大成景盈债券型证券投资基金
2021年第 3季度报告
2021年 9月 30日
基金管理人：大成基金管理有限公司
基金托管人：中国民生银行股份有限公司
报告送出日期：2021年 10月 27日
大成景盈债券型证券投资基金 2021年第 3季度报告
第 2页 共 12页
§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国民生银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2021年 10月 26日复核了本
报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈
述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2021年 07月 01日起至 09月 30日止。
§2 基金产品概况
基金简称
大成景盈债券
基金主代码
006811
基金运作方式
契约型开放式
基金合同生效日
2019年 6月 24日
报告期末基金份额总额
13,180,142.90份
投资目标
在严格控制投资风险的基础上，通过积极主动的投资管
理，力争实现基金资产长期稳定增值。
投资策略 本基金以中长期利率趋势分析为础，结合经济周期、宏
观政策方向及收益率曲线分析，实施积极的债券投资组
合管理，以获取较高的债券组合投资收益。
业绩比较基准
中债综合全价指数收益率。
风险收益特征
本基金为债券型基金，其预期风险与预期收益高于货币
市场基金，低于混合型基金和股票型基金。
基金管理人
大成基金管理有限公司
基金托管人
中国民生银行股份有限公司
下属分级基金的基金简称
大成景盈债券 A
大成景盈债券 C
下属分级基金的交易代码
006811
012890
报告期末下属分级基金的份额总额
13,180,123.16份
19.74份
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位：人民币元
大成景盈债券型证券投资基金 2021年第 3季度报告
第 3页 共 12页
主要财务指标
报告期（2021年 7月 1日-2021年 9
月 30日）
报告期（2021年 7月 2日-2021年 9
月 30日）
大成景盈债券 A 大成景盈债券 C
1.本期已实现收益
1,755,912.76 104.82
2.本期利润
1,074,221.14 -9.16
3.加权平均基金份额
本期利润
0.0086 -0.0026
4.期末基金资产净值
13,362,918.67 20.26
5.期末基金份额净值
1.0139 1.0263
注：1、所述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所
列数字。
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣
除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3、根据我司《大成景盈债券型证券投资基金增设 C类基金份额并相应修订基金合同和托管协
议的公告》，自 2021年 7月 2日起，对大成景盈债券型证券投资基金（以下简称“本基金”）增设
收取销售服务费的 C类基金份额类别并对本基金的基金合同、托管协议作出相应修改。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
大成景盈债券 A
阶段
净值增长率①
净值增长率标
准差②
业绩比较基准
收益率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③
②－④
过去三个月 0.55%
0.02%
0.83%
0.06%
-0.28%
-0.04%
过去六个月 1.47%
0.03%
1.28%
0.05%
0.19%
-0.02%
过去一年 5.66%
0.05%
2.13%
0.04%
3.53%
0.01%
自基金合同
生效起至今
9.16%
0.06%
2.59%
0.07%
6.57%
-0.01%
大成景盈债券 C
阶段
净值增长率①
净值增长率标
准差②
业绩比较基准
收益率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③
②－④
大成景盈债券型证券投资基金 2021年第 3季度报告
第 4页 共 12页
自基金合同
生效起至今
1.35%
0.21%
-0.32%
0.04%
1.67%
0.17%
注：大成景盈债券 C类份额的净值增长率和业绩比较基准收益率自中途分级后并开始有份额当日
开始计算。
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益
率变动的比较
注：1、本基金合同规定，基金管理人应当自基金合同生效日起六个月内使基金的投资组合比例符
合基金合同的约定。建仓期结束时,本基金的投资组合比例符合基金合同的约定。
大成景盈债券型证券投资基金 2021年第 3季度报告
第 5页 共 12页
2、自 2021年 7月 2日起,大成景盈债券型证券投资基金增设收取销售服务费的 C类基金份额
类别。C类的净值增长率和业绩比较基准收益率从 2021年 8月 6日 C类开始有份额之日开始计算。
§4 管理人报告
4.1 基金经理（或基金经理小组）简介
姓名
职务
任本基金的基金经理期限
证券从业
年限
说明
任职日期
离任日期
汪伟
本基金基
金经理
2019年 9月 12
日
- 8年
金融学硕士。曾担任广州证券资产管理部
债券投资经理、金鹰基金集中交易部交易
主管、广东南粤银行金融市场部债券投资
经理、金鹰基金固定收益部基金经理。
2019年 5月加入大成基金管理有限公司，
任职于固定收益总部。2019年 9月 12日
至 2020年 9月 18日任大成惠福纯债债券
型证券投资基金基金经理。2019年 9月
12日起任大成景盈债券型证券投资基金
基金经理。2019年 10月 15日至 2020年
10月 30日任大成中债 1-3年国开行债券
指数证券投资基金基金经理。2020年 2
月 27日起任大成景泰纯债债券型证券投
资基金基金经理。2020年 2月 28日起任
大成景乐纯债债券型证券投资基金基金
经理。2020年 6月 19日起任大成景悦中
短债债券型证券投资基金基金经理。2020
年 8月 31日至 2021年 9月 24日任大成
景优中短债债券型证券投资基金基金经
理。具有基金从业资格。国籍：中国
注：1、任职日期、离任日期为本基金管理人作出决定之日。
2、证券从业年限的计算标准遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.1.1 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况
无
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内，本基金管理人严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》等有关法律法规及基金合
同、基金招募说明书等有关基金法律文件的规定，以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨，
本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在规范基金运作和严格控制投资风险的前
提下，为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金份额持有人利益的行为。
大成景盈债券型证券投资基金 2021年第 3季度报告
第 6页 共 12页
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
报告期内，基金管理人严格执行了公平交易的原则和制度。基金管理人运用统计分析方法和
工具，对旗下所有投资组合间连续 4个季度的日内、3日内及 5日内股票及债券交易同向交易价
差进行分析，针对同一基金经理管理的多个投资组合及公私募兼任基金经理管理的多个投资组合
的投资交易行为加强了公平交易监测与分析，包括对不同时间窗下（同日、3日、5日、10日）
反向交易和同向交易价差监控的分析。分析结果表明：债券交易同向交易频率较低；部分股票同
向交易溢价率较大主要来源于投资策略差异、市场因素（如个股当日价格振幅较高）及组合经理
交易时机选择，同时结合交易价差专项统计分析，未发现违反公平交易原则的异常情况。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
报告期内，基金管理人旗下所有投资组合未发现存在异常交易行为。主动投资组合间股票交
易存在 2笔同日反向交易，原因为组合合规比例调整。主动型投资组合与指数型投资组合之间或
指数型投资组合之间存在股票同日反向交易，但不存在参与交易所公开竞价同日反向交易成交较
少的单边交易量超过该股当日成交量 5%的情形；主动投资组合间债券交易存在 4笔同日反向交易，
原因为流动性需要或合规比例调整。投资组合间相邻交易日反向交易的市场成交比例、成交均价
等交易结果数据表明该类交易不对市场产生重大影响，无异常。
4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析
2021年三季度，国内债市先上涨后震荡调整，收益率曲线季初整体下移后，在短端修复上行
的推动下趋于平坦化。
7月央行意外降准，存款准备金率普降 0.5%（部分置换 mlf到期），政策的变化主导了整月
的行情。债市从此前对 7月的流动性预期谨慎下，快速回摆至宽松窗口开启，由此推升出今年以
来最大的单月上涨行情，10年期利率品种最大下行近 30bp。降准也使得宏观经济下半年走势在市
场主流预期的层面上已悄然蒙尘，而货币政策的趋势宽松预期也因降准而发酵的甚嚣尘上，尽管
降准后市场的实际流动性表现以及 6月的宏观数据均不支持市场预期。
8月债市横盘震荡，其中短端利率回升 15bp，长端利率（10年国债）基本维持在 2.8-2.9窄
幅震荡。市场仍沉浸在多头氛围中，背后的逻辑依然是传统的基本面分析范式的路径依赖，即经
济趋势向下，货币仍有降准降息预期，债市行情未完。于是尽管降准后，整体资金面并未向市场
主流的宽松预期演绎甚至在八月末出现较紧的格局，同时市场期待的各种货币宽松政策屡屡落空
（mlf降息、lpr降息、绿 mlf定向降息、定向降准），而债市的供需关系也在地方债提速的背景
大成景盈债券型证券投资基金 2021年第 3季度报告
第 7页 共 12页
下逆转，宽信用的政策迹象也逐步加速（信贷座谈会），甚至理财净值化的转型压力，均未能有
效推升市场出现显著调整，可见行情惯性之大。
9月随着总量宽松预期的逐步冷却以及回购利率中枢的抬升短端利率震荡上行并逐步企稳，
而长端利率在宽信用预期发酵、地方债发行提速及海外利率上行的情绪影响下，开启震荡缓上，
并有突破震荡区间的态势。而信用债的调整更为显著，行业融资受限触发信用违约事件冲击（地
产）、超买后的估值回调（城投）、理财净值化造成买盘缺失（永续既二级资本债）等均是信用
债调整的潜在压力。
景盈纯债维持中短久期证金债的配置思路，以票息和骑乘收益作为稳定的基础收益，并始终
处于防守模式，事后来看防守操作偏早错过了 7月的行情。
4.5 报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末大成景盈债券 A的基金份额净值为 1.0139元，本报告期基金份额净值增长率
为 0.55%，同期业绩比较基准收益率为 0.83%；截至本报告期末大成景盈债券 C的基金份额净值为
1.0263元，本报告期基金份额净值增长率为 1.35%，同期业绩比较基准收益率为-0.32%。
4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
无。
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号
项目
金额（元）
占基金总资产的比例（%）
1
权益投资
- -
其中：股票
- -
2 基金投资
- -
3
固定收益投资
11,059,700.00 81.64
其中：债券
11,059,700.00 81.64
资产支持证券
- -
4
贵金属投资
- -
5
金融衍生品投资
- -
6
买入返售金融资产
- -
其中：买断式回购的买入返售金融资
产
- -
7
银行存款和结算备付金合计
2,286,230.03 16.88
8 其他资产
201,747.33 1.49
9 合计
13,547,677.36 100.00
5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
大成景盈债券型证券投资基金 2021年第 3季度报告
第 8页 共 12页
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
无。
5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
无。
5.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细
5.3.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
无。
5.3.2 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的全国中小企业股份转让系统
挂牌股票投资明细
无。
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号
债券品种
公允价值（元）
占基金资产净值
比例（%）
1
国家债券
999,700.00 7.48
2
央行票据
- -
3
金融债券
10,060,000.00 75.28
其中：政策性金融债
10,060,000.00 75.28
4
企业债券
- -
5
企业短期融资券
- -
6
中期票据
- -
7
可转债（可交换债）
- -
8
同业存单
- -
9 其他
- -
10 合计
11,059,700.00 82.76
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号
债券代码
债券名称
数量（张）
公允价值（元）
占基金资产
净值比例（%）
1 092118002
21农发清发
02
100,000 10,060,000.00 75.28
2 019628 20国债 02 10,000 999,700.00 7.48
大成景盈债券型证券投资基金 2021年第 3季度报告
第 9页 共 12页
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资
明细
无。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
无。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
无。
5.9 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.9.1 本期国债期货投资政策
无。
5.9.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
无。
5.9.3 本期国债期货投资评价
无。
5.10 投资组合报告附注
5.10.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查，或
在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形
本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一
年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.10.2 基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库
基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外股票。
5.10.3 其他资产构成
序号
名称
金额（元）
1
存出保证金
566.09
大成景盈债券型证券投资基金 2021年第 3季度报告
第 10页 共 12页
2
应收证券清算款
-
3
应收股利
-
4
应收利息
190,401.53
5
应收申购款
10,779.71
6
其他应收款
-
7 待摊费用 -
8 其他
-
9 合计
201,747.33
5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
无。
5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
无。
5.10.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入原因，分项之和与合计可能有尾差。
§6 开放式基金份额变动
单位：份
项目
大成景盈债券 A
大成景盈债券 C
报告期期初基金份额总额
405,551,894.86 -
报告期期间基金总申购份额
13,686,986.00 6,820.59
减:报告期期间基金总赎回份额
406,058,757.70 6,800.85
报告期期间基金拆分变动份额（份额减
少以“-”填列）
- -
报告期期末基金份额总额
13,180,123.16 19.74
§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况
无。
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
无。
大成景盈债券型证券投资基金 2021年第 3季度报告
第 11页 共 12页
§8 影响投资者决策的其他重要信息
8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况
投
资
者
类
别
报告期内持有基金份额变化情况
报告期末持有基金情
况
序号
持有基金份额比例
达到或者超过 20%
的时间区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额占比
（%）
机
构
1 20210701-20210705 189,986,700.86 - 189,986,700.86 -
-
2 20210701-20210726 94,669,128.09 - 94,669,128.09 -
-
3 20210701-20210906 95,949,913.64 - 95,949,913.64 -
-
产品特有风险
当基金份额持有人占比过于集中时，可能会因某单一基金份额持有人大额赎回而引发基金净值剧
烈波动的风险，甚至有可能引起基金的流动性风险，基金管理人可能无法及时变现基金资产以应
对基金份额持有人的赎回申请，基金份额持有人可能无法及时赎回持有的全部基金份额。
8.2 影响投资者决策的其他重要信息
2021年 9月 3日，召开公司 2021年第四次临时股东会审议通过选举陈勇先生担任公司股东
监事，许国平先生不再担任公司股东监事、监事会主席；
2021年 9月 3日，召开公司第七届监事会第六次会议审议通过选举陈勇先生担任公司第七届
监事会主席。
§9 备查文件目录
9.1 备查文件目录
1、中国证监会批准设立大成景盈债券型证券投资基金的文件；
2、《大成景盈债券型证券投资基金基金合同》；
3、《大成景盈债券型证券投资基金托管协议》；
4、大成基金管理有限公司批准文件、营业执照、公司章程；
5、本报告期内在规定报刊上披露的各种公告原稿。
9.2 存放地点
备查文件存放在本基金管理人和托管人的住所。
9.3 查阅方式
投资者可在营业时间免费查阅，或登录本基金管理人网站 http://www.dcfund.com.cn进行查
阅。
大成景盈债券型证券投资基金 2021年第 3季度报告
第 12页 共 12页
大成基金管理有限公司
2021年 10月 27日
