入当期损益的金融资产的股票、债券等，
以 及 不 作 为 有 效 套 期 工 具 的 衍 生 工 具 ， 按 照 取 得 时 的 公 允 价 值 作 为 初 始 确 认 金
额，相关的交易费用在发生时计入当期损益；
在 持 有 以 公 允 价 值 计 量 且 其 变 动 计 入 当 期 损 益 的 金 融 资 产 期 间 取 得 的 利 息
或现金股利， 应当确认为当期收益。 每日， 本基金将以公允价值计量且其变动计
入当期损益的金融资产或金融负债的公允价值变动计入当期损益；
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
18
处置 该金融资产或金融负债 时， 其公允价值与初始入账金额之间的差额应确
认为投资收益，同时调整公允价值变动收益；
当收 取该金融资产现金流量 的合同权利终止， 或该金融资产已转移， 且符合
金融资产转移的终止确认条件的，金融资产将终止确认；
当金 融负债的现时义务全部 或部分已经解除的， 该金融负债或其一部分将终
止确认；
金融 资产转移， 是指本基金将金融资产让与或交付给该金融资产发行方以外
的另一方( 转入方) ； 本基金已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给
转入方的， 终止确认该金融资产； 保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报
酬的， 不终止确认该金融资产； 本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上
几乎所有的风险和报酬的， 分别下列情况处理： 放弃了对该金融资产控制的， 终
止确认该金融资产并确认产生的资产和负债； 未放弃对该金融资产控制的， 按照
其继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债；
本基 金主要金融工具的成本 计价方法具体如下：
(1) 股票投资
买入 股票于成交日确认为股 票投资， 股票投资成本， 按成交日应支付的全部
价款扣除交易费用入账；
卖出 股票于成交日确认股票 投资收益， 卖出股票的成本按移动加权平均法于
成交日结转；
(2) 债券投资
买入 债券于成交日确认为债 券投资。 债券投资成本， 按成交日应支付的全部
价款扣除交易费用入账， 其中所包含的债券应收利息单独核算， 不构成债券投资
成本；
买入 零息债券视同到期一次 性还本付息的附息债券， 根据其发行价、 到期价
和发行期限按直线法推算内含票面利率后，按上述会计处理方法核算；
卖出 债券于成交日确认债券 投资收益；
卖出 债券的成本按移动加权 平均法结转；
(3) 权证投资
买入 权证于成交日确认为权 证投资。 权证投资成本按成交日应支付的全部价
款扣除交易费用后入账；
卖出 权证于成交日确认衍生 工具投资收益， 卖出权证的成本按移动加权平均
法于成交日结转；
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
19
(4) 分离交易可转债
申购 新发行的分离交易可转 债于获得日， 按可分离权证公允价值占分离交易
可 转 债 全 部 公 允 价 值 的 比 例 将 购 买 分 离 交 易 可 转 债 实 际 支 付 全 部 价 款 的 一 部 分
确认为权证投资成本， 按实际支付的全部价款扣减可分离权证确定的成本确认债
券成本；
上市 后，上市流通的债券和 权证分别按上述(2) 、(3) 中相关原则进行计 算；
(5) 回购协议
基 金 持有 的回 购协 议（封 闭 式回 购） ，以 成本列 示 ，按 实际 利率 （当实 际 利
率与合同利率差异较小时， 也可以用合同利率） 在实际持有期间内逐日计提利息。
6.4.4.5 金 融资 产和 金融 负债 的估值 原则
公 允 价 值 是 指 在 公 平 交 易 中 熟 悉 情 况 的 交 易 双 方 自 愿 进 行 资 产 交 换 或 者 债
务清偿的金额。 存在活跃市场的金融资产或金融负债以活跃市场中的报价确定公
允价值。 不存在活跃市场的金融资产或金融负债采用估值技术确定公允价值。 采
用估值技术得出的结果反映估值日在公平交易中可能采用的交易价格。 估值技术
包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、 参照实
质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。
本基金以上述原则确定的公允价值进行估值， 本基金主要金融工具的估值方法如
下：
1) 股票投资
(1) 上市流通的股票的估 值
上市 流通的股票按估值日该 股票在证券交易所的收盘价估值。 估值日无交易
的且最近交易日后经济环境未发生重大变化， 按最近交易日的收盘价估值； 如最
近交易日后经济环境发生了重大变化的， 可参考类似投资品种的现行市价及重大
变化因素， 调整最近交易市价， 确定公允价格。 如有充足证据表明最近交易市价
不能真实反映公允价值，调整最近交易市价，确定公允价格；
(2) 未上市的股票的估值
A. 送股、 转增股、 公开增发新股或配股的股票， 以其在证券交易所挂牌的同
一证券估值日的估值方法估值；
B. 首次公开发行的股票 ， 采用估值技术确定公允价值， 在估值技术难以可靠
计量公允价值的情况下，按其成本价计算；
首次 公开发行有明确锁定期 的股票， 同一股票在交易所上市后， 以其在证券
交易所挂牌的同一证券估值日的估值方法估值；
C. 非公开发行有明确锁定期的股票的估值
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
20
本基 金投资的非公开发行的 股票按以下方法估值：
a. 估 值 日 在 证 券 交 易 所 上 市 交 易 的 同 一 股 票 的 市 价 低 于 非 公 开 发 行 股 票 的
初始取得成本时， 采用在证券交易所的同一股票的市价作为估值日该非公开发行
股票的价值；
b. 估 值 日 在 证 券 交 易 所 上 市 交 易 的 同 一 股 票 的 市 价 高 于 非 公 开 发 行 股 票 的
初始取得成本时，按中国证监会相关规定处理；
债券 投资
(1) 证 券 交 易 所 市 场 实 行 净 价 交 易 的 债 券 按 估 值 日 收 盘 价 估 值 。 估 值 日 无 交
易的且最近交易日后经济环境未发生重大变化， 按最近交易日的收盘价估值； 如
最近交易日后经济环境发生了重大变化的， 可参考类似投资品种的现行市价及重
大变化因素， 调整最近交易市价， 确定公允价格。 如有充足证据表明最近交易市
价不能真实反映公允价值，调整最近交易市价，确定公允价格；
(2) 证 券 交 易 所 市 场 未 实 行 净 价 交 易 的 债 券 按 估 值 日 收 盘 价 减 去 债 券 收 盘 价
中所含的债券应收利息得到的净价进行估值。 估值日无交易的且最近交易日后经
济环境未发生重大变化， 按最近交易日债券收盘净价估值； 如最近交易日后经济
环境发生了重大变化的， 可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素， 调整
最近交易市价， 确定公允价格。 如有充足证据表明最近交易市价不能真实反映公
允价值，调整最近交易市价，确定公允价格；
(3) 未 上 市 债 券 、 交 易 所 以 大 宗 交 易 方 式 转 让 的 资 产 支 持 证 券 ， 采 用 估 值 技
术确定公允价值， 在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下， 按成本进行后续
计量；
(4) 在 全 国 银 行 间 债 券 市 场 交 易 的 债 券 、 资 产 支 持 证 券 等 固 定 收 益 品 种 ， 采
用估值技术确定公允价值；
3) 权 证投资
(1) 上 市 流 通 的 权 证 按 估 值 日 该 权 证 在 证 券 交 易 所 的 收 盘 价 估 值 。 估 值 日 无
交易的且最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交易日的收盘价估值；
如最近交易日后经济环境发生了重大变化的， 可参考类似投资品种的现行市价及
重大变化因素， 调整最近交易市价， 确定公允价格。 如有充足证据表明最近交易
市价不能真实反映公允价值，调整最近交易市价，确定公允价格；
(2) 未 上 市 流 通 的 权 证 ， 采 用 估 值 技 术 确 定 公 允 价 值 ， 在 估 值 技 术 难 以 可 靠
计量公允价值的情况下，按成本计量；
(3) 因持有股票而享有的 配股权证，采用估值技术确定公允价值进行估值；
4) 分 离交易可转债
分离 交易可转债， 上市日前， 采用估值技术分别对债券和权证进行估值； 自
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
21
上市日起，上市流通的债券和权证分别按上述 2) 、3) 中的相关原则 进行估值；
5) 其 他
(1) 如 有 确 凿 证 据 表 明 按 上 述 方 法 进 行 估 值 不 能 客 观 反 映 金 融 资 产 公 允 价 值
的， 基金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后， 按最能反映公允价值的方
法估值；
(2) 如有新增事项，按国 家最新规定估值。
6.4.4.6 金 融资 产和 金融 负债 的抵销
当本 基金具有抵销已确认金 融资产和金融负债的法定权利， 且该种法定权利
现在是可执行的， 同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金
融负债时， 金融资产和金融负债以相互抵销后的金额在资产负债表内列示。 除此
以外，金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不予相互抵销。
6.4.4.7 实 收基 金
实收 基金为对外发行的基金 份额总额所对应的金额。 由于申购和赎回引起的
实收基金份额变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日确认。 上述申购和赎
回 分 别 包 括 基 金 转 换 所 引 起 的 转 入 基 金 的 实 收 基 金 增 加 和 转 出 基 金 的 实 收 基 金
减少。
6.4.4.8 损 益平 准金
损益 平准金包括已实现损益 平准金和未实现损益平准金。 已实现损益平准金
指在申购或赎回基金份额时， 申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现收
益/( 损失) 占基金净值比例计算的金额。 未实现损益平准金指在申购或赎回基金份
额时， 申购或赎回款项中包含的按累计未实现利得/( 损失) 占基金净值比例计算的
金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日确认。
未实 现损益平准金与已实现 损益平准金均在“ 损益平准金” 科目中核算， 并于
期末全额转入“ 未分配利润/( 累计 亏损)” 。
6.4.4.9 收 入/( 损失) 的确认 和计 量
(1) 存 款 利 息 收 入 按 存 款 的 本 金 与 适 用 的 利 率 逐 日 计 提 的 金 额 入 账 。 若 提 前
支取定期存款， 按协议规定的利率及持有期重新计算存款利息收入， 并根据提前
支取所实际收到的利息收入与账面已确认的利息收入的差额确认利息损失， 列入
利息收入减项，存款利息收入以净额列示；
(2) 债 券 利 息 收 入 按 债 券 票 面 价 值 与 票 面 利 率 或 内 含 票 面 利 率 计 算 的 金 额 扣
除应由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认， 在债券实际持有期内
逐日计提；
(3) 资 产 支 持 证 券 利 息 收 入 按 证 券 票 面 价 值 与 票 面 利 率 计 算 的 金 额 ， 扣 除 应
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
22
由资产支持证券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认， 在证券实际持有
期内逐日计提；
(4) 买入返售金融资产收 入， 按买入返售金融资产的摊余成本及实际利率 （当
实际利率与合同利率差异较小时，也可以用合同利率） ，在回购期内逐日计提；
(5) 股票投资收益/( 损失) 于卖出股票成交日确认， 并按卖出股票成交金额与其
成本的差额入账；
(6) 债券投资收益/( 损失) 于成交日确认， 并按成交总额与其成本、 应收利息的
差额入账；
(7) 衍生工具收益/( 损失) 于卖出权证成交日确认， 并按卖出权证成交金额与其
成本的差额入账；
(8) 股 利 收 益 于 除 息 日 确 认 ， 并 按 上 市 公 司 宣 告 的 分 红 派 息 比 例 计 算 的 金 额
扣除应由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额入账；
(9) 公 允 价 值 变 动 收 益/( 损 失) 系 本 基 金 持 有 的 采 用 公 允 价 值 模 式 计 量 的 交 易
性金融资产、 交易性金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损
失；
(10) 其他收入在主要风 险和报酬已经转移给对方，经济利益很可能流入且金
额可以可靠计量的时候确认。
6.4.4.10 费 用的 确认 和计 量
(1) 基金管理费按前一 日基金资产净值的 1.50% 的年费率逐日计提；
(2) 基金托管费按前一 日基金资产净值的 0.25% 的年费率逐日计提；
(3) 卖出回购证券支出 ，按卖出回购金融资产的摊余成本及实际利率（当实
际利率与合同利率差异较小时，也可以用合同利率）在回购期内逐日计提；
(4) 其他费用系根据有 关法规及相应协议规定，按实际支出金额，列入当期
基金费用。 如果影响基金份额净值小数点后第四位的， 则采用待摊或预提的方法。
6.4.4.11 基 金 的收 益分配 政策
(1) 本基金不进行收益分 配，运作期内也不单独对合润 A 份额与合润 B 份额
进行收益分配。
(2) 经 基 金 份 额 持 有 人 大 会 决 议 通 过 ， 并 经 中 国 证 监 会 核 准 后 ， 如 果 终 止 合
润 A 份 额与合润 B 份 额的运作，本基金将根据基金份额持有人大会决议调整基
金的收益分配。具体见基金管理人届时发布的相关公告。
6.4.4.12 其 他重 要的 会计 政策 和会计 估计
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
23
本基金本报告期无其他重要的会计政策和会计估计。
6.4.5 会 计政 策和 会计估 计变 更以及 差错 更正的 说明
6.4.5.1 会 计政 策变 更的 说明
本基金本报告期无会计政策变更。
6.4.5.2 会 计估 计变 更的 说明
本基金本报告期无会计估计变更。
6.4.5.3 差 错更 正的 说明
本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。
6.4.6 税 项
1.印花税
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 4 月 24 日起，
调整证券（股票）交易印花税税率，由原先的 3‰调整为 1‰；
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 9 月 19 日起，
调整由出让方按证券 （股票） 交易印花税税率缴纳印花税， 受让方不再征收， 税
率不变；
根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103 号文《关于股权分置试点改革
有关税收政策问题的通知》 的规定， 股权分置 改革过程中因非流通股股东向流通
股股东支付对价而发生的股权转让，暂免征收印花税。
2.营业税、企业所得税
根据财政部、 国家税务总局财 税字[2004]78 号 文 《关于证券投资基金税收政
策的通知》的规定，自 2004 年 1 月 1 日起 ，对证券投资基金（封闭式证券投资
基金， 开放式证券投资基金） 管理人运用基金买卖股票、 债券的差价收入， 继续
免征营业税和企业所得税；
根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103 号文《关于股权分置试点改革
有关税收政策问题的通知》 的规定， 股权分置 改革中非流通股股东通过对价方式
向流通股股东支付的股份、 现金等收入， 暂免 征收流通股股东应缴纳的企业所得
税；
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1 号文 《关于企业所得税若干优惠政
策的通知》的规定，对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、
债券的差价收入， 股权的股息、 红利收入， 债券的利息收入及其他收入， 暂不征
收企业所得税。
3.个人所得税
根据财政部、国家税务总局财税字[2002]128 号文《关于开放式证券投资基
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
24
金有关税收问题的通知》 的规定， 对基金取得的股票的股息、 红利收入、 债券的
利息收入及储蓄利息收入， 由上市公司、 债券 发行企业及金融机构在向基金派发
股息、 红 利收入、 债券的 利息收入 及储蓄利息收入时代扣代缴 20% 的个人所得税；
根据财政部、国家税务总局财税字[2005]107 号文《关于股息红利有关个人
所得税政策的补充通知》 的规定， 自 2005 年 6 月 13 日起， 对证券投资基金从上
市公司分配取得的股息红利所得，按照财税[2005]102 号文规定，扣 缴义务人在
代扣代缴个人所得税时，减按 50% 计算应纳税所得额；
根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103 号文《关于股权分置试点改革
有关税收政策问题的通知》 的规定， 股权分置 改革中非流通股股东通过对价方式
向流通股股东支付的股份、 现金等收入， 暂免 征收流通股股东应缴纳的个人所得
税。
6.4.7 重 要财 务报 表项目 的说 明
6.4.7.1 银 行存 款
单位：人民币元
项目
本期末
2010 年 6 月 30 日
活期存款 1,204,389,018.79
定期存款 -
其他存款 -
合计 1,204,389,018.79
6.4.7.2 交 易性 金融 资产
单位：人民币元
本期末
2010年6月30日 项目
成本 公允价值 公允价值变动
股票 1,522,568,513.78 1,369,280,200.88 -153,288,312.90
交易所市场 58,636,000.00 59,304,450.40 668,450.40
银行间市场 196,220,000.00 195,520,000.00 -700,000.00 债券
合计 254,856,000.00 254,824,450.40 -31,549.60
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 1,777,424,513.78 1,624,104,651.28 -153,319,862.50
6.4.7.3 衍 生金 融资 产/ 负 债
本基金本报告期末未持有衍生金融资产/ 负债。
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
25
6.4.7.4 买 入返 售金 融资产
6.4.7.4.1 各 项买 入返 售金 融资 产期末 余额
本基金本报告期末各项买入返售金融资产余额为零。
6.4.7.4.2 期 末买 断式 逆回 购交 易中取 得的 债券
本基金本报告期末未通过买断式逆回购交易取得债券。
6.4.7.5 应 收利 息
单位：人民币元
项目
本期末
2010 年 6 月 30 日
应收活期存款利息 165,617.15
应收定期存款利息 -
应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 7,127.60
应收债券利息 391,456.92
应收买入返售证券利息 -
应收申购款利息 -
其他 -
合计 564,201.67
6.4.7.6 其 他资 产
单位：人民币元
项目
本期末
2010 年 6 月 30 日
其他应收款 -
待摊费用 58,812.95
合计 58,812.95
6.4.7.7 应 付交 易费 用
单位：人民币元
项目
本期末
2010 年 6 月 30 日
交易所市场应付交易费用 5,413,807.33
银行间市场应付交易费用 3,160.00
合计 5,416,967.33
6.4.7.8 其 他负 债
单位：人民币元
项目
本期末
2010 年 6 月 30 日
应付券商交易单元保证金 -
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
26
应付赎回费 131,420.98
预提审计费 20,689.44
预提信息披露费 68,070.80
合计 220,181.22
6.4.7.9 实 收基 金
金额单位：人民币元
本期
2010 年4 月22 日（基金合同生效日）至 2010 年6
月30 日
项目
（兴业合润分级股票）
基金份额 账面金额
基金合同生效日 2,992,354,444.30 2,992,354,444.30
本期申购 213,044,724.01 213,044,724.01
本期赎回（以“-” 号填列 ） -330,899,909.89 -330,899,909.89
本期末 2,874,499,258.42 2,874,499,258.42
本期
2010 年4 月22 日（基金合同生效日） 至 2010 年6
月30 日
项目
（合润A ）
基金份额 账面金额
基金合同生效日 134,645,200.00 134,645,200.00
本期申购 30,708,738.00 30,708,738.00
本期赎回（以“-” 号填列 ） -69,508,934.00 -69,508,934.00
本期末 95,845,004.00 95,845,004.00
本期
2010 年4 月22 日（基金合同生效日） 至 2010 年6
月30 日
项目
（合润B ）
基金份额 账面金额
基金合同生效日 201,967,800.00 201,967,800.00
本期申购 43,827,069.00 43,827,069.00
本期赎回（以“-” 号填列 ） -102,027,363.00 -102,027,363.00
本期末 143,767,506.00 143,767,506.00
注：1 、申购 含红 利再 投资、 转入 转 换份 额、 配对转 换转入 份额 ，赎 回含转 换转
出份额、配对转换转出份额。
2、本基金自 2010 年 5 月 31 日起开通配对转换业务。
6.4.7.10 未 分配 利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
基金合同生效日 - - -
本期利润 -95,958,709.79 -153,319,862.50 -249,278,572.29
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的变动数
4,217,853.22 2,132,579.82 6,350,433.04
其中：基金申购款 -859,930.04 -197,388.29 -1,057,318.33
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
27
基金赎回款 5,077,783.26 2,329,968.11 7,407,751.37
本期已分配利润 - - -
本期末 -91,740,856.57 -151,187,282.68 -242,928,139.25
6.4.7.11 存 款 利息 收入
单位：人民币元
项目
本期
2010 年 4 月 22 日 （基金 合同生效日） 至 2010
年 6 月 30 日
活期存款利息收入 2,306,737.19
定期存款利息收入 -
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 32,065.78
其他 140.61
合计 2,338,943.58
6.4.7.12 股 票投 资收 益
6.4.7.12.1 股 票投 资收益——买卖 股票差 价收入
单位：人民币元
项目
本期
2010 年 4 月 22 日（基金合同生效日）
至 2010 年 6 月 30 日
卖出股票成交总额 2,445,374,515.15
减：卖出股票成本总额 2,528,770,939.08
买卖股票差价收入 -83,396,423.93
6.4.7.13 债 券投 资收 益
本基金本报告期内未进行债券买卖交易。
6.4.7.14 衍 生工 具收 益
本基金本报告期未进行衍生工具买卖交易。
6.4.7.15 股 利收 益
单位：人民币元
项目
本期
2010 年4 月22 日 （基金合同生效日） 至 2010
年6 月30 日
股票投资产生的股利收益 3,278,867.03
基金投资产生的股利收益 -
合计 3,278,867.03
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
28
6.4.7.16 公 允价 值变 动收 益
单位：人民币元
项目
本期
2010 年4 月22 日 （基金合同生效日） 至 2010
年6 月30 日
1. 交易性金融资产 -153,319,862.50
—— 股票投资 -153,288,312.90
—— 债券投资 -31,549.60
—— 资产支持证券投资 -
—— 基金投资 -
2. 衍生工具 -
—— 权证投资 -
3. 其他 -
合计 -153,319,862.50
6.4.7.17 其 他收 入
单位：人民币元
项目
本期
2010 年4 月22 日 （基金合同生效日） 至 2010
年6 月30 日
基金赎回费收入 311,184.76
转换费收入 12.34
其他 106,612.82
合计 417,809.92
6.4.7.18 交 易费 用
单位：人民币元
项目
本期
2010 年4 月22 日 （基金合同生效日） 至 2010
年6 月30 日
交易所市场交易费用 9,065,974.49
银行间市场交易费用 650.00
合计 9,066,624.49
6.4.7.19 其 他费 用
单位：人民币元
项目
本期
2010 年4 月22 日 （基金合同生效日） 至 2010
年6 月30 日
审计费用 20,689.44
信息披露费 68,070.80
银行费用 4,363.55
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
29
上市费用 11,187.05
其他 900.00
合计 105,210.84
6.4.8 或 有事 项、 资产负 债表 日后事 项的 说明
6.4.8.1 或 有事 项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的重大或有事项。
6.4.8.2 资 产负 债表 日后 事项
截至财务报表批准日，本基金无须做披露的资产负债表日后事项。
6.4.9 关 联方 关系
6.4.9.1 本 报 告 期 存 在 控 制 关 系 或 其 他 重 大 利 害 关 系 的 关 联 方 发 生 变 化 的 情
况
本基金本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
6.4.9.2 本 报告 期与 基金 发生 关联交 易的 各关联 方
关联方名称 与本基金的关系
兴业全球基金管理有限公司 基金管理人、 基金发起 人、 基金销售机构
招商银行股份有限公司 （以下简 称
“ 招商银行” ）
基金托管人、基金销售机构
兴业证券股份有限公司 （以下简 称
“ 兴业证券” ）
基金管理人的股东、基金销售机构
注：以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.10 本 报告 期及 上年度 可比 期间的 关联 方交易
6.4.10.1 通 过关 联方 交易 单元 进行的 交易
6.4.10.1.1 股 票交 易
金额单位：人民币元
本期
2010 年4 月22 日（基金合同生效日）至 2010 年6 月30 日 关联方名称
成交金额 占当期股票成交总额的比例
兴业证券 6,496,110,163.01 100.00%
注：本基金合同于 2010 年 4 月 22 日生效，上表中“ 本期” 指 2010 年 4 月 22
日至 2010 年 6 月 30 日期间，不满六个月。
6.4.10.1.2 权 证交 易
本基金本报告期未通过关联方交易单元进行权证交易。
6.4.10.1.3 债 券交 易
本基金本报告期未通过关联方交易单元进行债券交易。
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
30
6.4.10.1.4 债 券回 购交易
金额单位：人民币元
本期
2010 年4 月22 日（基金合同生效日）至 2010 年6 月30 日 关联方名称
成交金额 占当期债券回购成交总额的比例
兴业证券 1,400,000,000.00 100.00%
注：本基金合同于 2010 年 4 月 22 日生效，上表中“ 本期” 指 2010 年 4 月 22
日至 2010 年 6 月 30 日期间，不满六个月。
6.4.10.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
金额单位：人民币元
本期
2010 年4 月22 日（基金合同生效日） 至 2010 年6 月30 日 关联方名
称
当期
佣金
占当 期佣金总
量 的比例
期末应付
佣金余额
占期末应付佣金总
额的比例
兴业证券 5,413,807.33 100.00% 5,413,807.33 100.00%
注：1、 上述佣金按市 场佣金率计算， 扣除证券公司需承担的费用( 包括但不限于
买( 卖) 经手费、 证券结 算风险基金和上海证券交易所买( 卖) 证管费等） 。 管理人因
此从关联方获取的其他服务主要包括： 为本基金提供的证券投资研究成果和市场
信息服务。
2、本基金合同于 2010 年 4 月 22 日生效，上 表中“ 本期” 指 2010 年 4 月 22
日至 2010 年 6 月 30 日期间，不满六个月。
6.4.10.2 关 联方 报酬
6.4.10.2.1 基 金管 理费
单位：人民币元
项目
本期
2010 年4 月22 日（基金合同生效日）至
2010 年6 月30 日
当期发生的基金应支付的管理费 9,053,728.73
其中：支付销售机构的客户维护费 138,058.33
注：1、 基金管理费按 前一日的基金资产净值的 1.5% 的年费率计提。 计算方法如
下：每日应支付的基金管理费= 前一日的基金资产净值×1.5%/ 当年天 数。
2、本基金合同于 2010 年 4 月 22 日生效，上 表中“ 本期” 指 2010 年 4 月 22
日至 2010 年 6 月 30 日期间，不满六个月。
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
31
6.4.10.2.2 基 金托 管费
单位：人民币元
项目
本期
2010 年4 月22 日（基金合同生效日）至
2010 年6 月30 日
当期发生的基金应支付的托管费 1,508,954.78
注：1、基金托管费 按 前一日的基金资产净 值 的 0.25% 的年费率计 提 。计算方 法
如下：每日应支付的基金托管费= 前一日的基金资产净值×0.25%/ 当 年天数。
2、本基金合同于 2010 年 4 月 22 日生效，上 表中“ 本期” 指 2010 年 4 月 22
日至 2010 年 6 月 30 日期间，不满六个月。
6.4.10.3 与 关 联方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回 购) 交易
本基金本报告期未通过银行间同业市场与关联方进行债券（含回购）交易。
6.4.10.4 各 关联 方投 资本 基金 的情况
6.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
份额单位：份
项目
本期
2010 年4 月22 日 （基金合同生效日）
至 2010 年6 月30 日
基金合同生效日（2010 年 4 月 22 日）
持有的基金份额
13,004,460.00
期间申购/ 买入总份额 -
期间因拆分变动份额 -
减：期间赎回/ 卖出总份额 -
期末持有的基金份额 13,004,460.00
期末持有的基金份额占基金总份额比例 0.418%
注：1、 期间申购/ 买入 总份额含红利再投资、 转换转入份额， 期间赎 回/ 卖出总 份
额含转换转出份额。
2、关 联方 投资本 基金 的费率 按照 基金合 同和 招募说 明书 规定的 确定 ，符合
公允性要求。
3、本基金合同于 2010 年 4 月 22 日生效，上 表中“ 本期” 指 2010 年 4 月 22
日至 2010 年 6 月 30 日期间，不满六个月。
6.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
本基金除基金管理人之外的其他关联方于本报告期末未投资本基金。
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
32
6.4.10.5 由 关联 方保 管的 银行 存款余 额及 当期产 生的 利息收 入
单位：人民币元
本期
2010 年4 月22 日（基金合同生效日） 至 2010 年6 月30 日 关联方名称
期末余额 当期利息收入
招商银行 1,204,389,018.79 2,306,737.19
注：本基金合同于 2010 年 4 月 22 日生效，上表中“ 本期” 指 2010 年 4 月 22
日至 2010 年 6 月 30 日期间，不满六个月。
6.4.10.6 本 基 金在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本基金于本报告期未在承销期内直接购入关联方承销证券。
6.4.11 利 润 分配 情况
根据本基金基金合同的约定， 本基金不进行收益分配， 运作期内也不单独对
合润 A 份额与合润 B 份额进行收益分配。
兴 业合润分级股票型证券投资基金 2010 年半年度报告
33
6.4.12 期 末（2010 年 6 月 30 日 ）本基 金持有 的流 通受限 证券
6.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券 而 于期 末持 有的流 通受 限证券
金额单位：人民币元
6.4.12.1.1 受限证券类别：股票
证券
代码
证券名称
成功
认购日
可流
通日
流通受限类型
认购
价格
期末
估值
单价
数量
( 单位：股)
期末
成本总额
期末
估值总额
备注
002440 闰土股份 2010-06-25 2010-07-06 认购新发证券 31.20 31.20 1,000 31,200.00 31,200.00 -
002442 龙星化工 2010-06-25 2010-07-06 认购新发证券 12.50 12.50 500 6,250.00 6,250.00 -
300093 金刚玻璃 2010-06-30 2010-07-08 认购新发证券 16.20 16.20 500 8,100.00 8,100.00 -
300094 国联水产 2010-06-30 2010-07-08 认购新发证券 14.38 14.38 500 7,190.00 7,190.00 -
6.4.12.2 期 末持 有的 暂时 停牌 等流通 受限 股票
金额单位：人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌日期
停牌
原因
期末
估值
单价
复牌
日期
复牌
开盘
单价
数量
（股）
期末
成本总额
期末
估值总额
备注
601318 中国平安 2010-06-29 重大资产重组 44.55 - - 189,400 8,581,927.50 8,437,770.00
2010 年6 月
30 日 起 采
用 指 数 收
益 法 进 行
估值
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
34
6.4.12.3 期 末债 券正 回购 交易 中作为 抵押 的债券
6.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
本基金本报告期末未持有银行间市场债券正回购交易中作为抵押的债券。
6.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
本基金本报告期末未持有交易所市场债券正回购交易中作为抵押的债券。
6.4.13 金 融工 具风 险及管 理
6.4.13.1 风 险管 理政 策和 组织 架构
本基金在日常经营活动中涉及的财务风险主要包括信用风险、 流动性风险及
市场风险。 本基金管理人制定了政策和程序来识别及分析这些风险， 并设定适当
的 风 险 限 额 及 内 部 控 制 流 程 ， 通 过 可 靠 的 管 理 及 信 息 系 统 持 续 监 控 上 述 各 类 风
险。
本基金管理人建立了以风险控制委员会为核心的， 由督察长、 风险管 理委员
会、监察稽核部、相关职能部门和业务部门构成的四级风险管理架构体系。
6.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任， 或者基金所投
资证券之发行人出现违约、 拒绝支付到期本息， 导致基金资产损失和收益变化的
风险。 本基金均投资于具有良好信用等级的证券， 且通过分散化投资以分散信用
风险。 本 基金投资于一家公司发行的股票市值不超过基金资产净值的 10% ， 且本
基金与由本基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券， 不得超过
该证券的 10% 。
本基金在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券
交收和款项清算， 因此违约风险发生的可能性很小； 基金在进行银行间同业市场
交易前均对交易对手进行信用评估，以控制相应的信用风险。
6.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。 本基金的流动性风险一
方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额， 另一方面来自于
投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难。
本基金所持大部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交
易， 因此， 除在附注 6.4.12 中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让
的情况外， 其余均能及时变现。 此外， 本基金可通过卖出回购金融资产方式借入
短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券资产的公允价值。
本基金管理人每日预测本基金的流动性需求， 并同时通过独立的风险管理部
门设定流动性比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析。
兴 业合润分级股票型证券投资基金 2010 年半年度报告
35
6.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、
外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指基金的财务状况和现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。 本基金的生息资产主要为银行存款、 结算备付金及
债券投资等。
6.4.13.4.1.1 利 率风 险敞 口
单位：人民币元
本期末
2010 年 6 月 30 日
1 个月以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资 产
银行存款 1,204,389,018.79 - - - - - 1,204,389,018.79
结算备付金 20,364,432.77 - - - - - 20,364,432.77
存出保证金 - - - - - - -
交易性金融资产 - - 195,520,000.00 - 59,304,450.40 1,369,280,200.88 1,624,104,651.28
应收证券清算款 - - - - - 64,810,951.31 64,810,951.31
应收利息 - - - - - 564,201.67 564,201.67
应收申购款 - - - - - 1,862,200.22 1,862,200.22
待摊费用 - - - - - 58,812.95 58,812.95
兴 业合润分级股票型证券投资基金 2010 年半年度报告
36
资产总计 1,224,753,451.56 - 195,520,000.00 - 59,304,450.40 1,436,576,367.03 2,916,154,268.99
负 债
应付证券清算款 - - - - - - -
应付赎回款 - - - - - 34,870,379.76 34,870,379.76
应付管理人报酬 - - - - - 3,825,524.15 3,825,524.15
应付托管费 - - - - - 637,587.36 637,587.36
应付交易费用 - - - - - 5,416,967.33 5,416,967.33
其他负债 - - - - - 220,181.22 220,181.22
负债总计 - - - - - 44,970,639.82 44,970,639.82
利 率敏 感度缺 口 1,224,753,451.56 - 195,520,000.00 - 59,304,450.40 1,391,605,727.21 2,871,183,629.17
注：表中所示为本基金资产及交易形成负债的公允价值，并按照合约规定的重新定价日或到期日孰早者进行了分类。
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
37
6.4.13.4.1.2 利 率风 险的 敏感 性分析
其他影响债券公允价值的变量保持不变，仅利率发生变动；
假设
假设所有期限的利率保持同方向同幅度的变化（即平移收益率曲线）。
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币）
相关风险变量的变动
本期末
2010 年 6 月 30 日
利率 -1% 1,761,550.43
分析
利率 +1% -1,738,449.57
注：1 、上表 反映 了在 其他变 量不 变 的假 设下 ，利率 发生合 理、 可能 的变动 时，
为交易而持有的债券公允价值的变动将对基金净值产生的影响。
2、本基金合同于 2010 年 4 月 22 日生效，上 表中“ 本期” 指 2010 年 4 月 22
日至 2010 年 6 月 30 日期间，不满六个月。
6.4.13.4.2 外 汇风 险
本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无外汇风险。
6.4.13.4.3 其 他价 格风险
本基金其他价格风险主要系市场价格风险， 市 场价格风险是指基金所持金融
工 具 的 公 允 价 值 或 未 来 现 金 流 量 因 除 市 场 利 率 和 外 汇 汇 率 以 外 的 市 场 价 格 因 素
变动而发生波动的风险。 本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场交
易的股票和债券， 所面临的最大市场价格风险由所持有的金融工具的公允价值决
定。 本基金通过投资组合的分散化降低市场价格风险， 并且本基金管理人每日对
本基金所持有的证券价格实施监控。
本 基 金 投资 组合 中 股票投 资 比 例为 基金 资 产的 60%-95% ； 债 券 投资 比 例 为
基金资产的 5%-40% ； 权证投资比例为基金资产净值的 0%-3% ； 资产 支持证券比
例为基金资产净值的 0%-20% ；本基金保留不 低于基金资产净值的 5% 的现金和
到期日在一年以内的政府债券。 于 2010 年 6 月 30 日， 本基金面临的整体市场价
格风险列示如下：
6.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单位：人民币元
本期末
2010 年 6 月 30 日 项目
公允价值 占基金资产净值比例 （% ）
交易性金融资产- 股票投资 1,369,280,200.88 47.69
交易性金融资产- 债券投资 254,824,450.40 8.88
衍生金融资产－权证投资 - -
其他 - -
合计 1,624,104,651.28 56.57
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
38
6.4.13.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
假 设 单 个 证 券 的 公 允 价 值 和 市 场 组 合 的 公 允 价 值 依 照 资 本- 资 产 定 价 模
型（CAPM ）描述的规律进行变动；
使用本基金业绩比较基准所对应的市场组合进行分析； 假设
在业绩基准变化10% 时， 对单个证券相应的公允价值变化进行加总得到
基金净值的变化。
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币）
相关风险变量的变动
本期末
2010 年 6 月 30 日
-10% -146,811,674.16
分析
+10% 146,809,585.76
注：1、本基金管理人运用 CAPM 模型方法对本基金的市场价格风险进行分析。
上表为市场价格风险的敏感性分析， 反映了在其他变量不变的假设下， 证券投资
价格发生合理、可能的变动时，将对基金净值产生的影响。
2、本基金合同于 2010 年 4 月 22 日生效，上 表中“ 本期” 指 2010 年 4 月 22
日至 2010 年 6 月 30 日期间，不满六个月。
6.4.14 有 助于 理解 和分析 会计 报表需 要说 明的其 他事 项
无。
§7 投 资 组 合 报 告
7.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单位：人民币元
序 号 项 目 金 额
占 基金 总资产 的比
例 （%）
1 权益投资 1,369,280,200.88 46.95
其中：股票 1,369,280,200.88 46.95
2 固定收益投资 254,824,450.40 8.74
其中：债券 254,824,450.40 8.74
资产支持证券 - -
3 金融衍生品投资 - -
4 买入返售金融资产 - -
其 中 ： 买 断 式 回 购 的 买 入 返
售金融资产
- -
5 银行存款和结算备付金合计 1,224,753,451.56 42.00
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
39
6 其他各项资产 67,296,166.15 2.31
7 合计 2,916,154,268.99 100.00
7.2 期 末按 行业分 类的 股票 投 资组 合
金额单位：人民币元
代 码 行 业类 别 公 允价 值
占 基金 资产净
值 比例 （％）
A 农、林、牧、渔业 7,190.00 0.00
B 采掘业 38,245,920.00 1.33
C 制造业 755,408,603.81 26.31
C0 食品、饮料 126,958,146.64 4.42
C1 纺织、服装、皮毛 - -
C2 木材、家具 - -
C3 造纸、印刷 - -
C4 石油、化学、塑胶、塑料 68,493,210.00 2.39
C5 电子 168,105,912.58 5.85
C6 金属、非金属 95,584,711.02 3.33
C7 机械、设备、仪表 173,104,367.19 6.03
C8 医药、生物制品 92,642,256.38 3.23
C99 其他制造业 30,520,000.00 1.06
D 电力、煤气及水的生产和供应业 - -
E 建筑业 - -
F 交通运输、仓储业 36,846,683.50 1.28
G 信息技术业 112,466,696.01 3.92
H 批发和零售贸易 133,308,849.52 4.64
I 金融、保险业 171,197,031.88 5.96
J 房地产业 57,466,319.36 2.00
K 社会服务业 29,933,784.00 1.04
L 传播与文化产业 - -
M 综合类 34,399,122.80 1.20
合计 1,369,280,200.88 47.69
7.3 期 末按 公允价 值占 基金 资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
金额单位：人民币元
序 号
股 票
代 码
股 票名 称 数 量（ 股） 公 允价 值
占 基金 资产净
值 比例 （％）
1 601169 北京银行 8,018,076 97,259,261.88 3.39
2 000049 德赛电池 3,936,840 83,067,324.00 2.89
3 002415 海康威视 1,089,548 75,505,676.40 2.63
4 000759 武汉中百 7,000,000 75,460,000.00 2.63
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
40
5 600060 海信电器 4,999,826 60,247,903.30 2.10
6 601328 交通银行 10,000,000 60,100,000.00 2.09
7 000829 天音控股 4,000,612 57,848,849.52 2.01
8 600067 冠城大通 7,000,000 55,020,000.00 1.92
9 600050 中国联通 8,999,987 47,969,930.71 1.67
10 000423 东阿阿胶 1,202,278 41,791,183.28 1.46
11 600600 青岛啤酒 1,237,506 40,862,448.12 1.42
12 600173 卧龙地产 5,999,916 39,239,450.64 1.37
13 000762 西藏矿业 1,499,840 38,245,920.00 1.33
14 002320 海峡股份 999,910 36,846,683.50 1.28
15 600352 浙江龙盛 4,000,000 36,400,000.00 1.27
16 000401 冀东水泥 2,369,410 35,327,903.10 1.23
17 000009 中国宝安 3,999,898 34,399,122.80 1.20
18 000402 金 融 街 4,040,423 33,616,319.36 1.17
19 002099 海翔药业 2,000,000 32,220,000.00 1.12
20 600844 丹化科技 2,195,600 32,055,760.00 1.12
21 002104 恒宝股份 2,000,000 30,520,000.00 1.06
22 600797 浙大网新 5,000,000 30,500,000.00 1.06
23 002210 飞马国际 3,741,723 29,933,784.00 1.04
24 002261 拓维信息 1,000,000 27,200,000.00 0.95
25 600519 贵州茅台 199,363 25,390,871.68 0.88
26 002055 得润电子 2,065,374 25,032,332.88 0.87
27 600365 通葡股份 2,112,771 24,487,015.89 0.85
28 600208 新湖中宝 5,000,000 23,850,000.00 0.83
29 600560 金自天正 1,460,500 21,776,055.00 0.76
30 002318 久立特材 1,185,624 21,009,257.28 0.73
31 002100 天康生物 999,931 19,888,627.59 0.69
32 000919 金陵药业 2,105,206 18,631,073.10 0.65
33 600195 中牧股份 689,577 16,329,183.36 0.57
34 000026 飞亚达Ａ 1,035,261 13,240,988.19 0.46
35 601318 中国平安 189,400 8,437,770.00 0.29
36 000050 深天马Ａ 1,000,000 7,320,000.00 0.25
37 002339 积成电子 214,409 6,796,765.30 0.24
38 601998 中信银行 1,000,000 5,400,000.00 0.19
39 002440 闰土股份 1,000 31,200.00 0.00
40 300093 金刚玻璃 500 8,100.00 0.00
41 300094 国联水产 500 7,190.00 0.00
42 002442 龙星化工 500 6,250.00 0.00
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
41
7.4 报 告期 内股票 投资 组合 的 重大 变动
7.4.1 累 计买 入金 额超出 期末 基金资 产净 值 2% 或 前 20 名 的股 票明细
金额单位：人民币元
序 号
股 票
代 码
股 票名 称 本 期累 计买入 金额
占 期末 基金资 产净 值
比 例（ ％）
1 601318 中国平安 200,991,581.25 7.00
2 600000 浦发银行 171,424,696.09 5.97
3 601169 北京银行 117,201,835.45 4.08
4 000049 德赛电池 97,656,779.09 3.40
5 600690 青岛海尔 94,211,861.71 3.28
6 000759 武汉中百 90,074,569.27 3.14
7 600067 冠城大通 90,065,068.68 3.14
8 000063 中兴通讯 87,335,617.94 3.04
9 002415 海康威视 86,122,107.76 3.00
10 600208 新湖中宝 76,202,199.14 2.65
11 600383 金地集团 75,734,294.99 2.64
12 600352 浙江龙盛 75,334,257.86 2.62
13 000829 天音控股 74,102,041.56 2.58
14 600060 海信电器 70,560,552.58 2.46
15 002155 辰州矿业 69,516,962.82 2.42
16 600161 天坛生物 68,468,283.53 2.38
17 002099 海翔药业 67,625,855.65 2.36
18 000762 西藏矿业 66,320,803.39 2.31
19 600560 金自天正 65,807,866.46 2.29
20 601328 交通银行 64,162,329.41 2.23
21 002422 科伦药业 64,020,536.48 2.23
22 000157 中联重科 58,181,249.61 2.03
注：“ 买入金额” 按买卖成交金额 （成交单价乘以成交数量） 填列， 不 考虑相
关交易费用。
7.4.2 累 计卖 出金 额超出 期末 基金资 产净 值 2% 或 前 20 名 的股 票明细
金额单位：人民币元
序 号
股 票
代 码
股 票名 称 本 期累 计卖出 金额
占 期末 基金资 产净 值比
例 （％ ）
1 601318 中国平安 190,695,086.36 6.64
2 600000 浦发银行 167,246,506.78 5.83
3 600690 青岛海尔 101,277,474.92 3.53
4 600383 金地集团 80,966,405.31 2.82
5 000063 中兴通讯 72,146,495.92 2.51
6 002422 科伦药业 69,045,126.90 2.40
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
42
7 600161 天坛生物 66,074,277.93 2.30
8 002155 辰州矿业 60,164,438.87 2.10
9 000157 中联重科 57,000,663.73 1.99
10 600015 华夏银行 55,229,139.80 1.92
11 000826 桑德环境 54,908,962.65 1.91
12 000001 深发展 A 54,626,275.00 1.90
13 601001 大同煤业 53,776,217.89 1.87
14 600256 广汇股份 51,948,887.55 1.81
15 600208 新湖中宝 51,611,171.76 1.80
16 600765 中航重机 51,460,713.28 1.79
17 000537 广宇发展 48,701,582.01 1.70
18 600348 国阳新能 48,157,016.54 1.68
19 600590 泰豪科技 40,028,489.44 1.39
20 002028 思源电气 38,316,722.66 1.33
注：“ 卖出金额” 按买卖成交金额 （成交单价乘以成交数量） 填列， 不 考虑相
关交易费用。
7.4.3 买 入股 票的 成本总 额及 卖出股 票的 收入总 额
金额单位：人民币元
买入股票的成本（成交）总额 4,051,339,452.86
卖出股票的收入（成交）总额 2,445,374,515.15
注：“ 买入股票成本” 、“ 卖出股票收入” 按买卖 成交金额 （成交单价乘以成交
数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.5 期 末按 债券品 种分 类的 债 券投 资组合
金额单位：人民币元
序 号 债 券品 种 公 允价 值 占 基金 资产净 值比 例 （ ％ ）
1 国家债券 - -
2 央行票据 195,520,000.00 6.81
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 可转债 59,304,450.40 2.07
7 其他 - -
8 合计 254,824,450.40 8.88
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
43
7.6 期 末按 公允价 值占 基金 资 产净 值比例 大小 排名的 前五 名债券 投资 明细
金额单位：人民币元
序 号 债 券代 码 债 券名 称
数 量
（ 张）
公 允价 值
占 基金 资产净
值 比例 （％）
1 1001043 10 央行票据 43 2,000,000 195,520,000.00 6.81
2 113001 中行转债 586,360 59,304,450.40 2.07
7.7 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 名 的 所 有 资 产 支 持 证 券 投
资 明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 期 末按 公允价 值占 基金 资 产净 值比例 大小 排名的 前五 名权证 投资 明细
本基金本报告期末未持有权证。
7.9 投 资组 合报告 附注
7.9.1 本基 金本 期投 资 的前十 名证 券中 ，无 报 告期内 发行 主体 被监 管 部门 立
案调查的， 或在报告编制日前一年内受到证监会、 证券交易所公开谴责、 处罚的
证券。
7.9.2 本 基金 投 资的 前十 名 股票 中 没有 投资 于超 出 基金 合 同规 定备 选库 之 外
的股票。
7.9.3 期 末其 他各 项资产 构成
单位：人民币元
序 号 名 称 金 额
1 存出保证金 -
2 应收证券清算款 64,810,951.31
3 应收股利 -
4 应收利息 564,201.67
5 应收申购款 1,862,200.22
6 其他应收款 -
7 待摊费用 58,812.95
8 其他 -
9 合计 67,296,166.15
7.9.4 期 末持 有的 处于转 股期 的可转 换债 券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.9.5 期 末前 十名 股票中 存在 流通受 限情 况的说 明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
44
§8 基 金 份 额 持 有 人 信 息
8.1 期 末基 金份额 持有 人户 数 及持 有人结 构
份额单位：份
持 有人 结构
机 构投 资者 个 人投 资者
份 额
级 别
持 有
人 户
数( 户)
户 均持 有的
基 金份 额
持 有份 额
占 总份
额 比例
持 有份 额
占 总份
额 比例
兴业合
润分级
股票
35,631 80,674.11 187,087,749.71 6.51% 2,687,411,508.71 93.49%
合润 A 3,128 30,640.99 17,900,620.00 18.68% 77,944,384.00 81.32%
合润 B 3,230 44,510.06 22,019,300.00 15.32% 121,748,206.00 84.68%
合计 41,989 74,164.94 227,007,669.71 7.29% 2,887,104,098.71 92.71%
8.2 期 末上 市基金 前十 名持 有 人
合 润A
序号 持有人名称 持有份额（份） 占上市总份额比例
1
长 江 证 券 － 招 行 － 长 江 证 券 超 越 理 财
基金管家 II 集合资产管 理计
6,000,000.00 6.26%
2 德邦证券有限责任公司 3,206,020.00 3.34%
3 厦门旧城重建有限公司 2,000,000.00 2.09%
4 福建威霖实业有限公司 1,200,000.00 1.25%
5 国泰君安证券股份有限公司 1,014,600.00 1.06%
6 南平市金泰农贸市场服务有限公司 920,000.00 0.96%
7 陶建芳 800,000.00 0.83%
8 李练 800,000.00 0.83%
9 鄂未远 800,000.00 0.83%
10 李严 720,800.00 0.75%
合 润B
序号 持有人名称 持有份额 （份） 占上市总份额比例
1
长 江 证 券 － 招 行 － 长 江 证 券 超 越 理 财
基金管家 II 集合资产管 理计
9,000,000.00 6.26%
2 厦门旧城重建有限公司 3,000,000.00 2.09%
3
江河山川 （北京） 国际文化传媒有限公
司
1,820,100.00 1.27%
4 福建威霖实业有限公司 1,800,000.00 1.25%
5 岑亮 1,506,850.00 1.05%
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
45
6 南平市金泰农贸市场服务有限公司 1,380,000.00 0.96%
7 福建华侨投资（控股）公司 1,350,000.00 0.94%
8 陶建芳 1,200,000.00 0.83%
9 李练 1,200,000.00 0.83%
10 鄂未远 1,200,000.00 0.83%
8.3 期 末基 金管理 人的 从业 人 员持 有本开 放式 基金的 情况
项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
兴业合润分级股票 35,488.78 0.00%
合润 A - -
合润 B - -
基金管理公司
所有从业人员
持有本开放式
基金
合计 35,488.78 0.00%
§9 开 放 式 基 金 份 额 变 动
单位： 份
项 目 兴 业合 润分级 股票 合 润 A 合 润 B
基金合同生效日(2010 年 4 月 22 日)
基金份额总额
2,992,354,444.30 134,645,200 201,967,800
基 金 合 同 生 效 日 起 至 报 告 期 期 末
基金总申购份额
213,044,724.01 30,708,738 43,827,069
减： 基金合同生效日起至报告期期
末基金总赎回份额
330,899,909.89 69,508,934 102,027,363
基 金 合 同 生 效 日 起 至 报 告 期 期 末
基金拆分变动份额
- - -
本报告期期末基金份额总额 2,874,499,258.42 95,845,004 143,767,506
注：1 、总申 购份 额含 红利再 投资 、 转换 转入 份额、 配对转 换转 入份 额，总 赎回
份额含转换转出份额、配对转换转出份额。
2、本基金自 2010 年 5 月 31 日起开通配对转换业务。
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
46
§10 重 大 事 件 揭 示
10.1 基 金份 额持 有人大 会决 议
报告期内本基金未召开基金份额持有人大会。
10.2 基 金管 理人 、基金 托管 人的 专门基 金托 管部门 的重 大人事 变动
1、报告期内基金管理人无重大人事变动。
2、报告期内本基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
10.3 涉 及基 金管 理人、 基金 财产 、基金 托管 业务的 诉讼
报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
10.4 基 金投 资策 略的改 变
报告期内本基金投资策略未发生改变。
10.5 报 告期 内改聘 会计 师事 务 所情 况
报 告 期 内 本 基 金 未 改 聘 为 本 基 金 提 供 审 计 服 务 的 审 计 机 构—— 安 永 华 明 会
计师事务所。
10.6 管 理人 、托 管人及 其高 级管 理人员 受监 管部门 稽查 或处罚 的情 况
报告期内本基金管理人、 基金托管人及其高级 管理人员未受到监管部门的稽
查或处罚。
10.7 基 金租 用证券 公司 交易 单 元的 有关情 况
10.7.1 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行股 票投资 及佣 金支付 情况
金额单位：人民币元
股票交易 应支付该券商的佣金 备注
券商名称
交易
单元
数量
成交金额
占当期股票
成交总额的
比例
佣金
占当期佣
金总量的
比例
兴业证券 2 6,496,110,163.01 100.00% 5,413,807.33 100.00% 新增
安信证券 2 - - - - 新增
注： 根据中国证监会的有关规定， 我司在综合考量证券经营机构的财务状况、
经营状况、研究能力的基础上，选择基金专用交易席位。
10.7.2 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行其 他证券 投资 的情况
金额单位：人民币元
债券交易 回购交易 权证交易
券商名称
成交金额
占当期债
券成交总
成交金额
占当期回
购成交总
成交金额
占当期
权证成
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
47
额的比例 额的比例 交总额
的比例
兴业证券 - - 1,400,000,000.00 100.00% - -
安信证券 - - - - - -
10.8 其 他重 大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1 兴 业 合 润 分 级 股 票 型 证 券 投 资
基金合同
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-3-18
2 兴 业 合 润 分 级 股 票 型 证 券 投 资
基金托管协议
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-3-18
3 兴 业 合 润 分 级 股 票 型 证 券 投 资
基金招募说明书
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-3-18
4 兴 业 合 润 分 级 股 票 型 证 券 投 资
基金份额发售公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-3-18
5 兴 业 合 润 分 级 股 票 型 证 券 投 资
基金上网发售提示性公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-3-22
6 关 于 开 通 中 国 工 商 银 行 借 记 卡
基 金 网 上 直 销 业 务 （ 含 定 投 ）
的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-4-2
7 关 于 运 用 固 有 资 金 认 购 兴 业 合
润 分 级 股 票 型 证 券 投 资 基 金 的
公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-4-8
8 兴 业 合 润 分 级 股 票 型 证 券 投 资
基金基金合同生效公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-4-23
9 兴 业 合 润 分 级 股 票 型 证 券 投 资
基 金 之 基 础 份 额 开 放 申 购 、 赎
回业务的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-5-19
10 关 于 兴 业 合 润 分 级 股 票 型 证 券
投 资 基 金 开 通 定 期 定 额 投 资 业
务及定投费率优惠的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-5-19
11 关 于 兴 业 合 润 分 级 股 票 型 基 金
参 加 部 分 代 销 机 构 网 上 交 易 等
系统申购费率优惠活动的 公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-5-19
12 关 于 兴 业 合 润 分 级 股 票 型 基 金
在 部 分 销 售 机 构 开 通 转 换 业 务
的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-5-19
13 关 于 兴 业 合 润 分 级 股 票 型 证 券
投 资 基 金 场 外 认 购 投 资 者 办 理
跨系统转托管业务的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-5-19
14 关 于 兴 业 合 润 分 级 股 票 型 证 券
投 资 基 金 调 整 部 分 代 销 机 构 定
期定额投资、转换业务的 公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-5-22
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
48
15 关 于 兴 业 合 润 分 级 股 票 型 证 券
投 资 基 金 调 整 部 分 代 销 机 构 转
换业务的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-5-25
16 关 于 增 聘 兴 业 合 润 分 级 股 票 型
证券投资基金基金经理的 公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-5-25
17 兴 业 合 润 分 级 股 票 型 证 券 投 资
基金开通份额配对转换的 公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-5-26
18 兴 业 合 润 分 级 股 票 型 证 券 投 资
基 金 之A 份 额 与B 份 额 基 金 份
额上市交易公告书
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-5-26
19 关 于 旗 下 基 金 参 加 华 融 证 券 费
率优惠活动的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-5-29
20 兴 业 合 润 分 级 股 票 型 证 券 投 资
基金之A 份额、B 份额 上市 交易
提示性公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-5-31
21 关 于 兴 业 合 润 分 级 股 票 型 证 券
投 资 基 金 增 加 份 额 配 对 转 换 办
理机构的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-6-1
22 关 于 旗 下 部 分 基 金 在 华 夏 银 行
开 通 兴 业 趋 势 投 资 基 金 与 兴 业
合 润 分 级 基 金 间 转 换 业 务 的 公
告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-6-1
23 关 于 旗 下 部 分 基 金 在 国 信 证 券
开通转换业务的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-6-3
24 关 于 兴 业 合 润 分 级 股 票 型 证 券
投 资 基 金 增 加 份 额 配 对 转 换 办
理机构的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-6-3
25 关 于 增 加 申 银 万 国 证 券 为 办 理
旗 下 基 金 定 期 定 额 投 资 业 务 代
销机构的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-6-24
26 关 于 旗 下 基 金 参 加 安 信 证 券 网
上申购费率优惠活动的公 告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-6-25
27 关 于 旗 下 基 金 参 加 浦 发 银 行 基
金 定 投 申 购 费 率 优 惠 活 动 的 公
告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-6-30
28 关 于 旗 下 部 分 基 金 参 加 交 通 银
行 网 上 银 行 基 金 申 购 费 率 优 惠
活动的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-6-30
29 关 于 继 续 参 加 邮 储 银 行 网 上 银
行申购费率优惠活动的公 告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、 基金管理人网站
2010-6-30
兴业合润分 级股票型证券投资基金 2010 年 半年度报告
49
§11 备 查 文 件 目 录
11.1 备 查文 件目录
1、中国证监会核准兴业合润分级股票型证券投资基金募集的文件
2、关于申请募集兴业合润分级股票型证券投资基金之法律意见书
3、基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程
4、基金托管人业务资格批件和营业执照
5、 《兴业合润分级股票型证券投资基金基金合同》
6、 《兴业合润分级股票型证券投资基金托管协议》
7、中国证监会规定的其他文件
11.2 存 放地 点
基金管理人、基金托管人的办公场所。
11.3 查 阅方 式
投资者 可登 录基金 管理 人互联 网站 查阅， 或在 营业时 间内 至基金 管理 人、基
金托管人办公场所免费查阅。
兴 业全 球基金 管理 有限公 司
二 〇一 〇年八 月二 十八日
