东方红益鑫纯债债券型证券投资基金
2020年中期报告
2020年 6月 30日
基金管理人：上海东方证券资产管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
送出日期：2020年 8月 31日
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
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§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2020年 8月 27日复核了本
报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核
内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2020年 01月 01日起至 06月 30日。
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ...............................................................2
1.1 重要提示 .................................................................... 2
1.2 目录 ........................................................................ 3
§2 基金简介 .....................................................................5
2.1 基金基本情况 ................................................................ 5
2.2 基金产品说明 ................................................................ 5
2.3 基金管理人和基金托管人 ...................................................... 5
2.4 信息披露方式 ................................................................ 6
2.5 其他相关资料 ................................................................ 6
§3 主要财务指标和基金净值表现 ...................................................6
3.1 主要会计数据和财务指标 ...................................................... 6
3.2 基金净值表现 ................................................................ 7
§4 管理人报告 ...................................................................9
4.1 基金管理人及基金经理情况 .................................................... 9
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................... 12
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ..................................... 12
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ............................. 12
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................. 13
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ................................... 13
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ..................................... 13
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ................. 14
§5 托管人报告 .................................................................. 14
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ....................................... 14
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ..... 14
5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............... 14
§6 半年度财务会计报告（未经审计） .............................................. 15
6.1 资产负债表 ................................................................. 15
6.2 利润表 ..................................................................... 16
6.3 所有者权益（基金净值）变动表 ............................................... 17
6.4 报表附注 ................................................................... 18
§7 投资组合报告 ................................................................ 40
7.1 期末基金资产组合情况 ....................................................... 40
7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 ........................................... 41
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................. 41
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................. 41
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ........................................... 41
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............... 41
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7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ......... 42
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ......... 42
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ............... 42
7.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................. 42
7.11 投资组合报告附注 .......................................................... 42
§8 基金份额持有人信息 .......................................................... 43
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ......................................... 43
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ................................... 44
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 ................... 44
§9 开放式基金份额变动 .......................................................... 45
§10 重大事件揭示 ............................................................... 45
10.1 基金份额持有人大会决议 .................................................... 45
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 .................... 45
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .............................. 45
10.4 基金投资策略的改变 ........................................................ 45
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .......................................... 45
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .......................... 46
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ........................................ 46
10.8 其他重大事件 .............................................................. 48
§11 影响投资者决策的其他重要信息 ............................................... 50
11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 ..................... 50
11.2 影响投资者决策的其他重要信息 .............................................. 50
§12 备查文件目录 ............................................................... 50
12.1 备查文件目录 .............................................................. 50
12.2 存放地点 .................................................................. 50
12.3 查阅方式 .................................................................. 50
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§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称
东方红益鑫纯债债券型证券投资基金
基金简称
东方红益鑫纯债债券
基金主代码
003668
基金运作方式
契约型开放式
基金合同生效日
2016年 11月 28日
基金管理人
上海东方证券资产管理有限公司
基金托管人
中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份
额总额
1,410,457,487.41份
基金合同存续期
不定期
下属分级基金的基
金简称
东方红益鑫纯债债券 A
东方红益鑫纯债债券 C
下属分级基金的交
易代码
003668
003669
报告期末下属分级
基金的份额总额
1,173,482,865.82份
236,974,621.59份
2.2 基金产品说明
投资目标
本基金为纯债基金，主要通过分析影响债券市场的各类要素，对债
券组合的平均久期、期限结构、类属品种进行有效配置，追求长期
稳定的投资回报。
投资策略
本基金将采用自上而下的方法，在充分研究基本宏观经济形势以及
微观市场主体的基础上，对市场基本利率、债券类产品收益率、货
币类产品收益率等大类产品收益率水平变化进行评估，并结合各类
别资产的波动性以及流动性状况分析，针对不同行业、不同投资品
种选择投资策略，以此做出最佳的资产配置及风险控制。
业绩比较基准
中债综合全价指数（0571.CS）收益率。
风险收益特征
本基金为债券型基金，属于证券投资基金中的较低风险品种，其预
期风险与预期收益高于货币市场基金，低于混合型基金和股票型基
金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目
基金管理人
基金托管人
名称
上海东方证券资产管理有限公司 中国工商银行股份有限公司
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信息披露
负责人
姓名
李云亮 郭明
联系电话
021-63325888 （010）66105799
电子邮箱
service@dfham.com custody@icbc.com.cn
客户服务电话
4009200808 95588
传真
021-63326981 （010）66105798
注册地址
上海市黄浦区中山南路 318号 31
层
北京市西城区复兴门内大街 55
号
办公地址
上海市黄浦区中山南路 318号 2
号楼 31层
北京市西城区复兴门内大街 55
号
邮政编码
200010 100140
法定代表人
潘鑫军 陈四清
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称
证券时报
登载基金中期报告正文的管理人互联网网
址
www.dfham.com
基金中期报告备置地点
上海东方证券资产管理有限公司 上海市中山南路
318号 2号楼 31层
中国工商银行股份有限公司 北京市西城区复兴门
内大街 55
2.5 其他相关资料
项目
名称
办公地址
注册登记机构
中国证券登记结算有限责任公
司
中国北京市西城区太平桥大街
17号
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据
和指标
报告期(2020年 1月 1日-2020年 6月 30日)
东方红益鑫纯债债券 A
东方红益鑫纯债债券 C
本期已实现收益
18,725,139.15 4,600,265.39
本期利润
16,081,640.12
5,098,311.83
加权平均基金份
额本期利润
0.0146
0.0150
本期加权平均净
值利润率
1.39%
1.45%
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本期基金份额净
值增长率
1.40%
1.20%
3.1.2 期末数据
和指标
报告期末(2020年 6月 30日)
期末可供分配利
润
35,250,166.86
3,459,497.55
期末可供分配基
金份额利润
0.0300
0.0146
期末基金资产净
值
1,225,583,611.26
243,806,804.67
期末基金份额净
值
1.0444
1.0288
3.1.3 累计期末
指标
报告期末(2020年 6月 30日)
基金份额累计净
值增长率
16.49%
14.87%
注：1、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要
低于所列数字。
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣
除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3、期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低
数（为期末余额，不是当期发生数）。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
东方红益鑫纯债债券 A
阶段
份额净值增
长率①
份额净值增
长率标准差
②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③
②－④
过去一个月 -0.23%
0.04%
-0.94%
0.12%
0.71%
-0.08%
过去三个月 0.22%
0.03%
-1.04%
0.12%
1.26%
-0.09%
过去六个月 1.40%
0.03%
0.79%
0.11%
0.61%
-0.08%
过去一年 3.25%
0.03%
1.87%
0.08%
1.38%
-0.05%
过去三年 14.57%
0.04%
5.61%
0.07%
8.96%
-0.03%
自基金合同生效起至
今
16.49%
0.04%
1.59%
0.08%
14.90%
-0.04%
东方红益鑫纯债债券 C
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阶段
份额净值增
长率①
份额净值增
长率标准差
②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③
②－④
过去一个月 -0.27%
0.04%
-0.94%
0.12%
0.67%
-0.08%
过去三个月 0.11%
0.03%
-1.04%
0.12%
1.15%
-0.09%
过去六个月 1.20%
0.03%
0.79%
0.11%
0.41%
-0.08%
过去一年 2.84%
0.03%
1.87%
0.08%
0.97%
-0.05%
过去三年 13.25%
0.04%
5.61%
0.07%
7.64%
-0.03%
自基金合同生效起至
今
14.87%
0.04%
1.59%
0.08%
13.28%
-0.04%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准
收益率变动的比较
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§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
上海东方证券资产管理有限公司成立于 2010年 7月 28日，是国内首家获中国证监会批准设
立的券商系资产管理公司。公司经中国证券监督管理委员会《关于核准东方证券股份有限公司设
立证券资产管理子公司的批复》（证监许可[2010]518 号）批准，由东方证券股份有限公司出资 3
亿元在原东方证券资产管理业务总部的基础上成立。2013年 8月，公司成为首家获得“公开募集
证券投资基金管理业务资格”的证券公司。公司主要业务为证券资产管理业务和公开募集证券投
资基金业务。截至 2020年 6月 30日，本基金管理人共管理东方红新动力灵活配置混合型证券投
资基金、东方红产业升级灵活配置混合型证券投资基金、东方红睿丰灵活配置混合型证券投资基
金（LOF）、东方红睿元三年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金、东方红中国优势灵活
配置混合型证券投资基金、东方红领先精选灵活配置混合型证券投资基金、东方红稳健精选混合
型证券投资基金、东方红睿逸定期开放混合型发起式证券投资基金、东方红策略精选灵活配置混
合型发起式证券投资基金、东方红京东大数据灵活配置混合型证券投资基金、东方红优势精选灵
活配置混合型发起式证券投资基金、东方红收益增强债券型证券投资基金、东方红信用债债券型
证券投资基金、东方红稳添利纯债债券型发起式证券投资基金、东方红汇阳债券型证券投资基金、
东方红汇利债券型证券投资基金、东方红睿满沪港深灵活配置混合型证券投资基金（LOF）、东方
红沪港深灵活配置混合型证券投资基金、东方红睿华沪港深灵活配置混合型证券投资基金（LOF）、
东方红战略精选沪港深混合型证券投资基金、东方红价值精选混合型证券投资基金、东方红优享
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红利沪港深灵活配置混合型证券投资基金、东方红益鑫纯债债券型证券投资基金、东方红智逸沪
港深定期开放混合型发起式证券投资基金、东方红货币市场基金、东方红睿玺三年定期开放灵活
配置混合型证券投资基金、东方红目标优选三年定期开放混合型证券投资基金、东方红睿泽三年
定期开放灵活配置混合型证券投资基金、东方红创新优选三年定期开放混合型证券投资基金、东
方红配置精选混合型证券投资基金、东方红 6个月定期开放纯债债券型发起式证券投资基金、东
方红核心优选一年定期开放混合型证券投资基金、东方红恒元五年定期开放灵活配置混合型证券
投资基金、东方红睿阳三年定期开放灵活配置混合型证券投资基金、东方红睿轩三年定期开放灵
活配置混合型证券投资基金、东方红中证竞争力指数发起式证券投资基金、东方红聚利债券型证
券投资基金、东方红启元三年持有期混合型证券投资基金、东方红品质优选两年定期开放混合型
证券投资基金、东方红安鑫甄选一年持有期混合型证券投资基金、东方红鑫裕两年定期开放信用
债债券型证券投资基金、东方红匠心甄选一年持有期混合型证券投资基金、东方红恒阳五年定期
开放混合型证券投资基金、东方红均衡优选两年定期开放混合型证券投资基金、东方红启东三年
持有期混合型证券投资基金、东方红颐和积极养老目标五年持有期混合型基金中基金（FOF）、东
方红颐和平衡养老目标三年持有期混合型基金中基金（FOF）、东方红颐和稳健养老目标两年持有
期混合型基金中基金（FOF）及东方红智远三年持有期混合型证券投资基金共计 49只公开募集证
券投资基金。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名
职务
任本基金的基金经理
（助理）期限
证券从
业年限
说明
任职日期
离任日期
纪 文
静
上海东方
证券资产
管理有限
公司公募
固定收益
投资部副
总经理、
本基金基
金经理
2016 年
11 月 28
日
- 13年
上海东方证券资产管理有限公司公募固定
收益投资部副总经理、2015 年 07 月至今
任东方红领先精选灵活配置混合型证券投
资基金基金经理、2015 年 07 月至今任东
方红睿逸定期开放混合型发起式证券投资
基金基金经理、2015 年 07 月至今任东方
红稳健精选混合型证券投资基金基金经
理、2015年 07月至 2017年 09月任东方
红策略精选灵活配置混合型发起式证券投
资基金基金经理、2015 年 10 月至今任东
方红 6 个月定期开放纯债债券型发起式证
券投资基金（原东方红纯债债券型发起式
证券投资基金）基金经理、2015 年 11 月
至今任东方红收益增强债券型证券投资基
金基金经理、2015 年 11 月至今任东方红
信用债债券型证券投资基金基金经理、
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
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2016 年 05 月至今任东方红稳添利纯债债
券型发起式证券投资基金基金经理、2016
年 05月至 2017年 08月任东方红汇阳债券
型证券投资基金基金经理、2016 年 06 月
至 2017年 08月任东方红汇利债券型证券
投资基金基金经理、2016 年 08 月至今任
东方红战略精选沪港深混合型证券投资基
金基金经理、2016 年 09 月至今任东方红
价值精选混合型证券投资基金基金经理、
2016 年 11 月至今任东方红益鑫纯债债券
型证券投资基金基金经理、2017 年 04 月
至今任东方红智逸沪港深定期开放混合型
发起式证券投资基金基金经理、2017年 08
月至 2018年 11月任东方红货币市场基金
基金经理。江苏大学经济学硕士。历任东
海证券股份有限公司固定收益部投资研究
经理、销售交易经理，德邦证券股份有限
公司债券投资与交易部总经理，上海东方
证券资产管理有限公司固定收益部副总
监。具备证券投资基金从业资格。
徐觅
上海东方
证券资产
管理有限
公司公募
固定收益
投资部总
经 理 助
理、本基
金基金经
理
2016 年
12 月 21
日
- 13年
上海东方证券资产管理有限公司公募固定
收益投资部总经理助理、2016 年 12 月至
今任东方红益鑫纯债债券型证券投资基金
基金经理、2017 年 08 月至今任东方红汇
利债券型证券投资基金基金经理、2017年
08月至今任东方红汇阳债券型证券投资基
金基金经理、2017 年 09 月至今任东方红
策略精选灵活配置混合型发起式证券投资
基金基金经理、2017年 09月至 2020年 05
月任东方红货币市场基金基金经理、2018
年 03 月至今任东方红目标优选三年定期
开放混合型证券投资基金基金经理、2018
年 05 月至今任东方红配置精选混合型证
券投资基金基金经理、2018 年 10 月至今
任东方红核心优选一年定期开放混合型证
券投资基金基金经理、2020 年 01 月至今
任东方红安鑫甄选一年持有期混合型证券
投资基金基金经理。复旦大学工商管理硕
士。历任长信基金管理有限责任公司基金
事务部基金会计、交易管理部债券交易
员，广发基金管理有限公司固定收益部债
券交易员，富国基金管理有限公司固定收
益部基金经理助理，上海东方证券资产管
理有限公司私募固定收益投资部投资经
理。具备证券投资基金从业资格。
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注：1、上述表格内基金首任基金经理“任职日期”指基金合同生效日，“离任日期”指根据公司
决定确定的解聘日期；对此后非首任基金经理，基金经理的“任职日期”和“离任日期”均指根
据公司决定确定的聘任日期和解聘日期。
2、证券从业的涵义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.1.3 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况
注：本基金基金经理本报告期末未兼任私募资产管理计划投资经理。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期，上海东方证券资产管理有限公司作为本基金管理人，严格遵守《中华人民共和国
证券投资基金法》、《中华人民共和国证券法》、基金合同以及其它有关法律法规的规定，本着诚实
信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金持有
人利益的行为，本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合，制定并严格遵守相应的制度和流
程，通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。报告期内，本公司严格执行了《证
券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和《上海东方证券资产管理有限公司公平交易制度》
等规定。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
报告期内，未出现涉及本基金的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该
证券当日成交量 5%的情况。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
债券方面，上半年疫情防治进展对市场影响较大：一季度标志性的 10Y国债收益率曾突破 2008
年金融危机时的水平，央行也采取下调存款准备金率、降低商业银行超额准备金利率等措施，以
应对经济下行压力。二季度随着疫情得到有效防控，我国经济的韧性与活力逐步体现。虽然部分
政策工具适时退出，但在央行努力下，市场流动性仍然保持充裕，信贷和社融明显增长，前期过
于乐观的债券定价水平也得到一定修正。组合配置以投资级信用债为主，久期较短，较好的规避
了后续收益率上行的冲击。
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
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4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末,本基金 A类份额净值为 1.0444元，份额累计净值为 1.1594元；C类份额净
值为 1.0288元，份额累计净值为 1.1438元。本报告期基金 A类份额净值增长率为 1.40%，同期
业绩比较基准收益率为 0.79%；C类份额净值增长率为 1.20%，同期业绩比较基准收益率为 0.79%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望后市，疫情逐步得到有效防控，国内政策的着眼点转向就业和增长，阶段性通胀和金融
风险需要关注。在市场达成新的均衡水平过程中，组合仍维持投资级信用债的配置为主，以获取
票息为目的，并适度拉长组合久期。我们也将继续发挥团队信用研究的传统优势，坚持自下而上
的个体研究，着重调研具有竞争优势的产业龙头和政策支持地区的城投债，努力为持有人获取长
期、稳健的回报。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业务指引》
以及中国证监会发布的《中国证监会关于证券投资基金估值业务的指导意见》等相关规定和基金
合同的约定，对基金所持有的投资品种进行估值，本基金托管人根据法律法规要求履行估值及净
值计算的复核责任。基金份额净值由基金管理人完成估值后，经基金托管人复核无误后由基金管
理人对外公布。
本基金管理人对投资品种进行估值时原则上应保持估值程序和技术的一致性，对旗下管理的
不同产品持有的具有相同特征的同一投资品种的估值调整原则、程序及技术应当一致（中国证监
会规定的特殊品种除外）。为了保障基金能真实、准确地反映投资品种的公允价值，本基金管理人
授权估值委员会负责建立健全估值决策体系，估值委员会成员的任命和调整由总经理办公会审议
决定。运营部是估值委员会的日常办事机构，负责关注相关投资品种的动态，确定估值日需要进
行估值测算或者调整的投资品种，并提交估值委员会审议。运营部的估值人员均具有专业会计学
习经历，具有基金从业人员资格。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金收益分配应遵循下列原则：
1、本基金的同一类别的每份基金份额享有同等分配权,由于本基金各类基金份额收取销售服
务费情况不同，各基金份额类别对应的可供分配利润将有所不同；
2、在符合有关基金分红条件的前提下，本基金收益每年最多分配 6次，每次基金收益分配比
例不低于截至收益分配基准日可供分配利润的 25%；
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 14页 共 50页
3、本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资人可选择现金红利或将现金红
利按除权日的基金份额净值自动转为同一类别的基金份额进行再投资；若投资人不选择，本基金
默认的收益分配方式是现金分红；
4、基金收益分配基准日的某类基金份额净值减去每单位该类基金份额收益分配金额后不能低
于面值；
5、法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。
报告期内，本基金实施利润分配 2 次，利润分配合计为 28,047,894.67 元（其中 A 类为
22,965,971.81元，C类为 5,081,922.86元）。
本基金将严格按照法律法规及基金合同约定进行收益分配。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
报告期内，本基金未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净
值低于五千万元的情形。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，本基金托管人在对东方红益鑫纯债债券型证券投资基金的托管过程中，严格遵
守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人
利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内，东方红益鑫纯债债券型证券投资基金的管理人——上海东方证券资产管理有限
公司在东方红益鑫纯债债券型证券投资基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回
价格计算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，在各重要方面
的运作严格按照基金合同的规定进行。本报告期内，东方红益鑫纯债债券型证券投资基金份额持
有人进行了 2次利润分配，分配金额为 28,047,894.67元。
5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人依法对上海东方证券资产管理有限公司编制和披露的东方红益鑫纯债债券型证券投
资基金 2020年中期报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等
内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 15页 共 50页
§6 半年度财务会计报告（未经审计）
6.1 资产负债表
会计主体：东方红益鑫纯债债券型证券投资基金
报告截止日：2020年 6月 30日
单位：人民币元
资 产
附注号
本期末
2020年 6月 30日
上年度末
2019年 12月 31日
资 产：
银行存款
6.4.7.1
1,485,031.55 724,465.74
结算备付金
13,309,823.33 11,542,276.91
存出保证金
20,808.67 92,749.90
交易性金融资产
6.4.7.2
1,634,412,708.10 1,842,252,851.20
其中：股票投资
- -
基金投资
- -
债券投资
1,624,412,708.10 1,842,252,851.20
资产支持证券投资
10,000,000.00 -
贵金属投资
- -
衍生金融资产
6.4.7.3
- -
买入返售金融资产
6.4.7.4
- -
应收证券清算款
20,000,000.00 3,434,700.28
应收利息
6.4.7.5
36,605,238.75 36,952,967.49
应收股利
- -
应收申购款
21,275,379.59 90,193.75
递延所得税资产
- -
其他资产
6.4.7.6
- -
资产总计
1,727,108,989.99 1,895,090,205.27
负债和所有者权益
附注号
本期末
2020年 6月 30日
上年度末
2019年 12月 31日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债
6.4.7.3
- -
卖出回购金融资产款
231,000,000.00 200,500,000.00
应付证券清算款
21,041,120.58 -
应付赎回款
4,330,963.82 8,060,892.89
应付管理人报酬
700,138.23 879,750.63
应付托管费
233,379.44 293,250.24
应付销售服务费
74,636.56 218,382.07
应付交易费用
6.4.7.7
575.00 1,100.00
应交税费
143,305.28 165,221.38
应付利息
- 88,624.15
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
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应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债
6.4.7.8
194,455.15 210,004.67
负债合计
257,718,574.06 210,417,226.03
所有者权益：
实收基金
6.4.7.9
1,410,457,487.41 1,612,345,716.07
未分配利润
6.4.7.10
58,932,928.52 72,327,263.17
所有者权益合计
1,469,390,415.93 1,684,672,979.24
负债和所有者权益总计
1,727,108,989.99 1,895,090,205.27
注： 报告截止日 2020年 6月 30日，基金份额总额 1,410,457,487.41份，其中东方红益鑫纯债
债券型证券投资基金 A类基金份额总额 1,173,482,865.82份，基金份额净值 1.0444元；东方红
益鑫纯债债券型证券投资基金 C类基金份额总额 236,974,621.59份，基金份额净值 1.0288元。
6.2 利润表
会计主体：东方红益鑫纯债债券型证券投资基金
本报告期：2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
单位：人民币元
项 目
附注号
本期
2020年 1月 1日至 2020年
6月 30日
上年度可比期间
2019年 1月 1日至 2019年
6月 30日
一、收入
29,398,718.08 45,668,535.98
1.利息收入
35,476,943.46 40,681,613.64
其中：存款利息收入
6.4.7.11
171,216.76 275,672.27
债券利息收入
35,099,380.28 40,082,392.64
资产支持证券利息收
入
180,576.44 -
买入返售金融资产收
入
25,769.98 323,548.73
证券出借利息收入
- -
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”填
列）
-3,938,332.67 7,349,015.40
其中：股票投资收益
6.4.7.12
- -
基金投资收益
-
- -
债券投资收益
6.4.7.13
-681,432.67 7,349,015.40
资产支持证券投资收
益
6.4.7.13.5
- -
贵金属投资收益
6.4.7.14
- -
衍生工具收益
6.4.7.15
-3,256,900.00 -
股利收益
6.4.7.16
- -
3.公允价值变动收益（损失
以“-”号填列）
6.4.7.17
-2,145,452.59 -2,539,220.14
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
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4.汇兑收益（损失以“-”号
填列）
-
-
5.其他收入（损失以“-”号
填列）
6.4.7.18
5,559.88 177,127.08
减：二、费用
8,218,766.13 13,287,811.50
1．管理人报酬
6.4.10.2.1
4,501,240.51 5,173,902.05
2．托管费
6.4.10.2.2
1,500,413.52 1,724,633.95
3．销售服务费
6.4.10.2.3
714,531.39 2,581,954.62
4．交易费用
6.4.7.19
5,689.15 13,976.42
5．利息支出
1,270,629.56 3,566,364.16
其中：卖出回购金融资产支
出
1,270,629.56 3,566,364.16
6．税金及附加
100,749.30 95,666.18
7．其他费用
6.4.7.20
125,512.70 131,314.12
三、利润总额（亏损总额以“-”
号填列）
21,179,951.95 32,380,724.48
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“-”
号填列）
21,179,951.95 32,380,724.48
6.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：东方红益鑫纯债债券型证券投资基金
本报告期：2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
单位：人民币元
项目
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者
权益（基金净值）
1,612,345,716.07 72,327,263.17 1,684,672,979.24
二、本期经营活
动产生的基金净
值变动数（本期
利润）
- 21,179,951.95
21,179,951.95
三、本期基金份
额交易产生的基
金净值变动数
（净值减少以
“-”号填列）
-201,888,228.66 -6,526,391.93 -208,414,620.59
其中：1.基金申
购款
866,491,408.95 44,580,895.18 911,072,304.13
2.基金赎
回款
-1,068,379,637.61 -51,107,287.11 -1,119,486,924.72
四、本期向基金 - -28,047,894.67 -28,047,894.67
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
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份额持有人分配
利润产生的基金
净值变动（净值
减少以“-”号填
列）
五、期末所有者
权益（基金净值）
1,410,457,487.41 58,932,928.52 1,469,390,415.93
项目
上年度可比期间
2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者
权益（基金净值）
1,157,266,273.81 74,487,037.73 1,231,753,311.54
二、本期经营活
动产生的基金净
值变动数（本期
利润）
- 32,380,724.48
32,380,724.48
三、本期基金份
额交易产生的基
金净值变动数
（净值减少以
“-”号填列）
23,199,638.90 12,410,288.21 35,609,927.11
其中：1.基金申
购款
2,295,387,949.58 154,862,216.45 2,450,250,166.03
2.基金赎
回款
-2,272,188,310.68 -142,451,928.24 -2,414,640,238.92
四、本期向基金
份额持有人分配
利润产生的基金
净值变动（净值
减少以“-”号填
列）
- -50,009,390.07 -50,009,390.07
五、期末所有者
权益（基金净值）
1,180,465,912.71 69,268,660.35 1,249,734,573.06
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4财务报表由下列负责人签署：
任莉
汤琳
陈培
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
东方红益鑫纯债债券型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
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下简称“中国证监会”)证监许可[2016]1635 号《关于准予东方红益鑫纯债债券型证券投资基金
注册的批复》准予注册，由上海东方证券资产管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金
法》和《东方红益鑫纯债债券型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式
基金，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币 749,360,184.09元。业经
普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)普华永道中天验字(2016)第 1535 号验资报告予以验
证。经向中国证监会备案，《东方红益鑫纯债债券型证券投资基金基金合同》于 2016 年 11 月 28
日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为 749,572,390.15份基金份额，其中认购资金利息
折合 212,206.06份基金份额；其中 A类基金份额的基金份额总额为 548,938,732.33份，包含认
购资金利息折合 161,757.87 份，C 类基金份额的基金份额总额为 200,633,657.82 份，包含认购
资金利息折合 50,448.19份。本基金的基金管理人为上海东方证券资产管理有限公司，基金托管
人为中国工商银行股份有限公司。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《东方红益鑫纯债债券型证券投资基金基金合同》
的有关规定，本基金投资的具有良好流动性的固定收益类金融工具，包括国内依法发行上市的国
家债券、地方政府债、政府支持机构债、金融债、次级债、中央银行票据、企业债、公司债、中
小企业私募债券、中期票据、短期融资券、可转换债券、可分离交易可转债、可交换债、证券公
司发行的短期公司债券、债券回购、资产支持证券、银行存款(包括协议存款、通知存款、定期存
款)、同业存单、货币市场工具、国债期货等金融工具以及法律法规或中国证监会允许基金投资的
其他固定收益类证券品种(但须符合中国证监会的相关规定)。本基金不参与股票、权证等权益类
资产的投资，可转债仅投资可分离交易可转债的纯债部分。如法律法规或监管机构以后允许基金
投资其他品种，基金管理人履行适当程序后，可以将其纳入投资范围，其投资比例遵循届时有效
法律法规或相关规定。本基金投资于债券的比例不低于基金资产的 80%；每个交易日日终在扣除
国债期货合约需缴纳的交易保证金后，现金或到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基
金资产净值的 5%。本基金的业绩比较基准为：中债综合全价指数(0571.CS)收益率。
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于 2006年 2月 15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本
准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投
资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和中期报告>》、中国证券投资基金业协会(以下简称
“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《东方红益鑫纯债债券型证券投
资基金基金合同》和其他中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操
作编制。
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 20页 共 50页
本财务报表以持续经营为基础编制。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金 2020年 6月 30日的财务
状况以及 2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日止期间的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本基金本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告一致。
6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
6.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期未发生会计估计变更。
6.4.5.3 差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
6.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通
知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2016]36 号《关于全面推开
营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46 号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业
有关政策的通知》、财税[2016]70 号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税
[2016]140 号《关于明确金融 房地产开发 教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2
号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56 号《关于资管产品增值税有
关问题的通知》、财税[2017]90 号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其
他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
(1)资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产
品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率缴
纳增值税。对资管产品在 2018年 1月 1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，
不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府债以及
金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以 2018
年 1月 1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。
(2)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖债券的差价收入，债券的利息收入及其他收
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
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入，暂不征收企业所得税。
(3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20%
的个人所得税。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税。
(4)本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的适
用比例计算缴纳。
6.4.7 重要财务报表项目的说明
6.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2020年 6月 30日
活期存款
1,485,031.55
定期存款
-
其中：存款期限 1个月以内
-
存款期限 1-3个月
-
存款期限 3个月以上
-
其他存款
-
合计
1,485,031.55
6.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2020年 6月 30日
成本
公允价值
公允价值变动
股票
- - -
贵金属投资-金交
所黄金合约
- - -
债
券
交易所市场
1,171,530,595.71 1,162,242,708.10 -9,287,887.61
银行间市场
460,229,782.65 462,170,000.00 1,940,217.35
合计
1,631,760,378.36 1,624,412,708.10 -7,347,670.26
资产支持证券
10,000,000.00 10,000,000.00 -
基金
- - -
其他
- - -
合计
1,641,760,378.36 1,634,412,708.10 -7,347,670.26
6.4.7.3 衍生金融资产/负债
注：本基金本报告期末未持有衍生金融资产/负债。
6.4.7.4 买入返售金融资产
6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
注：本基金本报告期末未持有买入返售金融资产。
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
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6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
注：本基金本报告期末未持有从买断式逆回购交易中取得的债券。
6.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2020年 6月 30日
应收活期存款利息
438.23
应收定期存款利息
-
应收其他存款利息
-
应收结算备付金利息
3,177.36
应收债券利息
36,420,618.19
应收资产支持证券利息
180,576.44
应收买入返售证券利息
-
应收申购款利息
420.16
应收黄金合约拆借孳息
-
应收出借证券利息
-
其他
8.37
合计
36,605,238.75
6.4.7.6 其他资产
注：本基金本报告期末未持有其他资产。
6.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2020年 6月 30日
交易所市场应付交易费用
-
银行间市场应付交易费用
575.00
合计
575.00
6.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2020年 6月 30日
应付券商交易单元保证金
-
应付赎回费
29.01
应付证券出借违约金
-
预提费用 194,426.14
合计
194,455.15
6.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
东方红益鑫纯债债券 A
项目
本期
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 23页 共 50页
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
基金份额（份）
账面金额
上年度末 1,028,686,163.56
1,028,686,163.56
本期申购
766,635,379.89
766,635,379.89
本期赎回（以“-”号填列）
-621,838,677.63
-621,838,677.63
-基金拆分/份额折算前
-
-
基金拆分/份额折算调整
-
-
本期申购
-
-
本期赎回（以“-”号填列）
-
-
本期末
1,173,482,865.82
1,173,482,865.82
东方红益鑫纯债债券 C
项目
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
基金份额（份）
账面金额
上年度末 583,659,552.51
583,659,552.51
本期申购
99,856,029.06
99,856,029.06
本期赎回（以“-”号填列）
-446,540,959.98
-446,540,959.98
-基金拆分/份额折算前
-
-
基金拆分/份额折算调整
-
-
本期申购
-
-
本期赎回（以“-”号填列）
-
-
本期末
236,974,621.59
236,974,621.59
注：申购含红利再投、转换入份额，赎回含转换出份额。
6.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
东方红益鑫纯债债券 A
项目
已实现部分
未实现部分
未分配利润合计
上年度末 34,387,483.62 16,713,408.90 51,100,892.52
本期利润
18,725,139.15 -2,643,499.03 16,081,640.12
本期基金份额
交易产生的变
动数
5,103,515.90 2,780,668.71 7,884,184.61
其中：基金申
购款
26,025,549.89 15,320,604.20 41,346,154.09
基金赎
回款
-20,922,033.99 -12,539,935.49 -33,461,969.48
本期已分配利
润
-22,965,971.81 - -22,965,971.81
本期末
35,250,166.86 16,850,578.58 52,100,745.44
东方红益鑫纯债债券 C
项目
已实现部分
未实现部分
未分配利润合计
上年度末 11,836,847.64 9,389,523.01 21,226,370.65
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 24页 共 50页
本期利润
4,600,265.39 498,046.44 5,098,311.83
本期基金份额
交易产生的变
动数
-7,895,692.62 -6,514,883.92 -14,410,576.54
其中：基金申
购款
1,503,311.47 1,731,429.62 3,234,741.09
基金赎
回款
-9,399,004.09 -8,246,313.54 -17,645,317.63
本期已分配利
润
-5,081,922.86 - -5,081,922.86
本期末
3,459,497.55 3,372,685.53 6,832,183.08
6.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
活期存款利息收入
59,491.88
定期存款利息收入
-
其他存款利息收入
-
结算备付金利息收入
87,762.45
其他
23,962.43
合计
171,216.76
6.4.7.12 股票投资收益
6.4.7.12.1 股票投资收益——买卖股票差价收入
注：本基金本报告期无股票投资收益-买卖股票差价收入。
6.4.7.12.2 股票投资收益——证券出借差价收入
注：本基金本报告期无股票投资收益-证券出借差价收入。
6.4.7.13 债券投资收益
6.4.7.13.1 债券投资收益项目构成
单位：人民币元
项目
本期
2020年1月1日至2020年6月30日
债券投资收益——买卖债券（、债转股及债
券到期兑付）差价收入
-681,432.67
债券投资收益——赎回差价收入
-
债券投资收益——申购差价收入
-
合计
-681,432.67
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 25页 共 50页
6.4.7.13.2 债券投资收益——买卖债券差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2020年1月1日至2020年6月30日
卖出债券（、债转股及债券到期兑付）成交
总额
990,115,899.73
减：卖出债券（、债转股及债券到期兑付）
成本总额
963,393,245.78
减：应收利息总额
27,404,086.62
买卖债券差价收入
-681,432.67
6.4.7.13.3 债券投资收益——赎回差价收入
注：本基金本报告期无债券投资收益-赎回差价收入。
6.4.7.13.4 债券投资收益——申购差价收入
注：本基金本报告期无债券投资收益-申购差价收入。
6.4.7.13.5 资产支持证券投资收益
注：本基金本报告期无资产支持证券投资收益。
6.4.7.14 贵金属投资收益
6.4.7.14.1 贵金属投资收益项目构成
注：本基金本报告期无贵金属投资收益。
6.4.7.14.2 贵金属投资收益——买卖贵金属差价收入
注：本基金本报告期无贵金属投资收益-买卖贵金属差价收入。
6.4.7.14.3 贵金属投资收益——赎回差价收入
注：本基金本报告期无贵金属投资收益-赎回差价收入。
6.4.7.14.4 贵金属投资收益——申购差价收入
注：本基金本报告期无贵金属投资收益-申购差价收入。
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 26页 共 50页
6.4.7.15 衍生工具收益
6.4.7.15.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入
注：本基金本报告期无衍生工具收益-买卖权证差价收入。
6.4.7.15.2 衍生工具收益——其他投资收益
单位：人民币元
项目
本期收益金额
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
国债期货投资收益 -3,256,900.00
6.4.7.16 股利收益
注：本基金本报告期内无股利收益。
6.4.7.17 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
1.交易性金融资产
-2,145,452.59
股票投资
-
债券投资
-2,145,452.59
资产支持证券投资
-
基金投资
-
贵金属投资
-
其他
-
2.衍生工具
-
权证投资
-
3.其他
-
减：应税金融商品公允价值变动
产生的预估增值税
-
合计
-2,145,452.59
6.4.7.18 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
基金赎回费收入
5,559.87
基金转换费收入
0.01
合计
5,559.88
注：1、本基金的赎回费率按持有期间递减，不低于赎回费总额的 25%归入基金资产。
2、本基金的转换费由申购补差费和转出基金的赎回费两部分构成，其中转出基金的赎回费的
25%归入转出基金的基金资产。
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 27页 共 50页
6.4.7.19 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
交易所市场交易费用
1,714.15
银行间市场交易费用
3,975.00
合计
5,689.15
6.4.7.20 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
审计费用
44,753.80
信息披露费
59,672.34
证券出借违约金
-
银行费用 2,486.56
账户维护费 18,600.00
合计
125,512.70
6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
6.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金并无须作披露的或有事项。
6.4.8.2 资产负债表日后事项
本基金的基金管理人于 2020年 8月 21日宣告 2020年度第三次分红，向截至 2020年 8月 25
日止在本基金注册登记人中国证券登记结算有限责任公司登记在册的全体持有人，按每 10份基金
份额派发红利 0.10元。
6.4.9 关联方关系
6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本基金本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称
与本基金的关系
上海东方证券资产管理有限公司(“东证
资管”)
基金管理人、基金销售机构
中国工商银行股份有限公司(“中国工商
银行”)
基金托管人、基金销售机构
上海东证期货有限公司(“东证期货”) 基金管理人的股东的子公司
东方证券股份有限公司(“东方证券”) 基金管理人的股东、基金销售机构
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 28页 共 50页
6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
6.4.10.1.1 股票交易
注：本基金本报告期内及上年度可比期间未通过关联方交易单元进行股票交易。
6.4.10.1.2 债券交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30
日
上年度可比期间
2019年1月1日至2019年6月30日
成交金额
占当期债券
成交总额的比例
（%）
成交金额
占当期债券
成交总额的比例
（%）
东方证券 729,227,003.44 99.31
3,386,289,290.39 95.70
6.4.10.1.3 债券回购交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
上年度可比期间
2019年1月1日至2019年6月30日
成交金额
占当期债券回购
成交总额的比例
（%）
成交金额
占当期债券回购
成交总额的比例
（%）
东方证券 9,021,800,000.00 98.21
12,758,800,000.00 100.00
6.4.10.1.4 权证交易
注：本基金本报告期内及上年度可比期间未通过关联方交易单元进行权证交易。
6.4.10.1.5 应支付关联方的佣金
注：本基金本报告期内及上年度可比期间无应支付关联方的佣金。
6.4.10.2 关联方报酬
6.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6
月 30日
上年度可比期间
2019年 1月 1日至 2019年
6月 30日
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 29页 共 50页
当期发生的基金应支付的管理费
4,501,240.51 5,173,902.05
其中：支付销售机构的客户维护费
650,462.89
2,124,944.92
注：1、本基金的管理费按前一日基金资产净值的 0.60%的年费率计提。管理费的计算方法如下：
H＝E×0.60%÷当年天数
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付。若遇法定节假日、公休日等，支付
日期顺延。
2、实际支付销售机构的客户维护费以本基金管理人和各销售机构对账确认的金额为准。
6.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6
月 30日
上年度可比期间
2019年 1月 1日至 2019年
6月 30日
当期发生的基金应支付的托管费
1,500,413.52 1,724,633.95
注：本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.20%的年费率计提。托管费的计算方法如下：
H＝E×0.20%÷当年天数
H为每日应计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付。若遇法定节假日、公休日等，支付日期
顺延。
6.4.10.2.3 销售服务费
单位：人民币元
获得销售服务费的各关联
方名称
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
当期发生的基金应支付的销售服务费
东方红益鑫纯债债券 A
东方红益鑫纯债债券 C
合计
东方证券 -
4,664.82
4,664.82
东证资管 -
198,686.68
198,686.68
工商银行 -
7,551.55
7,551.55
合计
- 210,903.05 210,903.05
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 30页 共 50页
获得销售服务费的各关联
方名称
上年度可比期间
2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
当期发生的基金应支付的销售服务费
东方红益鑫纯债债券 A 东方红益鑫纯债债券 C 合计
东方证券 - 7,493.66 7,493.66
东证资管 - 247,079.36 247,079.36
工商银行 - 14,449.22 14,449.22
合计
- 269,022.24 269,022.24
注：本基金 C类份额的销售服务费率按前一日 C类基金资产净值的 0.40%的年费率计提。C类基金
份额的销售服务费计提的计算公式如下：
H＝E×0.40%÷当年天数
H为每日 C类基金份额应计提的基金销售服务费
E为前一日 C类基金份额的基金资产净值
基金销售服务费每日计提，逐日累计至每月月末，按月支付。若遇法定节假日、公休日等，支付
日期顺延。
6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
注：本基金本报告期内及上年度可比期间未发生与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）
交易。
6.4.10.4 报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明
6.4.10.4.1 与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的
情况
注：本基金本报告期内及上年度可比期间未有与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费
率的证券出借业务的情况。
6.4.10.4.2 与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务
的情况
注：本基金本报告期内及上年度可比期间未有与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限
费率的证券出借业务的情况。
6.4.10.5 各关联方投资本基金的情况
6.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
注：本基金本报告期及上年度可比期间基金管理人未运用固有资金投资本基金。
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 31页 共 50页
6.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
注：本基金本报告期末及上年度末除基金管理人之外的其他关联方未投资本基金。
6.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方名称
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30
日
上年度可比期间
2019年1月1日至2019年6月30日
期末余额
当期利息收入
期末余额
当期利息收入
中国工商银行
1,485,031.55
59,491.88
12,720,639.69
134,830.64
注：本基金的银行存款由基金托管人中国工商银行保管，按银行同业利率计息。
6.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
注：本基金本报告期内及上年度可比期间未在承销期内参与关联方承销的证券。
6.4.10.8 其他关联交易事项的说明
本基金支付给东证期货的期货交易手续费参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确
定，以包括中国金融期货交易所收取的上交手续费的全额列示。于 2020年 6月 30日，本基金无
应付交易手续费余额(2019年 12月 31日：同)。于 2020年上半年，本基金当期交易手续费支出
882.00元(2019年同期：无)。
本基金用于期货交易结算的资金分别存放于东证期货的结算账户和保证金账户中，结算备付
金按银行同业利率计息，存出保证金不计息。于 2020年 6月 30日，本基金的结算备付金余额为
9,823,403.34元，无存出保证金余额。(2019年 12月 31日：结算备付金 8,046,588.10元，无存
出保证金)。于 2020 年上半年，本基金当期结算备付金利息收入 34,754.91 元(2019 年同期：
7,099.30元)。
6.4.11 利润分配情况
单位：人民币元
东方红益鑫纯债债券 A
序号
权益
登记日
除息日
每 10份基
金份额分红
数
现金形式
发放总额
再投资形式
发放总额
本期利润
分配合计
备注
场内
场外
1
2020年 3
月 6日
-
2020年 3月
6日
0.1000
7,661,61
8.31
4,213,345.
76
11,874,9
64.07
-
2
2020年 6
月 5日
-
2020年 6月
5日
0.1000
6,946,00
3.30
4,145,004.
44
11,091,0
07.74
-
合计
-
-
-
0.2000
14,607,6
21.61
8,358,350.
20
22,965,9
71.81
-
东方红益鑫纯债债券 C
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 32页 共 50页
序号
权益
登记日
除息日
每 10份基
金份额分红
数
现金形式
发放总额
再投资形式
发放总额
本期利润
分配合计
备注
场内
场外
1
2020年 3
月 6日
-
2020年 3月
6日
0.1000
2,512,69
9.88
498,994.03
3,011,69
3.91
-
2
2020年 6
月 5日
-
2020年 6月
5日
0.1000
1,788,97
0.50
281,258.45
2,070,22
8.95
-
合计
-
-
-
0.2000
4,301,67
0.38
780,252.48
5,081,92
2.86
-
注：本基金于资产负债表日之后、中期报告批准报出日之前批准、公告或实施的利润分配情况请
参见资产负债表日后事项。
6.4.12 期末(2020年 6月 30日)本基金持有的流通受限证券
6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
注：本基金无因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券。
6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
注：本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
注：本基金本报告期末无从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额。
6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报告期末 2020年 06月 30日止，基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购
证券款余额 231,000,000.00元，于 2020年 07月 01日、07月 03日先后到期，该类交易要求本
基金在回购期内持有的证券交易所交易的债券和/或在新质押式回购下转入质押库的债券，按证券
交易所规定的比例折算为标准券后，不低于债券回购交易的余额。
6.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券
注：本基金本报告期末无参与转融通证券出借业务的证券。
6.4.13 金融工具风险及管理
6.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金金融工具的风险主要包括：信用风险、流动性风险、市场风险。本基金管理人制定了
相应政策和程序来识别及分析这些风险，并设定适当的风险限额及内部控制流程，通过可靠的管
理及信息系统持续监控上述各类风险。本基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，在董事会下
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 33页 共 50页
设立合规与风险管理委员会，负责制定风险管理的宏观政策，设定最高风险承受度以及审议批准
防范风险和内部控制的政策等；在经营层层面设立风险控制委员会，负责督促各职能部门在日常
工作中识别各项业务所涉及的各类重大风险，组织对重大事件、重大决策和重要业务流程的风险
进行评估，就相关解决方案进行评审；督促各职能部门识别和评估新产品、新业务的风险，就相
关控制措施进行评审；督促各职能部门重点关注内控机制薄弱环节和可能给公司带来重大损失的
事件，审议并决定相应的控制措施和解决方案等。
6.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人
出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款存放
在本基金的托管人中国工商银行，因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行
的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能
性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以
控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人
的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
本基金债券投资的信用评级情况按《中国人民银行信用评级管理指导意见》设定的标准统计及汇
总。
6.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资
单位：人民币元
短期信用评级
本期末
2020年 6月 30日
上年度末
2019年 12月 31日
A-1
170,817,000.00 150,309,000.00
A-1以下
- -
未评级
210,372,000.00 170,007,000.00
合计
381,189,000.00 320,316,000.00
注：债券评级取自第三方评级机构的债项评级。
6.4.13.2.2 按短期信用评级列示的资产支持证券投资
单位：人民币元
短期信用评级
本期末
2020年 6月 30日
上年度末
2019年 12月 31日
A-1
10,000,000.00 -
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
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A-1以下
- -
未评级
- -
合计
10,000,000.00 -
注：该评级取自第三方评级机构的债项评级。
6.4.13.2.3 按短期信用评级列示的同业存单投资
单位：人民币元
短期信用评级
本期末
2020年 6月 30日
上年度末
2019年 12月 31日
A-1
- -
A-1以下
- -
未评级
- 184,386,000.00
合计
- 184,386,000.00
注：该评级取自第三方评级机构的债项评级。
6.4.13.2.4 按长期信用评级列示的债券投资
单位：人民币元
长期信用评级
本期末
2020年 6月 30日
上年度末
2019年 12月 31日
AAA
954,097,000.00 958,620,293.20
AAA以下
289,126,708.10 348,705,558.00
未评级
- 30,225,000.00
合计
1,243,223,708.10 1,337,550,851.20
注：债券评级取自第三方评级机构的债项评级。
6.4.13.2.5 按长期信用评级列示的资产支持证券投资
注：本基金本报告期末及上年度末无按长期信用评级列示的资产支持证券投资。
6.4.13.2.6 按长期信用评级列示的同业存单投资
注：本基金本报告期末及上年度末无按长期信用评级列示的同业存单投资。
6.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性
风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种
所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合
理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
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密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理
人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购
赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
于 2020年 6月 30日，除卖出回购金融资产款余额中有 231,000,000.00.00元将在 1个月以
内到期且计息(该利息金额不重大)外，本基金所承担的其他金融负债的合约约定到期日均为一个
月以内且不计息，可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面余额约为
未折现的合约到期现金流量。
6.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析
本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及
《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等法规的要求对本基金组合资产的流动性
风险进行管理，通过对本基金的组合持仓集中度指标、流通受限制的投资品种比例以及组合在短
时间内变现能力的综合指标等流动性指标进行持续的监测和分析。
本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金的
基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的 10%(完全按照有关
指数构成比例进行证券投资的开放式基金及中国证监会认定的特殊投资组合不受上述比例限制)。
本基金所持部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易，部分基金资产流
通暂时受限制不能自由转让的情况参见附注 6.4.12。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式
借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。本基金主动
投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的 15%。于 2020年 6月 30日，本基金
投资于流动性受限资产的市值合计未超过基金资产净值的 15%。
本基金的基金管理人每日对基金组合资产中 7个工作日可变现资产的可变现价值进行审慎评
估与测算，确保每日确认的净赎回申请不得超过 7 个工作日可变现资产的可变现价值。于 2020
年 6月 30日，本基金组合资产中 7个工作日可变现资产的账面价值超过经确认的当日净赎回金额。
同时，本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中度；按照穿
透原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严格的准入管理，
以及对不同的交易对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严格管理本基金从事逆回购交易
的流动性风险和交易对手风险。此外，本基金的基金管理人建立了逆回购交易质押品管理制度：
根据质押品的资质确定质押率水平；持续监测质押品的风险状况与价值变动以确保质押品按公允
价值计算足额；并在与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购
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交易时，可接受质押品的资质要求与基金合同约定的投资范围保持一致。
6.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动
而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感
性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面
临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期
等方法对上述利率风险进行管理。
本基金可以投资于交易所及银行间市场交易的固定收益品种，因此存在相应的利率风险。本基金
持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结算备付金、债券投资及资产支持证券投资等。
6.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2020年6月30
日
1个月以内
1-3个月
3个月-1年
1-5年
5年以上
不计息
合计
资产
银行存款
1,485,031.5
5
- - - - -
1,485,031.
55
结算备付金
13,309,823.
33
- - - - -
13,309,823
.33
存出保证金 20,808.67 - - - - - 20,808.67
交易性金融资
产
257,846,900
.00
321,230,0
00.00
637,489,908
.10
417,845,
900.00
- -
1,634,412,
708.10
买入返售金融
资产
- - - - - - -
应收利息 - - - - -
36,605,23
8.75
36,605,238
.75
应收股利 - - - - - - -
应收申购款
21,000,000.
00
- - - -
275,379.5
9
21,275,379
.59
应收证券清算
款
- - - - -
20,000,00
0.00
20,000,000
.00
其他资产 - - - - - - -
资产总计
293,662,563
.55
321,230,0
00.00
637,489,908
.10
417,845,
900.00
-
56,880,61
8.34
1,727,108,
989.99
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负债
应付赎回款 - - - - -
4,330,963
.82
4,330,963.
82
应付管理人报
酬
- - - - -
700,138.2
3
700,138.23
应付托管费 - - - - -
233,379.4
4
233,379.44
应付证券清算
款
- - - - -
21,041,12
0.58
21,041,120
.58
卖出回购金融
资产款
231,000,000
.00
- - - - -
231,000,00
0.00
应付销售服务
费
- - - - - 74,636.56 74,636.56
应付交易费用 - - - - - 575.00 575.00
应付利息 - - - - - - -
应付利润 - - - - - - -
应交税费 - - - - -
143,305.2
8
143,305.28
其他负债 - - - - -
194,455.1
5
194,455.15
负债总计
231,000,000
.00
- - - -
26,718,57
4.06
257,718,57
4.06
利率敏感度缺
口
62,662,563.
55
321,230,0
00.00
637,489,908
.10
417,845,
900.00
-
30,162,04
4.28
1,469,390,
415.93
上年度末
2019年 12月
31日
1个月以内
1-3个月
3个月-1年
1-5年
5年以上
不计息
合计
资产
银行存款 724,465.74 - - - - - 724,465.74
结算备付金
11,542,276.
91
- - - - -
11,542,276
.91
存出保证金 92,749.90 - - - - - 92,749.90
交易性金融资
产
90,043,000.
00
140,370,0
00.00
1,050,567,5
93.20
561,272,
258.00
- -
1,842,252,
851.20
买入返售金融
资产
- - - - - - -
应收利息 - - - - -
36,952,96
7.49
36,952,967
.49
应收股利 - - - - - - -
应收申购款 - - - - - 90,193.75 90,193.75
应收证券清算
款
- - - - -
3,434,700
.28
3,434,700.
28
其他资产 - - - - - - -
资产总计
102,402,492 140,370,0 1,050,567,5 561,272, -
40,477,86 1,895,090,
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
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.55
00.00
93.20
258.00
1.52
205.27
负债
应付赎回款 - - - - -
8,060,892
.89
8,060,892.
89
应付管理人报
酬
- - - - -
879,750.6
3
879,750.63
应付托管费 - - - - -
293,250.2
4
293,250.24
应付证券清算
款
- - - - - - -
卖出回购金融
资产款
200,500,000
.00
- - - - -
200,500,00
0.00
应付销售服务
费
- - - - -
218,382.0
7
218,382.07
应付交易费用 - - - - - 1,100.00 1,100.00
应付利息 - - - - - 88,624.15 88,624.15
应付利润 - - - - - - -
应交税费 - - - - -
165,221.3
8
165,221.38
其他负债 - - - - -
210,004.6
7
210,004.67
负债总计
200,500,000
.00
- - -
-
9,917,226
.03
210,417,22
6.03
利率敏感度缺
口
-98,097,507
.45
140,370,0
00.00
1,050,567,5
93.20
561,272,
258.00
-
30,560,63
5.49
1,684,672,
979.24
注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早
者予以分类。
6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变
相关风险变量的变
动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末 （2020年 6月 30日）
上年度末 （2019 年 12 月
31日 ）
分析
1.市场利率下降 25
个基点
4,600,012.23 5,039,861.69
2.市场利率上升 25
个基点
-4,564,741.22 -5,007,462.63
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
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6.4.13.4.2 外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基
金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
6.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以
外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场
交易的固定收益品种，因此无重大其他价格风险。
6.4.13.4.3.1 其他价格风险的敏感性分析
注：本基金本报告期末未持有交易性权益类金融工具，因此除市场利率和外汇汇率以外的市场价
格因素的变动对于本基金资产净值无重大影响。
6.4.13.4.4 采用风险价值法管理风险
1.置信区间百分之九十五
假设 2.观察期统计日之前的 250个交易日
分析
风险价值
（单位：人民币元）
本期末 （2020 年 6 月
30日）
上年度末 （2019年
12月 31日 ）
1天
681,553.62 489,434.30
1周
1,524,000.24 1,094,408.36
合计
- -
6.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1)公允价值
(a)金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最
低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b)持续的以公允价值计量的金融工具
(i)各层次金融工具公允价值
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
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于 2020年 6月 30日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属
于第二层次的余额为 1,624,412,708.10元，属于第三层次的余额为 10,000,000.00元，无属于第
一层次的余额(2019年 12月 31日：第二层次 1,842,252,851.20元，无第一层次和第三层次)。
(ii)公允价值所属层次间的重大变动
本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。
对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易
不活跃)、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期
间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输
入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第三层次。
(iii)第三层次公允价值余额和本期变动金额
于本期末，本基金持有公允价值归属于第三层次的金融工具为 10,000,000.00元(2019年 12
月 31日：无)。本基金本期净转入第三层次的金额为 10,000,000.00元(2019年同期：无)，计入
损益的第三层次金融工具公允价值变动为 0元(2019年同期：无)。
(c)非持续的以公允价值计量的金融工具
于 2020 年 6 月 30 日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2019年 12 月 31
日：同)。
(d)不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允
价值相差很小。
(2)除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§7 投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号
项目
金额
占基金总资产的比例（%）
1
权益投资
- -
其中：股票
- -
2 基金投资
- -
3
固定收益投资
1,634,412,708.10 94.63
其中：债券
1,624,412,708.10 94.05
资产支持证券
10,000,000.00 0.58
4
贵金属投资
- -
5
金融衍生品投资
- -
6
买入返售金融资产
- -
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其中：买断式回购的买入返售金融资
产
- -
7
银行存款和结算备付金合计
14,794,854.88 0.86
8 其他各项资产
77,901,427.01 4.51
9 合计
1,727,108,989.99 100.00
7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
7.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
注：本基金不参与股票投资。
7.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
注：本基金不参与股票投资。
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
注：本基金不参与股票投资。
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
注：本基金不参与股票投资。
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
注：本基金不参与股票投资。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
注：本基金不参与股票投资。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号
债券品种
公允价值
占基金资产净值比例（%）
1
国家债券
- -
2
央行票据
- -
3
金融债券
230,945,000.00 15.72
其中：政策性金融债
90,151,000.00 6.14
4
企业债券
1,021,448,708.10 69.52
5
企业短期融资券
291,038,000.00 19.81
6
中期票据
80,981,000.00 5.51
7
可转债（可交换债）
- -
8
同业存单
- -
9 其他
- -
10 合计
1,624,412,708.10 110.55
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号
债券代码
债券名称
数量（张）
公允价值
占基金资产
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净值比例（%）
1 041900286
19汇金
CP005
1,000,000 100,560,000.00 6.84
2 143081 17长电 01 700,000 70,035,000.00 4.77
3 011902494
19联通
SCP001
600,000 60,180,000.00 4.10
4 124064 12国网 04 500,000 52,290,000.00 3.56
5 143281 18张江 02 500,000 50,730,000.00 3.45
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
金额单位：人民币元
序号
证券代码
证券名称
数量（份）
公允价值
占基金资产净值
比例（%）
1 165702 复地 02A 100,000 10,000,000.00 0.68
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
注：本基金本报告期末未持有贵金属。
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
注：本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
7.10.1 本期国债期货投资政策
本基金在进行国债期货投资时，将根据风险管理原则，以套期保值为主要目的，结合国债期
货的定价模型寻求其合理的估值水平，与现货资产进行匹配，通过多头或空头套期保值等策略进
行套期保值操作。
7.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
代码
名称
持仓量（买/
卖）
合约市值(元)
公允价值变动
（元）
风险指标说明
- - - - - -
公允价值变动总额合计（元）
-
国债期货投资本期收益（元）
-3,256,900.00
国债期货投资本期公允价值变动（元）
-
7.10.3 本期国债期货投资评价
本基金本报告期国债期货投资在一定程度上对冲了利率波动的风险,符合既定的投资政策和
投资目标。
7.11 投资组合报告附注
7.11.1
基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查，或
在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形
本基金持有的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 43页 共 50页
年内受到公开谴责、处罚的情形。
7.11.2
基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库
基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
7.11.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号
名称
金额
1
存出保证金
20,808.67
2
应收证券清算款
20,000,000.00
3
应收股利
-
4
应收利息
36,605,238.75
5
应收申购款
21,275,379.59
6
其他应收款
-
7
待摊费用
-
8 其他
-
9 合计
77,901,427.01
7.11.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.11.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注：本基金不参与股票投资。
7.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，投资组合报告中市值占净值比例的分项之和与合计项之间可能存在尾
差。
§8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
份
额
级
别
持有人
户数
（户）
户均持有的基
金份额
持有人结构
机构投资者
个人投资者
持有份额
占总份额比
例（%）
持有份额
占总份额比
例（%）
东
方
红
益
鑫
462 2,540,006.20 1,045,437,408.79 89.09 128,045,457.03 10.91
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 44页 共 50页
纯
债
债
券
A
东
方
红
益
鑫
纯
债
债
券
C
8,633 27,449.86 77,562,325.50 32.73 159,412,296.09 67.27
合
计
9,095 155,080.54 1,122,999,734.29 79.62 287,457,753.12 20.38
注：分级基金机构/个人投资者持有份额占总份额比例的计算中，对下属分级基金，比例的分母采
用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额总
额）。
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 份额级别
持有份额总数（份）
占基金总份额比例（%）
基金管
理人所
有从业
人员持
有本基
金
东方红益鑫纯债债券 A 72,900.91 0.0062
东方红益鑫纯债债券 C 13,593.91 0.0057
合计
86,494.82 0.0061
注：从业人员持有基金占基金总份额比例的计算中，对下属分级基金，比例的分母采用各自级别
的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额总额）。
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况
项目 份额级别
持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、
基金投资和研究部门
负责人持有本开放式
基金
东方红益鑫纯债债券 A 0
东方红益鑫纯债债券 C 0
合计
0
本基金基金经理持有
本开放式基金
东方红益鑫纯债债券 A 0
东方红益鑫纯债债券 C 0
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 45页 共 50页
合计
0
§9 开放式基金份额变动
单位：份
项目
东方红益鑫纯债债券 A
东方红益鑫纯债债券 C
基金合同生效日
（2016年 11月 28
日）基金份额总额
548,938,732.33 200,633,657.82
本报告期期初基金份
额总额
1,028,686,163.56 583,659,552.51
本报告期基金总申购
份额
766,635,379.89 99,856,029.06
减：本报告期基金总
赎回份额
621,838,677.63 446,540,959.98
本报告期基金拆分变
动份额（份额减少以
“-”填列）
- -
本报告期期末基金份
额总额
1,173,482,865.82
236,974,621.59
注：总申购份额含红利再投、转换入份额；总赎回份额含转换出份额。
§10 重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
本基金本报告期内没有召开基金份额持有人大会。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
自 2020年 5月 15日起，林鹏同志不再担任本基金管理人副总经理职务。
本报告期内本基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
10.4 基金投资策略的改变
本基金本报告期内投资策略无改变。
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
为本基金进行审计的会计师事务所是普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）。报告
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 46页 共 50页
期内本基金未发生改聘会计师事务所的情形。
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内基金管理人、托管人及其高级管理人员无受稽查或处罚等情况。
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单
元数量
股票交易
应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票成
交总额的比例
佣金
占当期佣
金
总量的比
例
安信证券
1
-
-
-
-
-
长江证券
2
-
-
-
-
-
东北证券
1
-
-
-
-
-
东方证券
5
-
-
-
-
-
东吴证券
1
-
-
-
-
-
东兴证券
1
-
-
-
-
-
方正证券
1
-
-
-
-
-
高华证券
1
-
-
-
-
-
光大证券
1
-
-
-
-
-
广发证券
2
-
-
-
-
-
国金证券
1
-
-
-
-
-
国盛证券
1
-
-
-
-
-
国泰君安
2
-
-
-
-
-
国信证券
1
-
-
-
-
-
海通证券
2
-
-
-
-
-
宏信证券
1
-
-
-
-
-
华创证券
1
-
-
-
-
-
华西证券
1
-
-
-
-
-
民生证券
1
-
-
-
-
-
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 47页 共 50页
平安证券
1
-
-
-
-
-
瑞银证券
2
-
-
-
-
-
申万宏源
1
-
-
-
-
-
西部证券
2
-
-
-
-
-
信达证券
1
-
-
-
-
-
兴业证券
1
-
-
-
-
-
野村东方国
际证券
1
-
-
-
-
-
中金公司
2
-
-
-
-
-
中泰证券
2
-
-
-
-
-
中信建投证
券
2
-
-
-
-
-
中信证券
1
-
-
-
-
-
注：本基金不参与股票投资。
10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易
债券回购交易
权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的
比例
成交金额
占当期债券
回购
成交总额的
比例
成交金额
占当期权
证
成交总额
的比例
安信证券 - -
- -
- -
长江证券 - -
- -
- -
东北证券 - -
- -
- -
东方证券 729,227,003.44 99.31%
9,021,800,000.00 98.21%
- -
东吴证券 - -
- -
- -
东兴证券 - -
- -
- -
方正证券 - -
- -
- -
高华证券 - -
- -
- -
光大证券 - -
- -
- -
广发证券 - -
- -
- -
国金证券 - -
- -
- -
国盛证券 - -
164,749,000.00 1.79%
- -
国泰君安 - -
- -
- -
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 48页 共 50页
国信证券 - -
- -
- -
海通证券 - -
- -
- -
宏信证券 - -
- -
- -
华创证券 - -
- -
- -
华西证券 - -
- -
- -
民生证券 - -
- -
- -
平安证券 - -
- -
- -
瑞银证券 - -
- -
- -
申万宏源 - -
- -
- -
西部证券 - -
- -
- -
信达证券 - -
- -
- -
兴业证券 - -
- -
- -
野村东方
国际证券
- -
- -
- -
中金公司 - -
- -
- -
中泰证券 5,059,541.23 0.69%
- -
- -
中信建投
证券
- -
- -
- -
中信证券 - -
- -
- -
注：1、交易单元的选择标准和程序
（1）选择标准
券商财务状况良好、经营行为规范，最近一年无重大违规行为；具有较强的研究服务能力；
交易佣金收费合理。
（2）选择程序
基金管理人根据以上标准对不同券商进行综合评价，然后根据评价选择券商，与其签订协议
租用交易单元。
3、本基金本报告期内租用的券商交易单元变更情况：新增东方证券交易单元 1个、国泰君安
交易单元 1个、野村东方国际证券交易单元 1个、广发证券交易单元 1个、华西证券交易单元 1
个。
10.8 其他重大事件
序号
公告事项
法定披露方式
法定披露日期
1
东方红益鑫纯债债券型证券投资基金
2019年第 4季度报告
规定媒介 2020年 01月 17日
2
上海东方证券资产管理有限公司关于
旗下公开募集证券投资基金 2020年
春节假期期间相关业务安排调整的公
规定媒介 2020年 01月 30日
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 49页 共 50页
告
3
东方红益鑫纯债债券型证券投资基金
招募说明书（更新）（2020年第 1号）
规定媒介 2020年 02月 28日
4
东方红益鑫纯债债券型证券投资基金
招募说明书（更新）（摘要）（2020年
第 1号）
规定媒介 2020年 02月 28日
5
东方红益鑫纯债债券型证券投资基金
暂停大额申购（含转换转入、定期定
额投资）业务的公告
规定媒介 2020年 03月 02日
6
东方红益鑫纯债债券型证券投资基金
分红公告
规定媒介 2020年 03月 04日
7
上海东方证券资产管理有限公司关于
旗下部分基金调整停牌股票估值方法
的公告
规定媒介 2020年 03月 18日
8
东方红益鑫纯债债券型证券投资基金
2019年年度报告
规定媒介 2020年 03月 31日
9
上海东方证券资产管理有限公司关于
旗下东方红益鑫纯债债券型证券投资
基金增加深圳众禄基金销售有限公司
为代理销售机构并同步开通定投业务
的公告
规定媒介 2020年 04月 17日
10
上海东方证券资产管理有限公司关于
旗下部分基金增加腾安基金销售（深
圳）有限公司为代理销售机构并开通
定投业务的公告
规定媒介 2020年 04月 22日
11
东方红益鑫纯债债券型证券投资基金
2020年第 1季度报告
规定媒介 2020年 04月 22日
12
关于在网上直销平台开通东方红货币
市场基金 D类份额与旗下部分基金赎
回转购（含定期定额赎回转购）业务
的公告
规定媒介 2020年 04月 24日
13
上海东方证券资产管理有限公司关于
高级管理人员变更的公告
规定媒介 2020年 05月 16日
14
东方红益鑫纯债债券型证券投资基金
暂停大额申购（含转换转入、定期定
额投资）业务的公告
规定媒介 2020年 06月 01日
15
东方红益鑫纯债债券型证券投资基金
分红公告
规定媒介 2020年 06月 03日
16
上海东方证券资产管理有限公司关于
旗下部分基金增加上海陆金所基金销
售有限公司为代理销售机构的公告
规定媒介 2020年 06月 18日
注：本基金信息披露的规定媒介为证券时报、公司官网、中国证监会基金电子披露网站。上述公
告中，基金合同、招募说明书、定期报告、上市交易公告书仅在规定网站披露，规定报刊仅披露
东方红益鑫纯债债券 2020年中期报告
第 50页 共 50页
相关提示性公告。
§11 影响投资者决策的其他重要信息
11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况
注:本基金本报告期内未发生单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况。
11.2 影响投资者决策的其他重要信息
无。
§12 备查文件目录
12.1 备查文件目录
1、中国证监会批准设立东方红益鑫纯债债券型证券投资基金的文件；
2、《东方红益鑫纯债债券型证券投资基金基金合同》；
3、《东方红益鑫纯债债券型证券投资基金托管协议》；
4、东方红益鑫纯债债券型证券投资基金财务报表及报表附注；
5、报告期内在规定媒介上披露的各项公告；
6、基金管理人业务资格批件、营业执照；
7、中国证监会要求的其他文件。
12.2 存放地点
备查文件存放于基金管理人办公场所：上海市中山南路 318号 2号楼 31层。
12.3 查阅方式
投资者可到基金管理人的办公场所免费查阅备查文件，亦可通过公司网站查阅，公司网址为：
www.dfham.com。
上海东方证券资产管理有限公司
2020年 8月 31日
