浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金
2021年年度报告
2021年 12月 31日
基金管理人:浙江浙商证券资产管理有限公司
基金托管人:浙商银行股份有限公司
送出日期:2022年 03月 30日
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
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§1
重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人浙江浙商证券资产管理有限公司的董事会、董事保证本报告所载资料
不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承
担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董
事长签发。
基金托管人浙商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2022年3月29日复核
了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告和投资组合报告等
内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
浙江浙商证券资产管理有限公司承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基
金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应
仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙)为本基金财务会计报告出具了无保留意
见的审计报告。
本报告期自2021年01月01日起至2021年12月31日止。
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1.2 目录
§1
重要提示及目录 ....................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 ........................................................................................................................................... 2
1.2 目录 ................................................................................................................................................... 3
§2
基金简介 ................................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本情况 ................................................................................................................................... 5
2.2 基金产品说明 ................................................................................................................................... 5
2.3 基金管理人和基金托管人 ............................................................................................................... 6
2.4 信息披露方式 ................................................................................................................................... 7
2.5 其他相关资料 ................................................................................................................................... 7
§3
主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ................................................................................... 7
3.1 主要会计数据和财务指标 ............................................................................................................... 7
3.2 基金净值表现 ................................................................................................................................... 8
3.3 过去三年基金的利润分配情况 ..................................................................................................... 10
§4
管理人报告 ............................................................................................................................................. 10
4.1 基金管理人及基金经理情况 ......................................................................................................... 11
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ................................................................. 13
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ............................................................................. 13
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ............................................................. 14
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................................................. 15
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ............................................................................. 15
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ......................................................................... 16
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ............................................................................. 16
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ..................................... 16
§5
托管人报告 ............................................................................................................................................. 17
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ................................................................................. 17
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ............. 17
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ................................. 17
§6
审计报告 ................................................................................................................................................. 17
6.1 审计报告基本信息 ......................................................................................................................... 17
6.2 审计报告的基本内容 ..................................................................................................................... 17
§7
年度财务报表 ......................................................................................................................................... 20
7.1 资产负债表 ..................................................................................................................................... 20
7.2 利润表 ............................................................................................................................................. 22
7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ................................................................................................. 23
7.4 报表附注 ......................................................................................................................................... 25
§8 投资组合报告 .......................................................................................................................................... 52
8.1 期末基金资产组合情况 ................................................................................................................. 52
8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 ......................................................................................... 53
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ..................................... 53
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................................................................. 53
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ......................................................................................... 53
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ................................. 54
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ..................... 54
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ..................... 54
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ................................. 54
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 ....................................................................... 54
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8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ....................................................................... 55
8.12 投资组合报告附注 ....................................................................................................................... 55
§9
基金份额持有人信息 ............................................................................................................................. 56
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ..................................................................................... 56
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ......................................................................... 56
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 ......................................... 56
9.4 发起式基金发起资金持有份额情况 ............................................................................................. 57
§10
开放式基金份额变动 ........................................................................................................................... 57
§11
重大事件揭示 ....................................................................................................................................... 57
11.1 基金份额持有人大会决议 ........................................................................................................... 57
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ........................................... 57
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ............................................................... 58
11.4 基金投资策略的改变 ................................................................................................................... 58
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ....................................................................................... 58
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ....................................................... 58
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ................................................................................... 58
11.8 其他重大事件 ............................................................................................................................... 59
§12
影响投资者决策的其他重要信息 ....................................................................................................... 61
12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 ........................................... 61
12.2 影响投资者决策的其他重要信息 ............................................................................................... 62
§13
备查文件目录 ....................................................................................................................................... 62
13.1 备查文件目录 ............................................................................................................................... 62
13.2 存放地点 ....................................................................................................................................... 62
13.3 查阅方式 ....................................................................................................................................... 62
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§2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金
基金简称 浙商汇金聚鑫定开债
基金主代码 006927
基金运作方式 契约型、定期开放式
基金合同生效日 2019年03月25日
基金管理人 浙江浙商证券资产管理有限公司
基金托管人 浙商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 1,187,925,987.41份
基金合同存续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目标
本基金在严格控制风险和追求基金资产长期稳定
的基础上，力求获得高于业绩比较基准的投资收益。
投资策略
（一）封闭期投资策略
1、资产配置策略
本基金结合经济周期、宏观政策方向及收益率曲
线分析，结合国家货币政策和财政政策实施情况、市
场收益率曲线变动情况、市场流动性情况，综合分析
债券市场的变动趋势。最终确定本基金在债券类资产
中的投资比率，构建和调整债券投资组合。
2、债券投资组合策略
在债券组合的构建和调整上，本基金综合运用久
期配置、期限结构配置、类属资产配置、收益率曲线
策略、杠杆放大策略等组合管理手段进行日常管理。
3、债券投资策略
（1）信用债投资策略
本基金将根据宏观经济运行状况、行业发展周期、
公司业务状况、公司治理结构、财务状况等因素综合
评估信用风险，确定信用类债券的信用风险利差，有
效管理组合的整体信用风险。
（2）可转换债券投资策略
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基于行业分析、企业基本面分析和可转换债券估
值模型分析，并结合市场环境情况等，本基金在一、
二级市场投资可转换债券，以达到在严格控制风险的
基础上，实现基金资产稳健增值的目的。
4、资产支持证券投资策略
对于资产支持证券，本基金将在国内资产证券化
品具体政策框架下，通过宏观经济、提前偿还率、资
产池结构及所在行业景气变化等因素的研究，对个券
进行风险分析和价值评估后选择风险调整收益高的品
种进行投资。
（二）开放期投资策略
开放期内，本基金为保持较高的组合流动性，方
便投资人安排投资，在遵守本基金有关投资限制与投
资比例的前提下，将主要投资于高流动性的投资品种，
减小基金净值的波动。
业绩比较基准 中债综合全价指数收益率
风险收益特征
本基金为债券型基金，其预期收益和预期风险高
于货币市场基金，低于混合型基金、股票型基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称
浙江浙商证券资产管理有限
公司
浙商银行股份有限公司
信息披
露负责
人
姓名 楼小平 朱巍
联系电话 0571-87903297 0571-87659806
电子邮箱 fund@stocke.com.cn zhuwei@czbank.com
客户服务电话 95345 95527
传真 0571-87902581 0571-88268688
注册地址
浙江省杭州市拱墅区天水巷2
5号
浙江省杭州市萧山区鸿宁路1
788号
办公地址
浙江省杭州市上城区五星路2
01号浙商证券大楼7楼
杭州市拱墅区延安路368号
邮政编码 310020 310006
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法定代表人 盛建龙
张荣森(代为履行法定代表人
职责)
注：因原法定代表人辞任，浙商银行股份有限公司于2022年1月14日以书面传签方式召
开第六届董事会2022年第一次临时会议，审议通过了《关于推举董事代为履行董事长职
责的议案》。经全体董事一致表决同意，由执行董事、行长张荣森先生代为履行董事长、
董事会战略委员会主任委员、董事会普惠金融发展委员会主任委员及法定代表人职责，
直至选举产生新任董事长且其任职资格获银保监会核准之日止。
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披
露报纸名称
证券时报
登载基金年度报告正
文的管理人互联网网
址
www.stocke.com.cn
基金年度报告备置地
点
浙江省杭州市上城区五星路201号浙商证券大楼7楼
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所
北京兴华会计师事务所（特殊
普通合伙）
北京市西城区裕民路18号北环中心2
2层
注册登记机构
浙江浙商证券资产管理有限
公司
浙江省杭州市上城区五星路201号浙
商证券大楼7楼
§3
主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 2021年 2020年
2019年03月25日（基金合同生
效日）-2019年12月31日
本期已实现收益
28,921,63
2.12
18,442,2
53.90
14,048,388.63
本期利润 39,945,21 10,097,8 16,121,402.37
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3.58 19.16
加权平均基金份额本期利
润
0.0416 0.0125 0.0316
本期加权平均净值利润率 4.08% 1.24% 3.14%
本期基金份额净值增长率 3.97% 2.94% 3.18%
3.1.2 期末数据和指标 2021年末 2020年末 2019年末
期末可供分配利润
14,917,52
6.13
2,251,75
7.98
6,398,402.17
期末可供分配基金份额利
润
0.0126 0.0032 0.0125
期末基金资产净值
1,221,94
7,750.69
700,829,
154.33
518,470,513.14
期末基金份额净值 1.0286 1.0089 1.0166
3.1.3 累计期末指标 2021年末 2020年末 2019年末
基金份额累计净值增长率 10.43% 6.22% 3.18%
注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际
收益水平要低于所列数字。
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不包含公允价值变动
收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3、期末可供分配利润，为期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的
孰低数。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①-③ ②-④
过去三个月 1.08% 0.04% 0.60% 0.05% 0.48% -0.01%
过去六个月 2.30% 0.04% 1.44% 0.05% 0.86% -0.01%
过去一年 3.97% 0.04% 2.10% 0.05% 1.87% -0.01%
自基金合同
生效起至今
10.43% 0.05% 2.99% 0.07% 7.44% -0.02%
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注：本基金业绩比较基准：中债综合全价指数收益率。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比
较
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注：本基金合同生效日为2019年03月25日，基金合同生效当年的相关数据和指标按实际
存续期计算，不按整个自然年度计算。
3.3 过去三年基金的利润分配情况
单位：人民币元
年度
每10份基金
份额分红数
现金形式发
放总额
再投资形式
发放总额
年度利润分
配合计
备注
2021年 0.200
18,825,61
7.22
-
18,825,61
7.22
-
2020年 0.370
27,108,77
9.23
-
27,108,77
9.23
-
2019年 0.150
7,649,986.
46
-
7,649,986.
46
-
合计 0.720
53,584,38
2.91
-
53,584,38
2.91
-
注：本基金合同生效日为2019年03月25日
§4
管理人报告
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4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
浙江浙商证券资产管理有限公司成立于2013年4月18日，是原浙商证券有限责任公
司设立的全资子公司。公司经中国证券监督管理委员会《关于核准浙商证券有限责任公
司设立证券资产管理子公司的批复》（证监许可（2012）1431号）批准，由浙商证券股
份有限公司出资12亿元从事资产管理业务。2014年8月19日中国证券监督管理委员会批
准《关于核准浙江浙商证券资产管理有限公司公开募集证券投资基金管理业务资格的批
复》（证监许可（2014）857号）。公司主要经营范围涉及证券资产管理业务和公开募
集证券投资基金管理业务。截止2021年12月31日，本基金管理人管理浙商汇金转型成长
混合型证券投资基金、浙商汇金转型驱动灵活配置混合型证券投资基金、浙商汇金转型
升级灵活配置混合型证券投资基金、浙商汇金聚利一年定期开放债券型证券投资基金、
浙商汇金鼎盈事件驱动灵活配置混合型证券投资基金（LOF）、浙商汇金中证转型成长
指数型证券投资基金、浙商汇金短债债券型证券投资基金、浙商汇金量化精选灵活配置
混合型证券投资基金、浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式基金、浙商汇金中高等级三
个月定期开放债券型证券投资基金、浙商汇金聚盈中短债债券型证券投资基金、浙商汇
金中证浙江凤凰行动50交易型开放式指数证券投资基金、浙商汇金中证浙江凤凰行动50
交易型开放式指数证券投资基金联接基金、浙商汇金卓越优选3个月持有期股票型基金
中基金(FOF)、浙商汇金新兴消费灵活配置混合型证券投资基金、浙商汇金聚泓两年定
期开放债券型发起式证券投资基金、浙商汇金安享66个月定期开放债券型证券投资基
金、浙商证券沪杭甬杭徽高速封闭式基础设施证券投资基金、浙商汇金量化臻选股票型
证券投资基金、浙商汇金先进制造混合型证券投资基金、浙商汇金卓越配置一年持有期
混合型基金中基金(FOF)和浙商汇金月享30天滚动持有中短债债券型证券投资基金。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基
金经理（助理）
期限
证
券
从
业
年
限
说明
任职
日期
离任
日期
王宇
超
本基金基金经理,浙商汇
金聚利一年定期开放债券
型证券投资基金基金经
理、浙商汇金短债债券型
证券投资基金基金经理、
2020-
08-11
-
6
年
中国国籍，硕士。2020年2
月加入浙江浙商证券资产
管理有限公司，2年信用研
究经验，6年固定收益投资
管理经验。曾任渣打银行
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
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浙商汇金中高等级三个月
定期开放债券型证券投资
基金基金经理、浙商汇金
聚盈中短债债券型证券投
资基金基金经理、浙商汇
金聚泓两年定期开放债券
型发起式证券投资基金基
金经理、浙商汇金安享66
个月定期开放债券型证券
投资基金基金经理及浙商
汇金月享30天滚动持有中
短债债券型证券投资基金
基金经理。
企业信用分析师，海通证
券投资经理助理及投资经
理，目前担任公司公募基
金部基金经理。擅长并长
期对产业和公司信用状况
进行研究，结合定量和定
性的方法度量企业偿债能
力，并拥有丰富的利率债
交易经验。曾任浙商汇金
聚禄一年定期开放债券型
证券投资基金基金经理。2
020年8月起担任浙商汇金
短债债券型证券投资基
金、浙商汇金聚鑫定期开
放债券型发起式证券投资
基金、浙商汇金中高等级
三个月定期开放债券型证
券投资基金、浙商汇金聚
盈中短债债券型证券投资
基金、浙商汇金聚利一年
定期开放债券型证券投资
基金基金经理。2020年9月
起任浙商汇金安享66个月
定期开放债券型证券投资
基金基金经理。2020年11
月起任浙商汇金聚泓两年
定期开放债券型发起式证
券投资基金基金经理。202
1年11月起担任浙商汇金
月享30天滚动持有中短债
债券型证券投资基金基金
经理。拥有基金从业资格
及证券从业资格。
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
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注：上述表格内基金经理的任职日期、离职日期分别指根据公司决定确定的聘任日期和
解聘日期。对基金的首任基金经理，其"任职日期"按基金合同生效日填写。证券从业的
涵义遵从行业协会《证券从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.1.3 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况
本报告期末，本基金基金经理未存在兼任私募资产管理计划投资经理的情况。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、其他相
关法律法规和本基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，
在严格控制风险的基础上，确保基金资产的安全并以基金资产长期稳定的增长为目标，
为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金持有人利益的行为。本基金无重大违法、
违规行为，本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
本基金管理人依据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的相关规定制
定了公司《公平交易管理办法》。公司公平交易体系涵盖研究分析、投资决策、交易执
行、交易监控等投资管理活动相关的各个环节，各环节公平措施简要如下:
公司各投资组合共用研究平台、共享信息，在获得投资信息、投资建议和实施投资
决策方面享有公平的机会。公司接受的外部研究报告、内部研究人员撰写的研究报告对
公司各投资组合经理开放。
投资组合经理在授权权限范围内做出投资决策，并负责投资决策的具体实施。投资
组合经理在授权范围内可以自主决策，超过投资权限的操作需要经过严格的审批程序。
同时，不同投资组合经理之间的持仓和交易等重大非公开投资信息相互隔离。
公司将投资管理职能和交易执行职能相隔离，实行集中交易制度。并在交易系统中
设置公平交易功能并严格执行，即按照时间优先、价格优先的原则执行所有指令，如果
多个投资组合在同一时点就同一证券下达了相同方向的投资指令，并且市价在指令限价
以内，交易系统将该证券的每笔交易报单都自动按比例分拆到各投资组合。
公司合规风控部定期对不同投资组合交易情况进行分析，对不同时间窗下公司管理
的不同投资组合同向交易的交易价差进行分析。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合，制定并严格遵守相应的制
度和流程，通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。报告期内，本公司
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严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和《浙江浙商证券资产管
理有限公司公平交易管理办法》的规定。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
报告期内，未出现涉及本基金的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易
量超过该证券当日成交量5%的情况。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2021年市场在充裕的流动性推动下，各类资产价格均被推升到较高位置。对于债券
来说，此轮牛市实际从去年11月央行对冲永煤信用事件释放流动性后就已经开启，年初
跨年行情里十年国开收益率已经有了30bp左右的下行。只是在一月末短端资金面收紧的
影响下有所回调。之后本年度资金面始终保持宽松，央行对短端资金面始终有较强把控，
DR007围绕2.2波动。每当隔夜价格低于1.9或高于2.2均会有一双看不见的手对流动性进
行调控。而11月末经常看到隔夜价格跌破1.9甚至到达过1.7，可见央行其实开始对流动
性进一步释放有所准备。12月3日，李克强总理也表达未来将通过降准方式进行对中小
微企业的支持，并且于12月6日央行也进行了降准操作。我认为今年与往年最大的不同
在于，央行明确表达了流动性看价不看量，所以整体策略上并不需要预测央行，而是需
要如何应对央行的每一次操作。
回顾一整年的行情，上半年收益率下行的掣肘主要是地方债发行不确定性带来的供
需是否会不平衡。但实际上上半年在紧信用控制宏观杠杆率的大前提下，各类资产供给
始终偏少，信用利差不断被压缩，倒推无风险利率下行。一个非常明显的特点就是一季
度末十年国债收益率始终没能突破3.28这个位置向上，并且季末流动性非常充裕。之后
就很明显看到存单收益有所下行。但二季度整体收益率下行斜率较缓，直到六月末国常
会预告降准，收益率迅速下行至年内最低点。
下半年由于商品价格居高不下，ppi处于历史较高位置，市场对通胀预期较强；市
场同样担心随着经济数据的进一步下滑，政府是否会对地产进行放松，宽信用的方向是
否会从结构性转变为全面放松；以及海外流动性收紧预期对境内流动性的冲击。回头看，
央行实际上在每一次货币政策报告中都给了明确答案。所以今年最好的策略实际上就是
逢高配置，利多兑现后止盈部分仓位，等待下一波交易机会。并且对于政策尤其是货币
政策，应对远比预测更为重要。关注确定性，而非不确定性。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 15页，共 62页
截至报告期末浙商汇金聚鑫定开债基金份额净值为1.0286元，本报告期内，基金份
额净值增长率为3.97%，同期业绩比较基准收益率为2.10%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
当前债券市场面临复杂的"三期叠加"环境：新旧经济动能转换期、存量债务与杠杆
消化期、货币政策框架转型期。
2021年大的目标是稳住宏观杠杆率，所以带来了"宽货币紧信用"的一年。充裕的流
动性及结构性资产荒推动了利率及信用都有非常优异的表现。展望2022年，在高质量发
展的要求下，简单的"宽信用"也很难概括一整年的基调。目前房地产调控政策收缩形式
前所未有，房企融资端发生了实质性变化，"三道红线"和"两道红线"对房地产企业和银
行资产结构做出了明确限制，资管新规的落地也使得非标融资得到规范。目前放松周期
处在"因城施策"的阶段，后续可放松的政策越来越少，放松的意愿也存在较大不确定性。
财政方面的话，由于2021年财政发力低于预期，2022年初财政发力是较大概率事件。但
地方债快速扩容带来的付息压力，对财政发力的空间也有所挤占。而财政支出端受项目
预算管理趋严的影响，也或不及预期。
而对于银行体系来说，目前"宽信用"的矛盾在于，lpr价格下行而银行负债成本并
没有下行，在净息差并未有所提高的前提下，目前处于近四年次低位置，银行放贷意愿
也许依旧不强，后续负债成本降低的概率有所提升。因此一季度处于宏观真空期，稳增
长的预期难以即使得到证伪，可能会带来预期差的机会。整体看，后续社融抬升斜率大
概率较为平稳，这过程中，货币保持偏松格局，债市大概率还有一定机会。但曲线持续
平坦化机会不大，策略上依旧是中段收益率逢高配置，逢低止盈。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
2021年，本基金管理人内部监察稽核工作坚持规范运作、防范风险、维护投资人利
益的原则，在进一步完善、优化公司内控制度的基础上，严格依据法律法规和公司内控
制度监督前后台各部门日常工作，切实防控公司运营和投资组合运作的风险，保障公司
稳步发展。报告期内，本基金管理人内部监察稽核工作主要包括以下几个方面：
一、进一步完善、优化公司内控制度，加强监察稽核力度。
报告期间，公司通过新增和修订制度，进一步完善了公司规章制度体系，有效保障
了公司相关机构职能的发挥及业务的发展。同时，合规风控部继续严格依据法律法规和
公司规章制度独立行使职责，通过定期或不定期检查、专项检查等方式，监督公司各项
制度执行情况，及时发现情况，提出改进建议并跟踪改进落实情况。
二、继续加强投资监控，防范投资运作风险。
报告期内，合规风控部通过现场检查、电脑实时监控、人员询问、重点抽查等方式，
加强事前、事中、事后的风险管理，同时通过定期对投资组合进行量化风险分析和绩效
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 16页，共 62页
评估并提供风险分析报告和绩效评估报告等方式进行风险控制，切实贯彻落实公平交
易，防范异常交易，确保公司旗下投资组合合法合规运作，切实维护投资人的合法利益。
报告期内，本基金管理人所管理基金的运作合法合规，充分维护和保障了基金份额
持有人的利益。本基金管理人将继续加强内部控制和风险管理，不断完善和优化操作流
程，充实和改进内控技术方法与手段，进一步提高监察稽核工作的科学性和有效性，防
范和控制各种风险，合法合规、诚实信用、勤勉尽责地运作基金财产。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理人严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业务指引》以
及中国证监会相关规定和基金合同关于估值的约定及我司估值政策和程序，对基金所持
有的投资品种进行估值。本基金托管人根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责
任。
为了向基金投资人提供更好的证券投资管理服务，本基金管理人对估值和定价过程
进行了严格的控制。本基金管理人在充分衡量市场风险、信用风险、流动性风险、货币
风险、衍生工具和结构性产品等影响估值和定价因素的基础上，确定本基金管理人采用
的估值政策。本基金管理人的估值人员均具有专业会计学习经历，具有基金从业人员资
格。
本报告期内，参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。
本基金管理人已与中央国债登记结算有限责任公司签署服务协议，由其按约定提供
银行间同业市场交易的债券品种的估值数据。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
根据相关法律法规及《浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金基金合
同》的约定，在符合有关基金分红条件的前提下，本基金管理人可以根据实际情况进行
收益分配，具体分配方案以公告为准，若《基金合同》生效不满3个月可不进行收益分
配；本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资者可选择现金红利或将
现金红利自动转为相应类别的基金份额进行再投资；若投资者不选择，本基金默认的收
益分配方式是现金分红；基金收益分配后基金份额净值不能低于面值，即基金收益分配
基准日的基金份额净值减去每单位该类基金份额收益分配金额后不能低于面值；
本基金对报告期内利润共进行2次收益分配。于2021年06月10日，每10份基金份额
派发红利0.10元，共计派发红利6,946,357.35元。于2021年09月16日，每10份基金份额
派发红利0.10元，共计派发红利11,879,259.87元。
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本基金为发起式基金，不适用本项说明。
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 17页，共 62页
§5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，本基金托管人在对浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金
的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，
不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义
务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内，浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金的管理人--浙江浙
商证券资产管理有限公司在本基金的投资运作、基金资产净值计算、基金费用开支及利
润分配等问题上，不存在损害基金份额持有人利益的行为，在各重要方面的运作严格按
照基金合同的规定进行。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人依法对浙江浙商证券资产管理有限公司编制和披露的浙商汇金聚鑫定期
开放债券型发起式证券投资基金2021年年度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、
财务会计报告、投资组合报告等内容进行了复核，以上内容真实、准确和完整。
§6
审计报告
6.1 审计报告基本信息
财务报表是否经过审计 是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 [2022]京会兴审字第04030011号
6.2 审计报告的基本内容
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资
基金份额持有人
审计意见
我们认为，浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式
证券投资基金财务报表在所有重大方面按照财
政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业
会计准则-基本准则》、各项具体会计准则及相
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 18页，共 62页
关规定、中国证监会颁布的《证券投资基金信息
披露XBRL模板第3号》、中国证券投资基金业协
会颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》编
制，公允反映了浙商汇金聚鑫定期开放债券型发
起式证券投资基金2021年12月31日的财务状况
以及2021年度的经营成果和所有者权益（基金净
值）变动情况。
形成审计意见的基础
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行
了审计工作。审计报告的"注册会计师对财务报
表审计的责任"部分进一步阐述了我们在这些准
则下的责任。我们相信，我们获取的审计证据是
充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资
基金，并履行了职业道德方面的其他责任。
强调事项 无
其他事项 无
其他信息 无
管理层和治理层对财务报表的责任
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资
基金的管理人浙江浙商证券资产管理有限公司
(以下简称"基金管理人")管理层负责按照企业
会计准则和中国证监会、中国基金业协会发布的
有关规定及允许的基金行业实务操作编制财务
报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护
必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊
或错误导致的重大错报。 在编制财务报表时，
基金管理人管理层负责评估浙商汇金聚鑫定期
开放债券型发起式证券投资基金的持续经营能
力，披露与持续经营相关的事项(如适用)，并运
用持续经营假设，除非基金管理人管理层计划清
算浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投
资基金、终止运营或别无其他现实的选择。 基
金管理人治理层负责监督浙商汇金聚鑫定期开
放债券型发起式证券投资基金的财务报告过程。
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 19页，共 62页
注册会计师对财务报表审计的责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于
舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出
具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平
的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计
在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于
舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总
起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作
出的经济决策，则通常认为错报是重大的。 在
按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用
职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行
以下工作： （一）识别和评估由于舞弊或错误
导致的财务报表重大错报风险；设计和实施审计
程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计
证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能
涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于
内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错
报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错
报的风险。 （二）了解与审计相关的内部控制，
以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制
的有效性发表意见。 （三）评价基金管理人管
理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及
相关披露的合理性。 （四）对基金管理人管理
层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，
根据获取的审计证据，就可能导致对浙商汇金聚
鑫定期开放债券型发起式证券投资基金持续经
营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重
大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存
在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告
中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；
如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。
我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。
然而未来的事项或情况可能导致浙商汇金聚鑫
定期开放债券型发起式证券投资基金不能持续
经营。 （五）评价财务报表的总体列报、结构
和内容(包括披露)，并评价财务报表是否公允反
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 20页，共 62页
映相关交易和事项。 我们与基金管理人治理层
就浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投
资基金的审计范围、时间安排和重大审计发现等
事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的
值得关注的内部控制缺陷。
会计师事务所的名称 北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）
注册会计师的姓名 宜军民 单 光
会计师事务所的地址 北京市西城区裕民路18号北环中心22层
审计报告日期 2022-03-10
§7
年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金
报告截止日：2021年12月31日
单位：人民币元
资 产
附注号
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
资 产：
银行存款 7.4.7.1 2,432,711.50 580,817.28
结算备付金
863,714.85 -
存出保证金
339.91 -
交易性金融资产 7.4.7.2 1,472,851,768.00 790,450,975.40
其中：股票投资
- -
基金投资
- -
债券投资
1,472,851,768.00 790,450,975.40
资产支持证券
投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 7.4.7.3 - -
买入返售金融资产 7.4.7.4 77,421,676.14 13,480,260.22
应收证券清算款
40,000,000.00 -
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 21页，共 62页
应收利息 7.4.7.5 25,698,920.95 13,068,718.18
应收股利
- -
应收申购款
- -
递延所得税资产
- -
其他资产 7.4.7.6 - -
资产总计
1,619,269,131.35 817,580,771.08
负债和所有者权益 附注号
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
363,998,894.00 116,249,625.62
应付证券清算款
32,540,647.40 -
应付赎回款
- -
应付管理人报酬
310,379.04 182,269.33
应付托管费
103,459.69 60,756.44
应付销售服务费
- -
应付交易费用 7.4.7.7 67,318.16 18,172.46
应交税费
- -
应付利息
138,182.37 78,292.90
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 7.4.7.8 162,500.00 162,500.00
负债合计
397,321,380.66 116,751,616.75
所有者权益：
实收基金 7.4.7.9 1,187,925,987.41 694,635,734.84
未分配利润 7.4.7.10 34,021,763.28 6,193,419.49
所有者权益合计
1,221,947,750.69 700,829,154.33
负债和所有者权益总
计
1,619,269,131.35 817,580,771.08
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 22页，共 62页
注：报告截止日2021年12月31日，浙商汇金聚鑫定开债基金份额净值1.0286元，基金份
额总额1,187,925,987.41份。
7.2 利润表
会计主体：浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金
本报告期：2021年01月01日至2021年12月31日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2021年01月01日至
2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日至202
0年12月31日
一、收入
50,374,701.70 16,379,314.65
1.利息收入
38,803,558.63 32,065,943.16
其中：存款利息收入 7.4.7.11 61,862.68 63,119.52
债券利息收入
35,184,954.61 27,847,458.03
资产支持证券利息
收入
- -
买入返售金融资产
收入
3,556,741.34 4,155,365.61
证券出借利息收入
- -
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”
填列）
547,561.61 -7,342,193.77
其中：股票投资收益 7.4.7.12 - -
基金投资收益 7.4.7.13 - -
债券投资收益 7.4.7.14 547,561.61 -7,342,193.77
资产支持证券投资
收益
7.4.7.14.
3
- -
贵金属投资收益 7.4.7.15 - -
衍生工具收益 7.4.7.16 - -
股利收益 7.4.7.17 - -
3.公允价值变动收益（损
失以“-”号填列）
7.4.7.18 11,023,581.46 -8,344,434.74
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 23页，共 62页
4.汇兑收益（损失以“-”
号填列）
- -
5.其他收入（损失以“-”
号填列）
7.4.7.19 - -
减：二、费用
10,429,488.12 6,281,495.49
1．管理人报酬
7.4.10.2.
1
2,917,483.48 2,433,058.19
2．托管费
7.4.10.2.
2
972,494.51 811,019.37
3．销售服务费
- -
4．交易费用 7.4.7.20 39,415.74 16,721.15
5．利息支出
6,300,367.08 2,820,993.26
其中：卖出回购金融资产
支出
6,300,367.08 2,820,993.26
6．税金及附加
27.31 3.52
7．其他费用 7.4.7.21 199,700.00 199,700.00
三、利润总额（亏损总额
以“-”号填列）
39,945,213.58 10,097,819.16
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“-”
号填列）
39,945,213.58 10,097,819.16
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金
本报告期：2021年01月01日至2021年12月31日
单位：人民币元
项 目
本期
2021年01月01日至2021年12月31日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者权
益(基金净值)
694,635,734.84 6,193,419.49 700,829,154.33
二、本期经营活动 - 39,945,213.58 39,945,213.58
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 24页，共 62页
产生的基金净值
变动数(本期利
润)
三、本期基金份额
交易产生的基金
净值变动数（净值
减少以“-”号填
列）
493,290,252.57 6,708,747.43 499,999,000.00
其中：1.基金申购
款
493,290,252.57 6,708,747.43 499,999,000.00
2.基金赎
回款
- - -
四、本期向基金份
额持有人分配利
润产生的基金净
值变动（净值减少
以“-”号填列）
- -18,825,617.22 -18,825,617.22
五、期末所有者权
益（基金净值）
1,187,925,987.41 34,021,763.28 1,221,947,750.69
项 目
上年度可比期间
2020年01月01日至2020年12月31日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者权
益(基金净值)
509,999,097.23 8,471,415.91 518,470,513.14
二、本期经营活动
产生的基金净值
变动数(本期利
润)
- 10,097,819.16 10,097,819.16
三、本期基金份额
交易产生的基金
净值变动数（净值
减少以“-”号填
列）
184,636,637.61 14,732,963.65 199,369,601.26
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 25页，共 62页
其中：1.基金申购
款
484,636,037.61 15,362,962.39 499,999,000.00
2.基金赎
回款
-299,999,400.00 -629,998.74 -300,629,398.74
四、本期向基金份
额持有人分配利
润产生的基金净
值变动（净值减少
以“-”号填列）
- -27,108,779.23 -27,108,779.23
五、期末所有者权
益（基金净值）
694,635,734.84 6,193,419.49 700,829,154.33
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告7.1至7.4财务报表由下列负责人签署:
盛建龙
—————————
基金管理人负责人
盛建龙
—————————
主管会计工作负责人
盛建龙
—————————
会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金(以下简称"本基金")经中国证
监会证监许可[2018]1724号《关于准予浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基
金注册的批复》批准，由浙江浙商证券资产管理有限公司依照《中华人民共和国证券投
资基金法》和《浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金基金合同》向社会公
开发行募集。《浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金基金合同》于2019年
3月25日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为509,999,097.23份。
相关募集业经北京兴华会计师事务所[2019]京会兴浙分验字第68000010号验资报
告予以验证。本基金为债券型证券投资基金，存续期限不定。基金管理人为浙江浙商证
券资产管理有限公司，注册登记机构为浙江浙商证券资产管理有限公司，基金托管人为
浙商银行股份有限公司。
7.4.2 会计报表的编制基础
本财务报表系按照中国财政部颁布的《企业会计准则-基本准则》以及其后颁布及
修订的具体会计准则、应用指南、解释以及其他相关规定(统称"企业会计准则")并参照
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《证券投资基金会计核算业务指引》及《浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资
基金基金合同》的规定而编制的。
本财务报表以持续经营为基础列报。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则-基本准
则》、各项具体会计准则及相关规定、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL
模板第3号<年度报告和中期报告>》、中国证券投资基金业协会颁布的《证券投资基金
会计核算业务指引》的要求，真实、完整地反映了本基金2021年12月31日的财务状况以
及2021年01月01日至2021年12月31日的经营成果和基金资产净值变动情况。
7.4.4 重要会计政策和会计估计
7.4.4.1 会计年度
本基金采用公历年制，即自每年1月1日至12月31日为一个会计年度。本报告会计期
间为2021年1月1日至2021年12月31日止。
7.4.4.2 记账本位币
本基金以人民币为记账本位币。
7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类
（1）金融资产的分类
金融资产在初始确认时划分为以下两类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的
金融资产（包括交易性金融资产和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融
资产）、贷款和应收款项。
本基金以交易目的持有的股票投资、债券投资、资产支持证券投资和衍生工具分类
为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。除衍生工具所产生的金融资产在
资产负债表中以衍生金融资产列示外，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资
产在资产负债表中以交易性金融资产列示。
本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产和
其他各类应收款项等。
（2）金融负债的分类
金融负债在初始确认时划分为以下两类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的
金融负债（包括交易性金融负债和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融
负债）、其他金融负债。本基金目前持有的金融负债划分为其他金融负债，包括卖出回
购金融资产款和其他各类应付款项等。
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7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
本基金成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。初始确认金融
资产或金融负债时，按照公允价值计量；对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的
金融资产和金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金
融负债，相关交易费用计入初始确认金额。
本基金按照公允价值对金融资产进行后续计量，且不扣除将来处置该金融资产时可
能发生的交易费用，但下列情况除外：(1)贷款和应收款项采用实际利率法，按摊余成
本计量；(2)在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，以及
与该权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产，按照成本计量。
本基金采用实际利率法，按摊余成本对金融负债进行后续计量，但下列情况除外：
(1) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，按照公允价值计量，且不扣除
将来结清金融负债时可能发生的交易费用；(2) 与在活跃市场中没有报价、公允价值不
能可靠计量的权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融负债，按照成本计
量；(3) 不属于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的财务担保合
同，或没有指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益并将以低于市场利率贷款的贷
款承诺，在初始确认后按照下列两项金额之中的较高者进行后续计量：1) 按照《企业
会计准则第13号——或有事项》确定的金额；2) 初始确认金额扣除按照《企业会计准
则第14号——收入》的原则确定的累积摊销额后的余额。
当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止或该金融资产所有权上几乎所有
的风险和报酬已转移时，终止确认该金融资产；当金融负债的现时义务全部或部分解除
时，相应终止确认该金融负债或其一部分。
7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
本基金持有的股票投资、债券投资、资产支持证券投资等投资按如下原则确定公允
价值并进行估值：
1、存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无
交易且最近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的，按最近交易日的市场交易
价格确定公允价值。有充足证据表明估值日或最近交易日的市场交易价格不能真实反映
公允价值的，应对市场交易价格进行调整，确定公允价值。与上述投资品种相同，但具
有不同特征的，应以相同资产或负债的公允价值为基础，并在估值技术中考虑不同特征
因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等，如果该限制是针对资产持有者的，
那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，管理人不应考虑因大量持有相关
资产或负债所产生的溢价或折价。
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2、当金融工具不存在活跃市场，采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和 其
他信息支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术时，优先使用可观察输入值，只 有
在无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才可以使用不可
观察输入值。
3、如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响金融工具价格的重大事件，应
对估值进行调整并确定公允价值。
7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利，且该种法定权利现在是
可执行的，同时本基金基金以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金
融资产和金融负债以相互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和金
融负债在资产负债表内分别列示，不予相互抵销。
7.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行的基金份额总额所对应的金额。由于申购和赎回引起的实收基
金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日确认。上述申购和赎回分别包括基金转
换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
7.4.4.8 损益平准金
损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金
份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金
额。未实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现
损益占基金净值比例计算的金额。 损益平准金于申购确认日或赎回确认日确认，并于
期末全额转入未分配利润/(累计亏损)。
7.4.4.9 收入/（损失）的确认和计量
1．存款利息收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账；
2．债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣除应由
债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在债券实际持有期内逐日计提；
3．买入返售金融资产收入，按买入返售金融资产的摊余成本及实际利率（当实际
利率与合同利率差异较小时，也可以用合同利率），在证券回购期内逐日计提；
4．股票、基金投资收益于卖出股票、基金成交日确认，并按卖出股票、基金成交
金额与其成本的差额入账，同时调整公允价值变动损益；
5．债券投资收益于成交日确认，并按卖出债券成交金额与其成本和应收利息的差
额入账，同时调整公允价值变动损益；
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6．衍生工具投资收益于卖出成交日确认，并按卖出成交金额与其成本的差额入账，
同时调整公允价值变动损益；
7．股利收益于除息日确认，并按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应
由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额入账；
8．公允价值变动损益系本基金持有的采用公允价值模式计量的交易性金融资产、
交易性金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失；
9．其他收入在主要风险和报酬已经转移给对方，经济利益很可能流入且金额可以
可靠计量的时候确认。
如基金管理人或基金托管人发现基金估值违反基金合同订明的估值方法、程序及相
关法律法规的规定或者未能充分维护基金份额持有人利益时，应立即通知对方，共同查
明原因，双方协商解决。
根据有关法律法规，基金资产净值计算和基金会计核算的义务由基金管理人承担。
本基金的基金会计责任方由基金管理人担任，因此，就与本基金有关的会计问题，如经
相关各方在平等基础上充分讨论后，仍无法达成一致的意见，按照基金管理人对基金资
产净值的计算结果对外予以公布。
7.4.4.10 费用的确认和计量
1、基金管理人的管理费
本基金的管理费按前一日基金资产净值的 0.30%年费率计提。管理费的计算方法如
下：
H＝E×0.30%÷当年天数
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计提，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向基金托管
人发送基金管理费划款指令，基金托管人复核后于次月前五个工作日内从基金财产中一
次性支付给基金管理人。若遇法定节假日、公休日等，支付日期顺延。
2、基金托管人的托管费
本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.10%的年费率计提。托管费的计算方法
如下：
H＝E×0.10%÷当年天数
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计提，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向基金托管
人发送基金托管费划款指令，基金托管人复核后于次月前五个工作日内从基金财产中一
次性支取。若遇法定节假日、公休日等，支付日期顺延。
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3．按照国家有关规定可以列入的其他费用
本基金存续期间发生的信息披露费，与基金资产相关的会计师审计费和律师费、基
金资产终止时的清算费用以及按照管理合同及国家有关规定可以列入的其他费用等，由
托管人根据其他相关法规及相应协议的规定，按费用实际支出金额支付，列入或摊入当
期基金资产费用。
4.基金税收
本基金支付给基金管理人、基金托管人的各项费用均为含税价格，具体税率适用中
国税务主管机关的规定。
本基金运作过程中涉及的各纳税主体，其纳税义务按国家税收法律、法规执行。
基金财产投资的相关税收，由基金份额持有人承担，基金管理人或者其他扣缴义务
人按照国家有关税收征收的规定代扣代缴。
7.4.4.11 基金的收益分配政策
1、在符合有关基金分红条件的前提下，本基金管理人可以根据实际情况进行收益
分配，具体分配方案以公告为准，若《基金合同》生效不满3个月可不进行收益分配；
2、本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资者可选择现金红利
或将现金红利自动转为基金份额进行再投资；若投资者不选择，本基金默认的收益分配
方式是现金分红；选择红利再投资的，基金份额的现金红利将按除息后的基金份额净值
折算成基金份额，红利再投资的份额免收申购费；
3、基金收益分配后基金份额净值不能低于面值；即基金收益分配基准日的基金份
额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值；
4、每一基金份额享有同等分配权；
5、法律法规或监管机构另有规定的，从其规定。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期无需说明的会计政策变更事项。
7.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期无需说明的会计估计变更事项。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金本报告期无差错事项。
7.4.6 税项
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根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、
财税[2012]85号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》
财税[2015]101号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、
财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关
于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金
融机构同业往来等增值税政策的补充通知》财税[2016]140号《关于明确金融 房地产开
发 教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策有
关问题的补充通知》、财税[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税
[2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法
规和实务操作，主要税项列示如下：
(1) 资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税
人。资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，
按照3%的征收率缴纳增值税。对资管产品在2018年1月1日前运营过程中发生的增值税应
税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以
后月份的增值税应纳税额中抵减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、
地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提
供的贷款服务，以2018年1月1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。资管产品管
理人运营资管产品转让2017年12月31日前取得的基金、非货物期货，可以选择按照实际
买入价计算销售额，或者以2017年最后一个交易日的基金份额净值、非货物期货结算价
格作为买入价计算销售额。
(2)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股
息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
(3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代
扣代缴20%的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在1个月以
内(含1个月)的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年
(含1年)的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，暂免征收个人所得税。
对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，
持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按50%计入应纳税所
得额。上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税。
(4)基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印
花税。
(5)本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加等税费按照实际缴纳
增值税额的适用比例计算缴纳。
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7.4.7 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
活期存款 2,432,711.50 580,817.28
定期存款 - -
其中：存款期限1个月以内 - -
存款期限1-3个月 - -
存款期限3个月以上 - -
其他存款 - -
合计 2,432,711.50 580,817.28
7.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2021年12月31日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 - - -
贵金属投资-金交所黄
金合约
- - -
债券
交易所市场 66,276,282.83 66,378,768.00 102,485.17
银行间市场 1,401,823,324.71 1,406,473,000.00 4,649,675.29
合计 1,468,099,607.54 1,472,851,768.00 4,752,160.46
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 1,468,099,607.54 1,472,851,768.00 4,752,160.46
项目
上年度末
2020年12月31日
成本 公允价值 公允价值变动
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股票 - - -
贵金属投资-金交所黄
金合约
- - -
债券
交易所市场 90,412,402.34 90,457,975.40 45,573.06
银行间市场 706,309,994.06 699,993,000.00 -6,316,994.06
合计 796,722,396.40 790,450,975.40 -6,271,421.00
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 796,722,396.40 790,450,975.40 -6,271,421.00
7.4.7.3 衍生金融资产/负债
本基金于本报告期末及上年度末，均未持有衍生金融资产/负债。
7.4.7.4 买入返售金融资产
7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
单位：人民币元
项目
本期末
2021年12月31日
账面余额 其中：买断式逆回购
交易所市场 - -
银行间市场 77,421,676.14 -
合计 77,421,676.14 -
项目
上年度末
2020年12月31日
账面余额 其中：买断式逆回购
交易所市场 - -
银行间市场 13,480,260.22 -
合计 13,480,260.22 -
7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
本基金于本报告期末及上年度末，均未持有买断式逆回购交易中取得的债券。
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7.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
应收活期存款利息 269.14 194.98
应收定期存款利息 - -
应收其他存款利息 - -
应收结算备付金利息 1,345.57 -
应收债券利息 25,600,782.99 13,024,183.26
应收资产支持证券利息 - -
应收买入返售证券利息 96,523.03 44,339.94
应收申购款利息 - -
应收黄金合约拆借孳息 - -
应收出借证券利息 - -
其他 0.22 -
合计 25,698,920.95 13,068,718.18
7.4.7.6 其他资产
本基金于本报告期末及上年度末，均未持有其他资产。
7.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
交易所市场应付交易费用 - -
银行间市场应付交易费用 67,318.16 18,172.46
合计 67,318.16 18,172.46
7.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目 本期末 上年度末
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2021年12月31日 2020年12月31日
应付券商交易单元保证金 - -
应付赎回费 - -
应付证券出借违约金 - -
预提费用 162,500.00 162,500.00
合计 162,500.00 162,500.00
7.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
项目
本期
2021年01月01日至2021年12月31日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 694,635,734.84 694,635,734.84
本期申购 493,290,252.57 493,290,252.57
本期赎回（以“-”号填列） - -
本期末 1,187,925,987.41 1,187,925,987.41
注：申购含红利再投、转换入份额，赎回含转出份额。
7.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 2,251,757.98 3,941,661.51 6,193,419.49
本期利润 28,921,632.12 11,023,581.46 39,945,213.58
本期基金份额交易产
生的变动数
2,569,753.25 4,138,994.18 6,708,747.43
其中：基金申购款 2,569,753.25 4,138,994.18 6,708,747.43
基金赎回款 - - -
本期已分配利润 -18,825,617.22 - -18,825,617.22
本期末 14,917,526.13 19,104,237.15 34,021,763.28
7.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
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项目
本期
2021年01月01日至2021年
12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日至2020年
12月31日
活期存款利息收入 25,746.13 48,564.41
定期存款利息收入 - -
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 36,081.17 14,173.68
其他 35.38 381.43
合计 61,862.68 63,119.52
注:其他为结算保证金应收利息。
7.4.7.12 股票投资收益——买卖股票差价收入
本基金在本报告期及上年度可比期间未进行股票投资。
7.4.7.13 基金投资收益
本基金在本报告期及上年度可比期间未进行基金投资。
7.4.7.14 债券投资收益
7.4.7.14.1 债券投资收益项目构成
单位：人民币元
项目
本期
2021年01月01日至2021年
12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日至2020年
12月31日
债券投资收益——买卖债券
（、债转股及债券到期兑付）
差价收入
547,561.61 -7,342,193.77
债券投资收益——赎回差价
收入
- -
债券投资收益——申购差价
收入
- -
合计 547,561.61 -7,342,193.77
7.4.7.14.2 债券投资收益——买卖债券差价收入
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单位：人民币元
项目
本期
2021年01月01日至2021年12月
31日
上年度可比期间
2020年01月01日至2020年12月
31日
卖出债券（、债转
股及债券到期兑
付）成交总额
1,647,944,679.79 1,308,913,045.25
减：卖出债券（、
债转股及债券到期
兑付）成本总额
1,622,200,664.21 1,293,938,264.97
减：应收利息总额 25,196,453.97 22,316,974.05
买卖债券差价收入 547,561.61 -7,342,193.77
7.4.7.14.3 资产支持证券投资收益
本基金本报告期及上年度可比期间未进行资产支持证券投资。
7.4.7.15 贵金属投资收益
本基金本报告期及上年度可比期间未进行贵金属投资。
7.4.7.16 衍生工具收益
7.4.7.16.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入
本基金本报告期及上年度可比期间未进行权证投资。
7.4.7.16.2 衍生工具收益——其他投资收益
本基金本报告期及上年度可比期间未进行其他衍生工具投资。
7.4.7.17 股利收益
本基金本报告期及上年度可比期间内无股利收益。
7.4.7.18 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2021年01月01日至2021年12
月31日
上年度可比期间
2020年01月01日至2020年12
月31日
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 38页，共 62页
1.交易性金融资产 11,023,581.46 -8,344,434.74
——股票投资 - -
——债券投资 11,023,581.46 -8,344,434.74
——资产支持证券投资 - -
——贵金属投资 - -
——其他 - -
2.衍生工具 - -
——权证投资 - -
3.其他 - -
减：应税金融商品公允
价值变动产生的预估增
值税
- -
合计 11,023,581.46 -8,344,434.74
7.4.7.19 其他收入
本基金本报告期及上年度可比期间内无其他收入。
7.4.7.20 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2021年01月01日至2021年
12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日至2020年
12月31日
交易所市场交易费用 28.24 196.15
银行间市场交易费用 39,387.50 16,525.00
合计 39,415.74 16,721.15
7.4.7.21 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2021年01月01日至2021年
12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日至2020年
12月31日
审计费用 42,500.00 42,500.00
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 39页，共 62页
信息披露费 120,000.00 120,000.00
证券出借违约金 - -
帐户维护费 36,000.00 27,000.00
其他 1,200.00 10,200.00
合计 199,700.00 199,700.00
7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项
截至本报告期末，本基金未发生需要披露的或有事项。
7.4.8.2 资产负债表日后事项
截至本会计报表批准报出日，本基金未发生需要披露的资产负债表日后事项。
7.4.9 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
浙江浙商证券资产管理有限公司 基金管理人、注册登记机构、基金销售机构
浙商银行股份有限公司 基金托管人、本基金销售机构
浙商证券股份有限公司 基金管理人的母公司、本基金销售机构
注：本报告期存在控制关系或重大利害关系的关联方未发生变化，以下关联交易均在正
常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.10.1.1 股票交易
本基金在本报告期及上年度可比期间内，未通过关联方交易单元进行股票交易。
7.4.10.1.2 权证交易
本基金在本报告期及上年度可比期间内，未通过关联方交易单元进行权证交易。
7.4.10.1.3 债券交易
金额单位：人民币元
关联方名
称
本期
2021年01月01日至2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日至2020年12月31日
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 40页，共 62页
成交金额
占当期
债券成
交总额
的比例
成交金额
占当期
债券成
交总额
的比例
浙商证券
股份有限
公司
28,110,269.80 100.00% 192,451,553.90 100.00%
7.4.10.1.4 债券回购交易
金额单位：人民币元
关联方名
称
本期
2021年01月01日至2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日至2020年12月31日
成交金额
占当期
债券回
购成交
总额的
比例
成交金额
占当期
债券回
购成交
总额的
比例
浙商证券
股份有限
公司
2,431,400,000.00 100.00% 1,330,000,000.00 100.00%
7.4.10.1.5 应支付关联方的佣金
本基金于本报告期及上年度可比期间内，无应支付关联方的佣金。本报告期末及上年度
末无应付关联方佣金余额。
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2021年01月01日至202
1年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日至202
0年12月31日
当期发生的基金应支付的管理费 2,917,483.48 2,433,058.19
其中：支付销售机构的客户维护费 - 892,078.71
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第 41页，共 62页
注：本基金的管理费按前一日基金资产净值的0.3%年费率计提。管理费的计算方法如下：
H＝E×0.3%÷当年天数
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计提，逐日累计至每月月末，按月支付，经基金管理人与基金托管人核
对一致后，由基金托管人于次月首日起2-5个工作日内从基金财产中一次性支付给基金
管理人。若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延。
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2021年01月01日至2021
年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日至2020
年12月31日
当期发生的基金应支付的托管费 972,494.51 811,019.37
注：本基金的托管费按前一日基金资产净值的0.1%的年费率计提。托管费的计算方法如
下：
H＝E×0.1%÷当年天数
H为每日应计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计提，逐日累计至每月月末，按月支付，经基金管理人与基金托管人核
对一致后，由基金托管人于次月首日起2-5个工作日内从基金财产中一次性支取。若遇
法定节假日、公休日等，支付日期顺延。
7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
单位：人民币元
本期
2021年01月01日至2021年12月31日
银行间市场交
易的各关联方
名称
债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额
利息支
出
- - - - - - -
上年度可比期间
2020年01月01日至2020年12月31日
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
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银行间市场交
易的
各关联方名称
债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额
利息支
出
浙商银行股份
有限公司
- - - -
147,240,00
0.00
22,29
9.11
注：本报告期内未发生与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易的情况。
7.4.10.4 报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明
7.4.10.4.1 与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的情
况
本基金本报告期及上年度可比期间内，未发生与关联方通过约定申报方式进行的适用固
定期限费率的证券出借业务的情况。
7.4.10.4.2 与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务的
情况
本基金本报告期及上年度可比期间内，未发生与关联方通过约定申报方式进行的适用市
场化期限费率的证券出借业务的情况。
7.4.10.5 各关联方投资本基金的情况
7.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
份额单位：份
项目
本期
2021年01月01日至
2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日至
2020年12月31日
报告期初持有的基金份额 10,000,097.23 10,000,097.23
报告期间申购/买入总份额 0.00 0.00
报告期间因拆分变动份额 0.00 0.00
减：报告期间赎回/卖出总份额 0.00 0.00
报告期末持有的基金份额 10,000,097.23 10,000,097.23
报告期末持有的基金份额占基金总份额比
例
0.84% 1.44%
注：1、上表列示的报告期间申购/买入总份额含红利再投、转换入份额，列示的报告期
间赎回/卖出总份额含转换出份额。
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
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2、本报告期内，基金管理人运用固有资金投资本基金费率与其他投资者执行的费率一
致，基金管理人赎回本基金份额的行为遵从《基金管理公司固有资金运用管理暂行规定》
的相关规定。
7.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
在本报告期末及上年度末均未发生除管理人之外的其他关联方投资本基金情况。
7.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方名
称
本期
2021年01月01日至2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日至2020年12月31日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
浙商银行
股份有限
公司
2,432,711.50 25,746.13 580,817.28 48,564.41
注：本基金的银行存款由基金托管人浙商银行保管，按银行同业利率计息。
7.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金本报告期及上年度可比期间内，均未发生在承销期内参与关联方承销证券的情
况。
7.4.10.8 其他关联交易事项的说明
本基金本报告期及上年度可比期间内,均未发生其他关联交易事项。
7.4.11 利润分配情况--按摊余成本法核算的货币市场基金之外的基金
单位：人民币元
序
号
权益
登记日
除息日
每10份基
金
份额分红
数
现金形式
发放总额
再投资形
式发放总
额
本期利润
分配合计
备
注
1
2021-06
-10
2021-06
-10
0.100
6,946,35
7.35
-
6,946,35
7.35
-
2 2021-09 2021-09 0.100 11,879,25 - 11,879,25 -
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 44页，共 62页
-16 -16 9.87 9.87
合
计
0.200
18,825,61
7.22
-
18,825,61
7.22
-
7.4.12 期末（2021年12月31日）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
本基金本报告期末未持有因认购新发/增发证券而流通受限的证券。
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
本基金本报告期末未持有股票。
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
截至本报告期末2021年12月31日止，本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的
卖出回购证券款余额为323,998,894.00元，是以如下债券作为质押：
金额单位：人民币元
债券代码 债券名称 回购到期日
期末估
值单价
数量（张） 期末估值总额
180204 18国开04 2022-01-04 102.76 500,000 51,380,000.00
180211 18国开11 2022-01-06 102.01 200,000 20,402,000.00
190203 19国开03 2022-01-06 101.55 200,000 20,310,000.00
200203 20国开03 2022-01-06 101.77 300,000 30,531,000.00
200303 20进出03 2022-01-06 99.71 300,000 29,913,000.00
2028015
20兴业银行小
微债01
2022-01-11 99.53 218,000 21,697,540.00
2028029 20交通银行01 2022-01-04 100.93 700,000 70,651,000.00
210007 21附息国债07 2022-01-06 101.48 50,000 5,074,000.00
210208 21国开08 2022-01-04 100.31 600,000 60,186,000.00
2120005
21北京银行小
微债01
2022-01-04 101.98 450,000 45,891,000.00
合计
3,518,000 356,035,540.00
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 45页，共 62页
截至本报告期末2021年12月31日,本基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖
出回购证券款余额为40,000,000.00元，于2022年01月04日到期。该类交易要求本基金
回购期内持有的证券交易所交易的债券和/或在新质押式回购下转入质押库的债券，按
证券交易所规定的比例算为标准券后，不低于债券回购交易的余额。
7.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券
截至本报告期末2021年12月31日止，本基金未参与转融通证券出借业务。
7.4.13 金融工具风险及管理
本基金在日常经营活动中涉及的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险、
利率风险和其他价格风险。本基金管理人制定了政策和程序来识别及分析这些风险，并
设定适当的风险限额及内部控制流程，通过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风
险。
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金管理人按照全面风险管理的要求，将风险控制嵌入到全公司的组织架构中，
对风险实行多层次、多角度、全方位的管理。
公司目前的组织架构体系主要有五个层次：一是董事会及专门委员会的风险管理战
略性安排，以及监事的监督检查；二是经理层、经理层下设业务委员会的风险管理决策；
三是风险管理部门的风控制衡；四是业务部门及业务立项委员会、产品设计委员会的直
接管理；五是合规风控专员在业务部门内部的风控制衡。各风险管理层级按照公司《全
面风险管理办法》要求在各自职责范围内履行风险管理职责。业务部门、风险管理部门、
审计稽核部门共同构成了风险管理三道防线，实施事前、事中与事后的风险防范、监控
与评价工作。
7.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券
之发行人出现违约、拒绝支付到期本息，导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金
的银行存款存放在本基金的托管行浙商银行，因而与该银行存款相关的信用风险不重
大。本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种和证券发行人进行
信用等级评估来控制信用风险，本基金均投资于具有良好信用等级的证券，且通过分散
化投资以分散信用风险。本基金在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公
司完成证券交收和款项清算，因此违约风险发生的可能性很小；本基金在进行银行间同
业市场交易前均对交易对手进行信用评估，以控制相应的信用风险。
7.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 46页，共 62页
本基金本报告期末及上年度末均未持有短期信用评级列示的债券。
7.4.13.2.2 按短期信用评级列示的资产支持证券投资
本基金报告期末及上年度末均未持有资产支持证券。
7.4.13.2.3 按短期信用评级列示的同业存单投资
本基金本报告期末及上年度末均未持有短期信用评级列示的同业存单。
7.4.13.2.4 按长期信用评级列示的债券投资
单位：人民币元
长期信用评级
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
AAA 778,701,000.00 229,664,000.00
AAA以下 - -
未评级 587,191,768.00 403,846,975.40
合计 1,365,892,768.00 633,510,975.40
注：本表债券评级取自第三方评级机构的债项评级，未评级债券列示的为利率债。
7.4.13.2.5 按长期信用评级列示的资产支持证券投资
本基金报告期末及上年度末均未持有资产支持证券。
7.4.13.2.6 按长期信用评级列示的同业存单投资
单位：人民币元
长期信用评级
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
AAA 106,959,000.00 156,940,000.00
AAA以下 - -
未评级 - -
合计 106,959,000.00 156,940,000.00
注：本表主要列示同业存单，评级取自第三方评级机构的主体评级。
7.4.13.3 流动性风险
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 47页，共 62页
流动性风险是指因金融资产的流动性不足，无法在合理价格变现资产。本基金的流
动性风险主要来自于投资品种流动性不足，导致金融资产不能在合理价格变现。本基金
采用分散投资、监控流通受限证券比例等方式防范流动性风险。
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，所持大部分证券在证券交易所上
市，期末除7.4.12列示券种流通暂时受限制不能自由转让外，其余均能及时变现。
7.4.13.3.1 金融资产和金融负债的到期期限分析
单位：人民币元
本期末
2021年12月
31日
1个月以
内
1-3个月
3个月
-1年
1-5年 5年以上 合计
资产 - - - - -
银行存款
2,432,71
1.50
- - - -
2,432,71
1.50
结算备付金
863,714.
85
- - - -
863,714.
85
存出保证金 339.91 - - - - 339.91
交易性金融
资产
- -
161,070,
168.00
1,146,98
8,600.00
164,793,
000.00
1,472,85
1,768.00
买入返售金
融资产
77,421,6
76.14
- - - -
77,421,6
76.14
资产总计
80,718,4
42.40
-
161,070,
168.00
1,146,98
8,600.00
164,793,
000.00
1,553,57
0,210.40
负债 - - - - -
卖出回购金
融资产款
363,998,
894.00
- - - -
363,998,
894.00
负债总计
363,998,
894.00
- - - -
363,998,
894.00
流动性净额
-283,28
0,451.60
-
161,070,
168.00
1,146,98
8,600.00
164,793,
000.00
1,189,57
1,316.40
上年度末
2020年12月
31日
1个月以
内
1-3个月
3个月
-1年
1-5年 5年以上 合计
资产 - - - - -
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 48页，共 62页
银行存款
580,817.
28
- - - -
580,817.
28
交易性金融
资产
-
19,866,0
00.00
267,898,
000.00
493,087,
975.40
9,599,00
0.00
790,450,
975.40
买入返售金
融资产
13,480,2
60.22
- - - -
13,480,2
60.22
资产总计
14,061,0
77.50
19,866,0
00.00
267,898,
000.00
493,087,
975.40
9,599,00
0.00
804,512,
052.90
负债 - - - - -
卖出回购金
融资产款
116,249,
625.62
- - - -
116,249,
625.62
负债总计
116,249,
625.62
- - - -
116,249,
625.62
流动性净额
-102,18
8,548.12
19,866,0
00.00
267,898,
000.00
493,087,
975.40
9,599,00
0.00
688,262,
427.28
7.4.13.3.2 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析
本基金的基金管理人在基金运作过程中按照《公开募集证券投资基金运作管理办
法》、《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等法规的要求对本基金组
合资产的流动性风险进行管理，通过独立的合规风控部门对本基金组合的流动性指标进
行持续的监测和分析。
本基金的基金管理人采用监控基金组合资产持仓集中度指标、逆回购交易的到期日
与交易对手的集中度、流动性受限资产比例、基金组合资产中7个工作日可变现资产的
可变现价值以及压力测试等方式防范流动性风险。
本报告期内，本基金未发生重大流动性风险事件。
7.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格
因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指基金的财务状况和现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。本基
金的基金管理人每日对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过对所持投资品种
修正久期等参数的监控进行利率风险管理。
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 49页，共 62页
单位：人民币元
本期末
2021年
12月 31
日
1个月以内 1-3个月 3个月-1年 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
银行存
款
2,432,711.50 - - - - - 2,432,711.50
结算备
付金
863,714.85 - - - - - 863,714.85
存出保
证金
339.91 - - - - - 339.91
交易性
金融资
产
- -
161,070,168.
00
1,146,988,60
0.00
164,793,000.
00
-
1,472,851,76
8.00
买入返
售金融
资产
77,421,676.14 - - - - - 77,421,676.14
应收证
券清算
款
- - - - -
40,000,000.
00
40,000,000.00
应收利
息
- - - - -
25,698,920.
95
25,698,920.95
资产总
计
80,718,442.40 -
161,070,168.
00
1,146,988,60
0.00
164,793,000.
00
65,698,920.
95
1,619,269,13
1.35
负债
卖出回
购金融
资产款
363,998,894.0
0
- - - - -
363,998,894.0
0
应付证
券清算
款
- - - - -
32,540,647.
40
32,540,647.40
应付管
理人报
酬
- - - - - 310,379.04 310,379.04
应付托
管费
- - - - - 103,459.69 103,459.69
应付交
易费用
- - - - - 67,318.16 67,318.16
应付利
息
- - - - - 138,182.37 138,182.37
其他负
债
- - - - - 162,500.00 162,500.00
负债总
计
363,998,894.0
0
- - - -
33,322,486.
66
397,321,380.6
6
利率敏
感度缺
口
-283,280,451.
60
-
161,070,168.
00
1,146,988,60
0.00
164,793,000.
00
32,376,434.
29
1,221,947,75
0.69
上年度
末
2020年
12月 31
1个月以内 1-3个月 3个月-1年 1-5年 5年以上 不计息 合计
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 50页，共 62页
日
资产
银行存
款
580,817.28 - - - - - 580,817.28
交易性
金融资
产
-
19,866,000.
00
267,898,000.
00
493,087,975.4
0
9,599,000.00 -
790,450,975.4
0
买入返
售金融
资产
13,480,260.22 - - - - - 13,480,260.22
应收利
息
- - - - -
13,068,718.
18
13,068,718.18
资产总
计
14,061,077.50
19,866,000.
00
267,898,000.
00
493,087,975.4
0
9,599,000.00
13,068,718.
18
817,580,771.0
8
负债
卖出回
购金融
资产款
116,249,625.6
2
- - - - -
116,249,625.6
2
应付管
理人报
酬
- - - - - 182,269.33 182,269.33
应付托
管费
- - - - - 60,756.44 60,756.44
应付交
易费用
- - - - - 18,172.46 18,172.46
应付利
息
- - - - - 78,292.90 78,292.90
其他负
债
- - - - - 162,500.00 162,500.00
负债总
计
116,249,625.6
2
- - - - 501,991.13
116,751,616.7
5
利率敏
感度缺
口
-102,188,548.
12
19,866,000.
00
267,898,000.
00
493,087,975.4
0
9,599,000.00
12,566,727.
05
700,829,154.3
3
注：上表统计了本基金面临的利率风险敞口，表中所示为本基金资产及交易形成负债的
公允价值，并按照合约规定的重新定价日或到期日孰早者进行了分类。
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
假设
1、该利率敏感性分析数据结果为基于本基金报表日组合持有固定收益类资
产的利率风险状况测算的理论变动值对基金资产净值的影响金额；
假设
2、假定所有期限的利率均以相同幅度变动25个基点，其他市场变量均不发
生变化；
假设 3、此项影响并未考虑基金经理为降低利率风险而可能采取的风险管理活动。
分析 相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的影响金额
（单位：人民币元）
本期末 上年度末
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 51页，共 62页
2021年12月31日 2020年12月31日
1、利率下降25个基点 9,192,131.21 3,117,805.51
2、利率上升25个基点 -9,074,754.61 -3,091,048.78
7.4.13.4.2 外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的
风险。
本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无外汇风险。
7.4.13.4.3 其他价格风险
本基金承受的其他市场价格风险,主要是基金所持金融工具的公允价值或未来现金
流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。
7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
公允价值
占基金
资产净
值比例
(%)
公允价值
占基金
资产净
值比例
(%)
交易性金融资
产－股票投资
- - - -
交易性金融资
产－基金投资
- - - -
交易性金融资
产－债券投资
1,472,851,768.00 120.53 790,450,975.40 112.79
交易性金融资
产－贵金属投
资
- - - -
衍生金融资产
－权证投资
- - - -
其他 - - - -
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 52页，共 62页
合计 1,472,851,768.00 120.53 790,450,975.40 112.79
7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
本基金主要投资于固定收益类金融工具，主要风险为利率风险和信用风险，其他的市场
因素对本基金资产净值无重大影响。
7.4.13.4.4 采用风险价值法管理风险
假设
置信区间为95%
观察期为60天
分析
风险价值
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
风险价值 -880,756.37 -344,721.33
合计 -880,756.37 -344,721.33
7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的其他重要事项。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的比
例(%)
1 权益投资 - -
其中：股票 - -
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 1,472,851,768.00 90.96
其中：债券 1,472,851,768.00 90.96
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 77,421,676.14 4.78
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 53页，共 62页
其中：买断式回购的买入返售金
融资产
- -
7 银行存款和结算备付金合计 3,296,426.35 0.20
8 其他各项资产 65,699,260.86 4.06
9 合计 1,619,269,131.35 100.00
8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
本基金本报告期末未持有境内股票投资组合。
8.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通投资股票投资组合。
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
本基金本报告期末未持有股票。
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
本基金本报告期内未买入股票。
8.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
本基金本报告期内未卖出股票。
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
本基金本报告期内未进行股票买卖。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例(%)
1 国家债券 10,148,000.00 0.83
2 央行票据 - -
3 金融债券 1,355,744,768.00 110.95
其中：政策性金融债 577,043,768.00 47.22
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 54页，共 62页
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债(可交换债) - -
8 同业存单 106,959,000.00 8.75
9 其他 - -
10 合计 1,472,851,768.00 120.53
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序
号
债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产净
值比例(%)
1 210210 21国开10 1,000,000
102,160,000.
00
8.36
2 2028029 20交通银行01 700,000
70,651,000.0
0
5.78
3 2128027
21招商银行小
微债03
700,000
70,280,000.0
0
5.75
4 180204 18国开04 600,000
61,656,000.0
0
5.05
5 2120005
21北京银行小
微债01
600,000
61,188,000.0
0
5.01
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期未进行贵金属投资。
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 55页，共 62页
8.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有股指期货。
8.10.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金本报告期内未投资股指期货。
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
8.11.1 本期国债期货投资政策
报告期内，本基金未参与国债期货交易。
8.11.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货。
8.11.3 本期国债期货投资评价
报告期内，本基金未参与国债期货交易。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期收到调查以及处罚的情况的说明
报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体未被监管部门立案调查，在本报告编
制日前一年内本基金投资的前十名证券的发行主体未受到公开谴责、处罚。
8.12.2 本基金投资的前十名证券中，没有超出基金合同规定的备选证券库之外的证券。
8.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 339.91
2 应收证券清算款 40,000,000.00
3 应收股利 -
4 应收利息 25,698,920.95
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 65,699,260.86
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 56页，共 62页
8.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有可转债。
8.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末未持有股票。
8.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，投资组合报告中市值占净值比例的分项之和与合计项之间可
能存在尾差。
§9
基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有
人户
数
(户)
户均持有的基金份
额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
2 593,962,993.71
1,187,925,98
7.41
100.00
0%
0.00 0.000%
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
本报告期末基金管理人的从业人员均未持有本基金。
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金投资和研究部
门负责人持有本开放式基金
0
本基金基金经理持有本开放式基金 0
注：
1、本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人本报告期末未持有本基金；
2、本基金的基金经理本报告期末未持有本基金。
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 57页，共 62页
9.4 发起式基金发起资金持有份额情况
项目 持有份额总数
持有份额
占基金总
份额比例
发起份额总数
发起份额
占基金总
份额比例
发起份额
承诺持有
期限
基金管理人固
有资金
10,000,097.23 0.84% 10,000,097.23 0.84% 三年
基金管理人高
级管理人员
0.00 0.00% 0.00 0.00% -
基金经理等人
员
0.00 0.00% 0.00 0.00% -
基金管理人股
东
0.00 0.00% 0.00 0.00% -
其他 0.00 0.00% 0.00 0.00% -
合计 10,000,097.23 0.84% 10,000,097.23 0.84% 三年
§10
开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日(2019年03月25日)基金份额总额 509,999,097.23
本报告期期初基金份额总额 694,635,734.84
本报告期基金总申购份额 493,290,252.57
减：本报告期基金总赎回份额 -
本报告期基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 1,187,925,987.41
注:总申购份额含红利再投、转换入份额，总赎回份额含转换出份额。
§11
重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本报告期内，未召开基金份额持有人大会。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
2021年6月，浙江浙商证券资产管理有限公司聘任袁放、吴俊毅、胡长泉为董事会
独立董事。
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 58页，共 62页
本报告期内，基金托管人的专门基金托管部门未发生重大人事变动。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内无涉及管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
11.4 基金投资策略的改变
报告期内基金投资策略无改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本基金自基金合同成立以来一直聘请北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）提供
审计服务,本报告年度的审计费用为42,500元。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
基金管理人浙江浙商证券资产管理有限公司（以下简称"公司"）于2021年12月31日
收到浙江证监局发布的《关于对浙江浙商证券资产管理有限公司采取责令改正、限制业
务活动、责令处分有关人员措施的决定》（以下简称"《决定书》"），浙商资管相关责
任人员此后相继收到了浙江证监局出具的《行政监管措施决定书》。上述行政监管措施
相关事项均不涉及公司公募业务，所涉的部分私募固收类资产管理产品均已整改清理完
毕。目前公司经营活动一切正常，公司所管理产品的投资运作均符合监管规定。
报告期内基金托管人的业务部门及其高级管理人员未受稽查或处罚等情况。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商
名称
交
易
单
元
数
量
股票交易 应支付该券商的佣金
备
注 成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
佣金
占当期佣
金总量的
比例
国泰
君安
1 - - - - -
浙商
证券
1 - - - - -
注：a)截至报告期末，本公司已在上海交易所、深圳交易所获得租用券商交易单元的资
格，并已按公司相关制度与流程开展交易单元租用事宜。本报告期内，本基金交易单元
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 59页，共 62页
无变更。
b)本基金管理人负责选择证券经营机构，租用其交易单元作为本基金的交易单元。基金
交易单元的选择标准如下：
1)经营行为稳健规范，内控制度健全，在业内有良好的声誉；
2)具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件，交易设施满足基金进行证券交易的需要；
3)具有较强的全方位金融服务能力和水平，包括但不限于：有较好的研究能力和行业分
析能力，能及时、全面地向公司提供高质量的关于宏观、行业及市场走向、个股分析的
报告及丰富全面的信息服务；能根据公司所管理基金的特定要求，提供专门研究报告，
具有开发量化投资组合模型的能力；能积极为公司投资业务的开展，投资信息的交流以
及其他方面业务的开展提供良好的服务和支持。
c)基金交易单元的选择程序如下：
1)本基金管理人根据上述标准考察后确定选用交易单元的证券经营机构。
2)基金管理人和被选中的证券经营机构签订交易单元租用协议。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名
称
债券交易 债券回购交易 权证交易 基金交易
成交金额
占当期
债券成
交总额
的比例
成交金额
占当期
债券回
购成交
总额的
比例
成交金
额
占当期
权证成
交总额
的比例
成交金
额
占当期
基金成
交总额
的比例
国泰君
安
- - - - - - - -
浙商证
券
28,110,26
9.80
100.00%
2,431,400,00
0.00
100.00% - - - -
11.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
浙商汇金聚鑫定期开放债券
型发起式证券投资基金2020
年第四季度报告
中国证监会规定媒介 2021-01-21
2
浙商汇金聚鑫定期开放债券
型发起式证券投资基金开放
日常申购、赎回业务公告
中国证监会规定媒介 2021-03-04
3
关于浙商汇金聚鑫定期开放
债券型发起式证券投资基金
中国证监会规定媒介 2021-03-25
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 60页，共 62页
增加侧袋机制并相应修订基
金合同及托管协议的公告
4
浙商汇金聚鑫定期开放债券
型发起式证券投资基金托管
协议
中国证监会规定媒介 2021-03-25
5
浙商汇金聚鑫定期开放债券
型发起式证券投资基金基金
合同
中国证监会规定媒介 2021-03-25
6
浙商汇金聚鑫定期开放债券
型发起式证券投资基金招募
说明书（更新）（2021年第1
次重大事项临时更新）
中国证监会规定媒介 2021-03-25
7
浙商汇金聚鑫定期开放债券
型发起式证券投资基金基金
产品资料概要更新
中国证监会规定媒介 2021-03-25
8
浙商汇金聚鑫定期开放债券
型发起式证券投资基金2020
年年度报告
中国证监会规定媒介 2021-03-30
9
浙商汇金聚鑫定期开放债券
型发起式证券投资基金2021
年第一季度报告
中国证监会规定媒介 2021-04-21
10
浙商汇金聚鑫定期开放债券
型发起式证券投资基金2021
年第一次分红公告
中国证监会规定媒介 2021-06-08
11
浙商汇金聚鑫定期开放债券
型发起式证券投资基金开放
日常申购、赎回业务公告
中国证监会规定媒介 2021-06-09
12
浙江浙商证券资产管理有限
公司关于公司董事变更的公
告
中国证监会规定媒介 2021-06-19
13
浙商汇金聚鑫定期开放债券
型发起式证券投资基金2021
年第二季度报告
中国证监会规定媒介 2021-07-20
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 61页，共 62页
14
浙商汇金聚鑫定期开放债券
型发起式证券投资基金2021
年中期报告
中国证监会规定媒介 2021-08-30
15
浙商汇金聚鑫定期开放债券
型发起式证券投资基金2021
年第二次分红公告
中国证监会规定媒介 2021-09-14
16
浙商汇金聚鑫定期开放债券
型发起式证券投资基金基金
开放日常申购、赎回业务公
告
中国证监会规定媒介 2021-09-17
17
浙商汇金聚鑫定期开放债券
型发起式证券投资基金2021
年第三季度报告
中国证监会规定媒介 2021-10-26
18
浙商汇金聚鑫定期开放债券
型发起式证券投资基金基金
产品资料概要更新
中国证监会规定媒介 2021-10-29
19
浙商汇金聚鑫定期开放债券
型发起式证券投资基金招募
说明书（更新）（2021年定
期更新）
中国证监会规定媒介 2021-10-29
20
浙江浙商证券资产管理有限
公司关于旗下资产管理产品
执行新金融工具相关准则的
公告
中国证监会规定媒介 2021-12-31
§12
影响投资者决策的其他重要信息
12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
投
资
者
类
别
报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况
序
号
持有基金份额比
例达到或者超过
20%的时间区间
期初份额 申购份额 赎回份额 持有份额 份额占比
机 1
20210101-20211
231
684,635,637.61 493,290,252.57 0.00
1,177,925,890.
18
99.16%
浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金 2021年年度报告
第 62页，共 62页
构
产品特有风险
报告期内，本基金发起资金持有份额比例超过基金总份额的 20%且持有比例较大，除本基金招募说明书中列示的各项风险
情形外，还包括因该类投资者巨额赎回可能导致的基金清盘风险、流动性风险和基金净值波动风险。
根据基金合同及相关法律法规约定，自基金成立之日起，基金管理人的发起资金持有基金份额不得少于3年，报告期内，
本基金未发生上述相关风险事项。
注:1 、申购份额包含基金申购份额、基金转换入份额、场内买入份额和红利再投；
2 、赎回份额包含基金赎回份额、基金转换出份额和场内卖出份额份额。
12.2 影响投资者决策的其他重要信息
报告期内未出现其他影响投资者决策的重要信息。
§13
备查文件目录
13.1 备查文件目录
中国证监会批准设立浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金的文件；
《浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金基金合同》；
《浙商汇金聚鑫定期开放债券型发起式证券投资基金托管协议》；
报告期内在规定媒介上披露的各项公告；
基金管理人业务资格批件、营业执照。
13.2 存放地点
基金管理人住所及托管人住所。
13.3 查阅方式
投资者可于本基金管理人办公时间预约查询；亦可通过公司网站查阅，公司网址为：
www.stocke.com.cn。
浙江浙商证券资产管理有限公司
二〇二二年三月三十日
