安信工业 4.0主题沪港深精选灵活配置混
合型证券投资基金
2021年第 1季度报告
2021年 3月 31日
基金管理人：安信基金管理有限责任公司
基金托管人：上海浦东发展银行股份有限公司
报告送出日期：2021年 4月 21日
安信工业 4.0混合 2021年第 1季度报告
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§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人上海浦东发展银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2021年 4月 20日复核
了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导
性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2021年 1月 1日起至 3月 31日止。
§2 基金产品概况
基金简称
安信工业 4.0混合
基金主代码
004521
基金运作方式
契约型开放式
基金合同生效日
2017年 7月 20日
报告期末基金份额总额
7,736,676.29份
投资目标
本基金主要通过聚焦与工业 4.0高度相关的优质标的，
在合理控制风险并保持基金资产良好流动性的前提下，
力争实现基金净资产的长期稳健增长。
投资策略 本基金所称的工业 4.0主题投资涉及的企业类型包括但
不限于以下四类：人工智能算法与数据供应商、硬件设
备供应商、系统集成商和智慧工厂运营商等。
本基金通过综合考虑国内宏观经济趋势、利率变化趋势、
国内股票市场估值水平、海外主要经济体经济和资本市
场运行状况等因素，合理比较各大类资产风险收益比，
确定或调整投资组合中股票、债券、货币市场工具及其
他投资品种的投资比例。本基金将自上而下地在利率走
势分析、债券供求分析基础上，结合收益率曲线变化，
合理配置长、中、短期债券比例。本基金衍生品投资策
略以风险控制为主。在资产支持证券投资策略上，本基
金将分析资产支持证券的资产特征，估计违约率和提前
偿付比率，并利用收益率曲线和期权定价模型，对资产
支持证券进行估值。本基金将严格控制资产支持证券的
总体投资规模并进行分散投资，以降低流动性风险。
业绩比较基准
沪深 300指数收益率*40%+恒生 AH股 H指数收益率*20%+
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中证全债指数收益率*40%。
风险收益特征
本基金为混合型基金，其预期收益及预期风险水平高于
债券型基金和货币市场基金，但低于股票型基金。本基
金可投资于港股通标的股票，从而面临港股通机制下因
投资环境、投资标的、市场制度以及交易规则等差异带
来的特有风险。
基金管理人
安信基金管理有限责任公司
基金托管人
上海浦东发展银行股份有限公司
下属分级基金的基金简称
安信工业 4.0混合 A
安信工业 4.0混合 C
下属分级基金的交易代码
004521
004522
报告期末下属分级基金的份额总额
2,786,100.97份
4,950,575.32份
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位：人民币元
主要财务指标
报告期（2021年 1月 1日-2021年 3月 31日）
安信工业 4.0混合 A 安信工业 4.0混合 C
1.本期已实现收益
-49,644.67 -230,878.84
2.本期利润
-131,241.31 -338,478.13
3.加权平均基金份额本期利润
-0.0435 -0.0709
4.期末基金资产净值
3,337,467.65 5,896,754.35
5.期末基金份额净值
1.1979 1.1911
注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要
低于所列数字。
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相
关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
安信工业 4.0混合 A
阶段
净值增长率①
净值增长率标
准差②
业绩比较基准
收益率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③
②－④
过去三个月 -4.61%
1.77%
0.55%
0.91%
-5.16%
0.86%
过去六个月 1.31%
1.51%
10.56%
0.75%
-9.25%
0.76%
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过去一年 27.07%
1.50%
20.13%
0.76%
6.94%
0.74%
过去三年 18.86%
1.36%
19.88%
0.79%
-1.02%
0.57%
自基金合同
生效起至今
19.79%
1.30%
26.17%
0.75%
-6.38%
0.55%
安信工业 4.0混合 C
阶段
净值增长率①
净值增长率标
准差②
业绩比较基准
收益率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③
②－④
过去三个月 -4.71%
1.77%
0.55%
0.91%
-5.26%
0.86%
过去六个月 1.11%
1.51%
10.56%
0.75%
-9.45%
0.76%
过去一年 26.75%
1.50%
20.13%
0.76%
6.62%
0.74%
过去三年 18.34%
1.36%
19.88%
0.79%
-1.54%
0.57%
自基金合同
生效起至今
19.11%
1.30%
26.17%
0.75%
-7.06%
0.55%
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益
率变动的比较
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注：1、本基金合同生效日为 2017年 7月 20日。
2、本基金合同规定，基金管理人应当自基金合同生效之日起六个月内使基金的投资组合比例符合
基金合同的约定。建仓期结束时，本基金的投资组合比例符合基金合同的约定。
§4 管理人报告
4.1 基金经理（或基金经理小组）简介
姓名
职务
任本基金的基金经理期限
证券从业
年限
说明
任职日期
离任日期
谭珏娜
本基金的
基金经理
2018年 8月 8
日
- 15.0年
谭珏娜女士，经济学学士。历任招商证券
股份有限公司国际业务部业务助理、安信
证券股份有限公司证券投资部内部风险
控制员、交易员，安信基金管理有限责任
公司运营部交易员、特定资产管理部投资
经理助理、投资银行部投资经理、研究部
研究员。现任安信基金管理有限责任公司
权益投资部基金经理。曾任安信工业 4.0
主题沪港深精选灵活配置混合型证券投
资基金的基金经理助理，安信中国制造
2025沪港深灵活配置混合型证券投资基
金、安信合作创新主题沪港深灵活配置混
合型证券投资基金、安信新回报灵活配置
混合型证券投资基金的基金经理。现任安
信新常态沪港深精选股票型证券投资基
金的基金经理助理，安信工业 4.0主题沪
港深精选灵活配置混合型证券投资基金、
安信创新先锋混合型发起式证券投资基
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金的基金经理。
沈明辉
本基金的
基金经理
2021年 2月 18
日
- 5.0年
沈明辉先生，管理学硕士。历任广发证券
发展研究中心分析师，恒大集团研究院研
究员。安信基金管理有限责任公司研究部
研究员，现任安信基金管理有限责任公司
研究部研究员兼基金经理助理。曾任安信
工业 4.0主题沪港深精选灵活配置混合
型证券投资基金的基金经理助理；现任安
信策略精选灵活配置混合型证券投资基
金的基金经理助理，安信工业 4.0主题沪
港深精选灵活配置混合型证券投资基金
的基金经理。
注：1、此处的“任职日期”、“离任日期”根据公司决定的公告（生效）日期填写。
2、证券从业年限计算标准遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》中关于证券从业人
员范围的相关规定。
4.1.1 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况
本基金基金经理未兼任私募资产管理计划投资经理。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投
资基金销售机构监督管理办法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《公开募集证券投资基
金信息披露管理办法》等法律法规、监管部门的相关规定及基金合同的约定，依照诚实信用、勤
勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产，在认真控制投资风险的基础上，为基金份额持有
人谋求最大利益，没有损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公
司制定的公平交易相关制度，公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
报告期内未发现有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。本报告期内，本公司所
有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易不存在成交较少的单边交易量超过该证券当日成
交量的 5%的情形。
4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析
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2021年以来，全球经济加速改善，生产端和需求端均在加速修复，但同时受到国内资金流动
性及美债收益率波动的影响，权益市场的波动加大，资金抱团开始分化，市场结构化特征明显。
预计 2021年全球经济将会处在上行周期，我们对中国经济的相对优势，优秀中国企业的长期
前景保持乐观态度，因此市场不乏业绩高增长细分领域。但随着流动性收缩，预计市场估值重心
将逐步下移，对个股选择的标准将更为苛刻。我们更多寻找结构性机会，将产业趋势确定、景气
度高的优质成长股作为主要配置方向。
本报告期内，本基金聚焦在互联网、软件、电子、新能源等领域，在我们的能力圈范围内，
自下而上地选择性价比较好的个股。相对看好港股投资机会，重点关注港股互联网、科技等板块
机会。
4.5 报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末本基金 A 类基金份额净值为 1.1979 元，本报告期基金份额净值增长率为
-4.61%；截至本报告期末本基金 C类基金份额净值为 1.1911元，本报告期基金份额净值增长率为
-4.71%；同期业绩比较基准收益率为 0.55%。
4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
本报告期内，本基金出现了连续 20个工作日基金资产净值低于五千万元的情形，时间范围为
2021年 1月 4日至 2021年 3月 31日。
自 2018年 5月 24日至本报告期末，本基金出现了连续 60个工作日基金资产净值低于五千万
元的情形，本基金管理人已根据法律法规及基金合同要求拟定相关解决方案上报中国证券监督管
理委员会。
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号
项目
金额（元）
占基金总资产的比例（%）
1
权益投资
8,522,053.44 88.46
其中：股票
8,522,053.44 88.46
2 基金投资
- -
3
固定收益投资
- -
其中：债券
- -
资产支持证券
- -
4
贵金属投资
- -
5
金融衍生品投资
- -
6
买入返售金融资产
- -
其中：买断式回购的买入返售金融资 - -
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产
7
银行存款和结算备付金合计
978,684.85 10.16
8 其他资产
133,468.68 1.39
9 合计
9,634,206.97 100.00
5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码
行业类别
公允价值（元）
占基金资产净值比
例（%）
A
农、林、牧、渔业
- -
B
采矿业
- -
C
制造业
4,146,341.00 44.90
D
电力、热力、燃气及水生产和供应
业
- -
E
建筑业
- -
F
批发和零售业
- -
G
交通运输、仓储和邮政业
140,994.00 1.53
H
住宿和餐饮业
- -
I
信息传输、软件和信息技术服务业
167,956.00 1.82
J
金融业
- -
K
房地产业
- -
L
租赁和商务服务业
- -
M
科学研究和技术服务业
- -
N
水利、环境和公共设施管理业
- -
O
居民服务、修理和其他服务业
- -
P
教育
- -
Q
卫生和社会工作
- -
R
文化、体育和娱乐业
- -
S
综合
- -
合计
4,455,291.00 48.25
5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
行业类别
公允价值（人民币）
占基金资产净值比例（%）
能源 - -
原材料 298,282.00 3.23
工业 - -
非日常生活消费品 428,455.59 4.64
日常消费品 309,420.64 3.35
医疗保健 141,314.00 1.53
金融 - -
信息技术 2,012,838.55 21.8
通讯服务 876,451.66 9.49
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公用事业 - -
房地产 - -
合计
4,066,762.44 44.04
注：以上分类采用全球行业分类标准（GICS）。
5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号
股票代码
股票名称
数量（股）
公允价值（元）
占基金资产净值比例
（%）
1 002415 海康威视 16,100 899,990.00 9.75
2 00700 腾讯控股 1,700 876,451.66 9.49
3 01810 小米集团－Ｗ 24,000 522,321.60 5.66
4 03690 美团点评－Ｗ 1,700 428,455.59 4.64
5 000100 TCL科技 43,800 409,092.00 4.43
6 01347 华虹半导体 11,000 393,727.40 4.26
7 00981 中芯国际 18,000 375,766.20 4.07
8 02382 舜宇光学科技 2,500 374,414.75 4.05
9 002236 大华股份 14,100 347,847.00 3.77
10 000725 京东方Ａ 54,400 341,088.00 3.69
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资
明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有股指期货合约。
5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策
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本基金在进行股指期货投资时，以风险对冲、套期保值为主要目的，将选择流动性好、交易
活跃的期货合约，结合股指期货的估值定价模型，与需要作风险对冲的现货资产进行严格匹配，
通过多头或空头套期保值等策略进行股指期货投资，实现基金资产增值保值。
5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.10.1 本期国债期货投资政策
本基金尚未在基金合同中明确国债期货的投资策略、比例限制、信息披露等，本基金暂不参
与国债期货交易。
5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货合约。
5.10.3 本期国债期货投资评价
本基金尚未在基金合同中明确国债期货的投资策略、比例限制、信息披露等，本基金暂不参
与国债期货交易。
5.11 投资组合报告附注
5.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查，或
在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形
报告期内本基金投资的前十名证券除腾讯控股（股票代码：00700 HG）外其他证券的发行主
体未有被监管部门立案调查，不存在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
2021 年 3 月 12 日，腾讯控股有限公司因价格垄断被市场监管总局罚款【国市监处〔2021〕
13号】。
2021 年 3 月 19 日，腾讯控股有限公司因未依法履行职责被国家互联网信息办公室监管谈话
并责令改正。
5.11.2 基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库
本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库，本基金管理人从制度和流程
上要求股票必须先入库再买入。
5.11.3 其他资产构成
序号
名称
金额（元）
1
存出保证金
10,330.09
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2
应收证券清算款
120,179.89
3
应收股利
-
4
应收利息
327.23
5
应收申购款
2,631.47
6
其他应收款
-
7 待摊费用 -
8 其他
-
9 合计
133,468.68
5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有债券。
5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入原因，分项之和与合计可能有尾差。
§6 开放式基金份额变动
单位：份
项目
安信工业 4.0混合 A
安信工业 4.0混合 C
报告期期初基金份额总额
3,777,479.87 1,064,523.76
报告期期间基金总申购份额
610,567.00 4,837,425.11
减:报告期期间基金总赎回份额
1,601,945.90 951,373.55
报告期期间基金拆分变动份额（份额减
少以“-”填列）
- -
报告期期末基金份额总额
2,786,100.97 4,950,575.32
§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况
本报告期内本基金管理人未持有本基金。
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
本报告期内，本基金管理人未运用固有资金投资本基金。
§8 影响投资者决策的其他重要信息
8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况
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投
资
者
类
别
报告期内持有基金份额变化情况
报告期末持有基金情况
序号
持有基金份额比例
达到或者超过 20%
的时间区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额占比（%）
机
构
1 20210105-20210331 - 3,973,931.01 - 3,973,931.01
51.36
产品特有风险
本基金如果出现单一投资者持有基金份额比例达到或超过基金份额总份额的 20%，则面临大额赎
回的情况，可能导致：
（1）基金在短时间内无法变现足够的资产予以应对，可能会产生基金仓位调整困难，导致流动性
风险；如果持有基金份额比例达到或超过基金份额总额的 20%的单一投资者大额赎回引发巨额赎
回，基金管理人可能根据《基金合同》的约定决定部分延期赎回，如果连续 2个开放日以上（含
本数）发生巨额赎回，基金管理人可能根据《基金合同》的约定暂停接受基金的赎回申请，对剩
余投资者的赎回办理造成影响；
（2）基金管理人被迫抛售证券以应付基金赎回的现金需要，则可能使基金资产净值受到不利影响，
影响基金的投资运作和收益水平；
（3）因基金净值精度计算问题，或因赎回费收入归基金资产，导致基金净值出现较大波动；
（4）基金资产规模过小，可能导致部分投资受限而不能实现基金合同约定的投资目的及投资策略；
（5）大额赎回导致基金资产规模过小，不能满足存续的条件，基金将根据基金合同的约定面临合
同终止清算、转型等风险。
8.2 影响投资者决策的其他重要信息
无。
§9 备查文件目录
9.1 备查文件目录
1、中国证监会准予安信工业 4.0主题沪港深精选灵活配置混合型证券投资基金募集的文件；
2、《安信工业 4.0主题沪港深精选灵活配置混合型证券投资基金基金合同》；
3、《安信工业 4.0主题沪港深精选灵活配置混合型证券投资基金托管协议》；
4、《安信工业 4.0主题沪港深精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》；
5、中国证监会要求的其他文件。
9.2 存放地点
本基金管理人和基金托管人的住所。
9.3 查阅方式
上述文件可在安信基金管理有限责任公司互联网站上查阅，或者在营业时间内到安信基金管
理有限责任公司查阅。
安信工业 4.0混合 2021年第 1季度报告
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投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人安信基金管理有限责任公司。
客户服务电话：4008-088-088
网址：http://www.essencefund.com
安信基金管理有限责任公司
2021年 4月 21日
