光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金
2020年中期报告
2020年 6月 30日
基金管理人：光大保德信基金管理有限公司
基金托管人：中国光大银行股份有限公司
报告送出日期：二〇二〇年八月三十一日
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1
重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告已经三分之二以上独
立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国光大银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2020年 8月 28日复核了本报
告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基
金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2020年 1月 1日起至 6月 30日止。
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1.2 目录
1
重要提示及目录 ....................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 .......................................................................................................................................... 2
2
基金简介 ................................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本情况 .................................................................................................................................. 5
2.2 基金产品说明 .................................................................................................................................. 5
2.3 基金管理人和基金托管人 .............................................................................................................. 7
2.4 信息披露方式 .................................................................................................................................. 8
2.5 其他相关资料 .................................................................................................................................. 8
3
主要财务指标和基金净值表现 ............................................................................................................... 8
3.1 主要会计数据和财务指标 .............................................................................................................. 8
3.2 基金净值表现 .................................................................................................................................. 9
4
管理人报告 ............................................................................................................................................. 11
4.1 基金管理人及基金经理情况 ........................................................................................................ 11
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ................................................................ 13
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ............................................................................ 13
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ............................................................ 13
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................................................ 14
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ........................................................................ 14
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ............................................................................ 15
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 .................................... 15
5
托管人报告 ............................................................................................................................................. 15
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ................................................................................ 15
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ............ 16
5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ................................ 16
6
中期财务会计报告（未经审计） ......................................................................................................... 16
6.1 资产负债表 .................................................................................................................................... 16
6.2 利润表 ............................................................................................................................................ 18
6.3 所有者权益（基金净值）变动表 ................................................................................................ 19
6.4 报表附注 ........................................................................................................................................ 20
7
投资组合报告 ......................................................................................................................................... 41
7.1 期末基金资产组合情况 ................................................................................................................ 41
7.2报告期末按行业分类的股票投资组合 ......................................................................................... 42
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 .................................... 43
7.4报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................................................................. 44
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ........................................................................................ 45
7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ................................. 46
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 .................... 46
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 .................... 46
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ................................ 46
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 ...................................................................... 46
7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ....................................................................... 47
7.12 投资组合报告附注 ...................................................................................................................... 47
8
基金份额持有人信息 ............................................................................................................................. 48
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 .................................................................................... 48
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8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ........................................................................ 49
8.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ..................................... 49
9
开放式基金份额变动 ............................................................................................................................. 49
10
重大事件揭示 ....................................................................................................................................... 50
10.1 基金份额持有人大会决议 .......................................................................................................... 50
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 .......................................... 50
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .............................................................. 50
10.4 基金投资策略的改变 .................................................................................................................. 50
10.5 本报告期持有的基金发生的重大影响事件 .............................................................................. 50
10.6为基金进行审计的会计师事务所情况 ....................................................................................... 50
10.7 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ...................................................... 50
10.8 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .................................................................................. 50
10.9 其他重大事件 .............................................................................................................................. 53
11
影响投资者决策的其他重要信息 ....................................................................................................... 53
12
备查文件目录 ....................................................................................................................................... 54
12.1 备查文件目录 .............................................................................................................................. 54
12.2 存放地点 ...................................................................................................................................... 54
12.3 查阅方式 ...................................................................................................................................... 54
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2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金
基金简称 光大保德信鼎鑫混合
基金主代码 001464
交易代码 001464
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2015年 6月 11日
基金管理人 光大保德信基金管理有限公司
基金托管人 中国光大银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 419,418,506.23份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称 光大保德信鼎鑫混合 A 光大保德信鼎鑫混合 C
下属分级基金的交易代码 001464 001823
报告期末下属分级基金的份额总额 179,360,781.09份 240,057,725.14份
2.2 基金产品说明
投资目标
本基金力争在股票、债券和现金等大类资产的灵活配置与稳健投资下，获
取长期、持续、稳定的合理回报。
投资策略
1、资产配置策略
本基金将通过对宏观经济基本面及证券市场双层面的数据进行研究，并通
过定性定量分析、风险测算及组合优化，最终形成大类资产配置决策。
（1）宏观经济运行的变化和国家的宏观调控政策将对证券市场产生深刻
影响。本基金通过综合国内外宏观经济状况、国家财政政策、央行货币政
策、物价水平变化趋势等因素，构建宏观经济分析平台；
（2）运用历史数据并结合基金管理人内部的定性和定量分析模型，确定
影响各类资产收益水平的先行指标，将上一步的宏观经济分析结果量化为
对先行指标的影响，进而判断对各类资产收益的影响；
（3）结合上述宏观经济对各类资产未来收益影响的分析结果和本基金投
资组合的风险预算管理，确定各类资产的投资比重。
2、股票投资策略
本基金将结合自上而下行业分析与自下而上研究入库的投资理念，在以整
个宏观策略为前提下，把握结构性调整机会，将行业分析与个股精选相结
合，寻找出表现优异的子行业和优质个股，并将这些股票组成本基金的核
心股票库。
（1）行业分析
在综合考虑行业的周期、竞争格局、技术进步、政府政策、社会习惯的改
变等因素后，精选出行业地位高、行业的发展空间大的子行业。
（2）个股选择
本基金将在核心股票库的基础上，以定性和定量相结合的方式，从价值和
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成长等因素对个股进行选择，综合考虑上市公司的增长潜力与市场估值水
平，精选估值合理且成长性良好的上市公司进行投资。同时，本基金关注
国家相关政策、事件可能对上市公司的当前或未来价值产生的重大影响，
本基金将在深入挖掘这类政策、事件的基础上，对行业进行优化配置和动
态调整。
1）定量分析
本基金结合盈利增长指标、现金流量指标、负债比率指标、估值指标、盈
利质量指标等与上市公司经营有关的重要定量指标，对目标上市公司的价
值进行深入挖掘，并对上市公司的盈利能力、财务质量和经营效率进行评
析，为个股选择提供依据。
2）定性分析
本基金认为股票价格的合理区间并非完全由其财务数据决定，还必须结合
企业学习与创新能力、企业发展战略、技术专利优势、市场拓展能力、公
司治理结构和管理水平、公司的行业地位、公司增长的可持续性等定性因
素，给予股票一定的折溢价水平，并最终决定股票合理的价格区间。根据
上述定性定量分析的结果，本基金进一步从价值和成长两个纬度对备选股
票进行评估。对于价值被低估且成长性良好的股票，本基金将重点关注；
对于价值被高估但成长性良好，或价值被低估但成长性较差的股票，本基
金将通过深入的调研和缜密的分析，有选择地进行投资；对于价值被高估
且成长性较差的股票，本基金不予考虑投资。
3、固定收益类品种投资策略
本基金投资于固定收益类品种的目的是在保证基金资产流动性的基础上，
使基金资产得到更加合理有效的利用，从而提高投资组合收益。为此，本
基金固定收益类资产的投资将在限定的投资范围内，根据国家货币政策和
财政政策实施情况、市场收益率曲线变动情况、市场流动性情况来预测债
券市场整体利率趋势，同时结合各具体品种的供需情况、流动性、信用状
况和利率敏感度等因素进行综合分析，在严格控制风险的前提下，构建和
调整债券投资组合。在确定固定收益投资组合的具体品种时，本基金将根
据市场对于个券的市场成交情况，对各个目标投资对象进行利差分析，包
括信用利差，流动性利差，期权调整利差（OAS），并利用利率模型对利
率进行模拟预测，选出定价合理或被低估，到期期限符合组合构建要求的
固定收益品种。
4、股指期货投资策略
本基金将在风险可控的前提下，以套期保值为目的，根据对现货和期货市
场的分析，充分考虑股指期货的风险收益特征，通过多头或空头的套期保
值策略，以改善投资组合的投资效果，实现股票组合的超额收益。
5、国债期货投资策略
基金管理人可运用国债期货，以提高投资效率。本基金在国债期货投资中
将根据风险管理的原则，以套期保值为目的，在风险可控的前提下，本着
谨慎原则，参与国债期货的投资，以管理投资组合的利率风险，改善组合
的风险收益特性。
6、中小企业私募债投资策略
与传统的信用债相比，中小企业私募债券采取非公开方式发行和交易，整
体流动性相对较差，而且受到发债主体资产规模较小、经营波动性较高、
信用基本面稳定性较差的影响，整体的信用风险相对较高。因此，对于中
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小企业私募债券的投资应采取更为谨慎的投资策略。本基金认为，投资该
类债券的核心要点是对个券信用资质进行详尽的分析，并综合考虑发行人
的企业性质、所处行业、资产负债状况、盈利能力、现金流、经营稳定性
等关键因素，确定最终的投资决策。
7、证券公司短期公司债券投资策略
本基金通过对证券公司短期公司债券发行人基本面的深入调研分析，结合
发行人资产负债状况、盈利能力、现金流、经营稳定性以及债券流动性、
信用利差、信用评级、违约风险等的综合评估结果，选取具有价格优势和
套利机会的优质信用债券进行投资。
8、资产支持证券投资策略
资产支持证券的定价受市场利率、发行条款、标的资产的构成及质量、提
前偿还率等多种因素影响。本基金将在基本面分析和债券市场宏观分析的
基础上，对资产支持证券的交易结构风险、信用风险、提前偿还风险和利
率风险等进行分析，采取包括收益率曲线策略、信用利差曲线策略、预期
利率波动率策略等积极主动的投资策略，投资于资产支持证券。
9、权证及其他品种投资策略
本基金在权证投资中将对权证标的证券的基本面进行研究，结合期权定价
量化模型估算权证价值，主要考虑运用的策略有：价值挖掘策略、杠杆策
略、双向权证策略、获利保护策略和套利策略等。
同时，法律法规或监管机构以后允许基金投资的其他品种，本基金若认为
有助于基金进行风险管理和组合优化的，可依据法律法规的规定履行适当
程序后，运用金融衍生产品进行投资风险管理。
业绩比较基准 一年期银行定期存款收益率（税后）+ 3%。
风险收益特征
本基金为混合型基金，其风险和预期收益低于股票型基金，高于债券型基
金和货币市场基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 光大保德信基金管理有限公司 中国光大银行股份有限公司
信息披露
负责人
姓名 毛宗倩 石立平
联系电话 （021）80262888 010-63639180
电子邮箱 epfservice@epf.com.cn shiliping@cebbank.com
客户服务电话 4008-202-888 95595
传真 （021）80262468 010-63639132
注册地址
上海市黄浦区中山东二路558
号外滩金融中心1幢，6层
北京市西城区太平桥大街25
号、甲25号中国光大中心
办公地址
上海市黄浦区中山东二路558
号外滩金融中心1幢（北区3号
楼），6-7层、10层
北京市西城区太平桥大街25号
中国光大中心
邮政编码 200010 100033
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法定代表人 林昌 李晓鹏
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》
登载基金中期报告正文的管理人互联网网址 www.epf.com.cn
基金中期报告备置地点
光大保德信基金管理有限公司、中国光大银
行股份有限公司的办公场所。
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 光大保德信基金管理有限公司
上海市黄浦区中山东二路 558 号外滩金融
中心 1幢（北区 3号楼），6-7层、10层
3
主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1期间数据和指标
报告期（2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日）
光大保德信鼎鑫混合 A 光大保德信鼎鑫混合 C
本期已实现收益 12,423,008.17 18,853,614.06
本期利润 16,020,289.81 22,438,380.32
加权平均基金份额本期利润 0.1384 0.1189
本期加权平均净值利润率 12.38% 10.94%
本期基金份额净值增长率 12.49% 12.40%
3.1.2期末数据和指标
报告期末(2020年 6月 30日)
光大保德信鼎鑫混合 A 光大保德信鼎鑫混合 C
期末可供分配利润 14,716,567.16 14,124,029.88
期末可供分配基金份额利润 0.0821 0.0588
期末基金资产净值 214,907,189.45 280,626,467.12
期末基金份额净值 1.198 1.169
3.1.3累计期末指标
报告期末(2020年 6月 30日)
光大保德信鼎鑫混合 A 光大保德信鼎鑫混合 C
基金份额累计净值增长率 27.50% 24.43%
注：（1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）
扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
（2）所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要
低于所列数字。
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（3）期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
光大保德信鼎鑫混合 A
阶段
份额净值增
长率①
份额净值增
长率标准差
②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去一个月 3.10% 0.28% 0.39% 0.00% 2.71% 0.28%
过去三个月 9.51% 0.33% 1.10% 0.00% 8.41% 0.33%
过去六个月 12.49% 0.40% 2.22% 0.00% 10.27% 0.40%
过去一年 18.38% 0.45% 4.51% 0.00% 13.87% 0.45%
过去三年 21.78% 0.49% 14.13% 0.00% 7.65% 0.49%
自基金合同生
效起至今
27.50% 0.39% 25.14% 0.00% 2.36% 0.39%
光大保德信鼎鑫混合 C
阶段
份额净值增
长率①
份额净值增
长率标准差
②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去一个月 3.09% 0.26% 0.39% 0.00% 2.70% 0.26%
过去三个月 9.46% 0.32% 1.10% 0.00% 8.36% 0.32%
过去六个月 12.40% 0.40% 2.22% 0.00% 10.18% 0.40%
过去一年 18.08% 0.45% 4.51% 0.00% 13.57% 0.45%
过去三年 21.04% 0.49% 14.13% 0.00% 6.91% 0.49%
自基金合同生
效起至今
24.43% 0.40% 22.66% 0.00% 1.77% 0.40%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比
较
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金
份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
（2015年 6月 11日至 2020年 6月 30日）
光大保德信鼎鑫混合 A
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光大保德信鼎鑫混合 C
注：根据基金合同的规定，本基金建仓期为 2015年 6月 11日至 2015年 12月 10日。建仓期结
束时本基金各项资产配置比例符合本基金合同规定的比例限制及投资组合的比例范围
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4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
光大保德信基金管理有限公司（以下简称“光大保德信”）成立于 2004年 4月，由中国光大集团
控股的光大证券股份有限公司和美国保德信金融集团旗下的保德信投资管理有限公司共同创建，公
司总部设在上海，注册资本为人民币 1.6 亿元人民币，两家股东分别持有 55%和 45%的股份。公司
主要从事基金募集、基金销售、资产管理和中国证监会许可的其他业务（涉及行政许可的凭许可证
经营），今后，将在法律法规允许的范围内为各类投资者提供更多资产管理服务。
截至 2020年 6月 30日，光大保德信旗下管理着 52只开放式基金，即光大保德信量化核心证券
投资基金、光大保德信货币市场基金、光大保德信红利混合型证券投资基金、光大保德信新增长混
合型证券投资基金、光大保德信优势配置混合型证券投资基金、光大保德信增利收益债券型证券投
资基金、光大保德信均衡精选混合型证券投资基金、光大保德信动态优选灵活配置混合型证券投资
基金、光大保德信中小盘混合型证券投资基金、光大保德信信用添益债券型证券投资基金、光大保
德信行业轮动混合型证券投资基金、光大保德信添天盈月度理财债券型证券投资基金、光大保德信
现金宝货币市场基金、光大保德信银发商机主题混合型证券投资基金、光大保德信岁末红利纯债债
券型证券投资基金、光大保德信国企改革主题股票型证券投资基金、光大保德信鼎鑫灵活配置混合
型证券投资基金、光大保德信一带一路战略主题混合型证券投资基金、光大保德信耀钱包货币市场
基金、光大保德信欣鑫灵活配置混合型证券投资基金、光大保德信睿鑫灵活配置混合型证券投资基
金、光大保德信中国制造 2025灵活配置混合型证券投资基金、光大保德信风格轮动混合型证券投资
基金、光大保德信产业新动力灵活配置混合型证券投资基金、光大保德信永鑫灵活配置混合型证券
投资基金、光大保德信吉鑫灵活配置混合型证券投资基金、光大保德信恒利纯债债券型证券投资基
金、光大保德信铭鑫灵活配置混合型证券投资基金、光大保德信诚鑫灵活配置混合型证券投资基金、
光大保德信安祺债券型证券投资基金、光大保德信安和债券型证券投资基金、光大保德信事件驱动
灵活配置混合型证券投资基金、光大保德信永利纯债债券型证券投资基金、光大保德信安诚债券型
证券投资基金、光大保德信多策略智选 18个月定期开放混合型证券投资基金、光大保德信尊盈半年
定期开放债券型发起式证券投资基金、光大保德信中高等级债券型证券投资基金、光大保德信先进
服务业灵活配置混合型证券投资基金、光大保德信尊富 18个月定期开放债券型证券投资基金、光大
保德信多策略优选一年定期开放灵活配置混合型证券投资基金、光大保德信创业板量化优选股票型
证券投资基金、光大保德信多策略精选 18个月定期开放灵活配置混合型证券投资基金、光大保德信
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超短债债券型证券投资基金、光大保德信晟利债券型证券投资基金、光大保德信安泽债券型证券投
资基金、光大保德信尊丰纯债定期开放债券型发起式证券投资基金、光大保德信景气先锋混合型证
券投资基金、光大保德信尊泰三年定期开放债券型证券投资基金、光大保德信研究精选混合型证券
投资基金、光大保德信消费主题股票型证券投资基金、光大保德信裕鑫混合型证券投资基金、光大
保德信瑞和混合型证券投资基金。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介
姓名 职务
任本基金的基金经理（助
理）期限
证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
詹佳 基金经理
2018-06-0
6
- 11年
詹佳先生于 2008年获得香港科技
大学运营管理学学士学位，2013
年获得香港大学金融学硕士学位。
2008年 6月至 2011年 6月在忠利
保险有限公司担任研究分析师；
2011年 7月至 2013年 6月在香港
富通投资管理有限公司担任中国
股票主管、投资分析师；2013年 7
月至2017年12月在建银国际资产
管理有限公司担任董事、组合管理
部门代理负责人；2017年 12月加
入光大保德信基金管理有限公司，
任职权益投资部海外投资负责人
一职。2018 年 6 月至今担任光大
保德信鼎鑫灵活配置混合型证券
投资基金的基金经理，2018 年 7
月至今担任光大保德信红利混合
型证券投资基金的基金经理，2019
年 12月至今担任光大保德信先进
服务业灵活配置混合型证券投资
基金的基金经理，2020 年 5 月至
今担任光大保德信永鑫灵活配置
混合型证券投资基金的基金经理，
2020 年 6 月至今担任光大保德信
裕鑫混合型证券投资基金的基金
经理。
注：1、“任职日期”和“离任日期”分别为公司决定确定的聘任日期和解聘日期；
2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.1.3 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
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注：无
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和
基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的前提下，
为基金份额持有人谋求最大利益。报告期内未有损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
为充分保护持有人利益，确保本基金管理人旗下各基金在获得投研团队、交易团队支持等各方
面得到公平对待，本基金管理人从投研制度设计、组织结构设计、工作流程制定、技术系统建设和
完善、公平交易执行效果评估等各方面出发，建设形成了有效的公平交易执行体系。本报告期，本
基金管理人各项公平交易制度流程均得到良好地贯彻执行，未发现存在违反公平交易原则的现象。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本报告期内未发现本基金存在异常交易行为。本基金与其他投资组合未发生交易所公开竞价同
日反向交易且成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量 5%的交易。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
宏观方面，上半年经济增长主要受到新冠疫情影响，一季度 GDP同比下降 6.8%，二季度 GDP
则恢复到同比正增长 3.2%，经济活动先下后上，总体有待进一步恢复到正常水平。分行业来看，与
零售、餐饮、旅行有关的细分行业，随着消费者出行的减少而收到较大的冲击。而与疫情相关的医
务用品，以及居家消费相关的细分行业则体现了较高的增长。工业生产方面，上半年全国规模以上
工业增加值同比下降 1.3%，降幅比一季度收窄 7.1个百分点，其中二季度增长 4.4%，产销形势好转。
房地产行业方面，中央坚持“房住不炒”定位不变，房地产领域金融监管依然从严。地方政府为应对
新冠疫情带来的影响，因城施策更加灵活，但仍坚守“限购”、“限贷”底线，以促进房地产市场平稳
运行。政策方面，加大逆周期调节力度，保持流动性合理充裕，“六稳”“六保”是上半年宏观政策的
主基调。积极的财政政策更加积极有为，稳健的货币政策更加灵活适度。良好的流动性环境，以及
及时有效的疫情防控使境内金融市场总体平稳向好，市场波动较境外市场更低。
债券市场方面，随着货币政策更为灵活适度，利率曲线总体下移。但在二季度较一季度有所收
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
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紧。债券操作方面，基金上半年以利率债配置为主，控制组合收益的确定性，降低组合回撤风险。
根据当前宏观环境，整体组合仍然偏防御，力争寻求收益的稳定性。
权益市场方面，2020 年上半年主板市场表现稳健，中小板及创业板市场表现良好，涨幅领先
于国际各主要股票市场指数。主要得益于疫情防控的及时到位，以及经济转型升级带来的结构性红
利。权益操作方面，基金上半年以医药，食品饮料，地产等以内需为主的行业为主要配置的方向。
在选股方面，本基金坚持在各板块中寻找具有长期稳健成长能力，并受宏观经济影响较小的行业和
企业，为基金追求较稳健的收益。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
本报告期内光大保德信鼎鑫灵活配置 A 份额净值增长率为 12.49%，业绩比较基准收益率为
2.22%，光大保德信鼎鑫灵活配置 C份额净值增长率为 12.40%，业绩比较基准收益率为 2.22%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望下半年，国内宏观经济将进一步自然复苏，并逐步回归正轨。同时，国内货币政策和财政
政策仍有比较大的调节空间，经济实现“六稳”的概率较大。从疫苗研发的进程观察，国内外多款疫
苗已进入了临床二期到三期的试验阶段，最早一批疫苗有望在今年底或明年初上市，对经济复苏形
成新的保障。国际方面，西方各主要经济体受疫情影响较为严重，各大央行和财政部为应对疫情，
出台了一系列刺激措施，但效果不甚理想。因此，下半年国内宏观经济相对国外更具有确定性。
证券市场方面，权益资产有望随着企业盈利的逐步复苏而进一步回归稳健向好。债券市场短端
将继续受到货币政策微观调整的影响，长端则随着经济形势的好转，相对短端利差有望延续扩大。
证券市场总体将以复苏逻辑为主导，伴随货币投放的节奏，资产价格呈现稳健上升的态势。
行业走势方面，以内需为主的消费型行业具有较高的确定性，以外需为主的出口型行业仍可能
面临需求不济，汇率波动，物流不畅等诸多风险。因此，本基金在下半年投资策略方面，仍保持在
内需行业中寻找机会，并以国际市场的主流投资理念和价值判断为锚，注重投资的长远价值和内在
价值，为投资人实现长期稳健增值。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
报告期内，本基金的估值业务严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业务指引》
及监管机关有关规定和《光大保德信基金管理有限公司基金估值委员会工作制度》进行。日常估值
由基金管理人和本基金托管人一同进行，基金份额净值由基金管理人完成估值后，经基金托管人复
核无误后由基金管理人对外公布。月末、年中和年末估值复核与基金会计的财务核对同时进行。
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报告期内，公司设立由负责运营的高管、运营部代表（包括基金会计）、投研部门代表、监察
稽核部代表、IT部代表、金融工程部门代表人员组成的估值委员会。公司估值委员会主要负责制定、
修订和完善基金估值政策和程序，选择基金估值模型及估值模型假设，定期评价现有估值政策和程
序的适用性及对估值程序执行情况进行监督。基金估值政策的议定和修改采用集体决策机制，对需
采用特别估值程序的证券，基金管理人及时启动特别估值程序，由公司估值委员会讨论议定特别估
值方案并与托管行、审计师沟通后形成建议，经公司管理层批准后由运营部具体执行。估值委员会
向公司管理层提交推荐建议前, 应审慎平衡托管行、审计师和基金同业的意见，并必须获得估值委
员会二分之一以上成员同意。
公司估值委员会的相关成员均具备相应的专业胜任能力和长期相关工作经历，并具有广泛的代
表性。
委员会对各相关部门和代表人员的分工如下：投资研究部和运营部共同负责关注相关投资品种
的动态，评判基金持有的投资品种是否处于不活跃的交易状态或者最近交易日后经济环境发生了重
大变化或证券发行机构发生了影响证券价格的重大事件，从而确定估值日需要进行估值测算或者调
整的投资品种；运营部根据估值的专业技术对需要进行估值政策调整的品种提出初步意见提交估值
委员会讨论，负责执行基金估值政策进行日常估值业务，负责与托管行、审计师、基金同业、监管
机关沟通估值调整事项；监察稽核部就估值程序的合法合规发表意见；金融工程负责估值政策调整
对投资绩效的评估；IT部就估值政策调整的技术实现进行评估。
本基金管理人参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突；截止报告期末未与外部估值定
价服务机构签约。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
根据相关法律法规和基金合同以及基金实际运作情况，本基金本报告期内未进行利润分配。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本基金本报告期内未发生连续二十个工作日出现基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产
净值低于五千万元的情形。
5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，中国光大银行股份有限公司在光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金（以
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
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下称“本基金”）托管过程中，严格遵守了《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投
资基金运作管理办法》、《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及其他法律法规、基金合同、
托管协议等的规定，依法安全保管了基金的全部资产，对本基金的投资运作进行了全面的会计核算
和应有的监督，对发现的问题及时提出了意见和建议。同时，按规定如实、独立地向监管机构提交
了本基金运作情况报告，没有发生任何损害基金份额持有人利益的行为，诚实信用、勤勉尽责地履
行了作为基金托管人所应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内，中国光大银行股份有限公司依据《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募
集证券投资基金运作管理办法》、《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及其他法律法规、
基金合同、托管协议等的规定，对基金管理人的投资运作、信息披露等行为进行了复核、监督，未
发现基金管理人在投资运作、基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支
等方面存在损害基金份额持有人利益的行为。该基金在运作中遵守了有关法律法规的要求，各重要
方面由投资管理人依据基金合同及实际运作情况进行处理。
本基金本报告期内未进行利润分配。
5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
中国光大银行股份有限公司依法对基金管理人编制的《光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投
资基金 2020 年中期报告》进行了复核，认为报告中相关财务指标、净值表现、财务会计报告（注：
财务会计报告中的“金融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内）、投资组合报告等内容真实、
准确。
6
中期财务会计报告（未经审计）
6.1 资产负债表
会计主体：光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金
报告截止日：2020年 6月 30日
单位：人民币元
资产 附注号
本期末
2020年 6月 30日
上年度末
2019年 12月 31日
资产：
- -
银行存款 6.4.7.1 56,989,980.15 31,507,753.00
结算备付金
778,754.30 2,181,528.04
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存出保证金
85,338.13 133,063.20
交易性金融资产 6.4.7.2 347,823,837.22 449,898,260.08
其中：股票投资
106,606,296.82 95,812,807.08
基金投资
- -
债券投资
241,217,540.40 354,085,453.00
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 6.4.7.3 - -
买入返售金融资产 6.4.7.4 99,000,000.00 -
应收证券清算款
- -
应收利息 6.4.7.5 6,382,915.67 5,278,633.81
应收股利
- -
应收申购款
62,193.14 146,182.48
递延所得税资产
- -
其他资产 6.4.7.6 - -
资产总计
511,123,018.61 489,145,420.61
负债和所有者权益 附注号
本期末
2020年 6月 30日
上年度末
2019年 12月 31日
负债：
- -
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 6.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
14,094,875.09 93,667.62
应付赎回款
801,051.87 7,000,305.09
应付管理人报酬
195,853.07 268,254.18
应付托管费
48,963.27 67,063.54
应付销售服务费
45,759.16 78,672.79
应付交易费用 6.4.7.7 307,294.85 301,150.53
应交税费
- -
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 6.4.7.8 95,564.73 101,074.16
负债合计
15,589,362.04 7,910,187.91
所有者权益：
- -
实收基金 6.4.7.9 419,418,506.23 459,515,094.60
未分配利润 6.4.7.10 76,115,150.34 21,720,138.10
所有者权益合计
495,533,656.57 481,235,232.70
负债和所有者权益总计
511,123,018.61 489,145,420.61
注：报告截止日 2020年 6月 30日，基金份额净值 1.181元，基金份额总额 419,418,506.23份，
其中 A类基金份额净值 1.198元，份额总额 179,360,781.09份；C类基金份额净值 1.169元，份额总
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额 240,057,725.14份。
6.2 利润表
会计主体：光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金
本报告期：2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
单位：人民币元
项目 附注号
本期
2020年 1月 1日至
2020年 6月 30日
上年度可比期间
2019年 1月 1日至
2019年 6月 30日
一、收入
41,304,984.47 3,727,658.85
1.利息收入 6.4.7.11 3,725,520.32 875,292.82
其中：存款利息收入
145,715.45 36,868.93
债券利息收入
3,514,416.59 749,975.57
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
65,388.28 88,448.32
证券出借利息收入
- -
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”填列）
30,352,341.23 593,611.23
其中：股票投资收益 6.4.7.12 29,259,792.53 180,397.72
基金投资收益 6.4.7.13 - -
债券投资收益 6.4.7.14 491,831.86 257,388.99
资产支持证券投资收益 6.4.7.15 - -
贵金属投资收益 6.4.7.16 - -
衍生工具收益 6.4.7.17 - -
股利收益 6.4.7.18 600,716.84 155,824.52
3.公允价值变动收益（损失以“-”号
填列）
6.4.7.19 7,182,047.90 2,244,471.44
4.汇兑收益（损失以“－”号填列）
- -
5.其他收入（损失以“-”号填列） 6.4.7.20 45,075.02 14,283.36
减：二、费用
2,846,314.34 803,326.86
1．管理人报酬 6.4.10.2 1,009,845.55 208,677.00
2．托管费 6.4.10.2 252,461.35 52,169.22
3．销售服务费 6.4.10.2 258,513.67 533.12
4．交易费用 6.4.7.21 1,212,412.11 376,421.93
5．利息支出
- 98,072.25
其中：卖出回购金融资产支出
- 98,072.25
6.税金及附加
- 2.72
7．其他费用 6.4.7.22 113,081.66 67,450.62
三、利润总额（亏损总额以“-”号填
列）
38,458,670.13 2,924,331.99
减：所得税费用
- -
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四、净利润（净亏损以“-”号填列）
38,458,670.13 2,924,331.99
6.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金
本报告期：2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
单位：人民币元
项目
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
459,515,094.60 21,720,138.10 481,235,232.70
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 38,458,670.13 38,458,670.13
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数（净
值减少以“-”号填列）
-40,096,588.37 15,936,342.11 -24,160,246.26
其中：1.基金申购款 220,790,735.04 33,008,017.16 253,798,752.20
2.基金赎回款 -260,887,323.41 -17,071,675.05 -277,958,998.46
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动（净值减少以“-”号
填列）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值）
419,418,506.23 76,115,150.34 495,533,656.57
项目
上年度可比期间
2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
50,891,090.13 -2,901,845.84 47,989,244.29
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 2,924,331.99 2,924,331.99
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数（净
值减少以“-”号填列）
45,889,488.15 1,098,756.27 46,988,244.42
其中：1.基金申购款 54,602,019.95 1,132,721.56 55,734,741.51
2.基金赎回款 -8,712,531.80 -33,965.29 -8,746,497.09
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动（净值减少以“-”号
填列）
- - -
五、期末所有者权益（基 96,780,578.28 1,121,242.42 97,901,820.70
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金净值）
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1至 6.4，财务报表由下列负责人签署：
基金管理人负责人：包爱丽，主管会计工作负责人：梅雷军，会计机构负责人：王永万
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金（以下简称“本基金”），系经中国证券监督管理
委员会（以下简称“中国证监会”）证监许可[2015]1110 号《关于准予光大保德信鼎鑫灵活配置混合
型证券投资基金注册的批复》的核准，由基金管理人光大保德信基金管理有限公司向社会公开发行
募集，基金合同于 2015年 6月 11日生效。首次设立募集规模为 3,497,594,496.03份基金份额。本基
金为契约型开放式，存续期限不定。本基金的基金管理人和注册登记机构为光大保德信基金管理有
限公司，基金托管人为中国光大银行股份有限公司。
本基金根据申购费、销售服务费收取方式的不同，将基金份额分为 A类和 C类基金份额。对于
A类基金份额，投资者申购时需缴纳申购费，赎回基金份额时缴纳赎回费；对于 C类基金份额，投
资者申购时无需缴纳申购费，而从 C类基金资产中收取销售服务费，赎回基金份额时缴纳赎回费。
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包括中小板、
创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、固定收益类金融工具（包括国债、金融债、公司债、
证券公司短期公司债、企业债、地方政府债、次级债、中小企业私募债券、可转换公司债券（含可
分离交易可转债）、货币市场工具、短期融资券、中期票据、资产支持证券、债券回购、央行票据、
银行存款等）、权证、股指期货、国债期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工
具(但须符合中国证监会相关规定)。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人
在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。
本基金股票资产占基金资产的比例范围为 0%-95%，每个交易日日终在扣除国债期货和股指期
货合约需缴纳的交易保证金后，应当保持不低于基金资产净值 5%的现金或到期日在一年以内的政府
债券。前述现金资产不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。如法律法规或中国证监会变
更上述投资品种的比例限制，以变更后的比例为准，本基金的投资比例会做相应调整。
本基金的业绩比较基准为：一年期银行定期存款收益率（税后）+ 3%。
6.4.2 会计报表的编制基础
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本财务报表系按照中国财政部颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁布及修订的具体
会计准则、应用指南、解释以及其他相关规定（以下合称“企业会计准则”）编制，同时，对于在具
体会计核算和信息披露方面，也参考了中国证券投资基金业协会修订的《证券投资基金会计核算业
务指引》、中国证监会制定的《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》、《关于证券
投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》、《证券投资基金信息披
露管理办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第 2号《年度报告的内容与格式》、《证
券投资基金信息披露编报规则》第 3 号《会计报表附注的编制及披露》、《证券投资基金信息披露
XBRL模板第 3号<年度报告和半年度报告>》及其他中国证监会及中国证券投资基金业协会颁布的
相关规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于 2020年 6月 30日的财务
状况以及 2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日期间的经营成果和净值变动情况。
6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本基金本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1会计政策变更的说明
本基金本报告期无会计政策变更。
6.4.5.2会计估计变更的说明
本基金本报告期无会计估计变更。
6.4.5.3差错更正的说明
本基金本报告期间无须说明的会计差错更正。
6.4.6 税项
6.4.6.1 印花税
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008年 4月 24日起，调整证券（股票）
交易印花税税率，由原先的 3‰调整为 1‰；
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经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008年 9月 19日起，调整由出让方按证
券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变；
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通
知》的规定，股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转让，暂免
征收印花税。
6.4.6.2 增值税
根据财政部、国家税务总局财税[2016]36 号文《关于全面推开营业税改增值税试点的通知》的
规定，经国务院批准，自 2016年 5月 1日起在全国范围内全面推开营业税改征增值税试点，金融业
纳入试点范围，由缴纳营业税改为缴纳增值税。对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证
券投资基金）管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税；国债、地方政府债利息收入
以及金融同业往来利息收入免征增值税；存款利息收入不征收增值税；
根据财政部、国家税务总局财税[2016]46 号文《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有
关政策的通知》的规定，金融机构开展的质押式买入返售金融商品业务及持有政策性金融债券取得
的利息收入属于金融同业往来利息收入；
根据财政部、国家税务总局财税[2016]70 号文《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通
知》的规定，金融机构开展的买断式买入返售金融商品业务、同业存款、同业存单以及持有金融债
券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入；
根据财政部、国家税务总局财税[2016]140号文《关于明确金融、房地产开发、教育辅助服务等
增值税政策的通知》的规定，本基金运营过程中发生的增值税应税行为，以本基金的基金管理人为
增值税纳税人；
根据财政部、国家税务总局财税[2017]56号文《关于资管产品增值税有关问题的通知》的规定，
自 2018年 1月 1日起，本基金的基金管理人运营本基金过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易
计税方法，按照 3%的征收率缴纳增值税。对本基金在 2018年 1月 1日前运营过程中发生的增值税
应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从本基金的基金管理人以后月
份的增值税应纳税额中抵减。
6.4.6.3 城市维护建设税、教育费附加、地方教育附加
根据《中华人民共和国城市维护建设税暂行条例（2011年修订）》、《征收教育费附加的暂行
规定（2011年修订）》及相关地方教育附加的征收规定，凡缴纳消费税、增值税、营业税的单位和
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
第 23页共 54页
个人，都应当依照规定缴纳城市维护建设税、教育费附加（除按照相关规定缴纳农村教育事业费附
加的单位外）及地方教育费附加。
6.4.6.4 企业所得税
根据财政部、国家税务总局财税[2004]78 号文《关于证券投资基金税收政策的通知》的规定，
自 2004年 1月 1日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运用
基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征企业所得税；
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通
知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入，
暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税；
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1 号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》的规定，
对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收
入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
6.4.6.5 个人所得税
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通
知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入，
暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税；
根据财政部、国家税务总局财税[2008]132号文《财政部、国家税务总局关于储蓄存款利息所得
有关个人所得税政策的通知》的规定，自 2008年 10月 9日起，对储蓄存款利息所得暂免征收个人
所得税；
根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2012]85 号文《关于实施上市公司股息红利差别
化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2013年 1月 1日起，证券投资基金从公开发行和转
让市场取得的上市公司股票，持股期限在 1个月以内（含 1个月）的，其股息红利所得全额计入应
纳税所得额；持股期限在 1个月以上至 1年（含 1年）的，暂减按 50%计入应纳税所得额；持股期
限超过 1年的，暂减按 25%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税；
根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2015]101号文《关于上市公司股息红利差别化个
人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2015年 9月 8日起，证券投资基金从公开发行和转让市
场取得的上市公司股票，持股期限超过 1年的，股息红利所得暂免征收个人所得税。
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第 24页共 54页
6.4.7重要财务报表项目的说明
6.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2020年 6月 30日
活期存款 56,989,980.15
定期存款 -
其他存款 -
合计 56,989,980.15
6.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2020年 6月 30日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 95,384,971.60 106,606,296.82 11,221,325.22
贵金属投资-金交所黄
金合约
- - -
债券
交易所市场 240,823,303.75 241,217,540.40 394,236.65
银行间市场 - - -
合计 240,823,303.75 241,217,540.40 394,236.65
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 336,208,275.35 347,823,837.22 11,615,561.87
6.4.7.3 衍生金融资产/负债
本基金本报告期末无衍生金融资产/负债余额。
6.4.7.4 买入返售金融资产
6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
单位：人民币元
项目
本期末
2020年 6月 30日
账面余额 其中：买断式逆回购
交易所市场 99,000,000.00 -
银行间市场 - -
合计 99,000,000.00 -
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6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
本基金本报告期末未持有买断式逆回购交易中取得的债券。
6.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2020年 6月 30日
应收活期存款利息 14,610.54
应收定期存款利息 -
应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 315.36
应收债券利息 6,367,955.21
应收资产支持证券利息 -
应收买入返售证券利息 -
应收申购款利息 -
应收黄金合约拆借孳息 -
应收出借证券利息 -
其他 34.56
合计 6,382,915.67
6.4.7.6 其他资产
本基金本报告期末无其他资产余额。
6.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2020年 6月 30日
交易所市场应付交易费用 307,294.85
银行间市场应付交易费用 -
合计 307,294.85
6.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2020年 6月 30日
应付券商交易单元保证金 -
应付赎回费 8.92
应付证券出借违约金 -
其他 1,074.15
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应付银行划款手续费用 -
应付转出费 -
预提审计费 34,809.32
预提信息披露费 59,672.34
合计 95,564.73
6.4.7.9 实收基金
光大保德信鼎鑫混合 A
金额单位：人民币元
项目
本期
2020年1月1日至2020年6月30日
基金份额 账面金额
上年度末 129,849,615.58 129,849,615.58
本期申购 78,135,949.39 78,135,949.39
本期赎回（以“-”号填列） -28,624,783.88 -28,624,783.88
本期末 179,360,781.09 179,360,781.09
光大保德信鼎鑫混合 C
金额单位：人民币元
项目
本期
2020年1月1日至2020年6月30日
基金份额 账面金额
上年度末 329,665,479.02 329,665,479.02
本期申购 142,654,785.65 142,654,785.65
本期赎回（以“-”号填列） -232,262,539.53 -232,262,539.53
本期末 240,057,725.14 240,057,725.14
6.4.7.10 未分配利润
光大保德信鼎鑫混合 A
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 -2,882,615.84 11,287,864.66 8,405,248.82
本期利润 12,423,008.17 3,597,281.64 16,020,289.81
本期基金份额交易产生的
变动数
5,176,174.83 5,944,694.90 11,120,869.73
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其中：基金申购款 5,153,155.34 8,429,202.17 13,582,357.51
基金赎回款 23,019.49 -2,484,507.27 -2,461,487.78
本期已分配利润 - - -
本期末 14,716,567.16 20,829,841.20 35,546,408.36
光大保德信鼎鑫混合 C
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 -13,608,888.36 26,923,777.64 13,314,889.28
本期利润 18,853,614.06 3,584,766.26 22,438,380.32
本期基金份额交易产生的
变动数
8,879,304.18 -4,063,831.80 4,815,472.38
其中：基金申购款 5,077,964.09 14,347,695.56 19,425,659.65
基金赎回款 3,801,340.09 -18,411,527.36 -14,610,187.27
本期已分配利润 - - -
本期末 14,124,029.88 26,444,712.10 40,568,741.98
6.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
活期存款利息收入 138,164.43
定期存款利息收入 -
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 6,682.08
其他 868.94
合计 145,715.45
6.4.7.12 股票投资收益
单位：人民币元
项目
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
卖出股票成交总额 407,534,023.28
减：卖出股票成本总额 378,274,230.75
买卖股票差价收入 29,259,792.53
6.4.7.13 基金投资收益
本基金本报告期无基金投资收益。
6.4.7.14债券投资收益
6.4.7.14.1债券投资收益项目构成
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单位：人民币元
项目
本期
2020年1月1日至2020年6月30日
债券投资收益——买卖债券（、债转股
及债券到期兑付）差价收入
491,831.86
债券投资收益——赎回差价收入 -
债券投资收益——申购差价收入 -
合计 491,831.86
6.4.7.14.2债券投资收益——买卖债券差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2020年1月1日至2020年6月30日
卖出债券（、债转股及债券到期兑付）
成交总额
191,481,912.64
减：卖出债券（、债转股及债券到期兑
付）成本总额
187,614,701.92
减：应收利息总额 3,375,378.86
买卖债券（、债转股及债券到期兑付）
差价收入
491,831.86
6.4.7.15 资产支持证券投资收益
本基金本报告期无资产支持证券投资收益。
6.4.7.16 贵金属投资收益
本基金本报告期无贵金属投资收益。
6.4.7.17 衍生工具收益
本基金本报告期无衍生工具收益。
6.4.7.18 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2020年1月1日至2020年6月30日
股票投资产生的股利收益 600,716.84
其中：证券出借权益补偿收入 -
基金投资产生的股利收益 -
合计 600,716.84
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6.4.7.19 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2020年1月1日至2020年6月30日
1.交易性金融资产 7,182,047.90
——股票投资 7,945,910.28
——债券投资 -763,862.38
——资产支持证券投资 -
——基金投资 -
——贵金属投资 -
——其他 -
2.衍生工具 -
——权证投资 -
3.其他 -
减：应税金融商品公允价值变动产生的
预估增值税 -
合计 7,182,047.90
6.4.7.20 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2020年1月1日至2020年6月30日
基金赎回费收入 45,005.38
转换费收入 69.64
合计 45,075.02
6.4.7.21 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
交易所市场交易费用 1,212,412.11
银行间市场交易费用 -
合计 1,212,412.11
6.4.7.22 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2020年1月1日至2020年6月30日
审计费用 34,809.32
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信息披露费 59,672.34
证券出借违约金 -
帐户维护费 18,000.00
其他费用 600.00
合计 113,081.66
6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
6.4.8.1或有事项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的重大或有事项。
6.4.8.2资产负债表日后事项
截至财务报表批准日，本基金无需要披露的资产负债表日后事项。
6.4.9 关联方关系
6.4.9.1 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的关系
光大保德信基金管理有限公司（简称“光大保德信”）
基金管理人、注册登记机构、基金销售
机构
中国光大银行股份有限公司（简称“光大银行”） 基金托管人、基金代销机构
光大证券股份有限公司（简称“光大证券”） 基金管理人的股东、基金代销机构
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
6.4.10.1.1 股票交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2020年1月1日至2020年6月30日
上年度可比期间
2019年1月1日至2019年6月30日
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
光大证券 80,251,896.27 10.28% 149,442,106.55 56.35%
6.4.10.1.2 权证交易
本基金本报告期及上年度可比期间未通过关联方交易单元进行权证交易。
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6.4.10.1.3 债券交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2020年1月1日至2020年6月30日
上年度可比期间
2019年1月1日至2019年6月30日
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
光大证券 106,841,620.66 40.53% 25,053,934.60 68.17%
6.4.10.1.4 债券回购交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2020年1月1日至2020年6月30日
上年度可比期间
2019年1月1日至2019年6月30日
成交金额
占当期债
券回购成
交总额的
比例
成交金额
占当期债
券回购成
交总额的
比例
光大证券 - - 992,400,000.00 99.85%
6.4.10.1.5 应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
光大证券 73,134.34 10.45% 10,961.35 3.57%
关联方名称
上年度可比期间
2019年1月1日至2019年6月30日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
光大证券 138,915.37 61.52% 94,560.59 75.29%
6.4.10.2 关联方报酬
6.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目 本期 上年度可比期间
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2020年1月1日至2020年6月
30日
2019年1月1日至2019年6
月30日
当期发生的基金应支付的管理费 1,009,845.55 208,677.00
其中：支付销售机构的客户维护费 322,925.33 69,702.82
注：基金管理费按前一日的基金资产净值的 0.60%的年费率计提。计算方法如下：
H=E×基金管理费年费率/当年天数
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计提，按月支付。
6.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2020年1月1日至2020年6月
30日
上年度可比期间
2019年1月1日至2019年6
月30日
当期发生的基金应支付的托管费 252,461.35 52,169.22
注：基金托管费按前一日的基金资产净值的 0.15%的年费率计提。计算方法如下：
H=E×基金托管费年费率/当年天数
H为每日应计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计提，按月支付。
6.4.10.2.3 销售服务费
单位：人民币元
获得销售服务费的各关
联方名称
本期
2020年1月1日至2020年6月30日
当期发生的基金应支付的销售服务费
光大保德信鼎鑫混
合 A
光大保德信鼎鑫混合 C 合计
光大保德信 - 76,225.87 76,225.87
光大证券 - 15.55 15.55
光大银行 - - -
合计 - 76,241.42 76,241.42
获得销售服务费的各关
联方名称
上年度可比期间
2019年1月1日至2019年6月30日
当期发生的基金应支付的销售服务费
光大保德信鼎鑫混 光大保德信鼎鑫混合C 合计
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
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合A
光大保德信 - 281.78 281.78
光大证券 - - -
光大银行 - - -
合计 - 281.78 281.78
注：基金销售服务费可用于本基金的市场推广、销售以及基金份额持有人服务等各项费用。本
基金份额分为不同的类别，适用不同的销售服务费率。其中，A类基金份额不收取销售服务费，C
类基金份额销售服务费年费率为 0.25%。本基金 C类基金份额销售服务费计提的计算方法如下：
H=E×C类基金销售服务费年费率/当年天数
H为 C类基金份额每日应计提的销售服务费
E为 C类基金份额前一日的基金资产净值
基金销售服务费每日计提，按月支付。
6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本基金本报告期未与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。
6.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本报告期内和上年度可比期间管理人未投资本基金。
6.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
本基金除基金管理人之外的其他关联方于本报告期末及上年度末均未投资本基金。
6.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方名称
本期
2020年1月1日至2020年6月30日
上年度可比期间
2019年1月1日至2019年6月30日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国光大银行
56,989,980.1
5
138,164.43
42,029,168.1
9
29,139.31
注：本基金的活期存款由基金托管人中国光大银行保管，按银行同业利率计息。
6.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金本报告期未在承销期内直接购入关联方承销的证券。
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6.4.11 利润分配情况
本基金本报告期未进行利润分配。
6.4.12 期末（2020年 6月 30日）本基金持有的流通受限证券
6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
6.4.12.1.1受限证券类别：股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受
限类
型
认购
价格
期末估
值单价
数量(单
位：股)
期末
成本
总额
期末
估值
总额
备注
30084
0
酷特
智能
2020-0
6-30
2020-0
7-08
认购
新发
证券
5.94 5.94
1,185.
00
7,038.
90
7,038.
90
-
30084
3
胜蓝
股份
2020-0
6-23
2020-0
7-02
认购
新发
证券
10.01 10.01 751.00
7,517.
51
7,517.
51
-
30084
5
捷安
高科
2020-0
6-24
2020-0
7-03
认购
新发
证券
17.63 17.63 470.00
8,286.
10
8,286.
10
-
30084
6
首都
在线
2020-0
6-22
2020-0
7-01
认购
新发
证券
3.37 3.37
1,131.
00
3,811.
47
3,811.
47
-
68802
7
国盾
量子
2020-0
6-30
2020-0
7-09
认购
新发
证券
36.18 36.18
2,830.
00
102,38
9.40
102,38
9.40
-
68827
7
天智
航
2020-0
6-24
2020-0
7-07
认购
新发
证券
12.04 12.04
8,810.
00
106,07
2.40
106,07
2.40
-
68837
7
迪威
尔
2020-0
6-29
2020-0
7-08
认购
新发
证券
16.42 16.42
7,894.
00
129,61
9.48
129,61
9.48
-
68856
8
中科
星图
2020-0
6-30
2020-0
7-08
认购
新发
证券
16.21 16.21
11,020
.00
178,63
4.20
178,63
4.20
-
68816
9
石头
科技
2020-0
2-13
2020-0
8-21
新股
限售
271.12 365.14
2,117.
00
573,96
1.04
773,00
1.38
-
68820
8
道通
科技
2020-0
2-06
2020-0
8-13
新股
限售
24.36 54.23
11,034
.00
268,78
8.24
598,37
3.82
-
68822
8
开普
云
2020-0
3-19
2020-0
9-28
新股
限售
59.26 73.20
2,609.
00
154,60
9.34
190,97
8.80
-
68858
8
凌志
软件
2020-0
4-28
2020-1
1-11
新股
限售
11.49 33.33
17,277
.00
198,51
2.73
575,84
2.41
-
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
第 35页共 54页
6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限的股票。
6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
截至本报告期末 2020年 6月 30日止，本基金无因从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出
回购金融资产款余额。
6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报告期末 2020年 6月 30日止，本基金无因从事交易所市场债券正回购交易形成的卖出
回购金融资产款余额。
6.4.13 金融工具风险及管理
6.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金在日常经营活动中涉及的财务风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。
本基金管理人制定了内部管理制度和流程来识别及分析这些风险，并设定适当的风险限额及内
部控制流程，通过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。
本基金管理人的风险管理体系包括三个层次：第一层次是基于自我评估和管理的业务/职能部门；
第二层次是公司经营层的风险管理工作委员会；第三层次是董事会下设的风险管理委员会。
各业务/职能部门是公司风险管理工作最直接的实施者，负责根据公司风险管理政策和制度，制
订本部门的风险管理计划、工作流程及相关管理责任，并报请风险管理工作委员会审议批准；对本
部门的主要风险指标，以及相关的测量、管理方法提出建议，并及时更新，报请风险管理工作委员
会审议批准；实施本部门的风险管理日常工作，定期进行自我评估，并向风险管理工作委员会报告
评估情况。
风险管理工作委员会是公司经营层面负责风险管理的最高权力机构，根据公司董事会和风险管
理委员会制订的风险管理政策和授权，负责公司日常的风险管理工作。
风险管理委员会是公司风险管理的最高权力机构，其机构组成、运行方式和相应职责应由董事
会规定。
6.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
第 36页共 54页
现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的活期银行存
款存放在本基金的托管人，因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的交易均
以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能性很小；在
银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信
用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行
人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
于本报告期末，本基金持有的除国债、地方政府债、央行票据和政策性金融债以外的债券占基
金资产净值的比例为 0.00%(上年末：0.00%)。
6.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金管理人未能以合理价格及时变现基金资产以支付投资者赎回款项的风险。
本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来
自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的
情况下以合理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严密
监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理人在
基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模
式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
6.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析
本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公
开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等法规的要求对本基金组合资产的流动性风险进
行管理，通过独立的风险管理部门对本基金的组合持仓集中度指标、流通受限制的投资品种比例以
及组合在短时间内变现能力的综合指标等流动性指标进行持续的监测和分析。
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
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本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金的基
金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的 10%。本基金与由本基金
的基金管理人管理的其他开放式基金共同持有一家上市公司发行的可流通股票不得超过该上市公司
可流通股票的 15%，本基金与由本基金的基金管理人管理的全部投资组合持有一家上市公司发行的
可流通股票，不得超过该上市公司可流通股票的 30%(完全按照有关指数构成比例进行证券投资的开
放式基金及中国证监会认定的特殊投资组合不受该比例限制)。
本基金所持部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易，部分基金资产流通
暂时受限制不能自由转让的情况参见附注 6.4.12。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入
短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。本基金主动投资于
流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的 15%。
本基金的基金管理人每日对基金组合资产中 7 个工作日可变现资产的可变现价值进行审慎评估
与测算，确保每日确认的净赎回申请不得超过 7个工作日可变现资产的可变现价值。
同时，本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中度；按照穿透
原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严格的准入管理，以及
对不同的交易对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严格管理本基金从事逆回购交易的流动
性风险和交易对手风险。此外，本基金的基金管理人建立了逆回购交易质押品管理制度：根据质押
品的资质确定质押率水平；持续监测质押品的风险状况与价值变动以确保质押品按公允价值计算足
额；并在与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购交易时，可接
受质押品的资质要求与基金合同约定的投资范围保持一致。
本基金本报告期末及上年度末均无重大流动性风险。
6.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而
发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险及其他价格风险。
6.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指基金的财务状况和现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。本基金的生息资
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
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产主要为银行存款、结算备付金、存出保证金及债券投资等。本基金通过监控组合的久期来评估基
金面临的利率风险。
6.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2020年6月30
日
1个月以内 1-3个月 3个月-1年 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
银行存款
56,989,980.
15
- - - - -
56,989,980.
15
结算备付金 778,754.30 - - - - - 778,754.30
存出保证金 85,338.13 - - - - - 85,338.13
交易性金融资
产
3,941,394.1
0
- -
237,276,14
6.30
-
106,606,29
6.82
347,823,83
7.22
买入返售金融
资产
99,000,000.
00
- - - - -
99,000,000.
00
应收证券清算
款
- - - - - - -
应收利息 - - - - -
6,382,915.6
7
6,382,915.6
7
应收申购款 - - - - - 62,193.14 62,193.14
资产总计
160,795,46
6.68
-
-
237,276,14
6.30
-
113,051,40
5.63
511,123,01
8.61
负债
应付证券清算
款
- - - - -
14,094,875.
09
14,094,875.
09
应付赎回款 - - - - - 801,051.87 801,051.87
应付管理人报
酬
- - - - - 195,853.07 195,853.07
应付托管费 - - - - - 48,963.27 48,963.27
应付交易费用 - - - - - 307,294.85 307,294.85
其他负债 - - - - - 95,564.73 95,564.73
应付销售服务
费
- - - - - 45,759.16 45,759.16
负债总计 - - - - - 15,589,362. 15,589,362.
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
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04 04
利率敏感度缺
口
160,795,46
6.68
- -
237,276,14
6.30
-
97,462,043.
59
495,533,65
6.57
上年度末
2019年 12月
31日
1个月以内 1-3个月 3个月-1年 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
银行存款
31,507,753.
00
- - - - -
31,507,753.
00
结算备付金
2,181,528.0
4
- - - - -
2,181,528.0
4
存出保证金 133,063.20 - - - - - 133,063.20
交易性金融资
产
- -
122,800,62
9.50
231,284,82
3.50
-
95,812,807.
08
449,898,26
0.08
应收证券清算
款
- - - - - - -
应收利息 - - - - -
5,278,633.8
1
5,278,633.8
1
应收申购款 - - - - - 146,182.48 146,182.48
资产总计
33,822,344.
24
-
122,800,62
9.50
231,284,82
3.50
-
101,237,62
3.37
489,145,42
0.61
负债
应付证券清算
款
- - - - - 93,667.62 93,667.62
应付赎回款 - - - - -
7,000,305.0
9
7,000,305.0
9
应付管理人报
酬
- - - - - 268,254.18 268,254.18
应付托管费 - - - - - 67,063.54 67,063.54
应付交易费用 - - - - - 301,150.53 301,150.53
其他负债 - - - - - 101,074.16 101,074.16
应付销售服务
费
- - - - - 78,672.79 78,672.79
负债总计 - - - - -
7,910,187.9
1
7,910,187.9
1
利率敏感度缺 33,822,344. - 122,800,62 231,284,82 - 93,327,435. 481,235,23
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
第 40页共 54页
口 24 9.50 3.50 46 2.70
注：上表统计了本基金的利率风险敞口。表中所示为本基金资产及负债的公允价值，并按照合
约规定的重新定价日或到期日孰早者进行了分类。
6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末
2020年 6月 30日
上年度末
2019年 12月 31日
基准利率上升 1% 减少约 3,624,484.62 减少约 4,686,167.28
基准利率下降 1% 增加约 3,624,484.62 增加约 4,686,167.28
注：上表为利率风险的敏感性分析，反映了在其他变量不变的假设下，利率发生合理、可能的
变动时，为交易而持有的债券公允价值的变动将对基金净值产生的影响。
6.4.13.4.2外汇风险
本基金所有资产及负债以人民币计价，因此无外汇风险。
6.4.13.4.3 其他价格风险
本基金其他价格风险主要系市场价格风险，市场价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或
未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投
资于证券交易所上市或银行间同业市场交易的股票和债券，所面临的最大市场价格风险由所持有的
金融工具的公允价值决定。
本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。本基金的基金管理人每日对投资组合的行业
和个券的集中度进行监控，并定期分析其相对业绩比较基准的偏离度。此外，本基金的基金管理人
每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，通过压力
测试来评估本基金面临的潜在价格风险，及时可靠地对风险进行跟踪和控制。
6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2020年 6月 30日
上年度末
2019年 12月 31日
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
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公允价值
占基金资产
净值比例
（%）
公允价值
占基金资产
净值比例
（%）
交易性金融资产－股票投资
106,606,296.
82
21.51 95,812,807.08 19.91
交易性金融资产－基金投资 - - - -
交易性金融资产－贵金属投资 - - - -
衍生金融资产－权证投资 - - - -
其他 - - - -
合计
106,606,296.
82
21.51 95,812,807.08 19.91
6.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
假设 基金未来业绩表现相对业绩基准的波动性与本报告期的整体水平保持一致
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末
2020年 6月 30日
上年度末
2019年 12月 31日
业绩比较基准上升 1% 增加约 1,091,051.63 增加约 5,467,077.19
业绩比较基准下降 1% 减少约 1,091,051.63 减少约 5,467,077.19
注：上表为市场价格风险的敏感性分析，反映了在其他变量不变的假设下，证券投资价格发生
合理、可能的变动时，将对基金净值产生的影响。
7
投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%）
1 权益投资 106,606,296.82 20.86
其中：股票 106,606,296.82 20.86
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 241,217,540.40 47.19
其中：债券 241,217,540.40 47.19
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
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资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 99,000,000.00 19.37
其中：买断式回购的买入返
售金融资产
- -
7
银行存款和结算备付金合
计
57,768,734.45 11.30
8 其他各项资产 6,530,446.94 1.28
9 合计 511,123,018.61 100.00
7.2报告期末按行业分类的股票投资组合
7.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净值比例
（％）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 62,018,014.64 12.52
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 12,766.32 0.00
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 1,223,824.00 0.25
G 交通运输、仓储和邮政业 923,286.00 0.19
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 957,552.98 0.19
J 金融业 12,092,910.00 2.44
K 房地产业 17,473,342.00 3.53
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 2,150,720.20 0.43
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 9,753,880.68 1.97
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 106,606,296.82 21.51
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
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7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值
占基金资产净
值比例(％)
1 300347 泰格医药 54,161.00 5,517,922.68 1.11
2 600048 保利地产 333,300.00 4,926,174.00 0.99
3 600383 金地集团 324,400.00 4,444,280.00 0.90
4 601318 中国平安 60,300.00 4,305,420.00 0.87
5 600809 山西汾酒 29,400.00 4,263,000.00 0.86
6 002557 洽洽食品 78,400.00 4,248,496.00 0.86
7 600763 通策医疗 25,400.00 4,235,958.00 0.85
8 002901 大博医疗 32,900.00 3,924,641.00 0.79
9 603520 司太立 41,920.00 3,523,795.20 0.71
10 300725 药石科技 28,300.00 3,516,275.00 0.71
11 600036 招商银行 98,200.00 3,311,304.00 0.67
12 000002 万科 A 124,500.00 3,254,430.00 0.66
13 000858 五粮液 19,000.00 3,251,280.00 0.66
14 001914 招商积余 104,200.00 3,202,066.00 0.65
15 002242 九阳股份 75,100.00 2,798,977.00 0.56
16 600276 恒瑞医药 29,680.00 2,739,464.00 0.55
17 601628 中国人寿 97,200.00 2,644,812.00 0.53
18 688016 心脉医疗 7,456.00 2,589,170.56 0.52
19 600132 重庆啤酒 34,500.00 2,518,500.00 0.51
20 600887 伊利股份 80,000.00 2,490,400.00 0.50
21 600519 贵州茅台 1,700.00 2,486,896.00 0.50
22 603658 安图生物 15,300.00 2,485,332.00 0.50
23 300702 天宇股份 20,200.00 2,147,664.00 0.43
24 002821 凯莱英 8,100.00 1,968,300.00 0.40
25 603610 麒盛科技 60,500.00 1,940,840.00 0.39
26 603650 彤程新材 81,800.00 1,903,486.00 0.38
27 603018 中设集团 193,380.00 1,881,587.40 0.38
28 688169 石头科技 4,917.00 1,828,321.38 0.37
29 002507 涪陵榨菜 50,157.00 1,806,153.57 0.36
30 300497 富祥药业 88,500.00 1,731,945.00 0.35
31 600325 华发股份 233,200.00 1,646,392.00 0.33
32 000848 承德露露 230,000.00 1,610,000.00 0.32
33 002511 中顺洁柔 69,700.00 1,554,310.00 0.31
34 601166 兴业银行 80,700.00 1,273,446.00 0.26
35 600729 重庆百货 39,200.00 1,223,824.00 0.25
36 600597 光明乳业 74,900.00 1,113,014.00 0.22
37 688166 博瑞医药 16,058.00 993,829.62 0.20
38 601816 京沪高铁 148,200.00 923,286.00 0.19
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
第 44页共 54页
39 002508 老板电器 25,000.00 777,750.00 0.16
40 600315 上海家化 15,600.00 747,240.00 0.15
41 688208 道通科技 11,034.00 598,373.82 0.12
42 688588 凌志软件 17,277.00 575,842.41 0.12
43 601336 新华保险 12,600.00 557,928.00 0.11
44 603127 昭衍新药 2,560.00 269,132.80 0.05
45 688228 开普云 2,609.00 190,978.80 0.04
46 688568 中科星图 11,020.00 178,634.20 0.04
47 688377 迪威尔 7,894.00 129,619.48 0.03
48 603087 甘李药业 1,076.00 107,922.80 0.02
49 688277 天智航 8,810.00 106,072.40 0.02
50 688027 国盾量子 2,830.00 102,389.40 0.02
51 600956 新天绿能 2,533.00 12,766.32 0.00
52 300845 捷安高科 470.00 8,286.10 0.00
53 300843 胜蓝股份 751.00 7,517.51 0.00
54 300840 酷特智能 1,185.00 7,038.90 0.00
55 300846 首都在线 1,131.00 3,811.47 0.00
7.4报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资
产净值比例
（％）
1 600233 圆通速递 8,541,310.52 1.77
2 603520 司太立 8,320,570.40 1.73
3 001914 招商积余 7,810,102.00 1.62
4 603456 九洲药业 7,150,826.20 1.49
5 000002 万科 A 7,096,486.00 1.47
6 603259 药明康德 6,717,131.00 1.40
7 600527 江南高纤 6,711,425.22 1.39
8 603018 中设集团 6,667,068.19 1.39
9 600900 长江电力 6,451,963.55 1.34
10 603658 安图生物 6,386,149.00 1.33
11 603538 美诺华 6,018,129.00 1.25
12 600702 舍得酒业 5,952,143.02 1.24
13 600763 通策医疗 5,914,118.00 1.23
14 601398 工商银行 5,442,984.97 1.13
15 600988 赤峰黄金 5,413,075.00 1.12
16 600026 中远海能 5,318,293.00 1.11
17 600048 保利地产 5,154,898.00 1.07
18 603638 艾迪精密 5,141,829.84 1.07
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
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19 601888 中国中免 5,088,570.38 1.06
20 002099 海翔药业 4,931,429.00 1.02
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资
产净值比例
（％）
1 603589 口子窖 9,084,156.10 1.89
2 000002 万科 A 8,933,175.15 1.86
3 600233 圆通速递 8,668,207.78 1.80
4 600527 江南高纤 8,553,397.00 1.78
5 603520 司太立 8,160,233.00 1.70
6 601318 中国平安 8,062,986.39 1.68
7 601336 新华保险 7,867,193.00 1.63
8 600887 伊利股份 7,151,104.00 1.49
9 603456 九洲药业 7,042,011.20 1.46
10 603259 药明康德 6,998,713.80 1.45
11 001914 招商积余 6,670,931.50 1.39
12 603538 美诺华 6,554,417.00 1.36
13 600900 长江电力 6,532,233.86 1.36
14 601888 中国中免 6,336,635.66 1.32
15 603638 艾迪精密 6,185,249.50 1.29
16 600026 中远海能 5,888,629.00 1.22
17 600988 赤峰黄金 5,722,359.00 1.19
18 600702 舍得酒业 5,656,851.96 1.18
19 601398 工商银行 5,430,788.90 1.13
20 002821 凯莱英 5,356,982.00 1.11
注：7.4.1项“买入金额”、7.4.2项“卖出金额”及 7.4.3项 “买入股票成本”、 “卖出股票收入”均按
买入或卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票的成本（成交）总额 381,121,810.21
卖出股票的收入（成交）总额 407,534,023.28
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值
占基金资产净值比
例(％)
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
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1 国家债券 2,489,535.00 0.50
2 央行票据 - -
3 金融债券 238,728,005.40 48.18
其中：政策性金融债 238,728,005.40 48.18
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债（可交换债） - -
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 241,217,540.40 48.68
7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值
占基金资产净
值比例(％)
1 108604 国开 1805 854,450 86,598,507.50 17.48
2 108802 进出 1902 599,820 60,617,809.20 12.23
3 018008 国开 1802 450,320 46,549,578.40 9.39
4 018006 国开 1702 399,890 41,020,716.20 8.28
5 108801 进出 1901 39,410 3,941,394.10 0.80
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
7.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
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本基金本报告期末未持有股指期货。
7.10.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金将在风险可控的前提下，以套期保值为目的，根据对现货和期货市场的分析，充分考虑
股指期货的风险收益特征，通过多头或空头的套期保值策略，以改善投资组合的投资效果，实现股
票组合的超额收益。
7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
7.11.1 本期国债期货投资政策
基金管理人可运用国债期货，以提高投资效率。本基金在国债期货投资中将根据风险管理的原
则，以套期保值为目的，在风险可控的前提下，本着谨慎原则，参与国债期货的投资，以管理投资
组合的利率风险，改善组合的风险收益特性。
7.11.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货。
7.11.3 本期国债期货投资评价
本基金本报告期内未投资国债期货。
7.12 投资组合报告附注
7.12.1 报告期末本基金投资的前十名证券中，本基金所投资的股票司太立（603520）的发行主体司
太立于 2019年 9月 13日、2020年 4月 20日收到中国证券监督管理委员会浙江监管局行政监管措
施决定书[2019]87号、上海证券交易所纪律处分决定书[2019]36号，具体内容为：
公司于 2018 年 11 月 2 日计划以公司自有资金不超过人民币 5,000 万元且不低于人民币 2,500 万元
（含），通过集中竞价交易的方式回购公司部分社会公众股股份。截至 2019年 5月 13日，公司实
际回购股份 254,031 股，合计使用资金总额 712.71 万元，与回购方案中计划回购下限相差 1,787.29
万元，仅达到计划回购金额下限的 28.51%。公司在无交易实质背景下向关联方背书转让票据及拆出
资金，最终将资金由控股股东用于解决个人债务及支付股权转让款，形成控股股东非经营性资金占
用，涉及金额较大；同时，公司回购实际执行情况与原披露方案存在较大差异，且未履行相应决策
程序予以变更或豁免。
处分措施：
行政监管措施决定书[2019]87 号：对公司采取出具警示函的行政监管措施，并记入证券期货市场诚
信档案；
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
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纪律处分决定书[2019]36号：对公司予以通报批评，并记入上市公司诚信档案。
基金管理人按照内部研究工作规范对该股票进行分析后将其列入基金投资对象备选库并跟踪研究。
该行政处罚事件发生后，基金管理人密切跟踪相关进展，遵循价值投资的理念进行投资决策。
报告期末本基金投资的前十名证券的其他发行主体没有被监管部门立案调查或在报告编制日前一年
内受到证监会、证券交易所公开谴责、处罚的情况。
7.12.2本基金未投资超出基金合同规定的备选股票库。
7.12.3期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 85,338.13
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 6,382,915.67
5 应收申购款 62,193.14
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 6,530,446.94
7.12.4期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
8
基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
份额级别 持有人户 户均持有的 持有人结构
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
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数(户) 基金份额 机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
光大保德信鼎鑫
混合 A
873 205,453.36 154,383,240.46 86.07% 24,977,540.63 13.93%
光大保德信鼎鑫
混合 C
1,549 154,975.94 186,147,820.60 77.54% 53,909,904.54 22.46%
合计 2,422 173,170.32 340,531,061.06 81.19% 78,887,445.17 18.81%
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人
员持有本基金
光大保德信鼎鑫混合 A 1,179,828.82 0.66%
光大保德信鼎鑫混合 C 211,419.13 0.09%
合计 1,391,247.95 0.33%
8.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基
金投资和研究部门负责人
持有本开放式基金
光大保德信鼎鑫混合 A >100
光大保德信鼎鑫混合 C 0
合计 >100
本基金基金经理持有本开
放式基金
光大保德信鼎鑫混合 A 0
光大保德信鼎鑫混合 C 10~50
合计 10~50
9
开放式基金份额变动
单位：份
项目 光大保德信鼎鑫混合 A 光大保德信鼎鑫混合 C
基金合同生效日（2015年 6月 11
日）基金份额总额
3,497,594,496.03 -
本报告期期初基金份额总额 129,849,615.58 329,665,479.02
本报告期基金总申购份额 78,135,949.39 142,654,785.65
减：本报告期基金总赎回份额 28,624,783.88 232,262,539.53
本报告期基金拆分变动份额 - -
本报告期期末基金份额总额 179,360,781.09 240,057,725.14
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
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10
重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
本报告期内未召开基金份额持有人大会。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
本报告期内，经公司十届四次董事会会议审议通过，自 2020年 2月 11日起，包爱丽女士正式
离任公司总经理，由本基金管理人董事长林昌先生代任公司总经理。
本报告期内，2020年 4月 15日中国光大银行通过中国证监会指定的媒介披露《中国光大银行“投
资与托管业务部”名称变更为“资产托管部”》的公告。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期内未发生涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
10.4 基金投资策略的改变
本基金在本报告期内的投资策略未发生改变。
10.5 本报告期持有的基金发生的重大影响事件
本基金报告期内未持有基金。
10.6为基金进行审计的会计师事务所情况
本报告期内，本基金未发生改聘为其审计的会计师事务所情况。
10.7 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本报告期内，本基金的基金管理人和基金托管人的托管业务部门及其高级管理人员未有受监管
部门稽查或处罚的情形发生。
10.8 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.8.1基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易
单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
佣金
占当期佣
金总量的
比例
中泰证券 1 45,837,784.55 5.87% 42,688.34 6.10% -
申万宏源 2 52,511,712.55 6.72% 26,849.55 3.84% -
中银国际 1 55,920,898.07 7.16% 52,078.90 7.44% -
光大证券 2 80,251,896.27 10.28% 73,134.34 10.45% -
国泰君安 1 170,766,069.69 21.87% 159,033.24 22.73% -
长江证券 1 186,212,355.01 23.85% 173,418.72 24.78% -
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
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国信证券 1 189,404,546.96 24.25% 172,604.45 24.66% -
瑞银证券 1 - - - - -
中信证券 1 - - - - -
安信证券 1 - - - - -
平安证券 1 - - - - -
高华证券 1 - - - - -
中金公司 1 - - - - -
中金财富 1 - - - - -
兴业证券 1 - - - - -
中信建投 1 - - - - -
东方证券 1 - - - - -
广发证券 1 - - - - -
银河证券 1 - - - - -
国金证券 1 - - - - -
东兴证券 1 - - - - -
海通证券 1 - - - - -
注：（1）报告期内租用证券公司交易单元变更情况
本报告期内本基金租用的证券公司交易单元无变更。
（2）选择使用基金专用交易单元的证券经营机构的选择标准
基金管理人选择证券经营机构，并选用其交易单元供本基金买卖证券专用，应本着安全、高效、
低成本，能够为本基金提供高质量增值研究服务的原则，对该证券经营机构的经营情况、治理情况、
研究实力等进行综合考量。
基本选择标准如下：
实力雄厚，信誉良好，注册资本不少于3亿元人民币；
财务状况良好，各项财务指标显示公司经营状况稳定；
经营行为规范，近两年未发生重大违规行为而受到证监会处罚；
内部管理规范、严格，具备健全的内部控制制度，并能满足基金运作高度保密的要求；
具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件，交易设备符合代理本基金进行证券交易的要求，
并能为本基金提供全面的信息服务；
研究实力较强，有固定的研究机构和专门的研究人员，能及时为本基金提供高质量的咨询服
务；
对于某一领域的研究实力超群，或是能够提供全方面，高质量的服务。
（3）选择使用基金专用交易单元的证券经营机构的程序
投资研究团队按照（1）中列出的有关经营情况、治理情况的选择标准，对备选的证券经营机
构进行初步筛选；
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
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对通过初选的各证券经营机构，投资研究团队各成员在其分管行业或领域的范围内，对该机
构所提供的研究报告和信息资讯进行评分。
根据各成员评分，得出各证券经营机构的综合评分。
投资研究团队根据各机构的得分排名，拟定要选用其专用交易单元的证券经营机构。
董事会已做出决议，授权总经理依照公司对各券商的评价结果全权处理并决定公司旗下基金
租用专用交易席位的事宜。
10.8.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 回购交易 权证交易
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
成交金额
占当期回
购成交总
额的比例
成交金额
占当期权
证成交总
额的比例
中泰证券
18,998,381.8
0
7.21%
36,200,00
0.00
8.91% - -
申万宏源
43,004,401.9
0
16.31% - - - -
中银国际 4,499,040.50 1.71% - - - -
光大证券
106,841,620.
66
40.53% - - - -
国泰君安 1,699,806.90 0.64% - - - -
长江证券
41,996,010.8
0
15.93%
370,000,0
00.00
91.09% - -
国信证券
46,577,922.9
2
17.67% - - - -
瑞银证券 - - - - - -
中信证券 - - - - - -
安信证券 - - - - - -
平安证券 - - - - - -
高华证券 - - - - - -
中金公司 - - - - - -
中金财富 - - - - - -
兴业证券 - - - - - -
中信建投 - - - - - -
东方证券 - - - - - -
广发证券 - - - - - -
银河证券 - - - - - -
国金证券 - - - - - -
东兴证券 - - - - - -
海通证券 - - - - - -
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
第 53页共 54页
10.9 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式
法定披露日
期
1
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基
金 2019年第 4季度报告
基金管理人公司网站、中
国证监会基金电子披露
网站及本基金选定的信
息披露报纸
2020-01-17
2
光大保德信基金管理有限公司高级管理人员
变更公告
同上 2020-02-12
3
光大保德信基金管理有限公司关于调整旗下
开放式基金申购金额起点的公告
同上 2020-04-20
4
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基
金 2020年第 1季度报告
同上 2020-04-22
5
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基
金 2019年年度报告
同上 2020-04-30
6
中国光大银行”投资与托管业务部“名称变更
为”资产托管部“
中国证监会指定的媒介 2020-04-15
11
影响投资者决策的其他重要信息
11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
投资者
类别
报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况
序号
持有基金份额比
例达到或者超过
20%的时间区间
期初份
额
申购份
额
赎回份额 持有份额 份额占比
机构 1
20200609-202006
11
49,358
,341.5
6
17,093
,162.3
9
0.00
66,451,503.
95
15.84%
产品特有风险
本基金本报告期存在单一投资者持有基金份额比例超过20%的情形，可能面临单一投资者集中赎回
的情况，从而：
（1）对基金的流动性造成冲击，存在对剩余投资者的赎回办理造成影响的风险。
（2）基金管理人因基金赎回的流动性要求致使部分投资受到限制，或因赎回费归入基金资产等原
因，而导致基金资产净值波动的风险，影响基金的投资运作和收益水平。
（3）因基金资产规模过小，而导致部分投资不能实现基金合同约定的投资目的及投资策略，或导
致基金不能满足存续条件的风险。
本管理人将审慎评估大额申购对基金持有集中度的影响，在运作中保持合适的流动性水平，保护持
有人利益。
11.2 影响投资者决策的其他重要信息
光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金 2020年中期报告
第 54页共 54页
无。
12
备查文件目录
12.1 备查文件目录
1、中国证监会批准光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金设立的文件
2、光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金基金合同
3、光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金招募说明书
4、光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金托管协议
5、光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金法律意见书
6、基金管理人业务资格批件、营业执照、公司章程
7、基金托管人业务资格批件和营业执照
8、报告期内光大保德信鼎鑫灵活配置混合型证券投资基金在指定报刊上披露的各项公告
9、中国证监会要求的其他文件
12.2 存放地点
上海市黄浦区中山东二路 558号外滩金融中心 1幢（北区 3号楼），6-7层、10层本基金管理
人办公地址。
12.3 查阅方式
投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅。 投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理
人。 客户服务中心电话：4008-202-888，021-80262888。 公司网址：www.epf.com.cn。
光大保德信基金管理有限公司
二〇二〇年八月三十一日
