嘉实长青竞争优势股票型证券投资基金
2021年第 2季度报告
2021年 6月 30日
基金管理人：嘉实基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
报告送出日期：2021年 7月 20日
嘉实长青竞争优势股票 2021年第 2季度报告
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§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2021年 07月 16日复核了本
报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈
述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书。
本报告期中的财务资料未经审计。
本报告期自 2021年 04月 01日起至 2021年 06月 30日止。
§2 基金产品概况
基金简称
嘉实长青竞争优势股票
基金主代码
007133
基金运作方式
契约型开放式
基金合同生效日
2019年 5月 6日
报告期末基金份额总额
21,288,209.19份
投资目标
本基金通过投资于具备长期可持续竞争优势的上市公
司，在风险可控的前提下力争获取超越业绩比较基准的
收益。
投资策略 本基金综合运用定性和定量分析方法，对宏观经济因素
进行充分研究，依据经济周期理论，判断宏观周期所处
阶段，结合对证券市场的系统性风险以及未来一段时间
内各大类资产风险预期收益率水平和风险因素，确定组
合中各类金融工具的比例。按照预期收益、风险和置信
水平相匹配的方法构建基金投资组合。
具体包括：1、资产配置策略 2、股票投资策略（长
期可持续竞争优势公司股票的界定、个股投资策略）3、
债券投资策略 4、中小企业私募债券投资策略 5、衍
生品投资策略（权证投资策略、股指期货投资）6、资产
支持证券投资策略 7、风险管理策略。
业绩比较基准
中证 800指数收益率×95%+同期银行活期存款利率(税
后)×5%
风险收益特征
本基金为股票型基金，其预期收益及预期风险水平高于
混合型基金、债券型基金与货币市场基金。
基金管理人
嘉实基金管理有限公司
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基金托管人
中国建设银行股份有限公司
下属分级基金的基金简称
嘉实长青竞争优势股票 A
嘉实长青竞争优势股票 C
下属分级基金的交易代码
007133
007134
报告期末下属分级基金的份额总额
19,424,719.00份
1,863,490.19份
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位：人民币元
主要财务指标
报告期（2021年 4月 1日-2021年 6月 30日）
嘉实长青竞争优势股票 A 嘉实长青竞争优势股票 C
1.本期已实现收益
-337,423.65 -26,056.58
2.本期利润
786,292.67 49,171.75
3.加权平均基金份额本期利润
0.0358 0.0267
4.期末基金资产净值
29,967,285.73 2,837,917.72
5.期末基金份额净值
1.5427 1.5229
注：（1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）
扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
（2）上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低
于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
嘉实长青竞争优势股票 A
阶段
净值增长率①
净值增长率标
准差②
业绩比较基准
收益率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③
②－④
过去三个月 2.01%
0.63%
4.46%
0.84%
-2.45%
-0.21%
过去六个月 5.96%
0.87%
1.69%
1.15%
4.27%
-0.28%
过去一年 27.08%
1.08%
21.97%
1.22%
5.11%
-0.14%
自基金合同
生效起至今
54.27%
1.07%
30.77%
1.24%
23.50%
-0.17%
嘉实长青竞争优势股票 C
阶段
净值增长率①
净值增长率标业绩比较基准业绩比较基准 ①－③
②－④
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准差②
收益率③
收益率标准差
④
过去三个月 1.88%
0.63%
4.46%
0.84%
-2.58%
-0.21%
过去六个月 5.70%
0.87%
1.69%
1.15%
4.01%
-0.28%
过去一年 26.44%
1.08%
21.97%
1.22%
4.47%
-0.14%
自基金合同
生效起至今
52.29%
1.07%
30.77%
1.24%
21.52%
-0.17%
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益
率变动的比较
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注：按基金合同和招募说明书的约定，本基金自基金合同生效日起 6 个月为建仓期，建仓期结束
时本基金的各项资产配置比例符合基金合同约定。
3.3 其他指标
无。
§4 管理人报告
4.1 基金经理（或基金经理小组）简介
姓名
职务
任本基金的基金经理期限
证券从业
年限
说明
任职日期
离任日期
龙昌伦
本基金、嘉实沪深 300
指数研究增强、嘉实腾
讯自选股大数据策略
股票、嘉实中证 500指
数增强基金经理
2019年 5月 6日 - 7年
曾任职于建信基金管
理有限责任公司投资
管理部，从事量化研究
工作。2015年 4月加
入嘉实基金管理有限
公司，现任职于量化投
资部。硕士研究生，具
有基金从业资格。
注：（1）首任基金经理的 “任职日期”为基金合同生效日，此后的非首任基金经理的 “任职
日期”指根据公司决定确定的聘任日期；“离任日期”指根据公司决定确定的解聘日期。
（2）证券从业的含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券法》、《证券投资基金法》及其各项配套法规、《嘉
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实长青竞争优势股票型证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤
勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。
本基金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定，无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
报告期内，基金管理人严格执行证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和
公司内部公平交易制度，各投资组合按投资管理制度和流程独立决策，并在获得投资信息、投资
建议和实施投资决策方面享有公平的机会；通过完善交易范围内各类交易的公平交易执行细则、
严格的流程控制、持续的技术改进，确保公平交易原则的实现；通过 IT系统和人工监控等方式进
行日常监控，公平对待旗下管理的所有投资组合。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
报告期内，本基金未发生异常交易行为。
4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析
A股市场上半年整体震荡上行，主要宽基指数差异巨大，创业板、科创板涨幅居前，而以大
盘蓝筹为代表的上证 50表现不佳，小幅下跌。年初至今，股票市场经历了跌宕起伏的震荡行情，
“春季躁动” 后，A股市场从 2月开始经历了一波“深 V”走势。春节后因受到流动性因素的扰
动，A股市场在核心资产的带动下出现了大幅下挫，从 3月中上旬开始，随着海外流动性紧缩预
期的落空，国内流动性在多种因素下超预期宽松，整个二季度 A股市场处于持续上行状态。
从全球宏观上看，随着发达国家疫苗接种的普及以及新兴国家的加速推进，
经济出现了持续的复苏，特别是在新兴市场国家疫苗接种率偏低的情况下，相对于过往的经
济复苏，本轮的持续时间可能会加长，也带来了外需的持续强劲以及上游资源品的大幅上涨。流
动性方面，随着美联储暂未大幅收缩货币政策以及美元贬值等因素的影响，国内流动性在二季度
出现了异常的宽松，带动了成长资产的显著反弹，与此同时上半年财政与信用发力明显不足，下
半年留有较为充足的政策空间，即便经济周期行至中后半段，但预期内需短期不会出现快速下行。
股票市场方面，市场内部分化在本季度再次拉大，成长资产显著领涨，价值风格回落。行业
方面，电气设备、电子、汽车、综合和化工等涨幅居前，家用电器、农林牧渔、房地产、公用事
业和建筑装饰等则表现靠后。
本基金通过定性和定量的方法，寻找并投资于具有较高的进入壁垒或在经营效率和公司治理
上具备核心竞争力，能够长期持续的保持竞争优势的公司，并在风险可控的前提下力争获取超越
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业绩比较基准的收益。
4.5 报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末嘉实长青竞争优势股票 A基金份额净值为 1.5427元，本报告期基金份额净值
增长率为 2.01%；截至本报告期末嘉实长青竞争优势股票 C基金份额净值为 1.5229元，本报告期
基金份额净值增长率为 1.88%；业绩比较基准收益率为 4.46%。
4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
报告期内，本基金存在连续 60个工作日基金资产净值低于五千万元的情形，时间范围为
2021-04-01至 2021-06-30；未出现连续 20个工作日基金份额持有人数量不满两百人的情形。
根据《公开募集证券投资基金运作管理办法》的有关规定，本基金管理人已向中国证监会报
告并提出解决方案。
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号
项目
金额（元）
占基金总资产的比例（%）
1
权益投资
30,283,495.34 90.29
其中：股票
30,283,495.34 90.29
2 基金投资
- -
3
固定收益投资
52,092.00 0.16
其中：债券
52,092.00 0.16
资产支持证券
- -
4
贵金属投资
- -
5
金融衍生品投资
- -
6
买入返售金融资产
- -
其中：买断式回购的买入返售金融资
产
- -
7
银行存款和结算备付金合计
2,894,067.23 8.63
8 其他资产
312,031.22 0.93
9 合计
33,541,685.79 100.00
5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码
行业类别
公允价值（元）
占基金资产净值比
例（%）
A
农、林、牧、渔业
- -
B
采矿业
589,504.00 1.80
C
制造业
17,602,474.12 53.66
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D
电力、热力、燃气及水生产和供应
业
650,564.64 1.98
E
建筑业
564,300.00 1.72
F
批发和零售业
6,644.30 0.02
G
交通运输、仓储和邮政业
613,949.67 1.87
H
住宿和餐饮业
- -
I
信息传输、软件和信息技术服务业
1,928,181.00 5.88
J
金融业
5,840,017.61 17.80
K
房地产业
833,860.00 2.54
L
租赁和商务服务业
590,007.00 1.80
M
科学研究和技术服务业
- -
N
水利、环境和公共设施管理业
598,146.00 1.82
O
居民服务、修理和其他服务业
- -
P
教育
465,847.00 1.42
Q
卫生和社会工作
- -
R
文化、体育和娱乐业
- -
S
综合
- -
合计
30,283,495.34 92.31
5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
无。
5.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细
5.3.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号
股票代码
股票名称
数量（股）
公允价值（元）
占基金资产净值比例
（%）
1 002223 鱼跃医疗 21,500 819,795.00 2.50
2 603927 中科软 17,100 734,445.00 2.24
3 300628 亿联网络 8,600 720,680.00 2.20
4 600309 万华化学 6,600 718,212.00 2.19
5 601799 星宇股份 3,100 699,732.00 2.13
6 600600 青岛啤酒 6,000 693,900.00 2.12
7 600426 华鲁恒升 22,230 688,018.50 2.10
8 000776 广发证券 43,500 658,590.00 2.01
9 600900 长江电力 31,400 648,096.00 1.98
10 002508 老板电器 13,600 632,400.00 1.93
5.3.2 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的全国中小企业股份转让系统
挂牌股票投资明细
无。
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5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号
债券品种
公允价值（元）
占基金资产净值
比例（%）
1
国家债券
- -
2
央行票据
- -
3
金融债券
- -
其中：政策性金融债
- -
4
企业债券
- -
5
企业短期融资券
- -
6
中期票据
- -
7
可转债（可交换债）
52,092.00 0.16
8
同业存单
- -
9 其他
- -
10 合计
52,092.00 0.16
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号
债券代码
债券名称
数量（张）
公允价值（元）
占基金资产
净值比例（%）
1 113607 伟 20转债 450 52,092.00 0.16
注：报告期末，本基金仅持有上述 1支债券。
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资
明细
无。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
无。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
无。
5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
无。
5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策
无。
5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
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5.10.1 本期国债期货投资政策
无。
5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
无。
5.10.3 本期国债期货投资评价
无。
5.11 投资组合报告附注
5.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查，或
在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形
报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体未被监管部门立案调查，在本报告编制日前一
年内本基金投资的前十名证券的发行主体未受到公开谴责、处罚。
5.11.2 基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库
本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。
5.11.3 其他资产构成
序号
名称
金额（元）
1
存出保证金
7,952.25
2
应收证券清算款
-
3
应收股利
-
4
应收利息
561.17
5
应收申购款
303,517.80
6
其他应收款
-
7 待摊费用 -
8 其他
-
9 合计
312,031.22
5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
序号
债券代码
债券名称
公允价值（元）
占基金资产净值
比例（%）
1 113607 伟 20转债 52,092.00 0.16
5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
无。
5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
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无。
§6 开放式基金份额变动
单位：份
项目
嘉实长青竞争优势股票 A
嘉实长青竞争优势股票 C
报告期期初基金份额总额
23,768,721.52 1,933,390.13
报告期期间基金总申购份额
409,837.97 460,362.03
减:报告期期间基金总赎回份额
4,753,840.49 530,261.97
报告期期间基金拆分变动份额（份额减
少以“-”填列）
- -
报告期期末基金份额总额
19,424,719.00 1,863,490.19
注：报告期期间基金总申购份额含转换入份额，总赎回份额含转换出份额。
§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况
无。
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
无。
§8 备查文件目录
8.1 备查文件目录
（1）中国证监会准予嘉实长青竞争优势股票型证券投资基金注册的批复文件。
（2）《嘉实长青竞争优势股票型证券投资基金基金基金合同》；
（3）《嘉实长青竞争优势股票型证券投资基金托管协议》；
（4）《嘉实长青竞争优势股票型证券投资基金招募说明书》；
（5）基金管理人业务资格批件、营业执照；
（6）报告期内嘉实长青竞争优势股票型证券投资基金公告的各项原稿。
8.2 存放地点
1）北京市朝阳区建国门外大街 21号北京国际俱乐部 C座写字楼 12A层嘉实基金管理有限公
司
2）北京市西城区闹市口大街 1号院 1号楼中国建设银行投资托管业务部
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8.3 查阅方式
（1）书面查询：查阅时间为每工作日 8:30-11:30,13:00-17:30。投资者可免费查阅，也可
按工本费购买复印件。
（2）网站查询：基金管理人网址：http://www.jsfund.cn
投资者对本报告如有疑问，可咨询本基金管理人嘉实基金管理有限公司，咨询电话 400-600-8800，
或发 E-mail:service@jsfund.cn。
嘉实基金管理有限公司
2021年 7月 20日
