长江可转债债券型证券投资基金
2021年年度报告
2021年 12月 31日
基金管理人:长江证券（上海）资产管理有限公司
基金托管人:上海银行股份有限公司
送出日期:2022年 03月 31日
第 页1
§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或
重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年
度报告由董事长签发。
基金托管人上海银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2022年3月25日复核
了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等
内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基
金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应
仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告期自2021年1月1日起至12月31日止。
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录..................................................................................................................... 1
1.1 重要提示.......................................................................................................................... 1
1.2 目录................................................................................................................................. 2
§2 基金简介............................................................................................................................... 4
2.1 基金基本情况................................................................................................................... 4
2.2 基金产品说明................................................................................................................... 4
2.3 基金管理人和基金托管人................................................................................................. 4
2.4 信息披露方式................................................................................................................... 5
2.5 其他相关资料................................................................................................................... 5
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况....................................................................... 5
3.1 主要会计数据和财务指标................................................................................................. 5
3.2 基金净值表现................................................................................................................... 7
3.3 过去三年基金的利润分配情况.........................................................................................10
§4 管理人报告.......................................................................................................................... 10
4.1 基金管理人及基金经理情况............................................................................................ 10
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明......................................................... 12
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明....................................................................12
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明......................................................14
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望......................................................15
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况....................................................................15
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明................................................................ 16
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明....................................................................16
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明................................ 16
§5 托管人报告.......................................................................................................................... 17
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明....................................................................... 17
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明........... 17
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见............................. 17
§6 审计报告..............................................................................................................................17
6.1 审计报告基本信息.......................................................................................................... 17
6.2 审计报告的基本内容....................................................................................................... 17
§7 年度财务报表.......................................................................................................................19
7.1 资产负债表..................................................................................................................... 19
7.2 利润表............................................................................................................................ 21
7.3 所有者权益（基金净值）变动表..................................................................................... 23
7.4 报表附注........................................................................................................................ 24
§8 投资组合报告....................................................................................................................... 52
8.1 期末基金资产组合情况................................................................................................... 52
8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合.............................................................................. 52
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细................................ 53
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动..................................................................................54
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合.............................................................................. 56
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细............................. 57
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细.................. 57
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细.................. 57
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细............................. 57
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明.............................................................. 57
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明...............................................................57
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8.12 投资组合报告附注.........................................................................................................57
§9 基金份额持有人信息............................................................................................................ 60
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构...........................................................................60
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况................................................................ 61
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况.................................... 61
§10 开放式基金份额变动.......................................................................................................... 61
§11 重大事件揭示..................................................................................................................... 62
11.1 基金份额持有人大会决议.............................................................................................. 62
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动...................................... 62
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼........................................................62
11.4 基金投资策略的改变..................................................................................................... 62
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况.............................................................................62
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况.................................................62
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况......................................................................... 62
11.8 其他重大事件................................................................................................................63
§12 备查文件目录..................................................................................................................... 65
12.1 备查文件目录................................................................................................................66
12.2 存放地点.......................................................................................................................66
12.3 查阅方式.......................................................................................................................66
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§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 长江可转债债券型证券投资基金
基金简称 长江可转债债券
基金主代码 006618
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2018年12月25日
基金管理人 长江证券（上海）资产管理有限公司
基金托管人 上海银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 13,479,784.25份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称 长江可转债债券A 长江可转债债券C
下属分级基金的交易代码 006618 006619
报告期末下属分级基金的份额总额 7,870,072.34份 5,609,711.91份
2.2 基金产品说明
投资目标
本基金重点投资于可转换债券（含可分离交易可
转债），力求在控制投资组合下方风险的基础上实现
基金资产的长期稳健增值。
投资策略
本基金通过对经济形势（包括宏观经济运行周期、
财政及货币政策、资金供需情况等）、大类资产配置
价值等的研判，结合流动性、估值水平、风险偏好等
因素，综合评价各类资产的风险收益水平。通过"自上
而下"的资产配置及动态调整策略，将基金资产在债
券、股票、和现金等资产间进行配置并动态调整比例，
力争实现基金资产的稳健增值。
业绩比较基准
中证可转换债券指数收益率*60%+中证综合债券
指数收益率*40%
风险收益特征
本基金为债券型基金，其预期收益和预期风险高
于货币市场基金，低于混合型基金和股票型基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
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项目 基金管理人 基金托管人
名称 长江证券（上海）资产管理有限公司 上海银行股份有限公司
信息披
露负责
人
姓名 高杨 周直毅
联系电话 4001-166-866 021-68475608
电子邮箱 zgxxpl@cjsc.com.cn custody@bosc.cn
客户服务电话 4001-166-866 95594
传真 021-80301393 021-68476936
注册地址
中国（上海）自由贸易试验区世纪大
道1198号世纪汇一座27层
中国（上海）自由贸易试
验区银城中路168号
办公地址
上海市浦东新区世纪大道1198号世
纪汇一座27层
中国（上海）自由贸易试
验区银城中路168号27层
邮政编码 200122 200120
法定代表人 周纯 金煜
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 证券时报
登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 www.cjzcgl.com
基金年度报告备置地点
上海市浦东新区世纪大道1198号世纪
汇一座27层
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所
中审众环会计师事务所（特殊
普通合伙）
武汉市武昌区东湖路169号众环大厦
注册登记机构
长江证券（上海）资产管理有
限公司
上海市浦东新区世纪大道1198号世
纪汇一座27层
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1
期间
2021年 2020年 2019年
长江可转 长江可转 长江可转 长江可转 长江可转 长江可转
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数据和
指标
债债券A 债债券C 债债券A 债债券C 债债券A 债债券C
本期已
实现收
益
363,452.6
8
384,106.9
7
1,203,82
4.71
3,902,18
4.00
771,974.6
8
1,112,65
1.03
本期利
润
1,080,97
7.35
883,268.4
3
450,969.2
8
1,785,03
5.79
1,743,50
4.68
3,390,59
4.78
加权平
均基金
份额本
期利润
0.4261 0.3411 0.1709 0.2217 0.0635 0.0861
本期加
权平均
净值利
润率
29.55% 24.50% 14.47% 18.94% 6.22% 8.39%
本期基
金份额
净值增
长率
24.92% 24.42% 16.52% 16.07% 11.78% 11.38%
3.1.2
期末
数据和
指标
2021年末 2020年末 2019年末
期末可
供分配
利润
4,424,91
1.87
3,056,38
3.94
571,665.0
1
967,806.4
3
336,634.6
7
2,156,64
1.46
期末可
供分配
基金份
额利润
0.5622 0.5448 0.3032 0.2932 0.0549 0.0510
期末基
金资产
净值
12,812,15
0.62
9,026,05
9.28
2,457,18
4.57
4,268,99
3.77
6,853,10
0.37
47,097,15
3.92
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期末基
金份额
净值
1.6280 1.6090 1.3032 1.2932 1.1184 1.1142
3.1.3
累计
期末指
标
2021年末 2020年末 2019年末
基金份
额累计
净值增
长率
62.80% 60.90% 30.32% 29.32% 11.84% 11.42%
注：（1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值
变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动
收益。（2）期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实
现部分的孰低数；表中的"期末"均指报告期最后一日，即2021年12月31日，无论该日是
否为开放日或交易所的交易日。（3）上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金
的各项费用，计入费用后投资人的实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
长江可转债债券A
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①-③ ②-④
过去三个月 9.13% 0.69% 4.71% 0.32% 4.42% 0.37%
过去六个月 22.00% 0.82% 9.45% 0.37% 12.55% 0.45%
过去一年 24.92% 0.88% 13.10% 0.34% 11.82% 0.54%
过去三年 62.72% 0.84% 37.92% 0.40% 24.80% 0.44%
自基金合同
生效起至今
62.80% 0.84% 37.85% 0.40% 24.95% 0.44%
长江可转债债券C
阶段 份额净值 份额净值 业绩比较 业绩比较 ①-③ ②-④
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增长率① 增长率标
准差②
基准收益
率③
基准收益
率标准差
④
过去三个月 9.02% 0.69% 4.71% 0.32% 4.31% 0.37%
过去六个月 21.76% 0.82% 9.45% 0.37% 12.31% 0.45%
过去一年 24.42% 0.88% 13.10% 0.34% 11.32% 0.54%
过去三年 60.84% 0.84% 37.92% 0.40% 22.92% 0.44%
自基金合同
生效起至今
60.90% 0.84% 37.85% 0.40% 23.05% 0.44%
注：本基金基金合同于 2018年 12月 25日生效，业绩比较基准为中证可转换债券指数
收益率*60%+中证综合债券指数收益率*40%。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
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3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比
较
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注：本基金基金合同于 2018年 12月 25日生效，2018年基金净值增长率及同期业绩比
较基准收益率按当年实际存续期计算，不按整个自然年度进行折算。
3.3 过去三年基金的利润分配情况
本基金基金合同生效日为2018年12月25日，截至本报告期末未进行利润分配。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
长江证券（上海）资产管理有限公司于2014年9月16日正式成立，是长江证券股份
有限公司旗下专门从事证券资产管理、公开募集证券投资基金管理业务的全资子公司。
注册地上海，注册资本23亿元人民币。
公司秉承"专业至臻，追求卓越"的理念，致力于为广大投资者创造稳定而丰厚的回
报。公司以"客户导向、研究驱动、技术领先、内控先行"为业务发展策略，全方位参与
客户资产配置和资产增值全过程，通过深度挖掘客户的投融资需求，紧跟市场创新步伐，
以满足客户差异化需求。在严格控制风险的前提下，挑选优质投资品种，丰富创新产品
架构，为客户提供多元化资产配置方案。
截至本报告期末，本基金管理人管理的基金有长江收益增强债券型证券投资基金、
长江乐享货币市场基金、长江乐丰纯债定期开放债券型发起式证券投资基金、长江乐盈
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定期开放债券型发起式证券投资基金、长江乐越定期开放债券型发起式证券投资基金、
长江乐鑫纯债定期开放债券型发起式证券投资基金、长江可转债债券型证券投资基金、
长江量化匠心甄选股票型证券投资基金、长江安盈中短债六个月定期开放债券型证券投
资基金、长江添利混合型证券投资基金、长江安享纯债18个月定期开放债券型证券投资
基金、长江均衡成长混合型发起式证券投资基金、长江量化消费精选股票型发起式证券
投资基金、长江新能源产业混合型发起式证券投资基金、长江沪深300指数增强型发起
式证券投资基金、长江量化科技精选一个月滚动持有股票型发起式证券投资基金、长江
双盈6个月持有期债券型发起式证券投资基金、长江红利回报混合型发起式证券投资基
金、长江致惠30天滚动持有短债债券型发起式证券投资基金、长江鑫选3个月持有期混
合型发起式基金中基金（FOF)、长江智能制造混合型发起式证券投资基金、长江尊利债
券型证券投资基金。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基金经理（助理）
期限
证券
从业
年限
说明
任职日期 离任日期
漆志伟 基金经理 2018-12-25 - 12年
国籍：中国。硕士研究生，
具备基金从业资格。曾任
东兴证券股份有限公司客
服经理、华农财产保险股
份有限公司投资经理。现
任长江证券（上海）资产
管理有限公司公募固定收
益投资部总经理，长江收
益增强债券型证券投资基
金、长江乐享货币市场基
金、长江乐盈定期开放债
券型发起式证券投资基
金、长江乐鑫定期开放债
券型发起式证券投资基
金、长江可转债债券型证
券投资基金、长江安盈中
短债六个月定期开放债券
型证券投资基金、长江添
利混合型证券投资基金、
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长江安享纯债18个月定期
开放债券型证券投资基
金、长江双盈6个月持有期
债券型发起式证券投资基
金、长江致惠30天滚动持
有短债债券型发起式证券
投资基金的基金经理。
注：（1）此处的任职日期、离职日期均指公司做出决定之日，若该基金经理自基金合
同生效日起即任职，则任职日期为基金合同生效日；
（2）证券从业的含义遵从行业协会《证券从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》、《基金管
理公司公平交易制度指导意见》等有关法律法规的规定，严格遵守基金合同和招募说明
书约定，本着诚实信用、勤勉尽责、最大限度保护投资人合法权益等原则管理和运用基
金资产，在控制风险的基础上为持有人谋求最大利益。本报告期内，本基金运作合法合
规，未发生损害基金份额持有人利益的行为，未发生内幕交易、操纵市场和不当关联交
易及其他违规行为，信息披露及时、准确、完整，本基金与本基金管理人所管理的其他
基金资产、投资组合与公司资产之间严格分开、公平对待，基金管理保持独立运作，并
通过科学决策、规范运作、精心管理和健全内控体系，有效保障投资人的合法权益。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
本基金管理人根据相关法规要求，制定了《长江证券(上海)资产管理有限公司公平
交易管理办法》，制度规范了公司各部门相关岗位职责，适用的范围涵盖境内上市股票、
债券的一级市场申购、二级市场交易等各类投资管理活动，同时包括授权、研究分析、
投资决策、交易执行、业绩评估等投资和交易管理活动相关的各个业务环节，旨在规范
交易行为，严禁利益输送，保证公平交易，保护投资者合法权益。
（一）公司不断完善研究方法和投资决策流程，提高投资决策的科学性和客观性，
建立研究与投资的业务交流机制，保持通畅的交流渠道，确保各投资组合享有公平的投
资决策机会，创建公平交易的制度环境。
（二）公司建立客观的研究方法，任何投资分析和建议均应有充分的事实和数据支
持，避免主观臆断，严禁利用内幕信息作为投资依据。
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（三）公司健全投资授权机制，明确基金投资决策委员会、基金经理等各投资决策
主体的职责和权限划分。其他人员不得对基金经理在授权范围内的投资活动进行干预。
基金经理在授权范围内自主决策，超过投资权限的操作需要经过审批程序。
（四）公司建立适用全公司的证券备选池和交易对手库，明确证券备选池和交易对
手库的建立和维护程序，并根据不同投资组合各自的投资目标、投资风格、投资范围和
关联交易限制等，建立相应的证券备选池和交易对手库，基金经理在此基础上构建具体
的投资组合。
（五）公司建立投资组合投资信息的管理及保密机制，不同基金经理之间的持仓和
交易等重大非公开投资信息应相互隔离。
（六）公司严格贯彻投资管理职能和交易执行职能相隔离原则，实行集中交易制度，
确保各投资组合享有公平的交易执行机会。
（七）公司严格控制不同投资组合之间的同日反向交易，严格禁止可能导致不公平
交易和利益输送的同日反向交易。公司原则上严格禁止同一基金、资产管理计划在同一
交易日内进行反向交易，及其他可能导致不公平交易和利益输送的交易行为。
（八）公司相关部门如果发现涉嫌违背公平交易原则的行为，应及时向经营管理层
汇报并采取相关控制和改进措施。
（九）公司相关部门定期对管理的不同投资组合的整体收益率差异、分投资类别的
收益率差异、不同时间窗下同向交易和反向交易的交易价差等进行分析，并评估是否符
合公平交易原则。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意
见》的相关规定，通过严格的内部风险控制制度和流程，对各环节的投资风险和管理风
险进行有效控制，确保公平对待所管理的所有基金和投资组合，切实防范利益输送行为。
（一）本基金管理人所管理的基金或组合间同向交易价差分析
根据证监会公平交易指导意见，我们计算了公司旗下基金、组合同日同向交易纪录
配对。通过对这些配对的交易价差分析，我们发现有效配对溢价率均值大部分在1%数量
级及以下，且大部分溢价率均值通过95%置信度下等于0的t检验。
（二）扩展时间窗口下的价差分析
本基金管理人选取T=3和T=5作为扩展时间窗口，将基金或组合交易情况分别在这两
个时间窗口内作平均，并以此为依据，进行基金或组合间在扩展时间窗口中的同向交易
价差分析。对于有足够多观测样本的基金配对（样本数=30），溢价率均值大部分在1%
数量级及以下。
（三）基金或组合间模拟溢价金额分析
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对于不能通过溢价率均值为零的t检验的基金组合配对、对于在时间窗口中溢价率
均值过大的基金组合配对，已要求基金经理对价差作出了解释，根据基金经理解释公司
旗下基金或组合间没有可能导致不公平交易和利益输送的行为。
本报告期内，未出现违反公平交易制度的情况，公司旗下各基金不存在因非公平交
易等导致的利益输送行为，公平交易制度的整体执行情况良好。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
本报告期内，本基金与本基金管理人所管理的其他投资组合未发生大额同日反向交
易。本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2021年经济的几条主线是：出口高位景气、财政节奏后置、地产调控趋紧、通胀冲
高回落、社融筑底回升。这几条主线之间存在相互的关联。在社融的收缩期，由于出口
对社融数据敏感度低，因此在外需景气的大环境下依然单边走强。出口强则就业压力小，
又进一步为财政后置、地产调控、供给收缩创造了条件。财政后置带来狭义流动性宽松，
供给收缩助推上游价格上行，导致通胀开始上升。年内经济的几大特征由此形成。
一季度，在社融同比增速处于高位，信用环境偏稳，全市场回购杠杆率处于高位等
多重因素影响下，流动性出现波动，债券市场收益率开始上行。但很快随着经济的逐步
走弱和信用的持续收缩，社融数据出现向下拐点，地产和城投融资政策收紧约束了实体
信贷扩张的空间，资金面也随之由紧转松，货币与信用环境都向对债券市场利多的方向
调整，债券市场供需关系优化，债券市场表现强势，收益率和信用利差同时下行，金融
机构平均久期开始上升，债券资产的资产荒格局开始逐步形成。在下半年，连续降准预
期被阶段性证伪，同时10月份社融同比增速触底，投资者对市场的预期由乐观转向中性，
情绪出现分歧，债券市场处于震荡行情。表现为中长期限的资产波动加大，而更为稳定
的中短期限资产的资产荒继续演绎，表现较好。全年来看，整体债券市场表现较好。十
年国开债收益率下行约45BP，十年国债收益率下行约37BP。信用利差方面，随着资产荒
的进一步演绎，信用利差也出现了大幅下行。
2021年全球政治经济形势不断起伏变化，中国A股市场的走势也可谓波澜壮阔，全
年呈现深V型走势。2021年全球经济呈现出错位复苏的格局，上半年国内宏观经济逐步
走出疫情影响，GDP快速反弹，上市公司各项经营指标也同比出现大幅改善。良好的上
市公司盈利情况，遭遇风险偏好降低的市场情绪，上半年A股市场波动剧烈，大起大落，
结构化特征十分显著。而下半年随着需求端特别是地产投资增速的回落，实体经济总需
求不足较为明显，期间伴随着洪涝灾害和散点爆发的疫情，居民消费也较为疲软，经济
下行的压力有所增加。总体来看，2021年全年沪深300下跌5.20%，但行业和个股在二级
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 15页
市场表现分化巨大。而这种结构性分化行情一直贯穿了全年，受基本面变化和估值水平
差异影响，市场下半年一直处于不断的风格轮换之中，对投资操作提出了更高的要求。
报告期内本基金仍然采取行业均衡的思路来进行转债品种配置，在股性转债方面配
置比例较高，同时也利用了市场中小盘较强的风格特征对一些小盘转债进行超配，获取
了较为丰厚的“长尾”收益，全年来看能在转债指数的基础上做出有效的增强。2021年
对于转债这类资产来讲是一个大年，全年转债指数上涨超过18%，中小盘风格和资金的
持续涌入给这一板块带来了股价和估值的双击，“固收加”策略也借此腾飞，但不管是
估值区间进入“新常态”也好，还是期权价值随着波动率上升而提高也好，在估值相对
历史数据并不便宜的当下，转债类资产仍需要证明在资金推动这一因素之外有自身特有
的投资价值，希望转债市场能够继续发展丰富，成为固收加类基金的稳定器和业绩助推
器。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至报告期末，本基金A类份额净值为1.6280元，C类份额净值为1.6090元；本报告
期内，本基金A类份额净值增长率为24.92%，C类份额净值增长率为24.42%，同期业绩比
较基准收益率为13.10%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望未来，目前国内市场的关注重心还是在于“稳增长、宽信用”的节奏和落实情
况，从目前来看地产投资短期可能还将对经济形成拖累，制造业正在逐步从不库存转向
主动去库存，投资增速或还将继续回落；另一方面，居民消费支出受到收入增速限制，
可能还将处于中枢下移的过程中；加上出口增速大概率见顶，整体经济下行的压力较大。
积极的财政政策可能将会成为2022年主导经济企稳反弹的主要助力，从中美利差和人民
币汇率目前的情况来看，我国央行在美联储步入加息周期的情况下仍有一定的操作空
间，在财政前置的预期下，仍能期待货币政策保持稳健偏宽松，利率上行空间可能仍将
较为有限，甚至不排除进一步下行的可能。权益市场方面，资金推动的行情可能会告一
段落，加上国际地缘政治冲突加剧，大宗商品带动输入性通胀的引诱仍存，部分前期资
金拥挤和估值较高的品种可能面临价格的调整。但我们同时也看到，在货币环境持续宽
松和无风险利率保持低位运行的环境中，A股或仍然将存在结构性行情。投资大概率围
绕国家政策扶持力度较强的行业和新时代背景下代表新经济转型方向的行业来布局，市
场仍将对具备长期业绩成长能力的企业给予更多的溢价。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
本报告期内，本基金管理人从合规运作、维护基金份额持有人合法利益的角度出发，
完善内部控制制度和流程，加强日常监察力度，推动内控体系和制度措施的落实；在对
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 16页
基金投资运作和公司经营管理的合规性监察方面，通过实时监控、报表揭示、定期检查、
专项检查等方式，及时发现情况、提出改进建议并跟踪改进落实情况。本期内重点开展
的监察稽核工作包括：
1、全面开展对公司各项业务的稽核监察，对公司内控缺失、薄弱环节和风险隐患
做到及时发现，提前防范，确保投资管理、基金销售和后台运营等业务领域的稳健合规
运作。
2、根据基金监管法律法规的相关要求及业务发展变化，优化公司内控和风险管理，
更新完善内控制度和业务流程，推动全员全过程风险管理和风险控制责任制，并进行持
续监督，跟踪检查执行情况。
3、注重对员工行为规范和职业素养的教育与监察，并通过开展法规培训、业务学
习等形式，提升员工的诚信规范和风险责任意识。今后本基金管理人将继续以"诚信勤
勉为投资人服务"为宗旨，不断提高内部监察稽核和风险控制工作的科学性和实效性，
在完善内部控制体系、有效防范风险的基础上，确保基金资产的规范运作，维护基金份
额持有人的合法利益，争取以更好的收益回报基金份额持有人。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
根据中国证券监督管理委员会《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意
见》和中国证券业协会基金估值工作小组《关于停牌股票估值的参考方法》等法律法规
的有关规定，本基金管理人设立估值委员会并制定估值委员会制度。
估值委员会由公司领导、运营部、财务部、权益研究部、固定收益研究部、法律合
规部、风险管理部等相关部门工作人员组成。估值委员会成员具有会计核算经验、行业
分析经验、金融工具应用等丰富的证券投资基金行业从业经验和专业能力，且之间不存
在任何重大利益冲突。基金经理如果认为某证券有更能准确反应其公允价值的估值方
法，可以向估值委员会申请对其进行专项评估。新的证券价格需经估值委员会和托管行
同意后才能采纳，否则不改变用来进行证券估值的初始价格。
估值委员会职责：根据相关估值原则研究相关估值政策和估值模型，拟定公司的估
值政策、估值方法和估值程序，确保公司各基金产品净值计算的公允性，以维护广大投
资者的利益。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金本报告期内未进行利润分配。
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 17页
本报告期内，本基金未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人的情
况；截至本报告期末，本基金出现连续60个工作日基金资产净值低于五千万的情形，基
金管理人已向中国证监会报告并提交了解决方案。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期，本托管人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律
法规、基金合同以及托管协议的有关约定，诚实、尽责地履行了基金托管人义务，不存
在损害本基金份额持有人利益的行为。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期，本托管人根据国家有关法律法规、基金合同、托管协议的规定，对本基
金的投资运作、基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了必要的监督、复核和审
查，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。
本报告期内，本基金未实施利润分配。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、
投资组合报告等内容，认为复核内容真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述
或者重大遗漏。
§6 审计报告
6.1 审计报告基本信息
财务报表是否经过审计 是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 众环审字（2022）0110462号
6.2 审计报告的基本内容
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人 长江可转债债券型证券投资基金全体持有人
审计意见
我们审计了后附的长江可转债债券型证券投资基金
（以下简称“长江可转债基金”）财务报表，包括20
21年12月31日的资产负债表、2021年度的利润表、所
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 18页
有者权益（基金净值）变动表以及财务报表附注。
我们认为，长江可转债基金财务报表在所有重大方面
按照企业会计准则和在财务报表附注中所列示的中国
证券监督管理委员会、中国证券投资基金业协会发布
的有关规定以及允许的基金行业实务操作编制，公允
反映了长江可转债基金2021年12月31日的财务状况、2
021年度的经营成果和基金净值变动情况。
形成审计意见的基础
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计
工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责
任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按
照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于管理人
长江证券（上海）资产管理有限公司，并履行了职业
道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证
据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
强调事项 -
其他事项 -
其他信息
管理人长江证券（上海）资产管理有限公司对其他信
息负责。我们在审计报告日前已获取的其他信息包括
长江可转债基金2021年年度报告中涵盖的信息，但不
包括财务报表和我们的审计报告。我们对财务报表发
表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息
发表任何形式的鉴证结论。结合我们对财务报表的审
计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑
其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到
的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。基于
我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大
错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何
事项需要报告。
管理层和治理层对财务报表
的责任
管理人负责按照企业会计准则和中国证券监督管理委
员会、中国证券投资基金业协会发布的有关规定及允
许的基金行业实务操作编制财务报表，使其实现公允
反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财
务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
注册会计师对财务报表审计 我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 19页
的责任 错误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计
意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不
能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在
时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合
理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者
依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重
大的。在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们
运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行
以下工作：（一）识别和评估由于舞弊或错误导致的
财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对
这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表
审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故
意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现
由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错
误导致的重大错报的风险。（二）了解与审计相关的
内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内
部控制的有效性发表意见。（三）评价管理人选用会
计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理
性。（四）评价财务报表的总体列报、结构和内容（包
括披露），并评价财务报表是否公允反映相关交易和
事项。我们与管理人就计划的审计范围、时间安排和
重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计
中识别出的值得关注的内部控制缺陷。
会计师事务所的名称 中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）
注册会计师的姓名 余宝玉 郭和珍
会计师事务所的地址 武汉市武昌区东湖路169号众环大厦
审计报告日期 2022-03-22
§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：长江可转债债券型证券投资基金
报告截止日：2021年12月31日
单位：人民币元
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 20页
资 产 附注号
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
资 产：
银行存款 7.4.7.1 1,156,753.98 69,117.65
结算备付金 12,695.50 4,426.80
存出保证金 2,804.31 6,053.02
交易性金融资产 7.4.7.2 20,273,531.66 6,723,065.38
其中：股票投资 1,569,935.18 489,859.00
基金投资 - -
债券投资 18,703,596.48 6,233,206.38
资产支持证券投资 - -
贵金属投资 - -
衍生金融资产 7.4.7.3 - -
买入返售金融资产 7.4.7.4 - -
应收证券清算款 - -
应收利息 7.4.7.5 57,855.57 21,037.22
应收股利 - -
应收申购款 1,306,031.31 3,106.45
递延所得税资产 - -
其他资产 7.4.7.6 - -
资产总计 22,809,672.33 6,826,806.52
负债和所有者权益 附注号
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
负 债：
短期借款 - -
交易性金融负债 - -
衍生金融负债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款 - -
应付证券清算款 780,581.92 -
应付赎回款 143,292.21 30,227.42
应付管理人报酬 12,359.80 6,583.22
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 21页
应付托管费 1,854.01 987.49
应付销售服务费 1,835.81 1,823.08
应付交易费用 7.4.7.7 1,306.56 938.17
应交税费 186.04 66.85
应付利息 - -
应付利润 - -
递延所得税负债 - -
其他负债 7.4.7.8 30,046.08 60,001.95
负债合计 971,462.43 100,628.18
所有者权益：
实收基金 7.4.7.9 13,479,784.25 5,186,706.90
未分配利润 7.4.7.10 8,358,425.65 1,539,471.44
所有者权益合计 21,838,209.90 6,726,178.34
负债和所有者权益总计 22,809,672.33 6,826,806.52
注：报告截止日2021年12月31日，本基金份额总额13,479,784.25份。其中A类基金份额
净值1.6280元，基金份额总额7,870,072.34份；C类基金份额净值1.6090元，基金份额
总额5,609,711.91份。
7.2 利润表
会计主体：长江可转债债券型证券投资基金
本报告期：2021年01月01日至2021年12月31日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2021年01月01日
至2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日
至2020年12月31日
一、收入 2,101,261.39 2,571,077.36
1.利息收入 45,041.96 87,522.99
其中：存款利息收入 7.4.7.11 1,722.81 6,335.14
债券利息收入 43,148.11 81,171.27
资产支持证券利息
收入
- -
买入返售金融资产 171.04 16.58
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 22页
收入
证券出借利息收入 - -
其他利息收入 - -
2.投资收益（损失以“-”
填列）
824,617.63 5,338,924.31
其中：股票投资收益 7.4.7.12 103,584.61 1,257,064.76
基金投资收益 - -
债券投资收益 7.4.7.13 718,414.82 4,073,090.99
资产支持证券投资
收益
- -
贵金属投资收益 - -
衍生工具收益 7.4.7.14 - -
股利收益 7.4.7.15 2,618.20 8,768.56
3.公允价值变动收益（损
失以“-”号填列）
7.4.7.16 1,216,686.13 -2,870,003.64
4.汇兑收益（损失以“-”
号填列）
- -
5.其他收入（损失以“-”
号填列）
7.4.7.17 14,915.67 14,633.70
减：二、费用 137,015.61 335,072.29
1．管理人报酬
7.4.10.2.1
72,126.13 128,757.67
2．托管费 7.4.10.2.2 10,818.95 19,313.66
3．销售服务费 7.4.10.2.3 14,441.76 38,773.08
4．交易费用 7.4.7.18 7,977.60 48,637.08
5．利息支出 1,215.38 36,489.08
其中：卖出回购金融资产
支出
1,215.38 36,489.08
6．税金及附加 95.79 158.94
7．其他费用 7.4.7.19 30,340.00 62,942.78
三、利润总额（亏损总额
以“-”号填列）
1,964,245.78 2,236,005.07
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 23页
减：所得税费用 - -
四、净利润（净亏损以“-”
号填列）
1,964,245.78 2,236,005.07
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：长江可转债债券型证券投资基金
本报告期：2021年01月01日至2021年12月31日
单位：人民币元
项 目
本期
2021年01月01日至2021年12月31日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益
(基金净值)
5,186,706.90 1,539,471.44 6,726,178.34
二、本期经营活动产
生的基金净值变动数
(本期利润)
- 1,964,245.78 1,964,245.78
三、本期基金份额交
易产生的基金净值变
动数（净值减少以“-”
号填列）
8,293,077.35 4,854,708.43 13,147,785.78
其中：1.基金申购款 21,409,441.79 10,282,254.25 31,691,696.04
2.基金赎回款 -13,116,364.44 -5,427,545.82 -18,543,910.26
四、本期向基金份额
持有人分配利润产生
的基金净值变动（净
值减少以“-”号填列）
- - -
五、期末所有者权益
（基金净值）
13,479,784.25 8,358,425.65 21,838,209.90
项 目
上年度可比期间
2020年01月01日至2020年12月31日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益
(基金净值)
48,396,387.08 5,553,867.21 53,950,254.29
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 24页
二、本期经营活动产
生的基金净值变动数
(本期利润)
- 2,236,005.07 2,236,005.07
三、本期基金份额交
易产生的基金净值变
动数（净值减少以“-”
号填列）
-43,209,680.18 -6,250,400.84 -49,460,081.02
其中：1.基金申购款 15,365,752.70 2,332,247.66 17,698,000.36
2.基金赎回款 -58,575,432.88 -8,582,648.50 -67,158,081.38
四、本期向基金份额
持有人分配利润产生
的基金净值变动（净
值减少以“-”号填列）
- - -
五、期末所有者权益
（基金净值）
5,186,706.90 1,539,471.44 6,726,178.34
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告7.1至7.4财务报表由下列负责人签署:
周纯
—————————
基金管理人负责人
杨忠
—————————
主管会计工作负责人
何永生
—————————
会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
长江可转债债券型证券投资基金(以下简称"本基金")经中国证券监督管理委员会
(以下简称"中国证监会")证监许可[2018]1277号文《关于准予长江可转债债券型证券投
资基金注册的批复》准予注册，由长江证券（上海）资产管理有限公司依照《中华人民
共和国证券投资基金法》和《长江可转债债券型证券投资基金基金合同》负责公开募集。
本基金为契约型开放式，基金存续期限不定期，首次设立募集资金为
274,456,458.90元，认购资金在募集期间产生的利息为357,380.13元，合计为
274,813,839.03元，按照每份基金份额面值人民币1.00元计算，折合基金份额为
274,813,839.03份，业经中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）众环验字(2018)010099
号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《长江可转债债券型证券投资基金基金合
同》于2018年12月25日正式生效。本基金的基金管理人为长江证券（上海）资产管理有
限公司，基金托管人为上海银行股份有限公司。
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 25页
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《长江可转债债券型证券投资基金基金
合同》的有关规定，本基金投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行
上市的股票（包括中小板、创业板以及其他经中国证监会核准上市的股票）、债券（包
括可转换债券（含可分离交易可转债）、可交换债券、国债、央行票据、金融债、企业
债、公司债、中期票据、次级债、地方政府债、政府支持机构债、短期融资券、超短期
融资券等）、资产支持证券、债券回购、银行存款、同业存单、货币市场工具、国债期
货、权证以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具，但须符合中国证监
会相关规定。如法律法规或监管机构以后允许基金投资的其他品种，基金管理人在履行
适当程序后，可以将其纳入投资范围。基金的投资组合比例为：投资于债券的比例不低
于基金资产的80%，其中投资于可转换债券（含可分离交易可转债）的比例不低于非现
金基金资产的80%；投资于股票、权证等权益类资产的投资比例合计不超过基金资产的
20%，其中基金持有的全部权证的市值不超过基金资产净值的3%；每个交易日日终，在
扣除国债期货合约需缴纳的交易保证金后，持有的现金或者到期日在一年以内的政府债
券的比例合计不低于基金资产净值的5%，其中，现金不包括结算备付金、存出保证金和
应收申购款等；其它金融工具的投资比例符合法律法规和监管机构的规定。当法律法规
的相关规定变更时，基金管理人在履行适当程序后可对上述资产配置比例进行适当调
整。
本基金业绩比较基准：中证可转换债券指数收益率*60%+中证综合债券指数收益率
*40%。
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部颁布的企业会计准则及相关规定（以下简称“企业会
计准则”）、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和中
期报告>》、中国基金业协会颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《长江可转
债债券型证券投资基金基金合同》和中国证监会、中国基金业协会发布的其他有关规定
以及允许的基金行业实务操作编制。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金2021年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金
2021年12月31日的财务状况以及2021年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
7.4.4 重要会计政策和会计估计
7.4.4.1 会计年度
本基金会计年度为公历年度，即每年1月1日至12月31日。
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 26页
7.4.4.2 记账本位币
本基金以人民币为记账本位币。
7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类
本基金的金融资产分类为以摊余成本计量的金融资产和以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融资产。其中：摊余成本计量的金融资产包括：货币资金、结算备付
金、存出保证金、买入返售金融资产等。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融
资产在资产负债表中：以交易性金融资产列示的包括股票投资、债券投资等；以衍生金
融工具列示的包括国债期货、权证等。
本基金的金融负债主要为以摊余成本计量的金融负债，主要包括卖出回购金融资产
款、应付管理人报酬、应付托管费等。
7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
（1）股票投资
股票投资成本按交易日股票的公允价值入账，应支付的相关交易费用直接计入当期
损益。
股票持有期间获得股票股利（包括送红股和公积金转增股本），于除权除息日，按
股权登记日持有的股数及送股或转增比例，计算确定增加的股票数量，在本账户“数量”
栏进行记录。因持有股票而享有的配股权，配股除权日在配股缴款截止日之后的，在除
权日按所配的股数确认未流通部分的股票投资，与已流通部分分别核算。配股除权日在
配股缴款截止日之前的，按照权证的有关原则进行核算。
本基金持有股票期间上市公司宣告发放现金股利，于除权除息日，按应收取的现金
股利计入投资收益（股利收益）。
卖出股票于交易日确认股票投资收益或投资损失。卖出股票按移动加权平均法逐日
结转成本。
（2）债券投资
买入债券于交易日确认为债券投资。债券投资成本于交易日按债券的公允价值（不
含应收利息）入账，按支付价款中包含的应收利息计入“应收利息”科目，应支付的相
关交易费用直接计入当期损益。
配售及认购新发行的分离交易可转债，于实际取得日按照估值方法对分离交易可转
债的认购成本进行分摊，确认应归属于债券部分的成本。
卖出债券于交易日确认债券投资收益（损失）。卖出债券按移动加权平均法逐日结
转成本。
（3）买入返售金融资产
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
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本科目核算按照返售协议约定先买入再按固定价格返售的证券等金融资产所融出
的资金。
根据返售协议买入证券等金融资产，按应付或实际支付的金额入账，相关交易费用
计入初始成本。于返售日按账面余额结转。
返售前，按实际利率逐日计提利息计入当期损益。
（4）卖出回购金融资产款
卖出回购金融资产款为本基金按照回购协议先卖出再按固定价格买入票据、证券等
金融资产所融入的资金。
卖出回购金融资产款于交易日按照应收或实际收到的金额入账，相关交易费用计入
初始成本。于回购日按账面余额结转。
本基金持有的金融资产和金融负债的后续计量与其分类相关联。对于以公允价值计
量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债，按照公允价值后续计量，公允价值变
动计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，采用实际利率法，按摊余成本
计量。
7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
本基金目前金融资产和金融负债的估值原则和方法如下：
（1）证券交易所上市的有价证券的估值
①交易所上市的有价证券（包括股票、权证等），以其估值日在证券交易所挂牌的
市价（收盘价）估值；估值日无交易的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化或证
券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，以最近交易日的市价（收盘价）估值；
如最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生影响证券价格的重大事
件的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允
价格；
②对在交易所市场上市交易或挂牌转让的固定收益品种（另有规定的除外），选取
第三方估值机构提供的相应品种当日的估值净价进行估值；
③对在交易所市场上市交易的可转换债券，按估值日收盘价减去可转换债券收盘价
中所含债券应收利息后得到的净价进行估值；估值日无交易的，且最近交易日后经济环
境未发生重大变化或证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，以最近交易日的
市价（收盘价）估值；如最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生影
响证券价格的重大事件的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近
交易市价，确定公允价格；
④对在交易所市场挂牌转让的资产支持证券和私募债券，采用估值技术确定公允价
值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。
（2）处于未上市期间的有价证券应区分如下情况处理：
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①送股、转增股、配股和公开增发的股票，按估值日在证券交易所挂牌的同一股票
的估值方法估值；该日无交易的，以最近一日的市价（收盘价）估值；
②首次公开发行未上市的股票、债券和权证，采用估值技术确定公允价值，在估值
技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值；
③流通受限的股票，包括非公开发行股票、首次公开发行股票时公司股东公开发售
股份、通过大宗交易取得的带限售期的股票等（不包括停牌、新发行未上市、回购交易
中的质押券等流通受限股票），按监管机构或行业协会有关规定确定公允价值；
④对在交易所市场发行未上市或未挂牌转让的固定收益品种，采用估值技术确定公
允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。
（3）银行间市场交易的固定收益品种的估值
①银行间市场交易的固定收益品种，以第三方估值机构提供的价格数据估值；
②对银行间市场未上市，且第三方估值机构未提供估值价格的固定收益品种，按成
本估值。
（4）同一证券同时在两个或两个以上市场交易的，按证券所处的市场分别估值。
（5）持有的银行定期存款或通知存款以本金列示，按相应利率逐日计提利息。
（6）国债期货合约的估值方法
①评估国债期货合约价值时，应当采用市场公认或者合理的估值方法确定公允价
值；
②国债期货合约一般以估值当日结算价进行估值，估值当日无结算价的，且最近交
易日后经济环境未发生重大变化的，采用最近交易日结算价估值。
（7）摆动定价机制：当开放式基金发生大额申购或赎回情形时，基金管理人可以
对本基金采用摆动定价机制，以确保基金估值的公平性，具体处理原则与操作规范遵循
相关法律法规以及监管部门、自律规则的规定。
（8）如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的，基金管
理人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的方法估值。
（9）相关法律法规以及监管部门有强制规定的，从其规定。如有新增事项，按国
家最新规定估值。
7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，没有相互抵消。但是同时满足下列
条件时，以相互抵消后的净额在资产负债表内列示：
（1）本基金具有抵消已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的。
（2）本基金以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。
7.4.4.7 实收基金
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
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实收基金为对外发行的基金份额总额所对应的金额。由于申购和赎回引起的实收基
金份额变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日确认。上述申购和赎回分别包括基
金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
7.4.4.8 损益平准金
损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金
份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金
额。未实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现
损益占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日确
认，并于期末全额转入未分配利润/（累计亏损）。
7.4.4.9 收入/（损失）的确认和计量
（1）存款利息收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账。若提前支取
定期存款，按协议规定的利率及持有期重新计算存款利息收入，并根据提前支取所实际
收到的利息收入与账面已确认的利息收入的差额确认利息损失，列入利息收入减项，存
款利息收入以净额列示；
（2）债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣除应
由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在债券实际持有期内逐日计提；
（3）资产支持证券利息收入按证券票面价值与票面利率计算的金额，在证券实际
持有期内逐日计提；
（4）买入返售金融资产利息收入，按买入返售金融资产的摊余成本及实际利率（当
实际利率与合同利率差异较小时，也可以用合同利率），在回购期内逐日计提；
（5）债券投资收益于卖出债券成交日确认，并按卖出债券成交金额与其成本、应
收利息的差额入账；
（6）衍生工具投资收益于卖出权证成交日确认，并按卖出权证成交总额与其成本
的差额入账；
（7）公允价值变动收益系本基金持有的采用公允价值模式计量的交易性金融资产、
交易性金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失；
（8）其他收入在主要风险和报酬已经转移给对方，经济利益很可能流入且金额可
以可靠计量的时候确认。
7.4.4.10 费用的确认和计量
（1）基金管理费按前一日基金资产净值的1.00%年费率计提，每日计算，逐日累计
至每月月末，按月支付；
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（2）基金托管费按前一日基金资产净值的0.15%年费率计提，每日计算，逐日累计
至每月月末，按月支付；
（3）本基金A类基金份额不收取销售服务费；C类基金份额的销售服务费按前一日C
类基金份额的基金资产净值的0.40%年费率计提，每日计算，逐日累计至每月月末，按
月支付；
（4）基金管理人和基金托管人协商一致，在履行相应的程序后，可按照基金发展
情况，并根据法律法规规定和基金合同约定调整基金管理费率、基金托管费率等相关费
率。调整基金管理费率、基金托管费率，须召开基金份额持有人大会审议。基金管理人
须按规定进行公告。
7.4.4.11 基金的收益分配政策
（1）基金利润构成
基金利润指基金利息收入、投资收益、公允价值变动收益和其他收入扣除相关费用
后的余额，基金已实现收益指基金利润减去公允价值变动收益后的余额。
（2）基金可供分配利润
基金可供分配利润指截至收益分配基准日基金未分配利润与未分配利润中已实现
收益的孰低数。
（3）基金收益分配原则
①本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资者可选择现金红利或
将现金红利自动转为基金份额进行再投资，且基金份额持有人可对A类、C类基金份额分
别选择不同的分红方式；若投资者不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红；选
择红利再投资的，基金份额的现金红利将按除息后的基金份额净值折算成基金份额，红
利再投资的A类基金份额免收申购费；
②基金收益分配后各类基金份额净值不能低于面值，即基金收益分配基准日的各类
基金份额净值减去每单位该类基金份额收益分配金额后不能低于面值；
③本基金各类基金份额在费用收取上不同，其对应的可分配收益可能有所不同。本
基金同一类别每一基金份额享有同等分配权；
④法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。
在不违反法律法规、基金合同的约定以及对基金份额持有人利益无实质不利影响的
前提下，基金管理人在履行适当程序后，可对上述基金收益分配政策进行调整，不需召
开基金份额持有人大会。法律法规或监管机构另有规定的，基金管理人在履行适当程序
后，将对上述基金收益分配政策进行调整。
（4）收益分配方案
基金收益分配方案中应载明截止收益分配基准日的可供分配利润、基金收益分配对
象、分配时间、分配数额及比例、分配方式等内容。
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
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7.4.4.12 分部报告
根据本基金的内部组织机构、管理要求及内部报告制度，本基金整体为一个报告分
部，且向管理层报告时采用的会计政策及计量基础与编制财务报表时的会计政策与计量
基础一致。
7.4.4.13 其他重要的会计政策和会计估计
根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，本基金确定以
下类别股票投资和债券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下：
（1）对于在发行时明确一定期限限售期的股票，包括但不限于非公开发行股票、
首次公开发行股票时公司股东公开发售股份、通过大宗交易取得的带限售期的股票等，
按监管机构或行业协会有关规定确定公允价值。
（2）对于证券交易所上市的股票，若出现重大事项停牌或交易不活跃(包括涨跌停
时的交易不活跃)等情况，本基金根据情况决定使用指数收益法、可比公司法、市场价
格模型法、市盈率法、现金流量折现法等估值技术进行估值。
（3）在上海证券交易所、深圳证券交易所及银行间同业市场上市交易或挂牌转让
的固定收益品种（估值处理标准另有规定的除外），采用第三方估值机构提供的价格数
据进行估值。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期无会计政策变更。
7.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金报告期无会计估计变更。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金本报告期无会计差错更正。
7.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号《财政部、国家税务总局关于企业所得
税若干优惠政策的通知》、财税[2008]132号文《财政部、国家税务总局关于储蓄存款
利息所得有关个人所得税政策的通知》、2008年9月18日《上海、深圳证券交易所关于
做好证券交易印花税征收方式调整工作的通知》、财税[2012]85号《关于实施上市公司
股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财政部、税务总局、证监会公告2019
年第78号《关于继续实施全国中小企业股份转让系统挂牌公司股息红利差别化个人所得
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
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税政策的公告》、财税[2015]101号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有
关问题的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财
税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税
[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140号《关
于明确金融房地产开发教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]56号《关于资
管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣等
增值税政策的通知》及其他相关税务法规和实务操作，主要税项列示如下：
（1）证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运用基
金买卖股票、债券免征增值税；公开募集证券投资基金运营过程中发生的资管产品运营
业务，以基金管理人为增值税纳税人，暂适用简易计税方法，按照3%的征收率缴纳增值
税。
（2）根据《中华人民共和国城市维护建设税暂行条例（2011年修订）》、《征收
教育费附加的暂行规定（2011年修订）》及相关地方教育附加的征收规定，凡缴纳消费
税、增值税、营业税的单位和个人，都应当依照规定缴纳城市维护建设税、教育费附加
（除按照相关规定缴纳农村教育事业费附加的单位外）及地方教育费附加。
（3）对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，
股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不缴纳企业所得税。
（4）对基金取得的股票股息、红利收入，由上市公司在收到相关扣收税款当月的
法定申报期内向主管税务机关申报缴纳；从公开发行和转让市场取得的上市公司股票，
持股期限在1个月以内(含1个月)的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限
在1个月以上至1年(含1年)的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，股
息红利所得暂免征收个人所得税。
（5）对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时
代扣代缴20%的个人所得税，对储蓄存款利息所得暂免征收个人所得税。
（6）对于基金从事A股买卖，出让方按0.10%的税率缴纳证券(股票)交易印花税，
对受让方不再缴纳印花税。
本基金运作过程中涉及的各纳税主体、纳税义务按上述税收法律法规执行。
7.4.7 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
活期存款 1,156,753.98 69,117.65
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定期存款 - -
其中：存款期限1个月以内 - -
存款期限1-3个月 - -
存款期限3个月以上 - -
其他存款 - -
合计 1,156,753.98 69,117.65
7.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2021年12月31日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 1,510,567.64 1,569,935.18 59,367.54
贵金属投资-金交所黄
金合约
- - -
债券
交易所市场 17,166,807.78 18,703,596.48 1,536,788.70
银行间市场 - - -
合计 17,166,807.78 18,703,596.48 1,536,788.70
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 18,677,375.42 20,273,531.66 1,596,156.24
项目
上年度末
2020年12月31日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 411,114.04 489,859.00 78,744.96
贵金属投资-金交所黄
金合约
- - -
债券
交易所市场 5,932,481.23 6,233,206.38 300,725.15
银行间市场 - - -
合计 5,932,481.23 6,233,206.38 300,725.15
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
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资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 6,343,595.27 6,723,065.38 379,470.11
7.4.7.3 衍生金融资产/负债
本基金本报告期末及上年度末无衍生金融资产/负债余额。
7.4.7.4 买入返售金融资产
7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
本基金本报告期末及上年度末无买入返售金融资产余额。
7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
本基金本报告期末及上年度末未持有买断式逆回购交易中取得的债券。
7.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
应收活期存款利息 189.90 19.41
应收定期存款利息 - -
应收其他存款利息 - -
应收结算备付金利息 6.27 2.20
应收债券利息 57,657.97 21,012.64
应收资产支持证券利息 - -
应收买入返售证券利息 - -
应收申购款利息 - -
应收黄金合约拆借孳息 - -
应收出借证券利息 - -
其他 1.43 2.97
合计 57,855.57 21,037.22
7.4.7.6 其他资产
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本基金本报告期末及上年度末无其他资产余额。
7.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
交易所市场应付交易费用 1,306.56 938.17
银行间市场应付交易费用 - -
合计 1,306.56 938.17
7.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
应付券商交易单元保证金 - -
应付赎回费 46.08 1.95
应付证券出借违约金 - -
预提费用 30,000.00 60,000.00
合计 30,046.08 60,001.95
7.4.7.9 实收基金
7.4.7.9.1 长江可转债债券A
金额单位：人民币元
项目
(长江可转债债券A)
本期
2021年01月01日至2021年12月31日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 1,885,519.56 1,885,519.56
本期申购 9,942,373.20 9,942,373.20
本期赎回（以“-”号填列） -3,957,820.42 -3,957,820.42
本期末 7,870,072.34 7,870,072.34
7.4.7.9.2 长江可转债债券C
金额单位：人民币元
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
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项目
(长江可转债债券C)
本期
2021年01月01日至2021年12月31日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 3,301,187.34 3,301,187.34
本期申购 11,467,068.59 11,467,068.59
本期赎回（以“-”号填列） -9,158,544.02 -9,158,544.02
本期末 5,609,711.91 5,609,711.91
7.4.7.10 未分配利润
7.4.7.10.1 长江可转债债券A
单位：人民币元
项目
(长江可转债债券A)
已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 780,654.36 -208,989.35 571,665.01
本期利润 363,452.68 717,524.67 1,080,977.35
本期基金份额交易产
生的变动数
3,280,804.83 8,631.09 3,289,435.92
其中：基金申购款 5,335,114.24 -233,686.88 5,101,427.36
基金赎回款 -2,054,309.41 242,317.97 -1,811,991.44
本期已分配利润 - - -
本期末 4,424,911.87 517,166.41 4,942,078.28
7.4.7.10.2 长江可转债债券C
单位：人民币元
项目
(长江可转债债券C)
已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 1,332,128.81 -364,322.38 967,806.43
本期利润 384,106.97 499,161.46 883,268.43
本期基金份额交易产
生的变动数
1,340,148.16 225,124.35 1,565,272.51
其中：基金申购款 5,776,515.23 -595,688.34 5,180,826.89
基金赎回款 -4,436,367.07 820,812.69 -3,615,554.38
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 37页
本期已分配利润 - - -
本期末 3,056,383.94 359,963.43 3,416,347.37
7.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2021年01月01日
至2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日
至2020年12月31日
活期存款利息收入 1,436.17 1,782.45
定期存款利息收入 - -
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 234.33 4,143.67
其他 52.31 409.02
合计 1,722.81 6,335.14
7.4.7.12 股票投资收益——买卖股票差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2021年01月01日
至2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日
至2020年12月31日
卖出股票成交总额 2,954,799.78 21,482,017.33
减：卖出股票成本总额 2,851,215.17 20,224,952.57
买卖股票差价收入 103,584.61 1,257,064.76
7.4.7.13 债券投资收益
7.4.7.13.1 债券投资收益项目构成
单位：人民币元
项目
本期
2021年01月01日
至2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日
至2020年12月31日
债券投资收益——买卖债券（、债
转股及债券到期兑付）差价收入
718,414.82 4,073,090.99
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 38页
债券投资收益——赎回差价收入 - -
债券投资收益——申购差价收入 - -
合计 718,414.82 4,073,090.99
7.4.7.13.2 债券投资收益——买卖债券差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2021年01月01日
至2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日
至2020年12月31日
卖出债券（、债转股及债券
到期兑付）成交总额
14,362,600.66 82,155,798.71
减：卖出债券（、债转股及
债券到期兑付）成本总额
13,613,902.90 77,859,216.01
减：应收利息总额 30,282.94 223,491.71
买卖债券差价收入 718,414.82 4,073,090.99
7.4.7.13.3 债券投资收益——赎回差价收入
本基金本报告期及上年度可比期间无债券投资收益--赎回差价收入。
7.4.7.13.4 债券投资收益——申购差价收入
本基金本报告期及上年度可比期间无债券投资收益--申购差价收入。
7.4.7.14 衍生工具收益
7.4.7.14.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入
本基金本报告期及上年度可比期间无衍生工具收益—买卖权证差价收入。
7.4.7.14.2 衍生工具收益——其他投资收益
本基金本报告期及上年度可比期间无衍生工具收益—其他投资收益。
7.4.7.15 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2021年01月01日
上年度可比期间
2020年01月01日
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 39页
至2021年12月31日 至2020年12月31日
股票投资产生的股利收益 2,618.20 8,768.56
其中：证券出借权益补偿收入 - -
基金投资产生的股利收益 - -
合计 2,618.20 8,768.56
7.4.7.16 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2021年01月01日
至2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日
至2020年12月31日
1.交易性金融资产 1,216,686.13 -2,870,003.64
——股票投资 -19,377.42 -529,682.00
——债券投资 1,236,063.55 -2,340,321.64
——资产支持证券投资 - -
——贵金属投资 - -
——其他 - -
2.衍生工具 - -
——权证投资 - -
3.其他 - -
减：应税金融商品公允价值
变动产生的预估增值税
- -
合计 1,216,686.13 -2,870,003.64
7.4.7.17 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2021年01月01日
至2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日
至2020年12月31日
基金赎回费收入 14,915.67 14,633.70
合计 14,915.67 14,633.70
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 40页
7.4.7.18 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2021年01月01日
至2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日
至2020年12月31日
交易所市场交易费用 7,977.60 48,637.08
银行间市场交易费用 - -
合计 7,977.60 48,637.08
7.4.7.19 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2021年01月01日
至2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日
至2020年12月31日
审计费用 30,000.00 60,000.00
信息披露费 - -
证券出借违约金 - -
汇划手续费 340.00 2,942.78
合计 30,340.00 62,942.78
7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金无须作披露的或有事项。
7.4.8.2 资产负债表日后事项
截至本财务报告批准报出日，本基金无须作披露的资产负债表日后事项。
7.4.9 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
长江证券（上海）资产管理有限公司
基金管理人、基金销售机构、注册登
记机构
上海银行股份有限公司 基金托管人、基金销售机构
长江证券股份有限公司（以下简称"长江证券"） 基金管理人股东、基金销售机构
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 41页
长江资管广安爱众1号单一资产管理计划
基金管理人管理的单一资产管理计
划
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.10.1.1 股票交易
金额单位：人民币元
关联方
名称
本期
2021年01月01日至2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日至2020年12月31日
成交金额
占当期股票成
交总额的比例
成交金额
占当期股票成
交总额的比例
长江证券 6,905,468.55 100.00% 34,148,448.25 100.00%
7.4.10.1.2 权证交易
本基金本报告期及上年度可比期间未通过关联方交易单元进行权证交易。
7.4.10.1.3 债券交易
金额单位：人民币元
关联方
名称
本期
2021年01月01日至2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日至2020年12月31日
成交金额
占当期债券成交
总额的比例
成交金额
占当期债券成
交总额的比例
长江证券 37,444,571.77 100.00% 114,628,055.08 100.00%
7.4.10.1.4 债券回购交易
金额单位：人民币元
关联方
名称
本期
2021年01月01日至2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日至2020年12月31日
成交金额
占当期债券回购
成交总额的比例
成交金额
占当期债券回购
成交总额的比例
长江证券 14,500,000.00 100.00% 322,000,000.00 100.00%
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 42页
7.4.10.1.5 应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元
关联方
名称
本期
2021年01月01日至2021年12月31日
当期佣金
占当期佣金总
量的比例
期末应付
佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
长江证券 3,804.75 100.00% 1,306.56 100.00%
关联方
名称
上年度可比期间
2020年01月01日至2020年12月31日
当期佣金
占当期佣金总
量的比例
期末应付
佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
长江证券 22,839.62 100.00% 938.17 100.00%
注：（1）上述佣金参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确定，以扣除由中
国证券登记结算有限责任公司收取的证管费和经手费的净额列示，交易佣金的计算方
式、佣金计算比率公允；（2）该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提
供的证券投资研究成果和市场信息服务等。
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2021年01月01日
至2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日
至2020年12月31日
当期发生的基金应支付的管理费 72,126.13 128,757.67
其中：支付销售机构的客户维护费 33,096.05 48,935.59
注：（1）本基金的管理费按前一日基金资产净值的1.0%年费率计提。管理费的计算方
法如下：
H＝E×1.0%÷当年天数
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
（2）基金管理费每日计提，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向基金托
管人发送基金管理费划款指令，基金托管人复核后于次月前5个工作日内从基金财产中
一次性支付给基金管理人。若遇法定节假日、公休日等，支付日期顺延。
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 43页
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2021年01月01日
至2021年12月31日
上年度可比期间
2020年01月01日
至2020年12月31日
当期发生的基金应支付的托管费 10,818.95 19,313.66
注：（1）本基金的托管费按前一日基金资产净值的0.15%年费率计提。托管费的计算方
法如下：
H＝E×0.15%÷当年天数
H为每日应计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
（2）基金托管费每日计提，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向基金托
管人发送基金托管费划款指令，基金托管人复核后于次月前5个工作日内从基金财产中
一次性支取。若遇法定节假日、公休日等，支付日期顺延。
7.4.10.2.3 销售服务费
单位：人民币元
获得销售服务费的
各关联方名称
本期
2021年01月01日至2021年12月31日
当期发生的基金应支付的销售服务费
长江可转债债券A 长江可转债债券C 合计
长江证券（上海）资产
管理有限公司
0.00 2,181.13 2,181.13
上海银行股份有限公司 0.00 185.59 185.59
长江证券 0.00 8,530.51 8,530.51
合计 0.00 10,897.23 10,897.23
获得销售服务费的
各关联方名称
上年度可比期间
2020年01月01日至2020年12月31日
当期发生的基金应支付的销售服务费
长江可转债债券A 长江可转债债券C 合计
长江证券（上海）资产
管理有限公司
0.00 12,843.26 12,843.26
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 44页
上海银行股份有限公司 0.00 225.16 225.16
长江证券 0.00 23,348.82 23,348.82
合计 0.00 36,417.24 36,417.24
注：（1）本基金A类基金份额不收取销售服务费，C类基金份额的销售服务费按前一日C
类基金份额的基金资产净值的0.40%年费率计提。
C类基金份额的销售服务费的计算方法如下：
H＝E×销售服务费年费率÷当年天数
H为C类基金份额每日应计提的销售服务费
E为C类基金份额前一日基金资产净值
（2）销售服务费每日计提，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向基金托
管人发送销售服务费划款指令，基金托管人复核后于次月前5个工作日内从基金财产中
一次性支付给登记机构，由登记机构代付给销售机构。若遇法定节假日、休息日或不可
抗力等致使无法按时支付的，支付日期顺延。
7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本基金本报告期及上年度可比期间未与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交
易。
7.4.10.4 报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明
7.4.10.4.1 与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的情
况
本基金本报告期及上年度可比期间未发生与关联方通过约定申报方式进行的适用固定
期限费率的证券出借业务的情况。
7.4.10.4.2 与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务的
情况
本基金本报告期及上年度可比期间未发生与关联方通过约定申报方式进行的适用市场
化期限费率的证券出借业务的情况。
7.4.10.5 各关联方投资本基金的情况
7.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
长江可转债债券C
份额单位：份
项目 本期 上年度可比期间
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 45页
2021年01月01日
至2021年12月31日
2020年01月01日
至2020年12月31日
报告期初持有的基金份额 - 5,738,880.92
报告期间申购/买入总份额 - -
报告期间因拆分变动份额 - -
减：报告期间赎回/卖出总份额 - 5,738,880.92
报告期末持有的基金份额 - -
报告期末持有的基金份额占基
金总份额比例
- -
注：（1）上年度可比期间基金管理人运用固有资金投资本基金C类基金份额适用申购、
赎回费率均为0；（2）报告期期末持有的基金份额占基金总份额比例的计算中，对下属
分类基金，比例的分母采用各自类别的份额总额。
7.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
份额单位：份
长江可转债债券C
关联方
名称
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
持有的基金份额
持有的基金份
额占基金总份
额的比例
持有的基金份额
持有的基金份
额占基金总份
额的比例
长江资管
广安爱众
1号单一
资产管理
计划
- - 1,000,000.00 30.29%
注：（1）上年度除基金管理人之外的其他关联方投资本基金适用费率符合基金合同和
招募说明书的有关规定；（2）报告期期末持有的基金份额占基金总份额比例的计算中，
对下属分类基金，比例的分母采用各自类别的份额总额。
7.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方 本期 上年度可比期间
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 46页
名称 2021年01月01日至2021年12月31日 2020年01月01日至2020年12月31日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
上海银行
股份有限
公司
1,156,753.98 1,436.17 69,117.65 1,782.45
注：上述银行存款由基金托管人上海银行股份有限公司保管，按约定利率计息。
7.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金本报告期及上年度可比期间未在承销期内参与关联方承销的证券。
7.4.10.8 其他关联交易事项的说明
无。
7.4.11 利润分配情况--按摊余成本法核算的货币市场基金之外的基金
本基金本报告期内未进行利润分配。
7.4.12 期末（2021年12月31日）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
本基金本报告期末未持有因认购新发/增发证券而流通受限的证券。
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
截至本报告期末2021年12月31日止，本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出
回购证券款余额为0元，无质押债券。
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报告期末2021年12月31日止，本基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出
回购证券款余额为0元，无质押债券。
7.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券
截至本报告期末2021年12月31日止，本基金未持有参与转融通证券出借业务的证券。
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 47页
7.4.13 金融工具风险及管理
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金为债券型基金，其预期风险与预期收益高于货币市场基金，低于混合型基金
和股票型基金。本基金投资的金融工具主要包括债券投资及货币市场工具等。本基金在
日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市
场风险。本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将以上风险控制在限定的
范围之内，使本基金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现"风险和收益相匹配"的风
险收益目标。
本基金的基金管理人奉行全员与全程结合、风控与发展并重的风险管理理念。董事
会主要负责公司的风险管理战略和控制政策、协调突发重大风险等事项。在公司经营管
理层下设风险控制委员会，制定公司日常经营过程中各类风险的防范和管理措施；在业
务操作层面，一线业务部门负责对各自业务领域风险的管控，公司具体的风险管理职责
由法律合规部、风险管理部负责，组织、协调并与各业务部门共同完成对法律风险、投
资风险、操作风险、合规风险等风险类别的管理，并定期向公司专门的风险控制委员会
报告公司风险状况。法律合规部和风险管理部分别由合规总监和首席风险官分管，配置
有合规、风控方面专业人员。本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是
通过定性分析和定量分析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出
发，判断风险损失的严重程度和出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，
根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、
模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险
进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
7.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券
之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的
银行存款均存放于信用良好的银行，本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算
有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，因此违约风险可能性很小；在银行
间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制
相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控
制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
7.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资
单位：人民币元
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第 48页
短期信用评级
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
A-1 - -
A-1以下 - -
未评级 1,200,400.00 -
合计 1,200,400.00 -
注：债券评级取自第三方评级机构的债项评级。
7.4.13.2.2 按长期信用评级列示的债券投资
单位：人民币元
长期信用评级
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
AAA 2,694,518.52 1,281,514.60
AAA以下 14,808,677.96 4,445,741.78
未评级 - 505,950.00
合计 17,503,196.48 6,233,206.38
注：（1）债券评级取自第三方评级机构的债项评级；（2）截止报告期末，本基金持有
的未评级的债券包括债券期限在一年以上的政策性金融债。
7.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金
短缺的风险。对于本基金而言，体现在所持金融工具变现的难易程度。
本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可在基金运作周期内的每个开
放日要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带
来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每个开放日对本基金的申购
赎回情况进行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相
匹配。本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回
申请的处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利
益。
7.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析
本基金的管理人严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募集开
放式证券投资基金流动性风险管理规定》等有关法规的要求建立健全开放式基金流动性
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 49页
管理的内部控制体系，审慎评估各类资产的流动性，针对性置顶流动性风险管理措施，
对本基金组合资产的流动性风险进行管理。本基金的基金管理人采用监控基金组合资产
持仓集中度指标、逆回购交易的到期日与交易对手的集中度、流动性受限资产比例、基
金组合资产中7个工作日可变现资产的可变现价值以及压力测试等方式防范流动性风
险。并于开放日对本基金的申购赎回情况进行监控，保持基金投资组合中的可用头寸与
之相匹配，确保本基金资产的变现能力与投资者赎回需求的匹配与平衡。本基金的基金
管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控
制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
本基金所持大部分证券均在证券交易所上市，持有资产流动性高，本基金可通过卖
出资产方式应对流动性需求。本基金管理人每日预测本基金的流动性管理，并同时通过
独立的风险管理部门设定流动性比例要求，对流动性指标进行持续的检测和分析。
本报告期内，本基金未发生重大流动性风险事件。
7.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格
因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。
利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利
率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响
的风险。
本基金主要投资于交易所及银行间市场交易的固定收益品种，此外还持有银行存
款、结算备付金等利率敏感性资产，因此存在相应的利率风险。本基金的基金管理人定
期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述
利率风险进行管理。
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2021年12月31日
1年以内 1-5年
5年
以上
不计息 合计
资产
银行存款 1,156,753.98 - - - 1,156,753.98
结算备付金 12,695.50 - - - 12,695.50
存出保证金 2,804.31 - - - 2,804.31
交易性金融资产 18,703,596.48 - - 1,569,935.18 20,273,531.66
应收利息 - - - 57,855.57 57,855.57
应收申购款 - - - 1,306,031.31 1,306,031.31
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 50页
资产总计 19,875,850.27 - - 2,933,822.06 22,809,672.33
负债
应付证券清算款 - - - 780,581.92 780,581.92
应付赎回款 - - - 143,292.21 143,292.21
应付管理人报酬 - - - 12,359.80 12,359.80
应付托管费 - - - 1,854.01 1,854.01
应付销售服务费 - - - 1,835.81 1,835.81
应付交易费用 - - - 1,306.56 1,306.56
应交税费 - - - 186.04 186.04
其他负债 - - - 30,046.08 30,046.08
负债总计 - - - 971,462.43 971,462.43
利率敏感度缺口 19,875,850.27 - - 1,962,359.63 21,838,209.90
上年度末
2020年12月31日
1年以内 1-5年
5年
以上
不计息 合计
资产
银行存款 69,117.65 - - - 69,117.65
结算备付金 4,426.80 - - - 4,426.80
存出保证金 6,053.02 - - - 6,053.02
交易性金融资产 6,121,186.38 112,020.00 - 489,859.00 6,723,065.38
应收利息 - - - 21,037.22 21,037.22
应收申购款 - - - 3,106.45 3,106.45
资产总计 6,200,783.85 112,020.00 - 514,002.67 6,826,806.52
负债
应付赎回款 - - - 30,227.42 30,227.42
应付管理人报酬 - - - 6,583.22 6,583.22
应付托管费 - - - 987.49 987.49
应付销售服务费 - - - 1,823.08 1,823.08
应付交易费用 - - - 938.17 938.17
应交税费 - - - 66.85 66.85
其他负债 - - - 60,001.95 60,001.95
负债总计 - - - 100,628.18 100,628.18
利率敏感度缺口 6,200,783.85 112,020.00 - 413,374.49 6,726,178.34
注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到
期日孰早者予以分类。
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
假设 该利率敏感性分析基于本基金于资产负债表日的利率风险状况
假设 除利率之外的其他市场变量保持不变
假设
该利率敏感性分析并未考虑管理层为减低利率风险而可能采取的风险管理活
动
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 51页
假设
银行存款、结算备付金、存出保证金和部分应收申购款均以活期存款利率计
息，假定利率变动仅影响该类资产的未来收益，而对其本身的公允价值无重
大影响；买入返售金融资产的利息收益和卖出回购金融资产款的利息支出在
交易时已确定，不受利率变化影响
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的影响金额
（单位：人民币元）
本期末
2021年12月31日
上年度末
2020年12月31日
市场利率上升25个基点 -169,811.31 -62,504.65
市场利率下降25个基点 169,811.31 62,504.65
7.4.13.4.2 外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的
风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
7.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和
外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于交易所及银行
间同业市场交易的固定收益品种，因此无重大其他价格风险。
7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1)公允价值
(a)金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值
所属的最低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b)持续的以公允价值计量的金融工具
(i)各层次金融工具公允价值
于2021年12月31日，本基金持有的交易性金融资产中属于第一层次的余额为
19,073,131.66元，属于第二层次的余额为1,200,400.00元, 无属于第三层次的余额。
（于2020年12月31日，本基金持有的交易性金融资产中属于第一层次的余额为
6,104,095.38元，属于第二层次的余额为618,970.00元, 无属于第三层次的余额）
(ii)公允价值所属层次间的重大变动
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 52页
本基金本期持有的以公允价值计量的金融工具的公允价值所属层次未发生重大变
动。
(iii)第三层次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c)非持续的以公允价值计量的金融工具
于2021年12月31日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产。
(d)不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价
值与公允价值相差很小。
（2）除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例(%)
1 权益投资 1,569,935.18 6.88
其中：股票 1,569,935.18 6.88
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 18,703,596.48 82.00
其中：债券 18,703,596.48 82.00
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售
金融资产
- -
7 银行存款和结算备付金合计 1,169,449.48 5.13
8 其他各项资产 1,366,691.19 5.99
9 合计 22,809,672.33 100.00
8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 53页
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 1,196,696.00 5.48
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 - -
G 交通运输、仓储和邮政业 136,200.00 0.62
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 90,700.00 0.42
J 金融业 - -
K 房地产业 - -
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 146,339.18 0.67
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 1,569,935.18 7.19
8.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通股票。
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元)
占基金资产净
值比例(%)
1 603568 伟明环保 4,006 146,339.18 0.67
2 600029 南方航空 20,000 136,200.00 0.62
3 603989 艾华集团 3,000 124,200.00 0.57
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 54页
4 603707 健友股份 2,868 120,456.00 0.55
5 002241 歌尔股份 2,000 108,200.00 0.50
6 601689 拓普集团 2,000 106,000.00 0.49
7 300705 九典制药 3,000 105,420.00 0.48
8 000063 中兴通讯 3,000 100,500.00 0.46
9 300726 宏达电子 1,000 100,060.00 0.46
10 600660 福耀玻璃 2,000 94,280.00 0.43
11 300659 中孚信息 2,000 90,700.00 0.42
12 603345 安井食品 400 68,312.00 0.31
13 603501 韦尔股份 200 62,154.00 0.28
14 300957 贝泰妮 300 57,684.00 0.26
15 002497 雅化集团 2,000 57,320.00 0.26
16 300763 锦浪科技 200 46,310.00 0.21
17 600111 北方稀土 1,000 45,800.00 0.21
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金资产净值比例(%)
1 603707 健友股份 286,258.24 4.26
2 603225 新凤鸣 220,548.28 3.28
3 603345 安井食品 185,126.00 2.75
4 000063 中兴通讯 179,530.00 2.67
5 002241 歌尔股份 178,805.20 2.66
6 603568 伟明环保 169,961.40 2.53
7 002460 赣锋锂业 164,456.67 2.45
8 600111 北方稀土 143,270.00 2.13
9 600985 淮北矿业 142,041.60 2.11
10 601311 骆驼股份 130,920.31 1.95
11 600323 瀚蓝环境 128,799.00 1.91
12 600029 南方航空 128,000.00 1.90
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 55页
13 603989 艾华集团 117,000.00 1.74
14 603260 合盛硅业 112,485.00 1.67
15 601689 拓普集团 112,101.00 1.67
16 601865 福莱特 110,995.47 1.65
17 300979 华利集团 99,884.00 1.49
18 300705 九典制药 96,750.00 1.44
19 600660 福耀玻璃 95,000.00 1.41
20 300659 中孚信息 91,654.00 1.36
注：（1）买入包括基金二级市场上主动的买入、新股、配股、债转股、换股及行权等
获得的股票；（2）本项"买入金额"按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，
不考虑相关交易费用。
8.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值比例(%)
1 603225 新凤鸣 241,350.00 3.59
2 002460 赣锋锂业 225,550.26 3.35
3 603707 健友股份 169,000.00 2.51
4 600985 淮北矿业 133,456.80 1.98
5 601311 骆驼股份 130,210.44 1.94
6 600323 瀚蓝环境 122,149.00 1.82
7 300083 创世纪 117,430.00 1.75
8 601865 福莱特 113,505.63 1.69
9 601899 紫金矿业 108,500.00 1.61
10 601877 正泰电器 103,335.00 1.54
11 300059 东方财富 94,330.00 1.40
12 600111 北方稀土 92,750.00 1.38
13 603345 安井食品 92,536.15 1.38
14 300979 华利集团 92,295.00 1.37
15 603583 捷昌驱动 91,000.00 1.35
16 603501 韦尔股份 84,666.00 1.26
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 56页
17 603260 合盛硅业 81,639.00 1.21
18 600585 海螺水泥 81,560.00 1.21
19 002241 歌尔股份 81,246.92 1.21
20 300687 赛意信息 75,754.00 1.13
注：（1）卖出主要指二级市场上主动的卖出、换股、要约收购、发行人回购及行权等
减少的股票。（2）本项"卖出金额"按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，
不考虑相关交易费用。
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 3,950,668.77
卖出股票收入（成交）总额 2,954,799.78
注：（1）买入包括二级市场上主动的买入、新股、配股、债转股、换股及行权等获得
的股票，卖出主要指二级市场上主动的卖出、换股、要约收购、发行人回购及行权等减
少的股票。（2）"买入股票成本"、"卖出股票收入"均按买卖成交金额（成交单价乘以
成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例(%)
1 国家债券 1,200,400.00 5.50
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债(可交换债) 17,503,196.48 80.15
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 18,703,596.48 85.65
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 57页
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值 占基金资产净值比例(%)
1 019654 21国债06 8,000 800,240.00 3.66
2 128081 海亮转债 5,000 669,550.00 3.07
3 128130 景兴转债 5,000 642,900.00 2.94
4 113013 国君转债 5,000 618,350.00 2.83
5 128107 交科转债 5,000 614,400.00 2.81
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
8.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有股指期货。
8.10.2 本基金投资股指期货的投资政策
根据基金合同约定，本基金不得参与股指期货交易。
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
8.11.1 本期国债期货投资政策
本基金本着审慎性原则、在风险可控的前提下，以套期保值策略为目的，适度参与国债
期货的投资。
8.11.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货。
8.12 投资组合报告附注
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 58页
8.12.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查，或在
报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
8.12.2 本基金投资的前十名股票，没有超出基金合同规定备选股票库。
8.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 2,804.31
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 57,855.57
5 应收申购款 1,306,031.31
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 1,366,691.19
8.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 公允价值 占基金资产净值比例（%）
1 128081 海亮转债 669,550.00 3.07
2 128130 景兴转债 642,900.00 2.94
3 113013 国君转债 618,350.00 2.83
4 128107 交科转债 614,400.00 2.81
5 127006 敖东转债 606,150.00 2.78
6 128106 华统转债 551,250.00 2.52
7 123111 东财转3 504,540.00 2.31
8 113505 杭电转债 495,350.80 2.27
9 127014 北方转债 487,400.00 2.23
10 127020 中金转债 472,038.36 2.16
11 128042 凯中转债 469,360.00 2.15
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 59页
12 128119 龙大转债 468,195.00 2.14
13 128037 岩土转债 457,760.00 2.10
14 110071 湖盐转债 455,105.00 2.08
15 113542 好客转债 451,440.00 2.07
16 113051 节能转债 451,325.00 2.07
17 113026 核能转债 434,670.00 1.99
18 127024 盈峰转债 428,890.00 1.96
19 113579 健友转债 428,070.00 1.96
20 113549 白电转债 426,180.00 1.95
21 113024 核建转债 391,470.00 1.79
22 128046 利尔转债 378,860.00 1.73
23 110057 现代转债 372,510.00 1.71
24 113044 大秦转债 328,320.00 1.50
25 110038 济川转债 283,700.00 1.30
26 113048 晶科转债 270,090.00 1.24
27 127027 靖远转债 255,880.00 1.17
28 110048 福能转债 252,540.00 1.16
29 128133 奇正转债 252,520.00 1.16
30 127028 英特转债 252,114.30 1.15
31 110063 鹰19转债 239,040.00 1.09
32 110045 海澜转债 233,960.00 1.07
33 113563 柳药转债 232,140.00 1.06
34 113036 宁建转债 227,640.00 1.04
35 113504 艾华转债 224,847.20 1.03
36 113025 明泰转债 223,935.00 1.03
37 110068 龙净转债 223,700.00 1.02
38 127016 鲁泰转债 223,300.00 1.02
39 128105 长集转债 223,300.00 1.02
40 113033 利群转债 221,280.00 1.01
41 128141 旺能转债 194,220.00 0.89
42 127018 本钢转债 177,255.00 0.81
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 60页
43 128109 楚江转债 177,220.00 0.81
44 128083 新北转债 176,265.00 0.81
45 123078 飞凯转债 170,950.00 0.78
46 128078 太极转债 153,520.00 0.70
47 123077 汉得转债 125,062.30 0.57
48 110079 杭银转债 124,540.00 0.57
49 110043 无锡转债 119,770.00 0.55
50 110047 山鹰转债 119,440.00 0.55
8.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
8.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
份额
级别
持有人
户数
(户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额
比例
持有份额
占总份额
比例
长江
可转
债债
券A
889 8,852.72 209,211.97 2.66% 7,660,860.37 97.34%
长江
可转
债债
券C
1,015 5,526.81 0.00 0.00% 5,609,711.91 100.00%
合计 1,831 7,361.98 209,211.97 1.55% 13,270,572.28 98.45%
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 61页
注：（1）分类基金机构/个人投资者持有份额占总份额比例的计算中，对下属分类基金，
比例的分母采用各自类别的份额；对合计数，比例的分母采用下属分类基金份额的合计
数（即期末基金份额总额）。
（2）户均持有的基金份额合计=期末基金份额总额/期末持有人户数合计。
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业
人员持有本基金
长江可转债债券A 153,192.32 1.95%
长江可转债债券C 0.00 0.00%
合计 153,192.32 1.14%
注：持有份额总数占基金总份额比例的计算中，对下属分类基金，比例的分母采用各自
类别的份额；对合计数，比例的分母采用下属分类基金份额的合计数（即期末基金份额
总额）。
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况
项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基
金投资和研究部门负责
人持有本开放式基金
长江可转债债券A 10~50
长江可转债债券C 0
合计 10~50
本基金基金经理持有本
开放式基金
长江可转债债券A 10~50
长江可转债债券C 0
合计 10~50
§10 开放式基金份额变动
单位：份
长江可转债债券A 长江可转债债券C
基金合同生效日(2018年12月25
日)基金份额总额
110,858,417.63 163,955,421.40
本报告期期初基金份额总额 1,885,519.56 3,301,187.34
本报告期基金总申购份额 9,942,373.20 11,467,068.59
减：本报告期基金总赎回份额 3,957,820.42 9,158,544.02
本报告期基金拆分变动份额 - -
本报告期期末基金份额总额 7,870,072.34 5,609,711.91
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 62页
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本基金本报告期内未召开基金份额持有人大会。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
1、本报告期内，自2021年1月22日起，吴迪先生担任本基金管理人首席风险官；董
来富先生离任本基金管理人副总经理、首席风险官；范海蓉女士离任本基金管理人副总
经理。
2、本报告期内，自2021年4月20日起，杨忠先生担任本基金管理人总经理；唐吟波
女士离任本基金管理人总经理。
3、本报告期内，自2021年12月27日起，谷松女士离任本基金管理人副总经理。
4、本报告期内，本基金托管人的专门基金托管部门未发生重大人事变动。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期无涉及对公司运营管理和基金运作产生重大影响的，与本基金管理人、基
金财产、基金托管业务相关的诉讼事项。
11.4 基金投资策略的改变
本基金本报告期内未改变投资策略。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本基金本报告期应支付给中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）的报酬为
30,000.00元人民币。本基金本报告期内继续选聘中审众环会计师事务所（特殊普通合
伙）提供审计服务，该审计机构自基金合同生效日起为本基金提供审计服务。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
1、本报告期内，中国证券监督管理委员会对本基金管理人采取责令改正的监管措
施，并对相关高级管理人员采取监管谈话措施。截至本报告披露日，本基金管理人已按
要求完成整改。
2、本报告期内，本基金托管人及其高级管理人员未受到监管部门的稽查或处罚。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 63页
金额单位：人民币元
券商名称
交易
单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备
注成交金额
占当期股票成
交总额的比例
佣金
占当期佣金
总量的比例
长江证券 3 6,905,468.55 100.00% 3,804.75 100.00% -
注：1、基金专用交易单元的选择标准如下：
（1）资历雄厚，信誉良好，注册资本不少于2亿元人民币；
（2）财务状况良好，各项财务指标显示公司经营状况稳定；
（3）经营行为规范，最近两年未因重大违规行为而受到中国证监会和中国人民银行处
罚；
（4）内部管理规范、严格，具备健全的内控制度，并能满足基金运作高度保密的要求；
（5）具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件，交易设施符合代理基金公司进行证
券交易的需要，并能为基金公司提供全面的信息服务；
（6）研究实力较强，有固定的研究机构和专门研究人员，能及时为基金提供高质量的
咨询服务，包括宏观经济报告、行业报告、市场走向分析报告、个股分析报告及其他专
门报告，并能根据基金投资的特定要求，提供专门研究报告。
2、基金专用交易单元的选择程序如下：
我司根据上述标准，选定符合条件的证券公司作为租用交易单元的对象，并签订交易单
元租用协议。公司的投资和研究部门定期对所选证券公司的服务进行综合评比，评比内
容包括：提供宏观、行业、策略、专题、公司等研究报告的质量和数量；组织相关研讨
会议的数量和质量；协助安排上市公司调研的质量和数量；主动进行上门路演和反路演
的数量和质量；以及其他及时性及提供研究服务主动性和质量等情况。最终公司统一依
据评比结果确定交易单元交易的具体情况。
3、本报告期内，本基金新增租用上海证券交易所交易单元1个。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 债券回购交易
成交金额
占当期债券成
交总额的比例
成交金额
占当期债券回购
成交总额的比例
长江证券 37,444,571.77 100.00% 14,500,000.00 100.00%
11.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1 长江可转债债券型证券投资基金2020年第 规定网站 2021-01-22
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 64页
四季度报告
2
长江证券（上海）资产管理有限公司旗下
部分基金2020年第四季度报告提示性公告
规定报刊 2021-01-22
3
长江证券（上海）资产管理有限公司关于
高级管理人员变更的公告
规定报刊、网站 2021-01-23
4
长江证券（上海）资产管理有限公司关于
高级管理人员变更的公告
规定报刊、网站 2021-01-23
5
长江证券（上海）资产管理有限公司关于
公司董事变更的公告
规定报刊、网站 2021-03-17
6
长江可转债债券型证券投资基金2020年年
度报告
规定网站 2021-03-31
7
长江证券（上海）资产管理有限公司旗下
部分基金2020年年度报告提示性公告
规定报刊 2021-03-31
8
长江证券（上海）资产管理有限公司关于
旗下部分基金增加侧袋机制并修改基金合
同和托管协议的公告
规定报刊、网站 2021-04-16
9 长江可转债债券型证券投资基金基金合同 规定网站 2021-04-16
10 长江可转债债券型证券投资基金托管协议 规定网站 2021-04-16
11
长江可转债债券型证券投资基金(A类份
额)基金产品资料概要更新
规定网站 2021-04-20
12
长江可转债债券型证券投资基金(C类份
额)基金产品资料概要更新
规定网站 2021-04-20
13
长江可转债债券型证券投资基金招募说明
书（更新）（2021年4月20日更新）
规定网站 2021-04-20
14
长江证券（上海）资产管理有限公司关于
高级管理人员变更的公告
规定报刊、网站 2021-04-21
15
长江可转债债券型证券投资基金2021年第
一季度报告
规定网站 2021-04-22
16
长江证券（上海）资产管理有限公司旗下
全部基金2021年第一季度报告提示性公告
规定报刊 2021-04-22
17
长江证券（上海）资产管理有限公司关于
网上交易系统升级维护的公告
规定报刊、网站 2021-04-27
18 长江证券（上海）资产管理有限公司关于 规定报刊、网站 2021-05-20
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 65页
开展网上服务系统应急演练的公告
19
长江证券（上海）资产管理有限公司关于
旗下部分基金参加上海基煜基金销售有限
公司费率优惠活动的公告
规定报刊、网站 2021-07-07
20
长江证券（上海）资产管理有限公司关于
网上服务系统升级维护的公告
规定报刊、网站 2021-07-15
21
长江可转债债券型证券投资基金2021年第
二季度报告
规定网站 2021-07-21
22
长江证券（上海）资产管理有限公司旗下
部分基金2021年第二季度报告提示性公告
规定报刊 2021-07-21
23
长江证券（上海）资产管理有限公司关于
网上服务系统升级维护的公告
规定报刊、网站 2021-07-30
24
长江可转债债券型证券投资基金2021年中
期报告
规定网站 2021-08-30
25
长江证券（上海）资产管理有限公司旗下
部分基金2020年中期报告提示性公告
规定报刊 2021-08-30
26
长江证券（上海）资产管理有限公司关于
网上交易系统暂停服务的公告
规定报刊、网站 2021-10-14
27
长江可转债债券型证券投资基金2021年第
三季度报告
规定网站 2021-10-27
28
长江证券（上海）资产管理有限公司旗下
部分基金2021年第三季度报告提示性公告
规定报刊 2021-10-27
29
长江证券（上海）资产管理有限公司关于
开展网上服务系统应急演练的公告
规定报刊、网站 2021-11-11
30
长江证券（上海）资产管理有限公司关于
网上服务系统升级维护的公告
规定报刊、网站 2021-12-02
31
长江证券（上海）资产管理有限公司关于
网上交易系统升级维护的公告
规定报刊、网站 2021-12-13
32
长江证券（上海）资产管理有限公司关于
高级管理人员变更的公告
规定报刊、网站 2021-12-29
§12 备查文件目录
长江可转债债券型证券投资基金 2021年年度报告
第 66页
12.1 备查文件目录
1、中国证监会准予长江可转债债券型证券投资基金募集申请的注册文件
2、长江可转债债券型证券投资基金基金合同
3、长江可转债债券型证券投资基金招募说明书
4、长江可转债债券型证券投资基金托管协议
5、法律意见书
6、基金管理人业务资格批件、营业执照
7、本报告期内按照规定披露的各项公告
12.2 存放地点
存放地点为基金管理人办公地址：上海市浦东新区世纪大道1198号世纪汇一座27
层。
12.3 查阅方式
投资者可在营业时间至基金管理人办公地点免费查阅，亦可通过基金管理人网站查
阅，网址为www.cjzcgl.com。
长江证券（上海）资产管理有限公司
二〇二二年三月三十一日
