上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金
2021年中期报告
2021年 6月 30日
基金管理人：海富通基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
报告送出日期：二〇二一年八月三十一日
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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§1
重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告已经三分之二以上独
立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2021年 8月 30日复核了本报
告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基
金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2021年 1月 1日起至 6月 30日止。
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1.2 目录
§1
重要提示及目录 ..................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 .......................................................................................................................................... 2
§2
基金简介 ................................................................................................................................................. 5
2.1 基金基本情况 .................................................................................................................................. 5
2.2 基金产品说明 .................................................................................................................................. 5
2.3 基金管理人和基金托管人 .............................................................................................................. 5
2.4 信息披露方式 .................................................................................................................................. 6
2.5 其他相关资料 .................................................................................................................................. 6
§3
主要财务指标和基金净值表现 ............................................................................................................. 6
3.1 主要会计数据和财务指标 .............................................................................................................. 6
3.2 基金净值表现 .................................................................................................................................. 7
§4
管理人报告 ............................................................................................................................................. 8
4.1 基金管理人及基金经理情况 .......................................................................................................... 8
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ................................................................ 10
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ............................................................................ 10
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ............................................................ 11
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................................................ 12
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ........................................................................ 12
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ............................................................................ 12
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 .................................... 13
§5
托管人报告 ........................................................................................................................................... 13
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ................................................................................ 13
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ............ 13
5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ................................ 13
§6
半年度财务会计报告（未经审计） ................................................................................................... 13
6.1 资产负债表 .................................................................................................................................... 13
6.2 利润表 ............................................................................................................................................ 15
6.3 所有者权益（基金净值）变动表 ................................................................................................ 16
6.4 报表附注 ........................................................................................................................................ 17
7
投资组合报告 ......................................................................................................................................... 35
7.1 期末基金资产组合情况 ................................................................................................................ 35
7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 ........................................................................................ 35
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 .................................... 36
7.4报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................................................................. 37
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ........................................................................................ 39
7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ................................. 40
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 .................... 40
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 .................... 40
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ................................ 40
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 ...................................................................... 40
7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ....................................................................... 40
7.12 投资组合报告附注 ...................................................................................................................... 40
§8
基金份额持有人信息 ........................................................................................................................... 42
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 .................................................................................... 42
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8.2 期末上市基金前十名持有人 ........................................................................................................ 43
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ........................................................................ 43
8.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 .................................... 44
§9
开放式基金份额变动 ........................................................................................................................... 44
§10
重大事件揭示 ..................................................................................................................................... 44
10.1 基金份额持有人大会决议 ................................................................................................... 44
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ................................... 44
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ....................................................... 44
10.4 基金投资策略的改变 ........................................................................................................... 44
10.5为基金进行审计的会计师事务所情况 ....................................................................................... 44
10.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ....................................................... 44
10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况 ................................................................................... 44
10.8 其他重大事件 .............................................................................................................................. 45
§11 影响投资者决策的其他重要信息 ....................................................................................................... 46
§12
备查文件目录 ..................................................................................................................................... 47
12.1 备查文件目录 .............................................................................................................................. 47
12.2 存放地点 ...................................................................................................................................... 47
12.3 查阅方式 ...................................................................................................................................... 47
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§2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金
基金简称 海富通上证周期 ETF
基金主代码 510110
交易代码 510110
基金运作方式 交易型开放式
基金合同生效日 2010年 9月 19日
基金管理人 海富通基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 6,316,764份
基金合同存续期 不定期
基金份额上市的证券交易所 上海证券交易所
上市日期 2010年 11月 15日
2.2 基金产品说明
投资目标 紧密跟踪标的指数，追求跟踪偏离度与跟踪误差最小化。
投资策略
本基金采用完全复制法跟踪标的指数，按照标的指数成份股组成及其权重
构建基金股票投资组合，进行被动式指数化投资，并根据标的指数成份股
及其权重的变动进行相应调整。
业绩比较基准
本基金业绩比较基准为标的指数。本基金标的指数为上证周期行业 50 指
数。
风险收益特征
本基金属股票型基金，风险与收益高于混合基金、债券基金与货币市场基
金。本基金为指数型基金，主要采用完全复制法跟踪标的指数的表现，具
有与标的指数、以及标的指数所代表的股票市场相似的风险收益特征。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 海富通基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司
信息披露
负责人
姓名 岳冲 郭明
联系电话 021-38650788 010-66105799
电子邮箱 chongyue@hftfund.com custody@icbc.com.cn
客户服务电话 40088-40099 95588
传真 021-33830166 010-66105798
注册地址
上海市浦东新区陆家嘴花园石
桥路66号东亚银行金融大厦
36-37层
北京市西城区复兴门内大街55
号
办公地址 上海市浦东新区陆家嘴花园石 北京市西城区复兴门内大街55
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桥路66 号东亚银行金融大厦
36-37层
号
邮政编码 200120 100140
法定代表人 杨仓兵 陈四清
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》
登载基金中期报告正文的管理人互联网网址 http://www.hftfund.com
基金中期报告备置地点 基金管理人及基金托管人的住所
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京市西城区太平桥大街 17号
§3
主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 报告期（2021年 1月 1日至 2021年 6月 30日）
本期已实现收益 2,033,571.80
本期利润 -493,378.25
加权平均基金份额本期利润 -0.0699
本期加权平均净值利润率 -1.63%
本期基金份额净值增长率 -1.93%
3.1.2 期末数据和指标 报告期末(2021年 6月 30日)
期末可供分配利润 10,517,784.16
期末可供分配基金份额利润 1.6651
期末基金资产净值 26,342,783.71
期末基金份额净值 4.170
3.1.3 累计期末指标 报告期末(2021年 6月 30日)
基金份额累计净值增长率 67.35%
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣
除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低
于所列数字。
3、期末可供分配利润,采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数
(为期末余额,不是当期发生数)。
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4、本基金已于 2010年 11月 1日进行了基金份额折算，折算比例为 0.40131071。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值增
长率①
份额净值增
长率标准差
②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去一个月 -3.65% 0.83% -4.51% 0.87% 0.86% -0.04%
过去三个月 -1.60% 0.88% -3.07% 0.94% 1.47% -0.06%
过去六个月 -1.93% 1.12% -3.51% 1.18% 1.58% -0.06%
过去一年 17.90% 1.31% 13.18% 1.37% 4.72% -0.06%
过去三年 33.10% 1.31% 22.36% 1.36% 10.74% -0.05%
自基金合同生
效起至今
67.35% 1.47% 58.19% 1.51% 9.16% -0.04%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比
较
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份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
（2010年 9月 19日至 2021年 6月 30日）
注：按照本基金合同规定，本基金建仓期为基金合同生效之日起三个月。建仓期结束时本基金
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的各项投资比例已达到基金合同第十三章（二）投资范围、（六）投资限制中规定的各项比例。
§4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
基金管理人海富通基金管理有限公司经中国证监会证监基金字[2003]48 号文批准，由海通证券
股份有限公司和富通基金管理公司（现更名为“法国巴黎资产管理 BE控股公司”）于 2003年 4月 1
日共同发起设立。截至 2021年 6月 30日，本基金管理人共管理 87只公募基金：海富通精选证券投
资基金、海富通收益增长证券投资基金、海富通货币市场证券投资基金、海富通股票混合型证券投
资基金、海富通强化回报混合型证券投资基金、海富通风格优势混合型证券投资基金、海富通精选
贰号混合型证券投资基金、海富通中国海外精选混合型证券投资基金、海富通稳健添利债券型证券
投资基金、海富通领先成长混合型证券投资基金、海富通中证 100指数证券投资基金（LOF）、海富
通中小盘混合型证券投资基金、上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金、海富通上证周期
行业 50交易型开放式指数证券投资基金联接基金、海富通稳固收益债券型证券投资基金、海富通大
中华精选混合型证券投资基金、上证非周期行业 100 交易型开放式指数证券投资基金、海富通上证
非周期行业 100 交易型开放式指数证券投资基金联接基金、海富通国策导向混合型证券投资基金、
海富通中证 500 指数增强型证券投资基金、海富通安颐收益混合型证券投资基金、海富通一年定期
开放债券型证券投资基金、海富通内需热点混合型证券投资基金、海富通纯债债券型证券投资基金、
海富通可转债优选债券型证券投资基金、上证城投债交易型开放式指数证券投资基金、海富通阿尔
法对冲混合型发起式证券投资基金、海富通新内需灵活配置混合型证券投资基金、海富通改革驱动
灵活配置混合型证券投资基金、海富通富祥混合型证券投资基金、海富通欣益灵活配置混合型证券
投资基金、海富通欣荣灵活配置混合型证券投资基金、海富通瑞丰债券型证券投资基金、海富通聚
利纯债债券型证券投资基金、海富通集利纯债债券型证券投资基金、海富通全球美元收益债券型证
券投资基金（LOF）、海富通沪港深灵活配置混合型证券投资基金、海富通瑞利纯债债券型证券投资
基金、海富通欣享灵活配置混合型证券投资基金、海富通瑞合纯债债券型证券投资基金、海富通沪
深 300 指数增强型证券投资基金、海富通瑞福债券型证券投资基金、海富通瑞祥一年定期开放债券
型证券投资基金、海富通添益货币市场基金、海富通聚优精选混合型基金中基金（FOF）、海富通量
化前锋股票型证券投资基金、海富通融丰定期开放债券型发起式证券投资基金、海富通创业板综指
增强型发起式证券投资基金、海富通恒丰定期开放债券型发起式证券投资基金、海富通量化多因子
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灵活配置混合型证券投资基金、上证 10年期地方政府债交易型开放式指数证券投资基金、海富通弘
丰定期开放债券型发起式证券投资基金、海富通鼎丰定期开放债券型发起式证券投资基金、海富通
电子信息传媒产业股票型证券投资基金、海富通上海清算所中高等级短期融资券指数证券投资基金、
海富通研究精选混合型证券投资基金、海富通稳健养老目标一年持有期混合型发起式基金中基金
（FOF）、海富通中短债债券型证券投资基金、海富通聚合纯债债券型证券投资基金、海富通上证 5
年期地方政府债交易型开放式指数证券投资基金、海富通先进制造股票型证券投资基金、海富通裕
通 30个月定期开放债券型证券投资基金、海富通安益对冲策略灵活配置混合型证券投资基金、海富
通平衡养老目标三年持有期混合型发起式基金中基金（FOF）、海富通科技创新混合型证券投资基金、
海富通裕昇三年定期开放债券型证券投资基金、海富通添鑫收益债券型证券投资基金、海富通瑞弘
6个月定期开放债券型证券投资基金、海富通富盈混合型证券投资基金、海富通中债 1-3年国开行债
券指数证券投资基金、海富通富泽混合型证券投资基金、海富通上证投资级可转债及可交换债券交
易型开放式指数证券投资基金、海富通中债 3-5 年国开行债券指数证券投资基金、海富通中证短融
交易型开放式指数证券投资基金、海富通中证长三角领先交易型开放式指数证券投资基金、海富通
中证长三角领先交易型开放式指数证券投资基金联接基金、海富通惠增多策略一年定期开放灵活配
置混合型证券投资基金、海富通成长甄选混合型证券投资基金、海富通消费核心资产混合型证券投
资基金、海富通成长价值混合型证券投资基金、海富通均衡甄选混合型证券投资基金、海富通惠睿
精选混合型证券投资基金、海富通欣睿混合型证券投资基金、海富通消费优选混合型证券投资基金、
海富通中债 1-3 年农发行债券指数证券投资基金、海富通策略收益债券型证券投资基金、海富通中
证港股通科技交易型开放式指数证券投资基金。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介
姓名 职务
任本基金的基金经理
（助理）期限
证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
江勇
本基金的基金
经理
2018-07-1
0
- 10年
经济学硕士，持有基金从业人员资
格证书。历任国泰君安期货有限公
司研究所高级分析师，资产管理部
研究员、交易员、投资经理。2017
年 6 月加入海富通基金管理有限
公司。2018 年 7 月起任海富通上
证周期 ETF、海富通上证周期 ETF
联接、海富通上证非周期 ETF、
海富通上证非周期 ETF 联接、海
富通中证 100 指数(LOF)基金经
理。2018年 7月至 2020年 3月任
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海富通中证内地低碳指数（现海富
通中证 500增强）基金经理。2020
年 8 月起兼任海富通中证长三角
领先 ETF、海富通中证长三角领
先 ETF联接基金经理。2020年 10
月起兼任海富通稳固收益债券基
金经理。2021 年 2 月起兼任海富
通欣睿混合基金经理。2021 年 6
月起兼任海富通中证港股通科技
ETF 和海富通策略收益债券基金
经理。
纪君凯
本基金的基金
经理
2020-06-0
5
- 4年
硕士，持有基金从业人员资格证
书。历任天风证券上海自营分公司
衍生品部投资研究、期权交易职
位。2017 年 7 月加入海富通基金
管理有限公司，历任投资经理、量
化投资部基金经理助理。2020年 6
月起兼任海富通上证非周期 ETF、
海富通上证周期 ETF 的基金经
理。2020 年 7 月起兼任海富通量
化前锋股票、海富通中证 500增强
基金经理。
注：1、对基金的首任基金经理，其任职日期指基金合同生效日，离任日期指公司做出决定之日；
非首任基金经理，其任职日期和离任日期均指公司做出决定之日。
2、证券从业年限的计算标准为：自参加证券行业的相关工作开始计算。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人认真遵循《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、
基金合同的规定，本着诚实信用、勤勉尽职的原则管理和运用基金资产，没有发生损害基金份额持
有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
报告期内，公司严格遵守法律法规关于公平交易的相关规定，确保本公司管理的不同投资组合
在授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动和环节得到公平对待。各投资
组合均严格按照法律、法规和公司制度执行投资交易，保证公平交易制度的执行和实现。
报告期内，公司对旗下所有投资组合的整体收益率差异、分投资类别的收益率差异进行了分析，
并采集了连续四个季度期间内、不同时间窗下（如 1日内、3日内、5日内）公司管理的不同投资组
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合同向交易的样本，对其进行了 95%置信区间，假设溢价率为 0的 T分布检验，结合该时间窗下组
合互相之间的模拟输送金额、贡献度、交易占优比等指标综合判断是否存在不公平交易或利益输送
的可能。结果表明，报告期内公司对旗下各投资组合公平对待，不存在利益输送的行为。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本报告期内，未发现本基金进行可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
2021 年上半年，全球各大经济体从疫情中逐渐复苏，虽然路径有所曲折但经济活力显著增加。
由于全球供应链还在恢复中，全球流动性释放充分，大宗商品价格涨幅最为显著。海外需求强劲但
海运费用涨幅惊人，出口企业盈利增长受到相当制约。相对外需，国内需求稍显疲弱，日益上涨的
原材料压缩中游制造业利润。消费服务业复苏态势确立但强度较弱，新经济（新消费）增长态势显
著高于旧经济。资本市场担忧的全球货币紧缩在上半年没有得到应验。
市场整体走势如同 N字型态势，风格出现明显变化。春节前，核心资产为主的“茅指数”领涨，
春节后担心美债利率上行和货币政策转向，核心资产领跌。五月以来，十年期国债利率继续下行带
来成长股反弹。尤其是降准以来，市场风格向成长板块继续偏移。上半年 A股主要指数方面，上证
指数上涨 3.40%，沪深 300上涨 0.24%，中证 800上涨 1.72%，中小综指上涨 5.19%，创业板指上涨
17.22%。分行业看，周期和医药行业领涨，钢铁、化工、煤炭、综合和医药分别上涨 26.34%、19.12%、
18.33%、16.93%和 16.10%；非银金融和军工通信明显落后，非银金融、国防军工、农林牧渔、通信
和综合金融分别下跌 11.02%、8.46%、7.84%、3.35%和 2.88%。
从上半年市场内部的结构看，周期和成长交相呼应成为市场两条主线。周期主线在一季度演绎
得淋漓尽致，尤其在碳达峰的政策预期下，与此匹配的是相关行业上半年的业绩表现。同样是业绩
靓丽的电动车产业链和半导体，五月以来行情同样演绎得如火如荼。消费领域除了医药 CXO和次高
端白酒，整体表现较弱。市场上半年赚钱效应明显，小盘股表现优于大盘股，核心资产相对疲弱。
市场交易集中度有所下降，双创指数表现靓丽。整个市场反映出经济结构转型带来的红利，中国优
势供应链成为市场配置热点。
报告期内，本基金完成了年中的指数成分股调整。作为指数基金，在操作上我们严格遵守基金
合同，应用指数复制策略和数量化手段提高组合与指数的拟合度，降低跟踪误差。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
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报告期内，本基金净值增长率为-1.93%，同期业绩比较基准收益率为-3.51%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望下半年，经济复苏态势或依然延续，政策工具箱已经提前打开。经济韧性依旧，出口与地
产投资扩张趋势或可延续。货币政策预期可能更加平稳，对整个市场的影响或弱于上半年。当然，
信用风险事件可能还会持续发生，流动性条件或与上半年相仿。
不管是周期还是成长，上半年的主线就是业绩（分子端）。上游原材料价格压力下半年依然明显，
上游盈利或依然强于中游。产业趋势变化将是权益市场的主要驱动力。经济结构变化带来的红利较
为确定，电动车、半导体、光伏等受益于政策导向的行业投资机会，或更加容易把握。行业格局较
为良好的周期板块或可享受业绩增长带来的收益。
未来，本基金将继续严格按照基金合同的要求，秉承指数化投资策略，提高组合与指数的拟合
度。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
报告期内，本基金管理人严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业务指引》、基金
合同以及中国基金业协会提供的相关估值指引对基金所持有的投资品种进行估值。日常估值由基金
管理人与基金托管人分别独立完成。基金管理人每个工作日对基金资产估值后，将各类基金份额的
份额净值结果发送基金托管人，经基金托管人复核无误后，由基金管理人对外公布。
本基金管理人设立估值委员会，组成人员包括分管基金运营业务的高级管理人员、分管投资业
务的高级管理人员、督察稽核部负责人、风险管理部负责人、研究部负责人及基金运营部负责人等，
以上人员具有丰富的合规、风控、证券研究、会计方面的专业经验。估值委员会负责制定、更新本
基金管理人管理的基金的估值政策和程序。估值委员会对经济环境发生重大变化或发生影响证券价
格的重大事件进行评估，充分听取相关部门的建议，并和托管人充分协商后，提交估值建议报告，
以便估值委员会决策。基金运营部按照批准后的估值政策进行估值。
上述参与估值流程各方之间无任何重大利益冲突。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
根据基金合同的规定，在符合有关基金分红条件的前提下，本基金每年收益分配次数最多为 12
次，基金收益评价日核定的基金累计报酬率超过标的指数同期累计报酬率达到 1%以上,基金管理人
可进行收益分配。
本基金本报告期内未进行利润分配，但符合基金合同规定。
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本基金自 2016年 8月 17日至 2021年 6月 30日，已连续超过六十个工作日出现基金资产净值
低于五千万元的情形，基金管理人拟通过与其他基金合并转型的方式解决。解决方案已根据法规要
求向中国证券监督管理委员会进行了报告。
§5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，本基金托管人在对上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金的托管过程中，
严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持
有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内，上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金的管理人——海富通基金管理有
限公司在上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份
额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，在各
重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。本报告期内，上证周期行业 50交易型开放式指数证
券投资基金未进行利润分配。
5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人依法对海富通基金管理有限公司编制和披露的上证周期行业 50 交易型开放式指数证
券投资基金 2021年中期报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告
等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。
§6
半年度财务会计报告（未经审计）
6.1 资产负债表
会计主体：上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金
报告截止日：2021年 6月 30日
单位：人民币元
资产 附注号
本期末
2021年 6月 30日
上年度末
2020年 12月 31日
资 产：
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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银行存款 6.4.7.1 1,425,028.22 2,040,849.29
结算备付金
49.80 -
存出保证金
252.49 381.55
交易性金融资产 6.4.7.2 24,967,998.74 33,860,699.55
其中：股票投资
24,885,727.64 33,838,273.85
基金投资
- -
债券投资
82,271.10 22,425.70
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 6.4.7.3 - -
买入返售金融资产 6.4.7.4 - -
应收证券清算款
- 9,581.30
应收利息 6.4.7.5 142.81 198.24
应收股利
- -
应收申购款
- -
递延所得税资产
- -
其他资产 6.4.7.6 - -
资产总计
26,393,472.06 35,911,709.93
负债和所有者权益 附注号
本期末
2021年 6月 30日
上年度末
2020年 12月 31日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 6.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
- -
应付赎回款
- -
应付管理人报酬
10,914.63 15,943.05
应付托管费
2,182.94 3,188.61
应付销售服务费
- -
应付交易费用 6.4.7.7 3,400.64 2,546.39
应交税费
- -
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 6.4.7.8 34,190.14 102,640.33
负债合计
50,688.35 124,318.38
所有者权益：
实收基金 6.4.7.9 15,740,449.31 20,973,341.24
未分配利润 6.4.7.10 10,602,334.40 14,814,050.31
所有者权益合计
26,342,783.71 35,787,391.55
负债和所有者权益总计
26,393,472.06 35,911,709.93
注：报告截止日 2021年 6月 30日，基金份额净值 4.170元，基金份额总额 6,316,764.00份。
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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6.2 利润表
会计主体：上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金
本报告期：2021年 1月 1日至 2021年 6月 30日
单位：人民币元
项目 附注号
本期
2021年 1月 1日至
2021年 6月 30日
上年度可比期间
2020年 1月 1日至
2020年 6月 30日
一、收入
-360,556.99 -3,289,813.68
1.利息收入
3,365.46 2,541.96
其中：存款利息收入 6.4.7.11 3,346.03 2,541.96
债券利息收入
19.43 -
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
- -
证券出借利息收入
- -
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”填列）
2,164,405.49 454,833.24
其中：股票投资收益 6.4.7.12 1,839,667.92 151,614.09
基金投资收益
- -
债券投资收益 6.4.7.13 - -
资产支持证券投资收益
- -
贵金属投资收益 6.4.7.14 - -
衍生工具收益 6.4.7.15 - -
股利收益 6.4.7.16 324,737.57 303,219.15
3.公允价值变动收益（损失以“-”号
填列）
6.4.7.17 -2,526,950.05 -3,747,188.88
4.汇兑收益（损失以“－”号填列）
- -
5.其他收入（损失以“-”号填列） 6.4.7.18 -1,377.89 -
减：二、费用
132,821.26 142,407.14
1．管理人报酬
74,856.73 71,139.92
2．托管费
14,971.34 14,227.96
3．销售服务费
- -
4．交易费用 6.4.7.19 6,180.78 2,872.79
5．利息支出
- -
其中：卖出回购金融资产支出
- -
6.税金及附加
- -
7．其他费用 6.4.7.20 36,812.41 54,166.47
三、利润总额（亏损总额以“-”号填
列）
-493,378.25 -3,432,220.82
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“-”号填列）
-493,378.25 -3,432,220.82
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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6.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金
本报告期：2021年 1月 1日至 2021年 6月 30日
单位：人民币元
项目
本期
2021年 1月 1日至 2021年 6月 30日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
20,973,341.24 14,814,050.31 35,787,391.55
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- -493,378.25 -493,378.25
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数（净
值减少以“-”号填列）
-5,232,891.93 -3,718,337.66 -8,951,229.59
其中：1.基金申购款 5,232,891.95 4,175,870.75 9,408,762.70
2.基金赎回款 -10,465,783.88 -7,894,208.41 -18,359,992.29
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动（净值减少以“-”号
填列）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值）
15,740,449.31 10,602,334.40 26,342,783.71
项目
上年度可比期间
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
23,216,009.17 13,741,442.55 36,957,451.72
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- -3,432,220.82 -3,432,220.82
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数（净
值减少以“-”号填列）
-5,232,891.93 -2,763,461.46 -7,996,353.39
其中：1.基金申购款 1,495,111.98 541,181.11 2,036,293.09
2.基金赎回款 -6,728,003.91 -3,304,642.57 -10,032,646.48
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动（净值减少以“-”号
填列）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值）
17,983,117.24 7,545,760.27 25,528,877.51
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1至 6.4，财务报表由下列负责人签署：
基金管理人负责人：任志强，主管会计工作负责人：胡光涛，会计机构负责人：胡正万
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
上证周期行业 50 交易型开放式指数证券投资基金 (以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委
员会 (以下简称“中国证监会”)证监许可[2010]第 985号《关于核准上证周期行业 50交易型开放式指
数证券投资基金及其联接基金募集的批复》核准，由海富通基金管理有限公司依照《中华人民共和
国证券投资基金法》和《上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金基金合同》负责公开募集。
本基金为契约型的交易型开放式基金，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人
民币 967,328,609.00元(含募集股票市值)，业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验
字 (2010)第 247号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《上证周期行业 50交易型开放式指数
证券投资基金基金合同》于 2010 年 9 月 19 日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为
967,379,228.00 份基金份额，其中通过直销机构网下现金认购部分的认购资金利息折合 50,619.00份
基金份额。本基金的基金管理人为海富通基金管理有限公司，基金托管人为中国工商银行股份有限
公司。
根据《上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金基金合同》和《上证周期行业 50交易
型开放式指数证券投资基金招募说明书》的有关规定，本基金的基金管理人海富通基金管理有限公
司确定 2010年 11月 1日为本基金的基金份额折算日。当日上证周期行业 50指数收盘值为 2,737.269
点，基金资产净值为 1,062,661,586.99元，折算前基金份额总额为 967,379,228.00份，折算前基金份
额净值为 1.098 元。根据基金份额折算公式，基金份额折算比例为 0.40131071，折算后基金份额总
额为 388,216,764.00份，折算后基金份额净值为 2.737元。海富通基金管理有限公司已根据上述折算
比例，对各基金份额持有人认购的基金份额进行了折算，并由本基金注册登记机构中国证券登记结
算有限责任公司于 2010年 11月 2日进行了变更登记。经上海证券交易所(以下简称“上交所”)上证债
字[2010]第 206号文审核同意，本基金于 2010年 11月 15日在上交所挂牌交易。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金
基金合同》的有关规定，本基金的投资目标是紧密跟踪标的指数上证周期行业 50指数，追求跟踪偏
离度与跟踪误差最小化；主要投资范围为标的指数的成份股和备选成份股，该部分资产比例不低于
基金资产净值的 90%；本基金也少量投资于新股、存托凭证、债券及中国证监会允许基金投资的其
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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他金融工具。在正常市场情况下，本基金日均跟踪偏离度的绝对值不超过 0.1%，年跟踪误差不超过
2%。本基金的业绩比较基准为：上证周期行业 50指数。
本基金的基金管理人海富通基金管理有限公司以本基金为目标 ETF，于 2010年 9月 28日募集
成立了海富通上证周期行业 50 交易型开放式指数证券投资基金联接基金(以下简称“上证周期行业
50ETF联接基金”)。上证周期行业 50ETF联接基金为契约型开放式基金，投资目标与本基金类似，
将绝大多数基金资产投资于本基金。
本财务报表由本基金的基金管理人海富通基金管理有限公司于 2021年 8月 30日批准报出。
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于 2006年 2月 15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本准
则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金
信息披露 XBRL模板第 3号<年度报告和中期报告>》、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金
业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资
基金基金合同》和中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
根据《公开募集证券投资基金运作管理办法》的相关规定，开放式基金在基金合同生效后，连
续 60个工作日出现基金份额持有人数量不满 200人或者基金资产净值低于 5,000万元情形的，基金
管理人应当向中国证监会报告并提出解决方案，如转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合
同等，并召开基金份额持有人大会进行表决。于 2021年 6月 30日，本基金出现连续 60个工作日基
金资产净值低于 5,000 万元的情形，基金管理人拟通过与其他基金合并转型的方式解决。解决方案
已根据法规要求向中国证券监督管理委员会进行了报告，故本财务报表仍以持续经营为基础编制。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金 2021 年上半年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金 2021
年 6月 30日的财务状况以及 2021年上半年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
6.4.5差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
6.4.6 税项
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、
财税[2008]1 号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85 号《关于实施上市公司股息
红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2015]101 号《关于上市公司股息红利差别化个
人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36 号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、
财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关
于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140 号《关于明确金融 房地产开发 教
育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、
财税[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进项
税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
(1) 资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产品
管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率缴纳增
值税。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府债
以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以产生
的利息及利息性质的收入为销售额。
(2) 对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利收入，
债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
(3) 对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20%
的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在 1个月以内(含 1个月)的，其股
息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年(含 1年)的，暂减按 50%计入应
纳税所得额；持股期限超过 1 年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁后
取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、
红利收入继续暂减按 50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税。
(4) 基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
(5) 本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的适用
比例计算缴纳。
6.4.7重要财务报表项目的说明
6.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目 本期末
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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2021年 6月 30日
活期存款 1,425,028.22
定期存款 -
其他存款 -
合计 1,425,028.22
6.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2021年 6月 30日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 24,993,522.26 24,885,727.64 -107,794.62
贵金属投资-金交所黄
金合约
- - -
债券
交易所市场 81,000.00 82,271.10 1,271.10
银行间市场 - - -
合计 81,000.00 82,271.10 1,271.10
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 25,074,522.26 24,967,998.74 -106,523.52
6.4.7.3 衍生金融资产/负债
本基金本报告期末未持有衍生金融资产/负债。
6.4.7.4 买入返售金融资产
6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
本基金本报告期末未持有买入返售金融资产。
6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
本基金本报告期末未持有买断式逆回购交易中取得的债券。
6.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2021年 6月 30日
应收活期存款利息 121.46
应收定期存款利息 -
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 -
应收债券利息 21.26
应收资产支持证券利息 -
应收买入返售证券利息 -
应收申购款利息 -
应收黄金合约拆借孳息 -
应收出借证券利息 -
其他 0.09
合计 142.81
6.4.7.6 其他资产
本基金本报告期末其他资产无余额。
6.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2021年 6月 30日
交易所市场应付交易费用 3,400.64
银行间市场应付交易费用 -
合计 3,400.64
6.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2021年 6月 30日
应付券商交易单元保证金 -
应付赎回费 -
应付证券出借违约金 -
预提费用 32,130.98
应付指数使用费 2,059.16
合计 34,190.14
6.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
项目
本期
2021年 1月 1日至 2021年 6月 30日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 8,416,764.00 20,973,341.24
本期申购 2,100,000.00 5,232,891.95
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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本期赎回（以“-”号填列） -4,200,000.00 -10,465,783.88
本期末 6,316,764.00 15,740,449.31
注：投资者申购和赎回的基金份额需为最小申购赎回单位的整数倍。
6.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 11,577,905.80 3,236,144.51 14,814,050.31
本期利润 2,033,571.80 -2,526,950.05 -493,378.25
本期基金份额交易产生的
变动数
-3,093,693.44 -624,644.22 -3,718,337.66
其中：基金申购款 3,194,277.37 981,593.38 4,175,870.75
基金赎回款 -6,287,970.81 -1,606,237.60 -7,894,208.41
本期已分配利润 - - -
本期末 10,517,784.16 84,550.24 10,602,334.40
6.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2021年 1月 1日至 2021年 6月 30日
活期存款利息收入 3,326.40
定期存款利息收入 -
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 17.64
其他 1.99
合计 3,346.03
6.4.7.12 股票投资收益
6.4.7.12.1 股票投资收益项目构成
单位：人民币元
项目
本期
2021年 1月 1日至 2021年 6月 30日
股票投资收益——买卖股票差价收入 380,716.15
股票投资收益——赎回差价收入 1,458,951.77
股票投资收益——申购差价收入 -
股票投资收益——证券出借差价收入 -
合计 1,839,667.92
6.4.7.12.2 股票投资收益——买卖股票差价收入
单位：人民币元
项目 本期
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
第 23页共 48页
2021年 1月 1日至 2021年 6月 30日
卖出股票成交总额 2,177,135.42
减：卖出股票成本总额 1,796,419.27
买卖股票差价收入 380,716.15
6.4.7.12.3 股票投资收益——赎回差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2021年 1月 1日至 2021年 6月 30日
赎回基金份额对价总额 18,359,992.29
减：现金支付赎回款总额 14,460.29
减：赎回股票成本总额 16,886,580.23
赎回差价收入 1,458,951.77
6.4.7.12.4 股票投资收益——申购差价收入
本基金本报告期无申购差价收入。
6.4.7.13债券投资收益
本基金本报告期无债券投资收益。
6.4.7.14 贵金属投资收益
本基金本报告期无贵金属投资收益。
6.4.7.15 衍生工具收益
本基金本报告期无衍生工具收益。
6.4.7.16 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2021年1月1日至2021年6月30日
股票投资产生的股利收益 324,737.57
其中：证券出借权益补偿收入 -
基金投资产生的股利收益 -
合计 324,737.57
6.4.7.17 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2021年1月1日至2021年6月30日
1.交易性金融资产 -2,526,950.05
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
第 24页共 48页
——股票投资 -2,524,795.45
——债券投资 -2,154.60
——资产支持证券投资 -
——基金投资 -
——贵金属投资 -
——其他 -
2.衍生工具 -
——权证投资 -
3.其他 -
减：应税金融商品公允价值变动产生的
预估增值税 -
合计 -2,526,950.05
6.4.7.18 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2021年1月1日至2021年6月30日
基金赎回费收入 -
替代损益 -1,377.89
合计 -1,377.89
注：替代损益收入是指投资者采用可以现金替代方式申购本基金时，补入被替代股票的实际买
入成本与申购确认日估值的差额，或强制退款的被替代股票在强制退款计算日与申购确认日估值的
差额。
6.4.7.19 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2021年 1月 1日至 2021年 6月 30日
交易所市场交易费用 6,180.78
银行间市场交易费用 -
合计 6,180.78
6.4.7.20 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2021年1月1日至2021年6月30日
审计费用 19,835.79
信息披露费 12,295.19
证券出借违约金 -
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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银行划款手续费 190.00
指数使用费 4,491.43
合计 36,812.41
6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
6.4.8.1或有事项
截至资产负债表日，本基金并无须作披露的或有事项。
6.4.8.2资产负债表日后事项
截至本财务报表报出日，本基金并无须作披露的资产负债表日后事项。
6.4.9 关联方关系
6.4.9.1本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的关系
海富通基金管理有限公司(“海富通”) 基金管理人、基金销售机构
中国工商银行股份有限公司 (“中国工商银行”) 基金托管人
海通证券股份有限公司("海通证券") 基金管理人的股东、基金销售机构
海富通上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基
金联接基金(“上证周期行业 50ETF联接基金”)
本基金的基金管理人管理的其他基金
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
6.4.10.1.1 股票交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2021年1月1日至2021年6月30日
上年度可比期间
2020年1月1日至2020年6月30日
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
海通证券 4,882,340.42 100.00% 977,359.39 52.81%
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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6.4.10.1.2 权证交易
本基金本报告期及上年度可比期间未通过关联方交易单元进行权证交易。
6.4.10.1.3 应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2021年 1月 1日至 2021年 6月 30日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
海通证券 3,570.44 100.00% 3,400.64 100.00%
关联方名称
上年度可比期间
2020年1月1日至2020年6月30日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
海通证券 910.21 52.81% 910.21 59.80%
注：1. 上述佣金参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确定，以扣除由中国证券登记
结算有限责任公司收取的证管费和经手费的净额列示。
2. 该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息
服务等。
6.4.10.2 关联方报酬
6.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2021年1月1日至2021年6月
30日
上年度可比期间
2020年1月1日至2020年6月
30日
当期发生的基金应支付的管理费 74,856.73 71,139.92
其中：支付销售机构的客户维护费 - -
注：支付基金管理人海富通的管理人报酬按前一日基金资产净值 0.5%的年费率计提，逐日累计
至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值 X 0.5% / 当年天数。
6.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2021年1月1日至2021年6月
30日
上年度可比期间
2020年1月1日至2020年6
月30日
当期发生的基金应支付的托管费 14,971.34 14,227.96
注：支付基金托管人中国工商银行的托管费按前一日基金资产净值 0.1%的年费率计提，逐日累
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值 X 0.1% /当年天数。
6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本基金本报告期及上年度可比期间未与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。
6.4.10.4报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明
6.4.10.4.1与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的情况
本基金本报告期及上年度可比期间未发生与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率
的证券出借业务。
6.4.10.4.2与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务的情况
本基金本报告期及上年度可比期间未发生与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费
率的证券出借业务。
6.4.10.5 各关联方投资本基金的情况
6.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本基金本报告期及上年度可比期间基金管理人未运用固有资金投资本基金。
6.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
份额单位：份
关联方名称
本期末 2021年 6月 30日 上年度末 2020年 12月 31日
持有的基金份额
持有的基金
份额占基金
总份额的比
例
持有的基金份额
持有的基金份
额占基金总份
额的比例
上证周期行业
50ETF联接基金
3,054,514.00 48.36% 3,759,658.00 44.67%
6.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方名称
本期
2021年1月1日至2021年6月30日
上年度可比期间
2020年1月1日至2020年6月30日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国工商银行 1,425,028.22 3,326.40 889,670.81 2,536.89
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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6.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金本报告期及上年度可比期间未在承销期内参与关联方承销证券。
6.4.10.8 其他关联交易事项的说明
6.4.10.8.1 其他关联交易事项的说明
(1)于 2021年 6月 30 日，本基金持有 57,164股托管人公司的 A 股普通股，成本总额为人民币
303,332.96元，估值总额为人民币 295,537.88元，占基金资产净值的比例为 1.12%（2020年 12月 31
日：持有 129,264 股，成本总额为人民币 686,157.83 元，估值总额为人民 645,027.36 元，占基金资
产净值的比例为 1.80%)。
(2)于 2021 年 6 月 30 日，本基金持有 35,100 股海通证券的 A 股普通股，成本总额为人民币
491,075.96元，估值总额为人民币 403,650.00元，占基金资产净值的比例为 1.53%（2020年 12月 31
日：持有 51,100 股海通证券的 A 股普通股，成本总额为人民币 749,608.43 元，估值总额为人民币
657,146.00元，占基金资产净值的比例为 1.84%)。
6.4.11 利润分配情况
本基金本报告期未实施利润分配。
6.4.12 期末（2021年 6月 30日）本基金持有的流通受限证券
6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
6.4.12.1.1受限证券类别：债券
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受
限类
型
认购
价格
期末估
值单价
数量(单
位：张)
期末
成本
总额
期末
估值
总额
备注
11305
0
南银
转债
2021-0
6-16
2021-0
7-01
老股
东配
债
100.00 100.00 620
62,000
.00
62,000
.00
-
6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
本基金本报告期末无从事银行间市场债券正回购交易作为抵押的债券。
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
本基金本报告期末无从事交易所市场债券正回购交易作为抵押的债券。
6.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券
本基金本报告期内未发生转融通证券出借业务。
6.4.13 金融工具风险及管理
6.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金是指数型基金，紧密跟踪上证周期行业 50指数，具有和标的指数所代表的股票市场相似
的风险收益特征，属于证券投资基金中风险较高、收益较高的品种。本基金以标的指数成份股、备
选成份股为主要投资对象。本基金采用完全复制法，跟踪上证周期行业 50指数，以完全按照标的指
数成份股组成及其权重构建基金股票投资组合为原则，进行被动式指数化投资。股票在投资组合中
的权重原则上根据标的指数成份股及其权重的变动而进行相应调整。但在因特殊情况(如流动性不足
等)导致无法获得足够数量的股票时，基金管理人将搭配使用其他合理方法进行适当的替代，力求与
标的指数的跟踪偏离度与跟踪误差的最小化。
本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，在董事会下设立审计及风险管理委员会，
负责制定公司的风险管理政策，审议批准公司的风险偏好、风险容忍度以及重大风险限额及监督公
司内部控制制度和风险管理制度的执行情况等；在管理层层面设立风险管理委员会，负责实施董事
会下设审计及风险管理委员会所制定的各项风险管理政策。
本基金的基金管理人建立了由督察长、风险管理委员会、风险管理部和督察稽核部及相关业务
部门风险管理责任人构成的三层次风险管理架构体系。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去估
测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风险损
失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具特征
通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可
靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
6.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出
现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款存
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
第 30页共 48页
放在本基金的托管行中国工商银行，因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行
的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险发生的
可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制
以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行
人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
于 2021年 6月 30日，本基金持有的除国债、央行票据和政策性金融债以外的债券占基金资产
净值的比例为 0.31%（2020年 12月 31日：0.06%)。
本基金债券投资的信用评级情况按《中国人民银行信用评级管理指导意见》设定的标准统计及
汇总。
6.4.13.2.1 按长期信用评级列示的债券投资
单位：人民币元
长期信用评级
本期末
2021年6月30日
上年末
2020年12月31日
AAA 82,271.10 22,425.70
AAA以下 - -
未评级 - -
合计 82,271.10 22,425.70
6.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性风
险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处
的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价
格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严密
监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理人在
基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模
式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
于 2021年 6月 30日，本基金所承担的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计
息。本基金赎回基金份额采用一篮子股票形式，流动性风险相对较低。
6.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公
开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等法规的要求对本基金组合资产的流动性风险进
行管理，通过独立的风险管理部门对本基金的组合持仓集中度指标、流通受限制的投资品种比例以
及组合在短时间内变现能力的综合指标等流动性指标进行持续的监测和分析。
本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金的基
金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的 10%。本基金与由本基金
的基金管理人管理的其他开放式基金共同持有一家上市公司发行的可流通股票不得超过该上市公司
可流通股票的 15%，本基金与由本基金的基金管理人管理的全部投资组合持有一家上市公司发行的
可流通股票，不得超过该上市公司可流通股票的 30%(完全按照有关指数构成比例进行证券投资的开
放式基金及中国证监会认定的特殊投资组合不受上述比例限制)。
本基金所持部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易，部分基金资产流通
暂时受限制不能自由转让的情况参见附注 6.4.12。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入
短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。本基金主动投资于
流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的 15%。于 2021年 6月 30日，本基金持有的流
动性受限资产的估值占基金资产净值的比例为 0.24%。
本基金的基金管理人每日对基金组合资产中 7 个工作日可变现资产的可变现价值进行审慎评估
与测算，确保每日确认的净赎回申请不得超过 7个工作日可变现资产的可变现价值。于本报告期末，
本基金组合资产中 7个工作日可变现资产的账面价值超过经确认的当日净赎回金额。
同时，本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中度；按照穿透
原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严格的准入管理，以及
对不同的交易对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严格管理本基金从事逆回购交易的流动
性风险和交易对手风险。此外，本基金的基金管理人建立了逆回购交易质押品管理制度：根据质押
品的资质确定质押率水平；持续监测质押品的风险状况与价值变动以确保质押品按公允价值计算足
额；并在与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购交易时，可接
受质押品的资质要求与基金合同约定的投资范围保持一致。
6.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而
发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1 利率风险
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性
金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每
个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久
期等方法对上述利率风险进行管理。
本基金持有及承担的大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动的现金
流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结算备付
金、存出保证金及债券投资等。
6.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2021年 6月 30日
1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
银行存款 1,425,028.22 - - - 1,425,028.22
结算备付金 49.80 - - - 49.80
存出保证金 252.49 - - - 252.49
交易性金融资产 - - 82,271.10 24,885,727.64 24,967,998.74
应收利息 - - - 142.81 142.81
资产总计 1,425,330.51 - 82,271.10 24,885,870.45 26,393,472.06
负债
应付管理人报酬 - - - 10,914.63 10,914.63
应付托管费 - - - 2,182.94 2,182.94
应付交易费用 - - - 3,400.64 3,400.64
其他负债 - - - 34,190.14 34,190.14
负债总计 - - - 50,688.35 50,688.35
利率敏感度缺口 1,425,330.51 - 82,271.10 24,835,182.10 26,342,783.71
上年度末
2020年 12月 31
日
1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
银行存款 2,040,849.29 - - - 2,040,849.29
存出保证金 381.55 - - - 381.55
交易性金融资产 - - 22,425.70 33,838,273.85 33,860,699.55
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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应收证券清算款 - - - 9,581.30 9,581.30
应收利息 - - - 198.24 198.24
资产总计 2,041,230.84 - 22,425.70 33,848,053.39 35,911,709.93
负债
应付管理人报酬 - - - 15,943.05 15,943.05
应付托管费 - - - 3,188.61 3,188.61
应付交易费用 - - - 2,546.39 2,546.39
其他负债 - - - 102,640.33 102,640.33
负债总计 - - - 124,318.38 124,318.38
利率敏感度缺口 2,041,230.84 - 22,425.70 33,723,735.01 35,787,391.55
注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰
早者予以分类。
6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末
2021年 6月 30日
上年度末
2020年 12月 31日
市场利率下降 25个基点 1,175.26 335.95
市场利率上升 25个基点 -1,155.75 -330.14
6.4.13.4.2外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金
的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
6.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外
的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市交易的股票，所面临的
其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整
体波动的影响。
本基金采用完全复制法，跟踪上证周期行业 50指数，以完全按照标的指数成份股组成及其权重
构建基金股票投资组合为原则，进行被动式指数化投资。股票在投资组合中的权重原则上根据标的
指数成份股及其权重的变动而进行相应调整。但在因特殊情况(如流动性不足等)导致无法获得足够数
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
第 34页共 48页
量的股票时，基金管理人将搭配使用其他合理方法进行适当的替代。
本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。本基金投资组合中，上证周期行业 50指数成
份股和备选成份股股票投资比例不低于基金资产净值的 90%，新股、存托凭证、债券及中国证监会
允许基金投资的其他金融工具投资比例不高于基金资产净值的 10%。此外，本基金的基金管理人每
日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，来测试本基
金面临的潜在价格风险，及时可靠地对风险进行跟踪和控制。
6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2021年 6月 30日
上年度末
2020年 12月 31日
公允价值
占基金资
产净值比
例（%）
公允价值
占基金资产
净值比例
（%）
交易性金融资产－股票投资 24,885,727.64 94.47 33,838,273.85 94.55
交易性金融资产－基金投资 - - - -
交易性金融资产－贵金属投资 - - - -
衍生金融资产－权证投资 - - - -
其他 - - - -
合计 24,885,727.64 94.47 33,838,273.85 94.55
6.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
假设 除业绩比较基准(附注 6.4.1)外的其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末
2021年 6月 30日
上年度末
2020年 12月 31日
1. 业绩比较基准 (附注
6.4.1)上升 5%
1,069,979.99 1,627,577.58
2. 业绩比较基准 (附注
6.4.1)下降 5%
-1,069,979.99 -1,627,577.58
6.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
第 35页共 48页
截至资产负债表日，本基金无需要说明的其他重要事项。
7
投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%）
1 权益投资 24,885,727.64 94.29
其中：股票 24,885,727.64 94.29
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 82,271.10 0.31
其中：债券 82,271.10 0.31
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买
入返售金融资产
- -
7
银行存款和结算备付金
合计
1,425,078.02 5.40
8 其他各项资产 395.30 0.00
9 合计 26,393,472.06 100.00
7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
7.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净值比例
（％）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 1,948,793.03 7.40
C 制造业 3,370,529.80 12.79
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 16,473.28 0.06
E 建筑业 - -
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
第 36页共 48页
F 批发和零售业 - -
G 交通运输、仓储和邮政业 1,438,355.90 5.46
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 - -
J 金融业 17,638,042.43 66.96
K 房地产业 473,533.20 1.80
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 24,885,727.64 94.47
7.2.2报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通股票。
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值
占基金资产净
值比例(％)
1 601318 中国平安 51,342 3,300,263.76 12.53
2 600036 招商银行 60,155 3,259,799.45 12.37
3 601166 兴业银行 88,293 1,814,421.15 6.89
4 601012 隆基股份 16,716 1,485,049.44 5.64
5 600030 中信证券 39,461 984,157.34 3.74
6 601328 交通银行 146,045 715,620.50 2.72
7 601288 农业银行 226,304 685,701.12 2.60
8 601919 中远海控 21,700 662,718.00 2.52
9 601899 紫金矿业 68,197 660,828.93 2.51
10 600000 浦发银行 64,260 642,600.00 2.44
11 600016 民生银行 126,372 557,300.52 2.12
12 601816 京沪高铁 95,400 504,666.00 1.92
13 601601 中国太保 16,488 477,657.36 1.81
14 600585 海螺水泥 11,564 474,702.20 1.80
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
第 37页共 48页
15 600048 保利地产 39,330 473,533.20 1.80
16 603799 华友钴业 3,952 451,318.40 1.71
17 601688 华泰证券 28,442 449,383.60 1.71
18 601211 国泰君安 26,127 447,816.78 1.70
19 600837 海通证券 35,100 403,650.00 1.53
20 600019 宝钢股份 50,784 387,989.76 1.47
21 600660 福耀玻璃 6,600 368,610.00 1.40
22 601988 中国银行 118,991 366,492.28 1.39
23 600999 招商证券 19,177 364,746.54 1.38
24 601818 光大银行 90,797 343,212.66 1.30
25 601088 中国神华 17,410 339,843.20 1.29
26 601009 南京银行 31,200 328,224.00 1.25
27 600028 中国石化 73,048 318,489.28 1.21
28 601939 建设银行 46,492 309,171.80 1.17
29 601398 工商银行 57,164 295,537.88 1.12
30 601628 中国人寿 8,705 295,012.45 1.12
31 600009 上海机场 5,630 270,971.90 1.03
32 601658 邮储银行 52,000 261,040.00 0.99
33 601857 中国石油 48,612 257,157.48 0.98
34 601336 新华保险 4,695 215,547.45 0.82
35 603993 洛阳钼业 40,200 207,432.00 0.79
36 600111 北方稀土 9,800 202,860.00 0.77
37 600547 山东黄金 8,587 165,042.14 0.63
38 601788 光大证券 9,100 162,799.00 0.62
39 601066 中信建投 4,400 138,292.00 0.52
40 600109 国金证券 10,800 137,052.00 0.52
41 601108 财通证券 12,200 127,978.00 0.49
42 601878 浙商证券 6,500 85,020.00 0.32
43 601995 中金公司 1,300 79,950.00 0.30
44 601881 中国银河 7,100 76,538.00 0.29
45 601990 南京证券 6,900 72,588.00 0.28
46 601319 中国人保 11,200 66,416.00 0.25
47 601162 天风证券 11,770 57,202.20 0.22
48 601696 中银证券 1,600 32,944.00 0.13
49 601665 齐鲁银行 3,059 28,448.70 0.11
50 601456 国联证券 1,700 26,180.00 0.10
51 601528 瑞丰银行 977 15,211.89 0.06
52 605090 九丰能源 448 14,519.68 0.06
53 600918 中泰证券 1,300 14,066.00 0.05
54 605011 杭州热电 220 1,953.60 0.01
7.4报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
第 38页共 48页
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资
产净值比例
（％）
1 601919 中远海控 561,322.00 1.57
2 600036 招商银行 527,580.00 1.47
3 601816 京沪高铁 467,793.00 1.31
4 600660 福耀玻璃 379,744.00 1.06
5 601658 邮储银行 213,384.00 0.60
6 600109 国金证券 136,560.00 0.38
7 601066 中信建投 91,226.00 0.25
8 601688 华泰证券 86,700.00 0.24
9 601995 中金公司 79,100.00 0.22
10 601963 重庆银行 64,730.91 0.18
11 600030 中信证券 51,651.00 0.14
12 601857 中国石油 41,715.00 0.12
13 600111 北方稀土 36,720.00 0.10
14 601696 中银证券 19,900.00 0.06
15 601665 齐鲁银行 16,396.24 0.05
16 605296 神农集团 15,982.80 0.04
17 605090 九丰能源 15,487.36 0.04
18 600906 财达证券 13,472.08 0.04
19 601236 红塔证券 11,810.00 0.03
20 605117 德业股份 10,247.62 0.03
注：“买入金额”按买入成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资
产净值比例
（％）
1 601318 中国平安 373,725.00 1.04
2 601169 北京银行 368,670.33 1.03
3 601899 紫金矿业 254,080.00 0.71
4 601155 新城控股 194,661.00 0.54
5 603799 华友钴业 156,969.00 0.44
6 601012 隆基股份 131,766.00 0.37
7 601111 中国国航 130,938.00 0.37
8 601963 重庆银行 87,264.20 0.24
9 601601 中国太保 64,602.00 0.18
10 600906 财达证券 53,409.02 0.15
11 605499 东鹏饮料 41,301.30 0.12
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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12 605089 味知香 23,206.47 0.06
13 605339 南侨食品 22,379.85 0.06
14 600032 浙江新能 21,108.96 0.06
15 605117 德业股份 19,421.65 0.05
16 601279 英利汽车 17,287.14 0.05
17 605296 神农集团 16,684.90 0.05
18 605077 华康股份 15,808.32 0.04
19 605378 野马电池 12,909.56 0.04
20 601236 红塔证券 12,677.00 0.04
注：“卖出金额”按卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
金额单位：人民币元
买入股票的成本（成交）总额 2,975,940.74
卖出股票的收入（成交）总额 2,177,135.42
注：“买入股票成本”、 “卖出股票收入”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不
考虑相关交易费用。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值
占基金资产净值比
例(％)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债（可交换债） 82,271.10 0.31
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 82,271.10 0.31
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
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7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值
占基金资产净
值比例(％)
1 113050 南银转债 620 62,000.00 0.24
2 113043 财通转债 190 20,271.10 0.08
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
7.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有股指期货合约。
7.10.2 本基金投资股指期货的投资政策
根据本基金合同，本基金不参与股指期货交易。
7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
7.11.1 本期国债期货投资政策
根据本基金合同，本基金不参与国债期货交易。
7.11.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货。
7.11.3 本期国债期货投资评价
根据本基金合同，本基金不参与国债期货交易。
7.12 投资组合报告附注
7.12.1报告期内本基金投资的农业银行（601288），因向关系人发放信用贷款、批量处置不良资产未
公告且未向监管部门报告、违规转让正常类贷款、个人住房贷款首付比例违规、贷后管理缺失等行
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
第 41页共 48页
为，违反了《中华人民共和国银行业监督管理法》、《中华人民共和国商业银行法》的规定，于 2020
年 7月 13日被中国银行保险监督管理委员会没收违法所得 55.3万元，罚款 5260.3万元，罚没合计
5315.6 万元。因收取已签约开立的代发工资账户、退休金账户、低保账户、医保账户、失业保险账
户、住房公积金账户的年费和账户管理费（含小额账户管理费），于 2020年 12月 7日被中国银行保
险监督管理委员会没收违法所得 49.59万元和罚款 148.77万元，罚没金额合计 198.36万元。
报告期内本基金投资的浦发银行（600000），因未按专营部门制规定开展同业业务，同业投资资金违
规投向“四证”不全的房地产项目，为银行理财资金投向非标准化债权资产违规提供担保，未按规定
进行贷款资金支付管理与控制，通过票据转贴现业务调节信贷规模，办理无真实贸易背景的贴现业
务，未按权限和程序办理委托贷款业务等违规行为，于 2020年 8月 10日被中国银行保险监督管理
委员会上海监管局责令改正、并处以罚款 2100万元。因 2016年 5月至 2019年 1月期间未按规定开
展代销业务，于 2021年 4月 30日被银保监会上海监管局责令其改正，并处罚款共计 760万元。
报告期内本基金投资的兴业银行（601166），因同业投资用途不合规、授信管理不尽职、采用不正当
手段吸收存款、理财资金间接投资本行信贷资产收益权等违规行为，于 2020年 8月 31日被中国银
保监会福建监管局没收违法所得 6,361,807.97元，并合计处以罚款 15,961,807.97元。因为无证机构
提供转接清算服务、为支付机构超范围经营提供支付服务、违规连通上下游支付机构提供转接清算
服务等，且上述违规行为未落实交易信息真实性、完整性、可追溯性及支付全流程中的一致性的规
定等行为，于 2020年 9月 4日被中国人民银行福州中心支行给予警告，没收违法所得 10,875,088.15
元，并处 13,824,431.23元罚款。因在为永城煤电控股集团有限公司提供中介服务过程中，存在违反
银行间债券市场相关自律管理规则的行为，于 2021年 1月 15日被中国银行间市场交易商协会通报
批评，责令其针对本次事件中暴露出的问题进行全面深入的整改。
报告期内本基金投资的招商银行（600036），因为同业投资提供第三方信用担保、为非保本理财产品
出具保本承诺，部分未按规定计提风险加权资产、违规协助无衍生产品交易业务资格的银行发行结
构性衍生产品、理财产品之间风险隔离不到位等多项违规行为，于 2021年 05月 17日被中国银行保
险监督管理委员会处以罚款 7170万元。
报告期内本基金投资的紫金矿业（601899）于 2020年 08月 28日公告 称，因紫金矿业聘请外包单
位实施爆破作业造成一人死亡，经乌恰县安全生产监督管理局调查组调查认定，新疆紫金锌业有限
公司及其总经理对外包单位监管不到位，对事故的发生负有责任，违反了《非煤矿山外包工程安全
管理暂行办法》第七条第二款和第十一条的规定，被克州安全生产监督管理局予以行政处罚。
对上述证券的投资决策程序的说明：本基金系指数型基金，对上述证券的投资均系被动按照指数成
分股进行复制。
上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金 2021年中期报告
第 42页共 48页
其余五名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在本报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚
的情况。
7.12.2本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。
7.12.3期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 252.49
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 142.81
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 395.30
7.12.4期末持有的处于转股期的可转换债券明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 公允价值
占基金资产净
值比例(%)
1 113043 财通转债 20,271.10 0.08
7.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
§8
基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人户数
(户)
户均持有
的基金份
持有人结构
机构投资者 个人投资者 中国工商银行－海富通上
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额 证周期行业 50交易型开放
式指数证券投资基金联接
基金
持有份额
占总份
额比例
持有份
额
占总份额
比例
持有份额
占总份额比
例
696 9,075.81
3,054,703.
00
48.36%
3,262,06
1.00
51.64%
3,054,514.0
0
48.36%
注：机构投资者“持有份额”和“占总份额比例”数据中已包含“中国工商银行－海富通上证周期行
业50交易型开放式指数证券投资基金联接基金”的“持有份额”和“占总份额比例”数据。
8.2 期末上市基金前十名持有人
序号 持有人名称 持有份额（份） 占上市总份额比例
1 丁可奇 200,655.00 3.18%
2 邰一裴 118,900.00 1.88%
3 钱中明 108,700.00 1.72%
4 王珠丹 86,000.00 1.36%
5 黄庆芳 61,300.00 0.97%
6 龙海翔 53,679.00 0.85%
7 陈梓琦 50,000.00 0.79%
8 殷道富 48,977.00 0.78%
9 石方家 48,000.00 0.76%
10 陈旸 46,748.00 0.74%
-
中国工商银行－海富通上
证周期行业50交易型开放
式指数证券投资基金联接
基金
3,054,514.00 48.36%
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
本基金本报告期末基金管理人的从业人员未持有本基金。
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8.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金投资和
研究部门负责人持有本开放式基金
0
本基金基金经理持有本开放式基金 0
§9
开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日（2010年 9月 19日）基金份额总额 967,379,228
本报告期期初基金份额总额 8,416,764
本报告期基金总申购份额 2,100,000
减：本报告期基金总赎回份额 4,200,000
本报告期基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 6,316,764
§10
重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
本报告期内本基金未召开基金份额持有人大会。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
1、报告期内，本基金管理人无重大人事变动。
2、报告期内，本基金托管人中国工商银行股份有限公司根据工作需要，任命刘彤女士担任公司
资产托管部总经理，全面主持资产托管部相关工作。李勇先生不再担任公司资产托管部总经理职务。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期无基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
10.4 基金投资策略的改变
报告期内本基金投资策略未发生改变。
10.5为基金进行审计的会计师事务所情况
报告期内，本基金未改聘为其审计的会计师事务所。
10.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内，本基金的管理人、托管人的托管业务部门及其相关高级管理人员无受稽查或处罚等
情况。
10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
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金额单位：人民币元
券商名称
交易
单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
佣金
占当期佣
金总量的
比例
海通证券 1 4,882,340.42 100.00% 3,570.44 100.00% -
中信建投 1 - - - - -
中银国际 1 - - - - -
注：1、报告期内本基金租用券商交易单元没有发生变更。
2、(1)交易单元的选择标准
本基金的管理人对证券公司的综合实力及声誉评估、研究水平评估和综合服务支持评估三个部
分进行主观性评议，形成证券公司交易单元租用意见。
(2)交易单元的选择程序
本基金的管理人按照如下程序进行交易单元的选择：
<1> 推荐。投资部业务人员推荐，经投资部部门会议讨论，形成证券公司交易单元租用意见，
并报公司总经理办公会核准。
<2> 核准。在完成对证券公司的初步评估、甄选和审核后，由基金管理人的总经理办公会核准。
10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 回购交易 权证交易
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
成交金额
占当期回
购成交总
额的比例
成交金额
占当期权
证成交总
额的比例
海通证券 - - - - - -
中信建投 - - - - - -
中银国际 - - - - - -
10.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式
法定披露日
期
1
海富通基金管理有限公司关于旗下部分基金
根据《公开募集证券投资基金运作指引第 3
号—指数基金指引》修改基金合同部分条款的
中国证券报、基金管理人
网站及中国证监会基金
电子披露网站
2021-03-30
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公告
§11 影响投资者决策的其他重要信息
11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
投资者
类别
报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况
序号
持有基金份额比
例达到或者超过
20%的时间区间
期初份
额
申购份
额
赎回份额 持有份额 份额占比
ETF 基
金 联 接
基金
1
2021/1/1-2021/6/3
0
3,759,6
58.00
300,00
0.00
1,005,144.
00
3,054,514.00 48.36%
产品特有风险
报告期内，本基金存在单一投资者持有份额比例达到或超过20%的情况，由此可能导致的特有风险
主要包括：
1、当基金份额持有人占比过于集中时，可能会因某单一基金份额持有人大额赎回而引发基金净值
剧烈波动的风险；
2、若某单一基金份额持有人巨额赎回有可能引发基金的流动性风险，基金管理人可能无法及时变
现基金资产以应对基金份额持有人的赎回申请，基金份额持有人可能无法及时赎回持有的全部基金
份额。
3、若个别投资者大额赎回后，可能会导致基金资产净值连续出现六十个工作日低于5000万元的风
险，基金可能会面临转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同等情形。
4、其他可能的风险。
注：报告期内单一投资者申购赎回份额包含该投资者二级市场交易数据。
11.2 影响投资者决策的其他重要信息
海富通基金管理有限公司成立于 2003年 4月，是中国首批获准成立的中外合资基金管理公司。
从 2003年 8月开始，海富通先后募集成立了 99只公募基金。截至 2021年 6月 30日，海富通
管理的公募基金资产规模约 1296亿元人民币。
海富通是国家人力资源和社会保障部首批企业年金基金投资管理人，是首批获得特定客户资产
管理业务资格的基金管理公司。2010 年 12 月，海富通基金管理有限公司被全国社会保障基金理事
会选聘为境内委托投资管理人。2011 年 12 月，海富通全资子公司——海富通资产管理（香港）有
限公司获得证监会核准批复 RQFII（人民币合格境外机构投资者）业务资格，能够在香港筹集人民
币资金投资境内证券市场。2012年 9月，中国保监会公告确认海富通基金为首批保险资金投资管理
人之一。2014年 8月，海富通全资子公司上海富诚海富通资产管理有限公司正式开业，获准开展特
定客户资产管理服务。2016 年 12 月，海富通基金管理有限公司被全国社会保障基金理事会选聘为
首批基本养老保险基金投资管理人。
2019年 3月，海富通阿尔法对冲混合型发起式证券投资基金再度被权威媒体《证券时报》授予
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第十四届中国基金业明星基金奖——三年持续回报绝对收益明星基金和 2018 年度绝对收益明星基
金。2019年 4月，海富通阿尔法对冲混合型发起式证券投资基金被权威财经媒体《中国证券报》和
《上海证券报》分别评选为第十六届中国基金业金牛奖——三年期开放式混合型持续优胜金牛基金
和第十六届中国基金业“金基金”奖——金基金?灵活配置型基金奖（三年期）。同时，海富通基金管
理有限公司荣获《上海证券报》第十六届中国基金业“金基金”奖——金基金?成长基金管理公司奖。
2020年 3月，由《中国证券报》主办的第十七届中国基金业金牛奖评选结果揭晓，海富通基金
管理有限公司荣获“金牛进取奖”，海富通阿尔法对冲混合型发起式证券投资基金荣获“五年期开放式
混合型持续优胜金牛基金”奖项。2020 年 7 月，由《上海证券报》主办的第十七届金基金奖名单揭
晓，海富通基金管理有限公司荣获“金基金?股票投资回报基金管理公司奖”，海富通内需热点混合型
证券投资基金荣获“金基金?偏股混合型基金三年期奖”。
§12
备查文件目录
12.1 备查文件目录
（一）中国证监会批准设立上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金的文件
（二）上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金基金合同
（三）上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金招募说明书
（四）上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金托管协议
（五）中国证监会批准设立海富通基金管理有限公司的文件
（六）报告期内上证周期行业 50交易型开放式指数证券投资基金在指定报刊上披露的各项公告
12.2 存放地点
上海市浦东新区陆家嘴花园石桥路 66号东亚银行金融大厦 36－37层本基金管理人办公地址。
12.3 查阅方式
投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅。
海富通基金管理有限公司
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二〇二一年八月三十一日
