南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
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南方沪深300 指数证券投资基金2009年半年度报告
2009 年06 月30 日
基金管理人：南方基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
送出日期：2009 年08月25 日
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
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§1
重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之
二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2009年8月21日复核了
本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证
复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈
利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读
本基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2009年3月25日起至6月30日止。
1.2 目录
§1
重要提示及目录.....................................................................................................................................................2
1.1 重要提示..........................................................................................................................................................2
1.2 目录..................................................................................................................................................................2
§2
基金简介.................................................................................................................................................................4
2.1 基金基本情况..................................................................................................................................................4
2.2 基金产品说明..................................................................................................................................................4
2.3 基金管理人和基金托管人..............................................................................................................................5
2.4 信息披露方式...................................................................................................................................................5
2.5 其他相关资料..................................................................................................................................................5
§3 主要财务指标和基金净值表现...............................................................................................................................6
3.1 主要会计数据和财务指标..............................................................................................................................6
3.2 基金净值表现..................................................................................................................................................7
§4 管理人报告...............................................................................................................................................................8
4.1 基金管理人及基金经理情况..........................................................................................................................8
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ..................................................................................9
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ..............................................................................................9
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ..............................................................................9
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................................................................10
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ........................................................................................10
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ............................................................................................10
§5 托管人报告............................................................................................................................................................. 11
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ................................................................................................ 11
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ............................ 11
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................................ 11 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
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§6
半年度财务会计报告（未经审计）...................................................................................................................12
6.1 资产负债表.....................................................................................................................................................12
6.2 利润表............................................................................................................................................................14
6.3 所有者权益（基金净值）变动表................................................................................................................15
6.4 报表附注........................................................................................................................................................16
§7
投资组合报告.......................................................................................................................................................29
7.1 期末基金资产组合情况................................................................................................................................29
7.2 期末按行业分类的股票投资组合................................................................................................................30
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ....................................................31
7.4 报告期内权益投资组合的重大变动 ............................................................................................................39
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ........................................................................................................40
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 ................................................41
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细 ....................................41
7.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 ................................................41
7.9 投资组合报告附注........................................................................................................................................41
§8 基金份额持有人信息.............................................................................................................................................42
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ....................................................................................................42
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况 ............................................................................42
§9
开放式基金份额变动...........................................................................................................................................42
§10 重大事件揭示.......................................................................................................................................................43
10.1 基金份额持有人大会决议..........................................................................................................................43
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ..........................................................43
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ..............................................................................43
10.4 基金投资策略的改变..................................................................................................................................43
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ......................................................................................................43
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ......................................................................43
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ...................................................................................................44
10.8 其他重大事件..............................................................................................................................................45
§11
备查文件目录.....................................................................................................................................................46
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§2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 南方沪深300指数证券投资基金
基金简称 南方沪深300指数
交易代码 202015
前端交易代码 202015
后端交易代码 202016
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2009年03月25日
报告期末基金份额总额 1,116,344,585.30
注:本基金在交易所行情系统净值揭示等其他信息披露场合下，可简称为“南方300”。
2.2 基金产品说明
投资目标 本基金进行被动式指数化投资，通过严格的投资纪律约束和数量化的
风险管理手段，力争控制本基金的净值增长率与业绩比较基准之间的
日平均跟踪误差不超过0.3%，年跟踪误差不超过4%，以实现对沪深
300指数的有效跟踪。
投资策略 本基金为完全被动式指数基金，原则上采用指数复制法，按照成份股
在沪深 300 指数中的基准权重构建指数化投资组合，并根据标的指数
成份股及其权重的变化进行相应调整。
当预期成份股发生调整和成份股发生配股、增发、分红等行为时，或
因基金的申购和赎回等对本基金跟踪标的指数的效果可能带来影响
时，或因某些特殊情况导致流动性不足时，或其他原因导致无法有效
复制和跟踪标的指数时，基金管理人可以对投资组合管理进行适当变
通和调整，并辅之以金融衍生产品投资管理等，最终使跟踪误差控制
在限定的范围之内。
业绩比较基准（若有） 沪深 300 指数收益率×95%＋一年期银行定期存款收益率（税后）×5%
风险收益特征（若有） 本基金属股票基金，风险与收益高于混合基金、债券基金与货币市场
基金。本基金为指数型基金，主要采用指数复制法跟踪标的指数的表
现，具有与标的指数、以及标的指数所代表的股票市场相似的风险收
益特征。
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2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 南方基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司
姓名 鲍文革 蒋松云
联系电话 0755-82763888 010-66105799 信息披露负责人
电子邮箱 manager@southernfund.com custody@icbc.com.cn
客户服务电话
400-889-8899 95588
传真 0755-82763889 010-66105798
注册地址 深圳市福田中心区福华一路
六号免税商务大厦塔楼31、
32、33层整层
北京市西城区复兴门内大街 55
号
办公地址 深圳市福田中心区福华一路
六号免税商务大厦塔楼31、
32、33层整层
北京市西城区复兴门内大街 55
号
邮政编码 518048 100140
法定代表人 吴万善 姜建清
2.4信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报
登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.nffund.com
基金半年度报告备置地点 基金管理人、基金托管人的办公地址
2.5 其他相关资料
项目 注册登记机构
名称 南方基金管理有限公司
办公地址 深圳市福田中心区福华一路六号免税商务大厦塔楼31、32、33层整层
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
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§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 报告期（2009年3月25日
（基金合同生效日）-2009年6月30日）
本期已实现收益 65,477,343.59
本期利润 283,063,116.72
加权平均基金份额本期利润 0.2220
本期加权平均净值利润率 20.70%
本期基金份额净值增长率 23.40%
3.1.2 期末数据和指标 报告期（2009年3月25日
（基金合同生效日）-2009年6月30日）
期末可供分配利润 66,120,070.81
期末可供分配基金份额利润 0.0592
期末基金资产净值 1,377,011,857.63
期末基金份额净值 1.234
3.1.3 累计期末指标 报告期（2009年3月25日
（基金合同生效日）-2009年6月30日）
基金份额累计净值增长率 23.40%
注：1.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣
除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2.期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰
低数（为期末余额，不是当期发生数） 。
3.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平
要低于所列数字。
4.合同生效当期不是完整报告期。 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
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3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去一个月 14.47% 1.16% 13.92% 1.16% 0.55% 0.00%
过去三个月 23.15% 1.33% 24.86% 1.48% -1.71% -0.15%
自基金合同
生效起至今
23.40% 1.28% 30.10% 1.46% -6.70% -0.18%
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比
较
基金累计份额净值增长率与同期业绩比较基准
收益率的历史走势对比图
-5.00%
0.00%
5.00%
10.00%
15.00%
20.00%
25.00%
30.00%
35.00%
2009年3月25日
2009年4月25日
2009年5月25日
2009年6月25日
基金累计份额净值增长率 业绩比较基准收益率
注：基金合同生效起至披露时点不满一年。建仓期为 2009 年 3 月 25 日至 2009 年 4 月 30 日，
建仓期结束时各项资产配置比例符合合同约定。
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§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
南方基金管理有限公司是经中国证监会证监基金字[1998]4号文批准， 由南方证券股份有限
公司、厦门国际信托投资公司、广西信托投资公司共同发起设立。2000 年，经中国证监会证监
基字[2000]78号文批准进行了增资扩股，注册资本达到1亿元人民币。2005年，经中国证监会
证监基字[2005]201号文批准进行增资扩股，注册资本达1.5亿元人民币。目前股权结构：华泰
证券股份有限公司 45%、深圳市机场（集团）有限公司 30%、厦门国际信托有限公司 15%及兴业
证券股份有限公司10%。
截至报告期末，公司管理资产规模达1,800多亿元，管理2只封闭式基金——基金开元、
基金天元；16只开放式基金——南方稳健成长基金、南方宝元债券型基金、南方避险增值基金、
南方现金增利基金、南方积极配置基金，南方高增长基金、南方多利增强债券型基金、南方稳
健成长贰号基金、南方绩优成长基金、南方成份精选基金、南方隆元产业主题基金、南方全球
精选配置基金（QDII基金） 、南方盛元红利股票型基金、南方优选价值股票型基金、南方恒元保
本混合型证券投资基金和南方沪深300指数证券投资基金；以及多个全国社保、企业年金和专
户理财投资组合。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
任本基金的基金经理期
限 姓名 职务
任职日期 离任日期
证券从
业年限
说明
潘海宁
本基金的
基金经理
2009-03-25 - 9年
1977年出生，会计学学士，9
年证券从业经历， 具有基金从业资
格。 曾任职于兴业证券股份有限公
司、富国基金管理有限公司，2003
年加入南方基金管理有限公司， 先
后担任行业研究员、 开元基金经理
助理，现任投资部总监助理、南方
沪深300指数证券投资基金基金
经理。
本基金同时配有若干研究员、
金融工程人员为投资管理提供辅
助支持。
注： 1.此处的任职日期和离任日期均指公司作出决定之日。
2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
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4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内,本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》 、 《证券投资基金运作
管理办法》和《证券投资基金销售管理办法》等有关法律法规及其各项实施准则，并严格按照
《南方沪深 300 指数证券投资基金基金合同》的各项规定,本着诚实守信、勤勉尽责的原则管理
和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金持有人谋求与标的指数相近的收益。本报告
期内,基金运作整体合法合规,无损害基金持有人利益的行为。基金的投资范围、投资比例及投
资组合符合有关法律法规及基金合同的规定。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 ，完
善相应制度及流程，通过系统和人工等各种方式在各业务环节严格控制交易公平执行，公平对
待旗下管理的所有基金和投资组合。
4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较
本基金管理人没有管理与本基金投资风格相似的其他投资组合。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
本基金于本报告期内不存在异常交易行为。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
2009年初, 与海外市场的弱势相比，A股市场在全球几乎一枝独秀，显示出较强的独立性
而率先企稳，市场在不确定中持续上涨。我们认为本轮上涨的原因一方面是由于 08 年单边下跌
结束后，市场系统性风险得到充分释放；另一方面是由于政府庞大的经济刺激计划、宽松的货
币政策以及我国政府强大的执行力，提高了投资者信心，为国内资本市场创造了相对独立的良
性环境，伴随着充裕的流动性而催生的一波恢复性上涨行情。
本基金于3月底进入建仓期，我们基于如下判断确定了快速建仓策略：①流动性充裕将持
续；②政府对实体经济的政策支持力度将有增无减；③市场风格将逐步向大盘蓝筹切换。我们
在短时间内建仓至70％以上，于4月13日打开日常申购赎回，并于4月30日结束建仓期，随
后正式进入指数跟踪状态，充分参与了5月以来的持续上升行情。
自建仓期结束至报告期末（5月1日～6月30日）的指数跟踪期间，本基金净值增长率为
20.27％，同期业绩基准涨幅为19.63％，期间相对于业绩基准的日均跟踪偏离度为0.013％，
跟踪误差为 0.048％，年化跟踪误差为 0.761％，较好的完成了基金合同中控制年化跟踪误差不
超过4％的投资目标。
在此，基金管理组全体成员也向各位持有人能在基金发行低迷时期给予我们信任与重托，
表示由衷的感谢，这也将时刻提醒我们在投资管理工作中更加勤勉尽责、恪尽职守。 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
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4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
从目前各项主要经济数据来看，中国经济持续复苏，特别是固定资产投资继续攀高，而消
费也相对稳健，PMI指数连续4月回升到50％以上的景气区间，工业生产活动重新趋于活跃，
房地产投资亦有加速趋势，加之外围经济有见底迹象，出口在下半年有望转暖。
但我们也需关注，随着下一阶段经济复苏的进一步深化，受连续大规模注入流动性及经济
刺激计划影响，物价上行压力逐步体现，市场存在对货币政策调整的预期，从经验来看这将是
导致本轮股市上升周期出现较大级别调整的因素之一，也是我们判断未来市场走势需要密切关
注的重要变量之一。目前A股整体估值不便宜但是仍存在上升空间，与上半年相比，我们认为
下半年指数振荡将加剧，上行空间或将减少。
作为投资者，可以根据自己对证券市场的判断及投资风格，选择合适的方式与点位，借助
投资本基金参与市场。而作为指数基金管理人，我们将通过严格的投资管理流程、精确的数量
化计算、精益求精的工作态度、恪守指数化投资的宗旨，实现对标的指数的有效跟踪，为持有
人提供与之相近的投资收益。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
根据中国证监会相关规定和基金合同约定，本基金管理人应严格按照新准则、中国证监会
相关规定和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种进行估值。本基金托管人根据
法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任。会计师事务所在估值调整导致基金资产净值的
变化在 0.25%以上时对所采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。
定价服务机构按照商业合同约定提供定价服务。其中，本基金管理人为了确保估值工作的合规
开展，建立了负责估值工作决策和执行的专门机构，组成人员包括督察长、风控策略总监、监
察稽核总监及基金会计负责人等。其中，超过三分之二以上的人员具有 10年以上的基金从业经
验，且具有风控、合规、会计方面的专业经验。同时，根据基金管理公司制订的相关制度，负
责估值工作决策和执行的机构成员中不包括基金经理。本报告期内，参与估值流程各方之间无
重大利益冲突。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金合同约定，本基金的收益分配原则为：在符合有关基金分红条件的前提下，本基金
每年收益分配次数最多为 12次，全年分配比例不得低于年度可供分配收益的 20%，若《基金合
同》生效不满 3个月可不进行收益分配；本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，
投资者可选择现金红利或将现金红利按除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资；
若投资者不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红；基金投资当期出现净亏损，则不进
行收益分配；基金当年收益应先弥补上一年度亏损后，才可进行当年收益分配；基金收益分配
后基金份额净值不能低于面值；每一基金份额享有同等分配权；法律法规或监管机关另有规定
的，从其规定。
根据上述分配原则，本报告期内本基金无需收益分配。 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
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§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
2009 年上半年，本基金托管人在对南方沪深 300 指数证券投资基金的托管过程中，严格遵
守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有
人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
2009 年上半年，南方沪深 300 指数证券投资基金的管理人——南方基金管理有限公司在南
方沪深 300 指数证券投资基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、
基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，在各重要方面的运作严
格按照基金合同的规定进行。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人依法对南方基金管理有限公司编制和披露的南方沪深 300 指数证券投资基金 2009
年半年度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进
行了核查，以上内容真实、准确和完整。
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§6 半年度财务会计报告（未经审计）
6.1资产负债表
会计主体：南方沪深300指数证券投资基金
报告截止日： 2009年 06月 30日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期期末
2009年6月30日
资 产：
银行存款 6.4.7.1 91,476,030.69
结算备付金
500,424.66
存出保证金
691,239.21
交易性金融资产 6.4.7.2 1,294,960,353.69
其中：股票投资 6.4.7.2 1,294,960,353.69
债券投资 6.4.7.2 －
资产支持证券投资 6.4.7.2 －
衍生金融资产 6.4.7.3 －
买入返售金融资产 6.4.7.4 －
应收证券清算款
13,060,042.52
应收利息 6.4.7.5 17,253.69
应收股利
741,233.26
应收申购款
10,011,163.46
其他资产 6.4.7.6 －
资产总计
1,411,457,741.18
负债和所有者权益 附注号
本期期末
2009年6月30日
负 债：
短期借款
－
交易性金融负债
－
衍生金融负债 6.4.7.3 －
卖出回购金融资产款
－
应付证券清算款
－
应付赎回款
31,599,508.63
应付管理人报酬
642,769.46
应付托管费
148,331.43
应付销售服务费
－
应付交易费用 6.4.7.7 1,802,895.23
应交税费
－
应付利息
－
应付利润
－南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
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其他负债 6.4.7.8 252,378.80
负债合计
34,445,883.55
所有者权益：
实收基金 6.4.7.9 1,116,344,585.30
未分配利润 6.4.7.10 260,667,272.33
所有者权益合计
1,377,011,857.63
负债和所有者权益总计
1,411,457,741.18
注：1.为报告期内合同生效的基金，无对比数据。
2.报告截止日2009年6月30日， 基金份额净值元1.234元， 基金份额总额1,116,344,585.30
份。
3.本基金自基金合同生效日（2009年3月25日）至报告期末不满一年。
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
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6.2 利润表
会计主体：南方沪深300指数证券投资基金
本报告期：2009年03月25日至2009年06月30日
单位：人民币元
项 目
附注号 本期
2009年3月25日（基金合同生效日）
至2009年6月30日
一、收入
288,858,918.55
1.利息收入
637,665.97
其中：存款利息收入 6.4.7.11 637,665.97
债券利息收入
－
资产支持证券利息收入
－
买入返售金融资产收入
－
其他利息收入
－
2.投资收益（损失以“-”填列）
69,162,114.40
其中：股票投资收益 6.4.7.12 61,558,769.28
债券投资收益 6.4.7.13 －
资产支持证券投资收益
－
衍生工具收益 6.4.7.14 －
股利收益 6.4.7.15 7,603,345.12
3.公允价值变动收益（损失以“-”
号填列）
6.4.7.16 217,585,773.13
4.其他收入（损失以“-”号填列） 6.4.7.17 1,473,365.05
二、费用
-5,795,801.83
1．管理人报酬
-2,354,393.28
2．托管费
-543,321.52
3．销售服务费
－
4．交易费用 6.4.7.18 -2,785,372.27
5．利息支出
－
其中：卖出回购金融资产支出
－
6．其他费用 6.4.7.19 -112,714.76
三、利润总额
283,063,116.72
四、净利润
283,063,116.72
注：1.为报告期内合同生效的基金，无对比数据。
2.本基金自基金合同生效日（2009年3月25日）至报告期末不满一年。
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
15
6.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：南方沪深 300指数证券投资基金
本报告期：2009年 03月 25日至 2009年 06月 30日
单位：人民币元
本期
2009年 3月 25日（基金合同生效日）至 2009 年 6月 30日
项目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净
值）
1,580,754,997.47 － 1,580,754,997.47
二、本期经营活动产生的基金
净值变动数（本期利润）
－ 283,063,116.72 283,063,116.72
三、本期基金份额交易产生的
基金净值变动数
（净值减少以“-”号填列）
-464,410,412.17 -22,395,844.39 -486,806,256.56
其中：1.基金申购款 611,759,398.10 80,111,382.39 691,870,780.49
2.基金赎回款（以“-”
号填列）
-1,076,169,810.27 -102,507,226.78 -1,178,677,037.05
四、本期向基金份额持有人分
配利润产生的基金净值变动
（净值减少以“-”号填列）
－ － －
五、期末所有者权益（基金净
值）
1,116,344,585.30 260,667,272.33 1,377,011,857.63
注：1.为报告期内合同生效的基金，无对比数据。
2.本基金自基金合同生效日（2009年3月25日）至报告期末不满一年。
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
16
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
南方沪深300指数证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简
称“中国证监会”)证监许可[2009]127 号《关于核准南方沪深 300 指数证券投资基金募集的批
复》核准，由南方基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《南方沪深300
指数证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式。本基金首次设立募集不
包括认购资金利息共募集人民币1,580,626,128.17元，业经普华永道中天会计师事务所有限公
司普华永道中天验字(2009)第 053 号验资报告予以验证。经向中国证监会备案， 《南方沪深 300
指数证券投资基金基金合同》于 2009年3月25日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额
为 1,580,754,997.47 份基金份额，其中认购资金利息折合 128,869.30 份基金份额。本基金的
基金管理人为南方基金管理有限公司，基金托管人为中国工商银行股份有限公司。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《南方沪深 300 指数证券投资基金基金合同》
的有关规定，本基金资产投资于具有良好流动性的金融工具，包括沪深 300 指数的成份股及其
备选成份股、新股（一级市场初次发行或增发） 、现金或者到期日在一年以内的政府债券等。其
中，沪深 300 指数的成份股及其备选成份股的投资比例不低于基金资产净值的 90％，现金或者
到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。此外，本基金还可以投资于经中国证
监会批准的允许本基金投资的其它金融工具，待指数衍生金融产品推出以后，基金管理人可以
履行适当程序使本基金运用衍生金融产品进行风险管理。本基金的业绩比较基准为：沪深 300
指数收益率×95%＋一年期银行定期存款收益率（税后）×5%。
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日颁布的《企业会计准则－基本准则》和
38项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以及其他相关规定
(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会基金部通知[2009]4号关于发布《证券投资基金信息
披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告> （试行） 》 等问题的通知、 中国证券业协会于2007
年5月15日颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》 、 《南方沪深 300 指数证券投资基金基金
合同》和中国证监会允许的如报表附注6.4.4所列示的基金行业实务操作的有关规定编制。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金2009年3月25日(基金合同生效日)至2009年6月30日止期间财务报表符合企业会
计准则的要求，真实、完整地反映了本基金2009年6月30日的财务状况以及2009年3月25
日(基金合同生效日)至2009年6月30日止期间的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
6.4.4 重要会计政策和会计估计
6.4.4.1 会计年度
本基金会计年度为公历1月1日起至12月31日止。本期财务报表的实际编制期间为2009
年3月25日(基金合同生效日)至2009年6月30日。
6.4.4.2 记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
17
6.4.4.3 金融资产和金融负债的分类
(i) 金融资产的分类
金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收
款项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金对金融资产的持有
意图和持有能力。本基金目前暂无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。
本基金目前持有的股票投资、债券投资和衍生工具(主要为权证投资)分类为以公允价值计
量且其变动计入当期损益的金融资产。除衍生工具所产生的金融资产在资产负债表中以衍生金
融资产列示外，以公允价值计量且其公允价值变动计入损益的金融资产在资产负债表中以交易
性金融资产列示。
本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产和各类应
收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。
(ii) 金融负债的分类
金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及其他金
融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。
本基金持有的其他金融负债包括卖出回购金融资产款和各类应付款项等。
6.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，于交易日按公允价值在资产负
债表内确认。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时发生的相关交易费用
计入当期损益；支付的价款中包含已宣告但尚未发放的现金股利或债券起息日或上次除息日至
购买日止的利息，应当单独确认为应收项目。应收款项和其他金融负债的相关交易费用计入初
始确认金额。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产按照公允价值进行后续计量，应收款项
和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止或该金融资产所有权上几乎所有的风险和
报酬已转移时，终止确认该金融资产。终止确认的金融资产的成本按移动加权平均法于交易日
结转。
6.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
本基金持有的股票投资、债券投资和衍生工具(主要为权证投资)按如下原则确定公允价值
并进行估值：
(i) 存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值； 估值日无交易，
但最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，
按最近交易日的市场交易价格确定公允价值。
(ii) 存在活跃市场的金融工具，如估值日无交易且最近交易日后经济环境发生了重大变
化，参考类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市价以确定公允价值。
(iii) 当金融工具不存在活跃市场，采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格
验证具有可靠性的估值技术确定公允价值。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近
进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折
现法和期权定价模型等。采用估值技术时，尽可能最大程度使用市场参数，减少使用与本基金
特定相关的参数。
6.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金依法有权抵销债权债
务且交易双方准备按净额结算时，金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。
6.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。由于申
购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。上述申购和赎回
分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
18
6.4.4.8 损益平准金
损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金份额时，
申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金额。未实现平准
金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现损益占基金净值比例计
算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入未分配利
润/(累计亏损)。
6.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量
股票投资在持有期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额确
认为投资收益。债券投资在持有期间应取得的按票面利率计算的利息扣除在适用情况下由债券
发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认为利息收入。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确认为公允
价值变动损益；处置时其公允价值与初始确认金额之间的差额确认为投资收益，其中包括从公
允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。
应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的也
可按直线法计算。
6.4.4.10 费用的确认和计量
本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法逐日确
认。
其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小
的也可按直线法计算。
6.4.4.11 基金的收益分配政策
每一基金份额享有同等分配权。本基金收益以现金形式分配，但基金份额持有人可选择现金
红利或将现金红利按分红除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资。若期末未分配
利润中的未实现部分(包括基金经营活动产生的未实现损益以及基金份额交易产生的未实现平
准金等)为正数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润中的已实现部分；若期末未分配
利润的未实现部分为负数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润(已实现部分相抵未实
现部分后的余额)。
经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从所有者权益转出。
6.4.4.12 其他重要的会计政策和会计估计
计量属性
本基金除特别说明对金融资产和金融负债采用公允价值等作为计量属性之外，一般采用历史
成本计量。
6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1 会计政策变更的说明
无。
6.4.5.2 会计估计变更的说明
无。
6.4.5.3 差错更正的说明
无。 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
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6.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通
知》、财税[2004]78 号《关于证券投资基金税收政策的通知》、财税[2005]102 号《关于股息
红利个人所得税有关政策的通知及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
(a) 以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。
(b) 基金买卖股票、债券的差价收入暂免征营业税和企业所得税。
(c) 对基金取得的企业债券利息收入，由发行债券的企业在向基金派发利息时代扣代缴
20%的个人所得税，暂不征收企业所得税。对基金取得的股票的股息、红利收入，由上市公司在
向基金派发股息、红利时暂减按 50%计入个人应纳税所得额，依照现行税法规定即 20%代扣代缴
个人所得税，暂不征收企业所得税。
(d) 基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花
税。
6.4.7 重要财务报表项目的说明
6.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目 本期末
2009年6月30日
活期存款 91,476,030.69
定期存款 －
其他存款 －
合计： 91,476,030.69
6.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
本期末 2009年 6月 30日
项目
成本 公允价值 估值增值
股票 1,077,374,580.56 1,294,960,353.69 217,585,773.13
交易所市场 － － －
银行间市场 － － － 债券
合计 － － －
资产支持证券 － － －
其他 － － －
合计 1,077,374,580.56 1,294,960,353.69 217,585,773.13
7.4.7.3 衍生金融资产/负债
期末相关项目余额为零。
6.4.7.4 买入返售金融资产
期末相关项目余额为零。
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
20
6.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目 本期末（2009年 6月 30日）
应收活期存款利息 17,096.10
应收定期存款利息 －
应收其他存款利息 －
应收结算备付金利息 157.59
应收债券利息 －
应收买入返售证券利息 －
应收申购款利息 －
其他 －
合计 17,253.69
6.4.7.6 其他资产
期末相关项目余额为零。
6.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2009年6月30日
交易所市场应付交易费用 1,802,895.23
银行间市场应付交易费用 －
合计 1,802,895.23
6.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2009年6月30日
应付赎回费 140,190.54
预提费用 112,188.26
合计 252,378.80
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
21
6.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
本期
2009年 3月 25日（基金合同生效日）至 2009年 6月 30日 项目
基金份额（份） 账面金额
基金合同生效日 1,580,754,997.47 1,580,754,997.47
本期申购 611,759,398.10 611,759,398.10
本期赎回 -1,076,169,810.27 -1,076,169,810.27
本期末 1,116,344,585.30 1,116,344,585.30
注：1.本基金自2009年3月4日至2009年3月20日止期间公开发售，共募集有效净认购资金
1,580,626,128.17元。根据《南方沪深300指数证券投资基金招募说明书》的规定，本
基金设立募集期内认购资金产生的利息收入128,869.30元，折算为128,869.30份基金
份额，划入基金份额持有者账户。
2.申购含红利再投、转换入份额，赎回含转换出份额。
6.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
基金合同生效日 － － －
本期利润 65,477,343.59 217,585,773.13 283,063,116.72
本期基金份额交易产生的变
动数
642,727.22 -23,038,571.61 -22,395,844.39
其中：基金申购款 17,119,559.18 62,991,823.21 80,111,382.39
基金赎回款 -16,476,831.96 -86,030,394.82 -102,507,226.78
本期已分配利润 － － －
本期末 66,120,070.81 194,547,201.52 260,667,272.33
6.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2009年 3月 25日（基金合同生效日）至 2009年 6月 30日
活期存款利息收入 623,879.94
定期存款利息收入 －
其他存款利息收入 －
结算备付金利息收入 13,786.03
其他 －
合计 637,665.97
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
22
6.4.7.12 股票投资收益——买卖股票差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2009年 3月 25日（基金合同生效日）至 2009年 6月 30日
卖出股票成交总额 564,380,004.22
卖出股票成本总额 -502,821,234.94
买卖股票差价收入 61,558,769.28
6.4.7.13 债券投资收益
本期无债券投资收益。
6.4.7.14 衍生工具收益
本期无衍生工具收益。
6.4.7.15 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2009年3月25日（基金合同生效日）至2009年6月30日
股票投资产生的股利收益 7,603,345.12
基金投资产生的股利收益 －
合计 7,603,345.12
6.4.7.16 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2009年3月25日（基金合同生效日）至2009年6月30日
1.交易性金融资产 217,585,773.13
——股票投资 217,585,773.13
——债券投资 －
——资产支持证券投资 －
2.衍生工具 －
——权证投资 －
3.其他 －
合计 217,585,773.13
6.4.7.17 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2009年3月25日（基金合同生效日）至2009年6月30日
基金赎回费收入 1,454,784.36
基金转换费收入 18,580.69
合计 1,473,365.05
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
23
6.4.7.18 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2009年3月25日（基金合同生效日）至2009年6月30日
交易所市场交易费用 2,785,372.27
银行间市场交易费用 －
合计 2,785,372.27
6.4.7.19 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2009年3月25日（基金合同生效日）至2009年6月30日
审计费用 34,519.39
信息披露费 77,668.87
银行划款手续费 126.50
其他 400.00
合计 112,714.76
6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
6.4.8.1 或有事项
无。
6.4.8.2 资产负债表日后事项
于 2009年 07月 28日，南方沪深300指数证券投资基金对基金份额持有人进行了本年第一
次利润分配，每 10份基金份额派发红利 0.60元，分配金额为80,283,108.25元。
6.4.9 关联方关系
6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的关系
南方基金管理有限公司(“南方基金公司”) 基金管理人、基金销售机构
中国工商银行股份有限公司( “中国工商银行” ) 基金托管人、基金代销机构
华泰证券股份有限公司(“华泰证券”) 基金管理人的股东、基金代销机构
联合证券有限责任公司(“联合证券”) 基金管理人的股东华泰证券的控股子公司、
基金代销机构
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
24
6.4.10 本报告期关联方交易
6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
6.4.10.1.1.1 股票交易
金额单位：人民币元
本期
2009年3月25日（基金合同生效日）至2009年6月30日
关联方名称
成交金额
占当期股票
成交总额的比例
华泰证券 45,468,623.89 2.12%
6.4.10.1.1.2 债券交易
无。
6.4.10.1.1.3债券回购交易
无。
6.4.10.1.2 权证交易
无。
6.4.10.1.3 应支付关联方的佣金
金额单位： 人民币元
本期
2009年3月25日（基金合同生效日）至2009年6月30日
关联方名称
当期佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
华泰证券 36,943.41 2.05% 36,943.41 2.05%
注：上述佣金按市场佣金率计算，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的证管费、经
手费和适用期间内由券商承担的证券风险结算基金后的净额列示。
该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息
服务。
6.4.10.2 关联方报酬
6.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2009年3月25日（基金合同生效日）至2009年6月30日
当期应支付的管理费 2,354,393.28
其中：当期已支付 1,711,623.82
期末未支付 642,769.46
注：支付基金管理人南方基金公司的管理人报酬按前一日基金资产净值 0.65%的年费率计提，逐
日累计至每月月末，按月支付。
其计算公式为：日管理人报酬＝前一日基金资产净值 × 0.65% ÷ 当年天数。
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
25
6.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2009年3月25日（基金合同生效日）至2009年6月30日
当期应支付的托管费 543,321.52
其中：当期已支付 394,990.09
期末未支付 148,331.43
注：支付基金托管人中国工商银行的托管费按前一日基金资产净值 0.15%的年费率计提，逐日累
计至每月月末，按月支付。
其计算公式为：日托管费＝前一日基金资产净值 × 0.15% ÷ 当年天数。
6.4.10.2.3 销售服务费用
无。
6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
无。
6.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。
6.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
报告期末除基金管理人之外的其他关联方未投资本基金。
6.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
本期
2009年3月25日（基金合同生效日）至2009年6月30日
关联方
名称
期末余额 当期利息收入
中国工商银行 91,476,030.69 623,879.94
6.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
无。
6.4.11 利润分配情况
于 2009年 07月 28日，南方沪深300指数证券投资基金对基金份额持有人进行了本年第一
次利润分配，每 10份基金份额派发红利 0.60元，分配金额为80,283,108.25元
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
26
6.4.12 期末（2009年6月30日）本基金持有的流通受限证券
6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
无。
6.4.12.2 期末持有的暂时停牌股票
金额单位：人民币元
股票代
码
股票名称 停牌日期 停牌原因
期末
估值单
价
复牌日期
复牌
开盘
单价
数量（股）
期末
成本总额
期末
估值总额
000792 盐湖钾肥 09/06/26 资产重组 55.14 09/07/27 60.65 112,089 6,513,905.78 6,180,587.46
600115 ST 东航 09/06/08 资产重组 5.33 09/07/13 5.60 175,300 995,628.64 934,349.00
600591 *ST 上航 09/06/08 资产重组 5.92 09/07/13 6.22 143,700 710,248.94 850,704.00
6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
无。
6.4.13 金融工具风险及管理
6.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金是一只进行被动式指数化投资的股票型证券投资基金。本基金投资的金融工具主要
包括股票投资和债券投资等。本基金在日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要
包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取
将以上风险控制在限定的范围之内，使本基金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现“风险
和收益相匹配”的风险收益目标。
本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，建立了以风险控制委员会为核心的、
由督察长、风险控制委员会、监察稽核部、风险策略部和相关业务部门构成的四级风险管理架
构体系。本基金的基金管理人在董事会下设立风险管理委员会，负责制定风险管理的宏观政策，
审议通过风险控制的总体措施等；在管理层层面设立风险控制委员会，讨论和制定公司日常经
营过程中风险防范和控制措施；在业务操作层面风险管理职责主要由监察稽核部和风控策略部
负责，协调并与各部门合作完成运作风险管理以及进行投资风险分析与绩效评估。监察稽核部
和风控策略部对公司总经理负责。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法
去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同
类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用
金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应
置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可
承受的范围内。 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
27
6.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行
人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本公司在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款存放在本基
金的托管行中国工商银行，因而与该银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的
交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，因此违约风险
可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行
限制以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券
发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。本基金均投资于具有良好信用等级的
证券，且投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金的基
金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的10%。
6.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。本基金的流动性风险一方面来自于基
金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不
活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行
严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金
管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开
放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
针对投资品种变现的流动性风险，本基金的基金管理人通过独立的风险管理部门设定流动
性比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析，包括组合持仓集中度指标、组合在短时间
内变现能力的综合指标、组合中变现能力较差的投资品种比例以及流通受限制的投资品种比例
等。本基金所持大部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易，因此均能及
时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一
般不超过基金持有的债券投资的公允价值。
本基金所持有的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计息，可赎回基金份
额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合约到期现金流量。
6.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变
动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏
感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具
还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合
的久期等方法对上述利率风险进行管理。
本基金持有的大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动的现金流
量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结算备
付金和债券投资等。下表统计了本基金面临的利率风险敞口。表中所示为本基金资产及负债的
公允价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以分类。 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
28
6.4.13.4.1.1 利率风险敞口
本期末
2009年6月30日
1年以下 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
银行存款
91,476,030.69
－ －
－ 91,476,030.69
结算备付金 500,424.66 － － － 500,424.66
存出保证金 － － － 691,239.21 691,239.21
交易性金融资产 － － － 1,294,960,353.69 1,294,960,353.69
应收证券清算款 － － － 13,060,042.52 13,060,042.52
应收利息 － － － 17,253.69 17,253.69
应收股利 － － － 741,233.26 741,233.26
应收申购款 － － － 10,011,163.46 10,011,163.46
资产总计 91,976,455.35 － － 1,319,481,285.83 1,411,457,741.18
负债
应付赎回款 － － － 31,599,508.63 31,599,508.63
应付管理人报酬 － － － 642,769.46 642,769.46
应付托管费 － － － 148,331.43 148,331.43
应付交易费用 － － － 1,802,895.23 1,802,895.23
其他负债 － － － 252,378.80 252,378.80
负债总计 － － － 34,445,883.55 34,445,883.55
利率敏感度缺口 91,976,455.35 － － 1,285,035,402.28 1,377,011,857.63
6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
于2009年6月30日，本基金未持有交易性债券投资，因此市场利率的变动对于本基金资
产净值无重大影响。
7.4.13.4.2 外汇风险
本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
6.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率
以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业
市场交易的股票和债券，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊
事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
本基金的投资组合中，沪深300指数的成份股及其备选成份股的投资比例不低于基金资产
净值的90％，现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%。于2009年6
月30日，本基金面临的整体其他价格风险列示如下： 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
29
6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
本期末
2009年6月30日 项目
公允价值 占基金资产净值比例（%）
交易性金融资产-股票投资 1,294,960,353.69 94.04
衍生金融资产－债券投资 － －
衍生金融资产－权证投资 － －
其他 － －
合计 1,294,960,353.69 94.04
6.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
除业绩比较基准(附注 6.4.1)以外的其他市场变量保持不变
假设
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：万元）
相关风险变量的变动
本期末
（2009 年 6 月 30 日）
业绩比较基准(附注 6.4.1)上升 5% 增加约 6,176
分析
业绩比较基准(附注 6.4.1)下降 5% 减少约 6,176
6.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
注：无。
§7
投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例
（%）
1 权益投资 1,294,960,353.69 91.75
其中：股票 1,294,960,353.69 91.75
2 固定收益投资 － －
其中：债券 － －
资产支持证券 － －
3 金融衍生品投资 － －
4 买入返售金融资产 － －
其中：买断式回购的买入返售金融资产 － －
5 银行存款和结算备付金合计 91,976,455.35 6.52
6 其他资产 24,520,932.14 1.74
7 合计 1,411,457,741.18 100.00南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
30
7.2 期末按行业分类的股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净值比例
（％）
A 农、林、牧、渔业 5,515,999.00 0.40
B 采掘业 146,770,518.89 10.66
C 制造业 339,035,959.63 24.62
C0 食品、饮料
44,760,334.48 3.25
C1
纺织、服装、皮毛 7,611,909.00 0.55
C2
木材、家具 － －
C3
造纸、印刷 4,794,672.40 0.35
C4
石油、化学、塑胶、塑料 30,081,451.46 2.18
C5
电子 6,241,599.00 0.45
C6
金属、非金属 115,845,728.20 8.41
C7
机械、设备、仪表 95,849,680.02 6.96
C8
医药、生物制品 26,656,205.57 1.94
C99
其他制造业 7,194,379.50 0.52
D 电力、煤气及水的生产和供应业 45,322,957.00 3.29
E 建筑业 30,558,371.25 2.22
F 交通运输、仓储业 68,225,731.00 4.95
G 信息技术业 37,511,437.70 2.72
H 批发和零售贸易 39,801,774.68 2.89
I 金融、保险业 434,005,769.94 31.52
J 房地产业 94,720,923.80 6.88
K 社会服务业 21,657,963.80 1.57
L 传播与文化产业 3,325,753.00 0.24
M 综合类 28,507,194.00 2.07
合计 1,294,960,353.69 94.04
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
31
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净值比例
（％）
1 600036 招商银行 2,275,800.00 51,000,678.00 3.70
2 601328 交通银行 5,176,700.00 46,642,067.00 3.39
3 600016 民生银行 5,080,700.00 40,239,144.00 2.92
4 601318 中国平安 775,200.00 38,341,392.00 2.78
5 600030 中信证券 1,252,800.00 35,404,128.00 2.57
6 601166 兴业银行 944,713.00 35,058,299.43 2.55
7 600000 浦发银行 1,497,560.00 34,473,831.20 2.50
8 000002 万
科Ａ 2,612,900.00 33,314,475.00 2.42
9 601088 中国神华 890,251.00 26,627,407.41 1.93
10 601939 建设银行 3,463,550.00 20,885,206.50 1.52
11 601169 北京银行 1,176,636.00 19,132,101.36 1.39
12 601988 中国银行 4,195,400.00 18,837,346.00 1.37
13 000001 深发展Ａ 838,200.00 18,289,524.00 1.33
14 600050 中国联通 2,288,500.00 15,699,110.00 1.14
15 601601 中国太保 694,175.00 15,535,636.50 1.13
16 600519 贵州茅台 101,928.00 15,086,363.28 1.10
17 601857 中国石油 1,030,200.00 14,917,296.00 1.08
18 600900 长江电力 1,016,150.00 14,002,547.00 1.02
19 600837 海通证券 764,857.00 12,581,897.65 0.91
20 600028 中国石化 1,123,900.00 11,980,774.00 0.87
21 002024 苏宁电器 726,550.00 11,675,658.50 0.85
22 600048 保利地产 401,900.00 11,208,991.00 0.81
23 601628 中国人寿 404,830.00 11,153,066.50 0.81
24 601006 大秦铁路 1,050,800.00 11,127,972.00 0.81
25 000858 五 粮 液 512,260.00 10,106,889.80 0.73
26 600019 宝钢股份 1,418,000.00 9,982,720.00 0.72
27 000983 西山煤电 327,098.00 9,780,230.20 0.71
28 600383 金地集团 588,850.00 9,492,262.00 0.69
29 601390 中国中铁 1,384,100.00 9,398,039.00 0.68
30 601186 中国铁建 830,905.00 8,550,012.45 0.62
31 601919 中国远洋 618,300.00 8,390,331.00 0.61
32 000069 华侨城Ａ 386,572.00 8,079,354.80 0.59
33 600739 辽宁成大 243,400.00 8,061,408.00 0.59
34 000651 格力电器 354,975.00 7,418,977.50 0.54 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
32
35 000402 金 融 街 535,800.00 7,372,608.00 0.54
36 600489 中金黄金 106,680.00 7,028,078.40 0.51
37 600089 特变电工 388,140.00 7,002,045.60 0.51
38 000063 中兴通讯 241,540.00 6,787,274.00 0.49
39 600015 华夏银行 538,800.00 6,751,164.00 0.49
40 600005 武钢股份 846,300.00 6,668,844.00 0.48
41 000898 鞍钢股份 497,900.00 6,567,301.00 0.48
42 600018 上港集团 1,133,200.00 6,493,236.00 0.47
43 601600 中国铝业 517,200.00 6,294,324.00 0.46
44 000623 吉林敖东 154,736.00 6,262,165.92 0.45
45 601009 南京银行 347,000.00 6,242,530.00 0.45
46 601168 西部矿业 407,800.00 6,214,872.00 0.45
47 000792 盐湖钾肥 112,089.00 6,180,587.46 0.45
48 601898 中煤能源 494,020.00 6,096,206.80 0.44
49 600585 海螺水泥 143,909.00 6,064,325.26 0.44
50 000024 招商地产 186,000.00 5,905,500.00 0.43
51 000825 太钢不锈 768,800.00 5,904,384.00 0.43
52 000629 攀钢钢钒 715,994.00 5,849,670.98 0.42
53 601899 紫金矿业 568,800.00 5,801,760.00 0.42
54 600011 华能国际 728,800.00 5,801,248.00 0.42
55 600547 山东黄金 96,000.00 5,769,600.00 0.42
56 600550 天威保变 157,600.00 5,623,168.00 0.41
57 000568 泸州老窖 188,190.00 5,401,053.00 0.39
58 600104 上海汽车 353,600.00 5,286,320.00 0.38
59 600795 国电电力 735,200.00 5,124,344.00 0.37
60 002202 金风科技 164,340.00 4,949,920.80 0.36
61 601699 潞安环能 124,200.00 4,904,658.00 0.36
62 600832 东方明珠 430,000.00 4,699,900.00 0.34
63 600031 三一重工 160,624.00 4,621,152.48 0.34
64 601666 平煤股份 159,430.00 4,609,121.30 0.33
65 600649 城投控股 318,000.00 4,385,220.00 0.32
66 002142 宁波银行 337,400.00 4,338,964.00 0.32
67 601958 金钼股份 261,240.00 4,219,026.00 0.31
68 600320 振华重工 403,000.00 4,191,200.00 0.30
69 000060 中金岭南 193,400.00 4,156,166.00 0.30
70 600177 雅戈尔 300,500.00 4,143,895.00 0.30
71 600583 海油工程 349,934.00 4,139,719.22 0.30
72 000937 金牛能源 106,300.00 4,113,810.00 0.30
73 600009 上海机场 260,100.00 3,995,136.00 0.29
74 600325 华发股份 176,400.00 3,984,876.00 0.29 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
33
75 000157 中联重科 177,800.00 3,970,274.00 0.29
76 600348 国阳新能 129,800.00 3,940,728.00 0.29
77 601333 广深铁路 762,800.00 3,897,908.00 0.28
78 600642 申能股份 390,000.00 3,845,400.00 0.28
79 000709 唐钢股份 489,400.00 3,827,108.00 0.28
80 600881 亚泰集团 477,700.00 3,788,161.00 0.28
81 600635 大众公用 322,900.00 3,781,159.00 0.27
82 600415 小商品城 91,800.00 3,776,652.00 0.27
83 601766 中国南车 710,100.00 3,756,429.00 0.27
84 000839 中信国安 252,600.00 3,723,324.00 0.27
85 601998 中信银行 621,300.00 3,709,161.00 0.27
86 000783 长江证券 211,600.00 3,705,116.00 0.27
87 000630 铜陵有色 174,700.00 3,666,953.00 0.27
88 000878 云南铜业 169,600.00 3,659,968.00 0.27
89 000527 美的电器 255,200.00 3,649,360.00 0.27
90 600362 江西铜业 105,400.00 3,548,818.00 0.26
91 600309 烟台万华 224,500.00 3,540,365.00 0.26
92 600895 张江高科 222,800.00 3,451,172.00 0.25
93 000425 徐工科技 103,000.00 3,396,940.00 0.25
94 000800 一汽轿车 219,600.00 3,390,624.00 0.25
95 000768 西飞国际 312,340.00 3,335,791.20 0.24
96 601001 大同煤业 90,400.00 3,288,752.00 0.24
97 000562 宏源证券 157,800.00 3,282,240.00 0.24
98 600675 中华企业 205,600.00 3,281,376.00 0.24
99 600123 兰花科创 92,500.00 3,262,475.00 0.24
100 600808 马钢股份 644,300.00 3,118,412.00 0.23
101 600997 开滦股份 166,600.00 3,113,754.00 0.23
102 000338 潍柴动力 85,100.00 3,100,193.00 0.23
103 600875 东方电气 76,900.00 2,991,410.00 0.22
104 600655 豫园商城 172,400.00 2,979,072.00 0.22
105 601111 中国国航 423,500.00 2,972,970.00 0.22
106 600001 邯郸钢铁 532,100.00 2,963,797.00 0.22
107 000895 双汇发展 81,800.00 2,944,800.00 0.21
108 600100 同方股份 184,600.00 2,905,604.00 0.21
109 600196 复星医药 200,500.00 2,905,245.00 0.21
110 600029 南方航空 531,300.00 2,879,646.00 0.21
111 600690 青岛海尔 216,800.00 2,874,768.00 0.21
112 601866 中海集运 642,300.00 2,832,543.00 0.21
113 600663 陆家嘴 110,000.00 2,810,500.00 0.20
114 600153 建发股份 206,396.00 2,792,537.88 0.20 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
34
115 600010 包钢股份 693,500.00 2,746,260.00 0.20
116 600717 天津港 226,000.00 2,741,380.00 0.20
117 600068 葛洲坝 224,800.00 2,733,568.00 0.20
118 000031 中粮地产 244,800.00 2,727,072.00 0.20
119 600643 爱建股份 206,800.00 2,682,196.00 0.19
120 000009 中国宝安 224,300.00 2,660,198.00 0.19
121 600331 宏达股份 167,100.00 2,655,219.00 0.19
122 600664 哈药股份 190,100.00 2,653,796.00 0.19
123 600208 新湖中宝 234,300.00 2,612,445.00 0.19
124 600694 大商股份 79,300.00 2,600,247.00 0.19
125 601588 北辰实业 430,800.00 2,597,724.00 0.19
126 601808 中海油服 159,800.00 2,587,162.00 0.19
127 600741 华域汽车 318,000.00 2,575,800.00 0.19
128 600111 包钢稀土 130,800.00 2,534,904.00 0.18
129 600188 兖州煤业 159,800.00 2,492,880.00 0.18
130 000046 泛海建设 122,200.00 2,431,780.00 0.18
131 000933 神火股份 121,450.00 2,429,000.00 0.18
132 000100 TCL 集团 634,200.00 2,428,986.00 0.18
133 600811 东方集团 283,900.00 2,410,311.00 0.18
134 600598 北大荒 185,100.00 2,356,323.00 0.17
135 600631 百联股份 178,300.00 2,328,598.00 0.17
136 600528 中铁二局 196,900.00 2,307,668.00 0.17
137 600500 中化国际 194,000.00 2,304,720.00 0.17
138 000039 中集集团 232,800.00 2,288,424.00 0.17
139 600150 中国船舶 35,749.00 2,268,631.54 0.16
140 600611 大众交通 168,800.00 2,265,296.00 0.16
141 600660 福耀玻璃 270,346.00 2,219,540.66 0.16
142 600026 中海发展 170,700.00 2,203,737.00 0.16
143 000932 华菱钢铁 295,600.00 2,190,396.00 0.16
144 600688 S上石化 262,900.00 2,189,957.00 0.16
145 600432 吉恩镍业 96,250.00 2,170,437.50 0.16
146 601872 招商轮船 370,700.00 2,124,111.00 0.15
147 600058 五矿发展 115,700.00 2,116,153.00 0.15
148 600497 驰宏锌锗 105,300.00 2,083,887.00 0.15
149 000652 泰达股份 278,800.00 2,082,636.00 0.15
150 600220 江苏阳光 336,900.00 2,075,304.00 0.15
151 000423 东阿阿胶 113,100.00 2,029,014.00 0.15
152 600748 上实发展 117,000.00 2,021,760.00 0.15
153 000538 云南白药 57,700.00 2,019,500.00 0.15
154 600596 新安股份 54,200.00 2,004,316.00 0.15 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
35
155 600601 方正科技 466,000.00 1,999,140.00 0.15
156 000960 锡业股份 87,800.00 1,991,304.00 0.14
157 000027 深圳能源 178,300.00 1,989,828.00 0.14
158 000718 苏宁环球 137,920.00 1,988,806.40 0.14
159 000729 燕京啤酒 130,700.00 1,980,105.00 0.14
160 600256 广汇股份 128,560.00 1,977,252.80 0.14
161 600037 歌华有线 171,700.00 1,976,267.00 0.14
162 000725 京东方Ａ 386,900.00 1,961,583.00 0.14
163 600276 恒瑞医药 56,100.00 1,958,451.00 0.14
164 000686 东北证券 64,860.00 1,950,988.80 0.14
165 600108 亚盛集团 389,000.00 1,945,000.00 0.14
166 000897 津滨发展 349,200.00 1,931,076.00 0.14
167 000959 首钢股份 320,300.00 1,928,206.00 0.14
168 600600 青岛啤酒 70,500.00 1,874,595.00 0.14
169 600812 华北制药 222,100.00 1,867,861.00 0.14
170 000488 晨鸣纸业 240,400.00 1,851,080.00 0.13
171 600839 四川长虹 393,000.00 1,851,030.00 0.13
172 600428 中远航运 176,800.00 1,833,416.00 0.13
173 600674 川投能源 97,700.00 1,811,358.00 0.13
174 000401 冀东水泥 130,900.00 1,806,420.00 0.13
175 000680 山推股份 163,900.00 1,804,539.00 0.13
176 600653 申华控股 392,800.00 1,799,024.00 0.13
177 600886 国投电力 170,800.00 1,781,444.00 0.13
178 600096 云天化 79,600.00 1,779,856.00 0.13
179 000969 安泰科技 71,500.00 1,757,470.00 0.13
180 600266 北京城建 102,500.00 1,744,550.00 0.13
181 600518 康美药业 214,500.00 1,737,450.00 0.13
182 000667 名流置业 254,500.00 1,730,600.00 0.13
183 600269 赣粤高速 157,600.00 1,724,144.00 0.13
184 600132 重庆啤酒 87,100.00 1,721,096.00 0.12
185 600859 王府井 63,600.00 1,686,672.00 0.12
186 000528 柳
工 101,060.00 1,681,638.40 0.12
187 600638 新黄浦 121,200.00 1,681,044.00 0.12
188 600143 金发科技 188,500.00 1,677,650.00 0.12
189 000422 湖北宜化 146,400.00 1,676,280.00 0.12
190 000012 南
玻Ａ 105,800.00 1,657,886.00 0.12
191 000758 中色股份 103,510.00 1,654,089.80 0.12
192 600737 中粮屯河 135,760.00 1,648,126.40 0.12
193 600820 隧道股份 138,600.00 1,647,954.00 0.12
194 601918 国投新集 99,900.00 1,647,351.00 0.12 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
36
195 600170 上海建工 97,100.00 1,631,280.00 0.12
196 600395 盘江股份 59,900.00 1,623,889.00 0.12
197 000778 新兴铸管 190,200.00 1,618,602.00 0.12
198 600109 国金证券 72,100.00 1,607,109.00 0.12
199 600879 火箭股份 116,800.00 1,603,664.00 0.12
200 002128 露天煤业 59,670.00 1,594,382.40 0.12
201 600271 航天信息 99,700.00 1,584,233.00 0.12
202 600158 中体产业 166,400.00 1,574,144.00 0.11
203 000690 宝新能源 183,800.00 1,564,138.00 0.11
204 600008 首创股份 237,500.00 1,555,625.00 0.11
205 600022 济南钢铁 336,860.00 1,532,713.00 0.11
206 600779 水井坊 92,300.00 1,526,642.00 0.11
207 600087 长航油运 246,500.00 1,525,835.00 0.11
208 000625 长安汽车 186,700.00 1,519,738.00 0.11
209 000717 韶钢松山 315,400.00 1,513,920.00 0.11
210 600125 铁龙物流 189,700.00 1,494,836.00 0.11
211 000968 煤 气 化 83,199.00 1,484,270.16 0.11
212 600426 华鲁恒升 89,300.00 1,462,734.00 0.11
213 600219 南山铝业 142,400.00 1,459,600.00 0.11
214 000807 云铝股份 170,600.00 1,456,924.00 0.11
215 600210 紫江企业 258,700.00 1,451,307.00 0.11
216 600508 上海能源 78,000.00 1,420,380.00 0.10
217 000061 农 产 品 124,420.00 1,415,899.60 0.10
218 601991 大唐发电 174,300.00 1,413,573.00 0.10
219 000089 深圳机场 182,500.00 1,408,900.00 0.10
220 000301 东方市场 230,200.00 1,392,710.00 0.10
221 600835 上海机电 108,800.00 1,381,760.00 0.10
222 000900 现代投资 75,400.00 1,379,066.00 0.10
223 600110 中科英华 192,050.00 1,373,157.50 0.10
224 000917 电广传媒 87,800.00 1,349,486.00 0.10
225 600357 承德钒钛 158,800.00 1,335,508.00 0.10
226 600456 宝钛股份 58,100.00 1,330,490.00 0.10
227 000021 长城开发 118,700.00 1,329,440.00 0.10
228 600216 浙江医药 48,800.00 1,300,032.00 0.09
229 600027 华电国际 247,800.00 1,293,516.00 0.09
230 002001 新 和 成 36,900.00 1,284,120.00 0.09
231 600804 鹏博士 155,960.00 1,283,550.80 0.09
232 600307 酒钢宏兴 94,300.00 1,281,537.00 0.09
233 600236 桂冠电力 159,800.00 1,265,616.00 0.09
234 002155 辰州矿业 65,600.00 1,246,400.00 0.09 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
37
235 600588 用友软件 65,550.00 1,244,794.50 0.09
236 600418 江淮汽车 208,700.00 1,220,895.00 0.09
237 600117 西宁特钢 120,000.00 1,218,000.00 0.09
238 600251 冠农股份 48,900.00 1,214,676.00 0.09
239 600066 宇通客车 98,250.00 1,204,545.00 0.09
240 600616 金枫酒业 69,100.00 1,191,975.00 0.09
241 600004 白云机场 124,200.00 1,188,594.00 0.09
242 000059 辽通化工 140,600.00 1,186,664.00 0.09
243 600352 浙江龙盛 166,800.00 1,185,948.00 0.09
244 000728 国元证券 64,100.00 1,178,158.00 0.09
245 600085 同仁堂 70,300.00 1,170,495.00 0.09
246 601727 上海电气 111,400.00 1,160,788.00 0.08
247 600569 安阳钢铁 258,400.00 1,147,296.00 0.08
248 600549 厦门钨业 61,300.00 1,137,115.00 0.08
249 000999 三九医药 70,800.00 1,115,100.00 0.08
250 000951 中国重汽 45,300.00 1,082,670.00 0.08
251 000793 华闻传媒 220,300.00 1,077,267.00 0.08
252 600033 福建高速 159,700.00 1,069,990.00 0.08
253 600770 综艺股份 76,500.00 1,063,350.00 0.08
254 000876 新 希 望 102,100.00 1,048,567.00 0.08
255 600183 生益科技 155,000.00 1,046,250.00 0.08
256 002028 思源电气 47,700.00 1,046,061.00 0.08
257 600282 南钢股份 181,900.00 1,031,373.00 0.07
258 000822 山东海化 145,000.00 1,028,050.00 0.07
259 600350 山东高速 181,600.00 1,020,592.00 0.07
260 600006 东风汽车 215,900.00 1,019,048.00 0.07
261 600316 洪都航空 47,600.00 1,018,640.00 0.07
262 600685 广船国际 45,500.00 1,013,285.00 0.07
263 000612 焦作万方 77,800.00 1,012,178.00 0.07
264 600582 天地科技 48,800.00 1,002,840.00 0.07
265 600151 航天机电 80,800.00 995,456.00 0.07
266 600816 安信信托 57,500.00 983,825.00 0.07
267 600221 海南航空 180,600.00 969,822.00 0.07
268 600308 华泰股份 88,900.00 954,786.00 0.07
269 600639 浦东金桥 64,500.00 951,375.00 0.07
270 600115 ST东航 175,300.00 934,349.00 0.07
271 600595 中孚实业 88,700.00 922,480.00 0.07
272 600718 东软集团 51,200.00 918,016.00 0.07
273 002122 天马股份 32,200.00 910,616.00 0.07
274 000927 一汽夏利 129,150.00 902,758.50 0.07 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
38
275 600970 中材国际 30,500.00 891,210.00 0.06
276 600169 太原重工 64,600.00 886,958.00 0.06
277 002038 双鹭药业 26,979.00 872,770.65 0.06
278 600017 日照港 136,100.00 866,957.00 0.06
279 600591 *ST上航 143,700.00 850,704.00 0.06
280 600102 莱钢股份 76,600.00 843,366.00 0.06
281 000912 泸 天 化 79,000.00 839,770.00 0.06
282 600118 中国卫星 47,540.00 833,376.20 0.06
283 600376 首开股份 39,300.00 831,588.00 0.06
284 600809 山西汾酒 31,500.00 828,765.00 0.06
285 000685 中山公用 32,500.00 825,500.00 0.06
286 600299 蓝星新材 70,500.00 812,865.00 0.06
287 000559 万向钱潮 110,700.00 802,575.00 0.06
288 600516 方大炭素 46,300.00 786,174.00 0.06
289 600270 外运发展 97,800.00 782,400.00 0.06
290 600380 健康元 118,500.00 764,325.00 0.06
291 002242 九阳股份 27,500.00 717,750.00 0.05
292 000543 皖能电力 83,500.00 662,990.00 0.05
293 002269 美邦服饰 36,390.00 648,833.70 0.05
294 600782 新钢股份 75,600.00 619,164.00 0.04
295 600597 光明乳业 84,400.00 593,332.00 0.04
296 600176 中国玻纤 38,600.00 577,070.00 0.04
297 600874 创业环保 88,000.00 564,960.00 0.04
298 601005 重庆钢铁 96,800.00 509,168.00 0.04
299 002194 武汉凡谷 30,200.00 487,126.00 0.04
300 600548 深高速 77,400.00 455,112.00 0.03
301 002244 滨江集团 24,700.00 400,140.00 0.03
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
39
7.4 报告期内权益投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期末基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期末基金资产净值
比例（％）
1
600036 招商银行 55,362,273.34 4.02
2
601328 交通银行 49,582,059.76 3.60
3
601318 中国平安 45,930,177.03 3.34
4
600030 中信证券 45,249,761.88 3.29
5
600016 民生银行 41,617,281.41 3.02
6
600000 浦发银行 36,000,951.81 2.61
7
601166 兴业银行 33,725,792.28 2.45
8
000002 万
科Ａ 33,707,423.37 2.45
9
601939 建设银行 30,323,321.00 2.20
10
601088 中国神华 29,290,583.24 2.13
11
601988 中国银行 22,157,309.33 1.61
12
601169 北京银行 21,557,894.80 1.57
13
000001 深发展Ａ 20,204,924.61 1.47
14
600050 中国联通 19,671,508.26 1.43
15
601857 中国石油 18,488,387.84 1.34
16
600519 贵州茅台 17,771,985.58 1.29
17
600900 长江电力 17,197,563.00 1.25
18
601601 中国太保 16,337,543.72 1.19
19
000629 攀钢钢钒 15,530,212.69 1.13
20
600028 中国石化 15,526,783.10 1.13
注：买入包括二级市场上主动的买入、新股、配股、债转股、换股及行权等获得的股票，买入
金额按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
40
7.4.2 累计卖出金额超出期末基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期末基金资产净值
比例（％）
1 600036 招商银行 19,659,254.70 1.43
2 601939 建设银行 16,544,984.70 1.20
3 600016 民生银行 16,361,925.80 1.19
4 601318 中国平安 15,821,121.13 1.15
5 601328 交通银行 15,112,178.32 1.10
6 600030 中信证券 14,737,049.88 1.07
7 600000 浦发银行 13,620,663.02 0.99
8 601166 兴业银行 13,140,435.53 0.95
9 000002 万
科Ａ 12,854,025.02 0.93
10 601088 中国神华 11,528,353.98 0.84
11 000629 攀钢钢钒 9,121,407.60 0.66
12 601169 北京银行 7,560,028.95 0.55
13 600050 中国联通 7,273,974.00 0.53
14 000001 深发展Ａ 7,022,705.09 0.51
15 601857 中国石油 6,912,002.52 0.50
16 601988 中国银行 6,846,361.50 0.50
17 600519 贵州茅台 5,898,044.68 0.43
18 600028 中国石化 5,526,181.52 0.40
19 002024 苏宁电器 5,248,091.72 0.38
20 601006 大秦铁路 4,894,023.90 0.36
注：卖出包括二级市场上主动的卖出、换股、要约收购、发行人回购及行权等减少的股票，卖
出金额按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 1,580,195,815.50
卖出股票收入（成交）总额 564,380,004.22
注：买入股票成本、卖出股票收入均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑
相关交易费用。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
41
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.9 投资组合报告附注
7.9.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查，或在报告编制日
前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
7.9.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
7.9.3 其他资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 691,239.21
2 应收证券清算款 13,060,042.52
3 应收股利 741,233.26
4 应收利息 17,253.69
5 应收申购款 10,011,163.46
6 合计 24,520,932.14
7.9.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.9.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
42
§8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有人户
数(户)
户均持有的基
金份额
持有份额
占总份额
比例
持有份额
占总份额
比例
27,289 40,908.23 188,801,522.70 16.91% 927,543,062.60 83.09%
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理公司所有从业人员
持有本开放式基金
935,547.04 0.08%
§9
开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日（2009年3月25日）基金份额总额 1,580,754,997.47
报告期期间基金总申购份额 611,759,398.10
报告期期间基金总赎回份额 -1,076,169,810.27
报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以“-”填列） －
报告期期末基金份额总额 1,116,344,585.30
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
43
§10 重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
基金托管人的专门基金托管部门在本报告期内没有发生重大人事变动。基金管理人南方基
金管理公司于2009年4月18日刊登公司副总经理王宏远先生离职公告。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
2009年6月18日，我公司收到中国国际经济贸易仲裁委员会发来的《南方稳健成长贰号证券
投资基金基金合同争议案件仲裁通知》，一位南方稳健成长贰号证券投资基金的基金份额持有
人就该基金2007年度的基金分红问题，对我公司提出了仲裁申请，争议标的总额为人民币
68,628.01元（计算至2009年6月2日），该会已受理上述仲裁申请。目前该案件正在审理中。
10.4 基金投资策略的改变
本报告期内本基金投资策略未改变。
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本报告期内本基金未更换会计师事务所。
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本报告期内，基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。
南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
44
10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况
金额单位：人民币元
注：交易单元的选择标准和程序。
根据中国证监会《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》（证监基金字
[2007]48号）的有关规定，我公司制定了租用证券公司交易单元的选择标准和程序：
A：选择标准
1、公司经营行为规范，财务状况和经营状况良好；
2、公司具有较强的研究能力,能及时、全面地为基金提供高质量的宏观经济研究、行业
研究及市场走向、个股分析报告和专门研究报告；
3、公司内部管理规范，能满足基金操作的保密要求；
4、建立了广泛的信息网络,能及时提供准确的信息资讯服务。
B：选择流程
公司研究部门定期对券商服务质量从以下几方面进行量化评比，并根据评比的结果
选择席位：
1、服务的主动性。主要针对证券公司承接调研课题的态度、协助安排上市公司调研、
以及就有关专题提供研究报告和讲座；
2、研究报告的质量。主要是指证券公司所提供研究报告是否详实，投资建议是否准确；
3、资讯提供的及时性及便利性。主要是指证券公司提供资讯的时效性、及时性以及提供
资讯的渠道是否便利、提供的资讯是否充足全面。
股票交易 应支付该券商的佣金
券商名称 交易单元数量
成交金额
占当期股票
成交总额的比例
佣金
占当期佣金
总量的比例
备注
大鹏证券 1 550,176,142.27 25.65% 467,648.45 25.94% －
中银证券 1 368,118,109.49 17.17% 312,899.58 17.36% －
申银万国 2 302,662,637.49 14.11% 255,000.38 14.14% －
兴业证券 1 231,014,203.36 10.77% 187,700.99 10.41% －
光大证券 1 177,448,303.52 8.27% 150,830.67 8.37% －
中建投 1 170,727,429.09 7.96% 145,118.68 8.05% －
平安证券 2 149,451,557.90 6.97% 124,876.74 6.93% －
国信证券 2 128,417,971.93 5.99% 104,739.82 5.81% －
华泰证券 2 45,468,623.89 2.12% 36,943.41 2.05% －
湘财证券 1 21,090,840.78 0.98% 17,136.51 0.95% －
广发证券 1 － － － － －
方正证券 1 － － － － －
国泰君安 2 － － － － －
西南证券 1 － － － － －
银河证券 2 － － － － －
浙商证券 1 － － － － －
中金公司 1 － － － － －
中信建投证券 2 － － － － －南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
45
10.8 其他重大事件
序
号
公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
南方基金管理有限公司关于旗下部分基金参加杭州银行网上银行与定投
申购费率优惠活动的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2009-06-26
2
南方基金管理有限公司关于旗下部分开放式证券投资基金增加代销机构
的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2009-06-24
3
南方基金管理有限公司关于旗下部分开放式证券投资基金增加华宝证券
为代销机构的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2009-06-24
4
南方基金管理有限公司关于旗下部分开放式证券投资基金增加临商银行
为代销机构的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2009-06-18
5
南方基金管理有限公司关于旗下部分开放式证券投资基金增加青岛银行
为代销机构的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2009-06-18
6
南方基金管理有限公司关于旗下基金在深圳发展银行网银渠道推出基金
定投业务及参与基金定投申购费率优惠活动的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2009-06-08
7 关于南方沪深300指数证券投资基金开通基金定投和转换业务的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2009-04-09
8 关于南方沪深300指数证券投资基金开放日常申购赎回业务的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2009-04-09
9 关于南方沪深300指数基金即将结束募集的提示性公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2009-03-18
10 南方基金关于增加南方沪深300指数基金代销机构的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2009-03-17
11 南方基金关于增加南方沪深300指数基金代销机构的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2009-03-10
12 南方基金关于增加南方沪深300指数基金代销机构的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2009-03-09
13 南方基金关于开通基金手机交易和查询业务的公告
中国证券报、上海证券
报、证券时报
2009-03-06 南方沪深 300 指数证券投资基金 2009年半年度报告
46
§11
备查文件目录
11.1 备查文件目录
1、中国证监会批准设立南方沪深300指数证券投资基金的文件。
2、南方沪深300指数证券投资基金基金合同。
3、南方沪深300指数证券投资基金托管协议。
4、中国证监会批准设立南方基金管理有限公司的文件。
5、报告期内在选定报刊上披露的各项公告。
11.2 存放地点
深圳市福田中心区福华一路6号免税商务大厦31-33楼
11.3 查阅方式
网站：http://www.nffund.com
