1
泰达 荷银 货币 市场 基金
2009 年年度报告
2009 年12 月31 日
基金管 理人： 泰达荷银 基金管理有限公司
基金托 管人： 中国 农业 银行股份有限公司
报告送出日期：2010 年 3 月 31 日
2
§1
重 要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人 泰 达 荷银 基 金 管 理 有限 公 司 的 董 事会 及 董 事 保证 本 报 告 所 载资 料不 存 在
虚假记载、误导性 陈述或重大遗 漏，并对其内 容的真实性、 准确性和完整 性 承担个别及连
带责任。本年度报告已经全体独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人 中国 农业银行股份有限 公司 根据本基金合同规定，于 2010 年 3 月 29 日复
核了本报告中的财 务指标、净值 表现、 利润 分 配情况、财务 会计报告、投 资 组合报告等内
容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承 诺以诚实信用 、勤勉尽责的 原则管理和运 用基金资产， 但 不保证基金一
定盈利。
基金的过往业绩并 不代表其未来 表现。投资 有风险，投资 者在作出投资 决策 前应仔细
阅读本基金的招募说明书 及其 更新 。
本报告财务资料已 经审计，普华 永道中天会 计师事务所有 限公司为本基 金出 具了无保
留意见的审计报告，请投资者注意阅读。
本报告期自 2009 年1 月1 日起至 2009 年 12 月 31 日止。
3
1.2 目录
§1
重要提 示及目录
2
1.1 重要提 示
2
1.2 目录
3
§2
基金简 介
5
2.1 基金基 本情况
5
2.2 基金产 品说明
5
2.3 基金管 理人和基 金托管人
5
2.4 信息披 露方式
6
2.5 其他相 关资料
6
§3
主要财 务指标、 基金净值 表现及利 润分配情 况
6
3.1 主要会 计数据和 财务指标
6
3.2 基金净 值表现
7
3.3 过去三 年基金的 利润分配 情况
8
§4
管理人 报告
9
4.1 基金管 理人及基 金经理情 况
9
4.2 管理人 对报告期 内本基金 运作遵规 守信情况 的说明
10
4.3 管理人 对报告期 内公平交 易情况的 专项说明
10
4.4 管理人 对报告期 内基金的 投资策略 和业绩表 现的说明
11
4.5 管理人 对宏观经 济、证券 市场及行 业走势的 简要展望
11
4.6 管理人 内部有关 本基金的 监察稽核 工作情况
12
4.7 管理人 对报告期 内基金估 值程序等 事项的说 明
12
4.8 管理人 对报告期 内基金利 润分配情 况的说明
13
§5
托管人 报告
13
5.1 报告期 内本基金 托管人遵 规守信情 况声明
13
5.2 托管人 对报告期 内本基金 投资运作 遵规守信 、净值计 算、利润 分配等情 况的说明
14
5.3 托管人 对本年度 报告中财 务信息等 内容的真 实、准确 和完整发 表意见
14
§6
审计报 告
14
6.1 审计报 告基本信 息
14
6.2 审计报 告的基本 内容
14
§7
年度财 务报表
15
7.1资产负债 表
15
7.2 利润 表
17
7.3 所有者 权益（基 金净值） 变动表
18
7.4 报表附 注
19
§8
投资组 合报告
39
8.1 期末基 金资产组 合情况
39
8.2债券回购 融资情况
39
8.3基金投资 组合平均 剩余期限
40
8.4期末按债 券品种分 类的债券 投资组合
41
8.5 期末按摊余 成本占基 金资产净 值比例大 小排名的 前十名债 券投资明 细
41
8.6 “影子 定价”与 “摊余成 本法”确 定的基金 资产净值 的偏离
42
4
8.7期末按公 允价值占 基金资产 净值比例 大小排名 的所有资 产支持证 券投资明 细
42
8.8投资组合 报告附注
42
§9
基金份 额持有人 信息
43
9.1 期末基 金份额持 有人户数 及持有人 结构
43
9.2 期末基 金管理人 的从业人 员持有本 开放式基 金的情况
43
§10
开放 式基金份 额变动
43
§11
重大 事件揭示
43
11.1 基金份 额持有人 大会 决议
43
11.2 基金管 理人、基 金托管人 的专门基 金托管部 门的重大 人事变动
43
11.3 涉及基 金管理人 、基金财 产、基金 托管业务 的诉讼
44
11.4 基金投 资策略的 改变
44
11.5 为基金 进行审计 的会计师 事务所情 况
44
11.6 管理人 、托管人 及其高级 管理人员 受稽查或 处罚等情 况
44
11.7 基金租 用证券公 司交易单 元的有关 情况
44
11.8 偏离度绝对 值超过 0.5% 的 情况
44
11.9 其他重 大事件
45
§12
影响 投资者决 策的其他 重要 信息
45
§13
备查 文件目录
45
5
§2
基 金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 泰达荷银货币市场基金
基金简称
泰达荷银货币
基金主代码
162206
交易代码 162206
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日
2005 年 11 月 10 日
基金管理人
泰达荷银基金管理有限公司
基金托管人
中国农业银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 2,862,765,943.23 份
基金合同存续期 持续经营
2.2 基金产品说明
投资目标 在 确 保 本 金 安 全 性 和 基 金 财 产 流 动 性
的基础上， 力争为投资者获取超 过业绩
比较基准的收益。
投资策略 本 基 金 将 在 遵 守 投 资 纪 律 并 有 效 管 理
风险的基础上， 实施稳健的投资风格和
谨慎的交易操作。以价值分析为基础，
数量分析为支持， 采用自上而下确定投
资策略和自下而上个券选择的程序， 运
用供求分析、 久期偏离、 收益率曲线配
置 和 类 属配 置 等积 极 投资 策 略, 实现基
金资产的保值增值。
业绩比较基准 税后一年期银行定期存款利率。
风险收益特征 本基金属于证券投资基金中高流动性、
低风险的品种， 其预期收益率和预期风
险均低于股票、混合和债券型基金。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 泰 达 荷 银 基 金 管 理 有
限公司
中国农业银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名 邢颖 李芳菲
联系电话 010 －66577725 010-68424199
电子邮箱 irm@mfcteda.com lifangfei@abchina.com
客户服务 电话 400-69-88888 95599
传真 010 －66577666 010 －68424181
6
注册地址 北 京 市 西 城 区 金 融 大
街 7 号英蓝国际金融
中心南楼三层
北京市东城 区建国门 内大街 69 号
办公地址 北 京 市 西 城 区 金 融 大
街 7 号英蓝国际金融
中心南楼三层
北京市 海淀 区西 三环 北路 100 号
金玉大厦
邮政编码 100033
100048
法定代表人 刘惠文 项俊波
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 中 国 证券 报、 上海 证 券报 、 证
券时报
登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 http:// www.mfcteda.com
基金年度报告备 置地点 基金管理人、 基金托管人的住
所
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所
普华永道中天会计师事务所
有限公司
上海市 卢湾 区湖 滨路 202 号企业
天地 2 号楼普华永道 中心 11 楼
注册登记机构 泰达荷银基金管理有限公司 北京市西城区金融大街7 号英
蓝国际金融中心南楼三层
§3 主 要财务指标、基金净 值表现及利润分配 情况
3.1 主要 会计数据和 财务 指标
金额 单 位：人民币元
3.1.1 期 间数据和指标 2009 年 2008 年 2007 年
本期已实现收益
23,378,726.26 21,834,135.45
11,808,260.17
本期利润
23,378,726.26 21,834,135.45
11,808,260.17
本期净值收益率
1.3487% 2.9010%
3.0564%
3.1.2 期末数据和指标 2009 年 2008 年 2007 年
期末基金资产净值
2,862,765,943.23 3,929,025,549.03
472,743,676.12
7
期末 基金份额净值
1.0000 1.0000 1.0000
3.1.3 累计期末指标 2009 年 2008 年 2007 年
累计净值收益率
9.8834%
8.4215%
5.3650%
注：1. 本期 已实现收 益 指基金 本期利息 收入、 投 资收益、其他收入（不含公 允价值变 动收 益） 扣除相 关
费用后的余 额，本期 利润为本 期已实现 收益加上 本期公允 价值变动 收益
2. 所述基金业绩 指标不 包括基金 份额持 有人认购 或交易 基金的 各项费用 ，计入 费用后实 际 收益水平要 低
于所列数字
3． 本基金基金合同于 2005 年 11 月 10 日生效。
4．本基 金收益 分配按月 结转份额 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值收益 率及其与同期业 绩比较基准收益率的 比较
泰达荷银货币基金
阶段
份额净值
收益率①
份额 净值 收
益率 标准差
②
业绩比较基
准收益率
③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①-③ ②-④
过去三 个月 0.2863% 0.0015% 0.5671% 0.0000% -0.2808% 0.0015%
过去六 个月 0.5976% 0.0026% 1.1342% 0.0000% -0.5366% 0.0026%
过去一 年 1.3487% 0.0046% 2.2500% 0.0000% -0.9013% 0.0046%
过去三 年 7.4758% 0.0068% 8.8075% 0.0021% -1.3317% 0.0047%
自基金 合同 生效 起至
今 9.8834% 0.0067% 10.9438% 0.0022% -1.0604% 0.0045%
注：1. 本基金收益分配按月结转份额。
2. 本基金的业绩比较基准为税后一年期银行定期存款利率。
3.2.2 自基金合同生效 以来基金份额累计 净值收益 率变动及其 与同期业绩比较基准收益
率变动的 比较
8
0.000%
2.000%
4.000%
6.000%
8.000%
10.000%
12.000%
11-09-05
01-09-06
03-09-06
05-09-06
07-09-06
09-09-06
11-09-06
01-09-07
03-09-07
05-09-07
07-09-07
09-09-07
11-09-07
01-09-08
03-09-08
05-09-08
07-09-08
09-09-08
11-09-08
01-09-09
03-09-09
05-09-09
07-09-09
09-09-09
11-09-09
荷银货币 业绩比较基准
注：本基金 成立于 2005 年 11 月 10 日 ，在建仓 期结束时 及截止报 告期末本 基金的各 项投 资比例已
达到基金合 同中规定 的各项比 例。
3.2.3 自基金合同生效 以来 基金每年净值 收益 率及其与同期业 绩比较基准收益率的比 较
注： 本基金基金 合同于 2005 年 11 月 10 日生效，2005 年年度 净值收益 率的计算 期间为 2005 年 11 月 10
日至 2005 年 12 月 31 日。
3.3 过去三年基金的利润 分配情况
9
单位： 元
年度
已按再投资形式
转实收基金
直接通过应付
赎回款转出金额
应付利润
本年变动
年度利润
分配 合计
备注
2009 年 22,366,739.09 4,248,785.83
-3,236,798.66 23,378,726.26
2008 年 15,336,896.16 3,049,612.35
3,447,626.94 21,834,135.45
2007 年 9,677,785.03 1,644,978.95
485,496.19 11,808,260.17
合计 47,381,420.28 8,943,377.13
696,324.47 57,021,121.88
§4 管 理人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基金管理人及其 管理基金的经验
泰达荷银 基金管理有限公司经中国证监会证监基金字[2002]37 号文批准成立 。 截至报
告期末 本公司股东及持股比例分别为： 北方国际信托股份有限公司： 51% ； 荷银 投资管理 （亚
洲）有限公司: 49% 。公司注册资本 为 1.8 亿元人民币。
报告期末公司旗下管理 12 只开放式基金， 分别为 泰达荷银 价值优化型 成长类 行业证券
投资基金、 泰达荷 银 价值优化型 周期类行业证 券投资基金、 泰达荷银 价值 优 化型 稳定类行
业证券投资基金、 泰达荷银 行业 精选证券投资 基金、 泰达荷 银 风险预算 混 合 型证券投资基
金、泰达荷银 货币 市场基金 、泰 达荷银 效率优 选 混合型证券 投资基金 、 泰 达 荷银首选企业
股票型证券投资基 金 、泰达荷银 市值优选股票 型证券投资基 金 和泰达荷银 集 利债券型证券
投资基金 、泰达荷 银品质生活灵 活配置混合型 证券投资基金 、泰达荷银红 利 先锋股票型证
券投资基金。
。
4.1.2 基金经 理（或基金经理小 组）及基金经理助理 简介
姓名 职务 任本基金的基金经理期
限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
胡振仓 本基金
基金经
理
2008-8-9 - 7 硕士学位。 2003 年7 月至2005
年4 月就职于乌鲁木齐市商业
银行， 从事债券交易与研究工
作；2006 年 3 月至 2006 年 6
月就职于国联证券公司， 从事
债券交易工作； 2006 年 7 月至
2008 年3 月就职于益民基金管
理有限公司，其中 2006 年 7
月至2006 年11 月任益民货币 10
市场基金基金经理助理，2006
年12 月至2008 年 3 月任益民
货币市场基金基金经理。2008
年4 月加盟泰达荷 银基金管理
有限公司。
沈毅 本基金
基金经
理，固
定收益
部总经
理
2008-03-06 2009-5-2
3
8 工 商 管 理 硕 士 、 计 量 金 融 硕
士，中国籍。2002 年 9 月至
2004 年2 月任职嘉实基金投资
部， 担任固定收益投资经理及
社保基金投资组合经理。2004
年 4 月至 2007 年 9 月任职光
大保德信基金管理公司， 先后
担 任 高 级 组 合 经 理 及 资 产 配
置经理、货币市场基金经理、
投资副总监、代理投资总监、
固定收益投资总监等职务。 自
2006 年 1 月至 2007 年 9 月担
任 光 大 保 德 信 货 币 市 场 基 金
基 金 经 理 。2007 年 10 月至
2008 年1 月任职长江养 老保险
股份有限公司， 担任投资部总
经理职务。 2008 年 2 月起任职
于泰达荷银基金管理公司， 担
任固定收益部总经理。8 年基
金投资从业经验， 具有基金从
业资格。
注：证券从业的 含义遵从 行业协会 《证券业 从业人员 资格管理 办法》的 相关规定 。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信 情况的说明
本报告期内，本基 金管理人严格 遵守相关法 律法规以及基 金合同的约定 ，本 基金运作
整体合法合规，没有出现损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报 告期内公平交易情 况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的 执行情况
本基金管理人 建立了公平交易制度和流程，并严格执行制度的规定。在投资管理活动
中，本基金管理人公平对待不同投资组合，确保各投资组合在获得投资信息、投资建议和
投资决策方面享有平等机会；严格执行投资管理职能和交易执行职能的隔离；在交易环节
实行集中交易制度，并确保公平交易可操作、可评估、可稽核、可持续；交易部运用交易
系统中设置的公平交易功能并按照时间优先，价格优先的原则严格执行所有指令，未发生
任何利益输送的情况。
11
4.3.2 本投资组合与其 他投资风格相似的 投资组合之间的业绩 比较
本公司旗下没有与本基金投资风格相似的投资组合。
4.3.3 异常交易行为的 专项说明
本基金管理人建立 了对异常交易 的控制制度 ，在本报告期 内未发生因异 常交 易而受到
监管机构处罚的情况。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业 绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投 资策略和运作分析
2009 年中国和世界经济经历了衰退、 复苏到逐步企稳的过程， 中国的宏观政策也由保
增长基调下的以 4 万亿政府投资 为代表的积极 财政政策和宽 松的货币政策 慢 慢向 “保增
长、调结构”的政 策基调转变。 在宽松的货币 政策背景下， 货币市场资金 季 度充裕，货币
市场利率保持持续低位，直到年中新股 IPO 和 1 年期央票重启，短端利率才开始脱离了运
行近半年的低位区间，出现较大幅度的上升。10 月上旬开始 ，受全球宽松政 策退出预期的
影响，以 1 年期央票为代表的短端债券市场出现了 09 年以来第二次较大的调 整。操作上，
2009 年本基金在缺乏明显投资机会的市场状况下， 基本维持较为谨慎的操作策略， 维持较
低的组合久期和较 低的持债比例 ，在短端利率 大幅上升的下 半年规避了较 大 的利率风险。
同时在符合法规和内部规定的前提下，本基金在年初和 4 季度有选择地大幅 增加信用类产
品的配置，取得了较好的持有期收益和资本利得，对提高组合收益有非常积极的作用。
4.4.2 报告期内基金的 业绩表现
截止报告期末，本基金份额净值为 1 元 ，本报告期份额净值增长率为 1.3487% ，同期业
绩比较基准增长率为 2.25% 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走 势的简要展望
展望 2010 年， 在中国经济率先企稳回升迹象比较明确的判断下， 政策的重心将由 2009
年的保增长转向调结构，2010 年中国的货币政策将逐步回归中性。刚进入 2010 年，央行
就先后上调了央票 发行利率、上 调法定存款准 备金率级实行 差别存款准备 金 率，货币政策
转向的时间和力度均大幅超出市场的预期。 从目前看， 政策的主要不 确定性在 于通胀水平、
热钱流入及 1 季度的信贷投放等。 我们预计，2010 年由于存在利率上调和流 动性收缩的压
力， 短端利率将有阶段性性向上的压力， 部分利率产品的上行幅度将超过我们 此前的预期。
短期看， 由于信贷投放受到政策调控， 市场资金充裕， 信用产品依然具备较好的投资价值，
本基金将继续维持 09 年4 季度末的投资策略， 维持适度久期， 降低利率产品 投资比例， 优 12
选信用产品并适度加大信用产品投资比例。 我们预计 2010 年短端利率将阶段 性上行， 在操
作中我们将灵活调整组合，降低风险、提高组合收益率。
在基金运作中，我们将始终坚持合法、合 规的原则，在保证安全性、流动性的基础上，
力争取得较高的收益率。
4.6 管理人内部 有关本基金的监察 稽核工作情况
在本报告期内，基 金管理人为防 范和化解经 营风险，确保 基金投资的合 法合 规、切实
维护基金份额持有 人的最大利益 ，基金管理人 主要采取了如 下监察稽核措 施 ：本基金管理
人根据《证券投资 基金法》等相 关法律、法规 、规章和公司 管理制度，督 察 长、监察稽核
部门、风险控制部 门定期与不定 期的对基金的 投资、交易、 研发、市场销 售 、信息披露等
方面进行事前、事中或事后的监督检查。
4.7 管理人对报告期内基 金估值程序等事项 的说明
根据 中国证券监督管理委员会2008 年9 月12日发布的[2008] 38 号文 《关于进一 步规范证
券投资基金估值业 务的指导意见 》的相关规定 ，本公司成立 长期停牌股票 等 没有市价的投
资品种估值委员会 ，成员由主管 基金运营的副 总经理、督察 长、投资总监 、 基金经理及研
究部、交易部、监 察稽核部、金 融工程部、风 险管理部、基 金运营部的相 关 人员组成。职
责分工、专业胜任能力和相关工作经历具体如下：
主管基金运营的副总经理担任估值委员会主任， 督察长、 投资总监担任副主任。 主要负
责估值委员会的组织、管理工作，并对涉及估值委员会的重大事项做出决策。
基金经理:基金经 理参与估值委 员会的日常工 作，主要对长 期停牌股票 行业类 别和重估
方法提出建议。参 与估值的基金 经理具有上市 公司研究和估 值、基金投资 等 方面较为丰富
的经验，熟悉相关法律法规和估值方法。
研究部负责人及行业研究员： 负责长期停牌股票等没有市价的投资品种所属行业的专业
研究，参与长期停 牌股票行业类 别和重估方法 的确定。他们 具有多年的行 业 研究经验，能
够较好的对行业发展趋势做出判断，熟悉相关法律法规和估值方法。
交易部负责人： 参与估值委员会的日常工作， 主要对长期停牌股票的行业类别 和重估方
法提出建议。该成 员具有 多年的 股票交易经验 ，能够较好的 对市场的波动 及 发展趋势作出
判断，熟悉相关的法律法规和估值方法。
监察稽核部负责人:负责对有关 估值政策、估 值流程和程序 、估值方法 等相关 事项的合
法合规性进行审核 和监督，发现 问题及时要求 整改。该成员 具有一定的会 计 核算估值知识 13
和经验，熟知与估值政策相关的各项法律法规，了解估值原则和估值方法。
金融工程部负责人：负责估值相关数值的处理和计算，确定行业指数，计算估值价格，
参与确定估值方法。 该成员在金融工程工作方面具有较为丰富的经验,具备应用多种估值模
型的专业能力，熟悉相关法律法规和估值方 法。
风险管理部负责人： 负责估值相关数值的处理和计算， 复核由金融工程部提供 的行业指
数和估值价格。 该成员在基金的风险控制与绩效评估工作方面具有较为丰富的经验,熟悉相
关法律法规和估值方法。
基金运营部负责人:参与长期停牌股票估值方法的确定， 并与相关托管行进行核对确认，
如有不符合的情况 出现，立即向 估值委员会反 映情况，并提 出合理的调整 建 议。该成员具
备多年基金从业经验， 在基金核算与估值方面掌握了丰富的知识和经验,熟悉基金估值法律
法规、政策和估值方法。
基金经理参与估值委员会对相关停牌股票估值的讨论， 发表相关意见和建 议， 但涉及停
牌股票的基金经理不参与最终的投票表决。
本公司参与估值流程各方之间没有存在任何重大利益冲突。
本公司现没有进行任何定价服务的签约。
4.8 管理人对报告期内基 金利润分配情况的 说明
根据本基金合同约定， 本基金于2009 年累计分配收益23,378,726.26 元， 已于每 月中旬集
中转结至基金持有人账户。
§5 托 管人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声 明
在托管 泰达荷银货 币市场 基金的 过程中，本 基金托管人 — 中国农业银行 股份 有限公司
严格遵守 《证券投资基金法》 相关法律法规的规定以及 《 泰达荷银货币市场 基金基金合同》 、
《泰达荷银货币市 场 基金托管协 议》的约定， 对 泰达荷银货 币市场 基金 基 金 管理人 — 泰达
荷银基金管理有限公司 2009 年 1 月 1 日至 2009 年 12 月 31 日基金的投资运作，进行了认
真、独立的会计核 算和必要的投 资监督，认真 履行了托管人 的义务，没有 从 事任何损害基
金份额持有人利益的行为。
14
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规 守信、净值计算、利 润分配等情况的说明
本托管人认为， 泰 达荷银 基金管 理有限公司 在 泰达荷银货 币市场 基金的 投资 运作、基
金资产净值的计算 、基金份额申 购赎回价格的 计算、基金费 用开支 及利润 分 配 等问题上，
不存在损害基金份 额持有人利益 的行为；在报 告期内，严格 遵守了《证券 投 资基金法》等
有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。
5.3 托管人对本年度报告 中财务信息等内容 的真实、准确和完整 发表意见
本托管人认为， 泰 达荷银 基金管 理有限公司 的信息披露事 务符合《证券 投资 基金信息
披露管理办法》及 其他相关法律 法规的规定， 基金管理人所 编制和披露的 泰 达荷银货币市
场基金年度报告中 的财务指标、 净值表现、收 益分配情况、 财务会计报告 、 投资组合报告
等信息真实、准确、完整，未发现有损害基金持有人利益的行 为。
6§ 审计 报告
6.1 审计报告基本信息
财务报表是否经过审计 是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 普华永道中天审字(2010) 第 20160 号
6.2 审计报告的基本内容
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人 泰 达 宏 利 货 币 市 场 基 金( 原 泰 达 荷 银 货 币 市 场 基 金)
全体基金份额持有人
引言段 我 们 审计 了后 附的 泰达 宏 利货 币市 场基 金( 原泰 达 荷
银货币市场基金)的财务报表，包括 2009 年 12 月 31
日的资产负债表、 2009 年度的利润表、 所有者权益(基
金净值)变动表和财务报表附注。
管理层对财务报表的责任段 按 照 企 业 会 计 准 则 和 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会 允 许
的 基 金 行 业 实 务 操 作 的 有 关 规 定 编 制 财 务 报 表 是 泰
达 宏 利 货 币 市 场 基 金 的 基 金 管 理 人 泰 达 宏 利 基 金 管
理有限公司( 原 泰 达 荷 银 基 金 管 理 有 限 公 司) 管理层
的责任。这种责任包括：
(1) 设计、实施和 维护与财务 报表编制 相关的内 部控 15
制， 以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导致的重
大错报；
(2) 选择和运用恰当的会计政策；
(3) 作出合理的会计估计。
注册会计师的责任段 我 们 的 责 任 是 在 实 施 审 计 工 作 的 基 础 上 对 财 务 报 表
发表审计意见。 我们按照中国注册会计师审计准则的
规定 执行了审计工作。 中国注册会计师审计准则要求
我们遵守职业道德规范， 计划和实施审计工作以对财
务报表是否不存在重大错报获取合理保证。
审计工作涉及实施审计程序， 以获取有关财务报表金
额和披露的审计证据。 选择的审计程序取决于注册会
计师的判断， 包括对由于舞弊或错误导致的财务报表
重大错报风险的评估。 在进行风险评估时， 我们考虑
与财务报表编制相关的内部控制， 以设计恰当的审计
程序， 但目的并非对内部控制的有效性发表意见。 审
计 工 作 还 包 括 评 价 管 理 层 选 用 会 计 政 策 的 恰 当 性 和
作出会计估计的合理性， 以及评价财务报表的总体列
报。
我们相信， 我 们获取的审计证据是充分、 适当的， 为
发表审计意见提供了基础。
审计意见段 我们认为， 上述财务报表已经按照企业会计准则和中
国 证 券 监 督 管 理 委 员 会 允 许 的 如 财 务 报 表 附 注 所 列
示的基金行业实务操作的有关规定编制， 在所有重大
方面公允反映了泰达宏利货币市场基金2009 年12 月
31 日的财务状况以及 2009 年度的经营成果和基金净
值变动情况。
注册会计师的姓名 曹银华 单峰
会计师事务所的名称 普华永道中天会计师事务所有限公司
会计师事务所的地址 上海市卢湾区湖滨路202 号企业天地2 号楼普华永道
中心 11 楼
审计报告日期 2010 年 3 月 23 日
16
§7 年 度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体： 泰达荷银货币市场基金
报告截止日：2009 年 12 月 31 日
单位 ：人民币元
资 产 附注号
本期末
2009 年 12 月 31 日
上年度末
2008 年 12 月 31 日
资 产：
银行存款 7.4.7.1 1,385,650,693.81 24,906,579.22
结算备付金
12,355,238.10 1,980,000,000.00
存出保证金
- -
交易性金融资产 7.4.7.2 657,293,954.87 1,925,767,605.24
其中：股票投资
- -
基金投资
- -
债券投资
657,293,954.87 1,925,767,605.24
资产支持证券投资
- -
衍生金融资产 7.4.7.3 - -
买入返售金融资产 7.4.7.4 795,702,033.55 -
应收证券清算款
10,442,785.48 -
应收利息 7.4.7.5 3,532,207.72 4,102,467.72
应收股利
- -
应收申购款
4,200.00 4,300.00
递延所得税资产
- -
其他资产 7.4.7.6 - -
资产总计
2,864,981,113.53 3,934,780,952.18
负债和所 有者权益 附注号
本期末
2009 年 12 月 31 日
上年度末
2008 年 12 月 31 日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
- -
应付赎回款
- -
应付管理人报酬
349,332.39 496,530.18
应付托管费
105,858.33 150,463.73
应付销售服务费
264,645.75 376,159.21
应付交易费用 7.4.7.7 13,116.89 28,234.43
应交税费
- -
应付利息
- -
应付利润
1,117,716.94 4,354,515.60
递延所得税负债
- -
17
其他负债 7.4.7.8 364,500.00 349,500.00
负债合计
2,215,170.30 5,755,403.15
所有者权 益：
实收基金 7.4.7.9 2,862,765,943.23 3,929,025,549.03
未分配利润 7.4.7.10 - -
所有者权 益合计
2,862,765,943.23 3,929,025,549.03
负债和所 有者权益总计
2,864,981,113.53 3,934,780,952.18
注：报告截止日 2009 年 12 月 31 日，基金份额净值 1 元，基金份额总额
2,862,765,943.23 份。
7.2 利润表
会计主体： 泰达荷银货币市场基金
本报告期：2009 年 1 月 1 日至 2009 年 12 月 31 日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2009 年 1 月 1 日
至 2009 年 12 月
31 日
上年度可 比期间
2008 年 1 月 1 日
至 2008 年 12 月
31 日
一、收入
35,459,518.83 27,363,094.01
1. 利息收入
29,092,067.89 22,357,230.98
其中：存款利息收入 7.4.7.11 8,480,948.31 678,863.02
债券利息收入
17,230,903.84 21,424,784.41
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
3,380,215.74 253,583.55
其他利息收入
- -
2. 投资收益( 损失以 “- ” 填列)
6,367,450.94 4,975,863.03
其中：股票投资收益 7.4.7.12 - -
基金投资收益
- -
债券投资收益 7.4.7.13 6,367,450.94 4,975,863.03
资产支持证券投资收益
- -
衍生工具收益 7.4.7.14 - -
股利收益 7.4.7.15 - -
3. 公允价值变动收益( 损失以 “- ”
号填列) 7.4.7.16 - -
4. 汇兑收益( 损失以 “- ” 号填列)
- -
5. 其他收入( 损失以 “- ” 号填列) 7.4.7.17 - 30,000.00
减：二、 费用
12,080,792.57 5,528,958.56
1. 管理人报酬
5,664,668.50 2,322,846.85
2. 托管费
1,716,566.29 703,893.04
3. 销售服务费
4,291,415.63 1,759,732.36
4. 交易费用 7.4.7.18 - -
18
5. 利息支出
30,142.15 376,874.49
其中：卖出回购金融资产支出
30,142.15 376,874.49
6. 其他费用 7.4.7.19 378,000.00 365,611.82
三、 利润 总额( 亏损总额以 “- ” 号
填列)
23,378,726.26 21,834,135.45
减：所得税费用
- -
四、 净利润( 净亏 损以 “- ” 号填 列)
23,378,726.26 21,834,135.45
7.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主体： 泰达荷银货币市场基金
本报告期：2009 年 1 月 1 日至 2009 年 12 月 31 日
单位：人民币元
项目
本期
2009 年 1 月 1 日至 2009 年 12 月 31 日
实 收基金 未 分配利 润 所 有者权 益合计
一、期初所 有者权益( 基金 净值) 3,929,025,549.03 - 3,929,025,549.03
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的 基 金
净值变动数( 本期 利润) - 23,378,726.26 23,378,726.26
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产 生 的
基 金 净 值 变 动 数( 净 值 减 少 以
“- ” 号填列) -1,066,259,605.80 - -1,066,259,605.80
其中：1. 基金申 购款 10,856,945,405.91 - 10,856,945,405.91
2. 基金 赎回款( 以“- ” 号填列) -11,923,205,011.71 - -11,923,205,011.71
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有 人 分
配利润 产生 的基 金净 值变动( 净
值减少以 “- ”号 填列) - -23,378,726.26 -23,378,726.26
五、 期末所有 者权益( 基金 净值) 2,862,765,943.23 - 2,862,765,943.23
项目
上 年度可 比期间
2008 年 1 月 1 日至 2008 年 12 月 31 日
实 收基金 未 分配利 润 所 有者权 益合计
一、 期初所有 者权益( 基金 净值) 472,743,676.12 - 472,743,676.12
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的 基 金
净值变动数( 本期 利润) - 21,834,135.45 21,834,135.45
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产 生 的
基 金 净 值 变 动 数( 净 值 减 少 以
“- ” 号填列) 3,456,281,872.91 - 3,456,281,872.91
其中：1. 基金 申购款 7,392,193,066.80 - 7,392,193,066.80
2. 基金 赎回款( 以 “- ” 号填
列) -3,935,911,193.89 - -3,935,911,193.89
19
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有 人 分
配利润 产生 的基 金净 值变动( 净
值减少以 “- ”号 填列) - -21,834,135.45 -21,834,135.45
五、 期末所有 者权益( 基金 净值) 3,929,025,549.03 - 3,929,025,549.03
报表附注为财务报表的组成部分。
本 报告 7.1 至 7.4 财 务报表由 下列负责 人签署：
—————————
———— —————
————————
基金管理 公司负责 人：缪钧 伟
主管 会计工作 负责人： 傅国庆
会 计机构负 责人 ：王泉
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
(除特别标明外，金额单位为人民币元)
泰达荷银货币市场基金( 以下简称 “ 本基金 ” ，原湘财荷银货币市场基金) 经中 国证券监督管
理委员会( 以下简称 “ 中国证监会 ” ) 证监基金字 ?2005] 第 161 号《 关于同意 湘 财荷银货币市
场基金 设立的批复》核准， 由湘财荷银 基金管理有限公司( 于 2006 年 4 月 27 日更名为泰
达荷银基金管理 有限公司) 依照 《中华人民共和国证券投资基金法》 和 《 湘财 荷银货币市场
基金基金合同》负责 公开募集 。 本基金为契约 型开放式，存 续期限不定， 首 次设立募集 不
包括认购资金利息 共募集 4,642,951,338.78 元 ， 业经普华永道中天会计师事 务所有限公司
普华永道 中天 验字(2005) 第 164 号验资报告予以验证。 经 向中国证监会备案 ， 《 湘财荷银货
币市场基金 基金合同》于 2005 年 11 月 10 日正式 生效 ，基金合同生效日的 基金份额 总额
为 4,643,264,492.55 份基金份额 ，其中认购资金利息折合 313,153.77 份基 金份额 。本基
金的基金管理人为 泰达荷银基金 管理有限公司 ，基金托管人 为 中国农业银行 股份有限公司
（以下简称为“中国农业银行” ） 。
2006 年 6 月 6 日，经基金管理人董事会批准、报中国证监会同意， 《湘财荷 银货币市场基
金基金合同》 改为 《泰达荷银货币市场基金基金合同》 ， 本基金更名为泰达荷银货币市场基
金。
20
根据《 货币市场基 金管理暂行规 定 》和《泰达 荷银货币市场 基金基金合同 》 的有关规定，
本基金的投资范围为现金；一年以内的银行定期存款、大额存单；剩余期限在 397 天以内
的债券； 期限在一 年以内的中央 银行票据和债 券回购，以及 中国证监会、 中 国人民 银行认
可的其他具有良好 流动性的货币 市场工具。本 基金的业绩比 较基准为：税 后 一年期银行定
期存款利率。
本财务报表由本基金的基金管理人泰达荷银基金管理有限公司于 2010 年 3 月 31 日批准报
出。
7.4.2 会计报表的编制 基础
本基金的财务报表按照 财政部于 2006 年 2 月 15 日颁布的 《企业会计准则－ 基本准则》 和
38 项具体会计准则、 其后颁布的企业会计准则应用指南 、 企业会计准则解释 以及其他相关
规定( 以下合称“企业会计准则”) 、 中国证监会基金部通知[2010]5 号关于发 布《证券投资
基金信息披露 XBRL 模板第 3 号< 年度报 告和半年度报告>》、 中国证券业协会 于 2007 年 5
月 15 日颁布的 《证券投资基金会计核算业务指引》 、 《 泰达荷银货币市场基金 基金合同》和
中国证监会允许的如财务报表附注所列示的基金行业实务操作的有关规定编制。
7.4.3 遵循企业会计准 则及其他有关规定 的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金 2009 年 12 月 31 日的
财务状况以及 2009 年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
7.4.4 重要会计政策和 会计估计
7.4.4.1 会计年度
本基金会计年度为公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日 止。
7.4.4.2 记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
21
7.4.4.3 金融资产和 金融负债的分类
(i) 金融资产的分类
金融资产于初始确 认时分类为： 以公允价值计 量且其变动计 入当期损益的 金 融资产、应收
款项、可供出售金 融资产及持有 至到期投资。 金融资产的分 类取决于本基 金 对金融资产的
持有意图和持有能 力。本基金目 前暂无金融资 产分类为可供 出售金融资产 及 持有至到期投
资。
本基金目前持有的 债券投资分类 为以公允价值 计量且其变动 计入当期损益 的 金融资产。以
公允价值计量且其 公允价值变动 计入损益的金 融资产在资产 负债 表中以交 易 性金融资产列
示。
本基金持有的其他 金融资产分类 为应收款项， 包括银行存款 、买入返售金 融 资产和各类应
收款项等。应收款 项是指在活跃 市场中没有报 价、回收金额 固定或可确定 的 非衍生金融资
产。
(ii) 金融负债的分类
金融负债于初始确 认时分类为： 以公允价值计 量且其变动计 入当期损益的 金 融负债及其他
金融负债。 以公允 价值计量且其 变动计入当期 损益的金融负 债包括交易性 金 融负债及衍生
金融负债等 。本基金持有的其他金融负债包括卖出回购金融资产款和各类应付款项等。
7.4.4.4 金融资产和 金融负债的初始确 认、后续计量 和终止 确认
金融资产或金融负 债于本基金成 为金融工具合 同的一方时， 于交易日按公 允 价值在资产负
债表内确认。 取得债券投资支付的价款中包含债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，
单独确认为应收项目。应收款项和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。
债券投资采用 实际 利率法，以 摊 余成本 进行后 续计量 ，即 债 券投资 按票面 利 率或商定利率 22
每日计提应收利息 ，按实际利率 法在其剩余期 限内摊销其买 入时的溢价或 折 价 ；同时于每
一计价日计算影子 价格，以避免 债券投资的摊 余成本与公允 价值的差异导 致 基金资产净值
发生重大偏离 。应收款项和其他 金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
当收取某项金融资 产现金流量的 合同权利已终 止或该金融资 产所有权上几 乎 所有的风险和
报酬已转移时，终 止确认该金融 资产。终止确 认的金融资产 的成本按移动 加 权平均法于交
易日结转。
7.4.4.5 金融资产和 金融负债的估值原 则
为了避免 债券投资 的 摊余成本 与 公允价值的差 异导致 基金资 产净值发生重 大 偏离，从而对
基金持有人的利益 产生稀释或不 公平的结果， 基金管理人于 每一计价日采 用 债券投资的 公
允价值计算影子价格。当基金资产净值与影子价格的偏离达到或超过基金资产净值的
0.25% 时，基金管理 人应根 据风险控 制的需 要调整 组合， 使基金 资产净值 更 能公允地 反映
基金资产价值。
计算影子价格时按如下原则确定债券投资的公允价值：
(i) 存在活 跃市场 的金融 工具 按其估 值日 的市场 交易价 格确 定公允 价值 ；估值 日 无交易，
但最近交易日后经 济环境未发生 重大变化且证 券发行机构未 发生影响证券 价 格的重大事件
的，按最近交易日的市场交易价格确定公允价值。
(ii) 存在活跃市场的金融工具， 如估值日无交易且最近交易日后经济环境发生了重大变化，
参考类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市价以确定公允价值。
(iii) 当金融 工具不 存在活 跃市 场，采 用市 场参与 者普遍 认同 且被以 往市 场实际 交 易价格验
证具有可靠性的估 值技术确定公 允价值。估值 技术包括参考 熟悉情况并自 愿 交易的各方最
近进行的市场交易 中使用的价格 、参照实质上 相同的其他金 融工具的当前 公 允价值、现金
流量折现法和期权 定价模型等。 采用估值技术 时，尽可能最 大程度使用市 场 参数，减少使
用与本基金特定相关的参数。
23
7.4.4.6 金融资产和 金融负债的抵销
本基金持有的资产 和承担的负债 基本为金融资 产和金融负债 。当本基金依 法 有权抵销债权
债务且交易双方准 备按净额结算 时，金融 资产 与金融负债按 抵销后的净额 在 资产负债表中
列示。
7.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发 行基金份额所 募集的总金额 。由于申购和 赎回引起的实 收 基金变动分别
于基金申购确认日 及基金赎回确 认日认列。上 述申购和赎回 分别包括基金 转 换所引起的转
入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
7.4.4.8 收入/(损失)的确认和计量
债券投资收益/( 损失) 按卖出债券成交金额与其成本和应收利息的差额确认。
债券投资在持有期 间应取得的按 票面利率计算 的利息扣除在 适用情况下由 债 券发行企业代
扣代缴的个人所得税后的净额确认 为利息收入。 贴息债视同到期 一次性还 本付息的 附息债， 根据
其发行价、 到期 价和发行 期限按直 线法推算 内含票面 利率后确 认利息收 入。 若票面利 率与 实际利率出 现
重大差异则 按实际利 率计算利 息收入。
应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算。
7.4.4.9 费用的确认 和计量
本基金的管 理人报酬 、托管费 和销售服 务费在费 用涵盖期 间按基金 合同约定 的费率和计算
方法逐日确认。
其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算。
24
7.4.4.10 基金的收 益分配政策
每一基金份 额享有同 等分配权 。申购 的 基金份额 不享有确认 当日 的 分红权益 ，而 赎回 的基
金份额享有 确认 当日 的分红权益。 本基金以 份额 面值 1.00 元固定 份额 净值交 易方式， 每日
计算当日收益并按基金份额面值 1.00 元分配后转入所有者权益， 每月集中宣告收益分配并
将当月收益结转到投资人基金账户。
7.4.4.11 分部报告
本基金以内部组织结 构、管理要求 、内部报告制 度为依据确定 经营分部，以 经营分部为基
础确定报告分部并披 露分部信息。 经营分部是指 本基金内同时 满足下列条件 的组成部分：
(1) 该组成部分能够在日常活动中产生收入、 发生费用；(2) 本基金管理人能够定期评价该组
成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；(3) 本基金能够取得 该组成部分的
财务状况、经营成果 和现金流量等 有关会计信息 。如果两个或 多个经营分部 具有相似的经
济特征， 并且满足一定条件的， 则合并为一个经营分部。 本基金 目前以一个经营分部运作 。
7.4.4.12 其他重要的会计政 策和会计估计
(1) 计量属性
本基金除特别说明对 金融资产和金 融负债采用公 允价值等作为 计量属性之外 ，一般采用历
史成本计量。
(2) 重要会计估计及其关键假设
根据本基金的 “影 子定价”的 估 值原则和中国 证监会允许的 基金行业估值 实 务操作，本 基
金确定 在银行间同业市场交易的债券品种，根据中国证监会证监会计字[2007]21 号《关于
证券投资基金执行< 企业会计准则> 估值业务及份额净值计价有关事项的通知》采用估值技
术确定公允价值。 本基金持有的 银行间同业市 场债券按现金 流量折现法估 值 ，具体估值模
型、参数及结果由中央国债登记结算有限责任公司独立提供。
7.4.5 会计政策和会计 估计变更以及差错 更正的说明
7.4.5.1 会计政策变 更的说明
财政部于 2009 年 6 月 11 日颁布了《企业会计准则解释第 3 号》 。根据《企 业会计准则解
释第 3 号》 对分部报告的相关要求， 本基金 自 2009 年起， 按照内部组织结构、 管理要求、 25
内部报告制度为依据 确定经营分部 ，以经营分部 为基础确定报 告分部并披露 分部信息。于
2009 年 1 月 1 日以前， 本基金主要按业务分部披露分部信息。 本基金的内部 管理和报告按
照基金投资组合进行 ，按经营分部 为基础披露的 分部信息与以 前年度按业务 分部为基础披
露的分部报告并无差异。 《企业会计准则解释第 3 号》的其他要求不适用于本 基金。
7.4.5.2 会计估计变 更的说明
本报告期内, 无会计估计的变更。
7.4.5.3 差错更正的 说明
本报告期内, 无重大会计差错发生。
7.4.6 税项
根据财政部、 国家税务总局财税[2002]128 号 《关于开放式证券投资基金有关 税收问题的通
知》 、 财税[2004]78 号《关于证券投资基金税收政策的通知》 、财税[2008]1 号 《关于企业所
得税若干优惠政策的通知》 及其他相关税务法规和实务操作，主要税项列示如下：
(a) 以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。
(b) 基金买卖债券的 差价收入暂 免征营业税 和企业所得税 。
（c ） 对 基金 取 得的 企业 债券 利息 收 入， 由发 行债 券 的企 业在 向基 金派 发 利息 时 代扣 代 缴
20% 的个人所得税，暂不征收企业所得税。
7.4.7 重要财务报表项 目的说明
7.4.7.1 银行存款
单位: 人民币元
项目
本期末
2009 年 12 月 31 日
上年度末
2008 年 12 月 31 日
活期存款 1,385,650,693.81 24,906,579.22
定期存款 - -
其他存款 - -
合计 1,385,650,693.81 24,906,579.22
26
7.4.7.2 交易性金融 资产
单位： 人民币元
项目
本期 末
2009 年12 月31 日
摊余成本 影子定价 偏离金额 偏离度(%)
债券
交易所市场 - - - -
银行间市场 657,293,954.87 657,996,648.18 702,693.31 0.02%
合计 657,293,954.87 657,996,648.18 702,693.31 0.02%
项目
上年度末
2008 年12 月31 日
摊余成本 影子定价 偏离金额 偏离度(%)
债券
交易所市场 - - - -
银行间市场 1,925,767,605.24 1,934,063,700.00 8,296,094.76 0.21%
合计 1,925,767,605.24 1,934,063,700.00 8,296,094.76 0.21%
1. 偏 离 金 额 ＝ 影 子 定 价 － 摊 余 成 本 ；
2. 偏 离 度 ＝ 偏 离 金 额/ 摊 余 成 本 法 确 定 的 基 金 资 产 净 值..
注: 于 2009 年 12 月 31 日，交易性金融资产均为银行间同业市场债券投资 ，摊余成本近
似于公允价值，无估值增值/( 减值) ，2008 年 12 月 31 日同 。
7.4.7.3 衍生金融资 产/负债
截止报告期末，本基金无衍生金融资产/负债 ，2008 年同 。
7.4.7.4 买入返售金 融资产
7.4.7.4.1 各项买 入返售金融资产期 末余额
项目
本期末
2009 年 12 月 31 日
账面余额 其中；买断式逆回购
交易所买入返售证券 - -
银行间买入返售证券 795,702,033.55 -
合计 795,702,033.55 -
项目
上年度末
2008 年 12 月 31 日
账面余额 其中；买断式逆回购
交易所买入返售证券 - -
银行间买入返售证券 - -
合计 - -
27
7.4.7.4.2 期末买 断式逆回购交易中 取 得的债券
截止报告期 末 ，本基金未发生买断式逆回购 ，2008 年同 。
7.4.7.5 应收利息
单位： 人民币元
项目
本期末
2009 年 12 月 31 日
上年度末
2008 年 12 月 31 日
应收活期存款利息 153,035.00 4,467.20
应收定期存款利息 - -
应收其他存款利息 - -
应收结算备付金利息 37,959.30 134,100.00
应收债券利息 3,009,347.94 3,891,856.52
应收买入返售证券利息 297,854.15 -
应收申购款利息 34,011.33 72,044.00
其他 - -
合计 3,532,207.72 4,102,467.72
7.4.7.6 其他资产
截止报告期末，本基金无其他资产余额 ，2008 年同
7.4.7.7 应付交易费 用
单位： 人民币元
项目
本期末
2009 年 12 月 31 日
上年度末
2008 年 12 月 31 日
交易所市场应付交易费用 - -
银行间市场应付交易费用 13,116.89 28,234.43
合计 13,116.89 28,234.43
7.4.7.8 其他负债
单 位：人民币元
项目
本期末
2009 年 12 月 31 日
上年度末
2008 年 12 月 31 日
预提费用 364,500.00 349,500.00
合计 364,500.00 349,500.00
7.4.7.9 实收基金
金额单位： 人民币元
项目
本期
2009 年 1 月 1 日至 2009 年 12 月 31 日
基金份额( 份) 账面份额
28
上年度末 3,929,025,549.03 3,929,025,549.03
本期申购 10,856,945,405.91 10,856,945,405.91
本期赎回 -11,923,205,011.71 -11,923,205,011.71
本期末 2,862,765,943.23 2,862,765,943.23
注:红利再投资包括本年度收益分配中以红利再投资方式结转入实收基金 22,366,739.09 元( 附注
7.4.11) 。
7.4.7.10 未分配利 润
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 - - -
本期利 润 23,378,726.26 - 23,378,726.26
本期基 金份 额交 易产 生
的 变动 数 - - -
其中： 基金 申购 款 - - -
其中： 基金 赎回 款
- - -
本期已 分配 利润 -23,378,726.26 - -23,378,726.26
本期末 - - -
7.4.7.11 存款利息 收入
金额单位：人 民币元
项目
本期
2009 年 1 月 1 日至
2009 年 12 月 31 日
上年度可比期间
2008 年 1 月 1 日至 2008
年 12 月 31 日
活期存款利息收入 312,668.11 153,261.65
定期存款利息收入 - -
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 8,030,038.09 348,796.05
其他 138,242.11 176,805.32
合计 8,480,948.31 678,863.02
注:其他 收入 为直销申购款利息收入。
7.4.7.12 股票投资 收益
本报告期内 ， 本基金无股票投资 ，2008 年同。
7.4.7.13 债券投资 收益
单位： 人民币元
项目
本期
2009 年1 月1 日至
2009 年12 月31 日
上年度可比期间
2008 年1 月1 日至
2008 年12 月31 日
卖出债券及债券到期兑付 3,645,396,606.74 4,165,104,248.81
29
成交金额
减： 卖出 债券及债券 到期兑
付成本总额 3,626,998,380.38 4,147,717,420.85
减： 应收利息总额 12,030,775.42 12,410,964.93
债券投资收益 6,367,450.94 4,975,863.03
7.4.7.14 衍生工具 收益
本报告期内， 本基金未投资衍生工具 ，2008 年同。
7.4.7.15 股利收益
本报告期内，本基金未有股利收益 ，2008 年同。
7.4.7.16 公允价值 变动收益
本报告期内， 本基金未有公允价值变动收益 ，2008 年同。
7.4.7.17 其他收入
单位： 人民币元
项目
本期
2009 年 1 月 1 日至
2009 年12 月31 日
上年度可比期间
2008 年 1 月 1 日至
2008 年12 月31 日
债 券 兑 付 手 续 费
返还 - 30,000.00
合计 - 30,000.00
7.4.7.18 交易费用
本报告期内，本基金无交易费用 ，2008 年同 。
7.4.7.19 其他费用
单位： 人民币元
项目
本期
2009 年 1 月 1 日至
2009 年 12 月 31 日
上年度可比期间
2008 年 1 月 1 日至
2008 年 12 月 31 日
审计费用 80,000.00 45,000.00
信息披露费 280,000.00 300,000.00
债券托管账户维护费 18,000.00 18,000.00
银行划款手续费 - 2,611.82
合计 378,000.00 365,611.82
30
7.4.8 或有事项、资产 负债表日后事项的 说明
7.4.8.1 或有事项
本报告期内，本基金无或有事项 ，2008 年同。
7.4.8.2 资产负债表 日后事项
本报告期内，本基金无资产负债表日后事项 ，2008 年同。
7.4.9 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
泰达荷银基 金管理有 限公司 基金管理人 、注册登 记机构、 基金销售 机构
中国农业银 行 股份有 限公司 基金托管人 、基金代 销机构
荷银投资管 理( 亚洲) 有限公司
基金管理人 的股东
北方国际信 托股份有 限公司 基金管理人 的股东
根据中国银行业监督管理 委员会银监复(2008)413 号《关于北方国际信托投 资股 份有限公
司变更公司名称和业务范围的批复》 ， 基金 管理人的 股东北方国际信托投资股份有限公司更
名为“北方国际信托股份有限公司” 。
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.10 本报告期及上 年度可比期间的关 联方交易
7.4.10.1 通过关联 方交易单元进行的 交易
7.4.10.1.1 股票 交易
本报告期内， 本基金未有股票投资 ，2008 年同。
7.4.10.1.2 权证 交易
本报告期内， 本基金未有权证投资 ，2008 年同。
7.4.10.1.3 应支 付关联方的佣金
本报告期内 ， 本基金 无应支付关联方的佣金 ，2008 年同。
7.4.10.2 关联方报 酬
7.4.10.2.1 基金 管理费
单位： 人民币元
项目
本期
2009 年 1 月 1 日至
2009 年 12 月 31 日
上年度可比期间
2008 年 1 月 1 日至 2008
年 12 月 31 日
当期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理费
5,664,668.50 2,322,846.85
其中：支付 销售机构的客
户维护费 555,802.42
212,582.23
31
注：支付基金管理人泰达荷银基金管理有限公司的管理人报酬按前一日基金资产净值
0.33% 的年费 率计 提，逐 日累计 至每月 月底， 按月支 付。 其计算 公式为 ：日 管理人报 酬＝
前一日基金资产净值 X 0.33% / 当年天数。
7.4.10.2.2 基金 托管费
单位：人民币元
项目
本期
2009 年 1 月 1 日至
2009 年 12 月 31 日
上年度可比期间
2008 年 1 月 1 日至
2008 年 12 月 31 日
当期发生的基金应支付
的托管费
1,716,566.29 703,893.04
注: 支付基金托管人中国农业银行的托管费按前一日基金资产净值 0.1% 的年 费率计提， 逐
日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日托管 费＝前一日基金资产净值 X 0.1% /
当年天数。
7.4.10.2.3 销售 服务费
单位： 人民币元
获得销售服务费的各关联方名称
本期
2009 年 1 月 1 日至 2009 年 12 月 31 日
当期 发生的基金 应支付的销售服务费
泰达荷银基金管理有限公司 2,989,120.97
中国农业银行 462,777.09
合计 3,451,898.06
获得销售服务费的各关联方名称
本期
2008 年 1 月 1 日至 2008 年 12 月 31 日
当期 发生的基金 应支付的销售服务费
泰达荷银基金管理有限公司 1,385,280.14
中国农业银行 76,154.36
合计 1,461,434.50
注：支付基金销售机构的销售服务费按前一日基金资产净值 0.25% 的年费率 计提，逐日累
计至每月月底， 按月支付给 泰达荷银基 金管理有限 公司，再 由泰达荷银 基金 管理有限公司
计算并支付给各基金销 售机构。其计算公 式为：日销售服 务费＝前一日基 金 资产净值 X
0.25% / 当年天数。
7.4.10.3 与关联方 进行银行间同业市 场的债券( 含回购) 交易
32
单位： 人民币元
本期
2009 年 1 月 1 日至 2009 年 12 月 31 日
银行间市场 交易
的各关联方 名称
债券交易金 额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出
交易
金额
利息
收入 交易金额
利息
支出
中国农 业银 行 - 336,361,111.36 - - - -
上年度 可比 期间
2008 年 1 月 1 日至 2008 年 12 月 31 日
银行间市场 交易
的各关联方 名称
债券交易金 额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出
交易
金额
利息
收入 交易金额
利息
支出
中国农 业银 行 585,456,701.80 477,743,428.64 - - 586,150,000.00 25,088.74
7.4.10.4 各关联方 投资本基金的情况
7.4.10.4.1 报告 期内基金管理人运 用固有资金投资本基 金的情况
本报告期 内, 未有运用固有资金投资本基金的情况 ，2008 年同。
7.4.10.4.2 报告 期末除基金管理人 之外的其他关联方投 资本基金的情况
份额单位： 份
关联方名称
本期末
2009 年 12 月 31 日
上年度末
2008 年 12 月 31 日
持有的
基金份额
持有的基金
份额占基金
总份额的比
例
持有的
基金份额
持 有 的 基 金
份 额 占 基 金
总 份 额 的 比
例
中国农业 银
行涟源市支
行 246.22 0.00% 243.96 0.00%
7.4.10.5 由关联方 保管的银行存款余 额及当期产生的利息 收入
单位： 人民币元
关联方
名称
本期
2009 年 1 月 1 日至 2009 年 12
月 31 日
上年度可比期间
2008 年 1 月 1 日至 2008 年 12 月 31 日
期末余额 当期 利息收入 期 末余额 当期利息收入
中国农业银行 1,650,693.81 161,141.44 24,906,579.22 153,261.65
注：本基金的 部分银行存款由基金托管人中国农业银行保管，按 银 行同业 利率 计息。
33
7.4.10.6 本基金在 承销期内参与关联 方承销证券的情况
本报告期内，本基金未有在承销期内参与关联方承销证券的情况 ，2008 年同 。
7.4.10.7 其他关联 交易事项的说明
本报告期内，无其他关联交易事项， 2008 年同。
7.4.11 利润分配情况
7.4.11.1 利润分配情况 —— 货币市场基金
单位： 人民币元
已按 再投资形式
转实收基金
直接通过应付
赎回款转出金额
应付利润
本年变动
本期利润分配
合计
备注
22,366,739.09 4,248,785.83 -3,236,798.66 23,378,726.26
注：本基金在本年度累计分配收益 23,378,726.26 元，与年初应付利 润 4,354,515.60 元，
共计 27,733,241.86 元，其中以红利再投资方式结转入实收基金 22,366,739.09 元( 附注
7.4.7.9) ， 包 含 于 赎 回 款 的 已 分 配 未 支 付 收 益 4,248,785.83 元， 计 入 应 付 收 益 科 目
1,117,716.94 元。
7.4.12 期末（2009 年 12 月 31 日）本基金持有的流通受限证 券
7.4.12.1 因认购新 发/增发证券而于 期末持有的 流通受限 证券
本报告期末 ，本基金 未有因认购新发/ 增发证券而持有的流通受限证券 ，2008 年同。
7.4.12.2 期末持有 的暂时停牌 等流通 受限 股票
本报告期末，本基金未持有暂时停牌的股票 ，2008 年同。
7.4.12.3 期末债券 正回购交易中作为 抵押的债券
本报告期末， 本基金 未有债券正 回购交易中作为抵押的债券 ，2008 年同。
7.4.13 金融工具 风险 及管理
7.4.13.1 风险管理 政策和组织架构
本基金投资于各类 货币市场工具 ，属于低风险 合理稳定收益 品种。本基金 的 基金管理人从
事风险管理的主要 目标是争取 将 以上风险控制 在限定的范围 之内，使本基 金 在风险和收益
之间取得最佳的平衡以实现“低风险、高流动性和持续稳定收益”的风险收益目标。
本基金的基金管理 人奉行全面风 险管理体系的 建设，建立了 以风险控制委 员 会为核心的、
由督察长、风险控 制委员会、 风 险管理与基金 评估部、 监察 稽核部和相关 业 务部门构成的 34
风险管理架构体系 。本基金的基 金管理人在董 事会下设立风 险控制委员会 ， 负责制定风险
管理的宏观政策， 审议通过风险 控制的总体措 施等；在管理 层层面设立风 险 控制委员会，
讨论和制定公司日 常经营过程中 风险防范和控 制措施；在业 务操作层面风 险 管理 职责主要
由风险管理与基金 评估部 负责， 协调并与各部 门合作完成运 作风险管理以 及 进行投资风险
分析与绩效评估。 监察稽核部对公司执行总裁负责，并由督察长分管。
本基金的基金管理 人对于金融工 具的风险管理 方法主要是通 过定性分析和 定 量分析的方法
去估测各种风险产 生的可能损失 。从定性分析 的角度出发， 判断风险损失 的 严重程度和出
现同类风险损失的 频度。而从定 量分析的角度 出发，根据本 基金的投资目 标 ，结合基金资
产所运用金融工具 特征通过特定 的风险量化指 标、模型，日 常的量化报告 ， 确定风险损失
的限度和相应置信程度， 及时可靠地对各种风险进行监 督、 检查和评估， 并通过相应决策，
将风险控制在可承受的范围内。
7.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金 在交易过程中 因交易对手未 履行合约责任 ，或者基金所 投 资证券之发行
人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理 人 在交易前对 交易对手的资 信状况进行了 充分的评估。 本 基金的银行存
款存放在本基金的 托管人中国农 业银行，因而 与该银行存款 相关的信用风 险 不重大。本基
金在进行银行间同 业市场交易前 均对交易对手 进行信用评估 并对证券交割 方 式进行限制以
控制相应的信用风险。
本基金 的基金管理 人建立了信用 风险管理流程 ，通过对投资 品种信用等级 评 估来控制证券
发行人的信用风险 ，且通过分散 化投资以分散 信用风险。本 基金均投资于 具 有良好信用等
级的证券， 且投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10% ， 且本基金与由
本基金的基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的
10% 。
7.4.13.2.1 按短 期信用评级列示的 债券投资
35
单位： 人民币元
短期信用 评
级
本期末
2009 年 12 月 31 日
上年度末
2008 年 12 月 31 日
A-1
410,084,487.85
427,480,086.37
A-2
- -
A-2 以下
247,209,467.02
1,428,045,503.98
合计
657,293,954.87
1,855,525,590.35
7.4.13.2.2 按长期信用评 级列示的债券投资
单位：人民币元
长期信用 评
级
本期末
2009 年 12 月 31 日
上年度末
2008 年 12 月 31 日
AAA - -
AAA 以下 - -
未 评级 - 70,242,014.89
合计 - 70,242,014.89
注：信用评级为信 用产品的最新 债项评级 ，其 中未评级债券 包括国债、央 行 票据与政策性
金融债。
7.4.13.3 流动性风 险
流动性风险是指基 金所持金融工 具变现的难易 程度。本基金 的流动性风险 一 方面来自于基
金份额持有人可随 时要求赎回其 持有的基金份 额，另一方面 来自于投资品 种 所处的交易市
场不活跃而带来的 变现困难或因 投资集中而无 法在市场出现 剧烈波动的情 况 下以合理的价
格变现。
针对兑付赎回资金 的流动性风险 ，本基金的基 金管理人每日 对本基 金的申 购 赎回情况进行
严密监控并预测流 动性需求，保 持基金投资组 合中的可用现 金头寸与之相 匹 配。本基金的
基金管理人在基金 合同中设计了 巨额赎回条款 ，约定在非常 情况下赎回申 请 的处理方式，
控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
36
针对投资品种变现 的流动性风险 ，本基金的基 金管理人主要 通过限制、跟 踪 和控制基金投
资交易的不活跃品种( 短期融资券) 来实现。 本 基金投资组合的平均剩余期限在每个交易日均
不得超过 180 天，且能够通过出售所持有的银行间同业市场交易债券应对流 动性需求。此
外本基金还可通过 卖出回购金融 资产方式借入 短期资金应对 流动性需求， 正 回购上限一般
不超过基金持有的 债券投资的公 允价值且正回 购 余额在每个 交易日均不超 过 基金资产净值
的 20% 。
本基金所持有的全 部金融负债的 合约约定到期 日均为一个月 以内且不计息 ， 可赎回基金份
额净值( 所 有者权 益) 无固定 到期 日且 不计息 ，因 此账面 余额 即为 未折现 的合 约到期 现金流
量。
7.4.13.3.1 金融资产和金 融负债的到期期限 分析
本基金截至 2009 年 12 月 31 日止 金融资产 和金融负 债按剩余 到期日所 作的到期 期限分析 列示如下：
单位：人民币元
本期末
2009 年 12 月 31 日 3 个月以内 3 个月至 1 年 1 至 5 年 5 年以上 合计
资产
银行存 款 1,385,650,693.81 - - - 1,385,650,693.81
结算备 付金 12,355,238.10 - - - 12,355,238.10
交易性 金融 资产 111,298,400.00 558,044,800.00 - - 669,343,200.00
买入返 售金 融资 产 796,248,271.10 - - - 796,248,271.10
应收证 券清 算款 10,442,785.48 - - - 10,442,785.48
应收申 购款 4,200.00 - - - 4,200.00
资产总 计 2,315,999,588.49 558,044,800.00 - - 2,874,044,388.49
负债
应付管 理人 报酬 349,332.39 - - - 349,332.39
应付托 管费 105,858.33 - - - 105,858.33
应付销 售服 务费 264,645.75 - - - 264,645.75
应付交 易费 用 13,116.89 - - - 13,116.89
应付利 润 1,117,716.94 - - - 1,117,716.94
其他负 债 364,500.00 - - - 364,500.00
负债总 计 2,215,170.30 - - - 2,215,170.30
流动性 净额 2,313,784,418.19 558,044,800.00 - - 2,871,829,218.19
上年度 末
2008 年 12 月 31 日 3 个月以内 3 个月至 1 年 1 至 5 年 5 年以上 合计
资产
37
银行存 款 24,906,579.22 - - - 24,906,579.22
结算备 付金 1,980,000,000.00 - - - 1,980,000,000.00
交易性 金融 资产 610,714,000.00 1,338,684,400.00 - - 1,949,398,400.00
应收申 购款 4,300.00 - - - 4,300.00
资产总 计 2,615,624,879.22
1,338,684,400.00 - - 3,954,309,279.22
负债
应付管 理人 报酬 496,530.18 - - - 496,530.18
应付托 管费 150,463.73 - -
150,463.73
应付销 售服 务费 376,159.21 - -
376,159.21
应付交 易费 用 28,234.43 - -
28,234.43
应付利 润 4,354,515.60 - -
4,354,515.60
其他负 债 349,500.00 - -
349,500.00
负债总 计 5,755,403.15 - - - 5,755,403.15
流动性 净额 2,609,869,476.07 1,338,684,400.00 - - 3,948,553,876.07
注：表中所示金额为未折现合约到期现金流量 。
7.4.13.4 市场风险
市场风险是 指基金 所持金融工具 的公允价值或 未来现金流量 因所处市场各 类 价格因素的变
动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1 利率 风险
利率风险是指金融 工具的公允价 值或现金流量 受市场利率变 动而发生波动 的 风险。利率敏
感性金融工具均面 临由于市场利 率上升而导致 公允价值下降 的风险，其中 浮 动利率类金融
工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流 影响的风险。
本基金主要投资于 银行间 同业 市 场交易的固定 收益品种，因 此存在相应的 利 率风险。 本基
金的基金管理人每 日通过影子定 价对本基金面 临的市场风险 进行监控，定 期 对本基金面临
的利率敏感性缺口进行监控， 并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
本期末
2009 年 12 月 31 日 6 个月以内 6 个月至 1 年 1 至 5 年 不计息 合计
资产
银行存 款 1,385,650,693.81 - - - 1,385,650,693.81
结算备 付金 12,355,238.10 - - - 12,355,238.10
38
交易性 金融 资产 150,121,277.36 507,172,677.51 - - 657,293,954.87
买入返 售金 融资 产 795,702,033.55 - - - 795,702,033.55
应收证 券清 算款 - - - 10,442,785.48 10,442,785.48
应收利 息
- - - 3,532,207.72 3,532,207.72
应收申 购款 - - - 4,200.00 4,200.00
资产总 计 2,343,829,242.82 507,172,677.51 - 13,979,193.20 2,864,981,113.53
负债
应付管 理人 报酬 - - - 349,332.39 349,332.39
应付托 管费 - - - 105,858.33 105,858.33
应付销 售服 务费 - - - 264,645.75 264,645.75
应付交 易费 用 - - - 13,116.89 13,116.89
应付利 润 - - - 1,117,716.94 1,117,716.94
其他负 债 - - - 364,500.00 364,500.00
负债总 计 - - - 2,215,170.30 2,215,170.30
利率 敏 感度缺 口 2,343,829,242.82 507,172,677.51 - 11,764,022.90 2,862,765,943.23
上年度 末
2008 年 12 月 31 日 6 个月以内 6 个月至 1 年 1 至 5 年 不计息 合计
资产
银行存 款 24,906,579.22 - - - 24,906,579.22
结算备 付金 1,980,000,000.00 - - - 1,980,000,000.00
交易性 金融 资产 1,052,992,923.30 872,774,681.94 - - 1,925,767,605.24
应收利 息
- - - 4,102,467.72 4,102,467.72
应收申 购款 - - - 4,300.00 4,300.00
资产总 计 3,057,899,502.52 872,774,681.94 - 4,106,767.72 3,934,780,952.18
负债
应付管 理人 报酬 - - - 496,530.18 496,530.18
应付托 管费 - - - 150,463.73 150,463.73
应付销 售服 务费 - - - 376,159.21 376,159.21
应付交 易费 用 - - - 28,234.43 28,234.43
应付利 润 - - - 4,354,515.60 4,354,515.60
其他负 债 - - - 349,500.00 349,500.00
负债总 计 - - - 5,755,403.15 5,755,403.15
利率 敏 感度缺 口 3,057,899,502.52 872,774,681.94 - -1,648,635.43 3,929,025,549.03
注：表中所示为本 基金资产及负 债的公允价值 ，并按照合约 规定的利率重 新 定价日或到期
日孰早者予以分类。
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性 分析
于 2009 年 12 月 31 日， 在影子定价机制有效的前提下， 若市场利率变动 25 个基点且其他
市场变量保持不变，本基金资产净值将不会产生重大变动(2008 年 12 月 31 日 ：同) 。
39
7.4.13.4.2 外汇 风险
外汇风险是指金融 工具的公允价 值或未来现金 流量 因外汇汇 率变动而发生 波 动的风险。 本
基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
7.4.13.4.3 其他 价格风险
其他价格 风险是指 基金所持金融 工具的公允价 值或未来现金 流量因除市场 利 率和外汇汇率
以外的市场价格因 素变动而发生 波动的风险 。 本基金主要投 资于银行间同 业 市场交易的固
定收益品种，因此无重大其他价格风险。
7.4.14 有助于理解和 分析会计报表需要 说明的其他事项
无其他事项说明。
§8
投 资组合报告
8.1 期末基金资产组合情 况
金额单位： 人民币元
序号 项目 金额（元） 占基金总 资
产的比例 （%）
1 固定收益投资 657,293,954.87 22.94
其中：债券 657,293,954.87 22.94
资产支持证券 -
-
2 买入返售金融资产 795,702,033.55 27.77
其中：买断式回购的买入
返售金融资产
- -
3 银行存款和结算备付金合
计
1,398,005,931.91 48.80
4 其他资产 13,979,193.20 0.49
5 合计 2,864,981,113.53 100.00
8.2 债券回购融资情况
金额单 位： 人民币元
序号 项目 占基金资产净值的比例（％）
1 报告期内债券回购融资余额 0.17
40
其中：买断式回购融资 -
序号 项目 金额 占基金资产净值的比例（％）
2
报告期末债券回购融资余额 - -
其中：买断式回购融资 - -
注：报告期内债券 回购融资余额 占基金资产净 值的比例为报 告期内每个交 易 日融资余额占
资产净值比例的简单平均值
债券正回 购的资金余额超过 基金资产净值的 20% 的说明
在本报告期内本货币市场基金债券正回购的资金余额未超过资产净值的 20% 。
8.3 基金投资组合平 均剩 余期限
8.3.1 投资组合平均剩 余期限基本情况
项目 天数
报告期末投资组合平均剩余期限
54
报告期内投资组合平均剩余期限最高值 179
报告期内投资组合平均剩余期限最低值 28
报告期内 投资组合平均剩余 期限超过 180 天情况说明
本报告期内，本货币市场基金投资组合平均剩余期限未超过 180 天。
8.3.2 期末投资组合平 均剩余期限分布比 例
序号 平均剩余期限
各期限资产占基金资
产净值的比例（%）
各期限负债占基金资
产净值的比例（%）
1 30 天以内 76.99
－
其中：剩余存续期超过 397
天的浮动利率债
- －
2 30 天(含) —60 天 - －
其中：剩余存续期超过 397
天的浮动利率债
- －
3 60 天(含) —90 天 3.84 －
其中：剩余存续期超过 397
天的浮动利率债
-
－
4 90 天(含) —180 天 1.40 －
其中：剩余存续期超过 397
天的浮动利率债
-
－
5 180 天(含)—397 天（含）
17.72
－
其中：剩余存续期超过 397
天的浮动利率债
- －
41
合计 99.95
8.4 期末按债券品种分类 的债券投资组合
金额单位： 人民币元
序号 债券品种 摊余成本（元） 占基金资产净值
的比例（%）
1 国家债券 - -
2 央行票据 247,209,467.02 8.64
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 410,084,487.85
14.32
6 其他 - -
7 合计 657,293,954.87 22.96
8 剩余存续期超过 397 天的浮动利率债券 - -
注：附息债券的成 本包括债券面 值和折溢价， 贴现式债券的 成 本包括债券 投 资成本和内在
应收利息。
8.5 期末按摊余成本占基 金资产净值比例大 小排名的前十名债券 投资明细
金额单位： 人民币元
序号 债券代码 债券名称
债券数量
（张）
摊余成本(元)
占基金资产 净
值比例（％ ）
1 0901038 09 央票 38( 总价) 2,000,000 197,755,054.48 6.91
2 0981041 09 铁道 CP02(总价) 1,000,000 100,048,426.90 3.49
3 0901036 09 央票 36( 总价) 500,000 49,454,412.54 1.73
4 0981241 09 永煤 CP03(总价) 400,000 40,000,000.00 1.40
5 0981211 09 豫投资 CP02(总价) 300,000 30,000,565.22 1.05
6 0981169 09 邮科院 CP01(总价) 300,000 30,000,000.00 1.05
7 0981223 09 华电股 CP01(总价) 300,000 29,964,760.55 1.05
8 0981099 09 天音 CP01(总价) 200,000 20,033,210.57 0.70
9 0981100 09 津药 CP01(总价) 200,000 20,032,362.46 0.70
10 0981146 09 福耀 CP01(总价) 200,000 20,005,564.33 0.70
8.6 “影子定价”与“摊 余成本法”确定的 基金资产净值的偏离
项目 偏离情况
报告期内偏离度的绝对值在 0.25( 含)-0.5% 间的次数 38
报告期内偏离度的最高值 0.3914%
42
报告期内偏离度的最低值 -0.0022%
报告期内每个交易日偏离度的绝对值的简单平均值 0.1207%
8.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小排名的 所有 资产支 持证券投资明细
报告期末本基金未持有资产支持证券。
8.8 投资组合报告附注
8.8.1 基金计价方法说明。
本基金采用摊余成本法计价， 即计价对象以买入成本列示， 按票面利率或商定利
率每日计提利息，并考虑其买入时的溢价与折价在其剩余期限内平均摊销。
本基金通过每日分红使基金份额净值维持在 1.0000 元。
8.8.2 本报告期内，本基金 没有持有剩余期限小于 397 天但剩余存续期超过 397
天的浮动利率债券的摊余成本超过 当日 基金 资产净值的 20％的情况 。
8.8.3 报告 期内 基 金投 资的 前十 名 证券 的发 行主 体 未出 现被 监管 部 门立 案调查
的情况，在报告编制前一年内未受到公开谴责、处罚。
8.8.4 其他资产构成
单位： 人民币元
序号 其他资产 金额（元）
1 存出保证金 -
2 应收证券清算款 10,442,785.48
3 应收利息 3,532,207.72
4 应收申购款 4,200.00
5 其他应收款 -
6 待摊费用 -
7 其他 -
8 合计 13,979,193.20
8.8.5 投资组合报告附注的 其他文字描述部分。
1．由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
2．报告期内 没有需说明的证券投资决策程序。
§9 基 金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单位： 份
43
持有人户数
( 户)
户均持有
的基金份
额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额比
例
持有份额
占总份
额比例
14,531
197,010.94
2,642,035,929.71
92.29% 220,730,013.52
7.71%
9.2 期末基金管 理人的从 业人员持有本开放 式基金的情况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理公司所有从业人员
持有本 开放式基金
121,711.23
0.0043%
§10
开放式基金份额变 动
单位： 份
基金合同生 效日 （2005 年 11 月 10 日） 基 金份额总
额
4,643,264,492.55
报告期期初 基金份额 总额 3,929,025,549.03
报告期期间 基金总申 购 份额
10,856,945,405.91
减： 报告期 期间基金 总赎回份 额
11,923,205,011.71
报告期期间 基金拆分 变动份额 －
报告期期末 基金份额 总额 2,862,765,943.23
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大 会决议
报告期内本 基金没有 召开 基金 份额持有 人大会。
11.2 基金管理人、基金 托管人的专门基金 托管部门的重大人事 变动
11.3 涉及基金管理人、 基金财产、基金托 管业务的诉讼
11.2.1 本报告期内基金管理人未发生重大人事变动。
11.2.2 本报告期内 托管人的专门基金托管部门未发生重大的人事变动。
44
本年度无涉及本基金管理人、 基金财产、 本基金托管人、 基金托管业务的诉讼事
项。
11.4 基金投资策略的改 变
本年度本基金无投资策略的变化。
11.5 为基金进行审计的 会计师事务所情况
本年度本基金未更换会计师事务所，本年度支付给普华永道中天会计师事务所有
限公司审计费用为 8 万元，该审计机构对本基金提供审计服务的年限为4 年。
11.6 管理人、托管人及 其高级管理人员受 稽查或处罚等情况
本年度基 金管理 人、基金 托管人 及其高 级管理 人员没 有发生受 到监管 部门稽 查 或
处罚的任何情况。
11.7 基金租用证券公司 交易单元的有关情 况
金额单位： 人民币元
券
商
名
称
交易
单元
数量
股票交 易 债券交 易 权证交 易 回购交 易
应支付 该券
商的佣 金
备注
成
交
金
额
占当期
股票成
交总额
的比例
(%)
成
交
金
额
占当期
债券成
交总额
的比例
(%)
成
交
金
额
占当期
权证成
交总额
的比例
(%)
成交金 额
占当期
回购成
交总额
的比例
(%)
佣
金
占当期
佣金总
量的比
例(%)
中
银
国
际 1 - - - - - - 8,624,700,000.00 100 - -
注： 交易席位选择的 标准和程序
基金管理人负责选 择代理本基金 证券买卖的 证券经营机构 ，使用其席位 作为 基金的专
用交易席位，选择的标准是：
（1）经营规范，有较完备的内控制度；
（2）具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件，交易设施符合证券交易的需要
（3）能为基金管理人提供高质量的研究咨询服务。
公司研究部定期牵 头研究员和基 金经理根据 券商研究信息 的及时性、准 确性 和主动性
对券商服务进行评 价，根据评价 结果，交易部 填写席位调整 申请表，经投 资 总监和交易部
总经理签字后交信 息技术部执行 。交易席位每 个月调整一次 ，如遇特殊情 况 ，经交易部研 45
究并上报 公司领导批准后，可随时调整。
11.8 偏离度绝 对值超过 0.5% 的情况
本报告期内，本货币市场基金未出现偏离度绝对值超过0.5% 的情况。
11.9 其他重大 事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
《泰达荷银 基金管理 有限公司 关于变
更基金经理 的公告》
《中国证券 报》、《 上
海证券报》 、《证券 时
报》及公司 网站
2009-5-23
2
《 泰达荷银基金管理有限公司关于降
低基金最低 赎回份额 限制的公 告 》
《中国 证券报 》、 《上
海证券 报》、 《证 券时
报》及公司 网站
2009-6-1
§12 影响投 资者决策的其 他重要信息
我公司已于 2010 年 3 月 9 日发布《泰达荷银基金管理有限公司关于股权变更 及公司更
名的公告》 ， 原公司外方股东荷银投资管理 （亚洲） 有限公司将所持有的泰达荷银基金管理
有限公司全部 49％的股权转让给宏利资产管理（香港）有限公司。变更后的股东及持股比
例分别为： 北方国际信托投资股份有限公司：51% ； 宏利资产管理 （香港 ） 有 限公司: 49% 。
同时公司名称由" 泰达荷银基金管理有限公司" 变更为" 泰达宏利基金管理有限 公司" 。
经基金托管人同意，并报请中国证监会批准，我公司已于 2010 年 3 月 17 日发布《 泰
达宏利基金管理有限公司关于变更公司旗下公募基金名称的公告》 ， 本基金的名称也相应改
为泰达宏利货币市场基金。
§13 备查文件目录
（一）备查文件目录
46
1 、中国证监会批准基金募集的文件；
2 、基金合同；
3 、托管协议；
4 、法律意见书；
5 、基金管理人业务资格批件、营业执照；
6 、基金托管人业务资格批件和营业执照；
7 、中国证监会要求的其他文件。
（二）存放地点： 基金管理人和基金托管人的住所
（三）查阅方式： 基金投资者可 在营业时间免费查阅， 或基金投资者也可通
过指定信息披露报纸 （ 《中国证券报》 、 《证券时报》 、 《上海证券报》 ） 或登陆本基
金管理人互联网网址（http://www.mfcteda.com ）查阅。
投资者对 本报告 书如有 疑问 ，可咨 询本基 金管理 人泰达 荷银基 金管理 有限
公司：
客户服务中心电话 ：400-698-8888（免长话费）或 010-66555662
网址 ：http://www.mfcteda.com
