诺德优选 30 混合型证券投资基金
2021 年第 4季度报告
2021 年 12 月 31 日
基金管理人：诺德基金管理有限公司
基金托管人：中国银行股份有限公司
报告送出日期：2022 年 1 月 24 日
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§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2022 年 1 月 20 日复核了本报告
中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或
者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2021 年 10 月 1 日起至 12 月 31 日止。
§2 基金产品概况
基金简称 诺德优选 30 混合
场内简称 -
基金主代码 570007
交易代码 570007
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2011 年 5 月 5 日
报告期末基金份额总额 17,891,168.35 份
投资目标
本基金重点关注具备高成长潜力的行业和个股，在严
格控制风险的前提下，通过集中投资于具备充分成长
空间的和持续竞争优势的优质企业，谋求基金资产的
长期稳定增值。
投资策略
本基金秉承长期投资和价值投资的理念，在过度分散
和过度集中之间寻求一种平衡，精选股票构建投资组
合，在对宏观经济、行业和企业基本面进行深入研究
的基础上，挖掘成长性良好且经营稳健的企业，进行
积极主动的投资管理，力争实现基金资产的长期稳定
增值。
业绩比较基准 沪深 300 指数×80%＋同业存款利率×20%
风险收益特征
本基金为混合型基金，其预期收益及预期风险水平高
于债券型基金与货币市场基金，低于股票型基金，属
于中高预期收益和预期风险水平的投资品种。
基金管理人 诺德基金管理有限公司
基金托管人 中国银行股份有限公司
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§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位：人民币元
主要财务指标 报告期（ 2021年 10月 1日 － 2021年 12月 31日 ）
1.本期已实现收益 -2,265,662.29
2.本期利润 105,364.74
3.加权平均基金份额本期利润 0.0059
4.期末基金资产净值 30,896,067.05
5.期末基金份额净值 1.727
注：1.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要
低于所列数字。
2.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相
关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段 净值增长率①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去三个月 0.23% 1.16% 1.26% 0.63% -1.03% 0.53%
过去六个月 -17.41% 1.31% -4.23% 0.82% -13.18% 0.49%
过去一年 -14.55% 1.35% -3.86% 0.94% -10.69% 0.41%
过去三年 30.14% 1.46% 50.54% 1.03% -20.40% 0.43%
过去五年 36.09% 1.31% 40.56% 0.96% -4.47% 0.35%
自基金合同
生效起至今 72.70% 1.61% 52.49% 1.13% 20.21% 0.48%
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3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率
变动的比较
注：本基金成立于 2011 年 5 月 5 日，图示时间段为 2011 年 5 月 5 日至 2021 年 12 月 31 日。
本基金建仓期为 2011 年 5 月 5 日至 2011 年 11 月 4 日。报告期结束资产配置比例符合本基金基金
合同规定。
§4 管理人报告
4.1 基金经理（或基金经理小组）简介
姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期
杨霞辉 本基金基金经理
2017 年 4 月
5 日 - 13
同济大学管理学硕
士。2007 年 3 月至
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2011 年 6 月期间，先
后在上海钢联电子商
务股份有限公司、中
山证券有限责任公
司、东北证券股份有
限公司担任研究员。
2011 年 6 月加入诺德
基金管理有限公司，
担任研究员，具有基
金从业资格。
注：1、对基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日；除首任基金经理外，“任职
日期”为本公司总经理办公会作出决定并履行必要备案程序后对外公告的任职日期；“离任日
期”为本公司总经理办公会作出决定并履行必要备案程序后对外公告的离任日期。
2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.1.1 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况
无。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守基金合同、《证券投资基金法》、《公开募集证券投资
基金运作管理办法》等法律、法规和监管部门的相关规定，依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效
的原则管理和运用基金资产，在认真控制投资风险的基础上，为基金持有人谋取最大利益，没有
损害基金持有人利益的行为。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本公司已经建立了投资决策及交易内控制度，确保在投资管理活动中公平对待不同投资组合，
维护投资者的利益。此外，本基金管理人还建立了公平交易制度，确保不同基金在买卖同一证券
时，按照比例分配的原则在各基金间公平分配交易量。公司交易系统中使用公平交易模块,一旦出
现不同基金同时买卖同一证券时，系统自动切换至公平交易模块进行委托。本报告期内，公平交
易制度总体执行情况良好。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
公司根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，制定了《诺
德基金管理有限公司异常交易监控与报告管理办法》，明确公司对投资组合的同向与反向交易和
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其他日常交易行为进行监控，并对发现的异常交易行为进行报告。该办法覆盖异常交易的类型、
界定标准、监控方法与识别程序、对异常交易的分析报告等内容并得到有效执行。本报告期内，
本基金未有参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量 5%
的交易，也未发现存在不公平交易的情况。
4.4 报告期内基金投资策略和运作分析
报告期内本基金秉承“价值选股”投资风格，坚持“精选个股”策略，重点配置了 TMT、医
药、食品、轻工、金融、地产等行业。持仓主要集中在业绩成长较为确定、估值相对合理的个股
上。巨大的消费升级需求是中国在全球最强大、最独特的优势，是欧美日发达国家及其他新兴市
场无法比拟的。另外新经济兴起不可忽视，电动化、物联网、智能化、5G 都将是不可逆的浪潮，
目前投资关注方向，一是以医药、食品、汽车为代表的大消费板块，业绩稳定性好，估值相对合
理；二是 TMT 板块中具有核心竞争力，并且未来 2-3 年具有持续成长性的公司；三是估值处在低
估的大金融、地产板块。为此，本基金精选大消费和新经济板块，力求避免短期波动对长期投资
的扰动，获得长期稳定收益。
统计局公布的 11 月份固定资产投资累计同比增长 5.2%，低于疫情前平均水平。民营固定资
产投资累计值相对于 19 年同期增速为-7.49%，企业家投资意愿很弱。社会消费品零售总额增速仅
为 3.9%，远远低于预期。原材料价格上涨叠加经济数据表现一般，多因素表明我国经济逐步进入
类滞胀周期。但进出口数据持续给了市场惊喜，在海外疫情失控背景下，我国再次担任了全球制
造大国重任，出口明显好于进口。
2021 年四季度证券指数整体反弹，其中中小板、创业板涨幅较大。板块方面，汽车、传媒、
电子表现最为突出，分别上涨了 10%、20%和 12%，钢铁、休闲服务和煤炭板块跌幅较大。汽车板
块领涨的一个重要原因是零部件紧缺导致产能紧张，库存持续低位，同时又有智能化加持，赋予
了行业较大想象空间；同时传媒和电子板块因为基本面见底，估值偏低，叠加元宇宙主题预期，
出现了持续上涨行情。
目前证券市场的主要矛盾转移到经济复苏较慢和政策宽松力度上。由于供给短缺、碳排放、
碳达峰控制和输入性通胀等多种因素，大宗商品价格居高不下，中下游企业成本压力较大，终端
需求复苏相对缓慢。这些情况给政策带来一定压力，可施展空间收到制衡。展望 2022 年一季度，
由于基数原因，经济增速或将较低。
展望未来一个季度证券市场，本基金认为大概率将横盘震荡。一是经济复苏缓慢，在特效药
问世以前出行管控成为常态，在需求被压制的情况下，经济磨底或将持续一段时间；二是，政策
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已逐步开始引导原料价格下行，通过增加进口、增加供给等方式引导价格下行，并理顺价格传导
机制，舒缓中下游企业压力，环比来看经济再往下走的空间不是很大；三是，21 年中央政治经济
会议已经释放出了稳经济的政策信号，尤其是 22 年上半年，货币政策宽松可能性比较大。2022
年本基金将坚持在家电、传媒、科技、消费、医药、金融等板块中寻找相对合理估值的投资机会。
由于去年三、四季度消费、科技板块都出现了不同程度调整，基金净值受到了较大影响，本基金
将着眼中长期，思索并调整个股结构，在未来一个季度尽力做好本份工作。
4.5 报告期内基金的业绩表现
截至 2021 年 12 月 31 日，本基金份额净值为 1.727 元，累计净值为 1.727 元。本报告期份额
净值增长率为 0.23%，同期业绩比较基准增长率为 1.26%。
4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
本报告期内，本基金存在连续六十个工作日出现基金资产净值低于五千万元的情形，本基金
管理人以及相关机构正在就可行的解决方案进行探讨论证。
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）
1 权益投资 27,751,934.18 86.68
其中：股票
27,751,934.18 86.68
2 基金投资 - -
3 固定收益投资
- -
其中：债券
- -
资产支持证券
- -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产
- -
其中：买断式回购的买入返售金融资产
- -
7 银行存款和结算备付金合计
3,357,653.04 10.49
8 其他资产
906,855.99 2.83
9 合计
32,016,443.21 100.00
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5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 18,484,568.60 59.83
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 2,097.20 0.01
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 6,239,894.00 20.20
J 金融业 1,548,826.98 5.01
K 房地产业 5,192.32 0.02
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 1,471,355.08 4.76
S 综合 - -
合计 27,751,934.18 89.82
5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通投资股票。
5.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细
5.3.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）
1 688019 安集科技 7,556 2,064,299.20 6.68
2 000333 美的集团 23,500 1,734,535.00 5.61
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3 600887 伊利股份 38,600 1,600,356.00 5.18
4 688169 石头科技 1,940 1,577,220.00 5.10
5 603899 晨光文具 23,960 1,545,659.60 5.00
6 002230 科大讯飞 29,300 1,538,543.00 4.98
7 002241 歌尔股份 27,800 1,503,980.00 4.87
8 300413 芒果超媒 25,714 1,471,355.08 4.76
9 603288 海天味业 13,370 1,405,320.70 4.55
10 002624 完美世界 61,400 1,247,034.00 4.04
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明
细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未投资股指期货。
5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金本报告期末未投资股指期货。
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5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.10.1 本期国债期货投资政策
本基金本报告期末未投资国债期货。
5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未投资国债期货。
5.10.3 本期国债期货投资评价
本基金本报告期末未投资国债期货。
5.11 投资组合报告附注
5.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明
本报告期内，本基金投资的前十名证券的发行主体不存在被监管部门立案调查的情况，在报
告编制日前一年内也不存在受到公开谴责、处罚的情况。
5.11.2 基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明
本基金本报告期内投资的前十名股票中，不存在投资于超出基金合同规定备选股票库之外的
股票。
5.11.3 其他资产构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 7,545.04
2 应收证券清算款 897,128.25
3 应收股利 -
4 应收利息 315.58
5 应收申购款 1,867.12
6 其他应收款 -
7 其他 -
8 合计 906,855.99
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5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。
5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§6 开放式基金份额变动
单位：份
报告期期初基金份额总额 17,717,316.91
报告期期间基金总申购份额 779,690.72
减:报告期期间基金总赎回份额 605,839.28
报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"-"
填列） -
报告期期末基金份额总额 17,891,168.35
注：总申购份额含转换入份额；总赎回份额含转换出份额。
§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况
本报告期内，本基金管理人未持有本基金份额。
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
本报告期内，本基金管理人未运用固有资金投资本基金。
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§8 影响投资者决策的其他重要信息
8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况
本基金本报告期内无单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况。
8.2 影响投资者决策的其他重要信息
无。
§9 备查文件目录
9.1 备查文件目录
1、中国证监会批准本基金发行及募集的文件。
2、《诺德优选 30 混合型证券投资基金基金合同》。
3、《诺德优选 30 混合型证券投资基金托管协议》。
4、诺德基金管理有限公司批准成立文件、营业执照、公司章程。
5、诺德优选 30 混合型证券投资基金本季度报告原文。
6、诺德基金管理有限公司董事会决议。
9.2 存放地点
基金管理人和/或基金托管人的住所，并登载于基金管理人网站：http://www.nuodefund.com。
9.3 查阅方式
投资者可在营业时间至基金管理人办公场所免费查阅或登录基金管理人网站查阅。
投资者对本报告如有疑问，可咨询本基金管理人诺德基金管理有限公司，咨询电话
400-888-0009、(021)68604888，或发电子邮件，E-mail:service@nuodefund.com。
诺德基金管理有限公司
2022 年 1 月 24 日
