申万菱信沪深 300指数增强型证券投资基金 2021年第 3季度报告
第 1页共 15页
申万菱信沪深 300指数增强型证券投资基金
2021年第 3季度报告
2021年 9月 30日
基金管理人：申万菱信基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
报告送出日期：二〇二一年十月二十七日
申万菱信沪深 300指数增强型证券投资基金 2021年第 3季度报告
2
§1
重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈
述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2021年 10
月 25 日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复
核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保
证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策
前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2021年 7月 1日起至 9月 30日止。
§2
基金产品概况
基金简称 申万菱信沪深 300指数增强
基金主代码 310318
基金运作方式 契约开放式
基金合同生效日 2013年 6月 7日
报告期末基金份额总额 314,665,149.24份
投资目标 本基金为增强型指数基金，通过数量化的投资方
法与严格的投资纪律约束，力争控制本基金净值
增长率与业绩比较基准之间的日均跟踪偏离度的
绝对值不超过 0.5%，年化跟踪误差不超过 7.75%，
同时力求实现超越标的指数的业绩表现，谋求基
金资产的长期增值。
投资策略 本基金在指数化投资的基础上通过数量化模型进
行投资组合优化，在控制与业绩比较基准偏离风
申万菱信沪深 300指数增强型证券投资基金 2021年第 3季度报告
3
险的前提下，力争获得超越标的指数的投资收益。
业绩比较基准 95%×沪深 300指数收益率+1.5%（指年收益率，
评价时按期间折算）。
风险收益特征 本基金为增强型指数基金，具有较高预期风险、
较高预期收益的特征，其预期风险和预期收益均
高于混合型基金、债券型基金和货币市场基金。
基金管理人 申万菱信基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
下属分级基金的基金简
称
申万菱信沪深 300指数
增强
申万菱信沪深 300指数
增强 C
下属分级基金的交易代
码
310318 007804
报告期末下属分级基金
的份额总额
213,017,480.52份 101,647,668.72份
§3
主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位：人民币元
主要财务指标
报告期
(2021年 7月 1日-2021年 9月 30日)
申万菱信沪深 300指
数增强
申万菱信沪深 300指
数增强 C
1.本期已实现收益 41,530,744.25 11,116,747.57
2.本期利润 -13,214,574.95 -2,184,388.63
3.加权平均基金份额本期利润 -0.0710 -0.0198
4.期末基金资产净值 775,083,206.12 158,993,529.29
5.期末基金份额净值 3.6386 1.5642
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含
申万菱信沪深 300指数增强型证券投资基金 2021年第 3季度报告
4
公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本
期公允价值变动收益。
2、上述基金业绩指标已扣除了基金的管理费、托管费和各项交易费用，但
不包括持有人认/申购或交易基金的各项费用（例如：申购费、赎回费等），计入
认/申购或交易基金的各项费用后，实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
申万菱信沪深 300指数增强
阶段
净值增长
率①
净值增长
率标准差
②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①－③ ②－④
过去三个
月
-1.38% 1.20% -6.14% 1.14% 4.76% 0.06%
过去六个
月
2.90% 1.07% -2.66% 1.04% 5.56% 0.03%
过去一年 12.66% 1.16% 7.46% 1.15% 5.20% 0.01%
过去三年 71.58% 1.25% 45.96% 1.29% 25.62% -0.04%
过去五年 97.90% 1.12% 58.70% 1.14% 39.20% -0.02%
自基金合
同生效起
至今
256.17% 1.40% 113.31% 1.39% 142.86% 0.01%
申万菱信沪深 300指数增强 C
阶段
净值增长
率①
净值增长
率标准差
②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①－③ ②－④
过去三个
月
-1.49% 1.20% -6.14% 1.14% 4.65% 0.06%
过去六个
月
2.70% 1.07% -2.66% 1.04% 5.36% 0.03%
过去一年 12.22% 1.16% 7.46% 1.15% 4.76% 0.01%
自基金合
同生效起
至今
56.42% 1.21% 37.03% 1.22% 19.39% -0.01%
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基
准收益率变动的比较
申万菱信沪深 300指数增强型证券投资基金 2021年第 3季度报告
5
申万菱信沪深 300指数增强型证券投资基金
累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
(2013年 6月 7日至 2021年 9月 30日)
申万菱信沪深 300指数增强
申万菱信沪深 300指数增强 C
申万菱信沪深 300指数增强型证券投资基金 2021年第 3季度报告
6
§4
管理人报告
4.1 基金经理（或基金经理小组）简介
姓
名
职务
任本基金的基
金经理期限
证券
从业
年限
说明
任职
日期
离任
日期
刘
敦
量化投资二部负责人，本
基金基金经理
2019-
04-18
- 12年
刘敦先生，硕士研究生。
2008 年起从事金融相关工
作，曾任职于艾利士通资产
管理有限公司、平安资产管
理有限公司、申银万国证券
研究所等。2015年 03月加
入申万菱信基金管理有限
公司，曾任专户投资经理，
申万菱信沪深 300 价值指
数证券投资基金、申万菱信
深证成指分级证券投资基
金、申万菱信价值优选灵活
配置混合型证券投资基金、
申万菱信量化成长混合型
证券投资基金基金经理，现
任量化投资二部负责人，申
万菱信沪深 300 指数增强
型证券投资基金、申万菱信
价值优先混合型证券投资
基金、申万菱信量化对冲策
略灵活配置混合型发起式
证券投资基金、申万菱信中
证 500 指数优选增强型证
券投资基金基金经理。
注：1.任职日期和离任日期一般情况下指公司作出决定之日；若该基金经理
自基金合同生效日起即任职，则任职日期为基金合同生效日。
2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规
定。
4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》及其配
申万菱信沪深 300指数增强型证券投资基金 2021年第 3季度报告
7
套法规的规定，严格遵守基金合同约定，本着诚实信用、勤勉尽责等原则管理和
运用基金资产，在严格控制风险的基础上为持有人谋求最大利益。
本基金投资运作符合法律法规和基金合同的规定,信息披露及时、准确、完
整；本基金资产与本基金管理人与公司资产之间严格分开；没有发生内幕交易、
操纵市场和不当关联交易及其他违规行为。在基金资产的管理运作中,无任何损
害基金持有人利益的行为,并通过稳健经营、规范运作、规避风险,保护了基金持
有人的合法权益。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1公平交易制度的执行情况
根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，本公司制定了《公
平交易办法》，通过组织结构的设置、工作制度、流程和技术手段全面落实公平
交易原则在具体业务（包括研究分析、投资决策、交易执行等）环节中的实现，
在保证各投资组合投资决策相对独立性的同时，确保各投资组合在获得投资信
息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会；同时，通过对投资交易行为
的日常监控和事后分析评估来加强对公平交易过程和结果的监督。
在投资和研究方面，本公司投资和研究部门不断完善研究方法和投资决策流
程，提高投资决策的科学性和客观性，确保各投资组合享有公平的投资决策机会，
建立公平交易的制度环境。
在交易执行方面，本公司的投资管理职能和交易执行职能相隔离，通过实行
集中交易制度和公平的交易分配制度，确保各投资组合享有公平的交易执行机
会。
在日常监控和事后分析评估方面，本公司风险管理部开展日内和定期的工作
对公平交易执行情况作整体监控和效果评估。风险管理部通过对不同组合之间同
向交易的价差率的假设检验、价格占优的次数百分比统计、价差交易模拟贡献与
组合收益率差异的比较等方法对本报告期以及连续四个季度期间内、不同时间窗
口下公司管理的不同投资组合同向交易的交易价差进行了分析；对于场外交易，
还特别对比了组合之间发生的同向交易的市场公允价格和交易对手，判断交易是
否公平且是否涉及利益输送。
本公司通过事前的制度规范、事中的监控和事后的分析评估，严格执行了公
申万菱信沪深 300指数增强型证券投资基金 2021年第 3季度报告
8
平交易制度，公平对待了旗下各投资组合。本报告期内，未出现违反公平交易制
度的情况。
4.3.2异常交易行为的专项说明
本公司制定了《异常交易监控与报告办法》，明确定义了在投资交易过程中
出现的各种可能导致不公平交易和利益输送的异常交易类型，并规定且落实了异
常交易的日常监控、识别以及事后的分析流程。
本基金本报告期内未出现异常交易的情况。本报告期内，本公司所有投资组
合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日
成交量的 5%的情况有 2次。投资组合经理因投资组合的投资策略而发生同日反
向交易，未导致不公平交易和利益输送。
4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
2021 年三季度，上海与深圳 A 股均有所下跌，上证综指下跌 0.64%，深证
成指下跌 5.62%，沪深 300指数下跌 6.85%，中证 500指数上涨 4.34%，中证 1000
指数上涨 4.54%；以中证 500、中证 1000为代表的中小市值股票表现相对较好。
本基金采用的量化模型秉持低估值、业绩预期向上的主要选股逻辑，从结果
来看模型筛选的股票组合比较符合标的指数 2021 年三季度的行情特征，报告期
内，本基金净值表现跑赢业绩基准，同时有效地控制了本基金相对于沪深 300指
数的跟踪误差。
4.4.2报告期内基金的业绩表现
本基金 A类产品报告期内净值表现为-1.38%,同期业绩基准表现为-6.14%。
本基金 C类产品报告期内净值表现为-1.49%,同期业绩基准表现为-6.14%。
§5
投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额（元）
占基金总资产
的比例（%）
1 权益投资 826,438,811.25 88.16
其中：股票 826,438,811.25 88.16
申万菱信沪深 300指数增强型证券投资基金 2021年第 3季度报告
9
2 固定收益投资 38,415,231.40 4.10
其中：债券 38,415,231.40 4.10
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售
金融资产
- -
6 银行存款和结算备付金合计 66,398,331.05 7.08
7 其他资产 6,152,863.66 0.66
8 合计 937,405,237.36 100.00
注：本基金未开通港股通交易机制投资于港股。
5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合
5.2.1.1积极投资按行业分类的股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净
值比例（％）
A 农、林、牧、渔业 18,077.03 0.00
B 采矿业 - -
C 制造业 40,970,315.56 4.39
D
电力、热力、燃气及水生产和供应
业
- -
E 建筑业 20,151.69 0.00
F 批发和零售业 71,443.65 0.01
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 3,898.08 0.00
I 信息传输、软件和信息技术服务业 83,477.18 0.01
J 金融业 - -
K 房地产业 - -
L 租赁和商务服务业 - -
申万菱信沪深 300指数增强型证券投资基金 2021年第 3季度报告
10
M 科学研究和技术服务业 24,507.98 0.00
N 水利、环境和公共设施管理业 41,633.46 0.00
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 11,797.62 0.00
S 综合 - -
合计 41,245,302.25 4.42
5.2.1.2指数投资按行业分类的股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净
值比例（％）
A 农、林、牧、渔业 12,866,632.80 1.38
B 采矿业 14,096,270.00 1.51
C 制造业 436,912,182.27 46.77
D
电力、热力、燃气及水生产和供应
业
18,980,892.00 2.03
E 建筑业 12,382,400.00 1.33
F 批发和零售业 2,668,894.00 0.29
G 交通运输、仓储和邮政业 23,550,053.90 2.52
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 20,934,021.00 2.24
J 金融业 191,178,205.03 20.47
K 房地产业 17,094,234.00 1.83
L 租赁和商务服务业 18,563,736.00 1.99
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 11,798,784.00 1.26
R 文化、体育和娱乐业 4,167,204.00 0.45
S 综合 - -
合计 785,193,509.00 84.06
申万菱信沪深 300指数增强型证券投资基金 2021年第 3季度报告
11
5.2.2报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金未开通港股通交易机制投资于港股。
5.3报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细
5.3.1 期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投
资明细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元）
占基金
资产净
值比例
(％)
1 600036 招商银行 651,400.00 32,863,130.00 3.52
2 600519 贵州茅台 16,045.00 29,362,350.00 3.14
3 600809 山西汾酒 72,520.00 22,880,060.00 2.45
4 300059 东方财富 650,305.00 22,350,982.85 2.39
5 000568 泸州老窖 91,500.00 20,274,570.00 2.17
5.3.2 期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投
资明细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元）
占基金
资产净
值比例
(％)
1 002568 百润股份 255,200.00 19,009,848.00 2.04
2 002064 华峰化学 993,800.00 12,094,546.00 1.29
3 002791 坚朗五金 22,700.00 3,118,299.00 0.33
4 688303 大全能源 22,690.00 1,459,874.60 0.16
5 688798 艾为电子 3,102.00 683,339.58 0.07
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 公允价值(元)
占基金资产净
值比例(％)
1 国家债券 38,415,231.40 4.11
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
申万菱信沪深 300指数增强型证券投资基金 2021年第 3季度报告
12
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债（可交换债） - -
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 38,415,231.40 4.11
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元）
占基金
资产净
值比例
(％)
1 019649 21国债 01 231,330.00 23,151,506.40 2.48
2 019654 21国债 06 152,500.00 15,263,725.00 1.63
5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券
投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明
细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
代码 名称 持仓量 合约市值（元） 公允价值变动（元） 风险说明
IF2110 IF2110 24.00 35,036,640.00 -303,351.65 -
公允价值变动总额合计（元） -303,351.65
股指期货投资本期收益（元） -1,090,808.35
股指期货投资本期公允价值变动（元） 280,071.65
5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金运用股指期货进行套期保值以及流动性管理。在市场具有较为明显下
申万菱信沪深 300指数增强型证券投资基金 2021年第 3季度报告
13
跌风险时，基于风险管理的角度，在基金合同的限定内进行适度的套期保值，控
制基金的下跌风险；由于基金的申购日及其资金到账日不具有同步性，基金的赎
回也会被动提高基金股票资产的比例，本基金运作股指期货对基金资产进行流动
性管理，以减少大额申购赎回对基金运作带来的影响。
5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.10.1 本期国债期货投资政策
本基金本报告期未投资国债期货。
5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未投资国债期货。
5.10.3 本期国债期货投资评价
本基金本报告期未投资国债期货。
5.11投资组合报告附注
5.11.1 本基金投资的前十大证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查
的情形。
本基金投资的前十大证券的发行主体除招商银行（600036.SH）外，在报告编制
日前一年内，没有收到公开谴责和处罚的情形。本报告编制日前一年内，招商银
行股份有限公司由于为同业投资提供第三方信用担保、为非保本理财产品出具保
本承诺，部分未按规定计提风险加权资、违规协助无衍生产品交易业务资格的银
行发行结构性衍生产品等多个违法违规事实而被中国银行保险监督管理委员会
处以罚款。
本基金采用量化模型选股，上述证券为量化模型根据关注的指标批量选择结果，
所以不影响基金管理人对该证券的投资决策。
5.11.2基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
5.11.3其他各项资产构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 4,642,632.08
2 应收证券清算款 38,919.58
3 应收股利 -
4 应收利息 560,592.79
申万菱信沪深 300指数增强型证券投资基金 2021年第 3季度报告
14
5 应收申购款 910,719.21
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 6,152,863.66
5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
5.11.5.1期末指数投资前五名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前五名指数投资中不存在流通受限情况。
5.11.5.2期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前五名积极投资中不存在流通受限情况。
§6
开放式基金份额变动
单位：份
项目
申万菱信沪深300指
数增强
申万菱信沪深300指
数增强C
报告期期初基金份额总额 188,550,384.87 118,220,312.38
报告期期间基金总申购份额 69,729,007.39 20,606,687.98
减：报告期期间基金总赎回份额 45,261,911.74 37,179,331.64
报告期期间基金拆分变动份额 - -
报告期期末基金份额总额 213,017,480.52 101,647,668.72
§7
基金管理人运用固有资金投资本基金情况
本报告期内，本基金管理人未发生运用固有资金投资本基金的情况。
§8
备查文件目录
8.1 备查文件目录
申万菱信沪深 300指数增强型证券投资基金 2021年第 3季度报告
15
基金合同；
招募说明书及其更新；
产品资料概要及其更新；
成立公告；
《关于核准申万菱信盛利强化配置混合型证券投资基金基金份额持有人大
会决议的批复》；
定期报告；
其他临时公告。
8.2 存放地点
备查文件存放在本基金管理人和托管人的住所。
8.3 查阅方式
上述文件均可到本基金管理人的住所进行查阅，也可在本基金管理人的网站
进行查阅，查询网址：www.swsmu.com。
申万菱信基金管理有限公司
二〇二一年十月二十七日
