嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券
投资基金 2020年中期报告
2020年 06月 30日
基金管理人：嘉实基金管理有限公司
基金托管人：兴业银行股份有限公司
送出日期：2020年 08月 29日
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 2页 共 42页
§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告已经全部独立董
事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人兴业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2020年 8月 24日复核了本报告
中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈
利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2020年 1月 1日起至 2020年 6月 30日止。
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 3页 共 42页
1.2 目录
§1 重要提示及目录 ...............................................................2
1.1 重要提示 .................................................................... 2
1.2 目录 ........................................................................ 3
§2 基金简介 .....................................................................5
2.1 基金基本情况 ................................................................ 5
2.2 基金产品说明 ................................................................ 5
2.3 基金管理人和基金托管人 ...................................................... 5
2.4 信息披露方式 ................................................................ 5
2.5 其他相关资料 ................................................................ 6
§3 主要财务指标和基金净值表现 ...................................................6
3.1 主要会计数据和财务指标 ...................................................... 6
3.2 基金净值表现 ................................................................ 6
§4 管理人报告 ...................................................................8
4.1 基金管理人及基金经理情况 .................................................... 8
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................... 10
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ..................................... 10
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ............................. 11
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................. 12
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ................................... 12
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ..................................... 12
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ................. 12
§5 托管人报告 .................................................................. 13
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ....................................... 13
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ..... 13
5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............... 13
§6 半年度财务会计报告（未经审计） .............................................. 13
6.1 资产负债表 ................................................................. 13
6.2 利润表 ..................................................................... 14
6.3 所有者权益（基金净值）变动表 ............................................... 15
6.4 报表附注 ................................................................... 17
§7 投资组合报告 ................................................................ 35
7.1 期末基金资产组合情况 ....................................................... 35
7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 ........................................... 36
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................. 36
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................. 36
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ........................................... 36
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............... 36
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ......... 37
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ......... 37
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 4页 共 42页
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ............... 37
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 .................................. 37
7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................. 37
7.12 投资组合报告附注 .......................................................... 37
§8 基金份额持有人信息 .......................................................... 38
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ......................................... 38
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ................................... 38
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 ................... 38
8.4 发起式基金发起资金持有份额情况 ............................................. 38
§9 开放式基金份额变动 .......................................................... 38
§10 重大事件揭示 ............................................................... 39
10.1 基金份额持有人大会决议 .................................................... 39
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 .................... 39
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .............................. 39
10.4 基金投资策略的改变 ........................................................ 39
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .......................................... 39
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .......................... 39
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ........................................ 40
10.8 其他重大事件 .............................................................. 40
§11 影响投资者决策的其他重要信息 ............................................... 41
11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 ..................... 41
§12 备查文件目录 ............................................................... 42
12.1 备查文件目录 .............................................................. 42
12.2 存放地点 .................................................................. 42
12.3 查阅方式 .................................................................. 42
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 5页 共 42页
§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称
嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券投资基金
基金简称
嘉实致兴定期纯债债券
基金主代码
005670
基金运作方式
契约型开放式
基金合同生效日
2018年 6月 8日
基金管理人
嘉实基金管理有限公司
基金托管人
兴业银行股份有限公司
报告期末基金份额总额
3,859,745,211.12份
基金合同存续期
不定期
2.2 基金产品说明
投资目标
本基金在严格控制风险的前提下，通过积极主动的投资管理，力争实现
基金资产的长期稳健增值。
投资策略
本基金通过综合分析国内外宏观经济态势、利率走势、收益率曲线变化
趋势和信用风险变化等因素，并结合各种固定收益类资产在特定经济形
势下的估值水平、预期收益和预期风险特征，在符合本基金相关投资比
例规定的前提下，决定组合的久期水平、期限结构和类属配置，并在此
基础之上实施积极的债券投资组合管理，以获取较高的投资收益。
业绩比较基准
中债总全价指数收益率
风险收益特征
本基金为债券型证券投资基金，风险与收益高于货币市场基金，低于股
票型基金、混合型基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目
基金管理人
基金托管人
名称
嘉实基金管理有限公司 兴业银行股份有限公司
信息披露负
责人
姓名
胡勇钦 吴玉婷
联系电话
(010)65215588 021-52629999
电子邮箱
service@jsfund.cn xywyt@cob.com.cn
客户服务电话
400-600-8800 95561
传真
(010)65215588 021-62535823
注册地址
中国（上海）自由贸易试验区世纪
大道 8号上海国金中心二期 27楼
09-14单元
福州市湖东路 154号
办公地址
北京市朝阳区建国门外大街 21号
北京国际俱乐部 C座写字楼 12A层
上海市银城路 167号 4号楼
邮政编码
100005 200041
法定代表人
经雷 高建平
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称
《中国证券报》
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 6页 共 42页
登载基金中期报告正文的管理人互联网网址
http://www.jsfund.cn
基金中期报告备置地点
北京市朝阳区建国门外大街 21号北京国际俱乐
部 C座写字楼 12A层嘉实基金管理有限公司
2.5 其他相关资料
项目
名称
办公地址
注册登记机构
嘉实基金管理有限公司
北京市朝阳区建国门外大街 21
号北京国际俱乐部 C座写字楼
12A层
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标
报告期(2020年 01月 01日-2020年 06月 30日)
本期已实现收益
125,366,221.18
本期利润
46,191,974.16
加权平均基金份额本期利润
0.0079
本期加权平均净值利润率
0.75%
本期基金份额净值增长率
0.75%
3.1.2 期末数据和指标
报告期末(2020年 06月 30日)
期末可供分配利润
11,683,742.35
期末可供分配基金份额利润
0.0030
期末基金资产净值
3,916,895,612.40
期末基金份额净值
1.0148
3.1.3 累计期末指标
报告期末(2020年 06月 30日)
基金份额累计净值增长率
14.73%
注:（1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）
扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益；（2）上述基金
业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字；
（3）期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值增
长率①
份额净值增
长率标准差
②
业绩比较基准
收益率③
业绩比较基准收
益率标准差④
①－③
②－④
过去一个月 -0.12% 0.04% -1.03% 0.19% 0.91% -0.15%
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 7页 共 42页
过去三个月 -0.08% 0.03% -1.70% 0.19% 1.62% -0.16%
过去六个月 0.75% 0.04% 0.84% 0.18% -0.09% -0.14%
过去一年 3.41% 0.03% 2.33% 0.14% 1.08% -0.11%
自基金合同生
效起至今
14.73% 0.05% 6.21% 0.12% 8.52% -0.07%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
图：嘉实致兴定期纯债债券基金份额累计净值增长率与同期业绩比较基准收益率的
历史走势对比图
（2018年 6月 8日至 2020年 6月 30日）
注：1.按基金合同和招募说明书的约定，本基金自基金合同生效日起 6个月内为建仓期，建仓期
结束时本基金的各项投资比例符合基金合同（十二（二）投资范围和（四）投资限制）的有关约
定。
2.2020年 1月 3日，本基金管理人发布《关于嘉实致兴定期纯债债券基金经理变更的公告》，
王茜女士不再担任本基金基金经理职务。
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 8页 共 42页
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
本基金管理人为嘉实基金管理有限公司，成立于 1999年 3月 25日，是经中国证监会批准设
立的第一批基金管理公司之一，是中外合资基金管理公司。公司注册地上海，公司总部设在北京，
在北京、深圳、成都、杭州、青岛、南京、福州、广州、北京怀柔、武汉设有分公司。公司获得
首批全国社保基金、企业年金投资管理人和 QDII、特定资产管理业务资格。
截止 2020年 6月 30日，基金管理人共管理 190只开放式证券投资基金，具体包括嘉实成长
收益混合、嘉实增长混合、嘉实稳健混合、嘉实债券、嘉实服务增值行业混合、嘉实优质企业混
合、嘉实货币、嘉实沪深 300ETF联接（LOF）、嘉实超短债债券、嘉实主题混合、嘉实策略混合、
嘉实海外中国股票（QDII）混合、嘉实研究精选混合、嘉实多元债券、嘉实量化阿尔法混合、嘉
实回报混合、嘉实基本面 50指数（LOF）、嘉实稳固收益债券、嘉实价值优势混合、嘉实 H股指数
（QDII）、嘉实主题新动力混合、嘉实多利分级债券、嘉实领先成长混合、嘉实深证基本面 120ETF、
嘉实深证基本面 120ETF联接、嘉实黄金（QDII-FOF-LOF）、嘉实信用债券、嘉实周期优选混合、
嘉实安心货币、嘉实中创 400ETF、嘉实中创 400ETF联接、嘉实沪深 300ETF、嘉实优化红利混合、
嘉实全球房地产（QDII）、嘉实理财宝 7天债券、嘉实纯债债券、嘉实中证中期企业债指数（LOF）、
嘉实中证 500ETF、嘉实增强信用定期债券、嘉实中证 500ETF联接、嘉实中证中期国债 ETF、嘉实
中证金边中期国债 ETF 联接、嘉实丰益纯债定期债券、嘉实研究阿尔法股票、嘉实如意宝定期债
券、嘉实美国成长股票（QDII）、嘉实丰益策略定期债券、嘉实新兴市场债券、嘉实绝对收益策略
定期混合、嘉实宝 A/B、嘉实活期宝货币、嘉实 1 个月理财债券、嘉实活钱包货币、嘉实泰和混
合、嘉实薪金宝货币、嘉实对冲套利定期混合、嘉实中证主要消费 ETF、嘉实中证医药卫生 ETF、
嘉实中证金融地产 ETF、嘉实 3个月理财债券 A/E、嘉实医疗保健股票、嘉实新兴产业股票、嘉实
新收益混合、嘉实沪深 300 指数研究增强、嘉实逆向策略股票、嘉实企业变革股票、嘉实新消费
股票、嘉实全球互联网股票、嘉实先进制造股票、嘉实事件驱动股票、嘉实快线货币、嘉实低价
策略股票、嘉实中证金融地产 ETF 联接、嘉实新起点混合、嘉实腾讯自选股大数据策略股票、嘉
实环保低碳股票、嘉实创新成长混合、嘉实智能汽车股票、嘉实新起航混合、嘉实新财富混合、
嘉实稳祥纯债债券、嘉实稳瑞纯债债券、嘉实新优选混合、嘉实新趋势混合、嘉实新思路混合、
嘉实沪港深精选股票、嘉实稳盛债券、嘉实稳鑫纯债债券、嘉实安益混合、嘉实文体娱乐股票、
嘉实稳泽纯债债券、嘉实惠泽混合（LOF）、嘉实成长增强混合、嘉实策略优选混合、嘉实研究增
强混合、嘉实优势成长混合、嘉实稳荣债券、嘉实农业产业股票、嘉实现金宝货币、嘉实增益宝
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 9页 共 42页
货币、嘉实物流产业股票、嘉实丰安 6 个月定期债券、嘉实稳元纯债债券、嘉实新能源新材料股
票、嘉实稳熙纯债债券、嘉实丰和混合、嘉实新添华定期混合、嘉实定期宝 6 个月理财债券、嘉
实现金添利货币、嘉实沪港深回报混合、嘉实原油（QDII-LOF）、嘉实前沿科技沪港深股票、嘉实
稳宏债券、嘉实中关村 A 股 ETF、嘉实稳华纯债债券、嘉实 6 个月理财债券、嘉实稳怡债券、嘉
实富时中国 A50ETF 联接、嘉实富时中国 A50ETF、嘉实中小企业量化活力灵活配置混合、嘉实创
业板 ETF、嘉实新添泽定期混合、嘉实新添丰定期混合、嘉实新添辉定期混合、嘉实领航资产配
置混合（FOF）、嘉实价值精选股票、嘉实医药健康股票、嘉实润泽量化定期混合、嘉实核心优势
股票、嘉实润和量化定期混合、嘉实金融精选股票、嘉实新添荣定期混合、嘉实致兴定期纯债债
券、嘉实战略配售混合、嘉实瑞享定期混合、嘉实新添康定期混合、嘉实资源精选股票、嘉实致
盈债券、嘉实恒生港股通新经济指数（ LOF）、嘉实中短债债券、嘉实致享纯债债券、嘉实互通
精选股票、嘉实互融精选股票、嘉实养老 2040 混合（ FOF）、嘉实消费精选股票、嘉实新添
元定期混合、嘉实中债 1-3政金债指数、嘉实养老 2050混合（FOF）、嘉实长青竞争优势股票、嘉
实科技创新混合、嘉实基本面 50ETF、嘉实稳联纯债债券、嘉实汇达中短债债券、嘉实养老 2030
混合（FOF）、嘉实致元 42个月定期债券、嘉实沪深 300红利低波动 ETF、嘉实新添益定期混合、
嘉实融享货币、嘉实瑞虹三年定期混合、嘉实价值成长混合、嘉实央企创新驱动 ETF、嘉实新兴
科技 100ETF、嘉实致安 3个月定期债券、嘉实汇鑫中短债债券、嘉实新兴科技 100ETF 联接、
嘉实致华纯债债券、嘉实商业银行精选债券、嘉实央企创新驱动 ETF联接、嘉实致禄 3个月定期
纯债债券、嘉实民企精选一年定期债券、嘉实先进制造 100 ETF、嘉实沪深 300红利低波动 ETF
联接、嘉实安元 39个月定期纯债债券、嘉实中债 3-5年国开行指数、嘉实鑫和一年持有期混合、
嘉实致融一年定期债券、嘉实瑞熙三年封闭运作混合、嘉实中证 500 指数增强、嘉实回报精选股
票、嘉实致宁 3 个月定开纯债债券、嘉实中证 500 成长估值 ETF、嘉实瑞和两年持有期混合、嘉
实基础产业优选股票、嘉实中证主要消费 ETF联接 A/C、嘉实医药健康 100ETF、嘉实稳福混合、
嘉实瑞成两年持有期混合、嘉实致益纯债债券、嘉实精选平衡混合、嘉实致信一年定期纯债债券。
其中嘉实增长混合、嘉实稳健混合和嘉实债券属于嘉实理财通系列基金。同时，基金管理人还管
理多个全国社保基金、企业年金、特定客户资产投资组合。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名
职务
任本基金的基金经理（助
理）期限
证券从业
年限
说明
任职日期
离任日期
尹页
本基金、嘉实新起点
混合、嘉实致禄 3 个
月定期纯债债券基金
2018年 9月 22
日
- 11年
曾任英大证券咨询分析师、
债券交易员；金鹰基金债券
交易员； 2014年 4月加入
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 10页 共 42页
经理 嘉实基金管理有限公司，历
任债券交易员、 投资经理，
现任职于固定收益业务体
系配置策略组。硕士研究
生，具有基金从业资格。
王茜
本基金、嘉实多元债
券、嘉实多利分级债
券、理财宝 7天债券、
嘉实新起点混合、嘉
实致禄 3 个月定期纯
债债券、嘉实安元 39
个月定期纯债债券、
嘉实鑫和一年持有期
混合基金经理
2018 年 6 月 8
日
2020年 1月
3日
17年
曾任武汉市商业银行信贷
资金管理部总经理助理，中
信证券固定收益部，长盛基
金管理有限公司基金经理。
2008年 11月加盟嘉实基金
管理有限公司，现任固定收
益业务体系配置策略组组
长。工商管理硕士，具有基
金从业资格。
注:（1）基金经理王茜的任职日期是指本基金基金合同生效之日，基金经理尹页的任职日期是指
公司作出决定后公告之日，离任日期是指公司作出决定后公告之日；（2）证券从业的含义遵从行
业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券法》、《证券投资基金法》及其各项配套法规、《嘉
实致兴定期开放纯债债券型发起式证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚
实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋
求最大利益。本基金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定，无损害基金份额持有
人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
报告期内，基金管理人严格执行证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和
公司内部公平交易制度，各投资组合按投资管理制度和流程独立决策，并在获得投资信息、投资
建议和实施投资决策方面享有公平的机会；通过完善交易范围内各类交易的公平交易执行细则、
严格的流程控制、持续的技术改进，确保公平交易原则的实现；通过 IT系统和人工监控等方式进
行日常监控，公平对待旗下管理的所有投资组合。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
报告期内，公司旗下所有投资组合参与交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单
边交易量超过该证券当日成交量的 5%的，合计 1次，为旗下组合被动跟踪标的指数需要，与其他
组合发生反向交易，不存在利益输送行为。
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 11页 共 42页
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
20 年上半年国内债券收益率先下后上，1月底突发的新冠疫情给国内经济按下了暂停键，线
下的经济活动基本停滞，造成一季度国内 GDP增速大幅下挫至-6.8%，3月之后疫情开始在全球蔓
延，一度造成全球金融市场的恐慌情绪飙升。经济短期的急剧下挫，叠加国务院推动继续降低企
业融资成本，迫使央行加大了货币宽松力度，今年 2月初和 3月底，央行分别下调公开市场操作
利率 10BP和 20BP，将 7天逆回购利率降至 2.2%，中小银行的存款准备金率相比去年底大幅调降
1.5%至 9.5%。经济短期停滞，叠加央行的货币宽松，推动债券收益率在一季度快速下行，至 4月
8号，10年国债收益率最低下探至 2.48%，创出 2002年 7月以来的新低。
进入二季度之后，国内经济活动重启，复工复产快速推进，推动了 GDP在一季度砸坑之后的
快速回升。与此同时，为了推动经济的回升，缓解企业经营困境，3 月之后国内宽信用、宽财政
政策明显发力，3月国内社融增速从 2月的 10.7%快速回升至 11.5%，4月和 5月都以单月增加 0.5%
的速度继续回升。4月央行领导表示要允许国内宏观杠杆率的阶段性回升，5月两会期间明确今年
要实现 M2和社融增速明显高于去年。一季度的货币宽松推动银行间市场利率快速走低，一季度银
行间市场的隔夜利率一度低于 1%，远低于央行公开市场操作利率，甚至出现了很多机构借钱趴账
套利的情况，流动性淤积在银行间市场并未很好地传导至实体企业。因此，4 月之后政策开始调
整，一方面边际收紧银行间流动性，打击银行间市场上的资金空转和套利，防止有人“浑水摸鱼”，
另一方面创设直达实体经济的货币政策工具。二季度之后，国内融资需求的回升，叠加资金供给
的边际收缩，推动了 10年国债收益率自 4月 8号后快速上行，至 6月下旬最大调整幅度近 50BP。
以周期视角看，19年四季度国内 PPI、工业增加值、工业企业产成品库存增速等诸多经济指
标已经开始见底回升，自 18年中启动的货币宽松和信用扩张推动经济在 19年年底出现了企稳回
升之势，因此，我们在 19 年四季度进行了降低债券仓位、缩短久期的操作。我们认为，今年 1
月突发的新冠疫情短暂地延缓了经济回升的节奏，但经济周期性回升的势能并不会因此而消退，
后面仍会看到中期维度的补库和经济回升，这也意味着利率在中期维度将会震荡上行。
基于以上判断，今年上半年的组合操作方面，我们整体维持相对短的久期，和相对低仓位，
主要在短久期高等级个券中做好择券。一季度承受了巨大了市场排名压力，但投资是一场长跑，
拉长看，我们仍相信周期是驱动和决定各类资产价格表现的核心力量，在债券牛市尾部以防守为
主从长期看有利于提升组合的夏普比例，降低因行情反转引发的净值大幅回撤风险。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末本基金份额净值为 1.0148元；本报告期基金份额净值增长率为 0.75%，业绩
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 12页 共 42页
比较基准收益率为 0.84%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望后市，我们认为 10年国债收益率在今年 4月上旬已见自 17年底以来的债券牛市的低点，
未来几个季度经济将继续修复上行，未来几个月国内信用仍会继续扩张，社融增速还将继续上行，
同时随着经济逐步恢复正常增速，央行不可能维持危机模式下的宽松力度，6 月易纲行长就提出
要提前考虑超常规宽松政策的退出问题。利率是资金供求这对矛盾体博弈的结果，未来融资需求
继续回升，而资金供给边际减弱，从而将推动利率的震荡上行。操作层面，我们仍将严控组合久
期和杠杆，在短久期高等级个券中做好择券，以提升组合整体持仓的性价比。信用方面，我们认
为下半年在政府通过拉基建来稳经济和稳就业的背景下，城投仍是性价比最高的类属资产。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
报告期内，本基金管理人严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业务指引》以
及中国证监会相关规定和基金合同的约定，日常估值由基金管理人与基金托管人一同进行，基金
份额净值由基金管理人完成估值后，经基金托管人复核无误后由基金管理人对外公布。月末、年
中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。
本基金管理人设立估值专业委员会，委员由固定收益、交易、运营、风险管理、合规等部门
负责人组成，负责研究、指导基金估值业务。基金管理人估值委员和基金会计均具有专业胜任能
力和相关工作经历。报告期内，固定收益部门负责人同时兼任基金经理、估值委员，基金经理参
加估值专业委员会会议，但不介入基金日常估值业务；参与估值流程各方之间不存在任何重大利
益冲突；与估值相关的机构包括但不限于上海、深圳证券交易所，中国证券登记结算有限责任公
司，中央国债登记结算公司，中证指数有限公司以及中国证券投资基金业协会等。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金的基金管理人于 2020年 6月 18日发布《嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券投
资基金 2020年第一次收益分配公告》，收益分配基准日为 2020年 6月 10日，每 10份基金份额发
放现金红利 0.4180元，具体参见本报告“6.4.11 利润分配情况”。本基金的收益分配符合法律
法规的规定和基金合同的相关约定。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本基金为发起式基金，不适用。
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 13页 共 42页
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
报告期内，本托管人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、基
金合同和托管协议的规定，诚信、尽责地履行了基金托管人义务，不存在损害本基金份额持有人
利益的行为。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
报告期内，本托管人根据国家有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对基金管理人在
本基金的投资运作、基金资产净值的计算、基金收益的计算、基金费用开支等方面进行了必要的
监督、复核和审查，未发现其存在任何损害本基金份额持有人利益的行为。基金管理人在报告期
内，严格遵守了《证券投资基金法》等有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照基金合同的
规定进行。
5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人认真复核了半年度报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、
投资组合报告等内容，认为其真实、准确和完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
§6 半年度财务会计报告（未经审计）
6.1 资产负债表
会计主体：嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券投资基金
报告截止日：2020年 6月 30日
单位：人民币元
资 产
附注号
本期末
2020年 6月 30日
上年度末
2019年 12月 31日
资 产：
银行存款
6.4.7.1
9,303,888.72 3,074,849.19
结算备付金
40,080.00 743,102.56
存出保证金
71,092.75 67,516.38
交易性金融资产
6.4.7.2
5,337,473,513.40 7,238,392,264.90
其中：股票投资
- -
基金投资
- -
债券投资
5,337,473,513.40 7,238,392,264.90
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产
6.4.7.3
- -
买入返售金融资产
6.4.7.4
- 17,954,128.98
应收证券清算款
- -
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 14页 共 42页
应收利息
6.4.7.5
127,157,901.98 143,996,328.61
应收股利
- -
应收申购款
- -
递延所得税资产
- -
其他资产
6.4.7.6
- -
资产总计
5,474,046,476.85 7,404,228,190.62
负债和所有者权益
附注号
本期末
2020年 6月 30日
上年度末
2019年 12月 31日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债
6.4.7.3
- -
卖出回购金融资产款
1,549,553,365.94 1,255,622,402.31
应付证券清算款
4,538,978.14 143,707.14
应付赎回款
- -
应付管理人报酬
1,500,378.83 1,562,904.68
应付托管费
500,126.27 520,968.25
应付销售服务费
- -
应付交易费用
6.4.7.7
49,771.46 50,453.05
应交税费
752,756.68 802,389.85
应付利息
136,142.45 492,165.74
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债
6.4.7.8
119,344.68 240,000.00
负债合计
1,557,150,864.45 1,259,434,991.02
所有者权益：
实收基金
6.4.7.9
3,859,745,211.12 5,859,321,530.12
未分配利润
6.4.7.10
57,150,401.28 285,471,669.48
所有者权益合计
3,916,895,612.40 6,144,793,199.60
负债和所有者权益总计
5,474,046,476.85 7,404,228,190.62
注: 报告截止日 2020年 6月 30日，基金份额净值 1.0148元，基金份额总额 3,859,745,211.12
份。
6.2 利润表
会计主体：嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券投资基金
本报告期：2020年 1月 1日 至 2020年 6月 30日
单位：人民币元
项 目
附注号
本期
2020年 1月 1日 至 2020
年 6月 30日
上年度可比期间
2019年 1月 1日 至
2019年 6月 30日
一、收入
61,218,035.51 205,793,953.65
1.利息收入
163,912,874.64 179,074,433.51
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 15页 共 42页
其中：存款利息收入
6.4.7.11
185,698.64 293,664.61
债券利息收入
159,936,883.54 176,726,863.43
资产支持证券利息
收入
- -
买入返售金融资产
收入
3,790,292.46 2,053,905.47
证券出借利息收入
- -
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”
填列）
-23,520,592.11 -1,148,482.17
其中：股票投资收益
6.4.7.12
- -
基金投资收益
- -
债券投资收益
6.4.7.13
-23,520,592.11 -1,148,482.17
资产支持证券投资
收益
- -
贵金属投资收益
- -
衍生工具收益
6.4.7.14
- -
股利收益
6.4.7.15
- -
3.公允价值变动收益(损失以
“-”号填列)
6.4.7.16
-79,174,247.02 27,868,002.31
4.汇兑收益(损失以“-”号填
列)
-
-
5.其他收入(损失以“-”号填
列)
6.4.7.17
- -
减：二、费用
15,026,061.35 22,675,010.76
1．管理人报酬
9,204,686.94 9,120,350.74
2．托管费
3,068,229.03 3,040,116.94
3．销售服务费
- -
4．交易费用
6.4.7.18
89,388.76 118,904.39
5．利息支出
1,954,585.56 9,686,015.74
其中：卖出回购金融资产支
出
1,954,585.56 9,686,015.74
6．税金及附加
551,261.65 570,183.68
7．其他费用
6.4.7.19
157,909.41 139,439.27
三、利润总额(亏损总额以“-”
号填列)
46,191,974.16 183,118,942.89
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“-”
号填列）
46,191,974.16 183,118,942.89
6.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券投资基金
本报告期：2020年 1月 1日 至 2020年 6月 30日
单位：人民币元
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 16页 共 42页
项目
本期
2020年 1月 1日 至 2020年 6月 30日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者
权益（基金净值）
5,859,321,530.12 285,471,669.48 6,144,793,199.60
二、本期经营活
动产生的基金净
值变动数（本期
利润）
- 46,191,974.16
46,191,974.16
三、本期基金份
额交易产生的基
金净值变动数
（净值减少以
“-”号填列）
-1,999,576,319.00 -29,593,602.41 -2,029,169,921.41
其中：1.基金申
购款
423,681.00 6,397.59 430,078.59
2.基金赎
回款
-2,000,000,000.00 -29,600,000.00 -2,029,600,000.00
四、本期向基金
份额持有人分配
利润产生的基金
净值变动（净值
减少以“-”号填
列）
- -244,919,639.95 -244,919,639.95
五、期末所有者
权益（基金净值）
3,859,745,211.12 57,150,401.28 3,916,895,612.40
项目
上年度可比期间
2019年 1月 1日 至 2019年 6月 30日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者
权益（基金净值）
5,859,032,568.46 233,523,322.81 6,092,555,891.27
二、本期经营活
动产生的基金净
值变动数（本期
利润）
- 183,118,942.89
183,118,942.89
三、本期基金份
额交易产生的基
金净值变动数
（净值减少以
“-”号填列）
- - -
其中：1.基金申
购款
- - -
2.基金赎 - - -
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 17页 共 42页
回款
四、本期向基金
份额持有人分配
利润产生的基金
净值变动（净值
减少以“-”号填
列）
- -116,008,844.85 -116,008,844.85
五、期末所有者
权益（基金净值）
5,859,032,568.46 300,633,420.85 6,159,665,989.31
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4财务报表由下列负责人签署：
经雷
罗丽丽
罗丽丽
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管
理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2018]209 号《关于准予嘉实致兴定期开放纯债债
券型发起式证券投资基金注册的批复》核准，由嘉实基金管理有限公司依照《中华人民共和国证
券投资基金法》和《嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券投资基金基金合同》负责公开募集。
本基金为契约型定期开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集
2,010,000,000.00元，业经普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)普华永道中天验字(2018)
第 0401 号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券
投资基金基金合同》于 2018 年 6 月 8 日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为
2,010,090,000.00份基金份额，其中认购资金利息折合 90,000.00份基金份额。本基金的基金管
理人为嘉实基金管理有限公司，基金托管人为兴业银行股份有限公司。
本基金为发起式基金，发起资金认购部分为 10,000,000.00 份基金份额，发起资金认购方承
诺使用发起资金认购的基金份额持有期限不少于 3年。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券投资
基金基金合同》的有关规定，本基金主要投资于国债、金融债、企业债、公司债、次级债、地方
政府债、可分离交易可转债的纯债部分、央行票据、短期融资券、超短期融资券、中期票据、中
小企业私募债等债券，以及资产支持证券、债券回购、同业存单、银行存款(包括协议存款、定期
存款及其他银行存款)、现金等，以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须
符合中国证监会的相关规定)。本基金不投资于股票、权证等资产，也不投资于可转换债券(可分
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 18页 共 42页
离交易可转债的纯债部分除外)、可交换债券。基金的投资组合比例为：本基金投资于债券的比例
不低于基金资产的 80%(开放期开始前 10个工作日至开放期结束后 10个工作日内，基金投资不受
此比例限制)；在开放期内，基金保留的现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净
值的 5%，其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等，在封闭期内，本基金不受上
述 5%的限制。其他金融工具的投资比例符合法律法规和监管机构的规定。本基金的业绩比较基准
为：中债总全价指数收益率。
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于 2006年 2月 15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本
准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投
资基金信息披露XBRL模板第 3号<年度报告和中期报告>》、中国证券投资基金业协会(以下简称“中
国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《嘉实致兴定期开放纯债债券型发起
式证券投资基金基金合同》和中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实
务操作编制。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金本报告期末的财务状况以
及本报告期的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
6.4.5 差错更正的说明
本基金本报告期无须说明的会计差错更正。
6.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通
知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85 号《关于实施上市
公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2015]101号《关于上市公司股息红
利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36 号《关于全面推开营业税改征增值税
试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、
财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140号《关于明
确金融 房地产开发 教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值
税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56 号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税
[2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 19页 共 42页
操作，主要税项列示如下：
(1) 资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管
产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率
缴纳增值税。对资管产品在 2018年 1月 1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税
的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府
债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以
2018 年 1 月 1 日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。资管产品管理人运营资管产品转让
2017年 12月 31日前取得的基金、非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销售额，或者以 2017
年最后一个交易日的基金份额净值、非货物期货结算价格作为买入价计算销售额。
(2) 对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利
收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
(3) 对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴
20%的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在 1 个月以内(含 1 个月)
的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1个月以上至 1年(含 1年)的，暂减按
50%计入应纳税所得额；持股期限超过 1年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售
股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前
取得的股息、红利收入继续暂减按 50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人
所得税。
(4) 基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
(5) 本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的
适用比例计算缴纳。
6.4.7 重要财务报表项目的说明
6.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2020年 6月 30日
活期存款
9,303,888.72
定期存款
-
其中：存款期限 1个月以内
-
存款期限 1-3个月
-
存款期限 3个月及以上
-
其他存款
-
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 20页 共 42页
合计
9,303,888.72
注:定期存款的存款期限指票面存期。
6.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2020年 6月 30日
成本
公允价值
公允价值变动
股票
- - -
贵金属投资-金交所
黄金合约
- - -
债券
交易所市场
1,481,479,970.46 1,426,566,124.10 -54,913,846.36
银行间市场
3,888,848,887.03 3,910,907,389.30 22,058,502.27
合计
5,370,328,857.49 5,337,473,513.40 -32,855,344.09
资产支持证券
- - -
基金
- - -
其他
- - -
合计
5,370,328,857.49 5,337,473,513.40 -32,855,344.09
6.4.7.3 衍生金融资产/负债
无。
6.4.7.4 买入返售金融资产
6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
无。
6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
无。
6.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2020年 6月 30日
应收活期存款利息
17,515.56
应收定期存款利息
-
应收其他存款利息
-
应收结算备付金利息
18.00
应收债券利息
127,140,336.42
应收资产支持证券利息
-
应收买入返售证券利息
-
应收申购款利息
-
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 21页 共 42页
应收黄金合约拆借孳息
-
应收出借证券利息
-
其他
32.00
合计
127,157,901.98
6.4.7.6 其他资产
无。
6.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2020年 6月 30日
交易所市场应付交易费用
1,260.09
银行间市场应付交易费用
48,511.37
合计
49,771.46
6.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2020年 6月 30日
应付券商交易单元保证金
-
应付赎回费
-
应付证券出借违约金
-
预提费用 119,344.68
合计
119,344.68
6.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
项目
本期
2020年 1月 1日 至 2020年 6月 30日
基金份额（份）
账面金额
上年度末 5,859,321,530.12
5,859,321,530.12
本期申购
423,681.00
423,681.00
本期赎回（以“-”号填列）
-2,000,000,000.00
-2,000,000,000.00
本期末
3,859,745,211.12
3,859,745,211.12
注:1.报告期期间基金总申购份额含红利再投。
2.本基金以定期开放式运作，开放期内开放申购或赎回，封闭期内不开放申购或赎回。
6.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
项目
已实现部分
未实现部分
未分配利润合计
上年度末 137,239,156.59 148,232,512.89 285,471,669.48
本期利润
125,366,221.18 -79,174,247.02 46,191,974.16
本期基金份额交易产
生的变动数
-6,001,995.47 -23,591,606.94 -29,593,602.41
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 22页 共 42页
其中：基金申购款
917.90 5,479.69 6,397.59
基金赎回款
-6,002,913.37 -23,597,086.63 -29,600,000.00
本期已分配利润
-244,919,639.95 - -244,919,639.95
本期末
11,683,742.35 45,466,658.93 57,150,401.28
6.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2020年 1月 1日 至 2020年 6月 30日
活期存款利息收入
142,733.60
定期存款利息收入
-
其他存款利息收入
-
结算备付金利息收入
42,287.10
其他
677.94
合计
185,698.64
6.4.7.12 股票投资收益
无。
6.4.7.13 债券投资收益
单位：人民币元
项目
本期
2020年1月1日 至 2020年6月30日
卖出债券（、债转股及债券到期兑付）成交总额
11,151,672,611.16
减：卖出债券（、债转股及债券到期兑付）成本
总额
10,933,848,283.54
减：应收利息总额
241,344,919.73
买卖债券差价收入
-23,520,592.11
6.4.7.14 衍生工具收益
无。
6.4.7.15 股利收益
无。
6.4.7.16 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2020年 1月 1日 至 2020年 6月 30日
1.交易性金融资产
-79,174,247.02
股票投资
-
债券投资
-79,174,247.02
资产支持证券投资
-
基金投资
-
贵金属投资
-
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 23页 共 42页
其他
-
2.衍生工具
-
权证投资
-
3.其他
-
减：应税金融商品公允价值变动产生的预估增值
税
-
合计
-79,174,247.02
6.4.7.17 其他收入
无。
6.4.7.18 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2020年 1月 1日 至 2020年 6月 30日
交易所市场交易费用
23,108.76
银行间市场交易费用
66,280.00
合计
89,388.76
6.4.7.19 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2020年 1月 1日 至 2020年 6月 30日
审计费用
59,672.34
信息披露费
59,672.34
证券出借违约金
-
银行划款手续费 19,964.73
债券托管账户维护费 18,000.00
其他 600.00
合计
157,909.41
6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
6.4.8.1 或有事项
无。
6.4.8.2 资产负债表日后事项
无。
6.4.9 关联方关系
6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 24页 共 42页
6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称
与本基金的关系
嘉实基金管理有限公司 基金管理人、基金发起人、基金注册登记机构、基金
销售机构
兴业银行股份有限公司（“兴业银行”） 基金托管人
6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
下述关联方交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
无。
6.4.10.2 关联方报酬
6.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2020年 1月 1日 至 2020年 6
月 30日
上年度可比期间
2019年 1月 1日 至 2019年
6月 30日
当期发生的基金应支付的管理费
9,204,686.94 9,120,350.74
其中：支付销售机构的客户维护费
-
-
注:1.支付基金管理人的管理人报酬按前一日基金资产净值 0.30%的年费率计提，逐日累计至每月
月底，按月支付。其计算公式为：日管理人报酬＝前一日基金资产净值×0.30%/当年天数。
2.根据本基金的基金管理人与各代销机构签订的基金代销协议，客户维护费按照代销机构所
代销基金的份额保有量作为基数进行计算。
6.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2020年 1月 1日 至 2020年 6
月 30日
上年度可比期间
2019年 1月 1日 至 2019年
6月 30日
当期发生的基金应支付的托管费
3,068,229.03 3,040,116.94
注:支付基金托管人兴业银行的托管费按前一日基金资产净值 0.10%的年费率计提，逐日累计至每
月月底，按月支付。其计算公式为：日托管费＝前一日基金资产净值×0.10%/当年天数。
6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
单位：人民币元
本期
2020年 1月 1日 至 2020年 6月 30日
银行间市场交
易的
债券交易金额
基金逆回购
基金正回购
基金买入
基金卖出
交易金额
利息收入
交易金额
利息
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 25页 共 42页
各关联方名称
支出
兴业银行 130,424,087.75 - - - - -
上年度可比期间
2019年 1月 1日 至 2019年 6月 30日
银行间市场交
易的
各关联方名称
债券交易金额
基金逆回购
基金正回购
基金买入
基金卖出
交易金额
利息收入
交易金额
利息
支出
兴业银行 30,254,527.81 - - - - -
6.4.10.4 报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明
6.4.10.4.1 与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的
情况
无。
6.4.10.4.2 与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务
的情况
无。
6.4.10.5 各关联方投资本基金的情况
6.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
份额单位：份
项目
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
上年度可比期间
2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
报告期初持有
的基金份额
10,288,961.66 10,000,000.00
报告期间申购/
买入总份额
423,681.00 -
报告期间因拆
分变动份额
- -
减：报告期间赎
回/卖出总份额
- -
报告期末持有
的基金份额
10,712,642.66 10,000,000.00
报告期末持有
的基金份额
占基金总份额
比例
0.28%
0.17%
注:报告期内（2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日），基金管理人期间申购/买入总份额含红利
再投资份额。
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 26页 共 42页
6.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
关联方名称
本期末
2020年 6月 30日
上年度末
2019年12月31日
持有的
基金份额
持有的基金份额
占基金总份额的比
例（%）
持有的
基金份额
持有的基金份额
占基金总份额的比例
（%）
兴业银行
3,849,032,568.46
99.72
5,849,032,568.46
99.82
6.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方名称
本期
2020年 1月 1日 至 2020年 6月 30
日
上年度可比期间
2019年1月1日 至 2019年6月30日
期末余额
当期利息收入
期末余额
当期利息收入
兴业银行股份有限公司_
活期
9,303,888.72
142,733.60
59,836,605.75
134,990.35
注:本基金的活期银行存款由基金托管人保管，按适用利率计息。
6.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
无。
6.4.11 利润分配情况
单位：人民币元
序号
权益
登记日
场内除
息日
场外
除息
日
每 10份基金
份额分红数
现金形式
发放总额
再投资形式
发放总额
本期利润分配合
计
备注
1
2020年6月
19日
-
2020
年 6月
19日
0.4180 244,489,561.36 430,078.59 244,919,639.95 -
合计
-
-
-
0.4180 244,489,561.36 430,078.59 244,919,639.95 -
6.4.12 期末(2020年 06月 30日)本基金持有的流通受限证券
6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
无。
6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
无。
6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
截至本报告期末 2020年 6月 30日止，本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证
券款余额 996,053,365.94元，是以如下债券作为质押：
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 27页 共 42页
金额单位：人民币元
债券代码
债券名称
回购到期日
期末估值单
价
数量（张）
期末估值总额
101669024
16恒天
MTN001
2020年 7月 1
日
99.49 1,200,000 119,388,000.00
101754008
17吉林城
建 MTN001
2020年 7月 1
日
95.74 830,000 79,464,200.00
101800094
18津保投
MTN001
2020年 7月 1
日
104.36 900,000 93,924,000.00
101800282
18清控
MTN001
2020年 7月 1
日
90.53 300,000 27,159,000.00
101800762
18津保投
MTN008
2020年 7月 1
日
102.07 900,000 91,863,000.00
101801083
18津保投
MTN009
2020年 7月 1
日
102.32 445,000 45,532,400.00
101801158
18北大荒
MTN002
2020年 7月 1
日
102.45 1,000,000 102,450,000.00
101900162
19北辰建
设 MTN001
2020年 7月 1
日
102.52 600,000 61,512,000.00
101900322
19本钢集
团 MTN001
2020年 7月 1
日
100.83 939,000 94,679,370.00
101901492
19农垦
MTN001
2020年 7月 1
日
100.87 500,000 50,435,000.00
102000109
20农垦
MTN001
2020年 7月 1
日
99.96 300,000 29,988,000.00
101568004
15津开
MTN001
2020年 7月 7
日
100.68 1,422,000 143,166,960.00
101761031
17北大荒
MTN002
2020年 7月 7
日
101.12 1,500,000 151,680,000.00
101901056
19大同煤
矿 MTN004
2020年 7月 7
日
101.11 194,000 19,615,340.00
合计
11,030,000 1,110,857,270.00
6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报告期末 2020年 6月 30日止，基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购
证券款余额 553,500,000.00元，于 2020年 7月 7日前先后到期。该类交易要求本基金在回购期
内持有的在新质押式回购下转入质押库的债券，按证券交易所规定的比例折算为标准券后，不低
于债券回购交易的余额。
6.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券
无。
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 28页 共 42页
6.4.13 金融工具风险及管理
6.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金为债券型证券投资基金，风险与收益高于货币市场基金，低于股票型基金、混合型基
金。基金投资的金融工具主要包括股票投资、债券投资及基金投资等。本基金在日常经营活动中
面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金管
理人从事风险管理的主要目标是在严格控制风险的前提下，通过积极主动的投资管理，力争实现
基金资产的长期稳健增值。 本基金的基金管理人董事会重视建立完善的公司治理结构与内部控
制体系，公司董事会对公司建立内部控制系统和维持其有效性承担最终责任。董事会下设风险控
制与内审委员会，负责检查公司内部管理制度的合法合规性及内控制度的执行情况，充分发挥独
立董事监督职能，保护投资者利益和公司合法权益。
为了有效控制基金运作和管理中存在的风险，本基金的基金管理人设立风险控制委员会，由
公司总经理、督察长以及部门总监组成，负责全面评估公司经营管理过程中的各项风险，并提出
防范化解措施。
本基金的基金管理人设立督察长制度，积极对公司各项制度、业务的合法合规性及内部控制
制度的执行情况进行监察、稽核，定期和不定期向董事会报告公司内部控制执行情况。监察稽核
部具体负责公司各项制度、业务的合法合规性及公司内部控制制度的执行情况的监察稽核工作。
公司管理层重视和支持监察稽核工作，并保证监察稽核部的独立性和权威性，配备了充足合格的
监察稽核人员，明确监察稽核部门及其各岗位的职责和工作流程、组织纪律。业务部门负责人为
所在部门的风险控制第一责任人，对本部门业务范围内的风险负有管控及时报告的义务。员工在
其岗位职责范围内承担相应风险管理责任。
本基金的基金管理人建立了以风险控制委员会为核心的、由督察长、风险控制委员会、监察
稽核部、风险管理部和相关业务部门构成的风险管理架构体系。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去
估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风
险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工
具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，
及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
6.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人
出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 29页 共 42页
基金的银行存款存放在托管人和其他股份制商业银行，与该银行存款相关的信用风险不重大。
基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清
算，基金以非约定申报方式参与的转融通证券出借业务为通过证券交易所综合业务平台向中国证
券金融股份有限公司出借证券，基金以约定申报方式参与的转融通证券出借业务为通过该方式向
证券公司出借证券，基金的基金管理人对借券证券公司的偿付能力等进行了必要的尽职调查与严
格的准入管理，对不同的借券证券公司实施交易额度管理并进行动态调整，且借券证券公司最近
1 年的分类结果为 A 类，违约风险可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行
信用评估并通过券款对付的方式进行交割以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发
行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
本基金债券投资、资产支持证券投资、同业存单投资的信用评级情况按《中国人民银行信用
评级管理指导意见》设定的标准统计及汇总。
6.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资
单位：人民币元
短期信用评级
本期末
2020年 6月 30日
上年度末
2019年 12月 31日
A-1
316,643,500.00 352,601,000.00
A-1以下
- -
未评级
983,206,000.00 903,114,000.00
合计
1,299,849,500.00 1,255,715,000.00
注:短期信用评级由中国人民银行许可的信用评级机构评级，并由债券发行人在中国人民银行指定
的国内有关媒体上公告。以上按短期信用评级的债券投资中不包含国债、政策性金融债及央行票
据等。
6.4.13.2.2 按短期信用评级列示的资产支持证券投资
无。
6.4.13.2.3 按短期信用评级列示的同业存单投资
无。
6.4.13.2.4 按长期信用评级列示的债券投资
单位：人民币元
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 30页 共 42页
长期信用评级
本期末
2020年 6月 30日
上年度末
2019年 12月 31日
AAA
2,168,723,267.50 2,357,667,466.50
AAA以下
1,668,453,745.90 2,206,501,798.40
未评级
- -
合计
3,837,177,013.40 4,564,169,264.90
注:长期信用评级由中国人民银行许可的信用评级机构评级，并由债券发行人在中国人民银行指定
的国内有关媒体上公告。以上按长期信用评级的债券投资中不包含国债、政策性金融债及央行票
据等。
6.4.13.2.5 按长期信用评级列示的资产支持证券投资
无。
6.4.13.2.6 按长期信用评级列示的同业存单投资
单位：人民币元
长期信用评级
本期末
2020年 6月 30日
上年度末
2019年 12月 31日
AAA
- 1,138,424,000.00
AAA以下
- -
未评级
- -
合计
- 1,138,424,000.00
注:长期信用评级由中国人民银行许可的信用评级机构评级，并由债券发行人在中国人民银行指定
的国内有关媒体上公告，存单使用发行人主体评级。
6.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性
风险一方面来自于基金份额持有人可于开放日要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资
品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下
以合理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人于开放日对本基金的申购赎回情况进
行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金
管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放
申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
于本报告期末，除附注 6.4.12.3中列示的卖出回购金融资产款余额将在 1个月内到期且计息
(该利息金额不重大)外，本基金所承担的其他金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 31页 共 42页
息，可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合约
到期现金流量。
6.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析
本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及
《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等法规的要求对本基金组合资产的流动性
风险进行管理，通过独立的风险管理部门对本基金的组合持仓集中度指标、流通受限制的投资品
种比例以及组合在短时间内变现能力的综合指标等流动性指标进行持续的监测和分析。
本基金持有一家公司发行的证券，其市值不超过基金资产净值的 10%。本基金管理人管理的
全部基金持有一家公司发行的证券，不超过该证券的 10%。本基金管理人管理的全部开放式基金
持有一家上市公司发行的可流通股票，不得超过该上市公司可流通股票的 15%。本基金主动投资
于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的 15%。
本基金的基金管理人每日对基金组合资产中 7个工作日可变现资产的可变现价值进行审慎评
估与测算，确保每日确认的净赎回申请不得超过 7个工作日可变现资产的可变现价值。
本基金所持部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易，因此除附注
6.4.12中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外，其余均能以合理价格适时
变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求。
同时，本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中度；按照穿
透原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严格的准入管理，
以及对不同的交易对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严格管理本基金从事逆回购交易
的流动性风险和交易对手风险。此外，本基金的基金管理人建立了逆回购交易质押品管理制度：
根据质押品的资质确定质押率水平；持续监测质押品的风险状况与价值变动以确保质押品按公允
价值计算足额；并在与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购
交易时，可接受质押品的资质要求与基金合同约定的投资范围保持一致。
综合上述各项流动性指标的监测结果及流动性风险管理措施的实施，本基金在本报告期内流
动性情况良好。
6.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动
而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 32页 共 42页
6.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感
性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面
临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的
久期等方法对上述利率风险进行管理。
本基金主要投资于交易所及银行间市场交易的固定收益品种，因此存在相应的利率风险。
6.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2020年 6月 30日
1年以内
1-5年
5年以上
不计息
合计
资产
银行存款 9,303,888.72 - - - 9,303,888.72
结算备付金 40,080.00 - - - 40,080.00
存出保证金 71,092.75 - - - 71,092.75
交易性金融资产 3,236,097,638.90 1,994,731,874.50 106,644,000.00 - 5,337,473,513.40
衍生金融资产 - - - - -
买入返售金融资
产
- - - - -
应收证券清算款 - - - - -
应收利息 - - - 127,157,901.98 127,157,901.98
应收股利 - - - - -
应收申购款 - - - - -
递延所得税资产 - - - - -
其他资产 - - - - -
资产总计
3,245,512,700.37 1,994,731,874.50 106,644,000.00 127,157,901.98 5,474,046,476.85
负债
短期借款 - - - - -
交易性金融负债 - - - - -
衍生金融负债 - - - - -
卖出回购金融资
产款
1,549,553,365.94 - - - 1,549,553,365.94
应付证券清算款 - - - 4,538,978.14 4,538,978.14
应付赎回款 - - - - -
应付管理人报酬 - - - 1,500,378.83 1,500,378.83
应付托管费 - - - 500,126.27 500,126.27
应付销售服务费 - - - - -
应付交易费用 - - - 49,771.46 49,771.46
应付税费 - - - 752,756.68 752,756.68
应付利息 - - - 136,142.45 136,142.45
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 33页 共 42页
应付利润 - - - - -
递延所得税负债 - - - - -
其他负债 - - - 119,344.68 119,344.68
负债总计
1,549,553,365.94 - - 7,597,498.51 1,557,150,864.45
利率敏感度缺口
1,695,959,334.43 1,994,731,874.50 106,644,000.00 119,560,403.47 3,916,895,612.40
上年度末
2019年 12月 31日
1年以内
1-5年
5年以上
不计息
合计
资产
银行存款 3,074,849.19 - - - 3,074,849.19
结算备付金 743,102.56 - - - 743,102.56
存出保证金 67,516.38 - - - 67,516.38
交易性金融资产 4,136,411,640.40 2,914,422,835.40 187,557,789.10 - 7,238,392,264.90
衍生金融资产 - - - - -
买入返售金融资
产
17,954,128.98 - - - 17,954,128.98
应收证券清算款 - - - - -
应收利息 - - - 143,996,328.61 143,996,328.61
应收股利 - - - - -
应收申购款 - - - - -
递延所得税资产 - - - - -
其他资产 - - - - -
资产总计
4,158,251,237.51
2,914,422,835.40
187,557,789.10
143,996,328.61
7,404,228,190.62
负债
短期借款 - - - - -
交易性金融负债 - - - - -
衍生金融负债 - - - - -
卖出回购金融资
产款
1,255,622,402.31 - - - 1,255,622,402.31
应付证券清算款 - - - 143,707.14 143,707.14
应付赎回款 - - - - -
应付管理人报酬 - - - 1,562,904.68 1,562,904.68
应付托管费 - - - 520,968.25 520,968.25
应付销售服务费 - - - - -
应付交易费用 - - - 50,453.05 50,453.05
应付税费 - - - 802,389.85 802,389.85
应付利息 - - - 492,165.74 492,165.74
应付利润 - - - - -
递延所得税负债 - - - - -
其他负债 - - - 240,000.00 240,000.00
负债总计
1,255,622,402.31 -
-
3,812,588.71
1,259,434,991.02
利率敏感度缺口
2,902,628,835.20
2,914,422,835.40
187,557,789.10
140,183,739.90
6,144,793,199.60
注:表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者
予以分类。
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 34页 共 42页
6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变
相关风险变量的变
动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末 （2020年 6月 30日）
上年度末 （2019 年 12 月
31日 ）
分析
市场利率上升 25个
基点
-10,198,163.92 -18,223,259.73
市场利率下降 25个
基点
10,267,219.20 18,362,511.01
6.4.13.4.2 外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基
金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
6.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以
外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于交易所市场和银行间同业市场交易
的固定收益品种，因此无重大其他价格风险。
6.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1) 公允价值
(a) 金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最
低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b) 持续的以公允价值计量的金融工具
(i) 各层次金融工具公允价值
于本报告期末，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中无属于第
一层次的余额，属于第二层次的余额为 5,337,473,513.40元，无属于第三层次的余额（上年度末：
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 35页 共 42页
无属于第一层次的余额，第二层次 7,238,392,264.90元，无属于第三层次的余额）。
(ii) 公允价值所属层次间的重大变动
本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。
对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易
不活跃)、或属于非公开发行等情况，基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间
及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入
值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第三层次。
(iii) 第三层次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c) 非持续的以公允价值计量的金融工具
于本报告期末，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产或金融负债(上年度末：
无)。
(d) 不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允
价值相差很小。
(2) 除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§7 投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号
项目
金额
占基金总资产的比例（%）
1
权益投资
- -
其中：股票
- -
2 基金投资
- -
3
固定收益投资
5,337,473,513.40 97.51
其中：债券
5,337,473,513.40 97.51
资产支持证券
- -
4
贵金属投资
- -
5
金融衍生品投资
- -
6
买入返售金融资产
- -
其中：买断式回购的买入返售金融资
产
- -
7
银行存款和结算备付金合计
9,343,968.72 0.17
8
其他各项资产
127,228,994.73 2.32
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 36页 共 42页
9
合计
5,474,046,476.85 100.00
7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
无。
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
无。
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
无。
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
无。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
无。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号
债券品种
公允价值
占基金资产净值比例（％）
1
国家债券
- -
2
央行票据
- -
3
金融债券
584,867,000.00 14.93
其中：政策性金融债
200,447,000.00 5.12
4
企业债券
1,495,994,413.40 38.19
5
企业短期融资券
1,299,849,500.00 33.19
6
中期票据
1,956,762,600.00 49.96
7
可转债（可交换债）
- -
8
同业存单
- -
9
其他
- -
10
合计
5,337,473,513.40 136.27
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号
债券代码
债券名称
数量（张）
公允价值
占基金资产净值比例
（%）
1 101568004 15津开 MTN001 2,280,000 229,550,400.00 5.86
2 170310 17进出 10 1,900,000 190,418,000.00 4.86
3 012001479 20冀中能源 SCP006 1,700,000 169,932,000.00 4.34
4 101761031 17北大荒 MTN002 1,500,000 151,680,000.00 3.87
5 155194 19泰达 01 1,489,000 146,309,140.00 3.74
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 37页 共 42页
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
无。
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
无。
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
无。
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
无。
7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
无。
7.12 投资组合报告附注
7.12.1
报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体未被监管部门立案调查，在本报告编制日前一
年内本基金投资的前十名证券的发行主体未受到公开谴责、处罚。
7.12.2
本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。
7.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号
名称
金额
1
存出保证金
71,092.75
2
应收证券清算款
-
3
应收股利
-
4
应收利息
127,157,901.98
5
应收申购款
-
6
其他应收款
-
7
待摊费用
-
8
其他
-
9
合计
127,228,994.73
7.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
无。
7.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
无。
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 38页 共 42页
§8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人户
数(户)
户均持有的基金份
额
持有人结构
机构投资者
个人投资者
持有份额
占总份额比
例（%）
持有份额
占总份额比
例（%）
2 1,929,872,605.56 3,859,745,211.12 100.00
- -
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
报告期末，基金管理人的从业人员未持有本基金。
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况
项目
持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金投资和研究部
门负责人持有本开放式基金
0
本基金基金经理持有本开放式基金
0
8.4 发起式基金发起资金持有份额情况
项目
持有份额总数
持有份额占
基金总份额
比例(%)
发起份额总数
发起份额占
基金总份额
比例(%)
发起份
额承诺
持有期
限
基金管理人固有资金
10,712,642.66 0.28 10,712,642.66 0.28 3年
基金管理人高级管理
人员
- - - - -
基金经理等人员
- - - - -
基金管理人股东
- - - - -
其他
-
-
-
-
-
合计
10,712,642.66
0.28
10,712,642.66
0.28
3年
§9 开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日（2018年 6月 8日）基
金份额总额
2,010,090,000.00
本报告期期初基金份额总额
5,859,321,530.12
本报告期基金总申购份额
423,681.00
减：本报告期基金总赎回份额
2,000,000,000.00
本报告期基金拆分变动份额（份额减少 -
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 39页 共 42页
以“-”填列）
本报告期期末基金份额总额
3,859,745,211.12
注:报告期期间基金总申购份额含红利再投。
§10 重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
报告期内未召开基金份额持有人大会。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
（1）基金管理人的重大人事变动情况
2020年 1月 3日本基金管理人发布《关于嘉实致兴定期纯债债券基金经理变更的公告》，王
茜女士不再担任本基金基金经理，本基金由尹页先生单独管理。
2020年 4月 8日本基金管理人发布《嘉实基金管理有限公司高级管理人员变更公告》，宋振
茹女士因退休不再担任公司副总经理职务。
2020年 5月 6日本基金管理人发布《嘉实基金管理有限公司机构首席投资官任职公告》，郭
杰先生任公司机构首席投资官。
2020年 6月 19日本基金管理人发布《嘉实基金管理有限公司高级管理人员变更公告》，郭松
先生任公司督察长，王炜女士因工作分工不再担任公司督察长职务。
（2）基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动情况
报告期内，基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
10.4 基金投资策略的改变
报告期内本基金投资策略未发生改变。
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
报告期内本基金未改聘为其审计的会计师事务所，会计师事务所为普华永道中天会计师事务
所（特殊普通合伙）。
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内，本基金管理人、托管人的托管业务部门及其相关高级管理人员无受稽查或处罚等
情况。
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 40页 共 42页
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单
元数量
股票交易
应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票成
交总额的比例
佣金
占当期佣
金
总量的比
例
安信证券股
份有限公司
2
-
-
10,723.66
100.00%
-
注:1.本表“佣金”指本基金通过单一券商的交易单元进行股票、权证等交易而合计支付该等券商
的佣金合计。
2.交易单元的选择标准和程序
（1）经营行为规范，在近一年内无重大违规行为；
（2）公司财务状况良好；
（3）有良好的内控制度，在业内有良好的声誉；
（4）有较强的研究能力，能及时、全面、定期提供质量较高的宏观、行业、公司和证券市场
研究报告，并能根据基金投资的特殊要求，提供专门的研究报告；
（5）建立了广泛的信息网络，能及时提供准确地信息资讯服务。
基金管理人根据以上标准进行考察后确定租用券商的交易单元。基金管理人与被选择的券商
签订协议，并通知基金托管人。
10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易
债券回购交易
权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的
比例
成交金额
占当期债券
回购
成交总额的
比例
成交金额
占当期权
证
成交总额
的比例
安信证券
股份有限
公司
1,380,788,588.00 100.00%
5,604,300,000.00 100.00%
- -
10.8 其他重大事件
序号
公告事项
法定披露方式
法定披露日期
1
关于嘉实致兴定期纯债债券基金经理
变更的公告
中国证券报、基金管理
人网站及中国证监会基
2020年 01月 03日
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 41页 共 42页
金电子披露网站
2
嘉实基金管理有限公司关于根据《公
开募集证券投资基金信息披露管理办
法》修改旗下部分基金基金合同及托
管协议的公告
中国证券报、基金管理
人网站及中国证监会基
金电子披露网站
2020年 01月 10日
3
关于嘉实致兴定期开放纯债债券型发
起式证券投资基金第七个开放期开放
申购、赎回业务的公告
中国证券报、基金管理
人网站及中国证监会基
金电子披露网站
2020年 03月 25日
4
嘉实基金管理有限公司关于修改旗下
部分基金托管协议的公告
中国证券报、基金管理
人网站及中国证监会基
金电子披露网站
2020年 04月 17日
5
嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式
证券投资基金 2020年第一次收益分
配公告
中国证券报、基金管理
人网站及中国证监会基
金电子披露网站
2020年 06月 18日
6
关于嘉实致兴定期开放纯债债券型发
起式证券投资基金第八个开放期开放
申购、赎回业务的公告
中国证券报、基金管理
人网站及中国证监会基
金电子披露网站
2020年 06月 24日
§11 影响投资者决策的其他重要信息
11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况
投
资
者
类
别
报告期内持有基金份额变化情况
报告期末持有基金情况
序
号
持有基金份
额比例达到
或者超过
20%的时间
区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份
额
占
比
（%
）
机
构
1
2020/01/01
至
2020/06/30
5,849,032,568.46
-
2,000,000,000.00
3,849,032,568.46
99.72
个
人
-
-
-
-
-
-
-
产品特有风险
报告期内本基金出现了单一投资者份额占比达到或超过 20%的情况。
未来本基金如果出现巨额赎回甚至集中赎回，基金管理人可能无法及时变现基金资产，可
能对基金份额净值产生一定的影响；极端情况下可能引发基金的流动性风险，发生暂停赎回或
延缓支付赎回款项。
嘉实致兴定期纯债债券 2020年中期报告
第 42页 共 42页
§12 备查文件目录
12.1 备查文件目录
（1）中国证监会准予嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券投资基金注册的批复文件；
（2）《嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券投资基金基金基金合同》；
（3）《嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券投资基金托管协议》；
（4）《嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券投资基金招募说明书》；
（5）基金管理人业务资格批件、营业执照；
（6）报告期内嘉实致兴定期开放纯债债券型发起式证券投资基金公告的各项原稿。
12.2 存放地点
北京市朝阳区建国门外大街 21号北京国际俱乐部 C座写字楼 12A层嘉实基金管理有限公司
12.3 查阅方式
（1）书面查询：查阅时间为每工作日 8:30-11:30,13:00-17:30。投资者可免费查阅，也可
按工本费购买复印件。
（2）网站查询：基金管理人网址：http://www.jsfund.cn
投资者对本报告如有疑问，可咨询本基金管理人嘉实基金管理有限公司，咨询电话
400-600-8800，或发 E-mail: service@jsfund.cn。
嘉实基金管理有限公司
2020年 08月 29日
