信达澳银精华灵活配置混合型
证券投资基金招募说明书（更新）摘要
2010 年第 1 期
基金管理人：信达澳银基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
二〇一〇年三月信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
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重要提示
信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金（以下简称“本基金”）于 2008
年 3月 26 日经中国证监会证监许可【2008】435 号文核准募集。根据相关法律
法规，本基金基金合同已于 2008 年 7 月 30 日生效，基金管理人于该日起正式
开始对基金财产进行运作管理。
基金管理人保证招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中
国证监会核准，但中国证监会对本基金募集的核准，并不表明其对本基金的价值
和收益做出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财
产，基金管理人不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。
本摘要根据《基金合同》和基金招募说明书编写，并经中国证监会核准。
基金合同是约定基金当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金合
同取得基金份额，即成为基金份额持有人和本基金合同的当事人，其持有基金份
额的行为本身即表明其对基金合同的承认和接受，并按照《中华人民共和国证券
投资基金法》 、 《证券投资基金运作管理办法》 、基金合同及其他有关规定享有权
利、 承担义务。 基金投资人欲了解基金份额持有人的权利和义务， 应详细查阅 《基
金合同》 。
本基金投资于证券市场，基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动，
投资者在投资本基金前，应全面了解本基金的产品特性，充分考虑自身的风险承
受能力，理性判断市场，对认购基金的意愿、时机、数量等投资行为作出独立决
策，获得基金投资收益，亦承担基金投资中出现的各类风险，包括：因整体政治、
经济、社会等环境因素对证券价格产生影响而形成的系统性风险，个别证券特有
的非系统性风险，由于基金投资人连续大量赎回基金产生的流动性风险，基金管
理人在基金管理实施过程中产生的基金管理风险等。
鉴于本基金是灵活配置混合型基金，除了个别投资品种超出预期的变动所
带来的一般风险之外， 本基金的特有风险主要集中在战略资产配置以及策略灵活
配置方法可能产生的一些风险上， 其业绩表现将在一定程度上受到资产在股票和
债券之间配置情况的影响， 在战略资产配置模型可能出现不能完全正确预测市场信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
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未来较短时间内非理性变动，或者由于运用策略灵活配置模型出现误判时，本基
金存在净值表现低于市场表现的风险。
基金的过往业绩并不预示其未来表现。
投资有风险，投资者在进行投资决策前，请仔细阅读本基金的《招募说明
书》及《基金合同》。
本招募说明书中与托管业务相关的更新信息已经本基金托管人复核。本招
募说明书（更新）所载内容截止日为 2010 年 1 月 30 日，所载财务数据和净值
表现截至 2009 年 12 月 31 日（财务数据未经审计）。信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
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一、 基金管理人
(一)
基金管理人概况
名 称：信达澳银基金管理有限公司
住 所：广东省深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 24 层
办公地址：广东省深圳市福田区深南大道 7088号招商银行大厦 24 层
邮政编码：518040
成立日期：2006 年 6 月 5日
批准设立机关：中国证券监督管理委员会
批准设立文号：中国证监会证监基金字【2006】071 号
法定代表人：何加武
电话：0755-83172666
传真：0755-83199091
联系人：王彦斌
经营范围：基金募集、基金销售、资产管理和中国证监会许可的其他业务
组织形式：有限责任公司
注册资本：壹亿元人民币
股本结构：中国信达资产管理公司出资 5400 万元，占公司总股本的 54%；
康联首域集团有限公司（Colonial First State Group Limited）出资 4600万元，
占公司总股本的 46%
存续期间：持续经营
(二)
主要人员情况
1、董事、监事、高级管理人员
董事：
何加武先生，董事长，中南财经大学本科毕业。1982 年 8 月至 1996 年 1
月在中国建设银行总行工作，历任科长、副处长、处长、副主任。1996 年 1 月
至 1997 年 6 月任中国信达信托投资公司副总经理，1997 年 6 月至 2003 年 6
月任宏源证券股份有限公司总经理，2003 年 6 月至 2005 年 1 月任宏源证券股信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
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份有限公司副董事长，2005 年 1 月至 2006 年 4 月任中国信达资产管理公司金
融风险研究中心研究员，2006 年 4 月起任信达澳银基金管理有限公司董事长，
2008 年 4 月至 2009 年 2月代行公司总经理职务。
施普敦（Michael Stapleton）先生，副董事长，澳大利亚墨尔本 Monash大
学经济学学士。1996-1998 年担任 JP摩根投资管理有限公司（澳大利亚）机构
客户经理，1998 年加入康联首域投资有限公司机构业务开发部门，负责澳大利
亚机构客户销售和关系管理，2002 年加入首域投资国际（伦敦） ，历任机构销售
总监、机构业务开发主管，2009 年 6 月起担任首域投资有限公司（香港）亚洲
及日本区域董事总经理。
陈延庆先生，董事，江苏理工大学管理工程硕士。历任中国信达资产管理公
司投资银行部、股权管理部高级经理，资产管理部副总经理，重组业务部总经理
和市场开发部总经理。现任中国信达资产管理公司集团协同部总经理。
关秉诚（Kwan Bing Sing Eric）先生，董事，墨尔本斯威本科技大学
（Swinbume University of Technology, Melboume）工商管理硕士。1986-1990
年任 ASEA BROWN BOVERI HK LTD总经理、 副总裁， 1990-1994年任 Telecom
（Te l s t r a）Australia 国际业务区域经理，1994-1996 年任香港和记黄埔电力有
限公司副总经理，1996-2007 年任长江基建集团有限公司执行董事、副总经理。
2010 年加入康联首域集团。
印甫盛先生，独立董事，清华大学本科毕业。1968 年 12 月至 1973 年 10
月在辽宁省朝阳柴油机厂任技术员， 1973 年 10月至 1980年 2月在北方交大计
算机系任教，1980 年 2月至 1990年 4月任北方交大计算所副所长，1990 年 4
月至 1991 年 10 月任中国金融电子化公司总经理助理，1991 年 10 月至 2000
年 5 月任中国人民银行清算总中心主任，2000 年 5 月起任北京泰通公司名誉董
事长，2006年起任开联信息技术有限公司董事长。
张虹海先生，独立董事，湖南大学硕士研究生。1976 年 5 月至 1978 年 2
月在浙江省常山县人民医院工作，1978 年 2 月至 1982 年 1 月在北京大学哲学
系学习，1982 年至 1983 年任北京大学团委副书记，1983 年至 1990 年任共青
团北京市委副书记，1990 年 2 月至 1998 年 4 月任北京国际信托投资公司党组
成员、副总经理、党组副书记、副董事长、总经理，1998 年 4 月至 1998 年 9信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
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月任北京市政府外事办主任，1998 年 9 月至 2001 年 1 月任北京市对外友协党
委副书记、副会长，2001 年 1月至 2003 年 11 月任北京市政府外事办、港澳事
务办公室主任， 2003 年 12 月起任京泰集团、 北京控股有限公司副书记、 副主席、
总裁。
谭安杰先生， 独立董事， 澳大利亚墨尔本 LA TROBE大学经济学博士。 1973
年至 1975 年在菲利普 （香港） 公司任产品和营销管理经理助理， 1976 年至 1980
年在澳大利亚 La Trobe 大学任教， 1980年至 1983 年任澳大利亚政府财政部高
级研究员、高级财务官，1984 年至 1997 年任澳大利亚新南威尔士大学高级讲
师、经济管理学院副主任，1998 年至 2000 年任澳大利亚蒙纳士大学 Mt Eliza
商学院教授、 MBA区域负责人， 2001 年至 2009 年 1 月任澳大利亚蒙纳士大学
管理与经济学院教授、副院长，2009 年 2月起任皇家墨尔本理工大学协理副校
长、澳大利亚蒙纳士大学管理与经济学院兼职教授、中央财经大学兼职教授。
监事：
张国英女士，河北大学经济学硕士，历任中国人民银行石家庄市支行团委书
记，中国建设银行河北省分行副行长、党委书记，中国信达资产管理公司石家
庄办事处主任、党委书记，现任中国信达资产管理公司党委组织部和人力资源
部部长，2008 年 11 月兼任信达澳银基金管理公司监事。
潘广建先生， 英国伯明翰大学工商管理硕士， 加拿大注册会计师协会会计师。
曾任职于德勤会计师事务所稽核部、香港期货交易所监察部，1997 年起历任山
一证券分析员、证券及期货事务监察委员会中介团体及投资产品部助理经理、
强制性公积金计划管理局强制性公积金计划及产品经理、景顺亚洲业务发展经
理、景顺长城基金管理公司财务总监、AXA 国卫市场部总经理、银联信托有限
公司市场及产品部主管、 荷兰银行投资管理有限公司大中华区总经理助理， 2007
年 5月起任首域投资（香港）有限公司中国业务开发总监，2007 年 8月起兼任
信达澳银基金管理公司监事。
高级管理人员：
王重昆先生，总经理，中国人民大学法学学士。14 年银行、证券、基金从
业经历，具有证券与基金从业资格、基金业高管人员任职资格。历任中国建设
银行总行办公室法规处科员、秘书处秘书；中国信达资产管理公司总裁办公室信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
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秘书； 宏源证券股份有限公司深圳管理总部副总经理、 董事会秘书等职务； 2006
年 1月加入信达澳银基金公司，历任市场总监、副总经理兼市场总监。
黄晖女士，督察长，加拿大 Concordia University 经济学硕士，14 年证券、
基金从业经历，具有证券与基金从业资格、基金业高管任职资格，历任大成基
金管理公司研究部分析师、市场部副总监、规划发展部副总监、机构理财部总
监等职务，其间参与英国政府“中国金融人才培训计划” （FIST 项目） ，赴伦敦
任职于东方汇理证券公司（伦敦） ，借调到中国证监会基金部工作，参与老基金
重组、首批开放式基金评审等工作。2005 年 8月加入信达澳银基金公司，任信
达澳银基金管理有限公司督察长兼董事会秘书。
其他经理层人员：
王学明先生，运营总监，中南大学商学院管理科学与工程博士研究生，16
年证券、基金从业经历，具有中国律师从业资格、证券与基金从业资格，历任
中国建设银行信托投资公司证券业务部综合处副处长；中国信达信托投资公司
证券总部证券业务管理部经理；宏源证券股份有限公司机构管理总部副总经理、
综合管理总部副总经理兼浙江管理总部副总经理、董事会办公室主任等职务。
2005 年 10 月加入信达澳银基金公司，任运营总监。
于鹏先生，财务总监，北京物资学院经济学学士，16 年证券、基金从业经
历，具有证券与基金从业资格，历任中国建设银行总行信托投资公司证券总部
驻武汉证券交易中心交易员、计划财务部会计、深圳证券营业部计划财务部副
经理、经理；中国信达信托投资公司北京证券营业部总经理助理兼计财部经理；
宏源证券股份有限公司北京营业部副总经理、机构管理总部业务监控部经理兼
清算中心经理、资金财务总部副总经理、资金管理总部总经理兼客户资金存管
中心总经理等职务。2005 年 10 月加入信达澳银基金公司，任财务总监。
封雪梅女士，市场总监，首都经济贸易大学经济学硕士，12 年银行、基金
从业经历，具有证券与基金从业资格、中国注册会计师资格。历任中国工商银
行北京分行营业部信贷部经理，大成基金管理有限公司市场开发部产品设计师、
金融工程部产品设计师、规划发展部高级经理；2006 年 2月加入信达澳银基金
公司，任市场副总监兼北京分公司副总经理。
周慢文先生，行政总监，北京大学经济学硕士。9年基金从业经历，具有基信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
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金从业资格，历任大成基金管理有限公司研究发展部研究员助理、市场部产品
设计师、金融工程部数量分析师、规划发展部高级经理，宝盈基金管理有限公
司市场开发部副总监，2006 年 2 月加入信达澳银基金公司，任公司监察稽核副
总监兼董事会办公室主任。
王战强先生，执行投资总监。武汉大学经济学硕士，13 年证券研究、投资
从业经历，具有证券与基金从业资格。历任国泰君安证券公司研究所电信行业
分析员、行业公司研究部主管、证券投资部研究主管。2006 年 6月加入信达澳
银基金公司，任投资副总监、投资研究部首席分析师，信达澳银领先增长股票
型证券投资基金基金经理兼信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金基金经
理。
2、基金经理
王战强先生，简历同上。
曾国富先生，上海财经大学经济学学士，13 年证券、基金从业经历，具有
证券与基金从业资格、中国注册会计师资格、中国注册资产评估师资格。历任
深圳大华会计师事务所审计部经理，大鹏证券有限责任公司投资银行部业务董
事、内部审核委员会委员，平安证券有限责任公司资本市场事业部业务总监、
内部审核委员会委员， 国海富兰克林基金管理有限公司研究分析部分析员； 2006
年 9 月加入信达澳银基金公司，曾任投资研究部高级分析师、现任投资研究部
股票投资部总经理、信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金及信达澳银中
小盘股票型证券投资基金基金经理。
3、公司投资审议委员会
公司投资审议委员会由 7名成员组成，设主席 1名，执行委员 1名，委员 5
名。名单如下：
主席：王重昆，总经理
执行委员：王战强，执行投资总监
委员：王学明，运营总监
封雪梅，市场总监
黄敬东，投资副总监、信达澳银中小盘股票型证券投资基金基金经理
曾国富，投资研究部股票投资部总经理、信达澳银精华灵活配置混合信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
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型证券投资基金及信达澳银中小盘股票型证券投资基金基金经理
昌志华，投资研究部宏观策略部总经理、信达澳银稳定价值债券型证
券投资基金基金经理
上述人员之间不存在亲属关系。
二、 基金托管人
1、基本情况
名称：中国建设银行股份有限公司(简称：中国建设银行)
住所：北京市西城区金融大街 25 号
办公地址：北京市西城区闹市口大街 1号院 1号楼
法定代表人：郭树清
成立时间：2004 年 09 月 17 日
组织形式：股份有限公司
注册资本：贰仟叁佰叁拾陆亿捌仟玖佰零捌万肆仟元人民币
存续期间：持续经营
基金托管资格批文及文号：中国证监会证监基字[1998]12 号
联系人：尹东
联系电话：(010) 6759 5003
中国建设银行股份有限公司拥有悠久的经营历史，其前身“中国人民建设银
行”于 1954年成立，1996 年易名为“中国建设银行” 。中国建设银行是中国四
大商业银行之一。中国建设银行股份有限公司由原中国建设银行于 2004 年 9
月分立而成立，承继了原中国建设银行的商业银行业务及相关的资产和负债。
中国建设银行(股票代码：939)于 2005 年 10 月 27 日在香港联合交易所主板上
市，是中国四大商业银行中首家在海外公开上市的银行。2006 年 9 月 11 日，
中国建设银行又作为第一家 H股公司晋身恒生指数。2007 年 9月 25 日中国建
设银行 A 股在上海证券交易所上市并开始交易。A 股发行后建设银行的已发行
股份总数为：233,689,084,000 股（包括 224,689,084,000 股 H 股及
9,000,000,000 股 A股） 。 信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
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2009 年上半年，中国建设银行实现净利润 558.41 亿元，同比下降 4.86%，
每股盈利为 0.24 元（半年） ，同比减少 0.01 元，盈利水平符合预期；年化平均
资产回报率、年化平均股东权益回报率分别为 1.34%和 22.54%，较上年全年分
别提高 0.03 和 1.86 个百分点，整体盈利趋势向好；总资产达到 91,101.71 亿
元，较上年末增长 20.58%；资产质量稳步上升，不良贷款额和不良贷款率实现
双降，信贷资产质量持续改善，不良贷款率为 1.71%，较上年末下降 0.5 个百
分点；拨备水平充分，拨备覆盖率为 150.51%，较上年末提升 18.93 个百分点。
中国建设银行在中国内地设有 1.4万余个分支机构，并在香港、新加坡、法
兰克福、约翰内斯堡、东京、首尔、纽约设有分行，在伦敦设有全资子银行、
在悉尼设有代表处。中国建设银行在香港拥有建行亚洲和建银国际两家全资子
公司。全行已安装运行自动柜员机（ATM）31,896 台，居全球银行业首位。
中国建设银行得到市场和业界的支持和广泛认可， 在 2009 年上半年共获得
40 多个国内外奖项。中国建设银行在英国《银行家》杂志公布的“全球金融品
牌 500 强” 、 “全球银行 1000 强”中分列第 9 位和第 12 位，被《亚洲货币》
杂志评为 2009 年度“中国最佳银行” ，被《欧洲货币》杂志评为 2009 年度“中
国最佳银行” ，连续两年被香港《资本》杂志评为“中国杰出零售银行” ，荣获
《亚洲银行家》 杂志颁发的 “中国风险管理成就奖” ， 中国扶贫基金会颁发的 “20
年特别贡献奖”等奖项，被中国红十字基金会评为“最具责任感企业” ，连续两
年荣获香港《财资》杂志“中国最佳境外客户境内托管银行奖” 。
中国建设银行总行设投资托管服务部，下设综合制度处、基金市场处、资产
托管处、QFII托管处、基金核算处、基金清算处、监督稽核处和投资托管团队、
涉外资产核算团队、养老金托管服务团队、养老金托管市场团队、上海备份中
心等 12 个职能处室，现有员工 130 余人。2008 年，中国建设银行一次性通过
了根据美国注册会计师协会（AICPA）颁布的审计准则公告第 70 号（SAS70）
进行的内 部控制审计，安永会计师事务所为此提交了“业内最干净的无保留意
见的报告” ，中国建设银行成为取得国际同业普遍认同并接受的 SAS70 国际专
项认证的托管银行。
2、主要人员情况
罗中涛，投资托管服务部总经理，曾就职于国家统计局、中国建设银行总行信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
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评估、信贷、委托代理等业务部门并担任领导工作，对统计、评估、信贷及委
托代理业务具有丰富的管理经验。
李春信， 投资托管服务部副总经理， 曾就职于中国建设银行总行人事教育部、
计划部、筹资储蓄部、国际业务部，对商业银行综合经营计划、零售业务及国
际业务具有丰富的客户服务和业务管理经验。
纪伟，投资托管服务部副总经理，曾就职于中国建设银行南通分行、中国建
设银行总行计划财务部、信贷经营部、公司业务部，长期从事大客户的客户管
理及服务工作，具有丰富的客户服务和业务管理经验。
3、基金托管业务经营情况
截止到 2009年 12 月 31 日，中国建设银行已托管华夏兴华封闭、华夏兴和
封闭、嘉实泰和封闭、国泰金鑫封闭、融通通乾封闭、银河银丰封闭等 6 只封
闭式证券投资基金，以及华夏成长混合、融通新蓝筹混合、博时价值增长混合、
华宝兴业宝康配置混合、华宝兴业宝康消费品股票、华宝兴业宝康债券、博时
裕富指数、长城久恒平衡混合、银华保本增值混合、华夏现金增利货币、华宝
兴业多策略股票、国泰金马稳健混合、银华－道琼斯 88 指数、上投摩根中国优
势混合、东方龙混合、博时主题行业股票（LOF） 、华富竞争力优选混合、华宝
兴业现金宝货币、上投摩根货币、华夏红利混合、博时稳定价值债券、银华价
值优选股票、上投摩根阿尔法股票、中信红利股票、工银货币、长城消费增值
股票、华安上证 180ETF、上投摩根双息平衡混合、泰达荷银效率优选混合
（LOF） 、华夏中小板 ETF、交银稳健配置混合、华宝兴业收益增长混合、华富
货币、工银精选平衡混合、鹏华价值优势股票（LOF） 、中信稳定双利债券、华
安宏利股票、上投摩根成长先锋股票、博时价值增长贰号混合、海富通风格优
势股票、银华富裕主题股票、华夏优势增长股票、信诚精萃成长股票、工银稳
健成长股票、信达澳银领先增长股票、诺德价值优势股票、工银增强收益债券、
国泰金鼎价值混合、富国天博创新股票、融通领先成长股票（LOF） 、华宝兴业
行业精选股票、工银红利股票、泰达荷银市值优选股票、长城品牌优选股票、
交银蓝筹股票、华夏全球股票（QDII） 、易方达增强回报债券、南方盛元红利股
票、交银增利债券、工银添利债券、宝盈资源优选股票、华安稳定收益债券、
兴业社会责任股票、华宝兴业海外中国股票（QDII） 、海富通中国海外股票信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
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（QDII） 、宝盈增强收益债券、鹏华丰收债券、博时特许价值股票、华富收益增
强债券、信诚盛世蓝筹股票、东方策略成长股票、中欧新蓝筹混合、汇丰晋信
2026 周期混合、信达澳银精华配置混合、大成强化收益债券、交银环球精选股
票（QDII） 、长城稳健增利债券、华商盛世成长股票、信诚三得益债券、长盛积
极配置债券、鹏华盛世创新股票（LOF） 、华安核心股票、富国天丰强化债券、
光大保德信增利收益债券、诺德灵活配置混合、东吴优信稳健债券、银华增强
收益债券、东方稳健回报债券、华富策略精选混合、长城双动力股票、上投摩
根中小盘股票、华商收益增强债券、泰达荷银品质生活股票、光大保德信均衡
精选股票、银河行业优选股票、海富通领先成长股票、诺德增强收益债券、工
银瑞信沪深 300 指数、信诚经典优债债券、国泰双利债券、民生加银品牌蓝筹
混合、信达澳银稳定价值债券、中欧稳健收益债券、万家精选股票、浦银安盛
精致生活混合、长盛同庆可分离交易股票、富国优化增强债券、长城景气行业
龙头混合、天治趋势精选灵活配置混合、中欧价值发现股票、长信恒利优势股
票、民生加银增强收益债券、国联安主题驱动股票、宝盈货币市场基金、博时
策略灵活配置混合、信诚优胜精选股票、易方达沪深 300 指数、中银中证 100
指数增强、鹏华精选成长股票、金元比联价值增长股票、诺德成长优势股票、
摩根士丹利华鑫领先优势、华宝兴业中证 100 指数、华安上证 180ETF 联接基
金、农银汇理策略价值股票、国泰中小盘成长股票、银华沪深 300 指数（LOF） 、
光大保德信动态优选混合、华商动态阿尔法灵活配置混合、信达澳银中小盘股
票、泰达荷银红利先锋股票、汇丰晋信中小盘股票、华夏盛世精选股票、银河
沪深 300 价值指数、博时超级大盘 ETF、博时超级大盘 ETF 联接、东吴新经济
股票基金等 137 只开放式证券投资基金。
三、 相关服务机构
（一）销售机构及联系人
1、直销机构
名 称：信达澳银基金管理有限公司
住 所：广东省深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 24 层
办公地址：广东省深圳市福田区深南大道 7088号招商银行大厦 24 层 信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
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法定代表人：何加武
电话 ： 0755-83077068
传真 ： 0755-83077038
联系人：王丽燕
公司网址：www.fscinda.com
邮政编码：518040
2、代销机构
（1） 中国建设银行股份有限公司
住 所：北京市西城区金融大街 25 号
办公地址：北京市西城区闹市口大街 1号院 1号楼
法定代表人：郭树清
客服电话：95533
网址：www.ccb.com
（2） 招商银行股份有限公司
住 所：深圳市深南大道 7088号招商银行大厦
法定代表人：秦晓
联系人：万丽
客服电话：95555
网址：www.cmbchina.com
（3） 交通银行股份有限公司
住 所：上海市浦东新区银城中路 188 号
办公地址：上海市浦东新区银城中路 188 号
法定代表人：胡怀邦
联系人：曹榕
客服电话：95559
网址：www.bankcomm.com 信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
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（4） 中信银行股份有限公司
办公地址：北京市东城区朝阳门北大街 8号富华大厦 C座
法定代表人：孔丹
联系人：金蕾
客服电话：95558
网址：http://bank.ecitic.com
（5） 华夏银行股份有限公司
住 所：北京市东城区建国门内大街 22 号
办公地址：北京市东城区建国门内大街 22 号华夏银行大厦
法定代表人：吴建
联系人：邓轼坡
客服电话：95577
网址：www.hxb.com.cn
（6） 平安银行股份有限公司
住 所：深圳市深南中路 1099号
法定代表人：孙建一
联系人：霍兆龙
客服电话：40066-9999./0755-961202
网址：www.pingan.com
（7） 北京银行股份有限公司
注册地址：北京市西城区金融大街甲 17 号首层
办公地址：北京市西城区金融大街丙 17 号
法定代表人：闫冰竹
联系人：王曦
客服电话：010-96169
网址：www.bankofbeijing.com.cn 信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-14
（8） 杭州银行股份有限公司
注册地址：浙江省杭州市凤起路 432 号
法定代表人：马时雍
联系人：严俊
客服电话：0571-96523/400-8888-508
网址：www.hccb.com.cn
（9） 宏源证券股份有限公司
住 所：新疆乌鲁木齐市文艺路 233 号
办公地址：北京市海淀区西直门北大街甲 43 号金运大厦 B座 6 层
法定代表人：汤世生
联系人：韩梅
客服电话：4008-000-562
网址：www.hysec.com
（10） 中国银河证券股份有限公司
住 所：北京市西城区金融大街 35 号国际企业大厦 C座
办公地址：北京市西城区金融大街 35 号国际企业大厦 C座
法定代表人：胡长生
联系人：李洋
客服电话：4008-888-888
网址：www.chinastock.com.cn
（11） 华龙证券有限责任公司
住 所：甘肃省兰州市静宁路 308 号
办公地址：甘肃省兰州市静宁路 308 号
法定代表人：李晓安
联系人：李昕田
客服电话：0931-4890619/4890100/4890618 信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-15
网址：www.hlzqgs.com
（12） 中信建投证券有限责任公司
住 所：北京市朝阳区安立路 66 号 4 号楼
办公地址：北京市朝阳门内大街 188 号
法定代表人：张佑君
客服电话：4008888108
网址：中信建投证券网
www.csc108.com
（13） 兴业证券股份有限公司
注册地址：福建省福州市湖东路 99 号标力大厦
办公地址：上海市浦东新区民生路 1199 弄·五道口广场 1号楼 21 层
法定代表人：兰荣
联系人：杨盛芳、谢高得
网址：www.xyzq.com.cn
（14） 湘财证券有限责任公司
注册地址：湖南省长沙市黄兴中路 63 号中山国际大厦 12 楼
办公地址：湖南省长沙市黄兴中路 63 号中山国际大厦 12 楼
法定代表人：林俊波
联系人：李梦诗
客服电话：400-888-1551
（15） 申银万国证券股份有限公司
住 所：上海市常熟路 171 号
办公地址：上海市常熟路 171 号
法定代表人：丁国荣
联系人：曹晔
客服电话：021-962505
（16） 海通证券股份有限公司 信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-16
注册地址：上海市淮海中路 98 号
办公地址：上海市广东路 689 号海通证券大厦 10 楼 1002 室
法定代表人：王开国
联系人：徐月、李笑鸣
客服电话：400-8888-001、021-95553
网址：www.htsec.com
（17） 光大证券股份有限公司
注册地址：上海市静安区新闸路 1508 号
办公地址：上海市新闸路 1508 号静安国际广场 3楼
法定代表人：徐浩明
联系人：刘晨、李芳芳
客服电话：4008888788、10108998
网址：www.ebscn.com
（18） 国泰君安证券股份有限公司
注册地址：上海市浦东新区商城路 618 号
办公地址：上海市浦东新区银城中路 168 号上海银行大厦 29 层
法定代表人：祝幼一
联系人：芮敏祺
客服电话：4008888666
网址：www.gtja.com
（19） 国信证券股份有限公司
注册地址：深圳市罗湖区红岭中路 1012 号国信证券大厦十六层至二十六层
法定代表人：何如
联系人：齐晓燕
客服电话：95536
网址：www.guosen.com.cn 信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-17
（20） 华泰联合证券有限责任公司
住 所：深圳市罗湖区深南东路 5047 号深圳发展银行大厦 10、25 层
办公地址：同上
法定代表人：马昭明
联系人：盛宗凌
客服电话：95513、400-8888-555
网址：www.lhzq.com
（21） 平安证券有限责任公司
住 所：深圳市福田区八卦岭八卦三路平安大厦
办公地址：深圳市八卦岭八卦三路平安大厦三楼
法定代表人：陈敬达
客服电话：4008816168
网址：www.pingan.com
（22） 招商证券股份有限公司
住 所：深圳市福田区益田路江苏大厦 A座 38-45 层
法定代表人：宫少林
联系人：黄健
客服电话：95565、4008888111
（23） 安信证券股份有限公司
住 所：深圳市福田区金田路 2222 号安联大厦 34 层、28 层 A02单元
办公地址：深圳市福田区益田路 6009 号新世界商务中心 20 层
法定代表人：牛冠兴
联系人：吴跃辉
客服电话：4008-001-001
网址：www.essence.com.cn
（24） 广发证券股份有限公司 信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-18
住所：广东省广州市天河北路 183 号大都会广场 43 楼
办公地址：广东省广州市天河北路大都会广场 18、19、36、38、41 和 42
楼
法定代表人：王志伟
联系人：黄岚
客服电话：95575 或致电各地营业网点
网址：http://www.gf.com.cn
（25） 中信证券股份有限公司
注册地址：深圳市湖贝路 1030 号海龙王大厦
法定代表人：王东明
电话：010-84588888
传真：010-84865560
联系人：陈忠
公司网址：www.cs.ecitic.com
（26） 信达证券股份有限公司
注册（办公）地址：北京市西城区三里河东路 5号中商大厦 10 层
法定代表人：张志刚
联系人：唐静
联系电话：010-88656100
传真：010-88656290
客服电话：400-800-8899
公司网址：www.cindasc.com
（27） 东兴证券股份有限公司
注册地址：北京市西城区金融大街 5号新盛大厦 B座 12-15层
法定代表人：崔海涛
联系人：黄英 信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-19
电话：010-66555385
传真：010-66555246
客服电话：010-66555262、010-66555382
公司网址：www.dxzq.net
（28） 广发华福证券有限责任公司
注册地址：福建省福州市五四路 157 号新天地大厦 7、8层
法定代表人：黄金琳
联系人：张腾
电话：0591-87383623
传真：0591-87383610
客服电话：0591-96326
公司网址：www.gfhfzq.com.cn
（29） 世纪证券有限责任公司
注册地址：深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 41 层
法定代表人：卢长才
联系人：刘军辉
电话：0755-83199599
传真：0755-83199545
客服电话：0755-83199509
公司网址：www.csco.com.cn
（30） 天相投资顾问有限公司
注册地址：北京市西城区金融街 19 号富凯大厦 B座 701
办公地址：北京市西城区金融大街 5号新盛大厦 B座 4层
法定代表人：林义相
客服热线：010-66045678
传真：010-66045500 信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-20
联系人：莫晓丽
联系人电话：010-66045529
公司网站：www.txsec.com、www.txjijin.com
基金管理人可根据有关法律法规的要求， 选择其它符合要求的机构代理销售
本基金或变更上述代销机构，并及时公告。
（二）注册登记机构
名 称：信达澳银基金管理有限公司
住 所：广东省深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 24 层
办公地址：广东省深圳市福田区深南大道 7088号招商银行大厦 24 层
法定代表人：何加武
电话 ： 0755-83172666
传真 ： 0755-83196151
联系人：张文
（三）律师事务所和经办律师
办公地址：北京市朝阳区东三环北路 38 号泰康金融大厦
电话 ： 010-65890699
传真 ： 010-65176800/65176801
联系人：黄伟民
经办律师：黄伟民、陈周
（四）会计师事务所和经办注册会计师
名称：普华永道中天会计师事务所有限公司
住所：上海市浦东新区陆家嘴环路 1233 号汇亚大厦 1604-1608 室
办公地址：上海市湖滨路 202 号普华永道中心 11 楼
法定代表人：杨绍信
电话 ： 021-23238888
传真 ： 021-23238800
联系人：金毅 信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-21
经办会计师：薛竞、金毅
四、 基金的名称
信达澳银精华灵活配置混合型证券投资基金
五、 基金的运作方式和类型
运作方式：契约型、开放式
类型：混合型证券投资基金
六、 基金的投资目标
本基金主要通过投资于优质的、具有长期持续增长能力的公司，并根据股票
类和固定收益类资产之间的相对吸引力来调整资产的基本配置，规避系统性风
险，从而力争实现基金资产的长期稳定增值。
七、 基金的投资范围
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具， 包括国内依法发行上市的
股票（新股发行、增发与配售等） 、债券、货币市场工具、权证、资产支持证券
以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。
本基金投资组合的资产配置为：股票资产为基金资产的 30%－80%，债券
资产、现金及中国证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的 20%－
70%，权证占基金资产净值的 0%－3%；其中基金保留的现金以及投资于一年
期以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的 5%。
根据未来法律法规或监管机构相关政策的变动， 本基金管理人在履行适当程
序后，可以相应调整上述投资比例并投资于法律法规或监管机构允许基金投资
的其他金融产品（包括股指期货、期权等金融衍生品）。
八、 基金的投资策略
本基金将在风险管理的前提下进行积极的投资， 其投资策略主要包括两个方
面：
（1）自下而上精选并长期投资于具有长期投资价值和有持续成长能力的个
股。
（2）运用战略资产配置和策略灵活配置模型衡量资产的投资吸引力，有纪信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-22
律地进行资产的动态配置，在有效控制系统风险前提下实现基金资产的长期稳
定增值。
本基金的投资流程如图所示：
图表 11
信达澳银精华灵活配置基金投资管理流程
1、 资产配置策略
本基金以相对长期的眼光进行资产配置。资产配置包括两个层面：战略资产
配置（SAA,Strategic Assets Allocation）和策略灵活配置（TAA，Tactic Assets
Allocation） 。战略资产配置以“联邦模型”为基础，每季度更新一次数据，并依据
模型输出的结果来决定是否进行基本配置的调整，这是本基金资产配置的基础。
策略灵活配置是在战略配置的基础上，根据“宏观环境和市场气氛分析体系
（MEMS） ”，在战略配置决定的配置比例的基础上可以进行占基金净值±10%比
例的调整，以更灵活地适应市场的现时特点，从而在坚持基金的纪律性的配置方
法的同时也保持适度的灵活性。
（1） 战略资产配置（SAA）
信达澳银战略资产配置模型的蓝本是“联邦模型”，该模型通过测算动态市盈
率、债券收益率等一系列市场变量与市场环境变量及其相关性，评估比较股票市
股票策略
固定收益策略
战略资产配置 策略灵活配置 （TAA）
基金的投资组合
信达澳银战略资产配置模型 宏观环境与市场气氛分析体系
行业趋势分析体系ITC
宏观景气分析体系MDE
公司价值分析体系QGV
信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-23
场、债券市场等不同资产类别的相对投资价值及其变化，研判市场系统性风险的
高低，为动态调整或修正基金在不同资产类别中的资产配置比例提供决策依据。
基于联邦模型的思想，我公司设计了“信达澳银战略资产配置模型”，模型的
核心是“市场相对价值指标（RVI, relative value index）”。模型的含义是：长期
来看国债和股票收益水平之间应该有一个确定的相对关系， 如果短期两者偏离程
度较大我们就进行相应操作等待市场恢复到正常状况。具体配置策略是，当 RVI
大于 0时，股票市场相对于债券市场处于高估状态，这时应保持较低股票投资比
例，RVI 越高，股票比例应越低；当 RVI 小于零时，股票市场相对于债券市场处
于低估状态，这时应保持较高股票比例，RVI 越低，股票比例应越高。
（2） 策略灵活配置（TAA）
本基金将保留占基金资产±10%比例的灵活配置空间，由基金经理根据对宏
观环境和市场气氛的判断进行调整。其中，宏观经济环境的分析重在把握宏观经
济的趋势，希望能准确把握实体经济趋势性的拐点。市场气氛的分析重在把握市
场即时的“动量（Momentum）”情况，以适应市场现时的氛围。策略灵活配置将
主要依据“宏观环境与市场气氛（MEMS，Macro Environment and Market
Sentiment）分析体系”。该体系主要由全球经济指标、国内经济指标、政策取向、
企业盈利趋势、分析员盈利预测、市场故事等部分构成。本基金将根据实际的效
果对上述指标赋以相应的权重（并进行及时的调整） 、计算整体得分，若得分很
高说明宏观经济、 市场氛围整体向好， 则调高股票配置比例， 否则降低股票比例。
2、 股票投资策略
本基金通过积极主动的投资管理为投资人创造价值， 秉承自下而上的投资分
析方法，对企业及其发展环境的深入分析，寻求具有长期竞争力的成长型企业和
他们被市场低估时产生的投资机会， 通过投资具有持续盈利增长能力和长期投资
价值的优质企业为投资人实现股票资产的持续增值。
（1） 运用“信达澳银公司价值分析体系（QGV，Quality, Growth &
Valuation）”，从公司素质、盈利增长和估值三个方面对公司进行严格的综合评
估，以深度挖掘能够持续保持盈利增长的成长型公司。
（2） 运用“信达澳银行业优势分析体系(ITC，Industrial Trends &
Competitiveness)”，从行业长期发展的维度对比分析行业内的公司，从行业层面信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-24
对公司做出筛选，挑选行业内竞争力强、符合行业发展趋势的优秀公司。
（3） 运用“信达澳银宏观景气分析体系(MDE,Macro Drivers &
Environment)”，考察宏观经济增长的行业驱动力，行业景气的变化、宏观景气
变动对不同行业及相关公司的潜在影响，以及宏观经济政策对相关行业的影响，
进而判断行业的发展趋势、景气周期、盈利能力、成长性、相对投资价值的变化，
选择未来一段时间内持续增长能力突出的行业并调整对相关公司的价值判断， 最
终完成对行业配置的适度调控。
相关公司根据满足“信达澳银公司价值分析体系（QGV）”和“信达澳银行业
优势分析体系(ITC)”的不同程度，以及投资团队对该公司的研究深度，分别被确
定为“核心品种”、“重点品种”和“观察性品种”3个层级并不断循环论证，在此基础
之上基金经理根据自身判断，结合“信达澳银宏观景气分析体系(MDE)”提出的行
业投资建议，构建基金的股票投资组合。
3、 固定收益投资策略
本基金将债券投资管理作为控制基金整体投资风险和提高非股票资产收益
率的重要策略性手段，坚持价值投资理念，在深入研究的基础上实施积极主动的
组合投资，并通过类属配置与个券选择进行分层次投资管理。
（1） 在类属配置层面，本基金将对宏观经济、市场利率、债券供求等各
种影响债券投资的因素作出细致深入的分析， 从而预测各类属资产预期风险及收
益情况，同时考虑债券品种期限和两个债券市场流动性及收益性现状，从而确定
债券组合资产在国债、可转债、金融债、货币类资产之间的类属分配比例，并定
期对投资组合类属资产进行优化配置和调整。
（2） 在个券选择层面，本基金将综合分析长期利率趋势与短期利率变化，
同时结合不同债券品种的收益率水平、流动性与信用风险等因素，综合运用久期
管理策略、凸度策略、收益率利差策略、回购套利策略等多种交易策略，实施积
极主动的债券投资管理，不断经过债券投资组合优化和调整过程，最终完成债券
投资管理目标。
未来随着国内债券市场的不断发展， 本基金将根据实际情况不断研究使用更
多的债券投资盈利模式，在控制风险的前提下谋求高于市场平均水平的投资回
报。 信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-25
4、 金融衍生产品投资策略
本基金将金融衍生产品的投资作为控制投资风险和在有效控制风险前期下
提高基金投资组合收益的辅助手段。本基金的金融衍生产品投资策略主要包括：
（1） 利用金融衍生产品市场价格的非理性波动和对应公司的基本面研究
把握金融衍生产品定价严重偏离合理定价带来的投资机会；
（2） 根据权证对应公司基本面研究成果确定权证的合理估值，发现市场
对股票权证的非理性定价；
（3） 在产品定价时主要采用市场公认的多种期权定价模型以及研究人员
对包括对应公司基本面等不同变量的预测对金融衍生产品确定合理定价；
（4） 利用权证衍生工具的特性，本基金通过期货与现货、权证与证券的
组合投资，来达到改善组合风险收益特征的目的；
（5） 本基金投资金融衍生产品策略包括但不限于杠杆交易策略、看跌保
护组合策略、保护组合成本策略、获利保护策略、买入跨式投资策略等等。
5、 投资决策流程
本基金投资决策基本原则是根据基金合同规定的投资目标、 投资理念以及范
围等要素， 制定基金投资策略。 本基金采用投资团队分级负责制的投资决策方式,
本基金经理是本基金投资团队的重要成员， 一方面积极参与投资团队的投资研究
工作，另一方面在公司授权下主动行使投资决策和本基金的投资组合管理职责。
本基金力求通过包括本基金经理在内的整个投资团队全体人员的共同努力来争
取良好的投资业绩。在投资过程中，采取分级授权的投资决策机制，对于不同的
投资规模，决策程序有所不同。通过这样的决策流程既充分调动投资团队的集体
智慧，也使得基金经理的主观能动性得到充分的发挥。在合理控制投资风险的前
提下，追求本基金持有人最优化的投资收益。
公司设立投资审议委员会，作为公司投资管理的最高决策和监督机构。投资
审议委员会由总经理担任主席，投资总监任执行委员。为提高投资决策效率和专
业性水平，公司授权投资总监带领投资研究部负责公司日常投资决策和投资管
理。投资审议委员会定期或在认为必要时，评估基金投资业绩，监控基金投资组
合风险，并对基金重大投资计划做出决策。投资决策的程序是：
（1） 基金经理与投研团队运用“信达澳银战略资产配置模型”从战略资产信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-26
配置（SAA）角度研究各资产类别的相对长期投资价值，提出大类资产（股票、
债券、现金等）的投资建议，在投资总监批准后实施。在战略配置的基础上，基
金经理运用“策略灵活配置模型（TAA）”，根据现时的经济环境和市场气氛进行
±10%的灵活配置。
（2） 投资研究团队对符合基本流通性条件和素质要求的上市公司展开广
泛研究，确定本基金的备选股票库；
（3） 基金经理根据分析师推荐及自身研究自行确定观察性买入的股票，
以及买入数量和价格；
（4） 投资总监每周或在认为必要时组织投资团队召开股票分析会，运用
QGV和 ITC等分析体系对基金经理或行业分析师建议投资的股票进行深入讨
论，形成对股票的基本面和投资价值的结论性意见；
（5） 在深入研究（要具备内部的深入研究报告）和团队讨论的基础上，
基金经理可提出重点投资建议和集中投资建议， 分别报投资总监和公司投资审议
委员会审议，经批准后方可实施。
（6） 投资总监组织基金经理和投资团队对基金的投资组合进行分析，对
投资组合的资产配置和主要品种进行分析， 投资总监根据上述分析对基金的组合
提出调整建议，建议区分为建议性提议和强制性提议，对强制性提议基金经理必
须在特定时间内完成组合调整；
（7） 公司投资审议委员会每月讨论并每季正式评议本基金的投资业绩和
投资组合风险， 并在认为必要时要求投资团队和基金经理提出控制投资组合风险
和改善投资业绩的方案，方案经会议审议后，基金经理根据方案和投资流程调整
投资组合；
（8） 固定收益品种的投资和调整程序。通过对宏观经济、市场利率、债
券供求等各种影响债券投资的因素作出细致深入的分析， 从而确定债券组合资产
在国债、可转债、金融债、货币类资产之间的类属分配比例，并定期对投资组合
类属资产进行优化配置和调整。在个券选择层面，本基金将综合分析长期利率趋
势与短期利率变化，同时结合不同债券品种的收益率水平、流动性与信用风险等
因素，综合运用久期管理策略、凸度策略、收益率利差策略、回购套利策略等多
种交易策略，实施积极主动的债券投资管理。 信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-27
（9） 公司风险管理委员会和监察稽核部实时监控本基金投资的全过程，
并及时制止违反本基金合规控制要求的投资行为， 对基于有关法规和本基金合同
要求的该等合规建议本基金经理及投资团队必须在合理时间内无条件执行。
九、 基金的业绩比较基准
沪深 300 指数收益率×60%＋中国债券总指数收益率×40%
沪深 300 指数成份股选自沪深两个证券市场，覆盖了大部分流通市值，为
中国 A 股市场中代表性强、流动性高的主流投资股票，能够反映 A 股市场总体
发展趋势。沪深 300 指数中的指数股的发布和调整均由交易所完成，具有较强
的公正性与权威性。
中国债券总指数是由中央国债登记结算有限责任公司编制的中国全市场国
债指数，拥有独立的数据源和自主的编制方法。该指数同时覆盖了国内交易所
和银行间两个债券市场的全部国债，能够反映债券市场总体走势，具有较强的
市场代表性。
随着法律法规和市场环境发生变化，如果上述业绩比较基准不适用本基金、
或者本基金业绩比较基准中所使用的指数暂停或终止发布， 或者推出更权威的能
够表征本基金风险收益特征的指数， 本基金管理人可以依据维护基金份额持有人
合法权益的原则，根据实际情况对业绩比较基准进行相应调整。调整业绩比较基
准应经基金托管人同意，报中国证监会备案，基金管理人应在调整前 2个工作日
在至少一种指定媒体上予以公告。
十、 基金的风险收益特征
本基金属于风险收益水平中等、降低基金资产净值随经济周期产生的波动、
长期追求每年获得超过业绩比较基准的正回报的混合型基金， 长期预期风险收益
高于货币市场基金和债券基金，低于股票基金。
十一、 基金的投资组合报告
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈
述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2010 年 1
月 18 日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-28
核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保
证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策
前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本投资组合报告期为 2009 年 10 月 1 日至 2009 年 12 月 31 日。本报告中
财务资料未经审计。
一）报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额（元） 占总资产
比例（%）
1 权益投资 88,940,176.33 75.56
其中：股票
88,940,176.33 75.56
2 固定收益投资
1,760,032.97 1.50
其中：债券
1,760,032.97 1.50
资产支持证券 - -
3 金融衍生品投资 - -
4 买入返售金融资产
- -
其中：买断式回购的买入返售金融资
产
- -
5 银行存款和结算备付金合计
25,014,778.70 21.25
6 其他资产 1,991,570.64 1.69
7 合计
117,706,558.64 100.00
二）报告期末按行业分类的股票投资组合
序号 行业类别
公允价值（元） 占基金资产净值
比例(%)
A 农、林、牧、渔业 --
B 采掘业 4,426,327.003.80
C 制造业 48,113,707.2541.33
C0 食品、饮料 2,631,086.602.26
C1 纺织、服装、皮毛 --
C2 木材、家具 --
C3 造纸、印刷 1,028,266.470.88
C4 石油、化学、塑胶、塑料 10,837,593.04 9.31
C5 电子 3,392,371.002.91
C6 金属、非金属 10,596,472.00 9.10
C7 机械、设备、仪表 17,823,055.74 15.31
C8 医药、生物制品 1,804,862.40 1.55
C9 其他制造业 --信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
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D 电力、煤气及水的生产和供应业 146,640.42 0.13
E 建筑业 70,590.000.06
F 交通运输、仓储业 3,437,100.00 2.95
G 信息技术业 4,380,411.803.76
H 批发和零售贸易 4,081,877.74 3.51
I 金融、保险业 19,502,159.4416.75
J 房地产业 2,076,480.001.78
K 社会服务业 155,557.680.13
L 传播与文化产业 1,037,289.00 0.89
M 综合类 1,512,036.001.30
合计 88,940,176.3376.40
注：由于四舍五入的原因，市值占基金资产净值比分项之和与合计可能有尾差。
三） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明
细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值
比例(%)
1 601166 兴业银行 130,625 5,265,493.75 4.52
2 600036 招商银行 270,662 4,885,449.10 4.20
3 000651 格力电器 158,415 4,584,530.10 3.94
4 601318 中国平安 79,000 4,352,110.00 3.74
5 002024 苏宁电器 196,433 4,081,877.74 3.51
6 002001 新和成 81,178 3,969,604.20 3.41
7 600030 中信证券 82,100 2,608,317.00 2.24
8 000157 中联重科 94,050 2,446,240.50 2.10
9 000898 鞍钢股份 150,200 2,403,200.00 2.06
10 600016 民生银行 302,249 2,390,789.59 2.05
四）报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比
例（％）
1 国家债券 --
2 央行票据 --
3 金融债券 --
其中：政策性金融债 --
4 企业债券 --
5 企业短期融资券 --
6 可转债 1,760,032.97 1.51
7 其他 --
8 合计 1,760,032.97 1.51
五） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明
细 信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-30
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元）
占基金资产净
值比例（％）
1 110008 王府转债 4,980 716,223.60 0.62
2 110007 博汇转债 4,980 660,248.40 0.57
3 125969 安泰转债 2,561 383,560.97 0.33
六） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证
券投资明细
本基金报告期末未持有资产支持证券。
七） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明
细
本基金报告期末未持有权证。
八）投资组合报告附注
1、 报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查的，
也没有在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的。
2、本基金投资的前十名股票中，没有投资超出基金合同规定备选股票库的
情形。
3、本报告期基金的其他资产构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 250,000.00
2 应收证券清算款 1,723,913.60
3 应收股利 -
4 应收利息 7,760.95
5 应收申购款 9,896.09
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 1,991,570.64
4、报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5、报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
十二、 基金的业绩
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产，但不保
证基金一定盈利，也不保证最低收益。基金的过往业绩并不预示其未来表现。投信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-31
资有风险， 投资者在进行投资决策前， 请仔细阅读本基金的 《招募说明书》 及 《基
金合同》 。
1、截至 2009 年 12 月 31 日，基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基
准收益率的比较：
阶段
净值增长率
①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
2008 年
（2008年7
月 30 日至
2008 年 12
月 31 日）
4.00% 0.45% -19.95% 1.93% 23.95% -1.48%
2009 年
（2009年1
月 1日至
2009 年 12
月 31 日）
53.59% 1.43% 51.23% 1.23% 2.36% 0.20%
2、基金合同生效以来基金份额净值的变动情况，并与同期业绩比较基准的
变动的比较
信达澳银精华配置混合基金累计份额净值增长率
与同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图
（2008年07月30日至2009年12月31日）
-40.00%
-30.00%
-20.00%
-10.00%
0.00%
10.00%
20.00%
30.00%
40.00%
50.00%
60.00%
70.00%
2008年7月30日 2008年10月24日 2009年1月18日 2009年4月14日2009年7月9日2009年10月3日 2009年12月28日
基金累计份额净值增长率 业绩比较基准收益率
注： 1、本基金合同于 2008 年 7月 30日生效， 2008 年 8月 29日开始办理
申购、赎回业务。 信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-32
2、本基金投资组合的资产配置为：股票资产为基金资产的 30%－80%，债
券资产、现金及中国证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的 20%－
70%，权证占基金资产净值的 0%－3%；其中基金保留的现金以及投资于一年
期以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的 5%。本基金按规定在合同
生效后六个月内达到上述规定的投资比例。
十三、 基金的费用
(一)
基金费用的种类
1.基金管理人的管理费；
2.基金托管人的托管费；
3.基金财产拨划支付的银行费用；
4.基金合同生效后的信息披露费用；
5.基金份额持有人大会费用；
6.基金合同生效后与基金有关的会计师费和律师费；
7.基金的证券交易费用；
8.在中国证监会规定允许的前提下，本基金可以从基金财产中计提销售服务
费，具体计提方法、计提标准在招募说明书或相关公告中载明；
9.按照国家有关规定可以在基金财产中列支的其他费用。
(二)
上述基金费用由基金管理人在法律规定的范围内按照公允的市场价格确
定，法律法规另有规定时从其规定。
(三)
基金费用计提方法、计提标准和支付方式
1、 基金管理人的管理费
本基金的管理费率为 1.5%(年率)，基金管理费按前一日基金资产净值的
1.5%(年率)计提：
计算方法如下：
H＝E×1.5%÷当年天数
H为每日应计提的管理费
E为前一日基金资产净值
管理费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-33
付指令，经基金托管人复核后于次月首日起3个工作日内完成复核，并从基金财
产中一次性支付已确认管理费给该基金管理人，若遇法定节假日、休息日，支付
日期顺延。
2、 基金托管人的托管费
本基金的托管费率为 0.25%(年率)，托管费按前一日基金资产净值的
0.25%(年率)计提：
计算方法如下：
H=E×0.25%÷当年天数
H为每日应计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金托管
费划付指令，经基金托管人复核后于次月首日起3个工作日内从基金财产中一次
性支付给基金托管人，若遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。
3、 基金申购（基金合同生效后购买本基金）
投资者申购本基金采用全额缴款的申购方式。
申购金额 M 申购费率
M＜50 万元 1.5%
50 ≤M＜200 万元 1.0%
200 ≤M＜500 万元 0.6%
M ≥500 万元 每笔1000元
申购费用的计算方法如下：
净申购金额＝申购金额/[1＋申购费率]
申购费用＝申购金额－净申购金额
申购费用在基金申购时从申购金额中扣除，不列入基金财产。基金申购费用
用于市场推广、销售、注册登记、客户服务等各项费用。
若投资者在一个交易日内多次申购， 则根据单次申购金额确定每次申购所适
用的费率分别计算每笔的申购费用。
4、 基金赎回
本基金赎回费用由基金赎回人承担，在基金份额持有人赎回基金份额时收信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
2-34
取。
本基金的赎回费率按持有期(T)递减，最高不超过总的赎回金额的0.5%,持有
期超过2年赎回费率则为0。
赎回费率表如下：
持有期 T 适用的赎回费率
T＜1年 0.5%
1 ≤T＜2年 0.3%
T ≥2年 0%
注：1年按照 365天计算，2年按照 730 天计算，其余同。
赎回费用的计算方法如下：
赎回费用＝赎回金额×赎回费率
本基金赎回费总额的25%归基金财产， 75%用于支付注册登记费和其他必要
的手续费。
5、 本条第（一）款第3至第9项费用由基金管理人和基金托管人根据有关法
规及相应协议的规定，按费用支出金额支付，列入或摊入当期基金费用。
(四)
不列入基金费用的项目
基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基
金财产的损失，以及处理与基金运作无关的事项发生的费用等不列入基金费用。
基金募集期间所发生的信息披露费、 律师费和会计师费以及其他费用不从基金财
产中支付。若将来法律法规另有规定，自该法律法规生效之日起，按照新的法律
法规规定执行，并按照法律法规的规定进行公告，无需为此召开基金份额持有人
大会。
(五)
基金管理费、基金托管费的调整
基金管理人和基金托管人可根据基金发展情况调整基金管理费率、 基金托管
费率等相关费率或改变收费模式。降低基金管理费率和基金托管费率，无须召开
基金份额持有人大会。基金管理人必须最迟于新的费率实施日2日前在至少一种
指定媒体上予以公告，并报中国证监会备案。
(六)
税收
基金和基金份额持有人根据国家法律法规的规定，履行纳税义务。 信达澳银基金管理有限公司 招募说明书（更新）摘要
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十四、 对招募说明书更新部分的说明
本基金管理人根据《中华人民共和国证券投资基金法》 、 《证券投资基金运作
管理办法》 、 《证券投资基金销售管理办法》 、 《证券投资基金信息披露管理办法》
及其它有关法律法规的规定，结合本基金管理人对本基金实施的投资管理活动，
对本基金管理人于2009年9月12日公告的本基金的招募说明书进行了更新， 主要
更新的内容如下：
（1） 在“重要提示”部分，明确了更新招募说明书内容的截止日期及有
关财务数据的截止日期；
（2） 在“三、基金管理人”部分，更新了管理人的相关信息；
（3） 在“四、基金托管人”部分，更新了托管人的相关信息；
（4） 在“五、相关服务机构”部分，更新了代销机构的相关信息；
（5） 在“八、基金份额的申购与赎回”部分，在“基金转换”项，更新
了本基金通过销售机构办理与公司旗下其他基金开办转换业务的相关信息；在
“定期定额投资计划”项，更新了本基金增加销售机构开办定期定额投资业务的
相关信息；
（6） 在“九、基金的投资”部分，加入了本基金最近一期投资组合报告
内容，数据截至2009年12月31日；
（7） 在“十、基金的业绩”部分，加入了基金业绩相关数据，数据截至
2009年12月31日；
（8） 在“二十三、其他应披露事项”部分，增加了2009年7月31日至2010
年1月30日本基金的相关公告事项列表及重要期后事项。
信达澳银基金管理有限公司
2010 年 3 月 12 日
