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中银聚利半年定开(000632)

中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金2020年年度报告查看PDF公告

中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 
 
 
 
 
中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 
2020年年度报告 
2020年 12月 31日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基金管理人:中银基金管理有限公司 
基金托管人:招商银行股份有限公司 
报告送出日期:二〇二一年三月三十日
中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 
第 2页共 51页 
§1


重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并 对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独 立董事签字同意,并由董事长签发。


基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2021年 3月 29日复核了本报告中 的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存 在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。


基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。


基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基 金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料已经审计。安永华明会计师事务所(特殊普通合伙)为本基金出具了标准无 保留意见的审计报告,请投资者注意阅读。 本报告期自 2020年 1月 1日起至 12月 31日止。 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 3页共 51页 1.2目录 §1


重要提示及目录 ..................................................................................................................................... 2 1.1 重要提示 .......................................................................................................................................... 2 §2


基金简介 ................................................................................................................................................. 5 2.1基金基本情况 ................................................................................................................................... 5 2.2 基金产品说明 .................................................................................................................................. 5 2.3 基金管理人和基金托管人 .............................................................................................................. 5 2.4 信息披露方式 .................................................................................................................................. 5 2.5 其他相关资料 .................................................................................................................................. 6 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ................................................................................... 6 3.1 主要会计数据和财务指标 .............................................................................................................. 6 3.2 基金净值表现 .................................................................................................................................. 6 3.3 过去三年基金的利润分配情况 ...................................................................................................... 8 §4


管理人报告 ............................................................................................................................................. 8 4.1 基金管理人及基金经理情况 .......................................................................................................... 8 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 .................................................................. 9 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 .............................................................................. 9 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ............................................................ 10 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................................................ 12 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ............................................................................ 13 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ........................................................................ 13 4.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ............................................................................. 14 4.9报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ..................................... 14 §5


托管人报告 ........................................................................................................................................... 14 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ................................................................................ 14 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ............ 14 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ................................ 15 §6


审计报告 ............................................................................................................................................... 15 6.1审计意见 ......................................................................................................................................... 15 6.2形成审计意见的基础 ..................................................................................................................... 15 6.3强调事项 ......................................................................................................................................... 15 6.4其他信息 ......................................................................................................................................... 15 6.5管理层和治理层对财务报表的责任 ............................................................................................. 16 6.6注册会计师对财务报表审计的责任 ............................................................................................. 16 §7年度财务报表 .......................................................................................................................................... 17 7.1 资产负债表 .................................................................................................................................... 17 7.2 利润表 ............................................................................................................................................ 18 7.3 所有者权益(基金净值)变动表 ................................................................................................ 19 7.4 报表附注 ........................................................................................................................................ 20 §8投资组合报告 .......................................................................................................................................... 42 8.1期末基金资产组合情况 ................................................................................................................. 42 8.2期末按行业分类的股票投资组合 ................................................................................................. 43 8.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ..................................... 43 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 4页共 51页 8.4报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................................................................. 43 8.5期末按债券品种分类的债券投资组合 ......................................................................................... 43 8.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ................................. 43 8.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ..................... 44 8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 .................... 44 8.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ................................. 44 8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 ...................................................................... 44 8.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ....................................................................... 44 8.12 投资组合报告附注 ...................................................................................................................... 44 §9基金份额持有人信息 .............................................................................................................................. 45 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 .................................................................................... 45 9.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ......................................................................... 45 9.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ..................................... 45 §10


开放式基金份额变动 ......................................................................................................................... 46 §11重大事件揭示 ........................................................................................................................................ 46 11.1基金份额持有人大会决议 ........................................................................................................... 46 11.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ........................................... 46 11.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ............................................................... 46 11.4基金投资策略的改变 ................................................................................................................... 46 11.5为基金进行审计的会计师事务所情况 ....................................................................................... 46 11.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ....................................................... 47 11.7基金租用证券公司交易单元的有关情况 ................................................................................... 47 11.8其他重大事件 ............................................................................................................................... 49 12


影响投资者决策的其他重要信息 ....................................................................................................... 50 §13备查文件目录 ........................................................................................................................................ 51 13.1 备查文件目录 .............................................................................................................................. 51 13.2存放地点 ....................................................................................................................................... 51 13.3查阅方式 ....................................................................................................................................... 51


中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 5页共 51页 §2


基金简介 2.1基金基本情况 基金名称 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 基金简称 中银聚利半年定期开放债券 基金主代码 000632 交易代码 000632 基金运作方式 契约型、定期开放式 基金合同生效日 2017年 7月 21日 基金管理人 中银基金管理有限公司 基金托管人 招商银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 14,064,495.73份 基金合同存续期 不定期 2.2 基金产品说明 投资目标 本基金在追求基金资产长期稳健增值的基础上,力争为基金份额持有人创 造超越业绩比较基准的稳定收益。 投资策略 本基金以中长期利率趋势分析为基础,结合经济周期、宏观政策方向及收 益率曲线分析,进行债券投资时机的选择和久期、类属配置,实施积极的 债券投资组合管理,力争获取超越业绩比较基准的稳定投资收益。 业绩比较基准 中债综合指数(全价)收益率。 风险收益特征 本基金为债券型基金,属于证券投资基金中的较低风险品种,本基金的预 期收益和预期风险高于货币市场基金,低于混合型基金和股票型基金。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 中银基金管理有限公司 招商银行股份有限公司 信息披露 负责人 姓名 欧阳向军 张燕 联系电话 021-38834999 0755-83199084 电子邮箱 clientservice@bocim.com yan_zhang@cmbchina.com 客户服务电话 021-38834788


400-888-5566 95555 传真 021-68873488 0755-83195201 注册地址 上海市银城中路200号中银大 厦45层 深圳市深南大道7088号招商银 行大厦 办公地址 上海市银城中路200号中银大 厦10层、11层、26层、45层 深圳市深南大道7088号招商银 行大厦 邮政编码 200120 518040 法定代表人 章砚 缪建民 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报 登载基金年度报告正文的管理人互联 www.bocim.com 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 6页共 51页 网网址 基金年度报告备置地点 上海市银城中路 200号中银大厦 26层 2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 会计师事务所 安永华明会计师事务所(特殊普通 合伙) 北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永 大楼 17层 注册登记机构 中银基金管理有限公司 上海市银城中路 200号中银大厦 10层、11 层、26层、45层 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位:人民币元 3.1.1 期间数据和指标 2020年 2019年 2018年 本期已实现收益 -17,545,704.62 24,000,133.22 17,531,859.22 本期利润 7,801,011.22 27,543,183.22 15,598,331.53 加权平均基金份额本期利润 0.0348 0.1005 0.0313 本期加权平均净值利润率 3.32% 9.60% 3.11% 本期基金份额净值增长率 5.05% 9.53% 3.41% 3.1.2 期末数据和指标 2020年末 2019年末 2018年末 期末可供分配利润 2,256,507.35 67,171,862.64 72,136,291.09 期末可供分配基金份额利润 0.1604 0.2649 0.2108 期末基金资产净值 14,989,832.70 267,139,795.21 341,765,369.11 期末基金份额净值 1.0658 1.0534 0.9986 3.1.3 累计期末指标 2020年末 2019年末 2018年末 基金份额累计净值增长率 19.08% 13.46% 3.49% 注:1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平 要低于所列数字。 2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除 相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。期末可供分配收益, 采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数(为期末余额),即如果期 末未分配利润(报表数,下同)的未实现部分为正数,则期末可供分配利润的金额为期末未分配利 润的已实现部分,如果期末未分配利润的未实现部分为负数,则期末可供分配利润的金额为期末未 分配利润(已实现部分扣除未实现部分)。 3、本基金合同于 2017年 7月 21日生效。





3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 份额净值增 份额净值增 业绩比较基 业绩比较基 ①-③ ②-④ 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 7页共 51页 长率① 长率标准差 ② 准收益率③ 准收益率标 准差④ 过去三个月 1.28% 0.30% 0.64% 0.04% 0.64% 0.26% 过去六个月 5.64% 0.34% -0.85% 0.07% 6.49% 0.27% 过去一年 5.05% 0.35% -0.06% 0.09% 5.11% 0.26% 过去三年 18.98% 0.25% 6.09% 0.07% 12.89% 0.18% 自基金合同生 效日起 19.08% 0.23% 4.57% 0.07% 14.51% 0.16% 3.2.2自基金转型以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 自基金转型以来份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图 (2017年 7月 21日至 2020年 12月 31日) 注:按基金合同规定,本基金自基金合同生效起 6个月内为建仓期,截至建仓结束时各项资产 配置比例均符合基金合同约定。 3.2.3 自基金转型以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 自基金转型以来基金净值增长率与业绩比较基准收益率的对比图 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 8页共 51页 注:基金合同于 2017年 07月 21日生效,截至报告期末本基金合同生效未满五年。合同生效当 年的本基金净值增长率与同期业绩比较基准收益率按实际存续期计算,不按整个自然年度进行折算。 3.3 过去三年基金的利润分配情况 单位:人民币元 年度 每10份基金 份额分红数 现金形式发放总 额 再投资形式发放总 额 年度利润分配合 计 备注 2020年 0.400 10,107,580.69 35,992.76 10,143,573.45 - 2019年 0.400 10,111,805.68 30,596.96 10,142,402.64 - 2018年 0.370 10,428,003.63 2,166,454.53 12,594,458.16 - 合计 1.170 30,647,390.00 2,233,044.25 32,880,434.25 - §4


管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1基金管理人及其管理基金的经验 本基金管理人为中银基金管理有限公司,由中国银行股份有限公司和贝莱德投资管理有限公司 两大全球著名领先金融品牌强强联合组建的中外合资基金管理公司,致力于长期参与中国基金业的 发展,努力成为国内领先的基金管理公司。 截至 2020年 12月 31日,本基金管理人共管理中银中国精选混合型开放式证券投资基金、中银 货币市场证券投资基金、中银持续增长混合型证券投资基金、中银收益混合型证券投资基金等 134 只开放式证券投资基金,同时管理着多个私募资产管理计划。 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 9页共 51页 4.1.2基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理的简介 姓名 职务 任本基金的基金经理(助 理)期限 证券从业 年限 说明 任职日期 离任日期 陈玮 基金经理 2015-06-1 9 - 12 中银基金管理有限公司副总裁 (VP),应用数学硕士。曾任上海 浦东发展银行总行金融市场部高 级交易员。2014 年加入中银基金 管理有限公司,曾担任固定收益 基金经理助理。2014年 12月至今 任中银纯债基金基金经理,2014 年 12月至今任中银添利基金基金 经理,2014年 12月至 2020年 12 月任中银盛利纯债基金基金经 理,2015 年 5 月至 2018年 2 月任 中银新趋势基金基金经理,2015 年 6 月至今任中银聚利基金基金 经理,2019年 9月至今任中银招 利基金基金经理,2020年 10月至 今任中银中高等级债券基金基金 经理。具有 12年证券从业年限。 具备基金从业资格。 注:1、首任基金经理的“任职日期”为基金合同生效日,非首任基金经理的“任职日期”为根据公 司决定确定的聘任日期,基金经理的“离任日期”均为根据公司决定确定的解聘日期;2、证券从业年 限的计算标准及含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内,本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、中国证监会的有关规 则和其他有关法律法规的规定,严格遵循本基金基金合同,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和 运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益。 本报告期内,本基金运作合法合规,无损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1公平交易制度和控制方法 根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,公司制定了《中银基 金管理有限公司公平交易管理办法》,建立了《新股询价申购和参与公开增发管理办法》、《债券询价 申购管理办法》、《集中交易管理办法》等公平交易相关制度体系,通过制度确保不同投资组合在投 资管理活动中得到公平对待,严格防范不同投资组合之间进行利益输送。公司建立了投资决策委员 会领导下的投资决策及授权制度,以科学规范的投资决策体系,采用集中交易管理加强交易执行环 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 10页共 51页 节的内部控制,通过工作制度、流程和技术手段保证公平交易原则的实现;通过建立层级完备的公 司证券池及组合风格库,完善各类具体资产管理业务组织结构,规范各项业务之间的关系,在保证 各投资组合既具有相对独立性的同时,确保其在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有 公平的机会;通过对异常交易行为的实时监控、分析评估、监察稽核和信息披露确保公平交易过程 和结果的有效监督。 4.3.2公平交易制度的执行情况 本报告期内,本公司严格遵守法律法规关于公平交易的相关规定,确保本公司管理的不同投资 组合在授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动和环节得到公平对待。各 投资组合均严格按照法律、法规和公司制度执行投资交易,本报告期内公司整体公平交易制度执行 情况良好,未发现有违背公平交易的相关情况。 4.3.3异常交易行为的专项说明 本报告期内,本基金未发现异常交易行为。 本报告期内,基金管理人未发生所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的 单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 1.宏观经济分析 国外经济方面,2020年全球经济先受到疫情的巨大冲击又开始缓慢复苏。具体而言,美国经济 二季度受疫情影响环比下降 32.9%,三季度又环比上行 33.4%,四季度环比上行 4.0%,全年实际 GDP 下降 3.5%;消费表现好于生产,消费中表现较好的是耐用品消费,服务消费则大幅萎缩;PCE通胀 疫情期间显著下滑后回升,4 月同比增速一度降至 0.5%,但年末回升至 1.1%;失业率一度从 2020 年初的 3.6%上升至 4月的 14.8%,此后开始下降,年末已降至 6.7%。美联储将政策利率降至 0,并 重启无限量 QE,推出各种信贷工具,支持信用市场流动性。欧元区经济复苏总体慢于美国,实际 GDP二季度环比下降 11.8%后,于三季度环比反弹至 12.7%,欧元区 PMI数据弱于美国,主要是受 服务业消费大幅下降的拖累,通胀同比转负,12月 HICP通胀率仅为-0.3%,失业率疫情后维持高位, 11月上升至 8.6%。欧央行将主要再融资利率降至 0%,存款利率降至-0.50%,紧急抗疫购债计划(PEPP) 将至少持续至 2022年 3月底。日本经济整体维持疲弱,2020年全年实际 GDP增速为负,12月 CPI 通胀同比增速降至-0.9%,失业率疫情后小幅上升至 2.9%,日本央行亦启动无限量 QE。 国内经济方面,新冠疫情对经济造成巨大冲击,但国内疫情控制情况较好,使得中国成为全球 唯一实现经济正增长的主要经济体。2020年GDP实际同比增长 2.3%,较 2019年下降 3.8个百分点。 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 11页共 51页 通胀水平逐步走低,CPI同比增长由 2019年末的 5.4%回落至 0.2%,PPI探底回升,从 2019年末的 -0.5%略升至-0.4%。从经济增长动力来看,出口表现亮眼逆势上行, 2020年美元计价出口累计增速 较 2019年末回升 3.1个百分点至 3.6%左右;内需在疫情冲击后持续改善,修复速度各有不同,2020 年 12 月消费同比增速较 2019 年末回落 3.4 个百分点至 4.6%,全年固定资产投资累计增速较 2019 年末回落 2.5个百分点至 2.9%的水平。政策方面,货币政策着眼跨周期调节,应对疫情时大幅宽松, 5月后打击资金空转回归常态,整体保持流动性合理充裕,全年下调MLF和公开市场操作利率 30bp, M2 同比增速回升 1.4 个百分点至 10.1%,社会融资规模同比增速上升 2.6个百分点至 13.3%,新增 人民币贷款 20万亿元。 2. 市场回顾 2020年,债券收益率全年大幅震荡,债券指数总体略有下跌,全年中债总全价指数下跌 0.16%, 中债银行间国债全价指数下跌 0.46%,中债企业债总全价指数下跌 1.17%。具体来看,一季度疫情冲 击下流动性大幅宽松,债市大幅走强,10 年期国债收益率下行 55bp 至 2.59%,10 年期金融债(国 开)收益率下行 63bp至 2.95%。二季度在海外疫情加剧的背景下政策一度宽松加码,但随着经济重 回正轨,5 月两会召开定调打击资金空转,货币政策逐步回归常态,债券收益率先下后上,10 年期 国债收益率上行 23bp至 2.82%,10年期金融债(国开)收益率上行 15bp至 3.10%。三季度债券收 益率在股票市场强势表现叠加资金面紧平衡背景下继续反弹,10年期国债收益率上行33bp至3.15%, 10年期金融债(国开)收益率上行 62bp至 3.72%。四季度银行负债端压力持续,但信用事件爆发后 货币政策边际宽松,流动性重回充裕状态,债市收益率先上后下,10年期国债收益率下行1bp至3.14%, 10年期金融债(国开)收益率下行 19bp至 3.53%。货币市场方面,在货币政策从应对疫情大幅宽松 到回归常态的变迁中,资金利率先下后上,全年利率中枢明显下降,银行间 1 天回购加权平均利率 均值在 1.66%,较上年均值下降 58bp,7天回购加权平均利率均值在 2.23%,较上年均值下降 44bp。 可转债方面,市场供给充足,虽然存在较多赎回,但转债存量依然维持增长。估值在上半年先 上后下,下半年维持高位震荡。上半年中证转债指数小幅下跌-1.84%,个券方面,英科转债、振德 转债、横河转债、国轩转债、模塑转债等高弹性小盘品种整体表现相对较好,分别上涨 583.76%、 263.79%、171.12%、119.80%、102.81%;圆通转债、德尔转债、通威转债、久立转 2、航信转债等 表现相对较弱,分别下跌-22.30%、-20.14%、-14.58%、-14.17%、-13.27%。下半年中证转债指数小 幅上涨 7.23%,个券方面,上机转债、永兴转债、英科转债、巨星转债、火炬转债等正股强势的高 价品种整体表现相对较好,分别上涨 314.87%、214.00%、176.24%、153.81%、131.00%;游族转债、 天康转债、特发转债、春秋转债、家悦转债等表现较弱,分别下跌-22.30%、-20.14%、-14.58%、-14.17%、 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 12页共 51页 -13.27%。 3. 运行分析 2020年股票市场震荡上涨,债券市场各品种总体小幅下跌,本基金规模在四季度大幅下降。策 略上,我们在一季度出于避险考虑大幅降低了可转债仓位,在二季度后逐步增加转债配置。债券方 面维持适当的杠杆,优化配置结构,重点配置中等期限高等级信用债,在二季度大幅减持长久期利 率债,缩短组合久期,在四季度市场调整至收益率较高水平后,显著提升组合久期,大幅提升长久 期利率债占比。我们也积极参与各类资产波段交易机会,借此提升基金的业绩表现。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 报告期内,本基金份额净值增长率为 5.05%,同期业绩比较基准收益率为-0.06%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望 2021年,全球疫情仍然严峻,但解决之道已初见曙光;制造业补库存、房地产和消费刺激 支撑全球经济复苏,并带来温和再通胀。从国内来看,十四五规划显示未来政策将兼顾供给和需求, 三大攻坚战的侧重点变化背景下,中国经济发展动力将会转向制造业和消费。2021年宏观经济从“疫 后复苏”向“新常态”回归,预计剔除基数效应后,二季度将是全年增速“实际”高点;2021年出口仍将 是经济的重要扰动,但经济主线预计在国内,消费和制造业走强,而基建和地产回归平淡;通胀水 平将整体上行,但全年平均水平预计处于温和状态,不会成为资本市场的主要矛盾。保持宏观杠杆 率基本稳定成为 2021年的政策主题,货币政策保持中性,预计央行主要通过调节逆回购和 MLF的 投放量维持银行体系流动性合理充裕,保持住“不缺不溢”的状态,政策利率和存款准备金率大概率 保持不动;财政保持适度支出强度,而“更可持续”也需要降低对债务融资的依赖,预计赤字率和专 项债规模均有所下降。海外方面,预计 2021年全球将进入共振复苏的格局,但上、下半年可能有不 同表现,2021 年疫苗将逐步落地,发达国家接种的速度快于新兴市场,因此上半年仍然是“欧美需 求回暖+中国供给优势显现”的逻辑,通胀预期也将有所抬升;下半年欧美疫苗大规模落地后,复工 复产将加快,服务业复苏将成为新的主线,对商品贸易的拉动作用减弱,尤其是前期有一定透支的 部分耐用品消费。政策方面,全球主要央行仍维持宽松的货币政策,但新增货币投放量可能随着经 济复苏递减。 综合上述分析,2021年经济复苏预期难以证伪,通胀水平整体抬升,基本面对债券影响偏负面; 但社融增速明显下降,实体经济存在自发紧信用的风险,货币政策需保持中性的状态,利率债整体 供需关系改善,预计长端利率整体区间震荡为主。信用债方面,信用分层仍会持续,低等级和弱区 域风险需防范,区域流动性分化、弱国企风险暴露、理财净值化转型中资产配置行为的变化仍是未 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 13页共 51页 来风险因素;我们对信用下沉保持谨慎,对违约风险保持高度关注,而受益于流动性改善和融资成 本整体走低,中高等级信用债的吸引力进一步增加。 我们仍将坚持从自上而下的角度预判市场走势,并从自下而上的角度精选标的、严防信用风险。 具体操作上,将重点做好组合流动性管理,在此基础上合理分配各类资产,积极把握投资交易机会, 借此提升基金的业绩表现。作为基金管理者,我们将一如既往地依靠团队的努力和智慧,为投资人 创造应有的回报。 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 2020年度,本基金管理人坚持一切从防范风险、保护基金份额持有人利益出发,致力于内控机 制的完善,加强内部风险的控制与防范,确保各项法规和制度的落实,保证基金合同得到严格履行。 公司内控部门与审计部按照制度,通过基金运作监控和内部审计等方法,独立地开展工作,发现问 题及时提出改进建议并督促业务部门进行整改。 本报告期内,本基金的监察稽核主要工作情况如下: (1)深入开展审计检查,确保基金运作合规性 主要措施有:对基金运作涉及的投资、研究、交易、风险管理、信息资讯等业务环节开展独立 检查,及时发现业务流程中存在的风险并督促整改,确保相关业务运作符合法律法规及公司制度的 规定。 (2)修订内部管理制度,完善投资业务流程 根据监管机关的规定,定期更新公司内部投资管理制度,不断加强内部流程控制,动态作出各 项合规提示,防范投资风险。 通过以上工作的开展,在本报告期内,本基金运作过程中未发生违规关联交易、内幕交易,基 金运作整体合法合规。本基金管理人承诺将一如既往地本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用 基金资产,不断提高合规与审计工作的科学性和有效性,努力防范各种风险,为基金份额持有人谋 求最大利益。 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 4.7.1有关参与估值流程各方及人员的职责分工、专业胜任能力和相关工作经历的描述 根据证监会的相关规定,本公司为建立健全有效的估值政策和程序,经公司执行委员会批准, 公司成立估值委员会,明确参与估值流程各方的人员分工和职责,由研究部、风险管理部、基金运 营部及投资相关部门的相关人员担任委员会委员。估值委员会委员具备应有的经验、专业胜任能力 和独立性,分工明确,在上市公司研究和估值、基金投资、投资品种所属行业的专业研究、估值政 策、估值流程和程序、基金的风险控制与绩效评估、会计政策与基金核算以及相关事项的合法合规 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 14页共 51页 性审核和监督等各个方面具备专业能力和丰富经验。估值委员会严格按照工作流程诚实守信、勤勉 尽责地讨论和决策估值事项。估值委员会审议并依据行业协会提供的估值模型和行业做法选定与当 时市场环境相适应的估值方法,基金运营部应征询会计师事务所、基金托管人的相关意见。公司按 特殊流程改变估值技术时,导致基金资产净值的变化在 0.25%以上的,应就基金管理人所采用的相 关估值技术、假设及输入值的适当性等咨询会计师事务所的专业意见,会计师事务所应对公司所采 用的相关估值模型、假设、参数及输入的适当性发表审核意见,同时公司按照相关法律法规要求履 行信息披露义务。另外,对于特定品种或者投资品种相同,但具有不同特征的,若协会有特定调整 估值方法的通知的,比如《证券投资基金投资流通受限股票估值指引(试行)》的,应参照协会通知 执行。可根据指引的指导意见,并经估值委员会审议,采用第三方估值机构提供的估值相关的数据 服务。 4.7.2本公司参与估值流程各方之间没有存在任何重大利益冲突。 4.7.3定价服务机构按照商业合同约定提供定价服务。 4.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金基金合同第十七部分基金的收益与分配相关约定:在符合有关基金分红条件的前提下, 本基金管理人可以根据实际情况进行收益分配。本报告期期末可供分配利润为 2,256,507.35元。 2020年 3月 25日(以 2020年 3月 13日为收益分配基准日)本基金进行了利润分配,向基金 份额持有人每 10份基金份额派发现金红利 0.4元,分红总金额为 10,143,573.45元。


4.9报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 本报告期内,本基金自 2020年 11月 24日起已连续超过 20个工作日出现基金资产净值低于五 千万元的情形。 §5


托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 招商银行具备完善的公司治理结构、内部稽核监控制度和风险控制制度,我行在履行托管职责 中,严格遵守有关法律法规、托管协议的规定,尽职尽责地履行托管义务并安全保管托管资产。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 招商银行根据法律法规、托管协议约定的投资监督条款,对托管产品的投资行为进行监督,并 根据监管要求履行报告义务。 招商银行按照托管协议约定的统一记账方法和会计处理原则,独立地设置、登录和保管本产品 的全套账册,进行会计核算和资产估值并与管理人建立对账机制。 本年度报告中利润分配情况真实、准确。 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 15页共 51页 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本年度报告中财务指标、净值表现、财务会计报告、投资组合报告内容真实、准确,不存在虚 假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 §6


审计报告 安永华明(2021)专字第 61062100_B07号 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金全体基金份额持有人: 6.1审计意见 我们审计了中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金的财务报表,包括 2020年 12月 31日的 资产负债表,2020年度的利润表、所有者权益(基金净值)变动表以及相关财务报表附注。 我们认为,后附的中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金的财务报表在所有重大方面按照 财务报表附注 7.4.2所述编制基础编制。 6.2形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报 表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则, 我们独立于中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金,并履行了职业道德方面的其他责任。我们 相信,我们获取的审计证据是充分、适当的,为发表审计意见提供了基础。 6.3强调事项 我们提醒财务报表使用者关注财务报表附注 7.4.2对编制基础的说明。基金管理人中银基金管理 有限公司根据《中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金基金合同》的规定为基金份额持有人编 制财务报表,因此,财务报表可能不适于其他用途。本报告仅供基金管理人向中国证券监督管理委 员会及其派出机构报送使用,不应为除中国证券监督管理委员会及其派出机构之外的其他机构或人 员或为其使用。本段内容不影响已发表的审计意见。 6.4其他信息 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金管理层对其他信息负责。其他信息包括年度报告中 涵盖的信息,但不包括财务报表和我们的审计报告。 我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息,我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结 论。 结合我们对财务报表的审计,我们的责任是阅读其他信息,在此过程中,考虑其他信息是否与 财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 16页共 51页 基于我们已执行的工作,如果我们确定其他信息存在重大错报,我们应当报告该事实。在这方 面,我们无任何事项需要报告。 6.5管理层和治理层对财务报表的责任 管理层负责按照财务报表 7.4.2 所述编制基础编制财务报表(包括确定该编制基础对于在具体情 况下编制财务报表是可接受的),并设计、执行和维护必要的内部控制,以使财务报表不存在由于舞 弊或错误而导致的重大错报。 治理层负责监督中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金的财务报告过程。 6.6注册会计师对财务报表审计的责任 我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证,并出 具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证,但并不能保证按照审计准则执行的审计在 某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致,如果合理预期错报单独或汇总起来 可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策,则通常认为错报是重大的。 在按照审计准则执行审计工作的过程中,我们运用职业判断,并保持职业怀疑。同时,我们也 执行以下工作: (1)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险,设计和实施审计程序以应对这 些风险,并获取充分、适当的审计证据,作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、 故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上,未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发 现由于错误导致的重大错报的风险。 (2)了解与审计相关的内部控制,以设计恰当的审计程序,但目的并非对内部控制的有效性发 表意见。 (3)评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。 我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通,包括沟通我们在 审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。 安永华明会计师事务所(特殊普通合伙)


中国注册会计师


陈露


徐雯 北京市东城区东长安街 1号东方广场安永大楼 17层 2021年 3月 29日 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 17页共 51页 §7年度财务报表 7.1 资产负债表 会计主体:中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 报告截止日:2020年 12月 31日 单位:人民币元 资产 附注号 本期末 2020年 12月 31日 上年度末 2019年 12月 31日 资产:


- - 银行存款 7.4.7.1 4,741.14 9,925,017.06 结算备付金


78,471.88 3,079,947.36 存出保证金


26,981.13 23,263.99 交易性金融资产 7.4.7.2 15,285,640.40 380,774,687.48 其中:股票投资


- - 基金投资


- - 债券投资


15,285,640.40 380,774,687.48 资产支持证券投资


- - 贵金属投资


- - 衍生金融资产 7.4.7.3 - - 买入返售金融资产 7.4.7.4 3,000,000.00 - 应收证券清算款


180,000.00 - 应收利息 7.4.7.5 145,036.71 5,215,602.44 应收股利


- - 应收申购款


- - 递延所得税资产


- - 其他资产 7.4.7.6 - 13,528,000.00 资产总计


18,720,871.26 412,546,518.33 负债和所有者权益 附注号 本期末 2020年 12月 31日 上年度末 2019年 12月 31日 负债:


- - 短期借款


- - 交易性金融负债


- - 衍生金融负债 7.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款


3,380,000.00 137,000,000.00 应付证券清算款


167,744.66 8,029,299.69 应付赎回款


- - 应付管理人报酬 7.4.10.2 7,559.27 138,395.42 应付托管费 7.4.10.2 2,519.73 46,131.79 应付销售服务费


- - 应付交易费用 7.4.7.7 2,841.51 1,300.70 应交税费


321.35 29,810.04 应付利息


1,052.04 -7,214.52 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 18页共 51页 应付利润


- - 递延所得税负债


- - 其他负债 7.4.7.8 169,000.00 169,000.00 负债合计


3,731,038.56 145,406,723.12 所有者权益:


- - 实收基金 7.4.7.9 11,081,728.85 199,790,099.64 未分配利润 7.4.7.10 3,908,103.85 67,349,695.57 所有者权益合计


14,989,832.70 267,139,795.21 负债和所有者权益总计


18,720,871.26 412,546,518.33 注:报告截止日 2020年 12月 31日,基金份额净值 1.0658元,基金份额总额 14,064,495.73份。 7.2 利润表 会计主体:中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 本报告期:2020年 1月 1日至 2020年 12月 31日 单位:人民币元 项目 附注号 本期 2020年 1月 1日至 2020年 12月 31日 上年度可比期间 2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日 一、收入


11,819,723.81 34,216,211.66 1.利息收入


11,018,987.26 16,011,695.43 其中:存款利息收入 7.4.7.11 89,105.07 112,936.31 债券利息收入


10,687,457.35 15,851,665.60 资产支持证券利息收入


- - 买入返售金融资产收入


242,424.84 47,093.52 证券出借利息收入


- - 其他利息收入


- - 2.投资收益(损失以“-”填列)


-24,545,994.50 14,661,146.79 其中:股票投资收益 7.4.7.12 - - 基金投资收益


- - 债券投资收益 7.4.7.13 -24,545,994.50 14,661,146.79 资产支持证券投资收益


- - 贵金属投资收益


- - 衍生工具收益 7.4.7.14 - - 股利收益 7.4.7.15 - - 3.公允价值变动收益(损失以“-”号 填列) 7.4.7.16 25,346,715.84 3,543,050.00 4.汇兑收益(损失以“-”号填列)


- - 5.其他收入(损失以“-”号填列) 7.4.7.17 15.21 319.44 减:二、费用


4,018,712.59 6,673,028.44 1.管理人报酬 7.4.10.2 1,422,508.76 1,724,720.39 2.托管费 7.4.10.2 474,169.50 574,906.91 3.销售服务费


- - 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 19页共 51页 4.交易费用 7.4.7.18 23,141.41 20,853.51 5.利息支出


1,859,164.87 4,094,142.68 其中:卖出回购金融资产支出


1,859,164.87 4,094,142.68 6.税金及附加


30,808.83 47,111.81 7.其他费用 7.4.7.19 208,919.22 211,293.14 三、利润总额(亏损总额以“-”号填 列) 7,801,011.22 27,543,183.22 减:所得税费用


- - 四、净利润(净亏损以“-”号填列)


7,801,011.22 27,543,183.22 7.3 所有者权益(基金净值)变动表 会计主体:中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 本报告期:2020年 1月 1日至 2020年 12月 31日 单位:人民币元 项目 本期 2020年 1月 1日至 2020年 12月 31日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益(基 金净值) 199,790,099.64 67,349,695.57 267,139,795.21 二、本期经营活动产生 的基金净值变动数(本 期利润) - 7,801,011.22 7,801,011.22 三、本期基金份额交易 产生的基金净值变动数 (净值减少以 “-”号填 列) -188,708,370.79 -61,099,029.49 -249,807,400.28 其中:1.基金申购款 94,997.31 29,323.29 124,320.60 2.基金赎回款 -188,803,368.10 -61,128,352.78 -249,931,720.88 四、本期向基金份额持 有人分配利润产生的基 金净值变动(净值减少 以“-”号填列) - -10,143,573.45 -10,143,573.45 五、期末所有者权益(基 金净值) 11,081,728.85 3,908,103.85 14,989,832.70 项目 上年度可比期间 2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益(基 金净值) 269,629,078.02 72,136,291.09 341,765,369.11 二、本期经营活动产生 的基金净值变动数(本 期利润) - 27,543,183.22 27,543,183.22 三、本期基金份额交易 -69,838,978.38 -22,187,376.10 -92,026,354.48 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 20页共 51页 产生的基金净值变动数 (净值减少以 “-”号填 列) 其中:1.基金申购款 587,893.63 195,661.45 783,555.08 2.基金赎回款 -70,426,872.01 -22,383,037.55 -92,809,909.56 四、本期向基金份额持 有人分配利润产生的基 金净值变动(净值减少 以“-”号填列) - -10,142,402.64 -10,142,402.64 五、期末所有者权益(基 金净值) 199,790,099.64 67,349,695.57 267,139,795.21 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告页码(序号)从 7.1至 7.4,财务报表由下列负责人签署: 基金管理人负责人:李道滨,主管会计工作负责人:张家文,会计机构负责人:乐妮 7.4 报表附注 7.4.1基金基本情况 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金(以下简称“本基金”)是由中银聚利分级债券型证券 投资基金转型而来。2017 年 6 月 19 日,中银聚利分级债券型证券投资基金份额持有人大会表决通 过了《关于中银聚利分级债券型证券投资基金转型的议案》,该大会决议自该日起生效。2017 年 7 月 21 日,《中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金基金合同》生效,基金合同生效日的规模为 686,725,922.39份基金份额。本基金为契约型开放式,存续期限不定。本基金的基金管理人和注册登 记机构均为中银基金管理有限公司,基金托管人为招商银行股份有限公司。 原中银聚利分级债券型证券投资基金系经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”) 证监许可[2014]419号文《关于核准中银聚利分级债券型证券投资基金募集的批复》的核准,由基金 管理人中银基金管理有限公司向社会公开募集,基金合同于 2014年 6月 5日生效。首次设立募集规 模为 1,839,113,096.24份基金份额。 本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行和上市交易的国债、金融 债、央行票据、地方政府债、企业债、公司债、中小企业私募债券、资产支持证券、公开发行的次 级债、可转换债券(含分离交易可转债的纯债部分)、可交换债券、中期票据、短期融资券、超短期 融资券、债券回购、银行存款、同业存单、货币市场工具、国债期货以及法律法规或中国证监会允 许基金投资的其它金融工具,但须符合中国证监会的相关规定。本基金不直接投资股票、权证等权 益类资产,但可持有因可转债转股所形成的股票、因持有该股票所派发的权证以及因投资分离交易 可转债而产生的权证等。因上述原因持有的股票和权证等资产,本基金将在其可交易之日起的 10个 交易日内卖出。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后, 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 21页共 51页 可以将其纳入投资范围。 本基金的业绩比较基准为:中债综合指数(全价)收益率。 7.4.2会计报表的编制基础 本财务报表系按照《中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金基金合同》约定的资产估值和 会计核算方法及财务报表 7.4.4所述的重要会计政策和会计估计编制。 7.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本财务报表按照附注 7.4.2所述的编制基础编制。 7.4.4重要会计政策和会计估计 本基金财务报表所载财务信息依照企业会计准则、《中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 基金合同》、《证券投资基金会计核算业务指引》和其他相关规定所厘定的主要会计政策和会计估计 编制。 7.4.4.1会计年度 本基金会计年度采用公历年度,即每年 1月 1日起至 12月 31日止。


7.4.4.2记账本位币 本基金记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币。除有特别说明外,均以人民币 元为单位表示。 7.4.4.3金融资产和金融负债的分类 金融工具是指形成本基金的金融资产(或负债),并形成其他单位的金融负债(或资产)或权益 工具的合同。 (1) 金融资产分类 本基金的金融资产于初始确认时分为以下两类:以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融 资产、贷款和应收款项; 本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产主要包括债券投资等; (2) 金融负债分类 本基金的金融负债于初始确认时归类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其 他金融负债。本基金目前持有的金融负债划分为其他金融负债。 7.4.4.4金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 本基金于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。 划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的债券,以及不作为有效套期工具的 衍生工具,按照取得时的公允价值作为初始确认金额,相关的交易费用在发生时计入当期损益; 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 22页共 51页 在持有以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产期间取得的利息或现金股利,应当确 认为当期收益。每日,本基金将以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债的公 允价值变动计入当期损益; 处置该金融资产或金融负债时,其公允价值与初始入账金额之间的差额应确认为投资收益,同 时调整公允价值变动收益; 当收取该金融资产现金流量的合同权利终止,或该收取金融资产现金流量的权利已转移,且符 合金融资产转移的终止确认条件的,金融资产将终止确认; 当金融负债的现时义务全部或部分已经解除的,该金融负债或其一部分将终止确认;


本基金已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的,终止确认该金融资产; 保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的,不终止确认该金融资产;本基金既没有转移也 没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的,分别下列情况处理:放弃了对该金融资产控 制的,终止确认该金融资产并确认产生的资产和负债;未放弃对该金融资产控制的,按照其继续涉 入所转移金融资产的程度确认有关金融资产,并相应确认有关负债。 本基金主要金融工具的成本计价方法具体如下: (1)股票投资 买入股票于成交日确认为股票投资,股票投资成本按成交日应支付的全部价款扣除交易费用入 账; 卖出股票于成交日确认股票投资收益,卖出股票的成本按移动加权平均法于成交日结转; (2)债券投资 买入债券于成交日确认为债券投资。债券投资成本按成交日应支付的全部价款扣除交易费用入 账,其中所包含的债券应收利息单独核算,不构成债券投资成本; 买入零息债券视同到期一次性还本付息的附息债券,根据其发行价、到期价和发行期限按直线 法推算内含票面利率后,按上述会计处理方法核算; 卖出债券于成交日确认债券投资收益,卖出债券的成本按移动加权平均法结转; (3)权证投资 买入权证于成交日确认为权证投资。权证投资成本按成交日应支付的全部价款扣除交易费用后 入账; 卖出权证于成交日确认衍生工具投资收益,卖出权证的成本按移动加权平均法于成交日结转; 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 23页共 51页 (4)国债期货投资 买入或卖出国债期货投资于成交日确认为国债期货投资。国债期货初始合约价值按成交金额确 认; 国债期货平仓于成交日确认衍生工具投资收益,国债期货的初始合约价值按移动加权平均法于 成交日结转;


(5)分离交易可转债 申购新发行的分离交易可转债于获得日,按可分离权证公允价值占分离交易可转债全部公允价 值的比例将购买分离交易可转债实际支付全部价款的一部分确认为权证投资成本,按实际支付的全 部价款扣减可分离权证确定的成本确认债券成本;上市后,上市流通的债券和权证分别按上述(2)、 (3)中相关原则进行计算; (6)回购协议 本基金持有的回购协议(封闭式回购),以成本列示,按实际利率(当实际利率与合同利率差异 较小时,也可以用合同利率)在实际持有期间内逐日计提利息。 7.4.4.5金融资产和金融负债的估值原则 公允价值,是指市场参与者在计量日发生的有序交易中,出售一项资产所能收到或者转移一项 负债所需支付的价格。本基金以公允价值计量相关资产或负债,假定出售资产或者转移负债的有序 交易在相关资产或负债的主要市场进行;不存在主要市场的,本基金假定该交易在相关资产或负债 的最有利市场进行。主要市场(或最有利市场)是本基金在计量日能够进入的交易市场。本基金采 用市场参与者在对该资产或负债定价时为实现其经济利益最大化所使用的假设。 在财务报表中以公允价值计量或披露的资产和负债,根据对公允价值计量整体而言具有重要意 义的最低层次输入值,确定所属的公允价值层次:第一层次输入值,在计量日能够取得的相同资产 或负债在活跃市场上未经调整的报价;第二层次输入值,除第一层次输入值外相关资产或负债直接 或间接可观察的输入值;第三层次输入值,相关资产或负债的不可观察输入值。 每个资产负债表日,本基金对在财务报表中确认的持续以公允价值计量的资产和负债进行重新 评估,以确定是否在公允价值计量层次之间发生转换。 本基金持有的金融工具按如下原则确定公允价值并进行估值: (1) 存在活跃市场的金融工具,按照估值日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的 报价作为公允价值;估值日无报价且最近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的,应采用 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 24页共 51页 最近交易日的报价确定公允价值。有充足证据表明估值日或最近交易日的报价不能真实反映公允价 值的,应对报价进行调整,确定公允价值。与上述投资品种相同,但具有不同特征的,应以相同资 产或负债的公允价值为基础,并在估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使 用的限制等,如果该限制是针对资产持有者的,那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此 外,基金管理人不应考虑因大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折价; (2) 不存在活跃市场的金融工具,应采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支 持的估值技术确定公允价值。采用估值技术确定公允价值时,应优先使用可观察输入值,只有在无 法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下,才使用不可观察输入值; (3) 如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的,基金管理人可根据具体 情况与基金托管人商定后,按最能反映公允价值的方法估值; (4) 如有新增事项,按国家最新规定估值。 7.4.4.6金融资产和金融负债的抵销 当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利,且该种法定权利现在是可执行的, 同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时,金融资产和金融负债以相 互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外,金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示, 不予相互抵销。 7.4.4.7实收基金 实收基金为对外发行的基金份额总额所对应的金额。由于申购和赎回引起的实收基金变动分别 于基金申购确认日及基金赎回确认日确认。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的 实收基金增加和转出基金的实收基金减少。 7.4.4.8损益平准金 损益平准金包括已实现损益平准金和未实现损益平准金。已实现损益平准金指在申购或赎回基 金份额时,申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现收益/(损失)占基金净值比例计算的金 额。未实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时,申购或赎回款项中包含的按累计未实现利得/(损 失)占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日确认。 未实现损益平准金与已实现损益平准金均在“损益平准金”科目中核算,并于期末全额转入“未分 配利润/(累计亏损)”。 7.4.4.9收入/(损失)的确认和计量 (1) 存款利息收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账。若提前支取定期存款,按协 议规定的利率及持有期重新计算存款利息收入,并根据提前支取所实际收到的利息收入与账面已确 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 25页共 51页 认的利息收入的差额确认利息损失,列入利息收入减项,存款利息收入以净额列示; (2) 债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣除应由债券发行企 业代扣代缴的个人所得税后的净额确认,在债券实际持有期内逐日计提; (3) 资产支持证券利息收入按证券票面价值与票面利率计算的金额,扣除应由资产支持证券发行 企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认,在证券实际持有期内逐日计提; (4) 买入返售金融资产收入,按买入返售金融资产的成本及实际利率(当实际利率与合同利率差 异较小时,也可以用合同利率),在回购期内逐日计提; (5) 股票投资收益/(损失)于卖出股票成交日确认,并按卖出股票成交金额与其成本的差额入账; (6) 债券投资收益/(损失)于成交日确认,并按成交总额与其成本、应收利息的差额入账; (7) 资产支持证券投资收益/(损失)于成交日确认,并按成交总额与其成本、应收利息的差额入账; (8) 国债期货投资收益/(损失)于平仓日确认,并按平仓成交金额与其初始合约价值的差额入账; (9) 权证收益/(损失)于卖出权证成交日确认,并按卖出权证成交金额与其成本的差额入账; (10) 股利收益于除息日确认,并按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应由上市公司 代扣代缴的个人所得税后的净额入账; (11) 公允价值变动收益/(损失)系本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融 资产、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的 利得或损失; (12) 其他收入在主要风险和报酬已经转移给对方,经济利益很可能流入且金额可以可靠计量的 时候确认。 7.4.4.10费用的确认和计量 本基金的管理人报酬和托管费等在费用涵盖期间按基金合同或相关公告约定的费率和计算方法 逐日确认。 其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算,实际利率法与直线法差异较小的 则按直线法计算。 7.4.4.11基金的收益分配政策 (1) 本基金每一基金份额享有同等收益分配权; (2) 在符合有关基金分红条件的前提下,本基金管理人可以根据实际情况进行收益分配,具体分 配方案以公告为准,若《基金合同》生效不满 3个月可不进行收益分配; (3) 本基金收益分配方式分两种:现金分红与红利再投资,投资者可选择现金红利或将现金红利 自动转为基金份额进行再投资;若投资者不选择,本基金默认的收益分配方式是现金分红; 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 26页共 51页 (4) 基金收益分配后基金份额净值不能低于面值;即基金收益分配基准日的基金份额净值减去每 单位基金份额收益分配金额后不能低于面值; (5) 法律法规或监管机关另有规定的,从其规定。 7.4.5会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 7.4.5.1会计政策变更的说明 本基金本报告期无会计政策变更。 7.4.5.2会计估计变更的说明 本基金本报告期无会计估计变更。 7.4.5.3差错更正的说明 本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。 7.4.6税项 7.4.6.1 印花税 经国务院批准,财政部、国家税务总局研究决定,自 2008年 4月 24日起,调整证券(股票) 交易印花税税率,由原先的 3‰调整为 1‰; 经国务院批准,财政部、国家税务总局研究决定,自 2008年 9月 19日起,调整由出让方按证 券(股票)交易印花税税率缴纳印花税,受让方不再征收,税率不变; 根据财政部、国家税务总局财税[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通 知》的规定,股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转让,暂免 征收印花税。 7.4.6.2 增值税 根据财政部、国家税务总局财税[2016]36 号文《关于全面推开营业税改增值税试点的通知》的 规定,经国务院批准,自 2016年 5月 1日起在全国范围内全面推开营业税改征增值税试点,金融业 纳入试点范围,由缴纳营业税改为缴纳增值税。对证券投资基金(封闭式证券投资基金,开放式证 券投资基金)管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税;国债、地方政府债利息收入 以及金融同业往来利息收入免征增值税;存款利息收入不征收增值税; 根据财政部、国家税务总局财税[2016]46 号文《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有 关政策的通知》的规定,金融机构开展的质押式买入返售金融商品业务及持有政策性金融债券取得 的利息收入属于金融同业往来利息收入; 根据财政部、国家税务总局财税[2016]70 号文《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通 知》的规定,金融机构开展的买断式买入返售金融商品业务、同业存款、同业存单以及持有金融债 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 27页共 51页 券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入; 根据财政部、国家税务总局财税[2016]140号文《关于明确金融、房地产开发、教育辅助服务等 增值税政策的通知》的规定,资管产品运营过程中发生的增值税应税行为,以资管产品管理人为增 值税纳税人; 根据财政部、国家税务总局财税[2017]56号文《关于资管产品增值税有关问题的通知》的规定, 自 2018年 1月 1日起,资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为(以下简称“资 管产品运营业务”),暂适用简易计税方法,按照 3%的征收率缴纳增值税,资管产品管理人未分别核 算资管产品运营业务和其他业务的销售额和增值税应纳税额的除外。资管产品管理人可选择分别或 汇总核算资管产品运营业务销售额和增值税应纳税额。对资管产品在 2018年 1月 1日前运营过程中 发生的增值税应税行为,未缴纳增值税的,不再缴纳;已缴纳增值税的,已纳税额从资管产品管理 人以后月份的增值税应纳税额中抵减。 7.4.6.3 城市维护建设税、教育费附加、地方教育附加 根据《中华人民共和国城市维护建设税暂行条例(2011 年修订)》、《征收教育费附加的暂行规 定(2011 年修订)》及相关地方教育附加的征收规定,凡缴纳消费税、增值税、营业税的单位和个 人,都应当依照规定缴纳城市维护建设税、教育费附加(除按照相关规定缴纳农村教育事业费附加 的单位外)及地方教育费附加。 7.4.6.4 企业所得税 根据财政部、国家税务总局财税[2004]78 号文《关于证券投资基金税收政策的通知》的规定, 自 2004年 1月 1日起,对证券投资基金(封闭式证券投资基金,开放式证券投资基金)管理人运用 基金买卖股票、债券的差价收入,继续免征企业所得税; 根据财政部、国家税务总局财税[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通 知》的规定,股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入, 暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税; 根据财政部、国家税务总局财税[2008]1 号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》的规定, 对证券投资基金从证券市场中取得的收入,包括买卖股票、债券的差价收入,股权的股息、红利收 入,债券的利息收入及其他收入,暂不征收企业所得税。 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 28页共 51页 7.4.6.5 个人所得税 根据财政部、国家税务总局财税[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通 知》的规定,股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入, 暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税; 根据财政部、国家税务总局财税[2008]132号文《财政部、国家税务总局关于储蓄存款利息所得 有关个人所得税政策的通知》的规定,自 2008年 10月 9日起,对储蓄存款利息所得暂免征收个人 所得税; 根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2012]85 号文《关于实施上市公司股息红利差别 化个人所得税政策有关问题的通知》的规定,自 2013年 1月 1日起,证券投资基金从公开发行和转 让市场取得的上市公司股票,持股期限在 1个月以内(含 1个月)的,其股息红利所得全额计入应 纳税所得额;持股期限在 1个月以上至 1年(含 1年)的,暂减按 50%计入应纳税所得额;持股期 限超过 1年的,暂减按 25%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税; 根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2015]101号文《关于上市公司股息红利差别化个 人所得税政策有关问题的通知》的规定,自 2015年 9月 8日起,证券投资基金从公开发行和转让市 场取得的上市公司股票,持股期限超过 1年的,股息红利所得暂免征收个人所得税。 7.4.7重要财务报表项目的说明 7.4.7.1银行存款 单位:人民币元 项目 本期末 2020年 12月 31日 上年度末 2019年 12月 31日 活期存款 4,741.14 9,925,017.06 定期存款 - - 其中:存款期限 1个月以内 - - 存款期限 1-3个月 - - 存款期限 3个月以上 - - 其他存款 - - 合计 4,741.14 9,925,017.06 7.4.7.2交易性金融资产 单位:人民币元 项目 本期末 2020年 12月 31日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 - - - 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 29页共 51页 贵金属投资-金交所黄 金合约 - - - 债券 交易所市场 7,208,839.01 7,200,040.40 -8,798.61 银行间市场 7,987,728.00 8,085,600.00 97,872.00 合计 15,196,567.01 15,285,640.40 89,073.39 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 15,196,567.01 15,285,640.40 89,073.39 项目 上年度末 2019年 12月 31日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 - - - 贵金属投资-金交所黄 金合约 - - - 债券 交易所市场 324,818,984.63 328,084,687.48 3,265,702.85 银行间市场 53,384,773.25 52,690,000.00 -694,773.25 合计 378,203,757.88 380,774,687.48 2,570,929.60 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 378,203,757.88 380,774,687.48 2,570,929.60 7.4.7.3衍生金融资产/负债 本基金本报告期末及上年度末均未持有衍生金融资产/负债。 7.4.7.4买入返售金融资产 7.4.7.4.1各项买入返售金融资产期末余额 单位:人民币元 项目 本期末 2020年 12月 31日 账面余额 其中:买断式逆回购 交易所市场 3,000,000.00 - 银行间市场 - - 合计 3,000,000.00 - 项目 上年度末 2019年 12月 31日 账面余额 其中:买断式逆回购 交易所市场 - - 银行间市场 - - 合计 - - 7.4.7.4.2期末买断式逆回购交易中取得的债券 本基金本报告期末及上年度末均未持有买断式逆回购交易中取得的债券。 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 30页共 51页 7.4.7.5应收利息 单位:人民币元 项目 本期末 2020年 12月 31日 上年度末 2019年 12月 31日 应收活期存款利息 36.38 1,072.81 应收定期存款利息 - - 应收其他存款利息 - - 应收结算备付金利息 38.83 1,524.60 应收债券利息 144,584.08 5,212,993.48 应收资产支持证券利息 - - 应收买入返售证券利息 364.11 - 应收申购款利息 - - 应收黄金合约拆借孳息 - - 应收出借证券利息 - - 其他 13.31 11.55 合计 145,036.71 5,215,602.44 7.4.7.6其他资产 单位:人民币元 项目 本期末 2020年 12月 31日 上年度末 2019年 12月 31日 其他应收款 - 13,528,000.00 待摊费用 - - 合计 - 13,528,000.00 7.4.7.7 应付交易费用 单位:人民币元 项目 本期末 2020年 12月 31日 上年度末 2019年 12月 31日 交易所市场应付交易费用 - - 银行间市场应付交易费用 2,841.51 1,300.70 合计 2,841.51 1,300.70 7.4.7.8其他负债 单位:人民币元 项目 本期末 2020年 12月 31日 上年度末 2019年 12月 31日 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 31页共 51页 应付券商交易单元保证金 - - 应付赎回费 - - 应付账户维护费 9,000.00 9,000.00 应付信息披露费 120,000.00 120,000.00 应付审计费 40,000.00 40,000.00 合计 169,000.00 169,000.00 7.4.7.9实收基金 金额单位:人民币元 项目 本期 2020年 1月 1日至 2020年 12月 31日 基金份额(份) 账面金额 上年度末 253,589,333.78 199,790,099.64 本期申购 120,580.04 94,997.31 本期赎回(以“-”号填列) -239,645,418.09 -188,803,368.10 本期末 14,064,495.73 11,081,728.85 注:申购含红利再投、转换入份额,赎回含转换出份额。 7.4.7.10未分配利润 单位:人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 67,171,862.64 177,832.93 67,349,695.57 本期利润 -17,545,704.62 25,346,715.84 7,801,011.22 本期基金份额交易产生的 变动数 -37,226,077.22 -23,872,952.27 -61,099,029.49 其中:基金申购款 32,572.59 -3,249.30 29,323.29 基金赎回款 -37,258,649.81 -23,869,702.97 -61,128,352.78 本期已分配利润 -10,143,573.45 - -10,143,573.45 本期末 2,256,507.35 1,651,596.50 3,908,103.85 7.4.7.11存款利息收入 单位:人民币元 项目 本期 2020年 1月 1日至 2020年 12月 31日 上年度可比期间 2019年 1月 1日至 2019年 12 月 31日 活期存款利息收入 38,727.95 33,556.63 定期存款利息收入 - - 其他存款利息收入 - - 结算备付金利息收入 50,019.75 78,830.37 其他 357.37 549.31 合计 89,105.07 112,936.31 7.4.7.12债券投资收益 单位:人民币元 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 32页共 51页 项目 本期 2020年1月1日至2020年12月 31日 上年度可比期间 2019年1月1日至2019年12月 31日 卖出债券(债转股及债券到期兑付)成交总 额 1,004,743,641.86 1,211,043,023.63 减:卖出债券(债转股及债券到期兑付)成 本总额 1,016,624,068.97 1,180,553,912.10 减:应收利息总额 12,665,567.39 15,827,964.74 买卖债券差价收入 -24,545,994.50 14,661,146.79 7.4.7.13衍生工具收益 本基金本报告期及上年度可比期间均无衍生工具收益。 7.4.7.14股利收益 本基金本报告期及上年度可比期间均无股利收益。 7.4.7.15公允价值变动收益 单位:人民币元 项目名称 本期 2020年1月1日至2020年12月31日 上年度可比期间 2019年1月1日至2019年12月31日 1.交易性金融资产 -2,481,856.21 31,371,622.05 ——股票投资 - - ——债券投资 -2,481,856.21 31,371,622.05 ——资产支持证券投资 - - ——基金投资 - - ——贵金属投资 - - ——其他 - - 2.衍生工具 - - ——权证投资 - - 3.其他 27,828,572.05 -27,828,572.05 减:应税金融商品公允价值变 动产生的预估增值税 - - 合计 25,346,715.84 3,543,050.00 注:上年度公允价值变动收益-其他系本基金持有的如附注 7.4.7.6所述计入其他资产的“16申信 01”应收债券回售款公允价值变动,本年度计入债券投资收益。 7.4.7.16其他收入 单位:人民币元 项目 本期 2020年1月1日至2020年12月31日 上年度可比期间 2019年1月1日至2019年12月31日 基金赎回费收入 15.21 319.44 合计 15.21 319.44 7.4.7.17 交易费用 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 33页共 51页 单位:人民币元 项目 本期 2020年1月1日至2020年12月31日 上年度可比期间 2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日 交易所市场交易费用 18,906.41 12,948.51 银行间市场交易费用 4,235.00 7,905.00 交易基金产生的费用 - - 其中:申购费 - - 赎回费 - - 合计 23,141.41 20,853.51 7.4.7.18其他费用 单位:人民币元 项目 本期 2020年1月1日至2020年12月 31日 上年度可比期间 2019年1月1日至2019年12月31日 审计费用 40,000.00 40,000.00 信息披露费 120,000.00 120,000.00 证券出借违约金 - - 银行汇划费 11,719.22 14,093.14 银行间账户维护费 36,000.00 36,000.00 其他 1,200.00 1,200.00 合计 208,919.22 211,293.14 7.4.8或有事项、资产负债表日后事项的说明 7.4.8.1 或有事项 截至资产负债表日,本基金无需要披露的重大或有事项。 7.4.8.2 资产负债表日后事项 根据《中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金基金合同》约定,基金合同生效后,连续 20 个工作日出现基金份额持有人数量不满 200 人或者基金资产净值低于 5,000 万元的,基金管理人应 当在定期报告中予以披露;连续 60 个工作日出现前述情形的,基金管理人应当终止《基金合同》, 并按照《基金合同》的约定程序进行清算,不需要召开基金份额持有人大会。截至 2021 年 2 月 23 日日终,本基金已出现连续 60个工作日基金资产净值低于 5,000万元的情形,本基金将根据基金合 同约定进入清算程序,无需召开基金份额持有人大会进行表决。根据 2021年 2月 24日公布的《关 于中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金基金合同终止及基金财产清算的公告》,自 2021 年 2 月 24日起,本基金进入基金财产清算程序。本基金最后运作日为 2021年 2月 23日。 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 34页共 51页 截至财务报表批准日,除以上期后清算事项,本基金无其他需要披露的资产负债表日后事项。 7.4.9关联方关系 关联方名称 与本基金的关系 中银基金管理有限公司 基金管理人、注册登记机构、基金销售 机构 招商银行股份有限公司(“招商银行”) 基金托管人、基金销售机构 中国银行股份有限公司 基金管理人的控股股东、基金销售机构 中银国际证券股份有限公司 受中国银行重大影响 贝莱德投资管理(英国)有限公司 基金管理人的股东 中银资产管理有限公司 基金管理人的全资子公司 注:下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 7.4.10本报告期及上年度可比期间的关联方交易 7.4.10.1通过关联方交易单元进行的交易 本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行交易。 7.4.10.2关联方报酬 7.4.10.2.1基金管理费 单位:人民币元 项目 本期 2020年1月1日至2020年12 月31日 上年度可比期间 2019年1月1日至2019年12 月31日 当期发生的基金应支付的管理费 1,422,508.76 1,724,720.39 其中:支付销售机构的客户维护费 39,252.99 49,111.38 注:基金管理费每日计提,按月支付。基金管理费按前一日的基金资产净值的 0.60%的年费率 计提。计算方法如下: H=E×0.60%÷当年天数 H为每日应计提的基金管理费 E为前一日的基金资产净值 7.4.10.2.2基金托管费 单位:人民币元 项目 本期 2020年1月1日至2020年12 月31日 上年度可比期间 2019年1月1日至2019年12 月31日 当期发生的基金应支付的托管费 474,169.50 574,906.91 注:基金托管费每日计提,按月支付。基金托管费按前一日的基金资产净值的 0.20%的年费率 计提。计算方法如下: 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 35页共 51页 H=E×0.20%÷当年天数 H为每日应计提的基金托管费 E为前一日的基金资产净值 7.4.10.3与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。 7.4.10.4报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明 7.4.10.4.1与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的情况 本基金本报告期内及上年度可比期间未与关联方通过约定申报方式进行适用固定期限费率的证 券出借业务。 7.4.10.4.2与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务的情况 本基金本报告期内及上年度可比期间未与关联方通过约定申报方式进行适用市场化期限费率的 证券出借业务。 7.4.10.5各关联方投资本基金的情况 7.4.10.5.1报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 本基金的基金管理人本报告期及上年度可比期间均未运用固有资金投资本基金。 7.4.10.5.2报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 本基金除基金管理人之外的其他关联方于本报告期末及上年度末均未投资本基金。 7.4.10.6由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位:人民币元 关联方名称 本期 2020年1月1日至2020年12月31日 上年度可比期间 2019年1月1日至2019年12月31日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 招商银行股份有限公 司 4,741.14 38,727.95 9,925,017.06 33,556.63 合计 4,741.14 38,727.95 9,925,017.06 33,556.63 注:除上表列示的金额外,本基金的证券交易结算资金通过托管银行备付金账户转存于中国证 券登记结算有限责任公司,2020年度获得的利息收入为人民币 50,019.75元(2019年度:人民币 78,830.37元),2020年末结算备付金余额为人民币 78,471.88元(2019年末:人民币 3,079,947.36元)。 7.4.10.7本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 本基金本报告期及上年度可比期间均未发生在承销期内参与关联方承销证券的情况。 7.4.11利润分配情况 单位:人民币元 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 36页共 51页 序 号 权益 登记 日 除息日 每 10份基金 份额分红数 现金形式发 放总额 再投资形式 发放总额 本期利润分 配合计 备注 场 内 场 外 1 2020-0 3-25 - 2020- 03-25 0.400 10,107,580.6 9 35,992.76 10,143,573.45 - 合 计


0.400 10,107,580.6 9 35,992.76 10,143,573.45 - 7.4.12期末(2020年 12月 31日)本基金持有的流通受限证券 7.4.12.1因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 本基金本报告期末未持有因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券。 7.4.12.2期末持有的暂时停牌等流通受限股票 本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。 7.4.12.3期末债券正回购交易中作为抵押的债券 7.4.12.3.1银行间市场债券正回购 截至本报告期末 2020年 12月 31日止,本基金未持有银行间市场债券正回购交易中作为质押的 债券。 7.4.12.3.2交易所市场债券正回购 截至本报告期末 2020年 12月 31日止,基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购金 融资产款余额人民币 3,380,000.00元,全部于 2021年 1月 4日到期。该类交易要求本基金在回购期 内持有的证券交易所交易的债券和/或在新质押式回购下转入质押库的债券,按证券交易所规定的比 例折算为标准券后,不低于债券回购交易的余额。 7.4.12.4期末参与转融通证券出借业务的证券 截至本报告期末 2020年 12月 31日止,本基金无参与转融通证券出借业务的证券。 7.4.13金融工具风险及管理 7.4.13.1风险管理政策和组织架构 本基金投资的金融工具主要包括债券投资等。本基金在日常经营活动中面临的相关的风险主要 包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将以 上风险控制在限定的范围之内,使本基金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现“风险和收益高于 货币市场基金而低于股票型基金和混合型基金,谋求稳定和可持续的绝对收益”的风险收益目标。 本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设,建立了包括风险管理委员会、风险控制委 员会、督察长、风险管理部、内控与法律合规部、审计部和相关业务部门构成的多级风险管理架构 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 37页共 51页 体系。本基金的基金管理人在董事会下设立风险管理委员会,负责制定风险管理的宏观政策,审议 通过风险控制的总体措施等;在管理层层面设立风险控制委员会,讨论和制定公司日常经营过程中 风险防范和控制措施;在业务操作层面风险管理职责主要由风险管理部负责,协调并与各部门合作 完成运作风险管理以及进行投资风险分析与绩效评估。本基金的基金管理人对于金融工具的风险管 理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度 出发,判断风险损失的严重程度和出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发,根据本基 金的投资目标,结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型,日常的量化报 告,确定风险损失的限度和相应置信程度,及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估,并通过 相应决策,将风险控制在可承受的范围内。 7.4.13.2信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任,或者基金所投资证券之发行人出 现违约、拒绝支付到期本息等情况,导致基金资产损失和收益变化的风险。 本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款均 存放于信用良好的银行,与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的交易均以中国 证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算,违约风险可能性很小;在银行间 同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。 本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程,通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行 人的信用风险,且通过分散化投资以分散信用风险。 于 2020年 12月 31日,本基金持有的除国债、央行票据、同业存单和政策性金融债以外的固定 收益投资占基金资产净值的比例为 41.37%(2019年 12月 31日:142.54%)。 本基金固定收益投资的信用评级情况按《中国人民银行信用评级管理指导意见》设定的标准统 计及汇总。


7.4.13.2.1按短期信用评级列示的债券投资 单位:人民币元 短期信用评级 本期末 2020年12月31日 上年度末 2019年12月31日 A-1 - - A-1以下 - - 未评级 998,700.00 30,060,000.00 合计 998,700.00 30,060,000.00 注:未评级债券一般为国债、政策性金融债、超短期融资券、中央票据。 7.4.13.2.2按长期信用评级列示的债券投资 单位:人民币元 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 38页共 51页 长期信用评级 本期末 2020年12月31日 上年度末 2019年12月31日 AAA 3,342,871.00 247,256,886.30 AAA以下 2,858,469.40 103,457,801.18 未评级 8,085,600.00 - 合计 14,286,940.40 350,714,687.48 注:未评级债券一般为国债、政策性金融债、中央票据。 7.4.13.3流动性风险 流动性风险是指在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺的风险。 对于本基金而言,体现在所持金融工具变现的难易程度。本基金的流动性风险一方面来自于基金份 额持有人可在基金每个开放日要求赎回其持有的基金份额,另一方面来自于投资品种所处的交易市 场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。 7.4.13.3.1报告期内本基金组合资产的流动性风险分析 本基金的基金管理人严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募集开放式证 券投资基金流动性风险管理规定》等有关法规的要求建立健全流动性风险管理的内部控制体系,审 慎评估各类资产的流动性,针对性制定流动性风险管理措施,对本基金组合资产的流动性风险进行 管理。本基金的基金管理人采用监控基金组合资产持仓集中度指标、逆回购交易的到期日与交易对 手的集中度、流动性受限资产比例、基金组合资产中 7 个工作日可变现资产的可变现价值以及压力 测试等方式防范流动性风险。同时,对本基金的申购赎回情况进行监控,保持基金投资组合中的可 用现金头寸与之相匹配,确保本基金资产的变现能力与投资者赎回需求的匹配与平衡。本基金的基 金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款,约定在非常情况下赎回申请的处理方式,控制因开放 申购赎回模式带来的流动性风险,有效保障基金持有人利益。 本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10%,且本基金与由本基金的基 金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的 10%。本基金所持部分证 券在证券交易所上市,其余亦可在银行间同业市场交易,因此除附注 7.4.12 中列示的部分基金资产 流通暂时受限制不能自由转让的情况外,其余均能以合理价格适时变现。此外,本基金可通过卖出 回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求,其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价 值。 于 2020年 12月 31日,除卖出回购金融资产款余额人民币 3,380,000.00元将在一个月以内到期 且计息外,本基金所承担的其他金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计息,可赎回基金 份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息,因此账面余额约为未折现的合约到期现金流量。 本报告期内,本基金未发生重大流动性风险事件。 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 39页共 51页 7.4.13.4市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而 发生波动的风险,包括利率风险、外汇风险和其他价格风险 。 7.4.13.4.1利率风险 利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性 金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险,其中浮动利率类金融工具还面临每 个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。 本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控,并通过调整投资组合的久 期等方法对上述利率风险进行管理。 本基金的生息资产主要为银行存款、结算备付金、存出保证金、债券投资及买入返售金融资产 等。 生息负债主要为卖出回购金融资产款等。


7.4.13.4.1.1利率风险敞口 单位:人民币元 本期末 2020年 12月 31 日 1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计 资产








银行存款 4,741.14 - - - 4,741.14 结算备付金 78,471.88 - - - 78,471.88 存出保证金 26,981.13 - - - 26,981.13 交易性金融资产 4,623,954.00 1,129,933.00 9,531,753.40 - 15,285,640.40 买入返售金融资 产 3,000,000.00 - - - 3,000,000.00 应收证券清算款 - - - 180,000.00 180,000.00 应收利息 - - - 145,036.71 145,036.71 - - - - - 0.00 资产总计 7,734,148.15 1,129,933.00 9,531,753.40 325,036.71 18,720,871.26 负债








卖出回购金融资 产款 3,380,000.00 - - - 3,380,000.00 应付证券清算款 - - - 167,744.66 167,744.66 应付管理人报酬 - - - 7,559.27 7,559.27 应付托管费 - - - 2,519.73 2,519.73 应付交易费用 - - - 2,841.51 2,841.51 应交税费 - - - 321.35 321.35 应付利息 - - - 1,052.04 1,052.04 其他负债 - - - 169,000.00 169,000.00 负债总计 3,380,000.00 - - 351,038.56 3,731,038.56 利率敏感度缺口 4,354,148.15 1,129,933.00 9,531,753.40 -26,001.85 14,989,832.70 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 40页共 51页 上年度末 2019年 12月 31 日 1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计 资产








银行存款 9,925,017.06 - - - 9,925,017.06 结算备付金 3,079,947.36 - - - 3,079,947.36 存出保证金 23,263.99 - - - 23,263.99 交易性金融资产 101,941,000.00 241,980,748.33 36,852,939.15 - 380,774,687.4 8 买入返售金融资 产 - - - - - 应收证券清算款 - - - - - 应收股利 - - - - - 应收利息 - - - 5,215,602.44 5,215,602.44 应收申购款 - - - - - 其他应收款 - - - 13,528,000.00 13,528,000.00 资产总计 114,969,228.41 241,980,748.33 36,852,939.15 18,743,602.44 412,546,518.3 3 负债








卖出回购金融资 产款 137,000,000.00 - - - 137,000,000.0 0 应付证券清算款 - - - 8,029,299.69 8,029,299.69 应付管理人报酬 - - - 138,395.42 138,395.42 应付托管费 - - - 46,131.79 46,131.79 应付交易费用 - - - 1,300.70 1,300.70 应交税费 - - - 29,810.04 29,810.04 应付利息 - - - -7,214.52 -7,214.52 其他负债 - - - 169,000.00 169,000.00 负债总计 137,000,000.00 - - 8,406,723.12 145,406,723.1 2 利率敏感度缺口 -22,030,771.59 241,980,748.33 36,852,939.15 10,336,879.32 267,139,795.2 1 注:表中所示为本基金资产及负债的公允价值,并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰 早者予以分类。 7.4.13.4.1.2利率风险的敏感性分析 假设 1. 该利率敏感性分析基于本基金于资产负债表日的利率风险状况;2. 该利率敏感性分 析假定所有期限利率均以相同幅度变动 25个基点,且除利率之外的其他市场变量保持 不变;3. 该利率敏感性分析并未考虑管理层为减低利率风险而可能采取的风险管理活 动;4.银行存款、结算备付金、存出保证金均以活期存款利率或相对固定的利率计息, 假定利率变动仅影响该类资产的未来收益,而对其本身的公允价值无重大影响;买入返 售金融资产的利息收益和卖出回购金融资产款的利息支出在交易时已确定,不受利率变 化影响。 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 41页共 51页 分析 相关风险变量的变动 对资产负债表日基金资产净值的 影响金额(单位:人民币万元) 本期末 2020年 12月 31日 上年度末 2019年 12月 31日 市场利率上升 25个基点 减少约 17 减少约 112 市场利率下降 25个基点 增加约 17 增加约 113 7.4.13.4.2外汇风险 外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金 的所有资产及负债以人民币计价,因此无重大外汇风险 。 7.4.13.4.3其他价格风险 其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外 的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场交易 的证券,所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响,也可能 来源于证券市场整体波动的影响 。 7.4.13.4.3.1其他价格风险的敏感性分析 于 2020年 12月 31日,本基金未持有交易性权益类投资,因此除市场利率和外汇汇率以外的市 场价格因素的变动对于本基金资产净值无重大影响(2019年 12月 31日:同)。 7.4.14有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 7.4.14.1公允价值


7.4.14.1.1不以公允价值计量的金融工具 不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括银行存款、结算备付金、存出保证金、买入返售 金融资产、应收款项以及其他金融负债,因其剩余期限不长,公允价值与账面价值相若。 7.4.14.1.2以公允价值计量的金融工具 7.4.14.1.2.1各层次金融工具公允价值 于 2020年 12月 31日,本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具中属于 第一层次的余额为人民币 2,307,558.40元,属于第二层次的余额为人民币 12,978,082.00元,无划分 为第三层次的余额(于 2019年 12月 31 日,属于第一层次的余额为人民币 85,003,177.18 元,属于 第二层次的余额为人民币 295,771,510.30元,无划分为第三层次的余额)。7.4.14.1.2.2公允价值所属 层次间的重大变动


对于证券交易所上市的证券等,若出现重大事项停牌、交易不活跃、或属于非公开发行等情况, 本基金分别于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间不将相关证券等的公允价 值列入第一层次;并根据估值调整中采用的对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的 最低层次,确定相关证券公允价值应属第二层次或第三层次。 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 42页共 51页 7.4.14.1.2.3第三层次公允价值余额和本期变动金额 本基金于本报告期初未持有公允价值归属于第三层次的金融工具,本基金本报告期及上年度可 比期间均未发生第三层次公允价值转入转出情况。 7.4.14.2承诺事项


截至资产负债表日,本基金无需要披露的重大承诺事项。 7.4.14.3其他事项


于 2020年 12月 31日,本基金持有的债券“博世转债”因重大交易事项自 2020年 12月 29日起 停牌,账面价值为人民币 268,528.00元。“博世转债”于 2021年 1月 4日复牌,复牌开盘单价为 107.00 元。 截至资产负债表日,本基金的资产净值为人民币 14,989,832.70 元,已连续超过 20 个工作日基 金资产净值低于人民币 5,000万元。截至 2021年 2月 23日日终,本基金已出现连续 60个工作日基 金资产净值低于 5,000 万元的情形,本基金将根据基金合同约定进入清算程序,无需召开基金份额 持有人大会进行表决。 除此以外,本基金无其他需要披露的其他重要事项。7.4.14.4财务报表的批准


本财务报表已于 2021年 3月 29日经本基金的基金管理人批准。 §8投资组合报告 8.1期末基金资产组合情况 金额单位:人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比例(%) 1 权益投资 - - 其中:股票 - - 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 15,285,640.40 81.65 其中:债券 15,285,640.40 81.65 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 3,000,000.00 16.02 其中:买断式回购的买入返 售金融资产 - - 7 银行存款和结算备付金合 计 83,213.02 0.44 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 43页共 51页 8 其他各项资产 352,017.84 1.88 9 合计 18,720,871.26 100.00 8.2期末按行业分类的股票投资组合 8.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合 本基金本报告期末未持有股票。 8.2.2报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 本基金本报告期末未持有港股通投资股票。 8.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 本基金本报告期末未持有股票。 8.4报告期内股票投资组合的重大变动 8.4.1累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细 本基金本报告期未买入股票。 8.4.2累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细 本基金本报告期未卖出股票。 8.4.3买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 本基金本报告期未持有股票。 8.5期末按债券品种分类的债券投资组合 金额单位:人民币元 序号 债券品种 公允价值 占基金资产净 值比例(%) 1 国家债券 9,084,300.00 60.60 2 央行票据 - - 3 金融债券 - - 其中:政策性金融债 - - 4 企业债券 3,625,254.00 24.18 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债(可交换债) 2,576,086.40 17.19 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 15,285,640.40 101.97 8.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 金额单位:人民币元 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值 占基金资产净 值比例(%) 1 200016 20附息国 80,000 8,085,600.00 53.94 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 44页共 51页 债 16 2 136222 16疏浚 01 10,000 1,000,900.00 6.68 3 019640 20国债 10 10,000 998,700.00 6.66 4 136253 16中油 03 9,000 900,450.00 6.01 5 136130 16葛洲 01 5,800 580,116.00 3.87 8.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属。 8.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 8.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 本基金本报告期内未参与股指期货投资。 8.10.2 本基金投资股指期货的投资政策 本基金投资范围未包括股指期货,无相关投资政策。 8.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 8.11.1 本期国债期货投资政策 国债期货作为利率衍生品的一种,有助于管理债券组合的久期、流动性和风险水平。管理人将 按照相关法律法规的规定,结合对宏观经济形势和政策趋势的判断、对债券市场进行定性和定量分 析。构建量化分析体系,对国债期货和现货的基差、国债期货的流动性、波动水平、套期保值的有 效性等指标进行跟踪监控,在最大限度保证基金资产安全的基础上,力求实现所有资产的长期稳定 增值。 8.11.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 本基金报告期内未参与国债期货投资。 8.11.3 本期国债期货投资评价 本基金报告期内未参与国债期货投资,无相关投资评价。 8.12 投资组合报告附注 8.12.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查,或在报告编制日前 一年内受到公开谴责、处罚的情形。 8.12.2本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。 8.12.3期末其他各项资产构成 单位:人民币元 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 45页共 51页 序号 名称 金额 1 存出保证金 26,981.13 2 应收证券清算款 180,000.00 3 应收股利 - 4 应收利息 145,036.71 5 应收申购款 - 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 352,017.84 8.12.4期末持有的处于转股期的可转换债券明细 金额单位:人民币元 序号 债券代码 债券名称 公允价值 占基金资产 净值比例(%) 1 132018 G三峡 EB1 530,145.00 3.54 2 123049 维尔转债 312,694.40 2.09 3 128108 蓝帆转债 293,811.30 1.96 4 123010 博世转债 268,528.00 1.79 5 113564 天目转债 170,366.00 1.14 8.12.5期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中未存在流通受限的情况。 8.12.6投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于计算中四舍五入的原因,本报告分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §9基金份额持有人信息 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位:份 持有人户数(户) 户均持有的 基金份额 持有人结构 机构投资者 个人投资者 持有份额 占总份额 比例 持有份额 占总份额 比例 427 32,937.93 61.83 0.0004% 14,064,433.90 99.9996% 9.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 持有份额总数(份) 占基金总份额比例 基金管理人所有从业人员持有 本基金 99.34 0.0007% 9.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 项目 持有基金份额总量的数量区间(万份) 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 46页共 51页 本公司高级管理人员、基金投资和 研究部门负责人持有本开放式基金 0 本基金基金经理持有本开放式基金 0 注:本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有该只基金份额总量的数量区间为 0。 本基金的基金经理持有本基金份额总量的数量区间为 0。 §10


开放式基金份额变动 单位:份 基金合同生效日(2017年 7月 21日)基金份额总额 686,725,922.39


本报告期期初基金份额总额 253,589,333.78 本报告期基金总申购份额 120,580.04 减:本报告期基金总赎回份额 239,645,418.09 本报告期基金拆分变动份额 - 本报告期期末基金份额总额 14,064,495.73 §11重大事件揭示 11.1基金份额持有人大会决议 本报告期内未召开基金份额持有人大会。 11.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 本报告期内,陈军不再担任副执行总裁,详情请参见基金管理人 2020年 2月 29日刊登的《中 银基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告》;李建担任投资总监(权益),详情请参见基金 管理人 2020年 9月 24日刊登的《中银基金管理有限公司关于高级管理人员变更事宜的公告》;奚 鹏洲担任投资总监(固定收益),详情请参见基金管理人 2020年 9月 24日刊登的《中银基金管理 有限公司关于高级管理人员变更事宜的公告》;王圣明不再担任副执行总裁,详情请参见基金管理人 2020年 12月 31日刊登的《中银基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告》。 自 2020年 8月 28日起,刘波先生担任基金托管人资产托管部总经理职务。 11.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 本报告期内,没有涉及基金财产、基金管理业务、基金托管业务的诉讼。 11.4基金投资策略的改变 本报告期内,没有发生基金投资策略的改变。 11.5为基金进行审计的会计师事务所情况 本报告期内基金未有改聘为其审计的会计师事务所,报告期内本基金应支付给会计师事务所的 报酬为 40,000.00元,目前事务所已为本基金提供审计服务的连续年限为 7年。 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 47页共 51页 11.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 本报告期内,基金管理人、基金托管人及其高级管理人员没有受稽查或处罚等情况。 11.7基金租用证券公司交易单元的有关情况 11.7.1基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位:人民币元 券商名称 交易 单元 数量 股票交易 应支付该券商的佣金 备注 成交金额 占当期股 票成交总 额的比例 佣金 占当期佣 金总量的 比例 方正证券 1 - - - - - 招商证券 1 - - - - - 长江证券 1 - - - - - 兴业证券 1 - - - - - 国联证券 1 - - - - - 民生证券 1 - - - - - 西南证券 1 - - - - - 安信证券 1 - - - - - 中信证券 2 - - - - - 国信证券 1 - - - - - 东方证券 1 - - - - - 华信证券 1 - - - - - 西部证券 1 - - - - - 国金证券 2 - - - - - 浙商证券 1 - - - - - 国泰君安 2 - - - - - 国盛证券 2 - - - - - 中金公司 1 - - - - - 渤海证券 1 - - - - - 光大证券 1 - - - - - 广发证券 1 - - - - - 中银证券 2 - - - - - 天风证券 2 - - - - - 中信建投 1 - - - - - 瑞银证券 1 - - - - - 东兴证券 1 - - - - - 华泰证券 1 - - - - - 申万宏源证券 2 - - - - - 中泰证券 1 - - - - - 注:1、专用交易单元的选择标准和程序:根据中国证监会《关于加强证券投资基金监管有关问 题的通知》(证监基字<1998>29号)及《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》(证 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 48页共 51页 监基金字[2007]48号)有关规定,本公司租用证券公司专用交易单元的选择标准主要包括:券商基本 面评价(财务状况、经营状况)、券商研究机构评价(报告质量、及时性和数量)、券商每日信息评 价(及时性和有效性)和券商协作表现评价等方面。本公司租用证券公司专用交易单元的选择程序: 首先根据租用证券公司专用交易单元的选择标准形成《券商研究所服务质量评分表》,然后根据评分 高低进行选择基金专用交易单元,并与其签订交易单元租用协议。


2、报告期内租用证券公司交易单元的变更情况:报告期内撤销国泰君安上海和深圳席位各一个。 11.7.2基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位:人民币元 券商名称 债券交易 回购交易 权证交易 成交金额 占当期债 券成交总 额的比例 成交金额 占当期回 购成交总 额的比例 成交金额 占当期权 证成交总 额的比例 方正证券 - - - - - - 招商证券 - - - - - - 长江证券 - - - - - - 兴业证券 - - - - - - 国联证券 - - - - - - 民生证券 - - - - - - 西南证券 - - - - - - 安信证券 - - - - - - 中信证券 - - - - - - 国信证券 - - - - - - 东方证券 - - - - - - 华信证券 - - - - - - 西部证券 - - - - - - 国金证券 - - - - - - 浙商证券 - - - - - - 国泰君安 - - - - - - 国盛证券 - - - - - - 中金公司 - - - - - - 渤海证券 - - - - - - 光大证券 - - - - - - 广发证券 - - - - - - 中银证券 - - - - - - 天风证券 - - - - - - 中信建投 - - - - - - 瑞银证券 - - - - - - 东兴证券 - - - - - - 华泰证券 481,221,934. 37 43.10% 195,473,0 00.00 3.30% - - 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 49页共 51页 申万宏源证券 394,825,501. 75 35.36% 4,717,000, 000.00 79.64% - - 中泰证券 240,569,815. 63 21.54% 1,010,700, 000.00 17.06% - - 11.8其他重大事件 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 1 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 更新招募说明书摘要(2020年第 1号) 中国证监会规定媒介 2020-01-17 2 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 更新招募说明书(2020年第 1号) 中国证监会规定媒介 2020-01-17 3 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2019年第 4季度报告 中国证监会规定媒介 2020-01-18 4 中银基金管理有限公司关于调整旗下基金 2020年春节假期延长期间申购赎回等交易业 务及清算交收安排的提示性公告 中国证监会规定媒介 2020-01-30 5 中银基金管理有限公司关于新增北京恒天明 泽基金销售有限公司为旗下部分基金销售机 构的公告 中国证监会规定媒介 2020-02-05 6 中银基金管理有限公司关于使用固有资金投 资本公司旗下权益类基金的公告 中国证监会规定媒介 2020-02-06 7 中银基金管理有限公司关于高级管理人员变 更的公告 中国证监会规定媒介 2020-02-29 8 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 分红公告 中国证监会规定媒介 2020-03-23 9 中银基金管理有限公司关于旗下公募基金 2019 年年度报告延期披露的提示公告 中国证监会规定媒介 2020-03-26 10 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2019年年度报告 中国证监会规定媒介 2020-04-08 11 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 开放申购、赎回业务公告 中国证监会规定媒介 2020-04-20 12 中银基金管理有限公司关于新增北京百度百 盈基金销售有限公司为旗下部分基金销售机 构的公告 中国证监会规定媒介 2020-04-20 13 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年第 1季度报告 中国证监会规定媒介 2020-04-21 14 中银基金管理有限公司关于新增北京肯特瑞 基金销售有限公司为旗下部分基金销售机构 的公告 中国证监会规定媒介 2020-06-19 15 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年第 2季度报告 中国证监会规定媒介 2020-07-20 16 中银基金管理有限公司关于新增中国人寿保 险股份有限公司为旗下部分基金销售机构的 中国证监会规定媒介 2020-08-21 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 50页共 51页 公告 17 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 产品资料概要 2020年年度更新 中国证监会规定媒介 2020-08-28 18 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年中期报告 中国证监会规定媒介 2020-08-31 19 中银基金管理有限公司关于提醒投资者防范 金融诈骗的公告 中国证监会规定媒介 2020-09-02 20 中银基金管理有限公司关于高级管理人员变 更事宜的公告 中国证监会规定媒介 2020-09-24 21 中银基金管理有限公司关于高级管理人员变 更事宜的公告 中国证监会规定媒介 2020-09-24 22 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 开放赎回业务公告 中国证监会规定媒介 2020-10-27 23 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年第 3季度报告 中国证监会规定媒介 2020-10-27 24 中银基金管理有限公司关于新增鼎信汇金(北 京)投资管理有限公司为旗下部分基金销售机 构及参加其费率优惠活动的公告 中国证监会规定媒介 2020-12-17 25 中银基金管理有限公司关于高级管理人员变 更的公告 中国证监会规定媒介 2020-12-31 26 中银基金管理有限公司西南分公司成立公告 中国证监会规定媒介 2020-12-31 27 中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 更新招募说明书(2020年第 2号) 中国证监会规定媒介 2020-12-31 12


影响投资者决策的其他重要信息 12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况 投资者 类别


报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况 序号 持有基金份额比 例达到或者超过 20%的时间区间 期初份 额 申购份 额 赎回份额 持有份额 份额占比 机构 1 2020-01-01至 2020-11-23 234,65 2,449. 62 - 234,652, 449.62 - - 产品特有风险 本基金由于存在上述单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况,存在以下特有风险:(1) 持有基金份额比例达到或超过20%的投资者大额赎回导致的基金份额净值波动风险;(2)持有基金 份额比例达到或超过20%的投资者大额赎回导致的流动性风险;(3)持有基金份额比例达到或超过 20%的投资者大额赎回导致的巨额赎回风险;(4)持有基金份额比例达到或超过20%的投资者大额 赎回导致的基金资产净值持续低于5000万元的风险。


中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金 2020年年度报告 第 51页共 51页 §13备查文件目录 13.1 备查文件目录 1、中国证监会准予中银聚利分级债券型证券投资基金变更注册的文件;


2、《中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金基金合同》;


3、《中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金托管协议》;


4、《中银聚利半年定期开放债券型证券投资基金招募说明书》; 5、关于申请中银聚利分级债券型证券投资基金变更注册为中银聚利半年定期开放债券型证券投 资基金的法律意见书;


6、基金管理人业务资格批件、营业执照;


7、基金托管人业务资格批件、营业执照;


8、报告期内在指定报刊上披露的各项公告; 9、中国证监会要求的其他文件。 13.2存放地点 以上备查文件存放在基金管理人、基金托管人所在地,供公众查阅。 13.3查阅方式 投资人在支付工本费后,可在合理时间内取得上述文件复制件或复印件。


中银基金管理有限公司 二〇二一年三月三十日